广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
1
广 发 汇瑞 3 个月 定 期开 放 债券 型 发起 式 证券 投 资基 金
2018 年第 4 季度 报 告
2018 年 12 月31 日
基 金管 理人： 广发 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 上海 浦东发 展银 行股份 有限 公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一九 年一 月十九 日广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
2
§1
重要提 示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托 管人 上海 浦东 发 展银行 股份 有限 公司 根 据本基 金合 同规 定， 于 2019
年 1 月 17 日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保
证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
§2
基金产 品概 况
基金简称 广发汇瑞 3 个月定期开放债券
基金主代码 003746
交易代码 003746
基金运作方式 契约型、定期开放式
基金合同生效日 2016 年 11 月 28 日
报告期末基金份额总额 5,505,747,001.20 份
投资目标
在严格控制风险和保持资产流动性的基础上， 力求
获得超越业绩比较基准的投资回报， 实现基金资产
的长期稳健增值。
投资策略
1、封闭期投资策略
封闭期内， 本基金通过对国内外宏观经济态势、 利
率走势、 收益率曲线变化趋势和信用风险变化等因
素进行综合分析， 构建和调整固定收益证券投资组广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
3
合，力求获得稳健的投资收益。
2、开放期投资策略
开放期内， 为了保证组合具有较高的流动性， 本基
金将在遵守有关投资限制与投资比例的前提下， 投
资于具有较高流动性的投资品种， 通过合理配置组
合期限结构等方式， 积极防范流动性风险， 在满足
组 合 流 动 性 需 求 的 同 时 ， 尽 量 减 小 基 金 净 值 的 波
动。
业绩比较基准
中债综合 财富( 总值 ） 指数收益 率× 90%+ 银行 1 年
期定期存款利率（税后）× 10% 。
风险收益特征
本基金为债券型基金， 其长期平均风险和预期收益
率低于股票型基金、 混合型基金， 高于货币市场基
金， 属于证券投资基金中具有中低风险收益特征的
品种。
基金管理人 广发基金管理有限公司
基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司
§3
主要财 务指 标和基 金净 值表现
3.1 主要 财务指 标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2018 年 10 月 1 日-2018 年 12 月 31 日)
1. 本期已实现收益 98,092,159.94
2. 本期利润 146,089,127.69
3. 加权平均基金份额本期利润 0.0265
4. 期末基金资产净值 5,796,757,363.54
5. 期末基金份额净值 1.0529
注： （1） 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
4
费用后实际收益水平要低于所列数字。
（2） 本期 已实现 收益 指基金 本期 利息收 入、 投资收 益、 其他收 入（ 不含公
允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期
公允价值变动收益。
3.2 基金 净值表 现
3.2.1 本报告 期基 金份额 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①- ③ ②- ④
过去三个
月
2.59% 0.07% 2.44% 0.04% 0.15% 0.03%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来 基 金累计 净值 增长率 变动 及其与 同期 业绩比 较基 准
收 益率 变动的 比较
广发汇瑞 3 个月定期开放债券型发起式证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势对比图
(2016 年 11 月 28 日至 2018 年 12 月 31 日)
广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
5
§4
管理人 报告
4.1 基金 经理( 或基 金经 理小 组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经
理期限
证券从业
年限
说明
任职日
期
离任日
期
李伟
本基金的基金
经理；广发上
证 10 年期国
债 ETF 基金的
基金经理；广
发中债 1-3 年
农发债指数基
金的基金经
理；广发景智
纯债基金的基
金经理；广发
中债 1-3 年国
开债指数基金
的基金经理；
广发景润纯债
基金的基金经
理
2018-10-
16
- 6 年
李伟先生， 经济学硕士 ，
FRM ， 持 有 中 国 证 券 投
资 基 金 业 从 业 证 书 。 曾
任 广 发 基 金 管 理 有 限 公
司 固 定 收 益 部 债 券 交 易
员 、 固 定 收 益 研 究 部 债
券 研 究 员 。 现 任 广 发 上
证 10 年期国债交易型 开
放 式 指 数 证 券 投 资 基 金
基金经理（自 2018 年 9
月 5 日起任职） 、 广发 中
