信诚智惠金货币：信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要(2020年3月)查看PDF公告
信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 1
信诚智惠金货币市场基金 更新招募说明书摘要（2020年 3月） 基金管理人：中信保诚基金管理有限公司 基金托管人：中信银行股份有限公司 重要提示 本基金于 2017年 8月 14日基金合同正式生效。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。 投资有风险，投资人申购本基金时应认真阅读招募说明书。 本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定 基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为 基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同 的承认和接受，并按照《基金法》、《运作办法》、基金合同及其他有关规定享有权利、 承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。 本摘要所载内容截止日若无特别说明为 2020 年 2 月 20 日，有关财务数据和净值表现 截止日为 2019年 12月 31日（未经审计）。 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 2 一、 基金管理人 （一）基金管理人概况 名称：中信保诚基金管理有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层 法定代表人：张翔燕
设立日期：2005年9月30日 批准设立机关及批准设立文号：中国证券监督管理委员会证监基金字【2005】142号 组织形式：有限责任公司 注册资本：2亿元人民币 存续期间：持续经营 电话：（021）68649788 联系人：唐世春 股权结构： 股 东 出资额（万元人民币） 出资比例(%) 中信信托有限责任公司 9800 49 英国保诚集团股份有限公司 9800 49 中新苏州工业园区创业投资有限公司 400 2 合 计 20000 100
二、主要人员情况 1、董事会成员 张翔燕女士，董事长，工商管理硕士。历任中信银行总行综合计划部总经理，中信银 行北京分行副行长、中信银行总行营业部副总经理，中信证券股份有限公司副总经济师， 中信控股有限责任公司副总裁，中国中信集团有限公司业务协同部主任，中信信托有限责 任公司副董事长。现任中信保诚基金管理有限公司董事长。 王道远先生，董事，工商管理硕士。历任中信信托有限责任公司综合管理部总经理、 信托管理部总经理、总经理助理、董事会秘书、副总经理。现任中信信托有限责任公司副 总经理、董事会秘书、固有业务审查委员会主任兼天津信唐货币经纪有限责任公司董事 长。
Wai Kwong SECK（石怀光）先生，董事，新加坡籍，工商管理硕士。历任新加坡星展 银行常务董事、美国宾夕法尼亚大学沃顿商学院资深院士、新加坡交易所执行副总裁兼首 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 3 席财务官、道富银行和信托公司亚太区首席执行官。现任瀚亚投资首席执行官、瀚亚投资 管理(上海)有限公司董事、瀚亚海外投资基金管理(上海)有限公司董事。 魏秀彬女士，董事，新加坡籍，工商管理硕士。历任施罗德国际商业银行东南亚区域 合规经理、施罗德投资管理(新加坡)有限公司亚太地区风险及合规总监。现任瀚亚投资首 席风险官、瀚亚投资管理(上海)有限公司监事、瀚亚海外投资基金管理(上海)有限公司监 事。 唐世春先生，董事，总经理，法学硕士。历任北京天平律师事务所律师，国泰基金管 理有限公司监察稽核部法务主管，友邦华泰基金管理有限公司总经理助理兼董事会秘书， 中信保诚基金管理有限公司督察长兼董事会秘书、副总经理兼首席市场官。现任中信保诚 基金管理有限公司总经理。 金光辉先生，独立董事，澳大利亚籍，商科硕士。历任汇丰银行资本市场总监，香港 机场管理局财务总经理、战略规划与发展总经理、航空物流总经理，南华早报集团首席财 务官，信和置业集团集团财务和家庭办公室主任。现任中信保诚基金管理有限公司独立董 事。 夏执东先生，独立董事，经济学硕士。历任财政部财政科学研究所副主任、中国建设 银行总行国际部副处长、安永华明会计师事务所副总经理、北京天华会计师事务所首席合 伙人。现任致同会计师事务所管委会副主席。
杨思群先生，独立董事，经济学博士。历任中国社会科学院财贸经济研究所副研究 员，现任清华大学经济管理学院经济系副教授。
注：原“英国保诚集团亚洲区总部基金管理业务”自2012年2月14日起正式更名为瀚亚 投资，其旗下各公司名称自该日起进行相应变更。瀚亚投资为英国保诚集团成员。 2、监事 於乐女士，执行监事，经济学硕士。历任日本兴业银行上海分行营业管理部主管、通 用电气金融财务（中国）有限公司人力资源经理。 现任中信保诚基金管理有限公司首席人 力资源官。 3、经营管理层人员情况
