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长信稳益纯债(003349)

长信稳益纯债:长信稳益纯债债券型证券投资基金2019年年度报告摘要查看PDF公告




长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019 年年度报告 2019 年 12 月 31 日 基金管理人:长信基金管理有限责任公司 基金托管人:交通银行股份有限公司 送出日期:2020 年 4 月 27 日 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 2 页 共 63 页


§1


重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以 上独立董事签字同意,并由董事长签发。


基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金基金合同规定,于 2020 年 4 月 23 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核 内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。


基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。


基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。


本报告期自 2019年 1 月 1日起至 2019年 12月 31日止。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 3 页 共 63 页


1.2 目录 §1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2 1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2 1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3 §2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5 2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5 2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5 2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5 2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6 2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................. 7 3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 7 3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7 3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9 §4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10 4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 10 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 13 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 13 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 14 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 14 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 15 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 15 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 16 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 16 §5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 17 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 17 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 17 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 17 §6 审计报告 ............................................................................................................................................. 18 6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 18 6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 18 §7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 20 7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 20 7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 21 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ............................................................................................ 22 7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 23 §8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 48 8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 48 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 48 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 48 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 48 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 49 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 49 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 49 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 4 页 共 63 页


8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 49 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 50 8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 50 8.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 50 §9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 52 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 52 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 52 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 52 §10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 53 §11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 54 11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 54 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 54 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 54 11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 54 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 54 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 54 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 54 11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 57 §12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 61 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ...................................... 61 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 .......................................................................................... 62 §13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 63 13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 63 13.2 存放地点 .................................................................................................................................. 63 13.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 63 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 5 页 共 63 页


§2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 长信稳益纯债债券型证券投资基金 基金简称 长信稳益纯债债券 基金主代码 003349 交易代码 003349 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2016年 10月 26日 基金管理人 长信基金管理有限责任公司 基金托管人 交通银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 1,811,798,268.71份 基金合同存续期 不定期


2.2 基金产品说明 投资目标 本基金通过投资于债券品种,力争实现长期超越业绩 比较基准的投资回报。 投资策略 本基金将在基金合同约定的投资范围内,通过对宏观 经济运行状况、国家货币政策和财政政策、国家产业 政策及资本市场资金环境的研究,积极把握宏观经济 发展趋势、利率走势、债券市场相对收益率、券种的 流动性以及信用水平,优化固定收益类金融工具的资 产比例配置。在有效控制风险的基础上,适时调整组 合久期,以获得基金资产的稳定增值,提高基金总体 收益率。 业绩比较基准 中债综合指数收益率 风险收益特征 本基金为债券型基金,属于证券投资基金中的较低风 险品种,其预期风险与收益高于货币市场基金,低于 混合型基金和股票型基金。


2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 长信基金管理有限责任公司 交通银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 周永刚 陆志俊 联系电话 021-61009999 95559 电子邮箱 zhouyg@cxfund.com.cn luzj@bankcomm.com 客户服务电话


4007005566 95559 传真 021-61009800 021-62701216 注册地址 中国(上海)自由贸易试验 区银城中路 68号 9楼 中国(上海)自由贸易试验区 银城中路 188号 办公地址 上海市浦东新区银城中路 68 号 9楼 中国(上海)长宁区仙霞路 18 号 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 6 页 共 63 页


邮政编码 200120 200336 法定代表人 成善栋 任德奇


2.4 信息披露方式


本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报 登载基金年度报告正文的管理人互联网网 址 www.cxfund.com.cn 基金年度报告备置地点 上海市浦东新区银城中路 68号 9楼,上海市仙霞路 18号


2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 德勤华永会计师事务所(特殊普通 合伙) 上海市黄浦区延安东路 222号 30楼 注册登记机构 长信基金管理有限责任公司 上海市浦东新区银城中路 68号 9楼


长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 7 页 共 63 页


§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位:人民币元 3.1.1


期间数据和指标 2019年 2018年 2017年 本期已实现收益 153,437,019.47 -39,213,198.97 42,325,567.95 本期利润 155,255,150.22 -16,072,062.10 51,021,841.83 加权平均基金份额本期利润 0.0280 -0.0307 0.0197 本期加权平均净值利润率 2.52% -2.93% 1.95% 本期基金份额净值增长率 3.42% 24.37% 2.16% 3.1.2


期末数据和指标 2019年末 2018年末 2017年末 期末可供分配利润 37,315,385.31 69,889,042.24 6,187,699.54 期末可供分配基金份额利润 0.0206 0.2666 0.0059 期末基金资产净值 1,867,401,693.21 332,718,812.79 1,065,685,350.73 期末基金份额净值 1.0307 1.2692 1.0205 3.1.3


累计期末指标 2019年末


2018年末


2017年末


基金份额累计净值增长率 31.26% 26.92% 2.05% 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣 除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。


2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,封闭式基金交易佣金、 开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列 数字。


3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 0.97% 0.03% 0.61% 0.04% 0.36% -0.01% 过去六个月 1.96% 0.03% 1.07% 0.04% 0.89% -0.01% 过去一年 3.42% 0.03% 1.31% 0.05% 2.11% -0.02% 过去三年 31.41% 0.73% 2.57% 0.06% 28.84% 0.67% 自基金合同 生效起至今 31.26% 0.71% -0.13% 0.07% 31.39% 0.64%


长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 8 页 共 63 页


3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 注:1、图示日期为 2016年 10月 26日至 2019年 12月 31日。 2、按基金合同规定,本基金自基金合同生效日起 6个月内为建仓期。建仓期结束时,本基金 的各项投资比例已符合基金合同的约定。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 9 页 共 63 页


3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比 较 注:本基金基金合同生效日为 2016年 10月 26日,2016年净值增长率按当年实际存续期计算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 单位:人民币元 年度 每10份基金份 额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发 放总额 年度利润分配合计 备注 2019 2.760 1,895,750,808.13 18,738,135.16 1,914,488,943.29


2018 - - - -


2017 - - - -


合计 2.760 1,895,750,808.13 18,738,135.16 1,914,488,943.29


注:本基金本报告期的利润分配情况,详见 4.8。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 10 页 共 63 页


§4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 长信基金管理有限责任公司是经中国证监会证监基金字【2003】63号文批准,由长江证券股 份有限公司、上海海欣集团股份有限公司、武汉钢铁股份有限公司共同发起设立。注册资本1.65 亿元人民币。目前股权结构为:长江证券股份有限公司占44.55%、上海海欣集团股份有限公司占 31.21%、武汉钢铁有限公司占15.15%、上海彤胜投资管理中心(有限合伙)占4.55%、上海彤骏投 资管理中心(有限合伙)占4.54%。 截至 2019 年 12 月 31 日,本基金管理人共管理 66 只开放式基金,即长信利息收益开放式证 券投资基金、长信银利精选混合型证券投资基金、长信金利趋势混合型证券投资基金、长信增利 动态策略混合型证券投资基金、长信利丰债券型证券投资基金、长信恒利优势混合型证券投资基 金、长信量化先锋混合型证券投资基金、长信美国标准普尔 100等权重指数增强型证券投资基金、 长信利鑫债券型证券投资基金(LOF)、长信内需成长混合型证券投资基金、长信可转债债券型证券 投资基金、长信利众债券型证券投资基金(LOF)、长信纯债一年定期开放债券型证券投资基金、长 信纯债壹号债券型证券投资基金、长信改革红利灵活配置混合型证券投资基金、长信量化中小盘 股票型证券投资基金、长信新利灵活配置混合型证券投资基金、长信利富债券型证券投资基金、 长信利盈灵活配置混合型证券投资基金、长信利广灵活配置混合型证券投资基金、长信多利灵活 配置混合型证券投资基金、长信睿进灵活配置混合型证券投资基金、长信量化多策略股票型证券 投资基金、长信医疗保健行业灵活配置混合型证券投资基金(LOF)、长信富民纯债一年定期开放 债券型证券投资基金、长信富海纯债一年定期开放债券型证券投资基金、长信利保债券型证券投 资基金、长信金葵纯债一年定期开放债券型证券投资基金、长信富全纯债一年定期开放债券型证 券投资基金、长信利泰灵活配置混合型证券投资基金、长信先锐债券型证券投资基金、长信利发 债券型证券投资基金、长信电子信息行业量化灵活配置混合型证券投资基金、长信富平纯债一年 定期开放债券型证券投资基金、长信先利半年定期开放混合型证券投资基金、长信创新驱动股票 型证券投资基金、长信稳益纯债债券型证券投资基金、长信利信灵活配置混合型证券投资基金、 长信稳健纯债债券型证券投资基金、长信国防军工量化灵活配置混合型证券投资基金、长信先优 债券型证券投资基金、长信稳势纯债债券型证券投资基金、长信中证 500 指数增强型证券投资基 金、长信长金通货币市场基金、长信稳通三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、长信低碳 环保行业量化股票型证券投资基金、长信利尚一年定期开放混合型证券投资基金、长信乐信灵活 配置混合型证券投资基金、长信全球债券证券投资基金、长信稳鑫三个月定期开放债券型发起式 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 11 页 共 63 页


