鑫 元 得 利 债券 型 证 券 投资 基 金
2018 年 年度 报 告
2018 年12 月31 日
基金管 理人： 鑫元基金管 理有限公司
基金托 管人： 上海浦东发 展银行股份有限公 司
送出日 期：2019 年3 月28 日 鑫元得利 2018 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 上海 浦东 发展 银行股 份有 限公 司根 据本 基金合 同规 定， 于 2019 年03 月 26 日 复核
了本报告中的 财务指标 、 净值表现、利 润分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等内 容，保证
复核内 容不 存在 虚假 记载 、误导 性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2018 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。 鑫元得利 2018 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................................................. 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ....................................................................................................... 错误! 未定义书签。
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 14
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 14
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 15
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 16
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 16
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 17
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 17
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 17
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 18
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 18
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 18
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 18
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 19
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 19
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 19
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 22
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 22
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 23
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 24
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 25
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 54
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 54
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 54
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 54
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 54
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 55
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 55 鑫元得利 2018 年年度报告
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8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 55
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序 的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 56
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 56
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 56
8.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 56
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 58
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 58
9.2 期 末基 金管 理人 的 从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 58
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 58
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 59
§11 重大 事件揭示 ................................................................................................................................. 60
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 60
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 60
11.3 涉及 基金 管理 人 、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 60
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 60
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 60
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 60
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 61
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 62
§ 12 影响投资者决策的其 他重要 信息 ................................................................................................... 66
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 66
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 67
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 68
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 68
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 68
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 68
鑫元得利 2018 年年度报告
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 鑫元得 利债 券型 证券 投资 基金
基金简 称 鑫元得 利
基金主 代码 003041
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 8 月 17 日
基金管 理人 鑫元基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司
报告期 末基 金份 额总 额 49,058,259.06 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本 基 金在 有效 控制 投资 组合 风 险的 基础 上， 力争 获取
超越业 绩比 较基 准的 投资 回报。
投资策 略 本 基 金通 过对 宏观 经济 趋势 、 金融 货币 政策 、供 求因
素 、 估值 因素 、市 场行 为因 素 等进 行评 估分 析， 对固
定 收 益 类 资 产 和 货 币 资 产 等 的 预 期 收 益 进 行 动 态 跟
踪，从 而决 定其 配置 比例 。
业绩比 较基 准 中证全 债指 数收 益率
风险收 益特 征 本 基 金为 债券 型基 金， 属于 证 券投 资基 金中 的较 低风
险 品 种， 其预 期风 险与 预期 收 益高 于货 币市 场基 金，
低于混 合型 基金 和股 票型 基金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称
鑫元基 金管 理有 限公 司
上 海 浦 东 发 展 银 行 股 份 有 限 公
司
信息披 露负 责人
姓名 李晓燕 胡波
联系电 话 021-20892000 转 021-61618888
电子邮 箱 service@xyamc.com hub5@spdb.com.cn
客户服 务电 话
4006066188 95528
传真 021-20892111 021-63602540
注册地 址 中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区浦东 大道1200 号2 层217
室
上海市 中山 东一 路 12 号
办公地 址 上海市 静安 区中 山北 路909
号12 层
上海市 北京 东 路 689 号
邮政编 码 200070 200001 鑫元得利 2018 年年度报告
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法定代 表人 肖炎 高国富
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 和《 证券 时报 》
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http://www.xyamc.com
基金年 度报 告备 置地 点 上海市 静安 区中 山北 路 909 号 12 层 鑫元 基金 管理
有限公 司
注：为保障 基金份额 持有 人利益，基 金管理人 经与 《中国证券 报》 、 《上海 证 券报》 、 《证券 时报》
及《证 券日 报》 协商 一致 ，决定 自 2019 年 1 月 22 日起， 将本 基金 的信 息披 露报纸 调整 为《 证 券
时报》 。
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通
合伙）
中国北 京市 东城 区东 长安 街 1 号东
方广场 安永 大 楼16 层
注册登 记机 构 鑫元基 金管 理有 限公 司 上海市 静安 区中 山北 路909 号12 层
鑫元得利 2018 年年度报告
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§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1
期间 数据 和指 标 2018 年 2017 年
2016 年8 月17 日(基
金合同 生效
日)-2016 年12 月31
日
本期已 实现 收益 -1,333,358.29 2,736,333.66 2,234,523.67
本期利 润 2,824,495.34 3,329,511.55 -1,276,216.35
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0592 0.0246 -0.0061
本期加 权平 均净 值利 润率 5.63% 2.44% -0.61%
本期基 金份 额净 值增 长率 5.81% 2.71% -0.50%
3.1.2
期末 数据 和指 标 2018 年末 2017 年末 2016 年末
期末可 供分 配利 润 1,277,442.84 2,303,333.19 -1,088,204.89
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0260 0.0220 -0.0050
期末基 金资 产净 值 53,053,787.24 107,138,130.42 218,518,669.73
期末基 金份 额净 值 1.0814 1.0220 0.9950
3.1.3
累计 期末 指标 2018 年末
2017 年末
2016 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 8.14% 2.20% -0.50%
注：1 、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3、期 末可 供分 配利 润为 期 末资产 负 债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
4、为更好地 服务于广 大投 资者，在维 护现有基 金份 额持有人利 益的前提 下， 根据《中华 人民共
和国证 券投 资基 金法 》 、 《 公开募 集证 券投 资基 金运 作管理 办法 》 及 《 证券 投 资基金 销售 管理 办法》
等法律 法规 的规 定及 基金 合同的 约定 ， 基 金管 理人 经 与基金 托管 人协 商一 致并 报中国 证监 会备 案，
自2017 年8 月1 日 起对 本 基金基 金份 额净 值的 小数 点保留 精度 由小 数点 后3 位提高 至小 数点 后4
位，并相应修 改基金合 同 和托管协议。 具体请见 基 金管理人在指 定媒介上 披 露的相关公 告。根据
原基金 合同 的约 定，2016 年末 “ 期末 基金 份额 净值 ” 的小 数点 保留 精度 为小 数点 后 3 位 。 目 前 系
统强制 保 留4 位 小数 ，小 数点后 第 4 位强 制 补0。
3.2 基 金净 值表现
鑫元得利 2018 年年度报告
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3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.77% 0.06% 2.91% 0.05% -1.14% 0.01%
过去六 个月 2.67% 0.06% 4.31% 0.06% -1.64% 0.00%
过去一 年 5.81% 0.06% 8.85% 0.07% -3.04% -0.01%
自基金 合同
生效起 至今
8.14% 0.06% 6.90% 0.08% 1.24% -0.02%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：本 基金 的合 同生 效日 为 2016 年 8 月 17 日。 根 据基 金 合同 约定 ，本 基金 建仓期 为 6 个 月， 建
仓期结 束时 本基 金各 项资 产配置 比例 符合 基金 合同 约定。
鑫元得利 2018 年年度报告
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3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
注：合同生效 当年的本 基 金净值增长率 与同期业 绩 比较基准收益 率按实际 存 续期计算， 不按整个
自然年 度进 行折 算。
3.3 过 去三 年基金 的 利 润分配 情况
注：本 基金 过去 三年 未实 施利润 分配 。 鑫元得利 2018 年年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金 管理 人为 鑫元 基金 管理有 限公 司， 本公 司经 中国证 监会 证监 许可[2013]1115 号文 批准
于2013 年8 月 成立 ， 由 南 京银行 股份 有限 公司 发起 ， 与 南京 高科 股份 有限 公 司联合 组建 ； 注册 资
本金 17 亿 元人 民币， 总部 设在上 海。 经营 范围 包括 基金募 集、 基金 销售、 特 定客户 资产 管理 、 资
产管理 （包 括特 定对 象投 资咨询 ）和 中国 证监 会许 可的其 他业 务。
截至 2018 年 12 月 31 日， 公司旗 下管 理 29 只证 券投 资基金 —— 鑫元 货币 市场 基金、 鑫元 恒
鑫收益 增强 债券 型证 券投 资基金 （原 鑫元 一年 定期 开放债 券型 证券 投资 基金 ） 、 鑫元 稳利 债券 型证
