兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书(更新)摘要
（2019年第 2号）
基金管理人：兴业基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
重要提示
本基金经 2017 年 8 月 11 日中国证券监督管理委员会证监许可[2017]1482
号文准予募集注册，基金合同于 2017年 12月 26日正式生效。
基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国
证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的投资价
值和市场前景作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
但不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。
投资有风险，投资者拟认购（或申购）基金时应认真阅读本招募说明书、基
金合同、产品资料概要等信息披露文件，自主判断基金的投资价值，自主做出投
资决策，全面认识本基金产品的风险收益特征，并承担基金投资中出现的各类风
险，包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系
统性风险，个别证券特有的非系统性风险，由于基金投资者连续大量赎回基金产
生的流动性风险，基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险，本基
金的特定风险等，详见招募说明书“风险揭示”章节。本基金为混合型基金，具
有较高预期风险、较高预期收益的特征，其预期风险和预期收益低于股票型基金、
高于债券型基金和货币市场基金。投资者应充分考虑自身的风险承受能力，并对
于认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策。本基金单
一投资者(本公司作为发起式资金提供方除外)持有基金份额数不得达到或超过
基金份额总数的 50%，但在基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到
或超过 50%的除外。基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在投
资者作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资者
自行负责。
本基金可投资中小企业私募债券，中小企业私募债券是根据相关法律法规由
非上市中小企业采用非公开方式发行的债券。由于不能公开交易，一般情况下，
交易不活跃，潜在较大流动性风险。当发债主体信用质量恶化时，受市场流动性
所限，本基金可能无法卖出所持有的中小企业私募债券，由此可能给基金净值带
来更大的负面影响和损失。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并
不构成对本基金业绩表现的保证。
本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金合
同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得
基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行
为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、《运作办法》、基
金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人
的权利和义务，应详细查阅基金合同。
本基金合同关于基金产品资料概要的编制、披露及更新等内容，将不晚于
2020年 9月 1日起执行。
本基金信息披露事项以法律法规规定及本招募说明书“第十六部分
基金的
信息披露”章节约定的内容为准。
本更新招募说明书所载内容截止日为 2019年 6月 25日，有关财务数据和净
值表现截止日为 2019年 3月 31日（财务数据未经审计）。本招募说明书中关于
基金合同内容变更事项的内容截止日为 2019年 11月 15日。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
一、基金管理人
（一）基金管理人情况
名称：兴业基金管理有限公司
住所：福建省福州市鼓楼区五四路 137号信和广场 25楼
办公地址：上海市浦东新区银城路 167号 13、14层
法定代表人：官恒秋
设立日期：2013年 4月 17日
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监许可[2013]288号
组织形式：有限责任公司
注册资本：12亿元人民币
存续期限：持续经营
联系电话：021-22211888
联系人：郭玲燕
股权结构：
股东名称 出资比例
兴业银行股份有限公司 90%
中海集团投资有限公司 10%
合计 100%
（二）主要人员情况
1、董事会成员
官恒秋先生，董事长，硕士学位，高级经济师。曾任兴业银行国际业务部副
总经理，兴业银行深圳分行党委副书记、副行长，兴业银行杭州分行党委书记、
行长，兴业银行南京分行党委书记、行长。现任兴业基金管理有限公司党委书记、
董事长。
明东先生，董事，硕士学位，高级经济师。曾先后在中远财务有限责任公司
及中国远洋运输（集团）总公司资产经营中心、总裁事务部、资本运营部工作，
历任中国远洋控股股份有限公司投资者关系部总经理、证券事务代表，中国远洋
运输（集团）总公司/中国远洋控股股份有限公司证券事务部总经理。现任中远
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
海运发展股份有限公司副总经理、党委委员，中海集团投资有限公司总经理。
胡斌先生，董事，硕士学位，经济师职称。曾任兴业银行乌鲁木齐分行企业
金融总部营销管理部总经理，兴业银行总行企业金融总部企业金融营销管理部总
经理助理，兴业银行北京分行党委委员、行长助理，兴业银行总行投资银行部副
总经理等职务。现任兴业基金管理有限公司党委委员、总经理，兼任兴业财富资
产管理有限公司执行董事。
李春平先生，独立董事，博士学位，高级经济师。曾任国泰君安证券股份有
限公司总裁助理，国泰基金管理有限公司总经理、执行董事，长江养老保险股份
有限公司党委副书记、总裁，上海量鼎资本管理公司执行董事，上海保险交易所
中保保险资产登记交易有限公司运营管理委员会主任等职。现任杭州华智融科股
权投资公司总裁。
陈华锋先生，独立董事，博士学位。曾任加拿大不列颠哥伦比亚大学尚德商
学院金融学助理教授，美国德州农工大学梅斯商学院金融学副教授（终身教职），
清华大学五道口金融学院讲席副教授（终身教职）。现任复旦大学泛海金融学院
教授、博士生导师、MBA项目学术主任。
陈汉文先生，独立董事，博士学位。曾任厦门大学会计系主任、博士生导师，
厦门大学管理学院副院长，厦门大学研究生院副院长等职。现任对外经济贸易大
学国际商学院教授。
2、监事会成员
林榕辉先生，监事会主席，博士学位。曾任兴业银行总行计划资金部副总经
理、信用审查部总经理、漳州分行党委书记、行长，同业业务部总经理、风险管
理部总经理、研究规划部总经理、企业金融总部副总裁、金融市场总部副总裁等
职务。现任兴业银行总行同业金融部总经理。
杜海英女士，监事，硕士学位。曾任中海（海南）海盛船务股份有限公司发
展部科长、发展部副主任（主持工作）、发展部主任，中共中国海运（集团）总
公司党校副校长，集团管理干部学院副院长等职。现任中远海运发展股份有限公
司总经理助理、中海集团投资有限公司副总经理、河南远海中原物流产业发展基
金管理有限公司董事长。
郎振宇先生，职工监事，本科学历。曾任天弘基金管理有限公司广州分公司
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
总经理助理、兴业银行股份有限公司总行资产管理部综合处副处长、兴业基金管
理有限公司综合管理部副总经理、人力资源部副总经理等职。现任兴业基金管理
有限公司综合管理部总经理。
楼怡斐女士，职工监事，硕士学位。曾任鞍山证券上海管理总部宏观研究员、
富国基金交易部交易员、华泰柏瑞基金管理有限公司交易部交易总监。现任兴业
基金管理有限公司交易部总经理。
3、公司高级管理人员
官恒秋先生，董事长，简历同上。
胡斌先生，总经理，简历同上。
王薏女士，督察长，本科学历。历任兴业银行信贷管理部总经理助理、副总
经理，兴业银行广州分行副行长，兴业银行信用审查部总经理，兴业银行小企业
部总经理，兴业银行金融市场总部风险总监、金融市场风险管理部总经理。现任
兴业基金管理有限公司党委委员、督察长。
黄文锋先生，副总经理，硕士学位。历任兴业银行厦门分行鹭江支行行长、
集美支行行长，兴业银行厦门分行公司业务部兼同业部、国际业务部总经理，兴
