信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
信诚至 泰灵活配置混合型 证券投资基金 2019 年第一季 度报告
2019 年03 月31 日
基金管 理人： 中信保诚基 金管理有限公司
基金托 管人： 中信银行股 份有限公司
报告送 出日期：2019 年04 月18 日
信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
§1 重要提示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏, 并对 其内
容的真 实性 、准 确性 和完 整性承 担个 别及 连带 责任 。
基金托 管人 中信 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定, 于 2019 年 4 月 17 日 复核了 本报 告中 的财 务
指标、 净值 表现 和投 资组 合报告 等内 容, 保证 复核 内 容不存 在虚 假记 载、 误导 性陈述 或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产,但 不保 证 基金一 定盈 利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险, 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅读 本基 金的 招
募说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2019 年1 月1 日起 至 3 月31 日止 。
§2 基金产品概况
基金简 称 信诚至 泰
场内简 称 -
基金主 代码 004155
交易代 码 - -
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2017 年06 月 06 日
报告期 末基 金份 额总 额 153,380,663.18 份
投资目 标
在 严 格 控 制 风 险 的 前 提 下, 通 过 合 理 的 资 产 配 置, 综 合 运 用 多 种 投 资 策 略,
力争获 得超 越业 绩比 较基 准的回 报。
投资策 略
1 、资 产配 置策 略
本基金主要通过对 宏观经 济运行状况、国家 财政和 货币政策、国家产 业政
策 以 及 资 本 市 场 资 金 环 境 、 证 券 市 场 走 势 的 分 析, 在 评 价 未 来 一 段 时 间 股
票、 债券 市场 相对 收益 率 的基础 上, 动态 优化 调整 权 益类 、 固 定收 益类 等大
类资产 的配 置。 在严 格控 制风险 的前 提下,力 争获 得 超越业 绩比 较基 准的 回
报。
2 、股 票投 资策 略
在 灵 活 的 类 别 资 产 配 置 的 基 础 上, 本 基 金 通 过 自 上 而 下 及 自 下 而 上 相 结 合
的 方 法 挖 掘 优质 的 上 市 公司, 严 选 其 中 安 全边 际 较 高的 个 股 构 建 投资 组 合:
自上而下地分析行 业的增 长前景、行业结构 、商业 模式、竞争要素等 分析
把握其 投资 机会;自 下而 上 地评判 企业 的产 品、 核心 竞争力 、 管 理层 、 治 理
结构等; 并 结 合 企业 基 本 面和 估 值 水 平 进行 综 合 的 研判, 严 选 安 全 边 际较 高
的个股 。
3 、债 券投 资策 略
本基金 将根 据当 前宏 观经 济形势 、 金 融市 场环 境, 运 用基于 债券 研究 的各 种
投资分析技术, 进行 个 券 精选 。 对 于 普 通债 券, 本 基 金将 在 严 格 控 制目 标 久
期及保 证基 金资 产流 动性 的前提 下, 采用 目标 久期 控 制、 期限 结构 配置 、 信
用利差 策略 、相 对价 值配 置、回 购放 大策 略等 策略 进行主 动投 资。
4 、证 券公 司短 期公 司债 券 投资策 略
本 基 金 通 过 对 证 券 公 司 短 期 公 司 债 券 发 行 人 基 本 面 的 深 入 调 研 分 析, 结合
发行人资产负债状 况、盈 利能力、现金流、 经营稳 定性以及债券流动 性、
信用利 差 、 信 用评 级 、 违 约风险 等的 综合 评估 结果, 选取具 有价 格优 势和 套
利机会 的优 质信 用债 券进 行投资 。
5 、资 产支 持证 券投 资策 略 信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
资产支持证券的定 价受市 场利率、发行条款 、标的 资产的构成及质量 、提
前偿还率等多种因 素影响 。本基金将在基本 面分析 和债券市场宏观分 析的
基础上,对 资产 支持 证券 的 交易结 构风 险 、 信 用风 险 、 提 前偿 还风 险和 利率
风险等 进行 分析,采 取包 括 收益率 曲线 策略 、 信用 利 差曲线 策略 、 预期 利率
波动率 策略 等积 极主 动的 投资策 略, 投资 于资 产支 持 证券。
6 、股 指期 货投 资策 略
