长盛盛康纯债债券型证券投资基金
(原长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金)
2018 年第4季度报告
2018年12月31日
基金管理人：长盛基金管理有限公司
基金托管人：交通银行股份有限公司
报告送出日期：2019年1月19日长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年1月18日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
2018年11月20日至2018年12月19日，长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金的基金份
额持有人大会以通讯方式召开，大会审议通过了《关于长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金转
型有关事项的议案》，内容包括调整基金名称、投资目标、投资范围、投资限制、投资策略、基
金费用、业绩比较基准、风险收益特征、估值方法等。上述基金份额持有人大会决议事项自表决
通过之日起生效。
自2018年12月20日起，长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金转型为长盛盛康纯债债券
型证券投资基金，原《长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金基金合同》失效，《长盛盛康纯债
债券型证券投资基金基金合同》生效。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年12月20日（基金合同生效日）起至12月31日止（注：长盛盛康灵活
配置混合型证券投资基金报告期自2018年10月1日起至2018年12月19日止）。
§2 基金产品概况
转型后：
基金简称 长盛盛康纯债
基金主代码
003922
交易代码
003922
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018年12月20日
报告期末基金份额总额 49,774,121.01份
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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投资目标
在控制风险和保持资产流动性的基础上，追求基金资产的长期
稳健增值，并力争获得超过业绩比较基准的投资业绩
投资策略
（一）大类资产配置策略
本基金将在综合判断宏观经济周期、市场资金供需状况、
大类资产估值水平对比的基础上，结合政策分析，确定不同投
资期限内的大类金融资产配置和债券类属配置。同时通过严格
风险评估，及时调整资产组合比例，保持资产配置风险、收益
平衡，以稳健提升投资组合回报。
（二）债券组合管理策略
1、利率策略
利率策略主要是从组合久期及组合期限结构两个方向制定
针对市场利率因素的投资策略。通过全面研究国民经济运行状
况，分析宏观经济运行的可能情景，预测财政政策、货币政策
等政府宏观经济政策取向，分析金融市场资金供求状况变化趋
势及结构，在此基础上预测金融市场利率水平变动趋势，以及
金融市场收益率曲线斜度变化趋势。
组合久期是反映利率风险最重要的指标，根据对市场利率
水平的变化趋势的预期，可以制定出组合的目标久期，预期市
场利率水平将上升时，降低组合的久期；预期市场利率将下降
时，提高组合的久期。
利用收益率曲线斜度变化可以制定相应的债券组合期限结
构策略，例如：子弹型组合、哑铃型组合或者阶梯型组合等。
2、类属配置策略
债券类属策略主要是通过研究国民经济运行状况，货币市
场及资本市场资金供求关系，以及不同时期市场投资热点，分
析国债、金融债、企业债券等不同债券种类的利差水平，评定
不同债券类属的相对投资价值，确定组合资产在不同债券类属
之间配置比例。
3、信用策略
信用品种的选择采取以利率研究和发行人偿债能力研究为核心
的分析方式，在对宏观经济、利率走势、发行人经营及财务状
况进行分析的基础上，结合信用品种的发行条款，建立信用债
备选库，并以此为基础拟定信用品种的投资方法。
4、相对价值策略
本基金认为市场存在着失效的现象，短期因素的影响被过分夸
大。债券市场的参与者众多，投资行为、风险偏好、财务与税
收处理等各不相同，发掘存在于这些不同因素之间的相对价值，
也是本基金发现投资机会的重要方面。本基金密切关注国家法
律法规、制度的变动，通过深入分析市场参与者的立场和观点，
充分利用因市场分割、市场投资者不同风险偏好或者税收待遇
等因素导致的市场失衡机会，形成相对价值投资策略，为本基
金的投资带来增加价值。
5、债券选择策略
根据单个债券到期收益率相对于市场收益率曲线的偏离程度，
结合其信用等级、流动性、选择权条款、税赋特点等因素，确
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定其投资价值，选择那些定价合理或价值被低估的债券进行投
资。
（三）资产支持证券等品种投资策略
包括资产抵押贷款支持证券（ABS）、住房抵押贷款支持证券
（MBS）等在内的资产支持证券，其定价受多种因素影响，包括
市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量、提前偿还率等。
本基金将深入分析上述基本面因素，并辅助采用蒙特卡洛方法
等数量化定价模型，评估其内在价值。
（四）中小企业私募债投资策略
本基金将在严格控制信用风险的基础上，通过严密的投资决策
流程、投资授权审批机制、集中交易制度等保障审慎投资于中
