东方红 睿满沪港深灵活 配置混合型证券 投
资基金 2019 年第 1 季度报告
2019 年3 月 31 日
基金 管理 人 :上 海东 方证 券资 产管 理有 限公 司
基金 托管 人 :招 商银 行股 份有 限公 司
报告 送出 日 期:2019 年4 月22 日
东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2019 年4 月 18 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资 组合报告等内容 ,保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2019 年1 月1 日起至 2019 年3 月 31 日止。
§2 基金 产品 概 况
基金简称
东方红睿满沪港深混合
场内简称
东证睿满
基金主代码
169104
基金运作方式
契约 型基 金, 本基 金合 同生 效后 , 前三年封闭运作 , 在封 闭期 内不 开
放申 购、 赎回 业务 , 但投 资人 可在 本基 金上 市交 易后 通过 深圳 证券 交
易所转让基金份额。封闭期届满后,本基金转换为上市开放式基金
(LOF)。
基金合同生效日
2016 年 6 月 28 日
报告期末基金份额总额
1,144,692,038.17 份
投资目标
本基金在有效控制投资组合风险的前提下, 追求资产净值的长期稳健
增值。
投资策略
本基金在中国经济增长模式转型的大背景下, 寻找符合经济发展趋势
的行 业, 积极 把握 由新 型城 镇化 、 人口 结构 调整 、 资源 环境 约束 、 产
业升 级、 商业 模式 创新 等大 趋势 带来的投资机会 , 挖掘 重点 行业中的
优势 个股 , 自下 而上 精选 具有 核心 竞争 优势 的企 业, 分享 转型 期中 国
经济增长的成果, 在控制风险的前提下, 追求基金资产的长期稳健增
值。
业绩比较基准
沪深300 指数收益率×60%+ 恒生指数收益率×20%+ 中国债券总指数收
益率×20% 。
风险收益特征
本基金是一只混合型基金, 属于较高预期风险、 较高预期收益的证券
投资基金品种,其预期风险与收益高于债券型基金与货币市场基金,
低于股票型基金。
本基金除了投资 A 股外 , 还可 根据 法律 法规 规定 投资 香港 联合 交易 所
上市 的股 票。 除了 需要 承担 与境 内证 券 投资基金类似的 市场波动风险东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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等 一般投资风险之外, 本基金还面临港股通机制下因投资环境、 投资
标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。
基金管理人
上海东方证券资产管理有限公司
基金托管人
招商银行股份有限公司
§3 主要 财务 指 标和 基金 净值 表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期(2019 年 1 月 1 日 - 2019 年3 月 31 日)
1.本期已实现收益
7,577,098.01
2.本期利润
326,276,065.19
3.加权平均基金份额本期利润
0.2850
4.期 末基金资产净值
1,479,421,474.62
5.期末基金份额净值
1.292
注:1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计 入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
2 、 本期 已实 现收 益指 基金 本期 利息 收入 、 投资 收益 、 其他 收入 (不 含公 允价 值变 动收 益) 扣除 相
关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报 告期 基金 份 额净 值增 长率 及其 与同 期业 绩比 较基 准收 益率 的比 较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差 ④
①-③
②-④
过去三个月 27.98% 1.35% 19.27%
1.07% 8.71% 0.28%
注: 过去三个月指 2019 年1 月1 日-2019 年 3 月 31 日。
3.2.2 自基 金合 同生 效 以来 基金 累计 净值 增长 率变 动及 其与 同期 业绩 比较 基准 收益
率变动的比较 东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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注: 截止日期为 2019 年3 月 31 日。
§4 管理人报告
4.1 基金 经理 (或 基 金经 理小 组) 简介
姓名
职务
任本基金的基金经理期限
证券从业
年限
说明
任职日期
离任日期
孙伟
东方红睿
满沪港深
灵活配置
混合型证
券投资基
金、东 方
红睿泽三
年定 期开
放灵活配
置混合型
证券投资
基金基金
经理。
2017 年 1 月 10
日
- 9 年
硕士,曾任东方证券股份有限公司
资产管理业务总部研究员,上海东
方证券资产管理有限公司研究部高
级研究员、权益研究部高级研究
员,现任东方红睿满沪港深混合、
东方红睿泽三年定开混合基金经
理 。 具有 基金 从业 资格 , 中国 国籍 。
注:1、 上述 表格 内基 金首 任基 金经 理 “任 职日 期” 指基 金合 同生 效日 , “离 任日 期” 指根 据公 司决
定确定的解聘日期;对此后非首任基金经理,基金经理的“任职日期”和“离任日 期”均指根据
公司决定确定的聘任日期和解聘日期。
2、证券从业的涵义遵从行业协会《证券业从业人员资格管 理办法》的相关规定。
4.2 管理 人对 报告 期 内本 基金 运作 遵规 守信 情况 的说 明
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本报告期,上海东方证券资产管理有限公司作为本基金管理人,严格遵守《中华人民共和国
证券投资基金法》 、 《中华人民共和国证券法》 、 基金合同以及其它有关法律法规的规定, 本着诚实
信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金持有
人利益的行为,本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。
4.3 公平 交易 专项 说 明
4.3.1 公平交易 制度 的 执行 情况
本基金管理人一贯公平对待旗下管理的 所有基金和组合, 制定并严格遵守相应 的制度和流程,
