华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基
金
2018 年年度报告摘要
2018年12月31日
基金管理人：华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
送出日期：2019年3月27日华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
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§1
重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年3月26日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本年度报告财务资料已经审计，普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具
了无保留意见的审计报告。
本报告期自2018年6月25日（基金合同生效日）起至2018年12月31日止。
本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 华泰柏瑞国企整合混合
基金主代码
005806
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018年6月25日
基金管理人 华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 93,954,246.97份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 在严格控制风险和保持资产流动性的前提下，把握国
企整合精选投资机会，追求超越业绩比较基准的投资
回报，力争基金资产的持续稳健增值。
投资策略 本基金主要采取自下而上的分析方法，通过深入的基
本面研究分析，精选已经发生国企整合、拟发生国企
整合以及将在国企整合事件中受益的优质上市公司进
行投资。
业绩比较基准 中证国有企业改革指数收益率×80%+中债综合指数收
益率×20%。
风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期风险与预期收益高于债
券型基金与货币市场基金，低于股票型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华泰柏瑞基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
姓名 陈晖 王永民
联系电话
021-38601777 010-66594896
信息披露负责
人
电子邮箱
cs4008880001@huatai-pb.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话
400-888-0001 95566
传真
021-38601799 010-66594942
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.huatai-pb.com
基金年度报告备置地点 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场
1号楼17层及基金托管人住所
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§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1
期间数据和指标 2018年6月25日(基金合同生效日)-
2018年12月31日
本期已实现收益
820,770.26
本期利润
-10,391,154.62
加权平均基金份额本期利润
-0.0906
3.1.2
期末数据和指标 2018年末
期末可供分配基金份额利润
-0.1070
期末基金资产净值
83,896,590.20
期末基金份额净值
0.8930
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月
-10.77% 1.58% -9.92% 1.32% -0.85% 0.26%
过去六个月
-10.74% 1.36% -10.65% 1.23% -0.09% 0.13%
自基金合同
生效起至今
-10.70% 1.32% -12.92% 1.24% 2.22% 0.08%
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：1.图示日期为2018年6月25日至2018年12月31日。
2.按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，截至报告期末本基金的各项
投资比例已达到基金合同投资范围中规定的比例。
3.自基金合同生效起至本报告期末不满一年。
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3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
注：基金合同生效日为2018年6月25 日，2018年度的相关数据根据当年的实际存续期计算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
注：无。
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§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司。华泰柏瑞基金管理有限公司是经中国证监会批
准，于2004年11月18日成立的合资基金管理公司，注册资本为2亿元人民币。目前的股东构
成为华泰证券股份有限公司、柏瑞投资有限责任公司（原AIGGIC）和苏州新区高新技术产业股
份有限公司，出资比例分别为49%、49%和2%。目前公司旗下管理华泰柏瑞盛世中国混合型证券
投资基金、华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金、上证红利交易型开放式指数证券投资
基金、华泰柏瑞积极成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金、华泰柏
瑞货币市场证券投资基金、华泰柏瑞行业领先混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化先行混合型证
券投资基金、华泰柏瑞亚洲领导企业混合型证券投资基金、上证中小盘交易型开放式指数证券投
资基金、华泰柏瑞上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞信用增利债券
型证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型
开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化增强
混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰盛纯债债券型证券投资基金、华泰柏瑞季季红债券型证券投资
基金、华泰柏瑞创新升级混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰汇债券型证券投资基金、华泰柏瑞量
化优选灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞创新动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏
瑞量化驱动灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞积极优选股票型证券投资基金、华泰柏瑞新
利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞中证500交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞
中证500交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞消费成长灵活配置混合型证券投资
基金、华泰柏瑞量化智慧灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞健康生活灵活配置混合型证券
