对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
中证800A(150138)

中证800A:2018年第四季度报告查看PDF公告

 
银 华中 证 800 等 权重指数 增强分 级证 券投
资 基金 
2018 年第 4 季 度报告 
 
2018 年 12 月 31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基 金 管理 人: 银华 基 金管 理股 份有 限公司 
基 金 托管 人: 中国 银 行股 份有 限公 司 
报告送出 日期 :2019 年 1 月 22 日 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 
第 2 页 共 14 页


§1 重 要 提示 基金管理人 的董事会 及董事保 证本报告 所载资料 不存 在虚假记载 、误导性 陈述或重 大遗漏, 并对其内容 的真实性 、准确性 和完整性 承担个别 及连 带责任。 基金托管人 中国银行 股份有限 公司根据 本基金合 同规 定,于 2019 年1 月 18 日复核 了本报告 中的财务指 标、净值 表现和投 资组合报 告等内容 ,保 证复 核内容 不存在虚 假记载、 误导性陈 述或 者重大遗漏 。


基金管理人 承诺以诚 实信用 、 勤勉尽 责的原则 管理和 运用基金资 产, 但 不保证基 金一定盈 利。


基金的过往 业绩并不 代表其未 来表现。 投资有风 险, 投资者在作 出投资决 策前应仔 细阅读本 基金的招募 说明书。 本报告中财 务资料未 经审计。 本报告期自 2018 年 10 月 1 日 起至 12 月 31 日止 。 §2 基 金 产品 概况 基金简称 银华中证 800 等权指 数增强分 级 场内简称 800 分级 交易代码 161825 基金运作方 式 契约型开放 式 基金合同生 效日 2013 年11 月 5 日 报告期末基 金份 额总 额 43,863,247.77 份 投资目标 本基金为股 票指数增 强型基金 。本基金 在对中证 800 等权重指数 进 行有效跟踪的基础上,通过量化投资技术与基本面分 析相结合的方 法对目标指数进行积极的组合管理与风险控制,力争 实现超越目标 指数的投资 收益,追 求基金资 产的长期 增值。 投资策略 本基金以中证 800 等权重 指数为 目标指数 ,在有效 复 制目标指数 的 基础上,结合量化投资技术与基本面分析对投资组合 进行积极的管 理与风险控制。本基金在控制投资组合与业绩比较基 准跟踪误差的 基础上,力 争获得超 越业绩比 较基准的 收益。 当预期成份股发 生调整,成份股发生配股、增发、分 红等行为,以 及因基金的 申购和赎 回对本基 金跟踪中 证 800 等权 重 指数的效果 可 能带来影响,导致无法有效复制和跟踪标的指数时, 基金管理人可 以根据市场情况,采取合理措施,在合理期限内进行 适当的处理和 调整, 以力争 使跟踪误 差控制在 限定的范 围之内。 但 因特殊情况 ( 比 如市场流动性不足、个别成份股被限制投资等)导致 本基金无法获 得足够数量的股票时,基金管理人将搭配使用其他合 理方法(如买 入非成份股 等)进行 适当的替 代。 本基金所持 有的股票 市值和买 入、 卖出股 指期货合 约 价值, 合计 (轧 差计算) 占基金资 产的比例 为 85%-95% , 其中投资 于 股票的资产 不银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 3 页 共 14 页


低于基金资 产的 85%,投 资于中证 800 等 权重指数 成 份股和备选 成 份股的资产不低于非现金资产的 80%;每个交易日日 终在扣除股指 期货合约需 缴纳的交 易保证金 后, 应当保持 不低于 基 金资产净值 5% 的现金或到 期日在一 年以内的 政府债券 。 业绩比较基 准 95%× 中证 800 等权重 指数收益 率 +5%× 银行活期 存款 利率(税后 ) 风险收益特 征 本基金为股票型基金,具有较高风险、较高预期收益 的特征,其预 期风险和预 期收益水 平高于货 币型基金、 债 券型基金 与混合型基 金。 基金管理人 银华基金管 理股份有 限公司 基金托管人 中国银行股 份有限公 司 下属分级基 金 的基金 简 称 中证 800A 中证 800B 800 分级 下属分级基 金 的 交易 代 码 150138 150139 161825 报告期末 下 属分 级基 金 的 份额总额 1,920,237.00 份 1,920,237.00 份 40,022,773.77 份 下属分级基 金的风险 收 益特征 低风险、收益相对稳 定。 高风险、高 预期收益 较高风险、 较高 预期 收益。


