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中海量化(398041)

中海量化:2018年年度报告

 
 
中海 量化 策略 混合 型证 券投 资基 金 
2018 年年 度报 告 
 
2018 年 12 月 31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理 人:中海 基金管理 有限公司 
基金托管 人:中国 工商银行 股份有限 公司 
送出日期 :2019 年 3 月 28 日 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 
第 2 页 共 71 页


§1


重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理 人的 董事会 、董 事保证 本报 告所载 资料 不存在 虚假 记载、 误导 性陈述 或重 大遗漏, 并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本年度 报告 已经三 分 之 二 以 上独立董事签字同意,并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司( 以下简称“ 工商银行”) 根据本基金合同规定,于 2019 年 3 月 20 日复核了 本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资 组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定盈利。 基金的过 往业 绩并不 代表 其未来 表现 。投资 有风 险,投 资者 在作出 投资 决策前 应仔 细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告期自 2018 年1 月1 日起至 2018 年 12 月 31 日止。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 3 页 共 71 页


1.2 目录 §1 重要 提示及 目录................................................................................................................................ ... 2 1.1 重要提示................................................................................................................................ ...... 2 1.2 目录................................................................................................................................ .............. 3 §2 基金 简介................................................................................................................................ ............... 5 2.1 基金基本 情况................................................................................................ .............................. 5 2.2 基金产品 说明................................................................................................ .............................. 5 2.3 基金管理 人和基金托管人................................................................................................ .......... 5 2.4 信息披露 方式................................................................................................ .............................. 6 2.5 其他相关 资料................................................................................................ .............................. 6 §3 主要财务 指标、基金 净值表现及 利润分配情 况................................................................ ............. 7 3.1 主要会计 数据和财务指标................................................................................................ .......... 7 3.2 基金净值 表现................................................................................................ .............................. 7 3.3 过去三年 基金的利润分配情况................................................................................................ .. 9 §4 管理 人 报告................................................................................................................................ ......... 10 4.1 基金管理 人及基金经理情况................................................................................................ .... 10 4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................ ............................ 11 4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 ................................................................ ........ 11 4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ................................ ........................ 13 4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ................................ ........................ 13 4.6 管理人内 部有关本基金的监察稽核工作情况 ................................................................ ........ 13 4.7 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................................................ .... 14 4.8 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ................................................................ ........ 15 §5 托管 人 报告................................................................................................................................ ......... 16 5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................ ............ 16 5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明


........ 16 5.3 托管人对 本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见


............................ 16 §6 审计 报告................................................................................................................................ ............. 17 6.1 审计报告 基本信息................................................................................................ .................... 17 6.2 审计报告 的基本内容................................................................................................ ................ 17 §7 年度 财务报 表................................................................................................................................ ..... 20 7.1 资产负债 表................................................................................................................................


20 7.2 利润表................................................................................................................................ ........ 21 7.3 所有者权 益(基金净值)变动表................................................................ ............................ 22 7.4 报表附注................................................................................................................................ .... 23 §8 投资 组合报 告................................................................................................................................ ..... 50 8.1 期末基金 资产组合情况................................................................................................ ............ 50 8.2 期末按行 业分类的股票投资组合................................................................ ............................ 50 8.3 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................


51 8.4 报告期内 股票投资组合的重大变动................................................................ ........................ 51 8.5 期末按债 券品种分类的债券投资组合................................................................ .................... 56 8.6 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细


............................ 56 8.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序所有资产支持证券投资明细


.................... 57 8.8 报告期末 按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细


................ 57中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 4 页 共 71 页


8.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细


............................ 57 8.10 报告期 末本基金投资的股指期货交易情况说明 ................................................................ .. 57 8.11 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明 ................................................................ .. 57 8.12 投资组 合报告附注................................................................................................ .................. 57 §9 基金 份额持 有人信息................................................................................................ ......................... 59 9.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构................................................................ ................ 59 9.2 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................................................ .... 59 9.3 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................


59 §10 开 放式基 金 份 额变动................................................................................................ ....................... 60 §11 重大 事件 揭示................................................................................................................................ . 61 11.1 基金份 额持有人大会决议 ................................................................................................ ...... 61 11.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ................................ ...... 61 11.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ................................ .......................... 61 11.4 基金投 资策略的改变................................................................................................ .............. 61 11.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况 ................................................................ .................. 61 11.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ................................ .................. 61 11.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................ .............. 61 11.8 其他重 大事件................................................................................................ .......................... 65 §12 备查文件 目录................................................................................................................................ ... 71 12.1 备查文 件目录................................................................................................ .......................... 71 12.2 存放地 点................................................................................................................................ .. 71 12.3 查阅方 式................................................................................................................................ .. 71 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 5 页 共 71 页


§2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 中海量化策略混合型证券投资基金 基金简称 中海量化策略混合 基金主代码 398041 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2009 年 6 月24 日 基金管理人 中海基金管理有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 225,969,666.95 份 基金合同存续期 不定期


2.2 基金产品说明 投资目标 根据量化模型,精选个股,积极配置权重,谋求基金 资产的长期稳定增值。 投资策略 本基金在对经济周期、财政政策、货币政策和通货膨 胀等宏观经济因素进行前瞻性充分研究的基础上,通 过比较股票资产与债券资产预期收益率的高低进行大 类资产配置,动态调整基金资产在股票、债券和现金 之间的配置比例。 股票投资:本基金产品的特色在于采用自下而上的选 股策略,施行一级股票库初选、二级股票库精选以及 投资组合行业权重配置的全程数量化。 债券投资:债券投资以降低组合总体波动性从而改善 组合风险构成为目的,在对利率走势和债券发行人基 本面进行分析的基础上,采取积极主动的投资策略, 投资于国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、 短期融资券、可转换债券、可分离可转债产品,在获 取较高利息收入的同时兼顾资本利得, 谋取超额收益。 业绩比较基准 沪深 300 指数涨跌幅×80% +中国债 券总指数 涨 跌幅 ×20% 风险收益特征 本基金是混合型基金,在证券投资基金中属于中等风 险品种。 本基金长期平均的风险和预期收益低于股票型基金, 高于债券型基金、货币市场基金。


2.3 基金管理人和 基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 中海基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 黄乐军 郭明 联系电话 021-38429808 010-66105799 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 6 页 共 71 页


电子邮箱 huanglejun@zhfund.com custody@icbc.com.cn 客户服务电话


400-888-9788 、 021-38789788 95588 传真 021-68419525 010-66105798 注册地址 中国 (上海) 自由贸易试验 区银城中路 68 号 2905-2908 室及 30 层 北京市西城区复兴门内大街 55 号 办公地址 上海市浦东新区银城中路 68 号2905-2908 室及30 层 北京市西城区复兴门内大街 55 号 邮政编码 200120 100140 法定代表人 杨皓鹏 易会满


2.4 信息披露方式


本基金选定的信息披露报纸名称 证券时报 登载基金年度报告正文的管理人互联网网 址 www.zhfund.com 基金年度报告备置地点 上海市浦东新区银城中路 68 号 2905-2908 室及 30 层


2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 安永华明会计师事务所(特殊普通 合伙) 北京市东城区东长安街 1 号东方广 场安永大楼 17 层01-12 室 注册登记机构 中海基金管理有限公司 上海市浦东新区银城中路 68 号 2905-2908 室及 30 层


中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 7 页 共 71 页


§3 主要财务 指标、基 金净值表 现及利润 分配情况 3.1 主要会计数据 和财务指标 金额单位:人民币元 3.1.1


期间 数据和指标 2018 年 2017 年 2016 年 本期已实现收益 -17,392,964.87 -6,698,099.01 -259,983.95 本期利润 -42,258,025.65 -5,587,253.04 -1,526,883.58 加权平均基金份额本期利润 -0.3030 -0.0537 -0.0184 本期加权平均净值利润率 -37.75% -5.91% -2.10% 本期基金份额净值增长率 -25.59% -2.65% -1.84% 3.1.2


期末 数据和指标 2018 年末 2017 年末 2016 年末 期末可供分配利润 -77,490,060.44 -10,873,648.09 -7,427,418.67 期末可供分配基金份额利润 -0.3429 -0.1597 -0.0930 期末基金资产净值 148,479,606.51 60,134,225.00 72,419,917.22 期末基金份额净值 0.657 0.883 0.907 3.1.3


累计 期末指标 2018 年末


2017 年末


2016 年末


基金份额累计净值增长率 -1.27% 32.69% 36.30% 注 1 :以上 所述基 金业 绩指标 不包 括基金 份额 持有人 认购 或交易 基金 的各项 费用(例如 ,申 购、 赎回费等) , 计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 注 2 :本期 已实现 收益 指基金 本期 利息收 入、 投资收 益、 其他收 入( 不含公 允价 值变动 收 益 ) 扣 除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值 增长率及其 与同期业绩 比较基准收 益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -19.29% 2.31% -9.36% 1.31% -9.93% 1.00% 过去六个月 -21.97% 2.36% -10.59% 1.19% -11.38% 1.17% 过去一年 -25.59% 2.35% -19.05% 1.07% -6.54% 1.28% 过去三年 -28.90% 1.79% -13.46% 0.94% -15.44% 0.85% 过去五年 10.90% 1.86% 32.85% 1.23% -21.95% 0.63% 自基金合同 生效起至今 -1.27% 1.63% 9.99% 1.21% -11.26% 0.42% 注 1 :自基金 合同生效起至今指 2009 年 6 月24 日 (基金合同生效日)至 2018 年12 月31 日。


注 2 : 本基金 的业绩比较基准为沪深 300 指数涨跌 幅*80%+ 中国 债券总指数涨跌幅*20% , 我们选取 市场认同度很高的沪深 300 指数、中 国债券总指数作为计算业绩基准指数的基础指数。本基金投中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 8 页 共 71 页


资股票的比例为 60%-95%, 在一般市场状况下, 本基金股票投资比例会控制在 80% 左 右, 债券投资 比例控 制在 20% 左 右。 我们 根据 本基金 在一 般市场 状况 下的资 产配 置比例 来确 定本基金业 绩 基 准 指数加权的权重, 以使业绩比较更加合理。 本基金业绩基准指数每日按照 80% 、20% 的比例对基 础 指数进行再平衡,然后得到加权后的业绩基准指数的时间序列。 3.2.2 自基金合同生 效以来基金 份额累计净 值增长率变 动及其与同 期业绩比较 基准收 益率变动的比 较


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3.2.3 过去五年基金 每年净值增 长率及其与 同期业绩比 较基准收益 率的比较 3.3 过去三年基金 的利润分配 情况 注:本基金在过去三年内未发生利润分配。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 10 页 共 71 页


§4 管理人报 告 4.1 基金管理人及 基金经理情 况 4.1.1 基金管理人及 其管理基金 的经验 基金管理人自 2004 年 3 月 18 日成立 以来,始终坚持“诚实信用、勤勉尽责”的原则,严格 履行基 金管 理人的 责任 和义务 ,依 靠强大 的投 研团队 、规 范的业 务管 理模式 、严 密科学 的 风 险 管 理和内部控制体系,为广大基金份额持有人提供规范、专业的资产管理服务。截至 2018 年 12 月 31 日,共管 理证券投资基金 33 只。 4.1.2 基金经理(或 基金经理小 组)及基金 经理助理简 介 姓名 职务 任本基金的基金经理(助理)期限 证券从业年 限 说明 任职日期 离任日期 彭海平 本基金基 金经理、 中海上证 50 指数增 强型证券 投资基金 基金经 理、中海 中证高铁 产业指数 分级证券 投资基金 基金经 理、中海 优势精选 灵活配置 混合型证 券投资基 金基金经 理、中海 添顺定期 开放混合 型证券投 资基金基 金经理、 中海添瑞 定期开放 混合型证 券投资基 金基金经 2016 年12 月 20 日 - 8 年 彭海平先生,中国科学 技术大学概率论与数理 统计专业硕士。2009 年 7 月进入本公 司工作, 历 任金融工程助理分析 师、金融工程分析师、 金融工程分析师兼基金 经理助理。2013 年 1 月 至今任中海上证50 指数 增强型证券投资基金基 金经理,2015 年 7 月至 今任中海中证高铁产业 指数分级证券投资基金 基金经理,2016 年 4 月 至今任中海优势精选灵 活配置混合型证券投资 基金基金经理,2016 年 12 月至今任 中海量化策 略混合型证券投资基金 基金经理,2017 年 4 月 至今任中海添顺定期开 放混合型证券投资基金 基金经理,2018 年 1 月 至今任中海添瑞定期开 放混合型证券投资基金 基金经理,2018 年 4 月 至今任中海中鑫灵活配 置混合型证券投资基金 基金经理,2018 年 9 月 至今任中海可转换债券中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 11 页 共 71 页


理、中海 中鑫灵活 配置混合 型证券投 资基金基 金经理、 中海可转 换债券债 券型证券 投资基金 基金经理 债券型证券投资基金基 金经理。 注 1 :上述任 职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。 注 2 :证券从 业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告 期内本基金 运作遵规守 信情况的说 明 基金管理人在报告期内严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、 《基金 合同 》的规 定, 勤勉尽 责地 为基金 份额 持有人 谋求 利益, 不存 在损害 基金 份额持 有 人 利 益 的行为,不存在违法违规或未履行基金合同承诺。 4.3 管理人对报告 期内公平交 易情况的专 项说明 4.3.1 公平交易制度 和控制方法 根据 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 , 公司制定了 《 中海基金管理有限公司 公平交易管理制度》 , 从投研决策内部控制、 交易执行内部控制、 行为监控和分析评估、 监察稽核 和信息 披露 等方面 对股 票、债 券、 可转债 的一 级市场 申购 、二级 市场 交易等 投资 管理活 动 进 行 全 程公平交易管理。 投 研决 策内部 控制 方面 : (1 )公 司研究 平台 共享, 基金 经理和 专户 投资经 理通 过研究 平 台 平 等获取 研究 信息。 (2 ) 公司建 立投 资组合 投资 信息的 管理 及保密 制度 ,除分 管投 资副总 及投 资 总 监因业务管理的需要外,不同投资组合经理之间的持仓和交易等重大非公开投资信息相互隔离。 交 易执 行内部 控制 方面 : (1 )对 于债券 一级 市场申 购、 非公开 发行 股票申 购等 以公司 名 义 进 行的交 易, 各投资 组合 经理根 据研 究报告 独立 确定申 购价 格和数 量, 在获配 额度 确定后 , 根 据 公 司制度 规定 应遵循 公平 原则对 获配 额度进 行分 配,按 照价 格优先 的原 则进行 分配 ,如果 申 购 价 格 相同, 则根据该价位各投资组合的申购数量进行比例分配, 如有特殊情况, 制度 规定需书面留痕 。 (2 ) 投资交易指令统一通过交易室下达, 通过启用公平交易模块, 力求保证时间优先、 价格优先、 比例分 配、 综合平 衡交 易原则 得以 落实。 (3 ) 根据公 司制 度,通 过系 统禁止 公司 组合之 间( 除 指 数被动 投资 组合外 )的 同日反 向交 易。 (4 ) 债 券场外 交易 ,交易 部在 银行间 市场 上公平 公正 地 进 行询价 ,并 由公司 对询 价收益 率偏 离、交 易对 手及交 易方 式进行 事前 审核。 (5 ) 在特殊 情况 下 ,中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 12 页 共 71 页


