泓德泓信灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
2018 年第 2 号
基金管理 人：泓 德基金管 理有限 公司
基金托管 人：中国 工商银行 股份 有 限公司泓德泓信灵活配置混合型 证券投资基金招募说明书（更新 ）
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重要提示
泓德泓 信灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金（ 以下 简称 “ 本基金 ” ） 经中 国证 监会 2016 年 5
月 3 日 证监 许可[2016]967 号文注 册募 集。
基金管 理人 保证 本招 募说 明书的 内容 真实 、 准 确 、 完整 。 本 招募 说明书 经中 国证监 会注
册， 但 中国 证监 会对 本基 金募集 的注 册， 并不 表明 其对本 基金 的价 值和 收益 做出实 质性 判断
或保证 ， 也 不表 明投 资于 本基金 没有 风险 。 中 国证 监会不 对基 金的 投资 价值 及市场 前景 等作
出实质 性判 断或 者保 证。
本基金 投资 于证 券市 场， 基金净 值会 因为 证券 市场 波动等 因素 产生 波动 ， 投 资者根 据所
持有的 基金 份额 享受 基金 收益 ， 同 时承 担相应 的投 资风险 。 投资 人在投 资本 基金前 ， 应全 面
了解本 基金 的产 品特 性， 充分考 虑自 身的 风险 承受 能力 ， 理 性判 断市场 ， 并 承担基 金投 资中
出现的 各类 风险 。 本 基金 投资中 的风 险包 括： 因整 体政治 、 经 济、 社会 等环 境因素 对证 券市
场价格 产生 影响 而形 成的 系统性 风险 ， 个别证 券特 有的非 系统 性风 险， 利率 风险 ， 本 基金 持
有的固 定收 益品 种违 约带 来的信 用风 险 ， 由 于基 金份 额持有 人连 续大 量赎 回基 金产生 的流 动
性风险 ， 基金 管理人 在基 金管理 实施 过程 中产 生的 积极管 理风 险 等 。 其 中 ， 本基金 投资 中小
企业私 募债 ， 中 小企 业私 募债的 发行 主体 一般 是信 用资质 相对 较差 的中 小企 业， 其 经营 状况
稳定性 较低 、 外部融 资的 可得性 较差 ， 信用风 险高 于大中 型企 业 ； 同时 由于 其财务 数据 相 对
不透明 ， 增 加了 及时 跟踪 并识别 所蕴 含的 潜在 风险 的难度 。 其 违约 风险 高于 现有的 其他 信用
品种， 极端 情况 下会 给投 资组合 带来 较大 的损 失。
投资有 风险 ， 投 资者 在投 资本基 金之 前， 请仔 细阅 读本基 金的 招募 说明 书和 基金合 同等
信息披 露文 件， 自主 判断 基金的 投资 价值 ， 自 主做 出投资 决策 ， 自 行承 担投 资风险 ， 谨 慎做
出投资 决策 。
本基金 为混 合型 基金 ， 属 于较高 预期 风险 、 较 高预 期收益 的品 种 ， 其长 期风 险与收 益 特
征低于 股票 型基 金， 高于 债券型 基金 、货 币市 场基 金。
基金的 过往 业绩 并不 预示 其未来 表现 ， 基金 管理 人管 理的其 他基 金的 业绩 并不 构成对 本
基金业 绩表 现的 保证 。
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 不保 证
基金一 定盈 利， 也不 保证 最低收 益。 基金 管理 人提 醒投资 人基 金投 资的 “ 买 者 自负 ” 原则， 在
投资人 作出 投资 决策 后 ， 基 金运营 状况 与基 金净 值变 化引致 的投 资风 险 ， 由 投资 人自行 承 担 。
本招募 说明 书所 载内 容截 止日 为 2018 年 12 月 1 日 ，有关 财务 数据 和净 值表 现截止 日泓德泓信灵活配置混合型 证券投资基金招募说明书（更新 ）
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2018 年 9 月 30 日（ 未经 审计） 。
本基金 托管 人中 国工 商银 行股份 有限 公司 已 于 2018 年 12 月 20 日复核 了 本次 更新的 招
募说明 书。泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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一 、基金管理人
（一） 基金 管理 人概 况
名称： 泓德 基金 管理 有限 公司
住所： 西藏 拉萨 市柳 梧新 区柳梧 大 厦 1206 室
办公地 址： 北京 市西 城区 德胜门 外大 街 125 号 3 层
设立日 期：2015 年 3 月 3 日
法定代 表人 ：王 德晓
联系人 ：童 贤达
客户服 务电 话：4009-100-888
传真：010-59322130
注册资 本 为 14,300 万元 ， 公司股 权结 构如 下：
序号 股东名称 出资金额（元）
占注册资本
比例
1 王德晓 37,055,405 25.9129%
2 阳光资 产管 理股 份有 限公 司 30,000,000 20.9790%
3 泓德基 业控 股股 份有 限公 司 28,600,000 20.0000%
4
珠海市 基业 长青 股权 投资 基金（ 有限 合
伙）
16,103,604 11.2613%
5 南京民 生租 赁股 份有 限公 司 13,406,250 9.3750%
6 江苏岛 村实 业发 展有 限公 司 13,406,250 9.3750%
7 上海捷 朔信 息技 术有 限公 司 4,428,491 3.0968%
合计 143,000,000 100%
（二） 基金 管理 人主 要人 员情况
1 、基 金管 理人 董事 、监 事 及高级 管理 人员 基本 情况
胡康宁 先生 ， 董事 长 ， 硕 士。 曾任 北京 美尔 目医 院 行政院 长 、 易 程科 技股 份 有限公 司广
电 事 业 部 总经 理 、亿 品 科技 有 限 公 司运 营 副总 裁 、搜 房 资 讯 有限 公 司执 行 副总 裁 、 西班牙
MQM 公司 北京 代表 处商 务经理 。
王德晓 先生 ， 副董 事长 ， 总经理 ， 硕士 。 曾任 阳光 保险集 团股 份有 限公 司副 董事长 兼 副泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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总裁、 阳光 资产 管理 股份 有限公 司董 事长 兼总 裁、 华泰资 产管 理有 限公 司总 经理。
杨丹女 士 ， 董 事 ， 学 士 。 现 任 阳光 保险 集团 股份 有限 公司任 董事 会办 公室 副主 任 。 曾 任
阳光财 产保 险股 份有 限公 司人力 资源 部总 经理 ， 阳 光 保险集 团股 份有 限公 司任 财富管 理中 心
总经理 助理 ， 阳光 财产 保 险股份 有限 公司 任人 力资 源部高 级主 管 、 副 处长 、 处长 、 总 经理 助
理、副 总经 理 。
陈学锋 先生 ， 独立 董事 ， 硕士 。 现 任北 京东 方金 鹰 信息科 技股 份有 限公 司副 总经理 。 曾
任北京 盈泰 房地 产开 发有 限公司 副总 经理 、 华 夏证 券有限 公司 财务 部总 经理 、 中信 国际 合 作
公司计 财处 副处 长。
梅慎实 先生 ， 独 立董 事， 博 士。 现 任中 国政 法大 学 民 商经济 法学 院 证 券期 货法 律研究 所
所长 、 研究 员 ， 北京 市京 师 律师事 务所 兼职 律师 。 曾 任国泰 君安 证券 股份 公司 法律事 务总 部
副总经 理、 企业 融资 总部 首席律 师、 中国 社会 科学 院法学 所副 研究 员。
宋国良 先生 ， 独立 董事 ， 博士 。 现 任对 外经 济贸 易 大学金 融学 院教 授 、 金 融 产品与 投资
研究中 心主 任。 曾任 瑞士 信贷第 一波 士顿 投资 银行 中国业 务副 总裁 、 中 国律 师事务 中心 国 际
融资部 主任 。
秦毅先 生 ， 监 事 ， 研 究部 副总监 ， 基金 经理 ， 博士 。 曾 任泓 德基 金管 理有 限 公司研 究部
研究员 、阳 光资 产管 理股 份有限 公司 行业 研究 部研 究员。
李晓春 先生 ， 督察 长 ， 硕 士。 曾任 瑞银 证券 有限 责 任公司 投资 银行 部董 事总 经理 、 西 藏
同信证 券有 限责 任公 司副 总裁、 国泰 君安 证券 股份 有限公 司收 购兼 并总 部总 经理。
温永鹏 先生 ， 副总经 理 ， 博 士。 曾任 深圳 市大富 科技 股 份有限 公司 副总 裁兼 董事 会秘书 、
阳光保 险集 团股 份有 限公 司资产 管理 中心 宏观 经济 研究处 处长 、 安 信证 券股 份 有限公 司研 究
所宏观 经济 分析 师。
邬传雁 先生 ， 副总 经理 ， 事业二 部总 监 ， 基 金经 理 ， 硕 士 。 曾 任幸 福人 寿保 险股份 有限
公司总 裁助 理兼 投资 管理 中心总 经理 、 阳 光保 险集 团 股份有 限公 司资 产管 理中 心投资 负责 人 、
阳光财 产保 险股 份有 限公 司资金 运用 部总 经理 助理 。
2 、本 基金 基金 经理
郭堃先 生 ， 基 金经 理 ， 硕 士。 曾任 泓德 基金 管理 有 限公司 研究 部研 究员 ， 阳 光资产 管理
股份有 限公 司行 业研 究部 新能源 和家 电行 业分 析师 、 制造 业研 究组 组长 。 现 任 泓德战 略转 型
股票、 泓德 泓信 混合 、泓 德泓汇 混合 、泓 德泓 华混 合基金 的基 金经 理。
蔡丞丰 先生 ， 基金 经理 ， 硕士 。 曾 任泓 德基 金管 理 有限公 司研 究部 研究 员 ， 阳光资 产管
理股份 有限 公司 电子 研究 员兼 TMT 组组 长并 负责 管理研 究部 TMT 投 资组 合 ，台 湾全 球 人泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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寿股票 投资 部 资 深研 究员 、 投 资经 理 。 现 任泓 德泓 富混合 、 泓德 泓信 混合 、 泓德泓 汇混 合 基
金的基 金经 理。
3 、基 金管 理人 投资 决策 委 员会
主任 ： 王 德晓 先生 ， 副董 事长 ， 总 经理 ， 硕士 。 曾 任阳光 保险 集团 股份 有限 公司副 董 事
长兼副 总裁 、阳 光资 产管 理股份 有限 公司 董事 长兼 总经理 、华 泰资 产管 理有 限公司 总经 理。
成员： 邬传 雁先 生， 副总 经理 ， 事业 二部 总监 ， 基 金经理 ， 硕 士。 曾任 幸福 人寿保 险 股
份有限 公司 总裁 助理 兼投 资管理 中心 总经 理、 阳光 保 险集团 股份 有限 公司 资产 管理中 心投 资
负责人 、阳 光财 产保 险股 份有限 公司 资金 运用 部总 经理助 理。
王克玉 先生 ， 投研 总监 ， 事业一 部总监， 基 金经 理 ， 硕 士 。 曾 任长 盛基 金管 理有限 公司
基金经 理及 权益 投资部 副 总监、 国都 证券 有限公 司 分析师 、天 相投 资顾问 有 限公司 分析 师、
元大京 华证 券上 海代 表处 研究员 。
秦毅先 生 ， 研 究部 副总 监 ， 基金经 理 ， 博 士 。 曾 任泓 德 基金管 理有 限公 司研 究部 研究员 、
阳光资 产管 理股 份有 限公 司行业 研究 部研 究员 。
孙振先 生 ， 固 定收 益投 资 部副总 监 ， 硕士。 曾 任国 家统计 局办 公室 副处 长 、 核算司 主任
科员。
列席人 员 ： 李 晓春 先生 ， 督察长 ， 硕士 。 曾任 瑞银 证券有 限责 任公 司投 资银 行部董 事 总
经理、 西藏 同信 证券 有限 责 任公司 副总 裁、 国泰 君安 证 券股份 有限 公司 收购 兼并 总部总 经理 。
