联系方式

• 和讯基金频道合作热线
• 010-85657205
• 给我们提意见

 
 
国 金 鑫 瑞 灵活 配 置 混 合型 证 券 投 资基 金 
2018 年 年度 报 告 
 
2018 年12 月31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人： 国金基金管 理有限公司 
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司 
送出日 期：2019 年3 月30 日 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 2 页 共 91 页


 
§1


重要提示及目录 
1.1 重 要提 示 
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。 
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2019 年 3 月 29 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅 读本基金
的招募 说明 书及 其更 新。 
本报告中的财 务资料已 经 审计，安永华 明会计师 事 务所（特殊普 通合伙） 为 本基金出具了 无
保留意 见的 审计 报告 。 
本报告 期 自2018 年1 月1 日起 至2018 年12 月31 日 止。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 3 页 共 91 页


 
1.2 目录 
§ 1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2 
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2 
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3 
§ 2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5 
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5 
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5 
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5 
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6 
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6 
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................................................. 7 
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7 
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7 
3.3 其 他指 标 ...................................................................................................................................... 9 
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情况 .................................................................................................. 9 
§ 4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10 
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 10 
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11 
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 11 
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 13 
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 13 
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 13 
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 14 
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分 配 情况 的说 明 ........................................................................ 14 
4.9 管 理人 对会 计师 事务 所出具 非标 准审 计报 告所 涉相关 事项 的说 明 .................................... 14 
4.10 报告 期内 管理 人对 本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 .............................. 14 
§ 5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 15 
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 15 
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 15 
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 15 
§ 6 审计报告 ............................................................................................................................................. 16 
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 16 
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 16 
§ 7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 19 
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 19 
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 20 
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 21 
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 22 
§ 8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 48 
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 48 
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 48 
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 49 
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 52 
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 79 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 4 页 共 91 页


 
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 79 
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 所有资 产支 持证 券投 资明 细 .................... 79 
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 80 
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 80 
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 80 
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 80 
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 81 
§ 9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 82 
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 82 
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 82 
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 82 
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 83 
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 84 
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 84 
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 84 
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 84 
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 84 
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 84 
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 84 
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 84 
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 85 
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 90 
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 90 
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 90 
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 91 
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 91 
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 91 
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 91 
 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 5 页 共 91 页


 
§2 基金简 介 
2.1 基 金基 本情况 
基金名 称 国金鑫 瑞灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 
基金简 称 国金鑫 瑞灵 活 
场内简 称 - 
基金主 代码 002155 
前端交 易代 码 - 
后端交 易代 码 - 
基金运 作方 式 契约型 开放 式 
基金合 同生 效日 2017 年 9 月13 日 
基金管 理人 国金基 金管 理有 限公 司 
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司 
报告期 末基 金份 额总 额 28,832,486.32 份 
基金合 同存 续期 不定期 
基金份 额上 市的 证券 交易 所 - 
上市日 期 - 
注：无 。 
2.2 基 金产 品说明 
投资目 标 本 基 金通 过合 理的 资产 配置 和 积极 的证 券选 择， 追求
在严格 控制 风险 的前 提下 实现资 本的 长期 稳健 回报 。 
投资策 略 本 基 金将 根据 对宏 观经 济周 期 和市 场运 行阶 段的 判断
来 确 定投 资组 合中 各大 类资 产 的权 重。 在权 益类 资产
投 资 方面 ，本 基金 将综 合运 用 定量 分析 和定 性分 析手
段 ， 精选 出具 有内 在价 值和 成 长潜 力的 股票 来构 建股
票 投 资组 合。 在固 定收 益类 资 产投 资方 面， 本基 金会
深 入 研究 分析 宏观 经济 和利 率 趋势 ，选 择流 动性 好，
到 期 收 益 率 与 信 用 质 量 相 对 较 高 的 债 券 品 种 进 行 投
资。 
业绩比 较基 准 沪深 300 指 数收 益率*50%+ 中证全 债指 数收 益率*50% 。 
风险收 益特 征 本 基 金为 混合 型基 金， 其预 期 收益 及预 期风 险水 平高
于债券 型基 金与 货币 市场 基金， 低于 股票 型基 金。 
注：无 。 
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人 
项目 基金管 理人 基金托 管人 
名称 国金基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司 
信息披 露负 责人 
姓名 彭文敏 吴玉婷 
联系电 话 010-88005888 021-52629999 —212052 
电子邮 箱 pengwenmin@gfund.com 015289@cib.com.cn 
客户服 务电 话


4000-2000-18 95561 
传真 010-88005666 021-62535823 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 6 页 共 91 页


 
注册地 址 北 京 市 怀 柔 区 府 前 街 三 号
楼3-6 
福州市 湖东 路 154 号 
办公地 址 北 京 市 海 淀 区 西 三 环 北 路
87 号国 际财 经中 心 D 座 14
层 
上 海 市 江 宁 路 168 号 兴 业 大 厦
20 楼 
邮政编 码 100089 200041 
法定代 表人 尹庆军 高建平 




2.4 信 息披 露方式



本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券时 报》 
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址 
www.gfund.com 
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所 




2.5 其 他相 关资料 
项目 名称 办公地 址 
会计师 事务 所 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通
合伙） 
北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广
场安永 大 楼17 层01-12 室 
注册登 记机 构 
国金基 金管 理有 限公 司 
北京市 海淀 区西 三环 北 路87 号国 际
财经中 心D 座 14 层 



国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 7 页 共 91 页


 
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况 
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标 
金额单 位： 人民 币元 
3.1.1


期间 数据 和指 标 2018 年 
2017 年9 月13 日(基
金合同 生效
日)-2017 年12 月31
日 
2016 年 
本期已 实现 收益 -11,080,710.42 2,363,266.82 - 
本期利 润 -11,733,868.18 2,363,266.82 - 
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.2180 0.0203 - 
本期加 权平 均净 值利 润率 -21.52% 2.01% - 
本期基 金份 额净 值增 长率 -12.35% 3.07% - 
3.1.2


期末 数据 和指 标 2018 年末 2017 年末 2016 年末 
期末可 供分 配利 润 -2,785,782.83 284,726.40 - 
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.0966 0.0307 - 
期末基 金资 产净 值 26,046,703.49 9,555,261.39 - 
期末基 金份 额净 值 0.9034 1.0307 - 
3.1.3


累计 期末 指标 2018 年末


2017 年末


2016 年末



基金份 额累 计净 值增 长率 -9.66% 3.07% - 
注：1. 本期已 实现收益 指 基金本期利息 收入、投 资 收益、其他收 入（不含 公 允价值变动 收益）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。 
2.期末可供分 配利润的 计 算方法：如果 期末未分 配 利润的未实现 部分为正 数 ，则期末可 供分配利
润的金额为期 末未分配 利 润的已实现部 分；如果 期 末未分配利润 的未实现 部 分为负数， 则期末可
供分配 利润 的金 额为 期末 未分配 利润 （已 实现 部分 相抵未 实现 部分 ） 。 
3.所述基金业 绩指标不 包 括持有人认购 或交易基 金 的各项费用， 计入费用 后 实际收益水 平要低于
所列数 字。 
3.2 基 金净 值表现 
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较 
阶段 
份额净 值
增长率 ① 
份额净 值
增长率 标
准差② 
业绩比 较
基准收 益
率③ 
业绩比 较基
准收益 率标
准差④ 
①－③ ②－④ 
过去三 个月 -5.23% 1.53% -4.88% 0.82% -0.35% 0.71% 
过去六 个月 -9.96% 1.19% -5.08% 0.74% -4.88% 0.45% 
过去一年 -12.35% 1.09% -9.32% 0.67% -3.03% 0.42% 
自基金 合同
生效起 至今 
-9.66% 0.95% -7.23% 0.61% -2.43% 0.34% 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 8 页 共 91 页


 
注：本 基金 的业 绩比 较基 准为： 沪 深300 指数 收益 率*50%+ 中 证全 债指 数收 益 率*50% 
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较 
 
注：图 示日 期 为2017 年9 月13 日至2018 年 12 月31 日。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 9 页 共 91 页


 
3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较 
 
注：本 基金 合同 生效 日 为 2017 年 9 月 13 日 ，合 同 生效当 年期 间的 相关 数据 和指标 按实 际存 续 期
计算。 
3.3 其 他指 标 
注：无 
3.4 过 去三 年基金 的利 润分配 情况 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止未 进行 利润 分配 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 10 页 共 91 页


 
§4 管理人 报告 
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况 
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验 
国金基 金管 理有 限公 司 （ 原名称 为 “国 金通 用基 金 管理有 限公 司” ） 经 中国 证 券监督 管理 委员
会 （ 证监 许可[2011]1661 号） 批准 ， 于2011 年11 月 2 日 成立 ， 总部 设在 北 京。 公司 注册 资本 为
3.6 亿元人 民币，股 东为 国金证券股份 有限公司 、 苏州工业园区 兆润投资 控 股集团有限公 司、广
东宝丽华新能 源股份有限 公司、涌金投 资控股有限 公司，股权比 例分别为 49% 、19.5%、19.5% 和
12% 。 截 至2018 年12 月 31 日 ， 国 金基 金管 理有 限公 司共管 理 13 只 公募 基金 ， 具体包 括国 金国 鑫
灵活配 置混 合型 发起 式证 券投资 基金 、国 金沪 深 300 指数 增 强 证券 投资 基金 、国金 鑫盈 货币 市场
证券投 资基 金 、 国 金金 腾 通货币 市场 证券 投资 基金 、 国 金上 证50 指数 分级 证 券投资 基金 、 国金 众
赢货币市场证 券投资基 金 、国金鑫新灵 活配置混 合 型证券投资基 金（LOF） 、 国金及第七 天理财债
券型证 券投 资基 金、 国金 鑫瑞灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金、 国金 民丰 回 报 6 个月 定期 开放 混合
型证券投资基 金、国金 量 化多策略灵活 配置混合 型 证券投资基金 、国金量 化 多因子股票 型证券投
资基金 、国 金量 化添 利定 期开放 债券 型发 起式 证券 投资基 金。 
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介 
姓名 职务 
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限 
证券从 业年
限 
说明 
任职日 期 离任日 期 
宫雪 
本 基 金 基
金 经 理 ，
国金 300
指数增
强 、 国 金
上证 50、
国 金 鑫 新
灵 活 配 置
（LOF）基
金 经 理 ，
量 化 投 资
事 业 三 部
总 经 理 兼
产 品 中 心
总经理 
2017 年 9 月
13 日 
- 10 
宫雪女士，中国科学院
博士。2008 年 7 月至
2011 年12 月 在博 时基 金
管理有限公司股票投资
部， 任产 业分 析师 ； 2012
年 2 月至今 在国 金基 金
管理有限公司，历任产
品经理、行业分析师、
产品与金融工程部副总
经理、指数投资部副总
经理、指数投资事业部
总经理，现任量化投资
事业三部总经理兼产品
中心总 经理 。 
杨雨龙 
本 基 金 基
金 经 理 ，
国 金 量 化
多 因 子 、
2018 年 7 月
16 日 
- 9 
杨雨龙先生，北京大学
硕士。2007 年 7 月至
2009 年 9 月 在招 商银 行
股份有限公司计划财务国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 11 页 共 91 页


 
国 金 量 化
添 利 基 金
经 理 ， 量
化 投 资 事
业 二 部 总
经理 
部任管 理会 计，2009 年
10 月至2011 年9 月在 博
时基金管理有限公司交
易 部 任 股 票 交 易 员 ，
2011 年 10 月至 2014 年
7 月在兴业证券股份有
限公司研究所任金融工
程高级 分析 师，2014 年
7 月至 2017 年 6 月在 摩
根士丹利华鑫基金管理
有限公司任数量化投资
部副总监、基金经理。
2017 年 6 月 加入 国金 基
金管理有限公司，任量
化 投 资 事 业 二 部 总 经
理。 
注： （1）任职 日期和离 任 日期分别指 根据公司 决定 确定的聘任 日期和解 聘日 期，首任基 金经理 的
任职日期按 基金合同 生效 日填写； （2 ） 证券从业 的 含义遵从行 业协会《 证券 业从业人员 资格管 理
办法》 的相 关规 定。 
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 
本基金 管理人 在本报告 期 内严格遵守《 中华人民 共 和国证券法》 、 《 中华人民 共和国证券投 资
基金法》 、 《公 开募集证 券 投资基金运 作管理办 法》 、 《国金鑫瑞 灵活配置 混合 型证券投资 基金基 金
合同》和其他 有关法律 法 规的规定，本 着诚实信 用 、勤勉尽责的 原则管理 和 运用基金资 产，在严
格控制风险的 基础上， 为 基金份额持有 人谋求利 益 ，无损害基金 份额持有 人 利益的行为 。本基金
无违法 、违 规行 为。 本基 金投资 组合 符合 有关 法规 及基金 合同 的约 定。 
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明 
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法 
本基金管理人 根据《证 券 投资基金法》 、 《 证券投资 基金管 理公司 公平交易 制 度指导意见》 及
其他相 关法 律法 规 ， 制 定 了 《 国金 基金 管理 有限 公 司公平 交易 管理 办法 》 ， 在 投资管 理活 动中 公平
对待不同投资 组合，严 禁 直接或者通过 与第三方 的 交易安排在不 同投资组 合 之间进行利 益输送。
该公平交易管 理方法规 范 的范围包括境 内上市股 票 、债券的一级 市场申购 、 二级市场交 易等投资
管理活 动， 同时 包括 授权 、 研究 分析、 投资 决策、 交易执 行 （ 集中 竞价 及非 集中竞 价交 易） 、 业绩
评估等 投资 管理 活动 相关 的各个 环节 。 
第一，明确公 平交易的 原 则： （1）信息获 取公平原 则，不 同投资 组合经理 可 公平获得研究 成
果； （2 ）交 易机 会公 平原 则，不 同投 资组 合经 理可 获得公 平交 易执 行的 机会 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 12 页 共 91 页


 
第二，对开放 式基金和 特 定客户资产管 理计划等 不 同类型业务， 公司分别 设 立独立的投资 部
门； 研究 团队 对所 有的 投 资业务 同时 提供 研究 支持 ； 设 立独 立的 基金 交易 部 ， 实 行集 中交 易制 度，
将投资管理职 能和交易 执 行职能相隔离 ；设立独 立 的合规风控部 ，对研究 、 投资、交易 业务的公
平交易 进行 监控 、分 析、 预警、 报告 等。 
第三， 通过 岗位 设置、 制 度约束 、 流 程规 范、 技 术 手段相 结合 的方 式， 实现 公平交 易的 控制 ，
具体如下： （1 ）总经理 、 督察长、风 险控 制委 员会 负责指导建 立公平交 易制 度，并对公 平交易 的
执行情况 进 行审核。 （2 ） 产品开发： 风险分析 师根 据相关法律 法规、公 司规 章制度以及 产品合 同
的风险控制 指标，在 投资 交易系统中 完成风控 参数 设置，确保 做好公平 交易 的事前控制。 （3）研
究与投资：投 资人员负 责 在各自的职责 及权限范 围 内从事相应的 投资决策 行 为，其中， 投资组合
经理需对有可 能涉及非 公 平交易的行为 作出合理 解 释。研究人员 负责以客 观 的研究方法 开展研究
工作，并根据 研究结果 建 立及维护全公 司适用的 投 资对象备选库 和交易对 手 备选库。研 究结果通
过策略 会 、 行 业及 个股 报 告会 、 投 研平 台、 邮件 系 统等共 享机 制统 一开 放给 所有的 投资 组合 经理 ，
以确保各投 资组合享 有公 平的信息获 取机会。 （4 ） 交易执行： 交易人员 负责 建立并执行 公平的 集
中交易制度和 交易分配 制 度，合规风控 部利用投 资 交易系统等对 交易执行 进 行实时监控 ，确保各
投资组合享 有公平的 交易 执行机会。 （5 ）事后分 析 ：合规风控 部利用公 平交 易系统对不 同投资 组
合之间的同 向、反向 交易 及交易时机 和价差进 行事 后分析。 （6） 报告备案 ： 合规风控部 根据实 时
监控及事后分 析的结果 撰 写定期报告， 并由投资 组 合经理、督察 长、总经 理 签署后，妥 善保存分
析报告备查。 （7）信息 披 露环节：信 息 披露部 门在 各投资组合 的定期报 告中 ，至少披露 公司整 体
公平交易制 度执行情 况、 公平交易执 行情况及 异常 交易行为专 项说明等 事项。 （8）反馈完 善：根
据事后分析报 告及信息 披 露结果，公平 交易各相 关 部门对相关环 节予以不 断 完善，以确 保公平交
易的执行日 臻完善。 （9 ） 监督检查： 合规风控 部监 察稽核人员 根据法规 规定 及公司公平 交易制 度
规定，监督、 检查、评 价 公司公平交易 制度执行 情 况，并提出改 进建议。 会 计师事务所 在公司年
度内部 控制 评价 报告 中对 公司公 平交 易制 度的 执行 情况做 出专 项评 价。 
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况 
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格执 行了 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见 》 和 《 国
金基金管理有 限公司公 平 交易管理办法 》的规定 ， 通过制度、流 程和系统 等 方式在各业 务环节严
格控制交易公 平执行， 公 平对待旗下所 有投资组 合 。在投资决策 内部控制 方 面，各投资 组合按投
资管理 制度 和流 程独 立决 策， 并 在获 得投 资信 息、 投 资建议 和实 施投 资决 策方 面享有 公平 的机 会；
在交易执行控 制方面， 通 过完善交易范 围内各类 交 易的公平交易 执行细则 、 严格的流程 控制、持
续的技 术改 进 ， 确 保公 平 交易原 则的 实现 ； 在行 为 监控和 分析 评估 方面 ， 通 过 IT 系统 和人 工监 控国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 13 页 共 91 页


 
等方式 进行 日常 监控 ，确 保做好 公平 交易 的监 控和 分析。 
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明 
报告期 内， 未发 现本 基金 存 在异 常交 易行 为。 
报告期内，本 基金管理 人 管理的所有投 资组合参 与 的交易所公开 竞价交易 ， 未出现同日反 向
交易成 交较 少的 单边 交易 量超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的情 况。 
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明 
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 
本基金 运用 基 于 A 股 自身 特点开 发的 量化 多因 子选 股模型 进行 选股 投资 ，着 重用量 化的 方 法
精选优 质的 价值 白马 公司 。仓位 方面 基本 维持 中高 仓位， 基本 不进 行大 规模 的择时 和加 减仓 。 
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现 
本报告 期内 本基 金份 额净 值收益 率为-12.35% ，同 期 业绩比 较基 准收 益率 为-9.32% 。 
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望 
目前贸易战有 趋于缓和 的 迹象，且贸易 谈判也已 经 有所进展。流 动性方面 的 收缩也趋向于 精
细化管 理 。 股 市在 经历 了 2018 年 的调 整以 后 ， 目 前估 值已经 有较 好的 投资 价值 ， 年 初至 今市 场已
经有了 不错 的表 现。 总体 来说， 我们 对今 年市 场的 表现持 谨慎 乐观 的态 度， 机会大 于风 险。 
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况 
本报告期内， 本基金管 理 人从合法、合 规、保障 基 金持有人利益 出发，由 督 察长领导独立 于
各业务部门的 合规风控 部 对基金投资运 作、公司 经 营管理及员工 行为的合 法 、合规性等 进行了监
察稽核， 通过 实时监控 、 定期检查、专 项稽核、 日 常不定期抽查 等方式， 及 时发现情况 、提出整
改意见、督促 有关业务 部 门整改并跟踪 改进落实 情 况，并按照相 关要求定 期 制作监察稽 核报告报
公司管 理层 、董 事会 以及 监管部 门。 
本报告 期内 本基 金管 理人 内部监 察稽 核的 重点 包括 ： 
（1） 进一 步完 善制 度建 设 。 本 基金 管理 人根 据公 司 实际业 务情 况不 断细 化制 度流程 ， 及时 拟
定了相关管理 制 度，并 对 原有制度体系 进行了持 续 的更新和完善 ，截至报 告 出具日，本 基金管理
人共制 订规 章制 度155 项 ，涵盖 公司 主要 业务 范围 。 
（2） 强化 合规 教育 和培 训 。 本 基金 管理 人及 时传 达 与基金 相 关 的法 律法 规 ， 将相关 规定 不断
贯彻到相关制 度及具体 执 行过程中，同 时以组织 公 司内部培训、 聘请外部 律 师提供法律 专业培训
等多种 形式 ，提 高全 体员 工的合 规守 法意 识。 
（3） 有计 划地 开展 监察 稽 核工作 。本 报告 期内 ，本 基金管 理人 根据 年度 监察 稽核工 作计 划、
通过日常监察 与专项稽 核 相结合的方式 ，开展各 项 监察稽核工作 ，包括对 基 金销售、宣 传材料、国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 14 页 共 91 页