§3 主 要 财务 指标 和基 金 净值 表现 3.1 主要 财务指标 单位:人民 币元 主要财务指 标 报告期( 2018 年10 月 1 日 - 2018 年 12 月 31 日 ) 1. 本期已实 现收益 -3,328,636.34 2. 本期利润


-4,343,366.20 3. 加权平均 基金份额 本期利润 -0.1017 4. 期末基金 资产净值 28,619,004.83 5. 期末基金 份额净值 0.652 注:1 、 本期已实 现收益 指基金本 期利息收 入、 投资收 益、 其他收入 ( 不含公允 价值变动 收益) 扣 除相关费用 后的余额 ,本期利 润为本期 已实现收 益加 上本期公允 价值变动 收益。 2、 上述本 基金业 绩指标不 包括持有 人交易基 金的各 项费用, 例如: 基金的申 购、 赎回费等 , 计入 费用后 实际 收益水平 要低于所 列数字。


3.2 基金 净值表现 3.2.1 本报 告期基金份额 净值增长率 及其与同期 业绩比较 基准收益率的 比较 阶段 净值增长率 ① 净值增长率 标 准差② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基 准收益率标 ①-③ ②-④ 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 4 页 共 14 页


准差④ 过去三个月 -13.24% 1.69% -11.22% 1.67% -2.02% 0.02%


3.2.2 自基 金合同生效以 来基金份额 累计净值增 长率变动 及其与同期业 绩比较基准 收 益率 变动的比较 注:按基金 合同的规 定,本基 金自基金 合同生效 起六 个月内为建 仓期,建 仓期结束 时本基金 的各 项投资比例 已达到基 金合同的 规定:本 基金所持 有的 股票市值和 买入、卖 出股指期 货合约价 值, 合计 (轧差计算) 占 基金资产 的比例 为 85% -95% , 其 中投资于股 票的资产 不低于基 金资产的85% , 投资于中证 800 等权 重指数成 份股和备 选成份股 的资 产不低于非 现金资产 的 80%; 每个交易 日日 终在扣除股 指期货合 约需缴纳 的交易保 证金 后, 应 当 保持不低于 基金资产 净值 5%的 现金或到 期日 在一年以内 的政府债 券。 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 5 页 共 14 页