投资基金、华泰柏瑞量化绝对收益策略定期开放混合型证券投资基金、华泰柏瑞交易型货币市场
基金、华泰柏瑞中国制造2025灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞激励动力灵活配置混合
型证券投资基金、华泰柏瑞精选回报灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化对冲稳健收益
定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞天添宝货币市场基金、华泰柏瑞多策略灵活配置
混合型证券投资基金、华泰柏瑞睿利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞新经济沪港深灵活
配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞享利灵活配置
混合型证券投资基金、华泰柏瑞兴利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值精选30灵活
配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化创优灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞生物医药
灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞富利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化阿
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尔法灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞港股通量化灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏
瑞战略新兴产业混合型证券投资基金、华泰柏瑞新金融地产灵活配置混合型证券投资基金、华泰
柏瑞MSCI中国A股国际通交易型开放式指数基金、华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金、
华泰柏瑞医疗健康混合型证券投资基金、华泰柏瑞现代服务业混合型证券投资基金、华泰柏瑞
MSCI中国A股国际通指数基金联接基金、华泰柏瑞中证红利低波交易型开放式指数证券投资基
金。截至2018年12月31日，公司基金管理规模为980.05亿元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从业年
限
说明
杨景涵
本基金的
基金经理
2018年6月
25日
-
14年
中山大学经济学硕士。
特许金融分析师
（CFA），金融风险管
理师（FRM）。2004年
至2006年于平安资产
管理有限公司，任投资
分析师；2006年至
2009年9月于生命人寿
保险公司，历任投连投
资经理、投资经理、基
金投资部负责人。
2009年10月加入本公
司，任专户投资部投资
经理。2014年6月至
2015年4月任研究部总
监助理。2015年4月至
2018年4月任华泰柏瑞
新利灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理。
2015年5月至2017年
12月任华泰柏瑞惠利灵
活配置混合型证券投资
基金的基金经理。
2016年8月至2017年
12月任华泰柏瑞精选回
报灵活配置混合型证券
投资基金的基金经理。
2016年9月至2018年
11月任华泰柏瑞爱利灵
活配置混合型证券投资
基金的基金经理。
2016年9月起任华泰柏
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瑞多策略灵活配置混合
型证券投资基金的基金
经理。2016年11月至
2017年12月任华泰柏
瑞睿利灵活配置混合型
证券投资基金的基金经
理。2016年12 月至
2018年4月任华泰柏瑞
鼎利灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理。
2016年12月起任华泰
柏瑞享利灵活配置混合
型证券投资基金和华泰
柏瑞兴利灵活配置混合
型证券投资基金的基金
经理。2017年1月至
2018年3月任华泰柏瑞
泰利灵活配置混合型证
券投资基金、华泰柏瑞
锦利灵活配置混合型证
券投资基金和华泰柏瑞
裕利灵活配置混合型证
券投资基金的基金经理。
2017年2月起任华泰柏
瑞价值精选30灵活配
置混合型证券投资基金
的基金经理。2017年
2月至2018年3月任华
泰柏嘉利灵活配置混合
型证券投资基金的基金
经理。2017年3月至
2018年11月任华泰柏
瑞盛利灵活配置混合型
证券投资基金的基金经
理。2017年9月起任华
泰柏瑞富利灵活配置混
合型证券投资基金的基
金经理。2018年3月起
任华泰柏瑞新金融地产
灵活配置混合型证券投
资基金的基金经理。
2018年6月起任华泰柏
瑞国企整合精选混合型
证券投资基金的基金经
理。
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注：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。任职日期和离
任日期指基金管理公司作出决定之日。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投
资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》及其他相关法律、法规的规定以及本基金
的《基金合同》的约定，在严格控制风险的基础上，忠实履行基金管理职责，为基金份额持有人
谋求最大利益。在本报告期内，基金投资管理符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定，不
存在损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
报告期内，本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的要求，建
立了科学完善的公平交易管理制度，从事前、事中和事后等环节严格控制不同基金之间可能发生
的利益输送。投资部和研究部通过规范的决策流程公平对待不同投资组合。交易部对投资指令的
合规性、有效性及合理性进行独立审核，对于场内交易的非组合指令启用投资管理系统中的公平
交易模块；对于场外交易按照时间优先价格优先的原则公平对待不同帐户。风险管理部对报告期
内的交易进行日常监控和分析评估， 同时对投资组合的交易价差在不同时间窗（如日内、3 日、
5 日)进行分析，综合判断各基金之间是否存在不公平交易或利益输送的可能，确保公平交易的
实施。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本报告期内，公司将投资管理职能和交易执行职能完全隔离，实行集中交易制度，由交易部
为公募基金、专户理财和海外投资等业务统一交易服务，为公平交易的实施提供了较好的保障。
目前公司公募基金、专户理财和海外投资业务的基金经理不存在兼任其它投资管理部门业务的情
况，不同业务类别的投资经理之间互不干扰，独立做出投资决策。公司机构设置合理，公平交易
的相关管理制度健全，投资决策流程完善，各项制度执行情况良好。交易价差分析表明公司旗下
各基金均得到了公平对待，不存在非公平交易和利益输送的行为。经过对不同基金之间交易相同
证券时的同向交易价差进行分析发现，报告期内基金之间的买卖交易价差总体上处于正常的合理
水平。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本基金管理人根据《异常交易监控与管理办法》对投资交易过程中可能发生的异常交易行为
进行监督和管理。投资部负责对异常交易行为进行事前识别和检查，交易部负责对异常交易行为
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的事中监督和控制，风险管理部及异常交易评估小组负责异常交易行为的事后审查和评估。本报
告期内，该制度执行情况良好，无论在二级市场还是在大宗交易或者一级市场申购等交易中，均
没有发现影响证券价格或者严重误导其他投资者等异常交易行为。
本报告期本基金与公司所管理的其他投资组合没有参与交易所公开竞价单边交易量超过该证