证券投资基金、长信先机两年定期开放灵活配置混合型证券投资基金、长信消费精选行业量化股 票型证券投资基金、长信企业精选两年定期开放灵活配置混合型证券投资基金、长信量化价值驱 动混合型证券投资基金、长信价值蓝筹两年定期开放灵活配置混合型证券投资基金、长信稳裕三 个月定期开放债券型发起式证券投资基金、长信稳进资产配置混合型基金中基金(FOF)、长信价 值优选混合型证券投资基金、长信利率债债券型证券投资基金、长信沪深 300 指数增强型证券投 资基金、长信富安纯债半年定期开放债券型证券投资基金、长信合利混合型证券投资基金、长信 双利优选混合型证券投资基金、长信富瑞两年定期开放债券型证券投资基金、长信颐天平衡养老 目标三年持有期混合型基金中基金(FOF)、长信易进混合型证券投资基金。 4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介 姓名 职务 任本基金的基金经理(助理)期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 姜锡峰 长信稳益纯 债债券型证 券 投 资 基 金、长信富 全纯债一年 定期开放债 券型证券投 资基金、长 信利率债债 券型证券投 资基金、长 信利保债券 型证券投资 基金、长信 利尚一年定 期开放混合 型证券投资 基金、长信 先利半年定 期开放混合 型证券投资 基金和长信 富瑞两年定 期开放债券 型证券投资 基金的基金 经理 2016年 11月 1 日 - 8年 管理学硕士,上海财经大 学企业管理专业研究生 毕业,曾任湘财证券股份 有限公司担任债券研究 员、浦银安盛基金管理有 限公司债券研究员、基金 经理助理,2016 年 5 月 加入长信基金管理有限 责任公司,历任基金经理 助理、长信利发债券型证 券投资基金、长信利泰灵 活配置混合型证券投资 基金、长信先利半年定期 开放混合型证券投资基 金、长信先锐债券型证券 投资基金、长信富泰纯债 一年定期开放债券型证 券投资基金和长信富民 纯债一年定期开放债券 型证券投资基金的基金 经理。现任长信稳益纯债 债券型证券投资基金、长 信富全纯债一年定期开 放债券型证券投资基金、 长信利率债债券型证券 投资基金、长信利保债券 型证券投资基金、长信利 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 12 页 共 63 页


尚一年定期开放混合型 证券投资基金、长信先利 半年定期开放混合型证 券投资基金和长信富瑞 两年定期开放债券型证 券投资基金的基金经理。 张文琍 长信纯债壹 号债券型证 券 投 资 基 金、长信利 鑫债券型证 券投资基金 (LOF)、长信 富平纯债一 年定期开放 债券型证券 投资基金、 长信稳益纯 债债券型证 券 投 资 基 金、长信富 海纯债一年 定期开放债 券型证券投 资基金和长 信稳势纯债 债券型证券 投资基金的 基金经理、 固定收益部 总监 2016年 11月 11 日 - 25年 高级工商管理硕士,上海 财经大学 EMBA 毕业,具 有基金从业资格。曾任湖 北证券公司交易一部交 易员、长江证券有限责任 公司资产管理事业部主 管、债券事业总部投资部 经理、固定收益总部交易 部经理。2004 年 9 月加 入长信基金管理有限责 任公司,历任长信利息收 益开放式证券投资基金 交易员、基金经理助理、 长信中短债证券投资基 金、长信利息收益开放式 证券投资基金、长信长金 通货币市场基金和长信 富民纯债一年定期开放 债券型证券投资基金的 基金经理职务。现任固定 收益部总监、长信纯债壹 号债券型证券投资基金、 长信利鑫债券型证券投 资基金(LOF)、长信富平 纯债一年定期开放债券 型证券投资基金、长信稳 益纯债债券型证券投资 基金、长信富海纯债一年 定期开放债券型证券投 资基金和长信稳势纯债 债券型证券投资基金的 基金经理。 注:1、首任基金经理任职日期以本基金成立之日为准;新增或变更基金经理的日期根据对外披露 的公告日期填写; 2、证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定; 3、自 2020年 3月 10 日起,姜锡峰不再担任该基金的基金经理。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 13 页 共 63 页


4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在报告期内,严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律 法规、基金合同的规定,勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益,不存在损害基金份额持有人利 益的行为。 本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨,承诺将一如既往地本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金财产,在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下,努力为基 金份额持有人谋求最大利益。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 1、所有投资对象的投资指令必须经由交易部门总监或其授权人审核分配至交易人员执行。进 行投资指令分配的人员必须保证投资指令得到公平对待。 2、公司使用的交易执行软件系统必须具备如下功能: (1)严格按照时间顺序发送委托指令; (2)对于多个投资组合在同一时点就同一证券下达的相同方向的投资指令,并且市价在限价 范围内的,系统能够将交易员针对该证券下达的每笔委托自动按照指令数量比例分拆为各投资组 合的委托指令。对于不同投资组合针对交易所同一证券的同一方向竞价交易指令,指令数量比例 达到 5:1或以上的,可豁免启动公平交易开关。 3、交易人员对于接收到的交易指令依照价格优先、时间优先的顺序执行。在执行多个投资组 合在同一时点就同一证券下达的相同方向的交易所投资指令时,除制度规定的例外指令外,必须 开启系统的公平交易开关。 4、对于不同投资组合均进行债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易的投 资对象,交易部门必须严格独立接收各投资组合的投资指令,在申购结果产生前,不得以任何形 式向任何人泄露各投资指令的内容,包括指令价格及数量等要素。 5、对于各投资组合以独立账户名义进行申购的投资对象,除需经过公平性审核的例外指令外, 申购获配的证券数量由投资管理系统接收各类证券登记结算机构发送的数据进行分配。交易部门 根据证券发行人在指定公开披露媒体上披露的申购结果对系统内分配数量进行核准,数量不符的, 应当第一时间告知各投资管理部门的总监及监察稽核部总监。对于以公司名义进行申购的投资对 象,公司在获配额度确定后,严格按照价格优先的原则在各投资组合间进行分配。申购价格相同 的投资组合则根据投资指令的数量按比例进行分配。确因特殊原因不能按照上述原则进行分配的, 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 14 页 共 63 页


应启动异常交易识别流程,审核通过的,可以进行相应分配。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本报告期内,公司已实行公平交易制度,并建立公平交易制度体系,已建立投资决策体系, 加强交易执行环节的内部控制,并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同 时,公司已通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监 督。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内,除完全按照有关指数的构成比例进行投资的组合外,其余各投资组合未发生参 与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情形,未发 现异常交易行为。同时,对本年度同向交易价差进行专项分析,未发现异常情况。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2019 年,国内经济增速延续回落的趋势。通胀方面,CPI 明显上行;政策方面,央行货币政 策仍较为宽松,MLF利率有所下调。市场方面,债券市场收益率先上后下,维持震荡的格局。 报告期内,本基金保持了较稳健的操作策略。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至 2019年 12月 31 日,本基金份额净值为 1.0307元,累计份额净值为 1.3067 元,本报告 期内本基金净值增长率为 3.42%,同期业绩比较基准收益率为 1.31%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 受疫情影响,经济实际增速或难有改善。通胀方面,有待观察。货币政策方面,总体基调可 能仍偏宽松。其他政策方面,宽信用政策可能会有所加速,地方政府债的发行可能放量。 综合来看,货币政策支持债券市场走强,但通胀增速有一定风险,预计债市整体仍维持震荡 的格局。 从品种方面而言,经济回落背景下,信用债个券信用风险依然较大,信用债标的需要加强个 券筛选;下一阶段我们将继续保持审慎严谨的态度,进一步优化投资组合,争取为投资人提供安 全、稳健的投资收益。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 15 页 共 63 页


4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本年度内,本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及配套法律法规,时刻以合规运作、 防范风险为核心,以维护基金持有人利益为宗旨,保证基金合同得到严格履行。公司监察稽核部 独立地开展工作,对基金运作进行事前、事中与事后的监督检查,发现问题及时提出改进建议并 督促业务部门进行整改,同时定期向公司董事会和公司管理层出具监察稽核报告。 本年度内,为确保监管要求的有效实施,公司监察稽核部根据各项法律法规监管政策性要求 以及公司内部控制执行情况,积极开展公司业务流程及风险梳理的工作,及时组织召开内部控制 委员会会议,对新规要求进行解读,并依照新规要求,对各业务部门业务流程及制度规范的调整 进行深入探讨,并加强对关键业务岗位合规传导及培训工作。 本年度内,监察稽核部以组合压力测试为主要方式,定期对投资组合的风险状况进行检测的 机制,对投资组合整体流动性情况进行分析,并适时召集各业务部门的沟通会议就各项可能面临 的风险进行沟通、讨论,防范系统性风险事件的发生。 本基金管理人承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则,秉持内控优先、内控从严 的理念,不断提高内部监察稽核工作的科学性和实效性、并完善内部控制体系,做好各项内控工 作,努力防范和控制各种风险,确保基金资产的规范运作,充分保障基金持有人的合法权益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 根据相关法律法规,长信基金管理有限责任公司(以下简称“公司”)制订了健全、有效的 估值政策和估值程序,成立了估值委员会,估值委员会是公司基金估值的主要决策机构,负责拟 定公司的估值政策、估值方法及采用的估值程序和技术,健全公司估值决策体系,对公司现有程 序和技术进行复核和审阅,当发生了影响估值程序和技术的有效性及适用性的情况及时修订估值 程序;估值委员会成员由基金事务部、投资、研究、交易等相关业务部门负责人以及基金事务部 至少一名业务骨干共同组成。相关参与人员都具有丰富的证券行业工作经验,熟悉相关法规和估 值方法,均具备估值业务所需的专业胜任能力。基金经理不直接参与估值决策,估值决策由与会 估值工作小组成员 1/2以上多数票通过。对于估值政策和估值原则,公司与基金托管人充分沟通, 达成一致意见。审计本基金的会计师事务所认可公司基金估值政策和程序的适当性。


本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司及中证指数有限公司签署服务协议,由其 按约定分别提供银行间同业市场及交易所交易的债券品种的估值数据以及流通受限股票的折扣 率。参与估值流程各方不存在任何重大利益冲突。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 16 页 共 63 页


4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据相关法律法规和本基金基金合同规定的基金收益分配原则以及基金实际运作情况,本基 金本报告期进行了五次利润分配,具体情况如下: 金额单位:人民币元 序 号 权益 登记日 除息日 每 10份 基金份额 分红数 现金形式 发放总额 再投资形式 发放总额 本期利润分配 合计 备注 场内 场外 1 2019年 8 月 30日 - 2019年 8 月 30日 0.500 399,074,975.15 5,123,973.42 404,198,948.57


