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招商量化精选股票(001917)

招商量化精选股票:更新招募说明书摘要(二零一九年第一号)查看PDF公告

招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
1
招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
(2019年第 1号)
基金管理人:招商基金管理有限公司
基金托管人:中国银行股份有限公司 
截止日: 2019 年03月15日
重要提示
招商量化精选股票型发起式证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管
理委员会2015年9月29日《关于准予招商量化精选股票型发起式证券投资基金注册的批
复》(证监许可【2015】2210号文)注册公开募集。本基金的基金合同于2016年3月15
日正式生效。本基金为契约型开放式。
招商基金管理有限公司(以下称“本基金管理人”或“管理人”)保证招募说明书的
内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册,中国证监会对基金募集的注册
审查以要件齐备和内容合规为基础,以充分的信息披露和投资者适当性为核心,以加强投
资者利益保护和防范系统性风险为目标。中国证监会不对基金的投资价值及市场前景等作
出实质性判断或者保证。投资者应当认真阅读基金招募说明书、基金合同等信息披露文件
,自主判断基金的投资价值,自主做出投资决策,自行承担投资风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保
证基金一定盈利,也不保证最低收益。当投资人赎回时,所得或会高于或低于投资人先前
所支付的金额。如对本招募说明书有任何疑问,应寻求独立及专业的财务意见。
本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动,投资者在投
资本基金前,应全面了解本基金的产品特性,充分考虑自身的风险承受能力,理性判断市
场,并承担基金投资中出现的各类风险,包括:因整体政治、经济、社会等环境因素对证
券价格产生影响而形成的系统性风险,个别证券特有的非系统性风险,由于基金投资人连
续大量赎回基金产生的流动性风险,投资者申购、赎回失败的风险,基金管理人在基金管
理实施过程中产生的基金管理风险,本基金的特定风险等。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人所管理的其它基金的业绩并不构成
对本基金业绩表现的保证。投资人在认购(或申购)本基金时应认真阅读本基金的招募说
明书和基金合同。
基金招募说明书自基金合同生效日起,每六个月更新一次,并于每六个月结束之日后
的45日内公告,更新内容截至每六个月的最后一日。
本更新招募说明书所载内容截止日为2019年3月15日,有关财务和业绩表现数据截
止日为2018年12月31日,财务和业绩表现数据未经审计。招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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本基金托管人中国银行股份有限公司已于2019年3月27日复核了本次更新的招募说
明书。
§1 基金管理人
1.1 基金管理人概况
公司名称:招商基金管理有限公司
注册地址:深圳市福田区深南大道7088号
设立日期:2002年12月27日
注册资本:人民币13.1亿元
法定代表人:李浩
办公地址:深圳市福田区深南大道7088号
电话:(0755)83199596
传真:(0755)83076974
联系人:赖思斯
股权结构和公司沿革:
招商基金管理有限公司于2002年12月27日经中国证监会证监基金字[2002]100号文
批准设立,是中国第一家中外合资基金管理公司。目前公司注册资本金为人民币十三亿一
千万元(RMB1,310,000,000元),股东及股权结构为:招商银行股份有限公司(以下简称
“招商银行”)持有公司全部股权的55%,招商证券股份有限公司(以下简称“招商证券
”)持有公司全部股权的45%。
2002年12月,公司由招商证券、ING Asset Management B.V.(荷兰投资)、中国电
力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司共同投资组建,成
立时注册资本金人民币一亿元,股东及股权结构为:招商证券持有公司全部股权的40%,
ING Asset Management B.V.(荷兰投资)持有公司全部股权的30%,中国电力财务有限公
司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司各持有公司全部股权的10%。
2005年4月,经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意,公司注册资本金由人
民币一亿元增加至人民币一亿六千万元,股东及股权结构不变。
2007年5月,经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意,招商银行受让中国电
力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司及招商证券分别持
有的公司10%、10%、10%及3.4%的股权; ING Asset Management B.V.(荷兰投资)受
让招商证券持有的公司3.3%的股权。上述股权转让完成后,公司的股东及股权结构为:
招商银行持有公司全部股权的33.4%,招商证券持有公司全部股权的33.3%,ING Asset 招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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Management B.V.(荷兰投资)持有公司全部股权的33.3%。同时,公司注册资本金由人民
币一亿六千万元增加至人民币二亿一千万元。
2013年8月,经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意, ING Asset 
Management B.V.(荷兰投资)将其持有的公司21.6%股权转让给招商银行、11.7%股权转
让给招商证券。上述股权转让完成后,公司的股东及股权结构为:招商银行持有全部股权
的55%,招商证券持有全部股权的45%。
2017年12月,经公司股东会审议通过并经报备中国证监会,公司股东招商银行和招
商证券按原有股权比例向公司同比例增资人民币十一亿元。增资完成后,公司注册资本金
由人民币二亿一千万元增加至人民币十三亿一千万元,股东及股权结构不变。
公司主要股东招商银行股份有限公司成立于1987年4月8日。招商银行始终坚持“因
您而变”的经营服务理念,已成长为中国境内最具品牌影响力的商业银行之一。2002年4
月9日,招商银行在上海证券交易所上市(股票代码:600036);2006年9月22日,招
商银行在香港联合交易所上市(股份代号:3968)。
招商证券股份有限公司是百年招商局集团旗下的证券公司,经过多年创业发展,已成
为拥有证券市场业务全牌照的一流券商。2009年11月17日,招商证券在上海证券交易所
上市(代码600999);2016年10月7日,招商证券在香港联合交易所上市(股份代号:
6099)。
公司将秉承“诚信、理性、专业、协作、成长”的理念,以“为投资者创造更多价值
”为使命,力争成为中国资产管理行业具有“差异化竞争优势、一流品牌”的资产管理公
司。
1.2 主要人员情况
1.2.1 董事会成员
李浩先生,招商银行股份有限公司执行董事、常务副行长兼财务负责人。美国南加州
大学工商管理硕士学位,高级会计师。1997年5月加入招商银行任总行行长助理,2000
年4月至2002年3月兼任招商银行上海分行行长,2001年12月起担任招商银行副行长,
2007年3月起兼任财务负责人,2007年6月起担任招商银行执行董事, 2013年5月起担
任招商银行常务副行长,2016年3月起兼任深圳市招银前海金融资产交易中心有限公司副
董事长。现任公司董事长。
邓晓力女士,毕业于美国纽约州立大学,获经济学博士学位。2001年加入招商证券,
并于2004年1月至2004年12月被中国证监会借调至南方证券行政接管组任接管组成员。
在加入招商证券前,邓女士曾任Citigroup(花旗集团)信用风险高级分析师。现任招商招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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证券股份有限公司副总裁,分管招商资产管理有限公司、招商致远资本投资有限公司;兼
任中国证券业协会风险控制委员会副主任委员。现任公司副董事长。
金旭女士,北京大学硕士研究生。1993年7月至2001年11月在中国证监会工作。
2001年11月至2004年7月在华夏基金管理有限公司任副总经理。2004年7月至2006年
1月在宝盈基金管理有限公司任总经理。2006年1月至2007年5月在梅隆全球投资有限公
司北京代表处任首席代表。2007年6月至2014年12月担任国泰基金管理有限公司总经理
。2015年1月加入招商基金管理有限公司,现任公司副董事长、总经理兼招商资产管理(
香港)有限公司董事长。
吴冠雄先生,硕士研究生,22年法律从业经历。1994年8月至1997年9月在中国北
方工业公司任法律事务部职员。1997年10月至1999年1月在新加坡Colin Ng & 
Partners任中国法律顾问。1999年2月至今在北京市天元律师事务所工作,先后担任专职
律师、事务所权益合伙人、事务所管理合伙人、事务所执行主任和管理委员会成员。2009
年9月至今兼任北京市华远集团有限公司外部董事,2016年4月至今兼任北京墨迹风云科
技股份有限公司独立董事,2016年12月至今兼任新世纪医疗控股有限公司(香港联交所
上市公司)独立董事,2016年11月至今任中国证券监督管理委员会第三届上市公司并购
重组专家咨询委员会委员。现任公司独立董事。
王莉女士,高级经济师。毕业于中国人民解放军外国语学院,历任中国人民解放军昆
明军区三局战士、助理研究员;国务院科技干部局二处干部;中信公司财务部国际金融处
干部、银行部资金处副处长;中信银行(原中信实业银行) 资本市场部总经理、行长助理、
副行长等职。现任中国证券市场研究设计中心(联办)常务干事兼基金部总经理; 联办控股
有限公司董事总经理等。现任公司独立董事。
何玉慧女士,加拿大皇后大学荣誉商学士,26年会计从业经历。曾先后就职于加拿大
National Trust Company和 Ernst & Young,1995年4月加入香港毕马威会计师事务所,
2015年9月退休前系香港毕马威会计师事务所金融业内部审计、风险管理和合规服务主管
合伙人。2016年8月至今任泰康保险集团股份有限公司独立董事,2017年9月至今任汇丰
