汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
2018年12月31日
基金管理人:汇丰晋信基金管理有限公司
基金托管人:交通银行股份有限公司
送出日期:2019 年03 月27 日汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
§1
重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本
年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年3月26日复
核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报
告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正
文。
本报告期自2018年01月01日起至2018年12月31日止。
2汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 汇丰晋信大盘股票
基金主代码
540006
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009年06月24日
基金管理人 汇丰晋信基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,086,583,503.16份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 汇丰晋信大盘股票A 汇丰晋信大盘股票H
下属分级基金的交易代码
540006 960000
报告期末下属分级基金的份额总额 918,240,747.43份 168,342,755.73份
注：本基金自2015年12月30日起增加H类份额。
2.2 基金产品说明
投资目标
通过投资于盈利预期持续稳定增长，在各行业中具
有领先地位的大盘蓝筹型股票，在将合理控制风险的
基础上，追求稳健的分红收益及长期资本利得，实现
基金资产持续超越业绩比较基准的收益。
投资策略
1、资产配置策略
根据本基金所奉行的"较高仓位、蓝筹公司、精选
研究"的投资理念和"研究创造价值"的股票精选策略
，在投资决策中，本基金仅根据精选的各类证券的风
险收益特征的相对变化，适度的调整确定基金资产在
股票、债券及现金等类别资产间的分配比例。
2、行业配置策略
行业研究员通过分析行业特征，定期提出行业投资
评级和配置建议。行业比较分析师综合内、外部研究
资源，结合宏观基本面分析等状况，提出重点行业配
置比重的建议。
3、股票资产投资策略
本基金专注于分析大盘股特有的竞争优势，基金管
3汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
理人将对初选股票给予全面的价值、成长分析，并结
合行业地位分析，优选出具有盈利持续稳定增长、价
值低估、且在各行业中具有领先地位的大盘蓝筹型股
票进行投资。
业绩比较基准
沪深300指数*90%+同业存款利率*10%。
风险收益特征
本基金属于股票型基金产品，在开放式基金中，其
预期风险和收益水平高于债券型基金和混合型基金，
属于风险水平较高的基金产品。本基金主要投资于大
盘蓝筹股票，在股票型基金中属于中等风险水平的投
资产品。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 汇丰晋信基金管理有限公司 交通银行股份有限公司
姓名 古韵 陆志俊
联系电话
021-20376868 95559
信息披
露负责
人
电子邮箱
compliance@hsbcjt.cn luzj@bankcomm.com
客户服务电话
021-20376888 95559
传真
021-20376999 021-62701216
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正
文的管理人互联网网
址
www.hsbcjt.cn
基金年度报告备置地
点
汇丰晋信基金管理有限公司：中国（上海）自由贸易试验区
世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼17楼 交通银行股份
有限公司：中国（上海）自由贸易试验区银城中路188号。
§3
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间 2018年 2017年 2016年
4汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
数据和指标
汇丰晋信
大盘股票
A
汇丰晋信
大盘股票
H
汇丰晋信
大盘股票
A
汇丰晋信
大盘股票
H
汇丰晋信
大盘股票
A
汇丰晋信
大盘股票
H
本期已实现
收益
-285,097
,717.25
-28,479,
088.46
1,355,23
6,450.57
36,033,7
03.62
268,516,
280.99
3,597,26
8.23
本期利润
-720,440
,028.37
-55,194,
116.89
1,466,34
3,490.69
27,973,5
17.45
203,444,
920.62
4,901,40
6.40
加权平均基
金份额本期
利润
-0.5587 -0.2847 0.7168 0.2636 0.2183 0.1966
本期基金份
额净值增长
率
-20.61% -20.69% 28.07% 27.91% 6.46% 6.36%
3.1.2 期末
数据和指标
2018年末 2017年末 2016年末
期末可供分
配基金份额
利润
1.6223 0.6591 2.0691 0.8421 1.4564 0.5939
期末基金资
产净值
2,407,92
3,694.19
179,712,
279.65
6,874,30
8,034.18
230,804,
019.57
2,544,55
8,364.91
29,165,2
73.64
期末基金份
额净值
2.6223 1.0675 3.3030 1.3460 2.5790 1.0523
注：
①本期已实现收益是指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动
收益）扣除相关费用后的余额；本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收
益；
②期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分
的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）；
③上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的
申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列
数字。
④本基金自2015年12月30日起增加H类份额。
3.2 基金净值表现
5汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
汇丰晋信大盘股票A
阶段
份额净
值增长
率①
份额
净值
增长
率标
准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三个月
-7.80% 1.68% -11.19% 1.47% 3.39% 0.21%
过去六个月
-11.46
%
1.50% -12.79% 1.35% 1.33% 0.15%
过去一年
-20.61
%
1.29% -22.71% 1.20% 2.10% 0.09%
过去三年
8.24% 1.17% -17.16% 1.06% 25.40% 0.11%
过去五年
134.49
%
1.53% 26.66% 1.38% 107.83% 0.15%
自基金合同
生效起至今
177.94
%
1.42% -1.44% 1.36% 179.38% 0.06%
注：
过去三个月指2018年10月1日-2018年12月31日
过去六个月指2018年7月1日-2018年12月31日
过去一年指2018年1月1日－2018年12月31日
过去三年指2016年1月1日－2018年12月31日
过去五年指2014年1月1日－2018年12月31日
自基金合同生效起至今指2009年6月24日－2018年12月31日
汇丰晋信大盘股票H
阶段
份额净
值增长
率①
份额净
值增长
率标准
差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三个
月
-7.77% 1.68% -11.19% 1.47% 3.42% 0.21%
过去六个
月
-11.42
%
1.50% -12.79% 1.35% 1.37% 0.15%
6汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
过去一年
-20.69
%
1.29% -22.71% 1.20% 2.02% 0.09%
过去三年
7.89% 1.17% -17.16% 1.06% 25.05% 0.11%
成立至今
6.75% 1.17% -17.75% 1.06% 24.50% 0.11%
注：
过去三个月指2018年10月1日-2018年12月31日
过去六个月指2018年7月1日-2018年12月31日
过去一年指2018年1月1日－2018年12月31日
过去三年指2016年1月1日－2018年12月31日
成立至今指2015年12月30日－2018年12月31日
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注： 1.按照基金合同的约定，本基金的股票投资比例范围为基金资产的85%-95%，其
中，本基金将不低于80%的股票资产投资于国内A 股市场上具有盈利持续稳定增长、
价值低估、且在各行业中具有领先地位的大盘蓝筹股票。本基金固定收益类证券和现
金投资比例范围为基金资产的5%-15%，其中现金（不包括结算备付金、存出保证金、
应收申购款等）或到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的
5%。按照基金合同的约定，本基金自基金合同生效日起不超过6个月内完成建仓，截
止2009年 12月24日，本基金的各项投资比例已达到基金合同约定的比例。 2.报告
期内本基金的业绩比较基准= 沪深300指数*90% + 同业存款利率*10%。 3.上述基金
7汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
净值增长率的计算已包含本基金所投资股票在报告期产生的股票红利收益。同期业绩
比较基准收益率的计算未包含沪深300指数成份股在报告期产生的股票红利收益。
注： 1.按照基金合同的约定，本基金的股票投资比例范围为基金资产的85%-95%，其
中，本基金将不低于80%的股票资产投资于国内A股市场上具有盈利持续稳定增长、价
值低估、且在各行业中具有领先地位的大盘蓝筹股票。本基金固定收益类证券和现金
投资比例范围为基金资产的5%-15%，其中现金（不包括结算备付金、存出保证金、应
收申购款等）或到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。
2.报告期内本基金的业绩比较基准=沪深300指数*90% + 同业存款利率*10%。 3.上述
基金净值增长率的计算已包含本基金所投资股票在报告期产生的股票红利收益。同期
业绩比较基准收益率的计算未包含沪深300指数成份股在报告期产生的股票红利收益。
4.本基金自2015年12月30日起增加H类份额。
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
8汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
-
注：本基金的H类份额自2015年12月30日生效，截至2018年12月31日，本基金
H类份额运作未满五年。本基金H类份额生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年
度进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
9汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
根据基金相关法律法规和基金合同的要求，结合本基金实际运作情况，本基金过去三
年未进行利润分配。
§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
汇丰晋信基金管理有限公司经中国证券监督管理委员会批准，于2005年11月16日正
式成立。公司由山西信托股份有限公司与汇丰环球投资管理（英国）有限公司合资设
立，注册资本为2亿元人民币，注册地在上海。截止2018年12月31日，公司共管理19只
开放式基金：汇丰晋信2016生命周期开放式证券投资基金（2006年5月23日成立）、汇
丰晋信龙腾混合型证券投资基金（2006年9月27日成立）、汇丰晋信动态策略混合型证
券投资基金（2007年4月9日成立）、汇丰晋信2026生命周期证券投资基金（2008年7月
23日成立）、汇丰晋信平稳增利债券型证券投资基金（2008年12月3日成立）、汇丰晋
信大盘股票型证券投资基金（2009年6月24日成立）、汇丰晋信中小盘股票型证券投资
基金（2009年12月11日成立）、汇丰晋信低碳先锋股票型证券投资基金（2010年6月
8日成立）、汇丰晋信消费红利股票型证券投资基金（2010年12月8日成立）、汇丰晋
信科技先锋股票型证券投资基金（2011年7月27日成立）、汇丰晋信货币市场基金
（2011年11月2日成立）、汇丰晋信恒生A股行业龙头指数证券投资基金（2012年8月
1日成立）、汇丰晋信双核策略混合型证券投资基金（2014年11月26日成立）、汇丰晋
信新动力混合型证券投资基金（2015年2月11日成立）、汇丰晋信智造先锋股票型证券
投资基金（2015年9月30日成立）、汇丰晋信大盘波动精选股票型证券投资基金
（2016年3月11日成立）、汇丰晋信沪港深股票型证券投资基金（2016年11月10日成立）
、汇丰晋信珠三角区域发展混合型证券投资基金（2017年6月2日成立）和汇丰晋信价
值先锋股票型证券投资基金（2018年11月14日成立）。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理
（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从
业年限
说明
郭敏
本基金、
汇丰晋信
动态策略
混合型证
券投资基
2018-04-
28
- 12
硕士研究生。曾任上海证券研
究员、汇丰晋信基金管理有限
公司研究员、研究部总监，现
任汇丰晋信基金管理有限公司
汇丰晋信动态策略混合型证券
10汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
金基金经
理
投资基金、汇丰晋信大盘股票
型证券投资基金基金经理。
丘栋荣
股票投资
部总监、
本基金、
汇丰晋信
双核策略
混合型证
券投资基
金基金经
理
2014-09-
16
2018-04-
28
10
硕士研究生。曾任群益国际控
股上海代表处研究员，汇丰晋
信基金管理有限公司研究员、
高级研究员、股票投资部总监
、本基金、汇丰晋信双核策略
混合型证券投资基金基金经理
。
注：
1.郭敏女士、丘栋荣先生任职日期为本基金管理人公告其担任本基金基金经理的日期；
2.丘栋荣先生离任日期为本基金管理人公告其不再担任本基金基金经理的日期；
3.证券从业年限为证券投资相关的工作经历年限。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法规、中国证
监会的规定和基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，
在严格控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内未有损害基金
份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
为了保护公司所管理的不同投资组合得到公平对待，充分保护基金份额持有人的合
法权益，汇丰晋信基金管理有限公司根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公
开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》等法律法规，制定了《汇丰晋信基金管理有限公司公平交易制度》。
《汇丰晋信基金管理有限公司公平交易制度》规定：在投资管理活动中应公平对待
不同投资组合，严禁直接或者通过与第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益
输送。《公平交易制度》适用于投资的全过程，用以规范基金投资相关工作，包括授
权、研究分析、投资决策、交易执行、以及投资管理过程中涉及的行为监控和业绩评
估等投资管理活动相关的各个环节。
公司对公平交易的控制方法包括：1、交易所市场的公平交易均通过恒生投资交易系
11汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
统实现，通过开启公平交易程序，由恒生投资交易系统强制执行；2、银行间交易由执
行交易员按照价格优先、比例分配的公平交易的原则实行分配，确保各投资组合获得
公平的交易机会；3、对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以基金管理人名
义进行的交易，各投资组合经理在交易前独立地确定各投资组合的交易价格和数量，
交易部按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；4、使用恒生投资交易系
统的公平交易分析模块，定期进行报告分析，对公平交易的情况进行检查。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内，公司各相关部门均按照公平交易制度的规定进行投资管理活动、研究分
析活动以及交易活动。同时，我公司切实履行了各项公平交易行为监控、分析评估及
报告义务，并建立了相关记录。
报告期内，公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）
公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析。公司对不同投资组合间同向
交易的平均溢价率、溢价金额占投资组合平均净值百分比、正溢价率占比等指标进行
专项计算分析，计算分析结果显示：以上各指标值均在合理正常的范围之内，未发现
不同投资组合间相近交易日内的同向交易存在不公平及存在利益输送的行为。
报告期内，未发现本基金管理人存在不公平对待不同投资组合，或直接或者通过与
第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送的行为。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
公司制定了《汇丰晋信基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》，加强防范不
同投资组合之间可能发生的利益输送，密切监控可能会损害基金份额持有人利益的异
常交易行为。
报告期内，公司按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《汇丰晋
信基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》的规定，对同一投资组合以及不同投
资组合中的交易行为进行了监控分析，未发现异常交易行为。
报告期内未发生各投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交
易量超过该证券当日成交量的5%的情形。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2018年股票市场整体呈现震荡下行走势。其中，沪深300指数下跌25.31%，创业板指
数下跌28.65%。从中信行业表现来看，餐饮旅游、银行和石油石化是表现最好的行业，
有色金属、电子元器件和综合等行业是表现较差。
2018年经济呈现前高后低走势，总体仍处于下行趋势中。但细项来看，广义信贷的
12汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
收缩带来投资减速，贸易摩擦导致出口存在较大不确定性，紧信用造成实体融资成本
居高不下，对制造业扩张的动能均将产生持续负面影响。海外经济疲弱，影响部分出
口业务的预期。部分上市公司业绩持续不达预期，迭加外围市场波动加大，导致市场
风险偏好下降，整体流动性仍相对偏紧。