2 2019年 6 月 25日 - 2019年 6 月 25日 0.530 410,602,429.12 1,892,762.12 412,495,191.24


3 2019年 5 月 23日 - 2019年 5 月 23日 0.550 390,394,904.60 2,018,055.63 392,412,960.23


4 2019年 3 月 28日 - 2019年 3 月 28日 0.550 399,497,090.53 3,095,531.99 402,592,622.52


5 2019年 1 月 29日 - 2019年 1 月 29日 0.630 296,181,408.73 6,607,812.00 302,789,220.73


合 计 - - 2.760 1,895,750,808.13 18,738,135.16 1,914,488,943.29


本基金收益分配原则如下: 1、本基金在符合基金法定分红条件的前提下可进行收益分配,具体分红方案见基金管理人根 据基金运作情况届时不定期发布的相关分红公告,若《基金合同》生效不满 3 个月可不进行收益 分配; 2、本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红 利自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的基金份额净值减去 每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4、每一基金份额享有同等分配权; 5、法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 17 页 共 63 页


§5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 2019年度,基金托管人在长信稳益纯债债券型证券投资基金的托管过程中,严格遵守了《证 券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议,尽职尽责地履行了托管人应尽的义 务,不存在任何损害基金持有人利益的行为。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 2019年度,长信基金管理有限责任公司在长信稳益纯债债券型证券投资基金投资运作、基金 资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上,托管人未发现损害基 金持有人利益的行为。 本报告期内本基金进行了 5次收益分配,分配金额为 1,914,488,943.29元,符合基金合同的 规定。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 2019年度,由长信基金管理有限责任公司编制并经托管人复核审查的有关长信稳益纯债债券 型证券投资基金的年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告相关内容、投 资组合报告等内容真实、准确、完整。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 18 页 共 63 页


§6 审计报告 6.1 审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 德师报(审)字(20)第 P00052号


6.2 审计报告的基本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 长信稳益纯债债券型证券投资基金全体持有人。 审计意见 我们审计了长信稳益纯债债券型证券投资基金的财务报表,包括 2019 年 12月 31日的资产负债表,2019年度的利润表、所有者权 益(基金净值)变动表以及财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和中 国证券监督管理委员会发布的关于基金行业实务操作的有关规定 编制,公允反映了长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019 年 12 月 31日的财务状况、2019 年度的经营成果和基金净值变动情况。 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报 告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们 在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则,我们独 立于长信稳益纯债债券型证券投资基金,并履行了职业道德方面的 其他责任。我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发 表审计意见提供了基础。 强调事项 - 其他事项 - 其他信息 长信基金管理有限责任公司(以下简称“基金管理人”)管理层对 其他信息负责。其他信息包括长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019 年度报告中涵盖的信息,但不包括财务报表和我们的审计报 告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息,我们也不对其他 信息发表任何形式的鉴证结论。 结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过 程中,考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的 情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。 基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我 们应当报告该事实。在这方面,我们无任何事项需要报告。 管理层和治理层对财务报表的 责任 基金管理人管理层负责按照企业会计准则和中国证券监督管理委 员会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制财务报表,使其 实现公允反映,并设计、执行和维护必要的内部控制,以使财务报 表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报。 在编制财务报表时,基金管理人管理层负责评估长信稳益纯债债券 型证券投资基金的持续经营能力,披露与持续经营相关的事项(如 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 19 页 共 63 页


适用),并运用持续经营假设,除非基金管理人管理层计划清算长 信稳益纯债债券型证券投资基金、终止经营或别无其他现实的选 择。 基金管理人治理层负责监督长信稳益纯债债券型证券投资基金的 财务报告过程。 注册会计师对财务报表审计的 责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的 重大错报获取合理保证,并出具包含审计意见的审计报告。合理保 证是高水平的保证,但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一 重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致,如果合 理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报 表作出的经济决策,则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,保持 职业怀疑。同时,我们也执行以下工作: (1)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险,设 计和实施审计程序以应对这些风险,并获取充分、适当的审计证据, 作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗 漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞弊导致的重 大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。 (2)了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序,但目的 并非对内部控制的有效性发表意见。 (3)评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和做出会计估计 及相关披露的合理性。 (4)对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同 时,根据获取的审计证据,就可能导致对长信稳益纯债债券型证券 投资基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大 不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审 计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的 相关披露;如果披露不充分,我们应当发表非无保留意见。我们的 结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而,未来的事项或情况 可能导致长信稳益纯债债券型证券投资基金不能持续经营。 (5)评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露),并评价财 务报表是否公允反映相关交易和事项。 我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计 发现等事项进行沟通,包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的 内部控制缺陷。 会计师事务所的名称 德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙) 注册会计师的姓名 曾浩


冯适 会计师事务所的地址 上海市黄浦区延安东路 222 号 30楼 审计报告日期 2020年 4月 22日


长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 20 页 共 63 页


§7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体:长信稳益纯债债券型证券投资基金 报告截止日: 2019年 12月 31日 单位:人民币元 资 产 附注号 本期末 2019年 12 月 31日 上年度末 2018年 12 月 31日 资 产:





银行存款 7.4.7.1 6,727,834.42 6,100,048.56 结算备付金


19,941,855.06 1,931,156.20 存出保证金


142,236.81 46,904.69 交易性金融资产 7.4.7.2 2,455,143,550.00 349,725,628.50 其中:股票投资


- - 基金投资


- - 债券投资


2,445,143,550.00 349,725,628.50 资产支持证券投资


10,000,000.00 - 贵金属投资


- - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - - 应收证券清算款


9,993,292.79 512,912.45 应收利息 7.4.7.5 36,664,120.50 6,989,987.77 应收股利


- - 应收申购款


58,701.22 61,661,735.50 递延所得税资产


- - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计


2,528,671,590.80 426,968,373.67 负债和所有者权益 附注号 本期末 2019年 12 月 31日 上年度末 2018年 12 月 31日 负 债:





短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


659,593,560.60 91,499,755.00 应付证券清算款


27,131.49 1,017,235.13 应付赎回款


114,467.86 1,412,522.20 应付管理人报酬


835,857.42 99,368.49 应付托管费


167,171.49 19,873.69 应付销售服务费


- - 应付交易费用 7.4.7.7 61,431.52 14,032.91 应交税费


128,354.28 11,375.91 应付利息


162,861.75 35,354.28 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 21 页 共 63 页


应付利润


- - 递延所得税负债


- - 其他负债 7.4.7.8 179,061.18 140,043.27 负债合计


661,269,897.59 94,249,560.88 所有者权益:





实收基金 7.4.7.9 1,811,798,268.71 262,155,188.85 未分配利润 7.4.7.10 55,603,424.50 70,563,623.94 所有者权益合计


1,867,401,693.21 332,718,812.79 负债和所有者权益总计


2,528,671,590.80 426,968,373.67 注:报告截止日 2019年 12 月 31日,基金份额净值 1.0307 元,基金份额总额 1,811,798,268.71 份。


7.2 利润表 会计主体:长信稳益纯债债券型证券投资基金 本报告期: 2019年 1月 1 日至 2019年 12月 31日 单位:人民币元 项 目 附注号 本期 2019 年 1月 1日至 2019 年 12月 31日 上年度可比期间 2018年 1 月 1日至 2018年 12 月 31日 一、收入


207,686,375.10 -8,405,227.86 1.利息收入


225,900,096.37 29,683,573.67 其中:存款利息收入 7.4.7.11 1,923,787.12 181,827.65 债券利息收入


218,764,931.84 28,952,522.09 资产支持证券利息收入


4,340.97 - 买入返售金融资产收入


5,207,036.44 549,223.93 证券出借利息收入


- - 其他利息收入


- - 2.投资收益(损失以“-”填列)


-21,575,658.97 -61,321,511.83 其中:股票投资收益 7.4.7.12 - - 基金投资收益


- - 债券投资收益 7.4.7.13 -21,575,658.97 -61,321,511.83 资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - - 贵金属投资收益 7.4.7.14 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 - - 3.公允价值变动收益(损失以“-” 号填列) 7.4.7.17 1,818,130.75 23,141,136.87 4.汇兑收益(损失以“-”号填列)


- - 5.其他收入(损失以“-”号填列) 7.4.7.18 1,543,806.95 91,573.43 减:二、费用


52,431,224.88 7,666,834.24 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 22 页 共 63 页


1.管理人报酬 7.4.10.2.1 30,648,672.25 2,787,093.81 2.托管费 7.4.10.2.2 6,129,734.53 557,418.78 3.销售服务费


- - 4.交易费用 7.4.7.19 334,905.90 82,419.67 5.利息支出


14,903,576.00 3,977,683.34 其中:卖出回购金融资产支出


14,903,576.00 3,977,683.34 6.税金及附加


154,972.32 68,475.96 7.其他费用 7.4.7.20 259,363.88 193,742.68 三、利润总额(亏损总额以“-” 号填列) 155,255,150.22 -16,072,062.10 减:所得税费用


- - 四、净利润(净亏损以“-”号填 列) 155,255,150.22 -16,072,062.10


7.3 所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:长信稳益纯债债券型证券投资基金 本报告期:2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 金净值) 262,155,188.85 70,563,623.94 332,718,812.79 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期利 润) - 155,255,150.22 155,255,150.22 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 (净值减少以“-”号填列) 1,549,643,079.86 1,744,273,593.63 3,293,916,673.49 其中:1.基金申购款 11,315,964,254.92 2,384,617,292.20 13,700,581,547.12 2.基金赎回款 -9,766,321,175.06 -640,343,698.57 -10,406,664,873.63 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动(净值减少以“-” 号填列) - -1,914,488,943.29 -1,914,488,943.29 五、期末所有者权益(基 金净值) 1,811,798,268.71 55,603,424.50 1,867,401,693.21 项目 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 23 页 共 63 页


实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基 金净值) 1,044,308,081.67 21,377,269.06 1,065,685,350.73 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期利 润) - -16,072,062.10 -16,072,062.10 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 (净值减少以“-”号填列) -782,152,892.82 65,258,416.98 -716,894,475.84 其中:1.基金申购款 340,709,316.80 84,811,108.50 425,520,425.30 2.基金赎回款 -1,122,862,209.62 -19,552,691.52 -1,142,414,901.14 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动(净值减少以“-” 号填列) - - - 五、期末所有者权益(基 金净值) 262,155,188.85 70,563,623.94 332,718,812.79


