北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基
金
2019年半年度报告
2019年 6月 30日
基金管理人：北信瑞丰基金管理有限公司
基金托管人：华夏银行股份有限公司
送出日期：2019年 8月 27日
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二
以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人华夏银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019年 8月 23日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2019年 1月 1日起至 6月 30日止。
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1.2 目录
§1 重要提示及目录....................................................................................................................................2
1.1 重要提示.......................................................................................................................................2
1.2 目录...............................................................................................................................................3
§2 基金简介................................................................................................................................................6
2.1 基金基本情况...............................................................................................................................6
2.2 基金产品说明...............................................................................................................................6
2.3 基金管理人和基金托管人...........................................................................................................6
2.4 信息披露方式...............................................................................................................................7
2.5 其他相关资料...............................................................................................................................7
§3 主要财务指标和基金净值表现............................................................................................................8
3.1 主要会计数据和财务指标...........................................................................................................8
3.2 基金净值表现...............................................................................................................................8
3.3 其他指标.......................................................................................................................................9
§4 管理人报告..........................................................................................................................................10
4.1 基金管理人及基金经理情况.....................................................................................................10
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明.............................................................11
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明.........................................................................11
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明.........................................................11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望.........................................................11
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明.....................................................................12
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明.........................................................................13
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明.................................13
§5 托管人报告..........................................................................................................................................14
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明.............................................................................14
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.........14
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见.........................14
§6 半年度财务会计报告（未经审计）..................................................................................................15
6.1 资产负债表.................................................................................................................................15
6.2 利润表.........................................................................................................................................16
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6.3 所有者权益（基金净值）变动表.............................................................................................17
6.4 报表附注.....................................................................................................................................18
§7 投资组合报告......................................................................................................................................36
7.1 期末基金资产组合情况.............................................................................................................36
7.2 期末按行业分类的股票投资组合.............................................................................................36
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细.................................37
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动.........................................................................................37
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合.....................................................................................41
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细.............................42
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细.....................42
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细.................42
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细.............................42
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明...................................................................42
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...................................................................42
7.12 投资组合报告附注...................................................................................................................43