2018年我们调整了股票持仓结构，降低估值已显著回升或基本面不及预期的行业和
个股配置，持续买入基本面不错、业绩可持续、估值相对低且较为逆周期的公司，如
新能源、计算机、军工等行业。而根据市场和股价的上涨，我们持续减持了部分表现
相对突出、估值较高的板块，包括了地产、建筑、食品饮料的公司。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期内，本基金A类净值变化幅度为-20.61%，同期业绩比较基准收益率为-
22.71%，本基金A类领先同期比较基准2.10%；本基金H类本报告期内净值变化幅度为-
20.69%，同期业绩比较基准收益率为-22.71%，本基金H类领先同期比较基准2.02%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
从盈利来看，部分上市公司的盈利仍有下行压力。展望2019年，部分行业盈利仍有
下修风险，需要对具体行业和个股进行甄别。相对来说，在经济下行期，上游行业和
后周期消费行业的业绩压力较大，同时中游行业受上游价格下行影响，整体的盈利下
行的影响较小。自下而上个股来看，行业竞争格局较好的公司受到的影响相对较小。
从近期的货币和财政政策来看，为对冲经济下行的风险。政策出现了一定的微调，
货币政策先行放松，但在银行风险偏好降低，被动紧信用的影响下，短期货币政策的
放松仍难作用于实体经济中。同时，中期来看，降息的窗口也在打开，长短期利率仍
有下行的空间。整体上来看，未来经济显著失速的风险在降低，行业龙头公司的盈利
能力有望保持稳定。股票市场的风险偏好有望小幅提升。从A股市场的流动性来看，纳
入全球的MSCI指数有望带来海外的增量资金，整体的流动性或好于2018年。
估值上看，沪深300指数在海内外利空因素的影响下，估值已经回到历史较低水平，
目前位于历史负一倍标准差附近。随着货币政策边际转向，中央稳经济政策逐渐落地，
中美贸易摩擦缓和，商誉减值风险进一步释放，市场的风险偏好有望提升。中长期来
看，当前估值水平下风险收益比较高，具备较高的配置价值。
从个股层面，我们持续地选择同时符合基本面优秀、风险小，估值低、隐含回报率
高的股票，以精选个股角度出发，轻市场Beta。短期来看，我们持续关注个股风险，
尤其是存在业绩下行、大股东减持和未来经营存在风险的公司，同时积极配置低估值、
盈利优于预期的个股，以获得更好的风险回报，并严格控制下行风险，积极等待更好
的投资时机。
13汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金的基金管理人为确保及时、准确、公正、合理地进行基金份额净值计价，更
好地保护基金份额持有人的合法权益，根据中国证券业协会2007 年颁布的《证券投资
基金会计核算业务指引》、《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额
净值计价有关事项的通知》（证监会计字[2007]21号）、《关于进一步规范证券投资
基金估值业务的指导意见》（证监会公告[2008]38 号）的相关规定，结合本基金基金
合同关于估值的约定，针对基金估值流程制订《汇丰晋信基金管理有限公司投资品种
估值小组议事规则》，经公司管理层批准后正式实施。
根据《汇丰晋信基金管理有限公司投资品种估值小组议事规则》：
1. 公司特设投资品种估值小组作为公司基金估值的主要决策机关。投资品种估值小
组负责提出估值意见、提供和评估估值技术、执行估值决策等工作。投资品种估值小
组的组成人员包括：公司总经理、督察长、首席运营官、基金投资总监、基金运营总
监、产品开发总监、特别项目部总监和风险控制经理以及列席投资品种估值小组会议
的公司其他相关人员。上述成员均持有中国基金业从业资格，在各自专业领域具有较
为丰富的行业经历和专业经验，成员之间不存在任何重大利益冲突。
2. 投资品种估值小组工作主要在以下公司相关职能部门—基金投资部、基金运营部、
产品开发部和风险控制部以及其他相关部门的配合下展开工作，其中：
一、基金运营部
1. 及时发现和报告估值被歪曲、有失公允情况，并召集相关人员进行讨论，提出调
整方法、改进措施，报经投资品种估值小组审批同意后，执行投资品种估值小组的决
定。
2. 除非产生需要更新估值政策或程序情形并经投资品种估值小组同意，应严格执行
已确定的估值政策和程序。
3. 公司管理的基金采用新投资策略或投资新品种时，提请投资品种估值小组对现有
估值政策和程序的适用性进行评价，并依据评价结果进行估值。
二、基金投资部
基金经理及时发现和报告估值被歪曲、有失公允情况，向投资品种估值小组提出相
关意见和建议，但基金经理不参与最终的估值决策。
三、产品开发部
产品开发部在估值模型发生重大变更时，向投资品种估值小组提出相关意见和建议。
四、风险控制部
根据规定组织相关部门及时披露与基金估值有关的信息；检查和监督公司关于估值
各项工作的贯彻和落实，定期不定期向投资品种估值小组报告公司相关部门执行估值
政策和程序情况（包括但不限于公司对投资品种估值时应保持估值政策和程序的一贯
14汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
性），并对进一步完善估值内控工作提出意见和建议。
五、督察长
监督和检查公司关于估值各项工作的贯彻和落实，向投资品种估值小组提交对估值
议案的合法合规性审核意见。
1. 投资品种估值小组定期会议每三个月召开一次；对估值模型进行评价，在发生了
影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况下，应及时修订本估值方法，以保证其
持续适用。估值政策和程序的修订须经过本公司管理委员会的批准后方可实施。
2. 如果基金准备采用新投资策略或投资新品种或者有其他重大或突发性相关估值事
项发生时，应召开临时会议，或者投资品种估值小组成员列席参加公司风控委员会会
议，通过公司风控委员会会议讨论并通过上述估值事项。
报告期内，本基金与中央国债登记结算有限责任公司根据《中债收益率曲线和中债
估值最终用户服务协议》而取得中债估值服务。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金相关法律法规和基金合同的要求，结合本基金实际运作情况，本报告期内，
本基金暂不进行利润分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金
资产净值低于五千万元的情形。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2018年度，基金托管人在汇丰晋信大盘股票型证券投资基金的托管过程中，严格遵
守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议，尽职尽责地履
行了托管人应尽的义务，不存在任何损害基金持有人利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2018年度，汇丰晋信基金管理有限公司在汇丰晋信大盘股票型证券投资基金投资运
作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上，
托管人未发现损害基金持有人利益的行为。
本报告期内本基金未进行收益分配，符合基金合同的规定。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
15汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
2018年度，由汇丰晋信基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关汇丰晋信
大盘股票型证券投资基金的年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会
计报告相关内容、投资组合报告等内容真实、准确、完整。
§6
审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字(2019)第22158号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人
汇丰晋信大盘股票型证券投资基金全体基金份
额持有人：
审计意见
(一) 我们审计的内容 我们审计了汇丰晋信大
盘股票型证券投资基金(以下简称"汇丰晋信大
盘股票基金")的财务报表，包括2018年12月31
日的资产负债表，2018年度的利润表和所有者
权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。 (
二) 我们的意见 我们认为，后附的财务报表在
所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表
附注中所列示的中国证券监督管理委员会(以下
简称"中国证监会")、中国证券投资基金业协会
(以下简称"中国基金业协会")发布的有关规定
及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了
汇丰晋信大盘股票基金2018年12月31日的财务
状况以及2018年度的经营成果和基金净值变动
情况。
形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行
了审计工作。审计报告的"注册会计师对财务报
表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准
则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据
是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础
16汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
。 按照中国注册会计师职业道德守则，我们独
立于汇丰晋信大盘股票基金，并履行了职业道
德方面的其他责任。
强调事项
-
其他事项
-
其他信息
-
管理层和治理层对财务报表的责任
汇丰晋信大盘股票基金的基金管理人汇丰晋信
基金管理有限公司(以下简称"基金管理人")管
理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中
国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行
业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映
