新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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新华精选低 波动股票型证 券投资基金
( 原新华鑫安 保本一号混合 型证券投资基 金转型)
2018 年年度报告摘 要
2018 年 12 月 31 日
基金管理人： 新华基金管理股 份有限公司
基金托管人： 中国农业银行股 份有限公司
送出日期：二 〇一九年三月二 十八日新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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§1
重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报 告已经三分之二以上独
立董事签字 同意，并 由董事长签 发。
基金托管人 中国农业 银行股份有 限公司根 据本基金 合同规定， 于 2019 年 3 月 27 日复核 了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在虚假 记载、误 导性陈述或 者重大遗 漏。
基金管理人 承诺以诚 实信用、勤 勉尽责的 原则管理 和运用基金 资产，但 不保证基金 一定盈利 。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招募说 明书及其 更新。
本年度报告 摘要摘自 年度报告正 文，投资 者欲了解 详细内容， 应阅读年 度报告正文 。
本报告期 自 2018 年 2 月 3 日起至 12 月 31 日止。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
2.1.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
基金简称 新华精选低 波动股票
基金主代码 519167
交易代码 519167
基金运作方 式 契约型开放 式
基金合同生 效日 2018 年 2 月 3 日
基金管理人 新华基金管 理股份有 限公司
基金托管人 中国农业银 行股份有 限公司
报告期末基 金份额总 额 3,564,556.86 份
2.1.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
基金简称 新华鑫安保 本一号混 合
基金主代码 519167
交易代码 519167
基金运作方 式 契约型开放 式
基金合同生 效日 2014 年 6 月 18 日
基金管理人 新华基金管 理股份有 限公司
基金托管人 中国农业银 行股份有 限公司
报告期末基 金份额总 额 585,855,385.12 份
2.2 基金产品说明
2.2.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
投资目标
在具有低波 动率特质 的股票组合 中， 精选价 值低估 且质地优良 的上市公 司
进行重点投 资， 力求在 有效控制 风险的前 提下， 实现基金 净值增长 率持续
稳定的超越 业绩比较 基准。
投资策略
本基金的投 资策略包 括资产配置 策略、 股票投资 策略、 债券投资 策略及其
他投资策略 。
业绩比较基 准 80%× 沪深 300 波动率加 权指数收 益率+20%× 上证国 债指数收益 率
风险收益特 征
本基金是股 票型基金 ， 预期风险 和预期收 益高于货 币市场基金 、 债券型基
金和混合型 基金。
2.2.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
投资目标
综合运用投 资组合保 险策略， 严格控制 风险， 在为 投资人提供 投资金额 安
全保证的基 础上力争 实现基金资 产的稳定 增值。
投资策略 在 投 资 策 略 方 面 ， 本 基 金 将 主 要 采 用 可 变 比 例 组 合 保 本 策 略 （VPPI ，新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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Variable Proportion Portfolio Insurance ） 。在保 本周期 内，基金管 理人将严
格 依 据所 选择 的量 化策 略模 型 对固 定收 益资 产和 风险 资 产的 配置 比例 进
行动态优化 调整， 以达到 保本和锁定 部分收益 的目的。 同时， 本基金 管理
人将依据与 担保人或 保本义务人 签订的风 险管理协 议， 对基金资 产进行严
格的风险控 制并适时 调整投资组 合。
业绩比较基 准 （一年期银 行定期存 款税后收益 率+1% ）×1.5
风险收益特 征
本基金为积 极配置的 保本混合型 基金， 属于证券 投资基金 当中的低 风险品
种， 其长期平 均预期风 险与预期 收益率低 于股票型 基金、 非保本 的混合型
基金，高于 货币市场 基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 新华基金管 理股份有 限公司 中国农业银 行股份有 限公司
信 息 披 露
负责人
姓名 齐岩 贺倩
联系电话 010-68779688 010-66060069
电子邮箱 qiyan@ncfund.com.cn tgxxpl@abchina.com
客户服务电 话 4008198866 95599
传真 010-68779528 010-68121816
2.4 信息披露方式
登 载 基 金 年 度 报 告 摘 要 的 管 理 人 互 联
网网址
www.ncfund.com.cn
基金年度报 告备置地 点 基金管理人 、基金托 管人的办公 地
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
3.1.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
金额单位： 人民币元新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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3.1.1.1 期 间 数 据 和 指
标
报告期
2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日
本期已实现 收益 -99,744,787.93
本期利润 -99,853,470.81
加 权 平 均 基 金 份 额 本
期利润
-0.3648
本 期 加 权 平 均 净 值 利
润率
-38.15%
本 期 基 金 份 额 净 值 增
长率
-31.30%
3.1.1.2 期 末 数 据 和 指
标
2018 年末
期末可供分 配利润 -267,241.31
期 末 可 供 分 配 基 金 份
额利润
-0.0750
期末基金资 产净值 2,603,110.60
期末基金份 额净值 0.7303
3.1.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
金额单位： 人民币元
3.1.2.1 期 间 数 据 和 指
标
报告期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年
2 月 2 日
2017 年 2016 年
本期已实现 收益 13,849,862.88 68,621,149.03 19,492,188.83
本期利润 6,178,542.88 73,633,452.45 -18,607,819.06
加 权 平 均 基 金 份 额 本
期利润
0.0045 0.0491 -0.0155
本 期 加 权 平 均 净 值 利
润率
0.42% 4.74% 1.48%
本 期 基 金 份 额 净 值 增
长率
0.38% 4.85% 1.98%
3.1.2.2 期 末 数 据 和 指
标
报告期末(2018 年 2 月 2 日) 2017 年末 2016 年末
期末可供分 配利润 153,682,493.26 373,523,921.34 304,902,772.31新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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期 末 可 供 分 配 基 金 份
额利润
0.2729 0.2491 0.2033
期末基金资 产净值 622,701,557.07 1,587,727,666.33 1,514,094,213.88
期末基金份 额净值 1.0630 1.0590 1.0100
3.2 基金净值表现
3.2.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
3.2.1.1 基金份额净值增长 率及其与同期业绩比较基 准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 -13.16% 1.40% -5.96% 1.14% -7.20% 0.26%
过去六个月 -19.81% 1.26% -7.29% 0.98% -12.52% 0.28%
自基金合同 生
效起至今
-31.30% 1.01% -18.29% 0.91% -13.01% 0.10%
注：1 、本基金 业绩比较 基准为 80%× 沪深 300 波动率 加权指数收 益率+20%× 上证国债 指数收益
率
2 、本基金 对业绩比 较基准 采用每日再 平衡的计 算方法。
3.2.1.2 自 基 金 合同 生 效以 来 基 金份 额 累计 净 值增 长率 变 动及 其 与同 期 业绩 比较 基 准收 益 率变 动 的
比较
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金
份额累计净 值增长率 与业绩比较 基准收益 率的历史 走势对比图
(2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日)新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘 要
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注 ：1 、 本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日 ， 本基金 基金名称变 更为新华 精选低波动 股票型证 券
投资基金 。
2 、 本报告 期末本基 金各项 资产配置比 例符合基 金合同的有 关约定 。
3.2.1.3 自基金合同生效以 来基金每年净值增长率及 其与同期业绩比较基准收 益率的比较
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金
自基金合同 生效以来 基金净值增 长率与业 绩比较基 准收益率的 对比图新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘 要
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注 ： 本基金 自 2018 年 2 月 3 日基金合 同生效 ， 合同生效 当年按实 际存续期 计算 ， 不按整个 自
然年度进行 折算 。
3.2.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
3.2.2.1 基金份额净值增长 率及其与同期业绩比较基 准收益率的比较
阶段
份额净值增
长率 ①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率 ③
业绩比较基
准收益率标
准差 ④
① － ③ ② － ④
过去三个月 0.57% 0.27% 0.95% 0.01% -0.38% 0.26%
过去六个月 1.63% 0.21% 1.91% 0.01% -0.28% 0.20%
过去一年 4.83% 0.17% 3.90% 0.01% 0.93% 0.16%
过去三年 15.27% 0.31% 12.77% 0.01% 2.50% 0.30%
自基金合同 生
效起至今
32.69% 0.31% 17.06% 0.01% 15.63% 0.30%
注 ：1 、 本基金 业绩比较 基准为( 一年期 银行定期 存款税后收 益率+1%)×1.5
2 、 本基金 对业绩比 较基准 采用每日再 平衡的计 算方法 。
3.2.2.2 自 基 金 合同 生 效以 来 基 金份 额 累计 净 值增 长率 变 动及 其 与同 期 业绩 比较 基 准收 益 率变 动 的
比较
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金
份额累计净 值增长率 与业绩比较 基准收益 率的历史 走势对比图
(2014 年 6 月 18 日 至 2018 年 2 月 2 日)新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘 要
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注 ： 本报告 期末本基 金各项资产 配置比例 符合基金 合同的有关 约定 。
3.2.2.3 自基金合同生效以 来基金每年净值增长率及 其与同期业绩比较基准收 益率的比较
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金
自基金合同 生效以来 基金净值增 长率与业 绩比较基 准收益率的 对比图
注 ： 本基金 自 2014 年 6 月 18 日基金合 同生效 ， 合同生效当 年按实际 存续期计算 ， 不按整 个自
然年度进行 折算 。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
3.3.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
本基金于 2018 年 2 月 3 日基金合 同生效 ， 截止 2018 年 12 月 31 日未进行 利润分配 。
3.3.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
本基金于 2014 年 6 月 18 日基金合同 生效 ， 截止 2018 年 2 月 2 日未进 行利润 分配 。
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
新华基金管 理股份有 限公司经中 国证券监 督管理委 员会批复 ， 于 2004 年 12 月 9 日注册成 立 。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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注册地为重 庆市，是 我国西部首 家基金管 理公司。
截至 2018 年 12 月 31 日， 新华基金管 理股份有 限公司旗下 管理着四 十五只开 放式基金， 即新华
优选分红混合型证券投资基金、新华优选成长混合型证券投资基金、新华泛 资源优势灵活配置混合
型证券投资 基金、 新华钻石 品质企业混 合型证券 投资基金 、 新华行 业周期轮 换混合型证 券投资基 金、
新华中小市值优选混合型证券投资基金、新华灵活主题混合型证券投资基金 、新华优选消费混合型
证券投资基金、新华纯债添利债券型发起式证券投资基金、新华行业轮换灵 活配置混合型证券投资
基金、新华趋势领航混合型证券投资基金、新华安享惠金定期开放债券型证 券投资基金、新华壹诺
宝货币市场 基金、 新华增 怡债券型证 券投资基 金、 新华惠鑫债 券型证券 投资基金 （LOF ） 、 新华鑫益
灵活配置混合型证券投资基金、新华鑫利灵活配置混合型证券投资基金、新 华精选低波动股票型证
券投资基金、新华中证环保产业指数分级证券投资基金、新华活期添利货币 市场基金、新华增盈回
报债券型证券投资基金、新华策略精选股票型证券投资基金、新华万银多元 策略灵活配置混合型证
券投资基金、新华稳健回报灵活配置混合型发起式证券投资基金、新华战略 新兴产业灵活配置混合
型证券投资基金、新华鑫回报混合型证券投资基金、新华积极价值灵活配置 混合型证券投资基金、
新华科技创新主题灵活配置混合型证券投资基金、新华增强债券型证券投资 基金、新华鑫动力灵活
配置混合型证券投资基金、新华丰盈回报债券型证券投资基金、新华双利债 券型证券投资基金、新
华恒稳添利债券型证券投资基金、新华丰利债券型证券投资基金、新华鑫弘 灵活配置混合型证券投
资基金、新华华瑞灵活配置混合型证券投资基金、新华外延增长主题灵活配 置混合型证券投资基、
新华红利回报混合型证券投资基金、新华高端制造灵活配置混合型证券投资 基金、新华鑫泰灵活配
置混合型证券投资基金、新华恒益量化灵活配置混合型证券投资基金、新华 安享惠钰定期开放债券
型证券投资 基金、新 华安享多裕 定期开放 灵活配置 混合型证券 投资基金 、新华 MSCI 中国 A 股国 际
交易型开放 式指数证 券投资基金 、新华鑫 日享中短 债债券型证 券投资基 金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理 的简介
姓名 职务
任本基金的 基金经理 （助
理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
赵楠
本基金基金 经
理，新华丰 利
债券型证券 投
资基金基金 经
理、新华鑫 日
享中短债债 券
2016-05-2
5
- 6
经 济 学 博 士 ， 历 任 新 华 基 金 管 理
股 份 有 限 公 司 宏 观 研 究 、 策 略 研
究、信用评 级、基金 经理助理。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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型证券投资 基
金基金经理 、
新华阿鑫一 号
保本混合型 证
券投资基金 基
金经理。
王滨
本基金基金 经
理，固定收 益
与平衡投资 部
副总监、新 华
壹诺宝货币 市
场基金基金 经
理、新华活 期
添利货币市 场
基金基金经
理、新华增 盈
回报债券型 证
券投资基金 基
金经理、新 华
鑫日享中短 债
债券型证券 投
资基金基金 经
理。
2017-07-1
3
- 11
管 理 学 硕 士 ， 历 任 中 国 工 商 银 行
总 行 固 定 收 益 投 资 经 理 、 中 国 民
生 银 行 投 资 经 理 、 民 生 加 银 基 金
管 理 有 限 公 司 基 金 经 理 、 新 华 基
金管理股份 有限公司 投资经理。
注：1 、首任基 金经理， 任职日期 指基金合 同生效日 ，离任日期 指公司作 出决定之日 。
2 、非首任 基金经理 ，任职 日期和离任 日期均指 公司作出决 定之日。
3 、证券从 业的含义 遵从行 业协会《证 券从业人 员资格管理 办法》的 相关规定 。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的 说明
本报告期，新华基金管理股份有限公司作为新华精选低波动股票型证券投资 基金的管理人按照
《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《新华精选低 波动股票型证券投资基金基金合同》以及其它有
关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在严格控制风险的基础
上为持有人 谋求最大 利益。运作 整体合法 合规，无 损害基金持 有人利益 的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据中国证 监会颁布 的《 证券投资基 金管理公 司公平交易 制度指导 意见》 （2011 年修订 ） ，公 司
制定了 《新华基 金管理股 份有限公司 公平交易 管理制度》 。 制度的 范围包括 境内上市 股票、 债券的 一
级市场申购、二级市场交易等所有投资管理活动，同时包括授权、研究分析 、投资决策、交易执行新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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等投资管理 活动相关 的各个环节 。
场内交易，投资指令统一由交易部下达，并且启动交易系统公平交易模块。 根据公司制度，严
格禁止不同 投资组合 之间互为对 手方的交 易，严格 控制不同投 资组合之 间的同日反 向交易。
场外交易中，对于部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等交易，交 易部根据各投资组
合经理申报的满足价格条件的数量进行比例分配。如有异议，由交易部报投 资总监、督察长、金融
工程部和监察稽核部，再次进行审核并确定最终分配结果。如果督察长认为 有必要，可以召开风险
管理委员会会议，对公平交易的结果进行评估和审议。对于银行间市场交易 、固定收益平台、交易
所大宗交易，投资组合经理以该投资组合的名义向交易部下达投资指令，交 易部向银行间市场或交
