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广 发 中证军 工 交易型 开 放式指 数 
证 券 投资基 金 更新的 招 募说明 书 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人：广发基金管 理有限公司 
基金托 管人 ：中国工商银 行股份有限公司 
时间： 二〇一九年四月



 1 
【 重要 提示】 
本基金于 2016 年6 月27 日经中国证监会证监许可[2016]1440 号文注册。 
本基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。 
本招募说明书经中国证 监会注册，但中国证监 会对本基金募集的注册 ，并不表
明其对本基金的价值和 收益作出实质性判断或 保证，也不表明投资于 本基金没有风
险。 
投资有风险，投资人认购（或申购）基金时应认真阅读本招募说明书。 
基金管理人管理的其他基金的业绩不构成对本基金业绩表现的保证。 
基金管理人依照恪尽职 守、诚实信用、谨慎勤 勉的原则管理和运用基 金财产，
但不保证基金一定盈利 ，也不保证最低收益。 本基金投资于证券市场 ，基金净值会
因为证券市场波动等因 素产生波动，投资人在 投资本基金前，需充分 了解本基金的
产品特性，并承担基金 投资中出现的各类风险 ，包括：因政治、经济 、社会等环境
因素对证券价格产生影 响而形成的系统性风险 ，个别证券特有的非系 统性风险，基
金管理人在基金管理实 施过程中产生的基金管 理风险。同时由于本基 金是交易型开
放式基金， 特定风险还 包括： 基金份额二级市场交易价格折溢价的风险、 参考 IOPV
决策和IOPV 计算错误的风险、 退补现金替代方式的风险、 基金份额赎回对价的变现
风险等等。本基金为股 票型基金，风险与收益 高于混合型基金、债券 型基金与货币
市场基金。本基金为指 数型基金，主要采用完 全复制法跟踪标的指数 中证军工指数
的表现，具有与标的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。 
投资者申购的基金份额 当日可卖出，当日未卖 出的基金份额在份额交 收成功之
前不得卖出和赎回； 即在目前结算规则下，T 日申购的基金份额当日可卖出，T 日申
购当日未卖出的基金份额，T+1 日不得卖出和赎回，T+1 日交收成功后 T+2 日可卖出
和赎回。因此为投资者 办理申购业务的代理机 构若发生交收违约，将 导致投资者不
能及时、足额获得申购当日未卖出的基金份额 ，投资者的利益可能受到影响。 
投资者投资本基金时需 具有上海证券账户，但 需注意，使用上海证券 交易所基
金账户只能进行基金的 现金认购和二级市场交 易，如投资者需要使用 中证军工指数
成份股中的上海证券交 易所上市股票参与网下 股票认购或基金的申购 、赎回，则应
开立上海证券交易所 A 股账户；如投资者需要使用中证军工指数成份股中的深圳证 
 2 
券交易所上市股票参与网下股票认购，则还应开立深圳证券交易所 A 股账户。 
基金管理人提醒投资人 基金投资的“买者自负 ”原则，在投资人作出 投资决策
后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资人自行负 责。 
投资人在进行投资决策前， 请仔细阅读本基金的 《招募说明书》 及 《基金合同》 。 
本招募说明书(更新)所载内容截止日为 2019 年2 月28 日，有关财 务数据和净
值表现截止日为 2018 年12 月31 日（财务数据未经审计） 。 




 1 
目录 
第 一部 分


绪言 ................................................... 3 
第 二部 分


释义 ................................................... 4 
第 三部 分


基 金管 理人 ............................................. 9 
第 四部 分


基 金托 管人 ............................................ 17 
第 五部 分


相 关服 务机构 .......................................... 22 
第 六部分


基 金合 同的生 效 ........................................ 34 
第 七部 分


基 金份 额折算 与变 更登记 ................................ 35 
第 八部 分


基 金份 额的上 市交 易 .................................... 36 
第 九部 分


基 金份 额的申 购与 赎回 .................................. 38 
第 十部 分


基 金的 投资 ............................................ 59 
第十 一 部分


基金 的业绩 .......................................... 69 
第十 二 部分


基金 的财产 .......................................... 71 
第十 三 部分


基金 资产估 值 ........................................ 72 
第 十四 部分


基金 的收益 与分 配 .................................... 77 
第十 五 部分


基金 费用与 税收 ...................................... 79 
第 十六 部分


基金 的会计 与审 计 .................................... 82 
第十 七 部分


基金 的信息 披露 ...................................... 83 
第 十八 部分


风险 揭示 ............................................ 89 
第 十九 部分


基金 合同的 变更 、终止 和基 金财产 的清 算 ................ 95 
第 二十 部分


基金 合同的 内容 摘要 .................................. 97 
第 二十 一部分


基 金托管 协议 的内容 摘要 ........................... 112



 2 
第 二十 二 部分


对 基金份 额持 有人的 服务 ........................... 127 
第 二十 三 部分


招 募说明 书存 放及查 阅方 式 ......................... 128 
第 二十 四 部分


其 他应披 露事 项 ................................... 129 
第 二十 五 部分


备 查文件 ......................................... 130 
 



 
 3 
第 一部 分


绪言 
 
《广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金招募说明书》 （以下简称 “招募
说明书”或“本招募说 明书” ）依照《中华人 民共和国证券投资基金 法》 （以下简称
“ 《基金法》 ” ） 、 《公开募集证券投资基金运作管理办法》 （以下简称 “ 《运作办法》 ” ） 、
《证券投资基金销售管 理办法》 （以下简称“ 《 销售办法》 ” ） 、 《证券投 资基金信息披
露管理办法》 （以下简 称“ 《信息披露办法》 ” ） 、 《公开募集开放式证 券投资基金流动
性风险管理规定》 （以 下简称“ 《流动性风险 管理规定》 ” ）以及《广 发中证军工交易
型开放式指数证券投资基金基金合同》 （以下简称“基金合 同” ）编写。 
基金管理人承诺本招募 说明书不存在任何虚假 记载、误导性陈述或重 大遗漏，
并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。 
广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金 （以下简称 “基金” 或 “ 本基金” ）
是根据本招募说明书所 载明的资料申请募集的 。本基金管理人没有委 托或授权任何
其他人提供未在本招募 说明书中载明的信息， 或对本招募说明书作任 何解释或者说
明。 
本招募说明书根据本基 金的基金合同编写，并 经中国证券监督管理委 员会（以
下简称 “中国证监会” ） 注册。 基金合同是约定 《基金合同》 当事人之间权利、 义务
的法律文件。基金投资 人 自依基金合同取得基 金份额，即成为基金份 额持有人和本
基金合同的当事人， 其 持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，
并按照 《基金法》 、 基金合同及其他有关规定享有权利、 承担义务。 基金投资人欲了
解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。






4 
第 二部 分


释义 
 
在本招募说明书中，除非文义另有所指，下列词语具有以下含义： 
1、 招募说明书： 指 《 广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金招募说明书》 及其定
期的更新 
2、基金或本基金：指广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金 
3、基金管理人：指广发基金管理有限公司











 
4、基金托管人：指中国工商银行股份有限公司












5、 基金合同： 指 《广 发中证军工交易型开放式指数证券投资基金基金合同》 及对基金合
同的任何有效修订和补充 
6、 托管协议： 指基金 管理人与基金托管人就本基金签订之 《广发中证军工交易型开放式
指数证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充 
7、 基金份额发售公告： 指 《广发中证军工交 易型开放式指数证券投资基金基金份额发售
公告》 
8、法 律法 规：指 中国 现行有 效并 公布实 施的 法律、 行政 法规、 规范 性文件 、司 法解释、
行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等 
9、 《基金法》 ：指 2012 年 12 月 28 日经第十一 届全国人民代表大会常务委员会第三十次
会议通过， 自 2013 年6 月1 日起实施的 《中华人民共和国证券投资基金法》 及颁布机关对其
不时做出的修订 
10、 《销售办法》 ：指中国证监会 2013 年 3 月 15 日颁布、同年 6 月 1 日实施的《证券投
资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
11、 《信息披露办法》 ： 指中国证监会 2004 年6 月 8 日颁布、 同年7 月1 日实施的 《证券
投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
12、 《运作办法》 ： 指中 国证监会 2014 年7 月7 日颁布、 同年 8 月8 日实施的 《公开募集
证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 
13、 《流动性风险管理规定》 ： 指中国证监会 2017 年8 月31 日颁布、 同年10 月1 日实施
的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关对其不时做出的修订 
14、交 易型 开放式 指数 证券投 资基 金：指 《上 海证券 交易 所交易 型开 放式 指 数基 金业务
实施细则》定义的“交易型开放式指数基金”


 
 5 
15、联 接基 金：指 将绝 大多数 基金 财产投 资于 本基金 ，与 本基金 的投 资目标 类似 ，紧密
跟踪业绩比较基准，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化，采用开放式运作方式的基金 
16、中国证监会：指中国证券监督管理委员会 
17、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行保险监督管理委员会 
18、基 金合 同当事 人： 指受基 金合 同约束 ，根 据基金 合同 享有权 利并 承担义 务的 法律主
体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人 
19、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基 金的自然人 
20、机 构投 资者： 指依 法可以 投资 证券投 资基 金的、 在中 华人民 共和 国境内 合法 登记并
存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织 
21、合 格境 外机构 投资 者：指 符合 《合格 境外 机构投 资者 境内证 券投 资管理 办法 》及相
关法律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的中国境外的机构投资者 
22、投 资人 ：指个 人投 资者、 机构 投资者 和合 格境外 机构 投资者 以及 法律法 规或 中国证
监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称 
23、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投 资人 
24、基 金销 售业务 ：指 基金管 理人 或销售 机构 宣传推 介基 金，发 售基 金份额 ，办 理基金
份额的申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投资等业务。 
25、销 售机 构：指 广发 基金管 理有 限公司 以及 符合《 销售 办法》 和中 国证监 会规 定的其
他条件 ，取得 基金 销售 业务资 格并与 基金 管理 人签订 了基金 销售 服务 代理协 议，代 为办 理基
金销售业务的机构 
26、直销机构：指广发基金管理有限公司 
27、 销 售机 构 ：指 符合 《销售 办法 》和中 国证 监会规 定的 其他条 件， 取得基 金销 售业务
资格并接受基金管理人委托， 代为办理基金销售业务的机构， 包括发售代理机 构和/或申购赎
回代理券商 
28、发 售代 理机构 ：指 符合《 销售 办法》 和中 国证监 会规 定的其 他条 件，由 基金 管理人
指定的代理本基金发售业务的机构



29、发售协调人：指基金管理人指定的协调本基金发售等工作的代理机构 
30、申 购赎 回代理 券商 ：指符 合《 销售办 法》 和中国 证监 会规定 的其 他条件 ，基 金管理
人指定的代理本基金申购、赎回业务的证券公司，又称为代办证券公司 
31、基金销售网点：指直销机构的直销中心及 销售机构 的代销网点



 6 
32、登 记结 算业务 ：指 根据《 中国 证券登 记结 算有限 责任 公司关 于上 海证券 交易 所交易
型开放式基金登记结算业务 实施细则》定义的基金份额的登记、存管和结算业务 
33、登 记结 算机构 ：指 办理登 记结 算业务 的机 构。基 金的 登记结 算机 构为中 国证 券登记
结算有 限责任 公司 和广 发基金 管理有 限公 司， 其中： 本基金 认购 份额 以及在 上海证 券交 易所
场内上 市交易 或场 内申 购、赎 回等相 关业 务的 登记结 算由中 国证 券登 记结算 有限责 任公 司负
责办理；本基金的场外申购、赎回等相关业务的登记结算由广发基金管理有限公司负责办理 
34、基 金账 户：指 登记 结算机 构为 投资人 开立 的、记 录其 持有的 、基 金管理 人所 管理的
基金份额余额及其变动情况的账户 
35、基 金合 同生效 日： 指基金 募集 达 到法 律法 规规定 及基 金合同 规定 的条件 ，基 金管理
人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面确认的日期 
36、 基金合同终止日： 指基金合同规定的基金合同终止事由出现后， 基金财产清算完毕，
清算结果报中国证监会备案确认并予以公告的日期 
37、基 金募 集期： 指自 基金份 额发 售之日 起至 发售结 束之 日止的 期间 ，最长 不得 超过 3
个月 
38、存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限 
39、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日 
40、T 日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开放日 
41、T+n 日：指自T 日起第 n 个工作日(不包含T 日) 
42、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日 
43、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段 
44、 《 业务 规则》 ：指 上 海证券 交易 所发布 实施 的《上 海证 券交易 所交 易型开 放式 指数基
金业务实施细则》 、 中国证券登记结算有限责任公司发布实施的 《中国证券登记结算有限责任
公司关 于上海 证券 交易 所交易 型开放 式基 金登 记结算 业务实 施细 则》 及上海 证券交 易所 、中
国证券登记结算有限责任公司发布的其他相关规则和规定 
45、认购：指在基金募集期内，投资人 申请购买基金份额的行为 
46、申 购： 指基金 合同 生效后 ，投 资人根 据基 金合同 和招 募说明 书的 规定申 请购 买基金
份额的行为 
47、赎 回： 指基金 合同 生效后 ，基 金份额 持有 人按基 金合 同规定 的条 件要求 将基 金份额
兑换为申购赎回清单所规定对价的行为



 7 
48、申购赎回清单：指由基金管理人编制的用以公告申购对价、赎回对价等信息的文件 
49、申 购对 价：指 投资 者申购 基金 份额时 ，按 基金合 同和 招募说 明书 规定应 交付 的组合
证券、现金替代、现金差额及其他对价 
50、赎 回对 价：指 投资 者赎回 基金 份额时 ，基 金管理 人按 基金合 同和 招募说 明书 规定应
交付给赎回人 的组合证券、现金替代、现金差额及其他对价 
51、组合证券：指本基金标的指数所包含的全部或部分证券 
52、现 金替 代：指 申购 、赎回 过程 中，投 资者 按基金 合同 和招募 说明 书的规 定， 用于替
代组合证券中部分证券的一定数量的现金 
53：现金差额：指最小申购、赎回单位的资产净值与按 T 日收盘价计算的最小申购、赎
回单位 中的组 合证 券市 值和现 金替代 之差 ；投 资者申 购、赎 回时 应支 付或应 获得的 现金 差额
根据最小申购、赎回单位对应的现金差额、申购或赎回的基金份额数计算 
54、标 的指 数：指 中证 指数有 限公 司编制 并发 布的中 证军 工指数 及其 未来可 能发 生 的变
更，或基金管理人根据需要更换的其他指数 
55、最 小申 购赎回 单位 ：指基 金申 购份额 、赎 回份额 的最 低数量 ，投 资者申 购、 赎回的
基金份额应为最小申购、赎回单位的整数倍 
56、 基金份额参考净值： 指中证指数有限公司在交易时间内根据基金管理人提供的申购、
赎回清 单和组 合证 券内 各只证 券的实 时成 交数 据计算 并由上 海证 券交 易所发 布的基 金份 额参
考净值，简称 IOPV 
57、基 金转 换：指 基金 份额持 有人 按照本 基金 合同和 基金 管理人 届时 有效公 告规 定的条
件，申 请将其 持有 基金 管理人 管理的 、某 一基 金的基 金份额 转换 为基 金管理 人管理 的其 他基
金基金份额 的行为 
58、转 托管 ：指基 金份 额持有 人在 本基金 的不 同销售 机构 之间实 施的 变更所 持基 金份额
销售机构的操作 
59、元：指人民币元 
60、 基金收益： 指基金投资所得红利、 股息、 债券利息、 买卖证券价差、 银行存款利息、
已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约 
61、收益评价日：指基金管理人计算本基金净值增长率与标的指数增长率差额之日 
62、基 金净 值增长 率： 指收益 评价 日基金 份额 净值与 基金 上市前 一日 基金份 额净 值之比
减去 1 乘以100%（期间如发生基金份额折算，则以基金份额折算日为初始日重新计算）



 8 
63、标 的指 数同期 增长 率：指 收益 评价日 标的 指数收 盘值 与基金 上市 前一日 标的 指数收
盘值之比减去 1 乘以100% （期间如发生基金份额折算， 则以基金份额折算日为初始日重新计
算） 
64、基 金资 产总值 ：指 基金拥 有的 各类有 价证 券、银 行存 款本息 、基 金应收 申购 款及其
他资产的价值总和 
65、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值 
66、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数 
67、基 金资 产估值 ：指 计算评 估基 金资产 和负 债的价 值， 以确定 基金 资产净 值和 基金份
额净值的过程 
68、流 动性 受限资 产： 指由于 法律 法规、 监管 、合同 或操 作障碍 等原 因无法 以合 理价格
予以变现的资产， 包括但不限于到期日在 10 个交易日以上的逆回购与银行定期存款 （含协议
约定有条件提前支取的银行存款） 、 停牌股票、 流通受限的新股及非公开发行股票、 资产支持
证券、因发行人债务违约无法进行转让或交易的债券等 
69、指定媒介：指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网站及其他媒介 
70、不可抗力：指本合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件。






9 
第 三部 分


基 金管 理人 
 
一、 概况 
1、名称：广发基金管理有限公司 
2、住所：广东省珠海市横琴新区宝华路 6 号105 室-49848（集中办公区） 
3、办公地址： 广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 31-33 楼 
4、法定代表人：孙树明



5、设立时间：2003 年 8 月5 日



6、电话：020-83936666 
全国统一客服热线 ：95105828 
7、联系人：邱春杨 
8、注册资本：1.2688 亿元人民币



9、 股权结构： 广发证券股份有限公司 （以下简称 “广发证券” ） 、 烽火通信科技股份有限公
司、深圳市前海香江金融控股集团有限公司、康美药业股份有限公司和广州科技金融创新投资
控股有限公司， 分别持有本基金管理人 51.135％、15.763 ％、15.763 ％、9.458％和 7.881％的
股权。 
 
二 、主 要人员 情况 
1、董事会成员 
孙树明先生： 董事长， 博士， 高级经济师。 兼任广发证券股份有限公司董事长、 执行董事、
党委书记，中证机构间报价系统股份有限公司副董事长，中国证券业协会第六届理事会兼职副
会长，上海证券交易所第四届理事会理事，深圳证券交易所第二届监事会监事，中国上市公司
协会第二届理事会兼职副会长，亚洲金融合作协会理事，中国注册会计师协会道德准则委员会
委员，广东金融学会副会长，广东省预防腐败工作专家咨询委员会财政金融运行规范组成员。
曾任财政部条法司副处长、 处长， 中国经济开发信托投资公司总经理办公室主任、 总经理助理，
中共中央金融工作委员会监事会工作 部副部长，中国银河证券有限公司监事会监事，中国证监
会会计部副主任、主任等职务。 




 10 
林传辉先生： 副董事长， 学士，现任广发基金管理有限公司总经理，兼任广发国际资产管
理有限公司董事长，瑞元资本管理有限公司董事，中国基金业协会创新与战略发展专业委员会
委员、资产管理业务专业委员会委员，深圳证券交易所第四届上诉复核委员会委员。曾任广发
证券股份有限公司投资银行部常务副总经理，瑞元资本管理有限公司总经理、董事长。 
孙晓燕女士： 董事，硕士，现任广发证券股份有限公司执行董事、副总裁、财务总监，兼
任广发控股（香港）有限公司董事， 证通股份有限公司监事。曾任广东广发证券公司投资银行
部经理、广发证券有限责任公司财务部经理、财务部副总经理、广发证券股份有限公司投资自
营部副总经理,广发基金管理有限公司财务总监、 副总经理,广发证券股份有限公司财务部总经理，
证通股份有限公司监事长。 
戈俊先生： 董事，硕士，高级 会计师，现任烽火通信科技股份有限公司总裁。曾任烽火通
信科技股份有限公司证券部总经理助理、财务部总经理助理、财务部总经理、董事会秘书、财
务总监、副总裁。 
翟美卿女士： 董事， 硕士， 现任深圳香江控股股份有限公司董事长， 南方香江集团董事长、
总经理， 香江集团有限公司总裁、 深圳市金海马实业股份有限公司董事长。 兼任全国政协委员 、
中国女企业家协会副会长 、 广东省妇联副主席、广东省工商联副主席 、广东省女企业家协会会
长 、香江社会救助基金会主席 、深圳市侨商国际联合会会长 、深圳市深商控股集团股份有限公
司董事 、香港各界文化促进会主席 。曾任深圳市前海香江金融控股集团有限公司法定代表人、
董事长。 
许冬瑾女士： 董事，硕士，主管药师，现任康美药业股份有限公司副董事长、常务副总经
理，兼任世界中联中药饮片质量专业委员会副会长、国家中医药管理局对外交流合作专家咨询
委员会委员、中国中药 协会中药饮片专业委员会专家 、 全国中药标准化技术委员会委员 、全国
制药装备标准化技术委员会中药炮制机械分技术委员会副主任委员 、国家中医药行业特有工种
职业技能鉴定工作中药炮制与配置工专业专家委员会副主任委员 、广东省中药标准化技术委员
会副主任委员等。 
罗海平先生： 独立董事， 博士，现任中华联合保险集团股份有限公司常务副总经理、集团
机关党委书记，兼任 中华联合保险集团公司首席风险官 、保监会行业风险评估专家。曾任中国
人民保险公司荆襄支公司经理、湖北省分公司国际保险部党组书记、总经理、汉口分公司党委
书记、 总经理， 太平保险有限 公司市场部总经理、 湖北分公司党委书记、 总经理、 助理总经理、 
 11 
副总经理兼董事会秘书，阳光财产保险股份有限公司总裁，阳光保险集团执行委员会委员，中
华联合财产保险股份有限公司总经理、董事长、党委书记。 
董茂云先生： 独立董事，博士，现任宁波大学法学院教授、学术委员会主任，复旦大学兼
职教授，浙江合创律师事务所兼职律师。曾任复旦大学教授、法律系副主任、法学院副院长，
海尔施生物医药股份有限公司独立董事。 
姚海鑫先生： 独立董事，博士，现任辽宁大学新华国际商学院教授、辽宁大学商学院博士
生导师，兼任中国会计 学会理事、东北地区高校 财务与会计教师联合会常务理事、辽宁省 会计
学会会 长、 沈阳化工股份有限公司独立董事和中兴- 沈阳商业大厦 （集 团） 股份有限公司独立董
事。 曾任辽宁大学工商管理学院副院长、 工商管理硕士 （MBA ） 教育中心副主任、 计财处处长、
学科建设处处长、发展规划处处长、新华国际商学院党总支书记、 东北制药（集团 ）股份有限
公司独立董事 。 
2、监事会成员 
符兵先生： 监事会主席， 硕士，经济师。曾任广东物资集团公司计划处副科长，广东发展
银行广州分行世贸支行行长、总行资金部处长，广发基金管理有限公司广州分公司总经理、市
场拓展部副总经理、市场拓展部总经理、营销服务部总经理、营销总监、市场总监。 
匡丽军女士： 监事，硕士，高级涉外秘书，现任广州科技金融创新投资控股有限公司工会
主席、副总经理。曾任广州科技房地产开发公司办公室主任，广州屈臣氏公司行政主管，广州
市科达实业发展公司办公室主任、总经理，广州科技风险投资有限公司办公室主任、董事会秘
书。 
吴晓辉先生： 监事，硕士，现任广发基金管理有限公司信 息技术部总经理，兼任广发基金
分工会主席。曾任广发证券电脑中心副经理、经理。 
张成柱先生： 监事，学士，现任广发基金管理有限公司中央交易部交易员。曾任广州新太
科技股份有限公司工程师，广发证券股份有限公司工程师，广发基金管理有限公司信息技术部
工程师。 
刘敏女士： 监事，硕士，现任广发基金管理有限公司营销管理部副总经理。曾任广发基金
管理有限公司市场拓展部总经理助理，营销服务部总经理助理，产品营销管理部总经理助理。 
3、总经理及其他高级管理人员 
林传辉先生：总经理，学士，兼任广发国际资产管理有限公司董事长，瑞元资本管理 有限
公司董事，中国基金业协会创新与战略发展专业委员会委员，资产管理业务专业委员会委员， 
 12 
深圳证券交易所第四届上诉复核委员会委员。曾任广发证券股份有限公司投资银行部常务副总
经理，瑞元资本管理有限公司总经理、董事长。 
易阳方先生：常务副总经理，硕士。兼任广发基金管理有限公司投资总监，广发创新驱动
灵活配置混合型证券投资基金基金经理、广发聚惠灵活配置混合型证券投资基金基金经理，广
发国际资产管理有限公司董事。曾任广发证券投资自营部副经理，中国证券监督管理委员会发
行审核委员会发行审核委员，广发基金管理有限公司投资管理部总 经理、公司总经理助理、副
总经理，广发聚富开放式证券投资基金基金经理、广发制造业精选混合型证券投资基金基金经
理、广发鑫享灵活配置混合型证券投资基金基金经理、广发稳裕保本混合型证券投资基金基金
经理、广发聚丰混合型证券投资基金基金经理、广发聚祥灵活配置混合型证券投资基金基金经
理、广发鑫益灵活配置混合型证券投资基金基金经理、广发转型升级灵活配置混合型证券投资
基金基金经理，瑞元资本管理有限公司董事。 
朱平先生：副总经理，硕士, 经济师。曾任上海荣臣集团市场部经理、广发证券投资银行
部华南业务部副总经理，基金科汇基金经理 ，易方达基金管理有限公司投资部研究负责人，广
发基金管理有限公司总经理助理，中国证券监督管理委员会第六届创业板发行审核委员会兼职
委员。 
邱春杨先生：督察长，博士。曾任广发基金管理有限公司机构理财部副总经理、金融工程
部副总经理、金融工程部总经理、产品总监、副总经理，广发沪深 300 指数证券投资基金基金
经理、广发中证 500 指数证券投资基金基金经理，瑞元资本管理有限公司董事。 
魏恒江先生：副总经理，硕士，高级工程师。兼任广东证券期货业协会副会长及发展委员
会委员。曾在水利部、广发证券股份有限公司工作，历任广发基金管理有 限公司上海分公司总
经理、综合管理部总经理、总经理助理。 
张敬晗女士：副总经理，硕士，兼任广发国际资产管理有限公司副董事长。曾任中国农业
科学院助理研究员，中国证监会培训中心、监察局科员，基金监管部副处长及处长，私募基金
监管部处长。 
张芊女士：副总经理，硕士。兼任广发基金管理有限公司固定收益投资总监、广发纯债债
券型证券投资基金基金经理、广发聚鑫债券型证券投资基金基金经理、广发鑫裕灵活配置混合
型证券投资基金基金经理、广发集裕债券型证券投资基金基金经理。曾在施耐德电气公司、中
国银河证券、中国人保资产管理公司、工银瑞 信基金管理有限公司和长盛基金管理有限公司工
作，历任广发基金管理有限公司固定收益部总经理，广发聚盛灵活配置混合型证券投资基金基 
 13 
金经理、广发安宏回报灵活配置混合型证券投资基金基金经理、广发安富回报灵活配置混合型
证券投资基金基金经理、广发集安债券型证券投资基金基金经理、广发集鑫债券型证券投资基
金基金经理、 广发集丰债券型证券投资基金基金经理、 广发集源债券型证券投资基金基金经理。 
王凡先生：副总经理，博士。曾在财政部、全国社保基金理事会、易方达基金管理有限公
司工作。 
4、基金经理 
刘杰先生，工学学士，持有中国证券投资 基金业从业证书。曾任广发基金管理有限公司信
息技术部系统开发专员、 数量投资部研究员、 广 发沪深 300 指数证券投资基金基金经理 （自 2014
年 4 月1 日至2016 年1 月17 日） 、 广发中证环保产业指数型发起式证券投资基金基金经理 （自
2016 年1 月25 日至2018 年 4 月25 日） 、 广发量化稳健混合型证券投资基金基金经理 （自 2017
年 8 月4 日至2018 年 11 月 30 日） 。现任广发基金管理有限公司指数投资部总经理助理、广发
中证 500 交易型开放式指数证券投资基金基金经理 （自 2014 年4 月1 日起任职） 、 广发中证 500
交易型开放式指数 证券投资基金联接基金(LOF)基金经理 （自 2014 年4 月1 日起任职） 、 广发沪
深 300 交易型开放式指数证券投资基金基金经理 （自 2015 年8 月20 日起任职） 、 广发沪深 300
交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理 （自 2016 年1 月18 日起任职） 、 广发中小板
300 交易型开放式指数证券投资基金基金经理（自 2016 年1 月25 日 起任职） 、广发中小板 300
交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金经理 （自 2016 年1 月25 日起任职） 、 广发中证养
老产业指数型发起式证券投资基金基金经理 （自 2016 年1 月25 日起任职） 、 广发 中证军工交易
型开放式指数证券投资基金基金经理 （自 2016 年8 月 30 日起任职） 、 广发中证军工交易型开放
式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理 （自 2016 年9 月26 日起任职） 、 广发中证环保产
业交易型开放式指数证券投资基金基金经理 （自 2017 年1 月25 日起任职） 、 广发创业板交易型
开放式指数证券投资基金基金经理 （自 2017 年4 月25 日起任职） 、 广发创业板交易型开放式指
数证券投资基金发起式联接基金基金经理 （自 2017 年 5 月25 日起任职） 、 广发中证环保产业交
易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理 （自 2018 年4 月26 日起任职） 、 广发纳
斯达克 100 指数证券投资基金基金经理（自 2018 年8 月6 日起任职） 、广发纳斯达克 100 交易
型开放式指数证券投资基金基金经理（自 2018 年8 月 6 日起任职） 、广发标普全球农业指数证
券投资基金基金经理（自 2018 年8 月6 日起 任职） 、广发道琼斯美国石油开发与生产指数证券
投资基金（QDII-LOF）基金经理（自 2018 年8 月6 日起任职） 、广发港股通恒生综合中型股指
数证券投资基金(LOF)基金经理 （自 2018 年8 月6 日起任职） 、 广发纳斯达克生物科技指数型发 
 14 
起式证券投资基金基金经理（自 2018 年8 月 6 日起任职） 、广发美国房地产指数证券投资基金
基金经理 （自 2018 年8 月6 日起任职） 、 广发全球医疗保健指数证券投资基金基金经理 （自 2018
年 8 月6 日起任职） 。 
5、 基金投资采取集体决策制度。 基金管理人权益公募投委会由副总经理朱平先生、 价值
投资部 总经理 傅友 兴先 生、成 长投资 部总 经理 刘格菘 先生和 策略 投资 部副总 经理李 巍先 生等
成员组 成，朱 平先 生担 任投委 会主席 。基 金管 理人固 定收益 投委 会由 副总经 理张芊 女士 、债
券投资 部总经 理谢 军先 生、现 金投资 部总 经理 温秀娟 女士、 债券 投资 部副总 经理代 宇女 士和
固定收益研究部副总经理韩晟先生 等成员组成，张芊女士担任投委会主席。 
6、上述人员之间均不存在近亲属关系。 
 
三 、基 金管理 人的 职责 
1、依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的发售、
申购、赎回和登记事宜；



2、办理基金备案手续； 
3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资； 
4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益；



5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；



6、编制季度、半年度和年度基金报告；



7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回清单；



8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项；



9、召集基金份额持有人大会；



10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；



11、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；



12、有关法律、法规和中国证监会规定的其他职责。 
 
四 、基 金管理 人和 基金经 理的 承诺 
1、 本基金管理人承诺严格遵守现行有效的相关法律、 法规、 规章、 基金合同和中国证监会
的有关规定，建立健全内部控制制度，采取有效措施，防 止违反现行有效的有关法律、法规、
规章、基金合同和中国证监会有关规定的行为发生。