，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使
财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错
报。 在编制财务报表时，基金管理人管理层负
责评估汇丰晋信大盘股票基金的持续经营能力
，披露与持续经营相关的事项(如适用)，并运
用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划
清算汇丰晋信大盘股票基金、终止运营或别无
其他现实的选择。 基金管理人治理层负责监督
汇丰晋信大盘股票基金的财务报告过程。
注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于
舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并
出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高
水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行
的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报
可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报
单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据
财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是
重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程
中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同
时，我们也执行以下工作： (一) 识别和评估
由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险
；设计和实施审计程序以应对这些风险，并获
取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见
17汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意
遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能
发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能
发现由于错误导致的重大错报的风险。(二) 了
解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计
程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意
见。 (三) 评价基金管理人管理层选用会计政
策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理
性。 (四) 对基金管理人管理层使用持续经营
假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审
计证据，就可能导致对汇丰晋信大盘股票基金
持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否
存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结
论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们
在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中
的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表
非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可
能导致汇丰晋信大盘股票基金不能持续经营。
(五) 评价财务报表的总体列报、结构和内容(
包括披露)，并评价财务报表是否公允反映相关
交易和事项。 我们与基金管理人治理层就计划
的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项
进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值
得关注的内部控制缺陷。
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)
注册会计师的姓名 薛 竞 赵 钰
会计师事务所的地址
中国上海市黄浦区湖滨路202号企业天地2号楼
普华永道中心11楼
审计报告日期
2019-03-26
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：汇丰晋信大盘股票型证券投资
基金
18汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
报告截止日：2018年12月31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2018年12月31日
上年度末
2017年12月31日
资 产：
银行存款
7.4.7.1 98,871,001.80 458,687,709.83
结算备付金
6,232,045.87 10,386,462.85
存出保证金
1,604,665.46 1,664,883.86
交易性金融资产
7.4.7.2 2,442,177,819.60 6,680,367,870.93
其中：股票投资
2,341,826,819.60 6,239,820,870.93
基金投资
- -
债券投资
100,351,000.00 440,547,000.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
7.4.7.3 - -
买入返售金融资产
7.4.7.4 - -
应收证券清算款
43,133,908.82 2,558,147.66
应收利息
7.4.7.5 2,225,821.86 10,477,637.57
应收股利
- -
应收申购款
2,849,191.65 4,882,287.58
递延所得税资产
- -
其他资产
7.4.7.6 - -
资产总计
2,597,094,455.06 7,169,025,000.28
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018年12月31日
上年度末
2017年12月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- 9,086,131.60
19汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
应付赎回款
2,141,697.02 38,458,056.99
应付管理人报酬
3,442,387.08 9,072,296.54
应付托管费
573,731.18 1,512,049.42
应付销售服务费
- -
应付交易费用
7.4.7.7 2,840,738.69 5,303,320.86
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
7.4.7.8 459,927.25 481,091.12
负债合计
9,458,481.22 63,912,946.53
所有者权益：
实收基金
7.4.7.9 986,991,315.38 2,151,251,242.38
未分配利润
7.4.7.1
0
1,600,644,658.46 4,953,860,811.37
所有者权益合计
2,587,635,973.84 7,105,112,053.75
负债和所有者权益总计
2,597,094,455.06 7,169,025,000.28
注：报告截止日2018年12月31日，基金份额总额为1,086,583,503.16份，其中A类基金
份额总额为918,240,747.43份，基金份额净值2.6223元；H类基金份额总额为
168,342,755.73份，基金份额净值1.0675元。
7.2 利润表
会计主体：汇丰晋信大盘股票型证券投资基金
本报告期：2018年01月01日至2018年12月31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期2018年01月01
日至2018年12月31
日
上年度可比期间
2017年01月01日至201
7年12月31日
一、收入
-675,122,985.51 1,628,995,972.95
1.利息收入
7,233,890.38 16,207,686.47
其中：存款利息收入
7.4.7.1 2,021,671.98 5,037,243.61
20汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
1
债券利息收入
5,212,218.40 11,170,442.86
资产支持证券利息收
入
- -
买入返售金融资产收
入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填
列）
-226,915,289.73 1,501,127,397.07
其中：股票投资收益
7.4.7.1
2
-314,817,319.17 1,377,654,608.08
基金投资收益
- -
债券投资收益
7.4.7.1
3
1,318,309.22 -1,591,933.25
资产支持证券投资收
益
7.4.7.1
3.5
- -
贵金属投资收益
7.4.7.1
4
- -
衍生工具收益
7.4.7.1
5
- -
股利收益
7.4.7.1
6
86,583,720.22 125,064,722.24
3.公允价值变动收益（损失
以“-”号填列）
7.4.7.1
7
-462,057,339.55 103,046,853.95
4.汇兑收益（损失以“－”
号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号
填列）
7.4.7.1
8
6,615,753.39 8,614,035.46
减：二、费用
100,511,159.75 134,678,964.81
1．管理人报酬
7.4.10.