易对手询价 、 成交确认 ， 并根据“ 时间优先 、 价格优 先” 的原则保证 各投资组 合获得公平 的交易机 会。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内， 基金管理 人严格执行 了《新华 基金管理 股份有限公 司公平交 易制度》的 规定。
基金管理人 对旗下所 有投资组合 间连续 4 个季度的 日内、3 日内以 及 5 日内股票和 债券交易 同
向交易价差分析及相应情景分析表明：债券同向交易频率偏低；股票同向交 易溢价率较高的因素主
要是受到市场因素影响造成个股当日价格振幅较大或者是组合经理个人对交 易时机的判断，即成交
价格的日内变化较大以及投资组合的成交时间不一致而导致个别组合间的交 易价差较大，结合通过
对平均溢价 率、 买入/ 卖出 溢价率以及 利益输送 金额等不同 组合不同 时间段的 同向交易价 差分析表 明
投资组合间 不存在利 益输送的可 能性。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
基金管理人原则上不允许同日反向交易行为的发生，本报告期内，未发生有 投资组合参与的交
易所公开竞 价同日反 向交易成交 较少的单 边成交量 超过该证券 当日成交 量的 5% 的情况。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2018 年国内经 济下行压 力加大， 尤其基建 投资受地 方政府债务 管控影响 下滑比较明 显， 社零消
费增速也降至近十年新低，但全年房地产投资增速平稳，制造业投资表现也 比较亮眼，在贸易战影
响下，抢跑提振了短期的出口需求。在内部经济增速放缓、外部贸易战持续 、融资增速回落、信用
风险事件频繁发生的影响下，国内货币政策转向合理充裕，金融严监管节奏 放缓。股票市场方面，
受国内经济下行和外围市场不确定性等因素的影响，市场风险偏好持续降低 ，指数继续下挫，全年
各行业均录 得负收益 。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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本基金本年 以金融板 块为基础配 置同时配 置部分行 业发展空间 大、国家 鼓励支持的 科技板块 。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至 2018 年 12 月 31 日，本基 金份额净 值为 0.7303 元，自 本基金第三 个保本期到 期操作期 间
截止日的次 日 （2018 年 2 月 3 日） 至本报告 期末， 本基金份额 净值增长 率为-31.30% ， 同期比较 基准
的增长率为-18.29% 。
截止本基金 第三个保 本期到期操 作期间截 止日（2018 年 2 月 2 日） ，原新 华鑫安保本 一号混合
型证券投资 基金份额 净值为 1.0630 元。 本报告期 内 （2018 年 1 月 1 日至 2018 年 2 月 2 日） ， 原新华
鑫安保本一 号混合型 证券投资基 金份额净 值增长率 为 0.38% ，同期 业绩比较 基准收益率 为 0.34% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简 要展望
展望 2019 年， 全球经济 增速面临 同步放缓 困境， 带动国内 出口增速 下行， 国内房地 产投资也 逐
渐回落， 基建增速 预计温 和托底，CPI 中枢略有 抬升，PPI 下行， 国内通 胀压力有限 。 货币政策 的重
心仍将围绕宽信用和实体融资的修复展开，流动性将继续保持充裕合理；财 政政策及逆周期产业政
策也将继续发力。总体来看，宏观经济短期内会继续惯性下行，但随着逆周 期政策逐步出台，未来
几个季度内 将对国内 经济逐渐产 生正向影 响。
股票市场年末又经历了一波下杀，目前估值优势比较明显，部分板块更是创 下历史新低。但部
分主板权重板块基本面仍处在景气周期顶部，低估值与基本面处在周期高位 的错位导致结构相对复
杂。相对而言，中小创板块中的一些公司股价调整从时间和空间都较为充分 ，随着经营环境的改善
和政策逆周 期的调整 ，预计会有 相对较好 的风险收 益比。
具体投资方面将继续配置业绩稳定，绝对估值较低的低波动率防御性板块， 同时配置部分行业
发展空间大 、国家鼓 励支持的新 经济板块 。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
4.7.1 有关参与 估值流程 各方及人 员（或小 组）的职 责分工
4.7.1.1 估值工 作小组的 职责分工
公司建立估值工作小组对证券估值负责。估值工作小组由运作保障部负责人 、基金会计、投资
管理部、交 易部、监 察稽核部人 员组成。 每个成员 都可以指定 一个临时 或者长期的 授权人员 。
估值工作小 组职责：
① 制定估 值制度并 在必要 时修改；
② 确保估 值方法符 合现行 法规；新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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③ 批准证 券估值的 步骤和 方法；
④ 对异常 情况做出 决策。
运作保障部负责人是估值工作小组的组长，运作保障部负责人在基金会计或 者其他两个估值小
组成员的建 议下，可 以提议召集 估值工作 小组会议 。
估值决策由 估值工作 小组 2/3 或以上多 数票通过 。
4.7.1.2 基金会 计的职责 分工
基金会计负责日常证券资产估值。基金会计和公司投资管理部相互独立。在 按照本估值制度和
相关法规估 值后，基 金会计定期 将证券估 值表向估 值工作小组 报告，至 少每月一次 。
基金会计职 责：
① 获得独 立、完整 的证券 价格信息；
② 每日证 券估值；
③ 检查价 格波动并 进行一 般准确性评 估；
④ 向交易 员或基金 经理核 实价格异常 波动，并 在必要时向 估值工作 小组报告 ；
⑤ 对每日 证券价格 信息和 估值结果进 行记录；
⑥ 对估值 调整和人 工估值 进行记录；
⑦ 向估值 工作小组 报送月 度估值报告 。
基金会计认 为必要， 可以提议召 开估值工 作小组会 议。
4.7.1.3 投资管 理部的职 责分工
① 接受监 察稽核部 对所投 资证券价格 异常波动 的问讯；
② 对停牌 证券、价 格异常 波动证券、 退市证券 提出估值建 议；
③ 评价并 确认基金 会计提 供的估值报 告；
④ 向估值 工作小组 报告任 何他/ 她认为 可能的估 值偏差。
4.7.1.4 交易部 的职责分 工
① 对基金 会计的证 券价格 信息需求做 出即时回 应；
② 通知基 金会计关 于证券 停牌、价格 突发性异 常波动、退 市等特定 信息；
③ 评价并 确认基金 会计提 供的估值报 告。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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4.7.1.5 监察稽核 部的职责 分工
① 监督证 券的整个 估值过 程；
② 确保估 值工作小 组制定 的估值政策 得到遵守 ；
③ 确保公 司的估值 制度和 方法符合现 行法律、 法规的要求 ；
④ 评价现 行估值方 法是否 恰当反应证 券公允价 格的风险；
⑤ 对于估 值表中价 格异常 波动的证券 向投资部 问讯；
⑥ 对于认 为不合适 或者不 再合适的估 值方法提 交估值工作 小组讨论 。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本报告期内 ，本基金 未进行利润 分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产 净值预警情形的说明
本报告期本 基金从 2018 年 8 月 7 号到 2018 年 12 月 28 日连续 98 个工作日 基金资产净 值低于
5000 万元。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
在托管本基 金的过程 中， 本基金托 管人中国 农业银行 股份有限公 司严格遵 守 《证券投资 基金法 》
相关法律法规的规定以及基金合同、托管协议的约定，对本基金基金管理人— 新华基金管理股份有
限公司 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日基金的 投资运作 ，进行了 认真、独立 的会计核 算
和必要的投 资监督， 认真履行了 托管人的 义务，没 有从事任何 损害基金 份额持有人 利益的行 为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、 净值计算、利润分配等情 况的说明
本托管人 认为, 新华基 金管理股 份有限公 司在本基 金的投资运 作、 基金资产 净值的计算 、 基金
份额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害 基金份额持有人利益的
行为；在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各 重要方面的运作严格按
照基金合同 的规定进 行。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实 、准确和完整发表意见
本托管人 认为, 新华基 金管理股 份有限公 司的信息 披露事务符 合 《证券投 资基金信 息披露管 理
办法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的本基金年度 报告中的财务指标、净新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、 完整，未发现有损害基
金持有人利 益的行为 。
§6
审计报告
6.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
瑞华会计师 事务所（ 特殊普通合 伙）审计 了 2018 年 12 月 31 日的资产 负债表、2018 年度的 利
润表、 所有者权 益( 基金净 值) 变动表和 财务报表 附注， 并出具了 标准无保 留意见的审 计报告。 投资者
可通过年度 报告正文 查看审计报 告全文。
6.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
瑞华会计师 事务所（ 特殊普通合 伙）审计 了 2018 年 2 月 2 日的资产负 债表、2018 年度的利 润
表、 所有者 权益( 基金净值) 变动表和财 务报表附 注， 并出具了标 准无保留 意见的审计 报告。 投资者 可
通过年度报 告正文查 看审计报告 全文。
§7
年度财务报表
7.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
7.1.1 资产负债表
会计主体： 新华精选 低波动股票 型证券投 资基金
报告截止日 ：2018 年 12 月 31 日
单位：人民 币元
资产
本期末
2018 年 12 月 31 日
资 产： -
银行存款 845,374.92
结算备付金 109,391.78
存出保证金 348,293.29
交易性金融 资产 2,089,820.00
其中：股票 投资 2,089,820.00
基金投资 -
债券投资 -
资产支持证 券投资 -
贵金属投资 -
衍生金融资 产 -
买入返售金 融资产 -新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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应收证券清 算款 -
应收利息 1,196.96
应收股利 -
应收申购款 243.65
递延所得税 资产 -
其他资产 -
资产总计 3,394,320.60
负债和所有者权益
本期末
2018 年 12 月 31 日
负 债： -
短期借款 -
交易性金融 负债 -
衍生金融负 债 -
卖出回购金 融资产款 -
应付证券清 算款 -
应付赎回款 2,362.77
应付管理人 报酬 15,453.48
应付托管费 2,060.47
应付销售服 务费 -
应付交易费 用 336,815.34
应交税费 -
应付利息 -
应付利润 -
递延所得税 负债 -
其他负债 434,517.94
负债合计 791,210.00
所有者权益： -
实收基金 2,851,982.65
未分配利润 -248,872.05
所有者权益合计 2,603,110.60
负债和所有者权益总计 3,394,320.60
注：报告截 止日 2018 年 12 月 31 日，基 金份额净 值 0.7303 元，基金 份额 3,564,556.86 份。
7.1.2 利润表
会计主体： 新华精选 低波动股票 型证券投 资基金
本报告期：2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日
单位：人民 币元新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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项目 附注号
本期
2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日
一、收入 -90,549,960.05
1. 利息收入 4,036,677.89
其中：存款 利息收入 7.1.4.7.11 265,913.38
债券利息收 入 1,492,352.75
资产支持证 券利息收 入 -
买入返售金 融资产收 入 2,278,411.76
其他利息收 入 -
2. 投资收益 （损失以“-” 填列） -94,478,370.15
其中：股票 投资收益 7.1.4.7.12 -97,166,441.61
基金投资收 益 -
债券投资收 益 7.1.4.7.13 641,887.95
资产支持证 券投资收 益 -
贵金属投资 收益 7.1.4.7.14 -
衍生工具收 益 7.1.4.7.15 -
股利收益 7.1.4.7.16 2,046,183.51
3. 公允 价 值变 动 收益 （损 失 以“-” 号
填列）
7.1.4.7.17 -108,682.88
4. 汇兑收益 （损失以“ －” 号填列） -
5. 其他收入 （损失以“-” 号填列） 7.1.4.7.18 415.09
减：二、费用 9,303,510.76
1 ．管理人 报酬 3,609,627.23
2 ．托管费 481,283.56
3 ．销售服 务费 -
4 ．交易费 用 7.1.4.7.19 4,739,550.07
5 ．利息支 出 4,761.62
其中：卖出 回购金融 资产支出 4,761.62
6 ．税金及 附加 4,046.26
7 ．其他费 用 7.1.4.7.20 464,242.02
三、 利润总额 （亏损总额以“-” 号填
列）
-99,853,470.81
减：所得税 费用 -
四、净利润（净亏损以“-” 号填列） -99,853,470.81
7.1.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 新华精选 低波动股票 型证券投 资基金
本报告期：2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有 者权益 （基
金净值）
469,019,063.81 153,682,493.26 622,701,557.07
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润）
- -99,853,470.81 -99,853,470.81
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产 生 的 基 金 净 值 变 动 数
（ 净 值 减 少 以 “-” 号 填
列）
-466,167,081.16 -54,077,894.50 -520,244,975.66
其中：1. 基金申 购款 445,471.67 20,748.58 466,220.25
2. 基金赎回 款 -466,612,552.83 -54,098,643.08 -520,711,195.91
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“-” 号填列）
- - -
五、 期末所有 者权益 （基
金净值）
2,851,982.65 -248,872.05 2,603,110.60
报表附注为 财务报表 的组成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 ，财务 报表由下 列负责人 签署：
基金管理人 负责人： 陈重，主管 会计工作 负责人： 张宗友，会 计机构负 责人：徐端 骞
7.1.4 报表附注
7.1.4.1 基金基本情况
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金由新 华鑫安保 本一号混合 型证券投 资基金转型 而成。
新华鑫安保 本一号混合 型证券投 资基金于 2014 年 4 月 2 日经中国 证监会证 监许可[2014]351
号文准予募集注册，基金管理人为新华基金管理股份有限公司，基金托管人 为中国农业银行股份有
限公司。 新华鑫安 保本一号 混合型证券 投资基金 自 2014 年 5 月 26 日至 2014 年 6 月 13 日进行公
开募集， 募集结 束后基金 管理人向中 国证监会 办理备案手 续。 经中国证 监会机构部 函[2014]552 号确
认， 《新华 鑫安保本 一号混 合型证券投 资基金基 金合同》 于 2014 年 6 月 18 日生效。
根据《新华鑫安保本一号混合型证券投资基金基金合同》的约定，保本周期 届满时，若新华鑫
安保本一号混合型证券投资基金未能符合保本基金存续条件，则转型为非保 本的股票型证券投资基新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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金，基金名称相应变更为“ 新华精选低波动股票型证券投资基 金” 。新华鑫安保本一号混 合型证券投
资基金于 2018 年 1 月 26 日第三个 保本周期 到期不 符合保本基 金存续条 件，2018 年 2 月 3 日起
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金转 型为新华 精选低波动 股票型证 券投资基金 ， 《新华 精选低 波
动股票型证 券投资基 金基金合同 》生效。
本基金的投 资组合比 例为：股票 投资占基 金资产的 比例范围为 80—95% ，其 中投资于本 基金界
定的低波动 率股票的 比例不低于 非现金资 产的 80% ， 债券投资 占基金资 产的比例范 围为 0—20% ； 本
基金保持现 金或者到 期日在 1 年以内 的政府债 券不低于基 金资产净 值的 5% ； 其中， 现金不 包括结算
备付金、存 出保证金 、应收申购 款等。
本基金业绩 比较基准 为：80%× 沪深 300 波动率 加权指数收 益率+20%× 上证国 债指数收益 率。
本财务报表 由本基金 的基金管理 人新华基 金管理股 份有限公司 于 2019 年 3 月 27 日批准报 出。
7.1.4.2 会计报表的编制基 础
本基金以持 续经营为 基础，根据 实际发生 的交易和 事项，按照 财政部 于 2006 年 2 月 15 日颁布
的企业会计 准则( 以下简称“ 企业会计 准则”) 、中国证 券业协会于 2012 年 11 月 16 日颁布的 《证券投
资基金会计核算业务指引》 、 《新华精选低波动股票型 证券投资基金基金合同》和中国证券监督管理
委员会发布 的关于基 金行业实务 操作的有 关规定进 行确认、计 量和编制 财务报表。
7.1.4.3 遵循企业会计准则 及其他有关规定的声明
本基金 2018 年财务 报表符合企 业会计准 则的要求 ，真实、完 整地反映 了本基金 2018 年 12 月
31 日的财务状 况以及 2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日的经营成 果和基 金净值变动 情况等相 关
信息。
7.1.4.4 重要会计政策和会 计估计
本报告期所 采用的会 计政策和会 计估计与 最近一期 年度报告一 致。
7.1.4.4.1 会计年度
本基金会计 年度为公 历 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止。 本期财 务报表的 实际编 制期间为 2018 年 2
月 3 日至 2018 年 12 月 31 日。
7.1.4.4.2 记账本位币
本基金以人 民币为记 账本位币。
7.1.4.4.3 金融资产和金融负债的分类新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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(1) 金融资产的 分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产、贷款和应
收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基 金对金融资产的持有意
图和持有能 力。
