金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
第 1 页共 13 页
金 鹰 元盛 债 券型 发 起式 证 券投 资 基金 （LOF ）
2019 年第 1 季度 报 告
2019 年 3 月 31 日
基 金管 理人： 金鹰 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 中国 建设银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一九 年四 月二十 日金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
2
§ 1
重 要 提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 4 月 19
日复核了本报告中的财务指标、 净值表现和投 资组合报告等内容， 保 证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则 管理和运用基金资产， 但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有 风险， 投资者在作出投 资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2019 年 1 月 1 日起至 3 月 31 日止。
§ 2
基 金 产品概 况
基金简称 金鹰元盛债券（LOF ）
场内简称 元盛债券
基金主代码 162108
基金运作方式 契约型
基金合同生效日 2015 年 5 月 5 日
报告期末基金份额总额 415,601,287.73 份
投资目标
在严格控制投资风险的前提下， 通过积极主动的投
资管理， 力争为基金份额持有人获取超越业绩比较
基准的投资回报，实现基金资产的长期稳定增值。
投资策略
本基金资产配置采用自上而下的投资视角， 定性分
析与定量分析并用， 结合国内外政治经济环境、 宏
观政策、利率变化等，合理确定基金在普通债券、
货币市场工具等资产类别上的投资比例， 并随着各金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
3
类资产风险收益特征的相对变化， 适时动态地调整
本基金投资于普通债券、 货币市场工具等资产的比
例与期限结构。
业绩比较基准 中国债券综合财富指数收益率
风险收益特征
本基金为债券型基金， 属于证券投资基金当中风险
较低的品种， 其长期平均风险与预期收益率低于股
票型基金、混合型基金、但高于货币市场基金。
基金管理人 金鹰基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
下属分级 基 金 的 基 金 简
称
金鹰元盛债券 （LOF ）C 金鹰元盛债券（LOF ）E
下属 分 级 基 金 的 交 易 代
码
162108 004333
报 告 期 末 下 属 分 级 基 金
的份额总额
67,089,408.40 份 348,511,879.33 份
§ 3
主 要 财务指 标和 基金 净值 表现
3.1 主 要财 务指 标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2019 年 1 月 1 日-2019 年 3 月 31 日)
金鹰元盛债券 （LOF ）
C
金鹰元盛债券 （LOF ）
E
1. 本期已实现收益 769,016.81 7,066,079.77
2. 本期利润 612,870.53 5,854,043.21
3. 加权平均基金份额本期利润 0.0074 0.0101
4. 期末基金资产净值 79,041,966.33 448,409,912.97
5. 期末基金份额净值 1.178 1.287 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
4
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允
价值变动收益）扣除相关费用后的余额；
2、本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；
3、期末可供分配利润，指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现
部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数） 。
4、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实
际收益水平要低于所列数字。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 本 报告 期基金 份额净 值增 长率及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率的比 较
1、 金鹰 元盛债 券（LOF ）C ：
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个
月
0.68% 0.05% 1.16% 0.05% -0.48% 0.00%
2、 金鹰 元盛债 券（LOF ）E ：
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个
月
0.78% 0.05% 1.16% 0.05% -0.38% 0.00%
注：本基金的业绩比较基准为：中国债券综合财富指数收益率。
3.2.2 自 基 金 转 型 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变
动 的比 较
金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2015 年 5 月 5 日至 2019 年 3 月 31 日)
1． 金鹰元盛债券（LOF ）C ： 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
5
注： （1）截至报告期末，各项资产配置比例已符合基金合同约定。
（2 ）本基金的业绩比较基准为：中国债券综合财富指数收益率。
2． 金鹰元盛债券（LOF ）E ：
注： （1）截至报告期末，各项资产配置比例已符合基金合同约定。
（2 ）本基金的业绩比较基准为：中国债券综合财富指数收益率。 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
6
§ 4
管 理 人报告
4.1 基 金经 理（ 或基金经 理小 组）简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理
期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
汪伟
本基
金的
基金
经理
2018-01-
24
- 6
汪伟先生， 2013 年 7 月至 2014
年 9 月曾任广州证券股 份有限
公司交易员、投资经理等职
务，2014 年 9 月至 2016 年 2
月曾任金鹰基金管理有限公
司交易主管，2016 年 3 月至
2017 年 7 月曾任广东 南粤银
行股份有限公司交易员、 宏观
分析师等职务， 2017 年 7 月加
入金鹰基金管理有限公司， 现
任固定收益部基金经理。
戴骏
本基
金的
基金
经理，
公司
固定
收益
部副
总监
2019-03-
19
- 8
戴骏先生， 美国密歇根大学金
融工程硕士研究生， 历任国泰
基金管理有限公司基金经理
助理、 东兴证券股份有限公司
债券交易员等职务， 2016 年 7
月加入金鹰基金管理有限公
司，现任固定收益部基金经
理。
注：1、任职日期和离任日期指公司公告聘任或解聘日期；
2、 证券从业的含义遵从行业协会 《证券业从业人员资格管理办法》 的相关规定。
4.2 报 告期 内本基 金运作 遵规 守信情 况说 明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《证券投资基金法》 和其他有关法律法规及