前海证券公司独立董事,同时兼任多个香港政府机构辖下委员会的委员和香港会计师公会
纪律评判小组委员。现任公司独立董事。
孙谦先生,新加坡籍,经济学博士。1980年至1991年先后就读于北京大学、复旦大
学、 William Paterson College 和 Arizona State University 并获得学士、工商管理硕
士和经济学博士学位。曾任新加坡南洋理工大学商学院副教授、厦门大学任财务管理与会
计研究院院长及特聘教授、上海证券交易所高级访问金融专家。现任复旦大学管理学院特
聘教授和财务金融系主任。兼任上海证券交易所,中国金融期货交易所和上海期货交易所
博士后工作站导师,科技部复旦科技园中小型科技企业创新型融资平台项目负责人。现任
公司独立董事。招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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1.2.2 监事会成员
赵斌先生,毕业于深圳大学国际金融专业、格林威治大学项目管理专业,分别获经济
学学士学位、理学硕士学位。1992年7月至1996年4月历任招商银行证券部员工、福田
营业部交易室主任;1996年4月至2006年1月历任招商证券股份有限公司海口营业部、
深圳龙岗证券营业部、深圳南山南油大道证券营业部负责人;2006年1月至2016年1月
历任招商证券私人客户部总经理、零售经纪总部总经理。赵斌先生于2007年7月至2011
年5月担任招商证券职工代表监事,2008年7月起担任招商期货有限公司董事,2015年7
月起担任招商证券资产管理有限公司董事。2016年1月至2018年11月,担任招商证券合
规总监、纪委书记,2018年11月起担任招商证券副总裁。现任公司监事会主席。
彭家文先生,中南财经大学国民经济计划学专业本科,武汉大学计算机软件专业本科
。2001年9月加入招商银行。历任招商银行总行计划资金部经理、高级经理,计划财务部
总经理助理、副总经理。2011年11月起任零售综合管理部副总经理、总经理。2014年6
月起任零售金融总部副总经理、副总裁。2016年2月起任零售金融总部副总裁兼总行零售
信贷部总经理。2017年3月起任招商银行郑州分行行长。2018年1月起任总行资产负债管
理部总经理兼投资管理部总经理。现任公司监事。
罗琳女士,厦门大学经济学硕士。1996年加入招商证券股份有限公司投资银行部,先
后担任项目经理、高级经理、业务董事;2002年起参与招商基金管理有限公司筹备,公司
成立后先后担任基金核算部高级经理、产品研发部高级经理、副总监、总监、产品运营官
,现任首席市场官兼市场推广部总监、渠道财富管理部总监、公司监事。
鲁丹女士,中山大学国际工商管理硕士;2001年加入美的集团股份有限公司任Oracle 
ERP系统实施顾问;2005年5月至2006年12月于韬睿惠悦咨询有限公司任咨询顾问;
2006年12月至2011年2月于怡安翰威特咨询有限公司任咨询总监;2011年2月至2014
年3月任倍智人才管理咨询有限公司首席运营官;现任招商基金管理有限公司战略与人力
资源总监兼人力资源部总监、公司监事,兼任招商财富资产管理有限公司董事。
李扬先生,中央财经大学经济学硕士,2002年加入招商基金管理有限公司,历任基金
核算部高级经理、副总监、总监,现任产品运营官兼产品研发一部总监、公司监事。
1.2.3 公司高级管理人员
金旭女士,总经理,简历同上。
钟文岳先生,常务副总经理,厦门大学经济学硕士。1992年7月至1997年4月于中
国农村发展信托投资公司任福建(集团)公司国际业务部经理;1997年4月至2000年1
月于申银万国证券股份有限公司任九江营业部总经理;2000年1月至2001年1月任厦门
海发投资股份有限公司总经理;2001年1月至2004年1月任深圳二十一世纪风险投资公招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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司副总经理;2004年1月至2008年11月任新江南投资有限公司副总经理;2008年11月
至2015年6月任招商银行股份有限公司投资管理部总经理;2015年6月加入招商基金管
理有限公司,现任公司常务副总经理兼招商财富资产管理有限公司董事。
沙骎先生,副总经理,南京通信工程学院工学硕士。2000年11月加入宝盈基金管理
有限公司,历任TMT行业研究员、基金经理助理、交易主管;2008年2月加入国泰基金管
理有限公司,历任交易部总监、研究部总监,投资总监兼基金经理,量化&保本投资事业部
总经理;2015年加入招商基金管理有限公司,现任公司副总经理兼招商资产管理(香港)
有限公司董事。
欧志明先生,副总经理,华中科技大学经济学及法学双学士、投资经济硕士。2002年
加入广发证券深圳业务总部任机构客户经理;2003年4月至2004年7月于广发证券总部
任风险控制岗从事风险管理工作;2004年7月加入招商基金管理有限公司,曾任法律合规
部高级经理、副总监、总监、督察长,现任公司副总经理、董事会秘书,兼任招商财富资
产管理有限公司董事兼招商资产管理(香港)有限公司董事。
杨渺先生,副总经理,经济学硕士。2002年起先后就职于南方证券股份有限公司、巨
田基金管理有限公司,历任金融工程研究员、行业研究员、助理基金经理。2005年加入招
商基金管理有限公司,历任高级数量分析师、投资经理、投资管理二部(原专户资产投资部
)负责人及总经理助理,现任公司副总经理。
潘西里先生,督察长,法学硕士。1998年加入大鹏证券有限责任公司法律部,负责法
务工作;2001年10月加入天同基金管理有限公司监察稽核部,任职主管;2003年2月加
入中国证券监督管理委员会深圳监管局,历任副主任科员、主任科员、副处长及处长;
2015年加入招商基金管理有限公司,现任公司督察长。
1.2.4 基金经理
王平先生,管理学硕士,FRM。2006年加入招商基金管理有限公司,曾任投资风险管
理部助理数量分析师、风险管理部数量分析师、高级风控经理,主要负责公司投资风险管
理、金融工程研究等工作,现任量化投资部副总监兼招商量化精选股票型发起式证券投资
基金基金经理(管理时间:2016年3月15日至今)、招商稳荣定期开放灵活配置混合型
证券投资基金基金经理(管理时间:2016年10月27日至今)、招商财经大数据策略股票
型证券投资基金基金经理(管理时间:2016年11月2日至今)、招商沪深300指数增强
型证券投资基金基金经理(管理时间:2017年2月10日至今)、招商中证1000指数增强
型证券投资基金基金经理(管理时间:2017年3月3日至今)、招商盛合灵活配置混合型
证券投资基金基金经理(管理时间:2017年4月29日至今)及招商中证500指数增强型
证券投资基金基金经理(管理时间:2017年5月17日至今)。招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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1.2.5 投资决策委员会成员
公司的投资决策委员会由如下成员组成:总经理金旭、副总经理沙骎、副总经理杨渺
、总经理助理兼固定收益投资部负责人裴晓辉、总经理助理兼投资管理一部总监王景、交
易业务总监兼交易部总监路明、国际业务部总监白海峰。
1.2.6 上述人员之间均不存在近亲属关系。
§2 基金托管人
2.1 基本情况
名称:中国银行股份有限公司(简称“中国银行”)
住所及办公地址:北京市西城区复兴门内大街1号
首次注册登记日期:1983年10月31日
注册资本:人民币贰仟玖佰肆拾叁亿捌仟柒佰柒拾玖万壹仟贰佰肆拾壹元整
法定代表人:陈四清
基金托管业务批准文号:中国证监会证监基字【1998】24号
托管部门信息披露联系人:王永民
传真:(010)66594942
中国银行客服电话:95566
2.2 基金托管部门及主要人员情况
中国银行托管业务部设立于1998年,现有员工110余人,大部分员工具有丰富的银行
、证券、基金、信托从业经验,且具有海外工作、学习或培训经历,60%以上的员工具有
硕士以上学位或高级职称。为给客户提供专业化的托管服务,中国银行已在境内、外分行
开展托管业务。
作为国内首批开展证券投资基金托管业务的商业银行,中国银行拥有证券投资基金、
基金(一对多、一对一)、社保基金、保险资金、QFII、RQFII、QDII、境外三类机构、券
商资产管理计划、信托计划、企业年金、银行理财产品、股权基金、私募基金、资金托管
等门类齐全、产品丰富的托管业务体系。在国内,中国银行首家开展绩效评估、风险分析
等增值服务,为各类客户提供个性化的托管增值服务,是国内领先的大型中资托管银行。
2.3 证券投资基金托管情况招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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截至2018年12月31日,中国银行已托管700只证券投资基金,其中境内基金662只
,QDII基金38只,覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指数型、FOF等多种类型的
基金,满足了不同客户多元化的投资理财需求,基金托管规模位居同业前列。
§3 相关服务机构
3.1 基金份额销售机构
3.1.1 直销机构
直销机构:招商基金管理有限公司
招商基金客户服务热线:400-887-9555(免长途话费)
招商基金官网交易平台
交易网站:www.cmfchina.com
客服电话:400-887-9555(免长途话费)
电话:(0755)83196437
传真:(0755)83199059
联系人:陈梓
招商基金战略客户部
地址:北京市西城区月坛南街1号院3号楼1801
电话:010-56937566
联系人:莫然
地址:上海市浦东新区陆家嘴环路1088号上海招商银行大厦南塔15楼
电话:(021)38577388
联系人:胡祖望
招商基金机构理财部
地址:深圳市福田区深南大道7088号招商银行大厦23楼
电话:(0755)83190401
联系人:任虹虹
地址:北京市西城区月坛南街1号院3号楼1801
电话:18600128666
联系人:贾晓航
地址:上海市浦东新区陆家嘴环路1088号上海招商银行大厦南塔15楼
电话:(021)38577379招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要
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联系人:伊泽源
招商基金直销交易服务联系方式
地址:深圳市福田区深南大道6019号金润大厦11层招商基金客户服务部直销柜台
电话:(0755)83196359 83196358
传真:(0755)83196360
备用传真:(0755)83199266
联系人:冯敏
3.1.2 代销机构
代销机构 代销机构信息
招商银行股份有限公司 注册地址:深圳市深南大道 7088号招商银
行大厦
法定代表人:李建红
电话:(0755)83198888
传真:(0755)83195050
联系人:邓炯鹏