本基金目前 以交易目 的持有的股 票投资、 债券投资 和衍生工 具( 主要为 权证投资) 分类为以公 允价
值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在 资产负债表中以衍生金
融资产列示外，其他以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产 在资产负债表中以交易
性金融资产 列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融 资产和其他各类应
收款项等。
本基金目前 暂无金融 资产分类为 可供出售 金融资产 及持有至到 期投资。
（2 ）金融 负债的分 类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融负债和其他金融
负债。
本基金目前 暂无金融 负债分类为 以公允价 值计量且 其变动计入 当期损益 的金融负债 。
本基金持有 的其他金 融负债包括 卖出回购 金融资产 款和其他各 类应付款 项等。
除衍生工具所产生的金融负债外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损 益的金融负债在资
产负债表中以交易性金融负债列示。衍生工具所产生的金融负债在资产负债 表中以衍生金融负债列
示。
7.1.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计 量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按取得 时的公允价值作为
初始确认金 额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券以及不作为 有效套期工具的衍
生工具等，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；支付的价款中包含已 宣告但尚未发放的现金
股利或债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。 应收款项和其他金融负
债的相关交 易费用计 入初始确认 金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计 量，期间取得的利
息或现金股利，应当确认为当期收益。应收款项和其他金融负债采用实际利 率法，以成本进行后续
计量，在摊 销时产生 的利得或损 失，应当 确认为当 期收益。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎 所有的风险和报酬新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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已转移时，终止确认该金融资产；金融负债的现时义务全部或部分已经解除 的，终止确认该金融负
债或其一部分。处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额 之间的差额应确认为投
资收益，同 时调整公 允价值变动 收益。
本基金主要 金融工具 的成本计价 方法具体 如下：
（1 ）股票 投资
股票投资成 本按交易 日股票的公 允价值入 账，相关 交易费用直 接计入当 期损益。
因股权分置改革而获得的非流通股股东支付的现金对价，于股权分置实施复 牌日冲减股票投资
成本； 股票持有 期间获得 的股票股 利( 包括送 红股和公 积金转增股 本) 以及因 股权分置改 革而获得 的股
票，于除息 日按股权 登记日持有 的股数及 送股或转 增比例，计 算确定增 加的股票数 量。
卖出股票于 交易日确 认股票投资 收益。卖 出股票按 移动加权平 均法结转 成本。
（2 ）债券 投资
买入债券于交易日确认为债券投资。债券投资成本按债券的公允价值入账， 相关交易费用直接
计入当期损益，上述公允价值不包含债券起息日或上次除息日至购买日止的 利息（作为应收利息单
独核算） 。
配售及认购新发行的分离交易可转债，于实际取得日按照估值方法对分离交 易可转债的认购成
本进行分摊 ，确认应 归属于债券 部分的成 本。
买入零息债券视同到期一次还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和 发行期限推算内含
报酬率后， 逐日确认 债券利息收 入。
卖出债券于 交易日确 认债券投资 收益。卖 出债券按 移动加权平 均法结转 成本。
（3 ）权证 投资
权证投资于 交易日按 公允价值入 账，相关 交易费用 直接计入当 期损益。
获赠的权证( 包括配 股权证) ，在除权日 按照持有的 股数及获 赠比例， 计算确定 增加的权证 数量，
成本为零。
配售及认购新发行的分离交易可转债而取得的权证，于实际取得日按照估值 方法对分离交易可
转债的认购 成本进行 分摊，确认 应归属于 权证部分 的成本。
卖出权证于 交易日确 认权证投资 收益。卖 出权证的 成本按移动 加权平均 法结转。
（4 ）分离 交易可转 债
申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易 可转债全部公允价
值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资 成本，按实际支付的全
部价款扣减 可分离权 证确定的成 本确认债 券成本。
新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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上市后，上 市流通的 债券和权证 分别按上 述（2 ） 、 （3 ）中相关 原则进行 计算。
（5 ）买入 返售金融 资产
买入返售金融资产为本基金按照返售协议约定先买入再按固定价格返售证券 等金融资产所融出
的资金。
买入返售金 融资产按 交易日应支 付或实际 支付的全 部价款入账 ，相关交 易费用计入 初始成本 。
买入返售金 融资产于 返售到期日 按账面余 额结转。
（6 ）卖出 回购金融 资产款
卖出回购金融资产款于交易日按照应收或实际收到的金额入账，相关交易费 用计入初始成本。
卖出回购金 融资产款 于回购到期 日按账面 余额结转 。
7.1.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
（1 ）估值 原则
公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能 收到或者转移一项
负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资 产或者转移负债的有序
交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该 交易在相关资产或负债
的最有利市 场进行。
存在活跃市场的金融资产或金融负债以活跃市场中的报价确定公允价值。不 存在活跃市场的金
融资产或金融负债采用估值技术确定公允价值。采用估值技术得出的结果反 映估值日在公平交易中
可能采用的交易价格。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进 行的市场交易中使用的
价格、参照 实质上相 同的其他金 融工具的 当前公允 价值、现金 流量折现 法和期权定 价模型等 。
对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，采用市价确定公允价值； 估值日无市价，但
最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格 的重大事件的，采用最
近交易市价 确定公允 价值。
对存在活跃市场的投资品种，如估值日无市价，且最近交易日后经济环境发 生了重大变化或证
券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日 的基金资产净值的影响
在 0.25 ％以上 的，参考 类似投资 品种的现 行市价及 重大变化等 因素，调 整最近交易 市价，确 定公允
价值。
当投资品种 不再存在 活跃市场， 且其潜在 估值调整 对前一估值 日的基金 资产净值的 影响在 0.25 ％
以上的, 采用市 场参与者 普遍认同 ， 且被以 往市场实 际交易价格 验证具有 可靠性的估 值技术， 确定投
资品种的公 允价值。
（2 ）主要 资产的估 值方法新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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① 股票投资
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值 日无交易且最近交
易日后经济环境未发生重大变化的，按最近交易日的市场交易收盘价估值； 估值日无交易且最近交
易日后经济环境发生了重大变化的，参考类似投资品种的现行市价及重大变 化因素，调整最近交易
市价以确定 公允价值 并估值。
首次公开发行但未上市的股票按采用估值技术确定的公允价值估值，在估值 技术难以可靠计量
公允价值的 情况下按 成本估值。
发行时明确一定期限限售期的股票（包括但不限于非公开发行股票、首次公 开发行股票时公司
股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等，不包括停牌、 新发行未上市、回购交
易中的质押 券等流通 受限股票） ，按监管 机构或行 业协会有 关规定确 定公允价 值。
② 债券投资
对在交易所 市场上市 交易或挂牌 转让的实 行净价交 易的固定收 益品种 （含上 交所可交换 债） ， 选
取中证指数 有限公司 提供的相应 品种当日 的估值净 价作为公允 价值。
对在交易所 市场上市 交易的可转 换债券 （含深 交所可交换 债券） ， 采用交易 所每日收 盘价 （估值
全价）扣减 上一起息 日至估值日 每百元债 券的税后 应计利息（ 算头算尾 ）后的价格 作为公允 价值。
对在交易所 市场挂牌 转让的资产 支持证券 、私募债 券和未上市 债券，采 用成本估值 。
对于银行间市场上的固定收益品种，选取中国债券登记结算有限公司提供的 相应品种当日的估
值净价加上上一起息日至估值日每百元债券的税前应计利息（算头算尾）减 去上一起息日至估值日
每百元债券 的税后应 计利息（算 头算尾） 后的价格 作为公允价 值。
③ 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，本基金 的管理人应根据具
体情况与基 金托管人 商定后按最 能反映公 允价值的 价格估值。
7.1.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利 现在是可执行的，
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金 融资产和金融负债以相
互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资 产负债表内分别列示，
不予相互抵 销。
7.1.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的 实收基金份额变动
分别于基金 申购确认 日及基金赎 回确认日 确认。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.1.4.4.8 损益平准金
损益平准金指申购、赎回、转入、转出及红利再投资等事项导致基金份额变 动时，相关款项中
包含的未分配利润。根据交易申请日利润分配（未分配利润）已实现与未实 现部分各自占基金净值
的比例，损益平准金分为已实现损益平准金和未实现损益平准金。损益平准 金于基金申购确认日或
基金赎回确 认日认列 ，并于月末 全额转入 利润分配 （未分配利 润） 。
7.1.4.4.9 收入/( 损失) 的确认和计量
（1 ）利息 收入
存款利息收 入按存款 的本金与适 用利率逐 日计提。
债券利息收入在持有债券期内，按债券的票面价值和票面利率计算的利息扣 除适用情况下由债
券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额，逐日确认债券利息收入。贴息 债视同到期一次性还本
付息的附息 债，根据 其发行价、 到期价和 发行期限 推算内含票 面利率后 ，逐日确认 债券利息 收入。
买入返售金融资产收入按买入返售金融资产的摊余成本在返售期内以实际利 率法逐日计提，若
合同利率与 实际利率 差异较小， 则采用合 同利率计 算确定利息 收入。
（2 ）投资 收益
股票投资收 益为卖出 股票交易日 的成交总 额扣除应 结转的股票 投资成本 的差额确认 。
债 券 投 资 收 益 于 交 易 日 按 卖 出 债 券 交 易 日 的 成 交 总 额 扣 除 应 结 转 的 债 券 投 资 成 本 与 应 收 利 息
（若有）后 的差额确 认。
衍生工具投 资收益为 交易日的成 交总额扣 除应结转 的衍生工具 投资成本 后的差额确 认。
股利收入于除息日按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除由上市公 司代扣代缴的个人
所得税后的 净额确认 。
（3 ）公允 价值变动 损益
公允价值变动损益系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产 、交易性金融负债
等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失，并于相关金融资产或 金融负债卖出或到期时
转出计入投 资收益。
（4 ）其他 收入
其他收入在 主要风险 和报酬已经 转移给对 方， 经济利 益很可能流 入且金额 可以可靠计 量时确 认。
7.1.4.4.10 费用的确认和计量
（1 ） 基金固定 管理费按 前一日基 金资产净 值的 1.50% 年费率计 提； 基金在保 本周期到期 日收取
浮动年管理费，即本基金浮动管理费的适用费率是根据保本周期内的基金份 额净值增长率的大小来新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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决定。
（2 ）基金 托管费按 前一日 基金资产净 值的 0.20% 年费率计 提；
（3 ） 卖出回购 金融资产 支出， 按卖出回购 金融资产 的摊余成本 及实际利 率 （当实际 利率与合 同
利率差异较 小时，也 可以用合同 利率）在 回购期内 逐日计提；
（4 ） 其他费 用系根据 有关法规及 相应协议 规定， 按实际支 出金额， 列入当期 基金费用。 如果影
响基金份额 净值小数 点后第三位 的，则采 用待摊或 预提的方法 。
7.1.4.4.11 基金的收益分配政策
1 、在符合 有关基金 分红条 件的前提下 ，本基金 每年收益分 配次数最 多为 12 次，每份 基金份额
每次收益分 配比例不 得低于收益 分配基准 日每份基 金份额该次 可供分配 利润的 20% ， 若 《基金合 同》
生效不满 3 个月可 不进行 收益分配；
2 、 本基金 收益分配 方式分 两种： 现金分红 与红利再 投资， 投资者可 选择现金 红利或将现 金红利
按除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择， 本基金默认的收益分配
方式是现金分红；投资者在不同销售机构可以选择不同的收益分配方式；在 同一销售机构只能选择
一种收益分 配方式， 基金登记机 构将以投 资者最后 一次选择的 收益分配 方式为准；
3 、 基金收益 分配后基 金份额净值 不能低于 面值， 即基金收 益分配基 准日的基 金份额净值 减去每
单位基金份 额收益分 配金额后不 能低于面 值；
4 、每一基 金份额享 有同等 分配权；
5 、法律法 规或监管 机关另 有规定的， 从其规定 。
7.1.4.5 会计政策和会计估 计变更以及差错更正的说 明
7.1.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金报告 期内未发 生会计政策 变更。
7.1.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金报告 期内未发 生会计估计 变更。
7.1.4.5.3 差错更正的说明
本基金报告 期内未发 生会计差错 更正。
7.1.4.6 税项
1 、印花税
经国务院批 准，财政 部、国家税 务总局决 定从 2008 年 9 月 19 日起，调 整证券 （股票）交 易印花税新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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征收方式 ， 将对买 卖、 继承、 赠与所书 立的 A 股、B 股股权 转让书据 按 0.1% 的税率对双 方当事人 征
收证券（股票）交易印花税，调整为单边征税，即对买卖、继承、赠与所书 立的Ａ股、Ｂ股股权转
让书据的出 让按 0.1% 的税率征收 证券（股 票）交易 印花税，对 受让方不 再征税。
2 、增值税 、企业所 得税
根据 财政部 、国家 税务 总局财 税[2016]36 号《 关于全 面推 开营业 税改征 增值税 试点 的通知 》 、财税
[2016]46 号《关于进 一步明确全 面推开营改增 试点金融业 有关政策的通 知》 、财税[2016]70 号《关
于金融机构 同业往来等 增值税政 策的补充 通知》 、财税[2016]140 号《关于明 确金融房 地产开发 教育
辅助服务等 增值税政策 的通知》 、财税[2017]2 号《关于资 管产品增 值税政策 有关问题的 补充通知》 、
财税[2017]56 号《关于资管 产品增值税 有关问题的通 知》 、财税[2017]90 号《关于 租入固定资产 进
项税额抵扣 等增值税 政策的通知 》 ： 资管产 品运营过 程中发生的 增值税应 税行为， 以资管 产品管理 人
为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行 为，暂适用简易计税方
法，按照 3% 的征收率缴纳 增值税。对资管产 品在 2018 年 1 月 1 日前运营过 程中发生的增值 税
应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管 产品管理人以后月份的
增值税应纳 税额中抵 减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对 国债、地方政府债以及
金融同业往 来利息收 入亦免征增 值税。 资管产品 管理人运营 资管产品 提供的贷 款服务， 以 2018 年 1
月 1 日起产生 的利息及 利息性质 的收入为 销售额。
本基金分别按实际缴纳的增值税额的 7% 、3% 和 2% 缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方教育
费附加。
根据财政部 、 国家税 务总局财税[2008]1 号文 《关于 企业所得税 若干优惠 政策的通知 》 的规定 ， 对证
券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股 权的股息、红利收入，
债券的利息 收入及其 他收入，暂 不征收企 业所得税 。
3 、个人所 得税
根据财政部 、 国家税 务总局财税[1998]55 号 《关于证 券投资基金 有关税收 问题的通知 》 、 财税[2012]85
号 《关于实 施上市公 司股息红利 差别化个 人所得税 政策有关问 题的通知 》 、 财税 [2015] 101 号 《关于
上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定：对基金 取得的企业债券利息收
入，应由发 行债券的 企业在向基 金支付利 息时代扣 代缴 20% 的个人所 得税。 对基金从上 市公司取 得
的股息红利 所得， 持股期 限在 1 个月以内( 含 1 个月) 的， 其股息 红利所得 全额计入应 纳税所得 额； 持
股期限在 1 个月以上 至 1 年( 含 1 年) 的，暂 减按 50%
计入应纳税 所得额； 持股期限超 过 1 年的， 暂免征 收个人所得 税。上市 公司派发股 息红利时 ，对个新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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人持股 1 年以内（ 含 1 年）的， 上市公司 暂不扣缴 个人所得税 。上述所 得统一适 用 20% 的税率计 征
个人所得税 。
7.1.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的 关系
新华基金管 理股份有 限公司 基金管理人 、基金发 起人
中国农业银 行股份有 限公司 基金托管人
恒泰证券股 份有限公 司 基金管理人 股东
杭州永原网 络科技有 限公司 基金管理人 股东
北京新华富 时资产管 理有限公司 基金管理人 的控股子 公司
恒泰长财证 券有限责 任公司 基金管理人 股东的全 资子公司
新华信托股 份有限公 司 基金管理人 股东
中央汇金投 资有限责 任公司 基金托管人 股东
