华夏恒利 3 个月定期开放债券型 证券投资基金
（原华夏恒利 6 个 月 定 期 开 放 债券 型 证 券 投 资 基金 转 型 ）
2018 年 年 度 报告摘要
2018 年 12 月 31 日
基金管 理人 ：华 夏基 金管 理有限 公司
基金托 管人 ： 中 国光 大银 行股份 有限 公司
报告送 出日 期： 二〇 一 九 年三月 二十 六日
华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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§ 1 重 要提 示
基金管 理人 的董 事会 、董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大
遗漏 ， 并 对其 内容 的真 实 性、 准确 性和 完整 性承 担 个别及 连带 的法 律责 任 。 本年度 报告 已经
三分之 二以 上独 立董 事签 字同意 ，并 由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 光大 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2019 年 3 月 22 日复
核了本 报告 中的 财务 指标 、 净 值表 现、 利润 分配 情况 、 财 务会 计报 告、 投资 组合 报告等 内容 ，
保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一
定盈利 。
华夏恒 利 6 个 月定 期开 放 债券型 证券 投资 基金 于 2018 年 5 月 21 日 公告 以通 讯 方式召 开
基金份 额持 有人 大会 ， 审 议 《 关于 华夏 恒利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金转 型为 华夏
恒利 3 个 月定 期开 放债 券 型证券 投资 基金 有关 事项 的议案 》 ， 会议 议案 于 2018 年 6 月 21 日
获得通 过， 大会 决议 自同 日起生 效 。 自 2018 年 6 月 29 日起 ， “ 华 夏恒利 6 个月定 期开 放 债
券型证 券投 资基 金 ” 正式 转 型为 “ 华夏 恒利 3 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 ” 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细
阅读本 基金 的招 募说 明书 及其更 新。
本报告 中的 财务 资料 经审 计， 安永 华明 会计 师事 务 所 （ 特殊 普通 合伙 ） 为 本 基金出 具了
无保留 意见 的审 计报 告， 请投资 者注 意阅 读。
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 报告 期自 2018 年 6 月 29 日起至 2018 年
12 月 31 日 止， 原华 夏恒 利 6 个 月定 期开 放债 券型 证券投 资基 金 报 告期 自 2018 年 1 月 1 日
起至 2018 年 6 月 28 日止。 如 无特 殊说 明 ， 本 报告 中 “ 本基 金 ” 指 华夏 恒利 3 个 月定期 开放 债
券型证 券投 资基 金 及 原华 夏恒 利 6 个 月定 期开 放债 券型证 券投 资基 金 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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§ 2 基 金简 介
2.1 基 金基 本情 况
2.1.1 华夏 恒利3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
基金名 称 华夏恒 利3 个月 定期 开放 债 券型证 券投 资基 金
基金简 称 华夏恒 利3 个月 定开 债券
基金主 代码 002552
交易代 码 002552
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金 合 同生 效 日 2018年6月29 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国光 大银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 51,061,917.49 份
基金合 同存 续期 不定期
注： 原 华夏 恒利 6 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 于 2018 年 6 月 29 日 转型 为 华夏 恒
利 3 个 月定 期开 放债 券型 证券投 资基 金 。
2.1.2 原华 夏恒 利6个 月定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
基金名 称 华夏恒 利6 个月 定期 开放 债 券型证 券投 资基 金
基金简 称 华夏恒 利定 开债 券
基金主 代码 002552
交易代 码 002552
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016年3月29 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国光 大银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 505,465,178.88 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说 明
2.2.1 华夏 恒利3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
投资目 标 在严格 控制 风险 的前 提下 ，追求 持续 、稳 定的 收益 。
投资策 略
本基金主要通过采取债券类属配置策略、久期管理策
略、 收 益率 曲线 策略 、 信 用债券 投资 策略 、 国 债期 货投
资策略 、 资 产支 持证 券投 资 策略等 投资 策略 以实 现投 资
目标。
业绩比 较基 准 中债综 合指 数 收 益率 。
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长 期平均 风险 和预 期收 益率 低
于股票 基金 、混 合基 金， 高于货 币市 场基 金。
2.2.2 原华 夏恒 利6个 月定 期开放 债券 型证 券投 资基 金 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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投资目 标 在控制 风险 的前 提下 ，追 求较高 的绝 对回 报。
投资策 略
本基金主要通过采取债券类属配置策略、久期管理策
略、 收 益率 曲线 策略 、 信 用债券 投资 策略 、 国 债期 货投
资策略 、 资 产支 持证 券投 资 策略等 投资 策略 以实 现投 资
目标。
业绩比 较基 准 中债综 合指 数。
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长 期平均 风险 和预 期收 益率 低
于股票 基金 、混 合基 金， 高于货 币市 场基 金。
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华夏基 金管 理有 限公 司 中国光 大银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 李彬 石立平
联系电 话 400-818-6666 010-63639180
电子邮 箱 service@ChinaAMC.com shiliping@cebbank.com
客户服 务电 话 400-818-6666 95595
传真 010-63136700 010-63639132
2.4 信 息披 露方 式
登 载 基 金年 度 报告 正 文的管 理 人
互联网 网址
www.ChinaAMC.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
§ 3 主 要财 务指 标 、 基金 净 值表现 及利 润分 配情 况
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据
和指标
2018 年
2017 年 2016 年
转型后
报告期 （2018 年 6 月 29
日起至 2018 年 12 月 31
日）
转型前
报告期 （2018 年 1 月 1 日起
至 2018 年 6 月 28 日 ）
本 期 已 实 现
收益
4,706,782.69
-2,162,356.72
-6,633,359.25 59,385,767.19
本期利 润
15,387,365.94
23,729,801.25
15,126,709.23 1,346,880.70
加 权 平 均 基
金 份 额 本 期
利润
0.0518
0.0309
0.0088 0.0006
本 期 加 权 平
均 净 值 利 润
率
4.85% 2.98% 0.87% 0.06% 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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本 期 基 金 份
额 净 值 增 长
率
4.46% 2.75% 0.79% 1.20%
3.1.2 期末 数据
和指标
报告期 末（2018 年 12 月
31 日）
报告期 末（2018 年 6 月 28
日）
2017 年末 2016 年末
期 末 可 供 分
配利润
2,514,749.43
14,227,491.94
20,349,213.69 34,293,123.93
期 末 可 供 分
配 基 金 份 额
利润
0.0492
0.0281
0.0204 0.0115
期 末 基 金 资
产净值
55,898,680.89
529,956,092.05
1,016,480,774.83 3,006,630,942.90
期 末 基 金 份
额净值
1.0947
1.048
1.020 1.012
3.1.3 累计 期末
指标
报告期 末（2018 年 12 月
31 日）
报告期 末（2018 年 6 月 28
日）
2017 年末 2016 年末
基 金 份 额 累
计 净 值 增 长
率
4.46% 4.80% 2.00% 1.20%
注： ①所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收
益水平 要低 于所 列数 字。
②本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他收 入 （ 不含 公允 价值 变 动收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
③ 期末可供分配利润为期 末资产负债表中未分配利 润与未分配利润中已实现 部分的孰
低数。
④自 2018 年 6 月 29 日起 ， 由 《 华夏 恒利 6 个 月定 期开 放债券 型证 券投 资基 金 基 金合同 》
修订而 成的 《 华 夏恒 利 3 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金 基 金合 同》 生效 。
3.2 基金 净 值表 现
3.2.1 华夏 恒利3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.47% 0.06% 1.99% 0.05% -0.52% 0.01%
过去六 个月 4.36% 0.06% 2.57% 0.06% 1.79% 0.00%
自基金转型
起至今
4.46% 0.06% 2.75% 0.06% 1.71% 0.00% 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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3.2.1.2 自基金转 型以来 基金 份额累 计净值增 长率变动 及其与 同期业绩 比较基准 收益率 变动
的比较
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率历 史走 势对比 图
（2018 年 6 月 29 日 至 2018 年 12 月 31 日 ）
注： ①自 2018 年 6 月 29 日起 ， 原 华夏 恒利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金转 型为
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 。
②根据 华夏 恒 利 3 个 月定 期开放 债券 型证 券投 资基 金的基 金合 同规 定， 本基 金 自基金 合
同生效 之日 起 6 个月 内使 基金的 投资 组合 比例 符合 本基金 合同 第十 二部 分 “ 二 、投资 范围 ” 、
“ 四、 投资 限制 ” 的有 关约 定。
3.2.1.3 自 基金 转型 以来 基 金每年 净值 增长 率及 其与 同期业 绩比 较基 准收 益率 的比较
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金
基金每 年净 值增 长率 及其 与同期 业绩 比较 基准 收益 率的对 比图 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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注： 自 2018 年 6 月 29 日 起， 由 《 华夏 恒 利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金 基 金合
同 》 修订 而成 的 《 华夏 恒 利 3 个 月定 期开 放债 券型 证券投 资基 金基 金合 同 》 生效 ， 合 同生 效
当年按 实际 存续 期计 算， 不按整 个自 然年 度进 行折 算。
3.2.2 原华 夏恒 利 6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
3.2.2.1 基 金份 额净 值增 长 率及其 与同 期业 绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段 份额净 值
增长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月
0.96% 0.08% 0.83% 0.10% 0.13% -0.02%
过去六 个月
2.75% 0.07% 1.98% 0.08% 0.77% -0.01%
过去一 年
2.95% 0.07% 0.65% 0.06% 2.30% 0.01%
自基金 合同
生效起 至转
型前
4.80% 0.08% -3.35% 0.08% 8.15% 0.00%
3.2.2.2 自基金合 同生效 以来 基金份 额累计净 值增长率 变动及 其与同期 业绩比较 基准收 益率
变动的 比较
原 华夏 恒 利 6 个 月定 期开 放债券 型证 券投 资基 金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率历 史走 势对比 图
（2016 年3 月29 日至2018 年6月28 日） 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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3.2.2.3 自 基金 合同 生效 以 来基金 每年 净值 增长 率及 其与同 期业 绩比 较基 准收 益率的 比较
原 华夏 恒 利 6 个 月定 期开 放债券 型证 券投 资基 金
基金每 年净 值增 长率 及其 与同期 业绩 比较 基准 收益 率的对 比图
注： 本基 金合 同于 2016 年 3 月 29 日 生效 ， 合 同生 效 当年按 实际 存续 期计 算 ， 不按整 个
自然年 度进 行折 算。