基 金 管 理 人 可 运 用 股 指 期 货, 以 提 高 投 资 效 率 更 好 地 达 到 本 基 金 的 投 资 目
标 。 本 基 金 在股 指 期 货 投资 中 将 根 据 风险 管 理 的 原则, 以 套 期 保 值 为目 的,
在 风 险 可 控 的 前 提 下, 本 着 谨 慎 原 则, 参 与 股 指 期 货 的 投 资, 以 管 理 投 资 组
合 的 系 统 性 风险, 改 善 组 合的 风 险 收 益 特性 。 此 外, 本基 金 还 将 运 用股 指 期
货来对冲诸如预期 大额申 购赎回、大量分红 等特殊 情况下的流动性风 险以
进行有 效的 现金 管理 。
7 、权 证投 资策 略
本基金 将按 照相 关法 律法 规通过 利用 权证 进行 套利 、 避险 交易,控 制基 金组
合风险, 获 取 超 额收 益 。 本基 金 进 行 权 证投 资 时, 将 在对 权 证 标 的 证券 进 行
基 本 面 研 究 及 估 值 的 基 础 上, 结 合 股 价 波 动 率 等 参 数, 运 用 数 量 化 定 价 模
型,确 定其 合理 内在 价值, 构建交 易组 合。
如 法 律 法 规 或 监 管 机 构 以 后 允 许 基 金 投 资 其 他 品 种, 基 金 管 理 人 在 履 行 适
当程序后, 可 以 将其 纳 入 投资 范 围, 本 基 金 可以 相 应 调整 和 更 新 相 关投 资 策
略,并 在招 募说 明书 更新 或 相关公 告中 公告 。
业绩比 较基 准
本基金 的业 绩比 较基 准为 : 30%× 沪深 300 指数 收益 率 +70% × 中 证综 合债 指
数收益 率。
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金,其 预 期风险 、 预 期收 益高 于货 币市场 基金 和债 券型 基
金,低 于股 票型 基金 。
基金管 理人 中信保 诚基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中信银 行股 份有 限公 司
下属分级 基 金的 基金 简称 信诚至 泰 A 信诚至 泰C
下属分级 基 金的 场内 简称 - -
下属分级 基 金的 交易 代码 004155 004156
报 告 期 末 下 属 分级 基 金 的 份
额总额
150,418,092.57 份 2,962,570.61 份
下属分级 基 金 的 风 险 收 益 特
征
- -
注:本 基金 管理 人法 定名 称 于 2017 年12 月18 日起 变 更为“ 中信 保诚 基金 管理 有限公 司” 。
本基金 管理 人已 于2017 年 12 月20 日在 中国 证监 会指定 媒介 以及 公司 网站 上刊登 了公 司法 定名 称变
更的公 告。
§3 主要财务指标和基金 净值 表现
3.1 主要财务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标
信诚至 泰A
报告期 （2019 年 01 月 01 日-2019
年03 月31 日）
信诚至 泰 C
报告期 （2019 年 01 月 01 日-2019
年 03 月 31 日）
1. 本期 已实 现收 益 2,059,398.70 148,846.10
2. 本期 利润 2,293,939.65 177,068.64 信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0127 0.0142
4. 期末 基金 资产 净值 158,019,009.15 3,288,714.76
5. 期末 基金 份额 净值 1.0505 1.1101
注:1、 上述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用,计 入费 用 后实际 收益 水平 要低 于
所列数 字。
2、本 期已 实现 收益 指基 金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入(不 含公 允价 值 变动收 益) 扣除 相关 费
用后的 余额,本 期利 润为 本 期已实 现收 益加 上本 期公 允价值 变动 收益 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期 基金份额净 值增 长 率及其与同期业绩 比较 基准收益率的比较
信诚至 泰A
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①-③ ②- ④
过去三 个月 1.16% 0.03% 9.03% 0.46% -7.87% -0.43%
信诚至 泰C
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①-③ ②- ④
过去三 个月 1.07% 0.03% 9.03% 0.46% -7.96% -0.43%
3.2.2 自基金合同生效以来 基金 累计净值增长 率变动 及其 与同期业绩比较基准 收益 率变动的比较
信诚至 泰A
信诚至 泰C 信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