注：本基金 转型日 为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8 本报告期及上年度 可比期间的关联方交易
7.1.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.1.4.8.1.1 股票交易
金额单位： 人民币元
关联方名称
本期
2018 年2 月3 日至2018 年12 月31 日
成交金额 占当期股票 成交总额 的比例
恒泰证券股 份有限
公司
335,105,128.88 9.93%
注：本基金 转型日 为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.1.2 权证交易
1 、本基金 报告期未 运用关 联方交易单 元进行权 证交易。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.1.3 债券交易
1 、本基金 报告期未 运用关 联方交易单 元进行债 券交易。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.1.4 债券回购交易
1 、本基金 报告期未 运用关 联方交易单 元进行债 券回购交易 。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位： 人民币元
关联方名称
本期
2018 年 2 月 3 日至 2018 年 12 月 31 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣 金余额
占期末应付 佣
金总额的比 例
恒泰证券股 份有限公
司
308,034.24 11.01% 9,851.99 2.93%
注：1 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告期 末转型后 运作未满 一年。
2 、 上述佣金 按合同约 定的佣金率 计算， 以扣除由 中国证券 登记结算 有限责任 公司收取的 证管费
和经手费后 的净额列 示；
3 、上述关 联方交易 均在正 常业务范围 内按一般 商业条款订 立。
7.1.4.8.2 关联方报酬
7.1.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年2 月3 日至2018 年12 月31 日
当期发生的 基金应支 付的管理费 3,609,627.23
其中：支付 销售机构 的客户维护 费 10,446.56
注：1 、本基金的管理 费按前一日资金 资产净值 1.5% 年费率计提。管理费 的计算方法为： 每日
基金管理费= 前一日基 金资产净值×1.5%÷ 当年天 数。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年2 月3 日至2018 年12 月31 日
当期发生的 基金应支 付的托管费 481,283.56
注： 1 、 本基金的 托管费按 前一日基金 资产净值 的 0.2% 的年费率 计提。 托管费的 计算方法如 下：
每日基金托 管费= 前一日基 金资产净值×0.2%÷ 当年天 数。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.2.3 销售服务费新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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1 、本基金 本报告期 内无销 售服务费。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易
1 、本基金 未与关联 方进行 银行间债券 （含回购 ）交易。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.1.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资 本基金的情况
报告期内基 金管理人 未发生运用 固有资金 投资本资 金的情况。
7.1.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联 方投资本基金的情况
报告期末除 基金管理 人之外的其 他关联方 未投资本 基金。
7.1.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生 的利息收入
单位：人民 币元
关联方名称
本期
2018 年2 月3 日至2018 年12 月31 日
期末余额 当期利息收 入
中国农业银 行股份有
限公司
845,374.92 332,415.31
注：本基金 转型日 为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的 情况
1 、本基金 在本报告 期内维 参与关联方 承销证券 。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.8.7 其他关联交易事项的说明
7.1.4.8.7.1 其他关联交易事项的说明
1 、本基金 本报告期 内无其 他关联交易 事项。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.9 期末（2018 年12 月31 日）本基金持有的流通受限证券
7.1.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的 流通受限证券
1 、本基金 本报告期 末未持 有流通受限 证券。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.1.4.9.2 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.1.4.9.2.1 银行间市场债券正回购
1 、本基金 本报告期 末无银 行间市场债 券正回购 。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.1.4.9.2.2 交易所市场债券正回购
1 、本基金 本报告期 末无交 易所债券正 回购。
2 、本基金 转型日为 2018 年 2 月 3 日，截 至本报告 期末转型后 运作未满 一年。
7.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
7.2.1 资产负债表
会计主体： 新华鑫安 保本一号混 合型证券 投资基金
报告截止日 ：2018 年 2 月 2 日
单位：人民 币元
资产
本期末
2018 年 2 月 2 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日-
资 产： - -
银行存款 436,024,714.59 236,952,230.09
结算备付金 789,507.97 2,559,227.66
存出保证金 912,574.50 636,539.90
交易性金融 资产 - 1,007,411,292.76
其中：股票 投资 - 288,895,344.36
基金投资 - -
债券投资 - 718,515,948.40
资产支持证 券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资 产 - -
买入返售金 融资产 247,008,763.51 331,161,307.74
应收证券清 算款 - -
应收利息 156,951.20 12,008,069.52
应收股利 - -
应收申购款 - -
递延所得税 资产 - -
其他资产 - -
资产总计 684,892,511.77 1,590,728,667.67新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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负债和所有者权益
本期末
2018 年 2 月 2 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日-
负 债： - -
短期借款 - -
交易性金融 负债 - -
衍生金融负 债 - -
卖出回购金 融资产款 - -
应付证券清 算款 - -
应付赎回款 34,914,667.41 -
应付管理人 报酬 24,952,226.79 672,871.83
应付托管费 228,942.10 269,148.73
应付销售服 务费 - -
应付交易费 用 1,858,883.48 1,598,980.78
应交税费 14,646.01 -
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税 负债 - -
其他负债 221,588.91 460,000.00
负债合计 62,190,954.70 3,001,001.34
所有者权益： - -
实收基金 469,019,063.81 1,200,810,015.08
未分配利润 153,682,493.26 386,917,651.25
所有者权益合计 622,701,557.07 1,587,727,666.33
负债和所有者权益总计 684,892,511.77 1,590,728,667.67
注：报告截 止日 2018 年 2 月 2 日，基 金份额净 值 1.0630 元，基 金份额 585,855,385.12 份。
7.2.2 利润表
会计主体： 新华鑫安 保本一号混 合型证券 投资基金
本报告期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 2 月 2 日
单位：人民 币元
项目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 2 月 2 日
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日-
一、收入 32,295,466.17 91,313,305.50
1. 利息收入 5,210,101.96 58,255,355.88
其中：存款 利息收入 7.2.4.7.11 342,964.91 10,113,845.24
债券利息收 入 2,661,696.81 40,349,920.28新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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资产支持证 券利息收 入 - -
买入返售金 融资产收 入 2,205,440.24 7,791,590.36
其他利息收 入 - -
2. 投资收益 （损失以“-” 填列） 34,756,684.21 28,045,646.20
其中：股票 投资收益 7.2.4.7.12 34,316,190.06 21,069,021.59
基金投资收 益 - -
债券投资收 益 7.2.4.7.13 446,780.06 -784,674.06
资产支持证 券投资收 益 7.2.4.7.14 - -
贵金属投资 收益 7.2.4.7.15 - -
衍生工具收 益 7.2.4.7.16 - -
股利收益 7.2.4.7.17 -6,285.91 7,761,298.67
3. 公允 价 值变 动 收益 （损 失 以“-” 号
填列）
7.2.4.7.18 -7,671,320.00 5,012,303.42
4. 汇兑收益 （损失以“ －” 号填列） - -
5. 其他收入 （损失以“-” 号填列） - -
减：二、费用 26,116,923.29 17,679,853.05
1 ．管理人 报酬 24,952,226.79 7,764,787.78
2 ．托管费 228,942.10 3,105,915.11
3 ．销售服 务费 - -
4 ．交易费 用 7.2.4.7.19 874,242.77 5,803,220.76
5 ．利息支 出 - 420,451.55
其中：卖出 回购金融 资产支出 - 420,451.55
6 ．税金及 附加 1,569.22 -
7 ．其他费 用 7.2.4.7.20 59,942.41 585,477.85
三、 利润总额 （亏损总额以“-” 号填
列）
6,178,542.88 73,633,452.45
减：所得税 费用 - -
四、净利润（净亏损以“-” 号填列） 6,178,542.88 73,633,452.45
7.2.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 新华鑫安 保本一号混 合型证券 投资基金
本报告期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 2 月 2 日
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 2 月 2 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有 者权益 （基 1,200,810,015.08 386,917,651.25 1,587,727,666.33新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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金净值）
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润）
- 6,178,542.88 6,178,542.88
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产 生 的 基 金 净 值 变 动 数
（ 净 值 减 少 以 “-” 号 填
列）
-731,790,951.27 -239,413,700.87 -971,204,652.14
其中：1. 基金申 购款 - - -
2. 基金赎回 款 -731,790,951.27 -239,413,700.87 -971,204,652.14
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“-” 号填列）
- - -
五、 期末所有 者权益 （基
金净值）
469,019,063.81 153,682,493.26 622,701,557.07
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有 者权益 （基
金净值）
1,200,810,015.08 313,284,198.80 1,514,094,213.88
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润）
- 73,633,452.45 73,633,452.45
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产 生 的 基 金 净 值 变 动 数
（ 净 值 减 少 以 “-” 号 填
列）
- - -
其中：1. 基金申 购款 - - -
2. 基金赎回 款 - - -
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“-” 号填列）
- - -
五、 期末所有 者权益 （基
金净值）
1,200,810,015.08 386,917,651.25 1,587,727,666.33
报表附注为 财务报表 的组成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 ，财务 报表由下 列负责人 签署：新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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基金管理人 负责人： 陈重，主管 会计工作 负责人： 张宗友，会 计机构负 责人：徐端 骞
7.2.4 报表附注
7.2.4.1 基金基本情况
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金( 以下简 称“ 本基金”) 系经中国 证券监 督管理委员 会 （以下
简称“ 中国证监 会” ） 证监许可[2014]351 号文件 《关 于核准新华 鑫安保本 一号混合型 证券投资 基金募
集的批复》 批准，由 新华基金管 理股份有 限公司作 为发起人， 于 2014 年 5 月 26 日至 6 月 13 日向
社会公开募 集，首次 募集资金总 额 527,969,641.22 元，其中募 集资金产 生利息 203,567.11 元，并 经
瑞华会计师 事务所 （特殊 普通合伙） 瑞华验字[2014] 37100022 号验资报 告予以 验证。 2014 年 6 月 18
日办理基金备案手续，基金合同正式生效。本基金为契约型开放式证券投资 基金，存续期不限定，
本基金管理 人为新华 基金管理股 份有限公 司，基金 托管人为中 国农业银 行股份有限 公司。
本基金以定期开放的方式运作，即在基金保本周期内采取封闭式运作（保本 周期到期日除外） ，
期间不开放申购、赎回及转换转入转出业务；到期操作期间开放赎回和转换 转出业务，不开放申购
和转换转入 业务；过 渡期只可进 行过渡期 申购，不 开放赎回、 转换转出 业务。
本基金保本周期最长为十八个月，在每一保本周期内均设置该保本周期的目 标收益率，在保本
周期内，如 本基金份 额净值累计 收益率连 续 5 个工 作日达到或 超过预设 目标收益率 ，则基金 管理人
将在满足条 件之日 起 10 个工作日 内公告本 基金当前 保本周期提 前到期 （提前到 期日距离满 足条件之
日起不超过 20 个工作 日） ，并进入到 期操作期 间。到期操 作期间截 止日次一 工作日（含 该日）起 至
下一保本周 期开始日 前一工作日 （含该日） 的时间 为过渡期， 最长不超 过 20 个工作日； 在过渡期 最
后一个工作 日本基金 份额净值折 算为 1.000 元。过 渡期结束后 ，本基金 将进入下一 保本周期 ，同时
重新开始计 算下一保 本周期的目 标收益率 。
根据《新华鑫安保本一号混合型证券投资基金招募说明书》及《新华鑫安保 本一号混合型证券
投资基金基金合同》的有关规定，如保本周期到期后，本基金未能符合保本 基金存续条件，则本基
金将转型为 非保本的 股票型证券 投资基金 ， 基金名 称相应变更 为“ 新华精选 低波动股 票型证券 投资基
金” 。
根据《新华鑫安保本一号混合型证券投资基金招募说明书》及《新华鑫安保 本一号混合型证券
投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金 融工具，包括国内依法
发行上市的 债券 （包含国 债、 央票、 政策性金融 债及所有 非国家信 用的固定 收益类金融 工具） 、 股票
（包含中小 板、 创业板及 其他经中国 证监会核 准上市的股 票） 、 货币市场 工具、 权证、 资产支持 证券
以及法律法 规或中国 证监会允许 基金投资 的其他金 融工具 （但须符合 中国证 监会的相关 规定） 。 本基
金将依照投资组合保本策略将基金资产配置于固定收益资产与风险资产：固 定收益资产为国内依法新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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发行交易的债券（包括国债、央行票据、政策性金融债、企业债、中小企业 私募债券、可转换公司
债（含分离交易的可转换公司债券） 、短期融资券、 中期票据、资产支持证券等） 、债券回购、货币
市场工具和银行存款等固定收益资产；风险资产为股票、权证等权益类资产 ；本基金不参与定向增
发。本基金 的投资组 合比例为： 股票、权 证等风险 资产占基金 资产的比 例不高于 40% ；债券、 货币
市场工具等 固定收益 资产占基金 资产的比 例不低于 60% 。在每 个到期操 作期间的前 3 个月、 到期操
作期间、过 渡期及过 渡期的后 3 个月不 受前述投 资组合比 例的限制 ；在到期 操作期间和 过渡期， 本
基金保持不低于基金资产净值 5 ％的现金或者到期日在一年以内的政府债券，在保本周期内（保本
周期到期日除外） ，本基金不受该比例的限制。如法律法规或监管机构以后允 许基金投资其他品种，
基金管理 人在履行适当程序 后，可以将其纳 入投资范围。本 基金的业绩比较标 准为：1.5× （一年期
银行定期存 款税后收 益率+1% ） 。
本财务报表 由本基金 的基金管理 人新华基 金管理股 份有限公司 于 2019 年 3 月 27 日批准报 出。
7.2.4.2 会计报表的编制基础
本基金以持 续经营为 基础，根据 实际发生 的交易和 事项，按照 财政部 于 2006 年 2 月 15 日颁布
的企业会计 准则( 以下简称“ 企业会计 准则”) 、中国证 券业协会于 2012 年 11 月 16 日颁布的 《证券投
资基金会计核算业务指引》 、 《新华鑫安保本一号混合 型证券投资基金基金合同》和中国证券监督管
理委员会发 布的关于 基金行业实 务操作的 有关规定 进行确认、 计量和编 制财务报表 。
7.2.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2018 年财务 报表符 合企业会计 准则的要 求，真实、 完整地反 映了本基 金 2018 年 2 月 2