 
合同、反洗钱 工作 、基 金 投资运作、交 易（包括 公 平交易）等方 面进行稽 核 ，对于稽核 中发现的
问题会通过监 察稽核报 告 的形式，及时 将潜在风 险 通报部门负责 人、督察 长 及公司总经 理，督促
改进并 跟踪 改进 效果 。 通 过 日常 监察 与专 项稽 核的 方式 ， 保 证了 内部 监察 稽 核的全 面性 、 实时 性，
强化内 部控 制流 程， 提高 了业务 部门 及人 员的 风险 意识水 平， 从而 较好 地预 防风险 。 
 
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明 
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 按照 《企 业会 计准 则》 、 《 证券投 资基 金会 计核 算业 务指引 》 、 中 国证
监会相关规定 及基金合 同 关于估值的约 定，严格 执 行内部估值控 制程序， 对 基金所持有 的投资品
种进行 估值 。 
公司设 立的 基金 估值 委员 会为公 司基 金估 值决 策机 构， 估 值委 员会 由公 司督 察长、 投资 总监 、
运营总监、清 算业务负 责 人、研究部门 负责人、 风 控业务负责人 、合规业 务 负责人组成 ，可根据
需要邀请产品 托管行代 表 、公司独立董 事、会计 师 事务所代表等 外部人员 参 加。公司运 营总监为
公司基金估值 委员会主 席 。运营支持部 根据估值 委 员会的估值意 见进行相 关 具体的估值 调整或处
理，并负责与 托管行进 行 估值结果的核 对，运营 支 持部业务人员 复核后使 用 。基金经理 作为估值
委员会的成员 之一，在 基 金估值定价过 程中，充 分 表达对相关问 题及定价 方 案的意见或 建议，参
与估值方案提 议的制定 ， 但对估值政策 和估值方 案 不具备最终表 决权。本 基 金管理人参 与估值流
程的各 方之 间不 存在 任何 的重大 利益 冲突 。 
公司与中央国 债登记结 算 有限责任公司 签署了《 中 债收益率曲线 和中债估 值 最终用户服务 协
议》 ， 并 依据 其提 供的 中债 收益率 曲线 及估 值价 格对 公司旗 下基 金持 有的 银行 间固定 收益 品种 进 行
估值。 
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明 
根据基金相关 法律法规 和 基金合同，结 合本基金 实 际运作情况， 本报告期 内 ，本基金未进 行
利润分 配， 不存 在应 分配 而未分 配的 情况 。 
4.9 管 理人 对会计 师事 务所出 具非 标准审 计报 告所涉 相关 事项的 说明 
无 
4.10 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明 
本报告期，本 基金存在 连 续二十个工作 日基金份 额 持有人数量不 满二百人 的 情形，出现该 情
况的时 间范 围为 2018 年 3 月 7 日至 2018 年 5 月 8 日 。截止 本报 告期 末， 本基 金存在 连续 六十 个
工作日基金资 产净值低 于 五千万的情形 。本基金 管 理人已经按照 《公开募 集 证券投资基 金运作管
理办法 》向 中国 证监 会报 告并提 出解 决方 案。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 15 页 共 91 页


 
§5 托管人 报告 
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明 
本托管人根据 《国金鑫 瑞 灵活配置混合 型证券投 资 基金基金合同 》与《国 金 鑫瑞灵活配置 混
合型证 券投 资基 金托 管协 议》 ， 自 2017 年9 月13 日 起托管 国金 鑫瑞 灵活 配置 混合型 证券 投资 基 金
全部资 产。 
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律 法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。 
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明 
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、复核和 审查，未 发 现其存在任何 损害本基 金 份额持有人利 益的行为 ； 基金管理人 在报告期
内，严格遵守 了《证券 投 资基金法》等 有关法律 法 规，在各重要 方面的运 作 严格按照基 金合同的
规定进 行。 
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见 
本托管人认真 复核了本 年 度报告中的财 务指标、 净 值表现、收益 分配情况 、 财务会计报告 、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 16 页 共 91 页


 
§6 审计报 告 
6.1 审 计报 告基本 信息 
财务报 表是 否经 过审 计 
是 
审计意 见类 型 标准无 保留 意见 
审计报 告编 号 安永华 明（2019 ）审 字 第61004823_A12 号 




6.2 审 计报 告的基 本内 容 
审计报 告标 题 审计报 告 
审计报 告收 件人 国金鑫 瑞灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金全 体基 金份 额持有人 
审计意 见 我们审 计了 国金 鑫瑞 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 的财务 报表 ， 包
括2018 年12 月 31 日的 资 产负债 表 ，2018 年 度的 利 润表 、 所 有者
权益（ 基金 净值 ）变 动表 以及相 关财 务报 表附 注。 
我们认 为， 后附 的国 金鑫 瑞 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金的 财务 报
表在所 有重 大方 面按 照企 业会计 准则 的规 定编 制， 公 允反映 了国 金
鑫瑞灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金 2018 年 12 月 31 日的财 务状 况
以及2018 年度 的经 营成 果 和净值 变动 情况 。 
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于国 金鑫 瑞灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金， 并履 行 了职业 道德 方
面的其 他责 任。 我们 相信 ，我们 获取 的审 计证 据是 充分、 适当 的，
为发表 审计 意见 提供 了基 础。 
强调事 项 无 
其他事 项 无 
其他信 息 国金鑫 瑞灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金管 理层 对其 他信息 负责 。 其
他信息 包括 年度 报告 中涵 盖的信 息， 但不 包括 财务 报 表和我 们的 审
计报告 。 
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他
信息发 表任 何形 式的 鉴证 结论。 
结合我 们对 财务 报 表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在重 大错 报。 
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。 
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任 
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使其实 现公 允
反映， 并设计 、 执行 和维 护必要 的内 部控 制， 以 使 财务报 表不 存在
由于舞 弊或 错误 导致 的重 大错报 。 
在编制 财务 报表 时， 管理 层 负责评 估国 金鑫 瑞灵 活配 置混合 型证 券
投资基 金的 持续 经营 能力 ， 披 露与 持续 经营 相关 的 事项 （如 适用） ，国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 17 页 共 91 页


 
并运用 持续 经营 假设 ， 除 非计划 进行 清算 、 终止 运 营或别 无其 他现
实的选 择。 
治 理 层 负 责 监 督 国 金 鑫 瑞 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 财 务 报
告过程 。 
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任 
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合
理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财 务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。 
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中 ， 我 们运 用 职业判 断 ， 并 保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ： 
（1）识别和评估由于 舞弊 或错误导致的财务报 表重 大错报风险，
设计和 实施 审计 程序 以应 对 这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意遗漏 、 虚假 陈述 或凌 驾 于内部 控制 之上 ， 未能 发 现由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。 
（2）了解与审计相关 的内 部控制，以设计恰当 的审 计程序，但目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。 
（3）评价管理层选用 会计 政策的恰当性和作出 会计 估计及相关披
露的合 理性 。 
（4）对管理层使用持 续经 营假设的恰当性得出 结论 。同时，根据
获取的 审计 证据 ， 就 可能 导 致对国 金鑫 瑞灵 活配 置混 合型证 券投 资
基 金 持 续 经 营 能 力 产 生 重 大 疑 虑 的 事 项 或 情 况 是 否 存 在 重 大 不 确
定性得 出结 论 。 如 果我 们 得出结 论认 为存 在重 大不 确定性 ， 审计 准
则 要 求 我 们 在 审 计 报 告 中 提 请 报 表 使 用 者 注 意 财 务 报 表 中 的 相 关
披露； 如果披 露不 充分， 我们应 当发 表非 无保 留意 见。 我 们的结 论
基于截 至审 计报 告日 可获 得的信 息 。 然 而 ， 未 来的 事 项或情 况可 能
导致国 金鑫 瑞灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金不 能持 续经营 。 
（5） 评 价财 务报 表的 总体 列报、 结构 和内 容 （包 括 披露） ， 并评 价国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 18 页 共 91 页


 
财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。 
我们与 治理 层就 计划 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。 
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙） 
注册会 计师 的姓 名 徐艳


王海彦 
会计师 事务 所的 地址 北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广场 安永 大 楼 17 层 01-12 室 
审计报 告日 期 2019 年3 月 26 日 
注：无 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 19 页 共 91 页


 
§7 年度财 务报表 
7.1 资 产负 债表 
会计主 体： 国金 鑫瑞 灵 活 配置混 合型 证券 投资 基金 
报告截 止日 ： 2018 年 12 月31 日 
单位： 人民 币元 
资 产 附注号 
本期末 
2018 年 12 月31 日 
上年度末 
2017 年 12 月 31 日 
资 产：





 
银行存 款 7.4.7.1 4,492,331.41 9,708,810.76 
结算备 付金


490,912.52 - 
存出保 证金


40,652.54 - 
交易性 金融 资产 7.4.7.2 16,415,642.06 - 
其中： 股票 投资


16,415,642.06 - 
基金投 资


- - 
债券投 资


- - 
资产支 持证 券投 资


- - 
贵金属 投资


- - 
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - - 
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - - 
应收证 券清 算款


5,095,004.41 - 
应收利 息 7.4.7.5 2,481.38 4,806.21 
应收股 利


- - 
应收申 购款


- - 
递延所 得税 资产


- - 
其他资 产 7.4.7.6 - - 
资产总 计


26,537,024.32 9,713,616.97 
负债和所有者权益 附注号 
本期末 
2018 年 12 月31 日 
上年度末 
2017 年 12 月 31 日 
负 债：






短期借 款


- - 
交易性 金融 负债


- - 
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - - 
卖出回 购金 融资 产款


- - 
应付证 券清 算款


- - 
应付赎 回款


- 101.37 
应付管 理人 报酬


18,222.75 32,451.43 
应付托 管费


4,555.68 8,112.84 
应付销 售服 务费


- - 
应付交 易费 用 7.4.7.7 268,207.40 139.68 
应交税 费


- - 
应付利 息


- - 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 20 页 共 91 页


 
应付利 润


- - 
递延所 得税 负债


- - 
其他负 债 7.4.7.8 199,335.00 117,550.26 
负债合 计


490,320.83 158,355.58 
所有者权益：






实收基 金 7.4.7.9 28,832,486.32 9,270,534.99 
未分配 利润 7.4.7.10 -2,785,782.83 284,726.40 
所有者 权益 合计


26,046,703.49 9,555,261.39 
负债和 所有 者权 益总 计


26,537,024.32 9,713,616.97 
注 ： 报 告 截 止 日 2018 年 12 月 31 日 ， 基 金 份 额 净 值 为 人 民 币 0.9034 元 ， 基 金 份 额 总 额 为
28,832,486.32 份。



7.2 利 润表 
会计主 体： 国金 鑫瑞 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 
本报告 期： 2018 年1 月1 日至2018 年 12 月31 日 
单位： 人民 币元 
项 目 附注号 
本期 
2018 年1 月1 日至
2018 年12 月31 日 
上年度可比期间 
2017 年9 月13 日(基
金合同生效日)至
2017 年12 月31 日 
一、收入


 -10,332,437.81 2,836,430.71 
1.利息 收入


640,276.83 1,427,495.59 
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 298,002.05 1,424,831.54 
债券利 息收 入


- - 
资产支 持证 券利 息收 入


- - 
买入返 售金 融资 产收 入


342,274.78 2,664.05 
其他利 息收 入


- - 
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）


-10,910,355.96 - 
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -11,711,111.32 - 
基金投 资收 益


- - 
债券投 资收 益 7.4.7.13 - - 
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - - 
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - - 
衍生工 具收 益 7.4.7.15 39,661.75 - 
股利收 益 7.4.7.16 761,093.61 - 
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ） 
7.4.7.17 
-653,157.76 - 
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）


- - 
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 7.4.7.18 590,799.08 1,408,935.12 
减： 二、费用


1,401,430.37 473,163.89 
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 426,622.60 282,935.13 
2．托 管费 7.4.10.2.2 106,655.56 70,733.76 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 21 页 共 91 页


 
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 - - 
4．交 易费 用 7.4.7.19 642,030.86 - 
5．利 息支 出


- - 
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出


- - 
6．税 金及 附加


431.83 - 
7．其 他费 用 7.4.7.20 225,689.52 119,495.00 
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列） 
 
-11,733,868.18 2,363,266.82 
减：所 得税 费用


- - 
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列） 
 
-11,733,868.18 2,363,266.82 




7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表 
会计主 体： 国金 鑫瑞 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 
本报告 期：2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一、期初所有者权益（基
金净值 ） 
9,270,534.99 284,726.40 9,555,261.39 
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润） 
- -11,733,868.18 -11,733,868.18 
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数 
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ） 
19,561,951.33 8,663,358.95 28,225,310.28 
其中：1. 基 金申 购款 148,704,219.64 11,329,043.85 160,033,263.49 
2. 基金 赎回 款 -129,142,268.31 -2,665,684.90 -131,807,953.21 
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ） 
- - - 
五、期末所有者权益（基
金净值 ） 
28,832,486.32 -2,785,782.83 26,046,703.49 
项目 
上年度可比期间 
2017 年 9 月 13 日(基金合同生效日)至2017 年 12 月 31 日 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 22 页 共 91 页


 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一、期初所有者权益（基
金净值 ） 
200,170,888.02 - 200,170,888.02 
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润） 
- 2,363,266.82 2,363,266.82 
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数 
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ） 
-190,900,353.03 -2,078,540.42 -192,978,893.45 
其中：1. 基 金申 购款 9,246,192.82 259,607.09 9,505,799.91 
2. 基金 赎回 款 -200,146,545.85 -2,338,147.51 -202,484,693.36 
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ） 
- - - 
五、期末所有者权益（基
金净值 ） 
9,270,534.99 284,726.40 9,555,261.39 




报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署： 
______ 尹庆 军______














______ 聂 武鹏______














____ 于晓 莲____ 
基金管 理人 负责 人














主 管会 计工 作负 责人














会 计机 构负 责人 
7.4 报 表附 注 
7.4.1 基 金基 本情况 
国金鑫瑞灵活 配置混合 型 证券投资基金 ，系经中 国 证券监督管理 委员会（ 以 下简称“中国 证
监会” ）证 监许 可[2015]2437 号文 的核 准，于 2017 年 3 月 13 日取得 证券 监 督管理 委员 会机 构部
函[2017]662 号 文准 予延 期募集 ，由 国金 基金 管理 有限公 司 于 2017 年 6 月 30 日至 2017 年 9 月8
日向社 会公 开募 集， 基金 合同 于 2017 年9 月13 日 生效。 首次 募集 规模 为 200,170,888.02 份 基金
份额。本基金 为契约型 开 放式，存续期 限不定。 本 基金的基金管 理人和注 册 登记机构均 为国金基
金管理 有限 公司 ，基 金托 管人为 兴业 银行 股份 有限 公 司。 
本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行上市 的 股票（含中小 板
股票、 创业 板股 票， 以 及 其它经 中国 证监 会核 准上 市的股 票） 、 权证、 股指 期 货、 国 债、 地 方政府
债、金融债、 企业债、 公 司债、次级债 、中小企 业 私募债、可转 换债券、 可 交换债券、 分离交易
可转债、央 行票据、 中期 票据、短期 融资券(含 超短 期融资券)、 资产支持 证券 、银行存款 、货币国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 23 页 共 91 页


 
市场工具以及法律 法规或 中国证监会允许基 金投资 的其他金融工具( 但须 符 合中 国 证 监 会 相 关规
定) 。 本基 金股 票投 资占 基 金资产 的比 例 为 0% –95% ， 每个交 易日 日终 在扣 除股 指期货 合约 需缴 纳
的交易 保证 金后 ，现 金或 者到期 日在 一年 以内 的政 府债券 不低 于基 金资 产净 值的 5% 。 
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：沪 深 300 指数 收益 率*50%+ 中证 全债 指数 收益 率*50% 。 
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础 
本财务报表系 按照中国 财 政部颁布的《 企业会计 准 则 —基本准则 》以及其 后 颁布及修订的 具
体会计 准则 、 应 用指 南、 解释以 及其 他相 关规 定 （ 以下合 称 “ 企业 会计 准则” ） 编制 ， 同 时， 对 于
在具体会计核 算和信息 披 露方面，也参 考了中国 证 券投资基金业 协会修订 并 发布的《证 券投资基
金会计 核算 业务 指引 》 、 中 国证监 会制 定的 《中 国证 券监督 管理 委员 会关 于证 券投资 基金 估值 业务
的指导意见》 、 《证券投 资 基金信息披 露管理办 法》 、 《证券投资 基金信息 披露 内容与格式 准则》 第
2 号 《年 度报 告的 内容 与 格式》 、 《证 券投 资基 金信 息披露 编报 规则 》 第 3 号《 会计 报表 附注 的编
制及披 露》 、 《证 券投 资基 金信息 披 露 XBRL 模 板第3 号<年 度报 告和 半年 度报 告>》 及 其他 中国 证监
会及中 国证 券投 资基 金业 协会颁 布的 相关 规定 及参 考意见 。 
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。 
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明 
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2018 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2018 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。 
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计 
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2018 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2018 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。 
7.4.4.1 会 计年 度 
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。 
7.4.4.2 记 账本 位币 
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。 
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类 
金融工 具是 指形 成本 基金 的金融 资产 （ 或负 债） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （或 资产 ） 或权
益工具 的合 同。 
(1)


金融 资产 分类 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 24 页 共 91 页


 
本基金的金融 资产于初 始 确认时分为以 下两类： 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产 、贷 款和 应收 款项 ； 
本基金持有的 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金 融资产 主要包括 股 票投资、债券 投
资和衍 生工 具等 ； 
(2)


金融 负债 分类 
本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融负债 和
其他金 融负 债。 本基 金目 前持有 的金 融负 债划 分为 其他金 融负 债。 
 
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认 
本基金 于成 为金 融工 具合 同的一 方时 确认 一项 金融 资产或 金融 负债 。 
划分为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产的股票 、债券等 ， 以及不作为有 效
套期工具的衍 生工具， 按 照取得时的公 允价值作 为 初始确认金额 ，相关的 交 易费用在发 生时计入
当期损 益； 
在持有以公 允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产期间取 得的利息 或 现金股利，应 当
确认为当期收 益。每日 ， 本基金将以公 允价值计 量 且其变动计入 当期损益 的 金融资产或 金融负债
的公允 价值 变动 计入 当期 损益； 
处置该金融资 产或金融 负 债时，其公允 价值与初 始 入账金额之间 的差额应 确 认为投资收益 ，
同时调 整公 允价 值变 动收 益； 
当收取该金融 资产现金 流 量的合同权利 终止，或 该 收取金融资产 现金流量 的 权利已转移， 且
符合金 融资 产转 移的 终止 确认条 件的 ，金 融资 产将 终止确 认； 
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的 ，该 金融负 债或 其一 部分 将终 止确认 ； 
本基金 已 将 金融 资产 所有 权上几 乎所 有的 风险 和报 酬转移 给转 入方 的， 终止 确 认该金 融资 产；
保留了金融资 产所有权 上 几乎所有的风 险和报酬 的 ，不终止确认 该金融资 产 ；本基金既 没有转移
也没有保留金 融资产所 有 权上几乎所有 的风险和 报 酬的，分别下 列情况处 理 ：放弃了对 该金融资
产控制的，终 止确认该 金 融资产并确认 产生的资 产 和负债；未放 弃对该金 融 资产控制的 ，按照其
继续涉 入所 转移 金融 资产 的程度 确认 有关 金融 资产 ，并相 应确 认有 关负 债； 
本基金 主要 金融 工具 的成 本计价 方法 具体 如下 ： 
(1)


股票 投资 
买入股票于成 交日确认 为 股票投资，股 票投资成 本 ，按成交日 应 支付的全 部 价款扣除交易 费
用入账 ； 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 25 页 共 91 页


 
卖出股 票于 成交 日确 认股 票投资 收益 ，卖 出股 票的 成本按 移动 加权 平均 法于 成交日 结转 ； 
(2)


债券 投资 
买入债券于成 交日确认 为 债券投资。债 券投资成 本 ，按成交日应 支付的全 部 价款扣除交易 费
用入账 ，其 中所 包含 的债 券应收 利息 单独 核算 ，不 构成债 券投 资成 本； 
买入零息债券 视同到期 一 次性还本付息 的附息债 券 ，根据其发行 价、到期 价 和发行期限按 直
线法推 算内 含票 面利 率后 ，按上 述会 计处 理方 法核 算； 
卖出债 券于 成交 日确 认债 券投资 收益 ，卖 出债 券的 成本按 移动 加权 平均 法结 转； 
(3)


