汇安丰华混合：更新招募说明书摘要（2019年第1号）查看PDF公告
汇安丰华灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要
【重要提示】
1、本基金根据 2016 年 11 月 15 日中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《关于
准予汇安丰华灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》（证监许可[2016]2711 号）进行募集。本
基金合同已于 2017 年 1 月 10 日生效。
2、基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册，但中
国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的投资价值和市场前景作出实质性判断或保证，
也不表明投资于本基金没有风险。
3、投资有风险，投资者认购（或申购）基金份额时应认真阅读基金合同、本招募说明书等信息披
露文件，自主判断基金的投资价值，全面认识本基金产品的风险收益特征，应充分考虑投资者自身
的风险承受能力，并对认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策。基金管
理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在投资者作出投资决策后，基金运营状况与基金净
值变化导致的投资风险，由投资者自行负担。
4、本基金投资股指期货、国债期货等金融衍生品。金融衍生品是一种金融合约，其价值取决于一
种或多种基础资产或指数，其评价主要源自于对挂钩资产的价格与价格波动的预期。投资于衍生品
需承受市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险和法律风险等。由于衍生品通常具有杠杆效应，
价格波动比标的工具更为剧烈，有时候比投资标的资产要承担更高的风险。并且由于衍生品定价相
当复杂，不适当的估值有可能使基金资产面临损失风险。
本基金投资中小企业私募债，中小企业私募债是根据相关法律法规由非上市中小企业采用非公开方
式发行的债券。由于不能公开交易，一般情况下，交易不活跃，潜在较大流动性风险。当发债主体
信用质量恶化时，受市场流动性所限，本基金可能无法卖出所持有的中小企业私募债，由此可能给
基金净值带来更大的负面影响和损失。
本基金投资资产支持证券，资产支持证券（ABS）是一种债券性质的金融工具，其向投资者支付的
本息来自于基础资产池产生的现金流或剩余权益。与股票和一般债券不同，资产支持证券不是对某
一经营实体的利益要求权，而是对基础资产池所产生的现金流和剩余权益的要求权，是一种以资产
信用为支持的证券，所面临的风险主要包括交易结构风险、各种原因导致的基础资产池现金流与对
应证券现金流不匹配产生的信用风险、市场交易不活跃导致的流动性风险等。
5、本基金为混合型基金，属于证券投资基金中预期风险与预期收益中等的投资品种，其风险收益
水平高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金。
6、本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包含中小板、
创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（包括国债、金融债、央行票据、地方政府债、
企业债、公司债、中期票据、短期融资券、可转换债券、中小企业私募债等）、债券回购、同业存
单、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基
金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入
投资范围。
7、基金的投资组合比例为：本基金股票资产投资比例为基金资产的 0-95%；每个交易日日终在扣
除股指期货合约、国债期货合约需缴纳的交易保证金后，保持不低于基金资产净值的 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；权
证、股指期货、国债期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。
如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整
上述投资品种的投资比例。
8、本基金初始募集面值为人民币 1.00 元。在市场波动因素影响下，本基金净值可能低于初始面值，
本基金投资者有可能出现亏损。
9、基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成对本基金业
绩表现的保证。
10、基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金
一定盈利，也不保证最低收益。
11、本招募说明书所载内容截止日为 2019 年 1 月 9 日，有关财务数据和净值表现截止日为
2018 年 12 月 31 日（财务数据未经审计）。本招募说明书已经基金托管人复核。
一、基金管理人
（一）基金管理人概况
名称： 汇安基金管理有限责任公司