债 1-3 年农发行债券指
数 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 （自 2018 年 9 月 5 日
起任职） 、 广发汇瑞 3 个
月 定 期 开 放 债 券 型 发 起
式 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2018 年 10 月 16
日 起 任 职 ） 、 广 发 中 债
1-3 年 国 开 行 债 券 指 数
证 券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2018 年 11 月 21 日
起任职） 、 广发景智纯 债
债 券 型 证 券 投 资 基 金基
金经理（自 2018 年 11
月 21 日起任职） 、广 发
景 润 纯 债 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2018 年 12 月 5 日起 任
职） 。
谭昌
杰
本基金的基金
经理；广发理
财年年红债券
基金的基金经
2018-10-
16
- 11 年
谭 昌 杰 先 生 ， 经 济 学 硕
士 ， 持 有 中 国 证 券 投 资
基 金 业 从 业 证 书 。 曾 任
广 发 基 金 管 理 有 限 公 司广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
6
理；广发趋势
优选灵活配置
混合基金的基
金经理；广发
聚安混合基金
的基金经理；
广发聚宝混合
基金的基金经
理；广发稳安
保本基金的基
金经理；广发
鑫源混合基金
的基金经理；
广发集瑞债券
基金的基金经
理；广发景华
纯债基金的基
金经理；广发
景祥纯债基金
的基金经理；
广发景源纯债
基金的基金经
理
固 定 收 益 部 研 究 员 、 广
发 双 债 添 利 债 券 型 证 券
投 资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2012 年 9 月 20 日至 2015
年 5 月 27 日） 、广发 天
天 红 发 起 式 货 币 市 场 基
金基金经理 （自 2013 年
10 月 22 日至 2017 年 10
月 31 日） 、广发钱袋 子
货 币 市 场 基 金 基 金 经 理
（自 2014 年 1 月 10 日
至 2015 年 7 月 24 日） 、
广 发 集 鑫 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2014 年 1 月 27 日至 2015
年 5 月 27 日） 、广发 天
天 利 货 币 市 场 基 金 基 金
经理( 自 2014 年 1 月 27
日至 2015 年 7 月 24 日) 、
广 发 季 季 利 理 财 债 券 型
证券投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2014 年 9 月 29 日
至 2015 年 4 月 30 日） 、
广 发 聚 康 混 合 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2015 年 6 月 1 日至 2016
年 5 月 24 日） 、广发 安
泽 回 报 灵 活 配 置 混 合 型
证 券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2016 年 6 月 17 日
至 2016 年 11 月 17 日） 、
广 发 安 泽 回 报 纯 债 债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2016 年 11 月 18
日至 2017 年 12 月 22
日） 。 现任广发理财年 年
红 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理（自 2012 年 7
月 19 日起任职） 、广 发
趋 势 优 选 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2015 年 1 月 29
日起任职） 、 广发聚安 混
合 型 证 券 投 资 基 金 基 金广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
7
经理 （自 2015 年 3 月 25
日起任职） 、 广发聚宝 混
合 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理（自 2015 年 4 月 9
日起任职） 、 广发稳安 保
本 混 合 型 证 券 投 资 基 金
基金经理（自 2016 年 2
月 4 日起任职） 、 广发 鑫
源 灵 活 配 置 混 合 型 证 券
投 资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2016 年 11 月 2 日起 任
职） 、 广发汇瑞 3 个月 定
期 开 放 债 券 型 发 起 式 证
券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2018 年 10 月 16 日
起任职） 、 广发集瑞债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2018 年 10 月 18
日起任职） 、 广发景华 纯
债 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理 （自 2018 年 10
月 18 日起任职） 、广 发
景源纯 债 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2018 年 10 月 18 日起 任
