嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资
基金联接基金 2020年第 1季度报告
2020年 3月 31日
基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：2020年 4月 22日
嘉实中证 500ETF联接 2020年第 1季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020年 4月 20日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告期中的财务资料未经审计。
本报告期自 2020年 1月 1日起至 2020年 3月 31日止。
§2 基金产品概况
2.1 基金基本情况
基金简称
嘉实中证 500ETF联接
基金主代码
000008
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2013年 3月 22日
报告期末基金份额总额
1,728,421,104.07份
投资目标
紧密跟踪业绩比较基准，追求跟踪偏离度及跟踪误差的最小化，
在正常市场情况下，本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过
0.35%，年化跟踪误差不超过 4%。
投资策略
本基金为目标 ETF的联接基金。主要通过投资于目标 ETF实现对
业绩比较基准的紧密跟踪，本基金相对于业绩比较基准的日均跟
踪偏离度的绝对值不超过 0.35%，年化跟踪误差不超过 4%。如因
标的指数编制规则调整或其他因素导致跟踪偏离度超过上述范
围，基金管理人应采取合理措施避免跟踪偏离度进一步扩大。
业绩比较基准
中证 500指数收益率*95% + 银行活期存款税后利率*5%。
风险收益特征
本基金为嘉实中证 500ETF的联接基金，主要通过投资于嘉实中
证 500ETF来实现对业绩比较基准的紧密跟踪。因此，本基金的
业绩表现与中证 500指数及嘉实中证 500ETF的表现密切相关。
本基金的长期平均风险和预期收益率高于混合型基金、债券型基
金及货币市场基金。
基金管理人
嘉实基金管理有限公司
基金托管人
中国建设银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称
嘉实中证 500ETF联接 A
嘉实中证 500ETF联接 C
下属分级基金的交易代码
000008
070039
嘉实中证 500ETF联接 2020年第 1季度报告
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报告期末下属分级基金的份额
总额
1,418,292,066.41份
310,129,037.66份
2.1.1 目标基金基本情况
基金名称
嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金
基金主代码
159922
基金运作方式
交易型开放式
基金合同生效日
2013年 2月 6日
基金份额上市的证券交易所
深圳证券交易所
上市日期
2013年 3月 15日
基金管理人名称
嘉实基金管理有限公司
基金托管人名称
中国建设银行股份有限公司
2.1.2 目标基金产品说明
投资目标
本基金进行被动式指数化投资，紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏
离度和跟踪误差的最小化。
投资策略
本基金采取完全复制法，即完全按照标的指数的成份股组成及其
权重构建基金股票投资组合,并根据标的指数成份股及其权重的
变动进行相应调整。
业绩比较基准
中证 500指数
风险收益特征
本基金为股票型基金，其长期平均风险和预期收益率高于混合型
基金、债券型基金、及货币市场基金。本基金为指数型基金，被
动跟踪标的指数的表现，具有与标的指数以及标的指数所代表的
股票市场相似的风险收益特征。
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期(2020年 1月 1日 - 2020年
3月 31日)
报告期(2020年 1月 1日 - 2020
年 3月 31日)
嘉实中证 500ETF联接 A 嘉实中证 500ETF联接 C
1.本期已实现收益
99,441,182.77 23,625,863.73
2.本期利润
-68,987,499.52 36,505,055.97
3.加权平均基金份额本
期利润
-0.0479 0.0878
4.期末基金资产净值
1,924,106,421.97 331,909,233.09
5.期末基金份额净值
1.3566 1.0702
注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；（2）上述基金
业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；
嘉实中证 500ETF联接 2020年第 1季度报告
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（3）自 2018年 9月 13日起对本基金增加 C类基金份额类别；自 2018年 9月 13日起开放嘉实中
证 500ETF联接 C的申赎业务；（4）嘉实中证 500ETF联接 A收取认（申）购费和赎回费，嘉实中
证 500ETF联接 C不收取认（申）购费但收取赎回费、计提销售服务费。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
嘉实中证 500ETF联接 A
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③
②－④
过去三个月 -4.69%
2.15%
-4.01%
2.15%
-0.68%
0.00%
嘉实中证 500ETF联接 C
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③
②－④
过去三个月 -4.79%
2.15%
-4.01%
2.15%
-0.78%
0.00%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
图 1：嘉实中证 500ETF联接 A基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的
历史走势对比图
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（2013年 3月 22日至 2020年 3月 31日）
图 2：嘉实中证 500ETF联接 C基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的
历史走势对比图
（2018年 9月 14日至 2020年 3月 31日）
注：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 3个月内为建仓期，建仓期结
束时本基金的各项投资比例符合基金合同“第十二部分（二）投资范围和(七)投资限制”的有关
约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限
说明
任职日期
离任日期
陈正宪
本基金、嘉
实 沪 深
300ETF 联
接(LOF)、
嘉实基本
面 50 指数
(LOF)、嘉
实 黄 金
（ QDII-FO
F-LOF）、嘉
实 沪 深
300ETF、嘉
实 中 证
500ETF、嘉
2016年 1月 5
日
-
15年
曾任职于中
国台湾台育
证券、中国