权证 投资 
买入权证于 成 交日确认 为 权证投资。权 证投资成 本 按成交日应支 付的全部 价 款扣除交易费 用
后入账 ； 
卖出权 证于 成交 日确 认衍 生工具 投资 收益 ， 卖 出权 证 的成本 按移 动加 权平 均法 于成交 日结 转 ； 
(4)


分离 交易 可转 债 
申购新发行的 分离交易 可 转债于获得日 ，按可分 离 权证公允价值 占分离交 易 可转债全部公 允
价值的比例将 购买分离 交 易可转债实际 支付全部 价 款的一部分确 认为权证 投 资成本，按 实际支付
的全部 价款 扣减 可分 离权 证确定 的成 本确 认债 券成 本； 
上市后 ，上 市流 通的 债券 和权证 分别 按上 述(2) 、(3) 中相 关原 则进 行计 算； 
(5)


回购 协议 
本基金 持有 的回 购协 议 （ 封闭式 回购 ） ， 以 成本 列示 ， 按 实际 利率 （ 当实 际利 率与合 同利 率差
异较小 时， 也可 以用 合同 利率） 在实 际持 有期 间内 逐日计 提利 息。 
 
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则 
公允价值，是 指市场参 与 者在计量日发 生的有序 交 易中，出售一 项资产所 能 收到或者转移 一
项负债所需支 付的价格 。 本基金以公允 价值计量 相 关资产或负债 ，假定出 售 资产或者转 移负债的
有序交易在相 关资产或 负 债的主要市场 进行；不 存 在主要市场的 ，本基金 假 定该交易在 相关资产
或负债的最有 利市场进 行 。主要市场（ 或最有利 市 场）是本基金 在计量日 能 够进入的交 易市场。
本基金 采用 市场 参与 者 在 对该资 产或 负债 定价 时为 实现其 经济 利益 最大 化所 使用的 假设 。 
在财务报表中 以公允价 值 计量或披露的 资产和负 债 ，根据对公允 价值计量 整 体而言具有重 要
意义的最低层 次输入值 ， 确定所属的公 允价值层 次 ：第一层次输 入值，在 计 量日能够取 得的相同
资产或负债在 活跃市场 上 未经调整的报 价；第二 层 次输入值，除 第一层次 输 入值外相关 资产或负
债直接 或间 接可 观察 的输 入值； 第三 层次 输入 值， 相关资 产或 负债 的不 可观 察输入 值。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 26 页 共 91 页


 
每个资产负债 表日，本 基 金对在财务报 表中确认 的 持续以公允价 值计量的 资 产和负债进行 重
新评估 ，以 确定 是否 在公 允价值 计量 层次 之间 发生 转 换。 
本基金 持有 的股 票投 资、 债券投 资和 权证 投资 等投 资按如 下原 则确 定公 允价 值并进 行估 值： 
(1)


存在 活跃 市场 的金 融 工具， 按照 估值 日能 够取 得 的相同 资产 或负 债 在 活跃 市场上 未经 调






整的报价作为 公允价值 ； 估值日无报价 且最近交 易 日后未发生影 响公允价 值 计量的重大 事件的，
应采用最近交 易日的报 价 确定公允价值 。有充足 证 据表明估值日 或最近交 易 日的报价不 能真实反
映公允 价值 的， 应对 报价 进行调 整， 确定 公允 价值 。 
与上述投资品 种相同， 但 具有不同特征 的，应以 相 同资产或负债 的公允价 值 为基础，并在 估
值技术中考虑 不同特征 因 素的影响。特 征是指对 资 产出售或使用 的限制等 ， 如果该限制 是针对资
产持有者的， 那么在估 值 技术中不应将 该限制作 为 特征考虑。此 外，基金 管 理人不应考 虑因大量
持有相 关资 产或 负债 所产 生的溢 价或 折价 ； 
(2)


 不存在 活跃市场 的 金融工具，应 采用在当 前 情况下适用并 且有足够 可 利用数据和其 他
信息支持的估 值技术确 定 公允价值。采 用估值技 术 确定公允价值 时，应优 先 使用可观察 输入值，
只有在无法取 得相关资 产 或负债可观察 输入值或 取 得不切实可行 的情况下 ， 才使用不可 观察输入
值； 
(3)


 如有确 凿证据表 明 按上述方法进 行估值不 能 客观反映其公 允价值的 ， 基金管 理人可 根
据具体 情况 与基 金托 管人 商定后 ，按 最能 适当 反映 公允价 值的 方法 估值 ； 
(4)


 如有 新增 事项 ，按 国家最 新规 定估 值。 
 
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销 
当本基 金具 有抵 销已 确认 金融资 产和 金融 负债 的法 定权利 ， 且 该种 法定 权利 现 在是可 执行 的，
同时本基金计 划以净额 结 算或同时变现 该金融资 产 和清偿该金融 负债时， 金 融资产和金 融负债以
相互抵销后的 金额在资 产 负债表内列示 。除此以 外 ，金融资产和 金融负债 在 资产负债表 内分别列
示，不 予相 互抵 销。 
7.4.4.7 实 收基 金 
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额所 对应的金 额 。由于申购和 赎回引起 的 实收基金份额 变
动分别于基金 申购确认 日 及基金赎回确 认日确认 。 上述申购和赎 回分别包 括 基金转换所 引起的转
入基金 的实 收基 金增 加和 转出基 金的 实收 基金 减少 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 27 页 共 91 页


 
7.4.4.8 损 益平 准金 
损益平准金包 括已实现 损 益平准金和未 实现损益 平 准金。已实现 损益平准 金 指在申购或赎 回
基金份 额时 ， 申购 或赎 回 款项中 包含 的按 累计 未分 配的已 实现 收益/ （ 损失 ） 占基金 净值 比例 计算
的金额。未实 现损益平 准 金指在申购或 赎回基金 份 额时，申购或 赎回款项 中 包含的按累 计未实现
利得/ （损 失） 占 基金 净值 比例计 算的 金额 。 损 益平 准金于 基金 申购 确认 日或 基金赎 回确 认日 确 认 。 
未实现损益平 准金与已 实 现损益平 准金 均在“损 益 平准金”科目 中核算， 并 于期末全额转 入
“未分 配利 润/ （累 计亏 损 ） ”。 
 
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量 
(1)


存款 利息 收入 按存 款 的本金 与适 用的 利率 逐日 计提的 金额 入账 。若 提前 支取定 期存 款，
按协议规定的 利率及持 有 期重新计算存 款利息收 入 ，并根据提前 支取所实 际 收到的利息 收入与账
面已确 认的 利息 收入 的差 额确认 利息 损失 ，列 入利 息收入 减项 ，存 款利 息收 入以净 额列 示； 
(2)


债券利息收入按债券 票面价值与票面利率或内 含票面利率计算的金额扣 除应由债券发
行企业 代扣 代缴 的个 人所 得税后 的净 额确 认， 在债 券实际 持有 期内 逐日 计提； 
(3)


资产 支持 证券 利息 收 入按证 券票 面价 值与 票面 利率计 算的 金额 ， 扣 除应 由 资产支 持证 券
发行企 业代 扣代 缴的 个人 所得税 后的 净额 确认 ，在 证券实 际持 有期 内逐 日计 提； 
(4)


买入 返售 金融 资产 收 入， 按 买入 返售 金融 资产 的成本 及实 际利 率 （ 当实 际利率 与合 同利
率差异 较小 时， 也可 以用 合同利 率） ，在 回购 期内 逐 日计提 ； 
(5)


股票投 资收益/（ 损 失）于卖出股 票成交日 确 认，并按卖出 股票成交 金 额与其成本的 差
额入账 ； 
(6)


债券 投资 收益/ （ 损 失） 于成 交日 确认 ， 并按 成交总 额与 其成 本 、 应 收 利息的 差额 入账 ； 
(7)


衍生工 具收 益/（ 损 失）于卖出权 证成交日 确 认，并按卖出 权证成交 金 额与其成本的 差
额入账 ； 
(8)


股利 收益 于除 息日 确 认， 并 按上 市公 司宣 告的 分 红派息 比例 计算 的金 额扣 除应由 上市 公
司代扣 代缴 的个 人所 得税 后的净 额入 账； 
(9)


公允价 值变动收 益/ （损失）系本 基金持有 的 以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的
金融资产、以 公允价值 计 量且其变动计 入当期损 益 的金融负债等 公允价值 变 动形成的应 计入当期
损益的 利得 或损 失； 
(10) 其他 收入 在主 要风 险 和报酬 已经 转移 给对 方， 经 济利益 很可 能流 入且 金额 可以可 靠计 量
的时候 确认 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 28 页 共 91 页


 
 
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量 
本 基金的管理 人报酬和 托 管费等在费用 涵盖期间 按 基金合同或相 关公告约 定 的费率和计算 方
法逐日 确认 。 
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。 
 
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策 
(1)


在符 合有 关基 金分 红 条件的 前提 下， 本基 金每 年收益 分配 次数 最多 为 6 次， 每 次收 益分
配比例 不得 低于 该次 可供 分配利 润 的10% ，若 基金 合同生 效不 满 3 个月 可不 进行收 益分 配； 
(2)


本基 金收 益分 配方 式 分两种 ： 现 金分 红与 红利 再投资 ， 投 资者 可选 择现 金红利 或将 现金
红利自 动转 为基 金份 额进 行再投 资； 若投 资者 不 选 择，本 基金 默认 的收 益分 配方式 是现 金分 红； 
(3)


基金 收益 分配 后基 金 份额净 值不 能低 于面 值； 即 基金收 益分 配基 准日 的基 金份额 净值 减
去每单 位基 金份 额收 益分 配金额 后不 能低 于面 值； 
(4)


每一 基金 份额 享有 同 等分配 权 ； 
(5)


法律 法规 或监 管机 关 另有规 定的 ，从 其规 定。 
 
7.4.4.12 分 部报 告 
无 
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计 
本基金 本报 告期 无需 要说 明的其 他重 要会 计政 策和 会计估 计事 项。 
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明 
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明 
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。 
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明 
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计估 计变 更。 
7.4.5.3 差 错更 正的说 明 
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 29 页 共 91 页


 
7.4.6 税项 
7.4.6.1 印 花税 
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年4 月24 日 起， 调整证 券 （ 股票）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ； 
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日 起， 调整由 出让 方 按
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ，受 让方 不再征 收， 税率 不变 。 
7.4.6.2 增 值税 
根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》
的规定，对证 券投资基 金 （封闭式证券 投资基金 ， 开放式证券投 资基金） 管 理人运用基 金买卖股
票、债券的转 让收 入免 征 增值税；国债 、地方政 府 债利息收入以 及金融同 业 往来利息收 入免征增
值税； 存款 利息 收入 不征 收增值 税； 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融 业
有关政策的通 知》的规 定 ，金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券
取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入； 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充
通知》的规定 ，金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同业存款 、 同业存单以 及持有金
融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利息 收入 ； 
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增 值税 纳税 人； 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规
定， 自2018 年1 月1 日 起 ， 资 管产 品管 理人 运营 资 管产品 过程 中发 生的 增值 税应税 行为 （ 以下 简
称“ 资管产品 运营业务 ”） ，暂适用简易 计税方法 ， 按照 3%的征 收率缴纳 增值 税，资管产 品管理
人未分别核算 资管产品 运 营业务和 其他 业务的销 售 额和增值税应 纳税额的 除 外。资管产 品管理人
可选择 分别 或汇 总核 算资 管产品 运营 业务 销售 额和 增值税 应纳 税额 。 对 资管 产品 在 2018 年1 月1
日前运营过程 中发生的 增 值税应税行为 ，未缴纳 增 值税的，不再 缴纳；已 缴 纳增值税的 ，已纳税
额从资 管产 品管 理人 以后 月份的 增值 税应 纳税 额中 抵减； 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]90 号 文 《关 于租入 固定 资产 进项 税额 抵扣等 增值 税 政
策的通 知 》 的 规定 ， 自 2018 年1 月1 日起 ， 资管 产品 管理 人 运营 资管 产品 提供 的贷款 服务 、 发生
的部分 金融 商品 转让 业务 ， 按 照以 下规 定确 定销 售 额： 提供 贷款 服务 ， 以2018 年1 月1 日起 产生国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 30 页 共 91 页


 
的利息 及利 息性 质的 收入 为销售 额； 转 让 2017 年 12 月 31 日 前取 得的 股票 （ 不包括 限售 股） 、债
券、 基金 、 非货 物期 货 ， 可以选 择按 照实 际买 入价 计算销 售额 ， 或者 以2017 年最后 一个 交易 日的
股票收盘价（2017 年最后 一个交易日处 于停牌期 间 的股票，为停 牌前最后 一 个交易日收盘 价） 、
债券估 值 （中 债金 融估 值 中心有 限公 司或 中证 指数 有限公 司提 供的 债券 估值 ） 、 基 金份 额净 值、 非
货物期 货结 算价 格作 为买 入价计 算销 售额 。 
增值税附加税 包括城市 维 护建设税、教 育费附加 和 地方教育费附 加，以实 际 缴纳的增值税 税
额为计 税依 据， 分别 按规 定的比 例缴 纳。 
7.4.6.3 企 业所 得税 
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 企业 所得税 ； 
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买 卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。 
7.4.6.4 个 人所 得税 
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号文《 财政部、国家税 务总局关 于储蓄存款利 息
所得有 关个 人所 得税 政策 的通知 》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日 起， 对储 蓄存 款利息 所得 暂免 征
收个人 所得 税； 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自 2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司 股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内 （含 1 个 月） 的， 其股息 红利 所得 全 额
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限在 1 个 月以 上 至1 年 （含 1 年） 的， 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额；
持股期 限超 过1 年的 ， 暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税； 
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知 》 的 规定 ， 自2015 年 9 月 8 日起 ， 证券 投资 基金从 公开 发行 和
转让市 场取 得的 上市 公司 股票， 持股 期限 超 过1 年 的，股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税。 
 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 31 页 共 91 页


 
7.4.7 重 要财 务 报表 项目 的说明 
7.4.7.1 银 行存 款 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2018 年12 月 31 日 
上年度 末 
2017 年 12 月 31 日 
活期存 款 4,492,331.41 9,708,810.76 
定期存 款 - - 
其中： 存款 期 限1 个 月以 内 - - 
存款期 限1-3 个月 - - 
存款期 限3 个月 以上 - - 
其他存 款 - - 
合计： 4,492,331.41 9,708,810.76 




7.4.7.2 交 易性 金融资 产 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2018 年12 月 31 日 
成本 公允价 值 公允价 值变 动 
股票 17,068,799.82 16,415,642.06 -653,157.76 
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约 
- - - 
债券 
交易所 市场 - - - 
银行间 市场 - - - 
合计 - - - 
资产支 持证 券 - - - 
基金 - - - 
其他 - - - 
合计 17,068,799.82 16,415,642.06 -653,157.76 
项目 
上年度 末 
2017 年12 月 31 日 
成本 公允价 值 公允价 值变 动 
股票 - - - 
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约 
- - - 
债券 
交易所 市场 - - - 
银行间 市场 - - - 
 合计 - - - 
资产支 持证 券 - - - 
基金 - - - 
其他 - - - 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 32 页 共 91 页


 
合计 - - - 
注：本 基金 上年 度末 未持 有交易 性金 融资 产。 
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债 
注：本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未持 有衍 生金 融资产/负 债。 
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产 
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额 
注：本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未持 有买 入返 售金融 资产 。 
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券 
注：本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未持 有买 断式 逆回购 交易 中取 得的 债券 。 
7.4.7.5 应 收利 息 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2018 年12 月 31 日 
上年度 末 
2017 年 12 月 31 日 
应收活 期存 款利 息 2,220.02 4,806.21 
应收定 期存 款利 息 - - 
应收其 他存 款利 息 - - 
应收结 算备 付金 利息 241.23 - 
应收债 券利 息 - - 
应收资 产支 持证 券利 息 - - 
应收买 入返 售证 券利 息 - - 
应收申 购款 利息 - - 
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - - 
其他 20.13 - 
合计 2,481.38 4,806.21 




7.4.7.6 其 他资 产 
注：本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未持 有其 他资 产。 
7.4.7.7 应 付交 易费用 
单位： 人 民 币元 
项目 
本期末 
2018 年 12 月 31 日 
上年度 末 
2017 年 12 月 31 日 
交易所 市场 应付 交易 费用 268,207.40 - 
银行间 市场 应付 交易 费用 - 139.68 
合计 268,207.40 139.68 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 33 页 共 91 页


 




7.4.7.8 其 他负 债 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2018 年 12 月 31 日 
上年度 末 
2017 年 12 月 31 日 
应付券 商交 易单 元保 证金 - - 
应付赎 回费 - 0.26 
应付银 行汇 划手 续费 35.00 1,050.00 
预提费 用 199,300.00 116,500.00 
合计 199,335.00 117,550.26 




7.4.7.9 实 收基 金 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至2018 年12 月31 日 
基金份 额（ 份） 账面金 额 
上年度 末 9,270,534.99 9,270,534.99 
本期申 购 148,704,219.64 148,704,219.64 
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -129,142,268.31 -129,142,268.31 
- 基金 拆分/份 额折 算前 - - 
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - - 
本期申 购 - - 
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） - - 
本期末 28,832,486.32 28,832,486.32 
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额及 金额 ，赎 回含 转换出 份额 及金 额。 
7.4.7.10 未 分配 利润 
单位： 人民 币元 
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 
上年度 末 284,726.40 - 284,726.40 
本期利 润 -11,080,710.42 -653,157.76 -11,733,868.18 
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数 
8,704,487.91 -41,128.96 8,663,358.95 
其中： 基金 申购 款 11,329,966.68 -922.83 11,329,043.85 
基金赎 回款 -2,625,478.77 -40,206.13 -2,665,684.90 
本期已 分配 利润 - - - 
本期末 -2,091,496.11 -694,286.72 -2,785,782.83 



国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 34 页 共 91 页


 
7.4.7.11 存 款利 息收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至2018 年12 月
31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日(基 金合 同 生效日)
至 2017 年12 月 31 日 
活期存 款利 息收 入 293,775.71 122,848.21 
定期存 款 利 息收 入 - 1,301,983.33 
其他存 款利 息收 入 - - 
结算备 付金 利息 收入 3,806.83 - 
其他 419.51 - 
合计 298,002.05 1,424,831.54 




7.4.7.12 股 票投 资收益 
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年 1 月 1 日至 2018
年 12 月 31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日( 基金
合同生 效日)至2017 年 12 月
31 日 
卖出股 票成 交总 额 234,260,538.93 - 
减：卖 出股 票成 本总 额 245,971,650.25 - 
买卖股 票差 价收 入 -11,711,111.32 - 
注： 本 基金 于2017 年9 月13 日 （ 基金 合同 生效 日） 至 2017 年12 月 31 日止 期 间无股 票投 资收 益。 
7.4.7.13 债 券投 资收益 
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无债 券投 资 收益。 
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无买 卖债 券 差价收 入。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 35 页 共 91 页


 
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无债 券赎 回 差价收 入。 
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无债 券申 购 差价收 入。 
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无资 产支 持 证券投 资收 益。 
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益


 
7.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无贵 金属 投 资收益 。 
7.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无买 卖贵 金 属差价 收入 。 
7.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无贵 金属 赎 回差价 收入 。 
7.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无贵 金属 申 购差价 收入 。 
7.4.7.15 衍 生工 具收益 
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无买 卖权 证 差价收 入。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 36 页 共 91 页


