鹏华弘盛灵活配置混合型证券投资基
金更新的招募说明书摘要
基金管理人：鹏华基金管理有限公司
基金托管人：招商银行股份有限公司
2019 年 4 月 重要提示
本基金经 2015 年 2 月 6 日中国证券监督管理委员会下发的《关于准予鹏华弘盛灵活配
置混合型证券投资基金注册的批复》（证监许可[2015]221 号文）注册，进行募集。根据
相关法律法规，本基金基金合同已于 2015 年 2 月 25 日正 式生效，基金管理人于该日起正
式开始对基金财产进行运作管理。
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会
注册，但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性
判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
本基金属于混合型基金，其预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金，低于
股票型基金，属于证券投资基金里中高风险、中高预期收益的品种。投资人在投资本基金
前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场，并承
担基金投资中出现的各类风险，包括但不限于：系统性风险、非系统性风险、管理风险、
本基金特定风险等。
本基金投资范围包括中小企业私募债，中小企业私募债券的流动性风险在于该类债券采
取非公开方式发行和交易，由于不公开资料，外部评级机构一般不对这类债券进行外部评
级，可能会降低市场对该类债券的认可度，从而影响该类债券的市场流动性。中小企业私
募债券的信用风险在于该类债券发行主体的资产规模较小、经营的波动性较大，同时，各
类材料（包括招募说明书、审计报告）不公开发布，也大大提高了分析并跟踪发债主体信
用基本面的难度。
本基金投资股指期货等金融衍生品。金融衍生品是一种金融合约，其价值取决于一种或
多种基础资产或指数，其评价主要源自于对挂钩资产的价格与价格波动的预期。投资于衍
生品需承受市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险和法律风险等。由于衍生品通常
具有杠 杆效 应，价 格波 动比标 的工 具更为 剧烈 ，有时 候比 投资标 的资 产要承 担更 高的 风 险 。
并且由于衍生品定价相当复杂，不适当的估值有可能使基金资产面临损失风险。股指期货
采用保证金交易制度，由于保证金交易具有杠杆性，当出现不利行情时，股价指数微小的
变动就可能会使投资人权益遭受较大损失。股指期货采用每日无负债结算制度，如果没有
在规定的时间内补足保证金，按规定将被强制平仓，可能给投资带来损失。
基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对本
基金表现的保证。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保
证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金管理人提醒投资人基金投资的“买者自负”原
则，在投资人作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资人
自行承担。投资有风险，投资人在投资本基金前应认真阅读本基金的招募说明书和基金合
同。 本招募说明 书已经本基 金托管人复 核。本招募 说明书所载 内容截止日 为 2019 年 2 月
24 日，有关 财务数据和净值表现截止日为 2018 年 12 月 31 日（未经审计）。
（一）基金管 理人概况
一、基金 管理人
1 、名称：鹏 华基金管理有限公司
2 、住所：深 圳市福田区福华三路 168 号深圳国际商会中心 43 层
3 、设立日期 ：1998 年 12 月 22 日
4 、法定代表 人：何如
5 、办公地址 ：深圳市福田区福华三路 168 号深 圳国际商会中心 43 层
6 、电话：（0755）82021233
传真 ：（0755）82021155
7 、联系人： 吕奇志
8 、注册资本 ：人民币 1.5 亿元
9 、股权结构 ：
出资人名称
出资额（万
元）
出资比例
国信证券股份有限公司 7,500 50%
意大利欧利盛资本资产管理股份公司
（Eurizon Capital SGR S.p.A. ）
7,350 49%
深圳市北融信投资发展有限公司 150 1%
总 计 15,000 100%
（二）主要人 员情况
1 、基金管理 人董事会成员
何如先生，董事长，硕士，高级会计师，国籍：中国。历任中国电子器件公司深圳公
司副总会计师兼财务处处长、总会计师、常务副总经理、总经理、党委书记，深圳发展银
行行长助理、副行长、党委委员、副董事长、行长、党委副书记，现任国信证券股份有限
公司董事长、党委书记，鹏华基金管理有限公司董事长。
邓召明先生，党委书记、董事、总裁，经济学博士，讲师，国籍：中国。历任北京理
工大学管理与经济学院讲师、中国兵器工业总公司主任科员、中国证监会处长、南方基金
管理有限公司副总经理、中国证监会第六、七届发审委委员，现任鹏华基金管理有限公司
党委书记、总裁。
孙煜扬先生，董事，经济学博士，国籍：中国。历任贵州省政府经济体制改革委员会
主任科员、中共深圳市委政策研究室副处长、深圳证券结算公司常务副总经理、深圳证券
交易所首任行政总监、香港深业（集团）有限公司助理总经理、香港深业控股有限公司副总经理、中国高新技术产业投资管理有限公司董事长兼行政总裁、鹏华基金管理有限公司
董事总裁, 国信证券股份有限公司副总裁，国信证券股份有限公司公司顾问。
Massimo Mazzini 先生， 董事，经济和商学学士。国籍：意大利。曾在安达信
（Arthur Andersen MBA）从事风险管理和资产管理工作，历任 CA AIPG SGR 投资总 监、
CAAM AI SGR 及 CA AIPG SGR 首席执行 官和投资总监、东方汇理资产管理股份有限公司
（CAAM SGR）投资副总监、农业信贷另类投资集团（Credit Agricole Alternative
Investments Group ）国 际执行委员会委员、意大利欧利盛资本资产管理股份公司
（Eurizon Capital SGR S.p.A. ）投 资方案部投资总监、Epsilon 资产管 理股份公司
（Epsilon SGR）首席执 行官，欧利盛资本股份公司（Eurizon Capital S.A. ）（卢 森堡）
首席执行官和总经理。现任意大利欧利盛资本资产管理股份公司（Eurizon Capital SGR
S.p.A.）市 场及业务发展总监。
Andrea Vismara 先生，董 事，法学学士，律师，国籍：意大利。曾在意大利多家律师
事务所担任律师，先后在法国农业信贷集团（Credit Agricole Group ） 东方汇理资产管理
股份有限公司（CAAM SGR ）法务部、 产品开发部，欧利盛资本资产管理股份公司（Eurizon
Capital SGR S.p.A. ）治 理与股权部工作，现在担任意大利欧利盛资本资产管理股份公司
（Eurizon Capital SGR S.p.A ）董事 会秘书兼任企业事务部总经理，欧利盛资本股份公司
（Eurizon Capital S.A.）（卢森堡）企业服务部总经理。
周中国先生，董事，会计学硕士，高级会计师，注册会计师，国籍：中国。历任深圳
华为技术有限公司定价中心经理助理、国信证券股份有限公司资金财务总部业务经理、深
圳金地证券服务部财务经理、资金财务总部高级经理、总经理助理、副总经理、人力资源
总部副总经理等职务。现任国信证券股份有限公司财务负责人、资金财务总部总经理兼人
力资源总部总经理。
史际春先生，独立董事，法学博士，国籍：中国。历任安徽大学讲师、中国人民大学
副教授，现任中国人民大学法学院教授、博士生导师，国务院特殊津贴专家，兼任中国法
学会经济法学研究会副会长、北京市人大常委会和法制委员会委员。
张元先生，独立董事，大学本科，国籍：中国。曾任新疆军区干事、秘书、编辑，甘
肃省委研究室干事、副处长、处长、副主任，中央金融工作委员会研究室主任，中国银监
会政策法规部（研究局）主任（局长）等职务；2005 年 6 月至 2007 年12 月，任中 央国债
登记结算有限责任公司董事长兼党委书记；2007 年12 月至 2010 年 12 月 ，任中央国债登
记结算有限责任公司监事长兼党委副书记。
高臻女士，独立董事，工商管理硕士，国籍：中国。曾任中国进出口银行副处长，负
责贷款管理和运营，项目涉及制造业、能源、电信、跨国并购；2007 年加入曼达林投资顾