台湾保诚投
信。2008 年
6 月加入嘉
实基金管理
有限公司，
先后任职于
产 品 管 理
部、指数投
资部，现任
指数投资部
总监及基金
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实恒生港
股通新经
济 指 数
（LOF）、嘉
实基本面
50ETF、嘉
实沪深 300
红利低波
动 ETF、嘉
实沪深 300
红利低波
动 ETF 联
接、嘉实中
证500成长
估值ETF基
金经理
经理。硕士
研究生，具
有基金从业
资格，中国
台湾籍。
何如
本基金、嘉
实 沪 深
300ETF 联
接(LOF)、
嘉实基本
面 50 指数
(LOF)、嘉
实H股指数
（ QDII-LO
F）、嘉实沪
深 300ETF、
嘉实中证
500ETF、嘉
实基本面
50ETF、嘉
实沪深 300
红利低波
动 ETF、嘉
实沪深 300
红利低波
动 ETF 联
接、嘉实中
证500成长
估值ETF基
金经理
2016年 1月 5
日
-
14年
曾任职于 IA
克莱灵顿投
资管理公司
(IA-Clarin
gton
Investment
s Inc )、富
兰克林坦普
顿投资管理
公 司
(Franklin
Templeton
Investment
s Corp.)。
2007 年 6 月
加入嘉实基
金管理有限
公司，先后
任职于产品
管理部、指
数投资部，
现任指数投
资部执行总
监、基金经
理。硕士研
究生，具有
基金从业资
格，加拿大
籍。
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注：（1）任职日期是指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行业协会《证券
业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、
《嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，
本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持
有人谋求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份
额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和
公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资
建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、
严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过 IT系统和人工监控等方式进
行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5%的，合计 1次，为旗下组合被动跟踪标的指数需要，与其他
组合发生反向交易，不存在利益输送行为。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
本报告期内，本基金日均跟踪误差为 0.06%，年化跟踪误差为 0.91%，符合基金合同约定的日
均跟踪误差不超过 0.35%的限制。
本基金为目标 ETF 的联接基金。主要通过投资于目标 ETF 实现对业绩比较基准的紧密跟
踪，本基金在严守基金合同及相关法律法规要求的前提下，继续秉承指数化投资管理策略，积极
应对基金申购赎回等因素对指数跟踪效果带来的冲击，进一步降低基金的跟踪误差，力求获得与
目标 ETF所跟踪的标的指数相近的平均收益率。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末嘉实中证 500ETF联接 A基金份额净值为 1.3566元，本报告期基金份额净值
增长率为-4.69%；截至本报告期末嘉实中证 500ETF联接 C基金份额净值为 1.0702元，本报告期
基金份额净值增长率为-4.79%；业绩比较基准收益率为-4.01%。
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4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号
项目
金额（元）
占基金总资产的比例（%）
1
权益投资
29,448,643.07
1.30
其中：股票
29,448,643.07
1.30
2
基金投资
2,102,749,055.60
92.84
3
固定收益投资
1,521,700.00
0.07
其中：债券
1,521,700.00
0.07
资产支持证券
-
-
4
贵金属投资
-
-
5
金融衍生品投资
-
-
6
买入返售金融资产
-
-
其中：买断式回购的买
入返售金融资产
-
-
7
银行存款和结算备付
金合计
123,024,824.88
5.43
8
其他资产
8,192,870.76
0.36
9
合计
2,264,937,094.31
100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
代码
行业类别
公允价值（元）
占基金资产净值比例
（%）
A
农、林、牧、渔业
265,581.00 0.01
B
采矿业
703,918.00 0.03
C
制造业
16,888,348.38 0.75
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
779,346.60 0.03
E
建筑业
386,429.00 0.02
F
批发和零售业
1,532,695.15 0.07
G
交通运输、仓储和邮政业
892,538.09 0.04
H
住宿和餐饮业
106,188.00 0.00
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
3,227,182.70 0.14
J
金融业
1,620,004.64 0.07
K
房地产业
1,076,239.80 0.05
L
租赁和商务服务业
415,294.20 0.02
M
科学研究和技术服务业
218,642.98 0.01
N
水利、环境和公共设施管理业
216,100.50 0.01
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
17,604.00 0.00
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Q
卫生和社会工作
253,212.00 0.01
R
文化、体育和娱乐业
501,648.03 0.02
S
综合
347,670.00 0.02
合计
29,448,643.07 1.31
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号
股票代码
股票名称
数量（股）
公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
1 600745 闻泰科技 2,400 243,600.00 0.01
2 300253 卫宁健康 10,210 214,103.70 0.01
3 002463 沪电股份 9,000 213,120.00 0.01
4 300014 亿纬锂能 3,600 209,196.00 0.01
5 002821 凯莱英 1,200 206,028.00 0.01
6 002384 东山精密 9,000 185,490.00 0.01
