华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金
2018 年年度报告摘要
2018年12月31日
基金管理人：华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
送出日期：2019年3月27日华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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§1
重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年3月26日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本年度报告财务资料已经审计，普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了无保留
意见的审计报告。
本报告期自2018年1月1日起至 2018年12月31日止。
本基金名称自2015年8月6日起，由“华泰柏瑞量化指数增强股票型证券投资基金”更名
为“华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金”，基金简称为“华泰柏瑞量化增强混合”，基金代
码保持不变。本基金、基金管理人更名等的详细内容见我公司2015年8月6日刊登在中国证券
报、上海证券报、证券时报的《华泰柏瑞基金管理有限公司关于旗下部分股票型证券投资基金更
名并修改基金合同的公告》。
本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 华泰柏瑞量化增强
基金主代码
000172
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年8月2日
基金管理人 华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 3,807,124,814.12份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金为指数增强型混合投资基金，在力求有效控制
投资风险的前提下，力争实现达到
或超越业绩比较基准的投资收益，谋求基金资产的长
期增值。
本基金力争将对业绩比较基准的年化跟踪误差控制在
8%以内。
投资策略 本基金股票资产跟踪的标的指数为沪深300指数。以
增强指数投资收益为目的的股票投资策略如下: 利用
定量投资模型（如：多因子alpha、风险估测、交易
成本等模型），选取并持有预期收益较好的股票构成
投资组合，在严格控制组合预期跟踪误差的基础上，
力求超越标的指数投资回报。一般情况下，本基金股
票资产投资比例不低于基金资产的60%。债券投资策
略:将具体采用期限结构配置、市场转换、信用利差
和相对价值判断、信用风险评估、现金管理等管理手
段进行个券选择。同时运用金融衍生工具投资策略和
融资融券和转融资转融券。
业绩比较基准 95%×沪深300指数收益率＋2.5%(指年收益率，评价
时按期间折算)
风险收益特征 本基金是一只混合型基金，其预期风险与预期收益高
于债券型基金与货币市场基金，低于股票型基金
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华泰柏瑞基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
姓名 陈晖 王永民
联系电话
021-38601777 010-66594896
信息披露负责
人
电子邮箱
cs4008880001@huatai-pb.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话
400-888-0001 95566
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传真
021-38601799 010-66594942
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.huatai-pb.com
基金年度报告备置地点 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场
1号楼17层及托管人住所
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§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1
期间数据和指标 2018年 2017年 2016年
本期已实现收益
-811,532,067.97 719,350,119.21 -94,836,456.68
本期利润
-1,364,672,571.17 931,992,474.16 -180,578,127.77
加权平均基金份额本期利润
-0.3323 0.2658 -0.1158
本期基金份额净值增长率
-22.54% 22.10% -1.36%
3.1.2
期末数据和指标 2018年末 2017年末 2016年末
期末可供分配基金份额利润
-0.1381 0.1082 0.1338
期末基金资产净值
4,076,851,567.60 5,048,943,663.62 3,231,442,532.18
期末基金份额净值
1.071 1.452 1.395
注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低
数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月
-13.14% 1.48% -11.27% 1.56% -1.87% -0.08%
过去六个月
-14.04% 1.37% -12.42% 1.42% -1.62% -0.05%
过去一年
-22.54% 1.27% -22.18% 1.27% -0.36% 0.00%
过去三年
-6.70% 1.16% -11.77% 1.12% 5.07% 0.04%
过去五年
98.39% 1.52% 45.82% 1.46% 52.57% 0.06%
自基金合同
生效起至今
104.54% 1.48% 52.68% 1.43% 51.86% 0.05%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：1.图示日期为2013年8月2日至 2018年12月31日。
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3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.3 过去三年基金的利润分配情况
单位：人民币元
年度
每10份基金份
额分红数
现金形式发放总额
再投资形式发放
总额
年度利润分配合计 备注
2018 0.6300 217,755,834.23 57,225,648.24 274,981,482.47
2017 2.5200 1,310,604,699.75 233,976,666.03 1,544,581,365.78
2016 3.4700 666,091,043.93 111,097,750.22 777,188,794.15
合计
6.6200 2,194,451,577.91 402,300,064.49 2,596,751,642.40
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司。华泰柏瑞基金管理有限公司是经中国证监会批
准，于2004年11月18日成立的合资基金管理公司，注册资本为2亿元人民币。目前的股东构
成为华泰证券股份有限公司、柏瑞投资有限责任公司（原AIGGIC）和苏州新区高新技术产业股
份有限公司，出资比例分别为49%、49%和2%。目前公司旗下管理华泰柏瑞盛世中国混合型证券
投资基金、华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金、上证红利交易型开放式指数证券投资
基金、华泰柏瑞积极成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金、华泰柏
瑞货币市场证券投资基金、华泰柏瑞行业领先混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化先行混合型证
券投资基金、华泰柏瑞亚洲领导企业混合型证券投资基金、上证中小盘交易型开放式指数证券投
资基金、华泰柏瑞上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞信用增利债券
型证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型
开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化增强
混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰盛纯债债券型证券投资基金、华泰柏瑞季季红债券型证券投资