其各项实施准则， 严格遵守本基金基金合同等法律文件的规定， 本着诚实信用、 勤勉
尽责的原则管理和运用基金资产， 在严格控制 风险的基础上， 为基金 份额持有人谋求
最大利益。
本 报 告 期 内， 基 金 运作合 法 合 规 ，无 出 现 重大违 法 违 规 或违 反 基 金合同 的 行 为 ，
无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公 平交 易专 项说明 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
7
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内， 公司严格执 行证监会 《证券投资基 金管理公司公平交易制度指导意见》
和公司内部公平交易制度， 各投资组合按投资 管理制度和流程独立决策， 并在获得投
资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。
公司通过规范的投资交易流程、 完善的权限管理机制、 有效的交易控制制度， 确
保公平交易的实施。 同 时通过投资交易系统中的公平交易功能执行交易， 不断强化事
后监控分析，以尽可能确保公平对待各投资组合。
报告期，公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）
公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析， 未发 现违反公平交易制度的
异常行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内， 公司旗下 所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中， 未出现同日
反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况。
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 报 告期 内基 金的投资 策略 和业绩 表现 说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
回顾 2019 年第一季度债券市场，利率债窄幅震荡，2 月份公布 1 月份金融数据，
社融信贷超预期回暖， 市场向上调整， 但由于 2 月份整体金融数据较为疲软， 利率债
在 3 月份又出现小幅下行， 直至 3 月中缴税期 资金面阶段性收紧， 导 致利率债小幅调
整 ， 整 个 季度 来 看 ，利率 债 整 体 呈现 震 荡小 幅下 行 的 态 势，10 年 期国 债 收 益 率下 行
11bp 至 3.06,10 年期国开债收益率下行 2 个 bp 至 3.58。
金 鹰 元盛 在一 季度 坚 持利 率 骑乘+ 长端 利率 波段 的 操作 策略 ，以 中 短端 利 率债 票
息和骑乘价差为基础收益， 通过把握长端利率 波段行情有效增厚组合收益， 一季度利
率整体震荡，未出现较好波段机会，主要以骑乘为主要收益来源。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末， 基金 C 类份额净值 1.178 ， 本报告期份额净值收益率 为 0.68% ，
同期业绩比较基准收益率为 1.16% ； E 类份额净值 1.287， 本报告期份额净值收益率为
0.78% ，同期业绩比较基准收益率为 1.16% 。
金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
8
4.5 管 理人 对宏观 经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
展望第二季度，我们认为利率债整体来讲存在较大的调整压力。首先，伴随着 3
月份经济数据的大幅超预期， 市场对于经济企稳回暖的预期大幅抬升， 同时， 微观调
研显示 3 月份信贷数据表现较好， 社融企稳， 表现出宽信用卓见成效， 经济企稳信号
较为明显。 其次， 伴随着猪肉价格、 蔬菜价格、 黑色系及油价的大幅上行， 市场对于
通 胀 的 担 忧再 起 ，通 胀上 行 是 制 约利 率 下行 的最 大 因 素 ，故 伴 随着 通胀 水 平 的 上行 ，
利 率 债 下 行空 间 有限 。最 后 ， 由 于央 行 对于 货币 政 策 从 全面 放 水到 精准 滴 灌 的 调整 ，
货币市场资金面的松紧弹性很有可能在二季度加大， 给利率债带来不 确定性， 故我 们
认为二季度利率将呈现一个震荡上行的态势。
金 鹰 元盛 将继 续坚 持 利率 骑 乘+ 长 端利 率波 段的 操 作策 略， 以中 短 端利 率 债票 息
和骑乘价差为基础收益， 通过把握长端利率波 段行情增厚组合收益。 由于二季度整体
的波动加大，故可适当观察把握利率波段机会。
4.6 报 告期 内基 金持有人 数或 基金资 产净 值预警 说明
本报告期内无应当说明的预警事项。
§ 5
投 资 组合报 告
5.1 报 告期 末基 金资产组 合情 况
序号 项目 金额( 元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 553,045,000.00 96.63
其中：债券 553,045,000.00 96.63
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - - 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
9
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 6,660,308.58 1.16
7 其他各项资产 12,650,658.50 2.21
8 合计 572,355,967.08 100.00
注： 其他资产包括： 交易保证金、 应收利息、 应收证券清算款、 其他应收款、 应
收申购款。
5.2 报 告期 末按 行业分类 的股 票投资 组合
5.2.1 报 告 期末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
本基金本报告期末无股票投资。
5.2.2 报 告 期末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合
本基金本报告期内未通过港股通投资股票。
5.3 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 股票投 资明 细
本基金本报告期末无股票投资。
5.4 报 告期 末按 债券品种 分类 的债券 投资 组合
序号 债券品种 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例( ％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 553,045,000.00 104.85
其中：政策性金融债 553,045,000.00 104.85
4 企业债券 - -
5 企业短期融资 券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - - 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
10
9 其他 - -
10 合计 553,045,000.00 104.85
5.5 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 债券投 资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张）
公允价值
( 元)
占基金资产
净值比例
（％）
1 180208 18 国开 08 1,000,000.00
102,140,000.