 15 
2、 本基金管理人承诺严格遵守 《证券法》 、 《基金法》 及有关法律法规， 建立健全的内部控
制制度，采取有效措施，防止下列行为发生： 
（1） 将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； 
（2） 不公平地对待其管理的不同基金财产； 
（3） 利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人谋取利益； 
（4） 向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； 
（5） 法律法规或中国证监会禁止的其他行为。 
3、本基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国家有关法律、
法规及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动： 
（1）越权或违规经营； 
（2）违反基金合同或托管协议； 
（3）故意损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法利益； 
（4）在向中国证监会报送的资料中弄虚作假； 
（5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管； 
（6）玩忽职守、滥用职权； 
（7） 违反现行有效的有关法律、 法规、 规章、 基金合同和中国证监会的有关规定， 泄漏在
任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资内容、基金投资计划等
信息； 
（8）违反证券交易场所业务规则，利用对敲、倒仓等手段操纵市场价格，扰乱市场秩序； 
（9）贬损同行，以抬高自己； 
（10 ）以不正当手段谋求业务发展； 
（11 ）有悖社会公德，损害证券投资基金人员形象； 
（12 ）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成分； 
（13 ）其他法律、行政法规以及中国证监会禁止的行为。 
4、基金经理承诺 
（1） 依照 有关法律、 法 规和基金合同的规定， 本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最大
利益； 
（2）不利用职务之便为自己及其代理人、受雇人或任何第三人谋取利益；



 16 
（3） 不违反现行有效的有关法律、 法规、 规章、 基金合同和中国证监会的有关规定， 泄漏
在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金投资内容、基金投资计划
等信息； 
（4）不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。 
 
五、 基 金管理 人的 内部控 制制 度 
基金管理人的内部风险控制制度包括内部控制大纲、基本管理制度、部门业务规章等。内
部控制大纲是对公司章程规定的内控原则的细化和展开，对各项基本管理制度的总揽和指导。
内部控制大纲明确了内部控制目标和原则、内部控制组织体系、内部控制制度体系、内部控制
环境、内部控制措施等。基本管理制度包括风险控制制度、基金投资管理制度、基金绩效评估
考核制度、 集中交易制度、 基金会计制度、 信息披露制度、 信息系统管理制度、 员工保密制度、
危机处理制度、监察稽核制度等。部门业务规章是在基本管理制度的基础上，对各部门的主要
职责、岗位设置、工作要 求、业务流程等的具体说明。 
根据基金管理业务的特点，公司设立顺序递进、权责统一、严密有效的四道内控防线： 
1、 建立以各岗位目标责任制为基础的第一道监控防线。 各岗位均制定明确的岗位职责， 各
业务均制定详尽的操作流程，各岗位人员上岗前必须声明已知悉并承诺遵守，在授权范围内承
担各自职责。 
2、 建立相关部门、 相 关岗位之间相互监督的第二道监控防线。 公司在相关部门、 相关岗位
之间建立重要业务处理凭据传递和信息沟通制度，后续部门及岗位对前一部门及岗位负有监督
的责任。 
3、 建立以合规风控部门对各岗位、 各部门、 各机构、 各项业务全 面实施监督反馈的第三道
监控防线。合规风控部门属于内核部门，独立于其他部门和业务活动，对内部控制制度的执行
情况实行严格的检查和监督。 
4、 建立以合规审核委员会及督察长为核心， 对公司所有经营管理行为进行监督的第四道监
控防线。






17 
第 四部 分


基 金托 管人 
 
一 、基 金托管 人基 本情况 
名称 ：中国工商银行股份有限公司 
注册地址 ：北京市西城区复兴门内大街 55 号 
法定代表人： 易会满 
成立时间 ：1984 年1 月 1 日 
注册资本 ：人民币35,640,625.71 万元 
电话：010-66105799 
联系人：郭明 
 
二、 基 金托管 部门 及 主要 人员 情况 
截至2018 年6 月， 中国工商银行资产托管部共有员工 212 人， 平均年龄33 岁，95%以上员
工拥有大学本科以上学历，高管人员均拥有研究生以上学历或高级技术职称。 
 
三、 证 券投资 基金 托管 情况 
作为中国大陆托管服务的先行者，中国工商银行自 1998 年在国内首 家提供托管服务以来，
秉承“诚实信用、勤勉尽责”的宗旨，依靠严密科学的风险管理和内部控制体系、规范的管理
模式、先进的营运系统和专业的服务团队，严格履行资产托管人职责，为境内外广大投资者、
金融资产管理机构和企业客户提供安全、高效、专业的托管服务，展现优异的市场形象和影响
力。建立了国内托管银行中最丰富、最成熟的产品线。拥有包括证券投资基金、信托资产、保
险资产、 社会保障基金、 基本养老保险、 企业年金基金、QFII 资产、QDII 资产、 股权投资基金、
证券公司集 合资产管理计划、证券公司定向资产管理计划、商业银行信贷资产证券化、基金公
司特定客户资产管理、QDII 专户资产、ESCROW 等门类齐全的托管产品体系， 同时在国内率先开
展绩效评估、风险管理等增值服务，可以为各类客户提供个性化的托管服务。截至 2018 年 6
月， 中国工商银行共托 管证券投资基金 874 只。 自2003 年以来， 本 行连续十五年获得香港 《亚
洲货币》 、英国《全球托管人》 、香港《财资》 、美国《环球金融》 、内地《证券时报》 、 《上海证
券报》 等境内外权威财经媒体评选的 61 项最佳托管银行大奖； 是获得奖项最多的国内托管银行，
优良的服务品质获得国内外金融领域的持续认可和广泛好评。



 18 
 
四、 托 管业务 的内 部控制 制度 
中国工 商银 行资产 托管 部自成 立以 来，各 项业 务飞速 发展 ，始终 保持 在资产 托管 行业的
优势地 位。这 些成 绩的 取得， 是与资 产托 管部 “一手 抓业务 拓展 ，一 手抓内 控建设 ”的 做法
是分不 开的。 资产 托管 部非常 重视改 进和 加强 内部风 险管理 工作 ，在 积极拓 展各项 托管 业务
的同时 ，把加 强风 险防 范和控 制的力 度， 精心 培育内 控文化 ，完 善风 险控制 机制， 强化 业务
项目全过程风险管理作为重要工作来做。2005、2007、2009、2010、2011、2012、2013、2014、
2015 、 2016 、 2017 共十 一次顺利通过评估组织内部控制和安全措施最权威的 ISAE3402 审阅，
获得无 保留意 见的 控制 及有效 性报告 。充 分表 明独立 第三方 对我 行托 管服务 在风险 管理 、内
部 控 制 方 面 的 健 全 性 和 有 效 性 的 全 面 认 可, 也 证 明 中 国 工 商 银 行 托 管 服 务 的 风 险 控 制 能 力 已
经与国际大型托管银行接轨， 达到国际先进水平。 目前，ISAE3402 审 阅已经成为年度化、 常
规化的内控工作手段。 
1、内部风险控制目标 
保证业 务运 作严格 遵守 国家有 关法 律法规 和行 业监管 规则 ，强化 和建 立守法 经营 、规范
运作的 经营思 想和 经营 风格， 形成一 个运 作 规 范化、 管理科 学化 、监 控制度 化的内 控体 系；
防范和 化解经 营风 险， 保证托 管资产 的安 全完 整；维 护持有 人的 权益 ；保障 资产托 管业 务安
全、有效、稳健运行。 
2、内部风险控制组织结构 
中国工 商银 行资产 托管 业务内 部风 险控制 组织 结构由 中国 工商银 行稽 核监察 部门 （内控
合规部、 内部审计局） 、 资产托管部内设风险控制处及资产托管部各业务处室共同组成。 总行
稽核监 察部门 负责 制定 全行风 险管理 政策 ，对 各业务 部门风 险控 制工 作进行 指导、 监督 。资
产托管 部内部 设置 专门 负责稽 核监察 工作 的内 部风险 控制处 ，配 备专 职稽核 监察人 员， 在总
经理的 直接领 导下 ，依 照有 关 法律规 章， 对业 务的运 行独立 行使 稽核 监察职 权。各 业务 处室
在各自职责范围内实施具体的风险控制措施。 
3、内部风险控制原则 
（1） 合法性原则。 内 控制度应当符合国家法律法规及监管机构的监管要求， 并贯穿于托
管业务经营管理活动的始终。 
（2） 完整 性原则 。托 管业务 的各 项经营 管理 活动都 必须 有相应 的规 范程序 和监 督制约；
监督制约应渗透到托管业务的全过程和各个操作环节，覆盖所有的部门、岗位和人员。



 19 
（3） 及时性原则。 托管 业务经营活动必须在发生时能准确及时地记录； 按照 “内控优先”
的原则，新设机构或新增业务品种时，必须做到已建立相 关的规章制度。 
 （4） 审慎性原则。 各项业务经营活动必须防范风险， 审慎经营， 保证基金资产和其他
委托资产的安全与完整。 
（5） 有效性原则。 内 控制度应根据国家政策、 法律及经营管理的需 要适时修改完善， 并
保证得到全面落实执行，不得有任何空间、时限及人员的例外。 
（6） 独立性原则。 设 立专门履行托管人职责的管理部门； 直接操作人员和控制人员必须
相对独立，适当分离；内控制度的检查、评价部门必须独立于内控制度的制定和执行部门。 
4、内部风险控制措施实施 
（1） 严格的隔离制度。 资产托管业务与传统业务实行严格分离， 建立了明确的岗位职责、
科学的 业务流 程、 详细 的操作 手册、 严格 的人 员行为 规范等 一系 列规 章制度 ，并采 取了 良好
的防火 墙隔离 制度 ，能 够确保 资产独 立、 环境 独立、 人员独 立、 业务 制度和 管理独 立、 网络
独立。 
（2） 高层检查。 主管行领导与部门高级管理层作为工行托管业务政策和策略的制定者和
管理者 ，要求 下级 部门 及时报 告经营 管理 情况 和特别 情况， 以检 查资 产托管 部在实 现内 部控
制目标方面的进展，并根据检查情况提出内部控制措施，督促职能管理部门改进。 
（3） 人事控制。 资产 托管部严格落实岗位责任制， 建立 “自控防线 ” 、 “互控防线” 、 “监
控防线 ”三道 控制 防线 ，健全 绩效考 核和 激励 机制， 树立“ 以人 为本 ”的内 控文化 ，增 强员
工的责 任心和 荣誉 感， 培育团 队精神 和核 心竞 争力。 并通过 进行 定期 、定向 的业务 与职 业道
德培训、签订承诺书，使员工树立风险防范与控制理念。 
（4） 经营控制。 资产 托管部通过制定计划、 编制预算等方法开展各种业务营销活动、 处
理各项事务，从而有效地控制和配置组织资源，达到资源利用和效益最大化目的。 
（5） 内部风险管理。 资产托管部通过稽核监察、 风险评估等方式加 强内部 风险管理， 定
期或不 定期地 对业 务运 作状况 进行检 查、 监控 ，指导 业务部 门进 行风 险识别 、评估 ，制 定并
实施风险控制措施，排查风险隐患。 
（6） 数据安全控制。 我们通过业务操作区相对独立、 数据和传真加 密、 数据传输线路的
冗余备份、监控设施的运用和保障等措施来保障数据安全。 
（7） 应急准备与响应。 资产托管业务建立专门的灾难恢复中心， 制定 了基于数据、 应用、
操作、 环境四个层面的完备的灾难恢复方案， 并组织员工定期演练。 为使演练更加接近实战， 
 20 
资产托管部不断提高演练标准， 从最初的按照预订时间演练发展到现在的 “随机演练” 。 从 演
练结果看， 资产托管部完全有能力在发生灾难的情况下两个小时内恢复业务。 
5、资产托管部内部风险控制情况 
（1） 资产托管部内部设置专职稽核监察部门， 配备专职稽核监察人员， 在总经理的直接
领导下 ，依照 有关 法律 规章， 全面贯 彻落 实全 程监控 思想， 确保 资产 托管业 务健康 、稳 定地
发展。 
（2） 完善组织结构， 实施全员风险管理。 完善的风险管理体系需要从上至下每个员工的
共同参与， 只有这样， 风险控制制度和措施才会全面、 有效。 资产托管部实施全员风险管理，
将风险 控制责 任落 实到 具体业 务部门 和业 务岗 位，每 位员工 对自 己岗 位职责 范围内 的风 险负
责，通 过建立 纵 向 双人 制、横 向多部 门制 的内 部组织 结构， 形成 不同 部门、 不同岗 位相 互制
衡的组织结构。 
（3） 建立健全规章制度。 资产托管部十分重视内控制度的建设， 一贯坚持把风险防范和
控制的 理念和 方法 融入 岗位职 责、制 度建 设和 工作流 程中。 经过 多年 努力， 资产托 管部 已经
建立了 一整套 内部 风险 控制制 度，包 括： 岗位 职责、 业务操 作流 程、 稽核监 察制度 、信 息披
露制度 等，覆 盖所 有部 门和岗 位，渗 透各 项业 务过程 ，形成 各个 业务 环节之 间的相 互制 约机
制。 
（4） 内部风险控制始终是托管部工作重点之一， 保持与业务发展同等地位。 资产托管业
务是商 业银行 新兴 的中 间业务 ， 资产 托管 部从 成立之 日起就 特别 强调 规范运 作，一 直将 建立
一个系 统、高 效的 风险 防范和 控制体 系作 为工 作重点 。随着 市场 环境 的变化 和托管 业务 的快
速发展 ，新问 题、 新情 况不断 出现， 资产 托管 部始终 将风险 管理 放在 与业务 发展同 等重 要的
位置，视风险防范和控制为托管业务生存和发展的生命线。



 
五 、托 管人对 管理 人运作 基金 进行监 督的 方法和 程序 
根据 《基金法》 、 基金 合同、 托管协议和有关 基金法规的规定， 基金 托管人对基金的投资
范围和 投资对 象、 基金 投融资 比例、 基金 投资 禁止行 为、基 金参 与银 行间债 券市场 、基 金资
产净值 的计算 、基 金份 额净值 计算、 应收 资金 到账、 基金费 用开 支及 收入确 定、基 金收 益分
配、相 关信息 披露 、基 金宣传 推介材 料中 登载 基金业 绩表现 数据 等进 行监督 和核查 ，其 中对
基金的投资比例的监督和核查自基金合同生效之后六个月开始。 
基金托管人发现基金管理人违反 《基金法》 、 基金合同、 基金托管协议或有关基金法律法 
 21 
规规定 的行为 ，应 及时 以书面 形式通 知基 金管 理人限 期纠正 ，基 金管 理人收 到通知 后应 及时
核对， 并以书 面形 式对 基金托 管人发 出回 函确 认。在 限期内 ，基 金托 管人有 权随时 对通 知事
项进行 复查， 督促 基金 管理人 改正。 基金 管理 人对基 金托管 人通 知的 违规事 项未能 在限 期内
纠正的，基金 托管人应报告中国证监会。 
基金托 管人 发现基 金管 理人有 重大 违规行 为， 应立即 报告 中国证 监会 ，同时 通知 基金管
理人限期纠正。 



22 
第 五部 分


相 关服 务机构 
 
一 、基 金份额 发售 机构 
1、发售协调人 
名称：广发证券股份有限公司 
注册地址：广州天河区天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼（4301-4316 房） 
办公地址：广东省广州天河北路大都会广场 5、18 、19、36、38、41、42、43 楼 
法定代表人：孙树明 
联系人：黄岚 
客户服务电话：95575 
开放式基金业务传真：020-87555305 
网址：www.gf.com.cn 
2、网下现金发售直销机构和网下股票发售直销机构 
本公司 通过 在广州 、北 京、上 海设 立的分 公司 及本公 司网 上交易 系统 为投资 者办 理本基
金的开户、认购等业务： 
1）广州分公司 
地址：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 10 楼 
直销中心电话：020-89899073 
传真：020-89899069


 020-89899070 
2）北京分公司 
地址：北京市西城区金融大街甲 9 号金融街中心北楼 11 层 1101 单元 
 （电梯楼层 12 层 1201 单元） 
电话：010-68083368 
传真：010-68083078 
3）上海分公司 
地址：中国（上海）自由贸易试验区陆家嘴东路 166 号905-10 室 
电话：021-68885310 
传真：021-68885200 
4）网上交易



 23 
投资者 可以 通过本 公司 网上交 易系 统办理 本基 金的开 户、 认购等 业务 ，具体 交易 细则请
参阅本公司网站公告。 
本公司网上交易系统网址：www.gffunds.com.cn 
本公司网址: www.gffunds.com.cn 
客服电话：95105828（免长途费）或 020-83936999 
客服传真：020-34281105 
5）投资人也可通过本公司客户服务电话进行本基金发售相关事宜的查询和投诉等。 
3、网下现金和 网下股票发售代理机构 
（1） 名称：广发证券股份有限公司 
注册地址：广州天河区天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼（4301-4316 房） 
办公地 址： 广东省 广州 天河北 路大 都会广 场 5 、18 、19 、36 、38 、39 、41、42 、43 、44
楼 
法定代表人：孙树明 
联系人：黄岚 
电话：020-87555888 
传真：020-87557985 
客服电话：95575 或致电各地营业网点 
公司网站：www.gf.com.cn 
（2）名称：新时代证券股份有限责任公司 
注册地址：北京市海淀区北三环西路 99 号院1 号楼 15 层1501 
办公地址：北京市海淀区北三环西路 99 号院1 号楼 15 层1501 
法人代表：刘汝军 
联络人：孙恺 
联系电话：010-83561149 
客服电话：400-698-9898 
传真：010-83561094 
网址：www.xsdzq.cn 
（3）名称：信达证券股份有限公司 
注册地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院1 号楼



 24 
办公地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院1 号楼 
法定代表人：张志刚 
联系人：唐静 
电话：010-63081000 
传真：010-63080978 
客服电话：95321 
公司网站：www.cindasc.com 
（4）名称：中国银河证券股份有限公司 
住所：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座 
法定代表人：陈有安 
联系人：田薇 
电话：010-66568430 
传真：010-66568990 
客服电话：4008-888-888 或拨打各城市营业网点咨询电话。 
公司网站：www.chinastock.com.cn 
（5）名称：中信建投证券股份有限公司 
注册地址：北京市朝阳区安立路 66 号4 号楼 
办公地址：北京市朝阳门内大街 188 号 
法定代表人：王常青 
联系人：权唐 
电话：400-8888-108 
传真：010-65182261 
客服电话：400-8888-108 
公司网站：www.csc108.com 
（6）名称：中信证券（山东）有限责任公司 
注册地址：山东省青岛市崂山深圳路 222 号1 号楼 2001 
办公地址：青岛市崂山区深圳路 222 号青岛国际金融广场 20 层（266061） 
法定代表人：张智河 
联系人：吴忠超



 25 
电话：0532-85022326 
传真：0532-85022605 
客服电话：95548 
公司网站：www.zxwt.com.cn 
（7）名称：中信证券股份有限公司 
注册地址：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 
办公地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 
法定代表人：王东明 
联系人：陈忠 
电话：010-60833722 
传真：010-60833739 
客服电话：95548 
公司网站：www.cs.ecitic.com 
（8）名称：光大证券股份有限公司 
注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号 
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号 
法定代表人：薛峰 
联系人：刘晨 
电话：021-22169999 
传真：021-22169134 
客服电话：95525 
公司网站：www.ebscn.com 
（9）名称：国泰君安证券股份有限公司 
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路 618 号 
办公地址：上海浦东新区银城中路 168 号上海银行大厦 29 楼 
法定代表人：杨德红 
联系人：芮敏祺 
电话：021-38676666 
传真：021-38670666



 26 
客服电话：95521 
公司网站：www.gtja.com 
（10 ）名称：华福证券有限责任公司 
注册地址：福州市五四路 157 号新天地大厦7、8 层 
办公地址：福州市五四路 157 号新天地大厦7 至 10 层 
法定代表人：黄金琳 
联系人：张腾 
电话：0591-87383623 
传真：0591-87383610 
公司网站：www.hfzq.com.cn 
客服电话：96326（福建省外请先拨 0591） 
（11 ）名称：申万宏源证券有限公司 
注册地址：上海市长乐路 989 号世纪商贸广场45 层 
办公地址：上海市长乐路 989 号世纪商贸广场40 层 
法定代表人：储晓明 
联系人：曹晔 
电话：021-33389888 
传真：021-33388224 
客服电话：95523 或4008895523 
电话委托：021-962505 
网址：www.swhysc.com 
（12 ）名称：兴业证券股份有限公司 
住所：福州市湖东路99 号标力大厦 
法定代表人：兰荣 
联系人：谢高得 
电话：021-38565785 
传真：021-38565955 
客户服务热线：95562 
公司网站：www.xyzq.com.cn



 27 
（13 ）名称：安信证券股份有限公司 
注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层A02 单元 
办公地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层A02 单元 
深圳市福田区深南大道 2008 号中国凤凰大厦1 栋 9 层 
法定代表人：牛冠兴 
电话：0755-82825551 
传真：0755-82558355 
统一客服电话：4008001001 
公司网站：www.essence.com.cn 
（14 ）名称：国信证券股份有限公司 
注册地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦十六层至二十六层 
办公地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦六楼 
法定代表人：何如 
联系人：周杨 
电话：0755-82130833 
传真：0755-82133952 
客服电话：95536 
公司网站：www.guosen.com.cn 
（15 ）名称：平安证券有限责任公司 
注册地址：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层； 
办公地址：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层； 
法定代表人：谢永林 
全国免费业务咨询电话：95511-8 
开放式基金业务传真：0755-82400862 
全国统一总机：95511-8 
网址：www.pingan.com 
（16 ）名称：天风证券股份有限公司 
注册地址：湖北省武汉市东湖新技术开发区关东园路 2 号高科大厦四楼 
办公地址：湖北省武汉市江汉区唐家墩路 32 号国资大厦 B 座



 28 
法人代表：余磊 
联系人：翟璟 
联系电话：027-87618882 
客服电话：4008005000 
传真：027-87618863 
公司网址：www.tfzq.com 
（17 ）名称：招商证券股份有限公司 
注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座38 —45 层 
法定代表人：宫少林 
联系人：林生迎 
电话：0755-82943666 
传真：0755-82943636 
客服电话：95565、4008888111 
公司网站：www.newone.com.cn 
（18 ）名称：中国中投证券有限责任公司 
注册地址： 深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心 A 栋第18 层-21 层及第04
层 01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元



办公地址：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心 A 栋第04、18 层至21 层 
法定代表人：龙增来 
联系人：刘毅 
电话：0755-82023442 
传真：0755-82026539 
开放式基金咨询电话：95532、400-600-8008 
公司网站：www.china-invs.cn 
（19 ）名称：方正证券股份有限公司 
注册地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层 
办公地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层 
法定代表人：雷杰 
联系人：彭博



 29 
电话：0731-85832343 
传真：0731-85832214 
客服电话：95571 
公司网站：www.foundersc.com 
（20 ）名称：渤海证券股份有限公司 
注册地址：天津 经济技术开发区第二大街 42 号写字楼 101 室 
办公地址：天津市南开区宾水西道 8 号 
法定代表人：王春峰 
联系人：蔡霆 
联系电话：022-28451991 
传真：022-28451892 
客服电话：400-6515-988 
公司网站：www.ewwww.com.cn 
（21 ）名称：东吴证券股份有限公司 
住所：苏州工业园区翠园路 181 号商旅大厦18-21 层 
法定代表人：吴永敏 
联系人：方晓丹 
电话：0512-65581136 
传真：0512-65588021 
公司网站：www.dwzq.com.cn 
（22 ）名称：华宝证券有限责任公司 
注册地址：上海市陆家嘴环路 166 号未来资产大厦 27 层 
办公地址：上海市陆家嘴环路 166 号未来资产大厦 27 层 
法定代表人：陈林 
联系人：宋歌 
电话：021-50122086 
传真：021-50122200 
客服电话：4008209898 
公司网站：www.cnhbstock.com



 30 
（23 ）名称：华鑫证券有限责任公司 
注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 28 层A01、B01(b)单元



办公地址：上海市徐汇区宛平南路 8 号



法定代表人：俞洋



联系人：杨莉娟



联系电话：021-54967202



业务传真：021-54967293



客服热线：021-32109999 ；029-68918888；4001099918



（24 ）名称：中泰证券股份有限公司 
注册地址：济南市市中区经七路 86 号 
办公地址：济南市经七路 86 号证券大厦 
法定代表人：李玮 
联系人：吴阳 
电话：0531－68889155 
传真：0531－68889752 
客服电话：95538 
公司网站：www.qlzq.com.cn 
（25 ）名称：湘财证券有限责任公司 
注册地址：长沙市黄兴中路 63 号中山国际大厦12 楼 
办公地址：湖南省长沙市天心区湘府中路 198 号标志商务中心 11 楼 
法定代表人：林俊波 
联系人：钟康莺 
电话：021-68634518 
传真：021-68865680 
开放式基金客服电话：400-888-1551 
公司网站：www.xcsc.com 
（26 ）名称：长城证券股份有限公司 
住所：深圳市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 14、16、17 层 
法定代表人：黄耀华



 31 
联系人：刘阳 
电话：0755-83516289 
传真：0755-83515567 
客户服务热线：0755-33680000 ；400-6666-888 
公司网站：www.cgws.com 
（27 ）名称：中国国际金融股份有限公司 
注册地址：北京市建国门外大街 1 号国贸大厦2 座 27 层及28 层 
办公地址：北京市建国门外大街 1 号国贸大厦2 座 27 层及28 层 
法定代表人：李剑阁 
联系电话：010-65051166 
业务传真：010-65051166 
公司网址：www.cicc.com.cn 
4、网上现金发售代理机构 
本基金 募集 期结束 前获 得基金 代销 资格的 上交 所会员 可通 过上交 所网 上系统 办理 本基金
的网上现金认购业务。 
5、申购赎回代办券商 
（1）名称：东吴证券股份有限公司 
住所：苏州工业园区翠园路 181 号商旅大厦18-21 层 
法定代表人：吴永敏 
联系人：方晓丹 
电话：0512-65581136 
传真：0512-65588021 
公司网站：www.dwzq.com.cn 
（2）名称：中国民族证券有限责任公司 
注册地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 A 座6-9 层 
办公地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 A 座6-9 层 
法定代表 人：赵大建 
联系人：李微 
联系电话：010-59355941



 32 
客服电话：40088-95618 
公司网站：www.e5618.com 
（3）名称：万联证券股份有限公司 
注册地址：广州市天河区珠江东路 11 号高德置地广场 F 栋18、19 层 
办公地址：广州市天河区珠江东路 13 号高德置地广场 E 栋12 层 
法定代表人：张建军 
开放式基金咨询电话：400-8888-133 
联系人：甘蕾 
联系电话：020-38286026 
公司网站：www.wlzq.cn 
基金管 理人 可根据 有关 法律法 规要 求，选 择其 他符合 要求 的机构 代理 销售本 基金 或变更
上述发售代理机构，并及时公告。 
 
二 、登 记 结算 机构 
1、场内份额 
名称： 中国证券登记结算有限责任公司 
住所、办公地址： 北京市西城区太平桥大街 17 号 
法定代表人： 周明 
联系人 ：崔巍 
电话：010-50938888 
传真：010-59378907 
2、场外份额 
名称： 广发基金管理有限公司



住所： 广东省珠海市横琴新区宝华路 6 号105 室—49848（集中办公区）



法定代表人： 孙树明



办公地址： 广州市海珠区琶 洲大道东1 号保利国际广场南塔 31－33 楼 
电话：020-89188970 
传真：020-89899175 
联系人： 李尔华



 33 
 
三 、出 具法律 意见 书的律 师事 务所 
名称： 广东广信君达律师事务所



住所： 广州市天河区珠江新城珠江东路 6 号广州周大福金融中心 （广州东塔）10、29 层 
负责人：王晓华 
电话：020－37181333



传真：020－37181388



经办律师：刘智、林晓纯 
联系人：刘智 
 
四 、审 计基金 资产 的会计 师事 务所 
名称：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 
办公地址：北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层01-12 室 
法人代表：毛鞍宁 
联系人：赵雅 
电话：020－28812888 
传真：020－28812618 
经办注册会计师： 赵雅、李明明 



34 
 
第 六部分


基金 合 同的生 效 
 
一、 基 金合同 的生 效 
本基金的基金合同于 2016 年 8 月 30 日正式 生效。自基金合同生效日起，本管理人正式
开始管理本基金。 
 
二 、基 金存续 期内 的基金 份额 持有人 数量 和资产 规模 
《基金合同》生效后，连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满 200 人或者基金
资产净值低于 5000 万元的， 基金管理人应当在定期报告中予以披露； 连续六十个工作日出现
前述情 形的， 基金 管理 人应当 向中国 证监 会报 告并提 出解决 方案 ，如 转换运 作方式 、与 其他
基金合并或者终止基金合同等，并召开基金份额持有人大会进行表决。 
法律法规另有规定时，从其规定。


 35 
第 七部分


基 金份 额折算 与变 更登记 
 
基金合同生效后，为提高交易便利，本基金可以进行份额折算。 
一、 基 金份 额折算 的时 间 
基金管理人应事先确定基金份额折算日， 并依照 《信息披露办法》 的有关规定提前公告。 
 
二、 基 金份 额折算 的原 则 
基金份 额折 算由基 金管 理人向 登记 结算机 构申 请办理 ，并 由登记 结算 机构进 行基 金份额
的变更登记。 
基金份 额折 算后， 本基 金的基 金份 额总额 与基 金份额 持有 人持有 的基 金份额 数额 将发生
调整， 但调整 后的 基金 份额持 有人持 有的 基金 份额占 基金份 额总 额的 比例不 发生变 化。 基金
份额折 算对基 金份 额持 有人的 权益无 实质 性影 响，无 需召开 基金 份额 持有人 大会审 议。 基金
份额折算后，基金份额持有人将按照折算后的基金份额享有权利并承担义务。 
如果基 金份 额折算 过程 中发生 不可 抗力或 登记 结算机 构遇 特殊情 况无 法办理 ，基 金管理
人可延迟办理基金份额折算。 
 
三、 基 金份 额折算 的方 法 
基金份额折算的具体方法在份额折算公告中列示。 



36 
第 八部分


基 金份 额的上 市交 易 
 
一 、基 金份额 的上 市 
基金合 同生 效后， 本基 金具备 下列 条件的 ，基 金管理 人可 依据《 上海 证券交 易所 证券投
资基金上市规则》 ，向上海证券交易所申请上市： 
1、基金募集金额（含募集股票市值）不低于 2 亿元。 
2、基金份额持有人不少于 1000 人。 
3、 《上海证券交易所证券投资基金上市规则》规定的其他条件。 
基金上 市前 ，基金 管理 人应与 上海 证券交 易所 签订上 市协 议书。 基金 份额获 准在 上海证
券交易 所上市 的， 基金 管理人 应在基 金份 额上 市日前 按相关 法律 法规 要求发 布基金 份额 上市
交易公告书。 
 
二 、基 金份额 的上 市交易 
基金份 额在 上海证 券交 易所的 上市 交易需 遵照 《上海 证券 交易所 交易 规则》 、 《 上海证券
交易所 证券投 资基 金上 市规则 》 、 《 上海 证券交 易所交 易型开 放式 指数 基金业 务实施 细则 》等
有关规定。 
 
