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长城积极增利债券型证券投资基金 
招募说明书（更新） 
（2020年第 1号） 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理人：长城基金管理有限公司 






基金托管人：中国建设银行股份有限公司 
 
二○二○年三月 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 1 
长城积极增利债券型证券投资基金经2011年1月21日中国证券监督管理委员会证监许
可【2011】124号文批准发起设立。基金合同于2011年4月12日正式生效。 
 
重要提示 
 
（一）基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监
会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性
判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 
（二）投资有风险，投资人认购（或申购）基金时应认真阅读本基金招募说明书、基金
产品资料概要和基金合同。 
（三）基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨
慎勤勉的原则管理和运用基金资产，但不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。 
（四）本招募说明书所载内容截止日为2020年2月15日，有关财务数据和净值表现截止
日为2019年12月31日（财务数据未经审计）。 
（五）本招募说明书中涉及的与托管相关的基金信息已经本基金托管人中国建设银行股
份有限公司复核。 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 2 
目


录 
一、绪言 ....................................................................................................................... 3 
二、释义 ....................................................................................................................... 3 
三、基金管理人 ........................................................................................................... 7 
四、基金托管人 ......................................................................................................... 19 
五、相关服务机构 ..................................................................................................... 22 
六、基金的募集与基金合同的生效 ......................................................................... 24 
七、基金份额的申购与赎回 ..................................................................................... 24 
八、基金的投资管理 ................................................................................................. 34 
九、基金的业绩 ......................................................................................................... 45 
十、基金的财产 ......................................................................................................... 46 
十一、基金资产的估值 ............................................................................................. 47 
十二、基金的收益分配 ............................................................................................. 51 
十三、基金的费用与税收 ......................................................................................... 52 
十四、基金的会计与审计 ......................................................................................... 58 
十五、基金的信息披露 ............................................................................................. 58 
十六、风险揭示 ......................................................................................................... 63 
十七、基金合同的变更、终止与基金财产的清算 ................................................. 65 
十八、基金合同的内容摘要 ..................................................................................... 67 
十九、基金托管协议的内容摘要 ............................................................................. 79 
二十、对基金份额持有人的服务 ............................................................................. 88 
二十一、其他应披露的事项 ..................................................................................... 89 
二十二、招募说明书的存放及查阅方式 ................................................................. 91 
二十三、备查文件 ..................................................................................................... 91 
 




长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 3 
一、绪言 
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金法》”）、《公开
募集证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信息披露办法》”）、《公开募集证券投资
基金运作管理办法》（以下简称“《运作管理办法》”）、《证券投资基金销售管理办法》（以下
简称“《销售管理办法》”）、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》（以下简称
“《流动性风险规定》”）等有关法律法规及《长城积极增利债券型证券投资基金基金合同》
（以下简称“基金合同”）编写。 
本招募说明书阐述了长城积极增利债券型证券投资基金的投资目标、策略、风险、费
率等与投资者投资决策有关的全部必要事项，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本招募
说明书。 
基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对
其真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请
募集的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息，
或对本招募说明书做出任何解释或者说明。 
本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基
金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资者自依基金合同取得基金份额，即成为基
金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的
承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及其他规定享有权利、承担义务。基金投资者
欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅本基金基金合同。 
本基金合同约定的基金产品资料概要编制、披露与更新要求，自《信息披露办法》实
施之日起一年后开始执行。 
 
二、释义 
在本招募说明书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 
1.基金或本基金：指长城积极增利债券型证券投资基金 
2.基金管理人：指长城基金管理有限公司 
3.基金托管人：指中国建设银行股份有限公司 
4.基金合同或本基金合同：指《长城积极增利债券型证券投资基金基金合同》及对本
基金合同的任何有效修订和补充 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 4 
5.托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《长城积极增利债券型证券
投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充 
6.招募说明书：指《长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书》及其更新 
7.基金产品资料概要：指《长城积极增利债券型证券投资基金基金产品资料概要》及
其更新 
8.基金份额发售公告：指《长城积极增利债券型证券投资基金份额发售公告》 
9.法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、司法解释、
行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等 
10.《基金法》：指 2003年 10月 28日经第十届全国人民代表大会常务委员会第五次
会议通过，自 2004年 6月 1日起实施，并经 2012年 12月 28日第十一届全国人民代表大
会常务委员会第三十次会议修订的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不
时做出的修订 
11.《销售办法》：指中国证监会 2013年 3月 15日颁布、同年 6月 1日实施的《证券
投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
12.《信息披露办法》：指中国证监会 2019年 7月 26日颁布、同年 9月 1日实施的《公
开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
13.《运作办法》：指中国证监会 2014年 7月 7日颁布、同年 8月 8日实施的《公开
募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
14．《流动性风险规定》：指中国证监会 2017 年 8 月 31 日颁布、同年 10 月 1日实
施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关对其不时做出的修
订 
15.中国证监会：指中国证券监督管理委员会 
16.银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会 
17.基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务的法律
主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人 
18.个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人 
19.机构投资者：指依法可以投资开放式证券投资基金的、在中华人民共和国境内合
法注册登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或
其他组织 
20.合格境外机构投资者：指符合现实有效的相关法律法规规定可以投资于中国境内
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 5 
证券市场的中国境外的机构投资者 
21.投资者：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国
证监会允许购买证券投资基金的其他投资者的合称 
22.基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资者 
23.基金销售业务：指基金管理人或代销机构宣传推介基金，发售基金份额，办理基
金份额的申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投资等业务 
24.销售机构：指直销机构和代销机构 
25.直销机构：指长城基金管理有限公司 
26.代销机构：指符合《销售办法》和中国证监会规定的其他条件，取得基金代销业
务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构 
27.基金销售网点：指直销机构的直销中心及代销机构的代销网点 
28.注册登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投资
者基金账户的建立和管理、基金份额注册登记、基金销售业务的确认、清算和结算、代理
发放红利、建立并保管基金份额持有人名册等 
29.注册登记机构：指办理注册登记业务的机构。基金的注册登记机构为长城基金管
理有限公司或接受长城基金管理有限公司委托代为办理注册登记业务的机构 
30.基金账户：指注册登记机构为投资者开立的、记录其持有的、基金管理人所管理
的基金份额余额及其变动情况的账户 
31.基金交易账户：指销售机构为投资者开立的、记录投资者通过该销售机构买卖本
基金的基金份额变动及结余情况的账户 
32.基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，基金管
理人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面确认的日期 
33.基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财产清算完
毕，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期 
34.基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长不得超过
3个月 
35.存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限 
36.工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日 
37.T日：指销售机构在规定时间受理投资者申购、赎回或其他业务申请的工作日 
38.T+n日：指自 T日起第 n个工作日(不包含 T日) 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 6 
39.开放日：指为投资者办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日 
40.交易时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段 
41.《业务规则》：指长城基金管理有限公司开放式基金注册登记业务规则，是规范基
金管理人所管理的开放式证券投资基金注册登记方面的业务规则，由基金管理人和投资者
共同遵守 
42.认购：指在基金募集期内，投资者申请购买基金份额的行为 
43.申购：指基金合同生效后，投资者根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基
金份额的行为 
44.赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同规定的条件要求将基金份
额兑换为现金的行为 
45.基金转换：指基金份额持有人按照本基金合同和基金管理人届时有效公告规定的
条件，申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金管理人管理的、
且由同一注册登记机构办理注册登记的其他基金基金份额的行为 
46.转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持基金份
额销售机构的操作 
47.A 类基金份额：在投资者认购、申购时收取前端认购、申购费用，在赎回时根据
持有期限收取赎回费用的基金份额 
48.C类基金份额：从本类别基金资产中计提销售服务费、不收取认购/申购费用，但
对持有期限少于 30日的本类别基金份额的赎回收取赎回费用的基金份额 
49.定期定额投资计划：指投资者通过有关销售机构提出申请，约定每期扣款日、扣
款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资者指定银行账户内自动完成扣款
及基金申购申请的一种投资方式 
50.巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转
换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余
额)超过上一开放日基金总份额的 10% 
51.元：指人民币元 
52.基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银行存款利
息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约 
53.基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款及
其他资产的价值总和 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 7 
54.基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值 
55.基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数 
56.流动性受限资产：指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无法以合理价
格予以变现的资产，包括但不限于到期日在 10个交易日以上的逆回购与银行定期存款（含
协议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流通受限的新股及非公开发行股票、
资产支持证券、因发行人债务违约无法进行转让或交易的债券等 
57.基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净值和基金
份额净值的过程 
58.摆动定价机制：指当开放式基金遭遇大额申购赎回时，通过调整基金份额净值的
方式，将基金调整投资组合的市场冲击成本分配给实际申购、赎回的投资者，从而减少对
存量基金份额持有人利益的不利影响，确保投资者的合法权益不受损害并得到公平对待 
59. 指定媒介：指中国证监会指定的用以进行信息披露的全国性报刊及指定互联网网
站（包括基金管理人网站、基金托管人网站、中国证监会基金电子披露网站）等媒介 
60.不可抗力：指本基金合同当事人无法预见、无法抗拒、无法避免且在本基金合同
由基金管理人、基金托管人签署之日后发生的，使本基金合同当事人无法全部或部分履行
本基金合同的任何事件，包括但不限于洪水、地震及其他自然灾害、战争、骚乱、火灾、
政府征用、没收、恐怖袭击、传染病传播、法律法规变化、突发停电或其他突发事件、证
券交易所非正常暂停或停止交易 
三、基金管理人 
（一）基金管理人情况 
1.名称：长城基金管理有限公司 
2.住所：深圳市福田区益田路 6009号新世界商务中心 41层 
3.办公地址：深圳市福田区益田路 6009号新世界商务中心 41层 
4.法定代表人：王军 
5.组织形式：有限责任公司 
6.设立日期：2001年 12月 27日 
7.电话：0755-23982338











 传真：0755-23982328 
8.联系人：袁柳生 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 8 
9.管理基金情况：



目前管理长城久恒灵活配置混合型证券投资基金、长城久泰沪深 300指数证券投资基
金、长城货币市场证券投资基金、长城消费增值混合型证券投资基金、长城安心回报混合
型证券投资基金、长城久富核心成长混合型证券投资基金(LOF)、长城品牌优选混合型证
券投资基金、长城稳健增利债券型证券投资基金、长城双动力混合型证券投资基金、长城
景气行业龙头灵活配置混合型证券投资基金、长城中小盘成长混合型证券投资基金、长城
积极增利债券型证券投资基金、长城优化升级混合型证券投资基金、长城稳健成长灵活配
置混合型证券投资基金、长城核心优选灵活配置混合型证券投资基金、长城增强收益定期
开放债券型证券投资基金、长城医疗保健混合型证券投资基金、长城工资宝货币市场基金、
长城稳固收益债券型证券投资基金、长城新兴产业灵活配置混合型证券投资基金、长城环
保主题灵活配置混合型证券投资基金、长城改革红利灵活配置混合型证券投资基金、长城
久祥灵活配置混合型证券投资基金、长城行业轮动灵活配置混合型证券投资基金、长城新
优选混合型证券投资基金、长城久润灵活配置混合型证券投资基金、长城久益灵活配置混
合型证券投资基金、长城久源灵活配置混合型证券投资基金、长城久鼎灵活配置混合型证
券投资基金、长城久稳债券型证券投资基金、长城久信债券型证券投资基金、长城中国智
造灵活配置混合型证券投资基金、长城转型成长灵活配置混合型证券投资基金、长城创业
板指数增强型发起式证券投资基金、长城久嘉创新成长灵活配置混合型证券投资基金、长
城收益宝货币市场基金、长城智能产业灵活配置混合型证券投资基金、长城久鑫灵活配置
混合型证券投资基金、长城久荣纯债定期开放债券型发起式证券投资基金、长城中证 500
指数增强型证券投资基金、长城久惠灵活配置混合型证券投资基金、长城久悦债券型证券
投资基金、长城核心优势混合型证券投资基金、长城量化精选股票型证券投资基金、长城
港股通价值精选多策略混合型证券投资基金、长城研究精选混合型证券投资基金、长城短
债债券型证券投资基金、长城久瑞三个月定期开放债券型发起式证券投资基金、长城嘉鑫
两年定期开放债券型证券投资基金、长城嘉裕六个月定期开放债券型证券投资基金、长城
量化小盘股票型证券投资基金、长城泰利纯债债券型证券投资基金。 
10.客户服务电话：400-8868-666 
11.注册资本：1.5亿元 
12.股权结构： 
持股单位 占总股本比例 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 9 
长城证券股份有限公司 47.059％ 
东方证券股份有限公司 17.647％ 
中原信托有限公司 17.647％ 
北方国际信托股份有限公司 17.647％ 
合计 100％ 
（二）基金管理人主要人员情况 
1.董事、监事及高管人员介绍 
（1）董事 
王军先生，董事长，学士。曾任中国华能集团有限公司财务部副主任，1999年 7月进
入中国华能集团工作，历任主管、副处长、处长，副主任等职务。 
熊科金先生，董事、总经理，硕士。曾任中国银行江西信托投资公司证券业务部负责
人，中国东方信托投资公司南昌证券营业部总经理、公司证券总部负责人，华夏证券有限
公司江西管理总部总经理，中国银河证券有限责任公司基金部负责人、银河基金管理有限
公司筹备组负责人，银河基金管理有限公司副总经理、总经理。 
许明波先生，董事，博士。现任长城证券股份有限公司人力资源部总经理兼党建工作
部（党委办公室）主任。曾任职于安徽省无为县农机公司。1998年加入长城证券有限责任
公司，历任计划财务部财务管理室经理、财务管理中心会计核算部总经理助理、深圳东园
路证券营业部副总经理、财务管理中心主任会计师、审计监察部总经理、国际业务发展（香
港）办公室总经理。 
杨超先生，董事，博士。现任长城证券股份有限公司金融研究所所长助理（主持工作），
首席研究员。曾任职于安徽省冶金科学院研究所、天津港集团财务公司、鹏华基金管理有
限公司。2012年 4月起加入长城证券股份有限公司，历任长城证券金融研究所行业三部经
理、新兴产业部经理。 
杨玉成先生，董事，硕士。现任东方证券股份有限公司副总裁、董事会秘书，东方金
融控股（香港）有限公司董事长，上海东方证券资产管理有限公司董事。曾任上海财经大
学财政系教师，君安证券有限公司证券投资部总经理助理，上海大众科技创业（集团）股
份有限公司董事、董事会秘书、副总经理，上海申能资产管理有限公司董事、副总经理，
东方证券股份有限公司财务总监、副总经理，申能集团财务有限公司董事、总经理。 
姬宏俊先生，董事，硕士。现任中原信托有限公司副总裁。曾任河南省计划委员会老
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 10 
干部处副处长、投资处副处长，发展计划委员会财政金融处副处长，国家开发银行河南省
分行信贷一处副处长。 
金树良先生，董事，硕士。现任北方国际信托股份有限公司总经济师。曾任职于北京
大学经济学院国际经济系。1992年 7月起历任海南省证券公司副总裁、北京华宇世纪投资
有限公司副总裁、昆仑证券有限责任公司总裁、北方国际信托股份有限公司资产管理部总
经理及公司总经理助理兼资产管理部总经理、渤海财产保险股份有限公司常务副总经理及
总经理、北方国际信托股份有限公司总经理助理。 
万建华先生，独立董事，硕士。现任上海市互联网金融行业协会会长，通联支付网络
股份有限公司董事。曾任中国人民银行资金管理司处长，招商银行总行常务副行长兼上海
分行行长(期间兼任长城证券股份有限公司董事长、国通证券有限责任公司（现招商证券股
份有限公司）董事长），中国银联股份有限公司党委书记、总裁，上海国际集团党委副书记、
副董事长、总经理，国泰君安证券股份有限公司党委书记、董事长，证通股份有限公司董
事长。 
唐纹女士，独立董事，学士，现已退休。曾任电力部科学研究院系统所工程师，中国
国际贸易促进委员会经济信息部副处长、处长，中国华能集团香港公司副总经理、党委书
记。 
徐英女士，独立董事，学士。现已退休。曾任北京财贸学院金融系助教、讲师，海南
汇通国际信托投资公司副总经理、常务副总经理，长城证券股份有限公司总经理、董事长、
党委书记，景顺长城基金管理有限公司董事长、中国证券业协会理事，新华资产管理股份
有限公司副董事长。 
鄢维民先生，独立董事，学士。现任深圳市证券业协会常务副会长兼秘书长、深圳上
市公司协会副会长兼秘书长。曾任江西省社会科学院经济研究所发展室副主任，深圳市体
改委宏观调控处、企业处副处长，深圳市证券管理办公室公司审查处处长，招银证券公司
副总经理。 
（2）监事 
吴礼信先生，监事会主席，会计师、中国注册会计师（非执业）。现任长城证券股份有
限公司董事会秘书、财务总监。曾任安徽省地矿局三二六地质队会计主管，深圳中达信会
计师事务所审计一部部长，大鹏证券有限责任公司计财综合部经理，大鹏证券有限责任公
司资金结算部副总经理，第一创业证券有限责任公司计划财务部副总经理。2003年进入长
城证券有限责任公司，任财务部总经理。 
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 11 
曾广炜先生，监事，高级会计师。现任北方国际信托股份有限公司总经理助理兼风险
控制部总经理。曾任职于中国燕兴天津公司、天津开发区总公司、天津滨海新兴产业公司，
2003年 1月起历任北方国际信托股份有限公司信托业务四部副总经理、证券投资部副总经
理、财务中心总经理、风险控制部总经理。 
杨斌先生，监事，硕士。现任东方证券股份有限公司首席风险官、合规总监。曾任职
于中国人民银行上海分行非银行金融机构管理处，自 1998年 7月至 2015年 5月先后于上
海证监局稽查处、案件审理处、案件调查一处、机构监管一处、期货监管处、法制工作处
等部门任职，历任科员、副主任科员、主任科员、副处长、处长。 
黄魁粉女士，监事，硕士。现任中原信托有限公司固有业务部总经理。2002 年 7 月
进入中原信托有限公司。曾在信托投资部、信托综合部、风险与合规管理部、信托理财服
务中心工作。 
何小乐女士，监事，硕士。现任长城基金管理有限公司董事会秘书。2003年 7月起先
后任职于中国农业银行四川省分行、花旗银行（中国）有限公司成都分行任客户经理，2010
年 10月至 2018年 2月就职于成都弘俊投资管理有限公司历任投资经理、总经理。 
袁柳生先生，监事，硕士。现任长城基金管理有限公司综合管理部总经理。2008年 6
月至 2014年 2月任职于长城基金管理有限公司综合管理部，2014年 3月至 2018年 4月任
长城嘉信资产管理有限公司综合运营部总监。 
王燕女士，监事，硕士。现任长城基金管理有限公司运行保障部基金会计。2007年 5
月进入长城基金管理有限公司，曾任长城基金综合管理部副总经理。 
张静女士，监事，硕士。现任长城基金管理有限公司监察稽核部法务主管。曾任摩根
士丹利华鑫基金管理有限公司监察稽核部监察稽核员。 
（3）高级管理人员 
王军先生，董事长，简历同上。 
熊科金先生，董事、总经理，简历同上。 
彭洪波先生，副总经理兼国际业务部总经理，硕士。曾就职于长城证券股份有限公司，
历任深圳东园路营业部电脑部经理，公司电子商务筹备组项目经理，公司审计部技术主审。
2002年 3月进入长城基金管理有限公司，历任监察稽核部业务主管、部门副总经理、部门
总经理、公司督察长兼监察稽核部总经理、公司总经理助理兼运行保障部总经理、信息技
术部总经理。 
杨建华先生，副总经理、投资总监兼基金管理部总经理、投资决策委员会委员、基金
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经理，硕士。曾就职于大庆石油管理局、华为技术有限公司、深圳和君创业有限公司、长
城证券股份有限公司。2001 年 10 月进入长城基金管理有限公司工作，曾任公司总经理助
理、研究部总经理。 
沈阳女士，副总经理兼机构理财部总经理，硕士。曾就职于广发证券股份有限公司、
中国证券报、恒生投资管理有限公司、博时基金管理有限公司、浙商基金管理有限公司。
2019年 1月加入长城基金管理有限公司。 
赵建兴先生，副总经理兼电子商务部、信息技术部总经理，硕士。曾就职于天津通信
广播公司、光宝电子(天津)有限公司、北京长天集团、长城基金管理有限公司、宝盈基金
管理有限公司。2017年 6月加入长城基金管理有限公司，历任总经理助理、信息技术部和
电子商务部总经理。 
车君女士，督察长兼监察稽核部总经理，硕士。曾任职于深圳本鲁克斯实业股份有限
公司，1993年起先后在中国证监会深圳监管局市场处、机构监管处、审理执行处、稽查一
处、机构监管二处、党办等部门工作，历任副主任科员、主任科员、副处长、正处级调研
员等职务。 
2.本基金基金经理简历 
马强先生，北京航空航天大学工学学士、北京大学理学硕士、特许金融分析师（CFA）。
曾就职于招商银行股份有限公司、中国国际金融有限公司。2012 年进入长城基金管理有
限公司，曾任产品研发部产品经理、“长城积极增利债券型证券投资基金”、“长城保本混
合型证券投资基金”、“长城增强收益定期开放债券型证券投资基金”和“长城久恒灵活配
置混合型证券投资基金”基金经理助理，现任公司投资决策委员会委员、固定收益部总经
理。自 2015年 6月至 2017年 3月任“长城久恒灵活配置混合型证券投资基金”基金经理，
自 2015年 12月至 2018年 6月任“长城久鑫保本混合型证券投资基金”基金经理，自 2017
年 7月至 2018年 9月任“长城保本混合型证券投资基金”基金经理，自 2016年 4月至
2018年 11月任“长城久益保本混合型证券投资基金”基金经理，自 2016年 5月至 2019
年 1月任“长城久安保本混合型证券投资基金”，自 2016年 11月至 2019年 1月任“长城
久盛安稳纯债两年定期开放债券型证券投资基金”基金经理，自 2017年 7月至 2019年 1
月任“长城新视野混合型证券投资基金”基金经理，自 2015年 12月至 2019年 1月任“长
城新策略灵活配置混合型证券投资基金”基金经理，自 2016年 5月至 2019年 5月任“长
城久润保本混合型证券投资基金”基金经理，自 2016年 7月至 2019年 7月任“长城久鼎
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 13 
保本混合型证券投资基金”基金经理。自 2016年 4月至今任“长城新优选混合型证券投
资基金”基金经理，自 2017年 7月至今任“长城积极增利债券型证券投资基金”基金经
理，自 2018年 8月至今任“长城久惠灵活配置混合型证券投资基金”基金经理，自 2018
年 11月至今任“长城久益灵活配置混合型证券投资基金”基金经理，自 2019年 2月至今
任“长城久悦债券型证券投资基金”基金经理。 
长城积极增利债券型证券投资基金历任基金经理：钟光正先生自 2011年 4月 12日至
2017年 7月 27日担任基金经理。 
3.本公司公募基金投资决策委员会成员的姓名和职务如下： 
熊科金先生，投资决策委员会主任，公司董事、总经理。 
杨建华先生，投资决策委员会委员，公司副总经理、投资总监兼基金管理部总经理、
基金经理。 
张勇先生，投资决策委员会委员，公司固定收益投资总监。 
何以广先生，投资决策委员会委员，公司研究部总经理、基金经理。 
马强先生，投资决策委员会委员，公司固定收益部总经理、基金经理。 
4.上述人员之间不存在近亲属关系。 
（三）基金管理人的职责 
1.基金管理人的权利 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的权利包括但不限于： 
（1）自本基金合同生效之日起，依照有关法律法规和本基金合同的规定独立运用基金
财产； 
（2）依照基金合同获得基金管理费以及法律法规规定或监管部门批准的其他收入； 
（3）发售基金份额； 
（4）依照有关规定行使因基金财产投资于证券所产生的权利； 
（5）在符合有关法律法规的前提下，制订和调整有关基金认购、申购、赎回、转换、
非交易过户、转托管等业务的规则，在法律法规和本基金合同规定的范围内决定和调整基
金的除调高托管费率和管理费率之外的相关费率结构和收费方式； 
（6）根据本基金合同及有关规定监督基金托管人，对于基金托管人违反了本基金合同
或有关法律法规规定的行为，对基金资产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，应及
时呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金及相关当事人的利益； 
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（7）在基金合同约定的范围内，拒绝或暂停受理申购和赎回申请； 
（8）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资、融券； 
（9）自行担任或选择、更换注册登记机构，获取基金份额持有人名册，并对注册登记
机构的代理行为进行必要的监督和检查； 
（10）选择、更换代销机构，并依据销售代理协议和有关法律法规，对其行为进行必
要的监督和检查； 
（11）选择、更换律师、审计师、证券经纪商或其他为基金提供服务的外部机构； 
（12）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人； 
（13）依法召集基金份额持有人大会； 
（14）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
2.基金管理人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的义务包括但不限于： 
（1）依法募集基金，办理或者委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机构代为办
理基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜； 
（2）办理基金备案手续； 
（3）自基金合同生效之日起，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产； 
（4）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的经营方式
管理和运作基金财产； 
（5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保证所管理
的基金财产和管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金分别管理，分别记账，进行证券
投资； 
（6）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利
益，不得委托第三人运作基金财产； 
（7）依法接受基金托管人的监督； 
（8）计算并公告基金净值信息，确定基金份额申购、赎回价格； 
（9）采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方法符合基
金合同等法律文件的规定； 
（10）按规定受理申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款项； 
（11）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
（12）编制季度报告、中期报告和年度报告； 
（13）严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及报告义务； 
（14）保守基金商业秘密，不得泄露基金投资计划、投资意向等，除《基金法》、基金
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合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
（15）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益； 
（16）依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配合基金
托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
（17）保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
（18）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行
为； 
（19）组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配； 
（20）因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益，应当承担
赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除； 
（21）基金托管人违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金份额持有人利益向基金
托管人追偿； 
（22）按规定向基金托管人提供基金份额持有人名册资料； 
（23）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并通知基金
托管人； 
（24）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（25）不从事任何有损基金及其他基金当事人利益的活动； 
（26）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的利益行使因基
金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管理； 
（27）法律法规、国务院证券监督管理机构和基金合同规定的其他义务。 
（四）基金管理人承诺 
1.基金管理人承诺 
基金管理人承诺不从事违反《证券法》、《基金法》、《运作管理办法》、《销售管理
办法》、《信息披露管理办法》等法律法规的行为，并承诺建立健全的内部控制制度，采取 
有效措施，防止违法行为的发生。 
2.基金管理人的禁止性行为 
（1）将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； 
（2）不公平地对待其管理的不同基金财产； 
（3）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益； 
（4）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； 
（5）依照法律、行政法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他行为。 
（五）基金经理承诺 
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1.依照有关法律、法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最大
利益； 
2.不利用职务之便为自己及其代理人、受雇人或任何第三人谋取利益； 
3.不违反现行有效的有关法律、法规、规章、基金合同和中国证监会的有关规定，不泄
漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金投资内容、基金投资
计划等信息； 
4.不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。 
（六）基金管理人的内部控制制度 
健全、完善的内部风险控制制度是规范公司行为，有效防范经营风险，实现公司持续、
稳健发展的主要保证，也是公司经营管理水平的重要标志。为此，公司建立高效运行、控
制严密、科学合理、切实有效的风险控制制度。 
1.风险控制的目标 
公司风险控制的总体目标是建立一个决策科学、运营规范、管理高效和持续、稳定、
健康发展的基金管理实体。具体目标是： 
（1）确保国家法律法规、行业规章和公司各项规章制度的贯彻执行； 
（2）建立符合现代企业制度要求的法人治理结构，形成科学合理的决策机制、执行机
制和监督机制； 
（3）不断提高基金管理的效率和效益，在有效控制风险的前提下，努力实现基金份额
持有人利益最大化； 
（4）努力将各种风险控制在规定的范围内，保障公司发展战略和经营目标的全面实施，
维护公司股东的合法权益； 
（5）建立有利于查错防弊、堵塞漏洞、消除隐患、保证业务稳健运行的风险控制制
度。 
2.建立风险控制制度的原则 
公司按照合法、合规、稳健的要求，制定明确的经营方针，建立合理的经营机制。在
建立风险控制制度时应严格遵循以下原则： 
（1）全面性原则：风险控制制度应覆盖公司的各项业务、各个部门和各级人员，并渗
透到决策、执行、监督、反馈等各个经营环节； 
（2）审慎性原则：内部风险控制的核心是有效防范各种风险，公司组织体系的构成、
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内部管理制度的建立都要以防范风险、审慎经营为出发点； 
（3）独立性原则：公司风险控制的检查、评价部门应当独立于风险控制的建立和执行
部门；风险控制委员会、合规审查委员会、督察长和监察稽核部、风险管理部应保持高度
的独立性和权威性，负责对公司各部门风险控制工作进行评价和检查； 
（4）有效性原则：风险控制制度应当符合国家法律法规和监管部门的规章，具有高度
的权威性，成为所有员工严格遵守的行动指南；执行风险控制制度不能存在任何例外，公
司任何员工不得拥有超越制度或违反规章的权力； 
（5）适时性原则：内部风险控制应随着公司经营战略、经营方针、经营理念等内部环
境的变化和国家法律、法规、政策制度等外部环境的改变及时进行相应的修改和完善； 
（6）防火墙原则：公司基金投资、研究策划、市场开发等相关部门，应当在空间上和
制度上适当分离，以达到风险防范的目的。对因业务需要知悉内幕信息的人员，应制定严
格的批准程序。 
3.风险控制的主要内容 
（1）确立加强内部风险控制的指导思想，确定风险控制的目标和原则； 
（2）建立层次分明、权责明确的风险控制体系； 
（3）建立公司风险控制程序； 
（4）对公司内部风险进行全面、系统的评估，制定风险控制计划； 
（5）确定公司风险控制的路径和措施； 
（6）保障风险控制制度的持续性和有效性，制定可行的风险控制制度的评价和检查机
制。 
4.风险控制体系 
公司根据基金管理的业务特点设置内部机构，并在此基础上建立层层递进、严密有效
的多级风险防范体系： 
（1）一级风险防范 
一级风险防范是指在公司董事会层面对公司的风险进行的预防和控制。 
董事会下设风险控制与审计委员会，负责公司内部控制的监督、审查和公司的审计工
作。对公司内部控制制度的有效性进行评价，对公司经营管理和基金业务运作的合法合规
性进行监督检查，协助董事会建立并有效维持公司内部控制系统，对公司经营中的风险进
行研究、分析和评估，并提出风险防范措施和建议，保证公司的规范健康发展。风险控制
与审计委员会的基本职能为： 
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①协助董事会建立科学合理、控制严密、运行高效的内部控制组织体系和制度体系。 
②审查、评价公司基金投资管理制度、市场营销管理制度、风险管理制度等各项内部
控制制度的合法合规性、合理性和有效性。 
③检查和评价公司管理和资产经营、基金管理和资产经营中对国家有关法律法规、中
国证监会部门规章以及基金合同的遵守和执行情况，并出具评估意见或改正方案； 
④定期或不定期听取公司主要经营管理人员关于风险管理工作的汇报； 
⑤检查和评价公司各项内部控制制度的执行情况并提出改进意见； 
⑥评估公司管理和基金管理中存在或潜在的风险，检查和评价公司各项业务风险控制
工作的有效性，并提出改进意见； 
⑦检查公司会计政策、财务状况和财务报告程序，与外部审计机构进行交流； 
⑧对公司内部控制和风险管理工作进行考核； 
⑨董事会安排的其他事项。 
公司设督察长。督察长作为风险控制与审计委员会的执行机构，对董事会负责，按照
中国证监会的规定和风险控制与审计委员会的授权进行工作。 
（2）二级风险防范 
二级风险防范是指在公司投资决策委员会和监察稽核部、风险管理部层次对公司的风
险进行的预防和控制。 
投资决策委员会在总经理的领导下，研究并制定公司基金资产的投资战略和投资策略，
对基金的总体投资情况提出指导性意见，从而达到分散投资风险，提高基金资产的安全性
的目的。其在风险控制中主要职责为： 
①研究并确立公司的基金投资理念和投资方向； 
②决定基金资产在现金、债券和股票中的分配比例；



