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中银信用增利债券型证券投资基金







































































更新招募说明书 
 1 
 
 
 
 
 
中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ） 
更新招募说明书 
 
（2019 年第 1 号） 
 
 
基金管理人：





中银基金管理有限公司 
基金托管人：





中 信 银 行 股 份 有限 公司 
 
 
 
 
 
 
 
二〇一 九 年 四 月 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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重要提示 
中银 信 用增 利 债券 型 证券 投 资基 金 （LOF ） ( 以下 简 称“ 本 基金”) 经 中 国证 监 会2011
年 11 月4 日证 监 许 可【2011 】1747 号 文核 准 进行 募集 ，基 金 合同 于2012 年3 月12 日正 式
生效 。 
基金 管 理人 保 证本 招 募说 明 书的 内 容真 实 、 准确 、 完整 。 本招 募 说明 书 经中 国 证
监会 核 准， 但 中国 证 监会 对 本基 金 募集 的 核 准， 并 不表 明 其对 本 基金 的 价值 和 收益 做
出实质性判断或保 证 ，也 不 表明 投 资于 本 基金 没 有风 险 。 
投资 有 风险 ， 投资 者 认购 或 申购 本 基金 时 应 认真 阅 读本 招 募说 明 书， 全 面认 识 本
基金 产 品的 风 险收 益 特征 ， 充分 考 虑投 资 者 自身 的 风险 承 受能 力 ，并 对 于认 购 （或 申
购） 基 金的 意 愿、 时 机、 数 量等 投 资行 为 做 出独 立 决策 。 基金 管 理人 提 醒投 资 者基 金
投资 要 承担 相 应风 险 ， 包括 市 场风 险 、 管 理 风 险、 流 动性 风 险 、 本 基 金的 特 定风 险 等。
本基 金 为债 券 型基 金 ，属 于 证券 投 资基 金 中 的较 低 风险 品 种， 本 基金 的 预期 收 益和 预
期风 险 高于 货 币市 场 基金 ， 低于 混 合型 基 金 和股 票 型基 金 。 基 金 净值 会 因为 证 券市 场
波动 等 因素 产 生波 动 ， 投 资 者根 据 所持 有 的 基金 份 额享 受 基金 收 益， 同 时承 担 相应 的
投资风险。 
本基 金 在基 金 合同 生 效后 三 年之 内( 含三 年) 为封 闭 期 ， 封闭 期 间投 资 者不 能 申购 、
赎回 基 金份 额 ，但 可 在本 基 金上 市 交易 后 通 过深 圳 证券 交 易所 转 让基 金 份额 。 本基 金
在封 闭 期 届满 后 的 次日 起 转为 上 市 开放 式 基 金（LOF ）， 投 资者 可 进 行基 金 份 额的 申
购赎 回。 基 金合 同 生效 后6 个 月内 ， 本 基 金开 始 在深 圳 证券 交 易所 上 市交 易。 基 金上 市
后， 登 记在 中 国证 券 登记 结 算有 限 责任 公 司 证券 登 记结 算 系统 中 的基 金 份额 可 直接 在
深圳 证 券交 易 所上 市 交易 ； 登记 在 中国 证 券 登记 结 算有 限 责任 公 司注 册 登记 系 统的 基
金份额通过办理跨 系 统转 托 管业 务 将基 金 份额 转 至场 内 系 统后 ， 方可 上 市交 易 。 
基金 的 过往 业 绩并 不 预示 其 未来 表 现。 基 金 管理 人 管理 的 其他 基 金的 业 绩并 不构
成对 本 基金 业 绩表 现 的保 证 。基 金 管理 人 依 照恪 尽 职守 、 诚实 信 用、 谨 慎勤 勉 的原 则
管理和运用基金财 产 ，但 不 保证 本 基金 一 定盈 利 ，也 不 保 证最 低 收益 。 
本更 新 招募 说 明书 所 载内 容 截止 日 为2019 年3 月 11 日 ， 有 关 财务 数 据和 净 值表 现 截
止日 为2018 年12 月31 日 。 本 基金 托 管人 中 信 银行 股 份有 限 公司 已 复核 了 本次 更 新的 招中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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募说明书。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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目录 
一、 绪 言 ......................................................................................................................... 5 
二、 释 义 ......................................................................................................................... 6 
三、 基 金管 理 人 ............................................................................................................ 11 
四、 基 金托 管 人 ............................................................................................................ 20 
五、 相 关服 务 机构......................................................................................................... 24 
六、 基 金的 募 集 ............................................................................................................ 38 
七、 基 金合 同 的生 效 ..................................................................................................... 39 
八、 基 金份 额 的上 市 交易.............................................................................................. 40 
九、 基 金份 额 的申 购 与赎 回 .......................................................................................... 42 
十、 基 金的 投 资 ............................................................................................................ 54 
十一 、 投资 组 合报 告 ..................................................................................................... 62 
十二 、 基金 的 业绩......................................................................................................... 66 
十三 、 基金 的 财产......................................................................................................... 67 
十四 、 基金 资 产的 估 值 ................................................................................................. 68 
十五 、 基金 的 收益 与 分配.............................................................................................. 75 
十六 、 基金 运 作方 式 的变 更 及相 关 事项........................................................................ 77 
十七 、 基金 的 费用 与 税 收.............................................................................................. 78 
十八 、 基金 的 会计 与 审计.............................................................................................. 80 
十九 、 基金 的 信息 披 露 ................................................................................................. 81 
二十 、 风险 揭 示 ............................................................................................................ 87 
二十 一 、基 金 合同 的 变更 、 终止 与 基金 财 产的 清算 ..................................................... 93 
二十 二 、基 金 合同 的 内容 摘 要 ...................................................................................... 96 
二十 三 、基 金 托管 协 议的 内 容摘 要 ..............................................................................112 
二十 四 、对 基 金份 额 持有 人 的服 务 ............................................................................. 125 
二十 五 、其 他 应披 露 事项............................................................................................ 127 
二十 六 、招 募 说明 书 存放 及 查阅 方 式 ......................................................................... 129 
二十 七 、备 查 文件....................................................................................................... 130 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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一、绪言 
本招 募 说明 书 依据 《 中 华人 民 共和 国 合同 法 》( 以 下 简称“ 《合 同 法 》”) 、 《 中 华人 民
共和国证券投资基 金 法》( 以 下简 称“ 《 基 金法 》”) 、 《证 券 投资 基 金运 作 管理 办 法》( 以
下简 称“ 《 运作 办 法》”) 、 《证 券 投资 基 金销 售 管理 办 法》 ( 以 下简 称“ 《 销售 办 法》”) 、 《证
券投资基金信息披 露 管理 办 法》( 以 下简 称“ 《 信 息披 露 办法 》”) 、 《公 开募 集开 放 式证
券投资基金流动性 风 险管 理 规定 》 （以下简称“ 《 流动 性 风险 管 理规 定 》” ） 和《 中银
信用增利债券型证 券 投资 基 金 （LOF ）基 金 合同 》 （ 以 下简 称“ 《 基 金合 同 》” ）编 写 。 
本招 募 说明 书 阐述 了 中银 信 用增 利 债券 型 证券 投 资基 金 （LOF ） 的 投资 目 标、 策 略、
风险 、 费 率等 与 投资 者 投资 决 策有 关 的全 部 必 要事 项 ， 投资 者 在做 出 投资 决 策前 应 仔细
阅读本招募说明书 。 
基金 管 理人 承 诺本 招 募说 明 书不 存 在任 何 虚假 记 载 、 误导 性 陈述 或 者重 大 遗漏 ， 并
对其 真 实性 、准 确 性 、 完 整 性承 担 法律 责 任。 本 基金 根 据本 招 募说 明 书所 载 明的 资 料申
请募 集 。基 金 管理 人 没有 委 托或 授 权任 何 其他 人 提供 未 在 本招 募 说明 书 中 载 明 的信 息，
或对本招募说明书 作 任何 解 释或 者 说明 。 
本招 募 说明 书 根据 本 基金 的《 基金 合 同》 编 写 ， 并 经 中国 证 监会 核 准。 《 基金 合 同》
是约 定 基金 当 事人 之 间权 利 、义 务 的 法律 文 件 。 本 基 金投 资 者自 依《 基 金 合同 》取 得基
金份 额 ，即 成 为 本基 金 份额 持 有人 和《 基 金 合 同》 的 当事 人 ，其 持 有 本基 金 份额 的 行为
本身 即 表明 其 对本 基 金《 基金 合 同 》 的 承 认和 接 受 ，并 按 照《 基金 法》 、 《 基金 合 同 》 及
其他 有 关规 定 享有 权 利、 承担 义 务。 基 金投 资 者欲 了 解本 基 金份 额 持有 人 的权 利 和义 务，
应详细查阅《基金 合 同》 。. 
本基 金 单一 投 资者 持 有基 金 份额 数 不得 达 到或 超 过基 金 份 额总数的50% ，但 在基 金
运作过程中因基金 份 额赎 回 等情 形 导致 被 动达 到 或超 过50% 的除 外 。 
根据 基 金合 同 的约 定 ， 基金 合 同生 效 后三 年 的 封闭 期 已届 满 ， 中银 信 用增 利 债券 型
证券投资基金已转 换 为中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金 （LOF ） ， 故基 金 合同 中 关于
转换前封闭期运作 的 相关 内 容均 不 再适 用 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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二、释义 
在本招募说明书中 ， 除非 文 意另 有 所指 ， 下列 词 语或 简 称 具有 如 下含 义 ： 
1. 基金 或本 基金 ： 指中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金 （LOF ） 
2. 基金 管理 人： 指 中银 基 金管 理 有限 公 司 
3. 基金 托管 人： 指 中信 银 行股 份 有限 公 司 
4. 基 金 合 同 ：指 《 中 银 信 用增 利 债 券 型 证券 投 资 基 金 （LOF ） 基 金 合同 》 及 对 该
基金合同的任何有 效 修订 和 补充 
5. 托 管 协议 ： 指 基 金管 理 人 与基 金 托 管 人就 本 基 金签 订 之 《 中银 信 用 增利 债 券 型
证券投资基金 （LOF ） 托管 协 议》 及 对该 托 管协 议 的任 何 有效 修 订和 补 充 
6. 招 募 说 明 书或 本 招 募 说 明书 ： 指 《 中 银信 用 增 利 债 券型 证 券 投 资 基 金 （LOF ）
招募说明书》及其 定 期的 更 新 
7. 基 金 份 额 发售 公 告 ： 指 《中 银 信 用 增 利债 券 型 证 券 投资 基 金 （LOF ） 份额发售
公告》 
8. 法 律 法规 ： 指 中 国现 行 有 效并 公 布 实 施的 法 律 、行 政 法 规 、规 范 性 文件 、 司 法
解释、行政规章以 及 其他 对 基金 合 同当 事 人有 约 束力 的 决 定、 决 议、 通 知等 
9. 《 基金 法》 ： 指 2003 年 10 月 28 日 经第 十 届全 国 人民 代 表大 会 常务 委 员会 第 五
次会 议 通过 ， 自 2004 年 6 月 1 日 起 实施 的 《 中 华人 民 共和 国 证券 投 资基 金 法》 及颁 布
机关对其不时做出 的 修订 
10. 《销 售 办法 》 ： 指 中 国证 监会 2011 年 6 月 9 日 颁 布 、 同 年 10 月 1 日 实施 的 《 证
券投资基金销售管 理 办法 》 及颁 布 机关 对 其不 时 做出 的 修 订 
11. 《信 息 披露 办 法》 ： 指 中 国证 监会 2004 年 6 月 8 日颁 布 、 同 年 7 月 1 日实 施 的
《证券投资基金信 息 披露 管 理办 法 》及 颁 布机 关 对其 不 时 做出 的 修订 
12. 《 运 作办 法》 ： 指 中国 证 监会 2004 年 6 月 29 日颁 布 、 同年 7 月 1 日 实施 的 《 证
券投资基金运作管 理 办法 》 及颁 布 机关 对 其不 时 做出 的 修 订 
13. 《 流 动性 风 险管 理 规定 》 ： 指 中国 证 监会2017 年8 月31 日 颁布 、 同年10 月1 日起 实
施的 《 公 开募 集 开放 式 证券 投 资基 金 流动 性 风 险管 理 规定 》 及 颁布 机 关对 其 不时 做 出的中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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7 
 
修订 
14. 《上 市规 则》 ： 指 《深 圳 证券 交 易所 证 券投 资 基金 上 市规 则 》 
15. 中国 证监 会： 指 中 国证 券 监督 管 理委 员 会 
16. 银 行 业监 督 管理 机 构： 指 中 国银 行 业监 督 管理 委 员会 或 其他 经 国务 院 授权 的 银
行监管机构 
17. 基 金 合同 当 事人 ： 指受 基 金合 同 约束 ， 根 据基 金 合同 享 有权 利 并承 担 义务 的 法
律主体，包括基金 管 理人 、 基金 托 管人 和 基金 份 额持 有 人 
18. 个 人 投资 者 ：指 年 满 18 周 岁， 合 法持 有 现时 有 效的 中 华人 民 共和 国 居民 身 份
证等 有 效身 份 证件 的 中国 公 民， 以 及依 据 有 关法 律 法规 规 定或 中 国证 监 会批 准 可投 资
于证券投资基金的 其 他自 然 人 
19. 机 构 投资 者 ： 指 依 法可 以 投资 开 放式 证 券投 资 基金 的 、 在中 华 人民 共 和国 境 内
合法 注 册登 记 并存 续 或经 有 关政 府 部门 批 准 设立 并 存续 的 企业 法 人、 事 业法 人 、社 会
团体或其他组织 
20. 合 格 境外 机 构投 资 者： 指 符 合现 时 有效 的 相关 法 律法 规 规定 可 以投 资 于中 国 境
内证券市场的中国 境 外的 机 构投 资 者 
21. 投 资 者： 指 个人 投 资者 、 机 构投 资 者和 合 格境 外 机构 投 资者 以 及法 律 法规 或 中
国证监会允许购买 证 券投 资 基金 的 其他 投 资者 的 合称 
22. 基金 份额 持有 人 ： 指依 基 金合 同 和招 募 说明 书 合法 取 得基 金 份额 的 投资 者 
23. 基 金 销售 业 务： 指基 金 管理 人 或销售 机构 宣 传推 介 基金 ，发 售 基 金份 额， 办 理
基金份额的申购、 赎 回、 转 换、 转 托管 及 定期 定 额投 资 等 业务 
24. 销 售 机构 ： 指直 销 机构 和 基金 管 理人 指 定的 其 他销 售 机构 ， 直 销机 构 指中 银 基
金管 理 有限 公 司 ， 基 金管 理 人指 定 的其 他 销 售 机 构 指符 合 《销 售 办 法 》 和中 国 证监 会
规定 的 其他 条 件， 取 得基 金 销售 业 务资 格 并 与基 金 管理 人 签订 了 基金 销 售服 务 代理 协
议，代为办理基金 销 售业 务 的机 构 
25. 基金 销售 网点 ： 指 直销 机 构的 直 销中 心 及 其 他 销售 机 构的 销售 网点 
26. 注 册 登记 业 务： 指 基金 登 记 、 存 管 、过 户 、清 算和 交 收业 务 ，具 体 内 容包 括 投
资者 基 金账 户 的建 立 和管 理、 基 金份 额 注册 登 记、 基金 销 售业 务 的确 认、 清 算和 交 收、
代理发放红利、建 立 并保 管 基金 份 额持 有 人名 册 、办 理 非 交易 过 户业 务 等 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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27. 注 册 登记 机 构： 指 办理 注 册登 记 业务 的 机构 。 基 金的 注 册登 记 机构 为 中银 基 金
管理有限公司或接 受 中银 基 金管 理 有限 公 司委 托 代为 办 理 注册 登 记业 务 的机 构 
28. 基 金 账户 ： 指 注 册登 记 机构 为 投资 者 开立 的、 记 录其 持 有 的、 基金 管 理人 所 管
理的基金份额余额 及 其变 动 情况 的 账户 
29. 基 金 交易 账 户： 指 销售 机 构为 投 资者 开 立的 、 记 录投 资 者通 过 该销 售 机构 办 理
认购 、 申购 、 赎回 、 转换 、 转托 管 及定 期 定 额投 资 等业 务 而引 起 的本 基 金的 基 金份 额
变动及结余情况的 账 户 
30. 基 金 合同 生 效日 ： 指基 金 募集 达 到法 律 法规 规 定及 基 金合 同 规定 的 条 件， 基 金
管理 人 聘请 法 定机 构 验 资 并 向中 国 证监 会 办 理基 金 备案 手 续完 毕 ，并 获 得中 国 证监 会
书面确认的日期 
31. 基 金 募集 期 ： 指 自 基金 份 额发 售 之日 起 至发 售 结束 之 日止 的 期间 ， 最 长不 得 超
过 3 个月 
32. 封 闭 期： 指 根据 基 金合 同 中关 于 基金 运 作方 式 的约 定 ， 对本 基 金采 取 封闭 式 运
作的 期 间， 在 该期 间 内基 金 份额 保 持不 变 ， 基金 份 额持 有 人不 得 申请 申 购、 赎 回本 基
金 
33. 存续 期： 指基 金 合 同生 效 至终 止 之间 的 不定 期 期限 
34. 工作 日： 指上 海 证 券交 易 所、 深 圳证 券 交易 所 的正 常 交易 日 
35.T 日：指销售机构在 规 定时 间 受 理投 资 者业 务 申请 的 工作 日 
36.T+n 日：指自 T 日起第 n 个工 作日( 不包 含 T 日) 
37. 开放 日： 指为 投 资 者办 理 基金 份 额申 购 、赎 回 或其 他 业务 的 工作 日 
38. 《 业 务 规 则》 ： 指深 圳 证 券交 易 所 发 布实 施 的 《深 圳 证 券 交易 所 证 券投 资 基 金
上市 规 则》 、 中国 证 券登 记 结算 有 限责 任 公 司发 布 实施 的 《 中国 证 券登 记 结算 有 限责 任
公司 证 券登 记 规则 》 等相 关 业务 规 则 和 实 施 细则 ， 以及 《 中银 基 金管 理 有限 公 司证 券
投资 基 金注 册 登记 业 务规 则》 ， 是规 范 基金 管 理人 所 管理 的 证券 投 资基 金 登记 结 算方 面
的业务规则，由基 金 管理 人 和投 资 者共 同 遵守 
39. 认 购 ： 指 在 基金 募 集期 内 ， 投资 者 根据 基 金合 同 和招 募 说明 书 的规 定 申请 购 买
基金份额的行为 
40. 申 购 ： 指 基 金合 同 生效 后 ， 投资 者 根据 基 金合 同 和招 募 说明 书 的规 定 申请 购 买中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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基金份额的行为 
41. 赎 回 ： 指 基 金合 同 生效 后 ， 基金 份 额持 有 人按 基 金合 同 和招 募 说明 书 规定 的 条
件要求将基金份额 兑 换为 现 金的 行 为 
42. 上 市 交易 ： 指基 金 合同 生 效 后投 资 人通 过 场内 会 员单 位 以集 中 竞价 的 方式 买 卖
基金份额的行为 
43.场外： 指 不 通过 深 圳证 券 交 易所 的 交易 系 统办 理 基金 份 额认 购 等业 务 的销 售 机
构和场所 
44. 摆 动 定价 机 制： 指 当开 放 式基 金 遭遇 大 额申 购 赎回 时 ， 通过 调 整基 金 份额 净 值
的方 式 ，将 基 金调 整 投资 组 合的 市 场冲 击 成 本分 配 给实 际 申购 、 赎回 的 投资 者 ，从 而
减少 对 存量 基 金份 额 持有 人 利益 的 不利 影 响 ，确 保 投资 者 的合 法 权益 不 受损 害 并得 到
公平对待 
45. 场 内 ： 指 通 过深 圳 证券 交 易 所的 交 易系 统 办理 基 金份 额 认购 等 业务 的 销售 机 构
和场所 
46. 日 常 交易 ： 场外 申 购和 赎 回等 场 外基 金 交易 ， 以 及场 内 申购 和 赎回 及 买卖 等 场
内基金交易 
47. 注册登记系统：指中国证券登记结算有限责任公司基金注册登记系统，简称
TA 系统 
48. 证 券 登记 结 算系 统 ： 指 中 国 证券 登 记结 算 有限 责 任公 司 深圳 分 公司 证 券登 记 结
算系统 
49. 基 金 转换 ： 指基 金 份额 持 有 人按 照 基金 合 同和 基 金管 理 人届 时 有效 公 告规 定 的
条件 ， 申请 将 其持 有 基金 管 理人 管 理的 、 某 一基 金 的基 金 份额 （ 全部 或 部分 ） 转换 为
基金管理人管理的 、 且由 同 一注 册 登记 机 构办 理 注册 登 记 的其 他 基金 基 金份 额 的行 为 
50. 系 统 内转 托 管： 指 基金 份 额 持有 人 将持 有 的基 金 份额 在 注册 登 记系 统 内不 同 销
售机 构 （网 点 ）之 间 或证 券 登记 结 算系 统 内 不同 会 员单 位 （席 位 或交 易 单元 ） 之间 进
行转登记的行为 
51. 跨 系 统转 托 管： 指基 金 份额 持 有 人将 持 有的 基 金份 额 在注 册 登记 系 统和 证 券登 记
结算系统间进行转 登 记的 行 为 
52. 定 期 定额 投 资计 划： 指 投资 者 通过 有 关销 售 机构 提 出申 请 ， 约定每期申购日、中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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申购金额及扣款方式，由该指定的销售机构于每期约定申购日在投资者指定银
行账户内自动完成扣款及基金申购申请的一种投资方式 
53. 巨 额 赎 回 ： 指 本 基 金 单 个 开 放 日 ， 基 金 净 赎 回 申 请 ( 赎 回 申 请 份 额 总 数 加
上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申
请份额总数后的余额) 超 过 上 一 日 基 金 总 份 额 的 10% 
54. 元：指人民币元 
55. 基金 利润 ： 指 基 金利 息 收入 、 投 资 收益 、 公 允 价值 变 动收 益 和其 他 收入 扣 除 相
关费用后的余额 
56. 基 金 资产 总 值： 指基 金 拥有 的 各类 有 价证 券、 银 行存 款 本 息、 基金 应 收申 购 款
及其他资产的价值 总 和 
57. 基金 资产 净值 ： 指 基金 资 产总 值 减去 基 金负 债 后的 净 资产 值 
58. 基金 份额 净值 ： 指 计算 日 基金 资 产净 值 除以 计 算日 基 金份 额 总数 
59. 基 金 资产 估 值： 指 计算 评 估基 金 资产 和 负债 的 价值 ， 以 确定 基 金资 产 净值 和 基
金份额净值的过程 
60. 指 定 媒体 ： 指中 国 证监 会 指定 的 用以 进 行信 息 披露 的 报刊 、 互 联网 网 站及 其 他
媒体 
61. 流 动 性受 限 资产 ： 指 由 于法 律 法规 、 监 管 、 合 同 或操 作 障碍 等 原因 无 法以 合 理
价格 予 以变 现 的资 产， 包 括但 不 限 于到 期 日在 10 个 交易 日 以上 的 逆回 购 与银 行 定期 存
款 （ 含协 议 约定 有 条件 提 前支 取 的银 行 存款 ） 、 停牌 股 票、 流通 受 限的 新 股及 非 公开发
行股票、资产支持 证 券、 因 发行 人 债务 违 约无 法 进行 转 让 或交 易 的债 券 等 
62. 不 可 抗力 ： 指 基 金合 同 当事 人 无法 预 见、 无法 避 免、 无 法克 服 且在 基 金合 同 由
基金 管 理人 、 基金 托 管人 签 署之 日 后发 生 的 ，使 基 金合 同 当事 人 无法 全 部或 部 分履 行
基金 合 同的 任 何事 件， 包 括但 不 限于 洪 水、 地震 及 其他 自 然灾 害、 战 争、 骚 乱、 火 灾、
政府 征 用、 没收 、恐 怖 袭击 、传 染病 传 播、 法律 法 规变 化、 突 发停 电 或其 他 突发 事 件、
证券交易所非正常 暂 停或 停 止交 易 、公 众 通讯 设 备或 互 联 网络 故 障 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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三、基金管理人 
（一）基金管理人概况 
名称：中银基金管 理 有限 公 司 
注册地址 ：上海 市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 45 楼 
办公地址：上海市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 26 楼、27 楼、45 楼 
法定代表人： 章砚 
设立日期：2004 年 8 月 12 日 
电话 ： （021 ）38834999 
传真 ： （021 ）68872488 
联系人： 高爽秋 
注册资本：1 亿元 人 民 币 
股权结构： 
股东 出资额 占注册资本的比例 
中国银行股份有限 公 司 人民币 8350 万元 83.5% 
贝莱德投资管理 （ 英 国） 有 限公 司 相当于人民币 1650 万 元 的美 元 16.5% 
 
（二）主要人员情况 
1 、董事会成员 
章砚（ZHANG Yan ）女 士 ，董 事 长 。国 籍 ：中 国 。英 国 伦 敦大 学 伦敦 政 治经 济 学
院公共金融政策专 业 硕士 。 现任 中 银基 金 管理 有 限公 司 董 事长 。 历任 中 国银 行 总行 全
球金融市场部主管 、 助理 总 经理 、 总监 ， 总行 金 融市 场 总 部、 投 资银 行 与资 产 管理 部
总经理。 
李道 滨（LI Daobin ）先 生， 董 事。 国籍 ：中 国 。清 华 大学 法 学博 士。 中 银基 金 管
理有 限 公司 执 行总 裁 。 2000 年 10 月至 2012 年 4 月任 职 于嘉 实 基金 管 理有 限 公司 ， 历
任市场部副总监、 总 监、 总 经理 助 理和 公 司副 总 经理 。 
韩温 （HAN Wen ） 先 生， 董事 。国 籍： 中 国。 首都 经 济贸 易 大学 经 济学 学 士。 现
任中 国 银行 总 行人 力 资源 部 副总 经 理。 历 任中 国 银行 北 京市 分 行公 司 业务 部 高级 经 理，
通州 支 行副 行 长， 海淀 支 行副 行 长， 上地 支 行副 行 长 （主 持 工 作） 、行 长 ， 丰 台 支行 行
长等职。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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12 
 
王卫 东 （Wang Weidong ） 先生 ， 董 事 。 国籍 ： 中 国 。 清华 大 学- 香 港 中文 大学 MBA ，
北京大学学士。现 任 中国 银 行总 行 投资 银 行与 资 产管 理 部 副总 经 理。 历 任中 国 银行 总
行资金部交易员， 中 国银 行 香港 分 行投 资 经理 ， 中国 银 行 总行 金 融市 场 总部 高 级交 易
员、主管，中国银 行 总行 投 资银 行 与资 产 管理 部 主管 ， 中 国银 行 上海 分 行金 融 市场 部
总经理等职。 
曾仲 诚（Paul Tsang ）先 生 ，董 事 。国 籍： 中 国。 为 贝莱 德 亚太 区 首席 风 险管 理 总
监、董事总经理， 负 责领 导 亚太 区 的风 险 管理 工 作， 同 时 担任 贝 莱德 亚 太区 执 行委 员
会成 员。 曾 先生 于 2015 年 6 月加 入 贝莱 德。 此 前， 他曾 担 任摩 根 士丹 利 亚洲 首 席风 险
管理总监，以及其 亚 太区 执 行委 员 会成 员 ，带 领 独立 的 风 险管 理 团队 ， 专责 管 理摩 根
士丹利在亚洲各经 营 范围 的 市场 、 信贷 及 营运 风 险， 包 括 机构 销 售及 交 易（ 股 票及 固
定收 益） 、 资 本市 场 、 投 资 银行 、 投 资管 理 及财 富 管理 业 务 。 曾 先 生过 去 亦曾 于 美林 的
市场 风 险管 理 团队 效 力九 年 ， 并 曾 于瑞 银 的利 率 衍生 工 具交 易\ 结 构部 工 作两 年 。 曾 先
生现为中国 清华 大 学 及北 京 大学 的 风险 管 理客 座 讲师 。 他 拥有 美 国威 斯 康辛 大 学麦 迪
逊分校工商管理学 士 学位 ， 以及 宾 夕法 尼 亚大 学 沃顿 商 学 院工 商 管理 硕 士学 位 。 
赵欣 舸 （ZHAO Xinge ） 先 生， 独 立董 事。 国 籍： 中 国。 美国 西 北大 学 经济 学 博士 。
曾在美国威廉与玛 丽 学院 商 学院 任 教， 并 曾为 美 国投 资 公 司协 会 （美 国 共同 基 金业 行
业协会）等公司和 机 构提 供 咨询 。 现任 中 欧国 际 工商 学 院 金融 学 与会 计 学教 授 、副 教
务长和金融 MBA 主 任 ，并 在 华宝 信 托担 任 独立 董 事。 
杜惠 芬 （DU Huifen ） 女士 ， 独立 董 事。 国 籍： 中 国。 山 西财 经 大学 经 济学 学 士 ，
美国 俄 克拉 荷 马州 梅 达斯 经 济学 院 工商 管 理 硕士 ， 澳大 利 亚国 立 大学 高 级访 问 学者 ，
中央 财 经大 学 经济 学 博士 。 现任 中 央财 经 大 学金 融 学院 教 授， 兼 任新 时 代信 托 股份 有
限公 司 独立 董 事。 曾 任山 西 财经 大 学计 统 系 讲师 、 山西 财 经大 学 金融 学 院副 教 授、 中
央财经大学独立学 院 （筹 ） 教授 、 副院 长 、中 央 财经 大 学 金融 学 院副 院 长等 职 。 
付磊 （Fu Lei ） 先 生 ，独 立 董 事。 国 籍： 中 国 。首 都 经济 贸 易 大学 管 理 学博 士 。
现任 首 都经 济 贸易 大 学会 计 学院 教 授 、 博 士 生 导师 。 兼 任中 国 商业 会 计学 会 常务 理 事、
中国 内 部审 计 协会 理 事、 中 国会 计 学会 会 计 史专 业 委员 会 主任 、 北京 会 计学 会 常务 理
事、 北 京总 会 计师 协 会学 术 委员 ， 江河 创 建 集团 股 份有 限 公司 独 立董 事 、北 京 九强 生
物技 术 股份 有 限公 司 独立 董 事、 航 天长 征 化 学工 程 股份 有 限公 司 独立 董 事、 国 投泰 康中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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13 
 
信托有限公司独立 董 事等 职 。 
2 、监事 
卢井 泉（LU Jingquan ）先 生， 监 事， 国籍 ：中 国。 南 京政 治 学院 法 学硕 士。 历任
空军 指 挥学 院 教员 、 中国 银 行总 行 机关 党 委 组织 部 副部 长 、武 汉 中北 支 行副 行 长、 企
业年金理事会高级 经 理、 投 资银 行 与资 产 管理 部 高级 交 易 员。 
赵蓓 青（ZHAO Beiqing ） 女 士， 职工 监 事， 国籍 ：中 国， 研 究生 学 历。 历任 辽 宁
省证 券 公司 上 海总 部 交易 员 、天 治 基金 管 理 有限 公 司交 易 员、 中 银基 金 管理 有 限公 司
交易员、交易主管 。 现任 中 银基 金 管理 有 限公 司 交易 部 总 经理 。 
3 、管理层成员 
李道滨（LI Daobin ）先 生， 董 事、 执 行总 裁 。简 历 见董 事 会成 员 介绍 。 
欧阳 向 军（Jason X. OUYANG ）先 生 ，督 察 长 。国 籍 ： 加 拿 大 。 中国 证 券业 协 会-
沃顿 商 学院 高 级管 理 培训 班(Wharton-SAC Executive Program) 毕 业 证书 ， 加拿 大 西部 大
学毅 伟 商学 院(Ivey School of Business,Western University) 工 商管 理 硕士 （MBA）和经
济学 硕 士。 曾 在加 拿 大太 平 洋集 团 公司 、 加 拿大 帝 国商 业 银行 和 加拿 大 伦敦 人 寿保 险
公司 等 海外 机 构从 事 金融 工 作多 年 ，也 曾 任 蔚深 证 券有 限 责任 公 司（ 现 英大 证 券） 研
究发 展 中心 总 经理 、 融通 基 金管 理 公司 市 场 拓展 总 监、 监 察稽 核 总监 和 上海 复 旦大 学
国际金融系国际金 融 教研 室 主任 、 讲师 。 
张家 文（ZHANG Jiawen ）先 生， 副执 行 总裁 。国 籍 ： 中 国 。 西 安 交通 大 学工 商 管
理硕 士 。历 任 中国 银 行苏 州 分行 太 仓支 行 副 行长 、 苏州 分 行风 险 管理 处 处长 、 苏州 分
行工业园区支行行 长 、苏 州 分行 副 行长 、 党委 委 员。 
陈军 （CHEN Jun ） 先 生， 副 执行 总 裁。 国 籍： 中 国。 上 海交 通 大学 工 商管 理 硕士 、
美国 伊 利诺 伊 大学 金 融学 硕 士。2004 年 加入 中 银基 金 管 理有 限 公司 ， 历任 基 金经 理 、
权益投资部总经理 、 助理 执 行总 裁 。 
王圣明（W ANG Shengming ）先 生， 副 执行 总 裁。 国 籍： 中 国。 北 京师 范 大 学教
育管理学院硕士。 现 任中 银 基金 管 理有 限 公司 副 执行 总 裁 。历 任 中国 银 行托 管 业务 部
副总经理。 
4 、基金经理 
奚鹏 洲 （XI Pengzhou ） 先生 ， 中 银 基金 管 理有 限 公司 固 定收 益 投 资部 总 经理 ，董中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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事总 经 理(MD) ，理 学硕 士。 曾 任中 国 银行 总 行全 球 金 融市 场 部债 券 高级 交 易员 。2009
年加 入 中银 基 金管 理 有限 公 司， 2010 年 5 月至 2011 年 9 月 任 中银 货 币基 金 基金 经 理，
2010 年 6 月 至 今任 中 银增 利 基金 基 金经 理 ，2010 年 11 月 至今 任 中银 双 利基 金 基金 经
理，2012 年 3 月 至 今任 中 银信 用 增利 基 金基 金 经理,2013 年 9 月 至今 任 中银 互 利基 金
基金 经 理， 2013 年 11 月 至今 任 中银 惠 利纯 债 基金 基 金经 理 。 具 有 19 年证 券 从业 年 限。
具备基金从业资格 。 
陈志 华 （CHEN Zhihua ） 先生， 经 济 学硕 士 。 曾 任 深圳 宏 景咨 询 分析 师 ，长 江 证
券资 深 分析 师 。2012 年 加 入中 银 基金 管 理有 限 公司 ， 曾 任 研究 部 研究 员 ， 固 定 收益 投
资部 研 究员 。 2016 年 4 月 至 今任 中 银信 用 增 利基 金 基金 经 理 ， 2016 年 6 月至 今 任中 银
永利基金基金经理 。 具有 11 年证 券 从业 年 限。 具 备基 金 、证 券 从业 资 格。 
5 、投资 决策 委员 会成 员 的姓 名 及职 务 
主席： 李道 滨（ 执 行 总裁 ） 
成员 ： 陈 军（ 副 执行 总 裁 ） 、 奚 鹏洲 （ 固定 收 益投 资 部 总经 理 ）、李建（ 权益 投
资部 总 经理 ） 、张 发余 （研 究 部总 经 理） 、方 明 （ 专 户理 财 部副 总 经理 ） 、李 丽洋 （财 富
管理部副总经理） 
列席成员：欧阳向 军 （督 察 长） 
6 、上述 人员 之间 均不 存 在近 亲 属关 系 。 
 
（ 三 ）基金管理人的职责 
1 、依法募集 资 金 ，办 理 基金 份 额的 发 售和 登 记事 宜 ； 
2 、办 理基 金备 案 手续 ； 
3 、对 所管 理的 不 同基 金 财产 分 别管 理 、分 别 记账 ， 进 行证 券 投资 ； 
4 、 按 照 基金 合 同的 约 定确 定 基金 收 益分 配 方 案， 及时 向 基金 份 额持 有 人分 配 收益 ； 
5 、进 行基 金会 计 核算 并 编制 基 金财 务 会计 报 告； 
6 、编 制季 度、 半 年度 和 年度 基 金报 告 ； 
7 、计 算并 公告 基 金资 产 净值 ， 确定 基 金份 额 申购 、 赎 回价 格 ； 
8 、办 理与 基金 财 产管 理 业务 活 动有 关 的信 息 披露 事 项 ； 
9 、按照规定 召集 基金 份 额持 有 人大 会 ； 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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10 、保 存基 金财 产 管 理业 务 活动 的 记录 、 账册 、 报表 和 其 他相 关 资料 ； 
11 、 以基 金 管理 人 名义 ， 代表 基 金 份额 持 有人 利 益行 使 诉讼 权 利 或者 实 施其 他 法
律行为； 
12 、有 关法 律法 规 和 中国 证 监会 规 定的 其 他职 责 。 
 
（ 四 ）基金管理人的承诺 
1 、 基 金 管理 人 承诺 不 从事 违 反 《 基金 法》 、 《运 作 办法 》 、 《 销 售办 法》 、 《 信息 披 露
办法 》 等法 律 法规 的 活动 ， 并承 诺 建立 健 全 的内 部 控制 制 度， 采 取有 效 措施 ， 防止 违
法行为的发生。 
2 、基金管理人 及 其董 事 、监 事 、高 级 管理 人 员和 其 他 从业 人 员 的 禁 止性 行 为 
1 ）将其 固有 财产 或者 他 人财 产 混同 于 基金 财 产从 事 证 券投 资 ； 
2 ）不 公平 地对 待 管理 的 不同 基 金财 产 ； 
3 ）利用基金财产 或职 务 之便 为 基金 份 额持 有 人以 外 的 第三 人 谋取 利 益； 
4 ）向 基金 份额 持 有人 违 规承 诺 收益 或 者承 担 损失 ； 
5 ）侵占 、挪 用基 金财 产 ； 
6 ） 泄 露 因职 务 便利 获 取的 未 公开 信 息、 利用 该 信息 从 事或 明 示、 暗示 他 人从 事 相
关的交易活动； 
7 ）玩 忽职 守， 不 按照 规 定履 行 职责 ； 
8 ）法律 、行 政法 规和 中 国证 监 会规 定 禁止 的 其他 行 为 。 
3 、 基 金 管理 人 承诺 加 强人 员 管理 ， 强 化 职业 操 守， 督促 和 约束 员 工遵 守 国家 有 关
法律、法规、规章 及 行业 规 范， 诚 实信 用 、勤 勉 尽责 ， 不 从事 以 下活 动 ： 
1 ）越 权或 违规 经 营； 
2 ）违 反基 金合 同 或托 管 协议 ； 
3 ）故 意损 害基 金 持有 人 或其 它 基金 相 关机 构 的合 法 权 益； 
4 ）在 向中 国证 监 会报 送 的资 料 中弄 虚 作假 ； 
5 ）拒 绝、 干扰 、 阻挠 或 严重 影 响中 国 证监 会 依法 监 管 ； 
6 ）玩 忽职 守、 滥 用职 权 ； 
7 ） 泄 露 在任 职 期间 知 悉的 有 关证 券、 基 金的 商 业秘 密、 尚 未依 法 公开 的 基金 投 资中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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16 
 
内容、基金投资计 划 等信 息 ； 
8 ）除 按本 公司 制 度进 行 基金 运 作投 资 外， 直 接或 间 接 进行 其 它股 票 投资 ； 
9 ）协 助、 接受 委 托或 以 其它 任 何形 式 为其 它 组织 或 个 人进 行 证券 交 易； 
10 ） 违 反证 券 交易 场 所业 务 规则 ， 利用 对 敲 、倒 仓 等手 段 操纵 市 场价 格 ，扰 乱 市
场秩序； 
11 ）贬 损同 行， 以 提高 自 己； 
12 ）在 公开 信息 披 露 和广 告 中故 意 含有 虚 假、 误 导、 欺 诈 成分 ； 
13 ）以 不正 当手 段 谋 求业 务 发展 ； 
14 ）有 悖社 会公 德 ， 损害 证 券投 资 基金 人 员形 象 ； 
15 ）其 它法 律、 行 政 法规 禁 止的 行 为。 
4 、基 金管 理人 关 于禁 止 性行 为 的承 诺 
为维护基金份额持 有 人的 合 法权 益 ，本 基 金禁 止 从事 下 列 行为 ： 
1 ）承销证券； 
2 ）向 他人 贷款 或 者提 供 担保 ； 
3 ）从 事承 担无 限 责任 的 投资 ； 
4 ）买 卖其 他基 金 份额 ， 但是 国 务院 另 有规 定 的除 外 ； 
5 ） 向 基 金管 理 人、 基金 托 管人 出 资或 者 买卖 基 金管 理 人、 基金 托 管人 发 行的 股 票
或者债券； 
6 ） 买 卖 与基 金 管理 人、 基 金托 管 人有 控 股关 系 的股 东 或者 与 基金 管 理人 、 基 金 托
管人有其他重大利 害 关系 的 公司 发 行的 证 券或 者 承销 期 内 承销 的 证券 ； 
7 ）从 事内 幕交 易 、操 纵 证券 交 易价 格 及其 他 不正 当 的 证券 交 易活 动 ； 
8 ）依 照法 律、 行 政法 规 有关 规 定， 由 中国 证 监会 规 定 禁止 的 其他 活 动。 
9 ） 法 律 法规 或 监管 部 门取 消 上述 限 制， 如适 用 于本 基 金， 则本 基 金投 资 不再 受 相
关限制。 
5 、基 金经 理承 诺 ： 
1 ） 依 照有 关 法律 法 规和 基 金合 同 的规 定 ， 本 着谨 慎 勤勉 的 原则 为 基金 份 额持 有 人
谋取最大利益； 
2 ）不 利用 职务 之 便为 自 己及 其 代理 人 、受 雇 人或 任 何 第三 人 谋取 利 益； 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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17 
 
