深证电 子信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型
开 放式指 数证 券投资 基金2018 年第4 季
度 报告
2018 年 12 月 31 日
基 金 管理 人： 招商 基 金管 理有 限公 司
基 金 托管 人： 中国 银 行股 份有 限公 司
送 出 日期 ：2019 年 1 月 22 日
深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 1 页 共11 页
§1 重 要 提示
基 金管 理人的 董事 会及 董事保 证本 报告所 载资 料不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或重 大
遗漏，并对 其内容的 真实性、 准确性和 完整性承 担个 别及连带责 任。
基金托管人 中国银行 股份有限 公司根据 本基金合 同规 定，于2019 年1 月21 日 复核了本
报 告中 的财务 指标、 净值 表现和 投资组 合报 告等内 容， 保证 复核内 容不存 在虚 假记载 、误
导性陈述或 者重大遗 漏。
基 金管 理人承 诺以 诚实 信用、 勤勉 尽责的 原则 管理 和运 用基 金资产 ，但 不保 证基金 一
定盈利。
基 金的 过往业 绩并 不代 表其未 来表 现。投 资有 风险 ，投 资者 在作出 投资 决策 前应仔 细
阅读本基金 的招募说 明书。
本报告中财 务资料未 经审计。
本报告期自 2018 年 10 月 1 日 起至 12 月 31 日止 。
§2 基 金 产品 概况
基金简称 深证 TMT50ETF
场内简称 深 TMT
基金主代码 159909
交易代码 159909
基金运作方 式 契约型开放 式(ETF)
基金合同生 效日 2011 年 6 月 27 日
报告期末基 金份额总 额 15,521,449.00 份
投资目标
紧密跟踪标 的指数， 追求跟踪 偏离度和 跟踪误差 最小
化。
投资策略
本基金以深 证 TMT50 指数为标的指数 ， 采用完 全复 制
法， 即完全 按照标的 指数成份 股组成及 其权重构 建基 金
股票投资组 合， 进行 被动式指 数化投资 。 股票在 投资 组
合中的权重 原则上根 据标的指 数成份股 及其权重 的变
动而进行相 应调整， 但在特殊 情况下， 本基金可 以选 择
其他证券或 证券组合 对标的指 数中的股 票进行适 当替
代。
业绩比较基 准 深证 TMT50 指数
风险收益特 征
本基金属于 股票型基 金， 预期 风险与收 益水平高 于混 合
基金、 债券 基金与货 币市场基 金， 在证 券投资基 金中 属
于较高风险 、 较高收 益的投资 品种； 并 且本基金 为被 动
式投资的指 数基金， 采用完全 复制法紧 密跟踪深 证
TMT50 指数， 具有与标的指 数以及标 的指数所 代表 的深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 2 页 共11 页
股票市场相 似的风险 收益特征 。
基金管理人 招商基金管 理有限公 司
基金托管人 中国银行股 份有限公 司
§3 主 要 财务 指标 和基 金 净值 表现
3.1 主要 财务指标
单位：人民 币元
主要财务指 标 报告期（2018 年 10 月 1 日－2018 年 12 月 31 日）
1. 本期已实现 收益 -7,186,365.29
2. 本期利润 -8,839,700.44
3. 加权平均基 金份额 本期利润 -0.6101
4. 期末基金资 产净值 49,812,819.20
5. 期末基金份 额净值 3.2093
注：1、上述基金 业绩指标不 包括持有人 认购或交易 基金的各项费用 ，计入费用 后实际收益
水平要低于 所列数字 ；
2 、本 期已 实现收 益指基 金本 期利息 收入 、投资 收益、 其他 收入( 不含 公允价 值变 动收
益)扣除相关 费用后的 余额，本 期利润为 本期已 实现 收益加上本 期公允价 值变动收 益。
3.2 基金 净值表现
3.2.1 本报 告期基金份额 净值增长率 及其与同期 业绩比较 基准收益率的 比较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①- ③ ②- ④
过去三个月 -16.10% 2.21% -16.44% 2.25% 0.34% -0.04%
3.2.2 自 基 金合 同生 效以 来基 金累 计净 值增 长率 变动及 其 与同 期业 绩比 较基 准收