③审核基金经理提出的投资组合方案，对其运作过程中的风险进行评估和控制； 
④批准基金经理拟订的投资原则，对基金经理做出投资授权； 
⑤对超出投资决策委员会执行委员及基金经理权限的投资项目作出决定。 
监察稽核部、风险管理部在总经理的领导下，独立于公司各业务部门和各分支机构，
对各岗位、各部门、各机构、各项业务中的风险控制情况实施监督。其在风险控制中主要
职责是： 
①根据各项风险的产生环节，和相关的业务部门一起，共同制定对风险的事前防范和
事后审查方案； 
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②就各部门内部风险控制制度的执行情况独立地履行检查、评价、报告及建议职能； 
③调查公司内部的违规案件，协助监管机构处理相关事宜； 
④对基金运作和公司内部管理进行日常监督与稽核，并向总经理汇报。 
（3）三级风险防范 
三级风险防范是公司各部门对自身业务工作中的风险进行的自我检查和控制。 
公司各部门根据经营计划、业务规则及本部门具体情况制定本部门的工作流程及风
险控制措施，达到： 
①一线岗位双人双职双责，互相监督；直接与交易、资金、电脑系统、重要空白支票、
业务用章接触的岗位，实行双人负责；属于单人、单岗处理的业务，强化后续的监督机制； 
②相关部门、相关岗位之间相互监督制衡。关键部门和相关岗位之间建立重要业务凭
据顺畅传递的渠道，各部门和岗位分别在自己的授权范围内承担各自的职责，将风险控制
在最小范围内。 
5.基金管理人关于内部合规控制声明书 
（1）本公司承诺以上关于内部控制的披露真实、准确； 
（2）本公司承诺根据市场变化和公司发展不断完善内部风险控制制度。 
四、基金托管人 
（一）基金托管人情况 
1、基本情况 
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行) 
住所：北京市西城区金融大街 25号 
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼 
法定代表人：田国立 
成立时间：2004年 09月 17日 
组织形式：股份有限公司 
注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整 
存续期间：持续经营 
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12号 
联系人：田


青 
联系电话：(010)6759 5096 
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中国建设银行成立于 1954年 10月，是一家国内领先、国际知名的大型股份制商业银
行，总部设在北京。本行于 2005年 10月在香港联合交易所挂牌上市(股票代码 939)，于
2007年 9月在上海证券交易所挂牌上市(股票代码 601939)。 
2018年末，集团资产规模 23.22万亿元，较上年增长 4.96%。2018年度，集团实现净
利润 2,556.26亿元，较上年增长 4.93%；平均资产回报率和加权平均净资产收益率分别为
1.13%和 14.04%；不良贷款率 1.46%，保持稳中有降；资本充足率 17.19%，保持领先同业。 
2018年，本集团先后荣获新加坡《亚洲银行家》“2018年中国最佳大型零售银行奖”、
“2018年中国全面风险管理成就奖”；美国《环球金融》“全球贸易金融最具创新力银行”、
《银行家》“2018最佳金融创新奖”、《金融时报》“2018年金龙奖—年度最佳普惠金融服务
银行”等多项重要奖项。本集团同时获得英国《银行家》、香港《亚洲货币》杂志“2018
年中国最佳银行”称号，并在中国银行业协会 2018年“陀螺”评价中排名全国性商业银行
第一。 
中国建设银行总行设资产托管业务部，下设综合与合规管理处、基金市场处、证券保
险资产市场处、理财信托股权市场处、养老金托管处、全球托管处、新兴业务处、运营管
理处、托管应用系统支持处、跨境托管运营处、合规监督处等 11个职能处室，在安徽合肥
设有托管运营中心，在上海设有托管运营中心上海分中心，共有员工 300 余人。自 2007
年起，托管部连续聘请外部会计师事务所对托管业务进行内部控制审计，并已经成为常规
化的内控工作手段。 
2、主要人员情况 
蔡亚蓉，资产托管业务部总经理，曾先后在中国建设银行总行资金计划部、信贷经营
部、公司业务部以及中国建设银行重组改制办公室任职，并在总行公司业务部担任领导职
务。长期从事公司业务，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
龚毅，资产托管业务部资深经理（专业技术一级），曾就职于中国建设银行北京市分行
国际部、营业部并担任副行长，长期从事信贷业务和集团客户业务等工作，具有丰富的客
户服务和业务管理经验。 
黄秀莲，资产托管业务部资深经理（专业技术一级），曾就职于中国建设银行总行会计
部，长期从事托管业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 
郑绍平，资产托管业务部副总经理，曾就职于中国建设银行总行投资部、委托代理部、
战略客户部，长期从事客户服务、信贷业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理
经验。 
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原玎，资产托管业务部副总经理，曾就职于中国建设银行总行国际业务部，长期从事
海外机构及海外业务管理、境内外汇业务管理、国外金融机构客户营销拓展等工作，具有
丰富的客户服务和业务管理经验。 
3、基金托管业务经营情况 
作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行，中国建设银行一直秉持“以客
户为中心”的经营理念，不断加强风险管理和内部控制，严格履行托管人的各项职责，切
实维护资产持有人的合法权益，为资产委托人提供高质量的托管服务。经过多年稳步发展，
中国建设银行托管资产规模不断扩大，托管业务品种不断增加，已形成包括证券投资基金、
社保基金、保险资金、基本养老个人账户、(R)QFII、(R)QDII、企业年金、存托业务等产
品在内的托管业务体系，是目前国内托管业务品种最齐全的商业银行之一。截至 2019年二
季度末，中国建设银行已托管 924只证券投资基金。中国建设银行专业高效的托管服务能
力和业务水平，赢得了业内的高度认同。中国建设银行先后 9次获得《全球托管人》“中国
最佳托管银行”、4次获得《财资》“中国最佳次托管银行”、连续 5年获得中债登“优秀资
产托管机构”等奖项，并在 2016年被《环球金融》评为中国市场唯一一家“最佳托管银行”、
在 2017年荣获《亚洲银行家》“最佳托管系统实施奖”。 
（二）基金托管人的内部控制制度 
1、内部控制目标 
作为基金托管人，中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规
章和本行内有关管理规定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行，保证
基金财产的安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基金份额持有人的
合法权益。 
2、内部控制组织结构 
中国建设银行设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工作，对托
管业务风险控制工作进行检查指导。资产托管业务部配备了专职内控合规人员负责托管业
务的内控合规工作，具有独立行使内控合规工作职权和能力。 
3、内部控制制度及措施 
资产托管业务部具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、岗位
职责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从业资格；
业务管理严格实行复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制，业务印章按规程保管、
存放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务操作区专门设置，封闭管理，
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实施音像监控；业务信息由专职信息披露人负责，防止泄密；业务实现自动化操作，防止
人为事故的发生，技术系统完整、独立。 
（三）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 
1、监督方法 
依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定，监督所托管基金的投资运作。利用
自行开发的“新一代托管应用监督子系统”，严格按照现行法律法规以及基金合同规定，对
基金管理人运作基金的投资比例、投资范围、投资组合等情况进行监督。在日常为基金投
资运作所提供的基金清算和核算服务环节中，对基金管理人发送的投资指令、基金管理人
对各基金费用的提取与开支情况进行检查监督。 
2、监督流程 
（1）每工作日按时通过新一代托管应用监督子系统，对各基金投资运作比例控制等情
况进行监控，如发现投资异常情况，向基金管理人进行风险提示，与基金管理人进行情况
核实，督促其纠正，如有重大异常事项及时报告中国证监会。 
（2）收到基金管理人的划款指令后，对指令要素等内容进行核查。 
（3）通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易，电话或书面要求基金管理人进行
解释或举证，如有必要将及时报告中国证监会。 
 
五、相关服务机构 
（一）基金份额发售机构 
1.直销机构 
（1）长城基金管理有限公司直销中心 
住所：深圳市福田区益田路 6009号新世界商务中心 41层 
办公地址：深圳市福田区益田路 6009号新世界商务中心 40层 
法定代表人：王军 
电话：0755-23982244 
传真：0755-23982259 
联系人：黄念英 
客户服务电话：400-8868-666 
网址：www.ccfund.com.cn 
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（2）长城基金管理有限公司网上直销系统 
网上直销系统包括基金管理人网上交易平台（https://etrade.ccfund.com.cn/etrad
ing/）、长城基金管家（手机 APP）和基金管理人指定的电子交易平台。个人投资者可以登
录基金管理人网上交易平台、长城基金管家（手机 APP）和基金管理人指定的电子交易平
台，在与基金管理人达成网上交易相关协议、接受基金管理人相关服务条款、了解基金网
上交易业务规则后，通过基金管理人网上直销系统办理开户、申购、赎回等业务。 
2.代销机构 
基金管理人可根据有关法律、法规的要求，选择符合要求的机构代理销售本基金，并
及时在网站上公示。 
本基金销售机构及联系方式请查阅本基金管理人网站上的公示信息。 
（二）基金注册登记机构 
名称：长城基金管理有限公司 
注册地址：深圳市福田区益田路 6009号新世界商务中心 41层 
法定代表人：王军 
成立时间：2001年 12月 27日 
电话：0755-23982338 
传真：0755-23982328 
联系人：阳雄 
客户服务电话：400-8868-666 
（三）律师事务所与经办律师 
律师事务所名称：北京市中伦律师事务所 
注册地址：北京市朝阳区建国门外大街甲 6号 SK大厦 36-37层 
负责人：张学兵 
电话：0755-33256666 
传真：0755-33206888 
联系人：李伟健 
（四）会计师事务所和经办注册会计师 
会计师事务所名称：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）



住所（办公地址）：北京市东城区东长安街 1号东方广场安永大楼 17层 01-12室



执行事务合伙人：Tony Mao 毛鞍宁 
电话：0755-25028023 
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传真：0755-25026023 
联系人：昌华 
六、基金的募集与基金合同的生效 
（一）基金的募集



本基金经中国证券监督管理委员会 2011年 1月 21日证监许可【2011】124号文核准，
由管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露办法》等有关法律、
法规及基金合同募集，募集期自 2011 年 3 月 10 日至 2011 年 4 月 8 日，共募集
1,678,311,238.01份基金份额，募集户数为 16,484户。 
（二）基金合同的生效