三 、暂 停上市 交易



基金份 额上 市交易 期间 出现下 列情 形之一 的， 上海证 券交 易所可 暂停 基金的 上市 交易，
并报中国证监会备案：



1、不再具备《上海证券交易所证券投资基金上市规则》规定的上市条件；



2、违反法律、行政法规，中国证监会决定暂停其上市；



3、严重违反上海证券交易所有关规则的；



4、上海证券交易所认为应当暂停上市的其他情形。



当暂停 上市 情形消 除后 ，基金 管理 人可向 上海 证券交 易所 提出恢 复上 市申请 ，经 上海证
券交易所核准后可恢复本基金上市，并在至少一种指定媒体发布基金恢复上市公告。



 
四 、基 金份额 的终 止上市 交易



基金份 额上 市交易 后， 有下列 情形 之一的 ，上 海证券 交易 所可终 止基 金的上 市交 易，并 
 37 
报中国证监会备案： 
1、自暂停上市 之日起半年内未能消除暂停上市原因的； 
2、基金合同终止； 
3、基金份额持有人大会决定提前终止上市； 
4、基金合同约定的终止上市的其他情形； 
5、上海证券交易所认为应当终止上市的其他情形。 
若因上述1、3、4、5 项 等原因使本基金不再具备上市条件而被上海证券交易所终止上市
的，本基金可由交易型开放式基金变更为跟踪标的指数的非上市的开放式指数基金。 
若届时 本基 金管理 人已 有以该 指数 作为标 的指 数的指 数基 金，基 金管 理人将 本着 维护基
金份额持有人合法权益的原则，履行适当的程序后可以选取其他合适的指数作为标的指数。 
 
五 、基 金份额 参考 净值的 计算 与公告 
基金管 理人 在每一 交易 日开市 前公 告当日 的申 购、赎 回清 单，并 委托 中证指 数有 限公司
在开市 后根据 申购 、赎 回清单 和组合 证券 内各 只证券 的实时 成交 数据 ，计算 基金份 额参 考净
值（IOPV ） ， 并由上海证券交易所在交易时间内对外发布， 仅供投资者交易、 场内申购、 赎回
基金份额时参考。 
1、基金份额参考净值计算公式 
基金份 额参 考净值 ＝（ 申购赎 回清 单中必 须现 金替代 的替 代金额 ＋申 购赎回 清单 中退补
现 金 替 代 成 份 证 券 的 数 量 与 最 新 成 交 价 相 乘 之 和+ 申 购 赎 回 清 单 中 可 以 现 金 替 代 成 份 证 券 的
数 量 与 最 新 成 交 价 相 乘 之 和+ 申 购 赎 回 清 单 中 禁 止 用 现 金 替 代 成 份 证 券 的 数 量 与 最 新 成 交 价
相乘之和＋申购赎回清单中的预估现金部分）/最小申购赎回单位对应的基金份额 
2、 基金份额参考净值的计算以四舍五入的方法保留小数点后 3 位。 若上海证券交易所调
整有关基金份额参考净值保留位数，本基金将相应调整。 
3、上海证券交易所和基金管理人可以调整基金份额参考净值计算公式，并予以公告。 
 
六 、在 不违反 法律 法规及 不损 害基金 份额 持有人 利益 的前提 下， 本基金 可以 申请在 包括
境 外交 易所在 内的 其他证 券交 易所上 市交 易。 



 
 38 
 
第 九部分


基 金份 额的申 购与 赎回 
 
本基金的基金份额分为场内份额与场外份额两种，分别适用不同的申购赎回办法。 
一、 申 购与赎 回的 场所 
（一）场内申购与赎回 
基金投 资者 应当在 申购 赎回代 理券 商办理 基金 申购、 赎回 业务的 营业 场所或 按申 购赎回
代理券商提供的其他方式办理基金份额的申购与赎回。 
基金管 理人 可根据 情况 变更或 增减 基金申 购赎 回代理 券商 ，并予 以公 告。在 相关 条件许
可的前提下，基金管理人可增加或调整申购赎回代理机构，并予以公告。 
（二）场外申购与赎回 
对于在 场外 申购、 赎回 的投资 人， 应当在 基金 管理人 或其 指定的 其他 销售机 构办 理本基
金的申 购和赎 回， 基金 管理人 在开始 场外 申购 、赎回 业务前 公告 有关 场外申 购赎回 的具 体办
法，包 括但不 限于 ：适 用场外 申购赎 回方 式的 条件、 开放日 场外 申购 赎回的 截止时 间、 业务
规则等等。 
在不违 反法 律法规 及对 基金份 额持 有人利 益无 实质不 利影 响的前 提下 ，基金 管理 人可根
据市场 情况停 止办 理场 外申购 赎回业 务。 在决 定停止 场外申 购赎 回业 务情况 下，基 金管 理人
应采取适当措施对原有场外份额持有人作出妥善安排并提前公告。 
 
二、 申 购与赎 回的 开放日 及时间 
1、开放日及开放 时间 
投资人 在开 放日办 理场 内基金 份额 的申购 和赎 回，具 体办 理时间 为上 海证券 交易 所、深
圳证券 交易所 的正 常交 易日的 正常交 易时 间； 投资者 办理场 外基 金份 额的申 购和赎 回等 业务
的开放 日为上 海证 券交 易所、 深圳证 券交 易所 的正常 交易日 ，具 体办 理时间 见本基 金招 募说
明书和 相关公 告； 但基 金管理 人根据 法律 法规 、中国 证监会 的要 求或 本基金 合同的 规定 公告
暂停申购、赎回时除外。 
本基金 场外 申购和 赎回 的开放 时间 与场内 申购 和赎回 的开 放时间 可能 存在差 异， 投资者
应关注基金管理人发布的有关公告并注意其提交交易申请的时间。 场外投资者在开放时间以
外提交 的 申购 、赎 回等 交易申 请，且 登记 结算 机构确 认接受 的， 其基 金份额 申购、 赎回 价格 
 39 
为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。 
基金合同生效后， 若出现新的证券交易市场、 证券交易所交易时间变更或其他特殊情况，
基金管 理人将 视情 况对 前述开 放日及 开放 时间 进行相 应的调 整， 但应 在实施 日前依 照《 信息
披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。 
2、申购、赎回开始日及业务办理时间 
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3 个月开始办理申购，具体业务办理时间在申
购开始公告中规定。 
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3 个月开始办理赎回，具体业务办理时 间在赎
回开始公告中规定。 
本基金场外申购赎回的开始时间与场内申购赎回的开始时间可能存在差异， 投资者应关
注基金管理人发布的有关公告。 
在确定 申购 开始与 赎回 开始时 间后 ，基金 管理 人应在 申购 、赎回 开放 日前依 照《 信息披
露办法》的有关规定在指定媒介上公告申购与赎回的开始时间。 
本基金 可在 基金上 市交 易之前 开始 办理申 购、 赎回， 但在 申请上 市期 间基金 可暂 停办理
申购、赎回业务。 
 
三 、申 购与赎 回的 原则 
1、基 金场 内申购 和赎 回采用 份额 申购和 份额 赎回的 方式 ，即申 购和 赎回均 以份 额申请；
本基金的场外份额采用金额申购、份额赎回的方式，即申购以金额申请、赎回以份额申请。 
2、 基金场内份额的申购 对价、 赎回对价包括组 合证券、 现金替代、 现 金差额及其他对价；
本基金场外份额的申购对价、赎回对价为现金。 
3、 场内申购、 赎回申 请提交后不得撤销； 当 日的场外申购、 赎回申 请可以在当日业务办
理时间结束前撤销，在当日的业务办理时间结束后不得撤销。 
4、 场外份额申购赎回遵循 “未知价” 原则， 即申购、 赎回价格以申请当日 收市后计算
的基金份额净值 为基准进行计算。 
5、 场外份额赎回遵循 “先进先出” 原则， 即按照投资人申购的先后次序进行顺序赎回。 
6、 本基金场内申购、 赎 回应遵守 《上海证券交易所交易型开放式指数基金业务实施细则》 、
《中国 证券登 记结 算有 限责任 公司关 于上 海证 券交易 所交易 型开 放式 基金登 记结算 业务 实施
细则》 的规定 。如 上海 证券交 易所、 中国 证券 登记结 算有限 责任 公司 修改或 更新上 述规 则并 
 40 
适用于 本基金 的， 则按 照新的 规则执 行， 并在 招募说 明书中 进行 更新 ；本基 金场外 申购 、赎
回应遵守广发基金管理有限公司的相关业务规则。 
基金管 理人 可在法 律法 规允许 的情 况下， 对上 述原则 进行 调整。 基金 管理人 必须 在新规
则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。 
 
四、 场内 申购 与赎 回的程 序 
1、申购和赎回的申请方式 
投资人 必须 根据申 购赎 回代理 券商 或基金 管理 人规定 的程 序，在 开放 日的具 体业 务办理
时间内提出申购或赎回的申请。 
投资人 在提 交申购 申请 时须按 申购 赎回清 单的 规定备 足申 购对价 ，投 资人在 提交 赎回申
请时须持有足够的基金份额余额和现金，否则所提交的申购、赎回申请无效。 
2、申购和赎回申请的确认 
投资者 申购 、赎回 申请 在受理 当日 进行确 认。 如 投资 者未 能提供 符合 要求的 申购 对价，
则申购申请失败。 如投资者持有的符合要求的基金份额不足或未能根据要求准备足额的现金，
或基金投资组合内不具备足额的符合要求的赎回对价，则赎回申请失败。 
基金销 售机 构受理 申购 、赎回 申请 并不代 表该 申购、 赎回 申请一 定成 功。申 购、 赎回的
确认以登记结算机构的确认结果为准。对于申请的确认情况，投资者应及时查询。 
3、申购与赎回的清算交收与登记 
本基金 申购 赎回过 程中 涉及的 基金 份额、 组合 证券、 现金 替代、 现金 差额及 其他 对价的
清算交 收适用 《上 海证 券交易 所交易 型开 放式 指数基 金业务 实施 细则 》 、 《 中国证 券登 记结算
有限责 任公司 关于 上海 证券交 易所交 易型 开放 式基金 登记结 算业 务实 施细则 》和参 与各 方相
关协议的有关规定。 
投资者 T 日申购成功后，登记结算机构在 T 日收市后为投资者办理申购当日卖出基金份
额与上交所上市的成份股的交收以及现金替代的清算；在 T+1 日办理申购当日未卖出基金份
额与现金替代的交收以及现金差额的清算，在 T+2 日办理现金差额的交收，并将结果发送给
申购赎 回代理 券商 、基 金管理 人和基 金托 管人 。现金 替代交 收失 败的 ，该笔 申购当 日未 卖出
基金份额交收失败。 
投资者 T 日赎回成功后，登记结算机构在 T 日收市后为投资者办理基金 份额的注销与上
交所上市的成份股的交收以及现金替代的清算；在 T+1 日办理上交所上市的成分股现金替代 
 41 
的交收以及现金差额的清算，在 T+2 日办理现金差额的交收，并将结果发送给申购赎回代理
券商、基金管理人和基金托管人。基金管理人不迟于 T+3 日办理赎回的深交所上市的成份股
现金替代的交付。 
如果登 记结 算机构 和基 金管理 人在 清算交 收时 发现不 能正 常履约 的情 形，则 依据 《上海
证券交 易所交 易型 开放 式指数 基金业 务实 施细 则》 、 《中国 证券 登记结 算有限 责任公 司关 于上
海证券 交易所 交易 型开 放式基 金登记 结算 业务 实施细 则》和 参与 各方 相关协 议的有 关规 定进
行处理。 
基金管 理人 、登记 结算 机构可 在法 律法规 允许 的范围 内， 对上述 申购 赎回的 程序 以及清
算交收 和登记 的办 理时 间、方 式、处 理规 则等 进行调 整，并 在开 始实 施前依 照《信 息披 露办
法》的有关规定在指定媒介上公告。



 
五 、场 外申购 与赎 回的程 序 
1、申购和赎回的申请方式



投资者必须根据基金管理人规定的程序， 在开放日的开放时间内提出申购或 赎回的申请。
投资者 在提交 申购 申请 时须全 额交付 申购 款项 ，并在 规定的 截止 时间 前划到 销售机 构指 定的
账户上 ，投资 者在 提交 赎回申 请时须 持有 足够 的基金 份额余 额， 否则 所提交 的申购 、赎 回申
请不成立而不予成交。具体见本基金招募说明书。



2、申购和赎回申请的确认



基金管 理人 在场外 申购 、赎回 开放 日截止 时间 前受理 申购 和赎回 申请 的当天 作为 申购或
赎回申请日（ T 日） ，在正常情况下，本基金登记结算机构在 T+1 日对该交易的有效性进行
确认。申购、赎回的确认以基金登记结 算机构的确认结果为准。



3、申购和赎回的款项支付



申购采用全额缴款方式， 投资人交付申购款项， 申购成立； 登记结算 机构确 认基金份额
时，申 购生效 。若 申购 资金在 规定的 截止 时间 内未全 额到账 ，则 申购 不成立 。若申 购不 成立
或无效 ，基金 管理 人将 投资者 已缴付 的申 购款 项本金 退还给 投资 者。 基金管 理人将 在接 受投
资者有 效赎回 申请 之日 起七个 工作日 内支 付赎 回款项 。在发 生场 外巨 额赎回 或本基 金合 同载
明的其 他暂停 赎回 或延 缓支付 赎回款 项的 情形 时，款 项的支 付办 法参 照本基 金合同 有关 条款
处理。



4、申购和赎回的注册登记


 
 42 
正常情 况下 ，投资 者 T 日申 购基 金成功 后， 登记结 算机 构在 T+1 日为投 资者 增加权益
并办理注册登记手续， 投资人自 T+1 日起有权申请赎回该部分基金份额， 或在条件许可情况
下申请办理跨系统转托管； 基金份额持有人 T 日赎回基金成功后， 正常情况下， 登记结算机
构在 T+1 日为投资者办理扣除权益的注册登记手续； 在法律法规允许的范围内， 登记结算机
构可以 对上述 注册 登记 办理时 间进行 调整 ，但 不得实 质影响 投资 者的 合法权 益，基 金管 理人
最迟于实施前在指定媒体上公告。



5、申购和赎回的投资交易



对于 T 日截止时间前收到的有效申购及有效赎回申请， 基 金管理人将根据轧差之后的净
申购金额或净赎回数量，按尽可能贴近收盘价的原则，争取在 T 日完成相应的证券交易。 
 
六 、场内 申购 与赎 回的数 额限 制 
1、 投资人申购、 赎回 的基金份额须为最小申购赎回单位的整数倍。 本基金最小申购赎回
单位为 800000 份。 
2、 当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时， 基金管理人应
当采取 设定单 一投 资者 申购份 额上限 或基 金单 日净申 购比例 上限 、拒 绝大额 申购、 暂停 基金
申购等 措施， 切实 保护 存量基 金份额 持有 人的 合法权 益，基 金管 理人 基于投 资运作 与风 险控
制的需要，可采取上述措施对基金规模 予以控制。具体规定请参见相关公告。 
3、 基金管理人可根据市场情况， 在法律法规允许的情况下， 调整场内申购或赎回的数量
或比例 限制。 基金 管理 人必须 在调整 前依 照《 信息披 露办法 》的 有关 规定在 指定媒 介上 公告
并报中国证监会备案。 
 
七、 场 外申 购与赎 回的 数额 限制



1、投资者每次申购的单笔最低金额为人民币 100 万元，每次赎 回的单笔最低份额为 50
万份。 
2、 投资者可将其全部或部分基金份额赎回。 单笔赎回不得少于 50 万份 （如该账户在该
场外销售机构托管的基金份额余额不足 50 万份，则必须一次性赎回该基金全部场外份额） ；
若某笔 赎回将 导致 投资 者在该 场外销 售机 构托 管的该 只基金 份额 余额 不足 50 万份 时， 基金
管理人有权将投资者在该销售机构托管的该基金剩余场外份额一次性全部赎回。 
3、 当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时， 基金管理人应 
 43 
当采取 设定单 一投 资者 申购金 额上限 或基 金单 日净申 购比例 上限 、拒 绝大额 申购、 暂停 基金
申购等 措施， 切实 保护 存量基 金份额 持有 人的 合法权 益，基 金管 理人 基于投 资运作 与风 险控
制的需要，可采取上 述措施对基金规模予以控制。具体规定请参见相关公告。 
4、 上述规定详见基金管理人相关业务规则。 基金管理人可以根据市场情况， 在法律法规
允许的 情况下 ，调 整上 述规定 申购金 额和 赎回 份额的 数量限 制。 基金 管理人 必须在 调整 生效
前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。 
 
八 、场内 申购 和赎 回的对价 、 费用 及 其用 途 
1、 申购对价是指投资者申购基金份额时应交付的组合证券、 现金替代、 现金差额及其他
对价。 赎回对 价是 指基 金份额 持有人 赎回 基金 份额时 ，基金 管理 人应 交付的 组合证 券、 现金
替代、 现金差 额及 其他 对价。 申购对 价、 赎回 对价根 据 申购 赎回 清单 和投资 者申购 、赎 回的
基金份额数额确定。 
2、投 资者 在申 购或赎 回基金 份额 时， 申购赎 回代理 机构 可按 照不超 过 0.5% 的 标准 收取
佣金，其中包含证券交易所、登记结算机构等收取的相关费用。 
3、 本基金份额净值的 计算， 保留到小数点后 4 位， 小数点后第 5 位 四舍五入， 由此产 生
的收益或损失由基金财产承担。 T 日的基金份额净值在当日收市后计算， 并在 T+1 日内公告，
计算公 式为估 值日 基金 资产净 值除以 估值 日基 金份额 总数。 如遇 特殊 情况， 可以适 当延 迟计
算或公 告，并 报中 国证 监会备 案。申 购赎 回清 单由基 金管理 人编 制，T 日的 申购赎 回清 单在
当日上 海证券 交易 所开 市前公 告。未 来， 若市 场情况 发生变 化， 或相 关业务 规则发 生变 化，
基金管 理人可 以在 不违 反相关 法律法 规的 情况 下对基 金份额 净值 、申 购赎回 清单计 算和 公告
时间进行调整并提前公告。 
 
九 、场 外申购 和赎 回的价 格、 费用及 其用 途 
1、 申购份额的计算及余额的处理方式： 申购的有效份额为净申购金额除以当日的基金份
额净值 ，有效 份额 单位 为份， 份额计 算结 果均 按四舍 五入方 法， 保留 到小数 点后两 位， 申购
费用以 人民币 元为 单位 ，四舍 五入保 留至 小数 点后两 位，由 此产 生的 收益或 损失由 基金 财产
承担。



2、 赎回金额的计算及处理方式： 赎回金 额为赎回份额乘以当日基金份额净值减去赎回相
关费用 （如有） ， 赎回金额、 赎回费用的单位为人民币元， 四舍五入保留到小数点两位， 由此 
 44 
产生的收益或损失由基金财产承担。



3、 投资者在申购或赎回基金份额时， 基金管理人参考当时市场的交易佣金、 印花税等相
关交易成本水平， 收取一定的申购费和/或赎回费并按规定计提相应比例归入基金资产， 力争
覆盖场 外现金 申赎 引起 的证券 交易费 用和 操作 成本。 当前的 申购 、赎 回费率 如下： 申购 费率
为 0.05% ，赎回费率为0.15% 。 
本基金 的申 购费由 申购 人承担 ，赎 回费由 赎回 人承担 ，基 金管理 人可 根据市 场情 况， 在
履行适当程序后、调整申购费率、赎回费率，经公告后实施。 
4、申购份额、赎回金额的计算方式： 
（1）申购份额的计算 
本基金的申购金额包括申购费用和净申购金额，其通用的计算方式为： 
净申购金额=申购金额÷（1+申购费率） 
申购费用=申购金额-净申购金额 
申购份数=净申购金额÷T 日基金份额净值 
（2）基金赎回金额的计算 
赎回费用=赎回份额×T 日基金份额净值×赎回费率 
赎回金额=赎回份额×T 日基金份额净值-赎回费用 
5、 由于场内与场外申购、 赎回方式上的差异， 本基金投资者依据基金份额净值所支付的
场外申 购或取 得的 场外 赎回的 现金对 价； 与场 内申购 所支付 或场 外赎 回所取 得的对 价方 式不
同。投资者可自行判断并选择适合自身的申购赎回场所、方式。 
 
十 、申 购、赎 回清 单的内 容与 格式 
1、申购赎回清单的内容 
T 日申购赎回清单公告内容包括最小申购赎回单位所对应的组合证券、现金替代、T 日
预估现金部分、T-1 日现金差额、基金份额净值及其他相关内容。 
2、组合证券相关内容 
组合证券是指本基金标的指数所包含的全部或部分证券。 申购赎回清单将公告最小申购、
赎回单位所对应的各成份证券名称、证券代码及数量。 
3、现金替代相关内容 
现金替 代是 指申购 、赎 回过程 中， 投资者 按基 金合同 和招 募说明 书的 规定， 用于 替代组 
 45 
合证券中部分证券的一定数量的现金。 
（1） 现金替代分为 4 种类型： 禁止现金替代 （标志为 “禁止” ） 、 可 以现金替代 （标志为
“ 允许” ）和必须现金替代（标志为 “必须” ）和退补现金替代（标志为 “退补” ）。 
禁止现 金替 代适用 于上 海证券 交易 所上市 的成 份股， 是指 在申购 、赎 回基金 份额 时，该
成份证券不允许使 用现金作为替代。



可以现 金替 代适用 于上 海证券 交易 所上市 的成 份股， 是指 在申购 基金 份额时 ，允 许使用
现金作 为全部 或部 分该 成份证 券的替 代， 但在 赎回基 金份额 时， 该成 份证券 不允许 使用 现金
作为替代。



必须现 金替 代适用 于所 有成份 股， 是指在 申购 、赎回 基金 份额时 ，该 成份证 券必 须使用
固定现金作为替代。



退补现 金替 代适用 于深 圳证券 交易 所上市 的成 份股， 是指 在申购 、赎 回基金 份额 时，该
成份证券必须使用现金作为替代，根据基金管理人买卖情况，与投资者进行退款或补款。



（2）可以现金替代 
①适用 情形 ：可以 现金 替代的 证券 一般是 由于 停牌等 原因 导致投 资者 无法在 申购 时买入
的证券。目前仅适用于 中证军工 指数中的上海证券交易所上市的成份股。 
②替代金额：对于可以现金替代的证券，替代金额的计算公式为： 
替代金额＝替代证券数量× 该证券参考价格× （1＋现金替代溢价比率） 
其中， 该证 券参考 价格 为该证 券前 一交易 日除 权除息 后的 收盘价 。 如 果上海 证券 交易所
参考价格确定原则发生变化，以上海证券交易所通知规定的参考价格为准。 
对于使 用现 金替代 的证 券，基 金管 理人需 在证 券恢复 交易 后买入 ，而 实际买 入价 格加上
相关交 易费用 后与 申购 时的参 考价格 可能 有所 差异。 为便于 操作 ，基 金管理 人在申 购赎 回清
单中预 先确定 现金 替代 溢价比 率，并 据此 收取 替代金 额。如 果预 先收 取的金 额高于 基金 购入
该部分 证券的 实际 成本 ，则基 金管理 人将 退还 多收取 的差额 ；如 果预 先收取 的金额 低于 基金
购入该部分证券的实际成本，则基金管理人将向投资者收取欠缺的差额。 
③替代金额的处理程序 
T 日，基金管理人在申购赎回清单中公布现金替代溢价比率，并据此收取替代金额。 
在 T 日后被替代的成份证券有正常交 易的 2 个交易日 （简称为 N+2 日 ） 内， 基金管理人
将以收到的替代金额买入被替代的部分证券。N ＋2 日日终， 若已购入全部被替代的证券， 则
以替代 金额与 被替 代证 券的实 际购入 成本 （包 括买入 价格与 交易 费用 ）的差 额，确 定基 金应 
 46 
退还投 资者或 投资 者应 补交的 款项； 若未 能购 入全部 被替代 的证 券， 则以替 代金额 与所 购入
的部分被替代证券实际购入成本加上按照 N+2 日收盘价计算的未购入的部分被替代证券价值
的差额，确定基金应退还投资者或投资者应补交的款项。 
特例情况： 若自 T 日起 ， 上海证券交易所正常交易日已达到 20 日而该证券正常交易日低
于 2 日，则以 替代金额与所购入的部分被替代证券实际购入成本加上按照最近一次收盘价计
算的未购入的部分被替代证券价值的差额，确定基金应退还投资者或投资者应补交的款项。 
若现金替代日（T 日）后至 N+2 日（若在特例情况下，则为 T 日起第 20 个交易日）期
间发生除息、 送股 （转 增） 、 配股以及由于股权 分置改革等发生的权益变动， 则进行相应调整 。 
N+2 日后第 1 个工作日 （若在特例情况下，则为 T 日起第 21 个交易 日） ，基金管理人将
应退款 和补款 的明 细数 据发送 给申购 赎回 代理 券商和 基金托 管人 ，相 关款项 的清算 交收 将于
此后 3 个工作日内完成。 
④替代 限制 ： 为有 效控 制基金 的跟 踪偏离 度和 跟踪误 差， 基金管 理人 可规定 投资 者使用
可以现 金替代 的比 例合 计不得 超过申 购基 金份 额资产 净值的 一定 比例 。现金 替代比 例的 计算
公式为： 
参考基金份额净值 申购基金份额
% 100 该证券参考价格 只替代证券的数量 i 第
） % 现金替代比例（
n
1 i
?
? ?
?
?
?
 
其中， 该证 券参考 价格 目前为 该证 券前一 交易 日除权 除息 后的收 盘价 ，如果 上海 证券交
易所参 考价格 确定 原则 发生变 化，以 上海 证券 交易所 通知规 定的 参考 价格为 准。 参 考基 金份
额净值目前为 该 ETF 前一交易日除权除息后的收盘价 ， 如果上海证券交易所参考基金份额净
值计算方式发生变化，以上海证券交易所通知规定的参考基金份额净值为准。 
（3）必须现金替代 
①适用 情形 ：必须 现金 替代的 证券 一般是 由于 标的指 数调 整将被 剔除 ，或基 金管 理人出
于保护持有人利益原则等原因认为有必要实行必须现金替代的成份证券。 
②替代 金额 ：对于 必须 现金替 代的 证券， 基金 管理人 将在 申购赎 回清 单中公 告替 代的一
定数量的现金， 即 “固 定替代金额 ” 。 固定替代金额的计算方法为申购赎回清单中该证券的数
量乘以其调整后 T 日开盘参考价。 
（4）退补现金替代 
①适用 情形 ：退补 现金 替代的 证券 目前仅 适用 于中证 军工 指数深 圳证 券交易 所上 市的成
份股；



 47 
②替代金额：对于退补现金替代的证券，替代金额的计算公式为：



申购的替代金额＝替代证券数量×该证券调整后 T 日开盘参考价× （1+ 现金替代溢价比
例） ；



赎回的替代金额＝替代证券数量×该证券调整后 T 日开盘参考价× （1- 现金替代溢价比
例） 。



③替代金额的处理程序



对退补 现金 替代而 言， 申购时 收取 现金替 代溢 价的原 因是 ，对于 使用 现金替 代的 证券，
基金管理人将买入该证券，实际买入价格加上相关交易费用后与该证券调整后 T 日开盘参考
价可能有所差异。 为便于操作， 基金管理人在申购、 赎回清单中预先确定现金替代溢价比例，
并据此 收取替 代金 额。 如果预 先收取 的金 额高 于基金 购入该 部分 证券 的实际 成 本， 则基 金管
理人将 退还多 收取 的差 额；如 果预先 收取 的金 额低于 基金购 入该 部分 证券的 实际成 本， 则基
金管理人将向投资者收取欠缺的差额。



对退补 现金 替代而 言， 赎回时 扣除 现金替 代溢 价的原 因是 ，对于 使用 现金替 代的 证券，
基金管理人将卖出该证券，实际卖出价格扣除相关交易费用后与该证券调整后 T 日开盘参考
价可能有所差异。 为便于操作， 基金管理人在申购、 赎回清单中预先确定现金替代溢价比例，
并据此 支付替 代金 额。 如果预 先支付 的金 额低 于基金 卖出该 部分 证券 的实际 收入， 则基 金管
理人将 退还少 支付 的差 额；如 果预先 支付 的金 额高于 基金卖 出该 部分 证券 的 实际收 入， 则基
金管理人将向投资者收取多支付的差额。



其中，调整后 T 日开盘 参考价主要根据中证指数有限公司提供的标的指数成份证券的调
整后开盘参考价确定。



基金管理人将自 T 日起 在收到申购交易确认后按照“时间优先、实时申报”的原则依次
买入申 购被替 代的 部分 证券， 在收到 赎回 交易 确认后 按照“ 时间 优先 、实时 申报” 的原 则依
次卖出赎回被替代的部分证券。T 日未完成的交易，基金管理人在 T 日后被替代的成份证券
有正常交易的 2 个交易日（简称为 N+2 日） 内完成上述交易。



时间优 先的 原则为 ：申 购赎回 方向 相同的 ，先 确认成 交者 优先于 后确 认成交 者。 先后顺
序按照上交所确认申购赎回的时间确定。



实时申 报的 原则为 ：基 金管理 人在 深圳证 券交 易所连 续竞 价期间 ，根 据收到 的上 海证券
交易所 申购赎 回确 认记 录，在 技术系 统允 许的 情况下 实时向 深圳 证券 交易所 申报被 替代 证券
的交易指令。


 
 48 
T 日基金管理人按照“ 时间优先”的原则依次 与申购投资者确定基金 应退还投资者或投
资者应补交的款项， 即按照申购时间顺序， 以替代金额与被替代证券的依次实际购入成本 （包
括买入 价格与 交易 费用 ）的差 额，确 定基 金应 退还申 购投资 者或 申购 投资者 应补交 的款 项；
按照“ 时间优 先” 的原 则依次 与赎回 投资 者确 定基金 应退还 投资 者或 投资者 应补交 的款 项，
即按照 赎回时 间顺 序， 以替代 金额与 被替 代证 券的依 次实际 卖出 收入 （卖出 价格扣 除交 易费
用）的差额，确定基金应退还赎回投资者或赎回投资者应补交的款项。



对于 T 日因停牌或流 动性不足等原因未购入和未卖出的被替代的部分证券，T 日后基金
管理人 可以继 续进 行被 替代证 券的买 入和 卖出 ，按照 前述原 则确 定基 金应退 还投资 者或 投资
者应补交的款项。



N+2 日日终，若已购入 全部被替代的证券，则以替代金额与被替代证券的实际购入成本
（包括 买入价 格与 交 易 费用） 的差额 ，确 定基 金应退 还申购 投资 者或 申购投 资者应 补交 的款
项；若 未能购 入全 部被 替代的 证券， 则以 替代 金额与 所购入 的部 分被 替代证 券实际 购入 成本
（包括买入价格与交易费用） 加上按照 N+2 日 收盘价计算的未购入的部分被替代证券价值的
差额，确定基金应退还申购投资者或申购投资者应补交的款项。