中国银行股份有限公司 注册地址:北京市西城区复兴门内大街 1 号 法定代表人:陈四清 电话:95566 传真:(010)66594853 联系人:张建伟 交通银行股份有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易试验区 银城中路 188号 法定代表人:彭纯 电话:(021)58781234 传真:(021)58408483 联系人:王菁 中国民生银行股份有限公司 注册地址:北京市西城区复兴门内大街 2 号 法定代表人:洪崎 电话:95568 传真:(010)58092611 联系人:穆婷 中国邮政储蓄银行股份有限公司 注册地址:北京市西城区金融大街 3号 法定代表人:李国华 电话:95580 传真:(010)68858117 联系人:王硕 中信银行股份有限公司 注册地址:北京市东城区朝阳门北大街 9招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 10 号 法定代表人:李庆萍 电话:95558 传真:(010)65550827 联系人:王晓琳 上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址:上海市浦东新区浦东南路 500 号 法定代表人:高国富 电话:(021)61618888 传真:(021)63604199 联系人:高天 平安银行股份有限公司 注册地址:广东省深圳市罗湖区深南东路 5047号 法定代表人:谢永林 电话:95511-3 传真:(021)50979507 联系人:赵杨 包商银行股份有限公司 注册地址:内蒙古包头市钢铁大街 6号 法定代表人:李镇西 电话:0472-5189051 传真:0472-5189057 联系人:李佳 兴业银行股份有限公司 注册地址:上海市江宁路 168号 法定代表人:高建平 电话:95561 传真:(021)62569070 联系人:李博 恒丰银行股份有限公司 注册地址:山东省烟台市芝罘区南大街 248号 法定代表人:蔡国华 电话:95395 传真:021-20501978 联系人:李胜贤 宁波银行股份有限公司 注册地址:宁波市鄞州区宁南南路 700号 法定代表人:陆华裕 电话:0574-87050038 传真:0574-87050024 联系人:王佳毅 大连银行股份有限公司 注册地址:辽宁省大连市中山区中山路 88 号 法定代表人:陈占维 电话:0411-82356695 传真:0411-82356594 联系人:朱珠招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 11 东莞农村商业银行股份有限公司 注册地址:东莞市东城区鸿福东路 2号 法定代表人:何沛良 电话:0769-961122 联系人:林培珊 珠海华润银行股份有限公司 注册地址:广东省珠海市吉大九洲大道东 1346号 法定代表人:刘晓勇 电话:96588 传真:(0755)82817612 联系人:钟春苗 江苏江南农村商业银行股份有限公司 注册地址:常州市天宁区延宁中路 668 号 法定代表人:陆向阳 电话:0519-80585939 传真:0519-89995066 联系人:蒋姣 渤海银行股份有限公司 注册地址:天津市河东区海河东路 218号 法定代表人:李伏安 电话:95541 传真:022 5831 6569 联系人:陈玮 中国银河证券股份有限公司 注册地址:北京市西城区金融大街 35号国 际企业大厦 C 座 办公地址:北京市西城区金融街 35号国企 大厦 C 座 5层 法定代表人:陈有安 电话:010-83574507 传真:010-66568990 联系人:辛国政 客服电话:4008-888-888 网址:www.chinastock.com.cn 光大证券股份有限公司 注册地址:上海市静安区新闸路 1508号 办公地址:上海市静安区新闸路 1508号 法定代表人:薛峰 电话:(021)22169999 传真:(021)22169134 联系人:刘晨 客户服务热线:95525 网址:www.ebscn.com 信达证券股份有限公司 注册地址:北京市西城区闹市口大街 9号 院 1号楼 办公地址:北京市西城区宣武门西大街甲 127号大成大厦 6层 法定代表人:张志刚 电话:010-83252182招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 12 传真:(010)63080978 联系人:唐静 客服电话:95321 网址:www.cindasc.com 华安证券股份有限公司 注册地址:安徽省合肥市政务文化新区天 鹅湖路 198号 公司地址:安徽省合肥市政务文化新区天 鹅湖路 198号财智中心 B1 座 法定代表人:李工 电话:0551-5161666 传真:0551-5161600 联系人:甘霖 客服电话:95318、400-80-96518 网址:www.hazq.com 广州证券股份有限公司 注册地址:广州市天河区珠江西路 5号广 州国际金融中心主塔 19层、20层 办公地址:广州市天河区珠江西路 5号广 州国际金融中心主塔 19层、20层 法定代表人:邱三发 电话:020-88836999 传真:020-88836654 联系人:林洁茹 客服电话:95396 网址:www.gzs.com.cn 东北证券股份有限公司 注册地址:长春市自由大路 1138号 办公地址:长春市净月开发区生态大街 6666号东北证券 503室 法定代表人:杨树财 联系电话:0431-85096517 传真:0431-85096795 联系人:安岩岩 客服电话:400-600-0686 网址:www.nesc.cn 东莞证券股份有限公司 注册地址:广东省东莞市莞城区可园南路 一号 公司地址:广东省东莞市莞城区可园南路 一号金源中心 法定代表人:张运勇 电话:0769-22116572 传真:0769-22115712 联系人:张巧玲 客服电话:95328 网址:http://www.dgzq.com.cn 杭州科地瑞富基金销售有限公司 注册地址:杭州市下城区武林时代商务中招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 13 心 1604室 办公地址:杭州市下城区上塘路 15号武林 时代 20F 法定代表人:陈刚 联系人:胡璇 电话:0571-85267500 传真:无 网址:www.cd121.com 客服电话:0571-86655920 东海期货有限责任公司 注册地址:上海市浦东新区东方路 1928号 东海证券大厦 8楼 办公地址:上海市浦东新区东方路 1928号 东海证券大厦 8楼 法定代表人:陈太康 联系人:李天雨 电话:021-68757102/13681957646 传真:无 网址:www.qh168.com.cn 客服电话:95531/4008888588 宜信普泽投资顾问(北京)有限公司 注册地址:北京市朝阳区建国路 88号 9号 楼 15层 1809 办公地址:北京市朝阳区建国路 88号 SOHO 现代城 C1809 法定代表人:戎兵 电话:010-52413385 传真:010-85894285 联系人:魏晨 统一客服电话:400-6099-200 公司网站地址: www.yixinfund.com 泰诚财富基金销售(大连)有限公司 注册地址: 辽宁省大连市沙河口区星海中 龙园 3号 办公地址:辽宁省大连市沙河口区星海中 龙园 3号 法定代表人:林卓 联系人:徐江 电话:0411-88891212-119 传真:0411-84396536 统一客服电话:400-6411-001 公司网站地址: www.haojiyoujijin.com 世纪证券有限责任公司 注册地址:深圳市福田区深南大道 7088号 招商银行大厦 40-42 层招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 14 办公地址:深圳市福田区深南大道 7088号 招商银行大厦 40-42 层 法定代表人:姜昧军 联系人:王雯 电话:0755-83199599 传真:0755-83199545 统一客服电话:4008323000 公司网站地址: www.csco.com.cn 海通证券股份有限公司 注册地址:上海市淮海中路 98号 办公地址:上海市广东路 689号 法定代表人:王开国 电话:021-23219000 传真:021-23219100 联系人:金芸、李笑鸣 客服电话:95553 网址: www.htsec.com 上海长量基金销售投资顾问有限公司 注册地址:上海市浦东新区高翔路 526号 2幢 220室 法定代表人:张跃伟 电话:400-820-2899 传真:021-58787698 联系人:敖玲 深圳众禄基金销售股份有限公司 注册地址:深圳市罗湖区深南东路 5047号 发展银行大厦 25楼 I、J 单元 法定代表人:薛峰 电话:0755-33227950 传真:0755-82080798 联系人:童彩平 蚂蚁(杭州)基金销售有限公司 注册地址:杭州市余杭区仓前街道海曙路 东 2号 法定代表人:陈柏青 电话:0571-28829790 传真:0571-26698533 联系人:韩松志 诺亚正行(上海)基金销售投资顾问有限 公司 注册地址:上海市金山区廊下镇漕廊公路 7650号 205室 法定代表人:汪静波 电话:400-821-5399招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 15 传真:(021)38509777 联系人:李娟 上海好买基金销售有限公司 注册地址:上海市虹口区场中路 685弄 37 号 4号楼 449室 法定代表人:杨文斌 电话:(021)58870011 传真:(021)68596916 联系人:张茹 上海天天基金销售有限公司 注册地址:上海市徐汇区龙田路 190号 2 号楼 2层 法定代表人:其实 电话:400-1818-188 传真:021-64385308 联系人:潘世友 浙江同花顺基金销售有限公司 注册地址:浙江省杭州市文二西路一号元 茂大厦 903室 法定代表人:凌顺平 电话:0571-88911818 传真:0571-86800423 联系人:刘宁 上海陆金所基金销售有限公司 注册地址:上海市浦东新区陆家嘴环路 1333号 14楼 09单元 法定代表人:郭坚 电话:021-20665952 传真:021-22066653 联系人:宁博宇 上海联泰资产管理有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易区富特 北路 277号 3层 310室 法定代表人:燕斌 电话:400-046-6788 传真:021-52975270 联系人:凌秋艳 北京虹点基金销售有限公司 注册地址:北京市朝阳区工人体育场北路 甲 2号裙房 2层 222单元 法定代表人:郑毓栋 电话:400-068-1176 传真:010-56580660 联系人: 于婷婷招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 16 深圳市新兰德证券投资咨询有限公司 注册地址:深圳市福田区华强北路赛格科 技园 4 栋 10 层 1006# 法定代表人:杨懿 电话:400-166-1188 传真:010-83363072 联系人: 文雯 深圳富济财富管理有限公司 注册地址:深圳市前海深港合作区前湾一 路 1号 A 栋 201室 法定代表人:刘鹏宇 电话:0755-83999913 传真:0755-83999926 联系人: 陈勇军 嘉实财富管理有限公司 注册地址:上海市浦东新区世纪大道 8号 上海国金中心办公楼二期 46层 4609-10 单 元 法定代表人:赵学军 电话:400-021-8850 联系人: 余永健 网址: www.harvestwm.cn 珠海盈米财富管理有限公司 注册地址:广东省珠海市横琴新区宝华路 6号 105室-3491 法定代表人:肖雯 电话:020-80629066 联系人: 刘文红 网址: www.yingmi.cn 上海汇付金融服务有限公司 注册地址:上海市中山南路 100号金外滩 国际广场 19楼 法定代表人:冯修敏 电话:400-8213-999 联系人: 陈云卉 网址: https://tty.chinapnr.com/ 上海利得基金销售有限公司 注册地址:上海市浦东新区东方路 989号 中达广场 2楼 法定代表人:李兴春 电话:400-921-7755 联系人: 王淼晶 网址: www.leadfund.com.cn


