国 都 量 化 精选 混 合 型 证券 投 资 基金2018 年
年度报告
2018 年12 月31 日
基金管 理人： 国都证券股 份有限公司
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司
送出日 期：2019 年3 月30 日 国都量化精选 2018 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会及 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带责任。本 年度报告 已 经三分之二 以上独立
董事签 字同 意， 并由 拟任 董事长 签发 。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2019 年 3 月 26 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 和投资组合报 告等内容 ， 保证复核内容 不存在虚 假 记载、误导 性陈述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书。
本报告中财务 资料经审 计 ，中审华会计 师事务所 （ 特殊普通合伙 ）为本基 金 出具了无保留 意
见的审 计报 告， 请投 资者 注意阅 读。
本报告 期 自2018 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。 国都量化精选 2018 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................................................. 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ...................................................................................................................................... 9
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 11
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 12
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 13
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 13
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 14
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 14
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 15
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 15
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 15
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 15
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 16
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 16
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 16
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 18
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 18
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 19
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 20
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 21
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 46
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 46
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 46
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 47
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 49
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 51
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 51 国都量化精选 2018 年年度报告
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8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 所有资 产支 持证 券投 资明 细 .................... 51
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 51
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 51
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 51
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 52
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 52
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 54
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 54
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 54
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 54
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 55
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 56
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 56
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 56
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 56
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 56
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 56
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 56
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 56
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 57
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 58
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 58
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 58
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 59
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 59
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 59
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 59
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 国都量 化精 选混 合型 证券 投资基 金
基金简 称 国都量 化精 选
场内简 称 -
基金主 代码 005247
前端交 易代 码 -
后端交 易代 码 -
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2017 年 12 月 27 日
基金管 理人 国都证 券股 份有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 62,900,004.02 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 -
上市日 期 -
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 利 用 量化 投资 策略 和量 化工 具 ，在 严格 控制 风险 的前
提下， 力争 实现 基金 资产 的持续 稳健 增值
投资策 略 本基金 通过 量化 策略 和工 具， 对 宏观 政策 、 微 观行 业、
市 场 情绪 等方 面进 行全 面研 究 ，再 辅以 量化 系统 风险
判 定 模型 来确 定中 短期 市场 系 统风 险。 通过 风险 判定
模 型 来调 整仓 位， 合理 确定 本 基金 在股 票、 债券 、现
金 等 金融 工具 上的 投资 比例 ， 并随 着各 类金 融工 具风
险 收 益特 征的 相对 变化 ，动 态 地调 整投 资比 例， 以达
到控制 下行 风险 的目 标
业绩比 较基 准 本基金 的业 绩比 较基 准为 ： 沪深300 指 数收 益率 ×60% +
中国债 券总 指数 收益 率 × 4 0%
风险收 益特 征 本 基 金为 混合 型基 金， 其预 期 收益 及预 期风 险水 平高
于 债 券型 基金 和货 币市 场基 金 ，但 低于 股票 型基 金，
属于中 等预 期收 益风 险水 平的投 资品 种。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 国都证 券股 份有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 李昭 龚小武
联系电 话 010-84183229 021-52629999-212056
电子邮 箱 lizhao@guodu.com 011597@cib.com.cn 国都量化精选 2018 年年度报告
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客户服 务电 话
400-818-8118 95561
传真 010-84183311 021-62159217
注册地 址 北 京 市 东 城 区 东 直 门 南 大
街3 号 国华 投资 大 厦 9 、10
层
福州市 湖东 路154 号
办公地 址 北 京 市 东 城 区 东 直 门 南 大
街3 号 国华 投资 大 厦 9 、10
层
上 海 市 江 宁 路 168 号 兴 业 大 厦
20 楼
邮政编 码 100007 200041
法定代 表人 王少华 （待 变更 ） 高建平
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
www.guodu.com
基金年 度报 告备 置地 点 本基金 管理 人及 本基 金托 管人住 所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 中 审 华 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通 合
伙）
北京市 西城 区百 万庄 大 街 22 号院 2
号楼5 层
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区太 平桥 大 街17 号
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§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1
期间 数据 和指 标
2018 年
2017 年 12 月 27 日
(基金 合同 生效
日)-2017 年12 月31
日
2016 年
本期已 实现 收益 -15,546,675.37 218,689.53 -
本期利 润 -16,878,056.39 218,954.53 -
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.1797 0.0008 -
本期加 权平 均净 值利 润率 -19.45% 0.08% -
本期基 金份 额净 值增 长率 -22.54% 0.08% -
3.1.2
期末 数据 和指 标 2018 年末 2017 年末 2016 年末
期末可 供分 配利 润 -14,142,119.01 218,689.53 -
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.2248 0.0008 -
期末基 金资 产净 值 48,757,885.01 271,839,643.83 -
期末基 金份 额净 值 0.7752 1.0008 -
3.1.3
累计 期末 指标 2018 年末
2017 年末
2016 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 -22.48% 0.08% -
注：1. 本期已 实现收益 指 本期利息收入 、投资收 益 、其他收入（ 不含公允 价 值变动收益 ）扣除相
关费用 后的 余 额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动损 益。
2.期末 可供 分配 利润 ， 采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 （为
期末余 额， 不是 当期 发生 数） 。
3.所述期末基 金业绩指 标 不包含持有人 认购或交 易 基金的各项费 用，计入 费 用后实际收 益水平要
低于所 列数 字。
4.本基 金基 金合 同 于2017 年12 月27 日生 效， 截止 报告期 末未 满三 年。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率 标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 -8.12% 0.80% -6.41% 0.97% -1.71% -0.17% 国都量化精选 2018 年年度报告