4 、上 述人 员之 间不 存在 近 亲属关 系。
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二 、基金托管 人
（一） 、基 本情 况
1 、基 金托 管人 基本 情况
名称： 中国 工商 银行 股份 有限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 55 号
成立时 间：1984 年1 月1 日
法定代 表人 ：易 会满
注册资 本： 人民 币 35,640,625.71 万元
联系电 话：010-66105799
联系人 ：郭 明
2 、主 要人 员情 况
截至2018 年6 月， 中国 工 商银行 资产 托管 部共 有员 工 212 人 ，平 均年 龄 33 岁，95% 以
上员工 拥有 大学 本科 以上 学历， 高管 人员 均拥 有研 究生以 上学 历或 高级 技术 职称。
3 、基 金托 管业 务经 营情 况
作为中 国大 陆托 管服 务的 先行者 ，中 国工 商银 行 自 1998 年在 国内 首家 提供 托 管服务 以
来， 秉 承 “ 诚实 信用 、 勤 勉尽责 ” 的 宗旨 ， 依 靠严 密科学 的风 险管 理和 内部 控制体 系、 规 范
的管理 模式 、 先 进的 营运 系统和 专业 的服 务团 队， 严格履 行资 产托 管人 职责 ， 为境 内外 广 大
投资者 、 金融 资产 管理 机 构和企 业客 户提 供安 全 、 高效 、 专 业的 托管 服务 ， 展现优 异的 市场
形象和 影响 力。 建立了 国 内托管 银行 中最 丰富、 最 成熟的 产品 线。 拥有包 括 证券投 资基 金、
信托资 产、 保险 资产 、社 会保障 基金 、基 本养 老保 险、企 业年 金基 金、QFII 资产、QDII 资
产、 股权 投资 基金 、 证券 公司集 合资 产管 理计 划 、 证券公 司定 向资 产管 理计 划、 商业 银行 信
贷资产 证券 化、 基金 公司 特定客 户资 产管 理、QDII 专户资 产、ESCROW 等门 类 齐全的 托管 产
品体系 ， 同 时在 国内 率先 开展绩 效评 估、 风险 管理 等增值 服务 ， 可 以为 各类 客户提 供个 性 化
的托管 服务 。截至 2018 年 6 月， 中国 工商 银行 共 托管证 券投 资基 金 874 只 。自 2003 年以
来，工 商银 行连 续十五 年 获得香 港《 亚洲 货币》 、英 国《全 球托 管人》 、香 港《 财资》 、美国
《环球 金融 》 、 内 地 《证 券 时报》 、 《 上海 证券 报 》 等 境内外 权威 财经 媒体 评选 的 61 项最 佳托
管银行 大奖 ； 是 获得 奖项 最多的 国内 托管 银 行 ， 优 良的服 务品 质获 得国 内外 金融领 域的 持 续
认可和 广泛 好评 。
（二） 、基 金托 管人 的内 部 控制制 度 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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中国工 商银 行资 产托 管部 自成立 以来 ， 各 项业 务飞 速发展 ， 始 终保 持在 资产 托管行 业 的
优势地 位 。 这 些成 绩的 取 得， 是与 资产 托管 部 “一 手抓业 务拓 展 ， 一 手抓 内 控建设 ” 的做 法
是分不 开的 。 资 产托 管部 非常重 视改 进和 加强 内部 风险管 理工 作， 在积 极拓 展各项 托管 业 务
的同时 ， 把加 强风 险防 范 和控制 的力 度 ， 精 心培 育 内控文 化 ， 完 善风 险控 制 机制 ， 强 化业 务
项目全 过程 风险 管理 作为 重要工 作来 做 。 2005 、 2007 、 2009 、 2010 、 2011 、 2012 、 2013 、 2014 、
2015 、 2016 、 2017 共十 一次 顺利通 过评 估组 织内 部控 制和安 全措 施最 权威 的ISAE3402 审阅，
获得无 保留 意见 的控 制及 有效性 报告 ， 表 明独 立第 三 方对中 国工 商银 行托 管服 务在风 险管 理 、
内部控 制方 面的 健全性 和 有效性 的全 面认 可,也 证明 中国工 商银 行托 管服务 的 风险控 制能 力
已经与 国际 大型 托管 银行 接轨 ， 达 到国 际先 进水 平。 目前 ，ISAE3402 审 阅已 经 成为年 度化 、
常规化 的内 控工 作手 段。
1 、内 部风 险控 制目 标
保证业 务运 作严 格遵 守国 家有关 法律 法规 和行 业监 管规则 ， 强 化和 建立 守法 经营、 规 范
运作的 经营 思想 和经营 风 格， 形 成一 个运 作规范 化 、管理 科学 化、 监控制 度 化的内 控体 系；
防范和 化解 经营 风险 ， 保 证托管 资产 的安 全完 整； 维护持 有人 的权 益； 保障 资产托 管业 务 安
全、有 效、 稳健 运行 。
2 、内 部风 险控 制组 织结 构
中国工 商银 行资 产托 管业 务内部 风险 控制 组织 结构 由中国 工商 银行 稽核 监察 部门 （ 内 控
合规部 、内 部审 计局） 、资 产托管 部内 设风 险控制 处 及资产 托管 部各 业务处 室 共同组 成。 总
行稽核 监察 部门 负责制 定 全行风 险管 理政 策，对 各 业务部 门风 险控 制工作 进 行指导 、监 督。
资产托 管部 内部 设置 专门 负责稽 核监 察工 作的 内部 风险控 制处 ， 配 备专 职稽 核监察 人员 ， 在
总经理 的直 接领 导下 ， 依 照有关 法律 规章 ， 对 业务 的运行 独立 行使 稽核 监察 职权。 各业 务 处
室在各 自职 责范 围内 实施 具体的 风险 控制 措施 。
3 、内 部风 险控 制原 则
（1）合 法性 原则 。内 控制 度应当 符合 国家法 律法 规 及监管 机构 的监 管要求 ， 并贯穿 于
托管业 务经 营管 理活 动的 始终。
（2） 完 整性 原则 。 托 管业 务 的各项 经营 管理 活动 都必 须有相 应的 规范 程序 和监 督制约 ；
监督制 约应 渗透 到托 管业 务的全 过程 和各 个操 作环 节，覆 盖所 有的 部门 、岗 位和人 员。
（3）及 时性 原则 。托 管业 务经营 活动 必须在 发生 时 能准确 及时 地记 录；按 照 “内控 优
先”的 原则 ，新 设机 构或 新增业 务品 种时 ，必 须 做 到已建 立相 关的 规章 制度 。
（4）审 慎性 原则 。各 项业 务经营 活动 必须防 范风 险 ，审慎 经营 ，保 证基金 资 产和其 他泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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委托资 产的 安全 与完 整。
（5）有 效性 原则 。内 控制 度应根 据国 家政策 、法 律 及经营 管理 的需 要适时 修 改完善 ，
并保证 得到 全面 落实 执行 ，不得 有任 何空 间、 时限 及人员 的例 外。
（6）独 立性 原则 。设 立专 门履行 托管 人职责 的管 理 部门； 直接 操作 人员和 控 制人员 必
须相对 独立 ， 适当分 离 ； 内 控制度 的检 查 、 评价 部门 必 须独立 于内 控制 度的 制定 和执行 部 门 。
4 、内 部风 险控 制措 施实 施
（1）严 格的 隔离 制度 。资 产托管 业务 与传统 业务 实 行严格 分离 ，建 立 了明 确 的岗位 职
责、 科学 的业 务流 程 、 详 细的操 作手 册 、 严 格的 人 员行为 规范 等一 系列 规章 制度 ， 并 采取 了
良好的 防火 墙隔 离制度 ， 能够确 保资 产独 立、环 境 独立、 人员 独立 、业务 制 度和管 理独 立、
网络独 立。
（2）高 层检 查。 主管 行领 导与部 门高 级管理 层作 为 中国工 商银 行托 管业务 政 策和策 略
的制定 者和 管理 者， 要求 下级部 门及 时报 告经 营管 理情况 和特 别情 况， 以检 查资产 托管 部 在
实现内 部控 制目 标方 面的 进展， 并根 据检 查情 况提 出 内部控 制措 施， 督促 职能 管 理部门 改进 。
（3） 人事 控制 。 资产 托管 部严格 落实 岗位 责任 制 ， 建立 “自 控防 线” 、 “互 控防 线” 、 “监
控防 线 ” 三 道控 制防 线， 健全绩 效考 核和 激励 机制 ， 树立 “以 人为 本” 的内 控文化 ， 增 强 员
工的责 任心 和荣 誉感 ， 培 育团队 精神 和核 心竞 争力 。 并通 过进 行定 期、 定向 的 业务与 职业 道
德培训 、签 订承 诺书 ，使 员工树 立风 险防 范与 控制 理念。
（4）经 营控 制。 资产 托管 部通过 制定 计划、 编制 预 算等方 法开 展各 种业务 营 销活动 、
处理各 项事 务， 从而 有效 地控制 和配 置组 织资 源， 达到资 源利 用和 效益 最大 化目的 。
（5）内 部风 险管 理。 资产 托管部 通过 稽核监 察、 风 险评估 等方 式加 强内部 风 险管理 ，
定期或 不定 期地 对业 务运 作状况 进行 检查 、 监控 ， 指导业 务部 门进 行风 险识 别、 评估 ， 制定
并实施 风险 控制 措施 ，排 查风险 隐患 。
（6）数 据安 全控 制。 我们 通过业 务操 作区相 对独 立 、数据 和传 真加 密、数 据 传输线 路
的冗余 备份 、监 控设 施的 运用和 保障 等措 施来 保障 数据安 全。
（7）应 急准 备与 响应 。资 产托管 业务 建立专 门的 灾 难恢复 中心 ，制 定了基 于 数据、 应
用、 操作 、 环境 四个 层面 的完备 的灾 难恢 复方 案 ， 并组织 员工 定期 演练 。 为 使演练 更加 接近
实战 ， 资 产托 管部不 断提 高 演练标 准 ， 从 最初的 按照 预 订时间 演练 发展 到现 在的 “ 随机演 练” 。
从演练 结果 看， 资产 托管 部完全 有能 力在 发生 灾难 的情况 下两 个小 时内 恢复 业务。
5 、资 产托 管部 内部 风险 控 制情况
（1）资 产托 管部 内部 设置 专职稽 核监 察部门 ，配 备 专职稽 核监 察人 员，在 总 经理的 直泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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接领导 下 ， 依 照有 关法 律 规章 ， 全 面贯 彻落 实全 程 监控思 想 ， 确 保资 产托 管 业务健 康 、 稳 定
地发展 。
（2）完 善组 织结 构， 实施 全员风 险管 理。完 善的 风 险管理 体系 需要 从上至 下 每个员 工
的共同 参与 ， 只有 这样 ， 风险控 制制 度和 措施 才会 全面 、 有 效 。 资 产托 管部 实施全 员风 险 管
理， 将 风险 控制 责任 落实 到具体 业务 部门 和业 务岗 位， 每 位员 工对 自己 岗位 职责范 围内 的 风
险负责 ， 通过 建立 纵向 双 人制 、 横 向多 部门 制的 内 部组织 结构 ， 形成 不同 部 门、 不同 岗位 相
互制衡 的组 织结 构。
（3）建 立健 全规 章制 度。 资产托 管部 十分重 视内 控 制度的 建设 ，一 贯坚持 把 风险防 范
和控制 的理 念和 方法 融入 岗位职 责、 制度 建设 和工 作流程 中。 经过 多年 努力 ， 资产托 管部 已
经建立 了一 整套 内部 风险 控制制 度 ， 包 括 ： 岗 位职 责、 业务 操作 流程 、 稽核 监察制 度 、 信 息
披露制 度等 ， 覆 盖所 有部 门和岗 位， 渗透 各项 业务 过程， 形成 各个 业务 环节 之间的 相互 制 约
机制。
（4）内 部风 险控 制始 终是 托管部 工作 重点之 一， 保 持与业 务发 展同 等地位 。 资产托 管
业务是 商业 银行 新兴 的中 间业务 ， 资 产托 管部 从成 立之日 起就 特别 强调 规范 运作， 一直 将 建