职） 、 广发景祥纯债债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2018 年 10 月 18
日起任职） 。
代宇
本基金的基金
经理；广发聚
利债券基金的
基金经理；广
发聚财信用债
券基金的基金
经理；广发集
利一年定期开
放债券基金的
基金经理；广
发成长优选混
合基金的基金
经理；广发安
泰回报基金的
基金经理；广
2016-11-
28
- 14 年
代宇女士， 金融学硕士 ，
持 有 中 国 证 券 投 资 基 金
业 从 业 证 书 。 曾 任 广 发
基 金 管 理 有 限 公 司 固 定
收 益 部 研 究 员 、 投 资 经
理 、 固 定 收 益 部 副 总 经
理 、 广 发 聚 鑫 债 券 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2013 年 6 月 5 日至
2015 年 7 月 23 日） 、 广
发 新 常 态 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2016 年 12 月 13
日至 2018 年 1 月 11 日） 、
广 发 安 心 回 报 混 合 型 证广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
8
发双债添利债
券基金的基金
经理；广发安
瑞回报混合基
金的基金经
理；广发安祥
回报混合基金
的基金经理；
广发集丰债券
基金的基金经
理；广发汇平
一年定期债券
基金的基金经
理；广发安泽
短债基金的基
金经理；广发
汇富一年定期
债券基金的基
金经理；广发
汇安 18 个月
定期债券基金
的基金经理；
广发汇祥一年
定期债券基金
的基金经理；
广发上证 10
年期国债 ETF
基金的基金经
理；广发汇誉
3 个月定期开
放债券基金的
基金经理；债
券投资部副总
经理
券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2015 年 5 月 14 日
至 2018 年 1 月 12 日） 、
广 发 聚 惠 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2015 年 4 月 15
日至 2018 年 3 月 14 日） 、
广 发 汇 瑞 一 年 定 期 开 放
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理（自 2016 年 11
月 28 日至 2018 年 6 月
12 日） 、 广发安泽回报 纯
债 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理（自 2017 年 2
月 8 日至 2018 年 10 月
30 日） 、 广发量化稳健 混
合 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理（自 2017 年 8 月 4
日至 2018 年 11 月 30
日） 。 现任广发基 金管 理
有 限 公 司 债 券 投 资 部 副
总 经 理 、 广 发 聚 利 债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 （自 2011 年 8 月 5 日
起任职） 、 广发聚财信 用
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （自 2012 年 3 月
13 日起任职） 、 广发集 利
一 年 定 期 开 放 债 券 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2013 年 8 月 21 日
起任职） 、 广发成长优 选
灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2015 年 2 月 17 日起 任
职） 、 广发安泰回报混 合
型 证 券 投 资 基 金 （ 自
2015 年 5 月 14 日起 任
职） 、 广发双债添利债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2015 年 5 月 27
日起任职） 、 广发安瑞 回
报 灵 活 配 置 混 合 型 证 券
投 资 基 金 基 金 经 理 （ 自广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
9
2016 年 7 月 26 日起 任
职） 、 广发安祥回报灵 活
配 置 混 合 型 证 券 投 资 基
金基金经理 （自 2016 年
8 月 19 日起任职） 、 广 发
集 丰 债 券 型 证 券 投 资 基
金基金经理 （自 2016 年
11 月 9 日起任职） 、 广 发
汇 平 一 年 定 期 开 放 债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 （自 2017 年 1 月 6 日
起任职） 、 广发汇富一 年
定 期 开 放 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2017 年 2 月 13 日起 任
职） 、广发汇安 18 个月
定 期 开 放 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2017 年 3 月 31 日起 任
职） 、 广发汇祥一年定 期
开 放 债 券 型 证 券 投 资 基
金基金经理 （自 2017 年
6 月 27 日起任职） 、 广 发
上证 10 年期国债交易 型
开 放 式 指 数 证 券 投 资 基
金基金经理 （自 2018 年
3 月 26 日起任职） 、 广 发
汇瑞 3 个月定期开放 债