小企业私募债券，并通过组合管理、分散化投资、合理谨慎地
评估、预测和控制相关风险，实现投资收益的最大化。本基金
依靠内部信用评级系统持续跟踪研究发债主体的经营状况、财
务指标等情况，对其信用风险进行评估并作出及时反应。内部
信用评级以深入的企业基本面分析为基础，结合定性和定量方
法，注重对企业未来偿债能力的分析评估，根据评估结果对中
小企业私募债券进行分类，以便准确地评估中小企业私募债券
的信用风险程度，并及时跟踪其信用风险的变化。
业绩比较基准 中债综合指数（全价）收益率
风险收益特征
本基金为债券型基金，属证券投资基金中的较低风险品种，其
长期平均预期风险和预期收益率低于股票型基金和混合型基金，
高于货币市场基金
基金管理人 长盛基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称 长盛盛康纯债A 长盛盛康纯债C
下属分级基金的交易代码
003922 003923
报告期末下属分级基金的份
额总额
41,635.71份 49,732,485.30份
转型前：
基金简称 长盛盛康混合
基金主代码
003922
交易代码
003922
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2017年2月13日
报告期末基金份额总额 49,774,121.01份
投资目标
通过优化的资产配置，前瞻性把握不同时期股票市场和债券市
场的投资机会，在严格控制风险的前提下力争实现基金资产的
稳健增值。
投资策略
本基金将通过宏观、微观经济指标，市场指标，政策因素等，
动态调整基金资产在股票、债券、货币市场工具等类别资产间
的分配比例，控制市场风险，提高配置效率。
本基金通过对国家宏观经济运行、产业结构调整、行业自身生
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命周期、对国民经济发展贡献程度以及行业技术创新等影响行
业中长期发展的根本性因素进行分析，对处于稳定的中长期发
展趋势和预期进入稳定的中长期发展趋势的行业作为重点行业
资产进行配置。在行业配置的基础上，通过定性分析和定量分
析相结合的办法，挑选具备较大投资价值的上市公司。
本基金的债券投资采取稳健的投资管理方式，获得与风险相匹
配的投资收益，以实现在一定程度上规避股票市场的系统性风
险和保证基金资产的流动性。本基金通过分析未来市场利率趋
势及市场信用环境变化方向，综合考虑不同券种收益率水平、
信用风险、流动性等因素，构造债券投资组合。在实际的投资
运作中，本基金将运用久期控制策略、收益率曲线策略策略、
类别选择策略、个券选择策略等多种策略，获取债券市场的长
期稳定收益。
本基金将以投资组合的避险保值和有效管理为目标，在风险可
控的前提下，本着谨慎原则，适当参与股指债券、国债期货及
期权的投资。
业绩比较基准 沪深300指数收益率*50%+中证综合债指数收益率*50%
风险收益特征
本基金为混合型基金，具有较高风险、较高预期收益的特征，
其风险和预期收益低于股票型基金、高于债券型基金和货币市
场基金。
基金管理人 长盛基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称 长盛盛康混合A 长盛盛康混合C
下属分级基金的交易代码
003922 003923
报告期末下属分级基金的份
额总额
41,635.71份 49,732,485.30份
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标（转型后）
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2018年12月20日 － 2018年12月31日 ）
长盛盛康纯债 A 长盛盛康纯债C
1.本期已实现收益
36.34 41,050.21
2.本期利润
73.41 84,638.14
3.加权平均基金份额本期利润
0.0018 0.0017
4.期末基金资产净值
44,749.05 52,636,859.80
5.期末基金份额净值
1.0748 1.0584
注：1、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际
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收益水平要低于所列数字。
2、所列数据截止到2018年12月31日。
3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
4、长盛盛康纯债债券型证券投资基金由长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金转型而来，转型
日期为2018年12月20日（即基金合同生效日）。
3.1 主要财务指标（转型前）
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2018年10月1日 － 2018年12月19日 ）
长盛盛康混合A 长盛盛康混合C
1.本期已实现收益
-238.39 -284,461.27
2.本期利润
467.74 526,789.70
3.加权平均基金份额本期利润
0.0111 0.0106
4.期末基金资产净值
44,675.64 52,552,221.66
5.期末基金份额净值
1.0730 1.0567
注：1、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际
收益水平要低于所列数字。
2、所列数据截止到2018年12月19日。
