信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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信诚三得益债券型证券投资基金 2018年年度报告摘要
2018年12月31日
基金管理人：中信保诚基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2019年03月28日
信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其
内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签
字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2019 年 3 月 27 日复核了本报告中
的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚
假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的
招募说明书及其更新。
本报告期自2018年1 月1日起至2018年12月 31日止。
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 信诚三得益债券型证券投资基金
基金简称 信诚三得益债券
基金主代码 550004
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2008年 09月 27 日
基金管理人 中信保诚基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,554,779,857.47份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 信诚三得益债券 A 信诚三得益债券 B
下属分级基金的交易代码 550004 550005
报告期末下属分级基金的份额总额 110,884,252.28 份 1,443,895,605.19份
2.2 基金产品说明
投资目标
本基金在保证基金资产的较高流动性和稳定性基础上,严格控
制风险,同时通过主动管理,追求超越业绩比较基准的投资收益
率。
投资策略
1.债券类资产的投资策略
本基金将采取自上而下、 积极投资和控制风险的债券投资策略,
在战略配置上,主要通过对收益率的预期,进行有效的久期管
理,实现债券的整体配置;在战术配置上采取跨市场套利、收益
率曲线策略和信用利差策略等对个券进行选择,在严格控制固
定收益品种的流动性和信用等风险的基础上,获取超额收益。 对
于可转债的投资采用公司分析法和价值分析。
2.新股申购策略
本基金将结合市场的资金状况预测拟发行上市的新股(或增发
新股)的申购中签率,考察它们的内在价值以及上市溢价可能,信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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判断新股申购收益率,制定申购策略和卖出策略。
3.二级市场股票投资策略
本基金股票投资将注重基本面研究,选择流动性好、 估值水平较
低、具有中长期投资价值的个股进行投资。同时分散个股,构建
组合,以避免单一股票的特定风险。
4.衍生金融工具投资策略
本基金对衍生金融工具的投资主要以对冲投资风险或无风险套
利为主要目的。 基金将在有效进行风险管理的前提下,通过对标
的证券的研究,结合衍生工具定价模型预估衍生工具价值或风
险对冲比例,谨慎投资。
业绩比较基准
中证综合债指数收益率*80%+一年期银行定期存款收益率(税
后)*20%
风险收益特征
本基金为债券型基金,属于证券投资基金中的低风险品种,其预
期风险与收益高于货币市场基金,低于混合型基金和股票型基
金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中信保诚基金管理有限公司
中国建设银行股份有限公
司
信息披露负责人
姓名 周浩 田青
联系电话 021-68649788 010-67595096
电子邮箱 hao.zhou@citicprufunds.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话 400-666-0066 010-67595096
传真 021-50120888 010-66275853
注册地址
中国 （上海） 自由贸易试验区世纪
大道 8 号上海国金中心汇丰银行
大楼 9层
北京市西城区金融大街 25
号
办公地址
中国 （上海） 自由贸易试验区世纪
大道 8 号上海国金中心汇丰银行
大楼 9层
北京市西城区闹市口大街1
号院 1号楼
邮政编码 200120 100033
法定代表人 张翔燕 田国立
注:本基金管理人法定名称于 2017年12月 18日起变更为“中信保诚基金管理有限公司”。
本基金管理人已于2017年12月20日在中国证监会指定媒介以及公司网站上刊登了公司法定名称
变更的公告。
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报、中国证券报、证券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.citicprufunds.com.cn
基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据
和指标
2018年 2017年 2016年
信诚三得益
债券 A
信诚三得益
债券 B
信诚三得益
债券 A
信诚三得益
债券B
信诚三得益
债券 A
信诚三得
益债券B
本期已实现收
益
11,543,342.
54
50,974,778
.51
4,744,705.
46
20,113,382
.00
2,909,404.1
9
8,698,293
.51
本期利润
16,183,212.
50
77,060,689
.26
5,579,902.
05
38,384,447
.31
-1,793,747.
44
-19,426,9
95.23
加权平均基金
份额本期利润
0.0558 0.0454 0.0169 0.0190 -0.0239 -0.0408
本期加权平均
净值利润率
5.13% 4.25% 1.61% 1.84% -1.95% -3.41%
本期基金份额
净值增长率
4.81% 4.33% 2.12% 1.76% 3.58% 2.93%
3.1.2 期末数据
和指标
2018年末 2017年末 2016年末
期末可供分配
利润
8,563,477.7
0
74,256,762
.30
15,191,146
.48
37,745,114
.27
8,231,674.0
1
30,529,74
2.70
期末可供分配
基金份额利润
0.0772 0.0514 0.0424 0.0218 0.0273 0.0113
期末基金资产
净值
123,142,065
.72
1,564,916,
639.96
379,526,19
5.43
1,795,116,
291.01
313,015,437
.23
2,761,561
,193.17
期末基金份额
净值
1.111 1.084 1.060 1.039 1.038 1.021
3.1.3 累计期末
指标
2018年末 2017年末 2016年末
基金份额累计
净值增长率
71.87% 63.93% 63.98% 57.13% 60.58% 54.41%
1、 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所
列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关
费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
信诚三得益债券A
阶段
份额净值
增长率①
份额净值增长
率标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 1.00% 0.05% 2.13% 0.04% -1.13% 0.01%
过去六个月 2.11% 0.07% 3.29% 0.04% -1.18% 0.03% 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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过去一年 4.81% 0.09% 6.77% 0.05% -1.96% 0.04%
过去三年 10.86% 0.22% 9.48% 0.05% 1.38% 0.17%
过去五年 51.23% 0.45% 24.68% 0.07% 26.55% 0.38%
自基金合同
生效起至今
71.87% 0.36% 46.00% 0.06% 25.87% 0.30%
信诚三得益债券B
阶段
份额净值
增长率①
份额净值增长
率标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 0.84% 0.06% 2.13% 0.04% -1.29% 0.02%
过去六个月 1.88% 0.06% 3.29% 0.04% -1.41% 0.02%
过去一年 4.33% 0.09% 6.77% 0.05% -2.44% 0.04%
过去三年 9.28% 0.22% 9.48% 0.05% -0.20% 0.17%
过去五年 47.71% 0.45% 24.68% 0.07% 23.03% 0.38%
自基金合同
生效起至今
63.93% 0.36% 46.00% 0.06% 17.93% 0.30%
注:自2015年 10 月1 日起,本基金的业绩比较基准由“中信标普全债指数收益率*80%+一年期银行
定期存款收益率(税后)*20%”变更为“中证综合债指数收益率*80%+一年期银行定期存款收益率(税
后)*20%”。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
信诚三得益债券A
信诚三得益债券B 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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注:1、本基金建仓期自 2008年9月 27 日至 2009年3 月 26 日,建仓期结束时资产配置比例符合本
基金基金合同规定。
2、自2015年 10 月1 日起,本基金的业绩比较基准由“中信标普全债指数收益率*80%+一年期银行
定期存款收益率(税后)*20%”变更为“中证综合债指数收益率*80%+一年期银行定期存款收益率(税
后)*20% ”。
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
信诚三得益债券A
信诚三得益债券B 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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注:合同生效当年按实际存续期计算,不按整个自然年度进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
信诚三得益债券A
年度
每 10份基金份
额分红数
现金形式发放