张翔燕女士，董事长，工商管理硕士。历任中信银行总行综合计划部总经理，中信银 行北京分行副行长，中信银行总行营业部副总经理，中信证券股份有限公司副总经济师， 中信控股有限责任公司副总裁，中国中信集团有限公司业务协同部主任，中信信托有限责 任公司副董事长。现任中信保诚基金管理有限公司董事长。 唐世春先生，董事，总经理，法学硕士。历任北京天平律师事务所律师，国泰基金管 理有限公司监察稽核部法务主管，友邦华泰基金管理有限公司总经理助理兼董事会秘书， 中信保诚基金管理有限公司督察长兼董事会秘书、副总经理兼首席市场官。现任中信保诚 基金管理有限公司总经理。 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 4 桂思毅先生，副总经理，工商管理硕士。历任安达信咨询管理有限公司高级审计员， 中乔智威汤逊广告有限公司财务主管，德国德累斯登银行上海分行财务经理，中信保诚基 金管理有限公司风险控制总监、财务总监、首席财务官、首席运营官。现任中信保诚基金 管理有限公司副总经理兼董事会秘书、首席财务官，中信信诚资产管理有限公司董事。 潘颖女士，副总经理，理学硕士。历任中信银行零售银行资产管理部负责人，中信集 团业务协同部二处处长，中信保诚基金管理有限公司总经理助理。现任中信保诚基金管理 有限公司副总经理。 陈逸辛先生，首席信息官，工学硕士。历任上海致达信息产业股份有限公司软件事业 部总经理，上海众城聚合信息技术有限公司总经理，中信保诚基金管理有限公司信息技术 总监、信息技术总监兼电子商务总监、副首席运营官、首席运营官。现任中信保诚基金管 理有限公司首席信息官、首席运营官。 4、督察长
周浩先生，督察长，法学硕士。历任中国证券监督管理委员会公职律师、副调研员， 上海航运产业基金管理有限公司合规总监，国联安基金管理有限公司督察长。现任中信保 诚基金管理有限公司督察长，中信信诚资产管理有限公司董事。 5、基金经理 席行懿女士，文学学士。曾任职于德勤华永会计师事务所，担任高级审计师。2009年 11月加入中信保诚基金管理有限公司，历任基金会计经理、交易员、固定收益研究员。现 任信诚货币市场证券投资基金、信诚薪金宝货币市场基金、信诚理财7日盈债券型证券投资 基金、信诚智惠金货币市场基金、中信保诚至泰中短债债券型证券投资基金的基金经理。 历任基金经理：吴胤希先生，自2017年8月14日至2019年1月10日担任此基金的基金经 理。 6、投资决策委员会成员
胡喆女士，总经理助理、首席投资官、特定资产投资总监； 韩海平先生，总经理助理、固定收益负责人、基金经理； 范楷先生，总经理助理、多策略与组合投资部总监； 殷孝东先生，投行部董事总经理、基金经理； 提云涛先生，量化投资总监、基金经理； 王睿先生，权益投资部副总监、基金经理； 吴昊先生，研究部副总监、基金经理； 董越先生，交易总监。 上述人员之间不存在近亲属关系。 二、 基金托管人 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 5 一、基金托管人基本情况 名称：中信银行股份有限公司（简称“中信银行”） 住所：北京市东城区朝阳门北大街 9号 办公地址：北京市东城区朝阳门北大街 9号 法定代表人：李庆萍 成立时间：1987年 4月 20日 组织形式：股份有限公司 注册资本：489.35亿元人民币 存续期间：持续经营 批准设立文号：中华人民共和国国务院办公厅国办函[1987]14号 基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字[2004]125号 联系人：中信银行资产托管部 联系电话：4006800000 传真：010-85230024 客服电话：95558 网址：bank.ecitic.com 经营范围：保险兼业代理业务（有效期至 2020年 09月 09日）；吸收公众存款；发放 短期、中期和长期贷款；办理国内外结算；办理票据承兑与贴现；发行金融债券；代理发 行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债券、金融债券；从事同业拆借；买卖、代理买 卖外汇；从事银行卡业务；提供信用证服务及担保；代理收付款项；提供保管箱服务；结 汇、售汇业务；代理开放式基金业务；办理黄金业务；黄金进出口；开展证券投资基金、 企业年金基金、保险资金、合格境外机构投资者托管业务；经国务院银行业监督管理机构 批准的其他业务。（企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须经批准的项目， 经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和限制类项目 的经营活动。） 中信银行（601998.SH、0998.HK）成立于 1987年，是中国改革开放中最早成立的新 兴商业银行之一，是中国最早参与国内外金融市场融资的商业银行，并以屡创中国现代金 融史上多个第一而蜚声海内外，为中国经济建设做出了积极贡献。2007年 4月，本行实现 在上海证券交易所和香港联合交易所 A+H股同步上市。 