基金、华泰柏瑞创新升级混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰汇债券型证券投资基金、华泰柏瑞量
化优选灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞创新动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏
瑞量化驱动灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞积极优选股票型证券投资基金、华泰柏瑞新
利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞中证500交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞
中证500交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞消费成长灵活配置混合型证券投资
基金、华泰柏瑞量化智慧灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞健康生活灵活配置混合型证券
投资基金、华泰柏瑞量化绝对收益策略定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞交易型货
币市场基金、华泰柏瑞中国制造2025灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞激励动力灵活配
置混合型证券投资基金、华泰柏瑞精选回报灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化对冲稳
健收益定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞天添宝货币市场基金、华泰柏瑞多策略灵
活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞睿利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞新经济沪港
深灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞享利灵
活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞兴利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值精选
30灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化创优灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞
生物医药灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞富利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏
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瑞量化阿尔法灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞港股通量化灵活配置混合型证券投资基金、
华泰柏瑞战略新兴产业混合型证券投资基金、华泰柏瑞新金融地产灵活配置混合型证券投资基金、
华泰柏瑞MSCI中国A股国际通交易型开放式指数基金、华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资
基金、华泰柏瑞医疗健康混合型证券投资基金、华泰柏瑞现代服务业混合型证券投资基金、华泰
柏瑞MSCI中国A股国际通指数基金联接基金、华泰柏瑞中证红利低波动交易型开放式指数证券
投资基金。
截至2018年12月31日，公司基金管理规模为980.05亿元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业年
限
说明
田汉卿
副总经理、
本基金的
基金经理
2013年8月
2日
-
16年
副总经理。曾在美国巴
克莱全球投资管理有限
公司（BGI ）担任投资
经理， 2012年8月加
入华泰柏瑞基金管理有
限公司，2013年8月起
任华泰柏瑞量化增强混
合型证券投资基金的基
金经理，2013年10月
起任公司副总经理，
2014年12月起任华泰
柏瑞量化优选灵活配置
混合型证券投资基金的
基金经理，2015年3月
起任华泰柏瑞量化先行
混合型证券投资基金的
基金经理和华泰柏瑞量
化驱动灵活配置混合型
证券投资基金的基金经
理，2015年6月起任华
泰柏瑞量化智慧灵活配
置混合型证券投资基金
的基金经理和华泰柏瑞
量化绝对收益策略定期
开放混合型发起式证券
投资基金的基金经理。
2016年5月起任华泰柏
瑞量化对冲稳健收益定
期开放混合型发起式证
券投资基金的基金经理。
2017年3月至2018年
11月任华泰柏瑞惠利灵
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活配置混合型证券投资
基金的基金经理。
2017年5月起任华泰柏
瑞量化创优灵活配置混
合型证券投资基金的基
金经理。2017年9月起
任华泰柏瑞量化阿尔法
灵活配置混合型证券投
资基金的基金经理。
2017年12月起任华泰
柏瑞港股通量化灵活配
置混合型证券投资基金
的基金经理。本科与研
究生毕业于清华大学,
MBA毕业于美国加州大
学伯克利分校哈斯商学
院。
注：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。任职日期和离
职日期指基金管理公司作出决定之日。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投
资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》及其他相关法律、法规的规定以及本基金
的《基金合同》的约定，在严格控制风险的基础上，忠实履行基金管理职责，为基金份额持有人
谋求最大利益。在本报告期内，基金投资管理符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定，不
存在损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
报告期内，本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的要求，建
立了科学完善的公平交易管理制度，从事前、事中和事后等环节严格控制不同基金之间可能发生
的利益输送。投资部和研究部通过规范的决策流程公平对待不同投资组合。交易部对投资指令的
合规性、有效性及合理性进行独立审核，对于场内交易的非组合指令启用投资管理系统中的公平
交易模块；对于场外交易按照时间优先价格优先的原则公平对待不同帐户。风险管理部对报告期
内的交易进行日常监控和分析评估， 同时对投资组合的交易价差在不同时间窗（如日内、3 日、
5 日)进行分析，综合判断各基金之间是否存在不公平交易或利益输送的可能，确保公平交易的
实施。
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4.3.2 公平交易制度的执行情况
本报告期内，公司将投资管理职能和交易执行职能完全隔离，实行集中交易制度，由交易部
为公募基金、专户理财和海外投资等业务统一交易服务，为公平交易的实施提供了较好的保障。
目前公司公募基金、专户理财和海外投资业务的基金经理不存在兼任其它投资管理部门业务的情
况，不同业务类别的投资经理之间互不干扰，独立做出投资决策。公司机构设置合理，公平交易
的相关管理制度健全，投资决策流程完善，各项制度执行情况良好。交易价差分析表明公司旗下
各基金均得到了公平对待，不存在非公平交易和利益输送的行为。经过对不同基金之间交易相同
证券时的同向交易价差进行分析发现，报告期内基金之间的买卖交易价差总体上处于正常的合理
水平。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本基金管理人根据《异常交易监控与管理办法》对投资交易过程中可能发生的异常交易行为
进行监督和管理。投资部负责对异常交易行为进行事前识别和检查，交易部负责对异常交易行为
的事中监督和控制，风险管理部及异常交易评估小组负责异常交易行为的事后审查和评估。本报
告期内，该制度执行情况良好，无论在二级市场还是在大宗交易或者一级市场申购等交易中，均
没有发现影响证券价格或者严重误导其他投资者等异常交易行为。
本报告期本基金与公司所管理的其他投资组合参与交易所公开竞价单边交易量超过该证券当
日成交量5%的同日反向交易共21次。为量化投资因投资策略需要，与其他组合发生反向交易，
不存在利益输送行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2018年，受国内去杠杆，中美贸易摩擦的不断升级，质押爆仓、个股财务造假、商誉大幅
