对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
华富恒财债券(000622)

华富恒财债券:2018年年度报告查看PDF公告

 
 
华富恒财定期开放债券型证券投资基金证
券投资基金 
2018年年度报告 
 
2018年12月31日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理人:华富基金管理有限公司 
基金托管人:上海浦东发展银行股份有限公司 
送出日期:2019年3 月26日 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 
第 2 页 共 104 页


§1


重要提示及目录 1.1


重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以 上独立董事签字同意,并由董事长签发。


基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2019 年 3 月 25 日复核 了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证 复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。


基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告期自2018年01月01日起至2018年 12月 31 日止。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 3 页 共 104 页


1.2 目录 §1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2 1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2 1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3 §2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6 2.1 基金基本情况(转型后) .......................................................................................................... 6 2.1 基金基本情况(转型前) .......................................................................................................... 6 2.2 基金产品说明(转型后) .......................................................................................................... 6 2.2 基金产品说明(转型前) .......................................................................................................... 7 2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 7 2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 7 2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 7 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 8 3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 8 3.2 基金净值表现(转型后) .......................................................................................................... 9 3.2 基金净值表现(转型前) ........................................................................................................ 13 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ................................................................................................ 15 §4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 16 4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 16 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 20 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 21 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 22 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 23 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 23 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 24 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 25 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 25 §5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 26 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 26 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 26 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 26 §6 审计报告(转型后) ......................................................................................................................... 27 6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 27 6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 27 §6 审计报告(转型前) ......................................................................................................................... 30 6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 30 6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 30 §7 年度财务报表(转型后) ................................................................................................................. 33 7.1 资产负债表(转型后) ............................................................................................................ 33 7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 34 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ............................................................................................ 35 7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 36 §7 年度财务报表(转型前) ................................................................................................................. 57 7.1 资产负债表(转型前) ............................................................................................................ 57 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 4 页 共 104 页


7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 58 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 ............................................................................................ 59 7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 60 §8 投资组合报告(转型后) ................................................................................................................. 83 8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 83 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 84 8.3 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 84 8.4 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 84 8.5 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 85 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细 .................... 85 8.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 85 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 85 8.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................... 85 8.10 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 85 §8 投资组合报告(转型前) ................................................................................................................. 87 8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 87 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 87 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 87 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 87 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 88 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 88 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细 .................... 88 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 88 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 88 8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 88 8.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 89 §9 基金份额持有人信息(转型后) ..................................................................................................... 90 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 90 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 90 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 90 §9 基金份额持有人信息(转型前) ..................................................................................................... 91 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 91 10.1 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................. 91 10.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .............................. 91 §10 开放式基金份额变动(转型后) ...................................................................................................... 92 §10 开放式基金份额变动(转型前) ...................................................................................................... 93 § 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 94 11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 94 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 95 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 97 11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 97 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 97 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 97 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况(转型后) .......................................................... 97 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况(转型前) .......................................................... 99 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 5 页 共 104 页


11.9 其他重大事件(转型后) .................................................................................................... 100 11.9 其他重大事件(转型前) .................................................................................................... 101 § 12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................. 103 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况(转型后) ................ 103 12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况(转型前) ................. 103 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ........................................................................................ 103 § 13 备查文件目录 ................................................................................................................................. 104 13.1 备查文件目录 ........................................................................................................................ 104 13.2 存放地点 ................................................................................................................................ 104 13.3 查阅方式 ................................................................................................................................ 104 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 6 页 共 104 页


§2


基金简介 2.1


基金基本情况(转型后) 基金名称 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 基金简称 华富恒财定期开放债券 基金主代码 000624 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2018年 8月 7日 基金管理人 华富基金管理有限公司 基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 10,459,358.25份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称 华富恒财定期开放债券 A 华富恒财定期开放债券 C 下属分级基金的交易代码 000624 000623 报告期末下属分级基金的份额总额 10,450,690.88份 8,667.37份 注:本基金于2018年8月7日由原华富恒财分级债券型证券投资基金转型而来。 2.1 基金基本情况(转型前) 基金名称 华富恒财分级债券型证券投资基金 基金简称 华富恒财分级债券 基金主代码 000622 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2014年 5月 7日 基金管理人 华富基金管理有限公司 基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 67,292,958.90份 基金合同存续期 不定期 注:恒财分级债券 A(000623)份额总额:8,667.37 份;恒财分级债券 B(000624)份额总 额:67,284,291.53份。 2.2 基金产品说明(转型后) 投资目标 在严格控制投资风险的基础上,追求稳定的当期收益和基金 资产的稳健增值。 投资策略 本基金通过合理灵活的资产配置策略,同时结合组合投资策 略等积极把握中国经济增长和债券市场发展机遇,在严格控 制投资风险的基础上,追求稳定的当期收益和基金资产的稳 健增值。 业绩比较基准 中证全债指数收益率 风险收益特征 本基金为债券型基金,其预期风险与预期收益高于货币市场 基金,低于混合型基金和股票型基金。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 7 页 共 104 页


注:本基金于2018年8月 7日由原华富恒财分级债券型证券投资基金转型而来。 2.2 基金产品说明(转型前) 投资目标 在控制风险并保持资产流动性的基础上, 满足恒财 A份额持 有人的稳健收益及流动性需求, 同时满足恒财 B份额持有人 在承担适当风险的基础上,获取更多收益的需求。 投资策略 本基金以久期和流动性管理作为债券投资的核心, 在动态避 险的基础上,追求适度收益。 业绩比较基准 中证全债指数 风险收益特征 本基金为债券型基金, 属于证券投资基金中的中偏低风险品 种。其预期风险与预期收益高于货币市场基金,低于混合型 基金和股票型基金。


2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 华富基金管理有限公司 上海浦东发展银行股份 有限公司 信息披露负责 人 姓名 满志弘 胡波 联系电话 021-68886996 021-61618888 电子邮箱 manzh@hffund.com Hub5@spdb.com.cn 客户服务电话


400-700-8001 95528 传真 021-68887997 021-63602540 注册地址 中国(上海)自由贸易试验区陆家 嘴环路1000号 31层 上海市中山东一路 12号 办公地址 上海市浦东新区陆家嘴环路 1000 号 31层 上海市中山东一路 12号 邮政编码 200120 200001 法定代表人


章宏韬 高国富


2.4 信息披露方式


本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海证券报》和《证券时报》 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.hffund.com 基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人的办公场所


2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 天健会计师事务所(特殊普通合伙) 浙江省杭州市钱江路1366号华润大 厦B座31层 注册登记机构 华富基金管理有限公司 上海市浦东新区陆家嘴环路1000号 31层


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 8 页 共 104 页


§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 转型后 金额单位:人民币元 3.1.1


期间数据和指标 2018年8月7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 华富恒财定期开放债券 A 华富恒财定期开放债券 C 本期已实现收益 1,190,571.04 422.18 本期利润 -108,718.15 -69.45 加权平均基金份额本期利润 -0.0052 -0.0080 本期加权平均净值利润率 -0.51% -0.79% 本期基金份额净值增长率 0.42% -0.79% 3.1.2


期末数据和指标 2018年12月 31 日 期末可供分配利润 2,589,233.12 1,440.97 期末可供分配基金份额利润 0.2478 0.1663 期末基金资产净值 10,669,839.99 8,742.52 期末基金份额净值 1.0210 1.0087 3.1.3


累计期末指标 2018年12月 31 日 基金份额累计净值增长率 0.42% -0.79% 注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣 除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎 回费等) ,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。


3、华富恒财分级债券型证券投资基金从 2018 年 8月 7 日转型为华富恒财定期开放债券型证券投 资基金期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低 数,表中的“期末”均指报告期最后一日,即 2018年 12月 31日。 4、本基金合同生效未满一年。 转型前 金额单位:人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2018年1月1日至 2018年8月6日 2017年 2016年 本期已实现收益 2,697,163.37 4,854,408.81 10,647,529.18 本期利润 5,560,022.95 4,465,818.48 6,331,639.37 加权平均基金份额本期利润 0.0484 0.0333 0.0380 本期加权平均净值利润率 4.61% 3.22% 3.62% 本期基金份额净值增长率 5.13% 3.24% 3.61% 3.1.2 期末数据和指标 2018年8月6日 2017年末 2016年末 期末可供分配利润 15,753,244.20 28,183,860.83 23,881,080.83 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 9 页 共 104 页


期末可供分配基金份额利润 0.2341 0.2116 0.1778 期末基金资产净值 68,415,773.39 140,279,495.98 136,969,051.31 期末基金份额净值 1.017 1.053 1.020 3.1.3 累计期末指标 2018年8月6日 2017年末 2016年末 基金份额累计净值增长率 29.13% 22.83% 18.98% 注:1)本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣 除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2)以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎 回费等) ,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。


3)华富恒财分级债券型证券投资基金从 2018 年 8月 7 日转型为华富恒财定期开放债券型证券投 资基金期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低 数,表中的“期末”均指报告期最后一日,即 8月6日。 4)本基金合同生效未满一年。 3.2 基金净值表现(转型后) 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 华富恒财定期开放债券 A 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -0.63% 0.13% 2.91% 0.05% -3.54% 0.08% 自基金合同 生效起至今 0.42% 0.20% 2.66% 0.06% -2.24% 0.14% 华富恒财定期开放债券 C 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -0.74% 0.13% 2.91% 0.05% -3.65% 0.08% 自基金合同 生效起至今 -0.79% 0.13% 2.66% 0.06% -3.45% 0.07% 注:业绩比较基准=中证全债指数收益率,业绩比较基准在每个交易日实现在平衡。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 10 页 共 104 页


3.2.2 自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 11 页 共 104 页


注:本基金转型前为华富恒财分级债券型证券投资基金。根据《华富恒财定期开放债券型证券投 资基金基金合同》的规定,本基金对债券资产的投资比例不低于基金资产的80%,但应开放期流 动性需要,为保护基金份额持有人利益,在每次开放期开始前20个工作日、开放期及开放期结束 后20个工作日的期间内,基金投资不受上述比例限制。在开放期内,每个交易日日终,在扣除国 债期货合约需缴纳的交易保证金后,保持现金或者到期日在一年以内的政府债券投资比例合计不 低于基金资产净值的5%;在封闭期内,本基金不受上述 5%的限制,但每个交易日日终在扣除国债 期货合约需缴纳的交易保证金后,应当保持不低于交易保证金一倍的现金。其中,现金不包括结 算备付金、存出保证金及应收申购款等。当法律法规的相关规定变更时,基金管理人在履行适当 程序后可对上述资产配置比例进行适当调整。本基金合同生效未满一年。本基金建仓期为 2018 年8月7日到2019年2月 7日。本报告期内,本基金仍在建仓期。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 12 页 共 104 页


3.2.3 自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 13 页 共 104 页


注:1、上述比较期间为2018年8月7日(基金合同生效日)至 2018年12月 31日。 2、合同生效当年按实际存续期计算,不按整个自然年度进行折算。 3.2 基金净值表现(转型前) 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较


注:业绩比较基准=中证全债指数收益率,业绩比较基准在每个交易日实现在平衡。 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ① ③ ②-④ 过去三个月 2.40% 0.06% 2.41% 0.06% -0.01% 0.00% 过去六个月 4.24% 0.06% 5.55% 0.08% -1.31% -0.02% 过去一年 6.44% 0.05% 5.55% 0.07% 0.89% -0.02% 过去三年 17.20% 0.10% 12.06% 0.08% 5.14% 0.02% 自基金合同 生效起至今 29.13% 0.09% 25.14% 0.08% 3.99% 0.01% 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 14 页 共 104 页


3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较


注:根据《华富恒财分级债券型证券投资基金基金合同》的规定,本基金投资于债券资产的比例 不低于基金资产的 80%(基金份额分级运作存续期内任一开放日、开放期前二十个工作日至开放 日、开放期后二十个工作日内可不受此比例限制) ;股票、权证等权益类资产投资比例不高于基金 资产的 20%,其中本基金持有的全部权证,其市值不得超过基金资产净值的 3%。在开放日、开放 期本基金投资于现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例不低于基金资产净值的 5%。当法律 法规的相关规定变更时,基金管理人在履行适当程序后可对上述资产配置比例进行适当调整。本 基金建仓期为2014年5月 7日到2014年11月7日, 建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约 定。本报告期内,本基金严格执行了《华富恒财分级债券型证券投资基金基金合同》的规定。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 15 页 共 104 页


3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注:合同生效当年按实际存续期计算,不按整个自然年度进行折算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 转型前 注:本基金未进行利润分配。 转型后 注:本基金未进行利润分配。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 16 页 共 104 页


§4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 基金管理人华富基金管理有限公司于2004年3月29日经中国证监会证监基金字[2004]47 号 文核准开业,4月 19日在上海正式注册成立。注册资本 2.5亿元,公司股东为华安证券股份有限 公司、安徽省信用担保集团有限公司和合肥兴泰金融控股(集团)有限公司。截止 2018 年 12 月 31日,本基金管理人管理了华富竞争力优选混合型证券投资基金、华富货币市场基金、华富成长 趋势混合型证券投资基金、华富收益增强债券型证券投资基金、华富策略精选灵活配置混合型证 券投资基金、华富价值增长灵活配置混合型证券投资基金、华富中证 100 指数证券投资基金、华 富强化回报债券型证券投资基金、华富量子生命力混合型证券投资基金、华富中小板指数增强型 证券投资基金、华富保本混合型证券投资基金、华富灵活配置混合型证券投资基金、华富恒富 18 个月定期开放债券型证券投资基金、华富智慧城市灵活配置混合型证券投资基金、华富恒稳纯债 债券型证券投资基金、华富国泰民安灵活配置混合型证券投资基金、华富永鑫灵活配置混合型证 券投资基金、华富健康文娱灵活配置混合型证券投资基金、华富恒利债券型证券投资基金、华富 物联世界灵活配置混合型证券投资基金、华富安享债券型证券投资基金、华富安福保本混合型证 券投资基金、华富益鑫灵活配置混合型证券投资基金、华富华鑫灵活配置混合型证券投资基金、 华富弘鑫灵活配置混合型证券投资基金、华富天鑫灵活配置混合型证券投资基金、华富天益货币 市场基金、华富天盈货币市场基金、华富产业升级灵活配置混合型证券投资基金、华富星玉衡一 年定期开放混合型证券投资基金、华富恒玖 3 个月定期开放债券型证券投资基金、华富富瑞 3 个 月定期开放债券型发起式证券投资基金、华富可转债债券型证券投资基金、华富恒悦定期开放债 券型证券投资基金、华富恒财定期开放债券型证券投资基金、华富恒盛纯债债券型证券投资基金 共三十六只基金。 4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介(转型后) 姓名 职务 任本基金的基金经理(助理)期限 证券从业 年限 说明 任职日期 离任日期 倪莉莎 华富恒财 定期开放 债券型基 金基金经 理、华富 天盈货币 市场基金 2018年8月7 日 - 四年 英国曼彻斯特大学管理学硕 士,研究生学历。2014 年 2 月加入华富基金管理有限公 司,先后担任集中交易部助 理交易员、交易员,固定收 益部华富货币市场基金、华 富天益货币市场基金、华富华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 17 页 共 104 页


基金经 理、华富 恒玖 3 个 月定期开 放债券型 基金基金 经理、华 富富瑞 3 个月定期 开放债券 型发起式 基金基金 经理、华 富恒悦定 期开放债 券型基金 基金经 理、华富 弘鑫灵活 配置混合 型基金基 金经理、 华富恒盛 纯债债券 型基金基 金经理 益鑫灵活配置混合型基金、 华富恒财分级债券型基金的 基金经理助理。 胡伟 - 2018年8月7 日 2018年 9月 26日 十四年 中南财经政法大学经济学学 士、本科学历,曾任珠海市 商业银行资金营运部交易 员,从事债券研究及债券交 易工作, 2006年 11月加入华 富基金管理有限公司,曾任 债券交易员、华富货币市场 基金基金经理助理、固定收 益部副总监、2009 年 10 月 19日至2014年11月17日任 华富货币市场基金基金经 理、 2013年12月18日至2015 年2月11日任华富灵活配置 混合型基金(原为华富恒鑫) 基金经理, 2016年 6月28日 至2017年 7月 4日任华富灵 活配置混合型基金基金经 理、 2015年 3月 16日至2018 年5月31日任华富旺财保本华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 18 页 共 104 页