本行以建设最佳综合金融服务企业为发展愿景，充分发挥中信集团金融与实业并举的 独特竞争优势，坚持“以客为尊”，秉承“平安中信、合规经营、科技立行、服务实体、 市场导向、创造价值”的经营理念，向企业客户和机构客户提供公司银行业务、国际业 务、金融市场业务、机构业务、投资银行业务、保理业务、托管业务等综合金融解决方 案，向个人客户提供零售银行、信用卡、消费金融、财富管理、私人银行、出国金融、电 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 6 子银行等多元化金融产品及服务，全方位满足企业、机构及个人客户的综合金融服务需 求。 截至 2018年末，本行在国内 146个大中城市设有 1,410家营业网点，同时在境内外下 设 6家附属公司，包括中信国际金融控股有限公司、信银（香港）投资有限公司、中信金 融租赁有限公司、浙江临安中信村镇银行股份有限公司、中信百信银行股份有限公司和阿 尔金银行。其中，中信国际金融控股有限公司子公司中信银行（国际）有限公司，在香 港、澳门、纽约、洛杉矶、新加坡和中国内地设有 38家营业网点。信银（香港）投资有限 公司在香港和中国内地设有 3家子公司。中信百信银行股份有限公司为本行与百度公司发 起设立的国内首家具有独立法人资格的直销银行。阿尔金银行在哈萨克斯坦设有 6家营业 网点和 1个私人银行中心。 30多年来，本行坚持服务实体经济，稳健经营，与时俱进。经过 30余年的发展，本 行已成为一家总资产规模超 6万亿元、员工人数近 6万名，具有强大综合实力和品牌竞争 力的金融集团。2018年，本行在英国《银行家》杂志“全球银行品牌 500强排行榜”中排 名第 24位；本行一级资本在英国《银行家》杂志“世界 1000家银行排名”中排名第 27 位。 二、主要人员情况 方合英先生，中信银行执行董事、行长兼财务总监。方先生于 2018年 9月加入本行董 事会。方先生自 2014年 8月起任本行党委委员，2014年 11月起任本行副行长，2017年 1 月起兼任本行财务总监，2019年 2月起任本行党委副书记。方先生现同时担任信银（香 港）投资有限公司、中信银行（国际）有限公司及中信国际金融控股有限公司董事。此 前，方先生于 2013年 5月至 2015年 1月任本行金融市场业务总监，2014年 5月至 2014年 9月兼任本行杭州分行党委书记、行长；2007年 3月至 2013年 5月任本行苏州分行党委书 记、行长；2003年 9月至 2007年 3月历任本行杭州分行行长助理、党委委员、副行长； 1996年 12月至 2003年 9月在本行杭州分行工作，历任信贷部科长、副总经理，富阳支行 行长、党组书记，国际结算部副总经理，零售业务部副总经理，营业部总经理；1996年 7 月至 1996年 12月任浦东发展银行杭州城东办事处副主任；1992年 12月至 1996年 7月在 浙江银行学校实验城市信用社信贷部工作，历任信贷员、经理、总经理助理；1991年 7月 至 1992年 12月在浙江银行学校任教师。方先生为高级经济师，毕业于北京大学，获高级 管理人员工商管理硕士学位，拥有二十余年中国银行业从业经验。 杨毓先生，中信银行副行长，分管托管业务。杨先生自 2015年 7月起任本行党委委 员，2015年 12月起任本行副行长。此前，杨先生 2011年 3月至 2015年 6月任中国建设银 行江苏省分行党委书记、行长；2006年 7月至 2011年 2月任中国建设银行河北省分行党委 书记、行长；1982年 8月至 2006年 6月在中国建设银行河南省分行工作，历任计财处副处 长，信阳分行副行长、党委委员，计财处处长，郑州市铁道分行党委书记、行长，郑州分 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 7 行党委书记、行长，河南省分行党委副书记、副行长（主持工作）。杨先生为高级经济 师，研究生学历，管理学博士。 杨璋琪先生，中信银行资产托管部副总经理（主持工作），硕士研究生学历。杨先生 2018年 1月至 2019年 3月，任本行金融同业部副总经理；2015年 5月至 2018年 1月，任 本行长春分行副行长；2013年 4月至 2015年 5月，任本行机构业务部总经理助理；1996 年 7月至 2013年 4月，就职于本行北京分行（原总行营业部），历任支行行长、投资银行 部总经理、贸易金融部总经理。 三、基金托管业务经营情况 2004 年 8 月 18 日，中信银行经中国证券监督管理委员会和中国银行业监督管理委员 会批准，取得基金托管人资格。中信银行本着“诚实信用、勤勉尽责”的原则，切实履行 托管人职责。 截至 2019年末，中信银行托管 144只公开募集证券投资基金，以及基金公司、证券公 司资产管理产品、信托产品、企业年金、股权基金、QDII等其他托管资产，托管总规模达 到 9.14万亿元人民币。 四、基金托管人的内部控制制度 1、内部控制目标。强化内部管理，确保有关法律法规及规章在基金托管业务中得到全 面严格的贯彻执行；建立完善的规章制度和操作规程，保证基金托管业务持续、稳健发 展；加强稽核监察，建立高效的风险监控体系，及时有效地发现、分析、控制和避免风 险，确保基金财产安全，维护基金份额持有人利益。 2、 内部控制组织结构。