3.3 过 去三 年 基 金的 利润 分配情 况
3.3.1 华夏 恒利3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
本基金 自基 金转型 以 来无 利润分 配事 项。
3.3.2 原华 夏恒 利 6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
本基金 自基 金合 同生 效以 来无利 润分 配事 项。
§ 4 管理人报告 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况
4.1.1 基金 管理 人及 其管 理 基金的 经验
华夏基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 4 月 9 日， 是 经中国 证监 会批 准成 立的 首批全 国
性基金 管理 公司 之一 。 公 司总部 设在 北京 ， 在 北京 、 上海、 深圳、 成都、 南 京、 杭 州、 广 州
和青岛 设有 分公 司 ， 在 香 港、 深圳 、 上海 设有 子公 司。 公司 是首 批全 国社 保 基金管 理人 、 首
批企业 年金 基金 管理 人、 境内首 批 QDII 基金管理人 、 境内 首 只 ETF 基金管理 人、 境 内首 只
沪港通 ETF 基金管 理人 、 首批内 地与 香港 基金 互认 基金管 理人 、首 批基 本养 老保险 基金 投
资管理 人资 格、 首家 加入 联合国 责任 投资 原则 组织 的公募 基金 公司 、首 批公 募 FOF 基金 管
理人 、 首 批公 募养 老目 标 基金管 理人 ， 以及 特定 客 户资产 管理 人 、 保 险资 金 投资管 理人 ， 香
港子公 司是 首 批 RQFII 基金管理 人。 华夏 基金 是业 务领域 最广 泛的 基金 管理 公司之 一。
华夏基 金以 深入 的投 资研 究为基 础 ， 尽 力捕 捉市 场 机会 ， 为 投资 人谋 求良 好 的回报 。 根
据银河 证券 基金 研究 中心 基金业 绩统 计报 告， 在基 金分类 排名 中（ 截至 2018 年 12 月 31 日
数据 ） ，华夏经 济转型股票在 “ 股票基金- 标准 股票型基金- 标准 股票型基金（A 类） ” 中排 名
2/152 ； 华夏 圆 和混 合 在 “混合基金- 灵 活 配置 型 基金- 灵 活 配 置 型 基 金（ 股 票上下 限 0-95%+
基准股 票比 例 60%-100% ）” 中 排名 9/346 ； 华夏 沪 港通恒 生 ETF 、华夏 金融 ETF 在“ 股票 基
金- 指数股票 型基 金- 股票 ETF 基金” 中分 别排 名 1/109 和 9/109 ； 华 夏沪 港通 恒生 ETF 联接(A
类) 、 华 夏上 证 50ETF 联接(A 类) 在“ 股 票基 金- 指数股 票型基 金- 股票 ETF 联接基 金 （A 类） ”
中分别 排 名 2/73 和 10/73 。
公司及 旗下 基金 荣膺 由基 金评价 机构 颁发 的多 项奖 项。在 《中 国证 券报 》评 奖活动 中 ，
公司荣 获 “ 中国 基金业 20 周年卓 越贡 献公 司 ” 和“ 被 动投资 金牛 基金 公司 ” 两 大 奖项， 旗下 华
夏回报 混合 荣获 “201 7 年 度 开放式 混合 型金 牛基 金 ” 称 号， 华 夏安 康债 券荣 获 “2 01 7 年度 开放
式债券型金牛基金 ” 称号。 在《证券时报》评 奖活动 中，旗下华夏永福 混合和 华夏回报混合
荣获 “ 三年持续回报绝对收益明星基金 ” 称号，华夏安康债券荣获 “ 三年持续回报积极债券 型
明星基 金 ” 称号 ，华 夏消 费 升级混 合荣 获 “2 017 年度 平 衡混合 型明 星基 金 ” 称号 。 在《上 海证
券报 》 举 行 的 2018 中 国基 金业峰 会暨 第十 五届 “金基金 ” 颁 奖评 选中 ， 公 司 荣获 公募基 金 20
周年 “ 金基 金 ”T O P 基金 公 司大奖 ， 旗下 华夏 沪深 300ETF 荣获第 十五 届 “ 金 基金 ” 指数 基金 奖
（一年 期） ，华 夏上 证 50ETF 荣获第十五 届 “ 金基 金 ” 指数基 金奖 （三 年期 ） 。
在客户服务 方面，2018 年 ，华夏基金 继续以 客户需 求为导向， 努力提 高客户 使用的便
利性和 服务 体验 ： （1） 华 夏基金 网上 交易 平台 上线 闪购业 务 ， 为 客户 提供 更 便捷的 基金 交易
方式； （2） 微信 服务 号上 线随存 随取 业务 实时 通知 功能， 方便 客户 及时 了解 交易变 动情 况 ，华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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进一步 提升 客户 体验 ； （3 ） 对在线 智能 服务 机器 人小 夏进行 全新 升级 ， 帮 助投 资 人一搜 即达 ，
让 投资 理财 更加 便捷 、 高 效； （4） 与中 原银 行、 西 安银行 、 长沙 银行 、 开 源 证券等 基金 销售
机构合 作 ， 为 客户 提供 更 多理财 渠道 ； （5 ） 开 展 “ 四 大明星 基金 有奖 寻人 ” 、 “ 华夏基 金 20 周
年献礼 ， 华 夏基 金户 口本 ” 、 “ 揭秘 ? 团长 与团 员默 契 度?” 、 “ 大 胆预 测退 休金 ” 等 活动， 为客 户
提供多 样化 的投 资者 教育 和关怀 服务 。
4.1.2 基金 经理 （或 基金 经 理小组 ）及 基金 经理 助理 简介
4.1.2.1 华夏 恒利3个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期
限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
柳万军
本基金
的基金
经理、
固定收
益部总
监
2018-06-29 - 11 年
中国人民银行研究生部金融学
硕士 。 曾 任中 国人 民银 行 上海总
部副主 任科 员 、 泰 康资 产 固定收
益部投 资经 理 、 交 银施 罗 德基金
固定收益部基金经理助理等。
2013 年6 月加 入华 夏基 金 管理有
限公司，曾任固定收益部研究
员， 华夏 货币 市场 基金 基 金经理
（2013 年 12 月 31 日至 2017 年
8 月 7 日期 间） 、 华 夏薪 金 宝货币
市场基 金基 金经 理 （2014 年 5 月
26 日至 2017 年 8 月 7 日 期间）
等。
注： ① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.1.2.2 原华 夏恒 利6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期
限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
柳万军
本基金
的基金
经理、
固定收
益部总
监
2016-03-28 2018-06-28 11 年
中国人民银行研究生部金融学
硕士 。 曾 任中 国人 民银 行 上海总
部副主 任科 员 、 泰 康资 产 固定收
益部投 资经 理 、 交 银施 罗 德基金
固定收益部基金经理助理等。
2013 年6 月加 入华 夏基 金 管理有
限公司，曾任固定收益部研究
员， 华夏 货币 市场 基金 基 金经理华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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（2013 年 12 月 31 日至 2017 年
8 月 7 日期 间） 、 华 夏薪 金 宝货币
市场基 金基 金经 理 （2014 年 5 月
26 日至 2017 年 8 月 7 日 期间）
等。
注：① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格遵 守 《中 华人 民共 和 国证券 投资 基金 法》 、 《 公 开募集 证券
投资基 金运 作管 理办 法》 、 《证 券投 资基 金管 理公 司 公平交 易制 度指 导意 见》 、 《基 金管 理公 司
开展投 资 、 研 究活 动防 控 内幕交 易指 导意 见 》 等 法 律法规 和基 金合 同 ， 本 着 诚实信 用 、 勤 勉
尽责 、 安 全高 效的 原则 管 理和运 用基 金资 产 ， 在 严 格控制 投资 风险 的基 础上 ， 为 基金 份额 持
有人谋 求最 大利 益， 没有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明
4.3.1 公平 交易 制度 和控 制 方法
本基金 管理 人根 据 《证 券 投资基 金管 理公 司公 平交 易制度 指导 意见 》 等法 规 制定了 《 华
夏基金管 理有限公 司公平 交易制度》 。公司 通过科学 、制衡的 投资决策 体系， 加强交易 分 配
环节的 内部 控制 ， 并通 过 工作制 度 、 流 程和 技术 手 段保证 公平 交易 原则 的实 现。 同时 ， 通 过
监察稽 核、 事后 分析 和信 息披露 来保 证公 平交 易过 程和结 果的 监督 。
4.3.2 公平 交易 制度 的执 行 情况
本基金 管理 人一 贯公 平对 待旗下 管理 的所 有基 金和 组合， 制定 并严 格遵 守相 应 的制度 和
流程 ， 通 过系 统和 人工 等 方式在 各环 节严 格控 制交 易公平 执行 。 报告 期内 ， 本基金 管理 人严
格执行 了 《证 券投 资基 金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》 和 《 华夏 基金 管 理有限 公司 公平
交易制 度》 的规 定。
本基金 管理 人通 过统 计检 验的方 法对 管理 的不 同投 资组合 ，在 不同 时间 窗下 （1 日内、
3 日内、5 日内 ）的 本年 度 同向交 易价 差进 行了 专项 分析， 未发 现违 反公 平交 易原则 的异 常
情况。
4.3.3 异常 交易 行为 的专 项 说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
报告期 内， 未出 现 涉 及本 基 金的交 易所 公开 竞价 同日 反向交 易成 交较 少的 单边 交易量 超
过该证 券当 日成 交 量 5% 的 情况。 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明
4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析
2018 年 债券 市场 在基 本面 和政策 面配 合下 ，走 出了 牛市行 情。 受去 杠杆 政策 等影 响 ，
影子银 行出 现明 显收 缩 ， 驱动内 需走 弱 ， 叠 加中 美 贸易战 风险 上升 ， 宏观 审 慎政策 作出 了相
应调整 ， 货币 政策 更加 灵 活中性 ， 央行 多次 下调 法 定存款 准备 金率 ， 保持 金 融市场 流动 性稳
定充裕 ， 基 本面 和政 策面 的 向好带 动利 率债 和高 等级 信用债 显著 上涨 。 另 一方 面 ， 经济 下行 ，
企业盈利走弱，流动 性风 险上升叠加民企信用 违约 事件频发，弱资质民 企债 券走势不佳，
AA 级 及以 下民 企债 信用 利 差扩大 。 受盈 利下 行等 因 素影响 ， 股票 市场 全年 走 熊， 可转 债指
数震荡 走弱 。
报告 期内，本基 金整体以持有 中高等级信 用债为主，阶 段性参与可 转债的波段交 易机
会。
4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现
转型前 ， 截至2018 年6 月28 日， 华夏 恒利6个 月定 期开 放债券 型证 券投 资基 金份 额净值 为
1.048 元，2018 年1月1日至6月28 日期 间份 额净 值增 长 率为2.75% ， 同期 业绩 比较 基准收 益率
为1.98% ；转 型后 ，截 至2018 年12 月31 日， 华夏 恒利3 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金份
额净值 为1.0947 元， 2018 年6月29 日至12 月31 日 期间 份 额净值 增长 率为4.46% ， 同 期业绩 比较
基准收 益率 为2.75% 。
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望
展望 2019 年 ， 决 定债 券市 场中期 走势 的核 心驱 动因 素在于 经济 状况 如何 演绎 。 随 着 去
杠杆政 策转 为稳 杠杆 ， 影 子银行 收缩 力度 最大 的阶 段逐步 度过 ， 随着 表内 信 贷放量 和地 方债
等发行 提前 ， 广义 社融 增 速一季 度开 始有 望企 稳 ， 但反弹 动力 相对 有限 ， 更 多体现 为企 稳弱
反弹； 同时 ，分 拆经 济各 主体部 门， 在宏 观整 体稳 杠杆叠 加地 方政 府隐 形债 务严控 背景 下 ，
内需改 善动 力不 足 ， 经 济 反弹上 行概 率较 低 ， 难 以 对债券 市场 构成 趋势 反转 的驱动 力 。 外 部
环境中 ， 全球 需求 下行 ， 美联储 缩表 加息 预期 减弱 ， 美 债收 益率 曲线 平坦 化 ， 人 民币 短期 贬
值压力阶 段性趋弱 ，对内 掣肘减轻 ，也难以 构成国 内债市的 利空因素 。综合 而言，2019 年
债券市 场大 幅利 空因 素暂 时难以 看到 ， 债牛 的趋 势 犹在 ， 但 收益 率低 位背 景 下， 波动 可能 会
有所放 大。 随着 股票 市场 估 值回落 到低 位， 在流 动性 改 善环境 下， 尽管 盈利 仍延 续 下行趋 势，
但权益 类资 产有 望企 稳并 阶段性 反弹 ， 随着 可转 债供 给放量 ， 全年 可转 债的 结 构 性机会 较 多 。
投资策 略上 ， 本基 金将 基 本维持 现有 债券 持仓 ， 阶 段性参 与长 端利 率债 和可 转债博 弈，
规避低 等级 信用 债。 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
12
珍惜基 金份 额持 有人 的每 一分投 资和 每一 份信 任， 本基金 将继 续奉 行华 夏基 金管理 有
限公司 “ 为 信任 奉献 回报 ” 的经营 理念 ， 规 范运 作， 审慎投 资， 勤勉 尽责 地为 基金份 额持 有 人
谋求长 期、 稳定 的回 报。
4.7 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况
本报告 期内 ， 基金 管理 人 持续加 强合 规管 理 、 风 险 控制和 监察 稽核 工作 。 在 合规管 理方
面， 公司 认真 落实 资管 新 规及其 配套 规则 、 债券 交 易合规 管理 、 货币 市场 基 金互联 网销 售等
行业新 规 ， 紧 密跟 踪监 管 要求 ， 促 进公 司业 务合 法 合规 ； 公 司不 断完 善内 部 制度建 设 ， 制 定
了非居 民金 融账 户涉 税信 息尽职 调查 管理 制度 、 案 件管理 制度 、 合同 管理 制 度、 知识 产权 管
理制度 等多 项制 度 ， 修 订 了投资 者适 当性 管理 制度 ， 编 制了 合规 管理 白皮 书 ； 公 司以 投资 研
究和销 售业 务条 线为 重点 ， 围 绕内 幕交 易 、 利 用未 公 开信息 交易 等重 点防 范的 违法违 规行 为
和新颁 布的 法律 法规 ， 开 展合规 培训 ， 不断 提升 员 工的合 规守 法意 识 ； 强 化 事前事 中合 规风
险管理 ， 对信 息披 露文 件 严格把 关 ， 认 真审 核基 金 宣传推 介材 料 ， 加 强销 售 行为管 理 ， 防 范
各类合 规风 险 。 在 风险 管 理方面 ， 公司 秉承 全员 风 险管 理 的理 念 ， 采 取事 前 防范 、 事 中控 制
和事后 监督 等三 阶段 工作 ， 在 持续 对日 常投 资运 作 进行监 督的 同时 ， 加强 对 基金流 动性 风险
的管理 、 投资 组合 强制 合 规管理 ， 督促 投研 交易 业 务的合 规开 展 。 在 监察 稽 核方面 ， 公司 定
期和不 定期 开展 多项 内部 稽核 ， 对 投资 决策 、 投资 研究 、 交 易执 行 、 基 金销 售、 信息 技术 等