通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内,本公司严格执行了《证券投
资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《上海东方证券资产管理有限公司公平交易制度》等
规定。
4.3.2 异常 交易 行为 的 专项 说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
报告期内,未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该
证券当日成交量 5%的情况。
4.4 报告 期内 基金 投 资策 略和 运作 分析
2019 年 1 季度,随着经济 数据的出炉和中美关系的缓和,悲观情绪得到很大程度的 抑制,A
股市场迎来反弹,1 季度上证综指上涨 23.93% ,创业板指上涨 35.43% 。分 行业 看 ,农 林牧 渔、 计
算机、非银金融等行业表现较好,建筑装饰、银行、公用事业等行业表现一般,本产品坚持自下
而上选股为主的投资策略。
2019 年 1 季度 , 对于 资本 市场 来说 , 是预 期反 转的 一个 季度 , 悲观 的情 绪在 去年 从年 初一 直
持续 到年 尾, 特别 是 12 月份 到达 了高 峰 。 去年 底, 很多 长期 的风 险点 都暴 露得 很充 分, 部分 资金
也都撤出了市场,在这种情况下,一味的悲观已经没有意义了,我们一直相信政府能够 处理好已
经出现的困境。事实上从信心的角度,一季度无 论是企业家还是投资人,都是得到了极大的恢复
的。经济 的波动有自身的规律,资本市场往往会放大底部负面的影响。从估值的角度,A 股年初
的估值是历史最低点附近,虽有一定程度的反弹,我们依然坚持用积极的心态来看待接下来的市
场。
东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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4.5 报告 期内 基金 的 业绩 表现
截至 本报告期末 ,本基金份额净值为 1.292 元,份额累计净值为 1.643 元。 本报告期基金份
额净值增长率为 27.98%,同期业绩比较基准收益率为 19.27%。
4.6 报告 期内 基金 持 有人 数或 基金 资产 净值 预警 说明
报告期内,本 基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百 人或者基金资产净
值低于五千万元的情形。
§5 投资 组合 报 告
5.1 报告 期末 基金 资 产组 合情 况
序号
项目
金额(元)
占基金总资产的比例(%)
1
权益投资
1,397,316,431.00 93.93
其中:股票
1,397,316,431.00 93.93
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
- -
其中:债券
- -
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中:买断式 回购 的买 入返售金融资
产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
89,643,753.28 6.03
8
其他资产
697,004.86 0.05
9
合计
1,487,657,189.14 100.00
注: 本基金本报告期末通过港股通交易机制投资的港股公允价值为 450,426,605.00 元人民币,占
期末基金资产净值比例 30.45% 。
5.2 报告 期末 按行 业 分类 的股 票投 资组 合
5.2.1 报告 期末 按行 业 分类 的境 内股 票投 资组 合
代码
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比
例(%)
A
农、林、牧、渔业
17,658,000.00 1.19
B
采矿业
- -
C
制造业
682,949,421.63 46.16
D
电力 、 热力 、 燃气 及水 生产 和供 应
业
- - 东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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E
建筑业
- -
F
批发和零售业
16,549,000.00 1.12
G
交通运输、仓储和邮政业
- -
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息 传输 、 软件 和信 息技 术服 务业
35,708,558.27 2.41
J
金融业
1,489,743.00 0.10
K
房地产业
133,726,366.42 9.04
L
租赁和商务服务业
58,808,736.68 3.98
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环境和公共设施管理业
- -
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
- -
合计
946,889,826.00 64.00
5.2.2 报告 期末 按行 业 分类 的港 股通 投资 股票 投资 组 合
行业类别
公允价值(元)
占基金资产净值比
例(%)
A 基础材料
85,069,465.00
5.75
B 消费者非必需品
80,998,020.00
5.47
C 消费者常用品
146,696,120.00
9.92
D 能源
-
-
E 金融
-
-
F 医疗保健
-
-
G 工业
68,903,200.00
4.66
H 信息技术
-
-
I 电信服务
-
-
J 公用事业
-
-
K 房地产
68,759,800.00
4.65
合计
450,426,605.00 30.45
注: 以上分类采用全球行业分类标准(Global Industry Classification Standard ,GICS) 。
5.3 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前十 名股 票投 资明 细
序号
股票代码
股票名称
数量(股)
公允价值(元)
占基金资产净
值比例(% )
1 002568 百润股份 8,396,566 123,345,554.54 8.34
2 01112
H&H国际控
股
2,064,000 87,018,240.00 5.88
3 002415 海康威视 2,300,000 80,661,000.00 5.45