注: 本 基金 建仓 期自2017 年6 月6 日至2017 年12 月6 日, 建仓 期结 束时 资产 配置比 例符 合本 基金 基
金合同 规定 。
§4 管理人报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
提云涛
本 基金基金 经理、信 诚至
瑞 灵活配置 混合基金 、信
诚 至 选 灵 活 配 置 混 合 基
金 、信诚新 选回报灵 活配
置 混合基金 、信诚新 旺回
报 灵 活 配 置 混 合 基 金
(LOF) 、信 诚永 益一 年定
期 开放混合 基金、信 诚量
化 阿尔法股 票基金的 基金
经理。
2017 年 09
月14 日
- 18
经济学 博士 。 曾 任职 于大 鹏证
券股份有限公司上海分公司,
担任研究部分析师; 于 东 方 证
券有限责任公司, 担 任 研 究 所
所长助理; 于 上 海 申 银 万 国 证
券研究所, 历 任 宏 观 策 略 部 副
总监、金融工程部总监; 于平
安资产管理有限责任公司, 担
任量化投研部总经理; 于 中 信
证券股份有限公司, 担 任 研 究
部金融 工程 总监。 2015 年6 月
加 入 中 信 保 诚 基 金 管 理 有 限
公司, 担任量化投资总监。现
兼 任 信 诚 至 瑞 灵 活 配 置 混 合
基金、 信诚 至选 灵活 配置 混合
基金、 信诚 新选 回报 灵活 配置
混合基 金、 信诚 新旺 回报 灵活
配置混 合基 金(LOF) 、 信 诚永
益一年 定期 开放 混合 基金 、 信
诚量化 阿尔 法 股 票基 金、 信诚
至 泰 灵 活 配 置 混 合 基 金 的 基信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
金经理 。
缪夏美
本 基 金 的 基 金 经 理, 兼任
中 信保诚 惠泽 18 个 月定
期 开放债券 型证券投 资基
金 、中信保 诚稳鸿债 券型
证 券投资基 金、信诚 至裕
灵 活配置混 合型证券 投资
基 金、信诚 永益一年 定期
开 放混合型 证券投资 基金
中 信保诚景 泰债券型 证券
投资基 金的 基金 经理 。
2018 年 09
月14 日
- 2
经济学 硕士 。 曾 任职 于方 正中
期期货有限公司, 担 任 宏 观 研
究员; 于合众资产管理股份有
限公司, 担任投资经理助理。
2016 年8 月 加入 中信 保诚 基金
管理有限公司, 历 任 固 定 收 益
部研究 员、 投资 经理 。 现 任中
信保诚 惠 泽 18 个月 定期 开放
债券型 证券 投资 基金 、 中 信保
诚稳鸿 债券 型证 券投 资基 金、
信 诚 至 裕 灵 活 配 置 混 合 型 证
券投资 基金 、 信 诚永 益一 年定
期开放 混合 型证 券投 资基 金、
信 诚 至 泰 灵 活 配 置 混 合 型 证
券投资 基金 、 中 信保 诚景 泰债
券 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经
理。
注:1. 上述 任职 日期 、离 任 日期根 据本 基金 管理 人对 外披露 的任 免日 期填 写。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 报 告期 内本基 金运 作遵规 守信 情况说 明
在本报 告期 内, 本基 金管 理 人严格 按照 《证 券投 资基 金法》 和其 他相 关法 律法 规的规 定以 及《 信诚 至
泰灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 基金 合同 》 、 《信 诚 至泰灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金招 募说 明书 》 的 约定,
本着诚 实信 用、 勤勉 尽职 的原则 管理 和运 用基 金财 产。 本 基金 管理 人通 过不 断完善 法人 治理 结构 和内 部控
制制度,加 强内 部管 理,规 范基金 运作 。 本报 告期 内, 基金运 作合 法合 规, 没有 发 生损害 基金 份额 持有 人利 益
的行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
根据中 国证 监会 颁布 的《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》, 以 及公司 拟定 的《 信诚 基
金公平 交易 管理 制度 》, 公 司采取 了一 系列 的行 动实 际落实 公平 交易 管理 的各 项要求 。各 部门 在公 平交 易
执行中 各司 其职,投 资研 究 前端不 断完 善研 究方 法和 投资决 策流 程, 确保 各投 资 组合享 有公 平的 投资 决策
机会,建立 公平交易 的制度环境;交易 环节加强 交易执行的 内部控制,利用 恒生交易系 统公平交 易相关程 序,
及其它 的流 程控 制, 确保 不 同基金 在一 、 二级 市场 对 同一证 券交 易时 的公 平; 公 司同时 不断 完善 和改 进公 平
