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工银14天理财债B(485020)

工银14天理财债:工银瑞信14天理财债券型发起式证券投资基金2019年半年度报告




工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投 资基金 2019年半年度报告 2019年 6月 30日 基金管理人:工银瑞信基金管理有限公司 基金托管人:招商银行股份有限公司 送出日期:二〇一九年八月二十八日 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 2 页 共 56 页


§1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二 以上独立董事签字同意,并由董事长签发。 基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2019年 8月 26日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈 利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计 。 本报告期自 2019年 01月 01日起至 06月 30日止。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 3 页 共 56 页


1.2


目录 §1 重要提示及目录 ....................................................................................................................................2 1.1 重要提示 .......................................................................................................................................2 1.2 目录 ...............................................................................................................................................3 §2 基金简介 ................................................................................................................................................6 2.1 基金基本情况 ...............................................................................................................................6 2.2 基金产品说明 ...............................................................................................................................6 2.3 基金管理人和基金托管人 ...........................................................................................................6 2.4 信息披露方式 ...............................................................................................................................7 2.5 其他相关资料 ...............................................................................................................................7 §3 主要财务指标和基金净值表现 ...........................................................................................................8 3.1 主要会计数据和财务指标 ...........................................................................................................8 3.2 基金净值表现 ...............................................................................................................................8 3.3 其他指标 .....................................................................................................................................11 §4 管理人报告 ..........................................................................................................................................12 4.1 基金管理人及基金经理情况 .....................................................................................................12 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .............................................................14 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .........................................................................14 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .........................................................14 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .........................................................15 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .....................................................................15 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 .........................................................................16 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................16 §5 托管人报告 ..........................................................................................................................................17 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 .............................................................................17 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .........17 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 .........................17 §6 半年度财务会计报告(未经审计) .................................................................................................18 6.1 资产负债表 .................................................................................................................................18 6.2 利润表 .........................................................................................................................................19 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 4 页 共 56 页


6.3 所有者权益(基金净值)变动表 .............................................................................................20 6.4 报表附注 .....................................................................................................................................21 §7 投资组合报告 ......................................................................................................................................43 7.1 期末基金资产组合情况 .............................................................................................................43 7.2 债券回购融资情况 .....................................................................................................................43 7.3 基金投资组合平均剩余期限 .....................................................................................................43 7.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过 240天情况说明 .....................................................44 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .....................................................................................44 7.6 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细 .............................45 7.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 .......................................................46 7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 .............46 7.9 投资组合报告附注 .....................................................................................................................46 §8 基金份额持有人信息 ..........................................................................................................................48 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................48 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .....................................................................48 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .................................49 8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 .........................................................................................49 §9 开放式基金份额变动 ..........................................................................................................................50 §10 重大事件揭示 ....................................................................................................................................51 10.1 基金份额持有人大会决议 .......................................................................................................51 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................51 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...........................................................51 10.4 基金投资策略的改变 ...............................................................................................................51 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ...................................................................................51 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................51 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...............................................................................52 10.8 偏离度绝对值超过 0.5%的情况 .............................................................................................53 10.9 其他重大事件 ...........................................................................................................................53 §11 影响投资者决策的其他重要信息 ...................................................................................................55 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ......................................55 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 5 页 共 56 页


11.2 影响投资者决策的其他重要信息 ...........................................................................................55 §12 备查文件目录 ....................................................................................................................................56 12.1 备查文件目录 ...........................................................................................................................56 12.2 存放地点 ...................................................................................................................................56 12.3 查阅方式 ...................................................................................................................................56 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 6 页 共 56 页


§2


基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 基金简称 工银 14天理财债券发起 基金主代码 485120 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2012年 10月 26日 基金管理人 工银瑞信基金管理有限公司 基金托管人 招商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 7,198,833,210.04份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称: 工银 14天理财债券发起 A 工银 14天理财债券发起 B 下属分级基金的交易代码: 485120 485020 报告期末下属分级基金的份额总额 600,916,811.17份 6,597,916,398.87份


2.2 基金产品说明 投资目标 在控制风险并保持资产流动性的基础上,力争实现超过业绩比较基准的 投资收益。 投资策略 将采取利率策略、信用策略、相对价值策略等积极投资策略,在严格控 制风险的前提下,发掘和利用市场失衡提供的投资机会,实现组合增 值。 业绩比较基准 人民币七天通知存款税后利率。 风险收益特征 本基金为发起式债券型基金,预期收益和风险水平低于混合型基金、股 票型基金,高于货币市场基金。


2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 工银瑞信基金管理有限公司 招商银行股份有限公司 姓名 朱碧艳 张燕 联系电话 400-811-9999 0755-83199084 信息披露负 责人 电子邮箱 customerservice@icbccs.com.cn yan_zhang@cmbchina.com 客户服务电话


400-811-9999 95555 传真 010-66583158 0755-83195201 注册地址 北京市西城区金融大街 5号、甲 5号 6层甲 5号 601、甲 5号 7层 甲 5号 701、甲 5号 8层甲 5号 801、甲 5号 9层甲 5号 901 深圳市深南大道 7088号招商 银行大厦 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 7 页 共 56 页


办公地址 北京市西城区金融大街 5号新盛 大厦 A座 6-9层 深圳市深南大道 7088号招商 银行大厦 邮政编码 100033 518040 法定代表人 王海璐 李建红


2.4 信息披露方式


本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报 登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 www.icbccs.com.cn 基金半年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所


2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 工银瑞信基金管理有限公司 北京市西城区金融大街 5号新盛大 厦 A座 6-9层


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§3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位:人民币元 注:1、本基金收益分配是按日结转份额。 2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用计入费用后实际收益水平要低于 所列数字。


3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益,由于货币市场基金 采用摊余成本法核算,因此公允价值变动收益为零,本期已实现收益和本期利润的金额相等。 4、所列数据截止到报告期最后一日,无论该日是否为开放日或交易所的交易日。 5、本基金基金合同生效日为 2012年 10月 26日。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 工银 14天理财债券发起 A 阶段 份额净值 收益率① 份额净值 收益率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去一个月 0.2520% 0.0047% 0.1110% 0.0000% 0.1410% 0.0047% 过去三个月 0.6313% 0.0031% 0.3366% 0.0000% 0.2947% 0.0031% 过去六个月 1.2975% 0.0026% 0.6695% 0.0000% 0.6280% 0.0026% 基金级别 工银 14天理财债券发起 A 工银 14天理财债券发起 B 3.1.1 期间数据和指标 报告期( 2019年 1月 1日 - 2019年 6月 30日 ) 报告期( 2019年 1月 1日 - 2019年 6月 30日) 本期已实现收益 10,039,570.33 115,331,523.17 本期利润 10,039,570.33 115,331,523.17 本期净值收益率 1.2975% 1.4437% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2019年 6月 30日 ) 期末基金资产净值 600,916,811.17 6,597,916,398.87 期末基金份额净值 1.0000 1.0000 3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2019年 6月 30日 ) 累计净值收益率 28.8643% 31.3864% 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 9 页 共 56 页


过去一年 3.0970% 0.0038% 1.3500% 0.0000% 1.7470% 0.0038% 过去三年 10.0297% 0.0038% 4.0481% 0.0000% 5.9816% 0.0038% 自基金合同 生效起至今 28.8643% 0.0047% 9.0166% 0.0000% 19.8477% 0.0047% 工银 14天理财债券发起 B 阶段 份额净值 收益率① 份额净值 收益率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去一个月 0.2760% 0.0047% 0.1110% 0.0000% 0.1650% 0.0047% 过去三个月 0.7042% 0.0031% 0.3366% 0.0000% 0.3676% 0.0031% 过去六个月 1.4437% 0.0026% 0.6695% 0.0000% 0.7742% 0.0026% 过去一年 3.3973% 0.0038% 1.3500% 0.0000% 2.0473% 0.0038% 过去三年 10.9917% 0.0038% 4.0481% 0.0000% 6.9436% 0.0038% 自基金合同 生效起至今 31.3864% 0.0047% 9.0166% 0.0000% 22.3698% 0.0047%


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3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 11 页 共 56 页