中信银行总行建立了风险管理委员会，负责全行的风险控制 和风险防范工作；托管部内设内控合规岗，专门负责托管部内部风险控制，对基金托管业 务的各个工作环节和业务流程进行独立、客观、公正的稽核监察。 3、内部控制制度。中信银行严格按照《基金法》以及其他法律法规及规章的规定，以 控制和防范基金托管业务风险为主线，制定了《中信银行基金托管业务管理办法》、《中 信银行基金托管业务内部控制管理办法》和《中信银行托管业务内控检查实施细则》等一 整套规章制度，涵盖证券投资基金托管业务的各个环节，保证证券投资基金托管业务合 法、合规、持续、稳健发展。 4、内部控制措施。建立了各项规章制度、操作流程、岗位职责、行为规范等，从制度 上、人员上保证基金托管业务稳健发展；建立了安全保管基金财产的物质条件，对业务运 行场所实行封闭管理，在要害部门和岗位设立了安全保密区，安装了录像、录音监控系 统，保证基金信息的安全；建立严密的内部控制防线和业务授权管理等制度，确保所托管 的基金财产独立运行；营造良好的内部控制环境，开展多种形式的持续培训，加强职业道 德教育。 五、基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 8 基金托管人根据《基金法》、《运作办法》、《信息披露办法》、基金合同、托管协 议和有关法律法规及规章的规定，对基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额净值 计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、基金收益分配、相关信息披露、基金宣 传推介材料中登载的基金业绩表现数据等进行监督和核查。 如基金托管人发现基金管理人违反《基金法》、《运作办法》、《信息披露办法》、 基金合同和有关法律法规及规章的行为，将及时以书面形式通知基金管理人限期纠正。在 限期内，基金托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正。基金托管人发 现基金管理人有重大违规行为或违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人将以书面形式 报告中国证监会。 三、相关服务机构 （一）基金份额发售机构 1、直销机构 中信保诚基金管理有限公司 住所：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层 法定代表人：张翔燕 电话： （021）6864 9788 联系人：蒋焱 投资人可以通过基金管理人网上交易系统办理基金的赎回业务，具体交易细则请参阅 基金管理人网站公告。网上交易网址：http://www.citicprufunds.com.cn/。 2、其他销售机构 具体名单详见基金份额发售公告以及基金管理人届时发布的相关公告。 基金管理人可根据有关法律法规要求，根据实情，选择其他符合要求的机构销售本基 金或变更上述销售机构，并在基金管理人网站公示。 （二）登记机构 名称：中信保诚基金管理有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼9层 法定代表人：张翔燕 客服电话：400-6660066 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 9 联系人：金芬泉 电话：021-68649788 （三）出具法律意见书的律师事务所 名称：上海源泰律师事务所 注册地址：上海市浦东新区浦东南路256号华夏银行大厦14楼 办公地址：上海市浦东新区浦东南路256号华夏银行大厦14楼 负责人：廖海 经办律师：廖海、刘佳 电话：（021）51150298 传真：（021）51150398 联系人：刘佳 （四）审计基金财产的会计师事务所 名称：普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路1318号星展银行大厦6楼
办公地址：上海市黄浦区湖滨路202号企业天地2号楼普华永道中心11楼 法定代表人：李丹 电话：021-23238888
传真：021-23238800
联系人：赵钰 经办注册会计师：陈熹、赵钰 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 10 四、基金的名称 信诚智惠金货币市场基金 五、基金的类型 货币型 六、基金的投资目标 本基金在严格控制风险和保持资产流动性的基础上，力争获得超越业绩比较基准的投 资收益率。 七、基金的投资范围 本基金投资于法律法规及监管机构允许投资的金融工具，包括现金，期限在一年以内 （含一年）的银行存款、债券回购、中央银行票据、同业存单，剩余期限在397 天以内 （含397 天）的债券、非金融企业债务融资工具、资产支持证券，以及中国证监会及/或中 国人民银行认可的其他具有良好流动性的金融工具。 如果法律法规或监管机构以后允许货币市场基金投资其他品种，基金管理人在履行适 当程序后，可以将其纳入投资范围。 八、基金的投资策略 本基金将综合考虑各类投资品种的收益性、流动性和风险特征，在保证基金资产的安 全性和流动性的基础上力争为投资人创造稳定的收益。同时，通过对国内外宏观经济走 势、货币政策和财政政策的研究，结合对市场利率变动的预期，进行积极的投资组合管 理。 