券投资基金、 鑫 元鸿利 债 券型证券投资 基金、鑫 元 合享纯债债券 型证券投 资 基金（原鑫 元合享分
级债券 型证 券投 资基 金） 、 鑫元聚 鑫收 益增 强债 券型 证券投 资基 金 （ 原鑫 元半 年定期 开放 债券 型证
券投资基金） 、鑫元合 丰纯 债债券型证 券投资基 金（ 原鑫元合丰 分级债券 型证 券投资基金） 、鑫元
安鑫宝货币市 场基金、 鑫 元鑫新收益灵 活配置混 合 型证券投资基 金、鑫元 兴 利定期开放 债券型发
起式证 券投 资基 金 （原 鑫 元兴利 债券 型证 券投 资基 金） 、 鑫元 汇利 债券 型 证 券 投资基 金 、 鑫 元双 债
增强债券型证 券投资基 金 、鑫元聚利债 券型证券 投 资基金、鑫元 裕利债券 型 证券投资基 金、鑫元
得利债券型证 券投资基 金 、鑫元招利债 券型证券 投 资基金、鑫元 瑞利定期 开 放债券型发 起式证券
投资基 金 （原 鑫元 瑞利 债 券型证 券投 资基 金） 、 鑫 元 添利债 券型 证券 投资 基金 、 鑫 元鑫 趋势 灵活 配
置混合型证券 投资基金 、 鑫元广利定期 开放债券 型 发起式证券投 资基金、 鑫 元欣享灵活 配置混合
型证券投资基 金、鑫元 价 值精选灵活配 置混合型 证 券投资基金、 鑫元常利 定 期开放债券 型发起式
证券投资基金 、鑫元合 利 定期开放债券 型发起式 证 券投资基金、 鑫元增利 定 期 开放债券 型发起式
证券投资基金 、鑫元行 业 轮动灵活配置 混合型发 起 式证券投资基 金、鑫元 淳 利定期开放 债券型发
起式证券投资 基金、鑫 元 全利债券型发 起式证券 投 资基金、鑫元 核心资产 股 票型发起式 证券投资
基金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
赵慧
鑫 元 货 币
市场基
金 、 鑫 元
2016 年 8 月
17 日
- 8 年
学历 ： 经 济 学 专 业 ， 硕
士。相关业务资格：证
券投资基金从业资格。鑫元得利 2018 年年度报告
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兴 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 汇 利 债
券 型 证 券
投资基
金 、 鑫 元
双 债 增 强
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
裕 利 债 券
型 证 券 投
资 基 金 、
鑫 元 得 利
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
聚 利 债 券
型 证 券 投
资 基 金 、
鑫 元 招 利
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
瑞 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 添 利 债
券 型 证 券
投资基
金 、 鑫 元
广 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 常 利 定
期 开 放 债
券 型 发 起
式 证 券 投
从业经 历：2010 年 7 月
任职于北京汇致资本管
理有限公司，担任交易
员。2011 年 4 月 起在 南
京银行金融市场部资产
管理部和南京银行金融
市场部投资交易中心担
任债券交易员，有丰富
的 银 行 间 市 场 交 易 经
验。2014 年 6 月 加入 鑫
元基金，担任基金经理
助理 。 2016 年1 月13 日
起担任鑫元兴利定期开
放债券型发起式证券投
资基金（原鑫元兴利债
券型证券投资基金）的
基金经 理，2016 年 3 月
2 日起担任鑫元货币市
场 基 金 的 基 金 经 理 ，
2016 年 3 月 9 日 起担 任
鑫元汇利债券型证券投
资 基 金 的 基金经理，
2016 年 6 月 3 日 起担 任
鑫元双债增强债券型证
券 投 资 基 金 的 基 金 经
理， 2016 年7 月 13 日起
担任鑫元裕利债券型证
券 投 资 基 金 的 基 金 经
理， 2016 年8 月 17 日起
担任鑫元得利债券型证
券 投 资 基 金 的 基 金 经
理，2016 年 10 月 27 日
起担任鑫元聚利债券型
证券投资基金的基金经
理，2016 年 12 月 22 日
起担任鑫元招利债券型
证券投资基金的基金经
理， 2017 年3 月 13 日起
担任鑫元瑞利定期开放
债券型发起式证券投资
基金（原鑫元瑞利债券
型证券投资基金）的基
金经理 ，2017 年3 月17
日起担任鑫元添利债券
型证券投资基金的基金鑫元得利 2018 年年度报告
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资 基 金 、
鑫 元 合 利
定 期 开 放
债 券 型 发
起 式 证 券
投资基
金 、 鑫 元
增 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 淳 利 定
期 开 放 债
券 型 发 起
式 证 券 投
资 基 金 、
鑫 元 鑫 趋
势 灵 活 配
置 混 合 型
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 价 值 精
选 灵 活 配
置 混 合 型
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 行 业 轮
动 灵 活 配
置 混 合 型
发 起 式 证
券 投 资 基
金 的 基 金
经理
经理，2017 年 12 月 13
日起担任鑫元广利定期
开放债券型发起式证券
投资基金的基金经理，
2018 年3 月22 日 起担 任
鑫元常利定期开放债券
型发起式证券投资基金
的基金 经理 ，2018 年 4
月 19 日 起 担 任 鑫 元 合
利定期开放债券型发起
式证券投资基金的基金
经理 ， 2018 年5 月25 日
起担任鑫元增利定期开
放债券型发起式证券投
资 基 金 的 基 金 经 理 ，
2018 年7 月11 日 起担 任
鑫元淳利定期开放债券
型发起式证券投资基金
的基金 经理 ，2018 年11
月13 日 起担 任鑫 元鑫 趋
势灵活配置混合型证券
投资基金、鑫元价值精
选灵活配置混合型证券
投资基金和鑫元行业轮
动灵活配置 混 合 型 发 起
式证券投资基金的基金
经理。
颜昕
鑫 元 安 鑫
宝 货 币 市
场 基 金 、
鑫 元 货 币
市场基
金 、 鑫 元
合 享 纯 债
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
合 丰 纯 债
2016 年 8 月
17 日
- 9 年
学历 ： 工 商管 理 ， 硕 士。
相关业务资格：证券投
资基金从业资格。从业
经历：2009 年 8 月， 任
职于南京银行股份有限
公司 ， 担 任交 易员 。 2013
年 9 月加入 鑫元 基金 担
任交易 员，2014 年 2 月
至 8 月担任 鑫元 基金 交
易室主 管，2014 年 9 月
担任鑫元货币市场基金鑫元得利 2018 年年度报告
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债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
兴 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 汇 利 债
券 型 证 券
投资基
金 、 鑫 元
双 债 增 强
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
裕 利 债 券
型 证 券 投
资 基 金 、
鑫 元 得 利
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
聚 利 债 券
型 证 券 投
资 基 金 、
鑫 元 招 利
债 券 型 证
券 投 资 基
金 、 鑫 元
瑞 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 添 利 债
券 型 证 券
投资基
金 、 鑫 元
广 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 常 利 定
的 基 金 经 理 助 理 ，2015
年6 月26 日 起担 任鑫 元
安鑫宝货币市场基金的
基金经 理，2015 年 7 月
15 日起 担任 鑫元 货币 市
场 基 金 的 基 金 经 理 ，
2016 年1 月13 日 起担 任
鑫元兴利定期开放债券
型发起式证券投资基金
（原鑫元兴利债券型证
券投资基金）的基金经
理，2016 年 3 月 2 日至
2019 年1 月21 日 担任 鑫
元合享纯债债券型证券
投资基金（原鑫元合享
分级债券型证券投资基
金 ） 的 基 金 经 理 ，2016
年 3 月 2 日 起担 任鑫 元
合丰纯债债券型证券投
资基金（原鑫元合丰分
级 债 券 型 证 券 投 资 基
金 ） 的 基 金 经 理 ，2016
年 3 月 9 日 起担 任鑫 元
汇利债券型证券投资基
金的基 金经 理，2016 年
6 月3 日 起担 任鑫 元双 债
增强债券型证券投资基
金的基 金经 理，2016 年
7 月 13 日起 担任 鑫元 裕
利债券型证券投资基金
的基金 经理 ，2016 年 8
月17 日 起担 任鑫 元得 利
债券型证券投资基金的
基金经 理 ， 2016 年10 月
27 日起 担任 鑫元 聚利 债
券型证券投资基金的基
金 经理 ，2016 年 12 月
22 日起 担任 鑫元 招利 债
券型证券投资基金的基
金经理 ，2017 年3 月13
日起担任鑫元瑞利定期
开放债券型发起式证券
投资基金（原鑫元瑞利
债券型证券投资基金）
的基金 经理 ，2017 年 3鑫元得利 2018 年年度报告
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期 开 放 债
券 型 发 起
式 证 券 投
资 基 金 、
鑫 元 合 利
定 期 开 放
债 券 型 发
起 式 证 券
投资基
金 、 鑫 元
增 利 定 期
开 放 债 券
型 发 起 式
证 券 投 资
基 金 、 鑫
元 淳 利 定
期 开 放 债
券 型 发 起
式 证 券 投
资 基 金 的
基金经 理
月17 日 起担 任鑫 元添 利
债券型证券投资基金的
基金经 理 ， 2017 年12 月
13 日起 担任 鑫元 广利 定
期开放债券型发起式证
券 投 资 基 金 的 基 金 经
理， 2018 年3 月 22 日起
担任鑫元常利定期开放
债券型发起式证券投资
基 金 的 基 金 经 理 ，2018
年4 月19 日 起担 任鑫 元
合利定期开放债券型发
起式证券投资基金的基
金经理 ，2018 年5 月25
日起担任 鑫 元 增 利 定 期
开放债券型发起式证券
投资基金的基金经理，
2018 年7 月11 日 起担 任
鑫元淳利定期开放债券
型发起式证券投资基金
的基金 经理 。
注：1. 基 金的 首任 基金 经 理， 任职 日期 为基 金合 同 生效日 ， 离职 日期 为根 据 公司决 议确 定的 解聘
日期；
2. 非 首任 基金 经理 ，任 职 日期和 离任 日期 分别 指根 据公司 决议 确定 的聘 任日 期和解 聘日 期；
3. 证 券从 业的 含义 遵从 《 证券业 从业 人员 资格 管理 办法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
在本报告期内 ，基金管 理 人勤勉尽责地 为基金份 额 持有人谋求利 益，不存 在 损害基金份额 持
有人利益的行 为。本基 金 管理人遵守了 《证券投 资 基金法》及其 他有关法 律 法规、本基 金基金合
同的规 定， 基金 投资 比例 符合法 律法 规和 基金 合同 的要求 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本公司按照《 证券投资 基 金管理公司公 平交易制 度 指导意见》等 相关法律 法 规的要求专门 制
订 《 鑫 元 基 金 管理 有 限 公司 公 平 交 易 管 理制 度》 ， 结合 《 鑫 元 基 金 管理 有 限 公司 投 资 管 理 制 度》 、
《鑫元基金 管理有限 公司 投资管理权 限及授权 管理 办法》 、 《鑫元 基金管理 有 限公司异常 交易监 控
管理办法》等 公司相关 制 度，规范公司 所管理的 所 有投资组合的 股票、债 券 等投资品种 的投资管鑫元得利 2018 年年度报告
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理活动，同时 涵盖授权 、 研究分析、投 资决策、 交 易执行、业绩 评估等投 资 管理活动相 关的各个
环节， 以确 保本 公司 管理 的不同 投资 组合 均得 到公 平对待 。
在研究工作层 面，公司 已 建立客观的研 究方法， 严 禁利用内幕信 息作为投 资 依据，各投资 组
合享有公平的 投资决策 机 会。在投资决 策层面， 公 司执行自上而 下的分级 投 资权限管理 体系，依
次为投资决 策 委员会、 投 资分管领导、 投资组合 经 理，明确各投 资决策主 体 的职责和权 限划分，
合理确定各投 资组合经 理 的投资权限。 投资决策 委 员会和投资分 管领导等 管 理机构和人 员不得对
投资组合经理 在授权范 围 内的投资活动 进行不合 理 干预。投资组 合经理在 授 权范围内自 主决策，
超过投资权限 的操作需 要 经过严格的审 批程序。 在 交易执行层面 ，公司建 立 集中交易制 度，执行
公平交易分配 。不同投 资 组合下达同一 证券的同 向 交易指令时， 按照“价 格 优先、时间 优先、比
例分配、综合 平衡”的 原 则在各投资组 合间公平 分 配交易机会； 对于银行 间 市场投资活 动，通过
交易对手库控 制和交 易 部 询价机制，严 格防范交 易 对手风险并审 查价格公 允 性；对于一 级市场申
购投资行为， 遵循价格 优 先、比例分配 的原则， 根 据事前独立申 报的价格 和 数量对交易 结果进行
公平分配。在 事后分析 层 面，公司分别 于每季度 和 每年度对公司 管理的不 同 投资组合的 收益率差
异及不 同时 间窗 下同 向交 易的交 易价 差进 行分 析， 并留存 报告 备查 。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 公司继续 严 格执行《证券 投资基金 管 理公司公平交 易制度指 导 意见》等法律 法
规和公司内部 关于公平 交 易管理的各项 制度规范 ， 进一步完善境 内上市股 票 、债券的一 级市场申
购和二级市场 交易活动 。 本公 司通过系 统控制和 人 工控制等各种 方式，确 保 本公司管理 的不同投
资组合在授权 、研究分 析 、投资决策、 交易执行 、 业绩评估等投 资管理活 动 的相关环节 均得到公
平对待 。
报告期内，公 司整体公 平 交易制度执行 情况良好 ， 通过对不同投 资组合之 间 同向交易和反 向
交易的 交易 价格 和交 易时 机进行 监控 分析 ，未 发现 有违公 平交 易要 求的 情况 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
公司制 订 《 鑫元 基金 管理 有限公 司异 常交 易监 控管 理办法 》 ， 通过 系统 和人 工 相结合 的方 式进
行基金投资交 易行为的 日 常监督检查， 执行异常 交 易行为的监控 、分析与 记 录工作机制 。报告期
内未发现本基 金存在 可 能 导致不公平交 易和利益 输 送的异常交易 行为，未 出 现涉及本基 金的交易
所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该证 券当 日成 交 量5% 的 情况。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
鑫元得利 2018 年年度报告
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4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
在投资操作方 面，我们 主 要采取灵活把 握波段机 会 ，锚定绝对收 益目标， 不 断根据债券市 场
变化灵活调整 仓位并优 化 持仓品种，基 本实现了 稳 定收益目标， 在资金面 收 紧及市场受 到信用违
约事件影响大 幅调整时 及 时抓住机会配 置短久期 高 收益资产，并 在对货币 政 策边际收紧 的变化进
行了快 速反 应， 将基 金收 益稳定 的重 要性 置于 首位 ，为基 金持 有人 谋求 长期 、稳定 的回 报。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期基 金份 额净 值增 长率 为 5.81% ， 同期 业绩 比较基 准收 益率 为8.85% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
按照康波周期 理论，全 球 经济目前处于 萧条期中 段 ，经济面临下 行压力。 在 全球经济进入 萧
条期后，各主 要经济体 都 在积极地进行 内部调整 ， 国际政治经济 贸易秩序 也 面临重构， 中国也处
于经济新旧动 能转化的 系 统切换期。当 前的政策 导 向体现为稳经 济目标下 的 结构性宽信 用，结构
性宽信 用的 政策 定力 、 推 进方式 及效 果是 影 响2019 年各类 资产 走势 的重 要 因 素。 债 券今 年仍 将延
续牛市 ，但 波动 性会 明显 加大。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
本报告期内， 基金管理 人 在监察稽核工 作中一方 面 将坚持投资者 利益至上 、 坚持违法违规 零
容忍、 严防 触犯 三条 底线 作为公 司的 最高 经营 宗旨 和全体 员工 的根 本行 为准 则， 为 全面 风险 管理 、
全程风险管理 与全员风 险 管理相关内部 控制管理 规 范的推行提供 相对有利 的 内部控制环 境；另一
方面依据不断 发展变化 的 外部经营环境 、监管环 境 与业务实践对 于公司内 部 控制与风险 管理持续
进行动态的调 整与修正 。 监察稽核工作 致力于保 障 本基金运作合 法合规， 切 实维护基金 份额持有
人利益；致力 于保障各 项 法律法规和内 部管理制 度 贯彻执行，推 动各项内 部 控制与风险 管理机制