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过去六 个月 -12.64% 0.87% -7.37% 0.89% -5.27% -0.02%
过去一 年 -22.54% 0.81% -13.54% 0.79% -9.00% 0.02%
自基金 合同
生效起 至今
-22.48% 0.80% -13.82% 0.79% -8.66% 0.01%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
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3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
3.3 其 他指 标
注：无
3.4 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
注：本 基金 自基 金合 同生 效以来 未发 生利 润分 配， 符合相 关法 规及 基金 合同 的规定 。 国都量化精选 2018 年年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
国都证 券股 份有 限公 司（ 以下简 称“ 国都 证券 ” ） 是 由国都 证券 有限 责任 公司 整体变 更而 来。
国都证券有限 责任公司 是 经中国证监会 批准，在 中 诚信托有限责 任公司和 北 京国际信托 有限公司
原有证 券业 务整 合的 基础 上，吸 收其 他股 东出 资， 于 2001 年12 月 28 日成 立 的综合 性证 券公 司，
注册地 为北 京。2015 年 6 月 23 日公 司组 织形 式由 有 限责任 公司 整体 变更 为股 份有限 公司 ，公 司
正式更 名为 “国 都证 券股 份有限 公司 ”， 注册 资本 变更 为 460000.0009 万元 。2015 年 12 月31 日
完成增 资扩 股， 注册 资本 增至 530000.0009 万 元。
2014 年8 月19 日， 经中 国证监 会批 准， 公司 获准 开展公 募基 金管 理业 务资 格， 截 至 2018 年
12 月 31 日 ，本 公司 管理 6 只开放 式证 券投 资基 金 —— 国 都创 新驱 动灵 活配 置混合 型证 券投 资基
金、 国 都聚 鑫定 期开 放混 合型证 券投 资基 金、 国都 消费升 级灵 活配 置混 合型 发起式 证券 投资 基金 、
国都智能制造 混合型发 起 式证 券投资基 金、国都 量 化精选混合型 证券投资 基 金、国都多 策略混合
型证券 投资 基金 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
程广飞 基金经 理
2017 年12 月
27 日
- 6 年
中科院研究生院工学硕
士，北京科技大学计算
机学士 。2011 年 毕业 加
入中国国际金融有限公
司创新产品部担任分析
师，随后任光大证券股
份 有 限 公 司 量 化 研 究
员，2013 年 加入 国都 证
券，担任研究所金融工
程研究员、金融工程组
负责人。现任国都证券
基金管理部基金 经 理 、
公募证券投资基金管理
业务投资决策委员会成
员。
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4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 、 《 公开募集证券 投
资基金运作管 理办法》 等 有关法律法规 的规定和 《 国都量化精选 混合型证 券 投资基金基 金合同》
等有关法律文 件的约定 ， 本着诚实信用 、勤勉尽 责 的原则管理和 运用基金 资 产，在严格 控制风险
的基础 上 ， 为 基金 份额 持 有人谋 求最 大利 益 ， 无 损 害基金 份额 持有 人利 益的 行为 。 本 基金 无违 法、
违规行 为。 本基 金投 资运 作符合 有关 法律 法规 的规 定及基 金合 同的 约定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金管理人 根据《公 开 募集证券投资 基金运作 管 理办法》 、 《证券 投资基金 管理公司公平 交
易制度指导意 见》等法 规 制定了《国都 证券股份 有 限公司公募证 券投资基 金 业务公平交 易管理办
法》 。 通过 制定 科学 合理 的 投资决 策体 系 、 交 易执 行 规范及 对公 平交 易的 监控 与报告 、 相关 信息 披
露等手 段， 确保 各投 资组 合享有 公平 的投 资决 策机 会，建 立公 平交 易的 制度 环境。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
相应制度及流 程 ，通过 系 统和人工等各 种方式在 各 业务环节严格 控制交易 公 平执行，公 平对待旗
下管理 的所 有基 金和 投资 组合。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。
本报告期内， 未出现涉 及 本基金的交易 所公开竞 价 同日反向交易 成交较少 的 单边交易量超 过
该证券 当日 成交 量 5% 的 情 况。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
刚刚过 去 的2018 年 是比 较 艰难的 一年 ， 也 是从2011 年以来 的首 次全 行业 全指 数的大 幅调 整。
2018 年，A 股市 场全 年在 内忧 外 患交 加下 经历 了惨 烈的调 整， 在年 初 1 月份 指数躁 动之 后， 上 证
综指全 年从 最高 点 3587 一 路下跌 到 2449 点， 最大 调 整幅度 达-31.7% ，各 大宽 基指数 全年 跌幅 均
在20% 以上 。行 业上 看， 按照申 万宏 源证 券行 业分 类指数 看，28 个一 级行 业 均跌幅 在 20% 以 上。 国都量化精选 2018 年年度报告
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宏观经 济方 面，2018 年去 杠杆政 策的 实施 影响 企业 的信用 扩张 ， 实 体经 济在 流动性 方面 承 受
比较大 的压 力 。 国 际上 美 国发动 贸易 战 ， 使 得外 部 经济形 势也 十分 严峻 。 在 内外利 空因 素影 响下 ，
A 股一路震荡 走低。期 间 虽间或弱势反 弹，但单 边 下行趋势较为 明显。系 统 性风险下， 行业和个
股难以 走出 独 立 行情 ，绝 对收益 难度 较大 。
报告期，本基 金在产品 运 作结果上不尽 如人意， 未 能取得正的超 额收益。 在 产品运作上， 本
基金从 成立 到建 仓期 之初 ，基本 上采 用以 沪 深 300 增强为 主的 投资 策略 ，由 于判断 大势 上有 一 定
的偏差，未能 以保守策 略 为基础并及时 适应市场 的 变化，中性偏 高的权益 仓 位使得产品 产生较大
的系统 性风 险， 并且 带来 比较大 的回 撤。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截止2018 年12 月 31 日 ， 本基金 份额 净值 为0.7752 元， 份额 累计 净值0.7752 元， 年度 基金
份额净值增长 率-22.54% ， 同期基金业绩 比较基准-13.54% ，本基 金 份额净值 增 长率低于业绩 比较
基准9.00 个百 分点 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
拉长时间周期 来看，A 股 市场当前正在 从熊市的 末 尾走向长期向 上的起点 。 随着经济下行 压
力持续显现， 陆陆续续 会 有比较多的逆 周期政策 改 善经济发展动 力；同时 伴 随社保养老 金、理财
资金、 外资 等长 线资 金的 持续入 场，A 股 也将 整体 迎来向 上动 力。
展望 2019 年， 我们 判断 2019 年将 是底 部震 荡的 一 年，而 一季 度仍 是弱 势震 荡行情 ，本 产品
将维持中性偏 低仓位， 如 果季度初出现 持续下跌 的 情况下，围绕 春节前后 应 该出现阶段 性的投资
机会 ； 此 外展 望2019 年 的 国内宏 观经 济前 景仍 是不 容乐观 ， 随着 年报 和季 报 的披露 ， 后续 应该 仍
会有持续一到 两个季度 的 调整周 期，所 以整体上 对 上半年市场持 谨慎态度 。 进入下半年 后，在阶
段性的 系统 性风 险有 所释 放后， 我们 会逐 步提 升股 票仓位 ， 力 争挖 掘出 符合 量化条 件的 优质 个股 。
如果市场阶段 性有比较 大 的调整，我们 将密切跟 踪 量化情绪指标 ，及时把 握 结构性反弹 机会，力
争取得 超越 市场 水平 的投 资收益 。
本基金 将继 续坚 持沪 深 300 指数 增强 的量 化策 略和 优质因 子分 层策 略， 力争 把 握 2019 年 的阶
段性系 统性 机会 和个 股的 超额收 益。 在 2019 年的 运 作过程 中， 我们 会充 分汲 取产品 运作 的经 验教
训，力争利用 量化模型 把 握好投资时点 ，控制好 投 资节奏，注重 组合策略 的 均衡性，为 投 资人创
造长期 价值 。
国都量化精选 2018 年年度报告
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4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
报告 期内，本 基金运 作合法合规。 公司高度重 视基金的合规 运作和风险 管理，从合法 合
规保障基金份 额持有人 利 益出发，不断 完善内部 控 制制度和业务 流程，强 化 执行力度， 推动各项
内控机 制的 完善 和落 实， 具体包 括以 下方 面：
（1 ） 强 化合 规培 训 ， 培养合 规文 化 。 公 司及 时 传达与 基金 业务 相关 的法 律法规 ， 开展 多
种形式的合规 培训，不 断 提升员工的合 规守法意 识 ，公司内部控 制和风险 管 理基础得到 夯实和优
化。
（2 ） 加 强制 度建 设 ， 构建全 面内 部控 制体 系 。 公司根 据法 律法 规等 规范 性文件 ， 制定 了
较为完善的管 理制度。 同 时，根据新的 监管 要求 和 业务发展对原 有制度进 行 及时补充和 修订，内
容涵盖 投资 研究 、业 绩评 价、债 券交 易、 公平 交易 、反洗 钱、 流动 性风 险管 理等。
（3） 加强 监察 稽核 工 作，强 化风 险管 理。
公司 加强事前 、事中 、事后风险控 制有效结合 ，通过多种形 式提高内控 管理质量，优 化
风险管 理水 平。 本报 告期 内，基 金管 理业 务未 发生 重大风 险事 件。
本报 告期内， 公司通 过日常监察稽 核与 事前控 制的方式，不 断提高和完 善监察稽核工 作
的深度和广度 ，提高业 务 部门人员的风 险意识水 平 ，切实保证基 金运作所 涉 及的各个环 节均能按
照各项 法律 法规 和公 司内 部制度 有 效 落实 。
本报 告期内， 内控部 门审核了公司 制定（修订 ）的制度、公 募基金产品 的宣传文件、 与
代销机构合作 的相关协 议 、相关信息披 露文件及 投 资运作相关事 项；另外 ， 合规部门协 助处理参
与新股 申购 网下 询价 的关 联关系 核查 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 企业会计 准 则》 、 《证券投资 基金会计 核算业务指引 》
以及中国证监 会 相关规 定 和基金合同的 约定，对 基 金所持有的投 资品种进 行 估值，本基 金托管人
根据法律法规 要求履行 估 值及净值计算 的复核责 任 。基金份额净 值由基金 管 理人完成估 值后，经
基金托 管人 复核 无误 后由 基金管 理人 对外 公布 。
为了向基金投 资人提供 更 好的证券投资 管理服务 ， 本基金管理人 对估值和 定 价过程进行了 严
格的控制。本 基金管理 人 在充分衡量市 场风险、 信 用风险、流动 性风险、 货 币风险、衍 生工具和
结构性产品等 影响估值 和 定价因素的基 础上，确 定 本基金管理人 采用的估 值 政策。本基 金管理人
的估值 人员 均具 有专 业会 计学习 经历 ， 具有 基金 从 业人员 资格 ， 同时 ， 根 据 公司制 定的 相关 制度 ，国都量化精选 2018 年年度报告
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估值工作决策 会议成员 中 不包括基金经 理。本报 告 期内，参与估 值流程各 方 之间不存在 任何重大
利益冲 突。 本基 金未 与任 何第三 方签 订定 价服 务协 议。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本报告 期内 本基 金未 实施 利润分 配， 符合 相关 法规 及基金 合同 的规 定。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
报告期内，本 基金未出 现 连续二十个工 作日基金 份 额持有人数量 不满二百 人 或者基金资产 净
值低于 五千 万元 的情 形。 国都量化精选 2018 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华 人 民共和国 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、复核和 审查，未 发 现其存在任何 损害本基 金 份额持有人利 益的行为 ； 基金管理人 在报告期
内，严格遵守 了《证券 投 资基金法》等 有关法律 法 规，在各重要 方面的运 作 严格按照基 金合同的
规定进 行。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人认真 复核了本 年 度报告中的财 务指标、 净 值表现、收益 分配情况 、 财务会计报告 、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 国都量化精选 2018 年年度报告
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§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计
是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 CAC 证 专字[2019]0139 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 国都量 化精 选混 合型 证券 投资基 金全 体持 有人
审计意 见 我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 企业 会计准 则和 中
国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 允 许 的 如 会 计 报 表 附 注 所 列 示 的 财 务 报 表
编制基 础的 有关 规定 编制 ，公允 反映 了该 基金 2018 年 12 月 31 日
的财务 状况 以及 2018 年 度 的经营 成果 和所 有者 权益 （净值 ）变 动
情况。
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于该基金的管理人 国都 证券股份有限 公司（ 以下 简称管理人 ） ，
并履行 了职 业道 德方 面的 其他责 任 。 我 们相 信 ， 我 们 获取的 审计 证
据是充 分、 适当 的， 为发 表审计 意见 提供 了基 础。
强调事 项 无。
其他事 项 无。
其他信 息 管理人 对其 他信 息负 责， 其 他信息 包括 该基 金2018 年 度管理 报告 、
但不包 括财 务报 表和 我们 的审计 报告 。
我们对财务报表发 表的审 计意见不涵盖其他信 息， 我们也不对其
他信息 发表 任何 形式 的鉴 证结论 。