混合型基金基金经理、2013 年 4 月 24 日至 2018 年 9 月 14 日任华富保本混合型基金 基金经理、2014 年 5 月 7 日 至 2018 年 9 月 26 日任华富 恒财定期开放债券型基金基 金经理、2017 年 11 月 22 日 至 2018 年 9 月 26 日任华富 恒富18个月定期开放债券型 基金基金经理、 2014年12月 17日至2018年9月7日任华 富恒稳纯债债券型基金基金 经理、2011 年 10 月 10 日至 2018年9月14日任华富收益 增强债券型基金基金经理、 2015 年 8 月 31 日至 2018 年 9 月 14 日任华富恒利债券型 基金基金经理、2016 年 3 月 23 日至 2018 年 9 月 14 日任 华富安福保本混合型基金基 金经理、2016 年 11 月 28 日 至2018年 9月 7日任华富弘 鑫灵活配置混合型基金基金 经理、2017 年 1 月 25 日至 2018 年 9 月 7 日任华富天益 货币市场基金基金经理、 2017年 3月 3日至 2018年9 月 7 日任华富天盈货币市场 基金基金经理、 2017年12月 13 日至 2018 年 9 月 26 日任 华富星玉衡一年定期开放混 合型基金基金经理、2018 年 5 月 21 日至 2018 年 9 月 26 日任华富可转债债券型基金 基金经理。 注:这里的任职日期指该基金成立之日,胡伟的离任日期指公司作出决定之日。证券从业年限的 计算标准上,证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介(转型前) 姓名 职务 任本基金的基金经理(助理)期限 证券从业 年限 说明 任职日期 离任日期 胡伟 华富恒财 分级债券 型基金基 2014年5月7 日 - 十四年 中南财经政法大学经济学学 士、本科学历,曾任珠海市 商业银行资金营运部交易华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 19 页 共 104 页


金经理、 华富收益 增强债券 型基金基 金经理、 华富保本 混合型基 金基金经 理、华富 恒富18个 月定期开 放债券型 基金基金 经理、华 富恒稳纯 债债券型 基金基金 经理、华 富恒利债 券型基金 基金经 理、华富 安福保本 混合型基 金基金经 理、华富 弘鑫灵活 配置混合 型基金基 金经理、 华富天益 货币市场 基金基金 经理、华 富天盈货 币市场基 金基金经 理、华富 星玉衡一 年定期开 放混合型 基金基金 经理、华 富可转债 债券型基 员,从事债券研究及债券交 易工作, 2006年 11月加入华 富基金管理有限公司,曾任 债券交易员、华富货币市场 基金基金经理助理、固定收 益部副总监,2009 年 10 月 19日至2014年11月17日任 华富货币市场基金基金经 理、2014年8月7日至2015 年2月11日任华富灵活配置 混合型基金基金经理,2016 年6月28日至2017年7月4 日任华富灵活配置混合型基 金基金经理,2015年3月16 日至 2018 年 5 月 31 日任华 富旺财保本混合型基金基金 经理。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 20 页 共 104 页


金基金经 理、公司 公募投资 决策委员 会委员、 公司总经 理助理、 固定收益 部总监 倪莉莎 华富恒财 分级债券 型基金基 金经理、 华富天盈 货币市场 基金基金 经理、华 富恒玖 3 个月定期 开放债券 型基金基 金经理、 华富富瑞 3 个月定 期开放债 券型发起 式基金基 金经理、 华富恒悦 定期开放 债券型基 金基金经 理 2017 年 9 月 12日 - 四年 英国曼彻斯特大学管理学收 硕士,研究生学历。2014 年 2 月加入华富基金管理有限 公司,先后担任集中交易部 助理交易员、交易员,华富 货币市场基金、华富天益货 币市场基金、华富益鑫灵活 配置混合型基金、华富恒财 分级债券型基金的基金经理 助理。 注:胡伟的任职日期指该基金成立之日,倪莉莎的任职日期指公司作出决定之日。证券从业年限 的计算标准上,证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内,本基金管理人认真遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及相关法律法规、 基金合同的规定,勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益,基金运作合法合规,不存在损害基金 份额持有人利益的行为。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 21 页 共 104 页


4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ,公司制定了《华富基金管 理有限公司公平交易管理制度》 ,在投资管理活动中公平对待不同投资组合,公司的公平交易制度 所规范的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等所有投资管理活动,同 时包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。具体 控制措施如下: 在研究分析和投资决策环节,公司通过建立规范、完善的研究管理平台,为所有的投资组合 经理提供公平的研究服务和支持。公司的各类投资组合,在保证其决策相对独立的同时,在获取 投资信息、投资建议及决策实施方面均享有公平的机会。各投资组合经理根据其管理的投资组合 的投资风格和投资策略,制定客观、完整的交易决策规则,并按照这些规则进行投资决策,保证 各投资组合投资决策的客观性和独立性。 在交易执行环节,公司设立独立的集中交易部门,通过实行集中交易制度和公平的交易分配 制度,确保各投资组合享有公平的交易执行机会。交易执行的公平原则: “价格优先、时间优先、 综合平衡、 比例实施” , 保证交易在各投资组合间的公正实施, 保证各投资组合间的利益公平对待。 公司通过完善银行间市场交易、交易所大宗交易等非集中竞价交易的交易分配制度,确保各投资 组合获得公平的交易机会。 在行为监控和分析评估环节,公司将公平交易作为日常交易监控的重要关注内容,加强对投 资交易行为的监察稽核力度,公司集中交易部、监察稽核部等相关部门严格按照公司关于异常交 易的界定规则对违反公平交易原则的异常交易进行识别、监控与分析。每日交易时间结束后,集 中交易部对每一笔公平交易的执行结果进行登记,逐笔备注发生公平交易各指令的先后顺序及实 际执行结果,由具体执行的交易员签字确认留档,并交监察稽核部备案。公司监察稽核部分别于 每季度和每年度对公司管理的不同投资组合整体收益率差异、 分投资类别的收益率差异进行分析, 对连续四个季度期间内、不同时间窗下(如 1日内、3日内、5日内)同向交易的交易价差进行分 析。本报告期内,根据纳入样本内的数据分析结果,未发现明显异常情况。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本基金管理人根据中国证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等相关法规 要求,结合实际情况,制定了《华富基金管理有限公司公平交易管理制度》 ,对证券的一级市场申 购、二级市场交易相关的研究分析、投资决策、授权、交易执行、业绩评估等投资管理环节全部 纳入公平交易管理中,实行事前控制、事中监控、事后分析反馈的流程化管理。在制度和流程上华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 22 页 共 104 页


确保各组合享有同等信息知情权、均等交易机会,并保持各组合的独立投资决策权。 本报告期内,公司公平交易制度总体执行情况良好。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。本基金报告期内不存在参与的交易所公开竞价 同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 回顾2018年国内经济,首先固定资产投资增速较上年明显回落,主要是基础设施投资增速大 幅放缓。房地产行业的投资与销售情况出现分化。销售面积逐步回落,房地产投资仍保持稳定。 工业生产得益于供给侧改革,产业结构继续优化,多数行业保持增长态势,汽车、电子、化工行 业增速有所减缓。消费仍是我国经济增长的主要动力,但赠速较上年回落。一方面是当前经济下 行压力加大;另一方面目前居民杠杆水平升高,房贷压力上升导致支付能力与意愿下降。受贸易 摩擦等外部因素影响,今年我国出口增速回落,贸易顺差收窄。新一轮磋商正在加紧进行,下半 年抢出口效应叠加人民币回落贬值支撑,出口增速阶段性超预期增长。全球经济增长由同步复苏 逐渐走向美国一枝独秀,欧元区、中国等新兴经济体增速放缓的分化局面。国内在当前国际环境 错中复杂的背景下,中国央行年内累计四次降准,货币政策边际宽松。在2018年世界经济增速放 缓的大环境下,中国经济运行保持在合理区间。 债券市场方面,整体来看,全年无风险利率波动下行,利率期限结构形态陡峭化。2018上半 年货币市场利率波动较大,下半年资金面充裕,短端无风险利率快速下行并向长端传导,叠加经 济预期趋于悲观,长端利率波动下行。受市场风险偏好下降较快的影响,信用利差严重分化,由 于实体经济下行压力较大,机构对中低评级信用的风险厌恶难以随着货币政策放松而修复。 华富恒财债券基金,利用第二季度流动性转为宽松的契机,适当加长组合久期,增强收益, 同时维持中等偏高的杠杆策略。通过自下而上地通过个券深耕与调研,选择资质良好,盈利优势 明显的信用债券等品种进行配置。同时利用对资金面的预判,合理使用不同期限的融资品种,降 低融资成本,增强组合收益。根据本基金策略,通过对宏观与债券市场趋势的判断,自上而下地 通过择时配置,灵活选择杠杆,为持有人获取稳定适当收益。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本基金于 2018年 8月 7日正式成立。截止到 2018 年 12 月 31 日,华富恒财定开 A类基金份 额净值为 1.0210 元,累计份额净值为 1.2987 元,本报告期的份额累计净值增长率为 0.42%,同 期业绩比较基准收益率为 2.66%;华富恒财定开 C 基金份额净值为 1.0087 元,累计份额净值为华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 23 页 共 104 页


1.1821元,本报告期的份额累计净值增长率为-0.79%,同期业绩比较基准收益率为 2.66%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 总体来看,明年一季度经济受内外部多因素影响,下行压力仍较大。但同时悲观的预期和过 低的风险偏好有可能得到一定的修复机会。因为政策的逆周期调控的动力逐渐加强。更多的政策 工具可能使用以加大对实体经济的托底作用。财政政策也将向更积极的方向转变,包括减税降费、 提前地方债的发行等刺激政策也在推进。因此明年一季度,在一致预期较强的市场情况下,社会 融资是否有所好转,宏观政策是否超预期,是债券市场甚至整个资本市场波动加大的基础。特别 是风险偏好的回升,可能带来风险资产的机会。但考虑经济的趋势惯性,预计明年一季度我国经 济增速将是温和下行的总体态势,对债市中长期利好,但由于短期债券行情发展较快,预期过于 一致,后续政策力度或形式可能超预期,短期波动幅度也将增大,震荡波动行情的时间可能增加。 预计金融监管政策坚持大方向不变,但也会控制好节奏,执行尺度边际放宽,在化解旧风险 的同时警惕新风险的聚集,金融监管环境整体较为温和。央行货币政策仍将继续适度呵护流动性, 同时引导资金流向实体经济。但大水漫灌或将不再出现,短端特别是货币市场利率是否再有下行 空间或将存疑。受经济基本面走弱以及资金面充裕的双重支持,债券市场对后市下行的一致预期 颇高。但同时值得注意的是,一致性预期越高,边际变化对于预期的影响就越大。因此我们认为 上半年,债券市场震荡波动的幅度将扩大,趋势性机会较难以很快形成。同时受信用环境收紧影 响,中小微企业、民企等债券市场融资愈发困难,推出了较多纾困金融创新工具,信用事件会否 随着即将修复的风险偏好减少,低评级信用利差能否收敛,都值得观察。 2019年,我们预计对外依存度低,效率高资质好的企业在融资方面可能受惠,盈利较好、行 业优势突出的信用债券更可能获得趋势上的机会。但行业景气度低、优势不明显和盲目扩张的企 业,在去杠杆的后续影响下信用风险可能点状发生,仍需管理人谨慎挖掘与调研。华富恒财债券 基金将继续利于其在封闭期内利用其杠杆灵活的特点,精选资质良好、行业优势明显的主体,结 合市场行情与资金面预判,主动择时,适当利用杠杆策略,通过精细化操作,同时灵活选择久期, 在震荡市中减少波动对组合的影响,为持有人合理增加收益。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 2018年度,为加强公司内部控制,监察稽核工作从制度建设和内部监察稽核入手为公司持续 发展奠定坚实的基础。公司监察稽核部门按照规定的权限和程序,独立、客观、公正地开展基金 运作和公司管理的合规性监察,发现问题及时提出改进建议并督促业务部门进行整改,同时定期 向董事长和公司管理层出具监察稽核报告。 本报告期内,基金管理人内部监察稽核主要工作如下: 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 24 页 共 104 页


1. 加强内部控制制度建设,完善内部控制环境。2018 年,公司结合现行法规条例与公司业 务等实际情况,为更好预防洗钱活动,加强反洗钱内部控制,进一步规范公司客户身份识别、客 户身份资料和交易记录保存行为,修订了《华富基金管理有限公司反洗钱内部控制制度》和《华 富基金管理有限公司客户身份识别和客户身份资料及交易记录保存管理办法》 ; 为规范风险准备金 和固有资金的管理和运用,以及经营活动中的关联交易,修订了《华富基金管理有限公司风险准 备金管理制度》 、 《华富基金管理有限公司固有资金运用管理制度》和《华富基金管理有限公司关 联交易管理制度》 ;为完善券商席位交易量分配管理,修订了《华富基金管理有限公司基金交易席 位管理办法》 ;为进一步强化公司财经纪律,制定了《华富基金管理有限公司廉洁从业管理制度》 , 修订了《华富基金管理有限公司采购和招标管理办法》和《华富基金管理有限公司费用报销管理 办法》 。 2. 多方位开展监察稽核工作,不断提高稽核覆盖面和检查力度。通过定期和不定期监察稽核 工作的开展,公司的各个部门、各项业务的规范性和完善性都得到了较大的提高,各部门及时发 现和弥补了制度建设中的漏洞和缺陷,实际业务操作流程更加科学有效。 3. 加强风险监控,严格控制投资风险,通过对各基金的运行状况、投资比例、相关指标进行 监控和跟踪,及时报告异常情况,确保基金投资规范运作。 4. 扩大风险控制工作的覆盖面。风险控制工作不再局限于投资管理,从公司运营整体规范要 求,风险控制渗透在业务的各个环节和所有部门,每月定时向风险控制委员会报告,进行及时的 风险揭示。 在今后的工作中,本基金管理人将继续坚持一贯的内部控制理念,提高内部监察稽核工作的 科学性和有效性,努力防范和控制各种风险,充分保障基金持有人的合法权益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人为了有效控制基金估值流程,按照相关法律法规的规定,成立了估值委员会, 并制订了相关制度和流程。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督,确保 基金估值的公允、合理,保证估值未被歪曲以免对基金持有人产生不利影响。报告期内相关基金 估值政策由天健会计师事务所(特殊普通合伙)进行审核并出具报告,由托管银行进行复核。公 司估值委员会主席为公司总经理,成员包括总经理、副总经理、运作保障部负责人、监察稽核部 负责人以及基金核算、金融工程、行业研究等方面的骨干。估值委员会所有相关人员均具有丰富 的行业分析经验和会计核算经验等证券基金行业从业经验和专业能力。基金经理如认为估值有被 歪曲或有失公允的情况,可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。各方不存在任何重大利益 冲突,一切以投资者利益最大化为最高准则。本基金未与任何第三方签订定价服务协议。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 25 页 共 104 页


4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》和《华富恒财定期开放债券型证券投资 基金基金合同》的有关规定,本报告期内未进行利润分配 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 1. 从 2018 年 8 月 7 日起至本报告期末(2018 年 12 月 31 日) ,本基金持有人数存在连续六 十个工作日不满二百人的情形,至本报告期期末(2018年 12月 31日)本基金持有人数仍不满二 百人。本基金管理人会根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》 ,积极采取相关措施,并将严 格按照有关法规的要求对本基金进行监控和操作。 2. 从 2018 年 9 月 4 日起至本报告期末(2018 年 12 月 31 日) ,本基金基金资产净值存在连 续六十个工作日低于 5000 万元的情形,至本报告期期末(2018 年 12 月 31 日)基金资产净值仍 低于 5000 万元。本基金管理人会根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》 ,积极采取相关措 施,并将严格按照有关法规的要求对本基金进行监控和操作。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 26 页 共 104 页


