华 泰 柏 瑞 享 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 2018年 第 4季 度 报 告 2018 年 12月 31日 基 金 管 理 人 ： 华 泰 柏 瑞 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 ： 平 安 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 送 出 日 期 ： 2019年 1月 21日华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 2 页 共 15 页 重 要 提 示 §1
基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 、 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏 ， 并 对 其内 容 的 真 实 性 、 准 确 性 和 完 整 性 承担 个 别 及 连 带 责 任 。
基 金 托 管 人 平 安 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合同 规 定 ， 于 2019年 1月 18日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 、 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容 ， 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 、 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 。
基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 、 勤勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产 ， 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 。 基 金 的 过 往 业 绩 并 不代 表 其 未来 表 现 。 投 资 有 风 险 ， 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 。
本 报 告 中 的 财 务 资 料 未 经 审 计 。
本 报 告 期 自 2018年 10月 1日 起 至 2018 年 12月 31日 止 。 基 金 产 品 概 况 §2
基 金 简 称 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 交 易 代 码 003591
基 金 运 作 方 式 契 约 型 开 放 式 基 金 合同 生 效日 2016年 12月 29日 报 告 期末 基 金 份 额 总 额 200,238,176.39份 投 资 目 标 前 瞻 性 地 把 握 不 同 时 期 股 票 市 场 、 债 券 市 场 和 银 行 间 市 场 的 收 益 率 ， 在 有 效 控 制 风 险 的 前 提 下 ， 力 争 在 中 长 期 为 投 资 者 创 造 高 于业 绩 比 较 基 准 的 投 资 回 报 。 投 资 策 略 1、 资 产 配 置 策 略 本 基 金 为 混 合 型基 金 ， 以 获 取 长 期 稳 定 收 益 为 目 标 。 根 据 各 项 重 要 的 经 济 指 标 分 析 宏 观 经 济 发 展 变 动 趋 势 ， 判 断 当 前 所 处 的 经 济 周 期 ， 进 而 对 未来 做 出 科 学 预 测 。 在 此 基 础 上 ， 结 合 对 流 动 性 及 资 金 流 向 的 分 析 ， 综 合 股 市 和 债 市 估 值 及 风 险 分 析 进 行 大 类 资 产 配 置 。 2、 股 票 投 资 策 略 本 基 金 股 票 投 资 以 定 性 和 定 量 分 析 为 基 础 ， 从 基 本 面 分 析 入 手 。 根 据 个 股 的 估 值 水 平 优 选 个 股 ， 重 点 配 置 当 前 业 绩 优 良 、 市 场 认 同 度 较 高 、 在 可 预 见 的 未来 其 行 业 处 于 景 气 周 期 中 的 股 票 。 在 股 票 初 选 库 中 ， 按 照 企 业 生 命周 期 理 论 将 股 票 划分 为 突 出 成 长 类 —— A类 、 高 速 稳 定 成 长 类 —— B类 、 高 速 周 期 性 成 长 类 —— C类 、 成 熟 类 —— D类 （ D类 又 分 为 成 熟 /良 性 转 折 —— D1
