易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型
证券投资基金（LOF）
2019年半年度报告摘要
2019年 6月 30日
基金管理人：易方达基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：二〇一九年八月二十四日
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1
重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上
独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019年 8月 22日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2019年 1月 1日起至 6月 30日止。
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2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 易方达 3年封闭战略配售混合（LOF）
场内简称 易基配售
基金主代码 161131
交易代码 161131
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018年 7月 5日
基金管理人 易方达基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 24,449,355,786.76份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2019年 3月 29日
2.2 基金产品说明
投资目标
在严格控制风险的前提下，追求超越业绩比较基准的投资回报，力争实现
基金资产的长期稳健增值。
投资策略
本基金在封闭运作期内主要采用战略配售和固定收益两种投资策略。基金
将深入分析战略配售股票的投资机会，通过综合分析行业景气度、行业竞
争格局、公司基本面、治理状况、估值水平、业务持续性和盈利确定性等
多方面因素，结合市场未来走势等判断，精选战略配售个股，并在锁定期
结束后选择适当的时机卖出。在债券投资方面主要通过类属配置与券种选
择进行投资管理。类属配置方面，基金结合对宏观经济、市场利率、供求
变化等因素的综合分析，定期对投资组合类属资产进行优化配置和调整；
在券种选择上，基金以长期利率趋势分析为基础，结合经济变化趋势、货
币政策及不同债券品种的收益率水平、流动性和信用风险等因素，实施积
极主动的债券投资管理。本基金还将积极关注银行存款、同业存单的投资
机会并进行合理配置。
业绩比较基准 沪深 300指数收益率×60%+中债总指数收益率×40%
风险收益特征
本基金为混合型证券投资基金，其预期风险与预期收益水平低于股票型基
金，高于债券型基金和货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 易方达基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 张南 田青
联系电话 020-85102688 010-67595096
电子邮箱 service@efunds.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话 400 881 8088 010-67595096
传真 020-85104666 010-66275853
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2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.efunds.com.cn
基金半年度报告备置地点
广州市天河区珠江新城珠江东路 30 号广州
银行大厦 43楼
3
主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日）
本期已实现收益 452,107,952.44
本期利润 754,654,722.51
加权平均基金份额本期利润 0.0309
本期基金份额净值增长率 3.01%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2019年 6月 30日)
期末可供分配基金份额利润 0.0369
期末基金资产净值 25,835,839,797.25
期末基金份额净值 1.0567
注：1.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
2.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 0.52% 0.07% 3.43% 0.68% -2.91% -0.61%
过去三个月 0.80% 0.07% -0.94% 0.90% 1.74% -0.83%
过去六个月 3.01% 0.09% 16.09% 0.92% -13.08% -0.83%
过去一年 - - - - - -
过去三年 - - - - - -
自基金合同生
效起至今
5.67% 0.08% 9.25% 0.90% -3.58% -0.82%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
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易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2018年 7月 5日至 2019年 6月 30日）
注：1.本基金合同于 2018年 7月 5日生效,截至报告期末本基金合同生效未满一年。
2.按基金合同和招募说明书的约定，本基金的建仓期为六个月，建仓期结束时各项资产配置比
例符合基金合同（第十三部分二、投资范围，三、投资策略和四、投资限制）的有关约定。
3.自基金合同生效至报告期末，基金份额净值增长率为5.67%，同期业绩比较基准收益率为9.25%。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
经中国证监会证监基金字[2001]4号文批准，易方达基金管理有限公司（简称“易方达”）成立于
2001 年 4 月 17 日，总部设在广州，在北京、上海、广州、成都、大连等地设有分公司，并全资拥
有易方达资产管理有限公司与易方达国际控股有限公司两家子公司。易方达始终专注于资产管理业
务，通过市场化、专业化的运作，为境内外投资者提供专业的资产管理解决方案，成为国内领先的
综合性资产管理机构。易方达拥有公募、社保、年金、特定客户资产管理、QDII、基本养老保险基
金投资等业务资格，是国内基金行业为数不多的“全牌照”公司之一，在主动权益、固定收益、指数
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投资、量化投资、混合资产投资、海外投资、多资产投资等领域全面布局。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓
名
职务
任本基金的
基金经理（助
理）期限
证券
从业
年限
说明
任职
日期
离任
日期
纪
玲
云
本基金的基金经理、易方达信用债
债券型证券投资基金的基金经理、
易方达瑞财灵活配置混合型证券投
资基金的基金经理、易方达恒利 3
个月定期开放债券型发起式证券投
资基金的基金经理、易方达稳健收
益债券型证券投资基金的基金经理
