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华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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华商大盘量化精选灵活配置混合型
证券投资基金
招募说明书（更新）
（2018 年第2 号）
基金管理人：华商基金管理有限公司
基金托管人：华夏银行股份有限公司
二〇一八年十一月华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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重要提示
华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）
于2012年12月13日经中国证监会证监许可【1682】号文核准募集，本基金基金
合同于2013年4月9日正式生效。
基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中
国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价
值和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财
产，基金管理人不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并
不预示未来表现。
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，
投资者在投资本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险
承受能力，理性判断市场，对认购基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独
立决策，获得基金投资收益，亦承担基金投资中出现的各类风险，包括：因整
体政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个
别证券特有的非系统性风险，由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性
风险，基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定
风险，等等。
投资有风险，投资者在进行投资决策前，请仔细阅读本基金的招募说明书
及基金合同。
本招募说明书所载内容截止日为2018年10月9日,有关财务数据和净值表现
截止日为2018年06月30日（财务数据未经审计）。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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目录
一、 绪言...............................................................................................................4
二、 释义..............................................................................................................4
三、 基金管理人..................................................................................................8
四、 基金托管人................................................................................................20
五、 相关服务机构............................................................................................23
六、 基金的募集................................................................................................59
七、 基金合同的生效........................................................................................59
八、 基金份额的申购、赎回与转换................................................................59
九、 基金的投资................................................................................................69
十、 基金的财产................................................................................................84
十一、 基金资产的估值....................................................................................84
十二、 基金的收益与分配................................................................................89
十三、 基金的费用与税收................................................................................90
十四、 基金的会计与审计................................................................................92
十五、 基金的信息披露....................................................................................93
十六、 风险揭示................................................................................................98
十七、 基金合同的变更、终止与基金财产的清算......................................102
十八、 基金合同的内容摘要..........................................................................104
十九、 基金托管协议的内容摘要..................................................................125
二十、 对基金份额持有人的服务..................................................................143
二十一、 其他应披露事项..............................................................................145
二十二、 招募说明书存放及查阅方式..........................................................148
二十三、 备查文件..........................................................................................149华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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一、绪言
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基
金法》”）、《公开募集证券投资基金运作管理办法》（以下简称“《运作办
法》”）、《证券投资基金销售管理办法》（以下简称“《销售办法》”）、
《证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信息披露办法》”）、
《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》（以下简称“《流动性
风险规定》”）及其他有关规定及《华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投
资基金基金合同》（以下简称“基金合同”）编写。
本招募说明书阐述了华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金的投
资目标、策略、风险、费率等与投资人投资决策有关的必要事项，投资人在作
出投资决策前应仔细阅读本招募说明书。
本基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重
大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。
本基金是根据本招募说明书所载明资料申请募集的。本基金管理人没有委
托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息，或对本招募说明书
作出任何解释或者说明。
本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会核准。基金合
同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取
得基金份额，即成为基金份额持有人和基金合同的当事人，其持有基金份额的
行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及
其他有关规定享有权利、承担义务；基金投资人欲了解基金份额持有人的权利
和义务，应详细查阅《基金合同》。
二、释义
在本招募说明书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义：
1、基金或本基金：指华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金。
2、基金管理人：指华商基金管理有限公司。
3、基金托管人：指华夏银行股份有限公司。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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4、基金合同：指《华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金基金合
同》及对基金合同的其任何有效修订和补充。
5、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《华商大盘量化
精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》及其任何有效修订和补充。
6、招募说明书或本招募说明书：指《华商大盘量化精选灵活配置混合型证
券投资基金招募说明书》及对该招募说明书定期更新。
7、基金份额发售公告：指《华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基
金份额发售公告》。
8、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、
司法解释、行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知
等。
9、《基金法》：指 2012 年 12 月 28 日经第十一届全国人民代表大会常务
委员会第三十次会议通过，自 2013 年 6 月 1 日起实施的《中华人民共和国证券
投资基金法》及颁布机关对其不时作出的修订。
10、《销售办法》：指中国证监会 2013 年 3 月 15 日颁布、同年 6 月 1 日
实施的《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
11、《信息披露办法》：指中国证监会 2004 年 6 月 8 日颁布、同年 7 月
1 日实施的《证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时作出的修
订。
12《运作办法》：指中国证监会 2014 年 7 月 7 日颁布、同年 8 月 8 日实施
的《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订。
13、《流动性风险规定》：指中国证监会 2017 年 8 月 31 日颁布、同年
10 月 1 日实施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布
机关对其不时做出的修订。
14、中国证监会：指中国证券监督管理委员会
15、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员
会。
16、基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担
义务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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17、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然
人。
18、机构投资者：指依法可以投资开放式证券投资基金的、在中华人民共
和国境内合法注册登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、
事业法人、社会团体或其他组织。
19、合格境外机构投资者：指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管
理办法》及相关法律法规规定可以投资于在中国境内合法募集的证券投资基金
的中国境外的机构投资者。
20、投资人：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律
法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称。
21、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投
资人。
22、基金销售业务：指基金管理人或代销机构宣传推介基金，发售基金份
额，办理基金份额的申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投资
等业务。
23、销售机构：指华商基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证
监会规定的其他条件，取得基金代销业务资格并与基金管理人签订了基金销售
服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构。
24、直销机构：指华商基金管理有限公司。
25、代销机构：指符合《销售办法》和中国证监会规定的其他条件，取得
基金代销业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办理基
金销售业务的机构。
26、基金销售网点：指直销机构的直销中心及代销机构的代销网点。
27、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包
括投资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算
和结算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等。
28、登记机构：指办理登记业务的机构。基金的登记机构为华商基金管理
有限公司或接受华商基金管理有限公司委托代为办理登记业务的机构。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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29、基金账户：指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人
所管理的基金份额余额及其变动情况的账户。
30、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售
机构买卖本基金的基金份额变动及结余情况的账户。
31、基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条
件，基金管理人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面
确认的日期。
32、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金
财产清算完毕，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期。
33、基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最
长不得超过 3 个月。
34、存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限。
35、工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日。
36、T 日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请
的开放日。
37、T+n 日：指自 T 日起第 n 个工作日（不包含 T 日）。
38、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日。
39、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段。
40、《业务规则》：指《华商基金管理有限公司开放式基金业务规则》，
是规范基金管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则，由基金
管理人和投资人共同遵守。
41、认购：指在基金募集期间内，投资人申请购买基金份额的行为。
42、申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定
申请购买基金份额的行为。
43、赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同规定的条件要
求将基金份额兑换为现金的行为。
44、基金转换：指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公
告规定的条件，申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为
基金管理人管理的其他基金基金份额的行为。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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45、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更
所持基金份额销售机构的操作。
46、定期定额投资计划：指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期
扣款日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银
行账户内自动完成扣款及基金申购申请的一种投资方式。
47、巨额赎回：本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数加
上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申
请份额总数后的余额)超过上一开放日基金总份额的 10%。
48、元：指人民币元。
49、基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、
银行存款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的
节约。
50、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应
收申购款及其他资产的价值总和。
51、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的价值。
52、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数。
53、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产
净值和基金份额净值的过程。
54、流动性受限资产：指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无
法以合理价格予以变现的资产，包括但不限于到期日在 10 个交易日以上的逆回
购与银行定期存款（含协议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流
通受限的新股及非公开发行股票、资产支持证券，因发行人债务违约无法进行
转让或交易的债券等。
55、指定媒体：指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网
站及其他媒体。
56、不可抗力：指本合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事
件。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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三、基金管理人
（一）基金管理人概况
1.名称：华商基金管理有限公司
2.住所：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层
3.办公地址：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层
4.法定代表人：李晓安
5.成立时间：2005 年 12 月 20 日
6.注册资本：壹亿元
7.电话：010－58573600


传真：010－58573520
8.联系人：周亚红
9.股权结构
股东名称




















 出资比例
华龙证券股份有限公司








46％
中国华电集团财务有限公司











34％
济钢集团有限公司














20％
10.客户服务电话：010-58573300


400-700-8880（免长途费）
11.管理基金情况：目前管理华商领先企业混合型证券投资基金、华商盛世
成长混合型证券投资基金、华商收益增强债券型证券投资基金、华商动态阿尔
法灵活配置混合型证券投资基金、华商产业升级混合型证券投资基金、华商稳
健双利债券型证券投资基金、华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金、华
商稳定增利债券型证券投资基金、华商价值精选混合型证券投资基金、华商主
题精选混合型证券投资基金、华商现金增利货币市场基金、华商价值共享灵活
配置混合型发起式证券投资基金、华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资
基金、华商红利优选灵活配置混合型证券投资基金、华商优势行业灵活配置混
合型证券投资基金、华商双债丰利债券型证券投资基金、华商新量化灵活配置
混合型证券投资基金、华商创新成长灵活配置混合型发起式证券投资基金、华
商新锐产业灵活配置混合型证券投资基金、华商未来主题混合型证券投资基金、
华商稳固添利债券型证券投资基金、华商健康生活灵活配置混合型证券投资基
金、华商量化进取灵活配置混合型证券投资基金、华商新趋势优选灵活配置混华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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合型证券投资基金、华商双翼平衡混合型证券投资基金、华商信用增强债券型
证券投资基金、华商新动力灵活配置混合型证券投资基金、华商新常态灵活配
置混合型证券投资基金、华商双驱优选灵活配置混合型证券投资基金、华商智
能生活灵活配置混合型证券投资基金、华商乐享互联灵活配置混合型证券投资
基金、华商新兴活力灵活配置混合型证券投资基金、华商回报 1 号混合型证券
投资基金、华商万众创新灵活配置混合型证券投资基金、华商瑞鑫定期开放债
券型证券投资基金、华商丰利增强定期开放债券型证券投资基金、华商润丰灵
活配置混合型证券投资基金、华商元亨灵活配置混合型证券投资基金、华商瑞
丰混合型证券投资基金、华商民营活力灵活配置混合型证券投资基金、华商研
究精选灵活配置混合型证券投资基金、华商鑫安灵活配置混合型证券投资基金、
华商可转债债券型证券投资基金、华商上游产业股票型证券投资基金、华商改
革创新股票型证券投资基金。
（二）基金管理人主要人员情况
1.董事会成员
李晓安：董事长。男，清华大学 EMBA 。现任中国证券业协会副监事长；
历任甘肃金融控股集团有限公司董事长，华龙证券股份有限公司党委书记、董
事长，天水市信托投资公司副总经理、总经理、党委书记，天水市财政局副局
长、局长、党组书记。
金树成：董事。男，会计专业硕士。现任中国华电集团资本控股有限公司
总经理，党委副书记；曾就职于华鑫国际信托有限公司，任党组书记、副总经
理；中国华电集团公司，历任资产部风险管理处处长、审计部主任师、财务与
风险管理部副主任；中央企业工委国有重点大型企业监事会，副处级专职监事；
武警水电指挥部后勤部企业管理局，会计师。
徐亮天：董事。男，硕士研究生学历、高级会计师。现任济钢集团有限公
司副总经理兼财务总监，历任济钢集团有限公司财务处处长、副处长，济南钢
铁股份有限公司财务处处长、科员等职务。
韩鹏：董事。男，工商管理硕士。现任华龙证券股份有限公司总经理，曾
就职于甘肃经济管理干部学院、兰州信托上海武昌路营业部、闽发证券公司，
历任华龙证券股份有限公司资产管理部总经理、总裁助理兼投资总监。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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徐国兴：董事。男，工商管理硕士。现任华龙证券股份有限公司副总经理，
曾就职于招商银行兰州分行、甘肃省国税局、中国化工集团，历任华龙证券股
份有限公司委托投资部总经理、投资副总监。
刘晖：董事。男，大专学历，经济师。现任中国华电集团资本控股有限公
司副总经理、党组成员；曾就职于黑龙江省火电第二工程公司，历任团委干事、
团委副书记、宣传副部长、办公室副主任、党总支书记；黑龙江电力股份有限
公司，任金融产业部经理；黑龙江龙电典当公司，任总经理；华信保险经纪有
限公司，任副总经理、总经理。
王小刚：董事。男，理学硕士。2018 年 6 月加入华商基金管理有限公司，
曾任职天水市信托投资公司；华龙证券有限责任公司兰州东岗西路营业部部门
经理、副总经理、总经理、公司经纪业务管理总部总经理、公司总经理助理；
华龙证券股份有限公司副总经理、党委委员、深圳分公司总经理、公司固定收
益总部总经理。
曲飞：独立董事。男，硕士研究生学历、高级工程师。现任北京亿路特通
新材料有限公司董事长，北京亿阳汇智通科技股份有限公司副董事长，南京长
江第三大桥有限公司副董事长，亿阳集团股份有限公司董事、副总裁；曾就职
于江苏盐城悦达集团、亿阳集团经贸公司；亿阳交通股份有限公司，任副总裁、
总裁；亿阳信通股份有限公司，任董事、副总裁。
马光远：独立董事。男，经济学博士。现任北京中视旭晨文化传媒有限公
司法律合规高级战略顾问，中央电视台财经评论员。曾就职于浙江省嘉兴市乡
镇企业局、北京市境外融投资管理中心、北京市国有资产经营有限责任公司。
戚向东：独立董事。男，本科学历，研究员、高级会计师。现已退休，曾
就职于河北省宣化钢铁公司，任管理干部；河北省冶金工业厅，任经济研究室
主任；冶金工业部经济调节司，任副司长；国家冶金局体改法规司，任副司长；
中国钢铁工业协会，任常务副秘书长；冶金经济发展研究中心，任党委书记。
陈星辉：独立董事。男，北京大学 EMBA 。现任立信会计师事务所管理合
伙人；曾就职于大信会计师事务所，任副主任会计师；湖北省体改委上市中心，
任副主任；三峡建行房地产公司，任财务经理。
2.监事会成员华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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苏金奎：监事。男，本科学历。现任华龙证券股份有限公司副总经理兼总
会计师；曾就职于金昌市农业银行、化工部化工机械研究院、上海恒科科技有
限公司；历任华龙证券股份有限公司投资银行部职员、计划财务部会计、副总
经理、总经理。
李亦军：监事。女，会计专业硕士、高级会计师。现任中国华电资本控股
有限公司机构与战略研究部部门经理；曾就职于北京北奥有限公司、中进会计
师事务所（后并入信永中和会计师事务所）、中瑞华恒会计师事务所；历任华
电集团财务有限公司计划财务部部门经理，华电集团资本控股有限公司企业融
资部部门经理。
张新福：监事。男，法律硕士、高级经济师。现任济钢集团有限公司资产
管理部部长，历任济钢集团有限公司财务部副部长、法律事务部副部长、处长
助理、科长。曾任山东钢铁股份有限公司济南分公司销售管理部副部长。
3.总经理及其他高级管理人员
王小刚：董事、总经理。男，理学硕士。2018 年 6 月加入华商基金管理有
限公司，曾任职天水市信托投资公司；华龙证券有限责任公司兰州东岗西路营
业部部门经理、副总经理、总经理、公司经纪业务管理总部总经理、公司总经
理助理；华龙证券股份有限公司副总经理、党委委员、深圳分公司总经理、公
司固定收益总部总经理。
周亚红：督察长。女，经济学博士。2011 年 7 月加入华商基金管理有限公
司，曾任云南财经大学金融系副教授，博时基金管理有限公司研究员、TA 主管、
产品设计师、渠道主管、市场部副总经理，国金通用基金管理有限公司（筹）
总经理助理等职务。
高敏：副总经理、董事会秘书、深圳分公司总经理。女，会计专业硕士。
2007 年 5 月加入华商基金管理有限公司，2007 年 7 月至 2017 年 7 月担任综合
管理部总经理。曾任兰州百货大楼股份有限公司计划财务总部主管会计，甘肃
金信会计师事务所审计主管，兰州金瑞税务师事务所业务部副主任，华龙证券
股份有限公司计划财务总部副总经理。
4.基金经理
王东旋，男，中国籍，经济学博士，具有基金从业资格。2011 年 5 月加入华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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华商基金管理有限公司；2015 年 3 月 4 日至 2015 年 9 月 8 日担任华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理助理；2015 年 9 月 9 日起至今担
任华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理；2015 年 9 月 9 日
起至 2017 年 4 月 26 日担任华商新量化灵活配置混合型证券投资基金基金经理；
2015 年 9 月 9 日起至 2017 年 4 月 26 日担任华商量化进取灵活配置混合型证券
投资基金基金经理；现任公司量化投资部总经理助理。
邓默，男，中国籍，数学博士，具有基金从业资格。2015 年 9 月 9 日至
2017 年 4 月 26 日担任本基金的基金经理。
费鹏，男，2013 年 4 月 9 日至 2015 年 11 月 5 日担任本基金的基金经理。
5.投资决策委员会成员
本基金投资采取集体决策制度，投资决策委员会成员的姓名及职务如下：
（1）权益投资决策委员会
王小刚：华商基金管理有限公司董事、总经理。
王华：华商基金管理有限公司总经理助理、机构投资一部总经理、投资经
理。
周海栋：华商基金管理有限公司投资管理部副总经理、华商策略精选灵活
配置混合型证券投资基金基金经理、华商新趋势优选灵活配置混合型证券投资
基金基金经理、华商优势行业灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商盛
世成长混合型证券投资基金基金经理、华商主题精选混合型证券投资基金基金
经理。
李双全：华商基金管理有限公司投资管理部副总经理、华商领先企业混合
型证券投资基金基金经理、华商双驱优选灵活配置混合型证券投资基金基金经
理、华商改革创新股票型证券投资基金基金经理。
邓默：华商基金管理有限公司量化投资部总经理、华商新量化灵活配置混
合型证券投资基金基金经理、华商量化进取灵活配置混合型证券投资基金基金
经理、华商动态阿尔法灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
童立：华商基金管理有限公司研究发展部总经理助理、华商新锐产业灵活
配置混合型证券投资基金基金经理、华商研究精选灵活配置混合型证券投资基
金基金经理、华商上游产业股票型证券投资基金基金经理。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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张杨：华商基金管理有限公司证券交易部副总经理。
（2）固收投资决策委员会
王小刚：华商基金管理有限公司董事、总经理。
陈杰：华商基金管理有限公司固定收益部总经理。
张永志：华商基金管理有限公司固定收益部总经理助理、华商稳健双利债
券型证券投资基金基金经理、华商稳定增利债券型证券投资基金基金经理、华
商稳固添利债券型证券投资基金基金经理、华商瑞鑫定期开放债券型证券投资
基金基金经理、华商瑞丰混合型证券投资基金基金经理、华商可转债债券型证
券投资基金基金经理、华商收益增强债券型证券投资基金基金经理、华商双债
丰利债券型证券投资基金基金经理、华商双翼平衡混合型证券投资基金基金经
理、华商回报 1 号混合型证券投资基金基金经理。
李海宝：华商信用增强债券型证券投资基金基金经理。
张杨：华商基金管理有限公司证券交易部副总经理。
上述人员之间无近亲属关系。
（三）基金管理人职责
1.依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基
金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；
2.办理基金备案手续；
3.自基金合同生效之日起，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金
财产；
4.配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的
经营方式管理和运作基金财产；
5.建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，保
证所管理的基金财产和管理人的财产相互独立，对所管理的不同基金分别管理，
分别记账，进行证券投资；
6.除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外，不得为自己及任何第
三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产；
7.依法接受基金托管人的监督；
8.计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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9.采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方
法符合基金合同等法律文件的规定；
10.按规定受理申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款项；
11.进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；
12.编制季度、半年度和年度基金报告；
13.严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定，履行信息披露及报告
义务；
14.保守基金商业秘密，不得泄露基金投资计划、投资意向等，除《基金法》
、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密，不
得向他人泄露；
15.按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分
配收益；
16.依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会或
配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；
17.保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；
18.以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其
他法律行为；
19.组织并参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变
现和分配；
20.因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益，
应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除；
21.基金托管人违反基金合同造成基金财产损失时，应为基金份额持有人利
益向基金托管人追偿；
22.按规定向基金托管人提供基金份额持有人名册资料；
23.面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监会并
通知基金托管人；
24.执行生效的基金份额持有人大会决议；
25.不从事任何有损基金及其他基金当事人利益的活动；
26.依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的利益华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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行使因基金财产投资于证券所产生的权利，不谋求对上市公司的控股和直接管
理；
27.法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他义务。
（四）基金管理人的承诺
1.基金管理人承诺不从事违反《中华人民共和国证券法》（以下简称
“《证券法》”）的行为，并承诺建立健全内部控制制度，采取有效措施，防
止违反《证券法》行为的发生；
2.基金管理人承诺不从事以下违反《基金法》的行为，并建立健全的内部
控制制度，采取有效措施，防止下列行为的发生：
（1）将基金管理人固有财产或者其他人财产混同于基金财产从证券投资；
（2）不公平地对待管理的不同基金财产；
（3）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人谋取利益；
（4）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失；
（5）依照法律、行政法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他行为。
3.基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国
家有关法律、法规、规章及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动：
 