类 、 成 熟 /周 期 性 —— D2类 、 成 熟 /防 御 性 —— D3类 ） 。 本 基 金 管 理 人 对 股 票 初 选 库 中 的 上 市 公 司 深 入 研 究 ， 构 建 财 务 模 型 ， 进 行 盈 利 预 测 ， 给 出 股 票 评 级 和 目 标 价 ， 提 交 详 尽 的 标 准 研 究 报 告 ， 其 中 获 得 1、 2、 3评 级 的 股 票 构 成 本 基 金 的 股 票 精 选 库 。 3、 固 定 收 益 资 产 投 资 策 略 本 基 金 管 理 人 将 基 于 对 国 内 外 宏 观 经 济 形 势 的 深 入 分 析 、 国 内 财 政政 策 与 货 币市 场 政 策等 因 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 3 页 共 15 页 素 对 固 定 收 益 资 产 的 影 响 ， 进 行 合 理 的 利 率 预 期 ， 判 断 市 场 的 基 本 走 势 ， 制 定 久 期 控 制 下 的 资 产 类 属 配 置 策 略 。 在 固 定 收 益 资 产 投 资 组 合 构 建 和 管 理 过 程 中 ， 本 基 金 管 理 人 将 具 体 采 用 期 限 结 构 配 置 、 市 场 转 换 、 信 用 利 差 和 相 对 价 值 判 断 、 信 用 风 险 评 估 、 现 金 管 理 等管 理 手 段 进 行 个 券 选 择 。 4、 权 证 投 资 策 略 权 证 为 本 基 金 辅 助 性 投 资 工 具 ， 其 投 资 原 则 为 有 利 于 基 金 资 产 增 值 ， 有 利 于 加 强 基 金 风 险 控 制 。 本 基 金 在 权 证 投 资 中 将 对 权 证 标 的 证 券 的 基 本 面 进 行 研 究 ， 同 时 综 合 考 虑 权 证 定 价 模 型 、 市 场 供 求 关 系 、 交 易 制 度 设计 等 多 种 因 素 对 权 证 进 行 定 价 。 5、 其 他 金 融 衍 生 工 具 投 资 策 略 在 法 律 法 规 允 许 的 范 围 内 ， 本 基 金 可 基 于 谨 慎 原 则 运 用 股 指 期 货 等 相 关 金 融 衍 生 工 具 对 基 金 投 资 组 合 进 行 管 理 ， 以 套 期 保 值 为 目的 ， 对 冲 系 统 性 风 险 和 某 些 特 殊 情 况 下 的 流 动 性 风 险 ， 提 高 投 资 效 率 。 本 基 金 主 要 采 用 流 动 性 好 、 交 易 活 跃 的 衍 生 品合 约 ， 通 过 多头 或 空 头套 期 保 值 等策 略 进 行 套 期 保 值 操 作 。 若 法 律 法 规 或 监 管 机构 以 后 允 许 基 金 投 资 如 期权 、 互 换 等 其 他 金 融 衍 生 品 种 ， 本 基 金 将 以 风 险 管 理 和 组 合 优 化 为 目的 ， 根 据 届 时 法 律 法 规 的相 关 规 定 参 与 投 资 。 业 绩 比 较 基 准 本 基 金 的 业 绩 比 较 基 准 为 ： 沪 深 300指 数收 益 率 ×50%＋ 中 债 综 合 指 数收 益 率 ×50%。 风 险 收 益 特 征 本 基 金 为 混 合 型基 金 ， 其 预 期 风 险 与 预 期 收 益 高 于 债 券 型基 金 与 货 币市 场基 金 ， 低 于 股 票 型 基 金 。 基 金 管 理 人 华 泰 柏 瑞 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 平 安 银 行 股 份 有 限 公 司 下 属 分 级 基 金 的 基 金 简 称 华 泰 柏 瑞 享 利 A 华 泰 柏 瑞 享 利 C
下 属 分 级 基 金 的 交 易 代 码 003591 003592
报 告 期末 下 属 分 级 基 金 的 份 额 总 额 200,119,987.92份 118,188.47份
主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 §3
主 要 财 务 指 标 3.1
单 位 ： 人 民 币 元 主 要 财 务 指 标 报 告 期 （ 2018年 10月 1日 － 2018年 12月 31日 ） 华 泰 柏 瑞 享 利 A 华 泰 柏 瑞 享 利 C
1． 本期 已 实 现 收 益 103,747.72 -21.93
2． 本期 利 润 -3,562,541.65 -2,157.82
3． 加 权 平 均基 金 份 额 本期 利 润 -0.0178 -0.0182
4． 期末 基 金 资 产 净 值 216,969,496.80 127,357.86
5． 期末 基 金 份 额 净 值 1.0842 1.0776
注 ： 1、 上 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ， 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 。
华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 4 页 共 15 页 2、 本期 已 实 现 收 益 指 基 金 本期 利 息 收 入 、 投 资 收 益 、 其 他 收 入 （ 不 含 公允 价 值 变 动 收 益 ） 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额 ， 本期 利 润 为 本期 已 实 现 收 益 加 上 本期 公允 价 值 变 动 收 益 。 基 金 净 值 表 现 3.2
本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 3.2.1
华 泰 柏 瑞 享 利 A
阶 段 净 值 增 长 率 ① 净 值 增 长 率 标 准 差 ② 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 ③ 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 标 准 差 ④ ① － ③ ② － ④ 过 去 三个 月 -1.62% 0.40% -5.31% 0.81% 3.69% -0.41%
华 泰 柏 瑞 享 利 C