注:1、本基金基金合同于 2012年 10月 26日生效。


2、根据基金合同规定,本基金建仓期为 1个月。截至报告期末,本基金的投资符合基金合同关 于投资范围及投资限制的规定:本基金主要投资于具有良好流动性的工具,包括现金、通知存 款、一年以内(含一年)的银行定期存款和大额存单、剩余期限(或回售期限)在 397 天以内 (含 397 天)的债券、资产支持证券、中期票据;期限在一年以内(含一年)的债券回购、期限 在一年以内(含一年)的中央银行票据、短期融资券及法律法规或中国证监会允许本基金投资的 其他固定收益类金融工具;本基金不直接在二级市场上买入股票、权证等权益类资产,也不参与 一级市场新股申购和新股增发。 3.3 其他指标 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 12 页 共 56 页


§4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 本基金管理人为工银瑞信基金管理有限公司,成立于 2005年 6月,是我国第一家由银行直 接发起设立并控股的合资基金管理公司。公司目前在北京、上海、深圳设有分公司,在香港和上 海设有全资子公司——工银瑞信资产管理(国际)有限公司、工银瑞信投资管理有限公司。 公司(含子公司)拥有公募基金、特定资产管理、企业年金基金投资管理、全国社会保障基 金境内外投资管理、基本养老保险基金证券投资管理、保险资产管理、企业年金养老金产品投资 管理、QDII、QFII、RQFII等多项业务资格。 截至 2019年 6月 30日,公司旗下管理工银瑞信核心价值混合型证券投资基金、工银瑞信货 币市场基金、工银瑞信中国机会全球配置股票型证券投资基金、工银瑞信沪深 300指数证券投资 基金、工银瑞信添颐债券型证券投资基金、工银瑞信消费服务行业混合型证券投资基金、工银瑞 信 60天理财债券型证券投资基金、工银瑞信金融地产行业混合型证券投资基金、工银瑞信医疗 保健行业股票型证券投资基金、工银瑞信沪港深股票型证券投资基金、深证红利交易型开放式指 数证券投资基金、工银瑞信上证 50交易型开放式指数证券投资基金、工银瑞信沪深 300交易型 开放式指数证券投资基金、工银瑞信养老目标日期 2035三年持有期混合型基金中基金(FOF)等 逾 130只公募基金。 公司始终坚持“以稳健的投资管理,为客户提供卓越的理财服务”为使命,依托强大的股东 背景、稳健的经营理念、科学的投研体系、严密的风控机制和资深的管理团队,立足市场化、专 业化、规范化和国际化,坚持“稳健投资、价值投资、长期投资”,致力于为广大投资者提供一 流的投资管理服务。 4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介 任本基金的基金经理(助理)期限 姓名 职务 任职日期 离任日期 证券从 业年限 说明 谷衡 固定收 益部副 总监, 本基金 2012年 11月 13 日 - 14 先后在华夏银行总行担任 交易员,在中信银行总行 担任交易员;2012年加入 工银瑞信,现任固定收益 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 13 页 共 56 页


的基金 经理 部副总监;2012年 11月 13日至今,担任工银瑞信 14天理财债券型发起式证 券投资基金;2013年 1月 28日至今,担任工银瑞信 60天理财债券型基金基金 经理;2014年 9月 30日至 今,担任工银瑞信货币市 场基金基金经理;2015年 7月 10日至 2018年 2月 28日,担任工银瑞信财富 快线货币市场基金基金经 理;2015年 12月 14日至 2018年 8月 28日,担任工 银瑞信添福债券基金基金 经理;2016年 4月 26日至 2018年 4月 9日,担任工 银瑞信安盈货币市场基金 基金经理;2016年 12月 7 日至 2018年 3月 28日, 担任工银瑞信丰益一年定 期开放债券型证券投资基 金基金经理;2017年 2月 28日至 2019年 1月 24 日,担任工银瑞信丰淳半 年定期开放债券型证券投 资基金(自 2017年 9月 23 日起,变更为工银瑞信丰 淳半年定期开放债券型发 起式证券投资基金)基金 经理;2017年 6月 12日至 2018年 11月 30日,担任 工银瑞信丰实三年定期开 放债券型证券投资基金基 金经理;2017年 12月 26 日至今,担任工银瑞信纯 债债券型证券投资基金基 金经理;2018年 2月 28日 至今,担任工银瑞信信用 添利债券型证券投资基金 基金经理;2018年 6月 15 日,担任工银瑞信瑞祥定 期开放债券型发起式证券 投资基金基金经理;2018 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 14 页 共 56 页


年 11月 7日,担任工银瑞 信恒享纯债债券型证券投 资基金基金经理。 注:1、任职日期为基金合同生效日或本基金管理人对外披露的任职日期;离职日期为本基金管 理人对外披露的离职日期。 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、招募 说明书等有关基金法律文件的规定,依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在控 制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 为了公平对待各类投资人,保护各类投资人利益,避免出现不正当关联交易、利益输送等违 法违规行为,公司根据《证券投资基金法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、 《证券期货经营机构私募资产管理计划运作管理规定》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指 导意见》等法律法规和公司内部规章,拟定了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》,对 公司管理的各类资产的公平对待做了明确具体的规定,并规定对买卖股票、债券时候的价格和市 场价格差距较大,可能存在操纵股价、利益输送等违法违规情况进行监控。本报告期,按照时间 优先、价格优先的原则,本公司对满足限价条件且对同一证券有相同交易需求的基金等投资组 合,均采用了系统中的公平交易模块进行操作,实现了公平交易;未出现清算不到位的情况,且 本基金及本基金与本基金管理人管理的其他投资组合之间未发生法律法规禁止的反向交易及交叉 交易。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本基金本报告期内未出现异常交易的情况。本报告期内,本公司所有投资组合参与的交易所 公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有 3次。投资 组合经理因投资组合的投资策略而发生同日反向交易,未导致不公平交易和利益输送。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 15 页 共 56 页


4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 回顾上半年的经济形势,一季度在逆周期调节加码、社融企稳的带动下经济初现企稳迹象, 但二季度以来随着逆周期政策力度减弱和贸易战再度升级,下半年经济仍存在较大不确定性。二 季度通胀水平有所抬升,但供给端造成的结构性压力是否会带来价格趋势性的上升需要观察。货 币政策根据内外部因素进行逆周期调节,对冲国内市场情绪造成的影响。截止 6月末,7天回购 利率下行 48bp至 2.66%,一年期 AAA短融收益率下行 39bp至 3.2%,一年期国开债收益率小幅下 行 2bp至 2.73%。 上半年本基金通过对客户需求以及对于宏观经济和货币市场的判断,在充分考虑到客户在月 末和季末的流动性要求之后,在久期上调整较为灵活,维持了一定的杠杆水平,通过对存款和债 券配置的时点安排,不断地增厚组合收益率,并准备了充分的现金流来应对各关键时点的资金波 动。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本报告期工银 14天理财债券发起 A的基金份额净值收益率为 1.2975%,本报告期工银 14天 理财债券发起 B的基金份额净值收益率为 1.4437%,同期业绩比较基准收益率为 0.6695%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年,预计全球经济景气度维持偏弱的状态,关税加码也将对出口造成额外拖累;资 金端收紧将对地产投资构成拖累;作为利润的滞后变量,制造业投资继续走弱的概率较大。综合 来看,经济仍存在较大的不确定性,但近期政策定调已经重回“六稳”和“逆周期调节”,适度 对冲的背景下、经济大幅下行的概率不大,年末在猪肉的带动和低基数的配合下、通胀将重新回 升,不过考虑到基本面情况,平滑来看下半年的通胀压力有限。在逆周期调节的基调下,货币政 策仍将维持稳健中性基调,货币市场利率将维持低位。 下半年本基金将维持中性略高的久期水平,积极为客户创造超额收益,并合理控制杠杆水 平,以充分保证组合的流动性,做好现金流安排,为各关键时点的规模波动做好准备,同时仍会 不断地积极把握存款和债券配置机会,在确保组合流动性安全的前提下,力争不断提高组合收 益。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 16 页 共 56 页