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在 重 大错 报。
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任
该 基 金 的 管 理 人 负 责 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员
会的规 定编 制财 务报 表， 使其实 现公 允反 映， 并 设 计、 执 行和维 护
必要的 内部 控制 ， 以 使财 务 报表不 存在 由于 舞弊 或错 误导致 的重 大
错报。 国都量化精选 2018 年年度报告
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在编制 财务 报表 时 ， 管 理 人负责 评估 该基 金的 持续 经营能 力 ， 披 露
与持续 经营 相关 的事 项 ， 并运用 持续 经营 假设 ， 除 非管理 人计 划清
算该基 金 、 终 止运 营或 别 无其他 现实 的选 择 。 管 理 人负责 监督 该 基
金的财 务报 告过 程。
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合
理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财 务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。
会计师 事务 所的 名称 中审华 会计 师事 务所 （特 殊普通 合伙 ）
注册会 计师 的姓 名 黄庆林 尚国海
会计师 事务 所的 地址 北京市 西城 区百 万庄 大 街22 号院 2 号楼5 层
审计报 告日 期 2019 年3 月 28 日
国都量化精选 2018 年年度报告
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 国都 量化 精选 混合型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2018 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2018 年 12 月31 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 6,917,851.08 16,574,629.25
结算备 付金
327,807.10 -
存出保 证金
62,753.39 -
交易性 金融 资产 7.4.7.2 19,634,181.00 322,336.00
其中： 股票 投资
19,634,181.00 322,336.00
基金投 资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 23,000,115.00 252,008,460.00
应收证 券清 算款
- 2,924,964.20
应收利 息 7.4.7.5 1,651.96 233,509.14
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - 34,188.99
资产总 计
49,944,359.53 272,098,087.58
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 12 月31 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
972,043.84 198,568.57
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
63,157.61 44,663.41
应付托 管费
6,315.75 4,466.35
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 14,957.32 8,853.52
应交税 费
- - 国都量化精选 2018 年年度报告
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应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 130,000.00 1,891.90
负债合 计
1,186,474.52 258,443.75
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 62,900,004.02 271,620,689.30
未分配 利 润 7.4.7.10 -14,142,119.01 218,954.53
所有者 权益 合计
48,757,885.01 271,839,643.83
负债和 所有 者权 益总 计
49,944,359.53 272,098,087.58
注： 报告 截止 日2018 年 12 月 31 日 ， 基 金份 额净 值0.7752 元 ， 基 金份 额总 额62,900,004.02 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 国都 量化 精选 混合型 证券 投资 基金
本报告 期： 2018 年1 月1 日至2018 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2018 年1 月1 日至
2018 年12 月31 日
上年度可比期间
2017 年12 月27 日(基
金合同生效日)至
2017 年12 月31 日
一、收入
-14,184,959.26 270,298.26
1.利息 收入
1,729,406.07 270,033.26
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 519,981.78 51,123.14
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
1,209,424.29 218,910.12
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
-15,316,789.24 -
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -15,910,988.23 -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 - -
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 594,198.99 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
7.4.7.17
-1,331,381.02 265.00
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ） 7.4.7.18 733,804.93 -
减： 二、费用
2,693,097.13 51,343.73
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 1,301,515.76 44,663.41 国都量化精选 2018 年年度报告
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2．托 管费 7.4.10.2.2 130,151.59 4,466.35
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 - -
4．交 易费 用 7.4.7.19 1,132,686.68 322.07
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．税 金及 附加
- -
7．其 他费 用 7.4.7.20 128,743.10 1,891.90
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列）
-16,878,056.39 218,954.53
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
-16,878,056.39 218,954.53
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 国都 量化 精选 混合型 证券 投资 基金
本报告 期：2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
271,620,689.30 218,954.53 271,839,643.83
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -16,878,056.39 -16,878,056.39
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ）
-208,720,685.28 2,516,982.85 -206,203,702.43
其中：1. 基 金申 购款 19,957.11 -144.30 19,812.81
2. 基金 赎回 款 -208,740,642.39 2,517,127.15 -206,223,515.24
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
62,900,004.02 -14,142,119.01 48,757,885.01
项目
上年度可比期间
2017 年12 月27 日(基金合同生效日)至 2017 年 12 月31 日 国都量化精选 2018 年年度报告
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实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
271,620,689.30 - 271,620,689.30
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 218,954.53 218,954.53
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ）
0.00 - 0.00
其中：1. 基 金申 购款 0.00 - 0.00
2. 基金 赎回 款 - - -
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
271,620,689.30 218,954.53 271,839,643.83
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 赵远 峰______
______封欣______
____赵楠____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
国都量 化精 选混 合型 证券 投资基 金（ 以下 简称 “本 基金” ）于 2017 年 6 月 16 日经中 国证 券
监督管 理委 员会 （以 下简 称 “中 国证 监会 ”） 《关 于 准予国 都量 化精 选混 合型 证券投 资基 金注 册的
批复》 证监 许可 〔2017 〕930 号文 核准 注册, 自 2017 年 12 月 6 日至 2017 年 12 月 21 日公 开募 集
设立。 本基 金为 混合 型证 券投资 基金 ， 首 次设 立募 集不包 括认 购资 金利 息共 募集 271,565,600.75
元人民 币 ， 并 经中 审华 会 计师事 务所 （ 特殊 普通 合 伙） “CA C 验字[2017]0073 号 ” 验资 报告 验证 。
经向中 国证 监会 备案 ， 《 国 都量化 精选 混合 型证 券投 资基金 合同 》 于2017 年 12 月 27 日 正式 生效 。
基 金 合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总 额 为 271,620,689.30 份 基 金 单 位 ， 其 中 认 购 资 金 利 息 折 合
55,088.55 份基 金单 位。
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具， 包括国 内依 法发 行上 市的 股票 （ 包括 主板 、国都量化精选 2018 年年度报告
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中小板 、 创 业板 及其 他经 中国证 监会 核准 上市 的股 票） 、 债 券 （包 括国 债、 金 融债、 企业 债、 公 司
债、 央 行票 据、 中期 票据 、 短期 融资 券、 次级 债、 可转换 债券 （包 括可 分离 交易可 转债 ） 、 可交 换
债券等 ） 、 同业 存单、 资产 支持证 券、 债券 回购 、 银 行存款 、 货 币市 场工 具、 权证、 股指 期货 及法
律法规 或中 国证 监会 允许 基金投 资的 其他 金融 工具 。
如法律法规或 监管机构 以 后允许基金投 资其他品 种 ，基金管理人 在履行适 当 程序后，可以 将
其纳入 投资 范围 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的 《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 国都 量化 精选混 合型 证券 投资
基金基 金合 同》 和在 财务 报表附 注 7.4.4 所列 示的 中国证 监会 、中 国基 金业 协会发 布的 有关 规 定
及允许 的基 金行 业实 务操 作编制 。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基金 2018 年 度的 财务 报 表符合 企业 会计 准则 的要 求，真 实、 完整 地反 映了 本基金 2018 年
12 月 31 日 的财 务状 况以 及 2018 年 度的 经营 成果 和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
-
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2018
年1 月 1 日至 2018 年12 月 31 日 。比 较期 间财 务报 表的实 际编 制期 间 为 2017 年 12 月 27 日（基
金合同 生效 日） 至2017 年12 月31 日。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 记账 本位 币和 编制 本财务 报表 所采 用的 货币 均为 人 民币 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
（1） 金融 资产 的分 类 国都量化精选 2018 年年度报告
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金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金目前以 交易目的 持 有的股票投资 分类为以 公 允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融
资产。除衍生 工具所产 生 的金融资产在 资产负债 表 中以衍生金融 资产列示 外 ，以公允价 值计量且
其变动 计入 当期 损益 的金 融资产 在资 产负 债表 中以 交易性 金融 资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、买 入返售金 融 资产和其他各 类
应收款 项等 。应 收款 项是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产。