3 ） 不 违 反现 行 有效 的 有关 法 律法 规、 基 金合 同 和中 国 证监 会 的有 关 规定 ， 不 泄 漏
在任 职 期间 知 悉的 有 关证 券 、基 金 的商 业 秘 密、 尚 未依 法 公开 的 基金 投 资内 容 、基 金
投资计划等信息； 
4 ）不 从事 损害 基 金财 产 和基 金 份额 持 有人 利 益的 证 券 交易 及 其他 活 动。 
 
（ 五 ）基金管理人的内部控制 制度 
基金 管 理人 的 内部 控 制体 系 是指 为 了防 范 和化 解 风险 ， 保 证合 法 合规 经 营运 作 ，
在充 分 考虑 内 外部 环 境的 基 础上 ， 通过 建 立 组织 机 制、 运 用管 理 办法 、 实施 操 作程 序
与控制措施而形成 的 系统 。 
1 、内 部控 制的 总 体目 标 
（1 ）保证公司经营运 作严格遵守国家有关 法律法规和行业监管 规则，形成守法
经营、规范运作的 经 营思 想 和经 营 理念 ； 
（2 ）防范和化解经营 风险，提高经营管理 效益，确保经营业务 的稳健运行和受
托资产的安全完整 ， 实现 公 司的 持 续、 稳 定、 健 康发 展 ； 
（3 ）确保基金、公司 财务和其他信息真实 、准确、完整，确保 公司对外信息披
露及时、准确、合 规 。 
2 、内 部控 制的 原 则



（1 ）健 全 性原 则 。内 部 控制 包 括公 司 的各 项 业务 、 各个 部 门或 机 构和 各 级 人员 ，
并涵 盖 到决 策 、执 行 、监 督 、反 馈 等各 个 环 节； 设 立健 全 的内 控 管理 制 度和 体 系， 做
到内控管理的全面 覆 盖； 
（2 ）有效性原则。通 过科学的内控管理 方法 和系统化的管理工 具，建立合理的
内控 程 序， 维 护内 控 制度 的 有效 执 行，确保公 司 和 基金 的 合规 稳 健运 作 ，提 高 内控 管
理的有效性 ； 
（3 ）权责匹配原则。 内控管理中的职权和 责任在公司董事会、 管理层、下属各
单位 （ 各部 门 、各 分 支机 构 、各 层 级子 公 司 ）及 工 作人 员 中进 行 合理 分 配和 安 排， 做
到权责匹配，所有 主 体对 其 职责 范 围内 的 违规 行 为应 当 承 担相 应 的责 任 ； 
（4 ） 独 立 性 原 则 。 公司 各 机 构 、 部 门 和 岗位 职 责 应 当 保 持 相 对独 立 ， 公 司 基 金
资产、自有资产、 其 他资 产 的运 作 分离 ；


中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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18 
 
（5 ）相互制约原则。 公司内部部门和岗位 的设置权责分明、相 互制衡；在治理
结构、机构设置及 权 责分 配 、业 务 流程 等 方面 体 现相 互 制 约、 相 互监 督 的作 用 ； 
（6 ）成本效益原则。 公司运用科学化的经 营管理方法降低运作 成本，提高经济
效益，以合理的控 制 成本 达 到最 佳 的内 部 控制 效 果 ； 
（7 ）防火墙原则。公 司投资、交易、研究 、市场营销等相关部 门，应当在空间
上和 制 度上 适 当隔 离 ，以 达 到防 范 风险 的 目 的。 对 因业 务 需要 知 悉内 部 信息 的 人员 ，
应制定严格的批准 程 序和 监 督措 施 ； 
（8 ）及时性原则。内 部控制管理反映行业 发展的新动向，及时 体现法律法规、
规范性文件、监管 政 策、 自 律规 则 的最 新 要求 ， 并不 断 进 行调 整 和完 善 。 
3 、制 定内 部控 制 制度 遵 循的 原 则



基金 管 理人 制 定内 部 控制 制 度应 当 符合 国 家有 关 法律 法 规、 监 管机 构 的规 定 和 行
业监 管 规则 ； 应当 涵 盖公 司 经营 管 理的 各 个 环节 ， 并普 遍 适用 于 每位 员 工 ； 以 审慎 经
营、 防 范和 化 解风 险 为出 发 点； 并 随着 有 关 法律 法 规的 调 整和 公 司经 营 战略 、 经营 方
针、经营理念等内 外 部环 境 的变 化 进行 及 时修 改 或完 善 。 
4 、内 部控 制的 基 本要素



基金 管 理人 内 部控 制 的基 本 要素 主 要包 括 控制 环 境、 风 险评 估 、控 制 措 施、 信 息
沟通 和 内部监控。 各 要素 之 间相 互 支撑 、 紧密 联 系， 构 成 有机 的 内部 控 制整 体 。 
5 、内 部控 制的 组 织体 系 
股东 会 是基 金 管理 人 的最 高 权力 机 构， 依 照有 关 法律 法 规 和公 司 章程 行 使职 权 ，
并承 担 相应 的 责任 。 股东 会 选举 董 事组 成 董 事会 ， 董事 会 下设 风 险管 理 委员 会 、审 计
委员 会 和人 事 薪酬 委 员会 。 监事 依 照法 律 法 规和 公 司章 程 的规 定 ，对 公 司经 营 管理 活
动 、 董 事 和公 司 管理 层 的行 为 行使 监 督权 。 基 金 管理 人 通过 自 上而 下 的有 序 组织 体 系，
有效贯彻内部控制 制 度， 实 现内 部 控制 目 标 。 
6 、内 部控 制的 主 要内 容 
基金 管 理 人设 立 内部 控 制和 风 险 防范 的 三道 防 线 ，建 立 并持 续 完善 研 究 和投 资 决
策、 交 易执 行 、市 场 营销 、 产品 研 发、 基 金 运营 业 务、 风 险管 理 、法 律 合规 、 内部 审
计、 信 息系 统 管理 、 危机 处 理、 信 息披 露 、 财务 管 理、 人 力资 源 管理 等 各业 务 环节 的
体系和制度，形成 科 学有 效 、职 责 清晰 的 内部 控 制机 制 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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19 
 
7 、基 金管 理人 关 于内 部 控制 的 声明 
（1）基 金管 理人 特别 声 明以 上 关于 内 部控 制 的披 露 真 实、 准 确； 
（2）基金管理人承诺将根据市 场环境的变化和业务的发展不 断完善内部控制制
度。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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20 
 
四、基金托管人 
（一）基金托管人情况 
1 、基本情况 
名称： 中信 银行 股 份 有限 公 司（ 简 称“ 中 信银 行” ） 
住所： 北京 市东 城 区 朝阳 门 北大 街 9 号 
办公地址： 北京 市 东 城区 朝 阳门 北 大街 9 号 
法定代表人：李庆 萍 
成立时间：1987 年 4 月 20 日 
组织形式：股份有 限 公司 
注册资本：489.35 亿 元 人民 币 
存续期间：持续经 营 
批准设立文号：中 华 人民 共 和国 国 务院 办 公厅 国 办函[1987]14 号 
基金托管业务批准 文 号： 中 国证 监 会证 监 基字[2004]125 号 
联系人：中信银行 资 产托 管 部 
联系电话：4006800000 
传真：010-85230024 
客服电话：95558 
网址：bank.ecitic.com 
经营 范 围： 吸 收公 众 存款 ； 发放 短 期、 中 期 和长 期 贷款 ； 办理 国 内外 结 算； 办 理
票据 承 兑与 贴 现； 发 行金 融 债券 ； 代理 发 行 、代 理 兑付 、 承销 政 府债 券 ；买 卖 政府 债
券、 金 融债 券 ；从 事 同业 拆 借； 买 卖、 代 理 买卖 外 汇； 从 事银 行 卡业 务 ；提 供 信用 证
服务 及 担保 ； 代理 收 付款 项 ；提 供 保管 箱 服 务； 结 汇、 售 汇业 务 ；代 理 开放 式 基金 业
务； 办 理黄 金 业务 ； 黄金 进 出口 ； 开展 证 券 投资 基 金、 企 业年 金 基金 、 保险 资 金、 合
格境 外 机构 投 资者 托 管业 务 ；经 国 务院 银 行 业监 督 管理 机 构批 准 的其 他 业务 ； 保险 兼
业代 理 业务 （有 效 期至 2017 年 09 月 08 日） 。 （ 依法 须 经批 准 的项 目， 经 相关 部 门批 准
后依批准的内容开 展 经营 活 动。 ） 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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21 
 
中信 银 行（601998.SH 、0998.HK ） 成 立于 1987 年 ，原 名 中信 实 业银 行 ，是 中 国
改革 开 放中 最 早成 立 的新 兴 商业 银 行之 一 ， 是中 国 最早 参 与国 内 外金 融 市场 融 资的 商
业银 行 ，并 以 屡创 中 国现 代 金融 史 上多 个 第 一而 蜚 声海 内 外。 伴 随中 国 经济 的 快速 发
展， 中信 实 业银 行 在中 国 金融 市 场改 革 的大 潮 中逐 渐 成长 壮 大， 于 2005 年 8 月 ， 正 式
更名“ 中信 银 行” 。2006 年 12 月， 以 中国 中 信集 团 和中 信 国际 金 融控 股 有限 公 司为 股
东， 正 式成 立 中信 银 行股 份 有限 公 司。 同 年 ，成 功 引进 战 略投 资 者， 与 欧洲 领 先的 西
班牙 对 外银 行 （BBVA ）建 立了 优 势互 补 的战 略 合作 关 系。2007 年 4 月 27 日， 中信 银
行在 上 海交 易 所和 香 港联 合 交易 所 成功 同 步上 市 。 2009 年 ， 中 信 银行 成 功收 购 中信 国
际金 融 控股 有 限公 司 （简 称： 中 信国 金）70.32% 股 权。 经 过三 十 年 的发 展， 中 信银 行
已成 为 国内 资 本实 力 最雄 厚 的商 业 银行 之 一 ，是 一 家快 速 增长 并 具有 强 大综 合 竞争 力
的全 国 性股 份 制商 业 银行 。2009 年 ，中 信 银行 通 过了 美国 SAS70 内 部 控制 审 订并获
得无 保 留意 见的 SAS70 审 订报 告 ， 表 明了 独 立公 正 第三 方 对中 信 银行 托 管服 务 运作 流
程的风险管理和内 部 控制 的 健全 有 效性 全 面认 可 。 
2 、主要人员情况 
孙德 顺 先生 ， 中信 银 行执 行 董事 、 行长 。 孙先 生 自 2016 年 7 月 20 日起 任 本行 行
长。 孙 先生 同 时担 任 中信 银 行（ 国 际） 董 事长 。 此前 ， 孙 先生 于 2014 年 5 月至 2016
年 7 月 任本 行 常务 副 行长 ；2014 年 3 月起 任 本行 执 行董 事 ； 2011 年 12 月至 2014 年 5
月任 本 行副 行 长，2011 年 10 月起 任 本行 党 委副 书 记；2010 年 1 月至 2011 年 10 月任
交通 银 行北 京 管理 部 副总 裁 兼交 通 银行 北 京市 分 行党 委 书 记、 行 长；2005 年 12 月至
2009 年 12 月任 交 通银 行 北京 市 分行 党 委书 记 、行 长 ；1984 年 5 月至 2005 年 11 月在
中国 工 商银 行 海淀 区 办事 处、 海 淀区 支 行、 北京 分 行、 数 据 中 心 （北 京） 等 单位 工 作，
期间 ， 1995 年 12 月至 2005 年 11 月 任中 国 工商 银 行 北京 分 行行 长 助理 、 副 行长 ， 1999
年 1 月至 2004 年 4 月 曾兼 任 中国 工 商银 行 数据 中 心（ 北 京） 总 经理 ；1981 年 4 月至
1984 年 5 月 就职 于 中国 人 民银 行 。 孙先 生 拥有 三 十多 年 的中 国 银行 业 从业 经 验 。 孙 先
生毕业于东北财经 大 学， 获 经济 学 硕士 学 位。 
杨毓 先 生， 中信 银 行副 行 长， 分管 托 管业 务。 杨 先生 自 2015 年 7 月起 任 本行 党 委
委员 ，2015 年 12 月起 任 本行 副 行长 。 此前 ， 杨先 生 2011 年 3 月至 2015 年 6 月任 中
国建 设 银行 江 苏省 分 行党 委 书记 、 行长 ；2006 年 7 月至 2011 年 2 月 任 中国 建 设银 行中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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22 
 
河北 省 分行 党 委书 记 、行 长 ；1982 年 8 月至 2006 年 6 月 在中 国 建设 银 行河 南 省分 行
工作 ， 历任 计 财处 副 处长 ， 信阳 分 行副 行 长 、党 委 委员 ， 计财 处 处长 ， 郑州 市 铁道 分
行党 委 书记 、 行长 ， 郑州 分 行党 委 书记 、 行 长， 河 南省 分 行党 委 副书 记 、副 行 长（ 主
持工 作） 。杨 先生 为高 级 经济 师 ，研 究 生学 历 ，管 理 学 博士 。 
杨洪 先 生， 现 任中 信 银行 资 产托 管 部总 经 理 ，硕 士 研究 生 学历 ， 高级 经 济师 ， 教
授级 注 册咨 询 师。 先 后毕 业 于四 川 大学 和 北 京大 学 工商 管 理学 院 。曾 供 职于 中 国人 民
银行 四 川省 分 行、 中 国工 商 银行 四 川省 分 行。1997 年加 入 中信 银 行， 相 继任 中 信银 行
成都 分 行信 贷 部总 经 理 、 支 行 行长 ， 总 行 零售 银 行部 总 经理 助 理兼 市 场营 销 部总 经 理、
贵宾理财部总经理 、 中信 银 行贵 阳 分行 党 委书 记 、行 长 ， 总行 行 政管 理 部总 经 理。 
3 、基 金托 管业 务 经营 情 况



2004 年 8 月 18 日， 中信 银 行 经中 国 证券 监 督管 理 委员 会 和中 国 银行 业 监督 管 理
委员 会 批 准， 取 得基 金 托 管人 资 格。 中 信 银行 本 着“ 诚 实 信用 、 勤勉 尽 责” 的 原 则， 切
实履行托管人职责 。 
截至 2018 年末 ， 中信 银 行已 托管 160 只公 开 募集 证 券 投资 基 金， 以 及基 金 公司 、
证券 公 司资 产 管理 产 品、 信 托产 品 、 企 业 年金 、股 权 基 金、QDII 等其 他 托管 资 产， 托
管总规模达到 8.44 万 亿元 人 民币 。 
（二）基金托管人的内部控制 制度 
1 、 内 部 控制 目 标。 强化 内 部管 理， 确 保有 关 法律 法 规及 规 章在 基 金托 管 业务 中 得
到全面严格的贯彻 执 行； 建 立完 善 的规 章 制度 和 操作 规 程 ，保 证 基金 托 管业 务 持续 、
稳健发展；加强稽 核 监察 ， 建立 高 效的 风 险监 控 体系 ， 及 时有 效 地发 现 、分 析 、控制
和避免风险，确保 基 金财 产 安全 ， 维护 基 金份 额 持有 人 利 益。 
2 、 内 部 控制 组 织结 构。 中 信银 行 总行 建 立了 风 险管 理 委员 会， 负 责全 行 的风 险 控
制和风险防范工作 ； 托管 部 内设 内 控合 规 岗， 专 门负 责 托 管部 内 部风 险 控制 ， 对基 金
托管业务的各个工 作 环节 和 业务 流 程进 行 独立 、 客观 、 公 正的 稽 核监 察 。 
3 、 内 部控 制 制度 。 中 信银 行 严格 按 照 《 基金 法 》 以及 其 他法 律 法规 及 规章 的 规定 ，
以控制和防范基金 托 管业 务 风险 为 主线 ， 制定 了 《中 信 银 行基 金 托管 业 务管 理 办法 》 、
《中信银行基金托 管 业务 内 部控 制 管理 办 法》 和 《中 信 银 行托 管 业务 内 控检 查 实施 细
则》等一整套规章 制 度， 涵 盖证 券 投资 基 金托 管 业务 的 各 个环 节 ，保 证 证券 投 资基 金
托管业务合法、合 规 、持 续 、稳 健 发展 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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23 
 
4 、 内 部 控制 措 施。 建 立了 各 项规 章 制度 、操 作 流 程、 岗位 职 责、 行为 规 范 等， 从
制度上、人员上保 证 基金 托 管业 务 稳健 发 展； 建 立了 安 全 保管 基 金财 产 的物 质 条件 ，
对业务运行场所实 行 封闭 管 理， 在 要害 部 门和 岗 位设 立 了 安全 保 密区 ， 安装 了 录像 、
录音监控系统，保 证 基金 信 息的 安 全； 建 立严 密 的内 部 控 制防 线 和业 务 授权 管 理等 制
度，确保所托管的 基 金财 产 独立 运 行； 营 造良 好 的内 部 控 制环 境 ，开 展 多种 形 式的 持
续培训，加强职业 道 德教 育 。 
（三）基金托管人对基金管理 人运作基 金进行监 督的方 法和程序 
基金 托 管人 根 据 《 基金 法》 、 《 运作 办 法》 、 《 信 息披 露 办法 》 、基 金 合 同、 托管 协 议
和有关法律法规及 规 章的 规 定， 对 基金 的 投资 运 作、 基 金 资产 净 值计 算 、基 金 份额 净
值计算、应收资金 到 账、 基 金费 用 开支 及 收入 确 定、 基 金 收益 分 配、 相 关信 息 披露 、
基金宣传推介材料 中 登载 的 基金 业 绩表 现 数据 等 进行 监 督 和核 查 。 
如基 金 托管 人 发现 基 金管 理 人违 反 《 基金 法》 、 《运 作 办法 》 、 《信 息 披露 办 法》 、 基
金合 同 和有 关 法律 法 规及 规 章的 行 为， 将 及 时以 书 面形 式 通知 基 金管 理 人限 期 纠正 。
在限 期 内， 基 金托 管 人 有 权 随时 对 通知 事 项 进行 复 查， 督 促基 金 管理 人 改正 。 基金 托
管人 发 现基 金 管理 人 有重 大 违规 行 为或 违 规 事项 未 能在 限 期内 纠 正的 ， 基金 托 管人 将
以书面形式报告中 国 证监 会 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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24 
 
五、相关服务机构 
（一）基金份额发售机构 
1 、直销机构 
中银基金管理有限 公 司 
注册地址：上海市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 45 楼 
办公地址：上海市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 26 楼、27 楼、45 楼 
法定代表人： 章砚 
电话：（021 ）38834999 
传真：（021 ）68872488 
1）中 银基 金管 理 有限 公 司直 销 柜台 
地址：上海市浦东 新 区银 城 中路 200 号 中 银大 厦 45 楼 
客户服务电话：021-38834788 ，400-888-5566 
电子信箱：clientservice@boc im.com 
联系人： 周虹 
2）中 银基 金管 理 有限 公 司电 子 直销 平 台 
本公司电子直销平 台 包括 ： 
中银基金官方网站 （www.bocim.com ） 
官方微信服务号（ 在 微信 中 搜索 公 众号“ 中银 基 金” 并 选择 关 注） 
中银基金官方 APP 客户 端 （在 各 大手 机 应用 商 城 搜索“ 中 银 基金” 下载 安 装） 
客户服务电话：021-38834788 ，400-888-5566 
电子信箱：clientservice@boc im.com 
联系人：张磊 
2 、其他销售 机构 
（1） 场外 销售机构 
1) 中国银行股份有限 公 司 
住所：北京市西城 区 复兴 门 内大 街 1 号 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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25 
 
办公地址：北京市 西 城区 复 兴门 内 大街 1 号 
法定代表人： 陈四 清 
客户服务电话：95566 
联系人： 陈洪源 
网址：www.boc.cn 
2) 中信银行股份有限 公 司 
注册地址：北京市 东 城区 朝 阳门 北 大街 9 号 
办公地址：北京市 东 城区 朝 阳门 北 大街 9 号 
法定代表人： 李庆 萍 
客服电话：95558 
联系人：赵树林 
网址：bank.ecitic.com 
3) 中国建设银行股份 有 限公 司 
注册地址：北京市 西 城区 金 融大 街25 号 
办公地址：北京市 西 城区 闹 市口 大 街1 号院1号楼 
法定代表人： 田国 立 
客户服务电话：95533 
联系人： 张静 
网址：www.ccb.com 
4) 交通银行股份有限 公 司 
注册地址：上海银 城 中路188 号 
办公地址：上海市 银 城中 路188 号 
法定代表人： 彭纯 
客户服务电话：95559 
联系人： 曹榕 
网址：www.bankcomm.com 
5) 招商银行股份有限 公 司 
注册地址：深圳市 深 南大 道7088 号 招商 银 行大 厦 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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26 
 
办公地址：深圳市 深 南大 道7088 号 招商 银 行大 厦 
法定代表人： 李建 红 
电话：0755 －83198888 
传真：0755 －83195049 
联系人：邓炯鹏 
客服电话：95555 
6) 中国民生银行股份 有 限公 司 
注册地址：北京市 西 城区 复 兴门 内 大街 2 号 
办公地址：北京市 西 城区 复 兴门 内 大街 2 号 
法定代表人： 洪崎 
客户服务电话： 95568 
联系人： 姚健英 
公司网站：www.cmbc.com.cn 
7) 中国工商银行股份 有 限公 司 
注册地址：北京市 西 城区 复 兴门 内 大街 55 号 
办公地址：北京市 西 城区 复 兴门 内 大街 55 号 
法定代表人： 易会 满 
客户服务中心电话 ：95588 
联系人：王佺 
银行网站：www.icbc.com.cn 
8) 华夏银行股份有限 公 司 
注册地址：北京市 东 城区 建 国门 内 大街 22 号 
办公地址：北京市 东 城区 建 国门 内 大街 22 号 
法定代表人： 李民 吉 
客户服务电话：95577 
联系人：刘军祥 
公司网站：http://www.hxb.com.cn 
9) 国泰君安证券股份 有 限公 司 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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27 
 
注册地址：上海市 浦 东新 区 商城 路 618 号 
办公地址：上海市 浦 东新 区 银城 中路 168 号上 海 银行 大 厦 29 楼 
法定代表人： 杨德 红 
联系人： 李明霞 
客服电话：95521 
公司网站：www.gtja.com 
10) 光大证券股份有限 公 司 
注册地址：上海市 静 安区 新 闸路 1508 号 
办公地址：上海市 静 安区 新 闸路 1508 号 
法定代表人： 周健 男 
联系人： 姚巍 
客服电话：95525 
公司网站：www.ebscn.com 
11) 中国国际金融 股份 有 限公 司 
注册地址：北京建 国 门外 大街 1 号 国贸 大厦 2 座 27 层及 28 层 
法定代表人： 丁学 东 
联系人：罗春蓉、 肖婷 
联系电话：010-65051166 或 直 接联 系 各营 业 部 
公司网站：http://www.cicc.com.cn 
12) 渤海证券股份有限 公 司 
注册地址：天津市 经 济 技 术 开发 区 第二 大街 42 号 写 字楼 101 室 
办公地址：天津市 南 开区 宾 水西 道 8 号 
法定代表人： 王春 峰 
联系人： 张彤 
客服电话：4006515988 
公司网站：http://www.bhzq.com 
13) 信达证券股份有限 公 司 
注册地址：北京市 西 城区 闹 市口 大街 9 号院 1 号楼 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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28 
 
办公地址：北京市 西 城区 闹 市口 大街 9 号院 1 号楼 
法定代表人： 张志 刚 
联系人：唐静 
客服电话：400-800-8899 
公司网站：http://www.cindasc.com 
14) 中信证券股份有限 公 司 
注册地址：广东省 深 圳市 福 田区 中 心三 路 8 号 卓 越时 代 广 场（ 二 期） 北 座 
办公地址：北京市 朝 阳区 亮 马桥 路 48 号中 信 证券 大 厦 
法定代表人： 张佑 君 
联系人： 汤迅 、侯 艳 红 
联系电话：95558 
公司网站：www.cs.ecitic.com 
15) 国都证券 股份 有限 公 司 
注册地址：北京市 东 城区 东 直门 南 大街 3 号国 华 投资 大 厦 9 层 10 层 
办公地址：北京市 东 城区 东 直门 南 大街 3 号国 华 投资 大 厦 9 层 10 层 
法定代表人： 王少 华 
联系人： 李航 
客服电话：4008188118 
公司网站：www.guodu.com 
16) 华安证券 股份 有限 公 司 
注册地址: 安徽 省合 肥市 政 务文 化 新区 天 鹅湖 路 198 号 
法定代表人: 章宏韬 
联系人: 甘霖 
客户电话: 95318 
公司网站:http://www.hazq.com 
17) 华泰证券股份有限 公 司 
办公地址：南京市 江 东中 路 228 号 
法定代表人： 周易 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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29 
 
联系人： 盛芸 
客服电话：95597 
公司网站：www.htsc.com.cn 
18) 申万宏源证券 有限 公司 
注册地址：上海市 徐 汇区 长 乐路 989 号 45 层 
办公地址：上海市 徐 汇区 长 乐路 989 号 45 层 
法定代表人： 李梅 
联系人： 黄莹 
客服电话：95523 
公司网站：www.swhysc.com 
19) 中泰证券股份有限 公 司 
注册地址 ： 山东 省 济 南市 经 七路 86 号 
办公 地址 ：山 东省 济 南市 经 七路 86 号 
法定代表人：李玮 
联系人： 王霖 
客服电话：95538 
公司网站：www.zts.com.cn 
20) 东北证券股份有限 公 司 
注册地址： 吉林 省 长 春市 生 态大 街 6666 号 
法定代表人： 李福 春 
客服电话：95360 
联系人： 李木 
公司 网址：www.nesc.cn 
21 ）海 通证 券股 份 有 限公 司 
注册地址：上海市 淮 海中 路 98 号 
办公地址：上海市 广 东路 689 号 
法定代表人： 周杰 
联系人： 刘佳 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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客服电话：95553 或 拨 打各 城 市营 业 网点 咨 询电 话 
公司网站：www.htsec.com 
22 ）国 元证 券股 份 有 限公 司 
注册地址：安徽省 合 肥市 寿 春路 179 号 
办公地址：安徽省 合 肥市 梅 山路 18 号 
法定代表人：蔡咏 
联系人： 李红 
客服电话：95578 
公司网址：www.gyzq.com.cn 
23 ）平安证券 股份 有 限公 司 
注册地址： 深圳 市 福 田区 益 田路 5033 号平 安 金融 中 心 61 层-64 层 
办公地址： 深圳 市 福 田区 益 田路 5033 号平 安 金融 中 心 61 层-64 层 
法定代表人： 何之 江 
联系人： 周一 涵、 吴 琼 
客服电话：95511-8 
公司网站： http://stock.pingan.com 
24 ）招 商证 券股 份 有 限公 司 
办公地址：深圳市 福 田区 益 田路 江 苏大 厦 A 座 38-45 层 
法定代表人： 霍达 
联系人： 黄婵 君、 罗 苑峰 
客服电话：95565 
公司网站：http://www.cmschina.com 
25 ）国 信证 券股 份 有 限公 司 
注册地址：深圳市 罗 湖区 红 岭中 路 1012 号 国 信证 券 大 厦十 六 层至 二 十六 层 
办公地址：深圳市 罗 湖区 红 岭中 路 1012 号 国 信证 券 大 厦十 六 层至 二 十六 层 
法定代表人：何如 
联系人： 张丽 、李 颖 
客服电话：95536 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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公司网站：http://www.guosen.com.cn 
26 ）中 国银 河证 券 股 份有 限 公司 
办公地址北京市西 城 区金 融 大街 35 号 2-6 层 
法定代表人： 陈共 炎 
联系人： 徐小 琴、 肖 克 
客服电话：4008-888-888



公司网站：http://www.chinastock.com.cn 
27) 中信建投证券 股份 有 限公 司 
注册地址：北京安 立路 66 号 4 号楼 
法定代表人： 王常 青 
联系人： 刘芸 
客服电话：4008-888-108 
公司网站：http://www.csc108.com/ 
28 ）中银国际证券 股 份有 限 公司 
注册地址：上海市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 39F 
法定代表人： 宁敏 
联系人： 李澎 
联系电话：61195566 
公司网站：www.bocichina.com 
29 ）华 宝证 券有 限 责 任公 司 
注册地址：上海浦 东 新区 世 纪大 道 100 号 环球 金 融中 心 57 层 
办公地址：上海浦 东 新区 世 纪大 道 100 号 环球 金 融中 心 57 层 
法定代表人：陈林 
联系人: 刘闻 川 、 胡星 煜 
客服电话：400-820-9898 
公司网站：www.cnhbstock.com 
30) 东海证券 股份有限 公司 
注册地址：江苏省 常 州市 延 陵西 路 23 号投 资 广场 18 楼 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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32 
 
办公地址：上海市 浦 东新 区 东方 路 1928 号 东 海证 券 大 厦 
法定代表人： 赵俊 
联系人： 王一彦 
客服电话：95531 ；400-8888-588 
公司网站：www.longone.com.cn 
31 ）天 相投 资顾 问 有 限公 司 
注册地址: 北京 市 西城 区 金融 街 19 号富 凯 大厦 B 座 701 
办公地址：北京市 西 城区 金 融街 5 号新 盛 大厦 B 座 4 层 
法定代表人：林义 相 
联系人: 蒋刻真 
客服电话:010-66045678 
公司网站:http://www.txsec.com 或 www.jjm.com.cn 
32 ）安 信证 券股 份 有 限公 司 
注册地址：深圳 市 福 田区 金 田路 4018 号安 联 大厦 35 楼、28 层 A02 单元 
办公地址：深圳市 福 田区 金 田路 4018 号安 联 大厦 35 楼、28 层 A02 单元 
法定代表人： 王连 志 
客服电话：95517 
联系人： 郑效 义、 杨 天枝 
公司网址：www.essence.com.cn 
33 ）华 福证 券有 限 责 任公 司 
注册地址：福州市 五 四路 157 号 新 天地 大厦 7、8 层 
办公地址：福州市 五 四路 157 号 新 天地 大厦 7 至 10 层 
法定代表人：黄金 琳 
联系人： 林晓 东、 王 虹 
客服电话：96326 （福 建 省外 加拨 0591 ） 
公司网站：www.hfzq.com.cn 
34 ）天 风证 券股 份 有 限公 司 
注册地址：湖北武 汉 东湖 新 技术 开 发区 关 东园 路 2 号 高 科 大厦 四 楼 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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办公地址：湖北武 汉 江汉 区 唐家 墩路 32 号 国 资大 厦 B 座 
法定代表人：余磊 
联系人：翟璟 
客服电话：028-86712334 
公司网站：www.tfzq.com 
35 ）方 正证 券股 份 有 限公 司 
注册 地 址： 湖南 省 长沙 市 天心 区 湘江 中 路二 段 36 号华 远 华中 心 4 、 5 号楼3701-3717 
公司 地 址： 湖南 省 长沙 市 天心 区 湘江 中 路二 段 36 号华 远 华中 心 4 、 5 号楼3701-3717 
法定代表人： 施华 
联系人：彭博 
客服电话：95571 （全 国 ） 
公司网站：www.foundersc.com 
36 ）中信 证券 （山 东 ）有 限 责任 公司 
注册地址： 山东 省 青 岛市 崂 山区 深 圳路 222 号 1 号楼 2001 
办公地址：青岛市 崂 山区 深 圳路 222 号 青 岛国 际 金融 广 场 1 号 楼第 20 层 
法定代表人： 姜晓 林 
联系人： 孙秋月 
客服 电话 ： （0532 ）96577 
公司网站：http://www.zxwt.com.cn 
37 ）上海陆金所 基 金 销售 有 限公 司 
注册地址：上海市 浦 东新 区 陆家 嘴 环路 1333 号 14 楼 09 单元 
办公地址：上海市 浦 东新 区 陆家 嘴 环路 1333 号 14 楼 
法定代表人： 王之 光 
客户服务电话：4008219031 
联系人：宁博宇 
网址：www.lufunds.com 
38 ）上海 天天 基金 销 售有 限 公司 
注册地址：上海市 徐 汇区 龙 田路190 号2 号楼2 层 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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34 
 
办公地址：上海市 徐 汇区 宛 平南 路88 号 东 方财 富 大厦 
法定代表人：其实 
客户服务电话：95021/4001818188 
联系人：唐湘怡 
网址：http://fund.eastmoney.com/ 
39 ）蚂 蚁（ 杭州 ） 基 金销 售 有限 公 司 
注册地址：杭州市 余 杭区 仓 前街 道 文一 西 路1218 号1 栋202 室 
办公地址：浙江省 杭 州市 西 湖区 万 塘路18 号黄 龙 时代 广 场B 座6F 
法定代表人：陈柏 青 
客户服务电话：4000-766-123 
联系人：韩爱彬 
网址：www.fund123.cn 
40 ）上 海好 买基 金 销 售有 限 公司 
注册地址：上海市 虹 口区 欧 阳路196 号26 号楼2 楼41 号 
办公地址：上海市 浦 东南 路1118 号 鄂尔 多 斯国 际 大厦903 ～906 室 
法定代表人：杨文 斌 
客户服务电话：4007009665 
联系人：王诗玙 
网址 ：www.ehowbuy.com 
41 ）珠海盈米 基金 销 售 有 限 公司 
注册地址：珠海市 横 琴新 区 宝华 路6 号105 室-3491 
办公地址：广州市 海 珠区 琶 洲大 道 东1 号保 利 国际 广 场 南塔1201-1203 室 
法定代表人：肖雯 
客户服务电话：020-89629066 
联系人：邱湘湘 
网址：www.yingmi.cn 
42 ）上 海利 得基 金 销 售有 限 公司 
注册地址：上海市 宝 山区 蕴 川路 5475 号 1033 室 
办公地址：上海市 虹 口区 东 大名 路 1098 号 浦 江国 际 金 融广 场 
法定代表人：李兴 春 
客户服务电话：400-921-7755 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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35 
 
联系人：陈 孜明 
网址：www.leadfund.com.cn 
43 ）浙 江同 花顺 基 金 销售 有 限公 司 
注册地址：杭州市 文 二西 路 1 号 903 室 
办公地址：杭州市 西 湖区 文 二西 路 1 号 元 茂大 厦 903 室 
法定代表人：凌顺 平 
客户服务电话：4008773772 
联系人：董一锋 
网址：www.5ifund.com 
44 ）北 京肯 特瑞 基 金 销售 有 限公 司



注册地址：北京市 海 淀区 中 关村 东路 66 号 1 号楼 22 层 2603-06



办公地址：北京市 亦 庄经 济 开发 区 科创 十 一街 18 号 院 京东 集 团总 部 A 座 17 层 
法定代表人：江卉 
客户服务电话：95118 
网址：fund.jd.com 
45 ）腾 安基 金销 售 （ 深圳 ） 有限 公 司



注册地址：深圳市 前 海深 港 合作 区 前湾 一路 1 号 A 栋 201 室



办公地址：深圳市 南 山区 科 技中 一 路腾 讯 大厦 
法定代表人：刘明 军 
客户服务电话：95017( 拨 通后 转 1 转 8) 
网址：www.tenganxinxi.com 、www.txfund.com 
46 ）北 京百 度百 盈 基 金销 售 有限 公 司



注册地址：北京市 海 淀区 上 地十 街 10 号 1 幢 1 层 101 
办公地址：北京市 海 淀区 上 地信 息 路甲 9 号奎 科 科技 大 厦 1 层 
法定代表人：张旭 阳 
客户服务电话：95055-4



网址：www.baiyingfund.com 
（2）场内 销售机构 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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36 
 
场内 销售 机构 是指 具 有中 国 证监 会 认定 的 开放 式 基金 销 售 业务 资 格， 符 合深 圳 证
券交易所（以下简 称“深交所” ） 有关 规 定并 经 本基 金 管理 人 认可 的 ，可 通 过深 交 所开
放式基金销售系统 办 理开 放 式基 金 的认 购 、申 购 、赎 回 和 转托 管 等业 务 的深 交 所会 员
单位（具体名单请 参 见深 交 所相 关 文件 ） 。场 内 销售 机 构 的相 关 信息 同 时通 过 深圳 证
券交易所网站（www.szse.cn ）登载 。 
基金管理人可根据 《 基金 法》 、 《 运 作办 法》 、 《 销 售办 法 》 和《 基 金合 同 》等 的 规
定，选择其他符合 要 求的 机 构销 售 本基 金 ，并 及 时履 行 信 息披 露 义务 。 
（二）注册登记机构 
名称：中国证券登 记 结算 有 限责 任 公司 
注册地址：北京市 西 城区 太 平桥 大 街17 号 
办公地址：北京市 西 城区 太 平桥 大街 17 号 
法定代表人：周明 
电话 ： （010 ）59378835 
传真 ： （010 ）59378907 
联系人：任瑞 新 
（三）出具法律意见书的律师 事务所 
名称：上海市通力 律 师事 务 所 
住所：上海市银城 中路 68 号 时 代金 融 中心 19 楼 
办公地址：上海市 银 城中 路 68 号时 代 金融 中心 19 楼 
法定代表人：韩炯 
电话：021-31358666 
传真：021-31358600 
联系人： 安冬 
经办律师：吕红、 安冬 
（四）审计基金财产的会计师 事务所 
会计师事务所名称 ： 安永 华 明会 计 师事 务 所（ 特 殊普 通 合 伙） 
住所： 北京 市东 城 区 东长 安街 1 号 东方 广 场安 永 大楼 17 层 
法定代表人： 毛鞍 宁 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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37 
 
电话：010-58153000 
传真：010-85188298 
联系人： 徐艳 
经办会计师： 徐艳 、 许培 菁 
 中银信用增利债券型证券投资基金







































































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 38 
六、基金的募集 
本基 金 由基 金 管理 人 依照 《 基金 法》 、 《 运 作 办法 》 、 《销 售 办法 》 、 《信 息 披露 办 法》 、
《基 金 合同 》 及其 他 有关 法 律法 规， 并 经中 国 证监 会2011 年11月4日 证 监许 可[2011]1747
号 文 件 核准 ，向 社 会 公开 募 集 。 本 基金 为 契约 型 债券 型 证券 投 资基 金 ， 基 金 合同 生 效后
三年 内（ 含三 年 ） 封 闭 运作 ，在 深圳 证 券交 易 所上 市 交易 ，基 金合 同 生效 满 三年 后 转为
上市 开 放式 基 金 （LOF ） ， 基金 存 续期 间 为不 定 期 。 本 基 金自2012 年1 月30 日起 开 始发 售，
每份基金份额的发 售 面值 为1.00 元人 民 币。 截 至2012 年3 月6 日募 集 结束 ， 共募 集 基金 份
额2,207,757,193.03 份， 有 效认 购 户数 为14,354户。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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39 
 
七、基金合同的生效 
根据 相关 规 定 ，本 基 金满 足 基金 合 同生 效 条件 ， 基金 合 同 已于 2012 年 3 月 12 日
正式生效。自基金 合 同生 效 之日 起 ，本 基 金管 理 人正 式 开 始管 理 本基 金 。 
基金 合 同生 效 后 ， 自 2014 年 8 月 8 日 起 ， 连 续二 十 个工 作 日出 现 基金 份 额持 有 人
数量 不 满二 百 人或 者 基金 资 产净 值 低于 五 千 万元 情 形的 ， 基金 管 理人 应 当在 定 期报 告
中予 以 披露 ； 连续 六 十个 工 作日 出 现前 述 情 形的 ， 基金 管 理人 应 当向 中 国证 监 会报 告
并提 出 解决 方 案， 如 转换 运 作方 式 、与 其 他 基金 合 并或 者 终止 基 金合 同 等， 并 召开 基
金份额持有人大会 进 行表 决 。 
法律法规或监管部 门 另有 规 定的 ， 按其 规 定办 理 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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40 
 