3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现（转型后）
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
长盛盛康纯债A
阶段
净值增
长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
（2018年
12月20日－
2018年12月
31日）
0.17% 0.02% 0.42% 0.06% -0.25% -0.04%
长盛盛康纯债C
阶段
净值增
长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
（2018年
12月20日－
2018年12月
31日）
0.16% 0.02% 0.42% 0.06% -0.26% -0.04%
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3.2.2 自基金转型以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动
的比较
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注：1、长盛盛康纯债债券型证券投资基金由长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金转型而来，
转型日期为2018年12月20日（即基金合同生效日）。截至本报告期末本基金自合同生效未满
一年。
2、按照本基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比
例符合基金合同的有关约定。截止本报告期末仍处于建仓期。
3、本基金的投资组合比例为：本基金对债券的投资比例不低于基金资产的 80％；在每个交易日
日终，现金或到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金
资产净值的 5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。
3.2 基金净值表现（转型前）
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
长盛盛康混合A
阶段
净值增
长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
（2018年
10月1日－
2018年12月
1.04% 0.09% -3.96% 0.87% 5.00% -0.78%
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19日）
长盛盛康混合C
阶段
净值增
长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
（2018年
10月1日－
2018年12月
19日）
1.01% 0.09% -3.96% 0.87% 4.97% -0.78%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率
变动的比较
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注：按照本基金合同规定，基金管理人应当自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比
例符合基金合同的有关约定。截止报告期末，本基金的各项资产配置比例符合基金合同约定。
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§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 （转型前）
任本基金的基金
经理期限 姓
名
职务
任职日
期
离任日
期
证券从
业年限
说明
杨
衡
本基金基金经理，长盛盛
辉混合型证券投资基金基
金经理，长盛盛崇灵活配
置混合型证券投资基金基
金经理，长盛盛丰灵活配
置混合型证券投资基金基
金经理，长盛盛杰一年期
定期开放混合型证券投资
基金基金经理。
2017
年
2月
13日
2018年
12月
19日
11年
杨衡先生，1975年10月出
生。中国科学院数学与系统
科学研究院博士、博士后。
2007年7月进入长盛基金管
理公司，历任固定收益研究
员、社保组合组合经理助理、
社保组合组合经理、长盛添
利30天理财债券型证券投
资基金基金经理等职务。
?
注：1、上表基金经理的任职日期和离任日期均指公司决定确定的聘任日期和解聘日期；
2、“证券从业年限”中“证券从业”的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的
相关规定。
4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 （转型后）
任本基金的基金
经理期限 姓
名
职务
任职日
期
离任日
期
证券从
业年限
说明
杨
衡
本基金基金经理，长盛盛
辉混合型证券投资基金基
金经理，长盛盛崇灵活配
置混合型证券投资基金基
金经理，长盛盛丰灵活配
置混合型证券投资基金基
金经理，长盛盛杰一年期
定期开放混合型证券投资
基金基金经理。
2018
年
12月
20日
-
11年
杨衡先生，1975年10月出
生。中国科学院数学与系统
科学研究院博士、博士后。
2007年7月进入长盛基金管
理公司，历任固定收益研究
员、社保组合组合经理助理、
社保组合组合经理、长盛添
利30天理财债券型证券投
资基金基金经理等职务。
?
