中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金
2019年半年度报告摘要
2019年 06月 30日
基金管理人:中欧基金管理有限公司
基金托管人:招商银行股份有限公司
送出日期:2019年 08月 26日
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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§1
重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半
年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年8月23日复核
了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度
报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2019年01月01日起至2019年06月30日止。
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 中欧睿诚定期开放混合
基金主代码 003150
基金运作方式 契约型、开放式
基金合同生效日 2016年12月01日
基金管理人 中欧基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 253,636,340.30份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称
中欧睿诚定期开放混
合A
中欧睿诚定期开放混
合C
下属分级基金的交易代码 003150 003151
报告期末下属分级基金的份额总额 239,864,353.46份 13,771,986.84份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金在力求本金长期安全的基础上，力争为基
金份额持有人创造超越业绩比较基准的收益。
投资策略
本基金通过对宏观经济走势、货币政策和财政政
策、市场结构变化等方面的定性分析和定量分析，预
测利率的变化趋势，从而采取久期偏离策略，根据对
利率水平的预期调整组合久期。
业绩比较基准
沪深300指数收益率×20%+中债综合指数收益率
×80%
风险收益特征
本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水
平高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基
金，属于中等预期收益风险水平的投资品种。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中欧基金管理有限公司 招商银行股份有限公司
信息披 姓名 黎忆海 张燕
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露负责
人
联系电话 021-68609600 0755-83199084
电子邮箱 liyihai@zofund.com yan_zhang@cmbchina.com
客户服务电话
021-68609700、400-700-970
0
95555
传真 021-33830351 0755-83195201
2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告
正文的管理人互联网
网址
www.zofund.com
基金半年度报告备置
地点
基金管理人及基金托管人的住所
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期(2019年01月01日-2019年06月30日)
中欧睿诚定期开放混合A 中欧睿诚定期开放混合C
本期已实现收益 9,335,248.67 447,889.72
本期利润 12,595,941.71 586,979.49
加权平均基金份额本期
利润
0.0431 0.0386
本期基金份额净值增长
率
3.93% 3.69%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2019年06月30日)
期末可供分配基金份额
利润
0.0631 0.0527
期末基金资产净值 254,987,914.00 14,498,075.51
期末基金份额净值 1.0631 1.0527
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变
动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收
益。
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2、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的
孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。
3、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后
实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
中欧睿诚定期开放混合A
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去一个月 0.93% 0.14% 1.31% 0.22% -0.38% -0.08%
过去三个月 0.22% 0.24% -0.32% 0.29% 0.54% -0.05%
过去六个月 3.93% 0.23% 5.36% 0.30% -1.43% -0.07%
过去一年 0.81% 0.24% 4.51% 0.29% -3.70% -0.05%
自基金合同
生效起至今
6.31% 0.28% 2.38% 0.23% 3.93% 0.05%
注：本基金业绩比较基准为：中债综合指数收益率×80%+沪深 300指数收益率×20%。
比较基准每个交易日进行一次再平衡，每个交易日在加入损益后根据设定的权重比例进
行大类资产之间的再平衡，使大类资产比例保持恒定。
中欧睿诚定期开放混合C
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去一个月 0.88% 0.14% 1.31% 0.22% -0.43% -0.08%
过去三个月 0.10% 0.24% -0.32% 0.29% 0.42% -0.05%
过去六个月 3.69% 0.23% 5.36% 0.30% -1.67% -0.07%
过去一年 0.40% 0.24% 4.51% 0.29% -4.11% -0.05%
自基金合同
生效起至今
5.27% 0.28% 2.38% 0.23% 2.89% 0.05%
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注：本基金业绩比较基准为：中债综合指数收益率×80%+沪深 300指数收益率×20%。
比较基准每个交易日进行一次再平衡，每个交易日在加入损益后根据设定的权重比例进
行大类资产之间的再平衡，使大类资产比例保持恒定。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
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§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
中欧基金管理有限公司经中国证监会（证监基字[2006]102号文）批准，于2006年7
月19日正式成立。股东为意大利意联银行股份有限公司、国都证券股份有限公司、北京
百骏投资有限公司、上海睦亿投资管理合伙企业（有限合伙）、万盛基业投资有限责任
公司以及自然人股东，注册资本为2.20亿元人民币，旗下设有北京分公司、中欧盛世资
产管理（上海）有限公司、中欧钱滚滚基金销售（上海）有限公司。截至2019年6月30
日，本基金管理人共管理70只开放式基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基
金经理（助理）
期限
证
券
从
业
年
限
说明
任职
日期
离任
日期
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曲径 策略组负责人、基金经理
2016-
12-01
- 12
历任千禧年基金量化基金
经理（2007.01-2010.06），
博煊资产管理有限公司量
化投资分析师、量化投资
经理（2010.06-2011.06），
中信证券股份有限公司另
类投资业务线高级副总裁
（2011.07-2015.03）。20
15-04-01加入中欧基金管
理有限公司
蒋雯
文
基金经理
2018-
09-21
- 7
历任新际香港有限公司销
售交易员（2009.06-2011.