2.1
63,916,736.41 93,730,766.73
2．托管费
7.4.10. 10,652,789.41 15,621,794.40
21汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
2.2
3．销售服务费
- -
4．交易费用
7.4.7.1
9
25,448,060.01 24,877,874.29
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支
出
- -
6．税金及附加
2,840.79 -
7．其他费用
7.4.7.2
0
490,733.13 448,529.39
三、利润总额（亏损总额以
“-”号填列）
-775,634,145.26 1,494,317,008.14
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”
号填列）
-775,634,145.26 1,494,317,008.14
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：汇丰晋信大盘股票型证券投资基金
本报告期：2018年01月01日至2018年12月31日
单位：人民币元
本期
2018年01月01日至2018年12月31日 项 目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净
值)
2,151,251,242
.38
4,953,860,811
.37
7,105,112,053.75
二、本期经营活动产生的基
金净值变动数(本期利润)
-
-775,634,145.
26
-775,634,145.26
三、本期基金份额交易产生
的基金净值变动数（净值减
少以“-”号填列）
-1,164,259,92
7.00
-2,577,582,00
7.65
-3,741,841,934.6
5
其中：1.基金申购款
431,158,717.6
4
925,454,209.4
5
1,356,612,927.09
22汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
2.基金赎回款
-1,595,418,64
4.64
-3,503,036,21
7.10
-5,098,454,861.7
4
四、本期向基金份额持有人
分配利润产生的基金净值变
动（净值减少以“-”号填列
）
- - -
五、期末所有者权益（基金
净值）
986,991,315.3
8
1,600,644,658
.46
2,587,635,973.84
上年度可比期间
2017年01月01日至2017年12月31日 项 目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益(基金净
值)
997,969,022.9
9
1,575,754,615
.56
2,573,723,638.55
二、本期经营活动产生的基
金净值变动数(本期利润)
-
1,494,317,008
.14
1,494,317,008.14
三、本期基金份额交易产生
的基金净值变动数（净值减
少以“-”号填列）
1,153,282,219
.39
1,883,789,187
.67
3,037,071,407.06
其中：1.基金申购款
3,380,573,054
.29
6,470,061,784
.73
9,850,634,839.02
2.基金赎回款
-2,227,290,83
4.90
-4,586,272,59
7.06
-6,813,563,431.9
6
四、本期向基金份额持有人
分配利润产生的基金净值变
动（净值减少以“-”号填列
）
- - -
五、期末所有者权益（基金
净值）
2,151,251,242
.38
4,953,860,811
.37
7,105,112,053.75
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署:
王栋
—————————
基金管理人负责人
赵琳
—————————
主管会计工作负责人
杨洋
—————————
会计机构负责人
23汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
汇丰晋信大盘股票型证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督管理委员会
(以下简称"中国证监会")证监基金字[2009]第343号《关于同意汇丰晋信大盘股票型证
券投资基金募集的批复》核准，由汇丰晋信基金管理有限公司依照《中华人民共和国
证券投资基金法》和《汇丰晋信大盘股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。
本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人
民币2,884,896,208.13元，业经毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)(原"毕马威
华振会计师事务所有限公司")KPMG-B(2009)CR No.0031验资报告予以验证。经向中国
证监会备案，《汇丰晋信大盘股票型证券投资基金基金合同》于2009年6月24日正式生
效，基金合同生效日的基金份额总额为2,885,554,241.41份基金份额，其中认购资金
利息折合658,033.28份基金份额。本基金的基金管理人为汇丰晋信基金管理有限公司，
基金托管人为交通银行股份有限公司。
根据《关于汇丰晋信大盘股票型证券投资基金增设基金份额类别并修改基金合同的
公告》以及更新的《汇丰晋信大盘股票型证券投资基金招募说明书》的有关规定，自
2015年12月28日起，本基金根据销售对象的不同，将基金份额分为不同的类别。在中
国内地销售的、为中国内地投资者设立的份额，称为A类基金份额；在中国香港地区销
售的、为中国香港投资者设立的份额，称为H类基金份额。本基金A类基金份额、H类基
金份额单独设置基金代码，分别计算和公告基金份额净值和基金份额累计净值。除非
基金管理人在未来条件成熟后另行公告开通相关业务，本基金不同基金份额类别之间
不得互相转换。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《汇丰晋信大盘股票型证券投资基金基
金合同》的有关规定，本基金的投资范围为国内依法发行上市的股票、国债、金融债、
企业债、央行票据、可转换债券、权证、资产支持证券以及国家证券监管机构允许基
金投资的其它金融工具。本基金的投资组合比例为：股票投资比例范围为基金资产的
85%-95%，权证投资比例范围为基金资产净值的0-3%。固定收益类证券和现金投资比例
范围为基金资产的5%-15%，其中现金(不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等)
或到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。本基金将不低
于80%的股票资产投资于国内A股市场上具有盈利持续稳定增长、价值低估、且在各行
业中具有领先地位的大盘蓝筹股票。本基金的业绩比较基准为：沪深300指数×90%+同
业存款利率×10%。
24汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
本财务报表由本基金的基金管理人汇丰晋信基金管理有限公司于2019年3月26日批准
报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－
基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称"企业会计准则")、中国证监会
颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券
投资基金业协会(以下简称"中国基金业协会")颁布的《证券投资基金会计核算业务指
引》、《汇丰晋信大盘股票型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示
的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2018年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2018年12月31日的财务状况以及2018年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期内，本报告所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度财务报告相一
致。
7.4.5 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》
、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通
知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通
知》、财税[2015]125号《关于内地与香港基金互认有关税收政策的通知》、财税
[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于
进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金
融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产
开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策
有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、
25汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关
财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税
人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方
法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增
值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品
管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、
地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品
提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股
息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对于内地投资者持有的基金类别，对基金取得的企业债券利息收入，应由发行
债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的
股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税
