融通汇财宝货币市场基金
2020 年第 1季度报告
2020 年 3 月 31 日
基金管理人：融通基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：2020 年 4 月 22 日
融通汇财宝货币市场基金 2020 年第 1 季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告中所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2020 年 4 月 17 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2020 年 1 月 1日起至 3月 31 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 融通汇财宝货币
基金主代码 161622
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016 年 1 月 18 日
报告期末基金份额总
额 34,331,453,082.18 份
投资目标 在控制投资组合风险，保持相对流动性的前提下，力争实现超越业绩比较基准的投资回报。
投资策略
本基金将采用积极管理型的投资策略，在控制利率风险、尽量降低基金
资产净值波动风险并满足流动性的前提下，提高基金收益。本基金的具
体投资策略包括利率策略、骑乘策略、放大策略、信用债投资策略、资
产支持证券投资策略和其他金融工具投资策略。
业绩比较基准 活期存款利率（税后）
风险收益特征 本基金为货币市场基金，是证券投资基金中的低风险品种，其长期平均预期风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金和债券型基金。
基金管理人 融通基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
下属分级基金的基金
简称 融通汇财宝货币 A 融通汇财宝货币 B 融通汇财宝货币 E
下属分级基金的交易
代码 161622 161623 004399
报告期末下属分级基
金的份额总额 965,982,891.38 份
32,974,018,085.56 份 391,452,105.24 份
§3 主要财务指标和基金净值表现
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3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2020 年 1 月 1 日 － 2020 年 3 月 31 日 ）
融通汇财宝货币 A 融通汇财宝货币 B 融通汇财宝货币 E
1. 本期已实现收益 6,144,630.91 239,382,416.08 2,818,685.10
2．本期利润 6,144,630.91 239,382,416.08 2,818,685.10
3．期末基金资产净值 965,982,891.38 32,974,018,085.56 391,452,105.24
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场
基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相
等。
2、本基金利润分配方式为“每日分配收益，按日结转份额”。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
融通汇财宝货币 A
阶段 净值收益率①
净值收益率
标准差②
业绩比较基准收
益率③
业绩比较基准收
益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.6277% 0.0006% 0.0870% 0.0000% 0.5407% 0.0006%
融通汇财宝货币 B
阶段 净值收益率①
净值收益率
标准差②
业绩比较基准收
益率③
业绩比较基准收
益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.6828% 0.0006% 0.0870% 0.0000% 0.5958% 0.0006%
融通汇财宝货币 E
阶段 净值收益率①
净值收益率
标准差②
业绩比较基准收
益率③
业绩比较基准收
益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.6703% 0.0006% 0.0870% 0.0000% 0.5833% 0.0006%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
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注：本基金于 2017 年 3 月 13 日增加 E类份额，本基金 E类份额的统计区间为 2017 年 3 月
14 日至本报告期末。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券
从业
年限
说明 任职日期 离任日
期
黄浩荣 本基金的
基金经理
2017/7/28 - 6 黄浩荣先生，厦门大学管理学硕
士，6年证券、基金行业从业经
历，具有基金从业资格。2014
年 6 月加入融通基金管理有限
公司，历任固定收益部固定收益
研究员、融通通安债券型证券投
资基金基金经理、融通通和债券
型证券投资基金基金经理、融通
通弘债券型证券投资基金基金
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经理、融通通祺债券型证券投资
基金基金经理、融通通宸债券型
证券投资基金基金经理、融通通
福债券型证券投资基金(LOF)基
金经理、融通通源短融债券型证
券投资基金基金经理、融通通润
债券型证券投资基金基金经理、
融通通玺债券型证券投资基金
基金经理、融通通穗债券型证券
投资基金基金经理、融通通颐定