 
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益 
单位： 人民 币元 
项目 
本期收 益金 额 
2018 年1 月1 日至2018 年12 月
31 日 
上年度 可比 期间 收益 金额 
2017 年9 月13 日(基 金合 同生效 日)
至 2017 年12 月 31 日 
国债期 货投 资收 益 - - 
股指期 货- 投资 收益 39,661.75 - 
注： 本基 金于 上年 度可 比 期间 2017 年 9 月13 日 （ 基金合 同生 效日 ） 至2017 年 12 月 31 日止 期间
无其他 投资 收益 。 
7.4.7.16 股 利收 益 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月 13 日( 基金 合 同生效
日)至2017 年 12 月31 日 
股票投 资产 生的 股利 收益 761,093.61 - 
基金投 资产 生的 股利 收益 - - 
合计 761,093.61 - 
注： 本基 金于 上年 度可 比 期间 2017 年 9 月13 日 （ 基金合 同生 效日 ） 至2017 年 12 月 31 日止 期间
无股利 收益 。 
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益 
单位： 人民 币元 
项目名 称 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018
年12 月31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日( 基金 合 同
生效日)至2017 年 12 月31 日 
1.交易 性金 融资 产 -653,157.76 - 
—— 股 票投 资 -653,157.76 - 
—— 债 券投 资 - - 
—— 资 产支 持证 券投 资 - - 
—— 贵 金属 投资 - - 
——其他 - - 
2.衍生 工具 - - 
—— 权 证投 资 - - 
3.其他 - - 
减: 应 税金 融 商品 公允 价值
变动产 生的 预估 增值 税 
- 
- 
合计 -653,157.76 - 
注： 本基 金于 上年 度可 比 期间 2017 年 9 月13 日 （ 基金合 同生 效日 ） 至2017 年 12 月 31 日止 期间
无公允 价值 变动 收益 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 37 页 共 91 页


 
7.4.7.18 其 他收 入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至2018 年12
月31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日(基 金合 同生效 日)
至 2017 年12 月 31 日 
基金赎 回费 收入 590,799.08 1,408,935.12 
合计 590,799.08 1,408,935.12 
注：本 基金 的赎 回费 率按 持有期 间递 减， 不低 于赎 回费总 额 的25% 归入 基金 资产。 
7.4.7.19 交 易费 用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日( 基金 合 同生效
日)至2017 年 12 月31 日 
交易所 市场 交易 费用 641,661.68 - 
银行间 市场 交易 费用 - - 
交易基 金产 生的 费用 
- - 
其中： 申购 费 - - 









赎回 费 
- -


 
股指期 货交 易费 用 369.18 - 
合计 642,030.86 - 
注： 本基 金于 上年 度可 比 期间 2017 年 9 月13 日 （ 基金合 同生 效日 ） 至2017 年 12 月 31 日止 期间
无交易 费用 。 
7.4.7.20 其 他费 用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018 年
12 月 31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日( 基金 合 同生
效日) 至2017 年12 月31 日 
审计费 用 50,000.00 40,000.00 
信息披 露费 140,000.00 75,000.00 
上清所 查询 服务 费 900.00 - 
中债债 券账 户维 护费 18,000.00 1,500.00 
银行费 用 3,289.52 2,595.00 
上清所 账户 维护 费 13,500.00 - 
其他 - 400.00 
合计 225,689.52 119,495.00 




7.4.7.21 分 部报 告 
无 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 38 页 共 91 页


 
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明 
7.4.8.1 或 有事 项 
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。 
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项 
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金无 需要 说明 的重 大资 产负债 表日 后事 项。 
7.4.9 关 联方 关系 
关联方 名称 与本基 金的 关系 
国金基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构、基 金注 册登 记机 构 
国金证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构 
广东宝 丽华 新能 源股 份有 限公司 基金管 理人 股东 
苏州工 业园 区兆 润投 资控 股集团 有限 公司 基金管 理人 股东 
涌金投 资控 股有 限公 司 基金 管 理人 股东 
上海国 金理 益财 富基 金销 售有限 公司 基金管 理人 的子 公司 
北京千 石创 富资 本管 理有 限公司 基金管 理人 的子 公司 
兴业银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金代 销机 构 
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。 
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易 
以下关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。 
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易 
7.4.10.1.1 股 票交 易 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 未通 过关 联 方交易 单元 进行 股票 交易 。 
7.4.10.1.2 债 券交 易 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 未通 过关 联 方交易 单元 进行 债券 交易 。 
7.4.10.1.3 债 券回 购交易 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 未通 过关 联 方交易 单元 进行 债券 回购 交易。 
7.4.10.1.4 权 证交 易 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 未通 过关 联 方交易 单元 进行 权证 交易 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 39 页 共 91 页


 
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 无应 支付 关 联方的 佣金 。 
7.4.10.2 关 联方 报酬 
7.4.10.2.1 基 金管 理费 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日( 基金 合同 生效日)
至 2017 年12 月 31 日 
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费 
426,622.60 282,935.13 
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费 
117.71 244.86 
注：1. 本基 金的 管理 费按 前一日 基金 资产 净值 的0.8% 年费 率计 提。 管理 费计 算方法 如下 ： 
H=E×0 .8%/ 当年 天数 
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费 
E 为前 一日 的基 金资 产净 值 
基金管理费每 日计算， 逐 日累计至每月 月末，按 月 支付，由基金 管理人向 基 金托管人发 送基金管
理费划 款指 令， 基金 托管 人 复核后 于次 月 前5 个 工作 日内从 基金 财产 中一 次性 支付给 基金 管理 人。
若遇法 定节 假日 、公 休假 等,支 付日 期顺 延。 
2.客户维护费 是指基金 管 理人与基金销 售机构约 定 的用以向基金 销售机构 支 付客户服务 及销售活
动中产生的相 关费用， 该 费用从基金管 理人收取 的 基金管理费中 列支，不 属 于从基金资 产中列支
的费用 项目 。 
7.4.10.2.2 基 金托 管费 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日( 基金 合同 生效日)
至 2017 年12 月 31 日 
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费 
106,655.56 70,733.76 
注：本 基金 的托 管费 按前 一日基 金资 产净 值 的0.20% 年费 率计 提。 计算 方法 如 下： 
H=E×0 .20% / 当 年天 数 
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费 
E 为前 一日 的基 金资 产净 值 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 40 页 共 91 页


 
基金托管费每 日计算， 逐 日累计至每月 月末，按 月 支付，由基金 管理人向 基 金托管人发 送基金托
管费划 款指 令， 基金 托管 人复核 后于 次月 前 5 个工 作日内 从基 金财 产中 一次 性支取 。若 遇法 定节
假日、 公休 日等,支 付日 期 顺延。 
7.4.10.2.3 销售服务费 
注：无 
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易 
注：本 基金 于本 报告 期及 上年度 可比 期 间 2017 年 9 月 13 日（ 基金 合同 生效 日 ）至 2017 年 12 月
31 日 止期 间均 未与 关联 方 进行银 行间 同业 市场 的债 券（含 回购 ）交 易。 
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况 
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况 
注： 本 基金 的管 理人 于本 报告期 及上 年度 可比 期 间2017 年 9 月 13 日 （ 基金 合同生 效日 ） 至 2017
年12 月31 日止 期间 均未 运用固 有资 金投 资本 基金 。 
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联 方 投资本 基金 的情况 
份额单 位： 份 
关联
方名
称 
本期末 
2018 年12 月 31 日 
上年度 末 
2017 年 12 月 31 日 
持有的 
基金份 额 
持有的 基
金份额 
占基金 总
份额的 比
例 
持有的 
基金份 额 
持有的 基金
份额 
占基金 总份
额的比 例 
北京
千石
创富
资本
管理
有限
公司 
27,874,930.31 96.6789% 8,741,136.47 94.2895% 
注：除基金管 理人之外 的 其他关联方持 有本基金 基 金份额的交易 费用按市 场 公开的交易 费率计算
并支付 。 
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入 
单位： 人民 币元 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 41 页 共 91 页


 
关联方 
名称 
本期 
2018 年1 月1 日至 2018 年 12 月 31
日 
上年度 可比 期间 
2017 年9 月13 日(基 金合 同生效 日)至2017 年
12 月 31 日 
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入 
兴业银行- 活
期存款 
4,492,331.41 293,775.71 9,708,810.76 122,848.21 
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 兴业 银行 保管 ，按银 行同 业利 率或 约定 的利率 计息 。 
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况 
注：本 基金 于本 报告 期内 及上年 度可 比期 间均 未在 承销期 内参 与关 联方 承销 的证券 。 
7.4.10.7 其他 关 联交易 事项 的说明 
无 
7.4.11 利 润分 配情况 
注：本 基金 本报 告期 未进 行利润 分配 。 
7.4.12 期 末（ 2018 年 12 月 31 日 ） 本基 金持 有的流 通受 限证券 
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券 
 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有因 认购 新发/增 发而 流 通受限 证券 。 
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有暂 时停 牌等 流通 受限 的股票 。 
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券 
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购 
本基金 本报 告期 末未 持有 债券正 回购 交易 中作 为抵 押的债 券。 
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购 
本基金 本报 告期 末未 持有 债券正 回购 交易 中作 为抵 押的债 券。 
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理 




7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构 
本基金管理人 的风险管 理 政策是通过事 前充分到 位 的防范、事中 实时有效 的 过程控制、事 后
完备可追踪的 检查和反 馈 ，将风险管理 贯穿于投 研 运作的整个流 程，从而 使 基金投资风 险可测、国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 42 页 共 91 页


 
可控、 可承 担， 有效 防范 和化解 投研 业务 的市 场风 险、信 用风 险、 流动 性风 险及操 作风 险。 
本基金管理人 建立了董 事 会领导下的架 构清晰、 控 制有效、系统 全面、切 实 可行的风险管 理
组织体系，合 规风控部 风 险管理团队在 识别、衡 量 投资风险后， 通过正式 报 告的方式， 将分析结
果及时 传达 给基 金经 理 、 投资总 监 、 投 资决 策委 员 会和风 险控 制委 员会 ， 协 助制定 风险 控制 决策 ，
实现风 险管 理目 标。 
董事会负责公 司整体风 险 的预防和控制 ，审核、 监 督公司风险控 制制度的 有 效执行。董事 会
下设风 险管 理委 员会 ， 并 制定 《 风险 管理 委员 会议 事规则 》 ， 规 范其 组成 人员 、 职责、 议事 规则 等
事宜。 
督察长 负责 公司 及其 投资 组合运 作的 监察 稽核 工作 ，向董 事会 汇报 。 
总经理负责公 司日常经 营 管理中的风险 控制工作 。 总经理下设风 险控制委 员 会，负责对公 司
经营及投资组 合运作中 的 风险进行识别 、评估和 防 控，负责对投 资组合风 险 评估报告中 提出的重
大问题 进行 讨论 和决 定应 对措施 。 公司 制定 《 风险 控 制 委员 会议 事规 则》 ， 规范 其组成 人员 、 职责 、
议事规 则等 事宜 。 
本基金管理人 推行全员 风 险管理理念， 公司各部 门 是风险管理的 一线部门 ， 公司各部门负 责
人是其部门风 险管理的 第 一责任人，根 据公司制 度 规定的各项作 业流程和 规 范，加强对 风险的控
制。 
本基金管理人 实行投资 决 策委员会领导 下的基金 经 理负责制，基 金经理是 本 基金风险管理 的
第一责 任人 。 
合规风控部监 察稽核团 队 负责对风险控 制制度的 建 立和落实情况 进行监督 ， 在职权范围内 独
立履行检查、 评价、报 告 、建议职能； 合规风控 部 风险管理团队 独立于投 资 研究体系， 负责落实
具体的 风险 管理 政策 ，对 投资 进 行事 前、 事中 及事 后的风 险管 理。 
 
7.4.13.2 信 用风 险 
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息， 导致 基金 资产 损失 和收益 变化 的风 险。 
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的信用风 险，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。本基金在 交易所进 行 的交易均与 中国证券
登记结算有限 责任公司 完 成证券交收和 款项清算 ， 因此违约风险 发生的可 能 性很小；本 基金在进
行银行间同业 市场交易 前 均对交易对手 进行信用 评 估，并对证券 交割方式 进 行限制， 以 控制相应
的信用 风险 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 43 页 共 91 页


 
 
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有短 期信 用评 级的 债券 。 
7.4.13.2.2 按 短期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有短 期信 用评 级的 资产 支持证 券。 
7.4.13.2.3 按 短期 信用评 级列 示的同 业存 单投资 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有短 期信 用评 级的 同业 存单。 
7.4.13.2.4 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有长 期信 用评 级的 债券 。 
7.4.13.2.5 按 长期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有长 期信 用评 级的 资产 支持证 券。 
7.4.13.2.6 按 长期 信用评 级列 示的同 业存 单投资 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有长 期信 用评 级的 同业 存单。 
7.4.13.3 流 动性 风险 
流 动 性 风 险 是 指 基 金 管 理 人 未 能 以 合 理 价 格 及 时 变 现 基 金 资 产 以 支 付 投 资 者 赎 回 款 项 的 风
险。 本基 金的 流动 性风 险 一方面 来自 于基 金份 额持 有人可 随时 要求 赎回 其持 有的基 金份 额， 另一
方面来 自于 投资 品种 所处 的交易 市场 不活 跃而 带来 的变现 困难 。 
7.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析 
注：无 
7.4.13.3.2 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析 
本基金的基金 管理人严 格 按照《公开募 集证券投 资 基金运作管理 办法》及 《 公开募集开 放式证券
投资基金流动 性风险管 理 规定》等有关 法规的要 求 建立健全开放 式基金流 动 性风险管理 的内部 控
制体系，审慎 评估各类 资 产的流动性， 针对性制 定 流动性风险管 理措施， 对 本基金组合 资产的流
动性风险进行 管理。本 基 金的基金管理 人采用监 控 基金组合资产 持仓集中 度 指标、逆回 购交易的
到期日 与交 易对 手的 集中 度流动 性受 限资 产比 例、 基金组 合资 产 中 7 个 工作 日可变 现资 产的 可 变
现价值以及压 力测试等 方 式防范流动性 风险。并 于 开放日对本基 金的申购 赎 回情况进行 监控，保
持基金 投资组 合中的可 用 现金头寸与之 相匹配， 确 保本基金资产 的变现能 力 与投资者赎 回需求的
匹配与平衡。 本基金的 基 金管理人在基 金合同中 设 计了巨额赎回 条款，约 定 在非常情况 下赎回申国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 44 页 共 91 页


 
请的处 理方 式， 控制 因开 放申购 赎回 模式 带来 的流 动性风 险， 有效 保障 基金 持有人 利益 。 
本基金主要投 资于上市 交 易的证券，除 在附注 7.4.12 中列示的 部分基金 资产 流通暂时受限 制外
（如有 ） ， 其余 均能 及时 变 现。 此外 ， 本 基金 可通 过 卖出回 购金 融资 产方 式借 入短期 资金 应对 流动
性需求 。除 附 注 7.4.12.3 中 列示 的卖 出回 购金 融 资产款 余额 （如 有） 将 在 1 个月 内到 期且 计息
外， 本 基金 于资 产负 债表 日 所持有 的金 融负 债的 合约 约定剩 余到 期日 均为 一年 以内且 一般 不计 息，
可赎回 基金 份额 净值 无固 定到期 日且 不计 息， 因此 账 面余额 一般 即为 未折 现的 合约到 期现 金流 量。
本报告 期内 ，本 基金 未发 生重大 流动 性风 险事 件。 
7.4.13.4 市 场风 险 
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 等。 
7.4.13.4.1 利 率风 险 
利率风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量受市 场利率变 动 而发生波动的 风
险。利率敏感 性金融工 具 均面临由于市 场利率上 升 而导致公允价 值下降的 风 险，其中浮 动利率类
金融工 具还 面临 每个 付息 期间结 束根 据市 场利 率重 新定价 时对 于未 来现 金流 影响的 风险 。 
本报告期内， 本基金持 有 及承担的大部 分金融资 产 和金融负债不 计息， 因 此 本基金的收入 及
经营活 动的 现金 流量 在很 大程度 上独 立于 市场 利率 变化。 
 
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口 
单位： 人民 币元 
本期末



2018 年 12 月31
日 
1 个月 以内 
1-3 个
月 
3 个月
-1 年 
1-5 年 5 年以 上 不计息 合计 
资产












银行存 款 
4,492,331.41 - - - - - 4,492,331.41 
结算备 付金 
490,912.52 - - - - - 490,912.52 
存出保 证金 
40,652.54 - - - - - 40,652.54 
交易性 金融 资产 
- - - - - 16,415,642.06 16,415,642.06 
应收证 券清 算款 
- - - - - 5,095,004.41 5,095,004.41 
应收利 息 
- - - - - 2,481.38 2,481.38 
资产总 计 5,023,896.47 - - - - 21,513,127.85 26,537,024.32 
负债












应付管 理人 报酬 - - - - - 18,222.75 18,222.75 
应付托 管费 - - - - - 4,555.68 4,555.68 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 45 页 共 91 页


 
应付交 易费 用 - - - - - 268,207.40 268,207.40 
其他负 债 - - - - - 199,335.00 199,335.00 
负债总 计 - - - - - 490,320.83 490,320.83 
利率敏 感度 缺口 5,023,896.47 - - - - 21,022,807.02 26,046,703.49 
上年度 末



2017 年 12 月31
日 
1 个月 以内 
1-3 个
月 
3 个月
-1 年 
1-5 年 5 年以 上 不计息 合计 
资产












银行存 款 9,708,810.76 - - - - - 9,708,810.76 
应收利 息 - - - - - 4,806.21 4,806.21 
资产总 计 9,708,810.76 - - - - 4,806.21 9,713,616.97 
负债












应付赎 回款 - - - - - 101.37 101.37 
应付管 理人 报酬 - - - - - 32,451.43 32,451.43 
应付托 管费 - - - - - 8,112.84 8,112.84 
应付交 易费 用 - - - - - 139.68 139.68 
其他负 债 - - - - - 117,550.26 117,550.26 
负债总 计 - - - - - 158,355.58 158,355.58 
利率敏 感度 缺口 9,708,810.76 - - - - -153,549.37 9,555,261.39 
注：各 期限 分类 的标 准为 按金融 资产 或金 融负 债的 重新定 价日 或到 期日 孰早 者进行 分类 。 
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析 
注：本基金于 本报告期 末 未持有交易性 金融资产 债 券投资，因此 市场利率 的 变动对于本 基金资产
净值无 重大 影响 。 
7.4.13.4.2 外 汇风 险 
外汇风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因外 汇 汇率变 动 而发生波动的 风
险。本 基金 的所 有资 产及 负债以 人民 币计 价， 因此 无重大 外汇 风险 。 
7.4.13.4.3 其 他价 格风险 
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的最大市场 价格风险 由 所持有的金融 工具的公 允 价值决定。 本基金通
过投资组合的 分散化降 低 市场价格风险 ，并且本 基 金管理人每日 对本基金 所 持有的证券 价格实施
监控。 
本基金 的投 资组 合比 例为 ： 本基 金股 票投 资占 基金 资产的 比例 为 0%-95% ， 权 证 投资 占基 金 资
产净值 的比 例 为 0-3% ， 债 券投资 占基 金资 产的 比例 为 0%-100% ，其 中现 金或 者到期 日 在 一年 以内
的政府 债券 合计 比例 不低 于基金 资产 净值 的 5% 。 此 外， 本 基金 的基 金管 理人 每日对 本基 金所 持 有国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 46 页 共 91 页


 
的证券价格实 施监控， 定 期运用多种定 量方法对 基 金的风险及潜 在价格风 险 进行度量和 测试，及
时可靠 地对 风险 进行 跟踪 和控制 。 
 
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2018 年 12 月 31 日 
上年度 末 
2017 年 12 月 31 日 
公允价 值 
占基金
资产净
值比例
（%） 
公允价 值 
占基金 资
产净值 比
例（% ） 
交易性 金融 资产-股 票投 资 16,415,642.06 63.02 - - 
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - - 
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - - 
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资 
- - - - 
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - - 
其他 - - - - 
合计 16,415,642.06 63.02 - - 




7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析 
假设 
假定沪 深 300 指 数（000300.SH）变化 5% ，其 他变 量 不变； 
Beta 系 数是 根据 组合 成立 以来所 有交 易日 的净 值数 据和沪 深 300 指数 数据 回 归得
出，反 映了 基 金 和沪 深 300 指数 的相 关性 。 
 
分析 
相关风 险变 量的 变动 
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元） 
本期末 （ 2018 年 12 月
31 日 ） 
上年度 末 （ 2017 年 12 月
31 日 ） 
+5% 668,412.83 0.00 
-5% -668,412.83 0.00 



 




7.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险 
本基金 未采 用风 险价 值法 或类似 方法 进行 分析 、管 理市场 风险 。 
假设 
1. 置信 区间


- 
2. 观察 期 - 
 
分析 
风险价 值 
（单位 ： 人 民币 元 ） 
本期末 （2018 年 12 月
31 日 ） 
上年度 末（2017 年 12 月 31
日） 



国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 47 页 共 91 页


 
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项 
7.4.14.1 公允 价值



本基金 非以 公允 价值 计量 的金融 工具 ，因 其剩 余期 限不长 ，公 允价 值与 账面 价值相 若。 
(1) 各 层次 金融 工具 公允 价值 
本 基 金 本 报 告 期 末 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额 为 人 民 币
16,415,642.06 元， 无属 于第二 层次 的余 额， 无属 于第三 层次 的余 额。 （上 年 度： 无 属于 第一 层次
的余额 ，无 属于 第二 层次 的余额 ，无 属于 第三 层次 的余额 ） 
(2) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动