总额
再投资形式发
放总额
年度利润分配
合计
备注
2018年 - - - -
本基金本期未
分红。
2017年 - - - -
本基金本期未
分红。
2016年 3.130
370,170,319.8
6
14,166,396.14
384,336,716.0
0
本基金本期分
红一次。
合计 3.130
370,170,319.8
6
14,166,396.14
384,336,716.0
0
本基金最近三
年共利润分配
一次。
信诚三得益债券B
年度
每 10份基金份
额分红数
现金形式发放
总额
再投资形式发
放总额
年度利润分配
合计
备注
2018年 - - - -
本基金本期未
分红。
2017年 - - - -
本基金本期未
分红。
2016年 3.090
1,309,619,476
.41
106,740,151.4
1
1,416,359,627
.82
本基金本期分
红一次。
合计 3.090
1,309,619,476
.41
106,740,151.4
1
1,416,359,627
.82
本基金最近三
年共利润分配
一次。
信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人中信保诚基金管理有限公司经中国证监会批准,于2005年9月30日正式成立,注册资
本2 亿元,注册地为上海。公司股东为中信信托有限责任公司、英国保诚集团股份有限公司和中新苏州
工业园区创业投资有限公司,各股东出资比例分别为49%、49%、2%。因业务发展需要，经国家工商行政
管理总局核准， 本基金管理人法定名称于2017年12月18日起由“信诚基金管理有限公司”变更为“中
信保诚基金管理有限公司”。本基金管理人已于2017 年 12 月20日在中国证监会指定媒介以及公司网
站上刊登了公司法定名称变更的公告。
截至2018年12月 31 日,本基金管理人管理的运作中基金为 65 只, 分别为信诚四季红混合型证券
投资基金、中信保诚精萃成长混合型证券投资基金、信诚盛世蓝筹混合型证券投资基金、信诚三得益债
券型证券投资基金、信诚优胜精选混合型证券投资基金、信诚中小盘混合型证券投资基金、信诚深度价
值混合型证券投资基金(LOF)、信诚增强收益债券型证券投资基金(LOF)、信诚金砖四国积极配置证券投
资基金(LOF)、信诚中证500 指数分级证券投资基金、信诚货币市场证券投资基金、信诚新机遇混合型
证券投资基金(LOF)、信诚全球商品主题证券投资基金(LOF)、信诚沪深300指数分级证券投资基金、信
诚双盈债券型证券投资基金(LOF)、信诚周期轮动混合型证券投资基金(LOF)、信诚理财 7日盈债券型证
券投资基金、信诚至远灵活配置混合型证券投资基金、信诚优质纯债债券型证券投资基金、信诚新双盈
分级债券型证券投资基金、信诚新兴产业混合型证券投资基金、信诚中证800医药指数分级证券投资基
金、信诚中证800有色指数分级证券投资基金、信诚年年有余定期开放债券型证券投资基金、信诚中证
800金融指数分级证券投资基金、信诚幸福消费混合型证券投资基金、信诚薪金宝货币市场基金、信诚
中证TMT产业主题指数分级证券投资基金、信诚新选回报灵活配置混合型证券投资基金、信诚新锐回报
灵活配置混合型证券投资基金、信诚新旺回报灵活配置混合型证券投资基金(LOF)、信诚中证信息安全
指数分级证券投资基金、信诚中证智能家居指数分级证券投资基金、信诚中证基建工程指数型证券投资
基金（LOF） 、信诚鼎利灵活配置混合型证券投资基金（LOF） 、中信保诚稳利债券型证券投资基金、信诚
惠盈债券型证券投资基金、信诚稳健债券型证券投资基金、信诚至利灵活配置混合型证券投资基金、中
信保诚惠泽18个月定期开放债券型证券投资基金、信诚稳瑞债券型证券投资基金、中信保诚稳益债券
型证券投资基金、信诚至裕灵活配置混合型证券投资基金、信诚至瑞灵活配置混合型证券投资基金、信
诚至选灵活配置混合型证券投资基金、信诚景瑞债券型证券投资基金、信诚新悦回报灵活配置混合型证
券投资基金、中信保诚稳丰债券型证券投资基金、信诚永益一年定期开放混合型证券投资基金、信诚稳
悦债券型证券投资基金、信诚稳泰债券型证券投资基金、信诚稳鑫债券型证券投资基金、信诚至诚灵活
配置混合型证券投资基金、信诚理财28日盈债券型证券投资基金、信诚至泰灵活配置混合型证券投资
基金、信诚多策略灵活配置混合型证券投资基金（LOF） 、信诚新泽回报灵活配置混合型证券投资基金、
信诚量化阿尔法股票型证券投资基金、信诚智惠金货币市场基金、中信保诚嘉鑫定期开放债券型发起式
证券投资基金中信保诚稳鸿债券型证券投资基金、中信保诚至兴灵活配置混合型证券投资基金、中信保
诚稳达债券型证券投资基金、中信保诚新蓝筹灵活配置混合型证券投资基金、中信保诚景泰债券型证券
投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
宋海娟
本基金基金经理,兼
任信诚增强收益债券
基金(LOF)、 中信保诚
2014年02
月11日
- 14
工商管理硕士。曾任职于长信基
金管理有限责任公司,担任债券
交易员;于光大保德信基金管理信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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稳利债券基金、信诚
稳健债券基金、信诚
惠盈债券基金、中信
保诚稳益债券基金、
信诚稳瑞债券基金、
信诚景瑞债券基金、
中信保诚稳丰债券基
金、信诚稳悦债券基
金、信诚稳泰债券基
金、信诚稳鑫债券基
金的基金经理。
有限公司,担任固定收益类投资
经理。2013 年 7 月加入中信保诚
基金管理有限公司。现任信诚三
得益债券基金、信诚增强收益债
券基金(LOF)、中信保诚稳利债券
基金、信诚稳健债券基金、信诚
惠盈债券基金、中信保诚稳益债
券基金、信诚稳瑞债券基金、信
诚景瑞债券基金、中信保诚稳丰
债券基金、信诚稳悦债券基金、
信诚稳泰债券基金、信诚稳鑫债
券基金的基金经理。
注:1.上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内,本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及《信诚
三得益债券型证券投资基金基金合同》 、 《信诚三得益债券型证券投资基金招募说明书》的约定,本着诚
实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制
度,加强内部管理,规范基金运作。 本报告期内,基金运作合法合规,没有发生损害基金份额持有人利益的
行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
为使公司管理的不同投资组合得到公平对待,保护投资者合法权益,根据中国证监会颁布的 《证券投
资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司已制订了《信诚基金管理有限公司公平交易及异常交易
管理制度》(“公平交易制度”)作为开展公平交易管理的规则指引,制度适用公司管理所有投资组合(包
括公募基金、特定客户资产管理组合),对应的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场
交易等投资管理活动。
在实际的公平交易管理贯彻落实中,公司在公平交易制度的指引下采用事前、事中、事后的全流程
控制方法。 事前管理主要包括:已搭建了合理的资产管理业务之间及资产管理业务内的组织架构,健全投
资授权制度,设立防火墙,确保各块投资业务、各基金组合投资决策机制的合理合规与相对独立;同时让
各业务组合共享必要的研究、投资信息等,确保机会公平。在日常操作上明确一级市场、非集中竞价市
场投资的要求与审批流程;借助系统建立投资备选库、交易对手库、基金风格维度库,规范二级市场、集
中竞价市场的操作,建立公平交易的制度流程文化环境。 事中监控主要包括:公司管理的不同投资组合执
行集中交易制度,确保一般情况下不同投资组合同向买卖同一证券时需通过交易系统对组合间的交易公
平性进行自动化处理,按照时间优先、 比例分配的原则在各投资组合间公平分配交易量;同时原则上禁止
同日反向交易,如因流动性等问题需要反向交易须经过严格审批和留档。一级市场、非集中竞价市场等
的投资则需要经过合理询价、逐笔审批与公平分配。事后管理主要包括:定期对公司管理的不同投资组
合的整体收益率差异、分投资类别(股票、债券)的收益率差异进行分析,对连续四个季度期间内、不同
时间窗下(日内、3日内、5日内)公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差,对反向交易等进行价差
分析。同时,合规、审计会对公平交易的执行情况做定期检查。相关人员对事后评估报告、合规审计报
告进行审阅,签字确认,如有异常情况将及时报送相关部门并做信息披露。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,以及公司拟定的《信诚
基金公平交易管理制度》,公司采取了一系列的行动实际落实公平交易管理的各项要求。各部门在公平信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
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交易执行中各司其职,投资研究前端不断完善研究方法和投资决策流程,确保各投资组合享有公平的投
资决策机会,建立公平交易的制度环境;交易环节加强交易执行的内部控制,利用恒生交易系统公平交易
相关程序,及其它的流程控制,确保不同基金在一、二级市场对同一证券交易时的公平;公司同时不断完
善和改进公平交易分析系统,在事后加以了严格的行为监控,分析评估以及报告与信息披露。 当期公司整
体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内,未发现本基金与其它投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。报
告期内,未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5%的
交易(完全复制的指数基金除外)。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
在经历了2017年的高速增长后， 全球经济以有力开局步入2018。 但投资者对经济前景的信心下滑，
制造业和贸易增速放缓。增长动能减少的原因之一，是主要经济体（尤其是美国）推行的关税政策，以
及其他经济体对应的报复措施。贸易保护情绪的上涨意味着贸易政策不确定性的上升，施压投资。美国
虽然身处贸易紧张局势的中心， 但受益于减税和开支增加刺激需求， 经济在2018年仍实现了高速扩张，
美联储持续加息，长债利率涨势放缓，主因是投资者担忧未来增长的风险而寻求避险资产庇护。美国的
经济增长和利率均高于其他主流经济体，令美元2018 年对绝大多数主流货币均有不同程度的升值。随
着美元升值、投资者风险情绪下降，部分脆弱的新兴经济体被迫承压。多数相关国家加大了外部融资。
国内市场，面对复杂严峻的外部环境和经济下行的内部压力，中国经济保持了较高增长水平，而且
随着防范化解重大风险、精准脱贫、污染防治三大攻坚战的展开，经济增长质量持续改进，供给侧结构
性改革在复杂多变的环境中持续向前推进，金融运行总体稳定。2018年初，虽然经济缺乏内生增长动
力已成共识，但受益于供给侧改革和棚改货币化，部分上游产业利润暴增，三四线房地产产销两旺，宏