业银行厦门分行党委委员、行长助理，兴业银行总行投资银行部副总经理，兴业
银行沈阳分行党委委员、副行长。现任兴业基金管理有限公司党委委员、副总经
理。
张顺国先生，副总经理，本科学历。历任泰阳证券上海管理总部总经理助理，
深圳发展银行上海分行金融机构部副总经理、商人银行部副总经理，深圳发展银
行上海分行宝山支行副行长，兴业银行上海分行漕河泾支行行长、静安支行行长、
上海分行营销管理部总经理，兴业基金管理有限公司总经理助理、上海分公司总
经理，上海兴晟股权投资管理有限公司总经理，兴投（平潭）资本管理有限公司
执行董事。现任兴业基金管理有限公司党委委员、副总经理。
庄孝强先生，总经理助理，本科学历。历任兴业银行宁德分行计划财会部副
总经理，兴业银行总行审计部福州分部业务二处副处长、上海分部业务二处副处
长，兴业银行总行资产管理部总经理助理，兴业财富资产管理有限公司总经理。
现任兴业基金管理有限公司党委委员、总经理助理，兼任上海兴晟股权投资管理
有限公司执行董事。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
张玲菡女士，总经理助理，本科学历。历任银河基金管理有限公司市场部渠
道经理，交银施罗德基金管理有限公司广东分公司副总经理、渠道部副总经理、
营销管理部总经理、市场总监。现任兴业基金管理有限公司总经理助理。
4、本基金的基金经理
WEIDONG WU（吴卫东）先生，哥伦比亚大学物理学博士。23 年证券从业经
验，曾在美国证券交易协会（NASD）注册。1994-1998年任德意志银行量化策略
研究员(Associate Director)，1998-2002 年任摩尔（Moore）资产管理公司资
深策略研究员，2002-2006任千禧（Millennium）基金公司投资经理，2007-2010
任梯度(Gradient)资产管理公司投资经理，2010-2013任兴业银行资产管理部研
究总监，2013年 7月加入兴业基金管理公司，2015年 1月 23日至 2018年 1月
18 日担任兴业多策略灵活配置混合型发起式证券投资基金基金经理。2015 年 9
月 17日至 2016年 11月 29日担任兴业国企改革灵活配置混合型证券投资基金基
金经理，2017 年 12 月 26 日起担任兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投
资基金基金经理。2018年 7月 26日起担任兴业中证国有企业改革指数增强型证
券投资基金基金经理。
5、投资策略委员会成员
胡斌先生，总经理。
黄文锋先生，副总经理。
冯烜先生，权益投资部负责人。
刘方旭先生，基金经理。
吴列伟先生，基金经理。
6、上述人员之间均不存在近亲属关系。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
二、基金托管人
（一）基金托管人概况
1、基本情况
名称：招商银行股份有限公司（以下简称“招商银行”）
设立日期：1987年4月8日
注册地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦
办公地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦
注册资本：252.20亿元
法定代表人：李建红
行长：田惠宇
资产托管业务批准文号：证监基金字[2002]83号
电话：0755-83199084
传真：0755-83195201
资产托管部信息披露负责人：张燕
2、发展概况
招商银行成立于1987年4月8日，是我国第一家完全由企业法人持股的股份制
商业银行，总行设在深圳。自成立以来，招商银行先后进行了三次增资扩股，并
于2002年3月成功地发行了15亿A股，4月9日在上交所挂牌（股票代码：600036），
是国内第一家采用国际会计标准上市的公司。2006年9月又成功发行了22亿H股，
9月22日在香港联交所挂牌交易（股票代码：3968），10月5日行使H股超额配售，
共发行了24.2亿H股。截至2019年3月31日，本集团总资产67,943.47亿元人民币，
高级法下资本充足率15.86%，权重法下资本充足率13.28%。
2002年 8月，招商银行成立基金托管部；2005年 8月，经报中国证监会同
意，更名为资产托管部，现下设业务管理团队、产品管理团队、项目管理团队、
稽核监察团队、基金外包业务团队、养老金团队、系统与数据团队 7个职能团队，
现有员工 80 人。2002 年 11 月，经中国人民银行和中国证监会批准获得证券投
资基金托管业务资格，成为国内第一家获得该项业务资格上市银行；2003 年 4
月，正式办理基金托管业务。招商银行作为托管业务资质最全的商业银行，拥有
证券投资基金托管、受托投资管理托管、合格境外机构投资者托管（QFII）、合
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
格境内机构投资者托管（QDII）、全国社会保障基金托管、保险资金托管、企业
年金基金托管等业务资格。
招商银行确立“因势而变、先您所想”的托管理念和“财富所托、信守承诺”
的托管核心价值，独创“6S 托管银行”品牌体系，以“保护您的业务、保护您
的财富”为历史使命，不断创新托管系统、服务和产品：在业内率先推出“网上
托管银行系统”、托管业务综合系统和“6心”托管服务标准，首家发布私募基
金绩效分析报告，开办国内首个托管银行网站，推出国内首个托管大数据平台，
成功托管国内第一只券商集合资产管理计划、第一只FOF、第一只信托资金计划、
第一只股权私募基金、第一家实现货币市场基金赎回资金 T+1到账、第一只境外
银行 QDII基金、第一只红利 ETF基金、第一只“1+N”基金专户理财、第一家大
小非解禁资产、第一单 TOT保管，实现从单一托管服务商向全面投资者服务机构
的转变，得到了同业认可。
招商银行资产托管业务持续稳健发展，社会影响力不断提升,四度蝉联获《财
资》“中国最佳托管专业银行”。2016 年 6 月招商银行荣膺《财资》“中国最
佳托管银行奖”，成为国内唯一获得该奖项的托管银行；“托管通”获得国内《银
行家》2016中国金融创新“十佳金融产品创新奖”；7月荣膺 2016年中国资产
管理“金贝奖”“最佳资产托管银行”。2017年 6月招商银行再度荣膺《财资》
“中国最佳托管银行奖”； “全功能网上托管银行 2.0”荣获《银行家》2017
中国金融创新“十佳金融产品创新奖”；8月荣膺国际财经权威媒体《亚洲银行
家》“中国年度托管银行奖”。2018 年 1 月招商银行荣膺中央国债登记结算有
限责任公司“2017 年度优秀资产托管机构”奖项；同月，招商银行托管大数据
平台风险管理系统荣获 2016-2017年度银监会系统“金点子”方案一等奖，以及
中央金融团工委、全国金融青联第五届“双提升”金点子方案二等奖；3月荣膺
公募基金 20 年“最佳基金托管银行”奖；5 月荣膺国际财经权威媒体《亚洲银
行家》“中国年度托管银行奖”；12月荣膺 2018东方财富风云榜“2018年度最
佳托管银行”、“20年最值得信赖托管银行”奖。2019年 3月招商银行荣获《中
国基金报》“2018年度最佳基金托管银行”奖。
（二）主要人员情况
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
李建红先生，本行董事长、非执行董事，2014年 7月起担任本行董事、董事
长。英国东伦敦大学工商管理硕士、吉林大学经济管理专业硕士，高级经济师。
招商局集团有限公司董事长，兼任招商局国际有限公司董事会主席、招商局能源
运输股份有限公司董事长、中国国际海运集装箱（集团）股份有限公司董事长、
招商局华建公路投资有限公司董事长和招商局资本投资有限责任公司董事长。曾
任中国远洋运输（集团）总公司总裁助理、总经济师、副总裁，招商局集团有限
公司董事、总裁。
田惠宇先生，本行行长、执行董事，2013年 5月起担任本行行长、本行执行
董事。美国哥伦比亚大学公共管理硕士学位，高级经济师。曾于 2003 年 7 月至
2013 年 5 月历任上海银行副行长、中国建设银行上海市分行副行长、深圳市分
行行长、中国建设银行零售业务总监兼北京市分行行长。
王良先生，本行副行长，货币银行学硕士，高级经济师。1991年至 1995年，
在中国科技国际信托投资公司工作；1995年 6 月至 2001 年 10月，历任招商银
行北京分行展览路支行、东三环支行行长助理、副行长、行长、北京分行风险控
制部总经理；2001年 10月至 2006 年 3月，历任北京分行行长助理、副行长；
2006年 3月至 2008 年 6月，任北京分行党委书记、副行长（主持工作）；2008
年 6月至 2012年 6月，任北京分行行长、党委书记；2012年 6月至 2013年 11
月，任招商银行总行行长助理兼北京分行行长、党委书记；2013年 11月至 2014
年 12 月，任招商银行总行行长助理；2015 年 1 月起担任本行副行长；2016 年
11月起兼任本行董事会秘书。
姜然女士，招商银行资产托管部总经理，大学本科毕业，具有基金托管人高