§5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内,上海浦东发展银行股份有限公司(以下简称“本托管人” )在对华富恒财定期开 放债券型证券投资基金的托管过程中,严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关 法律法规、基金合同、托管协议的规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责 地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内,本托管人依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金 合同、托管协议的规定,对华富恒财定期开放债券型证券投资基金的投资运作进行了监督,对基 金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真的复核, 未发现基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。该基金本报告期内未进行利润分配 。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告期内,本托管人依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金 合同、托管协议的规定,对华富恒财定期开放债券型证券投资基金的投资运作进行了监督,对基 金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真的复核, 未发现基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。该基金本报告期内未进行利润分配 。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 27 页 共 104 页


§6 审计报告(转型后) 6.1 审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 天健审〔2019〕6-68 号


6.2 审计报告的基本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 华富恒财定期开放债券型证券投资基金全体持有人 审计意见 我们审计了华富恒财定期开放债券型证券投资基金 (以下简称华富 恒财定期开放债券基金)财务报表,包括 2018年 12 月 31日的资 产负债表,2018 年 8 月 7 日(基金合同生效日)至 2018 年 12 月 31 日的利润表、持有人权益(基金净值)变动表,以及相关财务 报表附注。 我们认为, 后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规 定编制,公允反映了华富恒财定期开放债券基金 2018 年 12 月 31 日的财务状况以及 2018 年 8 月 7 日(基金合同生效日)至 2018 年12月31日的经营成果和持有人权益(基金净值)变动。 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 审计报 告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们 在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则,我们独 立于华富恒财定期开放债券基金, 并履行了职业道德方面的其他责 任。我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计 意见提供了基础。 其他信息 华富恒财定期开放债券基金管理人(以下简称管理层)对其他信息 负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息,但不包括财务报表和 我们的审计报告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息, 我们也不对其他 信息发表任何形式的鉴证结论。 结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过 程中, 考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的 情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。 基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我 们应当报告该事实。在这方面,我们无任何事项需要报告。 管理层和治理层对财务报表的 责任 管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表, 使其实现公允 反映,并设计、执行和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在 由于舞弊或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时, 管理层负责评估华富恒财定期开放债券基金的华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 28 页 共 104 页


持续经营能力,披露与持续经营相关的事项(如适用) ,并运用持 续经营假设, 除非基金进行清算、 终止运营或别无其他现实的选择。 治理层负责监督华富恒财定期开放债券基金的财务报告过程。 注册会计师对财务报表审计的 责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的 重大错报获取合理保证,并出具包含审计意见的审计报告。合理保 证是高水平的保证, 但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一 重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致,如果合 理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报 表作出的经济决策,则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,并保 持职业怀疑。同时,我们也执行以下工作: (一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险, 设计和实施审计程序以应对这些风险,并获取充分、适当的审计证 据,作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故 意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞弊导致 的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。 (二) 了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序,但目 的并非对内部控制的有效性发表意见。 (三) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披 露的合理性。 (四) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时,根据 获取的审计证据, 就可能导致对华富恒财定期开放债券基金持续经 营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结 论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审计准则要求我们 在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露; 如果披 露不充分,我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计 报告日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能导致华富恒财 定期开放债券基金不能持续经营。 (五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露) ,并评价 财务报表是否公允反映相关交易和事项。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 29 页 共 104 页


我们与治理层就基金的审计范围、 时间安排和重大审计发现等事项 进行沟通, 包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺 陷。 会计师事务所的名称 天健会计师事务所(特殊普通合伙) 注册会计师的姓名 曹小勤


林晶 会计师事务所的地址 浙江省杭州市钱江路1366号华润大厦B座31层 审计报告日期 2019年3月 22日


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 30 页 共 104 页


§6 审计报告(转型前) 6.1 审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 天健审〔2019〕6-68 号


6.2 审计报告的基本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 华富恒财分级债券型证券投资基金全体持有人 审计意见 我们审计了华富恒财分级债券型证券投资基金 (以下简称华富恒财 分级债券基金)财务报表,包括 2018年 8 月 6日(基金转型前) 的资产负债表, 2018年 1月1日至2018年8月6日 (基金转型前) 的利润表、持有人权益(基金净值)变动表,以及相关财务报表附 注。 我们认为, 后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规 定编制,公允反映了华富恒财分级债券基金 2018 年 8 月 6日(基 金转型前)的财务状况以及2018年1月1日至2018年8月6日 (基 金转型前)的经营成果和持有人权益(基金净值)变动。 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 审计报 告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们 在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则,我们独 立于华富恒财定期开放债券基金, 并履行了职业道德方面的其他责 任。我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计 意见提供了基础。 其他信息 华富恒财定期开放债券基金管理人(以下简称管理层)对其他信息 负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息,但不包括财务报表和 我们的审计报告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息, 我们也不对其他 信息发表任何形式的鉴证结论。 结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过 程中, 考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的 情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。 基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我 们应当报告该事实。在这方面,我们无任何事项需要报告。 管理层和治理层对财务报表的 责任 管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表, 使其实现公允 反映,并设计、执行和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在 由于舞弊或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时, 管理层负责评估华富恒财定期开放债券基金的华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 31 页 共 104 页


持续经营能力,披露与持续经营相关的事项(如适用) ,并运用持 续经营假设, 除非基金进行清算、 终止运营或别无其他现实的选择。 治理层负责监督华富恒财定期开放债券基金的财务报告过程。 注册会计师对财务报表审计的 责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的 重大错报获取合理保证,并出具包含审计意见的审计报告。合理保 证是高水平的保证, 但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一 重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致,如果合 理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报 表作出的经济决策,则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,并保 持职业怀疑。同时,我们也执行以下工作: (一) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险, 设计和实施审计程序以应对这些风险,并获取充分、适当的审计证 据,作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故 意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞弊导致 的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。 (二) 了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序,但目 的并非对内部控制的有效性发表意见。 (三) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披 露的合理性。 (四) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时,根据 获取的审计证据, 就可能导致对华富恒财定期开放债券基金持续经 营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结 论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审计准则要求我们 在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露; 如果披 露不充分,我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计 报告日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能导致华富恒财 定期开放债券基金不能持续经营。 (五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露) ,并评价 财务报表是否公允反映相关交易和事项。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 32 页 共 104 页


我们与治理层就基金的审计范围、 时间安排和重大审计发现等事项 进行沟通, 包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺 陷。 会计师事务所的名称 天健会计师事务所(特殊普通合伙) 注册会计师的姓名 曹小勤


林晶 会计师事务所的地址 浙江省杭州市钱江路1366号华润大厦B座31层 审计报告日期 2019年3月 22日


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 33 页 共 104 页


§7 年度财务报表(转型后) 7.1 资产负债表(转型后) 会计主体:华富恒财定期开放债券型证券投资基金 报告截止日: 2018年 12 月31日 单位:人民币元 资 产 附注号 本期末 2018年12月31日 资 产:


银行存款 7.4.7.1 53,739.42 结算备付金


68,566.73 存出保证金


14,821.67 交易性金融资产 7.4.7.2 14,600,751.00 其中:股票投资


-








基金投资


- 债券投资


14,600,751.00 资产支持证券投资


- 贵金属投资


- 衍生金融资产 7.4.7.3 - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - 应收证券清算款


- 应收利息 7.4.7.5 319,766.44 应收股利


- 应收申购款


- 递延所得税资产


- 其他资产 7.4.7.6 - 资产总计


15,057,645.26 负债和所有者权益 附注号 本期末 2018年12月31日 负 债:


短期借款


- 交易性金融负债


- 衍生金融负债 7.4.7.3 - 卖出回购金融资产款


4,100,000.00 应付证券清算款


- 应付赎回款


- 应付管理人报酬


2,719.23 应付托管费


906.43 应付销售服务费


3.10 应付交易费用 7.4.7.7 - 应交税费


716.76 应付利息


4,717.23 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 34 页 共 104 页


应付利润


- 递延所得税负债


- 其他负债 7.4.7.8 270,000.00 负债合计


4,379,062.75 所有者权益:


实收基金 7.4.7.9 8,087,908.42 未分配利润 7.4.7.10 2,590,674.09 所有者权益合计


10,678,582.51 负债和所有者权益总计


15,057,645.26 注:1. 华富恒财分级债券型证券投资基金从 2018 年 8 月 7 日转型为华富恒财定期开放债券型证 券投资基金。 2. 本基金合同于2018年8月 7日生效,报告期为2018年 8月 7日至 2018年12月 31日, 无上 年度可比期间。


3. 报告截止日2018年 12 月31日, A类基金份额净值 1.0210元、B类基金份额净值 1.0087元, 基金份额总额10,459,358.25份, A类基金份额总额10,450,690.88份、 C类基金份额总额8,667.37 份。 7.2 利润表 会计主体:华富恒财定期开放债券型证券投资基金 本报告期:2018年8月7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 单位:人民币元 项 目 附注号 本期 2018年8月7日(基金合同生效日)至2018 年 12月 31日 一、收入


107,567.92 1.利息收入


402,428.98 其中:存款利息收入 7.4.7.11 9,541.40 债券利息收入


389,865.47 资产支持证券利息收入


- 买入返售金融资产收入


3,022.11 其他利息收入


- 2.投资收益(损失以“-”填列)


895,322.91 其中:股票投资收益 7.4.7.12 - 基金投资收益


- 债券投资收益 7.4.7.13 895,322.91 资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - 贵金属投资收益 7.4.7.14 - 衍生工具收益 7.4.7.15 - 股利收益 7.4.7.16 - 3.公允价值变动收益(损失以“-”号 7.4.7.17 -1,299,780.82 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 35 页 共 104 页


填列) 4. 汇兑收益(损失以“-”号填列)


- 5.其他收入(损失以“-”号填列) 7.4.7.18 109,596.85 减:二、费用


216,355.52 1.管理人报酬 7.4.10.2.1 24,695.89 2.托管费 7.4.10.2.2 8,231.95 3.销售服务费 7.4.10.2.3 14.70 4.交易费用 7.4.7.19 1,075.06 5.利息支出


56,882.74 其中:卖出回购金融资产支出


56,882.74 6.税金及附加





712.79 7.其他费用 7.4.7.20 124,742.39 三、利润总额(亏损总额以“-”号填 列) -108,787.60 减:所得税费用


- 四、净利润(净亏损以“-”号填列)


-108,787.60 注:1. 华富恒财分级债券型证券投资基金从 2018 年 8 月 7 日转型为华富恒财定期开放债券型证 券投资基金。 2. 本基金合同于2018年8月 7日生效,报告期为2018年 8月 7日至 2018年12月 31日, 无上 年度可比期间。 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:华富恒财定期开放债券型证券投资基金 本报告期:2018年8月7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 单位:人民币元 项目 本期 2018年 8 月7 日(基金合同生效日)至2018 年 12月 31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期初所有者权益 (基金净值) 52,022,037.33 16,393,736.06 68,415,773.39 二、 本期经营活动产生的基金净 值变动数(本期利润) - -108,787.60 -108,787.60 三、 本期基金份额交易产生的基 金净值变动数 (净值减少以“-”号填列) -43,934,128.91 -13,694,274.37 -57,628,403.28 其中:1.基金申购款 24,486,310.26 7,710,893.26 32,197,203.52 2.基金赎回款(以“-” 号填列) -68,420,439.17 -21,405,167.63 -89,825,606.80 四、 本期向基金份额持有人分配 利润产生的基金净值变动 (净值 - - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 36 页 共 104 页


减少以“-”号填列) 五、 期末所有者权益 (基金净值) 8,087,908.42 2,590,674.09 10,678,582.51 注:1. 华富恒财分级债券型证券投资基金从 2018 年 8 月 7 日转型为华富恒财定期开放债券型证 券投资基金。 2. 本基金合同于2018年8月 7日生效,报告期为2018年 8月 7日至 2018年12月 31日, 无上 年度可比期间。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署: ______章宏韬______














______余海春______














____潘伟____ 基金管理人负责人














主管会计工作负责人














会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 华富恒财分级债券型证券投资基金从2018年8月7日转型为华富恒财定期开放债券型证券投 资基金。华富恒财分级债券型证券投资基金(以下简称本基金或基金)经中国证券监督管理委员 会(中国证监会) (证监许可[2014]410 号)核准,基金合同于 2014 年 5 月 7 日生效。本基金为 契约型开放式,存续期限不定期。设立时募集资金到位情况经天健会计师事务所(特殊普通合伙) 审验,并出具《验资报告》 (天健验(2014)6-20号) 。有关基金设立文件已按规定向中国证监会 备案。本基金的管理人和基金份额登记机构为华富基金管理有限公司,基金托管人为上海浦东发 展银行股份有限公司。 根据《华富恒财分级债券型证券投资基金基金合同》的规定,本基金投资于具有良好流动性 的金融工具,主要投资于固定收益类品种,国债、央行票据、金融债、地方政府债、企业债、公 司债、短期融资券、资产支持证券、可转换债券(含分离交易可转债) 、回购、银行定期存款、中 期票据、中小企业私募债券等固定收益类金融工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其 他固定收益类金融工具(但须符合中国证监会的规定) 。 7.4.2 会计报表的编制基础 本基金财务报表以持续经营为编制基础。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求,同时参照中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资 基金会计核算业务指引》和中国证监会允许的基金行业实务操作,真实、完整地反映了基金的财 务状况、经营成果和净值变动等有关信息。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 37 页 共 104 页


7.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本基金合同于2018年 8月7日生效, 无上年度可比期间。 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本期会计报表的实际编制期间为 2018 年8月7日至2018年12 月31日。 7.4.4.2 记账本位币 本基金以人民币为记账本位币;记账本位币单位为元。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 (1) 金融资产在初始确认时划分为以下四类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。 金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。本基金目前持有的股票投 资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产,其他金融资产划分为贷款和应收款项,暂无金融资产划分为可供出售金融资产或持有至 到期投资。 (2) 金融负债在初始确认时划分为以下两类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 负债(包括交易性金融负债和在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 负债) 、其他金融负债。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金成为金融工具合同的一方时,确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金 融负债时,按照公允价值计量;对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负 债,相关交易费用直接计入当期损益;对于其他类别的金融资产或金融负债,相关交易费用计入 初始确认金额。 本基金按照公允价值对金融资产进行后续计量,且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的 交易费用,但下列情况除外:(1) 持有至到期投资以及贷款和应收款项采用实际利率法,按摊余 成本计量;(2) 在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资,以及与该权 益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产,按照成本计量。 本基金采用实际利率法,按摊余成本对金融负债进行后续计量,但下列情况除外:(1) 以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债,按照公允价值计量,且不扣除将来结清金融负债 时可能发生的交易费用;(2) 与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩 并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债,按照成本计量;(3) 不属于指定为以公允价值计华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 38 页 共 104 页


量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同,或没有指定为以公允价值计量且其变动计 入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺,在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者 进行后续计量:1) 按照《企业会计准则第 13号——或有事项》确定的金额;2) 初始确认金额扣 除按照《企业会计准则第14号——收入》的原则确定的累积摊销额后的余额。 金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失,除与套期保值有关外,按照如下方法 处理:(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债公允价值变动形成的利 得或损失,计入公允价值变动收益;在资产持有期间所取得的利息或现金股利,确认为投资收益; 处置时,将实际收到的金额与初始入账金额之间的差额确认为投资收益,同时调整公允价值变动 收益。(2) 可供出售金融资产的公允价值变动计入其他综合收益;持有期间按实际利率法计算的 利息,计入投资收益;可供出售权益工具投资的现金股利,于被投资单位宣告发放股利时计入投 资收益;处置时,将实际收到的金额与账面价值扣除原直接计入其他综合收益的公允价值变动累 计额之后的差额确认为投资收益。 当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报 酬已转移时,终止确认该金融资产;当金融负债的现时义务全部或部分解除时,相应终止确认该 金融负债或其一部分。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 (1) 估值原则 本基金持有的股票投资、债券投资和衍生金融工具,采用在当前情况下适用并且有足够可利 用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使 用的输入值分以下层级,并依次使用: 1) 第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价; 2) 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值,包 括:活跃市场中类似资产或负债的报价;非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价;除报价以 外的其他可观察输入值,如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等;市场验证的输入 值等; 3) 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值, 包括不能直接观察或无法由可观察 市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据 做出的财务预测等。 (2) 估值方法及关键假设 1) 根据《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》 (中国证券监督管理委员会公华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 39 页 共 104 页