4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 1、参与估值流程各方及人员(或小组)的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历 (1)职责分工 估值小组成员为 4人,分别来自公司运作部、固定收益部(或研究部)、风险管理部、法律 合规部,组长由运作部负责人担任。 各部门负责人推荐各部门成员,如需更换,由相应部门负责人提出。小组成员需经运作部分 管副总批准同意。 (2)专业胜任能力及相关工作经历 小组由具有多年从事估值运作、证券行业研究、风险管理及熟悉业内法律法规的专家型人员 组成。 2、投资经理参与或决定估值的程度 投资经理可参与讨论估值原则和方法,但不得参与最终估值决策。 3、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 4、已签约的与估值相关的任何定价服务的性质与程度 尚无已签约的任何定价服务。本基金所采用的估值流程及估值结果均已经过会计师事务所鉴 证,并经托管银行复核确认。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 1、本基金自基金合同生效之日起每个开放日将实现的基金净收益(或净损失)分配给基金 份额持有人,参与下一日基金收益分配,并按月结转到投资者基金账户,使基金份额净值始终保 持 1.0000元。收益分配的方式约定为红利再投资。 2、本基金 A级于本报告期间累计应分配利润 10,039,570.33元,累计分配收益 10,039,570.33元。本基金 B级于本报告期间累计应分配利润 115,331,523.17元,累计分配收 益 115,331,523.17元。其中期末应付利润将于下一工作日结转至实收基金。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本基金在报告期内没有触及 2014年 8月 8日生效的《公开募集证券投资基金运作管理办 法》第四十一条规定的条件。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 17 页 共 56 页


§5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 招商银行具备完善的公司治理结构、内部稽核监控制度和风险控制制度,我行在履行托管职 责中,严格遵守有关法律法规、托管协议的规定,尽职尽责地履行托管义务并安全保管托管资 产。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说 明 招商银行根据法律法规、托管协议约定的投资监督条款,对托管产品的投资行为进行监督, 并根据监管要求履行报告义务。 招商银行按照托管协议约定的统一记账方法和会计处理原则,独立地设置、登录和保管本产 品的全套账册,进行会计核算和资产估值并与管理人建立对账机制。 本半年度报告中利润分配情况真实、准确。 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本半年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容真 实、准确和完整,不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 18 页 共 56 页


§6 半年度财务会计报告(未经审计) 6.1 资产负债表 会计主体:工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 报告截止日: 2019年 6月 30日 单位:人民币元 资 产 附注号 本期末 2019年 6月 30日 上年度末 2018年 12月 31日 资 产:





银行存款 6.4.7.1 8,015,321.88 43,032,623.02 结算备付金


- 2,772,727.27 存出保证金


7,683.44 - 交易性金融资产 6.4.7.2 8,934,266,202.50 8,724,506,501.51 其中:股票投资


- - 基金投资


- - 债券投资


8,634,768,280.67 8,511,512,455.48 资产支持证券投资


299,497,921.83 212,994,046.03 贵金属投资


- - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - 1,387,746,401.62 应收证券清算款


51,796,856.16 - 应收利息 6.4.7.5 113,357,890.35 83,861,833.72 应收股利


- - 应收申购款


- - 递延所得税资产


- - 其他资产 6.4.7.6 100.17 75.00 资产总计


9,107,444,054.50 10,241,920,162.14 负债和所有者权益 附注号 本期末 2019年 6月 30日 上年度末 2018年 12月 31日 负 债:





短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


1,902,715,631.55 643,078,235.37 应付证券清算款


8,577.97 - 应付赎回款


- - 应付管理人报酬


1,658,697.61 2,196,496.80 应付托管费


491,465.95 650,813.88 应付销售服务费


208,146.04 342,496.87 应付交易费用 6.4.7.7 83,654.66 104,420.82 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 19 页 共 56 页


应交税费


766,847.29 691,545.42 应付利息


735,100.46 451,481.25 应付利润


1,829,716.48 3,210,635.43 递延所得税负债


- - 其他负债 6.4.7.8 113,006.45 399,300.00 负债合计


1,908,610,844.46 651,125,425.84 所有者权益:





实收基金 6.4.7.9 7,198,833,210.04 9,590,794,736.30 未分配利润 6.4.7.10 - - 所有者权益合计


7,198,833,210.04 9,590,794,736.30 负债和所有者权益总计


9,107,444,054.50 10,241,920,162.14 注:1、本基金基金合同生效日为 2012年 10月 26日。 2、报告截止日 2019年 6月 30日,基金份额净值为人民币 1.0000元,基金份额总额为 7,198,833,210.04份,其中 A类基金份额为 600,916,811.17份;B类基金份额为 6,597,916,398.87份。


6.2 利润表 会计主体:工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 本报告期:2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 单位:人民币元 项 目 附注号 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日 一、收入


152,821,814.95 141,680,170.83 1.利息收入


143,099,841.50 133,951,942.35 其中:存款利息收入 6.4.7.11 234,029.54 23,576,690.20 债券利息收入


116,626,694.74 88,518,945.47 资产支持证券利息收入


6,386,253.33 4,365,241.85 买入返售金融资产收入


19,852,863.89 17,491,064.83 其他利息收入


- - 2.投资收益(损失以“-”填 列) 9,721,973.45 7,728,228.48 其中:股票投资收益 6.4.7.12 - - 基金投资收益


- - 债券投资收益 6.4.7.13 9,480,689.05 7,728,228.48 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.5 241,284.40 - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - - 衍生工具收益 6.4.7.15 - - 股利收益 6.4.7.16 - - 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 20 页 共 56 页


3.公允价值变动收益(损失以 “-”号填列) 6.4.7.17 - - 4.汇兑收益(损失以“-”号填 列) - - 5.其他收入(损失以“-”号填 列) 6.4.7.18 - - 减:二、费用


27,450,721.45 23,351,459.93 1.管理人报酬 6.4.10.2.1 11,857,692.91 7,826,132.86 2.托管费 6.4.10.2.2 3,513,390.45 2,318,854.25 3.销售服务费 6.4.10.2.3 1,562,534.21 2,817,964.99 4.交易费用 6.4.7.19 - - 5.利息支出


10,001,143.81 9,981,412.07 其中:卖出回购金融资产支出


10,001,143.81 9,981,412.07 6.税金及附加





361,959.51 155,898.21 7.其他费用 6.4.7.20 154,000.56 251,197.55 三、利润总额(亏损总额以 “-”号填列) 125,371,093.50 118,328,710.90 减:所得税费用


- - 四、净利润(净亏损以“-” 号填列) 125,371,093.50 118,328,710.90 注:本基金基金合同生效日为 2012年 10月 26日。 6.3 所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 本报告期:2019年 1月 1日 至 2019年 6月 30日 单位:人民币元 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 (基金净值) 9,590,794,736.30 - 9,590,794,736.30 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数(本 期利润) - 125,371,093.50 125,371,093.50 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 (净值减少以“-”号 填列) -2,391,961,526.26 - -2,391,961,526.26 其中:1.基金申购款 128,418,900.12 - 128,418,900.12 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 21 页 共 56 页


2.基金赎回款 -2,520,380,426.38 - -2,520,380,426.38 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动(净值减少 以“-”号填列) - -125,371,093.50 -125,371,093.50 五、期末所有者权益 (基金净值) 7,198,833,210.04 - 7,198,833,210.04 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 (基金净值) 1,340,140,564.70 - 1,340,140,564.70 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数(本 期利润) - 118,328,710.90 118,328,710.90 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 (净值减少以“-”号 填列) 8,896,771,793.71 - 8,896,771,793.71 其中:1.基金申购款 16,544,181,393.63 - 16,544,181,393.63 2.基金赎回款 -7,647,409,599.92 - -7,647,409,599.92 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动(净值减少 以“-”号填列) - -118,328,710.90 -118,328,710.90 五、期末所有者权益 (基金净值) 10,236,912,358.41 - 10,236,912,358.41 注:本基金基金合同生效日为 2012年 10月 26日。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署: ______王海璐______














______赵紫英______














____关亚君____ 基金管理人负责人














主管会计工作负责人














会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金(以下简称“本基金”),系经中国证券监督 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 22 页 共 56 页


