华泰保兴货币市场基金 2019年年度报告
2019年 12月 31日
基金管理人：华泰保兴基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
送出日期：二〇二〇年四月二十四日
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020年 4月 21日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告期自 2019年 01月 01日起至 12月 31日止。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................. 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................. 7
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 8
3.3 过去三年基金的利润分配情况 ................................................................................................ 12
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 14
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 14
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 15
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 15
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 17
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 18
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 19
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 19
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 20
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 20
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 21
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 21
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 21
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 21
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 22
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 22
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 22
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 24
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 24
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 25
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 26
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 27
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 52
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 52
8.2 债券回购融资情况 .................................................................................................................... 52
8.3 基金投资组合平均剩余期限 .................................................................................................... 52
8.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过 240天情况说明 .................................................... 53
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 53
8.6 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细 ............................ 54
8.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 ............................................ 54
华泰保兴货币 2019年年度报告
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8.8 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细 ............ 54
8.9 投资组合报告附注 .................................................................................................................... 54
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 57
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 57
9.2 期末货币市场基金前十名份额持有人情况 ............................................................................ 57
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 57
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 58
§10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 59
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 60
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 60
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 60
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 60
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 60
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 60
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 60
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 60
11.8 偏离度绝对值超过 0.5%的情况 ............................................................................................. 62
11.9 其他重大事件 .......................................................................................................................... 62
§12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 65
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ...................................... 65
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 .......................................................................................... 65
§13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 66
13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 66
13.2 存放地点 .................................................................................................................................. 66
13.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 66
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 华泰保兴货币市场基金
基金简称 华泰保兴货币
基金主代码 004493
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2017年 4月 20日
基金管理人 华泰保兴基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 6,950,742,195.57份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称： 华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B
下属分级基金的交易代码： 004493 004494
报告期末下属分级基金的份额总额 19,461,254.81份 6,931,280,940.76份
2.2 基金产品说明
投资目标 在严格控制风险、保持较高流动性的基础上，力争为基金份额持有人创造
稳定的、高于业绩比较基准的投资回报。
投资策略 本基金在保持组合高度流动性的前提下，结合对国内外宏观经济运行、金
融市场运行、资金流动格局、货币市场收益率曲线形态等各方面的分析，
合理安排组合期限结构，积极选择投资工具，采取主动性的投资策略和精
细化的操作手法，在控制的前提下，实现基金的投资目标。
业绩比较基准 中国人民银行公布的 7天通知存款利率（税后）
风险收益特征 本基金为货币市场基金。本基金的预期风险和预期收益率低于股票型基
金、混合型基金和债券型基金。
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B
下属分级基金的风
险收益特征
本基金为货币市场基金。本基
金的预期风险和预期收益率
低于股票型基金、混合型基金
和债券型基金。
本基金为货币市场基金。本基金的预
期风险和预期收益率低于股票型基
金、混合型基金和债券型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华泰保兴基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
信息披露负责
人
姓名 尤小刚 许俊
联系电话 021-80299000 010-66594319
电子邮箱 fund_xxpl@ehuatai.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话
400-632-9090 95566
传真 021-60963566 010-66594942
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注册地址 中国（上海）自由贸易试验
区世纪大道 88号 4306室
北京市西城区复兴门内大街 1
号
办公地址 中国（上海）自由贸易试验
区世纪大道 88 号金茂大厦
4306室
北京市西城区复兴门内大街 1
号
邮政编码 200120 100818
法定代表人 杨平 刘连舸
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.ehuataifund.com
基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所(特殊
普通合伙)
中国上海市黄浦区湖滨路 202 号企
业天地 2号楼普华永道中心 11楼
注册登记机构
华泰保兴基金管理有限公司
中国（上海）自由贸易试验区世纪
大道 88号金茂大厦 4306室
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§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1
期间
数据
和指
标
2019年 2018年
2017年 4月 20日(基金合同生
效日)-2017年 12月 31日
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B 华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B 华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B
本 期
已 实
现 收
益
456,021.43 178,421,111.73 721,877.18 231,392,569.42 498,735.65 120,832,784.22
本 期
利润
456,021.43 178,421,111.73 721,877.18 231,392,569.42 498,735.65 120,832,784.22
本 期
净 值
收 益
率
2.2609% 2.5075% 3.2777% 3.5257% 2.7141% 2.8876%
3.1.2
期末
数据
和指
标
2019年末 2018年末 2017年末
期 末
基 金
资 产
净值
19,461,254.81 6,931,280,940.76 42,977,780.30 7,283,572,443.26 15,238,836.82 5,323,166,344.44
期 末
基 金
份 额
净值
1.0000 1.0000 1.0000 1.0000 1.0000 1.0000
3.1.3
累计
期末
指标
2019年末 2018年末 2017年末
累 计
净 值
收 益
率
8.4792% 9.1860% 6.0808% 6.5151% 2.7141% 2.8876%
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注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场基
金采用摊余成本法核算，因此公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。
2、自 2019年 5月 10日起，本基金的收益分配由按月结转份额调整为按日结转份额。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华泰保兴货币 A
阶段
份额净值
收益率①
份额净值
收益率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 0.5691% 0.0004% 0.3403% 0.0000% 0.2288% 0.0004%
过去六个月 1.0930% 0.0005% 0.6805% 0.0000% 0.4125% 0.0005%
过去一年 2.2609% 0.0008% 1.3500% 0.0000% 0.9109% 0.0008%
自基金合同
生效起至今
8.4792% 0.0024% 3.6468% 0.0000% 4.8324% 0.0024%
华泰保兴货币 B
阶段
份额净值
收益率①
份额净值