§4 管 理 人报 告 4.1 基金 经理(或基金 经理小组) 简介 姓名 职务 任本基金的 基金经 理期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任 日期 周毅先生 本基金的 基金经 理、公司 副总经 理、境外 投资部总 监、量化 投资部总 监及量化 投资总监 2013 年 11 月 5 日 - 18 年 硕士学位。 曾先 后担任美 国普华永 道 金融服务部 经理、 巴克莱 银行量化 分 析 部 副 总 裁 及 巴 克 莱 亚 太 有 限 公 司 副董事等职。 2009 年 9 月 加盟银华 基 金管理有限 公司, 2010 年5 月 7 日起 担任银华深 证100 指数分 级证券投 资 基金基金经 理,2010 年 6 月 21 日至 2011 年 12 月 6 日期间兼 任银华沪 深 300 指数证券 投资基 金 (LOF) 基金 经 理,2010 年 8 月 5 日至 2012 年 3 月 27 日期间兼任银华全球核心优选证 券投资基金 基金经理 ,2010 年 12 月 6 日至 2012 年 11 月 7 日 期间兼任 银 华抗通胀主题证券投资基金(LOF ) 基金经理,2013 年 11 月 5 日起兼 任 银华中证800 等 权重指数 增强分级 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 。 具 有 从 业 资 格。国籍: 美国。 张凯先生 本基金的 基金经理 2013 年 11 月 5 日 - 8 年 硕士学位。 毕 业于清华 大学。2009 年 7 月加盟银华基 金管理有 限公司, 曾 担 任 公 司 量 化 投 资 部 金 融 工 程 助 理 分析师及基 金经理助 理职务, 自 2012 年11 月14 日起 担任银华 中证等权 重 90 指数分级 证券投资 基金基金 经理, 自2013 年11 月5 日起兼 任银华中 证 800 等权重指数 增强分级 证券投资 基 金基金经理, 自2016 年1 月 14 日至 2018 年4 月2 日 兼任银华 全球核心 优 选证券投资基金基金经理,自 2016 年4 月7 日起兼 任银华大 数据灵活 配 置 定 期 开 放 混 合 型 发 起 式 证 券 投 资 基金基金经 理, 自 2016 年 4 月 25 日 起 兼 任 银 华 量 化 智 慧 动 力 灵 活 配 置 混合型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 , 自 2018 年3 月7 日起兼任 银华沪深300银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 6 页 共 14 页


指数分级证 券投资基 金基金经 理。 具 有从业资格 。国籍: 中国。 注:1 、此处 的任职日 期和离任 日期均指 基金合 同生 效之日或公 司作出决 定之日。


2、证券从业 的含义遵 从行业协 会《证券 业从业 人员 资格管理办 法》的相 关规定。


4.2 管理 人对报告期内 本基金运作 遵规守信情 况的说明 本基金管理 人在本报 告期内严 格遵守《 中华人民 共和 国证券法》 、《中华 人民共和 国证券投 资基金法》 、《公开 募集证券 投资基金 运作管理 办法 》及其各项 实施准则 、《银华 中证 800 等权 重指数增强 分级证券 投资基金 基金合同 》 和其 他有关 法律法规的 规定,本着 诚实信用 、 勤 勉尽责的 原则管理和 运用基金 资产,在严 格控制风 险的基 础上, 为基金份额 持有人谋 求最大利 益,无损害 基 金份额持有 人利益的 行为。本 基金无违 法、违规 行为 。本基金投 资组合符 合有关法 规及基金 合同 的约定。 4.3 公平 交易专项说明 4.3.1 公平 交易制度的执 行情况 本基金管理 人根据中 国证监会 颁布的《 证券投资 基金 管理公司公 平交易制 度指导意 见》,制 定了《公平 交易制度 》和《公 平交易执 行制度》 等, 并建立了健 全有效的 公平交易 执行体系 ,保 证公平对待 旗下的每 一个投资 组合。 在投资决策 环节,本 基金管理 人构建了 统一的研 究平 台,为旗下 所有投 资 组合公平 地提供研 究支持。同 时,在投 资决策过 程中,各 基金经理 、投 资经理严格 遵守本基 金管理人 的各项投 资管 理制度和投 资授权制 度,保证 各投资组 合的独立 投资 决策机制。 在交易执行 环节, 本基金管 理人实行 集中交易 制度 , 按照 “时 间优先 、 价格优 先、 比例分配、 综合平衡” 的原则, 确保各投 资组合享 有公平的 交易 执行机会。 在事后监控 环节,本 基金管理 人定期对 股票交易 情况 进行分析, 并出具公 平交易执 行情况分 析报告;另 外,本基 金管理人 还对公平 交易制度 的遵 守和相关业 务流程的 执行情况 进行定期 和不 定期的检查 ,并对发 现的问题 进行及时 报告。 综上所 述, 本基金管 理人在本 报告期内 严格执行 了公 平交易制度 的相关规 定。 4.3.2 异常 交易行为的专 项说明 本报告期内 ,本基金 未发现存 在可能导 致不公平 交易 和利益输送 的异常交 易行为。 本报告期内 ,本基金 管理人所 有投资组 合参与的 交易 所公开竞价 同日反向 交易成交 较少的单 边交易量超 过该证券 当日成交 量的 5%的 情况有 3 次, 原因是指数 型投资组 合投资策 略需要, 未 导 致不公平交 易和利益 输送。 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 7 页 共 14 页