报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署: ______成善栋______














______覃波______














____孙红辉____ 基金管理人负责人














主管会计工作负责人














会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 长信稳益纯债债券型证券投资基金(以下简称“本基金”)系由基金管理人长信基金管理有限 责任公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《长信稳益纯债债券型证券投资基金合同》(以 下简称“基金合同”)及其他有关法律法规的规定,经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国 证监会”)以证监许可[2016]1854 号文批准公开募集。本基金为契约型开放式基金,存续期限为 不定期,首次设立募集基金份额为 203,547,549.55 份,经毕马威华振会计师事务所(特殊普通合 伙)验证,并出具了编号为毕马威华振验字第 1600909 号验资报告。基金合同于 2016 年 10 月 26 日生效。本基金的基金管理人为长信基金管理有限责任公司,基金托管人为交通银行股份有限公 司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、截至报告期末最新公告的基金合同及《长信稳益纯 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 24 页 共 63 页


债债券型证券投资基金招募说明书》的有关规定,本基金的投资范围主要为具有良好流动性的固 定收益类品种,包括国债、金融债、企业债、公司债、央行票据、中期票据、短期融资券、中小 企业私募债券、资产支持证券、次级债、可分离交易可转债的纯债部分、债券回购、银行存款等 法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类金融工具(但须符合中国证监会的相关规 定)。本基金不投资于股票、权证等权益类资产,也不投资于可转换债券(可分离交易可转债的纯 债部分除外)、可交换债券。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履 行适当程序后,可以将其纳入投资范围,其投资比例遵循届时有效的法律法规和相关规定。本基 金的投资组合比例为:本基金对债券的投资比例不低于基金资产的 80%;本基金持有现金(不包括 结算备付金、存出保证金、应收申购款等)或者到期日在一年以内的政府债券投资比例不低于基金 资产净值的 5%。如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行适当 程序后,可以调整上述投资品种的投资比例。本基金的业绩比较基准为:中债综合指数收益率。 7.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部颁布的企业会计准则及相关规定(以下简称“企业会计准则”) 以及中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制,同时在具体会计核算和信息披露 方面也参考了中国证券投资基金业协会发布的若干基金行业实务操作。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金财务报表的编制符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关 规定的要求,真实、完整地反映了本基金 2019年 12 月 31 日的财务状况以及 2019 年度的经营成 果和基金净值变动情况。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 7.4.4.1 会计年度 本基金的会计年度为公历年度,即每年 1月 1日起至 12月 31日止。 7.4.4.2 记账本位币 本基金以人民币为记账本位币。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 1)金融资产的分类 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 25 页 共 63 页


根据本基金的业务特点和风险管理要求,本基金将所持有的金融资产在初始确认时划分为以 公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和贷款及应收款项,暂无金融资产划分为可供出 售金融资产或持有至到期投资。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金融资产列 示外,其他以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融 资产列示。 本基金持有的各类应收款项、买入返售金融资产等在活跃市场中没有报价、回收金额固定或 可确定的非衍生金融资产分类为贷款及应收款项。 2)金融负债的分类 根据本基金的业务特点和风险管理要求,本基金将持有的金融负债在初始确认时划分为以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。本基金暂无分类为以公允价值计 量且其变动计入当期损益的金融负债。 其他金融负债包括各类应付款项、卖出回购金融资产款等。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时,于交易日按公允价值在资产负债 表内确认。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,取得时发生的相关交易费用计入 当期损益;支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除息日至购买日 止的利息,单独确认为应收项目。贷款及应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认 金额。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量,贷款及应收 款项和其他金融负债采用实际利率法,以摊余成本进行后续计量。 当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报 酬已转移时,终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于交易日结转。 金融负债的现时义务全部或部分已经解除的,才能终止确认该金融负债或其一部分。金融负债全 部或部分终止确认的,将终止确认部分的账面价值与支付的对价(包括转出的非现金资产或承担的 新金融负债)之间的差额,计入当期损益。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中,出售一项资产所能收到或者转移一项 负债所需支付的价格。本基金对以公允价值进行后续计量的金融资产与金融负债根据对计量整体 具有重大意义的最低层次的输入值确定公允价值计量层次。第一层次输入值是在计量日能够取得 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 26 页 共 63 页


的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价;第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资 产或负债直接或间接可观察的输入值;第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。本 基金主要金融工具的估值方法如下: 1)对于银行间市场交易的固定收益品种,以及交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种(可 转换债券、资产支持证券和私募债券除外),按照第三方估值机构提供的估值确定公允价值。 2)对存在活跃市场的其他投资品种,如估值日有市价的,采用市价确定公允价值;估值日无 市价,且最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件 的,采用最近交易市价确定公允价值。 3)对存在活跃市场的其他投资品种,如估值日无市价且最近交易日后经济环境发生了重大变 化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件或基金管理人估值委员会认为必要时,应参考 类似投资品种的现行市价及重大变化等因素,调整最近交易市价,确定公允价值。 4)当投资品种不再存在活跃市场,基金管理人估值委员会认为必要时,采用市场参与者普遍 认同,且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术,确定投资品种的公允价值。估值 技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的 其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。采用估值技术时,尽可能最 大程度使用市场参数,减少使用与本基金特定相关的参数。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利,且目前可执行该种法定权利,同 时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时,金融资产和金融负债以相 互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外,金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示, 不予相互抵销。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行基金份额所对应的金额。申购、赎回、转换及红利再投资等引起的实收 基金的变动分别于上述各交易确认日认列。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金指申购、赎回、转入、转出及红利再投资等事项导致基金份额变动时,相关款项 中包含的未分配利润。根据交易申请日利润分配(未分配利润)已实现与未实现部分各自占基金净 值的比例,损益平准金分为已实现损益平准金和未实现损益平准金。损益平准金于基金申购确认 日或基金赎回确认日认列,并于期末全额转入利润分配(未分配利润)。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 27 页 共 63 页


7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 -


利息收入 存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提。 除贴息债外的债券利息收入在持有债券期内,按债券的票面价值和票面利率计算的利息扣除 适用情况下由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额,逐日确认债券利息收入。贴息债视 同到期一次性还本付息的附息债,根据其发行价、到期价和发行期限推算内含票面利率后,逐日 确认债券利息收入。 资产支持证券利息收入在持有期内,按资产支持证券的票面价值和预计收益率计算的利息逐 日确认资产支持证券利息收入。在收到资产支持证券支付的款项时,其中属于证券投资收益的部 分冲减应计利息(若有)后的差额,确认资产支持证券利息收入。 买入返售金融资产收入按买入返售金融资产的摊余成本在返售期内以实际利率法逐日计提。 -


投资收益 债券投资收益为卖出债券交易日的成交总额扣除应结转的债券投资成本与应收利息(若有)后 的差额确认。 衍生工具投资收益为交易日的成交总额扣除应结转的衍生工具投资成本后的差额确认。 -


公允价值变动收益 公允价值变动收益于估值日按以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的公允价值 变动形成的利得或损失确认,并于相关金融资产卖出或到期时转出计入投资收益。 7.4.4.10 费用的确认和计量 本基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值 0.50%的年费率逐日计提。 本基金的基金托管费按前一日基金资产净值 0.10%的年费率逐日计提。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的交易费用发生时按照确定的金额计入交 易费用。 卖出回购金融资产支出按卖出回购金融资产款的摊余成本在回购期内以实际利率逐日计提。 7.4.4.11 基金的收益分配政策 1)本基金在符合基金法定分红条件的前提下可进行收益分配,具体分红方案见基金管理人根 据基金运作情况届时不定期发布的相关分红公告,若基金合同生效不满 3个月可不进行收益分配; 2)本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资,投资者可选择现金红利或将现金红 利自动转为基金份额进行再投资;若投资者不选择,本基金默认的收益分配方式是现金分红; 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 28 页 共 63 页


3)基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;即基金收益分配基准日的基金份额净值减去 每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值; 4)每一基金份额享有同等分配权; 5)法律法规或监管机关另有规定的,从其规定。 7.4.4.12 分部报告 根据本基金的内部组织机构、管理要求及内部报告制度,本基金整体为一个报告分部,且向 管理层报告时采用的会计政策及计量基础与编制财务报表时的会计政策与计量基础一致。 7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作,本基金确定以下类别债 券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下: 根据《关于发布<中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品 种的估值处理标准>的通知》(中基协发[2014]24 号),在上海证券交易所、深圳证券交易所及银 行间同业市场上市交易或挂牌转让的固定收益品种 (估值处理标准另有规定的除外) ,采用第三 方估值机构提供的价格数据进行估值。 7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期内无需说明的重大会计政策变更。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期内无需说明的重大会计估计变更。 7.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期内无需说明的重大会计差错更正。 7.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优 惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]140 号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]56 号《关于资管 产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 29 页 共 63 页


的通知》及其他相关税务法规和实务操作,主要税项列示如下: 1)证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖债券免征 增值税;公开募集证券投资基金运营过程中发生的资管产品运营业务,以基金管理人为增值税纳 税人,暂适用简易计税方法,按照 3%的征收率缴纳增值税。 2)对基金从证券市场中取得的收入,包括买卖债券的差价收入,债券的利息收入及其他收入, 暂不缴纳企业所得税。 7.4.7 重要财务报表项目的说明 7.4.7.1 银行存款 单位:人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 活期存款 6,727,834.42 6,100,048.56 定期存款 - - 其中:存款期限 1 个月以内 - - 存款期限 1-3个月 - - 存款期限 3个月以上 - - 其他存款 - - 合计: 6,727,834.42 6,100,048.56 7.4.7.2 交易性金融资产 单位:人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 - - - 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 409,007,368.69 408,293,550.00 -713,818.69 银行间市场 2,032,754,383.32 2,036,850,000.00 4,095,616.68 合计 2,441,761,752.01 2,445,143,550.00 3,381,797.99 资产支持证券 10,000,000.00 10,000,000.00 - 基金 - - - 其他 - - - 合计 2,451,761,752.01 2,455,143,550.00 3,381,797.99 项目 上年度末 2018年 12月 31日 成本 公允价值 公允价值变动 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 30 页 共 63 页