级管理人员任职资格。先后供职于中国农业银行黑龙江省分行，华商银行，中国
农业银行深圳市分行，从事信贷管理、托管工作。2002 年 9 月加盟招商银行至
今，历任招商银行总行资产托管部经理、高级经理、总经理助理等职。是国内首
家推出的网上托管银行的主要设计、开发者之一，具有 20 余年银行信贷及托管
专业从业经验。在托管产品创新、服务流程优化、市场营销及客户关系管理等领
域具有深入的研究和丰富的实务经验。
（三）基金托管业务经营情况
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
截至 2019年 3月 31日，招商银行股份有限公司累计托管 450只证券投资基
金。
(四) 托管人的内部控制制度
1、 内部控制目标
招商银行确保托管业务严格遵守国家有关法律法规和行业监管制度，自觉形
成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念；形成科学合理的决策机制、执行
机制和监督机制，防范和化解经营风险，确保托管业务的稳健运行和托管资产的
安全；建立有利于查错防弊、堵塞漏洞、消除隐患，保证业务稳健运行的风险控
制制度，确保托管业务信息真实、准确、完整、及时；确保内控机制、体制的不
断改进和各项业务制度、流程的不断完善。
2、 内部控制组织结构
招商银行资产托管业务建立三级内控风险防范体系：
一级风险防范是在招商银行总行风险管控层面对风险进行预防和控制；
二级风险防范是招商银行资产托管部设立稽核监察团队，负责部门内部风险
预防和控制；
三级风险防范是招商银行资产托管部在设置专业岗位时，遵循内控制衡原则，
视业务的风险程度制定相应监督制衡机制。
3、 内部控制原则
（1）全面性原则。内部控制覆盖各项业务过程和操作环节、覆盖所有团队
和岗位。
（2）审慎性原则。托管组织体系的构成、内部管理制度的建立均以防范风
险、审慎经营为出发点，以有效防范各种风险作为内部控制的核心，体现“内控
优先”的要求。
（3）独立性原则。招商银行资产托管部各团队、各岗位职责保持相对独立，
不同托管资产之间、托管资产和自有资产之间相互分离。内部控制的检查、评价
部门独立于内部控制的建立和执行部门。
（4）有效性原则。内部控制具有高度的权威性，任何人不得拥有不受内部
控制约束的权利，内部控制存在的问题能够得到及时的反馈和纠正。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
（5）适应性原则。内部控制适应招商银行托管业务风险管理的需要，并能
够随着托管业务经营战略、经营方针、经营理念等内部环境的变化和国家法律、
法规、政策制度等外部环境的改变及时进行修订和完善。
（6）防火墙原则。招商银行资产托管部配备独立的托管业务技术系统，包
括网络系统、应用系统、安全防护系统、数据备份系统。
（7）重要性原则。内部控制在实现全面控制的基础上，关注重要托管业务
事项和高风险领域。
（8）制衡性原则。内部控制能够实现在托管组织体系、机构设置及权责分
配、业务流程等方面形成相互制约、相互监督，同时兼顾运营效率。
4、 内部控制措施
（1）完善的制度建设。招商银行资产托管部从资产托管业务内控管理、产
品受理、会计核算、资金清算、岗位管理、档案管理和信息管理等方面制定一系
列规章制度，保证资产托管业务科学化、制度化、规范化运作。
（2）经营风险控制。招商银行资产托管部制定托管项目审批、资金清算与
会计核算双人双岗、大额资金专人跟踪、凭证管理等一系列完整的操作规程，有
效地控制业务运作过程中的风险。
（3）业务信息风险控制。招商银行资产托管部在数据传输和保存方面有严
格的加密和备份措施，采用加密、直连方式传输数据，数据执行异地实时备份，
所有的业务信息须经过严格的授权方能进行访问。
（4）客户资料风险控制。招商银行资产托管部对业务办理过程中形成的客
户资料，视同会计资料保管。客户资料不得泄露，有关人员如需调用，须经总经
理室成员审批，并做好调用登记。
（5）信息技术系统风险控制。招商银行对信息技术系统管理实行双人双岗
双责、机房 24 小时值班并设置门禁管理、电脑密码设置及权限管理、业务网和
办公网、托管业务网与全行业务网双分离制度，与外部业务机构实行防火墙保护，
对信息技术系统采取两地三中心的应急备份管理措施等，保证信息技术系统的安
全。
（6）人力资源控制。招商银行资产托管部通过建立良好的企业文化和员工
培训、激励机制、加强人力资源管理及建立人才梯级队伍及人才储备机制，有效
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
的进行人力资源管理。
（五）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理
办法》等有关法律法规的规定及基金合同、托管协议的约定，对基金投资范围、
投资比例、投资组合等情况的合法性、合规性进行监督和核查。
在为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节中，基金托管人对基金
管理人发送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与支付情况进行检查监
督，对违反法律法规、基金合同的指令拒绝执行，并立即通知基金管理人。
基金托管人如发现基金管理人依据交易程序已经生效的投资指令违反法律、
行政法规和其他有关规定，或者违反基金合同约定，及时以书面形式通知基金管
理人进行整改，整改的时限应符合法律法规及基金合同允许的调整期限。基金管
理人收到通知后应及时核对确认并以书面形式向基金托管人发出回函并改正。基
金管理人对基金托管人通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告
中国证监会。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
三、相关服务机构
（一）基金销售机构
1、直销机构
（1）名称：兴业基金管理有限公司直销中心
住所: 福建省福州市鼓楼区五四路 137号信和广场 25楼
法定代表人：官恒秋
地址：上海市浦东新区银城路 167号 13、14层
联系人：许野
电话：021-22211885
传真：021-22211997
网址：http://www.cib-fund.com.cn/
（2）名称：网上直销系统
网址：https://trade.cib-fund.com.cn/etrading/
（3）名称：兴业基金微信公众号
微信号：“兴业基金”或者“cibfund”
2、其他销售机构
（1）名称：兴业银行股份有限公司
住所: 福州市湖东路 154号
法定代表人：高建平
办公地址：上海市静安区江宁路 168号
邮政编码：200041
联系人：曾鸣
电话：021-95561
网址：http://www.cib.com.cn
（2）名称：招商银行股份有限公司
住所：深圳市深南大道 7088 号招商银行大厦
法定代表人：李建红
办公地址：深圳市深南大道 7088 号招商银行大厦
邮政编码：518040
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
联系人：邓炯鹏
电话：95555
网址：http://www.cmbchina.com/
（3）名称：中国银行股份有限公司
住所:北京市西城区复兴门内大街 1号
法定代表人：陈四清
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1号
邮政编码：100818
联系人：陈洪源
电话：95566
网址：www.boc.cn
（4）名称：平安证券股份有限公司
住所：深圳市福田中心区金田路 4036号荣超大厦 16-20层
办公地址：深圳市福田中心区金田路 4036号荣超大厦 16-20层
法定代表人：何之江
联系电话：021-38637436
传真：0755-82435367
联系人：周一涵
客服电话：95511-8
公司网址：http://stock.pingan.com
（5）名称：中国国际金融股份有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外大街 1号国贸大厦 2座 27层及 28层
法定代表人：丁学东
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街 1号国贸大厦 2座 27层及 28层
邮政编码：100004
联系人：杨涵宇
电话：400 910 1166
网址：www.cicc.com.cn
（6）名称：国金证券股份有限公司
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
住所: 四川省成都市青羊区东城根上街 95号
法定代表人：冉云
办公地址：四川省成都市青羊区东城根上街 95号
邮政编码：610015
联系人：刘婧漪、贾鹏
电话：028-86690057、028-86690058
网址： www.gjzq.com.cn