观数据坚挺，供给侧改革和金融去杠杆对经济的影响尚未充分显现。下半年，国内外的政治、经济环境
发生重大变化，债务去杠杆和供给侧改革在经济结构扭曲下积累较大压力，叠加贸易战对抗不断升级，
又促使诸多内部矛盾在外部压力下不断显化，民营企业的定位争论和融资难题成为社会焦点，在经济运
行持续承压和融资环境变化的影响下，民营企业融资难度加大，导致民企资金断裂成为影响经济金融稳
定运行的“黑天鹅”。为了从政策层面平等对待和坚定支持民营企业发展，消除民企忧虑，2018年 11
月1日，民营企业座谈会在京召开，为民营企业的平等发展吃下了定心丸，也为纾解民营企业融资困境
指明了方向。至此政治经济工作重心回归稳定原则。
4.4.2 报告期内的基金业绩表现
本报告期内,本基金A、 B份额净值增长率分别为4.81%和4.33%,同期业绩比较基准收益率为6.77%,
基金A、B份额落后业绩比较基准分别为 1.96%和 2.44%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2019年，世界经济增长将放缓，贸易保护主义和单边主义抬头，在国际金融市场充满不确定
性、国内步入深化改革、金融回归服务实体经济和防范金融风险的背景下，我国经济增长压力较大，增
速将有所放缓。中央经济工作会议要求“进一步稳就业、 稳金融、 稳外贸、稳外资、 稳投资、 稳预期”，
强调必须坚持以供给侧结构性改革为主线不动摇，更多运用市场化、法治化手段，在“巩固、增强、提
升、畅通”八个字上下功夫，表明对经济的态度是稳，同时仍要坚持高质量增长。会议提出积极的财政
政策要加力提效，实施更大规模的减税降费，稳健的货币政策要松紧适度，保持流动性合理充裕，解决
好民营企业和小微企业融资难、融资贵的问题，表明财政政策将进一步发力，货币政策继续维持稳健偏
松。
面对经济下行的压力，预计 2019年资金面总体较为宽松，央行即可能会通过降准向市场释放流动
性，也可能通过一揽子定向工具来做到“精准滴灌”，预计在季末、月末等一些特殊时点仍不排除货币
利率有一定的起伏变化，更加需要认真研判利率走势，防止市场风险。策略上，当前债市的核心矛盾未信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
11
变， 在“稳杠杆”背景下， 经济仍有回落压力， 货币政策有待继续宽松， 考虑到经济回落速度可能偏缓，
地产投资断崖式下跌的可能性不高，再加上基建投资和制造业投资等支撑，“贸易战”也有望在3月阶
段性缓解，利率债后市震荡慢牛的可能性更高。我们依然看好2019年的机会。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
2018年公司督察长和监察稽核部门充分发挥其职能作用，组织业务部门不断补充和完善公司的各
项规章制度； 开展对公司运作和基金业务的日常监察和内部审计； 做好信息披露和对外文稿的合规审查；
开展法律咨询和合规培训工作；及时向监管部门报送各项数据和材料。现将公司 2018年度的监察稽核
工作总结如下：
1、制度建设和完善
组织各业务部门对相关业务制度进行梳理，新增制度 3项，修订制度4项，并协助相关部门对 9
项制度草案提出修改意见。上述制度主要包括投资、风控、财务、行政、产品、运营、监察稽核、子公
司等业务范畴。
2、内部审计工作和外部审计、检查的配合协调工作
完成季度常规审计4次，内部合规检查 20 次，离任审查 1人次；协助普华永道会计师事务所和毕
马威会计师事务所开展基金和公司 2017年度审计、2018年度预审计和 IT 审计工作；配合监管机构完
成多项自查工作；配合股东联合审计等。
3、合规监察工作
按时完成并向上海证监局和公司董事提交各项监察稽核定期项目报告； 定期为新入司同事开展合规
培训；在基金募集、投资过程中的进行合规检查与提示；对董事、高级管理人员、基金经理任免情况进
行备案等。
4、信息披露及文档的合规检查
完成各只基金及公司的各项信息披露工作,保证所披露信息的真实性、准确性和完整性。监察稽核
部严格按照《证券投资基金信息披露管理办法》 、 《信息披露内容与格式准则》 、 《信息披露编报规则》 、
《深圳证券交易所证券投资基金上市规则》等法规要求进行信息披露和公告,并按法律法规规定报监管
机构备案。
5、合规培训和法务工作
组织员工法规培训、新员工培训及部门内部培训，针对监管新规及时编制《新规速递》进行点评，
对基金与行政合同进行检查修订。
6、向监管部门的数据报送和日常联络，包括监管系统信息维护、材料数据报送及与监管机构的日
常沟通。
7、牵头开展反洗钱的各项工作,进一步更新完善了反洗钱制度,按照相关规定将可疑交易报告及时
上报中国反洗钱监测中心,根据中国人民银行通知要求组织开展反洗钱培训和宣传工作。
本基金管理人将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,继续加强内部控
制和风险管理,进一步提高监察稽核工作的科学性和有效性,充分保障基金份额持有人的合法权益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
1.基金估值程序
为了向基金投资人提供更好的证券投资管理服务,本基金管理人对估值和定价过程进行了严格控制。
本基金管理人通过估值决策委员会来更有效的完善估值服务。 估值决策委员会包括下列成员: 分管基金
运营业务的领导（委员会主席） 、风险管理部负责人、权益投资负责人、固定收益投资负责人、研究部
负责人、交易部负责人、运营部负责人、基金会计主管（委员会秘书） 。本基金管理人在充分衡量市场
风险、信用风险、流动性风险、货币风险、衍生工具和结构性产品等影响估值和定价因素的基础上,综
合运营部、稽核部、投资部、风控部和其它相关部门的意见,确定本基金管理人采用的估值政策。
估值政策和程序的确立和修订须经本基金管理人总经理批准后方可实行。 基金在采用新投资策略或
投资新品种时,应评价现有估值政策和程序的适用性,并在不适用的情况下,及时召开估值决策委员会。 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
12
在每个估值日,本基金管理人的运营部使用估值政策确定的估值方法,确定证券投资基金的份额净
值。
基金管理人采用专用的估值业务系统进行基金核算及账务处理,对基金资产进行估值后,将基金份
额净值结果发送基金托管人,基金托管人按照托管协议中“基金资产净值计算和会计核算”确定的规则
复核,复核无误后,由基金管理人对外公布。
2.基金管理人估值业务的职责分工
本基金管理人的估值业务采用双人双岗,所有业务操作需经复核方可生效。
3.基金管理人估值人员的专业胜任能力和相关工作经历
本基金管理人的估值人员均具备估值业务所需的专业胜任能力,具有基金从业人员资格。
4.基金经理参与或决定估值的程度
本基金管理人的后台与投资业务隔离,基金经理不直接参与或决定估值。
基金经理持续保持对基金估值所采用估值价格的关注,在认为基金估值所采用的估值价格不足够公
允时,可申请召开估值决策委员会临时会议,通过会议讨论决定是否调整基金管理人所采用的估值政策。
5.参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突
参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
6.已签约的与估值相关的任何定价服务的性质与程度
本基金未与任何第三方签订定价服务协议。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金收益分配应遵循下列原则:
1、由于本基金A级基金份额不收取销售服务费,B级基金份额收取销售服务费,各基金份额类别对
应的可分配收益将有所不同,本基金同一类别内的每一基金份额享有同等分配权;
2、收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。当投资人的现金红利小于一
定金额,不足以支付银行转账或其他手续费用时,基金注册登记机构可将投资人的现金红利按红利发放
日的基金份额净值自动转为基金份额;
3、本基金收益每年最多分配 12次,每次基金收益分配比例不低于可分配收益的 25%;
4、若基金合同生效不满3个月则可不进行收益分配;
5、本基金收益分配方式分为两种:现金分红与红利再投资,投资人可选择现金红利或将现金红利按
红利发放日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资;若投资人不选择,本基金默认的收益分配方
式是现金分红。基金份额持有人可对A 级、B级基金份额分别选择不同的分红方式;
6、基金投资当期出现净亏损,则不进行收益分配;
7、基金当期收益应先弥补上期亏损后,方可进行当期收益分配;
8、法律法规或监管机构另有规定的从其规定。
本基金于本期间未进行过利润分配,该处理符合基金利润分配原则。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内,本基金未出现连续 20 个工作日基金资产净值低于五千万元(基金份额持有人数量不满
两百人)的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》 、基
金合同、 托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金
托管人应尽的义务。 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
13
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基金资产
净值计算、 基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,未发现基金管
理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内,本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报
告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 毕马威华振审字第 1900181号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 信诚三得益债券型证券投资基金全体基金份额持
有人
审计意见 我们审计了后附的第 1 页至第 38 页的信诚三得益
债券型证券投资基金 (以下简称“信诚三得益基
金”) 财务报表,包括 2018年 12 月 31 日的资产负
债表、 2018年度的利润表、 所有者权益 (基金净值)
变动表以及财务报表附注。
我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照中
华人民共和国财政部颁布的企业会计准则、在财务
报表附注7.4.2中所列示的中国证券监督管理委员
会 (以下简称“中国证监会”) 和中国证券投资基
金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定编
制,公允反映了信诚三得益基金2018年12月31日
的财务状况以及 2018 年度的经营成果及基金净值
变动情况。
形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则 (以下简称“审
计准则” ) 的规定执行了审计工作。 审计报告的 “注
册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述