投资组 合因 合规性 或应 对大额 赎回 等原因 需要 进行特 定交 易时, 由投 资组合 经理 发起暂 停 投 资 风 控阀值 的流 程,在 获得 相关审 批后 ,由公 司暂 时关闭 投资 风控系 统的 特定阀 值。 完成该 交 易 后 , 公司立即启动暂停的投资风控阀值。 行为监控和分析评估方面: (1 ) 公司 每季度和每年度对所有投资组合进行同向交易价差分析、 反向及异常交易分析。 (2 ) 公司对所有组合本报告期内日内、3 日、5 日同向 交易数据进行了采集 , 并进行两两比对,对于相关采集样本进行了 95% 置信区间,假设溢价率为 0 的 T 分 布检验。 (3 ) 对于不同时间期间的同组合反向交易及公司制度规定的异常交易, 公司根据交易价格、 交易频率、 交易数量、交易时机等进行综合分析。 4.3.2 公平交易制度 的执行情况 本报告期 内, 公司遵 循《 中海基 金管 理有限 公 司公平交 易管 理制度 》相 关要求 ,整 体上贯彻 执行制度约定,加强了对投资组合公平交易的事后分析, (1 ) 对于两两组合的同向交易, 我们从日内、3 日、5 日三个时间区间进行假设价差为零,T 分布的 检验 ,对于 未通 过假设 检验 的情况 ,公 司结合 比较 两两组 合间 的交易 占优 比、采 集 的 样 本 数量是 否达 到一定 水平 从而具 有统 计学意 义、 模拟利 益输 送金额 的绝 对值、 模拟 利益输 送 金 额 占 组合资 产平 均净值 的比 例、模 拟利 益的贡 献率 占组合 收益 率的比 例、 两两组 合的 持仓相 似 度 及 两 两组合收益率差的比较等多方面进行综合比较。 (2 ) 对于两两组合的反向交易, 公司采集同一组合对同一投资品种 3 日内反向交易; 两两组 合对同一投资品种 3 日 内反向交易;并结合市场该投资品种的总成交量进行综合分析。 (3 )对于公 司制度规定的异常交易,相关组合经理均根据制度要求提交审批单并书面留痕。 综合而言 ,本 公司通 过事 前的制 度规 范、事 中的 监控和 事后 的分析 评估 ,执行 了公 平交易制 度,公 平对 待了旗 下各 投资组 合。 本报告 期内 ,未发 现组 合存在 有可 能导致 重大 不公平 交 易 和 利 益输送的情况。 4.3.3 异常交易行为 的专项说明 本报告期内 , 所有投资组 合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量不存 在超过该证券当日成交量的 5%的情 况, 对于一级市场证券申购、 二级市场证券交易中出现的可能 导致不 公平 交易和 利益 输送的 重大 异常交 易情 况,公 司均 根据制 度规 定要求 组合 经理提 供 相 关 情 况说明予以留痕。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 13 页 共 71 页


4.4 管理人对报告 期内基金的 投资策略和 业绩表现的 说明 4.4.1 报告期内基金 投资策略和 运作分析 2018 年 A 股 在内忧外患下经历了大幅调整。 内忧包括超市场认知预期的“去杠杆”、 金融监 管、实 体经 济流动 性危 机等, 外患 包括美 联储 持续加 息、 中美贸 易摩 擦等, 激发 市场对 中 国 经 济 发展的中长期担忧。GDP 下滑至 6.5%,创 09 年 2 季度以来的新低。PMI 在 经历数月下降, 时隔两 年半后 再回 到荣枯 线以 下。从 最新 的社融 数据 来看, 社融 同比增 速连 续多月 下滑 ,但下 降 趋 势 有 所放缓。企业盈利方面,业绩增速持续下滑,PPI 的趋势性 回落也拖累企业盈利继续恶化。 2018 年全球 经济复苏依然疲软, 全球股指均大幅下挫。 新兴市场货币危机、 欧元区和日本核 心通胀 仍滞 后于预 期, 均显示 复苏 进程明 显放 缓。美 国经 济保持 上行 主要得 益于 房地产 行 业 的 繁 荣及税改带来的消费支出扩张及企业盈利回升。然而,美国 3 年期 与 5 年期国债 收益率倒挂,2 年期与 10 年 期国债利差也处于历史低位,显示美国经济后续面临下行压力。 2018 年市场 不具备明显风格。小盘股年初短暂占优后,全年跑输大盘蓝筹,自 2017 年以来 超额收 益持 续回撤 。低 估值长 期表 现优异 ,尤 其在熊 市阶 段凸显 其配 置价值 。全 年表现 较 好 的 是 低估值、低换手及低波动因子。 2018 年整体 仓位比较稳定,以优质成长股为主。 4.4.2 报告期内基金 的业绩表现 截至 2018 年12 月 31 日, 本基金份额净值 0.657 元( 累计净值1.194 元) 。 报告期内本基金净 值增长率为-25.59% ,低 于业绩比较基准 6.54 个 百分点。 4.5 管理人对宏观 经济、证券 市场及行业 走势的简要 展望 由于经济 下行 压力仍 然较 大,美 国经 济出现 下行 迹象, 我 们 认 为货 币政 策 将持 续宽 松,定向 宽信用 支持 民企及 小微 企业, 货币 传导机 制将 有所改 善。 在中美 贸易 摩擦缓 和及 国内通 胀 回 落 及 社融企 稳的 影响下 ,我 们认为 权益 资产有 望企 稳,债 券资 产的上 行趋 势将放 缓。 考虑到 市 场 总 体 估值处于历史低位,北上及海外资金的不断流入,都将驱动 A 股演绎 机构性行情。 4.6 管理人内部有 关本基金的 监察稽核工 作情况 报告期内 ,管 理人在 内部 监察工 作中 一切从 合规 运作、 保障 基金份 额持 有人利 益出 发,由监 察稽核 部门 遵守独 立、 客观、 公正 的原则 ,通 过常规 稽核 、专项 检查 和系统 监控 等方法 对 公 司 经 营、基 金运 作及员 工行 为的合 规性 进行检 查, 推动内 部控 制机制 的完 善与优 化, 保证各 项 法 规 和 管理制度的落实,发现问题及时提出建议并督促有关部门改进。


管理人各 项业 务能遵 循国 家法律 法规 、中国 证监 会规章 制度 、管理 人内 部的规 章制 度以及各中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 14 页 共 71 页


项业务规范流程,运行符合合法性、合规性的要求,主要内控制度基本有效。


在本报告期内,管理人内部监察工作重点集中于以下几个方面:


(1 ) 根据基金监管法律法规的不断更新与完善, 推动各部门加强内部制度建设, 确保制度对 各项业务和管理环节的全覆盖、提高制度和流程的合规性、合理性和可操作性。 (2 ) 开展基金法律法规和管理人内部各项基本制度的培训学习工作, 树立员工规范意识、 合 规意识 和风 险意识 ,形 成员工 主动 、自觉 进行 内部控 制的 风险管 理文 化,构 建主 动进行 管 理 人 内 部风险控制和自觉接受监察稽核的平台。 (3 ) 全面开展基金运作监察稽核工作, 确保基金销售、 投资的合法合规。 通过电脑监控、 现 场检查 、人 员询问 、重 点抽查 等方 法开展 工作 ,不断 提高 全体员 工的 风险意 识, 保证了 基 金 的 合 法合规运作。 (4 ) 按照中国证监会的要求, 在管理内部严格推行风险控制自我评估制度。 通过 各部门的参 与和自我评估,明确了各部门的风险点,对控制不足的风险点,制订了进一步的控制措施。 (5 ) 根据监管部门的要求, 完成与基金投资业务相关的定期监察报告, 报送中国 证监会和董 事会。


管理人自成立以来, 各项业务运作正常, 内部控制和风险防范措施逐步完善并积极发挥作用。 基金运作合法合规, 保障了基金份额持有人的利益。2019 年我们将继续紧紧抓住风险控制和合规 性两条 主线 ,构建 一个 制度修 订规 范化、 风险 责任岗 位化 、风险 检测 细致化 、风 险评估 科 学 化 的 长效风险控制机制,提高内部监察工作的计划性、科学性和有效性,实现基金合法合规运作。 4.7 管理人对报告 期内基金估 值程序等事 项的说明 本基金管 理人 按照企 业会 计准则 、中 国证监 会相 关 规定 和基 金 合同 关于 估 值的 约定 ,对基金 所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。 本基金管 理人 设有估 值委 员会, 公司 分管运 营副 总担任 估值 委员会 主任 委员, 其他 委员有风 险控制 总监 、监察 稽核 负责人 、基 金会计 负责 人、相 关基 金经理 等。 估值委 员会 负责组 织 制 定 和 适时修 订基 金估值 政策 和程序 ,指 导和监 督整 个估值 流程 。估值 委员 会成员 具有 多年的 证 券 、 基 金从业 经验 ,熟悉 相关 法律法 规, 具备行 业研 究、风 险管 理、法 律合 规或基 金估 值运作 等 方 面 的 专业胜 任能 力。基 金经 理作为 公司 估值委 员会 的成员 ,不 介入基 金日 常估值 业务 ,但应 参 加 估 值 委员会会议, 提出基金估值流程及估值技术中存在的潜在问题, 参与估值程序和估值技术的决策。 本报告期内,参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 本基金管 理人 已与中 证指 数有限 公司 以及中 央国 债登记 结算 有限责 任公 司签署 服务 协议,由 其按约定提供证券交易所及银行间同业市场交易的债券品种的估值数据。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 15 页 共 71 页


4.8 管理人对报告 期内基金利 润分配情况 的说明 根据法律法规以及本基金合同的相关规定,本基金在本报告期未进行利润分配。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 16 页 共 71 页


§5 托管人报 告 5.1 报告期内本基 金托管人遵 规守信情况 声明 本报告期 内, 本基金 托管 人在对 中海 量化策 略混 合型证 券投 资基金 的托 管过程 中, 严格遵守 《证券 投资 基金法 》及 其他法 律法 规和基 金合 同的有 关规 定,不 存在 任何损 害基 金份额 持 有 人 利 益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告 期内本基金 投资运作遵 规守信、净 值计算、利 润分配等情 况的说明 本报告期 内, 中海量 化策 略混合 型证 券投资 基金 的管理 人——中海 基金 管 理有 限公 司在中海 量化策 略混 合型证 券投 资基金 的投 资运作 、基 金资产 净值 计算、 基金 份额申 购赎 回价格 计 算 、 基 金费用 开支 等问题 上, 不存在 任何 损害基 金份 额持有 人利 益的行 为, 在各重 要方 面的运 作 严 格 按 照基金合同的规定进行。本报告期内,中海量化策略混合型证券投资基金未进行利润分配。 5.3 托管人对本年 度报告中财 务信息等内 容的真实、 准确和完整 发表意见 本托管人依法对中海基金管理有限公司编制和披露的中海量化策略混合型证券投资基金 2018 年年度 报告中财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进 行了核查,以上内容真实、准确和完整。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 17 页 共 71 页


§6 审计报告 6.1 审计报告基本 信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 安永华明(2019 )审字第61372718_B07 号


6.2 审计报告的基 本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 中海量化策略混合型证券投资基金全体基金份额持有人: 审计意见 我们审计了后附的中海量化策略混合型证券投资基金的财务报表, 包括 2018 年12 月 31 日的 资产负债表,2018 年度 的利润表、 所有 者权益(基金净值)变动表以及相关财务报表附注。 我们认为, 后附的中海量化策略混合型证券投资基金的财务报表在 所有重大方面按照企业会计准则的规定编制, 公允反映了中海量化 策略混合型证券投资基金2018 年12 月31 日的 财务状况以及2018 年度的经营成果和净值变动情况。 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 审计报 告的 “注册会计师对财务报表审计的责任” 部分进一步阐述了我们 在这些准则下的责任。 按照中国注册会计师职业道德守则, 我们独 立于中海量化策略混合型证券投资基金, 并履行了职业道德方面的 其他责任。 我们相信, 我们获取的审计证据是充分、 适当的, 为发 表审计意见提供了基础。 其他信息 中海量化策略混合型证券投资基金管理层对其他信息负责。 其他信 息包括年度报告中涵盖的信息, 但不包括财务报表和我们的审计报 告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息, 我们也不对其他 信息发表任何形式的鉴证结论。 结合我们对财务报表的审计, 我们的责任是阅读其他信息, 在此过 程中, 考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的 情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。 基于我们已执行的工作, 如果我们确定其他信息存在重大错报, 我 们应当报告该事实。在这方面,我们无任何事项需要报告。 管理层和治理层对财务报表的 责任 管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表, 使其实现公允 反映, 并设计、 执行和维护必要的内部控制, 以使财务报表不存在 由于舞弊或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时, 管理层负责评估中海量化策略混合型证券投资 基金的持续经 营能力,披 露与持续经 营相关的事 项(如适用 ) , 并 运用持续经营假设, 除非计划进行清算、 终止运营或别无其他现实中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 18 页 共 71 页