关键业 务和 岗位 进行 检查 监督， 促进 公司 业务 合规 运作、 稳健 经营 。
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 所管理 的基 金整 体运 作合 法合规 。 本基 金管 理人 将 继续以 风险
控制为 核心 ，坚 持基 金份 额持有 人利 益优 先的 原则 ，提高 监察 稽核 工作 的科 学性和 有效 性 ，
切实保 障基 金安 全、 合规 运作。
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明
根据中 国证 监会 相关 规定 及基金 合同 约定 ， 本基 金 管理人 为准 确 、 及 时进 行 基金估 值和
份额净 值计 价 ， 制 定了 基 金估值 和份 额净 值计 价的 业务管 理制 度 ， 建 立了 估 值委员 会 ， 使 用
可靠的 估值 业务 系统 ， 设 有完善 的风 险监 测 、 控 制 和报告 机制 。 本基 金托 管 人审阅 本基 金管
理人采 用的 估值 原则 及技 术， 并复 核、 审查 基金 资 产净值 和基 金份 额申 购 、 赎回价 格 。 会 计
师事务 所在 估值 调整 导致 基金资 产净 值的 变化 在 0.25% 以上 时对 所采 用的 相关 估值技 术 、 假
设及输 入值 的适 当性 发表 专业意 见。 定价 服务 机构 按照商 业合 同约 定提 供定 价服务 。
4.9 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 ，符 合相 关法 规及 基金合 同的 规定 。
4.10 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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报告期 内， 本基 金未 出现 连 续二十 个工 作日 基金 份额 持有人 数量 不满 二百 人或 者基金 资
产净值 低于 五千 万元 的情 形。
§ 5 托 管人 报告
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明
本报告 期内 ， 中 国光 大银 行 股份有 限公 司在 华夏 恒 利 3 个月 定期 开放 债券 型证 券投资 基
金 （ 以下 称 “ 本 基金 ” ） 托 管过程 中 ， 严 格遵 守了 《 证券投 资基 金法 》 、 《证 券 投资基 金运 作管
理办法 》 、 《证 券投 资基 金 信息披 露管 理办 法 》 及 其 他法律 法规 、 基金 合同 、 托管协 议等 的规
定， 依法 安全 保管 了基 金 的全部 资产 ， 对本 基金 的 投资运 作进 行了 全面 的会 计核算 和应 有的
监督 ， 对 发现 的问 题及 时 提出了 意见 和建 议 。 同 时 ， 按 规定 如实 、 独 立地 向 监管机 构提 交了
本基金 运作 情况 报告 ， 没 有发生 任何 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为 ， 诚 实 信用 、 勤 勉尽 责
地履行 了作 为基 金托 管人 所应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明
本报告 期内 ， 中国 光大 银 行股份 有限 公司 依据 《 证 券投资 基金 法》 、 《 证券 投 资基金 运作
管理办 法》 、 《 证券 投资 基 金信息 披露 管理 办法 》 及 其他法 律法 规 、 基 金合 同 、 托 管协 议等 的
规定 ， 对 基金 管理 人的 投 资运作 、 信息 披露 等行 为 进行了 复核 、 监督 ， 未 发 现基金 管理 人在
投资运 作 、 基 金资 产净 值 的计算 、 基金 份额 申购 赎 回价格 的计 算 、 基 金费 用 开支等 方面 存在
损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。 该基 金在 运作 中 遵守了 有关 法律 法规 的要 求， 各重 要方 面
由投资 管理 人依 据基 金合 同及实 际运 作情 况进 行处 理。
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见
中国光 大银 行股 份有 限公 司依法 对基 金管 理人 编制 的 《华 夏恒 利 3 个月 定期 开 放债券 型
证券投 资基 金 2018 年年 度 报告》 进行 了复 核， 认为 报告中 相关 财务 指标 、净 值表现 、财 务
会计报告（注：财务会计 报告中的 “ 金融工具风险及 管理 ” 部分未在托管人复核 范围内） 、 投
资组合 报告 等内 容真 实、 准确。
§ 6 审 计报 告
6.1 华 夏恒 利 3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
安永华 明（2019 ）审 字 第 60739337_A28 号
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 全体 基金份 额持 有人 ：
6.1.1 审计 意见
我们审 计了 华夏 恒 利 3 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 的财 务报 表， 包括 2018 年 12
月 31 日的 资产 负债 表，2018 年 6 月 29 日 （基 金 合 同 生效 日 ） 至 2018 年 12 月 31 日止 期间华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
14
的利润 表、 所有 者权 益（ 基金净 值） 变动 表以 及相 关财务 报表 附注 。
我们认 为， 后附 的 华 夏恒 利 3 个 月定 期开 放债 券型 证券投 资基 金 的 财务 报表 在所有 重 大
方面按 照企 业会 计准 则的 规定编 制， 公允 反映 了 华 夏 恒利 3 个月 定期 开放 债券 型证券 投资 基
金 2018 年 12 月 31 日 的财 务状况 以 及 2018 年 6 月 29 日（ 基金 合同 生效 日） 至 2018 年 12
月 31 日止 期间 的经 营成 果 和净值 变动 情况 。
6.1.2 形成 审计 意见 的基 础
我们按照中国注册 会计师 审计准则的规定执 行了审 计工作。审计报告 的 “ 注册 会计师对
财务报表审计的责 任 ” 部分 进一步阐述了我们 在这些 准则下的责任。按 照中国 注册会计师职
业道德 守则 ， 我们 独立 于 华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 ， 并 履行了 职业 道德
方面的 其他 责任 。 我们 相 信， 我们 获取 的审 计证 据 是充分 、 适当 的， 为发 表 审计意 见提 供了
基础。
6.1.3 其他 信息
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 管理 层对其 他信 息负 责。 其他 信 息包括 年
度报告 中涵 盖的 信息 ，但 不包括 财 务 报表 和我 们的 审计报 告。
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他信 息发 表任 何形式 的
鉴证结 论。
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过程 中， 考 虑其他 信息
是否与 财务 报表 或我 们在 审计过 程中 了解 到的 情况 存在重 大不 一致 或者 似乎 存在重 大 错 报 。
基于我 们已 执行 的工 作， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ，我 们应 当报 告该事 实 。
在这方 面， 我们 无任 何事 项需要 报告 。
6.1.4 管理 层和 治理 层对 财 务报表 的责 任
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使 其实 现公 允反 映， 并 设计 、 执 行
和维护 必要 的内 部控 制， 以使财 务报 表不 存在 由于 舞弊或 错误 导致 的重 大错 报。
在编制 财务 报表 时， 管理 层 负责评 估华 夏恒 利 3 个月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金的 持
续经营能 力，披露 与持续 经营相关 的事项（ 如适用） ，并运用 持续经营 假设， 除非计划 进 行
清算、 终止 运营 或别 无其 他现实 的选 择。
治理层 负责 监督 华夏 恒 利 3 个月 定期 开放 债券 型证 券投资 基金 的财 务报 告过 程。
6.1.5 注册 会计 师对 财务 报 表审计 的责 任
我们的目标是对财务报表 整体是否不存在由于舞弊 或错误导致 的 重 大 错 报 获取 合 理 保
证， 并出 具包 含审 计意 见 的审计 报告 。 合理 保证 是 高水平 的保 证 ， 但 并不 能 保证按 照审 计准华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
15
则执行 的审 计在 某一 重大 错报存 在时 总能 发现 。 错 报可能 由于 舞弊 或错 误导 致， 如果 合理 预
期错报 单独 或汇 总起 来可 能影响 财务 报表 使用 者依 据财务 报表 作出 的经 济决 策， 则 通常 认 为
错报是 重大 的。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中， 我们 运用 职业判 断， 并保 持职 业怀 疑。同 时 ，
我们也 执行 以下 工作 ：
（1）识别 和评估由 于舞弊 或错误导 致的财务 报表重 大错报风 险，设计 和实施 审计程 序
以应对 这些 风险 ， 并获 取 充分 、 适 当的 审计 证据 ， 作为发 表审 计意 见的 基础 。 由 于舞 弊可 能
涉及串 通 、 伪 造、 故意 遗 漏、 虚假 陈述 或凌 驾于 内 部控制 之上 ， 未能 发现 由 于舞弊 导致 的重
大错报 的风 险高 于未 能发 现由于 错误 导致 的重 大错 报的风 险。
（2）了解 与审计相 关的内 部控制， 以设计恰 当的审 计程序， 但目的并 非对内 部控制 的
有效性 发表 意见 。
（3） 评价 管理 层选 用会 计 政策的 恰当 性和 作出 会计 估计及 相关 披露 的合 理性 。
（4）对管 理层使用 持续经 营假设的 恰当性得 出结论 。同时， 根据获取 的审计 证据， 就
可能导致 对华夏恒 利 3 个 月定期开 放债券型 证券投 资基金持 续经营能 力产生 重大疑虑 的事
项或情 况是 否存 在重 大不 确定性 得出 结论 。 如果 我 们得出 结论 认为 存在 重大 不确定 性 ， 审 计
准则要 求我 们在 审计 报告 中提请 报表 使用 者注 意财 务报表 中的 相关 披露 ；如 果披露 不充 分 ，
我们应 当发 表非 无保 留意 见。 我们 的结 论基 于截 至 审计报 告日 可获 得的 信息 。 然 而， 未来 的
事项或 情况 可能 导致 华夏 恒利 3 个月 定期 开放 债券 型证券 投资 基金 不能 持续 经营。
（5） 评价 财务 报表 的总 体 列报 、 结 构和 内容 （包 括 披露） ， 并 评价 财务 报表 是 否公允 反
映相关 交易 和事 项。
我们与 治理 层就 计划 的审 计范围 、 时间 安排 和重 大 审计发 现等 事项 进行 沟通 ， 包 括沟 通
我们在 审计 中识 别出 的值 得关注 的内 部控 制缺 陷。
安永华 明会 计师 事 务 所（ 特殊普 通合 伙）
中国注 册会 计师
王珊 珊
马剑 英
北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广场 安永 大 楼 17 层
2019 年 3 月 22 日
6.2 原 华夏 恒利 6 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金
安永华 明（2019 ）审 字 第 60739337_A64 号 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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华夏恒 利 6 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 全体 基金份 额持 有人 ：
6.2.1 审计 意见
我们审 计了 华夏 恒 利 6 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 的财 务报 表， 包 括 2018 年 6
月 28 日的 资产 负债 表 ，2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日 止期 间 的 利润 表 、 所 有者 权益
（基金 净值 ）变 动表 以及 相关财 务报 表附 注。
我们认 为， 后附 的 华 夏恒 利 6 个 月定 期开 放债 券型 证券投 资基 金 的 财务 报表 在所有 重 大
方面按 照企 业会 计准 则的 规定编 制， 公允 反映 了 华 夏 恒利 6 个月 定期 开放 债券 型证券 投资 基
金 2018 年 6 月 28 日 的财 务状况 以及 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日止 期间 的 经营 成
果和净 值变 动情 况。
6.2.2 形成 审计 意见 的基 础
我们按照中国注册 会计师 审计准则的规定执 行了审 计工作。审计报告 的 “ 注册 会计师对
财务报表审计的责 任 ” 部分 进一步阐述了我们 在这些 准则下的责任。按 照中国 注册会计 师职
业道德 守则 ， 我们 独立 于 华夏恒 利 6 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 ， 并 履行了 职业 道德
方面的 其他 责任 。 我们 相 信， 我们 获取 的审 计证 据 是充分 、 适当 的， 为发 表 审计意 见提 供了
基础。
6.2.3 其他 信息
华夏恒 利 6 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 管理 层对其 他信 息负 责。 其他 信 息包括 年
度报告 中涵 盖的 信息 ，但 不包括 财务 报表 和我 们的 审计报 告。
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他信 息发 表任 何形式 的
鉴证结 论。
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过程 中， 考 虑其他 信息
是否与 财务 报表 或我 们在 审计过 程中 了解 到的 情况 存在重 大不 一致 或者 似乎 存在重 大 错 报 。
基于我 们已 执行 的工 作， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ，我 们应 当报 告该事 实 。
在这方 面， 我们 无任 何事 项需要 报告 。
6.2.4 管理 层和 治理 层对 财 务报表 的责 任
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使 其实 现公 允反 映， 并 设计 、 执 行
和维护 必要 的内 部控 制， 以使财 务报 表不 存在 由于 舞弊或 错误 导致 的重 大错 报。
在编制 财务 报表 时， 管理 层 负责评 估华 夏恒 利 6 个月 定期 开 放债 券型 证券 投资 基金的 持
续经营能 力，披露 与持续 经营相关 的事项（ 如适用） ，并运用 持续经营 假设， 除非计划 进 行
清算、 终止 运营 或别 无其 他现实 的选 择。 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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治理层 负责 监督 华夏 恒 利 6 个月 定期 开放 债券 型证 券投资 基金 的财 务报 告过 程。
6.2.5 注册 会计 师对 财务 报 表审计 的责 任
我们的目标是对财务报表 整体是否不存在由于舞弊 或错误导致的重大错报获 取合理保
