中 金 金 泽 量化 精 选 混 合型 发 起 式 证券 投 资
基金
2018 年年度报告
2018 年 12 月 31 日
基金管 理人： 中金基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2019 年 3 月 28 日 中金金泽 2018 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2019 年 3 月 27 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告中的财 务资料经 审 计，毕马威华 振会计师 事 务所（特殊普 通合伙） 为 本基金出具了 无
保留意 见的 审计 报告 ，请 投资者 注意 阅读 。
本报告 期 自 2018 年 1 月 1 日起 至 2018 年 12 月 31 日 止。 中金金泽 2018 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 8
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 ................................................................................................ 12
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 13
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 13
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 14
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 14
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 15
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 15
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 16
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 16
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 17
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 17
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 18
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 18
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 18
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 18
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 19
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 19
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 19
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 22
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 22
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 23
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 25
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 27
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 58
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 58
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 58
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 59
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 61
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 65
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 66
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 66 中金金泽 2018 年年度报告
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8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前 五 名贵 金属 投资 明细 ................ 66
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 66
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 66
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 66
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 67
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 69
9.1 期 末基 金份 额 持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 69
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 69
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 69
9.4 发 起式 基金 发起 资金 持有份 额情 况 ........................................................................................ 70
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 71
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 72
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 72
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 72
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 72
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 72
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 72
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 72
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 72
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 74
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 78
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额 比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 78
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 80
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 81
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 81
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 81
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 81
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 中金金 泽量 化精 选混 合型 发起式 证券 投资 基金
基金简 称 中金金 泽
基金主 代码 005005
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同 生 效日 2017 年 9 月 1 日
基金管 理人 中金基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 19,916,836.32 份
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 中金金 泽 A 中金金 泽 C
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 005005 005006
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 16,716,746.32 份 3,200,090.00 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本基金 通过 数量 化模 型合 理配置 资产 权重 、 精选 个 股， 在充 分控 制投 资风 险 的
前提下 ，力 求实 现基 金资 产的稳 定增 值。
投资策 略 本基金 的量 化模 型从 策略 配置出 发 ， 投 资框 架涵 盖 理论驱 动型 策略 、 数据 驱 动
型策略 和混 合策 略三 大类 别。 其中 ， 理 论驱 动型 策 略包括 注重 基本 面分 析 的 因
子策略 以及 密集 使用 量价 关系的 动量 、 反转 策略 ； 数据驱 动型 策略 有模 式 识 别
类策略 、 机器 学习 类策 略 。 本 基金 在资 产投 资过 程 中将使 用模 型动 态调 配各 策
略类别 的比 重， 强调 投资 纪律、 降低 随意 性投 资带 来的风 险， 力争 基金 资 产 长
期稳定 增值 。
业绩比 较基 准 中证 800 指 数收 益率*95% ＋中债 综合 指数 收益 率*5%
风险收 益特 征 本基金 属于 混合 型基 金 ， 其预期 的风 险和 预期 收益 高于货 币市 场基 金 、 债 券 证
券投资 基 金 ，低 于股 票型 证券投 资基 金。
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2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 中金基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 李虹 田青
联系电 话 010-63211122 010-67595096
电子邮 箱 xxpl@ciccfund.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话
400-868-1166 010-67595096
传真 010-66159121 010-66275853
注册地 址 北 京 市 朝 阳 区 建 国 门 外 大
街 1 号国 贸写 字楼 2 座 26
层 05 室
北京市 西城 区金 融大 街 25 号
办公地 址 北 京 市 朝 阳 区 建 国 门 外 大
街 1 号 国贸 大厦 B 座 43 层
北京市西城区闹市口大街 1 号
院 1 号楼
邮政编 码 100004 100033
法定代 表人 孙菁（ 代） 田国立
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券时 报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http://www.ciccfund.com/
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 毕马威 华振 会计 师事 务所 （特殊 普
通合伙 ）
中国北 京东 长安 街 1 号东 方广场 东
2 座办 公楼 8 层
注册登 记机 构
中金基 金管 理有 限公 司
北京市 朝阳 区建 国门 外大 街 1 号国
贸大 厦 B 座 43 层
中金金泽 2018 年年度报告
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§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1
期间
数据和 指标
2018 年
2017 年 9 月 1 日( 基 金合 同 生效日)-2017 年 12
月 31 日
中金金 泽 A 中金金 泽 C 中金金 泽 A 中金金 泽 C
本期已 实现
收益
-1,533,492.77 -303,088.04 435,829.57 539,915.13
本期利 润 -3,389,982.34 -587,370.99 8,757.21 296,241.57
加权平 均基
金份额 本期
利润
-0.2016 -0.1855 0.0006 0.0304
本期加 权平
均净值 利润
率
-21.82% -20.17% 0.06% 3.01%
本期基 金份
额净值 增长
率
-18.00% -18.25% -0.30% -0.57%
3.1.2
期末
数据和 指标
2018 年末 2017 年末
期末可 供分
配利润
-3,051,294.71 -599,091.09 -38,253.61 -15,642.05
期末可 供分
配基金 份额
利润
-0.1825 -0.1872 -0.0030 -0.0057
期末基 金资
产净值
13,665,451.61 2,600,998.91 12,865,668.06 2,741,014.33
期末基 金份
额净值
0.8175 0.8128 0.9970 0.9943 中金金泽 2018 年年度报告
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3.1.3
累
计期末 指标
2018 年末 2017 年末
基金份 额累
计净值 增长
率
-18.25% -18.72% -0.30% -0.57%
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益；
2、 本 报告 所列 示的 基金 业 绩指标 不包 括持 有人 认购 或交易 基金 的各 项费 用， 计入费 用后 实际 收益
水平要 低于 所列 数字 ；
3、期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 孰低 数；
4、本 基金 合同 生效 日 为 2017 年 9 月 1 日， 合同 生 效当年 按实 际存 续期 计算 ，不按 整个 自然 年度
进行折 算。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益 率 的比较
中金金 泽 A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -9.13% 1.47% -11.88% 1.57% 2.75% -0.10%
过去六 个月 -9.07% 1.40% -14.76% 1.42% 5.69% -0.02%
过去一 年 -18.00% 1.30% -25.84% 1.27% 7.84% 0.03%
自基金 合同
生效起 至今
-18.25% 1.16% -23.73% 1.15% 5.48% 0.01%
中金金 泽 C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -9.20% 1.47% -11.88% 1.57% 2.68% -0.10% 中金金泽 2018 年年度报告
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过去六 个月 -9.24% 1.40% -14.76% 1.42% 5.52% -0.02%
过去一 年 -18.25% 1.30% -25.84% 1.27% 7.59% 0.03%
自基金 合同
生效起 至今
-18.72% 1.16% -23.73% 1.15% 5.01% 0.01%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
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注： 本基 金的 基金 合同 生 效日 为 2017 年 9 月 1 日 ， 按基金 合同 约定 ， 本基 金 自基金 合同 生效 日起
6 个月内为建 仓期，建 仓 期结束时及本 报告期末 本 基金的各项投 资组合比 例 符合基金合 同的有关
约定。
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3.2.3
自 基金 合同 生效以 来基 金每 年净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的
比较
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注： 本基 金合 同生 效日 为 2017 年 9 月 1 日 ， 合同 生效 当年按 实际 存续 期计 算 ， 不按整 个自 然年 度
进行折 算。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
根据 基金相关 法律法 规和基金合同 的要求， 结 合本基金实际 运作情况 ， 自成立以来本 基金未
进行收 益分 配。 中金金泽 2018 年年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
中金基 金管 理有 限公 司 （ 简称“ 中金 基金” 、“ 公司” ） 成立 于 2014 年 2 月， 由中 国国际 金融 股
份有限公司（简称“ 中金公司” ）作为全资股东，是首家单一股东 发起设立 的基金公司，注册资本
3.5 亿 元人 民币 。 母 公司 中 金公司 作为 中国 第一 家中 外合资 投资 银行 ， 致 力于 为国内 外机 构及 个人
客户提供高品 质的金融 服 务。中金基金 充分发挥 母 公司品牌及资 源优势， 持 续增强公司 整体竞争
实力。 中金 基金 注册 地址 为北京 市朝 阳区 建国 门外 大街 1 号 国贸 写字 楼 2 座 26 层 05 室， 办公 地
址为北 京市 朝阳 区 建 国门 外大 街 1 号 国贸 大 厦 B 座 43 层。
截至 2018 年 12 月 31 日 ， 公司共 管 理 27 只开 放式 基 金，证 券投 资基 金管 理规 模 153.48 亿。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
杨立
本 基 金 的
基金经 理
2017 年 9 月 1
日
- 7 年
杨 立 先生 ，经 济学 硕
士 。 历任 民生 证券 股
份 有 限公 司证 券投 资
助理 、 证 券投 资经 理；
华 融 证券 股份 有限 公