的选择。 治理层负责监督中海量化策略混合型证券投资基金的财务报告过 程。 注册会计师对财务报表审计的 责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的 重大错报获取合理保证, 并出具包含审计意见的审计报告。 合理保 证是高水平的保证, 但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一 重大错报存在时总能发现。 错报可能由于舞弊或错误导致, 如果合 理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报 表作出的经济决策,则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中, 我们运用职业判断, 并保 持职业怀疑。同时,我们也执行以下工作: (1 )识别 和评 估由于舞弊 或错误 导致 的财务 报表 重大错 报风 险, 设计和实施审计程序以应对这些风险, 并获取充分、 适当的审计证 据, 作为发表审计意见的基础。 由于舞弊可能涉及串通、 伪造、 故 意遗漏、 虚假陈述或凌驾于内部控制之上, 未能发现由于舞弊导致 的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。 (2 )了解 与审 计相关的内 部控制 ,以 设计恰 当 的审计程 序, 但目 的并非对内部控制的有效性发表意见。 (3 )评价 管理 层选用会计 政策的 恰当 性和作 出会 计估计 及相 关披 露的合理性。 (4 )对管 理层 使用持续经 营假设 的恰 当性得 出结 论。同 时, 根据 获取的审计证据, 就可能导致对中海量化策略混合型证券投资基金 持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性 得出结论。 如果我们得出结论认为存在重大不确定性, 审计准则要 求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露; 如果披露不充分, 我们应当发表非无保留意见。 我们的结论基于截 至审计报告日可获得的信息。 然而, 未来的事项或情况可能导致中 海量化策略混合型证券投资基金不能持续经营。 (5 ) 评价财务报表的总体列报、 结构和内容 (包括披露) , 并评价 财务报表是否公允反映相关交易和事项。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 19 页 共 71 页


我们与治理层就计划的审计范围、 时间安排和重大审计发现等事项 进行沟通, 包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺 陷。 会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙) 注册会计师的姓名 徐艳


蔺育化 会计师事务所的地址 北京市东城区东长安街 1 号东方广场 安永大楼 17 层 01-12 室 审计报告日期 2019 年 3 月26 日


中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 20 页 共 71 页


§7 年度财务 报表 7.1 资产负债表 会计主体:中海量化策略混合型证券投资基金 报告截止日: 2018 年12 月31 日 单位:人民币元 资 产 附注号 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 资 产:





银行存款 7.4.7.1 3,738,753.66 3,227,532.98 结算备付金


347,259.17 251,409.42 存出保证金


109,194.33 70,833.15 交易性金融资产 7.4.7.2 144,965,446.83 55,290,152.40 其中:股票投资


140,999,071.23 55,290,152.40 基金投资


- - 债券投资


3,966,375.60 - 资产支持证券投资


- - 贵金属投资


- - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - - 应收证券清算款


737,123.56 1,153.12 应收利息 7.4.7.5 111,551.91 871.09 应收股利


- - 应收申购款


1,079,513.39 2,112,360.04 递延所得税资产


- - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计


151,088,842.85 60,954,312.20 负债和所有者 权益 附注号 本期 末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 负 债:





短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


- - 应付证券清算款


- 504,580.72 应付赎回款


2,032,881.59 26,915.10 应付管理人报酬


191,628.01 75,786.06 应付托管费


31,938.02 12,630.97 应付销售服务费


- - 应付交易费用 7.4.7.7 215,561.43 120,201.53 应交税费


- - 应付利息


- - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 21 页 共 71 页


应付利润


- - 递延所得税负债


- - 其他负债 7.4.7.8 137,227.29 79,972.82 负债合计


2,609,236.34 820,087.20 所有者权益:





实收基金 7.4.7.9 225,969,666.95 68,078,392.98 未分配利润 7.4.7.10 -77,490,060.44 -7,944,167.98 所有者权益合计


148,479,606.51 60,134,225.00 负债和所有者权益总计


151,088,842.85 60,954,312.20 注: 报告截止日 2018 年12 月 31 日, 基金份额净值 0.657 元 , 基金份额 总额 225,969,666.95 份。


7.2 利润表 会计主体:中海量化策略混合型证券投资基金 本报告期: 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 单位:人民币元 项 目 附注号 本期 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 上年度可比期 间 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 一、收入


-39,085,271.97 -2,397,658.92 1.利息收入


129,742.05 59,178.83 其中:存款利息收入 7.4.7.11 39,580.37 59,097.01 债券利息收入


90,161.68 81.82 资产支持证券利息收入


- - 买入返售金融资产收入


- - 其他利息收入


- - 2.投资收益 (损失以“- ”填列)


-15,264,122.44 -3,684,413.44 其中:股票投资收益 7.4.7.12 -15,570,907.19 -4,263,841.90 基金投资收益


- - 债券投资收益 7.4.7.13 -2,497.41 36,779.13 资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - - 贵金属投资收益 7.4.7.14 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 309,282.16 542,649.33 3.公允价值 变动收益 (损失以 “-” 号填列) 7.4.7.17 -24,865,060.78 1,110,845.97 4. 汇兑收益 ( 损失以 “- ” 号填列)


- - 5. 其他收入 ( 损失以 “- ” 号填列) 7.4.7.18 914,169.20 116,729.72 减: 二 、费用


3,172,753.68 3,189,594.12 1 .管理人报 酬 7.4.10.2.1 1,673,367.78 1,413,043.44 2 .托管费 7.4.10.2.2 278,894.62 235,507.16 3 .销售服务 费 7.4.10.2.3 - - 4 .交易费用 7.4.7.19 1,066,708.28 1,386,932.52 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 22 页 共 71 页


5 .利息支出


- - 其中:卖出回购金融资产支出


- - 6 .税金及附 加


- - 7 .其他费用 7.4.7.20 153,783.00 154,111.00 三、利润总额 (亏损总额 以“-” 号填列) -42,258,025.65 -5,587,253.04 减:所得税费用


- - 四、 净利润 (净亏损以 “- ”号 填 列) -42,258,025.65 -5,587,253.04


7.3 所有者权益( 基金净值) 变动表 会计主体:中海量化策略混合型证券投资基金 本报告期:2018 年1 月1 日至 2018 年12 月 31 日 单位:人民币元 项目 本期 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合 计 一、期初所有者权益(基 金净值) 68,078,392.98 -7,944,167.98 60,134,225.00 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期利 润) - -42,258,025.65 -42,258,025.65 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 (净值减少以 “- ” 号填列) 157,891,273.97 -27,287,866.81 130,603,407.16 其中:1.基 金申购款 658,200,508.01 -126,870,719.00 531,329,789.01 2.基金赎回 款 -500,309,234.04 99,582,852.19 -400,726,381.85 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动(净值减少以“-” 号填列) - - - 五、期末所有者权益(基 金净值) 225,969,666.95 -77,490,060.44 148,479,606.51 项目 上年度可比期 间 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合 计 一、期初所有者权益(基 79,847,335.89 -7,427,418.67 72,419,917.22 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 23 页 共 71 页


金净值) 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期利 润) - -5,587,253.04 -5,587,253.04 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 (净值减少以 “- ” 号填列) -11,768,942.91 5,070,503.73 -6,698,439.18 其中:1.基 金申购款 109,162,293.09 -8,280,999.81 100,881,293.28 2.基金赎回 款 -120,931,236.00 13,351,503.54 -107,579,732.46 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动(净值减少以“-” 号填列) - - - 五、期末所有者权益(基 金净值) 68,078,392.98 -7,944,167.98 60,134,225.00


报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由下列负责人签署: ______杨皓 鹏______














______ 宋宇______














____ 基金管理人负责人














主管会 计工作负责人














会计机构负 责人 周琳____ 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 中海量化策略混合型证券投资基金( 原中海量化策略股票型证券投资基金,以下简称“ 本基 金”) 由中海 基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《 证券投资基金运作管理 办法》及 有关 法规规 定, 经中国 证券 监督管 理委 员会证 监基 金字[2009]347 号《 关于 核 准中海量 化策略 股票 型证券 投资 基金募 集的 批复》 核准 募集。 本基 金为契 约型 开放式 ,存 续期限 不 定 , 基 金管理人和注册登记机构均为中海基金管理有限公司, 基金 托管人为中国工商银行股份有限公司, 有关基金募集文件已按规定向中国证券监督管理委员会备案, 基金合同 于 2009 年6 月 24 日生效, 该日的基金份额总额为 1,646,387,741.58 份 , 经 江苏公证天业会计师事务所( 特殊普 通合伙)苏公 W[2009]B049 号验资报告予以验证。 根据 2014 年 中国证监会令第 104 号 《公开募集证券投资基金运作管理办法》 ,中海 量化策略 股票型证券投资基金于 2015 年8 月5 日公告后更名为中海量化策略混合型证券投资基金。 本基金投 资范 围限于 具有 良好流 动性 的金融 工具 ,包括 国内 依法发 行上 市的股 票、 债券、权 证 及法 律、法 规或 中国证 监会 允许基 金投 资的其 他金 融工具 。本 基金业 绩比 较基准为: 沪深 300 指数涨跌幅×80% +中国 债券总指数涨跌幅×20%。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 24 页 共 71 页


7.4.2 会计报表的编 制基础 本财务报 表系 按照财 政部 颁布的 《企 业会计 准则— 基本 准则 》 以及 其后 颁 布及 修订 的具体会 计准则、 应用指南、 解释以及其他相关规定 (以下统称 “企业会计准则” ) 编制, 同时, 对于在 具 体会计 核算 和信息 披露 方面, 也参 考了中 国证 券投资 基金 业协会 修订 并发布 的《 证券投 资 基 金 会 计核算业务指引》 、 中国证监会制定的 《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指 导意见》 、 《 证券投资基金信息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号 《年度报告的内容与格式》 、 《证券 投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及 披露》 、 《证 券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报告和 半年度报告> 》 、其他中国 证监会 及 中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 7.4.3 遵循企业会计 准则及其他 有关规定的 声明 本财务报表符合企业会计准则的要求, 真实、 完整地反映了本基金于 2018 年12 月 31 日的财 务状况以及 2018 年度的经 营成果和净值变动情况。 7.4.4 重要会计政策 和会计估计 本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、 《证券投资基金会计核算业务指引》 和其他 相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度采用公历年度,即每年自 1 月1 日起至12 月 31 日止。 7.4.4.2 记账本位币 本基金记 账本 位币和 编制 本财务 报表 所采用 的货 币均为 人民 币。除 有特 别说明 外, 均以人民 币元为单位表示。 7.4.4.3 金融资产和金 融负债的分 类 金融工具是指形成本基金的金融资产 (或负债) , 并形成其他单位的金融负债 (或资产) 或权 益工具的合同。 (1) 金融资产 分类 本基金的 金融 资产于 初始 确认时 分为 以下两 类: 以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的金 融资产、贷款和应收款项; 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产为股票投资和债券投资等; (2) 金融负债 分类 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 25 页 共 71 页


本基金的 金融 负债于 初始 确认时 归类 为以公 允价 值计量 且其 变动计 入当 期损益 的金 融负债和 其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。 7.4.4.4 金融资产和金 融负债的初 始确认、后 续计量和终 止确认 本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 划分为以 公允 价值计 量且 其变动 计入 当期损 益的 金融资 产的 股票, 按照 取得时 的公 允价值作 为初始确认金额,相关的交易费用在发生时计入当期损益; 在持有以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利, 应当 确认为 当期 收益。 每日 ,本基 金将 以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的 金融 资产或 金 融 负 债 的公允价值变动计入当期损益; 处置该金 融资 产或金 融负 债时, 其公 允价值 与初 始入账 金额 之间的 差额 应确认 为投 资收益, 同时调整公允价值变动收益; 当收取该 金融 资产现 金流 量的合 同 权利终止 ,或 该收取 金融 资产现 金流 量的权 利已 转移,且 符合金融资产转移的终止确认条件的,金融资产将终止确认; 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的,该金融负债或其一部分将终止确认; 本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的, 终止确认该金融资产; 保留了 金融 资产所 有权 上几乎 所有 的风险 和报 酬的, 不终 止确认 该金 融资产 ;本 基金既 没 有 转 移 也没有 保留 金融资 产所 有权上 几乎 所有的 风险 和报酬 的, 分别下 列情 况处理 :放 弃了对 该 金 融 资 产控制 的, 终止确 认该 金融资 产并 确认产 生的 资产和 负债 ;未放 弃对 该金融 资产 控制的 , 按 照其 继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产,并相应确认有关负债。 本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下: (1) 股票投资 买入股票 于成 交日确 认为 股票投 资, 股票投 资成 本按成 交日 应支付 的全 部价款 扣除 交易费用 入账; 卖出股票于成交日确认股票投资收益,卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转; (2) 债券投资 买入债券 于成 交日确 认为 债券投 资。 债券投 资成 本按成 交日 应支付 的全 部价款 扣除 交易费用 入账,其中所包含的债券应收利息单独核算,不构成债券投资成本; 买入零息 债券 视同到 期一 次性还 本付 息的附 息债 券,根 据其 发行价 、到 期 价和 发行 期限按直 线法推算内含票面利率后,按上述会计处理方法核算; 卖出债券于成交日确认债券投资收益,卖出债券的成本按移动加权平均法结转; 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 26 页 共 71 页