招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 17 奕丰金融服务(深圳)有限公司 注册地址:深圳市前海深港合作区前湾一 路 1号 A 栋 201室 法定代表人:TAN YIK KUAN 电话:400-684-0500 联系人: 陈广浩 网址:www.ifastps.com.cn 南京苏宁基金销售有限公司 注册地址:南京市玄武区苏宁大道 1-5 号 法定代表人:钱燕飞 电话:025-66996699-887226 联系人: 王锋 网址:http://fund.suning.com 北京新浪仓石基金销售有限公司 注册地址:北京市海淀区北四环西路 58 号 906 法定代表人:张琪 电话:010-62675369 联系人: 付文红 网址:http://www.xincai.com/ 北京钱景财富投资管理有限公司 注册地址:北京市海淀区丹棱街丹棱 soho10 层 法定代表人:赵荣春 电话:400-893-6885 联系人: 盛海娟 网址: http://www.qianjing.com/ 北京蛋卷基金销售有限公司 注册地址:北京市朝阳区阜通东大街 1号 院 6号楼 2单元 21层 222507





法定代表人:钟斐斐 电话:4000-618-518 联系人:戚晓强


网址:http://www.ncfjj.com/ 上海万得投资顾问有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易试验区 福山路 33号 11楼 B 座








法定代表人:王延富 电话:400-821-0203 联系人:徐亚丹





网址:http://www.520fund.com.cn/ 上海华信证券有限责任公司 注册地址:上海浦东新区世纪大道 100号 环球金融中心 9楼


法定代表人:郭林招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 18 电话:400-820-5999 联系人:徐璐


网址:www.shhxzq.com 天津国美基金销售有限公司 注册地址:天津经济技术开发区南港工业 区综合服务区办公楼 D 座二层 202-124 室


法定代表人:丁东华 电话:400-111-0889 联系人:郭宝亮


网址:www.gomefund.com 北京汇成基金销售有限公司 注册地址:北京市海淀区中关村大街 11 号 11层 1108








法定代表人:王伟刚 电话:400-619-9059 联系人:丁向坤


网址:http://www.fundzone.cn 南京途牛金融信息服务有限公司 注册地址:南京市玄武区玄武大道 699-1 号








法定代表人:宋时琳 电话:400-799-9999 联系人:贺杰


网址:http://jr.tuniu.com 凤凰金信(银川)投资管理有限公司 注册地址:宁夏回族自治区银川市金凤区 阅海湾中央商务区万寿路 142号 14层 1402








法定代表人:程刚 电话:400-810-5919 联系人:张旭


网址:www.fengfd.com 上海中正达广投资管理有限公司 注册地址:上海市徐汇区龙腾大道 2815 号 302室 法定代表人:黄欣 电话:400-6767-523 联系人:戴珉微