立一个 系统 、 高 效的 风险 防范和 控制 体系 作为 工作 重点。 随着 市场 环境 的变 化和托 管业 务 的
快速发 展， 新问 题、 新情 况 不断出 现， 资产 托管 部始 终将风 险管 理放 在与 业务 发展同 等重 要
的位置 ，视 风险 防范 和控 制为托 管业 务生 存和 发展 的生命 线。
（三） 、基 金托 管人 对基 金 管理人 运作 基金 进行 监督 的方法 和程 序
根据《 基金 法》 、 基金 合同 、托管 协议 和有关 基金 法 规的规 定， 基金 托管人 对 基金的 投
资范围 和投 资对 象 、 基 金 投融资 比例 、 基金 投资 禁 止行为 、 基金 参与 银行 间 债券市 场 、 基 金
资产净 值的 计算 、 基金 份 额净值 计算 、 应收 资金 到 账、 基金 费用 开支 及收 入 确定 、 基 金收 益
分配、 相关 信息 披露 、 基 金 宣传推 介材 料中 登载 基金 业绩表 现数 据等 进行 监督 和核查 ， 其 中
对基金 的投 资比 例的 监督 和核查 自基 金合 同生 效之 后六个 月开 始。
基金托 管人 发现基 金管 理 人违反 《基 金法》 、基 金合 同、基 金托 管协 议或有 关 基金法 律
法规规 定的 行为 ， 应 及时 以书面 形式 通知 基金 管理 人限期 纠正 ， 基 金 管 理人 收到通 知后 应 及
时核对 ， 并 以书 面形 式对 基金托 管人 发出 回函 确认 。 在限 期内 ， 基 金托 管人 有 权随时 对通 知
事项进 行复 查， 督促 基金 管理人 改正 。 基 金管 理人 对基金 托管 人通 知的 违规 事项未 能在 限 期
内纠正 的， 基金 托管 人应 报告中 国证 监会 。
基金托 管人 发现 基金 管理 人有重 大违 规行 为， 应立 即报告 中国 证监 会， 同时 通知基 金 管
理人限 期纠 正。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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三 、相关服务机构
（一） 销售 机构
1 、直 销机 构： 泓德 基金 管 理有限 公司
住所： 西藏 拉萨 市柳 梧新 区柳梧 大 厦 1206 室
办公地 址： 北京 市西 城区 德胜门 外大 街 125 号 3 层
法定代 表人 ：王 德晓
客户服 务电 话：4009-100-888
传真：010-59322130
联系人 ：童 贤达
网址：www.hongdefund.com
2 、其 他销 售机 构
（1） 兴业 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 福建 省福 州市 湖东 路 154 号中 山大 厦
办公地 址： 上海 市江 宁 路 168 号 兴业 银行 大厦
法定代 表人 ：高 建平
电话：021-52629999
传真：021-62569070
联系人 ：曾 鸣
网址：www.cib.com.cn
客户服 务电 话：95561
（2） 中国 工商 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 55 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 55 号
法定代 表人 ：易 会满
传真：(010)66107914
联系人 ：杨 菲
网址：www.icbc.com.cn
客户服 务电 话：95588 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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（3） 中信 建投 证券 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 安立 路 66 号
办公地 址： 北京 市东 城区 朝内大 街 188 号
法定代 表人 ：王 常青
电话：400-8 888-108
传真：010 －65182261
联系人 ：许 梦园
网址：www.csc108.com
客户服 务电 话：400-8888-108
（4） 国泰 君安 证券 股份 有 限公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区商城 路 618 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 168 号
法定代 表人 ：杨 德红
电话：021-38676666
传真：021-38670666
联系人 ：芮 敏祺
网址：www.gtja.com
客户服 务电 话：95521
(5) 首创证 券有 限责 任公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 德胜门 外大 街 115 号
办公地 址： 北京 市西 城区 德胜门 外大 街 115 号
法定代 表人 ：吴 涛
电话：010-59366070
传真：010-59366055
联系人 ：刘 宇
网址：www.sczq.com.cn
客户服 务电 话：400-620-0620
（6） 中国 国际 金融 有限 公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 建国门 外大 街 1 号国 贸写 字楼 2 座 27-28 层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 建国门 外大 街 1 号国 贸写 字楼 2 座 27-28 层 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
12
法定代 表人 ：丁 学东
电话：010-65051166
传真：010-65058065
联系人 ：王 帅
网址：www.cicc.com.cn
客户服 务电 话：400-910-1166
（7） 西藏 东方 财富 证券 股 份有限 公司
注册地 址： 西藏 拉萨 市北 京中 路 101 号
办公地 址： 上海 市闸 北区 永和 路 118 弄 24 号
法定代 表人 ：陈 宏
电话：021-36537945
传真：(86-21)36533452
联系人 ：周 艳琼
网址：www.xzsec.com/
客户服 务电 话：40088-11177
（8） 长江 证券 股份 有限 公 司
注册地 址： 武汉 市新 华路 特 8 号 长江 证券 大厦
法定代 表人 ：杨 泽柱
联系人 ：奚 博宇
电话：027-65799999
传真：027-85481900
网址：www.95579.com
客户服 务电 话：95579
（9） 中国 银河 证券 股份 有 限公司
注册地 址： 中国 北京 西城 区金融 大 街 35 号国 际企 业 大厦 C 座
办公地 址： 中国 北京 西城 区金融 大 街 35 号国 际企 业 大厦 C 座
法定代 表人 ：陈 有安
电话：010-83574627
传真：010-66568536
联系人 ：刘 舒扬 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
13
网址：www.chinastock.com.cn/
客户服 务电 话：010-83574627
（10） 国都 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 北京 市东 城区 东直门 南大 街 3 号国 华投 资大 厦 9 层 10 层
法定代 表人 ：王 少华
传真：010-84183311-3389
联系人 ：黄 静
网址：www.guodu.com
客户服 务电 话：400-818-8118
（11 ）申 万宏 源证 券有 限 公司
注册地 址： 上海 市徐 汇区 长乐 路 989 号 45 层
法定代 表人 ：李 梅
传真：021-33388224
联系人 ：黄 莹
网址：www.swhysc.com
客户服 务电 话：95523 或 4008895523
(12) 申万 宏源 西部 证券 有 限公司
注册地 址： 新疆 乌鲁 木齐 市高新 区北 京南 路 358 号 大成国 际大 厦 20 楼
法定代 表人 ：李 季
联系人 ：黄 莹
网址：www.hysec.com
客户服 务电 话：400-800-0562
(13) 平安 证券 股份 有限 公 司
注册地 址： 深圳 市福 田中 心区金 田 路 4036 号 荣超 大 厦 16-20 层
法定代 表人 ：谢 永林
联系人 ：周 一涵
电话：021-386374376
传真：0755-82435367
网址：www.stock.pingan.com
客户服 务电 话：95511-8 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
14
（14） 上海 天天 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市徐 汇区 龙田 路 190 号 2 号楼
办公地 址： 上海 市徐 汇区 宛平南 路 88 号 金座 东方 财 富大厦
法定代 表人 ：其 实
电话：021-54509998-7019
传真：021-54660501
联系人 ：丁 姗姗
网址：www.1234567.com.cn
客户服 务电 话：400-181-8188
（15） 浙江 同花 顺基 金销 售有限 公司
注册地 址： 杭州 市文 二西 路 1 号 903 室
办公地 址： 浙江 省杭 州市 西湖区 翠柏 路 7 号电 子商 务产业 园 2 号楼 2 楼
法定代 表人 ：凌 顺平
电话：0571-88911818
传真：0571-86800423
联系人 ：吴 强
网址：www.5ifund.com
客户服 务电 话：4008-773-772
（16） 中期 资产 管理 有限 公司
注册地 址： 中国 北京 市朝 阳区建 国门 外光 华 路 14 号 1 幢 11 层 1103 号
办公地 址： 中国 北京 市朝 阳区建 国门 外光 华 路 14 号 A 座 8 层
法定代 表人 ：姜 新
电话：010-65807865
传真：010-65807864
联系人 ：侯 英健
网址： www.cifcofund.com
客户服 务电 话：95162-2
（17） 阳光 人寿 保险 股份 有限公 司
注册地 址： 海南 省三 亚市 河东区 三亚 河东 路海 康商 务 12 、13 层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 朝外大 街 乙 12 号 1 号楼 昆 泰国际 大 厦 12 层 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
15
法定代 表人 ：李 科
电话：010-010-59053779
传真：010-59053700
联系人 ：龙 尧
网址：fund.sinosig.com
（18） 上海 好买 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市虹 口区 欧阳 路 196 号 26 号楼 2 楼 41 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南 路 1118 号鄂 尔多 斯国际 大 厦 903 ～906 室
法定代 表人 ：杨 文斌
电话：021-20613999
传真：021-68596916
联系人 ：张 茹
网址：www.ehowbuy.com
客户服 务电 话：400-700-9665
（19） 和讯 信息 科技 有限 公司
注册地 址： 北京 市朝 外大 街 22 号泛 利大 厦 10 层
办公地 址： 北京 市朝 外大 街 22 号泛 利大 厦 10 层
法定代 表人 ：王 莉
电话：021-20835787
传真：010-85657357
联系人 ：吴 卫东
网址：licaike.hexun.com
客户服 务电 话：400-920-0022