减值，以及一系列事件叠加的影响，中国A股市场出现了较大幅度的震荡下行。其中贸易战的演
变一波三折，其他事件的影响也几乎贯穿A股全年。市场风险偏好降低，大市值因子本报告期表
现较好。
本报告期内，针对市场大小“黑天鹅”事件频发的情况，我们采取了比较稳健的投资策略，
比较严格地控制了一些风险暴露， 例如较早地限制了对质押和商誉风险较高股票的买入。收紧
了个别行业的暴露，同时控制对一些负面事件的暴露等等。策略运行比较平稳。
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4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为1.071元；本报告期基金份额净值增长率为-22.54%，业
绩比较基准收益率为-22.18%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
当前经济和企业盈利仍存在下滑的趋势，质押、商誉等问题还有可能对市场产生影响。贸易
战和去杠杆等方面均有可能出现正向的超预期，质押问题由于政府的纾困措施也得到了有效的缓
解。开年以来市场大幅上涨，可能是对此前过度悲观预期的纠正。目前看来市场短期仍有进一步
波动的可能，但我们对2019年接下来的股市预期并不悲观。目前A股估值仍处于历史低位附近。
从3-5年的时间窗口来看，A股市场在国内所有可投资资产中，应该也是风险收益性价比最高的
资产。
本基金还是坚持利用量化选股策略，在有效控制主动投资风险的前提下，力求继续获得超越
市场的超额收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，基金管理人严格执行基金估值控制流程，定期评估估值技术的合理性，每日将
估值结果报托管银行复核后对外披露。参与估值流程的人员包括负责运营的副总经理以及投资研
究、风险控制、金融工程和基金事务部门负责人，基金经理不参与估值流程。参与人员的相关工
作经历均在五年以上。参与各方之间不存在任何重大利益冲突。已采用的估值技术相关参数或定
价服务均来自独立第三方。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金合同的规定，在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益分配每年至多12次；
每次基金收益分配比例不得低于收益分配基准日可供分配利润的25%；基金的收益分配比例以收
益分配基准日可供分配利润为基准计算，收益分配基准日可供分配利润以收益分配基准日资产负
债表中未分配利润与未分配利润中已实现收益的孰低数为准。本基金于2018年6月26日进行利
润分配，每10份基金份额派发红利0.63元，利润分配合计274,981,482.47元，其中现金形式
发放总额为217,755,834.23元。截止本报告期末，本基金可分配收益为-525,784,373.62元。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
注：无。
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在华泰柏瑞量化增强混合型证
券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律
法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责
地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说
明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购
赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金
份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的
“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
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§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计
是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2019)第21848号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金全体基金份额持有人：
审计意见 (一)我们审计的内容
我们审计了华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金(以下简称“华
泰柏瑞量化增强基金”)的财务报表，包括2018年12月31日的
资产负债表，2018年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表
以及财务报表附注。
(二)我们的意见
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和
在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称
“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基
金业协会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公
允反映了华泰柏瑞量化增强基金2018年12月31日的财务状况以
及2018年度的经营成果和基金净值变动情况。
形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计
报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了
我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充
分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于华泰柏瑞量化增
强基金，并履行了职业道德方面的其他责任。
管理层和治理层对财务报表的
责任
华泰柏瑞量化增强基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司
(以下简称“基金管理人”)管理层负责按照企业会计准则和中国
证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务
操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必
要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大
错报。
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在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估华泰柏瑞量化增
强基金的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)，
并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算华泰柏瑞
量化增强基金、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督华泰柏瑞量化增强基金的财务报告过
程。
注册会计师对财务报表审计的
责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的
重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理
保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在
某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，
如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据
财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并
保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；
设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计
证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、
故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊
导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的
风险。?