网址:www.zzwealth.cn 上海基煜基金销售有限公司 注册地址:上海市崇明县长兴镇路潘园公 路 1800号 2号楼 6153室(上海泰和经济 发展区) 法定代表人:王翔 招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 19 电话: 400-820-5369 联系人:吴鸿飞 网址: www.jiyufund.com.cn 中民财富基金销售(上海)有限公司 注册地址:上海市黄浦区中山南路 100号 7层 05单元 法定代表人:弭洪军 电话:400-876-5716 联系人:茅旦青 网址:www.cmiwm.com 北京晟视天下投资管理有限公司 注册地址:北京市怀柔区九渡河镇黄坎村 735号 03室 法定代表人:蒋煜 电话: 400-818-8866 联系人:尚瑾 网址:www.gscaifu.com 北京创金启富投资管理有限公司 注册地址:北京市西城区民丰胡同 31号 5 号楼 215A 法定代表人:梁蓉 电话:400-6262-818 联系人:魏素清 网址: www.5irich.com 联储证券有限责任公司 注册地址:上海市浦东新区陆家嘴环路 333号东方汇经中心 8楼 法定代表人:沙常明 电话:400-620-6868 联系人:唐露 网址: http://www.lczq.com/ 上海华夏财富投资管理有限公司 注册地址:上海市虹口区东大名路 687号 一幢二楼 268室 法定代表人:李一梅 电话:13911253562 联系人:吴振宇 网址:https://www.amcfortune.com/ 上海挖财金融信息服务有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易试验区 杨高南路 799号 5层 01、02/03 室 法定代表人:胡燕亮 电话:021-50810687 联系人:樊晴晴招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 20 网址: www.wacaijijin.com 北京肯特瑞基金销售有限公司 注册地址:北京市海淀区中关村东路 66 号 1号楼 22层 2603-06 法定代表人:江卉 电话:01089189288 联系人:徐伯宇 网址: http://kenterui.jd.com/ 通华财富(上海)基金销售有限公司 注册地址:上海市浦东新区陆家嘴世纪金 融广场杨高南路 799号 3号楼 9楼 法定代表人:兰奇 电话:95156转 5 联系人:陈益萍 网址: www.tonghuafund.com 深圳市前海排排网基金销售有限责任公司 注册地址:深圳市前海深港合作区前湾一 路 1号 A 栋 201室 法定代表人:李春瑜 电话:400-680-3928 联系人:华荣杰 网址:www.simuwang.com 天津万家财富资产管理有限公司 注册地址:天津自贸区(中心商务区)迎 宾大道 1988号滨海浙商大厦公寓 2-2413 室 法定代表人:李修辞 电话:010-59013842 联系人:王茜蕊 网址:http://www.wanjiawealth.com 上海有鱼基金销售有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易试验区 浦东大道 2123号 3层 3E-2655 室 法定代表人:林琼 客服电话:4007676298 联系人:徐海峥 公司网址:www.youyufund.com 北京植信基金销售有限公司 注册地址:北京朝阳区四惠盛世龙源国食 苑 10号楼 法定代表人:于龙之 客服电话:4006-802-123 邮箱:services@zhixin-inv.com 公司网址:https://www.zhixin-inv.com/招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 21 腾安基金销售(深圳)有限公司 注册地址:深圳市南山区科技中一路腾讯 大厦 11楼 法定代表人:刘明军 客服电话:95017转 1转 6 或 0755- 86013388 公司网址:https://www.tenganxinxi.com/ 北京恒天明泽基金销售有限公司 注册地址:北京市北京经济技术开发区宏 达北路 10号 5层 5122室 法定代表人:周斌 联系人:马鹏程 联系电话:010-57756074 客服电话:400-786-8868 公司网址:http://www.chtfund.com 济安财富(北京)基金销售有限公司 注册地址:北京市朝阳区太阳宫中路 16号 院 1号楼冠捷大厦 3层 307单元 法定代表人:杨健 联系人:李海燕 联系电话:13501184929 客服电话:400-673-7010 公司网址:http://www.jianfortune.com/ 民商基金销售(上海)有限公司 注册地址:上海市黄浦区北京东路 666号 H 区(东座)6楼 A31 室 法定代表人:贲惠琴 联系人:董筱爽 联系电话:18121169537 客服电话:021-50206003 公司网址:www.msftec.com 西藏东方财富证券股份有限公司 注册地址:上海市徐汇区宛平南路 88号金 座东方财富大厦 法定代表人:陈宏 联系人:付佳 联系电话:17717379005 客服电话:95357 公司网址:http://www.18.cn 上海大智慧基金销售有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易试验区 杨高南路 428号 1号楼 1102单元 法定代表人:申健 联系人:施燕华招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 22 联系电话:18901685505 客服电话:021-20292031 公司网址:https://www.wg.com.cn 北京百度百盈基金销售有限公司 注册地址:北京市海淀区上地十街 10号 1 幢 1层 101 法定代表人:张旭阳 联系人:王语妍 联系电话:13810785862 客服电话:95055-9 公司网址:https://www.baiyingfund.com/ 基金管理人可根据有关法律法规规定,选择其他符合要求的机构代理销售本基金,并 及时公告。 3.2 注册登记机构 名称:招商基金管理有限公司 地址:深圳市福田区深南大道7088号 法定代表人:李浩 电话:(0755)83196445 传真:(0755)83196436 联系人:宋宇彬 3.3 律师事务所和经办律师 名称:上海源泰律师事务所 注册地址:上海市浦东新区浦东南路256号华夏银行大厦14楼 负责人:廖海 电话:(021)51150298 传真:(021)51150398 经办律师:刘佳、张雯倩 联系人:刘佳 3.4 会计师事务所和经办注册会计师 名称:毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙) 注册地址:北京市东长安街1号东方广场东二办公楼八层招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 23 执行事务合伙人:邹俊 电话:(0755)2547 1000 传真:(0755)8266 8930 经办注册会计师:程海良、吴钟鸣 联系人: 蔡正轩 §4 基金名称 招商量化精选股票型发起式证券投资基金 §5 基金类型 股票型发起式证券投资基金 §6 投资目标 本基金通过量化模型精选股票,在有效控制风险的前提下,力争获取超越业绩比较基 准的投资回报,谋求基金资产的长期增值。 §7 投资范围 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市的A股股票 (包括中小板、创业板及其他中国证监会允许基金投资的股票)、债券(含中小企业私募 债)、资产支持证券、货币市场工具、权证、股指期货,以及法律法规或中国证监会允许 基金投资的其他金融工具,但须符合中国证监会的相关规定。 本基金为股票型基金,基金投资组合中股票资产占基金资产的比例不低于80%,权证 投资占基金资产净值的0%-3%;任何交易日日终在扣除需缴纳的交易保证金后,基金保留 的现金或者投资于到期日在一年以内的政府债券的比例不低于基金资产净值的5%,其中, 现金类资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后, 可以将其纳入投资范围。 §8 投资策略 1、资产配置策略招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 24 本基金投资组合中股票资产占基金资产的比例不低于80%,大类资产配置不作为本基 金的核心策略。一般情况下将保持各类资产配置的基本稳定。在综合考量系统性风险、各 类资产收益风险比值、股票资产估值、流动性要求、申购赎回以及分红等因素后,对基金 资产配置做出合适调整。 2、股票投资策略 本基金主要采用量化模型用以评估资产定价、控制风险和优化交易。基于模型结果, 基金管理人结合市场环境和股票特性,精选个股产出投资组合,以追求超越业绩比较基准 表现的业绩水平。 1)股权激励策略: 股权激励策略的核心是在股权激励预案公布时,一般市场参与者认为股权激励政策在 短期内会对公司预期有一定的提升作用进而买入该股票。通过大样本统计发现股权积累预 案公布后股价的确会有抬升作用,将期限拉长后发现实行股权激励的股票在长期内依然有 一定的超额收益,即无论在长期还是短期,股权激励都对股价有一定的提振作用。在某只 个股股权激励预案公布后买入该股票并构建组合后发现该策略获得了比较明显的超额收益 。 2)评级反转策略: 评级反转策略综合利用证券分析师提供的研究报告信息、以及股票的市场交易信息进 行选股。该策略倾向于选择具有以下特征的股票:在一段时期内,某个股票的多个研究报 告均给出较正面的信息,即大部分的证券分析师看好该股的后市走势,然而在二级市场上 ,该股票的表现却滞后于行业指数的表现。当分析师已获取的信息和预测被市场进一步验 证时,该类股票有望获得超额收益。同时,通过行业中性化、市值分档、以及区分是否在 指数成份股内的选股等方式,可进一步降低组合的回撤比,提高策略的收益风险比。 3)分状态使用不同因子策略: 关于Alpha多因子策略的因子选择,因子的有效性和时变性对策略往往会带来较大的 影响。如常规的市值因子,在风格切换较剧烈时,该因子表现迥异。从历史数据统计和行 业特征出发,挖掘在不同行业中,相对有效的因子,以及因子表现较好时对应的市场特征 规律。然后,根据市场运行的不同阶段,采用不同的因子进行选股。如在牛市行情启动初 期,业绩稳定、低PB值、大市值的股票往往有较好的表现。在分市场状态使用不同因子的 情况下,若结合风格轮动、板块轮动等辅助判断,可进一步提高超额收益。 4)高BETA策略: Beta系数衡量股票收益相对于业绩评价基准收益的总体波动性。Beta越高,意味着股 票相对于业绩评价基准的波动性越大。选择Beta较高的股票,看似风险较大。但除了 Beta系数之外,该策略会使用其他的因子来做辅助,倾向于选择有安全边际,但近期内波 动较大的股票。通过其他因子来选择质地较好的股票,而股票本身高Beta的特性,有助于招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 25 组合获得较明显的超额收益。该策略在牛市中表现突出,熊市中也有较好的防御性。同时 ,通过行业中性化、市值分档等方式,可进一步降低组合的回撤比,提高策略的收益风险 比。 3、债券投资策略 根据国内外宏观经济形势、财政、货币政策、市场资金与债券供求状况、央行公开市 场操作等方面情况,采用定性与定量相结合的方式,在确保流动性充裕和业绩考核期内可 实现绝对收益的约束下设定债券投资的组合久期,并根据通胀预期确定浮息债与固定收益 债比例;在满足组合久期设置的基础上,投资团队分析债券收益率曲线变动、各期限段品 种收益率及收益率基差波动等因素,预测收益率曲线的变动趋势,并结合流动性偏好、信 用分析等多种市场因素进行分析,综合评判个券的投资价值。在个券选择的基础上,投资 团队构建模拟组合,并比较不同模拟组合之间的收益和风险匹配情况,确定风险、收益最 佳匹配的组合。 4、中小企业私募债券投资策略 中小企业私募债具有票面利率较高、信用风险较大、二级市场流动性较差等特点。因 此本基金审慎投资中小企业私募债券。 针对市场系统性信用风险,本基金主要通过调整中小企业私募债类属资产的配置比例 ,谋求避险增收。 针对非系统性信用风险,本基金通过分析发债主体的信用水平及个债增信措施,量化 比较判断估值,精选个债,谋求避险增收。 本基金主要采取买入持有到期策略;当预期发债企业的基本面情况出现恶化时,采取 “尽早出售”策略,控制投资风险。 另外,部分中小企业私募债内嵌转股选择权,本基金将通过深入的基本面分析及定性 定量研究,自下而上地精选个债,在控制风险的前提下,谋求内嵌转股权潜在的增强收益 。 5、资产支持证券的投资策略 本基金将在宏观经济和基本面分析的基础上,对资产支持证券的质量和构成、利率风 险、信用风险、流动性风险和提前偿付风险等进行定性和定量的全方面分析,评估其相对 投资价值并作出相应的投资决策,力求在控制投资风险的前提下尽可能的提高本基金的收 益。 6、权证投资策略 本基金对权证资产的投资主要是通过分析影响权证内在价值最重要的两种因素——标 的资产价格以及市场隐含波动率的变化,灵活构建避险策略,波动率差策略以及套利策略 。 7、股指期货投资策略招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 26 本基金采取套期保值的方式参与股指期货的投资交易,以管理投资组合的系统性风险 ,改善组合的风险收益特性。 §9 投资决策程序 本基金采用投资决策委员会领导下的团队式投资管理模式。投资决策委员会定期就投 资管理业务的重大问题进行讨论。基金经理、交易员、交易员在投资管理过程中责任明确 、密切合作,在各自职责内按照业务程序独立工作并合理地相互制衡。具体的投资管理程 序如下: (1)投资决策委员会审议投资策略、资产配置和其它重大事项; (2)投资部门通过投资例会等方式讨论拟投资的个券,研究员提供研究分析与支持; (3)基金经理根据所管基金的特点,确定基金投资组合; (4)基金经理发送投资指令; (5)交易部审核与执行投资指令; (6)数量分析人员对投资组合的分析与评估; (7)基金经理对组合的检讨与调整。 在投资决策过程中,风险管理部门负责对各决策环节的投资风险、操作风险等进行监 控,并定期对投资风险及绩效做出评估,提供给投资决策委员会和基金经理等,以供决策 参考。 §10 业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为:沪深300指数收益率×80%+中债综合指数收益率×20%。 本基金为股票型基金,基金投资组合中股票资产占基金资产的比例不低于80%;因此 ,本基金的基准指数按照目标配置采用了复合指数,即沪深300指数收益率×80%+中债综 合指数收益率×20%。 沪深300指数由专业指数提供商“中证指数有限公司”编制和发布,由沪深A股中规 模大、流动性好的最具代表性的300只股票组成,以综合反映沪深A股市场整体表现,具 有良好的市场代表性和市场影响力。中债综合指数由中央国债登记结算有限责任公司编制 ,该指数旨在综合反映债券全市场整体价格和投资回报情况。该指数涵盖了银行间市场和 交易所市场,成份券种包括除资产支持债和部分在交易所发行上市的债券以外的其他所有 债券,具有广泛的市场代表性,能够反映债券市场总体走势。本基金管理人认为,该业绩 比较基准目前能够忠实地反映本基金的风险收益特征。招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 27 §11 风险收益特征 本基金是股票型基金,属于证券投资基金中较高预期风险、较高预期收益的品种,其 预期风险收益水平高于混合型基金、债券型基金及货币市场基金。 §12 投资组合报告 招商量化精选股票型发起式证券投资基金管理人-招商基金管理有限公司的董事会及 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性 、准确性和完整性承担个别及连带责任。 本投资组合报告所载数据截至2018年12月31日,来源于《招商量化精选股票型发起 式证券投资基金2018年第4季度报告》。 1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例(%) 1 权益投资 34,721,251.36 93.86 其中:股票 34,721,251.36 93.86 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 5,999.97 0.02 其中:债券 5,999.97 0.02