客户服务电话：95310
（7）名称：中国银河证券股份有限公司
住所: 北京市西城区金融大街 35号 2-6层
法定代表人： 陈共炎
地址： 北京市西城区金融大街 35号 2-6层
邮编：100033
联系人：邓颜
客服电话：4008-888-888
公司网址：www.chinastock.com.cn
（8）名称：长城证券股份有限公司
办公地址：深圳市福田区深南大道 6008号 14、16、17楼
邮政编码：518034
法定代表人：丁益
联系人：金夏
电话：0755-83516289
传真：0755-83513882
网址：www.cgws.com
（9）名称：申万宏源证券股份有限公司
住所: 上海市徐汇区长乐路 989号世纪商贸广场 45层
法定代表人: 李梅
办公地址：上海市徐汇区长乐路 989号世纪商贸广场 40层
邮政编码：200031
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
联系人：黄莹
电话：021-33388211
网址：www.swhysc.com
（10）名称：华泰证券股份有限公司
住所: 南京市江东中路 228号
法定代表人: 周易
办公地址：南京市江东中路 228号
邮政编码：210019
联系人：庞晓芸
电话：95597
网址：http://www.htsc.com.cn/htzq/index/index.jsp
（11）名称：光大证券股份有限公司
住所: 上海市静安区新闸路 1508号
法定代表人: 周健男
办公地址：上海市静安区新闸路 1508号
联系人：何耀
电话：95525
网址：http://www.ebscn.com/
（12）名称：海银基金销售有限公司
住所: 中国（上海）自由贸易试验区银城中路 8号 402室
法定代表人: 刘惠
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区银城中路 8号 402室
邮政编码：200000
联系人：毛林
电话：021-80133597
网址：http://www.fundhaiyin.com/
（13）浙江同花顺基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903室
法定代表人：凌顺平
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
办公地址：浙江省杭州市翠柏路 7号杭州电子商务产业园 2号楼 2楼
邮政编码：310012
联系人：董一锋
电话：4008-773-772
网址：http://www.5ifund.com
（14）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218号 1幢 202室
法定代表人：陈柏青
办公地址：上海市浦东新区民生路 1199弄证大五道口广场 1号楼 27F
邮政编码：200135
联系人：韩爱彬
电话：4000-766-123
网址：http://www.fund123.cn/
（15）上海天天基金销售有限公司
住所：上海市徐汇区龙田路 190号 2号楼 2层
法定代表人：其实
办公地址：上海市徐汇区宛平南路 88号 26层
邮政编码：200235
联系人：王超
电话：4001818188
网站：http://www.1234567.com.cn
（16）深圳众禄基金销售股份有限公司
住所：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8楼
法定代表人：薛峰
办公地址：深圳市罗湖区梨园路 8号 HALO广场 4楼
邮政编码：518028
联系人：童彩平
电话：4006-788-887
网站：http://www.zlfund.cn
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
（17）珠海盈米基金销售有限公司
住所：珠海市横琴新区宝华路 6号 105室-3491
法定代表人：肖雯
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东 1号保利国际广场南塔 12楼
邮政编码：510308
联系人：吴煜浩
电话：020-89629066
网站：http://www.yingmi.cn
（18）北京虹点基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区工人体育馆北路甲 2号裙房 2层 222单元
法定代表人：胡伟
办公地址：北京市朝阳区工人体育馆北路甲 2号盈科中心 B座裙楼二层
邮政编码：100026
联系人：陈铭洲
电话：400-618-0707
网站：https://www.hongdianfund.com/
（19）上海陆金所基金销售有限公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333号 14楼 09单元
法定代表人：郭坚
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333号 14楼
邮政编码：200120
联系人：程晨
电话：4008219031
网址：http://www.lufunds.com
（20）诺亚正行基金销售有限公司
住所：上海市虹口区飞虹路 360弄 9号 3724室
法定代表人：汪静波
办公地址：上海市杨浦区昆明路 508号北美广场 B座 12楼
邮政编码：200082
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
联系人：李娟
电话：400-821-5399
网址：http://www.noah-fund.com
（21）上海凯石财富基金销售有限公司
住所：上海市黄浦区西藏南路 765号 602-115室
法定代表人：陈继武
办公地址：上海市黄浦区延安东路 1号凯石大厦 4楼
邮政编码：200001
联系人：王哲宇
电话：4006-433-389
网址：www.vstonewealth.com
（22）武汉市伯嘉基金销售有限公司
住所：武汉市江汉区泛海国际 SOHO7栋 23层 01、04号
法定代表人：陶捷
办公地址：武汉市江汉区泛海国际 SOHO7栋 23层 01、04号
邮政编码：430000
联系人：陆锋
电话：4000279899
网址：http://www.buyfunds.cn/
（23）上海好买基金销售有限公司
住所：上海市虹口区欧阳路 196号 26号楼 2楼 41号
法定代表人：杨文斌
办公地址：上海市浦东南路 1118号鄂尔多斯国际大厦 903～906室
邮政编码：200120
联系人：张茹
电话：400-700-9665
网址：http://www.ehowbuy.com
（24）上海联泰基金销售有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区富特北路 277号 3层 310室
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
法定代表人：燕斌
办公地址：上海市长宁区福泉北路 518号 8座 3层
邮政编码：200335
联系人：兰敏
电话：400-166-6788
网址：http://www.66zichan.com
（25）上海长量基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市浦东新区高翔路 526号 2幢 220室
法定代表人：张跃伟
办公地址：上海市浦东新区东方路 1267号 11层
邮政编码：200120
联系人：张佳琳
电话：400-820-2899
网站：http://www.erichfund.com
（26）北京汇成基金销售有限公司
住所：北京市海淀区中关村大街 11号 11层 1108室
法定代表人：王伟刚
办公地址：北京市海淀区中关村大街 11号 11层 1108室
邮政编码：100190
联系人：王骁
电话：400-619-9059
网址：http://www.hcjijin.com
（27）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司
住所：深圳市福田区华强北路赛格科技园 4栋 10层 1006室
法定代表人：张彦
办公地址：北京市西城区宣武门外大街 28号富卓大厦 7层
邮政编码：100032
联系人：文雯
电话：400-166-1188
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
网址：http://www.jrj.com.cn
（28）上海万得基金销售有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区福山路 33号 11楼 B座
法定代表人：王廷富
办公地址：上海市浦东新区浦明路 1500号万得大厦 11楼
邮政编码：200120
联系人：徐亚丹
电话：400-821-0203