券 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理 （自 2018 年 6 月 13
日起任职） 、广发汇誉 3
个 月 定 期 开 放 债 券 型 发
起 式 证 券 投 资 基 金 基 金
经理 （自 2018 年 6 月 20
日起任职） 、 广发安泽 短
债 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理 （自 2018 年 10
月 30 日起任职） 。
谢军
本基金的基金
经理；广发增
强债券基金的
基金经理；广
发聚源定期债
券基金的基金
2016-12-
02
- 16 年
谢军先生， 金融学硕士 ，
CFA ， 持 有 中 国 证 券 投
资 基 金 业 从 业 证 书 。 曾
任 广 发 基 金 管 理 有 限 公
司 固 定 收 益 部 研 究 员 、
投 资 经 理 、 固 定 收 益 部广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
10
经理；广发安
享混合基金的
基金经理；广
发安悦回报混
合基金的基金
经理；广发鑫
源混合基金的
基金经理；广
发集瑞债券基
金的基金经
理；广发景华
纯债基金的基
金经理；广发
安泽短债基金
的基金经理；
广发景源纯债
基金的基金经
理；广发景祥
纯债基金的基
金经理；广发
理财年年红债
券基金的基金
经理；广发聚
安混合基金的
基金经理；广
发聚宝混合基
金的基金经
理；广发聚盛
混合基金的基
金经理；广发
趋势优选灵活
配置混合基金
的基金经理；
广发稳安保本
基金的基金经
理；广发鑫和
混合基金的基
金经理；广发
汇吉定开债基
金的基金经
理；广发汇元
纯债定开发起
式基金的基金
经理；广发集
总 经 理 助 理 、 固 定 收 益
部 副 总 经 理 、 固 定 收 益
部 总 经 理 、 广 发 货 币 市
场 基 金 基 金 经 理 （ 自
2006 年 9 月 12 日至 2010
年 4 月 29 日） 、广发 聚
祥 保 本 混 合 型 证 券 投 资
基金基金经理（自 2011
年 3 月 15 日至 2014 年 3
月 20 日） 、广发鑫富 灵
活 配 置 混 合 型 证 券 投 资
基金基金经理（自 2017
年 1 月 10 日至 2018 年 1
月 6 日） 、 广发汇瑞一 年
定 期 开 放 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2016 年 12 月 2 日至 2018
年 6 月 12 日） 、广发 服
务 业 精 选 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2016 年 11 月 9
日至 2018 年 10 月 9 日） 、
广 发 安 泽 回 报 纯 债 债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2017 年 1 月 10
日至 2018 年 10 月 30
日） 、 广发鑫利灵活配 置
混合型 证 券 投 资 基 金 基
金经理（自 2016 年 11
月 18 日至 2018 年 11 月
9 日） 。现任广发基金管
理 有 限 公 司 债 券 投 资 部
总 经 理 、 广 发 增 强 债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2008 年 3 月 27
日起任职） 、 广发聚源 定
期 开 放 债 券 型 证 券 投 资
基金基金经理（自 2013
年 5 月 8 日起任职） 、 广
发 安 享 灵 活 配 置 混 合 型
证 券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2016 年 2 月 22 日
起任职） 、 广发安悦回 报
灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
11
富纯债基金的
基金经理；广
发汇兴 3 个月
定期开放债券
基金的基金经
理；广发景智
纯债基金的基
金经理；广发
景润纯债基金
的基金经理；
广发汇立定期
开放债券基金
的基金经理；
债券投资部总
经理
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2016 年 11 月 7 日起 任
职） 、 广发鑫源灵活配 置
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理（自 2016 年 11
月 9 日起任职） 、 广发 集
瑞 债 券 型 证 券 投 资 基金
基金经理 （自 2016 年 11
月 18 日起任职） 、广 发
景 华 纯 债 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2016 年 11 月 28 日起 任
职） 、 广发景源纯债债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2017 年 2 月 17
日起任职） 、 广发景祥 纯
债 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理（自 2017 年 3
月 2 日起任职） 、 广发 理
财 年 年 红 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2017 年 7 月 5 日起 任
职） 、 广发聚盛灵活配 置
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理（自 2017 年 10
月 31 日起任职） 、广 发
趋 势 优 选 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2017 年 10 月 31