管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2012]1305号文《关于核准工银瑞信 14天理 财债券型发起式证券投资基金募集的批复》的批准,由工银瑞信基金管理有限公司作为发起人向 社会公开募集,基金合同于 2012年 10月 26日正式生效,首次设立募集规模为 9,090,391,128.41份基金份额。本基金为契约型开放式,存续期限为不定期。本基金的基金管 理人和注册登记机构均为工银瑞信基金管理有限公司,基金托管人为招商银行股份有限公司。 本基金分设两级基金份额,A级基金份额和 B级基金份额。A级基金份额适用于在单个基金 账户保留份额在 500万份以下的持有人,B级基金份额适用于在单个基金账户保留份额在 500万 份以上(含 500万)的持有人。 根据《工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金基金合同》的有关规定,本基金主要 投资于具有良好流动性的工具,包括现金、通知存款、一年以内(含一年)的银行定期存款和大 额存单、剩余期限(或回售期限)在 397天以内(含 397天)的债券、资产支持证券、中期票 据;期限在一年以内(含一年)的债券回购、期限在一年以内(含一年)的中央银行票据、短期 融资券,及法律法规或中国证监会允许本基金投资的其他固定收益类金融工具。本基金不直接在 二级市场上买入股票、权证等权益类资产,也不参与一级市场新股申购和新股增发。本基金的业 绩比较基准为:人民币七天通知存款税后利率。 6.4.2 会计报表的编制基础 本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会 计准则、应用指南、解释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)编制,同时,对于在 具体会计核算和信息披露方面,也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金 会计核算业务指引》、中国证监会制定的《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务 的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 3号《半年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第 3号《会计报表附注的 编制及披露》、《证券投资基金信息披露编报规则》第 5号《货币市场基金信息披露特别规定》、 《证券投资基金信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国 证券投资基金业协会颁布的相关规定及参考意见。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金于 2019年 6月 30日的财 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 23 页 共 56 页


务状况以及 2019年上半年度的经营成果和净值变动情况。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期无需要说明的会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期无需要说明的会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 6.4.6 税项 (1)增值税 根据财政部、国家税务总局财税[2016]36号文《关于全面推开营业税改增值税试点的通 知》的规定,对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运用基金买 卖股票、债券的转让收入免征增值税;国债、地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免 征增值税;存款利息收入不征收增值税; 根据财政部、国家税务总局财税[2016]46号文《关于进一步明确全面推开营改增试点金融 业有关政策的通知》的规定,金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持有政策性金融债 券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入; 根据财政部、国家税务总局财税[2016]70号文《关于金融机构同业往来等增值税政策的补 充通知》的规定,金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、同业存款、同业存单以及持有 金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入; 根据财政部、国家税务总局财税[2016]140号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服 务等增值税政策的通知》的规定,资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理 人为增值税纳税人; 根据财政部、国家税务总局财税[2017]56号文《关于资管产品增值税有关问题的通知》的 规定,自 2018年 1月 1日起,资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为(以 下简称“资管产品运营业务”),暂适用简易计税方法,按照 3%的征收率缴纳增值税,资管产品 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 24 页 共 56 页


管理人未分别核算资管产品运营业务和其他业务的销售额和增值税应纳税额的除外。资管产品管 理人可选择分别或汇总核算资管产品运营业务销售额和增值税应纳税额。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为,未缴纳增值税的,不再缴纳;已缴纳增值税的, 已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。 根据财政部、国家税务总局财税[2017]90号文《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税 政策的通知》的规定,自 2018年 1月 1日起,资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务、 发生的部分金融商品转让业务,按照以下规定确定销售额:提供贷款服务,以 2018年 1月 1日 起产生的利息及利息性质的收入为销售额;转让 2017年 12月 31日前取得的股票(不包括限售 股)、债券、基金、非货物期货,可以选择按照实际买入价计算销售额,或者以 2017年最后一个 交易日的股票收盘价(2017年最后一个交易日处于停牌期间的股票,为停牌前最后一个交易日 收盘价)、债券估值(中债金融估值中心有限公司或中证指数有限公司提供的债券估值)、基金份 额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额; 增值税附加税包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加,以实际缴纳的增值税税 额为计税依据,分别按规定的比例缴纳。 (2)企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规 定,自 2004年 1月 1日起,对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管 理人运用基金买卖股票、债券的差价收入,继续免征企业所得税; 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规 定,对证券投资基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股权的股息、 红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 (3) 个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利息 所得有关个人所得税政策的通知》的规定,自 2008年 10月 9日起,对储蓄存款利息所得暂免征 收个人所得税。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位:人民币元 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 25 页 共 56 页


项目 本期末 2019年 6月 30日 活期存款 8,015,321.88 定期存款 - 其中:存款期限 1个月以内 -








存款期限 1-3个月 -








存款期限 3个月以上 - 其他存款 - 合计: 8,015,321.88


6.4.7.2 交易性金融资产 单位:人民币元 本期末 2019年 6月 30日 项目 摊余成本 影子定价 偏离金额 偏离度 交易所市场 140,044,521.54 140,017,000.00 -27,521.54 -0.0004% 银行间市场 8,494,723,759.13 8,523,461,000.00 28,737,240.87 0.3992% 债 券 合计 8,634,768,280.67 8,663,478,000.00 28,709,719.33 0.3988% 资产支持证券 299,497,921.83 300,895,359.78 1,397,437.95 0.0194% 合计 8,934,266,202.50 8,964,373,359.78 30,107,157.28 0.4182% 注:1、偏离金额=影子定价-摊余成本; 2、偏离度=偏离金额/摊余成本法确认的基金资产净值。 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 无。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 无。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 26 页 共 56 页


6.4.7.5 应收利息


单位:人民币元 项目 本期末 2019年 6月 30日 应收活期存款利息 1,598.52 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 - 应收债券利息 109,274,190.14 应收资产支持证券利息 4,082,098.19 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 - 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 3.50 合计 113,357,890.35


6.4.7.6 其他资产








单位:人民币元 项目 本期末 2019年 6月 30日 其他应收款 100.17 待摊费用 - 合计 100.17


6.4.7.7 应付交易费用 单位:人民币元 项目 本期末 2019年 6月 30日 交易所市场应付交易费用 - 银行间市场应付交易费用 83,654.66 合计 83,654.66


6.4.7.8 其他负债














单位:人民币元 项目 本期末 2019年 6月 30日 应付券商交易单元保证金 - 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 27 页 共 56 页


应付赎回费 - 预提审计费 44,630.98 预提信息披露费 59,075.47 预提账户维护费 9,300.00 合计 113,006.45


6.4.7.9 实收基金 金额单位:人民币元 工银 14天理财债券发起 A 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 项目 基金份额(份) 账面金额 上年度末 1,092,494,035.77 1,092,494,035.77 本期申购 11,901,793.05 11,901,793.05 本期赎回(以"-"号填列) -503,479,017.65 -503,479,017.65 - 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 600,916,811.17 600,916,811.17 金额单位:人民币元 工银 14天理财债券发起 B 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 项目 基金份额(份) 账面金额 上年度末 8,498,300,700.53 8,498,300,700.53 本期申购 116,517,107.07 116,517,107.07 本期赎回(以"-"号填列) -2,016,901,408.73 -2,016,901,408.73 - 基金拆分/份额折算前 - - 基金拆分/份额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 6,597,916,398.87 6,597,916,398.87 注:若本基金有分红及转换业务,申购含红利再投、转换入份额;赎回含转换出份额。 6.4.7.10 未分配利润


单位:人民币元 工银 14天理财债券发起 A 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 28 页 共 56 页


项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 - - - 本期利润 10,039,570.33 - 10,039,570.33 本期基金份额交易 产生的变动数 - - - 其中:基金申购款 - - - 基金赎回款 - - - 本期已分配利润 -10,039,570.33 - -10,039,570.33 本期末 - - - 单位:人民币元 工银 14天理财债券发起 B 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 - - - 本期利润 115,331,523.17 - 115,331,523.17 本期基金份额交易 产生的变动数 - - - 其中:基金申购款 - - - 基金赎回款 - - - 本期已分配利润 -115,331,523.17 - -115,331,523.17 本期末 - - -


6.4.7.11 存款利息收入 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 活期存款利息收入 146,933.45 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 87,077.22 其他 18.87 合计 234,029.54


6.4.7.12 股票投资收益 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 29 页 共 56 页


6.4.7.13 债券投资收益 6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2019年1月1日至2019年6月30日 债券投资收益——买卖债券(、债转股及债 券到期兑付)差价收入 9,480,689.05 债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 9,480,689.05


6.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位:人民币元 项目 本期 2019年1月1日至2019年6月30日 卖出债券(、债转股及债券到期兑付)成交 总额 7,008,381,528.15 减:卖出债券(、债转股及债券到期兑付) 成本总额 6,888,410,049.49 减:应收利息总额 110,490,789.61 买卖债券差价收入 9,480,689.05