阶 段 净 值 增 长 率 ① 净 值 增 长 率 标 准 差 ② 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 ③ 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 标 准 差 ④ ① － ③ ② － ④ 过 去 三个 月 -1.67% 0.40% -5.31% 0.81% 3.64% -0.41%
华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 5 页 共 15 页 自 基 金 合同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 3.2.2
变 动 的 比 较 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 6 页 共 15 页 注 ： 1、 图 示 日 期 为 2016年 12月 29日 至 2018 年 12月 31日 。 2、 按 基 金 合同 规 定 ， 本 基 金 自 基 金 合同 生 效日 起 6个 月 内 为 建 仓 期 ， 截 至 报 告 期末本 基 金 的 各 项 投 资 比 例 已 达 到 基 金 合同 投 资 范 围 中 规 定 的 比 例 。 管 理 人 报 告 §4
基 金 经 理 （ 或 基 金 经 理 小 组 ） 简 介 4.1
姓 名 职 务 任 本 基 金 的 基 金 经 理 期 限 证 券 从业 年 限 说 明 任 职 日 期 离 任 日 期 罗 远 航 本 基 金 的 基 金 经 理 2017年 3
月 24日 - 7年 清 华 大 学 应 用 经 济 学 硕 士 。 曾 任 华 夏 基 金 管 理 有 限 公 司 交 易 员 、 研 究 员 、 基 金 经 理 。 2017年 1月 加 入 华 泰 柏 瑞 基 金 管 理 有 限 公 司 。 2017年 3月 至 2018年 4
月 任 华 泰 柏 瑞 精 选 回 报 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 华 泰 柏 瑞 泰 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 7 页 共 15 页 华 泰 柏 瑞 锦 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 和 华 泰 柏 瑞 裕 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 3月 至 2018年 11
月 任 华 泰 柏 瑞 爱 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 3月 起 任 华 泰 柏 瑞 季季 红 债 券 型 证 券 投 资 基 金 、 华 泰 柏 瑞 新 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 华 泰 柏 瑞 享 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 华 泰 柏 瑞 鼎 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 和 华 泰 柏 瑞 兴 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 杨 景 涵 本 基 金 的 基 金 经 理 2016年 12
月 29日 - 14年 中 山 大 学 经 济 学 硕 士 。 特 许 金 融 分 析 师 （ CFA）， 金 融 风 险 管 理 师 （ FRM） 。 2004年 至 2006年 于 平 安 资 产 管 理 有 限 公 司 ， 任 投 资 分 析 师 ； 2006
年 至 2009年 9月 于 生 命 人 寿 保 险 公 司 ， 历 任 投 连 投 资 经 理 、 投 资 经 理 、 基 金 投 资 部 负责 人 。 2009年 10月 加 入 本 公 司 ， 任专 户投 资 部 投 资 经 理 。 2014年 6月 至 2015年 4月 任 研 究 部 总 监 助 理 。 2015年 4月 至 2018
年 4月 任 华 泰 柏 瑞 新 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2015年 5月 至 2017年 12月 任 华 泰 柏 瑞 惠 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2016年 8月 至 2017年 12
月 任 华 泰 柏 瑞 精 选 回 报 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2016年 9月 至 2018年 11月 任 华 泰 柏 瑞 爱 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2016年 9月 起 任 华 泰 柏 瑞 多 策 略 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2016年 11月 至 2017
年 12月 任 华 泰 柏 瑞 睿 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2016年 12