股票 - - - 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 88,882,775.54 88,871,528.50 -11,247.04 银行间市场 259,279,185.72 260,854,100.00 1,574,914.28 合计 348,161,961.26 349,725,628.50 1,563,667.24 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 348,161,961.26 349,725,628.50 1,563,667.24 7.4.7.3 衍生金融资产/负债 注:本基金本报告期末及上年度末未持有衍生金融工具。 7.4.7.4 买入返售金融资产 7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 注:本基金本报告期末及上年度末未持有买入返售金融资产。 7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 注:本基金本报告期末及上年度末未持有因买断式逆回购交易而取得的债券。 7.4.7.5 应收利息 单位:人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 应收活期存款利息 7,226.83 1,209.89 应收定期存款利息 - - 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 8,973.80 869.00 应收债券利息 36,643,384.64 6,983,086.78 应收资产支持证券利息 4,471.23 - 应收买入返售证券利息 - - 应收申购款利息 - 4,801.00 应收黄金合约拆借孳息 - - 应收出借证券利息 - - 其他 64.00 21.10 合计 36,664,120.50 6,989,987.77 注:其他为应收结算保证金利息。 7.4.7.6 其他资产 注:本基金本报告期末及上年度末未持有其他资产。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 31 页 共 63 页


7.4.7.7 应付交易费用 单位:人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 交易所市场应付交易费用 - - 银行间市场应付交易费用 61,431.52 14,032.91 合计 61,431.52 14,032.91 7.4.7.8 其他负债 单位:人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 61.18 1,043.27 应付证券出借违约金 - - 预提账户维护费 9,000.0 9,000.00 预提审计费 50,000.0 20,000.00 预提信息披露费 120,000.0 110,000.00 合计 179,061.18 140,043.27 注:应付赎回费中含应付转出费。 7.4.7.9 实收基金 金额单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 262,155,188.85 262,155,188.85 本期申购 11,315,964,254.92 11,315,964,254.92 本期赎回(以“-”号填列) -9,766,321,175.06 -9,766,321,175.06 - 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以“-”号填列) - - 本期末 1,811,798,268.71 1,811,798,268.71 注:本期申购含红利再投、转换入份(金)额,本期赎回含转换出份(金)额。 7.4.7.10 未分配利润 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 69,889,042.24 674,581.70 70,563,623.94 本期利润 153,437,019.47 1,818,130.75 155,255,150.22 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 32 页 共 63 页


本期基金份额交易 产生的变动数 1,728,478,266.89 15,795,326.74 1,744,273,593.63 其中:基金申购款 2,311,185,648.78 73,431,643.42 2,384,617,292.20 基金赎回款 -582,707,381.89 -57,636,316.68 -640,343,698.57 本期已分配利润 -1,914,488,943.29 - -1,914,488,943.29 本期末 37,315,385.31 18,288,039.19 55,603,424.50 7.4.7.11 存款利息收入 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31 日 活期存款利息收入 881,251.51 131,860.73 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 668,657.21 44,155.17 其他 373,878.40 5,811.75 合计 1,923,787.12 181,827.65 注:“其他”项为存出保证金利息、申购款利息和 DVP账户利息之和。 7.4.7.12 股票投资收益 7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无股票投资收益。 7.4.7.13 债券投资收益 7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2019年1月1日至2019年12 月31日 上年度可比期间 2018年1月1日至2018年12月 31日 债券投资收益——买卖债券(、债 转股及债券到期兑付)差价收入 -21,575,658.97 -61,321,511.83 债券投资收益——赎回差价收入 - - 债券投资收益——申购差价收入 - - 合计 -21,575,658.97 -61,321,511.83 7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位:人民币元 项目 本期 上年度可比期间 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 33 页 共 63 页


2019年1月1日至2019年12 月31日 2018年1月1日至2018年12月 31日 卖出债券(、债转股及债券到期兑 付)成交总额 29,021,651,398.15 4,629,829,381.45 减:卖出债券(、债转股及债券到 期兑付)成本总额 28,594,356,665.79 4,595,404,727.59 减:应收利息总额 448,870,391.33 95,746,165.69 买卖债券差价收入 -21,575,658.97 -61,321,511.83 7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入 注:本基金本报告期内及上年度可比期间均无债券投资赎回差价收入。 7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入 注:本基金本报告期内及上年度可比期间均无债券投资申购差价收入。 7.4.7.13.5 资产支持证券投资收益 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无资产支持证券投资收益。 7.4.7.14 贵金属投资收益


7.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成 注:本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。 7.4.7.15 衍生工具收益 7.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入 注:本基金本报告期及上年度可比期间无衍生工具收益。 7.4.7.15.2 衍生工具收益 ——其他投资收益 注:本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益。 7.4.7.16 股利收益 注:本基金本报告期及上年度可比期间无股利收益。 7.4.7.17 公允价值变动收益 单位:人民币元 项目名称 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12 月 31日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 1.交易性金融资产 1,818,130.75 23,141,136.87 ——股票投资 - - ——债券投资 1,818,130.75 23,141,136.87 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 34 页 共 63 页


——资产支持证券投资 - - ——贵金属投资 - - ——其他 - - 2.衍生工具 - - ——权证投资 - - 3.其他 - - 减: 应税金融商品公允价值 变动产生的预估增值税 - - 合计 1,818,130.75 23,141,136.87 7.4.7.18 其他收入 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31 日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 基金赎回费收入 1,538,851.30 91,482.87 基金转换费收入 4,955.65 90.56 合计 1,543,806.95 91,573.43 注:赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担,对持续持有期少于 7 日的投资者收取的赎 回费将全额计入基金财产;对持续持有期不少于 7 日的投资者收取的赎回费,赎回费总额的 25% 应归基金财产。 7.4.7.19 交易费用 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31 日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 交易所市场交易费用 14,747.15 4,047.17 银行间市场交易费用 320,158.75 78,372.50 交易基金产生的费用 - - 其中:申购费 - -








赎回费 - -


合计 334,905.90 82,419.67 7.4.7.20 其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31 日 审计费用 50,000.00 20,000.00 信息披露费 120,000.00 110,000.00 证券出借违约金 - - 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 35 页 共 63 页


账户维护费 36,000.00 36,000.00 其他费用 53,363.88 27,742.68 合计 259,363.88 193,742.68 注:“其他费用”为划款手续费和转托管费用。 7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日,本基金未发生需要披露的或有事项。 7.4.8.2 资产负债表日后事项 截止财务报表批准报出日,本基金无需要披露的资产负债表日后事项。 7.4.9 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 长信基金管理有限责任公司(以下简称“长信基金”) 基金管理人、注册登记机构、基金销 售机构 交通银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构 长江证券股份有限公司(以下简称“长江证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构 上海海欣集团股份有限公司(以下简称“海欣集团”) 基金管理人的股东 武汉钢铁有限公司(以下简称“武钢有限”) 基金管理人的股东 上海彤胜投资管理中心(有限合伙)(以下简称“彤胜 投资”) 基金管理人的股东 上海彤骏投资管理中心(有限合伙)(以下简称“彤骏 投资”) 基金管理人的股东 上海长江财富资产管理有限公司(以下简称“长江财 富”) 基金管理人的子公司 长江期货股份有限公司(以下简称“长江期货”) 基金管理人的股东的子公司 注:以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 7.4.10.1.1 股票交易 注:本基金本报告期及上年度可比期间没有通过关联方交易单元进行的股票交易。 7.4.10.1.2 债券交易


金额单位:人民币元 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 36 页 共 63 页


关联方名称 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 上年度可比期间 2018年1月1日至2018年12月31日 成交金额 占当期债券 成交总额的 比例 成交金额 占当期债券 成交总额的比 例 长江证券 4,335,709,677.15 86.84% 1,177,968,788.34 87.92% 7.4.10.1.3 债券回购交易 金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 上年度可比期间 2018年1月1日至2018年12月31日 回购成交金额 占当期债券 回购 成交总额的 比例 回购成交金额 占当期债券 回购 成交总额的比 例 长江证券 95,799,800,000.00 92.69% 8,171,900,000.00 95.18% 7.4.10.1.4 权证交易 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的权证交易。 7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无应支付关联方的佣金。 7.4.10.2 关联方报酬 7.4.10.2.1 基金管理费 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12 月 31日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31 日 当期发生的基金应支付 的管理费 30,648,672.25 2,787,093.81 其中:支付销售机构的客 户维护费 1,852,632.32 71,442.52 注:支付基金管理人长信基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值×0.50%的年费率计提,逐 日累计至每月月底,按月支付。 其计算公式为:日基金管理费=前一日基金资产净值×0.50%÷当年天数。 7.4.10.2.2 基金托管费 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 37 页 共 63 页


月 31日 日 当期发生的基金应支付 的托管费 6,129,734.53 557,418.78 注:支付基金托管人交通银行的基金托管费按前一日基金资产净值×0.10%的年费率计提,逐日累 计至每月月底,按月支付。 其计算公式为:日基金托管费=前一日基金资产净值×0.10%÷当年天数 7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明 7.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的 情况 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率 的证券出借业务的情况。 7.4.10.4.2 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务 的情况 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费 率的证券出借业务的情况。 7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况 7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 注:基金管理人在本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。 7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注:除基金管理人之外的其他关联方在本年末及上年度末均未持有本基金。 7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位:人民币元 关联方 名称 本期 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31 日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 交通银行 6,727,834.42 881,251.51 6,100,048.56 131,860.73 注:本基金通过“交通银行基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证券登记结算有限责任 公司等结算账户,于 2019 年 12 月 31 日的相关余额为人民币 19,941,855.06元(2018 年 12 月 31 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 38 页 共 63 页