司 投 资经 理。 现任 中
金 基 金投 资管 理部 基
金经理 。
石玉
本 基 金 的
基金经 理
2017 年 9 月 1
日
- 11 年
石 玉 女士 ，管 理学 硕
士 。 历任 中国 科技 证
券 有 限责 任公 司、 华
泰 联 合证 券有 限责 任
公 司 职员 ，天 弘基 金
管 理 有限 公司 金融 工中金金泽 2018 年年度报告
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程 分 析师 、固 定收 益
研 究 员， 中金 公司 资
产 管 理 部 高 级 研 究
员 、 投资 经理 助理 、
投资经 理。2016 年 7
月 加 入公 司， 现任 公
司 投 资管 理部 基金 经
理。
注：1 、 对 本基 金的 首任 基 金经理， 其“ 任职 日期” 为 基金合 同生 效日，“ 离 任日 期” 为 本基 金管 理人
对外 披露的基金 经理离任日期 ；对此后的 非首任基金经 理，“ 任职日期” 和“ 离任日 期” 为 本基金管
理人对 外披 露的 任免 日期 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 《 证券业 从业 人员 资格 管理 办法》 的相 关规 定。
3、本 基金 无基 金经 理助 理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 、 《 公开募集证券 投
资基金运作 管理办法》 、 《 证券投资基 金管理公 司公 平交易制度 指导意见》 、 《 基金管理公 司开展 投
资、 研 究活 动防 控内 幕交 易指导 意见 》 、 基 金合 同和 其他法 律法 规， 本着 诚实 信用、 勤勉 尽责、 安
全高效 的原 则管 理和 运用 基金资 产， 在控 制投 资风 险的基 础上 ， 为 基金 份额 持有人 谋求 最大 利益 ，
没有损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金管理人 根据《中 华 人民共和国证 券投资基 金 法》 、 《公开募集 证券投资 基金运作管理 办
法》和《证券投资基 金管 理公司公平交易制度 指导 意见》 （2011 年修订）的 规定，制定了《中 金
基金管 理有 限公 司公 平交 易管理 办法 》 ， 对投 资决 策 的内部 控制 、 交易 执行 的 内部控 制 、 公 平交 易
实施效果评估 、信息披 露 与报告制度等 多方面进 行 了规定，公平 对待不同 投 资组合，严 禁直接或
通过第三方的 交易安排 在 不同投资组合 之间进行 利 益输送。为保 证各投资 组 合在投资信 息、投资
建议和实施投 资决策方 面 享有公平的机 会，公司 建 立了科学合理 的 投资运 作 体系和规范 的投资流中金金泽 2018 年年度报告
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程， 加强 交易 执行 环节 的 内部控 制 ， 并 通过 工作 制 度、 流程 和技 术手 段保 证 公平交 易原 则的 实现 。
同时， 通过 对投 资交 易行 为的监 控、 分析 评估 和信 息披露 来加 强对 公平 交易 过程和 结果 的监 督。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
本基金管理人 一直坚持 公 平对待旗下所 有投资组 合 ，严格执行证 监会《证 券 投资基金管理 公
司公平交易制 度指导意 见 》和公司内部 公平交易 制 度，规范投资 、研究和 交 易等各相关 流程，通
过系统控制和 人工监控 等 方式在各环节 严格控制 ， 确保公平对待 不同投资 组 合，切实防 范利益输
送。
本报告 期内 ，本 基金 运作 符合法 律法 规 和 公司 公平 交易制 度的 规定 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
本报告期内， 本公司所 有 投资组合参与 的交易所 公 开竞价同日反 向交易成 交 较少的单边交 易
量未超 过该 证券 当日 成交 量的 5% 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2018 年 股票 市场 整体 下跌 ，沪深 300 指数 、中证 500 指数、 中证 800 指数 、 中证 1000 指数
分别下 跌 25.31% 、33.32% 、27.38% 和 36.87% 。
本基金始终坚 持持有人 利 益优先的原则 ，在报告 期 内执行量化精 选投资策 略 ，从全市场精 选
出优质公司的 股票，对 其 中部分估值合 理的股票 进 行配置。本基 金在本报 告 期基金份额 净值增长
率高于 同期 业绩 比较 基准 收益率 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截 至 本 报 告 期 末 中 金 金 泽 A 基 金 份 额 净 值 为 0.8175 元 ， 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 为
-18.00% ；截 至本 报告 期末 中金金 泽 C 基 金份 额净 值 为 0.8128 元 ，本 报告 期基 金份额 净值 增长 率
为-18.25% ； 同期 业绩 比较 基准收 益率 为-25.84% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望未来，伴 随减税、 全 面降准等财政 货币政策 的 调整，预计中 国经济将 体 现出更强韧性 。
同时， 中美 贸易 摩擦 有望 趋于缓 和， 这将 推升 A 股 已经较 低的 风险 偏好 。 整 体来看 ，A 股 市场 具中金金泽 2018 年年度报告
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备较好 的长 期投 资价 值。
本基金将继续 执行量化 精 选投资策略， 重点投资 于 具备盈利能力 、成长能 力 且估值合理的 公
司，与 这些 优质 公司 一起 成长， 为基 金份 额持 有人 谋求长 期、 稳定 的回 报。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
报告期内，本 基金管理 人 持续加强合规 管理、风 险 控制和内部稽 核工作， 强 化制度完善及 对
制度执行情况 的监督检 查 ，根据不同的 基金特点 与 发展情况，及 时界定新 的 风险点，评 价风险级
别，并纳入稽 核计划， 有 效保证了基金 管 理运作 及 公司各项业务 的合法合 规 和稳健有序 。本报告
期内， 本基 金管 理人 有关 本基金 的监 察稽 核主 要工 作如下 ：
1 ） 本基 金管 理人 以中 国证 监会 《 季度 监察 稽核 项目 表》 为 基础， 对本 基金 的 投资、 研究、 交
易、基金会计 、注册登 记 、营销、宣传 推介等重 要 业务进行每季 度的风险 自 查，及定期 进行有重
点的检 查。 2） 研究、 投资 交易环 节， 本基 金管 理人 对投资 对象 建立 筛选 流程 、 对投 资对 象池 （库 ）
进行日常维护 与更新， 并 对基金的投资 比例进行 日 常监控，对关 联交易进 行 日常维护， 定期关注
基金持 仓流 动性 风险 ， 并 对公平 交易 执行 情况 进行 检查等 。3 ） 营 销与 销售 方 面， 本基 金管 理人 对
本基金 宣传 推介 材料 、 销 售服务 协议 的合 规性 等进 行检查 ， 同 时加 强对 基金 销售部 门的 合规 培训 。
4） 基金 运作 保障 方面 ， 本 基金管 理人 通过 加强 对注 册登记 业务 、 基金 会计 业 务、 资金 清算 业务 的
检查力 度， 保证 基金 运营 安全、 准确。5 ） 法 律合 规 方面， 本基 金管 理人 对公 司制度 规范 、 合 同协
议、 产 品方 案、 对 外文 件 等进行 合规 性审 核。6） 信 息披露 方面 ， 本 基金 管理 人严格 按照 《证 券投
资基金 信息 披露 管理 办法 》 的 规定 ， 认 真做 好本 基 金的信 息披 露工 作 ， 确 保 信息披 露内 容的 真实 、
准确、完整、 及时。此 外 ，本基金管理 人对监察 稽 核工作流程进 行了完善 和 优 化，并按 照既定的
稽核计 划开 展内 部稽 核， 对检查 出来 的问 题及 时提 出改进 意见 并督 促相 关部 门有效 落实 。
报告期内，本 基金管理 人 所管理的基金 整体运作 合 法合规，内部 控制和风 险 防范措施逐步 完
善，保障了基 金份额持 有 人的利益。本 基金管理 人 将继续从合规 运作、防 范 和控制风险 、保障基
金份额 持有 人利 益出 发， 提高监 察稽 核工 作的 有效 性。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《企 业会计准 则》 、 《证券投资基 金会计核 算 业务指引》 以
及中国证监会 相关规定 和 基金合同的约 定，日常 估 值由基金管理 人与基金 托 管人一同进 行，基金
份额净值由基 金管理人 完 成估值后，经 基金托管 人 复核无误后由 基金管理 人 对外公布。 月末、年
中和年 末估 值复 核与 基金 会计账 目的 核对 同时 进行 。 中金金泽 2018 年年度报告
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本基金管理人 设立估值 委 员会，委员由 公司总经 理 、分管运营领 导、研究 部 、基金运营部 、
风险管理部、 监察稽核 部 等相关人员组 成，负责 研 究、指导基金 估值业务 。 基金管理人 估值委员
会和基金会计 均具有专 业 胜任能力和相 关工作经 历 。报告期内， 基金经理 参 加估值委员 会会议，
但不介入基金 日常估值 业 务；参与估值 流程各方 之 间不存在任何 重大利益 冲 突。本基金 管理人已
与中央国债登 记结算有 限 责任公司、中 证指数 有 限 公司签署服务 协议，由 其 按约定提供 债券品种
的估值 数据 。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据《公开募 集证券投 资 基金运作管理 办法》的 规 定以及本基金 基金合同 中 对基金利润分 配
原则的 约定 ，本 报告 期内 未实施 利润 分配 。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 为发 起式 基金 ， 截 止本报 告期 末 ， 本 基金 成 立未满 三年 。 《 公开 募集 证 券投资 基金 运作
管理办 法》 关于 基金 份额 持有人 数量 及基 金资 产净 值的限 制性 条款 暂不 适用 于本基 金。 中金金泽 2018 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期，中 国建 设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 中金金泽 2018 年年度报告
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§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 毕马威 华振 审字 第 1901212 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式 证 券 投 资 基 金 全 体 基 金 份 额 持 有
人
审计意 见 我们审 计了 后附 的第 1 页 至第 39 页的 中金 金泽 量化 精选混 合
型发起 式证 券投 资基 金 ( 以下简 称“ 中金 金泽 基金”) 财务报 表 ， 包 括
2018 年 12 月 31 日 的资 产 负债表 、2018 年 度的 利润 表、所 有者 权
益 ( 基 金净 值) 变动 表以 及 相关财 务报 表附 注。
我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 中华 人民共 和
国财政 部颁 布的 企业 会计 准则、 在财 务报 表附注 7.4.2 中所列 示的
中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 ( 以 下 简 称“ 中国证监会”) 和 中 国 证 券 投
资基金 业协 会发 布的 有关 基金行 业实 务操 作的 规定 编制， 公允 反映
了中金 金泽 基 金 2018 年 12 月 31 日 的财 务状 况以 及 2018 年度 的经
营成果 及基 金净 值变 动情 况。
形成审 计意 见的 基础 我们按照 中国注 册会计 师 审计准则 ( 以 下简称“ 审计 准则”) 的
规定执行了审计工作。审计报告的“ 注册会计师对财务报表审计 的
责任” 部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注 册
会计师 职业 道德 守则 ， 我 们独立 于中 金金 泽基 金 ， 并履行 了职 业道
德方面 的其 他责 任。 我 们 相信， 我们获 取的 审计 证 据是充 分、 适 当
的，为 发表 审计 意见 提供 了基础 。
强调事 项 无 中金金泽 2018 年年度报告
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其他事 项 无
其他信 息 中 金 金 泽 基 金 管 理 人 中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 管 理 层 对 其 他 信
息负责 。其 他信 息包 括中 金金泽 基金 2018 年 年度 报 告中涵 盖的 信
息，但 不包 括财 务报 表和 我们的 审计 报告 。
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对
其他信 息发 表任 何形 式的 鉴证结 论。
结合我 对财 务报 表的 审计 ， 我 们的 责任 是阅 读其 他 信息 ， 在 此
过程中 ， 考 虑其 他信 息是 否 与财务 报表 或我 们在 审计 过程中 了解 到
的情况 存在 重大 不一 致或 者似乎 存在 重大 错报 。
基 于 我 们 已 执 行 的 工 作 ， 如 果 我 们 确 定 其 他 信 息 存 在 重 大 错
报，我 们应 当报 告该 事实 。在这 方面 ，我 们无 任何 事项需 要报 告 。
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任
中 金 金 泽 基 金 管 理 人 中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 管 理 层 负 责 按 照
中华人 民 共 和国 财政 部颁 布的企 业会 计准 则、 中国 证 监会和 中国 证
券 投 资 基 金 业 协 会 发 布 的 有 关 基 金 行 业 实 务 操 作 的 规 定 编 制 财 务
报表， 使其 实现 公允 反映 ，并设 计、 执行 和维 护必 要的内 部控 制，
以使财 务报 表不 存在 由于 舞弊或 错误 导致 的重 大错 报。
在编制 财务 报表 时， 中金 金 泽基金 管理 人中 金基 金管 理有限 公
司管理 层负 责评 估中 金金 泽基金 的持 续经 营能 力， 披 露与持 续经 营
相关的事项 ( 如适用) ， 并运 用 持 续 经 营 假 设， 除 非中 金 金 泽 基 金
计划进 行清 算、 终止 运营 或别无 其他 现实 的选 择。
中 金 金 泽 基 金 管 理 人 中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 治 理 层 负 责 监 督
中金金 泽基 金的 财务 报告 过程。
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导
致的重 大错 报获 取合 理保 证， 并出 具包 含审 计意 见 的审计 报告 。 合
理保证 是高 水平 的保 证， 但 并不能 保证 按照 审计 准则 执行的 审计 在
某一重 大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊 或错误 导致 ， 如
果 合 理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财
务报表 作出 的经 济决 策， 则通常 认为 错报 是重 大的 。 中金金泽 2018 年年度报告
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在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中， 我们 运用 职业判 断，
并保持 职业 怀疑 。同 时， 我们也 执行 以下 工作 ：
(1) 识 别 和 评 估 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的 财 务 报 表 重 大错报风
险， 设 计和实 施审 计程 序 以应对 这些 风险， 并获 取 充分、 适当的 审
计证据 ， 作为 发表 审计 意 见的基 础 。 由 于舞 弊可 能 涉及串 通 、 伪 造、
故意遗 漏 、 虚 假陈 述或 凌 驾于内 部控 制之 上 ， 未 能 发现由 于舞 弊导
致 的 重 大 错 报 的 风 险 高 于 未 能 发 现 由 于 错 误 导 致 的 重 大 错 报 的 风
险。
(2) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序， 但
目的并 非对 内部 控制 的有 效性发 表意 见。
(3) 评价中金金泽基金管理人中金基金管理有限公司管理层 选
用会计 政策 的恰 当性 和作 出会计 估计 及相 关披 露的 合理性 。
(4) 对中金金泽基金管理人中金基金管理有限公司管理层使 用
持续经 营假 设的 恰当 性得 出结论 。 同时 ， 根据 获取 的审计 证据， 就
可 能 导 致 对 中 金 金 泽 基 金 持 续 经 营 能 力 产 生 重 大 疑 虑 的 事 项 或 情
况是否 存在 重大 不确 定性 得出结 论。 如果 我们 得出 结 论认为 存在 重
大不确 定性 ， 审 计准 则要 求 我们在 审计 报告 中提 请报 表使用 者注 意
财务报 表中 的相 关披 露 ； 如果披 露不 充分 ， 我们 应 当发表 非无 保留
意见。 我们的 结论 基于 截 至审计 报告 日可 获得 的信 息。 然 而， 未 来
的事项 或情 况可 能导 致中 金金泽 基金 不能 持续 经营 。
(5) 评 价财务 报表 的总体 列报 、结 构和内 容 ( 包括 披露) ，并 评
价财务 报表 是否 公允 反映 相关交 易和 事项 。
我 们 与 中 金 金 泽 基 金 管 理 人 中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 治 理 层 就
计划的 审计 范围 、 时间 安 排和重 大审 计发 现等 事项 进行沟 通 ， 包 括
沟通我 们在 审计 中识 别出 的值得 关注 的内 部控 制缺 陷。
会计师 事务 所的 名称 毕马威 华振 会计 师事 务所 ( 特殊普 通合 伙)
注册会 计师 的姓 名 奚霞
刘珊珊
会计师 事务 所的 地址 中国北 京东 长安 街 1 号东 方广场 东 2 办公 楼 8 层
审计报 告日 期 2019 年 3 月 27 日
中金金泽 2018 年年度报告
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 中金 金泽 量化 精选混 合型 发起 式证 券投 资基金
报告截 止日 ： 2018 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 74,215.65 168,102.56
结算备 付金
42,505.38 106,739.18
存出保 证金
5,511.37 17,460.95
交易性 金融 资产 7.4.7.2 15,956,912.30 14,784,564.00
其中： 股票 投资
14,350,594.70 13,985,684.00
基金投 资
- -
债券投 资
1,606,317.60 798,880.00
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 250,000.00 700,000.00