问有限公司，现任曼达林投资顾问有限公司执行合伙人。
2 、基金管理 人监事会成员
黄俞先生，监事会主席，研究生学历，国籍：中国。曾在中农信公司、正大财务公司
工作，曾任鹏华基金管理有限公司董事、监事，现任深圳市北融信投资发展有限公司董事
长。
陈冰女士，监事，本科学历，国籍：中国。曾任国信证券股份有限公司资金财务部会
计、上海营业部财务科副科长、资金财务部财务科副经理、资金财务部资金科经理、资金
财务部主任会计师兼科经理、资金财务部总经理助理、资金财务总部副总经理等，现任国
信证券资金财务总部副总经理兼资金运营部总经理、融资融券部总经理。
SANDRO VESPRINI 先生， 监事，工商管理学士，国籍：意大利。先后在米兰军医院出
纳部、税务师事务所、菲亚特汽车发动机和变速器平台管控管理团队工作、圣保罗 IMI 资
产管理 SGR 企业经管部、圣保罗财富管理企业管控部工作、曾任欧利盛资本资产管理股份
公司（Eurizon Capital SGR S.p.A.）财务管理和投资经理，现任欧利盛资本资产管理股
份公司（Eurizon Capital SGR S.p.A. ）财务负责 人。
于丹女士，职工监事，法学硕士，国籍：中国。历任北京市金杜( 深圳) 律师事务所 律
师；2011 年7 月加盟鹏华 基金管理有限公司，历任监察稽核部法务主管，现任监察稽核部
总经理助理。
郝文高先生，职工监事，大专学历，国籍：中国。历任深圳奥尊电脑有限公司证券基
金事业部副经理、招商基金管理有限公司基金事务部总监；2011 年 7 月加盟鹏华基金管理
有限公司，现任登记结算部总经理。
刘嵚先生，职工监事，管理学硕士，国籍：中国。历任毕马威（中国）管理顾问公司
咨询顾问，南方基金管理有限公司北京分公司副总经理；2014 年10 月 加入鹏华基金管理
有限公司，现任鹏华基金管理有限公司总裁助理、首席市场官兼市场发展部、北京分公司
总经理。
3 、高级管理 人员情况
何如先生，董事长，硕士，高级会计师，国籍：中国。历任中国电子器件公司深圳公
司副总会计师兼财务处处长、总会计师、常务副总经理、总经理、党委书记，深圳发展银
行行长助理、副行长、党委委员、副董事长、行长、党委副书记，现任国信证券股份有限
公司董事长、党委书记，鹏华基金管理有限公司董事长。
邓召明先生，党委书记、董事、总裁，经济学博士，讲师，国籍：中国。历任北京理
工大学管理与经济学院讲师、中国兵器工业总公司主任科员、中国证监会处长、南方基金管理有限公司副总经理、中国证监会第六、七届发审委委员，现任鹏华基金管理有限公司
党委书记、总裁。
高阳先生， 党委副书记 、副总裁， 特许金融分 析师（CFA），经济学硕 士，国籍： 中国 。
历任中国国际金融有限公司经理，博时基金管理有限公司博时价值增长基金基金经理、固
定收益部总经理、基金裕泽基金经理、基金裕隆基金经理、股票投资部总经理，现任鹏华
基金管理有限公司党委副书记、副总裁。
邢彪先生，副总裁，工商管理硕士、法学硕士，国籍：中国。历任中国人民大学校办
科员，中国证监会办公厅副处级秘书，全国社保基金理事会证券投资部处长、股权资产部
（实业投资部）副主任，并于 2014 年至 2015 年 期间担任中国证监会第 16 届主板发审 委专
职委员，现任鹏华基金管理有限公司副总裁。
高鹏先生，副总裁，经济学硕士，国籍：中国。历任博时基金管理有限公司监察法律
部监察稽核经理，鹏华基金管理有限公司监察稽核部副总经理、监察稽核部总经理、职工
监事、督察长，现任鹏华基金管理有限公司副总裁。
苏波先生，副总裁，管理学博士，国籍：中国。历任深圳经济特区证券公司研究所副
所长、投资部经理，南方基金管理有限公司渠道服务二部总监助理，易方达基金管理有限
公司信息技术部总经理助理，鹏华基金管理有限公司总裁助理、机构理财部总经理、职工
监事，现任鹏华基金管理有限公司副总裁。
高永杰先生，纪委书记，督察长，法学硕士，国籍：中国。历任中共中央办公厅秘书
局干部，中国证监会办公厅新闻处干部、秘书处副处级秘书、发行监管部副处长、人事教
育部副处长、处长，现任鹏华基金管理有限公司纪委书记、督察长。
韩亚庆先生，副总经理，经济学硕士。国籍：中国。历任国家开发银行资金局主任科
员，全国社保基金理事会投资部副调研员，南方基金管理有限公司固定收益部基金经理、
固定收益部总监，现任鹏华基金管理有限公司副总裁、固定收益投资总监、固定收益部总
经理。
4 、本基金基 金经理
刘涛先生，国籍中国，金融学硕士，6 年证券基 金从业经验。2013 年 4 月加盟鹏华基
金管理有限公司，从事债券投资研究工作，担任固定收益部债券研究员。2016 年05 月至
2018 年 08 月 担任鹏华国企债债券基金基金经理，2016 年 05 月担任鹏华丰融定期开放债券
基金基金经理，2016 年11 月担任鹏 华丰禄债券基金基金经理，2017 年02 月至 2018 年 06
月担任鹏华丰达债券基金基金经理，2017 年 02 月至 2017 年09 月担任鹏 华丰安债券基金
基金经理，2017 年02 月 担任鹏华丰腾债券基金基金经理，2017 年02 月至 2019 年 02 月担
任鹏华兴盛混合 C 基金 基金经理，2017 年05 月 担任鹏华丰瑞债券基金基金经理，2017 年05 月担任鹏 华普天债券基金基金经理，2018 年03 月担任鹏 华弘盛混合基金基金经理，
2018 年 03 月至 2018 年 12 月担任鹏华 实业债基金基金经理，2018 年07 月 担任鹏华尊悦发
起式定开债券基金基金经理，2018 年 10 月担任 鹏华 3 个月 中短债基金基金经理，2018 年
12 月担任鹏 华永诚一年定期开放债券基金基金经理。刘涛先生具备基金从业资格。
本基金基金经理管理的其他基金情况：
2016 年 05 月至 2018 年 08 月担任鹏华 国企债债券基金基金经理
2016 年 05 月 担任鹏华丰融定期开放债券基金基金经理
2016 年 11 月 担任鹏华丰禄债券基金基金经理
2017 年 02 月至 2018 年 06 月担任鹏华 丰达债券基金基金经理
2017 年 02 月至 2017 年 09 月担任鹏华 丰安债券基金基金经理
2017 年 02 月 担任鹏华丰腾债券基金基金经理
2017 年 02 月至 2019 年 02 月担任鹏华 兴盛混合 C 基金基金经理
2017 年 05 月 担任鹏华丰瑞债券基金基金经理
2017 年 05 月 担任鹏华普天债券基金基金经理
2018 年 03 月至 2018 年 12 月担任鹏华 实业债基金基金经理
2018 年 07 月 担任鹏华尊悦发起式定开债券基金基金经理
2018 年 10 月 担任鹏华 3 个月中短债基金基金经理
2018 年 12 月 担任鹏华永诚一年定期开放债券基金基金经理
王石千先生，国籍中国，经济学硕士，5 年证券 基金从业经验。2014 年7 月加盟鹏华
基金管理有限公司，曾任固定收益部高级债券研究员，从事债券投资研究工作，现任固定
收益部基金经理。2018 年 03 月担任 鹏华双债加利债券基金基金经理，2018 年04 月 担任鹏
华纯债债券基金基金经理，2018 年04 月担任鹏 华丰利债券（LOF ）基金 基金经理，2018 年
07 月担任鹏 华可转债基金基金经理，2018 年 10 月担任鹏华信用增利债券基金基金经理，
2018 年 11 月 担任鹏华弘盛混合基金基金经理。王石千先生具备基金从业资格。
本基金基金经理管理的其他基金情况：
2018 年 03 月 担任鹏华双债加利债券基金基金经理
2018 年 04 月 担任鹏华纯债债券基金基金经理
2018 年 04 月 担任鹏华丰利债券（LOF）基金基金经理
2018 年 07 月 担任鹏华可转债基金基金经理
2018 年 10 月 担任鹏华信用增利债券基金基金经理 本基金历任的基金经理：
2015 年 02 月至 2017 年 02 月
袁航先生
2015 年 05 月至 2017 年 02 月
李君女士
2016 年 02 月至 2018 年 03 月
刘太阳先生
5 、投资决策 委员会成员情况
邓召明先生，鹏华基金管理有限公司党委书记、董事、总裁。
高阳先生，鹏华基金管理有限公司党委副书记、副总裁。
邢彪先生，鹏华基金管理有限公司副总裁。
高鹏先生，鹏华基金管理有限公司副总裁。
韩亚庆先生，鹏华基金管理有限公司副总裁。
梁浩先生，鹏华基金管理有限公司研究部总经理，鹏华新兴产业混合、鹏华研究精选
混合、鹏华创新驱动混合基金经理。
赵强先生，鹏华基金管理有限公司资产配置与基金投资部 FOF 投资副总 监。
6 、上述人员 之间不存在近亲属关系。
（一）基金托管人概况
二、基金 托管人
1 、基本情况
名称：招商银行股份有限公司（以下简称“招商银行”）