交易分 析系 统, 在事 后加 以 了严格 的行 为监 控, 分析 评 估 以及 报告 与信 息披 露 。 当期公 司整 体公 平交 易制 度
执行情 况良 好, 未发 现有 违 背公平 交易 的相 关情 况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内,未 发现 本基 金 与其它 投资 组合 之间 有可 能导致 不公 平交 易和 利益 输送的 异常 交易 。报 告
期内, 未出 现参 与交 易所 公 开竞价 同日 反向 交易 成交 较少的 单边 交易 量超 过该 证券当 日成 交 量 5% 的交 易
(完全 复制 的指 数基 金除 外)。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和 运 作分析
2019 年一 季度 以来 ， 宏 观 数据延 续弱 势格 局 ， 但 社 融数据 出现 明显 企稳 回升 。 从 已公 布的1-2 月数 据
看：消 费增 速 8.2% ，持 平 去年 12 月 ，但 略高 于去 年11 月数 据。 投资 数据 整 体偏弱 ，固 定资 产投 资同 比
6.1% ， 较去 年 12 月 增速 上 行0.2 个百 分点 ，投 资小 幅回升 主要 得益 于房 地产 投资明 显好 于预 期。 地产 投
资 1-2 月同 比11.6% ，明 显高于 市场 预期 ，但 考虑 到前期 销售 乏力 ，新 开工 不足， 预计 后期 地产 投资 将逐信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
步走弱 ， 制 造业 投资1-2 月回落 明显 ， 基 建投 资反 弹有限 。 总 之， 如果 地产 投资乏 力， 则固 定资 产投 资数
据将有 明显 下行 压力 。 出 口方 面 1-2 月大 幅回 落， 去年的 抢出 口现 象明 显消 退。 但社 融数 据企稳 回升 迹 象
明显，1-2 月社 融同 比高 于10% ，显 著高 于去 年四 季度， 预 计 3 月 社融 增速 将继续 回升 。考 虑到 融 资 企稳
领先经 济企 稳， 目前 看社 融企稳 已较 为确 定。 此外 ，3 月PMI 数据50.5% ， 明 显好于 市场 预期 ，与 历史 同
期数据 表现 较好 。 分项 来 看， 生产 数据 环比 回升3.2 个百 分点 ， 显示 春节 后 新开工 较好 ； 反应 内需 的 进口
订单回 升 3.9 个 百分 点， 回升幅度 较大 ；反 应需 求端 的 新订 单指 数也 相继 回升 ， 但整 体回 升幅 度仍 偏弱 。
通胀方 面， 1-2 月CPI 同比 1.6% ， 明显 低于 去年 四 季度数 据。 但是 二季 度 CPI 同比 将明 显回 升， 保
守估计 也 在 2.5% 上 方， 主 要源于 以下 三方 面因 素： 第一、 猪周 期确 认见 底回 升， 同时 叠加 非洲 猪瘟 影响 ，
猪肉价 格涨 幅较 大， 第二 、 油价 处于 持续 回升 通道 ，近期 涨幅 明显 ；第 三、 去年基 数较 低。
市场方 面 ， 一 季度 权益 市 场表现 较好 ， 债券 市场 表 现整体 一般 ， 收益 率略 有 回升 ， 进 入 4 月以 后债 券
市场情 绪走 弱明 显。 一季 度上证 综指 整体 上涨 约 25% ，大 幅超 出市 场预 期， 主 要源于 以下 几个 方面 因素 ：
第一 、 去 年四 季度 以来 政 策对民 企融 资的 持续 支持 ， 投 资者 风险 偏好 明显 上 升； 第二 、 社融 数据1 月 份大
幅回升 ， 社 融增 速企 稳， 引发市 场对 后期 经济 企稳 的预期 ； 第 三、 去年 持续 压制市 场的 中美 贸易 摩擦 ， 近
期有明 显缓 和； 第四 、宏 观数据 方面 ，房 地产 投资 超预期 ，3 月 PMI 数 据超 预期， 作证 经济 见底 企 稳 ，进
一步引 发投 资者 做多 情绪 ；第五、 科创 板正 积极 准备 、 加紧 推出 ，客 观上 需要 较 好的 权益 市场 表现 配合 ，
政策层 面也 将一 定程 度配 合。 鉴于 权益 市场涨 幅较 大， 投资 者风 险偏好 上升 明显 ； 投 资者 资产再 配置 过 程
中， 逐 步增 配权 益， 减配 债券； 融资 增速 见底 较为 确定， 随着 越来 越多 的数 据印证 ， 市 场逐 步倾 向于 认为
经济也 将逐 步见 底回 升； 货币政策 进入 观望 期， 并未 进 一步 宽松 ，反 而操 作层 面 市场 感受 边际 有所 调整 ；
综合以 上四 方面 原因 ， 债 券市场 整体 呈现 震荡 偏弱 格局 ， 收 益率 小幅回 升 ， 但 4 月 第一 周债 券市 场情 绪明
显走弱 。10 年 国开 债收 益 率从1 月初 低 点3.52%附 近，已 回升 至目 前 的 3.76% ，后 期仍 有进 一步 回升 的 风
险。
展望二 季度 ， 我们认 为4 月将陆 续公 布 的 3 月 数据 大概率 仍将 较好 ， 所 以月 内维持 股强 债弱 格局 。 进
入 5 月 ， 需要 进一步 观察 经济基 本面 数据 的印 证， 短期看 经济 大幅 回落 的概 率不高 。 如果 海外市 场未 出 现