益率 变动的比较 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 3 页 共11 页
§4 管 理 人报 告
4.1 基金 经理（或基金 经理小组） 简介
姓名 职务
任本基金的 基金经理
期限
证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
刘重杰
本基金
基金经
理
2018 年 5
月 5 日
- 8
男，大学本 科。曾任 职于成都 商报社、
西南财经大 学金融数 据中心、 南京大学
金陵学院；2010 年 7 月加入华 西期货有
限责任公司 ，历任金 融工程部 高级研究
员、部门负 责人；2014 年 3 月 加入西南
证券股份有 限公司 ， 历任衍 生品业务 岗、
平仓处置岗 、策略研 究岗、投 资者教育
及培训岗；2017 年 9 月加入招 商基金管
理有限公司 ，现任深 证电子信 息传媒产
业(TMT)50 交易型开放 式指数证 券投资
基金、招商 深证电子 信息传媒 产业
(TMT)50 交易型开放式 指数证券 投资基
金联接基金 基金经理 。 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 4 页 共11 页
苏燕青
本基金
基金经
理
2017 年 1
月 13 日
- 6
女，硕士。2012 年 1 月加入招 商基金管
理有限公司 量化投资 部， 曾任 ETF 专员，
协助指数类 基金产品 的投资管 理工作，
现任上证消费 80 交 易型开 放式指数 证券
投资基金、 深证电子 信息传媒 产业
(TMT)50 交易型开放式 指数证券 投资基
金、 招商 上证消费 80 交易 型开放式 指数
证券投资基 金联接基 金、招商 深证电子
信息传媒产 业(TMT)50 交易型开 放式指
数证券投资 基金联接 基金、 招商沪深 300
地产等权重 指数分级 证券投资 基金、招
商沪深 300 高贝塔指 数分级证 券投资基
金、招商中 证全指证 券公司指 数分级证
券投资基金 、招商富 时中国 A-H50 指数
型证券投资 基金（LOF ）基金经 理。
注：1、本基金首 任基金经理 的任职日期 为本基金合 同生效日，后任 基金经理的 任职日期以
及历任基金 经理 的离 任日期为 公司相关 会议作出 决定 的公告（生 效）日期 ；
2、证券从业年限 计算标准遵 从行业协会 《证券业从 业人员资格管理 办法》中关 于证券
从业人员范 围的相关 规定。
4.2 管理 人对报告期内 本基金运作 遵规守信情 况的说明
基金管理人 声明：在 本报告期 内，本基 金管理人 严格 遵守 《中华人民 共和国证 券投资基
金法》 、 《公开募集 证券投资 基金运作 管理办法》 等 有关法律法 规及其各 项实施准 则的规定
以 及本 基金的 基金合 同等 基金法 律文件 的约 定，本 着诚 实信 用、勤 勉尽责 的原 则管理 和运
用 基金 资产， 在严格 控制 风险的 前提下 ，为 基金持 有人 谋求 最大利 益。本 报告 期内， 基 金
运 作整 体合法 合规， 无损 害基金 持有人 利益 的行为 。基 金的 投资范 围以及 投资 运作符 合有
关法律法规 及基金合 同的规定 。
4.3 公平 交易专项说明
4.3.1 公平 交易制度的执 行情况
基 金管 理人已 建立 较完 善的研 究方 法和投 资决 策流 程， 确保 各投资 组合 享有 公平的 投
资 决策机 会。 基金管 理人建 立了所 有组 合适用 的投资对 象备选 库， 制定明 确的备 选库建 立 、
维 护程 序。基 金管理 人拥 有健全 的投资 授权 制度， 明确 投资 决策委 员会、 投资 总监、 投资
组 合经理 等各 投资决 策主体 的职责 和权 限划分 ，投资组 合经理 在授 权范围 内可以 自主决 策 ，
超 过投 资权限 的操作 需要 经过严 格的审 批程 序。基 金管 理人 的相关 研究成 果向 内部所 有投
资组合开放 ，在投资 研究层面 不存在各 投资组合 间不 公平的问题 。
4.3.2 异常 交易行为的专 项说明 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 5 页 共11 页
基 金管 理人严 格控 制不 同投资 组合 之间的 同 日 反向 交易 ，严 格禁止 可能 导致 不公平 交