本基金的基金合同已于 2011年 4月 12日正式生效。 
（三）基金的类型和运作方式 
基金的类型：债券型。 
基金的运作方式：契约型开放式。 
（四）基金存续期限 
不定期。 
（五）发售对象 
符合法律法规规定的可投资于证券投资基金的个人投资者和机构投资者以及合格境外
机构投资者。 
七、基金份额的申购与赎回 
（一）申购与赎回场所 
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。具体的销售网点将由基金管理人在招募说
明书或者基金管理人网站披露并不时更新的销售机构名录中列明。 
基金管理人可根据情况变更或增减代销机构。若基金管理人或其指定的代销机构开通
电话、传真或网上等交易方式，投资者可以通过上述方式进行申购与赎回。 
(二)申购和赎回的开放日及时间 
1.开放日及开放时间 
投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交易所、深圳
证券交易所正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或本
基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。 
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 25 
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他特殊情
况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照
《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。 
2.申购、赎回开始日及业务办理时间 
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3个月开始办理申购，具体业务办理时间在
申购开始公告中规定。 
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3个月开始办理赎回，具体业务办理时间在
赎回开始公告中规定。 
在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息
披露办法》的有关规定在指定媒介上公告申购与赎回的开始时间。 
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、赎回或者
转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请的，其基金份
额申购、赎回价格为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。 
（三）申购与赎回的原则 
1. “未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净值为基准
进行计算； 
2. “金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请； 
3.赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人认购、申购的先后次序进行顺序赎回； 
4.当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销。 
基金管理人可根据基金运作的实际情况并在不影响基金份额持有人实质利益的前提下
依法对上述原则进行调整。基金管理人必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的
有关规定在指定媒介上公告。 
（四）申购与赎回的程序 
1.申购和赎回的申请方式 
投资者必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎
回的申请。 
投资者在提交申购申请时须按销售机构规定的方式备足申购资金，投资者在提交赎回
申请时须持有足够的基金份额余额，否则所提交的申购、赎回申请无效。 
2.申购和赎回申请的确认 
基金管理人应以交易时间结束前受理申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请日(T
日)，在正常情况下，本基金注册登记机构在 T+1日内对该交易的有效性进行确认。T日提
交的有效申请，投资人可在 T+2日后(包括该日)到销售网点柜台或以销售机构规定的其他
方式查询申请的确认情况。基金销售机构对申购申请的受理并不代表申请一定成功，而仅
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代表销售机构确实接收到申请。申购的确认以注册登记机构或基金管理人的确认结果为准。
对于认购申请及认购份额的确认情况，投资者应及时查询并妥善行使合法权利，否则，由
此产生的任何损失由投资者自行承担。 
3.申购和赎回的款项支付 
申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成功。若申购
不成功或无效，基金管理人或基金管理人指定的代销机构将投资人已缴付的申购款项退还
给投资人。 
投资者赎回申请成功后，基金管理人将在 T＋7日(包括该日)内支付赎回款项。在发生
巨额赎回时，款项的支付办法参照本基金合同有关条款处理。 
(五)申购和赎回的金额 
1. 本基金单笔最低申购金额为 10元(含申购费)。本基金定期定额投资不受此最低申
购金额限制。 
2.本基金单笔赎回份额不得低于 10份，投资者全额赎回时不受该限制。投资者每个交
易账户不设最低基金份额余额限制。 
3.当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，基金管理人
应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒绝大额申购、暂停
基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权益。具体规定请参见相关公告。 
4.基金管理人可以根据市场情况，在法律法规允许的情况下，调整上述规定申购金额
和赎回份额的数量限制。基金管理人必须在调整前依照《信息披露办法》的有关规定在指
定媒介上公告。 
（六）申购和赎回的价格、费用及其用途 
1.由于基金费用的不同，本基金 A类和 C类基金份额将分别计算基金份额净值，计算
公式为计算日各类别基金资产净值除以计算日发售在外的该类别基金份额总数。 
T日某类别基金份额净值＝T 日该类别基金资产净值/T日发行在外的该类别基金份额
总数。 
本基金份额净值的计算，保留到小数点后 4位，小数点后第 5位四舍五入，由此产生
的收益或损失由基金财产承担。T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并在 T+1 日内公
告。遇特殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。 
2.申购的有效份额为净申购金额除以当日的基金份额净值，有效份额单位为份，上述
计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后 2位，由此产生的收益或损失由基金财产承
担。 
3.赎回金额为按实际确认的有效赎回份额以当日基金份额净值为基准进行计算并扣除
相应的费用，赎回金额单位为元。上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后 2位，
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 27 
由此产生的收益或损失由基金财产承担。 
4.申购费用由投资人承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、注
册登记等各项费用。 
5.赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回基金份额
时收取。对持续持有期少于 7日的投资者收取的赎回费全额计入基金财产，对持续持有期
不少于 7 日的投资者收取的赎回费，不低于赎回费总额的 25%应归基金财产，其余用于支
付注册登记费和其他必要的手续费。 
（七）申购费用与赎回费用 
1.申购费用 
（1）本基金 A类基金份额在申购时收取申购费用，投资者可以多次申购本基金，申购
费率按每笔申购申请单独计算。本基金 A类基金份额对通过直销柜台申购的养老金客户与
除此之外的其他投资者实施差别的申购费率。具体如下： 
1）申购费率 
申购金额（M，含申购费） A类份额申购费率 
M＜50万 0.80% 
50万≤M＜200万 0.50% 
200万≤M＜500万 0.30% 
M≥500万元 1000元/笔 
 
注：上述申购费率适用于除通过本公司直销柜台申购的养老金客户以外的其他投资者。 
2）特定申购费率 
申购金额（M，含申购费） A类份额申购费率 
M＜50万 0.16% 
50万≤M＜200万 0.10% 
200万≤M＜500万 0.06% 
M≥500万元 1000元/笔 
注：上述特定申购费率适用于通过本公司直销柜台申购本基金份额的养老金客户，包
括基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成的补充养老基金
等，具体包括：全国社会保障基金；可以投资基金的地方社会保障基金；企业年金单一计
划以及集合计划；企业年金理事会委托的特定客户资产管理计划；企业年金养老金产品。 
如未来出现经养老基金监管部门认可的新的养老基金类型，本公司在法律法规允许的
前提下可将其纳入养老金客户范围。 
（2）本基金 C 类基金份额不收取申购费用，但从 C 类基金份额的基金财产中计提销
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售服务费，销售服务费年费率为 0.4%。 
本基金的申购费用由申购人承担，主要用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各
项费用，不列入基金财产。 
2.赎回费用 
本基金 A类基金份额的最高赎回费率不超过 5％，赎回费率见下表： 
A类基金份额 
持续持有期 赎回费率 
1－6天 1.5% 
7－364天 0.1% 
1年－2年 0.05% 
2年(含)以上 0 
注：上表中，1年按 365天计算。 
C类基金份额 
持续持有期 赎回费率 
1－6天 1.5% 
7-29天 0.1% 
30天(含)以上 0 
 
注：本基金从 C 类基金份额的基金财产中计提销售服务费，销售服务费年费率为 0.4%。 
赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回基金份额时
收取。对持续持有期少于 7日的投资者收取的赎回费全额计入基金财产，对持续持有期不
少于 7 日的投资者收取的赎回费，不低于赎回费总额的 25%应归基金财产，其余用于支付
注册登记费和其他必要的手续费。 
3.基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最迟应于新的费
率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。 
4.基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定
基金促销计划，针对以特定交易方式(如网上交易、电话交易等)等进行基金交易的投资人
定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行必要
手续后，基金管理人可以适当调低基金申购费率和基金赎回费率。 
5. 当发生大额申购或赎回情形时，基金管理人可以在履行适当程序后，采用摆动定价
机制，以确保基金估值的公平性，具体处理原则与操作规范遵循相关法律法规以及监管部
门、自律规则的规定。 
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（八）申购份额与赎回金额的计算 
1.申购份额的计算 
（1）申购 A类基金份额，基金的申购金额包括申购费用和净申购金额，申购份额的计
算公式为： 
净申购金额＝申购金额/（1＋前端申购费率） 
（注：对于 500万(含)以上的申购，净申购金额＝申购金额－固定申购费用） 
前端申购费用＝申购金额－净申购金额 
申购份额＝净申购金额/申购当日 A类基金份额净值 
例：某投资者投资 20000元申购本基金的 A类基金份额，假设申购当日 A类基金份额
净值为 1.1000元，则可得到的申购份额为： 
净申购金额＝20000／(1＋0.80%)＝19841.27元 
前端申购费用＝20000－19841.27＝158.73元 
申购份额＝19841.27/1.1000＝18037.52份 
即：投资者投资 20000 万元申购本基金的 A类基金份额，假设申购当日 A类基金份额
净值为 1.1000 元，则其可得到 18037.52份基金份额。 
（2）申购 C 类基金份额，不收取申购费用，申购份额的计算公式为： 
申购份额＝申购金额/申购当日 C 类基金份额净值 
例：某投资者投资 20000 元申购本基金的 C类基金份额，假设申购当日 C类基金份额
净值为 1.1000 元，则可得到的申购份额为： 
申购份额＝20000/1.1000＝18181.82份 
即：投资者投资 20000元申购本基金的 C类基金份额，假设申购当日 C类基金份额净
值为 1.1000元，则其可得到 18181.82份基金份额。 
2.赎回金额的计算 
本基金的赎回采用“份额赎回”方式，赎回价格以赎回当日（T 日）的基金份额净值
为基准进行计算，计算公式如下： 
赎回总金额＝赎回份额×T日基金份额净值 
赎回费用＝赎回总金额×赎回费率 
净赎回金额＝赎回总金额－赎回费用 
（1）本基金 A 类基金份额赎回金额的计算： 
例：某投资者赎回本基金 A类基金份额 10000份，持有时间为 50天，假设赎回当日 A
类基金份额净值是 1.2000元，则其可得到的赎回金额为： 
赎回总金额＝10000×1.2000＝12000元 
赎回费用＝12000×0.10%＝12元 
净赎回金额＝12000－12.00＝11988元 
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即：投资者赎回本基金 A 类基金份额 10000份，持有时间为 50天，假设赎回当日 A 类
基金份额净值是 1.2000元，则其可得到的赎回金额为 11988元。 
（2）本基金 C类基金份额赎回金额的计算： 
例：某投资者赎回本基金 C类基金份额 10000 份，持有时间为 30天，假设赎回当日 C
类基金份额净值是 1.2000元，则其可得到的赎回金额为： 
赎回总金额＝10000×1.2000＝12000元 
净赎回金额＝12000元 
即：投资者赎回本基金 C 类基金份额 10000 份，持有时间为 30 天，假设赎回当日 C
类基金份额净值是 1.2000 元，则其可得到的赎回金额为 12000元。 
（九）基金份额净值计算 
由于基金费用的不同，本基金 A 类和 C 类基金份额将分别计算基金份额净值，计算公
式为计算日各类别基金资产净值除以计算日发售在外的该类别基金份额总数。 
T 日某类基金份额净值＝T 日该类基金份额的基金资产净值/T 日发售在外的该类基
金份额总数 
基金份额净值单位为元，计算结果保留在小数点后 4 位，小数点后第 5 位四舍五入。
由此产生的误差在基金财产中列支。 
T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并不迟于 T＋1 日公告。遇特殊情况，经中
国证监会同意可以适当延迟计算或公告，并报中国证监会备案。 
（十）申购和赎回的注册登记 
投资者申购基金成功后，基金注册登记机构在 T+1日为投资者登记权益并办理注册登
记手续，投资者自 T+2日（含该日）后有权赎回该部分基金份额。 
投资者赎回基金成功后，基金注册登记机构在 T+1日为投资者办理扣除权益的注册登
记手续。 
基金管理人可以在法律法规允许的范围内，对上述注册登记办理时间进行调整，但不
得实质影响投资者的合法权益，并最迟于开始实施前 3 个工作日在至少一家指定媒介及基
金管理人网站公告。 
（十一）拒绝或暂停申购的情形



发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请： 
1.因不可抗力导致基金无法正常运作。 
2.证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。 
3.发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况。当前一估值日基金资产净值 50%以
上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性
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时，经与基金托管人协商确认后，基金管理人应当暂停接受基金申购申请。 
4.基金管理人认为接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利
益或对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时。 
5.基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资者持有基金份额的比例
达到或者超过 50%，或者变相规避 50%集中度的情形时，基金管理人有权对该等申购申请进
行部分确认或拒绝接受该等申购申请。 
6.基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可能对基金业
绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人利益的情形。 
7.法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述暂停申购情形且基金管理人决定暂停申购的，基金管理人应当根据有关规定
在指定媒介上刊登暂停申购公告。如果投资人的申购申请被全部或部分拒绝，被拒绝的申
购款项将退还给投资人，基金管理人，基金托管人、基金注册登记机构及基金销售机构等
不承担由此产生的利息等任何损失。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应及时恢复申
购业务的办理，基金管理人应当根据有关规定在指定媒介上刊登公告。 
（十二）暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形 
发生下列情形时，基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项： 
1.因不可抗力导致基金无法正常运作。 
2.证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。 
3.连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。 
4.发生本基金合同规定的暂停基金资产估值情况。当前一估值日基金资产净值 50%以
上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性
时，经与基金托管人协商确认后，基金管理人应当暂停接受基金赎回申请或延缓支付赎回
款项。 
5.法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述情形时，基金管理人应在当日报中国证监会备案，已接受的赎回申请，基金
管理人应足额支付；如暂时不能足额支付，应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量
的比例分配给赎回申请人，未支付部分可延期支付，并以后续开放日的基金份额净值为依
据计算赎回金额。若连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回，延期支付最长不得超过 20
个工作日，并在指定媒介上公告。投资人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部
分予以撤销。在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并予以公
告。 
(十三)巨额赎回的情形及处理方式 
1.巨额赎回的认定 
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若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转
出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过
前一开放日的基金总份额的 10%，即认为是发生了巨额赎回。 
2.巨额赎回的处理方式 
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回
或部分延期赎回。 
（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，按正常赎回
程序执行。 
（2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因支付投
资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时，基金管理人在
当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的 10％的前提下，可对其余赎回申请延期
办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当
日受理的赎回份额；对于未能赎回部分，投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取
消赎回。选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择
取消赎回的，当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回
申请一并处理，无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，
直到全部赎回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自
动延期赎回处理。 
（3）若本基金发生巨额赎回且单个基金份额持有人的赎回申请超过上一开放日基金总
份额的 20%，基金管理人有权先行对该单个基金份额持有人超出 20%的赎回申请实施延期办
理，而对该单个基金份额持有人 20%以内（含 20%）的赎回申请与其他基金份额持有人的赎
回申请，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况或巨额赎回份额占比情况决定全额
赎回或部分延期赎回。所有延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权并
以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎回为止。具体
见相关公告。 
（4）暂停赎回：连续 2日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可
暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过 20
个工作日，并应当在指定媒介上进行公告。 
3.巨额赎回的公告 
当发生上述延期赎回并延期办理时，基金管理人应当通过邮寄、传真或者招募说明书
规定的其他方式在 3个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处理方法，并在两日内在
指定媒介上刊登公告。 
（十四）暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告 
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1.发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人当日应立即向中国证监会备案，并在
规定期限内在指定媒介上刊登暂停公告。 
2.如发生暂停的时间为 1日，基金管理人应于重新开放日，在指定媒介上刊登基金重
新开放申购或赎回公告，并公布最近 1个开放日的基金份额净值。 
3.如发生暂停的时间超过 1日但少于 2周，暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，
基金管理人应提前 2日在指定媒介上刊登基金重新开放申购或赎回公告，并公告最近 1个
开放日的基金份额净值。 
4.如发生暂停的时间超过 2周，暂停期间，基金管理人应每 2周至少刊登暂停公告 1
次。暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前 2日在指定媒介上连续刊
登基金重新开放申购或赎回公告，并公告最近 1个开放日的基金份额净值。 
（十五）基金的转换 
基金转换是指基金份额持有人可按规定申请将所持有的本基金份额转换为本基金管理
人管理并在同一注册登记人登记的其它开放式基金份额。基金转换收取相应费用，费用详
情请参见本招募说明书第十三部分“基金的费用与税收”。 
基金管理人已开通本基金与长城久恒灵活配置混合型证券投资基金、长城久泰沪深
300指数证券投资基金、长城货币市场证券投资基金、长城消费增值混合型证券投资基金、
长城安心回报混合型证券投资基金、长城品牌优选混合型证券投资基金、长城稳健增利债
券型证券投资基金、长城双动力混合型证券投资基金、长城景气行业龙头灵活配置混合型
证券投资基金、长城中小盘成长混合型证券投资基金、长城优化升级混合型证券投资基金、
长城稳健成长灵活配置混合型证券投资基金、长城核心优选灵活配置混合型证券投资基金、
长城医疗保健混合型证券投资基金、长城工资宝货币市场基金、长城久鑫灵活配置混合型
证券投资基金、长城稳固收益债券型证券投资基金、长城新兴产业灵活配置混合型证券投
资基金、长城环保主题灵活配置混合型证券投资基金、长城改革红利灵活配置混合型证券
投资基金、长城久惠灵活配置混合型证券投资基金、长城久祥灵活配置混合型证券投资基
金、长城行业轮动灵活配置混合型证券投资基金、长城新优选混合型证券投资基金、长城
久润灵活配置混合型证券投资基金、长城久益灵活配置混合型证券投资基金、长城久源灵
活配置混合型证券投资基金、长城久鼎灵活配置混合型证券投资基金、长城久稳债券型证
券投资基金、长城久信债券型证券投资基金、长城中国智造灵活配置混合型证券投资基金、
长城转型成长灵活配置混合型证券投资基金、长城创业板指数增强型发起式证券投资基金、
长城久嘉创新成长灵活配置混合型证券投资基金、长城收益宝货币市场基金、长城智能产
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
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业灵活配置混合型证券投资基金、长城中证 500指数增强型证券投资基金、长城久悦债券
型证券投资基金、长城量化精选股票型证券投资基金、长城短债债券型证券投资基金、长
城量化小盘股票型证券投资基金之间的基金转换业务。 
（十六）基金的非交易过户 
基金的非交易过户是指基金注册登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行而产生的非
交易过户以及注册登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。无论在上述何种情况
下，接受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资人。 
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基
金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体；司法强制执
行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然
人、法人或其他组织。办理非交易过户必须提供基金注册登记机构要求提供的相关资料，
对于符合条件的非交易过户申请按基金注册登记机构的规定办理，并按基金注册登记机构
规定的标准收费。 
（十七）基金的转托管 
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基金销售机构
可以按照规定的标准收取转托管费。 
(十八)定期定额投资 
“定期定额投资”是指投资者可通过本基金的销售机构提交申请，约定每月扣款时间、
扣款金额及扣款方式，由指定的销售机构于每月约定扣款日在投资者指定资金账户内自动
完成扣款和基金申购申请的一种长期投资方式。 
本基金管理人已通过本招募说明书“五、相关服务机构”中的“（一）基金份额发售机
构”中列明的销售机构及本基金管理人网站上公示的销售机构为投资者提供本基金的定期
定额投资服务，具体业务开通情况及办理程序请查阅相关公告并遵循各销售机构的规定。 
(十九)基金的冻结和解冻 
基金注册登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻，以及注册
登记机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。 
八、基金的投资管理 
（一）投资目标 
本基金将在控制组合风险和保持资产流动性的前提下，力争获得超越业绩比较基准的
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收益，实现基金资产的长期增值。 
（二）投资范围