(二) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目
的并非对内部控制的有效性发表意见。
(三) 评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计及相关披露的合理性。
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(四) 对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。
同时，根据获取的审计证据，就可能导致对华泰柏瑞量化增强基
金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定
性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准
则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关
披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结
论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况
可能导致华泰柏瑞量化增强基金不能持续经营。
(五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露)，并评价
财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审
计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关
注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所有限公司
注册会计师的姓名 单峰 曹阳
会计师事务所的地址 中国上海市黄浦区湖滨路202号领展企业广场2座普华永道中心
11楼
审计报告日期 2019年3月26日
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金
报告截止日： 2018年12月31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2018年12月31日
上年度末
2017年12月31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1
637,488,609.12 166,301,754.21
结算备付金
40,856,989.64 15,436,273.03
存出保证金
11,357,454.31 1,573,094.42
交易性金融资产 7.4.7.2
3,830,771,852.96 4,966,973,790.19
其中：股票投资
3,690,363,852.96 4,767,615,790.19
基金投资
- -
债券投资
140,408,000.00 199,358,000.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3
- -
买入返售金融资产 7.4.7.4
- -
应收证券清算款
- 548,092.17
应收利息 7.4.7.5
2,801,776.51 4,494,223.92
应收股利
- -
应收申购款
66,691,010.97 8,494,356.35
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6
- -
资产总计
4,589,967,693.51 5,163,821,584.29
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018年12月31日
上年度末
2017年12月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
292,166,898.09 -
应付赎回款
209,684,133.12 99,400,758.42
应付管理人报酬
3,723,058.87 5,009,371.09
应付托管费
930,764.68 1,252,342.78
应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7
5,786,696.07 8,429,500.50
应交税费
- -
应付利息
- -
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8
824,575.08 785,947.88
负债合计
513,116,125.91 114,877,920.67
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9
3,807,124,814.12 3,477,471,460.93
未分配利润 7.4.7.10
269,726,753.48 1,571,472,202.69
所有者权益合计
4,076,851,567.60 5,048,943,663.62
负债和所有者权益总计
4,589,967,693.51 5,163,821,584.29
注：报告截止日2018年12月31日，基金份额净值1.071元，基金份额总额
3,807,124,814.12份，均为A类基金份额。
7.2 利润表
会计主体：华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金
本报告期： 2018年1月1日至2018年12月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2018年1月1日至
2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至
2017年12月31日
一、收入
-1,248,575,844.59 1,043,974,666.27
1.利息收入
7,484,379.09 5,963,624.47
其中：存款利息收入 7.4.7.11
2,919,344.83 3,366,476.27
债券利息收入
4,436,087.68 2,495,941.01
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
128,946.58 101,207.19
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
-706,777,295.68 816,387,793.44
其中：股票投资收益 7.4.7.12
-806,861,581.14 727,568,694.85
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13
649,400.00 343,974.87
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5
- -
贵金属投资收益 7.4.7.14
- -
衍生工具收益 7.4.7.15
-6,973,238.45 8,520.00
股利收益 7.4.7.16
106,408,123.91 88,466,603.72
3.公允价值变动收益（损失以“-
”号填列）
7.4.7.17
-553,140,503.20 212,642,354.95
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列）7.4.7.18
3,857,575.20 8,980,893.41
减：二、费用
116,096,726.58 111,982,192.11
1．管理人报酬 7.4.10.2.1
52,925,639.76 52,323,469.62
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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2．托管费 7.4.10.2.2
13,231,409.91 13,080,867.32
3．销售服务费 7.4.10.2.3
- -
4．交易费用 7.4.7.19
49,440,731.44 46,088,585.92
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．税金及附加
10,286.21 -
7．其他费用 7.4.7.20
488,659.26 489,269.25
三、利润总额（亏损总额以“-
”号填列）
-1,364,672,571.17 931,992,474.16
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填
列）
-1,364,672,571.17 931,992,474.16
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金
本报告期：2018年1月1日至2018年 12月31日
单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
3,477,471,460.93 1,571,472,202.69 5,048,943,663.62
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -1,364,672,571.17 -1,364,672,571.17
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
329,653,353.19 337,908,604.43 667,561,957.62
其中：1.基金申购款
3,424,647,639.98 1,186,159,307.37 4,610,806,947.35
2.基金赎回款
-3,094,994,286.79 -848,250,702.94 -3,943,244,989.73
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-
”号填列）
- -274,981,482.47 -274,981,482.47
五、期末所有者权益（基
金净值）
3,807,124,814.12 269,726,753.48 4,076,851,567.60
项目
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