资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售 金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 2,195,693.34 5.94 8 其他资产 68,065.91 0.18 9 合计 36,991,010.58 100.00 2 报告期末按行业分类的股票投资组合 2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%) A 农、林、牧、渔业 775,108.00 2.12 B 采矿业 108,918.85 0.30 C 制造业 22,824,603.19 62.37招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 28 D 电力、热力、燃气及水生产和 供应业 430,377.00 1.18 E 建筑业 254,432.00 0.70 F 批发和零售业 1,721,987.26 4.71 G 交通运输、仓储和邮政业 687,523.00 1.88 H 住宿和餐饮业 111,081.60 0.30 I 信息传输、软件和信息技术服 务业 1,796,226.00 4.91 J 金融业 2,488,481.46 6.80 K 房地产业 1,448,010.00 3.96 L 租赁和商务服务业 283,454.00 0.77 M 科学研究和技术服务业 182,886.00 0.50 N 水利、环境和公共设施管理业 1,020,387.00 2.79 O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 236,080.00 0.65 R 文化、体育和娱乐业 351,696.00 0.96 S 综合 - - 合计 34,721,251.36 94.88 2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有港股通投资股票。 3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量 (股) 公允价值(元) 占基金资产净值比例 (%) 1 600352 浙江龙盛 46,400 447,760.00 1.22 2 603208 江山欧派 16,600 441,726.00 1.21 3 603636 南威软件 45,180 433,728.00 1.19 4 600702 舍得酒业 18,600 424,452.00 1.16 5 603609 禾丰牧业 53,400 413,850.00 1.13 6 002100 天康生物 94,900 398,580.00 1.09 7 601588 北辰实业 142,300 385,633.00 1.05 8 002788 鹭燕医药 29,600 373,552.00 1.02 9 002696 百洋股份 40,330 361,356.80 0.99 10 002462 嘉事堂 24,800 358,360.00 0.98 4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 29 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中:政策性金融债 - - 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债(可交换债) 5,999.97 0.02 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 5,999.97 0.02 5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 (元) 占基金资产净值比 例(%) 1 110049 海尔转债 60 5,999.97 0.02 6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投 资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期末未持有股指期货合约。 9.2 本基金投资股指期货的投资政策招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 30 本基金采取套期保值的方式参与股指期货的投资交易,以管理投资组合的系统性风险 ,改善组合的风险收益特性。 10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 10.1 本期国债期货投资政策 根据本基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。 10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 根据本基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。 10.3 本期国债期货投资评价 根据本基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。 11 投资组合报告附注 11.1


报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查,不存在报告编 制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 11.2