券当日成交量 5%的同日反向交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
本基金2018年全年,采取积极的策略,保持权益资产的稳定仓位,以权益市场为主要获利手段,业
绩受到市场下跌影响，有所下滑，但保持可控。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为0.8930元；本报告期基金份额净值增长率为-10.70%，业
绩比较基准收益率为-12.92%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2019年全年,随着宏观经济政策以及经济基本面的平稳运行，外部不利因素的边际转好
等等可以预见的有利因素逐步出现，市场情绪将逐步修复，并将逐步回归基本面，股票市场可能
将出现明显反弹的行情。我们研判目前的权益市场不但显著具备了系统性的配置机会，系统性修
复的时机也逐步来临，但全年看仍然会有较大波动的可能，需要保持一定的风险防范。精选个股
持有，积极做多，忽略短期波动是正确的盈利手段。本基金将专注股票市场，积极进取，精选个
股，严控风险，努力在2019年为投资者带来相对更好的净值表现。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，基金管理人严格执行基金估值控制流程，定期评估估值技术的合理性，每日将
估值结果报托管银行复核后对外披露。参与估值流程的人员包括负责运营的副总经理以及投资研
究、风险控制和基金事务部门负责人，基金经理不参与估值流程。参与人员的相关工作经历均在
五年以上。参与各方之间不存在任何重大利益冲突。已采用的估值技术相关参数或定价服务均来
自独立第三方。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金合同的规定，基金收益分配后基金份额净值不能低于面值。本报告期内基金未实施
收益分配。
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4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
注：无。
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在华泰柏瑞国企整合精选混合
型证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关
法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职
尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说
明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购
赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金
份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的
“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
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§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计
是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2019)第21821号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金全体基金份额持有人
审计意见 (一)我们审计的内容
我们审计了华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金(以下简称
“华泰柏瑞国企整合精选基金”)的财务报表，包括2018年
12月31日的资产负债表，2018年6月25日(基金合同生效日)
至2018年12月31日止期间的利润表和所有者权益(基金净值)变
动表以及财务报表附注。
(二)我们的意见
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和
在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会(以下简称
“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基
金业协会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公
允反映了华泰柏瑞国企整合精选基金2018年12月31日的财务状
况以及2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
止期间的经营成果和基金净值变动情况。
形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计
报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了
我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充
分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于华泰柏瑞国企整
合精选基金，并履行了职业道德方面的其他责任。
管理层和治理层对财务报表的
责任
华泰柏瑞国企整合精选基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限
公司(以下简称“基金管理人”)管理层负责按照企业会计准则和
中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业
实务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维
护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的
重大错报。
在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估华泰柏瑞国企整
合精选基金的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项(如适用)
，并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算华泰柏
瑞国企整合精选基金、终止运营或别无其他现实的选择。
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基金管理人治理层负责监督华泰柏瑞国企整合精选基金的财务报
告过程。
注册会计师对财务报表审计的
责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的
重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理
保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在
某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，
如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据
财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并
保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
(一)识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；
设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计
证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、
故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊
导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的
风险。?