设立日期：1987 年4 月8 日
注册地址：深圳市深南大道 7088 号 招商银行大厦
办公地址：深圳市深南大道 7088 号 招商银行大厦
注册资本：252.20 亿元
法定代表人：李建红
行长：田惠宇
资产托管业务批准文号：证监基金字[2002]83 号
电话：0755—83199084
传真：0755—83195201
资产托管部信息披露负责人：张燕
2 、发展概况 招商银行成立于 1987 年 4 月 8 日，是我国第一家完全由企业法人持股的股份制商业银
行，总行设在深圳。自成立以来，招商银行先后进行了三次增资扩股，并于 2002 年 3 月成
功地发行了 15 亿 A 股，4 月 9 日在上交所挂牌（股票代码：600036 ），是 国内第一家采用
国际会计标准上市的公司。2006 年 9 月又成功发行了 22 亿 H 股，9 月 22 日在香港联交所
挂牌交易（股票代码：3968 ），10 月 5 日行使 H 股超额配售，共发行了 24.2 亿 H 股。截
至 2018 年 9 月 30 日，本 集团总资产 65,086.81 亿 元人民币，高级法下资本充足率 15.46% ，
权重法下资本充足率 12.80% 。
2002 年 8 月 ，招商银行成立基金托管部；2005 年 8 月，经报中国证监会同意，更名为
资产托管部，下设业务管理室、产品管理室、业务营运室、稽核监察室、基金外包业务室
5 个职能处室 ，现有员工 80 人。2002 年 11 月，经 中国人民银行和中国证监会批准获得证
券投资基金托管业务资格，成为国内第一家获得该项业务资格上市银行；2003 年 4 月，正
式办理基金托管业务。招商银行作为托管业务资质最全的商业银行，拥有证券投资基金托
管、受托投资管理托管、合格境外机构投资者托管（QFII ）、合格境内机构投资者托管
（QDII）、 全国社会保障基金托管、保险资金托管、企业年金基金托管等业务资格。
招商银行确立“因势而变、先您所想”的托管理念和“财富所托、信守承诺”的托管
核心价值， 独创“6S 托管银行”品 牌体系，以 “保护您的 业务、保护 您的财富” 为历史使
命，不断创新托管系统、服务和产品：在业内率先推出“网上托管银行系统”、托管业务
综合系统和“6 心”托管服务标准，首家发布私募基金绩效分析报告，开办国内首个托管
银行网站，成功托管国内第一只券商集合资产管理计划、第一只 FOF 、第一只信托资金计
划、第一只 股权私募基 金、第一家 实现货币市 场基金赎回 资金 T+1 到 账、第一只 境外银 行
QDII 基金、 第一只红利 ETF 基金、第一只“1+N”基金专户 理财、第一 家大小非解 禁资产 、
第一单 TOT 保管，实现 从单一托管 服务商向全 面投资者服 务机构的转 变，得到了 同业认 可 。
招商银行资 产托管业务 持续稳健发 展，社会影 响力不断提 升, 四度蝉联 获《财资》 “ 中
国最佳托管专业银行”。2016 年 6 月招商银行荣膺《财资》“中国最佳托管银行奖”，成
为国内唯一获得该奖项的托管银行；“托管通”获得国内《银行家》2016 中国金融创新
“十佳金融产品创新奖”；7 月荣膺 2016 年中国资产管理【金贝奖】“最佳资产托管银
行”；2017 年 6 月再度荣膺《财资》“中国最佳托管银行奖”, “全功 能 网 上托管 银 行
2.0 ”荣获《 银行家》2017 中国金融创新“十佳金融产品创新奖”；8 月荣膺国际财经权威
媒体《亚洲银行家》“中国年度托管银行奖”，2018 年 1 月获得中央国债登记结算有限责
任公司“2017 年度优秀资产托管机 构”奖项， 同月招商银 行“托管大 数据平台风 险管理 系
统”荣获 2016-2017 年度银监会系 统“金点子 ”方案一等 奖，以及中 央金融团工 委、全国
金融青联第五届“双提升”金点子方案二等奖；3 月招商银行荣获公募基金 20 年“最佳基
金托管银行”奖，5 月荣 膺国际财经权威媒体《亚洲银行家》“中国年度托管银行奖”。
（二）主要人员情况 李建红先生，本行董事长、非执行董事，2014 年 7 月起担任本行董事、董事长。英国
东伦敦大学工商管理硕士、吉林大学经济管理专业硕士，高级经济师。招商局集团有限公
司董事长，兼任招商局国际有限公司董事会主席、招商局能源运输股份有限公司董事长、
中国国际海运集装箱（集团）股份有限公司董事长、招商局华建公路投资有限公司董事长
和招商局资本投资有限责任公司董事长。曾任中国远洋运输（集团）总公司总裁助理、总
经济师、副总裁，招商局集团有限公司董事、总裁。
田惠宇先生，本行行长、执行董事，2013 年 5 月起担任本行行长、本行执行董事。美
国哥伦比亚大学公共管理硕士学位，高级经济师。曾于 2003 年 7 月至 2013 年 5 月 历任上
海银行副行长、中国建设银行上海市分行副行长、深圳市分行行长、中国建设银行零售业
务总监兼北京市分行行长。
王良先生， 本行副行长 ，货币银行 学硕士，高 级经济师。1991 年至 1995 年，在中 国
科技国际信托投资公司工作；1995 年 6 月至 2001 年 10 月 ，历任招商银行北京分行展览路
支行、东三 环支行行长 助理、副行 长、行长、 北京分行风 险控制部总 经理；2001 年 10 月
至 2006 年 3 月，历任北京分行行长助理、副行长；2006 年 3 月至 2008 年 6 月，任 北京分
行党委书记、副行长（主持工作）；2008 年 6 月至 2012 年 6 月，任 北京分行行长、党委
书记；2012 年 6 月至 2013 年 11 月 ，任招商银行总行行长助理兼北京分行行长、党委书记；
2013 年 11 月至 2014 年 12 月，任招商银行总行行长助理；2015 年 1 月起担任本行副行长；
2016 年 11 月 起兼任本行董事会秘书。
姜然女士，招商银行资产托管部总经理，大学本科毕业，具有基金托管人高级管理人
员任职资格。先后供职于中国农业银行黑龙江省分行，华商银行，中国农业银行深圳市分
行，从事信贷管理、托管工作。2002 年 9 月加盟招商银行至今，历任招商银行总行资产托
管部经理、高级经理、总经理助理等职。是国内首家推出的网上托管银行的主要设计、开
发者之一，具有 20 余年银行信贷及托管专业从业经验。在托管产品创新、服务流程优化、
市场营销及客户关系管理等领域具有深入的研究和丰富的实务经验。
（三）基金托管业务经营情况
截至 2018 年9 月30 日， 招商银行股份有限公司累计托管 401 只开放式基 金。
( 四) 托管人 的内部控制制度
1 、内部控制 目标
招商银行确保托管业务严格遵守国家有关法律法规和行业监管制度，自觉形成守法经
营、规范运作的经营思想和经营理念；形成科学合理的决策机制、执行机制和监督机制，
防范和 化解 经营风 险， 确保托 管业 务的稳 健运 行和托 管资 产的安 全； 建立有 利于 查错 防 弊 、
堵塞漏 洞、 消除隐 患， 保证业 务稳 健运行 的风 险控制 制度 ，确保 托管 业务信 息真 实、 准 确 、
完整、及时；确保内控机制、体制的不断改进和各项业务制度、流程的不断完善。
2 、内部控制 组织结构 招商银行资产托管业务建立三级内控风险防范体系：
一级风险防范是在招商银行总行风险管控层面对风险进行预防和控制；
二级风险防范是招商银行资产托管部设立稽核监察室，负责部门内部风险预防和控制；
三级风险防范是招商银行资产托管部在设置专业岗位时，遵循内控制衡原则，视业务
的风险程度制定相应监督制衡机制。
3 、内部控制 原则
（1 ）全面性 原则。内部控制覆盖各项业务过程和操作环节、覆盖所有室和岗位。
（2 ）审慎性 原则。托管 组织体系的 构成、内部 管理制度的 建立均以防 范风险、审 慎 经
营为出发点，以有效防范各种风险作为内部控制的核心，体现“内控优先”的要求。
（3 ）独立性 原则。招商 银行资产托 管部各室、 各岗位职责 保持相对独 立，不同托 管 资
产之间、托管资产和自有资产之间相互分离。内部控制的检查、评价部门独立于内部控制
的建立和执行部门。
（4 ）有效性 原则。内部 控制具有高 度的权威性 ，任何人不 得拥有不受 内部控制约 束 的
权利，内部控制存在的问题能够得到及时的反馈和纠正。
（5 ）适应性 原则。内部 控制适应招 商银行托管 业务风险管 理的需要， 并能够随着 托 管
业务经营战略、经营方针、经营理念等内部环境的变化和国家法律、法规、政策制度等外
部环境的改变及时进行修订和完善。
（6 ）防火墙 原则。招商 银行资产托 管部配备独 立的托管业 务技术系统 ，包括网络 系统 、
应用系统、安全防护系统、数据备份系统。
（7 ）重要性 原则。内部 控制在实现 全面控制的 基础上，关 注重要托管 业务事项和 高 风