的逐步 优化 与完 善， 促进 公司各 项业 务合 法合 规运 作。
本报告期内完 成的监察 稽 核工作主要包 括：一是 密 切关注法律法 规与监管 规 范性文件的更 新
情况，及时进 行内部传 达 以及组织员工 学习理解 ； 二是协调内部 管理制度 体 系的修订和 完善，推
动公司各业务 部门持续 完 善管理制度和 业务流程 建 设，防范日常 运作中发 生 违法违规行 为与风险
事件；三是从 投资决策 、 研究支持、交 易执行、 投 资监督与风险 管理、关 联 交易管理、 公平交易
与异常交易监 控、内幕 交 易防控等各方 面持续加 强 对于 投资管理 业务的内 部 控制，保障 基金投资
运作合法合规 ；四是通 过 外部和内部培 训、日常 投 资申报管理、 员工行为 规 范管理等方 式不断强
化员工的合规 意识，规 范 员工行为操守 ，严格防 范 利益冲突；五 是对基金 运 作过程中的 营销与销鑫元得利 2018 年年度报告
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售、会计核算 估值、信 息 技术支持等方 面进行内 部 控制与合规管 理；六是 执 行基金运作 过程中的
临时公告、定 期报告、 招 募说明书更新 等相关信 息 披露工作；七 是通过独 立 开展定期或 不定期内
部审计，监督 检查各业 务 条线相关内部 控制措施 设 计的合理性以 及执行的 有 效性，针对 发现的问
题相应 提出 改进 建议 并督 促相关 业务 部门 及时 落实 改进措 施。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本公司 成立 估值 委员 会 ， 并制订 有关 工作 规则 。 成 员包括 公司 总经 理 、 基 金 运营部 分管 领导 、
固定收益部和 权益投研 部 分管领导、督 察长、固 定 收益部负责人 、权益投 研 部负责人、 监察稽核
部负责 人 、 交 易部 负责 人 、 基 金运 营部 负责 人等 ， 对公司 依法 受托 管理 资产 的投资 品种 估值 政策 、
估值方法和估 值模型进 行 评估、研究、 决策，确 定 估值业务的操 作流程和 风 险控制，确 保基金估
值的公允、合 理，所有 相 关成员均具有 丰富的证 券 基金行业从业 经验。本 公 司的基金估 值和会计
核算由 基金 运营 部负 责实 施， 根据 相关 的法 律法 规 规定 、 基 金合 同的 约定 ， 制定了 内部 控制 措施 ，
对基金估值和 会计核算 的 各个环节和整 个流程进 行 风险控制，目 的是保证 基 金估值和会 计核算的
准确性。基金 运营部人 员 均具备基金从 业资格和 相 关工作经历。 本公司基 金 经理可参与 讨论估值
原则及 方法 ，但 不参 与最 终估值 决策 。参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 及中证指数有 限公司签 署 服务协议，由 其
按约定 分别 提供 银行 间债 券市场 及证 券交 易所 上市 流通或 挂牌 转让 的固 定收 益品种 的估 值数 据。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本报告期内， 本基金 未 进 行利润分配。 截止报告 期 末，根据本基 金基金合 同 和相关法律法 规
的规定 ，本 基金 无应 分配 但尚未 实施 的利 润。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
报告期内，本 基金存在 连 续二十个工作 日基金资 产 净值低于五千 万的情形 。 出现该情形的 时
间范围 为2018 年3 月22 日至2018 年6 月20 日。 截至报 告期 末， 上述 情形 已消失 。 鑫元得利 2018 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告 期内 ， 上海 浦东 发 展银行 股份 有限 公司 （ 以 下简称 “ 本托 管人 ” ） 在 对 鑫元得 利债 券型
证券投 资基 金的 托管 过程 中， 严格 遵守 《中 华人 民 共 和国 证券 投资 基金 法 》 及其他 有关 法律 法规 、
基金合同、托 管协议的 规 定，不存在损 害基金份 额 持有人利益的 行为，完 全 尽职尽责地 履行了基
金托管 人应 尽的 义务 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 依 照《中华人民 共和国证 券 投资基金法》 及其他有 关 法律法规、基 金
合同、托管协 议的规定 ， 对鑫元得利债 券型证券 投 资基金的投资 运作进行 了 监督，对基 金资产净
值的计算、基 金份额申 购 赎回价格的计 算以及基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核， 未发现基
金管理 人存 在损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 。该 基金本 报告 期内 未进 行利 润分配 。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本报告 期内 ， 由 鑫元 基金 管理有 限公 司编 制本 托管 人复核 的本 报告 中的 财务 指标、 净值 表现 、
收益分配情况 、财务会 计 报告（注：财 务会计报 告 中的“金融工 具风险及 管 理”部分未 在托管人
复核范 围内 ） 、 投资 组合 报 告等内 容真 实、 准确 、完 整。 鑫元得利 2018 年年度报告
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§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计
是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 安永华 明（2019 ）审 字 第61444343_B15 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标题 审计报 告
审计报 告收 件人 鑫元得 利债 券型 证券 投资 基金全 体基 金份 额持 有人 ：
审计意 见 我们审 计了 后附 的鑫 元得 利债券 型证 券投 资基 金的 财务报 表， 包括
2018 年 12 月 31 日 的资 产 负债表 ，2018 年 度的 利润 表、所 有者 权
益（基 金净 值） 变动 表以 及相关 财务 报表 附注 。
我们认 为， 后附 的鑫 元得 利 债券型 证券 投资 基金 的财 务报表 在所 有
重大方 面按 照企 业会 计准 则的规 定编 制， 公允 反映 了 鑫元得 利债 券
型证券 投资 基 金2018 年12 月31 日 的财 务状 况以 及2018 年度 的经
营成果 和净 值变 动情 况。
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于鑫 元得 利债 券型 证券 投资基 金， 并履 行了 职业 道 德方面 的其 他
责任。 我们 相信， 我们 获 取的审 计证 据是 充分 、 适 当的， 为发 表审
计意见 提供 了基 础。
强调事 项 无。
其他事 项 无。
其他信 息 鑫元得 利债 券型 证券 投资 基金管 理层 对其 他信 息负 责。 其 他信 息包
括年度 报告 中涵 盖的 信息 ，但不 包括 财务 报表 和我 们的审 计报 告 。
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他
信息发 表任 何形 式的 鉴证 结论。
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在重 大错 报。
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使其实 现公 允
反映， 并设计 、 执行 和维 护必要 的内 部控 制， 以 使 财务报 表不 存在
由于舞 弊或 错误 导致 的重 大错报 。
在编制 财务 报表 时， 管理 层 负责评 估鑫 元得 利债 券型 证券投 资基 金鑫元得利 2018 年年度报告
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的持续经营能力，披 露与 持续经营相关的事项 （如 适用） ， 并运用
持续经 营假 设 ， 除 非计 划 进行清 算 、 终 止运 营或 别 无其他 现实 的选
择。
治理层 负责 监督 鑫元 得利 债券型 证券 投资 基金 的财 务报告 过程 。
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合
理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财 务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中 ， 我 们运 用 职业判 断 ， 并 保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ：
（1）识别和评估由于 舞弊 或错误导致的财务报 表重 大错报风险，
设计和 实施 审计 程序 以应 对 这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意遗漏 、 虚假 陈述 或凌 驾 于内部 控制 之上 ， 未能 发 现由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。
（2）了解与审计相关 的内 部控制，以设计恰当 的审 计程序，但目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。
（3）评价管理层选用 会计 政策的恰当性和作出 会计 估计及相关披
露的合 理性 。
（4）对管理层使用持 续经 营假设的恰当性得出 结论 。同时，根据
获取的 审计 证据 ， 就 可能 导 致对鑫 元得 利债 券型 证券 投资基 金持 续
经 营 能 力 产 生 重 大 疑 虑 的 事 项 或 情 况 是 否 存 在 重 大 不 确 定 性 得 出
结论 。 如 果我 们得 出结 论 认为存 在重 大不 确定 性 ， 审计准 则要 求我
们在审 计报 告中 提请 报表 使用者 注意 财务 报表 中的 相关披 露； 如果
披露不 充分 ， 我们 应当 发 表非无 保留 意见 。 我们 的 结论基 于截 至审
计报告 日可 获得 的信 息 。 然而 ， 未 来的 事项 或情 况 可能导 致鑫 元得
利债券 型证 券投 资基 金不 能持续 经营 。
（5） 评 价财 务报 表的 总体 列报、 结构 和内 容 （包 括 披露） ， 并评 价鑫元得利 2018 年年度报告
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财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。
我们与 治理 层就 计划 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所( 特 殊普通 合伙)
注册会 计师 的姓 名 徐艳
印艳萍
会计师 事务 所的 地址 中国北 京市 东城 区东 长安 街 1 号 东方 广场 安永 大 楼16 层
审计报 告日 期 2019 年3 月 28 日
鑫元得利 2018 年年度报告
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 鑫元 得 利 债券 型证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2018 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2018 年 12 月31 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 155,597.31 104,361.81
结算备 付金
89,570.50 1,622,672.49
存出保 证金
- 1,728.76
交易性 金融 资产 7.4.7.2 54,333,300.00 128,248,770.00
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
54,333,300.00 128,248,770.00
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 7.4.7.5 1,035,866.19 2,304,695.25
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
55,614,334.00 132,282,228.31
负债和所有者权益 附注号
本期 末
2018 年 12 月31 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
2,299,977.00 24,799,752.00
应付证 券清 算款
3,485.91 -
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
13,471.13 54,564.10
应付托 管费
4,490.36 9,094.04
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 561.00 11,633.90
应交税 费
- - 鑫元得利 2018 年年度报告
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应付利 息
-438.64 29,053.85
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 239,000.00 240,000.00
负债合 计
2,560,546.76 25,144,097.89
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 49,058,259.06 104,834,797.23
未分配 利润 7.4.7.10 3,995,528.18 2,303,333.19
所有者 权益 合计
53,053,787.24 107,138,130.42
负债和 所有 者权 益总 计
55,614,334.00 132,282,228.31
注： 报告 截止 日2018 年 12 月 31 日 ， 基 金份 额净 值1.0814 元 ， 基 金份 额总 额49,058,259.06 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 鑫元 得利 债券 型证券 投资 基金
本报告 期： 2018 年1 月1 日至2018 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2018 年1 月1 日至
2018 年12 月31 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至
2017 年12 月31 日
一、收入
3,661,351.86 5,228,669.54
1.利息 收入
2,137,704.93 7,159,198.29
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 20,861.49 52,477.82
债券利 息收 入
2,050,922.42 6,587,514.10
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
65,921.02 519,206.37
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
-2,636,984.68 -2,541,086.98
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 -2,636,984.68 -2,541,086.98
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
7.4.7.17
4,157,853.63 593,177.89
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 7.4.7.18 2,777.98 17,380.34
减： 二、费用
836,856.52 1,899,157.99
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 258,280.47 826,528.27
2．托 管费 7.4.10.2.2 50,031.34 137,754.81 鑫元得利 2018 年年度报告
第 24 页 共 68 页
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 - -
4．交 易费 用 7.4.7.19 3,616.91 3,390.89
5．利 息支 出
201,280.61 646,137.52
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
201,280.61 646,137.52
6．税 金及 附加
1,141.89 -
7．其 他费 用 7.4.7.20 322,505.30 285,346.50
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列）
2,824,495.34 3,329,511.55
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
2,824,495.34 3,329,511.55
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 鑫元 得利 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2018 年1 月1 日至2018 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至2018 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
104,834,797.23 2,303,333.19 107,138,130.42