了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师
职业道德守则,我们独立于信诚三得益基金,并履
行了职业道德方面的其他责任。我们相信,我们获
取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提
供了基础。
强调事项 -
其他事项 -
其他信息 信诚三得益基金管理人中信保诚基金管理有限公信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
14
司(以下简称“基金管理人”)对其他信息负责。其
他信息包括信诚三得益基金 2018 年年度报告中涵
盖的信息,但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息,
我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其
他信息,在此过程中,考虑其他信息是否与财务报
表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不
一致或者似乎存在重大错报。
基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存
在重大错报,我们应当报告该事实。在这方面,我们
无任何事项需要报告。
管理层和治理层对财务报表的责任 基金管理人管理层负责按照中华人民共和国财政
部颁布的企业会计准则、中国证监会和中国证券投
资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规
定编制财务报表,使其实现公允反映,并设计、执行
和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在由于
舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时,基金管理人管理层负责评估信
诚三得益基金的持续经营能力,披露与持续经营相
关的事项 (如适用),并运用持续经营假设,除非信
诚三得益基金计划进行清算、终止运营或别无其他
现实的选择。
基金管理人治理层负责监督信诚三得益基金的财
务报告过程。
注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞
弊或错误导致的重大错报获取合理保证,并出具包
含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保
证,但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一
重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错
误导致,如果合理预期错报单独或汇总起来可能影
响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策,
则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用
职业判断,并保持职业怀疑。同时,我们也执行以下
工作:
(1) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表
重大错报风险,设计和实施审计程序以应对这些风
险,并获取充分、适当的审计证据,作为发表审计意
见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗
漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由
于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于
错误导致的重大错报的风险。
(2) 了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
15
计程序,但目的并非对内部控制的有效性发表意
见。
(3) 评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当
性和作出会计估计及相关披露的合理性。
(4) 对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰
当性得出结论。同时,根据获取的审计证据,就可能
导致对信诚三得益基金持续经营能力产生重大疑
虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。
如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审计准
则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财
务报表中的相关披露;如果披露不充分,我们应当
发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能导
致信诚三得益基金不能持续经营。
(5) 评价财务报表的总体列报、结构和内容 (包括
披露),并评价财务报表是否公允反映相关交易和
事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间
安排和重大审计发现等事项进行沟通,包括沟通我
们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)
注册会计师的姓名 黄小熠 叶凯韵
会计师事务所的地址 北京市东长安街 1号东方广场东二办公楼八层
审计报告日期 2019年 03月 27 日
毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)对本基金2018年12月31日的资产负债表,2018年1月1
日至2018年12月 31 日的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注出具了标准无保留
意见的审计报告。投资者可通过本基金年度报告正文查看该审计报告全文。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：信诚三得益债券型证券投资基金
报告截止日： 2018年 12 月31日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
（2018年 12 月31日）
上年度末
（2017 年 12 月31日）
资 产：
银行存款 7.4.7.1 59,563,891.23 148,539.02
结算备付金
13,514,877.29 9,422,214.53
存出保证金
95,406.82 248,239.11
交易性金融资产 7.4.7.2 2,009,369,786.00 2,202,102,418.93
其中：股票投资
- 103,836,206.43
基金投资
- -
债券投资
2,009,369,786.00 2,098,266,212.50 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
16
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款
- -
应收利息 7.4.7.5 35,864,130.18 29,937,469.70
应收股利
- -
应收申购款
- 80,931.69
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
2,118,408,091.52 2,241,939,812.98
负债和所有者权益 附注号
本期末
（2018年 12 月31日）
上年度末
（2017 年 12 月31日）
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
426,405,000.00 63,000,000.00
应付证券清算款
- 14,128.15
应付赎回款
5,191.10 9,021.75
应付管理人报酬
1,025,516.37 1,293,379.83
应付托管费
293,004.68 369,537.08
应付销售服务费
533,048.92 608,957.53
应付交易费用 7.4.7.7 26,111.70 496,702.86
应交税费
970,382.86 834,067.97
应付利息
392,110.65 -28,472.02
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 699,019.56 700,003.39
负债合计
430,349,385.84 67,297,326.54
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 1,554,779,857.47 2,085,830,871.66
未分配利润 7.4.7.10 133,278,848.21 88,811,614.78
所有者权益合计
1,688,058,705.68 2,174,642,486.44
负债和所有者权益总计
2,118,408,091.52 2,241,939,812.98
注:截止本报告期末,基金份额总额 1,554,779,857.47 份。 下属两级基金:信诚三得益债券 A 的基金
份额净值1.111元,基金份额总额110,884,252.28份;信诚三得益债券B的基金份额净值1.084元,基金
份额总额1,443,895,605.19 份。
7.2 利润表
会计主体：信诚三得益债券型证券投资基金
本报告期：2018年 01 月01 日-2018年12月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号 本期 上年度可比期间 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
17
（2018年 01月 01 日至
2018年 12月 31 日）
（2017年01月01日至
2017年12月 31 日）
一、收入
131,016,321.72 84,208,752.93
1.利息收入
103,359,229.30 95,321,442.00
其中：存款利息收入 7.4.7.11 431,525.67 373,443.05
债券利息收入
102,315,076.08 92,914,218.81
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
612,627.55 2,033,780.14
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
-3,159,912.86 -30,431,960.61
其中：股票投资收益 7.4.7.12 5,132,462.62 -20,641,260.71
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 -11,017,986.26 -12,366,108.49
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 2,725,610.78 2,575,408.59
3.公允价值变动收益（损失以“-”号
填列）
7.4.7.16 30,725,780.71 19,106,261.90