告〔2017〕13号)规定,在下列情况下本基金采用的估值方法及关键假设如下: ① 对存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的投资品种,在估值日有报价的,除会计 准则规定的例外情况外,将该报价不加调整地应用于该资产或负债的公允价值计量。估值日无报 价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的, 采用最近交易日的报价确定公允价值。 有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的,对报价进行调整,确定公 允价值。 与上述投资品种相同,但具有不同特征的,应以相同资产或负债的公允价值为基础,并在估 值技术中考虑不同特征因素的影响。 ② 对不存在活跃市场的投资品种, 采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息 支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时,优先使用可观察输入值,只有在 无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下, 才可以使用不可观察输入值。 ③ 如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件, 使潜在估值调整对 前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的,对估值进行调整并确定公允价值。 2) 对于发行时明确一定期限限售期的股票(包括但不限于非公开发行股票、首次公开发行股 票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等,不包括停牌、新发行未上 市、回购交易中的质押券等流通受限股票) ,根据中国证券投资基金业协会《关于发布《证券投资 基金投资流通受限股票估值指引(试行) 》的通知》 (中基协发〔2017〕6号) ,估值处理如下: ① 流通受限股票按以下公式确定估值日该流通受限股票的价值:FV=S×(1-LoMD) 其中:FV:估值日该流通受限股票的价值;S:估值日在证券交易所上市交易的同一股票的公 允价值;LoMD:该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣。 ② 引入看跌期权计算该流通受限股票对应的流动性折扣。LoMD=P/S,P是估值日看跌期权的 价值。 ③ 证券投资基金持有的流通受限股票在估值日按平均价格亚式期权模型确定估值日看跌期 权的价值。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法有权抵销债权债 务且交易双方准备按净额结算时,金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表列示。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行的基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于 申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 40 页 共 104 页


分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金 指在申购或赎回基金份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/(损失)占基金净值比例 计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列,并于期末全额转入未分配利 润/(累计亏损) 。 7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认 为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在适用情况下由债券发行 企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价 值变动损益;处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收益,其中包括从公允价 值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算,实际利率法与直线法差异较小的按 直线法近似计算。 7.4.4.10 费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认; 卖出回购金融资产支出,按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率(当实际利率与合同利 率差异较小时,也可以用合同利率)在回购期内逐日计提;


其他费用系根据有关法规及相应协议规定,按实际支出金额,列入当期基金费用。如果影响 基金份额净值小数点后第三位的,则采用待摊或预提的方法。 7.4.4.11 基金的收益分配政策 每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式及红利再投资形式分配。 期末可供分 配利润指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。经宣告的拟分配基 金收益于分红除权日从持有人权益转出。 7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计 无。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 41 页 共 104 页


7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 本报告期本基金会计政策无变更。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 本报告期本基金会计估计无变更。 7.4.5.3 差错更正的说明 本报告期本基金无重大会计差错。 7.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 (财税〔2008〕1号) 、 《关 于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 (财税〔2012〕85 号) 、 《关于 上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 (财税〔2015〕101号) 、 《关于全面推 开营业税改征增值税试点的通知》 (财税〔2016〕36 号) 、 《关于进一步明确全面推开营改增试点 金融业有关政策的通知》 (财税〔2016〕46 号) 、 《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增 值税政策的通知》 (财税〔2016〕140号) 、 《关于资管产品增值税有关问题的通知》 (财税〔2017〕 56 号) 、 《关于金融机构同业往来等增值税补充政策的通知》 (财税〔2016〕70 号) 、 《关于租入固 定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》 (财税〔2017〕90 号)及其他相关税务法规和实务操 作,主要税项列示如下: (一) 自 2018 年 1 月 1 日起,资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为, 暂适用简易计税方法,按照 3%的征税率缴纳增值税。 (二) 对基金买卖股票、债券的差价收入,暂免征收企业所得税; (三) 证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票,持股期限在1个月以内(含 1 个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年) 的,暂减按50%计入应纳税所得额;持股期限超过 1年的,暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所 得统一适用20%的税率计征个人所得税。 主要税种及税率列示如下: 税











计 税 依 据














率 增值税











金融服务销售额











3% 城市维护建设税





应缴流转税税额








7% 教育费附加








应缴流转税税额











3% 地方教育附加[注]


应缴流转税税额





2%、1% 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 42 页 共 104 页


[注]:接地方税务局通知,自 2018 年 7 月起下调地方教育附加税税率,由原来的 2%下调为 1%。 7.4.7 重要财务报表项目的说明 7.4.7.1 银行存款 单位:人民币元 项目 本期末 2018年 12月 31日 活期存款 53,739.42 定期存款 - 其中:存款期限1个月以内 -








存款期限1-3个月 -








存款期限3个月以上 - 其他存款 - 合计: 53,739.42


7.4.7.2 交易性金融资产 单位:人民币元 项目 本期末 2018年 12月 31日 成本 公允价值 估值增值 股票 - - - 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 14,774,756.19 14,600,751.00 -174,005.19 银行间市场 - - - 合计 14,774,756.19 14,600,751.00 -174,005.19 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 14,774,756.19 14,600,751.00 -174,005.19


7.4.7.3 衍生金融资产/负债 注:本基金本报告期末和上年度末无衍生金融资产/负债。 7.4.7.4 买入返售金融资产 7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 注:本基金本报告期末及上年度末无买入返售金融资产。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 43 页 共 104 页


7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券


7.4.7.5 应收利息 单位:人民币元 项目 本期末 2018年 12月 31日 应收活期存款利息 26.87 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 33.99 应收债券利息 319,698.21 应收资产支持证券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 - 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 7.37 合计 319,766.44 注:本表列示的其他”为应收结算保证金利息。 7.4.7.6 其他资产 注:本基金本报告期末和上年度末无其他资产。 7.4.7.7 应付交易费用 注:本基金本期末无应付交易费用 7.4.7.8 其他负债














单位:人民币元 项目 本期末 2018年12月 31 日 应付券商交易单元保证金 - 应付赎回费 - 审计费 50,000.00 信息披露费 220,000.00 合计 270,000.00


7.4.7.9 实收基金 金额单位:人民币元 华富恒财定期开放债券 A 项目 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 基金份额(份) 账面金额 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 44 页 共 104 页


基金合同生效日 67,284,291.53 52,014,735.78 基金份额折算调整 - - 未领取红利份额折算调整 - - 集中申购募集资金本金及利息 - - 基金拆分和集中申购完成后 - - 本期申购 31,673,965.67 24,486,310.26 本期赎回(以"-"号填列) -88,507,566.32 -68,420,439.17 本期末 10,450,690.88 8,080,606.87 金额单位:人民币元 华富恒财定期开放债券 C 项目 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 基金份额(份) 账面金额 基金合同生效日 8,667.37 7,301.55 基金份额折算调整 - - 未领取红利份额折算调整 - - 集中申购募集资金本金及利息 - - 基金拆分和集中申购完成后 - - 本期申购 - - 本期赎回(以"-"号填列) - - 本期末 8,667.37 7,301.55 注:申购含红利再投、转换入份额,赎回含转换出份额。 7.4.7.10 未分配利润 金额单位:人民币元 华富恒财定期开放债券 A 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 基金合同生效日 15,751,792.79 640,432.85 16,392,225.64 本期利润 1,190,571.04 -1,299,289.19 -108,718.15 本期基金份额交易 产生的变动数 -13,857,706.59 163,432.22 -13,694,274.37 其中:基金申购款 7,491,980.57 218,912.69 7,710,893.26 基金赎回款 -21,349,687.16 -55,480.47 -21,405,167.63 本期已分配利润 - - - 本期末 3,084,657.24 -495,424.12 2,589,233.12 金额单位:人民币元 华富恒财定期开放债券 C 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 45 页 共 104 页


基金合同生效日 1,451.41 59.01 1,510.42 本期利润 422.18 -491.63 -69.45 本期基金份额交易 产生的变动数 - - - 其中:基金申购款 - - - 基金赎回款 - - - 本期已分配利润 - - - 本期末 1,873.59 -432.62 1,440.97


7.4.7.11 存款利息收入 项目 本期 2018年8月7日(基金合同生效日)至2018年12 月31日 活期存款利息收入 7,486.35 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 1,318.43 其他 736.62 合计 9,541.40 注:本期“其他”为直销申购款利息收入639.84元及结算保证金利息收入96.78元 7.4.7.12 股票投资收益 7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入 注:本基金本报告期内无股票投资收益 7.4.7.13 债券投资收益 7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2018年8月7日至2018年12月31日 债券投资收益——买卖债券(、债转股及债 券到期兑付)差价收入 895,322.91 债券投资收益——赎回差价收入 - 债券投资收益——申购差价收入 - 合计 895,322.91


7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位:人民币元 项目 本期 2018年8月7日至2018年12月31日 卖出债券(、债转股及债券到期兑付)成交 89,552,006.16 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 46 页 共 104 页


总额 减:卖出债券(、债转股及债券到期兑付) 成本总额 87,358,015.11 减:应收利息总额 1,298,668.14 买卖债券差价收入 895,322.91


7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入 无。 7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入 无。 7.4.7.13.5 资产支持证券投资收益 注:本基金本报告期内和上年度可比期间无资产支持证券投资收益。 7.4.7.14 贵金属投资收益


注:本基金本报告期内和上年度可比期间无贵金属投资收益。 7.4.7.15 衍生工具收益 注:本基金本报告期和上年度可比期间无衍生工具收益。 7.4.7.16 股利收益 注:本基金本期无股利收益 7.4.7.17 公允价值变动收益 单位:人民币元 项目名称 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018 年 12月 31日 1.交易性金融资产 -1,299,780.82 ——股票投资 - ——债券投资 -1,299,780.82 ——资产支持证券投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 -


3.其他 - 合计 -1,299,780.82 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 47 页 共 104 页





7.4.7.18 其他收入 单位:人民币元 项目 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 基金赎回费收入 109,596.85 合计 109,596.85


7.4.7.19 交易费用 单位:人民币元 项目 本期 2018年8月7日(基金合同生效日)至2018年 12月 31日 交易所市场交易费用 412.56 银行间市场交易费用 662.50 合计 1,075.06


7.4.7.20 其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018 年 12月 31日 审计费用 20,136.18 信息披露费 88,602.68 银行汇划费用 1,022.87 债券帐户维护费 14,380.66 其他 600.00 合计 124,742.39


7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1 或有事项 无。 7.4.8.2 资产负债表日后事项 无。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 48 页 共 104 页


7.4.9 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 华富基金管理有限公司 基金发起人、管理人、注册登记人、销售机构 上海浦东发展银行股份有限公司 基金托管人、代销机构 华安证券股份有限公司(“华安证券”) 基金管理人的股东、代销机构 7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 7.4.10.1.1 股票交易 注:本基金本报告期未通过关联方交易单元进行股票交易。 7.4.10.1.2 债券交易


金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年8月 7日(基金合同生效日)至2018年12月31日 回购成交金额 占当期回购债券 成交总额的比例 华安证券 8,463,481.71 9.39%


7.4.10.1.3 债券回购交易 无。 7.4.10.1.4 权证交易 无。 7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金 金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年8月7日(基金合同生效日)至2018年12月31日 当期佣金 占当期佣金总 量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣金 总额的比例 华安证券 - - - -


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 49 页 共 104 页


7.4.10.2 关联方报酬 7.4.10.2.1 基金管理费 单位:人民币元 项目 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 当期发生的基金应支付 的管理费 24,695.89 其中: 支付销售机构的客 户维护费 141.93 注:基金管理费按前一日基金资产净值的 0.60%年费率费每日计提,按月支付。计算方法 H=E× 年管理费率÷当年天数(H 为每日应计提的基金管理费,E 为前一日基金资产净值) 。 7.4.10.2.2 基金托管费 单位:人民币元 项目 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 当期发生的基金应支付 的托管费 8,231.95 注:基金托管费按前一日基金资产净值的0.1%年费率每日计提,按月支付。计算方法 H=E×年托 管费率÷当年天数(H 为每日应计提的基金托管费,E 为前一日基金资产净值) 。 7.4.10.2.3 销售服务费 单位:人民币元 获得销售服务费的 各关联方名称 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 当期发生的基金应支付的销售服务费 华富恒财定期开放 债券A 华富恒财定期开放 债券C 合计 华富基金管理有限公司 - 2.24 2.24 上海浦东发展银行股份 有限公司 - 0.77 0.77 华安证券股份有限公司 - - - 合计 - 3.01 3.01 注:本基金 A 类基金份额不收取销售服务费;C 类基金份额的销售服务费按前一日 C 类基金资产 净值的 0.40%年费率每日计提,逐日累计至每个月月末,按月支付。计算公式 H = E ×年销售服 务费率÷ 当年天数(H 为 C 类基金份额每日应计提的基金销售服务费,E 为 C 类基金份额前一 日基金资产净值) 。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 50 页 共 104 页


7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注:本基金本报告期内和上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况 7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位:份 项目 本期 2018年8月7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 华富恒财定期开放债券 A 华富恒财定期开放债券 C 基金合同生效日持有的基金 份额 0.00 0.00 期初持有的基金份额 0.00 0.00 期间申购/买入总份额 9,860,946.75 0.00 期间因拆分变动份额 0.00 0.00 减:期间赎回/卖出总份额 0.00 0.00 期末持有的基金份额 9,860,946.75 0.00 期末持有的基金份额 占基金总份额比例 94.28% 0.00% 注:关联方投资本基金的费率按照基金合同及招募说明书的规定确定,符合公允性要求。 本表列示“持有的基金份额占基金总份额的比例” 为占期末基金份额总额的比例 7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注:本基金本报告期基金管理人之外的其他关联方没有投资本基金。 7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入


单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年 8月 7日(基金合同生效日)至 2018年 12月 31日 期末余额 当期利息收入 上海浦东发展银行股份 有限公司 53,739.42 7,486.35 注:本表仅列示活期存款余额及产生利息。 7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注:本基金在本报告期内和上年度可比期间未参与关联方承销证券。 7.4.10.7 其他关联交易事项的说明 无。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 51 页 共 104 页


7.4.11 利润分配情况 7.4.11.1 利润分配情况——非货币市场基金 注:本基金本报告期内未进行利润分配。 7.4.12 期末(2018 年 12 月31 日)本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 注:本基金本期末未持有股票 7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 注:本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 本基金本报告期末无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。 7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末,基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额为人民币 4,100,000.00 元,于 2019 年 1 月 7 日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所 交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券,按证券交易所规定的比例折算为标准券 后,不低于债券回购交易的余额。 7.4.13 金融工具风险及管理 7.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中面临的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管 理人已建立董事会领导下的架构清晰、控制有效、系统全面、切实可行的风险控制体系,并设定 适当的风险限额及内部控制流程,通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 董事会下设风险管理委员会,负责对公司风险管理制度进行审查并提供咨询和建议。总经理 下设投资决策委员会和风险控制委员会,负责对公司经营及基金运作中的风险进行研究、评估和 监控。公司设督察长,组织、指导公司监察稽核工作,监督检查基金及公司运作的合法合规情况 和公司的内部风险控制情况。公司设有独立的监察稽核部门,监察稽核部有权对公司各部门内部 风险控制制度的建立和落实情况进行检查,对公司的内部风险控制制度的合理性、有效性进行分 析,提出改进意见,上报总经理,通报督察长。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 52 页 共 104 页


7.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息,导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好 信用等级的证券,且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不 超过基金资产净值的 10%,且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的 证券不得超过该证券的 10%。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算, 因此违约风险发生的可能性很小;基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估 以控制相应的信用风险。 7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2018年12月 31日 A-1 0.00 A-1以下 0.00 未评级 0.00 合计 0.00 注:数据按市值计算,未包括应收利息。信用等级按期末评级结果列示。 7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资 注:本基金本报告期末未持有同业存单。 7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2018年 12月 31日 AAA 9,036,452.00 AAA以下 821,599.00 其中低于 AA以下 214,579.00 未评级