（2） 金融 负债 的分 类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括卖 出回 购金 融资 产款 和其他 各类 应付 款项 等。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支付的价 款中包含 的 债券起息日或 上次除息 日 至购买日止的 利息，单 独 确认为应收 项目。应
收款项 和其 他金 融负 债的 相关交 易费 用计 入初 始确 认金额 。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金融资产满足 下列条件 之 一的，予以终 止确认：(1) 收取该金融资 产现金流 量 的合同权利 终
止；(2) 该 金融 资产 已转 移， 且 本基 金将 金融 资产 所有权 上几 乎所 有的 风险 和报酬 转移 给转 入方 ；
或者(3) 该 金融资产 已转 移，虽然本基 金既没有 转 移也没有保留 金融资产 所 有权上几乎所 有的风
险和报 酬， 但是 放弃 了对 该金融 资产 控制 。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金 持有 的股 票投 资按 如下原 则确 定公 允价 值并 进行估 值： 国都量化精选 2018 年年度报告
第 24 页 共 59 页
(1) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具按其 估值 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值； 估值 日 无交易 且最 近
交易日 后未 发生 影响 公允 价值计 量的 的重 大事 件的 ， 按最近 交易 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值。
有充足证据表 明估值日 或 最近交易日的 市场交易 价 格不能真实反 映公允价 值 的，应对市 场交易价
格进行调整， 确定公允 价 值。与上述投 资品种相 同 ，但具有不同 特征的， 应 以相同资产 或负债的
公允价值为基 础，并在 估 值技术中考虑 不同特征 因 素的影响。特 征是指对 资 产出售或使 用的限制
等，如果该限 制是针对 资 产持有者的 ， 那么在估 值 技术中不应将 该限制作 为 特征考虑。 此外，基
金管理 人不 应考 虑因 大量 持有相 关资 产或 负债 所产 生的溢 价或 折价 。
(2) 当 金融 工具 不存 在活 跃 市场， 采用 在当 前情 况下 适 用并且 有足 够可 利用 数据 和其他 信息 支
持的估值技术 确定公允 价 值。采用估值 技术时， 优 先使用可观察 输入值， 只 有在无法取 得相关资
产或负 债可 观察 输入 值或 取得不 切实 可行 的情 况下 ，才可 以使 用不 可观 察输 入值。
(3) 如 经济 环境 发生 重大 变 化或证 券发 行人 发生 影响 金融工 具价 格的 重大 事件 ， 应对估 值进 行
调整并 确定 公允 价值 。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金依 法 1) 具有抵销 已
确认金 额的法 定权利且 该 种法定权利现 在是可执 行 的；且 2) 交易双方 准备 按净额结算时 ，金融
资产与 金融 负债 按抵 销后 的净额 在资 产负 债表 中列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎回引起 的实收基 金 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎回 确认日认 列 。上述申购 和赎回分
别包括 基金 转换 所引 起的 转入基 金的 实收 基金 增加 和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包括已实现平 准金和未实现平准金。已 实现平准金指在申购或赎 回基金份额时,
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎回基 金份额 时, 申 购 或 赎 回 款 项中 包 含的 按 累 计 未 实 现 损益 占 基金 净 值 比 例 计 算的
金额。 损益 平准 金于 基金 申 购确认 日或 基金 赎回 确认 日认列,并 于期 末全 额转 入 未分配 利润/(累计
亏损) 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认国都量化精选 2018 年年度报告
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为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税后 的净 额确 认为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金 融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债在持有期间 确认的利息支出按实际利 率法计算, 实 际 利 率 法 与 直线 法 差 异 较 小
的则按 直线 法计 算。
其他费用系根 据有关法 规 及相应协议规 定，按实 际 支 出金额，列 入当期基 金 费用。如果影 响
基金份 额净 值小 数点 后第 四位的 ，则 采用 待摊 或预 提的方 法。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
本基金 收益 分配 应遵 循下 列原则 ：
（1） 在符 合有 关基 金分 红 条件的 前提 下 ， 本 基金 每 年收益 分配 次数 最多 为6 次， 每次 收益 分
配比例不得低 于收益分 配 基准日每份基 金份额可 供 分配利润的 20%，若 《基 金合同》生效 不满 3
个月可 不进 行收 益分 配；
（2） 本基 金收 益分 配方 式 分两种 ： 现金 分红 与红 利 再投资 ， 投资 者可 选择 现 金红利 或将 现金
红利自 动转 为基 金份 额进 行再投 资； 若投 资者 不选 择，本 基金 默认 的收 益分 配方式 是现 金分 红；
（3） 基金 收益 分配 后基 金 份额净 值不 能低 于面 值， 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额净 值减
去每单 位基 金份 额收 益分 配金额 后不 能 低 于面 值；
（4） 每一 基金 份额 享有 同 等分配 权；
（5） 在不 违反 法律 法规 且 对基金 份额 持有 人利 益无 实质不 利影 响的 前提 下， 基金管 理人 可调
整基金 收益 的分 配原 则和 支付方 式， 不需 召开 基金 份额持 有人 大会 审议 ；
（6） 法律 法规 或监 管机 关 另有规 定的 ，从 其规 定。
国都量化精选 2018 年年度报告
第 26 页 共 59 页
7.4.4.12 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报 告分 部并 披露 分部 信息。
经营分部是指 本基金内 同 时满足下列条 件的组成 部 分：(1) 该 组成部分 能够 在日常活动中 产
生收入、发生 费用；(2) 本基金的基金 管理人能 够 定期评价该组 成部分的 经 营成果，以决 定向其
配置资 源 、 评 价其 业绩 ；(3) 本基 金能 够取 得该 组成 部分的 财务 状况 、 经营 成 果和现 金流 量等 有关
会计信息。如 果两个或 多 个经营分部具 有相似的 经 济特征，并且 满足一定 条 件的，则合 并为一个
经营分 部。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公 允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下 ：
(1)
对于 证券 交易 所上 市的股 票和 债券 ， 若 出现 重 大事项 停牌 或交 易不 活跃( 包括涨 跌停 时
的交易不活跃) 等情况，本 基金根据中国 证监会公 告[2017]13 号《中 国证监会 关于证券投资 基金
估值业 务的 指导 意见 》 ， 根 据具体 情况 采用 《关 于发 布 中基协(AMAC) 基 金行 业股 票估值 指数 的通 知》
提供的 指数 收益 法、 市盈 率法、 现金 流量 折现 法等 估值技 术进 行估 值。
(2)
于2017 年12 月 28 日前对 于在 锁定 期内 的非 公开发 行股 票， 根据 中国 证 监会证 监会 计
字[2007]21 号 《 关 于 证 券投 资 基 金 执行< 企 业 会 计 准则> 估值业务及份额净值计 价有关事项的通
知》 之附 件 《 非公 开发 行 有明确 锁定 期股 票的 公允 价值的 确定 方法 》 ， 若在 证 券交易 所挂 牌的 同一
股票的市场交 易收盘价 低 于非公开发行 股票的初 始 投资成本，按 估值日证 券 交易所挂牌 的同一股
票的市场交易 收盘价估 值 ；若在证券交 易所挂牌 的 同一股票的市 场交易收 盘 价高于非公 开发行股
票的初始投资 成本，按 锁 定期内已经过 交易天数 占 锁定期内总交 易天数的 比 例将两者之 间差价的
一部分 确认 为估 值 增 值 。 自 2017 年12 月28 日起 ， 对于在 锁定 期内 的非 公开 发行股 票 、 首 次公 开
发行股票时公 司股东公 开 发售股份 、通 过大宗交 易 取得的带限售 期的股票 等 流通受限股 票，根据
中 国 基 金 业 协 会 中 基 协 发[2017]6 号《关于发布< 证 券 投 资 基 金 投 资 流 通 受 限 股 票 估 值 指 引( 试
行)> 的通知 》之附件 《证 券投资基金 投资流通 受限 股票估值指 引(试行)》( 以 下简称 “指引 ”) ，
按估值日在证 券交易所 上 市交易的同一 股票的公 允 价值扣除第三 方估值机 构 根据指引所 独立提供
的该流 通受 限股 票剩 余限 售期对 应的 流动 性折 扣后 的价值 进行 估值 。
(3)
对于 在证 券交 易所 上市或 挂牌 转让 的固 定收 益品种(可 转换 债券、 资产 支持证 券和 私 募国都量化精选 2018 年年度报告
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债券除外)及在 银行间同业 市场交易的固 定收益 品 种 ，根据中国证 监会公告[2017]13 号 《中国 证
监会关于证券 投资基金 估 值业务的指导 意见》及 《 中国证券投资 基金业协 会 估值核算工 作小组关
于2015 年1 季 度固 定收 益 品种的 估值 处理 标准 》 采 用估值 技术 确定 公允 价值 。 本基 金持 有的 证券
交易所上市 或挂牌转 让的 固定收益品 种(可转换 债券 、资产支持 证券和私 募债 券除外)，按 照中证
指数有限公司 所独立提 供 的估值结果确 定公允价 值 。本基金持有 的银行间 同 业市场固定 收益品种
按照中 央国 债 登 记结 算有 限责任 公司 所独 立提 供的 估值结 果确 定公 允价 值。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策 变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 《财 政 部、 国 家税 务总 局关 于证 券投资 基金 税收
政策的 通知 》 、[2008]1 号 《关于 企业 所得 税若 干优 惠政策 的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施
上市公 司股 息红 利差 别化 个人所 得税 政策 有关 问题 的通知 》 、 财税[2015]101 号 《关 于上 市公 司 股
息红利差别化 个人所得 税 政策有关问题 的通知 》 、 财 税[2016]36 号 《关于全 面 推开营业税改 征增
值税试点的通 知 》 、财税[2016]46 号《关于 进一步明 确全面推开营 改增试点 金 融业有关政策 的通
知》 、 财 税[2016]70 号 《 关 于金融 机构 同 业 往来 等增 值税政 策的 补充 通知 》 、 财 税[2017]56 号 《 关
于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 及其 他相 关财 税法规 和实 务操 作， 主要 税项列 示如 下：
(1)
于 2016 年 5 月 1 日 前，以 发行 基金 方式 募集 资金不 属于 营业 税征 收范 围，不 征收 营 业
税。对 证券 投资 基金 管理 人运用 基金 买卖 股票 、债 券的差 价收 入免 征营 业税 。自 2016 年 5 月 1
日起，金融业 由缴纳营 业 税改为缴纳增 值税。对 证 券投资基金管 理人运用 基 金买卖股票 、债券的
转让收 入免 征增 值税 ，对 国债、 地方 政府 债以 及金 融同业 往来 利息 收入 亦免 征增值 税。
(2)
资管 产品 运营 过程 中 发生的 增值 税应 税行 为， 以资管 产品 管理 人 为 增值 税纳税 人。 资管
产品管 理人 运营 资管 产品 过程中 发生 的增 值税 应税 行为， 暂适 用简 易计 税方 法， 按 照 3% 的 征收 率
缴纳增 值税 。 对 资管 产品 在 2018 年1 月1 日 前运 营 过程中 发生 的增 值税 应税 行为， 未缴 纳增 值税国都量化精选 2018 年年度报告
第 28 页 共 59 页
的， 不再 缴纳 ； 已 缴纳 增 值税的 ， 已纳 税额 从资 管 产品管 理人 以后 月份 的增 值税应 纳税 额中 抵减 。
(3)
存款 利息 收入 不征 收 增值税 。
(4)
国债 、地 方政 府债 利 息收入 ，金 融同 业往 来利 息收入 免征 增值 税。
(5)
对基 金从 证券 市场 中 取得的 收入 ， 包括 买卖 股 票、 债券 的差 价收 入 ， 股 票的股 息 、 红 利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
(6) 对 基 金 取 得 的 企 业 债 券 利 息 收 入 ， 应 由 发 行 债 券 的 企 业 在 向 基 金 支 付 利 息 时 代 扣 代 缴
20% 的 个人 所得 税。 对 基金 从公开 发行 和转 让市 场取 得的股 息红 利所 得， 持股 期 限在 1 个月 以内(含
1 个月)的 ，其 股息 红利 所 得全额 计入 应纳 税所 得额 ；持股 期限 在 1 个月 以上 至1 年(含1 年) 的，
暂减 按 50% 计 入应 纳税 所 得额； 持股 期限 超 过 1 年 的，暂 免征 收个 人所 得税 。对基 金持 有的 上市
公司限 售股 ， 解禁 后取 得 的股息 、 红利 收入 ， 按照 上述规 定计 算纳 税 ， 持 股 时间自 解禁 日起 计算 ；
解禁前 取得 的股 息、 红利 收入 继 续暂 减 按50% 计入 应纳税 所得 额。 上 述 所得 统一适 用 20% 的 税率 计
征个人 所得 税。
(7)
基金 卖出 股票 按 0.1% 的税 率缴 纳股 票交 易印 花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
(8) 本基金 的城市维 护建 设税、教育费 附加和地 方 教育费附加等 税费按照 实 际缴纳增值税 额
的适用 比例 计算 缴纳 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
活期存 款 6,917,851.08 16,574,629.25
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1 个 月以 内 - -
存款期 限1-3 个月 - -
存款期 限3 个月 以上 - -
其他存 款 - -
合计： 6,917,851.08 16,574,629.25
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年12 月 31 日 国都量化精选 2018 年年度报告