住所：上海市虹口区欧阳路 218 弄 1 号 2 楼 215 室
办公地址：北京市东城区东直门南大街 5 号中青旅大厦 13 层
法定代表人：秦军
成立时间：2016 年 4 月 25 日
注册资本：1 亿元人民币
存续期间：持续经营
联系人：田云梦
联系电话：（010）56711600
汇安基金管理有限责任公司（以下简称“公司”）经中国证监会证监许可[2016]860 号文批准设立。
（二）主要成员情况
1、基金管理人董事会成员
何斌先生，董事长。20 年证券、基金行业从业经验。东北财经大学国民经济计划学学士，先后就
职于北京市财政局、北京京都会计师事务所、中国证券监督管理委员会基金监管部，曾任国泰基金
管理公司副总经理、建信基金管理有限责任公司督察长、副总经理。现任汇安基金管理有限责任公
司董事长。
秦军先生，董事，总经理，代理督察长。18 年证券、基金行业从业经验。清华大学 MBA。曾任中
国航空工业规划设计研究院监理部总经理助理，中合资产管理有限责任公司北京分公司总经理，嘉
实基金管理有限公司总经理助理，华安基金管理有限公司副总经理，现任汇安基金管理有限责任公
司总经理，代理督察长。
赵毅先生，董事。1992 年毕业于东北财经大学工业经济专业，1999 年获该校经济学硕士学位，
中欧国际工商学院 EMBA 毕业。自 1997 年以来先后创办大连生威粮食集团有限公司、辽宁中稻股
份有限公司、沈阳生威投资有限公司。现任大连生威控股有限公司董事长兼总经理。
盛希泰先生，独立董事。南开大学会计系研究生，北京大学 EMBA，清华大学五道口金融学院
EMBA，北京交通大学管理学博士。05-15 三届全国青联常委兼金融界别秘书长，中央国家机关青
联副主席，全国大学生创新创业联盟联席理事长，中国青年创新创业联盟副会长，中国基金业协会
天使专委会会员，湖畔大学保荐人，南开大学校友总会副理事长、南开北京校友会会长、南开允能
商学院理事长，清华校友种子基金管理合伙人，阳光保险独立董事、首创股份独立董事。
李海涛先生，独立董事。1998 年获得美国耶鲁大学管理学院金融学博士学位。曾任密西根大学
Ross 商学院金融学教授、长江商学院金融学访问学者。现任长江商学院副院长及杰出院长讲习教授。
陈伟莉女士，独立董事。1984 年获西南政法大学法律专业法学学士学位，2006 年获得新加坡南
洋理工大学工商管理专业 EMBA。现任北京金诚同达律师事务所高级合伙人。
2、基金管理人监事
戴樱女士，监事。2004 年毕业于上海对外贸易学院，国际贸易专业学士学位。曾就职于上海贝尔
阿尔卡特股份有限公司，任采购部经理助理；上海樱琦干燥剂有限公司,任公司董事；上海上贝资产
管理有限公司合伙人。现任汇安基金管理有限责任公司监事。
3、高级管理人员
何斌先生，董事长。（简历请参见董事会成员）
秦军先生，总经理，代理督察长。（简历请参见董事会成员）
刘强先生，副总经理。美国注册管理会计师（CMA) ，东北财经大学审计学学士。历任阿尔卡特
深圳公司财务总监，霍尼韦尔深圳公司财务总监，阿特维斯(中国)财务及信息技术总监，北京刚正国
际投资有限公司副总经理。2016 年 4 月加入汇安基金管理有限责任公司。现任汇安基金管理有限责
任公司副总经理。
郭兆强先生，副总经理。20 年证券、基金从业经验，保荐代表人。北京大学光华管理学院工商管
理硕士。曾任山西证券投行部综合经理、中德证券高级副总裁，东北证券北京分公司深圳市场部副
总经理，从事投资银行业务。2016 年 4 月加入汇安基金管理有限责任公司。现任汇安基金管理有限
责任公司副总经理。
窦星华先生，副总经理。12 年证券、基金从业经验，CFA。英国杜伦大学金融学硕士。历任标准
普尔信息服务（北京）有限公司指数分析师，交银施罗德基金管理有限公司产品经理，华安基金管
理有限公司产品高级设计经理及总经理助理，盛世景资产管理股份有限公司产品总监。2016 年 7 月
加入汇安基金管理有限责任公司任产品及创新业务部总经理。现任汇安基金管理有限责任公司副总
经理。
王俊波先生，副总经理。13 年证券、基金从业经验。中国人民大学金融学硕士。历任中国平安产
险营销策划经理，嘉实基金券商业务部主管，兴业证券资产管理有限公司市场部执行总监。
2016 年 7 月加入汇安基金管理有限责任公司。现任汇安基金管理有限责任公司副总经理。
4、本基金基金经理
杨芳，经济学学士，8 年证券、基金行业从业经历。曾任职于华创证券，2016 年 7 月起加入汇安
基金管理有限责任公司，任固定收益投资部高级经理一职。2017 年 4 月 14 日至今，任汇安嘉裕纯
债债券型证券投资基金基金经理；2017 年 4 月 28 日至今，任汇安嘉汇纯债债券型证券投资基金、
汇安嘉源纯债债券型证券投资基金基金经理；2018 年 2 月 7 日至今，任汇安裕华纯债定期开放债
券型发起式证券投资基金基金经理；2018 年 3 月 27 日至今，任汇安稳裕债券型证券投资基金基金
经理；2018 年 11 月 7 日至今，任汇安短债债券型证券投资基金基金经理；2018 年 11 月 26 日至
今，任汇安嘉鑫纯债债券型证券投资基金基金经理；2019 年 1 月 10 日至今，任汇安丰华灵活配置
混合型证券投资基金基金经理。
戴杰，复旦大学数学本科、硕士，5 年证券、基金行业从业经历，曾任华安基金管理有限公司指数
与量化投资部先后担任数量分析师和投资经理。2016 年 10 月 24 日加入汇安基金管理有限责任公