0.00 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 53 页 共 104 页


合计 9,858,051.00 注:数据按市值计算,未包括应收利息。短期信用产品的长期信用评级指主体评级,长期信用产 品的长期信用评级指债券评级。信用等级按期末评级结果列示。 7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资 注:本基金本报告期末和上年度末未持有资产支持证券。 7.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资 注:本基金本报告期末未持有同业存单。 7.4.13.3 流动性风险 7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金 份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额,另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃 而带来的变现困难。本基金所持大部分证券在证券交易所上市,其余亦可银行间同业市场交易。 因此除在附注7.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外, 其余均能及 时变现。此外,本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求,其上限一般 不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金所持有的金融负债的合约约定到期日均为一个月 以内且不计息,可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息,因此账面余额即为未 折现的合约到期现金流量。 本基金管理人每日预测本基金的流动性需求,对流动性指标进行持续的监测和分析。 7.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动 而发生波动的风险,包括市场价格风险、利率风险和外汇风险。 7.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金持有的 大部分金融资产和金融负债不计息,因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立 于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。 本基金管理人每日对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控。 7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 金额单位:人民币元 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 54 页 共 104 页


本期末


2018年 12月31 日 1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以 上 不计息 合计 资产











银行存款 53,739.42 - - - - - 53,739.42 结算备付金 68,566.73 - - - - - 68,566.73 存出保证金 14,821.67 - - - - - 14,821.67 交易性金融资产 - 750,193.20 3,035,413.60 10,815,144.20 - - 14,600,751.00 应收利息 - - - - - 319,766.44 319,766.44 资产总计 137,127.82 750,193.20 3,035,413.60 10,815,144.20 - 319,766.44 15,057,645.26 负债











卖出回购金融资 产款 4,100,000.00 - - - - - 4,100,000.00 应付管理人报酬 - - - - - 2,719.23 2,719.23 应付托管费 - - - - - 906.43 906.43 应付销售服务费 - - - - - 3.10 3.10 应付利息 - - - - - 4,717.23 4,717.23 应交税费 - - - - - 716.76 716.76 其他负债 - - - - - 270,000.00 270,000.00 负债总计 4,100,000.00 - - - - 279,062.75 4,379,062.75 利率敏感度缺口 -3,962,872.18 750,193.20 3,035,413.60 10,815,144.20 - 40,703.69 10,678,582.51 注:1)本基金合同于2018年 8月7日生效,无上年度可比期间。


2)本表按照金融资产或金融负债的重新定价日或到期日孰早者作为期限分类标准。 7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 假 设 除利率外其他市场变量保持不变 分 析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币元) 本期末(2018年12月 31 日) 市场利率下降25 基点 71,413.64 市场利率上升25 基点 -70,943.68


7.4.13.4.2 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以 外的其他价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场 交易的股票和债券,所面临的最大价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投 资组合的分散化降低市场价格风险, 并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 55 页 共 104 页


7.4.13.4.2.1 其他价格风险敞口 金额单位:人民币元 项目 本期末 2018年 12月 31日 公允价值 占基金资产净值比例(%) 交易性金融资产-股票投资 - - 交易性金融资产-基金投资 - - 交易性金融资产-债券投资 14,600,751.00 136.73 交易性金融资产-贵金属投 资 - - 衍生金融资产-权证投资 - - 其他 - - 合计 14,600,751.00 136.73


7.4.13.4.2.2 其他价格风险的敏感性分析 注:于 2018 年 12 月 31 日,股票类权益资产占基金资产净值的比例为 0%,因此若除利率和汇率 外的其他市场因素变化导致本基金持有的权益性工具的公允价值变动 5%而其他市场变量保持不 变,则本基金资产净值不会发生重大变动。 7.4.13.4.3 采用风险价值法管理风险 假设 1.置信区间


95% 2.观察期 1年 分析 风险价值 (单位:人民币元) 本期末(2018 年 12 月 31 日) 上年度末(2017 年 12 月 31 日) 合计 1,803,122.93 -


7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 根据“财政部关于执行企业会计准则的上市公司和非上市企业做好2010年年报工作的通知(财会 〔2010〕25号)”(以下简称“通知”)要求,本基金对年末持有的以公允价值计量的金融资产 按照公允价值的取得方式分为三层:第一层次是本基金在计量日能获得相同资产或负债在活跃市 场上报价的,以该报价为依据确定公允价值;第二层次是本基金在计量日能获得类似资产或负债 在活跃市场上的报价,或相同或类似资产或负债在非活跃市场上的报价的,以该报价为依据做必 要调整确定公允价值;第三层次是本基金无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的,以其他 反映市场参与者对资产或负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。根据通知要求,年末本 基金持有的以公允价值计量的资产分层列示如下: 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 56 页 共 104 页


类别














2018年 12 月 31日公允价值 第一层次




















-






























































-



























































第二层次





14,600,751.00















































-



































第三层次




















-


















































-


















































合计

















14,600,751.00















































-
































根据《关于发布<中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的 估值处理标准>的通知》 (中基协发[2014]24号)的要求,本基金自2015年3月30日起,对交易 所上市交易或挂牌转让的固定收益品种采用第三方估值机构中证指数有限公司提供的价格数据进 行估值(估值标准另有规定的除外) ,本基金持有的以公允价值计量的上述资产计入第二层次。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 57 页 共 104 页


§7 年度财务报表(转型前) 7.1 资产负债表(转型前) 会计主体:华富恒财分级债券型证券投资基金 报告截止日: 2018年8月 6日 单位:人民币元 资 产 附注号 本期末 2018年 8 月6 日 上年度末 2017 年 12 月 31日 资 产:





银行存款 7.4.7.1 168,729.55 535,482.04 结算备付金


361,251.04 2,187,425.36 存出保证金


7,691.34 2,386.94 交易性金融资产 7.4.7.2 83,960,718.40 196,363,704.10 其中:股票投资


- -








基金投资


- - 债券投资


83,960,718.40 196,363,704.10 资产支持证券投资


- - 贵金属投资


- - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - - 应收证券清算款


- - 应收利息 7.4.7.5 1,102,072.42 4,599,707.90 应收股利


- - 应收申购款


- - 递延所得税资产


- - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计


85,600,462.75 203,688,706.34 负债和所有者权益 附注号 本期末 2018年 8 月6 日 上年度末 2017 年 12 月 31日 负 债:





短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


17,000,000.00 62,997,737.00 应付证券清算款


317.57 - 应付赎回款


- - 应付管理人报酬


3,367.02 35,704.41 应付托管费


1,122.34 11,901.47 应付销售服务费


0.12 22.32 应付交易费用 7.4.7.7 - 4,486.68 应交税费


8,948.13 - 应付利息


6,053.70 49,358.48 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 58 页 共 104 页


应付利润


- - 递延所得税负债


- - 其他负债 7.4.7.8 164,880.48 310,000.00 负债合计


17,184,689.36 63,409,210.36 所有者权益:





实收基金 7.4.7.9 52,022,037.33 112,095,635.15 未分配利润 7.4.7.10 16,393,736.06 28,183,860.83 所有者权益合计


68,415,773.39 140,279,495.98 负债和所有者权益总计


85,600,462.75 203,688,706.34 注: 报告截止日2018年8月 6日,华富恒财分级债券型证券投资基金从2018年8月7日转型为华 富恒财定期开放债券型证券投资基金。A类基金份额净值 1.017元、B类基金份额净值 1.017元, 基金份额总额67,292,958.90份, A类基金份额总额8,667.37份、 B类基金份额总额67,284,291.53 份。 7.2 利润表 会计主体:华富恒财分级债券型证券投资基金 本报告期:2018年1月1日至2018年8月 6日 单位:人民币元 项 目 附注号 本期 2018年1月1日至2018 年 8 月6 日 上年度可比期间 2017 年 1月 1日至 2017 年 12月 31 日 一、收入


6,978,331.96 7,545,054.67 1.利息收入


4,915,182.13 9,502,726.96 其中:存款利息收入 7.4.7.11 50,554.94 79,730.20 债券利息收入


4,682,009.30 9,381,936.65 资产支持证券利息收入


- - 买入返售金融资产收入


182,617.89 41,060.11 其他利息收入


- - 2.投资收益 (损失以 “-” 填列)


-799,709.75 -1,569,081.96 其中:股票投资收益 7.4.7.12 - - 基金投资收益


- - 债券投资收益 7.4.7.13 -799,709.75 -1,569,081.96 资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - - 贵金属投资收益 7.4.7.14 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 - - 3.公允价值变动收益(损失以 “-”号填列) 7.4.7.17 2,862,859.58 -388,590.33 4. 汇兑收益(损失以“-”号填 列) - - 5.其他收入(损失以“-”号填 7.4.7.18 - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 59 页 共 104 页


列) 减:二、费用


1,418,309.01 3,079,236.19 1.管理人报酬 7.4.10.2.1 217,841.34 416,296.94 2.托管费 7.4.10.2.2 72,613.77 138,765.61 3.销售服务费 7.4.10.2.3 107.54 1,160.84 4.交易费用 7.4.7.19 4,386.69 2,552.71 5.利息支出


902,690.57 2,169,727.76 其中:卖出回购金融资产支出


902,690.57 2,169,727.76 6.税金及附加


12,178.08 - 7.其他费用 7.4.7.20 208,491.02 350,732.33 三、 利润总额 (亏损总额以 “-” 号填列) 5,560,022.95 4,465,818.48 减:所得税费用


- - 四、净利润(净亏损以“-”号 填列) 5,560,022.95 4,465,818.48 注: 报告截止日2018年8月 6日,华富恒财分级债券型证券投资基金从 2018年8月7日转型为华 富恒财定期开放债券型证券投资基金。 7.3 所有者权益(基金净值)变动表 会计主体:华富恒财分级债券型证券投资基金 本报告期:2018年1月1日至2018年8月 6日 单位:人民币元 项目 本期 2018年 1 月 1日至 2018 年8 月6 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基金 净值) 112,095,635.15 28,183,860.83 140,279,495.98 二、本期经营活动产生的基 金净值变动数(本期利润) - 5,560,022.95 5,560,022.95 三、本期基金份额交易产生 的基金净值变动数 (净值减少以“-”号填列) -60,073,597.82 -17,350,147.72 -77,423,745.54 其中:1.基金申购款 - - - 2.基金赎回款 -60,073,597.82 -17,350,147.72 -77,423,745.54 四、本期向基金份额持有人 分配利润产生的基金净值 变动(净值减少以“-”号 填列) - - - 五、期末所有者权益(基金 净值) 52,022,037.33 16,393,736.06 68,415,773.39 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 60 页 共 104 页


项目 上年度可比期间 2017年 1 月 1日至 2017年 12 月31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益(基金 净值) 113,087,970.48 23,881,080.83 136,969,051.31 二、本期经营活动产生的基 金净值变动数(本期利润) - 4,465,818.48 4,465,818.48 三、本期基金份额交易产生 的基金净值变动数 (净值减少以“-”号填列) -992,335.33 -163,038.48 -1,155,373.81 其中:1.基金申购款 - - - 2.基金赎回款 -992,335.33 -163,038.48 -1,155,373.81 四、本期向基金份额持有人 分配利润产生的基金净值 变动(净值减少以“-”号 填列) - - - 五、期末所有者权益(基金 净值) 112,095,635.15 28,183,860.83 140,279,495.98 注: 报告截止日2018年8月 6日,华富恒财分级债券型证券投资基金从2018年8月7日转型为华 富恒财定期开放债券型证券投资基金。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署: ______章宏韬______














______余海春______














____潘伟____ 基金管理人负责人














主管会计工作负责人














会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 华富恒财分级债券型证券投资基金从2018年8月7日转型为华富恒财定期开放债券型证券投 资基金。华富恒财分级债券型证券投资基金(以下简称本基金或基金)经中国证券监督管理委员 会(中国证监会) (证监许可[2014]410 号)核准,基金合同于 2014 年 5 月 7 日生效。本基金为 契约型开放式,存续期限不定期。设立时募集资金到位情况经天健会计师事务所(特殊普通合伙) 审验,并出具《验资报告》 (天健验(2014)6-20号) 。有关基金设立文件已按规定向中国证监会 备案。本基金的管理人和基金份额登记机构为华富基金管理有限公司,基金托管人为上海浦东发 展银行股份有限公司。 根据《华富恒财分级债券型证券投资基金基金合同》的规定,本基金投资于具有良好流动性 的金融工具,主要投资于固定收益类品种,国债、央行票据、金融债、地方政府债、企业债、公华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 61 页 共 104 页


司债、短期融资券、资产支持证券、可转换债券(含分离交易可转债) 、回购、银行定期存款、中 期票据、中小企业私募债券等固定收益类金融工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其 他固定收益类金融工具(但须符合中国证监会的规定) 。 7.4.2 会计报表的编制基础 本基金财务报表以持续经营为编制基础。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求,同时参照中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资 基金会计核算业务指引》和中国证监会允许的基金行业实务操作,真实、完整地反映了基金的财 务状况、经营成果和净值变动等有关信息。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本期会计报表的实际编制期间为 2018 年1月1日至2018年8月 6日。 7.4.4.2 记账本位币 本基金以人民币为记账本位币;记账本位币单位为元。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 (1) 金融资产在初始确认时划分为以下四类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。 金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。本基金目前持有的股票投 资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产,其他金融资产划分为贷款和应收款项,暂无金融资产划分为可供出售金融资产或持有至 到期投资。 (2) 金融负债在初始确认时划分为以下两类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 负债(包括交易性金融负债和在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 负债) 、其他金融负债。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金成为金融工具合同的一方时,确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 62 页 共 104 页


融负债时,按照公允价值计量;对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负 债,相关交易费用直接计入当期损益;对于其他类别的金融资产或金融负债,相关交易费用计入 初始确认金额。 本基金按照公允价值对金融资产进行后续计量,且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的 交易费用,但下列情况除外:(1) 持有至到期投资以及贷款和应收款项采用实际利率法,按摊余 成本计量;(2) 在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资,以及与该权 益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产,按照成本计量。 本基金采用实际利率法,按摊余成本对金融负债进行后续计量,但下列情况除外:(1) 以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债,按照公允价值计量,且不扣除将来结清金融负债 时可能发生的交易费用;(2) 与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩 并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债,按照成本计量;(3) 不属于指定为以公允价值计 量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同,或没有指定为以公允价值计量且其变动计 入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺,在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者 进行后续计量:1) 按照《企业会计准则第 13号——或有事项》确定的金额;2) 初始确认金额扣 除按照《企业会计准则第14号——收入》的原则确定的累积摊销额后的余额。 金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失,除与套期保值有关外,按照如下方法 处理:(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债公允价值变动形成的利 得或损失,计入公允价值变动收益;在资产持有期间所取得的利息或现金股利,确认为投资收益; 处置时,将实际收到的金额与初始入账金额之间的差额确认为投资收益,同时调整公允价值变动 收益。(2) 可供出售金融资产的公允价值变动计入其他综合收益;持有期间按实际利率法计算的 利息,计入投资收益;可供出售权益工具投资的现金股利,于被投资单位宣告发放股利时计入投 资收益;处置时,将实际收到的金额与账面价值扣除原直接计入其他综合收益的公允价值变动累 计额之后的差额确认为投资收益。 当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报 酬已转移时,终止确认该金融资产;当金融负债的现时义务全部或部分解除时,相应终止确认该 金融负债或其一部分。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 (1) 估值原则 本基金持有的股票投资、债券投资和衍生金融工具,采用在当前情况下适用并且有足够可利 用数据和其他信息支持的估值技术确定相关金融资产和金融负债的公允价值。公司将估值技术使华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 63 页 共 104 页


用的输入值分以下层级,并依次使用: 1) 第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价; 2) 第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值,包 括:活跃市场中类似资产或负债的报价;非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价;除报价以 外的其他可观察输入值,如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等;市场验证的输入 值等; 3) 第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值, 包括不能直接观察或无法由可观察 市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据 做出的财务预测等。 (2) 估值方法及关键假设 1) 根据《中国证监会关于证券投资基金估值业务的指导意见》 (中国证券监督管理委员会公 告〔2017〕13号)规定,在下列情况下本基金采用的估值方法及关键假设如下: ① 对存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的投资品种,在估值日有报价的,除会计 准则规定的例外情况外,将该报价不加调整地应用于该资产或负债的公允价值计量。估值日无报 价且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的, 采用最近交易日的报价确定公允价值。 有充足证据表明估值日或最近交易日的报价不能真实反映公允价值的,对报价进行调整,确定公 允价值。 与上述投资品种相同,但具有不同特征的,应以相同资产或负债的公允价值为基础,并在估 值技术中考虑不同特征因素的影响。 ② 对不存在活跃市场的投资品种, 采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息 支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术确定公允价值时,优先使用可观察输入值,只有在 无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下, 才可以使用不可观察输入值。 ③ 如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件, 使潜在估值调整对 前一估值日的基金资产净值的影响在0.25%以上的,对估值进行调整并确定公允价值。 2) 对于发行时明确一定期限限售期的股票(包括但不限于非公开发行股票、首次公开发行股 票时公司股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等,不包括停牌、新发行未上 市、回购交易中的质押券等流通受限股票) ,根据中国证券投资基金业协会《关于发布《证券投资 基金投资流通受限股票估值指引(试行) 》的通知》 (中基协发〔2017〕6号) ,估值处理如下: ① 流通受限股票按以下公式确定估值日该流通受限股票的价值:FV=S×(1-LoMD) 其中:FV:估值日该流通受限股票的价值;S:估值日在证券交易所上市交易的同一股票的公华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 64 页 共 104 页