§8 基金份额持有人信息..........................................................................................................................44
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构.................................................................................44
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况.....................................................................44
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况.................................44
§9 开放式基金份额变动..........................................................................................................................45
§10 重大事件揭示....................................................................................................................................46
10.1 基金份额持有人大会决议.......................................................................................................46
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动.......................................46
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...........................................................46
10.4 基金投资策略的改变...............................................................................................................46
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况...................................................................................46
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...................................................46
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况...............................................................................46
10.8 其他重大事件...........................................................................................................................48
§11 影响投资者决策的其他重要信息....................................................................................................49
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11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 ......................................49
11.2 影响投资者决策的其他重要信息...........................................................................................49
§12 备查文件目录....................................................................................................................................50
12.1 备查文件目录...........................................................................................................................50
12.2 存放地点...................................................................................................................................50
12.3 查阅方式...................................................................................................................................50
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金
基金简称 北信瑞丰华丰灵活配置
基金主代码
005376
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018年 3月 19日
基金管理人 北信瑞丰基金管理有限公司
基金托管人 华夏银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 101,617,130.77份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金通过积极进行资产配置和灵活运用多种投资策
略，在有效控制风险并保持良好流动性的前提下，力
争实现基金资产的长期稳健增值。
投资策略
本基金将灵活运用多种投资策略，在对宏观经济趋势
进行深入研究的基础上，结合对行业周期、公司发展
前景、金融市场行为等分析，动态运用并不断优化资
产配置策略、行业配置策略、个股精选策略、债券投
资策略等，发挥多种策略的优势，实现基金资产的长
期稳健增值。
业绩比较基准
中证 800指数收益率×60% + 中证综合债券指数收益
率×40%
风险收益特征
本基金为混合型基金，具有较高预期风险、较高预期
收益的特征，其预期风险和预期收益低于股票型基金、
高于债券型基金和货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称
北信瑞丰基金管理有限公
司
华夏银行股份有限公司
姓名 郭亚 郑鹏
联系电话
010-68619341 010-85238667
信息披露负责人
电子邮箱
service@bxrfund.com zhengpeng@hxb.com.cn
客户服务电话
4000617297 95577
传真
010-68619300 010-85238680
注册地址
北京市怀柔区九渡河镇黄
坎村 735号
北京市东城区建国门内大街
22号（100005）
办公地址
北京市海淀区西三环北路
100号光耀东方中心 A座
6层、25层
北京市东城区建国门内大街
22号（100005）
邮政编码
100048 100005
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法定代表人 周瑞明 李民吉
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《证券日报》
登载基金半年度报告正文的管理人互联网
网址
http://www.bxrfund.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的办公场所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 北信瑞丰基金管理有限公司
北京市海淀区西三环北路 100号光
耀东方中心 A座 6层、25层
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2019年 1月 1日 - 2019年 6月 30日 )
本期已实现收益
12,300,574.96
本期利润
14,989,452.88
加权平均基金份额本期利润
0.1480
本期加权平均净值利润率
13.40%
本期基金份额净值增长率
15.12%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2019年 6月 30日 )
期末可供分配利润
12,842,518.51
期末可供分配基金份额利润
0.1264
期末基金资产净值
117,501,850.79
期末基金份额净值
1.1563
3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2019年 6月 30日 )
基金份额累计净值增长率
15.63%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；
2、期末可供分配利润的计算方法：如果期末未分配利润的未实现部分为正数，则期末可供分配
利润的金额为期末未分配利润的已实现部分；如果期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末
可供分配利润的金额为期末未分配利润（已实现部分相抵未实现部分）；
3、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月
0.97% 0.44% 2.80% 0.71% -1.83% -0.27%
过去三个月
3.97% 1.14% -1.74% 0.93% 5.71% 0.21%
过去六个月
15.12% 1.07% 15.68% 0.94% -0.56% 0.13%
过去一年
15.40% 0.75% 6.39% 0.92% 9.01% -0.17%
自基金合同
生效起至今
15.63% 0.66% -1.60% 0.87% 17.23% -0.21%
注：本基金的业绩比较基准为中证 800指数收益率×60% + 中证综合债券指数收益率×40%。中
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证 800指数是由中证指数有限公司开发的中国 A股市场统一指数，它的样本选自沪深两个证券市
场。中证 800指数成分股覆盖了中证 500和沪深 300的所有成分股，综合反映沪深证券市场内大
中小市值公司的整体状况，具有一定权威性，适合作为本基金股票投资业绩比较基准。中证综合
债券指数是一个是综合反映银行间和交易所市场国债、金融债、企业债、央票及短融整体走势的
跨市场债券指数，适合作为本基金债券部分的业绩比较基准。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：本报告期，本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。
3.3 其他指标
注：无。
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
北信瑞丰基金管理有限公司成立于 2014年 3月 17日，是经中国证监会批准，由北京国际信
托有限公司与莱州瑞海投资有限公司两家股东共同发起设立。公司结合基金行业特点改善公司治
理结构，积极推进股权激励，并在专户业务及子公司各业务条线进行事业部制改革。北信瑞丰基
金着力打造具有高水准的投研团队，公司高管和主要投资管理人员的金融相关从业年限均在
10年以上，拥有丰富的管理经验和证券投资实战经验。
截至报告期末，公司共有 15只公募产品，保有 94只专户产品，资产管理规模超过 306亿元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从
业年限
说明
于军华
基金经
理
2018年 3月
19日
2019年 5月
9日
9
中国人民大学世界经济学
硕士毕业。原国家信息中
心经济咨询中心汽车行业
高级项目分析师，宏源证
券研究所汽车行业分析师，
擅长公司基本面分析，
2014年 4月加入北信瑞
丰基金管理有限公司投资
研究部，负责权益类产品