(二) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目
的并非对内部控制的有效性发表意见。
(三) 评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估
计及相关披露的合理性。
(四) 对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。
同时，根据获取的审计证据，就可能导致对华泰柏瑞国企整合精
选基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不
确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审
计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的
相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们
的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或
情况可能导致华泰柏瑞国企整合精选基金不能持续经营。
(五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露)，并评价
财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审
计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关
注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称
普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)
注册会计师的姓名 单峰 曹阳
会计师事务所的地址 中国上海市黄浦区湖滨路202号领展企业广场2座普华永道中心
11楼
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审计报告日期 2019年3月26日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金
报告截止日： 2018年12月31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2018年12月31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1
4,901,680.56
结算备付金
117,389.29
存出保证金
56,279.06
交易性金融资产 7.4.7.2
79,217,863.75
其中：股票投资
79,217,863.75
基金投资
-
债券投资
-
资产支持证券投资
-
贵金属投资
-
衍生金融资产 7.4.7.3
-
买入返售金融资产 7.4.7.4
-
应收证券清算款
-
应收利息 7.4.7.5
1,164.08
应收股利
-
应收申购款
-
递延所得税资产
-
其他资产 7.4.7.6
-
资产总计
84,294,376.74
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018年12月31日
负 债：
短期借款
-
交易性金融负债
-
衍生金融负债 7.4.7.3
-
卖出回购金融资产款
-
应付证券清算款
-
应付赎回款
-
应付管理人报酬
111,401.62
应付托管费
18,566.94
应付销售服务费
-
应付交易费用 7.4.7.7
27,817.98
应交税费
-
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应付利息
-
应付利润
-
递延所得税负债
-
其他负债 7.4.7.8
240,000.00
负债合计
397,786.54
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9
93,954,246.97
未分配利润 7.4.7.10
-10,057,656.77
所有者权益合计
83,896,590.20
负债和所有者权益总计
84,294,376.74
注：1.报告截止日2018年12月31日，基金份额净值0.8930元，基金份额总额
93,954,246.97份。
2.本财务报表的实际编制期间为2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日。
7.2 利润表
会计主体：华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金
本报告期： 2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2018年6月25日(基金合同
生效日)至2018年12月
31日
一、收入
-8,961,622.49
1.利息收入
416,853.66
其中：存款利息收入 7.4.7.11
95,361.45
债券利息收入
-
资产支持证券利息收入
-
买入返售金融资产收入
321,492.21
其他利息收入
-
2.投资收益（损失以“-”填列）
1,008,434.87
其中：股票投资收益 7.4.7.12
377,987.27
基金投资收益
-
债券投资收益 7.4.7.13
-
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5
-
贵金属投资收益 7.4.7.14
-
衍生工具收益 7.4.7.15
-
股利收益 7.4.7.16
630,447.60
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 7.4.7.17
-11,211,924.88
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
-
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18
825,013.86
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
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减：二、费用
1,429,532.13
1．管理人报酬 7.4.10.2.1
843,564.54
2．托管费 7.4.10.2.2
140,594.10
3．销售服务费 7.4.10.2.3
-
4．交易费用 7.4.7.19
197,939.34
5．利息支出
-
其中：卖出回购金融资产支出
-
6．税金及附加
-
7．其他费用 7.4.7.20
247,434.15
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）
-10,391,154.62
减：所得税费用
-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-10,391,154.62
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金
本报告期：2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
单位：人民币元
本期
2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
217,928,174.02 - 217,928,174.02
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -10,391,154.62 -10,391,154.62
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-123,973,927.05 333,497.85 -123,640,429.20
其中：1.基金申购款
681,791.24 -21,356.63 660,434.61
2.基金赎回款
-124,655,718.29 354,854.48 -124,300,863.81
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-
”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
93,954,246.97 -10,057,656.77 83,896,590.20
报表附注为财务报表的组成部分。
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
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本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______韩勇______
______房伟力______
____赵景云____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员
会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2018]467号《关于准予华泰柏瑞国企整合精选混合型证
券投资基金注册的批复》核准，由华泰柏瑞基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基