险领域。
（8 ）制衡性 原则。内部 控制能够实 现在托管组 织体系、机 构设置及权 责分配、业 务 流
程等方面形成相互制约、相互监督，同时兼顾运营效率。
4 、内部控制 措施
（1 ）完善的 制度建设。 招商银行资 产托管部从 资产托管业 务内控管理 、产品受理 、 会
计核算、资金清算、岗位管理、档案管理和信息管理等方面制定一系列规章制度，保证资
产托管业务科学化、制度化、规范化运作。
（2 ）经营风 险控制。招 商银行资产 托管部制定 托管项目审 批、资金清 算与会计核 算 双
人双岗、大额资金专人跟踪、凭证管理等一系列完整的操作规程，有效地控制业务运作过
程中的风险。
（3 ）业务信 息风险控制 。招商银行 资产托管部 在数据传输 和保存方面 有严格的加 密 和
备份措施，采用加密、直连方式传输数据，数据执行异地实时备份，所有的业务信息须经
过严格的授权方能进行访问。 （4 ）客户资 料风险控制 。招商银行 资产托管部 对业务办理 过程中形成 的客户资料 ， 视
同会计资料保管。客户资料不得泄露，有关人员如需调用，须经总经理室成员审批，并做
好调用登记。
（5 ）信息技 术系统风险 控制。招商 银行对信息 技术系统管 理实行双人 双岗双责、 机 房
24 小时值班并设置门禁 管理、电脑 密码设置及 权限管理、 业务网和办 公网、托管 业务网与
全行业务网双分离制度，与外部业务机构实行防火墙保护，对信息技术系统采取两地三中
心的应急备份管理措施等，保证信息技术系统的安全。
（6 ）人力资 源控制。招 商银行资产 托管部通过 建立良好的 企业文化和 员工培训、 激 励
机制、 加强 人力资 源管 理及建 立人 才梯级 队伍 及人才 储备 机制， 有效 的进行 人力 资源 管 理 。
（五）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》
等有关法律法规的规定及基金合同、托管协议的约定，对基金投资范围、投资比例、投资
组合等情况的合法性、合规性进行监督和核查。
在为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节中，基金托管人对基金管理人发
送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与支付情况进行检查监督，对违反法律法
规、基金合同的指令拒绝执行，并立即通知基金管理人。
基金托管人如发现基金管理人依据交易程序已经生效的投资指令违反法律、行政法规
和其他有关规定，或者违反基金合同约定，及时以书面形式通知基金管理人进行整改，整
改的时限应符合法律法规及基金合同允许的调整期限。基金管理人收到通知后应及时核对
确认并以书面形式向基金托管人发出回函并改正。基金管理人对基金托管人通知的违规事
项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。
一、基金份额销售机构
三、相关 服务机构
1 、直销机构
（1 ）鹏华基 金管理有限公司直销中心
办公地址：深圳市福田区福华三路 168 号深圳国 际商会中心 43 层
联系电话：0755-82021233
传真：0755-82021155
联系人：吕奇志
网址：www.phfund.com
（2 ）鹏华基 金管理有限公司北京分公司
办公地址：北京市西城区金融大街甲 9 号金融 街中心南楼 502 房
联系电话：010-88082426 传真：010-88082018
联系人：张圆圆
（3 ）鹏华基 金管理有限公司上海分公司
办公地址：上海市浦东新区花园石桥路 33 号花 旗集团大厦 801B 室
联系电话：021-68876878
传真：021-68876821
联系人：李化怡
（4 ）鹏华基 金管理有限公司武汉分公司
办公地址：武汉市江汉区建设大道 568 号新世界 国贸大厦 I 座 3305 室
联系电话：027-85557881
传真：027-85557973
联系人：祁明兵
（5 ）鹏华基 金管理有限公司广州分公司
办公地址：广州市天河区珠江新城华夏路 10 号 富力中心 24 楼 07 单元
联系电话：020-38927993
传真：020-38927990
联系人：周樱
2 、其他销售 机构
（1 ）银行销 售机构
1 ）江苏银行 股份有限公司
注册地址：南京市秦淮区中华路 26 号
办公地址：南京市秦淮区中华路 26 号
法定代表人：夏平
客户服务电话：95319
网址：www.jsbchina.cn
2 ）招商银行 股份有限公司
注册地址：深圳市深南大道 7088 号 招商银行大厦
办公地址：深圳市深南大道 7088 号 招商银行大厦
法定代表人：李建红
联系人：邓炯鹏
客户服务电话：95555
网址：www.cmbchina.com
（2 ）证券公 司销售机构
1 ）大同证券 有限责任公司 注册地址：山西省大同市城区迎宾街 15 号桐城 中央 21 层
办公地址：山西省太原市小店区长治路世贸中心 12 层
法定代表人：董祥
联系人：薛津
客户服务电话：4007-121212
网址：www.dtsbc.com.cn
2 ）第一创业 证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区福华一路 115 号投行大 厦 20 楼
办公地址：深圳市福田区福华一路 115 号投行大 厦 20 楼
法定代表人：刘学民
联系人：毛诗莉
客户服务电话：95358
网址：www.firstcapital.com.cn
3 ）开源证券 股份有限公司
注册地址：西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座5 层
办公地址：西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座5 层
法定代表人：李刚
联系人：袁伟涛
客户服务电话：95325/400-860-8866
网址：www.kysec.cn
4 ）中山证券 有限责任公司
注册地址：深圳市南山区科技中一路西华强高新发展大楼 7 层、8 层
办公地址：深圳市南山区科技中一路西华强高新发展大楼 7 层、8 层
法定代表人：黄扬录
联系人：罗艺琳
客户服务电话：95329
网址：www.zszq.com
（3 ）第三方 销售机构
1 ）北京百度 百盈基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区上地十街 10 号百度大 厦 2 层
办公地址：北京市海淀区上地十街 10 号
法定代表人：梁志祥
联系人：王笑宇
客户服务电话：95055-9 网址：https://www.baiyingfund.com/
2 ）北京蛋卷 基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院6 号楼 2 单元21 层222507
办公地址：北京市朝阳区望京 SOHO T3 A 座 19 层
法定代表人：钟斐斐
联系人：戚晓强
客户服务电话：400-159-9288
网址：danjuanapp.com
3 ）北京虹点 基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号盈科中心东门 2 层222 单元
办公地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号盈科中心东门 2 层
法定代表人：胡伟
联系人：陈铭洲
客户服务电话：400-618-0707
网址：www.hongdianfund.com
4 ）北京汇成 基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108
办公地址：北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108
法定代表人：王伟刚
联系人：王晓晓
客户服务电话：400-619-9059
网址：www.hcjijin.com
5 ）北京肯特 瑞基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区中关村东路 66 号1 号楼 22 层 2603-06
办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街 18 号 院京东总部 A 座17 层
法定代表人：江卉
联系人：韩锦星
客户服务电话：95118
网址：fund.jd.com
6 ）蚂蚁（杭 州）基金销售有限公司
注册地址：杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218 号1 栋202 室