2,317,143,270.01 914,299,262.17 3,231,442,532.18
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 931,992,474.16 931,992,474.16
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
1,160,328,190.92 1,269,761,832.14 2,430,090,023.06
其中：1.基金申购款
6,321,445,925.85 3,826,641,695.46 10,148,087,621.31
2.基金赎回款
-5,161,117,734.93 -2,556,879,863.32 -7,717,997,598.25
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-
”号填列）
- -1,544,581,365.78 -1,544,581,365.78
五、期末所有者权益（基
金净值）
3,477,471,460.93 1,571,472,202.69 5,048,943,663.62
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______韩勇______
______房伟力______
____赵静云____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
华泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金(原名为华泰柏瑞量化指数增强股票型证券投资基金，
以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可
[2013]610号《关于核准华泰柏瑞量化指数增强股票型证券投资基金募集的批复》核准，由华泰
柏瑞基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞量化指数增强股票
型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募
集不包括认购资金利息共募集人民币333,108,260.81元，业经普华永道中天会计师事务所有限
公司普华永道中天验字(2013)第441号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《华泰柏瑞量
化指数增强股票型证券投资基金基金合同》于2013年8月2日正式生效，基金合同生效日的基
金份额总额为333,186,365.72份基金份额，其中认购资金利息折合78,104.91份基金份额。本
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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基金的基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。
根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》及基金合同的有关规定，并报中国证监会备案，
本基金名称自2015年8月6日起由“华泰柏瑞量化指数增强股票型证券投资基金”更名为“华
泰柏瑞量化增强混合型证券投资基金”。
本基金根据销售地区的不同，将基金份额分为A类和H类不同的类别。在中国内地销售的基
金份额为A类基金份额，通过基金互认在香港地区销售的基金份额为H类基金份额。A类基金份
额和H类基金份额分别设置代码，分别计算和公告基金份额净值和基金份额累计净值。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞量化指数增强混合型证券投资基金基
金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市
的股票、债券、权证、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(须符
合中国证监会相关规定)。本基金股票资产投资比例不低于基金资产的60%；现金和到期日在一
年以内的政府债券（不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等）的投资比率不低于基金资
产净值的5%。本基金的业绩比较基准为95%×沪深300指数收益率＋2.5%（指年收益率，评价时
按期间折算）。
本财务报表由本基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司于2019年3月26日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和
38项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定
(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年
度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》
、《华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的
中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2018年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2018年
12月31日的财务状况以及2018年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
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7.4.4 重要会计政策和会计估计
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税
[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2015]125号《关于内地与香港基金互认有关税收政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推
开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金
融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》
、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税
[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品
增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的
通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管
产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收
率缴纳增值税。对资管产品在2018年 1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增
值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中
抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府
债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
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2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让
2017年12月31日前取得的非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年
最后一个交易日的非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利
收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对于内地投资者持有的基金类别，对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企
业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持
股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月
以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所
得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，
持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上
述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
对于香港市场投资者通过基金互认持有的基金类别，对基金取得的企业债券利息收入，应由
发行债券的企业在向该内地基金分配利息时按照7%的税率代扣代缴所得税。对基金从上市公司
取得的股息红利所得，应由内地上市公司向该内地基金分配股息红利时按照10%的税率代扣代缴
所得税。
(4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额
的适用比例计算缴纳。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
华泰柏瑞基金管理有限公司(“华泰柏瑞
基金”)
基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
中国银行股份有限公司(“中国银行”) 基金托管人、基金销售机构
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构
PineBridgeInvestmentLLC
基金管理人的股东