易 和利 益输送 的同日 反向 交易。 确因投 资组 合的投 资策 略或 流动性 等需要 而发 生的同 日反
向 交易 ，基金 管理人 要求 相关投 资组合 经理 提供决 策依 据， 并留存 记录备 查， 完全按 照有
关指数的构 成比例进 行投资的 组合等除 外。
本 报告 期内， 本基 金各 项交易 均严 格按照 相关 法律 法规 、基 金合同 的有 关要 求执行 ，
本 基金 管理人 所有投 资组 合参与 的交易 所公 开竞价 同日 反向 交易不 存在成 交较 少的单 边交
易量超过该证券 当日成交量 的 5% 的情形 。报告期内 未发现有可能导 致不公平交 易和利益输
送的重大异 常交易行 为。
4.4 报告 期内基金投资 策略和运 作 分析
报告期内，国内 经济增速放 缓，货币政策 偏松，受内 外部环境的影响 ，报告期内 A 股
普 跌， 申万一 级行业 农林 牧渔、 综合、 通信 、房地 产、 电气 设备五 个行业 跌幅 相对较 小，
钢铁、采掘、医 药生物、食 品饮料、化工 跌幅居前。 本基金的基准指 数 TMT50 指数报告期
内跌 16.44% 。
关 于本 基金 的运作 ，作 为交 易型 开放式 基金 ，股 票仓位 维持 在 98% 左 右的 水平 ，基 本
完成了对基 准的跟踪 。
4.5 报告 期内基金的业 绩表现
报告期内， 本基金份 额净值增 长率为-16.10% ， 同期 业绩基准增 长率为-16.44% 。
4.6 报告 期内基金持有 人数或基金 资产净值预 警说明
报 告期 内，本 基金 未发 生连续 二十 个工作 日出 现基 金份 额持 有人数 量不 满二 百人或 者
基金资产净 值低于五 千万元的 情形。
§5 投 资 组合 报告
5.1 报告 期末基金资产 组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资 产的比例 （% ）
1 权益投资 49,094,977.68 97.80
其中：股票 49,094,977.68 97.80
2 基金投资 - -
3 固定收益投 资 - -
其中：债券 - -
资产 支持证券 - - 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 6 页 共11 页
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品 投资 - -
6 买入返售金 融资产 - -
其中：买断 式回购的 买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和 结算备付 金合计 1,102,029.60 2.20
8 其他资产 433.21 0.00
9 合计 50,197,440.49 100.00
注：此处的 股票投资 项含可退 替代款估 值增值。
5.2 报告 期末按行业分 类的股票投 资组合
5.2.1 报告 期末指数投资 按行业分类 的境内股票 投资组合
金额单位： 人民币元
代码 行业类别 公允价值（ 元） 占基金资产 净值比例(%)
A 农、林、牧 、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 29,398,519.19 59.02
D
电力、热力 、燃气及 水生产和
供应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售 业 - -
G 交通运输、 仓储和邮 政业 - -
H 住宿和餐饮 业 - -
I
信息传输、 软件和信 息技术服
务业
15,377,066.23 30.87
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务 服务业 2,421,550.72 4.86
M 科学研究和 技术服务 业 - -
N 水利、环境 和公共设 施管理业 - -
O 居民服务、 修理和其 他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会 工作 - -
R 文化、体育 和娱乐业 1,897,841.54 3.81
S 综合 - -
合计 49,094,977.68 98.56
5.2.2 报告 期末积极投资 按行业分类 的境内股票 投资组合
本基金本报 告期末未 持有积极 投资的股 票。
5.2.3 报告 期末按行业分 类的港股通 投资股票投 资组合