办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路 18 号黄 龙时代广场 B 座6F
法定代表人：陈柏青
联系人：韩爱彬 客户服务电话：4000-766-123
网址：www.fund123.cn
7 ）南京苏宁 基金销售有限公司
注册地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
办公地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
法定代表人：刘汉青
联系人：王锋
客户服务电话：95177
网址：www.snjijin.com
8 ）上海好买 基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区欧阳路 196 号26 号楼 2 楼41 号
办公地址：上海市浦东南路 1118 号 鄂尔多斯大厦 903 ～906 室
法定代表人：杨文斌
联系人：王诗玙
客户服务电话：400-700-9665
网址：www.howbuy.com
9 ）上海华夏 财富投资管理有限公司
注册地址：上海市虹口区东大名路 687 号 1 幢 2 楼 268 室
办公地址：北京市西城区金融大街 33 号通泰大 厦 B 座8 层
法定代表人：李一梅
联系人：仲秋玥
客户服务电话：400-817-5666
网址：www.amcfortune.com
10）上海汇 付金融服务有限公司
注册地址：上海市中山南路 100 号 金外滩国际广场 19 楼
办公地址：上海市宜山路 700 号普 天信息产业园 2 期C5 栋 汇付天下总部大楼 2 楼
法定代表人：金佶
联系人：钱诗雯
客户服务电话：440-8202-819
网址：www.chinapnr.com
11）上海陆 金所基金销售有限公司
注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号14 楼
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号14 楼
法定代表人：郭坚 联系人：陈铭洲
客户服务电话：400-821-9031
网址：www.lu.com
12）上海天 天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号2 号楼2 层
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号3C 座 10 楼
法定代表人：其实
联系人：高莉莉
客户服务电话：400-1818-188
网址：www.1234567.com.cn
13）上海挖 财基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 799 号5 层01、02/03 室
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 799 号5 层01、02/03 室
法定代表人：胡燕亮
联系人：李娟
客户服务电话：021-50810673
网址：www.wacaijijin.com
14）上海万 得基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区福山路 33 号 11 楼 B 座
办公地址：上海市浦东新区浦明路 1500 号万得大 厦 11 楼
法定代表人：王廷富
联系人：徐亚丹
客户服务电话：400-799-1888
网址：www.520fund.com.cn
15）深圳众 禄基金销售股份有限公司
注册地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8 楼
办公地址：深圳市罗湖区笋岗街道梨园路物资控股置地大厦 8 楼801
法定代表人：薛峰
联系人：邓爱萍
客户服务电话：4006-788-887
网址：www.zlfund.cn 、 www.jjmmw.com
16）珠海盈 米基金销售有限公司
注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6 号105 室-3491
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利 国际广场南塔 12 楼 B1201-1203 法定代表人：肖雯
联系人：黄敏嫦
客户服务电话：020-89629066
网址：www.yingmi.cn
基金管理人可根据有关法律法规要求，根据实情，选择其他符合要求的机构销售本基
金或变更上述销售机构，并及时公告。
二、登记机构
名称：鹏华基金管理有限公司
住所：深圳市福田区福华三路 168 号深圳国际商会中心 43 层
法定代表人：何如
办公室地址：深圳市福田区福华三路 168 号深 圳国际商会中心 43 层
联系电话：（0755）82021877
传真：（0755 ）82021165
负责人：范伟强
三、出具法律意见书的律师事务所
名称：上海通力律师事务所
住所：上海市银城中路 68 号时代金融 中心 19 楼
法定代表人：俞卫锋
办公室地址：上海市银城中路 68 号 时代金融中心 19 楼
联系电话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人：陈颖华
经办律师：吕红、黎明
四、会计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银 行大厦 6 楼
法定代表人：李丹
办公室地址：上海市湖滨路 202 号 领展企业广场 2 座普华 永道中心 11 楼
联系电话：（021 ）23238888
传真：（021）23238800
联系人：魏佳亮
经办会计师：许康玮、陈熹 本基金名称：鹏华弘盛灵活配置混合型证券投资基金
四、基金 的名称
契约型开放式，混合型基金
五、基金 运作方式 及类型
本基金在科学严谨的资产配置框架下，严选安全边际较高的股票、债券等投资标的，
力争实现绝对收益的目标。
六、基金 的投资目 标
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包
含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（含国债、金融债、企业
债、公司债、央行票据、中期票据、短期融资券、次级债、可转换债券、可交换债券、中
小企业私募债等）、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货以及法律法规或中国
证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。
七、基金 的投资方 向
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围。
基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为 0% －95% ；基金持有全部权证
的市值不得 超过基金资 产净值的 3%；每个交易 日日终在扣 除股指期货 合约需缴纳 的交易保
证金后，基金保留的现金以及投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金
资产净值的 5% ，其中现金 不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。
如果法律法规对该比例要求有变更的，以变更后的比例为准，本基金的投资范围会做
相应调整。
1 、资产配置 策略
八、基金 的投资策 略
本基金将通过跟踪考量通常的宏观经济变量（包括 GDP 增 长率、CPI 走势、M2 的绝对
水平和增长率、利率水平与走势等）以及各项国家政策（包括财政、税收、货币、汇率政
策等），并结合美林时钟等科学严谨的资产配置模型，动态评估不同资产大类在不同时期
的投资价值及其风险收益特征，追求股票、债券和货币等大类资产的灵活配置和稳健的绝
对收益目标。
2 、股票投资 策略 本基金通过自上而下及自下而上相结合的方法挖掘优质的上市公司，严选其中安全边
际较高的个股构建投资组合：自上而下地分析行业的增长前景、行业结构、商业模式、竞
争要素等分析把握其投资机会；自下而上地评判企业的产品、核心竞争力、管理层、治理
结构等；并结合企业基本面和估值水平进行综合的研判，严选安全边际较高的个股，力争
实现组合的绝对收益。
（1 ）自上而 下的行业遴选
本基金将自上而下地进行行业遴选，重点关注行业增长前景、行业利润前景和行业成