00
19.36
2 170209 17 国开 09 1,000,000.00
101,820,000.
00
19.30
3 180212 18 国开 12 1,000,000.00
101,460,000.
00
19.24
4 170205 17 国开 05 1,000,000.00
101,240,000.
00
19.19
5 180204 18 国开 04 500,000.00
52,375,000.0
0
9.93
5.6 报告 期末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前十 名资产 支持 证券投 资
明细
本基金本报告期末无资产支持证券投资。
5.7 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
本基金本报告期末无贵金属投资。
5.8 报 告期 末按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 权证投 资明 细
本基金本报告期末无权证投资。
5.9 报 告期 末本 基金投资 的股 指期货 交易 情况说 明
5.9.1 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细
本基金本报告期末无股指期货投资。
5.9.2 本 基金 投资 股指期 货的 投资政 策
无。
5.10 报 告期 末本 基金投资 的国 债期货 交易 情况说 明 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
11
5.10.1 本 期国 债期 货投资 政策
无。
5.10.2 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金本报告期末无国债期货投资。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 报告期内基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其 他各 项资产 构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 454.06
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 12,498,035.86
5 应收申购款 152,168.58
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 12,650,658.50
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金本报告期末无处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金本报告期末无股票投资。
5.11.6 投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
12
§ 6
开 放 式基金 份额 变动
单位：份
项目
金鹰元盛债券 （LOF ）
C
金鹰元盛债券 （LOF ）
E
本报告期期初基金份额总额 71,116,149.17 681,704,747.25
报告期 基金总申购份额 35,644,476.43 99,910,479.91
减： 报告期 基金总赎回份额 39,671,217.20 433,103,347.83
报告期 基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 67,089,408.40 348,511,879.33
§7 基 金管 理人运 用固有 资金 投资本 基金 情况
7.1 基 金管 理人 持有本基 金份 额变动 情况
无。
7.2 基 金管 理人 运用固有 资金 投资本 基金 交易明 细
无。
§ 8
报 告 期末 发 起式 基金 发起 资金持 有份 额情况
本基金发起人的三年封闭期限已经届满。
§ 9 影 响投 资者 决策的其 他重 要信息
9.1 影 响投 资者 决策的其 他重 要信息
经广东省工商行政管理局核准， 本基金管理人法定代表人已于 2019 年 3 月 27 日
变更为刘志刚先生。
§ 10 备 查文 件目 录
10.1备 查文 件目录 金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）2019 年第 1 季度报告
13
1、中国证监会批准发行及募集的文件。
2、 《金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）基金合同》 。
3、 《金鹰元盛债券型发起式证券投资基金（LOF ）托管协议》 。
4、金鹰基金管理有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程。
5、基金托管人业务资格批件和营业执照。
10.2 存 放地 点
广州市天河区珠江东路 28 号越秀金融大厦 30 层
10.3 查 阅方 式
投资者可在营业时间免费查阅或按工本费购买复印件， 也可登录本基金管理人网
站查阅，本基金管理人网址：http://www.gefund.com.cn 。
投资者对本报告书如有疑问， 可咨询本基金管 理人客户服务中心， 客 户服务中心
电话：4006-135-888 或 020-83936180。
金 鹰基 金管理 有限 公司
二 〇一 九年四 月二 十日