所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股
期限超过1年的，暂免征收个人所得税。
对于香港市场投资者通过基金互认持有的基金类别，对基金取得的企业债券利息收
入，应由发行债券的企业在向该内地基金分配利息时按照7%的税率代扣代缴所得税。
对基金从上市公司取得的股息红利所得，应由内地上市公司向该内地基金分配股息红
利时按照10%的税率代扣代缴所得税。
(4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印
花税。
(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳
增值税额的适用比例计算缴纳。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
汇丰晋信基金管理有限公司("汇丰晋信")
基金管理人、注册登记机构、基金销售机
构
交通银行股份有限公司("交通银行") 基金托管人、基金销售机构
山西信托股份有限公司("山西信托") 基金管理人的股东
26汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
汇丰环球投资管理(英国)有限公司 基金管理人的股东
山西证券股份有限公司("山西证券") 见注释①
中德证券有限责任公司("中德证券") 见注释②
晋商银行股份有限公司("晋商银行") 见注释③
汇丰银行（中国）有限公司（"汇丰银行"
）
见注释④
恒生银行（中国）有限公司（"恒生银行"
）
见注释⑤
注：
①山西证券与本基金管理人的股东-山西信托共同受山西金融投资控股集团有限公司控
制。
②中德证券与本基金管理人的股东-山西信托共同受山西金融投资控股集团有限公司控
制。
③晋商银行与本基金管理人的股东-山西信托共同受山西金融投资控股集团有限公司控
制。
④汇丰银行与本基金管理人的股东-汇丰投资管理共同受汇丰控股有限公司控制。
⑤恒生银行与本基金管理人的股东-汇丰投资管理共同受汇丰控股有限公司控制。
下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
单位：人民币元
本期
2018年01月01日至2018年12月31
日
上年度可比期间
2017年01月01日至2017年12月31日
关联方名
称
成交金额
占当期股票成交总
额的比例
成交金额
占当期股票成交总
额的比例
山西证券
39,746,54
8.38
0.25%
197,052,75
5.62
1.15%
7.4.8.1.2 权证交易
本基金在本报告期内及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行过权证交易。
27汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
7.4.8.1.3 债券交易
本基金在本报告期内及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行过债券交易。
7.4.8.1.4 债券回购交易
本基金在本报告期内及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行过债券回购交易。
7.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
单位：人民币元
本期
2018年01月01日至2018年12月31日
关联方名
称
当期佣金
占当期佣金总量
的比例
期末应付佣金
余额
占期末应付佣金总额
的比例
山西证券
37,015.5
1
0.25% 37,015.51 1.30%
上年度可比期间
2017年01月01日至2017年12月31日
关联方名
称
当期佣金
占当期佣金总量
的比例
期末应付佣金
余额
占期末应付佣金总额
的比例
山西证券
183,515.
48
1.15% 183,515.48 3.46%
注：
1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券
登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市
场信息服务等。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018年01月01日至201
8年12月31日
上年度可比期间
2017年01月01日至201
7年12月31日
28汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
当期发生的基金应支付的管理费
63,916,736.41 93,730,766.73
其中：支付销售机构的客户维护费
23,667,149.02 15,921,720.11
注：支付基金管理人汇丰晋信的管理人报酬按前一日基金资产净值1.50%的年费率计提，
逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年01月01日至2018
年12月31日
上年度可比期间
2017年01月01日至2017
年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费
10,652,789.41 15,621,794.40
注：支付基金托管人交通银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐
日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。
7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期内及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)
交易。
7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金管理人在本报告期与上年度可比期间均未投资过本基金。
7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
除基金管理人之外的其他关联方在本报告期末与上年度末均未持有本基金。
7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2018年01月01日至2018年12月3
1日
上年度可比期间
2017年01月01日至2017年12月31
日
关联方名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
交通银行
98,871,001.80 1,902,546.52 458,687,709.83 343,979.62
29汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
注：本基金的银行存款由基金托管人交通银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金在本报告期及上年度可比期间均无在承销期内参与关联方承销证券的情况。
7.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
7.4.9 期末（2018年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购
日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末
估值
单价
数量（
单位：
股）
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
6018
60
紫金
银行
2018
-12-
20
2019
-01-
03
新股
未上
市
3.14 3.14 15,970
50,1
45.8
0
50,1
45.8
0
-
7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
本基金本年末未持有因银行间市场债券正回购交易而作为抵押的债券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
本基金本年末未持有因交易所市场债券正回购交易而作为抵押的债券。
7.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值
所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
30汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
于2018年12月31日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产中属于第一层次的余额为2,341,776,673.80元，属于第二层次 的余额为
100,401,145.80元，无属于第三层次的余额(2017年12月31日：第一层次
6,239,820,870.93元，第二层次440,547,000.00元，无第三层次)。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停
时的交易不活跃)等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期
间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输
入值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三
层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于2018年12月31日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2017年12月
31日：同)。
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价
值与公允价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1
权益投资
2,341,826,819.60 90.17
其中：股票
2,341,826,819.60 90.17
2
基金投资
- -
3
固定收益投资
100,351,000.00 3.86
其中：债券
100,351,000.00 3.86
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
31汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
105,103,047.67 4.05
8
其他各项资产
49,813,587.79 1.92
9
合计
2,597,094,455.06 100.00
8.2 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比
例(%)
A
农、林、牧、渔业
- -
B
采矿业
105,266,536.16 4.07
C
制造业
1,151,752,832.23 44.51
D
电力、热力、燃气及水生产和供应
业
95,575,353.44 3.69