司，担任指数与量化投资部高级经理一职。2017 年 1 月 17 日至今，任汇安丰泽灵活配置混合型证
券投资基金基金经理；2017 年 3 月 22 日至今，任汇安丰恒灵活配置混合型证券投资基金基金经理；
2017 年 3 月 23 日至今，任汇安丰华灵活配置混合型证券投资基金基金经理；2017 年 7 月 19 日至
今，任汇安丰利灵活配置混合型证券投资基金基金经理；2017 年 7 月 27 日至今，任汇安丰裕灵活
配置混合型证券投资基金基金经理；2017 年 11 月 22 日至今，任汇安多策略灵活配置混合型证券
投资基金基金经理；2018 年 2 月 13 日至今，任汇安成长优选灵活配置混合型证券投资基金基金经
理；2018 年 7 月 26 日至今，任汇安量化优选灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
朱晨歌，复旦大学理论物理硕士，4 年证券、基金行业从业经历，曾任华安基金管理有限公司指数
与量化投资事业部数量分析师、投资经理，从事量化投资研究工作。2017 年 12 月 29 日加入汇安
基金管理有限责任公司，担任指数与量化投资部高级经理一职。2018 年 2 月 8 日至今，任汇安丰
利灵活配置混合型证券投资基金基金经理；2018 年 2 月 8 日至今，任汇安多策略灵活配置混合型证券投资基金基金经理；2018 年 4 月 26 日至今，任汇安丰华灵活配置混合型证券投资基金基金经
理；2018 年 8 月 9 日至今，任汇安量化优选灵活配置混合型证券投资基金基金经理；2018 年 8 月
22 日至今，任汇安沪深 300 指数增强型证券投资基金基金经理。
5、投资决策委员会成员
秦军先生，总经理，代理督察长；（简历请参见董事会成员）。
钟敬棣先生，固定收益首席投资官。23 年银行、基金行业从业经验。CFA，硕士。2005 年 4 月加
入嘉实基金，从事债券研究及投资组合管理工作。2008 年 5 月加入建信基金，曾管理建信收益增强、
安心保本、稳定增利、双息红利四只债券型基金，多次被评为金牛基金。2018 年 5 月加入汇安基金
管理有限责任公司，担任固定收益首席投资官，固定收益投资部总经理，董事总经理。
邹唯先生，首席投资官。18 年证券、基金行业从业经验。理科硕士。历任长城证券有限公司研究
部行业分析师，嘉实基金管理有限公司行业分析师、基金经理、主题策略组组长，中信产业基金金
融投资部董事总经理，嘉实基金管理有限公司基金经理、主题策略组组长、董事总经理。2017 年
12 月 1 日加入汇安基金管理有限责任公司，担任首席投资官，董事总经理。
仇秉则先生，固定收益研究部总监。CFA，CPA，中山大学经济学学士，12 年证券、基金行业从
业经历，曾任普华永道中天会计师事务所审计经理，嘉实基金管理有限公司固定收益部高级信用分
析师。2016 年 6 月加入汇安基金管理有限责任公司，担任固定收益研究部总监一职，从事信用债投
资研究工作。
6、上述人员之间均不存在近亲属关系。
二、基金托管人
（一）基金托管人概况
本基金托管人为上海浦东发展银行股份有限公司，基本信息如下：
名称：上海浦东发展银行股份有限公司
注册地址：上海市中山东一路 12 号
办公地址：上海市中山东一路 12 号
法定代表人：高国富
成立时间：1992 年 10 月 19 日
经营范围：经中国人民银行和中国银行业监督管理委员会批准，公司主营业务主要包括：吸收公众
存款；发放短期、中期和长期贷款；办理结算；办理票据贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑
付、承销政府债券；买卖政府债券；同业拆借；提供信用证服务及担保；代理收付款项及代理保险
业务；提供保险箱业务；外汇存款；外汇贷款；外汇汇款；外币兑换；国际结算；同业外汇拆借；
外汇票据的承兑和贴现；外汇借款；外汇担保；结汇、售汇；买卖和代理买卖股票以外的外币有价
证券；自营外汇买卖；代客外汇买卖；资信调查、咨询、见证业务；离岸银行业务；证券投资基金
托管业务；全国社会保障基金托管业务；经中国人民银行和中国银行业监督管理委员会批准经营的
其他业务。
组织形式：股份有限公司
注册资本：293.52 亿元人民币
存续期间：持续经营
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基金字[2003]105 号
联系人：胡波
联系电话：（021）61618888
上海浦东发展银行自 2003 年开展资产托管业务，是较早开展银行资产托管服务的股份制商业银行
之一。经过二十年来的稳健经营和业务开拓，各项业务发展一直保持较快增长，各项经营指标在股
份制商业银行中处于较好水平。
上海浦东发展银行总行于 2003 年设立基金托管部，2005 年更名为资产托管部，2013 年更名为资
产托管与养老金业务部，2016 年进行组织架构优化调整，并更名为资产托管部，目前下设证券托管
处、客户资产托管处、内控管理处、业务保障处、总行资产托管运营中心（含合肥分中心）五个职
能处室。
目前，上海浦东发展银行已拥有客户资金托管、资金信托保管、证券投资基金托管、全球资产托管、
保险资金托管、基金专户理财托管、证券公司客户资产托管、期货公司客户资产托管、私募证券投
资基金托管、私募股权托管、银行理财产品托管、企业年金托管等多项托管产品，形成完备的产品