日:相关余额为人民币 1,931,156.20 元)。 7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均未在承销期内购入过由关联方承销的证券。 7.4.10.8 其他关联交易事项的说明 注:本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。 7.4.11 利润分配情况 金额单位:人民币元 序 号 权益 登记日 除息日 每 10份 基金份额分 红数 现金形式 发放总额 再投资形式 发放总额 本期利润分配 合计 备注 场内 场外 1 2019年 8月 30 日 - 2019 年 8月 30日 0.500 399,074,975.15 5,123,973.42 404,198,948.57


2 2019年 6月 25 日 - 2019 年 6月 25日 0.530 410,602,429.12 1,892,762.12 412,495,191.24


3 2019年 5月 23 日 - 2019 年 5月 23日 0.550 390,394,904.60 2,018,055.63 392,412,960.23


4 2019年 3月 28 日 - 2019 年 3月 28日 0.550 399,497,090.53 3,095,531.99 402,592,622.52


5 2019年 1月 29 日 - 2019 年 1月 29日 0.630 296,181,408.73 6,607,812.00 302,789,220.73


合 计 - - 2.760 1,895,750,808.13 18,738,135.16 1,914,488,943.29





7.4.12 期末( 2019 年 12 月 31 日 )本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位:人民币元 7.4.12.1.1 受限证券类别:资产支持证券 证券 代码 证 券 名 称 成功 认购日 可流 通日 流通 受限 类型 认购 价格 期末估 值单价 数量 (单位:份) 期末 成本总额 期末估值总额 备注 165565 19 2019 2020 认购 100.00 100.00 100,000 10,000,000.00 10,000,000.00 - 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 39 页 共 63 页


二 航 1A 年 12 月 25 日 年 2 月 24 日 新发 证券 7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 注:本基金本报告期末无暂时停牌等流通受限股票。 7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末 2019 年 12月 31日止,本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回 购证券款余额 399,593,560.60元,是以如下债券作为质押: 金额单位:人民币元 债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单 价 数量 (张) 期末估值总额 011902871 19 赣州城投 SCP002 2020年 1月 2日 100.10 300,000 30,030,000.00 190407 19农发 07 2020年 1月 6日 100.62 100,000 10,062,000.00 101801553 18 上海电气 MTN001 2020年 1月 7日 101.05 300,000 30,315,000.00 101901703 19苏国信 MTN005 2020年 1月 6日 100.20 270,000 27,054,000.00 101901638 19国盛 MTN002 2020年 1月 6日 100.39 241,000 24,193,990.00 150213 15国开 13 2020年 1月 3日 100.75 313,000 31,534,750.00 101900712 19沪杭甬 MTN001 2020年 1月 6日 101.40 200,000 20,280,000.00 101901739 19 远东租赁 MTN001 2020年 1月 6日 100.43 300,000 30,129,000.00 101901088 19 成都环境 MTN001 2020年 1月 6日 100.36 300,000 30,108,000.00 091900024 19 招商证券 金融债 01BC 2020年 1月 2日 100.29 300,000 30,087,000.00 101901552 19国盛 MTN001 2020年 1月 2日 100.51 237,000 23,820,870.00 101901552 19国盛 MTN001 2020年 1月 7日 100.51 16,000 1,608,160.00 011901895 19沪百联 SCP002 2020年 1月 2日 100.16 300,000 30,048,000.00 101800901 18光明 MTN002 2020年 1月 6日 101.41 300,000 30,423,000.00 101900976 19苏交通 MTN004 2020年 1月 2日 101.04 200,000 20,208,000.00 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 40 页 共 63 页


101901150 19赣高速 MTN002 2020年 1月 6日 100.37 300,000 30,111,000.00 101901644 19宁波港 MTN001 2020年 1月 6日 100.17 300,000 30,051,000.00 合计


4,277,0 00 430,063,770.00 7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末 2019 年 12月 31日止,本基金从事证券交易所债券正回购交易所形成的卖出 回购证券款余额 260,000,000.00 元,于 2020 年 1月 2 日到期。该类交易要求本基金在回购期内 持有的证券交易所的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券,按证券交易所规定的比例折 算为标准券后,不低于债券回购交易的余额。 7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券 注:本基金本报告期末无因参与转融通证券出借业务而出借的证券。 7.4.13 金融工具风险及管理 7.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常活动中面临各种金融工具的风险,主要包括:信用风险、流动性风险和市场风 险。本基金在下文主要论述上述风险敞口及其形成原因、风险管理目标、政策和过程以及计量风 险的方法等。 本基金的基金管理人从事风险管理的目标是使本基金在风险和收益之间取得适当的平衡,以 实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。基于该风险管理目标,本基金的基金管理人已制定 了政策和程序来辨别和分析这些风险,设定适当的风险限额并设计相应的内部控制程序,通过可 靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 本基金管理人奉行全面风险管理体系理念,建立了以风险控制委员会为核心的、由督察长、 监察稽核部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。在董事会下设立风险控制委员会,负责对 公司经营管理和基金业务运作的合法性、合规性进行全面的检查和评估等;在管理层层面设立内 部控制委员会,主要职责是讨论审议公司内部控制制度及针对公司在经营管理和投资组合运作中 的风险进行识别、评估并研究制订有效的防范措施;在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽 核部负责协调并与各部门合作完成运作风险管理工作,战略与产品研发部负责进行投资风险分析 与绩效评估。监察稽核部向督察长负责,并向总经理汇报日常行政事务。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 41 页 共 63 页


7.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息,导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金的银行存款存放在 本基金的托管行交通银行,与该银行存款相关的信用风险不重大。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程,本基金投资于具有良好信用等级的证券,且 通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%,且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券,不得超过该证券 的 10%。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算, 因此违约风险发生的可能性很小;本基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评 估并采用券款对付交割方式以控制相应的信用风险。 7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 A-1 0.00 0.00 A-1以下 0.00 0.00 未评级 140,084,000.00 18,631,594.30 合计 140,084,000.00 18,631,594.30 注:未评级债券为国债、央行票据、政策性金融债及超短期融资券等无信用评级债券。 7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2019年 12月 31 日 上年度末 2018年 12月 31日 A-1 10,000,000.00 0.00 A-1 以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 10,000,000.00 0.00 注:短期信用评级 A-1所填列的资产支持证券投资均为 AAA级的短期资产支持证券。 7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资 注:本基金本报告期末及上年度末无按短期信用评级列示的同业存单投资。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 42 页 共 63 页


7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 AAA 1,398,200,750.00 110,264,300.00 AAA以下 389,882,900.00 22,653,600.00 未评级 516,975,900.00 198,176,134.20 合计 2,305,059,550.00 331,094,034.20 注:未评级债券为国债、央行票据及政策性金融债等无信用评级债券。 7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资 注:本基金本报告期末及上年度末无按长期信用评级列示的资产支持证券投资。 7.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资 注:本基金本报告期末及上年度末无按长期信用评级列示的同业存单投资。 7.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回款项的风 险。本基金流动性风险来源于开放式基金每日兑付赎回资金的流动性风险,以及因部分投资品种 交易不活跃而出现的变现风险和因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理价格变现 投资的风险。 7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式 证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求建立健全开放式基金流动性风险管理的内 部控制体系,审慎评估各类资产的流动性,针对性制定流动性风险管理措施,对本基金组合资产 的流动性风险进行管理。本基金坚持组合管理、分散投资的原则开展投资活动,所持证券均在证 券交易所或银行间同业市场交易,并严格遵守基金管理人流动性相关交易限制;本期末本基金未 持有有重大流动性风险的投资品种。本基金可通过卖出回购金融资产方式融入短期资金应对流动 性需求。 针对兑付赎回资金的流动性风险,本基金的基金管理人在基金合同中约定了巨额赎回条款, 制定了发生巨额赎回时资金的处理模式,控制因开放模式而产生的流动性风险。本基金的基金管 理人对流动性指标进行持续的监测和分析。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 43 页 共 63 页


本基金本报告期末及上年度末均无重大流动性风险。 7.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动 而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 7.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金的 生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。 7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位:人民币元 本期末


2019年 12 月 31日 6个月以内 6个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计 资产








银行存款 6,727,834.42 - - - - 6,727,834.42 结算备付 金 19,941,855.06 - - - - 19,941,855.06 存出保证 金 142,236.81 - - - - 142,236.81 交易性金 融资产 176,053,250.00 158,637,600.00 2,005,942,800.00 114,509,900.00 - 2,455,143,550.00 应收证券 清算款 - - - - 9,993,292.79 9,993,292.79 应收利息 - - - - 36,664,120.50 36,664,120.50 应收申购 款 - - - - 58,701.22 58,701.22 其他资产 - - - - - - 资产总计 202,865,176.29 158,637,600.00 2,005,942,800.00 114,509,900.00 46,716,114.51 2,528,671,590.80 负债








卖出回购 金融资产 款 659,593,560.60 - - - - 659,593,560.60 应付证券 清算款 - - - - 27,131.49 27,131.49 应付赎回 款 - - - - 114,467.86 114,467.86 应付管理 人报酬 - - - - 835,857.42 835,857.42 应付托管 - - - - 167,171.49 167,171.49 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 44 页 共 63 页


费 应付交易 费用 - - - - 61,431.52 61,431.52 应付利息 - - - - 162,861.75 162,861.75 应交税费 - - - - 128,354.28 128,354.28 其他负债 - - - - 179,061.18 179,061.18 负债总计 659,593,560.60 - - - 1,676,336.99 661,269,897.59 利率敏感 度缺口 -456,728,384.31 158,637,600.00 2,005,942,800.00 114,509,900.00 45,039,777.52 1,867,401,693.21 上年度末