本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库,本基金管理人从制度 和流程上要求股票必须先入库再买入。 11.3 其他资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 4,923.29 2 应收证券清算款 60,430.84 3 应收股利 - 4 应收利息 452.52 5 应收申购款 2,259.26 6 其他应收款 -招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 31 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 68,065.91 11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末投资前十名股票中不存在流通受限情况。 §13 基金的业绩 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产,但不保 证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险 ,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本基金合同生效以来的投资业绩及与同期基准的比较如下表所示: 阶段 净值增 长率① 净值增 长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 2016.03.15-2016.12.31 12.72% 1.20% 6.07% 0.71% 6.65% 0.49% 2017.01.01-2017.12.31 -5.10% 1.05% 16.36% 0.51% -21.46% 0.54% 2018.01.01-2018.12.31 -26.62% 1.47% -19.78% 1.07% -6.84% 0.40% 自基金成立起至2018.12.31 -21.50% 1.26% -0.99% 0.80% -20.51% 0.46% 注:本基金合同生效日为2016年3月15日。 §14 基金的费用概览 14.1 基金费用的种类 1、基金管理人的管理费; 2、基金托管人的托管费; 3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用; 4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费; 5、基金份额持有人大会费用;招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 32 6、基金的证券、期货交易费用; 7、基金的银行汇划费用; 8、证券账户开户费用、银行账户维护费用; 9、按照国家有关规定和《基金合同》约定,可以在基金财产中列支的其他费用。 14.2 基金费用计提方法、计提标准和支付方式 1、基金管理人的管理费 本基金的管理费按前一日基金资产净值的1.5%年费率计提。管理费的计算方法如下: H=E×1.5%÷当年天数 H为每日应计提的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计提,逐日累计至每个月月末,按月支付。经基金管理人与基金托管 人核对一致后,由基金托管人于次月首日起2-5个工作日内从基金财产中一次性支付给基 金管理人。若遇法定节假日、公休假等,支付日期顺延。 2、基金托管人的托管费 本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.25%的年费率计提。托管费的计算方法如 下: H=E×0.25%÷当年天数 H为每日应计提的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计提,逐日累计至每个月月末,按月支付。经基金管理人与基金托管 人核对一致后,由基金托管人于次月首日起2-5个工作日内从基金财产中一次性支付给基 金托管人。若遇法定节假日、公休日等,支付日期顺延。 上述“14.1基金费用的种类”中第3-9项费用,根据有关法规及相应协议规定,按 费用实际支出金额列入当期费用,由基金托管人从基金财产中支付。 14.3 不列入基金费用的项目 下列费用不列入基金费用: 1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的 损失; 2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用; 3、《基金合同》生效前的相关费用; 4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 33 14.4 费用调整 在法律法规规定的范围内,基金管理人和基金托管人协商一致后,可根据基金发展情 况调整基金管理费率、基金托管费率等相关费率。 调高基金管理费率、基金托管费率等费率,须召开基金份额持有人大会审议;调低基 金管理费率、基金托管费率等费率,无须召开基金份额持有人大会。 基金管理人必须最迟于新的费率实施日前2日在至少一种指定媒介和基金管理人网站 上公告。 14.5 基金税收 本基金运作过程中涉及的各纳税主体,其纳税义务按国家税收法律、法规执行。 14.6 申购、赎回及转换的费用 1、申购费用 本基金申购采用金额申购方式,申购费率如下表。投资者在一天之内如果有多笔申 购,费率按单笔分别计算。 申购金额(M) 申购费率 M<100 万 1.5% 100万≤M<200 万 1.0% 200万≤M<500 万 0.6% M≥500 万 每笔 1000元 本基金的申购费用由投资人承担,不列入基金资产,用于基金的市场推广、销售、登 记等各项费用。 申购费用的计算方法: 净申购金额=申购金额/(1+申购费率) 申购费用=申购金额-净申购金额 申购费用以人民币元为单位,计算结果保留到小数点后第 2位,小数点后第 3位开始 舍去,舍去部分归基金财产。 2、赎回费用 本基金的赎回费率按基金份额持有期限递减,费率如下: 连续持有时间(N) 赎回费率招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 34 N<7日 1.5% 7日≤N<30 日 0.75% 30日≤N<1 年 0.5% 1年≤N<2 年 0.25% N≥2年 0% (注:1年指 365天,2年为 730天,依此类推) 赎回费用的计算方法:赎回费用=赎回份额×赎回受理当日基金份额净值×赎回费率 赎回费用以人民币元为单位,计算结果保留到小数点后第 2位,小数点后第 3位开始 舍去,舍去部分归基金财产。 赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担,在基金份额持有人赎回基金份额时 收取。对持续持有期少于 7日的投资人收取 1.5%的赎回费,对持续持有期少于 30日且不 少于 7日的投资人收取 0.75%的赎回费,并将上述赎回费全额计入基金财产;对持续持有 期少于 3个月且不少于 30日的投资人收取 0.5%的赎回费,并将赎回费总额的 75%计入基 金财产;对持续持有期长于 3个月但少于 6个月的投资人收取 0.5%的赎回费,并将赎回费 总额的 50%计入基金财产;对持续持有期长于 6个月的投资人,应当将赎回费总额的 25% 计入基金财产。如法律法规对赎回费的强制性规定发生变动,本基金将依新法规进行修 改,不需召开持有人大会。 3、转换费用 (1)各基金间转换的总费用包括转出基金的赎回费和申购补差费两部分。 (2)每笔转换申请的转出基金端,收取转出基金的赎回费,对持续持有期少于 7日的 投资人收取 1.5%的赎回费,对持续持有期少于 30日且不少于 7日的投资人收取 0.75%的 赎回费,并将上述赎回费全额计入基金财产;对持续持有期少于 3个月且不少于 30日的投 资人收取 0.5%的赎回费,并将赎回费总额的 75%计入基金财产;对持续持有期长于 3个月 但少于 6个月的投资人收取 0.5%的赎回费,并将赎回费总额的 50%计入基金财产;对持续 持有期长于 6个月的投资人,应当将赎回费总额的 25%计入基金财产。 (3)每笔转换申请的转入基金端,从申购费率(费用)低向高的基金转换时,收取转 入基金与转出基金的申购费用差额;申购补差费用按照转入基金金额所对应的申购费率 (费用)档次进行补差计算。从申购费率(费用)高向低的基金转换时,不收取申购补差 费用。 (4)基金转换采取单笔计算法,投资者当日多次转换的,单笔计算转换费用。 4、基金管理人官网交易平台交易 www.cmfchina.com 网上交易,详细费率标准或费率标准的调整请查阅官网交易平台及招商量化精选股票型发起式证券投资基金招募说明书(更新)摘要 35 基金管理人公告。 5、基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式,并最迟应于新的费 率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。 6、基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下根据市场情况制定 基金促销计划,定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间,按相关监管部 门要求履行必要手续后,基金管理人可以适当调低本基金的销售费用。 基金管理人可以针对特定投资人(如养老金客户等)开展费率优惠活动,届时将提前 公告。 §15 对招募说明书更新部分的说明 本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运 作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及 其它有关法律法规的要求,对本基金管理人于2018年10月26日刊登的本基金招募说明书 进行了更新,并根据本基金管理人在前次招募说明书刊登后本基金的投资经营活动进行了 内容补充和数据更新。 本次主要更新的内容如下: 1、更新了“重要提示”。 2、更新了“释义”。 3、在“基金管理人”部分,更新了“主要人员情况”。 4、在“基金托管人”部分,更新了“证券投资基金托管情况”。 5、在“相关服务机构”部分,更新了“基金份额销售机构”,更新了“律师事务所和 经办律师”。 6、在“基金的投资”部分,更新了“基金投资组合报告”。 7、更新了“基金的业绩”。 8、更新了“其他应披露事项”。 招商基金管理有限公司 2019年 4月 26日