的研究。
黄祥斌
基金经
理
2018年 3月
26日
- 12
武汉大学产业经济学硕士，
历任中国经济开发信托投
资公司行业研究员；中国
宋庆龄基金会主任科员；
信达证券首席策略分析师、
投资经理；益民基金投资
决策委员会委员、益民服
务领先基金基金经理。九
泰基金战略投资部权益投
资总监、九泰改革新动力
混合基金基金经理；
2017年 4月起任北信瑞
丰基金权益事业一部董事
总经理。
注：1、首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日，非首任基金经理的“任职日期”为根
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据公司决定确定的聘任日期，基金经理的“离任日期”均为根据公司决定确定的解聘日期；
2、证券从业年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金
运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》和《证券投资基金信息披露管理办法》等有关
法律法规及各项实施准则、《北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金合同》和其他有关法律
法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，
为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金持有人利益。
基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本基金管理人严格执行了
《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《北信瑞丰基金管理有限公司公平交易管理
办法》的规定。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2019年上半年各大主要指数先扬后抑。其中，上证指数上涨超过 16%，深成指上涨超过
25%，沪深 300上涨超过 25%，创业板上涨超过 20%。板块表现方面，食品饮料、农林牧渔、非银
金融、家用电器等涨幅较好。而钢铁、建筑装饰、传媒等板块涨幅相对较小。本基金自成立以来，
始终紧抓“大金融、大消费、强制造”三条主线来配置资产，同时通过仓位调整来严格控制风险，
从结果来看，本报告期基金净值也有一定上涨。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为 1.1563元；本报告期基金份额净值增长率为 15.12%，业
绩比较基准收益率为 15.68%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 2019年下半年，我们认为市场将在多方面因素的影响下，大概率呈现震荡格局，如果
出现一定幅度的调整，可能意味着战略建仓时点的来临。
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一方面,我国经济受贸易战影响，净出口前景堪忧，累计上消费、房市及基建的现状，未来
一段时间内经济继续下行是大概率事件。另一方面，国内货币政策相对宽松，中美贸易战似乎有
缓和的迹象，如此，投资者的风险偏好有所提升。在此背景下，我们认为市场经过近两个月的震
荡，调整压力已经得到一定程度上的释放。值得一提的是，我们观察到近期猪肉价格有一定幅度
的上涨，推测 1-2个月后，通胀预期可能会有所抬头。果真如此，货币政策继续大幅放松的预期
会边际递减。如此我们判断市场短期内维持震荡格局是大概率事件。
本基金会继续遵循“大消费、大金融、大农业”三条主线来配置资产，并密切跟踪市场风格
偏好的变化。具体而言，一方面是弱周期即大消费板块，其受经济影响较小，具有较好的防御性。
另一方面是大金融为主，这主要在于其较为便宜的价格。 第三鉴于猪肉涨价的内因、逻辑已经
较为清晰，我们在农业板块也会保持配置。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，本管理人根据中国证监会[2017]13号公告《中国证监会关于证券投资基金估
值业务的指导意见》、[2008]38号文《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》
（2017年 9月 5日废止）等相关规定，继续加强和完善对基金估值的内部控制程序。
公司设有基金估值工作小组，由具备丰富专业知识、两年以上基金行业相关领域工作经历、
熟悉基金投资品种定价及基金估值法律法规、具备较强专业胜任能力的基金经理、研究人员、市
场人员、风险管理人员、监察稽核人员及基金运营人员组成（具体人员由相关部门根据专业胜任
能力和相关工作经历进行指定）。估值工作小组负责日常追踪可能对公司旗下基金持有的证券的
发行人、所属行业、相关市场等产生影响的各类事件，发现估值问题；提议基金估值调整的相关
方案并进行校验；根据需要提出估值政策调整的建议以及提议和校验不适用于现有的估值政策的
新的投资品种的估值方案。
基金运营部根据基金估值工作小组的决定进行相关具体的估值调整或处理，并负责与托管行
进行估值结果的核对。涉及模型定价的，由估值工作小组向基金运营部提供模型定价的结果，基
金运营部业务人员复核后使用。
基金经理作为估值工作小组的成员之一，在基金估值定价过程中，充分表达对相关问题及定
价方案的意见或建议，参与估值方案提议的制定，但对估值政策和估值方案不具备最终表决权。
本公司参与估值流程的各方之间不存在任何的重大利益冲突。
公司与中央国债登记结算有限责任公司签署了《中债收益率曲线和中债估值最终用户服务协
议》，并依据其提供的中债收益率曲线及估值价格对公司旗下基金持有的银行间固定收益品种进
行估值（适用非货币基金）或影子定价（适用货币基金和理财类基金）。
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4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本报告期内本基金未实施利润分配，符合相关法律法规及本基金合同中关于收益分配条款的
规定。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
从 2018年 11月 05日至 2019年 2月 12日基金持有人数连续超过 20个工作日低于 200人。
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
报告期内，本基金托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、
基金合同和托管协议的规定，尽职尽责地履行了托管人应尽的义务，不存在任何损害基金份额持
有人利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说
明
报告期内，基金管理人在投资运作、基金资产净值计算、利润分配、基金费用开支等方面，
能够遵守有关法律法规，未发现有损害基金份额持有人利益的行为。本报告期内，北信瑞丰华丰
灵活配置混合型证券投资基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
托管人认为，由基金管理人编制并经托管人复核的本基金 2019年半年度报告中的财务指标、
净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容真实、准确和完整。
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§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日： 2019年 6月 30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2019年 6月 30日
上年度末
2018年 12月 31日
资 产：
银行存款 6.4.7.1
12,522,263.67 27,548,578.20
结算备付金
1,847,749.91 3,346,400.57
存出保证金
436,761.90 83,025.39
交易性金融资产 6.4.7.2
58,658,536.44 29,997,000.00
其中：股票投资
38,674,536.44 -
基金投资
- -
债券投资
19,984,000.00 29,997,000.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3
- -
买入返售金融资产 6.4.7.4
45,000,000.00 39,500,000.00
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5
226,959.59 763,853.17
应收股利
- -
应收申购款
3,702.03 -
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6
- -
资产总计
118,695,973.54 101,238,857.33
负债和所有者权益 附注号
本期末
2019年 6月 30日
上年度末
2018年 12月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
280,934.72 998.72
应付管理人报酬
57,494.40 51,427.84
应付托管费
9,582.40 8,571.33
应付销售服务费
19,164.82 17,142.60
应付交易费用 6.4.7.7
708,096.97 62,977.42
应交税费
- -
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8
118,849.44 110,000.00
负债合计
1,194,122.75 251,117.91
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9
101,617,130.77 100,549,398.31
未分配利润 6.4.7.10
15,884,720.02 438,341.11
所有者权益合计
117,501,850.79 100,987,739.42
负债和所有者权益总计
118,695,973.54 101,238,857.33
注：报告截止日 2019年 6月 30日，基金份额净值 1.1563元，基金份额总额 101,617,130.77份。
6.2 利润表
会计主体：北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2019年 1月 1日至
2019年 6月 30日
上年度可比期间
2018年 3月 19日(基
金合同生效日)至
2018年 6月 30日
一、收入
16,827,202.89 917,669.39
1.利息收入
584,879.87 1,063,383.28
其中：存款利息收入 6.4.7.11
81,853.58 128,206.04
债券利息收入
151,561.65 24,460.28
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
351,464.64 910,716.96
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
13,535,514.20 -279,163.61
其中：股票投资收益 6.4.7.12
12,988,268.56 -378,770.62
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.7.13
82,410.00 -
资产支持证券投资收益 6.4.7.13.2
- -
贵金属投资收益 6.4.7.14
- -
衍生工具收益 6.4.7.15
- -
股利收益 6.4.7.16
464,835.64 99,607.01
3.公允价值变动收益（损失以“-
”号填列）
6.4.7.17
2,688,877.92 133,449.72
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 6.4.7.18
17,930.90 -
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 17 页 共50 页
减：二、费用
1,837,750.01 495,550.20
1．管理人报酬 6.4.10.2.1
332,907.04 222,520.93
2．托管费 6.4.10.2.2
55,484.49 37,086.82
3．销售服务费
110,969.03 74,173.65
4．交易费用 6.4.7.19
1,250,540.01 118,435.12
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．税金及附加
- -
7．其他费用 6.4.7.20
87,849.44 43,333.68
三、利润总额（亏损总额以“-
”号填列）
14,989,452.88 422,119.19
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填
列）
14,989,452.88 422,119.19