（20） 北京 恒天 明泽 基金 销售有 限公 司
注册地 址： 北京 市经 济技 术开发 区宏 达北 路 10 号五层 5122 室
办公地 址： 北京 市朝 阳区 东三环 中 路 20 号乐 成中 心 A 座 23 层
法定代 表人 ：梁 越
电话：010-56810307
传真：010-56810628
联系人 ：张 晔 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
16
网址：www.chtfund.com
客户服 务电 话：4008980618
（21） 上 海汇 付基 金销 售 有限公 司
注册地 址： 上海 市中 山南 路 100 号金 外滩 国际 广 场 19 楼
办公地 址： 上海 市宜 山 路 700 号 普天 信息 产业 园 2 期 C5 栋 汇付 天下 总部 大 楼 2 楼
法定代 表人 ：冯 修敏
联系人 ：周 丹
电话：021-33323999*8318
传真：021-33323830
网址：www.chinapnr.com
（22） 上海 陆金 所资 产管 理有限 公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1333 号 14 楼 09 单元
办公地 址: 上 海市 浦东 新 区陆家 嘴环 路 1333 号 14 楼
法定代 表人: 郭坚
联系人: 宁博 宇
电
话: 021-20665952
传
真: 021-22066653
网址：www.lufunds.com
客户服 务电 话： 4008219031
（23） 北京 虹点 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 西大望 路 1 号 1 号楼 16 层 1603
办公地 址： 北京 市朝 阳区 工人体 育馆 北路 甲 2 号盈 科中 心 B 座裙 楼二 层
法定代 表人 ：董 浩
传真：010-65951887
电话：4006180707
联系人 ：姜 颖
网址：www.hongdianfund.com
客户服 务电 话：400-068-1176
（24） 北京 钱景 基金 销售 有限公 司
注 册地 址： 北京 市海 淀区 丹棱 街 6 号 1 幢 9 层 1008-1012 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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法定代 表人 ：赵 荣春
传真：010-57569671
联系人 ：高 静
网址：www.qianjing.com
客户服 务电 话：400-893-6885
（25） 上海 长量 基金 销售 投资顾 问有 限公 司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区高翔 路 526 号 2 幢 220 室
法定代 表人 ：张 跃伟
传真：021-20691861
联系人 ： 徐骋 骁
网址：www.erichfund.com
客户服 务电 话：400-820-2899
（26） 上海 凯石 财富 基金 销售有 限公 司
注册地 址： 上海 市黄 浦区 西藏南 路 765 号 602-115 室
办公地 址： 上海 市黄 浦区 延安东 路 1 号凯 石大 厦 4 楼
法定代 表人 ：陈 继武
联系人 ：李 晓明
网址：www.vstonewealth.com
客户服 务电 话：4006-433-389
（27） 蚂蚁 （杭 州） 基金 销售有 限公 司
注册地 址： 杭州 市余 杭区 仓前街 道文 一西 路 1218 号 1 栋 202 室
办公地 址： 浙江 省杭 州市 西湖区 万塘 路 18 号 黄龙 时 代广 场 B 座 6F
法定代 表人 ：陈 柏青
联系人 ：韩 爱彬
网址：www.fund123.cn
客户服 务电 话：4000-766-123
（28） 诺亚 正行 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上 海市 虹口 区 飞虹 路 360 弄 9 号 3724 室
办公地 址： 上 海市 杨浦 区 秦皇岛 路 32 号 c 栋
法定代 表人 ： 汪静 波 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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客服电 话： 021-38509735
传真：021-38509777
联系人 ： 李娟
网址： www.noah-fund.com
客户服 务电 话：
400-821-5399
（29） 深圳 市新 兰德 证券 投资咨 询有 限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 福田街 道民 田 路 178 号华 融大 厦 27 层 2704
办公地 址： 北京 市西 城区 宣武门 外大 街 28 号 富卓 大 厦 A 座 7 层
法定代 表人 ：马 勇
电话：010-83363101
传真：010-83363072
联系人 ：文 雯
网址：http://8.jrj.com.cn/
客户服 务电 话：400-166-1188
（30） 中证 金牛 （北 京） 投资咨 询有 限公 司
注册地 址： 北 京市 丰台 区 东管 头 1 号 2 号楼 2-45 室
办公地 址： 北 京市 西城 区 宣武门 外大 街 甲 1 号 新华 社第三 工作 区 5F
法定代 表人 ： 钱昊 旻
电话： 010-59336533
传真： 010-59336500
联系人 ： 孙雯
网址： www.jnlc.com
客户服 务电 话：4008909998
（31） 珠海 盈米 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 珠海 市横 琴新 区宝华 路 6 号 105 室-3491
办公地 址： 广州 海珠 区琶 洲大道 东 1 号保 利国 际广 场南 塔 12 楼 B1201-1203
法定代 表人 ：肖 雯
电话：020-89629099
传真：020-89629011
联系人 ：黄 敏嫦 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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网址：www.yingmi.cn
客户服 务电 话：020-89629066
（32） 北京 创金 启富 投资 管理有 限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 民丰胡 同 31 号 5 号楼 215A
办公地 址： 北京 市西 城区 白纸坊 东 街 2 号 经济 日报 社 A 楼 712 室
法定代 表人 ：梁 蓉
电话：010-66154828-801
传真：010-63583991
联系人 ：李 婷婷
网址：www.5irich.com
客户服 务电 话：400-6262-818
（33） 北京 新浪 仓石 基金 销售有 限公 司
注册地 址： 北 京市 海淀 区 北四环 西 路 58 号理 想国 际 大厦 906 室
法定代 表人 ：张 琪
电话：010-62676405
客服邮 箱：fund@staff.sina.com.cn ）
联系人 ：付 文红
网址：www.xincai.com
客户服 务电 话：010-62675369
（34） 泰诚 财富 基金 销售 （大连 ）有 限公 司
注册地 址 ： 辽宁 省大 连市 沙河口 区星 海中 龙 园 3 号
办公地 址： 辽宁 省大 连市 沙河口 区星 海中 龙 园 3 号
法定代 表人 ：林 卓
联系人 ：姜 焕洋
电话：0411-88891212
传真：0411-84396536
网址：www.taichengcaifu.com
客户服 务电 话：400-6411-999
（35） 宜信 普泽 （北 京） 基金销 售有 限公 司
注册地 址： 北 京市 朝阳 区 建国 路 88 号 9 号楼 15 层 1809 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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办公地 址： 北 京市 朝阳 区 建国 路 SOHO 现代 城 C 座 18 层 1809
法定代 表人 ：戎 兵
联系人 ：魏 晨
电话：010-52413385
传真：010- 85894285
网址： http://www.yixinfund.com/
客户服 务电 话：400-6099-200
（36） 北京 肯特 瑞财 富投 资管理 有限 公司
注册地 址： 北京 市海 淀区 海淀东 三 街 2 号 4 层 401-15
法定代 表人 ：陈 超
电话：4000988511/4000888816
传真：010-89188000
网址：http://fund.jd.com
客户服 务电 话：95118
（37） 深圳 众禄 基金 销售 股份有 限公 司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 梨园路 物资 控股 置地 大 厦 8 楼 801
办公地 址： 深圳 市罗 湖区 梨园 路 8 号 HALO 广场 4 楼
法定代 表人 ： 薛峰
联系人 ：童 彩平
电话：0755-33227950
传真：0755-33227951
网址： www.zlfund.cn
客户服 务电 话：4006-788-887
（38） 上海 利得 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市宝 山区 蕴川 路 5475 号 1033 室
办公地 址： 上海 浦东 新区 峨山 路 91 弄 61 号 10 号楼 12 楼
法定代 表人 ：李 兴春
联系人 ：刘 阳坤
电话：021-50583533
传真：021-50583633 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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网址：www.leadfund.com.cn
客户服 务电 话：400-921-7755
（39） 乾道 盈泰 基金 销售 （北京 ）有 限公 司
注册地 址： 北 京市 海淀 区 东北旺 村 南 1 号楼 7 层 7117 室
办公地 址： 北京 市西 城区 德胜门 外大 街 13 号院 1 号楼 1302
法定代 表人 ： 王兴 吉
联系人 ：高 雪超
电话：01062062880
传真：01082057741
网址： www.qiandaojr.com
客户服 务电 话：400-088-8080
（40） 大泰 金石 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 南 京市 建邺 区 江东中 路 222 号 南京 奥体 中心现 代五 项 馆 2105 室
办公地 址： 上海 市浦 东新 区峨山 路 505 号 东方 纯一 大厦 15 楼
法定代 表人 ： 袁顾 明
联系人 ：朱 海涛
电话：15921264785
传真：021-20324199
网址： www.dtfunds.com
客户服 务电 话：400-928-2266
（41） 北京 植信 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 北京 市密 云县 兴盛南 路 8 号院 2 号楼 106 室-67
办公地 址： 北京 市朝 阳区 惠河南 路盛 世龙 源 10 号
法定代 表人 ：于 龙
联系人: 吴鹏
传真：010-67767615
网址：www.zhixin-inv.com
客户服 务电 话：400-680-2123