日的财务状 况以及 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 2 月 2 日的经营 成果和基 金净值变 动情况等相 关信息 。
7.2.4.4 重要会计政策和会 计估计
本报告期所 采用的会 计政策与最 近一期年 度报告一 致、会计估 计与最近 一期年度报 告一致。
7.2.4.4.1 会计年度
本基金会计 年度为公 历 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止。 本期财 务报表的 实际编 制期间为 2018 年 1
月 1 日至 2018 年 2 月 2 日。
7.2.4.4.2 记账本位币
本基金以人 民币为记 账本位币。
7.2.4.4.3 金融资产和金融负债的分类新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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(1) 金融资产的 分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产、贷款和应
收款项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基 金对金融资产的持有意
图和持有能 力。
本基金目前 以交易目 的持有的股 票投资、 债券投资 和衍生工 具( 主要为 权证投资) 分类为以公 允价
值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在 资产负债表中以衍生金
融资产列示外，其他以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产 在资产负债表中以交易
性金融资产 列示。
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融 资产和其他各类应
收款项等。
本基金目前 暂无金融 资产分类为 可供出售 金融资产 及持有至到 期投资。
（2 ）金融 负债的分 类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融负债和其他金融
负债。
本基金目前 暂无金融 负债分类为 以公允价 值计量且 其变动计入 当期损益 的金融负债 。
本基金持有 的其他金 融负债包括 卖出回购 金融资产 款和其他各 类应付款 项等。
除衍生工具所产生的金融负债外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损 益的金融负债在资
产负债表中以交易性金融负债列示。衍生工具所产生的金融负债在资产负债 表中以衍生金融负债列
示。
7.2.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计 量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按取得 时的公允价值作为
初始确认金 额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券以及不作为 有效套期工具的衍
生工具等，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；支付的价款中包含已 宣告但尚未发放的现金
股利或债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。 应收款项和其他金融负
债的相关交 易费用计 入初始确认 金额。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计 量，期间取得的利
息或现金股利，应当确认为当期收益。应收款项和其他金融负债采用实际利 率法，以成本进行后续
计量，在摊 销时产生 的利得或损 失，应当 确认为当 期收益。
新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎 所有的风险和报酬
已转移时，终止确认该金融资产；金融负债的现时义务全部或部分已经解除 的，终止确认该金融负
债或其一部分。处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额 之间的差额应确认为投
资收益，同 时调整公 允价值变动 收益。
本基金主要 金融工具 的成本计价 方法具体 如下：
（1 ）股票 投资
股票投资成 本按交易 日股票的公 允价值入 账，相关 交易费用直 接计入当 期损益。
因股权分置改革而获得的非流通股股东支付的现金对价，于股权分置实施复 牌日冲减股票投资
成本； 股票持有 期间获得 的股票股 利( 包括送 红股和公 积金转增股 本) 以及因 股权分置改 革而获得 的股
票，于除息 日按股权 登记日持有 的股数及 送股或转 增比例，计 算确定增 加的股票数 量。
卖出股票于 交易日确 认股票投资 收益。卖 出股票按 移动加权平 均法结转 成本。
（2 ）债券 投资
买入债券于交易日确认为债券投资。债券投资成本按债券的公允价值入账， 相关交易费用直接
计入当期损益，上述公允价值不包含债券起息日或上次除息日至购买日止的 利息（作为应收利息单
独核算） 。
配售及认购新发行的分离交易可转债，于实际取得日按照估值方法对分离交 易可转债的认购成
本进行分摊 ，确认应 归属于债券 部分的成 本。
买入零息债券视同到期一次还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和 发行期限推算内含
报酬率后， 逐日确认 债券利息收 入。
卖出债券于 交易日确 认债券投资 收益。卖 出债券按 移动加权平 均法结转 成本。
（3 ）权证 投资
权证投资于 交易日按 公允价值入 账，相关 交易费用 直接计入当 期损益。
获赠的权证( 包括配 股权证) ，在除权日 按照持有的 股数及获 赠比例， 计算确定 增加的权证 数量，
成本为零。
配售及认购新发行的分离交易可转债而取得的权证，于实际取得日按照估值 方法对分离交易可
转债的认购 成本进行 分摊，确认 应归属于 权证部分 的成本。
卖出权证于 交易日确 认权证投资 收益。卖 出权证的 成本按移动 加权平均 法结转。
（4 ）分离 交易可转 债
申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易 可转债全部公允价
值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资 成本，按实际支付的全新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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部价款扣减 可分离权 证确定的成 本确认债 券成本。
上市后，上 市流通的 债券和权证 分别按上 述（2 ） 、 （3 ）中相关 原则进行 计算。
（5 ）买入 返售金融 资产
买入返售金融资产为本基金按照返售协议约定先买入再按固定价格返售证券 等金融资产所融出
的资金。
买入返售金 融资产按 交易日应支 付或实际 支付的全 部价款入账 ，相关交 易费用计入 初始成本 。
买入返售金 融资产于 返售到期日 按账面余 额结转。
（6 ）卖出 回购金融 资产款
卖出回购金融资产款为本基金按照回购协议先卖出再按固定价格买入票据、 证券等金融资产所
融入的资金 。
卖出回购金 融资产款 于交易日按 照应收或 实际收到 的金额入账 ，相关交 易费用计入 初始成本 。
卖出回购金 融资产款 于回购到期 日按账面 余额结转 。
7.2.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
（1 ）估值 原则
公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能 收到或者转移一项
负债所需支付的价格。本基金以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资 产或者转移负债的有序
交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本基金假定该 交易在相关资产或负债
的最有利市 场进行。
存在活跃市场的金融资产或金融负债以活跃市场中的报价确定公允价值。不 存在活跃市场的金
融资产或金融负债采用估值技术确定公允价值。采用估值技术得出的结果反 映估值日在公平交易中
可能采用的交易价格。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进 行的市场交易中使用的
价格、参照 实质上相 同的其他金 融工具的 当前公允 价值、现金 流量折现 法和期权定 价模型等 。
对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，采用市价确定公允价值； 估值日无市价，但
最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格 的重大事件的，采用最
近交易市价 确定公允 价值。
对存在活跃市场的投资品种，如估值日无市价，且最近交易日后经济环境发 生了重大变化或证
券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日 的基金资产净值的影响
在 0.25 ％以上 的，参考 类似投资 品种的现 行市价及 重大变化等 因素，调 整最近交易 市价，确 定公允
价值。
当投资品种 不再存在 活跃市场， 且其潜在 估值调整 对前一估值 日的基金 资产净值的 影响在 0.25 ％新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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以上的, 采用市 场参与者 普遍认同 ， 且被以 往市场实 际交易价格 验证具有 可靠性的估 值技术， 确定投
资品种的公 允价值。
（2 ）主要 资产的估 值方法
① 股票投资
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值 日无交易且最近交
易日后经济环境未发生重大变化的，按最近交易日的市场交易收盘价估值； 估值日无交易且最近交
易日后经济环境发生了重大变化的，参考类似投资品种的现行市价及重大变 化因素，调整最近交易
市价以确定 公允价值 并估值。
首次公开发行但未上市的股票按采用估值技术确定的公允价值估值，在估值 技术难以可靠计量
公允价值的 情况下按 成本估值。
发行时明确一定期限限售期的股票（包括但不限于非公开发行股票、首次公 开发行股票时公司
股东公开发售股份、通过大宗交易取得的带限售期的股票等，不包括停牌、 新发行未上市、回购交
易中的质押 券等流通 受限股票） ，按监管 机构或行 业协会有 关规定确 定公允价 值。
② 债券投资
对在交易所 市场上市 交易或挂牌 转让的实 行净价交 易的固定收 益品种 （含上 交所可交换 债） ， 选
取中证指数 有限公司 提供的相应 品种当日 的估值净 价作为公允 价值。
对在交易所 市场上市 交易的可转 换债券 （含深 交所可交换 债券） ， 采用交易 所每日收 盘价 （估值
全价）扣减 上一起息 日至估值日 每百元债 券的税后 应计利息（ 算头算尾 ）后的价格 作为公允 价值。
对在交易所 市场挂牌 转让的资产 支持证券 、私募债 券和未上市 债券，采 用成本估值 。
对于银行间市场上的固定收益品种，选取中国债券登记结算有限公司提供的 相应品种当日的估
值净价加上上一起息日至估值日每百元债券的税前应计利息（算头算尾）减 去上一起息日至估值日
每百元债券 的税后应 计利息（算 头算尾） 后的价格 作为公允价 值。
③ 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，本基金 的管理人应根据具
体情况与基 金托管人 商定后按最 能反映公 允价值的 价格估值。
7.2.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利 现在是可执行的，
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金 融资产和金融负债以相
互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资 产负债表内分别列示，
不予相互抵 销。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.2.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的 实收基金份额变动
分别于基金 申购确认 日及基金赎 回确认日 确认。
7.2.4.4.8 损益平准金
损益平准金指申购、赎回、转入、转出及红利再投资等事项导致基金份额变 动时，相关款项中
包含的未分配利润。根据交易申请日利润分配（未分配利润）已实现与未实 现部分各自占基金净值
的比例，损益平准金分为已实现损益平准金和未实现损益平准金。损益平准 金于基金申购确认日或
基金赎回确 认日认列 ，并于月末 全额转入 利润分配 （未分配利 润） 。
7.2.4.4.9 收入/( 损失) 的确认和计量
（1 ）利息 收入
存款利息收 入按存款 的本金与适 用利率逐 日计提。
债券利息收入在持有债券期内，按债券的票面价值和票面利率计算的利息扣 除适用情况下由债
券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额，逐日确认债券利息收入。贴息 债视同到期一次性还本
付息的附息 债，根据 其发行价、 到期价和 发行期限 推算内含票 面利率后 ，逐日确认 债券利息 收入。
买入返售金融资产收入按买入返售金融资产的摊余成本在返售期内以实际利 率法逐日计提，若
合同利率与 实际利率 差异较小， 则采用合 同利率计 算确定利息 收入。
（2 ）投资 收益
股票投资收 益为卖出 股票交易日 的成交总 额扣除应 结转的股票 投资成本 的差额确认 。
债 券 投 资 收 益 于 交 易 日 按 卖 出 债 券 交 易 日 的 成 交 总 额 扣 除 应 结 转 的 债 券 投 资 成 本 与 应 收 利 息
（若有）后 的差额确 认。
衍生工具投 资收益为 交易日的成 交总额扣 除应结转 的衍生工具 投资成本 后的差额确 认。
股利收入于除息日按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除由上市公 司代扣代缴的个人
所得税后的 净额确认 。
（3 ）公允 价值变动 损益
公允价值变动损益系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产 、交易性金融负债
等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失，并于相关金融资产或 金融负债卖出或到期时
转出计入投 资收益。
（4 ）其他 收入
其他收入在 主要风险 和报酬已经 转移给对 方， 经济利 益很可能流 入且金额 可以可靠计 量时确 认。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.2.4.4.10 费用的确认和计量
（1 ） 基金固定 管理费按 前一日基 金资产净 值的 0.50% 年费率计 提； 基金在保 本周期到期 日收取
浮动年管理费，即本基金浮动管理费的适用费率是根据保本周期内的基金份 额净值增长率的大小来
决定。
（2 ）基金 托管费按 前一日 基金资产净 值的 0.20% 年费率计 提；
（3 ） 卖出回购 金融资产 支出， 按卖出回购 金融资产 的摊余成本 及实际利 率 （当实际 利率与合 同
利率差异较 小时，也 可以用合同 利率）在 回购期内 逐日计提；
（4 ） 其他费 用系根据 有关法规及 相应协议 规定， 按实际支 出金额， 列入当期 基金费用。 如果影
响基金份额 净值小数 点后第三位 的，则采 用待摊或 预提的方法 。
7.2.4.4.11 基金的收益分配政策
(1) 在符合有 关基金分 红条件的前 提下，本 基金每年 收益分配次 数最多为 12 次，每份 基金份额
每次收益分 配比例不 得低于收益 分配基准 日每份基 金份额该次 可供分配 利润的 20% ， 若 《基金合 同》
生效不满 3 个月可不 进行收益分 配；
(2) 本基金收 益分配方 式：
① 保本周期 内仅采取 现金分红一 种收益分 配方式， 不进行红利 再投资；
② 基金转型为“ 新华精选低波动股票型证券投资 基金” 后，基金收益分配方 式分两种：现金分红
与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红利按除权日的基金份额净 值自动转为基金份额进
行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；投资 者在不同销售机构可以
选择不同的收益分配方式；在同一销售机构只能选择一种收益分配方式，基 金登记机构将以投资者
最后一次选 择的收益 分配方式为 准；
(3) 基金收益 分配后基 金份额净值 不能低于 面值， 即基 金收益分配 基准日的 基金份额净 值减去每
单位基金份 额收益分 配金额后不 能低于面 值；
(4) 每一基金 份额享受 同等分配权 。
7.2.4.5 会计政策和会计估 计变更以及差错更正的说 明
7.2.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金报告 期内未发 生会计政策 变更。
7.2.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金报告 期内未发 生会计估计 变更。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 43 页共 68 页
7.2.4.5.3 差错更正的说明
本基金报告 期内未发 生会计差错 更正。
7.2.4.6 税项
1 、印花税
经国务院批 准，财政 部、国家税 务总局决 定从 2008 年 9 月 19 日起，调 整证券 （股票）交 易印
花税征收方 式， 将对买 卖、 继承、 赠与所书 立的 A 股、B 股股权 转让书据 按 0.1% 的税率对 双方当事
人征收证券（股票）交易印花税，调整为单边征税，即对买卖、继承、赠与 所书立的Ａ股、Ｂ股股
权转让书据 的出让 按 0.1% 的税率征收 证券（股 票）交易印 花税，对 受让方不 再征税。
2 、增值税 、企业所 得税
根据财政部 、 国家税 务总局财税[2016]36 号 《关于 全面推开营 业税改征 增值税试点 的通知》 、 财
税[2016]46 号 《关于进 一步明确 全面推开 营改增试 点金融业有 关政策的 通知》 、 财税[2016]70 号 《关
于金融机构 同业往来等 增值税政 策的补充 通知》 、财税[2016]140 号《关于明 确金融房 地产开发 教育
辅助服务等 增值税政策 的通知》 、财税[2017]2 号《关于资 管产品增 值税政策 有关问题的 补充通知》 、
财税[2017]56 号《关于资管 产品增值税 有关问题的通 知》 、财税[2017]90 号《关于 租入固定资产 进
项税额抵扣 等增值税 政策的通知 》 ： 资管产 品运营过 程中发生的 增值税应 税行为， 以资管 产品管理 人
为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行 为，暂适用简易计税方
法，按照 3% 的征收率缴纳 增值税。对资管产 品在 2018 年 1 月 1 日前运营过 程中发生的增值 税
应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管 产品管理人以后月份的
增值税应纳 税额中抵 减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对 国债、地方政府债
以及金融同 业往来利 息收入亦免 征增值税。 资管产 品管理人运 营资管产 品提供的贷 款服务， 以 2018
年 1 月 1 日起产生 的利息及利 息性质的 收入为销 售额。
本基金分别按实际缴纳的增值税额的 7% 、3% 和 2% 缴纳城市维护建设税、教育费附加和地方
教育费附加 。
根据财政部 、国家税务 总局财税[2008]1 号文《关 于企业所 得税若干优 惠政策 的通知》的 规定，
对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入 ，股权的股息、红利收
入，债券的 利息收入 及其他收入 ，暂不征 收企业所 得税。
3 、个人所 得税
根据 财政 部、国 家税务 总局财 税[1998]55 号《关 于证券 投资 基金有 关税收 问题的 通知 》 、财税
[2012]85 号 《关于实施 上市公司 股息红利 差别化个 人所得税政 策有关问 题的通知》 、 财税 [2015] 101新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定 ：对基金取得的企业债
券利息收入 ，应由发 行债券的企 业在向基 金支付利 息时代扣代 缴 20% 的个人 所得税。对 基金从上 市
公司取得的 股息红利 所得， 持股期限 在 1 个月以内( 含 1 个月) 的， 其股息 红利所得全 额计入应 纳税所