第 29 页 共 59 页
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 20,965,297.02 19,634,181.00 -1,331,116.02
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 20,965,297.02 19,634,181.00 -1,331,116.02
项目
上年度 末
2017 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 322,071.00 322,336.00 265.00
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 322,071.00 322,336.00 265.00
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
注：本 基金 本报 告期 末未 持有任 何衍 生金 融资 产/ 负 债。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
交易所 市场 23,000,115.00 -
银行间 市场 - -
合计 23,000,115.00 -
项目
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
交易所 市场 252,008,460.00 - 国都量化精选 2018 年年度报告
第 30 页 共 59 页
银行间 市场 - -
合计 252,008,460.00 -
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
注：本 基金 本报 告期 末未 持有买 断式 逆回 购交 易中 取得的 债券 。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 7,027.93 51,123.14
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 162.25 -
应收债 券利 息 - -
应收资 产支 持证 券利 息 - -
应收买 入返 售证 券利 息 -5,569.24 182,386.00
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 31.02 -
合计 1,651.96 233,509.14
7.4.7.6 其 他资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
其他应 收款 - 34,188.99
待摊费 用 - -
合计 - 34,188.99
注：1 、“ 其他 应收 款 ” 为 应收的 募集 期利 息。
2 、本 基金 本报 告期 末 未持有 其他 资产
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 14,957.32 8,853.52
银行间 市场 应付 交易 费用 - - 国都量化精选 2018 年年度报告
第 31 页 共 59 页
合计 14,957.32 8,853.52
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - -
预提费 用 130,000.00 1,891.90
合计 130,000.00 1,891.90
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至2018 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 271,620,689.30 271,620,689.30
本期申 购 19,957.11 19,957.11
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -208,740,642.39 -208,740,642.39
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） - -
本期末 62,900,004.02 62,900,004.02
注：本 期申 购份 额含 转换 入份额 ，本 期赎 回份 额含 转换出 份额 。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 218,689.53 265.00 218,954.53
本期利 润 -15,546,675.37 -1,331,381.02 -16,878,056.39
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
2,244,660.57 272,322.28 2,516,982.85
其中： 基金 申购 款 -146.95 2.65 -144.30
基金赎 回款 2,244,807.52 272,319.63 2,517,127.15
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -13,083,325.27 -1,058,793.74 -14,142,119.01
国都量化精选 2018 年年度报告
第 32 页 共 59 页
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2017 年 12 月 27 日( 基金 合同生 效
日)至2017 年 12 月31 日
活期存 款利 息收 入 483,800.19 51,123.14
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 35,415.35 -
其他 766.24 -
合计 519,981.78 51,123.14
注： “ 其他 ”为 结算 保证 金 利息收 入。
7.4.7.12 股票 投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018
年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年12 月27 日( 基金
合同生 效日) 至2017 年 12 月
31 日
卖出股 票成 交总 额 365,373,095.83 -
减：卖 出股 票成 本总 额 381,284,084.06 -
买卖股 票差 价收 入 -15,910,988.23 -
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
注：本 基金 本报 告期 无债 券投资 收益 。
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
注：本 基金 本报 告期 无买 卖债券 差价 收入 。
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
注：本 基金 本报 告期 无债 券投资 收益 —赎 回差 价收 入。 国都量化精选 2018 年年度报告
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7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
注：本 基金 本报 告期 无债 券投资 收益 —申 购差 价收 入。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
注：本 基金 本报 告期 无资 产支持 证券 投资 收益 。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
7.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
注：本 基金 本报 告期 未进 行贵金 属投 资。
7.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
注：本 基金 本报 告期 无买 卖贵金 属差 价收 入。
7.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
注：本 基金 本报 告期 无贵 金属投 资收 益 — 赎回 差价 收入。
7.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
注：本 基金 本报 告期 无贵 金属投 资收 益 — 申购 差价 收入。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
注：本 基金 本报 告期 无买 卖权证 差价 收入 。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益
注：本 基金 本报 告期 无其 他衍生 工具 投资 收益 。
7.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年12 月27 日( 基金 合同生 效
日)至2017 年 12 月31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 594,198.99 -
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 594,198.99 -
国都量化精选 2018 年年度报告
第 34 页 共 59 页
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2018 年1 月1 日至 2018
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2017 年12 月 27 日( 基金 合
同生效 日) 至 2017 年 12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 -1,331,381.02 265.00
—— 股 票投 资 -1,331,381.02 265.00
—— 债 券投 资 - -
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
减: 应 税金 融 商品 公允 价值
变动产 生的 预估 增值 税
-
-
合计 -1,331,381.02 265.00
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2017 年12 月 27 日( 基金 合同生 效
日)至2017 年 12 月31 日
基金赎 回费 收入 733,804.93 -
合计 733,804.93 -
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2017 年 12 月 27 日( 基金 合同生
效日) 至 2017 年 12 月 31 日
交易所 市场 交易 费用 1,132,686.68 322.07
银行间 市场 交易 费用 - -
交易基 金产 生的 费用 - -
其中： 申购 费 - -
赎回 费
- -
合计 1,132,686.68 322.07
国都量化精选 2018 年年度报告
第 35 页 共 59 页
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 12 月 27 日( 基金 合同
生效日)至2017 年 12 月31 日
审计费 用 29,459.45 540.55
信息披 露费 98,648.65 1,351.35
银行划 款手 续费 235.00 -
证券账 户开 户费 400.00 -
合计 128,743.10 1,891.90
7.4.7.21 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报 告分 部并 披露 分部 信息。
经营分部是指 本基金内 同 时满足下列条 件的组成 部 分：(1) 该 组成部分 能够 在日常活动中 产
生收入、发生 费用；(2) 本基金的基金 管理人能 够 定期评价该组 成部分的 经 营成果，以决 定向其
配置资 源 、 评 价其 业绩 ；(3) 本基 金能 够取 得该 组成 部分的 财务 状况 、 经营 成 果和现 金流 量等 有关
会计信息。如 果两个或 多 个经营分部具 有相似的 经 济特征，并且 满 足一定 条 件的，则合 并为一个
经营分 部。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金未发 生需 要披 露的 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至本 财务 报告 批准 报出 日，本 基金 未发 生需 要披 露的资 产负 债表 日后 事项 。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
国都证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构、基 金的 证券 经纪 商
兴业银 行股 份有 限公 司（ “兴业 银行 ”） 基金托 管人 、基 金销 售机 构
注：关 联方 与基 金进 行的 关联交 易均 在正 常业 务范 围内 按 照一 般商 业条 款而 订立的 。
国都量化精选 2018 年年度报告
第 36 页 共 59 页
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
本报告 期的 关联 方交 易主 要包括 通过 关联 方交 易单 元进行 的交 易、 关联 方报 酬等情 况。
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年1 月 1 日至2018 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017年12月27日(基 金合 同 生效日)至2017 年
12月31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
国都证 券股
份有限 公司
767,300,405.91 100.00% 322,071.00 100.00%
7.4.10.1.2 债 券交 易
注：本基金本 报告期及 上 年度可比期间 均未通过 关 联方交易单元 进行涉及 支 付关联方费 用的债券
交易。
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017年12月27日(基 金合 同 生效日)至2017
年12月31日
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的 比
例
国都证 券股
份有限 公司
4,627,000,000.00 100.00% 272,000,000.00 100.00%
7.4.10.1.4 权 证交 易
注：本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018年1月1 日至2018 年12 月31日 国都量化精选 2018 年年度报告
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当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
国都证 券股
份有限 公司
725,382.43 100.00% 14,957.32 100.00%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2017年12月27日(基 金合 同 生效日)至2017 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
国都证 券股
份有限 公司
8,853.52 100.00% 8,853.52 100.00%