收益率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 0.6299% 0.0004% 0.3403% 0.0000% 0.2896% 0.0004%
过去六个月 1.2154% 0.0005% 0.6805% 0.0000% 0.5349% 0.0005%
过去一年 2.5075% 0.0008% 1.3500% 0.0000% 1.1575% 0.0008%
自基金合同
生效起至今
9.1860% 0.0024% 3.6468% 0.0000% 5.5392% 0.0024%
注：本基金业绩比较基准为：中国人民银行公布的 7天通知存款利率（税后）。
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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较
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注：截至报告期末，本基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。
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3.2.3
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
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注：本基金合同于 2017年 4月 20日生效，合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度
进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位：人民币元
华泰保兴货币 A
年度
已按再投资形式
转实收基金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
年度利润
分配合计
备注
2019 473,688.37 - -17,666.94 456,021.43
2018 708,263.66 - 13,613.52 721,877.18
2017 493,334.63 - 5,401.02 498,735.65
合计 1,675,286.66 - 1,347.60 1,676,634.26
单位：人民币元
华泰保兴货币 B
年度
已按再投资形式
转实收基金
直接通过应付
赎回款转出金
额
应付利润
本年变动
年度利润
分配合计
备注
2019 181,315,498.99 - -2,894,387.26 178,421,111.73
2018 229,963,327.87 - 1,429,241.55 231,392,569.42
2017 118,842,003.20 - 1,990,781.02 120,832,784.22
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合计 530,120,830.06 - 525,635.31 530,646,465.37
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
华泰保兴基金管理有限公司经中国证监会证监许可[2016]1309号文核准，于 2016年 7月 26
日成立，注册资本 1.8亿元人民币，公司股东分别为华泰保险集团股份有限公司（下称“华泰保
险集团”）、上海飞恒资产管理中心（有限合伙）（下称“飞恒资产”）、上海旷正资产管理中心（有
限合伙）（下称“旷正资产”）、上海泰颐资产管理中心（有限合伙）（下称“泰颐资产”）、上海
哲昌资产管理中心（有限合伙）（下称“哲昌资产”）、上海志庄资产管理中心（有限合伙）（下称
“志庄资产”），其中，华泰保险集团持股比例为 80%，飞恒资产、旷正资产、泰颐资产、哲昌资
产、志庄资产均为公司高级管理人员及核心业务骨干股权激励持股平台，合计持股比例为 20%。
截至 2019年 12月 31日，中国证监会向公司下发了《关于核准华泰保兴基金管理有限公司变更股
权的批复》（证监许可[2019]3003号），核准公司控股股东华泰保险集团股份有限公司认购公司的
新增注册资本共计人民币 6000万元，工商变更登记等相关事宜正在办理中。
截至 2019年 12月 31日，公司公募证券投资基金管理规模为人民币 191.40亿元，包括华泰
保兴尊诚一年定期开放债券型证券投资基金、华泰保兴吉年丰混合型发起式证券投资基金、华泰
保兴货币市场基金、华泰保兴尊合债券型证券投资基金、华泰保兴策略精选灵活配置混合型发起
式证券投资基金、华泰保兴吉年福定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金、华泰保兴尊信
定期开放纯债债券型发起式证券投资基金、华泰保兴成长优选混合型证券投资基金、华泰保兴尊
利债券型证券投资基金、华泰保兴尊颐定期开放债券型发起式证券投资基金、华泰保兴研究智选
灵活配置混合型证券投资基金、华泰保兴吉年利定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰保兴
安盈三个月定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰保兴健康消费混合型证券投资基金、华泰
保兴多策略三个月定期开放股票型发起式证券投资基金、华泰保兴安悦债券型证券投资基金、华
泰保兴尊享三个月定期开放债券型发起式证券投资基金等 17只产品。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
王海明 基金经理
2019 年 9 月
23日
- 3年
硕士研究生，曾任
华泰资产管理有限
公司固定收益投资
部研究员。
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章劲 基金经理
2019 年 9 月
18日
- 14年
上海大学文学学
士。历任上海银行
人力资源部科员、
资金营运中心交易
员、经理，华夏基
金管理有限公司基
金经理、华泰资产
管理有限公司投资
管理部副总经理、
投资管理部总经
理、固定收益投资
部总经理、证券投
资副总监、证券投
资总监。2016 年 8
月加入华泰保兴基
金管理有限公司，
担任公司副总经理
兼首席投资官。
张挺 基金经理
2017 年 4 月
20日
2019年 9月 18日 8年
上海财经大学经济
学硕士。历任华泰
资产管理有限公司
固定收益组合管理
部债券研究员、投
资助理、投资经理。
在华泰资产管理有
限公司任职期间，
曾管理组合类保险
资产管理产品、集
合型企业年金计划
等。2016年 8月加
入华泰保兴基金管
理有限公司。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相关法律法
规、规范性文件要求和本基金基金合同约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资
产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作无违法
违规、未履行基金合同或其他损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》（证监会公告[2011]18号），公司制定
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了《华泰保兴基金管理有限公司公平交易制度》，该制度及控制方法适用公司管理所有投资组合（包
括封闭式基金、开放式基金、社保组合、企业年金、特定客户资产管理组合等），对应的范围包括
境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时包括授权、研究分析、
投资决策、交易执行、业绩评估等投资和交易管理活动相关的各个业务环节。
研究分析方面，公司研究部全面负责公司各投资组合投资业务的研究工作，研究部公平地为
各投资组合管理部门提供研究服务，其研究报告在不同的投资组合之间均可共享，且在研究报告
内容、质量、数量及提供时间上均保持公平性。公司所有研究报告均在公司内部研究报告系统上
统一发布。
授权和投资决策方面，对于证券投资基金业务，分别明确基金投资决策委员会、基金投资部
负责人、基金经理的职责和权限划分，并合理确定基金经理的投资权限，基金投资决策委员会、
基金投资部负责人等管理机构和人员不得对基金经理在授权范围内的投资活动进行干预。基金经
理在授权范围内可以自主决策，但超过投资权限的操作需要经过严格的审批；对于特定客户资产
管理业务，分别明确专户投资决策委员会、专户投资部负责人、专户投资经理等各投资决策主体
的职责和权限划分，合理确定专户投资部负责人及投资经理的投资权限。专户投资决策委员会和
专户投资部负责人等管理机构和人员不得对专户投资经理在授权范围内的投资活动进行干预。专
户投资经理在授权范围内可以自主决策，但超过投资权限的操作需要经过严格的审批。公司建立
严格的投资组合投资信息管理及保密制度。在投资交易管理系统中设置基金经理/投资经理的查询
和操作权限，并进行定期检查系统中的权限设置情况，确保不同基金经理/投资经理之间的持仓和
交易等重大非公开投资信息均做到相互隔离。
交易执行方面，公司实行集中交易制度，设立独立交易室，确保各投资组合享有公平的交易
执行机会。所有投资对象的投资指令必须经由交易室负责人或其授权人审核分配至交易员执行。
进行投资指令分配的人员必须保证投资指令得到公平对待，原则上应保证不同投资组合在同一时
点就同一投资对象下达的相同方向的投资指令分配给同一交易员完成。交易员对于接收到的交易
指令依照时间优先、价格优先的顺序执行。在执行多个投资组合在同一时点就同一证券下达的相
同方向的投资指令时，除需经过公平性审核的例外指令外，必须开启系统的公平交易开关：（一）
对于同一时间段的不同交易价格，投资交易系统对于不同投资组合一律按价格优先的顺序成交；
（二）对于同一时间段的相同交易价格，投资交易系统对于不同投资组合自动按比例分配成交量，
即按照不同投资组合平均分配的原则。
事后监督，风险管理部负责对不同投资组合公平交易行为进行交易价差等数量化分析，并通
过定量分析结果对公平交易的过程、结果实施监督：每季度和每年度对公司管理的不同投资组合
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的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析；每季度和每年度对公司
管理的不同投资组合所有交易所二级市场交易进行 1日、3日、5日同向交易价差分析。如果在上
述分析期间内，公司管理的所有投资组合同向交易价差出现异常情况，应重新核查公司投资决策
和交易执行环节的内部控制，针对潜在问题完善公平交易制度，并在向中国证监会报送的监察稽
核季度报告和年度报告中对此做专项说明。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
公司公平交易制度的执行情况主要包括：公平对待不同投资组合，禁止各投资组合之间进行
以利益输送为目的的投资交易活动；建立统一的研究报告发布和信息共享平台，使各投资组合得
到公平的投资研究服务；在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时，严格执行投资授权制度
及授权审批程序；实行集中交易制度和公平交易分配制度，以“时间优先、价格优先”为基本原
则，结合投资交易系统中的公平交易模块，尽最大可能保证公平对待各投资组合；建立各投资组
合投资信息严格管理及保密制度，保证不同投资组合经理之间的重大非公开投资信息的相互隔离；
加强对各投资组合投资交易行为的监察稽核力度，建立有效的异常交易行为日常监控和分析评估
体系等。
本报告期内，未发现各投资组合因非公平交易等导致的利益输送行为及其他违反公平交易制
度的情况，公平交易制度的整体执行情况良好。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
为规范投资行为，公平对待不同的投资组合，公司制定《异常交易监控与报告制度》对涉嫌
内幕交易、涉嫌市场操纵、涉嫌利益输送等交易行为异常和交易价格异常的情形进行了界定，并
拟定相应的监控、识别、分析与防控措施；公司禁止同一交易日内同一投资组合内部、不同投资
组合之间的反向交易以及其他可能导致不公平交易和利益输送的交易行为。
公司对各投资组合的交易行为进行监控和分析，对各投资组合不同时间窗口（1日、3日、5
日）内的同向交易、反向交易的溢价金额与溢价率进行了 T检验，未发现违反公平交易制度的异
常交易行为。
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2019年，中国经济增速放缓，国内生产总值累计同比增长 6.1%。通货膨胀略有上升，居民消
华泰保兴货币 2019年年度报告
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费价格指数同比上涨 2.9%。全年固定资产投资（不含农户）同比增长 5.4%，分项来看，制造业投
资增速为 3.1%，比上年低 6.4个百分点，形势较为严峻；房地产投资增速为 9.9%，比上年高 0.4
个百分点，好于预期；基础设施投资增速为 3.8%，增速与上年持平。从工业企业利润来看，规模
以上工业企业利润累计同比-3.3%，主要因素为工业品销售增速回落、成本上升、部分重点行业利
润下降以及个别行业计提减值损失。全年社会消费品零售总额同比增长 8.0%，增速减缓受汽车消
费影响。2019年，货物出口增长 5.0%，进口增长 1.6%，在中美贸易战背景下取得了较好的成果。
居民消费价格指数月度涨幅前低后高，3 月份后受到食品价格快速上涨的推动，涨幅逐渐扩大。
工业生产者出厂价格由上年上涨 3.5%转为 2019年的下降 0.3%。总体来看，物价指数表现平稳可
控，未形成上涨预期。
海外经济经历了增速下行。美国经济增速放缓但仍保持稳健水平，劳动力市场维持了低失业
率，平均时薪同比保持在 3%以上。欧元区经济触底后走势趋平，从先行指标来看，存在经济下行
压力。海外货币政策转向宽松。2019年初，美联储停止加息，此后降息 3次，并重启正回购和短
期国债购买，形成实质上的量化宽松。欧央行 9月下调存款便利利率 10个基点至-0.50%，为 2016
年以来首次降息，重启资产购买计划，实施新一轮定向长期再融资操作。除此之外，发达国家和
新兴市场国家均有为支持经济增长或实现通胀目标而降息。
国内货币政策方面，中国人民银行实施稳健的货币政策，加强逆周期调节，保持货币信贷合
理增长，疏通货币政策传导，降低企业综合融资成本。2019年中期借贷便利和逆回购操作中标利
率分别下行 5个基点，通过 LPR传导进一步降低实体经济融资成本。1月和 9月全面下调金融机
构存款准备金率共 1.5个百分点， 5月起分三次定向下调服务县域的农商行存款准备金率 2至 3.5
个百分点至农信社档次，自 10 月起分两次下调仅在本省经营的城商行存款准备金率 1个百分点。
报告期内，本基金的运作以保证资产的安全性、流动性为重要任务，在关键时点增加了组合
的剩余期限，抓住税期、季末以及年末市场资金利率阶段性走高的机会，增加了同业存款和存单
的配置比例，提高了组合的收益。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期华泰保兴货币 A的基金份额净值收益率为 2.2609%，本报告期华泰保兴货币 B的基
金份额净值收益率为 2.5075%，同期业绩比较基准收益率为 1.3500%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
2020年中国经济仍存在较大的下行压力。中美贸易第一阶段协议达成，有利于经济的回暖。
国内经济金融领域的改革措施，也有利于提高生产率。年初的新型冠状肺炎疫情阻断了春节之后
华泰保兴货币 2019年年度报告
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顺利开工，制造产业链运行不畅，服务业受到较大冲击。从当前时点看，疫情取得较大控制但并
未完全解除，并且存在向全球范围扩散的迹象。预计在 2季度结束之前，经济运行较难回复至疫
情之前状态。1 月，居民消费价格指数创近年来新高，一方面为食品与服务价格上涨幅度较大，
另一方面为春节错峰因素。预计物价涨幅会逐步下降。
货币政策方面，为逆周期调节，对冲疫情影响，降低了公开市场和中期借贷便利利率，提供
总计 3000 亿元低成本专项再贷款资金。未来，人民银行可能降低存款利率，时间预计在 3 月之
后物价逐渐回落之际。从短期来看，货币市场利率维持低位的可能性很大。
基金投资上，主要投资方向仍是信用资质较好的银行同业存单及同业存款，保持资产的安全
性和流动性，并且注意合理安排资产的到期结构，以便把握资产配置的时机。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人在公司内部监察稽核工作中本着规范运作、防范风险和保护基金份
额持有人利益的原则，由独立于各业务部门的监察稽核人员对公司的经营管理、基金的投资运作
以及员工行为规范等方面进行日常监控、定期检查和专项检查，及时发现问题并督促有关部门整
改，并定期制作监察稽核报告报送监管机构。报告期内，基金管理人内部监察稽核主要工作如下：
1、完善规章制度，健全内部控制体系。根据法律法规、监管要求，对公司相关制度的合法性、
规范性、有效性进行评估，并根据公司业务发展情况，不断完善内部规章制度，梳理业务流程，