E
建筑业
99,778,524.51 3.86
F
批发和零售业
33,112,650.00 1.28
G
交通运输、仓储和邮政业
127,605,431.12 4.93
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
152,963,614.49 5.91
J
金融业
552,745,784.65 21.36
K
房地产业
- -
L
租赁和商务服务业
11,549,968.00 0.45
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环境和公共设施管理业
- -
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
- -
R
文化、体育和娱乐业
11,476,125.00 0.44
S
综合
- -
合计
2,341,826,819.60 90.50
32汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产
净值比例(%)
1 601336
新华保险
2,774,093
117,177,688.3
2
4.53
2 002202
金风科技
11,616,178
116,045,618.2
2
4.48
3 601288
农业银行
32,135,784
115,688,822.4
0
4.47
4 601166
兴业银行
6,966,138
104,074,101.7
2
4.02
5 600837
海通证券
11,507,799
101,268,631.2
0
3.91
6 600438
通威股份
12,018,523 99,513,370.44 3.85
7 000921
海信家电
13,187,500 93,235,625.00 3.60
8 601111
中国国航
11,243,322 85,898,980.08 3.32
9 002415
海康威视
2,639,696 67,998,568.96 2.63
10 002273
水晶光电
6,157,715 58,867,755.40 2.27
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于公司网站的年
度报告正文。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
本期累计买入金
额
占期初基金资产
净值比例(%)
1 600028
中国石化
220,131,680.92 3.10
2 601688
华泰证券
219,582,361.86 3.09
3 600837
海通证券
203,345,370.57 2.86
33汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
4 600438
通威股份
168,829,646.41 2.38
5 601336
新华保险
166,857,171.72 2.35
6 601288
农业银行
158,808,540.93 2.24
7 600030
中信证券
156,613,687.48 2.20
8 002202
金风科技
150,630,819.99 2.12
9 601601
中国太保
137,895,179.22 1.94
10 000921
海信家电
136,298,860.29 1.92
11 601398
工商银行
121,324,949.47 1.71
12 601111
中国国航
116,046,555.14 1.63
13 000338
潍柴动力
108,108,527.37 1.52
14 601166
兴业银行
104,283,446.51 1.47
15 600029
南方航空
102,311,102.48 1.44
16 600048
保利地产
101,162,513.51 1.42
17 600420
现代制药
97,171,303.61 1.37
18 600741
华域汽车
89,697,108.94 1.26
19 600115
东方航空
87,456,211.30 1.23
20 002415
海康威视
82,447,559.35 1.16
注：本表"本期累计买入金额"按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考
虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
本期累计卖出金
额
占期初基金资产
净值比例(%)
1 600062
华润双鹤
684,549,763.19 9.63
2 600028
中国石化
628,485,951.00 8.85
3 601398
工商银行
612,830,004.98 8.63
4 601166
兴业银行
336,063,002.45 4.73
5 600060
海信电器
324,153,818.86 4.56
6 600030
中信证券
310,070,163.36 4.36
7 600015
华夏银行
270,152,828.61 3.80
8 600308
华泰股份
246,115,915.82 3.46
34汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
9 601688
华泰证券
211,575,694.07 2.98
10 601288
农业银行
201,641,130.96 2.84
11 002585
双星新材
182,213,975.29 2.56
12 002737
葵花药业
175,571,258.09 2.47
13 002400
省广集团
166,370,975.02 2.34
14 601601
中国太保
158,309,133.39 2.23
15 600420
现代制药
146,623,354.60 2.06
16 601336
新华保险
140,196,817.36 1.97
17 000338
潍柴动力
135,809,681.54 1.91
18 601818
光大银行
121,618,874.19 1.71
19 601088
中国神华
119,251,001.81 1.68
20 601006
大秦铁路
117,581,585.13 1.65
注：本表"本期累计卖出金额"按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考
虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额
6,297,418,016.10
卖出股票收入（成交）总额
9,418,522,969.94
注：本表"买入股票成本（成交）总额"，"卖出股票收入（成交）总额"均按买卖成交
金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
100,351,000.00 3.88
其中：政策性金融债
100,351,000.00 3.88
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
- -
35汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
100,351,000.00 3.88
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 180407
18农发07
800,000
80,344,000.
00
3.10
2 160307
16进出07
100,000
10,004,000.
00
0.39
3 160420
16农发20
100,000
10,003,000.
00
0.39
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
36汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
8.11.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调
查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的
股票。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1
存出保证金
1,604,665.46
2
应收证券清算款
43,133,908.82
3
应收股利
-
4
应收利息
2,225,821.86
5
应收申购款
2,849,191.65
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
49,813,587.79
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，投资组合报告中，市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾
差。
§9
基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结
构
37汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
份额
级别
持有
人户
数(户
)
户均持有的基
金份额
持有
份额
占总
份额
比例
持有
份额
占总份额比例
汇丰
晋信
大盘
股票A
94,81
8
9,684.25
84,43
2,876
.89
9.20%
833,8
07,87
0.54
90.80%
汇丰
晋信
大盘
股票H
4 42,085,688.93
168,3
42,75
5.73
100.0
0%
- -
合计
94,82
2
11,459.19
252,7
75,63
2.62
23.00
%
833,8
07,87
0.54
77.00%
注：本基金H类份额的投资者均为个人投资者。依据香港市场的特点，香港投资者持有
的本基金H类别份额将由香港销售机构代表香港投资者名义持有，同时，香港销售机构
以名义持有人的形式出现在注册登记机构的持有人名册中。基金管理人无法得知具体
的投资者信息，此处本基金H类份额持有人户数为H类份额名义持有人户数。
9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别
持有份额总数（
份）
占基金总份额比
例
汇丰晋信大盘
股票A
302,082.89 0.0329%
汇丰晋信大盘
股票H
0.00 0.00%
基金管理人所有从业人员持
有本基金
合计
302,082.89 0.0278%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区
38汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
间（万份）
汇丰晋信大盘股票
A
10~50
汇丰晋信大盘股票
H
0
本公司高级管理人员、基金投资
和研究部门负责人持有本开放式
基金
合计
10~50
汇丰晋信大盘股票
A
0
汇丰晋信大盘股票
H
0
本基金基金经理持有本开放式基
金
合计
0
§10
开放式基金份额变动
单位：份
汇丰晋信大盘股票A 汇丰晋信大盘股票H
基金合同生效日(2009年06月24
日)基金份额总额
2,885,554,241.41 -
本报告期期初基金份额总额