07），平安资产管理有限
责任公司债券交易员（201
3.09-2016.05），前海开
源基金投资经理助理（201
6.09-2016.10）。2016-11
-17加入中欧基金管理有
限公司，历任交易员、基
金经理助理
钱亚
婷
基金经理助理
2019-
04-23
- 3
2016-04-05加入中欧基金
管理有限公司，历任中欧
基金管理有限公司分析师
黄华 策略组负责人、基金经理
2018-
12-25
- 10
历任平安资产管理有限责
任公司组合经理（2008.08
-2012.06），中国平安集
团投资管理中心资产负债
部组合经理（2012.09-201
4.07），中国平安财产保
险股份有限公司组合投资
管理团队负责人（2014.07
-2016.11）。2016-11-10
加入中欧基金管理有限公
司，历任基金经理助理
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注：1、任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基金合
同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、本
基金基金合同和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取
信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，
基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损
害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》
及公司内部相关制度等规定，从研究分析、投资决策、交易执行、事后监控等环节严格
把关，通过系统和人工等方式在各个环节严格控制交易公平执行。在公平交易稽核审计
过程中，针对投资组合间同向交易价差出现异常的情况，我们分别从交易动机、交易时
间间隔、交易时间顺序、指令下达明细等方面进行了进一步深入分析，并与基金经理进
行了沟通确认，从最终结果看，造成同向价差的原因主要在于各基金所遇申赎时点不同、
股价波动等不可控因素，基金经理已在其可控范围内尽力确保交易公平，未发现不同投
资组合之间存在非公平交易的情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易
成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共有1次，为量化组合因投资
策略需要和其他组合发生的反向交易，公司内部风控已对该交易进行事后审核。
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
上半年我国经济一季度开局良好，数据超出市场一致预期，但二季度GDP 增速从一
季度的 6.4%下滑到 6.2%。拆分细项，1-6 月固定资产投资增速 5.8%,其中基建投资增
速 2.95%，与专项债融资增加方向一致。房地产开发投资同比增长 10.9%，1-6 月商品
房销售累计增速为-1.8%，新开工面积增速 10.1%；生产端看，1-6 月工业增加值增速 6%、
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发电量增速3.3%，仍处于2017年以来 的较低水平，生产端的修复有待持续；制造业投
资增长3.0%，也处于较低水平。
回顾2019年上半年，随着春季躁动的结束，市场的乐观预期有所下降；5月初中美
贸易磨擦再遇不确定性，风险偏好下降的同时，市场大幅回调；此外，我们认为应该降
低对三季度经济反转的预期，除了较少消费和行业龙头等企业外，上市公司利润增速可
能低于预期。站在当前我们有两方面的观点：首先，应持续关注中美贸易摩擦的反复，
降低短期内获得和解的预期，我们认为它将对双边经济以至于全球经济产生持久影响；
第二，应更关注上半年业绩报告期个股的收益分化。在经济下行预期中，将配置业绩持
续高增长，或能够持续提升市场份额的优秀企业。
再回顾上半年固收市场，1月末至2月中旬，流动性充裕，但债市清淡；进入2月下
旬和3月初，权益市场大涨，债市承压；3月下旬，股市窄幅震荡，利率下行；进入4月，
宏观经济环比放缓，央妈再次重申去杠杆的决心，中美贸易摩擦加剧，股债均进入一波
较大调整；5月后，包商事件冲击，利率先上后下；6月下旬，美国可能降息，国内宽松
预期打开，市场风险偏好有所回升。
本基金合理运用杠杆，做好稳定套息，增厚收益，同时紧密跟踪经济环境，6月拉
长久期和提高杠杆，持仓以AAA主体为主，主动规避信用资质不良的主体，取得了可观
的业绩表现。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期内，A类份额净值增长率为3.93%，同期业绩比较基准收益率为5.36%；C类
份额净值增长率为3.69%，同期业绩比较基准收益率为5.36%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
在全球贸易争端升级、内生扩张动能放缓、抢出口引致的透支效应逐步显现的多重
背景下，2019年下半年贸易顺差对GDP拉动作用仍有较大回落压力；消费端，居民消费
动能可能继续受到可支配收入增速减缓而拖累，社零累计增速预计呈震荡下行的态势，
尽管物价上涨将继续对社零增速产生支撑作用，但一方面终端需求依旧偏弱，另一方面
政策对消费的呵护作用仍需较长时间显现，故而下半年社零增速仍有一定回落压力；投
资端，制造业投资将受制于盈利回落以及高基数；房地产方面，考虑到棚改下调对三四
线销售的拖累，房地产销售回升的持续性将受到质疑，叠加房地产融资可能收紧，下半
年房地产开发投资增速有回落压力，故基建投资将发挥补位经济的重要作用。近期国务
院发文称将允许专项债作为符合条件的重大项目资本金，或将提振基建投资1.7-2.8个
百分点，一旦经济滑出运行的合理区间或就业形势极为严峻，基建投资仍将是应对经济
下行压力的重要手段。
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站在当前，以计算机，5G通信，电力设备等行业为代表的成长股，在盈利维持较高
增速的情况下，与历史估值相比仍在合理的区间；另一方面，2019年股息率有望达到4%
以上的个股，也体现出了配置价值。我们依据以上两个投资逻辑，进行了权益资产的配
置。
综合固收而言，今年下半年库存周期回升的概率将会随着去库存时间的推移逐渐提
高，且通胀的回升有可能叠加减税的滞后效应，改善盈利预期并加速制造业投资，进而
修复经济增长的内生动能。基于这种考虑，即使二季度的经济增速低于市场预期，对下
半年市场的预判应该稳中有降，不宜过于悲观。
从政治局会议重提结构性去杠杆以及经济运行中存在的结构性问题来看，我们发
现，经济一旦显现出企稳态势，管理层对结构调整的诉求便会提高；而如果外部环境不
确定性激增，叠加经济内生动力偏弱引致就业形势严峻时，稳增长便将被赋予更多的权
重,故整体来看，未来政策将更多的在稳与进之中谋求平衡。同时我们认为货币宽松对
需求刺激作用边际转弱的情况下，对经济刺激呵护作用将更多依赖于财政政策的发力。
因此整体宏观流动性环境出现大水灌溉的概率相对较小，但无风险利率仍将在低位保
持，受汇率和通胀影响，下行空间可能十分受限，推动信用利差收窄则仍将是货币政策
调控的重点所在。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格按照本公司制订的《估值委员会议事规则》以及相关
法律法规的规定，有效地控制基金估值流程。公司估值委员会主席为公司分管运营副总
经理，成员包括总经理、督察长、投资总监，基金运营部总监，监察稽核部总监以及基
金核算、金融工程、行业研究等方面的骨干。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、
决策、执行和监督，确保基金估值的公允、合理，防止估值被歪曲进而对基金持有人产
生不利影响。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并
提出相关意见和建议。
本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，
对基金投资品种进行估值。具体估值流程为：基金日常估值由基金管理人进行，基金托