确保风险控制有效性，不断提升内部控制水平。
2、加强监察稽核，确保基金运作和公司经营合法合规。通过定期检查和专项检查的方式对公
司日常经营活动和基金投资运作进行合规性监控，发现问题及时督促处理，形成后续跟踪和业务
上相互促进的良性循环，不断提高工作质量。
3、强化培训教育，提高全员合规意识。积极推动公司强化内部控制和风险管理的教育培训，
通过法律法规、风险案例学习研讨，合规风控工作简报定期推送，积极培育员工的风险意识、合
规意识，规范员工行为操守，提高员工内部控制、风险管理的技能和水平，公司内部控制和风险
管理基础得到夯实和优化。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，确保基金资产估值
的公平、合理、科学和一致性，保护基金份额持有人的合法权益，成立了估值委员会。估值委员
会负责制订、评估和修订公司的估值管理办法，定期评估估值程序和估值技术，对估值技术进行
最终决策，指导和监督整个估值流程。估值委员会委员由副总经理、研究部、风险管理部、监察
华泰保兴货币 2019年年度报告
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稽核部和运营保障部的指定人员担任。估值委员会委员在基金估值研究或运作方面具有丰富经验，
熟悉相关法规、估值原则和估值技术，在估值工作中保持判断的专业性和客观性。
研究部负责对特殊投资品种估值进行分析研究，并就可能影响投资品种公允价值的重大事项
进行监控和报告，对拟采用的估值方法进行初步判断，提出适用的估值模型和参数。风险管理部
负责对特殊投资品种的估值方法和估值模型进行研究，通过实证分析等方法完善估值模型，验证
研究部提供的估值模型参数并协助提供数据支持文件。监察稽核部检查、督促相关部门严格遵守
法规和公司制度的规定，采用适当程序进行基金估值及调整；检查、督促相关部门及时进行信息
披露；根据相关规定及估值委员会的决议对估值相关公告进行合规性审核。运营保障部根据相关
法规和公司估值管理办法对基金进行估值；根据指定方法监控并汇报基金持有停牌股票的情况，
根据公司估值委员会的决议进行估值并与托管人核对，与会计师事务所沟通；根据相关法规规定
及时进行信息披露。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
截止报告期末本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司/中证指数有限公司签署服务协
议，由其按约定提供在银行间同业市场交易的固定收益品种/在证券交易所市场上市交易或挂牌转
让的固定收益品种（估值处理标准另有规定的除外）的估值数据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据本基金基金合同中收益分配的有关规定，本基金根据每日基金收益情况，以每万份基金
已实现收益为基准，为投资人每日计算当日收益并分配，自 2019年 5月 10日起收益分配由“按
月结转份额”调整为“按日结转份额”。本报告期内本基金应分配收益 178,877,133.16元，实际
分配收益 178,877,133.16元。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净
值低于五千万元的情形。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在华泰保兴货币市场基金（以下
称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托
管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金净值收益
率的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持
有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金
融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2020)第 23254号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 华泰保兴货币市场基金全体基金份额持有人
审计意见 (一) 我们审计的内容
我们审计了华泰保兴货币市场基金(以下简称“华泰保兴货币基
金”)的财务报表，包括 2019 年 12 月 31 日的资产负债表，2019
年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。
(二) 我们的意见
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在
财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称“中
国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协
会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映
了华泰保兴货币基金 2019年 12月 31日的财务状况以及 2019年度
的经营成果和基金净值变动情况。
形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报
告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们
在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适
当的，为发表审计意见提供了基础。
按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于华泰保兴货币基
金，并履行了职业道德方面的其他责任。
管理层和治理层对财务报表的
责任
华泰保兴货币基金的基金管理人华泰保兴基金管理有限公司(以下
简称“基金管理人”)管理层负责按照企业会计准则和中国证监
会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编
制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部
控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估华泰保兴货币基金
的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运用持
续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算华泰保兴货币基金、
终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督华泰保兴货币基金的财务报告过程。
注册会计师对财务报表审计的
责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的
重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保
证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一
华泰保兴货币 2019年年度报告
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重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合
理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报
表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保
持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
(一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；
设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证
据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故
意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致
的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
(二) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目
的并非对内部控制的有效性发表意见。
(三) 评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计及相关披露的合理性。
(四) 对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。
同时，根据获取的审计证据，就可能导致对华泰保兴货币基金持续
经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出
结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我
们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果
披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审
计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致华泰保
兴货币基金不能持续经营。
(五) 评价财务报表的总体列报(包括披露)、结构和内容，并评价
财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计
发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的
内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)
注册会计师的姓名 张勇
潘晓怡
会计师事务所的地址 中国 . 上海市
审计报告日期 2020年 4月 22日
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：华泰保兴货币市场基金
报告截止日： 2019年 12月 31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 3,057,117,894.65 1,609,127,893.13
结算备付金
- 5,204,545.45
存出保证金
- -
交易性金融资产 7.4.7.2 2,495,441,674.64 3,045,471,008.09
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
2,455,441,674.64 3,045,471,008.09
资产支持证券投资
40,000,000.00 -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 1,419,155,008.74 2,649,732,754.62
应收证券清算款
- -
应收利息 7.4.7.5 28,388,537.37 23,657,187.54
应收股利
- -
应收申购款
131,300,000.00 300.00
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
7,131,403,115.40 7,333,193,688.83
负债和所有者权益 附注号
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
166,969,429.54 -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
10,000,000.00 -
应付管理人报酬
2,079,600.53 1,992,675.75
应付托管费
630,181.99 603,841.16
应付销售服务费
65,618.00 67,360.87
应付交易费用 7.4.7.7 104,320.63 96,353.10
应交税费
2,722.68 27,197.28
华泰保兴货币 2019年年度报告
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应付利息
45,063.55 -
应付利润
526,982.91 3,439,037.11
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 237,000.00 417,000.00
负债合计
180,660,919.83 6,643,465.27
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 6,950,742,195.57 7,326,550,223.56
未分配利润 7.4.7.10 - -
所有者权益合计
6,950,742,195.57 7,326,550,223.56
负债和所有者权益总计
7,131,403,115.40 7,333,193,688.83
注：报告截止日 2019 年 12 月 31 日，华泰保兴货币 A 基金份额净值 1.0000 元，基金份额总额
19,461,254.81 份；华泰保兴货币 B 基金份额净值 1.0000 元，基金份额总额 6,931,280,940.76
份。华泰保兴货币份额总额合计为 6,950,742,195.57份。
7.2 利润表
会计主体：华泰保兴货币市场基金
本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2019年 1月 1日至 2019
年 12月 31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至
2018年 12月 31日
一、收入
214,480,824.31 266,023,090.25
1.利息收入
214,422,902.45 262,015,552.71
其中：存款利息收入 7.4.7.11 59,581,465.19 69,809,097.69
债券利息收入
90,489,813.04 125,573,383.11
资产支持证券利息收入
81,032.05 3,985,309.63
买入返售金融资产收入
64,270,592.17 62,647,762.28
证券出借利息收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
57,921.86 4,007,001.91
其中：股票投资收益 7.4.7.12 - -
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 57,921.86 4,007,316.99
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.3 - -315.08
贵金属投资收益 7.4.7.14 - -
衍生工具收益 7.4.7.15 - -
股利收益 7.4.7.16 - -
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
7.4.7.17
- -
4. 汇兑收益（损失以“-”号填
- -
华泰保兴货币 2019年年度报告
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列）
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
7.4.7.18
- 535.63
减：二、费用
35,603,691.15 33,908,643.65
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 23,834,592.04 22,376,083.14
2．托管费 7.4.10.2.2 7,222,603.56 6,780,631.28
3．销售服务费 7.4.10.2.3 770,135.61 733,709.10
4．交易费用 7.4.7.19 - -
5．利息支出
3,444,428.62 3,472,388.33
其中：卖出回购金融资产支出
3,444,428.62 3,472,388.33
6．税金及附加
5,283.23 33,559.39
7．其他费用 7.4.7.20 326,648.09 512,272.41
三、利润总额 （亏损总额以“-”
号填列）
178,877,133.16 232,114,446.60
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号
填列）
178,877,133.16 232,114,446.60
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：华泰保兴货币市场基金
本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
7,326,550,223.56 - 7,326,550,223.56