助理、易方达丰惠混合型证券投资
基金的基金经理助理、固定收益研
究部总经理助理
2018-
07-05
- 10年
硕士研究生，曾任易方达基金管理有
限公司固定收益研究员、投资经理助
理兼固定收益研究员。
肖
林
本基金的基金经理
2018-
07-05
- 11年
本科学士，曾任易方达基金管理有限
公司集中交易室交易员、运作支持专
员，研究部研究员，易方达瑞惠灵活
配置混合型发起式证券投资基金基
金经理。
胡
剑
本基金的基金经理、易方达裕惠回
报定期开放式混合型发起式证券投
资基金的基金经理、易方达信用债
债券型证券投资基金的基金经理、
易方达稳健收益债券型证券投资基
金的基金经理、易方达岁丰添利债
券型证券投资基金的基金经理、易
方达瑞祺灵活配置混合型证券投资
基金的基金经理、易方达瑞智灵活
配置混合型证券投资基金的基金经
理、易方达瑞兴灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理、易方达瑞
祥灵活配置混合型证券投资基金的
基金经理、易方达瑞富灵活配置混
合型证券投资基金的基金经理、易
方达瑞财灵活配置混合型证券投资
基金的基金经理、易方达恒利 3个
月定期开放债券型发起式证券投资
基金的基金经理、易方达高等级信
用债债券型证券投资基金的基金经
理、易方达丰惠混合型证券投资基
金的基金经理、固定收益研究部总
2018-
07-05
- 13年
硕士研究生，曾任易方达基金管理有
限公司固定收益部债券研究员、基金
经理助理兼债券研究员、固定收益研
究部负责人、固定收益总部总经理助
理、易方达中债新综合债券指数发起
式证券投资基金（LOF）基金经理、
易方达纯债 1年定期开放债券型证券
投资基金基金经理、易方达永旭添利
定期开放债券型证券投资基金基金
经理、易方达纯债债券型证券投资基
金基金经理、易方达裕景添利 6个月
定期开放债券型证券投资基金基金
经理。
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经理、固定收益投资部总经理
付
浩
本基金的基金经理、易方达科汇灵
活配置混合型证券投资基金的基金
经理、权益投资管理部总经理、投
资经理
2018-
07-05
- 22年
硕士研究生，曾任广东粤财信托投资
有限公司国际金融部职员，深圳和君
创业研究咨询有限公司管理咨询项
目经理，湖南证券投资银行总部项目
经理，融通基金管理有限公司研究策
划部研究员，易方达基金管理有限公
司权益投资总部副总经理、养老金与
专户权益投资部副总经理、公募基金
投资部总经理、基金经理助理、投资
经理、易方达策略成长证券投资基金
基金经理、科瑞证券投资基金基金经
理、易方达科翔股票型证券投资基金
基金经理。
注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决定确
定的解聘日期；对此后的非首任基金经理/基金经理助理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司
决定确定的聘任日期和解聘日期。
2.证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招
募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、
勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在
本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人主要通过建立有纪律、规范化的投资研究和决策流程、交易流程，以及强化事后
监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人规定了严格的投资权限
管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，并重视交易执行环节的公平交易措施，以“时间
优先、价格优先”作为执行指令的基本原则，通过投资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公
平对待各投资组合。本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的
单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易共 62次，其中 61次为指数量化投资组合因投资策略
需要和其他组合发生的反向交易；1 次为不同基金经理管理的基金因投资策略不同而发生的反向交
易，有关基金经理按规定履行了审批程序。
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本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2019年上半年经济数据月度间波动较大，但整体表现平稳，经济呈现逐步企稳的特点。一季度，
受益于增值税改革和地方政府专项债的提前发行，工业生产和社融数据均有显著的改善，并带动市
场对经济企稳回升的强烈预期。进入二季度后，4、5月份经济数据连续走弱，显示经济仍面临较强
的下行压力。虽然 6月份单月数据再度出现好转，但是整体看二季度经济数据较一季度有明显走弱，
基本面整体回到探底企稳的状态。从结构上看，房地产投资维持在相对偏高水平，成为支撑上半年
经济相对稳定的重要力量。制造业投资相对偏弱。基建投资从 2018年的快速下滑轨道脱离，但向上
的支撑作用非常有限。社会消费品零售数据受汽车消费数据好转的影响，连续两个季度有所改善。
通胀相对平稳，食品价格有所走高，但非食品有下行压力，显示整体的需求端并不强。
债券市场方面，跨年后随着货币政策持续宽松，资金成本下行，同时伴随经济、金融数据的改
善，债券收益率先下后上，并出现明显的陡峭化。信用级别利差有显著的压缩，尤其是长期限的城
投品种。5 月份之后中美贸易谈判恶化及随后的经济数据下行，消除了债券市场对经济快速回升的
担忧，收益率出现平行下行，基本回到年初水平。整体看上半年级别利差收窄、期限利差扩大，2-5
年信用债券获得相对较好的投资收益。
权益市场方面，一季度出现快速的上涨行情，上证综指上涨 23.9%，创业板指上涨 35.4%，中证
转债上涨 17.5%。4月下旬之后，受贸易战负面因素影响，市场转而下跌，5月中旬之后转入震荡行
情。整体上看上半年上证综指上涨 19.45%，创业板指上涨 20.87%，中证转债上涨 13.3%。
操作上，组合债券方面维持了中短端、高流动性资产为主的配置思路，在给组合提供流动性的
同时获取安全的票息收益。权益方面，组合保持了仓位稳定。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，本基金份额净值为 1.0567元，本报告期份额净值增长率为 3.01%，同期业绩比
较基准收益率为 16.09%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望未来，我们认为基本面处于震荡寻底的过程中，经济有望延续目前平稳偏弱的状态，货币
政策维持稳健宽松，债券市场收益率水平也有望在目前中枢水平震荡。
债券市场看不到明显的风险因素。我们认为政策面在房地产和地方政府隐性债务上相对严格的
控制基调使得经济周期出现大幅回升的可能性非常低。而房地产、制造业投资、出口等传统拉动经
济增长的领域都存在一些负面的下行因素。房地产受棚改货币化比例降低以及相对偏严的政策基调
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的影响，制造业投资和出口则受到中美贸易不确定性的影响。因此经济数据在目前的位置仍然存在