应收证 券清 算款
- 67,121.31
应收利 息 7.4.7.5 29,223.21 19,991.89
应收股 利
- -
应收申 购款
1,299.55 -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
16,359,667.46 15,863,979.89
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日 中金金泽 2018 年年度报告
第 23 页 共 81 页
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
- 9,861.33
应付管 理人 报酬
14,185.23 13,855.38
应付托 管费
3,546.30 3,463.86
应付销 售服 务费
905.17 13,578.71
应付交 易费 用 7.4.7.7 14,580.04 46,538.22
应交税 费
0.20 -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 60,000.00 170,000.00
负债合 计
93,216.94 257,297.50
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 19,916,836.32 15,660,578.05
未分配 利润 7.4.7.10 -3,650,385.80 -53,895.66
所有者 权益 合计
16,266,450.52 15,606,682.39
负债和 所有 者权 益总 计
16,359,667.46 15,863,979.89
注： 报 告截 止日2018 年12 月 31 日 ， 中 金金泽A 基金 份额净 值 0.8175 元， 基 金份 额总额16,716,746.32
份； 中 金金 泽 C 基金 份额 净值 0.8128 元， 基金 份额 总额 3,200,090.00 份。 中 金金泽 份额 总额 合计
为 19,916,836.32 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 中金 金泽 量化 精选混 合型 发起 式证 券投 资基金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元 中金金泽 2018 年年度报告
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项 目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2017 年 9 月 1 日( 基金
合同生效日) 至 2017 年
12 月 31 日
一、收入
-3,555,749.77 755,982.61
1.利息 收入
47,684.05 59,068.84
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 2,338.22 7,271.04
债券利 息收 入
41,058.26 9,630.03
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
4,287.57 42,167.77
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以“-” 填 列）
-1,478,610.80 1,349,927.37
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -2,162,075.05 1,349,142.17
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 85,531.81 785.20
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 597,932.44 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“-” 号填列）
7.4.7.17
-2,140,772.52 -670,745.92
4.汇兑 收益 （ 损失 以“-” 号填 列）
- -
5.其他 收入 （ 损失 以“-” 号填 列） 7.4.7.18 15,949.50 17,732.32
减： 二、费用
421,603.56 450,983.83
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 184,991.04 80,294.59
2．托 管费 7.4.10.2.2 46,247.62 20,073.58
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 11,672.88 13,578.71
4．交 易费 用 7.4.7.19 116,099.53 164,523.51
5．利 息支 出
25.37 - 中金金泽 2018 年年度报告
第 25 页 共 81 页
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
25.37 -
6．税 金及 附加
15.18 -
7．其 他费 用 7.4.7.20 62,551.94 172,513.44
三、 利润总额 （亏损总额 以 “- ”
号填列）
-3,977,353.33 304,998.78
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净亏损以 “- ” 号填
列）
-3,977,353.33 304,998.78
注：本 基金 合同 生效 日 为 2017 年 9 月 1 日。
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 中金 金泽 量化 精选混 合型 发起 式证 券投 资基金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
15,660,578.05 -53,895.66 15,606,682.39
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- -3,977,353.33 -3,977,353.33
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以“-” 号填 列）
4,256,258.27 380,863.19 4,637,121.46
其中：1.基 金申 购款 9,512,977.36 276,644.07 9,789,621.43
2.基金 赎回 款 -5,256,719.09 104,219.12 -5,152,499.97
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
- - - 中金金泽 2018 年年度报告
第 26 页 共 81 页
净值变 动 （净 值减 少以“-”
号填列 ）
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
19,916,836.32 -3,650,385.80 16,266,450.52
项目
上年度可比期间
2017 年 9 月 1 日( 基金合同 生效日) 至 2017 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
36,241,514.69 - 36,241,514.69
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- 304,998.78 304,998.78
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以“-” 号填 列）
-20,580,936.64 -358,894.44 -20,939,831.08
其中：1.基 金申 购款 1,462,691.49 22,663.79 1,485,355.28
2.基金 赎回 款 -22,043,628.13 -381,558.23 -22,425,186.36
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净值变 动 （净 值减 少以“-”
号填列 ）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
15,660,578.05 -53,895.66 15,606,682.39
注：本 基金 合同 生效 日 为 2017 年 9 月 1 日。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
______ 孙菁______
______ 张纳______
____ 白娜____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
中金金泽 2018 年年度报告
第 27 页 共 81 页
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
中金金泽量化精选混合型发起式基金 ( 以下简称“ 本 基金”) 依据中国证券监督管理委员会( 以
下简称“ 中 国证 监会”) 于 2017 年 6 月 16 日证 监许 可[2017]929 号 《关 于准 予中 金金泽 量化 精选 混
合型发起 式基 金注册 的批 复》核准 ，由 中金基 金管 理有限公 司 ( 以下 简称“ 中 金基金”) 依 照《中 华
人民共和国证 券投资基 金 法》及配套规 则 和《中 金 金泽量化精选 混合型发 起 式基金基金 合同》公
开募集。本基 金为契约 型 开放式混合型 发起式证 券 投资基金，存 续期限为 不 定期。本基 金的管理
人为中 金基 金， 托管 人为 中国建 设银 行股 份有 限公 司 ( 以 下简 称“ 建 设银 行”) 。
本基金通过中 金基金管 理 有限公司直销 中心、太 平 洋证券股份有 限公司、 中 国中投证券有 限
责任公 司(“ 中 投证 券”) 及 北 京虹点 基金 销售 有限 公司 及北京 汇成 基金 销售 有限 公司等 共同 销售 ， 募
集期 为 2017 年 8 月 7 日起至 2017 年 8 月 30 日 。经 向中国 证监 会备 案， 《中 金 金泽量 化精 选混 合
型发起 式基 金基 金合 同》 于 2017 年 9 月 1 日 正式 生 效， 合 同生 效日 基金 实收 份额 为 36,241,514.69
份，发 行价 格为 人民 币 1.00 元 。该 资金 已由 毕马 威 华振会 计师 事务 所 ( 特殊 普通合 伙) 审验 并出
具验资 报告 。
根据经中国证 监会备案 的 《中金金泽量 化精选混 合 型发起式基金 基金合同 》 和《中金金泽 量
化精选混合型 发起式基 金 招募说明书》 的相关内 容 ，本基金根据 认购费、 申 购费、销售 服务费收
取方式 的不 同， 将基 金份 额分为 不同 的类 别。 在投 资者认 购/ 申 购时， 收取 认 购/ 申购 费用， 但从 本
类别基 金资 产中 不计 提销 售服务 费的 ， 称为 A 类基 金份额 ； 不收 取认 购/ 申购 费用 ， 但 从本 类别 基
金资产 中 计 提销 售服 务费 ， 称 为 C 类 基金 份额 。 本 基金 A 类基 金份 额和 C 类 基金份 额分 别设 置 代
码。 由于基 金费 用的 不同 ， 本 基金 A 类基 金份 额和 C 类 基金 份额 将分 别计 算 基金份 额净 值并 分别
公告，计算公 式为计算 日 各类别基金资 产净值除 以 计算日发售在 外的该类 别 基金份额总 数。投资
者可自 行选 择认 购/ 申 购的 基金份 额类 别。
根据 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法 》 及 其配 套 规则、 《中 金金 泽量 化精 选 混合型 发起 式基
金基金合同》 和《中金 金 泽量化精选混 合型发起 式 基金招募说明 书》的有 关 规定，本基 金的投资
范围为具有良 好流动性 的 金融工具，包 括国内依 法 发行上市的股 票（包 括 中 小板、创业 板及其他
经中国 证监 会核 准发 行上 市的股 票） 、 债 券 （ 包括 国 债、 央 行票 据、 金融 债、 次 级债、 地方 政府 债、
企业债 、 公 司债、 中小 企 业私募 债券 、 可 转换 债券 （含可 分离 交易 可转 债债 券） 、 可 交换 债券、 短
期融资 券 、 中 期票 据等） 、 债券回 购 、 货 币市 场工具 、 权 证、 资产 支持 证券 、 股 指期货 、 国债 期货、
同业存单以及 法律法规 或 中国证监会允 许基金投 资 的其他金融工 具（但须 符 合中国证监 会相关规
定） 。 中金金泽 2018 年年度报告
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7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 以持 续经 营为 基础 。 本财务 报表 符合 中华 人民 共和国 财政 部( 以 下简 称“ 财政部”) 颁布 的
企业会 计准 则的 要求 ， 同 时亦按 照中 国证 监会 颁布 的 《 证券 投资 基金 信息 披 露 XBRL 模板第 3 号
< 年 度报 告和 半年 度报 告> 》 以及 中国 证券 投资 基金 业协会 于 2012 年 11 月 16 日颁布 的 《 证券 投资
基金会 计核 算业 务指 引》 编制财 务报 表。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务报表符 合财政部颁 布的企业会计 准则及附 注 7.4.2 中所 列示的中 国证监 会和中国证 券
投资基金业协会发布的有 关基金行业实务操作的规 定的要求，真实、完整地 反映了本基金 2018
年 12 月 31 日的 财务 状况 、2018 年 度的 经营 成果 和 基金净 值变 动情 况。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 的 会 计年 度自 公 历 1 月 1 日至 12 月 31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金的记账 本位币为 人 民币，编制财 务报表采 用 的货币为人民 币。本基 金 选定记账本位 币
的依据 是主 要业 务收 支的 计价和 结算 币种 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
本基金在初始 确认时按 取 得资产或承担 负债的目 的 ，把金融资产 和金融负 债 分为不同类别 ：
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 和金融负债、 应收款项 、 持有至到期 投资、可
供出售金融资 产和其他 金 融负债。本基 金现无金 融 资产分类为持 有至到期 投 资和可供出 售金融资
产。本 基金 现无 金融 负债 分类为 以公 允价 值计 量且 其变动 计入 当期 损益 的 金 融负债 。
本基金目前持 有的股票 投 资和债券投资 分类为以 公 允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融
资产。 以公 允价 值计 量且 其 变动计 入当 期损 益的 金融 资产在 资产 负债 表中 以交 易性金 融资 产列 示 。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产和 金融 负债 在本 基金成 为相 关金 融工 具合 同条款 的一 方时 ，于 资产 负债表 内确 认。
在初始确认时 ，金融资 产 及金融负债均 以公允价 值 计量。对于以 公允价值 计 量且其变动计 入
当期损益的金 融资产或 金 融负债，相关 交易费用 直 接计入当期损 益；对于 其 他类别的金 融资产或中金金泽 2018 年年度报告
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金融负 债， 相关 交易 费用 计入初 始确 认 金 额。
初始确 认后 ，金 融资 产和 金融负 债的 后续 计量 如下 ：
1 、 以 公允 价值 计量 且其 变 动计入 当期 损益 的金 融资 产和金 融负 债以 公允 价值 计量， 公允 价值
变动形 成的 利得 或损 失计 入当期 损益 。
2 、应 收款 项以 实际 利率 法 按摊余 成本 计量 。
3 、 除以 公允 价值 计量 且其 变动计 入当 期损 益的 金融 负债以 外的 金融 负债 采用 实际利 率法 按 摊
余成本 进行 后续 计量 。
满足下 列条 件之 一时 ，本 基金终 止确 认该 金融 资产 ：
1 、收 取该 金融 资产 现金 流 量的合 同权 利终 止；
2 、该 金融 资产 已转 移， 且 本基金 将金 融资 产所 有权 上几乎 所有 的风 险和 报酬 转移给 转入 方 ；
3 、 该 金融 资产 已 转 移， 虽 然本基 金既 没有 转移 也没 有保留 金融 资产 所有 权上 几乎所 有的 风 险
和报酬 ，但 是放 弃了 对该 金融资 产控 制。
金融资 产整 体转 移满 足终 止确认 条件 的， 本基 金将 下列两 项金 额的 差额 计入 当期损 益：
1 、所 转移 金融 资产 的账 面 价值
2 、因 转移 而收 到的 对价
金融负 债的 现时 义务 全部 或部分 已经 解除 的， 本基 金终止 确认 该金 融负 债或 其一部 分。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
除特别 声明 外， 本基 金按 下述原 则计 量公 允价 值：
公允价值是指 市场参与 者 在计量日发生 的有序交 易 中，出售一项 资产所能 收 到或者转移一 项
负债所 需支 付的 价格 。
本基金在确定 相关金 融 资 产和金融负债 的公允价 值 时，采用在当 前情况下 适 用并且有足够 可
利用数 据和 其他 信息 支持 的估值 技术 。
存在活跃市场 且能够获 取 相同资产或负 债报价的 金 融工具，在估 值日有报 价 的，除会计准 则
规定的情况外 ，将该报 价 不加调整地应 用于该资 产 或负债的公允 价值计量 ； 估值日无报 价且最近
交易日后未发 生影响公 允 价值计量的重 大事件的 ， 采用最近交易 日的报价 确 定公允价值 。有充足
证据表 明估 值日 或最 近交 易日的 报价 不能 真实 反映 公允价 值的 ， 对 报价 进行 调整， 确定 公允 价值 。
与上述金融工 具相同， 但 具有不同特征 的，以相 同 资产或负债的 公允价值 为 基础，并在 估值 技术
中考虑不同特 征因素的 影 响。特征是指 对资产出 售 或使用的限制 等，如果 该 限制是针对 资产持有
者的，那么在 估值技术 中 不应将该限制 作为特征 考 虑。此外，本 基金不考 虑 因其大量持 有相关资中金金泽 2018 年年度报告
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产或负 债所 产生 的溢 价或 折价。
对不存在活跃 市场的金 融 工具，采用在 当前情况 下 适用并且有足 够可利用 数 据和其他信息 支
持的估值技术 确定公允 价 值。采用估值 技术确定 公 允价值时，优 先使用可 观 察输入值， 只有在无
法取得 相关 资产 或负 债可 观察输 入值 或取 得不 切实 可行的 情况 下， 才可 以使 用不可 观察 输入 值。
如经济环境发 生重大变 化 或证券发行人 发生影响 证 券价格的重大 事件 ，参 考 类似投资品种 的
现行市 价及 重大 变化 等因 素，对 估值 进行 调整 并确 定公允 价值 。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
金融资 产和 金融 负债 在资 产负债 表内 分别 列示 ， 没 有相互 抵销 。 但是 ， 同 时 满足下 列条 件的 ，
以相互 抵销 后的 净额 在资 产负债 表内 列示 ：
1 、本 基金 具有 抵销 已确 认 金额的 法定 权利 ，且 该种 法定权 利是 当前 可执 行的 ；
2 、本 基金 计划 以净 额结 算 ，或同 时变 现该 金融 资产 和清偿 该金 融负 债。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 基