(3) 权证投资 买入权证 于成 交日确 认为 权证投 资。 权证投 资成 本按成 交日 应支付 的全 部价款 扣除 交易费用 后入账; 卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益,卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结 转; (4) 股指/ 国 债期货投资 买入或卖出股指/ 国债期 货投资于成交日确认为股指/ 国债期 货投资。 股指/ 国债期货初 始合 约 价值按成交金额确认; 股指/ 国 债期货 平仓 于成交 日确 认衍生 工具 投资收 益, 股指/国债期 货的初 始合 约价值 按移动 加权平均法于成交日结转; (5) 分离交易 可转债 申购新发 行的 分离交 易可 转债于 获得 日,按 可分 离权证 公允 价值占 分离 交易可 转债 全部公允 价值的 比例 将购买 分离 交易可 转债 实际支 付全 部价款 的一 部分确 认为 权证投 资成 本,按 实 际 支 付 的全部 价款 扣减可 分离 权证确 定的 成本确 认债 券成本 ;上 市后, 上市 流通的 债券 和权证 分 别 按 上 述(2) 、(3)中相关原则进行计算; (6) 回购协议 本基金持有的回购协议 (封闭式回购) , 以成本列示, 按实际利率 (当实际利率与合同利率差 异较小时,也可以用合同利率)在实际持有期间内逐日计提利息。 7.4.4.5 金融资产和金 融负债的估 值原则 公允价值 ,是 指市场 参与 者在计 量日 发生的 有序 交易中 ,出 售一项 资产 所能收 到或 者转移一 项负债 所需 支付的 价格 。本基 金以 公允价 值计 量相关 资产 或负债 ,假 定出售 资产 或者转 移 负 债 的 有序交 易在 相关资 产或 负债的 主要 市场进 行; 不存在 主要 市场的 ,本 基金假 定该 交易在 相 关 资 产 或负债 的最 有利市 场进 行。主 要市 场(或 最有 利市场 )是 本基金 在计 量日能 够进 入的交 易 市 场 。 本基金采用市场参与者在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。 在财务报 表中 以公允 价值 计量或 披露 的资产 和负 债,根 据对 公 允价 值计 量 整体 而言 具有重要 意义的 最低 层次输 入值 ,确定 所属 的公允 价值 层次: 第一 层次输 入值 ,在计 量日 能够取 得 的 相 同 资产或 负债 在活跃 市场 上未经 调整 的报价 ;第 二层次 输入 值,除 第一 层次输 入值 外相关 资 产 或 负 债直接或间接可观察的输入值;第三层次输入值,相关资产或负债的不可观察输入值。 每个资产 负债 表日, 本基 金对在 财务 报表中 确认 的持续 以公 允价值 计量 的资产 和负 债进行重 新评估,以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 27 页 共 71 页


本基金持有 的金融工具按如下原则确定公允价值并进行估值: (1) 存在活跃 市场的金融工具, 按照估 值日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整 的报价 作为 公允价 值; 估值日 无报 价且最 近交 易日后 未发 生影响 公允 价值计 量的 重大事 件 的 , 应 采用最 近交 易日的 报价 确定公 允价 值。有 充足 证据表 明估 值日或 最近 交易日 的报 价不能 真 实 反 映 公允价值的,应对报价进行调整,确定公允价值。 与上述投 资品 种相同 ,但 具有不 同特 征的, 应以 相同资 产或 负债的 公允 价值为 基础 ,并在估 值技术 中考 虑不同 特征 因素的 影响 。特征 是指 对资产 出售 或使用 的限 制等, 如果 该限制 是 针 对 资 产持有 者的 ,那么 在估 值技术 中不 应将该 限制 作为特 征考 虑。此 外, 基金管 理人 不应考 虑 因 大 量 持有相关资产或负债所产生的溢价或折价; (2) 不存在活 跃市场的金融工具, 应采 用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息 支持的 估值 技术确 定公 允价值 。采 用估值 技术 确定公 允价 值时, 应优 先使用 可观 察输入 值 , 只 有 在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下,才使用不可观察输入值; (3) 如有确凿 证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的, 基金管理人可根据具 体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的方法估值; (4) 如有新增 事项,按国家最新规定估值。 7.4.4.6 金融资产和金 融负债的抵 销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利, 且该种法定权利现在是可执行的, 同时本 基金 计划以 净额 结算或 同时 变现该 金融 资产和 清偿 该金融 负债 时,金 融资 产和金 融 负 债 以 相互抵 销后 的金额 在资 产负债 表内 列示。 除此 以外, 金融 资产和 金融 负债在 资产 负债表 内 分 别 列 示,不予相互抵销。 7.4.4.7 实收基金 实收基金 为对 外发行 的基 金份额 总额 所对应 的金 额。由 于申 购和赎 回引 起的实 收基 金变动分 别于基 金申 购确认 日及 基金赎 回确 认日确 认。 上述申 购和 赎回分 别包 括基金 转换 所引起 的 转 入 基 金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准 金包 括已实 现损 益平准 金 和未实现 损益 平准金 。已 实现损 益平 准金指 在申 购或赎回 基金份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/ (损失) 占基 金净值比例计算 的金额 。未 实现损 益平 准金指 在申 购或赎 回基 金份额 时, 申购或 赎回 款项中 包含 的按累 计 未 实 现 利得/ (损失) 占基金净值比例计算的金额。 损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 28 页 共 71 页


未实现损 益平 准金与 已实 现损益 平准 金均在 “损 益平准 金” 科目中 核算 ,并于 期末 全额转入 “未分配利润/ (累计亏 损)”。 7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计 量 (1) 存款利息 收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。 若提前支取定期存款, 按 协议规 定的 利率及 持有 期重新 计算 存款利 息收 入,并 根据 提前支 取所 实际收 到的 利息收 入 与 账 面 已确认的利息收入的差额确认利息损失,列入利息收入减项,存款利息收入以净额列示; (2) 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行 企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认,在债券实际持有期内逐日计提; (3) 资产支持 证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额, 扣除 应由资产支持证券发 行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认,在证券实际持有期内逐日计提; (4) 买入返售 金融资产收入, 按买入返售金融资产的成本及实际利率 (当实际利率与合同利率 差异较小时,也可以用合同利率) , 在回购期内逐日计提; (5) 股票 投资收 益/ (损 失) 于卖出 股票 成交日 确认 ,并按 卖出 股票成 交金 额与其 成本 的差额 入账; (6) 债券投资 收益/ (损失 )于成交日确认,并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账; (7) 资产 支持证 券 投资 收益/( 损失) 于成 交日确 认, 并按成 交总 额与其 成本 、应收 利息 的差额 入账; (8) 股指/ 国 债期货投资收益/(损失) 于平仓日确认, 并按平仓 成交金额与其初始合约价值的差 额入账; (9) 权证收益/ (损失) 于卖出权证成交日确认, 并按卖出权证成交金额与其成本的差额入账 ; (10) 股利收 益于除息日确认, 并按上 市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公 司代扣代缴的个人所得税后的净额入账; (11)公允价 值变动收益/ (损失) 系本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产 、以 公允价 值计 量且其 变动 计入当 期损 益的金 融负 债等公 允价 值变动 形成 的应计 入 当 期 损 益的利得或损失; (12)其他收入 在主要 风险 和报酬 已经 转移给 对方 ,经济 利益 很可能 流入 且 金额 可以 可 靠计量 的时候确认。 7.4.4.10 费用的确认和 计量 本基金的 管理 人报酬 和托 管费等 在费 用涵盖 期间 按基金 合同 或相关 公告 约定的 费率 和计算方中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 29 页 共 71 页


法逐日确认。 其他金融 负债 在持有 期间 确认的 利息 支出按 实际 利率法 计算 ,实际 利率 法与直 线法 差异较小 的则按直线法计算。 7.4.4.11 基金的收益分 配政策 (1) 在符合有 关基金收益条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为 10 次,每 次收益分 配 比例 不得低 于期 末可供 分配 利润的 10% , 期末 可供 分配利 润是 指期末 资产 负债表 中未分 配 利 润 与未分配利润中已实现收益的孰低数。若《基金合同》生效不满 3 个 月可不进行收益分配; (2) 基金收益 发放日距离收益分配基准日(即期末可供分配利润计算截止日)不得超过 15 个 工作日; (3) 本基金收 益分配方式分两种: 现金分红与红利再投资, 投资者可选择现金红利或将现金红 利按除 权日 的基金 份额 净值自 动转 为基金 份额 进行再 投资 ;若投 资者 不选择 ,本 基金默 认 的 收益 分配方式是现金分红; (4) 基金当期 收益应先弥补上期亏损后,才可进行当期收益分配; (5) 基金收益 分配后基金份额净值不能低于面值, 即指基金收益分配基准日的基金份额净值减 去每单位基金份额收益分配后不能低于面值; (6) 基金进行 份额拆分后, 将对拆分后的基金面值作相应调整, 避免由于基金份额拆分行为对 基金份额持有人利益造成实质性不利影响。 (7) 每一基金 份额享有同等分配权; (8) 法律法规 或监管机关另有规定的,从其规定。 7.4.5 会计政策和会 计估计变更 以及差错更 正的说明 7.4.5.1 会计政策变更 的说明 本基金本报告期无会计政策变更。 7.4.5.2 会计估计变更 的说明 本基金本报告期无会计估计变更。 7.4.5.3 差错更正的说 明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 7.4.6 税项 7.4.6.1 印花税 经国务院批准, 财政部、 国家税务总局研究决定, 自 2008 年4 月24 日起 , 调整证券 (股票)中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 30 页 共 71 页


交易印花税税率,由原先的 3‰ 调整 为 1‰ ; 经国务院批准,财政部、国家税务总局研究决定,自 2008 年 9 月 19 日 起,调整由出让方按 证券(股票)交易印花税税率缴纳印花税,受让方不再征收,税率不变; 根据财政 部、 国家税 务总 局财税[2005]103 号文《 关于股 权分 置试点 改革 有关税 收政 策问题 的通知》 的规定, 股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让, 暂免征收印花税。 7.4.6.2 增值税 根据财政部、国家税务总局财税[2016]36 号文《 关于全面推开营业税改增值税试点的通知》 的规定, 经国务院批准, 自 2016 年5 月1 日起在 全国范围内全面推开营业税改征增值税试点, 金 融业纳 入试 点范围 ,由 缴纳营 业税 改为缴 纳增 值税。 对证 券投资 基金 (封闭 式证 券投资 基 金 , 开 放式证 券投 资基金 )管 理人运 用基 金买卖 股票 、债券 的转 让收入 免征 增值税 ;国 债、地 方 政 府 债 利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税;存款利息收入不征收增值税; 根据财政部、 国家税务总局财税[2016]46 号文 《 关于进一步明确全面推开营改增试点金融业 有关政 策的 通知》 的规 定,金 融机 构开展 的质 押式买 入返 售金融 商品 业务及 持有 政策性 金 融 债 券 取得的利息收入属于金融同业往来利息收入; 根据财 政部、 国家税 务总 局财税[2016]70 号文《 关于金 融机 构同业 往来 等增值 税政 策的补 充通知 》的 规定, 金融 机构开 展的 买断式 买入 返售金 融商 品业务 、同 业存款 、同 业存单 以 及 持 有 金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入; 根据财政 部、 国家税 务总 局财税[2016]140 号文《 关于明 确金 融、房 地产 开发、 教育 辅助服 务等增 值税 政策的 通知 》的规 定, 资管产 品运 营过程 中发 生的增 值税 应税行为, 以资管 产品 管理 人为增值税纳税人; 根据财政部、 国家税务总局财税[2017]56 号文 《 关于资管产品增值税有关问题的通知》 的规 定, 自 2018 年 1 月1 日 起, 资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为, 暂适用 简易计税方法,按照 3% 的征收率缴纳增值税。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运 营过程中发生 的增值 税应 税行为 ,未 缴纳增 值税 的,不 再缴 纳;已 缴纳 增值税 的, 已纳税 额从 资管产 品 管 理 人 以后月份的增值税应纳税额中抵减。 7.4.6.3 城市 维护建设税、教育费附加、地方教育附加 根据《中 华人 民共和 国城 市维护 建设 税暂行 条例 (2011 年修 订 ) 》 、 《征收 教 育费 附加 的暂行 规 定(2011 年 修订 ) 》及相 关地 方教育 附加 的征收 规定 ,凡缴 纳消 费税、 增值 税、营业税 的 单 位 和个人 ,都 应当依 照规 定缴纳 城市 维护建 设税 、教育 费附 加(除 按照 相关规 定缴纳农村 教育 事业中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 31 页 共 71 页


费附加的单位外)及地方教育费附加。 7.4.6.4 企 业所得税 根据财政部、 国家税务总局财税[2004]78 号文 《关 于证券投资基金税收政策的通知》 的规定, 自 2004 年1 月 1 日起, 对证券投资基金 (封闭式证券投资基金, 开放式证券投资基金) 管理人运 用基金买卖股票、债券的差价收入,继续免征企业所得税; 根据财政部 、 国家税务总局财税[2005]103 号文 《关于股权分置试点改革有关税收政策问题 的通知 》的 规定, 股权 分置改 革中 非流通 股股 东通过 对价 方式向 流通 股股东 支付 的股份 、 现 金 等 收入,暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税; 根据财政 部、 国家税 务总 局财税[2008]1 号文 《关 于企业 所得 税若干 优惠 政策的 通知 》的规 定,对 证券 投资基 金从 证券市 场中 取得的 收入 ,包括 买卖 股票、 债券 的差价 收入 ,股权 的 股 息 、 红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 7.4.6.5 个 人所得税 根据财政 部、 国家税 务总 局财税[2005]103 号文《 关于股 权分 置试点 改革 有关税 收政 策问题 的通知 》的 规定, 股权 分置改 革中 非流通 股股 东通过 对价 方式向 流通 股股东 支付 的股份 、 现 金 等 收入,暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税; 根据财政 部、 国家税 务 总局财税[2008]132 号文《 财政部 、国 家税务 总局 关于储 蓄存 款利息 所得有关个人所得税政策的通知》的规定,自 2008 年 10 月 9 日起,对储蓄存款利息所得暂免征 收个人所得税。 根据财政部、 国家税务总局、 中国证监会财税[2012]85 号文 《关于实施上市公司股息红利差 别化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定, 自 2013 年1 月 1 日起 , 证券投资基金从公开发行 和转让市场取得的上市公司股票,持股期限在 1 个月以内( 含 1 个月) 的,其股息红利所得全额 计入应纳税所得额; 持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年 ) 的, 暂减按 50% 计入应 纳税所得额; 持股期限超过 1 年的, 暂 减按 25% 计入 应纳税所得额。 上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得 税; 根据财政 部、 国家税 务总 局、中 国证 监会财 税[2015]101 号文 《关于 上市 公司股 息红 利差别 化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定, 自 2015 年9 月 8 日起 , 证券投资基金从公开发行和 转让市场取得的上市公司股票,持股期限超过 1 年的,股息 红利所得暂免征收个人所得税。 7.4.7 重要财务报表 项目的说明 7.4.7.1 银行存款 单位:人民币元 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 32 页 共 71 页


项目 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 活期存款 3,738,753.66 3,227,532.98 定期存款 - - 其中:存款期限 1 个月 以内 - - 存款期限 1-3 个月 - - 存款期限 3 个月以上 - - 其他存款 - - 合计: 3,738,753.66 3,227,532.98