允价值;LoMD:该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣。 ② 引入看跌期权计算该流通受限股票对应的流动性折扣。LoMD=P/S,P是估值日看跌期权的 价值。 ③ 证券投资基金持有的流通受限股票在估值日按平均价格亚式期权模型确定估值日看跌期 权的价值。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法有权抵销债权债 务且交易双方准备按净额结算时,金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表列示。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行的基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于 申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回 分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金 指在申购或赎回基金份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/(损失)占基金净值比例 计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列,并于期末全额转入未分配利 润/(累计亏损) 。 7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认 为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算的利息扣除在适用情况下由债券发行 企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价 值变动损益;处置时其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收益,其中包括从公允价 值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算,实际利率法与直线法差异较小的按 直线法近似计算。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 65 页 共 104 页


7.4.4.10 费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认; 卖出回购金融资产支出,按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率(当实际利率与合同利 率差异较小时,也可以用合同利率)在回购期内逐日计提;


其他费用系根据有关法规及相应协议规定,按实际支出金额,列入当期基金费用。如果影响 基金份额净值小数点后第三位的,则采用待摊或预提的方法。 7.4.4.11 基金的收益分配政策 每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式及红利再投资形式分配。 期末可供分 配利润指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数。经宣告的拟分配基 金收益于分红除权日从持有人权益转出。 7.4.4.12 其他重要的会计政策和会计估计 无。 7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 本报告期本基金会计政策无变更。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 本报告期本基金会计估计无变更。 7.4.5.3 差错更正的说明 本报告期本基金无重大会计差错。 7.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 (财税〔2008〕1号) 、 《关 于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 (财税〔2012〕85 号) 、 《关于 上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 (财税〔2015〕101号) 、 《关于全面推 开营业税改征增值税试点的通知》 (财税〔2016〕36 号) 、 《关于进一步明确全面推开营改增试点 金融业有关政策的通知》 (财税〔2016〕46 号) 、 《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增 值税政策的通知》 (财税〔2016〕140号) 、 《关于资管产品增值税有关问题的通知》 (财税〔2017〕 56 号) 、 《关于金融机构同业往来等增值税补充政策的通知》 (财税〔2016〕70 号) 、 《关于租入固 定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》 (财税〔2017〕90 号)及其他相关税务法规和实务操华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 66 页 共 104 页


作,主要税项列示如下: (一) 自 2018 年 1 月 1 日起,资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为, 暂适用简易计税方法,按照 3%的征税率缴纳增值税。 (二) 对基金买卖股票、债券的差价收入,暂免征收企业所得税; (三) 证券投资基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票,持股期限在1个月以内(含 1 个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年) 的,暂减按50%计入应纳税所得额;持股期限超过 1年的,暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所 得统一适用20%的税率计征个人所得税。 主要税种及税率列示如下: 税














计 税 依 据














率 增值税














金融服务销售额











3% 城市维护建设税





应缴流转税税额








7% 教育费附加








应缴流转税税额











3% 地方教育附加[注]


应缴流转税税额





2%、1% [注]:接地方税务局通知,自 2018 年 7 月起下调地方教育附加税税率,由原来的 2%下调为 1%。 7.4.7 重要财务报表项目的说明 7.4.7.1 银行存款 单位:人民币元 项目 本期末 2018年8月 6日 上年度末 2017年 12月 31日 活期存款 168,729.55 535,482.04 定期存款 - - 其中:存款期限1个月以内 - -








存款期限1-3个月 - -








存款期限3个月以上 - - 其他存款 - - 合计: 168,729.55 535,482.04 注:其他存款所列金额为基金投资于有存款期限、但根据协议可提前支取且没有利息损失的银行 存款。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 67 页 共 104 页


7.4.7.2 交易性金融资产 单位:人民币元 项目 本期末 2018年 8月 6日 成本 公允价值 估值增值 股票 - - - 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 75,814,298.22 76,787,218.40 972,920.18 银行间市场 7,020,644.55 7,173,500.00 152,855.45 合计 82,834,942.77 83,960,718.40 1,125,775.63 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 82,834,942.77 83,960,718.40 1,125,775.63 项目 上年度末 2017年 12月 31日 成本 公允价值 估值增值 股票 - - - 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 69,393,418.45 68,080,704.10 -1,312,714.35 银行间市场 128,707,369.60 128,283,000.00 -424,369.60 合计 198,100,788.05 196,363,704.10 -1,737,083.95 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 198,100,788.05 196,363,704.10 -1,737,083.95


7.4.7.3 衍生金融资产/负债 注:本基金本报告期末和上年度末无衍生金融资产/负债。 7.4.7.4 买入返售金融资产 7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 注:本基金本报告期末及上年度末无买入返售金融资产。 7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 注:本基金本报告期末和上年度末无买断式逆回购交易中取得的债券。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 68 页 共 104 页


7.4.7.5 应收利息 单位:人民币元 项目 本期末 2018年 8月 6日 上年度末 2017年 12月 31日 应收活期存款利息 2,860.46 234.68 应收定期存款利息 - - 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 833.82 1,082.73 应收债券利息 1,098,365.83 4,598,389.28 应收资产支持证券利息 - - 应收买入返售证券利息 - - 应收申购款利息 - - 应收黄金合约拆借孳息 - - 其他 12.31 1.21 合计 1,102,072.42 4,599,707.90 注:本表列示的“其他”为应收结算保证金利息。 7.4.7.6 其他资产 注:本基金本报告期末和上年度末无其他资产。 7.4.7.7 应付交易费用 单位:人民币元 项目 本期末 2018年8月6日 上年度末 2017年 12月 31 日 交易所市场应付交易费用 - - 银行间市场应付交易费用 - 4,486.68 合计 - 4,486.68


7.4.7.8 其他负债














单位:人民币元 项目 本期末 2018年 8月 6日 上年度末 2017年 12月 31 日 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 - - 应付审计费 29,863.82 50,000.00 应付信息披露费 131,397.32 260,000.00 账户维护费 3,619.34 - 合计 164,880.48 310,000.00


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 69 页 共 104 页


7.4.7.9 实收基金 华富恒财分级债券 A 金额单位:人民币元 项目 本期 2018年 1月1日至2018年8月6日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 261,615.62 224,006.25 本期申购


本期赎回(以“-”号填列)


-


基金拆分/份额折算前 261,615.62 224,006.25 基金拆分/份额折算变动份额 3,968.35 - 本期申购


本期赎回(以“-”号填列) -256,916.60 -216,704.7 本期末 8,667.37 7,301.55 华富恒财分级债券 B 金额单位:人民币元 项目 本期 2018年 1月1日至2018年8月6日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 132,931,506.56 111,871,628.90 本期申购


本期赎回(以“-”号填列)


-


基金拆分/份额折算前 132,931,506.56 111,871,628.90 基金拆分/份额折算变动份额 11,400,633.41


本期申购


本期赎回(以“-”号填列) -77,047,848.44 -59,856,893.12 本期末 67,284,291.53 52,014,735.78 注:根据《华富恒财分级债券型证券投资基金基金合同》和《华富恒财分级债券型证券投资基金 招募说明书》 的规定, 华富恒财分级债券型证券投资基金自基金合同生效之日起,每6个月对恒财 A折算一次、每运作周期对恒财 B折算一次。 在恒财A折算基准日日终, 恒财A的基金份额参考净值将调整为1.000元,折算后基金份额持有人 持有的恒财 A 的份额数将按照折算比例相应增减。在恒财 B 折算基准日日终, 恒财 B 的基金份额 参考净值将调整为1.000元,折算后基金份额持有人持有的恒财B的份额数将按照折算比例相应增 减。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 70 页 共 104 页


7.4.7.10 未分配利润 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 30,872,597.76 -2,688,736.93 28,183,860.83 本期利润 2,697,163.37 2,862,859.58 5,560,022.95 本期基金份额交易产 生的变动数 -17,816,516.93 466,369.21 -17,350,147.72 其中:基金申购款 - - - 基金赎回款 -17,816,516.93 466,369.21 -17,350,147.72 本期已分配利润 - - - 本期末 15,753,244.20 640,491.86 16,393,736.06


7.4.7.11 存款利息收入 单位:人民币元 项目 本期 2018年1月1日至 2018年 8月 6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月31 日 活期存款利息收入 35,410.51 24,276.05 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 15,122.59 55,345.22 其他 21.84 108.93 合计 50,554.94 79,730.20


7.4.7.12 股票投资收益 7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入 注:本基金本报告期内和上年度可比期间无股票投资收益 7.4.7.13 债券投资收益 7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年8 月6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月 31日 债券投资收益——买卖债 券(、债转股及债券到期兑 付)差价收入 -799,709.75 -1,569,081.96 债券投资收益——赎回差 价收入 - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 71 页 共 104 页


债券投资收益——申购差 价收入 - - 合计 -799,709.75 -1,569,081.96


7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入 单位:人民币元 项目 本期 2018年1月1日至2018年8 月6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月 31日 卖出债券(、债转股及债券 到期兑付)成交总额 310,718,486.99 176,540,561.82 减:卖出债券(、债转股及 债券到期兑付)成本总额 302,814,011.08 170,670,230.42 减:应收利息总额 8,704,185.66 7,439,413.36 买卖债券差价收入 -799,709.75 -1,569,081.96


7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入 无。 7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入 无。 7.4.7.13.5 资产支持证券投资收益 注:本基金本报告期内和上年度可比期间无资产支持证券投资收益。 7.4.7.14 贵金属投资收益


注:本基金本报告期内和上年度可比期间无贵金属投资收益。 7.4.7.15 衍生工具收益 注:本基金本报告期和上年度可比期间无衍生工具收益。 7.4.7.16 股利收益 无。 7.4.7.17 公允价值变动收益 单位:人民币元 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 72 页 共 104 页


项目名称 本期 2018年1月1日至2018年 8 月6日 上年度可比期间 2017年1月 1日至2017年 12月 31 日 1.交易性金融资产 2,862,859.58 -388,590.33 ——股票投资 - - ——债券投资 2,862,859.58 -388,590.33 ——资产支持证券投资 - - ——贵金属投资 - - ——其他 - - 2.衍生工具 - - ——权证投资 - - 3.其他 - - 减:应税金融商品公允价值 变动产生的预估增值税 - - 合计 2,862,859.58 -388,590.33


7.4.7.18 其他收入 无。 7.4.7.19 交易费用 单位:人民币元 项目 本期 2018年1月 1日至 2018年 8月 6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12 月 31日 交易所市场交易费用 624.19 802.71 银行间市场交易费用 3,762.50 1,750.00 合计 4,386.69 2,552.71


7.4.7.20 其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2018年 1月 1日至 2018 年 8月 6日 上年度可比期间 2017年 1月 1日至2017年 12月 31 日 审计费用 29,863.82 50,000.00 信息披露费 131,397.32 260,000.00 银行汇划费用 5,710.54 3,132.33 债券帐户维护费 30,619.34 36,400.00 其他 10,900.00 1,200.00 合计 208,491.02 350,732.33 注: 其他所列本期金额为上清所查询费用900.00元及华富恒财分级债券型证券投资基金转型公证华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 73 页 共 104 页


费10,000.00元。 7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1 或有事项 无。 7.4.8.2 资产负债表日后事项 无。 7.4.9 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 华富基金管理有限公司 基金发起人、管理人、注册登记人、销售机构 上海浦东发展银行股份有限公司 基金托管人、代销机构 华安证券股份有限公司(“华安证券”) 基金管理人的股东、代销机构 7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 7.4.10.1.1 股票交易 无。 7.4.10.1.2 债券交易


金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年1月1日至2018年 8月 6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月31日 成交金额 占当期债券 成交总额的 比例 成交金额 占当期债券 成交总额的 比例 华安证券 7,201,963.22 8.69% 9,313,415.51 8.85%


7.4.10.1.3 债券回购交易 金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年1月 1日至 2018年 8月 6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月31日 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 74 页 共 104 页


回购成交金额 占当期债券 回购 成交总额的 比例 回购成交金额 占当期债券 回购 成交总额的 比例 华安证券 140,200,000.00 7.22% 1,275,900,000.00 16.62%


7.4.10.1.4 权证交易 无。 7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金































































































金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年1月1日至2018年8月6日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付 佣金总额的 比例 华安证券 - - - - 关联方名称 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月31日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付 佣金总额的 比例 华安证券 - - - -


7.4.10.2 关联方报酬 7.4.10.2.1 基金管理费 单位:人民币元 项目 本期 2018年1月1日至 2018年8 月 6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月31 日 当期发生的基金应支付 的管理费 217,841.34 416,296.94 其中: 支付销售机构的客 户维护费 1 3,484.55 7,146.92 注:基金管理费按前一日基金资产净值 0.30%的年费率逐日计提,按月支付。计算方法 H=E×年 管理费率÷当年天数(H 为每日应计提的基金管理费,E 为前一日基金资产净值) 。



















































































华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 75 页 共 104 页


7.4.10.2.2 基金托管费 单位:人民币元 项目 本期 2018年1月1日至 2018年8 月 6日 上年度可比期间 2017年1月1日至2017年12月31 日 当期发生的基金应支付 的托管费 72,613.77 138,765.61 注:基金托管费按前一日基金资产净值 0.10%的年费率逐日计提,按月支付。计算方法 H=E×年 托管费率÷当年天数(H 为每日应计提的基金托管费,E 为前一日基金资产净值) 。 7.4.10.2.3 销售服务费 金额单位:人民币元 获得销售服务费的 各关联方名称 本期 2018年 1月 1日至 2018年 8月 6日 当期发生的基金应支付的销售服务费 华富恒财分级债券 A 华富恒财分级债券B 合计 华富基金管理有限公司 37.44 - 37.44 上海浦东发展银行股份 有限公司 7.94 - 7.94 华安证券股份有限公司 - - - 合计 45.38 - 45.38 获得销售服务费的 各关联方名称 上年度可比期间 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日 当期发生的基金应支付的销售服务费 华富恒财分级债券 A 华富恒财分级债券B 合计 华富基金管理有限公司 129.12 - 129.12 上海浦东发展银行股份 有限公司 778.69 - 778.69 华安证券股份有限公司 - - - 合计 907.81 - 907.81 注:恒财 A的年销售服务费率为 0.1%,恒财B不收取销售服务费;恒财 A的销售服务费按前一日 恒财 A 资产净值的 0.1% 年费率计提,逐日累计至每个月月末,按月支付。计算公式 H = E ×年 销售服务费率÷ 当年天数(H 为恒财A每日应计提的基金销售服务费,E 为恒财 A前一日基金资 产净值) 。 7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注:本基金本报告期内和上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 76 页 共 104 页


7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况 7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 项目 本期 2018年 1月 1日至 2018年 8月 6日 华富恒财分级债券 A 华富恒财分级债券 B


基金合同生效日( 2014 年 5月 7日 )持有的基金份额 0.00- 0.00- 期初持有的基金份额 0.00 14,969,061.88 期间申购/买入总份额 0.00 0.00 期间因拆分变动份额 0.00 1.327.711.30 减:期间赎回/卖出总份额 0.00 16.296.773.18 期末持有的基金份额 0.00 0.00 期末持有的基金份额 占基金总份额比例 0.00% 0.00% 项目 上年度可比期间 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日 华富恒财分级债券 A 华富恒财分级债券 B