较大风 险 ， 二 季度大 概率 权益表 现仍 将好 于债 券。 考虑到 近期 公布 的宏 观数 据大概 率将 较好 ， 从 而引 发 市
场对经 济已 经见 底企 稳的 担忧， 不排 除 4 月债 券将 出现明 显调 整。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期内,本 基金A、C 份额净 值增 长率 分别 为 1.16% 和1.07%, 同 期业 绩比 较基准 收益 率 为 9.03%,
基金 A 、B 份额 落后 业绩 比 较基准 分别 为 7.87% 和 7.96% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内,本 基金 未出 现 连续 20 个 工作 日基 金资 产 净值低 于五 千万 元( 基金 份 额持有 人数 量不 满两
百人) 的情 形。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组 合情 况
序号 项目 金额（ 元）
占基金 总资 产的 比例
(%)
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 204,456,700.00 95.21
其中： 债券 204,456,700.00 95.21
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - - 信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 750,753.43 0.35
8 其他资 产 9,543,485.42 4.44
9 合计 214,750,938.85 100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 境内股 票投 资。
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 投资 的股 票。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 股票投 资明 细
5.3.1 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
5.4 报 告期 末按 债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值 （ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 18,919,600.00 11.73
其中： 政策 性金 融债 18,919,600.00 11.73
4 企业债 券 35,387,100.00 21.94
5 企业短 期融 资券 124,832,000.00 77.39
6 中期票 据 25,318,000.00 15.70
7 可转债(可 交换 债) - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 204,456,700.00 126.75
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称
债券数 量
(张)
公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
1 143657 18 金地 03 100,000 10,197,000.00 6.32
2 101800789 18 湘 高速 MTN001 100,000 10,182,000.00 6.31
3 143213 17 豫 高速 100,000 10,172,000.00 6.31
4 041800256 18 四 川路 桥 CP002 100,000 10,128,000.00 6.28
5 101801353 18 鞍钢 MTN002 100,000 10,101,000.00 6.26
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货投 资。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
基金管 理人 可运 用股 指期 货,以 提高 投资 效率 更好 地 达到本 基金 的投 资目 标。 本基金 在股 指期 货投 资
中将根 据风 险管 理的 原则, 以套期 保值 为目 的, 在风 险 可控的 前提 下, 本着 谨慎 原 则,参 与股 指期 货的 投资,
以管理 投资 组合 的系 统性 风险, 改善 组合 的风 险收 益 特性 。 此 外,本 基金 还将 运 用股指 期货 来对 冲诸 如预 期