1、整体资产配置策略 整体资产配置策略主要体现在：1）根据宏观经济形势、央行货币政策、短期资金市场 状况等因素对短期利率走势进行综合判断；2）根据前述判断形成的利率预期动态调整基金 投资组合的平均剩余期限。 （1）利率预期分析 通过对通货膨胀率、GDP增长率、货币供应量、国际利率水平、汇率、政策取向等跟踪 分析，形成对基本面的宏观研判。同时，结合微观层面研究，主要考察指标包括：央行公 开市场操作、主流机构投资者的短期投资倾向、债券供给、债券市场与资本市场资金互动 等，合理预期市场利率曲线动态变化，据此决定整体资产配置策略。 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 11 （2）动态调整投资组合平均剩余期限 结合利率预期分析，合理运用量化模型，动态确定并控制投资组合平均剩余期限在120 天以内，以规避较长期限债券的利率风险。当市场利率看涨时，适度缩短投资组合平均剩 余期限，即减持剩余期限较长投资品种增持剩余期限较短品种，降低组合整体净值损失风 险；当市场看跌时，则相对延长投资组合平均剩余期限，增持较长剩余期限的投资品种， 获取超额收益。 2、类属配置策略 类属配置指组合在各类短期金融工具如央行票据、国债、金融债、企业短期融资券以 及现金等投资品种之间的配置比例。作为现金管理工具，货币市场基金类属配置策略主要 实现两个目标：一是通过类属配置满足基金流动性需求，二是通过类属配置获得投资收 益。从流动性的角度来说，基金管理人需对市场资金面、基金申购赎回金额的变化进行动 态分析，以确定本基金的流动性目标。在此基础上，基金管理人在高流动性资产和相对流 动性较低资产之间寻找平衡，以满足组合的日常流动性需求；从收益性角度来说，基金管 理人将通过分析各类属的相对收益、利差变化、流动性风险、信用风险等因素来确定类属 配置比例，寻找具有投资价值的投资品种，增持相对低估、价格将上升的，能给组合带来 相对较高回报的类属；减持相对高估、价格将下降的，给组合带来相对较低回报的类属， 借以取得较高的总回报。 3、个券选择策略 在个券选择层面，本基金将首先从安全性角度出发，优先选择央票、短期国债等高信 用等级的债券品种以回避信用违约风险。对于外部信用评级等级较高（符合法规规定的级 别）的企业债、短期融资券等信用类债券，本基金也可以进行配置。除考虑安全性因素 外，在具体的券种选择上，基金管理人将在正确拟合收益率曲线的基础上，找出收益率出 现明显偏高的券种，并客观分析收益率出现偏离的原因。若出现因市场原因所导致的收益 率高于公允水平，则该券种价格出现低估，本基金将对此类低估品种进行重点关注。此 外，鉴于收益率曲线可以判断出定价偏高或偏低的期限段，从而指导相对价值投资，这也 可以帮助基金管理人选择投资于定价低估的短期债券品种。 4、现金流管理策略 本基金作为现金管理工具，必须具备较高的流动性。基金管理人将密切关注基金的申 购赎回情况、季节性资金流动情况和日历效应等因素，对投资组合的现金比例进行结构化 管理。基金管理人将在遵循流动性优先的原则下，综合平衡基金资产在流动性资产和收益 性资产之间的配置比例，通过现金留存、持有高流动性券种、正向回购、降低组合久期等 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 12 方式提高基金资产整体的流动性，也可采用持续滚动投资方法，将回购或债券的到期日进 行均衡等量配置，以满足日常的基金资产变现需求。 5、套利策略 由于市场环境差异、交易市场分割、市场参与者差异，以及资金供求失衡导致的中短 期利率异常差异，使得债券现券市场上存在着套利机会。本基金通过分析货币市场变动趋 势、各市场和品种之间的风险收益差异，把握无风险套利机会，包括银行间和交易所市场 出现的跨市场套利机会、在充分论证套利可行性的基础上的跨期限套利等。无风险套利主 要包括银行间市场、交易所市场的跨市场套利和同一交易市场中不同品种的跨品种套利。 基金管理人将在保证基金的安全性和流动性的前提下，适当参与市场的套利，捕捉和把握 无风险套利机会，进行跨市场、跨品种操作，以期获得安全的超额收益。 6、资产支持证券的投资策略 本基金将综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构成和质量等因素，研究资产支 持证券的收益和风险匹配情况。采用数量化的定价模型来跟踪债券的价格走势，在严格控 制投资风险的基础上选择合适的投资对象以获得稳定收益。 九、基金的业绩比较基准 本基金的业绩比较基准：人民币活期存款利率（税后） 十、基金的风险收益特征 本基金为货币市场基金，是证券投资基金中的低风险品种。本基金的预期风险和预期 收益低于股票型基金、混合型基金、债券型基金。