日起任职） 、 广发聚安 混
合型证 券 投 资 基 金 基 金
经理（自 2017 年 10 月
31 日起任职） 、 广发聚 宝
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理（自 2017 年 10
月 31 日起任职） 、广 发
稳 安 保 本 混 合 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2017 年 10 月 31 日起 任
职） 、 广发鑫和灵活配 置
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （自 2018 年 1 月
16 日起任职） 、 广发汇 吉
3 个 月 定 期 开 放 债 券 型广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
12
发 起 式 证 券 投 资 基 金 的
基金经理（自 2018 年 3
月 2 日起任职） 、 广发 汇
元 纯 债 定 期 开 放 债 券 型
发 起 式 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （自 2018 年 3 月
30 日起任职） 、 广发汇 瑞
3 个 月 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2018 年 6 月 13 日
起任职） 、 广发集富纯 债
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （自 2018 年 8 月
28 日起任职） 、 广发汇 兴
3 个 月 定 期 开 放 债 券 型
发 起 式 证 券 投 资 基 金 基
金经理（自 2018 年 10
月 29 日起任职） 、广 发
安 泽 短 债 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2018 年 10 月 30 日起 任
职） 、 广发景智纯债债 券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理（自 2018 年 11 月 7
日起任职） 、 广发景润 纯
债 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理 （自 2018 年 11
月 22 日起任职） 、广 发
汇 立 定 期 开 放 债 券 型 发
起 式 证 券 投 资 基 金 基 金
经理（自 2018 年 12 月
13 日起任职） 。
注：1.“ 任职日期” 和“ 离 职日期 ” 指公司公告聘任或解聘日期。
2.证券从业的含义遵从行业协会 《证券业从业人员资格管理办法》 的相关规
定。
4.2 管理 人对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告期内， 本基金管理人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 及
其配套法规、 《广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型证券投资基金基金合同》和其他
有关法律法规的规定， 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在
严格控制风险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益。 本报告期内， 基金运广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
13
作合法合规， 无损害基金持有人利益的行为， 基金的 投资管理符合有关法规及基
金合同的规定。
4.3 公平 交易专 项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司通 过建 立科学 、制 衡的投 资决 策体系 ，加 强交易 分配 环节的 内部 控制，
并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。
在投资决策的内部控制方面， 公司制度规定投资组合投资的股票必须来源于
备选股票库， 重点投资的股票必须来源于核心股票库， 投资的债券必须来自公司
债券库。 公司建立了严格的投资授权制度， 投资组合经理在授权范围内可以自主
决策， 超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。 在交易过程中， 中央交易
部按照 “ 时间优先、 价格优先、 比例分配、 综合 平衡 ” 的原则， 公平分配投资指令。
金融工程与风险管理部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程进行实时
监控及预警， 实现投资风险的事中风险控制； 稽核岗通过对投资、 研究及交易等
全流程的独立监察稽核，实 现投资风险的事后控制。
本报告期内， 上述公平交易制度总体执行情况良好， 不同的投资组合受到了
公平对待，未发生任何不公平的交易事项。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本公司原则上禁止不同投资组合之间 （完全按照有关指数的构成比例进行证
券投资的投资组合除外） 或同一投资组合在同一交易日内进行反向交易。 如果因
应对大额赎回等特殊情况需要进行反向交易的， 则需经公司领导严格审批并留痕
备查。
本报告期内， 本投资组合与本公司管理的其他投资组合未发生过同日反向交
易的情况。
4.4 报告 期内基 金的 投资 策略 和运作 分析
本季度， 债市收益率先下后震荡， 整体明显下行： 其中 10~12 月上旬， 市场
走势非常强势， 定向降准、 地方债的供给放缓以及经济金融数据下行加快等是主