八、基金份额的上市交易 
( 一)基金份额的上市交易 
在基 金 合同 生 效之 后 ，如 基 金满 足 下列 条 件 ，基 金 管理 人 可依 据 《深 圳 证券 交 易
所证券投资基金上 市 规则 》 ， 向 深圳 证 券交 易 所申 请 上 市交 易 。 
1. 经中 国证 监会 核 准募 集 且基 金 合同 生 效； 
2. 基金 合同 期限 为 三年 以 上； 
3. 基金 份额 持有 人 不少 于 一千 人 ； 
4. 深圳 证券 交易 所 规定 的 其他 条 件。 
( 二)上市交易的时间和地点 
根据 基 金合 同 规定 ， 本基 金 满足 上 市条 件 ，已 于 2012 年 7 月 18 日 在 深 圳证 券 交
易所上市交易（交 易 代码 ：163819 ） 。 
自 2012 年 7 月 18 日起 ， 登 记 在中 国 证券 登 记结 算 有限 责 任公 司 证券 登 记结 算 系
统中 的 基金 份 额可 直 接在 深 圳证 券 交易 所 上 市交 易 ；登 记 在中 国 证券 登 记结 算 有限 责
任公 司 注册 登 记系 统 的基 金 份额 通 过办 理 跨 系统 转 托管 业 务将 基 金份 额 转至 场 内系 统
后，方可上市交易 。 
( 三)上市交易的规则 
本基 金 在深 圳 证券 交 易所 的 上市 交 易需 遵 照 《深 圳 证券 交 易所 交 易规 则》 、 《 深 圳
证券交易所证券投 资 基金 上 市规 则 》等 有 关规 定 ，包 括 但 不限 于 ： 
1. 本基 金上 市首 日 的开 盘 参考 价 为前 一 交易 日 基金 份 额净 值 ； 
2. 本基 金实 行价 格 涨跌 幅 限制 ， 涨跌 幅 比例 限 制为 10% ， 自 上市 首 日起 实 行； 
3. 本基 金买 入申 报 数量 为 100 份 或其 整 数倍 ； 
4. 本基 金申 报价 格 最小 变 动单 位为 0.001 元人 民 币。 
( 四)上市交易的费用 
本基金上市交易的 费 用按 照 深圳 证 券交 易 所有 关 规定 办 理 。 
( 五)上市交易的行情揭示 
本基 金 在深 圳 证券 交 易所 挂 牌交 易 ，交 易 行 情通 过 行情 发 布系 统 揭示 。 行情 发 布中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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41 
 
系统同时揭示基金 前 一交 易 日的 基 金份 额 净值 。 
( 六)上市交易的停复牌 
本基 金 的停 复 牌按 照 相关 法 律法 规 、中 国 证 监会 及 深圳 证 券交 易 所的 有 关规 定 执
行。 
( 七)暂停上市的情形和处理方式 
本基金上市后，发 生 下列 情 况之 一 时， 应 暂停 上 市交 易 ： 
1. 不再具备本条第( 一) 款 规 定的 上 市条 件 ； 
2. 违反 国家 有关 法 律、 法 规， 中 国证 监 会决 定 暂停 其 上市 ； 
3. 严重 违反 《深 圳 证券 交 易所 证 券投 资 基金 上 市规 则》 ； 
4. 深圳 证券 交易 所 认为 应 当暂 停 上市 的 其他 情 形。 
发生 上 述暂 停 上市 情 形时 ， 基金 管 理人 在 接 到深 圳 证券 交 易所 通 知后 ， 应立 即 在
指定媒体上刊登暂 停 上市 公 告。 
( 八)恢复上市的公告 
暂停 上 市情 形 消除 后 ，基 金 管理 人 可向 深 圳 证券 交 易所 提 出恢 复 上市 申 请， 经 深
圳证 券 交易 所 核准 后 ，可 恢 复本 基 金上 市 ， 并在 中 国证 监 会指 定 媒体 上 刊登 恢 复上 市
公告。 
( 九)终止上市的情形和处理方式 
发生下列情况之一 时 ，本 基 金应 终 止上 市 交易 ： 
1. 自暂 停上 市之 日 起半 年 内未 能 消除 暂 停上 市 原因 的 ； 
2 基金份额持有人大 会 决定 提 前终 止 上市 ； 
3. 基金 合同 约定 的 终止 上 市的 其 他情 形 ； 
4. 深圳 证券 交易 所 认为 应 当终 止 上市 的 其他 情 形。 
发生 上 述终 止 上市 情 形时 ， 由证 券 交易 所 终 止其 上 市交 易 ，基 金 管理 人 报经 中 国
证监会备案后终止 本 基金 的 上市 ， 并在 指 定媒 体 上刊 登 终 止上 市 公告 。 
( 十) 相 关 法 律 法 规 、中 国 证 监 会及 深 圳 证 券交 易 所 对 基 金上 市 交 易 的规 则 等 规 定
内 容 进 行 调整 的 ，本 基 金 的基 金 合 同相 应 予 以修 改 ，且 此 修 改无 须 召 开基 金 份 额持 有
人大会。 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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42 
 
九 、基金份额的申购与赎回 
基 金合 同 生 效 后三 年 之 内( 含 三年) 为 封 闭 期 ，封 闭 期 间 投 资者 不 能 申 购、 赎 回 基
金份额，但可在本 基 金上 市 交易 后 通过 深 圳证 券 交易 所 转 让基 金 份额 。 
本基 金 在封 闭 期届 满 后的 次 日起 转 为上 市 开放 式 基金 （LOF ） ， 投 资者 可 进行 基 金
份额的申购赎回， 投 资者 的 申购 赎 回遵 循 以下 规 则： 
（一）申购 和 赎回场所 
基金 投 资者 可 以使 用 基金 账 户， 通 过基 金 管 理人 、 场外 销售 机 构 柜台 系 统办 理 场
外的 申 购和 赎 回业 务 。基 金 投资 者 也可 使 用 深圳 证 券账 户 通过 深 圳证 券 交易 所 交易 系
统办 理 场内 申 购和 赎 回业 务 ，场 内 销售 机 构 为具 有 基金 销售 业 务 资格 的 深圳 证 券交 易
所会员单位。 
投资 者 应当 在 基金 管 理人 和 场内 、 场外 销售 机构 办 理基 金 申购 、 赎回 业 务的 营 业
场所 或 按基 金 管理 人 和场 内 、场 外 销售 机 构 提供 的 其他 方 式办 理 基金 的 申购 和 赎回 。
本基 金 场内 、 场外 销售 机 构 名单 将 由基 金 管 理人 在 基金 份 额发 售 公告 或 其他 公 告中 列
明。 
基金管理人可根据 情 况变 更 或增 减 销售 机 构， 并 予以 公 告 。 
若基 金 管理 人 或其 指 定的 销 售机 构 开通 电 话 、传 真 或网 上 等交 易 方式 ， 投资 者 可
以通 过 上述 方 式进 行 申购 与 赎回 ， 具体 办 法 由基 金 管理 人 或其 指 定的 销 售机 构 另行 公
告。 
（二）申购 和 赎 回 的 开 放 日 及时 间 
1. 开放 日及 开放 时 间 
申购 赎 回 业务 在 本 基金 转 为 上市 开 放式 基 金 （LOF ） 后开 始 办 理， 基 金 管理 人 应
在开始办理申购赎 回 的具 体 日期 前 2 日 在 指定 媒 体公 告 。 
投资 者 在开 放 日办 理 基金 份 额的 申 购和 赎 回 ，具 体 办理 时 间为 上 海证 券 交易 所 、
深圳 证 券交 易 所的 正 常交 易 日的 交 易时 间 ， 但基 金 管理 人 根据 法 律法 规 、中 国 证监 会
的要求或基金合同 的 规定 公 告暂 停 申购 、 赎回 时 除外 。 
基金 合 同生 效 后， 若 出现 新 的证 券 交易 市 场 、证 券 交易 所 交易 时 间变 更 或其 他 特
殊情 况 ，基 金 管理 人 将视 情 况对 前 述开 放 日 及开 放 时间 进 行相 应 的调 整 ，但 应 在实 施中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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43 
 
日前依照《信息披 露 办法 》 的有 关 规定 在 指定 媒 体上 公 告 。 
2. 申购 、赎 回开 始 日及 业 务办 理 时间 
在本 基 金转 为 上市 开 放式 基 金 （LOF ） 之日 起 不超 过 3 个 月 开始 办 理申 购 、 赎回 。
在确 定 申购 开 始与 赎 回开 始 时间 后 ，基 金 管 理人 应 在申 购 、赎 回 开放 日 前依 据 《信 息
披露办法》的有关 规 定在 指 定媒 体 上公 告 。 
基金 管 理人 不 得在 基 金合 同 约定 之 外的 日 期或 者 时间 办 理 基金 份 额的 申 购、 赎回 。
投资 者 在基 金 合同 约 定之 外 的日 期 和时 间 提 出申 购 、赎 回 申请 且 基金 管 理人 或 注册 登
记机 构 确认 接 受的 ， 其基 金 份额 申 购、 赎 回 价格 为 下一 开 放日 基 金份 额 申购 、 赎回 的
价格。 
（三）申购与赎回的原则 
1.“ 未 知价” 原 则 ，即 申 购 、 赎回 价 格 以 申 请当 日 收 市 后 计算 的 基 金 份 额净 值 为 基
准进行计算； 
2.“ 金额 申购 、份 额 赎 回” 原 则， 即 申购 以 金额 申 请， 赎 回以 份 额申 请 ； 
3. 场 外 的 基金 份 额 赎 回 遵循“ 先 进 先出” 原 则， 即 按 照 基 金投 资 者 认 购 、申 购 的 先
后次序进行顺序赎 回 ； 
4. 当日 的申 购与 赎 回申 请 可以 在 基金 管 理人 规 定的 时 间以 内 撤销 ； 
5. 当 发 生大 额 申 购 或赎 回 情 形时 ， 基 金 管理 人 可 以在 履 行 适 当程 序 后 ，采 用 摆 动
定价 机 制， 以 确保 基 金估 值 的公 平 性。 具 体 处理 原 则和 操 作规 范 须遵 循 相关 法 律法 规
以及监管部门、自 律 规则 的 规定 ； 
6. 投 资 人通 过 深 圳 证券 交 易 所交 易 系 统 办理 本 基 金的 场 内 申 购、 赎 回 时， 需 遵 守
深圳证券交易所的 相 关业 务 规则 。 
基金 管 理人 可 根据 基 金运 作 的实 际 情况 依 法 对上 述 原则 进 行调 整 。基 金 管理 人 必
须在新规则开始实 施 前依 照 《信 息 披露 办 法》 的 有关 规 定 在指 定 媒体 上 公告 。 
（四）申购与赎回的程序 
1. 申购和赎 回的 申 请方 式 
投资 者 必须 根 据销 售 机构 规 定的 程 序， 在 开 放日 的 具体 业 务办 理 时间 内 提出 申 购
或赎回的申请。 
投资 者 在提 交 申购 申 请时 须 按销 售 机构 规 定 的方 式 备足 申 购资 金 ，投 资 者在 提 交中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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赎回申请时须持有 足 够的 基 金份 额 余额 ， 否则 所 提交 的 申 购、 赎 回申 请 无效 。 
2. 申购 和赎 回申 请 的确 认 
基金 管 理人 应 以交 易 时间 结 束前 受 理申 购 和 赎回 申 请的 当 天作 为 申购 或 赎回 申 请
日(T 日) ， 在正 常 情况 下 ，本 基 金注 册 登记 机 构 在 T+1 日 内对 该 交易 的 有效 性 进行 确
认。 基 金销 售 机构 对 申购 、 赎回 申 请的 受 理 并不 代 表申 购 、赎 回 申请 一 定成 功 ，而 仅
代表 销 售机 构 确实 接 收到 申 购、 赎 回申 请 。 申购 、 赎回 的 确认 以 注册 登 记机 构 的确 认
结果为准。 
3. 申购 和赎 回的 款 项支 付 
申购 采 用全 额 缴款 方 式， 若 申购 资 金在 规 定 时间 内 未全 额 到账 则 申购 不 成功 。 若
申购 不 成功 或 无效 ， 基金 管 理人 或 基金 管 理 人指 定 的销售 机构 将 投资 者 已缴 付 的申 购
款项退还给投资者 。 
投资 者 赎回 申 请成 功 后， 基 金管 理 人将 在 T ＋7 日( 包括 该 日) 内 支 付赎 回 款项 。 在
发生巨额赎回时， 款 项的 支 付办 法 参照 基 金合 同 有关 条 款 处理 。 
（五）申购与赎回的数额限制 
1 、申购金额限制 
本基 金 通过 场 外销售 机构 或 中银 基 金网 上 直 销平 台 申购 时 ，每 次 最低 申 购金 额 为
10 元 人 民币 ， 在 直销 中 心柜 台 的最 低 申购 金 额 为10000 元 人民 币 。 若销售 机构 对 上述 最
低申 购 金额 、 交易 级 差有 其 他规 定 ，以 各 销售 机 构 的业 务 规定 为 准。 投 资者 以 定期 定
额投 资 方式 申 购本 基 金或 者 将当 期 分配 的 基 金收 益 转为 基 金份 额 时， 不 受上 述 最低 申
购金 额 的限 制 。投 资 者可 多 次申 购 ，对 单 个 投资 者 累计 持 有基 金 份额 不 设上 限 。法 律
法规、中国证监会 另 有规 定 的除 外 。 
2 、赎回份额限制 
投资 者 可将 其 全部 或 部分 基 金份 额 赎回 。 如 遇巨 额 赎回 等 情况 发 生而 导 致延 期 赎
回时 ， 赎回 办 理和 款 项支 付 的办 法 将参 照 基 金合 同 有关 巨 额赎 回 或连 续 巨额 赎 回的 条
款处理。 
基金 管 理人 可 以根 据 市场 情 况， 在 法律 法 规 允许 的 情况 下 ，调 整 上述 对 申购 金 额
和赎 回 份额 的 数量 限 制。 基 金管 理 人必 须 在 调整 前 依照 《 信息 披 露办 法 》的 有 关规 定
在指定媒体上公告 并 报中 国 证监 会 备案 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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3 、 当 接受 申 购申 请 对存 量 基金 份 额持 有 人 利益 构 成潜 在 重大 不 利影 响 时 ， 基 金 管
理人 应 当采 取 设定 单 一投 资 者申 购 金额 上 限 或基 金 单日 净 申购 比 例上 限 、拒 绝 大额 申
购、 暂 停基 金 申购 等 措施 ， 切实 保 护存 量 基 金份 额 持有 人 的合 法 权益 。 具体 请 参见 相
关规定。 
（六）申购费用和赎回费用 
1. 本 基 金的 申 购 费 用应 在 投 资者 申 购 基 金份 额 时 收取 ， 不 列 入基 金 财 产， 主 要 用
于 本 基 金的 市 场推 广 、销 售 、注 册 登记 等 各 项费 用 。 申 购 费用 以 人民 币 为单 位 ，以 四
舍五 入 方式 保 留至 小 数点 后 2 位， 由 此误 差 产生 的 损失 由 基金 财 产承 担 ，产 生 的收 益
归基金财产所有。 
2. 赎 回费 用 在基 金 份额 持 有人 赎 回基 金 份额 时 收取 。 对于 持 续持 有 期少 于 7 日的
投资 者 收取 的 赎回 费 全额 计 入基 金 财产 ， 对于 持 续持 有 期 不少 于 7 日 投 资者 收 取的 赎
回费 ，其 中 不低 于 赎回 费 总额 的 25% 应 归基 金 财产 ，其 余 用于 支 付注 册 登记 费 和其 他
必要的手续费 。 赎 回 费以 人 民币 为 单位 ， 以四 舍 五入 方 式 保留 至 小数 点后 2 位。 
3. 本基 金的 申 购费 率 最高 不 超过 5% ， 赎回 费 率最 高 不超 过 5% ， 其中 对 于持 续 持
有期 少于 7 日 的投 资 者收 取 不低 于 1.5% 的 赎回 费。 本 基金 的 申购 费 率、 申购 份 额具 体
的计 算 方法 、 赎回 费 率、 赎 回金 额 具体 的 计 算方 法 和收 费 方式 由 基金 管 理人 根 据基 金
合同 的 规定 确 定， 并 在招 募 说明 书 中列 示 。 基金 管 理人 可 以在 基 金合 同 约定 的 范围 内
调整 费 率或 收 费方 式 ， 并最 迟 应于 新 的费 率 或 收费 方 式实 施 日前 依 照 《信 息 披露 办 法》
的有关规定在指定 媒 体上 公 告。 
4. 申购 费率 和赎 回 费率 如 下： 
申购费率 
申购金额 申购费率 
小于50 万元 0.80% 
50 万元（含）-100 万元 0.60% 
100 万元（含）-300 万元 0.50% 
300 万元（含）-500 万元 0.30% 
大于500万元 （含 ） 1000 元/ 笔 
赎回费率 
持有期限 场外 赎回费率 
7天以内 1.5% 
7天（含）-1年以内 0.1% 
1 （含）-2 年 0.05% 
2（含）年以上 0% 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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46 
 
对于持续持有期少 于7 日 的投 资 者收 取 不低 于1.5% 的
场内赎回费，其余 场 内赎 回 费率 为 固定 值0.1%，不按
份额持有时间分段 设 置费 率 
注1：投资者在一 天之 内 如果 有 多笔 申 购， 费 率按 单 笔分 别 计 算。 
注2：就场外赎回 费率 的 计算 而 言，1年指365 日，2 年730 日 ， 以此 类 推。 
注 3：上述持有期 限 是指 在 注册 登 记系 统 内， 投 资者 持 有基 金 份额 的 连续 期 限。 
5. 基 金 管理 人 可 以 在基 金 合 同约 定 的 范 围内 调 整 费率 或 收 费 方式 ， 并 最迟 应 于 新
的费率或收费方式 实 施日 前 依照 《 信息 披 露办 法 》的 有 关 规定 在 指定 媒 体上 公 告。 
6. 基 金 管理 人 可 以 在不 违 反 法律 法 规 规 定及 基 金 合同 约 定 的 情形 下 根 据市 场 情 况
制 定基 金 促 销 计划 ， 针 对 以特 定 交 易 方式( 如 网 上 交 易、 电 话 交 易等) 等 进 行 基 金交 易
的投 资 者定 期 或不 定 期地 开 展基 金 促销 活 动 。在 基 金促 销 活动 期 间， 按 相关 监 管部 门
要求履行必要手续 后 ，基 金 管理 人 可以 适 当调 低 基金 申 购 费率 和 基金 赎 回费 率 。 
7. 当 发 生大 额 申 购 或赎 回 情 形时 ， 基 金 管理 人 可 以在 履 行 适 当程 序 后 ，采 用 摆 动
定价 机 制， 以 确保 基 金估 值 的公 平 性。 具 体 处理 原 则和 操 作规 范 须遵 循 相关 法 律法 规
以及监管部门、自 律 规则 的 规定 。 
（七）申购份额与赎回金额的 计算 
1. 本基 金申 购份 额 的计 算 ： 
基金的申购金额包 括 申购 费 用和 净 申购 金 额， 其 中： 
净申购金额= 申购 金额/ （1＋ 申 购费 率 ） 
申购费用= 申购 金 额- 净 申 购金 额 
申购份额= 净申 购 金额/T 日基 金 份额 净 值 
申购 份 额计 算 结果 按 照四 舍 五入 方 法， 保 留到 小 数点 后 2 位， 由 此产 生 的收 益 或
损失由基金财产承 担 。 
例： 某 投资 人 申购 本 基金 50,000 元 ，对 应 的申 购 费率 为 0.8% 。 假设 申 购当 日 基
金份额净值为 1.05 元 ，则 可 得到 的 申购 份 额为 ： 
净申购金额=50,000/ （1+0.8% ）=49,603.17 元 
申购费用=50,000-49,603.17=396.83 元 
申购份额=49,603.17/1.05=47,241.11 份 
即 ：投 资 人 选 择通 过 场 外申 购 本 基 金 50,000 元 ，假 设 申 购当 日 基 金 份额 净 值 为中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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47 
 
1.05 元，则其可得到 47,241.11 份基 金 份额 。 
因场 内 申购 份 额截位 保留 至 整数 份 ， 故投 资 者申 购 所得 份 额为 47,241 份， 整数位
后小数部分的申购 份 额对 应 的资 金 返还 给 投资 者 。具 体 计 算公 式 为： 
实际净申购金额=47,241× 1.05=49,603.05 元 
退款金额＝50,000 －49,603.05 －396.83 ＝0.12 元 
即 ：投 资 人 选 择通 过 场 内申 购 本 基 金 50,000 元 ，假 设 申 购当 日 基 金 份额 净 值 为
1.05 元， 则其 可得 到 基 金份 额 47,241 份 ， 退款 0.12 元。 
2. 本基 金赎 回金 额 的计 算 ： 
采用“ 份额 赎 回” 方式 ， 赎 回价 格以 T 日的 基 金份 额 净值 为 基准 进 行计 算 ，计 算 公
式： 
赎回总金额= 赎回 份额 ?T 日基 金 份额 净 值 
赎回费用= 赎回 总 金额 ? 赎 回费 率 
净赎回金额= 赎回 总金 额 ? 赎回 费 用 
赎回 费 用以 人 民币 元 为单 位 ， 计算 结 果按 照 四 舍五 入 方法 ， 保 留到 小 数点 后 两位 ；
赎回 净 额结 果 按照 四 舍五 入 方法 ， 保留 到 小 数点 后 两位 ， 由此 产 生的 误 差计 入 基金 财
产。 
例 ： 某 投 资者 赎 回本 基金 10000 份基 金 份额 ， 赎 回适 用 费率 为 0.1% ， 假 设赎 回 当
日基金份额净值为 1.148 元， 则 其可 得 净赎 回 金额 为 ： 
赎回总金额＝10000× 1.148 ＝11480 元 
赎回费用＝11480× 0.1% ＝11.48 元 
净赎回金额＝11480 －11.48 ＝11468.52 元 
即： 投 资者 赎 回本 基 金 10000 份 基 金份 额 ，假 设 赎回 当 日基 金 份额 净 值为 1.148
元，则可得到的净 赎 回金 额为 11468.52 元。 
3. 本 基金 份 额净 值 的计 算 ，保 留 到小 数 点后 3 位 ， 小数 点 后第 4 位四 舍 五入 ， 由
此产 生 的收 益 或损 失 由基 金 财产 承 担。T 日 的基 金 份额 净 值在 当 天收 市 后计 算 ，并 在
T+1 日内 公告 。遇 特 殊情 况 ，经 中 国证 监 会同 意 ，可 以 适当 延 迟计 算 或公 告 。 
4. 申购 份额 、余 额 的处 理 方式 ： 
场外 申 购的 有 效份 额 为净 申 购金 额 除以 当 日的 基 金份 额 净 值， 有效 份 额单 位 为份 ，中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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上述 计 算结 果 均按 四 舍五 入 方法 ， 保留 到 小 数点 后 两位 ， 由此 产 生的 收 益或 损 失由 基
金财产承担。 场内 申 购份 额 及余 额 的处 理 方式 按 相关 交 易 所规 则 执行 。 
5. 赎回 金额 的处 理 方式 ： 
赎回 金 额为 按 实际 确 认的 有 效赎 回 份额 以 当 日基 金 份额 净 值为 基 准并 扣 除相 应 的
费用 ， 赎回 金 额计 算 结果 按 四舍 五 入方 法 ， 保留 到 小数 点 后两 位 ，由 此 产生 的 收益 或
损失由基金财产承 担 。 
（ 八 ）申购和赎回的注册登记 
投资 者 申购 基 金成 功 后， 注册 登 记机 构在 T+1 日 为 投资 者 登记 权 益并 办 理注 册 登
记手续，投资者自 T+2 日 （含 该 日） 后 有权 赎 回该 部 分基 金 份额 。 
投资 者 赎回 基 金成 功 后， 注册 登 记机 构在 T+1 日 为 投资 者 办理 扣 除权 益 的注 册 登
记手续。 
基金 管 理人 可 以在 法 律法 规 允许 的 范围 内 ， 对上 述 注册 登 记办 理 时间 进 行调 整 ，
但不 得 实质 影 响投 资 者的 合 法权 益 ，并 最 迟 于开 始 实施 前 依照 《 信息 披 露办 法 》的 有
关规定在指定媒体 公 告。 
（ 九 ）拒绝或暂停申购的情形 及处理方 式 
发生下列情况时， 基 金管 理 人可 拒 绝或 暂 停接 受 投资 者 的 申购 申 请： 
1. 因不 可抗 力导 致 基金 无 法正 常 运作 。 
2. 证券 交易 所交 易 时间 临 时停 市 ，导 致 基金 管 理人 无 法计 算 当日 基 金资 产 净值 。 
3. 发 生 基金 合 同 规 定的 暂 停 基金 资 产 估 值情 况 时 ，基 金 管 理 人可 暂 停 接受 投 资 人
的申 购 申请 ；当 前 一 估值 日 基 金资 产 净值 50% 以 上 的资 产 出现 无 可参 考 的活 跃 市场 价
格且 采 用 估 值 技术 仍 导致 公 允价 值 存在 重 大 不确 定 性时 ， 经与 基 金托 管 人协 商 确定 以
后，基金管理人应 当 暂停 接 受基 金 投资 人 的申 购 申请 。 
4. 基 金 管理 人 认 为 接受 某 笔 或某 些 申 购 申请 可 能 会影 响 或 损 害现 有 基 金份 额 持 有
人利益时。 
5. 基 金 资产 规 模 过 大， 使 基 金管 理 人 无 法找 到 合 适的 投 资 品 种， 或 其 他可 能 对 基
金业绩产生负面影 响 ，从 而 损害 现 有基 金 份额 持 有人 利 益 的情 形 。 
6. 基 金 管理 人 、 基 金托 管 人 、基 金 销 售 机构 或 登 记机 构 的 异 常情 况 导 致基 金 销 售
系统或基金注册登 记 系统 或 基金 会 计系 统 无法 正 常运 行 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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7. 基 金 管理 人 接 受 某笔 或 者 某些 申 购 申 请有 可 能 导致 单 一 投 资 者 持 有 基金 份 额 的
比例达到或者超过 50% ， 或 者变 相 规避 50% 集 中 度的 情 形 时。 
8. 申 请 超过 基 金 管 理人 设 定 的基 金 总 规 模、 单 日 净申 购 比 例 上限 、 单 个投 资 人 单
日或单笔申购金额 上 限的 。 
9. 法律 法规 规定 或 中国 证 监会 认 定的 其 他情 形 。 
发生 上 述除 第 4 、7 、8 项 暂 停 申购 情 形且 基 金管 理 人决 定 拒绝 接 受或 暂 停接 受 基
金份 额 持有 人 的申 购 申请 时 ，基 金 管理 人 应 当根 据 有关 规 定在 指 定媒 体 上刊 登 暂停 申
购公 告 。如 果 投资 者 的申 购 申请 被 全部 或 部 分拒 绝 的 ， 被 拒绝 的 申购 款 项将 退 还给 投
资者。在暂停申购 的 情况 消 除时 ， 基金 管 理人 应 及时 恢 复 申购 业 务的 办 理。 
（十）暂停赎回或者延缓支付 赎回款项 的情形及 处理方 式 
发生 下 列情 形 时， 基金 管 理人 可 暂 停接 受 投资 者 的赎 回 申请 或 延缓 支 付赎 回 款项 ： 
1. 因不 可抗 力导 致 基金 无 法正 常 运作 。 
2. 证券 交易 所交 易 时间 临 时停 市 ，导 致 基金 管 理人 无 法计 算 当日 基 金资 产 净值 。 
3. 连续 两个 或两 个 以上 开 放日 发 生巨 额 赎回 ， 导致 本 基金 的 现金 支 付出 现 困难 。 
4. 发生 基金 合 同 规 定的 暂 停 基金 资 产 估 值情 况 时 ，基 金 管 理 人可 暂 停 接受 投 资 人
的赎 回 申请 或 延缓 支 付赎 回 款项 ；当 前一 估 值日 基 金资 产 净值 50% 以 上 的资 产 出现 无
可参 考 的活 跃 市场 价 格且 采 用估 值 技术 仍 导 致公 允 价值 存 在 重 大 不确 定 性时 ， 经与 基
金托 管 人协 商 确认 后 ，基 金 管理 人 应当 延 缓 支付 赎 回款 项 或暂 停 接受 基 金投 资 人的 赎
回申请 。 
5. 法律 法规 规定 或 中国 证 监会 认 定的 其 他情 形 。 
发生 上 述情 形 且基 金 管理 人 决定 拒 绝接 受 或 暂停 基 金份 额 持有 人 的赎 回 申请 或 者
延缓 支 付赎 回 款项 时 ，基 金 管理 人 应在 当 日 报中 国 证监 会 备案 ， 已接 受 的赎 回 申请 ，
基金 管 理人 应 足额 支 付； 如 暂时 不 能足 额 支 付， 应 将可 支 付部 分 按单 个 账户 申 请量 占
申请 总 量的 比 例分 配 给赎 回 申请 人 ，未 支 付 部分 可 延期 支 付。 若 连续 两 个或 两 个以 上
开放 日 发生 巨 额赎 回， 延 期支 付 最长 不 得超 过 20 个工 作 日， 并在 指 定媒 体 上 公 告。 投
资者 在 申请 赎 回时 可 事先 选 择将 当 日可 能 未 获受 理 部分 予 以撤 销 。在 暂 停赎 回 的情 况
消除时，基金管理 人 应及 时 恢复 赎 回业 务 的办 理 并予 以 公 告。 
（ 十一）巨额赎回的情形及处 理方式 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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1. 巨额赎回的认定 
若本基金单个开放日内的基 金份额净赎回申请( 赎回申请份额总数加上基金转换
中转 出 申请 份 额总 数 后扣 除 申购 申 请份 额 总 数及 基 金转 换 中转 入 申请 份 额总 数 后的 余
额) 超过 上一 日的 基 金 总份 额的 10% ，即 认 为是 发 生了 巨 额 赎回 。 
2. 巨额 赎回 的处 理 方式 
当基 金 出现 巨 额赎 回 时， 基 金管 理 人可 以 根 据基 金 当时 的 资产 组 合状 况 决定 全 额
赎回或部分延期赎 回 。 
(1) 全 额赎 回： 当 基金 管 理人 认 为有 能 力支 付 投 资者 的 全部 赎 回申 请 时， 按正 常 赎
回程序执行。 
(2) 部 分延 期 赎回 ： 当 基金 管 理 人认 为 支付 投 资者 的 赎回 申 请有 困 难或 认 为因 支 付
投资 者 的赎 回 申请 而 进行 的 财产 变 现可 能 会 对基 金 资产 净 值造 成 较大 波 动时 ， 基金 管
理人 在 当日 接 受赎 回 比例 不 低于 上 一日 基 金总 份 额的 10 ％的 前 提下 ， 可 对其 余 赎回 申
请延 期 办理 。 对于 当 日的 赎 回申 请 ，应 当 按 单个 账 户赎 回 申请 量 占赎 回 申请 总 量的 比
例， 确 定当 日 受理 的 赎回 份 额； 对 于未 能 赎 回部 分 ，投 资 者在 提 交赎 回 申请 时 可以 选
择延 期 赎回 或 取消 赎 回。 选 择延 期 赎回 的 ， 将自 动 转入 下 一个 开 放日 继 续赎 回 ，直 到
全部 赎 回为 止 ；选 择 取消 赎 回的 ， 当日 未 获 受理 的 部分 赎 回申 请 将被 撤 销。 延 期的 赎
回申 请 与下 一 开放 日 赎回 申 请一 并 处理 ， 无 优先 权 并以 下 一开 放 日的 基 金份 额 净值 为
基础 计 算赎 回 金额 ， 以此 类 推， 直 到全 部 赎 回为 止 。如 投 资者 在 提交 赎 回申 请 时未 作
明确 选 择， 投 资者 未 能赎 回 部分 作 自动 延 期 赎回 处 理。 对 于场 内 赎回 部 分， 当 日未 获
受理的赎回申请将 自 动撤 销 ，不 顺 延至 下 一开 放 日。 
(3) 当 基金 出 现巨 额 赎回 时 ， 在 单个 基 金份 额 持有 人 赎回 申 请超 过 前一 估 值日 基 金
总份 额 10% 的 情形 下 ， 基 金 管 理人 认 为支 付 该基 金 份额 持 有人 的 全部 赎 回申 请 有困 难
或者 因 支付 该 基金 份 额持 有 人的 全 部赎 回 申 请而 进 行的 财 产变 现 可能 会 对基 金 资产 净
值造 成 较大 波 动时 ，可 以 对 该 单个 基 金份 额 持有 人 超出 前 一估 值 日基 金 总份 额 10% 的
赎回 申 请实 施 延期 办 理。 对 于未 能 赎回 部 分 ，投 资 人在 提 交赎 回 申请 时 可以 选 择延 期
赎回 或 取消 赎 回 ， 具 体 按上 述 （2 ） 方式 处 理 。 延 期 的赎 回 申请 与 下一 开 放日 赎 回申 请
一并 处 理 ， 无 优 先权 并 以下 一 开放 日 的基 金 份 额净 值 为基 础 计算 赎 回金 额 ， 以此 类 推，
直到 全 部赎 回 为止 。而 对 该单 个 基金 份 额持 有 人前 一 估值 日 基金 总 份额 10% 以 内（ 含中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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10% ） 的 赎 回申 请 与 其他 投 资 者的 赎 回 申请 按 上 述（1） 、 （2 ）方 式 处 理， 具 体 见相 关
公告。 
(4) 暂 停赎 回 ：连 续 2 日以上( 含本 数) 发生 巨 额赎 回 ，如 基 金管 理 人认 为 有必 要 ，
可暂 停 接受 基 金的 赎 回申 请 ；已 经 接受 的 赎 回申 请 可以 延 缓支 付 赎回 款 项， 但 不得 超
过 20 个工 作日 ，并 应 当 在指 定 媒体 上 进行 公 告。 
3. 巨额赎回的公告 
当发 生 上述 延 期赎 回 并延 期 办理 时 ，基 金 管 理人 应 当通 过 邮寄 、 传真 或 者招 募 说
明书 规 定的 其 他方 式在 3 个 交 易日 内 通知 基 金份 额 持有 人 ，说 明 有关 处 理方 法 ，同 时
在指 定 媒体 上 刊登 公 告。 基 金管 理 人在 上 述 时间 内 通过 公 告说 明 有关 情 况， 视 为通 知
送达基金份额持有 人 。 
（ 十二 ） 暂停申购或赎回的公 告和重新 开放申购 或赎回 的公告 
1. 发 生 上述 暂 停 申 购或 赎 回 情况 的 ， 基 金管 理 人 当日 应 立 即 向中 国 证 监会 备 案 ，
并依照有关规定在 指 定媒 体 和基 金 管理 人 网站 上 刊登 暂 停 公告 。 
2. 如 发 生暂 停 的 时 间为 一 日 ，第 二 个 工 作日 基 金 管理 人 应 依 照有 关 规 定在 指 定 媒
体和 基 金管 理 人网 站 上刊 登 基金 重 新开 放 申 购或 赎 回公 告 ，并 公 告最 近 一个 开 放日 的
基金份额净值。 
3. 如 发 生暂 停 的 时 间超 过 一 日但 少 于 两 周， 暂 停 结束 ， 基 金 重新 开 放 申购 或 赎 回
时， 基 金管 理 人应 提 前两 个 工作 日 在指 定 媒 体和 基 金管 理 人网 站 上刊 登 基金 重 新开 放
申购或赎回公告， 并 公告 最 近一 个 开放 日 的基 金 份额 净 值 。 
4. 如 发 生暂 停 的 时 间超 过 两 周， 暂 停 期 间， 基 金 管理 人 应 每 两周 至 少 刊登 暂 停 公
告一 次 。暂 停 结束 ， 基金 重 新开 放 申购 或 赎 回时 ， 基金 管 理人 应 提前 两 个工 作 日在 指
定媒 体 和 基 金 管理 人 网站 上 连续 刊 登基 金 重 新开 放 申购 或 赎回 公 告， 并 公告 最 近一 个
开放日的基金份额 净 值。 
（ 十三）基金的转换 
本基 金 转 为上 市 开 放式 基 金 （LOF ） 后， 基 金管 理 人 可以 根 据 相关 法 律 法规 以 及
基金 合 同的 规 定决 定 开办 本 基金 与 基金 管 理 人管 理 的、 且 由同 一 注册 登 记机 构 办理 注
册登 记 的其 他 基金 之 间的 转 换业 务 ，基 金 转 换可 以 收取 一 定的 转 换费 ， 相关 规 则由 基
金管 理 人届 时 根据 相 关法 律 法规 及 基金 合 同 的规 定 制定 并 公告 ， 并提 前 告知 基 金托 管中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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人与相关机构。 
（ 十四 ） 基金转换为上市开放 式基金（LOF ）后的转托管 
本基 金 的份 额 采用 分 系统 登 记的 原 则。 场 外 认购 或 申购 的 基金 份 额登 记 在注 册 登
记系 统 基金 份 额持 有 人开 放 式基 金 账户 下 ； 场内 认 购、 申 购或 上 市交 易 买入 的 基金 份
额登 记 在证 券 登记 结 算系 统 基金 份 额持 有 人 证券 账 户下 。 登记 在 证券 登 记结 算 系统 中
的基 金 份额 既 可以 在 深圳 证 券交 易 所上 市 交 易， 也 可以 通 过具 有 基金 销售 业 务 资格 的
场内 销售 机构直接 申 请场 内 赎回 。 登记 在 注册 登 记系 统 中的 基 金份 额 可申 请 场外 赎 回。 
本基金的转托管包 括 系统 内 转托 管 和跨 系 统转 托 管。 
（1）系 统内 转托 管 
1 ） 系 统 内转 托 管是 指 基金 份 额 持有 人 将持 有 的基 金 份额 在 注册 登 记系 统 内不 同 销
售机 构 （网 点 ）之 间 或证 券 登记 结 算系 统 内 不 同 会 员单 位 （席 位 ）之 间 进行 转 托管 的
行为。 
2 ） 基 金 份额 登 记在 注 册登 记 系 统的 基 金份 额 持有 人 在变 更 办理 基 金赎 回 业务 的 销
售机构（网点）时 ， 可办 理 已持 有 基金 份 额的 系 统内 转 托 管。 
3 ） 基 金 份额 登 记 在 证券 登 记 结 算系 统 的 基金 份 额 持 有人 在 变 更 办理 上 市 交 易或 场
内赎回的会员单位 （ 席位 ） 时， 可 办理 已 持有 基 金份 额 的 系统 内 转托 管 。 
具体办理方法参照 《 业务 规 则》 的 有关 规 定以 及 基金 销售 机构 的 业务 规 则。 
（2）跨 系统 转托 管 
1 ） 跨 系 统转 托 管 是 指基 金 份 额 持有 人 将 持有 的 基 金 份额 在 注 册 登记 系 统 和 证券 登
记结算系统之间进 行 转托 管 的行 为 。 
2 ） 本 基 金跨 系 统 转 托管 的 具 体 业务 按 照 中国 证 券 登 记结 算 有 限 责任 公 司 的 相关 规
定办理。 
（ 十五）定期定额投资计划 
本基 金 转 为上 市 开 放式 基 金 （LOF ） 后， 基 金管 理 人 可以 为 投 资者 办 理 定期 定 额
投资 计 划， 具 体规 则 由基 金 管理 人 在届 时 发 布公 告 或更 新 的招 募 说明 书 中确 定 。投 资
者在 办 理定 期 定额 投 资计 划 时可 自 行约 定 每 期扣 款 金额 ， 每期 扣 款金 额 必须 不 低于 基
金管理人在相关公告或更新的招募 说明书中所规定的定期定 额投资计划最低申购金
额。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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（ 十六）基金的非交易过户 
基金 的 非交 易 过户 是 指基 金 注册 登 记机 构 受 理继 承 、捐 赠 和司 法 强制 执 行而 产 生
的非 交 易过 户 以及 注 册登 记 机构 认 可、 符 合 法律 法 规的 其 它非 交 易过 户 。无 论 在上 述
何种情况下，接受 划 转的 主 体必 须 是依 法 可以 持 有本 基 金 基金 份 额的 投 资者 。 
继承 是 指基 金 份额 持 有人 死 亡， 其 持有 的 基 金份 额 由其 合 法的 继 承人 继 承； 捐 赠
指基 金 份额 持 有人 将 其合 法 持有 的 基金 份 额 捐赠 给 福利 性 质的 基 金会 或 社会 团 体； 司
法强 制 执行 是 指司 法 机构 依 据生 效 司法 文 书 将基 金 份额 持 有人 持 有的 基 金份 额 强制 划
转给 其 他自 然 人、 法 人或 其 他组 织 。办 理 非 交易 过 户必 须 提供 基 金注 册 登记 机 构要 求
提供 的 相关 资 料， 对 于符 合 条件 的 非交 易 过 户申 请 按基 金 注册 登 记机 构 的规 定 办理 ，
并按注册登记机构 规 定标 准 收取 过 户费 用 。 
（ 十七）基金的冻结与解冻 
基金 注 册登 记 机构 只 受理 国 家有 权 机关 依 法 要求 的 基金 份 额的 冻 结与 解 冻， 以 及
注册 登 记机 构 认可 、 符合 法 律法 规 的其 他 情 况下 的 冻结 与 解冻 。 基金 份 额被 冻 结的 ，
对冻 结 部分 产 生的 权 益一 并 冻结 ， 法律 法 规 、中 国 证监 会 或法 院 判决 、 裁定 另 有规 定
的除外。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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十 、基金的投资 
（一）投资目标 
本基 金 在保 持 基金 资 产流 动 性和 严 格控 制 基 金资 产 风险 的 前提 下 ，通 过 积极 主 动
的管理，追求基金 资 产的 长 期稳 定 增值 。 
（二）投资范围 
本基 金 的投 资 范围 为 具有 良 好流 动 性的 金 融 工具 ， 包括 国 内依 法 发行 的 股票 （包
括中 小 板 、 创 业 板及 其 他经 中 国证 监 会核 准 上市 的 股 票） 、 债券 、 货 币市 场 工具 、 权 证、
资产 支 持证 券 及法 律 法规 或 中国 证 监会 允 许 基金 投 资的 其 它金 融 工具 （ 但须 符 合中 国
证监会的相关规定 ） 。 
本基 金 重点 投 资于 固 定收 益 类金 融 工具 ， 包 括国 债 、金 融 债、 央 行票 据 、地 方 政
府债 、 企业 债 、公 司 债、 短 期融 资 券、 可 转 换债 券 及可 分 离转 债 、中 期 票据 、 资产 支
持证 券 、次 级 债 、 债 券回 购 、银 行 存款 ， 以 及法 律 法规 或 中国 证 监会 允 许基 金 投资 的
其它金融工具。 
本基 金 不直 接 从二 级 市场 买 入股 票 、权 证 等 权益 类 金融 工 具， 但 可以 参 与一 级 市
场股 票 首次 公 开发 行 或新 股 增发 ， 并可 持 有 因所 持 可转 换 公司 债 券转 股 形成 的 股票 、
因持有股票被派发 的 权证 、 因投 资 于分 离 交易 可 转债 而 产 生的 权 证。 
如法 律 法规 或 监管 机 构以 后 允许 基 金投 资 其 他品 种 ，基 金 管理 人 在履 行 适当 程 序
后，可以将其纳入 投 资范 围 。 
本基 金 的投 资 组合 比 例为 ： 本基 金 对固 定 收 益类 资 产的 投 资比 例 不低 于 基金 资 产
净值 的 80% ，其 中对 信 用债 券 的投 资 比例 不 低 于固 定 收益 类 资产 的 80% ，对 股票 、权
证等 权 益类 资 产的 投 资比 例 不高 于 基金 资 产净值 的 20% ，其 中 权 证的 投 资比 例 不高 于
基 金资 产 净 值 的 3% 。 基金 转 入 开放 期 后 ，现 金 或 者到 期 日 在一 年 以 内的 政 府 债券 的
投资 比 例合 计 不低 于 基金 资 产净 值的 5% ， 其中 现 金不 包 括结 算 备付 金、 存 出保 证 金、
应收申购款等 。 
本基 金 所指 的 信用 债 券是 公 司债 、 企业 债 、 金融 债 、地 方 政府 债 、短 期 融资 券 、
可转 换 债券 及 可分 离 转债 、 中 期票 据 、 资 产支 持 证券 等 除国 债 和中 央 银行 票 据之 外 的、中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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非国家信用的固定 收 益类 金 融工 具 。 
( 三)投资策略 
本基 金 采取 自 上而 下 和自 下 而上 相 结合 的 投 资策 略 ，在 严 格控 制 风险 的 前提 下 ，
实现风险和收益的 最 佳配 比 。 
1. 整体 资产 配置 策 略 
本基 金 在合 同 约定 的 范围 内 实施 稳 健的 整 体 资产 配 置， 通 过对 国 内外 宏 观经 济 状
况、 市 场利 率 走势 、 信用 利 差状 况 、债 券 市 场供 求 关系 和 有关 法 律法 规 等因 素 的综 合
分析 ， 自上 而 下确 定 大类 金 融资 产 配置 ， 构 建和 调 整固 定 收益 投 资组 合 ，取 得 优化 收
益。 
本基 金 还将 在 严格 控 制风 险 的前 提 下， 根 据 利率 周 期、 宏 观经 济 环境 、 资金 市 场
状况 等 实际 情 况适 度 参与 以 及市 场 股票 首 次 公开 发 行和 新 股增 发 ，以 进 一步 提 高组 合
收益。 
2. 类属 资产 配置 策 略 
本基 金 的 类属 资 产配 置 策 略主 要 通 过“ 自 上而 下” 的 宏 观分 析 ， 结合 量 化 的经 济 指
标综 合 判断 经 济周 期 的运 行 方向 ， 决定 类 属 资产 的 投资 比 例。 分 析的 内 容包 括 ：影 响
经济 中 长期 运 行的 变 量， 如 经济 增 长模 式 、 中长 期 经济 增 长动 力 ；影 响 宏观 经 济的 周
期性 变 量， 如 宏观 政 策、 货 币供 应 、CPI 、PPI 、M1 、M2 等； 市 场自 身 的指 标 ，如 公
司债 的 信用 状 况和 偿 债能 力 等、 可 转换 公 司 债的 转 股溢 价 率和 隐 含波 动 率等 、 债券 市
场其它品种的信用 利 差、 期 限利 差 、远 期 利率 和 股票 的 估 值指 标 等。 
3. 固定 收益 类品 种 投资 策 略 
（1）久 期配 置策 略 
本基 金 认真 研 判中 国 宏观 经 济运 行 情况 ， 及 由此 引 致的 货 币政 策 、财 政 政策 ， 密
切跟 踪 CPI 、PPI 、M2 、M1 、 汇率 等 利率 敏 感指 标 ，通 过 定性 与 定量 相 结合 的 方式 ，
对未来中国债券市 场 利率 走 势进 行 分析 与 判断 ， 并由 此 确 定合 理 的债 券 组合 久 期。 
1 ） 宏 观经 济 环境 分 析： 通 过跟 踪 、 研判 诸 如工 业 增加 值 同比 增 长率 、 社 会消 费 品
零售 总 额同 比 增长 率 、固 定 资产 投 资额 同 比 增长 率 、进 出 口额 同 比增 长 率等 宏 观经 济
数据 ， 判断 宏 观经 济 运行 趋 势及 其 在经 济 周 期中 所 处位 置 ，预 测 国家 货 币政 策 、财 政
政策 取 向及 当 前利 率 在利 率 周期 中 所处 位 置 ；基 于 利率 周 期的 判 断， 密 切跟 踪 、关 注中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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56 
 