2018年 12 月 31日 6个月以内 6个月-1年 1-5年 5 年以上 不计息 合计 资产








银行存款 6,100,048.56 - - - - 6,100,048.56 结算备付 金 1,931,156.20 - - - - 1,931,156.20 存出保证 金 46,904.69 - - - - 46,904.69 交易性金 融资产 21,063,100.20 18,631,594.30 194,631,287.00 115,399,647.00 - 349,725,628.50 应收证券 清算款 - - - - 512,912.45 512,912.45 应收利息 - - - - 6,989,987.77 6,989,987.77 应收申购 款 - - - - 61,661,735.50 61,661,735.50 其他资产 - - - - - - 资产总计 29,141,209.65 18,631,594.30 194,631,287.00 115,399,647.00 69,164,635.72 426,968,373.67 负债








卖出回购 金融资产 款 91,499,755.00 - - - - 91,499,755.00 应付证券 清算款 - - - - 1,017,235.13 1,017,235.13 应付赎回 款 - - - - 1,412,522.20 1,412,522.20 应付管理 人报酬 - - - - 99,368.49 99,368.49 应付托管 费 - - - - 19,873.69 19,873.69 应付交易 费用 - - - - 14,032.91 14,032.91 应付利息 - - - - 35,354.28 35,354.28 应交税费 - - - - 11,375.91 11,375.91 其他负债 - - - - 140,043.27 140,043.27 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 45 页 共 63 页


负债总计 91,499,755.00 - - - 2,749,805.88 94,249,560.88 利率敏感 度缺口 -62,358,545.35 18,631,594.30 194,631,287.00 115,399,647.00 66,414,829.84 332,718,812.79 注:表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值,并按照合约规定的利率重新定价日或到 期日孰早者进行了分类。 7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变 分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币元) 本期末( 2019年 12月 31日 ) 上年度末( 2018年 12月 31 日 ) 市场利率下降 27 个 基点 17,271,279.78 3,767,246.29 市场利率上升 27 个 基点 -17,271,279.78 -3,767,246.29


7.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基 金的所有资产及负债以人民币计价,因此无重大外汇风险。 7.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以 外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市的债券以及银行间 同业市场交易的债券,所面临的最大其他价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金 通过投资组合的分散化降低其他价格风险,并且定期运用多种定量方法对基金进行风险度量,包 括 VaR (Value at Risk) 等指标来测试本基金面临的潜在价格风险,及时可靠地对风险进行跟踪 和控制。 于 12月 31日,本基金面临的其他市场价格风险列示如下: 7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 金额单位:人民币元 项目 本期末 2019年 12月 31日 上年度末 2018年 12月 31 日 公允价值 占基金 资产净 值比例 (%) 公允价值 占基金资 产净值比 例(%) 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 46 页 共 63 页


交易性金融资产-股票投资 - - - - 交易性金融资产-基金投资 - - - - 交易性金融资产-债券投资 2,445,143,550.00 130.94 349,725,628.50 105.11 交易性金融资产-贵金属投 资 - - - - 衍生金融资产-权证投资 - - - - 其他 10,000,000.00 0.54 - - 合计 2,455,143,550.00 131.47 349,725,628.50 105.11 注:其他为资产支持证券投资。 7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 注:本基金主要投资债券等固定收益品种,无重大其他价格风险,因此未进行其他价格风险的敏 感性分析。 7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 (1)公允价值 (a)不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债,其账面价值与公允 价值相差很小。 (b)以公允价值计量的金融工具 (i)各层次金融工具公允价值 于 2019年 12月 31日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属 于第二层次的余额为人民币 2,445,143,550.00元,属于第三层次的余额为人民币 10,000,000.00 元,无属于第一层次的余额(于 2018 年 12 月 31 日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入 当期损益的金融资产中属于第二层次的余额为人民币 349,725,628.50元,无属于第一层次和第三 层次的余额)。 (ii)公允价值所属层次间的重大变动 对于本基金投资的证券,若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、 或属于非公开发行等情况,本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售 期间根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度,确定相关证券公允价值应 属第二层次或第三层次。 (iii)第三层次公允价值计量的金融工具 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具第三层次公允价值本期变动 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 47 页 共 63 页


情况如下: 上年度末余额为人民币 0.00 元,本期转入第三层次金额为人民币 0.00 元,转出第三层次金 额为人民币 0.00 元,当期计入损益的利得或损失总额为人民币 0.00 元,本期购买金额为人民币 10,000,000.00元,出售金额为人民币 0.00元,本期末余额为人民币 10,000,000.00 元,本期末 持有的资产计入损益的当期未实现利得或损失的变动金额为人民币 0.00元。 (2)除公允价值外,截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 48 页 共 63 页


§8 投资组合报告 8.1 期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 - - 其中:股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 2,455,143,550.00 97.09 其中:债券 2,445,143,550.00 96.70








资产支持证券 10,000,000.00 0.40 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 26,669,689.48 1.05 8 其他各项资产 46,858,351.32 1.85 9 合计 2,528,671,590.80 100.00 注:本基金本报告期未通过港股通交易机制投资港股。 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 8.4.1


累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 注:本基金本报告期内未买入股票。 8.4.2


累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细 注:本基金本报告期内未卖出股票。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 49 页 共 63 页


8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 注:本基金本报告期内未投资股票。 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 779,871,900.00 41.76 其中:政策性金融债 516,975,900.00 27.68 4 企业债券 498,934,150.00 26.72 5 企业短期融资券 140,084,000.00 7.50 6 中期票据 1,026,253,500.00 54.96 7 可转债(可交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 2,445,143,550.00 130.94


8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 150213 15 国开 13 900,000 90,675,000.00 4.86 2 190208 19 国开 08 800,000 80,480,000.00 4.31 3 190308 19 进出 08 600,000 60,588,000.00 3.24 4 190407 19农发 07 500,000 50,310,000.00 2.69 5 190203 19 国开 03 500,000 50,130,000.00 2.68


8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 金额单位:人民币元 序号 证券代码 证券名称 数量(份) 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 165565 19 二航 1A 100,000 10,000,000.00 0.54


8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 50 页 共 63 页


8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 8.10.1 本期国债期货投资政策 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 8.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 8.10.3 本期国债期货投资评价 注:本基金本报告期末未持有国债期货。 8.11 投资组合报告附注 8.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,在报告编制日前一年 内也没有受到公开谴责、处罚。 8.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 本基金本报告期末未投资股票,不存在投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库的 情形。 8.11.3 期末其他各项资产构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 142,236.81 2 应收证券清算款 9,993,292.79 3 应收股利 - 4 应收利息 36,664,120.50 5 应收申购款 58,701.22 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 46,858,351.32 8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 51 页 共 63 页


8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 注:由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 52 页 共 63 页


§9 基金份额持有人信息 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 持有人户数 (户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份 额比例 持有份额 占总份 额比例 4,630 391,317.12 1,751,863,356.09 96.69% 59,934,912.62 3.31%


9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 持有本基金 0.00 0.00%


9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间(万份) 本公司高级管理人员、基金投资和研究部 门负责人持有本开放式基金 0 本基金基金经理持有本开放式基金 0


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§10 开放式基金份额变动 单位:份 基金合同生效日( 2016年 10月 26日 )基金份额总额 203,547,549.55 本报告期期初基金份额总额 262,155,188.85 本报告期基金总申购份额 11,315,964,254.92 减:本报告期基金总赎回份额 9,766,321,175.06 本报告期基金拆分变动份额(份额减少以"-"填列) - 本报告期期末基金份额总额 1,811,798,268.71


长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 54 页 共 63 页


§11 重大事件揭示 11.1 基金份额持有人大会决议 本报告期未召开本基金的基金份额持有人大会。








11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 11.2.1 基金管理人的重大人事变动 本报告期内自 2019年 3月 2日起,李小羽先生不再担任本基金管理人的副总经理。 上述重大人事变动情况,本基金管理人已在指定信息披露媒体发布相应公告。 11.2.2 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。





11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。





11.4 基金投资策略的改变 本报告期本基金投资策略未改变。





11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期本基金未改聘为基金审计的会计师事务所,本报告期本基金应支付给德勤华永会计 师事务所(特殊普通合伙)审计的报酬为人民币 50,000.00 元,该审计机构为本基金提供审计服 务的连续年限为 3年。





11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期基金管理人、托管人及其高级管理人员没有受监管部门稽查或处罚的情形。





11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票 佣金 占当期佣金 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 55 页 共 63 页


成交总额的比 例 总量的比例 长江证券 2 - - - - - 国金证券 1 - - - - - 东北证券 1 - - - - - 海通证券 1 - - - - - 财富证券 1 - - - - - 开源证券(已 退租) 1 - - - - - 广发证券(已 退租) 1 - - - - - 中银国际证 券 1 - - - - - 安信证券 1 - - - - - 爱建证券 1 - - - - - 方正证券 1 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 华泰证券 2 - - - - - 东方证券 1 - - - - - 金元证券 1 - - - - - 广发证券 1 - - - - - 申银万国 1 - - - - - 中泰证券 1 - - - - - 兴业证券 2 - - - - - 平安证券 1 - - - - - 天风证券 1 - - - - - 华创证券 1 - - - - - 国泰君安 1 - - - - - 注:1、本报告期内本基金新增租用财富证券交易单元 1 个、退租开源证券交易单元 1 个。 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 56 页 共 63 页


2、专用交易单元的选择标准和程序 根据中国证监会《关于加强证券投资基金监管有关问题的通知》(证监基字<1998>29 号)和 《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》(证监基金字[2007]48号)的有关规定, 本公司制定了租用证券公司专用交易单元的选择标准和程序。 (1)选择标准: a、券商基本面评价(财务状况、经营状况); b、券商研究机构评价(报告质量、及时性和数量); c、券商每日信息评价(及时性和有效性); d、券商协作表现评价。 (2)选择程序: 首先根据租用证券公司专用交易单元的选择标准形成《券商服务评价表》,然后根据评分高低 进行选择基金专用交易单元。 11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 债券回购交易 权证交易 成交金额 占当期债券 成交总额的比 例 成交金额 占当期债 券回购 成交总额 的比例 成交金额 占当期权 证 成交总额 的比例 长江证券 4,335,709,677.15 86.84% 95,799,800,000.00 92.69% - - 国金证券 - - - - - - 东北证券 - - - - - - 海通证券 - - - - - - 财富证券 - - - - - - 开源证券 (已退租) - - - - - - 广发证券 (已退租) - - - - - - 中银国际 证券 - - - - - - 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 57 页 共 63 页