（42） 上海 万得 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 中国 （上 海） 自由贸 易试 验区 福山 路 33 号 11 楼 B 座 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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办公地 址： 上海 市浦 东新 区福山 路 33 号 8 楼
法定代 表人 ：王 廷富
电话：021-51327185
传真：021-50710161
联系人 ： 徐亚 丹
网址：www.520fund.com.cn
客服电 话：400-821-0203
（43） 喜鹊 财富 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 西 藏拉 萨市 柳 梧新区 柳梧 大 厦 1513 室
办公地 址： 北京 市朝 阳区 北苑路 安苑 里 1 号奇 迹大 厦 6 层
法定代 表人 ：陈 皓
电话：18501904963
传真：010-50877697
联系人 ：曹 砚财
网址：www.xiquefund.com
客户服 务电 话：0891-6177483
（44） 北京 加和 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 11 号 703
法定代 表人 ：曲 阳
注册资 本： 3000 万
组织形 式： 有 限责 任公 司
联 系 人： 王晨
电 话：13811685981
传 真： 010-50866170
（45） 北京 蛋卷 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 阜通东 大 街 1 号院 6 号楼 2 单元 21 层 222507
办公地 址： 北京 市朝 阳区 阜通东 大 街 1 号 院望 京 SOHO 塔 3 A 座 19 层
法定代 表人 ：钟 斐斐
联系人 ：戚 晓强
电话： 010-61840688
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传真： 010-61840699
网址：www.danjuanapp.com
客户服 务电 话：4000-618-518
（46） 南京 苏宁 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 南京 市玄 武区 苏宁大 道 1-5 号
办公地 址： 南京 市玄 武区 苏宁大 道 1-5 号
法定代 表人 ：王 锋
联系人 ：冯 鹏鹏
电话：025-66996699
传真：025-66996699
网址：www.snjijin.com
客户服 务电 话：95177
基金管 理人 可以 根据 情况 变化， 增加 或者 减少 销售 机构， 并另 行公 告。
（二） 登记 机构
名称： 泓德 基金 管理 有限 公司
住所： 西藏 拉萨 市柳 梧新 区柳梧 大 厦 1206 室
办公地 址： 北京 市西 城区 德胜门 外大 街 125 号 3 层
法定代 表人 ：王 德晓
客户服 务电 话：400-910-0888
传真：010-59322130
（三） 律师 事务 所
名称： 上海 市通 力律 师事 务所
住所： 上海 市浦 东新 区银 城中 路 68 号时 代金 融中 心 19 层
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 68 号时 代金 融 中心 19 层
法定代 表人 ：俞 卫锋
联系电 话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人 ：陆 奇
经办律 师： 黎明 、陆 奇 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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（四） 会计 师事 务所
名称： 普华 永道 中天 会计 师事务 所（ 特殊 普通 合伙 ）
住所： 上海 市浦 东新 区陆 家嘴环 路 1318 号星 展银 行 大厦 6 楼
办公地 址： 上海 市黄 浦区 湖滨 路 202 号企 业天 地 2 号楼普 华永 道中 心 11 楼
执行事 务合 伙人 ：李丹
联系电 话：021-23238888
传真：021-23238800
联系人 ：赵钰
经办会 计师 ：薛 竞、 赵钰
四 、基金 名称
泓德泓 信灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金
五 、基金 的 类型
混合型
六、基金的 运作方式
契约型
本 基金 自基金 合 同生 效之日 起至 18 个月后 对 应日 的 前一个 工作 日 （ 含该 日） 止的期间
内采用 封闭 式运 作 方 式， 如 不存 在该 对应 日 的 ， 顺 延至下 一工 作日 。 封 闭期 结束后 转为 开放
式 运作 。泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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七 、基金的投资
（一） 投资 目标
在严格 控制 风险 的前 提下 ， 通过 股票 与债 券等 资产 的合理 配置 ， 力 争为 投资 者带来 稳 健
的投资 回报 。
（二） 投资 范围
本基金 的投 资范 围包 括股 票 （包 含中 小板、 创业 板及 其他经 中国 证监 会核 准上 市的股 票 ） 、
权证等 权益 类品 种， 国债 、 央行 票据 、 地 方政 府债 、 金融 债、 企业 债、 短期 融资券 、 超 短 期
融资券 、公 司债 、次级 债 、可转 换债 券（ 含分离 交 易可转 换债 券） 、 可交 换债 券、资 产支 持
证券 、 中 小企 业私 募债 、 证券公 司短 期公 司债 券 、 中期票 据 、 债 券回 购和 银 行存款 、 同业 存
单等固 定收 益类 投资 工具 ， 股指 期货 、 国 债期 货以 及 法律法 规或 中国 证监 会允 许基金 投资 的
其他金 融工 具， 但须 符合 中国证 监会 相关 规定 。
如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ， 基金 管理 人在 履行 适当 程 序后 ， 可
以将其 纳入 投资 范围 ，并 可依据 届时 有效 的法 律法 规适时 合理 地调 整投 资范 围。
基金的 投资 组合比 例为 ： 封闭期 内股 票资产 占基 金 资产的 比例 范围 为 0%-100% ；转为
开放式 运作 后股 票资 产占 基金资 产的 比例 范围 为 0%-95% 。 本基金 如果 投资 股 指期货 、 国 债
期货， 则在 封闭 期内， 每个 交易日 日终 扣除 国债 期货 和股指 期货 合约 需缴 纳的 交易保 证金 后 ，
应保持 不低 于交 易保 证金 一倍的 现金 ； 转 为开 放式 运作后 ， 每 个交 易日 日终 在扣除 国债 期 货
和股指 期货 合约 需缴 纳的 交易保 证金 后， 应保 持现 金 或者到 期日 在一 年以 内的 政府债 券占 基
金资产净 值的 比例 不低于 5% ， 其中 现金 不包 括结 算备 付 金、 存出 保证 金、 应收 申 购款 等 。
（三） 投资 策略
1 、大 类资 产配 置策 略
本基金 运用 自上 而下 和自 下而上 相结 合的 方法 进行 大类资 产配 置， 强调 通过 自 上而下 的
宏观分 析与 自下 而上 的市 场趋势 分析 有机 结合 进行 前瞻性 的决 策。 综合 考虑 本 基金的 投资 目
标、市 场发 展趋 势、 风险 控制要 求等 因素 ，制 定本 基金资 产的 大类 资产 配置 比例。
2 、股 票投 资策 略
本基金 从宏 观经 济环 境、 国家政 策导 向、 产业 转型 与变革 等多 个角 度， 积极 挖掘新 经 济
环境下 的投 资机 遇， 精选 具有核 心竞 争优 势和 持续 成长能 力的 优质 上市 公司 。 主要 从以 下 几泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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个方面 对上 市公 司进 行评 估：
（1） 行业 地位 评估
公司在 所属 行业 中处 于领 先地位 ， 并 在短 期内 难以 被行业 内其 他竞 争对 手超 越； 公 司 在
未来的 发展 中， 在行 业或 者细分 行业 中的 地位 预期 会有较 大的 上升 。
（2） 核心 竞争 力评 估
考察一 个公 司是 否具 有核 心竞争 力， 主要 分析 公司 是否具 有核 心技 术和 创新 能力 （ 如 专
利、商 标等 知识 产权） ，提 供的产 品（ 或服 务）是 否 具有较 高的 技术 壁垒， 是 否具有 良好 的
销售网 络、 市场 品牌 或垄 断资源 等， 是否 具有 领先 的经营 模式 等。
（3） 盈利 能力 评估
结合公 司所 处行业 的特 点 和发展 趋势 、公司 背景 ， 从财务 结构 、资产 质量 、 业务增 长、
利润水 平、 现金 流特 征等 方面考 察公 司的 盈利 能力 ， 专注 于具 有行 业领 先优 势、 资 产质 量 良
好、盈 利能 力较 强、 盈利 增长具 有可 持续 性的 上市 公司。
（4） 公司 治理 水平 评估
良好的 公司 治理 是公 司健 康发展 的基 础。 从股 权结 构的合 理性 、 信 息披 露的 质量、 激 励
机制的 有效 性、 关联 交易 的公允 性、 公司 的管 理层 和股东 的利 益是 否协 调和 平衡、 公司 是 否
具有清 晰的 发展 战略 等方 面，对 公司 治理 水平 进行 综合评 估。
（5） 估值 水平 评估
本基金 管理 人将 对股 票进 行估值 水平 的考 察， 通过 评 估公司 相对 市场 和行 业的 相对投 资
价值， 选择 估值 水平 相对 低估或 估值 合理 的上 市公 司。
3 、债 券投 资策 略
本基金 通过 对宏 观经 济、 货币政 策、 财政 政策 、 资 金 流动性 等影 响市 场利 率的 主要因 素
进行深 入研 究， 结合 新券 发行情 况， 综合 分析 市场 利率和 信用 利差 的变 动趋 势， 采 取久 期 调
整、 收 益率 曲线 配置 和券 种配置 等积 极投 资策 略， 把握债 券市 场投 资机 会， 以获取 稳健 的 投
资收益 。
（1） 久期 策略
本基金 根据 对市 场利 率的 走势判 断调 整债 券组 合的 久期， 即预 期利 率将 下降 时， 增 加 组
合久期 ， 以 更多 获取 债券 价格上 升带 来的 组合 收益 ； 在预 期利 率将 上升 时 ， 相 应降低 组合 久
期，以 控制 债券 价格 下降 的风险 。
（2） 收益 率曲 线策 略
由于债 券供 求、 投资 者偏 好和市 场情 绪等 因素 ， 不 同期限 债券 的市 场利 率变 动幅度 往 往泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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不一致 ， 收 益率 曲线 表现 出非平 行移 动的 特点 。 通 过对不 同期 限债 券的 利率 变动趋 势的 比 较
分析 ， 本 基金 将在 确定 组 合久期 的前 提下 ， 采取 相 应的债 券期 限配 置 ， 以 从 长期 、 中 期和 短
期债券 的利 率变 化差 异中 获取超 额收 益。
（3） 券种 配置 策略
由于信 用水 平、 债券 供求 和市场 情绪 等因 素， 不同 市场和 类型 债券 品种 的利 率与基 准 利
率的利 差不 断变 动。 通过 对 影响各 项利 差的 因素 进行 深入分 析， 评估 各券 种的 相 对投资 价值 ，
调高投 资价 值较 高的 券种 的比重 以获 取超 额收 益。
4 、资 产支 持证 券投 资策 略