（1）越权或违规经营； 
（2）违反基金合同或托管协议； 
（3）故意损害基金持有人或其它基金相关机构的合法权益； 
（4）在向中国证监会报送的资料中弄虚作假； 
（5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管； 
（6）玩忽职守、滥用职权； 
（7）泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的
基金投资内容、基金投资计划等信息； 
（8）除按本公司制度进行基金运作投资外，直接或间接进行其它股票投资；
 
（9）协助、接受委托或以其它任何形式为其它组织或个人进行证券交易； 
（10）违反证券交易场所业务规则，利用对敲、倒仓等手段操纵市场价格，华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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扰乱市场秩序； 
（11）贬损同行，以提高自己； 
（12）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成分； 
（13）以不正当手段谋求业务发展； 
（14）有悖社会公德，损害证券投资基金人员形象； 
（15）其它法律、行政法规禁止的行为。 
4.基金管理人关于禁止行为的承诺
为维护基金份额持有人的合法权益，本基金禁止从事下列行为：
（1）承销证券；
（2）向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；
（5）向基金管理人、基金托管人出资或者买卖基金管理人、基金托管人发
行的股票或者债券；
（6）买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与基金管理人、
基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（8）依照法律、行政法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。
（9）法律法规或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，则本基金投资
不再受相关限制。
（五）基金经理承诺
1.依照有关法律法规和基金合同的规定，本着敬业、诚信和谨慎的原则为
基金份额持有人谋取最大利益；
2.不协助、接受委托或以其他任何形式为其他组织或个人进行证券交易，
不利用职务之便为自己、或任何第三者谋取利益；
3.不违反现行有效的法律、法规、规章、基金合同和中国证监会的有关规
定，不泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基
金投资内容、基金投资计划等信息；
4.不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（六）基金管理人的内部风险控制制度
1.内部控制制度
(1)内部控制的原则
1)健全性原则：内部控制应当包括公司的各项业务、各个部门或机构和各
级人员，并涵盖到决策、执行、监督、反馈等各个环节。
2)有效性原则：通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序，维护
内控制度的有效执行。
3)独立性原则：公司各机构、部门和岗位职责应当保持相对独立，基金资
产、自有资产、其他资产的运作应当分离。
4)相互制约原则：公司内部部门和岗位的设置应当权责分明、相互制衡。
5)成本效益原则：公司运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经
济效益，以合理的控制成本达到最佳的内部控制效果。
(2)内部控制的主要内容
1)控制环境
①控制环境构成公司内部控制的基础，环境控制包括管理思想、经营理念、
控制文化、公司治理结构、组织结构和员工道德素质等内容。
②管理层通过定期学习、讨论、检讨内控制度，组织内控设计并以身作则、
积极执行，牢固树立诚实信用和内控优先的思想，自觉形成风险管理观念；通
过营造公司内控文化氛围，增进员工风险防范意识，使其贯穿于公司各部分、
岗位和业务环节。
③董事会负责公司内部控制基本制度的制定和内控工作的评估审查，对公
司建立有效的内部控制系统承担最终责任；同时，通过充分发挥独立董事和监
事会的监督职能，避免不正当关联交易、利益输送和内部人控制现象的发生，
建立健全符合现代企业制度要求的法人治理结构。
④建立决策科学、运营规范、管理高效的运行机制，包括民主透明的决策
程序和管理议事规则、高效严谨的业务执行系统、以及健全有效的内部监督和
反馈系统。
⑤建立科学的聘用、培训、轮岗、考评、晋升、淘汰等人事管理制度，严
格制定单位业绩和个人工作表现挂钩的薪酬制度，确保公司职员具备和保持正华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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直、诚实、公正、廉洁的品质与应有的专业能力。
2)风险评估
内部稽核人员定期评估公司风险状况，范围包括所有可能对经营目标产生
负面影响的内部和外部因素，评估这些因素对公司总体经营目标产生影响的程
度及可能性，并将评估报告报公司董事会及高级管理人员。
3)组织体系
内部控制组织体系包括三个层次：
①第一层次风险控制
在董事会层面设立风险控制委员会，对公司规章制度、经营管理、基金运
作、固有资金投资等方面的合法、合规性进行全面的分析检查，对各种风险预
测报告进行审议，提出相应的意见和建议。
公司设督察长。督察长作为风险控制委员会的执行机构，对董事会负责，
按照中国证监会的规定和风险控制委员会的授权进行工作。
②第二层次风险控制
第二层次风险控制是指公司经营层层面的风险控制，具体为在风险管理小
组、投资决策委员会和监察稽核部层次对公司的风险进行的预防和控制。
风险管理小组对公司在经营管理和基金运作中的风险进行全面的研究、分
析、评估，全面、及时、有效地防范公司经营过程中可能面临的各种风险。
投资决策委员会研究并制定基金资产的投资策略，对基金的总体投资情况
提出指导性意见，从而达到分散投资风险，提高基金资产的安全性的目的。
监察稽核部独立于公司各业务部门和各分支机构，对各岗位、各部门、各
机构、各项业务中的风险控制情况实施监督。
③第三层次风险控制
第三层次风险控制是指公司各部门对自身业务工作中的风险进行的自我检
查和控制。
公司各部门根据经营计划、业务规则及本部门具体情况制定本部门的工作
流程及风险控制措施，相关部门、相关岗位之间相互监督制衡。
4)制度体系
制度是内部控制的指引和规范，制度缜密是内部控制体系的基础。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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①内部控制制度包括内部控制大纲、业务控制制度、基金会计制度、信息
披露制度、监察稽核制度等。
②内部管理控制制度包括财务管理制度、人力资源及业绩考核制度、行政
管理制度、员工行为规范、纪律程序。
③业务控制制度包括投资管理制度、基金销售管理制度、风险控制制度、
资料档案管理制度、信息技术管理制度和突发事件管理制度。
5)信息与沟通
建立内部办公自动化信息系统与业务汇报体系，通过建立有效的信息交流
渠道，保证公司员工及各级管理人员可以充分了解与其职责相关的信息，保证
信息及时送达适当的人员进行处理。
2.基金管理人关于内部控制的声明
(1)本公司确知建立、实施和维持内部控制制度是本公司董事会及管理层的
责任，董事会承担最终责任；
(2)上述关于内部控制的披露真实、准确；
(3)本公司承诺将根据市场环境的变化及公司的发展不断完善内部控制制度。
四、基金托管人
（一）基金托管人情况
1、基本情况
名称：


华夏银行股份有限公司
住所：


北京市东城区建国门内大街 22 号（100005）
办公地址：北京市东城区建国门内大街 22 号（100005）
法定代表人：李民吉
成立时间： 1992 年 10 月 14 日
组织形式：股份有限公司
注册资本： 12,822,686,653 元人民币
批准设立机关和设立文号： 中国人民银行[银复（1992）391 号]华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基金字[2005]25 号
联系人：郑鹏
电话：（010）85238667
传真：（010）85238680
2、主要人员情况
华夏银行资产托管部内设市场一室、市场二室、风险与合规管理室和运营
室 4 个职能处室。资产托管部共有员工 39 人，高管人员拥有硕士以上学位或
高级职称。
3、基金托管业务经营情况
华夏银行于 2005 年 2 月 23 日经中国证券监督管理委员会和中国银行业监
督管理委员会核准，获得证券投资基金托管资格，是《证券投资基金法》和
《证券投资基金托管资格管理办法》实施后取得证券投资基金托管资格的第一
家银行。自成立以来，华夏银行资产托管部本着“诚实信用、勤勉尽责”的行
业精神，始终遵循“安全保管基金资产，提供优质托管服务”的原则，坚持以
客户为中心的服务理念，依托严格的内控管理、先进的技术系统、优秀的业务
团队、丰富的业务经验，严格履行法律和托管协议所规定的各项义务，为广大
基金份额持有人和资产管理机构提供安全、高效、专业的托管服务，取得了优
异业绩。截至 2018 年 9 月末，托管证券投资基金、券商资产管理计划、银行理
财、保险资管计划、资产支持专项计划、股权投资基金等各类产品合计 4155 只，
全行资产托管规模达到 26606.92 亿元。
（二）基金托管人的内部风险控制制度说明
1、内部控制目标
严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章和行内有关管理规
定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行，保证基金资产的
安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基金份额持有人的
合法权益。
2、内部控制组织结构
风险管理委员会负责华夏银行股份有限公司的风险管理与内部控制工作，
总行审计部对托管业务风险控制工作进行检查指导。资产托管部内部专门设置华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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了风险与合规管理室，配备了专职内控监督人员负责托管业务的内控监督工作，
具有独立行使监督稽核工作的职权和能力。
3、内部风险控制的原则
（1）合法性原则：必须符合国家及监管部门的法律法规和各项制度并贯穿
于 托管业务经营管理活动的始终；
（2）完整性原则：一切业务、管理活动的发生都必须有相应的规范程序和
监督制约；监督制约必须渗透到托管业务的全过程和各个操作环节，覆盖到资
产托管部所有的部门、岗位和人员；
（3）及时性原则：托管业务经营活动必须在发生时能准确及时地记录；按
照“内控优先”原则，新设机构或新增业务品种时，必须做到已建立相关的规
章制度；
（4）审慎性原则：必须实现防范风险、审慎经营，保证基金财产的安全与
完整；
（5）有效性原则：必须根据国家政策、法律及华夏银行经营管理的发展变
化进行适时修订；必须保证制度的全面落实执行，不得有任何空间、时限及人
员的例外；
（6）独立性原则：资产托管部内部专门设置了风险与合规管理室，配备了
专职内控监督人员负责托管业务的内控监督工作，具有独立行使监督稽核工作
的职权和能力。
4、内部控制制度及措施
具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理办法、实施细则、岗位职责、
业务操作流程等，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从
业资格； 业务管理实行严格的复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制，
业务印章按规程保管、存放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；
专门设置业务操作区，封闭管理，实施音像监控；指定专人负责受托资产的信
息披露工作，防止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事故的发生，技术系
统完整、独立。
（三）基金托管人对本基金管理人进行监督的方法和程序
托管人根据《基金法》、《运作办法》、其他相关法律法规及基金合同的华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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规定，对基金投资范围、投资对象、投资比例、融资比例、基金投资禁止行为、
基金资产净值计算、基金管理人报酬的计提和支付、基金托管人报酬的计提和
支付、基金收益分配、相关信息披露等进行监督。
（1）基金托管人发现基金管理人有违反《基金法》、《运作办法》、其他
相关法律法规及基金合同规定的行为，应及时通知基金管理人限期纠正，基金
管理人收到通知后应及时核对确认。在限期内，基金托管人有权随时对通知事
项进行复查，督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人通知的违规事项
未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。
（2）对基金托管人按照法规要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项，
基金管理人应积极配合提供相关数据资料和制度等。
（3）基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应及时报告中国证监会，
同时通知基金管理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。
五、相关服务机构
（一）基金份额发售机构
1、直销机构：
名称：华商基金管理有限公司
住所：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层
办公地址：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层
法定代表人：李晓安
直销中心：华商基金管理有限公司
电话：010-58573768
传真：010-58573737
网址：www.hsfund.com
2、代销机构：
(1) 华夏银行股份有限公司
注册地址：北京市东城区建国门内大街 22 号
办公地址：北京市东城区建国门内大街 22 号
法定代表人：李民吉华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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客服电话：95577
网址：http://www.hxb.com.cn
(2) 中国建设银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼
法定代表人：田国立
客服电话：95533
网址：www.ccb.com
(3) 中国农业银行股份有限公司
注册地址：北京市东城区建国门内大街 69 号 
办公地址：北京市东城区建国门内大街 69 号 
法定代表人：蒋超良
联系人：滕涛
客服电话：95599 
网址：www.abchina.com
(4) 交通银行股份有限公司 
注册地址：上海市银城中路 188 号