对于证券交易 所 上市的 股 票和可转换债 券，若出 现 重大事项停牌 、交易不 活 跃、或属于非 公
开发行等情况 ，本基金 分 别于停牌日至 交易恢复 活 跃日期间、交 易不活跃 期 间及限售期 间不将相
关股票和可转 换债券的 公 允价值列入第 一层次， 并 根据估值调整 中采用的 对 公允价值计 量整体而
言具有重要意 义的输入 值 所属的最低层 次，确定 相 关股票和可转 换债券公 允 价值应属第 二层次或
第三层次。本 基金政策 为 以报告期初作 为确定金 融 工具公允价值 层次之间 转 换的时点。 本基金持
有的以 公允 价值 计量 的金 融工具 第三 层次 公允 价值 本期未 发生 变动 。 （ 上年 度 ：无） 
7.4.14.2 承诺 事项



注：截 至资 产负 债表 日， 本基金 无需 要说 明的 承诺 事项。 
7.4.14.3 其他 事项



注：截 至资 产负 债表 日， 本基金 无需 要说 明的 其他 重要事 项。 
7.4.14.4 财务 报表 的批 准



注：本 财务 报表 已 于 2019 年3 月26 日经 本基 金的 基 金管理 人批 准。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 48 页 共 91 页


 
§8 投资组 合报告 
8.1 期 末基 金资产 组合 情况 
金额单 位： 人民 币元 
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%） 
1 权益投 资 16,415,642.06 61.86 
 其中： 股票 16,415,642.06 61.86 
2 基金投 资 - - 
3 固定收 益投 资 - - 
 其中： 债券 - - 









 资产 支持 证券 - - 
4 贵金属 投资 - - 
5 金融衍 生品 投资 - - 
6 买入返 售金 融资 产 - - 
 其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - - 
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 4,983,243.93 18.78 
8 其他各 项资 产 5,138,138.33 19.36 
9 合计 26,537,024.32 100.00 




8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合 
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合 



金额 单位 ：人 民币 元 
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％） 
A 农、林 、牧 、渔 业 180,186.00 0.69 
B 采矿业 105,435.00 0.40 
C 制造业 10,277,774.06 39.46 
D 
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业 
989,624.00 3.80 
E 建筑业 417,150.00 1.60 
F 批发和 零售 业 906,375.00 3.48 
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 262,506.00 1.01 
H 住宿和 餐饮 业 61,410.00 0.24 
I 
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业 
1,370,366.00 5.26 
J 金融业 122,296.00 0.47 
K 房地产 业 743,190.00 2.85 
L 租赁和 商务 服务 业 455,928.00 1.75 
M 科学研 究和 技术 服务 业 71,240.00 0.27 
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 60,984.00 0.23 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 49 页 共 91 页


 
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - 
P 教育 - - 
Q 卫生和 社会 工作 - - 
R 文化、 体育 和娱 乐业 281,228.00 1.08 
S 综合 109,950.00 0.42 
 合计 16,415,642.06 63.02 
注：以 上行 业分 类 以2018 年12 月31 日的 中国 证监 会行业 分类 标准 为依 据。 
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有港 股通 股票 投资 组合 。 
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值 
占基金 资产 净值
比例（ ％） 
1 002724 海 洋 王 64,500 336,045.00 1.29 
2 300566 激智科 技 25,200 332,640.00 1.28 
3 601882 海天精 工 46,200 325,248.00 1.25 
4 002645 华宏科 技 43,800 311,856.00 1.20 
5 300445 康 斯 特 30,800 300,300.00 1.15 
6 601900 南方传 媒 33,400 281,228.00 1.08 
7 603090 宏盛股 份 20,900 271,282.00 1.04 
8 300605 恒锋信 息 17,675 265,125.00 1.02 
9 603918 金桥信 息 22,200 263,070.00 1.01 
10 603429 集友股 份 10,800 247,428.00 0.95 
11 600791 京能置 业 67,400 245,336.00 0.94 
12 600980 北矿科 技 25,000 244,750.00 0.94 
13 002824 和胜股 份 26,800 244,684.00 0.94 
14 600052 浙江广 厦 84,800 244,224.00 0.94 
15 600322 天房发 展 75,000 243,750.00 0.94 
16 603033 三维股 份 12,900 243,552.00 0.94 
17 002565 顺灏股 份 63,300 238,641.00 0.92 
18 603615 茶花股 份 27,700 236,281.00 0.91 
19 300650 太龙照 明 17,500 235,550.00 0.90 
20 300150 世纪瑞 尔 57,000 234,840.00 0.90 
21 300553 集智股 份 7,200 234,648.00 0.90 
22 300417 南华仪 器 15,400 232,540.00 0.89 
23 600057 厦门象 屿 55,600 232,408.00 0.89 
24 603416 信捷电 气 11,500 232,070.00 0.89 
25 603041 美思德 16,300 230,971.00 0.89 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 50 页 共 91 页


 
26 002753 永东股 份 25,600 230,912.00 0.89 
27 600248 延长化 建 58,200 227,562.00 0.87 
28 300641 正丹股 份 45,780 227,068.80 0.87 
29 600475 华光股 份 27,500 225,500.00 0.87 
30 603306 华懋科 技 15,800 225,150.00 0.86 
31 002247 聚力文 化 47,900 223,214.00 0.86 
32 600035 楚天高 速 75,400 222,430.00 0.85 
33 600163 中闽能 源 68,400 217,512.00 0.84 
34 601368 绿城水 务 37,200 215,388.00 0.83 
35 601199 江南水 务 59,200 210,752.00 0.81 
36 600178 东安动 力 50,100 210,420.00 0.81 
37 002820 桂 发 祥 16,900 205,166.00 0.79 
38 603100 川仪股 份 27,100 203,792.00 0.78 
39 603006 联明股 份 22,100 202,878.00 0.78 
40 600505 西昌电 力 44,100 202,419.00 0.78 
41 601579 会稽山 22,200 197,358.00 0.76 
42 603020 爱普股 份 26,400 196,152.00 0.75 
43 600293 三峡新 材 49,600 193,936.00 0.74 
44 000889 中嘉博 创 18,900 192,780.00 0.74 
45 000756 新华制 药 34,200 189,810.00 0.73 
46 600829 人民同 泰 32,500 189,475.00 0.73 
47 300194 福安药 业 57,100 183,291.00 0.70 
48 300501 海顺新 材 10,900 181,921.00 0.70 
49 300094 国联水 产 35,400 180,186.00 0.69 
50 600865 百大集 团 31,700 175,935.00 0.68 
51 300760 迈瑞医 疗 1,601 174,861.22 0.67 
52 000715 中兴商 业 29,900 173,719.00 0.67 
53 600785 新华百 货 10,600 173,310.00 0.67 
54 002674 兴业科 技 21,000 159,390.00 0.61 
55 000639 西王食 品 24,400 156,404.00 0.60 
56 002763 汇洁股 份 18,700 149,787.00 0.58 
57 603679 华体科 技 6,400 144,512.00 0.55 
58 002791 坚朗五 金 14,400 141,984.00 0.55 
59 002652 扬子新 材 35,500 137,030.00 0.53 
60 300423 鲁 亿 通 7,300 128,699.00 0.49 
61 002608 江苏国 信 16,300 124,695.00 0.48 
62 300403 汉宇集 团 24,100 120,982.00 0.46 
63 300600 瑞特股 份 7,400 119,362.00 0.46 
64 600854 春兰股 份 33,200 115,536.00 0.44 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 51 页 共 91 页


 
65 000833 粤桂股 份 24,800 113,088.00 0.43 
66 600455 博通股 份 5,000 109,950.00 0.42 
67 600769 祥龙电 业 28,100 109,590.00 0.42 
68 000968 蓝焰控 股 9,900 105,435.00 0.40 
69 600830 香溢融 通 21,600 103,464.00 0.40 
70 603300 华铁科 技 21,000 100,800.00 0.39 
71 002771 真 视 通 8,900 98,256.00 0.38 
72 600862 中航高 科 17,400 97,440.00 0.37 
73 600792 云煤能 源 36,200 97,016.00 0.37 
74 603738 泰晶科 技 7,500 94,875.00 0.36 
75 603822 嘉澳环 保 4,000 93,160.00 0.36 
76 603038 华立股 份 5,600 92,960.00 0.36 
77 600444 国机通 用 8,700 83,085.00 0.32 
78 603955 大千生 态 5,700 79,230.00 0.30 
79 300346 南大光 电 8,700 77,082.00 0.30 
80 000404 长虹华 意 18,800 72,568.00 0.28 
81 002116 中国海 诚 10,400 71,240.00 0.27 
82 002734 利民股 份 6,600 67,584.00 0.26 
83 600602 云赛智 联 12,900 64,242.00 0.25 
84 300396 迪瑞医 疗 5,300 62,964.00 0.24 
85 600926 杭州银 行 8,300 61,420.00 0.24 
86 000524 岭南控 股 8,900 61,410.00 0.24 
87 000430 张 家 界 12,600 60,984.00 0.23 
88 601997 贵阳银 行 5,700 60,876.00 0.23 
89 603798 康普顿 5,900 59,649.00 0.23 
90 002756 永兴特 钢 4,500 53,640.00 0.21 
91 600231 凌钢股 份 19,300 51,531.00 0.20 
92 000153 丰原药 业 8,500 43,775.00 0.17 
93 002380 科远股 份 4,000 42,120.00 0.16 
94 603333 尚纬股 份 8,000 40,080.00 0.15 
95 600368 五洲交 通 10,900 33,463.00 0.13 
96 603360 百傲化 学 2,500 30,900.00 0.12 
97 002587 奥拓电 子 5,600 27,216.00 0.10 
98 603977 国泰集 团 3,600 24,876.00 0.10 
99 600781 辅仁药 业 1,900 24,035.00 0.09 
100 002057 中钢天 源 3,900 22,698.00 0.09 
101 600609 金杯汽 车 7,200 22,320.00 0.09 
102 300160 秀强股 份 6,300 21,735.00 0.08 
103 002351 漫 步 者 4,100 20,254.00 0.08 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 52 页 共 91 页


 
104 002483 润邦股 份 5,500 20,075.00 0.08 
105 000796 凯撒旅 游 2,900 19,256.00 0.07 
106 600644 乐山电 力 4,200 18,858.00 0.07 
107 002100 天康生 物 4,100 17,220.00 0.07 
108 000676 智度股 份 1,800 17,082.00 0.07 
109 300006 莱美药 业 4,200 15,120.00 0.06 
110 603855 华荣股 份 1,700 13,396.00 0.05 
111 300549 优德精 密 1,000 11,390.00 0.04 
112 002671 龙泉股 份 2,600 10,660.00 0.04 
113 000502 绿景控 股 1,300 9,880.00 0.04 
114 300324 旋极信 息 1,700 9,537.00 0.04 
115 603023 威帝股 份 1,900 8,854.00 0.03 
116 000900 现代投 资 1,700 6,613.00 0.03 
117 600353 旭光股 份 1,500 5,985.00 0.02 
118 002613 北玻股 份 1,800 4,788.00 0.02 
119 600356 恒丰纸 业 800 4,392.00 0.02 
120 300250 初灵信 息 200 2,220.00 0.01 
121 300108 吉药控 股 300 1,500.00 0.01 
122 603811 诚意药 业 48 779.04 0.00 
123 002062 宏润建 设 200 768.00 0.00 
124 603166 福达股 份 100 512.00 0.00 




8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动 
8.4.1


累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％） 
1 601318 中国平 安 11,891,206.78 124.45 
2 600519 贵州茅 台 5,823,804.00 60.95 
3 600036 招商银 行 4,811,211.59 50.35 
4 600016 民生银 行 3,087,682.00 32.31 
5 600887 伊利股 份 2,973,918.00 31.12 
6 601328 交通银 行 2,662,832.00 27.87 
7 601288 农业银 行 2,432,039.00 25.45 
8 600030 中信证 券 2,286,546.00 23.93 
9 600000 浦发银 行 2,221,274.00 23.25 
10 601398 工商银 行 2,124,054.00 22.23 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 53 页 共 91 页


 
11 601668 中国建 筑 2,038,108.00 21.33 
12 601601 中国太 保 2,005,333.00 20.99 
13 600104 上汽集 团 1,984,165.00 20.77 
14 601169 北京银 行 1,594,611.00 16.69 
15 600048 保利地 产 1,589,047.00 16.63 
16 600837 海通证 券 1,488,225.00 15.57 
17 601988 中国银 行 1,443,359.00 15.11 
18 600019 宝钢股 份 1,307,889.00 13.69 
19 300219 鸿利智 汇 1,293,614.00 13.54 
20 601211 国泰君 安 1,235,496.00 12.93 
21 601801 皖新传 媒 1,234,013.00 12.91 
22 601766 中国中 车 1,157,154.00 12.11 
23 600602 云赛智 联 1,077,436.00 11.28 
24 600028 中国石 化 1,071,053.00 11.21 
25 600261 阳光照 明 1,038,810.00 10.87 
26 603738 泰晶科 技 1,037,215.79 10.85 
27 601818 光大银 行 1,021,436.00 10.69 
28 600518 康美药 业 1,009,127.00 10.56 
29 600368 五洲交 通 938,857.00 9.83 
30 002483 润邦股 份 928,035.00 9.71 
31 603656 泰禾光 电 898,873.00 9.41 
32 300174 元力股 份 892,727.00 9.34 
33 601688 华泰证 券 881,377.00 9.22 
34 600180 瑞茂通 877,569.00 9.18 
35 600995 文山电 力 865,663.79 9.06 
36 600050 中国联 通 859,056.00 8.99 
37 603369 今世缘 842,687.00 8.82 
38 600345 长江通 信 839,066.00 8.78 
39 002296 辉煌科 技 833,471.00 8.72 
40 601006 大秦铁 路 821,560.00 8.60 
41 002247 聚力文 化 818,171.00 8.56 
42 600382 广东明 珠 803,238.00 8.41 
43 601857 中国石 油 791,688.00 8.29 
44 601628 中国人 寿 791,570.00 8.28 
45 601137 博威合 金 789,644.00 8.26 
46 000869 张


裕Ａ 787,303.00 8.24 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 54 页 共 91 页


 
47 601678 滨化股 份 779,575.00 8.16 
48 600919 江苏银 行 776,705.00 8.13 
49 601989 中国重 工 769,134.00 8.05 
50 601669 中国电 建 741,650.00 7.76 
51 600475 华光股 份 735,413.00 7.70 
52 002824 和胜股 份 732,868.50 7.67 
53 600999 招商证 券 727,947.00 7.62 
54 600785 新华百 货 726,505.93 7.60 
55 002565 顺灏股 份 723,748.00 7.57 
56 601186 中国铁 建 717,588.00 7.51 
57 601368 绿城水 务 717,262.00 7.51 
58 601088 中国神 华 711,553.00 7.45 
59 002160 常铝股 份 702,867.37 7.36 
60 002753 永东股 份 697,547.00 7.30 
61 300566 激智科 技 693,382.00 7.26 
62 300360 炬华科 技 690,665.00 7.23 
63 601900 南方传 媒 689,094.00 7.21 
64 300410 正业科 技 681,088.00 7.13 
65 600057 厦门象 屿 673,723.00 7.05 
66 002861 瀛通通 讯 669,013.00 7.00 
67 300625 三雄极 光 668,914.00 7.00 
68 601882 海天精 工 667,811.00 6.99 
69 000828 东莞控 股 665,260.00 6.96 
70 300184 力源信 息 663,962.00 6.95 
71 601336 新华保 险 663,469.00 6.94 
72 300150 世纪瑞 尔 658,759.00 6.89 
73 600340 华夏幸 福 655,579.00 6.86 
74 603985 恒润股 份 653,283.30 6.84 
75 600444 国机通 用 651,292.00 6.82 
76 600327 大东方 648,034.50 6.78 
77 600012 皖通高 速 647,431.89 6.78 
78 300488 恒锋工 具 646,223.00 6.76 
79 601107 四川成 渝 641,949.00 6.72 
80 300371 汇中股 份 628,971.00 6.58 
81 600029 南方航 空 625,828.99 6.55 
82 300445 康 斯 特 623,365.00 6.52 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 55 页 共 91 页


 
83 300417 南华仪 器 619,048.92 6.48 
84 300669 沪宁股 份 618,064.00 6.47 
85 002645 华宏科 技 617,672.00 6.46 
86 002730 电光科 技 614,782.22 6.43 
87 000889 中嘉博 创 614,524.00 6.43 
88 300549 优德精 密 613,020.00 6.42 
89 300553 集智股 份 612,934.00 6.41 
90 603198 迎驾贡 酒 611,979.00 6.40 
91 603855 华荣股 份 608,128.00 6.36 
92 600216 浙江医 药 600,895.00 6.29 
93 600958 东方证 券 598,722.00 6.27 
94 300435 中泰股 份 598,625.00 6.26 
95 601168 西部矿 业 598,148.78 6.26 
96 002613 北玻股 份 597,390.00 6.25 
97 600843 上工申 贝 596,130.00 6.24 
98 600293 三峡新 材 596,002.00 6.24 
99 600726 华电能 源 591,477.00 6.19 
100 600420 现代制 药 590,243.00 6.18 
101 300416 苏试试 验 589,738.00 6.17 
102 603020 爱普股 份 585,610.00 6.13 
103 603611 诺力股 份 582,230.00 6.09 
104 603167 渤海轮 渡 579,775.00 6.07 
105 601390 中国中 铁 578,805.00 6.06 
106 000997 新 大 陆 569,379.00 5.96 
107 603977 国泰集 团 567,106.92 5.94 
108 002487 大金重 工 566,828.00 5.93 
109 600668 尖峰集 团 562,789.00 5.89 
110 300269 联建光 电 562,515.00 5.89 
111 600052 浙江广 厦 558,567.00 5.85 
112 300210 森远股 份 558,373.00 5.84 
113 002595 豪迈科 技 557,449.00 5.83 
114 600322 天房发 展 551,582.00 5.77 
115 600376 首开股 份 549,509.00 5.75 
116 002852 道 道 全 548,184.00 5.74 
117 600170 上海建 工 545,906.00 5.71 
118 000639 西王食 品 543,993.60 5.69 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 56 页 共 91 页


 
119 600246 万通地 产 543,281.00 5.69 
120 600328 兰太实 业 539,654.00 5.65 
121 000822 山东海 化 533,983.00 5.59 
122 002187 广百股 份 533,884.00 5.59 
123 603663 三祥新 材 533,221.00 5.58 
124 300020 银江股 份 520,601.00 5.45 
125 600757 长江传 媒 517,156.00 5.41 
126 603918 金桥信 息 510,069.00 5.34 
127 600218 全柴动 力 504,241.00 5.28 
128 603798 康普顿 503,671.00 5.27 
129 601985 中国核 电 503,135.00 5.27 
130 600793 宜宾纸 业 501,171.00 5.24 
131 600203 福日电 子 497,339.00 5.20 
132 603599 广信股 份 495,475.00 5.19 
133 300641 正丹股 份 494,515.70 5.18 
134 002763 汇洁股 份 492,504.80 5.15 
135 600980 北矿科 技 491,531.00 5.14 
136 000021 深 科 技 491,515.00 5.14 
137 002295 精艺股 份 487,895.00 5.11 
138 300208 恒顺众 昇 487,482.00 5.10 
139 603416 信捷电 气 485,469.00 5.08 
140 300537 广信材 料 479,976.00 5.02 
141 002626 金 达 威 477,472.00 5.00 
142 600020 中原高 速 475,939.00 4.98 
143 000883 湖北能 源 475,707.00 4.98 
144 603041 美思德 474,513.00 4.97 
145 002081 金 螳 螂 470,646.00 4.93 
146 600111 北方稀 土 466,500.00 4.88 
147 300387 富邦股 份 463,632.00 4.85 
148 002274 华昌化 工 462,701.00 4.84 
149 603822 嘉澳环 保 461,845.00 4.83 
150 600163 中闽能 源 461,510.00 4.83 
151 300194 福安药 业 460,533.00 4.82 
152 600056 中国医 药 460,117.00 4.82 
153 603360 百傲化 学 459,658.11 4.81 
154 300414 中光防 雷 458,931.00 4.80 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 57 页 共 91 页