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
单位：人民币元
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
100,549,398.31 438,341.11 100,987,739.42
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 14,989,452.88 14,989,452.88
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号
填列）
1,067,732.46 456,926.03 1,524,658.49
其中：1.基金申购款
5,465,823.33 1,141,146.29 6,606,969.62
2.基金赎回款
-4,398,090.87 -684,220.26 -5,082,311.13
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
101,617,130.77 15,884,720.02 117,501,850.79
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 18 页 共50 页
上年度可比期间
2018年 3月 19日(基金合同生效日)至 2018年 6月 30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
200,990,532.92 - 200,990,532.92
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 422,119.19 422,119.19
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号
填列）
-100,208,215.42 -223,648.51 -100,431,863.93
其中：1.基金申购款
128,793.32 103.56 128,896.88
2.基金赎回款
-100,337,008.74 -223,752.07 -100,560,760.81
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
100,782,317.50 198,470.68 100,980,788.18
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：
______朱彦______
______朱彦______
____姜晴____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员
会(以下简称“中国证监会”) 证监许可[2017]第 938号《关于准予北信瑞丰华丰灵活配置混合
型证券投资基金注册的批复》核准，由北信瑞丰基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投
资基金法》和《北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为
契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币
200,985,197.63元，业经中喜会计师事务所(特殊普通合伙)中喜验字(2018)第 0041号验资报告
予以验证。经向中国证监会备案，《北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金基金合同》于
2018年 3月 19日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 200,990,532.92份基金份额，
其中认购资金利息折合 5,335.29份基金份额。本基金的基金管理人为北信瑞丰基金管理有限公
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 19 页 共50 页
司，基金托管人为华夏银行股份有限公司(以下简称“华夏银行”)。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金基
金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市
的股票(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券(包括国内依法发行和
上市交易的国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券、分离交易可转债、央行票据、
中期票据、短期融资券)、资产支持证券、债券回购、银行存款、货币市场工具、权证以及法律
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中股票投资占基金资产的比例
为 0%–95%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。本基金的业绩比
较基准为：中证 800指数收益率×60% + 中证综合债券指数收益率×40%。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券
投资基金信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下
简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《北信瑞丰华丰灵活配
置混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 6.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协
会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日止期间的财务报表符合企业会计准则的要求，
真实、完整地反映了本基金 2019年 6月 30日的财务状况以及 2019年 1月 1日至 2019年 6月
30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 重要会计政策和会计估计
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 20 页 共50 页
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税
[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明
确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等
增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值
税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税
[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进
项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管
产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收
率缴纳增值税。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府
债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利
收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的
个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1个月以内(含 1个月)的，其
股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年(含 1年)的，暂减按 50%计
入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，
解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得
的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所
得税。
(4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额
的适用比例计算缴纳。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 21 页 共50 页
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 6月 30日
活期存款
12,522,263.67
定期存款
-
其他存款
-
合计：
12,522,263.67
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
本期末
2019年 6月 30日
项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票
35,914,248.52 38,674,536.44 2,760,287.92
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
交易所市场
19,976,000.00 19,984,000.00 8,000.00
债券
银行间市场
- - -
合计
19,976,000.00 19,984,000.00 8,000.00
资产支持证券
- - -
基金
- - -
其他
- - -
合计
55,890,248.52 58,658,536.44 2,768,287.92
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
注：本期末本基金无衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位: 人民币元
本期末
2019年 6月 30日
项目
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场
45,000,000.00 -
银行间市场
- -
合计
45,000,000.00 -
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 22 页 共50 页
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注：本期末本基金无买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 6月 30日
应收活期存款利息
3,791.87
应收定期存款利息
-
应收其他存款利息
-
应收结算备付金利息
831.50
应收债券利息
208,849.32
应收资产支持证券利息
-
应收买入返售证券利息
13,290.40
应收申购款利息
-
应收黄金合约拆借孳息
-
其他
196.50
合计
226,959.59
6.4.7.6 其他资产
注：本期末本基金无其他资产。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 6月 30日
交易所市场应付交易费用
708,096.97
银行间市场应付交易费用
-
合计
708,096.97
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2019年 6月 30日
预提费用
118,849.44
应付赎回费
-
合计
118,849.44
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目 本期
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 23 页 共50 页
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末
100,549,398.31 100,549,398.31
本期申购
5,465,823.33 5,465,823.33
本期赎回(以"-"号填列)
-4,398,090.87 -4,398,090.87
本期末
101,617,130.77 101,617,130.77
注：申购含红利再投、转换入及基金份额自动升降级调增份额，赎回含转换出及基金份额自动升
降级调减份额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末
359,107.17 79,233.94 438,341.11
本期利润
12,300,574.96 2,688,877.92 14,989,452.88
本期基金份额交易
产生的变动数
182,836.38 274,089.65 456,926.03
其中：基金申购款
780,335.20 360,811.09 1,141,146.29
基金赎回款