N+2 日日终，若已卖出 全部被替代的证券，则以替代金额与被替代证券的实际卖出收入
（卖出价格扣除交易费用） 的差额， 确定基金应退还赎回投资者或赎回投资者应补交的款项；
若未能 卖出全 部被 替代 的证券 ，以替 代金 额与 所卖出 的部分 被替 代证 券实际 卖 出收 入（ 卖出
价格扣除交易费用） 加上按照 N+2 日收盘价 计算的未卖出的部分被替代证券价值的差额， 确
定基金应退还赎回投资者或赎回投资者应补交的款项。



特例情况： 若自 T 日起 ， 深圳证券交易所正常交易日已达到 20 日而该证券正常交易日低
于 2 日， 则以替代金额与所购入的部分被替代证券实际购入成本 （包括买入价格与交易费用）
加上按 照最近 一次 收盘 价计算 的未购 入的 部分 被替代 证券价 值的 差额 ，确定 基金应 退还 申购
投资者或申购投资者应补交的款项， 以替代金额与所卖出的部分被替代证券实际卖出收入 （卖
出价格扣除交易费用） 加上按照最近一次收盘价计 算的未卖出的部分被替代证券价值的差额，
确定基金应退还赎回投资者或赎回投资者应补交的款项。



若现金替代日 （T 日） 后至 N+2 日期间发生 除息、 送股 （转增） 、 配股等权益变动， 则进
行相应调整。



N+2 日后第 1 个工作日 ，基金管理人将应退款和补款的明细及汇总数据发送给相关申购
赎回代理券商和基金托管人，相关款项的清算交收将于此后 3 个工作日内完成。



 49 
4、预估现金部分相关内容 
预估现 金部 分是指 为便 于计算 基金 份额参 考净 值及申 购赎 回代理 券商 预先冻 结申 请申购 、
赎回的投资者的相应资金，由基金管理人计算的现金数额。 
预估现金部分的计 算公式为： 
T 日预估现金部分＝T-1 日最小申购、 赎回单位的基金资产净值－ （申购、 赎回清单中必
须现金 替代的 固定 替代 金额＋ 申购、 赎回 清单 中退补 现金替 代成 份证 券的数 量与该 证券 调整
后 T 日开盘参考价相乘之和＋申购、 赎回清单中可以现金替代成份证券的数量与该证券调整
后 T 日开盘参考价相乘之和+ 申购、赎回清 单中禁止现金替代成份证券的数量与该证券调整
后 T 日开盘参考价相乘之和） 
其中， 该证券调整后 T 日开盘参考价主要根据中证指数有限公司提供的标的指数成份股
的调整后开盘参考价确定。另外，若 T 日为基金分红除息日，则计算公式中的“T-1 日最小
申购、 赎回单 位的 基金 资产净 值”需 扣减 相应 的收益 分配数 额。 预估 现金部 分的数 值可 能为
正、为负或为零。



5、现金差额相关内容 
T 日现金差额在 T+1 日 的申购、赎回清单中公告，其计算公式为： 
T 日现金差额＝T 日最小申购、赎回单位的基金资产净值－（申购、赎回清单中必须现
金替代的固定替代金额＋申购、赎回清单中退补现金替代成份证券的数量与 T 日收盘价相乘
之和＋申购、赎回清单中可以现金替代成份证券的数量与 T 日收盘 价相乘之和+ 申购、赎回
清单中禁止现金替代成份证券的数量与 T 日收盘价相乘之和）



T 日投资者申购、赎回基金份额时，需按 T+1 日公告的 T 日现金差额 进行资金的清算交
收。



现金差 额的 数值可 能为 正、为 负或 为零。 在投 资者申 购时 ，如现 金差 额为正 数， 则投资
者应根 据其申 购的 基金 份额支 付相应 的现 金， 如现金 差额为 负数 ，则 投资者 将根据 其申 购的
基金份 额获得 相应 的现 金；在 投资者 赎回 时， 如现金 差额为 正数 ，则 投资者 将根据 其赎 回的
基金份 额获得 相应 的现 金，如 现金差 额为 负数 ，则投 资者应 根据 其赎 回的基 金份额 支付 相应
的现金。



6、申购、赎回清单的格式 
基金管理人有权根据业务需要对申购、赎回清单的格式进行修改。 
申购、赎回清单的格式举例如下：



 50 
基 本信 息







最新公告日期： 20160225 
基金名称： 军工基金 
基金管理公司名称： 广发基金管理有限公司 
一级市场基金代码： 512681 
 
2016-2-25 日 信 息 内容







现金差额： 0.00 元 
最小申购赎回单位资产净值： 600,000.00 元 
基金份额净值： 1.0000 元 
 
2016-2-25 日 信 息内 容







预估现金差额： 5905.00 元 
可以现金替代比例上限： 50.00% 
是否需要公布 IOPV ： 是 
最小申购赎回单位： 600,000 份 
申购、赎回的允许情况： 申购和赎回皆允许 
当日累计申购份额上限： 无 
当日累计赎回份额上限： 300000000 
 
成 份股 信息内 容 
股票代码 股票名称 
股票数量 （单位：
股） 
现 金 替 代 标
志 
现金替代溢
价比例 
固定替代 金额
( 单位：元) 
000519 江南红箭 500 
深市退补现
金替代 
10.00% 6815 
000547 航天发展 700 
深市退补现
金替代 
10.00% 11214 
000561 烽火电子 300 深市退补现 10.00% 3744



 51 
金替代 
000733 振华科技 300 
深市退补现
金替代 
10.00% 5637 
000738 中航动控 400 
深市退补现
金替代 
10.00% 14164 
000748 长城信息 600 
深市退补现
金替代 
10.00% 20928 
000768 中航飞机 1000 
深市退补现
金替代 
10.00% 19380 
000801 四川九洲 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 5002 
000901 航天科技 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 9146 
002013 中航机电 400 
深市退补现
金替代 
10.00% 8020 
002023 海特高新 500 
深市退补现
金替代 
10.00% 7615 
002025 航天电器 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 4330 
002046 轴研科技 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 1946 
002049 同方国芯 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 12030 
002111 威海广泰 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 4832 
002151 北斗星通 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 4036 
002179 中航光电 300 
深市退补现
金替代 
10.00% 10098



 52 
002214 大立科技 300 
深市退补现
金替代 
10.00% 3654 
002253 川大智胜 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 4760 
002260 德奥通航 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 5676 
002268 卫士通 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 7634 
002297 博云新材 300 
深市退补现
金替代 
10.00% 3240 
002338 奥普光电 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 5570 
- 太极股份 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 7680 
002414 高德红外 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 4258 
002465 海格通信 1600 
深市退补现
金替代 
10.00% 23296 
002544 杰赛科技 300 
深市退补现
金替代 
10.00% 8895 
300008 上海佳豪 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 2214 
300034 钢研高纳 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 4246 
300045 华力创通 300 
深市退补现
金替代 
10.00% 5460 
300053 欧比特 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 3630 
300065 海兰信 200 深市退补现 10.00% 6390



 53 
金替代 
300101 振芯科技 400 
深市退补现
金替代 
10.00% 8840 
300114 中航电测 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 3609 
300123 太阳鸟 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 2478 
300177 中海达 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 2922 
300252 金信诺 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 5094 
300324 旋极信息 200 
深市退补现
金替代 
10.00% 9850 
300354 东华测试 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 2648 
300447 全信股份 100 
深市退补现
金替代 
10.00% 8083 
600038 中直股份 200 允许 10.00% - 
600118 中国卫星 500 允许 10.00% - 
600150 中国船舶 600 允许 10.00% - 
600151 航天机电 800 允许 10.00% - 
600184 光电股份 100 允许 10.00% - 
600271 航天信息 500 允许 10.00% - 
600316 洪都航空 400 允许 10.00% - 
600343 航天动力 400 允许 10.00% - 
600372 中航电子 500 允许 10.00% - 
600391 成发科技 200 允许 10.00% - 
600435 北方导航 300 允许 10.00% - 
600456 宝钛股份 200 允许 10.00% -



 54 
600480 凌云股份 200 允许 10.00% - 
600482 风帆股份 300 允许 10.00% - 
600501 航天晨光 200 允许 10.00% - 
600523 贵航股份 100 允许 10.00% - 
600562 国睿科技 100 允许 10.00% - 
600677 航天通信 300 允许 10.00% - 
600685 中船防务 200 允许 10.00% - 
600760 中航黑豹 300 允许 10.00% - 
600765 中航重机 400 允许 10.00% - 
600815 厦工股份 500 允许 10.00% - 
600839 四川长虹 3400 允许 10.00% - 
600855 航天长峰 200 允许 10.00% - 
600879 航天电子 800 允许 10.00% - 
600893 中航动力 700 允许 10.00% - 
600967 北方创业 600 允许 10.00% - 
600990 四创电子 100 允许 10.00% - 
601890 亚星锚链 500 允许 10.00% - 
601989 中国重工 7300 允许 10.00% - 
注：此表仅为示例。 
 
十一 、 拒绝或 暂停 申购的 情形 
发生下列情况时， 基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请 （基金管 理人可视情
况同时暂停或拒绝场内和场外两种申购方式，也可以只拒绝或暂停其中一种方式的申购） ： 
1、因不可抗力导致基金无法正常运作。 
2、 发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时， 基金管理人可暂停接收投资人的申购
申请。3、当 前一 估值 日基金 资产净 值50% 以 上的资 产出现 无可 参考 的活跃 市场价 格且 采用 估
值技术 仍导致 公允 价值 存在重 大不确 定性 时， 经与基 金托管 人协 商确 认后， 基金管 理人 应当
暂停接受基金申购申请。 
4、 证券交易所交易时间非正常停市， 导致基金管理人 无法正常进行投资管理或无法计算 
 55 
当日基金资产净值。 
5、 基金管理人开市前因异常情况无法公布申购赎回清单， 或在开市后发现申购赎回清单
编制错误或IOPV计算错误。 
6、 相关证券交易所、 申购赎回代理券商、 登 记结算机构等因异常情况无法办理申购， 或
者指数 编制单 位、 相关 证券交 易所等 因异 常情 况使申 购赎回 清单 无法 编制或 编制不 当。 上述
异常情 况指基 金管 理人 无法预 见并不 可控 制的 情形， 包括但 不限 于系 统故障 、网络 故障 、通
讯故障、电力故障、数据错误等。 
7、接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利益时。 
8、 基金管理人可根据市场情况在申购赎回清单中设置申购上限， 当一笔新的申购申请被
确认成 功，会 使本 基金 当日申 购超过 申购 赎回 清单中 规定的 申购 上限 时，该 笔申购 申请 将被
拒绝。 
9、 基金资产规模过大， 使基金管理人无法找到合适的投资品种， 或其他可能对基金业绩
产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人利益的情形。 
10、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上述第1、2、3、4、5、6、9、10项暂停 申购情形之一且基金管理人决定拒绝或暂停
接受投 资人的 申购 申请 时，基 金管理 人应 当根 据有关 规定在 指定 媒介 上刊登 暂停申 购公 告。
如果投 资人的 申购 申请 被拒绝 ，被拒 绝的 申购 对价将 退还给 投资 人。 在暂停 申购的 情况 消除
时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理。 
 
十二 、 暂停赎 回 或 延缓支 付赎 回款项 的情 形 
发生下 列情 形时， 基金 管理人 可暂 停接受 投资 人的赎 回申 请（基 金管 理人可 同时 对场内
和场外两种赎回方式实施暂停或延缓支付赎回款项，也可以只针对其中一种方式） ： 
1、因不可抗力导致基金无法正常运作。 
2、 发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时， 基金管理人可暂停接收投资人的赎回
申请。 
3、 当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值
技术仍 导致公 允价 值存 在重大 不确定 性时 ，经 与基金 托管人 协商 确认 后，基 金管理 人应 当采
取延缓支付赎回对价或暂停接受基金赎回申请的措施。 
4、 证券交易所交易时间非正常停市， 导致基金管理人无法正常进行投资管理或无法计算 
 56 
当日基金资产净值。 
5、 基金管理人开市前因异常情况无法公布申购赎回清单， 或在开市后发现申购赎回清单
编制错误或 IOPV 计算错误。 
6、 证券交易所、 申购 赎回代理券商、 登记机 构等因异常情况无法办理赎回， 或者指数编
制单位 、证券 交易 所 等 因异常 情况导 致申 购赎 回清单 无法编 制或 编制 不当。 上述异 常情 况指
基金管 理人无 法预 见并 不可控 制的情 形， 包括 但不限 于系统 故障 、网 络故障 、通讯 故障 、电
力故障、数据错误等。 
7、在 发生 基金所 投资 的投资 品种 的估值 出现 重大转 变时 ，可针 对场 外份额 暂 停赎回或
延缓支付赎回款项。 
8、场外份额连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。 
9、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 
发生上 述情 形之一 且基 金管理 人决 定暂停 接受 投资人 的赎 回申请 或延 缓支付 赎回 款项时 ，
基金管 理人应 在当 日报 中国证 监会备 案， 已确 认的赎 回申请 ，基 金管 理人应 足额支 付 ， 发生
场外巨 额赎回 的情 形时 ，基金 份额持 有人 在申 请赎回 时可事 先选 择将 当日可 能未获 受理 部分
予以撤销。在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并公告。 
 
十 三、 场外 巨额赎 回的 情形 及处理 方式



1、巨额赎回的认定



若本基金单个开放日内的场外基金份额净赎回申请 （场外赎回申请份额总数 加上基金转
换 中 转 出 申 请 份 额 总 数 后 扣 除 场 外 申 购 申 请 份 额 总 数 及 基 金 转 换 中 转 入 申 请 份 额 总 数 后 的
余额）超过前一开放日的基金总份额的 10%，即认为是发生了巨额赎回。



2、巨额赎回的处理方式



当基金出现场外巨额赎回时， 基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况 对场外赎回
决定全额赎回或部分延期赎回。 
（1） 全额 赎回： 当基 金管理 人认 为有能 力支 付投资 人的 全部场 外赎 回申请 时 ，按正常
赎回程序执行。



（2） 部分 延期赎 回： 当基金 管理 人认为 支付 投资人 的全 部场外 赎回 申请有 困难 或认为
因 支 付 投 资 人 的 全 部 场 外 赎 回 申 请 而 进 行 的 财 产 变 现 可 能 会 对 基 金 资 产 净 值 造 成 较 大 波 动
时， 基金管理人在当日接受场外赎回比例不低于上一开放日基金总 份额的 10% 的前提下， 可 
 57 
对其余 场外赎 回申 请延 期办理 。对于 当日 的场 外赎回 申请， 应当 按单 个账户 场外赎 回申 请量
占场外 赎回申 请总 量的 比例， 确定当 日受 理的 场外赎 回份额 ；对 于未 能赎回 部分， 投资 人在
提交场 外赎回 申请 时可 以选择 延期赎 回或 取消 赎回。 选择延 期赎 回的 ，将自 动转入 下一 个开
放日继 续赎回 ，直 到全 部赎回 为止； 选择 取消 赎回的 ，当日 未获 受理 的部分 场外赎 回申 请将
被撤销。 延期的场外赎回申请与下一开放日场外赎回申请一并处理， 无优先权， 并以下一 开
放日的 基金份 额净 值为 基础计 算赎回 金额 ，以 此类推 ，直到 全部 赎回 为止。 如投资 人在 提交
场外赎回申请时未作明确选择，投 资人未能赎回部分作自动延期赎回处理。 
（3） 若本基金发生巨额赎回且单个基金份额持有人的赎回申请超过上一开放日基金总份
额 20%的 ，基 金管理 人 有权对 该单 个基金 份额 持有人 超过 该比例 以上 的赎回 申请 实施延 期办
理 （基金份额持有人可在提交赎回申请时选择将当日未获办理部分予以撤销） ， 对该单个基金
份额持有人剩余赎回申请与其他账户赎回申请按前述条款处理。 
（4）暂停赎回： 
连续 2 日以上 （含本 数） 发生场外巨额赎回 ， 如基金管理人认为有 必要， 可暂停接受 基
金的场外赎回申请； 已经接受的场外赎回申请可以 延缓支付赎回款项， 但不得超过 20 个工
作日，并应当在指定媒体上进行公告。



3、 巨额赎回的公告 当发生上述场外巨额赎回并延期办理时， 基金管理人应当通过邮寄、
传真或 者招募说明书规定的其他方式在三个交易日内通知基金份额持有人， 说明有关处理方
法，同时在指定媒体上刊登公告。 
 
十 四、 其他申 购赎 回方式 
1、ETF 联接基金是指将其绝大部分基金财产投资于跟踪同一标的指数的 ETF ，紧密跟踪
标的指 数表现 ，追 求跟 踪偏离 度和跟 踪误 差最 小化， 采用开 放式 运作 方式的 基金。 若本 基金
推出联 接基金 ，在 本基 金上市 之前， 联接 基金 可以用 股票或 现金 特殊 申购本 基金基 金份 额，
不 收取申购费用。 
2、 在条件允许时， 基金管理人也可采取其他合理的申购、 赎回方式， 并于新的申购、 赎
回方式开始执行前予以公告。 
3、基 金管 理人可 以在 不违反 法律 法规规 定且 对持有 人利 益无实 质性 不利影 响的 情况下，
调整基金申购赎回方式或申购赎回对价组成，并提前公告。 
4、 在条件允许时， 基 金管理人可开放集合申购， 即允许多个投资者集合其持有的组合证 
 58 
券，共同构成最小申购、赎回单位或其整数倍，进行申购。 
5、 基金管理人指定的代理机构可依据本基金合同开展其他服务， 双方需签订书面委托代
理协议，报中国证监会备案并公告。 
 
十 五 、 基金 的 转托 管、 非 交易 过户等 其他 业务 
登记结 算机 构可依 据其 业务规 则， 受理基 金份 额的转 托管 、非交 易过 户、冻 结与 解冻等
业务，并收取一定的手续费用。 
本基金 的转 托管包 括场 外份额 的系 统内转 托管 ，以及 场内 与场外 份额 之间的 跨系 统转托
管。条 件许可 情况 下， 在基金 管理人 制定 并发 布有关 规则后 ，本 基金 场外份 额可跨 系统 转托
管为场 内份额 ，并 进行 场内赎 回、上 市交 易； 但除非 基金管 理人 另行 公告， 场内份 额不 可跨
系统转托管为场外份额。 
 
十 六、 基金转 换 
基金管 理人 可以根 据相 关法律 法规 以及本 基金 合同的 规定 决定开 办本 基金场 外份 额与基
金管理 人管理 的其 他基 金之间 的转换 业务 ，基 金转换 可以收 取一 定的 转换费 ，相关 规则 由基
金管理 人届时 根据 相关 法律法 规及本 基金 合同 的规定 制定并 公告 ，并 提前告 知基金 托管 人与
相关机构。 
 
十 七 、 基金管 理人 可在法 律法 规允许 的范 围内， 在不 影响基 金份 额持有 人实 质利益 的前
提 下， 根据市 场情 况对上 述申 购和赎 回的 安排进 行补 充和调 整并 提前公 告。 



59 
第 十部 分


基 金的 投资 
 
一、 投 资目标 
紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。 
 
二 、投 资范围 
本基金 主要 投资于 标的 指数（ 即中 证军工 指数 ）的成 份股 、备选 成份 股。为 更好 地实现
投资目 标，基 金还 可投 资于非 成份股 （包 括中 小板、 创业板 及其 他经 中国证 监会核 准上 市的
股票） 、 债券、 权证、 股指期货、 货币市场工 具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其
他金融工具，但须符合中国证监会相关规定。 
如法律 法规 或监管 机构 以后允 许基 金投资 其他 品种， 基金 管理人 在履 行适当 程序 后，可
以将其纳入投资范围。 
在建仓 完成 后，本 基金 投资于 标的 指数成 份股 、备选 成份 股的比 例不 低于基 金资 产净值
的 90%且不低于非现金基金资产的 80%， 权证、 股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律
法规或监管机构的规定执行。 
 
三 、投 资策略 
本基金 主要 采取完 全复 制法， 即按 照标的 指数 的成份 股的 构成及 其权 重构建 指数 化投资
组合， 并根据 标的 指数 成份股 及其权 重的 变动 进行相 应的调 整。 本基 金投资 于标的 指数 成份
股及备选成份股的比例不低于基金资产净值的 90%且不低于非现金基金资产的 80% 。 
一般情 形下 ，本基 金将 根据标 的指 数成份 股的 构成及 其权 重构建 股票 资产投 资组 合，但
在标的 指数成 份股 发生 调整、 配股、 增发 、分 红等公 司行为 导致 成份 股的构 成及权 重发 生变
化时， 由于交 易成 本、 交易制 度、个 别成 份股 停牌或 者流动 性不 足等 原因导 致基金 无法 及时
完成投资组合的同步调整时， 基金管理人将对投资组合进行优化， 以更紧密的跟踪标的指数。
本基金 将根据 市场 情况 ，结合 经验判 断， 综合 考虑相 关性、 估值 、流 动性等 因素挑 选标 的指
数中其 他成份 股或 备选 成份股 进行替 代， 以期 在规定 的风险 承受 限度 之内， 尽量缩 小跟 踪误
差。 
在正常 情况 下，本 基金 力争控 制投 资组合 的净 值增长 率与 业绩比 较基 准之间 的日 均跟踪
偏离度的绝对值小于 0.2%，年化跟踪误差不超过 2%。



 60 
本基金 可投 资股指 期货 和其他 经中 国证 监 会允 许的衍 生金 融产品 ，如 权证以 及其 他与标
的指数 或标的 指数 成份 股、备 选成份 股相 关的 衍生工 具。本 基金 投资 股指期 货将根 据风 险管
理的原 则，以 套期 保值 为目的 ，力争 提高 投资 效率、 降低交 易成 本、 缩小跟 踪误差 ，而 非用
于投机或用作杠杆工具放大基金的投资。 
 
四 、 投 资组合 管理 
1、投资组合的构建 
本基金投资组合的构建主要分为三步：确定目标组合、制定建仓策略、组合调整。 
（1） 确定目标组合： 基金管理人主要采用完全复制标的指数成份股的构成及权重的方法
确定目标组合； 
（2） 制定建仓策略： 基金经理根据对标的指数成份股的流动性和交易成本等因素的分析，
制定合理的建仓策略； 
（3） 组合调整： 基金 经理在规定的时间内， 采用适当的方法和措施对组合进行调整， 直
至达到紧密跟踪标的指数的要求。 
2、投资组合的日常管理 
（1） 标的指数成份股公司行为信息的跟踪与分析： 跟踪标的指数成份股公司行为信息以
及成份 股公司 其他 重大 信息， 包括但 不限 于成 份股发 生配股 、增 发、 分红、 停牌、 复牌 等，
分析这些信息对指数的影响，并进行相应的组合调整分析，为投资决策提供依据。 
（2） 标的指数的跟踪与分析： 跟踪标的指数的调 整等变化， 确定标的指数变化是否与预
期一致，分析是否存在差异及差异产生的原因，为投资决策提供依据。 
（3） 每日申购赎回情况的跟踪与分析： 跟踪基金申购和赎回情况， 分析其对投资组合的
影响。 
（4） 组合持有证券、 现金头寸及流动性分析： 基金经理跟踪分析实际组合与目标组合的
差异及其原因，并对拟调整的成份股进行流动性分析。 
（5） 组合调整： 找出 将实际组合调整为目标组合的最优方案， 确定 组合交易计划； 如发
生标的 指数成 份股 调整 、成份 股公司 发生 并购 重组等 重大事 项， 基金 经理召 集会议 ，决 定基
金的操作策略；调整组合，达到目标组合的持仓结构。 
（6）每日申购赎回清单的制作：基金经理以 T-1 日指数成份股的构成及其权重为基础，
考虑 T 日将会发生的上市公司变动等情况，制作 T 日的申购赎回清单并公告。



 61 
3、投资组合的定期管理 
（1）每月 
每月末 ，根 据基金 合同 中基金 管理 费、基 金托 管费等 的支 付要求 ，及 时检查 组合 中的现
金比例，进行支付现金的准备。 
每月末 ，基 金 经理 对投 资操作 、投 资组合 表现 、跟踪 误差 等进行 分析 ，分析 最近 投资组
合与标的指数的跟踪偏离度和跟踪误差情况，找出未能有效控制较大偏离的原因。 
（2）每半年 
根据标 的指 数的编 制规 则及调 整公 告，基 金经 理依据 投资 决策委 员会 的决策 ，在 标的指
数成份 股调整 生效 前， 分析并 制定投 资组 合调 整策略 ，尽量 减少 因成 份股变 动带来 的跟 踪偏
离度和跟踪误差。 
4、投资绩效评估 
（1）每日对基金的跟踪偏离度进行分析； 
（2）每月末对本基金的运行情况进行量化评估； 
（3） 每月末根据评估报告分析当月的投资操作、 组合状况和跟踪误差等情况， 重点分析
基金 的 跟踪误 差和 跟踪 偏离度 的产生 原因 、现 金控制 情况、 标的 指数 成份股 调整前 后的 操作
以及成份股未来可能发生的变化等。 
在正常市场情况下， 本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.2%， 年化跟踪误差不超过
2% 。当 跟踪偏 离度 和年 化跟踪 误差超 过上 述目 标范围 时，基 金管 理人 将通过 归因分 析模 型找
出跟踪误差的来源，并采取合理措施避免跟踪偏离度和跟踪误差进一步扩大。 
 
五 、投 资限 制 
1、组合限制 
基金的投资组合应遵循以下限制： 
（1） 本基金投资于标的指数成份股、 备选成份股的比例不低于基金资产净值的 90% 且不
低于非现金基金资产的 80%； 
（2）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3％； 
（3）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的 10 ％； 
（4） 本基金在任何交易日买入权证的总金额， 不得超过上一交易日基金资产净值的0.5 ％； 
（5） 本基金参与股指 期货交易后， 还须遵守 以下限制： 在任何交易 日日终， 持有的买 入 
 62 
股指期 货合 约价值 ，不 得超过 基金 资产净 值 的 10%； 在任 何交易 日 日终， 持有 的买入 股指 期
货合约 价值 与有价 证券 市值之 和， 不得超 过基 金资产 净值 的 100%， 其中， 有价 证券指 股票 、
债券 （不含到期日在一年以内的政府债券） 、 权证、 资产支持证券、 买入返售金融资产 （不含
质押式 回购） 等； 基金 在任何 交易日 日终 ，持 有的卖 出股指 期货 合约 价值不 得超过 基金 持有
的股票 总市 值的 20% ； 在任何 交易 日内交 易（ 不包括 平仓 ）的股 指期 货合约 的成 交金额 不得
超过上 一交 易日基 金资 产净值 的 20% ；每个 交 易日日 终在 扣除股 指期 货合约 需缴 纳的交 易保
证金后 ，应当 保持 不低 于交易 保证金 一倍 的现 金；本 基金所 持有 的股 票市值 和买入 、卖 出股
指期货合约价值，合计（轧差计算）应当符合基金合同关于股票投资比例的有关约定； 
（6） 本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例， 不得超过基 金资产净值
的 10％； 
（7）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的 20 ％； 
（8） 本基金持有的同 一 （指同一信用级别） 资产支持证券的比例， 不得超过该资产支持
证券规模的 10％； 
（9） 本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券， 不得超
过其各类资产支持证券合计规模的 10％； 
（10 ）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上（含 BBB）的资产支持证券。基金持有
资产支 持证券 期间 ，如 果其信 用等级 下降 、不 再符合 投资标 准， 应在 评级报 告发布 之日 起 3
个月内予以全部卖出； 
（11 ） 基金 财产参 与股 票发行 申购 ，本基 金所 申报的 金额 不超过 本基 金的总 资产 ，本基
金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； 
（12 ）基金总资产不得超过基金净资产的 140%； 
（13 ） 本基 金与私 募类 证券资 管产 品及中 国证 监会认 定的 其他主 体为 交易对 手开 展逆回
购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保持一致； 
（14 ） 本基 金主 动投资 于流动 性受 限资 产的市 值合计 不得 超过 基金资 产净值 的 15% ，因
证券市 场波动 、上 市公 司股票 停牌、 基金 规模 变动等 基金管 理人 之外 的因素 致使基 金不 符合
前款所规定比例 限制的，基金管理人不得主动新增流动性受限资产的投资； 
（15 ）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。 
除（10）、（ 13 ） 、 （14 ） 项规定 外，因 证券 及期 货市场 波动、 上市 公司 合并、 基金规 模变
动、标 的指数 成份 股调 整、标 的指数 成份 股流 动性限 制等基 金管 理人 之外的 因素致 使基 金投 
 63 
资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在 10 个交易日内进行调整。 
基金管理人应当自基金合同生效之日起 3 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的
有关约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。 
如法律 法规 或监管 机构 对本基 金合 同约定 投资 组合比 例限 制进行 变更 或取消 限制 的，在
不改变 基金投 资目 标、 不改变 基金风 险收 益特 征的条 件下， 本基 金可 根据法 律法规 规定 作出
调整，不需召开基金份额持有人大会审议。 
2、禁止行为 
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动： 
（1）承销证券； 
（2）违反规定向他人贷款或者提供担保； 
（3）从事承担无限责任的投资； 
（4）买卖其他基金份额，但是国务院证券监督管理机构另有规定的除外； 
（5）向其基金管理人、基金托管人出资； 
（6）从事内幕交易、操纵证券交易价 格及其他不正当的证券交易活动； 
（7）法律、行政法规和国务院证券监督管理机构规定禁止的其他活动。 
基金管 理人 运用基 金财 产买卖 基金 管理人 、基 金托管 人及 其控股 股东 、实际 控制 人或者
与其有 重大利 害关 系的 公司发 行的证 券或 者承 销期内 承销的 证券 ，或 者从事 其他重 大关 联交
易的， 应当符 合本 基金 的投资 目标和 投资 策略 ，遵循 基金份 额持 有人 利益优 先原则 ，防 范利
益冲突 ，建立 健全 内部 审批机 制和评 估机 制， 按照市 场公平 合理 价格 执行。 相关交 易必 须事
先得到 基金托 管人 同意 ，并按 法律法 规予 以披 露。重 大关联 交易 应提 交基金 管理人 董事 会审
议，并 经过三 分之 二 以 上的独 立董事 通过 。基 金管理 人董事 会应 至少 每半年 对关联 交易 事项
进行审查。 
如法律 法规 或监管 部门 取消上 述禁 止性规 定， 本基金 管理 人在履 行适 当程序 后可 不受上
述规定的限制。 
 
六 、业 绩比较 基准 
本基金的标的指数为中证军工指数。本基金的业绩比较基准为标的指数收益率。 
中证军工指数是中证指数有限公司编制， 以 2004 年 12 月31 日为基日， 基点为 1000 点，
旨在反映沪深两市军工行业上市公司的整体表现，为投资人投资军工行业提供投资标的。



 64 
如果指 数编 制单位 变更 或停止 指数 的编制 、发 布或授 权， 或标的 指数 由其他 指数 替代、
或由于 指数编 制方 法的 重大变 更等事 项导 致本 基金管 理人认 为标 的指 数不宜 继续作 为标 的指
数，或 证券市 场有 其他 代表性 更强、 更适 合投 资的指 数推出 时， 本基 金管理 人可以 依据 维护
投资者 合法权 益的 原则 ，在履 行适当 程序 后变 更本基 金的标 的指 数、 业绩比 较基准 和基 金名
称。其 中，若 变更 标的 指数对 基金投 资范 围和 投资策 略无实 质性 影响 （包括 但不限 于指 数编
制单位变更、 指数更名等事项） ， 在不违反有关法律法规和 《基金合同》 约定， 并对基金份额
持有人 利益无 实质 性不 利影响 的前提 下 ， 则无 需召开 基金份 额持 有人 大会， 基金管 理人 应与
基金托管人协商一致后，报中国证监会备案并及时公告。 
 