月 至 2018年 4月 任 华 泰 柏 瑞 鼎 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2016年 12月 起 任 华 泰 柏 瑞 享 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 和 华 泰 柏 瑞 兴 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 8 页 共 15 页 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 1月 至 2018年 3
月 任 华 泰 柏 瑞 泰 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 华 泰 柏 瑞 锦 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 和 华 泰 柏 瑞 裕 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 2月 起 任 华 泰 柏 瑞 价 值 精 选 30灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 2月 至 2018
年 3月 任 华 泰 柏 嘉 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 3月 至 2018年 11月 任 华 泰 柏 瑞 盛 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2017年 9月 起 任 华 泰 柏 瑞 富 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2018年 3月 起 任 华 泰 柏 瑞 新 金 融 地 产 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。 2018年 6月 起 任 华 泰 柏 瑞 国 企 整 合 精 选 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 。
管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 4.2
报 告 期 内 本 基 金 的 运 作 符 合 相 关 法 律 、 法 规 以 及 基 金 合同 的 约 定 ， 不 存 在 损 害 基 金 持 有 人 利 益的 行 为 。 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3
公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 4.3.1
报 告 期 内 ， 本 基 金 管 理 人 根 据 《 证 券 投 资 基 金 管 理 公 司 公 平 交 易 制 度 指 导 意 见 》 的 要 求 ， 通 过 科 学完 善 的 制 度 及 流 程 ， 从事 前 、 事中 和 事 后 等 环 节 严 格 控 制 不 同 基 金 之 间 可 能 的 利 益 输 送 。 首 先 投 资 部 和 研 究 部通 过 规 范 的 决 策 流 程 来 确 保 公 平 对 待 不 同 投 资 组 合 。 其 次 集 中交 易 室对 投 资 指 令 的 合 规 性 、 有 效 性 及 合 理 性 进 行 独 立 审 核 ， 在 交 易 过 程 中 启 用 投 资 交 易 系 统 中 的 公 平 交 易 模 块 ， 确 保 公 平 交 易 的 实 施 。 同 时 ， 风 险 管 理 部 对 报 告 期 内 的 交 易 进 行 日 常 监 控 和 分 析 评 估 。 本 报 告 期 内 ， 上 述 公 平 交 易 制 度 总 体 执 行 情 况 良 好 。 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 4.3.2
华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 9 页 共 15 页 报 告 期 内 未 发 现 本 基 金 存 在 异 常 交 易 行 为 。 本 报 告 期 内 无 下 列 情 况 :所 有 投 资 组 合 参 与 的 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该证 券 当 日 成 交 量 的 5%。
报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析 4.4
本 基 金 2018年 四 季 度 ,采 取 稳 健 的 策 略 ,保 持 权 益 资 产 的 稳 定 仓 位 ,以 固 定 收 益 和 打 新 为主 要 获 利 手 段 ,业 绩 受 到 市 场 下 跌 影 响 ， 有 一 定 下 滑 ， 但 总 体 维 持 稳 定 。 展 望 2019年 一 季 度 ,随 着 宏 观 经 济 政 策 以 及 经 济 基 本 面 的 平 稳 运 行 ， 外 部 不 利 因 素 的 边 际 转 好 等等 可 以 预 见 的 有 利 因 素 逐 步 出 现 ， 市 场 情 绪 将 逐 步 修 复 ， 并 将 逐 步 回 归 基 本 面 ， 股 票 市 场 可 能 将 出 现 明显 反 弹 的 行 情 。 我 们 研 判 目 前 的 权 益 市 场 不 但 显 著 具 备 了 系 统 性 的 配 置 机 会 ， 系 统 性 修 复 的 时 机 也 逐 步 来 临 ， 但 仍 然 需 要 对 短 期 扰 动 保 持 足 够 的 耐 心 和 防 范 。 精 选 个 股 持 有 ， 忽 略 短 期 波 动 是 正 确 的盈 利 手 段 。 固 定 收 益 市 场 表 现 将 会 较 为 平 稳 。 本 基 金 将 灵 活 参 与 权 益 市 场 、 新 股 市 场 以 及 固 定 收 益 市 场 ， 审 慎 投 资 ， 精 选 个 股 ， 降 低 风 险 ， 努力 在 2019年 一 季 度 为 投 资 者 带 来 相 对 更 好 的 净 值 表 现 。