7.4.7.2 交易性金融资 产 单位:人民币元 项目 本期末 2018 年 12 月 31 日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 166,781,308.92 140,999,071.23 -25,782,237.69 贵金属投资- 金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 3,966,479.59 3,966,375.60 -103.99 银行间市场 - - - 合计 3,966,479.59 3,966,375.60 -103.99 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 170,747,788.51 144,965,446.83 -25,782,341.68 项目 上年度末 2017 年 12 月 31 日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 56,207,433.30 55,290,152.40 -917,280.90 贵金属投资- 金 交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 - - - 银行间市场 - - - 合计 - - - 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 56,207,433.30 55,290,152.40 -917,280.90


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7.4.7.3 衍生金融资产/负债 注:本基金在本报告期末及上年度末均未持有衍生金融资产/ 负债。 7.4.7.4 买入返售金融 资产 7.4.7.4.1 各项买入返售 金融资产期 末余额 注:本基金在本报告期末及上年度末均未持有买入返售金融资产。 7.4.7.4.2 期末买断式逆 回购交易中 取得的债券 注:本基金在本报告期末及上年度末均无买断式逆回购交易中取得的债券。 7.4.7.5 应收利息 单位:人民币元 项目 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 应收活期存款利息 925.98 726.09 应收定期存款利息 - - 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 156.20 113.10 应收债券利息 110,420.53 - 应收资产支持证券利息 - - 应收买入返售证券利息 - - 应收申购款利息 - - 应收黄金合约拆借孳息 - - 其他 49.20 31.90 合计 111,551.91 871.09


7.4.7.6 其他资产 注:本基金在本报告期末及上年度末均未持有其他资产。 7.4.7.7 应付交易费用 单位:人民币元 项目 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 交易所市场应付交易费用 215,561.43 120,201.53 银行间市场应付交易费用 - - 合计 215,561.43 120,201.53


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7.4.7.8 其他负债 单位:人民币元 项目 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 应付券商交易单元保证金 - - 应付赎回费 7,257.92 3.45 预提费用 95,000.00 45,000.00 其他 34,969.37 34,969.37 合计 137,227.29 79,972.82


7.4.7.9 实收基金 金额单位:人民币元 项目 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 基金份额(份) 账面金额 上年度末 68,078,392.98 68,078,392.98 本期申购 658,200,508.01 658,200,508.01 本期赎回(以“- ”号填 列) -500,309,234.04 -500,309,234.04 - 基金拆分/ 份额折算前 - - 基金拆分/ 份 额折算变动份额 - - 本期申购 - - 本期赎回(以“- ”号填 列) - - 本期末 225,969,666.95 225,969,666.95 注:本基金本期申购包含红利再投、转换入份额,本期赎回包含转换出份额。 7.4.7.10 未分配利润 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -10,873,648.09 2,929,480.11 -7,944,167.98 本期利润 -17,392,964.87 -24,865,060.78 -42,258,025.65 本期基金份额交易 产生的变动数 -33,949,759.75 6,661,892.94 -27,287,866.81 其中:基金申购款 -150,540,908.64 23,670,189.64 -126,870,719.00 基金赎回款 116,591,148.89 -17,008,296.70 99,582,852.19 本期已分配利润 - - - 本期末 -62,216,372.71 -15,273,687.73 -77,490,060.44


7.4.7.11 存款利息收入 单位:人民币元 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 35 页 共 71 页


项目 本期 2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 活期存款利息收入 32,029.38 47,822.89 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 6,385.12 8,234.53 其他 1,165.87 3,039.59 合计 39,580.37 59,097.01


7.4.7.12 股票投资收益 7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股 票差价收入 单位:人民币元 项目 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年1 月1 日至2017 年 12 月 31 日 卖出股票成交总额 331,902,809.94 485,863,726.53 减:卖出股票成本总额 347,473,717.13 490,127,568.43 买卖股票差价收入 -15,570,907.19 -4,263,841.90


7.4.7.13 债券投资收益 7.4.7.13.1 债券投资收益 项目构成 单位:人民币元 项目 本期 2018年1 月1 日至2018 年12月31日 上年度可比期间 2017年1 月1 日至2017年 12月31日 债券投资收 益——买卖 债券(、 债 转股及债券到期兑付)差价收入 -2,497.41 36,779.13 债券投资收益——赎回差价收入 - - 债券投资收益——申购差价收入 - - 合计 -2,497.41 36,779.13


7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债 券差价收入 单位:人民币元 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 36 页 共 71 页


项目 本期 2018年1 月1 日至2018 年12月31日 上年度可比期间 2017年1 月1 日至2017年 12月31日 卖出债券( 、 债转股及 债券到期兑 付)成交总额 4,859,660.28 310,860.95 减:卖出债券(、 债转股及债券到 期兑付)成本总额 4,780,381.91 274,000.00 减:应收利息总额 81,775.78 81.82 买卖债券差价收入 -2,497.41 36,779.13


7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差 价收入 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无债券投资收益-赎回差价收入。 7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差 价收入 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无债券投资收益-申购差价收入。 7.4.7.13.5 资产支持证券 投资收益 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无资产支持证券投资收益。 7.4.7.14 贵金属投资收 益


7.4.7.14.1 贵金属投资收 益项目构成 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。 7.4.7.14.2 贵金属投资收 益——买卖 贵金属差价 收入 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。 7.4.7.14.3 贵金属投资收 益——赎回 差价收入 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。 7.4.7.14.4 贵金属投资收 益——申购 差价收入 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。 7.4.7.15 衍生工具收益 7.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权 证差价收入 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无衍生工具投资收益。 7.4.7.15.2 衍生工具收益 ——其他 投资收益 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均无衍生工具投资收益。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 37 页 共 71 页


7.4.7.16 股利收益 单位:人民币元 项目 本期 2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年 1 月1 日至2017 年 12 月 31 日 股票投资产生的股利收益 309,282.16 542,649.33 基金投资产生的股利收益 - - 合计 309,282.16 542,649.33


7.4.7.17 公允价值变动 收益 单位:人民币元 项目名称 本期 2018 年1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年 1 月1 日至2017 年 12 月 31 日 1.交易性金 融资产 -24,865,060.78 1,110,845.97 ——股票投资 -24,864,956.79 1,110,845.97 ——债券投资 -103.99 - ——资产支持证券投资 - - ——贵金属投资 - - ——其他 - - 2.衍生工具 - - ——权证投资 - - 3.其他 - - 减: 应税金融商品公允 价值 变动产生的预估增值税 - - 合计 -24,865,060.78 1,110,845.97


7.4.7.18 其他收入 单位:人民币元 项目 本期 2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 基金赎回费收入 848,333.67 112,241.83 转出基金补偿收入 65,835.53 4,487.89 合计 914,169.20 116,729.72


7.4.7.19 交易费用 单位:人民币元 项目 本期 上年度可比期间 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 38 页 共 71 页


2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 2017 年1 月1 日至2017 年12 月 31 日 交易所市场交易费用 1,066,708.28 1,386,932.52 银行间市场交易费用 - - 交易基金产生的费用 - - 其中:申购费 - -








赎回 费 - -


合计 1,066,708.28 1,386,932.52


7.4.7.20 其他费用 单位:人民币元 项目 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年 1 月1 日至2017 年 12 月 31 日 审计费用 45,000.00 45,000.00 信息披露费 90,000.00 90,000.00 银行费用 783.00 1,111.00 帐户服务费 18,000.00 18,000.00 合计 153,783.00 154,111.00


7.4.8 或有事项、资 产负债表日 后事项的说 明 7.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日,本基金无需要披露的重大或有事项。 7.4.8.2 资产负债表日 后事项 截至财务报表批准日,本基金无需要披露的资产负债表日后事项。 7.4.9 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 中海基金管理有限公司(“中海基金”) 基金管理人、直销机构 中国工商银行股份有限公司 基金托管人、代销机构 中海信托股份有限公司(“中海信托”) 基金管理人的股东 国联证券股份有限公司(“国联证券”) 基金管理人的股东、代销机构 法国爱德蒙得洛希尔银行股份有限公司 (“法国洛希尔银行”) 基金管理人的股东 中海恒信资产管理 (上海) 有限公司 (“中 海恒信”) 基金管理人的控股子公司 注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 39 页 共 71 页


7.4.10 本报告期及上 年度可比期 间的关联方 交易 7.4.10.1 通过关联方交 易单元进行 的交易 7.4.10.1.1 股票交易 金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017年1 月1 日至2017年12 月31 日 成交金额 占当期股票 成交总额的 比例 成交金额 占当期股票 成交总额的比 例 国联证券 9,140,987.02 1.16% 11,087,529.97 1.14%


7.4.10.1.2 债券交易 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均未在关联方交易单元进行债券交易。 7.4.10.1.3 债券回购交易 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均未在关联方交易单元进行债券回购交易。 7.4.10.1.4 权证交易 注:本基金在本报告期及上年度可比期间均未在关联方交易单元进行权证交易。 7.4.10.1.5 应支付关联方 的佣金 金额单位:人民币元 关联方名称 本期 2018年1 月1 日至2018年12 月31 日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣 金总额的比例 国联证券 8,513.03 1.28% - - 关联方名称 上年度可比期间 2017年1 月1 日至2017年12 月31 日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣 金总额的比例 国联证券 10,325.90 1.27% - - 注:1. 上述 佣金按市场佣金率计算, 以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费、 经 手费和由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。权证交易不计佣金。 2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服 务等。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 40 页 共 71 页


7.4.10.2 关联方报酬 7.4.10.2.1 基金管理费 单位:人民币元 项目 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 当期发生的基金应支付 的管理费 1,673,367.78 1,413,043.44 其中: 支付销售机构的客 户维护费 576,619.78 300,345.45 注:基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.5% 的年费率计 提,计算方法如下: H=E×1.5%/ 当年天数(H 为每日应计提的基金管理费,E 为前 一日的基金资产净值) 基金管理费每日计算,逐日累计至每月月底,按月支付。 7.4.10.2.2 基金托管费 单位:人民币元 项目 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日 当期发生的基金应支付 的托管费 278,894.62 235,507.16 注:基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.25% 的年费率 计提。计算方法如下: H=E×0.25%/当年天数(H 为每日应计提的基金托管费,E 为前 一日的基金资产净值) 基金托管费每日计算,逐日累计至每月月底,按月支付。 7.4.10.3 与关联方进行 银行间同业 市场的债券(含回购) 交易 注: 本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券 (含回购) 交易。 7.4.10.4 各关联方投资 本基金的情 况 7.4.10.4.1 报告期内基金 管理人运用 固有资金投 资本基金的 情况 注:本报告期内及上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。 7.4.10.4.2 报告期末除基 金管理人之 外的其他关 联方投资本 基金的情况 注:本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。 7.4.10.5 由关联方保管 的银行存款 余额及当期 产生的利息 收入 单位:人民币元 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 41 页 共 71 页


关联方 名称 本期 2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日 上年度可比期间 2017 年 1 月1 日至2017 年 12 月 31 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国工商银 行股份有限 公司 3,738,753.66 32,029.38 3,227,532.98 47,822.89 注:除 上表 列示的 金额 外,本 基金 的证券 交易 结算资 金通 过托管 银行 备付金 账户 转存于 中 国 证 券 登记结算有限责任公司,2018 年度获得的利息收入为人民币 6,385.12 元(2017 年度:人民 币 8,234.53 元) ,2018 年末 结算备付金余额为人民币 347,259.17 元(2017 年末:251,409.42 元) 。 7.4.10.6 本基金在承销 期内参与关 联方承销证 券的情况 注:本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方承销的证券。 7.4.10.7 其他关联交易 事项的说明 本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。 7.4.11 利润分配情况 注:本基金在本报告期未发生利润分配。 7.4.12 期末( 2018 年 12 月 31 日 )本基金持有 的流通受限 证券 7.4.12.1 因认购新发/增发证券而 于期末持有 的流通受限 证券 注:本基金在本报告期末没有因认购新发/ 增发 证券而持有流通受限证券。 7.4.12.2 期末持有的暂 时停牌等流 通受限股票 注:本基金在本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 7.4.12.3 期末债券正回 购交易中作 为抵押的债 券 7.4.12.3.1 银行间市场债 券正回购 截至本报告期末 2018 年12 月 31 日止 , 本基金无因 从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回 购金融资产款余额。 7.4.12.3.2 交易所市场债 券正回购 截至本报告期末 2018 年12 月 31 日止 , 本基金无因 从事交易所市场债券正回购交易形成的卖 出回购金融资产款余额。 7.4.13 金融工具风险 及管理


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7.4.13.1 风险管理政策 和组织架构 本基金在 日常 经营活 动中 涉及的 财务 风险主 要包 括信用 风险 、流动 性风 险及市 场风 险。本基 金管理 人制 定了《 中海 基金管 理有 限公司 投资 决策委 员会 议事规 则》 、 《中海 基金 管理有 限公 司 投 研中心 投资 管理团 队管 理办法》 、 《 中海基 金管 理有限 公司 投研中 心研 究部管 理办 法》 、 《中 海 基 金 管理有 限公 司基金 股票 库管理 办法》 、 《中海 基金 管理有 限公 司基金 债券 库管理 办法》 、 《中海 基 金 管理有 限公 司基金 信用 债业务 运作 管理办 法》 等一系 列相 应的制 度和 流程来 控制 这些风 险 , 并 设 定适当的风险阀值及内部控制流程,通过可靠的管理及信息系统持续实时监控上述各类风险。 本基金管 理人 建立了 以风 险控制 委员 会为核 心的 、由督 察长 、风控 合规 部门、 相关 职能部门 和业务部门构成的风险管理架构体系。 7.4.13.2 信用风险 信用风险 是指 基金在 交易 过程中 因交 易对手 未履 行合约 责任 ,或 者 基金 所 投资 证券 之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息等情况,导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的 基金 管理人 在交 易前对 交易 对手的 资信 状况进 行了 充分的 评估 。本基 金的 活期银行 存款存 放在 本基金 的托 管人管 理的 托管户 中, 因而与 银行 存款相 关的 信用风 险不 重大。 本 基 金 在 交易所 进行 的交易 均以 中国证 券登 记结算 有限 责任公 司为 交易对 手完 成证券 交收 和款项 清 算 , 违 约风险 可能 性很小 ;在 银行间 同业 市场进 行交 易前均 对交 易对手 进行 信用评 估并 对证券 交 割 方 式 进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的 基金 管理人 建立 了信用 风险 管理流 程, 通过对 投资 品种信 用等 级 评估 来控 制证券发 行人的信用风险,且通过分散化投资以分散信用风险。 7.4.13.2.1 按短期信用评 级列示的债 券投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 A-1 0.00 0.00 A-1 以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 0.00 0.00