金法》和《华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约
型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币217,753,976.43元，
业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2018)第0378号验资报告予
以验证。经向中国证监会备案，《华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金基金合同》于
2018年6月25日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为217,928,174.02份基金份额，
其中认购资金利息折合174,197.59份基金份额。本基金的基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限
公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投资基金基
金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市
的股票(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、内地与香港股票市场交易互
联互通机制下允许投资的香港联合交易所上市的股票(以下简称“港股通标的股票”)、债券(国
债、金融债、企业/公司债、次级债、可转换债券(含分离交易可转债)、央行票据、短期融资券、
超短期融资券、中期票据等)、资产支持证券、债券回购、银行存款、货币市场工具、股指期货、
权证以及法律法规和中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。
本基金股票资产的投资比例占基金资产的比例为60%-95%，其中投资于国企整合受益主题相关的
股票资产的比例不低于非现金基金资产的80%；投资于港股通标的股票的比例不超过股票资产的
50%；每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金(不包括结算备付金、存
出保证金、应收申购款等)和到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的
5%。本基金的业绩比较基准为中证国有企业改革指数收益率×80%+中债综合指数收益率×20%。
本财务报表由本基金的基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司于2019年3月26日批准报出。
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
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7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券
投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下
简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《华泰柏瑞国企整合精
选混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协
会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日止期间的财务报表符合企
业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2018年12月31日的财务状况以及2018年
6月25日(基金合同生效日)至2018年 12月31日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关
信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。本期财务报表的实际编制期间为
2018年6月25日(基金合同生效日)至 2018年12月31日。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
(1) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款
项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本基金目前以交易目的持有的股票投资分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产列示。
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本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类
应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金
融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本
基金持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益。
应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于
应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终
止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的股票投资按如下原则确定公允价值并进行估值：
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(1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最
近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。
有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价
格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的
公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制
等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基
金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
(2) 当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息
支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关
资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。
(3) 如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进
行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1) 具有抵销已确认
金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2) 交易双方准备按净额结算时，金融资产
与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申
购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分
别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，
申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金
指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的
金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累
计亏损)。
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7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认
为投资收益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价
值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公
允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则
按直线法计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小
的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金
红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利