十一、基金投资组合报告（未经审计） 本基金管理人董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大 遗漏，并对本报告内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中信银行股份有限公司根据基金合同的约定，于2020年1月16日复核了本招 募说明书中的投资组合报告，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 本投资组合报告的财务数据截止至2019年12月31日。 1.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例 （%） 1 固定收益投资 32,647,928.16 58.22 其中：债券 32,647,928.16 58.22 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 13 资产支持证券 - - 2 买入返售金融资产 9,000,000.00 16.05 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 3 银行存款和结算备付金合计 10,355,666.88 18.47 4 其他资产 4,077,046.76 7.27 5 合计 56,080,641.80 100.00 1.2 报告期债券回购融资情况 序号 项目 占基金资产净值的比例（%） 1 报告期内债券回购融资余额 - 其中：买断式回购融资 - 序号 项目 金额 占基金资产净值的比例 （%） 2 报告期末债券回购融资余额 - - 其中：买断式回购融资 - - 注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每日融资余额占资产净 值比例的简单平均值。 债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 20%的说明
在本报告期内本基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的 20%。 1.3 基金投资组合平均剩余期限 1.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况 项目 天数 报告期末投资组合平均剩余期限 65 报告期内投资组合平均剩余期限最高值 71 报告期内投资组合平均剩余期限最低值 17 注：本基金合同约定，本基金管理人将动态确定并控制投资组合平均剩余期限在 120 天以 内，以规避较长期限债券的利率风险。 报告期内投资组合平均剩余期限超过 120天情况说明
本基金本报告期内未出现投资组合平均剩余期限违规超过 120天的情况。 1.3.2 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例 序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产 净值的比例（%） 各期限负债占基金资产 净值的比例（%） 1 30天以内 31.14 7.71 其中：剩余存续期超过 397 天 的浮动利率债 - - 2 30天（含）—60天 38.37 - 其中：剩余存续期超过 397 天 的浮动利率债 - - 3 60天（含）—90天 19.15 - 其中：剩余存续期超过 397 天 的浮动利率债 - - 4 90天（含）—120天 - - 其中：剩余存续期超过 397 天 的浮动利率债 - - 5 120天（含）—397天（含） 19.27 - 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 14 其中：剩余存续期超过 397 天 的浮动利率债 - - 合计 107.93 7.71 1.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过 240天情况说明
本基金本报告期内未出现投资组合平均剩余存续期违规超过 240天的情况。 1.5 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 摊余成本（元） 占基金资产净值比例 （％） 1 国家债券 2,799,647.78 5.40 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中：政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 同业存单 29,848,280.38 57.52 8 其他 - - 9 合计 32,647,928.16 62.92 10 剩余存续期超过 397天的浮 动利率债券 - - 1.6 报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 债券数量 （张） 摊余成本（元） 占基金资产净 值 比例（％） 1 111973822 19宁波银行 CD249 100,000 9,956,551.13 19.19 2 111911254 19平安银行 CD254 100,000 9,952,795.03 19.18 3 111921457 19渤海银行 CD457 100,000 9,938,934.22 19.15 4 019611 19国债 01 28,000 2,799,647.78 5.40 1.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 项目 偏离情况 报告期内偏离度的绝对值在 0.25（含）-0.5%间的次数 0 报告期内偏离度的最高值 0.0342% 报告期内偏离度的最低值 -0.0033% 报告期内每个工作日偏离度的绝对值的简单平均值 0.0070% 报告期内负偏离度的绝对值达到 0.25%情况说明