本基金 通过 对资 产支 持证 券资产 池结 构和 质量 的跟 踪考察 、 分 析资 产支 持证 券 的发行 条
款、预 估提 前偿 还率 变化 对资产 支持 证券 未来 现金 流的影 响， 谨慎 投资 资产 支持证 券。
5 、中 小企 业私 募债 投资 策 略
由于中 小企 业私 募债 采取 非公开 方式 发行 和交 易， 并限制 投资 人数 量上 限， 整体流 动 性
相对较 差 。 同 时 ， 受 到发 债主体 资产 规模 较小 、 经 营波动 性较 高 、 信 用基 本 面稳定 性较 差的
影响， 整体 的信 用风险 相 对较高 。中 小企 业私募 债 的这两 个特 点要 求在具 体 的投资 过程 中 ，
应采取 更为 谨慎 的投 资策 略。 本 基金 认为 ， 投 资该 类 债券的 核心 要点 是分 析和 跟踪发 债主 体
的信用 基本 面 ， 并综 合考 虑 信用基 本面 、 债券收 益率 和 流动性 等要 素 ， 确定 最终 的 投资决 策 。
6 、股 指期 货投 资策 略
本基金 投资 股指期 货将 根 据风险 管理 的原则 ，以 套 期保值 为目 的，主 要选 择 流动性 好、
交易活 跃的 股指 期货 合约 。 本基 金力 争利 用股 指期 货的杠 杆作 用， 降低 申购 赎回时 现金 资 产
对投资 组合 的影 响及 投资 组合仓 位调 整的 交易 成本 ，达到 稳定 投资 组合 资产 净值的 目的 。
7 、国 债期 货投 资策 略
本基金 在进 行国 债期 货投 资时， 将根 据风 险管 理原 则， 以 套期 保值 为主 要 目 的， 采 用 流
动性好 、 交 易活 跃的 期货 合约， 通过 对债 券市 场和 期货市 场运 行趋 势的 研究 ， 结合 国债 期 货
的定价 模型 寻求 其合 理的 估值水 平， 与现 货资 产进 行匹配 ， 通 过多 头或 空头 套期保 值等 策 略
进行套 期保 值操 作。 基金 管理人 将充 分考 虑国 债期 货的收 益性 、 流 动性 及风 险性特 征， 运 用
国债期 货对 冲系 统性 风险 、对冲 特殊 情况 下的 流动 性风险 。
8 、权 证投 资策 略
本基金 的权 证投 资以 控制 风险和 锁定 收益 为主 要目 的。 在 个券 层面 上， 本基 金 通过对 权
证标的 公司 的基 本面研 究 和未来 走势 预判 ，估算 权 证合理 价值 ，同 时 还 充分 考虑个 券的 流
动性， 谨慎 进行 投资 。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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（四） 投资 决策
基金投 资组 合的 管理 采用 投资决 策委 员会 领导 下的 基金经 理负 责制 。
（五） 投资 程序 与交 易机 制
1 、研 究策 划
研究部 在自 身研究 及外 部 研究机 构研 究成果 的基 础 上，形 成投 资策略 报告 和 研究报 告，
为本基 金的 投资 管理 提供 决策依 据。
2 、资 产配 置
投资决 策委 员会 定期 不定 期召开 会议 ， 依 据基 金投 资部、 研究 部的 报告 确定 基金资 产 配
置。
3 、构 建投 资组 合
基金经 理根 据投 资决 策委 员会的 投资 战略 ， 设 计和 调整投 资组 合。 设计 和调 整投资 组 合
需要考 虑的 基本 因素 包括 ： 每日 基金 申购 和赎 回净 现金流 量； 基金 合同 的投 资限制 和比 例 限
制；研 究员 的投 资建 议； 基金经 理的 独立 判断 等。
4 、组 合的 监控 和调 整
研究部 协同 基金 经理 对投 资组合 进行 跟踪 。 研 究员 应保持 对个 股和 个券 的定 期跟踪 ， 并
及时向 基金 经理 反馈 个股 和个券 的最 新信 息， 以利 于基金 经理 作出 相应 的调 整。
5 、投 资指 令下 达
基金经 理根 据投 资组 合方 案制订 具体 的操 作计 划， 并以投 资指 令的 形式 下达 至交易 部。
6 、指 令执 行及 反馈
交易部 依据 投资 指令 进行 操作， 并将 指令 的执 行情 况反馈 给基 金经 理。
7 、风 险控 制
监察稽 核部 对投 资组 合计 划的执 行过 程进 行日 常监 督和实 施风 险控 制， 基金 经 理依据 基
金申购 赎回 的情 况控 制投 资组合 的流 动性 风险 。
8 、业 绩评 价
监察稽 核部 将定 期对 基金 的业绩 进行 归因 分析 ， 找 出基金 投资 管理 的长 处和 不足， 为 日
后的管 理提 供客 观的 依据 。
（六） 投资 限制
1 、组 合限 制 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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基金的 投资 组合 应遵 循以 下限制 ：
（1） 封闭 期内 股票 资产 占 基金资 产的 比例 范围 为 0%-100% ； 转为 开放 式运 作后 股票资
产占基 金资 产的 比例 范围 为 0%-95% ；
（2）本 基金 如果 投资 股指 期货、 国债 期货， 则在 封 闭期内 ，每 个交 易日日 终 扣除国 债
期货和 股指 期货 合约 需缴 纳的交 易保 证金 后， 应保 持不低 于交 易保 证金 一倍 的现金 ； 转 为 开
放式运 作后 ， 每 个交 易日 日终在 扣除 国债 期货 和股 指期货 合约 需缴 纳的 交易 保证金 后， 保 持
不低于 基金 资产 净 值 5％ 的现金 或者 到期 日在 一年 以内的 政府 债券 ， 其 中现 金不包 括结 算 备
付金、 存出 保证 金、 应收 申购款 等 ；
（3） 本基 金持 有一 家公 司 发行的 证券 ，其 市值 不超 过基金 资产 净值 的 10 ％；
（4） 本基 金管 理人 管理 的 全部基 金持有 一家 公司 发行 的 证券 ，不 超过 该证 券的 10 ％；
（5） 本基 金持 有的 全部 权 证，其 市值 不得 超过 基金 资产净 值 的 3％；
（6） 本基 金管 理人 管理 的 全部基 金持 有的 同一 权证 ，不得 超过 该权 证的
10％；
（7 ）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的
0.5％；
（8）本 基金 投资 于同 一原 始权益 人的 各类资 产支 持 证券的 比例 ，不 得超过 基 金资产 净
值的 10 ％；
（9） 本基 金持 有的 全部 资 产支持 证券 ，其 市值 不得 超过基 金资 产净 值 的 20 ％；
（10 ） 本 基金 持有 的同 一( 指同一 信用 级别) 资产 支持 证券的 比例 ， 不得 超过 该 资产支 持
证券规 模 的 10 ％；
（11 ） 本 基金 管理 人管 理 的全部 基金 投资 于同 一原 始权益 人的 各类 资产 支持 证券 ， 不 得
超过其 各类 资产 支持 证券 合计规 模 的 10 ％；
（12） 本基 金应 投资 于信 用级别 评级 为 BBB 以上( 含 BBB) 的资 产支 持证 券。 基金持 有
资产支 持证 券期 间， 如果 其信用 等级 下降 、 不 再符 合投资 标准 ， 应 在评 级报 告发布 之日 起 3
个月内 予以 全部 卖出 ；
（13） 基金 财产 参与 股票 发行申 购， 本基 金所 申报 的金额 不超 过本 基金 的总 资产， 本 基
金所申 报的 股票 数量 不超 过拟发 行股 票公 司本 次发 行股票 的总 量；
（14） 本基 金进 入全 国银 行 间同业 市场 进行 债券 回购 的资金 余额 不得 超过 基金 资产净 值
的 40% ； 进入 全国 银行 间 同业市 场的 基金 管理 公司 的债券 回购 最长 期限为 1 年, 债 券回 购到
期后不 得展 期；
（15） 本基 金在 封闭 期内 的基金 资产 总值 不得 超过 基金资 产净 值 的 200% ； 转 为开放 式泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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运作后 ，本 基金 资产 总值 不得超 过基 金资 产净 值 的 140% ；
（16） 本基 金参 与股 指期 货投资 的， 应遵 循下 列限 制：
1 ）本基 金在 任何 交易 日日 终，持 有的 买入股 指期 货 合约价 值， 不得 超过基 金 资产净 值
的 10% ；
2 ）本基 金在 任何 交易 日日 终，持 有的 卖出股 指期 货 合约价 值不 得超 过基金 持 有的股 票
总市值 的 20% ；
3 ）本基 金所 持有 的股 票市 值和买 入、 卖出股 指期 货 合约价 值， 合 计 （轧差 计 算）应 当
符合《 基金 合同 》关 于股 票投资 比例 的有 关规 定；
4 ）本基 金在 任何 交易 日内 交易（ 不包 括平仓 ）的 股 指期货 合约 的成 交金额 不 得超过 上
一交易 日基 金资 产净 值 的 20% ；
5 ）在封 闭期 ，本 基金 在任 何交易 日日 终，持 有的 买 入期货 合约 与有 价证券 市 值之和 ，
不得超 过基 金资 产净 值 的 100% ； 转为 开放 式运 作后 ， 本基 金在 任何 交易 日日 终， 持 有的 买
入期货合约价值与有价证券市值之和，不得超过基金资产净值的 95% ；其中 ，有价证券指
股票、 债券 （不 含到期 日 在一年 以内 的政 府债券 ） 、 权证、 资产 支持 证券、 买 入返售 金融 资
产（不 含质 押式 回购 ）等 ；
（17） 本基 金参 与国 债期 货投资 的， 应遵 循下 列限 制：
1 ）本基 金在 任何 交易 日日 终，持 有的 买入国 债期 货 合约价 值， 不得 超过基 金 资产净 值
的 15% ；
2 ）本基 金在 任何 交易 日日 终，持 有的 卖出国 债期 货 合约价 值不 得超 过基金 持 有的债 券
总市值 的 30% ；
3 ）本基 金在 任何 交易 日内 交易（ 不包 括平仓 ）的 国 债期货 合约 的成 交金额 不 得超过 上
一交易 日基 金资 产净 值 的 30% ；
4 ）本基 金所 持有 的债 券（ 不含到 期日 在一年 以内 的 政府债 券） 市值 和买入 、 卖出国 债
期货合 约价 值， 合计 （轧 差计算 ）应 当符 合基 金合 同关于 债券 投资 比例 的有 关约定 ；
（18） 在封 闭 期内 ，本 基 金投资 流通 受限证 券的 比 例为 0%-100% ，持有 一家 公司发 行
的流通受限证券的市值不超过基金资产净值的 10% ；转为开放式运作后，本基金投资流通
受限证 券的 比例 为 0-60% ， 持有一 家公 司发 行的 流通 受限证 券的 市值 不超 过基 金资产 净值 的
5% ；
（19） 本基 金持 有单 只中 小企业 私募 债， 其市 值不 得超过 本基 金资 产净 值 的 10% ；
（20 ） 本 基 金持 有 的 单 只证 券 公 司 短 期公 司 债 券 ，其 市 值 不 得 超过 本 基 金 资产 净 值的泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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10% ；
（21） 本基 金管 理人 管理 的全部 开放 式基 金持 有一 家上市 公司 发行 的可 流通 股票， 不 得
超过该上市公司可流通股票的 15% ；本基金管理人 管理的全部投资组合持有一家上市公司
发行的 可流 通股 票， 不得 超过该 上市 公司 可流 通股 票的 30% ；
（22） 本基 金封 闭期 届满 转换为 开放 式基 金后 ， 本 基金主 动投 资于 流动 性受 限资产 的 市
值合计不得超过基金资产净值的 15% 。因证券市场 波动、上市公司股票停牌、基金规模变
动等基 金管 理人 之外 的因 素致使 基金 不符 合前 述所 规定比 例限 制的 ， 基 金管 理 人不得 主动 新
增流动 性受 限资 产的 投资 ；