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.17 91,224.57 213,009.64
减：二、费用
37,772,419.96 40,244,403.57
1．管理人报酬
14,887,565.49 17,093,595.52
2．托管费
4,253,590.16 4,883,884.35
3．销售服务费
7,249,159.01 8,384,113.34
4．交易费用 7.4.7.18 2,125,000.82 3,977,244.81
5．利息支出
8,576,719.74 5,558,235.59
其中：卖出回购金融资产支出
8,576,719.74 5,558,235.59
6.税金及附加
269,908.64 -
7．其他费用 7.4.7.19 410,476.10 347,329.96
三、利润总额（亏损总额以“-”号填
列）
93,243,901.76 43,964,349.36
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
93,243,901.76 43,964,349.36
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：信诚三得益债券型证券投资基金
本报告期：2018年 01 月01 日-2018年12月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
（2018 年 01 月01日至2018年 12 月31日）
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 2,085,830,871.66 88,811,614.78 2,174,642,486.44 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
18
二、本期经营活动产生的基金净值变动
数（本期利润）
- 93,243,901.76 93,243,901.76
三、本期基金份额交易产生的基金净值
变动数（净值减少以“-”号填列）
-531,051,014.19 -48,776,668.33 -579,827,682.52
其中：1.基金申购款 78,737,975.67 7,369,319.91 86,107,295.58
2.基金赎回款 -609,788,989.86 -56,145,988.24 -665,934,978.10
四、本期向基金份额持有人分配利润产
生的基金净值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值） 1,554,779,857.47 133,278,848.21 1,688,058,705.68
项目
上年度可比期间
（2017 年 01 月01日至2017年 12 月31日）
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值） 3,005,672,920.69 68,903,709.71 3,074,576,630.40
二、本期经营活动产生的基金净值变动
数（本期利润）
- 43,964,349.36 43,964,349.36
三、本期基金份额交易产生的基金净值
变动数（净值减少以“-”号填列）
-919,842,049.03 -24,056,444.29 -943,898,493.32
其中：1.基金申购款 212,458,258.03 12,192,923.19 224,651,181.22
2.基金赎回款 -1,132,300,307.06 -36,249,367.48 -1,168,549,674.54
四、本期向基金份额持有人分配利润产
生的基金净值变动（净值减少以“-”号
填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值） 2,085,830,871.66 88,811,614.78 2,174,642,486.44
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:
张翔燕 陈逸辛 刘卓
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
信诚三得益债券型证券投资基金 (以下简称“本基金”) 经中国证券监督管理委员会 (以下简称
“中国证监会”)《关于核准信诚三得益债券型证券投资基金募集的批复》(证监许可[2008] 867 号文)
和《关于信诚三得益债券型证券投资基金备案确认的函》(基金部函[2008] 430 号文) 批准,由中信保
诚基金管理有限公司 (原信诚基金管理有限公司) 依照《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规
则和《信诚三得益债券型证券投资基金基金合同》发售,基金合同于2008年9 月 27 日生效。本基金为
契约型开放式,存续期限不定,首次设立募集规模为1,992,876,690.90 份基金份额。本基金的基金管理
人为中信保诚基金管理有限公司,基金托管人为中国建设银行股份有限公司。
根据中信保诚基金管理有限公司于 2017 年 12 月 20 日发布的 《中信保诚基金管理有限公司关于
公司名称变更的函》 ，经中华人民共和国国家工商行政管理总局核准，公司名称由“信诚基金管理有限
公司”变更为“中信保诚基金管理有限公司”， 并由上海市工商行政管理局于 2017 年 12 月 18 日核
发新的营业执照。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则、 《信诚三得益债券型证券投资基金基金合
同》和《信诚三得益债券型证券投资基金招募说明书》的有关规定,本基金的投资范围为具有良好流动信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
19
性的金融工具,包括国内依法发行上市的债券、股票、权证及法律法规或中国证监会允许基金投资的其
他金融工具。在正常市场情况下,本基金投资组合的比例范围为:国债、金融债、企业 (公司) 债、次级
债、可转换债券 (含分离交易可转债) 、资产支持证券、央行票据、短期融资券、回购等固定收益证券
品种80% - 95%;权益类资产 (固定收益类资产以外的其他资产,包括股票、权证等) 0% - 20% 。本基
金持有的现金或到期日不超过一年的政府债券的比例不低于基金资产净值的5%，其中，现金不包括结
算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金不主动参与二级市场权证的投资,但允许因投资一级市
场分离式转债获配等原因被动持有的权证。本基金的业绩比较基准为:80%×中证综合债指数收益率
+20%×一年期银行定期存款税后收益率。
根据《证券投资基金信息披露管理办法》,本基金定期报告在公开披露的第二个工作日,报中国证监
会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。
本财务报表由本基金的基金管理人中信保诚基金管理有限公司于2019年 3月 27日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金以持续经营为基础。 本财务报表符合中华人民共和国财政部(以下简称“财政部”)颁布的企
业会计准则的要求，同时亦按照中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3 号<年度报告
和半年度报告>》以及中国证券投资基金业协会于 2012 年 11 月16日颁布的《证券投资基金会计核算业
务指引》编制财务报表。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合财政部颁布的企业会计准则及附注7.4.2中所列示的中国证监会和中国证券投资
基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定的要求，真实、完整地反映了本基金 2018年 12月 31
日的财务状况、2018年度的经营成果和基金净值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期内无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》 、
财税 [2004] 78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》 、财税 [2012] 85号文《财政部、国家税务
总局、证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、财税 [2015] 101
号《财政部、国家税务总局、证监会关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、
财税 [2005] 103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》 、上证交字 [2008] 16号《关
于做好调整证券交易印花税税率相关工作的通知》及深圳证券交易所于2008年9月18日发布的《深圳
证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》 、财税 [2008] 1 号文《财政部、国家
税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税 [2016] 36号文《财政部、国家税务总局关于全
面推开营业税改征增值税试点的通知》 、财税[2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业
有关政策的通知》 、财税[2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》 、财税 [2016]
140号文《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》 、财税 [2017] 2号文《关
于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》 、财税 [2017] 56号《关于资管产品增值税有关问题的通
知》及其他相关税务法规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下：
(a) 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，暂不征收企业所得税。
信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
20
(b) 自 2016年5月1 日起，在全国范围内全面推开营业税改征增值税 (以下称营改增) 试点，建
筑业、房地产业、金融业、生活服务业等全部营业税纳税人，纳入试点范围，由缴纳营业税改为缴纳增
值税。
2018年1月1日 (含) 以后，资管产品管理人 (以下称管理人) 运营资管产品过程中发生的增值
税应税行为，以管理人为增值税纳税人，暂适用简易计税方法，按照 3%的征收率缴纳增值税。对资管
产品在2018年1月1日以前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳
增值税的，已纳税额从管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券收入取得的金融商品转让收入免征增值税；对国债、