报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现 4.5
截 至 本 报 告 期末 ， 享 利 A份 额 净 值 为 1.0842元 ， 报 告 期 内 下 跌 1.62%， 享 利 C份 额 净 值 为 1.0776元 ， 报 告 期 内 下 跌 1.67%， 同 期本 基 金 的 业 绩 比 较 基 准 下 跌 5.31%。 报 告 期 内 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警说 明 4.6
无 。 投 资 组 合 报 告 §5
报 告 期末 基 金 资 产 组 合 情 况 5.1
序 号 项 目 金 额 （ 元 ） 占 基 金 总 资 产 的 比 例 （ %） 1 权 益 投 资 55,920,938.76 20.36
其 中 ： 股 票 55,920,938.76 20.36
2 基 金 投 资 - -
3 固 定 收 益 投 资 211,451,200.00 76.98
其 中 ： 债 券
211,451,200.00 76.98
资 产 支 持 证 券 - -
4 贵 金 属 投 资 - -
5 金 融 衍 生 品 投 资 - -
6 买 入 返 售 金 融 资 产 - -
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 产
- -
7 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 2,656,875.80 0.97
8 其 他 资 产
4,650,696.42 1.69
华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 10 页 共 15 页 9 合 计
274,679,710.98
100.00
报 告 期末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 5.2
报 告 期末 按 行 业 分 类 的 境 内 股 票 投 资 组 合
5.2.1
代 码 行 业 类 别 公允 价 值 （ 元 ） 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%)
A 农 、 林 、 牧 、 渔 业 - -
B 采 矿 业 5,354,939.56 2.47
C 制 造 业 3,031,600.00 1.40
D
电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供 应 业 - -
E 建 筑 业 15,245,200.00 7.02
F 批 发 和 零 售 业 - -
G 交 通 运输 、 仓 储 和 邮 政 业 - -
H 住 宿 和 餐饮 业 - -
I
信 息 传 输 、 软 件 和 信 息 技 术服 务 业 - -
J 金 融 业 22,325,499.20 10.28
K 房 地 产业 6,451,000.00 2.97
L 租 赁 和 商 务 服 务 业 - -
M 科 学 研 究 和 技 术服 务 业 - -
N 水 利 、 环 境 和 公共 设 施 管 理 业 - -
O 居 民 服 务 、 修 理 和 其 他 服 务 业 - -
P 教 育 - -
Q 卫 生 和 社 会 工 作 - -
R 文 化 、 体 育 和 娱 乐业 3,512,700.00 1.62
S 综 合 - -
合 计 55,920,938.76 25.76
报 告 期末 按 行 业 分 类 的 港 股 通 投 资 股 票 投 资 组 合 5.2.2
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末未 持 有 港 股 通 股 票 。 报 告 期末 按 公允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 5.3
序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 数 量 （ 股 ） 公允 价 值 （ 元 ） 占 基 金 资 产 净 值 比 例 （％） 1 600000 浦 发 银 行 847,104 8,301,619.20 3.82
2 601009 南 京 银 行 968,000 6,253,280.00 2.88
3 601668 中 国 建 筑 1,078,000 6,144,600.00 2.83
4 601186 中 国 铁 建 500,000 5,435,000.00 2.50
5 600188 兖 州 煤 业 609,902 5,354,939.56 2.47
6 601166 兴 业 银 行 290,000 4,332,600.00 2.00
7 600325 华发 股 份 630,000 3,906,000.00 1.80
8 600068 葛 洲 坝 580,000 3,665,600.00 1.69
9 600373 中 文 传 媒 270,000 3,512,700.00 1.62