7 002129 中环股份 12,900 184,341.00 0.01
8 002065 东华软件 14,100 182,172.00 0.01
9 600201 生物股份 8,500 181,220.00 0.01
10 002439 启明星辰 4,800 177,600.00 0.01
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
1,502,700.00 0.07
2
央行票据
- -
3
金融债券
- -
其中：政策性金融债
- -
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
19,000.00 0.00
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
1,521,700.00 0.07
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号
债券代码
债券名称
数量(张)
公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 019615 19国债 05 15,000 1,502,700.00 0.07
2 110067 华安转债 120 12,000.00 0.00
3 110068 龙净转债 70 7,000.00 0.00
注：报告期末,本基金仅持有上述 3支债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
无。
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5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
无。
5.9 期末投资目标基金明细
序号
基金名称
基金类
型
运作方式
管理人
公允价值（元）
占基金资产净
值比例（%）
1
嘉实中证
500ETF
股票型
交易型开
放式
嘉实基金
管理有限
公司
2,102,749,055.60 93.21
5.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
代码
名称
持仓量
（买/卖）
合约市值(元)
公允价值变动
（元）
风险说明
IC2009 IC2009 3 2,837,040.00 -151,680.00 -
IC2006 IC2006 5 4,851,000.00 -475,760.00 -
公允价值变动总额合计（元）
-627,440.00
股指期货投资本期收益（元）
2,803,479.61
股指期货投资本期公允价值变动（元）
-2,287,104.00
5.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，选择流动性好、交易活跃
的股指期货合约。本基金投资于股指期货的目的在于满足基金日常投资管理需要，更有效地进行
流动性管理，实现跟踪标的指数的投资目标。
本基金投资于股指期货，对基金总体风险的影响很小，并符合既定的投资政策和投资目标。
5.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
无。
5.12 投资组合报告附注
5.12.1
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一
年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
5.12.2
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
5.12.3 其他资产构成
序号
名称
金额（元）
1
存出保证金
1,990,942.30
2
应收证券清算款
-
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3
应收股利
-
4
应收利息
65,120.43
5
应收申购款
6,136,808.03
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
8,192,870.76
5.12.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
无。
5.12.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
无。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目
嘉实中证 500ETF联接 A 嘉实中证 500ETF联接 C
报告期期初基金份额总额 1,461,515,115.79 378,476,246.47
报告期期间基金总申购份额
488,224,394.06 482,126,750.73
减:报告期期间基金总赎回份额
531,447,443.44 550,473,959.54
报告期期间基金拆分变动份额
（份额减少以"-"填列）
- -
报告期期末基金份额总额
1,418,292,066.41 310,129,037.66
注：报告期期间基金总申购份额含转换入份额，基金总赎回份额含转换出份额。
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况
单位：份
嘉实中证 500ETF联接 A 嘉实中证 500ETF联接 C
报告期期初管理人持有的本基金
份额
- -
报告期期间买入/申购总份额
- 23,432,374.16
报告期期间卖出/赎回总份额
- -
报告期期末管理人持有的本基金
份额
- 23,432,374.16
报告期期末持有的本基金份额占
基金总份额比例（%）
- 7.56
注：本报告期内，基金管理人期间申购份额无费用。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
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序号
交易方式
交易日期
交易份额(份)
交易金额(元)
适用费率
1 申购 2020-02-05 23,432,374.16 25,000,000.00 -
合计
23,432,374.16 25,000,000.00
§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
（1） 中国证监会核准嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金募集的文
件；
（2）《嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》；
（3）《嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金招募说明书》；
（4）《嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》；
（5） 基金管理人业务资格批件、营业执照；
（6） 报告期内嘉实中证 500交易型开放式指数证券投资基金联接基金公告的各项原稿。
8.2 存放地点
（1）北京市建国门北大街 8号华润大厦 8层嘉实基金管理有限公司
（2）北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼中国建设银行投资托管业务部
8.3 查阅方式
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2020年 4月 22日