向下的推动力。在此基础上，货币政策难以出现明显的收紧。
另一方面，我们也不认为在不出现外部冲击的情况下，中国经济基本面会再度出现快速下滑的
情形。在经历了过去几年的产能出清之后，经济本身的增长动能在持续恢复。今年上半年的数据也
显示经济本身处于企稳的状态中。结合政策面对经济下行的容忍度有所提高，货币政策有望在目前
水平维持，大幅放水的可能性也不高。因此我们可能也难以预期债券市场收益率水平能够在短期出
现快速的下行。
对应到债券市场，我们认为收益率水平大概率处于震荡或阶段性走强行情。从品种上看，震荡
环境下信用债券仍然是更好的投资品种。适度的杠杆水平也能够带来较好的收益增强。
实际操作中，考虑到债券市场趋势性机会有限，组合操作将以积极提升综合收益为主，适当提
升债券仓位。品种选择上将以高等级信用品种和银行存单为主，通过期限选择、个券选择积极提升
组合综合收益水平。权益方面，我们将积极根据市场情况选择参与配售的投资标的，在控制下行风
险的同时为投资人获取超额收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和
基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履
行估值及净值计算的复核责任。
本基金管理人设有估值委员会，公司首席运营官担任估值委员会主席，主动权益板块、固定收
益板块、指数量化板块、投资风险管理部、监察与合规管理总部和核算部指定人员担任委员。估值
委员会负责组织制定和适时修订基金估值政策和程序，指导和监督整个估值流程。估值委员会成员
具有多年的证券、基金从业经验，熟悉相关法律法规，具备投资、研究、风险管理、法律合规或基
金估值运作等方面的专业胜任能力。基金经理可参与估值原则和方法的讨论，但不参与估值原则和
方法的最终决策和日常估值的执行。
本报告期内，参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司及中证指数有限公司签署服务协议，由中债金融
估值中心有限公司按约定提供银行间同业市场的估值数据，由中证指数有限公司按约定提供交易所
交易的债券品种的估值数据和流通受限股票的折扣率数据。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期内未实施利润分配。
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5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、
基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履
行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基
金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，
未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组
合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）
报告截止日：2019年 6月 30日
单位：人民币元
资产
本期末
2019年 6月 30日
上年度末
2018年 12月 31日
资产：
银行存款 2,719,405.14 7,926,871.25
结算备付金 35,922,847.54 158,518,772.77
存出保证金 994.00 305,815.64
交易性金融资产 26,719,066,207.23 27,946,528,036.00
其中：股票投资 673,596,907.23 380,797,536.00
基金投资 - -
债券投资 26,045,469,300.00 27,565,730,500.00
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 - -
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应收证券清算款 - -
应收利息 506,168,130.99 451,159,962.51
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税资产 - -
其他资产 52,949.62 -
资产总计 27,263,930,534.52 28,564,439,458.17
负债和所有者权益
本期末
2019年 6月 30日
上年度末
2018年 12月 31日
负债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 1,424,000,000.00 3,487,052,839.41
应付证券清算款 311,695.18 -
应付赎回款 - -
应付管理人报酬 2,116,380.50 2,129,314.29
应付托管费 634,914.17 638,794.30
应付销售服务费 - -
应付交易费用 28,231.51 176,411.46
应交税费 891,226.59 1,107,372.25
应付利息 - 4,308,156.45
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 108,289.32 141,000.00
负债合计 1,428,090,737.27 3,495,553,888.16
所有者权益：
实收基金 24,449,355,786.76 24,437,410,355.79
未分配利润 1,386,484,010.49 631,475,214.22
所有者权益合计 25,835,839,797.25 25,068,885,570.01
负债和所有者权益总计 27,263,930,534.52 28,564,439,458.17
注：1.本基金合同生效日为 2018年 7月 5日，2018年度实际报告期间为 2018年 7月 5日至 2018
年 12月 31日。
2.报告截止日 2019年 6月 30日，基金份额净值 1.0567元，基金份额总额 24,449,355,786.76份。
6.2 利润表
会计主体：易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）
本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
一、收入 795,080,585.82
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1.利息收入 492,330,047.72
其中：存款利息收入 866,262.74
债券利息收入 491,049,823.24
资产支持证券利息收入 -
买入返售金融资产收入 413,961.74
其他利息收入 -
2.投资收益（损失以“-”填列） 203,768.03
其中：股票投资收益 1,542,736.90
基金投资收益 -
债券投资收益 -1,823,816.59
资产支持证券投资收益 -
贵金属投资收益 -
衍生工具收益 -
股利收益 484,847.72
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填
列）
302,546,770.07
4.汇兑收益（损失以“－”号填列） -
5.其他收入（损失以“-”号填列） -
减：二、费用 40,425,863.31
1．管理人报酬 12,653,147.81