七 、 风 险收益 特征 
本基金 为股 票型基 金， 风险与 收益 高于混 合型 基金、 债券 型基金 与货 币市场 基金 。本基
金采用 完全复 制法 跟踪 标的指 数的表 现， 具有 与标的 指数、 以及 标的 指数所 代表的 股票 市场
相似的风险收益特征。 
 
八 、基 金投资 组合 报告 
广发基金管理有限公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏,并对本报告内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年3 月 27 日复核
了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏。 
本投资组合报告所载数据截至 2018 年12 月31 日，有关财务数据未经审计。



1 、 报 告期 末基金 资产 组合情 况 
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例 （％） 
1 权益投资 221,029,873.13 97.33 
 其中：股票 221,029,873.13 97.33 
2 固定收益投资 - - 
 其中：债券 - - 
 资产支持证券 - -



 65 
3 贵金属投资 - - 
4 金融衍生品投资 - - 
5 买入返售金融资产 - - 
 
其 中 ： 买 断 式 回 购
的 买 入 返 售 金 融 资
产 
- - 
6 
银 行 存 款 和 结 算 备
付金合计 
5,804,959.35 2.56 
7 其他资产 267,659.45 0.12 
8 合计 227,102,491.93 100.00 
注：上表中的股票投资项含可退替代款估值增值，而 下表2 的合计项 不含可退替代款估值
增值。 
2 、 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合 
（1） 报告 期末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合 
代码 行业类别 公允价值（元） 
占基金资
产净值比
例（％） 
A 农、林、牧、渔业 - - 
B 采矿业 - - 
C 制造业 206,074,268.75 91.29 
D 电力、 热力、 燃气及水 生产和供应业 - - 
E 建筑业 71,741.70 0.03 
F 批发和零售业 95,533.36 0.04 
G 交通运输、仓储和邮政业 - - 
H 住宿和餐饮业 - - 
I 信息传输、软件和信息技术服务业 14,715,660.52 6.52 
J 金融业 50,145.80 0.02



 66 
K 房地产业 - - 
L 租赁和商务服务业 - - 
M 科学研究和技术服务业 22,533.00 0.01 
N 水利、环境和公共设施管理业 - - 
O 居民服务、修理和其他服务业 - - 
P 教育 - - 
Q 卫生和社会工作 - - 
R 文化、体育和娱乐业 - - 
S 综合 - - 
 合计 221,029,883.13 97.91 
（2） 报告期 末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合 
本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。 
3 、报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细 
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元) 
占基金资产
净值比例
(％) 
1 601989 中国重工 5,724,170 24,327,722.50 10.78 
2 600893 航发动力 666,864 14,484,286.08 6.42 
3 000768 中航飞机 1,030,079 13,638,245.96 6.04 
4 600482 中国动力 611,600 13,620,332.00 6.03 
5 002179 中航光电 293,362 9,880,432.16 4.38 
6 002465 海格通信 1,199,000 9,352,200.00 4.14 
7 600879 航天电子 1,603,495 8,674,907.95 3.84 
8 600760 中航沈飞 303,915 8,421,484.65 3.73 
9 600038 中直股份 217,741 8,134,803.76 3.60 
10 002268 卫士通 429,208 7,665,654.88 3.40 
4 、报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合



 67 
本基金本报告期末未持有债券。 
5 、报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细 
本基金本报告期末未持有债券。 
6 、报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明细 
本基金本报告期末未持有资产支持证券。


 
7 、报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 
本基金本报告期末未持有贵金属。 
8 、报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细 
本基金本报告期末未持有权证。 
9 、报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 
（1）本基金本报告期末未持有股指期货。



（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。 
10 、 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 
（1）本基金本报告期末未持有国债期货。



（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。 
11 、 投 资组 合报告 附注 
(1) 中国动力（代码：600482 ）为本基金的前十大持仓证券之一。2018 年 1 月 29
日， 上海证券交易所针对中国动力未按要求及时披露 2016 年年度业绩预告年年度业绩预
告年年度业绩预告、未按要求及时披露大额政府补助信息等行为作出通报批评。 
本基金为指数型基金，上述股票系标的指数成份股，投资决策程序符合公司投资制度的
规定。除上述证券 外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调 
 68 
查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 
(2) 报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。 
(3) 其 他资 产构成 
(4) 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细 
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 
(5) 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明 
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
序号 名称 金额（元） 
1 存出保证金 34,014.84 
2 应收证券清算款 232,526.74 
3 应收股利 - 
4 应收利息 1,117.87 
5 应收申购款 - 
6 其他应收款 - 
7 待摊费用 - 
8 其他 - 
9 合计 267,659.45



 69 
第十 一 部分


基金 的业绩 
本基金管理人 依照恪尽职守、 诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证
基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。 
投资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 基金业绩数据截
至 2018 年12 月31 日。 
1、 本基 金本报 告期 单位 基金 资产净 值增 长率与 同期 业绩比 较基 准收益 率比 较表 
阶段 
 
净值增
长率① 
净值增长
率标准差
② 
业绩比较
基准收益
率③ 
业绩比较基
准收益率标
准差④ 
①-③ ②-④ 
2016.8.30-2
016.12.31 
-3.65% 0.74% -5.56% 0.96% 1.91% -0.22% 
2017.1.1-20
17.12.31 
-14.60% 1.23% -18.37% 1.28% 3.77% -0.05% 
2018.1.1-20
18.12.31 
-26.28% 1.76% -27.25% 1.82% 0.97% -0.06% 
自基金合同
生效起至今 
-39.34% 1.43% -43.91% 1.50% 4.57% -0.07% 
注：业绩比较基准：中证军工指数收益率。 
 
2、 自基 金合同 生效 以来基 金累 计净值 增长 率变动 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率变 动的
比较 
广发中证军工交易型开放式指数证券投资基金 
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 
(2016 年8 月30 日至2018 年 12 月31 日)



 70 
 



71 
第十 二 部分


基金 的财产 
 
一 、基 金资产 总值 
基金资 产总 值是指 购买 的各类 证券 及票据 价值 、银行 存款 本息和 基金 应收的 申购 基金款
以及其他投资所形成的价值总和。 
 
二 、基 金资产 净值 
基金资产净值是指基金资产总值减去基金负债后的价值。 
 
三 、基 金财产 的账 户 
基金托 管人 根据相 关法 律法规 、规 范性文 件为 本基金 开立 资金账 户、 证券账 户以 及投资
所需的 其他专 用账 户。 开立的 基金专 用账 户与 基金管 理人、 基金 托管 人、基 金销售 机构 和基
金登记结算机构自有的财产账户以及其他基金财产账户相独立。 
 
四、 基 金财产 的保 管和处 分 
本基金 财产 独立于 基金 管理人 、基 金托管 人和 基金销 售机 构的财 产， 并由基 金托 管人保
管。基 金管理 人、 基金 托管人 、基金 登记 结算 机构和 基金销 售机 构以 其自有 的财产 承担 其自
身的法 律责任 ，其 债权 人不得 对本基 金财 产行 使请求 冻结、 扣押 或其 他权利 。除依 法律 法规
和《基金合同》的规定处分外，基金财产不得被处分。 
基金管 理人 、基金 托管 人因依 法解 散、被 依法 撤销或 者被 依法宣 告破 产等原 因进 行清算
的，基 金财产 不属 于其 清算财 产。基 金管 理人 管理运 作基金 财产 所产 生的债 权，不 得与 其固
有资产 产生的 债务 相互 抵销； 基金管 理人 管理 运作不 同基金 的基 金财 产所产 生的 债 权债 务不
得相互抵销。


 
 72 
 
第十 三 部分


基金 资产估 值 
 
一、 估 值日 
本基金 的估 值日为 本基 金相关 的证 券交易 场所 的交易 日以 及国家 法律 法规规 定需 要对外
披露基金净值的非交易日 
 
二 、估 值对象 
基金所拥有的股票、 权证、 股指期货合约、 债券、 衍生工具和银行存款本息、 应收款项、
其它投资等资产及负债。 
 
三 、估 值方法 
1、证券交易所上市的权益类证券的估值



交易所上市的权益类证券 （包括股票、 权证等） ， 以其估值日在证券交 易所挂牌的市价 （收
盘价） 估值； 估值 日无 交易的 ，且最 近交 易日 后经济 环境未 发生 重大 变化或 证券发 行机 构未
发生影 响证券 价格 的重 大事件 的，以 最近 交易 日的市 价（收 盘价 ）估 值；如 最近交 易日 后经
济环境 发生了 重大 变化 或证券 发行机 构发 生影 响证券 价格的 重大 事件 的，可 参考类 似投 资品
种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格。



2、处于未上市期间的权益类证券应区分如下情况处理： 
（1） 送股、 转增股、 配股和公开增发的新股， 按估值日在证券交易 所挂牌的同一股票 的
估值方法估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值； 
（2） 首次公开发行未上市的股票和权证， 采用估值技术确定公允价值， 在估值技术难以
可靠计量公允价值的情况下，按成本估值； 
（3） 首次公开发行有明确锁定期的股票， 同一股票在交易所上市后， 按交易所上市的同
一股票 的估值 方法 估值 ；非公 开发行 有明 确锁 定期的 股票， 按监 管机 构或行 业协会 有关 规定
确定公允价值。 
3、交易所市场交易的固定收益品种的估值



（1） 对在 交易所 市场 上市交 易或 挂牌转 让的 固定收 益品 种（另 有规 定的除 外） ，选取第
三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价进行估值；


 
 73 
（2） 对在交易所市场上市交易的可转换债券， 按估值日收盘价减去可转换债券收盘价中
所含债 券应收 利息 后得 到的净 价进行 估值 ；估 值日没 有交易 的， 且最 近交易 日后经 济环 境未
发生重 大变化 ，按 最近 交易日 债券收 盘价 减去 债券收 盘价中 所含 的债 券应收 利息得 到的 净价
进行估 值。如 最近 交易 日后经 济环境 发生 了重 大变化 的，可 参考 类似 投资品 种的现 行市 价及
重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格； 
（3） 对在交易 所市场挂牌转让的资产支持证券和私募债券， 采用估值技术确定公允价值，
在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。



4、 银行间市场交易的固定收益品种， 选取第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净
价进行估值。 对银行间市场未上市， 且第三方估值机构未提供估值价格的债券， 按成本估值。



5、同一证券同时在两个或两个以上市场交易的，按证券所处的市场分别估值。 
6、 因持有股票而享有的配股权， 采用估值技术确定公允价值， 在估值技术难以可靠计量
公允价值的情况下，按成本估值。 
7、本 基金 投资股 指期 货合约 ，一 般以估 值当 日结 算 价进 行估值 ，估 值当日 无结 算价的，
且最近交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。 
8、 国债期货合约以估值日的结算价估值。 估值当日无结算价的， 且最近交易日后经济环
境未发生重大变化的， 采用最近交易日结算价估值。 如法律法规今后另有规定的， 从其规定。



9、 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的， 基金管理人可根
据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。



10、相 关法 律法规 以及 监管部 门有 强制规 定的 ，从其 规定 。如有 新增 事项， 按国 家最新
规定估值。



如基金 管理 人或基 金托 管人发 现基 金估值 违反 基金合 同订 明的估 值方 法、程 序及 相关法
律法规 的规定 或者 未能 充分维 护基金 份额 持有 人利益 时，应 立即 通知 对方， 共同查 明原 因，
双方协商解决。 
根据有 关法 律法规 ，基 金资产 净值 计算和 基金 会计核 算的 义务由 基金 管理人 承担 。本基
金的基 金会计 责任 方由 基金管 理人担 任， 因此 ，就与 本基金 有关 的会 计问题 ，如经 相关 各方
在平等 基础上 充分 讨论 后，仍 无法达 成一 致的 意见， 按照基 金管 理人 对基金 资产净 值的 计算
结果对外予以公布。 
 
四 、估 值程序



 74 
1、 基金份额净值是按照每个工作日闭市后， 基金资产净值除以当日基金份额 的余额数量
计算，精确到 0.0001 元，小数点后第五位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。 
每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。 
2、 基金管理人应每个工作日对基金资产估值。 但基金管理人根据法律法规或本基金合同
的规定 暂停估 值时 除外 。基金 管理人 每个 工作 日对基 金资产 估值 后， 将基金 份额净 值结 果发
送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。 
 
五 、估 值错误 的处 理 
基金管 理人 和基金 托管 人将采 取必 要、适 当、 合理的 措施 确保基 金资 产估值 的准 确性、
及时性。当基金份额净值小数点后 4 位以内（含第 4 位）发生估值错误时，视为基金份额净
值错误。 
本基金合同的当事人应按照以下约定处理： 
1、估值错误类型 
本基金运作过程中， 如果由于基金管理人或基金托管人、 或登记结算机构、 或销售机构、
或投资 人自身 的过 错造 成估值 错误， 导致 其他 当事人 遭受损 失的 ，过 错的责 任人应 当对 由于
该估值错误遭受损失当事人 （ “受损方” ） 的直接损失按下述 “估值错误处理原则” 给予赔偿，
承担赔偿责任。 
上述估值错误的主要类型包括但不限于： 资料申报差错、 数据传输差错、 数据计算差错、
系统故障差错、下达指令差错等。 
2、估值错误处理原则 
（1） 估值 错误已 发生 ，但尚 未给 当事人 造成 损失时 ，估 值错误 责任 方应及 时协 调各方，
及时进 行更正 ，因 更正 估值错 误发生 的费 用由 估值错 误责任 方承 担； 由于估 值错误 责任 方未
及时更 正已产 生的 估值 错误， 给当事 人造 成损 失的， 由估值 错误 责任 方对直 接损失 承担 赔偿
责任； 若估值 错误 责任 方已经 积极协 调， 并且 有协助 义务的 当事 人有 足够的 时间进 行更 正而
未更正 ，则其 应当 承担 相应赔 偿责任 。估 值错 误责任 方应对 更正 的情 况向有 关当事 人进 行确
认，确保估值错误已得到更正。 
（2） 估值错误的责任方对有关当事人的直接损失负责， 不对间接损失负责， 并且仅对估
值错误 的有关直接当事人负责，不对第三方负责。 
（3） 因估值错误而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。 但估值错误责 
 75 
任方仍 应对估 值错 误负 责。如 果由于 获得 不当 得利的 当事人 不返 还或 不全部 返还不 当得 利造
成其他当事人的利益损失 （ “受损方” ） ， 则估 值错误责任方应赔偿受损方的损失， 并在其支付
的赔偿 金额的 范围 内对 获得不 当得利 的当 事人 享有要 求交付 不当 得利 的权利 ；如果 获得 不当
得利的 当事人 已经 将此 部分不 当得利 返还 给受 损方， 则受损 方应 当将 其已经 获得的 赔偿 额加
上已经获得的不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给估值错误责 任方。 
（4）估值错误调整采用尽量恢复至假设未发生估值错误的正确情形的方式。 
3、估值错误处理程序 
估值错误被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下： 
（1） 查明估值错误发生的原因， 列明所有的当事人， 并根据估值错误发生的原因确定估
值错误的责任方； 
（2）根据估值错误处理原则或当事人协商的方法对因估值错误造成的损失进行评估； 
（3） 根据估值错误处理原则或当事人协商的方法由估值错误的责任方进行更正和赔偿损
失； 
（4） 根据估值错误处理的方法， 需要修改基金登记结算机构交易数据的， 由基金登记结
算机构进行 更正，并就估值错误的更正向有关当事人进行确认。 
4、基金份额净值估值错误处理的方法如下： 
（1） 基金 份额净 值计 算出现 错误 时，基 金管 理人应 当立 即予以 纠正 ，通报 基金 托管人，
并采取合理的措施防止损失进一步扩大。 
（2） 错误偏差达到基金份额净值的 0.25%时， 基金管理人应当通报基金托管人并报中国
证监会备案；错误偏差达到基金份额净值的 0.5%时，基金管理人应当公告。 
（3）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。 
 
六 、暂 停估值 的情 形 
1、基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时； 
2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时； 
3、 经与基金托管人协商确认， 当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考
的活跃 市场价 格且 采用 估值技 术仍导 致公 允价 值存在 重大不 确定 性时 ，基金 管理人 应当 暂停
基金估值； 
4、 占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变， 而基金管理人为保障基金份额持有 
 76 
人的利益，决定延迟估值时；



5、中国证监会和基金合同认定的其它情形。 
 
七、 基 金净值 的确 认 
用于基 金信 息披露 的基 金资产 净值 和基金 份额 净值由 基金 管理人 负责 计算， 基金 托管人
负责进 行复核 。基 金管 理人应 于每个 开放 日交 易结束 后计算 当日 的基 金资产 净值和 基金 份额
净值并 发送给 基金 托管 人。基 金托管 人对 净值 计算结 果复核 确认 后发 送给基 金管理 人， 由基
金管理人对基金净值予以公布。 
 
八 、特 殊情况 的处 理 
1、 基金管理人或基金托管人按估值方法的第 9 项进行估值时， 所造成的误差不作为基金
资产估值错误处理。 
2、 由于不可抗力原因， 或由于证券交易所及登记结算公司发送的数据错误， 或国家会计
政策变 更、市 场规 则变 更等， 基金管 理人 和基 金托管 人 虽然 已经 采取 必要、 适当、 合理 的措
施进行 检查， 但未 能发 现错误 的，由 此造 成的 基金资 产估值 错误 ，基 金管理 人和基 金托 管人
免除赔 偿责任 。但 基金 管理人 、基金 托管 人应 当积极 采取必 要的 措施 减轻或 消除由 此造 成的
影响。 







77 
第十 四 部分


基金 的收益 与分 配 
 
一 、基 金 利润 的构 成 
基金利 润指 基金利 息收 入、投 资收 益、公 允价 值变动 收益 和其他 收入 扣除相 关费 用后的
余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。 
 
二 、 基 金可供 分配 利润 
基金可 供分 配利润 指截 至收益 分配 基准日 基金 未分配 利润 与未分 配利 润中已 实现 收益的
孰低数。 
 
三 、收 益分配 原则 
1、 基金收益评价日核定的基金份额净值增长率超过标的指数同期增长率达到1%以上时，
基金管理人可进行收益分配； 
2、在符合基金收益分配条件的前提下，本基金收益每年最多分配 12 次。本基金以使收
益分配 后基金 份额 净值 增长率 尽可能 贴近 标的 指数同 期增长 率为 原则 进行收 益分配 。基 于本
基金的 性质和 特点 ，本 基金收 益分配 不须 以弥 补浮动 亏损为 前提 ，收 益分配 后有可 能使 除息
后的基金份额净值低于面值； 
3、本基金的收益分配采取现金分红的方式； 
4、 《基金合同》生效不满 3 个月可不进行收益分配； 
5、每一基金份额享有同等分配权； 
6、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 
在对基 金份 额持有 人利 益无实 质性 不利的 影响 下，基 金管 理人、 登记 结算机 构可 对基金
收益分配原则进行调整，并及时公告。 
 
四 、基 金收益 分配 数额的 确定 原则 
1、在收益评价日，基金管理人计算基金净值增长率和标的指数同期增长率。 
基金净 值增 长率为 收益 评价日 基金 份额净 值与 基金上 市前 一开放 日基 金份额 净值 之比减
去 1 乘以 100%（期间如发生基金份额折算，则以 基金份额折算日为初始日重新计算） ；标的
指数同 期增长 率为 收益 评价日 标的指 数收 盘值 与基金 上市前 一开 放日 标的指 数收盘 值之 比减 
 78 
去 1 乘以100%（期间如发生基金份额折算，则以基金份额折算日为初始日重新计算） 。 
截至收益评价日基金净值增长率减去标的指数同期增长率的差额超过 1%时， 基金管理人
可以进行收益分配。 
2、当 基金 收益评 价日 核定的 基金 净值增 长率 超过标 的指 数同期 增长 率达到 1% 以 上时，
以使收益分配后基金净值增长率尽可能贴近标的指数同期增长率为原则确定收益分配数额。 
 
五 、收 益分配 方案 
基金收 益分 配方案 中应 载明截 止收 益 分配 基准 日的可 供分 配利润 、基 金收益 分配 对象、
分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。 
 
六 、收 益分配 方案 的确定 、公 告与实 施 
本基金收益分配方案由基金管理人拟定，并由基金托管人复核，在 2 个工作日内在指定
媒介公告并报中国证监会备案。 
基金红利发放日距离收益分配基准日 （即可供分配利润计算截止日） 的时间不得超过 15
个工作日。 
法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 
 
七 、基 金收益 分配 中发生 的费 用 
基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资者自行承担。 



79 
第十 五 部分


基金 费用与 税收 
 
一 、基 金费用 的种 类 
1、基金管理人的管理费； 
2、基金托管人的托管费； 
3、基金的标的指数许可使用费； 
4、 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用； 
5、 《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费； 
6、基金份额持有人大会费用； 
7、基金收益分配中发生的费用； 
8、基金的证券交易费用； 
9、基金的银行汇划费用； 
10、基金上市初费及年费、场内份额的注册登记费用、IOPV 计算与发布费用； 
11、证券账户开户费用和银行账户维护费； 
12、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。 
 
二 、基 金费用 计提 方法、 计提 标准和 支付 方式 
1、基金管理人的管理费



本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.5%年费率计提。管理费的计算方法如下： 
H＝E × 0.5%÷当年天数 
H 为每日应计提的基金管理费 
E 为前一日的基金资产净值 
基金管 理费 每日计 算， 逐日累 计至 每月月 末， 按月支 付， 由基金 管理 人向基 金托 管人发
送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前 2 个工作日内从基金财产中一次性支付
给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。 
2、基金托管人的托管费 
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.1%的年费率计提。托管费的计算方法如下： 
H＝E ×0.1 %÷当年天数 
H 为每日应计提的基金托管费



 80 
E 为前一日的基金资产净值 
基金托 管费 每日计 算， 逐日累 计至 每月月 末， 按月支 付， 由基金 管理 人向基 金托 管人发
送基金托管费划款指令， 基金托管人复 核后于次月前2 个工作日内从基金财产中一次性支取。
若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。 
3、基金的指数许可使用费 
本基金 按照 基金管 理人 与标的 指数 许可方 所签 订的指 数使 用许可 协议 中所规 定的 指数许
可使用费计提方法支付指数许可使用费。 
本基金 的指 数许 可使 用 费按前 一日 基金 资产 净 值的 0.03% 的年 费率 计 提。指 数许 可使用
费的计算方法如下： 
H=E×0.03%÷当年天数 
H 为每日应付的指数许可使用费 
E 为前一日基金资产净值 
指数许可使用费的收取下限为每季度人民币 5 万元，计费期间不足一季度的，根据实际
天数按比例计算。 
指数 许 可使 用费自 基金 合同生 效之 日起每 日计 提，逐 日累 计，按 季支 付。指 数许 可使用
费的支 付由基 金管 理人 向基金 托管人 发送 划付 指令， 经基金 托管 人复 核后于 下一个 季度 开始
后 10 个工作日内从基金财产中一次性支付。 
如果指数使用许可协议约定的指数许可使用费的计算方法、 费率和支付方式等发生调整，
本基金 将采用 调整 后的 方法或 费率计 算指 数许 可使用 费。基 金管 理人 将在招 募说明 书更 新或
其他公告中披露基金最新适用的方法。 
上述 “一、 基金费用的 种类中第 4－12 项费用” ， 根据有关法规及相 应协议规定， 按费用
实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金 财产中支付。 
 
三 、不 列入基 金费 用的项 目 
下列费用不列入基金费用： 
1、 基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损
失； 
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用； 
3、 《基金合同》生效前的相关费用；



 81 
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。 
 
四 、费 用调整



基金管 理人 和基金 托管 人协商 一致 并履行 适当 程序后 ，可 根据基 金发 展情况 调整 基金管
理费率和基金托管费等相关费率。



基金管理人必须最迟于新的费率实施日前 2 个工作日在至少一种指定媒介上公告。 
 
五 、基 金税收 
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。






82 
第十 六 部分


基金 的会计 与审 计 
 
一 、基 金会计 政策 
1、基金管理人为本基金的基金会计责任方； 
2、 基金的会计年度为公历年度的 1 月1 日至12 月 31 日； 基金首次募集的会计年度按如
下原则：如果《基金合同》生效少于 2 个月，可以并入下一个会计年度；



3、基金核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位； 
4、会计制度执行国家有关会计制度； 
5、本基金独立建账、独立核算； 
6、 基金管理人及基金托管人各自保留完整的会计账目、 凭证并进行日常的会计核算， 按
照有关规定编制基金会计报表； 
7、 基金托管人每月与基金管理人就基金的会计核算、 报表编制等进行核对并以书面方式
确认。 
 
二 、基 金 的年 度审计 
1、 基金管理人聘请与基金管理人、 基金托管人相互独立的具有证券从业资格的会计师事
务所及其注册会计师对本基金的年度财务报表进行审计。 
2、会计师事务所更换经办注册会计师，应事先征得基金管理人同意。 
3、 基金管理人认为有充足理由更换 会计师事务所， 须通报基金托管人。 更换会计师事务
所需在 2 个工作日内在指定媒介公告并报中国证监会备案。


 
 83 
 
第十 七 部分


基金 的信息 披露 
 
一、本基金的信息披露应符合《基金法 》 、 《运作办法 》 、 《信息披露办法 》 、 《基金合同》
及 其他 有关规 定。 相 关法 律法 规对信 息披 露的方 式、 登 载媒介、 报备方 式等 规定发 生变 化时，
本 基金 从其最 新规 定。 
 
二、 信 息披露 义务 人 
本基金信息披露义务人 包括基金管理人、基金 托管人、召集基金份额 持有人大会的基金
份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组织。 
本基金信息披露义务人 按照法律法规和中国证 监会的规定披露基金信 息，并保证所披露
信息的真实性、准确性和完整性。 
本基金信息披露义务人 应当在中国证监会规定 时间内，将应予披露的 基金信息通过中国
证监会 指定的 媒介 披露 ，并保 证基金 投资 者能 够按照 《基金 合同 》约 定的时 间和方 式查 阅或
者复制公开披露的信息资料。 
 
三、 本 基金信 息披 露义务 人承 诺公开 披露 的基金 信息 ，不得 有下 列行为 ： 
1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏； 
2、对证券投资业绩进行预测； 
3、违规承诺收益或者承担损失； 
4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构； 
5、登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字； 
6、中国证监会禁止的其他行为。 
 
四 、本 基金公 开披 露的信 息应 采用中 文文 本。如 同时 采用外 文文 本的， 基金 信息披 露义
务 人应 保证两 种文 本的内 容一 致。两 种文 本发生 歧义 的，以 中文 文本为 准。 
本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民币元。 
 
五、 公 开披露 的基 金信息



 84 
（一）基金招募说明书、 《基金合同》 、基金托管协议 
1 、 《 基 金 合 同 》 是 界 定 《 基 金 合 同 》 当 事 人 的 各 项 权 利 、 义 务 关 系 ， 明确基金份额持有
人大会 召开的 规则 及具 体程序 ，说明 基金 产品 的特性 等涉及 基金 投资 者重大 利益的 事项 的法
律文件。 
2、 基金招募说明书应当最大限度地披露影响基金投资者决策的全部事项， 说明基金认购、
申购和 赎回安 排、 基金 投资、 基金产 品特 性、 风险揭 示、信 息披 露及 基金份 额持有 人服 务等
内容。 《基金合同》生效后，基金管理人在每 6 个月结束之日起 45 日内，更新招募说明书并
登载在网站上， 将更新后的招募说明书摘要登载在指定媒介上； 基金管理人在公告的 15 日前
向主要 办公场 所所 在地 的中国 证监会 派出 机构 报送更 新的招 募说 明书 ，并就 有关更 新内 容提
供 书面说明。 
3、 基金托管协议是界定基金托管人和基金管理人在基金财产保管及基金运作监督等活动
中的权利、义务关系的法律文件。 
基金募集申请经中国证监会注册后，基金管理人在基金份额发售的 3 日前，将基金招募
说明书、 《基金合同》 摘要登载在指定媒介上； 基金管理人、 基金托管人应当将 《基金合同》 、
基金托管协议登载在网站上。 
（二）基金份额发售公告 
基金管理人应当就基金 份额发售的具体事宜编 制基金份额发售公告， 并在披露招募说明
书的当日登载于指定媒介上。 
（三） 《基金合同》生效公告 
基金管理人应当在收到 中国证监会确认文件的 次日在 指 定 媒 介 上 登 载 《 基 金 合 同 》 生 效
公告。 
（四）基金资产净值、基金份额净值 
《基金合同》生效后， 在开始办理基金份额申 购或者赎回前，基金管 理人应当至少每周
公告一次基金资产净值和基金份额净值。 
在开始办理基金份额申购或者赎回后， 基金管理人应当在每个开放日的次日， 通过网站、
基金份额发售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值。 
基金管理人应当公告半 年度和年度最后一个市 场交易日基金资产净值 和基金份额净值。
基金管 理人应 当在 前款 规定的 市场交 易日 的次 日，将 基金资 产净 值、 基金份 额净值 和基 金份
额累计净值登载在指定媒介上。



 85 
（五）基金份额申购、赎回对价 
基金管理人应当在 《基金合同》 、 招募说明书等信息披露文件上载明基金份额申购、 赎回
对价的 计算方 式及 有关 申购、 赎回费 率， 并保 证投资 者能够 在基 金份 额发售 网点查 阅或 者复
制前述信息资料。 
（六）基金开始申购、赎回公告 
基金管理人应与申购开始日、赎回开始日前在指定媒介和基金管理人网站上公告。 
（七）申购赎回清单 
在开始办理基金份额申 购或者赎回之后，基金 管理人应当在每个开放 日，通过网站以及
其他媒介公告当日的申购、赎回清单。 
（八）基金份额折算日公告、基金份额折算结果公告 
基金管理人确定基金份 额折算日后应至少提前 两个工作日将基金份额 折算日公告登载于
指定报刊及网站上。 
基金份额进行折算并由 登记结算机构完成基金 份额的变更登记后，基 金管理人应将基金
份额折算结果公告登载于指定报刊及网站上。 
 （九）基金份额上市交易公告书 
基金份额获准在证券交 易所上市交易的，基金 管理人应当在基金份额 上市交易前至少 3
个工作日， 将基金份额上市交易公告书登载在指定媒介上。 
（十）基金定期报告，包括基金年度报告、基金半年度报告和基金季度报告 
基金管理人应当在每年结束之日起 90 日内， 编制完成基金年度报告， 并将年度报告正文
登载于 网站上 ，将 年度 报告摘 要登载 在指 定媒 介上。 基金年 度报 告的 财务会 计报告 应当 经过
审计。 
基金管理人应当在上半年结束之日起 60 日内， 编制完成基金半年度报告， 并将半年度报
告正文登载在网站上，将半年度报告摘要登载在指定媒介上。 
基金管理人应当在每个季度结束之日起 15 个工作日内， 编制完成基金季度报告， 并将季
度报告登载在指定媒介上 。 
《基金合同》生效不足 2 个月的，基金管 理人可以不编制当期季度报告、半年度报告或
者年度报告。 
基金定期报告在公开披露的第 2 个工作日， 分别报中国证监会和基金管理人主要办公场
所所在地中国证监会派出机构备案。报备应当采用电子文本或书面报告方式。