4 600887 伊利股份 2,669,955 77,722,390.05 5.25 东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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5 01378 中国宏桥
13,599,500 68,949,465.00 4.66
6 000002 万 科A 2,230,071 68,507,781.12 4.63
7 01999 敏华控股
15,367,600 60,702,020.00 4.10
8 000961 中南建设 5,895,203 56,004,428.50 3.79
9 00884 旭辉控股集团
10,298,000 52,519,800.00 3.55
10 600132 重庆啤酒 1,481,600 52,300,480.00 3.54
5.4 报告 期末 按债 券 品种 分类 的债 券投 资组 合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名债 券投 资明 细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前十 名资 产支 持证 券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名 贵金属 投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名权 证投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告 期末 本基 金 投资 的股 指期 货交 易情 况说 明
5.9.1 报告 期末 本基 金 投资 的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金本报告期未进行股指期货投资。
5.9.2 本基 金投 资股 指 期货 的投 资政 策
本基金投资股指期货以套期保值为目的,以回避市场风险。故股指期 货空头的合约价值主要
与股票组合的多头价值相对 应。基金管理人通过动态管理股指期货合约 数量,以萃取相应股票 组
合的超额收益。
5.10 报告 期末 本基 金 投资 的国 债期 货交 易情 况说 明
5.10.1 本期 国债 期货 投 资政 策
本基金投资国债期货以套期保值为目的,以回避市场风险。故国债期 货空头的合约价值主要东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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与债券组合的多头价值相对应。基金管理人通过动态管理国债期货合约 数量,以萃取相应债券组
合的超额收益。
5.10.2 报告 期末 本基 金 投资 的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金本报告期未进行国债期货投资。
5.10.3 本期 国债 期货 投 资评 价
本基金本报告期未进行国债期货投资。
5.11 投资 组合 报告 附 注
5.11.1
本基金持有的前十名证券 的发行主体本期未出现被监管部门立案调查 ,或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2
基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他资产构成
序号
名称
金额(元)
1
存出保证金
674,801.68
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
22,203.18
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
697,004.86
5.11.4 报告 期末 持有 的 处于 转股 期的 可转 换债 券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转债。
5.11.5 报告期末前十名 股票中存在流通受限情况的说明
本基金报告期期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.11.6 投资 组合 报告 附 注的 其他 文字 描述 部分
由于四舍五入的原因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计项之间可能存在尾东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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差。
§6 开放 式基 金 份额 变动
单位:份
报告期期初基金份额总额 1,144,692,038.17
报告期期间基金总申购份额
-
减: 报告期期间基金总赎回份额
-
报告期期间基金拆分变动份额 (份额减少以
"-" 填列)
-
报告期期末基金份额总 额
1,144,692,038.17
§7 基金 管理 人 运用 固有 资 金投 资 本基 金情 况
7.1 基金 管理 人持 有 本基 金份 额变 动情 况
本报告期,本基金管理人未 持有本基金份额 。
7.2 基金 管理 人运 用 固有 资金 投资 本基 金交 易明 细
本报告期,本基金管理人 不存在申购、赎回或交易本基金的情况。
§8 备查 文件 目 录
8.1 备查文件目录
1、中国证监会准予注册东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金的文件;
2、《东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金基金合同》;
3、《东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金托管协议》 ;
4、东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金财务 报表及报表附注;
5、报告期内在指定报刊上披露的各项公告;
6、基金管理人业务资格批件、营业执照;
7、中国证监会要求的其他文件。
8.2 存放地点
备查文件存放于基金管理人的办公场所:上海市中山南路 318 号2 号楼 31 层。
东方红睿满沪港深灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第 1 季度报告
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8.3 查阅方式
投资者可到基金管理人的办公场所免费查阅备查文件, 亦可通过公司网站查阅, 公司网址为:
www.dfham.com 。
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