注：1、上表基金经理的任职日期和离任日期均指公司决定确定的聘任日期和解聘日期；
2、“证券从业年限”中“证券从业”的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的
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相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》及其各项实施准则、本基金基金合
同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金
资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有
人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内，公司严格执行《公司公平交易细则》各项规定，在研究、投资授权与决策、交易
执行等各个环节，公平对待旗下所有投资组合，包括公募基金、社保组合、特定客户资产管理组
合等。具体如下：
研究支持，公司旗下所有投资组合共享公司研究部门研究成果，所有投资组合经理在公司研
究平台上拥有同等权限。
投资授权与决策，公司实行投资决策委员会领导下的投资组合经理负责制，各投资组合经理
在投资决策委员会的授权范围内，独立完成投资组合的管理工作。各投资组合经理遵守投资信息
隔离墙制度。
交易执行，公司实行集中交易制度，所有投资组合的投资指令均由交易部统一执行委托交易。
交易部依照《公司公平交易细则》的规定，场内交易，强制开启恒生交易系统公平交易程序；场
外交易，严格遵守相关工作流程，保证交易执行的公平性。
投资管理行为的监控与分析评估，公司风险管理部、监察稽核部，依照《公司公平交易细则》
的规定，持续、动态监督公司投资管理全过程，并进行分析评估，及时向公司管理层报告发现问
题，保障公司旗下所有投资组合均被公平对待。
公司对过去4个季度的同向交易行为进行数量分析，计算溢价率、贡献率、占优比等指标，
使用双边90%置信水平对1日、3日、5日的交易片段进行T检验，未发现违反公平交易及利益
输送的行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，未发现同日反向交易
成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易。
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
1、报告期内行情回顾
报告期内，中国经济下行压力加大，M2-M1剪刀差持续扩大，M1增速趋近为0，显示企业现
金流和地产需求持续恶化，同时显示名义增长和企业盈利面临进一步下行的压力。为缓解经济下
行压力，宏观调控政策做出适度调整，中性偏紧的货币政策取向有所放松。央行适度增加中长期
流动性供应，保持流动性合理充裕。
报告期内，债券市场受经济显露放缓迹象、通胀温和、货币政策放松、流动性充裕、贸易摩
擦加剧、权益资产下跌等多重利好因素推动，基本面、政策面、资金面等多重支持因素叠加，债
券到期收益率在8月震荡后继续下行，债市整体偏暖。
报告期内，A股市场呈现振荡盘跌走势，深市弱于沪市，市场整体成交活跃度明显下降。报
告期内，IPO发行基本延续每周一批的常态化发行节奏，但每批IPO家数和募集总金额减少，上
市新股平均开板涨幅整体较过去有明显下行，部分次新股出现破发，新股申购收益收敛。
2、报告期内本基金投资策略分析
本报告期内，本基金坚持稳健操作思路，有针对性地加强基金投资者结构与组合资产流动性
的匹配管理，密切跟踪基金规模变化，积极应对可能存在的大额赎回。
本报告期内，固定收益资产配置抓住市场资金利率的有利时机，坚持以短期AAA高信用评级
的银行存单、中短期利率债等标的配置为主，适当降低组合久期，保持组合流动性，较好控制了
利率风险、信用风险和流动性风险。
本报告期内，本基金以固定收益配置为主，未配置股票底仓，未参与新股网下申购。本报告
期内，本基金完成由灵活配置混合基金转型为债券型基金的相关工作，并对组合持仓结构进行了
调整。
4.5 报告期内基金的业绩表现
截至2018年12月31日长盛盛康纯债A基金份额净值为1.0748元，本报告期基金份额净值
增长率为0.17%；截至本报告期末长盛盛康纯债C基金份额净值为1.0584元，本报告期基金份
额净值增长率为0.16%；同期业绩比较基准收益率为0.42%。
截至2018年12月19日长盛盛康混合A基金份额净值为1.0730元，本报告期基金份额净值
增长率为1.04%；截至本报告期末长盛盛康混合C基金份额净值为1.0567元，本报告期基金份
额净值增长率为1.01%；同期业绩比较基准收益率为-3.96%。
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
本基金本报告期内无基金持有人数或基金资产净值预警说明。
§5 投资组合报告
转型后：
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元）
占基金总资产的比例
（%）
1
权益投资
- -
其中：股票
- -
2
基金投资
- -
3
固定收益投资
47,184,972.00 88.58
其中：债券
47,184,972.00 88.58
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
3,400,000.00 6.38
其中：买断式回购的买入返售金融
资产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
1,715,174.16 3.22
8
其他资产
970,309.66 1.82
9
合计
53,270,455.82
100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有境内投资股票。
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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3
金融债券
37,562,972.00 71.30
其中：政策性金融债
37,562,972.00 71.30
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