网址：http://www.520fund.com.cn
（29）上海利得基金销售有限公司
住所：上海市宝山区蕴川路 5475号 1033室
法定代表人：李兴春
办公地址：上海市虹口区东大名路 1098号浦江金融世纪广场
邮政编码：200127
联系人：陈洁
电话：400-921-7755
网址：http://www.leadfund.com.cn
（30）北京肯特瑞基金销售有限公司
住所：北京市海淀区海淀东三街 2号 4层 401-15
法定代表人：江卉
办公地址：北京市亦庄经济开发区科创十一街 18号院京东 A座 4层
邮政编码：100176
联系人：韩锦星
电话：400-098-8511
网址：http://kenterui.jd.com
（31）上海华信证券有限责任公司
住所：上海浦东新区世纪大道 100号环球金融中心 9楼
法定代表人：陈灿辉
办公地址：上海浦东新区世纪大道 100号环球金融中心 9楼
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
邮政编码：200003
联系人： 徐璐
电话：400-820-5999
网址：http://www.shhxzq.com
（32）上海华夏财富投资管理有限公司
住所：上海市虹口区东大名路 687号 1幢 2楼 268室
法定代表人：李一梅
办公地址：北京市西城区金融大街 33号通泰大厦 B座 8层
邮政编码：100032
联系人：仲秋玥
电话：400-817-5666
网址：http://www.amcfortune.com
（33）上海基煜基金销售有限公司
住所：上海市崇明县长兴镇路潘园公路 1800号 2号楼 6153室
法定代表人：王翔
办公地址：上海市杨浦区昆明路 518号 A1002室
邮政编码：200120
联系人：蓝杰
电话：021-65370077
网址：http://www.jiyufund.com.cn
（34）通华财富（上海）基金销售有限公司
住所：上海市虹口区同丰路 667弄 107号 201室
法定代表人：兰奇
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴世纪金融广场杨高南路 799号 3号楼 9楼
邮政编码：200127
联系人：褚志朋
电话：95193
网址：http://www.tonghuafund.com
（35）上海挖财基金销售有限公司
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
住所：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 799号 5层 01、02、03室
法定代表人：胡燕亮
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 799 号 5 层 01、02、03
室
邮政编码：200127
联系人： 孙琦
电话：021-50810687
网址：http://www.wacaijijin.com
（36）北京蛋卷基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区创远路 34 号院融新科技中心 C 座 17 层
法定代表人：钟斐斐
办公地址：北京市朝阳区阜通东大街 T3 A座 19层
邮政编码：100102
联系人： 袁永姣
电话：4000-618-518
网址：http://www.danjuanapp.com
（37）中证金牛（北京）投资咨询有限公司
住所：北京市丰台区东管头 1号 2号楼 2-45室
法定代表人：钱昊旻
办公地址：北京市宣武门外大街甲一号新华社第三工作区 A座 5层
邮政编码：100052
联系人：沈晨
电话： 400-8909998
网址：https://www.jnlc.com
（38）扬州国信嘉利基金销售有限公司
住所：江苏省扬州市广陵新城信息产业基地 3期 20B栋
法定代表人：刘晓光
办公地址：江苏省扬州市邗江区文昌西路 56号公元国际大厦 320室
邮政编码：225100
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
联系人： 苏曦
电话：400-021-6088
网址：https://www.gxjlcn.com/
（39）南京苏宁基金销售有限公司
住所：江苏省南京市玄武区苏宁大道 1-5号
法定代表人：王锋
办公地址：江苏省南京市玄武区苏宁大道 1-5号
邮政编码：210042
联系人： 张慧
电话：95177
网址：http://www.snjijin.com
（40）北京唐鼎耀华基金销售有限公司
住所：北京市延庆县延庆经济开发区百泉街 10号 2栋 236室
法定代表人：张冠宇
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街 19号 A座 1505室
邮政编码：100020
联系人： 王丽敏
电话：400-819-9868
网址：http:// www.datangwealth.com
（41）南京途牛基金销售有限公司
住所：南京市玄武区玄武大道 699-1号
法定代表人：宋时琳
办公地址：南京市玄武区玄武大道 699-32号
邮政编码：210042
联系人：张士帅
电话：4007-999-999转 3
网址：http://jr.tuniu.com
（42）一路财富（北京）基金销售股份有限公司
住所：北京市西城区阜成门大街 2号万通新世界 A座 2208
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
法定代表人：吴雪秀
办公地址：北京市海淀区宝盛里宝盛南路 1号院奥北科技园国泰大厦 9层
邮政编码：100000
联系人：董宣
电话：400-001-1566
网址：https://www.yilucaifu.com/
（43）北京创金启富基金销售有限公司
住所：北京市西城区白纸坊东街 2号院 6号楼 712室
法定代表人：梁蓉
办公地址：北京市西城区白纸坊东街 2号院 6号楼 712室
邮政编码：100053
联系人：李慧慧
电话：400-6262-818
网址：https://www.5irich.com
（44）上海汇付基金销售有限公司
住所：上海市黄浦区黄河路 333号 201室 A区 056单元
法定代表人：金佶
办公地址：上海市徐汇区宜山路 700号普天信息产业园 2期 C5栋 2楼
邮政编码：200233
联系人：甄宝林
电话：021-34013996-0311
网址： https:// www.hotjijin.com/
（45）天津国美基金销售有限公司
住所：天津经济技术开发区第一大街 79号 MSDC1-28层 2801
法定代表人：丁东华
办公地址：北京市朝阳区霄云路 26号鹏润大厦 B座 9层
邮政编码：100125
联系人：常萌
电话：010-59287105
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
网址： http://www.gomefinance.com.cn
（46）上海大智慧基金销售有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428号 1号楼 1102、1103单
元
法定代表人： 申健
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428号 1号楼 1102、1103
单元
邮政编码：200127
联系人： 张婷
电话：18017373527
网址： https://www.wg.com.cn/
（47）兴业银行股份有限公司钱大掌柜
住所： 福州市湖东路 154号
法定代表人：高建平
办公地址： 上海市北京西路 968号嘉地中心 33楼
邮政编码：200041
联系人： 禾青
电话：40018-95561
网址：https://www.yypt.com
（48）名称：上海浦东发展银行股份有限公司
住所: 上海市浦东新区浦东南路 500号
法定代表人：高国富
办公地址：上海市中山东一路 12号
邮政编码：200002
联系人：唐苑
电话：95528
网址：www.spdb.com.cn
（49）名称：宜信普泽投资顾问（北京）有限公司
住所: 北京市东城区朝阳门北大街 9号
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
法定代表人: 戎兵
办公地址：北京市朝阳区建国路 88号 SOHO现代城 C1809
邮政编码：100010
联系人：魏晨
电话：010-52413385
网址：http://www.yixinfund.com/
（50）名称：嘉实财富管理有限公司
住所: 中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 8号上海国金中心办公楼二期
53层 5312-15单元
法定代表人:赵学军
办公地址：北京市朝阳区建国路 91号金地中心 A座 6层
邮政编码：100022