注：1 、上述 佣金按市 场佣 金率计算， 扣除证券 公司 需承担的费 用(包括但 不限 于买(卖)经手 费、
证券结 算风 险基 金和 买( 卖)证管 费)等。
2 、 关 联方 符合 本基 金 管理人 选择 证券 经营 机构 、 使用 其交 易单 元作 为基 金专用 交易 单元 的标
准。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年12 月 27 日( 基金 合同生 效
日)至2017 年 12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
1,301,515.76 44,663.41
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
1,240.99 19.66
注：1 、本 基金 的管 理费 按 前一日 基金 资产 净值 的1.5% 年费 率计 提。 管理 费的 计算方 法如 下：
H＝ E× 1.5% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理费每 日计算， 逐 日累计至每 月 月末，按 月 支付。由基金 管理人向 基 金托管人发 送基金管
理费划 付指 令， 经基 金托 管人复 核后 于次 月首 日 起 5 个工 作日 内从 基金 资产 中一次 性支 付给 基金
管理人 。若 遇法 定节 假日 、休息 日或 不可 抗力 致使 无法按 时支 付的 ，顺 延至 最近可 支付 日支 付。
2、 客户 维护 费是 指基 金管 理人与 基金 销售 机构 约定 的用以 向基 金销 售机 构支 付客户 服务 及销 售 活
动中产生的相 关费用， 该 费用从基金管 理人收取 的 基金管理费中 列支，不 属 于从基金资 产中列支
的费用 项目 。
3、实 际支 付销 售机 构的 客 户维护 费以 本基 金管 理人 和各销 售机 构对 账确 认的 金额为 准。 国都量化精选 2018 年年度报告
第 38 页 共 59 页
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年12 月 27 日( 基金 合同生 效
日)至2017 年 12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
130,151.59 4,466.35
注：本 基金 的托 管费 按前 一日基 金资 产净 值 的0.15% 的年 费率 计提 。托 管费 的 计算方 法如 下：
H＝ E× 0.15 %÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费每 日计算， 逐 日累计至每月 月末，按 月 支付。由基金 管理人向 基 金托管人发 送基金托
管费划 付指 令， 经基 金托 管人复 核后 于次 月首 日 起 5 个工 作日 内从 基金 资产 中一次 性支 付给 基金
托管人 。若 遇法 定节 假日 、休息 日或 不可 抗力 致使 无法按 时支 付的 ，顺 延至 最近可 支付 日支 付。
7.4.10.2.3 销售服务费
注：本 基金 无销 售服 务费 。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注：本基金本 报告期内 及 上年度可比期 间均未与 关 联方进行银行 间同业市 场 的债券（含 回购）交
易。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注：报 告期 内基 金管 理人 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注：本 基金 其他 关联 方在 本报告 期 末 未持 有本 基金 。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2018 年1 月 1 日至2018 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2017 年12 月 27 日( 基金 合同生 效日)至2017
年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
兴业银 行 6,917,851.08 483,800.19 16,574,629.25 51,123.14
注：1 、本 基金 的银 行存 款 由基金 托管 人兴 业银 行保 管，按 银行 同业 利率 计息 。 国都量化精选 2018 年年度报告
第 39 页 共 59 页
2 、 本基 金通 过 “ 基金 托管结 算资 金专 用存 款账 户 ”转 存于 中国 证券 登记 结算有 限公 司的 结 算
备付金 和存 出保 证金 ，于 2018 年 12 月 31 日的 相关 余额为 人民 币 390,560.49 元，当 年产 生的 利
息收入 为人 民 币36,181.59 元。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：本 基金 在承 销期 内未 参与关 联方 承销 证券 交易 。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
注：本 基金 本报 告期 没有 需作说 明的 其他 关联 交易 事项。
7.4.11 利 润分 配情况
注：本 报告 期内 本基 金未 实施利 润分 配， 符合 相关 法规及 基金 合同 的规 定。
7.4.12 期 末（ 2018 年 12 月 31 日 ） 本基 金持 有的流 通受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于 期 末持有 的流 通受限 证券
注：本 基金 本报 告期 末未 持有因 认购 新发/增 发而 流 通受限 的证 券。
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票
名称
停牌日
期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌日
期
复牌
开盘单
价
数量 （ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
600030
中信
证券
2018 年
12 月25
日
筹划
发行
股份
购买
资产
16.01
2019 年
1 月 10
日
16.80 12,100 221,300.56 193,721.00 -
注： 本 基金 截至2018 年 12 月31 日止 持有 以上 因公 布 的筹划 发行 股份 购买 资产 事项可 能产 生重 大
影响而 被暂 时停 牌的 股票 ，该类 股票 将在 所公 布事 项的重 大影 响消 除后 ，经 交易所 批准 复牌 。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
注: 截 至本 报告 期末 ，本 基 金未持 有在 银行 间市 场正 回购交 易中 作为 抵押 的债 券。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
注：截 至本 报告 期末 ，本 基金未 持有 在交 易所 市场 正回购 交易 中作 为抵 押的 债券。 国都量化精选 2018 年年度报告
第 40 页 共 59 页
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金管理人 根据发展 战 略、经营目标 及资本实 力 制定风险管理 政策，确 定 风险偏好、风 险
容忍度、风险 限额等指 标 ，在确保整体 风险 可承 受 的前提下，积 极、恰当 地 管理风险， 实现经风
险调整 后的 收益 最大 化。
本基金管理人 风险管理 的 组织体系由董 事会、监 事 会、经营管理 层、各部 门 、分支机构、 子
公司和全体工 作人员组 成 。董事会承担 公司全面 风 险管理的最终 责任。监 事 会承担全面 风险管理
的监督责任。 经营管理 层 对公司全面风 险管理承 担 主要责任。公 司各部门 、 分支机构及 子公司负
责人承担本部 门（分支 机 构、子公司） 风险管理 的 直接责任。公 司全体工 作 人员对风险 管理有效
性承担 勤勉 尽责 、审 慎防 范、及 时报 告的 责任 。
董事会及其风 险控制委 员 会负责审批公 司风险管 理 制度、风险管 理政策、 重 大风险处置方 案
等重大 风险 管理 事项 ，对 公司承 担风 险的 整体 情况 和风险 管理 体系 的有 效性 进行监 督。
监事会 负责 监督 董事 会和 经营管 理层 在风 险管 理方 面的履 职尽 责情 况并 督促 整改。
经营管理层及 其合规与 风 险管理委员会 负责建设 公 司全面风险管 理体系， 组 织实施董事会 通
过的风险管理 政策，在 董 事会授权范围 内对风险 管 理重大事项进 行决策， 向 董事会报告 风险管理
工作和风险承 担状况并 接 受监督。管理 层及其下 属 的专业决策机 构具体管 理 公司各项业 务，设定
各业务限额和 风险限额 ， 确定业务管理 和风险控 制 的制度和措施 。首席风 险 官负责公司 全面风险
管理工 作， 并 领 导风 险管 理部门 的工 作。
风险管理部在 首席风险 官 领导下履行公 司全面风 险 管理职责。公 司资金管 理 部门牵头负责 公
司流动 性风 险管 理工 作， 公司相 关部 门和 风险 管理 部门配 合其 开展 工作 。
各业务部门、 分支机构 、 子公司履行本 部门（分 支 机构、子公司 ）的风险 管 理工作职责。 财
务、信息技术 、运营、 人 力资源等职能 部门在做 好 本部门风险管 理工作的 同 时，在各自 的专业领
域对业 务部 门进 行监 督。
公司全 体工 作人 员在 执业 行为中 履行 各自 的风 险管 理责任 。
7.4.13.2 信 用风 险
指基金在交易 过程发生 交 收违约，或者 基金所投 资 债券之发行人 出现违约 、 拒绝支付到期 本
息，导 致 基 金资 产损 失。 国都量化精选 2018 年年度报告
第 41 页 共 59 页
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
注：本 基金 本期 末及 上年 度末均 未持 有按 短期 信用 评级列 示的 债券 投资 。
7.4.13.2.2 按 短期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
注：本 基金 本期 末及 上年 度末均 未持 有按 短期 信用 评级列 示的 资产 支持 证券 投资。
7.4.13.2.3 按 短期 信用评 级列 示的同 业存 单投资
注：本 基金 本期 末及 上年 度末均 未持 有按 短期 信用 评级列 示的 同业 存单 投资 。
7.4.13.2.4 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
注：本 基金 本期 末及 上年 度末均 未持 有按 长期 信用 评级列 示的 债券 投资 。
7.4.13.2.5 按 长期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
注：本 基金 本期 末及 上年 度末均 未持 有按 长期 信用 评级列 示的 资产 支持 证券 投资。
7.4.13.2.6 按 长期 信用评 级列 示的同 业存 单投资
注：本 基金 本期 末及 上年 度末均 未持 有按 长期 信用 评级列 示的 同业 存单 投资 。
7.4.13.3 流 动性 风险
指基金资产不 能迅速转 变 成现金，或者 不能应付 可 能出现的投资 者大额赎 回 的风险。在开 放
式基金交易过 程中，可 能 会发生巨额赎 回的情形 。 巨额赎回可能 会产生基 金 仓位调整的 困难，导
致流动 性风 险， 甚至 影响 基金份 额净 值。
7.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析
注：无 。
7.4.13.3.2 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
报告期内，本 基金组合 资 产以现金、股 票、7 日 内 到期的国债逆 回购等高 流 动性资产为主 ，
停牌股 票等 主动 投资 于流 动性受 限资 产占 基金 资产 净值比 例未 超 过 15% ， 7 个 工作日 可变 现资 产 市
值占基 金净 值的 比例 维持 在 80% 以 上， 可流 通股 票 资产变 现天 数低 于 1 天， 单一投 资者 持有 基金
份额最 高比 例不 超 过20% 。
报告期 内， 未出 现巨 额赎 回或延 期支 付赎 回款 的情 况及 7 个工 作日 可变 现资 产的可 变现 价 值
低于每日净赎 回金额的 情 况，未出现可 能导致流 动 性风险的情形 ，相关流 动 性监控指标 符合《公
开募集 开放 式证 券投 资基 金流动 性风 险管 理规 定》 。
7.4.13.4 市 场风 险
证券市 场价 格因 受各 种因 素的影 响而 引起 的波 动， 将对本 基金 资产 产生 潜在 风险， 主要 包 括 ： 国都量化精选 2018 年年度报告
第 42 页 共 59 页
1 、政 策风 险
货币政策、财 政政策、 产 业政策等国家 政策的变 化 对证券市场产 生一定的 影 响，导致证券 价
格波动 而产 生风 险。
2 、经 济周 期风 险
经济运行具有 周期性的 特 点，宏观经济 运行状况 将 对证券市场的 收益水平 产 生影响，基金 投
资的收 益水 平也 会随 之变 化，从 而产 生风 险。
3 、购 买力 风险
本基金投资的 目的是使 基 金资产保值增 值，如果 发 生通货膨胀， 基金投资 于 证券所获得的 收
益可能 会被 通货 膨胀 抵消 ，从而 影响 基金 资产 的保 值增值 。
4 、上 市公 司经 营风 险
上市公司的经 营状况受 多 种因素影响， 如市场、 技 术、竞争、管 理、财务 等 都会导致公司 盈
利发生 变化 ，从 而 导 致基 金投资 收益 变化 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
金融市场利率 波动会导 致 证券市场的价 格和收益 率 的变动，同时 直接影响 企 业的融资成本 和
利润水 平。 基金 投资 于证 券，收 益水 平会 受到 利率 变化的 影响 。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2018 年12 月31
日
1 个月 以内
1-3 个
月
3 个月
-1 年
1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款
6,917,851.08 - - - - - 6,917,851.08
结算备 付金
327,807.10 - - - - - 327,807.10
存出保 证金
62,753.39 - - - - - 62,753.39
交易性 金融 资产
- - - - - 19,634,181.00 19,634,181.00
买入返 售金 融资
产
23,000,000.00 - - - - 115.00 23,000,115.00
应收利 息
- - - - - 1,651.96 1,651.96
其他资 产
- - - - - - -
资产总 计 30,308,411.57 - - - - 19,635,947.96 49,944,359.53
负债
应付证 券清 算款 - - - - - 972,043.84 972,043.84
应付管 理人 报酬 - - - - - 63,157.61 63,157.61
应付托 管费 - - - - - 6,315.75 6,315.75 国都量化精选 2018 年年度报告
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应付交 易费 用 - - - - - 14,957.32 14,957.32
其他负 债 - - - - - 130,000.00 130,000.00