金份额拆分引 起的实收 基 金份额变动于 基金份额 拆 分日根据拆分 前的基金 份 额数及确定 的拆分比
例计算认列。 由于申购 和 赎回引起的实 收基金份 额 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎 回确认日
认列。上述申 购和赎回 分 别包括基金转 换所引起 的 转入基金的实 收基金增 加 和转出基金 的实收基
金减少 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金核 算在基金 份 额发生变动时 ，申购、 赎 回、转入、转 出及红利 再 投资等款项中 包
含的未分配利 润和公允 价 值变动损益， 包括已实 现 损益平准金和 未实现损 益 平准金。已 实现损益
平准金指根据 交易申请 日 申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净 值比例计
算的金额。未 实现损益 平 准金指根据交 易申请日 申 购或赎回款项 中包含的 按 累计未分配 的未实现
损益占基金净 值比例计 算 的金额。损益 平准金于 基 金申购确认日 或基金赎 回 确认日进行 确认和计
量，并 于会 计期 末全 额转 入“ 未 分配 利润/( 未 弥补 亏 损)” 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认 和计量
股票投资收益 、债券投 资 收益和衍生工 具收益按 相 关金融资产于 处置日成 交 金额与其成本 的
差额确 认。
股利收益按上 市公司宣 告 的分红派息比 例计算的 金 额扣除应由上 市公司代 扣 代缴的个人所 得中金金泽 2018 年年度报告
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税( 如适 用) 后 的净 额确 认。
债券利息收入 按债券投 资 的票面价值与 票面利率 计 算的金额扣除 应由发行 债 券的企业代扣 代
缴 的个 人所 得税( 如适用) 后 的净 额确 认， 在债券 实际 持有 期内 逐日 计提。 贴息 债视 同到 期一 次性
还本付息的附 息债，根 据 其发行价、到 期价和发 行 期限按直线法 推算内含 票 面利率后， 逐日计提
利息收 入。 如票 面利 率与 实际利 率出 现重 大差 异， 按实际 利率 计算 利息 收入 。
存款利 息收 入按 每日 存款 余额与 适用 的利 率逐 日计 提。
买入返售金融 资产收入 按 到期应收或实 际收到的 金 额与初始确认 金额的差 额 ，在资金实际 占
用期间 内按 实际 利率 法逐 日确认 ，直 线法 与实 际利 率法确 定的 收入 差异 较小 的可采 用直 线法 。
公允价值变动收益/( 损失) 核算基金持有的采用公允 价值模式计量的以公允价 值计量且变 动计
入当期损益的 金融资产 、 衍生金融资产 、以公允 价 值计量且变动 计入当期 损 益的金融负 债等公允
价值变 动形 成的 应计 入当 期损益 的利 得或 损失 。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
本基金 的交 易费 用于 进行 股票、 债券 、权 证等 交易 发生时 按照 确定 的金 额确 认。
本基金 的利 息支 出按 资金 的本金 和适 用利 率逐 日计 提。
卖出回购金融 资产款利 息 支出按到期应 付或实际 支 付的金额与初 始确认金 额 的差额，在资 金
实际占用期间 内以实际 利 率法逐日确认 ，直线法 与 实际利率法确 定的支出 差 异较小的可 采 用直线
法。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
由于本 基 金 A 类 基金份 额 不收取 销售 服务 费 ，C 类 基金份 额收 取销 售服 务费 ， 各 基金 份额 类
别对应的可供 分配利润 将 有所不同；在 符合有关 基 金分红条件的 前提下， 本 基金每年收 益分配次
数最多 为 12 次 ，每 份基 金 份额每 次收 益分 配比 例不 得低于 该次 可供 分配 利润 的 10% ， 若《 中金
金泽量 化精 选混 合型 发起 式基金 基金 合同 》生 效不 满 3 个 月可 不进 行收 益分 配；本 基金 收益 分 配
方式分两种： 现金分红 与 红利再投资。 投资者可 选 择现金红利或 将现金红 利 自动转为基 金份额进
行再投资；若 投资者不 选 择，本基金默 认的收益 分 配方式是现金 分红 ；基 金 收益分配后 两类基金
份额净值不能 低于面值 ， 即基金收益分 配基准日 的 某类基金份额 净值减去 每 单位基金份 额收益分
配金额后不能 低于面值 ； 本基金同一类 别的每一 基 金份额享有同 等分配权 ； 法律法规或 监管机关
另有规 定的 ，从 其规 定。 中金金泽 2018 年年度报告
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7.4.4.12 分 部报 告
本基金 目前 以一 个经 营分 部运作 ，不 需要 进行 分部 报告的 披露 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
对于证券 交易所上市的股票，若出 现重大事项停牌或交易不 活跃 ( 包括涨跌停时的交 易不活
跃) 等情况，本基 金根据 中国证监会公 告 [2017] 13 号《中国证券 监督管理 委 员会关于证券 投资
基金估 值业 务的 指导 意见 》 ， 根 据具 体情 况采 用 《关 于发布 中基 协 (AMAC) 基 金行业 股票 估值 指
数的通 知》 提供 的指 数收 益法、 市盈 率法 、现 金流 量折现 法等 估值 技术 进行 估值。
对于在发行时 明确一定 期 限限售期的股 票，包括 但 不限于非公开 发行股票 、 首次公开发行 股
票时公司股东 公开发售 股 份、通过大宗 交易取得 的 带限售期的股 票等，不 包 括停牌、新 发行未上
市、 回购 交易 中的 质押 券 等流通 受限 股票 ， 根据 中 基协发[2017] 6 号 《 关于 发 布< 证券 投资 基金 投
资流通 受限 股票 估值 指引 ( 试行) > 的通 知》 ， 在 估值 日 按照流 通受 限股 票计 算公 式确定 估值 日流 通
受限股 票的 价值 。
根据 《 中国 证券 投资 基金 业 协会估 值核 算工 作小 组关 于 2015 年 1 季 度固 定收 益 品种的 估值 处
理标准 》 ， 在上 海证 券交 易 所、 深 圳证 券交 易所 及银 行间同 业市 场上 市交 易或 挂牌转 让的 固定 收益
品种 ( 估值 处理 标准 另有 规定的 除外) ， 采用 第三 方估值 机构 提供 的价 格数 据进行 估值 。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 在本 期未 发生 重大 会计政 策变 更。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 在本 期未 发生 重大 会计估 计变 更。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 期未 发生 重大 会计差 错更 正。
7.4.6 税项
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税 [2002] 128 号 《关 于开放 式证 券投 资基 金有 关税收 问题 的通
知》 、 财税[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号文《 财政 部、 国
家税务总局、证监 会关于 实施上市公司股息 红利差 别化个人所得税政 策有关 问题的通知 》 、财 税
[2015]101 号 《财 政部 国家 税务总 局证 监会 关于 上市 公司股 息红 利差 别化 个人 所得税 政策 有关 问 题中金金泽 2018 年年度报告
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的 通 知 》 、 财 税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》 、上证交字
[2008]16 号 《关 于做 好调 整证券 交易 印花 税税 率相 关工作 的通 知 》 及 深圳 证 券交易 所于 2008 年 9
月 18 日 发 布 的 《 深 圳 证 券 交 易 所 关 于 做 好 证 券 交 易 印 花 税 征 收 方 式 调 整 工 作 的 通 知 》 、 财 税
[2008]1 号 文《 财政 部、 国 家税务 总局 关于 企业 所得 税若干 优惠 政策 的通 知》 、 财税[2016]36 号文
《财政 部、 国 家税 务总 局 关于全 面推 开营 业税 改征 增值税 试点 的通 知》 、 财税 [2016] 46 号 《 关于
进一步 明确 全面 推开 营改 增试点 金融 业有 关政 策的 通知》 、 财 税 [2016] 70 号 《关 于金 融机 构同 业
往来等 增值 税政 策的 补充 通知》 、财 税[2016]140 号 文《关 于明 确金 融、 房地 产开发 、教 育辅 助 服
务等增 值税 政策 的通 知》 、 财 税[2017]2 号文 《 关于 资 管产品 增值 税政 策有 关问 题的补 充通 知》 、 财
税[2017] 56 号 《 关于 资管 产品增 值税 有关 问题 的通 知》 及其 他相 关税 务法 规 和实务 操作， 本基 金
适用的 主要 税项 列示 如下 ：
(1) 对证券 投资 基金 管理 人 运用基 金买 卖股 票、 债券 的差价 收入 ，暂 不征 收企 业所得 税。
(2) 自 2016 年 5 月 1 日 起， 在全国 范围 内全 面推 开营 业税改 征增 值税 ( 以 下称“ 营改增”) 试点 ，
建筑业、房地 产业、金 融 业、生活服务 业等全部 营 业税纳税人， 纳入试点 范 围，由缴纳 营业税改
为缴纳 增值 税。
2018 年 1 月 1 日 ( 含) 以后 ， 资 管产 品管 理人 ( 以下 称“ 管理 人”) 运 营资 管产 品过 程中发 生的 增
值税应 税行 为， 以管 理人 为增值 税纳 税人 ，暂 适用 简易计 税方 法， 按 照 3% 的 征收率 缴纳 增值 税 。
对资管 产品 在 2018 年 1 月 1 日 以前 运营 过程 中发 生的增 值税 应税 行为 ， 未 缴纳增 值税 的， 不再 缴
纳；已 缴纳 增值 税的 ，已 纳税额 从管 理人 以后 月份 的增值 税应 纳税 额中 抵减 。
证券投资基金 管理人运 用 基金买卖股票 、债券收 入 取得的金融商 品转让收 入 免征增值税； 对
国债、地方政 府债利息 收 入以及金融同 业往来取 得 的利息收入免 征增值税 ； 同业存款利 息收入免
征增值 税以 及一 般存 款利 息收入 不征 收增 值税 。
(3) 基金作 为 流 通股 股东 在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、现 金对 价，
暂免征 收印 花税 、企 业所 得税和 个人 所得 税。
(4) 对基金 从上 市公 司取 得 的股息 、 红利 所得 ， 由 上 市公司 在向 基金 支付 上述 收入时 代扣 代缴
20% 的 个人 所得 税。 自 2013 年 1 月 1 日起， 对所 取得 的股息 红利 收入 根据 持股 期限差 别化 计算 个
人所得 税的 应纳 税所 得额 ： 持 股期 限在 1 个 月以 内 ( 含 1 个月) 的 ， 其 股息 红利 所得全 额计 入应 纳
税所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上 至 1 年 ( 含 1 年) 的， 暂 减 按 50% 计入 应纳 税所得 额； 持股 期限
超过 1 年的 ，暂 免征 收个 人所得 税。 对基 金持 有的 上市 公 司限 售股 ，解 禁后 取得的 股息 、红 利 收
入，按照上述 规定计算 纳 税，持股时间 自解禁日 起 计算；解禁前 取得的股 息 、红利收入 继续暂减
按 50% 计入 个人 所得 税应 纳税所 得额 。 中金金泽 2018 年年度报告
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(5) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税率缴 纳股 票交 易印 花税 ，买入 股票 不征 收股 票交 易印花 税。
(6) 对投资 者从 证券 投资 基 金分配 中取 得的 收入 ，暂 不征收 企业 所得 税。
(7) 对基金 在 2018 年 1 月 1 日 ( 含) 以后 运营 过程 中缴 纳的增 值税 ， 分别按 照证 券投资 基金 管
理人所 在地 适用 的税 率， 计算缴 纳城 市维 护建 设税 、教育 费附 加和 地方 教育 费附加 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
活期存 款 74,215.65 168,102.56
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限 1 个 月以 内 - -
存款期 限 1-3 个月 - -
存款期 限 3 个月 以上 - -
其他存 款 - -
合计： 74,215.65 168,102.56
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 17,172,037.72 14,350,594.70 -2,821,443.02
贵金属投资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 1,596,393.02 1,606,317.60 9,924.58
银行间 市场 - - -
合计 1,596,393.02 1,606,317.60 9,924.58 中金金泽 2018 年年度报告
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资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 18,768,430.74 15,956,912.30 -2,811,518.44
项目
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 14,656,189.92 13,985,684.00 -670,505.92
贵金属投资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 799,120.00 798,880.00 -240.00
银行间 市场 - - -
合计 799,120.00 798,880.00 -240.00
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 15,455,309.92 14,784,564.00 -670,745.92
7.4.7.3 衍 生金 融资产/ 负债
本基金 于本 期末 及上 期末 均未持 有任 何衍 生金 融资 产/ ( 负债) 。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
交易所 市场 250,000.00 -
银行间 市场 - -
合计 250,000.00 - 中金金泽 2018 年年度报告
第 36 页 共 81 页
项目
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
交易所 市场 700,000.00 -
银行间 市场 - -
合计 700,000.00 -
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 于本 期末 及上 期末 均无买 断式 逆回 购 交 易中 取得的 债券 。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 12.75 66.73
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 20.57 52.80
应收债 券利 息 28,931.22 19,863.67
应收资 产支 持证 券利 息 - -
应收买 入返 售证 券利 息 255.92 -
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 2.75 8.69
合计 29,223.21 19,991.89
注：其 他为 应收 结算 保证 金利息 。
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 于本 期末 及上 期末 均未持 有其 他资 产。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元 中金金泽 2018 年年度报告
第 37 页 共 81 页
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 14,580.04 46,538.22
银行间 市场 应付 交易 费用 - -
合计 14,580.04 46,538.22
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - -
预提费 用 60,000.00 170,000.00
合计 60,000.00 170,000.00
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
中金金 泽 A
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 12,903,921.67 12,903,921.67
本期申 购 6,604,739.74 6,604,739.74
本期赎 回（ 以“-” 号填 列） -2,791,915.09 -2,791,915.09
- 基金拆分/ 份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回（ 以“-” 号填 列） - -
本期末 16,716,746.32 16,716,746.32 中金金泽 2018 年年度报告
第 38 页 共 81 页
金额单 位： 人民 币元
中金金 泽 C
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末
2,756,656.38 2,756,656.38
本期申 购
2,908,237.62 2,908,237.62
本期赎 回（ 以“-” 号填 列）
-2,464,804.00 -2,464,804.00
- 基金拆分/ 份 额折 算前
- -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额
- -
本期申 购
- -
本期赎 回（ 以“-” 号填 列）
- -
本期末
3,200,090.00 3,200,090.00
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额， 赎回 含转 换出 份额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
中金金 泽 A
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 362,503.18 -400,756.79 -38,253.61
本期利 润 -1,533,492.77 -1,856,489.57 -3,389,982.34
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
280,115.28 96,825.96 376,941.24
其中： 基金 申购 款 371,384.02 -80,897.83 290,486.19
基金赎 回款 -91,268.74 177,723.79 86,455.05
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -890,874.31 -2,160,420.40 -3,051,294.71
单位： 人民 币元 中金金泽 2018 年年度报告