功要素。对行业增长前景，主要分析行业的外部发展环境、行业的生命周期以及行业波动
与经济周期的关系等；对行业利润前景，主要分析行业结构，特别是业内竞争的方式、业
内竞争的激烈程度、以及业内厂商的谈判能力等。基于对行业结构的分析形成对业内竞争
的关键成功要素的判断，为预测企业经营环境的变化建立起扎实的基础。
（2 ）自下而 上的个股选择
本基金主要从两方面进行自下而上的个股选择：一方面是竞争力分析，通过对公司竞
争策略和核心竞争力的分析，选择具有可持续竞争优势的上市公司或未来具有广阔成长空
间的公司。就公司竞争策略，基于行业分析的结果判断策略的有效性、策略的实施支持和
策略的执行成果；就核心竞争力，分析公司的现有核心竞争力，并判断公司能否利用现有
的资源、能力和定位取得可持续竞争优势。
另一方面是管理层分析，在国内监管体系落后、公司治理结构不完善的基础上，上市
公司的 命运 对管理 团队 的依赖 度大 大增加 。本 基金将 着重 考察公 司的 管理层 以及 管理 制 度 。
（3 ）综合研 判
本基金在自上而下和自下而上的基础上，结合估值分析，严选安全边际较高的个股，
力争实现组合的绝对收益。通过对估值方法的选择和估值倍数的比较，选择股价相对低估
的股票。就估值方法而言，基于行业的特点确定对股价最有影响力的关键估值方法（包括
PE、PEG 、PB 、PS、EV/EBITDA 等）；就估值倍数 而言，通过 业内比较、 历史比较和 增长性
分析，确定具有上升基础的股价水平。
3 、债券投资 策略
本基金债券投资将采取久期策略、收益率曲线策略、骑乘策略、息差策略、个券选择
策略、 信用 策略、 中小 企业私 募债 投资策 略等 积极投 资策 略，灵 活地 调整组 合的 券种 搭 配 ，
精选安全边际较高的个券，力争实现组合的绝对收益。
（1 ）久期策 略
久期管理是债券投资的重要考量因素，本基金将采用以“目标久期”为中心、自上而
下的组合久期管理策略。
（2 ）收益率 曲线策略 收益率曲线的形状变化是判断市场整体走向的一个重要依据，本基金将据此调整组合
长、中、短期债券的搭配，并进行动态调整。
（3 ）骑乘策 略
本基金将采用基于收益率曲线分析对债券组合进行适时调整的骑乘策略，以达到增强
组合的持有期收益的目的。
（4 ）息差策 略
本基金将采用息差策略，以达到更好地利用杠杆放大债券投资的收益的目的。
（5 ）个券选 择策略
本基金将根据单个债券到期收益率相对于市场收益率曲线的偏离程度，结合信用等级、
流动性、选择权条款、税赋特点等因素，确定其投资价值，选择定价合理或价值被低估的
债券进行投资。
（6 ）信用策 略
本基金通过主动承担适度的信用风险来获取信用溢价，根据内、外部信用评级结果，
结合对类似债券信用利差的分析以及对未来信用利差走势的判断，选择信用利差被高估、
未来信用利差可能下降的信用债进行投资。
（7 ）中小企 业私募债投资策略
中小企业私募债券是在中国境内以非公开方式发行和转让，约定在一定期限还本付息
的公司债券。由于其非公开性及条款可协商性，普遍具有较高收益。本基金将深入研究发
行人资信及公司运营情况，合理合规合格地进行中小企业私募债券投资。本基金在投资过
程中密 切监 控债券 信用 等级或 发行 人信用 等级 变化情 况， 尽力规 避风 险，并 获取 超额 收 益 。
4 、股指期货 、权证等投资策略
本基金可投资股指期货、权证和其他经中国证监会允许的金融衍生产品。
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，主要选择流动性好、
交易活跃的股指期货合约。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低申购赎回时现金资
产对投 资组 合的影 响及 投资组 合仓 位调整 的交 易成本 ，达 到稳定 投资 组合资 产净 值的 目 的 。
基金管理人将建立股指期货交易决策部门或小组，授权特定的管理人员负责股指期货
的投资审批事项，同时针对股指期货交易制定投资决策流程和风险控制等制度并报董事会
批准。
本基金通过对权证标的证券基本面的研究，并结合权证定价模型及价值挖掘策略、价
差策略、双向权证策略等寻求权证的合理估值水平，追求稳定的当期收益。
本基金业绩比较基准：
九、基金 的业绩比 较基准
一年期银行定期存款利率（税后）+3% 本基金的投资目标是追求绝对收益，为投资者提供长期稳定的保值增值，“一年期银
行定期存款利率（税后）+3% ”作为 业绩比较基准可以较好地反映本基金的投资目标。
如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准
推出，或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩基准的指数时，本基金管理人协商基
金托管人后可以在报中国证监会备案以后变更业绩比较基准并及时公告，但不需要召集基
金份额持有人大会。
本基金属于混合型基金，其预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金，低
于股票型基金，属于证券投资基金里中高风险、中高预期收益的品种。
十、基金 的风险收 益特征
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大
遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
十一、基 金的投资 组合报告
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 01 月18 日复 核了
本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018 年10 月01 日起 至 12 月 31 日。
1 、报告 期末基 金资产组合 情 况
序号 项目 金额（人民币元） 占基金总资产的比例（% ）
1
权益投资 10,073,133.60 4.56
其中：股票 10,073,133.60 4.56
2
基金投资 - -
3
固定收益投资 196,818,637.65 89.10
其中：债券 172,801,971.90 78.23
资产支
持证券
24,016,665.75 10.87
4
贵金属投资 - -
5
金融衍生品投
资
- -
6
买入返售金融
资产
- -
其中：买断式
回购的买入返
售金融资产
- -
7
银行存款和结
算备付金合计
9,099,355.00 4.12
8
其他资产 4,893,657.14 2.22
9
合计 220,884,783.39 100.00
2 、报告 期末按 行业分类的 股票投资组 合 （1 ）报 告期末 按行业分类 的境内股票 投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔
业 277,508.00 0.15
B
采矿业 418,115.50 0.23
C
制造业 6,554,425.84 3.56
D
电力、热力、燃
气及水生产和供
应业 - -
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 - -
G
交通运输、仓储
和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件
和信息技术服务
业 965,778.86 0.53
J
金融业 1,228,883.40 0.67
K
房地产业 - -
L
租赁和商务服务
业 - -
M
科学研究和技术
服务业 628,422.00 0.34
N
水利、环境和公
共设施管理业 - -
O
居民服务、修理
和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱
乐业 - -
S
综合 - -
合计 10,073,133.60 5.48
（2 ）报 告期末 按行业分类 的港股通投 资股票投资 组合
注：无。
3 、报告 期末按 公允价值占 基金资产净 值比例大小 排序的前十 名股票投资 明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 601688 华泰证券 75,857 1,228,883.40 0.67
2 600183 生益科技 112,000 1,126,720.00 0.61
3 002304 洋河股份 8,600 814,592.00 0.44
4 600612 老凤祥 16,779 755,055.00 0.41
5 002531 天顺风能 167,400 744,930.00 0.41