诸如 月度 CPI 、 PPI 等物 价 指数 、 银行 准 备 金率 、 货币 供 应量 、 信 贷状 况 等金 融 运行 数
据， 对 外贸 易 顺逆 差 、外 商 直接 投 资额 等 实 体经 济 运行 数 据 ， 研 判利 率 在中 短 期内 变
动趋势，及国家可 能 采取 的 调控 政 策； 
2 ） 利 率 变动 趋 势分 析： 基 于对 宏 观经 济 运行 状 态以 及 利率 变 动趋 势 的判 断， 同 时
考量债券市场资金 面 供应 状 况、 市 场主 流 预期 等 因素 ， 预 测债 券 收益 率 变化 趋 势； 
3 ） 久 期 分析 ：根 据利 率 周 期变 化、 市场 利 率变 动 趋势 、 市 场 主流 预 期， 以及 当 期
债券 收 益率 水 平， 通 过合 理 假设 下 的情 景 分 析和 压 力测 试 ，最 后 确定 最 优的 债 券组 合
久期 。 当预 期 市场 总 体利 率 水平 降 低时 ， 本 基金 将 延长 所 持有 的 债券 组 合的 久 期值 ，
从而 可 以在 市 场利 率 实际 下 降时 获 得债 券 价 格上 升 收益 ； 反之 ， 当预 期 市场 总 体利 率
水平 上 升时 ， 则 缩 短 组合 久 期， 以 规避 债 券 价格 下 降的 风 险带 来 的资 本 损失 ， 获得 较
高的再投资收益。 
（2）类 属配 置策 略 
本基 金 定性 和 定量 地 分析 不 同类 属 债券 类 资 产的 信 用风 险 、流 动 性风 险 及其 经 风
险调 整 后的 收 益率 水 平或 盈 利能 力 ，通 过 比 较或 合 理预 期 不同 类 属债 券 类资 产 的风 险
与收 益 率变 化 ，确 定 并动 态 地调 整 不同 类 属 债券 类 资产 间 的配 置 比例 ， 确定 最 能符 合
本基金风险收益特 征 的资 产 组合 。 
（3）收 益率 曲线 配置 策 略 
本基 金 将综 合 考察 收 益率 曲 线和 信 用利 差 曲 线， 通 过预 期 收益 率 曲线 形 态变 化 和
信用利差曲线走势 来 调整 投 资组 合 的头 寸 。 
在考 察 收益 率 曲线 的 基础 上 ，本 基 金将 确 定 采用 集 中策 略 、哑 铃 策略 或 梯形 策 略
等， 以 从收 益 率曲 线 的形 变 和不 同 期限 信 用 债券 的 相对 价 格变 化 中获 利 。一 般 而言 ，
当预 期 收益 率 曲线 变 陡时 ， 本基 金 将采 用 集 中策 略 ；当 预 期收 益 率曲 线 变平 时 ，将 采
用哑铃策略；在预 期 收益 率 曲线 不 变或 平 行移 动 时， 则 采 用梯 形 策略 。 
（4）信 用类 债券 策略 
本基 金 对于 金 融债 、 信用 等 级为 投 资级 的 企 业（ 公 司） 债 等信 用 类债 券 采取 自 上
而下 与 自下 而 上相 结 合的 投 资策 略 。根 据 内 部的 信 用分 析 方法 对 可选 债 券品 种 进行 筛
选过 滤 ，通 过 自上 而 下地 考 察宏 观 经济 环 境 、国 家 产业 发 展政 策 、行 业 发展 状 况和 趋
势、 监 管环 境 、公 司 背景 、 竞争 地 位、 治 理 结构 、 盈利 能 力、 偿 债能 力 、现 金 流水 平中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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57 
 
等诸 多 因素 ， 给予 不 同因 素 不同 权 重， 采 用 数量 化 方法 对 主体 所 发行 债 券进 行 打分 和
信用评级，只有内 部 评级 为 投资 级 的信 用 类债 券 方可 纳 入 备选 品 种池 供 投资 选 择。 
信用 债 收益 率 是在 基 准收 益 率基 础 上加 上 反 映信 用 风险 收 益的 信 用利 差 。基 准 收
益率 主 要受 宏 观经 济 政策 环 境的 影 响， 信 用 利差 收 益率 主 要受 该 信用 债 对应 信 用水 平
的市 场 信用 利 差曲 线 以及 该 信用 债 本身 的 信 用变 化 的影 响 。因 此 ，信 用 债的 投 资策 略
可细分为基于信用 利 差曲 线 变化 的 投资 策 略、 基 于信 用 债 个券 信 用变 化 的投 资 策略 。 
1 ） 基于信用 利差 曲线 变 化的 投 资策 略 
首先 ， 信用 利 差曲 线 的变 化 受到 经 济周 期 和 相关 市 场变 化 的影 响 。如 果 宏观 经 济
向好 ， 企业 盈 利能 力 增强 ， 现金 流 好转 ， 信 贷条 件 放松 ， 则信 用 利差 将 收窄 ； 如果 经
济陷 入 萧条 ， 企 业 亏损 增 加， 现金 流 恶化 ，信 贷条 件 收紧 ， 则 信 用利 差 将拉 大。 其 次，
分析 信 用债 市 场容 量 、信 用 债券 结 构、 流 动 性等 变 化趋 势 对信 用 利差 曲 线的 影 响； 同
时政 策 的变 化 也影 响 可投 资 信用 债 券的 投 资 主体 对 信用 债 的需 求 变化 。 本基 金 将综 合
各种 因 素， 分 析信 用 利差 曲 线整 体 及分 行 业 走势 ， 确定 不 同风 险 类别 的 信用 债 券的 投
资比例。 
2 ） 基于信用债个券信 用 变化 的 投资 策 略 
除受 宏 观经 济 和行 业 周期 影 响外 ， 信用 债 发 行人 自 身素 质 也是 影 响个 券 信用 变 化
的重 要 因素 ， 包括 股 东背 景 、法 人 治理 结 构 、管 理 水平 、 经营 状 况、 财 务质 量 、融 资
能力 等 因素 。 本基 金 将通 过 公司 内 部的 信 用 债评 级 系统 ， 对债 券 发行 人 进行 资 质评 估
并结 合 其所 属 行业 特 点， 判 断个 券 未来 信 用 变化 的 方向 ， 采用 对 应的 信 用利 差 曲线 对
公司债、企业债定 价 ，从 而 发掘 价 值低 估 债券 或 规避 信 用 风险 。 
（5）息差策略 
当回 购 利率 低 于债 券 收益 率 时， 本 基金 将 实 施正 回 购并 将 融入 的 资金 投 资于 信 用
债券，从而获取债 券 收益 率 超出 回 购资 金 成本 （ 即回 购 率 ）的 套 利价 值 。 
（6）可 转换 债券 投资 策 略 
本基 金 管理 人 将认 真 考量 可 转换 债 券的 股 权价 值 、 债 券 价值 以 及其 转 换期 权 价值 ，
将选择具有较高投 资 价值 的 可转 换 债券 。 
针对 可 转换 债 券的 发 行主 体 ，本 基 金管 理 人 将考 量 包括 所 处行 业 景气 程 度、 公 司
成长 性 、市 场 竞争 力 等因 素 ，参 考 同类 公 司 估值 水 平评 价 其股 权 投资 价 值； 通 过考 量中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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58 
 
利率 水 平、 票 息率 、 付息 频 率、 信 用风 险 及 流动 性 等综 合 因素 判 断其 债 券投 资 价值 ；
采用 经 典期 权 定价 模 型， 量 化其 转 换权 价 值 ，并 予 以评 估 。本 基 金将 重 点关 注 公司 基
本面 良 好、 具 备良 好 的成 长 空间 与 潜力 、 转 股溢 价 率和 投 资溢 价 率合 理 并有 一 定下 行
保护的可转债。 
（7）资 产支 持证 券投 资 策略 
本基 金 管理 人 通过 考 量宏 观 经济 形 势、 提 前 偿还 率 、违 约 率、 资 产池 结 构以 及 资
产池 资 产所 在 行业 景 气情 况 等因 素 ，预 判 资 产池 未 来现 金 流变 动 ；研 究 标的 证 券发 行
条款 ， 预测 提 前偿 还 率变 化 对标 的 证券 平 均 久期 及 收益 率 曲线 的 影响 ， 同时 密 切关 注
流动 性 变化 对 标的 证 券收 益 率的 影 响， 在 严 格控 制 信用 风 险暴 露 程度 的 前提 下 ，通 过
信用研究和流动性 管 理， 选 择风 险 调整 后 收益 较 高的 品 种 进行 投 资。 
4. 权益 类品 种投 资 策略 
在参 与 股票 一 级市 场 投资 和 新股 增 发的 过 程 中， 本 基金 管 理人 通 过分 析 影响 股 票
一级 市 场资 金 面的 相 关市 场 风险 收 益特 征 的 变化 、 股票 发 行政 策 取向 ， 预测 新 股一 级
市场 供 求关 系 的变 化 ；同 时 将全 面 深入 地 把 握上 市 公司 基 本面 ， 运用 基 金管 理 人的 研
究平 台 和股 票 估值 体 系 ， 深 入 发掘 新 股内 在 价 值 ， 结 合 市场 估 值水 平 和股 市 投资 环 境，
谨慎参与新股申购 ， 从而 在 承担 有 限风 险 的基 础 上获 取 股 票一 、 二级 市 场价 差 收益 。 
本基 金 通过 新 股申 购 所获 得 的股 票 ， 将 根 据其 市 场价 格 及其 合 理的 内 在价 值 判断 ，
结合股票市场发展 态 势， 适 时选 择 新股 变 现时 机 ，以 期 提 升本 基 金的 收 益水 平 。 
（四）投资限制 
1. 禁止行为 
为维护基金份额持 有 人的 合 法权 益 ，基 金 财产 不 得用 于 下 列投 资 或者 活 动： 
(1) 承销证券； 
(2) 向他 人贷 款或 者 提供 担 保； 
(3) 从事 承担 无限 责 任的 投 资； 
(4) 买卖 其他 基金 份 额， 但 是国 务 院另 有 规定 的 除外 ； 
(5) 向 其基 金 管理 人、 基 金托 管 人出 资 或者 买 卖 其基 金 管理 人、 基 金托 管 人发 行 的
股票或者债券； 
(6) 买 卖与 其 基金 管 理人 、 基 金 托管 人 有控 股 关 系的 股 东或 者 与其 基 金管 理 人、 基中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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金托管人有其他重 大 利害 关 系的 公 司发 行 的证 券 或者 承 销 期内 承 销的 证 券； 
(7) 从事 内幕 交易 、 操纵 证 券交 易 价格 及 其他 不 正当 的 证 券交 易 活动 ； 
(8) 依照 法律 法规 有 关规 定 ，由 中 国证 监 会规 定 禁止 的 其 他活 动 ； 
(9) 法 律法 规 或监 管 部 门 取 消上 述 限制 ， 如 适 用 于本 基 金， 则本 基 金投 资 不再 受 相
关限制。 
2. 投资比例限制 
（1 ） 本基 金 对 固定 收 益 类 资产 的 投 资比 例 不 低于 基 金 资产 净值 的 80%，其中对
信用 债 券的 投 资比 例 不低 于 固定 收 益类 资 产的 80% ， 对股 票、 权 证等 权 益类 资 产的 投
资比 例 不高 于 基金 资 产净值 的 20% ， 其中 权 证的 投 资比 例 不高 于 基金 资 产净 值的 3% 。






（2 ） 基金 转 入开 放 期后 ， 现 金 或者 到 期日 在 一年 以 内的 政 府债 券 的投 资 比例 合 计
不 低于 基 金 资产 净 值 的 5% ， 其 中现 金 不 包括 结 算 备付 金 、 存出 保 证 金、 应 收 申购 款
等 ； 
（3）本 基金 持有 一家 上 市公 司 的股 票 ，其 市 值不 得 超 过基 金 资产 净 值的 10% ； 
（4 ） 本基 金 与由 本 基金 管 理人 管 理的 其 他 基金 共 同持 有 一家 公 司发 行 的证 券 ， 不
得超过该证券的 10% ； 
（5 ） 本基 金 参与 股 票发 行 申购 时 所申 报 的 金额 不 得超 过 基金 的 总资 产 ， 所申 报 的
股票数量不得超过 拟 发行 股 票公 司 该次 发 行股 票 的总 量 ； 
（6） 本 基金 投 资权 证， 在 任何 交 易日 买 入的 总 金额 ， 不 超 过上 一 交易 日 基金 资 产
净值 的 0.5% ，基 金 持有 的 全部 权 证的 市 值不 超 过基 金 资产 净 值 的 3% ， 基金 管 理人 管
理的 全 部基 金 持有 同 一权 证 的比 例 不超 过 该权 证的 10% 。 其 它权 证 的投 资 比例 ，遵从
法规或监管部门的 相 关规 定 ； 
（7） 本 基金 进 入全 国 银行 间 同 业市 场 进行 债 券回 购 的资 金 余额 不 得超 过 基金 资 产
净值的 40％； 
（8 ） 本基 金 投资 于 同一 原 始权 益 人的 各 类 资产 支 持证 券 的比 例 ， 不得 超 过基 金 资
产 净 值的 10％ ；本 基 金 持 有 的 全 部 资产 支 持 证 券 ， 其 市值 不 得 超 过 基 金 资 产净 值 的
20 ％； 本 基 金 持有 的 同 一( 指 同一 信 用 级 别) 资 产 支 持 证 券的 比 例 ， 不得 超 过 该 资产 支
持证券规模的 10％； 
（9 ）本 基 金管 理 人管 理 的全 部 基金 投 资于 同 一原 始 权 益人 的 各类 资 产支 持 证券 ，中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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60 
 
不得超过其各类资 产 支持 证 券合 计 规模 的 10 ％； 
（10） 本基 金应 投 资 于信 用 级 别 评 级为 BBB 以上( 含 BBB) 的 资 产支 持 证券 ； 
（11 ） 本 基 金持 有 的所 有 流通 受 限证 券 ， 其市 值 不得 超 过本 基 金资 产 净值 的 10% ，
本基 金 持有 的 一家 公 司发 行 的流 通 受限 证 券 ， 其 市 值不 得 超过 本 基金 资 产净 值的 3% ； 
（12）基 金不 得违 反 基金 合 同关 于 投资 范 围、 投 资策 略 和 投资 比 例的 约 定； 
（13）本 基金 资产 投 资不 得 违反 法 律法 规 规定 的 其他 比 例 限制 ； 
（14 ） 本基 金 管理 人 管理 的 全 部开 放 式基 金( 包括 开 放式 基 金以 及 处于 开 放期 的 定
期开 放 基金) 持 有一 家 上市 公 司发 行 的可 流 通股 票 ， 不得 超 过该 上 市公 司 可流 通 股票 的
15% ；本 基 金 管理 人 管 理的 全 部 投资 组 合 持有 一 家 上市 公 司 发行 的 可 流通 股 票 ，不 得
超过该上市公司可 流 通股 票的 30% ； 
（15）本基金主动投资于流 动性受限资产的市 值合计不得超过基金 资产净值的
15% ，因 证 券 市场 波 动 、上 市 公 司股 票 停 牌、 基 金 规模 变 动 等基 金 管 理人 之 外 的因 素
致使 基 金不 符 合前 款 所规 定 比例 限 制的 ， 基 金管 理 人不 得 主动 新 增流 动 性受 限 资产 的
投资； 
（16 ） 本基 金 与私 募 类证 券 资管 产 品及 中 国 证监 会 认定 的 其他 主 体为 交 易对 手 开
展逆 回 购交 易 的， 可接 受 质押 品 的 资质 要 求应 当 与基 金 合同 约 定的 投 资范 围 保持 一 致； 
基金 管 理人 应 当自 基 金合 同 生效 之 日起 6 个 月内 使 基金 的 投 资 组 合比 例 符合 基 金
合同 的 约定 。 基金 托 管人 对 基金 的 投资 的 监 督与 检 查自 基 金合 同 生效 之 日起 开 始。 除
第（ 2）、（ 10） 、 （14 ） 、 （15 ）项 外 ， 因基 金 规模 、市 场 变 化 、 有 关 法律 法 规或 交 易规 则
调整 等 原因 导 致投 资 组合 超 出上 述 规定 的 要求 ， 基金 管 理人 应在 10 个 交 易日 内 进行 调
整，以达到上述标 准 。法 律 、法 规 另有 规 定时 ， 从其 规 定 。 
如法 律 法规 或 中国 证 监会 对 上述 投 资限 制 或 投资 比 例进 行 变更 或 取消 限 制， 且 适
用于 本 基金 的 ，以 变 更后 的 规定 为 准， 不 需 要经 基 金份 额 持有 人 大会 审 议， 本 基金 投
资可不受上述规定 限 制。 
（五）业绩比较基准 
本基 金 的 业绩 比 较基 准 为： 中 债 企业 债 总全 价 指数 收 益 率× 80%+ 中 债 国 债总 全 价
指数收益率× 20% 。 
本基 金 业绩 比 较基 准 为复 合 型基 准 ，选 取 了 中债 企 业债 总 全价 指 数和 中 债国 债 总中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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61 
 
全价 指 数， 对 上述 两 个指 数 分别 赋予 80% 和 20% 的 权重 ，与 本 基 金在 信 用债 券 市场 处
于中 性 情况 下 的资 产 配置 比 例相 匹 配。 中 债 国债 总 指数 和 中债 企 业债 总 指数 是 由中 央
国债 登 记 结算 有 限责 任 公 司（ 简 称“ 中 债 公司” ）编 制 的， 具 有 广泛 的 市场 代 表 性， 分
别反 映 我国 国 债市 场 和企 业 债市 场 的整 体 价 格和 投 资回 报 情况 。 其中 ， 中债 国 债总 指
数样 本 券包 括 在银 行 间债 券 市场 、 柜台 以 及 上海 证 券交 易 所流 通 交易 的 所有 记 帐式 国
债； 中 债企 业 债总 指 数样 本 券包 括 在银 行 间 债券 市 场、 柜 台以 及 上海 证 券交 易 所流 通
交易的所有中央企 业 债和 地 方企 业 债。 
如果 今 后证 券 市场 中 有其 他 代表 性 更强 或 者 更科 学 客观 的 业绩 比 较基 准 适用 于 本
基金 ， 或者 未 来市 场 发生 变 化导 致 此业 绩 比 较基 准 不再 适 用， 本 基金 管 理人 可 以依 据
维护 基 金份 额 持有 人 合法 权 益的 原 则， 根 据 市场 发 展状 况 及本 基 金的 投 资范 围 和投 资
策略 ， 在履 行 相应 程 序的 前 提下 对 业绩 比 较 基准 进 行相 应 调整 。 业绩 比 较基 准 的变 更
须经基金管理人和 基 金托 管 人协 商 一致 ， 按有 关 规定 及 时 公告 ， 并报 证 监会 备 案。 
（六）风险收益特征 
本基 金 为债 券 型基 金 ，属 于 证券 投 资基 金 中 的较 低 风险 品 种， 本 基金 的 预期 收 益
和预期风险高于货 币 市场 基 金， 低 于混 合 型基 金 和股 票 型 基金 。 
（七）基金管理人代表基金行 使股东权 利及债权 人权利 的处理原 则及方法 
1. 基 金 管理 人 按 照 国家 有 关 规定 代 表 基 金独 立 行 使股 东 权 利 及债 权 人 权利 ， 保 护
基金份额持有人的 利 益； 
2. 不谋 求对 上市 公 司的 控 股， 不 参与 所 投资 上 市公 司 的经 营 管理 ； 
3. 有利 于基 金财 产 的安 全 与增 值 ； 
4. 不 通 过关 联 交 易 为自 身 、 雇员 、 授 权 代理 人 或 任何 存 在 利 害关 系 的 第三 人 牟 取
任何不当利益。 
( 八)基金的融资、融券 
本基金可以按照国 家 的有 关 规定 进 行融 资 、融 券 。 
 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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62 
 
十一、投资组合报告 
本基 金 管理 人 的董 事 会及 董 事保 证 本报 告 所 载资 料 不存 在 虚假 记 载、 误 导性 陈 述
或重大遗漏，并对 其 内容 的 真实 性 、准 确 性和 完 整性 承 担 个别 及 连带 责 任。 
本基 金 的托 管 人—— 中 信 银行 股 份有 限 公 司根 据 本基 金 合同 规 定 ， 于 2019 年 4
月 1 日 复核 了 本报 告 中的 财 务 指标 、 净值 表 现和 投 资组 合 报告 等 内容 ， 保证 复 核内 容
不存在虚假记载、 误 导性 陈 述或 者 重大 遗 漏。 
本投资组合报告所 载 数据 截至 2018 年 12 月 31 日 。 
（一） 期末基金资产组合情况 
序号 项目 金额( 元) 
占基金总资产的
比例(%) 
1 权益投资 - - 
 其中：股票 - - 
2 固定收益投资 1,666,779,756.74 96.38 
 其中：债券 1,666,779,756.74 96.38 
 资产支持证券 - - 
3 贵金属投资 - - 
4 金融衍生品投资 - - 
5 买入返售金融资产 - - 
 
其中：买断式回购 的 买入 返 售
金融资产 
- - 
6 银行存款和结算备 付 金合 计 38,141,018.65 2.21 
7 其他各项资产 24,391,179.52 1.41 
8 合计 1,729,311,954.91 100.00 
（二） 期末按行业分类的股票投资组 合 
本基金本报告期末 未 持有 股 票。 
（三） 期末按公允价值占基金资产净 值比例大 小排序的 前十名 股票投资 明细 
本基金本报告期末 未 持有 股 票。 
（四） 期末按债券品种分类的债券投 资组合 
序号 债券品种 公允价值（元） 
占基金资产净值
比例（％） 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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63 
 
1 国家债券 41,197.50 0.00 
2 央行票据 - - 
3 金融债券 442,741,000.00 33.87 
 其中：政策性金融 债 442,741,000.00 33.87 
4 企业债券 633,690,633.70 48.48 
5 企业短期融资券 - - 
6 中期票据 - - 
7 可转债 （可 交换 债 ） 590,306,925.54 45.16 
8 同业存单 - - 
9 其他 - - 
10 合计 1,666,779,756.74 127.52 
（五） 期末按公允价值占基金资产净 值比例大 小排名的 前五名 债券投资 明细 
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值( 元) 
占基金资产净值比
例（％） 
1 170215 17 国开 15 1,700,000 175,457,000.00 13.42 
2 170212 17 国开 12 1,500,000 155,100,000.00 11.87 
3 112070 12 中泰债 770,000 77,292,600.00 5.91 
4 180207 18 国开 07 700,000 70,168,000.00 5.37 
5 143647 18 电投 03 600,000 61,242,000.00 4.69 
（六） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例 大小排名的前十名资产支持 证券
投资明细 
本基金本报告期末 未 持有 资 产支 持 证券 。 
（七） 报告期末按公允价值占基金资产净值比例 大小排序的前五名贵金属投 资明
细 
本基金本报告期末 未 持有 贵 金属 。 
（八） 期末按公允价值占基金资产净 值比例大 小排名的 前五名 权证投资 明细 
本基金本报告期末 未 持有 权 证。 
（ 九 ） 报告期末本基金投资的 国债期货 交易情况 说明 
1 、本基 金投 资国 债期 货 的投 资 政策 
本基金投资范围未 包 括国 债 期货 ， 无相 关 投资 政 策。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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64 
 
2 、报告 期末 本基 金投 资 的国 债 期货 持 仓和 损 益明 细 
本基金报告期内未 参 与国 债 期货 投 资。 
3 、本基 金投 资国 债期 货 的投 资 评价 
本基金报告期内未 参 与国 债 期货 投 资， 无 相关 投 资评 价 。 
（九）投资组合报告附注 
1、 报告 期 内， 本基 金 投资 的 前十 名 证 券的 发 行主 体 没有 被 监管 部 门立 案 调查 或
在本报告编制日前 一 年内 受 到公 开 谴责 、 处罚 的 情况 。 
2、 本基金投资的前十 名 股票 没 有超 出 基金 合 同规 定 的备 选 股 票库 。 
3、 其他各项 资产构成 
序号 名称 金额（元） 
1 存出保证金 177,918.66 
2 应收证券清算款 - 
3 应收股利 - 
4 应收利息 23,558,776.54 
5 应收申购款 654,484.32 
6 其他应收款 - 
7 待摊费用 - 
8 其他 - 
9 合计 24,391,179.52 
4、 报告期末持有的处 于 转股 期 的可 转 换债 券 明细 
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元) 
占基金资产净
值比例(%) 
1 132009 17 中油 EB 54,908,376.20 4.20 
2 113011 光大转债 38,713,593.60 2.96 
3 123006 东财转债 37,885,929.69 2.90 
4 127005 长证转债 35,368,638.39 2.71 
5 127006 敖东转债 25,403,894.81 1.94 
6 128024 宁行转债 23,815,825.60 1.82 
7 128030 天康转债 23,688,933.84 1.81 
8 110043 无锡转债 23,595,646.80 1.81 
9 128016 雨虹转债 21,881,772.00 1.67 
10 113018 N 常熟转 16,654,975.20 1.27 
11 128035 大族转债 16,279,336.04 1.25 
12 113017 吉视转债 11,662,267.50 0.89 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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65 
 
13 113507 N 天马转 11,053,568.60 0.85 
14 123003 蓝思转债 10,318,429.00 0.79 
15 113019 玲珑转债 10,194,770.00 0.78 
16 113015 隆基转债 8,637,703.00 0.66 
17 110040 生益转债 8,614,663.20 0.66 
18 110038 济川转债 6,351,000.00 0.49 
19 120001 16 以岭 EB 6,002,600.08 0.46 
20 128020 水晶转债 5,783,633.73 0.44 
21 113013 国君转债 3,152,400.00 0.24 
22 128021 兄弟转债 3,074,550.90 0.24 
23 110041 蒙电转债 2,913,055.60 0.22 
24 113505 杭电转债 1,799,200.00 0.14 
25 128029 太阳转债 1,729,327.52 0.13 
26 132011 17 浙报 EB 884,234.00 0.07 
27 132012 17 巨化 EB 255,895.20 0.02 
28 128013 洪涛转债 177.26 0.00 
5、 报告期末前十名股 票 中存 在 流通 受 限情 况 的说 明 
本基金本报告期末 前 十名 股 票中 不 存在 流 通受 限 情况 。 
6、 投资组合报告附注 的 其他 文 字描 述 部分 
由于计算中四舍五 入 的原 因 ，本 报 告分 项 之和 与 合计 项 之 间可 能 存在 尾 差。 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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66 
 
十二、基金的业绩 
基金 管 理人 依 照恪 尽 职守 、 诚实 信 用、 谨 慎 勤勉 的 原则 管 理和 运 用基 金 财产 ， 但
不保 证 基金 一 定盈 利 ，也 不 保证 最 低收 益 。 基金 的 过往 业 绩并 不 代表 其 未来 表 现。 投
资有风险 ， 投资 者 在 做出 投 资决 策 前应 仔 细阅 读 本基 金 的 招募 说 明书 。 
本基 金 合同 生 效日 为 2012 年 3 月 12 日， 基 金合 同 生效 以 来基 金 投资 业 绩与 同 期
业绩比较基准的比 较 如下 表 所示 ： 
阶段 
净值增长
率① 
净值增长率
标准差 ② 
业绩比较基
准收益率 ③ 
业绩比较基
准收益率标
准差 ④ 
①- ③ ②- ④ 
2012 年 3 月 12 日（ 基
金合同生效日）至
2012 年 12 月 31 日 
10.46% 0.10% 1.40% 0.07% 9.06% 0.03% 
2013 年 1 月 1 日 至
2013 年 12 月 31 日 
-0.22% 0.15% -3.62% 0.09% 3.40% 0.06% 
2014 年 1 月 1 日至
2014 年 12 月 31 日 
17.09% 0.16% 6.13% 0.12% 10.96% 0.04% 
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 12 月 31 日 
12.07% 0.19% 2.13% 0.09% 9.94% 0.10% 
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 12 月 31 日 
1.65% 0.10% -6.59% 0.11% 8.24% -0.01% 
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日 
-0.55% 0.11% -8.89% 0.08% 8.34% 0.03% 
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 12 月 31 日 
6.96% 0.15% 2.94% 0.06% 4.02% 0.09% 
自基金合同生效起 至
2018 年 12 月 31 日 
56.37% 0.14% -7.19% 0.09% 63.56% 0.05% 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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67 
 
十 三 、基金的财产 
（一）基金资产总值 
基金 资 产总 值 是指 基 金拥 有 的各 类 有价 证 券 、银 行 存款 本 息、 基 金应 收 款项 以 及
其他资产的价值总 和 。 
（二）基金资产净值 
基金资产净值是指 基 金资 产 总值 减 去负 债 后的 净 资产 值 。 
（三）基金财产的账户 
本基 金 财产 以 基金 名 义开 立 银行 存 款账 户 ， 以基 金 托管 人 的名 义 开立 证 券交 易 清
算资 金 的结 算 备付 金 账户 ， 以基 金 托管 人 和 本基 金 联名 的 方式 开 立基 金 证券 账 户， 以
本基 金 的名 义 开立 银 行间 债 券托 管 账户 。 开 立的 基 金专 用 账户 与 基金 管 理人 、 基金 托
管人、基金销售机 构 和注 册 登记 机 构自 有 的财 产 账户 以 及 其他 基 金财 产 账户 相 独立 。 
（四）基金财产的处分 
基金 财 产独 立 于基 金 管理 人 、基 金 托管 人 和 销售 机 构的 固 有财 产 ，并 由 基金 托 管
人保 管 。基 金 管理 人 、基 金 托管 人 因基 金 财 产的 管 理、 运 用或 者 其他 情 形而 取 得的 财
产和 收 益归 入 基金 财 产 。 基 金 管理 人 、 基 金托 管 人可 以 按基 金 合同 的 约定 收 取管 理 费、
托管 费 以及 基 金合 同 约定 的 其他 费 用。 基 金 财产 的 债权 、 不得 与 基金 管 理人 、 基金 托
管人 固 有财 产 的债 务 相抵 销， 不 同基 金 财产 的 债权 债 务， 不得 相 互抵 销。 基 金管 理 人、
基金 托 管人 以 其自 有 资产 承 担法 律 责任 ， 其 债权 人 不得 对 基金 财 产行 使 请求 冻 结、 扣
押和其他权利。 
基金 管 理人 、 基金 托 管人 因 依法 解 散、 被 依 法撤 销 或者 被 依法 宣 告破 产 等原 因 进
行清算的，基金财 产 不属 于 其清 算 财产 。 
除依 据 《 基金 法》 、 基金 合 同及 其 他有 关 规 定处 分 外， 基 金财 产 不得 被 处分 。 非 因
基金财产本身承担 的 债务 ， 不得 对 基金 财 产强 制 执行 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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68 
 
十四、基金资产的估值 
（一）估值日 
本基 金 的估 值 日为 本 基金 相 关的 证 券交 易 场 所的 正 常营 业 日以 及 国家 法 律法 规 规
定需要对外披露基 金 净值 的 非营 业 日。 
（二）估值依据及原则 
估值 应 符合 本 合同 、 《 证 券投 资 基金 会 计核 算 业务 指 引》 、 证监 会 计字[2007]21 号
《 关 于 证 券 投 资 基 金 执 行< 企 业 会 计 准 则> 估 值 业 务 及 份 额 净 值 计 价 有 关 事 项 的 通
知》 、 中国 证 监会[2008]38 号公 告 《 关于 进 一步 规 范证 券 投资 基 金估 值 业务 的 指导 意 见》
及其 他 法律 、 法规 的 规定 ， 如法 律 法规 未 做 明确 规 定的 ， 参照 证 券投 资 基金 的 行业 通
行做 法 处理 。 估值 数 据依 据 合法 的 数据 来 源 独立 取 得。 对 于 固 定 收益 类 投资 品 种的 估
值应依据中国证券 业 协会 基 金估 值 工作 小 组的 指 导意 见 及 指导 价 格估 值 。 
估值的基本原则： 
（1 ） 对 存 在 活跃 市 场的 投 资品 种 ， 如 估 值日 有 市价 的 ， 应采 用 市价 确 定公 允 价值 。
估值 日 无市 价 ，但 最 近交 易 日后 经 济环 境 未 发生 重 大变 化 且证 券 发行 机 构未 发 生影 响
证券 价 格的 重 大事 件 的， 应 采用 最 近交 易 市 价确 定 公允 价 值。 如 估值 日 无市 价 ，且 最
近交易日后经济环境发生了重大变 化且证券发行机构发生了 影响证券价格的重大事
件， 使 潜在 估 值调 整 对前 一 估值 日 的基 金 资产 净 值的 影 响 在 0.25% 以 上 的， 应 参考 类
似投 资 品种 的 现行 市 价及 重 大变 化 因素 ， 调 整最 近 交易 市 价， 确 定公 允 价值 。 有充 足
证据 表 明最 近 交易 市 价不 能 真实 反 映公 允 价 值的 ， 应对 最 近交 易 的市 价 进行 调 整， 确
定公允价值。 
（2） 对 不存 在 活跃 市 场的 投 资品 种， 应 采用 市 场参 与 者普 遍 认同 ， 且 被 以往 市 场
实际 交 易价 格 验证 具 有可 靠 性的 估 值技 术 确 定公 允 价值 。 运用 估 值技 术 得出 的 结果 ，
应反 映 估值 日 在公 平 条件 下 进行 正 常商 业 交 易所 采 用的 交 易价 格 。采 用 估值 技 术确 定
公允 价 值时 ， 应尽 可 能使 用 市场 参 与者 在 定 价时 考 虑的 所 有市 场 参数 ， 并应 通 过定 期
校验，确保估值技 术 的有 效 性。 
有充 足 理由 表 明按 以 上估 值 原则 仍 不能 客 观 反映 相 关投 资 品种 的 公允 价 值的 ， 基中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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69 
 