 86 
基金管理人应当在年度 报告和半年度报告中披 露基金组合资产情况及 其流动性风险分析
等。 
报告期内出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情形， 基金管理人应当在季
度报告 、半年 度报 告、 年度报 告等定 期报 告文 件中披 露该投 资者 的类 别、报 告期末 持有 份额
及占比、报告期内持有份额变化情 况及产品的特有风险，中国证监会认定的特殊情形除外。 
（十一）临时报告 
本基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在 2 个工作日内编 制临时报告书，予以
公告， 并在公 开披 露日 分别报 中国证 监会 和基 金管理 人主要 办公 场所 所在地 的中国 证监 会派
出机构备案。 
前款所称重大事件，是 指可能对基金份额持有 人权益或者基金份额的 价格产生重大影响
的下列事件： 
1、基金份额持有人大会的召开； 
2、终止《基金合同》 ； 
3、转换基金运作方式； 
4、更换基金管理人、基金托管人； 
5、基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更； 
6、基金管理人 股东及其出资比例发生变更； 
7、基金募集期延长； 
8、 基金管理人的董事长、 总经理及其他高级管理人员、 基金经理和基金托管人基金托管
部门负责人发生变动； 
9、基金管理人的董事在一年内变更超过百分之五十； 
10 、基金管理人、基金 托管人基金托管部门的 主要业务人员在一年内 变动超过百分之三
十； 
11、涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼； 
12、基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查； 
13 、基金管理人及其董 事、总经理及其他高级 管理人员、基金经理受 到严重行政处罚，
基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚； 
14、重大关联交易事项； 
15、基金收益分配事项；



 87 
16、管理费、托管费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更； 
17、基金份额净值计价错误达基金份额净值百分之零点五； 
18、基金改聘会计师事务所； 
19、变更基金销售机构； 
20、更换基金登记结算机构； 
21、本基金开始办理申购、赎回； 
22、本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更； 
23、本基金暂停接受申购、赎回申请； 
24、本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回； 
25、本基金发生涉及基金申购、赎回事项调整或潜在影响投资者赎回等重大事项时； 
26、本基金变更标的指数； 
27、本基金暂停上市、恢复上市或终止上市； 
28、本基金推出新业务或服务； 
29、中国证监会规定的其他事项。 
（十二）澄清公告 
在《基金合同》存续期 限内，任何公共媒介中 出现的或者在市场上流 传的消息可能对基
金份额 价格产 生误 导性 影响或 者引起 较大 波动 的，相 关信息 披露 义务 人知悉 后应当 立即 对该
消息进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证监会。 
（十三）基金份额持有人大会决议 
基金份额持有人大会决 定的事项，应当依法报 国务院证券监督管理机 构核准或者备案，
并予以公告。 
（十四）中国证监会规定的其他信息。 
 
六、 信 息披露 事务 管理 
基金管理人、基金托管 人应当建立健全信息披 露管理制度，指定专人 负责管理信息披露
事务。 
基金信息披露义务人公 开披露基金信息，应当 符合中国证监会相关基 金信息披露内容与
格式准则的规定。 
基金托管人应当按照相 关法律法规、中国证监 会的规定和《基金合同 》的约定，对基金 
 88 
管理人 编制的 基金 资产 净值、 基金份 额净 值、 基金份 额申购 赎回 对价 、基金 定期报 告和 定期
更新的 招募说 明书 等公 开披露 的相关 基金 信息 进行复 核、审 查， 并向 基金管 理人出 具书 面文
件或者盖章确认。 
基金管理人、基金托管人应当在指定媒介中选择披露信息的报刊。 
基金管理人、基金托管 人除依法在指定媒介上 披露信息外，还可以根 据需要在其他公共
媒介披 露信息 ，但 是其 他公共 媒介不 得早 于指 定媒介 披露信 息， 并且 在不同 媒介上 披露 同一
信息的内容应当一致。 
为基金信息披露义务人 公开披露的基金信息出 具审计报告、法律意见 书的专业机构，应
当制作工作底稿，并将 相关档案至少保存到《基金合同》终止后 10 年。 
 
七、 信 息披露 文件 的存放 与查 阅 
招募说明书公布后，应 当分别置备于基金管理 人、基金托管人和基金 销售机构的住所，
供公众查阅、复制。 
基金定期报告公布后， 应当分别置备于基金管理人和基金托管人的住所， 以供公众查阅、
复制。 
 
八 、暂 停或延 迟披 露基金 信息 的情形 
当出现下述情况时，基金管理人和基金托管人可暂停或延迟披露基金信息： 
（1）不可抗力； 
（2）基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时； 
（3） 因不可抗力或其他情形致使基金管理人、 基金托管人无法准 确评估基金资产价值时； 
（4）法律法规、 《基金合同》或中国证监会规定的情况。 



 
 89 
第十 八 部分


风险 揭示 
 
一 、 投 资于本 基金 的主要 风险 
1、市场风险 
证券市 场价 格受到 经济 因素、 政治 因素、 投资 心理和 交易 制度等 各种 因素的 影响 ，导致
基金收益水平变化而产生风险，主要包括： 
（1） 政策风险。 因国家 宏观政策 （如货币政策、 财政政策、 行业政策 、 地区发展政策等）
发生变化，导致市场价格波动而产生风险。 
（2） 经济 周期风 险。 随经济 运行 的周期 性变 化，证 券市 场的收 益水 平也呈 周期 性变化。
基金投资于上市公司的股票，收益水平也会随之变化，从而产生风险。 
（3） 上市公司经营风险 。 上市公司的经营好坏 受多种因素影响， 如管 理能力、 财务状况 、
市场前 景、行 业竞 争、 人员素 质等， 这些 都会 导致企 业的盈 利发 生变 化。如 果基金 所投 资的
上市公 司经营 不善 ，其 股票价 格可能 下跌 ，或 者能够 用于分 配的 利润 减少， 使基金 投资 收益
下降。虽然基金可以通过投资多样化来分散这种非系统风险，但不能完全规避。 
（4） 购买力风险。 基 金的利润将主要通过现金形式来分配， 而现 金可能因为通货膨胀的
影响而导致购买力下降，从而使基金的实际收益下降。 
2、管理风险 
基金运 作过 程中由 于基 金投资 策略 、人为 因素 、管理 系统 设置不 当造 成操作 失误 或公司
内部失控而可能产生的损失。管理风险包括： 
（1） 决策风险： 指基金 投资的投资策略制定、 投资决策执行和投资绩效监督检查过程中，
由于决策失误而给基金资产造成的可能的损失； 
（2） 操作风险： 指基 金投资决策执行中， 由 于投资指令不明晰、 交 易操作失误等人为因
素而可能导致的损失； 
（3）技术风险：是指公司管理信息系统设置不当等因素而可能造成的损失。 
3、 职业道德风险： 是 指公司员工不遵守职业操守， 发生违法、 违规 行为而可能导致的损
失。 
4、合规性风险 
指基金 管理 或运作 过程 中，违 反国 家法律 、法 规的规 定， 或者基 金投 资违反 法规 及基金
合同有关规定的风险。



 90 
5、流动性风险 
指本基 金运 作过程 中， 可能会 发生 基金管 理人 未能以 合理 价格及 时变 现基金 资产 以支付
投资者赎回款项的风险。本基金流动性风险管理方法主要如下： 
（1）基金申购、赎回安排 
具体请 参见 基金合 同“ 第八部 分、 基金份 额的 申购与 赎回 ”和本 招募 说明书 “十 、基金
份额的申购与赎回” ，详细了解本基金的申购以及赎回安排。 
投资者 应当了解自身的流动性偏好，并评估是否与本基金的流动性风险相匹配。 
（2）拟投资市场、行业及资产的流动性风险评估 
本基金 拟投 资市场 、行 业及资 产的 流动性 良好 ：本基 金投 资标的 为具 有良好 流动 性的金
融工具 ；本基 金主 要投 资于标 的指数 的成 份股 、备选 成份股 ，经 考察 标的指 数成份 股数 量、
日均成 交量以 及日 均成 交金额 ，该指 数具 有充 足的流 动性可 满足 本基 金投资 的要求 ；本 基金
在组合 构建过 程中 ，将 根据市 场情况 结合 经验 判断， 综合考 虑相 关性 、估值 、流动 性等 因素
挑选标 的指数 中其 他成 份股或 备选成 份股 进行 替代， 以期在 规定 的风 险承受 限度之 内， 尽量
缩小 跟踪误差。 
（3）场外巨额赎回情形下的流动性风险管理措施 
当本基金发生场外巨额赎回情形时，基金管理人可以采用以下流动性风险管理措施： 
①延期办理巨额赎回申请； 
②暂停接受赎回申请； 
③中国证监会认定的其他措施。 
（4）实施备用的流动性风险管理工具的情形、程序及对投资者的潜在影响 
基金管 理人 经与基 金托 管人协 商， 在确保 投资 者得到 公平 对待的 前提 下，可 依照 法律法
规及基 金合同 的约 定， 综合运 用各类 流动 性风 险管理 工具， 对赎 回申 请等进 行适度 调整 ，作
为特定情形下基金管理人流动性风险的辅助措施，包括但不限于： 
①延期办理巨额赎回申请 
具体请 参见 基金合 同“ 第八部 分、 基金份 额的 申购与 赎回 ”中的 “十 二、场 外巨 额赎回
的情形及处理方式” ，详细了解本基金延期办理巨额赎回申请的情形及程序。 
在此情 形下 ，投资 人的 部分或 全部 场外赎 回申 请可能 被拒 绝，同 时投 资人完 成基 金赎回
时的基金份额净值可能与其提交赎回申请时的基金份额净值不同。 
②暂停接受赎回申请



 91 
具体请 参见 基金合 同“ 第八部 分、 基金份 额的 申购与 赎回 ”中的 “十 一、暂 停赎 回或延
缓支付赎回款项的情形” 和 “十二、 场外巨额 赎回的情形及处理方式” ， 详细了解本基金暂 停
接受赎回申请的情形及程序。 
③延缓支付赎回款项 
投资人 具体 请参见 基金 合同“ 第八 部分、 基金 份额的 申购 与赎回 ”中 的“十 一、 暂停赎
回或延缓支付赎回款项的情形” ，详细了解本基金延缓支付赎回款项的情形及程序。 
在此情形下，投资人接收赎回款项的时间将可能比一般正常情形下有所延迟。 
④暂停基金估值 
投资人具体请参见基金合同 “第十六部分、 基金资产估值” 中的 “六、 暂停估值的情形” ，
详细了解本基金暂停估值的情形及程序。 
在此情 形下 ，投资 人没 有可供 参考 的基金 份额 净值， 同时 赎回申 请可 能被暂 停接 受或被
延缓支付赎回款项。 
⑤中国证监会认定的其他措施。 
6、本基金 特有的风险 
（1）标的指数回报与股票市场平均回报偏离的风险 
标的指 数并 不能完 全代 表所有 军工 上市公 司的 整体市 场表 现。标 的指 数成份 股的 平均回
报率与所有军工上市公司的整体的平均回报率可能存在偏离。 
（2）标的指数波动的风险 
标的指 数成 份股的 价格 可能受 到政 治因素 、经 济因素 、上 市公司 经营 状况、 投资 者心理
和交易 制度等 各种 因素 的影响 而波动 ，导 致指 数波动 ，从而 使基 金收 益水平 发生变 化， 产生
风险。 
（3）基金投资组合回报与标的指数回报偏离的风险 
1） 由于标的指数调整成份股或变更编制方法， 使本基金在相应的组合调整中产生跟踪偏
离度 与跟踪误差。 
2） 由于标的指数成份股发生配股、 增发等行为导致成份股在标的指数中的权重发生变化，
使本基金在相应的组合调整中产生跟踪偏离度和跟踪误差。 
3） 标的指数成份股派发现金红利将导致基金收益率偏离标的指数收益率， 从而产生跟踪
偏离度。 
4） 由于成份股停牌、 摘牌或流动性差等原因使本基金无法及时调整投资组合或承担冲击 
 92 
成本而产生跟踪偏离度和跟踪误差。 
5） 由于基金投资过程中的证券交易成本， 以及基金管理费和托管费的存在， 使基金投资
组合与标的指数产生跟踪偏离度与跟踪误差。 
6） 在本基金指数化投 资过程中， 基金管理人 的管 理能力， 例如跟踪 指数的水平、 技术 手
段、买 入卖出 的时 机选 择等， 都会对 本基 金的 收益产 生影响 ，从 而影 响本基 金对标 的指 数的
跟踪程度。 
7） 其他因素产生的偏离。 如因受到最低买入股数的限制， 基金投资组合中个别股票的持
有比例 与标的 指数 中该 股票的 权重可 能不 完全 相同； 因缺乏 卖空 、对 冲机制 及其他 工具 造成
的指数跟踪成本较大； 因基金申购与赎回带来的现金变动； 因指数发布机构指数编制错误等，
由此产生跟踪偏离度与跟踪误差。 
（4）标的指数变更的风险



尽管可 能性 很小， 但根 据基金 合同 规定， 如出 现变更 标的 指数的 情形 ，本基 金将 变更标
的指数 。基 于 原标 的指 数的投 资政策 将会 改变 ，投资 组合将 随之 调整 ，基金 的收益 风险 特征
将与新的标的指数保持一致，投资者须承担此项调整带来的风险与成本。 
（5）基金份额二级市场交易价格折溢价的风险 
尽管本 基金 将通过 有效 的套利 机制 使基金 份额 二级市 场交 易价格 的折 溢价控 制在 一定范
围内， 但基金 份额 在证 券交易 所的交 易价 格受 诸多因 素影响 ，存 在不 同于基 金份额 净值 的情
形，即存在价格折溢价的风险。 
（6）参考IOPV 决策和 IOPV 计算错误的风险 
中证指 数有 限公司 在开 市后根 据申 购赎回 清单 和组合 证券 内各只 证券 的实时 成交 数据，
计算基金份额参考净值 （IOPV ） ， 并将计算结 果向上海证券交易所发送， 由上海证券交易所对
外发布， 仅供投资者交易、 申购、 赎回基金份 额时参考。IOPV 与实时的基金份额净值可能存
在差异，IOPV 计算可能出现错误，投资者若参考 IOPV 进行投资决 策可能导致损失，需投资
者自行承担。



（7）退市风险 
因本基 金不 再符合 证券 交易所 上市 条件被 终止 上市， 或被 基金份 额持 有人大 会决 议提前
终止上市，导致基金份额不能继续进行二级市场交易的风险。 
（8）投资者申购 失败的风险 
本基金 的申 购赎回 清单 中，可 能仅 允许对 部分 成份股 使用 现金替 代， 且设置 了现 金替代 
 93 
比例上 限。因 此， 投资 者在进 行申购 时， 可能 存在因 个别成 份股 涨停 、临时 停牌等 原因 而无
法买入申购所需的足够的成份股，导致申购失败的风险。 
投资者 申购 当日未 卖出 的基金 份额 在交收 成功 后方可 卖出 和赎回 。因 此为投 资者 办理申
购业务 的代理 券商 如发 生交收 违约， 将导 致投 资者不 能及时 、足 额获 得申购 当日未 卖出 的基
金份额，投资者的利益可能受到影响。



（9）投资者赎回失败的风险 
在投资 者提 交赎回 申请 时，如 本基 金投资 组合 内不具 备足 额的符 合要 求的赎 回对 价，可
能导致出现赎回失败的情形。 
另外， 基金 管理人 可能 根据成 份股 市值规 模变 化等因 素调 整最小 申购 赎回单 位， 由此可
能导致 投资者 按原 最小 申购赎 回单位 申购 并持 有的基 金份额 ，可 能无 法按照 新的最 小申 购赎
回单位全部赎回，而只能在二级市场卖出全部或部分基金份额。 
（10 ）退补现金替代方式的风险



本基金 在申 购赎回 环节 新增了 “退 补现金 替代 ”方式 ，该 方式不 同于 现有其 他现 金替代
方式， 可能给 申购 和赎 回投资 者带来 价格 的不 确定性 ，从而 间接 影响 本基金 二级市 场价 格的
折溢价 水平。 极端 情况 下，如 果使用 “退 补现 金替代 ”证券 的权 重增 加，该 方式带 来 的 不确
定性可能导致本基金的二级市场价格折溢价处于相对较高水平。



基金管 理人 不对“ 时间 优先、 实时 申报” 原则 的执行 效率 做出任 何承 诺和保 证， 现金替
代退补 款的计 算以 实际 成交价 格和基 金招 募说 明书的 约定为 准。 若因 技术系 统、通 讯链 路或
其他原 因导致 基金 管理 人无法 遵循“ 时间 优先 、实时 申报” 原则 对“ 退补现 金替代 ”的 证券
进行处理，投资者的利益可能受到影响。



（11 ）基金份额赎回对价的变现风险 
本基金 赎回 对价主 要为 组合证 券， 在组合 证券 变现过 程中 ，由于 市场 变化、 部分 成份股
流动性差等因素， 导致投资者变现后的价值与赎回时赎回对价的价 值有差异， 存在变现风险。 
（12 ）第三方机构服务的风险 
本基金的多项服务委托第三方机构办理，存在以下风险：



1） 申购赎回代理券商因多种原因， 导致代理申购、 赎回业务受到限制、 暂停或终止， 由
此影响对投资者申购赎回服务的风险。



2） 登记机构可能调整结算制度， 如对投资者基金份额、 组合证券及资金的结算方式发生
变化， 制度调 整可 能给 投资者 带来理 解偏 差的 风险。 同样的 风险 还可 能来自 于证券 交易 所及 
 94 
其他代理机构。



3）第三方机构可能违约，导致基金或投资者利益受损的风险。 
7、其他风险 
（1） 随着符合本基金投资理念的新投资工 具的出现和发展， 如果投资于这些工具， 基金
可能会面临一些特殊的风险； 
（2）因技术因素而产生的风险，如计算机系统不可靠产生的风险； 
（3） 因基金业务快速发展而在制度建设、 人员配备、 内控制度建立等方面不完善而产生
的风险； 
（4）因人为因素而产生的风险、如内幕交易、欺诈行为等产生的风险； 
（5）对主要业务人员如基金经理的依赖而可能产生的风险； 
（6） 战争、 自然灾害 等不可抗力可能导致基金资产的损失， 影响基 金收益水平， 从而带
来风险； 
（7）其他意外导致的风险。 
 
二 、声明 
1、投资人投资于本基金，须自行承担投资风险； 
2、 除基金管理人直接办理本基金的销售外， 本基金还通过基金管理人指定的销售代理机
构销售，基金管理人与销售代理机构都不能保证其收益或本金安全。






95 
 
第 十九 部分


基金 合同的 变更 、终止 和基 金财产 的清 算 
 
一 、 《基 金合 同》的 变更 
1、 变更基金合同涉及法律法规规定或本合同约定应经基金份额持有人大会决议通过的事
项的， 应召开 基金 份额 持有人 大会决 议通 过。 对于可 不经基 金份 额持 有人大 会决议 通过 的事
项，由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告，并报中国证监会备案。 
 2、关 于《 基金合 同》 变更的 基金 份额持 有人 大会决 议生 效后方 可执 行，该 决议 应当自
通过之日起五日内报中国证监会备案，且自决议生效后两日内在指定媒介公告。 
 
二 、 《基 金合 同》的 终止 事由 
有下列情形之一的， 《基金合同》应当终止： 
1、基金份额持有人大会决定终止的； 
2、 基金管理人、 基金 托管人职责终止， 在 6 个月内没有新基金管理人、 新基金托管人承
接的； 
3、 《基金合同》约定的其他情形； 
4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。 
 
三 、基 金财产 的清 算 
1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起 30 个工作日内成立清算小
组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。 
2、 基金财产清算小组 组成： 基金财产清算小 组成员由基金管理人、 基金托管人、 具有 从
事证券 相关业 务资 格的 注册会 计师、 律师 以及 中国证 监会指 定的 人员 组成。 基金财 产清 算小
组可以聘用必要的工作人员。 
3、 基金财产清算小组职责： 基金财产清算小组负责基金财产的保管、 清理、 估价、 变现
和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。 
4、基金财产清算程序： 
（1） 《基金合同》终 止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金； 
（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；



 96 
（3）对基金财产进行估值和变现； 
（4）制作清算报告； 
（5） 聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计， 聘请律师事务所对清算报告出具法律
意见书； 
（6）将清算报告报中国证监会备案确认并公告； 
（7）对基金财产进行分配。 
5、 基金财产清算的期限为 6 个月， 基金财产清算小组可根据清算的具体情况适当延长清
算期限，并提前公告。 
 
四 、清 算费用 
清算费 用是 指基金 财产 清算小 组在 进行基 金清 算过程 中发 生的所 有合 理费用 ，清 算费用
由基金财产 清算小组优先从基金财产中支付。 
 
五 、基 金财产 清算 剩余资 产的 分配 
依据基 金财 产清算 的分 配方案 ，将 基金财 产清 算后的 全部 剩余资 产扣 除基金 财产 清算费
用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
 
六 、基 金财产 清算 的公告 
清算过 程中 的有关 重大 事项须 及时 公告； 基金 财产清 算报 告经会 计师 事务所 审计 并由律
师事务 所出具 法律 意见 书后报 中国证 监会 备案 并公告 。基金 财产 清算 公告于 基金财 产清 算报
告报中国证监会备案确认后 5 个工作日内由基金财产清算小组进行公告。 
 
七 、基 金财产 清算 账册及 文件 的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。


97 
 
第 二十 部分


基金 合同的 内容 摘要 
 
一 、基 金合同 当事 人的权 利与 义务 
（一） 基金管理人的权利与义务 
1、根据《基金法》 、 《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的权利包括但不限于： 
（1）依法募集资金； 
（2） 自 《基金合同》 生效之日起， 根据法律法规和 《基金合同》 独 立运用并管理基金财
产； 
（3） 依照 《基金合同》 收 取基金管理费以及法律法规规定或中国证监会批准的其他费用； 
（4）销售基金份额； 
（5）按照规定召集基金份额持有人大会； 
（6） 依据 《基金合同》 及有关法律规定监督基金托管人， 如认为基金托管人违反了 《基
金合同 》及国 家有 关法 律规定 ，应呈 报中 国证 监会和 其他监 管部 门， 并采取 必要措 施保 护基
金投资者的利益； 
（7）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人； 
（8）选择、更换基金销售机构，对基金销售机构的相关行为进行监督和处理；



（9） 担任或委托其他符合条件的机构担任基金登记结算机构办理基金登记结算业务并获
得《基金合同》规定的费用；



（10 ）依据《基金合同》及有关法律规定决定基金收益的分配方案； 
（11 ）在《基金合同》约定的范围内，拒绝或暂停受理申购与赎回申请；



（12 ） 在符 合有关 法律 法规和 《基 金合同 》且 对份额 持有 人利益 不产 生实质 性不 利影响
的前提 下，经 与基 金托 管人协 商一致 后， 决定 和调整 除管理 费率 和托 管费率 之外的 基金 相关
费率结构和收费方式； 
（13 ） 依照 法律法 规为 基金的 利益 对被投 资公 司行使 股东 权利， 为基 金的利 益行 使因基
金财产投资于证券所产生的权利； 
（14 ）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资融券；



（15 ） 以基 金管理 人的 名义， 代表 基金份 额持 有人的 利益 行使诉 讼权 利或者 实施 其他法
律行为；



 98 
（16 ） 选择 、更换 律师 事务所 、会 计师事 务所 、证券 经纪 商或其 他为 基金提 供服 务的外
部机构； 
（17 ） 在符 合有关 法律 、法规 的前 提下， 制订 和调整 有关 基金认 购、 申购、 赎回 、转换
和非交易过户的业务规则； 
（18 ）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。 
2、根据《基金法》 、 《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的义务包括但不限于： 
（1） 依法募集资金， 办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的发
售、申购、赎回和登记结算事宜； 
（2）办理基金备案手续； 
（3）自《基金合同》生效之日起，以诚实信用、谨慎 勤 勉 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 财 产 ； 
（4） 配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、 决策， 以 专业化的经营方式管
理和运作基金财产； 
（5） 建立健全内部风 险控制、 监察与稽核、 财务管理及人事管理等制度， 保证所管理的
基金财 产和基 金管 理人 的财产 相互独 立， 对所 管理的 不同基 金分 别管 理，分 别记账 ，进 行证
券投资； 
（6） 除依据 《基 金法 》 、 《基 金 合同 》及 其他 有关规 定外, 不得 利用 基金财 产为自 己及任
何第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产； 
（7）依法接受基金托管人的监督； 
（8） 采取适当合理的措 施使计算基金份额认购价格、 申购对价、 赎回 对价的方法符合 《基
金合同 》等法 律文 件的 规定， 按有关 规定 计算 并公告 基金资 产净 值， 确定基 金份额 申购 、赎
回的对价，编制申购赎回清单； 
（9）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 
（10 ）编制季度、半年度和年度基金报告； 
（11 ） 严格按照《基金法》 、 《基金合同》及其他有关 规 定 ， 履 行 信 息 披 露 及 报 告 义 务 ； 
（12 ） 保守 基金 商 业秘 密，不 泄露 基金投 资计 划、投 资意 向等。 除《 基金法 》 、 《基金合
同》及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不向他人泄露； 
（13 ） 按《 基金合 同》 的约定 确定 基金收 益分 配方案 ，及 时向基 金份 额持有 人分 配基金
收益； 
（14 ） 按规 定受理 申购 与赎回 申请 ，及时 、足 额支付 投资 人申购 或赎 回之基 金份 额的投 
 99 
资人应收对价； 
（15 ） 依据 《基金 法》 、 《基金 合同 》及其 他有 关规定 召集 基金份 额持 有人大 会或 配合基
金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
（16 ） 按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、 报表、 记 录和 其他相关资料 15 年
以上； 
（17 ） 确保 需要向 基金 投资者 提供 的各项 文件 或资料 在规 定时间 发出 ，并且 保证 投资者
能够按 照《基 金合 同》 规定的 时间和 方式 ，随 时查阅 到与基 金有 关的 公开资 料，并 在支 付合
理成本的条件下得到有关资料的复印件； 
（18 ） 组织并参加基金财产清算小组， 参与基金财产的保管、 清理、 估价、 变现和分配； 
（19 ） 面临 解散、 依法 被撤销 或者 被依法 宣告 破产时 ，及 时报告 中国 证监会 并通 知基金
托管人； 
（20 ） 因违 反《基 金合 同》导 致基 金财产 的损 失或损 害基 金份额 持有 人合法 权益 时，应
当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而 免除； 
（21 ） 监督 基金托 管人 按法律 法规 和《基 金合 同》规 定履 行自己 的义 务，基 金托 管人违
反《基 金合同 》造 成基 金财产 损失时 ，基 金管 理人应 为基金 份额 持有 人利益 向基金 托管 人追
偿； 
（22 ） 当基 金管理 人将 其义务 委托 第三方 处理 时，应 当对 第三方 处理 有关基 金事 务的行
为承担责任； 
（23 ） 以基金管理人名义， 代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施其他法律行为；



（24） 基金管理人在募 集期间未能达到基金的备案条件， 《基金合同 》 不能生效， 基金管理 人
承担全部募集费用， 将已募集资金并加计银行同期活期存款利息在基金募集期结束后 30 日内
退还基金认购人； 
（25 ）执行生效的基金份额持有人大会的决议； 
（26 ）建立并保存基金份额持有人名册； 
（27 ）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。 
（二） 基金托管人的权利与义务 
1、根据《基金法》 、 《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的权利包括但不限于： 
（1） 自 《基金合同》 生 效之日起， 依法律法规和 《基金合同》 的规定 安 全保管基金财产； 
（2） 依 《基金合同》 约定 获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批准的其他费用；



 100 
（3） 监督基金管理人 对本基金的投资运作， 如发现基金管理人有违反 《基金合同》 及国
家法律法规行为， 对基金财产、 其他当事人的利益造成重大损失的情形， 应呈报中国证监会，
并采取必要措施保护基金投资者的利益； 
（4）根据相关市场规则，为基金开设证券账户、为基金办理证券交易资金清算； 
（5）提议召开或召集基金份额持有人大会； 
（6）在基金管理人更换时，提名新的基金管理人； 
（7）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定 的其他权利。 
2、根据《基金法》 、 《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的义务包括但不限于： 
（1）以诚实信用、勤勉尽责的原则持有并安全保管基金财产； 
（2） 设立专门的基金 托管部门， 具有符合要 求的营业场所， 配备足 够的、 合格的熟悉 基
金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜； 
（3） 建立健全内部风 险控制、 监察与稽核、 财务管理及人事管理等制度， 确保基金财产
的安全 ，保证 其托 管的 基金财 产与基 金托 管人 自有财 产以及 不同 的基 金财产 相互独 立； 对所
托管的 不同的 基金 分别 设置账 户，独 立核 算， 分账管 理，保 证不 同基 金之间 在账户 设置 、 资
金划拨、账册记录等方面相互独立； 
（4） 除依据 《基金法》 、 《基金合同》 及其他有关规定外， 不得利用基金财产为自己及任
何第三人谋取利益，不得委托第三人托管基金财产； 
（5）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证； 
（6） 按规定开设基金财产的资金账户和证券账户， 按照 《基金合同》 的约定， 根据基金
管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜； 
（7） 保守基金商业秘密， 除 《基金法》 、 《基 金合同》 及其他有关规定另有规定外， 在基
金信息公开披露前予以保密，不得向他人泄露； 
（8）复核、审查基金管理人计算的 基金资产净值、基金份额申购、赎回对价； 
（9）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项； 
（10 ） 对基 金财务 会计 报告、 季度 、半年 度和 年度基 金报 告出具 意见 ，说明 基金 管理人
在各重 要方面 的运 作是 否严格 按照《 基金 合同 》的规 定进行 ；如 果基 金管理 人有未 执行 《基
金合同》规定的行为，还应当说明基金托管人是否采取了适当的措施； 
（11 ）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料 15 年以上； 
（12 ）按规定制作相关账册并与基金管理人核对；