基金合同生效日( 2014 年 5月 7日 )持有的基金份额 0.00- 0.00- 期初持有的基金份额 0.00 14,969,061.88 期间申购/买入总份额 0.00 0.00 期间因拆分变动份额 0.00 0.00 减:期间赎回/卖出总份额 0.00 0.00 期末持有的基金份额 0.00 14,969,061.88 期末持有的基金份额 占基金总份额比例 0.00% 11.24% 注:关联方投资本基金的费率按照基金合同及招募说明书的规定确定,符合公允性要求,申购买 入总份额里包含红利再投、转换入份额。 7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 华富恒财分级债券 A 关联 方名 称 本期末 2018年8月6日 上年度末 2017年 12月 31 日 持有的 基金份额 持有的基 金份额 占基金总 份额的比 例 持有的 基金份额 持有的基金 份额 占基金总份 额的比例





华富恒财分级债券 B 关联 方名 本期末 2018年8月6日 上年度末 2017年 12月 31 日 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 77 页 共 104 页


称 持有的 基金份额 持有的基 金份额 占基金总 份额的比 例 持有的 基金份额 持有的基金 份额 占基金总份 额的比例 华安 证券 股份 有限 公司 0.00 0.00% 4,989,021.96 3.75% 注:关联方投资本基金的费率按照基金合同及招募说明书的规定确定,符合公允性要求。 7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入


单位:人民币元 关联方 名称 本期 2018年1月 1日至 2018年 8月 6日 上年度可比期间 2017年 1月 1日至 2017年 12月 31日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 上海浦东发 展银行股份 有限公司 168,729.55 35,410.51 535,482.04 24,276.05 注:本表仅列示活期存款余额及产生利息。 7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注:本基金在本报告期内和上年度可比期间未参与关联方承销证券。 7.4.10.7 其他关联交易事项的说明 无。 7.4.11 利润分配情况 7.4.11.1 利润分配情况——非货币市场基金 注:本基金本报告期内未进行利润分配。 7.4.12 期末(2018 年 8月 6日)本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 注:本基金本期末未持有股票 7.4.12.2 期末持有的暂时停牌股票 注:本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 78 页 共 104 页


7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 本基金本报告期末无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。 7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末,基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额为人民币 17.000.000.00元,于2018年 8月 7日、2018年8月 9日到期。该类交易要求本基金在回购期内 持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券, 按证券交易所规定的比 例折算为标准券后,不低于债券回购交易的余额。 7.4.13 金融工具风险及管理 7.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金在日常经营活动中面临的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金管 理人已建立董事会领导下的架构清晰、控制有效、系统全面、切实可行的风险控制体系,并设定 适当的风险限额及内部控制流程,通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。 董事会下设风险管理委员会,负责对公司风险管理制度进行审查并提供咨询和建议。总经理 下设投资决策委员会和风险控制委员会,负责对公司经营及基金运作中的风险进行研究、评估和 监控。公司设督察长,组织、指导公司监察稽核工作,监督检查基金及公司运作的合法合规情况 和公司的内部风险控制情况。公司设有独立的监察稽核部门,监察稽核部有权对公司各部门内部 风险控制制度的建立和落实情况进行检查,对公司的内部风险控制制度的合理性、有效性进行分 析,提出改进意见,上报总经理,通报督察长。 7.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息,导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好 信用等级的证券,且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不 超过基金资产净值的 10%,且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的 证券不得超过该证券的 10%。 本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算, 因此违约风险发生的可能性很小;基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估 以控制相应的信用风险。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 79 页 共 104 页


7.4.13.2.7 按短期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2018年8月6日 上年度末 2017年 12月 31日 A-1 0.00 0.00 A-1以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 0.00 0.00 注:数据按市值计算,未包括应收利息。信用等级按期末评级结果列示。 7.4.13.2.8 按短期信用评级列示的资产支持证券投资 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.4.13.2.9 按短期信用评级列示的同业存单投资注:本基金本报告期末和上年度末 未持有同业存单。 7.4.13.2.10 按长期信用评级列示的债券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2018年8月 6日 上年度末 2017年 12月 31日 AAA 73,004,167.00 0.00 AAA以下 6,488,728.50 0.00 其中低于 AA以下 423,328.50 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 79,492,895.50 0.00 注:数据按市值计算,未包括应收利息。短期信用产品的长期信用评级指主体评级,长期信 用产品的长期信用评级指债券评级。信用等级按期末评级结果列示。 7.4.13.2.11 按长期信用评级列示的资产支持证券投资 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.4.13.2.12 按长期信用评级列示的同业存单投资 注:本基金本报告期末和上年度末未持有同业存单。 7.4.13.3 流动性风险 7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金 份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额,另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃 而带来的变现困难。本基金所持大部分证券在证券交易所上市,其余亦可银行间同业市场交易。 因此除在附注7.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外, 其余均能及华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 80 页 共 104 页


时变现。此外,本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求,其上限一般 不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金所持有的金融负债的合约约定到期日均为一个月 以内且不计息,可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息,因此账面余额即为未 折现的合约到期现金流量。 本基金管理人每日预测本基金的流动性需求,对流动性指标进行持续的监测和分析。 7.4.13.4 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动 而发生波动的风险,包括市场价格风险、利率风险和外汇风险。 7.4.13.4.1 利率风险 利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金持有的 大部分金融资产和金融负债不计息,因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立 于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金及债券投资等。 本基金管理人每日对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控。 7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 金额单位:人民币元 本期末


2018年8月 6日 1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以 上 不计息 合计 资产











银行存款 168,729.55 - - - - - 168,729.55 结算备付金 361,251.04 - - - - - 361,251.04 存出保证金 7,691.34 - - - - - 7,691.34 交易性金融 资产 - - 10,900,521.00 73,060,197.40 - - 83,960,718.40 应收利息 - - - - - 1,102,072.42 1,102,072.42 其他资产 - - - - - - - 资产总计 537,671.93 - 10,900,521.00 73,060,197.40 - 1,102,072.42 85,600,462.75 负债











卖出回购金 融资产款 17,000,000.00 - - - - - 17,000,000.00 应付证券清 算款 - - - - - 317.57 317.57 应付管理人 报酬 - - - - - 3,367.02 3,367.02 应付托管费 - - - - - 1,122.34 1,122.34 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 81 页 共 104 页


应付销售服 务费 - - - - - 0.12 0.12 应付利息 - - - - - 6,053.70 6,053.70 应交税费 - - - - - 8,948.13 8,948.13 其他负债 - - - - - 164,880.48 164,880.48 负债总计 17,000,000.00 - - - - 184,689.36 17,184,689.36 利率敏感度 缺口 -16,462,328.07 - 10,900,521.00 73,060,197.40 - 917,383.06 68,415,773.39 上年度末


2017年12月 31日 1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5 年以 上 不计息 合计 资产











银行存款 535,482.04 - - - - - 535,482.04 结算备付金 2,187,425.36 - - - - - 2,187,425.36 存出保证金 2,386.94 - - - - - 2,386.94 交易性金融 资产 6,500,650.00 74,571,599.50 92,522,279.00 22,769,175.60 - - 196,363,704.10 应收利息 - - - - - 4,599,707.90 4,599,707.90 资产总计 9,225,944.34 74,571,599.50 92,522,279.00 22,769,175.60 - 4,599,707.90 203,688,706.34 负债











卖出回购金 融资产款 62,997,737.00 - - - - - 62,997,737.00 应付管理人 报酬 - - - - - 35,704.41 35,704.41 应付托管费 - - - - - 11,901.47 11,901.47 应付销售服 务费 - - - - - 22.32 22.32 应付交易费 用 - - - - - 4,486.68 4,486.68 应付利息 - - - - - 49,358.48 49,358.48 其他负债 - - - - - 310,000.00 310,000.00 负债总计 62,997,737.00 - - - - 411,473.36 63,409,210.36 利率敏感度 缺口 -53,771,792.66 74,571,599.50 92,522,279.00 22,769,175.60 - 4,188,234.54 140,279,495.98 注:本表按照金融资产或金融负债的重新定价日或到期日孰早者作为期限分类标准。 7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析 假 设 除利率外其他市场变量保持不变 分 析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币元) 本期末(2018年 8月 6日) 上年度末(2017年 12月 31日) 市场利率下降 25 基 495,812.07 281,159.44 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 82 页 共 104 页


点 市场利率上升 25 基 点 -492,866.28 -279,557.11


7.4.13.4.2 其他价格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以 外的其他价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场 交易的股票和债券,所面临的最大价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投 资组合的分散化降低市场价格风险, 并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。 7.4.13.4.2.1 其他价格风险敞口 金额单位:人民币元 项目 本期末 2018年8月6日 上年度末 2017年12月 31 日 公允价值 占基金资 产净值比 例(%) 公允价值 占基金资 产净值比 例(%) 交易性金融资产-股票投资 - - - - 交易性金融资产-基金投资 - - - - 交易性金融资产-债券投资 83,960,718.40 122.72 196,363,704.10 139.98 交易性金融资产-贵金属投 资 - - - - 衍生金融资产-权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 83,960,718.40 122.72 196,363,704.10 139.98


7.4.13.4.2.2 其他价格风险的敏感性分析 注:于 2018 年 8 月 6 日,股票类权益资产占基金资产净值的比例为 0%,因此若除利率和汇率外 的其他市场因素变化导致本基金持有的权益性工具的公允价值变动5%而其他市场变量保持不变, 则本基金资产净值不会发生重大变动。 7.4.13.4.3 采用风险价值法管理风险 假设 1.置信区间


95% 2.观察期 1年 分析 风险价值 (单位:人民币元) 本期末(2018 年 12 月 31 日) 上年度末(2017 年 12 月 31 日) 合计 13,866,492.62 58,762,403.75 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 83 页 共 104 页





7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 根据“财政部关于执行企业会计准则的上市公司和非上市企业做好 2010 年年报工作的通知 (财会〔2010〕25号)”(以下简称“通知”)要求,本基金对年末持有的以公允价值计量的金 融资产按照公允价值的取得方式分为三层:第一层次是本基金在计量日能获得相同资产或负债在 活跃市场上报价的,以该报价为依据确定公允价值;第二层次是本基金在计量日能获得类似资产 或负债在活跃市场上的报价,或相同或类似资产或负债在非活跃市场上的报价的,以该报价为依 据做必要调整确定公允价值;第三层次是本基金无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的, 以其他反映市场参与者对资产或负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。根据通知要求, 年末本基金持有的以公允价值计量的资产分层列示如下: 类别








2018年8月6日公允价值








2017年12月31日公允价值 第一层次

















-




































































- 第二层次








83,960,718.40
































196,363,704.10 第三层次




















-















































-





合计

















83,960,718.40



































196,363,704.10 根据《关于发布<中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品 种的估值处理标准>的通知》 (中基协发[2014]24号)的要求,本基金自 2015年3月 30日起,对 交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种采用第三方估值机构中证指数有限公司提供的价格数 据进行估值 (估值标准另有规定的除外) , 本基金持有的以公允价值计量的上述资产计入第二层次。 §8 投资组合报告(转型后) 8.1 期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的 比例(%) 1 权益投资 - - 其中:股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 14,600,751.00 96.97 其中:债券 14,600,751.00 96.97








资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 84 页 共 104 页


6 买入返售金融资产 - - 其中: 买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 122,306.15 0.81 8 其他各项资产 334,588.11 2.22 9 合计 15,057,645.26 100.00


8.2 期末按行业分类的股票投资组合 8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 8.2.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.3 报告期内股票投资组合的重大变动 8.3.1 累计买入金额超出期末基金资产净值 2%或前 20名的股票明细 注:本基金本报告期未持有股票。 8.3.2 累计卖出金额超出期末基金资产净值 2%或前 20名的股票明细 注:本基金本报告期未持有股票。 8.3.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 注:本基金本报告期未持有股票。 8.4 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 4,742,700.00 44.41 其中:政策性金融债 4,742,700.00 44.41 4 企业债券 9,858,051.00 92.32 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债(可交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 85 页 共 104 页


10 合计 14,600,751.00 136.73


8.5 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 108604 国开 1805 40,000 4,028,000.00 37.72 2 143489 18渝高01 10,000 1,041,100.00 9.75 3 143084 17国电资 10,000 1,017,400.00 9.53 4 143466 18中银01 10,000 1,015,500.00 9.51 5 112544 17国信02 10,000 1,009,600.00 9.45


8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 8.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:本基金本报告期末未投资国债期货。 8.10 投资组合报告附注 8.10.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 本报告期内基金投资的前十名证券中的发行主体包括国信证券股份有限公司。中国证监会于 2018 年 5 月 22 日、2018 年 6 月 22 日均对国信证券股份有限公司作出了处罚决定。但本基 金投资相关证券的投资决策程序符合相关法律、法规的规定。 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查的情形。 8.10.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 8.10.3 其他资产构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 14,821.67 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 86 页 共 104 页


2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 319,766.44 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 334,588.11


8.10.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 8.10.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 8.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于计算中四舍五入的原因,本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 87 页 共 104 页


§8 投资组合报告(转型前) 8.1 期末基金资产组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的 比例(%) 1 权益投资 - - 其中:股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 83,960,718.40 98.08 其中:债券 83,960,718.40 98.08








资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 529,980.59 0.62 8 其他资产 1,109,763.76 1.30 9 合计 85,600,462.75 100.00


8.2 期末按行业分类的股票投资组合 8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注:本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20名的股票明细 注:本基金本报告期末未持有股票。 8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额 注:本基金本报告期末未持有股票。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 88 页 共 104 页


8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 4,556,361.60 6.66 其中:政策性金融债 4,556,361.60 6.66 4 企业债券 74,280,856.80 108.57 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 5,123,500.00 7.49 7 可转债(可交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 83,960,718.40 122.72


8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 143512 18中信 G1 50,000 5,167,000.00 7.55 2 143489 18渝高 01 50,000 5,161,000.00 7.54 3 143576 18光证 G2 50,000 5,124,500.00 7.49 4 101560061 15陕煤化 MTN003 50,000 5,123,500.00 7.49 5 143607 18国君 G2 50,000 5,095,500.00 7.45


8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属投资 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 注:本基金本报告期末未投资国债期货。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 89 页 共 104 页


8.11 投资组合报告附注 8.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明 本报告期内基金投资的前十名证券中的发行主体包括国信证券股份有限公司。中国证监会于 2018 年 5 月 22 日、2018 年 6 月 22 日均对国信证券股份有限公司作出了处罚决定。但本基 金投资相关证券的投资决策程序符合相关法律、法规的规定。 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查的情形。 8.11.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明 基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。 8.11.3 期末其他各项资产构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 7,691.34 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 1,102,072.42 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 1,109,763.76


8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 8.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于计算中四舍五入的原因,本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 90 页 共 104 页


§9 基金份额持有人信息(转型后) 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 份额单位:份 份额 级别 持有人 户数 (户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份额比 例 持有份额 占总份 额比例 华富 恒财 定期 开放 债券A 19 550,036.36 9,860,946.75 94.36% 589,744.13 5.64% 华富 恒财 定期 开放 债券C 6 1,444.56 0.00 0.00% 8,667.37 100.00% 合计 25 418,374.33 9,860,946.75 94.28% 598,411.50 5.72% 注:本表列示“占总份额比例”中,对下属分级基金,为占各自级别份额的比例,对合计数,为 占期末基金份额总额的比例。 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 注:本报告期末基金管理人的从业人员未持有本基金份额。 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 注:本报告期末基金管理人高级管理人员、基金投资和研究部门负责人、本基金的基金经理未持 有本基金份额。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 91 页 共 104 页


§9 基金份额持有人信息(转型前) 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 §10 份额单位:份 份额 级别 持有人 户数 (户) 户均持有的基 金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份额比 例 持有份额 占总份 额比例 华富 恒财 分级 债券A 6 1,444.56 0 0.00% 8,667.37 100.00% 华富 恒财 分级 债券B 16 4,205,268.22 66,897,224.97 99.42% 387,066.56 0.58% 合计 22 3,058,770.86 66,897,224.97 99.41% 395,733.93 0.59% 注:本表列示“占总份额比例”中,对下属分级基金,为占各自级别份额的比例,对合计数,为 占期末基金份额总额的比例。 10.1 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 注:本报告期末基金管理人的从业人员未持有本基金份额。 10.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 注:本报告期末基金管理人高级管理人员、基金投资和研究部门负责人、本基金的基金经理未持 有本基金份额。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 92 页 共 104 页