办公地址：上海市银城中路 188 号
法定代表人：彭纯
联系人： 王菁
联系电话：021—58781234
客服电话：95599
公司网址：www.bankcomm.com
(5) 中信银行股份有限公司
注册地点：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座
办公地址：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座
法定代表人：常振明
联系人：郭伟
电话：010-65558888华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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传真：010-65550827
客服电话：95558
公司网址:bank.ecitic.com
(6) 北京银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 17 号首层
办公地址：北京市西城区金融大街丙 17 号
法定代表人：闫冰竹
联系人：谢小华
电话：010-66223587
传真：010-66226045
客户服务电话：95526
网址：www.bankofbeijing.com.cn
(7) 乌鲁木齐银行股份有限公司
注册地址：乌鲁木齐市新华北路 8 号
办公地址：乌鲁木齐市新华北路 8 号
法定代表人：杨黎
联系人：余戈
电话：0991-4525212
客服电话：0991-96518
网址：www.uccb.com.cn
(8) 平安银行股份有限公司
注册地址：深圳市深南东路 5047 号
法定代表人：孙建一
联系人：张莉
客户服务热线：95511-3
公司网站：bank.pingan.co
(9) 南京银行股份有限公司
注册地址：南京市中山路 288 号
办公地址：南京市中山路 288 号华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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法定代表人：林复
联系人：刘晔
服务热线：400-88-96400
网址：www.njcb.com.cn
(10) 温州银行股份有限公司
住所：温州市车站大道 196 号
法定代表人：邢增福
客服电话：浙江省内 96699，上海地区 962699
公司网址：www.wzbank.com.cn
(11) 上海浦东发展银行股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号
办公地址：上海市中山东一路 12 号
法定代表人：高国富
客服电话：95528
网站：www.spdb.com.cn
(12) 浙江泰隆商业银行股份有限公司
注册地址：浙江省台州市路桥区南官大道 188 号
法定代表人：王钧
联系人：陈妍宇
电话：0571-87219677
客服电话：400-88-96575
公司网址：www.zjtlcb.com
(13) 东莞农村商业银行股份有限公司
注册地址：广东省东莞市东城区鸿福东路 2 号
办公地址：东莞市东城区鸿福东路 2 号东莞农商银行大厦
法定代表人：何沛良
联系人：杨亢
电话：0769-22866270
传真：0769-22866282华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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客服电话：0769-961122
公司网址：www.drcbank.com
(14) 河北银行股份有限公司
注册地址：石家庄市平安北大街 28 号
办公地址：石家庄市平安北大街 28 号
法定代表人：乔志强
联系人：郑夏芳
电话：0311-67807030
传真：0311-88627027
客服电话：400-612-9999
网址：www.hebbank.com
(15) 晋商银行股份有限公司
注册地址：山西省太原市长风西街 1 号丽华大厦
办公地址：山西省太原市长风西街 1 号丽华大厦
法定代表人：阎俊生
联系人：杨瑞
客服电话：9510-5588
公司网址：www.jshbank.com
(16) 华龙证券股份有限公司
注册地址：甘肃省兰州市城关区东岗西路 638 号兰州财富中心
办公地址：兰州市城关区东岗西路 638 号兰州财富中心
法定代表人：李晓安
电话：0931-4890208
传真：0931-4890628
联系人：李昕田
客服热线：400-689-8888、0931-96668
网址：www.hlzqgs.com
(17) 中信证券（浙江）有限责任公司
注册地址：浙江省杭州市解放东路 29 号迪凯银座 22 层华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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办公地址：浙江省杭州市解放东路 29 号迪凯银座 22 层
法定代表人：沈强
联系电话：0571-85776114
传真：0571-86078823
联系人：李珊
公司网站：www.bigsun.com.cn
客户服务中心电话：0571-95548
(18) 浙商证券股份有限公司
注册地址：杭州市江干区五星路 201 号
办公地址：杭州市江干区五星路 201 号浙商证券大楼 8 楼
法定代表人：吴承根
电话：021-80108643
传真：021-80106010
联系人：陈姗姗
客服热线：95345
网址：www.stocke.com.cn
(19) 光大证券股份有限公司
注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号
法定代表人：薛峰
电话：021-22169081
传真：021-22169134
联系人：何耀 
客服电话：95525
网址：www.ebscn.com
(20) 国泰君安证券股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区商城路 618 号
办公地址：上海市银城中路 168 号上海银行大厦 29 层
法定代表人：杨德红华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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电话：021-38676666
传真：021-38670666
联系人：芮敏祺、朱雅崴
客服电话：400-8888-666、95521
网址：www.gtja.com
(21) 申万宏源证券有限公司
注册地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层
办公地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 40 层
法定代表人：李梅
电话：021-33389888
传真：021-33388224
联系人：王叔胤
客服电话：95523 或 4008895523
网址：www.swhysc.com
(22) 海通证券股份有限公司
注册地址：上海市广东路 689 号
办公地址：上海市广东路 689 号
法定代表人：王开国
电话：021-23219000
传真：021-23219100
联系人：金芸、李笑鸣
客服电话：95553、400-8888-001
网址：www.htsec.com
(23) 山西证券股份有限公司
注册地址：山西省太原市府西街 69 号山西国贸中心东塔楼
办公地址：山西省太原市府西街 69 号山西国贸中心东塔楼
法定代表人：侯巍
客服电话：400-666-1618，95573
网址：www.i618.com.cn华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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(24) 中国银河证券股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座
办公地址：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座
法定代表人：陈共炎
电话：010-83574507
传真：010-83574087
联系人：辛国政
客服电话：4008-888-888、95551
网址：www.chinastock.com.cn
(25) 中信建投证券股份有限公司
注册地址：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地址：北京市朝阳门内大街 188 号
法定代表人：王常青
开放式基金业务传真：（010）65182261
开放式基金清算传真:（010）65183880
联系人：权唐
客服电话：400-8888-108
网址：www.csc108.com
(26) 中信证券（山东）有限责任公司
注册地址：青岛市崂山区深圳路 222 号 1 号楼 2001
办公地址：青岛市市南区东海西路 28 号龙翔广场东座 5 层
法定代表人：姜晓林
电话：0531-89606165
传真：0532-85022605
联系人：刘晓明
客服电话：95548
网址：www.citicssd.com
(27) 中信证券股份有限公司
注册地址：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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办公地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦
法定代表人：张佑君
联系电话：010-60838888
传真：010-60833739
联系人：郑慧
客服电话：95558
网址：www.cs.ecitic.com
(28) 财通证券股份有限公司
注册地点：杭州市杭大路 15 号嘉华国际商务中心 201、501、502、1103、
1601-1615、1701-1716
办公地址：杭州市杭大路 15 号嘉华国际商务中心 201、501、502、1103、
1601-1615、1701-1716
法定代表人：沈继宁
联系人：章力彬
联系电话：0571-87825100
传真：0571-87818329
客服电话：95336 ,4008696336
网址：www.ctsec.com 
(29) 天相投资顾问有限公司
注册地址：北京市西城区金融街 19 号富凯大厦 B 座 701
办公地址：北京市西城区新街口外大街 28 号 C 座 505
法定代表人：林义相
电话：（010）66045182
传真：（010）66045518
联系人：谭磊
客服电话：（010）66045678
天相投顾网址： http://www.txsec.com
天相基金网网址：www.jjm.com.cn
(30) 平安证券股份有限公司华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 32 页 共152 页
注册地址：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16—20 层
办公地址：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16—20 层
（518048）
法定代表人：刘世安 
电话：021-38631117
传真：021-58991896
联系人：石静武
客服电话：95511-8
网址：stock.pingan.com
(31) 安信证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区金田路 2222 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元
办公地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元
法定代表人：王连志
开放式基金咨询电话：4008001001
开放式基金业务传真：0755-82558355
联系人：陈剑虹
联系电话：0755-82825551
网址：www.essence.com.cn
(32) 招商证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38—45 层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38—45 层
法定代表人：宫少林
电话：0755-82960167
传真：0755-82943636
联系人：黄婵君
客服电话：95565?4008888111
网址：www.newone.com.cn
(33) 申万宏源西部证券有限公司
注册地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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厦 20 楼 2005 室　
办公地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号大成国际大
厦 20 楼 2005 室（邮编:830002）　　
法定代表人：韩志谦
联系人：王叔胤
联系电话：010-88085858
客服电话：4008-000-562 　　
网址：www.hysec.com
(34) 信达证券股份有限公司
注册地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院 1 号楼
办公地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院 1 号楼
法定代表人：张志刚
联系人：尹旭航
联系电话：010-63081000
传真：010-63081344
客服电话：95321
公司网址：www.cindasc.com
(35) 东海证券股份有限公司
注册地址：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18 楼　　
办公地址：上海市浦东新区东方路 1928 号东海证券大厦
法定代表人：赵俊
电话：021-20333333
传真：021-50498825
联系人：王一彦
客服电话：95531；400-888-8588
网址：www.longone.com.cn
(36) 华福证券有限责任公司
注册地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7、8 层　　
办公地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7 至 10 层　华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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法定代表人：黄金琳
电话：0591-87841160
传真：0591-87841150
联系人：王虹
客服电话：96326（福建省外请加拨 0591）
网址：www.hfzq.com.cn
(37) 国都证券股份有限公司
注册地址：北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦 9 层 10 层
办公地址：北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦 9 层 10 层
电话：010-84183333
传真：010-84183311-3389
联系人：黄静
客户服务电话: 400-818-8118
网址：www.guodu.com
(38) 东莞证券股份有限公司
注册地址：东莞市莞城区可园南路 1 号金源中心 30 楼
办公地址：东莞市莞城区可园南路 1 号金源中心 30 楼
法定代表人：张运勇
联系人：乔芳
电话：0769-22100155
传真：0769-22100155
服务热线：0769-961130
网址：www.dgzq.com.cn
(39) 国联证券股份有限公司
注册地址:江苏省无锡滨湖区太湖新城金融一街 8 号 7-9 层
办公地址：江苏省无锡滨湖区太湖新城金融一街 8 号 7-9 层
法定代表人:姚志勇
联系人: 祁昊
联系电话:0510-82831662华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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客服电话:95570
网址:www.glsc.com.cn
(40) ）华宝证券有限责任公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100 号 57 层



办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100 号 57 层
法定代表人：陈林
联系人：刘闻川
联系电话：021-20657517
传真：021-20515593
客服电话：4008209898
公司网址：www.cnhbstock.com
(41) 华泰证券股份有限公司
注册地址：南京市江东中路 228 号 
办公地址：南京市建邺区江东中路 228 号华泰证券广场
法定代表人：周易
联系人：庞晓芸
联系电话：0755-82492193
传真：0755-82492962（深圳）
客服电话：95597
网址：www.htsc.com.cn
(42) 长江证券股份有限公司
注册地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
办公地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
法定代表人：尤习贵
客户服务热线：95579 或 4008-888-999
联系人：奚博宇
电话：027-65799999
传真：027-85481900
网站：www.95579.com 华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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(43) 国融证券股份有限公司
注册地址：呼和浩特市新城区锡林南路 18 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号长安兴融中心西楼 11 层
（100031）
法定代表人：孔佑杰
联系人：陈文彬
客服电话：010-83991716
网址： www.rxzq.com.cn
(44) 民生证券股份有限公司
注册地址：北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 A 座 16-18 层
办公地址：北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 A 座 16-18 层
法定代表人：余政
联系人：赵明
电话：010-85127622
传真：010-85127917
客服电话：4006198888
公司网址：www.mszq.com
(45) 中泰证券股份有限公司
注册地址：济南市市中区经七路 86 号
办公地址：上海市花园石桥路 66 号东亚银行金融大厦 18 层
法定代表人：李玮
联系人：许曼华
电话：021-20315290
传真：021-20315125
客服电话：95538
网址：www.zts.com.cn
(46) 江海证券有限公司
注册地址：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路 56 号
办公地址：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路 56 号华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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法定代表人：孙名扬
联系人：周俊
电话：0451-85863719
传真：0451-82287211
客户服务热线：400-666-2288
网址：www.jhzq.com.cn
(47) 长城国瑞证券有限公司
注册地址：福建省厦门市莲前西路 2 号莲富大厦十七层
办公地址：福建省厦门市思明区深田路 46 号深田国际大厦 20F
法定代表人：王勇
客服电话：400-0099-886


 
公司网址：www.gwgsc.com
(48) 国盛证券有限责任公司
注册地址：南昌市北京西路 88 号（江信国际金融大厦）
办公地址：南昌市北京西路 88 号（江信国际金融大厦）
法定代表人：马跃进
联系人：俞驰
联系电话：0791-86283080
传真：0791-86281485
客服电话：4008222111
公司网址：www.gszq.com
(49) 中原证券股份有限公司
注册地址：郑州市郑东新区商务外环路 10 号
办公地址：郑州市郑东新区商务外环路 10 号
法定代表人：菅明军
联系人：程月艳、范春艳
客服电话：95377
公司网址：www.ccnew.com
(50) 东北证券股份有限公司华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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注册地址：长春市生态大街 6666 号
办公地址：长春市生态大街 6666 号
法定代表人：李福春
客服热线：95360
联系人：安岩岩
联系电话：0431-85096517
传真：0431-85096795
公司网站：www.nesc.cn
(51) 华安证券股份有限公司
注册地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路 198 号
办公地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路 198 号财智中心 B1 座
法定代表人：李工
电话：0551-5161666
传真：0551-5161600
客户服务电话: 95318
网址：www.hazq.com 
(52) 国海证券股份有限公司
注册地址：广西桂林市辅星路 13 号
办公地址：广西南宁市滨湖路 46 号 
法定代表人：张雅锋
电话：0755-83709350
传真：0755-83704850
联系人：牛孟宇
客户服务电话： 95563
网址：http://www.ghzq.com.cn
(53) 国金证券股份有限公司
注册地址：成都市青羊区东城根上街 95 号
办公地址：成都市青羊区东城根上街 95 号
法定代表人：冉云华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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电话：028-86690057、028-86690058
传真：028-86690126
联系人：刘婧漪、贾鹏
客服电话：95310
网址：www.gjzq.com.cn
(54) 华鑫证券有限责任公司
注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 28 层 A01 、B01 （b）单
元
办公地址：上海市徐汇区宛平南路 8 号
法定代表人：俞洋
电话：021-64339000
联系人：王逍
客服电话：4001099918、021-32109999, 029-68918888
网址：www.cfsc.com.cn
(55) 深圳众禄基金销售股份有限公司
注册地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8 楼 801
办公地址：深圳市罗湖区梨园路 8 号 HALO 广场 4 楼
法定代表人：薛峰
电话：0755-33227950
传真：0755-33227951 
联系人：童彩平
客户服务电话: 4006788887
网址：www.zlfund.cn 及 www.jjmmw.com
(56) 广州证券股份有限公司
注册地址：广州市天河区珠江新城珠江西路 5 号广州国际金融中心 19、
20 楼
办公地址：广州市天河区珠江新城珠江西路 5 号广州国际金融中心 19、
20 楼
法定代表人：邱三发华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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电话：020-88836999
传真：020-88836654
联系人：梁微
客服电话：95396
公司网址：www.gzs.com.cn
(57) 上海长量基金销售投资顾问有限公司
注册地址：上海市高翔路 526 弄 2 幢 220 室
办公地址：上海市浦东新区东方路 1267 号陆家嘴金融服务广场二期 11 层
法定代表人：周雨平
电话：021-20691832
传真：021—20691861
联系人：黄辉
客服电话：400-820-2899
公司网址：www.erichfund.com
(58) 上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区欧阳路 196 号 26 号楼 2 楼 41 号
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903-906 室
法定代表人：杨文斌
电话：021-20613999
传真：021-68596916
联系人：张茹
客服电话：400-700-9665
网址：www.ehowbuy.com
(59) 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
住所：杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218 号 1 栋 202 室
办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路 18 号黄龙时代广场 B 座 6F 
法定代表人：陈柏青
联系人：韩爱彬
客服电话：4000-766-123华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 41 页 共152 页
公司网址：www.fund123.cn
(60) 中国中投证券有限责任公司
注册地址：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心 A 栋第
18 层-21 层及第 04 层 01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元
办公地址：深圳市福田区益田路 6003 号荣超商务中心 A 栋第 04、18 层至
21 层
法定代表人：高涛
联系人：万玉琳
电话：0755-82026907
传真：0755-82026539
客户服务电话: 95532
网址：www.china-invs.cn
(61) 方正证券股份有限公司
注册地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层
办公地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层
法定代表人：雷杰
客户服务电话: 95571
网址：www.foundersc.com
(62) 诺亚正行基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区飞虹路 360 弄 9 号 3724 室





 
办公地址：上海市杨浦区秦皇岛路 32 号（杨树浦路 340 号）C 栋 2 楼
法定代表人：汪静波
联系电话：021-38509639
传真：021-38509777
联系人：徐诚
客户服务电话: 400－821－5399
网址：www.noah-fund.com
(63) 中期资产管理有限公司
注册地址：北京市朝阳区建国门外光华路 14 号 1 幢 11 层 1103 号 华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 42 页 共152 页
办公地址：北京市朝阳区建国门外光华路 14 号 1 幢 11 层
法定代表人：姜新
客户服务电话: 95162
网址： www.cifcofund.com
(64) 东吴证券股份有限公司
注册地址：苏州市工业园区星阳街 5 号东吴证券大厦
办公地址：苏州市工业园区星阳街 5 号东吴证券大厦
法定代表人：范力
电话：0512-65581136
传真：0512-65588021
联系人：方晓丹
客服电话：95330
网址：www.dwzq.com.cn
(65) 东兴证券股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座 12、15 层
办公地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座 12、15 层
法定代表人：魏庆华
电话：010-66555316
传真：010-66555133
联系人：汤漫川
客服电话：400-8888-993
网址：www.dxzq.net.cn
(66) 北京展恒基金销售股份有限公司
注册地址：北京市顺义区后沙峪镇安富街 6 号
办公地址：北京市朝阳区德胜门外华严北里 2 号民建大厦 6 层
法定代表人：闫振杰
联系电话：010-59601366-7024
传真：010-62020355
联系人：马林华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 43 页 共152 页
客服电话: 400-818-8000
网址：www.myfund.com
(67) 上海天天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼 2 层
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座 9 楼
法定代表人：其实
联系电话：021-54509998
传真：021-64385308
联系人：黄妮娟
客服电话: 400-1818-188
公司网址：www.1234567.com.cn
(68) 众升财富（北京）基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428 号 1 号楼 1102、
1103 单元
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428 号 1 号楼 1102、
1103 单元
法定代表人：李招弟
联系电话：010-59497361
传真：010-64788016
联系人：李艳
客服电话：400-876-9988
网址：www.zscffund.com
(69) 浙江同花顺基金销售有限公司
注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903 室





 
办公地址：浙江省杭州市余杭区五常街道同顺路 18 号同花顺大楼
法定代表人：凌顺平



电话：0571-88911818
传真：0571-86800423
联系人：吴强华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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客户服务电话: 4008-773-772
网址：www.5ifund.com
(70) 国信证券股份有限公司
注册地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证劵大厦十六层至二十六层
办公地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证劵大厦十六层至二十六层
法定代表人：何如
电话：0755－82130833
传真：0755－82133952
联系人：周杨
客服热线：95536
网址：www.guosen.com.cn
(71) 宜信普泽（北京）基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区建国路 88 号 9 号楼 15 层 1809 
办公地址：北京市朝阳区建国路 88 号 SOHO 现代城 C 座 1809
法定代表人：戎兵
联系人：魏晨
电话： 010-52413385
传真：010-85894285
客服电话：400-6099-200
公司网址：www.yixinfund.com
(72) 一路财富（北京）信息科技有限公司
注册地址：北京市西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 C 座 702 室
办公地址：北京市西城区阜成门大街 2 号万通新世界广场 A 座 2208
法定代表人：吴雪秀
电话：010-88312877
传真：010-88312099
联系人：段京璐
客服电话：400-0011-566
网址：www.yilucaifu.com华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 45 页 共152 页
(73) 北京唐鼎耀华基金销售有限公司
注册地址：北京市延庆县延庆经济开发区百泉街 10 号 2 栋 236 室
办公地址：北京市朝阳区亮马桥路甲 40 号二十一世纪大厦 A303
法人代表：王岩
联系人：胡明会
电话：010-59200855
传真：010-59200800
网址：www.tdyhfund.com
客服电话：400-819-9868
(74) 北京创金启富投资管理有限公司
注册地址：北京市西城区民丰胡同 31 号 5 号楼 215A
办公地址：北京市西城区白纸坊东街 2 号经济日报社综合楼 A 座 712 室
法人代表：梁蓉
联系人：魏素清
电话：010-66154828
传真：010-63583991
客服电话：400-6262-818
网址：www.5irich.com
（71） 开源证券股份有限公司
注册地址：西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层
办公地址：西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层
法定代表人：李刚
联系人：袁伟涛
电话：029-63387289
传真：029-88447611
客服电话：400-860-8866
公司网址：www.kysec.cn
（72） 西南证券股份有限公司
注册地址：重庆市江北区桥北苑 8 号华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 46 页 共152 页
办公地址：重庆市江北区桥北苑 8 号西南证券大厦
法人代表:吴坚
联系人：张煜 
电话：023-63786633
传真：023-63786212
客服电话：95355、4008096096
公司网址：www.swsc.com.cn
（73） 长城证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区深南大道 6008 特区报业大厦 16-17 层
办公地址：深圳市福田区深南大道 6008 特区报业大厦 14 楼、16 楼、17 楼
法人代表: 丁益
联系人：金夏
电话： 0755-83516289
传真： 0755-83515567
客服电话：400-666-6888
公司网址： www.cgws.com
（74） 深圳新兰德证券投资咨询有限公司
注册地址：深圳市福田区华强北路赛格科技园 4 栋 10 层 1006#
办公地址：北京市西城区宣武门外大街 28 号富卓大厦 16 层
法定代表人：张彦
联系人：张燕
电话：010-83363099
传真：010-83363072
客服电话：400-166-1188
公司网址：https:/8.jrj.com.cn
（75） 北京虹点基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号裙楼 2 层 222 单元
办公地址：北京市朝阳区工人体育馆北路甲 2 号盈科中心 B 座裙楼二层 
法定代表人：胡伟华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 47 页 共152 页
联系人： 陈铭洲
电话：18513699505
客服电话：400-618-0707



