新 沃 通 盈 灵活 配 置 混 合型 证 券 投 资基 金
2018 年第4 季度报告
2018 年12 月31 日
基金管 理人： 新沃基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
报告 送 出日期： 二〇一九 年一月二十二日 新沃通盈灵活配置混合 2018 年第 4 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2019 年 1 月 17 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2018 年10 月1 日起 至 12 月 31 日 止。
§2 基金产 品概况
基金简 称 新沃通 盈灵 活配 置混 合
交易代 码 002564
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年9 月22 日
报告期 末基 金份 额总 额 14,744,848.08 份
投资目 标
本基金 以风 险管 理为 前提 ， 通 过把 握中 国稳 增长 与 促转型 的发 展现
状， 灵活 运用 多种 投资 策 略， 挖掘 各大 类资 产配 置 机会 ，力 求高 于
业绩比 较基 准的 长期 资产 增值。
投资策 略
本基金 在深 度把 握中 国经 济发展 与转 型的 基础 上 ， 通过自 上而 下的
宏观- 中观- 微观 的资 产配 置策略 ， 以 及自 下而 上的 精选行 业、 个股
的基本 面分 析策 略 ， 再 通 过定性 分析 和定 量分 析互 相结合 的选 股方
法， 辅以 多种 事件 驱动 、 量化研 究等 工具 策略 ， 在 风险管 理的 前提
下因势 利导 运用 多样 化的 投资策 略实 现基 金资 产长 期增值 。
业绩比 较基 准 65%× 沪深300 指数 收益 率+35%× 中证 全债 指数 收益 率
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 属 于较高 风险 、 较高 收益 的 投资品 种 ，其 预
期风险 和预 期收 益低 于股 票型基 金 ， 但 高于 债券 型 基金和 货币 市场
基金。
基金管 理人 新沃基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2018 年10 月1 日 － 2018 年12 月31 日 ）
1.本期 已实 现收 益 64,039.04
2.本期 利润 -435,986.39
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0306
4.期末 基金 资产 净值 12,805,364.99
5.期末 基金 份额 净值 0.868
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2 、 所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计 入费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收 益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -2.91% 1.64% -7.12% 1.04% 4.21% 0.60%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经 理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
俞瓅
本 基 金 的
基金经 理
2018 年
6 月 28 日
- 6 年
复 旦 大 学硕 士 ，中 国 籍。2013
年7 月至2016 年9 月任 职 于国
金 证 券， 历 任证 券交 易员、 投
资经理 、 投资 主办 ；2016 年10
月 加 入 新 沃 基 金 管 理 有 限 公
司。
注：1 、上 述任 职日 期、 离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》、 《公开 募集 证券
投资基 金运 作管 理办 法》 、《证 券投 资基 金销 售管 理办法 》、 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易
制度指 导意 见 》 、 基 金合 同和其 他有 关法 律法 规 ， 本着诚 实信 用 、 勤 勉尽 责 的原则 管理 基金 资产 ，
在严格 控制 风险 的基 础上 ，为基 金持 有人 谋求 最大 利益。 本报 告期 内， 本基 金运作 符合 有关 法规新沃通盈灵活配置混合 2018 年第 4 季度报告
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和基金 合同 的规 定， 没有 损害基 金持 有人 利益 的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 执行 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ，完
善相应 制度 及流 程， 通过 系统和 人工 等各 种方 式在 各业务 环节 严格 控制 交易 公平执 行， 未发 现不
同投资 组合 之间 存在 非公 平交易 的情 况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未发 现本 基金 存在异 常交 易行 为。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2018 年前 三季 度， 经济 下 行压力 增大 ， 经 济数 据总 体疲弱 ， 行 业分 化较 为严 重， 以 地产 投资
为主导 的经 济结 构仍 有下 行的风 险， 同时 中美 贸易 战一定 程度 上也 增加 了市 场对未 来经 济运 行的
担忧， 宏观 经济 对于 价值 投资提 出了 更高 的挑 战。
市场流 动性 方面 ， 资 金面 整体宽 松，R007 处 于历 史 相对低 位。 期间 美联 储如 期加息 而我 国通
过TMLF 表 态我 国货 币政 策 的异步 性， 继续 保持 整体 宽松以 支持 实体 经济 。 货 币政策 信号 明确 并在
关键时 点保 证了 足量 的流 动性。
国际环 境方 面， 中美 之间 的贸易 战在 年末 暂时 告一 段落， 虽然 人民 币存 在一 定压力 ，但 国家