 
155 600982 宁波热 电 458,705.00 4.80 
156 600508 上海能 源 457,328.00 4.79 
157 600167 联美控 股 454,045.00 4.75 
158 002057 中钢天 源 452,831.00 4.74 
159 000519 中兵红 箭 451,234.00 4.72 
160 600551 时代出 版 450,818.00 4.72 
161 300121 阳谷华 泰 450,311.00 4.71 
162 603806 福斯特 444,585.60 4.65 
163 300617 安靠智 电 441,316.00 4.62 
164 000899 赣能股 份 439,991.00 4.60 
165 601789 宁波建 工 439,306.00 4.60 
166 603025 大豪科 技 437,244.00 4.58 
167 300428 四通新 材 435,574.00 4.56 
168 300039 上海凯 宝 432,704.00 4.53 
169 300650 太龙照 明 431,934.00 4.52 
170 603900 莱绅通 灵 431,629.00 4.52 
171 002791 坚朗五 金 430,062.00 4.50 
172 000756 新华制 药 429,578.00 4.50 
173 600618 氯碱化 工 428,448.00 4.48 
174 002491 通鼎互 联 428,395.00 4.48 
175 600606 绿地控 股 426,470.00 4.46 
176 601515 东风股 份 424,555.00 4.44 
177 002275 桂林三 金 421,103.00 4.41 
178 002326 永太科 技 420,365.00 4.40 
179 300283 温州宏 丰 417,366.00 4.37 
180 002593 日上集 团 416,020.99 4.35 
181 603037 凯众股 份 415,516.00 4.35 
182 002582 好 想 你 412,751.00 4.32 
183 300519 新光药 业 412,513.00 4.32 
184 300582 英 飞 特 410,630.00 4.30 
185 300632 光莆股 份 410,416.00 4.30 
186 002099 海翔药 业 410,010.00 4.29 
187 603520 司太立 409,111.00 4.28 
188 603116 红蜻蜓 406,835.00 4.26 
189 601199 江南水 务 405,191.00 4.24 
190 600665 天地源 404,602.00 4.23 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 58 页 共 91 页


 
191 002820 桂 发 祥 404,472.00 4.23 
192 002728 特一药 业 403,552.00 4.22 
193 603179 新泉股 份 400,771.00 4.19 
194 002587 奥拓电 子 399,927.00 4.19 
195 000715 中兴商 业 395,525.00 4.14 
196 603208 江山欧 派 391,450.00 4.10 
197 600387 海越能 源 391,085.00 4.09 
198 601579 会稽山 389,407.00 4.08 
199 300081 恒信东 方 389,291.00 4.07 
200 603567 珍宝岛 387,772.00 4.06 
201 600297 广汇汽 车 382,949.00 4.01 
202 603633 徕木股 份 380,305.00 3.98 
203 600075 新疆天 业 379,670.00 3.97 
204 300511 雪榕生 物 378,724.00 3.96 
205 603993 洛阳钼 业 375,456.00 3.93 
206 600073 上海梅 林 372,826.00 3.90 
207 600287 江苏舜 天 372,556.00 3.90 
208 300094 国联水 产 371,962.00 3.89 
209 300385 雪浪环 境 371,314.03 3.89 
210 300159 新研股 份 370,117.00 3.87 
211 000833 粤桂股 份 367,089.59 3.84 
212 300389 艾 比 森 360,868.00 3.78 
213 600857 宁波中 百 359,729.00 3.76 
214 603728 鸣志电 器 359,312.00 3.76 
215 600704 物产中大 358,876.00 3.76 
216 000785 武汉中 商 355,499.00 3.72 
217 002724 海 洋 王 355,056.00 3.72 
218 300403 汉宇集 团 354,590.00 3.71 
219 600694 大商股 份 352,409.00 3.69 
220 002598 山东章 鼓 352,127.98 3.69 
221 600415 小商品 城 348,392.00 3.65 
222 000921 海信家 电 348,325.00 3.65 
223 600708 光明地 产 347,166.00 3.63 
224 000631 顺发恒 业 347,015.00 3.63 
225 002286 保 龄 宝 346,467.00 3.63 
226 600363 联创光 电 343,226.00 3.59 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 59 页 共 91 页


 
227 000733 振华科 技 338,404.00 3.54 
228 002855 捷荣技 术 338,273.50 3.54 
229 300438 鹏辉能 源 336,034.00 3.52 
230 000541 佛山照 明 335,650.00 3.51 
231 600093 易见股 份 335,233.00 3.51 
232 600879 航天电 子 334,531.00 3.50 
233 603518 维格娜 丝 333,849.00 3.49 
234 603608 天创时 尚 333,695.00 3.49 
235 300323 华灿光 电 333,266.00 3.49 
236 002119 康强电 子 331,152.00 3.47 
237 601633 长城汽 车 328,270.00 3.44 
238 603159 上海亚 虹 328,153.00 3.43 
239 601677 明泰铝 业 324,071.00 3.39 
240 300346 南大光 电 323,326.00 3.38 
241 600784 鲁银投 资 319,706.00 3.35 
242 300300 汉鼎宇 佑 318,671.30 3.34 
243 002793 东音股 份 318,092.00 3.33 
244 603203 快克股 份 317,768.00 3.33 
245 300260 新莱应 材 317,222.00 3.32 
246 601918 新 集能 源 316,893.00 3.32 
247 300434 金石东 方 316,071.00 3.31 
248 000965 天保基 建 314,599.00 3.29 
249 603226 菲林格 尔 314,188.30 3.29 
250 600418 江淮汽 车 313,619.00 3.28 
251 600308 华泰股 份 308,844.00 3.23 
252 300605 恒锋信 息 308,661.50 3.23 
253 002150 通润装 备 306,966.00 3.21 
254 600835 上海机 电 306,603.00 3.21 
255 600547 山东黄 金 304,788.00 3.19 
256 300480 光力科 技 304,590.00 3.19 
257 601800 中国交 建 303,988.00 3.18 
258 002152 广电运 通 303,600.50 3.18 
259 603558 健盛集 团 303,390.00 3.18 
260 300279 和晶科 技 302,598.00 3.17 
261 600663 陆家嘴 301,692.00 3.16 
262 600449 宁夏建 材 301,275.00 3.15 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 60 页 共 91 页


 
263 601369 陕鼓动 力 301,136.00 3.15 
264 002532 新界泵 业 300,577.00 3.15 
265 603333 尚纬股 份 298,272.00 3.12 
266 600641 万业企 业 297,964.00 3.12 
267 600373 中文传 媒 295,715.00 3.09 
268 300499 高澜股 份 292,885.00 3.07 
269 600320 振华重 工 292,320.00 3.06 
270 600062 华润双 鹤 292,300.00 3.06 
271 002777 久远银 海 291,176.00 3.05 
272 002783 凯龙股 份 290,704.00 3.04 
273 600841 上柴股 份 290,585.00 3.04 
274 002698 博实股 份 290,426.00 3.04 
275 002380 科远股 份 288,538.00 3.02 
276 002435 长江润 发 287,588.00 3.01 
277 300042 朗科科 技 286,422.00 3.00 
278 600823 世茂股 份 286,155.00 2.99 
279 603090 宏盛股 份 285,530.00 2.99 
280 000402 金 融 街 285,396.58 2.99 
281 600666 奥瑞德 284,530.00 2.98 
282 000018 神州长 城 284,381.00 2.98 
283 300287 飞 利 信 283,588.50 2.97 
284 300462 华铭智 能 283,474.00 2.97 
285 300468 四方精 创 283,168.00 2.96 
286 002649 博彦科 技 283,115.00 2.96 
287 300421 力星股 份 282,557.00 2.96 
288 300182 捷成股 份 282,556.00 2.96 
289 300415 伊 之 密 282,063.00 2.95 
290 000046 泛海控 股 282,028.00 2.95 
291 600719 大连热 电 281,453.00 2.95 
292 600724 宁波富 达 280,553.00 2.94 
293 600577 精达股 份 280,160.00 2.93 
294 002771 真 视 通 279,749.00 2.93 
295 603298 杭叉集 团 279,694.00 2.93 
296 600966 博汇纸 业 279,155.00 2.92 
297 000055 方大集 团 277,899.00 2.91 
298 000030 富奥股 份 276,099.00 2.89 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 61 页 共 91 页


 
299 600850 华东电 脑 274,458.00 2.87 
300 300455 康拓红 外 274,301.00 2.87 
301 603508 思维列 控 273,627.00 2.86 
302 000880 潍柴重 机 273,244.00 2.86 
303 300472 新元科 技 272,648.00 2.85 
304 601188 龙江交 通 272,527.00 2.85 
305 300200 高盟新 材 272,307.00 2.85 
306 000617 中油资 本 271,725.00 2.84 
307 300440 运达科 技 271,512.00 2.84 
308 300290 荣 科科 技 270,983.00 2.84 
309 002749 国光股 份 269,266.00 2.82 
310 002597 金禾实 业 269,087.00 2.82 
311 603429 集友股 份 269,044.00 2.82 
312 603016 新宏泰 268,621.00 2.81 
313 600829 人民同 泰 268,467.00 2.81 
314 000034 神州数 码 267,908.00 2.80 
315 600791 京能置 业 267,882.00 2.80 
316 600683 京投发 展 266,368.00 2.79 
317 002534 杭锅股 份 265,608.00 2.78 
318 002686 亿 利 达 265,297.00 2.78 
319 002514 宝馨科 技 264,864.00 2.77 
320 000570 苏常柴 Ａ 264,721.00 2.77 
321 600820 隧道股 份 264,442.00 2.77 
322 002009 天奇股 份 264,212.00 2.77 
323 002267 陕天然 气 263,640.00 2.76 
324 601908 京运通 261,454.00 2.74 
325 603001 奥康国 际 260,599.00 2.73 
326 600688 上海石 化 260,176.00 2.72 
327 300501 海顺新 材 260,082.00 2.72 
328 600210 紫江企 业 259,822.00 2.72 
329 603496 恒为科 技 259,224.00 2.71 
330 002002 鸿达兴 业 257,475.00 2.69 
331 600808 马钢股 份 257,027.00 2.69 
332 000606 顺 利 办 256,601.00 2.69 
333 002014 永新股 份 256,475.00 2.68 
334 002766 索菱股 份 255,903.00 2.68 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 62 页 共 91 页


 
335 600603 广汇物 流 255,846.00 2.68 
336 002608 江苏国 信 255,771.00 2.68 
337 000026 飞亚达 Ａ 254,535.00 2.66 
338 600390 五矿资 本 254,430.00 2.66 
339 000065 北方国际 254,293.00 2.66 
340 603399 吉翔股 份 254,204.00 2.66 
341 002615 哈 尔 斯 253,923.20 2.66 
342 002186 全 聚 德 253,687.00 2.65 
343 600379 宝光股 份 252,723.00 2.64 
344 600644 乐山电 力 252,599.00 2.64 
345 601618 中国中 冶 252,048.00 2.64 
346 002853 皮 阿 诺 251,573.00 2.63 
347 000961 中南建 设 251,471.00 2.63 
348 002801 微光股 份 250,617.00 2.62 
349 600510 黑牡丹 250,346.00 2.62 
350 000529 广弘控 股 250,015.00 2.62 
351 000887 中鼎股 份 249,673.00 2.61 
352 002067 景兴纸 业 248,782.00 2.60 
353 000553 沙隆达 Ａ 248,665.00 2.60 
354 600173 卧龙地 产 248,548.00 2.60 
355 300329 海伦钢 琴 247,416.00 2.59 
356 002061 浙江交 科 246,988.00 2.58 
357 300576 容大感 光 246,895.00 2.58 
358 002496 ST 辉 246,635.00 2.58 
359 600897 厦门空 港 246,398.00 2.58 
360 300272 开能健 康 246,276.00 2.58 
361 002053 云南能 投 245,456.00 2.57 
362 603033 三维股 份 245,130.00 2.57 
363 600248 延长化 建 244,568.00 2.56 
364 600769 祥龙电 业 244,393.00 2.56 
365 000952 广济药 业 243,733.00 2.55 
366 002513 蓝丰生 化 243,625.00 2.55 
367 002748 世龙实 业 243,436.00 2.55 
368 300446 乐凯新 材 243,369.00 2.55 
369 300575 中旗股 份 242,794.00 2.54 
370 600781 辅 仁药 业 240,964.00 2.52 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 63 页 共 91 页


 
371 002085 万丰奥 威 240,592.00 2.52 
372 002128 露天煤 业 239,606.00 2.51 
373 603006 联明股 份 239,544.00 2.51 
374 000859 国风塑 业 239,534.00 2.51 
375 300237 美晨生 态 239,390.00 2.51 
376 603615 茶花股 份 238,536.00 2.50 
377 002116 中国海 诚 238,532.00 2.50 
378 000702 正虹科 技 238,195.00 2.49 
379 600118 中国卫 星 237,609.00 2.49 
380 002734 利民股 份 237,274.00 2.48 
381 600477 杭萧钢 构 235,763.00 2.47 
382 603306 华懋科 技 234,772.00 2.46 
383 002482 广田集 团 234,132.00 2.45 
384 603601 再升科 技 234,036.00 2.45 
385 002239 奥 特 佳 233,838.00 2.45 
386 603938 三孚股 份 233,748.00 2.45 
387 600035 楚天高 速 233,743.00 2.45 
388 600051 宁波联 合 233,727.00 2.45 
389 002838 道恩股 份 233,683.00 2.45 
390 000738 航发控 制 233,596.00 2.44 
391 002039 黔源电 力 233,280.00 2.44 
392 600664 哈药股 份 232,940.00 2.44 
393 600971 恒源煤 电 232,777.00 2.44 
394 002361 神剑股 份 232,321.00 2.43 
395 300459 金科文 化 232,110.00 2.43 
396 600143 金发科 技 231,689.00 2.42 
397 000415 渤海租 赁 231,548.00 2.42 
398 600023 浙能电 力 231,267.00 2.42 
399 002775 文科园 林 231,229.00 2.42 
400 600986 科达股 份 230,961.00 2.42 
401 300621 维 业股 份 230,452.00 2.41 
402 000767 漳泽电 力 229,567.00 2.40 
403 600236 桂冠电 力 228,793.00 2.39 
404 600816 安信信 托 228,407.00 2.39 
405 601567 三星医 疗 228,324.00 2.39 
406 600282 南钢股 份 228,221.00 2.39 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 64 页 共 91 页


 
407 603788 宁波高 发 228,220.00 2.39 
408 603015 弘讯科 技 228,157.00 2.39 
409 000598 兴蓉环 境 227,988.00 2.39 
410 600500 中化国 际 227,871.00 2.38 
411 600970 中材国 际 227,407.00 2.38 
412 002802 洪汇新 材 227,259.00 2.38 
413 002860 星 帅 尔 227,172.00 2.38 
414 603906 龙蟠科 技 226,678.00 2.37 
415 603677 奇精机 械 226,589.00 2.37 
416 300447 全信股 份 226,269.00 2.37 
417 002549 凯美特 气 226,061.00 2.37 
418 300563 神宇股 份 225,304.00 2.36 
419 002462 嘉 事 堂 225,266.00 2.36 
420 603987 康德莱 225,173.00 2.36 
421 601158 重庆水 务 225,115.00 2.36 
422 600854 春兰股 份 224,880.00 2.35 
423 300286 安 科 瑞 223,545.00 2.34 
424 601101 昊华能 源 223,103.00 2.33 
425 002118 紫鑫药 业 222,700.00 2.33 
426 600178 东安动 力 222,613.00 2.33 
427 603113 金能科 技 222,395.00 2.33 
428 600888 新疆众 和 222,376.00 2.33 
429 603766 隆鑫通 用 221,993.00 2.32 
430 600350 山东高 速 221,752.00 2.32 
431 603926 铁流股 份 221,654.00 2.32 
432 002531 天顺风 能 221,348.00 2.32 
433 603388 元成股 份 221,316.00 2.32 
434 002533 金杯电 工 220,991.00 2.31 
435 600422 昆药集 团 220,884.00 2.31 
436 000040 东旭蓝 天 220,823.00 2.31 
437 300376 易 事 特 220,772.00 2.31 
438 603997 继峰股 份 220,613.00 2.31 
439 002669 康达新 材 220,402.00 2.31 
440 002711 欧浦智 网 220,301.00 2.31 
441 603100 川仪股 份 220,249.00 2.31 
442 603300 华铁科 技 220,104.00 2.30 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 65 页 共 91 页


 
443 300423 鲁 亿 通 219,970.00 2.30 
444 300118 东方日 升 219,350.00 2.30 
445 002603 以岭药 业 218,874.00 2.29 
446 600323 瀚蓝环 境 218,794.00 2.29 
447 002600 领益智 造 218,736.00 2.29 
448 603585 苏利股 份 218,707.00 2.29 
449 002788 鹭燕医 药 218,436.00 2.29 
450 300082 奥克股 份 218,244.00 2.28 
451 002381 双箭股 份 217,687.00 2.28 
452 000096 广聚能 源 217,582.00 2.28 
453 300611 美力科 技 216,900.00 2.27 
454 603980 吉华集 团 216,542.00 2.27 
455 603239 浙江仙 通 216,520.00 2.27 
456 300497 富祥股 份 216,449.00 2.27 
457 000999 华润三 九 215,333.00 2.25 
458 000525 红 太 阳 214,465.00 2.24 
459 000900 现代投 资 214,363.00 2.24 
460 002840 华统股 份 214,361.00 2.24 
461 002518 科 士 达 214,324.00 2.24 
462 002470 金 正 大 214,281.00 2.24 
463 300190 维 尔 利 214,140.00 2.24 
464 002171 楚江新 材 214,139.00 2.24 
465 000928 中钢国 际 214,120.00 2.24 
466 002868 绿康生 化 211,795.00 2.22 
467 600505 西昌电 力 210,765.00 2.21 
468 000603 盛达矿 业 210,755.00 2.21 
469 000601 韶能股 份 210,635.00 2.20 
470 300535 达威股 份 209,912.00 2.20 
471 000836 富通鑫 茂 209,705.00 2.19 
472 600713 南京医 药 209,618.00 2.19 
473 002540 亚太科 技 209,415.00 2.19 
474 600168 武汉控 股 208,771.00 2.18 
475 300138 晨光生 物 208,642.00 2.18 
476 002100 天康生 物 208,343.00 2.18 
477 600706 曲江文 旅 207,628.00 2.17 
478 002062 宏润建 设 206,850.00 2.16 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 66 页 共 91 页


 
479 600381 青海春 天 205,968.00 2.16 
480 300640 德艺文 创 204,041.00 2.14 
481 600226 瀚叶股 份 203,790.00 2.13 
482 603919 金徽酒 203,713.00 2.13 
483 300453 三鑫医 疗 203,468.00 2.13 
484 600491 龙元建 设 203,302.00 2.13 
485 002732 燕塘乳 业 202,476.00 2.12 
486 603811 诚意药 业 202,423.00 2.12 
487 002166 莱茵生 物 202,270.00 2.12 
488 002566 益盛药 业 202,086.00 2.11 
489 000885 城发环 境 200,242.00 2.10 
490 603309 维力医 疗 200,239.00 2.10 
491 600351 亚宝药 业 199,972.00 2.09 
492 002589 瑞康医 药 199,837.00 2.09 
493 300233 金城医 药 199,742.00 2.09 
494 603589 口子窖 199,567.00 2.09 
495 601952 苏垦农 发 199,217.00 2.08 
496 603609 禾丰牧 业 199,103.00 2.08 
497 300636 同和药 业 198,975.00 2.08 
498 300243 瑞丰高 材 197,914.00 2.07 
499 601229 上海银 行 197,452.00 2.07 
500 300560 中 富 通 197,027.00 2.06 
501 600830 香溢融 通 196,653.00 2.06 
502 002017 东信和 平 196,523.00 2.06 
503 600126 杭钢股 份 195,943.00 2.05 
504 000848 承德露 露 195,592.00 2.05 
505 002107 沃华医 药 194,948.00 2.04 
506 002872 天圣制 药 194,707.00 2.04 
507 000657 中钨高 新 192,296.00 2.01 
508 000524 岭南控 股 191,897.00 2.01 
注：上 述买 入金 额为 买入 成交金 额（ 成交 单价 乘以 成交数 量） ，不 包括 相关 交易费 用。 
8.4.2


累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％） 
1 601318 中国平 安 9,698,983.00 101.50 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 67 页 共 91 页