润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现
平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的
未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部
分后的余额。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组
成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部
分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、
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经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股
票投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(1)对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的
交易不活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监会关于证券投资基金估
值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》
提供的指数收益法等估值技术进行估值。
(2)对于在锁定期内的非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过
大宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票，根据中国基金业协会中基协发[2017]6号《关
于发布<证券投资基金投资流通受限股票估值指引(试行)>的通知》之附件《证券投资基金投资流
通受限股票估值指引(试行)》(以下简称“指引”)，按估值日在证券交易所上市交易的同一股票
的公允价值扣除中证指数有限公司根据指引所独立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动
性折扣后的价值进行估值。
(3)对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、资产支持证券和私募债
券除外)及在银行间同业市场交易的固定收益品种，根据中国证监会公告[2017]13号《中国证监
会关于证券投资基金估值业务的指导意见》及《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于
2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券
交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、资产支持证券和私募债券除外)，按照中证
指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行间同业市场固定收益品种
按照中债金融估值中心有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。
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7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税
[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明
确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等
增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税
政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税
[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进
项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管
产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收
率缴纳增值税。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票的转让收入免征增值税。对金融同业往来利息收入
亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以产生的利息及利息性质的收入
为销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票的差价收入，股票的股息、红利收入及
其他收入，暂不征收企业所得税。
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(3) 对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息
红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应
纳税所得额；持股期限超过1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁
后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股
息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额
的适用比例计算缴纳。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
华泰柏瑞基金管理有限公司(“华泰柏瑞
基金”)
基金管理人、登记机构、基金销售机构
中国银行股份有限公司(“中国银行”) 基金托管人、基金销售机构
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构
PineBridgeInvestmentLLC
基金管理人的股东
苏州新区高新技术产业股份有限公司 基金管理人的股东
华泰联合证券有限责任公司(“华泰联合
证券”)
基金管理人的股东华泰证券的控股子公司
柏瑞爱建资产管理(上海)有限公司 基金管理人的控股子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
本期
2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
关联方名称
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
华泰证券
8,153,808.66 5.07%
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7.4.8.1.2 权证交易
注：无。
7.4.8.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
本期
2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
华泰证券
7,430.36 5.01% 802.73 2.89%
注：1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记
结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服
务等。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年
12月31日
当期发生的基金应支付的管理费
843,564.54
其中：支付销售机构的客户维护费
550,512.31
注：支付基金管理人华泰柏瑞基金的管理人报酬按前一日基金资产净值1.50%的年费率计提，逐
日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 × 1.50%/ 当年天数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年
12月31日
当期发生的基金应支付的托管费
140,594.10
注：支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至
每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 × 0.25%/ 当年天数。
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
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7.4.8.2.3 销售服务费
注：无。
7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：无。
7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
注：无。
7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：无。