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 178,877,133.16 178,877,133.16
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-375,808,027.99 - -375,808,027.99
其中：1.基金申购款 32,325,578,313.75 - 32,325,578,313.75
2.基金赎回款 -32,701,386,341.74 - -32,701,386,341.74
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- -178,877,133.16 -178,877,133.16
五、期末所有者权益（基 6,950,742,195.57 - 6,950,742,195.57
华泰保兴货币 2019年年度报告
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金净值）
项目
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
5,338,405,181.26 - 5,338,405,181.26
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 232,114,446.60 232,114,446.60
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
1,988,145,042.30 - 1,988,145,042.30
其中：1.基金申购款 35,405,710,163.13 - 35,405,710,163.13
2.基金赎回款 -33,417,565,120.83 - -33,417,565,120.83
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- -232,114,446.60 -232,114,446.60
五、期末所有者权益（基
金净值）
7,326,550,223.56 - 7,326,550,223.56
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______王冠龙______
______王冠龙______
____王云凌____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
华泰保兴货币市场基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国
证监会”)证监许可[2016]2924 号《关于准予华泰保兴货币市场基金注册的批复》核准，由华泰
保兴基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰保兴货币市场基金基金
合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式基金，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资
金利息共募集人民币 5,833,532,329.13元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华
永道中天验字(2017)第 447号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《华泰保兴货币市场基金
基金合同》于 2017年 4月 20日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 5,833,947,478.52
份基金份额，其中认购资金利息折合 415,149.39份基金份额。本基金的基金管理人为华泰保兴基
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 28 页 共 66 页
金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。
根据《华泰保兴货币市场基金基金合同》和《华泰保兴货币市场基金招募说明书》的规定，
本基金根据基金份额持有人在单个基金账户保留的基金份额数量不同，分设不同类别的基金份额，
各类基金份额按照不同的费率计提销售服务费。其中，基金账户最低基金份额余额为 1份，且按
照 0.25%的年费率计提销售服务费的称为 A类份额；基金账户最低基金份额余额为 5,000,000份，
且按照 0.01%的年费率计提销售服务费的称为 B类份额；本基金 A类份额及 B类份额分设不同的
基金代码。由于基金费用的不同，本基金 A类份额及 B类份额将分别计算和公布每万份基金已实
现收益和 7日年化收益率。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰保兴货币市场基金基金合同》的有关规定，
本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括：现金；期限在 1年以内(含 1年)的银行存
款、债券回购、中央银行票据、同业存单；剩余期限在 397天以内(含 397天)的债券、非金融企
业债务融资工具、资产支持证券及中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的货币
市场工具。本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公布的 7天通知存款利率(税后)。
本财务报表由本基金的基金管理人华泰保兴基金管理有限公司于 2020年 4月 22日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投
资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称
“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《华泰保兴货币市场基金基金合
同》和在财务报表附注 7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基
金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2019年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2019年 12
月 31日的财务状况以及 2019年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1月 1日起至 12月 31日止。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 29 页 共 66 页
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
(1) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款
项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本基金目前以交易目的持有的债券投资和资产支持证券投资分类为以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以
交易性金融资产列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类
应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金
融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本
基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。
对于取得债券投资或资产支持证券投资支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除
息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初
始确认金额。
债券投资和资产支持证券投资按票面利率或商定利率每日计提应收利息，按实际利率法在其
剩余期限内摊销其买入时的溢价或折价；同时于每一计价日计算影子价格，以避免债券投资和资
产支持证券投资的账面价值与公允价值的差异导致基金资产净值发生重大偏离。对于应收款项和
其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终
止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
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第 30 页 共 66 页
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
为了避免投资组合的账面价值与公允价值的差异导致基金资产净值发生重大偏离，从而对基
金持有人的利益产生稀释或不公平的结果，基金管理人于每一计价日采用投资组合的公允价值计
算影子价格。当影子价格确定的基金资产净值与摊余成本法计算的基金资产净值的偏离度绝对值
达到或超过 0.25%时，基金管理人应根据相关法律法规采取相应措施，使基金资产净值更能公允
地反映基金投资组合价值。
计算影子价格时按如下原则确定债券投资和资产支持证券投资的公允价值：
(1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最
近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价
格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的
公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制
等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基
金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
(2) 当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息
支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关
资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。
(3) 如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进
行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金 1) 具有抵销已确认
金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且 2) 交易双方准备按净额结算时，金融资产
与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额。每份基金份额面值为 1.00元。由于申购和赎
回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括
华泰保兴货币 2019年年度报告
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基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少，以及因级别调整而引起
的 A、B级基金份额之间的转换所产生的实收基金变动。
7.4.4.8 收入/(损失)的确认和计量
债券投资和资产支持证券投资在持有期间按实际利率计算确定的金额扣除在适用情况下由债
券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入。
债券投资和资产支持证券投资处置时其处置价格扣除相关交易费用后的净额与账面价值之间
的差额确认为投资收益。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则
按直线法计算。
7.4.4.9 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬、托管费和销售服务费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方
法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小
的则按直线法计算。
7.4.4.10 基金的收益分配政策
本基金同一类别的每一份基金份额享有同等分配权。申购的基金份额享有确认当日的分红权
益，而赎回的基金份额不享有确认当日的分红权益。本基金以份额面值 1.00元固定份额净值交易
方式，在 2019年 5月 10日前，每日计算当日收益并按基金份额面值 1.00元分配后转入所有者权
益，每月集中宣告收益分配并将当月收益结转到投资人基金账户；自 2019年 5月 10日起，每日
计算当日收益并全部分配结转至应付收益科目，于下一工作日以红利再投资方式集中支付累计收
益。
7.4.4.11 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组
成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部
分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、
经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金计算影子价格过
程中确定债券投资和资产支持证券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券和私募债券除外)及在银行间
同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金
估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015年 1季度固定收
益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让
的固定收益品种(可转换债券和私募债券除外)，按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确
定公允价值。本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中债金融估值中心有限公司所独立
提供的估值结果确定公允价值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开
营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业
有关政策的通知》、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税
[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号
《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56 号《关于资管产品增值税有关
问题的通知》、财税[2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他
相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
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第 33 页 共 66 页
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管
产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率
缴纳增值税。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税
的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及
金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以 2018
年 1月 1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入，债券的利息收入及其他收
入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴
20%的个人所得税。
(4) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的
适用比例计算缴纳。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
活期存款 7,117,894.65 9,127,893.13
