睿远成长价值混合型证券投资基金
2019年年度报告
2019年 12月 31日
基金管理人:睿远基金管理有限公司
基金托管人:招商银行股份有限公司
送出日期:2020年 04月 21日
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
2
§1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年
度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2020年4月16日复核
了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告期自2019年03月26日（基金合同生效日）起至2019年12月31日止。
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3
1.2 目录
§1
重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ........................................................................................................................................... 2
1.2 目录 ................................................................................................................................................... 3
§2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ............................................................................................................... 6
2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................... 6
2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................... 6
§3
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................................................................... 7
3.1 主要会计数据和财务指标 ............................................................................................................... 7
3.2 基金净值表现 ................................................................................................................................... 7
3.3 其他指标 ......................................................................................................................................... 11
3.4 过去三年基金的利润分配情况 ..................................................................................................... 11
§4
管理人报告 ............................................................................................................................................. 11
4.1 基金管理人及基金经理情况 ......................................................................................................... 11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................. 13
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................. 13
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................. 14
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................. 14
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................. 15
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ......................................................................... 16
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................. 16
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ..................................... 16
§5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 16
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................. 16
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 17
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................. 17
§6
审计报告 ................................................................................................................................................. 17
6.1 审计报告基本信息 ......................................................................................................................... 17
6.2 审计报告的基本内容 ..................................................................................................................... 17
§7
年度财务报表 ......................................................................................................................................... 21
7.1 资产负债表 ..................................................................................................................................... 21
7.2 利润表 ............................................................................................................................................. 22
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................................. 24
7.4 报表附注 ......................................................................................................................................... 25
§8 投资组合报告 .......................................................................................................................................... 54
8.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................. 54
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ......................................................................................... 55
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ..................................... 56
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 59
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................... 61
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 61
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ..................... 62
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ..................... 62
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................. 62
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ....................................................................... 62
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4
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 62
8.12 投资组合报告附注 ....................................................................................................................... 62
§9
基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 63
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ..................................................................................... 63
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ......................................................................... 64
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ......................................... 64
§10
开放式基金份额变动 ........................................................................................................................... 64
§11
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 65
11.1 基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 65
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ........................................... 65
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................................................... 65
11.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 65
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 66
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ....................................................... 66
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................... 66
11.8 其他重大事件 ............................................................................................................................... 66
§12
影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 70
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ........................................... 70
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................................................................... 70
§13
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 70
13.1 备查文件目录 ............................................................................................................................... 70
13.2 存放地点 ....................................................................................................................................... 71
13.3 查阅方式 ....................................................................................................................................... 71
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5
§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 睿远成长价值混合型证券投资基金
基金简称 睿远成长价值混合
基金主代码 007119
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2019年03月26日
基金管理人 睿远基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 9,887,539,322.87份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 睿远成长价值混合A 睿远成长价值混合C
下属分级基金的交易代码 007119 007120
报告期末下属分级基金的份额总额 8,812,304,420.02份 1,075,234,902.85份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金通过对上市公司基本面全面、深入的研究
分析，严选具有成长空间的上市公司股票进行价值投
资，在严格控制风险的前提下，力争实现基金资产长
期、持续、稳定的超额收益。
投资策略
本基金将充分发挥基金管理人的研究优势，通过
对宏观经济趋势、市场环境、财政政策、货币政策、
行业周期阶段等的评估分析，研判国内经济发展形势，
在严格控制投资组合风险的前提下，确定或调整投资
组合中各类资产的配置比例，从而实现本基金长期、
持续、稳定增值。
业绩比较基准
中证800指数收益率*60%+中证港股通综合指数收
益率*20%+上证国债指数收益率*20%
风险收益特征
本基金为混合型基金，其预期风险及预期收益水
平高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基
金。本基金将投资港股通标的股票，需承担港股通机
制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则
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等差异带来的特有风险。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 睿远基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
信息披
露负责
人
姓名 李雁飞 张燕
联系电话 021-38173200 0755-83199084
电子邮箱 liyf@foresightfund.com yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话 4009201000 95555
传真 021-38173001 0755-83195201
注册地址
上海市虹口区临潼路170号60
8室
深圳市深南大道7088号招商
银行大厦
办公地址
上海市浦东新区芳甸路1155
号42-43层
深圳市深南大道7088号招商
银行大厦
邮政编码 201204 518040
法定代表人 陈光明 李建红
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披
露报纸名称
上海证券报
登载基金年度报告正
文的管理人互联网网
址
www.foresightfund.com
基金年度报告备置地
点
上海市浦东新区芳甸路1155号42-43层
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
上会会计师事务所（特殊普通
合伙）
上海市威海路755号文新报业大厦25
楼
注册登记机构 睿远基金管理有限公司
上海市浦东新区芳甸路1155号嘉里
城办公楼42楼-43楼
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§3
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标
本期2019年03月26日（基金合同生效日）- 2019年12月3
1日
睿远成长价值混合A 睿远成长价值混合C
本期已实现收益 628,460,041.46 74,556,899.52
本期利润 1,619,425,331.37 207,188,444.02
加权平均基金份额本期利
润
0.2363 0.2102
本期加权平均净值利润率 22.03% 19.89%
本期基金份额净值增长率 20.75% 20.38%
3.1.2 期末数据和指标 2019年末
期末可供分配利润 664,458,475.91 77,381,599.51
期末可供分配基金份额利
润
0.0754 0.0720
期末基金资产净值 10,640,865,289.85 1,294,347,092.84
期末基金份额净值 1.2075 1.2038
3.1.3 累计期末指标 2019年末
基金份额累计净值增长率 20.75% 20.38%
注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动
收益）扣除相关费用后的余额；本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收
益。
2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：基金的申购赎
回费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的
孰低数。
4、本基金的《基金合同》生效日为2019年3月26日，至本报告期末未满一年，因此主要
会计数据和财务指标只列示2019年12月31日数据，特此说明。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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睿远成长价值混合A
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 9.77% 0.93% 6.09% 0.56% 3.68% 0.37%
过去六个月 22.40% 0.95% 5.25% 0.64% 17.15% 0.31%
自基金合同
生效起至今
20.75% 1.01% 5.20% 0.82% 15.55% 0.19%
睿远成长价值混合C
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 9.67% 0.93% 6.09% 0.56% 3.58% 0.37%
过去六个月 22.16% 0.95% 5.25% 0.64% 16.91% 0.31%
自基金合同
生效起至今
20.38% 1.01% 5.20% 0.82% 15.18% 0.19%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
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注:本基金建仓期为本基金的《基金合同》生效之日（2019年 3月 26日）起 6 个月，
建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。
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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
注：本基金《基金合同》生效日为 2019年 3月 26日，至本报告期末未满一年。
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11
3.3 其他指标
无。
3.4 过去三年基金的利润分配情况
注：本基金成立于2019年3月26日，2019年度未进行利润分配。
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
睿远基金管理有限公司经中国证券监督管理委员会证监许可[2018]1682号文批准，
于2018年10月29日取得营业执照正式成立，并于2018年11月19日取得中国证券监督管理
委员会核发的《经营证券期货业务许可证》。公司注册地上海，注册资本一亿元人民币。
公司致力于成为领先的长期价值投资机构，追求持有人长期利益最大化。截至2019年12
月31日，公司共管理一只公募基金，即睿远成长价值混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基
金经理（助理）
期限
证
券
从
业
年
限
说明
任职
日期
离任
日期
傅鹏
博
公司副总经理、本基金基
金经理
2019-
03-26
-
26
年
傅鹏博先生，上海财经大
学经济信息管理专业硕
士。曾任万国证券公司投
资银行部部门经理，申银
万国证券股份有限公司企
业融资部部门经理，东方
证券股份有限公司资产管
理部部门负责人，东方证
券股份有限公司研究所首
席策略师，汇添富基金管
理有限公司首席策略师，
兴全基金管理有限公司副
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总经理、总经理助理、研
究部总监、基金经理等职。
2018年10月至2019年1月，
任睿远基金管理有限公司
董事长；2019年1月至今，
任睿远基金管理有限公司
副总经理。2019年3月至今
任睿远成长价值混合型证
券投资基金基金经理。
朱璘 本基金基金经理
2019-
03-26
-
10
年
朱璘先生，纽约州立大学
金融专业硕士。曾任华谊
集团化工设计研究院工程
师，莫尼塔投资发展有限
公司高级分析师，富安达
基金管理有限公司高级分
析师，兴全基金管理有限
公司高级研究员、基金经
理助理，2018年10月加入
睿远基金管理有限公司，2
019年3月至今任睿远成长
价值混合型证券投资基金
基金经理。
陈烨
远
本基金基金经理
2019-
11-04
-
9
年
陈烨远先生，同济大学数
学专业硕士，曾任长江证
券股份有限公司研究员，
中信建投证券股份有限公
司研究员，兴全基金管理
有限公司高级研究员，201
9年3月加入睿远基金管理
有限公司担任高级研究
员，2019年11月至今任睿
远成长价值混合型证券投
资基金基金经理。
注：1、基金的首任基金经理，其"任职日期"为基金合同生效日，其"离职日期"为根据
公司决议确定的解聘日期。
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2、非首任基金经理，其"任职日期"和"离任日期"分别指根据公司决议确定的聘任日
期和解聘日期。
3、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他相
关法律法规、证监会规定和本基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和
运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基
金持有人利益的行为。本基金无重大违法、违规行为，本基金投资组合符合有关法规及
基金合同的约定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本基金
管理人制定了《睿远基金管理有限公司公平交易管理办法（试行）》，通过制度确保不
同投资组合在投资管理活动中得到公平对待，严格防范不同投资组合之间进行利益输
送。公司建立了投资决策委员会领导下的投资决策及授权制度，以科学规范的投资决策
体系，采用集中交易管理加强交易执行环节的内部控制，通过工作制度、流程和技术手
段保证公平交易原则的实现；通过建立层级完备的公司证券池、交易对手库，完善各类
具体资产管理业务组织结构，规范各项业务之间的关系，在保证各投资组合既具有相对
独立性的同时，确保其在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会；
通过对异常交易行为的实时监控、事后分析评估、监察稽核和信息披露等手段确保公平
交易过程和结果的有效监督.