7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2018年6月25日(基金合同生效日)至2018年12月31日
关联方
名称
期末余额 当期利息收入
中国银行
4,901,680.56 90,735.35
注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：无。
7.4.8.7 其他关联交易事项的说明
注：本基金本报告期间内无其他关联交易事项。
7.4.9 期末（ 2018 年 12 月 31 日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：本基金本报告期末未持有流通受限证券。
7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
截止本报告期末2018年12月31日止，本基金无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
第 29 页 共39 页
债券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末2018年12月31日止，本基金无因从事交易所市场债券正回购交易形成的
卖出回购金融资产款余额。
7.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)
金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)
持续的以公允价值计量的金融工具
(i)
各层次金融工具公允价值
于2018年12月31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中
属于第一层次的余额为79,217,863.75 元，无属于第二或第三层次的余额。
(ii)
公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交
易不活跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活
跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观
察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii)
第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
第 30 页 共39 页
(c)
非持续的以公允价值计量的金融工具
于2018年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。
(d)
不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2)除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资
79,217,863.75 93.98
其中：股票
79,217,863.75 93.98
2
基金投资
- -
3 固定收益投资
- -
其中：债券
- -
资产支持证券
- -
4 贵金属投资
- -
5 金融衍生品投资
- -
6 买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
5,019,069.85 5.95
8 其他各项资产
57,443.14 0.07
9 合计
84,294,376.74 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业
- -
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B
采矿业
5,410,720.00 6.45
C
制造业
21,048,173.75 25.09
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E
建筑业
10,847,180.00 12.93
F
批发和零售业
1,374,750.00 1.64
G
交通运输、仓储和邮政业
- -
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
- -
J
金融业
22,605,240.00 26.94
K
房地产业
12,246,430.00 14.60
L
租赁和商务服务业
- -
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环境和公共设施管理业
- -
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
5,685,370.00 6.78
S
综合
- -
合计
79,217,863.75 94.42
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有港股通股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 600373
中文传媒
437,000 5,685,370.00 6.78
2 002142
宁波银行
306,000 4,963,320.00 5.92
3 601166
兴业银行
328,000 4,900,320.00 5.84
4 601009
南京银行
695,000 4,489,700.00 5.35
5 000069
华侨城Ａ
659,000 4,184,650.00 4.99
6 600325
华发股份
651,000 4,036,200.00 4.81
7 000002
万
科Ａ
169,000 4,025,580.00 4.80
8 600188
兖州煤业
440,000 3,863,200.00 4.60
9 600068
葛洲坝
606,000 3,829,920.00 4.57
10 002051
中工国际
331,000 3,667,480.00 4.37
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于www. Huatai-pb.com网
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站的年度报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期末基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 000830
鲁西化工
5,873,017.00 7.00
2 601009
南京银行
5,495,594.00 6.55
3 000002
万
科Ａ
5,442,245.67 6.49
4 600015
华夏银行
5,322,607.70 6.34
5 600373
中文传媒
5,319,044.52 6.34
6 600325
华发股份
5,318,937.00 6.34
7 000069
华侨城Ａ
5,308,279.00 6.33
8 601166
兴业银行
5,268,415.64 6.28
9 600188
兖州煤业
5,256,570.00 6.27
10 002142
宁波银行
5,250,756.22 6.26
11 601668
中国建筑
5,242,597.00 6.25
12 000807
云铝股份
5,227,706.99 6.23
13 600068
葛洲坝
5,185,123.00 6.18
14 000059
华锦股份
5,004,554.69 5.97
15 600000
浦发银行
4,402,731.69 5.25
16 002110
三钢闽光
4,308,050.70 5.13
17 002051
中工国际
4,118,670.56 4.91
18 000932
华菱钢铁
4,091,935.40 4.88
19 600048
保利地产
3,892,914.87 4.64
20 000581
威孚高科
3,467,636.25 4.13
21 000501
鄂武商Ａ
3,433,372.20 4.09
22 000717
韶钢松山
2,430,898.00 2.90
23 002092
中泰化学
2,305,986.00 2.75
24 601169
北京银行
2,196,400.00 2.62
25 000822
山东海化
2,106,425.00 2.51
26 601225
陕西煤业
1,922,701.65 2.29
27 601328
交通银行
1,744,364.00 2.08
28 600018
上港集团
1,721,152.00 2.05
29 601288
农业银行
1,708,391.00 2.04
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30 600153
建发股份
1,700,388.00 2.03
31 001979
招商蛇口
1,698,478.00 2.02
32 601818
光大银行
1,696,385.00 2.02
8.4.2
累计卖出金额超出期末基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 000807
云铝股份
5,527,696.26 6.59
2 600015
华夏银行
5,482,010.00 6.53
3 600048
保利地产
4,078,634.00 4.86
4 601668
中国建筑
3,400,643.80 4.05
5 600000
浦发银行
3,120,425.99 3.72