定期存款 3,050,000,000.00 1,600,000,000.00
其中：存款期限 1个月以内 - 100,000,000.00
存款期限 1-3个月 1,300,000,000.00 300,000,000.00
存款期限 3个月以上 1,750,000,000.00 1,200,000,000.00
其他存款 - -
合计： 3,057,117,894.65 1,609,127,893.13
注：1.定期存款的存款期限指定期存款的票面存期；
2.本基金报告期内提前支取部分定期存款，根据约定，原定期存款利率不变，提前支取未造成利
息损失。
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目 本期末
华泰保兴货币 2019年年度报告
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2019年 12月 31日
摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度
债
券
交易所市场 - - - -
银行间市场 2,455,441,674.64 2,456,267,000.00 825,325.36 0.0119%
合计 2,455,441,674.64 2,456,267,000.00 825,325.36 0.0119%
资产支持证券 40,000,000.00 40,024,000.00 24,000.00 0.0003%
合计 2,495,441,674.64 2,496,291,000.00 849,325.36 0.0122%
项目
上年度末
2018年 12月 31日
摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度
债
券
交易所市场 - - - -
银行间市场 3,045,471,008.09 3,047,698,000.00 2,226,991.91 0.0304%
合计 3,045,471,008.09 3,047,698,000.00 2,226,991.91 0.0304%
资产支持证券 - - - 0.0000%
合计 3,045,471,008.09 3,047,698,000.00 2,226,991.91 0.0304%
注：1.偏离金额＝影子定价－摊余成本；
2.偏离度＝偏离金额/摊余成本法确定的基金资产净值。
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
注：本基金本报告期末及上年度末未持有衍生金融资产/负债。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 12月 31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 1,419,155,008.74 -
合计 1,419,155,008.74 -
项目
上年度末
2018年 12月 31日
账面余额 其中：买断式逆回购
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 35 页 共 66 页
交易所市场 - -
银行间市场 2,649,732,754.62 -
合计 2,649,732,754.62 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注：本基金本报告期末及上年度末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
应收活期存款利息 1,353.81 1,447.96
应收定期存款利息 9,178,041.26 9,542,528.67
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 - 2,576.20
应收债券利息 17,421,052.04 10,282,241.65
应收资产支持证券利息 83,463.01 -
应收买入返售证券利息 1,704,627.25 3,828,393.06
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
应收出借证券利息 - -
其他 - -
合计 28,388,537.37 23,657,187.54
7.4.7.6 其他资产
注：本基金本报告期末及上年度末未持有其他资产。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
交易所市场应付交易费用 - -
银行间市场应付交易费用 104,320.63 96,353.10
合计 104,320.63 96,353.10
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
华泰保兴货币 2019年年度报告
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应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 - -
应付证券出借违约金 - -
应付信息披露费 120,000.00 300,000.00
应付审计费 108,000.00 108,000.00
应付银行间债券账户维护
费
9,000.00 9,000.00
合计 237,000.00 417,000.00
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
华泰保兴货币 A
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 42,977,780.30 42,977,780.30
本期申购 40,506,359.99 40,506,359.99
本期赎回(以"-"号填列) -64,022,885.48 -64,022,885.48
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回(以"-"号填列) - -
本期末 19,461,254.81 19,461,254.81
金额单位：人民币元
华泰保兴货币 B
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 7,283,572,443.26 7,283,572,443.26
本期申购 32,285,071,953.76 32,285,071,953.76
本期赎回(以"-"号填列) -32,637,363,456.26 -32,637,363,456.26
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回(以"-"号填列) - -
本期末 6,931,280,940.76 6,931,280,940.76
注：申购含红利再投、转换入、级别调整入份额；赎回含转换出、级别调整出份额。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
华泰保兴货币 A
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 - - -
本期利润 456,021.43 - 456,021.43
本期基金份额交易
产生的变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -456,021.43 - -456,021.43
本期末 - - -
单位：人民币元
华泰保兴货币 B
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 - - -
本期利润 178,421,111.73 - 178,421,111.73
本期基金份额交易
产生的变动数
- - -
其中：基金申购款 - - -
基金赎回款 - - -
本期已分配利润 -178,421,111.73 - -178,421,111.73
本期末 - - -
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12
月 31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月
31日
活期存款利息收入 76,764.91 113,639.80
定期存款利息收入 59,458,179.26 69,626,278.81
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 46,521.02 69,163.25
其他 - 15.83
合计 59,581,465.19 69,809,097.69
7.4.7.12 股票投资收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无股票投资收益。
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第 38 页 共 66 页
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019
年12月31日
上年度可比期间
2018年1月1日至2018年
12月31日
债券投资收益——买卖债券（、债
转股及债券到期兑付）差价收入
57,921.86 4,007,316.99
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
合计 57,921.86 4,007,316.99
7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019
年12月31日
上年度可比期间
2018年1月1日至2018年
12月31日
卖出债券（、债转股及债券到期兑
付）成交总额
15,466,481,706.81 19,405,106,884.01
减：卖出债券（、债转股及债券到
期兑付）成本总额
15,443,926,687.09 19,346,293,399.88
减：应收利息总额 22,497,097.86 54,806,167.14
买卖债券差价收入 57,921.86 4,007,316.99
7.4.7.13.3 资产支持证券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019年
12月31日
上年度可比期间
2018年1月1日至2018年12月
31日
卖出资产支持证券成交总
额
- 303,239,077.82
减：卖出资产支持证券成本
总额
- 300,000,000.00
减：应收利息总额 - 3,239,392.90
资产支持证券投资收益 - -315.08
7.4.7.14 贵金属投资收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无贵金属投资收益。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 39 页 共 66 页
7.4.7.15 衍生工具收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无衍生工具收益。
7.4.7.16 股利收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无股利收益。
7.4.7.17 公允价值变动收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无公允价值变动收益。
7.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12
月 31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月 31
日
基金赎回费收入 - -
其他 - 535.63
合计 - 535.63
7.4.7.19 交易费用
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无交易费用。
7.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12
月 31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12
月 31日
审计费用 108,000.00 108,000.00
信息披露费 120,000.00 300,000.00
证券出借违约金 - -
银行汇划费用 61,298.09 66,337.13
银行间债券账户维
护费
37,200.00 37,200.00
其他费用 150.00 735.28
合计 326,648.09 512,272.41
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 40 页 共 66 页
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
华泰保兴基金管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构
华泰保险集团股份有限公司 基金管理人的主要股东
上海飞恒资产管理中心（有限合伙） 基金管理人的股东
上海旷正资产管理中心（有限合伙） 基金管理人的股东
上海泰颐资产管理中心（有限合伙） 基金管理人的股东
上海哲昌资产管理中心（有限合伙） 基金管理人的股东
上海志庄资产管理中心（有限合伙） 基金管理人的股东
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未有通过关联方交易单元进行的交易。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月
31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月
31日
当期发生的基金应支付
的管理费
23,834,592.04 22,376,083.14
其中：支付销售机构的
客户维护费
1,066,614.27 68,034.72
注：支付基金管理人华泰保兴基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.33%的年
费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 × 0.33% / 当年天数。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 41 页 共 66 页
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月
31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月
31日
当期发生的基金应支付
的托管费
7,222,603.56 6,780,631.28
注：支付基金托管人中国银行股份有限公司的托管费按前一日基金资产净值 0.10%的年费率计提，
逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.10% / 当年天数。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B 合计
华泰保兴基金管理有限公司 37,627.09 640,789.26 678,416.35
中国银行股份有限公司 4,032.21 - 4,032.21
合计 41,659.30 640,789.26 682,448.56
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B 合计
华泰保兴基金管理有限公司 51,692.15 671,130.16 722,822.31
中国银行股份有限公司 5,417.29 - 5,417.29
合计 57,109.44 671,130.16 728,239.60
注：支付基金销售机构的销售服务费按前一日 A类基金份额和 B类基金份额的基金资产净值的约
定年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给华泰保兴基金管理有限公司，再由华泰保兴基
金管理有限公司计算并支付给各基金销售机构。A 类基金份额和 B 类基金份额约定的销售服务费
年费率分别为 0.25%和 0.01%。其计算公式为：
日销售服务费＝前一日 A/B类的基金资产净值 × 约定年费率/ 当年天数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
金额单位：人民币元
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 42 页 共 66 页
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
银行间市场
交易的各关
联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国银行股
份有限公司
49,217,892.47 -
-
-
-
-
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日
银行间市场
交易的各关
联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
- -
-
-
-
-
-