第 39 页 共 81 页
中金金 泽 C
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 69,871.75 -85,513.80 -15,642.05
本期利 润 -303,088.04 -284,282.95 -587,370.99
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
46,327.76 -42,405.81 3,921.95
其中： 基金 申购 款 141,164.88 -155,007.00 -13,842.12
基金赎 回款 -94,837.12 112,601.19 17,764.07
本期已 分配 利润 - - -
本期末 -186,888.53 -412,202.56 -599,091.09
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日)
至 2017 年 12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 1,262.35 5,857.13
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 887.50 1,359.70
其他 188.37 54.21
合计 2,338.22 7,271.04
注：其 他为 结算 保证 金利 息收入 和申 购款 利息 收入 。
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 ——买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018
年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基 金合
同生效 日) 至 2017 年 12 月 31
日 中金金泽 2018 年年度报告
第 40 页 共 81 页
卖出股 票成 交总 额 42,506,706.80 58,185,413.60
减：卖 出股 票成 本总 额 44,668,781.85 56,836,271.43
买卖股 票差 价收 入 -2,162,075.05 1,349,142.17
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2017 年9 月1 日( 基 金合
同生效 日) 至2017 年12 月31 日
债 券 投 资收 益—— 买卖 债券 （ 、债
转股及 债券 到期 兑付 ）差 价收入
85,531.81 785.20
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 - -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 - -
合计 85,531.81 785.20
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 ——买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2017 年9 月1 日( 基 金合
同生效 日) 至2017 年12 月31 日
卖 出 债券 （ 、 债 转股 及债券 到 期兑
付）成 交总 额
5,963,889.02 2,131,468.27
减：卖 出债 券（ 、债 转股 及债券 到
期兑付 ）成 本总 额
5,808,934.37 2,098,374.80
减：应 收利 息总 额 69,422.84 32,308.27
买卖债 券差 价收 入 85,531.81 785.20
中金金泽 2018 年年度报告
第 41 页 共 81 页
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 ——赎回差 价收 入
本基金 在本 期及 上期 间均 无债券 赎回 差价 收入 。
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 ——申购差 价收 入
本基金 在本 期及 上期 间均 无债券 申购 差价 收入 。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 在本 期及 上期 间均 无资产 支持 证券 投资 收益 。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基金 在本 期及 上期 间均 无贵金 属投 资 收 益。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 ——买卖权 证差 价收入
本基金 在本 期及 上期 间均 无买卖 权证 差价 收入 。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 ——其他 投资 收益
本基金 在本 期及 上期 间均 无其他 投资 收益 。
7.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日)
至 2017 年 12 月 31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 597,932.44 -
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 597,932.44 -
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018
年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基 金合 同 生
效日) 至 2017 年 12 月 31 日
1.交易 性金 融资 产 -2,140,772.52 -670,745.92 中金金泽 2018 年年度报告
第 42 页 共 81 页
—— 股 票投 资 -2,150,937.10 -670,505.92
—— 债 券投 资 10,164.58 -240.00
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
减: 应税金融商品公允价
值 变 动 产 生 的 预 估 增
值税
-
-
合计 -2,140,772.52 -670,745.92
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基 金合 同 生效
日) 至 2017 年 12 月 31 日
基金赎 回费 收入 15,632.26 17,732.32
基金转 换费 收入-005005 317.24 -
合计 15,949.50 17,732.32
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效
日) 至 2017 年 12 月 31 日
交易所 市场 交易 费用 116,099.53 164,523.51
银行间 市场 交易 费用 - - 中金金泽 2018 年年度报告
第 43 页 共 81 页
交易基 金产 生的 费用 - -
其中： 申购 费 - -
赎回 费 - -
合计 116,099.53 164,523.51
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018
年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基 金合 同 生
效日) 至 2017 年 12 月 31 日
审计费 用 30,000.00 50,000.00
信息披 露费 30,000.00 120,000.00
其他 360.00 400.00
汇划手 续费 2,191.94 1,753.44
帐户维 护费 - 360.00
合计 62,551.94 172,513.44
7.4.7.21 分 部报 告
本基金 目前 以一 个经 营分 部运作 ，不 需要 进行 分部 报告的 披露 。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金没有 需要 在财 务报 表附 注中说 明的 或有 事项 。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至本 财务 报告 批准 报出 日， 本 基金 没有 需要 在财 务 报表附 注中 说明 的资 产负 债表日 后事 项 。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
中金基 金管 理有 限公 司
基金管 理人 、 基 金发 起人 、 基金 注册 登记 机构 及基
金销售 机构 中金金泽 2018 年年度报告
第 44 页 共 81 页
中国建 设银 行股 份有 限公 司 基金托 管人
中国国 际金 融股 份有 限公 司(“ 中金 公司”) 基金管 理人 的股 东
中国中 投证 券有 限责 任公 司(“ 中投 证券”) 基金管 理人 股东 的一 级全 资子公 司、 基金 销售 机 构
中金资 本运 营有 限公 司 基金管 理人 股东 的一 级全 资子公 司
中金浦 成投 资有 限公 司 基金管 理人 股东 的一 级全 资子公 司
中金期 货有 限公 司 基金管 理人 股东 的一 级全 资子公 司
中国国 际金 融（ 香港 ）有 限公司 基金管 理人 股东 的 一 级全 资子公 司
注：本 报告 期内 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方未 发生 变化 。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年9 月1 日( 基 金合 同生 效日) 至2017
年12 月31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
中投证 券 83,649,859.74 93.26% 129,673,534.95 100.00%
7.4.10.1.2 债 券交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年9 月1 日( 基 金合 同生 效日) 至2017
年12 月31 日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
中投证 券 9,953,441.87 98.81% 4,996,654.80 100.00% 中金金泽 2018 年年度报告
第 45 页 共 81 页
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年9 月1 日( 基 金合 同生 效日) 至2017
年12 月31 日
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
中投证 券 23,740,000.00 87.96% 117,100,000.00 100.00%
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 在本 期及 上期 间均 没有通 过关 联方 的交 易单 元进行 过权 证交 易。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付
佣金总 额的
比例
中金公 司 - - - -
中投证 券 61,173.45 93.26% 10,161.92 69.70%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2017 年9 月1 日( 基 金合 同生 效日) 至2017 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付
佣金总 额的
比例
中投证 券 94,830.19 100.00% 46,538.22 100.00% 中金金泽 2018 年年度报告
第 46 页 共 81 页
注：1 、 上述 佣金 参考 市场 价格经 本基 金的 基金 管理 人与对 方协 商确 定 ， 以 扣 除由中 国证 券登 记结
算有限 责任 公司 收取 的证 管费和 经手 费的 净额 列示 。
2、 根据 《 证券 交易 单元 租 用协议 》 ， 本 基金 管理 人在 租用证 券交 易专 用交 易单 元进行 股票 、 债券 、
权证及 回购 交易 的同 时， 还获得 证券 研究 综合 服务 。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日)
至 2017 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
184,991.04 80,294.59
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
13,818.71 14,463.42
注：支 付基 金管理 人中 金 基金的 基金 管理费 按前 一 日基金 资产 净值 1.00% 的 年费率 计提 ，逐日 累
计至每 月月 底， 按月 支付 。 计算 公式 为： 日 基金 管 理费= 前 一日 基金 资产 净值× 1.00% / 当 年天 数。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日)
至 2017 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
46,247.62 20,073.58
注：支 付基 金托管 人建 设 银行的 基金 托管费 按前 一 日基金 资产 净值 0.25% 的 年费率 计提 ，逐日 累
计至每 月月 底 ， 按 月支 付。 计算公 式为 ： 日基 金托 管 费 = 前一 日基 金资 产净 值× 0.25% / 当年 天数 。
7.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 中金金泽 2018 年年度报告
第 47 页 共 81 页
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
中金金 泽 A 中金金 泽 C 合计
中金基 金 - 4,548.35 4,548.35
合计 - 4,548.35 4,548.35
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日) 至 2017 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
中金金 泽 A 中金金 泽 C 合计
中金基 金 - 1,344.31 1,344.31
合计 - 1,344.31 1,344.31
注： 本基 金仅 针对 C 类基 金份额 收取 销售 服务 费 。 支付销 售机 构的 基金 销售 服务费 按前 一日 该类
基金资 产净 值 0.40% 的年 费率计 提， 逐日 累计 至每 月月底 ，按 月支 付。 计算 公式为 ：
C 类 基金 日基 金销 售服 务 费= 前一 日基 金资 产净 值× 0.40% / 当年 天数
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回 购) 交易
本基金 在本 期及 上期 间均 未与关 联方 进行 银行 间同 业市场 的债 券( 含 回购) 交易 。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
中金金 泽 A 中金金 泽 C
基 金合 同生效 日（ 2017
年 9 月 1 日 ） 持 有的 基金 份
额
10,000,450.00 -
期初持 有的 基金 份额 10,000,450.00 -
期间申 购/ 买 入总 份额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - - 中金金泽 2018 年年度报告
第 48 页 共 81 页
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 - -
期末持 有的 基金 份额 10,000,450.00 -
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
59.82% -
项目
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日) 至 2017 年 12 月 31 日
中金金 泽 A 中金金 泽 C
基金 合同 生效 日（ 2017 年
9 月 1 日 ）持 有的 基金 份 额
10,000,450.00 -
期初持 有的 基金 份额 10,000,450.00 -
期间申 购/ 买 入总 份额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 - -
期末持 有的 基金 份额 10,000,450.00 -
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
77.50% -
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
除基金 管理 人之 外的 其他 关联方 于本 期末 未持 有本 基金。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 9 月 1 日( 基金 合同 生效日) 至
2017 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 74,215.65 1,262.35 168,102.56 5,857.13
注：1 、本 基金 的银 行存 款 由基金 托 管 人建 设银 行保 管，按 银行 同业 利率 或约 定利率 计提 。
2、 本 基金 通过“ 中国 建设 银 行基金 托管 结算 资金 专用 存款账 户” 转存 于中 国证 券 登记结 算有 限责 任中金金泽 2018 年年度报告
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公司的 结算 备付 金和 存出 保证金 ， 于 2018 年 12 月 31 日 的相 关余额 为人 民 币 47,015.75 元 (2017
年 12 月 31 日： 人民 币 124,200.13 元) ， 当年 产生 的利 息收入 （保 证金 和备 付金 利息收 入） 为人 民
币 1,075.87 元 (2017 年： 人民 币 1,413.91 元) 。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 在本 期未 在承 销期 内购入 过由 关联 方承 销的 证券。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 无其 他关 联交易 事项 。
7.4.11 利 润分 配情况
本基金 在本 期未 进行 过利 润分配 。
7.4.12 期 末（2018 年 12 月 31 日 ）本 基金持 有的 流通 受限 证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增 发证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
根 据 《证 券发 行与 承 销管理 办法 》 ， 证 券投 资基 金参与 网下 配售 ， 可与 发 行人 、 承 销商 自主 约
定网下配售股 票的持有 期 限并公开披露 。持有期 自 公开发行的股 票上市之 日 起计算。在 持有期内
的股票为流动 受限制而 不 能自由转让的 资产。基 金 还可作为特定 投资者， 认 购由中国证 监会《上
市公司 证券 发行 管理 办法 》 规范 的非 公开 发行 股票 ， 所认购 的股 票自 发行 结束 之日 起 12 个月 内不
得转让 。
于 2018 年 12 月 31 日 ，本基 金无 因认 购新 发或 增发证 券而 持有 的流 通受 限证券 。
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本期 末未 持有 暂时 停牌的 流通 受限 股票 。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购余 额。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 交易 所市场 债券 正回 购余 额