负债总 计 - - - - - 1,186,474.52 1,186,474.52
利率敏 感度 缺口 30,308,411.57 - - - - 18,449,473.44 48,757,885.01
上年度 末
2017 年12 月31
日
1 个月 以内
1-3 个
月
3 个月
-1 年
1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款 16,574,629.25 - - - - - 16,574,629.25
交易性 金融 资产 - - - - - 322,336.00 322,336.00
买入返 售金 融资
产
252,000,000.00 - - - - 8,460.00 252,008,460.00
应收证 券清 算款 - - - - - 2,924,964.20 2,924,964.20
应收利 息 - - - - - 233,509.14 233,509.14
其他资 产 - - - - - 34,188.99 34,188.99
资产总 计 268,574,629.25 - - - - 3,523,458.33 272,098,087.58
负债
应付证 券清 算款 - - - - - 198,568.57 198,568.57
应付管 理人 报酬 - - - - - 44,663.41 44,663.41
应付托 管费 - - - - - 4,466.35 4,466.35
应付交 易费 用 - - - - - 8,853.52 8,853.52
其他负 债 - - - - - 1,891.90 1,891.90
负债总 计 - - - - - 258,443.75 258,443.75
利率敏 感度 缺口 268,574,629.25 - - - - 3,265,014.58 271,839,643.83
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
注：本基金本 报告期末 计 息资产仅包括 银行存款 、 结算备付金、 存出保证 金 及部分应收 申购款，
且均以活期存 款利率或 相 对固定的利率 计息；假 定 利率变动仅影 响其未来 收 益，而对其 本身的公
允价值 无重 大影 响， 因而 在本基 金本 报告 期末 未持 有其他 计息 资产/负 债的 情 况下， 利率 变动 对基
金资产 净值 的影 响并 不显 著。
7.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金 的所 有资 产及 负债 以人民 币计 价， 因此 无重 大外汇 风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金所面临 的其他价 格 风险主要是市 场价格风 险 。市场价格风 险是指基 金 所持金融工具 的
公允价 值或 未来 现金 流量 因除市 场利 率和 外汇 汇率 以外的 市场 价格 因素 变动 而发 生 波动 的风 险。
本基金主要投 资于证券 交 易所上市的股 票，所面 临 的最大市场价 格风险由 所 持有的金融工 具国都量化精选 2018 年年度报告
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的公允价值决 定。本基 金 通过投资组合 的分散化 降 低市场价格风 险，并且 本 基金管理人 每日对本
基金所 持有 的证 券价 格实 施监控 。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 19,634,181.00 40.27 322,336.00 0.12
交易性 金融 资 产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 19,634,181.00 40.27 322,336.00 0.12
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设
根据期 末时 点本 基金 股票 资产组 合相 对于 沪 深300 指数 的Beta 系数 计算 基金 资产
变动
Beta 系 数以 市场 过去 一年 的数据 建立 回归 模型 计算 得到， 对于 新股 或者 股票 交 易
不足一 年的 股票 ，默 认其 波动与 市场 同步
假定沪 深 300 指数 变动 5% ，其他 市场 变量 均不 发生 变化， 计算 本基 金资 产净 值 变
动
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2018 年 12 月
31 日 ）
上年度 末 （ 2017 年 12 月
31 日 ）
沪深300 指 数下 跌 5% -1,048,264.85 -
沪深300 指 数上 涨 5% 1,048,264.85 -
7.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
注： 本 基金 在95% 的 置信 水平， 以过 去一 年为 风险 样本观 察期 ， 计 算前 瞻天 数为 1 天的 风险 价值 。
本期末 本基 金风 险价 值为 738,937.58 元 ，占 基金 资 产净值 比例 为1.52% 。
国都量化精选 2018 年年度报告
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7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a) 金 融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量 结果所属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属的 最
低层次 决定 ：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持 续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
本报告期末， 本基金持 有 的 以公允价值 计量且其 变 动计入当期损 益的金融 资 产中属于第一 层
次的余 额 为19,440,460.00 元， 属于 第二 层 次 的余 额为 193,721.00 元 ，无 属 于第三 层次 的余 额。
(ii) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动
对于证券交易所上市的股 票，若出现重大事项停牌 、交易不活跃( 包 括 涨 跌 停时 的 交 易 不 活
跃) 、 或属 于非 公开 发行 等 情况 ， 本 基金 不会 于停 牌 日至交 易恢 复活 跃日 期间 、 交 易不 活跃 期间 及
限售期间将相 关股票的 公 允价值列入第 一层次； 并 根据估值调整 中采用的 不 可观察输入 值对于公
允价值的影响 程度，确 定 相关股票公允 价值应属 第 二层次还是第 三层 次。 对 于在证券交 易所上市
或挂牌转让 的固定收 益品 种(可转换债 券、资产 支持 证券和私募 债券除外) ，本 基金采用第 三方估
值机构 根据 《中 国证 券投 资 基金业 协会 估值 核算 工作 小组关 于 2015 年1 季度 固 定收益 品种 的估 值
处理标 准》 所独 立提 供的 估值结 果确 定公 允价 值， 并将相 关债 券的 公允 价值 确定为 第二 层次 。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额
无。
(c) 非 持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
本报告 期末 ，本 基金 未持 有非持 续的 以公 允价 值计 量的金 融资 产。
(d) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值与公 允
价值相 差很 小。
(2) 除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说 明的 其他 重要 事项 。
国都量化精选 2018 年年度报告
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§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 19,634,181.00 39.31
其中： 股票 19,634,181.00 39.31
2
基金投 资
- -
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 23,000,115.00 46.05
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 7,245,658.18 14.51
8 其他各 项资 产 64,405.35 0.13
9 合计 49,944,359.53 100.00
注：由 于计 算中 四舍 五入 的原因 ，本 报告 分项 之和 与合计 项之 间可 能存 在尾 差。
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 773,307.00 1.59
C 制造业 7,467,200.00 15.31
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
414,844.00 0.85
E 建筑业 1,045,924.00 2.15
F 批发和 零售 业 93,946.00 0.19
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 760,368.00 1.56
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
1,045,685.00 2.14
J 金融业 6,062,327.00 12.43
K 房地产 业 1,192,668.00 2.45 国都量化精选 2018 年年度报告
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L 租赁和 商务 服务 业 38,512.00 0.08
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 394,500.00 0.81
R 文化、 体育 和娱 乐业 344,900.00 0.71
S 综合 - -
合计 19,634,181.00 40.27
注：以 上行 业分 类 以2018 年12 月31 日的 证监 会行 业分类 标准 为依 据。
8.2.2 报 告期 末 按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有港 股通 股票 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601398 工商银 行 148,100 783,449.00 1.61
2 601318 中国平 安 13,000 729,300.00 1.50
3 601988 中国银 行 168,400 607,924.00 1.25
4 600519 贵州茅 台 1,000 590,010.00 1.21
5 000651 格力电 器 16,300 581,747.00 1.19
6 601288 农业银 行 151,400 545,040.00 1.12
7 601211 国泰君 安 32,900 504,028.00 1.03
8 600048 保利地 产 40,000 471,600.00 0.97
9 600000 浦发银 行 46,700 457,660.00 0.94
10 600104 上汽集 团 16,900 450,723.00 0.92
11 300015 爱尔眼 科 15,000 394,500.00 0.81
12 600271 航天信 息 15,000 343,350.00 0.70
13 601818 光大银 行 92,400 341,880.00 0.70
14 601006 大秦铁 路 40,600 334,138.00 0.69
15 002202 金风科 技 32,800 327,672.00 0.67
16 601186 中国铁 建 30,000 326,100.00 0.67
17 601688 华泰证 券 20,000 324,000.00 0.66
18 600886 国投电 力 40,000 322,000.00 0.66
19 601939 建设银 行 50,500 321,685.00 0.66
20 601857 中国石 油 43,100 310,751.00 0.64 国都量化精选 2018 年年度报告
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21 000858 五 粮 液 6,000 305,280.00 0.63
22 600050 中国联 通 58,900 304,513.00 0.62
23 000402 金 融 街 44,200 284,648.00 0.58
24 002508 老板电 器 14,000 282,660.00 0.58
25 000568 泸州老 窖 6,800 276,488.00 0.57
26 601881 中国银 河 40,000 272,800.00 0.56
27 603993 洛阳钼 业 70,000 263,200.00 0.54
28 600038 中直股 份 7,000 261,520.00 0.54
29 002415 海康威 视 10,000 257,600.00 0.53
30 600820 隧道股 份 40,000 250,400.00 0.51
31 601601 中国太 保 8,600 244,498.00 0.50
32 600637 东方明 珠 23,800 243,712.00 0.50
33 601998 中信银 行 44,500 242,525.00 0.50
34 600068 葛洲坝 38,200 241,424.00 0.50
35 000002 万
科Ａ 10,000 238,200.00 0.49
36 601668 中国建 筑 40,000 228,000.00 0.47
37 000630 铜陵有 色 114,900 226,353.00 0.46
38 600018 上港集 团 43,500 225,330.00 0.46
39 600031 三一重 工 27,000 225,180.00 0.46
40 600073 上海梅 林 30,000 223,500.00 0.46
41 000333 美的集 团 6,000 221,160.00 0.45
42 600518 康美药 业 23,600 217,356.00 0.45
43 600977 中国电 影 15,000 214,800.00 0.44
44 000898 鞍钢股 份 40,800 209,304.00 0.43
45 600570 恒生电 子 4,000 207,920.00 0.43
46 300248 新开普 30,000 203,700.00 0.42
47 600377 宁沪高 速 20,500 200,900.00 0.41
48 002662 京威股 份 53,100 200,187.00 0.41
49 000039 中集集 团 18,900 199,962.00 0.41
50 601088 中国神 华 11,100 199,356.00 0.41
51 603517 绝味食 品 6,000 198,660.00 0.41
52 000043 中航地 产 26,500 198,220.00 0.41
53 002191 劲嘉股 份 25,000 195,250.00 0.40
54 600030 中信证 券 12,100 193,721.00 0.40
55 600587 新华医 疗 14,700 191,982.00 0.39
56 002092 中泰化 学 27,100 191,055.00 0.39