证， 并出 具包 含审 计意 见 的审计 报告 。 合理 保证 是 高水平 的保 证 ， 但 并不 能 保证按 照审 计准
则执行 的审 计在 某一 重大 错报存 在时 总能 发现 。 错 报可能 由于 舞弊 或错 误导 致， 如果 合理 预
期错报 单独 或汇 总起 来可 能影响 财务 报表 使用 者依 据财务 报表 作出 的经 济决 策， 则 通常 认 为
错报是 重大 的。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中， 我们 运用 职业判 断， 并保 持职 业怀 疑。同 时 ，
我们也 执行 以下 工作 ：
（1）识别 和评估由 于舞弊 或错误导 致的财务 报表重 大错报风 险，设计 和实施 审计程 序
以应对 这些 风险 ， 并获 取 充分 、 适 当的 审计 证据 ， 作为发 表审 计意 见的 基础 。 由 于舞 弊可 能
涉及串 通 、 伪 造、 故意 遗 漏、 虚假 陈述 或凌 驾于 内 部控制 之上 ， 未能 发现 由 于舞弊 导致 的重
大错报 的风 险高 于未 能发 现由于 错误 导致 的重 大错 报的风 险。
（2）了解 与审计相 关的内 部控制， 以设计恰 当的审 计程序， 但目的并 非对内 部控制 的
有效性 发表 意见 。
（3） 评价 管理 层选 用会 计 政策的 恰当 性和 作出 会计 估计及 相关 披露 的合 理性 。
（4）对管 理层使用 持续经 营假设的 恰当性得 出结论 。同时， 根据获取 的审计 证据， 就
可能导致 对华夏恒 利 6 个 月定期开 放债券型 证券投 资基金持 续经营能 力产生 重大疑虑 的事
项或情 况是 否存 在重 大不 确定性 得出 结论 。 如果 我 们得出 结论 认为 存在 重大 不确定 性 ， 审 计
准则要 求我 们在 审计 报告 中提请 报表 使用 者注 意财 务报表 中的 相关 披露 ；如 果披露 不充 分 ，
我们应 当发 表非 无保 留意 见。 我们 的结 论 基 于截 至 审计报 告日 可获 得的 信息 。 然 而， 未来 的
事项或 情况 可能 导致 华夏 恒利 6 个月 定期 开放 债券 型证券 投资 基金 不能 持续 经营。
（5） 评价 财务 报表 的总 体 列报 、 结 构和 内容 （包 括 披露） ， 并 评价 财务 报表 是 否公允 反
映相关 交易 和事 项。
我们与 治理 层就 计划 的审 计范围 、 时间 安排 和重 大 审计发 现等 事项 进行 沟通 ， 包 括沟 通
我们在 审计 中识 别出 的值 得关注 的内 部控 制缺 陷。
安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙）
中国注 册会 计师
王珊 珊
马剑 英
北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广场 安永 大 楼 17 层 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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2019 年 3 月 22 日
§ 7 年 度财 务会 计报 告
7.1 华 夏恒 利 3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
7.1.1 资产 负债 表
会计主 体： 华夏 恒 利 3 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金
报告截 止日 ：2018 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2018 年 12 月 31 日
资产：
银行存 款
566,074.08
结算备 付金
229,476.00
存出保 证金
55,773.09
交易性 金融 资产
46,323,342.60
其中： 股票 投资
-
基金投 资
-
债券投 资
45,738,142.60
资产支 持证 券投 资
585,200.00
贵金属 投资
-
衍生金 融资 产
-
买入返 售金 融资 产
8,000,000.00
应收证 券清 算款
234,879.06
应收利 息
581,305.28
应收股 利
-
应收申 购款
-
递延所 得税 资产
-
其他资 产
-
资产总 计
55,990,850.11
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债
-
卖出回 购金 融资 产款
-
应付证 券清 算款
-
华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
19
应付赎 回款
-
应付管 理人 报酬
14,190.03
应付托 管费
4,729.99
应付销 售服 务费
-
应付交 易费 用
1,157.50
应交税 费
2,091.70
应付利 息
-
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债
70,000.00
负债合 计
92,169.22
所有者权益：
实收基 金
51,061,917.49
未分配 利润
4,836,763.40
所有者 权益 合计
55,898,680.89
负债和 所有 者权 益总 计
55,990,850.11
注： ①自 2018 年 6 月 29 日起 ， 原 华夏 恒利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金 转 型为
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 ， 本 报告期 自 2018 年 6 月 29 日 至 2018 年 12
月 31 日。
②报告 截止 日 2018 年 12 月 31 日， 基金 份额 净值 1.0947 元； 基金 份额 总额 51,061,917.49
份。
7.1.2 利润 表
会计主 体： 华夏 恒 利 3 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金
本报告 期：2018 年 6 月 29 日（ 基金 合同 生效 日） 至 2018 年 12 月 31 日
单位： 人民 币 元
项目 附注号
本期
2018 年 6 月 29 日至 2018 年 12 月 31
日
一、收入
17,312,451.27
1.利息 收入
7,394,923.39
其中： 存款 利息 收入
127,853.98
债券利 息收 入
6,879,210.40
资产支 持证 券利 息收 入
17,652.72
买入返 售金 融资 产收 入
370,206.29
其他利 息收 入
-
华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
20
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
-763,055.37
其中： 股票 投资 收益
-
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益
-763,055.37
资产支 持证 券投 资收 益
-
贵金属 投资 收益
-
衍生工 具收 益
-
股利收 益
-
3. 公允 价值 变动 收益 （损失 以 “- ” 号填
列）
10,680,583.25
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列）
-
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列）
-
减：二、费用
1,925,085.33
1.管理 人报 酬
494,954.73
2.托管 费
164,984.85
3.销售 服务 费
-
4.交易 费用
8,134.91
5.利息 支出
1,135,082.43
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
1,135,082.43
6.税金 及附 加
16,890.25
7.其他 费用
105,038.16
三、 利润总额 （亏损总额以 “- ” 号填列）
15,387,365.94
减：所 得税 费用
-
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
15,387,365.94
注： 自 2018 年 6 月 29 日 起， 原 华 夏恒 利 6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金 转型 为 华
夏恒利 3 个月 定期 开放 债 券型证 券投 资基 金, 本报 告 期自 2018 年 6 月 29 日 至 2018 年 12 月
31 日 。
7.1.3 所有 者权 益（ 基金 净 值）变 动表
会计主 体： 华夏 恒 利 3 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金
本报告 期：2018 年 6 月 29 日（ 基金 合同 生效 日） 至 2018 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 6 月 29 日至 2018 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基金 净值 ） 505,465,178.88 24,490,913.17 529,956,092.05 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
21
二、 本 期经 营活 动产 生的 基 金净
值变动 数（ 本期 利润 ）
- 15,387,365.94 15,387,365.94
三、 本 期基 金份 额交 易产 生 的基
金净值变动数（净值减少以 “- ”
号填列 ）
-454,403,261.39 -35,041,515.71 -489,444,777.10
其中：1. 基 金申 购款 5,782.95 313.39 6,096.34
2. 基金 赎回 款 -454,409,044.34 -35,041,829.10 -489,450,873.44
四、 本 期向 基金 份额 持有 人 分配
利润产 生的 基金 净值 变动 （ 净值
减少以 “- ” 号填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基金 净值 ） 51,061,917.49 4,836,763.40 55,898,680.89
注： 自 2018 年 6 月 29 日 起， 原 华 夏恒 利 6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金 转型 为 华
夏恒 利 3 个 月定 期开 放债 券型证 券投 资基 金 ， 本报 告期 自 2018 年 6 月 29 日 至 2018 年 12
月 31 日。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 7.1.1 至 7.1.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
杨明 辉
汪贵 华
汪贵 华
基金管 理 人 负责 人
主 管会计 工作 负责 人
会 计机构 负责 人
7.1.4 报表 附注
7.1.4.1 重 要会 计政 策和 会 计估计
7.1.4.1.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。 本会计 报表 的实 际编 制期 间为 2018
年 6 月 29 日（ 基金 合同 生 效日） 至 2018 年 12 月 31 日。
7.1.4.1.2 记 账本 位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.1.4.1.3 金 融资 产和 金融 负债的 分类
1、金 融资 产的 分类
金融资 产于 初始 确认 时分 类为 ： 以 公允 价值 计量 且 其变动 计入 当期 损益 的金 融资产 、 应
收款项 、 可供 出售 金融 资 产及持 有至 到期 投资 。 金 融资产 的分 类取 决于 本基 金对金 融资 产的
持有意图和持有能力 。本 基金目前暂无金融资 产分 类为可供出售金融资 产及 持有至到期投
资。
本基金 目前 持有 的股 票投 资、 债券 投资 、 资产 支持 证 券投资 和衍 生工 具分 类为 以公允 价
值计量 且其 变动 计入 当期 损益的 金融 资产 。 除 衍生 工 具所产 生的 金 融 资产 在资 产负债 表中 以华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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衍生金 融资 产列 示外 ， 以 公 允价值 计量 且其 变动 计入 当期损 益的 金融 资产 在资 产负债 表中 以
交易性 金融 资产 列示 。
本基金 持有 的其 他金 融资 产分类 为应 收款 项 ， 包 括 银行存 款 、 买 入返 售金 融 资产和 各类
应收款 项等 。 应收 款项 是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、 回 收金 额固 定或 可确 定 的非衍 生金 融资
产。
2、金 融负 债的 分类
金融负 债于 初始 确认 时分 类为： 以公 允价 值计 量且 其 变动计 入当 期损 益的 金融 负债及 其
他金融 负债 。 以 公允 价值 计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 负债 包括 交易 性金 融负债 及衍 生
金融负 债等 。本 基金 持有 的其他 金融 负债 包括 卖出 回购金 融资 产款 和各 类应 付款项 等。
7.1.4.1.4 金 融资 产和 金融 负债的 初始 确认 、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 于 交易 日按 公允 价 值在资 产
负债表 内确 认 。 以 公允 价 值计量 且其 变动 计入 当期 损益的 金融 资产 ， 取得 时 发生的 相关 交易
费用计 入当 期损 益 ； 支 付 的价款 中包 含已 宣告 但尚 未发放 的现 金股 利 、 债 券 或资产 支持 证券
起息日 或上 次除 息日 至购 买日止 的利 息 ， 单 独确 认 为应收 项目 。 应收 款项 和 其他金 融负 债的
相关交 易费 用计 入初 始确 认金额 。
以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产 及金融负债按照公允价值进行后续
计量， 应收 款项 和其 他金 融负债 采用 实际 利率 法， 以摊余 成本 进行 后续 计量 。
当收取某项金融资产现金 流量的合同权利已终止或 该金融资产所有权上几乎 所有的风
险和报 酬已 转移 时 ， 终 止 确认该 金融 资产 。 终止 确 认的金 融资 产的 成本 按移 动加权 平均 法于
交易日 结转 。
7.1.4.1.5 金 融资 产和 金融 负债的 估值 原则
本基金 持有 的股 票投 资 、 债券投 资 、 资 产支 持证 券 投资和 衍生 工具 按如 下原 则确定 公允
价值并 进行 估值 ：
1、存在活 跃市场的 金融工 具按其估 值日的市 场交易 价格确 定 公允价值 ；估值 日无交 易
且最近 交易 日后 未发 生影 响公允 价值 计量 的 重 大事 件 的， 按最 近交 易日 的市 场 交易价 格确 定
公允价 值。 有充 足证 据表 明估值 日或 最近 交易 日的 市场交 易价 格不 能真 实反 映公允 价值 的 ，
应对市 场交 易价 格进 行调 整， 确定 公允 价值 。 与 上 述投资 品种 相同 ， 但具 有 不同特 征的 ， 应
以相同 资产 或负 债的 公允 价值为 基础 ， 并在 估值 技 术中考 虑不 同特 征因 素的 影响 。 特 征是 指
对资产 出售 或使 用的 限制 等， 如果 该限 制是 针对 资 产持有 者的 ， 那么 在估 值 技术中 不应 将该