6.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入 无。 6.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入 无。 6.4.7.13.5 资产支持证券投资收益 单位:人民币元 项目 本期 2019年1月1日至2019年6月30日 卖出资产支持证券成交总额 143,705,540.35 减:卖出资产支持证券成本总额 137,995,000.00 减:应收利息总额 5,469,255.95 资产支持证券投资收益 241,284.40


工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 30 页 共 56 页


6.4.7.14 贵金属投资收益


无。 6.4.7.15 衍生工具收益 6.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入 无。 6.4.7.15.2 衍生工具收益——其他投资收益 无。 6.4.7.16 股利收益 无。 6.4.7.17 公允价值变动收益 无。


6.4.7.18 其他收入 无。 6.4.7.19 交易费用 无。 6.4.7.20 其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 审计费用 44,630.98 信息披露费 59,075.47 账户维护费 18,600.00 银行费用 31,694.11 其他 - 合计 154,000.56


6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 31 页 共 56 页


6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表批准日,本基金无须作披露的重大资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期,与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 工银瑞信基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构 招商银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构 中国工商银行股份有限公司 基金管理人股东、基金销售机构 注:1、本报告期本基金关联方未发生变化。 2、以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。


6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 无。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费


单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日 当期发生的基金应支付 的管理费 11,857,692.91 7,826,132.86 其中:支付销售机构的 客户维护费 501,117.24 1,009,740.05 注:基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.27%的年费率计提。计算方法如下: H=E×0.27%/当年天数 H为每日应计提的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 32 页 共 56 页


6.4.10.2.2 基金托管费


单位:人民币元 项目 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日 当期发生的基金应支付 的托管费 3,513,390.45 2,318,854.25 注:基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.08%的年费率计提。计算方法如下: H=E×0.08%/当年天数 H为每日应计提的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算,逐日累计至每月月末,按月支付。 6.4.10.2.3 销售服务费 单位:人民币元 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 当期发生的基金应支付的销售服务费 获得销售服务费的 各关联方名称 工银 14天理财 债券发起 A 工银 14天理财债 券发起 B 合计 工银瑞信基金管理有限公 司 29,403.72 396,934.52 426,338.24 中国工商银行股份有限公 司 428,481.35 864.87 429,346.22 招商银行股份有限公司 143,764.16 1,784.68 145,548.84 合计 601,649.23 399,584.07 1,001,233.30 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日 当期发生的基金应支付的销售服务费 获得销售服务费的 各关联方名称 工银 14天理财 债券发起 A 工银 14天理财债 券发起 B 合计 工银瑞信基金管理有限公 司 44,227.72 196,886.91 241,114.63 中国工商银行股份有限公 司 632,713.26 2,175.93 634,889.19 招商银行股份有限公司 200,553.09 1,932.27 202,485.36 合计 877,494.07 200,995.11 1,078,489.18 注:本基金各级基金份额按照不同的费率计提销售服务费。A类基金份额的销售服务费年费率为 0.30%,B类基金份额的销售服务费年费率为 0.01%。各级基金份额的销售服务费计提的计算方法 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 33 页 共 56 页


如下:


H=E×基金销售服务费年费率/当年天数 H为每日应计提的基金销售服务费


E为前一日的基金资产净值


基金销售服务费每日计提,逐日累计至每月月末,按月支付。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易


单位:人民币元 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 银行间市场交 易的 各关联方名称 基金买入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金额 利息支出 招商银行股份 有限公司 99,864,942.63 - - - 210,700,000.00 24,203.93


6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 无。 6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 无。 6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入





单位:人民币元 本期 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日 上年度可比期间 2018年 1月 1日至 2018年 6月 30日 关联方 名称 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 招商银行股份 有限公司 8,015,321.88 146,933.45 11,626,103.20 66,378.23 中国工商银行 股份有限公司 - - - -


6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 34 页 共 56 页


6.4.10.7 其他关联交易事项的说明 无。 6.4.11 利润分配情况 金额单位:人民币元 工银14天理财债券发起A 已按再投资形式转实收基 金 直接通过应付 赎回款转出金额 应付利润 本年变动 本期利润分配 合计 备注 10,234,905.38 - -195,335.05 10,039,570.33 - 工银14天理财债券发起B 已按再投资形式转实收基 金 直接通过应付 赎回款转出金额 应付利润 本年变动 本期利润分配合 计 备注 116,517,107.07 - -1,185,583.90 115,331,523.17 -


6.4.12 期末( 2019年 6月 30日 )本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位:人民币元


6.4.12.1.4 受限证券类别:资产支持证券 证券 代码 证 券 名 称 成功 认购日 可流 通日 流通 受限 类型 认购 价格 期末估 值单价 数量 (单位: 份) 期末 成本总额 期末估值总额 备注 159447 19 中 铝 1A 2019 年 6 月 27 日 2019 年 7 月 22 日 新发 未上 市 99.99 99.99 200,000 19,998,359.78 19,998,359.78 - 139764 19 2019 2019 新发 100.00 100.00 70,000 7,000,000.00 7,000,000.00 - 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 35 页 共 56 页


融 惠 4A 年 6 月 24 日 年 7 月 19 日 未上 市


6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 无。 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末 2019年 6月 30日止,本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回 购证券款余额 1,852,715,631.55元,是以如下债券作为质押:


金额单位:人民币元 债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单价 数量(张) 期末估值总额 180410 18农发 10 2019年 7月 1日 100.05 180,000 18,009,021.38 140219 14国开 19 2019年 7月 1日 100.15 200,000 20,029,585.46 120312 12进出 12 2019年 7月 1日 100.18 200,000 20,036,096.53 111815494 18民生银 行 CD494 2019年 7月 1日 99.16 300,000 29,749,257.35 011900622 19国药控 股 SCP004 2019年 7月 1日 100.00 300,000 30,000,734.39 111810543 18兴业银 行 CD543 2019年 7月 1日 99.57 80,000 7,965,901.30 160215 16国开 15 2019年 7月 1日 99.99 500,000 49,996,668.70 011900578 19中信股 SCP002 2019年 7月 1日 100.00 480,000 48,000,653.36 011901282 19国药控 股 SCP008 2019年 7月 1日 100.00 500,000 50,001,112.73 011901364 19深圳地 铁 SCP004 2019年 7月 4日 100.00 90,000 9,000,203.15 140227 14国开 27 2019年 7月 1日 100.60 500,000 50,301,289.42 011900729 19陕延油 SCP001 2019年 7月 1日 99.74 1,000,000 99,743,995.52 011900776 19东航股 2019年 7月 99.78 1,000,000 99,781,413.35 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 36 页 共 56 页


SCP005 1日 011901082 19深圳地 铁 SCP002 2019年 7月 4日 99.86 1,000,000 99,856,515.17 011901299 19深圳地 铁 SCP003 2019年 7月 4日 99.98 1,000,000 99,981,531.97 011802157 18首钢 SCP011 2019年 7月 1日 100.00 600,000 60,000,536.12 011900540 19国药控 股 SCP003 2019年 7月 2日 100.05 550,000 55,027,364.96 011900617 19东航股 SCP004 2019年 7月 2日 99.81 1,040,000 103,804,705.67 011900372 19华侨城 SCP002 2019年 7月 3日 100.00 310,000 31,000,347.35 101554008 15保利房 产 MTN001 2019年 7月 4日 101.10 1,300,000 131,434,956.81 011901197 19宝钢 SCP009 2019年 7月 3日 99.82 1,500,000 149,724,213.06 011900457 19国药控 股 SCP002 2019年 7月 1日 99.99 1,500,000 149,978,546.84 041800306 18汇金 CP005 2019年 7月 2日 100.03 1,500,000 150,045,999.87 180312 18进出 12 2019年 7月 1日 100.11 1,600,000 160,183,043.31 101468005 14中铝业 MTN001 2019年 7月 3日 100.65 2,000,000 201,303,227.81 合计





19,230,000.00 1,924,956,921.58


6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末 2019年 6月 30日止,基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购 证券款余额 50,000,000.00元,于 2019年 7月 1日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有 的证券交易所交易的债券或在新质押式回购下转入质押库的债券,按证券交易所规定的比例折算 为标准券后,不低于债券回购交易的余额。 6.4.13 金融工具风险及管理