中金金泽 2018 年年度报告
第 50 页 共 81 页
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金属于混 合型基金 ， 其预期的风险 和预期收 益 高于货币市场 基金、债 券 证券投资基金 ，
低于股票 型证 券投资基 金 。本基金投资 风险主要 包 括：信用风险 、流动性 风 险、市场风 险等。对
于上述风险本 基金管理 人 制定了政策和 程序来识 别 及分析这些风 险，并设 定 适当的风险 限额及内
部控制 流程 对相 应风 险进 行控制 ，从 而控 制风 险， 实现本 基金 的投 资目 标。
本基金 管理 人风 险管 理的 目标为 在有 效控 制风 险的 前提下 ， 实 现基 金份 额持 有 人利益 最大 化；
建立并完善风 险控制体 系 ，实现从公司 决策、执 行 到监督的有效 运作，从 而 将各种风险 控制在合
理水平 ，保 障业 务稳 健运 行。
本基金管理人建立科学严密的风险管理体系和职责清晰的五道内部控制防线，采用“ 自 上 而
下” 和“ 自下 而上” 相结 合的 方式进 行风 险管 理。“ 自 上 而下” 是指 通过 董事 会、 风 控与合 规委 员会 、
公司下设的风 险管理委 员 会和风险管理 部、各业 务 部门以及每个 业务环节 和 岗位自上而 下形成的
风险管理和监督体系。“ 自下而上” 是指每个业务环节和岗位，各业务部门以及风险管理部对相关
风险进行监控 并逐级上 报 从而形成的风 险控制和 反 馈体系。通过 这种上下 结 合的风险控 制体系，
实现风 险控 制的 有效 性和 全面性 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中发生交 收违约， 或 者基金所投资 的债券发 行 人出现违约、 拒
绝支付到期本 息，导致 基 金资产损失和 收益变化 的 风险。本基金 持有一家 公 司发行的证 券市值不
超过基 金资 产净 值 的 10% ，且本 基金 与由 本基 金管 理人管 理的 其他 基金 共同 持有一 家公 司发 行 的
证券， 不超 过该 证券 的 10% 。除 通过 上述 投资 限定 控制相 应信 用风 险外 ，本 基金管 理人 通过 信用
分析团队建立 了内部评 级 体系和交易对 手库，对 发 行人及债券投 资进行内 部 评级，对交 易对手的
资信状 况进 行充 分评 估、 设定授 信额 度， 以控 制可 能出现 的信 用风 险。
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
本基金 本报 告期 末无 按短 期信用 评级 列示 的债 券投 资。 （ 上年 度末 ：同 ）
7.4.13.2.2 按 短期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
本基金 本报 告期 末无 按短 期信用 评 级 列示 的资 产支 持证券 投资 。 （ 上年 度末 ： 同）
7.4.13.2.3 按 短期 信用评 级列 示的同 业存 单投资
本基金 本报 告期 末无 按短 期信用 评级 列示 的同 业存 单投资 。 （ 上年 度末 ：同 ） 中金金泽 2018 年年度报告
第 51 页 共 81 页
7.4.13.2.4 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
AAA - -
AAA 以下 601,917.60 -
未评级 - -
合计 601,917.60 -
注：以 上按 长期 信用 评级 列示的 债券 投资 中不 包含 国债、 政策 性金 融债 及央 行票据 等。
7.4.13.2.5 按 长期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
本基金 本报 告期 末无 按长 期信用 评级 列示 的资 产支 持证券 投资 。 （ 上年 度末 ： 同）
7.4.13.2.6 按 长期 信用评 级列 示的同 业存 单投资
本基金 本报 告期 末无 按长 期信用 评级 列示 的同 业存 单投资 。 （ 上年 度末 ：同 ）
7.4.13.3 流 动性 风险
流 动 性 风 险 是 指 基 金 管 理 人 未 能 以 合 理 价 格 及 时 变 现 基 金 资 产 以 支 付 投 资 者 赎 回 款 项 的 风
险。 基金 管理 人制 定了 《 中金基 金管 理有 限公 司流 动性风 险管 理办 法》 ， 针 对 基金组 合的 流动 性管
理的组织架构 和职责分 工 、流动性风险 的流程管 理 、流动性风险 预警及危 机 的处理、各 类资产的
流动性风险管 理指标与 措 施等方面进行 了规定， 并 遵守《中金基 金管理有 限 公司风险控 制指标管
理办法 》中 对风 险控 制的 相关规 定， 对本 基金 组合 的各项 流动 性风 险指 标进 行监控 。
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基金的流动 性风险主 要 来自两个方面 ：一是基 金 份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金
份额，二是基 金投资品 种 所处的交易市 场不活跃 而 造成变现困难 或因投资 集 中而无法在 市场出现
剧烈波 动的 情况 下以 合理 的价格 变现。 首先， 本基 金 保持不 低于 基金 资产 净 值 5% 的现 金或 者到 期
日在一年以内 的政府债 券 ，其中，现金 不包括结 算 备付金、存出 保证金、 应 收申购款等 ，以备支
付基金份额持 有人的赎 回 款项，可以满 足短期少 量 赎回的流动性 需要； 其 次 ，基于分散 投资的原
则，本 基金 持有 一家 公司 发行的 证券 市值 不超 过基 金资产 净值 的 10% ， 且本 基金与 由基 金管 理 人
管理的 其他 基金 共同 持有 一家公 司发 行的 证券 ，不 超过该 证券 的 10% ， 在行 业和个 券方 面无 高 集
中度的特征； 第三，本 基 金的投资市场 主要为证 券 交易所、全国 银行间债 券 市场等流动 性较好的
规范型交易场 所，主要 投 资对象为具有 良好流动 性 的金融工具， 且本基金 主 动投资于流 动性受限中金金泽 2018 年年度报告
第 52 页 共 81 页
资产的 市值 合计 不超 过该 基金资 产净 值 的 15% ，正 常市场 环境 下， 大部 分资 产可以 较快 变现 应 对
赎回。 因此 在正 常市 场环 境下本 基金 的流 动性 风险 适中。
7.4.13.4 市 场风 险
市 场风险是指 证券市场 中 各种证券的公 允价值或 未 来现金流量因 所处市场 各 类价格因素的 变
动而发 生波 动， 导致 基金 收益的 不确 定性 。包 括利 率风险 、外 汇风 险和 其他 价格风 险。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 由于市场 利 率变动导致金 融工具的 公 允价值或现金 流量发生 波 动，由此带来 基
金收益的不确 定性。利 率 敏感性金融工 具面临因 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风 险。市场
利率的变化还 将带来票 息 的再投资风险 ，对基金 的 收益造成影响 。本基金 管 理人在利率 风险管理
方面，定期监 控本基金 面 临的利率风险 敞口，并 通 过调整基金投 资组合的 久 期等方法对 上述利率
风险进 行管 理。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2018 年 12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 74,215.65 - - - 74,215.65
结算备 付金 42,505.38 - - - 42,505.38
存出保 证金 5,511.37 - - - 5,511.37
交易性 金融 资产- 股
票投资
- - - 14,350,594.70 14,350,594.70
交易性 金融 资产- 债
券投资
1,004,400.00 - 601,917.60 - 1,606,317.60
买入返 售金 融资 产 250,000.00 - - - 250,000.00
应收证 券清 算款 - - - - -
应收利 息 - - - 29,223.21 29,223.21
应收股 利 - - - - -
应收申 购款 - - - 1,299.55 1,299.55
资产总 计 1,376,632.40 - 601,917.60 14,381,117.46 16,359,667.46 中金金泽 2018 年年度报告
第 53 页 共 81 页
负债
卖出回 购金 融资 产
款
- - - - -
应付证 券清 算款 - - - - -
应付赎 回款 - - - - -
应付管 理人 报酬 - - - 14,185.23 14,185.23
应付托 管费 - - - 3,546.30 3,546.30
应付交 易费 用 - - - 14,580.04 14,580.04
应付销 售服 务费 - - - 905.17 905.17
应交税 费 - - - 0.20 0.20
应付利 息 - - - - -
其他负 债 - - - 60,000.00 60,000.00
负债总 计 - - - 93,216.94 93,216.94
利率敏 感度 缺口 1,376,632.40 - 601,917.60 14,287,900.52 16,266,450.52
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 168,102.56 - - - 168,102.56
结算备 付金 106,739.18 - - - 106,739.18
存出保 证金 17,460.95 - - - 17,460.95
交易性 金融 资产- 股
票投资
- - - 13,985,684.00 13,985,684.00
交易性 金 融 资产- 债
券投资
798,880.00 - - - 798,880.00
买入返 售金 融资 产 700,000.00 - - - 700,000.00
应收证 券清 算款 - - - 67,121.31 67,121.31
应收利 息 - - - 19,991.89 19,991.89
应收股 利 - - - - -
应收申 购款 - - - - - 中金金泽 2018 年年度报告
第 54 页 共 81 页
资产总 计 1,791,182.69 - - 14,072,797.20 15,863,979.89
负债
应付赎 回款 - - - 9,861.33 9,861.33
应付管 理人 报酬 - - - 13,855.38 13,855.38
应付托 管费 - - - 3,463.86 3,463.86
应付销 售服 务费 - - - 13,578.71 13,578.71
应付交 易费 用 - - - 46,538.22 46,538.22
其他负 债 - - - 170,000.00 170,000.00
负债总 计 - - - 257,297.50 257,297.50
利率敏 感度 缺口 1,791,182.69 - - 13,815,499.70 15,606,682.39
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
1、该利率敏感 性分析数 据 结果为基于本 基金报表 日 组合持有固定 收益类资 产 的利率风
险状况 测算 的理 论变 动值 对基金 资产 净值 的影 响金 额。
2、假 定所 有期 限的 利率 均 以相同 幅度 变 动 25 个基 点 ，其他 市场 变量 均不 发生 变化。
3、此 项影 响并 未考 虑基 金 经理为 降低 利率 风险 而可 能采取 的风 险管 理活 动。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ： 人 民币 元）
本期末 （ 2018 年 12 月 31 日 ）
上年度 末（ 2017 年 12 月 31
日 ）
市 场 利 率 下 降 25 个
基点
656.12 217.89
市 场 利 率 上 升 25 个
基点
-656.12 -217.89
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。 中金金泽 2018 年年度报告
第 55 页 共 81 页
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金面临的 其他价格 风 险是指基金所 持金融工 具 的公允价值或 未来现金 流 量因除市场利 率
和外汇 汇率 以外 的市 场价 格因素 变动 而发 生波 动的 风 险。
本基金部分投 资于证券 交 易所上市的股 票，所面 临 的其他价格风 险来源于 单 个证券发行主 体
自身经 营情 况或 特殊 事项 的影响 ，也 可能 来源 于证 券市场 整体 波动 的影 响。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产- 股票 投资 14,350,594.70 88.22 13,985,684.00 89.61
交易性 金融 资产 －基 金投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 1,606,317.60 9.88 798,880.00 5.12
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 15,956,912.30 98.10 14,784,564.00 94.73
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设 除业绩 比较 基准 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2018 年 12 月
31 日 ）
上年度 末 （ 2017 年 12 月
31 日 ）
业绩比 较基 准上 升 5% 764,563.25 - 中金金泽 2018 年年度报告
第 56 页 共 81 页
业绩比 较基 准下 降 5% -764,563.25 -
注：于 上年 度末 ，本 基金 成立未 满一 年， 尚无 足够 经验数 据。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
1 、以 公允 价值 计量 的资 产 和负债
下表列示了本 基金在每 个 资产负债表日 持续和非 持 续以公允价值 计量的资 产 和负债于本报 告
期末的公允价 值信息及 其 公允价值计量 的层次。 公 允价值计量结 果所属层 次 取决于对公 允价值计
量整体 而言 具有 重要 意义 的最低 层次 的输 入值 。三 个层次 输入 值的 定义 如下 ：
第一层 次 输 入值 ：在 计量 日能够 取得 的相 同资 产或 负债在 活跃 市场 上未 经调 整的报 价；
第二层 次输 入值 ：除 第一 层次输 入值 外相 关资 产或 负债直 接或 间接 可观 察到 的输入 值；
第三层 次输 入值 ：相 关资 产或负 债的 不可 观察 输入 值。
单位 ：人 民币元
持续的 公允 价值
计量资 产
本期末 ( 错误! 未找到引用 源。12 月 31 日)
合计 第一层 次 第二层 次 第三层 次
交易性 金融 资产
- 股票投资 14,350,594.70 14,350,594.70 - -
- 债券投资 1,606,317.60 - 1,606,317.60 -
- 基金投资 - - - -
- 资产支持证 券投 资 - - - -
持续以 公允 价值 计量
的资产 总额 15,956,912.30 14,350,594.70 1,606,317.60 -
单位 ：人 民币元
持续的 公允 价值
计量资 产
上期末 ( 错误! 未找到引用 源。12 月 31 日)
合计 第一层 次 第二层 次 第三层 次
交易性 金融 资产
- 股票投资 13,985,684.00 13,029,596.00 956,088.00 -
- 债券投资 798,880.00 - 798,880.00 -
- 基金投资 - - - -
- 资产支持证 券投 资 - - - -
持续以 公允 价值 计量 14,784,564.00 13,029,596.00 1,754,968.00 - 中金金泽 2018 年年度报告
第 57 页 共 81 页
的资产 总额
于 2018 年 12 月 31 日及 2017 年 12 月 31 日， 本基 金上述 持续 以公 允价 值计 量的资 产和 负债
金融工具的三 个层次之 间 没有发生重大 转换。本 基 金是在发生转 换当年的 报 告期末确认 各层次之
间的转 换。
（1） 第二 层次 及第 三层 次 的公允 价值 计量
对于本基 金投资的证券交易所上市 的证券，若出现重大事项 停牌、交易不活跃 ( 包括 涨跌停
时的交 易不 活跃) 、 或属 于 非公开 发行 等情 况时 ， 本 基金不 会于 停牌 期间 、 交 易不活 跃期 间及 限售
期间将相关证 券的公允 价 值列入第一层 次。本基 金 综合考虑估值 调整中采 用 的不可观察 输入值对
于公允 价值 的影 响程 度， 确定相 关证 券公 允价 值的 层次。
（2） 非持 续的 以公 允价 值 计量的 金融 工具
于 2018 年 12 月 31 日 ，本 基金无 非持 续的 以公 允价 值计量 的金 融工 具(2017 年 12 月 31 日：
无) 。
2 、其 他金 融工 具的 公允 价 值 ( 年 末非 以公 允价 值计 量的项 目)
其他金融工具 主要包括 买 入返售金融资 产、应收 款 项和其他金融 负债，其 账 面价值与公允 价
值之间 无重 大差 异。 中金金泽 2018 年年度报告
第 58 页 共 81 页
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 14,350,594.70 87.72
其中： 股票 14,350,594.70 87.72
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 1,606,317.60 9.82
其中： 债券 1,606,317.60 9.82
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 250,000.00 1.53
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 116,721.03 0.71
8 其他各 项资 产 36,034.13 0.22
9 合计 16,359,667.46 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 124,248.00 0.76
C
制造业 6,310,587.10 38.80
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 789,117.00 4.85 中金金泽 2018 年年度报告
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应业
E
建筑业 792,300.00 4.87
F
批发和 零售 业 24,648.00 0.15
G
交通运 输、 仓储 和 邮 政业 95,991.00 0.59
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
- -
J
金融业 3,378,426.00 20.77
K
房地产 业 2,679,964.00 16.48
L
租赁和 商务 服务 业 155,313.60 0.95
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 14,350,594.70 88.22
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 股票 资产 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000651 格力电 器 25,900 924,371.00 5.68
2 601668 中国建 筑 139,000 792,300.00 4.87
3 601288 农业银 行 210,000 756,000.00 4.65 中金金泽 2018 年年度报告