要原因 ，基本 面的 下行 预期下 市场看 多情 绪也 较为一 致；12 月中 旬 在宽信 用预
期与积极财政超预期等担忧， 叠加前期大幅上涨且并没有像样的回调从而积累了
大量的止盈盘情况下， 利率出现短期明显调整。 最后几个交易日， 市场情绪重新广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
14
回暖， 收益率重归下行。 组合本季度， 密切跟踪市场动向， 灵活调整持仓券种结
构、 组合杠杆和久期分布。 展望下季度， 经济下行压力仍在、 货币政策宽松态势
维持， 债市总体仍在偏强 格局中， 但是空间大小有一定不确定性， 且波动也会较
大。 组合将继续跟踪经济基本面、 货币政策等方面变化， 增强操作的灵活性， 同
时注意做好持仓券种梳理，优化持仓结构。
4.5 报告 期内基 金的 业绩 表现
本报告期内,广发汇瑞 3 个月定期开放债券净值增长率为 2.59%, 同期业绩比
较基准收益率为 2.44%
§5
投资组 合报 告
5.1 报告 期末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额( 元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 6,816,149,668.00 97.95
其中：债券 5,990,278,668.00 86.08
资产支持证券 825,871,000.00 11.87
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 4,610,268.20 0.07
7 其他各项资产 138,292,457.26 1.99
8 合计 6,959,052,393.46 100.00
5.2 报告 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的 境内股 票投 资组合 广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
15
本基金本报告期末未持有股票。
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合
本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。
5.3 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 股票投 资明 细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
序号 债券品种 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例( ％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 1,960,353,168.00 33.82
其中：政策性金融债 1,960,353,168.00 33.82
4 企业债券 3,305,950,500.00 57.03
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 723,975,000.00 12.49
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 5,990,278,668.00 103.34
5.5 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 债券投 资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例( ％)
1 180401 18 农发 01 7,600,000
809,704,000.0
0
13.97
2 1828005
18 浙商银
行 01
5,000,000
508,450,000.0
0
8.77
3 1628003
16 华夏银
行 01
5,000,000
502,450,000.0
0
8.67
4 180206 18 国开 06 3,200,000
336,672,000.0
0
5.81
5 1820013 18 江苏银 3,000,000 313,170,000.0 5.40 广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
16
行 01 0
5.6 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 资产支 持证 券
投 资明 细
序号 证券代码 证券名称 数量( 份) 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例( ％)
1 1889274
18 工元
11A2
3,500,000
354,025,000.0
0
6.11
2 1889264
18 交盈
1A2
2,500,000
254,200,000.0
0
4.39
3 1889399
18 中盈万
家 1A3
2,000,000
197,660,000.0
0
3.41
4 1889398
18 中盈万
家 1A2
200,000 19,986,000.00 0.34
5.7 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 权证投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告 期末本 基金 投资 的股 指期货 交易 情况说 明
（1）本基金本报告期末未持有股指期货。
（2）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
5.10 报告 期末 本基金 投资 的国 债期货 交易 情况说 明
（1）本基金本报告期末未持有国债期货。