金管理人应根据具 体 情况 与 托管 人 进行 商 定， 按 最能 恰 当 反映 公 允价 值 的价 格 估值 。 
（三）具体投资品种估值方法 
1 、证 券交 易所 上 市的 有 价证 券 的估 值 
（1 ）交 易 所上 市 的有 价 证券 （ 包括 股 票 、权 证 等） ，以 其 估值 日 在证 券 交易 所 挂
牌的 市 价（ 收 盘价 ） 估值 ； 估值 日 无交 易 的 ，且 最 近交 易 日后 经 济环 境 未发 生 重大 变
化， 以 最近 交 易日 的 市价 （ 收盘 价 ）估 值 ； 如最 近 交易 日 后经 济 环境 发 生了 重 大变 化
的， 可 参考 类 似投 资 品种 的 现行 市 价及 重 大 变化 因 素， 调 整最 近 交易 市 价， 确 定公 允
价格。 
（2 ）交 易 所上 市 实行 净 价交 易 的债 券 按估 值 日收 盘 价 估值 ， 估值 日 没有 交 易的 ，
且最 近 交易 日 后经 济 环境 未 发生 重 大变 化 ， 按最 近 交易 日 的收 盘 价估 值 。如 最 近交 易
日后 经 济环 境 发生 了 重大 变 化的 ， 可参 考 类 似投 资 品种 的 现行 市 价及 重 大变 化 因素 ，
调整最近交易市价 ， 确定 公 允价 格 ； 
（3） 交 易所 上 市未 实 行净 价 交 易的 债 券按 估 值日 收 盘价 减 去债 券 收盘 价 中所 含 的
债券 应 收利 息 （自 债 券计 息 起始 日 或上 一 起 息日 至 估值 当 日的 利 息） 得 到的 净 价进 行
估值 ； 估值 日 没有 交 易的 ， 且最 近 交易 日 后 经济 环 境未 发 生重 大 变化 ， 按最 近 交易 日
债券 收 盘价 减 去债 券 收盘 价 中所 含 的债 券 应 收利 息 得到 的 净价 进 行估 值 。如 最 近交 易
日后 经 济环 境 发生 了 重大 变 化的 ， 可参 考 类 似投 资 品种 的 现行 市 价及 重 大变 化 因素 ，
调整最近交易市价 ， 确定 公 允价 格 ； 
（4） 交 易所 上 市不 存 在活 跃 市场 的 有价 证 券， 采用 估 值技 术 确定 公 允价 值。 交 易
所上 市 的资 产 支持 证 券， 采 用估 值 技术 确 定 公允 价 值， 在 估值 技 术难 以 可靠 计 量公 允
价值的情况下，按 成 本估 值 。 
2 、处 于未 上市 期 间的 有 价证 券 应区 分 如下 情 况处 理 ： 
(1) 送 股、 转 增 股、 配 股和 公 开增 发 的新 股 ，按 估 值 日在 证 券交 易 所挂 牌 的同 一 股
票的市价（收盘价 ） 估值 ； 该日 无 交易 的 ，以 最 近一 日 的 市价 （ 收盘 价 ）估 值 ； 
(2) 首 次公 开 发行 未 上市 的 股票 、债 券和 权 证， 采 用估 值 技术 确 定公 允 价值 ，在 估
值技术难以可靠计 量 公允 价 值的 情 况下 ， 按成 本 估值 。 
(3) 首 次公 开 发行 有 明确 锁 定期 的 股票 ， 同 一 股 票在 交 易所 上 市后 ， 按 交 易所 上 市
的同 一 股票 的 市价 （ 收盘 价 ）估 值 ；非 公 开 发行 有 明确 锁 定期 的 股票 ， 按监 管 机构 或中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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70 
 
行业协会有关规定 确 定公 允 价值 。 
3 、 全 国 银行 间 债券 市 场交 易 的债 券、 资 产支 持 证券 等 固定 收 益品 种， 采 用估 值 技
术确定公允价值。 
4 、同 一债 券同 时 在两 个 或两 个 以上 市 场交 易 的， 按 债 券所 处 的市 场 分别 估 值。 
5 、 当发 生 大额 申 购或 赎 回情 形 时， 可 以在 履 行适 当 程 序后 ， 采用 摆 动定 价 机制 ，
以确保基金估值的 公 平性 。 
6 、 如 有确 凿 证据 表 明按 上 述方 法 进行 估 值 不能 客 观反 映 其公 允 价值 的 ， 基金 管 理
人可根据具体情况 与 基金 托 管人 商 定后 ， 按最 能 反映 公 允 价值 的 价格 估 值。 
7 、 相 关法 律 法规 以 及监 管 部门 有 强制 规 定的 ， 从 其规 定 。 如 有 新增 事 项 ， 按 国 家
最新规定估值。 
如基 金 管理 人 或基 金 托管 人 发现 基 金估 值 违 反基 金 合同 订 明的 估 值方 法 、程 序 及
相关 法 律法 规 的规 定 或者 未 能充 分 维护 基 金 份额 持 有人 利 益时 ， 应立 即 通知 对 方， 共
同查明原因，双方 协 商解 决 。 
根据 有 关法 律 法规 ， 基 金 资产 净 值 计算 和 基金 会 计核 算 的义 务 由基 金 管 理 人 承担 。
本基 金 的基 金 会计 责 任方 由 基金 管 理人 担 任 。因 此 ，就 与 本基 金 有关 的 会计 问 题， 如
经相 关 各方 在 平等 基 础上 充 分讨 论 后， 仍 无 法达 成 一致 的 意见 ， 按照 基 金管 理 人对 基
金资产净值的计算 结 果对 外 予以 公 布。 
（四）估值对象 
基金 所 拥有 的 股票 、 权证 、 债券 和 银行 存 款 本息 、 应收 款 项、 其 它投 资 等金 融 资
产和金融负债。 
（五）估值程序 
1. 基 金 份额 净 值 是 按照 每 个 工作 日 闭 市 后， 基 金 资产 净 值 除 以当 日 基 金份 额 的 余
额数 量 计 算。 计 算 公式 为 ： 计算 日 基 金份 额 净值= 计 算 日 基金 资 产 净值/ 计 算 日 基金 份
额的 总 份额 余 额。 基 金份 额 净值 的 计算 精 确 到 0.001 元 ， 小数 点 后第 四 位四 舍 五入 。
国家另有规定的， 从 其规 定 。 
每个工作日计算基 金 资产 净 值及 基 金份 额 净值 ， 并按 规 定 公告 。 
2. 基 金 管理 人 应 每 个工 作 日 对本 基 金 的 基金 资 产 估值 。 基 金 管理 人 每 个工 作 日 对
本基 金 的基 金 资产 估 值后 ， 将本 基 金的 基 金 份额 净 值结 果 发送 基 金托 管 人， 经 基金 托中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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71 
 
管人 复 核无 误 后， 由 基金 管 理人 对 外公 布 。 月末 、 年中 和 年末 估 值复 核 与基 金 会计 账
目的核对同时进行 。 
（六）估值错误的处理 
基金 管 理人 和 基金 托 管人 将 采取 必 要、 适 当 、合 理 的措 施 确保 基 金资 产 估值 的 准
确性 、 及时 性 。当 基 金份 额 净值 小 数点 后 3 位 以内( 含第 3 位) 发 生差 错 时， 视 为基 金
份额净值错误。 
基金合同的当事人 应 按照 以 下约 定 处理 ： 
1. 差错类型 
本基 金 运作 过 程中 ， 如果 由 于基 金 管理 人 或 基金 托 管人 、 或注 册 登记 机 构、 或 销
售机 构 、或 投 资者 自 身的 过 错造 成 差错 ， 导 致其 他 当事 人 遭受 损 失的 ， 过错 的 责任 人
应 当 对 由于 该 差 错 遭 受 损 失 当事 人(“ 受损方”) 的直接损失按下述“ 差错处理原则” 给予
赔偿，承担赔偿责 任 。 
上述 差 错的 主 要类 型 包括 但 不限 于 ：资 料 申 报差 错 、数 据 传输 差 错、 数 据计 算 差
错、 系 统故 障 差错 、 下达 指 令差 错 等； 对 于 因技 术 原因 引 起的 差 错， 若 系同 行 业现 有
技术水平不能预见 、 不能 避 免、 不 能克 服 ，则 属 不可 抗 力 ，按 照 下述 规 定执 行 。 
由于 不 可抗 力 原因 造 成投 资 者的 交 易资 料 灭 失或 被 错误 处 理或 造 成其 他 差错 ， 因
不可 抗 力原 因 出现 差 错的 当 事人 不 对其 他 当 事人 承 担赔 偿 责任 ， 但因 该 差错 取 得不 当
得利的当事人仍应 负 有返 还 不当 得 利的 义 务。 
2. 差错处理原则 
(1) 差 错已 发 生 ， 但 尚 未给 当 事人 造 成损 失 时， 差 错责 任 方应 及 时协 调 各方 ，及 时
进行 更 正， 因 更正 差 错发 生 的费 用 由差 错 责 任方 承 担； 由 于差 错 责任 方 未及 时 更正 已
产生 的 差错 ， 给当 事 人造 成 损失 的 ，由 差 错 责任 方 对直 接 损失 承 担赔 偿 责任 ； 若差 错
责任 方 已经 积 极协 调 ，并 且 有协 助 义务 的 当 事人 有 足够 的 时间 进 行更 正 而未 更 正， 则
其应 当 承担 相 应赔 偿 责任 。 差错 责 任方 应 对 更正 的 情况 向 有关 当 事人 进 行确 认 ，确 保
差错已得到更正。 
(2) 差 错的 责 任方 对 有关 当 事人 的 直接 损 失负 责 ， 不 对 间接 损 失负 责， 并 且仅 对 差
错的有关直接当事 人 负责 ， 不对 第 三方 负 责。 
(3) 因 差错 而 获得 不 当得 利 的当 事 人负 有 及时 返 还不 当 得 利的 义 务 。 但 差 错责 任 方中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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72 
 
仍应 对 差错 负 责。 如 果由 于 获 得 不 当得 利 的 当事 人 不返 还 或不 全 部返 还 不当 得 利造 成
其 他 当事 人 的 利 益 损失(“ 受损方”) ， 则 差 错 责 任方 应 赔 偿 受 损 方的 损 失 ， 并 在其 支 付
的赔 偿 金额 的 范围 内 对获 得 不当 得 利的 当 事 人享 有 要求 返 还不 当 得利 的 权利 ； 如果 获
得不 当 得利 的 当事 人 已经 将 此部 分 不当 得 利 返还 给 受损 方 ，则 受 损方 应 当将 其 已经 获
得的 赔 偿额 加 上已 经 获得 的 不当 得 利返 还 的 总和 超 过其 实 际损 失 的差 额 部分 支 付给 差
错责任方。 
(4) 差错 调整 采用 尽 量恢 复 至假 设 未发 生 差错 的 正确 情 形 的方 式 。 
(5) 差 错责 任 方拒 绝 进行 赔 偿时 ， 如 果 因基 金 管 理人 过 错造 成 基金 财 产损 失 时， 基
金托 管 人应 为 基金 的 利益 向 基金 管 理人 追 偿 ，如 果 因基 金 托管 人 过错 造 成基 金 财产 损
失时 ， 基金 管 理人 应 为基 金 的利 益 向基 金 托 管人 追 偿。 基 金管 理 人和 托 管人 之 外的 第
三方 造 成基 金 财产 的 损失 ， 并拒 绝 进行 赔 偿 时， 由 基金 管 理人 负 责向 差 错方 追 偿； 追
偿过程中产生的有 关 费用 ， 应列 入 基金 费 用， 从 基金 资 产 中支 付 。 
(6) 如 果出 现 差错 的 当事 人 未按 规 定对 受 损方 进 行赔 偿 ， 并 且 依据 法 律法 规、 基 金
合同 或 其他 规 定， 基 金管 理 人自 行 或依 据 法 院判 决 、仲 裁 裁决 对 受损 方 承担 了 赔偿 责
任， 则 基金 管 理人 有 权向 出 现过 错 的当 事 人 进行 追 索， 并 有权 要 求其 赔 偿或 补 偿由 此
发生的费用和遭受 的 直接 损 失。 
(7) 按法 律法 规规 定 的其 他 原则 处 理差 错 。 
3. 差错处理程序 
差错被发现后，有 关 的当 事 人应 当 及时 进 行处 理 ，处 理 的 程序 如 下： 
(1) 查 明差 错 发生 的 原因 ， 列 明 所有 的 当事 人 ， 并 根 据差 错 发生 的 原因 确 定差 错 的
责任方； 
(2) 根据 差错 处理 原 则或 当 事人 协 商的 方 法对 因 差错 造 成 的损 失 进行 评 估； 
(3) 根 据差 错 处理 原 则或 当 事人 协 商的 方 法由 差 错的 责 任 方进 行 更正 和 赔偿 损 失 ； 
(4) 根 据差 错 处理 的 方法 ， 需 要 修改 基 金注 册 登 记机 构 交易 数 据的 ， 由 基 金注 册 登
记机构进行更正， 并 就差 错 的更 正 向有 关 当事 人 进行 确 认 。 
4. 基金 份额 净值 差 错处 理 的 原 则 和方 法 如下 ： 
(1) 基 金份 额 净值 计 算出 现 错误 时， 基 金管 理 人 应当 立 即予 以 纠正 ， 通 报 基金 托 管
人，并采取合理的 措 施防 止 损失 进 一步 扩 大。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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73 
 
(2) 错 误偏 差 达到 基 金份 额 净值 的 0.25% 时 ， 基金 管 理人 应 当通 报 基金 托 管人 并 报
中国 证 监会 备 案 ； 错 误 偏差 达 到 基金 份 额净 值的 0.5% 时 ， 基 金 管理 人 应当 公 告 、 通 报
基金托管人并报中 国 证监 会 备案 。 
(3) 因 基金 份 额净 值 计算 错 误， 给基 金 或基 金 份 额持 有 人造 成 损失 的， 应 由基 金 管
理人先行赔付，基 金 管理 人 按差 错 情形 ， 有权 向 其他 当 事 人追 偿 。 
(4) 基 金管 理 人和 基 金托 管 人由 于 各自 技 术系 统 设置 而 产 生的 净 值计 算 尾差 ， 以 基
金管理人计算结果 为 准。 
(5) 前述 内容 如法 律 法规 或 监管 机 关另 有 规定 的 ，从 其 规 定处 理 。 
（七）暂停估值的情形 
1. 基金 投资 所涉 及 的证 券 交易 市 场遇 法 定节 假 日或 因 其他 原 因暂 停 营业 时 ； 
2. 因 不 可抗 力 或 其 它情 形 致 使基 金 管 理 人、 基 金 托管 人 无 法 准确 评 估 基金 资 产 价
值时； 
3. 当 前一 估 值日 基 金资 产 净值 50% 以 上的 资 产出 现 无可 参 考的 活 跃市 场 价格 且 采
用估 值 技术 仍 导致 公 允价 值 存在 重 大不 确 定 性时 ， 经与 基 金托 管 人协 商 一致 的 ，基 金
管理人应当暂停估 值 ； 
4. 占 基 金相 当 比 例 的投 资 品 种的 估 值 出 现重 大 转 变， 而 基 金 管理 人 为 保障 投 资 者
的利益，决定延迟 估 值； 
5. 法律 法规 、中 国 证监 会 和基 金 合同 认 定的 其 它情 形 。 
（八）基金净值的确认 
用于 基 金信 息 披露 的 基金 资 产净 值 和基 金 份 额净 值 由基 金 管理 人 负责 计 算， 基 金
托管 人 负责 进 行复 核 。基 金 管理 人 应于 每 个 开放 日 交易 结 束后 计 算当 日 或国 家 法律 法
规规 定 需要 对 外披 露 基金 净 值的 非 工作 日 的 基金 资 产净 值 并发 送 给基 金 托管 人 。基 金
托管 人 对净 值 计算 结 果复 核 确认 后 发送 给 基 金管 理 人， 由 基金 管 理人 对 基金 净 值予 以
公布。 
（九）特殊情况的处理 
1. 基 金管 理 人或 基 金托 管 人按 估 值方 法 的 第 6 项 进 行估 值 时， 所 造成 的 误差 不 作
为基金资产估值错 误 处理 。 
2. 由 于 不可 抗 力 原 因， 或 由 于证 券 交 易 所或 登 记 结算 公 司 发 送的 数 据 错误 ， 或 国中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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家会 计 政策 变 更、 市 场规 则 变更 等 ，基 金 管 理人 和 基金 托 管人 虽 然已 经 采取 必 要、 适
当、 合 理的 措 施进 行 检查 ， 但未 能 发现 错 误 的， 由 此造 成 的基 金 资产 估 值错 误 ，基 金
管理 人 和基 金 托管 人 免除 赔 偿责 任 。但 基 金 管理 人 、基 金 托管 人 应当 积 极采 取 必要 的
措施减轻或消除由 此 造成 的 影响 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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75 
 
十五、基金的收益与分配 
（一）基金利润的构成 
基金 利 润指 基 金利 息 收入 、 投资 收 益、 公 允 价值 变 动收 益 和其 他 收入 扣 除相 关 费
用后的余额；基金 已 实现 收 益指 基 金利 润 减去 公 允价 值 变 动收 益 后的 余 额。 
（二）基金可供分配利润 
基金 可 供分 配 利润 指 截至 收 益分 配 基准 日 基 金未 分 配利 润 与未 分 配利 润 中已 实 现
收益的孰低数。 
（三）收益分配原则 
本基金收益分配应 遵 循下 列 原则 ： 
1. 本基 金在 封闭 期 内， 收 益分 配 应遵 循 下列 原 则： 
（1）基 金收 益分 配方 式 为现 金 方式 ； 
（2）每 一基 金份 额享 有 同等 分 配权 ； 
（3） 基 金收 益 分配 基 准日 （即 期 末可 供 分配 利 润计 算 截止 日） 的 基金 份 额净 值 减
去每单位基金份额 收 益分 配 金额 后 不能 低 于面 值 ； 
（4 ）在 符 合有 关 基 金 分 红条 件 的前 提 下 ，基 金 收益 分 配每 年 至 多 6 次 ，至 少 1
次； 
（5 ） 在符 合 上述 收 益分 配 条件 的 前提 下 ， 年 度收 益 分配 比 例不 得 低于 基 金年 度 已
实现收益的 90% ； 
（6）基 金合 同生 效不 满 3 个 月 的， 收 益可 不 分配 ； 
（7）法 律、 法规 或监 管 机构 另 有规 定 的， 从 其规 定 。 
2 ． 本 基 金封 闭 期满 并 转换 为 上市 开 放式 基 金 （LOF ）后 ，本 基 金 收益 分 配应 遵 循
下列原则： 
（1）每 一基 金份 额享 有 同等 分 配权 ； 
（2 ）在 符 合有 关 基金 分 红条 件 的前 提 下， 本 基金 每 年 收益 分 配次 数 最多 为 6 次，
每次收益分配比例 不 得低 于 期末 （ 即收 益 分配 基 准日 ） 可 供分 配 利润 的 60% ； 
（3 ） 收益 分 配时 所 发生 的 银行 转 账或 其 他 手续 费 用由 投 资人 自 行承 担 ； 当投 资 人中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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的现 金 红利 小 于一 定 金额 ， 不足 以 支付 银 行 转账 或 其他 手 续费 用 时， 基 金注 册 登记 机
构可将投资人的现 金 红利 按 除权 后 的单 位 净值 自 动转 为 基 金份 额 ； 
（4） 本 基金 收 益分 配 方式 分 两种 ： 现 金 分红 与 红利 再 投资 ， 登 记 在注 册 登记 系 统
的基 金 份额 ， 投资 人 可选 择 现金 红 利或 将 现 金红 利 按除息 日的 基 金份 额 净值 自 动转 为
基金 份 额进 行 再投 资 ；选 择 红利 再 投资 方 式 的投 资 者其 红 利所 转 换的 基 金份 额 免收 申
购费用；若投资人 不 选择 ， 本基 金 默认 的 收益 分 配方 式 是 现金 分 红。 
登记 在 证券 登 记结 算 系统 中 的基 金 份额 只 能 采取 现 金红 利 的分 配 方式 ， 投资 人 不
能选 择 其他 的 分红 方 式， 具 体收 益 分配 程 序 等有 关 事项 遵 循深 圳 证券 交 易所 及 中国 证
券登记结算有限责 任 公司 的 相关 规 定； 
（5） 基 金红 利 发放 日 距离 收 益分 配 基准 日 （ 即 期末 可 供分 配 利润 计 算截 至 日） 的
时间不得超过 15 个工 作 日； 
（6） 基 金收 益 分配 基 准日 的 基 金份 额 净值 减 去每 单 位基 金 份额 收 益分 配 金额 后 不
能低于面值； 
（7）法 律法 规或 监管 机 构另 有 规定 的 从其 规 定。 
（四）收益分配方案 
基 金 收 益分 配 方 案 中 应 载 明 收益 分 配 基 准 日 以 及 截 至收 益 分 配 基 准 日 的 可供 分 配
利润、基金收益分 配 对象 、 分配 时 间 、 分 配数 额 及比 例 、 分配 方 式等 内 容。 
（五）收益分配的时间和程序 
1. 基 金 收益 分 配 方 案由 基 金 管理 人 拟 订 ，由 基 金 托管 人 复 核 ，依 照 《 信息 披 露 办
法》的有关规定在 指 定媒 体 上公 告 并报 中 国证 监 会备 案 ； 
2. 在 收 益分 配 方 案 公布 后 ， 基金 管 理 人 依据 具 体 方案 的 规 定 就支 付 的 现金 红 利 向
基金 托 管人 发 送划 款 指令 ， 基金 托 管人 按 照 基金 管 理人 的 指令 及 时进 行 分红 资 金的 划
付。 
 
 
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十六、基金运作方式的变更及相关事项 
（一）基金运作方式的变更 
本基金合同生效后 ， 封闭 期 限为 三 年。 
封 闭 期 结束 后 ， 本 基 金 将 转为 上 市 开 放 式 基 金(LOF) 。 本 基 金 在 封闭 期 结 束 后 转
为上市开放式基金(LOF) 不需 召 开基 金 份额 持 有人 大 会。 
（二）转换运作方式后基金份 额的交易 
在三 年 封闭 期 满转 换 运作 方 式后 ， 登记 在 场 内系 统 中的 基 金份 额 仍将 在 深圳 证 券
交易 所 上市 交 易； 基 金在 深 圳证 券 交易 所 上 市交 易 事宜 并 不因 基 金转 换 运作 方 式而 发
生调整。登记在场 外 TA 系 统 中的 基 金份 额 可通 过 跨系 统 转托 管 转入 场 内上 市 交易 。 
 
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十七、基金的费用与税收 
（一）基金费用的种类 
1. 基金 管理 人的 管 理费 ； 
2. 基金 托管 人的 托 管费 ； 
3. 基金 财产 拨划 支 付的 银 行费 用 ； 
4. 基金 合同 生效 后 的基 金 信息 披 露费 用 ； 
5. 基金 份额 持有 人 大会 费 用； 
6. 基金 合同 生效 后 与基 金 有关 的 会计 师 费和 律 师费 ； 
7. 基金 的证 券交 易 费用 及 年费 ； 
8. 基金上市费用 及 年费 
9. 按照 国家 有关 规 定可 以 列入 的 其他 费 用 。 
（二）基金费用计提方法、计 提标准和 支付方式 
1. 基金 管理 人的 管 理费 
在通 常 情况 下， 基 金管 理 费按 前 一日 基 金资 产 净值 的 0.7% 年 费率 计 提。 计算 方 法
如下： 
H ＝E× 0.7%÷ 当年 天数 
H 为每 日应 计提 的 基金 管 理费 
E 为前 一日 基金 资 产 净值 
基金 管 理费 每 日计 提 ，按 月 支付 。 由基 金 管 理人 向 基金 托 管人 发 送基 金 管理 费 划
付指 令 ，经 基 金托 管 人复 核 后于 次 月首 日 起 3 个 工 作日 内 从基 金 财产 中 一次 性 支付 给
基金 管 理人 ， 若遇 法 定节 假 日、 休 息日 或 不 可抗 力 致使 无 法按 时 支付 的 ，顺 延 至最 近
可支付日支付。 
2. 基金 托管 人的 托 管费 
在通 常 情况 下 ，基 金 托管 费 按前 一 日基 金 资产 净 值 的 0.20% 年 费 率计 提 。计 算 方
法如下： 
H ＝E× 0.20%÷ 当年 天 数 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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H 为每 日应 计提 的 基金 托 管费 
E 为前 一日 基金 资 产 净值 
基金 托 管费 每 日计 提 ，按 月 支付 。 由基 金 管 理人 向 基金 托 管人 发 送基 金 托管 费 划
付指 令 ，经 基 金托 管 人复 核 后于 次 月首 日 起 3 个 工 作日 内 从基 金 财产 中 一次 性 支付 给
基金 托 管人 ， 若遇 法 定节 假 日、 休 息日 或 不 可抗 力 致使 无 法按 时 支付 的 ，顺 延 至最 近
可支付日支付。 
3. 除 管 理费 和 托 管 费之 外 的 基金 费 用 ， 由基 金 托 管人 根 据 其 他有 关 法 规及 相 应 协
议的规定，按费用 支 出金 额 支付 ， 列入 或 摊入 当 期基 金 费 用。 
（三）不列入基金费用的项目 
基金 合 同生 效 前的 律 师费 、 会计 师 费和 信 息 披露 费 用不 得 从基 金 财产 中 列支 。 基
金管理人与基金托管人因未履行或 未完全履行义务导致的费 用支出或基金财产的损
失，以及处理与基 金 运作 无 关的 事 项发 生 的费 用 等不 列 入 基金 费 用。 
（四）基金管理费和基金托管 费的调整 
基金 管 理人 和 基金 托 管人 可 协商 酌 情降 低 基 金管 理 费率 和 基金 托 管费 率 ，此 项 调
整不 需 要基 金 份额 持 有人 大 会决 议 通过 。 基金 管 理人 必 须 最迟 于 新的 费 率实 施日 2 日
前在指定媒体上刊 登 公告 。 
（五）基金税收 
基金和基金份额持 有 人根 据 国家 法 律法 规 的规 定 ，履 行 纳 税义 务 。 
 
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十八、基金的会计与审计 
（一）基金的会计政策 
1. 基金 管理 人为 本 基金 的 会计 责 任方 ； 
2. 本基 金的 会计 年 度为 公 历每 年的 1 月 1 日至 12 月 31 日； 
3. 本基 金的 会计 核 算以 人 民币 为 记账 本 位币 ， 以人 民 币元 为 记账 单 位； 
4. 会计 制度 执行 国 家有 关 的会 计 制度 ； 
5. 本基 金独 立建 账 、独 立 核算 ； 
6. 基 金 管理 人 保 留 完整 的 会 计账 目 、 凭 证并 进 行 日常 的 会 计 核算 ， 按 照有 关 规 定
编制基金会计报表 ； 
7. 基 金 托管 人 定 期 与基 金 管 理人 就 基 金 的会 计 核 算、 报 表 编 制等 进 行 核对 并 书 面
确认。 
（二）基金的审计 
1. 基 金 管理 人 聘 请 具有 从 事 证券 相 关 业 务资 格 的 会计 师 事 务 所及 其 注 册会 计 师 对
本基 金 年度 财 务报 表 及其 他 规定 事 项进 行 审 计。 会 计师 事 务所 及 其注 册 会计 师 与基 金
管理人、基金托管 人 相互 独 立。 
2. 会计 师事 务所 更 换经 办 注册 会 计师 时 ，应 事 先征 得 基金 管 理人 同 意。 
3. 基 金 管理 人 认 为 有充 足 理 由更 换 会 计 师事 务 所 ，须 通 报 基 金托 管 人 ，并 报 中 国
证监 会 备案 后 可以 更 换。 就更 换 会计 师 事务 所， 基 金管 理 人应 当 依照 《信 息 披露 办 法》
的有关规定在指定 媒 体上 公 告。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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十九、基金的信息披露 
基金 的 信息 披 露应 符 合 《基 金 法》 、 《 运作 办 法》 、 《 信 息披 露 办法 》 、 基 金 合同 及 其
他有 关 规定 。 基金 管 理人 、 基金 托 管人 和 其 他基 金 信息 披 露义 务 人应 当 依法 披 露基 金
信息，并保证所披 露 信息 的 真实 性 、准 确 性和 完 整性 。 
本基 金 信息 披 露义 务 人包 括 基金 管 理人 、 基 金托 管 人、 召 集基 金 份额 持 有人 大 会
的基 金 份额 持 有人 等 法律 法 规和 中 国证 监 会 规定 的 自然 人 、法 人 和其 他 组织 。 基金 信
息披 露 义务 人 应按 规 定将 应 予披 露 的基 金 信 息披 露 事项 在 规定 时 间内 通 过中 国 证监 会
指定 的 全 国性 报 刊(以下简称“ 指 定报 刊”) 和 基 金管 理 人 、基 金 托管 人 的互 联 网 网站( 以
下简称“ 网站”) 等 媒介 披 露 。 
本基金信息披露义 务 人承 诺 公开 披 露的 基 金信 息 ，不 得 有 下列 行 为： 
1. 虚假 记载 、误 导 性陈 述 或者 重 大遗 漏 ； 
2. 对证 券投 资业 绩 进行 预 测； 
3. 违规 承诺 收益 或 者承 担 损失 ； 
4. 诋毁 其他 基金 管 理人 、 基金 托 管人 或 者基 金 份额 发 售机 构 ； 
5. 登载 任何 自然 人 、法 人 或者 其 他组 织 的祝 贺 性、 恭 维性 或 推荐 性 的文 字 ； 
6. 中国证监会禁 止 的其 他 行为 。 
本基 金 公开 披 露的 信 息应 采 用中 文 文本 。 如 同时 采 用外 文 文本 的 ，基 金 信息 披 露
义务人应保证两种 文 本的 内 容一 致 。两 种 文本 发 生歧 义 的 ，以 中 文文 本 为准 。 
本基金公开披露的 信 息采 用 阿拉 伯 数字 ； 除特 别 说明 外 ， 货币 单 位为 人 民币 元 。 
公开披露的基金信 息 包括 ： 
（一）招募说明书 
招募说明书是基金 向 社会 公 开发 售 时对 基 金情 况 进行 说 明 的法 律 文件 。 
基金 管 理人 按 照 《 基金 法》 、 《 信息 披 露办 法》 、 基 金 合同 编 制并 在 基金 份 额发 售 的
3 日 前 ，将 基 金招 募 说明 书 登载 在 指定 报 刊 和网 站 上。 基 金合 同 生效 后 ，基 金 管理 人
应当 在每 6 个 月结 束 之日 起 45 日内 ， 更 新 招募 说 明书 并 登载 在 网站 上 ， 将更 新 的招 募
说明 书 摘要 登 载在 指 定报 刊 上。 基 金管 理 人将 在 公告 的 15 日前 向 中国 证 监会 报 送更 新中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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的招 募 说明 书 ，并 就 有关 更 新内 容 提供 书 面 说明 。 更新 后 的招 募 说明 书 公告 内 容的 截
止日为每 6 个月的最后 1 日。 
（二）基金合同、托管协议 
基金 管 理人 应 在基 金 份额 发 售的 3 日 前， 将 基金 合 同摘 要 登载 在 指定 报 刊和 网 站
上；基金管理人、 基 金托 管 人应 将 基金 合 同、 托 管协 议 登 载在 各 自网 站 上。 
（三）基金份额发售公告 
基金 管 理人 将 按照 《 基金 法》 、 《 信 息披 露 办 法》 的 有关 规 定， 就 基金 份 额发 售 的
具体 事 宜编 制 基金 份 额发 售 公 告 ， 并在 披 露 招募 说 明书 的 当日 登 载于 指 定报 刊 和网 站
上。 
（四）基金合同生效公告 
基金管理人将在基金合同生 效的次日在指定报 刊和网站上登载基金 合同生效公
告。基金合同生效 公 告中 将 说明 基 金募 集 情况 。 
（五）基金上市交易公告书 
基金 份 额获 准 在证 券 交易 所 上市 交 易的 ， 基 金管 理 人应 当 在基 金 上市 日 前至 少 3
个工作日，将基金 上 市交 易 公告 书 登载 在 指定 报 刊和 网 站 上。 
（六）基金资产净值公告、基 金份额净 值公告、 基金份 额累计净 值公告 
基金 合 同生 效 后， 基 金上 市 交易 前 ，基 金 管 理人 应 当至 少 每周 公 告一 次 基金 资 产
净值和基金份额净 值 。 
基金 上 市交 易 后 ， 基 金管 理 人将 在 每个 交 易 日的 次 日， 通 过网 站 、基 金 份额 发 售
网点以及其他媒介 ， 披露 基 金份 额 净值 和 基金 份 额累 计 净 值。 
在开 始 办理 基 金份 额 申购 或 者赎 回 后， 基 金 管理 人 应当 在 每个 开 放日 的 次日 ， 通
过网 站 、申 购 赎回 代 理机 构 以及 其 他媒 介 ， 披露 开 放日 的 基金 份 额净 值 和基 金 份额 累
计净值。 
基金 管 理人 应 当公 告 半年 度 和年 度 最后 一 个 市场 交 易日 基 金资 产 净值 和 基金 份 额
净值 。 基金 管 理人 应 当在 上 述市 场 交易 日 的 次日 ， 将基 金 资产 净 值、 基 金份 额 净值 和
基金份额累计净值 登 载在 指 定媒 体 和基 金 管理 人 网站 上 。 
（七）基金份额申购、赎回价 格公告 
基金 管 理人 应 当在 本 基金 的 基金 合 同、 招 募 说明 书 等信 息 披露 文 件上 载 明基 金 份中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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额申 购 、赎 回 价格 的 计算 方 式及 有 关申 购 、 赎回 费 率， 并 保证 投 资人 能 够在 基 金份 额
发售网点查阅或者 复 制前 述 信息 资 料。 
（八）基金年度报告、基金半 年度报告 、基金季 度报告 
1. 基 金管 理 人应 当 在每 年 结束 之 日起 90 日 内， 编 制完 成 基金 年 度报 告 ， 并将 年 度
报告 正 文登 载 于网 站 上， 将 年度 报 告摘 要 登 载在 指 定报 刊 上。 基 金年 度 报告 需 经具 有
从事证券相关业务 资 格的 会 计师 事 务所 审 计后 ， 方可 披 露 ； 
2. 基 金管 理 人应 当 在上 半 年结 束 之日 起 60 日内 ， 编制 完 成基 金 半年 度 报 告， 并 将
半年度报告正文登 载 在网 站 上， 将 半年 度 报告 摘 要登 载 在 指定 报 刊上 ； 
3. 基 金 管理 人 应 当 在每 个 季 度结 束 之 日 起 15 个 工作 日 内 ， 编制 完 成 基金 季 度 报
告，并将季度报告 登 载在 指 定报 刊 和网 站 上； 
4. 基 金合 同 生效 不 足 2 个 月 的 ，本 基 金管 理 人可 以 不编 制 当期 季 度报 告 、半 年 度
报告或者年度报告 。 
5. 基 金 定期 报 告 应 当按 有 关 规定 分 别 报 中国 证 监 会和 基 金 管 理人 主 要 办公 场 所 所
在地中国证监会派 出 机构 备 案。 
6. 报 告期 内 出现 单 一投 资 者持 有 基金 份 额比 例 达到 或 者超 过 基金 总 份 额 20% 的情
形， 为保 障 其他 投 资者 的 权 益， 基金 管 理人 至 少应 当 在基 金 定期 报 告“ 影 响投 资 者决 策
的其 他 重要 信 息” 项 下披 露 该投 资 者的 类 别、 报告 期 末持 有 份 额及 占 比、 报告 期 内持 有
份额变化情况及本 基 金的 特 有风 险 。 
7. 本 基 金持 续 运 作 过程 中 ， 应当 在 基 金 年度 报 告 和半 年 度 报 告中 披 露 基金 组 合 资
产情况及其流动性 风 险分 析 等。 
（九）临时报告与公告 
在基 金 运作 过 程中 发 生如 下 可能 对 基金 份 额 持有 人 权益 或 者基 金 份额 的 价格 产 生
重大 影 响的 事 件时 ， 有关 信 息披 露 义务 人 应当 在 2 日内 编 制临 时 报告 书 ，予 以 公告 ，
并在 公 开披 露 日分 别 报中 国 证监 会 和基 金 管 理人 主 要办 公 场所 所 在地 中 国证 监 会派 出
机构备案： 
1. 基金 份额 持有 人 大会 的 召开 及 决议 ； 
2. 终止基金合同； 
3. 转换 基金 运作 方 式， 除 本基 金 封闭 期 届满 转 换为 上 市开 放 式基 金 （LOF ） 外； 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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4. 更换 基金 管理 人 、基 金 托管 人 ； 
5. 基金 管理 人、 基 金托 管 人的 法 定名 称 、住 所 发生 变 更； 
6. 基金 管理 人股 东 及其 出 资比 例 发生 变 更； 
7. 基金 募集 期延 长 ； 
8. 基 金 管理 人 的 董 事长 、 总 经理 及 其 他 高级 管 理 人员 、 基 金 经理 和 基 金托 管 人 基
金托管部门负责人 发 生变 动 ； 
9. 基金 管理 人的 董 事在 一 年内 变 更超 过 50% ； 
10. 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 基 金 托 管 部 门 的 主 要 业 务 人 员 在 一 年 内 变 动 超 过
30% ； 
11. 涉及 基金 管理 人、 基 金财 产 、基 金 托管 业 务的 诉 讼； 
12. 基金 管理 人、 基 金 托管 人 受到 监 管部 门 的调 查 ； 
13. 基 金 管理 人 及其 董 事、 总 经理 及 其他 高 级管 理 人员 、 基 金经 理 受到 严 重行 政 处
罚，基金托管人及 其 基金 托 管部 门 负责 人 受到 严 重行 政 处 罚； 
14. 重大 关联 交易 事 项 ； 
15. 基金 收益 分配 事 项 ； 
16. 管理 费、 托管 费 等 费用 计 提标 准 、计 提 方式 和 费率 发 生变 更 ； 
17. 基金 份额 净值 计 价 错误 达 基金 份 额净 值 0.5% ； 
18. 基金 改聘 会计 师 事 务所 ； 
19. 基金 变更 、增 加 或 减少 销售 机构； 
20. 基金 更换 注册 登 记 机构 ； 
21. 本基 金开 始办 理 申 购、 赎 回； 
22. 本基 金申 购、 赎 回 费率 及 其收 费 方式 发 生变 更 ； 
23. 本基 金发 生巨 额 赎 回并 延 期支 付 ； 
24. 本基 金连 续发 生 巨 额赎 回 并暂 停 接受 赎 回申 请 ； 
25. 本基 金暂 停接 受 申 购、 赎 回申 请 后重 新 接受 申 购、 赎 回； 
26. 基金 管理 人采 用 摆 动定 价 机制 进 行估 值 ； 
27. 发生 涉及 基金 申 购 、赎 回 事项 调 整或 潜 在影 响 投资 者 赎回 等 重大 事 项时 ； 
28. 中国 证监 会或 基 金 合同 规 定的 其 他事 项 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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（十）澄清公告 
在基 金 合同 存 续期 限 内， 任 何公 共 媒体 中 出 现的 或 者在 市 场上 流 传的 消 息可 能 对
基金 份 额价 格 产生 误 导性 影 响或 者 引起 较 大 波动 的 ，相 关 信息 披 露义 务 人知 悉 后应 当
立即对该消息进行 公 开澄 清 ，并 将 有关 情 况立 即 报告 中 国 证监 会 。 
（十一）基金份额持有人大会 决议 
基金 份 额持 有 人大 会 决定 的 事项 ， 应当 依 法 报中 国 证监 会 核准 或 者备 案 ，并 予 以
公告 。 召 开基 金 份额 持 有人 大 会的 ， 召 集 人应 当 至少 提前 30 日 公 告基 金 份额 持 有人 大
会的召开时间、会 议 形式 、 审议 事 项、 议 事程 序 和表 决 方 式等 事 项。 
基金 份 额持 有 人依 法 自行 召 集基 金 份额 持 有 人大 会 ，基 金 管理 人 、基 金 托管 人 对
基金 份 额持 有 人大 会 决定 的 事项 不 依法 履 行 信息 披 露义 务 的， 召 集人 应 当履 行 相关 信
息披露义务。 
基金 份 额持 有 人大 会 决议 应 自生 效 之日 起 2 日内 在 指定 媒 体公 告 。如 果 采用 通 讯
方式 进 行表 决 ，在 公 告基 金 份额 持 有人 大 会 决议 时 ，必 须 将公 证 书全 文 、公 证 机构 、
公证员姓名等一同 公 告。 
（十二）中国证监会规定的其 他信息 
（十三）信息披露文件的存放 与查阅 
基金 合 同、 托 管协 议 、招 募 说明 书 或更 新 后 的招 募 说明 书 、年 度 报告 、 半年 度 报
告、 季 度报 告 和基 金 份额 净 值公 告 等文 本 文 件在 编 制完 成 后， 将 存放 于 基金 管 理人 所
在地 、 基金 托 管人 所 在地 ， 供公 众 查阅 。 投 资者 在 支付 工 本费 后 ，可 在 合理 时 间内 取
得上述文件复制件 或 复印 件 。 
投资 者 也可 在 基金 管 理人 指 定的 网 站上 进 行 查阅 。 本基 金 的 信 息 披露 事 项将 在 指
定媒体上公告。 
本基金的信息披露 将 严格 按 照法 律 法规 和 基金 合 同的 规 定 进行 。 
（十四）暂停或延迟信息披露 的情形