2．托管费 3,795,944.39
3．销售服务费 -
4．交易费用 30,725.83
5．利息支出 23,055,962.15
其中：卖出回购金融资产支出 23,055,962.15
6．税金及附加 716,248.08
7．其他费用 173,835.05
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 754,654,722.51
减：所得税费用 -
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 754,654,722.51
注：本基金合同生效日为 2018年 7月 5日，截至报告期末本基金合同生效未满一年，本报告期
的财务报表及报表附注均无同期对比数据。
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）
本报告期：2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2019年 1月 1日至 2019年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
24,437,410,355.79 631,475,214.22 25,068,885,570.01
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 754,654,722.51 754,654,722.51
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数（净
值减少以“-”号填列）
11,945,430.97 354,073.76 12,299,504.73
其中：1.基金申购款 11,945,430.97 354,073.76 12,299,504.73
2.基金赎回款 - - -
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
24,449,355,786.76 1,386,484,010.49 25,835,839,797.25
注：本基金合同生效日为 2018年 7月 5日，截至报告期末本基金合同生效未满一年，本报告期
的财务报表及报表附注均无同期对比数据。
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人：刘晓艳，主管会计工作负责人：陈荣，会计机构负责人：邱毅华
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
易方达 3 年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）(以下简称“本基金”) 根据
中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2018]926号《关于准予易方达 3 年封闭
运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）注册的批复》进行募集，由易方达基金管理有
限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《易方达 3 年封闭运作战略配售灵活配置混合型
证券投资基金（LOF）基金合同》公开募集。经向中国证监会备案，《易方达 3年封闭运作战略配售
灵活配置混合型证券投资基金（LOF）基金合同》于 2018年 7月 5日正式生效，基金合同生效日的
基金份额总额为 24,437,410,355.79 份基金份额，其中认购资金利息折合 4,420,284.40 份基金份额。
本基金为契约型开放式基金，存续期限不定。本基金的基金管理人为易方达基金管理有限公司，基
金托管人为中国建设银行股份有限公司。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准
则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金
信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基
金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《易方达 3 年封闭运作战略配售灵活配置混
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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合型证券投资基金（LOF）基金合同》和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基
金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以及
本报告期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5差错更正的说明
本基金本报告期无会计差错。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85
号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101 号《关于
上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税
改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的
通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关
于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2 号《关于资管产品增值
税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90
号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要
税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品
管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增
值税。对资管产品在 2018年 1月 1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再
缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债
以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以 2018
年 1 月 1 日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让 2017 年
12月 31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以 2017年最后
一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%的
个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1个月以内(含 1个月)的，其股息
红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%计入应纳
