平 安 股 息 精选 沪 港 深 股票 型 证 券 投资 基 金
2019 年第1 季度报告
2019 年3 月31 日
基金管 理人： 平安基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
报告 送 出日期：2019 年 4 月19 日 平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2019 年 4 月 18 日复核 了本 报告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2019 年1 月1 日起 至3 月 31 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 平安股 息精 选沪 港深 股票
场内简 称 -
交易代 码 004403
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2017 年 5 月 17 日
报告期 末基 金份 额总 额 12,250,886.65 份
投资目 标
本基金 主要 通过 股息 价值 策略构 建股 票组 合， 在
严格控 制风 险的 前提 下， 力争获 取超 越业 绩比 较
基准的 收益 ，追 求基 金资 产的长 期稳 定增 值。
投资策 略
本基金 通过 定量 、 定 性相 结合的 方法 分析 宏观 经
济、 财政 及货 币政 策、 资 金供需 情况 等因 素综 合
分析以 及对 资本 市场 发展 趋势的 判断 ， 在 评价 未
来一段 时间 各类 的预 期风 险收益 率、 相关 性的 基
础上， 据 此合 理制 定和 调 整股票、 债券 等各 类资
产的比 例， 并 将重 点关 注 债券资 产的 收益 率。 此
外， 本 基金 将持 续地 进行 定期与 不定 期的 资产 配
置风险 监控 ，适 时地 做出 相应的 调整 。
业绩比 较基 准
沪深 300 指数 收益 率 ×3 5 % ＋恒 生指 数收 益率
（使用 估值 汇率 折算 ） × 3 5%+ 中 证综 合债 券指 数
收益率 ×30 %
风险收 益特 征
本基金 为股 票型 基金 ， 其 长期平 均风 险和 预期 收
益水平 高于 混合 型基 金、 债券型 基金、 货币 市场
基金。
基金管 理人 平安基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司 平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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下属分 级基 金的 基金 简称
平安股 息精 选沪 港深 股
票 A
平安股 息精 选沪 港深
股票 C
下属分 级基 金的 场内 简称 - -
下属分 级基 金的 交易 代码 004403 004404
下属分 级基 金的 前端 交易 代码 - -
下属分 级基 金的 后端 交易 代码 - -
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 10,959,641.53 份 1,291,245.12 份
下属分 级基 金的 风险 收益 特征 - -
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2019 年1 月1 日 － 2019 年3 月 31 日 ）
平安股 息精 选沪 港深 股 票A
平安股 息精 选沪 港深 股
票C
1． 本 期已 实现 收益 -113,481.22 -15,058.98
2．本 期利 润 2,248,161.62 237,750.51
3．加 权平 均基 金份 额本 期 利润 0.1734 0.1675
4．期 末基 金资 产净 值 11,638,999.07 1,343,228.94
5．期 末基 金份 额净 值 1.0620 1.0403
注：1. 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 ；
2. 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于 所
列数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
平安股 息精 选沪 港深 股 票A
阶段
净值增长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个月 18.92% 1.14% 13.56% 0.84% 5.36% 0.30%
平安股 息精 选沪 港深 股 票C
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个月 18.69% 1.14% 13.56% 0.84% 5.13% 0.30%
沪深300 指 数收 益率*35%+ 恒生指 数收 益率(使 用估 值 汇率折 算)*35%+ 中证 综合 债券指 数收 益率*30% 平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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1、本 基金 基金 合同 于2017 年 05 月 17 日 正式 生效 ，截至 报告 期末 已满 一年 ；
2、 按 照本 基金 的基 金合 同 规定， 基金 管理 人应 当自 基金合 同生 效之 日起 六个 月内使 基金 的投 资组
合比例 符合 基金 合同 的约 定，截 至报 告期 末本 基金 已完成 建仓 。建 仓期 结束 时各项 资产 配置 比例
符合基 金合 同约 定。
3.3 其 他指 标
本基金 本报 告期 内无 其他 指标。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
施旭
平 安 股
息 精 选
沪 港 深
股 票 型
证 券 投
资 基 金
基 金 经
理
2017 年 5
月17 日
- 9
施旭先 生， 哥 伦比 亚大 学 金
融数学 硕士。 曾任 职于 西 部
证券 、 Mockingbird Capital
Management 、EquaMetrics
Inc、 国信 证券 ，2015 年加
入平安 基金 管理 有限 公司 ，
任衍生品投资中心量化研
究员， 现 任平 安深 证 300 指
数增强 型证 券投 资基 金、 平
安鑫享混合型证券投资基
金、 平安 鑫安 混合 型证 券 投
资基金、 平安 中证 沪港 深 高
股息精选指数型证券投资
基金、 平 安股 息精 选沪 港 深
股票型 证券 投资 基金、 平 安
量化先锋混合型发起式证
券投资 基金、 平安 量化 精 选
混合型发 起 式 证 券 投 资 基
金、 平安 港股 通恒 生中 国 企
业交易型开放 式 指 数 证 券
投资基 金基 金经 理。
DANIEL
DONGNING
SUN
衍 生 品
投 资 中
心 投 资
执 行 总
经理、 平
安 股 息
精 选 沪
港 深 股
票 型 证
券 投 资
基 金 基
金经理
2018 年 3
月7 日
- 14
DANIEL DONGNING SUN 先生 ，
美国籍 ， 北京 大学 硕士 ， 美