（2）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
5.11 投 资组合 报告 附注
5.11.1 本基 金投 资的 前十名 证券 的发 行主体 在本报 告期 内没有 出现 被监管 部门
立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他 各项 资产构 成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 16,035.32
2 应收证券清算款 - 广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
17
3 应收股利 -
4 应收利息 138,276,421.94
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 138,292,457.26
5.11.4 报告 期末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告 期末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§6
开放式 基金 份额变 动
单位：份
本报告期期初基金份额总额 5,505,747,001.20
本报告期 基金总申购份额 -
减： 本报告期 基金总赎回份额 -
本报告期 基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 5,505,747,001.20
§7
基金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金情况
7.1 基 金管 理人 持有本基 金份 额变动 情况
单位：份
报告期期初管理人持有的本基金份额
9,985,022.47
本报告期 买入/ 申购总份额
-
本报告期 卖出/ 赎回总份额
-
报告期期末管理人持有的本基金份额
9,985,022.47
报告期 期末 持有 的本 基 金份额 占基 金总 份额比
例（% ）
0.18 广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
18
7.2 基 金管 理人 运用固有 资金 投资本 基金 交易明 细
本报告期内， 基金管理人不存在运用固有资金 （认） 申购、 赎回或买卖本基
金的情况。
§8
报告期 末 发 起式基 金发 起资金 持有 份额情 况
项目
持有份
额总数
持有份额
占基金总
份额比例
发起份
额总数
发起份额占
基金总份额
比例
发起份额承
诺持有期限
基金管理人固有资金
9,985,02
2.47
0.18%
9,985,02
2.47
0.18% 三年
基 金 管 理 人 高 级管 理
人员
- - - - -
基金经理等人员 60.94 0.00% - - -
基金管理人股东 - - - - -
其他 - - - - -
合计
9,985,08
3.41
0.18%
9,985,02
2.47
0.18% 三年
§9 影 响投 资者决 策的其 他重 要信息
9.1 报 告期 内单 一投资者 持有 基金份 额比 例达到 或超 过20%的情 况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额
比例达到或者
超过 20% 的时
间区间
期初
份额
申购份
额
赎回
份额
持有份额 份额占比
机构 1
20181001-2018
1231
5,495,
710,8
88.11
0.00 0.00
5,495,710,8
88.11
99.82%
产品特有风险
报告期内， 本基金存在单一投资者持有份额比例达到或超过20% 的情况， 由此可能导致
的特有风险主要包括：当投资者持有份额占比较为集中时，个别投资者的大额赎回可
能会对基金资产运作及净值表现产生较大影响；极端情况下基金管理人可能无法及时
变现基金资产以应对投资者的赎回申请；若个别投资者大额赎回后本基金出现连续六
十个工作日基金资产净值低于 5000 万元，基金还可能面临转换运作方式、与其他基
金合并或者终止基金合同等情形。本基金管理人将对基金的大额申赎进行审慎评估并
合理应对，完善流动性风险管控机制，切实保护持有人利益。 广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
19
§10
备查 文件 目录
10.1 备 查文件 目录
（一） 中国证监会批准广发汇瑞 3 个月定期开放债券型发起式证券投资基金
募集的文件
（二） 《广发汇瑞 3 个月定期开放债券型发起式证券投资基金基金合同》
（三） 《广发基金管理有限公司开放式基金业务规则》
（四） 《广发汇瑞 3 个月定期开放债券型发起式证券投资基金托管协议》
（五）法律意见书
（六）基金管理人业务资格批件、营业执照
（七）基金托管人业务资格批件、营业执照
（八） 《关 于广发 汇瑞 一年定 期开 放债券 型证 券投资 基金 份额持 有人 大会表
决结果暨决议生效的公告》
10.2 存 放地点
广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 31-33 楼
10.3 查 阅方式
1. 书 面查 阅 ：查 阅时 间为 每 工作 日 8:30-11:30 ，13:30-17:00 。投 资 者可 免 费
查阅，也可按工本费购买复印件；
2.网站查阅：基金管理人网址：http://www.gffunds.com.cn 。
投资者如对本报告有疑问， 可咨询本基金管理人广发基金管理有限公司， 咨
询电话 95105828 或 020-83936999，或发电子邮件：services@gf-funds.com.cn 。
广 发基 金管理 有限 公司 广发汇瑞 3 个月定期开放债券 型发起式证券投资基金 2018 年第 4 季度报告
20
二 〇一 九年一 月十 九日