税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取
得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红
利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额的适
用比例计算缴纳。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
易方达基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(以下简称“中国建设银行”) 基金托管人、基金销售机构
注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金本报告期未发生通过关联方交易单元进行的股票交易。
6.4.8.1.2 权证交易
本基金本报告期未发生通过关联方交易单元进行的权证交易。
6.4.8.1.3 应支付关联方的佣金
本基金本报告期无应支付关联方的佣金。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019年6月30日
当期发生的基金应支付的管 12,653,147.81
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理费
其中：支付销售机构的客户维
护费
3,616,574.99
注：1.封闭运作期内基金管理费计提方法、计提标准和支付方式
1）本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.10%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×0.10%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付。由基金托管人根据与基金管理人核对一致的财务数据，自动
在月初 5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。
若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。
2）封闭运作期内，本基金每年计提的管理费和托管费合计不超过 4000万元，若当年计提的费
用合计已达到 4000万元，则当年内不再计提管理费和托管费。
2.开放运作后基金管理费计提方法、计提标准和支付方式
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.50%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×1.50%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付。由基金托管人根据与基金管理人核对一致的财务数据，自动
在月初 5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。
若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2019年1月1日至2019年6月30日
当期发生的基金应支付的托
管费
3,795,944.39
注：1.封闭运作期内基金托管费计提方法、计提标准和支付方式
1）本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.03%年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.03%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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基金托管费每日计提，按月支付。由基金托管人根据与基金管理人核对一致的财务数据，自动
在月初 5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。
若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。
2）封闭运作期内，本基金每年计提的管理费和托管费合计不超过 4000万元，若当年计提的费
用合计已达到 4000万元，则当年内不再计提管理费和托管费。
2.开放运作后基金托管费计提方法、计提标准和支付方式
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25%年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.25%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。由基金托管人根据与基金管理人核对一致的财务数据，自动
在月初 5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付，基金管理人无需再出具资金划拨指令。
若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。
6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期
2019年1月1日至2019年6月30日
银行间市场
交易的各关
联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国建设银
行
- - - -
7,409,000,000.
00
682,149.7
0
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期内基金管理人未运用固有资金投资本基金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
无。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2019年1月1日至2019年6月30日
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期末余额 当期利息收入
中国建设银行-活期存款 2,719,405.14 153,611.16
注：本基金的上述银行存款由基金托管人中国建设银行股份有限公司保管，按银行同业利率或
约定利率计息。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
6.4.8.7.1 其他关联交易事项的说明
无。
6.4.9 期末（2019年 6月 30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.9.1.1受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量(单
位：股)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
60123
6
红塔
证券
2019-0
6-26
2019-0
7-05
新股
流通
受限
3.46 3.46 9,789
33,869
.94
33,869
.94
-
60131
9
中国
人保
2018-1
1-08
2019-1
1-18
新股
战略
配售
流通
受限
3.34 8.63
74,850
,000
249,99
9,000.
00
645,95
5,500.