6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中涉及的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 37 页 共 56 页


理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险,并设定适当的风险限额及内部控制流程,通过可 靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 本基金管理人的风险管理机构由董事会下属的公司治理与风险控制委员会、督察长、公司风 险管理委员会、法律合规部、风险管理部、内控稽核部以及各个业务部门组成。 公司实行全面、系统的风险管理,风险管理覆盖公司所有战略环节、业务环节和操作环节。 同时制定了系统化的风险管理程序,对风险管理的整个流程进行评估和改进。公司构建了分工明 确、相互协作、彼此牵制的风险管理组织结构,形成了由四大防线共同筑成的风险管理体系:第 一道防线由各个业务部门构成,各业务部门总监作为风险责任人,负责根据公司经营计划、业务 规则以及自身情况制订本部门的制度流程以及风险控制措施,同时分别在自己的授权范围内对关 联部门及岗位进行监督并承担相应的责任;各部门设置兼职或专职合规管理人员,对本部门执行 法律法规、监管要求及公司规章制度的情况进行监督。第二道防线由公司专属风险管理部门法律 合规部、风险管理部和内控稽核部构成,法律合规部负责对公司业务的法律合规风险进行监控管 理,风险管理部负责对公司业务的投资风险进行监控管理,内控稽核部对业务的风险和合规性以 及制度执行情况进行监督检查。第三道防线是由公司经营管理层和风险管理委员会构成,公司管 理层通过执行委员会下的风险管理委员会对风险状况进行全面监督并及时制定相应的对策和实施 监控措施。在上述这三道风险监控防线中,公司督察长和监察稽核人员对风险控制措施和合规风 险情况进行全面检查、监督,并视所发生问题情节轻重及时反馈给各部门经理、公司总经理、公 司治理与风险控制委员会、董事会、监管机构。督察长独立于公司其他业务部门和公司管理层, 对内部控制制度的执行情况实行严格检查和及时反馈,并独立报告。第四道监控防线由董事会和 公司治理与风险控制委员会构成,公司治理与风险控制委员会通过督察长和监察稽核人员的工 作,掌握整体风险状况并进行决策,公司治理与风险控制委员会负责检查公司业务的内控制度的 实施情况,监督公司对相关法律法规和公司制度的执行。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去 估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发,判断风险损失的严重程度和出现同类风 险损失的频度。而从定量分析的角度出发,根据本基金的投资目标,结合基金资产所运用金融工 具特征通过特定的风险量化指标、模型,日常的量化报告,确定风险损失的限度和相应置信程 度,及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估,并通过相应决策,将风险控制在可承受的范 围内。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 38 页 共 56 页


6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息,导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好 信用等级的债券、国债、央行票据等,且通过分散化投资以分散信用风险。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算, 因此违约风险发生的可能性很小;基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评 估,以控制相应的信用风险。 6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2019年 6月 30日 上年度末 2018年 12月 31日 A-1 650,475,247.55 940,315,439.73 A-1以下 - - 未评级 5,918,114,345.77 4,530,285,229.76 合计 6,568,589,593.32 5,470,600,669.49 注:1、表中所列示的债券投资为短期融资券。 2、上述评级均取自第三方评级机构的债项评级。 6.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资 本基金本报告期末及上年度末未持有按短期信用评级的资产支持证券投资。 6.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资








































































































单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2019年 6月 30日 上年度末 2018年 12月 31日 A-1 - - A-1以下 - - 未评级 427,905,251.01 2,178,321,388.76 合计 427,905,251.01 2,178,321,388.76


6.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2019年 6月 30日 上年度末 2018年 12月 31日 AAA 1,257,720,516.18 362,432,933.92 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 39 页 共 56 页


AAA以下 - - 未评级 - - 合计 1,257,720,516.18 362,432,933.92 注:1、表中所列示的债券投资为除短期融资券、同业存单、资产支持证券以外的信用债券。 2、上述评级均取自第三方评级机构的债项评级。 6.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2019年 6月 30日 上年度末 2018年 12月 31日 AAA 252,499,562.05 212,994,046.03 AAA以下 - - 未评级 46,998,359.78 - 合计 299,497,921.83 212,994,046.03 注:1、上述评级均取自第三方评级机构的债项评级。 6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资 本基金本报告期末及上年度末未持有按长期信用评级的同业存单投资。 6.4.13.3 流动性风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金 份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额,另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃 而带来的变现困难。 本基金所持大部分证券为剩余期限较短、信誉良好的国债、企业债及央行 票据等,除在证券交易所的债券回购交易及返售交易,其余均在银行间同业市场交易,均能够及 时变现。此外,本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求,其上限一般 不超过基金持有的债券资产的公允价值。本基金于资产负债表日所持有的金融负债的合约约定剩 余到期日均为一年以内且一般不计息,可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计 息,因此账面余额一般即为未折现的合约到期现金流量。 本基金管理人每日预测本基金的流动 性需求,并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比例要求,对流动性指标进行持续的监测和 分析。 6.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析 无。 6.4.13.3.2 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 本基金的基金管理人严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《货币市场基金监督 管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等有关法规的要求对本基金 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 40 页 共 56 页


组合资产的流动性风险进行管理。本基金的基金管理人采用监控流动性受限资产比例、份额持有 人集中度、调整平均剩余期限和平均剩余存续期、压力测试等方式防范流动性风险,并于开放日 对本基金的申购赎回情况进行监控,保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配,确保本基 金资产的变现能力与投资者赎回需求的匹配与平衡。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨 额赎回条款,约定在非常情况下赎回申请的处理方式,控制因开放申购赎回模式带来的流动性风 险,有效保障基金持有人利益。本报告期内,本基金未发生重大流动性风险事件。 6.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动 而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金 融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险,其中浮动利率类金融工具还面临每 个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。本基金主要投资于银行间 市场交易的固定收益品种,以摊余成本计价,并通过“影子定价”机制使按摊余成本确认的基金 资产净值能近似反映基金资产的公允价值,因此本基金的运作仍然存在相应的利率风险。本基金 的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控,并通过调整投资组合的久期等方法 对上述利率风险进行管理。 6.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位:人民币元 本期末


2019年 6月 30日 1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年 以上 不计息 合计 资产











银行存款 8,015,321.88 - - - - - 8,015,321.88 存出保证金 7,683.44 - - - - - 7,683.44 交易性金融资 产 540,010,677.58 3,561,567,903.21 4,732,640,953.38 100,046,668.33 - - 8,934,266,202.50 应收证券清算 款 - - - - - 51,796,856.16 51,796,856.16 应收利息 - - - - - 113,357,890.35 113,357,890.35 其他资产 - - - - - 100.17 100.17 资产总计 548,033,682.90 3,561,567,903.21 4,732,640,953.38 100,046,668.33 - 165,154,846.68 9,107,444,054.50 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 41 页 共 56 页


负债











卖出回购金融 资产款 1,902,715,631.55 - - - - - 1,902,715,631.55 应付证券清算 款 - - - - - 8,577.97 8,577.97 应付管理人报 酬 - - - - - 1,658,697.61 1,658,697.61 应付托管费 - - - - - 491,465.95 491,465.95 应付销售服务 费 - - - - - 208,146.04 208,146.04 应付交易费用 - - - - - 83,654.66 83,654.66 应付税费 - - - - - 766,847.29 766,847.29 应付利息 - - - - - 735,100.46 735,100.46 应付利润 - - - - - 1,829,716.48 1,829,716.48 其他负债 - - - - - 113,006.45 113,006.45 负债总计 1,902,715,631.55 - - - - 5,895,212.91 1,908,610,844.46 利率敏感度缺 口 -1,354,681,948.65 3,561,567,903.21 4,732,640,953.38 100,046,668.33 - 159,259,633.77 7,198,833,210.04 上年度末 2018年 12月 31日 1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年 以上 不计息 合计 资产











银行存款 43,032,623.02 - - - - - 43,032,623.02 结算备付金 2,772,727.27 - - - - - 2,772,727.27 交易性金融资 产 490,069,157.36 2,688,555,192.15 5,545,882,152.00 - - - 8,724,506,501.51 买入返售金融 资产 1,387,746,401.62 - - - - - 1,387,746,401.62 应收利息 - - - - - 83,861,833.72 83,861,833.72 其他资产 - - - - - 75.00 75.00 资产总计 1,923,620,909.27 2,688,555,192.15 5,545,882,152.00 - - 83,861,908.72 10,241,920,162.14 负债