限制作 为特 征考 虑 。 此 外 ， 基金管 理人 不应 考虑 因大 量持有 相关 资产 或负 债所 产生的 溢价 或华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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折价。
2、当金融 工具不存 在活跃 市场，采 用在当前 情况下 适用并且 有足够可 利用数 据 和其 他
信息支 持的 估值 技术 确定 公允价 值 。 采 用估 值技 术 时， 优先 使用 可观 察输 入 值， 只有 在无 法
取得相关资产或负债 可观 察输入值或取得不切 实可 行的情况下，才可以 使用 不可观察输入
值。
3、如经济 环境发生 重大变 化或证券 发行人发 生影响 金融工具 价格的重 大事件 ，应对 估
值进行 调整 并确 定公 允价 值。
7.1.4.1.6 金 融资 产和 金融 负债的 抵销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债。 当本 基金 依法 有权抵 销
债权债 务且 交易 双方 准备 按净额 结算 时， 金融 资产 与 金融负 债按 抵销 后的 净额 在资产 负债 表
中列示 。
7.1.4.1.7 实 收基 金
实收基 金为 对外 发行 基金 份额所 募集 的总 金额 在扣 除损益 平准 金分 摊部 分后 的余额 。
对于曾 经实 施份 额拆 分或 折算的 基金 ， 由 于基 金份 额 拆分或 折算 引起 的实 收基 金份额 变动 于
基金份 额拆 分日 或基 金份 额折算 日根 据拆 分前 或折 算前的 基金 份额 数及 确定 的拆分 或折 算
比例计 算认 列。 由于 申购 和 赎回引 起的 实收 基金 变动 分别于 基金 申购 确认 日及 基金赎 回确 认
日认列 。 对于 已开 放转 换 业务的 基金 ， 上述 申购 和 赎回分 别包 括基 金转 换所 引起的 转入 基金
的实收 基金 增加 和转 出基 金的实 收基 金减 少。
7.1.4.1.8 损 益平 准金
损益平 准金 包括 已实 现平 准金和 未实 现平 准金 。已 实现平 准金 指在 申购 或赎 回基金 份
额时 ， 申 购或 赎回 款项 中 包含的 按累 计未 分配 的已 实现损 益占 基金 净值 比例 计算的 金额 。 未
实现平 准金 指在 申购 或赎 回基金 份额 时， 申购 或赎 回 款项中 包含 的按 累计 未实 现损益 占基 金
净值比 例计 算的 金额 。 损 益平准 金于 基金 申购 确认 日或基 金赎 回确 认日 认列 ， 并 于期 末全 额
转入未 分配 利润 。
7.1.4.1.9 收入/ （ 损失 ）的 确认和 计量
股票投 资在 持有 期间 应取 得的现 金股 利扣 除由 上市 公司代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净
额确认 为投 资收 益。 债券 投 资在持 有期 间应 取得 的按 票面利 率计 算的 利息 扣除 在适用 情况 下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税及 由基 金管 理人缴 纳的 增值 税后 的净 额确认 为利 息
收入 。 资 产支 持证 券在 持 有期间 收到 的款 项 ， 根 据 资产支 持证 券的 预计 收益 率区分 属于 资产
支持证 券投 资本 金部 分和 投资收 益部 分 ， 将 本金 部 分冲减 资产 支持 证券 投资 成本 ， 并 将投 资华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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收益部 分扣 除在 适用 情况 下由基 金管 理人 缴纳 的增 值税后 的净 额确 认为 利息 收入。
以公允 价值 计量 且其 变动 计入当 期损 益的 金融 资产 在持有 期间 的公 允价 值变 动确认 为
公允价 值变 动损 益； 处置 时 其公允 价值 与初 始确 认金 额之间 的差 额扣 除在 适用 情况下 由基 金
管理人 缴纳 的增 值税 后的 净额确 认为 投资 收益 ， 其 中 包括从 公允 价值 变动 损益 结转的 公允 价
值累计 变动 额。
应收款 项在 持有 期间 确认 的利息 收入 按实 际利 率法 计算， 实际 利率 法与 直线 法差异 较
小的按 直线 法近 似计 算。
7.1.4.1.10 费用 的确 认和 计 量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日
确认。
其他金 融负 债在 持有 期间 确认的 利息 支出 按实 际利 率法计 算， 实际 利率 法与 直线法 差
异较小 的按 直线 法近 似计 算。
7.1.4.1.11 基金 的收 益分 配 政策
每一基 金份 额享 有同 等分 配权。 本基 金收 益以 现金 形式分 配， 但基 金份 额持 有人可 选
择现金 红利 或将 现金 红利 按分红 权益 再投 资日 的基 金 份额 净值 自动 转为 基金 份额进 行再 投
资。期 末可 供分 配利 润指 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现收益 的孰 低
数。
经宣告 的拟 分配 基金 收益 于分红 除权 日从 所有 者权 益转出 。
7.1.4.1.12 其他 重要 的会 计 政策和 会计 估计
根据本 基金 的估 值原 则和 中国证 监会 允许 的基 金行 业估值 实务 操作 ，本 基金 确定以 下
类别股 票投 资和 债券 投资 的公允 价值 时采 用的 估值 方法及 其关 键假 设如 下：
1、 对于 特殊 事项 停牌 股票 ， 根据中 国证 监会 公告[2017]13 号 《 中国 证监 会关 于 证券投
资基金 估值 业务 的指 导意 见》 ， 本基 金参 考《 关于 发 布中基 协(AMAC) 基金 行业 股票估 值指
数的通 知》 对重 大影 响基 金资产 净值 的特 殊事 项停 牌股票 进行 估值 。
2、于 2017 年 12 月 28 日 前，对 于在 锁定 期内 的非 公开发 行股 票， 根据 中国 证监会 证
监会计 字[2007]21 号 《关 于 证券投 资基 金执 行< 企 业会 计准则> 估值 业务 及份 额净 值计价 有关
事项的 通知 》 之附 件 《 非 公开发 行有 明确 锁定 期股 票的公 允价 值的 确定 方法 》 进 行估 值； 自
2017 年 12 月 28 日 起， 对 于在锁 定期 内的 非公 开发 行股票 、首 次公 开发 行股 票时公 司股 东
公开发 售股 份 、 通 过大 宗 交易取 得的 带限 售期 的股 票等流 通受 限股 票 ， 根 据 中国基 金业 协会
中基协 发[2017]6 号《 关于 发布< 证 券投 资基 金投 资流 通受限 股票 估值 指引( 试行)> 的 通知 》华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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之附件 《证 券投 资基 金投 资流通 受限 股票 估值 指引( 试行) 》 进行 估值 。
3、对 于在 证券 交易 所上 市 或挂牌 转让 的固 定收 益品 种( 可转 换债 券、 资产 支持 证券和
私募债 券除 外) 及 在银 行间 同业市 场交 易的 固定 收益 品种， 根据 中国 证监 会公 告[2017]13 号
《中国 证监 会关 于证 券投 资基金 估值 业务 的指 导意 见》 及 《中 国证 券投 资基 金 业协会 估值 核
算工作 小组 关 于 2015 年 1 季度固 定收 益品 种的 估值 处理标 准》 采用 估值 技术 确 定公允 价值 。
本基金 持有 的证 券交 易所 上市或 挂牌 转让 的固 定收 益品种( 可转 换债 券、 资产 支持证 券和 私
募债券 除外) ，按 照中 证指 数有限 公司 所独 立提 供的 估值结 果确 定公 允价 值。 本基金 持有 的
银行间 同业 市场 交易 的固 定收益 品种 ， 按 照中 债金 融 估值中 心有 限公 司所 独立 提供的 估值 结
果确定 公允 价值 。
7.1.4.2 差 错更 正的 说明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.1.4.3 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人
中国光 大银 行股 份有 限公 司(" 中国光 大银 行" ） 基金托 管人
中信证 券股 份有 限公 司（ “ 中信证 券 ” ） 基金管 理人 的股 东
POWER CORPORATION OF CANADA 基金管 理人 的股 东
天津海 鹏科 技咨 询有 限公 司 基金管 理人 的股 东
MACKENZIE FINANCIAL CORPORATION 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.1.4.4 本 报告 期及 上年 度 可比期 间的 关联 方交 易
7.1.4.4.1 通 过关 联方 交易 单元进 行的 交易
7.1.4.4.1.1 股票 交易
无。
7.1.4.4.1.2 权证 交易
无。
7.1.4.4.1.3 债券 交易
无。
7.1.4.4.1.4 债券 回购 交易
无。
7.1.4.4.1.5 应支 付关 联方 的佣金 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
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26
无。
7.1.4.4.2 关 联方 报酬
7.1.4.4.2.1 基金 管理 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 6 月 29 日至 2018 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
494,954.73
注：① 支付 基金 管理 人的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值 0.30% 的年 费率计 提 ，
逐日累 计至 每月 月底 ，按 月支付 。
②基金管理人报酬计算公 式为：日基金管理人报酬 ＝前一日基金资产净值× 0.30%/ 当年
天数。
7.1.4.4.2.2 基金 托管 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 6 月 29 日至 2018 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费
164,984.85
注： ①支付 基金 托管 人的 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值 0.10% 的年 费率 计提 ， 逐 日
累计至 每月 月底 ，按 月支 付。
②基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝前 一日 基金资 产净 值× 0.10%/ 当年 天数。
7.1.4.4.3 与 关联 方进 行银 行间同 业市 场的 债券( 含回 购) 交易
无。
7.1.4.4.4 各 关联 方投 资本 基金的 情况
7.1.4.4.4.1 报告 期内 基金 管理人 运用 固有 资金 投资 本基金 的情 况
无。
7.1.4.4.4.2 报告 期末 除基 金管理 人之 外的 其他 关联 方投资 本基 金的 情况
无。
7.1.4.4.5 由 关联 方保 管的 银行存 款余 额及 当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年 6 月 29 日至 2018 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
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中国光 大银 行活 期存 款
566,074.08
68,987.96
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 光大 银行保 管， 按银 行同 业利 率计息 。
7.1.4.4.6 本 基金 在承 销期 内参与 关联 方承 销证 券的 情况
无。
7.1.4.4.7 其 他关 联交 易事 项的说 明
7.1.4.4.7.1 其他 关联 交易 事项的 说明
无。
7.1.4.5 期 末（2018 年 12 月 31 日） 本基 金持 有的 流 通受限 证券
7.1.4.5.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券
金额单 位： 人民 币元
7.1.4.5.1.2 受限 证券 类别 ：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通 日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
份）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备
注
110049
海尔
转债
2018-12-20 2019-1-18
新发
流通
受限
100.00 100.00 5,900 590,000.00 590,000.00
-
7.1.4.5.2 期 末持 有的 暂时 停牌等 流通 受限 股票
无。
7.1.4.5.3 期 末债 券正 回购 交易中 作为 抵押 的债 券
7.1.4.5.3.1 银行 间市 场债 券正回 购
无。
7.1.4.5.3.2 交易 所市 场债 券正回 购
无。
7.1.4.6 有 助于 理解 和分 析 会计报 表需 要说 明的 其他 事项
7.1.4.6.1 金 融工 具公 允价 值计量 的方 法
根据企 业会 计准 则的 相关 规定 ， 以 公允 价值 计量 的 金融工 具 ， 其 公允 价值 的 计量可 分为
三个层 次：
第一 层次：对 存在活跃市场报 价的金融 工具，可以相同 资产/ 负债 在活跃市场上的 报价
确定公 允价 值。
第二 层次：对 估值日活跃市场 无报价的 金融工具，可以 类似资产/ 负债在活跃市场 上的
报价为 依据 做必 要调 整确 定公允 价值 ； 对估 值日 不 存在活 跃市 场的 金融 工具 ， 可 以相 同或 类华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
28
似资产/ 负债 在非 活跃 市场 上的报 价为 依据 做必 要调 整确定 公允 价值 。
第三层 次 ： 对 无法 获得 相 同或类 似资 产可 比市 场交 易价格 的金 融工 具 ， 可 以 其他反 映市
场参与 者对 资产/ 负债 定价 时所使 用的 参数 为依 据确 定公允 价值 。
7.1.4.6.2 各层 次 金融 工具 公允价 值
截至 2018 年 12 月 31 日 止 ，本基 金持 有的 以公 允价 值计量 的金 融工 具第 一层 次的余 额
为 1,175,200.00 元 ，第 二 层次的 余额 为 45,148,142.60 元， 第三 层次 的余 额为 0 元。
7.1.4.6.3 公 允价 值所 属层 次间的 重大 变动
对于特 殊事 项停 牌的 股票 ， 本基金 将相 关股 票公 允价 值所属 层次 于其 进行 估值 调整之 日
起从第 一层 次转 入第 二层 次或第 三层 次， 于股 票复 牌 能体现 公允 价值 并恢 复市 价估值 之日 起
从第二 层次 或第 三层 次转 入第一 层次 。
7.1.4.6.4 第 三层 次公 允价 值本期 变动 金额
本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 第三 层次 公允价 值本 期未 发生 变动 。
7.2 原 华夏 恒利 6 个 月定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
7.2.1 资产 负债 表
会计主 体： 原华 夏恒 利 6 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金
报告截 止日 ：2018 年 6 月 28 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2018 年 6 月 28 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资产：