得额；持股 期限在 1 个月以上 至 1 年( 含 1 年) 的，暂 减按 50%
计入应纳税 所得额； 持股期限超 过 1 年的， 暂免征 收个人所得 税。上市 公司派发股 息红利时 ，
对个人持 股 1 年以内（ 含 1 年）的， 上市公司 暂不扣缴个 人所得税 。上述所 得统一适 用 20% 的税率
计征个人所 得税。
7.2.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的 关系
新华基金管 理股份有 限公司 基金管理人 、基金发 起人
中国农业银 行股份有 限公司 基金托管人
恒泰证券股 份有限公 司 基金管理人 股东
杭州永原网 络科技有 限公司 基金管理人 股东
北京新华富 时资产管 理有限公司 基金管理人 的控股子 公司
恒泰长财证 券有限责 任公司 基金管理人 股东的全 资子公司
新华信托股 份有限公 司 基金管理人 股东
中央汇金投 资有限责 任公司 基金托管人 股东
注： 新华鑫安 保本一号 混合型证券 投资基金 于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8 本报告期及上年度 可比期间的关联方交易
7.2.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.2.4.8.1.1 股票交易
金额单位： 人民币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年2 月2 日
上年度可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
恒泰证券股 份有限
公司
65,910,460.58 13.48% 138,414,548.89 3.39%
注： 新华鑫安 保本一号 混合型证券 投资基金 于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.2.4.8.1.2 债券交易
1 、本基金 本报告期 及上年 度可比期间 均无运用 关联方交易 单元进行 债券交易 。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.1.3 债券回购交易
1 、本基金 本报告期 及上年 度可比期间 均无运用 关联方交易 单元进行 债券回购 交易。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.1.4 权证交易
1 、本基金 本报告期 及上年 度可比期间 均无运用 关联方交易 单元进行 权证交易 。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位： 人民币元
关联方名称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 2 月 2 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣 金余额
占期末应付 佣
金总额的比 例
恒泰证券股 份有限公
司
61,381.66 14.45% 97,120.72 2.27%
关联方名称
上年度可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣 金余额
占期末应付 佣
金总额的比 例
恒泰证券股 份有限公
司
124,630.79 3.62% 35,739.06 2.26%
注：1 、 上述佣 金按合同 约定的佣 金率计算 ， 以扣除 由中国证券 登记结算 有限责任公 司收取的 证
管费和经手 费后的净 额列示；
2 、上述关 联方交易 均在正 常业务范围 内按一般 商业条款订 立。
3 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.2 关联方报酬新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.2.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年2 月
2 日
上年度可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12
月31 日-
当期发生的 基金应支 付的管理费 24,952,226.79 7,764,787.78
其中：支付 销售机构 的客户维护 费 117,203.78 2,315,407.07
注： 本基金采 取固定及 浮动相结合 的管理费 收取方式 。 即本基金在 保本周期 内收取固定 管理费 ，
在保本周期 到期日收 取浮动管理 费。
1 、本基金的固定管理 费按前一日资金 资产净值 0.5% 年费率计提。固定管 理费的计算方法 为：
每日基金管 理费= 前一日基 金资产净值×0.5%÷ 当年天 数.
2 、本报告 期列示的 支付销 售机构的客 户维护费 为本期计提 金额。
3 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年2 月
2 日
上年度可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年12
月31 日-
当期发生的 基金应支 付的托管费 228,942.10 3,105,915.11
注： 1 、 本基金的 托管费按 前一日基金 资产净值 的 0.2% 的年费率 计提。 托管费的 计算方法如 下：
每日基金托 管费= 前一日基 金资产净值×0.2%÷ 当年天 数。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易
1 、本基金 未与关联 方进行 银行间债券 （含回购 ）交易。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.2.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资 本基金的情况
报告期内基 金管理人 未发生运用 固有资金 投资本资 金的情况。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7.2.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联 方投资本基金的情况
报告期末除 基金管理 人之外的其 他关联方 未投资本 基金。
7.2.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生 的利息收入
单位：人民 币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年2 月2 日
上年度可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月
31 日
期末余额 当期利息收 入 期末余额 当期利息收 入
中国农业银 行股份有
限公司
436,024,714.59 21,816.41 66,952,230.09 186,493.01
注： 新华鑫安 保本一号 混合型证券 投资基金 于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的 情况
1 、本基金 在本报告 期内维 参与关联方 承销证券 。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.8.7 其他关联交易事项的说明
7.2.4.8.7.1 其他关联交易事项的说明
1 、本基金 本报告期 内无其 他关联交易 事项。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。
7.2.4.9 期末（2018 年2 月2 日）本基金持有的流通受 限证券
7.2.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的 流通受限证券
1 、本基金 本报告期 末未持 有流通受限 证券。
2 、新华鑫 安保本一 号混合 型证券投资 基金于 2018 年 2 月 3 日起转 型更名为 新华精选低 波动股
票型证券投 资基金。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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§8
投资组合报告
8.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
8.1.1 期末基金资产组合情况
金额单位： 人民币元
序号 项目 金额 占基金总资 产的比例 （% ）
1 权益投资 2,089,820.00 61.57
其中：股票 2,089,820.00 61.57
2 基金投资 - -
3 固定收益投 资 - -
其中：债券 - -
资产支持证 券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品 投资 - -
6 买入返售金 融资产 - -
其中： 买断式回 购的买入 返
售金融资产
- -
7
银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合
计
954,766.70 28.13
8 其他各项资 产 349,733.90 10.30
9 合计 3,394,320.60 100.00
8.1.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.1.2.1 报告期末按行业分 类的境内股票投资组合
金额单位： 人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产 净值比
例（％）
A 农、林、牧 、渔业 326,402.00 12.54
B 采矿业 - -
C 制造业 736,319.00 28.29
D
电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供 应
业
196,110.00 7.53
E 建筑业 - -
F 批发和零售 业
- -
G 交通运输、 仓储和邮 政业 63,620.00 2.44
H 住宿和餐饮 业 - -新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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I 信息传输、 软件和信 息技术服务 业
270,917.00 10.41
J 金融业
306,607.00 11.78
K 房地产业 - -
L 租赁和商务 服务业
- -
M 科学研究和 技术服务 业
- -
N 水利、环境 和公共设 施管理业 56,256.00 2.16
O 居民服务、 修理和其 他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会 工作 - -
R 文化、体育 和娱乐业
133,589.00 5.13
S 综合
- -
合计 2,089,820.00 80.28
8.1.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 的前十名股票投资明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值
占基金资产 净
值比例( ％)
1 601988 中国银行 46,600 168,226.00 6.46
2 601328 交通银行 23,900 138,381.00 5.32
3 002234 民和股份 9,800 112,210.00 4.31
4 002746 仙坛股份 7,900 108,072.00 4.15
5 300339 润和软件 11,700 106,704.00 4.10
6 002267 陕天然气 12,200 90,158.00 3.46
7 600850 华东电脑 5,000 78,850.00 3.03
8 002115 三维通信 7,700 75,999.00 2.92
9 002299 圣农发展 4,200 69,468.00 2.67
10 002661 克明面业 5,500 67,870.00 2.61
8.1.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.1.4.1 累计买入金额超出 期初基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买 入金额
占期初基金 资
产净值比例
（％）
1 600900 长江电力 48,591,771.30 1,866.68
2 601318 中国平安 46,068,189.84 1,769.74
3 600028 中国石化 37,736,792.95 1,449.68
4 600276 恒瑞医药 33,061,930.60 1,270.09
5 600519 贵州茅台 32,533,436.38 1,249.79
6 600570 恒生电子 31,055,715.00 1,193.02新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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7 600036 招商银行 30,511,157.09 1,172.10
8 001979 招商蛇口 28,248,535.44 1,085.18
9 600271 航天信息 27,232,448.80 1,046.15
10 601328 交通银行 25,949,014.00 996.85
11 600660 福耀玻璃 24,950,362.08 958.48
12 601006 大秦铁路 24,075,831.40 924.89
13 600606 绿地控股 23,335,281.00 896.44
14 601088 中国神华 22,587,644.36 867.72
15 002153 石基信息 21,846,234.78 839.24
16 601336 新华保险 21,606,061.70 830.01
17 601398 工商银行 21,450,489.00 824.03
18 300408 三环集团 21,400,500.28 822.11
19 300059 东方财富 21,000,174.59 806.73
20 601988 中国银行 20,802,768.00 799.15
注：本项" 买入金额" 均按买入成 交金额( 成交单 价乘以数量) 填列, 不考虑相 关交易费用 。
8.1.4.2 累计卖出金额超出 期初基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖 出金额
占期初基金 资
产净值比例
（％）
1 600900 长江电力 48,691,677.03 1,870.52
2 601318 中国平安 42,157,239.58 1,619.49
3 600028 中国石化 37,042,642.51 1,423.01
4 600276 恒瑞医药 33,305,329.63 1,279.44
5 600519 贵州茅台 31,095,312.34 1,194.54
6 600036 招商银行 29,095,617.55 1,117.72
7 600271 航天信息 28,331,695.75 1,088.38
8 600570 恒生电子 28,089,769.67 1,079.08
9 601328 交通银行 24,631,379.00 946.23
10 001979 招商蛇口 24,070,709.93 924.69
11 600660 福耀玻璃 23,759,456.24 912.73
12 002153 石基信息 23,541,855.82 904.37
13 601006 大秦铁路 22,705,778.60 872.26
14 300408 三环集团 22,625,846.05 869.18
15 600606 绿地控股 21,870,887.50 840.18
16 300059 东方财富 20,887,988.19 802.42
17 601088 中国神华 20,273,075.48 778.80
18 603019 中科曙光 19,669,789.87 755.63
19 601988 中国银行 19,340,200.00 742.96
20 300166 东方国信 19,219,437.84 738.33
注：本项" 卖出金额" 均按卖出成 交金额( 成交单 价乘以数量) 填列, 不考虑相 关交易费用 。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 51 页共 68 页
8.1.4.3 买入股票的成本总 额及卖出股票的收入总额
单位：人民 币元
买入股票的 成本（成 交）总额 1,737,683,027.07
卖出股票的 收入（成 交）总额 1,638,318,082.58
8.1.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报 告期末无 债券投资。
8.1.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 的前十名资产支持证券投 资
本基金本报 告期末无 资产支持证 券投资。
8.1.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小 排序的前五名贵金属投资 明细
本基金本报 告期末未 持有贵金属 。
8.1.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 的前五名权证投资明细
本基金本报 告期末无 权证投资。
8.1.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.1.9.1 报告期末本基金投 资的股指期货持仓和损益 明细
本基金本报 告期末未 持有股指期 货。
8.1.9.2 本基金投资股指期 货的投资政策
本基金合同 无投资股 指期货的投 资政策。
8.1.10 报告期末本基金投 资的国债期货交易情况说 明
8.1.10.1 本期国债期货投资政策
根据本基金 基金合同 ，本基金不 能投资于 国债期货 。
8.1.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损 益明细
本基金本报 告期末未 持有国债期 货。
8.1.11 本报告期投资基金 情况
8.1.11.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例 大小排序的基金投资明细
本基金本报 告期末无 基金投资。
8.1.12 投资组合报告附注
8.1.12.1
本报 告期 末本 基金 投资 的前 十名 证券 没有 被监 管部 门立 案调 查, 或在 报告 编制 日前 一年 内新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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受到公开遣 责、处罚 的情形。
8.1.12.2
本报告期内 ，本基金 投资的前 十名股票 没有超 出基金合 同规定的 备选股 票库之外 的股票。
8.1.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 348,293.29
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,196.96
5 应收申购款 243.65
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 349,733.90
8.1.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报 告期末未 持有处于转 股期的可 转换债券 明细。
8.1.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说 明
本基金本报 告期末前 十名股票中 不存在流 通受限情 况。
8.2 新华鑫安保 本一号混合型证券投 资基金
8.2.1 期末基金资产组合情况
金额单位： 人民币元
序号 项目 金额 占基金总资 产的比例 （% ）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投 资 - -
其中：债券 - -
资产支持证 券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品 投资 - -
6 买入返售金 融资产 247,008,763.51 36.07新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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其中： 买断式回 购的买入 返
售金融资产
- -
7
银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合
计
436,814,222.56 63.78
8 其他各项资 产 1,069,525.70 0.15
9 合计 684,892,511.77 100.00