10 600016 民 生 银 行 600,000 3,438,000.00 1.58
华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 11 页 共 15 页 报 告 期末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合
5.4
序 号 债 券 品 种 公允 价 值 （ 元 ） 占 基 金 资 产 净 值 比 例 （％） 1 国 家 债 券 - -
2 央 行 票 据 - -
3 金 融 债 券 13,057,200.00 6.01
其 中 ： 政 策 性 金 融 债 13,057,200.00 6.01
4 企 业 债 券 - -
5 企 业 短 期 融 资 券 80,413,000.00 37.04
6 中 期 票 据 41,048,000.00 18.91
7 可 转 债 （ 可 交 换 债 ） - -
8 同 业 存 单 76,933,000.00 35.44
9 其 他 - -
10 合 计 211,451,200.00 97.40
报 告 期末 按 公允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 5.5
序 号 债 券 代 码 债 券 名 称 数 量 （ 张 ） 公允 价 值 （ 元 ） 占 基 金 资 产 净 值 比 例 （％） 1 041800377
18徐 工 CP001
200,000 20,032,000.00 9.23
2 111817188
18光 大 银 行 CD188
200,000 19,326,000.00 8.90
3 018005 17国 开 01 130,000 13,057,200.00 6.01
4 101800171
18华 润 置 地 MTN001
100,000 10,384,000.00 4.78
5 101800163
18恒 健 MTN001
100,000 10,366,000.00 4.77
报 告 期末 按 公允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 5.6
明 细
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末未 持 有 资 产 支 持 证 券 。
报 告 期末 按 公允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细 5.7
注 ： 本 基 金 本 报 告 期 末未 持 有 贵 金 属 。 报 告 期末 按 公允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 5.8
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末未 持 有权 证 。 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 12 页 共 15 页 报 告 期末本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明 5.9
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末未 持 有 股 指 期 货 。 报 告 期末本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明 5.10
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末未 持 有 国 债 期 货 。 投 资 组 合 报 告 附 注 5.11
5.1.1
报 告 期 内 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 没 有 被 监 管 部 门 立 案 调 查 的 情 形 ， 也 没 有 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责 、 处 罚 的 情 形 。 5.1.2
基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中 ， 没 有 投 资 于 超 出 基 金 合同 规 定 备 选 股 票 库 之 外 的 情 形 。 其 他 资 产 构 成 5.1.3
序 号 名 称 金 额 （ 元 ） 1 存 出 保 证 金 4,979.32
2 应 收 证 券 清 算 款 -
3 应 收 股 利 -
4 应 收 利 息 4,645,717.10
5 应 收 申 购 款 -
6 其 他 应 收 款 -
7 待 摊 费 用 -
8 其 他 -
9 合 计 4,650,696.42
报 告 期末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 5.1.4
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末未 持 有 可 转 换 债 券 。
报 告 期末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 5.1.5
注 ： 本 基 金 本 报 告 期末 前 十 名 股 票 中不 存 在 流 通 受 限 的 股 票 。 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 13 页 共 15 页 开 放 式 基 金 份 额 变 动 §6