期开放债券型证券投资基金基
金经理、融通通昊定期开放债券
型发起式证券投资基金基金经
理、融通增利债券型证券投资基
金基金经理，现任融通汇财宝货
币市场基金基金经理、融通易支
付货币市场证券投资基金基金
经理、融通现金宝货币市场基金
基金经理、融通通慧混合型证券
投资基金基金经理、融通通昊三
个月定期开放债券型发起式证
券投资基金基金经理。
王超 本基金的
基金经理、
固定收益
部总监
2018/7/5 - 12 王超先生，厦门大学金融工程硕
士，12 年证券、基金行业从业
经历，具有基金从业资格。2007
年 7 月至 2012 年 8 月就职于平
安银行金融市场产品部从事债
券投资研究工作。2012 年 8 月
加入融通基金管理有限公司，历
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任投资经理、融通汇财宝货币市
场基金基金经理、融通通源短融
债券型证券投资基金基金经理、
融通通瑞债券型证券投资基金
基金经理、融通增裕债券型证券
投资基金基金经理、融通增丰债
券型证券投资基金基金经理、融
通现金宝货币市场基金基金经
理、融通稳利债券型证券投资基
金基金经理、融通可转债债券型
证券投资基金基金经理、融通通
泰保本混合型证券投资基金基
金经理、融通通宸债券型证券投
资基金基金经理、融通增鑫债券
型证券投资基金基金经理、融通
超短债债券型证券投资基金基
金经理，现任固定收益部总监、
融通债券投资基金基金经理、融
通四季添利债券型证券投资基
金(LOF)基金经理、融通岁岁添
利定期开放债券型证券投资基
金基金经理、融通增益债券型证
券投资基金基金经理、融通汇财
宝货币市场基金基金经理、融通
易支付货币市场证券投资基金
基金经理、融通通优债券型证券
投资基金基金经理、融通增强收
益债券型证券投资基金基金经
理。
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刘明 本基金的
基金经理
2018/11/20 - 8 刘明先生，北京大学经济学硕
士，8年证券、基金行业从业经
历，具有基金从业资格。2012
年 8 月至 2017 年 7 月就职于中
国建设银行总行金融市场部，从
事债券投资交易工作。2017 年 7
月加入融通基金管理有限公司，
曾任专户投资经理，现任融通新
机遇灵活配置混合型证券投资
基金基金经理、融通现金宝货币
市场基金基金经理、融通通和债
券型证券投资基金基金经理、融
通通润债券型证券投资基金基
金经理、融通易支付货币市场证
券投资基金基金经理、融通汇财
宝货币市场基金基金经理。
注：任免日期根据基金管理人对外披露的任免日期填写；证券从业年限以从事证券、基金业
务相关工作的时间为计算标准。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和本基金合同的规定，
本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人
谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为，本基金投资组合符合有关法律法规的规定及基金
合同的约定。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合的原则，并制定了相应的制度和流程，在
授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个环节保证公平交易制度的严格执行。报告期内，本基
金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。
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4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金报告期内未发生异常交易。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
回顾 2020 年一季度，国内外的新冠疫情演绎主导了债券市场走势，疫情对于国内外经济均造
成明显负面影响，各项经济数据大幅走弱，国内外均采取了积极的政策应对。国内方面，央行年
初以来多次降准、降息，并增加再贷款再贴现额度，尤其是春节之后，资金面呈现持续宽松态势，
债市短端收益率一路下行；长端收益率虽然在 3 月中旬受到美元流动性危机影响有所震荡，但一
季度总体受国内外疫情影响快速下行，走出阶段性快牛行情。展望后市，财政政策方面专项债扩
容、特别国债发行及赤字率适当提高等措施会逐步落地，货币政策也会给予配合，并且二季度经
济能否回升对于全年保就业、实现全面小康的目标非常重要，也需要货币政策结构性宽松对冲疫
情影响，所以短期内利率易下难上，但是需要认清目前利率周期底部特征和债市的交易性属性，
观察经济复苏情况，注重市场边际变化。
本基金在 2020 年一季度跟进市场的快速变化，主动调整了不同资产占比、组合久期和杠杆
水平，后续将密切关注经济基本面的边际变化、跟踪货币政策导向，灵活调整组合久期和现金比
例，适应资产端和负债端的变化，在保证流动性和安全性的前提下争取稳定组合相对收益。
4.5 报告期内基金的业绩表现
本报告期融通汇财宝货币 A的基金份额净值收益率为 0.6277%，本报告期融通汇财宝货币 B
的基金份额净值收益率为0.6828%，本报告期融通汇财宝货币E的基金份额净值收益率为0.6703%，
同期业绩比较基准收益率为 0.0870%。
4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产
净值低于五千万的情形。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1
固定收益投资
16,707,873,341.09 46.59
其中：债券
16,189,873,341.09 45.15
资产支持证券
518,000,000.00 1.44
2
买入返售金融资产
13,024,986,507.56 36.32