4.4 报告 期内基金投资 策略和运作 分析 在报告期内 ,我们积 极改进自 行开发的 量化投资 管理 系统,采用 系统管理 和人工管 理相结合 的方式处理 基金日常 运作中所 碰到的申 购赎回处 理、 结构配比校 验、风险 优化等一 系列事件 。尽 管报告期间 本基金多 次发生大 额申购赎 回,我们 仍将 跟踪误差控 制在合理 水平。 2018 年四季 度中,市 场继续呈 现低位波 动的状态 ,整 体点位进一 步下探。 随着 PPI 、信贷等 宏观数据的 持续走低 ,以及中 美贸易战 向纵深发 展, 市场中的避 险情绪仍 然较为明 显,成交 额维 持低位。行 业层面, 农林牧渔 、电力设 备等行业 相对 收益靠前, 石化、钢 铁等周期 性行业排 名靠 后。 展望 2019 年 一季度我 们认为 , 市场 仍然处于 磨底的状 态, 而这 种状态可 能还将持 续一段时 间, 等待风险偏 好的回复 。一方面 ,外围市 场风险逐 步显 现,短期内 会增加国 内投资者 的避险情 绪; 另一方面, 从政策放 松到企业 利润的修 复需要一 定的 时间周期。 但长期来 看,中美 贸易战正 在逐 步走向缓和 ,国内经 济的新旧 更替也正 在发生。 经济 复苏的酝酿 过程,将 渐进的提 升投资者 风险 偏好,进而 为市场带 来活跃度 和投资机 会。而在 此过 程中,各行 业龙头类 公司仍将 以其较强 的经 营能力和现 金流水平 ,成为市 场中获取 相对收益 的潜 在品种。


4.5 报告 期内基金的业 绩表现 截至本报告 期末本基 金份额净 值为 0.652 元; 本报告 期基金份额 净值增长 率为-13.24% , 业绩 比较基准收 益率为-11.22% 。 4.6 报告 期内基金持有 人数或基 金 资产净值预 警说明 报告期内, 本基金存 在连续六 十个工作 日基金资 产净 值低于五千 万元的情 形,出现 该情况的 时间范围为 2018 年2 月6 日至 2018 年12 月 31 日。 本基金管理 人已向中 国证监会 报告并提 出解 决方案。 §5 投 资 组合 报告 5.1 报告 期末基金资产 组合情况 序号 项目 金额(元) 占基金总资 产的比例 (%) 1 权益投资 26,434,865.26 90.98 其中:股票 26,434,865.26 90.98 2 基金投资 - - 3 固定收益投 资 - - 其中:债券 - - 资产支持证 券 - - 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 8 页 共 14 页