公司网址：www.hongdianfund.com
（76） 上海凯石财富基金销售有限公司
注册地址：上海市黄浦区西藏南路 765 号 602-115 室
办公地址：上海市黄浦区延安东路 1 号凯石大厦 4 楼
法定代表人： 陈继武
联系人：黄祎
电话： 021-63333389
传真：021-63333390
客服电话：4006-433-389
网址：www.vstonewealth.com 
（77） 大泰金石基金销售有限公司
注册地址：南京市建邺区江东中路 222 号南京奥体中心现代五项馆 2105 室
办公地址：上海市浦东新区峨山路 505 号东方纯一大厦 15 楼
法定代表人：袁顾明
联系人：王骅
电话： 021-20324174
传真：021-20324199
客服电话：400-928-2266
网址：www.dtfunds.com
（78） 北京钱景基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区丹棱街 6 号 1 幢 9 层 1008-1012
办公地址：北京市海淀区丹棱街 6 号 1 幢 9 层 1008-1012
法定代表人：赵荣春
联系人：高静
电话：010-59158281
传真：010-57569671华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 48 页 共152 页
客服电话：400-893-6885
公司网址：www.qianjing.com
（79） 珠海盈米财富管理有限公司
注册地址： 珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-3491
办公地址： 广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 B1201-
1203 室
法定代表人：肖雯 
联系人：黄敏嫦 
电话：020-89629099
传真：020-89629011
客服电话：020-89629066
公司网址：www.yingmi.cn
（80） 上海联泰资产管理有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区富特北路 277 号 3 层 310 室
办公地址：上海市长宁区福泉北路 518 号 8 座 3 层
法定代表人：燕斌
联系人：陈东
电话：021-52822063
传真：021-52975270
客服电话：400-166-6788
公司网址：http://www.66zichan.com
（81） 和耕传承基金销售有限公司
注册地址：郑州市郑东新区东风东路康宁街北互联网金融大厦 6 号楼 6 楼
办公地址：郑州市郑东新区东风东路康宁街北互联网金融大厦 6 号楼 6 楼
法定代表人：李淑慧
联系人：郭兆英
电话：0371-55213196
传真：0371-85518397
客服电话：4000-555-671华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 49 页 共152 页
公司网址：www.hgccpb.com
（82） 中国国际金融股份有限公司
注册地址：北京市建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层
办公地址：北京市建国门外甲 6 号 SK 大厦
联系人：杨涵宇
联系电话：010-65051166
客服电话：400-910-1166
公司网址：www.cicc.com.cn
（83） 泰诚财富基金销售（大连）有限公司
注册（办公）地址：辽宁省大连市沙河口区星海中龙园 3 号
法定代表人：林卓
联系人：李晓涵 
电话：0411-88891212-119
传真：0411-84396536
客户服务电话：400-0411-001
公司网址：www.haojiyoujijin.com
（84） 奕丰基金销售有限公司
注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入住深圳市
前海商务秘书有限公司）
办公地址：深圳市南山区海德三路海岸大厦东座 1115 室，1116 室及
1307 室
法定代表人：TEO WEE HOWE
联系人：陈广浩
电话：0755-89460500
传真：0755-21674453
客户服务电话：400-684-6500、400-684-0500
公司网址：www.ifastps.com.cn
（85） 中证金牛（北京）投资咨询有限公司 
注册地址：北京市丰台区东管头 1 号 2 号楼 2-45 室华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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办公地址： 北京市西城区宣武门外大街甲 1 号新华社第三工作区 5F
法定代表人：钱昊旻
联系人： 孙雯
电话：010-59336519
传真：010-59336500
客服电话：4008-909-998
公司网站：www.jnlc.com 
（86） 上海利得基金销售有限公司
注册地址：上海市宝山区蕴川路 5475 号 1033 室
办公地址：上海市虹口区东大名路 1098 号浦江金融世纪广场 18F 
法定代表人：李兴春
联系人：陈洁
电话：021-60195121
传真：021-50583633
客服电话：400—921—7755
公司网址：www.leadfund.com.cn
（87） 上海陆金所基金销售有限公司
注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元
办公地址：上海市浦东新区浦明路 1500 号万得大厦 11 楼
法定代表人：胡学勤
联系人： 宁博宇
电话：021-20665952
传真：021-22066653
客服电话：4008219031
公司网址：www.lufunds.com
（88） 北京广源达信基金销售有限公司
注册地址： 北京市西城区新街口外大街 28 号 C 座六层 605 室
办公地址：北京市朝阳区望京东园四区浦项中心 B 座 19 层
法定代表人： 齐剑辉华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 51 页 共152 页
联系人：王英俊
电话：4006236060









传真：010-82055860
客服电话：4006236060
公司网址：www.niuniufund.com
（89） 深圳金斧子基金销售有限公司
注册地址：深圳市南山区粤海街道科技园中区科苑路 15 号科兴科学园
B 栋 3 单元 11 层
办公地址：深圳市南山区粤海街道科技园中区科苑路 15 号科兴科学园
B 栋 3 单元 7 层
法定代表人：赖任军
联系人：刘昕霞 
电话：0755-29330513 
传真：0755-26920530
客服电话：400-930-0660
公司网址：www.jfzinv.com
（90） 北京格上富信基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区东三环北路 19 号楼 701 内 09 室
办公地址：北京市朝阳区东三环北路 19 号楼 701 内 09 室
法定代表人：李悦章
联系人：张林
联系电话：010-65983311
客服电话：010-82350618
公司网址：www.igesafe.com
（91） 上海万得基金销售有限公司
注册地址： 中国（上海）自由贸易试验区福山路 33 号 11 楼 B 座
办公地址：上海市浦东新区浦明路 1500 号万得大厦 11 楼
法定代表人：王廷富
联系人： 姜吉灵华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 52 页 共152 页
电话：021-51327185
传真：021-50710161



客服电话：400-821-0203
公司网址： www.520fund.com.cn
（92） 北京新浪仓石基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2 地
块新浪





 总部科研楼 5 层 518 室
办公地址：北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2 地
块新浪总部科研楼 5 层 518 室
法定代表人： 李昭琛
联系人： 付文红
电话：010-62676405
客服电话：010-62675369
公司网址：http://www.xincai.com
（93） 上海云湾基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区新金桥路 27 号 13 号楼 2 层
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区新金桥路 27 号 13 号楼 2 层
法定代表人： 戴新装
联系人： 范泽杰
电话：021-20530186、13917243813



传真：021-20538999
客服电话：400-820-1515
公司网址：www.zhengtongfunds.com
（94） 浙江金观诚基金销售有限公司
注册地址：杭州市拱墅区登云路 45 号（锦昌大厦）1 幢 10 楼 1001 室
办公地址：杭州市拱墅区登云路 43 号金诚集团（锦昌大厦）13 楼
法人：蒋雪琦
联系人：来舒岚
电话：0571-88337888华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 53 页 共152 页
传真：0571-88337666
客服电话：400-068-0058
公司网址：www.jincheng-fund.com
（95） 深圳前海凯恩斯基金销售有限公司
注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入驻深圳市
前海商务秘书有限公司）
办公地址：深圳市福田区深南大道 6019 号金润大厦 23A
法定代表人：高锋
联系人：廖苑兰
电话：0755-83655588
传真：0755-83655518
客服电话：400-804-8688
公司网址：www.keynesasset.com
（96） 北京恒天明泽基金销售有限公司
注册地址：北京市经济技术开发区宏达北路 10 号五层 5122 室
办公地址：北京市朝阳区东三环北路甲 19 号 SOHO 嘉盛中心 30 层
3001 室
法定代表人：李悦
联系人：张晔
电话：010-56642600
传真：010-56642623
客服电话：4007868868
公司网址：www.chtfund.com
（97） 武汉市伯嘉基金销售有限公司
注册地址：湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际 SOHO 城（一期）
第七幢 23 层 1 层 4 号 
办公地址：武汉市泛海国际 SOHO 城 7 栋 2301、2304 
法人代表：陶捷
客服电话：400-027-9899华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 54 页 共152 页
公司网址：www.buyfunds.cn
（98） 北京汇成基金销售有限公司
注册地址： 北京市海淀区中关村大街 11 号 1108
办公地址： 北京市海淀区中关村大街 11 号 1108
法定代表人：王伟刚
联系人： 丁向坤
电话：010-56282140
传真：010-62680827
客服电话：4006199059
公司网址：www.hcjijin.com



（99） 大连网金基金销售有限公司
办公地址：辽宁省大连市沙河口区体坛路 22 号诺德大厦 2 层 202 室
法定代表人：卜勇
联系人：于舒
联系电话：（0411）3902 7828
传真：（0411） 3902 7835
客服电话：4000-899-100
公司网址：http://www.yibaijin.com/
（100） 天津国美基金销售有限公司
注册地址：天津经济技术开发区南港工业区综合服务区办公楼 D 座二层
202-124 室
办公地址：北京市朝阳区霄云路 26 号鹏润大厦 B 座 19 层
法定代表人：丁东华
联系人：郭宝亮
电话：010-59287061
传真：010-59287825
客户服务电话：400-111-0889
公司网址：www.gomefund.com
（101） 北京懒猫金融信息服务有限公司华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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注册地址：北京市石景山区石景山路 31 号院盛景国际广场 3 号楼 1119
办公地址：北京市朝阳区四惠东通惠河畔产业园区 1111 号
联系人：朱翔宇
电话：15921710500
传真：010-87723200
客服电话：4001-500-882
公司网址：www.lanmao.com
（102） 上海基煜基金销售有限公司
注册地址：上海市崇明县长兴镇路潘园公路 1800 号 2 号楼 6153 室（上海
泰和经济发展区）
办公地址：上海市昆明路 518 号北美广场 A1002-A1003 室
法定代表人： 王翔
联系人： 蓝杰
电话： 021-35385521
传真：021-55085991
客服电话：400-820-5369
公司网址：www.jiyufund.com.cn
（103） 和讯信息科技有限公司
注册地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层
办公地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层
法定代表人：王莉
联系人：刘洋
电话：010-85650628
传真：010-65884788
客服电话：400-920-0022 
公司网址：www..hexun.com
（104） 济安财富基金销售有限公司
注册地址： 北京市朝阳区东三环中路 7 号 4 号楼 40 层 4601 室
办公地址： 北京市朝阳区东三环中路 7 号北京财富中心 A 座 46 层华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 56 页 共152 页
法定代表人： 杨健
联系人：李海燕 
电话：010-65309516-814
传真：010-65330699
客服电话：400-673-7010
公司网址：www.jianfortune.com
（105） 北京蛋卷基金销售有限公司 
注册地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院 6 号楼 2 单元 21 层 222507
办公地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院 6 号楼 2 单元 21 层 222507
法定代表人：钟斐斐
联系人：吴季林
电话：010-61840688
传真：010-61840699
客服电话：400-061-8518







































































 
公司 网址：https://www.danjuanapp.com
（106） 北京肯特瑞基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区中关村东路 66 号 1 号楼 22 层 2603-06
办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街 18 号院京东总部
法定代表人：江卉 
联系人： 江卉
电话：13141319110
传真：010-89189566
客服电话：95118






网址：http://fund.jd.com/ 
（107） 上海挖财金融信息服务有限公司
注册地址:中国(上海) 自由贸易试验区杨高南路 799 号 5 楼 
办公地址:中国(上海) 自由贸易试验区杨高南路 799 号 5 楼 
法定代表人:胡燕亮 
客户服务电话:021-50810673 华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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网址: www.wacaijijin.com 
（108） 天津万家财富资产管理有限公司
注册地址:天津自贸区(中心商务区)迎宾大道 1988 号滨海浙商大厦公寓 2-
2413 室 
办公地址:北京市西城区丰盛胡同 28 号太平洋保险大厦 5 层 
法定代表人:李修辞 
联系人:邵玉磊 
电话:010-59013825 
传真:010-59013707 
客户服务电话:010-59013825