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
3
银行存款和结算备付金合计
5,960,837,645.41 16.62
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4
其他资产
164,041,448.19 0.46
5
合计
35,857,738,942.25 100.00
5.2 报告期债券回购融资情况
序号 项目
占基金资产净值比例（%）
1
报告期内债券回购融资余额
4.30
其中：买断式回购融资
-
序号 项目
金额（元）
占基金资产净值比例（%）
2
报告期末债券回购融资余额
1,515,398,282.30 4.41
其中：买断式回购融资
- -
注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占资
产净值比例的简单平均值。
债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 20%的说明
无。
5.3 基金投资组合平均剩余期限
5.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况
项目 天数
报告期末投资组合平均剩余期限 80
报告期内投资组合平均剩余期限最高值 88
报告期内投资组合平均剩余期限最低值 72
报告期内投资组合平均剩余期限超过 120 天情况说明
无。
5.3.2 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例
序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产净值的比例（%）
各期限负债占基金资产净值
的比例（%）
1
30 天以内
45.31 4.41
其中：剩余存续期超过 397天的浮动利率债
- -
2
30 天（含）—60 天
8.93 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动利率债
- -
3
60 天（含）—90 天
12.46 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动利率债
- -
4
90 天（含）—120 天
6.92 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动利率债
- -
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5
120 天（含）—397 天（含） 30.35 -
其中：剩余存续期超过 397天的浮动利率债
- -
合计
103.97 4.41
5.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过 240天情况说明
无。
5.5 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号
债券品种
摊余成本（元） 占基金资产净值比例（%）
1
国家债券
74,746,941.44 0.22
2
央行票据
- -
3
金融债券
2,309,992,339.41 6.73
其中：政策性金融债
1,735,841,332.96 5.06
4
企业债券
9,299,391.94 0.03
5
企业短期融资券
5,210,030,906.23 15.18
6
中期票据
- -
7
同业存单
8,585,803,762.07 25.01
8
其他
- -
9
合计
16,189,873,341.09 47.16
10
剩余存续期超过 397 天的浮动利率债券 - -
5.6 报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 债券数量（张） 摊余成本(元) 占基金资产净值比例（%）
1 111904024 19 中国银行 CD024 3,500,000 349,393,670.29 1.02
2 150220 15 国开 20 3,400,000 341,108,744.31 0.99
3 180402 18 农发 02 3,000,000 305,381,291.37 0.89
4 111903112 19 农业银行 CD112 3,000,000 296,694,362.82 0.86
5 160206 16 国开 06 2,800,000 280,932,819.79 0.82
6 150415 15 农发 15 2,400,000 240,346,419.74 0.70
7 112544 17 国信 02 2,100,000 212,545,195.71 0.62
8 111908161 19 中信银行 CD161 2,100,000 208,026,574.85 0.61
9 111904065 19 中国银行 CD065 2,100,000 207,823,451.27 0.61
10 111907147 19 招商银行 CD147 2,100,000 207,819,494.17 0.61
5.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离
项目 偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在 0.25(含)-0.5%间的次数 0
报告期内偏离度的最高值 0.1305%
报告期内偏离度的最低值 0.0165%
报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0818%
报告期内负偏离度的绝对值达到 0.25%情况说明
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无。
报告期内正偏离度的绝对值达到 0.5%情况说明
无。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)