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B
基金合同生效日（ 2017 年 4
月 20日 ）持有的基金份额
- -
报告期初持有的基金份额 - 18,902,987.51
报告期间申购/买入总份额 - 300,492.59
报告期间因拆分变动份额 - -
减：报告期间赎回/卖出总份额 - 11,000,000.00
报告期末持有的基金份额 - 8,203,480.10
报告期末持有的基金份额
占基金总份额比例
- 0.12%
项目
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B
基金合同生效日（ 2017 年 4
月 20日 ）持有的基金份额
- -
报告期初持有的基金份额 - 81,306,489.52
报告期间申购/买入总份额 - 1,598,497.99
报告期间因拆分变动份额 - -
减：报告期间赎回/卖出总份额 - 64,002,000.00
报告期末持有的基金份额 - 18,902,987.51
报告期末持有的基金份额
占基金总份额比例
- 0.26%
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 43 页 共 66 页
注：1. 期间申购/买入总份额含红利再投、强制调增份额，期间赎回/卖出总份额含转换出、强制
调减份额。
2. 基金管理人运用固有资金投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
华泰保兴货币 A
份额单位：份
关联方名称
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
持有的
基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的
比例
持有的
基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的
比例
华泰保险集
团股份有限
公司
- - 5.54 0.0000%
注：本基金除基金管理人之外的其他关联方投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日
上年度可比期间
2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行股份
有限公司
7,117,894.65 76,764.91 9,127,893.13 113,639.80
注：本基金的活期银行存款由基金托管人中国银行股份有限公司保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。
7.4.11 利润分配情况
金额单位：人民币元
华泰保兴货币A
已按再投资形式转实收基
金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
本期利润分
配合计
备注
473,688.37 - -17,666.94 456,021.43 -
华泰保兴货币B
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 44 页 共 66 页
已按再投资形式转实收基
金
直接通过应付
赎回款转出金额
应付利润
本年变动
本期利润分配合
计
备注
181,315,498.99 - -2,894,387.26 178,421,111.73 -
注：本基金在本年度累计分配收益 178,877,133.16 元，其中以红利再投资方式结转入实收基金
181,789,187.36 元，计入应付收益科目-2,912,054.20 元。
7.4.12 期末（ 2019年 12月 31日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：本基金本报告期末无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2019年 12月 31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回
购证券款余额 166,969,429.54元，是以如下债券作为抵押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单
价
数量（张） 期末估值总额
150402 15农发02 2020年 1月 3日 100.10 120,000 12,012,000.00
180202 18国开02 2020年 1月 3日 100.28 900,000 90,252,000.00
150203 15国开03 2020年 1月 3日 100.20 715,000 71,643,000.00
合计
1,735,000 173,907,000.00
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了分工明确、相互制约的风险管理
组织架构体系。公司的风险管理组织架构体系由公司董事会、董事会风险控制委员会、经理层及
其合规和风险管理委员会、督察长、监察稽核部、风险管理部、各业务部门及全体员工共同组成。
董事会负责确定公司风险管理总体目标，制定公司风险管理战略和风险应对策略，对公司的
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 45 页 共 66 页
风险控制承担最终责任；董事会下设风险控制委员会，负责对公司经营管理和投资业务进行合规
性控制，并对公司内部稽核审计工作进行审核监督。公司经理层负责根据董事会批准的风险控制
制度和战略具体组织实施公司风险控制工作并对风险控制的有效性及其执行效果承担直接责任；
总经理负责公司全面的风险控制工作，副总经理负责其分管业务范围的风险控制工作；公司经理
层下设合规和风险管理委员会，负责协助经理层进行风险管理的咨询和议事，指导、协调和监督
各职能部门和各业务单元开展风险管理工作。在业务操作层面，督察长按照中国证监会有关监管
规定开展风险管理工作，负责分管并领导监察稽核部、风险管理部独立履行监察稽核及风险管理
职责；监察稽核部对公司的风险控制承担独立评估、检查和报告职责；风险管理部对公司的风险
控制承担评估、分析、评价职责，具体而言，风险管理部通过投资交易系统的风控参数设置，使
得各投资组合的投资范围及投资比例限制合规；参与各投资组合新股申购、债券申购以及银行间
交易等场外交易的风险识别与评估，保证场外交易的事中合规控制，并完成各投资组合的投资风
险及绩效分析。公司各业务部门负责执行公司的风险控制政策及决策，定期对本部门的风险进行
全面评估，并对本部门风险控制的有效性负责；公司所有员工是本岗位风险控制的直接责任人，
负责具体风险管理职责的实施。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
评估各种风险可能产生的损失。从定性的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损
失的额度；从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具的特
征通过特定的风险量化指标、模型、日常量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，以及
可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围之内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行
存款存放在本基金的托管人中国银行股份有限公司；定期存款存放在具有基金托管资格的中国民
生银行股份有限公司、中国光大银行股份有限公司、中信银行股份有限公司、上海银行股份有限
公司、兴业银行股份有限公司、上海浦东发展银行股份有限公司以及恒丰银行股份有限公司，因
而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责
任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在银行间同业市场进行交易
前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，不投资于短期信用评级在 A-1级以下或长期
华泰保兴货币 2019年年度报告
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信用评级在 AA+级以下的债券和非金融企业债务融资工具，通过对投资品种信用等级评估来控制
证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于主体信用评级低于 AAA
的机构发行的金融工具占基金资产净值的比例合计不得超过 10%，其中单一机构发行的金融工具
占基金资产净值的比例合计不得超过 2%。且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他货币市场
基金投资同一商业银行的银行存款及其发行的同业存单与债券不得超过该商业银行最近一个季度
末的净资产的 10%。
本基金债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计
及汇总。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
A-1 0.00 0.00
A-1以下 0.00 0.00
未评级 550,339,863.38 541,141,745.01
合计 550,339,863.38 541,141,745.01
注：未评级债券为政策性金融债。
7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
AAA 40,000,000.00 0.00
AAA以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 40,000,000.00 0.00
7.4.13.2.3 按长期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2019年 12月 31日
上年度末
2018年 12月 31日
AAA 1,905,101,811.26 2,504,329,263.08
AAA以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 1,905,101,811.26 2,504,329,263.08
华泰保兴货币 2019年年度报告
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7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种
所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合
理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严
密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理
人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购
赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金份额持有人利益。此外，本基金还可通过卖出回购金
融资产方式借入短期资金应对流动性需求，除发生巨额赎回、连续 3 个交易日累计赎回 20%以上
或者连续 5 个交易日累计赎回 30%以上的情形外，债券正回购的资金余额在每个交易日均不得超
过基金资产净值的 20%。
于 2019年 12月 31日，除卖出回购金融资产款余额中有 166,969,429.54元将在一个月以内
到期且计息(该利息金额不重大)外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月
以内且不计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未
折现的合约到期现金流量。
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《货
币市场基金监督管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要
求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过监控基金平均剩余期限、平均剩余存续期限、
高流动资产占比、持仓集中度、投资交易的不活跃品种(企业债或短期融资券)，并结合份额持有
人集中度变化予以实现。
一般情况下，本基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过 120天，平均剩余存
续期限在每个交易日均不得超过 240天，且能够通过出售所持有的银行间同业市场交易债券应对
流动性需求；当本基金前 10名份额持有人的持有份额合计超过基金总份额的 20%时，本基金投资
组合的平均剩余期限在每个交易日不得超过 90天，平均剩余存续期不得超过 180天；投资组合中
现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及 5个交易日内到期的其他金融工具占基金资产
净值的比例合计不得低于 20%；当本基金前 10名份额持有人的持有份额合计超过基金总份额的 50%
时，本基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过 60天，平均剩余存续期在每个交易
日均不得超过 120天；投资组合中现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及 5个交易日
华泰保兴货币 2019年年度报告
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内到期的其他金融工具占基金资产净值的比例合计不得低于 30%。于 2019年 12月 31日，本基金
前 10 名份额持有人的持有份额合计占基金总份额的比例为 44.91%，本基金投资组合的平均剩余
期限为 35天，平均剩余存续期为 35天。本基金持有的现金、国债、中央银行票据、政策性金融
债券以及 5个交易日内到期的其他金融工具占基金资产净值的比例为 51.91%。
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的
基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本
基金的基金管理人管理的其他货币市场基金投资同一商业银行的银行存款及其发行的同业存单与
债券不得超过该商业银行最近一个季度末净资产的 10%。
本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 10%。于 2019 年 12
月 31日，本基金无流动性受限资产。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿
透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，
以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易
的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：
根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允
价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购
交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金主要投资于证券交易所及银行间同业市场交易的固定收益品种，因此存在相应的利率
风险。本基金的基金管理人每日通过“影子定价”对本基金面临的市场风险进行监控，定期对本
基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管
理。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 49 页 共 66 页
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2019年 12月 31日
6个月以内 6个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 3,057,117,894.65 - - - - 3,057,117,894.65
交易性金融资产 2,455,441,674.64 40,000,000.00 - - - 2,495,441,674.64
买入返售金融资产 1,419,155,008.74 - - - - 1,419,155,008.74
应收利息 - - - - 28,388,537.37 28,388,537.37
应收申购款 - - - - 131,300,000.00 131,300,000.00
资产总计 6,931,714,578.03 40,000,000.00 - - 159,688,537.37 7,131,403,115.40
负债