8.2.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.2.1 报告期末按行业分 类的境内股票投资组合
本基金本报 告期末未 持有股票。
8.2.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 的前十名股票投资明细
本基金本报 告期末未 持有股票投 资。
8.2.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.2.4.1 累计买入金额超出 期初基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买 入金额
占期初基金 资
产净值比例
（％）
1 601318 中国平安 19,535,164.61 1.23
2 600004 白云机场 15,847,661.71 1.00
3 000537 广宇发展 8,859,298.00 0.56
4 601998 中信银行 7,932,480.60 0.50
5 002142 宁波银行 7,924,222.70 0.50
6 600900 长江电力 6,456,321.00 0.41
7 000961 中南建设 6,443,442.00 0.41
8 601088 中国神华 5,902,050.00 0.37
9 600036 招商银行 4,741,860.00 0.30
10 002597 金禾实业 3,203,376.20 0.20
注：本项" 买入金额" 均按买入成 交金额( 成交单 价乘以数量) 填列, 不考虑相 关交易费用 。
8.2.4.2 累计卖出金额超出 期初基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖 出金额
占期初基金 资
产净值比例
（％）
1 601318 中国平安 51,075,311.10 3.22
2 601939 建设银行 38,434,779.20 2.42新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 54 页共 68 页
3 600036 招商银行 28,369,785.00 1.79
4 000651 格力电器 26,584,344.24 1.67
5 601601 中国太保 23,459,831.43 1.48
6 002142 宁波银行 17,841,980.60 1.12
7 600004 白云机场 16,673,920.30 1.05
8 601398 工商银行 16,291,832.65 1.03
9 601088 中国神华 15,814,650.88 1.00
10 600690 青岛海尔 14,572,462.92 0.92
11 600276 恒瑞医药 13,550,795.33 0.85
12 000333 美的集团 13,508,822.00 0.85
13 600519 贵州茅台 10,746,547.88 0.68
14 601336 新华保险 10,671,518.00 0.67
15 000895 双汇发展 10,371,309.48 0.65
16 600660 福耀玻璃 9,636,376.36 0.61
17 000537 广宇发展 9,433,784.87 0.59
18 601998 中信银行 8,538,494.73 0.54
19 000538 云南白药 8,040,638.00 0.51
20 000002 万
科Ａ 8,004,967.76 0.50
注：本项" 卖出金额" 均按卖出成 交金额( 成交单 价乘以数量) 填列, 不考虑相 关交易费用 。
8.2.4.3 买入股票的成本总 额及卖出股票的收入总额
单位：人民 币元
买入股票的 成本（成 交）总额 86,845,876.82
卖出股票的 收入（成 交）总额 402,268,802.68
8.2.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报 告期末无 债券投资。
8.2.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 的前十名资产支持证券投 资
本基金本报 告期末无 资产支持证 券投资。
8.2.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小 排序的前五名贵金属投资 明细
本基金本报 告期末未 持有贵金属 。
8.2.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 的前五名权证投资明细
本基金本报 告期末无 权证投资。
8.2.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.2.9.1 报告期末本基金投 资的股指期货持仓和损益 明细
本基金本报 告期末未 持有股指期 货。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 55 页共 68 页
8.2.9.2 本基金投资股指期 货的投资政策
本基金合同 无投资股 指期货的投 资政策。
8.2.10 报告期末本基金投 资的国债期货交易情况说 明
8.2.10.1 本期国债期货投资政策
根据本基金 基金合同 ，本基金不 能投资于 国债期货 。
8.2.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损 益明细
本基金本报 告期末未 持有国债期 货。
8.2.11 本报告期投资基金 情况
8.2.11.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例 大小排序的基金投资明细
本基金本报 告期末无 基金投资。
8.2.12 投资组合报告附注
8.2.12.1 本报告期末本基金投资的前十名证券没有被监管部门立案调查, 或在报告编制日前一年内受
到公开遣责 、处罚的 情形。
8.2.12.2 本报告 期内，本 基金投资的 前十名股 票没有超出 基金合同 规定的备 选股票库之 外的股票 。
8.2.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 912,574.50
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 156,951.20
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,069,525.70
8.2.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报 告期末未 持有处于转 股期的可 转换债券 明细。
8.2.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说 明新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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本基金本报 告期末无 股票投资。
§9
基金份额持有人信息
9.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
（报告期：2018 年2 月3 日-2018 年12 月31 日）
9.2.1 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总 数（份） 占基金总份 额比例
基金管理人所有从业 人
员持有本基 金
12,169.81 0.34%
注：本公司 所有从业 人员持有本 基金份额 总量为 12169.81 份。
9.2.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金 份额总量区间的情况
项目 持有基金份 额总量的 数量区间（ 万份）
本公司高级 管理人员 、基金投资 和
研究部门负 责人持有 本开放式基 金
0
本基金基金 经理持有 本开放式基 金 0
注：本公司 高级管理 人员、基金 投资和研 究部门负 责人持有该 只基金（ 新华精选） 份额总量 的数
量区间为 0 份；该只 基金的基金 经理持有 该只基金 份额总量的 数量区间 为 0 份。
9.3 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
（报告期：2018 年1 月1 日-2018 年2 月2 日）
9.3.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位： 份
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份额比 例 持有份额 占总份额比 例
2,278 257,179.71 478,792,526.60 81.73% 107,062,858.52 18.27%
9.3.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总 数（份） 占基金总份 额比例
基金管理人 所有从业 人员
持有本基金
174.06 0.00%
注：本公司 所有从业 人员持有本 基金份额 总量为 174.06 份。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 57 页共 68 页
9.3.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金 份额总量区间的情况
项目 持有基金份 额总量的 数量区间（ 万份）
本公司高级 管理人员 、 基金投资和 研
究部门负责 人持有本 开放式基金
0
本基金基金 经理持有 本开放式基 金 0
注：本公司 高级管理 人员、基金 投资和研 究部门负 责人持有该 只基金（ 新华精选） 份额总量 的数
量区间为 0 份；该只 基金的基金 经理持有 该只基金 份额总量的 数量区间 为 0 份。
§10
开放式基金份额变动
10.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
（报告期：2018 年2 月3 日-2018 年12 月31 日）
单位：份
基金合同生 效日(2018 年 2 月 3 日) 基金份额 总额 585,855,385.12
本报告期期 初基金份 额总额 585,855,385.12
本报告期基 金总申购 份额 556,649.89
减：本报告 期基金总 赎回份额 582,847,478.15
本报告期基 金拆分变 动份额 -
本报告期期 末基金份 额总额 3,564,556.86
10.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
（报告期：2018 年1 月1 日-2018 年2 月2 日）
单位：份
基金合同生 效日(2014 年 6 月 18 日) 基金份 额总额 527,969,641.22
本报告期期 初基金份 额总额 1,499,500,402.73
本报告期基 金总申购 份额 -
减：本报告 期基金总 赎回份额 913,645,017.61
本报告期基 金拆分变 动份额 -
本报告期期 末基金份 额总额 585,855,385.12
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期本 基金未召 开基金份额 持有人大 会。新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 58 页共 68 页
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门 的重大人事变动
2018 年 5 月 21 日，沈健 先生离任本 基金基金 管理人新华 基金管理 股份有限 公司副总经 理。
本报告期内 ，本行总 行聘任刘琳 同志、李 智同志为 本行托管业 务部高级 专家。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的 诉讼
本报告期未 有涉及基 金管理人、 基金财产 、基金托 管业务的诉 讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告期本 基金投资 策略未发生 改变。
11.5 本报告期持有的基金发生的重大影响事件
本报告期本 基金未持 有基金。
11.6 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内 ， 本基金未 发生改聘会 计师事务 所情况 。 报告年度 应支付给 其报酬 80000 元人民 币。
审计年限 为 1 年。 自 2014 年至 2018 年，瑞华 会计师 事务所为本 基金提 供 5 年审计服 务。
11.7 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处 罚等情况
本报告期本 基金管理 人、托管人 及其高级 管理人员 未有受稽核 或处罚的 情况。
11.8 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.8.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
11.8.1.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资 及佣金支付情况
金额单位： 人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券 商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
中投证券 2 - - - - -
瑞银证券 1 - - - - -
国海证券 1 - - - - -
中银国际 2 - - - - -
华西证券 1 - - - - -
浙商证券 1 356,920,167.68 10.58% 261,016.93 9.33% -
恒泰证券 2 335,105,128.88 9.93% 308,034.24 11.01% -
中金证券 1 326,873,208.40 9.69% 304,414.78 10.88% -
国金证券 1 287,842,440.59 8.53% 268,066.67 9.58% -
中泰证券 1 276,997,806.73 8.21% 257,969.10 9.22% -新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 59 页共 68 页
国盛证券 2 2,783,802.00 0.08% 2,035.73 0.07% -
东吴证券 1 263,773,400.30 7.82% 192,897.56 6.89% -
华泰证券 1 238,160,042.50 7.06% 174,166.46 6.22% -
国泰君安 1 188,683,636.60 5.59% 175,721.25 6.28% -
安信证券 1 185,625,159.43 5.50% 135,747.53 4.85% -
天风证券 1 177,175,644.35 5.25% 129,568.53 4.63% -
东兴证券 2 153,788,597.51 4.56% 112,467.37 4.02% -
兴业证券 1 126,661,202.74 3.75% 117,959.43 4.22% -
中信建投 1 87,287,488.85 2.59% 63,833.36 2.28% -
川财证券 1 72,328,588.53 2.14% 52,894.52 1.89% -
中信证券 2 64,079,196.05 1.90% 59,677.10 2.13% -
华创证券 2 60,972,761.21 1.81% 44,589.61 1.59% -
信达证券 1 46,325,997.88 1.37% 33,878.24 1.21% -
东方证券 1 42,908,777.34 1.27% 31,379.50 1.12% -
光大证券 1 40,856,446.85 1.21% 38,049.62 1.36% -
渤海证券 1 11,094,248.95 0.33% 8,113.23 0.29% -
申银万国 1 10,453,313.94 0.31% 9,735.20 0.35% -
招商证券 1 7,640,420.98 0.23% 7,115.54 0.25% -
平安证券 1 5,970,095.00 0.18% 5,560.04 0.20% -
银河证券 1 3,196,104.00 0.09% 2,337.27 0.08% -
新时代证券 2 1,310,972.50 0.04% 1,220.85 0.04% -
民生证券 2 6,120.00 0.00% 4.48 0.00% -
注： 本基金根据 中国证券 监督管理委 员会 《关于加 强证券投资 基金监管 有关问题的 通知》 （证 监
基字[1998]29 号） 以及 《关于完善 证券投资 基金交易 席位制度有 关问题的 通知》 （证监基金 字[2007]48
号） 的有关 规定， 本基金 共租用 41 个交易席 位， 其中报告 期内新 增 0 个交易 席位， 退租 0 个交易 席
位。
一、交易席 位的分配 依据
交易席位的 分配以券 商实力及其 所提供的 研究支持 为基础，主 要考察点 包括：
1 、经营行 为稳健规 范，内 控制度健全 。
2 、具备基 金运作所 需的高 效、安全的 通讯条件 ，交易设施 满足基金 进行证券 交易的需要 。
3 、具有较 强的全方 位金融 服务能力和 水平。
二、交易席 位的选择 流程
1 、研究部 根据上述 标准考 察后确定选 用交易席 位的券商。
2 、与被选 中的证券 经营机 构签订席位 租用协议 。
三、交易量 的分配
交易量的分 配以券商 所提供的服 务及研究 支持为基 础，主要考 察点包括 ：
1 、 券商提 供独立的 或第三 方研究报告 及服务， 包括宏观经 济、 行业分析 、 公司 研发、 市场数据 、新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 60 页共 68 页
财经信息、行业期刊、组合分析软件、绩效评估、研讨会、统计信息、交易 评估等，用以支持投资
决策。
2 、以季度为单位对经纪商通过评分的方式进行考核，由基金经理、研究员和 交易员分别打分，
根据经纪商 给投资带 来的增值确 定经济商 的排名。
考核的内容包括上一季度经纪交易执行情况、提供研究报告数量、研究报告 质量和及时性、受
邀讲解次数及效果、主动推介次数及效果等。考核结果将作为当期交易量分 配的依据，交易量大小
和评分高低 成正比。
3 、交易部 负责落实 交易量 的实际分配 工作。
11.8.1.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券 投资的情况
金额单位： 人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
中投证券 - - - - - -
瑞银证券 - - - - - -
国海证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
华西证券 - - - - - -
浙商证券 - - - - - -
恒泰证券 - - - - - -
中金证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
中泰证券 - -
50,000,00
0.00
100.00% - -
国盛证券 - - - - - -
东吴证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
东兴证券 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
川财证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
信达证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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光大证券 - - - - - -
渤海证券 - - - - - -
申银万国 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
新时代证券 - - - - - -
民生证券 - - - - - -
11.8.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
11.8.2.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资 及佣金支付情况
金额单位： 人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券 商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
民生证券 2 - - - - -
银河证券 1 6,456,321.00 1.32% 4,721.49 1.11% -
瑞银证券 1 - - - - -
国海证券 1 - - - - -
新时代证券 2 - - - - -
平安证券 1 53,827,233.97 11.01% 50,129.14 11.80% -
招商证券 1 - - - - -
华西证券 1 - - - - -