银行存 款
3,034,122.04 3,082,332.25
结算备 付金
12,920,004.73 4,615,572.49
存出保 证金
34,922.80 14,641.75
交易性 金融 资产
752,561,584.70 1,294,283,897.00
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
750,889,584.70 1,201,680,497.00
资产支 持证 券投 资
1,672,000.00 92,603,400.00
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
- -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息
7,454,226.68 22,257,657.74 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
29
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
776,004,860.95 1,324,254,101.23
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 6 月 28 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
245,700,000.00 306,900,000.00
应付证 券清 算款
24,314.70 35,062.99
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
121,814.37 258,859.50
应付托 管费
40,604.80 86,286.51
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用
3,319.83 3,889.94
应交税 费
85,153.36 -
应付利 息
- 339,227.46
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
73,561.84 150,000.00
负债合 计
246,048,768.90 307,773,326.40
所有者权益：
实收基 金
505,465,178.88 996,131,561.14
未分配 利润
24,490,913.17 20,349,213.69
所有者 权益 合计
529,956,092.05 1,016,480,774.83
负债和 所有 者权 益总 计
776,004,860.95 1,324,254,101.23
注： ①自 2018 年 6 月 29 日起 ， 原 华夏 恒利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金转 型为
华夏恒 利 3 个月 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 。
② 报告 截止 日 2018 年 6 月 28 日， 基金 份额 净 值 1.048 元 ， 基金 份额 总额 505,465,178.88
份。
7.2.2 利润 表
会计主 体： 原华 夏恒 利 6 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
30
单位： 人民 币 元
项目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 28 日
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日
一、收入
30,269,545.05 41,968,573.73
1.利息 收入
21,736,774.08 86,001,111.73
其中： 存款 利息 收入
148,951.16 535,132.29
债券利 息收 入
20,996,517.68 77,573,864.55
资产支 持证 券利 息收 入
460,009.18 7,023,729.55
买入返 售金 融资 产收 入
131,296.06 868,385.34
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
-17,359,432.06 -65,792,898.15
其中： 股票 投资 收益
- -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
-16,762,156.72 -59,473,514.45
资产支 持证 券投 资收 益
-597,275.34 -6,319,383.70
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
- -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失 以 “- ” 号填
列）
25,892,157.97 21,760,068.48
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列）
45.06 291.67
减：二、费用
6,539,743.80 26,841,864.50
1.管理 人报 酬
1,182,071.26 6,847,251.93
2.托管 费
394,023.78 1,765,500.20
3.销售 服务 费
- -
4.交易 费用
7,900.84 23,999.19
5.利息 支出
4,805,342.98 18,002,913.18
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
4,805,342.98 18,002,913.18
6.税金 及附 加
58,243.10 -
7.其他 费用
92,161.84 202,200.00
三 、 利 润 总 额 （ 亏 损 总 额 以 “- ”号填
列）
23,729,801.25 15,126,709.23
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
23,729,801.25 15,126,709.23
注： 自 2018 年 6 月 29 日 起， 原华 夏恒 利 6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金转型 为华华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
31
夏恒 利 3 个 月定 期开 放债 券型证 券投 资基 金， 本 期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日 。
7.2.3 所有 者权 益（ 基金 净 值）变 动表
会计主 体： 原华 夏恒 利 6 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
996,131,561.14 20,349,213.69 1,016,480,774.83
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- 23,729,801.25 23,729,801.25
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生 的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-490,666,382.26 -19,588,101.77 -510,254,484.03
其中：1.基 金申 购款 9,637,966.67 423,747.39 10,061,714.06
2.基金 赎回 款 -500,304,348.93 -20,011,849.16 -520,316,198.09
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
505,465,178.88 24,490,913.17 529,956,092.05
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
2,972,337,818.97 34,293,123.93 3,006,630,942.90
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- 15,126,709.23 15,126,709.23
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生 的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-1,976,206,257.83 -29,070,619.47 -2,005,276,877.30
其中：1.基 金申 购款 216,491.19 2,652.51 219,143.70
2.基金 赎回 款 -1,976,422,749.02 -29,073,271.98 -2,005,496,021.00
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
- - - 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
32
填列）
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值 ）
996,131,561.14 20,349,213.69 1,016,480,774.83
注： 自 2018 年 6 月 29 日 起， 原华 夏恒 利 6 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金转型 为华
夏恒 利 3 个 月定 期开 放债 券型证 券投 资基 金， 本 期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日 。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 7.2.1 至 7.2.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
杨明 辉
汪贵 华
汪 贵华
基金管 理 人 负责 人
主 管会计 工作 负责 人
会 计机构 负责 人
7.2.4 报表 附注
7.2.4.1 本报 告期 所采 用的 会计政 策、 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 相一 致的 说明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.2.4.2 差 错更 正的 说明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.2.4.3 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人
中国光 大银 行股 份有 限公 司(" 中国光 大银 行" ） 基金托 管人
中信证 券股 份有 限公 司（ “ 中信证 券 ” ） 基金管 理人 的股 东
POWER CORPORATION OF CANADA 基金管 理人 的股 东
天津海 鹏科 技咨 询有 限公 司 基金管 理人 的股 东
MACKENZIE FINANCIAL CORPORATION 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.2.4.4 本 报告 期及 上年 度 可比期 间的 关联 方交 易
7.2.4.4.1 通 过关 联方 交易 单元进 行的 交易
7.2.4.4.1.1 股票 交易
无。
7.2.4.4.1.2 权证 交易
无。
7.2.4.4.1.3 债券 交易
无。
7.2.4.4.1.4 债券 回购 交易 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
33
无。
7.2.4.4.1.5 应支 付关 联方 的佣金
无。
7.2.4.4.2 关 联方 报酬
7.2.4.4.2.1 基金 管理 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 28 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的
管理费
1,182,071.26 6,847,251.93
注： ① 支 付基 金管 理人 的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值 0.30% 的年 费率计 提，
逐日累 计至 每月 月底 ，按 月支付 。
②基金管理人报酬计算公 式为：日基金管理人报酬 ＝前一日基金资产净值× 0.30%/ 当年
天数。
7.2.4.4.2.2 基金 托管 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 28 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的
托管费
394,023.78 1,765,500.20
注： ①支付 基金 托管 人的 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值 0.10% 的年 费率 计提 ， 逐 日
累计至 每月 月底 ，按 月支 付。
②基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝前 一日 基金资 产净 值× 0.10%/ 当年 天数。
7.2.4.4.3 与 关联 方进 行银 行间同 业市 场的 债券( 含回 购) 交易
无。
7.2.4.4.4 各 关联 方投 资本 基金的 情况
7.2.4.4.4.1 报告 期内 基金 管理人 运用 固有 资金 投资 本基金 的情 况
无。
7.2.4.4.4.2 报告 期末 除基 金管理 人之 外的 其他 关联 方投资 本基 金的 情况
无。
7.2.4.4.5 由 关联 方保 管的 银行存 款余 额及 当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
34
关联方 名称
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 28 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中 国 光 大 银 行
活期存 款
3,034,122.04 71,501.72 3,082,332.25 269,835.52
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 光大 银行保 管， 按银 行同 业利 率计息 。
7.2.4.4.6 本 基金 在承 销期 内参与 关联 方承 销证 券的 情况
无。
7.2.4.4.7 其 他关 联交 易事 项的说 明
7.2.4.4.7.1 其他 关联 交易 事项的 说明
无。
7.2.4.5 期 末（2018 年 6 月 28 日） 本基 金持 有的 流 通受限 证券
7.2.4.5.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券
无。
7.2.4.5.2 期 末持 有的 暂时 停牌等 流通 受限 股票
无。
7.2.4.5.3 期 末债 券正 回购 交易中 作为 抵押 的债 券
7.2.4.5.3.1 银行 间市 场债 券正回 购
无。
7.2.4.5.3.2 交易 所市 场债 券正回 购
截至本 报告 期 末 2018 年 6 月 28 日止， 基金 从事 证券 交易所 债券 正回 购交 易形 成的卖 出
回购证 券款 余 额 245,700,000.00 元 ， 于 2018 年 6 月 29 日到 期 。 该 类交 易要 求本 基金在 回购
期内 持有的证券 交易所交易的 债券和/ 或在新 质押式回购 下转入质押库 的债券，按 证券交易
所规定 的比 例折 算为 标准 券后， 不低 于债 券回 购交 易的余 额。