当出 现下 述情 况时 ，基 金管 理人 和基 金 托管 人可 暂停 或延 迟披 露基 金相 关信
息： 
1 、不 可抗 力或 其 他情 形 致使 基 金管 理 人、 基金 托 管人 无 法准 确 评估 基 金资 产
价值时； 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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2 、 基 金投 资 所涉 及 的证 券/期货 交易 市场 遇 法定 节 假日 或 因其 他 原因 暂 停营 业
时； 
3 、出现重大转变，而基金管理人 为保障 投资人 的利 益，决 定延迟 估值； 
4 、 当前 一 估值 日 基金 资 产净 值 50% 以上 的 资产 出 现无 可 参考 的 活跃 市 场价 格
且采 用估 值技 术仍 导致 公允 价值 存在 重大 不确 定性 时， 基 金管 理人 经与 基金 托管
人协商一致暂停估值的； 
5 、法律法规、基金合同或中国证 监会规 定的情 况。 
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二 十 、风险揭示 
本基 金 面临 的 主要 风 险是 市 场风 险 、 管理 风 险 、 流动 性 风险 和 本基 金 特有 风 险等 。 
（一）市场风险 
证券 市 场价 格 受到 经 济因 素 、 政治 因 素 、 投资 心 理和 交 易制 度 等各 种 因素 的 影响 ，
导致基金收益水平 变 化而 产 生风 险 ，主 要 包括 ： 
1. 政 策 风险 ： 因 国 家宏 观 经 济政 策 （ 如 货币 政 策 、财 政 政 策 、产 业 政 策、 地 区 发
展政策等）发生变 化 ，导 致 证券 价 格波 动 ，影 响 基金 收 益 。 
2. 经 济 周期 风 险 ： 随着 经 济 运行 的 周 期 性变 化 ， 证券 市 场 也 呈现 出 周 期性 变 化 ，
从而 引 起债 券 价格 波 动并 影 响股 票 和权 证 的 投资 收 益， 基 金的 收 益水 平 也会 随 之发 生
变化。 
3. 利 率 风险 ： 当 金 融市 场 利 率水 平 变 化 时， 将 会 引起 债 券 的 价格 和 收 益率 变 化 ，
同时 也 直接 影 响企 业 的融 资 成本 和 利润 水 平 ，造 成 股票 和 权证 市 场走 势 变化 ， 进而 影
响基金的净值表现 。 
4. 信 用 风险 ： 基 金 所投 资 债 券的 发 行 人 如果 不 能 或拒 绝 支 付 到期 本 息 ，或 者 不 能
履行 合 约规 定 的其 它 义务 ， 或者 其 信用 等 级 降低 ， 将会 导 致债 券 价格 下 降， 进 而造 成
基金资产损失。 
5. 购 买 力风 险 ： 基 金投 资 于 债券 所 获 得 的收 益 将 主要 通 过 现 金形 式 来 分配 ， 而 现
金可能受通货膨胀 的 影响 以 致购 买 力下 降 ，从 而 使基 金 的 实际 收 益下 降 。 
6. 债 券 收益 率 曲 线 变动 风 险 ：是 指 收 益 率曲 线 没 有按 预 期 变 化导 致 基 金投 资 决 策
出现偏差。 
7. 再 投 资风 险 ： 该 风险 与 利 率风 险 互 为 消长 。 当 市场 利 率 下 降时 ， 基 金所 持 有 的
债券 价 格会 上 涨， 而 基金 将 投资 于 固定 收 益 类金 融 工具 所 得的 利 息收 入 进行 再 投资 将
获得 较 低的 收 益率 ， 再投 资 的风 险 加大 ； 反 之， 当 市场 利 率上 升 时， 基 金所 持 有的 债
券价格会下降，利 率 风险 加 大， 但 是利 息 的再 投 资收 益 会 上升 。 
8. 新 股 价格 波 动 风 险： 本 基 金可 投 资 于 新股 申 购 ，本 基 金 所 投资 新 股 价格 波 动 将
对基金收益率产生 影 响。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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9. 经营风险:它与基金所投资债券的 发行人的经营活动所引起的 收入现金流的不
确定 性 有关 。 债券 发 行人 期 间运 营 收入 变 化 越大 ， 经营 风 险就 越 大； 反 之， 运 营收 入
越稳 定 ，经 营 风险 就 越小 。 此外 ， 本基 金 可 投资 于 新股 申 购， 如 果基 金 所投 资 的上 市
公司 经 营不 善 ，可 能 导致 其 新股 上 市价 格 涨 幅收 窄 甚至 股 价下 跌 ，从 而 影响 本 基金 参
与股票投资的收益 水 平。 
（二）管理风险 
在基 金 管理 运 作过 程 中， 基 金管 理 人的 知 识 、经 验 、判 断 、决 策 、技 能 等会 影 响
其对 信 息的 占 有和 对 经济 形 势、 证 券价 格 走 势的 判 断， 从 而影 响 基金 收 益水 平 ，造 成
管理 风 险。 基 金管 理 人的 管 理水 平 、管 理 手 段和 管 理技 术 等对 基 金收 益 水平 也 存在 影
响。 
（三）流动性风险 
流动 性 风险 表 现在 两 个方 面 。一 是 在某 种 情 况下 因 市场 交 易量 不 足， 某 些投 资 品
种的 流 动性 不 佳， 可 能导 致 证券 不 能迅 速 、 低成 本 地转 变 为现 金 ，进 而 影响 到 基金 投
资收 益 的实 现 ；二 是 在本 基 金的 开 放期 内 投 资人 的 连续 大 量赎 回 将会 导 致基 金 的现 金
支付 出 现困 难 ，或 迫 使基 金 以不 适 当的 价 格 大量 抛 售证 券 ， 使 基 金的 净 值增 长 率受 到
不利影响。 
1 、基 金申 购、 赎 回安 排 
本基金的申购、赎 回 安排 详 细规 则 参见 招 募说 明 书第 九 章 的相 关 约定 。 
2 、拟 投资 市场 的 流动 性 风险 评 估 
本基金拟投资市场 根 据投 资 范围 ， 可分 为 银行 间 债券 市 场 和交 易 所市 场 。 
银行 间 市场 是 中国 债 券的 主 体市 场， 债 券存 量 约占 全 市场 的 91% ，属 于 大宗 交 易
（批 发 场） 市 场， 参 与者 是 银行 等 各类 机 构 投资 者 ，实 行 双边 谈 判成 交 。银 行 间债 券
市场 的 交易 达 成主 要 通过 交 易双 方 自主 谈 判 、逐 笔 成交 。 银行 间 市场 的 整体 流 动性 较
好， 尤 其是 利 率债 和 高等 级 信用 债 品种 ， 这 些品 种 成交 活 跃， 单 笔成 交 量金 额 一般 都
在千万元以上。 
交易 所 债券 市 场由 各 类社 会 投资 者 参与 ， 属 于集 中 撮合 交 易的 零 售市 场 ，典 型 结
算方 式 是净 额 结算 。 交 易 所 市场 有 两种 交 易方 式： 第 一种 是 自由 竞 价、 撮合 成 交,即按
照“ 价 格优 先 、 时间 优 先” 的 原 则竞 价 成交 ； 第 二种 是 大宗 交 易 方式 ： 对于 在 上 交所 进中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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行的 单 笔买 卖 申报 数 量不 低 于 1000 手， 或 交 易 金额 不 低于 100 万元 的 现券 及 回购 交 易，
以及 在 深交 所 进行 的 单笔 交 易数 量 不低 于 500 手 ， 或 交 易金 额 不低 于 50 万元 的 现券 及
质押 式 回购 交 易， 认 定为 大 宗交 易 。交 易 所 市场 的 流动 性 较银 行 间要 差 一些 ， 目前 竞
价交 易 和大 宗 交易 的 方式 可 以互 补 ，市 场 流 动性 视 具体 品 种不 同 ，差 异 较大 ， 高等 级
的信用债流动性要 好 于低 等 级的 信 用债 。 
可转 债 市场 2017 年以 来 市场 大 幅扩 容 ，从 500 多亿 增 长到 2100 多亿 ， 存量 可 转
债和 可 交换 债超 80 只 。 大 部 分可 转 债和 可 交换 债 的流 动 性较 好， 成 交活 跃。 未 来可 转
债市场将继续扩容 ， 市场 流 动性 将 继续 得 到提 升 。 
3 、拟投 资资 产的 流动 性 风险 评 估 
本基 金 拟投 资 的具 体 资产 可 分为 银 行间 债 券 、交 易 所债 券 、可 转 债和 货 币市 场 类
（银 行 存款 、 同 业存 单 和债 券 回购 ） ， 整体 上 银行 间 发行 的 债券 的 流动 性 要优 于 交易 所
发行的债券，货币 市 场类 一 般投 资 期限 较 短， 流 动性 也 较 好。 
银行 间 市场 发 行的 债 券可 分 为三 大 类： 第 一 类是 银 行间 发 行的 国 债、 央 票和 政 策
性金 融 债， 这 三类 债 券的 流 动性 最 好。 其 中 ，央 票 因存 量 不断 减 少， 成 交量 稀 少， 国
债和 政 策性 金 融债 的 成交 活 跃品 种 以 1 年、3 年、5 年、7 年和 10 年 等 关键 期 限的 债
券为 主 。第 二 类是 银 行间 发 行的 短 期融 资 券 、超 短 期融 资 券、 中 期票 据 和企 业 债， 这
几类 信 用债 按 照信 用 等级 的 不同 ， 高等 级 的 流动 性 是优 于 中低 等 级， 成 交活 跃 品种 以
信用 等 级 为 AAA 的 债 券 为 主 。第 三 类是 地 方政 府 债、 资 产支 持 证券 和 政策 性 银行 之
外金 融 机构 发 行的 金 融债 （ 商业 银 行债 、 商 业银 行 次级 债 券、 保 险公 司 债、 证 券公 司
债、 证券 公 司短 期 融资 券 和其 它 金融 机 构债 ） ， 这类 债 券虽 然 信用 资 质较 高， 但 成交 一
般不活跃，一般投 资 者以 持 有到 期 为主 。 
交易 所 发行 的 债券 也 可分 为 三大 类 ，一 是 流 动性 较 好的 国 债； 二 是交 易 所发 行 的
企业 债 和公 募 公司 债 ，这 两 类债 券 的成 交 量 占交 易 所市 场 成交 量 的近 一 半。 但 这两 类
信用 债 的流 动 性不 同 、 个 券 之间 差 异很 大 ， 部分 债 券竞 价 交易 经 常多 日 未有 成 交， 成
交活 跃 券种 仍 集中 在 AAA 的 高 等 级 债券 。 金额 较 大的 需 要通 过 大宗 交 易的 方 式才 能
成交 ， 询价 过 程类 似 于银 行 间债 券 。三 是 交 易所 发 行的 地 方政 府 债、 证 券公 司 债和 政
策银 行 债， 这 几类 债 券的 成 交量 占 比较 小 ， 流动 性 一般 。 尤其 是 政策 银 行债 因 主要 在
银行 间 发行 ， 交易 所 发行 量 较少 ， 成交 很 不 活跃 ， 流动 性 与银 行 间发 行 的政 策 性银 行中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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债有较大差异。 
货币 市 场类 包 括了 银 行存 款 、同 业 存单 和 债 券回 购 。银 行 存款 分 为有 提 前支 取 条
款和 无 提前 支 取条 款 两类 ， 一般 可 提前 支 取 的流 动 性好 于 不可 提 前支 取 的存 款 ，但 可
提 前 支 取也 要 看是 否 有额 外 的附 加 条款 。 同 业存 单 在银 行 间发 行 和交 易 ，单 只 的发 行
金额 一 般较 大，AAA 存 单 的 流 动性 较 好， 在二 级 市场 的 交易 较 为活 跃。 另 外， 债券 回
购都 有 确定 的 到期 日 限制 ， 到期 前 无法 为 流 动性 变 现提 供 帮助 ， 但相 对 其他 可 投资 产
来说，债券回购的 期 限一 般 也较 短 。 
可转 债 市场 目 前正 面 临大 幅 扩容 ， 交易 品 种 不断 增 加， 市 场成 交 金额 逐 步上 升 ，
可以支持本基金的 投 资和 应 对日 常 申赎 的 需要 。 
（4）实 施备 用的 流动 性 风险 管 理工 具 的情 形 、程 序 及 对投 资 者的 潜 在影 响 
基金 管 理人 经 与基 金 托管 人 协商 一 致， 在 确 保投 资 者得 到 公平 对 待的 前 提下 ， 可
依照 法 律法 规 及基 金 合同 的 约定 ， 综合 运 用 各类 流 动性 风 险管 理 工具 ， 对赎 回 申请 进
行适 度 调整 ， 作为 特 定情 形 下基 金 管理 人 流 动性 风 险管 理 的辅 助 措施 。 本基 金 的流 动
性风险管理工具包 括 但不 限 于： 
1 ）延 期办 理巨 额 赎回 申 请； 
2 ）暂 停接 受赎 回 申请 ； 
3 ）延 缓支 付赎 回 款项 ； 
4 ）收 取短 期赎 回 费； 
5 ）暂 停基 金估 值 ； 
6 ）摆动定价； 
7 ）中 国证 监会 认 定的 其 他措 施 。 
巨额 赎 回情 形 下实 施 部分 顺 延赎 回 、延 期 支 付部 分 赎回 款 项或 者 对赎 回 比例 过 高
的单 一 投资 者 延期 办 理部 分 赎回 申 请的 情 形 及程 序 详见 招 募说 明 书关 于 巨额 赎 回的 相
关约 定 。当 实 施部 分 顺延 赎 回的 措 施时 ， 基 金份 额 持有 人 提交 的 赎回 申 请将 无 法全 额
获得 确 认， 一 方面 可 能影 响 自身 的 流动 性 ， 另一 方 面将 承 担额 外 的市 场 波动 对 基金 净
值的 影 响。 当 实施 延 期支 付 部分 赎 回款 项 的 措施 时 ，申 请 赎回 的 基金 份 额持 有 人不 能
如期 获 得全 额 赎回 款 ，除 了 对自 身 流动 性 产 生影 响 外， 也 将损 失 延迟 款 项部 分 的再 投
资收 益 。当 实 施对 赎 回比 例 过高 的 单一 投 资 者延 期 办理 部 分赎 回 申请 的 措施 时 ，该 赎中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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回比 例 过高 的 基金 份 额持 有 人的 赎 回申 请 将 无法 全 额获 得 确认 ， 一方 面 可能 影 响自 身
的流动性，另一方 面 将承 担 额外 的 市场 波 动对 基 金净 值 的 影响 。 
实施 暂 停接 受 赎回 申 请或 延 缓支 付 赎回 款 项 的情 形 及程 序 详见 招 募说 明 书关 于 暂
停接 受 赎回 申 请或 延 缓支 付 赎回 款 项的 情 形 的相 关 约定 。 若实 施 暂停 接 受赎 回 申请 ，
投资 者 一方 面 不能 赎 回基 金 份额 ， 可能 影 响 自身 的 流动 性 ，另 一 方面 将 承担 额 外的 市
场波 动 对基 金 净值 的 影响 ； 若实 施 延缓 支 付 赎回 款 项， 投 资者 不 能如 期 获得 全 额赎 回
款，除了对投资者 流 动性 产 生影 响 外， 也 将损 失 延迟 款 项 部分 的 再投 资 收益 。 
收取 短 期赎 回 费的 情 形和 程 序详 见 招募 说 明 书关 于 申购 费 用和 赎 回费 用 的相 关 约
定， 对 持续 持 有期 小于 7 日 的 投资 者 相比 于 其他 持 有期 限 的投 资 者将 支 付更 高 的赎 回
费。 
暂停 基 金估 值 的情 形 详见 招 募说 明 书关 于 暂 停基 金 估值 情 形的 相 关约 定 。若 实 施
暂停 基 金估 值 ，基 金 管理 人 会采 取 延缓 支 付 赎回 款 项或 暂 停接 受 基金 申 购赎 回 申请 的
措施，对投资者产 生 的风 险 如前 所 述。 
当基 金 发生 大 额申 购 或赎 回 情形 时 ，基 金 管 理人 可 以对 本 基金 的 估值 采 用摆 动 定
价机 制 ，即 将 本基 金 因为 大 额申 购 或赎 回 而 需要 大 幅增 减 仓位 所 带来 的 冲击 成 本通 过
调整 基 金的 估 值和 单 位净 值 的方 式 传导 给 大 额申 购 或赎 回 的投 资 者， 以 保护 其 他持 有
人的 利 益。 在 实施 摆 动定 价 的情 况 下， 在 总 体大 额 净申 购 时会 导 致基 金 的单 位 净值 上
升 ， 对 申 购的 投 资者 产 生不 利 影响 ； 在 总 体大 额 净赎 回 时会 导 致基 金 的单 位 净值 下 降，
对赎回的持有人产 生 不利 影 响。 
（四）特有风险 
1. 本 基 金主 要 投 资 于固 定 收 益类 资 产 ， 其中 对 信 用债 券 的 投 资本 例 不 低于 固 定 收
益类 资 产的 80% 。 本 基金 所 指的 信 用债 券 包括 公 司债 、 企业 债 、 金 融 债、 地 方政 府 债、
短期 融 资券 、 可转 换 债券 及 可分 离 转债 、 中 期票 据 、资 产 支持 证 券等 除 国债 和 中央 银
行票 据 之外 的 、非 国 家信 用 的固 定 收益 类 金 融工 具 。信 用 债券 发 生违 约 的可 能 性高 于
国债 ， 若信 用 债券 发 行人 出 现违 约 、不 能 按 时或 全 额支 付 本金 和 利息 ， 将导 致 基金 资
产发生损失，出现 信 用风 险 。 
2 ． 本 基金 在 基金 合 同生 效后 3 年 内为 封 闭 期 ， 在 此 期间 持 有人 只 能通 过 证券 交 易
所二 级 市场 交 易卖 出 基金 份 额变 现 。在 证 券 市场 持 续下 跌 、基 金 二级 市 场交 易 不活 跃中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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等情 形 下， 有 可能 出 现基 金 份额 二 级市 场 交 易价 格 低于 基 金份 额 净值 的 情形 ， 即基 金
折价交易，从而影 响 持有 人 收益 或 产生 损 失。 
（ 五 ）本 基 金法 律 文 件风 险 收 益特 征 表述 与 销 售机 构 基 金风 险 评价 可 能 不一 致 的
风险 
本基 金 法律 文 件投 资 章节 有 关风 险 收益 特 征 的表 述 是基 于 投资 范 围、 投 资比 例 、
证券 市 场普 遍 规律 等 做出 的 概述 性 描述 ， 代 表了 一 般市 场 情况 下 本基 金 的长 期 风险 收
益特 征 。销 售 机构 （ 包括 基 金管 理 人直 销 机 构和 其 他销 售 机构 ） 根据 相 关法 律 法规 对
本基 金 进行 风 险评 价 ，不 同 的销 售 机构 采 用 的评 价 方法 也 不同 ， 因此 销 售机 构 的风 险
等级 评 价与 基 金法 律 文件 中 风险 收 益特 征 的 表述 可 能存 在 不同 ， 投资 人 在购 买 本基 金
时需按照销售机构 的 要求 完 成风 险 承受 能 力与 产 品风 险 之 间的 匹 配检 验 。 
（ 六 ） 其他风险 
1. 随 着 符合 本 基 金 投资 理 念 的新 投 资 工 具的 出 现 和发 展 ， 如 果投 资 于 这些 工 具 ，
基金可能会面临一 些 特殊 的 风险 ； 
2. 因技 术因 素而 产 生的 风 险， 如 电脑 系 统不 可 靠产 生 的风 险 ； 
3. 因 基 金业 务 快 速 发展 而 在 制度 建 设 、 环境 控 制 、人 员 素 质 等方 面 不 完善 而 产 生
的风险； 
4. 因 人 为因 素 而 产 生的 风 险 、如 上 市 公 司治 理 结 构问 题 、 内 幕交 易 、 不公 正 披 露
等欺诈行为、上市 停 止交 易 等产 生 的风 险 ； 
5. 对主 要业 务人 员 如基 金 经理 的 依赖 而 可能 产 生的 风 险； 
6. 战 争 、自 然 灾 害 等不 可 抗 力可 能 导 致 基金 资 产 的损 失 ， 影 响基 金 收 益水 平 ， 从
而带来风险； 
7. 其他 意外 导致 的 风险 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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二 十 一 、基金合同的变更、终止与基金财产的清算 
（一）基金合同的变更 
1. 基 金 合同 变 更 内 容对 基 金 合同 当 事 人 权利 、 义 务产 生 重 大 影响 的 ， 应召 开 基 金
份额持有人大会， 基 金合 同 变更 的 内容 应 经基 金 份额 持 有 人大 会 决议 同 意。 
(1) 终止基金合同 ； 
(2) 转 换基 金 运作 方 式， 除 本基 金 封闭 期 届满 转 换为 上 市 开放 式 基金 （LOF ）外； 
(3) 变更基金类别； 
(4) 变 更基 金 投资 目 标、 投资 范 围或 投 资策 略 ， 法 律 法规 和 中国 证 监会 另 有规 定 的
除外； 
(5) 变更 基金 份额 持 有人 大 会程 序 ； 
(6) 更换 基金 管理 人 、基 金 托管 人 ； 
(7) 提 高基 金 管理 人、 基 金托 管 人的 报 酬标 准 。 但 根 据适 用 的相 关 规定 提 高该 等 报
酬标准的除外； 
(8) 本基 金与 其他 基 金的 合 并； 
(9) 对基 金合 同当 事 人权 利 、义 务 产生 重 大影 响 的其 他 事 项； 
(10) 法律 法规 、基 金 合 同或 中 国证 监 会规 定 的其 他 情形 。 
但出 现 下列 情 况时 ， 可不 经 基金 份 额持 有 人 大会 决 议， 由 基金 管 理人 和 基金 托 管
人同意变更后公布 ， 并报 中 国证 监 会备 案 ： 
(1) 调低 基金 管理 费 、基 金 托管 费 和其 他 应由 基 金承 担 的 费用 ； 
(2) 在法 律法 规和 基 金合 同 规定 的 范围 内 调整 基 金的 申 购 费率 、 调低 赎 回费 率 ； 
(3) 法律 法规 要求 增 加的 基 金费 用 的收 取 ； 
(4) 因相 应的 法律 法 规发 生 变动 必 须对 基 金合 同 进行 修 改 ； 
(5) 对基 金合 同的 修 改不 涉 及基 金 合同 当 事人 权 利义 务 关 系发 生 实质 性 变化 ； 
(6) 基金 合同 的修 改 对基 金 份额 持 有人 利 益无 实 质性 不 利 影响 ； 
(7) 按照 法律 法规 或 基金 合 同规 定 不需 召 开基 金 份额 持 有 人大 会 的其 他 情形 。 
2. 关 于 变更 基 金 合 同的 基 金 份额 持 有 人 大会 决 议 应报 中 国 证 监会 核 准 或备 案 ， 并中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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于中 国 证监 会 核准 或 出具 无 异议 意 见后 生 效执 行 ，并 自 生 效之 日起 2 日 内在 指 定媒 体
公告。 
（二）基金合同的终止 
有下列情形之一的 ， 基金 合 同终 止 ： 
1. 基金 份额 持有 人 大会 决 定终 止 的； 
2. 基 金 管理 人 因 解 散、 破 产 、撤 销 等 事 由， 不 能 继续 担 任 基 金管 理 人 的职 务 ， 而
在 6 个月 内无 其他 适 当的 基 金管 理 公司 承 接其 原 有权 利 义 务； 
3. 基 金 托管 人 因 解 散、 破 产 、撤 销 等 事 由， 不 能 继续 担 任 基 金托 管 人 的职 务 ， 而
在 6 个月 内无 其他 适 当的 托 管机 构 承接 其 原有 权 利义 务 ； 
4. 中国 证监 会规 定 的其 他 情况 。 
（三）基金财产的清算 
1. 基金财产清算组 
(1) 自 出现 基 金合 同 终止 事 由之 日 起 30 个 工 作日 内 成立 基 金财 产 清算 组 ，基 金 财
产清算组在中国证 监 会的 监 督下 进 行基 金 清算 。 
(2) 基 金财 产 清算 组 成员 由 基金 管 理人 、 基 金 托 管人 、 具 有 从事 证 券相 关 业务资格
的注 册 会计 师 、律 师 以及 中 国证 监 会指 定 的 人员 组 成。 基 金财 产 清算 组 可以 聘 用必 要
的工作人员。 
(3) 基 金财 产 清算 组 负责 基 金财 产 的保 管 、清 理 、估 价 、变 现 和 分配 。基 金财 产 清
算组可以依法进行 必 要的 民 事活 动 。 
2. 基金 财产 清算 程 序 
基金 合 同终 止 ，应 当 按法 律 法规 和 基金 合 同 的有 关 规定 对 基金 财 产进 行 清算 。 基
金财产清算程序主 要 包括 ： 
(1) 基金 合同 终止 后 ，发 布 基金 财 产清 算 公告 ； 
(2) 基金 合同 终止 时 ，由 基 金财 产 清算 组 统一 接 管基 金 财 产； 
(3) 对基 金财 产进 行 清理 和 确认 ； 
(4) 对基 金财 产进 行 估价 和 变现 ； 
(5) 聘请会计师事务 所对 清 算报 告 进行 审 计； 
(6) 聘请 律师 事务 所 出具 法 律意 见 书； 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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(7) 将基 金财 产清 算 结果 报 告中 国 证监 会 ； 
(8) 参加 与基 金财 产 有关 的 民事 诉 讼； 
(9) 公布 基金 财产 清 算结 果 ； 
(10) 对基 金剩 余财 产 进 行分 配 。 
3. 清算费用 
清算 费 用是 指 基金 财 产清 算 组在 进 行基 金 财 产清 算 过程 中 发生 的 所有 合 理费 用 ，
清算费用由基金财 产 清算 组 优先 从 基金 财 产中 支 付。 
4. 基金 财产 按下 列 顺序 清 偿： 
(1) 支付清算费用； 
(2) 交纳所欠税款； 
(3) 清偿基金债务； 
(4) 按基 金份 额持 有 人持 有 的基 金 份额 比 例进 行 分配 。 
基金财产未按前款(1) －(3) 项 规 定清 偿 前， 不 分配 给 基金 份 额 持有 人 。 
5. 基金 财产 清算 的 公告 
基金 财 产清 算 公告 于 基金 合 同终 止 并报 中 国证 监 会备 案 后 5 个 工 作日 内 由基 金 财
产清 算 组公 告 ；清 算 过程 中 的有 关 重大 事 项 须及 时 公告 ； 基金 财 产清 算 结果 经 会计 师
事务 所 审计 ， 律师 事 务所 出 具法 律 意见 书 后 ，由 基 金财 产 清算 组 报中 国 证监 会 备案 并
公告。 
6. 基金 财产 清算 账 册及 文 件的 保 存 
基金财产清算账册 及 有关 文 件由 基 金托 管 人保 存 15 年 以上 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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二十二 、基金合同的内容摘要 
（一）基金份额持有人、基金 管理人和 基金托管 人的权 利、义务 
1. 基金 份额 持有 人 的权 利 
根据《基金法 》及 其 他有 关 法律 法 规， 基 金份 额 持有 人 的 权利 为 ： 
（1）分 享基 金财 产收 益 ； 
（2）参 与分 配清 算后 的 剩余 基 金财 产 ； 
（3）依 法申 请赎 回其 持 有的 基 金份 额 ； 
（4）按 照规 定要 求召 开 基金 份 额持 有 人大 会 ； 
（5 ） 出席 或 者委 派 代表 出 席基 金 份额 持 有 人大 会 ， 对基 金 份额 持 有人 大 会审 议 事
项行使表决权； 
（6）查 阅或 者复 制公 开 披露 的 基金 信 息资 料 ； 
（7）监 督基 金管 理人 的 投资 运 作； 
（8） 对 基金 管 理人 、 基 金 托管 人、 基 金份 额 发售 机 构损 害 其合 法 权益 的 行为 依 法
提起诉讼； 
（9）法 律法 规和 基金 合 同规 定 的其 他 权利 。 
每份基金份额具有 同 等的 合 法权 益 。 
2. 基金 份额 持有 人 的义 务 
根据《基金法》及 其 他有 关 法律 法 规， 基 金份 额 持有 人 的 义务 为 ： 
（1）遵 守法 律法 规、 基 金合 同 及其 他 有关 规 定； 
（2）交 纳基 金认 购、 申 购款 项 及法 律 法规 和 基金 合 同 所规 定 的费 用 ； 
（3）在 持有 的基 金份 额 范围 内 ，承 担 基金 亏 损或 者 基 金合 同 终止 的 有限 责 任； 
（4）不 从事 任何 有损 基 金及 其 他基 金 份额 持 有人 合 法 权益 的 活动 ； 
（5）执 行生 效的 基金 份 额持 有 人大 会 决议 ； 
（6 ） 返还 在 基金 交 易过 程 中因 任 何原 因 ， 自 基金 管 理人 、 基 金托 管 人 、 销 售 机构 、
其他基金份额持有 人 处获 得 的不 当 得利 ； 
（7）法 律法 规和 基金 合 同规 定 的其 他 义务 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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3. 基金 管理 人的 权 利 
根据《基金法》及 其 他有 关 法律 法 规， 基 金管 理 人的 权 利 为： 
（1 ） 自本 基 金合 同 生效 日 起 ， 依照 有 关法 律 法规 和 本基 金 合同 的 规定 独 立运 用 基
金财产； 
（2 ）依照基金合同获 得基金管理费以及法 律法规规定或监管部门 批准的其他收
入； 
（3）发 售基 金份 额； 
（4）依 照有 关规 定行 使 因基 金 财产 投 资于 证 券所 产 生 的权 利 ； 
（5）在 符合 有 关法 律 法规 的 前提 下， 制 订和 调 整有 关 基金 认 购、 申购 、赎 回、 转
换、 转 托管 等 业务 的 规则 ， 在法 律 法规 和 本 基金 合 同规 定 的范 围 内决 定 和调 整 基金 的
除调高托管费率和 管 理费 率 之外 的 相关 费 率结 构 和收 费 方 式； 
（6 ） 根据 本 基金 合 同及 有 关规 定 监督 基 金 托管 人 ， 对于 基 金托 管 人违 反 了本 基 金
合同 或 有关 法 律法 规 规定 的 行为 ， 对基 金 财 产、 其 他当 事 人的 利 益造 成 重大 损 失的 情
形，应及时呈报中 国 证监 会 ，并 采 取必 要 措施 保 护基 金 及 相关 当 事人 的 利益 ； 
（7）在 基金 合同 约定 的 范围 内 ，拒 绝 或暂 停 受理 申 购 和赎 回 申请 ； 
（8）在 法律 法规 允许 的 前提 下 ，为 基 金的 利 益依 法 为 基金 进 行融 资 、融 券 ； 
（9 ） 自行 担 任或 选 择、 更 换注 册 登记 机 构 ， 获 取 基金 份 额持 有 人名 册 ， 并对 注 册
登记 机构 的代 理行 为 进行 必 要的 监 督和 检 查； 
（10 ） 选择 、 更换 销 售机 构 ，并 依 据基 金 销 售服 务 代理 协 议和 有 关法 律 法规 ， 对
其行为进行必要的 监 督和 检 查； 
（11 ）选 择 、更 换 律师 事 务所 、 会 计师 事 务所 、 证券 经 纪商 或 其 他为 基 金提 供 服
务的外部机构； 
（12）在 基金 托管 人 更换 时 ，提 名 新的 基 金托 管 人； 
（13）依 法召 集基 金 份额 持 有人 大 会； 
（14）法 律法 规和 基 金合 同 规定 的 其他 权 利。 
4. 基金 管理 人的 义 务 
根据《基金法》及 其 他有 关 法律 法 规， 基 金管 理 人的 义 务 为： 
（1 ） 依法 募 集基 金 ， 办理 或 者 委托 经 中国 证 监会 认 定的 其 他机 构 代为 办 理基 金 份中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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额的发售、申购、 赎 回和 登 记事 宜 ； 
（2）办 理基 金备 案手 续 ； 
（3 ）自 基 金合 同 生效 日 起， 以 诚实 信 用、 勤 勉尽 责 的 原则 管 理和 运 用基 金 财产 ； 
（4） 配 备足 够 的具 有 专业 资 格的 人 员进 行 基金 投 资分 析、 决 策， 以专 业 化的 经 营
方式管理和运作基 金 财产 ； 
（5 ） 建立 健 全内 部 风险 控 制、 监 察与 稽 核 、 财 务 管理 及 人事 管 理等 制 度 ， 保 证 所
管理 的 基金 财 产和 管 理人 的 财产 相 互独 立 ， 对 所管 理 的不 同 基金 分 别管 理 ， 分别 记 账，
进行证券投资； 
（6 ）除 依 据《 基 金法 》 、 基 金合 同 及其 他 有 关规 定 外 ， 不 得为 自 己及 任 何第 三 人
谋取利益，不得委 托 第三 人 运作 基 金财 产 ； 
（7）依 法接 受基 金托 管 人的 监 督； 
（8）计 算并 公告 基金 资 产净 值 ，确 定 基金 份 额申 购 、 赎回 价 格； 
（9） 采 取适 当 合理 的 措施 使 计算 基 金份 额 认购 、 申 购、 赎 回和 注 销价 格 的方 法 符
合基金合同等法律 文 件的 规 定； 
（10）按 规定 受理 申 购和 赎 回申 请 ，及 时 、足 额 支付 赎 回 款项 ； 
（11 ）进 行基 金 会 计核 算 并编 制 基金 财 务会 计 报告 ； 
（12）编 制季 度、 半 年度 和 年度 基 金报 告 ； 
（13 ） 严 格按 照 《 基金 法》 、 基 金合 同 及 其他 有 关规 定 ， 履行 信 息披 露 及报 告 义务 ； 
（14 ） 保守 基 金商 业 秘 密 ， 不得 泄 露基 金 投资 计 划、 投 资 意向 等 ，除 《 基金 法》 、
基金 合 同及 其 他有 关 规定 另 有规 定 外， 在 基 金信 息 公开 披 露前 应 予保 密 ，不 得 向他 人
泄露； 
（15 ） 按照 基 金合 同 的约 定 确定 基 金收 益 分 配方 案 ，及 时 向基 金 份额 持 有人 分 配
收益； 
（16 ） 依 据 《 基 金法 》 、 基 金 合 同及 其 他有 关 规定 召 集基 金 份额 持 有人 大 会或 配 合
基金托管人、基金 份 额持 有 人依 法 召集 基 金份 额 持有 人 大 会； 
（17）保 存基 金财 产 管理 业 务活 动 的记 录 、账 册 、报 表 和 其他 相 关资 料 ； 
（18 ） 以基 金 管理 人 名义 ， 代表 基 金份 额 持 有人 利 益行 使 诉讼 权 利或 者 实施 其 他
法律行为； 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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（19 ） 组织 并 参 加 基 金财 产 清算 小 组， 参 与 基金 财 产的 保 管、 清 理、 估 价、 变 现
和分配； 
（20 ） 因违 反 基金 合 同导 致 基金 财 产的 损 失 或损 害 基金 份 额持 有 人合 法 权益 ， 应
当承担赔偿责任， 其 赔偿 责 任不 因 其退 任 而免 除 ； 
（21 ） 基金 托 管人 违 反基 金 合同 造 成基 金 财 产损 失 时， 应 为基 金 份额 持 有人 利 益
向基金托管人追偿 ； 
（22）按 规定 向基 金 托管 人 提供 基 金份 额 持有 人 名册 资 料 ； 
（23 ） 面临 解 散、 依 法被 撤 销或 者 被依 法 宣 告破 产 时， 及 时报 告 中国 证 监会 并 通
知基金托管人； 
（24）执 行生 效的 基 金份 额 持有 人 大会 决 议； 
（25）不 从事 任何 有 损基 金 及其 他 基金 当 事人 利 益的 活 动 ； 
（26 ） 依照 法 律法 规 为基 金 的利 益 对被 投 资 公司 行 使股 东 权利 ， 为基 金 的利 益 行
使因基金财产投资 于 证券 所 产生 的 权利 ， 不谋 求 对上 市 公 司的 控 股和 直 接管 理 ； 
（27）法 律法 规、 中 国证 监 会和 基 金合 同 规定 的 其他 义 务 。 
5. 基金 托管 人的 权 利 
根据《基金法》及 其 他有 关 法律 法 规， 基 金托 管 人的 权 利 为： 
（1） 依 基金 合 同约 定 获得 基 金 托管 费 以及 法 律法 规 规定 或 监管 部 门批 准 的其 他 收
入； 
（2）监 督基 金管 理人 对 本基 金 的投 资 运作 ； 
（3）自 本基 金合 同生 效 日起 ， 依法 保 管基 金 资产 ； 
（4）在 基金 管理 人更 换 时， 提 名新 任 基金 管 理人 ； 
（5 ） 根据 本 基金 合 同及 有 关规 定 监督 基 金 管理 人 ， 对于 基 金管 理 人违 反 本基 金 合
同或 有 关法 律 法规 规 定的 行 为 ， 对 基 金资 产 、 其 他当 事 人的 利 益造 成 重大 损 失的 情 形，
应及时呈报中国证 监 会； 
（6）依 法召 集基 金份 额 持有 人 大会 ； 
（7）按 规定 取得 基金 份 额持 有 人名 册 资料 ； 
（8）法 律法 规和 基金 合 同规 定 的其 他 权利 。 
6. 基金 托管 人的 义 务 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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根据《基金法》及 其 他有 关 法律 法 规， 基 金托 管 人的 义 务 为： 
（1）安 全保 管基 金财 产 ； 
（2 ） 设立 专 门的 基 金托 管 部， 具 有符 合 要 求的 营 业场 所 ， 配 备 足够 的 、 合格 的 熟
悉基金托管业务的 专 职人 员 ，负 责 基金 财 产托 管 事宜 ； 
（3）对 所托 管的 不同 基 金财 产 分别 设 置账 户 ，确 保 基 金财 产 的完 整 与独 立 ； 
（4 ）除 依 据《 基 金法 》 、 基 金合 同 及其 他 有 关规 定 外， 不 得为 自 己及 任 何第 三 人
谋取利益，不得委 托 第三 人 托管 基 金财 产 ； 
（5）保 管由 基金 管理 人 代表 基 金签 订 的与 基 金有 关 的 重大 合 同及 有 关凭 证 ； 
（6）按 规定 开设 基金 财 产的 资 金账 户 和证 券 账户 ； 
（7 ）保 守 基金 商 业秘 密 ，除 《 基金 法》 、 基 金合 同 及其 他 有关 规 定另 有 规定 外 ，
在基金信息公开披 露 前应 予 保密 ， 不得 向 他人 泄 露； 
（8 ） 对基 金 财务 会 计报 告 、 季 度 、 半年 度 和年 度 基金 报 告出 具 意见 ， 说 明基 金 管
理人 在 各重 要 方面 的 运作 是 否严 格 按照 基 金 合同 的 规定 进 行； 如 果基 金 管理 人 有未 执
行基金合同规定的 行 为， 还 应当 说 明基 金 托管 人 是否 采 取 了适 当 的措 施 ； 
（9）保 存基 金托 管业 务 活动 的 记录 、 账册 、 报表 和 其 他相 关 资料 ； 
（10 ） 按照 基 金合 同 的约 定 ，根 据 基金 管 理 人的 投 资指 令 ，及 时 办理 清 算、 交 割
事宜； 
（11 ）办 理与 基 金 托管 业 务活 动 有关 的 信息 披 露事 项 ； 
（12）复 核、 审查 基 金管 理 人计 算 的基 金 资产 净 值和 基 金 份额 申 购、 赎 回价 格 ； 
（13）按 照规 定监 督 基金 管 理人 的 投资 运 作； 
（14）按 规定 制作 相 关账 册 并与 基 金管 理 人核 对 ； 
（15 ） 依据 基 金管 理 人的 指 令或 有 关规 定 向 基金 份 额持 有 人支 付 基金 收 益和 赎 回
款项； 
（16 ） 按照 规 定召 集 基金 份 额持 有 人大 会 或 配合 基 金管 理 人、 基 金份 额 持有 人 依
法召集基金份额持 有 人大 会 ； 
（17 ） 因违 反 基金 合 同导 致 基金 财 产损 失 ， 应承 担 赔偿 责 任， 其 赔偿 责 任不 因 其
退任而免除； 
（18 ） 基金 管 理人 因 违反 基 金合 同 造成 基 金 财产 损 失时 ， 应为 基 金向 基 金管 理 人中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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101 
 