苏州新区高新技术产业股份有限公司 基金管理人的股东
华泰联合证券有限责任公司(“华泰联合
证券”)
基金管理人的股东华泰证券的控股子公司
柏瑞爱建资产管理(上海)有限公司 基金管理人的控股子公司
注：1、关联方与基金进行的关联交易均在正常业务范围内按照一般商业条款而订立的。
7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
-
7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
关联方名称
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
华泰证券
9,952,973,793.83 30.36% 5,863,623,402.21 19.03%
7.4.8.1.2 权证交易
注：本基金本报告期内未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.8.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年12月31日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券
9,159,869.70 30.27% 2,109,755.19 36.46%
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券
5,398,170.90 19.01% 1,795,585.82 21.30%
注：1. 上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和
经手费的净额列示。权证交易不计佣金。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服
务等。
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月 1日至2018年
12月31日
上年度可比期间
2017年1月1 日至2017年12月
31日
当期发生的基金应支付
的管理费
52,925,639.76 52,323,469.62
其中：支付销售机构的
客户维护费
3,094,653.10 3,427,704.44
注：支付基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值1%的年费
率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×1% / 当年天数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月 1日至2018年
12月31日
上年度可比期间
2017年1月1 日至2017年12月
31日
当期发生的基金应支付
的托管费
13,231,409.91 13,080,867.32
注：支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至
每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.25% / 当年天数。
7.4.8.2.3 销售服务费
注：本期和上年可比期间均无数据。
7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本基金本报告期内未与关联方进行银行间债券市场债券(含回购)交易。
7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2018年1月1 日至2018年
12月31日
上年度可比期间
2017年1月1 日至2017年12月
31日
基金合同生效日（
2013年8月2日 ）持有的
0.00 0.00
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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基金份额
期初持有的基金份额
0.00 0.00
期间申购/买入总份额
16,038,492.38 0.00
期间因拆分变动份额
0.00 0.00
减：期间赎回/卖出总份额
0.00 0.00
期末持有的基金份额
16,038,492.38 0.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
0.4213% 0.0000%
注：1. 期间申购/买入总份额含转换入份额；期间赎回/卖出总份额含转换出份额。
2. 基金管理人投资本基金适用的认(申)购/赎回费率按照本基金招募说明书的规定执行。
7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本报告期及上年度，除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年12月
31日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年12月31日
关联方
名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行
637,488,609.12 1,865,330.61 166,301,754.21 2,773,457.32
注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金本报告期内未参与关联方承销证券。
7.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期内无其他关联交易事项。
7.4.9 期末（ 2018 年 12 月 31 日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：股）
期末
成本总额
期末估值
总额
备注
601860
紫金
银行
2018年
12月
20日
2019
年
1月
3日
新股流
通受限
3.14 3.14 15,970 50,145.8050,145.80 -
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 27 页 共42 页
7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：无。
7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本报告期末无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本报告期末无交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
7.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)
金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)
持续的以公允价值计量的金融工具
(i)
各层次金融工具公允价值
于2018年12月31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中
属于第一层次的余额为3,690,313,707.16元，属于第二层次的余额为140,458,145.80元，无属
于第三层次的余额(2017年12月31日：第一层次4,587,927,882.64元，第二层次
379,0450,97.55元，无第三层次)。
(ii)
公允价值所属层次间的重大变动
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 28 页 共42 页
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交
易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活
跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观
察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii)
第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)
非持续的以公允价值计量的金融工具
于2018年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2017年12月
31日：同)。
(d)
不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 29 页 共42 页
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资
3,690,363,852.96 80.40
其中：股票
3,690,363,852.96 80.40
2
基金投资
- -
3 固定收益投资
140,408,000.00 3.06
其中：债券
140,408,000.00 3.06
资产支持证券
- -
4 贵金属投资
- -
5 金融衍生品投资
- -
6 买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
678,345,598.76 14.78
8 其他各项资产
80,850,241.79 1.76
9 合计
4,589,967,693.51 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业
68,141,341.60 1.67
B
采矿业
127,630,302.52 3.13
C
制造业
1,373,192,491.06 33.68
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
103,201,583.09 2.53
E
建筑业
219,769,352.87 5.39
F
批发和零售业
68,773,781.95 1.69
G
交通运输、仓储和邮政业
128,647,154.84 3.16
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
79,912,931.00 1.96
J
金融业
1,346,654,264.79 33.03
K
房地产业
174,439,881.65 4.28