7.2.4.6 有 助于 理解 和分 析 会计报 表需 要说 明的 其他 事项
7.2.4.6.1 金 融工 具公 允价 值计量 的方 法
根据企 业会 计准 则的 相关 规定 ， 以 公允 价值 计量 的 金融工 具 ， 其 公允 价值 的 计量可 分为
三个层 次：
第一 层次：对 存在活跃市场报 价的金融 工具，可以相同 资产/ 负债 在活跃市场上的 报价
确定公 允价 值。 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
35
第二 层次：对 估值日活跃市场 无报价的 金融工具，可以 类似资产/ 负债在活跃市场 上的
报价为 依据 做必 要调 整确 定公允 价值 ； 对估 值日 不 存在 活 跃市 场的 金融 工具 ， 可 以相 同或 类
似资产/ 负债 在非 活跃 市场 上的报 价为 依据 做必 要调 整确定 公允 价值 。
第三层 次 ： 对 无法 获得 相 同或类 似资 产可 比市 场交 易价格 的金 融工 具 ， 可 以 其他反 映市
场参与 者对 资产/ 负债 定价 时所使 用的 参数 为依 据确 定公允 价值 。
7.2.4.6.2 各层 次 金融 工具 公允价 值
截至 2018 年 6 月 28 日止 ， 本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 第一 层次 的余 额 为
8,004,492.00 元 ， 第 二层 次 的余额 为 744,557,092.70 元， 第三 层次 的余 额为 0 元。 （ 截 至 2017
年 12 月 31 日止 ：第 一层 次的余 额 为 53,214,964.00 元，第 二层 次的 余额 为 1,241,068,933.00
元，第 三层 次的 余额 为 0 元。)
7.2.4.6.3 公 允价 值所 属层 次间的 重大 变动
对于特 殊事 项停 牌的 股票 ， 本基金 将相 关股 票公 允价 值所属 层次 于其 进行 估值 调整之 日
起从第 一层 次转 入第 二层 次或第 三层 次， 于股 票复 牌 能体现 公允 价值 并恢 复市 价估值 之日 起
从第二 层次 或第 三层 次转 入第一 层次 。
7.2.4.6.4 第 三层 次公 允价 值本期 变动 金额
本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 第三 层次 公允价 值本 期未 发生 变动 。
§ 8 投 资组 合报 告
8.1 华 夏恒 利 3 个月 定期 开 放债券 型证 券投 资基 金
（报告 期末 为 2018 年 12 月 31 日， 报告 期间 为 2018 年 6 月 29 日 至 2018 年 12 月 31 日 ）
8.1.1 期末 基金 资产 组合 情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 46,323,342.60 82.73
其中： 债券 45,738,142.60 81.69
资产 支持 证券 585,200.00 1.05 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
36
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 8,000,000.00 14.29
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售金融 资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 795,550.08 1.42
8 其他各 项资 产 871,957.43 1.56
9 合计 55,990,850.11 100.00
8.1.2 期末 按行 业分 类的 股 票投资 组合
8.1.2.1 报告 期末 按行 业分 类的境 内股 票投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.1.3 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的 前十 名 股 票投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.1.4 报告 期内 股票 投资 组 合的重 大变 动
8.1.4.1 累计 买入 金额 超出 期 末基 金资 产净 值 2 ％或 前 20 名的 股票 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.1.4.2 累计 卖出 金额 超出 期 末基 金资 产净 值 2 ％或 前 20 名的 股票 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.1.4.3 买入 股票 的成 本总 额及卖 出股 票的 收入 总额
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.1.5 期末 按债 券品 种分 类 的债券 投资 组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 国家债 券 2,895,550.40 5.18
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 19,748,832.80 35.33
其中： 政策 性金 融债 19,748,832.80 35.33
4 企业债 券 3,986,800.00 7.13
5 企业短 期融 资券 18,072,500.00 32.33 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
37
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 1,034,459.40 1.85
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 45,738,142.60 81.82
8.1.6 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 018008 国开 1802 100,000 10,200,000.00 18.25
2 018005 国开 1701 55,000 5,524,200.00 9.88
3 041800336
18 兰 州城
投 CP001
50,000 5,031,000.00 9.00
4 011801805
18 大 同煤
矿 SCP013
50,000 5,021,000.00 8.98
5 011801954
18 潞安
SCP007
50,000 5,013,000.00 8.97
8.1.7 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 证券代 码 证券名 称 数量( 份) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 142297 PR 一 A2 40,000.00 585,200.00 1.05
8.1.8 报告 期末 按公 允价 值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.1.9 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.1.10 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货交 易情 况说 明
8.1.10.1 报 告期 末本 基金 投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
8.1.10.2 本 基金 投资 股指 期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
38
8.1.11 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货交 易情 况说 明
8.1.11.1 本 期国 债期 货投 资 策略
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.1.11.2 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.1.11.3 本 期国 债期 货投 资 评价
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.1.12 投资 组合 报告 附注
8.1.12.1 报 告期 内， 本基 金 投资决 策程 序符 合相 关法 律法规 的要 求， 未发 现本 基金投 资的 前
十名证券的发行主体 本期 出现被监管部门立案 调查 ，或在报告编制日前 一年 内受到公开谴
责、处 罚的 情形 。
8.1.12.2 基 金投 资的 前十 名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。
8.1.12.3 期 末其 他各 项资 产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 55,773.09
2 应收证 券清 算款 234,879.06
3 应收股 利 -
4 应收利 息 581,305.28
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 871,957.43
8.1.12.4 期 末持 有的 处于 转 股期的 可转 换债 券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.1.12.5 期 末前 十名 股票 中 存在流 通受 限情 况的 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.1.12.6 投 资组 合报 告附 注 的其他 文字 描述 部分 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
39
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
8.2 原 华夏 恒利 6 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金
（报告 期末 为 2018 年 6 月 28 日， 报告 期间 为 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 28 日）
8.2.1 期末 基金 资产 组合 情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 752,561,584.70 96.98
其中： 债券 750,889,584.70 96.76
资产 支持 证券 1,672,000.00 0.22
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售金融 资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 15,954,126.77 2.06
8 其他各 项资 产 7,489,149.48 0.97
9 合计 776,004,860.95 100.00
8.2.2 期末 按行 业分 类的 股 票投资 组合
8.2.2.1 报告 期末 按行 业分 类的境 内股 票投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.2.3 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的 前十 名 股 票投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.2.4 报告 期内 股票 投资 组 合的重 大变 动
8.2.4.1 累计 买入 金额 超出 期初基 金资 产净 值 2 ％或 前 20 名的 股票 明细
本基金 本报 告期 未持 有股 票。
8.2.4.2 累计 卖出 金额 超出 期初基 金资 产净 值 2 ％或 前 20 名的 股票 明细 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
40
本基金 本报 告期 未持 有股 票。
8.2.4.3 买入 股票 的成 本总 额及卖 出股 票的 收入 总额
本基金 本报 告期 未持 有股 票。
8.2.5 期末 按债 券品 种分 类 的债券 投资 组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 424,579,095.50 80.12
5 企业短 期融 资券 130,477,000.00 24.62
6 中期票 据 189,500,000.00 35.76
7 可转债 （可 交换 债） 6,333,489.20 1.20
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 750,889,584.70 141.69
8.2.6 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 136417 16 万达 02 522,250 50,961,155.00 9.62
2
10165100
3
16 太 不锈
MTN001
500,000 49,975,000.00 9.43
3 136449 16 油服 01 500,000 49,335,000.00 9.31
4 136436 16 远洋 01 500,000 49,330,000.00 9.31
5 136455 16 银河 G1 500,000 49,300,000.00 9.30
8.2.7 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 证券代 码 证券名 称 数量( 份) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 142297 PR 一 A2 40,000.00 1,672,000.00 0.32
8.2.8 报告 期末 按公 允价 值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
41
8.2.9 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.2.10 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货交 易情 况说 明
8.2.10.1 报 告期 末本 基金 投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
8.2.10.2 本 基金 投资 股指 期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
8.2.11 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货交 易情 况说 明
8.2.11.1 本 期国 债期 货投 资 策略
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.2.11.2 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.2.11.3 本 期国 债期 货投 资 评 价
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
8.2.12 投资 组合 报告 附注
8.2.12.1 报 告期 内， 本基 金 投资决 策程 序符 合相 关法 律法规 的要 求， 未发 现本 基金投 资的 前
十名证券的发行主体 本期 出现被监管部门立案 调查 ，或在报告编制日前 一年 内受到公开谴
责、处 罚的 情形 。
8.2.12.2 基 金投 资的 前十 名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。
8.2.12.3 期 末其 他各 项资 产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 34,922.80