追偿； 
（19 ） 参 加 基金 财 产清 算 小组 ， 参 与 基金 财 产的 保 管、 清 理、 估 价、 变现 和 分配 ； 
（20 ） 面临 解 散、 依 法被 撤 销或 者 被依 法 宣 告破 产 时 ， 及 时报 告 中国 证 监会 和 银
行业监督管理机构 ， 并通 知 基金 管 理人 ； 
（21）执 行生 效的 基 金份 额 持有 人 大会 决 议； 
（22）不 从事 任何 有 损基 金 及其 他 基金 当 事人 利 益的 活 动 ； 
（23）建 立并 保存 基 金份 额 持有 人 名册 ； 
（24）法 律法 规、 中 国证 监 会和 基 金合 同 规定 的 其他 义 务 。 
（二）基金份额持有人大会召 集、议事 及表决的 程序 
基金 份 额持 有 人大 会 由基 金 份额 持 有人 组 成 ，基 金 份额 持 有人 可 委托 代 理人 参 加
会议并行使表决权 。 基金 份 额持 有 人持 有 的每 一 基金 份 额 具有 同 等的 投 票权 。 
1. 召开事由 
（1） 当 出现 或 需要 决 定下 列 事由 之 一的 ， 经 基 金管 理 人、 基金 托 管人 或 持有 基 金
份额 10%以上( 含 10% ， 下 同) 的基 金 份额 持 有人( 以 基金 管 理人 收 到提 议 当日 的 基金 份
额计算，下同) 提议 时 ，应 当 召开 基 金份 额 持有 人 大会 ： 
1) 终止基金合同； 
2) 转换 基金 运作 方 式， 除 本基 金 封闭 期 届满 转 换为 上 市 开放 式 基金 （LOF ） 外； 
3) 变更基金类别； 
4) 变 更 基金 投 资 目标 、 投 资范 围 或 投资 策 略 ，法 律 法 规和 中 国 证监 会 另有 规 定 的
除外； 
5) 变更 基金 份额 持 有人 大 会程 序 ； 
6) 更换 基金 管理 人 、基 金 托管 人 ； 
7) 提 高 基金 管 理 人、 基 金 托管 人 的 报酬 标 准 ，但 法 律 法规 要 求 提高 该 等报 酬 标 准
的除外； 
8) 本基金与 其他 基 金的 合 并； 
9) 对基 金合 同当 事 人权 利 、义 务 产生 重 大影 响 的其 他 事 项； 
10) 法律 法规 、基 金 合 同或 中 国证 监 会规 定 的其 他 情形 。 
（2 ） 出 现 以下 情 形之 一 的， 可 由基 金 管理 人 和基 金 托 管人 协 商后 修 改基 金 合同 ，中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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102 
 
不需召开基金份额 持 有人 大 会： 
1) 调低 基金 管理 费 、基 金 托管 费 和其 他 应由 基 金承 担 的 费用 ； 
2) 在法 律法 规和 本 基金 合 同规 定 的范 围 内调 整 基金 的 申 购费 率 、调 低 赎回 费 率； 
3) 法律 法规 要求 增 加的 基 金费 用 的收 取 ； 
4) 因相 应的 法律 法 规发 生 变动 必 须对 基 金合 同 进行 修 改 ； 
5) 对基 金合 同的 修 改不 涉 及本 基 金合 同 当事 人 权利 义 务 关系 发 生实 质 性变 化 ； 
6) 基金 合同 的修 改 对基 金 份额 持 有人 利 益无 实 质性 不 利 影响 ； 
7) 按照 法律 法规 或 本基 金 合同 规 定不 需 召开 基 金份 额 持 有人 大 会的 其 他情 形 。 
2. 会议 召集 人及 召 集方 式 
（1 ） 除法 律 法规 或 本基 金 合同 另 有约 定 外 ， 基金 份 额持 有 人大 会 由基 金 管理 人 召
集。基金管理人未 按 规定 召 集或 者 不能 召 集时 ， 由基 金 托 管人 召 集。 
（2 ） 基金 托 管人 认 为有 必 要召 开 基金 份 额 持有 人 大会 的 ， 应当 向 基金 管 理人 提 出
书面 提 议 。 基 金 管理 人 应当 自 收到 书 面提 议 之 日起 10 日 内决 定 是否 召 集 ， 并 书 面告 知
基金 托 管人 。 基 金 管理 人 决定 召 集的 ， 应 当 自出 具 书面 决 定之 日起 60 日 内 召开 ； 基 金
管理人决定不召集 ， 基金 托 管人 仍 认为 有 必要 召 开的 ， 应 当自 行 召集 。 
（3 ） 代表 基 金 份 额 10% 以 上 的 基金 份 额 持有 人 认 为有 必 要 召开 基 金 份额 持 有 人
大会 的 ， 应当 向 基金 管 理人 提 出书 面 提议 。 基 金管 理 人应 当 自收 到 书面 提 议之 日起 10
日内 决 定是 否 召集 ， 并书 面 告知 提 出提 议 的 基金 份 额持 有 人代 表 和基 金 托管 人 。基 金
管理 人 决定 召 集的 ， 应 当 自出 具 书面 决 定之 日 起 60 日内 召 开； 基金 管 理人 决 定不 召 集，
代表 基 金份 额 10% 以 上的 基 金份 额 持有 人 仍认 为 有必 要 召 开的 ，应 当 向 基金 托 管人 提
出 书 面 提议 。 基 金托 管 人应 当 自收 到 书面 提 议 之日 起 10 日内 决 定是 否 召集 ， 并 书面 告
知提 出 提议 的 基金 份 额持 有 人代 表 和基 金 管 理人 ； 基金 托 管人 决 定召 集 的， 应 当自 出
具书面决定之日起 60 日 内召 开 。 
（4 ） 代表 基 金 份 额 10% 以 上 的 基金 份 额 持有 人 就 同一 事 项 要求 召 开 基金 份 额 持
有人 大 会， 而基 金 管理 人、 基 金托 管 人 都不 召 集的 ，代 表 基金 份额 10% 以上 的 基金 份
额持 有 人有 权 自行 召 集基 金 份额 持 有人 大 会 ，但 应 当至 少 提 前 30 日 向 中国 证 监会 备
案。 
（5） 基 金份 额 持有 人 依法 自 行召 集 基金 份 额持 有 人大 会 的， 基金 管 理人 、 基 金 托中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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103 
 
管人应当配合，不 得 阻碍 、 干扰 。 
3. 召开 基金 份额 持 有人 大 会的 通 知时 间 、通 知 内容 、 通知 方 式 
（1 ）基 金 份额 持 有人 大 会的 召 集人( 以 下简 称“召集人”) 负责 选 择 确定 开 会时 间 、
地点 、 方 式 和 权益 登 记日 。 召 开 基金 份 额持 有 人大 会 ， 召 集 人必 须 于会 议 召开 日前 30
日在指定媒体公告 。 基金 份 额持 有 人大 会 通知 须 至少 载 明 以下 内 容： 
1) 会议 召开 的时 间 、地 点 和出 席 方式 ； 
2) 会议 拟审 议的 主 要事 项 ； 
3) 会议形式； 
4) 议事程序； 
5) 有权 出席 基金 份 额持 有 人大 会 的基 金 份额 持 有人 权 益 登记 日 ； 
6) 代 理投 票 的授 权 委托 书 的内 容 要求( 包 括但 不 限于 代 理 人身 份 、 代理 权 限和 代 理
有效期限 等) 、送 达 时 间和 地 点； 
7) 表决方式； 
8) 会务 常设 联系 人 姓名 、 电话 ； 
9) 出席 会议 者必 须 准备 的 文件 和 必须 履 行的 手 续； 
10) 召集 人需 要通 知 的 其他 事 项。 
（2 ） 采用 通 讯方 式 开会 并 进行 表 决的 情 况 下 ， 由 召 集人 决 定通 讯 方式 和 书面 表 决
方式 ， 并在 会 议通 知 中说 明 本次 基 金份 额 持 有人 大 会所 采 取的 具 体通 讯 方式 、 委托 的
公证机关及其联系 方 式和 联 系人 、 书面 表 决意 见 寄交 的 截 止时 间 和收 取 方式 。 
（3 ） 如召 集 人为 基 金管 理 人 ， 还应 另 行书 面 通知 基 金托 管 人到 指 定地 点 对书 面 表
决意 见 的计 票 进行 监 督； 如 召集 人 为基 金 托 管人 ， 则应 另 行书 面 通知 基 金管 理 人到 指
定地 点 对书 面 表决 意 见的 计 票进 行 监督 ； 如 召集 人 为基 金 份额 持 有人 ， 则应 另 行书 面
通知 基 金管 理 人和 基 金托 管 人到 指 定地 点 对 书面 表 决意 见 的计 票 进行 监 督。 基 金管 理
人或 基 金托 管 人拒 不 派代 表 对书 面 表决 意 见 的计 票 进行 监 督的 ， 不影 响 计票 和 表决 结
果。 
4. 基金 份额 持有 人 出席 会 议的 方 式 
（1）会议方式 
1) 基 金 份额 持 有 人大 会 的 召开 方 式 包括 现 场 开会 和 通 讯方 式 开 会及 法 律法 规 、 中中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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104 
 
国证监会允许的其 他 方 式 开 会。 
2) 现 场 开会 由 基 金份 额 持 有人 本 人 出席 或 通 过授 权 委 托书 委 派 其代 理 人出 席 ， 现
场开 会 时基 金 管理 人 和基 金 托管 人 的授 权 代 表应 当 出席 ， 如基 金 管理 人 或基 金 托管 人
拒不派代表出席的 ， 不影 响 表决 效 力。 
3) 通讯 方式 开会 指 按照 本 基金 合 同的 相 关规 定 以通 讯 的 书面 方 式进 行 表决 。 
4) 在 法 律法 规 或 监管 机 构 允许 的 情 况下 ， 经 会议 通 知 载明 ， 基 金份 额 持有 人 也 可
以采 用 网络 、 电话 或 其他 方 式进 行 表决 ， 或 者采 用 网络 、 电话 或 其他 方 式授 权 他人 代
为出席会议并表决 。 
5) 会议 的召 开方 式 由召 集 人确 定 。 
（2）召 开基 金份 额持 有 人大 会 的条 件 
1) 现场开会方 式 
在同时符合以下条 件 时， 现 场会 议 方可 举 行： 
① 对 到 会者 在 权益 登 记日 持 有基 金 份额 的 统 计显 示 ，全 部 有效 凭 证所 对 应的 基 金
份额应占权益登记 日 基金 总 份额 的 50% 以上( 含 50%，下同) ； 
② 到 会 的基 金 份额 持 有人 身 份证 明 及持 有 基 金份 额 的凭 证 、代 理 人身 份 证明 、 委
托人 持 有基 金 份额 的 凭证 及 授权 委 托代 理 手 续完 备 ，到 会 者出 具 的相 关 文件 符 合有 关
法律 法 规和 基 金合 同 及会 议 通知 的 规定 ， 并 且持 有 基金 份 额的 凭 证与 基 金管 理 人持 有
的注册登记资料相 符 。 
未能 满 足上 述 条件 的 情况 下 ，则 召 集人 可 另 行确 定 并公 告 重新 开 会的 时 间（ 至 少
应在 25 个 工作 日 后 ） 和 地 点 ， 但确 定 有权 出 席会 议 的基 金 份额 持 有人 资 格的 权 益登 记
日不变。 
2) 通讯开会方式 
在同时符合以下条 件 时， 通 讯会 议 方可 举 行： 
① 召 集 人按 本 基金 合 同规 定 公布 会 议通 知 后， 在 2 个工 作 日内 连 续公 布 相关 提 示
性公告； 
② 召集人按基金合同规定通知基金托管人或/ 和基金管理人( 分别或共同称为“ 监
督人”) 到指 定地 点 对 书面 表 决意 见 的计 票 进行 监 督； 
③ 召 集 人在 监 督人 和 公证 机 关的 监 督下 按 照 会议 通 知规 定 的方 式 收取 和 统计 基 金中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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105 
 
份额 持 有人 的 书面 表 决意 见 ，如 基 金管 理 人 或基 金 托管 人 经通 知 拒不 到 场监 督 的， 不
影响表决效力； 
④ 本 人 直接 出 具书 面 意见 和 授权 他 人代 表 出 具书 面 意见 的 基金 份 额持 有 人所 代 表
的基金份额占权益 登 记日 基 金总 份 额的 50%以上； 
⑤ 直 接 出具 书 面意 见 的基 金 份额 持 有人 或 受 托代 表 他人 出 具书 面 意见 的 代理 人 提
交的 持 有基 金 份额 的 凭证 、 授权 委 托书 等 文 件符 合 法律 法 规、 基 金合 同 和会 议 通知 的
规定，并与注册登 记 机构 记 录相 符 。 
如果 开 会条 件 达不 到 上述 的 条件 ， 则 召 集人 可 另 行确 定 并公 告 重新 表 决的 时 间 （ 至
少应 在 25 个工 作 日后 ） ， 且 确 定有 权 出席 会 议的 基 金份 额 持有 人 资格 的 权益 登 记日 不
变。 
5. 议事内容与程序 
（1）议 事内 容及 提案 权 
1) 议事 内容 为本 基 金合 同 规定 的 召开 基 金份 额 持有 人 大 会事 由 所涉 及 的内 容 。 
2) 基 金管 理 人、 基 金托 管 人、 单 独或 合 并持 有 权益 登 记 日本 基 金总 份 额 10% 以上
的基 金 份额 持 有人 可 以在 大 会召 集 人发 出 会 议通 知 前就 召 开事 由 向大 会 召集 人 提交 需
由基金份额持有人大会审议表决的提案, 也可以在会议通知发出 后向大会召集人提交
临时提案，临时提 案 应当 在 大会 召 开日 至少 35 日 前 提 交召 集 人并 由 召集 人 公告 。 
3) 大会 召集 人应 当 按照 以 下原 则 对提 案 进行 审 核： 
关联 性 。大 会 召集 人 对于 提 案涉 及 事项 与 基 金有 直 接关 系 ，并 且 不超 出 法律 法 规
和基 金 合同 规 定的 基 金份 额 持有 人 大会 职 权 范围 的 ，应 提 交大 会 审议 ； 对于 不 符合 上
述要 求 的 ， 不 提 交基 金 份额 持 有人 大 会审 议 。 如 果召 集 人决 定 不将 提 案提 交 大会 表 决，
应当在该次基金份 额 持有 人 大会 上 进行 解 释和 说 明。 
程序 性 。大 会 召集 人 可以 对 提案 涉 及的 程 序 性问 题 做出 决 定。 如 将其 提 案进 行 分
拆或 合 并表 决 ，需 征 得原 提 案人 同 意； 原 提 案人 不 同意 变 更的 ， 大会 主 持人 可 以就 程
序性 问 题提 请 基金 份 额持 有 人大 会 做出 决 定 ，并 按 照基 金 份额 持 有人 大 会决 定 的程 序
进行审议。 
4) 单 独或 合 并持 有 权益 登 记日 基 金总 份 额 10 ％以 上 的基 金 份额 持 有人 提 交基 金 份
额持 有 人大 会 审议 表 决的 提 案， 或 基金 管 理 人 或 基 金托 管 人提 交 基金 份 额持 有 人大 会中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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106 
 
审议 表 决的 提 案， 未 获基 金 份额 持 有人 大 会 审议 通 过， 就 同一 提 案再 次 提请 基 金份 额
持有人大会审议， 其 时间 间 隔不 少于 6 个 月。 法 律法 规 另 有规 定 的除 外 。 
5) 基 金 份额 持 有 人大 会 的 召集 人 发 出召 开 会 议的 通 知 后， 如 果 需要 对 原有 提 案 进
行修 改， 应 当在 基 金份 额 持有 人 大会 召 开前 30 日 及时 公 告。 否则 ， 会 议 的召 开 日期 应
当顺延并保证至少 与 公告 日 期有 30 日 的间 隔 期。 
（2）议事程序 
1) 现场开会 
在现 场 开会 的 方式 下 ，首 先 由大 会 主持 人 按 照规 定 程序 宣 布会 议 议事 程 序及 注 意
事项 ， 确定 和 公布 监 票人 ， 然后 由 大会 主 持 人宣 读 提案 ， 经讨 论 后进 行 表决 ， 经合 法
执业的律师见证后 形 成大 会 决议 。 
大会 由 召集 人 授权 代 表主 持 。基 金 管理 人 为 召集 人 的， 其 授权 代 表未 能 主持 大 会
的情 况 下， 由 基金 托 管人 授 权代 表 主持 ； 如 果基 金 管理 人 和基 金 托管 人 授权 代 表均 未
能主 持 大会 ，则 由 出 席大 会 的 基金 份 额持 有 人和 代 理人 以 所代 表 的基 金 份额 50%以上
（含 50% ）多 数选 举 产生 一 名代 表 作为 该 次基 金 份额 持 有 人大 会 的主 持 人。 
召集 人 应当 制 作出 席 会议 人 员的 签 名册 。 签 名册 载 明参 加 会议 人 员姓 名( 或单 位 名
称) 、 身 份证 号 码、 持 有或 代 表有 表 决权 的 基金 份 额数 量 、委 托 人姓 名( 或单 位 名称) 等
事项。 
2) 通讯方式开会 
在通 讯 表决 开 会的 方 式下 ， 首 先由 召 集人 提 前 30 日公 布 提案 ， 在 所通 知 的表 决 截
止日 期 后第 2 个工 作 日在 公 证 机关 及 监督 人 的监 督 下由 召 集人 统 计全 部 有效 表 决并 形
成决议。如监督人 经 通知 但 拒绝 到 场监 督 ，则 在 公证 机 关 监督 下 形成 的 决议 有 效。 
（3）基 金份 额持 有人 大 会不 得 对未 事 先公 告 的议 事 内 容进 行 表决 。 
6. 决议 形成 的条 件 、表 决 方式 、 程序 
（1）基 金份 额持 有人 所 持每 一 基金 份 额享 有 平等 的 表 决权 。 
（2）基 金份 额持 有人 大 会决 议 分为 一 般决 议 和特 别 决 议： 
1) 一般决议 
一般 决 议须 经 出席 会 议的 基 金份 额 持有 人( 或 其代 理 人)所持 表决 权 的 50%以上通
过方 为 有效 ， 除 下列(2) 所 规 定 的须 以 特别 决 议通 过 事项 以 外的 其 他事 项 均以 一 般决 议中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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107 
 
的方式通过； 
2) 特别决议 
特 别决 议 须 经 出席 会 议 的 基 金份 额 持 有 人( 或其 代 理 人) 所 持表 决 权 的 三分 之 二 以
上( 含 三分 之 二) 通 过方 为 有 效 ；涉 及 更 换 基金 管 理 人 、 更换 基 金 托 管人 、 转 换 基金 运
作方式、终止基金 合 同必 须 以特 别 决议 通 过方 为 有效 。 
（3） 基 金份 额 持有 人 大会 决 定的 事 项， 应当 依 法报 中 国证 监 会核 准 或者 备 案， 并
予以公告。 
（4） 采 取通 讯 方式 进 行表 决 时， 除非 在 计票 时 有充 分 的相 反 证据 证 明， 否则 表 面
符合 法 律法 规 和会 议 通知 规 定的 书 面 表 决 意 见即 视 为有 效 的表 决 ，表 决 意见 模 糊不 清
或相 互 矛盾 的 视为 弃 权表 决 ， 但 应 当计 入 出 具书 面 意见 的 基金 份 额持 有 人所 代 表的 基
金份额总数 。 
（5）基 金份 额持 有人 大 会采 取 记名 方 式进 行 投票 表 决 。 
（6） 基 金份 额 持有 人 大会 的 各 项提 案 或同 一 项提 案 内并 列 的各 项 议题 应 当分 开 审
议、逐项表决。 
7. 计票 
（1）现场开会 
1) 如 基 金份 额 持 有人 大 会 由基 金 管 理人 或 基 金托 管 人 召集 ， 则 基金 份 额持 有 人 大
会的 主 持人 应 当在 会 议开 始 后宣 布 在出 席 会 议的 基 金份 额 持有 人 和代 理 人中 推 举两 名
基金 份 额持 有 人代 表 与大 会 召集 人 授权 的 一 名监 督 员共 同 担任 监 票人 ； 如大 会 由基 金
份额 持 有人 自 行召 集 ，基 金 份额 持 有人 大 会 的主 持 人应 当 在会 议 开始 后 宣布 在 出席 会
议的 基 金份 额 持有 人 和代 理 人中 推 举两 名 基 金份 额 持有 人 代表 与 基金 管 理人 、 基金 托
管人 授 权的 一 名监 督 员共 同 担任 监 票人 ； 但 如果 基 金管 理 人和 基 金托 管 人的 授 权代 表
未出席，则大会主 持 人可 自 行选 举 三名 基 金份 额 持有 人 代 表担 任 监票 人 。 
2)监票 人应 当 在 基金 份 额 持有 人 表 决后 立 即 进行 清 点 ，由 大 会 主持 人 当场 公 布 计
票结果。 
3) 如 大 会主 持 人 对于 提 交 的表 决 结 果有 异 议 ，可 以 对 投票 数 进 行重 新 清点 ； 如 大
会主 持 人未 进 行重 新 清点 ， 而出 席 大会 的 基 金份 额 持有 人 或代 理 人对 大 会主 持 人宣 布
的表 决 结果 有 异议 ， 其有 权 在宣 布 表决 结 果 后立 即 要求 重 新清 点 ，大 会 主持 人 应当 立中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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108 
 
即重新清点并公布 重 新清 点 结果 。 重新 清 点仅 限 一次 。 
（2）通 讯方 式开 会 
在通 讯 方式 开 会的 情 况下 ， 计票 方 式为 ： 由 大会 召 集人 授 权的 两 名监 票 人在 监 督
人派 出 的授 权 代表 的 监督 下 进行 计 票， 并 由 公证 机 关对 其 计票 过 程予 以 公证 ； 如监 督
人经 通 知但 拒 绝到 场 监督 ， 则大 会 召集 人 可自 行 授权 3 名 监票 人 进行 计 票， 并 由公 证
机关对其计票过程 予 以公 证 。 
8. 基金 份额 持有 人 大会 决 议报 中 国证 监 会核 准 或备 案 后的 公 告时 间 、方 式 
（1 ） 基金 份 额持 有 人大 会 通过 的 一般 决 议 和特 别 决议 ， 召 集人 应 当自 通 过之 日 起
5 日 内 报中 国 证监 会 核准 或 者备 案 。基 金 份 额持 有 人大 会 决定 的 事项 自 中国 证 监会 依
法核准或者出具无 异 议意 见 之日 起 生效 。 
（2） 生 效的 基 金份 额 持有 人 大会 决 议对 全 体基 金 份额 持 有人 、 基 金 管理 人、 基 金
托管 人 均有 约 束力 。 基金 管 理人 、 基金 托 管 人和 基 金份 额 持有 人 应当 执 行生 效 的基 金
份额持有人大会决 议。 
（3 ） 基金 份 额持 有 人大 会 决议 应 自生 效 之 日起 2 日内 在 指定 媒 体公 告 。 如果 采 用
通讯 方 式进 行 表决 ， 在公 告 基金 份 额持 有 人 大会 决 议时 ， 必须 将 公证 书 全文 、 公证 机
构、公证员姓名等 一 同公 告 。 
（三）基金合同解除和终止的 理由、程 序 
1. 基金合同的变更 
（1） 基 金合 同 变更 内 容对 基 金合 同 当事 人 权利 、 义 务 产生 重 大影 响 的， 应召 开 基
金份额持有人大会 ， 基金 合 同变 更 的内 容 应经 基 金份 额 持 有人 大 会决 议 同意 。 
1) 终止基金合同; 
2) 转换 基金 运作 方 式， 除 本基 金 封闭 期 届满 转 换为 上 市 开放 式 基金 （LOF ） 外； 
3) 变更基金类别； 
4) 变 更 基金 投 资 目标 、 投 资范 围 或 投资 策 略 ，法 律 法 规和 中 国 证监 会 另有 规 定 的
除外； 
5) 变更 基金 份额 持 有人 大 会程 序 ； 
6) 更换 基金 管理 人 、基 金 托管 人 ； 
7) 提 高 基金 管 理 人、 基 金 托管 人 的 报酬 标 准 。但 根 据 适用 的 相 关规 定 提高 该 等 报中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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109 
 
酬标准的除外； 
8) 本基 金与 其他 基 金的 合 并； 
9) 对基 金合 同当 事 人权 利 、义 务 产生 重 大影 响 的其 他 事 项； 
10) 法律 法规 、基 金 合 同或 中 国证 监 会规 定 的其 他 情形 。 
但出 现 下列 情 况时 ， 可不 经 基金 份 额持 有 人 大会 决 议， 由 基金 管 理人 和 基金 托 管
人同意变更后公布 ， 并报 中 国证 监 会备 案 ： 
1) 调低 基金 管理 费 、基 金 托管 费 和其 他 应由 基 金承 担 的 费用 ； 
2) 在法 律法 规和 本 基金 合 同规 定 的范 围 内调 整 基金 的 申 购费 率 、调 低 赎回 费 率； 
3) 法律 法规 要求 增 加的 基 金费 用 的收 取 ； 
4) 因相 应的 法律 法 规发 生 变动 必 须对 基 金合 同 进行 修 改 ； 
5) 对基 金合 同的 修 改不 涉 及本 基 金合 同 当事 人 权利 义 务 关系 发 生实 质 性变 化 ； 
6) 基金 合同 的修 改 对基 金 份额 持 有人 利 益无 实 质性 不 利 影响 ； 
7) 按照 法律 法规 或 本基 金 合同 规 定不 需 召开 基 金份 额 持 有人 大 会的 其 他情 形 。 
（2 ）关 于 变更 基 金合 同 的基 金 份额 持 有人 大 会决 议 应 报中 国 证监 会 核准 或 备案 ，
并于 中 国证 监 会核 准 或出 具 无异 议 意见 后 生效 执 行， 并 自 生效 之 日起 2 日内 在 指定 媒
体公告。 
2. 本基 金合 同的 终 止 
有下列情形之一的 ， 本基 金 合同 终 止： 
（1）基 金份 额持 有人 大 会决 定 终止 的 ； 
（2 ）基 金 管理 人 因解 散 、破 产 、撤 销 等事 由 ，不 能 继 续担 任 基金 管 理人 的 职务 ，
而在 6 个月 内无 其他 适当 的 基金 管 理公 司 承接 其 原有 权 利 义务 ； 
（3 ）基 金 托管 人 因解 散 、破 产 、撤 销 等事 由 ，不 能 继 续担 任 基金 托 管人 的 职务 ，
而在 6 个月 内无 其他 适当 的 托管 机 构承 接 其原 有 权利 义 务 ； 
（4）中 国证 监会 规定 的 其他 情 况。 
3. 基金财产的清算 
（1）基 金财 产清 算组 
1) 自 出现 基 金合 同 终止 事 由之 日起 30 个 工 作日 内 成立 基 金 财产 清 算组 ， 基金 财 产
清算组在中国证监 会 的监 督 下进 行 基金 清 算。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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110 
 
2) 基 金 财产 清 算 组成 员 由 基金 管 理 人、 基 金 托管 人 、 具有 从 事 证券 相 关业 务 资 格
的注 册 会计 师 、律 师 以及 中 国证 监 会指 定 的 人员 组 成。 基 金财 产 清算 组 可以 聘 用必 要
的工作人员。 
3) 基 金 财产 清 算 组负 责 基 金财 产 的 保管 、 清 理、 估 价 、变 现 和 分配 。 基金 财 产 清
算组可以依法进行 必 要的 民 事活 动 。 
（2）基 金财 产清 算程 序 
基金 合 同终 止 ，应 当 按法 律 法规 和 本基 金 合 同的 有 关规 定 对基 金 财产 进 行清 算 。
基金财产清算程序 主 要包 括 ： 
1) 基金 合同 终止 后 ，发 布 基金 财 产清 算 公告 ； 
2) 基金 合同 终止 时 ，由 基 金财 产 清算 组 统一 接 管基 金 财 产； 
3) 对基 金财 产进 行 清理 和 确认 ； 
4) 对基 金财 产进 行 估价 和 变现 ； 
5) 聘请 会计 师事 务 所对 清 算报 告 进行 审 计； 
6) 聘请 律师 事务 所 出具 法 律意 见 书； 
7) 将基 金财 产清 算 结果 报 告中 国 证监 会 ； 
8) 参加 与基 金财 产 有关 的 民事 诉 讼； 
9) 公布 基金 财产 清 算结 果 ； 
10) 对基 金剩 余财 产 进 行分 配 。 
（3）清算费用 
清算 费 用是 指 基金 财 产清 算 组在 进 行基 金 财 产清 算 过程 中 发生 的 所有 合 理费 用 ，
清算费用由基金财 产 清算 组 优先 从 基金 财 产中 支 付。 
（4）基 金财 产按 下列 顺 序清 偿 ： 
1) 支付清算费用； 
2) 交纳所欠税款； 
3) 清偿基金债务； 
4) 按基 金份 额持 有 人持 有 的基 金 份额 比 例进 行 分配 。 
基金财产未按前款 1) －3) 项 规定 清 偿前 ， 不分 配 给基 金 份 额持 有 人。 
（5）基 金财 产清 算的 公 告 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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111 
 
基金 财 产清 算 公告 于 基金 合 同终 止 并报 中 国证 监 会备 案 后 5 个 工 作日 内 由基 金 财
产清 算 组公 告 ；清 算 过程 中 的有 关 重大 事 项 须及 时 公告 ； 基金 财 产清 算 结果 经 会计 师
事务 所 审计 ， 律师 事 务所 出 具法 律 意见 书 后 ，由 基 金财 产 清算 组 报中 国 证监 会 备案 并
公告。 
（6）基 金财 产清 算账 册 及文 件 的保 存 
基金财产清算账册 及 有 关 文 件由 基 金托 管 人保 存 15 年 以上 。 
（四）争议解决方式 
对于 因 基金 合 同的 订 立、 内 容、 履 行和 解 释 或与 基 金合 同 有关 的 争议 ， 基金 合 同
当事 人 应尽 量 通过 协 商、 调 解途 径 解决 。 不 愿或 者 不能 通 过协 商 、调 解 解决 的 ，任 何
一方 均 有权 将 争议 提 交 位 于 北京 的 中国 国 际 经济 贸 易仲 裁 委员 会 ，按 照 中国 国 际经 济
贸易 仲 裁委 员 会届 时 有效 的 仲裁 规 则进 行 仲 裁。 仲 裁地 点 为北 京 市。 仲 裁裁 决 是终 局
的，对各方当事人 均 有约 束 力， 仲 裁费 用 由败 诉 方承 担 。 
争议 处 理期 间 ，基 金 合同 当 事人 应 恪守 各 自 的职 责 ，继 续 忠实 、 勤勉 、 尽责 地 履
行基金合同规定的 义 务， 维 护基 金 份额 持 有人 的 合法 权 益 。 
本基金合同受中国 法 律管 辖 。 
（五）基金合同存放地和投资 者取得基 金合同的 方式 
本基 金 合同 可 印制 成 册， 供 投资 者 在基 金 管 理人 、 基金 托 管人 、 销售 机 构和注册
登记机构办公场所 查 阅， 但 其效 力 应以 基 金合 同 正本 为 准 。 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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112 
 
二十三、基金托管协议的内容摘要 
（一）托管协议的当事人 
1. 基金管理人 
名称：中银基金管 理 有限 公 司 
注册地址 ： 上海 市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 45 楼 
办公地址 ：上 海市 浦 东新 区 银城 中路 200 号中 银 大厦 26 楼、27 楼、45 楼 
法定代表人： 章砚 
成立时间：2004 年 8 月 12 日 
批准设立机关及批 准 设立 文 号： 证 监基 金 字[2004]93 号 
组织形式：有限责 任 公司 
注册资本：1 亿元 人 民 币 
存续期间：持续经 营 
经营范围：基金募 集 ；基 金 销售 ； 资产 管 理以 及 中国 证 监 会许 可 的其 它 业务 。 
2. 基金托管人 
名称：中信银行股 份 有限 公 司 
住所：北京市东城 区 朝阳 门 北大 街 9 号 
法定代表人： 李庆 萍 
成立时间：1987 年 4 月 7 日 
批准设立文号：国 办 函[1987]14 号 
基金托管业务批准 文 号： 证 监基 金 字[2004]125 号 
组织形式：股份有 限 公司 
注册资本：467.873 亿元 人 民币 
存续期间：持续经 营 
经营 范 围： 吸 收公 众 存款 ； 发放 短 期、 中 期 和长 期 贷款 ； 办理 国 内外 结 算； 办 理
票据 承 兑与 贴 现； 发 行金 融 债券 ； 代理 发 行 、代 理 兑付 、 承销 政 府债 券 ；买 卖 政府 债
券、 金 融债 券 ；从 事 同行 业 拆借 ； 买卖 、 代 理买 卖 外汇 ； 从事 银 行卡 业 务； 提 供信 用
证服 务 及担 保 ；代 理 收付 款 项； 提 供保 管 箱 服务 ； 结汇 、 售汇 业 务； 经 国务 院 银行 业中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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监督管理机构批准 的 其他 业 务。 
（二）基金托管人与基金管理 人之间的 业务监督 、核查 
A 、基 金托 管人 对 基 金管 理 人的 业 务监 督 和核 查 
1. 基金 托管 人对 基 金管 理 人的 投 资行 为 行使 监 督权 
（1 ） 基金 托 管人 根 据有 关 法律 法 规的 规 定 和基 金 合同 的 约定 ， 对 下述 基 金投 资 范
围、投资对象进行 监 督。 本 基金 将 投资 于 以下 金 融工 具 ： 
本基 金 的投 资 范围 为 具有 良 好流 动 性的 金 融 工具 ， 包括 国 内依 法 发行 的 股票 （ 包
括中 小 板 、 创 业 板及 其 他经 中 国证 监 会核 准 上市 的 股 票） 、 债券 、 货 币市 场 工具 、 权 证、
资产 支 持证 券 及法 律 法规 或 中国 证 监会 允 许 基金 投 资的 其 它金 融 工具 （ 但须 符 合中 国
证监会的相关规定 ） 。 
本基 金 重点 投 资于 固 定收 益 类金 融 工具 ， 包 括国 债 、金 融 债、 央 行票 据 、地 方 政
府债 、 企业 债 、公 司 债、 短 期融 资 券、 可 转 换债 券 及可 分 离转 债 、中 期 票据 、 资产 支
持证 券 、次 级 债和 债 券回 购 、银 行 存款 ， 以 及法 律 法规 或 中国 证 监会 允 许基 金 投资 的
其它金融工具。 
本基 金 不直 接 从二 级 市场 买 入股 票 、权 证 等 权益 类 金融 工 具， 但 可以 参 与一 级 市
场股 票 首次 公 开发 行 或新 股 增发 ， 并可 持 有 因所 持 可转 换 公司 债 券转 股 形成 的 股票 、
因持有股票被派发 的 权证 、 因投 资 于分 离 交易 可 转债 而 产 生的 权 证。 
如法 律 法规 或 监管 机 构以 后 允许 基 金投 资 其 他品 种 ，基 金 管理 人 在履 行 适当 程 序
后，可以将其纳入 投 资范 围 。 
本基 金 的投 资 组合 比 例为 ： 本基 金 对固 定 收 益类 资 产的 投 资比 例 不低 于 基金 资 产
净值 的 80% ，其 中对 信 用债 券 的投 资 比例 不 低 于固 定 收益 类 资产 的 80% ，对 股票 、权
证等 权 益类 资 产的 投 资比 例 不高 于 基金 资 产净值 的 20% ，其 中 权 证的 投 资比 例 不高 于
基 金资 产 净 值 的 3% 。 基金 转 入 开放 期 后 ，现 金 或 者到 期 日 在一 年 以 内的 政 府 债券 的
投资 比 例合 计 不低 于 基金 资 产净 值的 5% ， 其中 现 金不 包 括结 算 备付 金、 存 出保 证 金、
应收申购款等 。 
本基 金 所指 的 信用 债 券是 公 司债 、 企业 债 、 金融 债 、地 方 政府 债 、短 期 融资 券 、
可转 换 债券 及 可分 离 转债 、 中 期票 据 、 资 产支 持 证券 等 除国 债 和中 央 银行 票 据之 外 的、
非国家信用的固定 收 益类 金 融工 具 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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（2） 基 金托 管 人根 据 有关 法 律 法规 的 规定 及 基金 合 同的 约 定对 下 述基 金 投融 资 比
例进行监督： 
1 ）按法 律法 规的 规定 及 基金 合 同的 约 定， 本 基金 的 投 资资 产 配置 比 例为 ： 
本基 金 对固 定 收益 类 资产 的 投资 比 例不 低 于基 金 资产 净值 的 80% ， 其 中 对信 用 债
券的 投 资比 例 不低 于 固定 收 益类 资 产的 80% ， 对股 票、 权 证等 权 益类 资 产的 投 资比 例
不高 于 基金 资 产净值 的 20% ， 其 中权 证 的 投资 比 例不 高 于基 金 资产 净 值 的 3% 。基 金
转入 开 放期 后 ，现 金 或者 到 期日 在 一年 以 内 的政 府 债券 的 投资 比 例合 计 不低 于 基金 资
产净值的 5% ，其 中现 金 不包 括 结算 备 付金 、 存出 保 证 金、 应 收申 购 款等 。 
2 ） 根据 法 律法 规 的规 定 及基 金 合同 的 约定 ， 本基 金 投 资组 合 遵循 以 下投 资 限制 ： 
① 本 基 金对 固 定收 益 类资 产 的投 资 比例 不 低于 基 金资 产 净值 的 80% ，其 中对 信 用
债券 的 投资 比 例不 低 于固 定 收益 类 资产 的 80% ，对 股 票、 权证 等 权益 类 资产 的 投资 比
例不高于基金资产 净值 的 20% ， 其 中权 证 的投 资 比例 不 高 于基 金 资产 净 值的 3% 。 
② 基 金 转入 开 放期 后 ，现 金 或者 到 期日 在 一 年以 内 的政 府 债券 的 投资 比 例合 计 不
低于基金资产净值 的 5% ； 
③ 本基 金持 有一 家 上 市公 司 的股 票 ，其 市 值不 得 超过 基 金 资产 净 值的 10% ； 
④ 本 基 金与 由 本基 金 管理 人 管理 的 其他 基 金 共同 持 有一 家 公司 发 行的 证 券， 不 得
超过该证券的 10% ； 
⑤ 本 基 金参 与 股票 发 行申 购 时所 申 报的 金 额 不得 超 过基 金 的总 资 产， 所 申报 的 股
票数量不得超过拟 发 行股 票 公司 该 次发 行 股票 的 总量 ； 
⑥ 本 基 金投 资 权证 ， 在任 何 交易 日 买入 的 总 金额 ， 不超 过 上一 交 易日 基 金资 产 净
值的 0.5% ， 基金 持 有的 全 部权 证 的市 值 不超 过 基金 资 产净 值 的 3% ， 基 金管 理 人管 理
的全 部 基金 持 有同 一 权证 的 比例 不 超过 该 权证 的 10% 。其 它 权证 的 投资 比 例， 遵从 法
规或监管部门的相 关 规定 ； 
⑦ 本 基 金进 入 全国 银 行间 同 业市 场 进行 债 券 回购 的 资金 余 额不 得 超过 基 金资 产 净
值的 40 ％； 
⑧ 本 基 金投 资 于同 一 原始 权 益人 的 各类 资 产 支持 证 券的 比 例， 不 得超 过 基金 资 产
净值 的 10 ％； 本 基金 持 有的 全 部 资 产 支持 证 券， 其 市值 不 得超 过 基金 资 产净 值的 20 ％；
本 基金 持 有 的 同一( 指 同 一 信 用级 别) 资 产 支持 证 券 的 比 例， 不 得 超 过该 资 产 支 持证 券中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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115 
 