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 2,824,495.34 2,824,495.34
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ）
-55,776,538.17 -1,132,300.35 -56,908,838.52
其中：1. 基 金申 购款 49,040,354.81 1,971,991.91 51,012,346.72
2. 基金 赎回 款 -104,816,892.98 -3,104,292.26 -107,921,185.24
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
49,058,259.06 3,995,528.18 53,053,787.24
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月1 日至2017 年 12 月 31 日 鑫元得利 2018 年年度报告
第 25 页 共 68 页
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
219,606,874.62 -1,088,204.89 218,518,669.73
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 3,329,511.55 3,329,511.55
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ）
-114,772,077.39 62,026.53 -114,710,050.86
其中：1. 基 金申 购款 110,818,374.08 167,730.60 110,986,104.68
2. 基金 赎回 款 -225,590,451.47 -105,704.07 -225,696,155.54
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
104,834,797.23 2,303,333.19 107,138,130.42
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 张乐 赛______
______陈宇______
____包颖____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
鑫元得利债券型证券投资 基金( 以下简称“ 本基金 ”) 经中国证券监督管理委员 会( 以下简称
“中国 证监 会”) 证 监许 可[2016]1161 号 文 《关 于准 予鑫元 得利 债券 型证 券投 资基金 注册 的批 复》
核准，由鑫元 基金管理 有 限公司依照《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 和 《鑫元得利 债券型证
券投资基金基 金合同》 负 责公开募集。 本基金为 契 约型开放式， 存续期限 不 定，首次设 立募集不
包括认购资金利 息共募 集 200,036,653.54 元，业经 普华永道中 天会 计师事务 所(特殊普通合伙)
普华永 道中 天验 字(2016) 第 1085 号 验资 报告 予以 验 证。经 向中 国 证 监会 备案 ， 《鑫元 得利 债券 型
证券投资基金基金合同》于 2016 年 8 月 17 日 正式 生 效 ， 基 金 合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总 额 为
200,054,837.08 份 ， 其中 认购资 金利 息折 合 18,183.54 份 基金 份额 。 本 基金 的 基金管 理人 为鑫 元
基金管 理有 限公 司， 基金 托管人 为上 海浦 东发 展银 行股份 有限 公司 。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 26 页 共 68 页
根据《公开募 集开放式 证 券投资基金流 动性风险 管 理规定》及基 金合同的 有 关规定，经与 基
金托管人协商 一致并报 监 管机构备案， 基金管理 人 对基金合同进 行了修订 ， 并对赎回费 相关规则
进行了 调整 。该 修订 自2018 年3 月 31 日 起生 效。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《鑫 元 得利债券型证 券投资基 金 基金合同》的 有
关规定，本基 金的投资 范 围为具有良好 流动性的 固 定收益类金融 工具，包 括 国债、金融 债、央行
票据、企业债 、公司债 、 中期票据、地 方政府债 、 次级债、中小 企业私募 债 、证券公司 短期公司
债、可分离交 易可转债 的 纯债部分、短 期融资券 、 资产支持证券 、债券回 购 、银行存款 （包括但
不限于 协议 存款 、 定期 存 款及其 他银 行存 款等 ） 、 同 业存单 、 货币 市场 工具 以 及法律 法规 或中 国证
监会允许基 金投资 的 其他 固定收益类 金融工具( 但须 符合中国证 监会相关 规定) 。本基金不 投资于
股票 、 权 证等 权益 类资 产 ， 也 不投 资于 可转 换债 券 （可 分离 交易 可转 债的 纯 债部分 除外 ） 、 可 交换
债券。如法律 法规或监 管 机构以后允许 基金投资 其 他品种，基金 管理人在 履 行适当程序 后，可以
将其纳入投资范围。基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的
80% ，现金或 者到期日 在一 年以内的政府 债券占基 金 资产净值的比 例不低 于 5% ，其中现金不 包括
结算备 付金 、存 出保 证金 、应收 申购 款等 。本 基金 的业绩 比较 基准 为： 中证 全债指 数收 益率 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则 、 应 用指 南、 解释 以及其 他相 关规 定 （ 以下 统称 “ 企业 会计 准则 ” ） 编 制， 同 时， 对于 在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《中 国证 券监 督管理 委员 会关 于证 券投 资基金 估值 业务 的指
导意见 》 、 《 证券 投资 基金 信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第 2 号
《年度 报告 的内 容与 格式 》 、 《证 券投 资基 金信 息披 露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及
披露》 、 《证 券投 资基 金信 息披露 XBRL 模 板第 3 号< 年度报 告和 半年 度报 告>》 、其他 中国 证监 会 及
中国证 券投 资基 金业 协会 颁布的 相关 规定 。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2018 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2018 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。
鑫元得利 2018 年年度报告
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7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本基金 财务 报表 所载 财务 信息依 照企 业会 计准 则、 《 证券投 资基 金会 计核 算业 务指引 》 和 其他
相关规 定所 厘定 的主 要会 计政策 和会 计估 计编 制。
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年1 月1 日起 至 12 月 31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
金融工 具是 指形 成本 基金 的金融 资产 （ 或负 债） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （或 资产 ） 或权
益工具 的合 同。
(1) 金 融资 产分 类
本基金的金融 资产于初 始 确认时分为以 下两类： 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产 、贷 款和 应收 款项 ；
本基金 持有 的以 公允 价值 计量且 其变 动计 入当 期损 益的金 融资 产主 要包 括债 券投资 等；
(2) 金 融负 债分 类
本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融负债 和
其他金 融负 债。 本基 金目 前持有 的金 融负 债划 分为 其他金 融负 债。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
本基金 于成 为金 融工 具合 同的一 方时 确认 一项 金融 资产或 金融 负债 。
划分为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产的债券 等，以及 不 作为有效套期 工
具的衍生工具 ，按照取 得 时的公允价值 作为初始 确 认金额，相关 的交易费 用 在发生时计 入当期损
益；
在持有以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产期间取 得的利息 或 现金股利，应当
确认为当期收 益。每日 ， 本基金将以公 允价值计 量 且其变动计入 当期损益 的 金融资产或 金融负债
的公允 价值 变动 计入 当期 损益；
处置该金融资 产或金融 负 债时，其公允 价值与初 始 入账金额之间 的差额应 确 认为投资收益 ，
同时调 整公 允价 值变 动收 益； 鑫元得利 2018 年年度报告
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当收取该金融 资产现金 流 量的合同权利 终止，或 该 收取金融资产 现金流量 的 权利已转移， 且
符合金 融资 产转 移的 终止 确认条 件的 ，金 融资 产将 终止确 认；
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的 ，该 金融负 债或 其一 部分 将终 止确认 ；
本基金 已将 金融 资产 所有 权上几 乎所 有的 风险 和报 酬转移 给转 入方 的， 终止 确 认该金 融资 产；
保留了金融资 产所有权 上 几乎所有的风 险和报酬 的 ，不终止确认 该金融资 产 ；本基金既 没有转移
也没有保留金 融资产所 有 权上几乎所有 的风险和 报 酬的，分别下 列情况处 理 ：放弃了对 该金融资
产控制的，终 止确认该 金 融资产并确认 产生的资 产 和负债；未放 弃对该金 融 资产控制的 ，按照其
继续涉 入所 转移 金融 资产 的程度 确认 有关 金融 资产 ，并相 应确 认有 关负 债。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
公允价值，是 指市场参 与 者在计量日发 生的有序 交 易中，出售一 项资产所 能 收到或者转移 一
项负债所需支 付的价格 。 本基金以公允 价值计量 相 关资产或负债 ，假定出 售 资产或者 转 移负债的
有序交易在相 关资产或 负 债的主要市场 进行；不 存 在主要市场的 ，本基金 假 定该交易在 相关资产
或负债的最有 利市场进 行 。主要市场（ 或最有利 市 场）是本基金 在计量日 能 够进入的交 易市场。
本基金 采用 市场 参与 者在 对该资 产或 负债 定价 时为 实现其 经济 利益 最大 化所 使用的 假设 。
在财务报表中 以公允价 值 计量或披露的 资产和负 债 ，根据对公允 价值计量 整 体而言具有重 要
意义的最低层 次输入值 ， 确定所属的公 允价值层 次 ：第一层次输 入值，在 计 量日能够取 得的相同
资产或负债在 活跃市场 上 未经调整的报 价；第二 层 次输入值，除 第一层次 输 入值外相关 资产或负
债直接 或间 接可 观察 的输 入值； 第三 层次 输入 值， 相关资 产或 负债 的不 可观 察输入 值。
每个资产负债 表日，本 基 金对在财务报 表中确认 的 持续以公允价 值计量的 资 产和负债进行 重
新评估 ，以 确定 是否 在公 允价值 计量 层次 之间 发生 转换。
本基金 持有 的金 融工 具按 如下原 则确 定公 允价 值并 进行估 值：
(1) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具， 按 照估 值日 能够 取得 的 相同资 产或 负债 在活 跃市 场上未 经调 整
的报价作为 公 允价值； 估 值日无报价且 最近交易 日 后未发 生影响 公允价值 计 量的重大事 件的，应
采用最近交易 日的报价 确 定公允价值。 有充足证 据 表明估值日或 最近交易 日 的报价不能 真实反映
公允价 值的 ，应 对报 价进 行调整 ，确 定公 允价 值。
与上述投资品 种相同， 但 具有不同特征 的，应以 相 同资产或负债 的公允价 值 为基础，并在 估
值技术中考虑 不同特征 因 素的影响。特 征是指对 资 产出售或使用 的限制等 ， 如果该限制 是针对资
产持有者的， 那么在估 值 技术中不应将 该限制作 为 特征考虑。此 外，基金 管 理人不应考 虑因大量
持有相 关资 产或 负债 所产 生的溢 价或 折价 ；
(2) 不 存在 活跃 市 场 的金 融 工具， 应采 用在 当前 情况 下 适用并 且有 足够 可利 用数 据和其 他信 息鑫元得利 2018 年年度报告
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支持的估值技 术确定公 允 价值。采用估 值技术确 定 公允价值时， 应优先使 用 可观察输入 值，只有
在无法 取得 相关 资产 或负 债可观 察输 入值 或取 得不 切实可 行的 情况 下， 才使 用不可 观察 输入 值；
(3) 如 有确 凿证 据表 明按 上 述方法 进行 估值 不能 客观 反映其 公允 价值 的， 基金 管 理人可 根据 具
体情况 与基 金托 管人 商定 后，按 最能 反映 公允 价值 的方法 估值 ；
(4) 如 有新 增事 项， 按国 家 最新规 定估 值。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
当本基 金具 有抵 销已 确认 金融资 产和 金融 负债 的法 定权利 ， 且 该种 法定 权利 现 在是可 执行 的，
同时本基金计 划以净额 结 算或 同时变现 该金融资 产 和清偿该金融 负债时， 金 融资产和金 融负债以
相互抵销后的 金额在资 产 负债表内列示 。除此以 外 ，金融资产和 金融负债 在 资产负债表 内分别列
示，不 予相 互抵 销。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额所 对应的金 额 。由于申购和 赎回引起 的 实收基金变动 分
别于基金申购 确认日及 基 金赎回确认日 确认。上 述 申购和赎回分 别包括基 金 转换所引起 的转入基
金的实 收基 金增 加和 转出 基金的 实收 基金 减少 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 损 益平准金和未 实现损益 平 准金。已实现 损益平准 金 指在申购或赎 回
基金份 额时 ， 申购 或赎 回 款项中 包含 的按 累计 未分 配的已 实现 收益/ （ 损失 ） 占基金 净值 比例 计算
的金额。未实 现损益平 准 金指在申购或 赎回基金 份 额时，申购或 赎回款项 中 包含的按累 计未实现
利得/ （损 失） 占 基金 净值 比例计 算的 金额 。 损 益平 准金于 基金 申购 确认 日或 基金赎 回确 认日 确 认 。
未实现损益平 准金与已 实 现损益平准金 均在“损 益 平准金”科目 中核算， 并 于期末全额转 入
“未分 配利 润/ （累 计亏 损 ） ”。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
(1) 存 款利 息收 入按 存款 的 本金与 适用 的利 率逐 日计 提的金 额入 账。 若提 前支 取定期 存款 ， 按
协议规定的利 率及持有 期 重新计算存款 利息收入 ， 并根据提前支 取所实际 收 到 的利息收 入与账面
已确认 的利 息收 入的 差额 确认利 息损 失， 列入 利息 收入减 项， 存款 利息 收入 以净额 列示 ；
(2) 债券利息收入按债券票 面价值与票面利率或内含 票面利率计算的金额扣除 应由债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 ，在 债券 实际持 有期 内逐 日计 提；
(3) 资 产支 持证 券利 息收 入 按证券 票面 价值 与票 面利 率计算 的金 额， 扣除 应由 资 产支持 证券 发
行企业 代扣 代缴 的个 人所 得税后 的净 额确 认， 在证 券实际 持有 期内 逐日 计提 ； 鑫元得利 2018 年年度报告
第 30 页 共 68 页
(4) 买 入返 售金 融资 产收 入 ， 按买 入返 售金 融资 产的 成本及 实际 利率 （当 实际 利率与 合同 利率
差异较 小时 ，也 可以 用合 同利率 ） ， 在回 购期 内逐 日 计提；
(5) 债 券投 资收 益/（ 损失 ）于成 交日 确认 ，并 按成 交总额 与其 成本 、应 收利 息的差 额入 账；
(6) 资产支持 证券投资 收益/(损失)于成交 日确认， 并 按成交总额与 其成本、 应 收利息的差 额
入账；
(7) 公允价值 变动收益/ （ 损失）系本基 金持有的 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产、以公 允价值计 量 且其变动计入 当期损益 的 金融负债等公 允价值变 动 形成的应计 入当期损
益的利 得或 损失 ；
(8) 其 他收 入在 主要 风险 和 报酬已 经转 移给 对方 ， 经 济 利益很 可能 流入 且金 额可 以可靠 计量 的
时候确 认。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管理 人报酬和 托 管费等在费用 涵盖期间 按 基金合同或相 关公告约 定 的费率和计算 方