保证汇 率的 稳定 的立 场依 然坚定 ，未 来汇 率可 能将 保持震 荡走 势。
债券市 场环 境较 好， 预期 未来仍 将维 持震 荡走 势； 股市虽 有短 期情 绪性 上涨 但长期 来看 依然
需要实 体经 济上 涨动 能的 支持， 未来 有待 对政 策和 经济进 行持 续的 观察 和论 证。
本产品 在今 年四 季度 合理 分散布 局各 个板 块分 散风 险，并 实现 反弹 后逐 渐均 衡组合 配置 ，进
行了一 定的 仓位 控制 和时 点选择 ，一 定程 度上 规避 了系统 性风 险。
4.5 报告 期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为 0.868 元； 本报 告期基 金份 额净 值增 长率 为-2.91% ， 业绩
比较基 准收 益率 为-7.12% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
报告期 内， 本基 金未 出现 连续 20 个 工作 日基 金份 额 持有人 数量 不 满200 人的 情况； 本基 金于
2018 年10 月8 日至2018 年12 月28 日 期间 出现 连 续60 个 工作 日基 金资 产净 值低于5000 万元 的
情形。 根据 《公 开募 集证 券投资 基金 运作 管理 办法 》的有 关规 定， 本基 金管 理人已 向中 国证 券监
督管理 委员 会报 告并 提出 解决方 案， 本基 金管 理人 将持续 关注 本基 金 资 产净 值情况 ，并 将严 格按
照有关 法规 的要 求对 本基 金进行 监控 和操 作。 新沃通盈灵活配置混合 2018 年第 4 季度报告
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§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （%）
1 权益投 资 11,801,547.00 89.98
其中： 股票
11,801,547.00 89.98
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
732,498.00 5.58
其中： 债券
732,498.00 5.58
资产支 持证 券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售金融 资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
304,106.55 2.32
8 其他资 产
277,434.19 2.12
9 合计
13,115,585.74
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 371,552.00 2.90
C 制造业 7,321,052.00 57.17
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
591,270.00 4.62
E 建筑业 142,061.00 1.11
F 批发和 零售 业 591,894.00 4.62
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 559,700.00 4.37
H 住宿和 餐饮 业 122,904.00 0.96
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 144,152.00 1.13
J 金融业 950,417.00 7.42
K
房地产 业
484,039.00 3.78
L
租赁和 商务 服务 业
239,293.00 1.87
M 科学研 究和 技术 服务 业 95,490.00 0.75
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 96,957.00 0.76
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
47,470.00 0.37
R 文化、 体育 和娱 乐业
43,296.00 0.34 新沃通盈灵活配置混合 2018 年第 4 季度报告
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S 综合 - -
合计 11,801,547.00 92.16
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 投资 股票 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股 票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600051 宁波联 合 26,100 140,679.00 1.10
2 603288 海天味 业 2,000 137,600.00 1.07
3 600030 中信证 券 8,400 134,484.00 1.05
4 603899 晨光文 具 4,400 133,100.00 1.04
5 600566 济川药 业 3,700 124,061.00 0.97
6 002706 良信电 器 20,100 124,017.00 0.97
7 002186 全 聚 德 10,800 122,904.00 0.96
8 603868 飞科电 器 3,200 122,176.00 0.95
9 603866 桃李面 包 2,700 121,932.00 0.95
10 600132 重庆啤 酒 3,900 119,847.00 0.94
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 703,080.00 5.49
其中： 政策 性金 融债 703,080.00 5.49
4 企业债 券 29,418.00 0.23
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 732,498.00 5.72
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 018005 国开1701 7,000 703,080.00 5.49
2 127395 16 吉 城建 300 29,418.00 0.23 新沃通盈灵活配置混合 2018 年第 4 季度报告