本基金本报 告期末未 持有港股 通投资股 票。 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 7 页 共11 页
5.3 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名股票 投资明细
5.3.1 报 告 期末 指数 投资 按公 允价 值占 基金 资产 净值比 例 大小 排序 的前 十名 股票
投资 明细
金额单位： 人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（ 元）
占基金资产 净值
比例（％）
1 000725 京东方 A 1,149,519 3,023,234.97 6.07
2 002415 海康威视 115,284 2,969,715.84 5.96
3 300059 东方财富 233,742 2,828,278.20 5.68
4 000063 中兴通讯 142,936 2,800,116.24 5.62
5 002027 分众传媒 462,128 2,421,550.72 4.86
6 002230 科大讯飞 93,344 2,299,996.16 4.62
7 002475 立讯精密 143,509 2,017,736.54 4.05
8 000100 TCL 集团 653,500 1,601,075.00 3.21
9 002008 大族激光 52,721 1,600,609.56 3.21
10 002236 大华股份 98,402 1,127,686.92 2.26
5.3.2 报 告 期末 积极 投资 按公 允价 值占 基金 资产 净值比 例 大小 排序 的前 五名 股票
投资 明细
本基金本报 告期末未 持有积极 投资的股 票。
5.4 报告 期末按债券品 种分类的债 券投资组合
本基金本报 告期末未 持有债券 。
5.5 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排名 的前五名债券 投资明细
本基金本报 告期末未 持有债券 。
5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券
投资 明细
本基金本报 告期末未 持有资产 支持证券 。
5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明
细
本基金本报 告期末未 持有贵金 属。
5.8 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排名 的前五名权证 投资明细
本基金本报 告期末未 持有权证 。 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 8 页 共11 页
5.9 报告 期末本基金投 资的股指期 货交易情况 说明
5.9.1 报告 期末本基金投 资的股指期 货持仓和损 益明细
根据本基金 合同规定 ，本基金 不参与股 指期货交 易。
5.9.2 本基 金投资股指期 货的投资政 策
根据本基金 合同规定 ，本基金 不参与股 指期货交 易。
5.10 报告 期末本基金投 资的国债期 货交易情况 说明
5.10.1 本期 国债期货投资 政策
根据本基金 合同规定 ，本基金 不参与国 债期货交 易。
5.10.2 报告 期末本基金投 资的国债期 货持仓和损 益明细
根据本基金 合同规定 ，本基金 不参与国 债期货交 易。
5.10.3 本期 国债期货投资 评价
根据本基金 合同规定 ，本基金 不参与国 债期货交 易。
5.11 投资 组合报告附注
5.11.1
报告期内基金投 资的前十名证 券除中兴通 讯（证券代 码 000063 ）外 其他证券的 发行主
体未有被监 管部门立 案调查， 不存在报 告编制日 前一 年内受到公 开谴责、 处罚的情 形。
根据 2018 年 6 月 13 日 发布的相 关公告， 该证券发 行人因违规 经营被相 关机构处 以罚
款。
对上述证券的投 资决策程序 的说明：本 基金为指数型 基金，因复制指 数被动持有 ，上
述证券的投 资决策程 序符合相 关法律法 规和公司 制度 的要求。
5.11.2
本 基金 投资的 前十 名股 票没有 超出 基金合 同规 定的 备选 股票 库，本 基金 管理 人从制 度
和流程上要 求股票必 须先入库 再买入。
5.11.3 其他 资产构成
金额单位： 人民币元
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 202.92