L
租赁和商务服务业
- -
M
科学研究和技术服务业
- -
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 30 页 共42 页
N
水利、环境和公共设施管理业
- -
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
767.59 0.00
S
综合
- -
合计
3,690,363,852.96 90.52
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本基金本报告期内未投资港股通股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 601318
中国平安
4,273,133 239,722,761.30 5.88
2 000651
格力电器
3,101,953 110,708,702.57 2.72
3 600016
民生银行
18,869,859 108,124,292.07 2.65
4 601229
上海银行
8,955,829 100,215,726.51 2.46
5 600585
海螺水泥
3,379,138 98,941,160.64 2.43
6 601166
兴业银行
5,927,919 88,563,109.86 2.17
7 601818
光大银行
23,844,376 88,224,191.20 2.16
8 601006
大秦铁路
10,494,231 86,367,521.13 2.12
9 603288
海天味业
1,124,986 77,399,036.80 1.90
10 601288
农业银行
21,454,200 77,235,120.00 1.89
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于www. Huatai-pb.com网
站的年度报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 000651
格力电器
233,312,401.78 4.62
2 601318
中国平安
220,974,487.51 4.38
3 600585
海螺水泥
200,072,950.81 3.96
4 601818
光大银行
174,786,889.99 3.46
5 600016
民生银行
165,154,744.87 3.27
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 31 页 共42 页
6 600801
华新水泥
153,866,304.83 3.05
7 601288
农业银行
153,718,523.61 3.04
8 600015
华夏银行
151,188,175.14 2.99
9 002146
荣盛发展
146,868,212.29 2.91
10 002736
国信证券
145,334,181.65 2.88
11 600426
华鲁恒升
143,633,527.42 2.84
12 601229
上海银行
143,232,020.48 2.84
13 601006
大秦铁路
142,253,833.88 2.82
14 601601
中国太保
136,080,329.53 2.70
15 600926
杭州银行
136,076,682.39 2.70
16 002304
洋河股份
134,747,564.15 2.67
17 600031
三一重工
129,538,132.57 2.57
18 601166
兴业银行
128,762,522.47 2.55
19 601998
中信银行
125,873,976.56 2.49
20 601788
光大证券
123,647,898.81 2.45
21 600606
绿地控股
123,543,167.11 2.45
22 600741
华域汽车
122,522,038.75 2.43
23 601800
中国交建
120,506,982.28 2.39
24 601607
上海医药
116,236,939.01 2.30
25 002024
苏宁易购
115,284,500.42 2.28
26 000596
古井贡酒
114,628,594.72 2.27
27 600028
中国石化
113,066,466.79 2.24
28 000858
五 粮 液
111,237,345.75 2.20
29 002626
金达威
110,150,323.05 2.18
30 002001
新 和 成
110,114,918.89 2.18
31 600782
新钢股份
109,831,183.27 2.18
32 600516
方大炭素
108,815,941.50 2.16
33 600160
巨化股份
106,813,990.41 2.12
34 600406
国电南瑞
106,528,074.05 2.11
35 601225
陕西煤业
105,956,346.09 2.10
36 000528
柳
工
102,271,196.30 2.03
注：“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
8.4.2
累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 32 页 共42 页
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601288
农业银行
260,872,538.23 5.17
2 601318
中国平安
246,397,338.89 4.88
3 000651
格力电器
223,250,757.58 4.42
4 601006
大秦铁路
195,718,140.22 3.88
5 600519
贵州茅台
194,695,309.87 3.86
6 600036
招商银行
190,040,285.85 3.76
7 600585
海螺水泥
175,549,318.48 3.48
8 000002
万
科Ａ
165,564,972.78 3.28
9 600030
中信证券
163,020,420.08 3.23
10 600801
华新水泥
159,935,253.38 3.17
11 000338
潍柴动力
152,728,576.92 3.02
12 600028
中国石化
152,440,916.46 3.02
13 601398
工商银行
139,334,392.92 2.76
14 601601
中国太保
138,263,547.02 2.74
15 600383
金地集团
128,038,118.21 2.54
16 600104
上汽集团
126,067,403.04 2.50
17 601788
光大证券
123,308,163.54 2.44
18 600016
民生银行
117,816,739.87 2.33
19 600567
山鹰纸业
114,710,305.75 2.27
20 002024
苏宁易购
112,237,747.54 2.22
21 000858
五 粮 液
111,595,899.20 2.21
22 002304
洋河股份
111,436,877.39 2.21
23 600015
华夏银行
110,857,303.24 2.20
24 601818
光大银行
110,856,403.48 2.20
25 300122
智飞生物
110,641,470.68 2.19
26 601390
中国中铁
108,363,587.61 2.15
27 600426
华鲁恒升
108,294,670.04 2.14
28 600926
杭州银行
107,443,234.86 2.13
29 000528
柳
工
105,205,206.93 2.08
30 000333
美的集团
105,204,630.26 2.08
31 002001
新 和 成
103,602,904.13 2.05
32 600406
国电南瑞
103,029,122.83 2.04
注：“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 33 页 共42 页
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额
16,534,834,066.16
卖出股票收入（成交）总额
16,252,153,099.05
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券
- -
2 央行票据
- -
3 金融债券
140,408,000.00 3.44
其中：政策性金融债
140,408,000.00 3.44
4 企业债券
- -
5 企业短期融资券
- -
6 中期票据
- -
7 可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
140,408,000.00 3.44
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 180209
18国开09
900,000 90,288,000.00 2.21
2 180207
18国开07
500,000 50,120,000.00 1.23
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 34 页 共42 页
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
代码 名称
持仓量（买
/卖）
合约市值（元）
公允价值变
动（元）
风险说明
IF1901 IF1901 114 102,723,120.00 25,740.00 -
公允价值变动总额合计（元）
25,740.00
股指期货投资本期收益（元）
-6,887,520.00
股指期货投资本期公允价值变动（元）
25,740.00
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
根据公募基金相关法规和本基金合同，我们可以使用股指期货进行加减仓位的投资操作。本
报告期间，市场流动性逐渐下降，我们根据基金申赎情况灵活使用股指期货进行套保，对冲了一
小部分市场风险。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注：无。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的，也没有在报告编制