9,622,000.00 18.26
9
其他
- -
10
合计
47,184,972.00 89.57
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 170209
17国开09
300,000 30,465,000.00 57.83
2 111809122
18浦发银
行CD122
100,000 9,622,000.00 18.26
3 018005
国开1701
36,000 3,615,840.00 6.86
4 018002
国开1302
29,900 2,991,495.00 5.68
5 108603
国开1804
4,900 490,637.00 0.93
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证投资。
5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.9.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期内未投资国债期货。
5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末无国债期货投资。
5.9.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期内未投资国债期货。
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
第 16 页 共24 页
5.10 投资组合报告附注
5.10.1
18浦发银行CD122：根据银保监会2018年5月4日公布的《中国银行保险监督管理委员会
行政处罚信息公开表-银监罚决字〔2018〕4号-上海浦东发展银行股份有限公司》的公告，浦发
银行因内控管理严重违反审慎经营规则；通过资管计划投资分行协议存款，虚增一般存款；通过
基础资产在理财产品之间的非公允交易进行收益调节；理财资金投资非标准化债权资产比例超监
管要求；提供不实说明材料、不配合调查取证；以贷转存，虚增存贷款；票据承兑、贴现业务贸
易背景审查不严；国内信用证业务贸易背景审查不严；贷款管理严重缺失，导致大额不良贷款；
违规通过同业投资转存款方式，虚增存款；票据资管业务在总行审批驳回后仍继续办理；对代理
收付资金的信托计划提供保本承诺；以存放同业业务名义开办委托定向投资业务，并少计风险资
产；投资多款同业理财产品未尽职审查，涉及金额较大；修改总行理财合同标准文本，导致理财
资金实际投向与合同约定不符；为非保本理财产品出具保本承诺函；向关系人发放信用贷款；向
客户收取服务费，但未提供实质性服务，明显质价不符；收费超过服务价格目录，向客户转嫁成
本共19项违规被罚罚款5845万元，没收违法所得10.927万元，罚没合计5855.927万元。根据
1月20日浦发银行《关于成都分行处罚事项的公告》2018年1月18日，银监会四川监管局对公
司成都分行作出行政处罚决定，对成都分行内控管理严重失效,授信管理违规，违规办理信贷业
务等严重违反审慎经营规则的违规行为依法查处，执行罚款46,175万元人民币。此外，对成都
分行原行长、2名副行长、1名部门负责人和1名支行行长分别给予禁止终身从事银行业工作、
取消其高级管理人员任职资格、警告及罚款。对以上事件，本基金做出如下说明：浦发银行是中
国最优秀的银行之一，基本面良好，上述处罚对经营管理不构成实质性影响，同时公司高度重视
相关事项，已进一步采取控制措施改进或正在落实整改。针对成都分行上述违规经营事项，浦发
银行高度重视，在监管机构和地方政府的指导和帮助下，及时调整了成都分行经营班子，并对资
产状况进行了全面评估，分类施策、强化管理，按照审慎原则计提风险拨备，稳妥有序化解风险。
目前，成都分行已按监管要求完成了整改，总体风险可控，客户权益未受影响，经营管理迈入正
轨。在此基础上，公司在全行范围内认真开展举一反三教育整改工作，深刻反思，统一思想，吸
取教训；端正全行经营理念，更加关注安全性、流动性和效益性的平衡发展，强化统一法人管理；
将防范和化解金融风险放在更加突出的位置，强化合规内控体制机制建设，着重提升内控执行力
和有效性，确保全行依法合规、稳健发展。并且上述处罚金额已全额计入2017年度公司损益，
对公司的业务开展及持续经营无重大不利影响。基于相关研究，本基金判断，上述处罚对公司影
响极小。今后，我们将继续加强与该公司的沟通，密切关注其制度建设与执行等公司基础性建设
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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问题的合规性以及企业的经营状况。
除上述事项外，本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查记录，
无在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.10.2
本基金本报告期末未持有股票。
5.10.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1
存出保证金
23,257.81
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
947,051.85
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
970,309.66
5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有可转换债券（可交换债券）。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
转型前：
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元）
占基金总资产的比例
（%）
1
权益投资
- -
其中：股票
- -
2
基金投资
- -
3
固定收益投资
26,145,148.00 48.17
其中：债券
26,145,148.00 48.17
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
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6