联系人：李雯
电话：400-021-8850
网站：www.harvestwm.cn
（51）济安财富（北京）基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区太阳宫中路 16号院 1号楼 3层 307
办公地址：北京市朝阳区太阳宫中路 16号院 1号楼 3层 307
法定代表人：杨健
联系人：李海燕
电话：400-673-7010
网址：www.jianfortune.com
（52）北京展恒基金销售股份有限公司
注册地址：北京市顺义区后沙峪镇安富街 6号
办公地址：北京市朝阳区安苑路 15-1邮电新闻大厦 6层
法定代表人：闫振杰
联系人：李晓芳
电话：400-818-8000
网址：https://www.myfund.com/
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
（53）长江证券股份有限公司
注册地址：武汉市新华路特 8号长江证券大厦
办公地址：武汉市新华路特 8号长江证券大厦
法定代表人：尤习贵
联系人：奚博宇
客户服务电话：95579
网站：https://www.95579.com/
（54）晋商银行股份有限公司
住所：太原市长风西街 1号丽华大厦
办公地址：山西省太原市小店区长风街 59号
法定代表人：阎俊生
联系人：卫奕信
电话：95105588
网站：www.jshbank.com
其他销售机构具体名单详见基金份额发售公告以及基金管理人届时发布的
调整销售机构的相关公告。
（二）登记机构
名称：兴业基金管理有限公司
住所: 福建省福州市鼓楼区五四路 137号信和广场 25楼
办公地址：上海市浦东新区银城路 167号 13、14层
法定代表人：官恒秋
设立日期：2013年 4月 17日
联系电话：021-22211899
联系人：金晨
（三）出具法律意见书的律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路 68号时代金融中心 19楼
办公场所：上海市银城中路 68号时代金融中心 19楼
负责人：俞卫锋
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
电话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人：陈颖华
经办律师：黎明、陈颖华
（四）审计基金财产的会计师事务所
名称：德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）
主要经营场所：上海市延安东路 222号外滩中心 30楼
法定代表人：曾顺福
电话：021-6141 8888
传真：021-6335 0177/0377
联系人：孙维琦
经办注册会计师：孙维琦、杨巧玲
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
四、基金的名称
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
五、基金的类型
混合型证券投资基金
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
六、基金的投资目标
本基金通过计算机算法分析财务、技术因子和互联网大数据，使用多因子量
化模型方法，精选股票进行投资，在充分控制风险的前提下，力争获取超越比较
基准的投资回报。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
七、基金的投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的
股票（包括中小板、创业板及其他中国证监会核准上市的股票）、债券（包括国
债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短
期融资券、公开发行的次级债券、地方政府债券、中小企业私募债券、可转换债
券等）、资产支持证券、债券回购、银行存款（包括协议存款、定期存款、同业
存单及其他银行存款）、货币市场工具、权证、股指期货以及法律法规或中国证
监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会相关规定。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当
程序后，可以将其纳入投资范围，并可依据届时有效的法律法规适时合理地调整
投资范围。
基金的投资组合比例为：本基金股票投资占基金资产的比例为 0%-95%，权
证投资占基金资产净值的比例为 0%–3%；每个交易日日终在扣除股指期货合约
需缴纳的交易保证金后现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产
净值的 5%，本基金持有的单只中小企业私募债券，其市值不得超过基金资产净
值的 10%。其中现金不包括结算备付金、存出保证金及应收申购款等。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
八、基金的投资策略
本基金通过综合分析互联网大数据所反映的投资者行为出发，采用数量化模
型驱动的选股策略为主导投资策略，结合适当的资产配置策略。本基金所指数量
化模型是建立在已为国际市场上广泛应用的多因子阿尔法模型的基础上，根据中
国资本市场的实际情况，由本基金管理人的金融工程团队开发的更具针对性和实
用性的多因子阿尔法选股模型。本基金在股票投资过程中将保持模型选股并构建
股票投资组合的投资策略，强调投资纪律、降低随意性投资带来的风险，力争实
现基金资产长期稳定增值。为降低资本市场系统性风险对基金的影响，基金管理
人在综合分析国内外宏观经济形势以及资本市场环境等因素的基础上，在对证券
市场中长期走势判断的基础上，采取适度的资产配置策略。在投资过程中，在保
持量化模型选股的前提下，基金管理人可以调整、增加、或减少所使用的量化模
型。
1、资产配置策略
本基金的资产配置采取“自上而下”的多因素分析决策支持，结合定性分析
和定量分析，对股票资产和固定收益类资产的风险收益特征进行分析预测，确定
中长期的股票债券资产配置比例范围。在实施资产配置时，主要考察三方面的因
素：宏观经济因素、政策及法规因素和资本市场因素。
数量化投资策略是本基金的主要投资策略，为了有效实施数量化投资策略，
本基金将采取相对稳定的股票持仓比例控制措施，降低由于股票持仓比例波动过
于频繁影响到数量化投资策略的效果。
2、股票投资策略
本基金以“量化投资”为主要投资策略，通过基金管理人开发的多因子模型
进行股票选择并据此构建股票投资组合。量化模型在实际运行过程中将定期或不
定期地进行修正，优化股票投资组合。
（1）多因子模型
1）筛选有效因子
通过深入研究传统投资理论、总结分析投资团队多年积累的投资经验，基金
管理人金融工程团队提炼出适应中国市场的选股逻辑，再经过全面而细致的实证
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
检验，挑选出相对稳定的逻辑，并具体体现为通过量化因子选股。这些量化因子
主要来自三方面信息：一是公司基本面信息；二是公司的二级市场价格数据；三
是反映投资者行为的互联网大数据。每一个因子的提炼都经过金融工程团队的反
复验证，具备一定的选股能力。
2）因子的权重
每一个因子都代表了一种选股逻辑。在不同的市场环境下，选股逻辑会有不
同的侧重点。例如，当市场关注价值投资时，反映公司价值的因子重要性要大一
些；当市场更关注企业成长时，反映公司成长速度的因子重要性要大一些。我们
会给不同因子配以不同的权重，以反映当时市场的侧重点。
3）因子的更替及权重的调整
金融工程团队将定期回顾所有因子的表现情况，适时剔除失效因子、酌情纳
入重新发挥作用的有效因子或者由市场上新出现的投资逻辑归纳而来的有效因
子。此外，我们还将采用 OLS、信息比率等方法，评价因子的重要程度，定期调
整因子权重。
4）个股调仓
本基金使用兴业多因子模型计算每只股票的因子加权得分，并挑选总得分最
高的若干只个股构建投资组合。每隔一段时期，我们将重新计算个股加权因子得
分，并以新得分值为依据对股票投资组合进行调整，始终保证组合中个股具有相
对较高的分值。
（2）股票投资组合的构建
本基金针对沪深两市的全部上市公司，剔除其中不符合投资要求的股票（包
括但不限于法律法规或公司制度明确禁止投资的股票、涉及重大案件和诉讼的股
票等），筛选得到本基金的股票池后，按照量化模型进行选股和进行换仓交易。
所剔除的股票进入股票禁止库，投资组合禁止投资禁止库中的股票。
3、债券投资策略
本基金债券投资的目的是在保证基金资产流动性的基础上，控制基金投资组
合风险水平，更好地实现本基金的投资目标。本基金将采用宏观环境分析和微观
市场定价分析两个方面进行债券资产的投资，通过主要采取组合久期配置策略，
同时辅之以收益率曲线策略、骑乘策略、息差策略等积极投资策略构建债券投资