00
-
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2019年 6月 30日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额为 0，无抵押债券。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2019年 6月 30日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额 1,424,000,000.00元，于 2019年 7月 1日（先后）到期。该类交易要求本基金在回购期
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内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比
例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低
层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层次金融工具公允价值
于 2019年 6月 30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于
第一层次的余额为
27,641,407.23 元，属于第二层次的余额为 26,691,424,800.00 元，无属于第三层
次的余额(2018年 12月 31日：第一层次 21,517,536.00元，第二层次 27,925,010,500.00元，无属于
第三层次的余额)。
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)、
或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的
影响程度，确定相关股票公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2019年 6月 30日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2018年 12月 31日：
同)。
(d)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价
值相差很小。
(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
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7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 673,596,907.23 2.47
其中：股票 673,596,907.23 2.47
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 26,045,469,300.00 95.53
其中：债券 26,045,469,300.00 95.53
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返
售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金合
计
38,642,252.68 0.14
8 其他各项资产 506,222,074.61 1.86
9 合计 27,263,930,534.52 100.00
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
A 农、林、牧、渔业 7,928,646.00 0.03
B 采矿业 363,431.25 0.00
C 制造业 176,907.28 0.00
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 39,603.76 0.00
J 金融业 658,708,704.94 2.55
K 房地产业 6,379,614.00 0.02
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L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 673,596,907.23 2.61
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 601319 中国人保 74,850,000 645,955,500.00 2.50
2 300498 温氏股份 221,100 7,928,646.00 0.03
3 601318 中国平安 75,500 6,690,055.00 0.03
4 000002 万科 A 229,400 6,379,614.00 0.02
5 601288 农业银行 1,674,800 6,029,280.00 0.02
6 600968 海油发展 102,375 363,431.25 0.00
7 300782 卓胜微 743 80,927.56 0.00
8 601698 中国卫通 10,103 39,603.76 0.00
9 603863 松炀资源 1,612 37,204.96 0.00
10 601236 红塔证券 9,789 33,869.94 0.00
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于 www.efunds.com.cn网
站的半年度报告正文。
7.4报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 600989 宝丰能源 270,838.72 0.00
2 600968 海油发展 208,845.00 0.00
3 601298 青岛港 109,487.50 0.00
4 002948 青岛银行 94,522.24 0.00
5 600928 西安银行 90,684.36 0.00
6 002958 青农商行 70,092.00 0.00
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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7 603379 三美股份 66,546.36 0.00
8 002955 鸿合科技 58,070.28 0.00
9 300770 新媒股份 45,972.07 0.00
10 300773 拉卡拉 41,600.00 0.00
11 603967 中创物流 38,575.76 0.00
12 300761 立华股份 37,890.85 0.00
13 300765 新诺威 34,551.64 0.00
14 601236 红塔证券 33,869.94 0.00
15 603267 鸿远电子 33,416.24 0.00
16 603217 元利科技 32,096.64 0.00
17 300755 华致酒行 31,917.79 0.00
18 601698 中国卫通 27,480.16 0.00
19 300782 卓胜微 26,220.47 0.00
20 603915 国茂股份 26,113.05 0.00
注：买入金额按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资
产净值比例
（％）
1 600989 宝丰能源 328,075.32 0.00
2 600928 西安银行 232,885.77 0.00
3 601298 青岛港 196,408.07 0.00
4 002958 青农商行 170,451.00 0.00
5 002948 青岛银行 146,174.88 0.00
6 300762 上海瀚讯 120,884.00 0.00
7 603379 三美股份 116,551.08 0.00
8 300770 新媒股份 102,569.70 0.00
9 300759 康龙化成 98,890.00 0.00
10 300761 立华股份 93,439.13 0.00
11 300766 每日互动 83,486.14 0.00
12 300765 新诺威 74,694.80 0.00
13 300773 拉卡拉 72,655.50 0.00
14 002955 鸿合科技 71,138.68 0.00
15 603267 鸿远电子 69,980.40 0.00
16 002950 奥美医疗 67,671.00 0.00
17 002946 新乳业 66,864.27 0.00