大额申 购赎 回、 大量 分红 等特殊 情况 下的 流动 性风 险以进 行有 效的 现金 管理 。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 投资 范围 不包 括国 债期货 投资 。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 内未 进 行 国债期 货投 资。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 投资 范围 不包 括国 债期货 投资 。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 基金投资前十名证券 的发 行主体被监管部门立 案调 查或编制日前一年内 受到 公开谴责、 处罚说明
本基金 本期 投资 的前 十名 证券的 发行 主体 没有 被监 管部门 立案 调查,或 在报 告 编制日 前一 年内 受到 公
开谴责 、处 罚。
5.11.2 声明基金投资的前十 名股 票是否超出基金合同 规定 的备选股票库
本基金 投资 的前 十名 股票 中,没 有超 出基 金合 同规 定 备选库 之外 的股 票。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 15,007.27
2 应收证 券清 算款 5,868,255.76
3 应收股 利 -
4 应收利 息 3,659,516.92
5 应收申 购款 705.47
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 9,543,485.42
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末 股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
5.11.5.1 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票， 不存 在流 通受 限情 况。
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
因四舍 五入 原因,投 资组 合 报告中 市值 占净 值比 例的 分项之 和与 合计 可能 存在 尾差。
§6 基 金中 基金
6.1 报告期 末 按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 基金投 资明 细
6.2
当期 交易 及持有基 金产 生的费 用 信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
6.3 本报 告期 持 有的 基金 发生 的重大 影响 事件
§7 开 放式 基金份 额变 动
单位：份
项目 信诚至 泰 A 信诚至 泰 C
报告期 期初 基金 份额 总额 191,201,423.51 17,068,977.95
报告期 期间 基金 总申 购份 额 16,410,066.47 6,543,784.33
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 57,193,397.41 20,650,191.67
报告期期间基金拆分变 动份额( 份额 减少
以 ”- ”填列)
- -
报告期 期末 基金 份额 总额 150,418,092.57 2,962,570.61
§8 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 情况
8.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
8.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本报告 期, 基金 管理 人未 运 用固有 资金 投资 本基 金。
§9 报 告期 末 发起 式基 金发起 资金 持有份 额情 况
无
§10 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
10.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
10.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无
§11 备 查文 件目录
11.1 备 查文 件目录
1、信 诚至 泰灵 活配 置混 合 型证券 投资 基金 相关 批准 文件
2、中 信保 诚基 金管 理公 司 营业执 照
3、信 诚至 泰灵 活配 置混 合 型证券 投资 基金 基金 合同
4、信 诚至 泰灵 活配 置混 合 型证券 投资 基金 招募 说明 书
5、本 报告 期内 按照 规定 披 露的各 项公 告
11.2 存 放地 点
中信保 诚基 金管 理有 限公 司办公 地-- 中国 （上 海） 自由贸 易试 验区 世纪 大 道8 号上 海国 金中 心汇 丰银
行大 楼 9 层。
11.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 至公 司办公 地点 免费 查阅 ，也 可按工 本费 购买 复印 件。
亦可通 过公 司网 站查 阅， 公司网 址 为www.citicprufunds.com.cn 。
信诚至泰灵活配置混合型证券投资基金 2019 年第一季度报告
中信保 诚基 金管 理有 限公 司
2019 年04 月 18 日