体系，可满足多领域客户、境内外市场的资产托管需求。
（二）主要人员情况
高国富，男，1956 年出生，研究生学历，博士学位，高级经济师职称。曾任上海外高桥保税区开
发（控股）公司总经理；上海外高桥保税区管委会副主任；上海万国证券公司代总裁；上海久事公
司总经理；上海市城市建设投资开发总公司总经理；中国太平洋保险（集团）股份有限公司党委书
记、董事长。现任上海浦东发展银行股份有限公司党委书记、董事长。第十二届全国政协委员。伦敦金融城中国事务顾问委员会委员，中欧国际工商学院理事会成员、国际顾问委员会委员，上海交
通大学安泰经济管理学院顾问委员会委员。
刘信义，男，1965 年出生，硕士研究生，高级经济师。曾任上海浦东发展银行上海地区总部副总
经理，上海市金融服务办挂职任机构处处长、市金融服务办主任助理，上海浦东发展银行党委委员、
副行长、财务总监，上海国盛集团有限公司总裁。现任上海浦东发展银行党委副书记、副董事长、
行长。
孔建，男，1968 年出生，博士研究生。历任工商银行山东省分行计划处科员、副主任科员，国际
业务部、工商信贷处科长，资金营运处副处长，上海浦东发展银行济南分行信管处总经理，上海浦
东发展银行济南分行行长助理、副行长、党委书记、行长。现任上海浦东发展银行总行资产托管部
党支部书记、资产托管部总经理。
（三）基金托管业务经营情况
截止 2018 年 12 月 31 日，上海浦东发展银行证券投资基金托管规模为 4213.09 亿元，比去年末
增加 33.12%。托管证券投资基金共一百五十六只，分别为国泰金龙行业精选基金、国泰金龙债券
基金、天治财富增长基金、广发小盘成长基金、汇添富货币基金、长信金利趋势基金、嘉实优质企
业基金、国联安货币基金、长信利众债券基金（LOF）、华富保本混合型证券投资基金、中海策略
精选灵活配置混合基金、博时安丰 18 个月基金（LOF）、易方达裕丰回报基金、鹏华丰泰定期开放
基金、汇添富双利增强债券基金、中信建投稳信债券基金、华富恒财定开债券基金、汇添富和聚宝
货币基金、工银目标收益一年定开债券基金、北信瑞丰宜投宝货币基金、中海医药健康产业基金、
国寿安保尊益信用纯债基金、华富国泰民安灵活配置混合基金、安信动态策略灵活配置基金、东方
红稳健精选基金、国联安鑫享混合基金、长安鑫利优选混合基金、工银瑞信生态环境基金、天弘新价值混合基金、嘉实机构快线货币基金、鹏华 REITs 封闭式基金、华富健康文娱基金、国寿安保稳
定回报基金、金鹰改革红利基金、易方达裕祥回报债券基金、国联安鑫禧基金、中银瑞利灵活配置
混合基金、华夏新活力混合基金、鑫元汇利债券型基金、南方转型驱动灵活配置基金、银华远景债
券基金、富安达长盈灵活配置混合型基金、中信建投睿溢混合型证券投资基金、工银瑞信恒享纯债
基金、长信利发债券基金、博时景发纯债基金、鑫元得利债券型基金、中银尊享半年定开基金、鹏
华兴盛灵活配置混合型证券投资基金、华富元鑫灵活配置基金、东方红战略沪港深混合基金、博时
富发纯债基金、博时利发纯债基金、银河君信混合基金、汇添富保鑫保本混合基金、兴业启元一年
定开债券基金、工银瑞信瑞盈 18 个月定开债券基金、中信建投稳裕定开债券基金、招商招怡纯债债
券基金、中加丰享纯债债券基金、长安泓泽纯债债券基金、银河君耀灵活配置混合基金、广发汇瑞
3 个月定期开放债券发起式证券投资基金、汇安嘉汇纯债债券基金、南方宣利定开债券基金、招商
兴福灵活配置混合基金、博时鑫润灵活配置混合基金、兴业裕华债券基金、易方达瑞通灵活配置混
合基金、招商招祥纯债债券基金、易方达瑞程混合基金、华福长富一年定开债券基金、中欧骏泰货
币基金、招商招华纯债债券基金、汇安丰融灵活配置混合基金、汇安嘉源纯债债券基金、国泰普益
混合基金、汇添富鑫瑞债券基金、鑫元合丰纯债债券基金、博时鑫惠混合基金、国泰润利纯债基金、
华富天益货币基金、汇安丰华混合基金、汇安沪深 300 指数增强型证券投资基金、汇安丰恒混合基
金、交银施罗德启通灵活配置混合型证券投资基金、景顺长城中证 500 指数基金、南方和利定开债
券基金、鹏华丰康债券基金、兴业安润货币基金、兴业瑞丰 6 个月定开债券基金、兴业裕丰债券基
金、易方达瑞弘混合基金、银河犇利灵活配置混合基金、长安鑫富领先混合基金、万家现金增利货
币基金、上银慧增利货币市场基金、易方达瑞富灵活配置证券投资基金、博时富腾纯债债券型证券
投资基金、安信工业 4.0 主题沪港深精选混合基金、民生加银鑫顺债券型基金、万家天添宝货币基
金、长安鑫垚主题轮动混合基金、中欧瑾泰灵活配置混合基金、中银证券安弘债券基金、鑫元鑫趋
势灵活配置混合基金、泰康年年红纯债一年定期开放债券基金、广发高端制造股票型发起式基金、永赢永益债券基金、南方安福混合基金、中银证券聚瑞混合基金、太平改革红利精选灵活配置混合
基金、中金价值轮动灵活配置混合基金、富荣富乾债券型证券投资基金基金、国联安安稳灵活配置
混合型证券投资基金、前海开源景鑫灵活配置混合型证券投资基金、前海开源润鑫灵活配置混合型
证券投资基金、中海沪港深多策略灵活配置混合型基金基金、中银证券祥瑞混合型证券投资基金、
前海开源盛鑫灵活配置混合型证券投资基金、鑫元行业轮动灵活配置混合型证券投资基金、华富恒
悦定期开放债券型证券投资基金、兴业 3 个月定期开放债券型发起式证券投资基金、富国颐利纯债
债券型证券投资基金、华安安浦债券型证券投资基金、南方泽元债券型证券投资基金、鹏扬淳利定
期开放债券型证券投资基金、万家鑫悦纯债债券型基金、新疆前海联合泳祺纯债债券型证券投资基