§10 开放式基金份额变动(转型后) 单位:份 项目 华富恒财定期开 放债券A 华富恒财定期开 放债券 C 基金合同生效日基金份额总额 67,284,291.53 8,667.37 基金合同生效日起至报告期期末基金总申购 份额 31,673,965.67 - 减:基金合同生效日起至报告期期末基金总赎 回份额 88,507,566.32 - 基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变 动份额(份额减少以"-"填列) - - 本报告期期末基金份额总额 10,450,690.88 8,667.37


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 93 页 共 104 页


§10 开放式基金份额变动(转型前) 单位:份 项目 华富恒财分级债券 A 华富恒财分级债券B 报告期期初基金份额总额 261,615.62 132,931,506.56 报告期期间基金总申购份额 0.00 0.00 减:报告期期间基金总赎回份额 256,916.60 77,047,848.44 报告期期间基金拆分变动份额(份额 减少以"-"填列) 3,968.35 11,400,633.41 报告期期末基金份额总额 8,667.37 67,284,291.53


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 94 页 共 104 页


§11 重大事件揭示 11.1 基金份额持有人大会决议 华富基金管理有限公司(以下简称“基金管理人” )以通讯方式召开了华富恒财分级债券型 证券投资基金基金份额持有人大会,会议投票表决起止时间自2018年6月 25 日起,至 2018年7 月 1 日 17:00 止(投票表决时间以基金管理人收到表决票时间为准) 。会议审议了《关于华富恒 财分级债券型证券投资基金转型及修改基金合同有关事项的议案》 (以下简称“本次会议议 案”)。 2018年7月2日,由本基金管理人授权的两名监督员在基金托管人(上海浦东发展银行股份 有限公司)授权代表的监督下进行计票,并由公证机关上海市静安公证处对计票过程及结果予以 公证,上海通力律师事务所对计票过程及结果进行见证。结果如下: 1)华富恒财A 本次持有人大会,参加表决的基金份额持有人(或其代理人)所代表的有效A类基金份额共计 14,080.85份,占权益登记日 A类基金总份额(权益登记日为 2018年 6月 20日,权益登记日A类 基金总份额22,719.18份)的 61.98%,符合法律法规及基金合同规定的召开条件。 本次基金份额持有人大会的表决结果为: A 类基金总份额中 14,080.85 份基金份额同意,0 份基金份额反对,0 份基金份额弃权。同意本次会议议案的 A 类基金份额占参加本次大会的持有 人所持A类基金份额的100%。 2)华富恒财B 本次持有人大会,参加表决的基金份额持有人(或其代理人)所代表的有效B类基金份额共计 77,261,055.47 份,占权益登记日 B 类基金总份额(权益登记日为 2018 年 6 月 20 日,权益登记 日B类基金总份额83,047,932.21份)的93.03%,符合法律法规及基金合同规定的召开条件。 本次基金份额持有人大会的表决结果为: B类基金总份额中77,261,055.47份基金份额同意, 0 份基金份额反对,0 份基金份额弃权。同意本次会议议案的 B 类基金份额占参加本次大会的持 有人所持B类基金份额的100%。 华富恒财A及华富恒财B同意本次会议议案的基金份额均达到出席本次会议且有表决权的基 金份额持有人(或其代理人)所代表表决权的三分之二以上,满足法定生效条件,符合《中华人 民共和国证券投资基金法》 、 《公开募集证券投资基金运作管理办法》和《基金合同》的有关规定, 本次会议议案获得通过。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 95 页 共 104 页


11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 1、2018年1月23日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,增 聘张娅女士为华富永鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理。 2、2018年1月25日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因,王 翔先生不再担任华富灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 3、2018年1月25日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因,王 翔先生不再担任华富天鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 4、2018年1月25日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因,王 翔先生不再担任华富物联世界灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 5、2018年1月25日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因,王 翔先生不再担任华富智慧城市灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 6、2018年2月23日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,增 聘郜哲先生为华富永鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理。 7、2018年2月23日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,增 聘郜哲先生为华富中小板指数增强型证券投资基金基金经理。 8、2018年2月23日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,增 聘郜哲先生为华富中证 100 指数证券投资基金基金经理。 9、2018年6月19日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,张 惠女士不再担任华富永鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 10、2018 年 7 月 27 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要, 增聘龚炜先生为华富元鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理。 11、2018年8月1日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,张 惠女士不再担任华富元鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 12、2018 年 8 月 28 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要, 增聘张惠女士为华富安福保本混合型证券投资基金基金经理。 13、2018 年 8 月 28 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要, 增聘倪莉莎女士为华富弘鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理。 14、2018 年 8 月 28 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要, 增聘尹培俊先生为华富可转债债券型证券投资基金基金经理。 15、2018 年 8 月 28 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要,华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 96 页 共 104 页


增聘尹培俊先生为华富收益增强债券型证券投资基金基金经理。 16、2018 年 8 月 28 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作需要, 增聘张惠女士为华富星玉衡一年定期开放混合型证券投资基金基金经理。 17、2018年9月7日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排,胡 伟先生不再担任华富恒稳纯债债券型证券投资基金基金经理的职务。 18、2018年9月7日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排,胡 伟先生不再担任华富弘鑫灵活配置混合型证券投资基金基金经理的职务。 19、2018年9月7日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排,胡 伟先生不再担任华富天益货币市场基金基金经理的职务。 20、2018年9月7日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排,胡 伟先生不再担任华富天盈货币市场基金基金经理的职务。 21、2018 年 9 月 14 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排, 胡伟先生不再担任华富安福保本混合型证券投资基金基金经理的职务。 22、2018 年 9 月 14 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排, 胡伟先生不再担任华富保本混合型证券投资基金基金经理的职务。 23、2018 年 9 月 14 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排, 胡伟先生不再担任华富恒利债券型证券投资基金基金经理的职务。 24、2018 年 9 月 14 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因工作安排, 胡伟先生不再担任华富收益增强债券型证券投资基金基金经理的职务。 25、2018 年 9 月 26 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因, 胡伟先生不再担任华富恒财定期开放债券型证券投资基金基金经理的职务。 26、2018 年 9 月 26 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因, 胡伟先生不再担任华富恒富 18个月定期开放债券型证券投资基金基金经理的职务。 27、2018 年 9 月 26 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因, 胡伟先生不再担任华富可转债债券型证券投资基金基金经理的职务。 28、2018 年 9 月 26 日,经华富基金管理有限公司总经理办公会议审议通过,因个人原因, 胡伟先生不再担任华富星玉衡一年定期开放混合型证券投资基金基金经理的职务。 29、经华富基金管理有限公司股东会 2018年第二次临时会议决议通过,姚怀然先生不再担任 公司董事职务,由徐峰先生继任第五届董事会非独立董事职务。 30、本报告期,上海浦东发展银行股份有限公司(以下简称“公司”)根据工作需要,任命华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 97 页 共 104 页


孔建先生担任公司资产托管部总经理,主持资产托管部相关工作。孔建先生的托管人高级管理人 员任职信息已经在中国证券投资基金业协会备案。 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 基金管理人、基金财产、基金托管业务在本报告期内没有发生诉讼事项。 11.4 基金投资策略的改变 华富恒财定期开放债券型证券投资基金自 2018 年 8 月 7 日华富恒财分级债券型证券投资基 金,投资策略由“以久期和流动性管理作为债券投资的核心,在动态避险的基础上,追求适度收 益。”转为“通过合理灵活的资产配置策略,同时结合组合投资策略等积极把握中国经济增长和 债券市场发展机遇,在严格控制投资风险的基础上,追求稳定的当期收益和基金资产的稳健增 值。” 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 本报告期内,本基金未有改聘为其审计的会计师事务所情况。本基金本年度需支付给审计机 构天健会计师事务所(特殊普通合伙)审计报酬为 5 万元人民币。天健会计师事务所(特殊普通 合伙)从2012年起为本公司提供审计服务。 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本基金的管理人、托管人及其高级管理人员报告期内未受监管部门的稽查或处罚。 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况(转型后) 11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票 成交总额的比 例 佣金 占当期佣金 总量的比例 国盛证券 2 - - - - - 华安证券 2 - - - - - 国信证券 2 - - - - - 民生证券 2 - - - - - 中泰证券 1 - - - - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 98 页 共 104 页


海通证券 1 - - - - - 安信证券 1 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 华创证券 1 - - - - - 广州证券 1 - - - - - 方正证券 1 - - - - - 浙商证券 1 - - - - - 注:1)根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 (证监基金字 [2007]48 号) ,我公司重新修订了租用证券公司专用交易单元的选择标准和程序,比较了多家证 券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后,选择了研究能力强、内部管理规范、信息资讯 服务能力强的几家券商租用了基金专用交易单元。


2)本报告期本基金新增中泰证券一个交易单元。


3)此处的佣金指基金通过单一券商的交易单元进行股票、权证等交易而合计支付该券商的佣金合 计,不单指股票交易佣金。 11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 债券回购交易 权证交易 成交金额 占当期债券 成交总额的比 例 成交金额 占当期债 券回购 成交总额 的比例 成交金额 占当期权证 成交总额的 比例 国盛证券 2,019,280.75 2.24% 2,100,000.00 1.84% - - 华安证券 8,463,481.71 9.39% - - - - 国信证券 917,201.00 1.02% - - - - 民生证券 14,575,188.49 16.17% - - - - 中泰证券 449,250.00 0.50% 13,700,000.00 12.01% - - 海通证券 - - - - - - 安信证券 2,041,580.82 2.26% 1,900,000.00 1.67% - - 光大证券 57,679,870.34 63.97% 95,300,000.00 83.52% - - 华创证券 4,018,269.93 4.46% - - - - 广州证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 浙商证券 - - 1,100,000.00 0.96% - - 注:债券交易中企业债及可分离债券的成交金额按净价统计,可转债的成交金额按全价统计。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 99 页 共 104 页


11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况(转型前) 11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票 成交总额的比 例 佣金 占当期佣金 总量的比例 海通证券 1 - - - - - 国盛证券 2 - - - - - 华安证券 2 - - - - - 国信证券 2 - - - - - 民生证券 2 - - - - - 广州证券 1 - - - - - 浙商证券 1 - - - - - 华创证券 1 - - - - - 方正证券 1 - - - - - 光大证券 1 - - - - - 安信证券 1 - - - - - 注:1)根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 (证监基金字 [2007]48 号) ,我公司重新修订了租用证券公司专用交易单元的选择标准和程序,比较了多家证 券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后,选择了研究能力强、内部管理规范、信息资讯 服务能力强的几家券商租用了基金专用交易单元。


2)本报告期本基金交易单元没有发生变化。


3)此处的佣金指基金通过单一券商的交易单元进行股票、权证等交易而合计支付该券商的佣金合 计,不单指股票交易佣金。 11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 债券回购交易 权证交易 成交金额 占当期债券 成交总额的比 例 成交金额 占当期债 券回购 成交总额 的比例 成交金额 占当期权证 成交总额的 比例 海通证券 36,879.64 0.04% 541,300,000.00 27.88% - - 国盛证券 181,075.25 0.22% 171,300,000.00 8.82% - - 华安证券 7,201,963.22 8.69% 140,200,000.00 7.22% - - 国信证券 - - 97,350,000.00 5.01% - - 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 100 页 共 104 页


民生证券 70,004,123.69 84.44% - - - - 广州证券 - - - - - - 浙商证券 - - 6,000,000.00 0.31% - - 华创证券 3,612.00 0.00% 271,200,000.00 13.97% - - 方正证券 - - 163,900,000.00 8.44% - - 光大证券 1,478,353.56 1.78% 308,700,000.00 15.90% - - 安信证券 3,997,610.95 4.82% 241,900,000.00 12.46% - - 注:债券交易中企业债及可分离债券的成交金额按净价统计,可转债的成交金额按全价统计。 11.9 其他重大事件(转型后) 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 《华富恒财定期开放债券型证 券投资基金基金合同》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 7日 2 《华富基金管理有限公司关于 华富恒财分级债券型证券投资 基金转型成为华富恒财定期开 放债券型证券投资基金正式生 效的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 7日 3 《华富恒财定期开放债券型证 券投资基金托管协议》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 7日 4 《华富恒财定期开放债券型证 券投资基金招募说明书》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 7日 5 《关于华富恒财定期开放债券 型证券投资基金延长开放期的 公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 13日 6 《华富恒财分级债券型证券投 资基金 2018 年半年度报告及 摘要》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 25日 7 《关于华富恒财定期开放债券 型证券投资基金增加深圳众禄 基金销售股份有限公司为代销 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 8月 30日 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 101 页 共 104 页


机构的公告》 8 《华富基金管理有限公司关于 基金经理变更的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2019年 9月 27日 9 《华富恒财定期开放债券型证 券投资基金2018年第3季度报 告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 10月 26日 10 《华富基金管理有限公司关于 旗下部分开放式基金增加西藏 东方财富证券股份有限公司为 代销机构的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 11月 26日 11 《华富基金管理有限公司关于 旗下部分开放式基金参加西藏 东方财富证券股份有限公司基 金费率优惠活动的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 11月 28日


11.9 其他重大事件(转型前) 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 《华富恒财分级债券型证券投 资基金2017年第 4季度报告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 1月 22日 2 《华富基金管理有限公司关于 旗下部分开放式基金增加深圳 众禄基金销售股份有限公司为 代销机构的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 3月 12日 3 《华富恒财分级债券型证券投 资基金2017年度报告及摘要》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 3月 28日 4 《华富基金管理有限公司关于 旗下部分开放式基金参加东海 证券基金费率优惠活动的公 告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 3月 30日 5 《华富基金管理有限公司关于 旗下部分开放式基金增加上海 好买基金销售有限公司为代销 机构的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 4月 17日 6 《华富恒财分级债券型证券投 资基金2018年第 1季度报告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 4月 21日 7 《华富恒财分级债券型证券投 上证报、中证报、证 2018年 5月 18日 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 102 页 共 104 页


资基金之恒财 A、 B份额折算方 案的公告》 券时报及公司网站 8 《华富恒财分级债券型证券投 资基金之恒财 A、 B开放赎回业 务的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 5月 21日 9 《华富恒财分级债券型证券投 资基金之恒财 A 和恒财 B 份额 折算结果的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 5月 23日 10 《华富基金管理有限公司关于 以通讯方式召开华富恒财分级 债券型证券投资基金基金份额 持有人大会的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 5月 30日 11 《华富基金管理有限公司关于 以通讯方式召开华富恒财分级 债券型证券投资基金基金份额 持有人大会第一次提示性公 告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 5月 31日 12 《华富基金管理有限公司关于 以通讯方式召开华富恒财分级 债券型证券投资基金基金份额 持有人大会第二次提示性公 告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 6月 1日 13 《关于华富恒财分级债券型证 券投资基金基金份额持有人大 会表决结果暨决议生效的公 告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 7月 4日 14 《华富恒财分级债券型证券投 资基金之恒财 A 和恒财 B 份额 折算结果的公告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 7月 6日 15 《华富恒财分级债券型证券投 资基金2018年第 2季度报告》 上证报、中证报、证 券时报及公司网站 2018年 7月 18日


华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 103 页 共 104 页


§12 影响投资者决策的其他重要信息 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况(转型后) 投资者 类别 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况 序号 持有基金 份额比例 达到或者 超过 20% 的时间区 间


期初 份额 申购 份额 赎回 份额 持有份额 份额占 比 机构 1 8.7-12.31 0.00 9,860,946.75 0.00 9,860,946.75 94.28%

















产品特有风险 无


12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况(转型前) 注:本基金本报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 无。 华富恒财定期开放债券型证券投资基金 2018 年年度报告 第 104 页 共 104 页


§13 备查文件目录 13.1 备查文件目录 1、 《华富恒财定期开放债券型证券投资基金基金合同》


2、 《华富恒财定期开放债券型证券投资基金托管协议》


3、 《华富恒财定期开放债券型证券投资基金招募说明书》


4、报告期内华富恒财定期开放债券型证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告 13.2 存放地点 基金管理人、基金托管人处 13.3 查阅方式 投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅,相关公开披露信息也可以登录基金管理人网站 查阅。 华富基金管理有限公司 2019 年 3月 26日