恒泰证券 2 65,910,460.58 13.48% 61,381.66 14.45% -
安信证券 1 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
中金证券 1 138,202,516.23 28.26% 128,707.89 30.31% -
浙商证券 1 12,692,069.75 2.59% 9,281.73 2.19% -
中泰证券 1 21,086,094.25 4.31% 19,637.93 4.62% -
东吴证券 1 113,625.16 0.02% 83.09 0.02% -
国泰君安 1 34,450,858.92 7.04% 32,084.43 7.55% -
国金证券 1 - - - - -
天风证券 1 39,336,750.66 8.04% 28,767.20 6.77% -
东兴证券 1 28,173,727.00 5.76% 20,603.23 4.85% -
兴业证券 1 21,577,920.68 4.41% 20,095.38 4.73% -
川财证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
中信证券 2 - - - - -
信达证券 1 3,543,200.91 0.72% 2,591.13 0.61% -
华创证券 2 22,292,092.60 4.56% 16,302.30 3.84% -新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 62 页共 68 页
光大证券 1 - - - - -
东方证券 1 41,451,807.79 8.47% 30,313.99 7.14% -
申银万国 1 - - - - -
渤海证券 1 - - - - -
注： 本基金根据 中国证券 监督管理委 员会 《关于加 强证券投资 基金监管 有关问题的 通知》 （证 监
基字[1998]29 号） 以及 《关于完善 证券投资 基金交易 席位制度有 关问题的 通知》 （证监基金 字[2007]48
号） 的有关 规定， 本基金共 租用 34 个交易 席位， 其中报告期 内新增 1 个交易席 位， 新增交 易席位为 ：
华创证券上 海交易席 位，退租 0 个交易席 位。
一、交易席 位的分配 依据
交易席位的 分配以券 商实力及其 所提供的 研究支持 为基础，主 要考察点 包括：
1 、经营行 为稳健规 范，内 控制度健全 。
2 、具备基 金运作所 需的高 效、安全的 通讯条件 ，交易设施 满足基金 进行证券 交易的需要 。
3 、具有较 强的全方 位金融 服务能力和 水平。
二、交易席 位的选择 流程
1 、研究部 根据上述 标准考 察后确定选 用交易席 位的券商。
2 、与被选 中的证券 经营机 构签订席位 租用协议 。
三、交易量 的分配
交易量的分 配以券商 所提供的服 务及研究 支持为基 础，主要考 察点包括 ：
1 、 券商提 供独立的 或第三 方研究报告 及服务， 包括宏观经 济、 行业分析 、 公司 研发、 市场数据 、
财经信息、行业期刊、组合分析软件、绩效评估、研讨会、统计信息、交易 评估等，用以支持投资
决策。
2 、以季度为单位对经纪商通过评分的方式进行考核，由基金经理、研究员和 交易员分别打分，
根据经纪商 给投资带 来的增值确 定经济商 的排名。
考核的内容包括上一季度经纪交易执行情况、提供研究报告数量、研究报告 质量和及时性、受
邀讲解次数及效果、主动推介次数及效果等。考核结果将作为当期交易量分 配的依据，交易量大小
和评分高低 成正比。
3 、交易部 负责落实 交易量 的实际分配 工作。
11.8.2.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券 投资的情况
金额单位： 人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额 占当期债 成交金额 占当期回 成交金额 占当期权新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 63 页共 68 页
券成交总
额的比例
购成交总
额的比例
证成交总
额的比例
民生证券 - - - - - -
银河证券 434,207.65 3.99% - - - -
瑞银证券 - - - - - -
国海证券 - - - - - -
新时代证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华西证券 - - - - - -
恒泰证券 344,790.63 3.17% - - - -
安信证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
中金证券 - - - - - -
浙商证券 - - - - - -
中泰证券 488,306.70 4.48% - - - -
东吴证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
天风证券 - - - - - -
东兴证券 8,803,883.10 80.84% - - - -
兴业证券 - - - - - -
川财证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
信达证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
光大证券 - - - - - -
东方证券 819,460.07 7.52% - - - -
申银万国 - - - - - -
渤海证券 - - - - - -
11.9 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方 式 法定披露日 期
1
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下新华 鑫
安保本一号 混合型证 券投资基金 保本周期 到
期安排及新 华精选低 波动股票型 证券投资 基
金转型运作 后相关业 务规则的公 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-19
2
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下新华 鑫
安保本一号 混合型证 券投资基金 基金份额 持
有人大会会 议情况的 公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-19
3 新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金 2017 中国证券报、 证券时报 、 2018-01-20新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 64 页共 68 页
年第 4 季度报告 上海证券报、 证券日报 、
公司网站
4
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下新华 鑫
安保本一号 混合型证 券投资基金 保本周期 到
期安排及新 华精选低 波动股票型 证券投资 基
金转型运作 后相关业 务规则的第 一次提示 性
公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-22
5
关于旗下新 华鑫安保 本一号混合 型证券投 资
基金保本周 期到期安 排及新华精 选低波动 股
票型证券投 资基金转 型运作后相 关业务规 则
的补充公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-23
6
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下新华 鑫
安保本一号 混合型证 券投资基金 保本周期 到
期安排及新 华精选低 波动股票型 证券投资 基
金转型运作 后相关业 务规则的第 一次提示 性
公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-24
7
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下新华 鑫
安保本一号 混合型证 券投资基金 保本周期 到
期安排及新 华精选低 波动股票型 证券投资 基
金转型运作 后相关业 务规则的第 二次提示 性
公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-25
8
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金基金 合
同
公司网站 2018-01-25
9
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金托管 协
议
公司网站 2018-01-25
10
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金招募 说
明书
公司网站 2018-01-25
11
新华基金管 理股份有 限公司关于 修订新华 鑫
安保本一号 混合型证 券投资基金 基金合同 的
公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-25
12
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金在北京展 恒基金销 售股份有限 公司开展 费
率优惠活动 的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-30
13
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金招 募
说明书（更 新）摘要
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-01-31
14
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金招 募
说明书（更 新）全文
公司网站 2018-01-31
15
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金在北京恒 天明泽基 金销售有限 公司开展 费
率优惠活动 的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-03-14
16
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金开放 日
常申购、赎 回业务公 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-03-16新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 65 页共 68 页
17
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金 2017
年年度报告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-03-30
18
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金参加交通 银行股份 有限公司手 机银行渠 道
基金申购及 定期定额 投资手续费 率优惠的 公
告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-03-30
19
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金参加中泰 证券股份 有限公司基 金申购费 率
优惠活动的 公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-03-30
20
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金增加济安 财富 （北京） 基金销售 有限公司 为
销售机构并 参加申购 费率优惠活 动的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-04-03
21
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金 2018 年
第 1 季度报 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-04-23
22
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金参加中国 银河证券 股份有限公 司费率优 惠
活动的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-05-16
23
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金增加天津 万家财富 资产管理有 限公司为 销
售机构并参 加申购费 率优惠活动 的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-05-21
24
新华基金管 理股份有 限公司基金 行业高级 管
理人员变更 公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-05-22
25
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金增加北京 虹点基金 销售有限公 司为销售 机
构并参加申 购费率优 惠活动的公 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-05-25
26
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下基金
2018 年半年度 资产净值 的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-06-30
27
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金增加大连 网金基金 销售有限公 司为销售 机
构并开通基 金转换业 务及参加申 购费率优 惠
活动的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-07-07
28
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金 2018 年
第 2 季度报 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-07-19
29
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金 2018 年
半年度报告 摘要
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-08-28
30
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金 2018 年
半年度报告
公司网站 2018-08-28
31 新华精选低 波动股票 型证券投资 基金招募 说 公司网站 2018-09-15新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 66 页共 68 页
明书（更新 ）
32
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金招募 说
明书（更新 ）摘要
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-09-15
33
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金在众升财 富 （北京 ） 基金 销售有限公 司开通
开通定期定 额投资业 务并参加申 购费率优 惠
活动的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-10-17
34
新华精选低 波动股票 型证券投资 基金 2018 年
第 3 季度报 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-10-24
35
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金于上海基 煜基金销 售有限公司 开通基金 转
换业务并参 加转换费 率优惠活动 的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-12-25
36
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下部分 基
金参加中国 农业银行 股份有限公 司基金申 购、
定期定额投 资业务费 率优惠活动 的公告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-12-28
37
新华基金管 理股份有 限公司关于 旗下基金
2018 年年度最 后一日交 易日资产 净值的公 告
中国证券报、 证券时报 、
上海证券报、 证券日报 、
公司网站
2018-12-29
§12
影响投资者决策的其他重要信息
12.1 新华精选低波动股票型证券投资基金
12.1.1 报告期内单一投资 者持有基金份额比例达到 或超过20% 的情况
投资者
类别
报告期内持 有基金份 额变化情况 报告期末持 有基金情 况
序号
持有基金份 额比
例达到或者 超过
20% 的时间 区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
机构 1
20180203-201808
06
450,05
1,593.7
3
-
450,051,5
93.73
0.00 0.00%
2
20180807-201812
19
20,001,
337.38
-
20,001,33
7.38
0.00 0.00%
产品特有风 险
1 、赎回申 请延期办 理的风 险
机构投资者 大额赎回 时易构成本 基金发生 巨额赎回 ， 中小投 资者可能 面临小 额赎回， 中小投资 者可
能面临小额 赎回申请 也需要与机 构投资者 按同比例 部分延期办 理的风险 ；
2 、基金净 值大幅波 动的风 险
机构投资者 大额赎回 时，基金管 理人进行 基金财产 变现可能会 对基金资 产净值造成 较大波动 ；
3 、提前终 止基金合 同的风 险
机构投资者 赎回后 ， 可能 出现基金资 产净值低 于5000 万元的情 形， 若连续六 十个工作 日出现基 金资
产净值低于5000 万元情形 的，基金管 理人可能 提前终止基 金合同， 基金财产 将进行清算 ；新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
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4 、基金规 模过小导 致的风 险
机构投资者 赎回后， 可能导致基 金规模过 小。 基金可能会 面临投资 银行间债 券、 交易所 债券时交 易
困难的情形 。
12.2 新华鑫安保本一号混合型证券投资基金
12.2.1 报告期内单一投资 者持有基金份额比例达到 或超过20% 的情况
投资者
类别
报告期内持 有基金份 额变化情况 报告期末持 有基金情 况
序号
持有基金份 额比
例达到或者 超过
20% 的时间 区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
机构 1
20180101-201802
02
450,05
1,593.7
3
- -
450,051,593.
73
76.82%
产品特有风 险
1 、赎回申 请延期办 理的风 险
机构投资者 大额赎回 时易构成本 基金发生 巨额赎回 ， 中小投 资者可能 面临小 额赎回， 中小投资 者可
能面临小额 赎回申请 也需要与机 构投资者 按同比例 部分延期办 理的风险 ；
2 、基金净 值大幅波 动的风 险
机构投资者 大额赎回 时，基金管 理人进行 基金财产 变现可能会 对基金资 产净值造成 较大波动 ；
3 、提前终 止基金合 同的风 险
机构投资者 赎回后 ， 可能 出现基金资 产净值低 于5000 万元的情 形， 若连续六 十个工作 日出现基 金资
产净值低于5000 万元情形 的，基金管 理人可能 提前终止基 金合同， 基金财产 将进行清算 ；
4 、基金规 模过小导 致的风 险
机构投资者 赎回后， 可能导致基 金规模过 小。 基金可能会 面临投资 银行间债 券、 交易所 债券时交 易
困难的情形 。
12.3 影响投资者决策的其他重要信息
新华鑫安保 本一号混 合型证券投 资基金第 三个保本 周期于 2018 年 1 月 26 日到期， 在第三个 保
本周期到期 操作期间 截止日的次 日， 即 2018 年 2 月 3 日起原新 华鑫安保 本一号混合 型证券投 资基金
转型更名为 新华精选 低波动股票 型证券投 资基金。
新华基金管理股份有限公 司
二〇一九年三月二十八日新华精选低波动股票型证券投资基金( 原新华鑫安保本一号混合型证券投资基金转型)2018 年年度报告摘要
第 68 页共 68 页