金、永赢盈益债券型证券投资基金、中加颐合纯债债券型证券投资基金、中信保诚稳达债券型证券
投资基金基金、中银中债 3-5 年期农发行债券指数证券投资基金、东方红核心优选一年定期开放混
合型证券投资基金、平安大华惠锦纯债债券型证券投资基金、华夏鼎通债券型证券投资基金、鑫元
全利债券型发起式证券投资基金、中融恒裕纯债债券型证券投资基金、嘉实致盈债券型证券投资基
金、永赢消费主题灵活配置混合型证券投资基金、工银瑞信瑞福纯债债券型证券投资基金、广发景
智纯债债券型证券投资基金、东兴品牌精选灵活配置混合型证券投资基金、广发中债 1-3 年国开行
债券指数证券投资基金、融通通捷债券型证券投资基金、华富恒盛纯债债券型证券投资基金、建信
中证 1000 指数增强型发起式证券投资基金、汇安嘉鑫纯债债券型证券投资基金、中欧瑾泰债券型
证券投资基金、国寿安保安丰纯债债券型证券投资基金、海富通聚丰纯债债券型证券投资基金、博
时中债 1-3 年政策性金融债指数证券投资基金、银河家盈纯债债券型证券投资基金、博时富永纯债
3 个月定期开放债券型发起式证券投资基金、南方畅利定期开放债券型发起式证券投资基金、中加
瑞利纯债债券型证券投资基金等。
三、相关服务机构
（一）基金份额发售机构
1、直销机构
（1）汇安基金管理有限责任公司直销中心
传真：021-80219047
邮箱：DS@huianfund.cn
北京办公地址：北京市东城区东直门南大街 5 号中青旅大厦 13-14 层
联系人：田云梦
电话：010-56711624
上海办公地址：上海市浦东新区银城中路 68 号时代金融中心 2901 室
联系人：于擎玥
电话：021-80219027
（2）汇安基金管理有限责任公司网上交易系统
投资者可以通过本公司网上交易系统办理基金的赎回等业务，具体业务办理情况及业务规则请登录
本公司网站查询。本公司网址：www.huianfund.cn。
2、其他销售机构
（1）上海天天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼二层
法定代表人：其实
客户服务电话：95021/400-1818-188
（2）浙江同花顺基金销售有限公司
注册地址：杭州市文二西路 1 号 903 室
法定代表人：凌顺平
客户服务电话：4008-773-772
网址：www.5ifund.com
（3）上海基煜基金销售有限公司
办公地址：上海市浦东新区银城中路 488 号太平金融大厦 1503 室
联系人：吴鸿飞
传真：021-5508-5991
客服电话：400-820-5369
网址：www.jiyufund.com.cn
（4）嘉实财富管理有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 8 号上海国金中心办公楼二期 53 层 5312-
15 单元
法定代表人：赵学军
客服电话：400-021-8850
网址：https://www.harvestwm.cn/
（5）中国银河证券股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 35 号 2-6 层
法定代表人：陈共炎
客户服务电话：4008-888-888 或 95551
网址：www.chinastock.com.cn
（6）中信证券股份有限公司
注册地址：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座
法定代表人：张佑君
客服电话：95548
网址：www.cs.ecitic.com
（7）中信证券（山东）有限公司
注册地址：青岛市崂山区深圳路 222 号 1 号楼 2001
法定代表人：姜晓林
客户服务电话：95549
网址：www.zxzqsd.com.cn
（8）中信期货有限公司
注册地址：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301-1305 室、14 层
法定代表人：张皓
客服电话：4009908826
网址：www.citicsf.com
（9）上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区欧阳路 196 号 26 号楼 2 楼 41 号
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903~906 室
法定代表人：杨文斌
电话：400-700-9665
网址：www.ehowbuy.com
（10）中泰证券股份有限公司
注册地址：济南市市中区经七路 86 号
法定代表人：李玮
客服热线：95538
网址：www.zts.com.cn
基金管理人可根据有关法律、法规的要求，选择符合要求的机构销售本基金，并及时公告。
（二）基金份额登记机构
名称：汇安基金管理有限责任公司
住所：上海市虹口区欧阳路 218 弄 1 号 2 楼 215 室
办公地址：北京市东城区东直门南大街 5 号中青旅大厦 13 层
法定代表人：秦军
电话：010-56711600
传真：010-56711640
联系人：刚晨升
（三）出具法律意见书的律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
注册地址：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