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 230.29 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 9 页 共11 页
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 433.21
5.11.4 报告 期末持有的处 于转股期的 可转换债券 明细
本基金本报 告期末未 持有处于 转股期的 可转换债 券。
5.11.5 报告 期末前十名股 票中存在流 通受限情况 的说明
5.11.5.1 报告 期末指数投资 前十名股票 中存在流通 受限情况 的说明
本基金本报 告期末指 数投资前 十名股票 中不存在 流通 受限的情况 。
5.11.5.2 期末 积极投资前五 名股票中存 在流通受限 情况的说 明
本基金本报 告期末积 极投资前 五名股票 中不存在 流通 受限的情况 。
§6 开 放 式基 金份 额变 动
单位：份
报告期期初 基金份额 总额 14,021,449.00
报告期期间 基金总申 购份额 1,750,000.00
减：报告期 期间基金 总赎回份 额 250,000.00
报告期期间 基金拆分 变动份额 （份额减 少以"-" 填列） -
报告期期末 基金份额 总额 15,521,449.00
§7 基 金 管理 人运 用固 有 资金 投资 本基 金情况
7.1 基金 管理人持有本 基金份额变 动情况
本报告期内 基金管理 人无运用 固有资金 投资本基 金的 情况。
7.2 基金 管理人运用固 有资金投资 本基金交易 明细
本报告期内 基金管理 人无运用 固有资金 投资本基 金的 情况。
§8 影 响 投资 者决 策的 其 他重 要信 息
8.1 报告 期内单一投资 者持有基金 份额比例达 到或超过 20% 的情况 深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 10 页 共11 页
投
资
者
类
别
报告期内持 有基金份 额变化情 况 报告期末持 有基金情 况
序
号
持有基金份 额比例
达到或者超 过 20%
的时间区间
期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额
份额占
比
机
构
1 20181001-20181231 12,736,780.00 1,250,000.00 - 13,986,780.00 90.11%
产品特有风 险
本基金存在 单一投资 者持有基 金份额比 例达到或 超过 20% 的情 况， 可能 会出现集 中赎回甚 至巨额赎 回从而 引发基金净 值剧
烈波动， 甚至引发 基金的 流动性风 险， 基金管理 人可 能无法及时 变现基金 资产以应 对基金份 额持有人 的赎 回申请， 基金份
额持有人可 能无法及 时赎回持 有的全部 基金份额 。
注：报告期 末持有份 额占比按 照四舍五 入方法保 留至 小数点后第2 位。
§9 备 查 文件 目录
9.1 备查 文件目录
1、中国证券 监督管理 委员会批 准设立招 商基金 管理 有限公司的 文件；
2、中国证券监督 管理委员会 批准深证电子 信息传媒 产业(TMT)50 交易型开放式 指数证
券投资基金 设立的文 件；
3、《深证电 子信息传 媒产业(TMT)50 交 易型开放 式指 数证券投资 基金基金 合同》；
4、《深证电 子信息传 媒产业(TMT)50 交 易型开放 式指 数证券投资 基金托管 协议》；
5、《深证电 子信息传 媒产业(TMT)50 交 易型开放 式指 数证券投资 基金招募 说明书》 ；
6、基金管理 人业务资 格批件、 营业执照 。
9.2 存放 地点
招商基金管 理有限公 司
地址：中国 深圳深南 大道 7088 号招商银 行大厦
9.3 查阅 方式
上 述文 件可在 招商 基金 管理有 限公 司互联 网站 上查 阅， 或者 在营业 时间 内到 招商基 金
管理有限公 司查阅。
投资者对本 报告书如 有疑问， 可咨询本 基金管理 人招 商基金管理 有限公司 。
客户服务中 心电话：400-887-9555
网址：http://www.cmfchina.com
深证 电子 信息 传媒 产业(TMT)50 交易 型开 放式 指数 证券 投资 基 金 2018 年第 4 季度 报告
第 11 页 共11 页
招商基金管 理有限公 司
2019 年 1 月 22 日