6 600570 恒生电子 13,327 692,737.46 0.38
7 300284 苏交科 60,600 628,422.00 0.34
8 000400 许继电气 59,400 528,066.00 0.29
9 600176 中国巨石 50,806 491,294.02 0.27 10 603043 广州酒家 17,600 476,608.00 0.26
4 、报告 期末按 债券品种分 类的债券投 资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
19,022,600.00 10.34
其中：政策性金融债
9,039,600.00 4.92
4
企业债券
112,745,071.00 61.31
5
企业短期融资券
6,012,600.00 3.27
6
中期票据
11,253,800.00 6.12
7
可转债（可交换债）
23,767,900.90 12.92
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
172,801,971.90 93.96
5 、报告 期末按 公允价值占 基金资产净 值比例大小 排序的前五 名债券投资 明细
序号 债券代码 债券名称 数量( 张)
公允价值
（元）
占基金资产净
值比例（％）
1 1780044 17 黔南 债 01 150,000 14,875,500.00 8.09
2 120002 18 中原 EB 130,000 13,000,000.00 7.07
3 1480272 14 柳州龙投 债 150,000 12,969,000.00 7.05
4 101800516 18 益阳交 通MTN001 100,000 10,222,000.00 5.56
5 1780131 17 毕节管 廊01 100,000 10,216,000.00 5.55
6 、报告 期末按 公允价值占 基金资产净 值比例大小 排序的前十 名资产支持 证券投资明 细
序
号
证券代码 证券名称 数量（份）
公允价值（人民
币元）
占基金资产净值比例
（% ）
1 116878 逸锟优 3 140,000 14,016,665.75 7.62
2 116866 尚隽 03A 100,000 10,000,000.00 5.44
7 、报告 期末按 公允价值占 基金资产净 值比例大小 排序的前五 名贵金属投 资明细
注：无。
8 、报告 期末按 公允价值占 基金资产净 值比例大小 排序的前五 名权证投资 明细
注：无。
9 、报告 期末本 基金投资的 股指期货交 易情况说明
（1 ）报 告期末 本基金投资 的股指期货 持仓和损益 明细
注：无。
（2 ）本 基金投 资股指期货 的投资政策
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，主要选择流动性好、
交易活跃的股指期货合约。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低申购赎回时现金资
产对投 资组 合的影 响及 投资组 合仓 位调整 的交 易成本 ，达 到稳定 投资 组合资 产净 值的 目 的 。
10 、报告 期末 本基金投资 的国债期货 交易情况说 明 （1 ）本 期国债 期货投资政 策
本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
（2 ）报 告期末 本基金投资 的国债期货 持仓和损益 明细
注：本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
（3 ）本 期国债 期 货 投资评 价
本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
11 、投资 组合 报告附注
（1 ）
中国银河 2018 年 7 月 5 日，中国 银河证券股份有限公司（以下简称“公司”）收到
中国人民银行出具的《行政处罚意见告知书》（银反洗罚告字[2018]4 号），主要内容如
下：
中国人民银行依据《中华人民共和国反洗钱法》第三十二条规定，拟对公司未按照规
定履行客户身份识别义务的行为处人民币 50 万元罚款，与身份不明的客户进行交易或者为
客户开立匿名账户、假名账户的行为处人民币 50 万元罚款，合计处人民币 100 万元 罚款。
公司在接受检查期间即立查立改，截至目前，公司已经进一步完善了反洗钱制度机制，细
化了客户身份识别、客户洗钱风险等级管理、可疑交易报告等工作流程，加强了反洗钱监
督检查和考核，加大了对历史存量客户持续识别力度，反洗钱相关系统功能也不断改进。
公司今后将持续完善内控合规管理，切实做好反洗钱工作。
2018 年 7 月 27 日，公 司收到中国人民银行出具的《行政处罚决定书》（银反洗罚决
字[2018]第4 号），主要 内容如下：
中国人民银行依据《中华人民共和国反洗钱法》第三十二条规定，对公司未按照规定
履行客户身份识别义务的行为处人民币 50 万元罚款，与身份不明的客户进行交易的行为处
人民币 50 万 元罚款，合计处人民币 100 万元罚款 。
公司将在规定的时间内缴纳上述罚款。公司在接受检查期间即立查立改，并根据中国
人民银行《执法检查意见书》的要求，制定了《关于中国人民银行反洗钱现场检查问题的
整改方案》并经公司第三届董事会第四十次会议审议通过。截至目前，公司已经进一步完
善了反洗钱制度机制，细化了客户身份识别、客户洗钱风险等级管理、可疑交易报告等工
作流程，加强了反洗钱监督检查和考核，加大了对历史存量客户持续识别力度，反洗钱相
关系统功能也不断改进。
公司今后将持续完善内控合规管理，切实做好反洗钱工作。
对该证券的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该公司，认为公司的上
述违规行为对公司并不产生实质性影响。上述通告对该公司债券的投资价值不产生重大影
响。该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程，符合法律法规和公司制度的规定。
（2 ）
本基金投资的前十名证券没有超出基金合同规定的证券备选库。
（3 ）其 他资产 构成
序
号
名称 金额（人民币元）
1 存出保证金 66,812.27
2
应收证券清算款 258,584.93
3
应收股利 -
4
应收利息 4,567,176.19
5
应收申购款 1,083.75
6
其他应收款 -
7
待摊费用 -
8
其他 - 9
合计 4,893,657.14
（4 ）报 告期末 持有的处于 转股期的可 转换债券明 细
序号 债券代码 债券名称
公允价值
（人民币元）
占基金资产净值比例（％）
1 128015 久其转债 936,694.80 0.51
2 113507 天马转债 935,950.70 0.51
3 128018 时达转债 904,969.00 0.49
（5 ）报 告期末 前十名股票 中存在流通 受限情况的 说明
注：无。
（6 ）投 资组合 报告附注的 其他文字描 述部分
由于四舍五入的原因，投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一
定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资人在做出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
十二、基 金的业绩
本基金基金合同生效以来的投资业绩及其与同期基准的比较如下表所示：
鹏华弘盛 A
净值增长
率 1
净值增长
率标准差
2
业绩比较
基准收益
率 3
业绩比较
基准收益
率标准差
4
1-3 2-4
2015 年 02 月 25 日( 基
金合同生效日) 至 2015
年 12 月 31 日
7.60% 0.08% 4.25% 0.01% 3.35% 0.07%
2016 年 01 月 01 日至
2016 年 12 月 31 日
3.28% 0.12% 4.51% 0.01% -1.23% 0.11%
2017 年 01 月 01 日至
2017 年 12 月 31 日
8.16% 0.24% 4.50% 0.01% 3.66% 0.23%
2018 年 01 月 01 日至
2018 年 12 月 31 日
-2.43% 0.26% 4.50% 0.01% -6.93% 0.25%
自基金合同生效日至
2018 年 12 月 31 日
17.28% 0.19% 17.76% 0.01% -0.48% 0.18%
鹏华弘盛C
净值增长
率 1
净值增长
率标准差
2
业绩比较