法逐日 确认 。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
(1) 在 符合 有关 基金 分红 条 件的前 提下 ， 本 基金 管理 人可以 根据 实际 情况 进行 收益分 配， 具体
分配方 案以 公告 为准 ，若 《基金 合同 》生 效不 满3 个月可 不进 行收 益分 配；
(2) 本 基金 收益 分配 方式 分 两种： 现金 分红 与红 利再 投资， 投资 者可 选择 现金 红利或 将现 金红
利自动 转为 基金 份额 进行 再投资 ；若 投资 者不 选择 ，本基 金默 认的 收益 分配 方 式是 现金 分红 ；
(3) 基 金收 益分 配后 基金 份 额净值 不能 低于 面值 ； 即 基 金收益 分配 基准 日的 基金 份额净 值减 去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
(4) 每 一基 金份 额享 有同 等 分配权 ；
(5) 法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从其 规定 。
7.4.4.12 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报告分部 并披露分 部 信息。经营分 部是指本 基 金内同时满足 下列条件 的 组成部分：(1) 该组
成部分能够在 日常活动 中 产生收入、发 生费用；(2) 本基金的基金 管理人能 够 定期评价该组 成部鑫元得利 2018 年年度报告
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分的经 营成 果 ， 以 决定 向 其配置 资源 、 评价 其业 绩 ；(3) 本 基金 能够 取得 该 组成部 分的 财务 状况 、
经营成果和现 金流量等 有 关会计信息。 如果两个 或 多个经营分部 具有相似 的 经济特征， 并且满足
一定条 件的 ，则 合并 为一 个经营 分部 。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 债
券投资 的公 允价 值时 采用 的估值 方法 及其 关键 假设 如下：
对于在证券交 易所上市 或 挂牌转让的固 定收益品 种( 可转换债券和 私募债券 除 外)及在银行 间
同业市 场交 易的 固 定 收益 品种， 根据 中国 证监 会公 告[2017]13 号 《中国 证监 会关于 证券 投资 基 金
估值业 务的 指导 意见 》 及 《 中国证 券投 资基 金业 协会 估值核 算工 作小 组关 于2015 年1 季 度固 定收
益品种的估值 处理标准 》 采用估值技术 确定公允 价 值。本基金持 有的证券 交 易所上市或 挂牌转让
的固定收益 品种(可转 换债 券和私募 债 券除外)， 按照 中证指数有 限公司所 独立 提供的估值 结果确
定公允价值。 本基金持 有 的银行间同业 市场固定 收 益品种按照中 央国债登 记 结算有限责 任公司所
独立提 供的 估值 结果 确定 公允价 值。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.4.6 税项
7.4.6.1 增 值税
根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》
的规定 ， 经国 务院 批准 ， 自 2016 年5 月1 日 起在 全 国范围 内全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 ， 金
融业纳入试点 范围，由 缴 纳营业税改为 缴纳增值 税 。对证券投资 基金（封 闭 式证券投资 基金，开
放式证券投资 基金）管 理 人运用基金买 卖股票、 债 券的转让收入 免征增值 税 ； 国债、地 方政府债鑫元得利 2018 年年度报告
第 32 页 共 68 页
利息收 入以 及金 融同 业往 来利息 收入 免征 增值 税； 存款利 息收 入不 征收 增值 税；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融 业
有关政策的通 知》的规 定 ，金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券
取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充
通知》的规定 ，金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同业存款 、 同业存单以 及持有金
融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利 息 收入 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，本基 金运营过 程 中发生的增值 税 应税行 为 ，以本基金 的基金管
理人为 增值 税纳 税人 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规
定， 自2018 年1 月1 日 起 ， 本 基金 的基 金管 理人 运 营本基 金过 程中 发生 的增 值税应 税行 为 ， 暂 适
用简易 计税 方法 ，按 照 3% 的征收 率缴 纳增 值税 。对 本基金 在 2018 年 1 月 1 日前运 营过 程中 发生
的增值税应税 行为，未 缴 纳增值税的， 不再缴纳 ； 已缴纳增值税 的，已纳 税 额从本基金 的基金管
理人以 后月 份的 增值 税应 纳税额 中抵 减。
7.4.6.2 城 市维 护建 设税 、教育 费附 加、 地方 教育 附加
根据《中华人 民共和国 城 市维护建设税 暂行条例 （2011 年修订 ） 》 、 《征收教 育 费附加的暂 行
规定（2011 年修订） 》及 相关地方教育 附加的征 收 规定，凡缴纳 消费税、 增 值税、营业税 的单位
和个人，都应 当依照规 定 缴纳城市维护 建设税、 教 育费附加（除 按照相关 规 定缴纳农村 教育事业
费附加 的单 位外 ）及 地方 教育费 附加 。
7.4.6.3 企 业所 得税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于 证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 企业 所得税 ；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
7.4.6.4 个 人所 得税
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号文《 财政部、国家税 务总局关 于储 蓄存款利 息
所得有 关个 人所 得税 政策 的通知 》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日 起， 对储 蓄存 款利息 所得 暂免 征鑫元得利 2018 年年度报告
第 33 页 共 68 页
收个人 所得 税。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
活期存 款 155,597.31 104,361.81
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1 个 月以 内 - -
存款期 限1-3 个月 - -
存款期 限3 个月 以上 - -
其他存 款 - -
合计： 155,597.31 104,361.81
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人 民 币元
项目
本期末
2018 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 13,521,338.50 13,711,300.00 189,961.50
银行间 市场 39,571,670.00 40,622,000.00 1,050,330.00
合计 53,093,008.50 54,333,300.00 1,240,291.50
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 53,093,008.50 54,333,300.00 1,240,291.50
项目
上年度 末
2017 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 62,008,776.97 59,548,770.00 -2,460,006.97
银行间 市场 69,157,555.16 68,700,000.00 -457,555.16
合计 131,166,332.13 128,248,770.00 -2,917,562.13
资产支 持证 券 - - -
基金 - - - 鑫元得利 2018 年年度报告
第 34 页 共 68 页
其他 - - -
合计 131,166,332.13 128,248,770.00 -2,917,562.13
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
注：无 。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
注：无 。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
注：无 。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 106.16 47.37
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算 备 付金 利息 40.30 730.20
应收债 券利 息 1,035,719.73 2,303,916.88
应收资 产支 持证 券利 息 - -
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 - 0.80
合计 1,035,866.19 2,304,695.25
7.4.7.6 其 他资 产
注：无 。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 561.00 9,884.65
银行间 市场 应付 交易 费用 - 1,749.25 鑫元得利 2018 年年度报告
第 35 页 共 68 页
合计 561.00 11,633.90
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2018 年 12 月 31 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - -
预提费 用 239,000.00 240,000.00
合计 239,000.00 240,000.00
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至2018 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 104,834,797.23 104,834,797.23
本期申 购 49,040,354.81 49,040,354.81
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -104,816,892.98 -104,816,892.98
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） - -
本期末 49,058,259.06 49,058,259.06
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额， 赎回 含转 换出 份额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 3,380,908.45 -1,077,575.26 2,303,333.19
本期利 润 -1,333,358.29 4,157,853.63 2,824,495.34
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-770,107.32 -362,193.03 -1,132,300.35
其中： 基金 申购 款 366,056.00 1,605,935.91 1,971,991.91
基金赎 回款 -1,136,163.32 -1,968,128.94 -3,104,292.26
本期已 分配 利润 - - -
本期末 1,277,442.84 2,718,085.34 3,995,528.18
鑫元得利 2018 年年度报告
第 36 页 共 68 页
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31
日
活期存 款利 息收 入 15,349.44 39,350.19
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 4,837.07 10,886.88
其他 674.98 2,240.75
合计 20,861.49 52,477.82
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
注：无 。
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018
年12 月31日
上年度 可比 期间
2017年1 月1 日至2017 年
12月31 日
债 券 投资 收益 —— 买 卖债券 （ 、债
转股及 债券 到期 兑付 ）差 价收入
-2,636,984.68 -2,541,086.98
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 - -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 - -
合计 -2,636,984.68 -2,541,086.98
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018
年12 月31日
上年度 可比 期间
2017年1 月1 日至2017 年
12月31 日
卖 出 债券 （ 、 债 转股 及债券 到 期兑
付）成 交总 额
170,716,011.10 179,475,204.13 鑫元得利 2018 年年度报告
第 37 页 共 68 页
减 ： 卖 出 债 券 （ 、 债 转 股 及 债 券 到
期兑付 ）成 本总 额
170,295,052.13 178,449,679.67
减：应 收利 息总 额 3,057,943.65 3,566,611.44
买卖债 券差 价收 入 -2,636,984.68 -2,541,086.98
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
注：无 。
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
注：无 。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
注：无 。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
7.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
注：无 。
7.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
注：无 。
7.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
注：无 。
7.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
注：无 。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
注：无 。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益
注：无 。
7.4.7.16 股 利收 益
注：无 。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 38 页 共 68 页
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2018 年1 月1 日至 2018
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月 1 日至2017 年
12 月 31 日
1.交易 性金 融资 产 4,157,853.63 593,177.89
—— 股 票投 资 - -
—— 债 券投 资 4,157,853.63 593,177.89
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
减: 应 税金 融 商品 公允 价值
变动产 生的 预估 增值 税
-
-
合计 4,157,853.63 593,177.89
7.4.7.18 其他 收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至 2017 年12 月31
日
基金赎 回费 收入 2,777.98 17,380.34
合计 2,777.98 17,380.34
注：根据《公 开募集开 放 式证券投资基 金流动性 风 险管理规定》 及基金合 同 的有关规定 ，经与基
金托管人协商 一致并报 监 管机构备案， 基金管理 人 对基金合同进 行了修订 ， 并对赎回费 相关规则
进行了 调整 。该 修订 自 2018 年 3 月 31 日起 生效 。 详情请 见基 金管 理人 于指 定媒介 上披 露的 相关
公告。
2018 年 9 月 26 日鑫 元得 利债券 型证 券投 资基 金以 通讯方 式召 开了 基金 份额 持有人 大会 ，审 议 通
过了 《 关于 鑫元 得利 债券 型证券 投资 基金 调整 基金 费率有 关事 项的 议案 》, 审 议内容 包括 调整 鑫元
得利债券型证 券投资基 金 管理费及赎回 费。大会 决 议自表决通过 之日起生 效 ，调整 后的 基金管理