本基金的投资对象是具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的债券、股
票（包括中小板与创业板）、权证及法律、法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工
具。本基金主要投资于国债、央行票据、金融债、公司债、企业债、分离交易可转债、可
转换债券、短期融资券、资产支持证券、债券回购以及法律、法规或监管机构允许基金投
资的其它固定收益类金融工具及其衍生工具。本基金不直接从二级市场买入股票、权证等
权益类资产，但可以参与一级市场新股申购或增发新股，并可持有因可转换债券转股所形
成的股票、因所持股票所派发的权证和因投资分离交易可转债所产生的权证等，以及法律
法规或监管机构允许基金投资的其他权益类金融工具。 
如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。 
本基金的投资组合比例为：债券等固定收益类资产投资比例不低于基金资产净值的
80%，其中非政策性金融债、公司债、企业债、分离交易可转债、可转换债券、短期融资券、
资产支持证券等信用类固定收益品种（国债、央行票据、政策性金融债及法律法规或中国
证监会认定的其他准政府信用债除外）的投资比例不低于基金资产净值的 30%；股票等权
益类资产投资比例不高于基金资产净值的 20%；现金或者到期日在 1 年以内的政府债券投
资比例不低于基金资产净值的 5%，其中，现金类资产不包括结算备付金、存出保证金、应
收申购款。 
（三）投资策略 
1.大类资产配置策略 
本基金为债券型基金，债券等固定收益类资产投资比例不低于基金资产净值的 80%，
股票等权益类资产投资比例不高于基金资产净值的 20%。本基金将采用“自上而下”的策
略进行基金的大类资产配置，主要通过对宏观经济运行周期、财政政策、货币政策、利率
走势、证券市场估值水平等可能影响资本市场的重要因素进行研究和预测，分析债券市场、
债券品种、股票市场、现金等大类资产的预期风险和收益，动态调整基金大类资产的投资
比例，以控制系统性风险。本基金将择机利用债券回购交易放大组合债券资产杠杆，在严
格控制信用风险、流动性风险的基础上增强基金整体收益。 
2.固定收益类资产投资策略 
本基金通过综合分析宏观经济形势、财政政策、货币政策、债券市场券种供求关系及
资金供求关系，主动判断市场利率变化趋势，确定和动态调整固定收益类资产的平均久期
及债券资产配置。 
本基金将在科学的大类资产配置及券种配置、完整的信用评价系统和严格的投资风险
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 36 
管理基础上获取基准收益，同时争取获得超越业绩比较基准的超额收益，实现基金资产的
长期增值。本基金投资组合中固定收益类资产的超额收益主要通过以下几种策略实现： 
（1）久期管理策略 
本基金建立了债券分析框架和量化模型，预测利率变化趋势，确定投资组合的目标平
均久期，实现久期管理。本基金的分析框架包括宏观经济指标和货币金融指标，分析金融
市场中各种关联因素的变化，从而判断债券市场趋势。宏观经济指标包括 GDP、CPI、PPI、
固定资产投资、进出口贸易；货币金融指标包括货币供应量、新增贷款、新增存款、超额
准备金率。宏观经济指标和货币金融指标将用于估计央行货币政策，以考察央行调整利率、
存款准备金率，进行公开市场操作和窗口指导等操作对市场利率的影响程度。当预测利率
和收益率水平上升时，建立较短平均久期组合或缩短现有固定收益类资产组合的平均久期；
当预测利率和收益率水平下降时，建立较长平均久期组合或增加现有固定收益类资产组合
的平均久期。本基金将在对市场利率变动进行充分分析的基础上，选择建立和调整最优久
期固定收益类资产组合。 
（2）收益率曲线策略 
本基金将在确定固定收益类资产组合平均久期的基础上，根据利率期限结构的特点，
以及收益率曲线斜率和曲度的预期变化，遵循风险调整后收益率最大化配比原则，建立最
优化的债券投资组合，例如子弹组合、哑铃组合或阶梯组合等。 
（3）个券选择策略 
利率产品和信用产品是债券市场构成的两个方面，为了捕捉这两类债券品种在不同市
场环境中可能出现的不同投资机会，突出基金管理人对信用产品的整体配置能力和个券选
择能力，本基金对于非政策性金融债、公司债、企业债、分离交易可转债、可转换债券、
短期融资券、资产支持证券等信用类固定收益品种（国债、央行票据、政策性金融债及法
律法规或中国证监会认定的其他准政府信用债除外）的投资比例不低于基金资产净值的
30%。 
在对利率产品和信用产品的资产配置上，本基金将综合对宏观周期、利率市场、行业
基本面和企业基本面等方面的分析结果，考察信用产品相对利率产品的信用溢酬，结合市
场情绪，动态调整信用产品的配置比例，获取超越业绩基准的超额收益。具体在个券选择
方面，本基金将在信用风险管理基础上重点关注：预期信用评级上升的个券、具有某些特
殊优势条款的个券、估值合理的个券、信用利差充分反映债券发行主体的风险溢价要求的
个券、经风险调整后的收益率与市场收益率曲线比较具有相对优势的个券。本基金将通过
对个券基本面和估值的研究，选择经信用风险或预期信用风险调整后收益率较高的个券，
收益率相同情况下流动性较高的个券以及具有税收优势的个券。 
（4）把握市场低效或失效状况下的交易机会 
在市场低效或失效状况下，本基金将根据市场实际情况，积极运用各类套利以及优化
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 37 
策略对固定收益类资产投资组合进行管理与调整，捕捉交易机会，以获取超额收益。 
1)新券发行溢价策略 
在特殊市场环境下新券发行利率可能远高于市场合理收益率，在发行时认购新券可能
获得超额收益。 
2)信用利差策略 
不同信用等级的债券存在合理的信用利差，由于短期市场因素信用利差可能暂时偏离
均衡范围，将会出现短期交易机会。通过把握这样的交易机会可能获得超额收益。 
3)套利策略 
套利策略包括跨市场套利和跨期限套利。跨市场套利是指利用同一只固定收益类投资
工具在不同市场（主要是银行间市场与交易所市场）的交易价差进行套利，从而提高固定
收益类资产组合的投资收益。跨期限套利是指当短期回购利率低于长期回购利率时，可通
过短期融资、长期融券实现跨期限套利。 
（5）可转换债券投资策略 
当正股价格处于特定区间内时，可转换债券将表现出股性、债性或者股债混合的特性。
本基金将对可转换债券对应的正股进行分析，从行业背景、公司基本面、市场情绪、期权
价值等因素综合考虑可转换债券的投资机会，在价值权衡和风险评估的基础上审慎进行可
转换债券的投资，创造超额收益。 
（6）债券回购杠杆策略 
本基金将在市场资金面和债券市场基本面分析的基础上结合个券分析和组合风险管理
结果，积极参与债券回购交易，放大固定收益类资产投资比例，追求固定收益类资产的超
额收益。 
3.权益类资产投资策略 
本基金将以不高于基金资产净值 20%的基金资产适度参与权益类资产投资。本基金不
直接从二级市场买入股票、权证等权益类资产，但可以参与一级市场新股申购或增发新股，
并可持有因可转换债券转股所形成的股票、因所持股票所派发的权证和因投资分离交易可
转债所产生的权证等，以及法律法规或监管机构允许投资的其他权益类金融工具。 
（1）新股申购策略 
本基金将根据市场情况，适度参与新股申购（含增发新股），以增加收益。本基金组
合的新股申购（含增发新股）策略主要是从上市公司基本面、估值水平、市场环境三方面
选择新股申购的参与标的、参与规模和新股的卖出时机。通过深入分析新股上市公司的基
本情况，结合新股发行当时的市场环境，根据可比公司股票的基本面因素和价格水平，预
测新股在二级市场的合理定价及其发行价格，指导新股询价，在有效识别和防范风险的前
提下，获取较高的低风险收益。 
（2）权证投资策略 
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本基金不直接从二级市场买入权证，但可持有因所持股票所派发的权证和因投资分离
交易可转换债券所产生的权证。本基金的权证投资策略主要是深入分析权证标的证券基本
面，结合期权定价模型确定权证的投资价值。本基金在进行权证投资时将在严格控制风险
的前提下谋取最大的收益，以不改变投资组合的风险收益特征为首要条件，运用有关数量
模型进行估值和风险评估，谨慎投资。 
如法律法规或监管机构今后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。 
（四）投资决策依据及程序 
1.决策依据 
（1）国家有关法律、法规以及《基金合同》等的有关规定。 
（2）《长城基金管理有限公司章程》的有关规定。 
（3）《长城基金管理有限公司投资管理制度》的有关规定。 
（4）《长城基金管理有限公司固定收益投资管理办法》的有关规定。 
2.投资决策程序 
（1）固定收益部定期对宏观经济、投资策略、投资品种等提出分析报告，为投资决策
委员会和基金经理提供投资决策依据；对于可能对证券市场造成重大影响的突发事件，及
时提出评估意见及决策建议。 
（2）固定收益部负责建立和维护公司固定收益投资对象库，提供各券种的基本面情况
及投资要点分析。 
（3）基金经理在对经济形势和市场运作态势进行分析后，在固定收益投资对象库的基
础上拟定下一阶段基金投资持仓比例，明确投资组合的平均久期，在“既定久期风险调整
后收益率最大化”的原则下，对个券基本面进行分析，最终确定重点持券券种，做出资产
配置提案和重点券种投资方案，报投资决策委员会讨论。 
（4）投资决策委员会在基金经理上报的资产配置提案的基础上，讨论并确定下一阶段
的资产配置和重点券种投资决定，会议决定以书面形式下达给基金经理。 
（5）根据投资决策委员会确定的资产配置决议和重点券种投资决定，基金经理负责在
固定收益投资对象库中选择拟投资的券种，并制定投资组合方案。 
（6）基金经理在信用类固定收益资产投资前，固定收益研究员需按照《长城基金管理
有限公司债券信用评级管理办法》的规定对债券进行信用风险评价，符合信用标准的债券
方可进行投资。 
（7）在基金经理权限内的投资，由基金经理自主实施；超过基金经理权限的，根据规
定须报投资决策委员会执行委员或投资决策委员会批准的，须经批准后实施。 
（五）业绩比较基准 
本基金的业绩比较基准为：中债综合财富指数 
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 39 
中债综合财富指数由中央国债登记结算有限责任公司编制和维护。该指数的样本券包括了
商业银行债券、央行票据、证券公司债、证券公司短期融资券、政策性银行债券、地方企业债、
中期票据、记账式国债、国际机构债券、非银行金融机构债、短期融资券、中央企业债等债券，
综合反映了债券市场整体价格和回报情况。该指数以债券托管量市值作为样本券的权重因子，
每日计算债券市场整体表现，是目前市场上较为权威的反映债券市场整体走势的基准指数之一。 
选择中债综合财富指数作为本基金的业绩比较基准，体现了基金产品本身的投资特征
与目标客户群的风险收益偏好，且该指数合理、透明、公开，具有较好的市场接受度。 
如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准
推出，或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩基准的债券指数时，经与基金托管人
协商一致，本基金可在报中国证监会备案后变更业绩比较基准并及时公告。 
（六）风险收益特征 
本基金为债券型基金，其长期平均风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金，
高于货币市场基金。本基金为中低风险、中低收益的基金产品。 
（七）投资限制 
1.组合限制 
本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点，通过分散投资降低基
金财产的非系统性风险，保持基金组合良好的流动性。基金的投资组合将遵循以下限制： 
（1）债券等固定收益类资产投资比例不低于基金资产净值的 80%，其中非政策性金融
债、公司债、企业债、分离交易可转债、可转换债券、短期融资券、资产支持证券等信用
类固定收益品种（国债、央行票据、政策性金融债及法律法规或中国证监会认定的其他准
政府信用债除外）的投资比例不低于基金资产净值的 30%，股票等权益类资产投资比例不
高于基金资产净值的 20%； 
（2）现金或者到期日在 1 年以内的政府债券投资比例不低于基金资产净值的 5%，其
中，现金类资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款； 
（3）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的 10%； 
（4）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10%； 
（5）本基金财产参与股票发行申购，所申报的金额不得超过本基金的总资产，所申报
的股票数量不得超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
（6）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3%；本基金在任何交
易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的 0.5%；本基金管理人管理的
全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的 10%； 
（7）本基金进入全国银行间同业市场进行债券正回购的比例不得超过基金资产净值的
40%； 
（8）本基金应投资于信用评级为 BBB以上（含 BBB）的资产支持证券。基金持有资产
支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起三个
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月内予以全部卖出； 
（9）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的 20%； 
（10）本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产
支持证券发行规模的 10%； 
（11）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产
净值的 10%； 
（12）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比
例，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10%； 
（13）本基金持有的所有流通受限证券，其公允价值不得超过本基金资产净值的 20%；
本基金持有的同一流通受限证券，其公允价值不得超过本基金资产净值的 10%； 
（14）本基金管理人管理的全部开放式基金(包括开放式基金以及处于开放期的定期开
放基金)持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 15%；本
基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公
司可流通股票的 30%； 
（15）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过本基金资产净值的 15%；
因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金不
符合前款所规定比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性受限资产的投资； 
（16）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆
回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保持一致； 
（17）法律法规及中国证监会规定的其他比例限制。 
如果法律法规对本基金合同约定投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规定为准。
法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制。 
除上述第（2）、（8）、（15）、（16）项外，因证券市场波动、上市公司合并、基金规模
变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规
定投资比例的，基金管理人应当在 10个交易日内进行调整。 
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同
的有关约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。 
2.禁止行为 
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动： 
（1）承销证券； 
（2）向他人贷款或者提供担保； 
（3）从事承担无限责任的投资； 
（4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外； 
（5）向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行的股
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票或者债券； 
（6）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金
托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券； 
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； 
（8）依照法律法规有关规定、中国证监会及《基金合同》规定禁止的其他活动； 
（9）法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资由基金管理
人在履行适当程序后不再受相关限制。 
（八）基金管理人代表基金行使股东权利的处理原则及方法 
1.基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使股东权利，保护基金份额持有人的
利益； 
2.不谋求对上市公司的控股，不参与所投资上市公司的经营管理； 
3.有利于基金财产的安全与增值； 
4.不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何
不当利益。 
 （九）基金的融资、融券 
本基金可以按照国家的有关规定进行融资、融券。 
（十）投资组合报告 
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大
遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 
本基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2020年3月15日复核
了本基金招募说明书更新中的投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性
陈述或者重大遗漏。 
本投资组合报告所载数据截至2019年12月31日，本报告中所列财务数据未经审计。 
1、报告期末基金资产组合情况



序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 
1 权益投资 - - 
 其中：股票


- - 
2 基金投资 - - 
3 固定收益投资


1,020,152,347.70 97.07 
 其中：债券


 1,020,152,347.70 97.07 
 资产支持证券 - - 
4 贵金属投资 - - 
5 金融衍生品投资 - - 
6 买入返售金融资产


8,600,000.00 0.82 
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其中：买断式回购的买入返售
金融资产


 
- - 
7 银行存款和结算备付金合计


6,918,848.28 0.66 
8 其他资产


 15,250,534.52 1.45 
9 合计





 1,050,921,730.50





100.00 
2、报告期末按行业分类的境内股票投资组合



注：本基金本报告期末未持有股票投资。 
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细



注：本基金本报告期末未持有股票投资。



4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合


 
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％） 
1 国家债券 - - 
2 央行票据 - - 
3 金融债券 436,387,000.00 54.54 
 其中：政策性金融债 295,061,000.00 36.88 
4 企业债券 501,300,413.20 62.65 
5 企业短期融资券 - - 
6 中期票据 - - 
7 可转债（可交换债） 82,464,934.50 10.31 
8 同业存单 - - 
9 其他 - - 
10 合计 1,020,152,347.70 127.50 
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 
序
号 
债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 
占基金资产净值
比例（％） 
1 180212 18国开 12 1,500,000 152,295,000.00 19.03 
2 180203 18国开 03 1,000,000 102,290,000.00 12.78 
3 143255 17中油 01 700,000 70,539,000.00 8.82 
4 143533 18国投 01 600,000 61,380,000.00 7.67 
5 136813 16中电 02 550,000 54,884,500.00 6.86 
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细



注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。



7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名贵金属投资明细 
注：本基金本报告期末未持有贵金属。 
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 
注：本基金本报告期末未持有权证。 
9、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 
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 43 
（1）本期国债期货投资政策 
注：本基金尚未在基金合同中明确国债期货的投资策略、比例限制、信息披露方式等，
暂不参与国债期货交易。 
（2）报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 
注：本基金本报告期未进行国债期货投资，期末未持有国债期货。 
（3）本期国债期货投资评价 
注：本基金本报告期内未投资国债期货。 
10、投资组合报告附注 
（1）本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 
本报告期本基金投资的前十名证券除民生银行发行主体外，其他证券的发行主体未出
现被监管部门立案调查、或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 
根据北京银保监局公布的行政处罚信息公开表： 
中国民生银行股份有限公司（简称民生银行）因内控管理不严、违规经营等案由，于
2019年 12月 14日被北京银保监局处以罚款。 
根据大连银保监局公布的行政处罚信息公开表： 
中国民生银行股份有限公司（简称民生银行）因内控管理不严、违规经营等案由，于
2019年 4月 2日被大连银保监局处以罚款。 
本基金管理小组分析认为，相关违规事项已经调查完毕,行政处罚决定也已经开出。考
虑到此次处罚金额相对上一年的经营利润占比较小，对于公司的未来财务并无重大影响。
同时，本基金持有的上述银行同业存单评级较高，流动性好。该行政处罚措施不影响公司
的长期信用基本面，主体信用和债项信用资质均良好。本基金经理依据基金合同和本公司
投资管理制度，在投资授权范围内，经正常投资决策程序对 18民生银行 01进行了投资。 
（2）基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 
基金投资的前十名股票中，未有投资于超出基金合同规定备选股票库之外股票。 
（3）其他资产构成 
序号 名称 金额（元） 
1 存出保证金 9,874.63 
2 应收证券清算款 589,938.64 
3 应收股利 - 
4 应收利息 14,626,698.58 
5 应收申购款 24,022.67 
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6 其他应收款 - 
7 待摊费用 - 
8 其他 - 
9 合计 15,250,534.52 
（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 
 
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 
占基金资产净值比例
（％） 
1 113011 光大转债 11,360,265.80 1.42 
2 110053 苏银转债 10,369,058.70 1.30 
3 132015 18中油 EB 5,944,642.00 0.74 
4 113013 国君转债 4,789,220.80 0.60 
5 113021 中信转债 4,001,761.80 0.50 
6 110054 通威转债 3,258,758.80 0.41 
7 132013 17宝武 EB 3,021,001.60 0.38 
8 113020 桐昆转债 2,459,785.00 0.31 
9 113024 核建转债 1,594,636.20 0.20 
10 113026 核能转债 1,525,338.00 0.19 
11 127012 招路转债 1,376,225.90 0.17 
12 113022 浙商转债 926,339.40 0.12 
13 110057 现代转债 395,484.60 0.05 
14 113028 环境转债 371,759.40 0.05 
15 128062 亚药转债 219,201.50 0.03 
16 110052 贵广转债 203,771.40 0.03 
17 128059 视源转债 199,664.00 0.02 
18 123022 长信转债 197,119.00 0.02 
19 127013 创维转债 153,751.00 0.02 
20 128064 司尔转债 144,244.10 0.02 
21 113530 大丰转债 134,398.60 0.02 
22 110058 永鼎转债 132,257.80 0.02 
23 123023 迪森转债 118,228.50 0.01 
24 110055 伊力转债 91,104.00 0.01 
25 127011 中鼎转 2 56,435.00 0.01 
26 132006 16皖新 EB 35,277.00 0.00 
 
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 
注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。 
（6）投资组合报告附注的其他文字描述部分 
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 45 
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 
九、基金的业绩



过往一定阶段本基金净值增长率与同期业绩比较基准收益率的比较（截止 2019 年 12
月 31日） 
长城积极增利债券 A 
阶段 
份额净
值增长
率① 
份额净值
增长率标
准差② 
业绩比较基
准收益率③ 
业绩比较基
准收益率标
准差④ 
①－③ ②－④ 
自基金合同生效日至
2011年 12月 31日 
-4.00% 0.17% 4.50% 0.09% -8.50% 0.08% 
2012年 1月 1日至
2012年 12月 31日 
12.50% 0.14% 3.60% 0.06% 8.90% 0.08% 
2013年 1月 1日至
2013年 12月 31日 
2.61% 0.16% -0.47% 0.09% 3.08% 0.07% 
2014年 1月 1日至
2014年 12月 31日 21.67% 0.28% 10.34% 0.11% 11.33% 0.17% 
2015年 1月 1日至
2015年 12月 31日 
11.29% 0.32% 8.15% 0.08% 3.14% 0.24% 
2016年 1月 1日至
2016年 12月 31日 
1.90% 0.11% 1.85% 0.09% 0.05% 0. 02% 
2017年 1月 1日至
2017年 12月 31日 
1.00% 0.08% 0.24% 0.06% 0.76% 0.02% 
2018年 1月 1日至
2018年 12月 31日 
4.78% 0.05% 8.22% 0.07% -3.44% -0.02% 
2019年 1月 1日至
2019年 12月 31日 
3.33% 0.04% 4.59% 0.05% -1.26% -0.01% 
自基金合同生效日起
至 2019年 12月 31
日 
67.21% 0.18% 48.60% 0.08% 18.61% 0.10% 
 
长城积极增利债券 C 
阶段 
份额净值
增长率① 
份额净值
增长率标
准差② 
业绩比较基
准收益率③ 
业绩比较基
准收益率标
准差④ 
①－③ ②－④ 
自基金合同生效日
至 2011年 12月 31
日 
-4.30% 0.17% 4.50% 0.09% -8.80% 0.08% 
2012年 1月 1日至
2012年 12月 31日 
11.91% 0.14% 3.60% 0.06% 8.31% 0.08% 
2013年 1月 1日至
2013年 12月 31日 
2.26% 0.16% -0.47% 0.09% 2.73% 0.07% 
2014年 1月 1日至
2014年 12月 31日 21.26% 0.28% 10.34% 0.11% 10.92% 0.17% 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 46 
2015年 1月 1日至
2015年 12月 31日 
10.72% 0.31% 8.15% 0.08% 2.57% 0.23% 
2016年 1月 1日至
2016年 12月 31日 
1.48% 0.10% 1.85% 0.09% -0.37% 0.01% 
2017年 1月 1日至
2017年 12月 31日 
0.55% 0.08% 0.24% 0.06% 0.31% 0.02% 
2018年 1月 1日至
2018年 12月 31日 
4.37% 0.04% 8.22% 0.07% -3.85% -0.03% 
2019年 1月 1日至
2019年 12月 31日 
2.92% 0.03% 4.59% 0.05% -1.67% -0.02% 
自基金合同生效日
起至 2019年 12月
31日 
61.19% 0.18% 48.60% 0.08% 12.59% 0.10% 
 