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7.4.13.2.2 按短期信用评 级列示的资 产支持证券 投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 0.00 A-1 0.00 0.00 A-1 以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 0.00


7.4.13.2.3 按短期信用评 级列示的同 业存单投资 单位:人民币元 短期信用评级 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 0.00 A-1 0.00 0.00 A-1 以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 0.00


7.4.13.2.4 按长期信用评 级列示的债 券投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 AAA 0.00 0.00 AAA 以下 0.00 0.00 未评级 3,966,375.60 0.00 合计 3,966,375.60 0.00 注:本期末按长期信用评级为“未评级”的债券为交易所政策性金融债。 7.4.13.2.5 按长期信用评 级列示的资 产支持证券 投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 0.00 AAA 0.00 0.00 AAA以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 0.00


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7.4.13.2.6 按长期信用评 级列示的同 业存单投资 单位:人民币元 长期信用评级 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 0.00 AAA 0.00 0.00 AAA以下 0.00 0.00 未评级 0.00 0.00 合计 0.00


7.4.13.3 流动性风险 流动性风 险是 指基金 所持 金融工 具变 现的难 易程 度。本 基金 的流动 性风 险一方 面来 自于基金 份额持 有人 可随时 要求 赎回其 持有 的基金 份额 ,另一 方面 来自于 投资 品种所 处的 交易市 场 不 活 跃 而带来的变现困难。 7.4.13.3.1 报告期内本基 金组合资产 的流动性风 险分析 本基金 的基 金管理 人严 格按照 《公 开募集 证券 投资基 金运 作管理 办法 》及《 公开 募集开 放 式 证 券 投资基 金流 动性风 险管 理规定 》等 有关法 规的 要求建 立健 全开放 式基 金流动 性风 险管理 的 内 部 控 制体系 ,审 慎评估 各类 资产的 流动 性,针 对性 制定流 动性 风险管 理措 施,对 本基 金组合 资 产 的 流 动性风 险进 行管理 。本 基金的 基金 管理人 采用 监控基 金组 合资产 持仓 集中度 指标 、逆回 购 交 易 的 到期日与交易对手的集中度、流动性受限资产比例、基金组合资产中 7 个工作日可 变现资产的可 变现价 值以 及压力 测试 等方式 防范 流动性 风险 。并于 开放 日对本 基金 的申购 赎回 情况进 行 监 控 , 保持基 金投 资组合 中的 可用现 金头 寸与之 相匹 配,确 保本 基金资 产的 变现能 力与 投资者 赎 回 需 求 的匹配 与平 衡。本 基金 的基金 管理 人在基 金合 同中设 计了 巨额赎 回条 款,约 定在 非常情 况 下 赎 回 申请的处理方式,控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险,有效保障基金持有人利益。 本基金所持大部分证券均在证券交易所上市或在银行间同业市场交易;因此,除在附注 7.4.12 中列示 的本 基金于 期末 持有的 流通 受限证 券外 ,本期 末本 基金的 其他 资产均 能及 时变现 。 此 外 , 本基金 可通 过卖出 回购 金融资 产方 式借入 短期 资金应 对流 动性需 求, 其上限 一般 不超过 基 金 持 有 的债券资产的公允价值。 本基金 管理 人每日 预测 本基金 的流 动性需 求, 并同时 通过 独立的 风险 管理部 门设 定流动 性 比 例 要 求,对流动性指标进行持续的监测和分析。 本报告期内,本基金未发生重大流动性风险事件。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 45 页 共 71 页


7.4.13.4 市场风险 市场风险 是指 基金所 持金 融工具 的公 允价值 或未 来现金 流量 因所处 市场 各类价 格因 素的变动 而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 7.4.13.4.1 利率风险 利率风险 是指 金融工 具的 公允价 值或 现金流 量受 市场利 率变 动而发 生波 动的风 险。 利率敏感 性金融 工具 均面临 由于 市场利 率上 升而导 致公 允价值 下降 的风险 ,其 中浮动 利率 类金融 工 具 还 面 临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。 本基金的 基金 管理人 定期 对本基 金面 临的利 率敏 感性缺 口进 行监控 ,并 通过调 整投 资组合的 久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金持 有及 承担的 大部 分金融 资产 和金融 负债 不计息 ,因 此本基 金的 收入及 经营 活动的现 金流量 在很 大程度 上独 立于市 场利 率变化 。本 基金持 有的 利率敏 感性 资产主 要为 银行存 款 、 结 算 备付金等。 下表所示 为本 基金资 产及 负债的 账面 价值, 并按 照合约 规定 的利率 重新 定价日 或到 期日孰早 者予以分类。 7.4.13.4.1.1 利率风险敞口 单位:人民币元 本期末


2018 年 12 月 31 日 1 个月以内 1-3 个 月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计 资产











银行存款 3,738,753.66 - - - - - 3,738,753.66 结算备付金 347,259.17 - - - - - 347,259.17 存出保证金 109,194.33 - - - - - 109,194.33 交易性金融资 产 - - 3,966,375.60 - - 140,999,071.23 144,965,446.83 应收证券清算 款 - - - - - 737,123.56 737,123.56 应收利息 - - - - - 111,551.91 111,551.91 应收申购款 - - - - - 1,079,513.39 1,079,513.39 其他资产 - - - - - - - 资产总计 4,195,207.16 - 3,966,375.60 - - 142,927,260.09 151,088,842.85 负债











应付赎回款 - - - - - 2,032,881.59 2,032,881.59 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 46 页 共 71 页


应付管理人报 酬 - - - - - 191,628.01 191,628.01 应付托管费 - - - - - 31,938.02 31,938.02 应付交易费用 - - - - - 215,561.43 215,561.43 其他负债 - - - - - 137,227.29 137,227.29 负债总计 - - - - - 2,609,236.34 2,609,236.34 利率敏感度缺 口 4,195,207.16 - 3,966,375.60 - - 140,318,023.75 148,479,606.51 上年度末


2017 年 12 月 31 日 1 个月以内 1-3 个 月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计 资产











银行存款 3,227,532.98 - - - - - 3,227,532.98 结算备付金 251,409.42 - - - - - 251,409.42 存出保证金 70,833.15 - - - - - 70,833.15 交易性金融资 产 - - - - - 55,290,152.40 55,290,152.40 应收证券清算 款 - - - - - 1,153.12 1,153.12 应收利息 - - - - - 871.09 871.09 应收申购款 - - - - - 2,112,360.04 2,112,360.04 其他资产 - - - - - - - 资产总计 3,549,775.55 - - - - 57,404,536.65 60,954,312.20 负债











应付证券清算 款 - - - - - 504,580.72 504,580.72 应付赎回款 - - - - - 26,915.10 26,915.10 应付管理人报 酬 - - - - - 75,786.06 75,786.06 应付托管费 - - - - - 12,630.97 12,630.97 应付交易费用 - - - - - 120,201.53 120,201.53 其他负债 - - - - - 79,972.82 79,972.82 负债总计 - - - - - 820,087.20 820,087.20 利率敏感度缺 口 3,549,775.55 - - - - 56,584,449.45 60,134,225.00


7.4.13.4.1.2 利率风险的敏 感性分析 假设 该利率敏感性分析数据结果为基于本基金报表日组合持有债券资产的利率风险状况测 算的理论变动值。 假定所有期限的利率均以相同幅度变动 25 个基 点,其他市场变量均不发生变化。 此项影响并未考虑基金管理人为降低利率风险而可能采取的风险管理活动。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 47 页 共 71 页


银行存款、 结算备付金、 存出保证金均以活期存款利率计息, 假定利率仅影响该类资产 的未来收益, 而对其本身的公允价值无重大影响; 买入返售金融资产 (如有) 的利息收 益和卖出回购金融资产(如有)的利息支出在交易时已确定,不受利率变化影响。 该利率敏感性分析不包括在交易所交易的可转换债券。 分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币元) 本期末 ( 2018 年12 月31 日 ) 上年度末( 2017 年 12 月 31 日 ) 利率下降 25 个基点 2,627.94 0.00 利率上升 25 个基点 -2,619.77 0.00





7.4.13.4.2 外汇风险 外汇风险 是指 金融工 具的 公允价 值或 未来现 金流 量因外 汇汇 率变动 而发 生波动 的风 险。本基 金的所有资产及负债以人民币计价,因此无重大外汇风险。 7.4.13.4.3 其他价格风险 其他价格 风险 是指基 金所 持金融 工具 的公允 价值 或未来 现金 流量因 除市 场利率 和外 汇汇率以 外的市 场价 格因素 变动 而发生 波动 的风险 。本 基金主 要投 资于证 券交 易所上市或 银行间 同业 市场 交易的 股票 和债券 ,所 面临的 其他 价格风 险来 源于单 个证 券发行 主体 自身经 营情 况或特 殊 事 项 的 影响,也可能来源于证券市场整体波动的影响。 本基金的 基金 管理人 在构 建和管 理投 资组合 的过 程中, 采用 “自上 而下 ”的策 略, 通过对宏 观经济 情况 及政策 的分 析,结 合证 券市场 运行 情况, 做出 资产配 置及 组合构 建的 决定; 通 过 对 单 个证券 的定 性分析 及定 量分析 ,选 择符合 基金 合同约 定范 围的投 资品 种进行 投资 。本基 金 的 基 金 管理人 定期 结合宏 观及 微观环 境的 变化, 对投 资策略 、资 产配置 、投 资组合 进行 修正, 来 主 动 应 对可能发生的市场价格风险。 本基金 通过投 资组合 的分 散化降 低其 他价格 风险 。本基 金投 资组合 中股 票资产 的比 例为基金 资产的 60%-95% , 债券资产( 含短期融资 券和资产证券化产品) 为基金资产的 0%-40% , 权证投资的 比例为基 金资 产净值 的 0%-3% ,本 基金 保 持的 现金 或 到期 日在 一 年以 内的 政 府债 券不 低于基金资 产净值的 5% 。 此外, 本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控, 定期运用多 种定量方法对基金进行风险度量,包括 VaR(Value at Risk) 指标等来测试本基金面临的潜在价格 风险,及时可靠地对风险进行跟踪和控制。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 48 页 共 71 页


7.4.13.4.3.1 其他价格风险 敞口 金额单位:人民币元 项目 本期末 2018 年 12 月 31 日 上年度末 2017 年 12 月 31 日 公允价值 占基金 资产净 值比例 (% ) 公允价值 占基金资 产净值比 例(% ) 交易性金融资产- 股票投 资 140,999,071.23 94.96 55,290,152.40 91.94 交易性金融资产-基金投资 - - - - 交易性金融资产-债券投资 - - - - 交易性金融资产-贵金属投 资 - - - - 衍生金融资产-权证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 140,999,071.23 94.96 55,290,152.40 91.94


7.4.13.4.3.2 其他价格风险 的敏感性分 析 假设 测算组合市场价格风险的数据为沪深 300 指数 变动时,股票资产相应的理论变动 值。 假定沪深 300 指数变化5 %,其他市场变量均不发生变化。 Beta 系数是 根据报表日持仓资产在过去 100 个 交易日收益率与其对应指数收益率 回归加权得出,对于交易少于 100 个交易日的资产,默认其波动与市场同步。 假定市场无风险利率为一年定期存款利率。 分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币元) 本期末 ( 2018 年12 月 31 日 ) 上年度末 ( 2017 年12 月 31 日 ) +5% 7,986,460.09 2,722,112.28 -5 % -7,986,460.09 -2,722,112.28





7.4.13.4.4 采用风险价值 法管理风险 假设 假定基金收益率的分布服从正态分布。 根据基金单位净值收益率在报表日过去 100 个 交易日的分布情况。 以 95%的置 信区间计算基金日收益率的绝对 VaR 值(不足 100 个交易日 不 予计算) 。 分析 风险价值 (单位: 人民币元) 本期末(2018 年 12 月 31 日) 上年度末(2017 年 12 月 31 日) 收益率绝对 VaR (% ) 4.21 1.96 注:上 述分析 衡量 了在 95% 的 置信 水平 下, 所持有 的资 产组合 在资 产负债 表日 后一个交易 日 内 由中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 49 页 共 71 页


于市场价格风险所导致的最大潜在损失。 7.4.14 有助于理解和 分析会计报 表需要说明 的其他事项 7.4.14.1 公 允价值


7.4.14.1.1 不以公允价值计量的金融工具 不以公允 价值 计量的 金融 资产和 负债 主要包 括银 行存款 、结 算备付 金、 存出保 证金 、应收款 项以及其他金融负债,其因剩余期限不长,公允价值与账面价值相若。 7.4.14.1.2 以公允价值计量的金融工具 7.4.14.1.2.1 各层次金融 工具公允价值 于 2018 年 12 月31 日 , 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属 于第一层次的余额为人民币 140,999,071.23 元, 属于第二层次的余额为人民币 3,966,375.60 元, 无属于为第三层次的余额 (于 2017 年 12 月 31 日, 属于第一层次的余额为人民币 55,290,152.40 元,无属于为第二和第三层次的余额) 。 7.4.14.1.2.2 公允价值所 属层次间的重大变动


对于证券 交易 所上市 的股 票和可 转换 债券等 , 若出现重 大事 项停牌 、交 易不活 跃、 或属于非 公开发 行等 情况, 本基 金分别 于停 牌日至 交易 恢复活 跃日 期间、 交易 不活跃 期间 及限售 期 间 不 将 相关股 票和 可转换 债券 等的公 允价 值列入 第一 层次; 并根 据估值 调整 中采用 的对 公允价 值 计 量 整 体而言 具有 重要意 义的 输入值 所属 的最低 层次 ,确定 相关 股票和 可转 换债券 公允 价值应 属 第 二 层 次或第 三层 次。本 基金 政策为 以报 告期初 作为 确定金 融工 具公允 价值 层次之 间转 换的时 点 。 本 基 金持有的以公允价值计量的金融工具第三层次公允价值本期未发生变动。 7.4.14.1.2.3 第三层次公 允价值余额和本期变动金额 本基金持 有 的以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的 金融 工具第 三层 次公允 价值 本期未发 生变动。 7.4.14.2 承 诺事项