公司网址：www.wanjiawealth.com 
（109） 上海大智慧基金销售有限公司
注册地址：上海浦东杨高南路 428 号 1 号楼 10-11 层
办公地址：上海浦东杨高南路 428 号 1 号楼 10-11 层
法定代表人：申健
联系人：付江
客服电话：021-20292031 
公司网址：www.wg.com .cn
（110） 北京电盈基金销售有限公司
住所:北京市朝阳区呼家楼(京广中心)1 号楼 36 层 3603 室 
办公地址:北京市朝阳区呼家楼(京广中心)1 号楼 36 层 3603 室 
法定代表人:程刚 
联系人:张旭 
客服电话：400-100-3391 
公司网址：www.bjdyfund.com
（111） 嘉实财富管理有限公司 
住所：上海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金中心办公楼二期 53 层 5312
-15 单元 
法定代表人： 赵学军 华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 58 页 共152 页
客服电话：400-021-8850 
网站：www.harvestwm.cn 
（112） 洪泰财富（青岛）基金销售有限责任公司
客服电话：400-8189-598
公司网址：www.hongtaiwealth.com
（113） 深圳信诚基金销售有限公司 
注册地址：深圳市前海深港合作区前港一路 1 号 A 栋 201 室 
办公地址：深圳市福田区时代财富大厦第 49A 单元 
法定代表人：周文
联系人：张敏
联系电话：0755-23946579
传真：0755-82786863
客服电话：0755-23946579 
公司网址：www.ecpefund.com
（114） 南京苏宁基金销售有限公司 
注册地址： 南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
办公地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
法定代表人： 钱燕飞
联系人： 王锋
电话：025-66996699-887226
传真：025-66996699
客服电话：95177
网址：www.snjijin.com
（二）注册登记机构
名称：华商基金管理有限公司
注册地址：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层
法定代表人：李晓安
电话：010-58573571
传真：010-58573580华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 59 页 共152 页
联系人：董士伟
网址：www.hsfund.com
（三）律师事务所和经办律师
名称：上海源泰律师事务所
注册地：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 1405 室
办公地：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 1405 室
负责人：廖海
电话：021-51150298
传真：021-51150398
经办律师：廖海、刘佳
（四）会计师事务所和经办注册会计师
名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 
住所：上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼 
办公地址：上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼 
首席合伙人：李丹 
电话：（021）23238888 
传真：（021）23238800 
经办注册会计师：单峰、周祎 
联系人：周祎
六、基金的募集
华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金经中国证监会证监许可
[2012]1682 号文核准募集，经中国证监会基金监管部基金部函[2013]117 号文确
认，自 2013 年 2 月 28 日至 2013 年 4 月 3 日向全社会公开募集。截止至
2013 年 4 月 3 日，基金募集工作已顺利结束。
本次募集有效认购总户数为 3,648 户。按照每份基金份额 1.00 元人民币计
算，设立募集期间募集的有效份额为 381,550,754.93 份基金份额，利息结转的
基金份额为 33,834.07 份基金份额，两项合计共 381,584,589.00 份基金份额。其华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 60 页 共152 页
中，华商基金管理有限公司员工持有的基金份额总额为 958,893.82 份（含募集
期利息结转的份额），占华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金总份
额的比例为 0.25%。
七、基金合同的生效
根据《基金法》、《运作办法》以及基金合同、招募说明书、基金份额发
售公告的有关规定，本基金募集结果符合有关条件，本基金管理人于 2013 年
4 月 9 日向中国证监会办理完毕基金备案手续并已获书面确认，基金合同自该
日起正式生效。自基金合同生效之日起，本基金管理人正式开始管理本基金。
基金合同生效后的存续期内，基金份额持有人数量不满 200 人或者基金资
产净值低于 5000 万元，基金管理人应当及时报告中国证监会；基金份额持有人
数量连续 20 个工作日达不到 200 人，或连续 20 个工作日基金资产净值低于人
民币 5000 万元，基金管理人应当及时向中国证监会报告，说明出现上述情况的
原因并提出解决方案。
法律法规另有规定的，按其规定办理。
八、 基金份额的申购、赎回与转换
（一）申购和赎回场所
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。具体的销售网点将由基金管理
人在相关公告中列明。基金管理人可根据情况变更或增减销售机构，并予以公
告。基金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提
供的其他方式办理基金份额的申购与赎回。若基金管理人或其指定的代销机构
开通电话、传真或网上等交易方式，投资人可以通过上述方式进行申购与赎回，
具体办法由基金管理人另行公告。
（二）申购和赎回的开放日及时间
1、开放日及开放时间
投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 61 页 共152 页
易所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、
中国证监会的要求或基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或
其他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，
但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。
2、申购、赎回开始日及业务办理时间
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3 个月开始办理申购，具体业务
办理时间在申购开始公告中规定。
基金管理人自基金合同生效之日起不超过 3 个月开始办理赎回，具体业务
办理时间在赎回开始公告中规定。
在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前
2 日依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告申购与赎回的开始时
间。
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购
或者赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回
或转换申请且登记机构确认接收的，其基金份额申购、赎回或转换价格为下一
开放日基金份额申购、赎回或转换的价格。
（三）申购与赎回的原则
1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额
净值为基准进行计算；
2、“金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请；
3、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销；
4、赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人认购、申购的先后次序进行
顺序赎回。 
基金管理人可在法律法规允许的情况下，对上述原则进行调整。基金管理
人必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公
告。
（四）申购与赎回的程序
1、申购和赎回的申请方式华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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投资人必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提
出申购或赎回的申请。
2、申购和赎回的款项支付
投资人申购基金份额时，必须全额交付申购款项，投资人交付款项，申购
申请即为有效。
投资人赎回申请成功后，基金管理人将在 T＋7 日(包括该日)内将赎回款项
划往基金份额持有人银行账户。在发生巨额赎回时，款项的支付办法参照基金
合同有关条款处理。
3、申购和赎回申请的确认
基金管理人应以交易时间结束前受理有效申购和赎回申请的当天作为申购
或赎回申请日(T 日)，在正常情况下，本基金登记机构在 T+ 1 日内对该交易的
有效性进行确认。T 日提交的有效申请，投资人可在 T+ 2 日后(包括该日)到销
售网点柜台或以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况。若申购不成功，
则申购款项本金退还给投资人。
在法律法规允许的范围内，本基金登记机构可根据《业务规则》，对上述
业务办理时间进行调整，基金管理人将于开始实施前按照有关规定予以公告。
（五）申购和赎回的费率
1.申购费率
申购采用前端收费模式，投资人缴纳申购费用时，按单次认购金额采用比
例费率，投资人在一天之内如果有多笔申购，适用费率按单笔分别计算。具体
费率如下：
申购金额区间 申购费率
50 万元以下 1.5％
50 万元（含）以上 200 万元
以下
1.2％
200 万元（含）以上 500 万元
以下
0.8％
500 万元（含）以上 1000 元/笔
投资者选择红利自动再投资所转成的份额不收取申购费用。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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本基金的申购费用由申购人承担，可用于市场推广、销售、注册登记等各
项费用，不列入基金资产。
2.赎回费率
投资人在赎回基金份额时，应交纳赎回费。对持续持有期少于 7 日的投资
者收取的赎回费全额计入基金财产，除此之外赎回费总额的 25%计入基金财产；
基金赎回费用扣除计入基金财产部分，赎回费的其他部分用于支付登记费和必
要的手续费。赎回费率随赎回基金份额持有年份的增加而递减。具体费率如下：
持有基金份额期限 赎回费率
7 日以内 1.5%
7 日（含）以上 1 年以内 0.5％
1 年（含）以上 2 年以内 0.25 ％
2 年（含）以上 0％
3.基金管理人可以根据法律法规规定及基金合同调整申购费率、赎回费率
或收费方式，最新的申购费率、赎回费率或收费方式在招募说明书（更新）或
相关公告中列示。费率或收费方式如发生变更，基金管理人最迟应于新的费率
或收费方式开始实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒体上公告。
4.基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市
场情况制定基金促销计划，针对以特定交易方式(如网上交易、电话交易等)等
进行基金交易的投资人定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期
间，按相关监管部门要求履行必要手续后，基金管理人可以适当调低基金申购
费率和基金赎回费率。
（六）申购和赎回的数额和价格
1.申购和赎回的数额、余额的处理方式
(1)在直销机构销售网点首次申购的最低金额为人民币 10.00 元，超过部分
不设最低级差限制；追加申购的最低金额为人民币 10.00 元，超过 10.00 元的部
分不设最低级差限制；已在直销机构销售网点有认购基金记录的基金投资人不
受首次申购最低金额的限制，但受追加申购最低金额的限制；在代销机构销售
网点首次申购的最低金额为人民币 10.00 元，超过 10.00 元的部分不设最低级差华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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限制；追加申购的最低金额为人民币 10.00 元，超过 10.00 元的部分不设最低级
差限制；
(2)赎回的最低份额为 1.00 份基金份额，基金份额持有人可将其全部或部分
基金份额赎回，但某笔赎回导致在一个销售机构的基金份额余额少于 1.00 份时，
余额部分基金份额必须一并赎回；
(3)单个基金份额持有人持有本基金的最低限额为 1.00 份；
(4) 当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，
基金管理人应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、
拒绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权
益，具体规定请参见《招募说明书（更新）》或相关公告；
(5)基金管理人可根据市场情况，在不损害基金份额持有人权益的情况下，
调整首次申购的金额和赎回的份额的数量限制，调整前基金管理人必须依照
《信息披露办法》的有关规定在至少一种中国证监会指定的媒体上刊登公告；
(6)申购份额、余额的处理方式：申购的有效份额为净申购金额除以当日的
基金份额净值，有效份额单位为份。上述计算结果均按四舍五入方法，保留到
小数点后 2 位，由此误差产生的收益或损失由基金财产承担；
(7)赎回金额的处理方式：赎回金额为按实际确认的有效赎回份额乘以当日
基金份额净值，并扣除相应的赎回费用，赎回金额单位为元。上述计算结果均
按四舍五入方法，保留到小数点后 2 位，由此误差产生的收益或损失由基金财
产承担。
2.申购份额的计算
本基金的申购金额包括申购费用和净申购金额。其中：
申购份额的计算方式如下：
净申购金额 = 申购金额/ （1＋申购费率）
申购费用 = 申购金额－净申购金额
申购份额 = 净申购金额/T 日基金份额净值
例：某投资人投资 10,000 元申购本基金，假设申购当日基金份额净值为
1.050 元，则可得到的申购份额为：
净申购金额=10,000/ （1+1.5％）=9,852.22 元华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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申购费用=10,000 －9,852.22=147.78 元
申购份额=9,852.22/1.050=9,383.07 份
即：投资人投资 10,000 元申购本基金，其对应费率为 1.5％，假设申购当
日基金份额净值为 1.050 元，则其可得到 9,383.07 份基金份额。
3.赎回金额的计算
本基金的赎回金额为赎回总额扣减赎回费用。其中：
赎回总额＝赎回份数×T 日基金份额净值
赎回费用＝赎回总额×赎回费率
赎回金额＝赎回总额－赎回费用
例：某投资人赎回本基金 10,000 份基金份额，持有时间为一年三个月，对
应的赎回费率为 0.25％，假设赎回当日基金份额净值是 1.050 元，则其可得到
的赎回金额为：
赎回总额=10,000×1.050=10,500 元
赎回费用=10,500×0.25％=26.25 元
赎回金额=10,500-26.25=10,473.75 元
即：投资人赎回本基金 1 万份基金份额，假设赎回当日基金份额净值是
1.050 元，则其可得到的赎回金额为 10,473.75 元。
4.T 日基金份额净值的计算
T 日基金份额净值 = T 日基金资产净值 / T 日基金份额总数。
T 日的基金份额净值在当天收市后计算，精确到 0.001 元，小数点后第
4 位四舍五入，由此产生的收益或损失由基金财产承担。 
T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并在 T＋1 日内公告。遇特殊情况，
经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。
（七）拒绝或暂停申购的情形
发生下列情况时，基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请，此时，
基金管理人管理的其他基金向本基金的转入申请可按同样的方式处理：
1、因不可抗力导致基金无法正常运作。
2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时，基金管理人可暂停接受
投资人的申购申请。当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基
金托管人协商确认后，基金管理人应当暂停接受基金申购申请。
3、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资
产净值。
4、基金管理人认为接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份
额持有人利益时。
5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可
能对基金业绩产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人利益的情形。
6、基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资者持有基金
份额的比例达到或者超过 50%，或者变相规避 50%集中度的情形时。
7、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。
发生上述第 1、2、3、5、7 项暂停申购情形时，基金管理人应当根据有关
规定在指定媒体上刊登暂停申购公告。如果投资人的申购申请被拒绝，被拒绝
的申购款项本金将退还给投资人。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应及
时恢复申购业务的办理。
（八）暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形
发生下列情形时，基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎
回款项，此时，基金管理人管理的其他基金向本基金的转出申请可按同样的方
式处理：
1、因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项。
2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时，基金管理人可暂停接受
投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项。当前一估值日基金资产净值 50%以上
的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大
不确定性时，经与基金托管人协商确认后，基金管理人应当暂停接受基金赎回
申请或延缓支付赎回款项。
3、证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资
产净值。
4、连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。
5、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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发生上述情形时，基金管理人应在当日报中国证监会备案，已确认的赎回
申请，基金管理人应足额支付；如暂时不能足额支付，应将可支付部分按单个
账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付部分可延期支付。


 
若出现上述第 4 项所述情形，按基金合同的相关条款处理。基金份额持有人在
申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。在暂停赎回的情况
消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并公告。
（九）巨额赎回的情形及处理方式
1、巨额赎回的认定
若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金
转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额
总数后的余额)超过前一开放日的基金总份额的 10%，即认为是发生了巨额赎回。
2、巨额赎回的处理方式
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决
定全额赎回或部分延期赎回。
（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，
按正常赎回程序执行。
（2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认
为因支付投资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大
波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额 10%的
前提下，可对其余赎回申请延期办理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户
赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的赎回份额；对于未能赎回
部分，投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选择延期赎回
的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，
当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申
请一并处理，无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，
以此类推，直到全部赎回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投
资人未能赎回部分作自动延期赎回处理。部分顺延赎回不受单笔赎回最低份额
的限制。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（3）暂停赎回：连续 2 日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为
有必要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回
款项，但不得超过 20 个工作日，并应当在指定媒体上进行公告。
（4）当基金发生巨额赎回，在单个基金份额持有人超过上一开放日基金总
份额 30%以上的赎回申请情形下，基金管理人可以延期办理该基金份额持有人
的赎回申请。当办理延期赎回时，基金管理人对于其超过基金总份额 30%以上
部分的赎回申请，自动实施延期办理。对于其余当日非自动延期办理的赎回申
请，应当按单个账户非自动延期办理的赎回申请量占非自动延期办理的赎回申
请总量的比例，确定当日受理的赎回份额。延期的赎回申请与下一开放日赎回
申请一并处理，无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，
以此类推，直到全部赎回为止。延期部分如选择取消赎回的，当日未获受理的
部分赎回申请将被撤销。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未
能赎回部分作自动延期赎回处理。
3、巨额赎回的公告
当发生上述延期赎回并延期办理时，基金管理人应当通过邮寄、传真或者
招募说明书规定的其他方式在 3 个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处
理方法，同时在指定媒体上刊登公告。
（十）暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告
1、发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人当日应立即向中国证监会
备案，并在规定期限内在指定媒体上刊登暂停公告。
2、如发生暂停的时间为 1 日，基金管理人应于重新开放日，在指定媒体上
刊登基金重新开放申购或赎回公告，并公布最近 1 个开放日的基金份额净值。
3、如果发生暂停的时间超过一天但少于两周，暂停结束基金重新开放申购
或赎回时，基金管理人应提前 2 个工作日在指定媒体刊登基金重新开放申购或
赎回的公告，并在重新开始办理申购或赎回的开放日公告最近一个开放日的基
金份额净值。
4、如果发生暂停的时间超过两周，暂停期间，基金管理人可根据需要刊登
暂停公告。暂停结束基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前 2 个工作
日在指定媒体连续刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并在重新开放申购或华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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赎回日公告最近一个开放日的基金份额净值。
5.当连续暂停时间超过两个月时，可对重复刊登暂停公告的频率进行调整。
 