地方政府债利息收入以及金融同业往来取得的利息收入免征增值税； 同业存款利息收入免征增值税以及
一般存款利息收入不征收增值税。
(c) 基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金对价，暂免
征收印花税、企业所得税和个人所得税。
(d) 对基金从上市公司取得的股息、红利所得，由上市公司在向基金支付上述收入时代扣代缴 20%
的个人所得税。自2013年 1月1日起，对所取得的股息红利收入根据持股期限差别化计算个人所得税
的应纳税所得额：持股期限在 1个月以内 (含 1 个月) 的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持
股期限在1个月以上至1年 (含1年) 的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免
征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳
税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入个人所得税应纳税所
得额。
(e) 基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(f) 对投资者从证券投资基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。
(g) 对基金在2018年 1月1日 (含) 以后运营过程中缴纳的增值税，分别按照证券投资基金管理
人所在地适用的税率，计算缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
中信保诚基金管理有限公司(“中信保诚基
金”)
基金管理人、登记机构、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(“建设银行”) 基金托管人、基金销售机构
中信信托有限责任公司 基金管理人的股东
英国保诚集团股份有限公司 基金管理人的股东
中新苏州工业园区创业投资有限公司 基金管理人的股东
中信保诚人寿保险有限公司(“中信保诚人
寿”)
基金管理人主要股东控制的机构
中信信诚资产管理有限公司 基金管理人的子公司
注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
下述关联交易均根据正常的商业交易条件进行,并以一般交易价格为定价基础。
7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
7.4.8.1.2 权证交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
7.4.8.1.3 债券交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
21
7.4.8.1.4 债券回购交易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
7.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
本基金本报告期内及上年度可比期间无应支付关联方的佣金。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
（2018年01月01日至2018年
12 月 31 日）
上年度可比期间
（2017年01月01日至2017年12
月31日）
当期发生的基金应支付的管理费 14,887,565.49 17,093,595.52
其中：支付销售机构的客户维护费 11,811.93 24,421.42
支付基金管理人中信保诚基金的基金管理费按前一日基金资产净值0.70%的年费率计提,逐日累计
至每月月底,按月支付。计算公式为:
日基金管理费=前一日基金资产净值×0.70%/当年天数
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
（2018年01月01日至2018年
12 月 31 日）
上年度可比期间
（2017年01月01日至2017年12
月31日）
当期发生的基金应支付的托管费 4,253,590.16 4,883,884.35
支付基金托管人建设银行的基金托管费按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提,逐日累计至每
月月底,按月支付。计算公式为:
日基金托管费=前一日基金资产净值×0.20%/当年天数
7.4.8.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
（2018年 01 月01日至 2018年 12 月31日）
当期发生的基金应支付的销售服务费
信诚三得益债券 A 信诚三得益债券 B 合计
中信保诚基金 - 7,230,742.13 7,230,742.13
建设银行
11,772.70 11,772.70
合计 - 7,242,514.83 7,242,514.83
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
（2017年01月01日至2017年12月31日）
当期发生的基金应支付的销售服务费
信诚三得益债券 A 信诚三得益债券 B 合计
中国建设银行 - 13,215.82 13,215.82
中信保诚基金 - 8,346,018.10 8,346,018.10
合计 - 8,359,233.92 8,359,233.92
本基金A类基金份额不收取销售服务费， 信诚三得益债券 B的销售服务费按前一日 B类基金资产净
值的0.40%的年费率计提。计算公式为:
信诚三得益债券B基金日销售服务费=信诚三得益债券 B 基金份额前一日资产净值×0.40%/当年天
数 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
22
7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金在本年度与上年度均未与关联方进行银行间同业市场的债券 (含回购) 交易。
7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金的基金管理人运用固有资金投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行,本基金本报
告期内及上年度可比期间基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
除基金管理人之外的其他关联方投资本基金费率按本基金基金合同公布的费率执行,本基金本期末
及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
（2018 年 01 月01日至 2018年 12 月
31 日）
上年度可比期间
（2017年 01 月01日至 2017年 12 月31
日）
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
建设银行 59,563,891.23 295,782.66 148,539.02 210,570.89
注: 本基金通过“中国建设银行基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证券登记结算有限
责任公司的结算备付金,于 2018年12月31日的相关余额为人民币 13,514,877.29元(2017年 12月 31
日余额为9,422,214.53元)。
7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金在本报告期内与上年度均未在承销期内购入过由关联方承销的证券。
7.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。
7.4.9 期末（2018 年12 月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
7.4.9.1.1 受限证券类别：债券
证券代
码
证券名
称
成功认
购日
可流通
日
流通受
限类型
认购价
格
期末估
值单价
数量
（单
位： 张）
期末成
本总额
期末估
值总额
备注
113525
台华转
债
2018
年12
月19
日
2019
年01
月11
日
网下新
债申购
未上市
100.00 100.00 19,800
1,980,
000.00
1,980,
000.00
-
110049
海尔转
债
2018
年12
月20
日
2019
年01
月18
日
网下新
债申购
未上市
100.00 100.00 5,900
590,00
0.00
590,00
0.00
-
7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
于本报告期末,本基金未持有因银行间市场债券正回购交易而作为抵押的债券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券正回购 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
23
截至本报告期末2018 年12 月 31 日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券
款余额426,405,000.00元，于2019年1月2日、1月 14日和5 月31 日先后到期。该类交易要求本基
金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所
规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
7.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 以公允价值计量的资产和负债
如下列示了本基金在每个资产负债表日持续和非持续以公允价值计量的资产和负债于本报告期末
的公允价值信息及其公允价值计量的层次。 公允价值计量结果所属层次取决于对公允价值计量整体而言
具有重要意义的最低层次的输入值。三个层次输入值的定义如下:
第一层次输入值:在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价;
第二层次输入值:除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察到的输入值;
第三层次输入值:相关资产或负债的不可观察输入值。
于2018年12月31日,本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具中属于第一
层次的余额为人民币57,797,350.70元,第二层次的余额为人民币1,951,572,435.30元, 无属于第三层
次的余额(2017年 12 月 31 日:第一层次人民币134,516,471.53 元,第二层次的余额为人民币
2,067,585,947.40元,无属于第三层次的余额) 。
(a) 第二层次的公允价值计量
对于本基金投资的证券交易所上市的证券,若出现重大事项停牌、交易不活跃 (包括涨跌停时的交
易不活跃) 、或属于非公开发行等情况时,本基金不会于停牌期间、交易不活跃期间及限售期间将相关