费率与 赎回 费率 自决 议生 效之日 起正 式实 施。 详情 请 见基金 管理 人于 指定 媒介 上披露 的相 关公 告 。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12 月鑫元得利 2018 年年度报告
第 39 页 共 68 页
月31 日 31 日
交易所 市场 交易 费用 791.91 603.39
银行间 市场 交易 费用 2,825.00 2,787.50
交易基 金产 生的 费用 - -
其中： 申购 费
- -
赎回 费
- -
合计 3,616.91 3,390.89
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日
审计费 用 50,000.00 60,000.00
信息披 露费 180,000.00 180,000.00
上清所 证书 查询 费 1,200.00 1,200.00
银行汇 划费 用 3,305.30 7,746.50
律师费 3,000.00 -
债券账 户服 务费 45,000.00 36,000.00
持有人 大会 费用 40,000.00 -
开户费 - 400.00
合计 322,505.30 285,346.50
7.4.7.21 分 部报 告
注：无 。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要披 露的 重大 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金无 需要 披露 的资 产负 债表日 后事 项。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
鑫元基 金管 理有 限公 司(“ 鑫元基 金”) 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
上 海 浦 东 发 展 银 行 股 份 有 限 公 司 （ “ 浦发 基金托 管人 、基 金销 售机 构 鑫元得利 2018 年年度报告
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银行 ” ）
南京银 行股 份有 限公 司(“ 南京银 行”) 基金管 理人 股东
南京高 科股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
鑫沅资 产管 理有 限公 司(“ 鑫沅资 产”) 基金管 理人 子公 司
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
注：无 。
7.4.10.1.2 债 券交 易
注：无 。
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
注：无 。
7.4.10.1.4 权 证交 易
注：无 。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
注：无 。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
258,280.47 826,528.27
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
46.97 36,061.04
注： 基 金管 理费 每日 计提 ， 按月 支付 。2018 年1 月1 日至2018 年9 月 25 日 ， 基金 管理 费按 前一
日的基 金资 产净 值 的0.60% 的年 费率 计提 。计 算方 法 如下：
H=E×0 . 60% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费 鑫元得利 2018 年年度报告
第 41 页 共 68 页
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
2018 年 9 月 26 日鑫 元得 利债券 型证 券投 资基 金以 通讯方 式召 开了 基金 份额 持有人 大会 ，并 审 议
通过了 《关 于鑫 元得 利债 券型证 券投 资基 金调 整基 金费率 有关 事项 的议 案》 ， 自 2018 年 9 月 26
日起支付基金 管理人鑫 元 基金的管理人 报酬按前 一 日基金资产净 值 0.30% 的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底 ， 按月 支付 。计算 方法 如下 ：
H=E×0 .30% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
50,031.34 137,754.81
注：基金托管 费每日计 提 ，按月支付。 基金托管 费 按前一日的基 金资产净 值 的 0.10% 的年费率 计
提。计 算方 法如 下：
H=E×0 .10% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
7.4.10.2.3 销售服务费
注：无 。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注：无 。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月
31 日
基金合 同生 效日 （ 2016 年
8 月 17 日 ）持 有的 基金 份
- - 鑫元得利 2018 年年度报告
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额
期初持 有的 基金 份额 - -
期间申 购/ 买入 总份 额 20,003,810.25 -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 - -
期末持 有的 基金 份额 20,003,810.25 -
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
40.7756% -
注： （1 ）期 间申 购/ 买入 总 份额含 红利 再投 、 转 换入 份额。 期间 赎回/卖 出总 份 额含转 换出 份额 。
（2 ） 本 基金 管理 人运 用固 有资金 投资 本基 金所 采用 的费率 适用 招募 说明 书以 及管理 人发 布的 最 新
公告规 定的 费率 结构 。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注：无 。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2018 年1 月 1 日至 2018 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年 12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
浦发银 行 155,597.31 15,349.44 104,361.81 39,350.19
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：无 。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
注：无 。
7.4.11 利 润分 配情况
注：无 。
7.4.12 期 末（ 2018 年 12 月 31 日 ） 本基 金持 有的流 通受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
注：无 。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 43 页 共 68 页
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
注：本 基金 本报 告期 末未 持有暂 时停 牌等 流通 受限 股票。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2018 年12 月 31 日 止， 本 基金 未持 有银行 间市 场债 券正 回购 交易中 作为 质 押 的债
券。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2018 年12 月 31 日 止， 基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
金融资 产款 余额 为人 民币 2,299,977.00 元 ，于 2019 年 1 月 2 日到 期。 该类 交易要 求本 基金 在回
购期内 持有 的证 券交 易所 交易的 债券 和/ 或在 新质 押 式回购 下转 入质 押库 的债 券， 按 证券 交易 所规
定的比 例折 算为 标准 券后 ，不低 于债 券回 购交 易的 余额。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金为债券 型基金， 属 于证券投资基 金中的较 低 风险品种，其 预期风险 与 预期收益高于 货
币市场基金， 低于混合 型 基金 和股票型 基金。本 基 金的投资范围 为具有良 好 流动性的金 融工具。
本基金在日常 经营活动 中 面临的与这些 金融工具 相 关的风险主要 包括信用 风 险、流动性 风险及市
场风险 。 本 基金 的基 金管 理 人从事 风险 管理 的主 要目 标是争 取将 以上 风险 控制 在限定 的范 围之 内，
使本基 金在 风险 和收 益之 间取得 最佳 的平 衡以 实现 基金合 同中 约定 的投 资目 标。
本基金的基金 管理人实 行 全员风险管理 ，风险管 理 是公司所有部 门、全体 员 工的应尽职责 。
公司建立董事 会、经营 管 理层、独立风 险管理部 门 、业务部门四 级风险管 理 组织架构， 并分别明
确风险管理职 能与责任 。 董事会对公司 的风险管 理 负有 最终责任 ，董事会 下 设风险控制 与合规审
计委员会，负 责研究、 确 定公司风险管 理理念， 指 导公司风险管 理体系的 建 设；经营管 理层负责
组织、部署风 险管理工 作 ，经营管理层 设风险控 制 委员会，负责 确定风险 管 理理念、原 则、目标
和方法，促进 风险管理 环 境、文化的形 成，组织 风 险管理体系建 设，审议 风 险管理制度 和流程，
审议重大风险 事件；监 察 稽核部作为独 立风险管 理 部门负责协同 相关业务 部 门落实投资 风险、操
作风险、合规 风险、道 德 风险等各类风 险的控制 和 管理，督促、 检查各业 务 部门、各业 务环节的
风险管理工作 ；各业务 部 门负责根据职 能分工贯 彻 落实风险管理 程序，执 行 风险管理措 施。根据鑫元得利 2018 年年度报告
第 44 页 共 68 页
风险管理工作 要求，各 业 务部门健全完 善规章制 度 和操作流程， 严格遵守 风 险管理制度 、流程和
限额，严格执 行从风险 识 别、风险测量 、风险控 制 、风险评价到 风险报告 的 风险管理程 序，对本
部门发生风险 事件承担 直 接责任，及时 、准确、 全 面、客观地将 本部门及 本 部门发现的 风险信息
向风险 管理 部门 报告 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行 了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
均存放于信用 良好的银 行 ，与银行存款 相关的信 用 风险不重大。 本基金在 交 易所进行的 交易均以
中国证券登记 结算有限 责 任公司为交易 对手完成 证 券交收和款项 清算，违 约 风险可能性 很小；在
银行间同业市 场进行交 易 前均对交易对 手进行信 用 评估并对证券 交割方式 进 行限制以控 制相应的
信用风 险。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
本基金债券投 资的信用 评 级情况按《中 国人民银 行 信用评级管理 指导意见 》 设定的标准统 计
及汇总 。
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级
本期末
2018 年12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
A-1
- 19,938,000.00
A-1 以下
- -
未评级
- 26,010,700.00
合计
- 45,948,700.00
注：未 评级 债券 为国 债、 政策性 金融 债和 超短 期融 资券。
7.4.13.2.2 按 短期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
注：无 。
7.4.13.2.3 按 短期 信用评 级列 示的同 业存 单投资
注：无 。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 45 页 共 68 页
7.4.13.2.4 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2018 年12 月 31 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
AAA
- 13,831,000.00
AAA 以下
- 68,469,070.00
未评级
54,333,300.00 -
合计
54,333,300.00 82,300,070.00
注：未 评级 债券 为政 策性 金融债 。
7.4.13.2.5 按 长期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
注：无 。
7.4.13.2.6 按 长期 信用评 级列 示的同 业存 单投资
注：无 。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来自于基金份额持有人可在基金运作周期内的每个开放日要求赎回其持有的基金份
额，另一方面 来自于投 资 品种所处的交 易市场不 活 跃而带来的变 现困难或 因 投资集中而 无法在市
场出现 剧烈 波动 的情 况下 以合理 的价 格变 现。
于 2018 年 12 月31 日 ，除 卖出回 购金 融资 产款 余额 中有 2,299,977.00 元 将在 一个月 以内 到
期且计息(该 利息金额 不重 大)外，本基 金所承担 的其 他金融负债 的合约约 定到 期日均为一 个月以
内且不计息 ，可赎回 基金 份额净值(所有 者权益) 无 固定到期日 且不计息 ，因 此账面余额 约为未 折
现的合 约到 期现 金流 量。
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基金的基金 管理人严 格 按照《公开募 集证券投 资 基金运作管理 办法》及 《 公开募集开放 式
证券投资基金 流动性风 险 管理规定》等 有关法规 的 要求建立健全 开放式基 金 流动性风险 管理的内
部控制体系， 审慎评估 各 类资产的流动 性，针对 性 制定流动性风 险管理措 施 ，对本基金 组合资产
的流动性风险 进行管理 。 本基金的基金 管理人采 用 监控本基金的 组合资产 持 仓集中度指 标、流通
受限制的投资 品种比例 以 及组合在短时 间内变现 能 力的综合指标 等流动性 指 标，对本基 金的流动
性风险进行持 续的监测 和 分析。同时， 本基金的 基 金管理人在基 金运作周 期 内的每个开 放日对本
基金的申购赎 回情况进 行 监控，保持基 金投资组 合 中 的可用现金 头寸与之 相 匹配，确保 本基金资鑫元得利 2018 年年度报告
第 46 页 共 68 页
产的变现能力 与投资者 赎 回需求的匹配 与平衡。 本 基金的基金管 理人在基 金 合同中设计 了巨额赎
回条款，约定 在非常情 况 下赎回申请的 处理方式 ， 控制相关的流 动性风险 ， 有效保障基 金持有人
利益。
本基金投资于 一家公司 发 行的证券市值 不超过基 金 资产净值的 10%，且 本基 金与由本基金 的
基金管 理人 管理 的其 他基 金共同 持有 一家 公司 发行 的证券 不得 超过 该证 券 的10% 。
本基金所持部 分证券在 证 券交易所上市 ，其余亦 可 在银行间同业 市场交易 ， 部分基金资产 流
通暂时 受限 制不 能自 由转 让的情 况参 见附 注 “ 期末(2018 年 12 月 31 日) 本基 金持有 的流 通受 限证
券” 。此外， 本基金可 通 过卖出回购金 融资产方 式 借入短期资金 应对流动 性 需求，其上 限一般不
超过基金持有 的债券投 资 的公允价值。 本基金主 动 投资于流动性 受限资产 的 市值合计不 得超过基
金资产 净值 的15% 。
同时，本基金 的基金管 理 人通过合理分 散逆回购 交 易的到期日与 交易对手 的 集中度；按照 穿
透原则对交易 对手的财 务 状况、偿付能 力及杠杆 水 平等进行必要 的尽职调 查 与严格的准 入管理，
以及对不同的 交易对手 实 施交易额度管 理并进行 动 态调整等措施 严格管理 本 基金从事逆 回购交易
的流动性风险 和交易对 手 风险。此外， 本基金的 基 金管理人建立 了逆回购 交 易质押品管 理制度：
根据质押品的 资质确定 质 押率水平；持 续监测质 押 品的风险状况 与价值变 动 以确保质押 品按公允
价值计算足额 ；并在与 私 募类证券资管 产品及中 国 证监会认定的 其他主体 为 交易对手开 展逆回购
交易时 ，可 接受 质押 品的 资质要 求与 基金 合同 约定 的投资 范围 保持 一致 。
本报告 期内 ，本 基金 未发 生重大 流动 性风 险事 件。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或 现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金投资于 银行存款 、 交易所及银行 间市场交 易 的固定收益品 种等其他 计 息品种，因此 存
在相应 的利 率风 险。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 47 页 共 68 页
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本
期
末
201
8 年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资
产
银
行
存
款
155,597.31 - - - - - 155,597.31
结
算
备
付
金
89,570.50 - - - - - 89,570.50
存
出
保
证
金
- - - - - - -
交
易
性
金
融
资
产
- 9,999,000.0
0
10,546,200.