2,081,221,253.60 171,474,989.14
本报告期基金总申购份额
382,336,978.39 119,545,234.44
减：本报告期基金总赎回份额
1,545,317,484.56 122,677,467.85
本报告期基金拆分变动份额（份
额减少以“-”填列）
- -
本报告期期末基金份额总额
918,240,747.43 168,342,755.73
注：此处申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
2018年4月28日，基金管理人发布公告，聘任郭敏女士担任本基金基金经理，丘栋荣
先生不再担任本基金基金经理。
39汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
2018年9月1日，基金管理人发布公告，曹庆先生不再担任公司副总经理。
经公司董事会审议批准，并报中国证券监督管理委员会和上海证监局备案，因督察
长古韵女士休产假，总经理王栋先生在2017年8月16日至2018年1月31日期间代行督察
长职务。
本报告期内，本公司其他高级管理人员未发生不能正常履行职责的情况。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本基金本报告期内无涉及本基金管理人和基金财产的诉讼事项。
本报告期内无涉及基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
本基金本报告期内未发生基金投资策略的改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
经汇丰晋信基金管理有限公司董事会审议通过，并经基金托管人同意，本基金于
2015年4月18日将为其审计的会计师事务所由毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）
更换为普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙），并报中国证券监督管理委员会
备案。
报告年度预提审计费152000元，根据与普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
签订的《审计业务约定书》，应实际支付2018年度审计费152000元。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，中国证监会上海监管局因基金管理人某份宣传推介材料问题对相关高
级管理人员采取了监管谈话措施，相关高级管理人员已积极进行整改。除此之外，基
金管理人及其高级管理人员未有受监管部门稽查或处罚的情形发生。
本报告期内托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员未受到任何稽查或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单
元数量
成交金额
占当期
股票成
交总额
佣金
占当期
佣金总
量的比
备
注
40汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
的比例 例
川财证券
1
1,244,608,834.0
0
7.92%
1,159,101.9
0
7.92% -
申万宏源
1
2,765,182,502.3
9
17.60%
2,575,212.4
0
17.60% -
华泰证券
1 381,280,299.96 2.43% 355,086.99 2.43% -
西南证券
1 - - - - -
光大证券
1 475,295,613.53 3.03% 442,647.97 3.03% -
中银国际
1 - - - - -
平安证券
1 88,632,773.83 0.56% 82,543.95 0.56% -
东兴证券
1 - - - - -
华创证券
1 251,098,851.92 1.60% 233,848.96 1.60% -
山西证券
1 39,746,548.38 0.25% 37,015.51 0.25% -
国金证券
1 - - - - -
东方证券
1 - - - - -
银河证券
2 543,110,630.34 3.46% 505,796.47 3.46% -
国盛证券
2 144,446,546.89 0.92% 134,521.19 0.92% -
中信建投
2 433,160,907.31 2.76% 403,402.78 2.76% -
中泰证券
2 622,384,581.62 3.96% 579,624.93 3.96% -
长江证券
2 346,526,502.19 2.21% 322,719.92 2.21% -
西部证券
2 - - - - -
国联证券
2 53,550,787.15 0.34% 49,871.36 0.34% -
汇丰前海
2 321,904,898.19 2.05% 299,790.88 2.05% -
中金公司
2 854,805,612.35 5.44% 796,076.54 5.44% -
太平洋证券
2 557,633,659.29 3.55% 519,322.12 3.55% -
兴业证券
2
2,204,669,076.9
3
14.03%
2,053,189.7
3
14.03% -
招商证券
2 271,877,608.36 1.73% 253,199.57 1.73% -
东方财富
2 839,346,787.28 5.34% 781,685.47 5.34% -
海通证券
2 395,597,987.74 2.52% 368,423.00 2.52% -
安信证券
2 118,556,301.25 0.75% 110,411.97 0.75% -
41汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
中信证券
2
1,258,514,344.3
6
8.01%
1,172,065.5
8
8.01% -
广发证券
3
1,499,873,979.9
4
9.55%
1,396,827.8
5
9.55% -
1、报告期内增加的交易单元:汇丰前海， 西部证券，广发证券，国联证券，国盛证券，
国泰君安，太平洋证券，西藏东方财富证券，长江证券，中金公司.报告期内减少的交
易单元：中投证券，申万宏源
2、专用交易单元的选择标准和程序
1) 选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的选择标准
a.实力雄厚，信誉良好；
b.公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好,过去三年未有任何违规经营记录；
c.公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供研究服务支持；
d.公司内部管理规范，研究流程严谨清晰,能满足基金操作的高度保密要求；
e.具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，能及时为本基金提供准确全面的信息
资讯服务。
2) 选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的程序
基金管理人定期对证券公司服务质量从以下几方面进行考核，并根据考核结果选择交
易单元：
a.研究报告的数量和质量；
b.提供研究服务的主动性；
c.资讯提供的及时性及便利性；
d.其他可评价的考核标准。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易
券商名称
成交金
额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交
金额
占当期
债券回
购成交
总额的
比例
成交
金额
占当期
权证成
交总额
的比例
成交
金额
占当期
基金成
交总额
的比例
川财证券
- - - - - - - -
申万宏源
- - - - - - - -
华泰证券
1,251, 29.61% - - - - - -
42汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
887.60
西南证券
- - - - - - - -
光大证券
- - - - - - - -
中银国际
- - - - - - - -
平安证券
- - - - - - - -
东兴证券
- - - - - - - -
华创证券
- - - - - - - -
山西证券
- - - - - - - -
国金证券
- - - - - - - -
东方证券
- - - - - - - -
银河证券
- - - - - - - -
国盛证券
- - - - - - - -
中信建投
- - - - - - - -
中泰证券
- - - - - - - -
长江证券
- - - - - - - -
西部证券
- - - - - - - -
国联证券
- - - - - - - -
汇丰前海
- - - - - - - -
中金公司
- - - - - - - -
太平洋证券
- - - - - - - -
兴业证券
2,976,
441.00
70.39% - - - - - -
招商证券
- - - - - - - -
东方财富
- - - - - - - -
海通证券
- - - - - - - -
安信证券
- - - - - - - -
中信证券
- - - - - - - -
广发证券
- - - - - - - -
§12
影响投资者决策的其他重要信息
43汇丰晋信大盘股票型证券投资基金2018 年年度报告摘要
12.1 报告期内单一投资者持有基金净值比例达到或超过20%的情况
报告期内持有基金净值变化情况 报告期末持有基金情况
投资者
类别
序号
持有基金净值比例
达到或者超过20%的
时间区间
期初净
值
申购
净值
赎回净
值
持有净值 净值占比
机构
1
20180117 - 201804
12
1,437,9
59,855.
42
0.00
1,401,1
49,163.
66
0.00 0.00%
产品特有风险
报告期内，本基金A类份额存在单一投资者持有基金净值比例达到或超过基金总净值20%的情
况，可能引起巨额赎回导致的流动性风险，本基金管理人会根据投资人的结构和特点，保持关
注申赎动向，根据可能产生的流动性风险，对本基金的投资组合及时作出相应调整，目前单一
投资者持有基金净值比例达到或超过基金总净值20%的情况对本基金流动性影响有限。
由于本基金H类份额以人民币1.00元面值发行，与同一时间A类份额单位净值差异较大，因此
持有同等份额的A类份额和H类份额投资者实际持有的基金净值差异较大，为更准确、充分地体
现可能因巨额赎回导致的流动性风险，此处采用报告期内单一投资者持有基金净值比例达到或
超过20%的情况为统计口径进行披露。
依据香港市场的特点，香港投资者持有的本基金H类份额由香港销售机构代表香港投资者名义
持有，同时，香港销售机构以名义持有人的形式出现在注册登记机构的持有人名册中，基金管
理人无法获知单一投资人实际持有H类份额的具体情况，故根据基金合同约定，此处仅披露本基
金A类份额单一投资者持有基金净值比例达到或超过基金总净值20%的情况。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
汇丰晋信基金管理有限公司
二〇一九年三月二十七日
44