证券的公允价值列入第一层次。 本基金综合考虑估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响
程度,确定相关证券公允价值的层次。
(b) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于2018年12月31日,本基金无非持续的以公允价值计量的金融工具(2017年 12月31日:无) 。
(2) 其他金融工具的公允价值 (年末非以公允价值计量的项目)
其他金融工具主要包括应收款项、卖出回购金融资产和其他金融负债，其账面价值与公允价值之间
无重大差异。
(3) 除以上事项外,截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
基金投资 - -
2 固定收益投资 2,009,369,786.00 94.85
其中：债券 2,009,369,786.00 94.85
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融 - - 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
24
资产
6 银行存款和结算备付金合计 73,078,768.52 3.45
7 其他各项资产 35,959,537.00 1.70
8 合计 2,118,408,091.52 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有境内股票投资。
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
8.3.1 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票投资。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值比例
（%）
1 600519 贵州茅台 88,920,613.22 4.09
2 601288 农业银行 61,736,236.00 2.84
3 000858 五粮液 61,286,898.18 2.82
4 000717 韶钢松山 46,514,903.49 2.14
5 002110 三钢闽光 45,022,258.71 2.07
6 600028 中国石化 41,639,558.03 1.91
7 601003 柳钢股份 22,564,110.04 1.04
8 000932 华菱钢铁 22,545,428.00 1.04
9 601229 上海银行 22,399,415.98 1.03
10 601398 工商银行 22,288,285.00 1.02
11 600048 保利地产 19,859,592.78 0.91
12 600801 华新水泥 19,822,927.81 0.91
13 000651 格力电器 15,340,396.48 0.71
14 603367 辰欣药业 11,374,370.00 0.52
15 002142 宁波银行 11,034,993.10 0.51
16 600183 生益科技 10,990,742.06 0.51
17 002508 老板电器 10,967,062.83 0.50
18 601318 中国平安 10,946,233.00 0.50
19 600887 伊利股份 10,834,600.00 0.50
20 000538 云南白药 10,833,845.61 0.50
买入金额按成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产净值比例信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
25
（%）
1 600519 贵州茅台 113,204,056.68 5.21
2 601288 农业银行 90,826,320.00 4.18
3 000858 五 粮 液 64,048,101.66 2.95
4 002110 三钢闽光 45,322,422.10 2.08
5 000717 韶钢松山 43,742,611.79 2.01
6 000651 格力电器 39,871,339.24 1.83
7 600028 中国石化 39,010,022.08 1.79
8 600383 金地集团 27,709,246.68 1.27
9 601229 上海银行 23,176,386.63 1.07
10 601003 柳钢股份 23,027,417.17 1.06
11 601398 工商银行 22,778,526.00 1.05
12 000932 华菱钢铁 21,950,835.76 1.01
13 600801 华新水泥 19,513,781.92 0.90
14 600048 保利地产 18,252,422.20 0.84
15 603367 辰欣药业 14,222,177.80 0.65
16 002142 宁波银行 11,672,257.36 0.54
17 601318 中国平安 11,219,095.00 0.52
18 000538 云南白药 11,013,783.00 0.51
19 002236 大华股份 10,837,364.44 0.50
20 600887 伊利股份 10,558,872.00 0.49
卖出金额按成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 628,617,050.03
卖出股票收入（成交）总额 730,374,627.29
买入股票成本和卖出股票收入按成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序
号
债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 74,399,500.00 4.41
2 央行票据 - -
3 金融债券 585,279,330.40 34.67
其中：政策性金融债 152,720,330.40 9.05
4 企业债券 419,663,604.90 24.86
5 企业短期融资券 422,453,000.00 25.03
6 中期票据 447,207,000.00 26.49
7 可转债 60,367,350.70 3.58
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 2,009,369,786.00 119.03 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
26
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序
号
债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
1 101800383 18铜陵有色MTN002 1,000,000 102,950,000.00 6.10
2 011801293 18湘高速SCP005 1,000,000 100,620,000.00 5.96
3 143632 18 海通 03 950,000 96,976,000.00 5.74
4 180312 18 进出 12 900,000 90,207,000.00 5.34
5 143155 17 光证 G2 800,000 82,448,000.00 4.88
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期未进行贵金属投资。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未进行股指期货投资。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资范围不包括股指期货投资。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
本基金投资范围不包括国债期货投资。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未进行国债期货投资。
8.11.3 本期国债期货投资评价
本基金投资范围不包括国债期货投资。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年内受到公开谴责、处罚
说明
本基金本期投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到
公开谴责、处罚。
8.12.2 声明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库
本基金本报告期末未持有股票投资,没有超过基金合同规定备选库之外的股票。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 95,406.82
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 - 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
27
4 应收利息 35,864,130.18
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 35,959,537.00
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
1 113011 光大转债 12,612,297.60 0.75
2 132009 17 中油 EB 5,439,636.30 0.32
3 132013 17 宝武 EB 5,370,232.40 0.32
4 113008 电气转债 4,201,600.00 0.25
5 132011 17 浙报 EB 1,530,334.00 0.09
6 132007 16 凤凰 EB 1,099,746.00 0.07
7 132006 16 皖新 EB 921,690.00 0.05
8 127005 长证转债 609,894.00 0.04
9 132010 17 桐昆 EB 250,027.50 0.01
10 113018 常熟转债 2,183.40 0.00
8.12.5 报告期末股票中存在流通受限情况的说明
8.12.5.1 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因,投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级
别
持有人
户数
(户)
户均持有的基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
信诚三
得益债
券A
237 467,866.04 107,051,831.53 96.54% 3,832,420.75 3.46%
信诚三 186 7,762,879.60 1,439,789,285.31 99.72% 4,106,319.88 0.28% 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
28
得益债
券B
合计 423 3,675,602.50 1,546,841,116.84 99.49% 7,938,740.63 0.51%
本表列示“占基金总份额比例”中,对下属分级基金,为占各自级别份额的比例,对合计数,为占期末