基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉
的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。 
十、基金的财产 
（一）基金资产总值 
基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款以及其他
资产的价值总和。 
（二）基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。 
（三）基金财产的账户 
本基金财产以基金名义开立银行存款账户，以基金托管人的名义开立证券交易清算资金
的结算备付金账户，以基金托管人和本基金联名的方式开立基金证券账户，以本基金的名义
开立银行间债券托管账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金托管人、基金销售机构
和注册登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。 
（四）基金财产的处分 
基金财产独立于基金管理人、基金托管人和代销机构的固有财产，并由基金托管人保管。
基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或者其他情形而取得的财产和收益归入基
金财产。基金管理人、基金托管人可以按基金合同的约定收取管理费、托管费以及其他基金
合同约定的费用。基金财产的债权、不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销，
不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。基金管理人、基金托管人以其自有资产承担法律
责任，其债权人不得对基金财产行使请求冻结、扣押和其他权利。 
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 47 
基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清算
的，基金财产不属于其清算财产。 
除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定处分外，基金财产不得被处分。非因基金
财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。 
十一、基金资产的估值 
（一）估值日 
本基金的估值日为本基金相关的证券交易场所的正常营业日以及国家法律法规规定需
要对外披露基金净值的非营业日。 
（二）估值方法 
1.证券交易所上市的有价证券的估值 
（1）交易所上市的有价证券（包括股票、权证等），以其估值日在证券交易所挂牌的市
价（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，以最近交
易日的市价（收盘价）估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资
品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。 
（2）交易所上市实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日没有交易的，且最
近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值。如最近交易日后经济环
境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，
确定公允价格； 
（3）交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券
应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变
化，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值。
如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因
素，调整最近交易市价，确定公允价格； 
（4）交易所上市不存在活跃市场的有价证券，采用估值技术确定公允价值。交易所上
市的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况
下，按成本估值。 
2.处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理： 
（1）送股、转增股、配股和公开增发的新股，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票
的市价（收盘价）估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值； 
（2）首次公开发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值
技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
（3）首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易所上市的
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 48 
同一股票的市价（收盘价）估值；非公开发行有明确锁定期的股票，按监管机构或行业协会
有关规定确定公允价值。 
3.全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术确定
公允价值。 
4.同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值。 
5.如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根
据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。 
6.当本基金发生大额申购或赎回情形时，基金管理人可以在履行适当程序后，对本基金
采用摆动定价机制，以确保基金估值的公平性。 
7.相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国家最新规
定估值。 
如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相关法
律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知对方，共同查明原因，
双方协商解决。 
根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。本基
金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关各方
在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金管理人对基金资产净值的计算
结果对外予以公布。 
（三）估值对象 
基金所拥有的股票、权证、债券和银行存款本息、应收款项、其它投资等资产。 
（四）估值程序 
1.基金份额净值是按照每个工作日闭市后，基金资产净值除以当日基金份额的余额数量
计算，精确到0.0001元，小数点后第5位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。 
每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。 
2.基金管理人应每个工作日对基金资产估值。基金管理人每个工作日对基金资产估值后，
将基金份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。
月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 
（五）估值错误的处理 
基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估值的准确性、
及时性。当基金份额净值小数点后4位以内(含第4位)发生差错时，视为基金份额净值错误。 
本基金合同的当事人应按照以下约定处理： 
1.差错类型 
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 49 
本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或注册登记机构、或代销机构、
或投资人自身的过错造成差错，导致其他当事人遭受损失的，过错的责任人应当对由于该差
错遭受损失当事人(“受损方”)的直接损失按下述“差错处理原则”给予赔偿，承担赔偿责
任。 
上述差错的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、数据计算差错、系
统故障差错、下达指令差错等；对于因技术原因引起的差错，若系同行业现有技术水平不能
预见、不能避免、不能克服，则属不可抗力，按照下述规定执行。 
由于不可抗力原因造成投资人的交易资料灭失或被错误处理或造成其他差错，因不可抗
力原因出现差错的当事人不对其他当事人承担赔偿责任，但因该差错取得不当得利的当事人
仍应负有返还不当得利的义务。 
2.差错处理原则 
（1）差错已发生，但尚未给当事人造成损失时，差错责任方应及时协调各方，及时进
行更正，因更正差错发生的费用由差错责任方承担；由于差错责任方未及时更正已产生的差
错，给当事人造成损失的，由差错责任方对直接损失承担赔偿责任；若差错责任方已经积极
协调，并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正，则其应当承担相应赔偿责
任。差错责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认，确保差错已得到更正。 
（2）差错的责任方对有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负责，并且仅对差错
的有关直接当事人负责，不对第三方负责。 
（3）因差错而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。但差错责任方仍
应对差错负责。如果由于获得不当得利的当事人不返还或不全部返还不当得利造成其他当事
人的利益损失(“受损方”)，则差错责任方应赔偿受损方的损失，并在其支付的赔偿金额的
范围内对获得不当得利的当事人享有要求交付不当得利的权利；如果获得不当得利的当事人
已经将此部分不当得利返还给受损方，则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经获得的
不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给差错责任方。 
（4）差错调整采用尽量恢复至假设未发生差错的正确情形的方式。 
（5）差错责任方拒绝进行赔偿时，如果因基金管理人过错造成基金财产损失时，基金
托管人应为基金的利益向基金管理人追偿，如果因基金托管人过错造成基金财产损失时，基
金管理人应为基金的利益向基金托管人追偿。基金管理人和托管人之外的第三方造成基金财
产的损失，并拒绝进行赔偿时，由基金管理人负责向差错方追偿；追偿过程中产生的有关费
用，应列入基金费用，从基金资产中支付。 
（6）如果出现差错的当事人未按规定对受损方进行赔偿，并且依据法律法规、基金合
同或其他规定，基金管理人自行或依据法院判决、仲裁裁决对受损方承担了赔偿责任，则基
金管理人有权向出现过错的当事人进行追索，并有权要求其赔偿或补偿由此发生的费用和遭
受的直接损失。 
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 50 
（7）按法律法规规定的其他原则处理差错。 
3.差错处理程序 
差错被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下： 
（1）查明差错发生的原因，列明所有的当事人，并根据差错发生的原因确定差错的责
任方； 
（2）根据差错处理原则或当事人协商的方法对因差错造成的损失进行评估； 
（3）根据差错处理原则或当事人协商的方法由差错的责任方进行更正和赔偿损失； 
（4）根据差错处理的方法，需要修改基金注册登记机构交易数据的，由基金注册登记
机构进行更正，并就差错的更正向有关当事人进行确认。 
4.基金份额净值差错处理的原则和方法如下： 
（1）基金份额净值计算出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通报基金托管人，
并采取合理的措施防止损失进一步扩大。 
（2）错误偏差达到基金份额净值的0.25%时，基金管理人应当通报基金托管人并报中国
证监会备案；错误偏差达到基金份额净值的0.5%时，基金管理人应当公告。 
（3）因基金份额净值计算错误，给基金或基金份额持有人造成损失的，应由基金管理
人先行赔付，基金管理人按差错情形，有权向其他当事人追偿。 
（4）基金管理人和基金托管人由于各自技术系统设置而产生的净值计算尾差，以基金
管理人计算结果为准。 
（5）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。 
（六）暂停估值的情形 
1.基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时； 
2.因不可抗力或其它情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时； 
3.占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障投资人的利益，
已决定延迟估值；如出现基金管理人认为属于紧急事故的任何情况，会导致基金管理人不能
出售或评估基金资产的； 
4.当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值
技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商一致的，应当暂停估值； 
5.中国证监会和基金合同认定的其它情形。 
（七）基金净值的确认 
用于基金信息披露的基金资产净值和基金份额净值由基金管理人负责计算，基金托管人
负责进行复核。基金管理人应于每个开放日交易结束后计算当日的基金资产净值并发送给基
金托管人。基金托管人对净值计算结果复核确认后发送给基金管理人，由基金管理人对基金
净值予以公布。 
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（八）特殊情况的处理 
1.基金管理人或基金托管人按估值方法的第5项进行估值时，所造成的误差不作为基金
资产估值错误处理。 
2.由于不可抗力原因，或由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误，或国家会计
政策变更、市场规则变更等，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的措
施进行检查，但未能发现错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金管理人和基金托管人
免除赔偿责任。但基金管理人应当积极采取必要的措施消除由此造成的影响。 
十二、基金的收益分配 
（一）基金利润的构成 
基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费用后的
余额；基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。 
（二）基金可供分配利润 
基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中已实现收益
的孰低数。 
（三）收益分配原则 
本基金收益分配应遵循下列原则： 
1.由于本基金A类基金份额不收取销售服务费，而C 类基金份额收取销售服务费，各基
金份额类别对应的可分配收益将有所不同。本基金同一类别的每份基金份额享有同等分配权； 
2.收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。当投资人的现金红
利小于一定金额，不足以支付银行转账或其他手续费用时，基金注册登记机构可将投资人的
现金红利按除权后的单位净值自动转为基金份额； 
3. 在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年最多分配12次，每次基金收益
分配比例不低于收益分配基准日可供分配利润的25%； 
4.若基金合同生效不满3个月则可不进行收益分配； 
5.本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现金红利或将
现金红利按除权后的单位净值自动转为基金份额进行再投资；若投资人不选择，本基金默认
的收益分配方式是现金分红； 
6. 基金红利发放日距离收益分配基准日（即可供分配利润计算截止日）的时间不得超
过15个工作日； 
7. 基金收益分配后每一基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的基金份
额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值； 
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8．法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 
（四）收益分配方案 
基金收益分配方案中应载明收益分配基准日以及该日的可供分配利润、基金收益分配对
象、分配原则、分配时间、分配数额及比例、分配方式、支付方式等内容。 
（五）收益分配的时间和程序 
1.基金收益分配方案由基金管理人拟订，由基金托管人复核，在2日内在指定媒介上公
告； 
2.在收益分配方案公布后，基金管理人依据具体方案的规定就支付的现金红利向基金托
管人发送划款指令，基金托管人按照基金管理人的指令及时进行分红资金的划付。 
十三、基金的费用与税收 
（一）与基金运作有关的费用 
1.基金费用的种类 
(1)基金管理人的管理费； 
(2)基金托管人的托管费； 
(3)销售服务费：本基金从C 类基金份额的基金财产中计提的销售服务费； 
(4)基金财产拨划支付的银行费用； 
(5)基金合同生效后的基金信息披露费用； 
(6)基金份额持有人大会费用； 
(7)基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费； 
(8)基金的证券交易费用； 
(9)依法可以在基金财产中列支的其他费用。 
2.上述基金费用由基金管理人在法律规定的范围内参照公允的市场价格确定，法律法
规另有规定时从其规定。 
3.基金费用计提方法、计提标准和支付方式 
(1)基金管理人的管理费 
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的0.65%年费率计提。计算方法如下： 
H＝E×年管理费率÷当年天数 
H为每日应计提的基金管理费 
E为前一日基金资产净值 
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基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，
经基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人，若
遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
(2)基金托管人的托管费 
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的0.2%年费率计提。计算方法如下： 
H＝E×年托管费率÷当年天数 
H为每日应计提的基金托管费 
E为前一日基金资产净值 
基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，
经基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人，若
遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
(3)销售服务费 
本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费年费率为0.4%。 
在通常情况下，本基金销售服务费按前一日C类基金资产净值的0.4%年费率计提。 
计算方法如下： 
H＝E×年销售服务费率÷当年天数 
H为C类基金份额每日应计提的基金销售服务费 
E为C类基金份额前一日基金资产净值 
基金销售服务费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金销售服务费
划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给注册
登记机构，由注册登记机构代付给销售机构，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。 
基金销售服务费主要用于支付销售机构佣金、以及基金管理人的基金行销广告费、促销
活动费、基金份额持有人服务费等。 
基金销售服务费不包括基金募集期间的上述费用。 
(4)除管理费和托管费之外的基金费用，由基金托管人根据其他有关法规及相应协议的
规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。 
（二）与基金销售有关的费用 
1.申购费用 
(1)申购费率 
1）本基金 A类基金份额在申购时收取申购费用，投资者可以多次申购本基金，申购费
率按每笔申购申请单独计算。本基金 A类基金份额自 2015年 3月 13日起对通过直销柜台
申购的养老金客户与除此之外的其他投资者实施差别的申购费率。具体如下： 
A.申购费率 
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 54 
申购金额（M，含申购费） A类份额申购费率 
M＜50万 0.80% 
50万≤M＜200万 0.50% 
200万≤M＜500万 0.30% 
M≥500万元 1000元/笔 
 
注：上述申购费率适用于除通过本公司直销柜台申购的养老金客户以外的其他投资者。 
B.特定申购费率 
申购金额（M，含申购费） A类份额申购费率 
M＜50万 0.16% 
50万≤M＜200万 0.10% 
200万≤M＜500万 0.06% 
M≥500万元 1000元/笔 
注：上述特定申购费率适用于通过本公司直销柜台申购本基金份额的养老金客户，包
括基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成的补充养老基金
等，具体包括：全国社会保障基金；可以投资基金的地方社会保障基金；企业年金单一计
划以及集合计划；企业年金理事会委托的特定客户资产管理计划；企业年金养老金产品。 
如未来出现经养老基金监管部门认可的新的养老基金类型，本公司在法律法规允许的
前提下可将其纳入养老金客户范围。 
2）本基金C类基金份额不收取申购费用，但从C 类基金份额的基金财产中计提销售服务
费，销售服务费年费率为0.4%。本基金的申购费用由申购人承担，主要用于本基金的市场推
广、销售、注册登记等各项费用，不列入基金财产。 
(2)申购份额的计算 
①申购 A类基金份额，基金的申购金额包括申购费用和净申购金额，申购份额的计算
公式为： 
净申购金额＝申购金额/（1＋前端申购费率） 
（注：对于 500万(含)以上的申购，净申购金额＝申购金额－固定申购费用） 
前端申购费用＝申购金额－净申购金额 
申购份额＝净申购金额/申购当日 A类基金份额净值 
例：某投资者投资 20000元申购本基金的 A类基金份额，假设申购当日 A类基金份额
净值为 1.1000元，则可得到的申购份额为： 
净申购金额＝20000／(1＋0.80%)＝19841.27元 
前端申购费用＝20000－19841.27＝158.73元 
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申购份额＝19841.27/1.1000＝18037.52份 
即：投资者投资 20000 万元申购本基金的 A类基金份额，假设申购当日 A类基金份额
净值为 1.1000 元，则其可得到 18037.52份基金份额。 
②申购 C 类基金份额，不收取申购费用，申购份额的计算公式为： 
申购份额＝申购金额/申购当日 C 类基金份额净值 
例：某投资者投资 20000 元申购本基金的 C类基金份额，假设申购当日 C类基金份额
净值为 1.1000 元，则可得到的申购份额为： 
申购份额＝20000/1.1000＝18181.82份 
即：投资者投资20000元申购本基金的C类基金份额，假设申购当日C类基金份额净值为
1.1000元，则其可得到18181.82份基金份额。 
2.赎回费用 
(1)赎回费率 
本基金 A类基金份额的最高赎回费率不超过 5％，赎回费率见下表： 
A类基金份额 
持续持有期 赎回费率 
1－6天 1.5% 
7－364天 0.1% 
1年－2年 0.05% 
2年(含)以上 0 
 