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5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报 告期 内， 未发现 本基 金投 资的前 十名 证券的 发行 主体出 现被 监管部 门立 案
调 查， 或在报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 的情形 。
5.11.2 基 金投 资的前 十名 股票未 超出 基金合 同规 定的备 选股 票库。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 16,383.24
2 应收证 券清 算款 235,800.05
3 应收股 利 -
4 应收利 息 20,569.93
5 应收申 购款 4,680.97
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其 他 -
9 合计 277,434.19
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
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5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产 净
值比例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 600030 中信证 券 134,484.00 1.05 因重大 资产 重组 停牌
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
因四舍 五入 原因 ，投 资组 合报告 中分 项之 和与 合计 可能存 在尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 13,739,428.59
报告期 期间 基金 总申 购份 额 2,074,804.19
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 1,069,384.70
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 14,744,848.08
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
单位： 份
报告期 期初 管理 人持 有的 本基金 份额 1,878,908.13
报告期 期间 买入/申 购总 份 额 -
报告期 期间 卖出/赎 回总 份 额 -
报告期 期末 管理 人持 有的 本基金 份额 1,878,908.13
报告期 期末 持有 的本 基金 份额占 基金 总份
额比例 （% ）
12.74
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本报告 期内 ，本 基金 管理 人未运 用固 有资 金申 购、 赎回或 买卖 基金 。
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§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序
号
持有基金 份额比 例达到
或者超过20%的 时间区
间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1 2018/10/01-2018/12/31 9,338,052.63 0.00 0.00 9,338,052.63 63.33%
产品特有 风险
报告期内 本基金 出现单 一 投资者持 有基金 份额比 例 超过 20% 的情况 。 在 单一 投资者持 有基金 份额
比例较高 的情况 下， 如该 投资者集 中赎回， 可能会 增加基金 的流动 性风险。 此外， 由于 基金在 遇
到大额赎 回的时 候可能 需 要变现部 分资产 ， 可能 对 持有资产 的价格 形成冲 击 ， 增加 基金的市 场风
险。 基金 管理人 将专业 审 慎、 勤勉 尽责地 运作基 金 资产， 加 强防范 流动性 风 险、 市场 风险， 保护
持有人利 益。
8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
当持有 基金 份额 比例 达到 或超 过 20% 的投 资人 较大 比例赎 回且 基金 的现 金头 寸不足 时， 基金
管理人 可能 需要 较高 比例 融入资 金或 较高 比例 变现 资产， 由此 可能 导致 资金 融入成 本较 高或 较大
冲击成 本， 造成 基金 财产 损失、 影响 基金 收益 水平 。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
（一） 中国 证监 会准 予新 沃通盈 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 募集 注册 的文 件
（二） 《新 沃通 盈灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》
（三） 《新 沃通 盈灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金托 管协议 》
（四） 关于 申请 募集 注册 新沃通 盈灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金之 法律 意见 书
（五） 基金 管理 人业 务 资 格批件 、营 业执 照
（六） 基金 托管 人业 务资 格批件 、营 业执 照
（七） 中国 证监 会要 求的 其他文 件
9.2 存 放地 点
备查文 件等 文本 存放 在基 金管理 人、 基金 托管 人和 销售机 构的 办公 场所 和营 业场所 ，在 办公
时间内 可供 免费 查阅 。 新沃通盈灵活配置混合 2018 年第 4 季度报告
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9.3 查 阅方 式
投资者 可以 在营 业时 间免 费查阅 ，也 可按 工本 费购 买复印 件。
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