（十一）基金转换
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与
基金管理人管理的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费，
相关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告，
并提前告知基金托管人与相关机构。
（十二）基金的非交易过户
基金的非交易过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行等情
形而产生的非交易过户以及登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。
无论在上述何种情况下，接受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额
的投资人，或者是按照相关法律法规或国家有权机关要求的划转主体。
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；
捐赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社
会团体；司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有
的基金份额强制划转给其他自然人、法人或其他组织或者以其他方式处分。办
理非交易过户必须提供基金登记机构要求提供的相关资料，对于符合条件的非
交易过户申请按基金登记机构的规定办理，并按基金登记机构规定的标准收费。
（十三）基金的转托管
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基
金销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。
（十四）定期定额投资计划
基金管理人可以为投资人办理定期定额投资计划，具体规则由基金管理人
另行规定。投资人在办理定期定额投资计划时可自行约定每期扣款金额，每期
扣款金额必须不低于基金管理人在相关公告或更新的招募说明书中所规定的定
期定额投资计划最低申购金额。
（十五）基金的冻结和解冻华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻，以
及登记机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。
基金账户或基金份额被冻结的，被冻结基金份额所产生的权益一并冻结，
被冻结部分份额仍然参与收益分配，法律法规另有规定的除外。
九、基金的投资
(一)投资目标
本基金主要以数量化投资技术为基础，并与基本面研究紧密结合，充分发
挥各自在投资决策过程中的优势，努力把握市场长中短各期投资机会，在严格
控制风险的前提下，实现基金资产的持续稳健增长。
(二)投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市
的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、
货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货及法律法规或中国证监会允许
基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。
本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监
会核准上市的股票）投资比例为基金资产的 0-95%，大盘股投资比例不低于股
票资产的 80%，其中大盘股是指总市值不低于 20 亿元或者流通市值不低于
15 亿元。债券、权证、现金、货币市场工具和资产支持证券及法律法规或中国
证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 5%-100%，其中权证占基金
资产净值的 0%-3%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金
后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净
值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等，股指期货
的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。如法律法规或监管机构以后
允许基金投资其他品种的，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资
范围。
基金因所持有股票价格的变化而导致大盘股投资比例低于上述规定的不在
限制之内，但基金管理人应在合理期限内进行调整，最长不超过 6 个月。未来，华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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随股票市场发展和个股市值差异的变化，基金管理人可在保持大盘风格的前提
下适当调整大盘股定义标准，并及时公告。
 (三)投资策略
本基金坚持“自上而下”的系统风险模型判定策略和“自下而上”的股票
投资策略相结合的原则，并辅以定性分析。首先基于系统风险模型来判定中短
期市场风险，以此来控制投资组合仓位和采用股指期货择时对冲策略；结合量
化股票分析系统来选择股票，并辅以基本面研究分析个股做二次确认；对于模
型所选出的并得到基本面研究支持的股票，再对其进行技术形态和统计指标分
析来做个股择时；最后对满足条件的股票进行投资。
1. 大类资产配置策略
利用量化系统风险判定模型来确定中短期市场系统风险，以此来控制仓位，
合理确定本基金在股票、债券、现金等金融工具上的投资比例，并随着各类金
融工具风险收益特征的相对变化，适时动态地调整各金融工具的投资比例。在
严格控制风险的前提下，适时地采用股指期货对冲策略做套期保值。
我们从多个维度对市场系统风险进行相应的量化判别，考量的维度主要包
括以下因素：
（1）宏观经济因素。包括国际资本市场宏观经济数据的变化、国内
CPI 和 PPI 的变化、货币供给与需求水平的变化、利率水平的变化以及市场对
以上因素的预期等；
（2）政策预期因素。包括财政和货币政策以及与证券市场密切相关的其他
各种政策出台对市场的影响及市场对这些因素的预期等；
（3）市场行业因素。包括行业的盈利周期和环境的变化、行业内主要上市
企业的盈利变化以及市场对行业变化的预测等；
（4）量化指标因素。包括统计信息学角度出发的信息熵值（Entropy）的
变化、分形理论出发的市场模式（pattern ）的变化、金融物理学角度出发的金
融泡沫统计指标的变化、市场微观结构出发的分析师一致预期分歧的变化和趋
势等。 
本基金的择时主要依据风险判定模型的结果，综合考量研究机构的市场判华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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断和本公司研究团队的研究结果，同时对量化指标进行不断更新，并对世界前
沿的量化技术进行分析和使用，以辅助基金管理人对市场的评判。
2. 股票投资策略
本基金采用“自下而上”的量化投资系统选择股票，并辅以“定性”的基
本面研究来二次确认。在实际运行过程中将定期或不定期地进行修正，优化股
票投资组合。
A.本基金采用的量化择股系统主要包括以下策略：
（1）多因子模型策略。多因子模型（Factor Model）在国际市场上已得到
广泛应用，根据中国资本市场的实际情况，本公司的金融工程团队开发的多因
子模型的因子主要包括公司基本面信息、市场一致预期和微观价格数据等。在
不同的市场环境下，选股逻辑会有不同的侧重点。根据市场风格的变化，构建
与之匹配的因子，并主动调整因子权重，使多因子模型能够及时跟随市场的风
格变化与行业特征，最大化投资组合收益。基金管理人和金融工程团队将定期
回顾所有因子的表现情况，定期调整因子权重，适时剔除失效因子、酌情纳入
重新发挥作用的有效因子或者由市场上新出现的投资逻辑归纳而来的有效因子。
本基金最终计算每只股票的因子加权得分，并挑选出总得分最高的若干只个股
构建投资组合。每隔一段时期，我们将重新计算个股加权因子得分，并以新得
分值为依据对股票投资组合进行调整，始终保证组合中个股具有相对较高的分
值。
（2）个股统计分析策略。包括分析个股的各种量价的微观结构与统计特性，
挖掘具有上涨潜质的个股，并应用这些统计特征对股票进行筛选。
（3）统计套利策略。统计套利策略将考虑宏观经济、上市公司基本面、市
场对股票的估值等多种因素，对股票的投资价值进行统计评估，充分利用市场
中股票价格与价值的偏差，以获取长期持续的超额收益。
（4）定向增发套利策略。定向增发是指向特定投资人非公开发行股票的融
资方式。定向增发的股票份额在锁定期内不得转让，作为对其流通限制的补偿，
定向增发的股票通常会折价发行。定向增发套利策略按照分散化投资原则，投
资于多个定向增发项目以分散非系统性风险，同时利用股指期货套期保值，以
获得由折价带来的超额收益。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（5）事件驱动策略。主要考虑重大政策事件的发布、产业资本的变化、公
司股东和高管的增减持、公司股票的高送转等事件因素，利用量化研究方法分
析这些因素对未来股价变化和时间周期的影响，以获得由事件引发带来的个股
超额收益。
B.根据量化筛选出的个股，再对其进行基本面的二次确认，结合传统的价
值投资、主题投资以及事件驱动投资等方法加以印证确认。具体来说，股票投
资分为以下三步：
（1）建立初选股票池
本基金的初选股票池包括两部分；
（a）基于总市值不低于 20 亿元或流通市值不低于 15 亿元筛选出的大盘股；
（b）基于量化股票择股模型来筛选的非大盘股。
（2）建立备选股票池
在初选股票池的基础上，本基金将通过基金经理和研究员定性研究分析，
对初选股票池成份股深入地进行基本面研究，剔除掉某些存在定性缺陷或发生
不利变化和事件的上市公司的股票，从而进行定性优选。从优选得到的股票中，
本基金再次分析其技术形态和各项统计指标，最后确定备选股票池。进入备选
股票池的股票一般具有如下特征：
（a）通过“ 定性”基本面研究的二次确认，备选股票所属行业竞争优势明
显，发展状况良好，属于国民经济增长中的重点支柱行业，或受国家政策鼓励
扶持的优势行业，具有较强的核心竞争优势；
（b）通过量化模型和定性因素优选出的股票，在量化模型指标、基本面
（包括估值、盈利能力、公司的治理结构、管理和产品、生产经营状况等），
以及技术形态上，都具有更好的投资价值。
（3）投资组合管理
基金经理将综合考虑量化模型的判断结果和研究团队的建议，把握市场时
机和个股流动性情况，建立投资组合，并根据市场系统风险判定模型和中线量
化择时模型，定期或不定期地优化模型参数，动态优化投资组合。
C.本基金的投资组合中大盘股的投资比例不低于股票资产的 80%。在行业华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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配置方面，本基金以“自上而下”和“自下而上”相结合的方式。一方面，本
基金首先关注宏观基本面的研究，自上而下地分析经济周期和宏观经济、政策
方向、行业周期与轮动、行业盈利环境等因子的变化，同时结合市场情绪、行
业板块动量效应和反转效应，对成长确定性较高的行业进行重点关注；其次深
入研究上市公司在行业中的地位、核心竞争力、持续成长性、主营业务的持续
增长能力、利润的持久稳定性、市场营销能力、财务健康度、管理层治理水平
及潜在风险等因素，对于重点关注行业内的优质上市公司进行重点配置；另一
方面，本基金根据量化择股模型，对筛选出个股所处的行业进行统计分析，当
筛选出的个股集中出现在某些行业时，将重点关注这些行业板块的投资机会。
3．债券投资策略
本基金债券投资以降低组合总体波动性从而改善组合风险构成为目的，采
取自上而下的投资策略；在资本市场日益国际化的背景下，通过研判债券市场
风险收益特征的国际化趋势和国内宏观经济景气周期引发的债券收益率的变化
趋势，把握货币政策和财政政策取向，对未来利率变动趋势和债券市场投资环
境做出科学、合理判断；主要关注指标包括国民生产总值、固定资产投资、物
价指数、货币供应量、信贷投放和汇率变动等宏观经济指标。
本基金债券投资采用主动性投资策略，主要包括久期管理、期限结构配置、
个券信用风险管理等策略，通过持有国债、央行票据、金融债、企业债、公司
债、可转债（含分离债）、短期融资券、回购以及资产证券化产品和其他固定
收益类证券，确定和构造能够提供稳定收益、流动性较高的债券组合，在获取
较高的利息收入的同时兼顾资本利得。具体策略如下：
（1）久期管理是根据对宏观经济发展状况、债券市场运行特点等因素的分
析确定组合的整体久期，有效地控制整体债券资产利率风险。
（2）期限结构配置是在确定组合久期后，针对收益率曲线形态特征确定合
理的组合期限结构，包括采用集中策略、两端策略和梯形策略等，在长期、中
期和短期债券间进行动态调整，从不同期限债券的相对价格变化中获得收益。
（3）个券信用风险管理是指本基金将依靠公司的行业与企业研究力量，根
据发债主体的各方面经营状况进行评估，确定发行人信用状况，以此作为品种
选择的基本依据。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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4.股指期货投资策略
本基金在股指期货投资中将以控制风险为原则，以套期保值为目的，本着
谨慎原则，参与股指期货的投资，并按照中国金融期货交易所套期保值管理的
有关规定执行。
本基金的股指期货投资基于市场系统风险模型的中短期风险判断，在预测
市场风险较大时，应用择时对冲策略，即在保有股票头寸不变的情况下或者逐
步降低仓位后，在市场面临下跌时择机卖出期指合约进行套期保值，当股市好
转之后再将期指合约空单平仓。
5.其他投资品种投资策略
权证投资策略：本基金将在严格控制风险的前提下，进行权证投资。基金
权证投资将以价值分析为基础，在采用数量化模型分析其合理定价的基础上，
追求在风险可控的前提下实现稳健的超额收益。
资产支持证券投资策略：在控制风险的前提下，本基金对资产支持证券从
五个方面综合定价，选择低估的品种进行投资。五个方面包括信用因素、流动
性因素、利率因素、税收因素和提前还款因素。
(四) 投资限制
1、组合限制
本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点，通过分散
投资降低基金财产的非系统性风险，保持基金组合良好的流动性。基金的投资
组合将遵循以下限制：
（1）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的
10％；
（2）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3％；
（3）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不超过该证
券的 10％；
（4）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的
10％；
（5）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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金资产净值的 40％；在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1 年，债
券回购到期后不展期； 
（6）本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国
证监会核准上市的股票）投资比例为基金资产的 0-95％，其中大盘股投资比例
不低于股票资产的 80%；债券、权证、现金、货币市场工具和资产支持证券及
法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的比例为 5％-
100％；
（7）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过
基金资产净值的 10％；
（8）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的
20％；
（9）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过
该资产支持证券规模的 10％；
（10）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支
持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10％；
（11）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券。
基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在
评级报告发布之日起 3 个月内予以全部卖出；
（12）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的
总资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；
（13）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金
资产净值的 0.5％；
（14）本基金投资流通受限证券，基金管理人应根据中国证监会相关规定，
与基金托管人在基金托管协议中明确基金投资流通受限证券的比例，根据比例
进行投资。基金管理人应制定严格的投资决策流程和风险控制制度，防范流动
性风险、法律风险和操作风险等各种风险；
（15）本基金在任何交易日日终，持有的买入股指期货合约价值不得超过
基金资产净值的 10％；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（16）本基金在任何交易日日终，持有的买入期货合约价值与有价证券市
值之和，不得超过基金资产净值的 95％；其中，有价证券指股票、债券（不含
到期日在一年以内的政府债券）、权证、资产支持证券、中期票据等；
（17）本基金在任何交易日日终，持有的卖出期货合约价值不得超过基金
持有的股票总市值的 20％；
本基金管理人应当按照中国金融期货交易所要求的内容、格式与时限向交
易所报告所交易和持有的卖出期货合约情况、交易目的及对应的证券资产情况
等；
（18）本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值，合计
（轧
差计算）应当符合基金合同关于股票投资比例的有关约定；
（19）本基金在任何交易日内交易（不包括平仓）的股指期货合约的成交
金额不得超过上一交易日基金资产净值的 20％；
（20）本基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，
应当保持不低于基金资产净值 5％的现金或到期日在一年以内的政府债券，其
中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；
（21）本基金管理人管理的全部开放式基金（包括开放式基金以及处于开
放期的定期开放基金）持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市
公司可流通股票的 15%；本基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司
发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%；
（22）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净
值的 15%，因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人
之外的因素致使基金不符合前述比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性
受限资产的投资；
（23）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易
对手开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资
范围保持一致；
（24）法律法规、监管部门或基金合同规定的其他比例限制。
本基金在开始进行股指期货投资之前，应与基金托管人就股指期货清算、华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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估值、交割等事宜另行具体协商。
法律法规或监管部门变更或取消上述限制，如适用于本基金，则本基金履
行适当程序后，投资不再受相关限制。
除上述第（11）、（20）、（22）、（23）项外，因证券、期货市场波动、
上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的
因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在 10 个交
易日内进行调整。
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的有关约定。基金托管人对基金投资的监督与检查自基金合同生效
之日起开始。
2、禁止行为
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：
（1）承销证券；
（2）向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；
（5）向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管
人发行的股票或者债券；
（6）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管
理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的
证券；
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（8）依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动；
（9）法律法规或监管部门取消上述限制，履行适当程序后，如适用于本基
金，则本基金投资不再受相关限制。
(五)业绩比较基准
本基金的业绩比较基准是：华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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沪深 300 指数收益率×55％＋上证国债指数收益率×45％
本基金为混合型证券投资基金，股票投资比例为 0-95％，因此在业绩比较
基准中股票投资部分权重为 55％，其余为债券投资部分。
采用该业绩比较基准主要基于如下考虑：
1、沪深 300 指数编制合理、透明、运用广泛，具有较强的代表性和权威性。
本基金的股票投资主要集中在大盘股，大盘股投资比例不低于股票资产的
80%。沪深 300 指数成分股作为大盘股的代表，更加具有代表性。
2、上证国债指数以国债为样本，按照发行量加权而成，具有良好的债券市
场代表性。
因此，我们选取了沪深 300 指数作为股票投资部分、上证国债指数作为债
券投资部分的比较基准。如果今后上述基准指数停止计算编制或更改名称，或
法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推
出，或市场中出现更适用于本基金的比较基准指数，本基金可以在征得基金托
管人同意后报中国证监会备案后变更业绩比较基准，并及时公告。
(六)风险收益特征
本基金是混合型证券投资基金，预期风险和预期收益高于债券型基金和货
币市场基金，但低于股票型基金，属于证券投资基金中的中高风险和中高预期
收益产品。
(七)基金管理人代表基金行使权利的处理原则及方法
1.基金管理人按照国家有关规定代表基金独立行使有关权利，保护基金份
额持有人的利益；
2.有利于基金财产的安全与增值；
3.不通过关联交易为自身、雇员、授权代理人或任何存在利害关系的第三
人牟取任何不当利益。
(八)基金的融资、融券
本基金可以按照国家的有关规定进行融资、融券。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（九）基金投资组合报告
本基金按照《基金法》、《信息披露办法》及中国证监会的其他规定中关
于投资组合报告的要求披露基金的投资组合。
1. 报告期末基金资产组合情况 
截至 2018 年 6 月 30 日，华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金
资产净值为 600,614,005.22 元，份额净值为 1.302 元，累计份额净值为 1.982 元。
其投资组合情况如下：
序号 项目 金额（元）
占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 427,591,684.91 70.95
其中：股票 427,591,684.91 70.95
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中：债券


- -









资产支持证券


- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入
返售金融资产



- -
7
银行存款和结算备付金合
计 
130,230,960.14 21.61
8 其他资产


44,813,583.81 7.44
9 合计





602,636,228.86


 100.00
 
2. 报告期末按行业分类的股票投资组合
2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合



代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 64,690,697.08 10.77
C 制造业 157,516,792.55 26.23
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
71,559.85 0.01
E 建筑业 5,260,500.00 0.88
F 批发和零售业 42,889,650.60 7.14
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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I
信息传输、软件和信息技术服务
业
24,832,400.00 4.13
J 金融业 106,209,665.92 17.68
K 房地产业 5,783,992.77 0.96
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 20,336,426.14 3.39
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 427,591,684.91 71.19
 
2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通股票。



3. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
细 
序
号
股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 600988 赤峰黄金 6,898,300 33,594,721.00 5.59
2 600547 山东黄金 1,299,999 31,095,976.08 5.18
3 000963 华东医药 475,000 22,918,750.00 3.82
4 002020 京新药业 1,799,918 21,203,034.04 3.53
5 300357 我武生物 463,831 18,492,941.97 3.08
6 002385 大北农 4,287,537 17,707,527.81 2.95
7 600030 中信证券 1,033,700 17,128,409.00 2.85
8 600196 复星医药 370,000 15,314,300.00 2.55
9 000826 启迪桑德 840,000 14,683,200.00 2.44
10 601607 上海医药 599,954 14,338,900.60 2.39
 
4. 报告期末按债券品种分类的债券投资组合



本基金本报告期末未持有债券。 
5. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明
细华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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本基金本报告期末未持有债券。



6. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证
券投资明细 
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资
明细
本基金本报告期末未持有贵金属投资。
8. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明
细
本基金本报告期末未持有权证投资。
9. 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
代码 名称
持仓量（买
/ 卖）
合约市值
（元）
公允价值变
动（元）
风险说明
IC1807 IC1807 5 5,188,000.00 -391,680.00 -
公允价值变动总额合计（元） -391,680.00
股指期货投资本期收益（元） 322,160.00
股指期货投资本期公允价值变动（元） 76,960.00
买入持仓量以正数表示，卖出持仓量以负数表示，单位为手。
9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金在股指期货投资中将以控制风险为原则，以套期保值为目的，本着谨慎原则，
参与股指期货的投资，并按照中国金融期货交易所套期保值管理的有关规定执行。
本基金的股指期货投资基于市场系统风险模型的中短期风险判断，在预测市场风险较
大时，应用择时对冲策略，即在保有股票头寸不变的情况下或者逐步降低仓位后，在市场
面临下跌时择机卖出期指合约进行套期保值，当股市好转之后再将期指合约空单平仓。
10. 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
10.1 本期国债期货投资政策
根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。
10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货。
10.3 本期国债期货投资评价华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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本基金本报告期未投资国债期货。
11. 投资组合报告附注
11.1 
本基金投资的前十名证券的发行主体本期未被监管部门立案调查，且在本报告编制日
前一年内未受到公开谴责、处罚。
11.2 
本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
11.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 1,765,227.45
2 应收证券清算款 42,917,025.49
3 应收股利 -
4 应收利息 20,399.76
5 应收申购款 110,931.11
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 44,813,583.81




11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 
11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限股票。
11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
（十）基金净值表现
1. 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
基金成立日至
2013/12/31
21.14% 1.27% -2.03% 0.75% 23.17% 0.52%
2014/01/01--2014/12/31 52.57% 1.17% 28.79% 0.67% 23.78% 0.50%华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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2015/01/01--2015/12/31 29.24% 2.99% 7.82% 1.37% 21.42% 1.62%
2016/01/01--2016/12/31 -8.41% 1.76% -4.38% 0.77% -4.03% 0.99%
2017/01/01--2017/12/31 3.91% 0.71% 11.92% 0.35% -8.01% 0.36%
2018/01/01--2018/06/30 -15.62% 1.08% -5.94% 0.64% -9.68% 0.44%