卖出回购金融资产款 166,969,429.54 - - - - 166,969,429.54
应付赎回款 - - - - 10,000,000.00 10,000,000.00
应付管理人报酬 - - - - 2,079,600.53 2,079,600.53
应付托管费 - - - - 630,181.99 630,181.99
应付销售服务费 - - - - 65,618.00 65,618.00
应付交易费用 - - - - 104,320.63 104,320.63
应付利息 - - - - 45,063.55 45,063.55
应交税费 - - - - 2,722.68 2,722.68
应付利润 - - - - 526,982.91 526,982.91
其他负债 - - - - 237,000.00 237,000.00
负债总计 166,969,429.54 - - - 13,691,490.29 180,660,919.83
利率敏感度缺口 6,764,745,148.49 40,000,000.00 - - 145,997,047.08 6,950,742,195.57
上年度末
2018年 12月 31日
6个月以内 6个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,609,127,893.13 - - - - 1,609,127,893.13
结算备付金 5,204,545.45 - - - - 5,204,545.45
交易性金融资产 2,874,953,365.33 170,517,642.76 - - - 3,045,471,008.09
买入返售金融资产 2,649,732,754.62 - - - - 2,649,732,754.62
应收利息 - - - - 23,657,187.54 23,657,187.54
应收申购款 - - - - 300.00 300.00
其他资产 - - - - - -
资产总计 7,139,018,558.53 170,517,642.76 - - 23,657,487.54 7,333,193,688.83
负债
应付管理人报酬 - - - - 1,992,675.75 1,992,675.75
应付托管费 - - - - 603,841.16 603,841.16
应付销售服务费 - - - - 67,360.87 67,360.87
应付交易费用 - - - - 96,353.10 96,353.10
应交税费 - - - - 27,197.28 27,197.28
应付利润 - - - - 3,439,037.11 3,439,037.11
华泰保兴货币 2019年年度报告
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其他负债 - - - - 417,000.00 417,000.00
负债总计 - - - - 6,643,465.27 6,643,465.27
利率敏感度缺口 7,139,018,558.53 170,517,642.76 - - 17,014,022.27 7,326,550,223.56
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单位：人民币元）
本期末（ 2019年 12月 31日 ） 上年度末（2018年 12月 31日 ）
市场利率下降 25 个
基点
566,349.92 1,720,928.39
市场利率上升 25 个
基点
-565,718.05 -1,718,398.80
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场
交易的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)
金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)
持续的以公允价值计量的金融工具
(i)
各层次金融工具公允价值
华泰保兴货币 2019年年度报告
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于 2019年 12月 31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第二层次的余额为 2,495,441,674.64元，无属于第一或第三层次的余额(2018年 12月 31日：
第二层次 3,045,471,008.09元，无第一或第三层次)。
(ii)
公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
本基金本期及上年度可比期间持有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层次未发生
重大变动。
(iii)
第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)
非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2019年 12月 31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018年 12月 31
日：同)。
(d)
不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 固定收益投资 2,495,441,674.64 34.99
其中：债券 2,455,441,674.64 34.43
资产支持证券 40,000,000.00 0.56
2 买入返售金融资产 1,419,155,008.74 19.90
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
3 银行存款和结算备付金合计 3,057,117,894.65 42.87
4 其他各项资产 159,688,537.37 2.24
5 合计 7,131,403,115.40 100.00
8.2 债券回购融资情况
金额单位:人民币元
序号 项目 占基金资产净值的比例（%）
1 报告期内债券回购融资余额 2.34
其中：买断式回购融资 -
序号 项目 金额 占基金资产净值的比例（%）
2 报告期末债券回购融资余额 166,969,429.54 2.40
其中：买断式回购融资 - -
注：本基金本报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额
占资产净值比例的简单平均值。
债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 20%的说明
注：本基金本报告期内未发生债券正回购的资金余额超过基金资产净值 20%的情况。
8.3 基金投资组合平均剩余期限
8.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况
项目 天数
报告期末投资组合平均剩余期限 35
报告期内投资组合平均剩余期限最高值 56
报告期内投资组合平均剩余期限最低值 28
报告期内投资组合平均剩余期限超过 120天情况说明
华泰保兴货币 2019年年度报告
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注：本基金本报告期内投资组合平均剩余期限未发生超过 120天的情况。
8.3.2 期末投资组合平均剩余期限分布比例
序号 平均剩余期限
各期限资产占基金资产
净值的比例（%）
各期限负债占基金资
产净值的比例（%）
1 30天以内 59.35 2.40
其中：剩余存续期超过 397天的浮动
利率债
- -
2 30天(含)—60天 14.38 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动
利率债
- -
3 60天(含)—90天 26.00 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动
利率债
- -
4 90天(含)—120天 - -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动
利率债
- -
5 120天(含)—397天（含） 0.58 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动
利率债
- -
合计 100.30 2.40
8.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过 240天情况说明
注：本基金本报告期内投资组合平均剩余存续期未发生超过 240天的情况。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 摊余成本 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 550,339,863.38 7.92
其中：政策性金融债 550,339,863.38 7.92
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 同业存单 1,905,101,811.26 27.41
8 其他 - -
9 合计 2,455,441,674.64 35.33
10 剩余存续期超过 397 天的浮动
利率债券
- -
华泰保兴货币 2019年年度报告
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8.6 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 债券数量(张) 摊余成本
占基金资产净值比例
（%）
1 190201 19国开 01 2,300,000 229,993,740.46 3.31
2 111916364 19上海银行 CD364 2,000,000 199,914,065.36 2.88
3 150203 15国开 03 1,500,000 150,148,918.19 2.16
4 111915458 19民生银行 CD458 1,100,000 109,297,230.11 1.57
5 180202 18国开 02 1,000,000 100,181,558.56 1.44
6 111975144 19宁波银行 CD257 1,000,000 99,983,625.80 1.44
7 111916359 19上海银行 CD359 1,000,000 99,983,354.12 1.44
8 111916366 19上海银行 CD366 1,000,000 99,930,175.10 1.44
9 111914235 19江苏银行 CD235 1,000,000 99,902,439.29 1.44
10 111916372 19上海银行 CD372 1,000,000 99,870,765.76 1.44
8.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离
项目 偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在 0.25(含)-0.5%间的次数 -
报告期内偏离度的最高值 0.0505%
报告期内偏离度的最低值 -0.0138%
报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0133%
报告期内负偏离度的绝对值达到 0.25%情况说明
注：本基金本报告期内未发生负偏离的绝对值达到 0.25%的情况。
报告期内正偏离度的绝对值达到 0.5%情况说明
注：本基金本报告期内未发生正偏离的绝对值达到 0.5%的情况。
8.8 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
金额单位：人民币元
序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值
占基金资产净值比
例(%)
1 165334 信泽 06A1 400,000 40,000,000.00 0.58
8.9 投资组合报告附注
8.9.1 基金计价方法说明
本基金采用摊余成本法计价，即计价对象以买入成本列示，按票面利率或商定利率并考虑其
买入时的溢价与折价，在其剩余期限内按实际利率法进行摊销，每日计提收益。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 55 页 共 66 页
8.9.2 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
1、19民生银行 CD458（代码：111915458）为华泰保兴货币市场基金的前十大持仓证券。经
中国银保监会官网 2019年 4月 16日公布信息显示，2019年 4月 2日，中国银保监会大连监管局
针对中国民生银行股份有限公司（以下简称“中国民生银行”）以贷收贷、掩盖资产真实质量、
以贷转存、虚增存贷款规模、贷后管理不到位、银行承兑汇票保证金来源审查不严格、贷款回流
作银行承兑汇票保证金、贴现资金回流作银行承兑汇票保证金、滚动循环签发银行承兑汇票等违
法违规事实，对中国民生银行处以合计罚款人民币 250万元的行政处罚，详见《中国银行保险监
督管理委员会行政处罚信息公开表》（大银保监罚决字〔2019〕76 号）、《中国银行保险监督管理
委员会行政处罚信息公开表》（大银保监罚决字〔2019〕78 号）以及《中国银行保险监督管理委
员会行政处罚信息公开表》（大银保监罚决字〔2019〕80号）。
经中国银保监会官网 2019年 12月 20日发布信息显示，2019年 12月 14日，北京银保监局
针对中国民生银行同业票据业务管理失控、违反内控指引要求计量转贴现卖断业务信用风险加权
资产、案件风险信息报送管理不到位等违法违规事实，对中国民生银行处以责令改正、并给予合
计 700万元罚款的行政处罚，详见《北京银保监局行政处罚信息公开表》（京银保监罚决字〔2019〕
56号）。
2、19宁波银行 CD257（代码：111975144）为华泰保兴货币市场基金的前十大持仓证券。经
中国银保监会官网 2019年 1月 11日发布信息显示，2018年 12月 13日，宁波银监局针对宁波银
行股份有限公司（以下简称“宁波银行”）个人贷款资金违规流入房市、购买理财的违法违规行
为，对宁波银行处以人民币 20万元罚款的行政处罚，详见《宁波银保监局行政处罚信息公开表》
（甬银监罚决字[2018]45号）。
经中国银保监会官网 2019年 3月 22日发布信息显示，2019年 3月 3日，宁波银保监局针对
宁波银行违规将同业存款变为一般性存款的违法违规事实，对宁波银行处以罚款人民币 20万元的
行政处罚，详见《宁波银保监局行政处罚信息公开表》（甬银保监罚决字〔2019〕14号）。
经中国银保监会官网 2019年 7月 5日发布信息显示，2019年 6月 28日，宁波银保监局针对
宁波银行违反信贷政策、违反房地产行业政策、违规开展存贷业务、员工管理不到位、向监管部
门报送的报表不准确等以及销售行为不合规、双录管理不到位等违法违规事实，对宁波银行处以
合计罚款人民币 300万元、并责令对相关直接责任人给予纪律处分的行政处罚，详见《宁波银保
监局行政处罚信息公开表》（甬银保监罚决字〔2019〕59 号）和《宁波银保监局行政处罚信息公
开表》（甬银保监罚决字〔2019〕62号）。
经中国银保监会官网 2019年 12月 13日发布信息显示，2019年 12月 5日，宁波银保监局针
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 56 页 共 66 页
对宁波银行设立时点性规模考核指标、股权质押管理不合规的违法违规事实，对宁波银行处以罚
款人民币 40万元、并责令对相关直接责任人给予纪律处分的行政处罚，详见《宁波银保监局行政
处罚信息公开表》（甬银保监罚决字〔2019〕67号）。
3、19江苏银行 CD235（代码：111914235）为华泰保兴货币市场基金的前十大持仓证券。经
中国银保监会 2019年 2月 3日发布信息显示，2019年 1月 25日，江苏银保监局针对江苏银行股
份有限公司（以下简称“江苏银行”）未按业务实质准确计量风险资产、理财产品之间未能实现相
分离、理财投资非标资产未严格比照自营贷款管理对授信资金未按约定用途使用监督不力等违法
违规事实，对江苏银行处以罚款人民币 90万元的行政处罚，详见《江苏银保监局行政处罚信息公
开表》（苏银保监罚决字〔2019〕11号）。
本基金投资 19民生银行 CD458（代码：111915458）、19宁波银行 CD257（代码：111975144）、
19江苏银行 CD235（代码：111914235）的投资决策程序，符合法律法规及公司投资制度有关规定。
除 19民生银行 CD458（代码：111915458）、19宁波银行 CD257（代码：111975144）、19江苏
银行 CD235（代码：111914235）外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门
立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.9.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 -
3 应收利息 28,388,537.37
4 应收申购款 131,300,000.00
5 其他应收款 -