第 60 页 共 81 页
4 000002 万科 A 31,500 750,330.00 4.61
5 600887 伊利股 份 31,100 711,568.00 4.37
6 600036 招商银 行 28,000 705,600.00 4.34
7 601398 工商银 行 128,000 677,120.00 4.16
8 600900 长江电 力 40,200 638,376.00 3.92
9 600048 保利地 产 53,200 627,228.00 3.86
10 000333 美的集 团 16,900 622,934.00 3.83
11 600104 上汽集 团 22,330 595,541.10 3.66
12 601601 中国太 保 19,800 562,914.00 3.46
13 600507 方大特 钢 52,000 519,480.00 3.19
14 600585 海螺水 泥 15,000 439,200.00 2.70
15 002304 洋河股 份 4,400 416,768.00 2.56
16 600309 万华化 学 14,400 403,056.00 2.48
17 601009 南京银 行 52,000 335,920.00 2.07
18 002146 荣盛发 展 41,000 325,950.00 2.00
19 001979 招商蛇 口 17,600 305,360.00 1.88
20 600340 华夏幸 福 11,800 300,310.00 1.85
21 601997 贵阳银 行 28,000 299,040.00 1.84
22 000338 潍柴动 力 31,300 241,010.00 1.48
23 600660 福耀玻 璃 10,100 230,078.00 1.41
24 600741 华域汽 车 10,800 198,720.00 1.22
25 600383 金地集 团 16,600 159,692.00 0.98
26 601155 新城控 股 6,600 156,354.00 0.96
27 002027 分众传 媒 29,640 155,313.60 0.95
28 000887 中鼎股 份 12,800 129,536.00 0.80
29 601225 陕西煤 业 16,700 124,248.00 0.76
30 000625 长安汽 车 18,000 118,620.00 0.73
31 600066 宇通客 车 9,900 117,315.00 0.72 中金金泽 2018 年年度报告
第 61 页 共 81 页
32 600674 川投能 源 12,300 106,641.00 0.66
33 000568 泸州老 窖 2,300 93,518.00 0.57
34 002050 三花智 控 5,800 73,602.00 0.45
35 000581 威孚高 科 4,000 70,640.00 0.43
36 600987 航民股 份 8,000 65,440.00 0.40
37 002241 歌尔股 份 8,000 55,040.00 0.34
38 000402 金 融 街 8,500 54,740.00 0.34
39 603885 吉祥航 空 3,900 48,867.00 0.30
40 601000 唐山港 19,800 47,124.00 0.29
41 000027 深圳能 源 8,400 44,100.00 0.27
42 601636 旗滨集 团 11,100 42,180.00 0.26
43 601166 兴业银 行 2,800 41,832.00 0.26
44 002294 信立泰 2,000 41,780.00 0.26
45 002595 豪迈科 技 2,600 41,600.00 0.26
46 000915 山大华 特 2,800 41,440.00 0.25
47 601633 长城汽 车 5,200 29,120.00 0.18
48 600873 梅花生 物 6,300 26,586.00 0.16
49 000501 鄂武商 Ａ 2,600 24,648.00 0.15
50 000921 海信家 电 2,900 20,503.00 0.13
51 600388 龙净环 保 2,000 20,300.00 0.12
52 002406 远东传 动 2,000 10,580.00 0.07
53 000049 德赛电 池 200 5,736.00 0.04
54 000418 小天鹅 Ａ 100 4,325.00 0.03
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占期初 基金 资产 净中金金泽 2018 年年度报告
第 62 页 共 81 页
值比例 （％ ）
1 600507 方大特 钢 3,255,893.00 20.86
2 002146 荣盛发 展 2,251,965.00 14.43
3 601009 南京银 行 1,922,880.00 12.32
4 000333 美的集 团 1,886,998.00 12.09
5 600383 金地集 团 1,493,271.00 9.57
6 002241 歌尔股 份 1,446,722.00 9.27
7 600048 保利地 产 1,320,026.00 8.46
8 601668 中国建 筑 1,317,730.00 8.44
9 000002 万科 A 1,285,639.00 8.24
10 601997 贵阳银 行 1,258,868.00 8.07
11 600987 航民股 份 1,251,485.00 8.02
12 601601 中国太 保 1,226,775.00 7.86
13 000651 格力电 器 1,158,681.00 7.42
14 601318 中国平 安 1,120,112.00 7.18
15 002074 国轩高 科 978,155.00 6.27
16 600887 伊利股 份 963,638.00 6.17
17 001979 招商蛇 口 952,960.00 6.11
18 000049 德赛电 池 944,877.00 6.05
19 600000 浦发银 行 917,140.00 5.88
20 300408 三环集 团 882,381.00 5.65
21 002174 游族网 络 876,421.00 5.62
22 601225 陕西煤 业 826,862.00 5.30
23 600388 龙净环 保 822,563.00 5.27
24 600036 招商银 行 813,970.00 5.22
25 601336 新华保 险 796,173.00 5.10
26 600309 万华化 学 756,522.00 4.85
27 601288 农业银 行 755,900.00 4.84 中金金泽 2018 年年度报告
第 63 页 共 81 页
28 600104 上汽集 团 744,305.60 4.77
29 601398 工商银 行 725,760.00 4.65
30 600900 长江电 力 672,408.00 4.31
31 000887 中鼎股 份 670,733.00 4.30
32 000418 小天鹅 Ａ 650,777.50 4.17
33 000915 山大华 特 606,621.75 3.89
34 002450 ST 康 得新 599,803.00 3.84
35 002304 洋河股 份 589,835.00 3.78
36 600886 国投电 力 587,432.00 3.76
37 002027 分众传 媒 585,084.00 3.75
38 600585 海螺水 泥 569,208.00 3.65
39 601166 兴业银 行 545,100.00 3.49
40 601012 隆基股 份 485,248.00 3.11
41 601155 新城控 股 483,310.00 3.10
42 600741 华域汽 车 461,225.00 2.96
43 000581 威孚高 科 403,564.89 2.59
44 000625 长安汽 车 360,039.00 2.31
45 601688 华泰证 券 326,208.00 2.09
46 600340 华夏幸 福 317,756.00 2.04
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600507 方大特 钢 3,970,147.00 25.44
2 600383 金地集 团 2,409,175.00 15.44
3 002146 荣盛发 展 2,015,324.00 12.91
4 601166 兴业银 行 1,817,564.00 11.65 中金金泽 2018 年年度报告
第 64 页 共 81 页
5 002174 游族网 络 1,805,880.00 11.57
6 600987 航民股 份 1,761,074.00 11.28
7 601009 南京银 行 1,564,284.00 10.02
8 002241 歌尔股 份 1,507,924.00 9.66
9 300408 三环集 团 1,492,880.00 9.57
10 601997 贵阳银 行 1,436,938.00 9.21
11 000049 德赛电 池 1,434,155.00 9.19
12 600309 万华化 学 1,365,064.00 8.75
13 000887 中鼎股 份 1,330,906.00 8.53
14 002074 国轩高 科 1,178,660.00 7.55
15 601318 中国平 安 1,154,018.00 7.39
16 600340 华夏幸 福 1,087,354.00 6.97
17 000333 美的集 团 1,045,137.00 6.70
18 600000 浦发银 行 935,200.00 5.99
19 000625 长安汽 车 902,900.00 5.79
20 601336 新华保 险 759,067.00 4.86
21 600388 龙净环 保 711,000.00 4.56
22 000418 小天鹅 Ａ 637,360.00 4.08
23 601225 陕西煤 业 629,776.00 4.04
24 600873 梅花生 物 629,760.00 4.04
25 600048 保利地 产 620,000.00 3.97
26 002450 ST 康 得新 576,800.00 3.70
27 600886 国投电 力 572,800.00 3.67
28 001979 招商蛇 口 568,112.00 3.64
29 601601 中国太 保 552,771.00 3.54
30 601668 中国建 筑 495,084.00 3.17
31 601012 隆基股份 493,057.00 3.16
32 000915 山大华 特 428,754.00 2.75 中金金泽 2018 年年度报告
第 65 页 共 81 页
33 000002 万科 A 428,184.00 2.74
34 601377 兴业证 券 413,400.00 2.65
35 601688 华泰证 券 343,296.00 2.20
36 000423 东阿阿 胶 339,456.00 2.18
37 601155 新城控 股 337,035.00 2.16
38 000581 威孚高 科 316,800.00 2.03
8.4.3
买 入股 票的 成本总 额及 卖出 股票的 收入 总额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 47,184,629.65
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 42,506,706.80
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 1,004,400.00 6.17
其中： 政策 性金 融债 1,004,400.00 6.17
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 601,917.60 3.70
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 1,606,317.60 9.88
中金金泽 2018 年年度报告
第 66 页 共 81 页
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 018005 国开 1701 10,000 1,004,400.00 6.17
2 113018 常熟转 债 2,900 316,593.00 1.95
3 113516 吴银转 债 1,600 162,640.00 1.00
4 113522 旭升转 债 1,180 122,684.60 0.75
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基 金本 报告 期末 未持 有 贵金属 投资 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证投 资。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
中金金泽 2018 年年度报告
第 67 页 共 81 页
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
本基金本报告 期投资的前 十名证券的发 行主体，除 招商银行（600036 ）外， 本报告期没有 出
现被监 管部 门立 案调 查的 情形， 也没 有出 现在 报告 编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 形。
2018 年 5 月 4 日， 中国 银 行保险 监督 管理 委员 会发 布行政 处罚 决定 书（ 银监 罚决字 （2018 ）
1 号），对招 商银行内 控 管理严重违反 审慎经营 规 则；违规批量 转让以个 人 为借款主体 的不良贷
款； 同 业投 资业 务违 规接 受第三 方金 融机 构信 用担 保； 销 售同 业非 保本 理财 产品时 违规 承诺 保本 ；
违规将票据贴 现资金直 接 转回出票人账 户；为同 业 投资业务违规 提供第三 方 金融机构信 用担保；
未将房地产企 业贷款计 入 房地产开发贷 款科目； 高 管人员在获得 任职资格 核 准前履职； 未严格审
查贸易背景真 实性办理 银 行承兑业务； 未严格审 查 贸易背景真实 性开立信 用 证；违规签 订保本合
同销售同业非 保本理财 产 品；非真实转 让信贷资 产 ；违规向典当 行发放贷 款 ；违规向关 系人发放
信用贷 款等 违法 违规 事实 进行处 罚。
本管理人认为 本次处罚 对 招商银行的经 营不会产 生 重大影响：短 期来看公 司 盈利体量较大 ，
处罚金 额对 其净 利润 基本 没有影 响； 对公 司各 项涉 及业务 的正 常开 展基 本没 有影响 。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 5,511.37
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 29,223.21
5 应收申 购款 1,299.55
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 36,034.13 中金金泽 2018 年年度报告
第 68 页 共 81 页
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 113018 常熟转 债 316,593.00 1.95
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限股 票。
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 项之 间可 能存 在尾差 。 中金金泽 2018 年年度报告
第 69 页 共 81 页
§9 基金份 额持有人 信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
中金
金泽
A
145 115,287.91 10,000,450.00 59.82% 6,716,296.32 40.18%
中金
金泽 C
101 31,684.06 0.00 0.00% 3,200,090.00 100.00%
合计 246 80,962.75 10,000,450.00 50.21% 9,916,386.32 49.79%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
中金金 泽 A 524,484.69 3.1375%
中金金 泽 C 293,481.07 9.1710%
合计 817,965.76 4.1069%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投 资 和 研 究 部 门 负 责 人 持
有本开 放式 基 金
中金金 泽 A 0
中金金 泽 C 0
合计 0
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开
放式基 金
中金金 泽 A 50~100
中金金 泽 C 10~50 中金金泽 2018 年年度报告
第 70 页 共 81 页
合计 50~100
9.4 发 起式 基金发 起资 金持有 份额 情况
项目
持有份 额总
数
持有份 额占
基金总 份额
比例（% ）
发起份 额总
数
发起份 额占
基金总 份额
比例（% ）
发起份 额承
诺持有 期限
基金管 理人 固有 资
金
10,000,450.00 50.21 10,000,450.00 50.21
自基金 合同
生效之 日起
不少于 三年
基金管 理人 高级 管
理人员
- - - - -
基金经 理等 人员
- - - - -
基金管 理人 股东
- - - - -
其他
- - - - -
合计
10,000,450.00 50.21 10,000,450.00 50.21
自基金 合同
生效之 日起
不少于 三年
中金金泽 2018 年年度报告
第 71 页 共 81 页
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 中金金 泽 A 中金金 泽 C
基金合 同生 效日 （2017 年 9 月 1 日） 基金 份
额总额
15,656,043.81 20,585,470.88
本报告 期期 初基 金份 额总 额 12,903,921.67 2,756,656.38
本报告 期期 间基 金总 申购 份额 6,604,739.74 2,908,237.62
减: 本报 告期 期间 基金 总赎 回份额 2,791,915.09 2,464,804.00
本报告 期期 间基 金拆 分变 动份额 （份 额减 少以
"-" 填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 16,716,746.32 3,200,090.00
注：报 告期 期间 基金 总申 购份额 含转 换入 份额 ；基 金总赎 回份 额含 转换 出份 额。 中金金泽 2018 年年度报告
第 72 页 共 81 页
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本基金 本报 告期 内未 召开 基金份 额持 有人 大会 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 ， 基金 管理 人 中金基 金原 董事 长林 寿康 先生离 职 ， 2018 年 10 月 18 日起 总经 理孙
菁女士 代为 履行 中金 基金 董事长 （法 定代 表人 ）职 务。2019 年 1 月 18 日 起 ，楚钢 先生 担任 中 金
基金董 事长 （法 定代 表人 ） 。
2018 年 9 月 3 日起 ， 汤 琰 女士担 任基 金管 理人 中金 基金副 总经 理 。
上述重 大人 事变 动情 况， 本基金 管理 人均 已按 照相 关规定 向监 管部 门报 告并 履行信 息披 露 程
序。
本报告 期内 本基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 人事 变动 。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ， 基金 管理 人 与股东 中金 公司 就侵 犯商 标权 及 不正 当竞 争事 项 ， 联合向 南京 市中