00
23,467,100.
00
10,321,000.
00
- 54,333,300.0
0
买
入
返
售
金
融
资
产
- - - - - - -
应
收
- - - - - - - 鑫元得利 2018 年年度报告
第 48 页 共 68 页
证
券
清
算
款
应
收
利
息
- - - - - 1,035,866.
19
1,035,866.19
应
收
申
购
款
- - - - - - -
资
产
总
计
245,167.81 9,999,000.0
0
10,546,200.
00
23,467,100.
00
10,321,000.
00
1,035,866.
19
55,614,334.0
0
负
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
2,299,977.00 - - - - - 2,299,977.00
应
付
证
券
清
算
款
- - - - - 3,485.91 3,485.91
应
付
赎
回
款
- - - - - - -
应
付
管
理
- - - - - 13,471.13 13,471.13 鑫元得利 2018 年年度报告
第 49 页 共 68 页
人
报
酬
应
付
托
管
费
- - - - - 4,490.36 4,490.36
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - - -
应
付
交
易
费
用
- - - - - 561.00 561.00
应
付
税
费
- - - - - - -
应
付
利
息
- - - - - -438.64 -438.64
应
付
利
润
- - - - - - -
其
他
负
债
- - - - - 239,000.00 239,000.00
负
债
总
计
2,299,977.00 - - - - 260,569.76 2,560,546.76
利
率
敏
感
-2,054,809.1
9
9,999,000.0
0
10,546,200.
00
23,467,100.
00
10,321,000.
00
775,296.43 53,053,787.2
4 鑫元得利 2018 年年度报告
第 50 页 共 68 页
度
缺
口
上
年
度
末
201
7 年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资
产
银
行
存
款
104,361.81 - - - - - 104,361.81
结
算
备
付
金
1,622,672.49 - - - - - 1,622,672.49
存
出
保
证
金
1,728.76 - - - - - 1,728.76
交
易
性
金
融
资
产
- 16,040,700.
00
50,020,070.
00
62,188,000.
00
- - 128,248,770.
00
应
收
利
息
- - - - - 2,304,695.
25
2,304,695.25
资
产
总
计
1,728,763.06 16,040,700.
00
50,020,070.
00
62,188,000.
00
- 2,304,695.
25
132,282,228.
31
负
鑫元得利 2018 年年度报告
第 51 页 共 68 页
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
24,799,752.0
0
- - - - - 24,799,752.0
0
应
付
管
理
人
报
酬
- - - - - 54,564.10 54,564.10
应
付
托
管
费
- - - - - 9,094.04 9,094.04
应
付
交
易
费
用
- - - - - 11,633.90 11,633.90
应
付
利
息
- - - - - 29,053.85 29,053.85
其
他
负
债
- - - - - 240,000.00 240,000.00
负
债
总
计
24,799,752.0
0
- - - - 344,345.89 25,144,097.8
9
利
率
敏
感
度
-23,070,988.
94
16,040,700.
00
50,020,070.
00
62,188,000.
00
- 1,960,349.
36
107,138,130.
42 鑫元得利 2018 年年度报告
第 52 页 共 68 页
缺
口
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 除市场 利率 以外 的其 他市 场变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2018 年12 月31 日 ）
上年度 末（ 2017 年12 月31
日 ）
1. 市 场 利 率 下 降 25
个基点
299,495.64 645,882.15
2. 市 场 利 率 上 升 25
个基点
-294,713.43 -640,069.54
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价 格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于具 有良好流 动 性的固定收 益类金融
工具， 投资 范围 内不 包含 股票资 产， 因此 无重 大市 场价格 风险 。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
7.4.14.1 公允 价值
7.4.14.1.1 不 以公 允价 值 计量的 金融 工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括贷 款 和应收款项以 及其他金 融 负债，因其剩 余
期限不 长， 公允 价值 与账 面价值 相若 。
7.4.14.1.2 以 公允 价值 计 量的金 融工 具
7.4.14.1.2.1 各层 次金 融 工具公 允价 值
于2018 年12 月31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属
于第二 层次 的余 额为 人民 币 54,333,300.00 元 ，无 划分为 第一 、三 层次 的余 额。 （ 于 2017 年 12鑫元得利 2018 年年度报告
第 53 页 共 68 页
月31 日， 属于 第二 层次 的 余额为 人民 币 128,248,770.00 元， 无划 分为 第一 、 三层次 的余 额。 ）
7.4.14.1.2.2 公允 价值 所属层 次间 的重 大变 动
对于证券交易 所上市的 股 票和可转换债 券等，若 出 现重大事项停 牌、交易 不 活跃、或属于 非
公开发行等情 况，本基 金 分别于停牌日 至交易恢 复 活跃日期间 、 交易不活 跃 期间及限售 期间不将
相关股票和可 转换债券 等 的公允价值列 入第一层 次 ；并根据估值 调整中采 用 的对公允价 值计量整
体而言具有重 要意义的 输 入值所属的最 低层次， 确 定相关股票和 可转换债 券 公允价值应 属第二层
次或第 三层 次。
7.4.14.1.2.3 第三 层次 公 允价值 余额 和本 期变 动金 额
本基金于本报 告期初未 持 有公允价值归 属于第三 层 次的金融工具 ，本基金 本 报告期及上年 度
可比期 间未 发生 第三 层次 公允价 值转 入转 出情 况。
7.4.14.2 承诺 事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要披 露的 重大 承诺 事项。
7.4.14.3 其他 事项
截至 资 产负 债表 日， 本基 金无需 要披 露的 其他 重要 事项。
7.4.14.4 财务 报表 的批 准
本财务 报表 已 于2019 年3 月28 日经 本基 金的 基金 管 理人批 准。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 54 页 共 68 页
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2
基金投 资
- -
3 固定收 益投 资 54,333,300.00 97.70
其中： 债券 54,333,300.00 97.70
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 245,167.81 0.44
8 其他各 项资 产 1,035,866.19 1.86
9 合计 55,614,334.00 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有境 内股 票。
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有港 股通 投资 股票 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
鑫元得利 2018 年年度报告
第 55 页 共 68 页
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 54,333,300.00 102.41
其中： 政策 性金 融债 54,333,300.00 102.41
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 54,333,300.00 102.41
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 018005 国开1701 105,000 10,546,200.00 19.88
2 170215 17 国开 15 100,000 10,321,000.00 19.45
3 170209 17 国开 09 100,000 10,155,000.00 19.14
4 170411 17 农发 11 100,000 10,147,000.00 19.13
5 160208 16 国开 08 100,000 9,999,000.00 18.85
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 资产支 持证 券投 资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
鑫元得利 2018 年年度报告
第 56 页 共 68 页
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 本报 告期 未投 资国债 期货 。
8.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
8.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 本报 告期 未投 资国债 期货 。
8.11 投 资组 合 报告 附注
8.11.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 本期 受到调 查以 及处罚 的情 况的说 明
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期未出现 被 监管部门立案 调查，或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
8.11.2 基 金投 资的前 十名 股票超 出基 金合同 规定 的备选 股票 库情况 的说 明
本报告 期内 基金 投资 的前 十名股 票不 存在 超出 基金 合同规 定的 备选 股票 库的 情况。
8.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 1,035,866.19
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 - 鑫元得利 2018 年年度报告
第 57 页 共 68 页
9 合计 1,035,866.19
8.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 报告 期末 未持 有处于 转股 期的 可转 换债 券。
8.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注：本 基金 报告 期末 未持 有股票 。 鑫元得利 2018 年年度报告
第 58 页 共 68 页
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
205 239,308.58 49,027,610.56 99.94% 30,648.50 0.06%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
2,074.32 0.0042%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
鑫元得利 2018 年年度报告
第 59 页 共 68 页
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2016 年 8 月 17 日 ） 基金 份额 总额
200,054,837.08
本报告 期期 初基 金份 额总 额 104,834,797.23
本报告 期期 间基 金总 申购 份额 49,040,354.81
减: 本报 告期 期间 基金 总赎 回份额 104,816,892.98
本报告 期期 间基 金拆 分变 动份额 （份 额减 少以"-" 填 列） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 49,058,259.06
鑫元得利 2018 年年度报告
第 60 页 共 68 页
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
2018 年 9 月 26 日 鑫元 得 利债券 型证 券投 资基 金以 通讯方 式召 开了 基金 份额 持有人 大会 ， 审
议 通 过了 《关 于鑫 元得 利债 券 型证 券投 资基 金调 整基 金 费率 有关 事项 的议 案》 ， 审 议内 容包 括调
整鑫元 得利 债券 型证 券投 资基金 管理 费及 赎回 费 。 大会决 议自 表决 通过 之日 起生效 ， 调整 后的 基
金管理 费率 与赎 回费 率自 决议生 效之 日起 正式 实施 。 详情请 见基 金管 理人 于 指定媒 介上 披露 的 相
关公告 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、基 金管 理人 ：本 报告 期 内，基 金管 理人 未发 生重 大人事 变动 。
2 、 基 金托 管人 ：本 报告 期内 ， 上海 浦东 发 展银 行股份 有 限公 司（ 以 下简 称 “公司”） 根据
工作需 要， 任命 孔建 先生 担任公 司资 产托 管部 总经 理， 主 持 资 产托 管部 相关 工作。 孔建 先生 的 托
管人高 级管 理人 员任 职信 息已经 在中 国证 券投 资基 金业协 会备 案。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内， 本基 金未 发 生对基 金份 额持 有人 权益 或者基 金份 额的 价格 产生 重大影 响的 涉 及
基金财 产、 基金 管理 业务 、基金 托管 业务 的诉 讼。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 内未 发生 基金 投资 策略改 变。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
经基金 管理 人第 二届 董事 会第八 次通 讯表 决会 议审 议通过 ， 自 2018 年7 月 19 日起 ， 本基 金
的会计 师事 务所 由普 华永 道中天 会计 师事 务所 （特 殊 普通合 伙） 更换 为安 永华 明 会计师 事务 所 （ 特