6 待摊费用 -
7 其他 -
8 合计 159,688,537.37
8.9.4 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，投资组合报告中分项之和与合计项之间可能存在尾差。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有
人户
数
(户)
户均持有的基
金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
华泰
保兴
货币
A
262 74,279.60 13,499,510.40 69.37% 5,961,744.41 30.63%
华泰
保兴
货币
B
84 82,515,249.29 6,931,280,940.76 100.00% - -
合计 346 20,088,850.28 6,944,780,451.16 99.91% 5,961,744.41 0.09%
9.2 期末货币市场基金前十名份额持有人情况
序号 持有人类别 持有份额（份） 占总份额比例
1 券商类机构 636,627,812.42 9.16%
2 其他机构 319,542,046.53 4.60%
3 其他机构 319,542,046.53 4.60%
4 信托类机构 310,524,352.41 4.47%
5 其他机构 300,094,096.88 4.32%
6 银行类机构 270,170,764.73 3.89%
7 券商类机构 254,036,324.14 3.65%
8 信托类机构 253,089,906.90 3.64%
9 信托类机构 251,190,353.80 3.61%
10 保险类机构 206,604,418.92 2.97%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
华泰保兴货币 A 144,453.82 0.74%
华泰保兴货币 B - -
合计 144,453.82 0.00%
华泰保兴货币 2019年年度报告
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9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金
投资和研究部门负责人持
有本开放式基金
华泰保兴货币 A 10~50
华泰保兴货币 B 0
合计 10~50
本基金基金经理持有本开
放式基金
华泰保兴货币 A 0
华泰保兴货币 B 0
合计 0
注：期末本基金基金经理未持有本基金份额。
华泰保兴货币 2019年年度报告
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§10 开放式基金份额变动
单位：份
华泰保兴货币 A 华泰保兴货币 B
基金合同生效日（2017 年 4 月 20 日）基金
份额总额
66,453,659.42 5,767,493,819.10
本报告期期初基金份额总额 42,977,780.30 7,283,572,443.26
本报告期基金总申购份额 40,506,359.99 32,285,071,953.76
减:本报告期基金总赎回份额 64,022,885.48 32,637,363,456.26
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"
填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 19,461,254.81 6,931,280,940.76
注：总申购份额含红利再投、转换入份额、份额强增。总赎回份额含转换出份额、份额强减。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 60 页 共 66 页
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1.本报告期内，基金管理人无重大人事变动。
2.本报告期内，2019年 5月，陈四清先生因工作调动，辞去中国银行股份有限公司董事长职
务。上述人事变动已按相关规定备案、公告。
2019年 6月，刘连舸先生任中国银行股份有限公司董事长职务。上述人事变动已按相关规定
备案、公告。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内，无涉及本基金管理人、基金财产的诉讼。
本报告期内，无涉及本基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金投资策略未改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自基金合同生效日起聘请普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供
审计服务。本报告年度本基金应支付审计费人民币 108,000元。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，本基金管理人及其相关高级管理人员无受监管部门稽查或处罚等情况。
本报告期内，本基金托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称 交易单元数 股票交易 应支付该券商的佣金 备注
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 61 页 共 66 页
量
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中金 2 - - - - 本报告期新增
长城证券 2 - - - - -
长江证券 2 - - - - -
东北证券 2 - - - - 本报告期新增
东方证券 2 - - - - -
广发证券 2 - - - - -
中信建投 2 - - - - -
国泰君安 2 - - - - -
海通证券 2 - - - - -
申万证券 2 - - - - -
天风证券 2 - - - - -
兴业证券 2 - - - - -
国盛证券 2 - - - - 本报告期新增
注：根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基金字[2007]48
号）有关规定，基金管理人对多家证券经营机构进行了综合评估。
1、专用交易单元的选择标准：
（1）财务状况良好，经营行为规范；
（2）研究实力较强，具有专门的研究机构和专职研究人员，能及时、定期、全面地为基金提供宏
观经济、行业情况、市场走向和个股分析的研究报告等信息服务；
（3）内部管理规范、严谨，具备能够满足基金高效、安全运作的通讯条件。
2、专用交易单元的选择程序：
（1）公司对交易单元所属券商进行综合评价，投资决策委员会根据综合评价的结果作出租用与否
的决策；
（2）公司研究部定期组织对交易单元所属券商的综合服务进行评价，由投资决策委员会对交易单
元的交易量进行分配和调整。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 62 页 共 66 页
的比例
中金 - - - - - -
长城证券 - - - - - -
长江证券 - - 63,500,000.00 0.86% - -
东北证券 - - - - - -
东方证券 - - 1,115,000,000.00 15.02% - -
广发证券 - - 1,010,000,000.00 13.61% - -
中信建投 - - - - - -
国泰君安 - - 2,125,000,000.00 28.63% - -
海通证券 - - - - - -
申万证券 - - 20,000,000.00 0.27% - -
天风证券 - - 1,040,000,000.00 14.01% - -
兴业证券 - - 2,050,000,000.00 27.62% - -
国盛证券 - - - - - -
11.8 偏离度绝对值超过 0.5%的情况
注：本基金本报告期内未发生偏离度绝对值超过 0.5%的情况。
11.9 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
华泰保兴基金管理有限公司旗下基
金 2018年 12月 31日资产净值公告
管理人网站 2019年 1月 2日
2
华泰保兴货币市场基金 2018年第 4
季度报告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 1月 21日
3
华泰保兴基金管理有限公司关于提
请投资者及时更新已过期身份证件
或身份证明文件的温馨提示
管理人网站 2019年 1月 23日
4
华泰保兴货币市场基金暂停及恢复
申购（转换转入、定期定额投资）
公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 1月 29日
5
华泰保兴货币市场基金 2018 年年
度报告
管理人网站 2019年 3月 26日
6
华泰保兴货币市场基金 2018 年年
度报告摘要
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 3月 26日
7
华泰保兴货币市场基金 2019年第 1
季度报告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 4月 20日
8
华泰保兴货币市场基金暂停及恢复
申购（转换转入、定期定额投资）
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 4月 27日
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 63 页 共 66 页
公告
9
华泰保兴基金管理有限公司关于上
海汇付基金销售有限公司终止销售
华泰保兴基金管理有限公司旗下基
金的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 4月 30日
10
华泰保兴基金管理有限公司关于上
海攀赢基金销售有限公司终止销售
华泰保兴基金管理有限公司旗下基
金的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 4月 30日
11
华泰保兴基金管理有限公司关于调
整华泰保兴货币市场基金收益分配
原则并修改基金合同的公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 5月 10日
12
华泰保兴基金管理有限公司关于旗
下基金增加北京植信基金销售有限
公司为销售机构及开通申（认）购
业务并参加其费率优惠活动的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 5月 15日
13
华泰保兴基金管理有限公司关于旗
下基金增加上海凯石财富基金销售
有限公司为销售机构及开通申（认）
购等业务并参加其费率优惠活动的
公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 5月 29日
14
华泰保兴货币市场基金更新招募说
明书（2019年第 1号）
管理人网站 2019年 6月 4日
15
华泰保兴货币市场基金更新招募说
明书摘要（2019年第 1号）
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 6月 4日
16
华泰保兴基金管理有限公司关于聘
任基金经理助理的公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 6月 20日
17
华泰保兴基金管理有限公司旗下基
金 2019年 6月 30日资产净值公告
管理人网站 2019年 7月 1日
18
华泰保兴货币市场基金 2019年第 2
季度报告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 7月 17日
19
华泰保兴基金管理有限公司关于旗
下基金增加中信证券股份有限公司
为销售机构及开通申/认购等业务
并参加其费率优惠活动的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 7月 24日
20
华泰保兴基金管理有限公司关于旗
下基金增加中信期货有限公司为销
售机构及开通申/认购等业务并参
加其费率优惠活动的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 7月 24日
21
华泰保兴基金管理有限公司关于旗
下部分基金参加上海天天基金销售
有限公司费率优惠活动的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019年 7月 31日
22
华泰保兴货币市场基金 2019 年半
年度报告
管理人网站 2019年 8月 29日
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 64 页 共 66 页
23
华泰保兴货币市场基金 2019 年半
年度报告摘要
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 8月 29日
24
华泰保兴货币市场基金基金经理变
更公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 9月 20日
25
华泰保兴货币市场基金更新招募说
明书及摘要（2019年第 2号）
管理人网站 2019年 9月 20日
26
华泰保兴货币市场基金基金经理变
更公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 9月 25日
27
华泰保兴货币市场基金更新招募说
明书及摘要（2019年第 3号）
管理人网站 2019年 9月 25日
28
华泰保兴货币市场基金暂停及恢复
申购（转换转入、定期定额投资）
公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 9月 28日
29
华泰保兴货币市场基金定期更新招
募说明书及摘要（2019年）
管理人网站 2019年 9月 28日
30
华泰保兴货币市场基金暂停及恢复
申购（转换转入、定期定额投资）
公告
《中国证券报》及管理人网
站
2019年 9月 28日
31
华泰保兴货币市场基金 2019年第 3
季度报告
《中国证券报》及管理人网
站
2019 年 10 月 22
日
32
华泰保兴基金管理有限公司根据
《公开募集证券投资基金信息披露
管理办法》修改旗下 17只公募基金
基金合同、托管协议并更新招募说
明书的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019 年 12 月 14
日
33
华泰保兴基金管理有限公司关于旗
下基金增加西藏东方财富证券股份
有限公司为销售机构及开通认/申
购等业务并参加其费率优惠活动的
公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019 年 12 月 25
日
34
华泰保兴基金管理有限公司关于提
醒网上直销个人投资者及时上传有
效身份证件照片并完善、更新身份
信息以免影响业务办理的公告
《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》《证券日报》
及管理人网站
2019 年 12 月 31
日
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 65 页 共 66 页
§12 影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情
况
序
号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额
占比
机
构
1 20191016-20191224 501,680,830.55 4,822,235,355.99 5,215,025,351.20 108,890,835.34 1.57%
产品特有风险
本基金本报告期内存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金总份额 20%的情况，在市场流动性不足
的情况下，如遇投资者巨额赎回或集中赎回，存在基金资产无法以合理价格及时变现以支付投资者赎回款的
风险，以及基金份额净值出现大幅波动的风险。
注：申购份额含红利再投、转换入份额。赎回份额含转换出份额。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
华泰保兴货币 2019年年度报告
第 66 页 共 66 页
§13 备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中国证监会批准本基金募集的文件
2、《华泰保兴货币市场基金基金合同》
3、《华泰保兴货币市场基金托管协议》
4、《华泰保兴货币市场基金招募说明书》
5、基金管理人业务资格批件、营业执照
6、报告期内本基金在规定媒介披露的各项公告
7、中国证监会要求的其他文件
13.2 存放地点
基金管理人及基金托管人住所
13.3 查阅方式
1、营业时间内至基金管理人办公场所免费查阅
2、登录基金管理人网站 www.ehuataifund.com查阅
3、拨打基金管理人客服热线电话 400-632-9090（免长途话费）查询
华泰保兴基金管理有限公司
2020年 4月 24日