注：上表中，1年按 365天计算。 
C类基金份额 
持续持有期 赎回费率 
1－6天 1.5% 
7-29天 0.1% 
30天(含)以上 0 
 
注：本基金从 C 类基金份额的基金财产中计提销售服务费，销售服务费年费率为 0.4%。 
赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回基金份额时收
取。对持续持有期少于7日的投资者收取的赎回费全额计入基金财产，对持续持有期不少于7
日的投资者收取的赎回费，不低于赎回费总额的25%应归基金财产，其余用于支付注册登记
费和其他必要的手续费。 
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(2)赎回金额的计算 
本基金的赎回采用“份额赎回”方式，赎回价格以赎回当日（T 日）的基金份额净值为
基准进行计算，计算公式如下： 
赎回总金额＝赎回份额×T日基金份额净值 
赎回费用＝赎回总金额×赎回费率 
净赎回金额＝赎回总金额－赎回费用 
①本基金A 类基金份额赎回金额的计算： 
例：某投资者赎回本基金A类基金份额10000份，持有时间为50天，假设赎回当日A类基
金份额净值是1.2000元，则其可得到的赎回金额为： 
赎回总金额＝10000×1.2000＝12000元 
赎回费用＝12000×0.10%＝12元 
净赎回金额＝12000－12.00＝11988元 
即：投资者赎回本基金A 类基金份额10000份，持有时间为50天，假设赎回当日A 类基
金份额净值是1.2000元，则其可得到的赎回金额为11988元。 
②本基金C类基金份额赎回金额的计算： 
例：某投资者赎回本基金C类基金份额10000 份，持有时间为30天，假设赎回当日C类基
金份额净值是1.2000元，则其可得到的赎回金额为： 
赎回总金额＝10000×1.2000＝12000元 
净赎回金额＝12000元 
即：投资者赎回本基金C类基金份额10000份，持有时间为30天，假设赎回当日C类基金
份额净值是1.2000 元，则其可得到的赎回金额为12000元。 
3.转换费用 
(1)基金转换费用由转出基金的赎回费和转出与转入基金的申购费补差二部分构成，具
体收取情况视每次转换时两只基金的申购费率差异情况和赎回费率而定。基金转换费用由基
金份额持有人承担。 
转入份额保留到小数点后两位，剩余部分舍去，舍去部分所代表的资产归转入基金财产
所有。 
①如转入基金的申购费率>转出基金的申购费率 
转出金额=转出基金份额×转出基金当日基金份额净值 
转出基金赎回费＝转出金额×转出基金赎回费率 
转入总金额＝转出金额－转出基金赎回费 
转入基金申购费补差费率＝转入基金适用申购费率－转出基金适用申购费率 
转入基金申购费补差＝转入总金额－转入总金额/(1+转入基金申购费补差费率) 
转入净金额＝转入总金额－转入基金申购费补差 
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转入份额＝转入净金额/转入基金当日基金份额净值 
基金转换费＝转出基金赎回费＋转入基金申购费补差 
例：某投资者持有本基金A类基金份额10万份，持有期为100天，决定转换为长城久泰沪
深300指数证券投资基金，假设转换当日转出基金（本基金A类基金份额）份额净值是1.1850
元，转入基金（长城久泰沪深300指数证券投资基金）份额净值是1.5800元，转出基金对应
赎回费率为0.1%，申购补差费率为0.7%，则可得到的转换份额及基金转换费为： 
转出金额＝100,000×1.1850＝118,500元 
转出基金赎回费＝118,500×0.1%＝118.50元 
转入总金额＝118,500－118.50＝118,381.50元 
转入基金申购费补差＝118,381.50－118,381.50/（1+0.7%）＝822.91元 
转入净金额＝118,381.50－822.91＝117,558.59元 
转入份额＝117,558.59/1.5800＝74,404.17份 
基金转换费＝118.50＋822.91＝941.41元 
②如转出基金的申购费率≥转入基金的申购费率 
基金转换费用＝转出金额×转出基金赎回费率 
例：某投资者持有长城久泰沪深300指数证券投资基金10万份基金份额，持有期为100
天，决定转换为本基金A类基金份额，假设转换当日转出基金（长城久泰沪深300指数证券投
资基金）份额净值是1.5800元，转入基金（本基金A类基金份额）份额净值是1.1850元，转
出基金对应赎回费率为0.5%，申购补差费率为0，则可得到的转换份额及基金转换费为： 
转出金额＝100,000×1.5800＝158,000 元 
转出基金赎回费＝158,000×0.5%＝790元 
转入总金额＝158,000－790＝157,210元 
转入基金申购费补差＝0 
转入净金额＝157,210－0＝157,210元 
转入份额＝157,210/1.1850＝132,666.66份 
基金转换费＝158,000×0.5%＝790元 
(2)对于实行级差申购费率(不同申购金额对应不同申购费率的基金)，以转入总金额对
应的转出基金申购费率、转入基金申购费率计算申购补差费用；如转入总金额对应转出基金
申购费或转入基金申购费为固定费用时，申购补差费用视为0。 
(3)转出基金赎回费的25％计入转出基金资产（基金合同或招募说明书另有规定的除外）。 
(4)计算基金转换费用所涉及的申购费率和赎回费率均按基金合同、更新的招募说明书
规定费率执行，对于通过本公司网上交易、费率优惠活动期间发生的基金转换业务，按照本
公司最新公告的相关费率计算基金转换费用。 
（三）不列入基金费用的项目 
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基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损
失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。基金合同生效前所发生
的信息披露费、律师费和会计师费以及其他费用不从基金财产中支付。 
（四）基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费
率和销售服务费率。基金管理人必须最迟于新的费率实施日 2日前在指定媒介上刊登公告。
调低基金管理费率、基金托管费率和销售服务费率，无须召开基金份额持有人大会。 
（五）基金税收 
基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定，履行纳税义务。 
十四、基金的会计与审计 
（一）基金的会计政策 
1.基金管理人为本基金的会计责任方； 
2.本基金的会计年度为公历每年的1月1日至12月31日； 
3.本基金的会计核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位； 
4.会计制度执行国家有关的会计制度； 
5.本基金独立建账、独立核算； 
6.基金管理人保留完整的会计账目、凭证并进行日常的会计核算，按照有关规定编制基
金会计报表； 
7.基金托管人定期与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对并书面确认。 
（二）基金的审计 
1.基金管理人聘请具有从事证券、期货相关业务资格的会计师事务所及其注册会计师对
本基金年度财务报表及其他规定事项进行审计。会计师事务所及其注册会计师与基金管理人、
基金托管人相互独立。 
2.会计师事务所更换经办注册会计师时，应事先征得基金管理人同意。 
3.基金管理人(或基金托管人)认为有充足理由更换会计师事务所，经基金托管人(或基
金管理人)同意后可以更换。就更换会计师事务所，基金管理人应当依照《信息披露办法》
的有关规定在指定媒介上公告。 
十五、基金的信息披露 
基金的信息披露应符合《基金法》、《运作办法》、《信息披露办法》、基金合同及其他有
关规定。基金管理人、基金托管人和其他基金信息披露义务人以保护基金份额持有人利益为
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根本出发点，按照法律法规和中国证监会的规定披露基金信息，并保证所披露信息的真实性、
准确性、完整性、及时性、简明性和易得性。 
本基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基金
份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和非法人组织。基金管理人、基金
托管人和其他基金信息披露义务人应按规定将应予披露的基金信息披露事项在规定时间内
通过中国证监会指定的全国性报刊(以下简称“指定报刊”)和指定互联网网站(以下简称“指
定网站”)等媒介披露。 
本基金信息披露义务人承诺公开披露的基金信息，不得有下列行为： 
1.虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏； 
2.对证券投资业绩进行预测； 
3.违规承诺收益或者承担损失； 
4.诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构； 
5.登载任何自然人、法人和非法人组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字； 
6.中国证监会禁止的其他行为。 
本基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的，基金信息披露义务人
应保证不同文本的内容一致。不同文本之间发生歧义的，以中文文本为准。 
本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民币元。 
公开披露的基金信息包括： 
（一）招募说明书、基金产品资料概要 
招募说明书是基金向社会公开发售时对基金情况进行说明的法律文件。 
基金招募说明书应当最大限度地披露影响基金投资者决策的全部事项，说明基金认购、
申购和赎回安排、基金投资、基金产品特性、风险揭示、信息披露及基金份额持有人服务
等内容。《基金合同》生效后，基金招募说明书的信息发生重大变更的，基金管理人应当在
三个工作日内，更新基金招募说明书并登载在指定网站上；基金招募说明书其他信息发生
变更的，基金管理人至少每年更新一次。基金终止运作的，基金管理人不再更新基金招募
说明书。 
基金产品资料概要是基金招募说明书的摘要文件，用于向投资者提供简明的基金概要信
息。《基金合同》生效后，基金产品资料概要的信息发生重大变更的，基金管理人应当在三
个工作日内，更新基金产品资料概要，并登载在指定网站及基金销售机构网站或营业网点；
基金产品资料概要其他信息发生变更的，基金管理人至少每年更新一次。基金终止运作的，
基金管理人不再更新基金产品资料概要。 
（二）基金合同、托管协议 
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 60 
《基金合同》是界定《基金合同》当事人的各项权利、义务关系，明确基金份额持有
人大会召开的规则及具体程序，说明基金产品的特性等涉及基金投资者重大利益的事项的
法律文件。 
基金托管协议是界定基金托管人和基金管理人在基金财产保管及基金运作监督等活动
中的权利、义务关系的法律文件。 
基金管理人应在基金份额发售的3日前，将基金合同摘要登载在指定报刊和网站上；基
金管理人、基金托管人应将基金合同、托管协议登载在各自网站上。 
（三）基金份额发售公告 
基金管理人将按照《基金法》、《信息披露办法》的有关规定，就基金份额发售的具体事
宜编制基金份额发售公告，并在披露招募说明书的当日登载于指定报刊和网站上。 
（四）基金合同生效公告 
基金管理人将在基金合同生效的次日在指定报刊和网站上登载基金合同生效公告。基金
合同生效公告中将说明基金募集情况。 
（五）基金净值信息 
1.本基金的基金合同生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人将至少
每周公告一次基金资产净值和基金份额净值； 
2.在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人应当在不晚于每个开放日的次日，
通过指定网站、基金销售机构网站或者营业网点，披露开放日的基金份额净值和基金份额累
计净值； 
3.基金管理人应当在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在指定网站披露半年度和年
度最后一日的基金份额净值和基金份额累计净值。 
（六）基金份额申购、赎回价格公告 
基金管理人应当在本基金的基金合同、招募说明书等信息披露文件上载明基金份额申购、
赎回价格的计算方式及有关申购、赎回费率，并保证投资人能够在基金销售机构网站或营业
网点查阅或者复制前述信息资料。 
（七）基金年度报告、中期报告、基金季度报告 
1.基金管理人应当在每年结束之日起三个月内，编制完成基金年度报告，将年度报告
登载在指定网站上，并将年度报告提示性公告登载在指定报刊上。基金年度报告中的财务
会计报告应当经过具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所审计。 
2.基金管理人应当在上半年结束之日起两个月内，编制完成基金中期报告，将中期报
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 61 
告登载在指定网站上，并将中期报告提示性公告登载在指定报刊上。 
3.基金管理人应当在季度结束之日起 15个工作日内，编制完成基金季度报告，将季度
报告登载在指定网站上，并将季度报告提示性公告登载在指定报刊上。 
4.《基金合同》生效不足2个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告、中期报告或
者年度报告。 
5.基金管理人应当在基金年度报告和中期报告中披露基金组合资产情况及其流动性风
险分析等。 
6.报告期内出现单一投资者持有基金份额达到或超过基金总份额20%的情形，为保障其
他投资者的权益，基金管理人应当在基金定期报告“影响投资者决策的其他重要信息”项下
披露该投资者的类别、报告期末持有份额及占比、报告期内持有份额变化情况及产品的特有
风险，中国证监会认定的特殊情形除外。 
（八）临时报告 
在基金运作过程中发生如下可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大
影响的事件时，有关信息披露义务人应当在2日内编制临时报告书，并登载在指定报刊和指
定网站上： 
1.基金份额持有人大会的召开及决定的事项； 
2.基金合同终止、基金清算； 
3.转换基金运作方式、基金合并； 
4.更换基金管理人、基金托管人、基金份额登记机构，基金改聘会计师事务所； 
5.基金管理人委托基金服务机构代为办理基金的份额登记、核算、估值等事项，基金托
管人委托基金服务机构代为办理基金的核算、估值、复核等事项； 
6.基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更； 
7.基金管理人变更持有百分之五以上股权的股东、基金管理人的实际控制人变更； 
8.基金募集期延长； 
9.基金管理人的高级管理人员、基金经理和基金托管人专门基金托管部门负责人发生变
动； 
10.基金管理人的董事在最近12个月内变更超过百分之五十，基金管理人、基金托管人
专门基金托管部门的主要业务人员在最近12个月内变动超过百分之三十； 
11.涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼或仲裁； 
12.基金管理人或其高级管理人员、基金经理因基金管理业务相关行为受到重大行政处
罚、刑事处罚，基金托管人或其专门基金托管部门负责人因基金托管业务相关行为受到重大
行政处罚、刑事处罚； 
13.基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控制人
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 62 
或者与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他重大关
联交易事项，但中国证监会另有规定的除外； 
14.基金收益分配事项； 
15.管理费、托管费、销售服务费、 申购费、赎回费等费用计提标准、计提方式和费率
发生变更； 
16.基金份额净值计价错误达基金份额净值0.5%； 
17.本基金开始办理申购、赎回； 
18.本基金发生巨额赎回并延期办理； 
19.本基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请或延缓支付赎回款项； 
20.本基金暂停接受申购、赎回申请或重新接受申购、赎回申请； 
21.本基金发生涉及基金申购、赎回事项调整或潜在影响投资者赎回等重大事项； 
22.基金管理人采用摆动定价机制进行估值； 
23.基金信息披露义务人认为可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大
影响的其他事项或中国证监会或本基金合同规定的其他事项。 
（九）澄清公告 
在本基金合同存续期限内，任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的消息可能对基金
份额价格产生误导性影响或者引起较大波动，以及可能损害基金份额持有人权益的，相关信
息披露义务人知悉后应当立即对该消息进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证监会。 
（十）清算报告 
基金合同终止的，基金管理人应当依法组织基金财产清算小组对基金财产进行清算并作
出清算报告。基金财产清算小组应当将清算报告登载在指定网站上，并将清算报告提示性公
告登载在指定报刊上。 
（十一）中国证监会规定的其他信息 
（十二）信息披露事务管理 
基金管理人、基金托管人应当建立健全信息披露管理制度，指定专门部门及高级管理
人员负责管理信息披露事务。 
基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信息披露内容
与格式准则等法规的规定。 
基金托管人应当按照相关法律法规、中国证监会的规定和《基金合同》的约定，对基
金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购赎回价格、基金定期报告、
更新的招募说明书、基金产品资料概要、基金清算报告等公开披露的相关基金信息进行复
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核、审查，并向基金管理人进行书面或电子确认。 
基金管理人、基金托管人应当在指定报刊中选择一家报刊披露本基金信息。基金管理
人、基金托管人应当向中国证监会基金电子披露网站报送拟披露的基金信息，并保证相关
报送信息的真实、准确、完整、及时。 
基金管理人、基金托管人除依法在指定媒介上披露信息外，还可以根据需要在其他公
共媒介披露信息，但是其他公共媒介不得早于指定媒介披露信息，并且在不同媒介上披露
同一信息的内容应当一致。 
基金管理人、基金托管人除按法律法规要求披露信息外，也可着眼于为投资者决策提
供有用信息的角度，在保证公平对待投资者、不误导投资者、不影响基金正常投资操作的
前提下，自主提升信息披露服务的质量。具体要求应当符合中国证监会及自律规则的相关
规定。前述自主披露如产生信息披露费用，该费用不得从基金财产中列支。为基金信息披
露义务人公开披露的基金信息出具审计报告、法律意见书的专业机构，应当制作工作底稿，
并将相关档案至少保存到《基金合同》终止后 10年。 
（十三）信息披露文件的存放与查阅 
依法必须披露的信息发布后，基金管理人、基金托管人应当按照相关法律法规规定将信
息置备于各自住所，供社会公众查阅、复制。 
十六、风险揭示 
本基金为债券基金，不参与股票二级市场投资，但将适度参与新股申购或增发新股等权
益类投资。本基金以不低于80%的基金资产投资于固定收益类金融工具，不高于20%的基金资
产投资于权益类金融工具。本基金面临的投资风险主要包括以下几个： 
（一）市场风险 
广义的市场风险指与利率、股票价格、商品价格等相关的风险，主要与不同市场的供需
情况紧密联系。其中，利率风险是本基金面临的最大的市场风险。利率风险主要是指由宏观
经济形势、货币财政政策以及债券市场资金供求关系的变化所带来的市场利率水平的波动，
并因此产生的投资风险。市场利率水平与债券市场价格呈负相关关系。当市场利率水平上升
时，债券的市场价格下跌，将进一步影响到基金资产净值。本基金不参与股票二级市场投资，
但将适度参与新股申购或增发新股等权益类投资。本基金所投资新股价格波动将对基金收益
率产生影响。 
（二）信用风险 
信用风险指由于交易对手或债务人无法按照约定交割资产而导致基金资产损失的风险，
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主要指违约风险。本基金的信用风险分析主要针对债券资产，具体包括以下几个方面： 
1.债券发行人出现违约，无法支付到期本息引起的损失。 
2.债券发行人信用评级下降导致的个券价格下跌损失。 
3.交易对手出现违约或违规投资操作而引起的损失。 
（三）流动性风险 
流动性风险指金融资产变现的难易程度。一些情况下，市场无法有效执行交易头寸需要，
将使得金融资产无法在价格平稳变动的基础上被购入或者卖出，极端情形下市场上可能缺少
交易对手。本基金面临的流动性风险来自两个方面： 
1.大额赎回：本基金是开放式基金，有发生集中大额赎回的可能性。集中大额赎回可能
导致基金资产变现难度加剧，从而产生流动性风险。本基金规定非政策性金融债、公司债、
企业债、分离交易可转债、可转换债券、短期融资券、资产支持证券等信用类固定收益品种
（国债、央行票据、政策性金融债及法律法规或中国证监会认定的其他准政府信用债除外）
的投资比例不低于基金资产净值的30%。信用产品的发行规模和交易活跃度弱于利率产品，
在出现极端情形时如果本基金配置了较大比例的信用产品，可能存在无法及时找到交易对手
的情形，进而将对基金整体的流动性产生影响。 
2.特殊的市场情形：在特殊市场情形下，如市场资金紧张时，市场整体流动性降低，将
可能导致个券的变现能力减弱，从而产生流动性风险。特殊的个券特征，例如信用评级的下
降、含选择权等因素，也会导致个券变现能力的减弱，从而产生流动性风险。 
（四）操作风险 
操作风险指由于我司信息系统、投资运作系统或其他外部事件导致的操作失灵或失误带
来基金资产损失的风险。这一风险主要来自于计算机系统失灵（如病毒、软件错误）、人为
失误和公司以外的不可控因素。 
（五）模型风险 
模型风险指投资估值模型的参数错误或模型运用不当带来的基金资产损失风险。在利用
定价模型对金融资产，尤其是金融衍生产品进行定价的过程中，容易出现模型风险。 
（六）法律/合同风险 
法律/合同风险指合同签约的一方无法履行合同规定的义务，造成另外一方损失时可能
发生的法律诉讼风险。 
（七）通货膨胀风险 
通货膨胀风险指物价水平上升导致本基金的名义收益率在剔除通货膨胀因素影响后降
低的风险。在本基金运作过程中，通货膨胀风险也表现为物价水平上升导致中、短期固定收
益证券或者回购交易的实际收益率远低于名义收益率的情况。 
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（八）不可抗力风险 
战争、自然灾害等不可抗力的出现将会严重影响证券市场的运行，可能导致基金资产的
损失，影响基金收益水平，从而带来风险；金融市场危机、行业竞争、托管行违约等超出基
金管理人自身控制能力之外的风险，也可能导致基金或基金持有人的利益受损。 
 