管人按基金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核，基金份额净值由基金管理人完
成估值后，将估值结果以XBRL形式报给基金托管人，基金托管人复核无误后签章返回给
基金管理人，由基金管理人依据本基金合同和有关法律法规的规定予以公布。报告期内
相关基金估值政策的变更由托管银行进行复核确认。
上述参与估值流程人员均具有估值业务所需的专业胜任能力及相关工作经历。上述
参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
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本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内基金管理人无应说明预警信息。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
招商银行具备完善的公司治理结构、内部稽核监控制度和风险控制制度，我行在履
行托管职责中，严格遵守有关法律法规、托管协议的规定，尽职尽责地履行托管义务并
安全保管托管资产。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
招商银行根据法律法规、托管协议约定的投资监督条款，对托管产品的投资行为进
行监督，并根据监管要求履行报告义务。
招商银行按照托管协议约定的统一记账方法和会计处理原则，独立地设置、登录和
保管本产品的全套账册，进行会计核算和资产估值并与管理人建立对账机制。
本半年度报告中利润分配情况真实、准确。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本半年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告内容真实、准
确，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 半年度财务会计报告(未经审计)
6.1 资产负债表
会计主体：中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金
报告截止日：2019年06月30日
单位：人民币元
资 产
本期末
2019年06月30日
上年度末
2018年12月31日
资 产：
银行存款 2,875,312.07 4,713,294.22
结算备付金 393,197.72 4,591,732.79
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存出保证金 49,140.24 131,998.36
交易性金融资产 274,360,347.68 280,710,818.14
其中：股票投资 17,477,262.18 35,069,803.74
基金投资 - -
债券投资 251,350,585.50 241,129,014.40
资产支持证券
投资
5,532,500.00 4,512,000.00
贵金属投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 - 64,980,297.47
应收证券清算款 - -
应收利息 4,440,635.13 4,317,884.77
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税资产 - -
其他资产 - -
资产总计 282,118,632.84 359,446,025.75
负债和所有者权益
本期末
2019年06月30日
上年度末
2018年12月31日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 12,000,000.00 -
应付证券清算款 - -
应付赎回款 - -
应付管理人报酬 338,035.55 466,509.10
应付托管费 33,803.54 46,650.91
应付销售服务费 4,792.50 5,699.36
应付交易费用 63,132.97 88,836.65
应交税费 22,195.30 24,470.77
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应付利息 2,716.53 -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 167,966.94 300,000.00
负债合计 12,632,643.33 932,166.79
所有者权益：
实收基金 253,636,340.30 350,598,759.92
未分配利润 15,849,649.21 7,915,099.04
所有者权益合计 269,485,989.51 358,513,858.96
负债和所有者权益总
计
282,118,632.84 359,446,025.75
注：报告截止日2019年6月30日，基金份额总额253,636,340.30份。其中A类基金份额净
值1.0631元，基金份额总额239,864,353.46份；C类基金份额净值1.0527元，基金份额
总额13,771,986.84份。
6.2 利润表
会计主体：中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金
本报告期：2019年01月01日至2019年06月30日
单位：人民币元
项 目
本期2019年01月01
日 至2019年06月3
0日
上年度可比期间
2018年01月01日至201
8年06月30日
一、收入 16,354,971.25 16,076,324.06
1.利息收入 5,209,294.18 9,330,312.02
其中：存款利息收入 44,403.58 65,846.53
债券利息收入 4,971,900.38 8,766,722.84
资产支持证券利息
收入
113,645.21 289,713.15
买入返售金融资产
收入
79,345.01 208,029.50
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-” 7,617,995.54 17,657,002.74
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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填列）
其中：股票投资收益 7,075,275.31 16,377,476.99
基金投资收益 - -
债券投资收益 278,036.58 427,603.12
资产支持证券投资
收益
7,635.26 9,578.84
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 - -
股利收益 257,048.39 842,343.79
3.公允价值变动收益（损
失以“-”号填列）
3,399,782.81 -11,496,116.56
4.汇兑收益（损失以“－”
号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”
号填列）
127,898.72 585,125.86
减：二、费用 3,172,050.05 7,337,301.94
1．管理人报酬 2,406,763.64 4,373,914.48
2．托管费 240,676.33 437,391.46
3．销售服务费 31,441.66 52,734.04
4．交易费用 230,907.52 1,692,388.17
5．利息支出 132,110.67 584,941.17
其中：卖出回购金融资产
支出
132,110.67 584,941.17
6．税金及附加 14,651.90 27,813.17
7．其他费用 115,498.33 168,119.45
三、利润总额（亏损总额
以“-”号填列）
13,182,921.20 8,739,022.12
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
13,182,921.20 8,739,022.12