 101 
（13 ）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益和赎回对价； 
（14 ） 依据 《基金 法》 、 《基金 合同 》及其 他有 关规定 ，召 集基金 份额 持有人 大会 或配合
基金管理人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会； 
（15 ）按照法律法规和《基金合同》的规定监督基金管理人的投资运作； 
（16 ）参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现和分配； 
（17 ） 面临 解散、 依法 被撤销 或者 被依法 宣告 破产时 ，及 时报告 中国 证监会 和银 行监管
机构，并通知基金管理人； 
（18 ） 因违 反《基 金合 同》导 致基 金财产 损失 时，应 承担 赔偿责 任， 其赔偿 责任 不因其
退任而免除； 
（19 ） 按规 定监督 基金 管理人 按法 律法规 和《 基金合 同》 规定履 行自 己的义 务， 基金管
理人因违反 《基金合同》 造成基金财产损失时， 应为基金份额持有人利益向基金管理人追偿； 
（20 ）执行生效的基金份额持有人大会的决定； 
（21 ）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。 
（三）基金份额持有人 
基金投 资者 持有本 基金 基金份 额的 行为即 视为 对《基 金合 同》的 承认 和接受 ，基 金投资
者自依 据《基 金合 同》 取得基 金份额 ，即 成为 本基金 份额持 有人 和《 基金合 同》的 当事 人，
直至其 不再持 有本 基金 的基金 份额。 基金 份额 持有人 作为《 基金 合同 》当事 人并不 以在 《基
金合同》上书面签章或签字为必要条件。 
每份基金份额具有同等的合法权益。 
1、 根据 《基金法》 、 《运 作办法》 及其他有关规定， 基金份额持有人的权利包括但不限于： 
（1）分享基金财产收益； 
（2）参与分配清算后的剩余基金财产； 
（3）依法申请赎回其持有的基金份额； 
（4）按照规定要求召开基金份额持有人大会； 
（5） 出席或者委派代表出席基金份额持有人大会， 对基金份额持有人大会审议事项行使
表决权； 
（6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料； 
（7）监督基金管理人的投资运作； 
（8） 对基金管理人、 基金 托管人、 基金服务机构损害其合法权益的行为依法提起诉讼或 
 102 
仲裁； 
（9）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他权利。 
2、 根据 《基金法》 、 《运 作办法》 及其他有关规定， 基金份额持有人的义务包括但不限于： 
（1）认真阅读并遵守《基金合同》 ； 
（2）了解所投资基金产品，了解自身风险承受能力，自行承担投资风险； 
（3）关注基金信息披露，及时行使权利和履行义务； 
（4） 缴纳基金认购款项和认购股票、 申购对价、 赎回对价及法律法规和 《基金合同》 所
规定的费用； 
（5）在其持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者《基金合 同》终止的有限责任； 
（6）不从事任何有损基金及其他《基金合同》当事人合法权益的活动； 
（7）执行生效的基金份额持有人大会的决定； 
（8）返还在基金交易过程中因任何原因获得的不当得利； 
（9）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。 
 
二 、基 金份额 持有 人大会 召集 、议事 及表 决的程 序和 规则 
基金份 额持 有人大 会由 基金份 额持 有人组 成， 基金份 额持 有人的 合法 授权代 表有 权代表
基金份额持有人出席会议并表决。基金份额持有人持有的每一基金份额拥有平等的投票权。 
本基金的基金份额持有人大会不设立日常机构。 
未来，若本基金推出本基金的联接基金，则： 
鉴于本 基金 和本基 金的 联接基 金（ 即“广 发中 证军工 交易 型开放 式指 数证券 投资 基金发
起式联 接基金 ” ， 以下 简称“ 联接基 金” ）的 相关性 ，联接 基金 的基 金份额 持有人 可以 凭所 持
有的联 接基金 的份 额直 接参加 或者委 派代 表参 加本基 金的基 金份 额持 有人大 会表决 。在 计算
参会份额和计票时， 联接基金基金份额持有人持有的享有表决权的基金份额数和表决票数为：
在本基 金基金 份额 持有 人大会 的权益 登记 日， 联接基 金持有 本基 金份 额的总 数乘以 该基 金份
额持有 人所持 有的 联接 基金份 额占联 接基 金总 份额的 比例， 计算 结果 按照四 舍五 入 的方 法，
保留到整数位。 
联接基 金的 基金管 理人 不应以 联接 基金的 名义 代表联 接基 金的全 体基 金份额 持有 人以本
基金的 基金份 额持 有人 的身份 行使表 决权 ，但 可接受 联接基 金的 特定 基金份 额持有 人的 委托
以联接基金的基金份额持有人代理人的身份出席本基金的基金份额持有人大会并参与表决。



 103 
联接基 金的 基金管 理人 代表联 接基 金的基 金份 额持有 人提 议召开 或召 集本基 金份 额持有
人大会 的，须 先遵 照联 接基金 基金合 同的 约定 召开联 接基金 的基 金份 额持有 人大会 ，联 接基
金的基 金份额 持有 人大 会决定 提议召 开或 召集 本基金 份额持 有人 大会 的，由 联接基 金的 基金
管理人代表联 接基金的基金份额持有人提议召开或召集本基金份额持有人大会。 
（一）召开事由 
1、当出现或需要决定下列事由之一的，应当召开基金份额持有人大会： 
（1）终止《基金合同》 ； 
（2）更换基金管理人； 
（3）更换基金托管人； 
（4）转换基金运作方式； 
（5） 调整基金管理人、 基金托管人的报酬标准， 但根据法律法规的要求调整该等报酬标
准的除外； 
（6）变更基金类别，基金合同另有约定的除外； 
（7）本基金与其他基金的合并； 
（8）变更基金投资目标、范围或策略（法律法规和中国证监会另有规定的除外） ； 
（9）变更基金份额持有人大 会程序； 
（10 ）基金管理人或基金托管人要求召开基金份额持有人大会； 
（11 ） 单独或合计持有 本基金总份额 10%以上 （含 10%） 基金份额的 基金份额持有人 （以
基金管 理人收 到提 议当 日的基 金份额 计算 ，下 同）就 同一事 项书 面要 求召开 基金份 额持 有人
大会； 
（12 ）对基金合同当事人权利和义务产生重大影响的其他事项； 
（13 ） 终止 基金上 市， 但因基 金不 再具备 上市 条件而 被上 海证券 交易 所终止 上市 的情形
除外； 
（14 ） 法律法规、 《基 金合同》 或中国证监会规定的其他应当召开基金份额持有人大会的
事项。 
2、 在不违反有关法律 法规和 《基金合同》 约 定， 并对基金份额持有 人利益无实质性不利
影响的 前提下 ，以 下情 况可由 基金管 理人 和基 金托管 人协商 后修 改， 不需召 开基金 份额 持有
人大会： 
（1）法律法规要求增加的基金费用的收取；



 104 
（2） 在法律法规和 《 基金合同》 规定的范围 内调整本基金的申购费率、 调低赎回费率或
变更收费方式； 
（3） 因相应的法律法规、 上海证券交易所或者登记结算机构的相关业务规则发生变动而
应当对《基金合同》进行修改； 
（4） 对 《基金合同》 的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响或修改不涉及 《基
金合同》当事人权利义务 关系发生变化； 
（5） 基金管理人、 相 关证券交易所和登记结算机构在法律法规、 基金合同规定的范围内
调整有关基金认购、申购、赎回、交易、转托管、非交易过户等业务的规则； 
（6）标的指数更名或调整指数编制方法，以及变更业绩比较基准； 
（7）基金推出新业务或服务； 
（8） 按照中证指数有限公司的要求， 根据指数使用许可协议的约定， 变更标的指数许可
使用费费率和计算方法； 
（9） 在不违反法律法规的情况下， 调整基金的申购赎回方式及申购对价、 赎回对价组成； 
（10 ） 在不 违反法 律法 规的情 况下 ，调整 基金 份额净 值、 申购赎 回清 单的计 算和 公告时
间或频率； 
（11 ） 按照 法律法 规和 《基金 合同 》规定 不需 召开基 金份 额持有 人大 会的以 外的 其他情
形。 
（二）会议召集人及召集方式 
1、 除法律法规规定或 《 基金合同》 另有约定外 ， 基金份额持有人大会 由基金管理人召集； 
2、基金管理人未按规定召集或不能召集时，由基金托管人召集； 
3、 基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的， 应当向基金管理人提出书面提议。
基金管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集， 并书面告知基金托管人。 基金
管理人决定召集的， 应当自出具书面决定之日起 60 日内召开； 基金管理人决定不召集， 基金
托管人仍认为有必要召开的，应当由基金托管人自行召集； 
4、代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有人就同一事项书面要求召开基金份
额持有人大会， 应当向基金管理人提出书面提议。 基金管理人应当自收到书面提议之日起 10
日内决 定是否 召集 ，并 书面告 知提出 提议 的基 金份额 持有人 代表 和基 金托管 人。基 金管 理人
决定召集的， 应当自出具书面决定之日起 60 日内召开； 基金管理人决定不召集， 代表基金份
额 10%以上 （含10%） 的基金份额持有人仍认为有必要召开的， 应当向基金托管人提出书面提 
 105 
议。 基金托管人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集， 并书面告知提出提议的基
金份额持有人代表和基金管理人； 基金托管人决定召集的， 应当自出具书面决定之日起 60 日
内召开； 
5、代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持
有人大 会， 而基金 管理 人、基 金托 管人都 不召 集的， 单独 或合计 代表 基金份 额 10% 以上（含
10% ）的基金份额持有人有权自行召集，并至少提前 30 日报中国证监会备案。基金份额持有
人依法 自行召 集基 金份 额持有 人大会 的， 基金 管理人 、基金 托管 人应 当配合 ，不得 阻碍 、干
扰； 
6、基金份额持有人会议的召集人负责选择确定开会 时间、地点、方式和权益登记日。 
（三）召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式 
1、召开基金份额持有人大会，召集人应于会议召开前 30 日，在指定媒体公告。基金份
额持有人大会通知应至少载明以下内容： 
（1）会议召开的时间、地点和会议形式； 
（2）会议拟审议的事项、议事程序和表决方式； 
（3）有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人的权益登记日； 
（4） 授权委托证明的内容要求 （包括但不限于代理人身份， 代理权限和代理有效期限等） 、
送达时间和地点； 
（5）会务常设联系人姓名及联系电话； 
（6）出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续； 
（7）召集人需要通知的其他事项。 
2、 采取通讯开会方式并进行表决的情况下， 由会议召集人决定在会议通知中说明本次基
金份额 持有人 大会 所采 取的具 体通讯 方式 、委 托的公 证机关 及其 联系 方式和 联系人 、书 面表
决意见寄交的截止时间和收取方式。 
3、 如召集人为基金管理人， 还应另行书面通知基金托管人到指定地点对表决意见的计票
进行监 督；如 召集 人为 基金托 管人， 则应 另行 书面通 知基金 管理 人到 指定地 点对表 决意 见的
计票进 行监督 ；如 召集 人为基 金份额 持有 人， 则应另 行书面 通知 基金 管理人 和基金 托管 人到
指定地 点对表 决意 见的 计票进 行监督 。基 金管 理人或 基金托 管人 拒不 派代表 对书面 表决 意见
的计票进行监督的，不影响表决意见的计票效力。 
（四）基金份额持有人出席会议的方式



 106 
基金份 额持 有人大 会可 通过现 场开 会方式 、通 讯开会 或法 律法规 和监 管机关 允许 的其他
方式召开，会议的召开方式由会议召集人 确定。 
1、 现场开会。 由基金 份额持有人本人出席或以代理投票授权委托证明委派代表出席， 现
场开会 时基金 管理 人和 基金托 管人的 授权 代表 应当列 席基金 份额 持有 人大会 ，基金 管理 人或
托管人 不派代 表列 席的 ，不影 响表决 效力 。现 场开会 同时符 合以 下条 件时， 可以进 行基 金份
额持有人大会议程： 
（1） 亲自出席会议者持有基金份额的凭证、 受托出席会议者出具的委托人持有基金份额
的凭证及委托人的代理投票授权委托证明符合法律法规、 《基金合同》 和会议通知的规定， 并
且持有基金份额的凭证与基金管理人持有的登记资料相符； 
（2） 经核对， 汇总到 会者出示的在 权益登记日持有基金份额的凭证显示， 有效的基金份
额不少于本基金在权益登记日基金总份额的 50%（含50%）。 
2、 通讯开会。 通讯开会系指基金份额持有人将其对表决事项的投票以书面形式在表决截
至日以前送达至召集人指定的地址。通讯开会应以书面方式进行表决。 
在同时符合以下条件时，通讯开会的方式视为有效： 
（1） 会议召集人按 《 基金合同》 约定公布会 议通知后， 在 2 个工作 日内连续公布相关提
示性公告； 
（2） 召集人按基金合同约定通知基金托管人 （如果基金托管人为召集人， 则为基金管理
人）到 指定地 点对 书面 表决意 见的计 票进 行监 督。会 议 召集 人在 基金 托管人 （如果 基金 托管
人为召 集人， 则为 基金 管理人 ）和公 证机 关的 监督下 按照会 议通 知规 定的方 式收取 基金 份额
持有人 的书面 表决 意见 ；基金 托管人 或基 金管 理人经 通知不 参加 收取 书面表 决意见 的， 不影
响表决效力； 
（3） 本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的， 基金份额持有人所持有的
基金份额不小于在权益登记日基金总份额的 50%（含50%）； 
（4） 上述 第（3 ）项 中 直接出 具书 面意见 的基 金份额 持有 人或受 托代 表他人 出具 书面意
见的代 理人， 同时 提交 的持有 基金份 额的 凭证 、受托 出具书 面意 见的 代理人 出具的 委托 人持
有基金份额 的凭证及委托人的代理投票授权委托证明符合法律法规、 《基金合同》 和会议通知
的规定，并与基金登记注册机构记录相符； 
（5）会议通知公布前报中国证监会备案。 
参加基金份额持有人大会的持有人的基金份额低于第 1 款第 （2） 项、 或者第 2 款第 （3） 
 107 
项规定 比例的 ，召 集人 可以在 原公告 的基 金份 额持有 人大会 召开 时间 的三个 月以后 、六 个月
以内， 就原定 审议 事项 重新召 集基金 份额 持有 人大会 。重新 召集 的基 金份额 持有人 大会 应当
有代表三分之一以上基金份额的持有人参加，方可召开。 
3、 在法律法规或监管机构允许的前提下， 基金份额持有人大会可通过网络、 电话或其他
方式召 开，基 金份 额持 有人可 以采用 书面 、网 络、电 话、短 信或 其他 方式进 行表决 ，具 体方
式由会议召集人确定并在会议通知中列明。 
4、 基金份额持有人授权他人代为出席会议并表决的， 法律法规或监管机构允许的前提下，
授权方式可以采用书面、网络、电话、短信或其他方式，具体方式在会议通知中列明。 
（五）议事内容与程序 
1、议事内容及提案权 
议事内 容为 关系基 金份 额持有 人利 益的重 大事 项，如 《基 金合同 》的 重大修 改、 决定终
止 《基金合同》 、 更换 基金管理人、 更换基金托管人、 与其他基金合并、 法律法规及 《基金 合
同》规定的其他事项以及 会议召集人认为需提交基金份额持有人大会讨论的其他事项。 
基金份 额持 有人大 会的 召集人 发出 召集会 议的 通知后 ，对 原有提 案的 修改应 当在 基金份
额持有人大会召开前及时公告。 
基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。 
2、议事程序 
（1）现场开会 
在现场 开会 的方式 下， 首先由 大会 主持人 按照 下列第 七条 规定程 序确 定和公 布监 票人，
然后由 大会主 持人 宣读 提案， 经讨论 后进 行表 决，并 形成大 会决 议。 大会主 持人为 基金 管理
人授权 出席会 议的 代表 ，在基 金管理 人授 权代 表未能 主持大 会的 情况 下，由 基金托 管人 授权
其出席 会议的 代表 主持 ；如果 基 金管 理人 授权 代表和 基金托 管人 授权 代表均 未能主 持大 会，
则由出席大会的基金份额持有人和代理人所持表决权的 50%以上 （含 50%） 选举产生一名基金
份额持 有人作 为该 次基 金份额 持有人 大会 的主 持人。 基金管 理人 和基 金托管 人拒不 出席 或主
持基金份额持有人大会，不影响基金份额持有人大会作出的决议的效力。 
会议召 集人 应当制 作出 席会议 人员 的签名 册。 签名册 载明 参加会 议人 员姓名 （或 单位名
称） 、 身份证明文件号码、 持有或代表有表决权的基金份额、 委托人姓名 （或单位名称） 和联
系方式等事项。 
（2）通讯开会



 108 
在通讯开会的情况下， 首先由召集人提前 30 日公布提案， 在所通知的表决截止日期后 2
个工作日内在公证机关监督下由召集人统计全部有效表决，在公证机关监督下形成决议。 
（六）表决 
基金份额持有人所持每份基金份额有一票表决权。 
基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议： 
1、 一般决议， 一般决 议须经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表决权的 50% 以
上（含 50% ）通过方为有效；除下列第 2 项 所规定的须以特别决议通过事项以外的其他事项
均以一般决议的方式通过。 
2、 特别决议， 特别决议应当经参加大会的基金份额持有人或其代理 人所持表决权的三分
之二以 上（含 三分 之二 ）通过 方可做 出。 转换 基金运 作方式 、更 换基 金管理 人或者 基金 托管
人、终止《基金合同》 、与其他基金合并以特别决议通过方为有效。 
基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。 
采取通 讯方 式进行 表决 时，除 非在 计票时 有充 分的相 反证 据证明 ，否 则提交 符合 会议通
知中规 定的确 认投 资者 身份文 件的表 决视 为有 效出席 的投资 者， 表面 符合会 议通知 规定 的书
面表决 意见视 为有 效表 决，表 决意见 模糊 不清 或相互 矛盾的 视为 弃权 表决， 但应当 计入 出具
书面意见的基金份额持有人所代表的基金份额总数。 
基金份 额持 有人大 会的 各 项提 案或 同一项 提案 内并列 的各 项议题 应当 分开审 议、 逐项表
决。 
（七）计票 
1、现场开会 
（1） 如大会由基金管理人或基金托管人召集， 基金份额持有人大会的主持人应当在会议
开始后 宣布在 出席 会议 的基金 份额持 有人 和代 理人中 选举两 名基 金份 额持有 人代表 与大 会召
集人授 权的一 名监 督员 共同担 任监票 人； 如大 会由基 金份额 持有 人自 行召集 或大会 虽然 由基
金管理 人或基 金托 管人 召集， 但是基 金管 理人 或基金 托管人 未出 席大 会的， 基金份 额持 有人
大会的 主持人 应当 在会 议开始 后宣布 在出 席会 议的基 金份额 持有 人中 选举三 名基金 份额 持有
人代表担任监票人。基金管理人 或基金托管人不出席大会的，不影响计票的效力。 
（2） 监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点并由大会主持人当场公布计票结
果。 
（3） 如果会议主持人或基金份额持有人或代理人对于提交的表决结果有怀疑， 可以在宣 
 109 
布表决 结果后 立即 对所 投票数 要求进 行重 新清 点。监 票人应 当进 行重 新清点 ，重新 清点 以一
次为限。重新清点后，大会主持人应当当场公布重新清点结果。 
（4） 计票过程应由公证机关予以公证， 基金管理人或基金托管人拒不出席大会的， 不影
响计票的效力。 
2、通讯开会 
在通讯 开会 的情况 下， 计票方 式为 ：由大 会召 集人授 权的 两名监 督 员 在基金 托管 人授权
代表（ 若由基 金托 管人 召集， 则为基 金管 理人 授权代 表）的 监督 下进 行计票 ，并由 公证 机关
对其计 票过程 予以 公证 。基金 管理人 或基 金托 管人拒 派代表 对书 面表 决意见 的计票 进行 监督
的，不影响计票和表决结果。 
（八）生效与公告 
基金份额持有人大会的决议自表决通过之日起生效。 
基金份额持有人大会的决议，召集人应当自通过之日起 5 日内报中国证监会备案。 
基金份额持有人大会决议自生效之日起 2 个工作日内在指定媒体上公告。如果采用通讯
方式进 行表决 ，在 公告 基金份 额持有 人大 会决 议时， 必须将 公证 书全 文、公 证机构 、公 证员
姓名等一同公告。 
基金管理人、 基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有人大会的决议。
生效的 基金份 额持 有人 大会决 议对全 体基 金份 额持有 人、基 金管 理人 、基金 托管人 均有 约束
力。 
（九） 本部 分关于 基金 份额持 有人 大会召 开事 由、召 开条 件、议 事程 序、表 决条 件等规
定，凡 是直接 引用 法律 法规或 监管规 则的 部分 ，如将 来法律 法规 或监 管规则 修改导 致相 关内
容被取 消或变 更的 ， 基 金管理 人经与 基金 托管 人协商 一致报 监管 机关 并提前 公告后 ，可 直接
对本部分内容进行修改和调整，无需召开基金份额持有人大会审议。 
 
三 、基 金合同 解除 和终止 的事 由、程 序以 及基金 财产 的清算 方式 
（一） 《基金合同》的变更 
1、 变更基金合同涉及法律法规规定或本合同约定应经基金份额持有人大会决议通过的事
项的， 应召开 基金 份额 持有人 大会决 议通 过。 对于可 不经基 金份 额持 有人大 会决议 通过 的事
项，由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告，并报中国证监会备案。 
 2、关 于《 基金合 同》 变更的 基金 份额持 有人 大会决 议生 效后方 可执 行，该 决议 应当自 
 110 
通过之日起五日内报中国证监会备案，且自决议生效后两个工作日内在指定媒体公告。 
（二） 《基金合同》的终止事由 
有下列情形之一的， 《基金合同》应当终止： 
1、基金份额持有人大会决定终止的； 
2、 基金管理人、 基金 托管人职责终止， 在 6 个月内没有新基金管理人、 新基金托管人承
接的； 
3、 《基金合同》约定的其他情形； 
4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。 
（三） 基金财产的清算 
1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起 30 个工作日内成立清算小
组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。 
2、 基金财产清算小组 组成： 基金财产清算小 组成员由基金管理人、 基金托管人、 具有 从
事证券 相关业 务资 格的 注册会 计师、 律师 以及 中国证 监会指 定的 人员 组成。 基金财 产清 算小
组可以聘用必要的工作人员。 
3、 基金财产清算小组职责： 基金财产清算小组负责基金财产的保管、 清理、 估价、 变现
和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。 
4、基金财产清算程序： 
（1） 《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金； 
（2）对 基金财产和债权债务进行清理和确认； 
（3）对基金财产进行估值和变现； 
（4）制作清算报告； 
（5） 聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计， 聘请律师事务所对清算报告出具法律
意见书； 
（6）将清算报告报中国证监会备案确认并公告； 
（7）对基金财产进行分配。 
5、基金财产清算的期限为 6 个月。 
（四） 清算费用 
清算费 用是 指基金 财产 清算小 组在 进行基 金清 算过程 中发 生的所 有合 理费用 ，清 算费用
由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。



 111 
（五） 基金财产清算剩余资产的分配 
依据基 金财 产清算 的分 配方案 ，将 基金财 产清 算后的 全部 剩 余资 产扣 除基金 财产 清算费
用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。 
（六） 基金财产清算的公告 
清算过 程中 的有关 重大 事项须 及时 公告； 基金 财产清 算报 告经会 计师 事务所 审计 并由律
师事务 所出具 法律 意见 书后报 中国证 监会 备案 并公告 。基金 财产 清算 公告于 基金财 产清 算报
告报中国证监会备案确认后 5 个工作日内由基金财产清算小组进行公告。 
（七） 基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。 
 
四、 争 议的处 理和 适用的 法律 
各方当 事人 同意， 因《 基金合 同》 而产生 的或 与《基 金合 同》有 关的 一切争 议， 如经友
好协商 未能解 决的 ，应 提交中 国国际 经济 贸易 仲裁委 员会根 据该 会当 时有效 的仲裁 规则 进行
仲裁， 仲裁地 点为 北京 ，仲裁 裁决是 终局 性的 并对各 方当事 人具 有约 束力， 仲裁费 由败 诉方
承担。 
争议处 理期 间，基 金合 同当事 人应 恪守各 自的 职责继 续忠 实、勤 勉、 尽责地 履行 基金合
同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
《基金合同》受中国法律管辖。 
 
五 、基 金合同 存放 地和投 资者 取得合 同的 方式 
《基金 合同 》可印 制成 册，供 投资 者在基 金管 理人、 基金 托管人 、销 售机构 的办 公 场所
和营业场所查阅。


112 
第 二十 一部分


基 金托管 协议 的内容 摘要 
 
一 、托 管协议 当事 人 
（一）基金管理人（或简称“管理人” ） 
名称：广发基金管理有限公司 
住所：广东省珠海市横琴新区宝华路 6 号105 室-49848（集中办公区） 
法定代表人：孙树明 
成立时间：2003 年8 月 5 日 
批准设立机关及批准设立文号：证监基金字[2003]91 号 
注册资本：人民币1.2688 亿元 
组织形式: 有限责任公司 
经营范围：基金募集；基金销售；资产管理以及中国证监会许可的其它业务 
存续期间：持续经营 
电话：020-83936666 
传真：020-89899158



联系人：邱春杨 
（二）基金托管人（或简称“托管人” ） 
名称：中国工商银行股份有限公司 
住所：北京市西城区复兴门内大街 55 号（100032 ） 
法定代表人：易会满 
电话： （010）66105799 
传真： （010）66105798 
联系人：郭明 
成立时间：1984 年1 月 1 日 
组织形式：股份有限公司 
注册资本：人民币35,640,625.71 万元 
批 准 设 立 机 关 和 设 立 文 号 ： 国 务 院 《 关 于 中 国 人 民 银 行 专 门 行 使 中 央 银 行 职 能 的 决 定 》
（国发[1983]146 号） 
存续期间：持续经营



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经营范围： 办理人民币存款、 贷款、 同业拆借业务； 国内外结算； 办理票据承兑、 贴现、
转贴现、 各类汇兑业务； 代理资金清算； 提供信用证服务及担保； 代理销售业务； 代理发行、
代理承销、 代理兑付政府债券； 代收代付业务； 代理证券投资基金清算业务 （银证转账） ； 保
险代理 业务； 代理 政策 性银行 、外国 政府 和国 际金融 机构贷 款业 务； 保管箱 服务； 发行 金融
债券； 买卖政 府债 券、 金融债 券；证 券投 资基 金、企 业年金 托管 业务 ；企业 年金受 托管 理服
务； 年金账户管理服务； 开放式基金的注册登记、 认购、 申购和赎回业务； 资信调查、 咨询、
见证业 务；贷 款承 诺； 企业、 个人财 务顾 问服 务；组 织或参 加银 团贷 款；外 汇存款 ；外 汇贷
款；外 币兑换 ；出 口托 收及进 口代收 ；外 汇票 据承兑 和贴现 ；外 汇借 款；外 汇担保 ；发 行、
代理发 行、买 卖或 代理 买卖股 票以外 的外 币有 价证券 ；自营 、代 客外 汇买卖 ；外汇 金融 衍生
业务； 银行卡 业务 ；电 话银行 、网上 银行 、手 机银行 业务； 办理 结汇 、售汇 业务； 经国 务院
银行业监督管理机构批准的其他业务。 
 
二、 基 金托管 人对 基金管 理人 的业务 监督 和核查 
（一）基金托管人对基金管理人的投资行为行使监督权 
1、基 金托 管人根 据有 关法律 法规 的规定 和《 基金合 同》 的约定 ，对 下述基 金投 资范围、
投资对象进行监督。 
本基金将投资于以下金融工具： 
本基金 主要 投资于 标的 指数（ 即中 证军工 指数 ）的成 份股 、备选 成份 股。为 更好 地实现
投资目 标，本 基金 可少 量投资 于非成 份股 （包 括中小 板、创 业板 及其 他经中 国证监 会核 准上
市的股票） 、 债券、 权 证、 股指期货、 货币市 场工具及中国证监会允许基金投资的其他金融工
具（但须符合中国证监会的相关规定） 。 
如法律 法规 或监管 机构 以后允 许基 金投资 其他 品种， 基金 管理人 在履 行适当 程序 后，可
以将其纳入投资范围。 
本基金不得 投资于相关法律、法规、部门规章及《基金合同》禁止投资的投资工具。 
2、 基金托管人根据有关法律法规的规定及 《基金合同》 的约定对下述基金投融资比例进
行监督： 
（1）按法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金的投资资产配置比例为： 
在建仓 完成 后，本 基金 投资于 标的 指数成 份股 、备选 成份 股的比 例不 低于基 金资 产净值
的 90%且不低于非现金基金资产的 80%， 权证、 股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律 
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法规或监管机构的规定执行。 
因基金 规模 或市场 变化 等因素 导致 投资组 合不 符合上 述规 定的， 基金 管理人 应在 合理的
期限内调整基金的投 资组合，以符合上述比例限定。法律法规另有规定时，从其规定。 
如法律 法规 或监管 机构 以后允 许本 基金投 资其 他品种 ，基 金管理 人在 履行适 当程 序后，
可以将其纳入投资范围，并可依据届时有效的法律法规适时合理地调整投资范围。 
（2）根据法律法规的规定及《基金合同》的约定，本 基 金 投 资 组 合 遵 循 以 下 投 资 限 制 ：



1） 本基金投资于标的指数成份股、 备选成份股的比例不低于基金资产净值的 90%且不低
于非现金基金资产的 80%； 
2）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3%； 
3） 本基金管理人管理的且由本基金托管人托管的全部基 金持有的同一权证， 不得超过该
权证的 10% ； 
4） 本基金在任何交易日买入权证的总金额， 不得超过上一交易日基金资产净值的 0.5% ； 
5） 本基金参与股指期 货交易后， 还须遵守以 下限制： 在任何交易日 日终， 持有的买入 股
指期货 合约 价值， 不得 超过基 金资 产净值 的 10% ；在 任何 交易日 日终 ，持有 的买 入股指 期货
合约价值与有价证券市值之和， 不得超过基金资产净值的 100%， 其中， 有价证券指股票、 债
券 （不含到期日在一年以内的政府债券） 、 权证、 资产支持证券、 买入返售金融资产 （不含质
押式回 购）等 ；基 金在 任何交 易日日 终， 持有 的卖出 股指期 货合 约 价 值不得 超过基 金持 有的
股票总 市值 的 20%； 在 任何交 易日 内交易 （不 包括平 仓） 的股指 期货 合约的 成交 金额不 得超
过上一 交易 日基金 资产 净值的 20% ； 每个交 易 日日终 在扣 除股指 期货 合约需 缴纳 的交易 保证
金后， 应当保 持不 低于 交易保 证金一 倍的 现金 ；本基 金所持 有的 股票 市值和 买入、 卖出 股指
期货合约价值，合计（轧差计算）应当符合基金合同关于股票投资比例的有关约定； 
6） 本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例， 不得超过基金资产净值的
10% ； 
7）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的 20%； 
8） 本基金 持有的同一 （指同一信用级别） 资 产支持证券的比例， 不 得超过该资产支持证
券规模的 10%； 
9） 本基金管理人管理的且由本基金托管人托管的全部基金投资于同一原始权益人的各类
资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10%； 
10）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以 上（含 BBB）的资产支持证券。基金持有资 
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产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起 3 个
月内予以全部卖出； 
11）基 金财 产参与 股票 发行申 购， 本基金 所申 报的金 额不 超过本 基金 的总资 产， 本基金
所申报的股票数量不超过拟发行 股票公司本次发行股票的总量； 
12）基金总资产不得超过基金净资产的 140%； 
13）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15%。 
《基金 法》 及其他 有关 法律法 规或 监管部 门取 消上述 限制 的，履 行适 当程序 后， 基金不
受上述限制。 
除投资 资产 配置外 ，基 金托管 人对 基金的 投资 的监督 和检 查自本 基金 合同生 效之 日起开
始。 
（3）法规允许的基金投资比例调整期限 
除 10）、 13 ）项规 定外 ，由于 证券 、期货 市场 波动、 上市 公司合 并或 基金规 模变 动等基
金管理 人之外 的原 因导 致的投 资组合 不符 合上 述约定 的比例 ，不 在限 制之内 ，但基 金管 理人
应在 10 个交易日内进行调整， 以达到规定的投资比例限制要求。 法律法规另有规定的从其规
定。 
基金管理人应在出现可预见资产规模大幅变动的情况下，至少提前 2 个工作日正式向基
金托管人发函说明基金可能变动规模和公司应对措施，便于托管人实施交易监督。 
基金托管人对基金投资的监督和检查自《基金合同》生效之日起开始。 
3、 基金托管人根据有关法律法规的规定及 《基金合同》 的约定对下述基金投资禁止行为
进行监督：