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,454,226.68
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 - 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
42
8 其他 -
9 合计 7,489,149.48
8.2.12.4 期 末持 有的 处于 转 股期的 可转 换债 券明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 110033 国贸转 债 3,024,104.00 0.57
8.2.12.5 期 末前 十名 股票 中 存在流 通受 限情 况的 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.2.12.6 投 资组 合报 告附 注 的其他 文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§ 9 基金份额持有人信息
9.1 华 夏恒 利 3 个月 定期 开 放债券 型证 券投 资基 金
9.1.1 基金 份额 持有 人户 数 及持有 人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份 额
比例
205 249,082.52 50,398,071.28 98.70% 663,846.21 1.30%
9.1.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金
11,549.32
0.02%
9.1.3 期末 基金 管理 人的 从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 额区 间的 情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本 公 司 高 级 管 理 人 员 、 基 金 投
资 和 研 究 部 门 负 责 人 持 有 本 开
放式基 金
0
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开 放 式
基金
0~10
9.2 原 华夏 恒利 6 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金
9.2.1 基金 份额 持有 人户 数 及持有 人结 构
份额单 位： 份 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
43
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份
额比例
215 2,351,000.83
504,575,657.49
99.82% 889,521.39
0.18%
9.2.2 期末 基金 管理 人的 从 业人员 持有 本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金
12,242.12
0.00%
9.2.3 期末 基金 管理 人的 从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 额区 间的 情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本 公 司 高 级 管 理 人 员 、 基 金 投
资 和 研 究 部 门 负 责 人 持 有 本 开
放式基 金
0
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开 放 式
基金
0
§ 10 开放式基金份额变动
10.1 华 夏恒 利 3 个月 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
单位： 份
基金转 型日 （2018 年 6 月 29 日 ）基 金份 额总
额
505,465,178.88
基金转 型日 起至 报告 期期 末基金 总申 购份 额 5,782.95
减 ： 基金 转型 日起 至报 告期 期 末基 金总 赎回 份
额
454,409,044.34
基金转 型日 起至 报告 期期 末基金 拆分 变动 份额 -
报告期 基金 拆分 变动 份额
-
本报告 期期 末基 金份 额总 额 51,061,917.49
注： 自2018 年6 月29 日起 ， 由 《 华夏 恒利6 个月 定期 开 放债券 型证 券投 资基 金合同 》 修订
而成的 《 华 夏恒 利3 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金 基金 合同 》生 效。
10.2原 华夏 恒利6个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金
单位： 份
基金合 同生 效日 （2016 年3 月29日 ）基 金份
额总额
2,003,400,958.87 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
44
本报告 期期 初基 金份 额总 额
996,131,561.14
报告期 基金 总申 购份 额
9,637,966.67
减：报 告期 基金 总赎 回份 额
500,304,348.93
报告期 基金 拆分 变动 份额
-
本报告 期期 末基 金份 额总 额 505,465,178.88
§ 11 重大 事件 揭示
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议
华夏恒 利 6 个 月定 期开 放 债券型 证券 投资 基金 于 2018 年 5 月 21 日 公告 以通 讯 方式召 开
基金份 额持 有人 大会 ， 审 议 《 关于 华夏 恒利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金转 型为 华夏
恒利 3 个 月定 期开 放债 券 型证券 投资 基金 有关 事项 的议案 》 ， 会议 议案 于 2018 年 6 月 21 日
获得通 过， 大会 决议 自同 日起生 效 。 自 2018 年 6 月 29 日起 ， “ 华 夏恒利 6 个月定 期开 放 债
券型证 券投 资基 金 ” 正式 转 型为 “ 华夏 恒利 3 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 ” 。
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动
本基金 管理 人 于 2018 年 4 月 28 日发 布公 告， 杨 明辉 先生代 任华 夏 基 金管 理有 限 公司 总
经理， 汤晓 东先 生不 再担 任 华夏 基金 管理 有限 公司 总经理 。
本基金 管理 人 于 2018 年 5 月 19 日发 布公 告， 李一 梅 女士担 任华 夏基 金管 理有 限公司
总经理 。
2018 年 5 月， 中国 光大 银 行股份 有限 公司 聘任 张博 先生担 任投 资与 托管 业务 部总 经
理职务 。
2018 年 11 月， 中国 光大 银 行股份 有限 公司 聘任 葛海 蛟先生 担任 中国 光大 银行 股份 有
限公司 行长 。
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼
本报告 期无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基金 投资 策略 的改 变
本基金 本报 告期 投资 策略 未发生 改变 。
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况
本基金 本报 告期 应支 付给 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙） 的报 酬为 70,000 元
人民币 。截 至本 报告 期末 ，该事 务所 已向 本基 金提 供 3 年 的审 计服 务。
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
45
本基金 管理 人、 基金 托管 人 涉及托 管业 务的 部门 及其 高级管 理人 员在 本报 告期 内无受 稽
查或处 罚等 情况 。
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况
11.7.1 基 金租 用证 券公 司 交易单 元进 行股 票投 资及 佣金支 付情 况
11.7.1.1 华 夏恒 利 3 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中国银 河证
券
1 - - - - -
中金公 司 1 - - - - -
注： ① 为 了贯 彻中 国证 监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ公司 财务 状况 良好 。
ⅲ有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ有较 强的 研究 能力 ， 能 及时 、 全 面 、 定 期提 供质 量较高 的宏 观 、 行 业 、 公 司和证 券市
场研究 报告 ，并 能根 据基 金投资 的特 殊要 求， 提供 专门的 研究 报告 。
ⅴ建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
②券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金管理人组织相关人 员依据交易单元选择标准 对交易单元候选券商的服 务质量和
研究实 力进 行评 估， 确定 选用交 易单 元的 券商 。
ⅱ协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③自 2018 年 6 月 29 日起 ， 由 《 华夏 恒利 6 个 月定 期开 放债券 型证 券投 资基 金 基 金合同 》
修订而 成的 《华 夏恒 利 3 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 基金 合同 》 生 效 ， 除 本表列 示外 ，
本报告 期无 股票 交易 及应 付佣金 。
11.7.1.2 原 华夏 恒 利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易 股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 备注 华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
46
单元
数量 成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中国银 河证
券
1 - - - - -
中金公 司 1 - - - - -
注： ① 为 了贯 彻中 国证 监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ公司 财务 状况 良好 。
ⅲ有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ有较 强的 研究 能力 ， 能 及时 、 全 面 、 定 期提 供质 量较高 的宏 观 、 行 业 、 公 司和证 券市
场研究 报告 ，并 能根 据基 金投资 的特 殊要 求， 提供 专门的 研究 报告 。
ⅴ建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
②券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金管理人组织相关人 员依据交易单元选择标准 对交易单元候选券商的服 务质量和
研究实 力进 行评 估， 确定 选用交 易单 元的 券商 。
ⅱ协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③除本 表列 示外 ， 本 报告 期无股 票交 易及 应付 佣金 。
④本报 告期 内， 本基 金租 用的券 商交 易单 元未 发生 变更。
11.7.2 基 金租 用证 券公 司 交易单 元进 行其 他证 券投 资的情 况
11.7.2.1 华 夏恒 利 3 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易
成交金 额
占当期 债券 成交
总额的 比例
成交金 额
占当期 回购
成交总 额的
比例
中国银 河证 券 912,438,307.79 97.16% 6,139,700,000.00 100.00%
中金公 司 26,693,146.90 2.84% - -
11.7.2.2 原 华夏 恒 利 6 个 月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易
成交金 额 占当期 债券 成交 成交金 额 占当期 回购华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
47
总额的 比例 成交总 额的
比例
中国银 河证 券 378,945,196.30 91.57% 11,088,800,000.00 100.00%
中金公 司 34,878,654.98 8.43% - -
§1 2 影响投资者决策的其 他重要信息
12.1 报 告期 内单 一投 资者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况
12.1.1 华夏 恒利 3 个 月定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金
份额比 例
达到或 者
超过 20%
的时间 区
间
期初份 额
申购
份额
赎回份 额 持有份 额 份额占 比
机
构 1
2018-06-29
至
2018-12-31
494,998,071.28 - 444,600,000.00 50,398,071.28 98.70%
产品特 有风 险
本基金 在报 告期 内存 在单 一投资 者持 有基 金份 额比 例达到 或者 超过 基金 总份 额20% 的
情形 ， 在 市场 流动 性不 足 的情况 下 ， 如 遇投 资者 巨 额赎回 或集 中赎 回 ， 基 金 管理人 可能 无法
以合理 的价 格及 时变 现基 金资产 ， 有可 能对 基金 净 值产生 一定 的影 响 ， 甚 至 可能引 发基 金的
流动性 风险 。
在特定 情况 下 ， 若 持有 基 金份额 占比 较高 的投 资者 大量赎 回本 基金 ， 可能 导 致在其 赎回
后本基 金资 产规 模持 续低 于正常 运作 水平 ， 面临 转 换运作 方式 、 与其 他基 金 合并或 者终 止基
金合同 等情 形。
12.1.2 原华 夏恒 利 6 个月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金
份额比 例
达到或 者
超过 20%
的时间 区
间
期初份 额
申购
份额
赎回份 额 持有份 额
份额
占比
机
构 1
2018-01-01
至
2018-06-28
994,998,071.28 - 500,000,000.00 494,998,071.28 97.93%
产品特 有风 险
本基金 在报 告期 内存 在单 一投资 者持 有基 金份 额比 例达到 或者 超过 基金 总份 额20% 的
情形 ， 在 市场 流动 性不 足 的情况 下 ， 如 遇投 资者 巨 额赎回 或集 中赎 回 ， 基 金 管理人 可能 无法
以合理 的价 格及 时变 现基 金资产 ， 有可 能对 基金 净 值产生 一定 的影 响 ， 甚 至 可能引 发基 金的华夏恒利 3 个月定期开放债券 型证券投资基金
（原华夏恒利 6 个月定期开放 债券型证券投资基金 转型）2018 年年度报告 摘要
48
流动性 风险 。
在特定 情况 下 ， 若 持有 基 金份额 占比 较高 的投 资者 大量赎 回本 基金 ， 可能 导 致在其 赎回
后本基 金资 产规 模持 续低 于正常 运作 水平 ， 面临 转 换运作 方式 、 与其 他基 金 合并或 者终 止基
金合同 等情 形。
华夏基 金管 理有 限公 司
二〇一 九年 三月 二十 六日