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
第
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会计主体：中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金
本报告期：2019年01月01日至2019年06月30日
单位：人民币元
项 目
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益
(基金净值)
350,598,759.92 7,915,099.04 358,513,858.96
二、本期经营活动产
生的基金净值变动
数(本期利润)
- 13,182,921.20 13,182,921.20
三、本期基金份额交
易产生的基金净值
变动数（净值减少以
“-”号填列）
-96,962,419.62 -5,248,371.03 -102,210,790.65
其中：1.基金申购款 35,829.23 1,923.28 37,752.51
2.基金赎回
款
-96,998,248.85 -5,250,294.31 -102,248,543.16
四、本期向基金份额
持有人分配利润产
生的基金净值变动
（净值减少以“-”
号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
253,636,340.30 15,849,649.21 269,485,989.51
项 目
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、期初所有者权益
(基金净值)
673,026,347.65 29,399,381.14 702,425,728.79
二、本期经营活动产
生的基金净值变动
数(本期利润)
- 8,739,022.12 8,739,022.12
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
第
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三、本期基金份额交
易产生的基金净值
变动数（净值减少以
“-”号填列）
-219,499,357.47 -13,527,643.62 -233,027,001.09
其中：1.基金申购款 501,574.13 30,120.94 531,695.07
2.基金赎回
款
-220,000,931.60 -13,557,764.56 -233,558,696.16
四、本期向基金份额
持有人分配利润产
生的基金净值变动
（净值减少以“-”
号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
453,526,990.18 24,610,759.64 478,137,749.82
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
—————————
基金管理人负责人
—————————
主管会计工作负责人
—————————
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督管理
委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2016]1552号《关于准予中欧睿诚定期开放混
合型证券投资基金注册的批复》核准，由中欧基金管理有限公司依照《中华人民共和国
证券投资基金法》和《中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。
本基金为契约型开放式，存续期限不定。经向中国证监会备案，《中欧睿诚定期开放混
合型证券投资基金基金合同》于2016年12月1日正式生效，基金合同生效日的基金份额
总额为1,202,296,399.58份基金份额，其中认购资金利息折合743,071.10份基金份额。
本基金的基金管理人为中欧基金管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。
根据《中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金基金合同》和《中欧睿诚定期开放混
合型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金根据认购费、申购费和销售服务费
收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别。在投资者认购、申购时收取认购、申购
费用，但不从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为A类基金份额；不收取认购、
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
第
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申购费用，而是从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为C类基金份额。A类基金份
额和C类基金份额分别设置代码，分别计算基金份额净值并分别公告。投资人可自由选
择申购某一类别的基金份额，但各类别基金份额之间不得互相转换。
根据《中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金基金合同》的相关规定，本基金以定
期开放方式运作。本基金每3个月开放一次，每次开放期不少于3个工作日且最长不超过
10个工作日，每个开放期的首日为基金合同生效日的每3个月月度对日，若该日为非工
作日或不存在对应日期的，则顺延至下一工作日。本基金的首个封闭期为自基金合同生
效日起至第一个开放期的首日(不含该日)之间的期间，之后的封闭期为每相邻两个开放
期之间的期间。本基金在封闭期内不办理申购与赎回业务，也不上市交易。
本财务报表由本基金的基金管理人中欧基金管理有限公司于2019年8月23日批准报
出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则
－基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称"企业会计准则")、中国证监会
颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券
投资基金业协会(以下简称"中国基金业协会")颁布的《证券投资基金会计核算业务指
引》、《中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注6.4.4所
列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2019年6月30
日的财务状况以及2019年1月1日至2019年6月30日止期间的经营成果和净值变动情况。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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6.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、
财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、
财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、
财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关
于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金
融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产
开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策
有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财