国哥伦 比亚 大学 博士， 约 翰
霍普金 斯大 学博 士后。 先 后
担任瑞士再保险自营交易
部量化 分析 师、 花 旗集 团 投
资银行 高级 副总 裁、 瑞 士 银
行投资 银行 交易 量化 总监 、
德意志银行战略科技部量
化服务 负责 人。2014 年 10
月加入平安基金管理有限
公司， 任 衍生 品投 资中 心 投
资执行 总经 理。 现 任平 安 深
证300 指 数增 强型 证券 投 资
基金、 平 安沪 深 300 指数量
化增强 证券 投资 基金、 平 安平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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量化先锋混合型发起式证
券投资 基金、 平安 股息 精 选
沪港深股票型证券投资基
金基金 经理 。
1、 对 基金 的首 任基 金经 理 ， 其 “任 职日 期 ” 为基 金 合同生 效日 ， “ 离 任日 期 ”为根 据公 司决 定确
认的解 聘日 期； 对此 后的 非首任 基金 经理 ， “ 任职 日期 ” 和“ 离任 日期 ”分 别指根 据公 司决 定确
认的聘 任日 期和 解聘 日期 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信 情 况的说 明
在本报 告期 内， 本基 金管 理人严 格遵 循了 《中 华人 民共和 国证 券投 资基 金法 》及其 各项 实施
细则、 《平 安股 息精 选沪 港深股 票型 证券 投资 基金 基金合 同》 和其 他相 关法 律法规 的规 定， 并本
着诚实 信用 、勤 勉尽 责、 取信于 市场 、取 信于 社会 的原则 管理 和运 用基 金资 产，为 基金 持有 人谋
求最大 利益 。本 报告 期内 ，基金 投资 管理 符合 有关 法规和 基金 合同 的规 定， 没有损 害基 金持 有人
利益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本基 金管 理人 严格执 行了 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 和公
司制定 的公 平交 易相 关制 度。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金 于本 报告 期内 不存 在异常 交易 行为 。
报告期 内， 所有 投资 组合 参与的 交易 所公 开竞 价同 日反向 交易 成交 较少 的单 边交易 量未 超过
该证券 当日 成交 量 的5% 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
回顾一 季度 ，A 股出 现较 大幅度 反弹 ，一 方面 ，去 年的下 跌带 来的 风险 释放 、外资 流入 和外
部环境 的缓 解等 因素 ，逐 步使得 市场 风险 偏好 回升 ，市场 估值 修复 ，另 一方 面，经 济数 据和 政策
也不断 出现 积极 信号 ，A 股市场 整体 快速 行， 以中 小创最 为明 显。 港股 市场 受投资 者结 构和 风险
偏好回 升缓 慢等 因素 影响 ，市场 反弹 力度 和幅 度明 显落 后 A 股 市场 ，市 场表 现相 对 A 股 更冷 静，
也有部 分优 质公 司逐 渐从 去年的 下跌 中走 出来 。本 基金一 季度 投资 策略 以优 选沪港 深三 地具 有高平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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股息属 性且 具备 低估 值和 业绩确 定性 的公 司为 主， 基金总 体表 现优 于港 股弱 于 A 股。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 平安 股息 精选沪 港深 股 票A 基 金份 额净值 为 1.0620 元， 本报 告期基 金份 额 净
值增长 率 为18.92% ；截 至 本报告 期末 平安 股息 精选 沪港深 股 票 C 基 金份 额净 值为 1.0403 元 ，本
报告期 基金 份额 净值 增长 率为 18.69% ； 同期 业绩 比 较基准 收益 率 为13.56% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本基金 本报 告期 内出 现连 续 60 个工 作日 基金 资产 净 值低 于5000 万 元的 情形 。 截止本 报告 期
末， 以上 情形 未消 除 。 根 据 2014 年8 月8 日 生效 的 《公 开募 集证 券投 资基 金 运作管 理办 法 》 第 四
十一条 的规 定， 予以 披露 ，且基 金管 理人 已经 向证 监会报 告并 提出 了解 决方 案。
本基金 本报 告期 内未 出现 连续 20 个 工作 日基 金份 额 持有人 数量 不 满200 人的 情况。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 11,184,606.74 85.77
其中： 股票
11,184,606.74 85.77
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
1,840,074.74 14.11
8 其他资 产
16,126.14 0.12
9 合计
13,040,807.62
100.00
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5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 209,510.00 1.61
C 制造业 1,908,559.00 14.70
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供
应业
232,806.00 1.79
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软 件和 信息 技术 服务
业
205,689.00 1.58
J 金融业 1,236,920.00 9.53
K 房地产 业 193,536.00 1.49
L 租赁和 商务 服务 业 84,268.80 0.65
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 4,071,288.80 31.36
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
行业类 别 公允价 值（ 人民 币 ） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
A 基础 材料 493,572.37 3.80
B 消费 者非 必需 品 2,277,175.11 17.54
C 消费 者常 用品 283,499.60 2.18
D 能源 312,836.01 2.41
E 金融 - -
F 医疗 保健 - -
G 工业 421,818.23 3.25
H 信息 技术 815,072.06 6.28
I 电信 服务 1,188,519.51 9.15