本基金本报告期内未出现负偏离度的绝对值达到 0.25%的情况。 报告期内正偏离度的绝对值达到 0.5%情况说明
本基金本报告期内未出现正偏离度的绝对值达到 0.5%的情况。 1.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券投资。 1.9 投资组合报告附注 1.9.1 基金计价方法说明
本基金估值采用“摊余成本法”，即估值对象以买入成本列示，按照票面利率或协议 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 15 利率并考虑其买入时的溢价与折价，在剩余存续期内平均摊销，每日计提损益。 1.9.2 基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年内受到公开谴 责、处罚说明 平安银行股份有限公司大连分行于 2019年 3月 15日收到大连证监局的责令改正行政 监督管理措施的决定，大连分行因未向基金投资者公开基金产品风险评价方法、花园广场 支行基金销售人员在对外投资者进行风险承受能力调查与评价工作中存在未经投资者允许 擅自代投资者填写风险承受能力调查问卷等 2项违法违规事项，被大连证监局采取责令改 正的行政监督管理措施。
对“19平安银行 CD254”投资决策程序的说明: 本基金管理人定期回顾、长期跟踪研 究该投资标的的信用资质,我们认为,该处罚事项未对平安银行的长期企业经营和投资价值 产生实质性影响。我们对该投资标的的投资严格执行内部投资决策流程,符合法律法规和公 司制度的规定。
除此之外,其余本基金投资的前十名证券的发行主体均没有被监管部门立案调查,或在 报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
1.9.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 576.02 2 应收证券清算款 4,002,717.81 3 应收利息 73,752.93 4 应收申购款 - 5 其他应收款 - 6 待摊费用 - 7 其他 - 8 合计 4,077,046.76 1.9.4 投资组合报告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因，投资组合报告中摊余成本占净值比例的分项之和与合计可能存在尾 差。 十二、基金的业绩 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定 盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细 阅读本招募说明书。基金业绩数据截至2019年12月31日。 （一） 基金份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表 阶段 净值收 益率① 净值收 益率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 2017年 8月 14日 至 2017年 12月 31 日 1.5777% 0.0018% 0.1342% - 1.4435% 0.0018% 2018年 1月 1日至 2018年 12月 31日 3.0742% 0.0041% 0.3500% 0.0000% 2.7242% 0.0041% 2019年 1月 1日至 2019年 12月 31日 2.2798% 0.0006% 0.3500% 0.0000% 1.9298% 0.0006% 2017年 8月 14日 至 2019年 12月 31 7.0874% 0.0033% 0.8342% 0.0000% 6.2532% 0.0033% 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 16 日 注:业绩比较基准为活期存款利率(税后)。 （二） 基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 注: 本基金建仓期自 2017年 8月 14日至 2018年 2月 14日, 建仓期结束时资产配置比例符 合本基金基金合同规定。 十三、费用概览 (一) 与基金运作有关的费用 1．基金费用的种类 （1）基金管理人的管理费； （2）基金托管人的托管费； （3）销售服务费； （4）《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用； （5）《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、仲裁费和诉讼费； （6）基金份额持有人大会费用； （7）基金的证券交易费用； （8）基金的银行汇划费用； （9）基金的账户开户费用、账户维护费用； （10）按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。 2．基金费用计提方法、计提标准和支付方式 （1）基金管理人的管理费