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定和《睿远基
金管理有限公司公平交易管理办法（试行）》，确保本公司管理的不同投资组合在授权、
研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。各投
资组合均严格按照法律、法规和公司制度执行投资交易，本报告期内未发生异常交易行
为。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，未发现本基金存在异常交易行为。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
14
本报告期内，本管理人未发生所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成
交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况。本基金与本公司管理的其他投
资组合在不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）同向交易的交易价差未出现异常。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2019年，国内货币政策守住底线，实施定向降准，而财政政策发力于减税降负，广
义口径的赤字率达到2012年以来的高位。上半年，非洲猪瘟对通胀影响逐渐显现，下半
年通胀数据走高，政府通过投放储备，增加市场供给稳定物价，但通胀的担忧尚存。国
内经济增长放缓，制造业PMI有八个月的数值低于荣枯线，工业增加值逐季小幅下降。
积极面是：随着国内去杠杆转为稳杠杆，信用扩张得到了修复，而内生经济表现出一定
的韧劲，四季度PMI新订单分项连续在荣枯线以上。海外方面，中美贸易摩擦时有反复，
直到年末才签订了第一阶段协议，这对阶段性的风险偏好有一定的影响，随着贸易战转
入拉锯阶段，市场接受了中美关系的现状，受此影响的波动率有所降低。年内，全球经
济体的景气度下降，随着下半年美国三次连续降息，全球多国重新开启了货币宽松政策。
受国内流动性宽松，海外资金入市，信用恢复性扩张等影响，国内权益市场一扫2018
年的颓势，2019年，上证A股上涨17.9%，中小企业板上涨21.3%，创业板上涨30.3%。经
过2018年市场的大幅调整，权益资产的估值得到了修复。我们注意到，2019年各板块的
表现出现了分化，其中食品饮料、TMT、建材等涨幅领先，建筑装饰、钢铁、商贸等涨
幅居后，三季度起结构性行情特征较为明显。
报告期内，本基金从3月26日成立以来，按照合同要求逐渐提高仓位，下半年保持
较高仓位运行，股票资产对基金总资产的比例在90%左右。从行业配置看，本基金重点
配置了TMT、医药生物、化工、建材等子板块，组合搭建均衡且保持一定的灵活度。从
个股来看，本基金主要配置了所处行业中长期基本面向好、内生增长持续性好且增速较
快、管理层锐意进取的公司，考察了公司的盈利和估值匹配度，以保证一定的安全边际。
2019年，本基金全年净值增长20.75%，组合收益跑赢了基准收益率。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末睿远成长价值混合A基金份额净值为1.2075元，本报告期内，该类基
金份额净值增长率为20.75%，同期业绩比较基准收益率为5.20%；截至报告期末睿远成
长价值混合C基金份额净值为1.2038元，本报告期内，该类基金份额净值增长率为
20.38%，同期业绩比较基准收益率为5.20%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
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2020年初，面对新冠病毒感染的肺炎疫情，我们对经济活动按下了暂停键，目前国
内疫情得到了较好的控制，但海外疫情尚在延续，短期内国内经济面临一定的压力。在
坚持"房住不炒"，稳定就业的背景下，我们的货币政策相对欧美发达国家有调节余地，
积极的财政政策也更加有为，财政和货币政策发力，以期提质增效，支持扩大内需。
2020年，流动性宽松局面预计仍将维持，国债利率在偏低的位置波动。低利率背景
下，权益资产既有相对较好的投资吸引力，也有可能加大市场的波动。2019年，权益市
场的结构性行情和估值修复得到了较为充分的演绎，结构和分化使得一些个股的估值处
于历史上偏高水平。权益市场的估值和盈利大体需要匹配，故疫情后期，我们需要密切
关注国内企业经营恢复情况，以及海外需求的变化。
本基金将结合年报和季报披露的公司财务和经营数据，动态调整组合；评估疫情冲
击下海内外经济状况，以此筛选出受影响较小的行业；结合行业政策的变化，挖掘新的
投资机会。本基金运行中将秉持控制风险，精选个股的投资理念，以行业和公司的中长
期基本面为锚，灵活配置，降低波动，以期更好地为投资者创造长期合理的回报。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内，公司以维护基金份额持有人利益为宗旨，促进公司诚信、合法、有效
经营，保障基金合规运作。公司监察稽核部门根据独立、客观、公正的原则，坚持做好
合规法务、投资风控、内部稽核、信息披露、反洗钱、员工行为规范等方面工作，深化
员工的合规意识，推动内部控制机制的完善与优化，保证各项法规和管理制度的落实。
在本报告期内，管理人监察稽核工作重点集中于以下几个方面：
（1） 根据基金监管法律法规的不断更新与完善，推动各部门加强内部制度建设，
确保制度对各项业务和管理环节的全覆盖、提高制度和流程的合规性、合理性和可操作
性;
（2） 深入开展合规风控宣导，树立员工规范意识、合规意识和风险意识，形成全
员参与的风险管理文化;
（3） 做好新产品、新业务的法律、合规审核工作，保证基金产品对外宣传推介材
料的合法合规;
（4） 对基金运行过程中的市场风险、信用风险、流动性风险等进行监测、评估、
报告，对基金产品开展压力测试和公平交易分析，保障基金合规运作;
（5） 对投资、研究、交易、运营、销售等相关业务活动的日常合规性检查，确保
内部控制得到有效落实;
（6） 按照法规的要求，做好旗下基金的信息披露工作，保证信息披露的真实性、
完整性、准确性、 及时性；
（7） 根据反洗钱相关法律法规要求，开展和落实客户身份识别、监测大额交 易
和可疑交易等具体工作，并按时上报反洗钱报告；
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
16
（8） 根据监管部门的要求，完成与基金投资业务相关的定期监察稽核报告，对本
基金的守法合规情况进行逐条检视。
基金管理人将坚持诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，不断提高监察
稽核工作水平，努力防范各类风险，保障基金份额持有人的合法权益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业
务指引》以及中国证券监督管理委员会颁布的《中国证监会关于证券投资基金估值业务
的指导意见》等相关规定和基金合同的约定。对于特定品种或者投资品种相同，但具有
不同特征的，若协会有特定调整估值方法的通知的，例如《证券投资基金投资流通受限
股票估值指引（试行）》，应参照协会通知执行。
报告期内，公司制定了证券投资基金的估值政策和程序，并由投资研究部、固定收
益部、集中交易室、基金营运部和稽核监察部人员及基金经理等组成了估值委员会，负
责研究、指导基金估值业务。估值委员会成员均为公司各部门人员，均具有基金从业资
格、专业胜任能力和相关工作经历，且之间不存在任何重大利益冲突。基金经理作为公
司估值委员会的成员，不介入基金日常估值业务，但应参加估值小组会议，可以提议测
算某一投资品种的估值调整影响，并有权表决有关议案但仅享有一票表决权，从而将其
影响程度进行适当限制，保证基金估值的公平、合理，保持估值政策和程序的一贯性。
日常估值由本基金管理人同本基金托管人一同进行，基金份额净值由本基金管理人
完成估值后，经本基金托管人复核无误后由本基金管理人对外公布。月末、年中和年末
估值复核与基金会计账务的核对同时进行。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行利润分配。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内，本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者
基金资产净值低于五千万的情形。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
招商银行具备完善的公司治理结构、内部稽核监控制度和风险控制制度，我行在履
行托管职责中，严格遵守有关法律法规、托管协议的规定，尽职尽责地履行托管义务并
安全保管托管资产。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
17
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
招商银行根据法律法规、托管协议约定的投资监督条款，对托管产品的投资行为进
行监督，并根据监管要求履行报告义务。
招商银行按照托管协议约定的统一记账方法和会计处理原则，独立地设置、登录和
保管本产品的全套账册，进行会计核算和资产估值并与管理人建立对账机制。
本年度报告中利润分配情况真实、准确。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告内容真实、准确，
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6
审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 上会师报字（2020）第2459号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人
睿远成长价值混合型证券投资基金全体基金份
额持有人
审计意见
我们审计了睿远成长价值混合型证券投资基金
(以下简称"睿远成长价值混合")财务报表，包括
2019年12月31日的资产负债表，2019年3月26日
(基金合同生效日)至2019年12月31日的利润表、
所有者权益(基金净值)变动表以及相关财务报
表附注。
我们认为，后附睿远成长价值混合的财务报表在
所有重大方面按照企业会计准则、《证券投资基
金会计核算业务指引》、《睿远成长价值混合型
证券投资基金基金合同》以及中国证券监督管理
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
18
委员会和中国证券业投资基金业协会发布的关
于基金行业实务操作的有关规定编制，公允反映
了睿远成长价值混合2019年12月31日的财务状
况以及2019年3月26日(基金合同生效日)至2019
年12月31日的经营成果和净值变动情况。
形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行
了审计工作。审计报告的"注册会计师对财务报
表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准
则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守
则，我们独立于睿远成长价值混合，并履行了职
业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的
审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供
了基础。
强调事项 不适用
其他事项
我们提醒财务报表使用者关注后附财务报表附
注中对编制基础的说明。同时该财务报表系睿远
成长价值混合管理人(以下简称"管理人")根据
《睿远成长价值混合型证券投资基金基金合同》
的规定为其基金份额持有人编制的，因此财务报
表可能不适于其他用途。本报告仅供管理人提供
睿远成长价值混合份额持有人和向中国证券监
督管理委员会及其派出机构报送使用，不得用于
其他目的。
其他信息
管理人对其他信息负责。其他信息包括睿远成长
价值混合2019年度报告中涵盖的信息，但不包括
财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信
息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结
论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读
其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财
务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
19
重大不一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息
存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，
我们无任何事项需要报告。
管理层和治理层对财务报表的责任
管理人负责按照企业会计准则、《证券投资基金
会计核算业务指引》、《睿远成长价值混合型证
券投资基金基金合同》以及中国证券监督管理委
员会和中国证券业投资基金业协会发布的关于
基金行业实务操作的有关规定编制财务报表，使
其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内
部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导
致的重大错报。
在编制财务报表时，管理人负责评估睿远成长价
值混合的持续经营能力，披露与持续经营相关的
事项，并运用持续经营假设，除非基金进行清算、
终止运营或别无其他现实的选择。
注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于
舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出
具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平
的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计
在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于
舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总
起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作
出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运
用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执
行以下工作：
1、识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表
重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些
风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表
审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、
故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
20
能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未
能发现由于错误导致的重大错报的风险。
2、了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的
审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表
意见。
3、评价管理人选用会计政策的恰当性和作出会
计估计及相关披露的合理性。
4、对管理人使用持续经营假设的恰当性得出结
论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对
睿远成长价值混合持续经营能力产生重大疑虑
的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。
如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计
准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注
意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我
们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至
审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或
情况可能导致睿远成长价值混合不能持续经营。
5、评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括
披露)，并评价财务报表是否公允反映相关交易
和事项。
我们与管理人就睿远成长价值混合的审计范围、
时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括
沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控
制缺陷。
会计师事务所的名称 上会会计师事务所（特殊普通合伙）
注册会计师的姓名 陈大愚 江嘉炜
会计师事务所的地址 上海市威海路755号文新报业大厦25楼
审计报告日期 2020-04-20
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
21
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：睿远成长价值混合型证券投资基金
报告截止日：2019年12月31日
单位：人民币元
资 产
附注号
本期末
2019年12月31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 28,511,865.65