截至资产负债表日,本基金无需要披露的重大承诺事项。 7.4.14.3 其 他事项


截至资产负债表日,本基金无需要披露的其他重要事项。 7.4.14.4 财 务报表的批准


本财务报表已于 2019 年3 月26 日经 本基金的基金管理人批准。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 50 页 共 71 页


§8 投资组合 报告 8.1 期末基金资产 组合情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 (% ) 1 权益投资 140,999,071.23 93.32 其中:股票 140,999,071.23 93.32 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 3,966,375.60 2.63 其中:债券 3,966,375.60 2.63








资产 支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 4,086,012.83 2.70 8 其他各项资产 2,037,383.19 1.35 9 合计 151,088,842.85 100.00


8.2 期末按行业分 类的股票投 资组合


金额单位 :人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例 (%) A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 71,088,202.82 47.88 D 电力、热力、燃气及水生产和供 应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服务 业 69,910,868.41 47.08 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 51 页 共 71 页


P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 140,999,071.23 94.96


8.3 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序的 所有股票投 资明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 1 300253 卫宁健康 819,065 10,205,549.90 6.87 2 300451 创业软件 518,200 9,923,530.00 6.68 3 300604 长川科技 310,427 9,499,066.20 6.40 4 002371 北方华创 248,700 9,390,912.00 6.32 5 300036 超图软件 509,147 9,332,664.51 6.29 6 603986 兆易创新 145,654 9,077,157.28 6.11 7 603690 至纯科技 590,743 8,967,478.74 6.04 8 600588 用友网络 419,370 8,932,581.00 6.02 9 002153 石基信息 342,700 8,896,492.00 5.99 10 000977 浪潮信息 547,139 8,710,452.88 5.87 11 603019 中科曙光 239,400 8,589,672.00 5.79 12 600271 航天信息 374,300 8,567,727.00 5.77 13 300567 精测电子 164,139 8,285,736.72 5.58 14 600845 宝信软件 386,400 8,056,440.00 5.43 15 002065 东华软件 772,900 5,371,655.00 3.62 16 002368 太极股份 218,300 5,064,560.00 3.41 17 600536 中国软件 197,200 4,127,396.00 2.78


8.4 报告期内股票 投资组合的 重大变动 8.4.1


累计买入金 额超出期初 基金资产净 值 2%或前 20 名的 股票明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净值 比例(%) 1 300604 长川科技 20,222,157.10 33.63 2 300036 超图软件 19,856,976.23 33.02 3 603690 至纯科技 18,929,307.17 31.48 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 52 页 共 71 页


4 002153 石基信息 18,229,974.10 30.32 5 002371 北方华创 17,018,848.68 28.30 6 300567 精测电子 16,984,515.45 28.24 7 300253 卫宁健康 16,652,473.37 27.69 8 600588 用友网络 16,637,756.75 27.67 9 603986 兆易创新 16,514,218.00 27.46 10 603019 中科曙光 16,265,660.85 27.05 11 600271 航天信息 15,988,188.40 26.59 12 300451 创业软件 15,284,660.72 25.42 13 000977 浪潮信息 14,955,005.63 24.87 14 600845 宝信软件 14,674,493.20 24.40 15 002368 太极股份 13,463,801.71 22.39 16 300047 天源迪科 12,327,917.45 20.50 17 600536 中国软件 10,168,831.00 16.91 18 002065 东华软件 10,116,841.00 16.82 19 300339 润和软件 9,858,144.00 16.39 20 300373 扬杰科技 9,784,664.60 16.27 21 600756 浪潮软件 8,966,843.62 14.91 22 600498 烽火通信 8,793,136.00 14.62 23 300348 长亮科技 8,074,279.00 13.43 24 300212 易华录 7,109,090.80 11.82 25 300377 赢时胜 5,872,764.88 9.77 26 603078 江化微 5,171,848.80 8.60 27 300059 东方财富 4,364,456.84 7.26 28 300271 华宇软件 3,892,523.72 6.47 29 300024 机器人 3,721,141.00 6.19 30 002465 海格通信 3,209,762.00 5.34 31 002376 新北洋 3,178,604.22 5.29 32 000066 中国长城 2,935,180.00 4.88 33 300017 网宿科技 2,833,200.00 4.71 34 300251 光线传媒 2,813,845.74 4.68 35 300168 万达信息 2,731,872.55 4.54 36 300369 绿盟科技 2,714,211.00 4.51 37 300383 光环新网 2,708,214.00 4.50 38 300378 鼎捷软件 2,620,220.00 4.36 39 600584 长电科技 2,529,167.00 4.21 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 53 页 共 71 页


40 300324 旋极信息 2,455,100.00 4.08 41 000681 视觉中国 2,427,006.00 4.04 42 300661 圣邦股份 2,358,083.00 3.92 43 300170 汉得信息 2,357,213.00 3.92 44 300550 和仁科技 2,237,243.00 3.72 45 002430 杭氧股份 2,158,772.00 3.59 46 300655 晶瑞股份 2,139,995.62 3.56 47 300045 华力创通 2,130,178.00 3.54 48 300413 芒果超媒 2,066,252.30 3.44 49 002279 久其软件 2,042,089.00 3.40 50 300687 赛意信息 2,014,110.00 3.35 51 300408 三环集团 2,003,848.00 3.33 52 002624 完美世界 1,953,566.00 3.25 53 600136 当代明诚 1,886,031.94 3.14 54 300236 上海新阳 1,834,868.00 3.05 55 601877 正泰电器 1,806,128.00 3.00 56 601012 隆基股份 1,729,831.00 2.88 57 300418 昆仑万维 1,643,342.00 2.73 58 002156 通富微电 1,632,568.50 2.71 59 300496 中科创达 1,630,817.00 2.71 60 300058 蓝色光标 1,462,594.00 2.43 61 300078 思创医惠 1,455,314.20 2.42 62 002343 慈文传媒 1,434,114.20 2.38 63 002439 启明星辰 1,412,931.00 2.35 64 002340 格林美 1,406,042.70 2.34 65 300607 拓斯达 1,373,602.20 2.28 66 603160 汇顶科技 1,372,321.00 2.28 67 600977 中国电影 1,305,856.00 2.17 68 300426 唐德影视 1,257,586.54 2.09 69 002709 天赐材料 1,250,070.00 2.08 注:本 报告 期内, 累计 买入股 票成 本总额 是以 股票成 交金 额(成 交单 价乘以 成交 数量) 列 示 的 , 不考虑相关交易费用。 8.4.2


累计卖出金 额超出期初 基金资产净 值 2%或前 20 名的 股票明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 54 页 共 71 页


比例(%) 1 300047 天源迪科 12,271,940.28 20.41 2 300604 长川科技 9,875,586.50 16.42 3 300036 超图软件 9,617,421.05 15.99 4 300339 润和软件 9,451,877.36 15.72 5 002153 石基信息 9,422,526.50 15.67 6 600498 烽火通信 8,977,963.00 14.93 7 600756 浪潮软件 8,957,366.64 14.90 8 300373 扬杰科技 8,911,403.52 14.82 9 600588 用友网络 8,885,325.25 14.78 10 300348 长亮科技 7,607,564.91 12.65 11 300059 东方财富 7,011,968.49 11.66 12 300253 卫宁健康 6,819,051.00 11.34 13 300451 创业软件 6,728,514.91 11.19 14 002368 太极股份 6,580,735.29 10.94 15 600271 航天信息 6,333,466.80 10.53 16 603690 至纯科技 6,296,865.56 10.47 17 300567 精测电子 6,152,719.00 10.23 18 300212 易华录 6,036,029.86 10.04 19 600536 中国软件 5,816,525.84 9.67 20 002371 北方华创 5,726,876.00 9.52 21 000977 浪潮信息 5,566,690.73 9.26 22 600845 宝信软件 5,555,590.48 9.24 23 300377 赢时胜 5,276,523.15 8.77 24 603019 中科曙光 5,118,228.56 8.51 25 603078 江化微 4,599,853.00 7.65 26 300271 华宇软件 4,441,132.42 7.39 27 300168 万达信息 3,803,360.00 6.32 28 300170 汉得信息 3,770,202.00 6.27 29 300024 机器人 3,420,866.00 5.69 30 300166 东方国信 3,407,461.84 5.67 31 002065 东华软件 3,347,724.90 5.57 32 002376 新北洋 3,214,484.00 5.35 33 601012 隆基股份 3,183,324.00 5.29 34 002465 海格通信 3,018,831.00 5.02 35 600570 恒生电子 2,996,401.00 4.98 36 002439 启明星辰 2,866,201.30 4.77 37 002156 通富微电 2,849,894.40 4.74 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 55 页 共 71 页


38 002049 紫光国微 2,803,919.00 4.66 39 300661 圣邦股份 2,797,478.60 4.65 40 000066 中国长城 2,604,378.84 4.33 41 300251 光线传媒 2,599,298.00 4.32 42 300078 思创医惠 2,593,328.00 4.31 43 603986 兆易创新 2,544,423.00 4.23 44 300383 光环新网 2,539,018.10 4.22 45 600584 长电科技 2,502,611.00 4.16 46 000681 视觉中国 2,476,892.00 4.12 47 300188 美亚柏科 2,434,156.00 4.05 48 300017 网宿科技 2,364,404.84 3.93 49 600030 中信证券 2,299,730.00 3.82 50 600136 当代明诚 2,233,901.47 3.71 51 002332 仙琚制药 2,210,155.92 3.68 52 300369 绿盟科技 2,064,595.93 3.43 53 601877 正泰电器 2,043,896.00 3.40 54 002624 完美世界 2,032,313.00 3.38 55 002405 四维图新 2,026,521.00 3.37 56 603658 安图生物 2,000,642.00 3.33 57 300413 芒果超媒 1,994,890.00 3.32 58 300408 三环集团 1,994,496.00 3.32 59 300033 同花顺 1,926,174.00 3.20 60 300378 鼎捷软件 1,903,052.00 3.16 61 300045 华力创通 1,883,260.00 3.13 62 002430 杭氧股份 1,883,081.00 3.13 63 300498 温氏股份 1,850,413.00 3.08 64 300655 晶瑞股份 1,799,602.39 2.99 65 300098 高新兴 1,794,615.22 2.98 66 300550 和仁科技 1,769,335.00 2.94 67 300203 聚光科技 1,745,615.64 2.90 68 002279 久其软件 1,642,578.00 2.73 69 002020 京新药业 1,624,961.00 2.70 70 600055 万东医疗 1,612,015.00 2.68 71 600388 龙净环保 1,550,115.00 2.58 72 300687 赛意信息 1,544,644.40 2.57 73 600803 新奥股份 1,513,152.00 2.52 74 002343 慈文传媒 1,439,871.00 2.39 75 300418 昆仑万维 1,432,405.00 2.38 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 56 页 共 71 页


76 600172 黄河旋风 1,430,825.00 2.38 77 300130 新国都 1,420,510.00 2.36 78 300324 旋极信息 1,402,707.53 2.33 79 300236 上海新阳 1,368,375.00 2.28 80 002573 清新环境 1,366,573.00 2.27 81 300058 蓝色光标 1,363,734.00 2.27 82 600977 中国电影 1,331,532.00 2.21 83 300496 中科创达 1,324,933.20 2.20 84 300607 拓斯达 1,291,901.80 2.15 85 002340 格林美 1,283,680.00 2.13 注:本 报告 期内, 累计 卖出股 票金 额是以 股票 成交金 额( 成交单 价乘 以成交 数量 )列示 的 , 不 考 虑相关交易费用。 8.4.3 买入股票的成 本总额及卖 出股票的收 入总额 单位:人民币元 买入股票成本(成交)总额 458,047,592.75 卖出股票收入(成交)总额 331,902,809.94 注:本 报告 期内, 买入 股票成 本总 额和卖 出股 票收入 总额 都是以 股票 成交金 额( 成交单 价 乘 以 成 交数量)列示的,不考虑相关交易费用。 8.5 期末按债券品 种分类的债 券投资组合 金额单位:人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 3,966,375.60 2.67 其中:政策性金融债 3,966,375.60 2.67 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 - - 6 中期票据 - - 7 可转债(可交换债) - - 8 同业存单 - - 9 其他 - - 10 合计 3,966,375.60 2.67


8.6 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排 序的前五名债券 投资明细 金额单位:人民币元 序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值 比例(%) 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 57 页 共 71 页


1 018005 国开 1701 39,490 3,966,375.60 2.67


8.7 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序所 有资产支持 证券投资明 细 注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.8 报告期末按公 允价值占基 金资产净值 比例大小排 序的前五名 贵金属投资 明细 注:本基金本报告期末未持有贵金属。 8.9 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排 序的前五名权证 投资明细 注:本基金本报告期末未持有权证。 8.10 报告期末本基 金投资的股 指期货交易 情况说明 8.10.1 报告期末本基 金投资的股 指期货持仓 和损益明细 注:本基金本报告期末未持有股指期货合约。 8.10.2 本基金投资股 指期货的投 资政策 根据基金合同规定,本基金不参与股指期货交易。 8.11 报告期末本基 金投资的国 债期货交易 情况说明 8.11.1 本期国债期货 投资政策 根据基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。 8.11.2 报告期末本基 金投资的国 债期货持仓 和损益明细 注:本基金本报告期末未持有国债期货合约。 8.11.3 本期国债期货 投资评价 根据基金合同规定,本基金不参与国债期货交易。 8.12 投资组合报告 附注 8.12.1 本基金投资的 前十名证券 的发行主体 本期受到调 查以及处罚 的情况的说 明 报告期内 本基 金投资 的前 十名证 券的 发行主 体没 有被监 管部 门立案 调查 或在本 报告 编制日前 一年内受到公开谴责、处罚的情况。 8.12.2 基金投资的前 十名股票超 出基金合同 规定的备选 股票库情况 的说明 报告期内本基金投资的前十名股票中没有在基金合同规定备选股票库之外的股票。 8.12.3 期末其他各项 资产构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 109,194.33 2 应收证券清算款 737,123.56 3 应收股利 - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 58 页 共 71 页