办公地址：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
负责人：俞卫锋
电话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人：丁媛
经办律师：黎明、丁媛
（四）审计基金财产的会计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 6 楼
办公地址：上海市黄浦区湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼
执行事务合伙人：薛竞
联系电话：021-23233950
传真电话：021-23238800
联系人：赵钰
经办注册会计师：赵钰、薛竞
四、基金的名称
汇安丰华灵活配置混合型证券投资基金
五、基金的类型
混合型证券投资基金。
六、基金的投资目标
本基金在深入的基本面研究的基础上，通过灵活的资产配置、策略配置与严谨的风险管理，力争实
现基金资产的持续稳定增值。
七、基金的投资方向
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包含中小板、创
业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（包括国债、金融债、央行票据、地方政府债、
企业债、公司债、中期票据、短期融资券、可转换债券、分离交易的可转换债券、中小企业私募债
等）、债券回购、同业存单、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货、国债期货以及法律
法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入
投资范围。
基金的投资组合比例为：本基金股票资产投资比例为基金资产的 0-95%，其中，现金不包括结算
备付金、存出保证金、应收申购款等；每个交易日日终在扣除股指期货合约、国债期货合约需缴纳
的交易保证金后，保持不低于基金资产净值的 5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券；权证、
股指期货、国债期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。
如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，可以调整
上述投资品种的投资比例。
八、基金的投资策略
本基金通过合理稳健的资产配置策略，将基金资产在权益类资产和固定收益类资产之间灵活配置，
同时采取积极主动的股票投资和债券投资策略，把握中国经济增长和资本市场发展机遇，严格控制
下行风险，力争实现基金份额净值的长期平稳增长。
本基金投资策略主要包括资产配置策略、股票投资策略、固定收益类资产投资策略、股指期货和国
债期货投资策略、权证投资策略等。
1、资产配置策略
本基金管理人在大类资产配置过程中，结合定量和定性分析，从宏观、中观、微观等多个角度考虑
宏观经济面、政策面、市场面等多种因素，综合分析评判证券市场的特点及其演化趋势，重点分析
股票、债券等资产的预期收益风险的匹配关系，在此基础上，在投资比例限制范围内，确定或调整
投资组合中股票和债券的比例，以争取降低单一行业投资的系统性风险冲击。
本基金考虑的宏观经济指标包括 GDP 增长率，居民消费价格指数（CPI），生产者价格指数
（PPI），货币供应量（M0，M1，M2）的增长率等指标。
本基金考虑的政策面因素包括但不限于货币政策、财政政策、产业政策的变化趋势等。
本基金考虑的市场因素包括但不限于市场的资金供求变化、上市公司的盈利增长情况、市场总体
P/E、P/B 等指标相对于长期均值水平的偏离度等。
2、股票投资策略
（1）行业配置策略
本基金管理人在进行行业配置时，将采用自上而下与自下而上相结合的方式确定行业权重。在投资
组合管理过程中，基金管理人也将根据宏观经济形势以及各个行业的基本面特征对行业配置进行持
续动态地调整。
自上而下的行业配置策略是指通过深入分析宏观经济指标和不同行业自身的周期变化特征以及在国
民经济中所处的位置，确定在当前宏观背景下适宜投资的重点行业，主要包括：
1）宏观政策影响分析：根据政府产业政策、财政税收政策、货币政策等变化，分析各项政策对各
行业及其子行业的影响，前瞻性的布局受益于国家政策较大的行业及子行业。
2）市场需求变化：不同行业及子行业在技术优势、定价策略、销售渠道等方面的差异，影响到其
盈利水平。本基金将前瞻性的配置市场需求预期比较稳定或预期保持较高增长的行业或子行业。
3）本基金将综合研究社会发展趋势、经济发展趋势、科学技术发展趋势、消费者需求变化趋势等
因素，采取“自上而下”的研究方法，对各个子行业的基本面进行深入分析，通过行业评级及行业
估值与轮动等因素确定各行业的配置比例。
自下而上的行业配置策略是指从行业的成长能力、盈利趋势、价格动量、市场估值等因素来确定基
金重点投资的行业。对行业的具体分析主要包括以下方面：
1）景气分析
行业的景气程度可通过观测销量、价格、产能利用率、库存、毛利率等关键指标进行跟踪。行业的
景气程度与宏观经济、产业政策、竞争格局、科技发展与技术进步等因素密切相关。
2）财务分析
行业财务分析的主要目的是评价行业的成长性、成长的可持续性以及盈利质量，同时也是对行业景