（23） 本基 金与 私募 类证 券 资管产 品 及 中国 证监 会认 定的其 他主 体为 交易 对手 开展逆 回
购交易 的， 可接 受质 押品 的资质 要求 应当 与基 金合 同约定 的投 资范 围保 持一 致；
（24） 法律 法规 及中 国证 监会规 定的 和《 基金 合同 》约定 的其 他投 资限 制。
除上述 第 （2） 、 （12 ） 、 （22 ） 、 （23 ） 项规 定的 情形 外 ， 因 证券/ 期 货市 场波 动、 证券发 行
人合并 、 基 金规 模变 动等 基 金管理 人之 外的 因素 致使 基金投 资比 例不 符合 上述 规定投 资比 例
的，基 金管 理人 应当 在 10 个交易 日内 进行 调整 ，但 中国证 监会 规定 的特 殊情 形除外 。法 律
法规或 监管 机构 另有 规定 的，从 其规 定。
基金管 理人 应当自 基金 合 同生效 之日 起 6 个 月 内使 基金的 投资 组合比 例符 合 基金合 同
的有关 约定 。 期间 ， 本基 金的投 资范 围 、 投 资策 略 应当符 合基 金合 同的 约定 。 基 金托 管人 对
基金的 投资 的监 督与 检查 自基金 合同 生效 之日 起开 始。
法律法 规或 监管 部门 取消 或变更 上述 限制 ， 如 适用 于本基 金， 基金 管理 人在 履行适 当 程
序后， 则本 基金 投资 不再 受相关 限制 或以 变更 后的 规定为 准， 但须 提前 公告 ， 不需要 经基 金
份额持 有人 大会 审议 。
2 、禁 止行 为
为维护 基金 份额 持有 人的 合法权 益， 基金 财产 不得 用于下 列投 资或 者活 动：
（1） 承销 证券 ；
（2） 违反 规定 向他 人贷 款 或者提 供担 保；
（3） 从事 承担 无限 责任 的 投资；
（4） 买卖 其他 基金 份额 ， 但是中 国证 监会 另有 规定 的除外 ；
（5） 向其 基金 管理 人、 基 金托管 人出 资；
（6） 从事 内幕 交易 、操 纵 证券交 易价 格及 其他 不正 当的证 券交 易活 动；
（7） 法律 、行 政法 规和 中 国证监 会规 定禁 止的 其他 活动。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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基金管 理人 运用 基金 财产 买卖基 金管 理人 、 基 金托 管人及 其控 股股 东、 实际 控制人 或 者
与其有 其他 重大 利害 关系 的公司 发行 的证 券或 者承 销的证 券， 或者 从事 其他 重 大关联 交易 的 ，
应当符 合基 金的 投资 目标 和投资 策略 ， 遵 循基 金份 额 持有人 利益 优先 的原 则， 防 范利益 冲突 ，
建立健 全内 部审 批机 制和 评估机 制， 按照 市场 公平 合理价 格执 行。 相关 交易 必须事 先得 到 基
金托管 人的 同意 ， 并 按法 律法规 予以 披露 。 重 大关 联交易 应提 交基 金管 理人 董事会 审议 ， 并
经过三 分之 二以 上的 独立 董事通 过。 基金 管理 人董 事 会应至 少每 半年 对关 联交 易事项 进行 审
查。
如法律 、 行 政法 规或 监管 部门取 消或 调整 上述 禁止 性规定 ， 基 金管 理人 在履 行适当 程 序
后可不 受上 述规 定的 限制 或按照 调整 后的 规定 执行 。
（七） 业绩 比较 基准 及选 择理由
沪深 300 指 数收 益率× 50% ＋中证 综合 债券 指数 收益 率× 50%
业绩比 较基 准选 择理 由：
1 、沪 深 300 指 数是 由上 海 证券交 易所 和深 圳证 券交 易所授 权， 由中 证指 数有 限公司 开
发的中 国 A 股 市场 指数 ， 它的样 本选 自沪 深两 个证 券市场 ，覆 盖了 大部 分流 通市值 ，其 成
份股票 为中 国 A 股市场 中 代表性 强、 流动 性高 的股 票，能 够反 映 A 股市场 总 体发展 趋势 。
2 、中 证综 合债 券指 数是 中 国全市 场债 券指 数， 以 2001 年 12 月 31 日 为基 期， 基点为
100 点 ， 并 于 2002 年 12 月 31 日 起发 布。 中 证综 合债 券指数 的样 本具 有广 泛的 市场代 表性 ，
其样本 范围 涵盖 银行 间市 场和交 易所 市场 ， 成 分债 券包括 国债 、 企 业债 券、 央 行票据 等所 有
主要债 券种 类。
3 、作为 混合 型基 金， 选择 该业绩 比较 基准能 够真 实 反映本 基金 长期 动态的 资 产配置 目
标和风 险收 益特 征。
如果今 后上 述基 准指 数停 止计算 编制 或更 改名 称， 或 法律法 规发 生变 化， 或有 更 权威的 、
更能为 市场 普遍 接受的 业 绩比较 基准 推出 ，或市 场 中出现 更适 用于 本基金 的 比较基 准指 数，
本基金 可以 在征 得基 金托 管人同 意后 报中 国证 监会 备案后 变更 业绩 比较 基准 ，并及 时公 告。
（八） 风险 收益 特征
本基金 为混 合型 基金 ， 属 于较高 预期 风险 、 较 高预 期收益 的品 种， 其长 期预 期风险 与 收
益特征 低于 股票 型基 金， 高于债 券型 基金 、货 币市 场基金 。
（九） 基金 管理 人代 表基 金行使 相关 权利 的处 理原 则及方 法 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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1 、有 利于 基金 资产 的安 全 与增值 ；
2 、基金 管理 人按 照国 家有 关规定 代表 基金独 立行 使 相关权 利， 保护 基金份 额 持有人 的
利益；
3 、不通 过关 联交 易为 自身 、雇员 、授 权代理 人或 任 何存在 利害 关系 的第三 人 牟取任 何
不当利 益。
（十） 基金 的投资 组合 报告
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述 或重大 遗
漏，并 对其 内容 的真 实性 、准确 性和 完整 性承 担个 别及连 带责 任。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2018 年 10 月 25 日复
核了本 报告 中的 财务 指标 、 净值表 现和 投资 组合 报告 等内容 ， 保 证复 核内 容不 存 在虚假 记载 、
误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
本投资 组合 报告 所载 数据 截至 2018 年 9 月 30 日（ 未经审 计） 。
1 报告期末基金资 产组合 情况
序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 396,878,561.34 84.21
其中： 股票 396,878,561.34 84.21
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 11,007,700.00 2.34
其中： 债券 11,007,700.00 2.34
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 62,756,931.80 13.32
8 其他资 产 673,004.05 0.14
9 合计 471,316,197.19 100.00
2 报告期末按行业 分类的 股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 （% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - - 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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B 采矿业 4,491,060.00 0.96
C 制造业 216,509,385.76 46.16
D
电力、 热力、 燃气 及水 生
产和供 应业
- -
E 建筑业 12,452,087.04 2.65
F 批发和 零售 业 45,596,626.76 9.72
G 交通运 输 、 仓 储和 邮政 业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输 、 软 件和 信息 技
术服务 业
14,204,722.49 3.03
J 金融业 47,484,996.58 10.12
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利 、 环 境和 公共 设施 管
理业
- -
O
居民服 务 、 修 理和 其他 服
务业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 56,139,682.71 11.97
S 综合 - -
合计 396,878,561.34 84.61
3 报告期末按公允 价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前十名股票投资 明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例(%)
1 601318 中国平 安 493,000 33,770,500.00 7.20
2 002475 立讯精 密 1,602,100 24,704,382.00 5.27
3 002812 恩捷股 份 552,152 23,770,143.60 5.07
4 601933 永辉超 市 2,898,700 23,624,405.00 5.04
5 603096 新经典 350,035 23,084,808.25 4.92
6 002419 天虹股 份 1,947,892 21,972,221.76 4.68 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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7 603288 海天味 业 232,230 18,392,616.00 3.92
8 000681 视觉中 国 662,727 17,880,374.46 3.81
9 002626 金达威 1,144,579 15,760,852.83 3.36
10 600298 安琪酵 母 527,020 15,541,819.80 3.31
4 报告期末按债券 品种分 类的债券投资组合
序号 债券品 种 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 11,007,700.00 2.35
其中： 政策 性金 融债 11,007,700.00 2.35
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 11,007,700.00 2.35
5 报告期末按公允 价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名债券投资 明细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 170211 17国开11 110,000 11,007,700.00 2.35
注：本 基金 本报 告期 末仅 持有1 只债 券。
6 报告期末按公允 价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前十名资产支持 证券 投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7 报告期末按公允 价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名贵金属投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8 报告期末按公允 价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名权证投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