税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税
法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税
人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，
按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应
税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以
后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、
地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提
供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管
理人运营资管产品转让2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际
买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价
格作为买入价计算销售额。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股
息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代
扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以
内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年
(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。
对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，
持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所
得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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(4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印
花税。
(5)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳
增值税额的适用比例计算缴纳。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
无。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
中欧基金管理有限公司（"中欧基金"）
基金管理人、基金销售机构、注册登记机
构
招商银行股份有限公司 基金托管人、基金销售机构
国都证券股份有限公司(“国都证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名
称
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
国都证券 42,733,959.56 30.38% 996,711,283.84 90.68%
6.4.8.1.2 权证交易
无。
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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6.4.8.1.3 债券交易
金额单位：人民币元
关联方名
称
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
成交金额
占当期
债券买
卖成交
总额的
比例
成交金额
占当期
债券买
卖成交
总额的
比例
国都证券 41,164,381.96 66.54% 166,702,100.08 90.63%
6.4.8.1.4 债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名
称
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
成交金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
成交金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
国都证券 326,500,000.00 63.21% 1,713,700,000.00 71.78%
6.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名
称
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
当期佣金
占当期
佣金总
量的比
例
期末应付佣金余额
占期末应
付佣金总
额的比例
国都证券 39,797.86 30.38% 11,122.61 17.88%
关联方名
称
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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当期佣金
占当期
佣金总
量的比
例
期末应付佣金余额
占期末应
付佣金总
额的比例
国都证券 928,241.79 90.68% 420,034.16 81.49%
注：1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国
证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和
市场信息服务等。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2019年01月01日至201
9年06月30日
上年度可比期间
2018年01月01日至201
8年06月30日
当期发生的基金应支付的管理费 2,406,763.64 4,373,914.48
其中：支付销售机构的客户维护费 1,383,913.38 2,525,944.91
注：支付基金管理人中欧基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资产净值1.50%
的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日基金管理费＝前一日基金资产净值×1.50% / 当年天数。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2019年01月01日至2019
年06月30日
上年度可比期间
2018年01月01日至2018
年06月30日
当期发生的基金应支付的托管费 240,676.33 437,391.46
注：支付基金托管人招商银行股份有限公司的托管费按前一日基金资产净值0.15%的年
费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.15% / 当年天数。
6.4.8.2.3 销售服务费
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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单位：人民币元
获得销售
服务费的
各关联方
名称
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
中欧睿诚定期开放混合A 中欧睿诚定期开放混合C 合计
招商银行
股份有限
公司
0.00 31,308.71 31,308.71
国都证券 0.00 127.94 127.94
合计 0.00 31,436.65 31,436.65
获得销售
服务费的
各关联方
名称
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