1 165162 东借 03A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
2 165692 建花 13A 300,000.00 30,000,000.00 0.09
3 138104 永熙优 18 300,000.00 30,000,000.00 0.09
4 138145 瑞新 5A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
5 138159 瑞新 6A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
6 138253 鹏程 1A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
7 138276 永熙优 20 300,000.00 30,000,000.00 0.09
8 138305 瑞新 9A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
9 138325 国链 17A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
10 138351 瑞新 11A1 300,000.00 30,000,000.00 0.09
10 138364 南链优 03 300,000.00 30,000,000.00 0.09
10 138473 南链优 05 300,000.00 30,000,000.00 0.09
10 139943 永熙优 13 300,000.00 30,000,000.00 0.09
10 139966 永熙优 14 300,000.00 30,000,000.00 0.09
5.9 投资组合报告附注
5.9.1 本基金采用摊余成本法计价,即计价对象以买入成本列示,按照票面利率或协议利率并考虑
其买入时的溢价和折价,在其剩余期限内按照实际利率法每日计提收益。
5.9.2 本基金投资的前十名证券的发行主体本期被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内
受到公开谴责、处罚的情形：
本基金投资的前十名证券中的 17 国信 02，其发行主体为国信证券股份有限公司。
2019 年 5 月 11 日，国信证券股份有限公司公告其内蒙古分公司于 2019 年 4 月 17 日收到中
国人民银行呼和浩特中心支行作出的《行政处罚决定书》（蒙银罚字[2019]第 4 号），对国信证券
股份有限公司内蒙古分公司未按规定有效履行反洗钱客户身份识别义务和未按照规定报送可疑交
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易报告的行为依法查处，执行罚款人民币 20 万元。
投资决策说明：
国信证券股份有限公司（下称“公司”）因内蒙古分公司未按规定有效履行反洗钱客户身份识
别义务和未按照规定报送可疑交易报告等违规行为，2019 年 5 月被中国人民银行呼和浩特中心支
行罚款 20 万元，罚款金额在国信证券 2018 年全年净利润中占比小于 1%，在其净资产中占比小于
1%。该事件虽反映出国信证券内蒙古分公司对反洗钱客户身份识别不力等问题，但对国信证券整
体的业务开展以及持续经营无重大不利影响，对公司资金周转和债务偿还影响较小，对公司存续
债券的投资价值基本无负面影响。
5.9.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1
存出保证金
14,634.59
2
应收证券清算款
-
3
应收利息
123,406,706.78
4
应收申购款
40,620,106.82
5
其他应收款
-
6
待摊费用
-
7
其他
-
8
合计
164,041,448.19
§6 开放式基金份额变动
单位：份
项目 融通汇财宝货币 A 融通汇财宝货币 B 融通汇财宝货币 E
报告期期初基金份额总额 991,909,975.85 33,300,614,592.33 399,927,295.87
报告期期间基金总申购份额 615,115,292.50 14,404,805,808.37 326,769,127.55
报告期期间基金总赎回份额 641,042,376.97 14,731,402,315.14 335,244,318.18
报告期期末基金份额总额 965,982,891.38 32,974,018,085.56 391,452,105.24
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
7.1 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
序号 交易方式 交易日期 交易份额（份） 交易金额（元） 适用费率
1 红利再投 2020.1.15
121,144.51
121,144.51 -
2 红利再投 2020.2.17
128,046.71
128,046.71 -
3 红利再投 2020.3.16
107,627.66
107,627.66 -
合计
356,818.88
356,818.88 -
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§8 备查文件目录
8.1 备查文件目录
（一）中国证监会关于准予融通七天理财债券型证券投资基金变更注册的批复
（二）《融通汇财宝货币市场基金基金合同》
（三）《融通汇财宝货币市场基金托管协议》
（四）《融通汇财宝货币市场基金招募说明书》及其更新
（五）融通基金管理有限公司业务资格批件和营业执照
（六）报告期内在指定报刊上披露的各项公告
8.2 存放地点
基金管理人、基金托管人处。
8.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件，或登陆本基金管理人网站
http://www.rtfund.com 查询。
融通基金管理有限公司
2020 年 4 月 22 日