安信证券 - - - - - - 爱建证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 光大证券 - - - - - - 华泰证券 - - - - - - 东方证券 - - - - - - 金元证券 - - - - - - 广发证券 - - - - - - 申银万国 - - - - - - 中泰证券 - - - - - - 兴业证券 - - - - - - 平安证券 - - - - - - 天风证券 - - - - - - 华创证券 - - - - - - 国泰君安 657,272,485.51 13.16% 7,558,920,000.00 7.31% - -


11.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 长信基金管理有限责任公司关于旗下基金 2018年 12月 31日资产净值的公告 公司网站 2019年 1月 1日 2 长信基金管理有限责任公司关于旗下部分 开放式证券投资基金参加平安银行股份有 限公司申购(含定期定额投资申购)费及转 换业务的申购补差费率优惠活动的公告 上证报、中证报、 证券时报、公司网 站 2019年 1月 10日 3 长信稳益纯债债券型证券投资基金 2018年 第 4季度报告 上证报、公司网站 2019年 1月 19日 4 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金暂停大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 1月 25日 5 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金的分红公告 上证报、公司网站 2019年 1月 26日 6 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金恢复大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 1月 29日 7 长信基金管理有限责任公司关于旗下基金 持有的长期停牌股票调整估值方法的公告 上证报、公司网站 2019年 3月 1日 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 58 页 共 63 页


8 长信基金管理有限责任公司公告 证券时报、公司网 站 2019年 3月 2日 9 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金的分红公告 上证报、公司网站 2019年 3月 26日 10 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金暂停大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 3月 26日 11 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金恢复大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 3月 27日 12 长信基金管理有限责任公司关于旗下部分 开放式基金参加交通银行股份有限公司手 机银行基金申购(含定期定额投资申购)费 率优惠活动的公告 上证报、公司网站 2019年 3月 28日 13 长信稳益纯债债券型证券投资基金 2018年 年度报告及摘要(仅摘要见报) 上证报、公司网站 2019年 3月 29日 14 长信基金管理有限责任公司关于旗下基金 持有的长期停牌股票调整估值方法的公告 上证报、公司网站 2019年 4月 8日 15 长信基金管理有限责任公司关于旗下部分 开放式基金在上海联泰基金销售有限公司 开通转换、定期定额投资业务及参加申购 (含定投申购)费率优惠活动的公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、公司网站 2019年 4月 15日 16 长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019年 第 1季度报告 上证报、公司网站 2019年 4月 22日 17 长信基金管理有限责任公司关于增加华鑫 证券有限责任公司为旗下部分开放式证券 投资基金代销机构并开通转换、定期定额投 资业务及参加申购(含定投申购)费率优惠 活动的公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、公司网站 2019年 4月 26日 18 长信基金管理有限责任公司关于旗下基金 持有的长期停牌股票调整估值方法的公告 上证报、公司网站 2019年 5月 7日 19 长信基金管理有限责任公司关于增加江苏 汇林保大基金销售有限公司为旗下部分开 放式基金代销机构并开通转换、定期定额投 资业务及参加申购(含定投申购)费率优惠 活动的公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、公司网站 2019年 5月 17日 20 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金的分红公告 上证报、公司网站 2019年 5月 21日 21 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金暂停大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 5月 21日 22 长信基金管理有限责任公司关于旗下部分 开放式基金在上海联泰基金销售有限公司 调整定期定额投资业务起点金额的公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、公司网站 2019年 5月 22日 23 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金恢复大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 5月 22日 24 长信稳益纯债债券型证券投资基金更新的 招募说明书(2019年第【1】号)及摘要(仅 摘要见报) 上证报、公司网站 2019年 6月 6日 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 59 页 共 63 页


25 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金的分红公告 上证报、公司网站 2019年 6月 21日 26 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金暂停大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 6月 21日 27 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金恢复大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 6月 24日 28 长信基金管理有限责任公司关于旗下基金 所持证券调整估值价的公告 上证报、公司网站 2019年 6月 26日 29 长信基金管理有限责任公司关于旗下部分 开放式基金参加中国银行股份有限公司定 期定额投资申购费率优惠活动的公告 上证报、公司网站 2019年 6月 27日 30 长信基金管理有限责任公司关于旗下基金 2019年 6月 30日资产净值的公告 公司网站 2019年 7月 1日 31 长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019年 第 2季度报告 上证报、公司网站 2019年 7月 18日 32 长信基金管理有限责任公司关于增加扬州 国信嘉利基金销售有限公司为旗下部分开 放式基金代销机构并开通转换及参加申购 费率优惠活动的公告 上证报、中证报、 公司网站 2019年 7月 22日 33 长信基金管理有限责任公司关于增加上海 基煜基金销售有限公司为旗下部分开放式 证券投资基金代销机构并开通转换、定期定 额投资业务及参加申购(含定投申购)费率 优惠活动的公告 上证报、中证报、 证券时报、公司网 站 2019年 7月 30日 34 长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019年 半年度报告及摘要(仅摘要见报) 上证报、公司网站 2019年 8月 27日 35 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金的分红公告 上证报、公司网站 2019年 8月 29日 36 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金暂停大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 8月 29日 37 长信基金管理有限责任公司关于长信稳益 纯债债券型证券投资基金恢复大额申购(含 转换转入、定期定额投资)业务的公告 上证报、公司网站 2019年 8月 30日 38 长信稳益纯债债券型证券投资基金 2019年 第 3季度报告 中国证监会电子披 露网站、公司网站 2019年 10月 23日 39 长信基金管理有限责任公司旗下全部基金 2019年第三季度报告提示性公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、公司网站 2019年 10月 23日 40 长信基金管理有限责任公司关于增加旗下 部分开放式基金参加“长金通”网上直销 平台及直销柜台基金转换业务的公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、中国证监会电 子披露网站、公司 网站 2019年 12月 26日 41 长信基金管理有限责任公司关于旗下部分 开放式基金参加交通银行股份有限公司手 机银行基金申购(含定期定额投资申购)费 率优惠活动的公告 上证报、中国证监 会电子披露网站、 公司网站 2019年 12月 30日 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 60 页 共 63 页


42 长信基金管理有限责任公司根据《公开募集 证券投资基金信息披露管理办法》修订旗下 66只公开募集证券投资基金相关法律文件 的公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、中国证监会电 子披露网站、公司 网站 2019年 12月 31日 43 长信基金管理有限责任公司根据《公开募集 证券投资基金信息披露管理办法》修订旗下 66只公开募集证券投资基金基金合同和托 管协议并更新招募说明书及摘要的提示性 公告 上证报、中证报、 证券时报、证券日 报、中国证监会电 子披露网站、公司 网站 2019年 12月 31日 44 长信稳益纯债债券型证券投资基金更新的 招募说明书及摘要(仅摘要见报) 上证报、中国证监 会电子披露网站、 公司网站 2019年 12月 31日 45 长信稳益纯债债券型证券投资基金基金合 同 中国证监会电子披 露网站、公司网站 2019年 12月 31日 46 长信稳益纯债债券型证券投资基金托管协 议 中国证监会电子披 露网站、公司网站 2019年 12月 31日


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§12 影响投资者决策的其他重要信息 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 投 资 者 类 别 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 序 号 持有 基金 份额 比例 达到 或者 超过 20%的 时间 区间


期初 份额 申购 份额 赎回 份额 持有份额 份额占 比 机 构 1 2019 年 1月 10 日 至 2019 年 1月 17日 0.00 782,656,354.78 782,656,354.78 0.00 0.00% 2 2019 年 1月 4 日至 2019 年 1月 6日 47,374,654.56 382,573,373.81 429,948,028.37 0.00 0.00% 3 2019 年 1月 7 日至 2019 年 1月 9日 0.00 393,262,957.70 393,262,957.70 0.00 0.00% 4 2019 年 3月 15 日 至 2019 年 3月 19日; 2019 年 4月 19 日 0.00 1,231,122,783.98 1,231,122,783.98 0.00 0.00% 长信稳益纯债债券 2019 年年度报告 第 62 页 共 63 页


至 2019 年 4月 22日; 2019 年 9月 24 日 至 2019 年 10 月 28 日 5 2019 年 7月 29 日 至 2019 年 8月 11日; 2019 年 9月 24 日 至 2019 年 12 月 31 日 0.00 1,530,841,963.08 0.00 1,530,841,963.08 84.49% 个 人 - - - - - - - 产品特有风险 1、基金净值大幅波动的风险 单一持有基金比例过高的投资者连续大量赎回,可能会影响基金投资的持续性和稳定性,增加变现成本。 同时,按照净值计算尾差处理规则可能引起基金份额净值异常上涨或下跌。 2、赎回申请延期办理的风险 单一持有基金比例过高的投资者大额赎回后可能触发本基金巨额赎回条件,导致同期中小投资者小额赎回 面临部分延期办理的情况。 3、基金投资策略难以实现的风险 单一持有基金比例过高的投资者大额赎回后,可能引起基金资产总净值显著降低,从而使基金在投资时受 到限制,导致基金投资策略难以实现。


12.2 影响投资者决策的其他重要信息 注:本基金本报告期未发生影响投资者决策的其他重要信息。





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§13 备查文件目录 13.1 备查文件目录 1、中国证监会批准设立基金的文件; 2、《长信稳益纯债债券型证券投资基金基金合同》; 3、《长信稳益纯债债券型证券投资基金招募说明书》; 4、《长信稳益纯债债券型证券投资基金托管协议》; 5、报告期内在指定报刊上披露的各种公告的原稿; 6、长信基金管理有限责任公司营业执照、公司章程及相关资格批复文件。 13.2 存放地点 基金管理人的办公场所。 13.3 查阅方式 长信基金管理有限责任公司网站:http://www.cxfund.com.cn。 长信基金管理有限责任公司 2020 年 4月 27日