十七、基金合同的变更、终止与基金财产的清算 
（一）基金合同的变更 
1.基金合同变更内容对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的，应召开基金份额持
有人大会，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议同意。 
（1）转换基金运作方式； 
（2）变更基金类别； 
（3）变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
（4）变更基金份额持有人大会程序； 
（5）更换基金管理人、基金托管人； 
（6）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准。但根据适用的相关规定提高该等报酬
标准的除外； 
（7）本基金与其他基金的合并； 
（8）对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
（9）法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和基金托管人同意
变更后公布，并报中国证监会备案： 
（1）调低基金管理费、基金托管费和其他应由基金承担的费用； 
（2）在法律法规和本基金合同规定的范围内变更基金的申购费率、收费方式或调低赎
回费率； 
（3）因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
（4）对基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系发生重大变化； 
（5）基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
（6）按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。 
2.关于变更基金合同的基金份额持有人大会决议应报中国证监会备案，自表决通过之日
起生效执行，并自生效之日起2日内在指定媒介公告。 
（二）本基金合同的终止 
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有下列情形之一的，本基金合同经中国证监会核准后将终止： 
1.基金份额持有人大会决定终止的； 
2.基金管理人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金管理人的职务，而在6个
月内无其他适当的基金管理公司承接其原有权利义务； 
3.基金托管人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金托管人的职务，而在6个
月内无其他适当的托管机构承接其原有权利义务； 
4.中国证监会规定的其他情况。 
（三）基金财产的清算 
1.基金财产清算组 
（1）基金合同终止时，成立基金财产清算组，基金财产清算组在中国证监会的监督下
进行基金清算。 
（2）基金财产清算组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券、期货相关业务
资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清算组可以聘用必要的
工作人员。 
（3）基金财产清算组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金财产清算
组可以依法进行必要的民事活动。 
2.基金财产清算程序 
基金合同终止，应当按法律法规和本基金合同的有关规定对基金财产进行清算。基金财
产清算程序主要包括： 
（1）基金合同终止后，发布基金财产清算公告； 
（2）基金合同终止时，由基金财产清算组统一接管基金财产； 
（3）对基金财产进行清理和确认； 
（4）对基金财产进行估价和变现； 
（5）聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
（6）聘请律师事务所出具法律意见书； 
（7）将基金财产清算结果报告中国证监会； 
（8）参加与基金财产有关的民事诉讼； 
（9）公布基金财产清算结果； 
（10）对基金剩余财产进行分配。 
3.清算费用 
清算费用是指基金财产清算组在进行基金财产清算过程中发生的所有合理费用，清算费
用由基金财产清算组优先从基金财产中支付。 
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4.基金财产按下列顺序清偿： 
（1）支付清算费用； 
（2）交纳所欠税款； 
（3）清偿基金债务； 
（4）按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
基金财产未按前款(1)－(3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
5.基金财产清算的公告 
基金财产清算公告于基金合同终止并报中国证监会备案后5个工作日内由基金财产清算
组公告；清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经具有证券、期货相关
业务资格的会计师事务所审计，律师事务所出具法律意见书后，由基金财产清算组报中国证
监会备案并公告，基金财产清算组应当将清算报告登载在指定网站上，并将清算报告提示性
公告登载在指定报刊上。 
6.基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。 
十八、基金合同的内容摘要 
（一）基金管理人、基金托管人和基金份额持有人的权利、义务 
1.基金管理人的权利 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的权利为： 
（1）自本基金合同生效之日起，依照有关法律法规和本基金合同的规定独立运用基金
财产； 
（2）依照基金合同获得基金管理费以及法律法规规定或监管部门批准的其他收入； 
（3）发售基金份额； 
（4）依照有关规定行使因基金财产投资于证券所产生的权利； 
（5）在符合有关法律法规的前提下，制订和调整有关基金认购、申购、赎回、转换、
非交易过户、转托管等业务的规则，在法律法规和本基金合同规定的范围内决定和调整基金
的除调高托管费率和管理费率之外的相关费率结构和收费方式； 
（6）根据本基金合同及有关规定监督基金托管人，对于基金托管人违反了本基金合同
或有关法律法规规定的行为，对基金财产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，应及时
呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金及相关当事人的利益； 
（7）在基金合同约定的范围内，拒绝或暂停受理申购和赎回申请； 
（8）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资、融券； 
（9）自行担任或选择、更换注册登记机构，获取基金份额持有人名册，并对注册登记
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机构的代理行为进行必要的监督和检查； 
（10）选择、更换代销机构，并依据基金销售服务代理协议和有关法律法规，对其行为
进行必要的监督和检查； 
（11）选择、更换律师、审计师、证券经纪商或其他为基金提供服务的外部机构； 
（12）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人； 
（13）依法召集基金份额持有人大会； 
（14）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
2.基金管理人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金管理人的义务为： 
（1）依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的
发售、申购、赎回和登记事宜； 
（2）办理基金备案手续； 
（3）自基金合同生效之日起，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产； 
（4）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的经营方式
管理和运作基金财产； 
（5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保证所管理
的基金财产和管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金分别管理，分别记账，进行证券
投资； 
（6）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利
益，不得委托第三人运作基金财产； 
（7）依法接受基金托管人的监督； 
（8）计算并公告基金净值信息，确定基金份额申购、赎回价格； 
（9）采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方法符合基
金合同等法律文件的规定； 
（10）按规定受理申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款项； 
（11）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
（12）编制季度报告、中期报告和年度报告； 
（13）严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及报告义务； 
（14）保守基金商业秘密，不得泄露基金投资计划、投资意向等，除《基金法》、基金
合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
（15）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益； 
（16）依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或配合基金
托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
（17）保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
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（18）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行
为； 
（19）组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配； 
（20）因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益，应当承担
赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除； 
（21）基金托管人违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金份额持有人利益向基金
托管人追偿； 
（22）按规定向基金托管人提供基金份额持有人名册资料； 
（23）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并通知基金
托管人； 
（24）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（25）不从事任何有损基金及其他基金当事人利益的活动； 
（26）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的利益行使因基
金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管理； 
（27）法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他义务。 
3.基金托管人的权利 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金托管人的权利为： 
（1）依基金合同约定获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批准的其他收入； 
（2）监督基金管理人对本基金的投资运作； 
（3）自本基金合同生效之日起，依法保管基金资产； 
（4）在基金管理人更换时，提名新任基金管理人； 
（5）根据本基金合同及有关规定监督基金管理人，对于基金管理人违反本基金合同或
有关法律法规规定的行为，对基金资产、其他当事人的利益造成重大损失的情形，应及时呈
报中国证监会，并采取必要措施保护基金及相关当事人的利益； 
（6）依法召集基金份额持有人大会； 
（7）按规定取得基金份额持有人名册资料； 
（8）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
4.基金托管人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金托管人的义务为： 
（1）安全保管基金财产； 
（2）设立专门的基金托管部，具有符合要求的营业场所，配备足够的、合格的熟悉基
金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜； 
（3）对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立； 
（4）除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第三人谋取利
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益，不得委托第三人托管基金财产； 
（5）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证； 
（6）按规定开设基金财产的资金账户和证券账户； 
（7）保守基金商业秘密，除《基金法》、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金
信息公开披露前应予保密，不得向他人泄露； 
（8）对基金财务会计报告、季度报告、中期报告和年度报告出具意见，说明基金管理
人在各重要方面的运作是否严格按照基金合同的规定进行；如果基金管理人有未执行基金合
同规定的行为，还应当说明基金托管人是否采取了适当的措施； 
（9）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 
（10）按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜； 
（11）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项； 
（12）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值、基金份额净值和基金份额申购、赎
回价格； 
（13）按照规定监督基金管理人的投资运作； 
（14）按规定制作相关账册并与基金管理人核对； 
（15）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益和赎回款项； 
（16）按照规定召集基金份额持有人大会或配合基金份额持有人依法自行召集基金份额
持有人大会； 
（17）因违反基金合同导致基金财产损失，应承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而
免除； 
（18）基金管理人因违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金向基金管理人追偿； 
（19）参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配； 
（20）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会和银行业监
督管理机构，并通知基金管理人； 
（21）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（22）不从事任何有损基金及其他基金当事人利益的活动； 
（23）建立并保存基金份额持有人名册； 
（24）法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他义务。 
5.基金份额持有人的权利 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金份额持有人的权利为： 
（1）分享基金财产收益； 
（2）参与分配清算后的剩余基金财产； 
（3）依法申请转让、赎回其持有的基金份额； 
（4）按照规定要求召开基金份额持有人大会； 
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（5）出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会审议事项行
使表决权； 
（6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料； 
（7）监督基金管理人的投资运作； 
（8）对基金管理人、基金托管人、基金份额发售机构损害其合法权益的行为依法提起
诉讼； 
（9）法律法规和基金合同规定的其他权利。 
每份基金份额具有同等的合法权益。 
6.基金份额持有人的义务 
根据《基金法》及其他有关法律法规，基金份额持有人的义务为： 
（1）遵守法律法规、基金合同及其他有关规定； 
（2）交纳基金认购、申购款项及法律法规和基金合同所规定的费用； 
（3）在持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者基金合同终止的有限责任； 
（4）不从事任何有损基金及其他基金份额持有人合法权益的活动； 
（5）执行生效的基金份额持有人大会决议； 
（6）返还在基金交易过程中因任何原因，自基金管理人及基金管理人的代理人、基金
托管人、代销机构、其他基金份额持有人处获得的不当得利； 
（7）法律法规和基金合同规定的其他义务。 
（二）基金份额持有人大会召集、议事及表决的程序和规则 
1.基金份额持有人大会由基金份额持有人组成。基金份额持有人持有的每一基金份额具
有同等的投票权。 
2.召开事由 
（1）当出现或需要决定下列事由之一的，经基金管理人、基金托管人或持有基金份额
10%以上(含10%，下同)的基金份额持有人(以基金管理人收到提议当日的基金份额计算，下
同)提议时，应当召开基金份额持有人大会： 
1)终止基金合同； 
2)转换基金运作方式； 
3)变更基金类别； 
4)变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
5)变更基金份额持有人大会程序； 
6)更换基金管理人、基金托管人； 
7)提高基金管理人、基金托管人的报酬标准，但法律法规要求提高该等报酬标准的除外； 
8)本基金与其他基金的合并； 
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9)对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
10)法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
（2）出现以下情形之一的，可由基金管理人和基金托管人协商后修改基金合同，不需
召开基金份额持有人大会： 
1)调低基金管理费、基金托管费和其他应由基金承担的费用； 
2)在法律法规和本基金合同规定的范围内变更基金的申购费率、收费方式或调低赎回费率； 
3)因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
4) 对基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系发生重大变化； 
5)基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
6)按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。 
3.召集人和召集方式 
（1）除法律法规或本基金合同另有约定外，基金份额持有人大会由基金管理人召集。
基金管理人未按规定召集或者不能召集时，由基金托管人召集。 
（2）基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人提出书面
提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知基金托管人。
基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召开；基金管理人决定不召集，
基金托管人仍认为有必要召开的，应当自行召集。 
（3）代表基金份额10%以上的基金份额持有人认为有必要召开基金份额持有人大会的，
应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起10日内决定是否召
集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金托管人。基金管理人决定召集的，应
当自出具书面决定之日起60日内召开；基金管理人决定不召集，代表基金份额10%以上的基
金份额持有人仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。基金托管人应当自收
到书面提议之日起10日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金份额持有人代表和基金
管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具书面决定之日起60日内召开。 
（4）代表基金份额10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大会，
而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份额10%以上的基金份额持有人有权自行
召集基金份额持有人大会，但应当至少提前30日向中国证监会备案。 
（5）基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大会的，基金管理人、基金托管人
应当配合，不得阻碍、干扰。 
4.召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式 
（1）基金份额持有人大会的召集人(以下简称“召集人”)负责选择确定开会时间、地
点、方式和权益登记日。召开基金份额持有人大会，召集人必须于会议召开日前30日在指定
媒介公告。基金份额持有人大会通知须至少载明以下内容： 
1)会议召开的时间、地点和出席方式； 
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2)会议拟审议的主要事项； 
3)会议形式； 
4)议事程序； 
5)有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人权益登记日； 
6)代理投票的授权委托书的内容要求(包括但不限于代理人身份、代理权限和代理有效
期限等)、送达时间和地点； 
7)表决方式； 
8)会务常设联系人姓名、电话； 
9)出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续； 
10)召集人需要通知的其他事项。 
（2）采用通讯方式开会并进行表决的情况下，由召集人决定通讯方式和书面表决方式，
并在会议通知中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、委托的公证机关及其
联系方式和联系人、书面表决意见寄交的截止时间和收取方式。 
（3）如召集人为基金管理人，还应另行书面通知基金托管人到指定地点对书面表决意
见的计票进行监督；如召集人为基金托管人，则应另行书面通知基金管理人到指定地点对书
面表决意见的计票进行监督；如召集人为基金份额持有人，则应另行书面通知基金管理人和
基金托管人到指定地点对书面表决意见的计票进行监督。基金管理人或基金托管人拒不派代
表对书面表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。 
5.基金份额持有人出席会议的方式 
（1）会议方式 
1)基金份额持有人大会的召开方式包括现场开会和通讯方式开会。 
2)现场开会由基金份额持有人本人出席或通过授权委托书委派其代理人出席，现场开会
时基金管理人和基金托管人的授权代表应当出席，如基金管理人或基金托管人拒不派代表出
席的，不影响表决效力。 
3)通讯方式开会指按照本基金合同的相关规定以通讯的书面方式进行表决。 
4)会议的召开方式由召集人确定。 
（2）召开基金份额持有人大会的条件 
1)现场开会方式 
在同时符合以下条件时，现场会议方可举行： 
①对到会者在权益登记日持有基金份额的统计显示，全部有效凭证所对应的基金份额应
占权益登记日基金总份额的50%以上(含50%，下同)； 
②到会的基金份额持有人身份证明及持有基金份额的凭证、代理人身份证明、委托人持
有基金份额的凭证及授权委托代理手续完备，到会者出具的相关文件符合有关法律法规和基
金合同及会议通知的规定，并且持有基金份额的凭证与基金注册登记机构持有的注册登记资
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料相符。 
2)通讯开会方式 
在同时符合以下条件时，通讯会议方可举行： 
①召集人按本基金合同规定公布会议通知后，在2个工作日内连续公布相关提示性公告； 
②召集人按基金合同规定通知基金托管人或/和基金管理人(分别或共同称为“监督人”)
到指定地点对书面表决意见的计票进行监督； 
③召集人在监督人和公证机关的监督下按照会议通知规定的方式收取和统计基金份额
持有人的书面表决意见，如基金管理人或基金托管人经通知拒不到场监督的，不影响表决效
力； 
④本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的基金份额持有人所代表的基
金份额占权益登记日基金总份额的50%以上； 
⑤直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他人出具书面意见的代理人提交的
持有基金份额的凭证、授权委托书等文件符合法律法规、基金合同和会议通知的规定，并与
注册登记机构记录相符。 
6.议事内容与程序 
（1）议事内容及提案权 
1)议事内容为本基金合同规定的召开基金份额持有人大会事由所涉及的内容。 
2)基金管理人、基金托管人、单独或合并持有权益登记日本基金总份额10%以上的基金
份额持有人可以在大会召集人发出会议通知前就召开事由向大会召集人提交需由基金份额
持有人大会审议表决的提案。 
3)对于基金份额持有人提交的提案，大会召集人应当按照以下原则对提案进行审核： 
关联性。大会召集人对于基金份额持有人提案涉及事项与基金有直接关系，并且不超出
法律法规和基金合同规定的基金份额持有人大会职权范围的，应提交大会审议；对于不符合
上述要求的，不提交基金份额持有人大会审议。如果召集人决定不将基金份额持有人提案提
交大会表决，应当在该次基金份额持有人大会上进行解释和说明。 
程序性。大会召集人可以对基金份额持有人的提案涉及的程序性问题做出决定。如将其
提案进行分拆或合并表决，需征得原提案人同意；原提案人不同意变更的，大会主持人可以
就程序性问题提请基金份额持有人大会做出决定，并按照基金份额持有人大会决定的程序进
行审议。 
4)单独或合并持有权利登记日基金总份额10%以上的基金份额持有人提交基金份额持有
人大会审议表决的提案，基金管理人或基金托管人提交基金份额持有人大会审议表决的提案，
未获基金份额持有人大会审议通过，就同一提案再次提请基金份额持有人大会审议，其时间
间隔不少于6个月。法律法规另有规定的除外。 
5)基金份额持有人大会的召集人发出召开会议的通知后，如果需要对原有提案进行修改，
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应当在基金份额持有人大会召开前30日及时公告。否则，会议的召开日期应当顺延并保证至
少与公告日期有30日的间隔期。 
（2）议事程序 
1)现场开会 
在现场开会的方式下，首先由大会主持人按照规定程序宣布会议议事程序及注意事项，
确定和公布监票人，然后由大会主持人宣读提案，经讨论后进行表决，经合法执业的律师见
证后形成大会决议。 
大会由召集人授权代表主持。基金管理人为召集人的，其授权代表未能主持大会的情况
下，由基金托管人授权代表主持；如果基金管理人和基金托管人授权代表均未能主持大会，
则由出席大会的基金份额持有人和代理人以所代表的基金份额50%以上多数选举产生一名代
表作为该次基金份额持有人大会的主持人。 
召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓名(或单位名称)、
身份证号码、持有或代表有表决权的基金份额数量、委托人姓名(或单位名称)等事项。 
2)通讯方式开会 
在通讯表决开会的方式下，首先由召集人提前30日公布提案，在所通知的表决截止日期
后第2个工作日在公证机关及监督人的监督下由召集人统计全部有效表决并形成决议。如监
督人经通知但拒绝到场监督，则在公证机关监督下形成的决议有效。 
（3）基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。 
7.决议形成的条件、表决方式、程序 
（1）基金份额持有人所持每一基金份额享有平等的表决权。 
（2）基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议： 
1)一般决议 
一般决议须经出席会议的基金份额持有人(或其代理人)所持表决权过半数通过方为有
效，除下列2)所规定的须以特别决议通过事项以外的其他事项均以一般决议的方式通过； 
2)特别决议 
特别决议须经出席会议的基金份额持有人(或其代理人)所持表决权的三分之二以上(含
三分之二)通过方为有效；涉及更换基金管理人、更换基金托管人、转换基金运作方式、终
止基金合同必须以特别决议通过方为有效。 
（3）基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会备案，并予以公告。 
（4）采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则表面符合
法律法规和会议通知规定的书面表决意见即视为有效的表决，表决意见模糊不清或相互矛盾
的视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。 
（5）基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。 
（6）基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开审议、
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逐项表决。 
8.计票 
（1）现场开会 
1)如基金份额持有人大会由基金管理人或基金托管人召集，则基金份额持有人大会的主
持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中推举两名基金份额持
有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监票人；如大会由基金份额持有人自行召
集，基金份额持有人大会的主持人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代
理人中推举两名基金份额持有人代表与基金管理人、基金托管人授权的一名监督员共同担任
监票人；但如果基金管理人和基金托管人的授权代表未出席，则大会主持人可自行选举三名
基金份额持有人代表担任监票人。 
2)监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点，由大会主持人当场公布计票结果。 
3)如大会主持人对于提交的表决结果有异议，可以对投票数进行重新清点；如大会主持
人未进行重新清点，而出席大会的基金份额持有人或代理人对大会主持人宣布的表决结果有
异议，其有权在宣布表决结果后立即要求重新清点，大会主持人应当立即重新清点并公布重
新清点结果。重新清点仅限一次。 
（2）通讯方式开会 
在通讯方式开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监票人在监督人派出
的授权代表的监督下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公证；如监督人经通知但拒
绝到场监督，则大会召集人可自行授权3名监票人进行计票，并由公证机关对其计票过程予
以公证。 
9. 基金份额持有人大会决议的生效与公告 
（1）基金份额持有人大会通过的一般决议和特别决议，召集人应当自通过之日起5日内
报中国证监会备案。基金份额持有人大会决定的事项自表决通过之日起生效。 
（2）生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金管理人、基金托管
人均有约束力。基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人
大会决议。 
（3）基金份额持有人大会决议应自生效之日起2日内在指定媒介公告。如果采用通讯方
式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须将公证书全文、公证机构、公证员姓
名等一同公告。 
10.法律法规或监管部门对基金份额持有人大会另有规定的，从其规定。 
（三）基金合同解除和终止的事由、程序 
1.基金合同的变更 
（1）基金合同变更内容对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的，应召开基金份
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额持有人大会，基金合同变更的内容应经基金份额持有人大会决议同意。 
1)转换基金运作方式； 
2)变更基金类别； 
3)变更基金投资目标、投资范围或投资策略； 
4)变更基金份额持有人大会程序； 
5)更换基金管理人、基金托管人； 
6)提高基金管理人、基金托管人的报酬标准。但根据适用的相关规定提高该等报酬标准
的除外； 
7)本基金与其他基金的合并； 
8)对基金合同当事人权利、义务产生重大影响的其他事项； 
9)法律法规、基金合同或中国证监会规定的其他情形。 
但出现下列情况时，可不经基金份额持有人大会决议，由基金管理人和基金托管人同意
变更后公布，并报中国证监会备案： 
1)调低基金管理费、基金托管费和其他应由基金承担的费用； 
2)在法律法规和本基金合同规定的范围内变更基金的申购费率、收费方式或调低赎回费率； 
3)因相应的法律法规发生变动必须对基金合同进行修改； 
4)对基金合同的修改不涉及本基金合同当事人权利义务关系发生变化； 
5)基金合同的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响； 
6)按照法律法规或本基金合同规定不需召开基金份额持有人大会的其他情形。 
（2）关于变更基金合同的基金份额持有人大会决议应报中国证监会备案，自表决通过
之日起生效执行，并自生效之日起2日内在指定媒介公告。 
2.基金合同的终止 
有下列情形之一的，本基金合同经中国证监会核准后将终止： 
（1）基金份额持有人大会决定终止的； 
（2）基金管理人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金管理人的职务，而在6
个月内无其他适当的基金管理公司承接其原有权利义务； 
（3）基金托管人因解散、破产、撤销等事由，不能继续担任基金托管人的职务，而在6
个月内无其他适当的托管机构承接其原有权利义务； 
（4）中国证监会规定的其他情况。 
3.基金财产的清算 
（1）基金财产清算组 
1)基金合同终止时，成立基金财产清算组，基金财产清算组在中国证监会的监督下进行
基金清算。 
2)基金财产清算组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券、期货相关业务资格
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的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清算组可以聘用必要的工作
人员。 
3)基金财产清算组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金财产清算组可
以依法进行必要的民事活动。 
（2）基金财产清算程序 
基金合同终止，应当按法律法规和本基金合同的有关规定对基金财产进行清算。基金财
产清算程序主要包括： 
1)基金合同终止后，发布基金财产清算公告； 
2)基金合同终止时，由基金财产清算组统一接管基金财产； 
3)对基金财产进行清理和确认； 
4)对基金财产进行估价和变现； 
5)聘请会计师事务所对清算报告进行审计； 
6)聘请律师事务所出具法律意见书； 
7)将基金财产清算结果报告中国证监会； 
8)参加与基金财产有关的民事诉讼； 
9)公布基金财产清算结果； 
10)对基金剩余财产进行分配。 
（3）清算费用 
清算费用是指基金财产清算组在进行基金财产清算过程中发生的所有合理费用，清算费
用由基金财产清算组优先从基金财产中支付。 
（4）基金财产按下列顺序清偿： 
1)支付清算费用； 
2)交纳所欠税款； 
3)清偿基金债务； 
4)按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
基金财产未按前款1)－3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
（5）基金财产清算的公告 
基金财产清算公告于基金合同终止并报中国证监会备案后5个工作日内由基金财产清算
组公告；清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经具有证券、期货相关
业务资格的会计师事务所审计，律师事务所出具法律意见书后，由基金财产清算组报中国证
监会备案并公告，基金财产清算组应当将清算报告登载在指定网站上，并将清算报告提示性
公告登载在指定报刊上。 
（6）基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存15年以上。 
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（四）争议解决方式 
对于因基金合同的订立、内容、履行和解释或与基金合同有关的争议，基金合同当事人
应尽量通过协商、调解途径解决。不愿或者不能通过协商、调解解决的，任何一方均有权将
争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会，按照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁
规则进行仲裁。仲裁地点为北京市。仲裁裁决是终局的，对各方当事人均有约束力，仲裁费
用由败诉方承担。 
争议处理期间，基金合同当事人应恪守各自的职责，继续忠实、勤勉、尽责地履行基金
合同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本基金合同受中国法律管辖。 
（五）基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式 
基金合同是约定基金当事人之间、基金与基金当事人之间权利义务关系的法律文件。 
1.本基金合同经基金管理人和基金托管人加盖公章以及双方法定代表人或授权代表签
字，在基金募集结束，基金备案手续办理完毕，并获中国证监会书面确认后生效。基金合同
的有效期自其生效之日起至该基金财产清算结果报中国证监会备案并公告之日止。 
2.本基金合同自生效之日起对包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人在内的基
金合同各方当事人具有同等的法律约束力。 
3.本基金合同正本一式八份，除中国证监会和银行业监督管理机构各持两份外，基金管
理人和基金托管人各持有两份。每份均具有同等的法律效力。 
4.本基金合同可印制成册，供投资人在基金管理人、基金托管人、代销机构和注册登记
机构办公场所查阅，但其效力应以基金合同正本为准。 
十九、基金托管协议的内容摘要 
（一）托管协议当事人 
1.基金管理人 
名称：长城基金管理有限公司 
住所：深圳市福田区益田路6009号新世界商务中心41层 
办公地址：深圳市福田区益田路6009号新世界商务中心41层 
邮政编码：518026 
法定代表人：王军 
成立日期：2001年12月27日 
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基金字[2001]55号 
组织形式：有限责任公司 
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注册资本：壹亿伍仟万元 
存续期间：持续经营 
经营范围：基金募集、基金销售、资产管理、特定客户资产管理和中国证监会许可的其
他业务 
2.基金托管人 
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行) 
住所：北京市西城区金融大街25号 
办公地址：北京市西城区闹市口大街1号院1号楼 
邮政编码：100033 
法定代表人：田国立 
成立日期：2004年09月17日 
基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字[1998]12号 
组织形式：股份有限公司 
注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整 
存续期间：持续经营 
经营范围：吸收公众存款；发放短期、中期、长期贷款；办理国内外结算；办理票据承
兑与贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券、金融债券；
从事同业拆借；买卖、代理买卖外汇；从事银行卡业务；提供信用证服务及担保；代理收付
款项及代理保险业务；提供保管箱服务；经中国银行业监督管理机构等监管部门批准的其他
业务。 
（二）基金托管人对基金管理人的业务监督和核查 
1.基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投资范围、投资对象
进行监督。基金合同明确约定基金投资风格或证券选择标准的，基金管理人应按照基金托管
人要求的格式提供投资品种池，以便基金托管人运用相关技术系统，对基金实际投资是否符
合基金合同关于证券选择标准的约定进行监督，对存在疑义的事项进行核查。 
本基金的投资对象是具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的债券、股票
（包括中小板与创业板）、权证及法律、法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
本基金主要投资于国债、央行票据、金融债、公司债、企业债、分离交易可转债、可转换债
券、短期融资券、资产支持证券、债券回购以及法律、法规或监管机构允许基金投资的其它
固定收益类金融工具及其衍生工具。本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类资产，
但可以参与一级市场新股申购或增发新股，并可持有因可转换债券转股所形成的股票、因所
持股票所派发的权证和因投资分离交易可转债所产生的权证等，以及法律法规或监管机构允
许基金投资的其他权益类金融工具。 
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如法律法规或监管机构以后允许基金投资的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。 
2.基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金投资、融资比例进行
监督。基金托管人按下述比例和调整期限进行监督： 
（1）债券等固定收益类资产投资比例不低于基金资产净值的80%，其中非政策性金融债、
公司债、企业债、分离交易可转债、可转换债券、短期融资券、资产支持证券等信用类固定
收益品种（国债、央行票据、政策性金融债及法律法规或中国证监会认定的其他准政府信用
债除外）的投资比例不低于基金资产净值的30%，股票等权益类资产投资比例不高于基金资
产净值的20%；现金或者到期日在1年以内的政府债券投资比例不低于基金资产净值的5%； 
（2）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的10%； 
（3）本基金财产参与股票发行申购，所申报的金额不得超过本基金的总资产，所申报
的股票数量不得超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
（4）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的3%；本基金在任何交易
日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的0.5%； 
（5）本基金进入全国银行间同业市场进行债券正回购的比例不得超过基金资产净值的
40%； 
（6）本基金应投资于信用评级为BBB以上（含BBB）的资产支持证券。基金持有资产支
持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起三个月内
予以全部卖出； 
（7）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20%； 
（8）本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支
持证券发行规模的10%； 
（9）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净
值的10%； 
（10）本基金持有的所有流通受限证券，其公允价值不得超过本基金资产净值的20%；
本基金持有的同一流通受限证券，其公允价值不得超过本基金资产净值的10%； 
（11）法律法规及中国证监会规定的其他比例限制。 
如果法律法规对上述投资组合比例限制进行变更的，以变更后的规定为准。法律法规或
监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制。 
因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理
人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在10个交易日
内进行调整。 
基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的
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有关约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。 
3.基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对本托管协议第十五条第九
款基金投资禁止行为进行监督。基金托管人通过事后监督方式对基金管理人基金投资禁止行
为和关联交易进行监督。根据法律法规有关基金禁止从事关联交易的规定，基金管理人和基
金托管人应事先相互提供与本机构有控股关系的股东、与本机构有其他重大利害关系的公司
名单及有关关联方发行的证券名单。基金管理人和基金托管人有责任确保关联交易名单的真
实性、准确性、完整性，并负责及时将更新后的名单发送给对方。 
若基金托管人发现基金管理人与关联交易名单中列示的关联方进行法律法规禁止基金
从事的关联交易时，基金托管人应及时提醒基金管理人采取必要措施阻止该关联交易的发生，
如基金托管人采取必要措施后仍无法阻止关联交易发生时，基金托管人有权向中国证监会报
告。对于基金管理人已成交的关联交易，基金托管人事前无法阻止该关联交易的发生，只能
进行事后结算，基金托管人不承担由此造成的损失，并向中国证监会报告。 
4.基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金管理人参与银行间债
券市场进行监督。基金管理人应在基金投资运作之前向基金托管人提供符合法律法规及行业
标准的、经慎重选择的、本基金适用的银行间债券市场交易对手名单，并约定各交易对手所
适用的交易结算方式。基金管理人应严格按照交易对手名单的范围在银行间债券市场选择交
易对手。基金托管人监督基金管理人是否按事前提供的银行间债券市场交易对手名单进行交
易。基金管理人可以每半年对银行间债券市场交易对手名单及结算方式进行更新，新名单确
定前已与本次剔除的交易对手所进行但尚未结算的交易，仍应按照协议进行结算。如基金管
理人根据市场情况需要临时调整银行间债券市场交易对手名单及结算方式的，应向基金托管
人说明理由，并在与交易对手发生交易前3个工作日内与基金托管人协商解决。 
基金管理人负责对交易对手的资信控制，按银行间债券市场的交易规则进行交易，并负
责解决因交易对手不履行合同而造成的纠纷及损失，基金托管人不承担由此造成的任何法律
责任及损失。若未履约的交易对手在基金托管人与基金管理人确定的时间前仍未承担违约责
任及其他相关法律责任的，基金管理人可以对相应损失先行予以承担，然后再向相关交易对
手追偿。基金托管人则根据银行间债券市场成交单对合同履行情况进行监督。如基金托管人
事后发现基金管理人没有按照事先约定的交易对手或交易方式进行交易时，基金托管人应及
时提醒基金管理人，基金托管人不承担由此造成的任何损失和责任。 
5.基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金管理人投资流通受限
证券进行监督。 
基金管理人投资流通受限证券，应事先根据中国证监会相关规定，明确基金投资流通受
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限证券的比例，制订严格的投资决策流程和风险控制制度，防范流动性风险、法律风险和操
作风险等各种风险。基金托管人对基金管理人是否遵守相关制度、流动性风险处置预案以及
相关投资额度和比例等的情况进行监督。 
（1）本基金投资的受限证券须为经中国证监会批准的非公开发行股票、公开发行股票
网下配售部分等在发行时明确一定期限锁定期的可交易证券，不包括由于发布重大消息或其
他原因而临时停牌的证券、已发行未上市证券、回购交易中的质押券等流通受限证券。本基
金不投资有锁定期但锁定期不明确的证券。 
本基金投资的受限证券限于可由中国证券登记结算有限责任公司或中央国债登记结算
有限责任公司负责登记和存管，并可在证券交易所或全国银行间债券市场交易的证券。 
本基金投资的受限证券应保证登记存管在本基金名下，基金管理人负责相关工作的落实
和协调，并确保基金托管人能够正常查询。因基金管理人原因产生的受限证券登记存管问题，
造成基金托管人无法安全保管本基金资产的责任与损失，及因受限证券存管直接影响本基金
安全的责任及损失，由基金管理人承担。 
本基金投资受限证券，不得预付任何形式的保证金。 
（2） 基金管理人投资非公开发行股票，应制订流动性风险处置预案并经其董事会批准。
风险处置预案应包括但不限于因投资受限证券需要解决的基金投资比例限制失调、基金流动
性困难以及相关损失的应对解决措施，以及有关异常情况的处置。基金管理人应在首次投资
流通受限证券前向基金托管人提供基金投资非公开发行股票相关流动性风险处置预案。 
基金管理人对本基金投资受限证券的流动性风险负责，确保对相关风险采取积极有效的
措施，在合理的时间内有效解决基金运作的流动性问题。如因基金巨额赎回或市场发生剧烈
变动等原因而导致基金现金周转困难时，基金管理人应保证提供足额现金确保基金的支付结
算，并承担所有损失。对本基金因投资受限证券导致的流动性风险，基金托管人不承担任何
责任。如因基金管理人原因导致本基金出现损失致使基金托管人承担连带赔偿责任的，基金
管理人应赔偿基金托管人由此遭受的损失。 
（3）本基金投资非公开发行股票，基金管理人应至少于投资前三个工作日向基金托管
人提交有关书面资料，并保证向基金托管人提供的有关资料真实、准确、完整。有关资料如
有调整，基金管理人应及时提供调整后的资料。上述书面资料包括但不限于： 
1)中国证监会批准发行非公开发行股票的批准文件。 
2)非公开发行股票有关发行数量、发行价格、锁定期等发行资料。 
3)非公开发行股票发行人与中国证券登记结算有限责任公司或中央国债登记结算有限
责任公司签订的证券登记及服务协议。 
4)基金拟认购的数量、价格、总成本、账面价值。 
（4）基金管理人应在本基金投资非公开发行股票后两个交易日内，在中国证监会指定
媒介披露所投资非公开发行股票的名称、数量、总成本、账面价值，以及总成本和账面价值
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占基金资产净值的比例、锁定期等信息。 
本基金有关投资受限证券比例如违反有关限制规定，在合理期限内未能进行及时调整，
基金管理人应在两个工作日内编制临时报告书，予以公告。 
（5）基金托管人根据有关规定有权对基金管理人进行以下事项监督： 
1)本基金投资受限证券时的法律法规遵守情况。 
2)在基金投资受限证券管理工作方面有关制度、流动性风险处置预案的建立与完善情况。 
3)有关比例限制的执行情况。 
4)信息披露情况。 
（6）相关法律法规对基金投资受限证券有新规定的，从其规定。 
6.基金托管人根据有关法律法规的规定及基金合同的约定，对基金资产净值计算、基金
份额净值计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、基金收益分配、相关信息披露、
基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等进行监督和核查。 
7.基金托管人发现基金管理人的上述事项及投资指令或实际投资运作违反法律法规、基
金合同和本托管协议的规定，应及时以电话提醒或书面提示等方式通知基金管理人限期纠正。
基金管理人应积极配合和协助基金托管人的监督和核查。基金管理人收到书面通知后应在下
一工作日前及时核对并以书面形式给基金托管人发出回函，就基金托管人的疑义进行解释或
举证，说明违规原因及纠正期限，并保证在规定期限内及时改正。在上述规定期限内，基金
托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人通知
的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。 
8.基金管理人有义务配合和协助基金托管人依照法律法规、基金合同和本托管协议对基
金业务执行核查。对基金托管人发出的书面提示，基金管理人应在规定时间内答复并改正，
或就基金托管人的疑义进行解释或举证；对基金托管人按照法律法规、基金合同和本托管协
议的要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项，基金管理人应积极配合提供相关数据资
料和制度等。 
9.若基金托管人发现基金管理人依据交易程序已经生效的指令违反法律、行政法规和其
他有关规定，或者违反基金合同约定的，应当立即通知基金管理人，由此造成的损失由基金
管理人承担。 
10.基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应及时报告中国证监会，同时通知基
金管理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金管理人无正当理由，拒绝、阻挠对
方根据本托管协议规定行使监督权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督，情节
严重或经基金托管人提出警告仍不改正的，基金托管人应报告中国证监会。 
（三）基金管理人对基金托管人的业务核查 
1.基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查，核查事项包括基金托管人安全
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保管基金财产、开设基金财产的资金账户和证券账户、复核基金管理人计算的基金资产净值
和基金份额净值、根据基金管理人指令办理清算交收、相关信息披露和监督基金投资运作等
行为。 
2.基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、未对基金财产实行分账管理、未执行
或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、泄露基金投资信息等违反《基金法》、基金合同、
本协议及其他有关规定时，应及时以电话提醒或书面形式通知基金托管人限期纠正。基金托
管人收到通知后应及时核对并以书面形式给基金管理人发出回函，说明违规原因及纠正期限，
并保证在规定期限内及时改正。在上述规定期限内，基金管理人有权随时对通知事项进行复
查，督促基金托管人改正。基金托管人应积极配合基金管理人的核查行为，包括但不限于：
提交相关资料以供基金管理人核查托管财产的完整性和真实性，在规定时间内答复基金管理
人并改正。 
3.基金管理人发现基金托管人有重大违规行为，应及时报告中国证监会，同时通知基金
托管人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。基金托管人无正当理由，拒绝、阻挠对方
根据本协议规定行使监督权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督，情节严重或
经基金管理人提出警告仍不改正的，基金管理人应报告中国证监会。 
（四）基金财产的保管 
1.基金财产保管的原则 
（1）基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。 
（2）基金托管人应安全保管基金财产。 
（3）基金托管人按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户。 
（4）基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立。 
（5）基金托管人根据基金管理人的指令，按照基金合同和本协议的约定保管基金财产，
如有特殊情况双方可另行协商解决。 
（6）对于因为基金投资产生的应收资产，应由基金管理人负责与有关当事人确定到账
日期并通知基金托管人，到账日基金财产没有到达基金账户的，基金托管人应及时通知基金
管理人采取措施进行催收。由此给基金财产造成损失的，基金管理人应负责向有关当事人追
偿基金财产的损失，基金托管人对此不承担任何责任。 
（7）除依据法律法规和基金合同的规定外，基金托管人不得委托第三人托管基金财产。 
2.基金募集期间及募集资金的验资 
（1）基金募集期间募集的资金应存于基金管理人在基金托管人的营业机构开立的“基
金募集专户”。该账户由基金管理人开立并管理。 
（2）基金募集期满或基金停止募集时，募集的基金份额总额、基金募集金额、基金份
额持有人人数符合《基金法》、《运作办法》等有关规定后，基金管理人应将属于基金财产的
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全部资金划入基金托管人开立的基金银行账户，同时在规定时间内，聘请具有从事证券相关
业务资格的会计师事务所进行验资，出具验资报告。出具的验资报告由参加验资的2名或2
名以上中国注册会计师签字方为有效。 
（3）若基金募集期限届满，未能达到基金合同生效的条件，由基金管理人按规定办理
退款等事宜。 
3.基金银行账户的开立和管理 
（1）基金托管人可以基金的名义在其营业机构开立基金的银行账户，并根据基金管理
人合法合规的指令办理资金收付。本基金的银行预留印鉴由基金托管人保管和使用。 
（2）基金银行账户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人和基
金管理人不得假借本基金的名义开立任何其他银行账户；亦不得使用基金的任何账户进行本
基金业务以外的活动。 
（3）基金银行账户的开立和管理应符合银行业监督管理机构的有关规定。 
（4）在符合法律法规规定的条件下，基金托管人可以通过基金托管人专用账户办理基
金资产的支付。 
4.基金证券账户和结算备付金账户的开立和管理 
（1）基金托管人在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司、深圳分公司为基金开
立基金托管人与基金联名的证券账户。 
（2）基金证券账户的开立和使用，仅限于满足开展本基金业务的需要。基金托管人和
基金管理人不得出借或未经对方同意擅自转让基金的任何证券账户，亦不得使用基金的任何
账户进行本基金业务以外的活动。 
（3）基金证券账户的开立和证券账户卡的保管由基金托管人负责，账户资产的管理和
运用由基金管理人负责。 
（4）基金托管人以基金托管人的名义在中国证券登记结算有限责任公司开立结算备付
金账户，并代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限责任公司的一级法人清算工作，
基金管理人应予以积极协助。结算备付金、结算互保基金、交收价差资金等的收取按照中国
证券登记结算有限责任公司的规定执行。 
（5）若中国证监会或其他监管机构在本托管协议订立日之后允许基金从事其他投资品
种的投资业务，涉及相关账户的开立、使用的，若无相关规定，则基金托管人比照上述关于
账户开立、使用的规定执行。 
5.债券托管专户的开设和管理 
基金合同生效后，基金托管人根据中国人民银行、中央国债登记结算有限责任公司的有
关规定，在中央国债登记结算有限责任公司开立债券托管账户，并代表基金进行银行间市场
债券的结算。基金管理人和基金托管人共同代表基金签订全国银行间债券市场债券回购主协
议。 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 87 
6.其他账户的开立和管理 
（1）因业务发展需要而开立的其他账户，可以根据法律法规和基金合同的规定，由基
金托管人负责开立。新账户按有关规定使用并管理。 
（2）法律法规等有关规定对相关账户的开立和管理另有规定的，从其规定办理。 
7.基金财产投资的有关有价凭证等的保管 
基金财产投资的有关实物证券等有价凭证由基金托管人存放于基金托管人的保管库，也
可存入中央国债登记结算有限责任公司、中国证券登记结算有限责任公司上海分公司/深圳
分公司或票据营业中心的代保管库，保管凭证由基金托管人持有。实物证券等有价凭证的购
买和转让，由基金管理人和基金托管人共同办理。基金托管人对由基金托管人以外机构实际
有效控制的证券不承担保管责任。 
8.与基金财产有关的重大合同的保管 
与基金财产有关的重大合同的签署，由基金管理人负责。由基金管理人代表基金签署的、
与基金财产有关的重大合同的原件分别由基金管理人、基金托管人保管。除本协议另有规定
外，基金管理人代表基金签署的与基金财产有关的重大合同包括但不限于基金年度审计合同、
基金信息披露协议及基金投资业务中产生的重大合同，基金管理人应保证基金管理人和基金
托管人至少各持有一份正本的原件。基金管理人应在重大合同签署后及时以加密方式将重大
合同传真给基金托管人，并在三十个工作日内将正本送达基金托管人处。重大合同的保管期
限为基金合同终止后15年。 
（五）基金资产净值计算与复核 
1.基金资产净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。 
基金份额净值是指基金资产净值除以基金份额总数，基金份额净值的计算，精确到
0.0001元，小数点后第5位四舍五入，国家另有规定的，从其规定。 
基金管理人每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，经基金托管人复核，按规定
公告。 
2.复核程序 
基金管理人每工作日对基金资产进行估值后，将基金份额净值结果发送基金托管人，经
基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。 
3.根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。本
基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关各
方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致意见的，按照基金管理人对基金资产净值的计
算结果对外予以公布。 
（六）基金份额持有人名册的登记与保管 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 88 
基金份额持有人名册至少应包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。基金份额持
有人名册由基金注册登记机构根据基金管理人的指令编制和保管，基金管理人和基金托管人
应分别保管基金份额持有人名册，保存期不少于15年。如不能妥善保管，则按相关法规承担
责任。 
在基金托管人要求或编制中期报告和年报前，基金管理人应将有关资料送交基金托管人，
不得无故拒绝或延误提供，并保证其的真实性、准确性和完整性。基金托管人不得将所保管
的基金份额持有人名册用于基金托管业务以外的其他用途，并应遵守保密义务。 
（七）争议解决方式 
因本协议产生或与之相关的争议，双方当事人应通过协商、调解解决，协商、调解不能
解决的，任何一方均有权将争议提交中国国际经济贸易仲裁委员会，仲裁地点为北京市，按
照中国国际经济贸易仲裁委员会届时有效的仲裁规则进行仲裁。仲裁裁决是终局的，对当事
人均有约束力，仲裁费用由败诉方承担。 
争议处理期间，双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责，各自继续忠实、勤勉、
尽责地履行基金合同和本托管协议规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本协议受中国法律管辖。 
（八）托管协议的修改与终止 
1.托管协议的变更程序 
本协议双方当事人经协商一致，可以对协议进行修改。修改后的新协议，其内容不得与
基金合同的规定有任何冲突。基金托管协议的变更报中国证监会核准或备案后生效。 
2.基金托管协议终止出现的情形 
（1）基金合同终止； 
（2）基金托管人解散、依法被撤销、破产或由其他基金托管人接管基金资产； 
（3）基金管理人解散、依法被撤销、破产或由其他基金管理人接管基金管理权； 
（4）发生法律法规或基金合同规定的终止事项。 
二十、对基金份额持有人的服务 
基金管理人承诺为基金份额持有人提供一系列的服务，基金管理人将根据基金份额持有
人的需要和市场的变化，增加或变更服务项目。主要服务内容如下： 
（一）账单服务 
1、基金份额持有人可登录本基金管理人网站账户查询系统查阅对账单。 
2、基金份额持有人可通过网站、电话等方式向本基金管理人定制对账单。基金管理人
根据基金份额持有人的对账单定制情况，向账单期内发生交易或账单期末仍持有本公司旗下
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 89 
基金份额的持有人定期或不定期发送对账单，但由于基金份额持有人未详实填写或未及时更
新相关信息（包括姓名、手机号码、电子邮箱、邮寄地址、邮政编码等）导致基金管理人无
法送出的除外。 
（二）客户服务中心（Call Center）电话服务 
1、24 小时自动语音应答服务，为投资者提供基金净值查询、基金账户查询、基金信
息查询等服务。 
2、工作时间由专门客服人员为投资者提供全面业务咨询（包括公司信息、基金信息、
基金投资指南等）及投诉受理等服务。 
公司网站：www.ccfund.com.cn 
客服邮箱：support@ccfund.com.cn 
客服电话：400-8868-666 
二十一、其他应披露的事项 
 