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
组合。
（1）组合久期配置策略是指根据对宏观经济环境、利率水平预期等因素，
确定组合的整体久期，有效控制基金资产风险。
（2）收益率曲线策略是指在确定组合整体久期以后，根据收益率曲线的形
态特征进行利率期限结构管理，确定组合期限结构的分布方式，合理配置不同期
限品种的配置比例。
（3）骑乘策略是指当收益率曲线比较陡峭时，也即相邻期限利差较大时，
可以买入期限位于收益率曲线陡峭处的债券，也即收益率水平处于相对高位的债
券，随着持有期限的延长，债券的剩余期限将会缩短，从而此时债券的收益率水
平将会较投资期初有所下降，通过债券的收益率的下滑，进而获得资本利得收益。
（4）息差策略是指利用回购利率低于债券收益率的情形，通过正回购将所
获得资金投资于债券的策略。
4、权证投资策略
本基金权证投资的原则主要为有利于基金资产增值，有利于加强基金风险控
制。本基金在权证投资中以对应的标的证券的基本面为基础，结合权证定价模型、
市场供求关系、交易制度设计等多种因素对权证进行定价，主要运用的投资策略
为：杠杆交易策略、对冲保底组合投资策略、保底套利组合投资策略、买入跨式
投资策略、Delta对冲策略等。
5、可转换债券投资策略
本基金着重对可转债的发行条款、对应基础股票进行分析与研究，重点关注
那些有着较好盈利能力或成长前景的上市公司的可转债，并选择具有较高投资价
值的个券进行投资。
6、中小企业私募债券投资策略
与传统的信用债券相比，中小企业私募债券由于以非公开方式发行和转让，
普遍具有高风险和高收益的显著特点。本基金对中小企业私募债券的投资将着力
分析个券的实际信用风险，并寻求足够的收益补偿，增加基金收益。本基金管理
人将对个券信用资质进行详尽的分析，从动态的角度分析发行人的企业性质、所
处行业、资产负债状况、盈利能力、现金流、经营稳定性等关键因素，进而预测
信用水平的变化趋势，决定投资策略。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
7、资产支持证券投资策略
对于资产支持证券，本基金将综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构
成和质量等因素，研究资产支持证券的收益和风险匹配情况，在严格控制风险的
基础上选择投资对象，追求稳定收益。
8、股指期货投资策略
本基金将在风险可控的前提下，本着谨慎原则，以套期保值为目的，适度参
与股指期货投资。通过对现货市场和期货市场运行趋势的研究，结合基金股票组
合的实际情况及对股指期货的估值水平、基差水平、流动性等因素的分析，选择
合适的期货合约构建相应的头寸，以调整投资组合的风险暴露，降低系统性风险。
基金还将利用股指期货作为组合流动性管理工具，降低现货市场流动性不足导致
的冲击成本过高的风险，提高基金的建仓或变现效率。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
九、业绩比较基准
本基金的业绩比较基准为：中证 800指数收益率×55%+中证综合债券指数收
益率×45%。
中证 800指数是由中证指数有限公司编制，中证 500和沪深 300成份股一起
构成中证 800指数成份股，中证 800指数综合反映沪深证券市场内大中小市值公
司的整体状况，具有良好的市场代表性。中证综合债券指数由中证指数有限公司
编制，是综合反映银行间和交易所市场国债、金融债、企业债、央票及短融整体
走势的跨市场债券指数，较全面地反映我国债券市场的整体价格变动趋势，为债
券投资者提供更切合的市场基准。
本基金是灵活配置混合型基金，基金在运作过程中股票资产占基金资产的比
例为 0%-95%，其余资产投资于债券、货币市场工具、股指期货、债券回购、权
证、资产支持证券等金融工具金融工具。因此，“中证 800 指数收益率×55%+中
证综合债券指数收益率×45%”是适合衡量本基金投资业绩的比较基准。
如果今后法律法规发生变化，或未来市场发生变化导致此业绩比较基准不再
适用或者有其他代表性更强、更科学客观的业绩比较基准适用于本基金时，经基
金管理人和基金托管人协商一致后，本基金可以在报中国证监会备案后变更业绩
比较基准并及时公告，而无需召开基金份额持有人大会。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
十、基金的风险收益特征
本基金为混合型基金，具有较高预期风险、较高预期收益的特征，其预期风
险和预期收益低于股票型基金、高于债券型基金和货币市场基金。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
十一、基金投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人招商银行股份有限公司，根据本基金合同规定，复核了本投资组
合报告，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据取自本基金2019年第1季度报告，所载数据截至
2019年3月31日，本报告中所列财务数据未经审计。
1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(元)
占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 25,411,711.43 36.12
其中：股票 25,411,711.43 36.12
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 3,495,450.00 4.97
其中：债券 3,495,450.00 4.97
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 27,000,000.00 38.37
其中：买断式回购的买
入返售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金
合计
13,769,680.56 19.57
8 其他资产 682,474.81 0.97
9 合计 70,359,316.80 100.00
2 报告期末按行业分类的股票投资组合
2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值比例
（%）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 512,361.00 0.73
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
C 制造业 2,793,383.93 4.00
D
电力、热力、燃气及水
生产和供应业
- -
E 建筑业 542,357.00 0.78
F 批发和零售业 14,210.00 0.02
G
交通运输、仓储和邮政
业
4,361,649.00 6.25
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息
技术服务业
2,819,878.50 4.04
J 金融业 6,316,304.00 9.05
K 房地产业 5,738,475.00 8.22
L 租赁和商务服务业 767,933.00 1.10
M
科学研究和技术服务
业
- -
N
水利、环境和公共设施
管理业
- -
O
居民服务、修理和其他
服务业
- -
P 教育 38,000.00 0.05
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 1,507,160.00 2.16
S 综合 - -
合计 25,411,711.43 36.41
3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
(%)
1 600048 保利地产 255,500 3,638,320.00 5.21
2 601318 中国平安 21,100 1,626,810.00 2.33
3 000002 万 科Ａ 50,000 1,536,000.00 2.20
4 600000 浦发银行 124,400 1,403,232.00 2.01
5 600519 贵州茅台 800 683,192.00 0.98
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
6 002027 分众传媒 90,900 569,943.00 0.82
7 300059 东方财富 27,400 531,012.00 0.76
8 600368 五洲交通 111,700 434,513.00 0.62
9 600035 楚天高速 113,800 425,612.00 0.61
10 600350 山东高速 83,700 423,522.00 0.61
4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值(元)