J 公用 事业 273,206.12 2.10
K 房地 产 1,047,618.93 8.07
合计 7,113,317.94 54.79 平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 00700 腾讯控 股 3,000 928,986.57 7.16
2 02020 安踏体 育 13,000 595,477.82 4.59
3 02313 申洲国 际 6,000 541,437.05 4.17
4 01888 建滔积 层板 70,500 498,912.11 3.84
5 00914 海螺水 泥 12,000 493,572.37 3.80
6 600036 招商银 行 14,300 485,056.00 3.74
7 600519 贵州茅 台 500 426,995.00 3.29
8 00586 海螺创 业 17,500 421,818.23 3.25
9 01999 敏华控 股 106,000 418,258.40 3.22
10 00688
中国海 外发
展
16,000 408,994.27 3.15
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末无 债券 投资情 况。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
本基金 报告 期末 未持 有债 券投资 。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和 损 益明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资情 况。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货投 资。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
银保监 会 于2018 年2 月12 日做 出银 监罚 决字 〔2018 〕1 号处 罚决 定， 由于 招 商银行 股份 有
限公司 （以 下简 称 “ 公司 ”） ： （ 一） 内 控管 理严 重 违反审 慎经 营规 则； （ 二） 违规批 量转 让以 个人
为借款 主体 的不 良贷 款； （ 三）同 业投 资业 务违 规接 受第三 方金 融机 构信 用担 保； （ 四） 销售 同业
非保本 理财 产品 时违 规承 诺保本 ； （ 五） 违规 将票 据 贴现资 金直 接转 回出 票人 账户； （六 ）为 同业
投资业 务违 规提 供第 三方 金融机 构信 用担 保； （ 七） 未 将房地 产企 业贷 款计 入房 地产开 发贷 款科 目；
（八） 高管 人员 在获 得任 职资格 核准 前履 职； （九） 未严格 审查 贸易 背景 真实 性办理 银行 承兑 业务 ；
（十 ） 未 严格 审查 贸易 背 景真实 性开 立信 用证 ； （ 十 一） 违规 签订 保本 合同 销 售同业 非保 本理 财产
品； （十 二） 非 真实 转让 信 贷资产 ； （十 三） 违 规向 典 当行发 放贷 款； （ 十四） 违 规向关 系人 发放 信
用贷款 。根 据相 关规 定对 公司罚 款 6570 万元 ，没 收 违法所 得 3.024 万元 ，罚 没合 计 6573.024 万
元。本 基金 管理 人对 该公 司进行 了深 入的 了解 和分 析，认 为该 事项 有利 于公 司规范 开展 业务 ，对
公司的 偿债 能力 暂不 会造 成重大 不利 影响 。我 们对 该证券 的投 资严 格执 行内 部投资 决策 流程 ，符
合法律 法规 和公 司制 度的 规定。
本基金 投资 的前 十名 证券 中的其 它证 券本 期没 有发 行主体 被监 管部 门立 案调 查的、 或在 报告
编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的证 券。 平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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5.11.2
基金投 资的 前十 名股 票没 有投资 超出 基 金 合同 规定 备选股 票库 之外 的股 票。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 613.95
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 394.33
5 应收申 购款 15,117.86
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 16,126.14
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限的 情况。
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 平安股 息精 选沪 港深 股 票A
平安股 息精 选沪 港深
股票C
报告期 期初 基金 份额 总额 13,731,282.27 1,509,625.03
报告期 期间 基金 总申 购份 额 586,092.12 217,221.70
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 3,357,732.86 435,601.61
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额（ 份额 减
少以"-"填 列）
- -
报告期 期末 基金 份额 总额 10,959,641.53 1,291,245.12
平安股息精选沪港深股票 2019 年第 1 季度报告
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§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
无
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
无
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
（1） 中国 证监 会批 准平 安 大华股 息精 选沪 港深 股票 型证券 投资 基金 设立 的文 件
（2） 平安 股息 精选 沪港 深 股票型 证券 投资 基金 基金 合同
（3） 平安 股息 精选 沪港 深 股票型 证券 投资 基金 托管 协议
（4） 基金 管理 人业 务资 格 批件、 营业 执照 和公 司章 程
（5） 平安 股息 精选 沪港 深 股票型 证券 投资 基 金 2019 年第1 季度 报告 原文
8.2 存 放地 点
基金管 理人 、基 金托 管人 住所
8.3 查 阅方 式
（1） 投资 者可 在营 业时 间 免费查 阅， 也可 按工 本费 购买复 印件
（2） 投资 者对 本报 告书 如 有疑问 ， 可咨 询本 基金 管 理人平 安基 金管 理有 限公 司， 客户 服务 电
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2019 年 4 月 19 日