9 报告期末本基金 投资的 股指期货交易情况说 明
9.1 报告期末本基金投资 的股指期货持仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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9.2 本基金投资股指期货 的投资政策
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
10 报告期末本基金投资的 国债期货交易情况说 明
10.1 本期国债期货投资政 策
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
10.2 报告期末本基金投资 的国债期货持仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
10.3 本期国债期货投资评 价
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
11 投资组合报告附注
11.1 本基金投资的前十名 证券的发行主体本期 没有 出现被监管部门立案 调查 ，或在报告编
制日前一年内受到公 开谴 责、处罚的情形。
11.2 基金投资的前十名股 票没有超出基金合同 规定 的备选股票库。
11.3 其他资产构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保 证金 266,276.01
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 406,728.04
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 其他 -
8 合计 673,004.05
11.4 报告期末持有的处于 转股期的可转换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
11.5 报告期末前十名股票 中存在流通受限情况 的说 明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例(%)
流通受 限情
况说明
1 002626 金达威 15,760,852.83 3.36
非公开 发行
股票
11.6 投资组合报告附注的 其他文字描述部分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 存在 尾差 。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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八 、基金的业绩
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚实 信用 、 勤 勉尽 责的 原 则管理 和运 用基 金资 产， 但不保 证
基金一 定盈 利 ， 也 不保 证 最低收 益 。 基 金的 过往 业 绩并不 代表 其未 来表 现 。 投资有 风险 ， 投
资者在 做出 投资 决策 前应 仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书。
( 一) 本报告 期基 金份 额净 值增 长率及 其与 同期 业绩 比较 基准收 益率 的比 较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长
率标准 差
②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较
基准收 益
率标准 差
④
①- ③ ②- ④
2016年 度
（2016 年6 月1日至
2016 年12月31日）
0.40% 0.19% 2.90% 0.41% -2.50% -0.22%
2017年 度
（2017 年1 月1日至
2017 年12月31日）
2.79% 0.49% 10.65% 0.32% -7.86% 0.17%
2018 年 度上 半年
（2018 年1 月1日至
2018 年6月30 日）
-2.52% 1.30% -4.61% 0.58% 2.09% 0.72%
自基金 合同 生效 以
来至2018年9月30
日（2016 年6月1 日
至2018 年9 月30 日）
-6.60% 0.84% 8.35% 0.45% -14.95% 0.39%
注：本 基金 的业 绩比 较基 准为： 沪 深 300 指数 收益 率*50%+ 中证综 合债 券指 数*50%
( 二) 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变
动的比 较 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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注： 根据 基金合 同的 约定 ， 本 基金 建仓期 为6 个月 ， 截至本 报告 期末 ， 本 基金 的各项 投资 比
例符合 基金 合同 关于 投资 范围及 投资 限制 规定 。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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九 、基金的费用与税 收
（一） 基金 费用 的种 类
1 、基 金管 理人 的管 理费 ；
2 、基 金托 管人 的托 管费 ；
3 、 《基 金合 同》 生效 后与 基金相 关的 信息 披露 费用 ；
4 、 《基 金合 同》 生效 后与 基金相 关的 会计 师费 、律 师费和 诉讼 费；
5 、基 金份 额持 有人 大会 费 用；
6 、基 金的 证券 、期 货交 易 费用；
7 、基 金的 银行 汇划 费用 ；
8 、基 金的 账户 开户 费用 、 账户维 护费 用；
9 、按 照国 家有 关规 定和 《 基金合 同》 约定 ，可 以在 基金财 产中 列支 的其 他费 用。
（二） 基金 费用 计提 方法 、计提 标准 和支 付方 式
1 、基 金管 理人 的管 理费
本基金 的管 理费 按前 一日 基金资 产净 值 的 0.8% 年费 率计提 。管 理费 的计 算方 法如下 ：
H ＝E× 0.8%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管 理费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付， 由基 金管 理人 向基 金托管 人 发
送基金 管理 费划 款指 令， 基 金托管 人复 核后 于次 月 前 5 个工 作日 内从 基金 财产 中一次 性支 付
给基金 管理 人。 若遇 法定 节假日 、公 休假 等， 支付 日期顺 延。
2 、基 金托 管人 的托 管费
本基金 的托 管费 按前 一日 基金资 产净 值 的 0.15% 的 年费率 计提 。 托管费 的计 算 方法 如 下 ：
H ＝E× 0.15%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付， 由基 金管 理人 向基 金托管 人 发
送基金 托管 费划 款指 令， 基 金托管 人复 核后 于次 月 前 5 个工 作日 内从 基金 财产 中一次 性支 取。
若遇法 定节 假日 、公 休日 等，支 付日 期顺 延。 泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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上述“ （一 ）基 金费 用的 种 类中 第 3－9 项 费用 ” ，根 据有关 法规 及相 应协 议规 定，按 费
用实际 支出 金额 列入 当期 费用， 由基 金托 管人 从基 金财产 中支 付。
（三） 不列 入基 金费 用的 项目
下列费 用不 列入 基金 费用 ：
1 、基金 管理 人和 基金 托管 人因未 履行 或未完 全履 行 义务导 致的 费用 支出或 基 金财产 的
损失；
2 、基 金管 理人 和基 金托 管 人处理 与基 金运 作无 关的 事项发 生的 费用 ；
3 、 《基 金合 同》 生效 前的 相关费 用；
4 、其 他根 据相 关法 律法 规 及中国 证监 会的 有关 规定 不得列 入基 金费 用的 项目 。
（ 四） 基金 税收
本基金 运作 过程 中涉 及的 各纳税 主体 ，其 纳税 义务 按国家 税收 法律 、法 规执 行。
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十、备查文件
（一） 备查 文件 目录
1 、中 国证 监会 准予 泓德 泓信 灵活 配置 混合 型 证 券投 资基金 募集 注册 的文 件。
2 、 《泓 德泓信 灵 活配 置混 合型 证 券投 资基 金基 金合 同》 。
3 、 《泓 德泓信 灵 活配 置混 合型 证 券投 资基 金托 管协 议》 。
4 、法 律意 见书 。
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照。
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照。
7 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件
（二） 存放 地点
备查文 件存 放于 基金 管理 人和/ 或 基金 托管 人处 。
（三） 查阅 方式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅备 查文 件。 在支 付工 本费后 ， 可 在合 理时 间内 取得备 查 文
件的复 制件 或复 印件 。泓德 泓信灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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十一、对招募说明书 更新 部分的说明
本基金 管理 人依 据 《 中华 人民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《 公开 募集 证券 投资 基金运 作 管
理办法 》 、 《 证券 投资 基金 销售管 理办 法》 、 《证 券投 资基金 信息 披露 管理 办法 》 及其 他有 关 法
律法规 的要 求， 结合 本基 金管理 人对 本基 金实 施的 投资管 理活 动， 对本 基金 的原招 募说 明 书
进行了 更新 ，主 要更 新的 内容如 下：
1 、在“ 重要 提示 ”部 分， 明确了 更新 招募说 明书 内 容的截 止日 期、 有关财 务 数据和 基
金业绩 的截 止日 期；
2 、对 “基 金管 理人 ”相 关 信息进 行了 更新 ；
3 、对 “基 金托 管人 ”相 关 信息进 行了 更新 ；
4 、对 “相 关服 务机 构” 相 关信息 进行 了更 新；
5 、对 “基 金 份 额的 申购 、 赎回与 转换 ” 相关 信息 进 行了更 新；
6 、在 “基 金的 投资 ”部 分 ，对“ 基金 的投 资组 合报 告”进 行了 更新 ；
7 、对 “基 金的 业绩 ”相 关 信息进 行了 更新 ；
8 、对 “其 他应 披露 的事 项 ”相关 信息 进行 了更 新；
9 、对 部分 表述 进行 了更 新 。
泓德基 金管 理有 限公 司
2018 年 12 月 25 日