中欧睿诚定期开放混合A 中欧睿诚定期开放混合C 合计
国都证券 0.00 326.73 326.73
招商银行
股份有限
公司
0.00 52,392.14 52,392.14
合计 0.00 52,718.87 52,718.87
注：本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费年费率为0.40%，
销售服务费按前一日C类基金份额的资产净值0.40%年费率计提。计算方法如下：
H＝E×0.40%÷当年天数
H为C类基金份额每日应计提的销售服务费
E为C类基金份额前一日资产净值
基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管
人发送销售服务费划款指令，基金托管人复核后于次月前3个工作日内从基金财产中一
次性划付给基金管理人，由基金管理人支付给销售机构。若遇法定节假日、公休日等,
支付日期顺延。
6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
无。
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期及上年度可比期间，基金管理人均未运用固有资金投资本基金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
份额单位：份
中欧睿诚定期开放混合A
关联方名
称
本期末
2019年06月30日
上年度末
2018年12月31日
持有的基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的
比例
持有的基金份额
持有的基金份额
占基金总份额的
比例
自然人股
东
6,003.98 0.00% 6,003.98 0.00%
注：
1、截止本报告期末，本基金自然人股东持有本基金A类份额的比例为0.0025%，上年度
期末自然人股东持有本基金A类份额实际占比为0.0018%，上表展示为四舍五入结果。
2、本报告期及上年度可比期间，除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的适用费
率符合本基金招募说明书和相关公告的规定。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名
称
本期
2019年01月01日至2019年06月30日
上年度可比期间
2018年01月01日至2018年06月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
招商银行
股份有限
公司
2,875,312.07 37,553.04 148,222.88 39,409.31
注：本基金的银行存款由基金托管人招商银行股份有限公司保管，按银行同业利率计息。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
无。
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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页 25
6.4.9 期末（2019年06月30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.9.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购
日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末
估值
单价
数量
（单
位：股）
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
6012
36
红塔
证券
2019
-06-
26
2019
-07-
05
未上
市
3.46 3.46 9,789
33,8
69.9
4
33,8
69.9
4
-
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限的股票。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
无。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末2019年06月30日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖
出回购金融资产款余额为人民币12,000,000.00元，于2019年7月4日到期。该类交易要
求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库
的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值
所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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页 26
于2019年6月30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产中属于第一层次的余额为23,790,273.34元，属于第二层次的余额为250,570,074.34
元，无属于第三层次的余额(2018年12月31日：属于第一层次的余额为35,838,662.74元，
属于第二层次的余额为244,872,155.40元，无属于第三层次的余额)。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌
停时的交易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃
日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根
据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公
允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于2019年6月30日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018年12月
31日：同)。
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价
值与公允价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 17,477,262.18 6.20
其中：股票 17,477,262.18 6.20
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 256,883,085.50 91.05
其中：债券 251,350,585.50 89.09
资产支持证券 5,532,500.00 1.96
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
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6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 3,268,509.79 1.16
8 其他各项资产 4,489,775.37 1.59
9 合计 282,118,632.84 100.00
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 1,779,912.05 0.66
C 制造业 11,022,802.43 4.09
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 1,460,650.00 0.54
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 39,603.76 0.01
J 金融业 3,174,293.94 1.18