结算备付金
-
存出保证金
-
交易性金融资产 7.4.7.2 11,509,582,295.20
其中：股票投资
10,916,241,463.20
基金投资
-
债券投资
593,340,832.00
资产支持证券投资
-
贵金属投资
-
衍生金融资产 7.4.7.3 -
买入返售金融资产 7.4.7.4 300,000,000.00
应收证券清算款
118,509,492.66
应收利息 7.4.7.5 12,033,495.40
应收股利
-
应收申购款
20,645,622.98
递延所得税资产
-
其他资产 7.4.7.6 -
资产总计
11,989,282,771.89
负债和所有者权益 附注号
本期末
2019年12月31日
负 债：
短期借款
-
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
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交易性金融负债
-
衍生金融负债 7.4.7.3 -
卖出回购金融资产款
-
应付证券清算款
-
应付赎回款
37,308,626.58
应付管理人报酬
14,660,622.93
应付托管费
1,466,062.28
应付销售服务费
423,678.83
应付交易费用 7.4.7.7 -
应交税费
-
应付利息
-
应付利润
-
递延所得税负债
-
其他负债 7.4.7.8 211,398.58
负债合计
54,070,389.20
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 9,887,539,322.87
未分配利润 7.4.7.10 2,047,673,059.82
所有者权益合计
11,935,212,382.69
负债和所有者权益总计
11,989,282,771.89
注: （1）报告截止日 2019 年 12 月 31 日，睿远成长价值混合A份额净值
1.2075元，基金份额总额8,812,304,420.02份；睿远成长价值混合C份额净值1.2038元，
基金份额总额1,075,234,902.85份。
（2）本基金合同于2019年3月26日生效，至本报告期末未满一年，资产负债表只列示2019
年12月31日数据，特此说明。
7.2 利润表
会计主体：睿远成长价值混合型证券投资基金
本报告期：2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期2019年03月26日 （基
金合同生效日）至2019年1
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
23
2月31日
一、收入
1,969,136,201.56
1.利息收入
35,223,383.24
其中：存款利息收入 7.4.7.11 8,444,976.70
债券利息收入
9,509,273.39
资产支持证券利息收入
-
买入返售金融资产收入
17,269,133.15
证券出借利息收入
-
其他利息收入
-
2.投资收益（损失以“-”填列）
807,348,942.31
其中：股票投资收益 7.4.7.12 753,483,717.37
基金投资收益
-
债券投资收益 7.4.7.13 1,983,498.63
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.3
-
贵金属投资收益 7.4.7.14 -
衍生工具收益 7.4.7.15 -
股利收益 7.4.7.16 51,881,726.31
3.公允价值变动收益（损失以“-”号
填列）
7.4.7.17 1,123,596,834.41
4.汇兑收益（损失以“－”号填列）
-
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 2,967,041.60
减：二、费用
142,522,426.17
1．管理人报酬 7.4.10.2.1
96,848,745.24
2．托管费 7.4.10.2.2 9,684,874.57
3．销售服务费 7.4.10.2.3 3,198,588.24
4．交易费用 7.4.7.19 32,613,545.42
5．利息支出
-
其中：卖出回购金融资产支出
-
6．税金及附加
-
7．其他费用 7.4.7.20 176,672.70
三、利润总额（亏损总额以“-”号填
1,826,613,775.39
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
24
列）
减：所得税费用
-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
1,826,613,775.39
注：本基金合同于2019年3月26日生效，至本报告期末未满一年，因此利润表只列示2019
年3月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日数据，特此说明。
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：睿远成长价值混合型证券投资基金
本报告期：2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
单位：人民币元
项 目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权
益(基金净值)
5,874,730,597.51 - 5,874,730,597.51
二、本期经营活动
产生的基金净值
变动数(本期利
润)
- 1,826,613,775.39 1,826,613,775.39
三、本期基金份额
交易产生的基金
净值变动数（净值
减少以“-”号填
列）
4,012,808,725.36 221,059,284.43 4,233,868,009.79
其中：1.基金申购
款
5,341,966,202.39 373,170,371.62 5,715,136,574.01
2.基金赎
回款
-1,329,157,477.03 -152,111,087.19 -1,481,268,564.22
四、本期向基金份
额持有人分配利
润产生的基金净
值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
25
五、期末所有者权
益（基金净值）
9,887,539,322.87 2,047,673,059.82 11,935,212,382.69
注：本基金合同于2019年3月26日生效，至本报告期末未满一年，因此所有者权益（基
金净值）变动表只列示2019年3月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日数据，特
此说明。
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:
陈光明
—————————
基金管理人负责人
许志雄
—————————
主管会计工作负责人
廉洪舰
—————————
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
睿远成长价值混合型证券投资基金(以下简称"本基金")系由睿远基金管理有限公
司依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《睿远成长价值混合型证券投资基金基金
合同》（以下简称"基金合同"）及其他有关法律法规的规定，经中国证券监督管理委员
会（以下简称"中国证监会"）证监许可[2019]343号文《关于准予睿远成长价值混合型
证券投资基金注册的批复》核准。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募
集基金份额为5,874,730,597.51份，于2019年3月21日首发并募集结束。经上会会计师
事务所（特殊普通合伙）验证并出具上会师报字(2019)第1728号验资报告后，向中国证
监会报送基金备案材料。基金合同于2019年3月26日生效。本基金的基金管理人与注册
登记机构均为睿远基金管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。
本基金的投资范围为国内依法发行上市的股票（包含中小板、创业板及其他经中国
证监会核准上市的股票）、港股通标的股票、债券（包括国债、央行票据、金融债券、
企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机
构债、政府支持债券、地方政府债、中小企业私募债券、可交换债券、可转换债券及其
他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、银行存款（包括协议存
款、定期存款及其他银行存款）、货币市场工具、同业存单、权证、股指期货、国债期
货及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关
规定。本基金可以根据有关法律法规的规定参与融资业务。
本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为60%-95%，投资于港股通
标的股票比例占股票投资比例的0-50%。每个交易日日终在扣除股指期货合约、国债期
货合约需缴纳的保证金以后，基金保留的现金或投资于到期日在一年以内的政府债券的
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
26
比例合计不低于基金资产净值的5%，本基金所指的现金不包括结算备付金、存出保证金、
应收申购款等。
本基金的业绩比较基准为：中证800指数收益率×60%＋中证港股通综合指数收益率
×20%+上证国债指数收益率×20%。
7.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》以及其后颁布及修订
的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统称"企业会计准则"）编制，
同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并
发布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委
员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、
《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号
《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计
报表附注的编制及披露》、《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半
年度报告>》、其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2019 年 12 月
31 日的财务状况以及 2019年3月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日的经营成
果和净值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指
引》和其他相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度采用公历年度，即每年自 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本期财
务报表的实际编制期间系2019年3月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日。
7.4.4.2 记账本位币
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，
均以人民币元为单位表示。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
27
金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或
资产）或权益工具的合同。
(1)金融资产分类
本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产、贷款和应收款项；
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投
资；
(2)金融负债分类
本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票，按照取得时的公
允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益；
在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金
股利，应当确认为当期收益。每日，本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益；
处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投
资收益，同时调整公允价值变动收益；
当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该收取金融资产现金流量的权利已
转移，且符合金融资产转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认；
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确
认；
本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该
金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；
本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情
况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；
未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资
产，并相应确认有关负债。
本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下：
(1)股票投资
买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本按成交日应支付的全部价款扣除
交易费用入账；
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
28
卖出股票于成交日确认股票投资收益，卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日
结转；
(2)债券投资
买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本按成交日应支付的全部价款扣除
交易费用入账，其中所包含的债券应收利息单独核算，不构成债券投资成本；
买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行
期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算；
卖出债券于成交日确认债券投资收益，卖出债券的成本按移动加权平均法结转；
(3)权证投资
买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除
交易费用后入账；
卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益，卖出权证的成本按移动加权平均法于成
交日结转；
(4)股指/国债期货投资
买入或卖出股指/国债期货投资于成交日确认为股指/国债期货投资。股指/国债期
货初始合约价值按成交金额确认；
股指/国债期货平仓于成交日确认衍生工具投资收益，股指/国债期货的初始合约价
值按移动加权平均法于成交日结转；
(5)分离交易可转债
申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易可转债
全部公允价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投
资成本，按实际支付的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本；
上市后，上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算；
(6)回购协议
本基金持有的回购协议（封闭式回购），以成本列示，按实际利率（当实际利率与
合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或
者转移一项负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资
产或者转移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本
基金假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。主要市场（或最有利市场）是本
基金在计量日能够进入的交易市场。本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为
实现其经济利益最大化所使用的假设。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
29
在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言
具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量
日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一
层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产
或负债的不可观察输入值。
每个资产负债表日，本基金对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负