规模的 10％； 
⑨ 本 基 金管 理 人管 理 的全 部 基金 投 资于 同 一 原始 权 益人 的 各类 资 产支 持 证券 ， 不
得超过其各类资产 支 持证 券 合计 规 模的 10 ％； 
⑩ 本基 金应 投资 于 信 用级 别 评级 为 BBB 以上( 含 BBB) 的 资产 支 持证 券 ； 
? 本基 金 持 有的 所 有流 通 受限 证 券 ， 其 市 值不 得 超过 本 基金 资 产净 值的 10% ，本
基金持有的一家公 司 发行 的 流通 受 限证 券 ，其 市 值不 得 超 过本 基 金资 产 净值 的 3% ；









? 基金 不得 违反 基 金合 同 关于 投 资范 围 、投 资 策略 和 投资 比 例的 约 定； 
? 本 基 金 管 理 人 管理 的 全 部 开 放 式 基 金( 包 括开 放 式 基 金 以 及 处 于开 放 期 的 定 期
开放基金) 持有一家上市公司发 行的可流通股票，不得超过该上市公司可 流通股票的
15% ；本 基 金 管理 人 管 理的 全 部 投资 组 合 持有 一 家 上市 公 司 发行 的 可 流通 股 票 ，不 得
超过该上市公司可 流 通股 票的 30% ； 
? 本基 金 主 动投 资 于流 动 性受 限 资产 的 市值 合 计不 得 超过 基 金资 产 净值 的 15% ，
因证 券 市场 波 动、 上 市公 司 股票 停 牌、 基 金 规模 变 动等 基 金管 理 人之 外 的因 素 致使 基
金不符合前款所规 定 比例 限 制的 ， 基金 管 理人 不 得主 动 新 增流 动 性受 限 资产 的 投资 ； 
? 本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展
逆回购交易的，可 接 受质 押 品的 资 质要 求 应当 与 基金 合 同 约定 的 投资 范 围保 持 一致 ； 
? 本基 金资 产投 资 不得 违 反法 律 法规 规 定的 其 他比 例 限制 。 
基金 管 理人 应 当自 基 金合 同 生效 之 日起 6 个 月内 使 基金 的 投资 组 合比 例 符合 基 金
合同 的 约定 。 基金 托 管人 对 基金 的 投资 的 监 督与 检 查自 本 基金 合 同生 效 之日 起 开始 。
除第 ② 、 ⑩ 、 ? 、 ? 项外 因 基金 规 模、 市 场 变化 、有 关 法 律法 规 或交 易 规则 调 整等 原
因导 致 投资 组 合超 出 上述 规 定的 要 求 ， 基 金 管 理人 应在 10 个 交 易日 内 进行 调 整 ， 以 达
到上述标准。法律 、 法规 另 有规 定 时， 从 其规 定 。 
如法 律 法规 或 中国 证 监会 对 上述 投 资限 制 或 投资 比 例进 行 变更 或 取消 限 制， 且 适
用于 本 基金 的 ，以 变 更后 的 规定 为 准， 不 需 要经 基 金份 额 持有 人 大会 审 议， 本 基金 投
资可不受上述规定 限 制。 
3 ）相 关法 律、 法 规或 部 门规 章 规定 的 其他 比 例限 制 。 
基金托管人对基金 投 资的 监 督和 检 查自 基 金合 同 生效 之 日 起开 始 。 
（3） 基 金托 管 人根 据 有关 法 律 法规 的 规定 及 基金 合 同的 约 定对 下 述基 金 投资 禁 止中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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行为进行监督： 
根据法律法规的规 定 及基 金 合同 的 约定 ， 本基 金 禁止 从 事 下列 行 为： 
1 ）承销证券； 
2 ）向他人贷款 或 提供 担 保； 
3 ）从 事可 能使 基 金承 担 无限 责 任的 投 资； 
4 ）买 卖其 他基 金 份额 ， 但法 律 法规 或 中国 证 监会 另 有 规定 的 除外 ； 
5 ） 向 基 金管 理 人、 基金 托 管人 出 资或 者 买卖 其 基金 管 理人 、 基 金 托管 人 发行 的 股
票或债券； 
6 ） 买 卖 与基 金 管理 人、 基 金托 管 人有 控 股关 系 的股 东 或者 与 基金 管 理人 、 基 金 托
管人有其他重大利 害 关系 的 公司 发 行的 证 券或 者 承销 期 内 承销 的 证券 ； 
7 ）从 事内 幕交 易 、操 纵 证券 价 格及 其 他不 正 当的 证 券 交易 活 动； 
8 ）当 时有 效的 法 律法 规 、中 国 证监 会 及基 金 合同 规 定 禁止 从 事的 其 他行 为 。 
如法 律 法规 或 监管 部 门取 消 上述 禁 止性 规 定 ，基 金 管 理 人 在履 行 适当 程 序后 可 不
受上述规定的限制 。 
（4） 基 金托 管 人依 据 有关 法 律 法规 的 规定 和 基金 合 同的 约 定对 于 基金 关 联投 资 限
制进行监督。 
根据 法 律法 规 有关 基 金禁 止 从事 的 关联 交 易 的规 定 ，基 金 管理 人 和基 金 托管 人 应
事先 相 互提 供 与本 机 构有 控 股关 系 的股 东 或 与本 机 构有 其 他重 大 利害 关 系的 公 司名 单
及有 关 关联 方 发行 的 证券 名 单及 其 更新 ， 并 确保 所 提供 的 关联 交 易名 单 的真 实 性、 完
整性 、 全面 性 。基 金 管理 人 和基 金 托管 人 有 责任 保 管真 实 、完 整 、全 面 的关 联 交易 名
单， 并 负责 及 时更 新 该名 单 。名 单 变更 后 ， 变更 一 方应 及 时将 变 更信 息 发送 对 方， 对
方应于 2 个工 作日 内 进行 回 函确 认 已知 名 单的 变 更。 
若基 金 托管 人 发现 基 金管 理 人与 关 联交 易 名 单中 列 示的 关 联方 进 行法 律 法规 禁 止
基金 从 事的 关 联交 易 时， 基 金托 管 人应 及 时 提醒 并 协助 基 金管 理 人采 取 必要 措 施阻 止
该关 联 交易 的 发生 ， 若基 金 托管 人 采取 必 要 措施 后 仍无 法 阻止 关 联交 易 发生 时 ，基 金
托管 人 有权 向 中国 证 监会 报 告。 如 果基 金 托 管人 在 运作 中 严格 遵 循了 监 督流 程 ，基 金
管理人仍违规进行 关 联交 易 ，并 造 成基 金 资产 损 失的 ， 由 基金 管 理人 承 担责 任 。 
（5） 基 金托 管 人依 据 有关 法 律 法规 的 规定 和 基金 合 同的 约 定对 基 金管 理 人参 与 银中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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117 
 
行间债券市场进行 监 督。 
1 ） 基 金 托管 人 依据 有 关法 律 法 规的 规 定和 基 金合 同 的约 定 对于 基 金管 理 人参 与 银
行间市场交易时面 临 的交 易 对手 资 信风 险 进行 监 督。 
基金 管 理人 应 在基 金 投资 运 作之 前 向基 金 托 管人 提 供符 合 法律 法 规及 行 业标 准 的
银行 间 市场 交 易对 手 的名 单 ，并 按 照审 慎 的 风险 控 制原 则 在该 名 单中 约 定各 交 易对 手
所适 用 的交 易 结算 方 式。 基金 托 管 人在 收 到名 单后 2 个 工作 日 内回 函 确认 收 到该 名 单。
基金 管 理人 应 定期 或 不定 期 对银 行 间市 场 现 券及 回 购交 易 对手 的 名单 进 行更 新 ，名 单
中增 加 或减 少 银行 间 市场 交 易对 手 时须 及 时通 知 基金 托 管 人， 基 金托 管 人于 2 个工 作
日内 回 函确 认 收到 后 ，对 名 单进 行 更新 。 基 金管 理 人收 到 基金 托 管人 书 面确 认 后， 被
确认 调 整的 名 单开 始 生效 ， 新名 单 生效 前 已 与本 次 剔除 的 交易 对 手所 进 行但 尚 未结 算
的交易，仍应按照 协 议进 行 结算 。 
如果 基 金托 管 人发 现 基金 管 理人 与 不在 名 单 内的 银 行间 市 场交 易 对手 进 行交 易 ，
应及 时 提醒 基 金管 理 人撤 销 交易 ， 经提 醒 后 基金 管 理人 仍 执行 交 易并 造 成基 金 资产 损
失的，基金托管人 不 承担 责 任。 
2 ）基 金托 管人 对 于基 金 管理 人 参与 银 行间 市 场交 易 的 交易 方 式的 控 制 
基金 管 理人 在 银行 间 市场 进 行现 券 买卖 和 回 购交 易 时， 需 按交 易 对手 名 单中 约 定
的该 交 易对 手 所适 用 的交 易 结算 方 式进 行 交 易。 如 果基 金 托管 人 发现 基 金管 理 人没 有
按照 事 先约 定 的有 利 于信 用 风险 控 制的 交 易 方式 进 行交 易 时， 基 金托 管 人应 及 时提 醒
基金 管 理人 与 交易 对 手重 新 确定 交 易方 式 ， 经 提 醒后 仍 未改 正 并造 成 基金 资 产损 失 的，
基金托管人不承担 责 任。 
3 ） 基 金管 理 人有 责 任控 制 交易 对 手的 资 信 风险 ， 在 与核 心 交易 对 手以 外 的交 易 对
手进 行 交易 时 ，由 于 交易 对 手资 信 风险 引 起 的损 失 先由 基 金管 理 人承 担 ，其 后 有权 要
求相 关 责任 人 进行 赔 偿， 如 果基 金 托管 人 在 运作 中 严格 遵 循了 上 述监 督 流程 ， 则对 于
由于交易对手资信 风 险引 起 的损 失 ，不 承 担赔 偿 责任 。 
（6）基 金托 管人 对基 金 投资 流 通受 限 证券 的 监督 
1 ） 基 金 投资 流 通受 限 证券 ， 应 遵 守 《 关于 规 范基 金 投资 非 公开 发 行证 券 行为 的 紧
急通 知》 、 《 关 于基 金 投资 非 公开 发 行股 票 等 流通 受 限证 券 有关 问 题的 通 知》 等 有关 法
律法 规 规定 。 流通 受 限证 券 指与 上 文中 流 动 性受 限 资产 定 义并 不 一致 ， 由《 上 市公 司中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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118 
 
证券 发 行管 理 办法 》 规范 的 非公 开 发行 股 票 、公 开 发行 股 票网 下 配售 部 分等 在 发行 时
明确 一 定期 限 锁定 期 的可 交 易证 券 ，不 包 括 由于 发 布重 大 消息 或 其他 原 因而 临 时停 牌
的证券、已发行未 上 市证 券 、回 购 交易 中 的质 押 券等 流 通 受限 证 券。 
2 ） 基 金管 理 人应 在 基金 首 次投 资 流通 受 限 证券 前 ， 向基 金 托管 人 提供 经 基金 管 理
人董 事 会批 准 的有 关 基金 投 资流 通 受限 证 券 的投 资 决策 流 程、 风 险控 制 制度 。 基金 投
资非 公 开发 行 股票 ， 基金 管 理人 还 应提 供 流 动性 风 险处 置 预案 。 上述 资 料应 包 括但 不
限于基金投资流通 受 限证 券 的投 资 额度 和 投资 比 例控 制 情 况。 
基金 管 理人 应 至少 于 首次 执 行投 资 指令 之 前 两个 工 作日 将 上述 资 料书 面 发至 基 金
托管 人 ，保 证 基金 托 管人 有 足够 的 时间 进 行 审核 。 基金 托 管人 应 在收 到 上述 资 料后 两
个工作日内，以书 面 或其 他 双方 认 可的 方 式确 认 收到 上 述 资料 。 
3 ） 基 金投 资 流通 受 限证 券 前 ， 基金 管 理人 应 向基 金 托管 人 提供 符 合法 律 法规 要 求
的有 关 必要 书 面信 息 。基 金 管理 人 应保 证 上 述信 息 的真 实 、完 整 ，并 应 至少 于 拟执 行
投资指令前将上述 信 息书 面 发至 基 金托 管 人。 
4 ） 基金 托 管 人应 对 基金 管 理人 是 否遵 守 法律 法 规、 投 资决 策 流程 、 风 险控 制 制度 、
流动 性 风险 处 置预 案 情况 进 行监 督 ，并 审 核 基金 管 理人 提 供的 有 关书 面 信息 。 基金 托
管人 认 为上 述 资料 可 能导 致 基金 出 现风 险 的 ，有 权 要求 基 金管 理 人在 投 资流 通 受限 证
券前 就 该风 险 的消 除 或防 范 措施 进 行补 充 书 面说 明 ，否 则 ，基 金 托管 人 有权 拒 绝执 行
有关指令。 
如基 金 管理 人 和基 金 托管 人 无法 达 成一 致 ， 应及 时 上报 中 国证 监 会请 求 解决 。 如
果基 金 托管 人 切实 履 行监 督 职责 ， 则不 承 担 任何 责 任。 如 果基 金 托管 人 没有 切 实履 行
监督职责，导致基 金 出现 风 险， 基 金托 管 人应 承 担连 带 责 任。 
2. 基 金 托管 人 应 根 据有 关 法 律法 规 的 规 定及 基 金 合同 的 约 定 ，对 基 金 资产 净 值 计
算、 基 金份 额 净值 计 算 、 应 收 资金 到 账、 基 金费 用 开支 及 收入 确 定 、 基 金 收益 分 配 （ 如
有） 、相 关 信息 披 露、 基 金宣 传 推介 材 料中 登 载基 金 业 绩表 现 数据 等 进行 监 督和 核 查。 
3. 基 金托 管 人发 现 基金 管 理人 的 投资 运 作及 其 他运 作 违反 《 基金 法》 、 基金 合 同 、
基金 托 管协 议 及其 他 有关 规 定时 ， 应及 时 以 书面 形 式通 知 基金 管 理人 限 期纠 正 ，基 金
管理 人 收到 通 知后 应 在下 一 个工 作 日及 时 核对 ， 并以 书 面形 式 向基 金 托管 人 发出 回 函，
进行解释或举证。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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119 
 
在限 期 内， 基 金托 管 人有 权 随时 对 通知 事 项 进行 复 查， 督 促基 金 管理 人 改正 。 基
金管 理 人对 基 金托 管 人通 知 的违 规 事项 未 能 在限 期 内纠 正 的， 基 金托 管 人应 报 告中 国
证监会。 
基金 托 管人 发 现基 金 管理 人 的投 资 指令 违 反 关法 律 法规 规 定或 者 违反 基 金合 同 约
定的，应当拒绝执 行 ，立 即 通知 基 金管 理 人。 
基金 托 管人 发 现基 金 管理 人 依据 交 易程 序 已 经生 效 的投 资 指令 违 反法 律 、行 政 法
规和 其 他有 关 规定 ， 或者 违 反基 金 合同 约 定 的， 应 当立 即 通知 基 金管 理 人， 并 及时 向
中国证监会报告， 基 金管 理 人应 依 法承 担 相应 责 任。 
基金 管 理人 应 积极 配 合和 协 助基 金 托管 人 的 监督 和 核查 ， 必须 在 规定 时 间内 答 复
基金 托 管人 并 改正 ， 就基 金 托管 人 的疑 义 进 行解 释 或举 证 ，对 基 金托 管 人按 照 法规 要
求需 向 中国 证 监会 报 送基 金 监督 报 告的 ， 基 金管 理 人应 积 极配 合 提供 相 关数 据 资料 和
制度等。 
基金 托 管人 发 现基 金 管理 人 有重 大 违规 行 为 ，应 立 即报 告 中国 证 监会 ， 同时 通 知
基金管理人限期纠 正 。 
基金 管 理人 无 正当 理 由， 拒 绝、 阻 挠基 金 托 管人 根 据本 协 议规 定 行使 监 督权 ， 或
采取 拖 延、 欺 诈等 手 段妨 碍 基金 托 管人 进 行 有效 监 督， 情 节严 重 或经 基 金托 管 人提 出
警告仍不改正的， 基 金托 管 人应 报 告中 国 证监 会 。 
B 、基 金管 理 人对 基 金托 管 人的 业 务核 查 
基金 管 理人 对 基金 托 管人 履 行托 管 职责 情 况 进行 核 查， 核 查事 项 包括 但 不限 于 基
金托 管 人安 全 保管 基 金财 产 、开 设 基金 财 产 的资 金 账户 和 证券 账 户、 复 核基 金 管理 人
计算 的 基金 资 产净 值 和基 金 份额 净 值、 根 据 基金 管 理人 指 令办 理 清算 交 收、 相 关信 息
披露和监督基金投 资 运作 等 行为 。 
基金 管 理人 发 现基 金 托管 人 擅自 挪 用基 金 财 产、 未 对基 金 财产 实 行分 账 管理 、 未
执行 或 无故 延 迟执 行 基金 管 理人 资 金划 拨 指令 、 泄露 基 金 投资 信 息等 违 反《 基 金法 》 、
基金 合 同、 本 托管 协 议及 其 他有 关 规定 时 ， 基金 管 理人 应 及时 以 书面 形 式通 知 基金 托
管人 限 期纠 正 ，基 金 托管 人 收到 通 知后 应 及 时核 对 确认 并 以书 面 形式 向 基金 管 理人 发
出回 函。 在 限期 内， 基 金管 理 人有 权 随时 对 通知 事 项进 行 复查 ， 督 促 基金 托 管人 改 正，
并予 协 助配 合 。基 金 托管 人 对基 金 管理 人 通 知的 违 规事 项 未能 在 限期 内 纠正 或 未在 合中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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120 
 
理期 限 内确 认 的， 基 金管 理 人应 报 告中 国 证 监会 。 基金 管 理人 有 义务 要 求基 金 托管 人
赔偿基金因此所遭 受 的损 失 。 
基金 管 理人 发 现基 金 托管 人 有重 大 违规 行 为 ，应 立 即报 告 中国 证 监会 和 银行 业 监
督管理机构，同时 通 知基 金 托管 人 限期 纠 正。 
基金 托 管人 应 积极 配 合基 金 管理 人 的核 查 行 为， 包 括但 不 限于 ： 提交 相 关资 料 以
供基 金 管理 人 核查 托 管财 产 的完 整 性和 真 实性 ， 在规 定 时间 内 答复 基 金管 理 人并 改 正。 
基金 托 管人 无 正当 理 由， 拒 绝、 阻 挠基 金 管 理人 根 据本 协 议规 定 行使 监 督权 ， 或
采取 拖 延、 欺 诈等 手 段妨 碍 基金 管 理人 进 行 有效 监 督， 情 节严 重 或经 基 金管 理 人提 出
警告仍不改正的， 基 金管 理 人应 报 告中 国 证监 会 。 
（三）基金财产的保管 
1. 基金财 产保 管的 原则 
（1）基 金财 产应 独立 于 基金 管 理人 、 基金 托 管人 的 固 有财 产 。 
（2） 基 金托 管 人应 安 全保 管 基金 财 产。 未经 基 金管 理 人的 正 当指 令， 不 得自 行 运
用、处分、分配基 金 的任 何 财产 。 
（3）基 金托 管人 按照 规 定开 设 基金 财 产的 资 金账 户 和 证券 账 户。 
（4 ） 基金 托 管人 对 所托 管 的不 同 基金 财 产 分别 设 置账 户 ， 与基 金 托管 人 的其 他 业
务和其他基金的托 管 业务 实 行严 格 的分 账 管理 ， 确保 基 金 财产 的 完整 与 独立 。 
（5 ） 基金 托 管人 根 据基 金 管理 人 的指 令 ， 按 照基 金 合同 和 本协 议 的约 定 保管 基 金
财产，如有特殊情 况 双方 可 另行 协 商解 决 。 
（6 ） 除依 据 法律 法 规和 基 金合 同 的规 定 外 ， 基金 托 管人 不 得委 托 第三 人 托管 基 金
资产。 
2. 募集资金的验资 
基金 募 集期 间 募集 的 资金 应 存于 中 国证 券 登 记结 算 有限 责 任公 司 的开 放 式基 金 认
购专户，该账户由 基 金管 理 人委 托 的登 记 结算 机 构开 立 并 管理 。 
基金 募 集期 满 或基 金 提前 结 束募 集 时， 募 集 的基 金 份额 总 额、 基 金募 集 金额 、 基
金份 额 持有 人 人数 符 合《 基 金法 》 、 《运 作 办 法》 等 有关 规 定后 ， 基金 管 理人 应 将募 集
的属 于 本基 金 财产 的 全部 资 金划 入 基金 托 管 人为 基 金开 立 的资 产 托管 专 户中 ， 基金 托
管人 在 收到 资 金当 日 出具 确 认文 件 。同 时 ， 基金 管 理人 应 聘请 具 有从 事 证券 业 务资 格中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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121 
 
的会 计 师 事 务 所进 行 验资 ， 出具 验 资报 告 ，出 具 的验 资 报 告应 由 参加 验 资的 2 名以 上
（含 2 名） 中国 注册 会计 师 签字 有 效。 
若基 金 募集 期 限届 满 ，未 能 达到 基 金备 案 条 件， 由 基金 管 理人 按 规定 办 理退 款 事
宜。 
3. 基金 的银 行账 户 的开 立 和管 理 
（1 ） 基金 托 管人 以 本基 金 的名 义 在其 营 业 机构 开 立基 金 的银 行 账户 ， 并 根据 基 金
管理 人 合法 合 规的 指 令办 理 资金 收 付。 本 基 金的 银 行预 留 印鉴 由 基金 托 管人 刻 制、 保
管和使用。 
（2） 基 金银 行 账户 的 开立 和 使用 ， 限 于 满足 开 展本 基 金业 务 的需 要。 基 金托 管 人
和基 金 管理 人 不得 假 借本 基 金的 名 义开 立 任 何其 他 银行 账 户； 亦 不得 使 用基 金 的任 何
账户进行本基金业 务 以外 的 活动 。 
（3） 基 金银 行 账户 的 开立 和 管 理应 符 合有 关 法律 法 规以 及 银行 业 监督 管 理机 构 的
有关规定。 
4. 基金 证券 账户 与 证券 交 易资 金 账户 的 开设 和 管理 
基金 托 管人 以 基金 托 管人 和 本基 金 联名 的 方 式在 中 国证 券 登记 结 算有 限 公司 上 海
分公司/ 深圳 分公 司开 设 证券 账 户。 
基金托管人以基金托管人的名义在中国证券登记结算有限责任公司 上海分公司/
深圳分公司开立基 金 证券 交 易资 金 账户 ， 用于 证 券清 算 。 
基金 证 券账 户 的开 立 和使 用 ，限 于 满足 开 展 本基 金 业务 的 需要 。 基金 托 管人 和 基
金管 理 人不 得 出借 和 未经 对 方同 意 擅自 转 让 基金 的 任何 证 券账 户 ；亦 不 得使 用 基金 的
任何账户进行本基 金 业务 以 外的 活 动。 
5. 债券 托管 账户 的 开立 和 管理 
（1 ） 基金 合 同生 效 后 ， 基 金 管 理人 负 责以 基 金的 名 义申 请 并取 得 进入 全 国银 行 间
同业 拆 借市 场 的交 易 资格 ， 并代 表 基金 进 行 交易 ； 基金 托 管人 负 责以 基 金的 名 义在 中
央国 债 登记 结 算有 限 责任 公 司开 设 银行 间 债 券市 场 债券 托 管账 户 ，并 由 基金 托 管人 负
责基金的债券的后 台 匹配 及 资金 的 清算 。 
（2） 基 金管 理 人和 基 金托 管 人 应一 起 负责 为 基金 对 外签 订 全国 银 行间 国 债市 场 回
购主协议，正本由 基 金托 管 人保 管 ，基 金 管理 人 保存 副 本 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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122 
 
6. 其他 账户 的开 设 和管 理 
在本 托 管协 议 生效 之 后， 本 基金 被 允许 从 事 符合 法 律法 规 规定 和 基金 合 同约 定 的
其他 投 资品 种 的投 资 业务 时 ，如 果 涉及 相 关 账户 的 开设 和 使用 ， 由基 金 管理 人 协助 托
管人 根 据有 关 法律 法 规的 规 定和 基 金合 同 的 约定 ， 开立 有 关账 户 。该 账 户按 有 关规 则
使用并管理。 
7. 基金 财产 投资 的 有关 实 物证 券 、银 行 定期 存 款存 单 等有 价 凭证 的 保管 
基金 财 产投 资 的有 关 实物 证 券由 基 金托 管 人 存放 于 基金 托 管人 的 保管 库 ；其 中 实
物证 券 也可 存 入中 央 国债 登 记结 算 有限 责 任 公司 或 中国 证 券登 记 结算 有 限责 任 公司 上
海分 公 司/ 深圳 分 公司 或 票据 营 业中 心 的代 保 管库 。 实物 证 券的 购 买和 转 让， 由 基金 托
管人 根 据基 金 管理 人 的指 令 办理 。 属于 基 金 托管 人 控制 下 的实 物 证券 在 基金 托 管人 保
管期间的损坏、灭 失 ，由 此 产生 的 责任 应 由基 金 托管 人 承 担。 
8. 与基 金财 产有 关 的重 大 合同 的 保管 
与基 金 财产 有 关的 重 大合 同 的签 署 ，由 基 金 管理 人 负责 。 由基 金 管理 人 代表 基 金
签署 的 与基 金 有关 的 重大 合 同的 原 件分 别 应 由基 金 托管 人 、基 金 管理 人 保管 。 除本 协
议另 有 规定 外 ，基 金 管理 人 代表 基 金签 署 的 与基 金 财产 有 关的 重 大合 同 包括 但 不限 于
基金 年 度审 计 合同 、 基金 信 息披 露 协议 及 基 金投 资 业务 中 产生 的 重大 合 同， 基 金管 理
人在 代 表基 金 签署 与 基金 有 关的 重 大合 同 时 应保 证 基金 一 方持 有 两份 以 上的 正 本或 正
本的 复 印件 ， 以便 基 金管 理 人和 基 金托 管 人 至少 各 持有 一 份正 本 的原 件 或正 本 的复 印
件 。 基 金 管理 人 在合 同 签署 后 30 个工 作 日 内通 过 专人 送 达 、 挂 号 邮寄 等 安全 方 式将 合
同 送 达 基金 托 管 人 处 。 合 同 应存 放 于 基 金 管 理 人和 基 金 托 管 人 各 自 文件 保 管 部门 15
年以上。 
（四）基金资产净值计算与复 核 
基金 资 产净 值 是指 基 金资 产 总值 减 去负 债 后 的净 资 产值 。 基金 份 额净 值 是指 计 算
日基 金 资产 净 值除 以 该计 算 日基 金 份额 总 份 额后 的 数值 。 基金 份 额净 值 的计 算 保留 到
小数点后 3 位， 小数 点后 第 4 位 四 舍五 入 ，由 此 产生 的 误 差计 入 基金 财 产。 
基金 管 理人 应 每工 作 日对 基 金资 产 估值 。 估 值 原则 应 符合 基 金合 同、 《 证 券投 资 基
金会 计 核算 办 法》 及 其他 法 律、 法 规的 规 定 。用 于 基金 信 息披 露 的基 金 资产 净 值和 基
金份 额 净值 由 基金 管 理人 负 责计 算 ，基 金 托 管人 复 核。 基 金管 理 人应 于 每个 工 作日 交中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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123 
 
易结 束 后计 算 当日 的 基金 份 额净 值 并以 双 方 认可 的 方式 发 送给 基 金托 管 人。 基 金托 管
人对 净 值计 算 结果 复 核后 以 双方 认 可的 方 式 发送 给 基金 管 理人 ， 由基 金 管理 人 对基 金
净值予以公布。 
根据 《 基 金法 》 ， 基 金管 理 人计 算 并公 告 基 金资 产 净值 ， 基金 托 管人 复 核 、 审 查 基
金管 理 人计 算 的基 金 资产 净 值。 因 此， 本 基 金的 会 计责 任 方是 基 金管 理 人， 就 与本 基
金有 关 的会 计 问题 ， 如 经相 关 各方 在 平等 基 础 上充 分 讨论 后 ， 仍无 法 达成 一 致的 意 见，
按照基金管理人对 基 金资 产 净值 的 计算 结 果对 外 予以 公 布 。 
（五）基金份额持有人名册的 登记与保 管 
基金 管 理人 和 基金 托 管人 须 分别 妥 善保 管 的 基金 份 额持 有 人名 册 ，基 金 份额 持 有
人名册的内容必须 包 括基 金 份额 持 有人 的 名称 和 持有 的 基 金份 额 。 
基金 份 额持 有 人名 册 由基 金 的基 金 注册 登 记 机构 根 据基 金 管理 人 的指 令 编制 和 保
管， 基 金管 理 人和 基 金托 管 人应 按 照目 前 相 关规 则 分别 保 管基 金 份额 持 有人 名 册。 保
管方式可以采用电 子 或文 档 的形 式 。保 管 期限 为 15 年。 
基金 管 理人 应 当及 时 向基 金 托管 人 定期 或 不 定期 提 交下 列 日期 的 基金 份 额持 有 人
名册 。 基 金 份额 持 有人 名 册的 内 容 必须 包 括基 金 份额 持 有人 的 名称 和 持有 的 基金 份 额。
基金 托 管人 可 以采 用 电子 或 文档 的 形式 妥 善保 管 基金 份 额 持有 人 名册 ， 保 存期 限为 15
年。 基 金托 管 人不 得 将所 保 管的 基 金份 额 持 有人 名 册用 于 基金 托 管业 务 以外 的 其他 用
途，并应遵守保密 义 务。 
若基 金 管理 人 或基 金 托管 人 由于 自 身原 因 无 法妥 善 保管 基 金份 额 持有 人 名册 ， 应
按有关法规规定各 自 承担 相 应的 责 任。 
（六）争议解决方式 
相关 各 方当 事 人同 意 ，因 本 协议 而 产生 的 或 与本 协 议有 关 的一 切 争议 ， 除经 友好
协商 可 以解 决 的， 应 提交 中 国国 际 经济 贸 易 仲裁 委 员会 根 据该 会 当时 有 效的 仲 裁规 则
进行 仲 裁， 仲 裁的 地 点为北京 ， 仲 裁裁 决 是 终局 性 的并 对 相关 各 方均 有 约束 力 ，仲 裁
费用由败诉方承担 。 
争议 处 理期 间 ， 相关 各 方当 事 人应 恪 守基 金 管 理人 和 基金 托 管人 职 责 ， 继 续 忠实 、
勤勉 、 尽 责地 履 行基 金 合同 和 托管 协 议规 定 的 义务 ， 维 护基 金 份额 持 有人 的 合法 权 益。 
本协议受中国法律 管 辖。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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124 
 
（七）托管协议的修改与终止 
1 ．托 管协 议的 变 更程 序 
本协 议 双方 当 事人 经 协商 一 致 ， 可 以 对协 议 的 内容 进 行变 更 。 变更 后 的托 管 协议 ，
其内 容 不得 与 基金 合 同的 规 定有 任 何冲 突 。 基金 托 管协 议 的变 更 报中 国 证监 会 核准 后
生效。 
2 ．基 金托 管协 议 终止 的 情形 
发生以下情况，本 托 管协 议 终止 ： 
（1）基 金合 同终 止； 
（2）基 金托 管人 解散 、 依法 被 撤销 、 破产 或 由其 他 基 金托 管 人接 管 基金 资 产； 
（3 ）基 金 管理 人 解散 、 依法 被 撤销 、 破产 或 由其 他 基 金管 理 人接 管 基金 管 理权 ； 
（4）发 生法 律法 规或 基 金合 同 规定 的 终止 事 项。 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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125 
 
二 十 四 、 对基金 份 额 持 有 人 的 服 务 
基金 管 理人 承 诺为 基 金份 额 持有 人 提供 一 系 列的 服 务。 以 下是 主 要的 服 务内 容 ，
基金 管 理人 将 根据 基 金份 额 持有 人 的需 要 和 市场 的 变化 ， 增加 或 变更 服 务项 目 。主 要
服务内容如下： 
（一）基金份额持有人资料寄 送 
1 、基 金投 资人 账 单： 
自 2014 年 3 月 31 日 起， 基 金 管理 人 根据 基 金份 额 持有 人 定制 的 服务 形 式提 供 基
金对 账 单服 务 ，基 金 份额 持 有人 可 在电 子 对 账单 、 短信 对 账单 以 及纸 质 对账 单 三种 形
式的对账单中选择 一 种， 基 金管 理 人将 根 据基 金 份额 持 有 人的 选 择发 送 。 
电子 对 账单 每月 1 日 发送 ， 数 据截 至 前一 个 交易 日 ，基 金 份额 持 有人 可 选择 按 月
度、 季 度、 半 年度 和 年度 发 送。 短 信对 账 单每 月 1 日发 送 ，数 据 截至 前 一个 交 易日 ，
基金 份 额持 有 人可 选 择按 月 度、 季 度、 半 年 度和 年 度发 送 。纸 质 对账 单 每半 年 结束 后
15 个工 作日 内寄 出 ，数 据 截至 寄 送周 期 最后 一 个交 易 日 ，按 半 年度 发 送。 
基 金 份 额 持 有 人 可 通 过 以 下 方 式 办 理 定 制 ： 1 ） 拨 打 基 金 管 理 人 客 服 热 线
（ 400-888-5566 语 音 自 助 修 改 或 转 人 工 服 务 ） 定 制 ； 2 ） 登 录 基 金 管 理 人 官 网
（www.bocim.com ）点击“ 基金账号查询”按钮，进入"账户信息修改" 栏 目 进 行自 助 定
制；3 ）发 送 电 子邮 件 至 基金 管 理 人客 户 服 务邮 箱 （ClientService@boc im.com ） ，在 邮
件中 注 明开 户 证件 号 码、 姓 名、 持 有基 金 名称 及 持有 金 额 或份 额 、E-mail 地 址 、手 机
号码 、 定制 对 账单 形 式（ 电 子对 账 单、 短 信对 账 单、 纸 质 对账 单） 、 寄送 周 期（ 月 度、
季度、半年度、年 度） 。 
如投资者未成功定 制 或主 动 取消 对 账单 服 务， 本 公司 将 不 向其 发 送对 账 单。 
2 、其 他相 关的 信 息资 料 。 
（二）定期定额投资服务 
通过 定 期定 额 投资 服 务计 划 ，投 资 人可 以 通 过固 定 的渠 道 ，定 期 定额 申 购基 金 份
额。 
定期定额投资服务 计 划由 基 金管 理 人另 行 公告 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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（三）网上交易服务 
投资 者 可通 过 销售 机 构网 站 办理 申 购、 赎 回 等交 易 及进 行 信息 查 询。 投 资者 也 可
通 过基 金 管 理人 网 上 直销 平 台 （ 网址 ：www.bocim.com ） 办理 开 户 、认 购 、 申 购、 赎
回等业务。投资者 在 选用 网 上交 易 服务 之 前， 请 向相 关 机 构咨 询 。 
（四）信息定制服务 
投资 者 可通 过 基金 管 理人 的 网站 、 客户 服 务 中心 提 交信 息 定制 申 请， 基 金管 理 人
通过 电 子邮 件、 手 机短 信、 传 真等 定 期为 客 户发 送 所定 制 的信 息。 可 定制 的 信息 包 括：
基金 份 额净 值 、每 笔 交易 确 认、 每 月账 户 信 息、 公 司旗 下 基金 定 期刊 物 等。 业 务开 通
时间由基金管理人 另 行公 告 。 
（五）客户服务中心电话服务 
客户 服 务中 心 自动 语 音系 统 400-888-5566. 提 供 全天 24 小 时基 金 净值 信 息、 账 户
交易情况、基金产 品 与服 务 等信 息 查询 。 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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二 十 五 、 其他应 披 露 事 项 
1 、 2018 年 9 月 13 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）暂 停大 额申 购 、定 期 定额 投 资及 转 换转 入 业务 的 公告 》 
2 、 2018 年 9 月 17 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）分 红公 告》 
3 、 2018 年 10 月 24 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）2018 年第 3 季度 报 告》 
4 、 2018 年 11 月 1 日本 基 金管 理 人刊 登 《 中银 基 金管 理 有限 公 司关 于 投资 者 使
用港澳台居民居住 证 办理 开 放式 基 金相 关 业务 公 告》 
5 、 2018 年 11 月 7 日本 基 金管 理 人刊 登 《 中银 基 金管 理 有限 公 司关 于 旗下 部 分
基金 在 珠海 盈 米基 金 销售 有 限公 司 开通 定 期 定额 投 资、 转 换业 务 并参 加 其费 率 优惠 活
动的公告》 
6 、 2018 年 11 月 7 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）更 新招 募说 明 书（2018 年第 2 号 ）》 
7 、 2018 年 11 月 7 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）更 新招 募说 明 书摘 要 （2018 年第 2 号）》 
8 、 2018 年 12 月 8 日本 基 金管 理 人刊 登 《 中银 基 金管 理 有限 公 司关 于 新增 浙 江
同花顺基金销售有 限 公司 为 旗下 部 分基 金 销售 机 构及 参 与 其费 率 优惠 活 动的 公 告》 
9 、 2018 年 12 月 18 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 基金 管 理有 限 公司 关 于新 增 北
京肯特瑞基金销售 有 限公 司 为旗 下 部分 基 金销 售 机构 及 参 与其 费 率优 惠 活动 的 公告 》 
10 、 2018 年 12 月 21 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 基金 管 理有 限 公司 关 于提 醒 投
资者防范金融诈骗 的 公告 》 
11 、 2018 年 12 月 21 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）暂 停大 额申 购 、定 期 定额 投 资及 转 换转 入 业务 的 公告 》 
12 、 2018 年 12 月 25 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）分 红公 告》 
13 、 2019 年 1 月 15 日本 基 金管 理 人刊 登 《 中银 基 金管 理 有限 公 司关 于 新增 腾 安中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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基金销售（深圳） 有 限公 司 为旗 下 部分 基 金销 售 机构 及 参 与其 费 率优 惠 活动 的 公告 》 
14 、 2019 年 1 月 22 日本 基 金管 理 人刊 登 《中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金
（LOF ）2018 年第 4 季度 报 告》 
15 、 2019 年 2 月 16 日本 基 金管 理 人刊 登 《 中银 基 金管 理 有限 公 司关 于 旗下 部 分
开放式基金在基金 销 售机 构 开通 定 期定 额 投资 业 务的 公 告 》 
16 、 2019 年 3 月 7 日 本基 金 管理 人 刊登 《 中银 基 金管 理 有限 公 司关 于 新增 北 京
百度百盈基金销售 有 限公 司 为旗 下 部分 基 金销 售 机构 及 参 与其 费 率优 惠 活动 的 公告 》 
17 、 2019 年 3 月 8 日 本基 金 管理 人 刊登 《 关于 中 银信 用 增利 债 券型 证 券投 资 基
金（LOF ）恢 复 大额 申 购、 定 期定 额 投资 业 务的 公 告》 
投资者可通过 指定 报 刊 和 基 金管 理 人网 站 www.bocim.com 查 阅上 述 公告 。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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二十六、招募说明书存放及查阅方式 
本招 募 说明 书 在编 制 完成 后 ，通 过 基金 管 理 人网 站 、指 定 信息 披 露报 纸 公布 ， 投
资人 可 通过 上 述方 式 进行 查 阅， 也 可到 基 金 管理 人 所在 地 支付 工 本费 后 ，在 合 理的 时
间内取得上述文件 的 复制 件 或复 印 件。 
基金 管 理人 和 基金 托 管人 应 保证 文 本的 内 容 与所 公 告的 内 容完 全 一致 。 投资 人 按
上述 方 式所 获 得的 文 件或 其 复印 件 ，基 金 管 理人 和 基金 托 管人 应 保证 与 所公 告 的内 容
完全一致。 中银信用增利债券型证券投资基金 （LOF ）
























































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二十七、备查文件 
（一） 中国 证监 会 核 准 中 银 信用 增 利债 券 型证 券 投资 基 金 （LOF ）募 集 的文 件 
（二） 《中银 信用 增利 债 券型 证 券投 资 基金 （LOF ） 基 金合 同 》 
（三） 《中银 信用 增利 债 券型 证 券投 资 基金 （LOF ） 托 管协 议 》 
（四） 关于 申请 募 集 中银 信 用增 利 债券 型 证券 投 资基 金 法 律意 见 书 
（五） 基金 管理 人 业 务资 格 批件 、 营业 执 照 
（六） 基金 托管 人 业 务资 格 批件 、 营业 执 照 
（七） 中国 证监 会 要 求的 其 他文 件 
 
以上 各 项文 件 存放 于 基金 管 理人 和 基金 托 管 人处 ， 投资 人 可到 基 金管 理 人和 基 金
托管人所在地，在 支 付工 本 费后 ， 在合 理 时间 内 取得 上 述 文件 的 复制 件 或复 印 件。 
 
 
中银 基金 管理 有限 公 司 
二〇一 九年 四月二十 四日