 
2 600519 贵州茅 台 5,663,554.50 59.27 
3 600036 招商银 行 4,109,307.00 43.01 
4 600887 伊利股 份 2,645,414.00 27.69 
5 600016 民生银 行 2,556,653.40 26.76 
6 601328 交通银 行 2,395,840.00 25.07 
7 601288 农业银 行 2,032,106.00 21.27 
8 600030 中信证 券 1,978,258.00 20.70 
9 600104 上汽集 团 1,836,537.00 19.22 
10 601398 工商银 行 1,761,948.00 18.44 
11 600000 浦发银 行 1,722,582.63 18.03 
12 601668 中国建 筑 1,654,502.40 17.32 
13 601601 中国太 保 1,562,999.00 16.36 
14 300219 鸿利智 汇 1,334,488.00 13.97 
15 601169 北京银 行 1,299,762.00 13.60 
16 601988 中国银 行 1,269,962.00 13.29 
17 601801 皖新传 媒 1,234,993.00 12.92 
18 600048 保利地 产 1,191,817.00 12.47 
19 600837 海通证 券 1,139,562.00 11.93 
20 600261 阳光照 明 1,060,217.00 11.10 
21 601211 国泰君 安 1,032,071.00 10.80 
22 600019 宝钢股 份 1,024,243.00 10.72 
23 600028 中国石 化 1,023,826.00 10.71 
24 600518 康美药 业 1,010,831.00 10.58 
25 600602 云赛智 联 991,953.00 10.38 
26 603656 泰禾光 电 929,143.60 9.72 
27 600368 五洲交 通 922,298.00 9.65 
28 603738 泰晶科 技 921,691.46 9.65 
29 002483 润邦股 份 908,940.00 9.51 
30 300174 元力股 份 892,630.00 9.34 
31 601818 光大银 行 870,651.00 9.11 
32 600180 瑞茂通 866,714.00 9.07 
33 002296 辉煌科 技 848,888.00 8.88 
34 601766 中国中 车 841,175.00 8.80 
35 600995 文山电 力 839,665.00 8.79 
36 600345 长江通 信 836,936.00 8.76 
37 603369 今世缘 822,361.00 8.61 
38 601137 博威合 金 816,759.00 8.55 
39 600382 广东明 珠 801,306.00 8.39 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 68 页 共 91 页


 
40 000869 张


裕Ａ 769,246.00 8.05 
41 601006 大秦铁 路 765,456.00 8.01 
42 601857 中国石 油 742,229.00 7.77 
43 601678 滨化股 份 727,496.00 7.61 
44 601688 华泰证 券 717,758.00 7.51 
45 300360 炬华科 技 716,526.00 7.50 
46 300625 三雄极 光 698,341.00 7.31 
47 300410 正业科 技 694,716.00 7.27 
48 002160 常铝股 份 687,999.00 7.20 
49 601628 中国人 寿 683,520.00 7.15 
50 600012 皖通高 速 678,571.00 7.10 
51 002730 电光科 技 672,890.00 7.04 
52 600050 中国联 通 671,533.00 7.03 
53 002861 瀛通通 讯 662,082.00 6.93 
54 600919 江苏银 行 658,734.00 6.89 
55 000828 东莞控 股 656,220.00 6.87 
56 603985 恒润股 份 651,982.70 6.82 
57 601107 四川成 渝 647,375.00 6.78 
58 600327 大东方 641,743.00 6.72 
59 300549 优德精 密 640,718.00 6.71 
60 300184 力源信 息 637,063.00 6.67 
61 300669 沪宁股 份 635,222.06 6.65 
62 300488 恒锋工 具 630,983.00 6.60 
63 300435 中泰股 份 619,232.00 6.48 
64 300371 汇中股 份 618,500.00 6.47 
65 002487 大金重 工 610,143.00 6.39 
66 300416 苏试试 验 608,723.00 6.37 
67 601669 中国电 建 607,796.00 6.36 
68 601168 西部矿 业 604,870.00 6.33 
69 600668 尖峰集 团 604,526.00 6.33 
70 600726 华电能 源 602,125.00 6.30 
71 300210 森远股 份 601,520.00 6.30 
72 601088 中国神 华 593,859.00 6.21 
73 600999 招商证 券 586,953.00 6.14 
74 002295 精艺股 份 583,171.00 6.10 
75 601390 中国中 铁 582,860.00 6.10 
76 300269 联建光 电 581,866.00 6.09 
77 601186 中国铁 建 581,711.00 6.09 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 69 页 共 91 页


 
78 603259 药明康 德 578,473.41 6.05 
79 603855 华荣股 份 576,749.00 6.04 
80 600420 现代制 药 576,163.00 6.03 
81 603167 渤海轮 渡 575,714.00 6.03 
82 600328 兰太实 业 571,795.00 5.98 
83 603198 迎驾贡 酒 571,774.00 5.98 
84 603611 诺力股 份 570,629.00 5.97 
85 600444 国机通 用 569,659.00 5.96 
86 601336 新华保 险 565,386.00 5.92 
87 603663 三祥新 材 560,499.00 5.87 
88 601989 中国重 工 559,976.00 5.86 
89 002595 豪迈科 技 550,861.00 5.77 
90 603977 国泰集 团 550,440.26 5.76 
91 000997 新 大 陆 550,219.00 5.76 
92 600376 首开股 份 549,462.00 5.75 
93 600785 新华百 货 548,981.02 5.75 
94 002613 北玻股 份 548,679.00 5.74 
95 600216 浙江医 药 546,242.58 5.72 
96 600170 上海建 工 541,369.00 5.67 
97 600843 上工申 贝 539,763.00 5.65 
98 300020 银江股 份 536,080.00 5.61 
99 600218 全柴动 力 535,549.00 5.60 
100 600246 万通地 产 532,377.95 5.57 
101 600757 长江传 媒 532,148.00 5.57 
102 000822 山东海 化 531,759.00 5.57 
103 002187 广百股 份 529,660.00 5.54 
104 002247 聚力文 化 528,298.00 5.53 
105 300283 温州宏 丰 523,188.00 5.48 
106 002852 道 道 全 514,530.00 5.38 
107 600793 宜宾纸 业 487,833.00 5.11 
108 600203 福日电 子 482,215.00 5.05 
109 000021 深 科 技 476,205.00 4.98 
110 300428 四通新 材 474,761.00 4.97 
111 600020 中原高 速 473,631.00 4.96 
112 601789 宁波建 工 471,115.00 4.93 
113 603599 广信股 份 470,585.00 4.92 
114 601368 绿城水 务 465,262.00 4.87 
115 000883 湖北能 源 464,710.00 4.86 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 70 页 共 91 页


 
116 300537 广信材 料 464,476.80 4.86 
117 600508 上海能 源 463,606.00 4.85 
118 600475 华光股 份 463,206.00 4.85 
119 002565 顺灏股 份 461,788.00 4.83 
120 600551 时代出 版 461,203.00 4.83 
121 002081 金 螳 螂 461,162.00 4.83 
122 300387 富邦股 份 460,255.00 4.82 
123 600982 宁波热 电 459,144.00 4.81 
124 300414 中光防 雷 458,150.00 4.79 
125 000519 中兵红 箭 456,293.00 4.78 
126 600340 华夏幸 福 454,497.00 4.76 
127 603360 百傲化 学 452,865.26 4.74 
128 603806 福斯特 449,164.00 4.70 
129 300208 恒顺众 昇 448,927.00 4.70 
130 300121 阳谷华 泰 446,768.00 4.68 
131 600029 南方航 空 446,226.00 4.67 
132 300617 安靠智 电 445,420.00 4.66 
133 002274 华昌化 工 442,192.00 4.63 
134 600056 中国医 药 441,206.00 4.62 
135 002626 金 达 威 438,735.00 4.59 
136 600057 厦门象 屿 435,043.00 4.55 
137 002326 永太科 技 434,679.00 4.55 
138 002824 和胜股 份 434,108.00 4.54 
139 600297 广汇汽 车 432,013.00 4.52 
140 002753 永东股 份 428,579.00 4.49 
141 002057 中钢天 源 426,695.00 4.47 
142 000899 赣能股 份 423,661.00 4.43 
143 600167 联美控 股 423,216.00 4.43 
144 600618 氯碱化 工 419,879.00 4.39 
145 300519 新光药 业 419,295.00 4.39 
146 002275 桂林三 金 417,488.60 4.37 
147 603798 康普顿 415,844.00 4.35 
148 603025 大豪科 技 413,031.00 4.32 
149 002728 特一药 业 412,903.00 4.32 
150 603822 嘉澳环 保 412,454.00 4.32 
151 600958 东方证 券 410,919.00 4.30 
152 601900 南方传 媒 410,494.00 4.30 
153 002593 日上集 团 407,580.00 4.27 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 71 页 共 91 页


 
154 600665 天 地源 405,722.00 4.25 
155 603520 司太立 404,919.00 4.24 
156 000889 中嘉博 创 403,546.00 4.22 
157 002099 海翔药 业 401,547.00 4.20 
158 603900 莱绅通 灵 401,039.00 4.20 
159 603037 凯众股 份 400,700.00 4.19 
160 601985 中国核 电 397,449.00 4.16 
161 300039 上海凯 宝 396,335.00 4.15 
162 601515 东风股 份 394,134.00 4.12 
163 300582 英 飞 特 392,762.00 4.11 
164 600387 海越能 源 392,471.00 4.11 
165 600073 上海梅 林 392,316.00 4.11 
166 603116 红蜻蜓 392,184.00 4.10 
167 002582 好 想 你 389,998.00 4.08 
168 603179 新泉股 份 389,546.00 4.08 
169 603567 珍宝岛 388,665.00 4.07 
170 300632 光莆股 份 388,562.00 4.07 
171 600075 新疆天 业 388,120.00 4.06 
172 600293 三峡新 材 385,748.00 4.04 
173 603020 爱普股 份 383,374.00 4.01 
174 002491 通鼎互 联 381,764.00 4.00 
175 300511 雪榕生 物 379,642.00 3.97 
176 603633 徕木股 份 378,004.80 3.96 
177 300553 集智股 份 377,424.00 3.95 
178 600111 北方稀 土 376,728.00 3.94 
179 002598 山东章 鼓 374,083.00 3.91 
180 300150 世纪瑞 尔 373,510.00 3.91 
181 600287 江苏舜 天 372,387.00 3.90 
182 000639 西王食 品 367,907.20 3.85 
183 603208 江山欧 派 367,202.00 3.84 
184 300260 新莱应 材 366,759.00 3.84 
185 600857 宁波中 百 362,163.00 3.79 
186 300159 新研股 份 360,622.00 3.77 
187 002587 奥拓电 子 359,618.00 3.76 
188 300081 恒信东 方 358,064.00 3.75 
189 300417 南华仪 器 357,483.95 3.74 
190 000733 振华科 技 357,184.00 3.74 
191 000921 海信家 电 354,268.00 3.71 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 72 页 共 91 页


 
192 600415 小商品 城 352,292.00 3.69 
193 000785 武汉中 商 351,435.00 3.68 
194 603728 鸣志电 器 350,714.00 3.67 
195 300385 雪浪环 境 350,594.12 3.67 
196 600363 联创光 电 349,975.00 3.66 
197 600704 物产中 大 348,687.00 3.65 
198 600606 绿地控 股 347,552.00 3.64 
199 300389 艾 比 森 342,785.00 3.59 
200 002119 康强电 子 341,085.00 3.57 
201 603608 天创时 尚 339,892.00 3.56 
202 601677 明泰铝 业 338,105.00 3.54 
203 603203 快克股 份 336,523.65 3.52 
204 300566 激智科 技 334,883.00 3.50 
205 603558 健盛集 团 334,822.00 3.50 
206 002286 保 龄 宝 333,466.00 3.49 
207 002152 广电运 通 332,040.00 3.47 
208 000541 佛山照 明 331,040.00 3.46 
209 002532 新界泵 业 330,295.00 3.46 
210 600093 易见股 份 329,918.00 3.45 
211 002855 捷荣技 术 329,902.90 3.45 
212 300323 华灿光 电 326,986.00 3.42 
213 002763 汇洁股 份 324,897.20 3.40 
214 000631 顺发恒 业 323,771.00 3.39 
215 603159 上海亚 虹 323,715.00 3.39 
216 601918 新集能 源 323,190.00 3.38 
217 600879 航天电 子 321,974.00 3.37 
218 000606 顺 利 办 319,347.00 3.34 
219 300480 光力科 技 319,329.00 3.34 
220 300300 汉鼎宇 佑 318,384.00 3.33 
221 600784 鲁银投 资 316,288.00 3.31 
222 603518 维格娜 丝 315,205.00 3.30 
223 600663 陆家嘴 314,411.20 3.29 
224 601633 长城汽 车 313,268.00 3.28 
225 002067 景兴纸 业 311,793.00 3.26 
226 002793 东音股 份 311,665.00 3.26 
227 600694 大商股 份 310,948.00 3.25 
228 600850 华东电 脑 309,707.00 3.24 
229 300434 金石东 方 307,802.00 3.22 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 73 页 共 91 页


 
230 002783 凯龙股 份 306,969.00 3.21 
231 600835 上海机 电 305,553.40 3.20 
232 603226 菲林格 尔 305,397.20 3.20 
233 300445 康 斯 特 304,488.00 3.19 
234 601882 海天精 工 304,249.00 3.18 
235 600418 江淮汽 车 302,972.00 3.17 
236 000965 天保基 建 302,307.00 3.16 
237 600320 振华重 工 301,020.00 3.15 
238 300438 鹏辉能 源 300,093.00 3.14 
239 002698 博实股 份 298,877.00 3.13 
240 600308 华泰股 份 298,123.00 3.12 
241 002150 通润装 备 297,823.00 3.12 
242 600449 宁夏建 材 297,588.63 3.11 
243 603496 恒为科 技 297,097.00 3.11 
244 300042 朗科科 技 294,805.00 3.09 
245 600666 奥瑞德 294,469.00 3.08 
246 600322 天房发 展 292,621.00 3.06 
247 002649 博彦科 技 292,566.00 3.06 
248 002777 久远银 海 292,237.00 3.06 
249 300287 飞 利 信 291,333.00 3.05 
250 601369 陕鼓动 力 289,756.00 3.03 
251 600724 宁波富 达 287,574.00 3.01 
252 300499 高澜股 份 287,183.00 3.01 
253 603298 杭叉集 团 286,596.00 3.00 
254 600641 万业企 业 285,640.00 2.99 
255 600577 精达股 份 285,624.00 2.99 
256 002549 凯美特 气 285,531.00 2.99 
257 600603 广汇物 流 285,502.00 2.99 
258 002791 坚朗五 金 284,731.00 2.98 
259 300415 伊 之 密 282,920.00 2.96 
260 600823 世茂股 份 282,870.00 2.96 
261 300462 华铭智 能 282,524.00 2.96 
262 300279 和晶科 技 282,516.00 2.96 
263 600052 浙江广 厦 282,217.00 2.95 
264 002435 长江润 发 280,084.00 2.93 
265 300468 四方精 创 280,072.00 2.93 
266 000055 方大集 团 278,274.00 2.91 
267 600062 华润双 鹤 277,914.80 2.91 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 74 页 共 91 页


 
268 000026 飞亚达 Ａ 277,001.00 2.90 
269 603508 思维列 控 276,835.00 2.90 
270 000570 苏常柴 Ａ 276,824.00 2.90 
271 000046 泛海控 股 275,141.00 2.88 
272 600547 山东黄 金 274,979.00 2.88 
273 300641 正丹股 份 274,680.00 2.87 
274 600719 大连热 电 273,940.00 2.87 
275 300472 新元科 技 273,661.00 2.86 
276 600708 光明地 产 272,995.00 2.86 
277 300421 力星股 份 272,978.00 2.86 
278 300455 康拓红 外 271,228.00 2.84 
279 600808 马钢股 份 269,564.00 2.82 
280 600683 京投发 展 267,851.00 2.80 
281 601188 龙江交 通 266,877.00 2.79 
282 300290 荣科科 技 266,627.00 2.79 
283 300200 高盟新 材 266,395.00 2.79 
284 002514 宝馨科 技 265,985.00 2.78 
285 002853 皮 阿 诺 265,340.00 2.78 
286 300182 捷成股 份 264,130.00 2.76 
287 002009 天奇股 份 263,570.00 2.76 
288 600688 上海石 化 263,344.00 2.76 
289 000880 潍柴重 机 263,099.00 2.75 
290 000961 中南建 设 262,148.00 2.74 
291 603001 奥康国 际 261,205.00 2.73 
292 002380 科远股 份 261,145.00 2.73 
293 600820 隧道股 份 260,684.00 2.73 
294 000034 神州数 码 260,300.00 2.72 
295 000617 中油资 本 260,148.00 2.72 
296 600210 紫江企 业 260,024.00 2.72 
297 000859 国风塑 业 259,499.00 2.72 
298 000402 金 融 街 258,094.00 2.70 
299 603333 尚纬股 份 257,710.00 2.70 
300 002186 全 聚 德 257,677.00 2.70 
301 600379 宝光股 份 257,290.00 2.69 
302 600966 博汇纸 业 257,274.00 2.69 
303 000065 北方国 际 257,254.00 2.69 
304 002749 国光股 份 256,476.70 2.68 
305 601800 中国交 建 255,910.00 2.68 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 75 页 共 91 页


 
306 002645 华宏科 技 255,066.00 2.67 
307 000415 渤海租 赁 254,614.00 2.66 
308 600841 上柴股 份 254,422.00 2.66 
309 600373 中 文传 媒 253,496.00 2.65 
310 002534 杭锅股 份 253,184.00 2.65 
311 000529 广弘控 股 252,962.00 2.65 
312 603399 吉翔股 份 252,388.00 2.64 
313 002686 亿 利 达 252,214.00 2.64 
314 002597 金禾实 业 251,259.00 2.63 
315 002014 永新股 份 250,716.00 2.62 
316 603416 信捷电 气 250,590.00 2.62 
317 002860 星 帅 尔 250,345.00 2.62 
318 600051 宁波联 合 249,823.00 2.61 
319 600173 卧龙地 产 249,700.00 2.61 
320 603918 金桥信 息 249,561.00 2.61 
321 600510 黑牡丹 249,368.00 2.61 
322 300576 容大感 光 249,196.00 2.61 
323 002615 哈 尔 斯 248,616.80 2.60 
324 002053 云南能 投 247,403.00 2.59 
325 600986 科达股 份 247,210.20 2.59 
326 002482 广田集 团 247,130.00 2.59 
327 000833 粤桂股 份 246,387.00 2.58 
328 300621 维业股 份 246,218.00 2.58 
329 601908 京运通 246,017.00 2.57 
330 601618 中国中 冶 244,968.00 2.56 
331 002801 微光股 份 243,839.00 2.55 
332 300346 南大光 电 243,757.00 2.55 
333 603015 弘讯科 技 243,445.00 2.55 
334 000952 广济药 业 243,231.00 2.55 
335 300329 海伦钢 琴 241,329.00 2.53 
336 002267 陕天然 气 240,700.00 2.52 
337 300446 乐凯新 材 239,219.00 2.50 
338 603677 奇精机 械 239,170.00 2.50 
339 600897 厦门空 港 239,072.64 2.50 
340 600350 山 东高 速 239,011.00 2.50 
341 603993 洛阳钼 业 238,818.00 2.50 
342 002118 紫鑫药 业 238,808.00 2.50 
343 600491 龙元建 设 238,492.00 2.50 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 76 页 共 91 页


 
344 000738 航发控 制 238,370.00 2.49 
345 600477 杭萧钢 构 238,194.00 2.49 
346 002513 蓝丰生 化 237,964.00 2.49 
347 002838 道恩股 份 237,790.30 2.49 
348 600163 中闽能 源 237,232.00 2.48 
349 300403 汉宇集 团 236,820.00 2.48 
350 300272 开能健 康 235,696.00 2.47 
351 601101 昊华能 源 235,427.00 2.46 
352 600390 五矿资 本 235,216.00 2.46 
353 600980 北矿科 技 235,055.00 2.46 
354 300440 运达科 技 235,040.00 2.46 
355 600816 安信信 托 234,884.00 2.46 
356 002802 洪汇新 材 234,520.00 2.45 
357 002748 世龙实 业 233,677.00 2.45 
358 002085 万丰奥 威 233,311.00 2.44 
359 600023 浙能电 力 232,786.00 2.44 
360 603601 再升科 技 232,651.00 2.43 
361 000030 富奥股 份 232,618.00 2.43 
362 600323 瀚蓝环 境 232,430.00 2.43 
363 300082 奥克股 份 231,890.00 2.43 
364 603016 新宏泰 230,732.00 2.41 
365 002039 黔源电 力 230,272.00 2.41 
366 600500 中化国 际 230,014.00 2.41 
367 600664 哈药股 份 229,400.00 2.40 
368 300575 中旗股 份 229,269.00 2.40 
369 002361 神剑股 份 229,026.00 2.40 
370 002775 文科园 林 228,950.00 2.40 
371 603938 三孚股 份 228,904.00 2.40 
372 300459 金科文 化 228,837.00 2.39 
373 603906 龙蟠科 技 228,621.00 2.39 
374 002669 康达新 材 228,532.00 2.39 
375 600970 中材国 际 228,117.00 2.39 
376 000598 兴蓉环 境 228,080.00 2.39 
377 600282 南钢股 份 227,706.00 2.38 
378 603041 美思德 227,026.00 2.38 
379 002766 索菱股 份 226,972.00 2.38 
380 603239 浙江仙 通 226,724.00 2.37 
381 002128 露天煤 业 226,571.00 2.37 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 77 页 共 91 页