级人民 法院 起诉 ，截 至报 告期末 本案 尚无 判决 。
本报告 期内 无涉 及基 金财 产、基 金托 管业 务的 诉讼 事项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 内基 金投 资策略 未发 生改 变。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本 基 金的 审计 机 构为 毕马威 华 振会 计师 事 务所 （特殊 普 通合 伙 ） ， 该审 计机 构自 基 金合 同生
效日起 向本 基金 提供 审计 服务， 无改 聘情 况。 本基 金本报 告期 内应 支付 审计 费用 30,000.00 元。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 管理 人、 托管 人及 其高 级 管理 人员 在本 报告 期内未 受到 任何 稽查 和处 罚。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
中金金泽 2018 年年度报告
第 73 页 共 81 页
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中投证 券 2 83,649,859.74 93.26% 61,173.45 93.26% -
中信建 投 2 6,041,476.71 6.74% 4,418.12 6.74% -
银河证 券 2 - - - - -
民生证 券 2 - - - - -
长江证 券 2 - - - - -
民族证 券 1 - - - - -
申万宏 源证
券
2 - - - - -
方正证 券 1 - - - - -
华泰证 券 2 - - - - -
广发证 券 2 - - - - -
华西证 券 2 - - - - -
中金 2 - - - - -
国信证 券 2 - - - - -
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
中投证 券 9,953,441.87 98.81% 23,740,000.00 87.96% - - 中金金泽 2018 年年度报告
第 74 页 共 81 页
中信建 投 120,124.00 1.19% 3,250,000.00 12.04% - -
银河证 券 - - - - - -
民生证 券 - - - - - -
长江证 券 - - - - - -
民族证 券 - - - - - -
申万宏 源证 券 - - - - - -
方正证 券 - - - - - -
华泰证 券 - - - - - -
广发证 券 - - - - - -
华西证 券 - - - - - -
中金 - - - - - -
国信证 券 - - - - - -
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
关 于 新 增 中 投 证 券 为 销 售 机 构 的
公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 1 月 4 日
2
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证券投 资基 金 2017 年第 4 季度报
告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 1 月 19 日
3
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整
旗 下 基 金 所 持 长 期 停 牌 股 票 估 值
方法的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 2 月 7 日
4
关 于 新 增 北 京 植 信 基 金 销 售 有 限
公司为 销售 机构 的公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 3 月 22 日
5
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证 券 投 资 基 金 更 新 招 募 说 明 书 及
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
2018 年 3 月 28 日 中金金泽 2018 年年度报告
第 75 页 共 81 页
其摘要 （2018 年第 1 号） 报》及/ 或公 司网 站
6
关 于 根 据 《 公 开 募 集 开 放 式 证 券
投资基 金 流 动 性 风 险 管 理 规 定 》
对 短 期 投 资 行 为 收 取 短 期 赎 回 费
的提示 性公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 3 月 30 日
7
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 修 改
旗 下 部 分 开 放 式 基 金 《 基 金 合
同 》 、 《 托 管 协 议 》 等 法 律 文 件 的
公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 3 月 30 日
8
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证券投 资基 金 2017 年度 报 告及摘
要
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 3 月 30 日
9
关 于 新 增 南 京 苏 宁 基 金 销 售 有 限
公司为 销售 机构 的公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 4 月 11 日
10
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整
旗 下 基 金 所 持 长 期 停 牌 股 票 估 值
方法的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 4 月 21 日
11
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证券投 资基 金 2018 年第 1 季度报
告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 4 月 23 日
12
关 于 新 增 浙 江 同 花 顺 基 金 销 售 有
限公司 为销 售机 构的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 5 月 31 日
13
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证券投 资基 金 2018 年第 2 季度报
告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 7 月 19 日
14
关 于 新 增 济 安 财 富( 北京) 基金销
售有限 公司 为销 售机 构的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
2018 年 7 月 21 日 中金金泽 2018 年年度报告
第 76 页 共 81 页
报》及/ 或公 司网 站
15
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 公 司
独立董 事变 更的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 8 月 17 日
16
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证券投 资基 金 2018 年半 年 度报告
及其摘 要
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 8 月 28 日
17
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 副 总 经 理
任职公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 9 月 4 日
18
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 办 公
地址变 更的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 9 月 22 日
19
关 于 新 增 泰 诚 财 富 基 金 销 售 （ 大
连）有 限公 司为 销售 机构 的公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 9 月 28 日
20
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 调 整
旗 下 基 金 所 持 长 期 停 牌 股 票 估 值
方法的 公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 10 月 12 日
21
中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式
证 券 投 资 基 金 更 新 招 募 说 明 书 及
其摘要
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 10 月 15 日
22
关 于 新 增 中 信 建 投 证 券 股 份 有 限
公司为 销售 机构 的公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 10 月 18 日
23
中 金 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 孙 菁
代为履 行董 事长 职务 的公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 10 月 19 日
24 中 金 金 泽 量 化 精 选 混 合 型 发 起 式 《中国 证券 报》 、 《上 2018 年 10 月 24 日 中金金泽 2018 年年度报告
第 77 页 共 81 页
证券投 资基 金 2018 年第 3 季度报
告
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
25
关 于 新 增 珠 海 盈 米 基 金 销 售 有 限
公 司 为 销 售 机 构 并 参 与 其 费 率 优
惠活动 的公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 12 月 17 日
26
关 于 新 增 平 安 银 行 股 份 有 限 公 司
为销售 机构 的公 告
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 12 月 17 日
27
关 于 新 增 阳 光 人 寿 保 险 股 份 有 限
公司为 销售 机构 的公 告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 12 月 21 日
28
关 于 新 增 上 海 长 量 基 金 销 售 投 资
顾问有 限公 司为 销售 机构 的公告
《中国 证券 报》 、 《上
海证券 报》 、 《证 券时
报》及/ 或公 司网 站
2018 年 12 月 27 日
中金金泽 2018 年年度报告
第 78 页 共 81 页
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20%的 情况
投资者
类别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序号
持有基 金份 额
比例达 到或 者
超过 20%的时
间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份 额 份额占 比
自有资
金
1
2018 年 1 月 1
日至 2018 年 12
月 31 日
10,000,450.00 - - 10,000,450.00 50.21%
产品特 有风 险
（1 ）规 模风 险
规 模风 险是 指管 理资 产规模 过大 导致 的获 利空 间缩窄 、 投资 回报 下降 的 风险 。 若 相似 策略 的产 品
规模过 于庞 大， 各产 品的 交易单 量大 又相 对集 中， 可能导 致较 大的 滑点 ， 从 而影响 本基 金表 现。 所有
的量化 选股 策略 对资 产规 模都有 一定 的限 制， 过大 的规模 会对 投资 收益 有影 响。
（2 ）模 型有 效性 及策 略失败 风险
模 型有 效性 风险 主要 是模型 捕捉 的机 会消 失可 能导致 获利 能力 下降 甚至 丧失 ， 所 有的 模型 均有 失
效的可 能 ， 从 而影 响基 金 的表现 ； 本基 金的 投资 策 略主要 包括 量化 选股 策略 和其他 策略 ， 力求 实现 基
金资产 的稳 定增 值 ， 但 有 可能因 投资 策略 的失 败而 导致基 金损 失 。 此 外， 由 于存在 投资 市场 波动 的影
响，可 能导 致投 资本 基金 的投资 者遭 受本 金损 失， 存在本 金损 失的 风险 。
（3 ）金 融数 据的 风险
本 基金 应用 量化 模型 和外部 提供 商的 金融 数据 协助进 行量 化选 股 。 数 据通 常来 源 于不 同的 数据 提
供商， 且在 进行 数据 清洗、 加工后 作为 量化 模型 的输 入变量 。 采 集到 的原 始金 融数据 的错 误或 不完 整、
预处理 过程 中的 缺陷 都可 能直接 影响 量化 模型 的输 出结果 ， 形成 数据 风险 ， 对 基金的 业绩 产生 不利 的
影响。
（4 ）股 指期 货投 资风 险
1）流动 性风险：基金 在股指期货市场成 交不活 跃时，可能在建仓 和平仓 股指期货时面临交 易价
格或者 交易 数量 上的 风险 。
2）基差 风险：在使用 股指期货对冲市场 风险的 过程中，基金财产 可能因 为股票指数现货价 格与中金金泽 2018 年年度报告
第 79 页 共 81 页
股指期 货合 约价 格波 动不 一致而 遭受 基差 风险 。 若 产品运 作中 出现 基差 波动 不确 定 性加 大 、 基 差向 不
利方向 变动 等情 况， 则可 能对本 基金 投资 产生 影响 。
3）合约 展期风险：本 基金所投资的期货 合约主 要包括股指期货当 月和近 月合约。当基金所 持有
的合约 临近 交割 期限 ， 即 需要向 较远 月份 的合 约进 行展期 ， 展期 过程 中可 能 发生价 差损 失以 及交 易成
本损失 ，将 对投 资收 益产 生影响 。
4）到期 日风险：股指 期货合约到期时， 基金财 产如持有为平仓合 约，中 金所将按照交割结 算价
将基金 持有 的合 约进 行现 金交割 ，导 致基 金无 法继 续持有 到期 合约 ，具 有到 期日风 险。
5）股指 期货保证金不 足风险：由于股指 期货价 格朝不利方向变 动 ，导致 期货账户的资金低 于金
融期货 交易 所或 者期 货经 纪商的 最低 保证 金要 求 ， 如果不 能及 时补 充保 证金 ， 股 指期 货头 寸将 被强 行
平仓， 导致 无法 规避 对冲 系统性 风险 ，直 接影 响本 基金收 益水 平， 从而 产生 风险。
6）杠杆 风险：股指期 货作为金融衍生品 ，其投 资收益与风险具有 杠杆效 应。若行情向不利 方向
剧烈变 动， 基金 可能 承受 超出保 证金 甚至 基金 资产 本金的 损失 。
7）对手 方风险：基金 管理人运用基金财 产投资 于股指期货时，会 尽力选 择资信状况优良、 风险
控制能 力强 的期 货公 司作 为经纪 商 ， 但 不能 杜绝 在 极端情 况下 ， 所选 择的 期 货公司 在交 易过 程中 存在
违法、 违规 经营 行为 或破 产清算 导致 基金 财产 遭受 损失。
8）平仓 风险：期货经 纪公司或其客户保 证金不 足，又未能在规定 的时间 内补足，或因其他 原因
导致中 金所 对期 货经 纪公 司的经 纪账 户强 行平 仓 ， 资 产管理 计划 财产 可能 因被 连带强 行平 仓而 遭受 损
失。
（5 ）国 债期 货投 资风 险
本 基金 对国 债期 货的 投资可 能面 临市 场风 险 、 基差风 险 、 流 动性 风险 。 市场风 险是 因期 货市 场价
格波动 使所 持有 的期 货合 约价值 发生 变化 的风 险 。 基差风 险是 期货 市场 的特 有风险 之一 ， 是指 由于 期
货与现 货间 的价 差的 波动 ， 影 响套 期保 值或 套利 效 果， 使之 发生 意外 损益 的 风险 。 流 动性 风险 可分 为
两类 ： 一 类为 流通 量风 险 ， 是 指期 货合 约无 法及 时 以所希 望的 价格 建立 或了 结头寸 的风 险 ， 此 类风 险
往往是 由市 场缺 乏广 度或 深度导 致的 ； 另一 类为 资 金量风 险 ， 是 指资 金量 无 法满足 保证 金要 求 ， 使 得
所持有 的头 寸面 临被 强制 平仓的 风险 。
（6 ）资 产支 持证 券投 资风险
本 基金 投资 品种 包含 资产支 持证 券品 种 ， 由 于 资产支 持证 券一 般都 针对 特定机 构投 资人 发行 ， 且
仅在特 定机 构投 资人 范围 内流通 转让 ， 该 品种 的流 动性较 差， 且抵 押资 产的 流动性 较差 ， 因 此， 持 有
资产支 持证 券可 能给 组合 资产净 值带 来一 定的 风险 。 另 外， 资 产 支持 证券 还面 临提前 偿还 和延 期支 付
的风险 。 中金金泽 2018 年年度报告
第 80 页 共 81 页
（7 ）中 小企 业私 募债 券投资 风险
本 基金 投资 品种 包含 中小企 业私 募债 券 ， 中 小企 业私募 债券 是根 据相 关法 律法规 由非 上市 中小 企
业采用 非公 开方 式发 行的 债券。 由于 不能公 开交 易， 一般情 况下 ， 交易 不活 跃， 潜在较 大流 动性 风险 。
当发债 主体 信用 质量 恶化 时，受 市场 流动 性所 限， 本基金 可能 无法 卖出 所持 有的中 小企 业私 募债 券 ，
由此可 能给 基金 净值 带来 更大的 负面 影响 和损 失。
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
本报告 期内 ，本 基金 不存 在影响 投资 者决 策的 其他 重要信 息。
中金金泽 2018 年年度报告
第 81 页 共 81 页
§13 备查文 件 目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 中金 金 泽量化 精选 混合 型发 起式 证券投 资基 金募 集注 册的 文件
2 、 《中 金金 泽量 化精 选混 合型发 起式 证券 投资 基金 基金合 同》
3 、 《中 金金 泽量 化精 选混 合型发 起式 证券 投资 基金 托管协 议》
4 、关 于申 请募 集中 金金 泽 量化精 选混 合型 发起 式证 券投资 基金 之法 律意 见书
5 、 《中 金金 泽量 化精 选混 合型发 起式 证券 投资 基金 招募说 明书 》及 其更 新
6 、基 金管 理人 业务 资格 批 复和营 业执 照
7 、基 金托 管人 业务 资格 批 复和营 业执 照
8 、本 报告 期内 在指 定媒 介 上披露 的有 关本 基金 的各 项公告
9 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件
13.2 存 放地 点
备查文 件存 放于 基金 管理 人和/ 或 基金 托管 人的 住所 。
13.3 查 阅方 式
投资者 营业 时间 内可 到基 金管理 人和/ 或基 金托 管人 的住所 免费 查阅 备查 文件 。 在 支付 工本 费
后，投资者可 在合理时 间 内取得备查文 件的复制 件 和复印件。投 资者对本 报 告书如有疑 问，可咨
询本基 金管 理人 。
咨询电 话： （86 ）010-63211122 400-868-1166
传真： （86 ）010-66159121
中 金基 金管理 有限 公司
2019 年 3 月 28 日