信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 17 本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.22%年费率计提。管理费的计算方法如 下： H＝E×年管理费率÷当年天数 H为每日应计提的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人与基金托管人 核对一致后，由基金托管人于次月首日起第 3 个工作日从基金财产中一次性支付给基金管 理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。 （2）基金托管人的托管费 本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.08%的年费率计提。托管费的计算方法如 下： H＝E×年托管费率÷当年天数 H为每日应计提的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人与基金托管人 核对一致后，由基金托管人复核后于次月首日起第 3 个工作日从基金财产中一次性支付给 基金托管人。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。 （3）基金销售服务费 本基金年销售服务费率为 0.15%，销售服务费计提的计算公式具体如下： H＝E×年销售服务费率÷当年天数 H为每日基金份额应计提的基金销售服务费 E为前一日基金份额的基金资产净值 基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人与基金托 管人核对一致后，由基金托管人复核后于次月首日起第 3 个工作日从基金财产中一次性支 付给登记机构，由登记机构代付给销售机构。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺 延。 上述“一、基金费用的种类”中第 4－10 项费用，根据有关法规及相应协议规定，按 费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。 3、不列入基金费用的项目 下列费用不列入基金费用： （1）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产 的损失； （2）基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用； （3）《基金合同》生效前的相关费用； 信诚智惠金货币市场基金更新招募说明书摘要（2020年 3月） 18 （4）其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。 （二）与基金销售有关的费用 本基金在一般情况下不收取申购费用和赎回费用，但是出现以下情形之一： （1）基金持有的现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及 5个交易日内到期 的其他金融工具占基金资产净值的比例合计低于 5%且偏离度为负时； （2）当本基金前 10 名基金份额持有人的持有份额合计超过基金总份额 50%，且本基 金投资组合中现金、国债、中央银行票据、政策性金融债券以及 5 个交易日内到期的其他 金融工具占基金资产净值的比例合计低于 10%且偏离度为负时； 为确保基金平稳运作，避免诱发系统性风险，对当日单个基金份额持有人申请赎回基 金份额超过基金总份额的 1%以上的赎回申请（超过基金总份额 1%以上的部分）征收 1%的 强制赎回费用，并将上述赎回费用全额计入基金资产。基金管理人与基金托管人协商确认 上述做法无益于基金利益最大化的情形除外。 十四、对招募说明书更新部分的说明 本基金管理人依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运 作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理 办法》、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及其它有关法律法规的要 求，结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，对原《信诚智惠金货币市场基金招 募说明书》进行了更新，主要更新的内容如下： 1.在“重要提示”部分更新了相应日期。 2.在“三、基金管理人”中的 “主要人员情况”部分，更新了基金经理的内容。。 3.在“四、基金托管人”中，根据实际情况更新了基金托管人的相关信息。 4.在“九、基金的投资”部分，更新了“基金投资组合报告”，财务数据截止至 2019 年 12月 31日。 5.在“十、基金的业绩”部分，更新了该节的内容，数据截止至 2019年 12月 31日。 6.在“二十二、其他应披露事项”部分，披露了自 2019年 2月 15日以来涉及本基金 的相关公告。
中信保诚基金管理有限公司
2020年 3月 21日