买入返售金融资产
14,500,000.00 26.72
其中：买断式回购的买入返售金融
资产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
11,493,481.55 21.18
8
其他资产
2,134,205.46 3.93
9
合计
54,272,835.01
100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有境内投资股票。
5.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
6,601,148.00 12.55
其中：政策性金融债
6,601,148.00 12.55
4
企业债券
- -
5
企业短期融资券
- -
6
中期票据
- -
7
可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
19,544,000.00 37.16
9
其他
- -
10
合计
26,145,148.00 49.71
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 111815478
18民生银
行CD478
100,000 9,933,000.00 18.89
2 111809122
18浦发银
行CD122
100,000 9,611,000.00 18.27
3 018005
国开1701
36,000 3,607,560.00 6.86
4 018002
国开1302
29,900 2,993,588.00 5.69
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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注：本基金本报告期末仅持有上述四只债券。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证投资。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末无股指期货投资。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期内未投资股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期内未投资国债期货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本基金本报告期末无国债期货投资。
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期内未投资国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1
（1）18民生银行CD478
根据银保监会2018年12月7日公布的《中国银行保险监督管理委员会行政处罚信息公开表
-银保监银罚决字〔2018〕5号-中国民生银行股份有限公司》的公告，民生银行因贷款业务严重
违反审慎经营规则，被罚款200万元。根据银保监会2018年12月7日公布的《中国银行保险监
督管理委员会行政处罚信息公开表-银保监银罚决字〔2018〕8号-中国民生银行股份有限公司》
的公告，民生银行因：内控管理严重违反审慎经营规则；同业投资违规接受担保；同业投资、
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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理财资金违规投资房地产，用于缴交或置换土地出让金及土地储备融资；本行理财产品之间风险
隔离不到位；个人理财资金违规投资；票据代理未明示，增信未簿记和计提资本占用；为非保本
理财产品提供保本承诺等原因，被罚款3160万元。
对以上事件，本基金判断，民生银行是全国性股份制商业银行之一，上述处罚对公司影响小。
后续关注其制度建设与执行等公司基础性建设问题的合规性以及企业的经营状况。
（2）18浦发银行CD122
根据银保监会2018年5月4日公布的《中国银行保险监督管理委员会行政处罚信息公开表-
银监罚决字〔2018〕4号-上海浦东发展银行股份有限公司》的公告，浦发银行因内控管理严重
违反审慎经营规则；通过资管计划投资分行协议存款，虚增一般存款；通过基础资产在理财产品
之间的非公允交易进行收益调节；理财资金投资非标准化债权资产比例超监管要求；提供不实说
明材料、不配合调查取证；以贷转存，虚增存贷款；票据承兑、贴现业务贸易背景审查不严；国
内信用证业务贸易背景审查不严；贷款管理严重缺失，导致大额不良贷款；违规通过同业投资转
存款方式，虚增存款；票据资管业务在总行审批驳回后仍继续办理；对代理收付资金的信托计划
提供保本承诺；以存放同业业务名义开办委托定向投资业务，并少计风险资产；投资多款同业理
财产品未尽职审查，涉及金额较大；修改总行理财合同标准文本，导致理财资金实际投向与合同
约定不符；为非保本理财产品出具保本承诺函；向关系人发放信用贷款；向客户收取服务费，但
未提供实质性服务，明显质价不符；收费超过服务价格目录，向客户转嫁成本共19项违规被罚
罚款5845万元，没收违法所得10.927 万元，罚没合计5855.927万元。根据1月20日浦发银行
《关于成都分行处罚事项的公告》2018年1月18日，银监会四川监管局对公司成都分行作出行
政处罚决定，对成都分行内控管理严重失效,授信管理违规，违规办理信贷业务等严重违反审慎
经营规则的违规行为依法查处，执行罚款46,175万元人民币。此外，对成都分行原行长、2名
副行长、1名部门负责人和1名支行行长分别给予禁止终身从事银行业工作、取消其高级管理人
员任职资格、警告及罚款。对以上事件，本基金做出如下说明：浦发银行是中国最优秀的银行之
一，基本面良好，上述处罚对经营管理不构成实质性影响，同时公司高度重视相关事项，已进一
步采取控制措施改进或正在落实整改。针对成都分行上述违规经营事项，浦发银行高度重视，在
监管机构和地方政府的指导和帮助下，及时调整了成都分行经营班子，并对资产状况进行了全面
评估，分类施策、强化管理，按照审慎原则计提风险拨备，稳妥有序化解风险。目前，成都分行
已按监管要求完成了整改，总体风险可控，客户权益未受影响，经营管理迈入正轨。在此基础上，