气分析结论的进一步确认。财务分析考量的关键指标主要包括净资产收益率、主营业务收入增长率、
毛利率、净利率、存货周转率、应收账款周转率、经营性现金流状况、债务结构等等。
3）估值分析
结合上述分析，本基金管理人将根据各行业的不同特点确定适合该行业的估值方法，同时参考可比
国家类似行业的估值水平，来确定该行业的合理估值水平，并将合理估值水平与市场估值水平相比
较，从而得出该行业高估、低估或中性的判断。估值分析中还将运用行业估值历史比较、行业间估
值比较等相对估值方法进行辅助判断。
此外，本基金还将运用数量化方法对上述行业配置策略进行辅助，并在适当情形下对行业配置进行
战术性调整，使用的方法包括行业动量与反转策略，行业间相关性跟踪与分析等。
（2）精选个股策略
本基金采用定性与定量相结合的方式，对上市公司的投资价值进行综合评估，精选具有较强竞争优
势的上市公司作为投资标的。
1）定性分析
本基金将通过定性分析，深入分析企业的基本面以及国家相关政策、人口结构变化等因素，确定具
有比较竞争优势的上市公司。
①研发能力
研发能力的强弱关乎着公司的长期生命力。本基金将重点投资具有明确的产品开发战略、良好的研
发团队、有保障的研发开支和激励机制的上市公司；
②市场能力
本基金将重点考察上市公司是否建立相应的营销体系，公司的销售能力，市场占有率情况等。
③企业的产品线
公司是否有完善的产品线布局，能否推出具有高市场容量的品种并使短、中长期的产品有效衔接。
④公司治理结构
本基金将重点考察公司的法人治理结构，实际控制人的发展战略，关联交易等事项。
⑤公司管理
公司的管理团队是否和谐高效，能够在公司战略、作业与成本、质量与安全、营销等方面具有同业
中居前的管理水平。
⑥政府政策
本基金将密切关注政府社会保障政策、行政管制等政策的调整对各行业及其子行业的影响。
⑦人口及经济结构变迁
人口以及因经济发展而导致的人均收入水平的提高及需求变化，都会对社会经济发展产生深远的影
响。本基金将动态的跟踪这些变化，并分析其影响。
2）定量分析
本基金在定量指标方面，重点考察企业的成长性、盈利能力的估值水平，选择财务健康，成长性好，
估值合理的股票。
成长性指标方面，本基金主要考虑（不限于）主营业务收入、主营业务利润增长率及其增长变动的
方向和速率；盈利指标方面，本基金主要考虑（不限于）毛利率、净利率、净资产收益率等；价值
指标方面，本基金主要考虑 PE、PB、PEG、PS 等。
3、固定收益类资产投资策略
在进行固定收益类资产投资时，本基金将会考量利率预期策略、信用债券投资策略、套利交易策略、
可转换债券投资策略和资产支持证券投资策略，选择合适时机投资于低估的债券品种，通过积极主
动管理，获得超额收益。
（1）利率预期策略
本基金通过全面研究 GDP、物价、就业以及国际收支等主要经济变量，分析宏观经济运行的可能
情景，并预测财政政策、货币政策等宏观经济政策取向，分析金融市场资金供求状况变化趋势及结
构。在此基础上，预测金融市场利率水平变动趋势，以及金融市场收益率曲线斜度变化趋势。
组合久期是反映利率风险最重要的指标。本基金将根据对市场利率变化趋势的预期，制定出组合的
目标久期：预期市场利率水平将上升时，降低组合的久期；预期市场利率将下降时，提高组合的久
期。
（2）信用债券投资策略
根据国民经济运行周期阶段，分析企业债券、公司债券等发行人所处行业发展前景、业务发展状况、
市场竞争地位、财务状况、管理水平和债务水平等因素，评价债券发行人的信用风险，并根据特定
债券的发行契约，评价债券的信用级别，确定企业债券、公司债券的信用风险利差。
债券信用风险评定需要重点分析企业财务结构、偿债能力、经营效益等财务信息，同时需要考虑企
业的经营环境等外部因素，着重分析企业未来的偿债能力，评估其违约风险水平。
（3）套利交易策略
在预测和分析同一市场不同板块之间（比如国债与金融债）、不同市场的同一品种、不同市场的不
同板块之间的收益率利差基础上，基金管理人采取积极策略选择合适品种进行交易来获取投资收益。
在正常条件下它们之间的收益率利差是稳定的。但是在某种情况下，比如若某个行业在经济周期的
某一时期面临信用风险改变或者市场供求发生变化时这种稳定关系便被打破，若能提前预测并进行
交易，就可进行套利或减少损失。
（4）可转换债券投资策略
本基金着重对可转换债券对应的基础股票的分析与研究，同时兼顾其债券价值和转换期权价值，对
那些有着较强的盈利能力或成长潜力的上市公司的可转换债券进行重点投资。
本基金管理人将对可转换债券对应的基础股票的基本面进行分析，包括所处行业的景气度、成长性、
核心竞争力等，并参考同类公司的估值水平，研判发行公司的投资价值；基于对利率水平、票息率
及派息频率、信用风险等因素的分析，判断其债券投资价值；采用期权定价模型，估算可转换债券
的转换期权价值。综合以上因素，对可转换债券进行定价分析，制定可转换债券的投资策略。
（5）资产支持证券投资
本基金将分析资产支持证券的资产特征，估计违约率和提前偿付比率，并利用收益率曲线和期权定
价模型，对资产支持证券进行估值。本基金将严格控制资产支持证券的总体投资规模并进行分散投
资，以降低流动性风险。
（6）中小企业私募债投资策略
本基金将深入研究发行人资信及公司运营情况，与中小企业私募债券承销券商紧密合作，合理合规
合格地进行中小企业私募债券投资。本基金在投资过程中密切监控债券信用等级或发行人信用等级
变化情况，力求规避可能存在的债券违约，并获取超额收益。