日前一年内受到公开谴责、处罚的。
8.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1
存出保证金
11,357,454.31
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
2,801,776.51
5
应收申购款
66,691,010.97
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
80,850,241.79
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 35 页 共42 页
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况。
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
第 36 页 共42 页
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
43,595 87,329.39 3,160,490,057.57 83.02% 646,634,756.55 16.98%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
5,242,512.38 0.1377%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究
部门负责人持有本开放式基金
>100
本基金基金经理持有本开放式基金
10~50
华泰柏瑞量化增强 2018年年度报告摘要
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§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2013 年8 月2 日 ）基金份额总额
333,186,365.72
本报告期期初基金份额总额
3,477,471,460.93
本报告期期间基金总申购份额
3,424,647,639.98
减:本报告期期间基金总赎回份额
3,094,994,286.79
本报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列）
-
本报告期期末基金份额总额 3,807,124,814.12
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§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内，2018年8月，刘连舸先生担任中国银行股份有限公司行长职务。上述人事变动
已按相关规定备案、公告。
2018年8月20日，公司任命李晓西先生为公司副总经理，李晓西先生已通过高级管理人员
证券投资法律知识考试，其任命已在中国证券投资基金业协会备案。上述人事变动已按相关规
定备案、公告。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略未改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内基金未改聘为其审计的会计师事务所。本报告期基金应支付给普华永道中天会计
师事务所有限公司的报酬为130000元人民币，该事务所已向本基金提供了6年的审计服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、基金托管人的托管业务部门及其高级管理人员未受监管部门稽查或
处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单元
数量 成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
华泰证券
2 9,952,973,793.83 30.36% 9,159,869.70 30.27% -
广发证券
1 4,368,656,209.61 13.33% 4,068,504.54 13.45% -
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招商证券
1 3,658,871,223.23 11.16% 3,334,335.05 11.02% -
银河证券
1 3,197,259,955.79 9.75% 2,977,597.38 9.84% -
中信证券
1 2,857,596,469.74 8.72% 2,661,272.63 8.80% -
申银万国
1 1,734,775,281.78 5.29% 1,615,586.94 5.34% -
国信证券
1 1,075,207,690.11 3.28% 979,840.13 3.24% -
国金证券
1 660,634,839.37 2.02% 602,038.67 1.99% -
方正证券
1 646,635,978.95 1.97% 589,280.21 1.95% -
太平洋证券
1 621,175,457.35 1.89% 566,079.62 1.87% -
中金公司
1 580,375,920.87 1.77% 540,498.32 1.79% -
西南证券
1 556,891,746.75 1.70% 518,624.67 1.71% -
长城证券
1 498,046,647.80 1.52% 463,826.58 1.53% -
东方证券
1 482,936,071.87 1.47% 449,758.14 1.49% -
中原证券
1 452,651,036.69 1.38% 421,554.24 1.39% -
东北证券
1 357,406,825.46 1.09% 325,706.76 1.08% -
新时代证券
1 285,739,799.67 0.87% 260,394.93 0.86% -
国泰君安
1 276,219,656.65 0.84% 251,719.50 0.83% -
浙商证券
1 266,355,120.63 0.81% 242,729.15 0.80% -
海通证券
1 251,422,293.90 0.77% 229,121.37 0.76% -
财达证券
1 - - - - -
南京证券
1 - - - - -
兴业证券
1 - - - - -
财通证券
1 - - - - -
国都证券
1 - - - - -
安信证券
1 - - - - -
中信建投
1 - - - - -
山西证券
1 - - - - -
西藏东方财
富
2 - - - - -
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德邦证券
1 - - - - -
华安证券
2 - - - - -
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
华泰证券
- - - - - -
广发证券
- - - - - -
招商证券
- - - - - -
银河证券
- - - - - -
中信证券
- - - - - -
申银万国
- - 190,000,000.00 100.00% - -
国信证券
- - - - - -
国金证券
- - - - - -
方正证券
- - - - - -
太平洋证券
- - - - - -
中金公司
- - - - - -
西南证券
- - - - - -
长城证券
- - - - - -
东方证券
- - - - - -
中原证券
- - - - - -
东北证券
- - - - - -
新时代证券
- - - - - -
国泰君安
- - - - - -
浙商证券
- - - - - -
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海通证券
- - - - - -
财达证券
- - - - - -
南京证券
- - - - - -
兴业证券
- - - - - -
财通证券
- - - - - -
国都证券
- - - - - -
安信证券
- - - - - -
中信建投
- - - - - -
山西证券
- - - - - -
西藏东方财
富
- - - - - -
德邦证券
- - - - - -
华安证券
- - - - - -
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§12 影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
投
资
者
类
别
序
号
持有基金份额比例
达到或者超过
20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机
构
1 20180101-20180615 970,363,348.07 243,457,573.35 970,363,348.07 243,457,573.35 6.39%
2 20181228-20181231 102,568,965.71 710,405,491.89 0.00 812,974,457.60 21.35%
- - - - - - -
个
人
- - - - - - - -
产品特有风险
本基金报告期内有单一机构持有基金份额超过20%的情形。如果这些份额持有比例较大的投资者赎回，可能导
致巨额赎回，从而引发流动性风险，可能对基金产生如下影响：（1）延期办理赎回申请或暂停赎回的风险。当
发生巨额赎回时，投资者可能面临赎回申请延期办理、延缓支付或暂停赎回的风险。（2）基金净值大幅波动的
风险。基金管理人为了应对大额赎回可能短时间内进行资产变现，这将对基金资产净值产生不利影响，同时可
能发生大额赎回费用归入基金资产、基金份额净值保留位数四舍五入等问题，这些都可能会造成基金资产净值
的较大波动。（3）基金投资目标偏离的风险。单一投资者大额赎回后可能导致基金规模缩小，基金将面临投资
银行间债券、交易所债券时交易困难的情形，从而使得实现基金投资目标存在一定的不确定性。（4）基金合同
提前终止的风险。如果投资者大额赎回可能导致基金资产规模过小，不能满足存续的条件，基金将根据基金合
同的约定面临合同终止清算、转型等风险。本基金管理人将密切关注申赎动向，审慎评估大额申赎对基金持有
集中度的影响，同时将完善流动性风险管控机制，最大限度的保护基金份额持有人的合法权益。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
华泰柏瑞基金管理有限公司
2019年3月27日