57 600426 华鲁恒 升 15,600 188,292.00 0.39
58 600884 杉杉股 份 14,100 182,172.00 0.37
59 601336 新华保 险 4,100 173,184.00 0.36 国都量化精选 2018 年年度报告
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60 601992 金隅集 团 49,000 171,500.00 0.35
61 601628 中国人 寿 8,200 167,198.00 0.34
62 601328 交通银 行 26,500 153,435.00 0.31
63 600660 福耀玻 璃 6,500 148,070.00 0.30
64 600373 中文传 媒 10,000 130,100.00 0.27
65 600893 航发动 力 5,900 128,148.00 0.26
66 600808 马钢股 份 35,100 121,446.00 0.25
67 600682 南京新 百 10,700 93,946.00 0.19
68 300518 盛讯达 3,700 85,840.00 0.18
69 600887 伊利股 份 3,700 84,656.00 0.17
70 600276 恒瑞医 药 1,600 84,400.00 0.17
71 000049 德赛电 池 2,900 83,172.00 0.17
72 600023 浙能电 力 15,600 73,788.00 0.15
73 600352 浙江龙 盛 5,100 49,215.00 0.10
74 002049 紫光国 芯 1,700 49,130.00 0.10
75 000796 凯撒旅 游 5,800 38,512.00 0.08
76 600900 长江电 力 1,200 19,056.00 0.04
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601318 中国平 安 6,927,161.00 2.55
2 601601 中国太 保 5,297,695.14 1.95
3 000002 万
科Ａ 5,084,313.49 1.87
4 600588 用友网 络 4,918,080.00 1.81
5 300253 卫宁健 康 4,301,253.00 1.58
6 601288 农业银 行 4,245,438.00 1.56
7 002410 广联达 3,994,242.24 1.47
8 600271 航天信 息 3,971,994.00 1.46
9 603019 中科曙 光 3,915,862.00 1.44
10 600036 招商银 行 3,836,029.00 1.41
11 600048 保利地 产 3,675,505.00 1.35
12 601398 工商银 行 3,593,730.00 1.32 国都量化精选 2018 年年度报告
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13 000681 视觉中 国 3,564,476.00 1.31
14 601111 中国国 航 3,364,899.00 1.24
15 000001 平安银 行 3,281,988.00 1.21
16 600754 锦江股 份 3,281,598.00 1.21
17 000977 浪潮信 息 3,073,407.00 1.13
18 002078 太阳纸 业 3,024,506.00 1.11
19 600585 海螺水 泥 2,951,418.14 1.09
20 300144 宋城演 艺 2,945,891.00 1.08
注：“本期累 计买入金 额 ”按买入成交 金额（成 交 单 价乘以成交 数量）填 列 ，不考虑相 关交易费
用。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601318 中国平 安 5,462,626.60 2.01
2 600588 用友网 络 4,852,654.62 1.79
3 601601 中国太 保 4,718,042.99 1.74
4 000002 万
科Ａ 4,625,368.21 1.70
5 300253 卫宁健 康 4,589,420.00 1.69
6 002410 广联达 4,018,482.28 1.48
7 603019 中科曙 光 3,787,408.00 1.39
8 600271 航天信 息 3,670,424.66 1.35
9 000681 视觉中 国 3,431,920.00 1.26
10 600036 招商银 行 3,393,716.69 1.25
11 601288 农业银 行 3,382,016.00 1.24
12 601111 中国国 航 3,042,110.00 1.12
13 300144 宋城演艺 3,030,686.00 1.11
14 000001 平安银 行 3,021,124.00 1.11
15 600048 保利地 产 3,011,080.00 1.11
16 600754 锦江股 份 2,948,929.00 1.08
17 000977 浪潮信 息 2,924,697.07 1.08
18 000650 仁和药 业 2,889,424.00 1.06
19 000636 风华高 科 2,868,171.00 1.06
20 002078 太阳纸 业 2,866,966.00 1.05
注： “本 期累 计卖 出金 额” 按卖出 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成交 数量） 填列， 不 考虑相 关交 易费 用。
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8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 401,927,310.08
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 365,373,095.83
注： “买 入股 票成 本 （ 成交 ） 总额” 和 “ 卖出 股票 收 入 （成 交） 总 额” 按买 卖 成交金 额 （ 成交 单价
乘以成 交数 量） 填列 ，不 考虑相 关交 易费 用。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序所 有资 产支持 证券 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注： （1 ）本 基金 本报 告期 末未持 有股 指期 货。
（2） 本基 金本 报告 期 内未进 行股 指期 货交 易。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 将根 据风 险管 理的 原则， 主要 选择 流动 性好 、交易 活跃 的股 指期 货合 约进行 交易 ，以
降低股 票仓 位调 整的 交易 成本， 提高 投资 效率 ，从 而更好 地实 现投 资目 标。
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8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
根据本 基金 的基 金合 同约 定，本 基金 的投 资范 围不 包括国 债期 货。
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注： （1 ）本 基金 本报 告期 末未持 有国 债期 货。
（2） 本基 金本 报告 期 内未进 行国 债期 货交 易。
8.11.3 本 期国 债 期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
本报告期，本 基金投资 的 前十名证券的 发行主体 未 出现被监管部 门立案调 查 ，或在报告编 制
日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 的情 形。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 62,753.39
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 1,651.96
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 64,405.35
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8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注：本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 未存 在流 通受 限的情 况。
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于计 算中 四舍 五入 的原 因，本 报告 分项 之和 与合 计项之 间可 能存 在尾 差。 国都量化精选 2018 年年度报告
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§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
676 93,047.34 1,172,099.56 1.86% 61,727,904.46 98.14%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
0.00 0.0000%
注：基金管理 人的从业 人 员，是指在基 金管理人 负 责公募基金管 理业务或 者 实际履行公 募基金管
理业务相应职 责的人员 以 及可能接触公 募基金管 理 业务未公开信 息的人员 ， 不包括与公 募基金管
理业务 不直 接相 关的 其他 业务部 门以 及后 台职 能部 门的工 作 人 员。
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
注：基金管理 人的从业 人 员，是指在基 金管理人 负 责公募基金管 理业务或 者 实际履行公 募基金管
理业务相应职 责的人员 以 及可能接触公 募基金管 理 业务未公开信 息的人员 ， 不包括与公 募基金管
理业务 不直 接相 关的 其他 业务部 门以 及后 台职 能部 门的工 作人 员。
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§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2017 年 12 月27 日 ）基 金份 额 总额
271,620,689.30
本报告 期期 初基 金份 额总 额 271,620,689.30
本报告 期期 间基 金总 申购 份额 19,957.11
减: 本报 告期 期间 基金 总赎 回份额 208,740,642.39
本报告 期期 间基 金拆 分变 动份额 （份 额减 少以"-" 填 列） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 62,900,004.02
注：总 申购 份额 含转 换入 份额， 总赎 回份 额含 转换 出份额 。 国都量化精选 2018 年年度报告
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§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 本基 金未 召开 基金份 额持 有人 大会 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
根据管 理人 第一 届董 事会 第二十 次会 议决 议 ， 自2018 年 12 月3 日 起 ， 由 赵 远峰担 任公 司总
经理职 务。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ，无 涉及 基金 管理业 务、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
本报告 期内 ， 涉 及基金 管 理人的 诉讼/仲 裁 （含 劳动 仲裁） 共 14 件， 均 与基 金 管理业 务无 关，
均不会 对基 金管 理人 日常 经营造 成重 大影 响， 亦不 会对基 金管 理人 履行 基金 管理职 责造 成 影 响 。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 基金 投资 策略 未发生 改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
为本基 金进 行审 计的 会计 师事务 所是 中审 华会 计师 事务所(特 殊普 通合 伙)。 该会计 师事 务 所
自本基 金基 金合 同生 效日 起为本 基金 提供 审计 服务 至今。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽核 或处 罚等 情况 。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当 期 股票
成交总 额的 比
佣金
占当期 佣金
总量的 比例 国都量化精选 2018 年年度报告
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例
国都证 券股
份有限 公司
2 767,300,405.91 100.00% 725,382.43 100.00% -
注：1 、 此处 的佣 金指 通过 单一券 商的 交易 单元 进行 股票、 权证 等交 易 （如 有 ） 而合 计支 付该 券商
的佣金 合计 ，不 单指 股票 交易佣 金。
2、本 基金 本报 告期 内无 新 增和剔 除席 位， 与托 管在 同一托 管行 的公 司其 他基 金公用 交易 单元 。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
国都证 券股
份有限 公司
- - 4,627,000,000.00 100.00% - -
11.8 其 他重 大事件
注：无 国都量化精选 2018 年年度报告
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§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
注：本 基金 本报 告期 内未 出现单 一投 资者 持有 基金 份额比 例达 到或 超 过20% 的情况 。
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无
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§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、 《国 都量 化精 选混 合型 证券投 资基 金招 募 说 明书 》及其 更新
2 、 《国 都量 化精 选混 合型 证券投 资基 金基 金合 同》
3 、 《国 都量 化精 选混 合型 证券投 资基 金托 管协 议》
4 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件
13.2 存 放地 点
基金管 理人 和基 金托 管人 的住所 ，并 登载 于基 金管 理人网 站 www.guodu.com
13.3 查 阅方 式
投资者可免费 查阅，在 支 付工本费后， 可在合理 时 间内取得上述 文件的复 制 件或复印件。 相
关公开 披露 的法 律文 件， 投资者 还可 在本 基金 管理 人网站 （www.guodu.com ） 查阅。
国 都证 券股份 有限 公司
2019 年 3 月 30 日