-597,498.82 -86,721.44 -684,220.26
本期已分配利润
- - -
本期末
12,842,518.51 3,042,201.51 15,884,720.02
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
活期存款利息收入
66,071.59
定期存款利息收入
-
其他存款利息收入
-
结算备付金利息收入
13,929.35
其他
1,852.64
合计
81,853.58
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
卖出股票成交总额
452,882,296.45
减：卖出股票成本总额
439,894,027.89
买卖股票差价收入
12,988,268.56
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 24 页 共50 页
6.4.7.13 债券投资收益
6.4.7.13.1 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019年6月30日
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交
总额
30,816,000.00
减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）
成本总额
29,917,590.00
减：应收利息总额
816,000.00
买卖债券差价收入
82,410.00
6.4.7.13.2 资产支持证券投资收益
注：本期本基金无资产支持证券投资收益。
6.4.7.14 贵金属投资收益
注：本期本基金无贵金属投资收益。
6.4.7.15 衍生工具收益
注：本期本基金无衍生工具投资收益。
6.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
股票投资产生的股利收益
464,835.64
基金投资产生的股利收益
-
合计
464,835.64
6.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
1.交易性金融资产
2,688,877.92
——股票投资
2,760,287.92
——债券投资
-71,410.00
——资产支持证券投资
-
——贵金属投资
-
——其他
-
2.衍生工具
-
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 25 页 共50 页
——权证投资
-
3.其他
-
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估
增值税
-
合计
2,688,877.92
6.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
基金赎回费收入
17,930.90
合计
17,930.90
6.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
交易所市场交易费用
1,250,540.01
银行间市场交易费用
-
合计
1,250,540.01
6.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
信息披露费
59,013.65
审计费用
19,835.79
账户维护费
9,000.00
合计
87,849.44
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
注：本报告期，存在控制关系或其他重大利害关系的关联方没有发生变化。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 26 页 共50 页
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
北信瑞丰基金管理有限公司(“北信瑞丰
基金”）
基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
华夏银行股份有限公司（“华夏银行”） 基金销售机构、基金托管人
北京国际信托有限公司 基金管理人的股东
莱州瑞海投资有限公司 基金管理人的股东
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
本期本基金无通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年
6月 30日
上年度可比期间
2018年3月19日(基金合同生效日)
至2018年6月30日
当期发生的基金应支付
的管理费
332,907.04 222,520.93
其中：支付销售机构的
客户维护费
2,055.78 2,239.13
注：1.支付基金管理人北信瑞丰基金的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.60%的年费率计提，
逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 0.60% / 当年天数。
2.客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售活
动中产生的相关费用，该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产里列支
的费用项目。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019年6月30日
上年度可比期间
2018年3月19日(基金合同生效日)
至2018年6月30日
当期发生的基金应支付
的托管费
55,484.49 37,086.82
注：支付基金托管人华夏银行的托管费按前一日基金资产净值 0.10%的年费率计提，逐日累计至
每月月底，按月支付。其计算公式为：
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.10%/当年天数。
6.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
获得销售服务费
各关联方名称
当期发生的基金应支付的销售服务费
北信瑞丰基金管理有限公司
109,434.12
华夏银行股份有限公司（“华夏银行”
）
305.61
合计
109,739.73
上年度可比期间
2018年 3月 19日(基金合同生效日)至 2018年
6月 30日
获得销售服务费
各关联方名称
当期发生的基金应支付的销售服务费
北信瑞丰基金管理有限公司
70,269.30
华夏银行股份有限公司（“华夏银行”
）
216.55
合计
70,485.85
注：支付基金销售机构的销售服务费按前一日基金资产净值 0.2%的年费率计提，逐日累计至每
月月底，按月支付给北信瑞丰基金，再由北信瑞丰基金计算并支付给各基金销售机构。其计算公
式为：
日销售服务费＝前一日基金资产净值 X 0.2%/ 当年天数。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本期本基金未发生与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
注：本期本基金基金管理人未运用固有资金投资本基金。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本期末，其他关联方未持有本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月
30日
上年度可比期间
2018年 3月 19日(基金合同生效日)至
2018年 6月 30日
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
华夏银行
12,522,263.67 66,071.59 47,487,153.14 120,980.58
注：本基金的银行存款由基金托管人华夏银行股份有限公司保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本期本基金未发生承销期内参与关联方承销证券的情况。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明
注：本期本基金无须作说明的其他关联交易事项。
6.4.11 利润分配情况
注：本期本基金未进行利润分配。
6.4.12 期末（ 2019年 6月 30日 ）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购
日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：
股）
期末
成本总额
期末估值总额 备注
002952
亚世
光电
2019
年
3月
20日
2020
年
3月
28日
新股流
通受限
31.14 32.12 35,509 737,177.221,140,549.08 -
601236
红塔
证券
2019
年
6月
26日
2019
年
7月
5日
未上市
3.46 3.46 9,789 33,869.94 33,869.94 -
注：1、本基金截至 2019年 6月 30日止持有以上因非公开发行或新股流通受限而尚未上市流通
的股票，该类股票将在经交易所批准后上市流通。
2、基金可作为特定投资者，认购由中国证监会《上市公司证券发行管理办法》规范的非公开发
行股份，所认购的股份自发行结束之日起 12个月内不得转让。根据《上市公司股东、董监高减
持股份的若干规定》及《深圳/上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持
股份实施细则》，本基金持有的上市公司非公开发行股份，自股份解除限售之日起 12个月内，
通过集中竞价交易减持的数量不得超过其持有该次非公开发行股份数量的 50%；采取大宗交易方
式的，在任意连续 90日内，减持股份的总数不得超过公司股份总数的 2%。此外，本基金通过大
宗交易方式受让的原上市公司大股东减持或者特定股东减持的股份，在受让后 6个月内，不得转
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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让所受让的股份。
3、基金还可作为特定投资者，认购首次公开发行股票时公司股东公开发售股份，所认购的股份
自发行结束之日起 12个月内不得转让。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：本期末本基金无暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
注：本期末本基金无银行间市场债券正回购交易余额，故未存在作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
注：本期末本基金无交易所市场债券正回购交易余额，故未存在作为抵押的债券。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金为混合型证券投资基金，具有较高风险、较高预期收益的特征，其风险和预期收益低
于股票型基金、高于债券型基金和货币市场基金。本基金投资的金融工具主要包括股票投资和债
券投资。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性
风险及市场风险。本基金在合理控制风险的前提下，在深入的基本面研究的基础上，通过相对灵
活的资产配置，追求实现基金资产的持续稳定增值。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，在董事会下设立风险管理委员会，根据
公司总体战略负责拟订公司风险战略和风险管理政策，并对其实施情况及效果进行监督和评价，
指导公司的风险管理和内控制度建设；对公司经营管理和基金业务运作的合法性、合规性和风险
状况进行检查和评估；监督公司的财务状况，审计公司的财务报表，评估公司的财务表现，保证
公司的财务运作符合法律的要求和通行的会计标准。在业务操作层面，监察稽核部承担其他风险
的管理职责，负责在各业务部门一线风险控制的基础上实施风险再控制。
本基金的基金管理人建立了以风险管理委员会为核心的、由督察长、监察稽核部和相关业务
部门构成的风险管理架构体系。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风
险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工
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具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，
及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款
存放在本基金的托管行华夏银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行
的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能
性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以