单 位 ： 份 项 目 华 泰 柏 瑞 享 利 A 华 泰 柏 瑞 享 利 C
报 告 期期 初 基 金 份 额 总 额 200,130,585.36 118,277.64
报 告 期期 间 基 金 总 申 购 份 额 - 1,841.62
减 :报 告 期期 间 基 金 总 赎 回 份 额 10,597.44 1,930.79
报 告 期期 间 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份 额 减 少 以 "-"填 列 ） - -
报 告 期期末 基 金 份 额 总 额 200,119,987.92 118,188.47
基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况 §7
基 金 管 理 人 持 有本 基 金 份 额 变 动 情 况 7.1
注 ： 无 。 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易明 细 7.2
注 ： 无 。 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息 §8
报 告 期 内 单 一 投 资 者 持 有 基 金 份 额 比 例 达 到 或 超 过 20% 的 情 况 8.1
投 资 者 类 别 报 告 期 内 持 有 基 金 份 额 变化 情 况 报 告 期末 持 有 基 金 情 况 序 号 持 有 基 金 份 额 比 例 达 到 或 者 超 过 20%的 时 间 区 间
期 初 份 额 申 购 份 额 赎 回 份 额 持 有 份 额 份 额 占 比 机构 1 20181001-20181231 200,027,500.00 0.00 0.00 200,027,500.00 99.89%
个人 - - - - - - -
产 品 特 有 风 险 本 基 金 报 告 期 内 有 单 一 机构 持 有 基 金 份 额 超 过 20%的 情 形 。 如 果 这 些份 额 持 有 比 例 较 大 的 投 资 者 赎 回 ， 可 能 导 致 巨 额 赎 回 ， 从 而 引 发 流 动 性 风 险 ， 可 能 对 基 金 产 生 如 下 影 响 ：（ 1） 延 期 办 理 赎 回 申 请 或 暂 停 赎 回 的 风 险 。 当 发 生 巨 额 赎 回 时 ， 投 资 者 可 能 面 临 赎 回 申 请 延 期 办 理 、 延 缓 支 付 或 暂 停 赎 回 的 风 险 。 （ 2） 基 金 净 值 大 幅 波 动 的 风 险 。 基 金 管 理 人为了 应 对 大 额 赎 回 可 能 短 时 间 内 进 行 资 产 变 现 ， 这 将 对 基 金 资 产 净 值 产 生 不 利 影 响 ， 同 时 可 能 发 生 大 额 赎 回 费 用 归 入 基 金 资 产 、 基 金 份 额 净 值 华 泰 柏 瑞 享 利 混 合 2018 年 第 4 季 度 报 告 第 14 页 共 15 页 保 留 位 数 四 舍 五 入 等 问 题 ， 这 些 都 可 能 会 造 成 基 金 资 产 净 值 的 较 大 波 动 。 （ 3） 基 金 投 资 目 标 偏 离 的 风 险 。 单 一 投 资 者 大 额 赎 回 后 可 能 导 致 基 金 规 模 缩 小 ， 基 金 将 面 临 投 资 银 行 间 债 券 、 交 易 所 债 券 时 交 易 困 难 的 情 形 ， 从 而 使 得 实 现 基 金 投 资 目 标 存 在 一 定 的 不 确 定 性 。 （ 4） 基 金 合同 提 前 终 止 的 风 险 。 如 果 投 资 者 大 额 赎 回 可 能 导 致 基 金 资 产 规 模 过 小 ， 不 能 满 足 存 续 的 条 件 ， 基 金 将 根 据 基 金 合同 的 约 定 面 临 合同 终 止 清 算 、 转 型 等 风 险 。 本 基 金 管 理 人 将 密 切 关 注 申 赎 动 向 ， 审 慎 评 估 大 额 申 赎 对 基 金 持 有 集 中 度 的 影 响 ， 同 时 将 完 善 流 动 性 风 险 管 控 机 制 ， 最 大 限 度 的 保 护 基 金 份 额 持 有 人 的 合 法 权 益 。
影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息 8.2
无 。 备 查 文 件 目 录 §9
备 查 文 件 目 录 9.1
1、 本 基 金 的 中 国 证 监 会 批 准 募 集 文 件 2、 本 基 金 的 《 基 金 合同 》 3、 本 基 金 的 《 招 募 说 明 书 》 4、 本 基 金 的 《 托 管 协 议 》 5、 基 金 管 理 人业 务 资 格 批 件 、 营 业 执 照 6、 本 基 金 的 公 告 存 放 地 点 9.2
上 海 市 浦 东 新 区 民 生 路 1199弄 证 大 五 道 口 广 场 1号 楼 17层 查 阅 方 式 9.3
投 资 者 可 在 营 业 时 间 免 费 查 阅 ， 也 可 按 工 本 费购 买 复 印 件 。 投 资 者 对 本 报 告 如 有 疑 问 ， 可 咨 询 基 金 管 理 人 华 泰 柏 瑞 基 金 管 理 有 限 公 司 。 客 户 服 务 热 线 ： 400-888-0001（ 免 长 途 费 ） 021-
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华 泰 柏 瑞 基 金 管 理 有 限 公 司 2019年 1月 21日