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 17,477,262.18 6.49
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
第
页 28
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基
金资
产净
值比
例(%)
1 603583 捷昌驱动 116,000 4,276,920.00 1.59
2 002475 立讯精密 144,285 3,576,825.15 1.33
3 601688 华泰证券 140,700 3,140,424.00 1.17
4 600585 海螺水泥 72,100 2,992,150.00 1.11
5 601088 中国神华 78,900 1,607,982.00 0.60
6 600297 广汇汽车 327,500 1,460,650.00 0.54
7 600968 海油发展 48,431 171,930.05 0.06
8 300782 卓胜微 743 80,927.56 0.03
9 601698 中国卫通 10,103 39,603.76 0.01
10 603863 松炀资源 1,612 37,204.96 0.01
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细， 应阅读登载于 www.zofund.com
网站的半年度报告正文。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值比
例(%)
1 002475 立讯精密 5,420,411.00 1.51
2 603583 捷昌驱动 4,673,501.32 1.30
3 600028 中国石化 4,093,325.28 1.14
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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页 29
4 601988 中国银行 3,933,733.00 1.10
5 601688 华泰证券 3,871,885.00 1.08
6 601766 中国中车 3,667,339.00 1.02
7 601328 交通银行 3,507,167.92 0.98
8 600018 上港集团 2,346,570.00 0.65
9 600886 国投电力 2,324,442.00 0.65
10 601088 中国神华 2,290,104.00 0.64
11 000401 冀东水泥 2,272,499.85 0.63
12 000001 平安银行 2,249,104.00 0.63
13 001979 招商蛇口 2,114,900.00 0.59
14 300059 东方财富 1,890,471.00 0.53
15 300432 富临精工 1,830,252.00 0.51
16 000915 山大华特 1,811,043.00 0.51
17 603601 再升科技 1,698,730.60 0.47
18 002245 澳洋顺昌 1,679,157.00 0.47
19 600297 广汇汽车 1,501,054.00 0.42
20 300550 和仁科技 1,270,298.00 0.35
注：买入金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值比
例(%)
1 601328 交通银行 5,535,933.00 1.54
2 601988 中国银行 5,205,095.00 1.45
3 300012 华测检测 5,158,865.00 1.44
4 600028 中国石化 4,448,332.44 1.24
5 000002 万 科Ａ 4,442,769.00 1.24
6 601766 中国中车 3,809,684.00 1.06
7 600491 龙元建设 3,191,502.00 0.89
8 300349 金卡智能 3,169,748.40 0.88
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9 300271 华宇软件 2,985,264.80 0.83
10 002475 立讯精密 2,944,209.53 0.82
11 600585 海螺水泥 2,884,476.00 0.80
12 002531 天顺风能 2,884,410.00 0.80
13 603868 飞科电器 2,860,282.95 0.80
14 000001 平安银行 2,510,095.00 0.70
15 600018 上港集团 2,379,693.00 0.66
16 600886 国投电力 2,315,169.00 0.65
17 001979 招商蛇口 2,172,019.63 0.61
18 000401 冀东水泥 2,075,992.48 0.58
19 601088 中国神华 1,999,631.00 0.56
20 300059 东方财富 1,894,475.00 0.53
注：卖出金额均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 57,448,927.49
卖出股票收入（成交）总额 84,637,931.96
注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 29,922,000.00 11.10
其中：政策性金融债 29,922,000.00 11.10
4 企业债券 113,977,704.40 42.29
5 企业短期融资券 10,016,000.00 3.72
6 中期票据 91,088,000.00 33.80
7 可转债(可交换债) 6,346,881.10 2.36
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页 31
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 251,350,585.50 93.27
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基
金资
产净
值比
例(%)
1 160413 16农发13 300,000 29,922,000.00 11.10
2 101800532
18豫园商城MTN
001
200,000 20,438,000.00 7.58
3 155142 19世茂G1 200,000 20,174,000.00 7.49
4 101801465
18天津港MTN00
2
200,000 20,104,000.00 7.46
5 101664060 16国电MTN001 200,000 20,088,000.00 7.45
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
金额单位：人民币元
序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值
占基
金资
产净
值比
例（%）
1 1989095 19上和2A2 50,000 4,992,500.00 1.85
2 1789024 17招金1A3 200,000 540,000.00 0.20
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
第
页 32
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，主要选择流动性好、交易活跃的股指
期货合约。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频繁调整的交易成本。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
国债期货作为利率衍生品的一种，有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。
基金管理人将按照相关法律法规的规定，结合对宏观经济形势和政策趋势的判断、对债
券市场进行定性和定量分析。构建量化分析体系，对国债期货和现货的基差、国债期货