4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品 投资 - - 6 买入返售金 融资产 - - 其中:买断 式回购的 买入返售 金融资产 - - 7 银行存款和 结算备付 金合计 2,615,813.96 9.00 8 其他资产 6,374.23 0.02 9 合计 29,057,053.45 100.00 5.2 报告 期末按行业分 类的股票投 资组合 5.2.1 报告 期末指数投资 按行业分类 的境内股票 投资组合 代码 行业类别 公允价值( 元) 占基金资产 净值比例(%) A 农、林、牧 、渔业 170,607.36 0.60 B 采矿业 1,097,954.64 3.84 C 制造业 13,483,932.30 47.12 D 电力、热力 、燃气及 水生产和 供应业 855,401.58 2.99 E 建筑业 756,471.96 2.64 F 批发和零售 业 1,372,404.76 4.80 G 交通运输、 仓储和邮 政业 1,216,625.35 4.25 H 住宿和餐饮 业 67,596.00 0.24 I 信息传输、 软件和信 息技术服 务业 1,879,798.01 6.57 J 金融业 2,368,936.63 8.28 K 房地产业 1,436,783.59 5.02 L 租赁和商务 服务业 501,074.50 1.75 M 科学研究和 技术服务 业 64,048.00 0.22 N 水利、环境 和公共设 施管理业 221,849.29 0.78 O 居民服务、 修理和其 他服务业 - - P 教育 35,609.40 0.12 Q 卫生和社会 工作 137,275.80 0.48 R 文化、体育 和娱乐业 606,459.45 2.12 S 综合 134,694.86 0.47 合计 26,407,523.48 92.27 5.2.2 报告 期末积极投资 按行业分类 的境内股票 投资组合 代码 行业类别 公允价值( 元) 占基金资产 净值比例(%) A 农、林、牧 、渔业 - - B 采掘业 - - C 制造业 27,341.78 0.10 D 电力、热力 、燃气及 水生 产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售 业 - - 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 9 页 共 14 页


G 交通运输、 仓储和邮 政业 - - H 住宿和餐饮 业 - - I 信息传输、 软件和信 息技 术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务 服务业 - - M 科学研究和 技术服务 业 - - N 水利、环境 和公共设 施管 理业 - - O 居民服务、 修理和其 他服 务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会 工作 - - R 文化、体育 和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 27,341.78 0.10 5.2.3 报告 期末按行业分 类的 港股通 投资股票投 资组合 注:本基金 本报告期 末未持有 港股通股 票投资。


5.3 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名股票 投资明细 5.3.1 报告 期末指数投资 按公允价值 占基金资产 净值比例 大小排序的前 十名股票投 资 明细 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 (元) 占基金资产 净值 比例(%) 1 002002 鸿达兴业 26,000 74,880.00 0.26 2 601998 中信银行 12,600 68,670.00 0.24 3 000750 国海证券 15,492 67,545.12 0.24 4 601377 兴业证券 14,100 65,424.00 0.23 5 600519 贵州茅台 100 59,001.00 0.21 6 603288 海天味业 600 41,280.00 0.14 7 002252 上海莱士 4,800 38,448.00 0.13 8 601336 新华保险 900 38,016.00 0.13 9 002085 万丰奥威 4,900 37,975.00 0.13 10 600563 法拉电子 900 37,926.00 0.13 5.3.2 报告 期末积极投资 按公允价值 占基金资产 净值比例 大小排序的前 五名股票投 资 明细 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 (元) 占基金资产 净值 比例(%) 1 600485 信威集团 2,726 27,341.78 0.10 2 000693 *ST 华泽 4,123 0.00 - 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 10 页 共 14 页


5.4 报告 期末按债券品 种分类的债 券投资组合


注:本基金 本报告期 末未持有 债券。


5.5 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名债券 投资明细 注:本基金 本报告期 末未持有 债券。 5.6 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名资产 支持证券投 资明 细 注:本基金 本报告期 末未持有 资产支持 证券。


5.7 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名贵金 属投资明细 注:本基金 本报告期 末未持有 贵金属。 5.8 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名权证 投资明细 注:本基金 本报告期 末未持有 权 证。 5.9 报告 期末本基金投 资的股指期 货交易情况 说明 注:本基金 本报告期 末未持有 股指期货 。 5.10 报告 期末本基金投 资的国债期 货交易情况 说明 注:本基金 本报告期 末未持有 国债期货 。 5.11 投资 组合报告附注 5.11.1 本基 金投资的前十 名证券包括 中信银行( 证券代码 :601998 )。 根据 中国银监会于 2018 年 11 月 19 日发布的 行政 处罚信息公开 表(银监罚 决 字〔2018 〕14 号) , 该公司 理财资金违 规缴纳土地 款、 自有资金融 资违规缴纳 土地 款等多种行为 , 已由中国 银行业监督 管理委员 会调查完毕并 依法对中信 银 行股 份有限公司做 出行政处罚 。 上述 处罚信息公布 后, 本基金管理人 对上述公司进 行了进一步了 解和分析 , 认 为上 述处罚不会对 投资价值构 成实质性负 面影响, 因此本基金管 理人对上述 公 司的 投资判断未发 生改变。 报告 期内, 本基金 投资的前十 名证券的其 余证券的 发行主体没有 被监管部门 立 案调 查或在本报告 编制日前一 年内受到公 开谴责、 处罚的情况。 5.11.2 本基 金投资的前十 名股票没有 超出基金合 同规定的 备选股票库之 外的情形。 5.11.3 其他 资产构成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 5,327.26 2 应收证券清 算款 - 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 11 页 共 14 页