4 应收利息 111,551.91 5 应收申购款 1,079,513.39 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 2,037,383.19


8.12.4 期末持有的处 于转股期的 可转换债券 明细 注:本基金本报告期末未持有处于转股期的可转债。 8.12.5 期末前十名股 票中存在流 通受限情况 的说明 注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。 8.12.6 投资组合报告 附注的其他 文字描述部 分 本基金由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 59 页 共 71 页


§9 基金份额 持有人信 息 9.1 期末基金份额 持有人户数 及持有人结 构 份额单位:份 持有人户数 ( 户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份 额比例 持有份额 占总份 额比例 14,507 15,576.60 1.00 0.00% 225,969,665.95 100.00%


9.2 期末基金管理 人的从业人 员持有本基 金的情况 项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理人所有从业人员 持有本基金 37,585.77 0.0166%


9.3 期末基金管理 人的从业人 员持有本开 放式基金份 额总量区间 的情况 项目 持有基金份额总量的数量区间(万份) 本公司高级管理人员、 基金投资和研究部 门负责人持有本开放式基金 0~10 本基金基金经理持有本开放式基金 0


中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 60 页 共 71 页


§10 开放式基 金份额变 动 单位:份 基金合同生效日( 2009 年 6 月24 日 )基金份额 总额 1,646,387,741.58 本报告期期初基金份额总额 68,078,392.98 本报告期期间基金总申购份额 658,200,508.01 减: 本报告期期间基金总赎回份额 500,309,234.04 本报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以"-" 填列) - 本报告期期末基金份额总额 225,969,666.95 注:报告期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额,总赎回份额含转换出份额。 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 61 页 共 71 页


§11 重大事件 揭示 11.1 基金份额持有 人大会决议 本报告期内未召开基金份额持有人大会。








11.2 基金管理人、 基金托管人 的专门基金 托管部门的 重大人事变 动 本报告期内,免去杨皓鹏先生代理督察长职务,聘任黄乐军先生担任督察长职务。 本报告期内,托管人的专门基金托管部门未发生重大的人事变动。





11.3 涉及基金管理 人、基金财 产、基金托 管业务的诉 讼 本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。





11.4 基金投资策略 的改变 本报告期内本基金的投资策略未有重大变化。





11.5 为基金进行审 计的会计师 事务所情况 本基金管理人聘请安永华明会计师事务所 (特殊普通合伙) 提供审计服务。 本报告期内已预 提审计费 45,000.00 元, 截至 2018 年 12 月 31 日暂未支付,目前该会计师事务所已为本基金提 供审计服务的连续年限为 2 年。





11.6 管理人、托管 人及其高级 管理人员受 稽查或处罚 等情况 本报告期内本基金管理人、 托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员未受监管部门稽查 或处罚。





11.7 基金租用证券 公司交易单 元的有关情 况 11.7.1 基金租用证券 公司交易单 元进行股票 投资及佣金 支付情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票 成交总额的比 例 佣金 占当期佣金 总量的比例 天风证券 2 164,568,868.93 20.85% 120,348.93 18.10% - 国泰君安 2 90,267,175.21 11.44% 84,065.68 12.65% - 西藏东方财 富证券 2 69,559,794.46 8.81% 50,868.50 7.65% - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 62 页 共 71 页


招商证券 1 68,131,036.00 8.63% 63,450.80 9.54% - 广发证券 1 49,296,288.18 6.24% 45,909.74 6.91% - 长江证券 1 40,012,102.54 5.07% 37,263.35 5.61% - 东北证券 2 38,594,326.22 4.89% 35,942.94 5.41% - 华金证券 1 38,430,281.62 4.87% 28,103.74 4.23% - 安信证券 1 33,256,442.88 4.21% 30,971.91 4.66% - 海通证券 2 31,947,232.46 4.05% 25,727.36 3.87% - 申万宏源 1 27,170,022.88 3.44% 25,303.37 3.81% - 方正证券 1 26,012,756.72 3.30% 19,023.16 2.86% - 西部证券 1 25,610,771.89 3.24% 18,729.65 2.82% - 中泰证券 1 23,732,415.88 3.01% 22,101.83 3.32% - 光大证券 1 15,446,996.20 1.96% 14,385.79 2.16% - 华泰证券 2 13,663,362.38 1.73% 12,724.80 1.91% - 东方证券 2 12,554,779.94 1.59% 11,692.18 1.76% - 国联证券 1 9,140,987.02 1.16% 8,513.03 1.28% - 国金证券 2 4,700,428.24 0.60% 3,437.54 0.52% - 国信证券 1 4,313,127.00 0.55% 4,016.71 0.60% - 民生证券 1 2,978,384.20 0.38% 2,178.12 0.33% - 瑞银证券 1 - - - - - 万联证券 1 - - - - - 银河证券 1 - - - - - 东吴证券 1 - - - - - 高华证券 2 - - - - - 东兴证券 1 - - - - - 中信建投 2 - - - - - 国海证券 1 - - - - - 中金公司 1 - - - - - 兴业证券 1 - - - - - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 63 页 共 71 页


川财证券 1 - - - - - 中银国际 1 - - - - - 中山证券 1 - - - - - 中投证券 1 - - - - - 中信证券 3 - - - - - 平安证券 1 - - - - - 注 1 :本基 金以券 商研 究服务 质量 作为交 易单 元的选 择标 准,具 体评 分指标 分为 研究支 持 和 服 务 支持, 研究 支持包 括券 商研究 报告 质量、 投资 建议、 委托 课题、 业务 培训、 数据 提供等 ; 服 务 支 持包括 券商 组织上 门路 演,联 合调 研和各 类投 资研讨 会。 根据我 公司 及基金 法律 文件中 对 券 商 交 易单元 的选 择标准 ,并 参照我 公司 券商研 究服 务质量 评分 标准, 确定 拟租用 交易 单元的 所 属 券 商 名单; 由我 公司相 关部 门分别 与券 商对应 部门 进行商 务谈 判,草 拟证 券交易 单元 租用协 议 并 汇 总 修改意见完成协议初稿;报风险管理部审核后确定租用交易单元。 注 2 :本报 告期内 本基 金新增 了东 方证券 的深 圳交易 单元 。退租 了安 信证券 的上 海交易 单 元 , 和 齐鲁证券的深圳交易单元。 注 3 :上述 佣金按 市场 佣金率 计算 ,已扣 除由 中国证 券登 记结算 有限 责任公 司收 取,并 由 券 商 承 担的证券结算风险基金后的净额列示。 注 4 :由于四 舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。 11.7.2 基金租用证券 公司交易单 元进行其他 证券投资的 情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 债券回购交易 权证交易 成交金额 占当期债券 成交总额的比 例 成交金额 占当期债 券回购 成交总额 的比例 成交金额 占当期权证 成交总额的 比例 天风证券 - - - - - - 国泰君安 5,253,143.50 38.84% - - - - 西藏东方财 富证券 - - - - - - 招商证券 - - - - - - 广发证券 - - - - - - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 64 页 共 71 页


长江证券 446,141.60 3.30% - - - - 东北证券 811,564.40 6.00% - - - - 华金证券 - - - - - - 安信证券 - - - - - - 海通证券 698,000.10 5.16% - - - - 申万宏源 3,784,578.00 27.98% - - - - 方正证券 - - - - - - 西部证券 - - - - - - 中泰证券 20,046.00 0.15% - - - - 光大证券 2,511,272.40 18.57% - - - - 华泰证券 - - - - - - 东方证券 - - - - - - 国联证券 - - - - - - 国金证券 - - - - - - 国信证券 - - - - - - 民生证券 - - - - - - 瑞银证券 - - - - - - 万联证券 - - - - - - 银河证券 - - - - - - 东吴证券 - - - - - - 高华证券 - - - - - - 东兴证券 - - - - - - 中信建投 - - - - - - 国海证券 - - - - - - 中金公司 - - - - - - 兴业证券 - - - - - - 川财证券 - - - - - - 中银国际 - - - - - - 中山证券 - - - - - - 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 65 页 共 71 页


中投证券 - - - - - - 中信证券 - - - - - - 平安证券 - - - - - -


11.8 其他重大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 中海量化策略混合型证券投资基 金年度最后一日净值公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 1 月1 日 2 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金在上海华信证券有限责 任公司开通基金转换业务并参与 转换费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 1 月12 日 3 中海量化策略混合型证券投资基 金 2017 年第4 季度报告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 1 月19 日 4 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金在大泰金石基金销售有 限公司开通定期定额申购业务并 参与基金定投申购费率优惠活动 的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 1 月24 日 5 中海量化策略混合型证券投资基 金更新招募说明书(2018 年第 1 号) 中海基金网站 2018 年 2 月6 日 6 中海量化策略混合型证券投资基 金更新招募说明书摘要 (2018 年 第 1 号) 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 2 月6 日 7 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与湘财证券股份有限 公司基金申购及定期定额投资费 率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 2 月13 日 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 66 页 共 71 页


8 中海基金管理有限公司关于旗下 公开募集证券投资基金修改基金 合同、托管协议并收取短期赎回 费的提示性公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月24 日 9 中海基金管理有限公司高级管理 人员变更公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月27 日 10 中海基金管理有限公司关于调整 旗下部分开放式基金赎回费的公 告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月27 日 11 中海基金管理有限公司关于旗下 三十一只基金修订基金合同及托 管协议等法律文件的公告 上证报、 中证报、证 券时报 2018 年 3 月27 日 12 中海量化策略混合型证券投资基 金修订后的基金合同 中海基金网站 2018 年 3 月27 日 13 中海量化策略混合型证券投资基 金修订后的托管协议 中海基金网站 2018 年 3 月27 日 14 中海量化策略混合型证券投资基 金 2017 年年 度报告 中海基金网站 2018 年 3 月29 日 15 中海量化策略混合型证券投资基 金 2017 年年 度报告摘要 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月29 日 16 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参加中泰证券股份有限 公司基金申购及定期定额投资费 率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月31 日 17 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与中国工商银行个人 电子银行基金申购费率优惠活动 的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月31 日 18 中海基金管理有限公司关于旗下 上证报、 中证报、 证 2018 年 3 月31 日 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 67 页 共 71 页


部分基金参加东海证券股份有限 公司基金申购费率优惠活动的公 告 券时报 19 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与交通银行股份有限 公司手机银行基金申购(含定期 定额申购)费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 3 月31 日 20 中海量化策略混合型证券投资基 金 2018 年第 一季度报告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 4 月23 日 21 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参加中国银河证券股份 有限公司基金申购及定期定额投 资费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 5 月18 日 22 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参加华鑫证券有限责任 公司基金申购及定期定额投资费 率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 5 月18 日 23 中海基金关于旗下基金持有的股 票停牌后估值方法变更的提示性 公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 6 月16 日 24 中海基金关于旗下基金持有的股 票停牌后估值方法变更的提示性 公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 6 月20 日 25 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与交通银行股份有限 公司费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 6 月30 日 26 中海量化策略混合型证券投资基 金半年度最后一日净值公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 7 月1 日 27 关于非自然人客户受益所有人身 上证报、 中证报、 证 2018 年 7 月4 日 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 68 页 共 71 页


份识别的公告 券时报 28 中海量化策略混合型证券投资基 金 2018 年第 二季度报告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 7 月19 日 29 中海基金管理有限公司关于旗下 基金新增上海挖财基金销售有限 公司为销售机构并开通基金转换 及定期定额投资业务的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 7 月26 日 30 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金在奕丰金融服务 (深圳) 有限公司参与转换费率优惠活动 的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 7 月26 日 31 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与国联证券股份有限 公司基金申购及定期定额投资费 率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 7 月27 日 32 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与第一创业证券股份 有限公司基金申购及定期定额投 资费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月4 日 33 中海量化策略混合型证券投资基 金更新招募说明书(2018 年第 2 号) 中海基金网站 2018 年 8 月7 日 34 中海量化策略混合型证券投资基 金更新招募说明书摘要 (2018 年 第 2 号) 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月7 日 35 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参加东北证券股份有限 公司基金申购及定期定额投资费 率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月11 日 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 69 页 共 71 页


36 中海基金管理有限公司关于旗下 基金新增上海大智慧基金销售有 限公司为销售机构并开通基金转 换及定期定额投资业务的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月14 日 37 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参加东海证券股份有限 公司基金定期定额申购费率优惠 活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月28 日 38 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参加中国国际金融股份 有限公司基金定期定额申购费率 优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月28 日 39 中海量化策略混合型证券投资基 金 2018 年半 年度报告 中海基金网站 2018 年 8 月28 日 40 中海量化策略混合型证券投资基 金 2018 年半 年度报告摘要 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 8 月28 日 41 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与交通银行股份有限 公司手机银行基金申购(含定期 定额申购)费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 9 月29 日 42 中海基金关于旗下基金持有的股 票停牌后估值方法变更的提示性 公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 10 月 12 日 43 中海基金关于旗下基金持有的股 票停牌后估值方法变更的提示性 公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 10 月 19 日 44 中海量化策略混合型证券投资基 金 2018 年第3 季度报告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 10 月 24 日 45 中海基金管理有限公司关于提请 上证报、 中证报、 证 2018 年 12 月 5 日 中海量化策略混合 2018 年年 度报告 第 70 页 共 71 页


投资者及时更新已过期身份证件 或者身份证明文件的公告 券时报 46 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与中国工商银行基金 定投费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 12 月 21 日 47 中海基金管理有限公司关于旗下 部分基金参与中国农业银行基金 费率优惠活动的公告 上证报、 中证报、 证 券时报 2018 年 12 月 28 日


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§12 备查文件 目录 12.1 备查文件目录 1 、中国证监 会批准募集中海量化策略股票型证券投资基金的文件 2 、中海量化 策略混合型证券投资基金基金合同 3 、中海量化 策略混合型证券投资基金托管协议 4 、中海量化 策略混合型证券投资基金财务报表及报表附注 5 、报告期内 在指定报刊上披露的各项公告 12.2 存放地点 上海市浦东新区银城中路 68 号 2905-2908 室及30 层 12.3 查阅方式 投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人中海基金管理有限公司。 咨询电话:(021)38789788 或400-888-9788 公司网址:http://www.zhfund.com 中海基金管理 有限公司 2019 年 3 月 28 日