6 000501
鄂武商Ａ
2,970,330.20 3.54
7 001979
招商蛇口
1,687,263.00 2.01
8 000002
万
科Ａ
1,618,604.00 1.93
9 600018
上港集团
1,520,883.00 1.81
10 600325
华发股份
1,232,944.88 1.47
11 000069
华侨城Ａ
880,880.00 1.05
12 601169
北京银行
596,105.00 0.71
13 000059
华锦股份
582,750.00 0.69
14 600068
葛洲坝
522,750.00 0.62
15 000717
韶钢松山
460,427.00 0.55
16 601225
陕西煤业
426,360.00 0.51
17 600029
南方航空
372,360.00 0.44
18 002051
中工国际
355,503.00 0.42
19 601166
兴业银行
320,270.00 0.38
20 601186
中国铁建
228,060.00 0.27
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额
125,436,701.49
卖出股票收入（成交）总额
35,384,900.13
注：“买入股票成本”或“卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
华泰柏瑞国企整合混合 2018年年度报告摘要
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8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
注：本基金本报告期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
注：本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证投资。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末未持有股指期货。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
注：本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
注：本基金本报告期末未持有国债期货。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末未持有国债期货。
8.11.3 本期国债期货投资评价
注：本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期受到调查以及处罚的情况的说明
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的，也没有在报告编
制日前一年内受到公开谴责、处罚的。
8.12.2 基金投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库情况的说明
基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
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序号 名称 金额
1
存出保证金
56,279.06
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
1,164.08
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
57,443.14
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
444 211,608.66 52,416.77 0.06% 93,901,830.20 99.94%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
1,063.45 0.0011%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究
部门负责人持有本开放式基金
0
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本基金基金经理持有本开放式基金
0
§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2018 年6 月25 日 ）基金份额总额
217,928,174.02
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份额
681,791.24
减:基金合同生效日起至报告期期末基金总赎回份额
124,655,718.29
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变动份额（份额减少
以"-"填列）
-
本报告期期末基金份额总额 93,954,246.97
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内，2018年8月20日，公司任命李晓西先生为公司副总经理，李晓西先生已通过高
级管理人员证券投资法律知识考试，其任命已在中国证券投资基金业协会备案。上述人事变动
已按相关规定备案、公告。
2018年8月，刘连舸先生担任中国银行股份有限公司行长职务。上述人事变动已按相关规
定备案、公告。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略未改变。
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11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
为本基金审计的会计师事务所为普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）。报告期内
基金未改聘为其审计的会计师事务所。本报告期基金应支付给普华永道中天会计师事务所（特
殊普通合伙）的报酬为60,000.00元人民币，该事务所已向本基金提供了1年的审计服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、基金托管人的托管业务部门及其高级管理人员未受监管部门稽查或
处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单元
数量 成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
银河证券
1 47,993,344.84 29.84% 44,696.02 30.14% -
中信建投
1 34,332,340.50 21.35% 31,287.19 21.10% -
华安证券
1 16,972,144.97 10.55% 15,805.86 10.66% -
万联证券
1 16,407,932.76 10.20% 14,952.59 10.08% -
海通证券
2 12,598,099.22 7.83% 11,480.82 7.74% -
长江证券
1 10,843,920.17 6.74% 10,099.07 6.81% -
西藏东方财
富
2 10,090,463.50 6.27% 9,388.19 6.33% -
华泰证券
2 8,153,808.66 5.07% 7,430.36 5.01% -
广发证券
2 2,403,715.00 1.49% 2,198.48 1.48% -
国都证券
1 452,200.00 0.28% 421.16 0.28% -
中银国际
3 380,330.00 0.24% 354.18 0.24% -
新时代
1 193,302.00 0.12% 176.16 0.12% -
国泰君安
1 - - - - -
民生证券
1 - - - - -
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光大证券
1 - - - - -
中信证券
1 - - - - -
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
银河证券
- - - - - -
中信建投
- - - - - -
华安证券
- - 175,000,000.00 47.16% - -
万联证券
- - - - - -
海通证券
- - 196,100,000.00 52.84% - -
长江证券
- - - - - -
西藏东方财
富
- - - - - -
华泰证券
- - - - - -
广发证券
- - - - - -
国都证券
- - - - - -
中银国际
- - - - - -
新时代
- - - - - -
国泰君安
- - - - - -
民生证券
- - - - - -
光大证券
- - - - - -
中信证券
- - - - - -
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§12 影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
注：本基金本报告期内未有单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
华泰柏瑞基金管理有限公司
2019年3月27日