殊普通 合伙 ） 。 本报 告期 内 应支付 给会 计师 事务 所的 审计费 用是 人民 币 50,000.00 元。 目前 的会
计师事 务所 为本 基金 提供 审计服 务的 年限 为1 年。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 管理 人、 基 金托 管 人涉及 托管 业务 的部 门及 其高级 管理 人员 在本 报告 期内未 受稽 查 或
处罚。
鑫元得利 2018 年年度报告
第 61 页 共 68 页
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
天风证 券 2 - - 3,391.45 94.33% -
西藏东 方财
富证券
2 - - 203.98 5.67% -
安信证 券 2 - - - - -
注： （1 ）交 易单 元的 主要 选择标 准：
1）财 务状 况良 好， 经营 行 为规范 ；
2） 内部 管理 规范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ， 具 备投资 运作 所需 的高 效、 安全的 通讯 条件 ， 交
易设施 符合 代理 基金 进行 证券交 易的 需要 ；
3）具 备研 究实 力， 能及 时 提供高 质量 的研 究服 务；
4）收 取的 交易 佣金 费率 合 理。
（2 ） 交易 单元 的选 择程 序 ：
1) 投 资研 究部 根据 选择 标 准选取 合作 券商 ，发 起签 署研究 服务 协议 ；
2) 交 易部 发起 与合 作券 商 签订交 易单 元租 用协 议， 办理交 易单 元的 相关 开通 手续， 调整 相关 系统
参数， 基金 运营 部及 时通 知托管 人。
（3 ） 报告 期内 基金 租用 券 商交易 单元 的变 更情 况： 西藏东 方财 富证 券为 报告 期内新 增租 用。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例 鑫元得利 2018 年年度报告
第 62 页 共 68 页
的比例
天风证 券 72,015,803.48 99.86% 267,400,000.00 92.94% - -
西藏东 方财
富证券
98,691.10 0.14% 20,300,000.00 7.06% - -
安信证 券 - - - - - -
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2017 年第4 季 度报 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 1 月 19 日
2
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 开通
上海 银 联电子 支付 服务有限 公司
支 付网 上直销 交易 业务及费 率优
惠的公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报
2018 年 2 月 28 日
3
关 于鑫 元得利 债券 型证券投 资基
金修改 基金 合同 的公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 3 月 23 日
4
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金-
基金合 同
公司网 站
2018 年 3 月 23 日
5
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金-
托管协 议
公司网 站
2018 年 3 月 23 日
6
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2017 年度 报告
公司网 站
2018 年 3 月 30 日
7
鑫元得利债券 型 证 券 投 资 基 金
2017 年度 报告 摘要
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 3 月 30 日
8 鑫 元得 利债券 型证 券投资基 金更 公司网 站 、 中 国证 券 2018 年 4 月 3 日 鑫元得利 2018 年年度报告
第 63 页 共 68 页
新招募 说明 书摘 要（2018 年第 1
号）
报、 上 海证 券报、 证
券时报
9
鑫 元得 利债券 型证 券投资基 金更
新招募 说明 书（2018 年第1 号）
公司网 站
2018 年 4 月 3 日
10
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2018 年第1 季 度报 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 4 月 23 日
11
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 旗下
基 金持 有股票 估值 方法调整 的公
告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 4 月 25 日
12
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 旗下
基 金持 有股票 估值 方法调整 的公
告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 6 月 14 日
13
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 旗下
基 金所 持有股 票因 长期停牌 变更
估值方 法的 提示 性公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 6 月 22 日
14
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 旗下
基金 2018 年 6 月 29 日 资 产净值
的公告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 6 月 30 日
15
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2018 年第2 季 度报 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 7 月 19 日
16
鑫 元基 金管理 有限 公司旗下 基金
更换会 计师 事务 所的 公告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 7 月 19 日
17
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 旗下
基 金所 持有股 票因 长期停牌 变更
估值方 法的 提示 性公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 8 月 7 日
18 鑫 元基 金管理 有限 公司关于 以通 公司网 站 、 中 国证 券 2018 年 8 月 23 日 鑫元得利 2018 年年度报告
第 64 页 共 68 页
讯 开会 方式召 开鑫 元 得利债 券型
证 券投 资基金 基金 份额持有 人大
会的公 告
报、 上 海证 券报、 证
券时报
19
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 以通
讯 开会 方式召 开鑫 元得利债 券型
证 券投 资基金 基金 份额持有 人大
会的第 一次 提示 性公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报
2018 年 8 月 24 日
20
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 以通
讯 开会 方式召 开鑫 元得利债 券型
证 券投 资基金 基金 份额持有 人大
会的第 二次 提示 性公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报
2018 年 8 月 25 日
21
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2018 年半 年度 报告
公司网 站
2018 年 8 月 28 日
22
鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2018 年半 年度 报告 摘要
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 8 月 28 日
23
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 鑫元
得 利债 券型证 券投 资基金基 金份
额 持有 人大会 表决 结果暨决 议生
效的公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报
2018 年 9 月 27 日
24
鑫 元得 利债券 型证 券投资基 金更
新招募 说明 书（2018 年第2 号）
摘要
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 2018 年 9 月 28 日
25
鑫 元得 利债券 型证 券投 资基 金更
新招募 说明 书（2018 年第2 号）
公司网 站
2018 年 9 月 28 日
26
鑫 元基 金管理 有限 公司关于 旗下
基 金所 持有股 票因 长期停牌 变更
估值方 法的 提示 性公 告
公司网 站 、 中 国证 券
报、 上 海证 券报、 证
券时报 、证 券日 报 2018 年 10 月 16 日
27 鑫 元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 公司网 站 、 中 国证 券 2018 年 10 月 24 日 鑫元得利 2018 年年度报告
第 65 页 共 68 页
2018 年第3 季 度报 告 报、 上 海证 券报、 证
券时报
鑫元得利 2018 年年度报告
第 66 页 共 68 页
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金份 额比 例
达到或 者超 过20%
的时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份 额
份额占
比
机
构
1 20180621-20181231 0.00 20,003,810.25 0.00 20,003,810.25 40.78%
2 20180321-20181231 0.00 29,023,800.31 0.00 29,023,800.31 59.16%
3 20180101-20180321 24,958,742.34 0.00 24,958,742.34 0.00 0.00%
4 20180320-20180320 10,029,087.26 0.00 10,029,087.26 0.00 0.00%
5 20180130-20180204 11,827,811.39 0.00 11,827,811.39 0.00 0.00%
个
人
- - - - - - -
- - - - - - - -
产品特 有风 险
本基金 已有 单一 投资 者所 持基金 份额 达到 或超 过本 基金总 份额 的 20% ， 中 小 投资者 在投 资本 基金 时可 能面 临
以下风 险：
（一） 赎回 申请 延 期 办理 或暂停 赎回 的风 险
单一投 资者 大额 赎回 时易 触发本 基金 巨额 赎回 的条 件， 因此 当发 生巨 额赎 回 时， 中小 投资 者可 能面 临 小额赎
回申请 也需 要按 同比 例部 分延期 办理 、延 缓支 付或 暂停赎 回的 风险 。
（二） 基金 净值 大幅 波动 的风险
单一投 资者 大额 赎回 时， 基金管 理人 进行 基金 财产 大量变 现， 会对 基金 资产 净值产 生影 响； 且如 遇大 额赎 回
费用归 入基 金资 产、 基金 份额净 值保 留位 数四 舍五 入等问 题， 都可 能会 造成 基金资 产净 值的 较大 波动 。
（三） 基金 投资 目标 偏离 的风险
单一投 资者 大额 赎回 后， 很可能 导致 基金 规模 骤然 缩小， 基金 将面 临投 资银 行间债 券、 交易 所债 券 时 交易 困
难的情 形， 从而 使得 实现 基金投 资目 标存 在一 定的 不确定 性。
（四） 基金 合同 提前 终止 或其它 相关 风险
《基金 合同 》生 效后 ，连 续 20 个工 作日 出现 基金 份 额持有 人数 量不 满 200 人 或者基 金资 产净 值低 于人 民币
5000 万元 的 ， 基 金管 理人 应当在 定期 报告 中予 以披 露； 连 续 60 个工 作日 出现 前述情 况的 ， 基金 管理 人 应当
向中国 证监 会报 告并 提出 解决方 案， 如转 换运 作方 式、 与 其他 基金 合并 或者 终止基 金合 同等 ， 并 召开 基金 份
额持有 人大 会进 行表 决。 因此， 在极 端情 况下， 当 单一投 资者 大量 赎回 本基 金后， 可能 造成 基金资 产 净值大
幅缩减 ，对 本基 金的 继续 存续产 生决 定性 影响 。
鑫元得利 2018 年年度报告
第 67 页 共 68 页
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
1. 根据《 公开募 集开放 式证 券投资 基金流 动性风 险管 理规定 》及基 金合同 的有 关规定，经
与 基金托管 人协商 一致并报 监管机构 备案， 基金管理 人对基金 合同进 行了修订 ，并对赎 回费相
关规则 进行 了调 整。 该修 订自 2018 年 3 月 31 日 起 生效。 详情 请见 基金 管理 人于指 定媒 介上 披
露的相 关公 告。
2.经基 金管 理人 第二 届董 事会第 八次 通讯 表决 会议 审议通 过， 自 2018 年 7 月 19 日 起， 本
基 金的会计 师事务 所由普华 永道中天 会计师 事务所（ 特殊普通 合伙） 更换为安 永华明会 计师事
务所（ 特殊 普通 合伙 ） 。 详 情请 见 基金 管理 人于 指定 媒介上 披露 的相 关公 告。
3.2018 年9 月 26 日 鑫元 得利债 券型 证券 投资 基金 以通讯 方式 召开 了基 金份 额持有 人大 会 ，
审议通 过了 《 关于 鑫元 得 利债券 型证 券投 资基 金调 整基金 费率 有关 事项 的议 案》 ， 审 议内 容包 括
调 整鑫元得 利债券 型证券投 资基金管 理费及 赎回费。 大会决议 自表决 通过之日 起生效， 调整后
的 基金管理 费率与 赎回费率 自决议生 效之日 起正式实 施。详情 请见基 金管理人 于指定媒 介上披
露的相 关公 告。
鑫元得利 2018 年年度报告
第 68 页 共 68 页
§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 鑫元 得 利债券 型证 券投 资基 金设 立的文 件；
2 、 《鑫 元得 利债 券型 证券 投资基 金基 金合 同》 ；
3 、 《鑫 元得 利债 券型 证券 投资基 金托 管协 议》 ；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 复、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 复、营 业执 照。
13.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
13.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 也可 按工 本费 购买 复印件 。
鑫 元基 金管理 有限 公司
2019 年 3 月 28 日