债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。
本基金持有的金融工具按如下原则确定公允价值并进行估值：
(1)存在活跃市场的金融工具，按照估值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场
上未经调整的报价作为公允价值；估值日无报价且最近交易日后未发生影响公允价值计
量的重大事件的，应采用最近交易日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最
近交易日的报价不能真实反映公允价值的，应对报价进行调整，确定公允价值。
与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，
并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果
该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基
金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价；
(2)不存在活跃市场的金融工具，应采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据
和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时，应优先使用
可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况
下，才使用不可观察输入值；
(3)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理
人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值；
(4)如有新增事项，按国家最新规定估值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是
可执行的，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金
融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金
融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基
金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转
换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
30
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申
购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/（损失）
占基金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎
回款项中包含的按累计未实现利得/（损失）占基金净值比例计算的金额。损益平准金
于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未实现损益平准金与已实现损益平准金均在"损益平准金"科目中核算，并于期末全
额转入"未分配利润/（累计亏损）"。
7.4.4.9 收入/（损失）的确认和计量
(1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定
期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收
到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款
利息收入以净额列示；
(2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由
债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
(3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产
支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计
提；
(4)买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的成本及实际利率（当实际利率
与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提；
(5)股票投资收益/（损失）于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成
本的差额入账；
(6)债券投资收益/（损失）于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差
额入账；
(7)资产支持证券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利
息的差额入账；
(8)股指/国债期货投资收益/(损失)于平仓日确认，并按平仓成交金额与其初始合
约价值的差额入账；
(9)权证收益/（损失）于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的
差额入账；
(10)股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应
由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
31
(11)公允价值变动收益/（损失）系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债等公允价值变动
形成的应计入当期损益的利得或损失；
(12)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以
可靠计量的时候确认。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费等在费用涵盖期间按基金合同或相关公告约定的费
率和计算方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法
差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
(1)在符合有关基金分红条件的前提下，本基金年收益分配次数最少一次，最多为 6
次，年度收益分配比例不低于基金年度已实现收益的 80%，若基金合同生效不满 3 个
月可不进行收益分配;
(2)本基金收益分配方式分两种:现金分红与红利再投资，投资人可选择现金红利或
将现金红利按红利发放日前一日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资;若投资
者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红;
(3)基金投资当期出现净亏损，则不进行收益分配；
(4)基金当年收益应先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配；
(5)基金收益分配后基金份额净值不能低于面值;
(6)每一基金份额享有同等分配权；
(7)法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
7.4.4.12 外币交易
外币交易按照交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币金额。
外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差
额直接计入汇兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估值日
的即期汇率折算为人民币，与所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
32
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期无会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
7.4.6.1 印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 4 月 24 日起，调
整证券（股票）交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调
整由出让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价
而发生的股权转让，暂免征收印花税。
7.4.6.2 增值税
根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《关于全面推开营业税改增值税试
点的通知》的规定，经国务院批准，自 2016 年 5 月 1 日起在全国范围内全面推开营
业税改征增值税试点，金融业纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投
资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券
的转让收入免征增值税；国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增
值税；存款利息收入不征收增值税；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]46 号文《关于进一步明确全面推开营改增
试点金融业有关政策的通知》的规定，金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及
持有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]70 号文《关于金融机构同业往来等增值税
政策的补充通知》的规定，金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、
同业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融、房地产开发、教
育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，
以资管产品管理人为增值税纳税人；
根据财政部、国家税务总局财税[2017]56 号文《关于资管产品增值税有关问题的
通知》的规定，自 2018 年 1 月 1 日起，本基金的基金管理人运营本基金过程中发生
的增值税应税行为，暂适
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
33
用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对本基金在 2018 年 1 月 1 日
前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，
已纳税额从本基金的基金管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
7.4.6.3 城市维护建设税、教育费附加、地方教育附加
根据《中华人民共和国城市维护建设税暂行条例（2011 年修订）》、《征收教育
费附加的暂行规定（2011 年修订）》及相关地方教育附加的征收规定，凡缴纳消费税、
增值税、营业税的单位和个人，都应当依照规定缴纳城市维护建设税、教育费附加（除
按照相关规定缴纳农村教育事业费附加的单位外）及地方教育费附加。
7.4.6.4 企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通
知》的规定，自 2004 年 1 月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放
式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支
付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通
知》的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收
入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
7.4.6.5 个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支
付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄
存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储
蓄存款利息所得暂免征收个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司
股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年 1 月 1 日起，
证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股
息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年（含 1 年）的，
暂减按 50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。
上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息
红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证券
投资基金从公开发行和
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
34
转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个
人所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2019年12月31日
活期存款 3,429,324.45
定期存款 -
其中：存款期限1个月以内 -
存款期限1-3个月 -
存款期限3个月以上 -
其他存款 25,082,541.20
合计 28,511,865.65
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末2019年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 9,792,519,414.44
10,916,241,463.2
0
1,123,722,048.76
贵金属投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 593,466,046.35 593,340,832.00 -125,214.35
银行间市场 - - -
合计 593,466,046.35 593,340,832.00 -125,214.35
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计
10,385,985,460.7
9
11,509,582,295.2
0
1,123,596,834.41
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
35
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
注:本基金本报告期末及上年度末均无衍生金融资产/负债余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目
本期末2019年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 300,000,000.00 -
银行间市场 - -
合计 300,000,000.00 -
注:本基金本报告期末及上年度末均未持有买入返售金融资产。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注:本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2019年12月31日
应收活期存款利息 1,751.80
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 12,039,801.03
应收资产支持证券利息 -
应收买入返售证券利息 -25,980.09
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
应收出借证券利息 -
其他 17,922.66
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
36
合计 12,033,495.40
注:"其他"为应收券商保证金利息。
7.4.7.6 其他资产
注:本基金本报告期末及上年度末均无其他资产余额。
7.4.7.7 应付交易费用
注:本基金本报告期末及上年度末均无应付交易费用余额。
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2019年12月31日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 36,398.58
应付证券出借违约金 -
预提费用-审计费 75,000.00
预提费用-信息披露费 100,000.00
合计 211,398.58
7.4.7.9 实收基金
7.4.7.9.1 睿远成长价值混合A
金额单位：人民币元
项目
(睿远成长价值混合A)
本期2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12
月31日
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 4,941,294,456.79 4,941,294,456.79