2. 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较
基准收益率变动的比较
注：①基金合同生效日为 2013 年 4 月 9 日。
②根据《华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金》的规定，本基金主要投资
于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包含中小板、创业板及其
他经中国证监会核准上市的股票）、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期
货及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规
定。本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市
的股票）投资比例为基金资产的 0-95% ，其中流动性较好的沪深 300 指数成份股的投资比
例不低于股票资产的 80% 。债券、权证、现金、货币市场工具、资产支持证券及法律法规
或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 5%-100%，其中权证占基金资产
净值的 0%-3%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%，股指期货的投资
比例依照法律法规或监管机构的规定执行。根据基金合同的规定，自基金合同生效之日起
6 个月内基金各项资产配置比例需符合基金合同要求。本基金在建仓期结束时，各项资产
配置比例符合基金合同有关投资比例的约定。
十、基金的财产
(一)基金资产总值
基金资产总值是指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收款
项以及其他资产的价值总和。
(二)基金资产净值
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。
(三)基金财产的账户
基金托管人根据相关法律法规、规范性文件为本基金开立资金账户、证券
账户以及投资所需的其他专用账户。开立的基金专用账户与基金管理人、基金
托管人、基金销售机构和基金登记机构自有的财产账户以及其他基金财产账户
相独立。
(四)基金财产的保管和处分
本基金财产独立于基金管理人、基金托管人和基金销售机构的财产，并由
基金托管人保管。基金管理人、基金托管人、基金登记机构和基金销售机构以
其自有的财产承担其自身的法律责任，其债权人不得对本基金财产行使请求冻
结、扣押或其他权利。除依法律法规和《基金合同》的规定处分外，基金财产
不得被处分。
基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等
原因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。基金管理人管理运作基金财产
所产生的债权，不得与其固有资产产生的债务相互抵销；基金管理人管理运作
不同基金的基金财产所产生的债权债务不得相互抵销。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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十一、基金资产的估值
(一)估值日
本基金的估值日为本基金相关的证券交易场所的交易日以及国家法律法规
规定需要对外披露基金净值的非交易日。
(二)估值方法
1、证券交易所上市的有价证券的估值
（1）交易所上市的有价证券（包括股票、权证等），以其估值日在证券交
易所挂牌的市价（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境
未发生重大变化，以最近交易日的市价（收盘价）估值；如最近交易日后经济
环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调
整最近交易市价，确定公允价格；
（2）交易所上市实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日没有交
易的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值。
如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价
及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格；
（3）交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中
所含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易的，且最近交易日
后经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含
的债券应收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变
化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，
确定公允价格；
（4）交易所上市不存在活跃市场的有价证券，采用估值技术确定公允价值，
在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。交易所上市的资产
支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的
情况下，按成本估值。
2、处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理：
（1）送股、转增股、配股和公开增发的新股，按估值日在证券交易所挂牌
的同一股票的估值方法估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估
值；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（2）首次公开发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价
值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值；
（3）首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交
易所上市的同一股票的估值方法估值；非公开发行有明确锁定期的股票，按监
管机构或行业协会有关规定确定公允价值。
3、全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用
估值技术确定公允价值。
4、因持有股票而享有的配股权，采用估值技术确定公允价值，在估值技术
难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。
5、同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估
值。
6、股指期货合约按照估值当日的结算价进行估值。估值当日无结算价，且
最近交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。
7、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基
金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估
值。
8、相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，
按国家最新规定估值。
如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、
程序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即
通知对方，共同查明原因，双方协商解决。
根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理
人承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关
的会计问题，如经相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，
按照基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。
(三)估值对象
基金所拥有的股票、权证、债券和银行存款本息、应收款项、其它投资等
资产及负债。
(四)估值程序华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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1、基金份额净值是按照每个工作日闭市后，基金资产净值除以当日基金份
额的余额数量计算，精确到 0.001 元，小数点后第 4 位四舍五入。国家另有规
定的，从其规定。
每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公告。
2、基金管理人应每个工作日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规
或基金合同的规定暂停估值时除外。基金管理人每个工作日对基金资产估值后，
将基金份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理
人对外公布。
(五)估值错误的处理
基金管理人和基金托管人将采取必要、适当、合理的措施确保基金资产估
值的准确性、及时性。当基金份额净值小数点后 3 位以内(含第 3 位)发生估值
错误时，视为基金份额净值错误。
基金合同的当事人应按照以下约定处理：
1、估值错误类型
本基金运作过程中，如果由于基金管理人或基金托管人、或登记机构、或
销售机构、或投资人自身的过错造成估值错误，导致其他当事人遭受损失的，
过错的责任人应当对由于该估值错误遭受损失当事人(“受损方”)的直接损失
按下述“估值错误处理原则”给予赔偿，承担赔偿责任。
上述估值错误的主要类型包括但不限于：资料申报差错、数据传输差错、
数据计算差错、系统故障差错、下达指令差错等。
2、估值错误处理原则
（1）估值错误已发生，但尚未给当事人造成损失时，估值错误责任方应及
时协调各方，及时进行更正，因更正估值错误发生的费用由估值错误责任方承
担；由于估值错误责任方未及时更正已产生的估值错误，给当事人造成损失的，
由估值错误责任方对直接损失承担赔偿责任；若估值错误责任方已经积极协调，
并且有协助义务的当事人有足够的时间进行更正而未更正，则其应当承担相应
赔偿责任。估值错误责任方应对更正的情况向有关当事人进行确认，确保估值
错误已得到更正。
（2）估值错误的责任方对有关当事人的直接损失负责，不对间接损失负责，华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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并且仅对估值错误的有关直接当事人负责，不对第三方负责。
（3）因估值错误而获得不当得利的当事人负有及时返还不当得利的义务。
但估值错误责任方仍应对估值错误负责。如果由于获得不当得利的当事人不返
还或不全部返还不当得利造成其他当事人的利益损失(“受损方”)，则估值错
误责任方应赔偿受损方的损失，并在其支付的赔偿金额的范围内对获得不当得
利的当事人享有要求交付不当得利的权利；如果获得不当得利的当事人已经将
此部分不当得利返还给受损方，则受损方应当将其已经获得的赔偿额加上已经
获得的不当得利返还的总和超过其实际损失的差额部分支付给估值错误责任方。
（4）估值错误调整采用尽量恢复至假设未发生估值错误的正确情形的方式。
3、估值错误处理程序
估值错误被发现后，有关的当事人应当及时进行处理，处理的程序如下：
（1）查明估值错误发生的原因，列明所有的当事人，并根据估值错误发生
的原因确定估值错误的责任方；
（2）根据估值错误处理原则或当事人协商的方法对因估值错误造成的损失
进行评估；
（3）根据估值错误处理原则或当事人协商的方法由估值错误的责任方进行
更正和赔偿损失；
（4）根据估值错误处理的方法，需要修改基金登记机构交易数据的，由基
金登记机构进行更正，并就估值错误的更正向有关当事人进行确认。
4、基金份额净值估值错误处理的方法如下：
（1）基金份额净值计算出现错误时，基金管理人应当立即予以纠正，通报
基金托管人，并采取合理的措施防止损失进一步扩大。
（2）错误偏差达到基金份额净值的 0.25%时，基金管理人应当通报基金托
管人并报中国证监会备案；错误偏差达到基金份额净值的 0.5%时，基金管理人
应当公告。
（3）前述内容如法律法规或监管机关另有规定的，从其规定处理。
(六)暂停估值的情形华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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1、基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；
2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；
3、当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价
格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商
确认后，基金管理人应当暂停基金估值；
4、中国证监会和基金合同认定的其它情形。
(七)基金净值的确认
用于基金信息披露的基金资产净值和基金份额净值由基金管理人负责计算，
基金托管人负责进行复核。基金管理人应于每个开放日交易结束后计算当日的
基金资产净值和基金份额净值并发送给基金托管人。基金托管人对净值计算结
果复核确认后发送给基金管理人，由基金管理人对基金净值予以公布。
(八)特殊情况的处理
1、基金管理人或基金托管人按估值方法的第 7 项进行估值时，所造成的误
差不作为基金资产估值错误处理。
2、由于不可抗力原因，或由于证券交易所、期货公司及登记机构发送的数
据错误，或国家会计政策变更、市场规则变更等，基金管理人和基金托管人虽
然已经采取必要、适当、合理的措施进行检查，但未能发现错误的，由此造成
的基金资产估值错误，基金管理人和基金托管人免除赔偿责任。但基金管理人、
基金托管人应当积极采取必要的措施消除由此造成的影响。
十二、基金的收益与分配
（一）基金利润的构成
基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除
相关费用后的余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余
额。
（二）基金可供分配利润华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中
已实现收益的孰低数。
（三）基金收益分配原则
1、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年最多分配 4 次，每
次基金收益分配比例不低于收益分配基准日可供分配利润的 10%；若基金合同
生效不满 3 个月则可不进行收益分配；
2、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现
金红利或将现金红利按除权后的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；
若投资人不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；
3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的
基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值。
4、每一基金份额享有同等分配权；
5、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
（四）收益分配方案
基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收
益分配对象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。
（五）收益分配方案的确定、公告与实施
本基金收益分配方案由基金管理人拟定，并由基金托管人复核，在 2 个工
作日内在指定媒体公告并报中国证监会备案。
基金红利发放日距离收益分配基准日（即可供分配利润计算截至日）的时
间不得超过 15 个工作日。
（六）基金收益分配中发生的费用
基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资者自行承担。当
投资者的现金红利小于一定金额，不足于支付银行转账或其他手续费用时，基
金登记机构可将基金份额持有人的现金红利自动转为基金份额。红利再投资的
计算方法，依照《业务规则》执行。
十三、基金的费用与税收华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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(一)基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、基金的开户费用、账户维护费用；
9、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他
费用。
(二)基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的基金管理费
基金管理人的基金管理费按基金资产净值的 1.5%年费率计提。
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的 1.5%年费率计提。计
算方法如下：
H＝E×1.5%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向
基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日
内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假或不可抗
力等，支付日期顺延。
2、基金托管人的基金托管费
基金托管人的基金托管费按基金资产净值的 0.25%年费率计提。
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的 0.25%年费率计提。
计算方法如下：
H=E×0.25%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向
基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日
内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日或不可抗力等，支付日
期顺延。
上述“（一）基金费用的种类中第 3－8 项费用”，根据有关法规及相应协
议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
(三)不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
(四)基金管理费、基金托管费的调整
基金管理人和基金托管人可根据基金规模等因素协商一致，酌情调低基金
管理费率、基金托管费率，无须召开基金份额持有人大会。提高上述费率需经
基金份额持有人大会决议通过。基金管理人必须最迟于新的费率实施日 2 日前
在指定媒体上刊登公告。
(五)基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规
执行。
十四、基金的会计与审计
(一)基金的会计政策
1、基金管理人为本基金的会计责任方；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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2、本基金的会计年度为公历每年的 1 月 1 日至 12 月 31 日；基金首次募集
的会计年度按如下原则：如果《基金合同》生效少于 2 个月，可以并入下一个
会计年度；
3、本基金的会计核算以人民币为记账本位币，以人民币元为记账单位；
4、会计制度执行国家有关的会计制度；
5、本基金独立建账、独立核算；
6、基金管理人及基金托管人各自保留完整的会计账目、凭证并进行日常的
会计核算，按照有关规定编制基金会计报表；
7、基金托管人每月与基金管理人就基金的会计核算、报表编制等进行核对
并书面确认。
(二)基金的年度审计
1、基金管理人聘请与基金管理人、基金托管人相互独立的具有证券从业资
格的会计师事务所及其注册会计师对本基金的年度财务报表进行审计。
2、会计师事务所更换经办注册会计师，应事先征得基金管理人同意。
3、基金管理人认为有充足理由更换会计师事务所，须通报基金托管人。更
换会计师事务所需在 2 个工作日内在指定媒体公告并报中国证监会备案。
十五、基金的信息披露
（一）本基金的信息披露应符合《基金法》、《运作办法》、《信息披露
办法》、《基金合同》及其他有关规定。
（二）信息披露义务人
本基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有
人大会的基金份额持有人等法律法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他
组织。
本基金信息披露义务人按照法律法规和中国证监会的规定披露基金信息，
并保证所披露信息的真实性、准确性和完整性。
本基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内，将应予披露的基金
信息通过中国证监会指定的媒体和基金管理人、基金托管人的互联网网站（以华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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下简称“网站”）等媒介披露，并保证基金投资者能够按照《基金合同》约定
的时间和方式查阅或者复制公开披露的信息资料。
（三）本基金信息披露义务人承诺公开披露的基金信息，不得有下列行为：
1、虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；
2、对证券投资业绩进行预测；
3、违规承诺收益或者承担损失；
4、诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构；
5、登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字；
6、中国证监会禁止的其他行为。
（四）本基金公开披露的信息应采用中文文本。如同时采用外文文本的，
基金信息披露义务人应保证两种文本的内容一致。两种文本发生歧义的，以中
文文本为准。
本基金公开披露的信息采用阿拉伯数字；除特别说明外，货币单位为人民
币元。
（五）公开披露的基金信息
公开披露的基金信息包括：
1、基金招募说明书、《基金合同》、基金托管协议
（1）《基金合同》是界定《基金合同》当事人的各项权利、义务关系，明
确基金份额持有人大会召开的规则及具体程序，说明基金产品的特性等涉及基
金投资者重大利益的事项的法律文件。
（2）基金招募说明书应当最大限度地披露影响基金投资者决策的全部事项，
说明基金认购、申购和赎回安排、基金投资、基金产品特性、风险揭示、信息
披露及基金份额持有人服务等内容。《基金合同》生效后，基金管理人在每
6 个月结束之日起 45 日内，更新招募说明书并登载在网站上，将更新后的招募
说明书摘要登载在指定媒体上；基金管理人在公告的 15 日前向主要办公场所所
在地的中国证监会派出机构报送更新的招募说明书，并就有关更新内容提供书
面说明。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（3）基金托管协议是界定基金托管人和基金管理人在基金财产保管及基金
运作监督等活动中的权利、义务关系的法律文件。
基金募集申请经中国证监会核准后，基金管理人在基金份额发售的 3 日前，
将基金招募说明书、《基金合同》摘要登载在指定媒体上；基金管理人、基金
托管人应当将《基金合同》、基金托管协议登载在网站上。
2、基金份额发售公告
基金管理人应当就基金份额发售的具体事宜编制基金份额发售公告，并在
披露招募说明书的当日登载于指定媒体上。
3、《基金合同》生效公告
基金管理人应当在收到中国证监会确认文件的次日在指定媒体上登载《基
金合同》生效公告。
4、基金资产净值、基金份额净值
《基金合同》生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人
应当至少每周公告一次基金资产净值和基金份额净值。
在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人应当在每个开放日的次
日，通过网站、基金份额发售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值
和基金份额累计净值。
基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日的次日，将基金资产净
值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒体上。
5、基金份额申购、赎回价格
基金管理人应当在《基金合同》、招募说明书等信息披露文件上载明基金
份额申购、赎回价格的计算方式及有关申购、赎回费率，并保证投资者能够在
基金份额发售网点查阅或者复制前述信息资料。
6、基金定期报告，包括基金年度报告、基金半年度报告和基金季度报告
基金管理人应当在每年结束之日起 90 日内，编制完成基金年度报告，并将
年度报告正文登载于网站上，将年度报告摘要登载在指定媒体上。基金年度报
告的财务会计报告应当经过审计。
基金管理人应当在上半年结束之日起 60 日内，编制完成基金半年度报告，华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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并将半年度报告正文登载在网站上，将半年度报告摘要登载在指定媒体上。
基金管理人应当在每个季度结束之日起 15 个工作日内，编制完成基金季度
报告，并将季度报告登载在指定媒体上。
《基金合同》生效不足 2 个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告、
半年度报告或者年度报告。
基金定期报告在公开披露的第 2 个工作日，分别报中国证监会和基金管理
人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。报备应当采用电子文本或书
面报告方式。
基金持续运作过程中，应当在基金年度报告和半年度报告中披露基金组合
资产情况及其流动性风险分析等。
报告期内出现单一投资者持有基金份额比例达到或者超过基金总份额
20%的情形，为保障其他投资者的权益，基金管理人至少应当在基金定期报告
“影响投资者决策的其他重要信息”项下披露该投资者的类别、报告期末持有
份额及占比、报告期内持有份额变化情况及产品的特有风险，中国证监会认定
的特殊情形除外。
7、临时报告
本基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在 2 个工作日内编制临时
报告书，予以公告，并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公
场所所在地的中国证监会派出机构备案。
前款所称重大事件，是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格
产生重大影响的下列事件：
(1) 基金份额持有人大会的召开；
(2) 终止《基金合同》；
(3) 转换基金运作方式；
(4) 更换基金管理人、基金托管人；
(5) 基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更；
(6) 基金管理人股东及其出资比例发生变更；
(7) 基金募集期延长；
(8) 基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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管人基金托管部门负责人发生变动；
(9) 基金管理人的董事在一年内变更超过百分之五十；
(10) 基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变
动超过百分之三十；
(11) 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼；
(12) 基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查；
(13) 基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到
严重行政处罚，基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚；
(14) 重大关联交易事项；
(15) 基金收益分配事项；
(16) 管理费、托管费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更；
(17) 基金份额净值计价错误达基金份额净值百分之零点五；
(18) 基金改聘会计师事务所；
(19) 变更基金销售机构；
(20) 更换基金登记机构；
(21) 本基金开始办理申购、赎回；