根据法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金禁止从事下列行为： 
（1）承销证券； 
（2）违反规定向他人贷款或提供担保； 
（3）从事承担无限责任的投资； 
（4）买卖其他基金份额，但国务院证券监督管理机构另有规定的除外； 
（5）向基金管理人、基金托管人出资 
如法律 法规 或监管 部门 取消上 述禁 止性规 定， 基金管 理人 在履行 适当 程序后 可不 受上述
规定的限制。 
4、 基金托管人依据有关法律法规的规定和 《基金合同》 的约定对基金管理人参与银行间 
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债券市场进行监督。 
（1） 基金托管人按以下方式 对基金管理人参与银行间市场交易的交易对手资信风险控制
措施进行监督。 
基金管 理人 向基金 托管 人提供 符合 法律法 规及 行业标 准的 银行间 市场 交易对 手的 名单，
并按照 审慎的 风险 控制 原则在 该名单 中约 定各 交易对 手所适 用的 交易 结算方 式。基 金托 管人
在收到名单后 2 个工作日内回函确认收到该名单。基金管理人应定期或不定期对银行间市场
现券及 回购交 易对 手的 名单进 行更新 ，名 单中 增加或 减少银 行间 市场 交易对 手时须 提前 书面
通知基金托管人，基金托管人于 2 个工作日内回函确认收到后，对名单进行更新。基金管理
人收到 基金托 管人 书面 确认后 ，被确 认调 整的 名单开 始 生效 ，新 名单 生效前 已与本 次剔 除的
交易对手所进行但尚未结算的交易，仍应按照协议进行结算。 
如果基 金托 管人发 现基 金管理 人与 不在名 单内 的银行 间市 场交易 对手 进行交 易， 应及时
提醒基 金管理 人撤 销交 易，经 提醒后 基金 管理 人仍执 行交易 并造 成基 金资产 损失的 ，基 金托
管人不承担责任，发生此种情形时，托管人有权报告中国证监会。 
（2）基金托管人对于基金管理人参与银行间市场交易的交易方式的控制 
 基金管理人在银行间市场进行现券买卖和回购交易时， 需按交易对手名单中约定的该交
易对手 所适用 的交 易结 算方式 进行交 易。 如果 基金托 管人发 现基 金管 理人 没 有按照 事先 约定
的交易 方式进 行交 易时 ，基金 托管人 应及 时提 醒基金 管理人 与交 易对 手重新 确定交 易方 式，
经提醒后仍未改正时造成基金资产损失的，基金托管人不承担责任。 
（3） 基金管理人参与银行间市场交易的核心交易对手为中国工商银行、 中国银行、 中国
建设银 行、中 国农 业银 行和交 通银行 ，基 金管 理人在 通知基 金托 管人 后，可 以根据 当时 的市
场情况 调整核 心交 易对 手名单 。基金 管理 人有 责任控 制交易 对手 的资 信风险 ，在与 核心 交易
对手以 外的交 易对 手进 行交易 时，由 于交 易对 手资信 风险引 起的 损失 先由基 金管理 人承 担，
其后有 权要求 相关 责任 人进行 赔偿。 基金 托管 人的监 督责任 仅限 于根 据已提 供的名 单， 审核
交易对手是否在名单内列明。 
5、基金托管人对基金管理人选择存款银行进行监督。 
本基金 投资 银行存 款的 信用风 险主 要包括 存款 银行的 信用 等级、 存款 银行的 支付 能力等
涉及到 存款银 行选 择方 面的风 险。本 基金 核心 存款银 行名单 为中 国工 商银行 、中国 银行 、中
国建设 银行、 中国 农业 银行和 交通银 行， 本基 金投资 除核心 存款 银行 以外的 银行存 款出 现由
于存款 银行信 用风 险而 造成的 损失时 ，先 由基 金管理 人负责 赔偿 ，之 后有权 要求相 关责 任人 
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进行赔 偿。基 金管 理人 在通知 基金托 管人 后， 可以根 据当时 的市 场情 况对于 核心存 款 银 行名
单进行 调整。 基金 托管 人的监 督责任 仅限 于根 据已提 供的名 单， 审核 核心存 款银行 是否 在名
单内列明。 
6、基金托管人对基金投资流通受限证券的监督 
（1） 基金投资流通受限证券， 应遵守 《关于 基金投资非公开发行股票等流通受限证券有
关问题的通知》等有关法律法规规定。 
（2） 流通受限证券， 包括由 《上市公司证券发行管理办法》 规范的非公开发行股票、 公
开 发 行 股 票 网 下 配 售 部 分 等 在 发 行 时 明 确 一 定 期 限 锁 定 期 的 可 交 易 证 券, 不 包 括 由 于 发 布 重
大消息 或其他 原因 而临 时停牌 的证券 、已 发行 未上市 证券、 回购 交易 中的质 押券等 流通 受限
证券。 
（3） 基金管理人应在基金首次投资流通受限证券前， 向基金托管人提供经基金管理人董
事会批 准的有 关基 金投 资流通 受限证 券的 投资 决策流 程、风 险控 制制 度。基 金投资 非公 开发
行股票 ，基金 管理 人还 应提供 基金管 理人 董事 会批准 的流动 性风 险处 置预案 。上述 资料 应包
括但不限于基金投资流通受限证券的投资额度和投资比例控制情况。 
基金管 理人 应至少 于首 次执行 投资 指令之 前两 个工作 日将 上述资 料书 面发至 基金 托管人 ，
保证基 金托管 人有 足够 的时间 进行审 核。 基金 托管人 应在收 到上 述资 料后两 个工作 日内 ，以
书面或其他双方认可的方式确认收到上述资料。 
（4） 基金 投资流通受限证券前， 基金管理人应向基金托管人提供符合法律法规要求的有
关书面 信息， 包括 但不 限于拟 发行证 券主 体的 中国证 监会批 准文 件、 发行证 券数量 、发 行价
格、锁 定期， 基金 拟认 购的数 量、价 格、 总成 本、总 成本占 基金 资产 净值的 比例、 已持 有流
通受限 证券市 值占 资产 净值的 比例、 资金 划付 时间等 。基金 管理 人应 保证上 述信息 的真 实、
完整， 并应至 少于 拟执 行投资 指令前 两个 工作 日将上 述信息 书面 发至 基金托 管人， 保证 基金
托管人有足够的时间进行审核。 
（5） 基金托管人应按照 《关于基金投资非公开发行股票等流通受限证券有关问题的通知》
规定， 对基金 管 理 人是 否遵守 法律法 规进 行监 督，并 审核基 金管 理人 提供的 有关书 面信 息。
基金托 管人认 为上 述资 料可能 导致基 金出 现风 险的， 有权要 求基 金管 理人在 投资流 通受 限证
券前就 该风险 的消 除或 防范措 施进行 补充 书面 说明， 并保留 查看 基金 管理人 风险管 理部 门就
基金投 资流通 受限 证券 出具的 风险评 估报 告等 备查资 料的权 利。 否则 ，基金 托管人 有权 拒绝
执行有 关指令 。因 拒绝 执行该 指令造 成基 金财 产损失 的，基 金托 管人 不承担 任何责 任， 并有 
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权报告中国证监会。 
如基金 管理 人和基 金托 管人无 法达 成一致 ，应 及时上 报中 国证监 会请 求解决 。如 果基金
托管人 切实履 行监 督职 责，则 不承 担 任何 责任 。如果 基金托 管人 没有 切实履 行监督 职责 ，导
致基金出现风险，基金托管人应承担连带责任。 
（二） 基金 托管人 应根 据有关 法律 法规的 规定 及《基 金合 同》的 约定 ，对基 金资 产净值
计算、 基金份 额净 值计 算、应 收资金 到账 、基 金费用 开支及 收入 确定 、基金 收益分 配、 相关
信息披露、基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等进行监督和核查。 
（三） 基金托 管人 发现 基金管 理人的 投资 运作 及其他 运作违 反《 基金 法》 、 《基金 合同 》 、
基金托 管协议 有关 规定 时，应 及时以 书面 形式 通知基 金管理 人限 期纠 正，基 金管理 人收 到通
知后应在下一个工作日及时核对，并以书面形式向基金托管人发出回函，进行解释或举证。 
在限期 内， 基金托 管人 有权随 时对 通知事 项进 行复查 ，督 促基金 管理 人改正 。基 金管理
人对基 金托管 人通 知的 违规事 项未能 在限 期内 纠正的 ，基金 托管 人应 报告中 国证监 会。 基金
托管人有义务要求基金管理人赔偿因其违反《基金合同》而致使投资者遭受的损失。 
对于依 据交 易程序 尚未 成交的 且基 金托管 人 在 交易前 能够 监控的 投资 指令， 基金 托管人
发现该 投资指 令违 反有 关法律 法规规 定或 者违 反《基 金合同 》约 定的 ，应当 拒绝执 行， 立即
通知基金管理人，并向中国证监会报告。 
对于必 须于 估值完 成后 方可获 知的 监控指 标或 依据交 易程 序已经 成交 的投资 指令 ，基金
托管人 发现该 投资 指令 违反法 律法规 或者 违反 《基金 合同》 约定 的， 应当立 即通知 基金 管理
人，并报告中国证监会。 
基金管 理人 应积极 配合 和协助 基金 托管人 的监 督和核 查， 必须在 规定 时间内 答复 基金托
管人并 改正， 就基 金托 管人的 疑义进 行解 释或 举证， 对基金 托管 人按 照法规 要求需 向中 国证
监会报送基金监督报告 的，基金管理人应积极配合提供相关数据资料和制度等。 
基金托 管人 发现基 金管 理人有 重大 违规行 为， 应立即 报告 中国证 监会 ，同时 通知 基金管
理人限期纠正。 
基金管 理人 无正当 理由 ，拒绝 、阻 挠基金 托管 人根据 本协 议规定 行使 监督权 ，或 采取拖
延、欺 诈等手 段妨 碍基 金托管 人进行 有效 监督 ，情节 严重或 经基 金托 管人提 出警告 仍不 改正
的，基金托管人应报告中国证监会。









 
三、 基 金管理 人对 基金托 管人 的业务 核查



 119 
基金管 理人 对基金 托管 人履行 托管 职责情 况进 行核查 ，核 查事项 包括 但不限 于基 金托管
人安全 保管基 金财 产、 开设基 金财产 的资 金账 户和证 券账户 、复 核基 金管理 人计算 的基 金资
产净值 和基金 份额 净值 、根据 管理人 指令 办理 清算交 收、相 关信 息披 露和监 督基金 投资 运作
等行为。 
基金管 理人 发现基 金托 管人擅 自挪 用基金 财产 、未对 基金 财产实 行分 账管理 、无 故未执
行或无 故延迟 执行 基金 管理人 资金划 拨指 令、 泄露基 金投资 信息 等违 反《基 金法》 、 《 基金合
同》 、 本托管协议及其他有关规定时， 基金管理人应及时以书面形式通知基金托管人限期纠正，
基金托 管人收 到通 知后 应及时 核对确 认并 以书 面形式 向基金 管理 人发 出回函 。在限 期内 ，基
金管理 人有权 随时 对通 知事项 进行复 查， 督促 基金托 管人改 正， 并予 协助配 合。基 金托 管人
对基金 管理人 通知 的违 规事项 未能在 限期 内纠 正的， 基金管 理人 应报 告中国 证监会 。基 金管
理人应当督促基金托管人赔偿基金因此所遭受的损失。 
基金管 理人 发现基 金托 管人有 重大 违规行 为， 应立即 报告 中国证 监会 和银行 业监 督管理
机构，同时通知基金托管人限期纠正。 
基金托 管人 应积极 配合 基金管 理人 的核查 行为 ，包括 但不 限于： 提交 相关资 料以 供基金
管理人核查托管财产的完整性和真实性，在规定时间内答复基金管理人并改正。 
基金托 管人 无正当 理由 ，拒绝 、阻 挠基金 管理 人根据 本协 议规定 行使 监督权 ，或 采取拖
延、欺 诈等手 段妨 碍基 金管理 人进行 有效 监 督 ，情节 严重或 经基 金管 理人提 出警告 仍不 改正
的，基金管理人应报告中国证监会。 
 
四 、基 金财产 保管 
（一）基金财产保管的原则 
1、基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。 
2、 基金托管人应安全保 管基金财产。 未经基金 管理人的正当指令， 不 得自行运用、 处分 、
分配基金的任何财产。 
3、基金托管人按照规定开设基金财产的资金账户、证券账户等投资所需账户。 
4、 基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户， 与基金托管人的其他业务和其他
基金的托管业务实行严格的分账管理，确保基金财产的完整与独立。 
5、 对于因基金认 （申） 购、 基金投资过程中产生的应收财产， 应由基金管理人负责与有
关当事 人确定 到账 日期 并通知 基金托 管人 ，到 账日基 金财产 没有 到达 基金托 管人处 的， 基金 
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托管人 应及时 通知 基金 管理人 采取措 施进 行催 收。由 此给基 金造 成损 失的， 基金管 理人 应负
责向有关当事人追偿基金的损失，基金托管人对此不承担责任。 
（二）募集资金的验证 
募集期 内销 售机构 按销 售与服 务代 理协议 的约 定，将 认购 资金划 入基 金管理 人在 具有托
管资格 的商业 银行 开设 的广发 基金管 理有 限公 司基金 认购专 户。 该账 户由基 金管理 人开 立并
管理。 网下股 票认 购结 束，登 记结算 机构 应 根 据基金 管理人 提供 的资 料对募 集的股 票进 行冻
结。基 金募集 期满 ，募 集的基 金份额 总额 、基 金募集 金额、 基金 份额 持有人 人数符 合《 基金
法》 、 《运作 办法 》等有 关规定 后，由 基金 管理 人聘请 具有从 事证 券业 务资格 的会计 师事 务所
进行验资，出具验资报告，出具的验资报告应由参加验资的 2 名以上（含 2 名）中国注册会
计师签 字有效 。验 资完 成，基 金管理 人应 将募 集的属 于本基 金财 产的 全部资 金划入 基金 托管
人为基金开立的资产托管专户中，基金托管人在收到资金当日出具确认文件。 
若基金 募集 期限届 满， 未能达 到《 基金合 同》 生效的 条件 ，由基 金管 理人按 规定 办理退
款 事宜。 
（三）基金的银行账户的开立和管理 
基金托管人以基金托管人的名义在其营业机构开设资产托管专户， 保管基金的银行存款。
该账户 的开设 和管 理由 基金托 管人承 担。 本基 金的一 切货币 收支 活动 ，均需 通过基 金托 管人
的资产托管专户进行。 
资产托 管专 户的开 立和 使用， 限于 满足开 展本 基金业 务的 需要。 基金 托管人 和基 金管理
人不得 假借本 基金 的名 义开立 其他任 何银 行账 户；亦 不得使 用基 金的 任何银 行账户 进行 本基
金业务以外的活动。 
资产托管专户的管理应符合 《人民币银行结算账户管理办法》 、 《现金管理暂行条例》 、 《人
民币利 率管理 规定 》 、 《 利率管 理暂行 规定 》 、 《 支付结 算办法 》以 及银 行业监 督管理 机构 的其
他规定。 
（四）基金证券账户与证券交易资金账户的开设和管理 
基金托 管人 以基金 托管 人和本 基金 联名的 方式 在中国 证券 登记结 算有 限责任 公司 上海分
公司/深圳分公司开设证券账户。 
基 金 托 管 人 以 基 金 托 管 人 的 名 义 在 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 上 海 分 公 司/ 深 圳 分
公司开立基金证券交易资金账户，用于证券清算。 
基金证 券账 户的开 立和 使用， 限于 满足开 展本 基金业 务的 需要。 基金 托管人 和基 金管理 
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人不得 出借和 未经 对方 同意擅 自转让 基金 的任 何证券 账户； 亦不 得使 用基金 的任何 账户 进行
本基金业务以外的活动。 
（五）债券托管账户的开立和管理 
1、 《 基金 合同》 生效 后 ，基金 管理 人负责 以基 金的名 义申 请并取 得进 入全国 银行 间同业
拆借市 场的交 易资 格， 并代表 基金进 行交 易； 基金托 管人负 责以 基金 的名义 在中央 国债 登记
结算有 限责任 公司 开设 银行间 债券市 场债 券托 管自营 账户， 并由 基金 托管人 负责基 金的 债券
的后台匹配及资金的清算。 
2、 基金管理人和基金托管人应一起负责为基金对外签订全国银行间债券市场回购主协议，
正本由基金托 管人保管，基金管理人保存副本。 
（六）其他账户的开设和管理 
在本托 管协 议订立 日之 后，本 基金 被允许 从事 符合法 律法 规规定 和《 基金合 同》 约定的
其他投 资品种 的投 资业 务时， 如果涉 及相 关账 户的开 设和使 用， 由基 金管理 人协助 托管 人根
据有关 法律法 规的 规定 和《基 金合同 》的 约定 ，开立 有关账 户。 该账 户按有 关规则 使用 并管
理。 
（七）基金财产投资的有关实物证券、银行定期存款存单等有价凭证的保管 
基金财 产投 资的有 关实 物证券 由基 金托管 人存 放于基 金托 管人的 保管 库；其 中实 物证券
也 可 存 入 中 央 国 债 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 或 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 上 海 分 公 司/ 深
圳分公 司或票 据营 业中 心的代 保管库 。实 物证 券的购 买和转 让， 由基 金托管 人根据 基金 管理
人的指 令办理 。属 于基 金托管 人实际 有效 控制 下的实 物证券 在基 金托 管人保 管期间 的损 坏、
灭失， 由此产 生的 责任 应由基 金托管 人承 担。 基金托 管人对 基金 托管 人以外 机构实 际有 效控
制或保管的证券不承担保管责任。 
（八）与基金财产有关的重大合同的保管 
由基金 管理 人代表 基金 签署的 与基 金有关 的重 大合同 的原 件分别 应由 基金托 管人 、基金
管理人 保管。 除本 协议 另有规 定外， 基金 管理 人在代 表基金 签署 与基 金有关 的重大 合同 时应
保证基 金一方 持有 两份 以上的 正本， 以便 基金 管理人 和基金 托管 人至 少各持 有一份 正本 的原
件。基金管理人在合同签署后 5 个工作日内通过专人送达、挂号邮寄等安全方式将合同原件
送达基金托管人处。 合同原件应存放于基金管理人和基金托管人各自文件保管部门 15 年以上。 
 
五 、基 金资产 净值 计算和 会计 核算



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（一）基金资产净值的计算 
1、基金资产净值的计算、复核的时间和程序 
基金资 产净 值是指 基金 资产总 值减 去负债 后的 价值。 基金 份额净 值是 指计算 日基 金资产
净值除以该计算日基金份额总份额后的数值。基金份额净值的计算保留到小数点后 4 位，小
数点后第 5 位四舍五入，由此产生的误差计入基金财产。 
基金管理人应根据 《基金合同》 规定的估值日对基金资产进行估值。 估值原则应符合 《基
金合同 》 、 《 证券 投资基 金会计 核算业 务指 引》 及其他 法律、 法规 的规 定。用 于基金 信息 披露
的基金 资产净 值和 基金 份额净 值由基 金管 理人 负责计 算，基 金托 管人 复核。 基金管 理人 应于
每个工 作日交 易结 束后 计算当 日的基 金份 额资 产净值 并以双 方认 可的 方式 发 送给基 金托 管人 。
基金托 管人对 净值 计算 结果复 核后以 双方 认可 的方式 发送给 基金 管理 人，由 基金管 理人 对基
金净值予以公布。 
根据 《基金法》 ， 基金 管理人计算并公告基金资产净值， 基金托管人 复核、 审查基金管理
人计算 的基金 资产 净值 。因此 ，本基 金的 会计 责任方 是基金 管理 人， 就与本 基金有 关的 会计
问题， 如经相 关各 方在 平等基 础上充 分讨 论后 ，仍无 法达成 一致 的意 见，按 照基金 管理 人对
基金资 产净值 的计 算结 果对外 予以公 布。 法律 法规以 及监管 部门 有强 制规定 的，从 其规 定。
如有新增事项，按国家最新规定估值。 
（二）基金账册的建立 
基金管 理人 和基金 托管 人在《 基金 合同》 生效 后，应 按照 相关各 方约 定的同 一记 账方法
和会计 处理原 则， 分别 独立地 设置、 登录 和保 管本基 金的全 套账 册， 对相关 各方各 自的 账册
定期进 行核对 ，互 相监 督，以 保证基 金资 产的 安全。 若双方 对会 计处 理方法 存在分 歧， 应以
基金管理人的处理方法为准。 
经对账 发现 相关各 方的 账目存 在不 符的， 基金 管理人 和基 金托管 人必 须及时 查明 原因并
纠正， 保证相 关各 方平 行登录 的账册 记录 完全 相符。 若当日 核对 不符 ，暂时 无法查 找到 错账
的原因而影响到基金资产净值的计算和公告的，以基金管理人的账册为准。 
（三）基金定期报告的编制 和复核 
基金财 务报 表由基 金管 理人和 基金 托管人 每月 分别独 立编 制。月 度报 表的编 制， 应于每
月终了后 5 个工作日内完成。 
在 《基金合同》 生效后 每六个月结束之日起 45 日内， 基金管理人对招募说明书更新一次
并登载 在网站 上， 并将 更新后 的招募 说明 书摘 要登载 在指定 媒介 上。 基金管 理人在 每个 季度 
 123 
结束之日起 15 个工作日内完成季度报告编制并公告；在会计年度半年终了后 60 日内完成半
年报告编制并公告；在会计年度结束后 90 日内完成年度报告编制并公告。 
基金管理人在 5 个工作日内完成月度报告，在月度报告完成当日，对报告加盖公章后，
以传真方式将有关 报告提供基金托管人复核；基金托管人在 3 个工作日内进行复核，并将复
核结果及时书面通知基金管理人。基金管理人在 7 个工作日内完成季度报告，在季度报告完
成当日，将有关报告提供基金托管人复核，基金托管人在收到后 7 个工作日内进行复核，并
将复核结果书面通知基金管理人。 基金管理人在 30 日内完成半年度报告， 在半年报完成当日，
将有关报告提供基金托管人复核， 基金托管人在收到后 30 日内进行复核， 并将复核结果书面
通知基金管理人。 基金管理人在 45 日内完成年度报告， 在年度报告完成当日， 将有关报告提
供基金托管人复核，基金托管人在收到后 45 日内复核，并 将 复 核 结 果 书 面 通 知 基 金 管 理 人 。 
基金托 管人 在复核 过程 中，发 现相 关各方 的报 表存在 不符 时，基 金管 理人和 基金 托管人
应共同 查明原 因， 进行 调整， 调整以 相关 各方 认可的 账务处 理方 式为 准。核 对无误 后， 基金
托管人 在基金 管理 人提 供的报 告上加 盖业 务印 鉴或者 出具加 盖托 管业 务部门 公章的 复核 意见
书，相 关各方 各自 留存 一份。 如果基 金管 理人 与基金 托管人 不能 于应 当发布 公告之 日之 前就
相关报 表达成 一致 ，基 金管理 人有权 按照 其编 制的报 表对外 发布 公告 ，基金 托管人 有权 就相
关情况报证监会备案。 
基金托 管人 在对财 务会 计报告 、半 年报告 或年 度报告 复核 完毕后 ，需 盖章确 认或 出具相
应的复核确认书，以备有权机构对相关文件审核时提示。 
基金定期报告应当在公开披露的第 2 个工作日，分别报中国证监会和基金管理人主要办
公场所所在地中国证监会派出机构备案。 
 
六 、基 金份额 持有 人名册 的保 管 
基金管 理人 和基金 托管 人须分 别妥 善保管 基金 份额持 有人 名册， 包括 《基金 合同 》生效
日、 《基金合同》终止日、基金份额持有人大会权益登记日、每年 6 月 30 日、12 月 31 日的
基金份 额持有 人名 册。 基金份 额持有 人名 册的 内容必 须包括 基金 份额 持有人 的名称 和持 有的
基金份额。 
基金份 额持 有人名 册由 基金的 基金 注册登 记机 构根据 基金 管理人 的指 令编制 和保 管，基
金管理 人和基 金托 管人 应按照 目前相 关规 则分 别保管 基金份 额持 有人 名册。 保管方 式可 以采
用电子或文档的形式。登记机构的保管期限自基金账户销户之日起不得少于 20 年。



 124 
基金管理人应当及时向基金托管人提交下列日期的基金份额持有人名册： 《基金合同》 生
效日、 《基金合同》终止日、基金份额持有人大会权益登记日、每年 6 月 30 日、每年 12 月
31 日的基金份额持有人名册。 基金份额持有人名册的内容必须包括基金份额持有人的名称和
持有的基金份额。 其中每年 12 月31 日的基金份额持有人名册应于下月前十个工作 日内提交；
《基金合同》 生效日、 《基金合同》 终止日等 涉及到基金重要事项日期的基金份额持有人名册
应于发生日后十个工作日内提交。 
基金托 管人 以电子 版形 式妥善 保管 基金份 额持 有人名 册， 并定期 刻成 光盘备 份， 保存期
限为 15 年。 基金托管人不得将所保管的基金份额持有人名册用于基金托管业务以外的其他用
途，并应遵守保密义务。 
若基金 管理 人或基 金托 管人由 于自 身原因 无法 妥善保 管基 金份额 持有 人名册 ，应 按有关
法规规定各自承担相应的责任。 
 
七 、争 议解决 方式 
相关各 方当 事人同 意， 因本协 议而 产生的 或与 本协议 有关 的一切 争议 ，除经 友好 协商可
以解决 的，应 提交 中国 国际经 济贸易 仲裁 委员 会根据 该会当 时有 效的 仲裁规 则进行 仲裁 ，仲
裁的地点在北京，仲裁裁决是终局性的并对相关各方均有约束力，仲裁费用由败诉方承担。 
争议处理期间， 相关各方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责， 继续忠实、 勤勉、
尽责地履行《基金合同》和托管协议规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。 
本协议受中国法律管辖。 
 
八 、基 金托管 协议 的变更 、终 止与基 金财 产的清 算 
（一）托管协议的变更与终止 
1、托管协议的变更程序 
本协议 双方 当事人 经协 商一致 ，可 以对协 议的 内容进 行变 更。变 更后 的托管 协议 ，其内
容不得与《基金合同》的规定有任何冲突。基金托管协议的变更报中国证监会备案。 
2、基金托管协议终止的情形 
发生以下情况，本托管协议终止： 
（1） 《基金合同》终止； 
（2）基金托管人解散、依法被撤销、破产或有其他基金托管人接管基金资产；



 125 
（3）基金管理人解散、依法被撤销、破产或有其他基金管理人接管基金管理权； 
（4）发生法律法规或《基金合同》规定的终止事项。 
（二）基金财产的清算 
1、基金财产清算小组：自出现《基 金合同》终止事由之日起 30 个工作日内成立清算小
组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。 
2、 在基金财产清算小组接管基金财产之前， 基金管理人和基金托管人应按照 《基金合同》
和本托管协议的规定继续履行保护基金财产安全的职责。 
3、 基金财产清算小组 组成： 基金财产清算小 组成员由基金管理人、 基金托管人、 具有 从
事证券 相关业 务资 格的 注册会 计师、 律师 以及 中国证 监会指 定的 人员 组成。 基金财 产清 算小
组可以聘用必要的工作人员。 
4、 基金财产清算小组职责： 基金财产清算小组负责基金财产的保管、 清理、 估价、 变 现
和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。 
5、基金财产清算程序： 
（1） 《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金； 
（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认； 
（3）对基金财产进行估值和变现； 
（4）制作清算报告； 
（5） 聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计， 聘请律师事务所对清算报告出具法律
意见书； 
（6）将清算报告报告中国证监会备案确认并公告； 
（7）对基金财产进行分配。 
6、清算费用 
清算费 用是 指基金 清算 小组在 进行 基金清 算过 程中发 生的 所有合 理费 用，清 算费 用由基
金清算小组 优先从基金财产中支付。 
7、基金财产按下列顺序清偿： 
(1)支付清算费用； 
(2)交纳所欠税款； 
(3)清偿基金债务； 
(4)按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。



 126 
基金财产未按前款(1)－(3)项规定清偿前，不分配给基金份额持有人。 
（三）基金财产清算的公告 
清算过 程中 的有关 重大 事项须 及时 公告； 基金 财产清 算报 告经会 计师 事务所 审计 并由律
师事务 所出具 法律 意见 书后报 中国证 监会 备案 并公告 。基金 财产 清算 公告于 基金财 产清 算报
告报中国证监会备案并确认后 5 个工作日内由基金财产清算小组进行公告。 
（四）基金财产清算账册及文件的保存 
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。 



127 
第 二十 二部分


对 基金份 额持 有人的 服务 
 
对本基金份额持有人的服务主要由基金管理人、 发售代理机构、 申购赎回代理券商提供。



基金管 理人 根据基 金份 额持有 人的 需要和 市场 的变化 ，有 权增加 或变 更服务 项目 。基金
管理人提供的主要服务内容如下： 
一 、持 有人交 易记 录查询 服务 
投资人 可通 过办理 基金 交易业 务的 会员单 位或 通过其 提供 的自助 、电 话、网 上服 务手段
查询交易记录。 
 
二 、信 息定制 服务 
基金份 额持 有人如 预留 电子邮 件地 址，可 订制 电子邮 件服 务，内 容包 括基金 净值 播报、
基金季 报解读 及相 关基 金资讯 信息等 ；如 预留 手机号 码，可 订制 手机 短信服 务，内 容包 括基
金净值 播报、 重大 市场 变化点 评等。 未预 留相 关资料 的基金 份额 持有 人可通 过我司 客户 服务
中心（包括电话呼叫中心和网站帐户自动查询系统）或到销售网点办理资料变更。 
 
三 、投 诉受理 
基金份 额持 有人可 以通 过基金 管理 人提供 的网 站在线 客服 、呼叫 中心 人工坐 席、 书信、
电子邮 件、传 真等 渠道 对基金 管理人 和 销 售机 构 所提 供的服 务进 行投 诉。基 金份额 持有 人还
可以通过 销售机构的服务电话进 行投诉。 
 
四 、服 务联系 方式 
1、客户服务中心 
电话呼叫中心（Call Center）： 95105828（免长途费）或 020-83936999，该电话可转人
工服务。 
传真：020-34281105 
2、互联网站 
公司网址：http://www.gffunds.com.cn 
电子信箱：services@gffunds.com.cn 



128 
第 二十 三部分


招 募说明 书存 放及查 阅方 式 
 
本基金 招募 说明书 存放 在基金 管理 人、基 金托 管人的 办公 场所和 营业 场所， 投资 人可免
费查阅。投资人在支付工本费后，可在合理时间内取得上述文件复制件或复印件。 



129 
第 二十 四部分


其 他应披 露事 项 
公告事项 披露日期 
关于增加万联证券为旗下部分基金申购赎回代理券商的公
告 
2019-02-26 
 



130 
第 二十 五部分


备 查文件 
 
（ 一） 中国证 监会 批准广 发中 证军工 交易 型开放 式指 数证券 投资 基金募 集的 文件 
（ 二） 《 广发 中证军 工交 易型 开放式 指数 证券投 资基 金基金 合同 》 
（ 三） 《 广发 中证军 工交 易型 开放式 指数 证券投 资基 金托管 协议 》 
（ 四） 法律意 见书 
（ 五） 基金管 理人 业务资 格批 件、营 业执 照 
（ 六） 基金托 管人 业务资 格批 件、营 业执 照