基金份额总额的比例。
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份）
占基金总
份额比例
基金管理人所有从
业人员持有本基金
信诚三得益债券 A 1,792.68 0.00%
信诚三得益债券 B - -
合计 1,792.68 0.00%
期末本公司基金从业人员未持有本基金的B 级份额。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人
员、基金投资和研
究部门负责人持有
本开放式基金
信诚三得益债券 A 0
信诚三得益债券 B 0
合计 0
本基金基金经理持
有本开放式基金
信诚三得益债券 A -
信诚三得益债券 B -
合计 -
1、期末本基金管理人的高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金。
2、期末本基金的基金经理未持有本基金。
9.4 发起式基金发起资金持有份额情况
无
§10 开放式基金份额变动
单位：份
项目 信诚三得益债券 A 信诚三得益债券 B
基金合同生效日(2008 年 09 月 27 日)基金
份额总额
538,215,492.74 1,454,661,198.16
本报告期期初基金份额总额 358,002,304.32 1,727,828,567.34
本报告期基金总申购份额 63,986,310.95 14,751,664.72
减:本报告期基金总赎回份额 311,104,362.99 298,684,626.87
本报告期基金拆分变动份额 - -
本报告期期末基金份额总额 110,884,252.28 1,443,895,605.19
信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
29
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、报告期内基金管理人无重大人事变动。
2、基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略无改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金报告年度应支付给毕马威华振会计师事务所的报酬为人民币50,000.00 元。 该会计师事务所
自本基金基金合同生效日起为本基金提供审计服务至今。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内管理人、托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
中银国际 1 - - - - -
中信证券 1 - - - - -
中信浙江 1 - - - - -
中信山东 1 - - - - -
中信金通 1 - - - - -
中信建投 2 11,245,927.36 0.83% 10,248.39 0.82% -
中投证券 3 - - - - -
中泰证券 1 28,660.00 0.00% 26.70 0.00% -
中金公司 1 - - - - -
中航证券 1 - - - - -
浙商证券 1 - - - - -
招商证券 2 17,573,624.00 1.29% 16,014.89 1.28% -
银河证券 2 166,173,120.15 12.23% 154,742.13 12.33% -
兴业证券 2 233,604,310.99 17.19% 212,883.80 16.96% -
信达证券 2 - - - - -
西南证券 2 - - - - -
西藏东财 1 - - - - -
西部证券 2 - - - -
本期新增
1 个交易单
元 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
30
天风证券 3 - - - -
本期新增
1 个交易单
元
申银万国 1 - - - - -
山西证券 1 - - - - -
瑞银证券 1 - - - - -
平安证券 2 138,699,598.46 10.21% 126,397.27 10.07% -
民生证券 1 - - - - -
华泰证券 2 2,295.00 0.00% - -
本期新增
1 个交易单
元,华泰证
券已吸收
合并联合
证券
华融证券 1 - - - - -
华创证券 3 - - - - -
宏源证券 3 8,898,448.00 0.65% 8,109.30 0.65% -
红塔证券 1 - - - - -
海通证券 1 - - - - -
国信证券 2 - - - - -
国泰君安 1 - - - - -
国盛证券 2 - - - - 本期新增
国联证券 1 - - - - -
国金证券 1 - - - - -
广发证券 1 - - - - -
高华证券 1 - - - - -
方正证券 1 - - - - -
东兴证券 1 - - - - -
东吴证券 2 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
东北证券 2 123,657,104.30 9.10% 112,688.43 8.98%
本期新增
1 个交易单
元
大通证券 1 - - - - -
川财证券 2 644,673,389.86 47.44% 600,349.27 47.84% -
长江证券 2 14,435,199.20 1.06% 13,432.72 1.07% -
长城证券 2 - - - -
本期新增
1 个交易单
元
财通证券 2 - - - - 本期新增
安信证券 3 - - - - -
本基金根据券商的研究实力和服务水平选择专用席位。 由研究部牵头对席位候选券商的研究实力和
服务质量进行评估,并综合考虑候选券商的综合实力,由研究总监和投资总监审核批准。 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
31
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期
权证成
交总额
的比例
中银国际 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
中信浙江 - - - - - -
中信山东 - - - - - -
中信金通 - - - - - -
中信建投 719,906.65 0.37% - - - -
中投证券 - - - - - -
中泰证券 6,618,996.12 3.40%
3,370,100,000
.00
16.39% - -
中金公司 37,413,188.76 19.22% - - - -
中航证券 - - - - - -
浙商证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
银河证券 29,358,485.90 15.08%
4,288,700,000
.00
20.85% - -
兴业证券 958,980.32 0.49% - - - -
信达证券 - - - - - -
西南证券 - - - - - -
西藏东财 - - - - - -
西部证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
山西证券 - - - - - -
瑞银证券 - - - - - -
平安证券 961,719.13 0.49% - - - -
民生证券 - - - - - -
华泰证券 31,878,668.49 16.38% - - - -
华融证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
宏源证券 - - 42,688,000.00 0.21% - -
红塔证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
国盛证券 - - - - - -
国联证券 - - - - - - 信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
32
国金证券 - -
201,670,000.0
0
0.98% - -
广发证券 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
东兴证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
东方证券 - -
1,625,600,000
.00
7.90% - -
东北证券 2,756,910.12 1.42% - - - -
大通证券 - - - - - -
川财证券 82,834,606.87 42.55%
7,248,500,000
.00
35.25% - -
长江证券 1,174,242.22 0.60%
3,788,300,000
.00
18.42% - -
长城证券 - - - - - -
财通证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
本基金根据券商的研究实力和服务水平选择专用席位。 由研究部牵头对席位候选券商的研究实力和
服务质量进行评估,并综合考虑候选券商的综合实力,由研究总监和投资总监审核批准。
§12 影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额
份额
占比
机
构
1
2018-01-01 至
2018-12-31
595,681,310
.50
- - 595,681,310.50
38.3
1%
2
2018-01-01 至
2018-12-31
521,221,146
.69
- - 521,221,146.69
33.5
2%
个
人
- - - - - - -
产品特有风险
本基金如果出现单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金份额总份额的20%,则面临大额赎回的情
况,可能导致:
(1)基金在短时间内无法变现足够的资产予以应对,可能会产生基金仓位调整困难,导致流动性风险;如
果持有基金份额比例达到或超过基金份额总额的 20%的单一投资者大额赎回引发巨额赎回,基金管理人
可能根据《基金合同》的约定决定部分延期赎回,如果连续 2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回,基金
管理人可能根据《基金合同》的约定暂停接受基金的赎回申请,对剩余投资者的赎回办理造成影响;
(2)基金管理人被迫抛售证券以应付基金赎回的现金需要,则可能使基金资产净值受到不利影响,影响基信诚三得益债券型证券投资基金 2018 年年度报告摘要
33
金的投资运作和收益水平;
(3)因基金净值精度计算问题,或因赎回费收入归基金资产,导致基金净值出现较大波动;
(4)基金资产规模过小,可能导致部分投资受限而不能实现基金合同约定的投资目的及投资策略;
(5)大额赎回导致基金资产规模过小,不能满足存续的条件,基金将根据基金合同的约定面临合同终止清
算、转型等风险。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
本基金管理人于2019年3月8日发布《中信保诚基金管理有限公司基金行业高级管理人员变更公告》 ，
经中信保诚基金管理有限公司第三届董事会第二十三次会议审议通过,自2019年3月6日起吕涛先生不
再担任公司总经理职务，同日起由公司董事长张翔燕女士代为履行公司总经理职责。
中信保诚基金管理有限公司
2019年03月 28 日