公司在全行范围内认真开展举一反三教育整改工作，深刻反思，统一思想，吸取教训；端正全行
经营理念，更加关注安全性、流动性和效益性的平衡发展，强化统一法人管理；将防范和化解金
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融风险放在更加突出的位置，强化合规内控体制机制建设，着重提升内控执行力和有效性，确保
全行依法合规、稳健发展。并且上述处罚金额已全额计入2017年度公司损益，对公司的业务开
展及持续经营无重大不利影响。基于相关研究，本基金判断，上述处罚对公司影响极小。今后，
我们将继续加强与该公司的沟通，密切关注其制度建设与执行等公司基础性建设问题的合规性以
及企业的经营状况。
除上述事项外，本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查记录，
无在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.11.2
本基金本报告期末未持有股票。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1
存出保证金
23,257.81
2
应收证券清算款
1,500,651.10
3
应收股利
-
4
应收利息
610,296.55
5
应收申购款
-
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
2,134,205.46
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有可转换债券（可交换债券）。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末未持有股票。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动（转型后）
单位：份
项目 长盛盛康纯债A 长盛盛康纯债 C
基金合同生效日（ 2018 年12 月20 日
41,635.71 49,732,485.30
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）基金份额总额
基金合同生效日起至报告期期末基金总
申购份额
- -
减:基金合同生效日起至报告期期末基
金总赎回份额
- -
基金合同生效日起至报告期期末基金拆
分变动份额（份额减少以"-"填列）
- -
报告期期末基金份额总额
41,635.71 49,732,485.30
§6 开放式基金份额变动（转型前）
单位：份
项目 长盛盛康混合A 长盛盛康混合 C
报告期期初基金份额总额
42,627.57 49,730,739.20
报告期期间基金总申购份额
- 3,140.00
减:报告期期间基金总赎回份额
991.86 1,393.90
报告期期间基金拆分变动份额（份额减
少以"-"填列）
- -
报告期期末基金份额总额
41,635.71 49,732,485.30
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况（转型后）
基金管理人持有本基金份额变动情况（转型后）
注：本基金本报告期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细（转型后）
注：本基金本报告期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况（转型前）
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况（转型前）
注：本基金本报告期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细（转型前）
注：本基金本报告期无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
投资者
类别
序号
持有基金份额比例
达到或者超过
20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构
1 20181001~20181231 49,663,221.36 - - 49,663,221.36 99.78%
产品特有风险
本基金本报告期存在单一投资者持有基金份额比例超过20%的情况，当该基金份额持有人大量赎回
本基金时，可能导致的风险包括：巨额赎回风险、流动性风险、基金资产净值持续低于5000万元的
风险、基金份额净值大幅波动风险以及基金收益水平波动风险。本基金管理人将对申购赎回进行审
慎的应对，保护中小投资者利益。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
本基金本报告期内无影响投资者决策的其他重要信息。
§9 备查文件目录
备查文件目录
1、中国证监会核准基金募集的文件；
2、《长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
3、《长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
长盛盛康纯债 2018年第 4季度报告
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4、《长盛盛康灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》
5、《长盛盛康纯债债券型证券投资基金基金合同》；
6、《长盛盛康纯债债券型证券投资基金托管协议》；
7、《长盛盛康纯债债券型证券投资基金招募说明书》；
8、法律意见书；
9、基金管理人业务资格批件、营业执照；
10、基金托管人业务资格批件、营业执照。
10.2 存放地点
备查文件存放于基金管理人和/或基金托管人的办公地址。
10.3 查阅方式
投资者可到基金管理人和/或基金托管人的办公场所及/或管理人互联网站免费查阅备查文件。
在支付工本费后，投资者可在合理时间内取得备查文件的复制件或复印件。
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人长盛基金管理有限公司。
客户服务中心电话：400-888-2666、010-86497888。
网址：http://www.csfunds.com.cn。
长盛基金管理有限公司
2019年1月19日