控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
本期末本基金未持有除政策性金融债以外的债券投资和资产支持证券投资。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种
所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合
理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严
密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理
人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购
赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
于 2019年 6月 30日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不
计息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合
约到期现金流量。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及
《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》（自 2017年 10月 1日起施行）等法规的
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集
中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进
行持续的监测和分析。
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金的
基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10%。本基金与由本
基金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上
市公司可流通股票的 15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公
司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%(完全按照有关指数构成比例进行
证券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。
本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流
通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方
式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主
动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评
估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7个工作日可变现资产的可变现价值。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿
透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，
以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易
的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：
根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允
价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购
交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施，本基金在本报告期内流
动性情况良好。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种比重较大，此外还持有银行存款、结
算备付金、存出保证金和买入返售金融资产等利率敏感性资产，因此存在相应的利率风险。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2019年 6月 30日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
12,522,263.67 - - - 12,522,263.67
结算备付金
1,847,749.91 - - - 1,847,749.91
存出保证金
436,761.90 - - - 436,761.90
交易性金融资产
19,984,000.00 - - 38,674,536.44 58,658,536.44
买入返售金融资产
45,000,000.00 - - - 45,000,000.00
应收利息
- - - 226,959.59 226,959.59
应收申购款
- - - 3,702.03 3,702.03
资产总计
79,790,775.48 - - 38,905,198.06 118,695,973.54
负债
应付赎回款
- - - 280,934.72 280,934.72
应付管理人报酬
- - - 57,494.40 57,494.40
应付托管费
- - - 9,582.40 9,582.40
应付销售服务费
- - - 19,164.82 19,164.82
应付交易费用
- - - 708,096.97 708,096.97
其他负债
- - - 118,849.44 118,849.44
负债总计
- - - 1,194,122.75 1,194,122.75
利率敏感度缺口
79,790,775.48 - - 37,711,075.31 117,501,850.79
上年度末
2018年 12月 31日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
27,548,578.20 - - - 27,548,578.20
结算备付金
3,346,400.57 - - - 3,346,400.57
存出保证金
83,025.39 - - - 83,025.39
交易性金融资产
29,997,000.00 - - - 29,997,000.00
买入返售金融资产
39,500,000.00 - - - 39,500,000.00
应收利息
- - - 763,853.17 763,853.17
资产总计
100,475,004.16 - - 763,853.17 101,238,857.33
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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负债
应付赎回款
- - - 998.72 998.72
应付管理人报酬
- - - 51,427.84 51,427.84
应付托管费
- - - 8,571.33 8,571.33
应付销售服务费
- - - 17,142.60 17,142.60
应付交易费用
- - - 62,977.42 62,977.42
其他负债
- - - 110,000.00 110,000.00
负债总计
- - - 251,117.91 251,117.91
利率敏感度缺口
100,475,004.16 - - 512,735.26 100,987,739.42
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
除市场利率以外的其他市场变量保持不变
假设
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
相关风险变量的变动
本期末（ 2019年 6月 30日
）
上年度末（ 2018年 12月
31日 ）
1.市场利率下降
25个基点
19,498.05 749.93
2.市场利率上升
25个基点
-19,498.05 -749.93
分析
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
本期末
2019年 6月 30日
上年度末
2018年 12月 31日
项目
公允价值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资
38,674,536.44 32.91 - -
交易性金融资产－基金投资
- - - -
交易性金融资产－债券投资
- - - -
交易性金融资产－贵金属投
- - - -
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资
衍生金融资产－权证投资
- - - -
其他
- - - -
合计
38,674,536.44 32.91 - -
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
除业绩比较基准(附注 6.4.1)以外的其他市场变量保持不变
假设
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
相关风险变量的变动
本期末（ 2019年
6月 30日 ）
上年度末（ 2018年
12月 31日 ）
1.业绩比较基准(附注 6.4.1)上升
5%
2,660,241.90 -
2.业绩比较基准(附注 6.4.1)下降
5%
-2,660,241.90 -
分析
6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
注：本基金未采用风险价值法管理风险。
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
（1）公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层次金融工具公允价值
于 2019年 6月 30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层次的余额为 37,533,987.40元，属于第二层次的余额为 21,124,549.08元，无属于第三
层次的余额。(2018年 12月 31日：本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产中属于第二层次的余额为 29,997,000.00 元，无属于第一和第三层次的余额。)
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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易不活跃) 、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活
跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观
察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2019年 6月 30日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。
(d)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
（2）其他
除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
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§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资
38,674,536.44 32.58
其中：股票
38,674,536.44 32.58
2
基金投资
- -
3 固定收益投资
19,984,000.00 16.84
其中：债券
19,984,000.00 16.84
资产支持证券
- -
4 贵金属投资
- -
5 金融衍生品投资
- -
6 买入返售金融资产
45,000,000.00 37.91
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
14,370,013.58 12.11
8 其他各项资产
667,423.52 0.56
9 合计
118,695,973.54 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业
- -
B
采矿业
79,814.65 0.07
C
制造业
19,203,948.09 16.34
D
电力、热力、燃气及水生产和
供应业
- -
E
建筑业
- -
F
批发和零售业
- -
G
交通运输、仓储和邮政业
- -
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服
务业
39,603.76 0.03