本期申购 5,089,777,479.18 5,089,777,479.18
本期赎回（以“-”号填列） -1,218,767,515.95 -1,218,767,515.95
本期末 8,812,304,420.02 8,812,304,420.02
7.4.7.9.2 睿远成长价值混合C
金额单位：人民币元
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
37
项目
(睿远成长价值混合C)
本期2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12
月31日
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 933,436,140.72 933,436,140.72
本期申购 252,188,723.21 252,188,723.21
本期赎回（以“-”号填列） -110,389,961.08 -110,389,961.08
本期末 1,075,234,902.85 1,075,234,902.85
注:申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
截至2019年3月25日止，"睿远成长价值混合"A类基金份额已收到首次募集的有效净认购
金额为人民币4,941,294,456.79元，折合4,941,294,456.79份"睿远成长价值混合"A类
基金份额；有效认购资金在募集期间产生的利息为人民币零元，折合零份睿远成长价值
混合A类基金份额。"睿远成长价值混合"C类基金份额已收到首次募集的有效净认购金额
为人民币933,436,140.72元,折合933,436,140.72份"睿远成长价值混合"C类基金份额；
有效认购资金在募集期间产生的利息为人民币零元，折合零份"睿远成长价值混合"C类
基金份额。以上收到的实收基金共计人民币5,874,730,597.51元，折5,874,730,597.51
份"睿远成长价值混合"基金份额。
7.4.7.10 未分配利润
7.4.7.10.1 睿远成长价值混合A
单位：人民币元
项目
(睿远成长价值混合A)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 - - -
本期利润 628,460,041.46 990,965,289.91 1,619,425,331.37
本期基金份额交易产
生的变动数
35,998,434.45 173,137,104.01 209,135,538.46
其中：基金申购款 69,776,022.02 282,052,043.37 351,828,065.39
基金赎回款 -33,777,587.57 -108,914,939.36 -142,692,526.93
本期已分配利润 - - -
本期末 664,458,475.91 1,164,102,393.92 1,828,560,869.83
7.4.7.10.2 睿远成长价值混合C
单位：人民币元
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
38
项目
(睿远成长价值混合C)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 - - -
本期利润 74,556,899.52 132,631,544.50 207,188,444.02
本期基金份额交易产
生的变动数
2,824,699.99 9,099,045.98 11,923,745.97
其中：基金申购款 4,967,581.09 16,374,725.14 21,342,306.23
基金赎回款 -2,142,881.10 -7,275,679.16 -9,418,560.26
本期已分配利润 - - -
本期末 77,381,599.51 141,730,590.48 219,112,189.99
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12
月31日
活期存款利息收入 905,678.70
定期存款利息收入 6,369,583.34
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 -
其他 1,169,714.66
合计 8,444,976.70
注:"其他"为券商保证金利息收入。
7.4.7.12 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31
日
卖出股票成交总额 8,973,927,993.87
减：卖出股票成本总额 8,220,444,276.50
买卖股票差价收入 753,483,717.37
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39
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31
日
债券投资收益——买卖债券
（、债转股及债券到期兑付）
差价收入
1,983,498.63
债券投资收益——赎回差价
收入
-
债券投资收益——申购差价
收入
-
合计 1,983,498.63
7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
卖出债券（、债转
股及债券到期兑
付）成交总额
1,107,797,170.75
减：卖出债券（、
债转股及债券到期
兑付）成本总额
1,073,972,836.04
减：应收利息总额 31,840,836.08
买卖债券差价收入 1,983,498.63
7.4.7.13.3 资产支持证券投资收益
注:本基金本报告期及上年度可比期间均无资产支持证券投资收益。
7.4.7.14 贵金属投资收益
7.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
40
注:本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。
7.4.7.15 衍生工具收益
7.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
注:本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益。
7.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31
日
股票投资产生的股利收益 51,881,726.31
其中：证券出借权益补偿收入 -
基金投资产生的股利收益 -
合计 51,881,726.31
7.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
1.交易性金融资产 1,123,596,834.41
——股票投资 1,123,722,048.76
——债券投资 -125,214.35
——资产支持证券投资 -
——基金投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
减：应税金融商品公允
价值变动产生的预估增
-
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
41
值税
合计 1,123,596,834.41
7.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31
日
基金赎回费收入 2,967,041.60
合计 2,967,041.60
7.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31
日
交易所市场交易费用 32,613,545.42
银行间市场交易费用 -
合计 32,613,545.42
7.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31
日
审计费用 75,000.00
信息披露费 100,000.00
证券出借违约金 -
汇划手续费 1,672.70
合计 176,672.70
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
42
截至资产负债表日，本基金无需要披露的重大或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
关联方名称 与本基金的关系
睿远基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
招商银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构
陈光明 基金管理人的股东
傅鹏博 基金管理人的股东
刘桂芳 基金管理人的股东
林敏 基金管理人的股东
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。
7.4.10.1.2 权证交易
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.10.1.3 债券交易
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
7.4.10.1.4 债券回购交易
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。
7.4.10.1.5 基金交易
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行基金交易。
7.4.10.1.6 应支付关联方的佣金
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
43
注:本基金本报告期及上年度可比期间均无应支付关联方的佣金。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12
月31日
当期发生的基金应支付的管理费 96,848,745.24
其中：支付销售机构的客户维护费 36,759,141.19
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月
31日
当期发生的基金应支付的托管费 9,684,874.57
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售
服务费的
各关联方
名称
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
睿远成长价值混合A 睿远成长价值混合C 合计
睿远基金 0.00 3,198,588.24 3,198,588.24
合计 0.00 3,198,588.24 3,198,588.24
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回
购)交易。
7.4.10.4 报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
44
7.4.10.4.1 与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的
情况
注:本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行转融通证券出借业务。
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
注：本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
份额单位：份
睿远成长价值混合C
关联方名
称
本期末
2019年12月31日
持有的基金份额
持有的基金份额占基金总份额的比
例
林敏 34,420.27 0.0032%
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名
称
本期
2019年03月26日（基金合同生效日）至2019年12月31日
期末余额 当期利息收入
招商银行
-活期
3,429,324.45 905,678.70
招商银行
-定期
0.00 707,777.78
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金本报告期及上年度可比期间未有在承销期内参与关联方承销证券的情况。
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明
注：本基金本报告期未有其他关联交易事项。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
45
7.4.11 利润分配情况--按摊余成本法核算的货币市场基金之外的基金
注：本基金报告期内未进行利润分配。
7.4.12 期末（2019年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功认
购日
可流
通日
流通
受限
类型
认
购
价
格
期末
估值
单价
数量
（单
位：股）
期末成本
总额
期末
估值
总额
备
注
002271
东方雨
虹
2019-11-
07
2020-
05-07
大宗交
易买入
限售
23.31 25.23 9,000,000
209,790,00
0.00
227,07
0,000.0
0
-
002271
东方雨
虹
2019-12-
16
2020-
06-16
大宗交
易买入
限售
22.95 25.04 6,900,000
158,355,00
0.00
172,77
6,000.0
0
-
002271
东方雨
虹
2019-12-
17
2020-
06-17
大宗交
易买入
限售
23.46 25.04 5,020,000
117,769,20
0.00
125,70
0,800.0
0
-
002271
东方雨
虹
2019-12-
20
2020-
06-22
大宗交
易买入
限售
22.75 25.04 3,000,000
68,250,000.
00
75,120,
000.00
-
300638
广 和
通
2019-09-
04
2020-
03-04
大宗交
易买入
限售
61.58 60.40 800,000
49,264,000.
00
48,320,
000.00
-
300638
广 和
通
2019-12-
12
2020-
06-12
大宗交
易买入
限售
59.00 58.39 600,000
35,400,000.
00
35,034,
000.00
-
300638
广 和
通
2019-12-
26
2020-
06-26
大宗交
易买入
限售
58.59 57.97 600,000
35,154,000.
00
34,782,
000.00
-
300638
广 和
通
2019-11-
28
2020-
11-29
非公开
发行限
售
54.72 54.63 3,654,970
199,999,95
8.40
199,67
1,011.1
0
-
300207
欣 旺
达
2019-07-
29
2020-
01-29
大宗交
易买入
限售
11.32 18.86 1,000,000
11,320,000.
00
18,860,
000.00
-
300207
欣 旺
达
2019-07-
30
2020-
01-30
大宗交
易买入
限售
11.60 18.86 3,000,000
34,800,000.
00
56,580,
000.00
-
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
46
300207
欣 旺
达
2019-08-
20
2020-
02-20
大宗交
易买入
限售
12.53 18.68 2,000,000
25,060,000.
00
37,360,
000.00
-
300760
迈瑞医
疗
2019-12-
12
2020-
06-12
大宗交
易买入
限售
171.0
0
173.70 584,600
99,966,600.
00
101,54
5,020.0
0
-
603181
皇马科
技
2019-12-
23
2020-
06-23
大宗交
易买入
限售
15.74 16.45 2,400,000
37,776,000.
00
39,480,
000.00
-
002123
梦网集
团
2019-12-
23
2020-
06-23
大宗交
易买入
限售
17.55 17.59 2,000,000
35,100,000.
00
35,180,
000.00
-
300326
凯 利
泰
2019-09-
09
2020-
03-09
大宗交
易买入
限售
11.37 12.96 1,165,479
13,251,496.
23
15,104,
607.84
-
300326
凯 利
泰
2019-11-
06
2020-
05-06
大宗交
易买入
限售
15.00 12.61 1,000,000
15,000,000.
00
12,610,
000.00
-
002384
东山精
密
2019-08-
16
2020-
02-17
大宗交
易买入
限售
18.38 22.32 750,000
13,785,000.
00
16,740,
000.00
-
300285
国瓷材
料
2019-08-
12
2020-
02-12
大宗交
易买入
限售
17.95 22.33 500,000
8,975,000.0
0
11,165,
000.00
-
003816
中国广
核
2019-08-
26
2020-
02-26
新股网
下申购
限售
2.49 3.53 562,958
1,401,765.4
2
1,987,2
41.74
-
688321
微芯生
物
2019-08-
12
2020-
02-12
新股网
下申购
限售
20.43 53.73 13,619 278,236.17
731,74
8.87
-
688118
普元信
息
2019-12-
04
2020-
06-04
新股网
下申购
限售
2.80 35.30 4,150 11,635.00
146,49
5.00
-
688098
申联生
物
2019-10-
18
2020-
04-28
新股网
下申购
限售
8.80 12.14 9,792 86,169.60
118,87
4.88
-
688081
兴图新
科
2019-12-
26
2020-
01-06
新股未
上市
28.21 28.21 3,153 88,946.13
88,946.