基准收益
率 3
业绩比较
基准收益
率标准差
4
1-3 2-4
2015 年 05 月 25 日( 基
金合同生效日) 至 2015
年 12 月 31 日
3.20% 0.08% 2.92% 0.01% 0.28% 0.07%
2016 年 01 月 01 日至
2016 年 12 月 31 日
46.53% 2.68% 4.51% 0.01% 42.02% 2.67%
2017 年 01 月 01 日至
2017 年 12 月 31 日
8.24% 0.24% 4.50% 0.01% 3.74% 0.23%
2018 年 01 月 01 日至
2018 年 12 月 31 日
-2.55% 0.26% 4.50% 0.01% -7.05% 0.25%
自基金合同生效日至
2018 年 12 月 31 日
59.50% 1.42% 16.43% 0.01% 43.07% 1.41%
一、基金费用的种类
十三、基 金的费用 与税收
1 、基金管理 人的管理费；
2 、基金托管 人的托管费；
3 、基金销售 服务费；
4 、《基金合 同》生效后与基金相关的信息披露费用；
5 、《基金合 同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
6 、基金份额 持有人大会费用；
7 、基金的证 券交易费用；
8 、基金的银 行汇划费用；
9 、证券账户 开户费用、账户维护费用；
10、按照国 家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1 、基金管理 人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.6% 年费率计提。管理费的计算方法如下：
H ＝E×0.6% ÷当年天数
H 为每日应计 提的基金管理费
E 为前一日的 基金资产净值 基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金托管人
双方核对无 误后，基金 托管人按照 与基金管理 人协商一致 的方式于次 月前 5 个工作日内从
基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
2 、基金托管 人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25% 的年费率计提。托管费的计算方法如
下：
H ＝E×0.25%÷当年天数
H 为每日应计 提的基金托管费
E 为前一日的 基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金托管人
双方核对无 误后，基金 托管人按照 与基金管理 人协商一致 的方式于次 月前 5 个工作日内从
基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
3 、销售服务 费
本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费年费率为 0.12% 。
本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有人服务，基金管理人将在基金
年度报告中对该项费用的列支情况作专项说明。销售服务费计提的计算公式如下：
H=E×0.12%÷当年天数
H 为C 类基 金份额每日应计提的销售服务费
E 为C 类基 金份额前一日的基金资产净值
基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，经基金管理人与基金托
管人双方核 对无误后， 基金托管人 按照与基金 管理人协商 一致的方式 于次月前 5 个工作日
内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
上述“一、基金费用的种类中第 4-10 项费用”，根据有关法规及相应协议规定，按费
用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
三、不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1 、基金管理 人和基金托 管人因未履 行或未完全 履行义务导 致的费用支 出或基金财 产 的
损失；
2 、基金管理 人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3 、《基金合 同》生效前的相关费用；
4 、其他根据 相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
四、与基金销售有关的费用
1 、申购费率 本基金对通过直销柜台申购的养老金客户与除此之外的其他投资人实施差别的申购费
率。
养老金客户指基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成
的补充养老基金等，包括全国社会保障基金、可以投资基金的地方社会保障基金、企业年
金单一计划以及集合计划。如将来出现经养老基金监管部门认可的新的养老基金类型，基
金管理人可在招募说明书更新时或发布临时公告将其纳入养老金客户范围，并按规定向中
国证监会备案。非养老金客户指除养老金客户外的其他投资人。
通过基金管理人的直销柜台申购本基金基金份额的养老金客户适用下表特定申购费率，
其他投资人申购本基金基金份额的适用下表一般申购费率：
A 类、C 类基金 份额
申购金额M （元 ） 一般申购费率 特定申购费率
M<1000 万 1.5% 0.6%
M ≥1000 万 每笔 1000 元 每笔 1000 元
本基金的申购费用应在投资人申购基金份额时收取。投资人在一天之内如果有多笔申
购，适用费率按单笔分别计算。
申购费用由投资人承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、登记
等各项费用。
2 、赎回费率
本基金 A 类 基金份额的赎回费率如下表所示：
持有年限（Y ） 赎回费率
Y ＜7 天 1.5%
7 天≤Y<30 天 0.75%
30 天≤Y ＜6 个月 0.5%
Y ≥6 个月 0
赎回费用由 A 类赎回基 金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回 A 类基
金份额时收取。对持续持有期少于 30 日的投资人收取的赎回费全额计入基金财产；对持续
持有期少于 3 个月的投资人收取的 赎回费总额 的 75% 计入基金财产； 对持续持有 期长于 3
个月但少于 6 个月的投资人收取的 赎回费总额 的 50% 计入基金财产； 对持续持有 期长于 6
个月的投资人，将不低于赎回费总额的 25% 计入基金财产。上述未纳入基金财产的赎回费
用于支付登记费和其他必要的手续费。
本基金 C 类 基金份额的赎回费率如下表所示：
持有年限（Y ） 赎回费率 Y ＜7 日 1.5%
7 日≤Y ＜30 日 0.5%
Y ≥3 0 日 0
赎回费用由赎回 C 类基 金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回 C 类基
金份额时收取。对 C 类 基金份额持有人投资人收取的赎回费全额计入基金财产。
五、基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
基金财产投资的相关税收，由基金份额持有人承担，基金管理人或者其他扣缴义务人
按照国家有关税收征收的规定代扣代缴。
十四、对 招募说明 书更新部 分的说明
本基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运
作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及
其它有关法律法规的规定，结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，对本基金管
理人原公告的本基金招募说明书进行了更新，主要更新的内容如下：
1 、在“重要 提示”部分明确了更新招募说明书内容的截止日期、有关财务数据的截止
日期。
2 、在“第三 部分基金管理人”部分内容进行了更新。
3 、在“第四 部分基金托管人”部分内容进行了更新。
4 、在“第五 部分相关服务机构”部分内容进行了更新。
5 、在“第八 部分基金投资”部分内容进行了更新。
6 、在“第九 部分基金业绩”部分内容进行了更新。
7 、在“第二 十一部分其他披露事项”部分内容进行了更新。
鹏华基金 管理有限公 司
2019 年 4 月