J
金融业
18,075,169.94 15.38
K
房地产业
1,276,000.00 1.09
L
租赁和商务服务业
- -
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环境和公共设施管理业
- -
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
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P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
- -
合计
38,674,536.44 32.91
注：以上行业分类以 2019年 6月 30日的中国证监会行业分类标准为依据。
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 601318
中国平安
80,000 7,088,800.00 6.03
2 600519
贵州茅台
6,000 5,904,000.00 5.02
3 600887
伊利股份
130,000 4,343,300.00 3.70
4 600036
招商银行
100,000 3,598,000.00 3.06
5 600585
海螺水泥
50,000 2,075,000.00 1.77
6 601166
兴业银行
100,000 1,829,000.00 1.56
7 601398
工商银行
300,000 1,767,000.00 1.50
8 000876
新 希 望
100,000 1,737,000.00 1.48
9 601939
建设银行
200,000 1,488,000.00 1.27
10 600276
恒瑞医药
20,000 1,320,000.00 1.12
11 000063
中兴通讯
40,000 1,301,200.00 1.11
12 600048
保利地产
100,000 1,276,000.00 1.09
13 600104
上汽集团
50,000 1,275,000.00 1.09
14 600030
中信证券
50,000 1,190,500.00 1.01
15 002952
亚世光电
35,509 1,140,549.08 0.97
16 601288
农业银行
300,000 1,080,000.00 0.92
17 300782
卓胜微
743 80,927.56 0.07
18 600968
海油发展
22,483 79,814.65 0.07
19 601698
中国卫通
10,103 39,603.76 0.03
20 601236
红塔证券
9,789 33,869.94 0.03
21 603867
新化股份
1,045 26,971.45 0.02
注：本基金所投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 38 页 共50 页
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601318
中国平安
29,005,157.63 28.72
2 600519
贵州茅台
20,975,574.80 20.77
3 000063
中兴通讯
19,325,995.12 19.14
4 603363
傲农生物
16,950,003.00 16.78
5 000876
新 希 望
14,441,812.00 14.30
6 300498
温氏股份
13,325,086.52 13.19
7 603609
禾丰牧业
11,339,572.08 11.23
8 600030
中信证券
10,456,361.00 10.35
9 600498
烽火通信
9,943,349.00 9.85
10 002157
正邦科技
8,799,747.77 8.71
11 600036
招商银行
8,279,116.96 8.20
12 601888
中国国旅
8,083,140.12 8.00
13 002124
天邦股份
8,061,246.32 7.98
14 600585
海螺水泥
8,013,970.00 7.94
15 600887
伊利股份
7,150,830.00 7.08
16 601628
中国人寿
7,106,627.66 7.04
17 600837
海通证券
6,842,628.00 6.78
18 000002
万
科Ａ
6,670,430.00 6.61
19 002714
牧原股份
6,499,997.28 6.44
20 600104
上汽集团
6,472,863.08 6.41
21 000858
五 粮 液
6,430,249.00 6.37
22 002548
金新农
6,360,690.10 6.30
23 002567
唐人神
6,127,798.00 6.07
24 002100
天康生物
6,115,115.00 6.06
25 002415
海康威视
5,976,634.60 5.92
26 601766
中国中车
5,970,274.00 5.91
27 002385
大北农
5,847,923.90 5.79
28 002311
海大集团
5,619,006.07 5.56
29 601166
兴业银行
5,385,995.00 5.33
30 600050
中国联通
5,375,347.47 5.32
31 600276
恒瑞医药
5,241,895.00 5.19
32 000333
美的集团
4,975,747.98 4.93
33 601688
华泰证券
4,951,868.01 4.90
34 600048
保利地产
4,661,282.00 4.62
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 39 页 共50 页
35 601211
国泰君安
4,515,493.00 4.47
36 300132
青松股份
3,965,139.00 3.93
37 601012
隆基股份
3,834,061.80 3.80
38 002007
华兰生物
3,663,020.00 3.63
39 002304
洋河股份
3,530,259.00 3.50
40 000651
格力电器
3,494,274.00 3.46
41 300750
宁德时代
3,475,632.72 3.44
42 600547
山东黄金
3,240,284.28 3.21
43 300036
超图软件
3,235,473.39 3.20
44 601186
中国铁建
3,231,125.00 3.20
45 600999
招商证券
3,207,949.00 3.18
46 300166
东方国信
3,044,301.00 3.01
47 000963
华东医药
2,969,342.92 2.94
48 601939
建设银行
2,916,000.00 2.89
49 601377
兴业证券
2,899,938.53 2.87
50 601288
农业银行
2,881,000.00 2.85
51 002405
四维图新
2,873,705.00 2.85
52 002410
广联达
2,873,499.00 2.85
53 600259
广晟有色
2,776,203.85 2.75
54 002920
德赛西威
2,713,573.00 2.69
55 600383
金地集团
2,697,163.29 2.67
56 600637
东方明珠
2,655,615.00 2.63
57 600958
东方证券
2,630,282.00 2.60
58 603096
新经典
2,519,306.00 2.49
59 600426
华鲁恒升
2,501,783.77 2.48
60 600018
上港集团
2,474,644.00 2.45
61 600309
万华化学
2,389,039.50 2.37
62 001979
招商蛇口
2,359,621.00 2.34
63 300168
万达信息
2,150,585.00 2.13
64 000568
泸州老窖
2,116,096.00 2.10
65 600600
青岛啤酒
2,092,262.38 2.07
66 300059
东方财富
2,054,500.00 2.03
注：上述买入金额为买入成交金额（成交单价乘以成交数量），不包括相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 40 页 共50 页
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601318
中国平安
24,716,698.80 24.47
2 000063
中兴通讯
18,739,708.96 18.56
3 600519
贵州茅台
17,874,280.79 17.70
4 603363
傲农生物
17,288,086.00 17.12
5 300498
温氏股份
13,412,861.00 13.28
6 000876
新 希 望
12,588,124.73 12.47
7 603609
禾丰牧业
10,783,569.45 10.68
8 600030
中信证券
10,097,126.35 10.00
9 002157
正邦科技
9,548,539.80 9.46
10 600498
烽火通信
9,241,832.00 9.15
11 601888
中国国旅
8,429,957.93 8.35
12 002124
天邦股份
7,770,032.00 7.69
13 601628
中国人寿
7,556,317.00 7.48
14 600837
海通证券
7,090,441.94 7.02
15 002548
金新农
6,840,417.85 6.77
16 000002
万
科Ａ
6,755,573.00 6.69
17 002714
牧原股份
6,553,243.00 6.49
18 000858
五 粮 液
6,405,481.00 6.34
19 002567
唐人神
6,275,691.00 6.21
20 600585
海螺水泥
6,124,424.09 6.06
21 002415
海康威视
6,023,196.40 5.96
22 601766
中国中车
5,995,000.00 5.94
23 002100
天康生物
5,941,242.00 5.88
24 002385
大北农
5,831,286.00 5.77
25 600050
中国联通
5,823,378.00 5.77
26 601688
华泰证券
5,679,901.96 5.62
27 000333
美的集团
5,626,333.00 5.57
28 002311
海大集团
5,437,363.60 5.38
29 600036
招商银行
5,052,485.00 5.00
30 600104
上汽集团
4,909,727.54 4.86
31 601211
国泰君安
4,780,290.15 4.73
32 600276
恒瑞医药
4,768,580.50 4.72
33 601166
兴业银行
3,934,766.45 3.90
34 000651
格力电器
3,858,971.00 3.82
35 002007
华兰生物
3,849,624.00 3.81
36 601012
隆基股份
3,784,650.20 3.75
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 41 页 共50 页
37 600887
伊利股份
3,746,948.00 3.71
38 300750
宁德时代
3,513,690.60 3.48
39 600048
保利地产
3,488,189.00 3.45
40 300132
青松股份
3,482,157.14 3.45
41 002304
洋河股份
3,430,513.87 3.40
42 600999
招商证券
3,358,751.46 3.33
43 300036
超图软件
3,311,287.00 3.28
44 601186
中国铁建
3,228,236.76 3.20
45 000963
华东医药
3,168,797.49 3.14
46 600547
山东黄金
3,078,421.00 3.05
47 300166
东方国信
3,056,225.00 3.03
48 002920
德赛西威
2,997,213.00 2.97
49 600259
广晟有色
2,942,454.65 2.91
50 601377
兴业证券
2,937,036.00 2.91
51 600018
上港集团
2,922,140.78 2.89
52 002410
广联达
2,842,047.00 2.81
53 600958
东方证券
2,666,312.18 2.64
54 600383
金地集团
2,656,897.62 2.63
55 002405
四维图新
2,602,448.00 2.58
56 603096
新经典
2,566,517.00 2.54
57 600637
东方明珠
2,437,610.00 2.41
58 600426
华鲁恒升
2,370,254.00 2.35
59 600309
万华化学
2,323,628.00 2.30
60 001979
招商蛇口
2,285,082.00 2.26
61 300168
万达信息
2,252,538.48 2.23
62 300253
卫宁健康
2,234,771.00 2.21
63 600977
中国电影
2,050,549.00 2.03