13
-
688181
八亿时
空
2019-12-
27
2020-
01-06
新股未
上市
43.98 43.98 4,306 189,377.88
189,37
7.88
-
002973
侨银环
保
2019-12-
27
2020-
01-06
新股未
上市
5.74 5.74 3,046 17,484.04
17,484.
04
-
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
47
注:本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
注:截至本报告期末 2019年 12 月 31 日止，本基金无因从事银行间市场债券正
回购交易形成的卖出回购金融资产款余额。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2019 年 12 月 31 日止，本基金无因从事交易所市场债券正回购
交易形成的卖出回购金融资产款余额。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金金融工具的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管理人
制定了相应政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流
程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金管理人建立了"董事会及其下设风险控制委员会-经营层及其下设风险管理
委员会-风险管理部-各业务部门及一线合规风控人员"的四级风险管理的职责架构。董
事会负责督促、检查、评价公司风险管理工作，并对公司风险管理的有效性承担最终责
任；公司经营管理层负责领导经营管理中风险管理工作的落实；部门层面设置了风险管
理部作为独立的风险管理部门，全面推动风险管理工作，监测、评估、报告公司的整体
风险水平，并为业务决策提供风险管理建议，协助、指导和检查各部门的风险管理工作；
其他各部门及一线合规风控人员对其业务中涉及的风险管理负直接责任，直接参与相关
业务的风险管理工作。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本报告
期内，本基金均投资于国债、政策性金融债等利率债品种，基本无信用风险。本基金在
交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，因此
违约风险发生的可能性很小；基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用
评估，以控制相应的信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
48
短期信用评级
本期末
2019年12月31日
A-1 -
A-1以下 -
未评级 334,230,127.00
合计 334,230,127.00
7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2019年12月31日
AAA -
AAA以下 -
未评级 259,110,705.00
合计 259,110,705.00
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金
的流动性风险一方面来自于基金份额持有人于开放日随时要求赎回其持有的基金份额，
另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无
法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于每个开放日对本基金的申
购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之
相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎
回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人
利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人对流动性指标进行持续的监
测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变现能力的综合指标、组合中变
现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本基金所持证券均在证
券交易所上市，因此，除在附注中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的
情况外，其余均能及时变现。
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
49
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理
办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金
组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部对本基金的组合持仓集中度指
标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标
进行持续的监测和分析。
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由
本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的
10%。本基金与由本基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发
行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的15%，本基金与由本基金的基金管理
人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流
通股票的 30%(完全按照有关指数构成比例进行证券投资的开放式基金及中国证监会认
定的特殊投资组合不受该比例限制)。
除在附注中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，本基金所
持证券均在证券交易所上市。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金
应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资
于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。 本基金的基金管理人每
日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算，确保每
日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变现价值。
综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施，本基金在本报
告期内流动性情况良好。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投
资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有的利率敏感性资产主要为利率债、银行存款、存出保证金及买入返售金
融资产等。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
50
本期末
2019年
12月31
日
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存
款
28,511,865.6
5
- - -
- -
28,511,865.65
交易性
金融资
产
139,428,607.
00
-
453,912,225.
00
-
-
10,916,241,463.
20
11,509,582,295.
20
买入返
售金融
资产
300,000,000.
00
- - -
- -
300,000,000.00
应收证
券清算
款
- - - -
- 118,509,492.66
118,509,492.66
应收利
息
- - - -
- 12,033,495.40
12,033,495.40
应收申
购款
- - - -
- 20,645,622.98
20,645,622.98
资产总
计
467,940,472.
65
-
453,912,225.
00
- -
11,067,430,074.
24
11,989,282,771.
89
负债
应付赎
回款
- - - - - 37,308,626.58 37,308,626.58
应付管
理人报
酬
- - - - - 14,660,622.93 14,660,622.93
应付托
管费
- - - - - 1,466,062.28 1,466,062.28
应付销
售服务
费
- - - - - 423,678.83 423,678.83
其他负
债
- - - - - 211,398.58 211,398.58
负债总
计
- - - - - 54,070,389.20 54,070,389.20
利率敏
感度缺
口
467,940,472.
65
-
453,912,225.
00
- -
11,013,359,685.
04
11,935,212,382.
69
注:上表统计了本基金资产及负债的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的公
允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
51
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单
位：人民币元）
本期末
2019年12月31日
市场利率下降100个基点 1,914,610.00
市场利率上升100个基点 -1,898,198.19
注： 1、上表反映了在其他变量不变的假设下，利率发生合理、可能的变动时，为交
易而持有的债权公允价值的变动将对基金净值产生的影响。
2、本基金合同于2019年3月26日生效。
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本基金持有不以记账本位币计价的资产，因此存在相应的外汇风险。
7.4.13.4.2.1 外汇风险敞口
单位：人民币元
项目
本期末
2019年12月31日
美元折
合人民
币
港币折合人民
币
其他币
种折合
人民币
合计
以外币计价的资产
交易性金融资产 -
959,117,156.1
5
-
959,117,156.1
5
应收证券清算款 -
118,509,492.6
6
-
118,509,492.6
6
资产合计 -
1,077,626,64
8.81
-
1,077,626,64
8.81
以外币计价的负债
负债合计 - - - -
资产负债表外汇风险敞口
净额
-
1,077,626,64
8.81
-
1,077,626,64
8.81
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
52
项目
上年度末
-
美元折
合人民
币
港币折合人民
币
其他币
种折合
人民币
合计
以外币计价的资产
资产合计 - - - -
以外币计价的负债
负债合计 - - - -
资产负债表外汇风险敞口
净额
- - - -
7.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析
假设 除外汇以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单
位：人民币元）
本期末
2019年12月31日
港币相对人民币升值5% 53,881,332.44
港币相对人民币贬值5% -53,881,332.44
注：本基金合同于2019年3月26日生效。
7.4.13.4.3 其他价格风险
本基金的其他价格风险，主要受到证券交易所上市或银行间同业市场交易的证券涨
跌趋势的影响，由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投资组合的分散化降
低其他价格风险，并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，通过组
合估值、行业配置分析等进行其他价格风险管理。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2019年12月31日
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
53
公允价值
占基金资产净
值比例(%)
交易性金融资产－股票投
资
10,916,241,463.20 91.46
交易性金融资产－基金投
资
- -
交易性金融资产－债券投
资
593,340,832.00 4.97
交易性金融资产－贵金属
投资
- -
衍生金融资产－权证投资 - -
其他 - -
合计 11,509,582,295.20 96.43
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
假设单个证券的公允价值和市场组合的公允价值依照资本-资产定价模型(CAP
M)描述的规律进行变动
使用本基金业绩比较基准所对应的市场组合进行分析
在业绩基准变化10%时，对单个证券相应的公允价值变化进行加总得到基金净
值的变化
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额（单位：
人民币元）
本期末
2019年12月31日
业绩比较基准上升5% 797,861,961.47
业绩比较基准下降5% -797,861,961.47
注：1、本基金管理人运用资产-资本定价模型（CAPM）对本基金的市场价格风险进行分
析。上表为市场价格风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，证券投资价
格发生合理、可能的变动时，将对基金净值产生的影响。
2、本基金合同于2019年3月26日生效。
7.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
无。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
54
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 公允价值
7.4.14.1.1 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括贷款和应收款项以及其他金融负债，
其因剩余期限不长，公允价值与账面价值相若。
7.4.14.1.2 以公允价值计量的金融工具
7.4.14.1.2.1 各层次金融工具公允价值
于 2019 年 12 月 31 日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产中属于第一层次的余额为人民币9,649,862,855.72 元，属于第二层次的余额
为人民币1,859,719,439.48元，属于第三层次余额为人民币0元。
7.4.14.1.2.2 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和可转换债券等，若出现重大事项停牌、交易不活跃、
或属于非公开发行等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期
间及限售期间不将相关股票和可转换债券等的公允价值列入第一层次；并根据估值调整
中采用的对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次，确定相关股
票和可转换债券公允价值应属第二层次或第三层次。本基金政策为以报告期初作为确定
金融工具公允价值层次之间转换的时点。
7.4.14.1.2.3 第三层次公允价值余额和本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具第三层次公允价
值本期未发生变动。
7.4.14.2 承诺事项
截至资产负债表日，本基金无需要披露的重大承诺事项。
7.4.14.3 其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要披露的其他重要事项。
7.4.14.4 财务报表的批准
本财务报表已于 2020 年4月 20 日经本基金的基金管理人批准。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 10,916,241,463.20 91.05
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
55
其中：股票 10,916,241,463.20 91.05
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 593,340,832.00 4.95
其中：债券 593,340,832.00 4.95
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 300,000,000.00 2.50
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 28,511,865.65 0.24
8 其他各项资产 151,188,611.04 1.26
9 合计 11,989,282,771.89 100.00