3 应收股利 - 4 应收利息 531.03 5 应收申购款 515.94 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 6,374.23 5.11.4 报告 期末持有的处 于转股期的 可转换债券 明细 注:本基金 本报告期 末未持有 处于转股 期的可转 换债 券。


5.11.5 报告 期末前十名股 票中存在流 通受限情况 的说明 5.11.5.1 报告 期末指数投资 前十名股票 中存在流通 受限情况 的说明 注:本基金 本报告期 末指数投 资前十名 股票中 不存 在流通受限 的情况。 5.11.5.2 报告 期末积极投资 前五名股票 中存在流通 受限情况 的说明 序号 股票代码 股票名称 流通受限部 分的 公允价值(元) 占基金资产 净值比例 (%) 流通受限情 况说明 1 600485 信威集团 27,341.78 0.10 重大事项 2 000693 *ST 华泽 0.00 - 重大事项 5.11.6 投资 组合报告附注 的其他文字 描述部分 由于四舍五 入的原因 ,比例的 分项之和 与合计可 能有 尾差。 §6 开 放 式基 金份 额变 动 单位:份 项目 中证 800A 中证 800B 800 分级 报告期期初 基金份额 总额 1,784,321.00 1,784,321.00 38,489,716.30 报告期期间 基金总申 购份额 - - 751,587.08 减:报告期期 间基金总 赎回份额 - - 445,763.56 报告期期间 基金拆分 变动份额 (份额减少 以"-"填列 ) 135,916.00 135,916.00 1,227,233.95 报告期期末 基金份额 总额 1,920,237.00 1,920,237.00 40,022,773.77 注:如有相 应情况, 拆分变动 份额含本 基金三级 份额 之间的配对 转换份额 和基金份 额折算后 的调 整份额。 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 12 页 共 14 页


§7 基 金 管理 人运 用固 有 资金 投资 本基 金情况 7.1 基金 管理人持有本 基金份额变 动情况 单位:份 报告期期初 管理人持 有的本基 金份额 22,735,065.19 报告期期间 买入/ 申购 总份额 810,653.60 报告期期间 卖出/ 赎回 总份额 - 报告期期末 管理人持 有的本基 金份额 23,545,718.79 报告期期末 持有的本 基金份额 占基金总 份 额比例(%) 58.83 注:1 、本报 告期基金 管理人运 用固有资 金投资 的基 金份额为 800 分级。 2、报告期期 间申购总 份额为定 期折算调 增份额 。 3、 上表 报告 期期末持 有的本基 金份额占 基金总份 额 比例 的分母为800 分级份额。 7.2 基金 管理人运用固 有资金投资 本基金交易 明细 单位:份 序号 交易方式 交易日期 交易份额( 份) 交易金额( 元) 适用费率 1 拆分变动 2018 年 12 月 1 日 810,653.60 0.00 - 合计


810,653.60 0.00


注:上述拆 分变动的 基金份额 为 800 分 级。 §8 影 响 投资 者决 策的 其 他重 要信 息 8.1 报告 期内单一投资 者持有基金 份额比例达 到或超过 20% 的情况 投 资 者 类 别 报告期内持有基金 份额变化情况 报告期末持有基金 情况 序 号 持有基金份额比例 达到 或者超过20%的时间区 间