序
号 
公告事项 法定披露方式 法定披露日期 
1 
长城基金关于提请非自然人客户及时登记受
益所有人信息的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-04-12 
2 
长城基金管理有限公司关于参加深圳农村商
业银行股份有限公司费率优惠活动的公告
（含认购、定投-放开折扣限制） 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-04-18 
3 
长城基金管理有限公司关于参加北京植信基
金销售有限公司费率优惠活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-04-19 
4 
长城基金关于增加万联证券股份有限公司为
旗下开放式基金代销机构并开通定投、转换
业务及参与其费率优惠活动的公告. 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-04-23 
5 
长城基金管理有限公司关于变更公司副总经
理的公告（赵建兴） 
证券日报及本基金管理人网站 2019-05-17 
6 
长城基金关于增加华瑞保险销售有限公司为
旗下开放式基金代销机构及参与其费率优惠
活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-05-24 
7 
长城基金关于增加西藏东方财富证券股份有
限公司为旗下开放式基金代销机构并开通转
换业务及参与其费率优惠活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-05-31 
8 长城基金管理有限公司关于提醒客户更新、 中国证券报、上海证券报、证 2019-06-18 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 90 
完善身份信息的公告 券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
9 
长城积极增利债券型证券投资基金第 7次收
益分配公告 
中国证券报及本基金管理人网
站 
2019-06-21 
10 
长城积极增利债券型证券投资基金暂停大额
申购、转换转入、定投业务的公告 
中国证券报及本基金管理人网
站 
2019-06-21 
11 
长城积极增利债券型证券投资基金恢复大额
申购、转换转入、定投业务的公告 
中国证券报及本基金管理人网
站 
2019-06-24 
12 
长城基金管理有限公司关于旗下部分公开募
集证券投资基金可投资于科创板股票的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-06-26 
13 
长城基金管理有限公司关于旗下基金持有的
“中科曙光”股票估值方法调整的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-06-26 
14 
长城基金管理有限公司关于网上交易平台与
长城基金管家（手机 APP）开展基金认申购
费率优惠活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-07-01 
15 
长城基金管理有限公司关于旗下基金持有的
“新城控股”股票估值方法调整的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-07-05 
16 
长城基金管理有限公司关于提醒投资者谨防
金融诈骗的提示性公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-08-23 
17 
长城基金管理有限公司关于提醒客户更新、
完善身份信息的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-10-28 
18 
长城基金管理有限公司关于参加微众银行费
率优惠活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-11-11 
19 
长城积极增利债券型证券投资基金第 8次收
益分配公告 
中国证券报及本基金管理人网
站 
2019-11-26 
20 
长城积极增利债券型证券投资基金暂停大额
申购、转换转入、定投业务的公告 
中国证券报及本基金管理人网
站 
2019-11-26 
21 
长城积极增利债券型证券投资基金恢复大额
申购、转换转入、定投业务的公告 
中国证券报及本基金管理人网
站 
2019-11-27 
22 
长城基金管理有限公司关于旗下部分开放式
基金通过工商银行申购、定期定额投资实行
费率优惠的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-12-28 
23 
长城基金关于旗下部分开放式基金参与交通
银行开展的手机银行申购及定期定额投资基
金费率优惠活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
理人网站 
2019-12-31 
24 
长城基金管理有限公司关于参加昆仑银行费
率优惠活动的公告 
中国证券报、上海证券报、证
券时报、证券日报及本基金管
2019-12-31 
长城积极增利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 
 91 
理人网站 
25 
长城基金关于旗下基金 2020年春节假期期
间交易确认、清算交收、开放时间等相关安
排调整的公告 
本基金管理人网站 2020-01-31 
26 在本报告期内刊登的其他公告


 
 
二十二、招募说明书的存放及查阅方式 
本招募说明书存放在基金管理人、基金托管人的办公场所，投资者可在办公时间查阅。
在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件。招募说明书条款
及内容应以招募说明书正本为准。 
投资者还可以登录基金管理人的网站（http://www.ccfund.com.cn）查阅和下载本招募
说明书。 
二十三、备查文件 
（一）中国证监会批准长城积极增利债券型证券投资基金设立的文件 
（二）《长城积极增利债券型证券投资基金基金合同》 
（三）《长城积极增利债券型证券投资基金托管协议》 
（四）法律意见书 
（五）基金管理人业务资格批件、营业执照 
（六）基金托管人业务资格批件、营业执照 
（七）中国证监会规定的其他文件 
 
 
 
 
 
长城基金管理有限公司 
2020年 3月 31日