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 11,314,652.94 0.09
B 采矿业 - -
C 制造业 8,984,731,755.10 75.28
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 1,987,241.74 0.02
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 1,589,402.00 0.01
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 715,498,365.92 5.99
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 149,152,438.47 1.25
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
56
N 水利、环境和公共设施管理业 78,041,074.04 0.65
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 14,809,376.84 0.12
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 9,957,124,307.05 83.43
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
行业类别 公允价值(人民币)
占基
金资
产净
值比
例（%）
非日常生活消费品 34,311,560.00 0.29
日常消费品 168,327,585.00 1.41
医疗保健 134,196,840.00 1.12
工业 11,323,845.00 0.09
信息技术 517,842,306.15 4.34
电信服务 11,088,630.00 0.09
地产业 82,026,390.00 0.69
合计 959,117,156.15 8.04
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基
金资
产净
值比
例(%)
1 002271 东方雨虹 34,455,665 877,860,146.15 7.36
2 601012 隆基股份 32,210,323 799,782,320.09 6.70
3 600309 万华化学 12,755,934 716,500,812.78 6.00
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
57
4 300285 国瓷材料 29,567,979 675,368,320.15 5.66
5 000858 五 粮 液 3,504,820 466,176,108.20 3.91
6 002001 新 和 成 19,945,417 463,930,399.42 3.89
7 300326 凯 利 泰 31,346,877 423,122,550.74 3.55
8 002008 大族激光 10,323,228 412,929,120.00 3.46
9 002475 立讯精密 10,794,307 393,992,205.50 3.30
10 002422 科伦药业 16,362,009 384,343,591.41 3.22
11 002373 千方科技 20,280,290 365,856,431.60 3.07
12 002123 梦网集团 18,261,564 346,263,719.32 2.90
13 300638 广 和 通 5,654,970 317,807,011.10 2.66
14 600438 通威股份 21,347,677 280,294,999.01 2.35
15 600519 贵州茅台 232,335 274,852,305.00 2.30
16 002384 东山精密 9,656,351 222,922,025.65 1.87
17 H00968 信义光能 43,520,377 215,425,866.15 1.80
18 H01112
Ｈ＆Ｈ国
际控股
5,826,500 168,327,585.00 1.41
19 603181 皇马科技 9,799,091 167,484,274.30 1.40
20 002600 领益智造 14,983,138 162,567,047.30 1.36
21 H01810
小米集团
－Ｗ
16,734,000 161,650,440.00 1.35
22 300012 华测检测 10,003,517 149,152,438.47 1.25
23 000661 长春高新 331,599 148,224,753.00 1.24
24 300298 三诺生物 9,429,608 141,349,823.92 1.18
25 H00698 通达集团 161,800,000 140,766,000.00 1.18
26 603228 景旺电子 3,036,669 133,066,835.58 1.11
27 002415 海康威视 3,795,805 124,274,655.70 1.04
28 300037 新 宙 邦 3,414,617 124,087,181.78 1.04
29 600867 通化东宝 9,326,200 117,976,430.00 0.99
30 300207 欣 旺 达 6,000,000 112,800,000.00 0.95
31 H01093 石药集团 6,654,000 110,722,560.00 0.93
32 002180 纳 思 达 3,161,193 104,066,473.56 0.87
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
58
33 300760 迈瑞医疗 584,600 101,545,020.00 0.85
34 300136 信维通信 2,117,400 96,087,612.00 0.81
35 600201 生物股份 4,902,997 91,784,103.84 0.77
36 600031 三一重工 5,159,110 87,962,825.50 0.74
37 300601 康泰生物 996,407 87,474,570.53 0.73
38 H06098
碧桂园服
务
3,489,000 82,026,390.00 0.69
39 603043 广州酒家 2,540,486 77,154,559.82 0.65
40 600809 山西汾酒 851,000 76,334,700.00 0.64
41 688388 嘉元科技 1,046,678 59,315,242.26 0.50
42 002643 万润股份 3,792,912 57,614,333.28 0.48
43 603588 高能环境 4,772,400 45,337,800.00 0.38
44 002947 恒 铭 达 699,656 45,309,722.56 0.38
45 688036 传音控股 872,986 39,834,351.18 0.33
46 300709 精研科技 396,000 38,669,400.00 0.32
47 H00839 中教控股 3,754,000 34,311,560.00 0.29
48 603489 八方股份 322,000 33,082,280.00 0.28
49 600323 瀚蓝环境 1,863,500 32,685,790.00 0.27
50 H01951 锦欣生殖 2,516,000 23,474,280.00 0.20
51 300558 贝达药业 264,700 17,390,790.00 0.15
52 002317 众生药业 1,134,600 14,409,420.00 0.12
53 300769 德方纳米 120,000 13,666,800.00 0.11
54 H03808 中国重汽 760,500 11,323,845.00 0.09
55 002041 登海种业 1,174,938 11,314,652.94 0.09
56 H00941 中国移动 189,000 11,088,630.00 0.09
57 600763 通策医疗 98,500 10,099,205.00 0.08
58 300015 爱尔眼科 119,064 4,710,171.84 0.04
59 300036 超图软件 100,000 1,993,000.00 0.02
60 003816 中国广核 562,958 1,987,241.74 0.02
61 603708 家 家 悦 65,300 1,589,402.00 0.01
62 688368 晶丰明源 14,000 1,238,720.00 0.01
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
59
63 688321 微芯生物 13,619 731,748.87 0.01
64 688181 八亿时空 4,306 189,377.88 0.00
65 688118 普元信息 4,150 146,495.00 0.00
66 688098 申联生物 9,792 118,874.88 0.00
67 300196 长海股份 10,000 115,800.00 0.00
68 688081 兴图新科 3,153 88,946.13 0.00
69 002972 科安达 2,685 53,780.55 0.00
70 603109 神驰机电 684 18,105.48 0.00
71 002973 侨银环保 3,046 17,484.04 0.00
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资产净值比
例(%)
1 002271 东方雨虹 1,582,105,168.29 13.26
2 002475 立讯精密 980,346,674.20 8.21
3 601012 隆基股份 811,706,125.57 6.80
4 600309 万华化学 811,341,915.78 6.80
5 002422 科伦药业 808,691,809.06 6.78
6 002600 领益智造 801,604,717.18 6.72
7 002001 新 和 成 661,515,309.08 5.54
8 300285 国瓷材料 591,563,695.76 4.96
9 002008 大族激光 473,825,269.97 3.97
10 000858 五 粮 液 469,545,871.10 3.93
11 000661 长春高新 448,946,991.23 3.76
12 002180 纳 思 达 442,477,966.45 3.71
13 300638 广 和 通 435,379,568.96 3.65
14 603236 移远通信 423,920,774.48 3.55
15 002373 千方科技 405,027,422.73 3.39
16 300326 凯 利 泰 404,839,997.53 3.39
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
60
17 002384 东山精密 376,613,299.81 3.16
18 H00700 腾讯控股 366,520,126.57 3.07
19 002123 梦网集团 353,137,136.66 2.96
20 600438 通威股份 341,900,355.79 2.86
21 300037 新 宙 邦 298,188,919.67 2.50
22 600519 贵州茅台 270,489,219.56 2.27
8.4.2 累计卖出金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资产净值比
例(%)
1 002475 立讯精密 977,199,934.38 8.19
2 002271 东方雨虹 869,384,249.05 7.28
3 002600 领益智造 779,946,999.30 6.53
4 603236 移远通信 468,353,217.97 3.92
5 002180 纳 思 达 394,858,224.21 3.31
6 000661 长春高新 350,373,988.96 2.94
7 H00700 腾讯控股 349,108,115.80 2.93
8 002422 科伦药业 326,862,125.74 2.74
9 300037 新 宙 邦 276,427,644.07 2.32
10 002001 新 和 成 256,061,132.86 2.15
11 600309 万华化学 254,258,167.53 2.13
12 002384 东山精密 206,301,643.00 1.73
13 H02382
舜宇光学
科技
176,264,533.29 1.48
14 H03323 中国建材 176,147,991.08 1.48
15 000860 顺鑫农业 172,542,070.38 1.45
16 000100 TCL 集团 171,357,387.24 1.44
17 300558 贝达药业 153,730,212.95 1.29
18 002120 韵达股份 151,950,710.05 1.27
19 600703 三安光电 148,077,910.18 1.24
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
61
20 300638 广 和 通 126,120,004.76 1.06
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 18,011,704,113.19
卖出股票收入（成交）总额 8,973,927,993.87
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 294,214,127.00 2.47
2 央行票据 - -
3 金融债券 299,126,705.00 2.51
其中：政策性金融债 299,126,705.00 2.51
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债(可交换债) - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 593,340,832.00 4.97
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基
金资
产净
值比
例(%)
1 108602 国开1704 1,850,000 186,073,000.00 1.56
2 019615 19国债05 1,546,000 154,785,520.00 1.30
3 019611 19国债01 1,393,450 139,428,607.00 1.17
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
62
4 018007 国开1801 724,940 73,037,705.00 0.61
5 018061 进出1911 400,000 40,016,000.00 0.34
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注:本基金本报告期末未有贵金属投资。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注:本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注:本基金本报告期末未有投资股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注:本基金本报告期末未有投资国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 报告期内本基金投资前十名证券的发行主体没有被中国证监会及其派出机构、
证券交易所立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
8.12.2 本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 118,509,492.66
3 应收股利 -
4 应收利息 12,033,495.40
5 应收申购款 20,645,622.98
6 其他应收款 -
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
63
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 151,188,611.04
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公
允价值
占基
金资
产净
值比
例(%)
流通受限情况说明
1 002271 东方雨虹 600,666,800.00 5.03 大宗交易流通受限
2 300326 凯 利 泰 27,714,607.84 0.23 大宗交易流通受限
3 300285 国瓷材料 11,165,000.00 0.09 大宗交易流通受限
注:根据《深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细
则》，大股东减持或者特定股东减持，采用大宗交易方式的，在任意连续90日内，减持
股份的总数不得超过公司股份总数的2%；前款交易的受让方在受让后6个月内，不得转
让所受让的股份。
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有
人户
数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总
份额
比例
持有份额
占总份
额比例
睿远
成长
472,
124
18,665.23 100,496,511.64 1.14%
8,711,807,908.