期初 份额 申购 份额 赎回 份额 持有份额 份额占 比 机 构 1 2018/10/01-2018/12/31 22,735,065.19 810,653.60 0.00 23,545,718.79 53.68% 产品特有风险 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 13 页 共 14 页


投资人在投资本基 金时,将面临 本基金的特有 风险 ,具体包括: 1) 当基金份额集中 度较高时, 少 数基金份额持 有 人所持有的基金份 额占比较高, 其在召开持有 人 大会并对重大事项 进行投票表决 时可能拥有较 大话 语权; 2) 在极端情况下, 当持有基金份 额占比较高的 基 金份额持有人大量 赎回本基金时 , 可能导致在 其 赎回后本基金资产 规模长期低于5000 万元, 进 而 可能导致本基金终 止或与其他基 金合并或转型 为 另外的基金,其他 基金份额持有 人丧失继续投 资本 基金的机会; 3) 当持有基金 份额 占比较高的基 金份额持有 人大 量赎回本基金时, 更容易触发巨 额赎回条款,基 金份额持有人将可 能无法及时赎 回所持有的全 部基 金份额; 4) 当持有基金份额 占比较高的基 金份额持有人 大 量赎回本基金时, 基 金为支付赎 回款项而卖出 所 持有的证券, 可能造成 证券价格 波动,导 致本基金 的收益水平发 生波动。 同时,巨 额赎回、 份额 净值小数保留 位数是采 用四舍五 入、管理 费及托管 费等费用是按 前一日资 产计提, 会导致基 金份 额净值出现大幅波 动; 5)当某一基金份额 持有人所持 有的基金份额 达到 或超过本基金规模的 50%时,本基 金管理人将不 再接受该持有 人对本基 金 基金份 额提出的 申购及转 换转入申请。 在其他基 金份额持 有人赎回 基金 份额导致某一基金 份额持有人所 持有的基金份 额达 到或超过本基金规模 50% 的情况下 , 该基金份额 持有人将面临 所提出的 对本基金 基金份额 的申购及 转换转入申请 被拒绝的 风险。如 果投资人 某笔 申购或转换转入申 请导致其持有 本基金基金份 额达 到或超过本基金规 模的 50%, 该笔 申购或转换转 入申请可能被确认 失败。 注:上述申 购份额包 含拆分变 动份额。 8.2 影响 投资者决策的 其他重要信 息 无。 §9 备 查 文件 目录 9.1 备查 文件目录 9.1.1 中国 证监会核 准银华中 证 800 等 权重指数 增强 分级证券 投 资基金募 集的文件


9.1.2 《银华 中证 800 等权重指 数增强分 级证券 投资 基金招募说 明书》


9.1.3 《银华 中证 800 等权重指 数增强分 级证券 投资 基金基金合 同》


9.1.4 《银华 中证 800 等权重指 数增强分 级证券 投资 基金托管协 议》


9.1.5 《银华 基金管理 股份有限 公司开放 式基金 业务 规则》


9.1.6 本基 金管理人 业务资格 批件和营 业执照 9.1.7 本基 金托管人 业务资格 批件和营 业执照 9.1.8 报告 期内本基 金管理人 在指定媒 体上披露 的各 项公告 9.2 存放 地点 上述备查文 本存放在 本基金管 理人或基 金托管人 的住 所。本报告 存放在本 基金管理 人及托管 人住所,供 公众查阅 、复制。 银华 中证 800 等权 指数 增强 分级 2018 年第 4 季 度报 告 第 14 页 共 14 页


9.3 查阅 方式 投资者可免 费查阅, 在支付工 本费后, 可在合理 时间 内取得上述 文件的复 制件或复 印件。相 关公开披露 的法律文 件,投资 者还可在 本基金管 理人 网站(www.yhfund.com.cn )查 阅。 银华 基金管理股份 有限公司 2019 年 1 月 22 日