卖出回购金融 资产款 643,078,235.37 - - - - - 643,078,235.37 应付管理人报 酬 - - - - - 2,196,496.80 2,196,496.80 应付托管费 - - - - - 650,813.88 650,813.88 应付销售服务 费 - - - - - 342,496.87 342,496.87 应付交易费用 - - - - - 104,420.82 104,420.82 应付税费 - - - - - 691,545.42 691,545.42 应付利息 - - - - - 451,481.25 451,481.25 应付利润 - - - - - 3,210,635.43 3,210,635.43 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 42 页 共 56 页


其他负债 - - - - - 399,300.00 399,300.00 负债总计 643,078,235.37 - - - - 8,047,190.47 651,125,425.84 利率敏感度缺 口 1,280,542,673.90 2,688,555,192.15 5,545,882,152.00 - - 75,814,718.25 9,590,794,736.30 注:表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值,其中交易性金融资产以摊余成本近似反 映其公允价值,并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行分类。 6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 利率风险的敏感性分析,反映了在其他变量不变的情况下,利率发生合理、可能的变动时, 将对基金资产净值可参考的公允价值产生的影响。于本基金本报告期末,在“影子定价”机制有 效的前提下,若市场利率上升或下降 25个基点且其他市场变量保持不变,本基金资产净值可参 考的公允价值不会发生重大变动。 6.4.13.4.2 外汇风险 - 6.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格风险主要为市场价格风险,市场价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来 现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资 于银行间同业市场交易的固定收益品种,且以摊余成本进行后续计量,因此无重大其他价格风 险。 6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口 无。 6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析 于本基金本报告期末及上年度末,本基金未持有交易性权益类投资,因此除市场利率和外汇 汇率以外的市场价格因素的变动对于本基金资产净值无重大影响。 6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险 无。 6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 43 页 共 56 页


§7 投资组合报告 7.1 期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的 比例(%) 1 固定收益投资 8,934,266,202.50 98.10 其中:债券 8,634,768,280.67 94.81








资产支持证券 299,497,921.83 3.29 2 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融 资产 - - 3 银行存款和结算备付金合计 8,015,321.88 0.09 4 其他各项资产 165,162,530.12 1.81 5 合计 9,107,444,054.50 100.00 注:由于四舍五入的原因金额占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差。 7.2 债券回购融资情况 金额单位:人民币元 序号 项目 占基金资产净值的比例(%) 1 报告期内债券回购融资余额 10.37 其中:买断式回购融资 - 序号 项目 金额 占基金 资产净 值的比 例 (%) 2 报告期末债券回购融资余额 1,902,715,631.55 26.43 其中:买断式回购融资 - - 注:报告期内债券融资余额占基金资产净值的比例为报告期内每个交易日融资余额占资产余额比 例的简单平均值。


债券正回购的资金余额超过基金资产净值的 40%的说明 本报告期内本基金债券正回购的资金余额未超过基金资产净值的 40%。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 44 页 共 56 页


7.3 基金投资组合平均剩余期限 7.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况 项目 天数 报告期末投资组合平均剩余期限 118 报告期内投资组合平均剩余期限最高值 130 报告期内投资组合平均剩余期限最低值 100


报告期内投资组合平均剩余期限超过 134天情况说明 本报告期内无投资组合平均剩余期限超过 134天情况。 7.3.2 期末投资组合平均剩余期限分布比例 序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资产 净值的比例(%) 各期限负债占基金资 产净值的比例(%) 1 30天以内 7.64 26.43 其中:剩余存续期超过 397天的浮 动利率债 - - 2 30天(含)—60天 23.60 - 其中:剩余存续期超过 397天的浮 动利率债 - - 3 60天(含)—90天 26.71 - 其中:剩余存续期超过 397天的浮 动利率债 - - 4 90天(含)—120天 5.49 - 其中:剩余存续期超过 397天的浮 动利率债 - - 5 120天(含)—397天(含) 61.50 - 其中:剩余存续期超过 397天的浮 动利率债 - - 合计 124.94 26.43


7.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过 240天情况说明 本报告期内本基金投资组合平均剩余存续期限未超过 240天。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 45 页 共 56 页


7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合


金额单位:人民币元 序号 债券品种 摊余成本 占基金资产净值 比例(%) 1 国家债券 59,996,212.99 0.83 2 央行票据 - - 3 金融债券 320,556,707.17 4.45 其中:政策性金融债 320,556,707.17 4.45 4 企业债券 80,048,308.55 1.11 5 企业短期融资券 6,568,589,593.32 91.25 6 中期票据 1,177,672,207.63 16.36 7 同业存单 427,905,251.01 5.94 8 其他 - - 9 合计 8,634,768,280.67 119.95 10 剩余存续期超过 397天的浮动利率债 券 - - 注:上表中,债券的成本包括债券面值和折溢价。 7.6 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细





金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 债券数量(张) 摊余成本 占基金资产净值 比例(%) 1 101468005 14中铝业 MTN001 2,000,000 201,303,227.81 2.80 2 180312 18进出 12 1,600,000 160,183,043.31 2.23 3 041800306 18汇金 CP005 1,500,000 150,045,999.87 2.08 4 011900457 19国药控 股 SCP002 1,500,000 149,978,546.84 2.08 5 011901197 19宝钢 SCP009 1,500,000 149,724,213.06 2.08 6 101554008 15保利房 产 MTN001 1,300,000 131,434,956.81 1.83 7 101659053 16中建材 MTN003 1,300,000 130,164,253.08 1.81 8 011900372 19华侨城 SCP002 1,200,000 120,001,344.59 1.67 9 011900617 19东航股 SCP004 1,200,000 119,774,660.39 1.66 10 011900540 19国药控 1,100,000 110,054,729.92 1.53 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 46 页 共 56 页


股 SCP003 注:上表中,债券的成本包括债券面值和折溢价。 7.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离 项目 偏离情况 报告期内偏离度的绝对值在 0.25(含)-0.5%间的次数 98 报告期内偏离度的最高值 0.4175%


报告期内偏离度的最低值 0.1847% 报告期内每个交易日偏离度的绝对值的简单平均值 0.2938% 注:上表中“偏离情况”根据报告期内各交易日数据计算。


报告期内负偏离度的绝对值达到 0.25%情况说明 本报告期内,本基金负偏离度的绝对值未达到 0.25%。 报告期内正偏离度的绝对值达到 0.5%情况说明 本报告期内,本基金正偏离度的绝对值未达到 0.5%。 7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 金额单位:人民币元 序号 证券代码 证券名称 数量(份) 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 139435 万科 38A1 300,000 30,132,000.00 0.42 2 139454 万科 39A1 300,000 30,126,000.00 0.42 3 139479 链融 09A1 300,000 30,069,000.00 0.42 4 139453 链融 07A1 220,000 22,094,600.00 0.31 5 139408 万科 35A1 200,000 20,122,000.00 0.28 6 139416 链融 05A1 200,000 20,100,000.00 0.28 7 139469 链融 08A1 200,000 20,086,000.00 0.28 8 159447 19中铝 1A 200,000 19,998,359.78 0.28 9 139446 恒融二 7A 160,000 16,070,400.00 0.22 10 139216 龙腾优 09 150,000 15,136,500.00 0.21 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 47 页 共 56 页





7.9 投资组合报告附注 7.9.1 基金计价方法说明 本基金采用固定份额净值,基金账面份额净值始终保持为人民币 1.0000元。 本基金估值采 用摊余成本法,即估值对象以买入成本列示,按票面利率或商定利率并考虑其买入时的溢价与折 价,在其剩余期限内按实际利率法摊销,每日计提收益或损失。 7.9.2 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 18兴业银行 CD313 本报告期,本基金持有 18兴业银行 CD313,其发行主体兴业银行因重大关联交易未按规定 审查审批且未向监管部门报告等违规行为,被中国证监会处以罚款。 上述情形对发行主体的财务和经营状况无重大影响,投资决策流程符合基金管理人的制度要 求。 7.9.3 期末其他各项资产构成