38
98.86%
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
64
价值
混合A
睿远
成长
价值
混合C
14,1
89
75,779.47 18,233,765.54 1.70%
1,057,001,137.
31
98.30%
合计
486,
313
20,331.64 118,730,277.18 1.20%
9,768,809,045.
69
98.80%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别
持有份额总数
（份）
占基金总份额比
例
基金管理人所有从业人员持
有本基金
睿远成长价值
混合A
452,972.84 0.01%
睿远成长价值
混合C
25,353,481.49 2.36%
合计 25,806,454.33 0.26%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 份额级别
持有基金份额总量的数量区
间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资
和研究部门负责人持有本开放式
基金
睿远成长价值混合
A
0~10
睿远成长价值混合
C
>100
合计 >100
本基金基金经理持有本开放式基
金
睿远成长价值混合
A
0~10
睿远成长价值混合
C
0~10
合计 0~10
§10
开放式基金份额变动
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
65
单位：份
睿远成长价值混合A 睿远成长价值混合C
基金合同生效日(2019年03月26
日)基金份额总额
4,941,294,456.79 933,436,140.72
基金合同生效日起至报告期期末
基金总申购份额
5,089,777,479.18 252,188,723.21
减：基金合同生效日起至报告期
期末基金总赎回份额
1,218,767,515.95 110,389,961.08
基金合同生效日起至报告期期末
基金拆分变动份额
- -
本报告期期末基金份额总额 8,812,304,420.02 1,075,234,902.85
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会，无相关决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、基金管理人于2019年1月12日公告，傅鹏博先生担任公司副总经理，不再担任公
司董事长职务。
2、基金管理人于2019年1月12日公告，刘桂芳女士担任公司董事长并代行督察长职
责，代行期限不超过6个月。
3、基金管理人于2019年1月21日公告，许志雄先生担任公司副总经理。
4、基金管理人于2019年7月2日公告，李雁飞女士担任公司督察长。
5、基金管理人于2019年11月4日公告，新增陈烨远先生为睿远成长价值混合型证券
投资基金基金经理。
6、自2019年12月18日起，姜然女士不再担任招商银行股份有限公司总行资产托管
部总经理职务。。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期内基金投资策略无变化。
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
66
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
上会会计师事务所（特殊普通合伙）自本基金合同生效日（2019年3月26日）起至
本报告期末，为本基金进行审计。本报告期内应付未付的审计费用为人民币7.5万元整。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，本基金管理人、托管人及其高级管理人员未受监管部门的稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商
名称
交
易
单
元
数
量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注 成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
中信
证券
2 26,755,283,488.00 100.00% 21,406,384.92 100.00% -
注：本基金采用证券公司交易结算模式，可豁免单个券商的交易佣金的比例限制。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名
称
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
成
交
金
额
占当期权
证成交总
额的比例
成
交
金
额
占当期基
金成交总
额的比例
中信证
券
1,962,935,217.06 100.00%
143,085,600,000.0
0
100.00% - - - -
注：本基金采用证券公司交易结算模式，可豁免单个券商的交易佣金的比例限制。
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
睿远基金成长价值混合型证
券投资基金基金合同
上海证券报，公司网站 2019-03-15
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
67
2
睿远基金成长价值混合型证
券投资基金招募说明书
上海证券报，公司网站 2019-03-15
3
睿远基金成长价值混合型证
券投资基金发售公告
上海证券报，公司网站 2019-03-15
4
睿远基金成长价值混合型证
券投资基金合同内容摘要
上海证券报，公司网站 2019-03-15
5
关于增加睿远成长价值混合
型证券投资基金代理销售机
构的公告
上海证券报，公司网站 2019-03-16
6
关于增加睿远成长价值混合
型证券投资基金代理销售机
构的公告
上海证券报，公司网站 2019-03-19
7
关于增加睿远成长价值混合
型证券投资基金代理销售机
构的公告
上海证券报，公司网站 2019-03-20
8
关于增加睿远成长价值混合
型证券投资基金代理销售机
构的公告
上海证券报，公司网站 2019-03-21
9
关于睿远成长价值混合型证
券投资基金提前结束募集的
公告
上海证券报，公司网站 2019-03-22
10
关于睿远成长价值混合型证
券投资基金A类份额认购申
请确认比例的公告
上海证券报，公司网站 2019-03-23
11
睿远成长价值混合型证券投
资基金基金合同生效公告
上海证券报，公司网站 2019-03-27
12
关于睿远成长价值混合型证
券投资基金基金合同生效公
告的补正说明公告
上海证券报，公司网站 2019-03-28
13
关于旗下基金持有的股票停
牌后估值方法变更的提示性
公告
上海证券报，公司网站 2019-04-16
14 关于睿远成长价值混合型证 上海证券报，公司网站 2019-06-19
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
68
券投资基金开放日常申购、
赎回、定期定额投资及限制
大额申购业务的公告
15
睿远成长价值混合型证券投
资基金2019年非港股通交易
日暂停申购、赎回等交易类
业务的公告
上海证券报，公司网站 2019-06-19
16
关于增加睿远成长价值混合
型证券投资基金代理销售机
构的公告
上海证券报，公司网站 2019-06-19
17
睿远基金管理有限公司关于
睿远成长价值混合型证券投
资基金参与科创板股票投资
及相关风险提示的公告
上海证券报，公司网站 2019-06-21
18
睿远基金管理有限公司旗下
基金2019年6月30日净值情
况
公司网站 2019-07-01
19
睿远基金管理有限公司关于
增加睿远成长价值混合型证
券投资基金代理销售机构的
公告
上海证券报，公司网站 2019-07-01
20
睿远基金管理有限公司关于
高级管理人员变更的公告
上海证券报，公司网站 2019-07-02
21
睿远成长价值混合型证券投
资基金2019年第二季度报告
上海证券报，公司网站 2019-07-16
22
睿远成长价值混合型证券投
资基金取消申购限额业务的
公告
上海证券报，公司网站 2019-07-25
23
睿远成长价值混合型证券投
资基金或进行申购数量限制
的提示性公告
上海证券报，公司网站 2019-07-26
24
睿远成长价值混合型证券投
资基金限制大额申购业务的
上海证券报，公司网站 2019-07-27
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
69
公告
25
睿远成长价值混合型证券投
资基金申购份额确认比例的
公告
上海证券报，公司网站 2019-07-29
26
睿远成长价值混合型证券投
资基金2019年半年度报告摘
要
上海证券报，公司网站 2019-08-24
27
睿远成长价值混合型证券投
资基金2019年半年度报告
上海证券报，公司网站 2019-08-24
28
睿远基金管理有限公司关于
提请电子直销个人投资者及
时完善、更新身份信息以免
影响业务办理的公告
上海证券报，公司网站 2019-08-28
29
睿远成长价值混合型证券投
资基金2019年第三季度报告
上海证券报，公司网站 2019-10-25
30
睿远成长价值混合型证券投
资基金托管协议
上海证券报，公司网站 2019-10-30
31
睿远成长价值混合型证券投
资基金更新招募说明书摘要
（2019年第1号）
上海证券报，公司网站 2019-10-30
32
关于睿远成长价值混合型证
券投资基金根据《公开募集
证券投资基金信息披露管理
办法》修订法律文件的公告
上海证券报，公司网站 2019-10-30
33
睿远成长价值混合型证券投
资基金基金合同
上海证券报，公司网站 2019-10-30
34
睿远成长价值混合型证券投
资基金更新招募说明书（20
19年第1号）
上海证券报，公司网站 2019-10-30
35
关于睿远成长价值混合型证
券投资基金新增基金经理的
公告
上海证券报，公司网站 2019-11-04
36 睿远基金管理有限公司关于 上海证券报，公司网站 2019-11-21
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
70
睿远成长价值混合型证券投
资基金投资非公开发行股票
的公告
37
睿远基金管理有限公司关于
增加睿远成长价值混合型证
券投资基金代理销售机构的
公告
上海证券报，公司网站 2019-11-30
38
睿远基金管理有限公司关于
睿远成长价值混合型证券投
资基金因非港股通交易日暂
停申购（含定期定额投资）、
赎回业务的公告
上海证券报，公司网站 2019-12-24
39
睿远基金管理有限公司关于
睿远成长价值混合型证券投
资基金2019年底及2020年非
港股通交易日暂停申购（含
定期定额申购）、赎回等业
务的公告
上海证券报，公司网站 2019-12-25
§12
影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
注：本报告期未发生单一投资者持有基金份额达到或超过20%的情况。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
注：无。
§13
备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中国证监会批准睿远成长价值混合型证券投资基金募集的文件；
2、《睿远成长价值混合型证券投资基金基金合同》；
3、《睿远成长价值混合型证券投资基金托管协议》；
4、《睿远成长价值混合型证券投资基金招募说明书》及其更新（如有）；
5、基金管理人业务资格批件、营业执照；
睿远成长价值混合型证券投资基金 2019年年度报告
71
6、报告期内睿远成长价值混合型证投资基金在指定报刊上披露的各项公告；
7、中国证监会要求的其他文件。
13.2 存放地点
上海市芳甸路1155号浦东嘉里城办公楼42-43层 睿远基金管理有限公司
13.3 查阅方式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅，或登录基金管理人网站
www.foresightfund.com查阅，还可拨打基金管理人客户服务中心电话：400-920-1000
查询相关信息。
睿远基金管理有限公司
二〇二〇年四月二十一日