 
382 300286 安 科 瑞 226,555.00 2.37 
383 603766 隆鑫通 用 226,500.00 2.37 
384 300243 瑞丰高 材 226,350.00 2.37 
385 300118 东方日 升 226,320.00 2.37 
386 000767 漳泽电 力 226,305.00 2.37 
387 002002 鸿达兴 业 225,291.00 2.36 
388 600422 昆药集 团 225,264.00 2.36 
389 601158 重庆水 务 225,065.00 2.36 
390 002061 浙江交 科 224,160.00 2.35 
391 600118 中国卫 星 224,100.00 2.35 
392 002381 双箭股 份 223,872.00 2.34 
393 603987 康德莱 222,362.00 2.33 
394 002462 嘉 事 堂 222,109.00 2.32 
395 600971 恒源煤 电 221,536.00 2.32 
396 002166 莱茵生 物 221,518.00 2.32 
397 300376 易 事 特 221,182.00 2.31 
398 000040 东旭蓝 天 220,396.00 2.31 
399 000702 正虹科 技 220,183.00 2.30 
400 000603 盛达矿 业 219,882.00 2.30 
401 603113 金能科 技 219,822.00 2.30 
402 002540 亚太科 技 219,536.00 2.30 
403 603980 吉华集 团 219,483.00 2.30 
404 600236 桂冠电 力 219,336.00 2.30 
405 600706 曲江文 旅 219,235.00 2.29 
406 002107 沃华医 药 219,166.72 2.29 
407 603585 苏利股 份 219,013.00 2.29 
408 603609 禾丰牧 业 218,852.00 2.29 
409 603388 元成股 份 218,453.00 2.29 
410 000928 中钢国 际 218,089.00 2.28 
411 000018 神州长 城 217,676.00 2.28 
412 300237 美晨生 态 217,598.00 2.28 
413 300563 神宇股 份 215,775.00 2.26 
414 300611 美力科 技 215,201.00 2.25 
415 000999 华润三 九 215,165.00 2.25 
416 600888 新疆众 和 214,207.00 2.24 
417 603926 铁流股 份 213,893.88 2.24 
418 002062 宏润建 设 213,309.00 2.23 
419 002600 领益智 造 213,272.00 2.23 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 78 页 共 91 页


 
420 300447 全信股 份 213,229.00 2.23 
421 002533 金杯电 工 212,910.00 2.23 
422 300560 中 富 通 212,825.00 2.23 
423 002531 天顺风 能 212,650.00 2.23 
424 603309 维力医 疗 212,406.00 2.22 
425 000553 沙隆达 Ａ 212,319.00 2.22 
426 000715 中兴商 业 211,931.00 2.22 
427 000887 中鼎股 份 211,400.00 2.21 
428 000900 现代投 资 211,074.00 2.21 
429 002603 以岭药 业 210,871.00 2.21 
430 002496 ST 辉 210,490.00 2.20 
431 300194 福安药 业 210,164.00 2.20 
432 600644 乐山电 力 209,290.00 2.19 
433 000836 富通鑫 茂 208,804.00 2.19 
434 300190 维 尔 利 208,361.00 2.18 
435 603997 继峰股 份 208,354.98 2.18 
436 002100 天康生 物 207,727.00 2.17 
437 000525 红 太 阳 207,695.00 2.17 
438 600713 南京医 药 207,674.00 2.17 
439 300603 立昂技 术 207,673.00 2.17 
440 600168 武汉控 股 207,564.00 2.17 
441 000550 江铃汽 车 207,045.00 2.17 
442 603788 宁波高 发 206,117.00 2.16 
443 300353 东土科 技 205,862.00 2.15 
444 300636 同和药 业 205,743.00 2.15 
445 600143 金发科 技 205,575.88 2.15 
446 300138 晨光生 物 205,335.00 2.15 
447 600381 青海春 天 205,087.00 2.15 
448 002566 益盛药 业 204,829.00 2.14 
449 300453 三鑫医 疗 203,753.00 2.13 
450 603886 元祖股 份 203,503.00 2.13 
451 300535 达威股 份 203,294.00 2.13 
452 002868 绿康生 化 202,564.00 2.12 
453 601579 会稽山 202,234.00 2.12 
454 002518 科 士 达 201,800.00 2.11 
455 002820 桂 发 祥 201,544.00 2.11 
456 000601 韶能股 份 201,290.00 2.11 
457 300310 宜通世 纪 201,165.00 2.11 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 79 页 共 91 页


 
458 300497 富祥股 份 200,464.00 2.10 
459 603919 金徽酒 199,085.00 2.08 
460 300640 德艺文 创 198,905.00 2.08 
461 600351 亚宝药 业 198,502.00 2.08 
462 002470 金 正 大 197,852.00 2.07 
463 000657 中钨高 新 197,687.00 2.07 
464 300233 金 城医 药 197,299.00 2.06 
465 601229 上海银 行 197,228.00 2.06 
466 300571 平治信 息 196,673.00 2.06 
467 002171 楚江新 材 196,177.00 2.05 
468 600197 伊力特 195,535.00 2.05 
469 002017 东信和 平 194,415.00 2.03 
470 600126 杭钢股 份 193,770.00 2.03 
471 002840 华统股 份 193,605.00 2.03 
472 601952 苏垦农 发 193,295.00 2.02 
473 603589 口子窖 192,984.00 2.02 
474 002239 奥 特 佳 192,960.00 2.02 
475 603099 长白山 192,956.00 2.02 
476 300098 高 新 兴 192,824.00 2.02 
477 002872 天圣制 药 192,772.00 2.02 
478 000032 深桑达 Ａ 192,488.00 2.01 
479 000848 承德露 露 192,203.00 2.01 
480 600513 联环药 业 191,632.20 2.01 
注：上 述卖 出金 额为 卖出 成交金 额（ 成交 单价 乘以 成交数 量） ，不 包括 相关 交 易费用 。 
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额 
单位： 人民 币元 
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 263,040,450.07 
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 234,260,538.93 
注： 上述 买入 股票 成本 总 额和卖 出股 票收 入总 额均 为买卖 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成交 数量 ） ， 不
包括相 关交 易费 用。 
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券投 资。 
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券投 资。 
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序所 有资 产支持 证券 投资明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 80 页 共 91 页


 
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。 
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细 
代码 名称 
持仓量 （买/
卖） 
合约市 值
（元） 
公允价 值变
动（元 ） 
风险说 明 
- - - - - 
报告期 内， 本
基金运 用股
指期货 是出
于追求 基金
充分投 资、 减
少交易 成本 、
降低跟 踪误
差的目 的， 总
体风险 可控
且符合 既定
的投资 政策
和投资 目标 。 
公允价 值变 动总 额合 计 （ 元） 0.00 
股指期 货投 资 本 期收 益 （ 元） 39,661.75 
股指期 货投 资本期 公 允价 值变动 （元 ） 0.00 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。 
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策 
本基金 在进 行股 指期 货投 资时， 将根 据风 险管 理原 则，以 套期 保值 为主 要目 的，采 用流 动性
好、交 易活 跃的 期货 合约 。 基金 管理 人将 充分 考虑 股指期 货的 收益 性、 流动 性及风 险性 特征 ，运
用股指 期货 对冲 系统 性风 险、对 冲特 殊情 况下 的流 动性风 险， 如大 额申 购赎 回等； 利用 金融 衍生
品的杠 杆作 用， 以达 到降 低投资 组合 的整 体风 险的 目的。 
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策 
本基金 目前 暂不 对国 债期 货进行 投资 。 
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。 
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价 
本基金 本报 告期 内未 参与 国债期 货投 资。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 81 页 共 91 页


 
8.12 投 资组 合报告 附注 
8.12.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 本期 受到调 查以 及处罚 的情 况的说 明 
报告期内基金 投资的前 十 名证券的发行 主体，没 有 被监管部门立 案调查， 或 在报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚。 
 
8.12.2 基 金投 资的前 十名 股票超 出基 金合同 规定 的备选 股票 库情况 的说 明 
本期基 金投 资组 合前 十名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。 
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成 
单位： 人民 币元 
序号 名称 金额 
1 存出保 证金 40,652.54 
2 应收证 券清 算款 5,095,004.41 
3 应收股 利 - 
4 应收利 息 2,481.38 
5 应收申 购款 - 
6 其他应 收款 - 
7 待摊费 用 - 
8 其他 - 
9 合计 5,138,138.33 




8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。 
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明 
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。 
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 
无。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 82 页 共 91 页


 
§9 基金份 额持有人信息 
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构 
份额单 位： 份 
持有人 户数
( 户) 
户均持 有的
基金份 额 
持有人 结构 
机构投 资者 个人投 资者 
持有份 额 
占总份
额比例 
持有份 额 
占总份
额比例 
204 141,335.72 28,749,745.46 99.71% 82,740.86 0.29% 




9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况 
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例 
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金 
10,111.05 0.0351% 




9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况 
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ） 
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金 
0~10 
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0~10 




 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 83 页 共 91 页


 
§10 开放式 基金份额变动 
单位： 份 
基金合 同 生 效日 （ 2017 年 9 月 13 日 ） 基金 份额 总额 
200,170,888.02 
本报告 期期 初基 金份 额总 额 9,270,534.99 
本报告 期期 间基 金总 申购 份额 148,704,219.64 
减: 本报 告期 期间 基金 总赎 回份额 129,142,268.31 
本报告 期期 间基 金拆 分变 动份额 （份 额减 少以"-" 填 列） - 
本报告 期期 末基 金份 额总 额 28,832,486.32 



国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 84 页 共 91 页


 
§11 重大事 件揭示 
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议 
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。









11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重 大 人事变 动 
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人发生 重大 人事 变动 。 根 据国金 基金 管理 有限 公司 第三届 董事 会审
议通过 ，基 金管 理人 于 2018 年 12 月 15 日 发布 公告 ，聘任 韩东 霞女 士为 公司 副总经 理。 上述 人
事变动 已按 相关 规定 备案 、公告 。 
本报告 期内 ，本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门无 重大人 事变 动。





 
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼 
本报告 期内 ，无 涉及 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 。





 
11.4 基 金投 资策略 的改 变 
本报告 期内 ，本 基金 投资 策略未 发生 重大 改变 。 






 
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况 
本 基金 本报 告期 应支 付给 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙） 的报 酬 为 50,000 元人民
币。截 至本 报告 期末 ，该 会计师 事务 所自 本基 金基 金合同 生效 日起 为本 基金 提供审 计服 务 至 今 。





 
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况 
本报告 期内 ，基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽查 或处 罚等 情况 。





 
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况 
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商名 称 
交易单 元
数量 
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 
备注 
成交金 额 
占当期 股票 
成交总 额的比
例 
佣金 
占当期 佣金 
总量的 比例 
银河证 券 1 242,834,740.42 48.88% 177,583.28 48.88% - 
东方证 券 1 187,998,587.84 37.84% 137,485.38 37.84% - 
华创证 券 1 65,982,270.55 13.28% 48,253.37 13.28% - 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 85 页 共 91 页


 
注： 本 基金 根据 中国 证券 监督管 理委 员会 《关 于完 善证券 投资 基金 交易 席位 制度有 关问 题的 通知 》
（证监 基金 字[2007]48 号 ） 的有 关规 定要 求， 本基 金管理 人在 比较 了多 家证 券经营 机构 的财 务状
况、经 营状 况、 研究 水平 后，向 券商 租用 了基 金专 用交易 席位 。 
（1 ） 基金 专用 交易 席位 的 选择标 准如 下： 
①经营 行为 规范 ，在 近一 年内未 出现 重大 违规 行为 ； 
②财务 状况 良好 ，各 项财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定； 
③具备 基金 运作 所需 的高 效、安 全的 通讯 条件 ，交 易设施 满足 基金 进行 证券 交易需 要； 
④具有较强的 研究能力 ， 能及时、全面 地提供高 质 量的宏观、策 略、行业 、 上市公司、 证券市场
研究、 固定 收益 研究 、数 量研究 等报 告及 信息 资讯 服务； 
⑤交易 佣金 收取 标准 合理 。 
（2 ） 基金 专用 交易 席位 的 选择程 序如 下： 
①本基 金管 理人 根据 上述 标准考 察 后 确定 选用 交易 席位的 证券 经营 机构 ； 
②本基 金管 理人 和被 选中 的证券 经营 机构 签订 席位 租用协 议。 
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商名 称 
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 
成交金 额 
占当期 债券 
成交总 额的 比
例 
成交金 额 
占当期 债
券回购 
成交总 额
的比例 
成交金 额 
占当期 权证 
成交总 额的
比例 
银河证 券 - - 111,700,000.00 92.54% - - 
东方证 券 - - - - - - 
华创证 券 - - 9,000,000.00 7.46% - - 




11.8 其 他重 大事件 
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期 
1 
《 国 金 基 金 管 理 有 限 公 司 2017
年12 月 31 日基 金净 值公 告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 1 月 2 日 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 86 页 共 91 页


 
2 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2017 年第4 季 度 报告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 1 月 19 日 
3 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投 资基 金暂停 大额 申购、大 额转
换 转入 、大额 定期 定额投资 业务
的公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 
2018 年 3 月 22 日 
4 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2017 年年 度报 告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 3 月 27 日 
5 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2017 年年 度报 告 摘要 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 3 月 27 日 
6 
《 关于 国金基 金管 理有限公 司旗
下 部分 证券投 资基 金修改基 金合
同的公 告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 3 月 30 日 
7 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2018 年第1 季 度 报告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 4 月 21 日 
8 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投 资基 金招募 说明 书（更新 ） 摘
要》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 4 月 27 日 
9 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金招 募说 明书 （更 新） 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 4 月 27 日 
10 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于增
加 凤凰 金信（ 银川 ）基金销 售有
限 公司 为旗下 基金 销售机构 的公
告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 
2018 年 6 月 16 日 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 87 页 共 91 页


 
11 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于调
整 旗下 基金所 持停 牌股票估 值方
法的公 告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 6 月 29 日 
12 
《 关于 国金鑫 瑞灵 活配置混 合 型
证 券投 资基金 基金 经理变更 的公
告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 7 月 17 日 
13 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2018 年第2 季 度 报告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 7 月 20 日 
14 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于增
加 中民 财富基 金销 售（上海 ）有
限 公司 为旗下 基金 销售机构 的公
告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 
2018 年 7 月 21 日 
15 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于增
加 东海 证券股 份有 限公司为 旗下
基金销 售机 构的 公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 8 月 7 日 
16 
《 关于 增加北 京肯 特瑞基金 销售
有 限 公 司 为 国 金 鑫 新 灵 活 配 置
（LOF ） 基 金、 国金 鑫瑞 灵 活基金
销售机 构的 公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 
2018 年 8 月 10 日 
17 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投 资 基金 2018 年 半 年度报 告 摘
要》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 8 月 24 日 
18 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2018 年半 年度 报 告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 8 月 24 日 
19 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于增
加 联讯 证券股 份有 限公司为 旗下
基金销 售机 构的 公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 8 月 30 日 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 88 页 共 91 页


 
20 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于旗
下 基 金 投 资 资 产 支 持 证 券 的 公
告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 8 月 30 日 
21 
《 国金 基金关 于增 加深圳众 禄基
金 销售 股份有 限公 司为旗下 基金
销售机 构的 公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 9 月 3 日 
22 
《 关于 网上交 易平 台汇付天 天盈
渠道关 闭基 金支 付服 务的 公告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 9 月 21 日 
23 
《 国金 基金关 于增 加北京君 德汇
富 基金 销售有 限公 司为旗 下 基金
销售机 构的 公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 9 月 28 日 
24 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金2018 年第3 季 度 报告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 10 月 25 日 
25 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投资基 金招 募说 明书 （更 新） 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 10 月 27 日 
26 
《 国金 鑫瑞灵 活配 置混合型 证券
投 资基 金招募 说明 书（更新 ）摘
要》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 10 月 27 日 
27 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于暂
停 浙江 金 观诚 基金 销售有限 公司
办 理旗 下基金 相关 销售业务 的公
告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 
2018 年 11 月 27 日 
28 
《 国金 基金管 理有 限公司高 级管
理人员 变更 公告 》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 12 月 15 日 
29 《 国金 基金管 理有 限公司关 于增 指定披 露媒 体和 本 2018 年 12 月 19 日 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 89 页 共 91 页


 
加 众升 财富（ 北京 ）基金销 售有
限 公司 、北京 蛋卷 基金销售 有限
公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机 构 的 公
告》 
基金基 金管 理人 网
站 
30 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于增
加注册 资本 的公 告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 12 月 22 日 
31 
《 国金 基金管 理有 限公司关 于提
请 投资 者及时 更新 已过期身 份证
件或者 身份 证明 文件 的公 告》 
指定披 露媒 体和 本
基金基 金管 理人 网
站 2018 年 12 月 29 日 
注：本报告期 内，基金 管 理人按照《证 券投资基 金 信息披露管理 办法》的 规 定每个开放 日公布基
金份额 净值 和基 金份 额累 计净值 。 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 90 页 共 91 页


 
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息 
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况 
投
资
者
类
别 
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况 
序
号 
持有基
金份额
比例达
到或者
超过20%
的时间
区间



期初 
份额 
申购 
份额 
赎回 
份额 
持有份 额 
份额占
比 
机
构 
1 
2018 年1
月1 日至
2018 年2
月26 日；
2018 年4
月1 日至
2018 年
12 月 31
日 
8,741,136.47 27,874,930.31 8,741,136.47 27,874,930.31 96.68% 
 2 
2018 年3
月6 日至
2018 年8
月1 日 
0.00 74,334,696.15 73,459,881.00 874,815.15 3.03% 
 3 
2018 年3
月6 日至
2018 年3
月13 日 
0.00 46,458,836.65 46,458,836.65 0.00 0.00% 
个
人 
- - - - - - - 









 
- - - - - - - - 
产品特 有风 险 
报告期 内 ， 本 基金 存在 单 一投资 者持 有份 额占 比达 到或超 过20% 的 情形 ， 由 此可能 导致 的特 有风 险包
括： 产品 流动 性风 险、 巨 额赎回 风险 以及 净值 波动 风险等 。 本基 金管 理人 将 持续加 强投 资者 集中 度管
理， 审慎 确认 大额 申购 与 大额赎 回 ， 同 时进 一步 完 善流动 性风 险管 控机 制 ， 加强对 基金 份额 持有 人利
益的保 护。 
注：申 购份 额包 含红 利再 投资。 
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息 
无





 国金鑫瑞灵活配置 2018 年年度 报告 
第 91 页 共 91 页


 
§13 备查文 件目录 
13.1 备 查文 件目录 
1 、中 国证 监会 核准 基金 募 集的文 件； 
2 、国 金鑫 瑞灵 活配 置混 合 型证券 投资 基金 基金 合同 ； 
3 、国 金鑫 瑞灵 活配 置混 合 型证券 投资 基金 托管 协议 ； 
4 、国 金鑫 瑞灵 活配 置混 合 型证券 投资 基金 招募 说明 书； 
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照； 
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照； 
7 、报 告期 内披 露的 各项 公 告。 
13.2 存 放地 点 
本基金 基金 管理 人的 办公 场所。 
13.3 查 阅方 式 
投资者可到基 金管理人 、 基金托管人的 办公场所 或 基金管理人网 站免费查 阅 备查文件。在 支
付工本 费后 ，投 资者 可在 合理时 间内 取得 备查 文件 的复制 件或 复印 件。 
投资者 对本 报告 如有 疑问 ，可咨 询本 管理 人。 
咨询电 话：4000-2000-18 
公司网 址：www.gfund.com 
 
 
国 金基 金管理 有限 公司 
2019 年 3 月 30 日