占基金资产净值比
例（％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 3,495,450.00 5.01
其中：政策性金融债 3,495,450.00 5.01
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 3,495,450.00 5.01
5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
（％）
1 190301 19进出01 35,000 3,495,450.00 5.01
6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投
资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
本基金本报告期末未持有权证。
9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期未投资股指期货。
9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金将在风险可控的前提下，本着谨慎原则，以套期保值为目的，适度参
与股指期货投资。通过对现货市场和期货市场运行趋势的研究，结合基金股票组
合的实际情况及对股指期货的估值水平、基差水平、流动性等因素的分析，选择
合适的期货合约构建相应的头寸，以调整投资组合的风险暴露，降低系统性风险。
基金还将利用股指期货作为组合流动性管理工具，降低现货市场流动性不足导致
的冲击成本过高的风险，提高基金的建仓或变现效率。
10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
10.1 本期国债期货投资政策
本基金投资范围不包含国债期货。
10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金投资范围不包含国债期货。
10.3 本期国债期货投资评价
本基金投资范围不包含国债期货。
11 投资组合报告附注
11.1 报告期内，本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求，未发现本基金
投资的前十名证券的发行主体本期出现被监管部门立案调查，或在报告编制日
前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
11.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
11.3 其他资产构成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 27,750.17
2 应收证券清算款 629,489.79
3 应收股利 -
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
4 应收利息 24,637.08
5 应收申购款 597.77
6 其他应收款 -
7 其他 -
8 合计 682,474.81
11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转换债券。
11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
十二、基金的业绩
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保
证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在
作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实
际收益水平要低于所列数字。
本基金合同生效日2017年12月26日，基金业绩截止日2019年3月31日。
历史各时间段基金份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较
阶段
净值 增
长率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
自基金合
同生效日
（2017
年 12月
26日）至
2017年
12月 31
日
0.04% 0.01% 0.04% 0.44% 0.00% -0.43%
2018年
01月 01
日-2018
年 12月
31日
-24.29% 1.25% -12.65% 0.73% -11.64% 0.52%
2019年
01月 01
日-2019
年 03月
31日
22.91% 1.03% 16.29% 0.84% 6.62% 0.19%
自成立以
来
-6.91% 1.21% 1.63% 0.76% -8.54% 0.45%
2017年
12月 26
日-2019
年 03月
31日
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
注：本基金的业绩比较基准为：中证800指数收益率×55%+中证综合债券指数收
益率×45%
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
十三、基金的费用与税收
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券/期货交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、基金的开户费用和账户维护费；
9、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他
费用。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.5%年费率计提。管理费的计算
方法如下：
H＝E×1.5%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基
金托管人双方核对无误后，基金托管人复核后按照与基金管理人协商一致的方式
于次月前 5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、
公休日等，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.2%的年费率计提。托管费的计
算方法如下：
H＝E×0.2%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基
金托管人双方核对无误后，基金托管人复核后按照与基金管理人协商一致的方式
于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日等，
支付日期顺延。
上述“一、基金费用的种类”中第 3－9 项费用，根据有关法规及相应协议
规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
（三）不列入基金费用的项目
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
（四）基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执
行。
兴业量化精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
十四、对招募说明书更新部分的说明
本基金管理人依据《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露办法》、
基金合同及其他法律法规的要求，对本基金原招募说明书或招募说明书（更新）
进行了更新，本次重大更新事项为依据《公开募集证券投资基金信息披露管理办
法》修订“基金信息披露”章节及相关内容，并对包括但不限于基金管理人等信
息一并更新。主要更新内容如下：
（一）根据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及修订的基金合同
更新“重要提示”、“绪言”、“释义”等章节中《信息披露办法》的名称、新增有
关产品资料概要的释义与相关内容。
（二）根据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及修订的基金合同
更新“基金的信息披露”章节。
（三）根据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及修订的基金合同
更新全文中有关信息披露文件备案的描述。
（四）根据修订的基金合同更新“释义”、“基金份额的申购与赎回”、“基金
的收益与分配”、“基金的费用与税收”等部分，新增有关本基金 C类基金份额的
相关内容。
（五）更新“基金管理人信息”、“基金合同的内容摘要”、“基金托管协议的
内容摘要”。
兴业基金管理有限公司
2019年 11月 15日