18 002949 华阳国际 65,887.00 0.00
19 603915 国茂股份 58,247.84 0.00
20 300758 七彩化学 56,532.60 0.00
注：卖出金额按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
第 23页共 31页
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 1,762,579.65
卖出股票收入（成交）总额 2,962,125.11
注：“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不
考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例(％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 3,553,884,000.00 13.76
其中：政策性金融债 3,553,884,000.00 13.76
4 企业债券 3,272,833,300.00 12.67
5 企业短期融资券 262,078,000.00 1.01
6 中期票据 4,297,291,000.00 16.63
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 14,659,383,000.00 56.74
9 其他 - -
10 合计 26,045,469,300.00 100.81
7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值
占基金资产净
值比例(％)
1 111809224
18浦发银
行 CD224
22,000,000
2,117,940,000.0
0
8.20
2 111907049
19招商银
行 CD049
20,000,000
1,940,800,000.0
0
7.51
3 180212 18国开 12 18,600,000
1,880,832,000.0
0
7.28
4 111882211
18南京银
行 CD101
12,000,000
1,162,920,000.0
0
4.50
5 111817167 18光大银 11,000,000 1,058,970,000.0 4.10
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
第 24页共 31页
行 CD167 0
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未投资股指期货。
7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未投资国债期货。
7.12投资组合报告附注
7.12.119交通银行 CD140（代码：111906140）为易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券
投资基金（LOF）的前十大持仓证券。2018年 7月 26日，中国人民银行针对交通银行未按照规定履
行客户身份识别义务、未按照规定报送大额交易报告或者可疑交易报告、与身份不明的客户进行交
易或者为客户开立匿名账户、假名账户，罚款人民币 130万元。2018年 10月 18日，上海保监局针
对交通银行欺骗投保人、向投保人隐瞒与合同有关的重要情况的违法违规事实，责令改正，并处 34
万元罚款。2018 年 11 月 9 日，中国银行保险监督管理委员会对交通银行股份有限公司关于以下违
规事实：（一）不良信贷资产未洁净转让、理财资金投资本行不良信贷资产收益权；（二）未尽职调
查并使用自有资金垫付承接风险资产；（三）档案管理不到位、内控管理存在严重漏洞；（四）理财
资金借助保险资管渠道虚增本行存款规模；（五）违规向土地储备机构提供融资；（六）信贷资金违
规承接本行表外理财资产；（七）理财资金违规投资项目资本金；（八）部分理财产品信息披露不合
规；（九）现场检查配合不力，处以罚款 690万元人民币。2018年 11月 9日，中国银行保险监督管
理委员会对交通银行股份有限公司并购贷款占并购交易价款比例不合规；并购贷款尽职调查和风险
评估不到位的违规事实，处以罚款 50万元人民币。
18 浦发银行 CD224（代码：111809224）为易方达 3 年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资
基金（LOF）的前十大持仓证券。2018年 7月 26日，中国人民银行针对上海浦东发展银行股份有限
公司未按照规定履行客户身份识别义务、未按照规定保存客户身份资料和交易记录、未按照规定报
送大额交易报告或者可疑交易报告、与身份不明的客户进行交易的违法违规事实，罚款人民币 170
万元。
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
第 25页共 31页
19 招商银行 CD049（代码：111907049）为易方达 3 年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资
基金（LOF）的前十大持仓证券。2018年 7月 5日，深圳保监局针对招商银行股份有限公司电话销
售欺骗投保人罚款 30万元。
19 中信银行 CD080（代码：111908080）为易方达 3 年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资
基金（LOF）的前十大持仓证券。2018年 11月 19日，中国银保监会针对中信银行股份有限公司的
如下违法违规事实处以罚款 2280万元：（一）理财资金违规缴纳土地款；（二）自有资金融资违规缴
纳土地款；（三）为非保本理财产品提供保本承诺；（四）本行信贷资金为理财产品提供融资；（五）
收益权转让业务违规提供信用担保；（六）项目投资审核严重缺位。
18光大银行 CD167（代码：111817167）、19光大银行 CD026（代码：111917026）为易方达 3年封
闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）的前十大持仓证券。2018年 11月 9日，中国
银行保险监督管理委员会对中国光大银行股份有限公司关于以下违规事实：（一）内控管理严重违反
审慎经营规则；（二）以误导方式违规销售理财产品；（三）以修改理财合同文本或误导方式违规销
售理财产品；（四）违规以类信贷业务收费或提供质价不符的服务；（五）同业投资违规接受担保；
（六）通过同业投资或贷款虚增存款规模，处以没收违法所得 100万元，罚款 1020万元，合计 1120
万元。
本基金投资 19交通银行 CD140、18浦发银行 CD224、19招商银行 CD049、19中信银行 CD080、
18光大银行 CD167、19光大银行 CD026的投资决策程序符合公司投资制度的规定。
除 19交通银行 CD140、18浦发银行 CD224、19招商银行 CD049、19中信银行 CD080、18光大银
行 CD167、19 光大银行 CD026 外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门
立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.12.2本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 994.00
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 506,168,130.99
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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7 待摊费用 52,949.62
8 其他 -
9 合计 506,222,074.61
7.12.4期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值
占基金资产净
值比例(%)
流通受限情
况说明
1 601319 中国人保 645,955,500.00 2.50
新股战略配
售流通受限
2 601236 红塔证券 33,869.94 0.00
新股流通受
限
8
基金份额持有人信息
8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
611,930 39,954.50 6,139,098,818.70 25.11% 18,310,256,968.06 74.89%