单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 7,683.44 2 应收证券清算款 51,796,856.16 3 应收利息 113,357,890.35 4 应收申购款 - 5 其他应收款 100.17 6 待摊费用 - 7 其他 - 8 合计 165,162,530.12


7.9.4 投资组合报告附注的其他文字描述部分 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 48 页 共 56 页


§8 基金份额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 持有人结构 机构投资者 个人投资者 份 额 级 别 持有人 户数 (户) 户均持有的基金 份额 持有份额 占总份额 比例 持有份额 占总份 额比例 工 银 14 天 理 财 债 券 发 起 A 21,495 27,956.12 1,956,635.17 0.33% 598,960,176.00 99.67% 工 银 14 天 理 财 债 券 发 起 B 13 507,532,030.68 6,538,528,222.95 99.10% 59,388,175.92 0.90% 合 计 21,508 334,704.91 6,540,484,858.12 90.85% 658,348,351.92 9.15%


8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 项目 份额级别 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 工银 14天理 财债券发起 A 80,423.61 0.01% 工银 14天理 财债券发起 B 0.00 0.00% 基金管理人所有从业人员 持有本基金 合计 80,423.61 0.00%


工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 49 页 共 56 页





8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间(万份) 工银 14天理财债券 发起 A 0 工银 14天理财债券 发起 B 0 本公司高级管理人员、基 金投资和研究部门负责人 持有本开放式基金 合计 0 工银 14天理财债券 发起 A 0 工银 14天理财债券 发起 B 0 本基金基金经理持有本开 放式基金 合计 0


8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 50 页 共 56 页


§9 开放式基金份额变动 单位:份 工银 14天理财债 券发起 A 工银 14天理财债 券发起 B 基金合同生效日(2012年 10月 26日)基 金份额总额 6,550,286,957.07 2,540,104,171.34 本报告期期初基金份额总额 1,092,494,035.77 8,498,300,700.53 本报告期期间基金总申购份额 11,901,793.05 116,517,107.07 减:本报告期期间基金总赎回份额 503,479,017.65 2,016,901,408.73 本报告期期间基金拆分变动份额(份额减少 以"-"填列) - - 本报告期期末基金份额总额 600,916,811.17 6,597,916,398.87 注:1、报告期期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额; 2、报告期期间基金总赎回份额含转换出份额。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 51 页 共 56 页


§10 重大事件揭示 10.1 基金份额持有人大会决议 本报告期内,本基金未召开基金份额持有人大会。 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 1、基金管理人: 基金管理人于 2019年 5月 8日发布《工银瑞信基金管理有限公司关于董事长变更的公 告》,尚军先生自 2019年 5月 6日起不再担任董事长。 基金管理人于 2019年 5月 9日发布《工银瑞信基金管理有限公司关于董事长和总经理变更 的公告》,郭特华女士自 2019年 5月 8日起担任董事长,不再担任总经理;王海璐女士自 2019 年 5月 8日起担任总经理。 2、基金托管人: 本报告期内基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 本报告期内,无涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。 10.4 基金投资策略的改变 本报告期内基金投资策略未有改变。 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本基金的审计机构为安永华明会计师事务所(特殊普通合伙),该审计机构自基金合同生效 日起向本基金提供审计服务,无改聘情况。 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 报告期内,本基金管理人收到中国人民银行营业管理部处罚决定,对公司未严格按照反洗钱 相关规定履行客户身份识别义务及可疑交易报告义务予以罚款。基金管理人对此高度重视,积极 开展整改工作,已完善了反洗钱制度体系和工作机制,深入具体问题整改。前述事项对基金份额 持有人利益无不利影响。 本报告期内,基金托管人及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 52 页 共 56 页


10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况


10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 股票交易 应支付该券商的佣金 券商名称 交易单元 数量 成交金额 占当期股票 成交总额的比 例 佣金 占当期佣金 总量的比例 备注 申万宏源 2 - - - - - 海通证券 3 - - - - - 中信建投 1 - - - - - 广发证券 2 - - - - - 方正证券 1 - - - - - 国信证券 1 - - - - - 中信证券 1 - - - - - 中金 2 - - - - - 招商证券 1 - - - - - 安信证券 2 - - - - - 长江证券 1 - - - - - 注:1.交易单元的选择标准和程序 基金管理人选择综合实力强、研究能力突出、合规经营的证券公司,向其租用专用交易单元。 (1)选择标准:


a)经营行为规范,在最近一年内无重大违规行为。 b)具有较强的综合研究能力:能及时、全面、定期提供高质量的关于宏观、行业、资本市场、个 股分析的报告及量化、衍生品和国际市场的研究服务支持。 c)在证监会最近一期证券公司年度分类结果中,分类级别原则上不得低于 BBB。 d)与其他证券公司相比,能够提供最佳交易执行和优惠合理的佣金费率。 (2)选择程序 a)新增证券公司的选定:根据以上标准对证券公司进行考察、选择和确定。在合作之前,证券公 司需提供至少两个季度的服务,并在两个季度内与其他已合作证券公司一起参与基金管理人的研 究服务评估。根据对其研究服务评估结果决定是否作为新增合作证券公司。 b)签订协议:与被选择的证券公司签订交易单元租用协议。 2.证券公司的评估、保留和更换程序 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 53 页 共 56 页


(1)交易单元的租用期限为一年,合同到期前 30天内,基金管理人将根据各证券公司在服务期 间的综合证券服务质量、费率等情况进行评估。 (2)对于符合标准的证券公司,与其续约;对于不能达到标准的证券公司,不与其续约,并根 据证券公司选择标准和程序,重新选择其他经营稳健、研究能力强、综合服务质量高的证券经营 机构,租用其交易单元。 (3)若证券公司提供的综合证券服务不符合要求,基金管理人有权按照协议约定,提前终止租 用其交易单元。 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 债券交易 债券回购交易 权证交易 券商名称 成交金额 占当期债券 成交总额的比 例 成交金额 占当期债 券回购 成交总额 的比例 成交金额 占当期权 证 成交总额 的比例 申万宏源 100,344,734.81 100.00% 13,394,700,000.00 100.00% - - 海通证券 - - - - - - 中信建投 - - - - - - 广发证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 国信证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 中金 - - - - - - 招商证券 - - - - - - 安信证券 - - - - - - 长江证券 - - - - - -


10.8 偏离度绝对值超过 0.5%的情况 无。 10.9 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 工银瑞信基金管理有限公司关 于董事长变更的公告 中国证监会指定的媒介 2019年 5月 8日 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 54 页 共 56 页


2 工银瑞信基金管理有限公司关 于董事长和总经理变更的公告 中国证监会指定的媒介 2019年 5月 9日


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§11 影响投资者决策的其他重要信息 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 投 资 者 类 别 序 号 持有基金份额 比例达到或者 超过 20%的时间 区间


期初 份额 申购 份额 赎回 份额 持有份额 份额 占比 机 构 1 20190101- 20190630 3,078,965,556 .76 41,520,306 .37 1,037,189,167 .47 2,083,296,695 .66 28.9 4% 2 20190101- 20190630 2,061,585,514 .81 30,439,915 .02 - 2,092,025,429 .83 29.0 6% 3 20190523- 20190626 1,528,477,213 .45 22,008,017 .94 300,000,000.0 0 1,250,485,231 .39 17.3 7% - - - - - - - 个 人








- - - - - - - - 产品特有风险 本基金份额持有人较集中,存在基金规模大幅波动的风险,以及由此导致基金收益较大波动的风 险。


11.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金 2019年半年度报告 第 56 页 共 56 页


§12 备查文件目录 12.1 备查文件目录 1、中国证监会批准工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金募集的文件 2、《工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金基金合同》 3、《工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金托管协议》 4、《工银瑞信 14天理财债券型发起式证券投资基金招募说明书》 5、基金管理人业务资格批件、营业执照 6、基金托管人业务资格批件、营业执照 7、报告期内基金管理人在指定媒介上披露的各项公告 12.2 存放地点 基金管理人或基金托管人的住所。 12.3 查阅方式 投资者可于营业时间免费查阅,或登录基金管理人网站查阅。也可在支付工本费后,在合理 时间内取得上述文件的复印件。 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人——工银瑞信基金管理有限公司。 客户服务中心电话:400-811-9999 网址:www.icbccs.com.cn