4、股指期货投资策略
本基金参与股指期货交易，以套期保值为目的。基金管理人根据对指数点位区间判断，在符合法律
法规的前提下，决定套保比例。再根据基金股票投资组合的贝塔值，具体得出参与股指期货交易的
买卖张数。基金管理人根据股指期货当时的成交金额、持仓量和基差等数据，选择和基金组合相关
性高的股指期货合约为交易标的。
5、国债期货投资策略
本基金参与国债期货交易以套期保值为目的。在风险可控的前提下，通过对宏观经济和利率市场走
势的分析与判断，并充分考虑国债期货的收益性、流动性及风险特征，通过资产配置，谨慎进行投
资，以调整债券组合的久期，降低投资组合的整体风险。具体而言，本基金的国债期货投资策略包
括套期保值时机选择策略、期货合约选择和头寸选择策略、展期策略、保证金管理策略、流动性管
理策略等。
本基金在运用国债期货投资控制风险的基础上，将审慎地获取相应的超额收益，通过国债期货对债
券的多头替代和稳健资产仓位的增加，以及国债期货与债券的多空比例调整，获取组合的稳定收益。
6、权证投资策略
本基金采用数量化期权定价公式对权证价值进行计算，并结合行业研究员对权证标的证券的估值分
析结果，选择具有良好流动性和较高投资价值的权证进行投资。采用的策略包括但不限于下列策略
或策略组合：
本基金采取现金套利策略，兑现部分标的证券的投资收益，并通过购买该证券认购权证的方式，保
留未来股票上涨所带来的获利空间。
根据权证与标的证券的内在价值联系，合理配置权证与标的证券的投资比例，构建权证与标的证券
的避险组合，控制投资组合的下跌风险。同时，本基金积极发现可能存在的套利机会，构建权证与
标的证券的套利组合，获取较高的投资收益。
九、基金的业绩比较基准
沪深 300 指数收益率×50%+上证国债指数收益率×50%。
十、基金的风险收益特征
本基金为混合型基金，属于证券投资基金中预期风险与预期收益中等的投资品种，其风险收益水平
高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金。
十一、基金的投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其
内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2019 年 1 月 24 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的
招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
1 报告期末基金资产组合情况
■
2 报告期末按行业分类的股票投资组合
2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合.
■
2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有沪港通股票。
3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
■
注：本基金本报告期末仅持有以上 1 只股票。
4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
■
5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
■
注：本基金本报告期末仅持有以上 2 只债券。
6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期未投资股指期货。
10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期未投资国债期货。
10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期未投资国债期货。
11 投资组合报告附注
11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
11.2 基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
11.3 其他资产构成
■
11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
■
11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
十二、基金的业绩
基金业绩截止日为 2018 年 12 月 31 日，所列数据未经审计。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金
的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募
说明书。
1、基金合同生效以来（截至 2018 年 12 月 31 日）的基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基
准收益率的比较：
汇安丰华混合 A
2019 年第 1 号
（下转 60 版）
基金管理人：汇安基金管理有限责任公司 基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司
二〇一九年二月