8.2期末上市基金前十名持有人
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额比例
1
国泰君安证券股份有限
公司
159,406,898.00 6.41%
2
上海汽车集团财务有限
责任公司
85,695,109.00 3.45%
3
上海汽车集团金控管理
有限公司
71,118,290.00 2.86%
4
易方达稳健配置二号混
合型养老金产品－中国
59,999,000.00 2.41%
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
第 27页共 31页
工商银行股份有限公司
5
易方达稳健配置混合型
养老金产品－中国工商
银行股份有限公司
53,099,000.00 2.14%
6 赵祁明 48,986,883.00 1.97%
7
中国工商银行股份有限
公司企业年金计划－中
国建设银行股份有限公
司
39,855,680.00 1.60%
8
上海证大资产管理有限
公司－证大天迪全价值
对冲一号基金
29,450,631.00 1.18%
9
上海证大资产管理有限
公司－证大久盈稳健 5
号私募基金
17,038,347.00 0.69%
10
上海铂绅投资中心（有
限合伙）－铂绅四号证
券投资基金（私募）
16,680,000.00 0.67%
8.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 14,354,542.95 0.0587%
8.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和
研究部门负责人持有本开放式基金
>100
本基金基金经理持有本开放式基金 >100
9开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（2018年 7月 5日）基金份额总额 24,437,410,355.79
本报告期期初基金份额总额 24,437,410,355.79
本报告期基金总申购份额 11,945,430.97
减：本报告期基金总赎回份额 -
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 24,449,355,786.76
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内未召开基金份额持有人大会。
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内本基金管理人未发生重大人事变动。
托管人中国建设银行 2019年 6月 4日发布公告，聘任蔡亚蓉为中国建设银行股份有限公司资产
托管业务部总经理。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金的投资策略未有重大变化。
10.5为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金未改聘会计师事务所。
10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受到监管部门稽查或处罚。
报告期内，基金管理人收到中国证券监督管理委员会广东监管局《关于对易方达基金管理有限
公司采取责令改正措施的决定》，对公司个别未按规定进行备案报告的事项提出了整改要求。公司已
及时完成了整改。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
华西证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
中信建投 3 - - - - -
国信证券 2 - - - - -
中信证券 3 - - - - -
信达证券 1 - - - - -
东吴证券 1 - - - - -
太平洋证券 1 - - - - -
天风证券 1 - - - - -
安信证券 2 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
长江证券 1 - - - - -
西部证券 1 - - - - -
国金证券 1 - - - - -
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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兴业证券 2 - - - - -
华泰证券 2 2,962,125.11 100.00% 1,481.11 100.00% -
南京证券 1 - - - - -
申万宏源 1 - - - - -
中投证券 1 - - - - -
西藏东财 1 - - - - -
平安证券 1 - - - - -
国海证券 1 - - - - -
中银国际 1 - - - - -
银河证券 2 - - - - -
广州证券 1 - - - - -
广发证券 4 - - - - -
华创证券 1 - - - - -
方正证券 2 - - - - -
海通证券 2 - - - - -
国元证券 1 - - - - -
西南证券 1 - - - - -
长城证券 3 - - - - -
国盛证券 1 - - - - -
注：a) 本报告期内本基金减少国泰君安证券股份有限公司、中信建投证券股份有限公司各一个
交易单元,新增中信建投证券股份有限公司二个交易单元；新增太平洋证券股份有限公司、西部证券
股份有限公司各一个交易单元。
b) 本基金管理人负责选择证券经营机构，租用其交易单元作为本基金的交易单元。基金交易单
元的选择标准如下：
1） 经营行为稳健规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；
2） 具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；
3） 具有较强的全方位金融服务能力和水平，包括但不限于：有较好的研究能力和行业分析能
力，能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面
的信息服务；能根据公司所管理基金的特定要求，提供专门研究报告，具有开发量化投资组合模型
的能力；能积极为公司投资业务的开展，投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务
和支持。
c) 基金交易单元的选择程序如下：
1） 本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易单元的证券经营机构。
2） 基金管理人和被选中的证券经营机构签订交易单元租用协议。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
易方达 3年封闭运作战略配售灵活配置混合型证券投资基金（LOF）2019年半年度报告摘要
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券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
华西证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
信达证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
太平洋证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
长江证券 - - - - - -
西部证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
华泰证券 - -
90,989,00
0,000.00
100.00% - -
南京证券 - - - - - -
申万宏源 - - - - - -
中投证券 - - - - - -
西藏东财 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
国海证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
广州证券 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
国元证券 - - - - - -
西南证券 - - - - - -
长城证券 - - - - - -
国盛证券 - - - - - -
易方达基金管理有限公司
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二〇一九年八月二十四日