的流动性、波动水平、套期保值的有效性等指标进行跟踪监控，在最大限度保证基金资
产安全的基础上，力求实现基金资产的长期稳定增值。
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
7.11.3 本期国债期货投资评价
本基金投资国债期货以套期保值为目的，以回避市场风险。故国债期货空头的合约
价值主要与债券组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理国债期货合约数量，
以萃取相应债券组合的超额收益。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本报告期内没有被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.12.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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页 33
1 存出保证金 49,140.24
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 4,440,635.13
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 4,489,775.37
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
7.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
本报告中因四舍五入原因，投资组合报告中市值占总资产或净资产比例的分项之和
与合计可能存在尾差。
§8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有
人户
数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总
份额
比例
持有份额
占总份
额比例
中欧
睿诚
定期
开放
1,40
4
170,843.56 0.00 0.00% 239,864,353.46
100.0
0%
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
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页 34
混合A
中欧
睿诚
定期
开放
混合C
88 156,499.85 0.00 0.00% 13,771,986.84
100.0
0%
合计
1,49
2
169,997.55 0.00 0.00% 253,636,340.30
100.0
0%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别
持有份额总数
（份）
占基金总份额比
例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
中欧睿诚定期开
放混合A
8,908.49 0.00%
中欧睿诚定期开
放混合C
- 0.00%
合计 8,908.49 0.00%
注：截止本报告期末，基金管理人的从业人员持有本基金A类份额的实际比例为0.0037%，
持有本基金的总份额占基金总份额的实际比例为0.0035%，上表展示系四舍五入结果。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 份额级别
持有基金份额总量的数量区
间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资
和研究部门负责人持有本开放式
基金
中欧睿诚定期开放
混合A
0~10
中欧睿诚定期开放
混合C
0
合计 0~10
本基金基金经理持有本开放式基
金
中欧睿诚定期开放
混合A
0~10
中欧睿诚定期开放
混合C
0
合计 0~10
中欧睿诚定期开放混合型证券投资基金 2019年半年度报告摘要
第
页 35
§9
开放式基金份额变动
单位：份
中欧睿诚定期开放混合
A
中欧睿诚定期开放混合
C
基金合同生效日(2016年12月01
日)基金份额总额
1,144,450,271.26 57,846,128.32
本报告期期初基金份额总额 334,438,005.63 16,160,754.29
本报告期基金总申购份额 34,770.02 1,059.21
减：本报告期基金总赎回份额 94,608,422.19 2,389,826.66
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 239,864,353.46 13,771,986.84
注：总申购份额含红利再投、转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
10.2.1 基金管理人的重大人事变动
本报告期内基金管理人未发生重大的人事变动。
10.2.2 基金托管人的重大人事变动
本报告期内托管人的专门基金托管部门未发生重大的人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内，为本基金审计的会计事务所为普华永道中天会计师事务所(特殊普通
合伙)，未有改聘情况发生。
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页 36
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内本基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门的稽查或处
罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商
名称
交
易
单
元
数
量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注 成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
天风
证券
1 2,324,442.00 1.65% 2,165.25 1.65% -
太平
洋证
券
1 22,497,307.35 15.99% 20,951.93 15.99% -
新时
代证
券
1 33,683,288.59 23.95% 31,369.79 23.95% -
长江
证券
1 39,426,981.43 28.03% 36,718.41 28.03% -
国都
证券
2 42,733,959.56 30.38% 39,797.86 30.38% -
注：1.根据中国证监会的有关规定，我司在综合考量证券经营机构的财务状况、经营状
况、研究能力的基础上，选择基金专用交易席位，并由公司董事会授权管理层批准。
2.本报告期内，本基金无新增或减少租用证券公司交易单元的情况。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名
称
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易
成交金额
占当期
债券成
成交金额
占当期
债券回
成
交
占当期权
证成交总
成
交
占当期基
金成交总
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页 37
交总额
的比例
购成交
总额的
比例
金
额
额的比例 金
额
额的比例
天风证
券
20,645,521.15 33.37% - - - - - -
太平洋
证券
- - 15,000,000.00 2.90% - - - -
新时代
证券
52,515.00 0.08% 175,000,000.00 33.88% - - - -
长江证
券
- - - - - - - -
国都证
券
41,164,381.96 66.54% 326,500,000.00 63.21% - - - -
注：1.根据中国证监会的有关规定，我司在综合考量证券经营机构的财务状况、经营状
况、研究能力的基础上，选择基金专用交易席位，并由公司董事会授权管理层批准。
2.本报告期内，本基金无新增或减少租用证券公司交易单元的情况。
中欧基金管理有限公司
二〇一九年八月二十六日