64 000568
泸州老窖
2,029,118.00 2.01
注：上述卖出金额为卖出成交金额（成交单价乘以成交数量），不包括相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额
475,808,276.41
卖出股票收入（成交）总额
452,882,296.45
注：上述买入股票成本总额和卖出股票收入总额均为买卖成交金额（成交单价乘以成交数量），
不包括相关交易费用。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 42 页 共50 页
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
19,984,000.00 17.01
2
央行票据
- -
3
金融债券
- -
其中：政策性金融债
- -
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
19,984,000.00 17.01
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 019611
19国债 01
200,000 19,984,000.00 17.01
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注：（1）本基金本报告期末未持有股指期货。
（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
注：本基金投资范围未包括股指期货，无相关投资政策。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
注：本基金投资范围未包括国债期货，无相关投资政策。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 43 页 共50 页
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：（1）本基金本报告期末未持有国债期货。
（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
7.11.3 本期国债期货投资评价
注：本基金报告期内未参与国债期货投资，无相关投资评价。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
本基金投资的前十名股票未超过基金合同规定的备选股票库。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金
436,761.90
2 应收证券清算款
-
3 应收股利
-
4 应收利息
226,959.59
5 应收申购款
3,702.03
6 其他应收款
-
7 待摊费用
-
8 其他
-
9 合计
667,423.52
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末不存在前十名股票流通受限。
7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 44 页 共50 页
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
685 148,346.18 99,995,640.00 98.40% 1,621,490.77 1.60%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
25,578.56 0.03%
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究
部门负责人持有本开放式基金
0~10
本基金基金经理持有本开放式基金
-
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 45 页 共50 页
§9 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2018年 3月 19日 ）基金份额总额
200,990,532.92
本报告期期初基金份额总额
100,549,398.31
本报告期期间基金总申购份额
5,465,823.33
减:本报告期期间基金总赎回份额
4,398,090.87
本报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列）
-
本报告期期末基金份额总额
101,617,130.77
注：总申购份额含转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
第 46 页 共50 页
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，基金管理人无重大人事变动。
本报告期基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期，无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期基金投资策略未发生改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金本报告期应支付给普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）的报酬为人民币
19,835.79元。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单元
数量
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
银河证券
2 434,125,462.30 46.83% 308,791.05 43.16% -
平安证券
1 230,517,582.28 24.86% 214,680.39 30.01% -
天风证券
1 126,218,200.16 13.61% 92,303.43 12.90% -
信达证券
2 83,498,950.34 9.01% 61,062.77 8.54% -
海通证券
1 52,725,016.73 5.69% 38,557.86 5.39%
新增
注：①为了贯彻中国证监会的有关规定，我公司制定了选择券商的标准，即：
ⅰ经营行为规范，在近一年内无重大违规行为。
ⅱ公司财务状况良好。
ⅲ有良好的内控制度，在业内有良好的声誉。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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ⅳ有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报
告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告。
ⅴ建立了广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯和服务。
②券商专用交易单元选择程序：
ⅰ对交易单元候选券商的研究服务进行评估
本基金管理人组织相关人员依据交易单元选择标准对交易单元候选券商的服务质量和研究实力进
行评估，确定选用交易单元的券商。
ⅱ协议签署及通知托管人
本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议，并通知基金托管人。
③本报告期内，本基金新增海通证券 1个交易单元。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
银河证券
- - 609,000,000.00 49.19% - -
平安证券
- - 531,000,000.00 42.89% - -
天风证券
- - - - - -
信达证券
19,976,000.00 100.00% 88,000,000.00 7.11% - -
海通证券
- - 10,000,000.00 0.81% -
新增
注：①为了贯彻中国证监会的有关规定，我公司制定了选择券商的标准，即：
ⅰ经营行为规范，在近一年内无重大违规行为。
ⅱ公司财务状况良好。
ⅲ有良好的内控制度，在业内有良好的声誉。
ⅳ有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报
告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告。
ⅴ建立了广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯和服务。
②券商专用交易单元选择程序：
ⅰ对交易单元候选券商的研究服务进行评估
本基金管理人组织相关人员依据交易单元选择标准对交易单元候选券商的服务质量和研究实力进
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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行评估，确定选用交易单元的券商。
ⅱ协议签署及通知托管人
本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议，并通知基金托管人。
③本报告期内，本基金新增海通证券 1个交易单元。
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
北信瑞丰基金管理有限公司关于
增加基金直销账户的公告
中国证监会指定媒介 2019年 1月 3日
2
北信瑞丰基金管理有限公司关于
旗下基金持有的债券估值调整的
提示性公告
中国证监会指定媒介 2019年 1月 10日
3
北信瑞丰华丰灵活配置混合型证
券投资基金 2018年第 4季度报
告
中国证监会指定媒介 2019年 1月 21日
4
北信瑞丰基金管理有限公司关于
旗下基金新增阳光人寿保险股份
有限公司为基金代销机构的公告
中国证监会指定媒介 2019年 1月 25日
5
北信瑞丰基金管理有限公司关于
旗下部分基金新增北京汇成基金
销售有限公司为基金代销机构及
参与费率优惠活动的公告
中国证监会指定媒介 2019年 1月 25日
6
北信瑞丰华丰灵活配置混合型证
券投资基金 2019年第 1季度报
告
中国证监会指定媒介 2019年 3月 28日
7
北信瑞丰华丰灵活配置混合型证
券投资基金 2019年第 1季度报
告摘要
中国证监会指定媒介 2019年 3月 28日
8
北信瑞丰华丰灵活配置混合型证
券投资基金 2019年第 1季度报
告
中国证监会指定媒介 2019年 4月 22日
9
北信瑞丰基金管理有限公司关于
调整基金经理的公告
中国证监会指定媒介 2019年 5月 11日
10
北信瑞丰基金管理有限公司关于
办公地址变更的公告
中国证监会指定媒介 2019年 6月 24日
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
投资者
类别
序号
持有基金份额比例
达到或者超过
20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构
1 20190101-20190630 29,998,200.00 - - 29,998,200.00 29.52%
2 20190101-20190630 57,998,200.00 - - 57,998,200.00 57.08%
个人
- - - - - - -
产品特有风险
无
注：1、管理人按照基金合同独立进行投资决策，不存在通过投资顾问或其他方式让渡投资决策
权的情况；
2、管理人已制定投资者集中度管理制度，根据该制度管理人将不再接受份额占比已经达到或超
过 50%的单一投资者的新增申购；管理人将严格按照相关法规及基金合同审慎确认大额申购与大
额赎，加强流动性管理；
3、因本基金存在单一投资者持有基金份额比例较为集中（超过 20%）的情况，持有基金份额比
例集中的投资者（超过 20%）申请全部或大比例赎回时，会给基金资产变现带来压力，进而造成
基金净值下跌压力。因此，提醒投资者本产品存在单一投资者持有基金份额比较集中（超过
20%）而特有的流动性风险。但在巨额赎回情况下管理人将采取相应赎回限制等措施，以保障中
小投资者合法权益。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息
注：无影响投资者决策的其他重要信息披露。
北信瑞丰华丰灵活配置 2019年半年度报告
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§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金的文件。
2、北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金合同。
3、北信瑞丰华丰灵活配置混合型证券投资基金托管协议。
4、中国证监会批准设立北信瑞丰基金管理有限公司的文件。
5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。
12.2 存放地点
北京市海淀区西三环北路 100号光耀东方中心 A座 6层、25层
12.3 查阅方式
网站：http://www.bxrfund.com
北信瑞丰基金管理有限公司
2019年 8月 27日