(22) 本基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更；
(23) 本基金发生巨额赎回并延期支付；
(24) 本基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请；
(25) 本基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回；
(26) 本基金发生涉及基金申购、赎回事项调整或潜在影响投资者赎回等
重大事项时；
(27) 中国证监会规定的其他事项。
8、澄清公告
在《基金合同》存续期限内，任何公共媒体中出现的或者在市场上流传的
消息可能对基金份额价格产生误导性影响或者引起较大波动的，相关信息披露
义务人知悉后应当立即对该消息进行公开澄清，并将有关情况立即报告中国证
监会。
9、基金份额持有人大会决议华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金份额持有人大会决定的事项，应当依法报中国证监会核准或者备案，
并予以公告。
10、中国证监会规定的其他信息。
在季度报告、半年度报告、年度报告等定期报告和招募说明书（更新）等
文件中披露股指期货交易情况，包括投资政策、持仓情况、损益情况、风险指
标等，并充分揭示股指期货交易对基金总体风险的影响以及是否符合既定的投
资政策和投资目标等。
（六）信息披露事务管理
基金管理人、基金托管人应当建立健全信息披露管理制度，指定专人负责
管理信息披露事务。
基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信
息披露内容与格式准则的规定。
基金托管人应当按照相关法律法规、中国证监会的规定和《基金合同》的
约定，对基金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购赎回
价格、基金定期报告和定期更新的招募说明书等公开披露的相关基金信息进行
复核、审查，并向基金管理人出具书面文件或者盖章确认。
基金管理人、基金托管人应当在指定媒体中选择披露信息的报刊。
基金管理人、基金托管人除依法在指定媒体上披露信息外，还可以根据需
要在其他公共媒体披露信息，但是其他公共媒体不得早于指定媒体披露信息，
并且在不同媒介上披露同一信息的内容应当一致。
为基金信息披露义务人公开披露的基金信息出具审计报告、法律意见书的
专业机构，应当制作工作底稿，并将相关档案至少保存到《基金合同》终止后
10 年。
（七）信息披露文件的存放与查阅
招募说明书公布后，应当分别置备于基金管理人、基金托管人和基金销售
机构的住所，供公众查阅、复制。
基金定期报告公布后，应当分别置备于基金管理人和基金托管人的住所，
以供公众查阅、复制。
（八）暂停或延迟信息披露的情形华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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1、基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；
2、因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金
资产价值时；
3、占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金管理人为保障
基金份额持有人的利益，已决定延迟估值；
4、法律法规规定、中国证监会或《基金合同》认定的其他情形。
十六、风险揭示
基金风险表现为基金收益的波动，基金管理过程中任何影响基金收益的因
素都是基金风险的来源。作为代理基金投资人进行投资的工具，科学严谨的风
险管理对于基金投资管理成功与否至关重要。因此在基金管理过程中，对风险
的识别、评估和控制应贯穿基金投资管理的全过程。基金的风险按来源可以分
为市场风险、管理风险、流动性风险、投资策略风险和其他风险。
（一）市场风险
金融资产价格受经济因素、政治因素、投资心理和交易制度等各种因素的
影响，资产价格的变化导致基金收益水平变化，产生风险。
1、政策风险
货币政策、财政政策、产业政策和证券市场监管政策等国家政策的变化对
证券市场产生一定的影响，可能导致市场价格波动，从而影响基金收益。
2、利率风险
金融市场利率波动会导致股票市场价格及利息收益的变动，同时直接影响
企业的融资成本和利润水平。基金投资于股票和债券，收益水平会受到利率变
化的影响。
3、信用风险
指基金在交易过程发生交收违约，或者基金所投资债券之发行人出现违约、
拒绝支付到期本息，或者上市公司信息披露不真实、不完整，都可能导致基金
资产损失和收益变化。
4、通货膨胀风险华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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由于通货膨胀率提高，基金的实际投资价值会因此降低。
5、再投资风险
再投资风险反映了利率下降对固定收益证券和回购等利息收入再投资收益
的影响。当利率下降时，基金从投资的固定收益证券和回购所得的利息收入进
行再投资时，将获得比以前少的收益率。
6、法律风险
由于法律法规方面的原因，某些市场行为受到限制或合同不能正常执行，
导致了基金资产损失的风险。
（二）管理风险
在基金管理运作过程中基金管理人的知识、经验、判断、决策、技能等，
会影响其对信息的占有和对经济形势、证券价格走势的判断，从而影响基金收
益水平。因此，本基金可能因为基金管理人的管理水平、管理手段和管理技术
等因素影响基金收益水平。
（三）流动性风险
（1）拟投资市场、行业及资产的流动性风险评估
本基金是混合型基金，与此同时，本基金严格控制流动性受限资产的投资
比例。
按照基金合同中投资限制部分约定，本基金主动投资于流动性受限资产的
市值合计不得超过基金资产净值的 15%，整体资产流动性状况良好，可以满足
本基金的日常运作需求。
（2）巨额赎回情形下的流动性风险管理措施
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决
定全额赎回或部分延期赎回。当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回
申请时，按正常赎回程序执行。当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困
难或认为因支付投资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造
成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额
的 10%的前提下，可对其余赎回申请延期办理。
此外，连续 2 个开放日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有
必要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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项，但不得超过 20 个工作日。
当基金发生巨额赎回，在单个基金份额持有人超过上一开放日基金总份额
30%以上的赎回申请情形下，基金管理人可以延期办理该基金份额持有人的赎
回申请。当办理延期赎回时，基金管理人对于其超过基金总份额 30%以上部分
的赎回申请，自动实施延期办理。对于其余当日非自动延期办理的赎回申请，
应当按单个账户非自动延期办理的赎回申请量占非自动延期办理的赎回申请总
量的比例，确定当日受理的赎回份额。
（3）实施备用的流动性风险管理工具的情形、程序及对投资者的潜在影响
本基金的备用流动性风险管理工具包括延期办理巨额赎回申请、暂停接受
赎回申请、延缓支付赎回款项、收取短期赎回费、暂停基金估值等。
延期办理巨额赎回申请、暂停接受赎回申请、延缓支付赎回款项等工具的
情形、程序见本招募说明书“八、基金份额的申购与赎回”之“（八）暂停赎
回或延缓支付赎回款项的情形” 和“（九）巨额赎回的情形及处理方式”的相
关规定。若本基金延期办理巨额赎回申请，投资者被延期办理的基金份额将面
临基金份额净值波动的风险并对投资者资金安排形成影响。若本基金暂停接受
赎回申请，投资者将面临无法赎回本基金的风险。若本基金延缓支付赎回款项，
赎回款到账时间将延后，可能对投资者的资金安排带来不利影响。
本基金收取的短期赎回费适用于持续持有期少于 7 日的投资者，费率为 1.5%。
短期赎回费由上述投资者承担，在赎回基金份额时收取，并全额计入基金财产。
短期赎回费将增加持续持有期少于 7 天投资者的投资成本，对其可获取得赎回
款项造成不利影响。
暂停基金估值适用于前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参
考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性的情形，
届时基金管理人与基金托管人协商确认后，将暂停基金估值，并采取延缓支付
赎回款项或暂停接受基金申购赎回申请的措施。若本基金暂停基金估值，一方
面投资者将无法获知该估值日的基金份额净值信息；另一方面基金将延缓支付
赎回款项或暂停接受基金的申购赎回申请。延缓支付赎回款项可能影响投资者
的资金安排，暂停接受基金申购赎回将导致投资者无法申购或者赎回本基金。
（四）股指期货等金融衍生品投资风险 华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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金融衍生品是一种金融合约，其价值取决于一种或多种基础资产或指数，
其评价主要源自于对挂钩资产的价格与价格波动的预期。投资于衍生品需承受
市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险和法律风险等。由于衍生品通常
具有杠杆效应，价格波动比标的工具更为剧烈，有时候比投资标的资产要承担
更高的风险。并且由于衍生品定价相当复杂，不适当的估值有可能使基金资产
面临损失风险。股指期货采用保证金交易制度，由于保证金交易具有杠杆性，
当出现不利行情时，股价指数微小的变动就可能会使投资人权益遭受较大损失。
股指期货采用每日无负债结算制度，如果没有在规定的时间内补足保证金，按
规定将被强制平仓，可能给投资带来重大损失。
（五）量化基金特有的风险
本基金是量化基金，采用自主研发的数量化投资管理系统进行选股和相关
操作，存在其特有的风险，如风险判定模型判断有误、择股模型筛选股票不当、
参数设立错误和系统运行所产生的风险。
（六）其他风险
1、技术风险
计算机、通讯系统、交易网络等技术保障系统或信息网络支持出现异常情
况，可能导致基金日常的申购赎回无法按正常时限完成、注册登记系统瘫痪、
核算系统无法按正常时限显示产生净值、基金的投资交易指令无法及时传输等
风险。
2、战争、自然灾害等不可抗力因素的出现，将会严重影响证券市场的运行，
可能导致基金资产的损失。
3、金融市场危机、行业竞争、代理机构违约、托管行违约等超出基金管理
人自身直接控制能力之外的风险，可能导致基金或者基金份额持有人的利益受
损。
十七、基金合同的变更、终止与基金财产的清算
(一)《基金合同》的变更
1、变更基金合同涉及法律法规规定或本合同约定应经基金份额持有人大会华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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决议通过的事项的，应召开基金份额持有人大会决议通过。对于可不经基金份
额持有人大会决议通过的事项，由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告，
并报中国证监会备案。
2、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议经中国证监会核准生
效后方可执行，自决议生效之日起在指定媒体公告。
(二)《基金合同》的终止事由
有下列情形之一的，在履行相关程序后，《基金合同》应当终止：
1、基金份额持有人大会决定终止的；
2、基金管理人、基金托管人职责终止，在 6 个月内没有新基金管理人、新
基金托管人承接的；
3、《基金合同》约定的其他情形；
4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。
(三)基金财产的清算
1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起 30 个工作日
内成立清算小组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下
进行基金清算。
2、基金财产清算小组组成：基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托
管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的
人员组成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。
3、基金财产清算小组职责：基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、
估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。
4、基金财产清算程序：
（1）《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金；
（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；
（3）对基金财产进行估值和变现；
（4）制作清算报告；
（5）聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计，聘请律师事务所对清算
报告出具法律意见书；
（6）将清算报告报中国证监会备案并公告；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（7）对基金财产进行分配。
5、基金财产清算的期限为 6 个月。
(四)清算费用
清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费
用，清算费用由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。
(五)基金财产清算剩余资产的分配
依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基
金财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的
基金份额比例进行分配。
(六)基金财产清算的公告
清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经会计师事务
所审计并由律师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产
清算公告于基金财产清算报告报中国证监会备案后 5 个工作日内由基金财产清
算小组进行公告。
(七)基金财产清算账册及文件的保存
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。
十八、基金合同的内容摘要
A. 基金管理人、基金托管人和基金份额持有人的权利及义务
（一） 基金管理人的权利与义务
1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的权利包
括但不限于：
（1）依法募集基金；
（2）自《基金合同》生效之日起，根据法律法规和《基金合同》独立运用
并管理基金财产；
（3）依照《基金合同》收取基金管理费以及法律法规规定或中国证监会批
准的其他费用；
（4）销售基金份额；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（5）召集基金份额持有人大会；
（6）依据《基金合同》及有关法律规定监督基金托管人，如认为基金托管
人违反了《基金合同》及国家有关法律规定，应呈报中国证监会和其他监管部
门，并采取必要措施保护基金投资者的利益；
（7）在基金托管人更换时，提名新的基金托管人；
（8）选择、更换基金销售机构，对基金销售机构的相关行为进行监督和处
理；
（9）担任或委托其他符合条件的机构担任基金登记机构办理基金登记业务
并获得《基金合同》规定的费用；
（10）依据《基金合同》及有关法律规定决定基金收益的分配方案；
（11）在《基金合同》约定的范围内，拒绝或暂停受理申购与赎回申请； 
（12）依照法律法规为基金的利益对被投资公司行使股东权利，为基金的
利益行使因基金财产投资于证券所产生的权利；
（13）在法律法规允许的前提下，为基金的利益依法为基金进行融资； 
（14）以基金管理人的名义，代表基金份额持有人的利益行使诉讼权利或
者实施其他法律行为；
（15）选择、更换律师事务所、会计师事务所、证券经纪商或其他为基金
提供服务的外部机构；
（16）在符合有关法律、法规的前提下，制订和调整有关基金认购、申购、
赎回、转换和非交易过户的业务规则；
（17）法律法规和《基金合同》规定的其他权利。
2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金管理人的义务包
括但不限于：
（1）依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理
基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；
（2）办理基金备案手续；
（3）自《基金合同》生效之日起,以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运
用基金财产；
（4）配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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的经营方式管理和运作基金财产；
（5）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，
保证所管理的基金财产和基金管理人的财产相互独立,对所管理的不同基金分别
管理，分别记账，进行证券投资；
（6）除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外,不得利用基金
财产为自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产；
（7）依法接受基金托管人的监督；
（8）采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的
方法符合《基金合同》等法律文件的规定，按有关规定计算并公告基金资产净
值，确定基金份额申购、赎回的价格；
（9）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；
（10）编制季度、半年度和年度基金报告；
（11） 严格按照《基金法》、《基金合同》及其他有关规定，履行信息披
露及报告义务；
（12）保守基金商业秘密，不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金
法》、《基金合同》及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予
保密，不向他人泄露；
（13）按《基金合同》的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持
有人分配基金收益；
（14）按规定受理申购与赎回申请，及时、足额支付赎回款项；
（15）依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定召集基金份额持有
人大会或配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；
（16）按规定保存基金财产管理业务活动的会计账册、报表、记录和其他
相关资料 15 年以上；
（17）确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出，并
且保证投资者能够按照《基金合同》规定的时间和方式，随时查阅到与基金有
关的公开资料，并在支付合理成本的条件下得到有关资料的复印件；
（18）组织并参加基金财产清算小组,参与基金财产的保管、清理、估价、
变现和分配；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（19）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监
会并通知基金托管人；
（20）因违反《基金合同》导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合
法权益时，应当承担赔偿责任，其赔偿责任不因其退任而免除；
（21）监督基金托管人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务，
基金托管人违反《基金合同》造成基金财产损失时，基金管理人应为基金份额
持有人利益向基金托管人追偿；
（22）当基金管理人将其义务委托第三方处理时，应当对第三方处理有关
基金事务的行为承担责任；
（23）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或实施
其他法律行为；
（24）基金管理人在募集期间未能达到基金的备案条件，《基金合同》不
能生效，基金管理人承担全部募集费用，将已募集资金并加计银行同期存款利
息在基金募集期结束后 30 日内退还基金认购人；
（25）执行生效的基金份额持有人大会的决议；
（26）建立并保存基金份额持有人名册；
（27）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。
（二） 基金托管人的权利与义务
1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的权利包
括但不限于：
（1）自《基金合同》生效之日起，依法律法规和《基金合同》的规定安全
保管基金财产；
（2）依《基金合同》约定获得基金托管费以及法律法规规定或监管部门批
准的其他费用；
（3）监督基金管理人对本基金的投资运作，如发现基金管理人有违反《基
金合同》及国家法律法规行为，对基金财产、其他当事人的利益造成重大损失
的情形，应呈报中国证监会，并采取必要措施保护基金投资者的利益；
（4）根据相关市场规则，为基金开设证券账户、为基金办理证券交易资金
清算。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（5）提议召开或召集基金份额持有人大会；
（6）在基金管理人更换时，提名新的基金管理人；
（7）法律法规和《基金合同》规定的其他权利。
2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金托管人的义务包
括但不限于：
（1）以诚实信用、勤勉尽责的原则持有并安全保管基金财产；
（2）设立专门的基金托管部门，具有符合要求的营业场所，配备足够的、
合格的熟悉基金托管业务的专职人员，负责基金财产托管事宜；
（3）建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度，
确保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管人自有财产以及不同
的基金财产相互独立；对所托管的不同的基金分别设置账户，独立核算，分账
管理，保证不同基金之间在账户设置、资金划拨、账册记录等方面相互独立；
（4）除依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定外，不得利用基金
财产为自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人托管基金财产；
（5）保管由基金管理人代表基金签订的与基金有关的重大合同及有关凭证；
（6）按规定开设基金财产的资金账户和证券账户,按照《基金合同》的约
定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜；
（7）保守基金商业秘密，除《基金法》、《基金合同》及其他有关规定另
有规定外，在基金信息公开披露前予以保密，不得向他人泄露；
（8）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值、基金份额申购、赎回价
格；
（9）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项；
（10）对基金财务会计报告、季度、半年度和年度基金报告出具意见，说
明基金管理人在各重要方面的运作是否严格按照《基金合同》的规定进行；如
果基金管理人有未执行《基金合同》规定的行为，还应当说明基金托管人是否
采取了适当的措施；
（11）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料 15 年以
上；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（12）建立并保存基金份额持有人名册；
（13）按规定制作相关账册并与基金管理人核对；
（14）依据基金管理人的指令或有关规定向基金份额持有人支付基金收益
和赎回款项；
（15）依据《基金法》、《基金合同》及其他有关规定，召集基金份额持
有人大会或配合基金管理人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；
（16）按照法律法规和《基金合同》的规定监督基金管理人的投资运作；
（17）参加基金财产清算小组，参与基金财产的保管、清理、估价、变现
和分配；
（18）面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破产时，及时报告中国证监
会和银行监管机构，并通知基金管理人；
（19）因违反《基金合同》导致基金财产损失时，应承担赔偿责任，其赔
偿责任不因其退任而免除；
（20）按规定监督基金管理人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的
义务，基金管理人因违反《基金合同》造成基金财产损失时，应为基金份额持
有人利益向基金管理人追偿；
（21）执行生效的基金份额持有人大会的决定；
（22）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。
（三） 基金份额持有人的权力与义务
1、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金份额持有人的权
利包括但不限于：
（1）分享基金财产收益；
（2）参与分配清算后的剩余基金财产；
（3）依法申请赎回其持有的基金份额；
（4）按照规定要求召开基金份额持有人大会；
（5）出席或者委派代表出席基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会
审议事项行使表决权；
（6）查阅或者复制公开披露的基金信息资料；
（7）监督基金管理人的投资运作；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（8）对基金管理人、基金托管人、基金销售机构损害其合法权益的行为依
法提起诉讼或仲裁；
（9）法律法规和《基金合同》规定的其他权利。
2、根据《基金法》、《运作办法》及其他有关规定，基金份额持有人的义
务包括但不限于：
（1）认真阅读并遵守《基金合同》；
（2）了解所投资基金产品，了解自身风险承受能力，自行承担投资风险；
（3）关注基金信息披露，及时行使权利和履行义务；
（4）缴纳基金认购、申购、赎回款项及法律法规和《基金合同》所规定的
费用；
（5）在其持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者《基金合同》终止的
有限责任；
（6）不从事任何有损基金及其他《基金合同》当事人合法权益的活动；
（7）执行生效的基金份额持有人大会的决定；
（8）返还在基金交易过程中因任何原因获得的不当得利；
（9）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他义务。
B. 基金份额持有人大会召集、议事及表决的程序和规则
基金份额持有人大会由基金份额持有人组成，基金份额持有人的合法授权
代表有权代表基金份额持有人出席会议并表决。基金份额持有人持有的每一基
金份额拥有平等的投票权。
（一）召开事由
1、当出现或需要决定下列事由之一的，应当召开基金份额持有人大会：
（1）终止《基金合同》；
（2）更换基金管理人；
（3）更换基金托管人；
（4）转换基金运作方式；
（5）提高基金管理人、基金托管人的报酬标准（根据法律法规的要求提高
该等报酬标准的除外）；
（6）变更基金类别；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（7）本基金与其他基金的合并；
（8）变更基金投资目标、范围或策略（法律法规、中国证监会和基金合同
另有规定的除外）； 
（9）变更基金份额持有人大会程序；
（10）基金管理人或基金托管人要求召开基金份额持有人大会；
（11）单独或合计持有本基金总份额 10%以上（含 10%）基金份额的基金
份额持有人（以基金管理人收到提议当日的基金份额计算，下同）就同一事项
书面要求召开基金份额持有人大会；
（12）对基金当事人权利和义务产生重大影响的其他事项；
（13）法律法规、《基金合同》或中国证监会规定的其他应当召开基金份
额持有人大会的事项。
2、以下情况可由基金管理人和基金托管人协商后修改，不需召开基金份额
持有人大会：
（1）调低基金管理费、基金托管费和其他应由基金或基金份额持有人承担
的费用；
（2）法律法规要求增加的基金费用的收取；
（3）在法律法规和《基金合同》规定的范围内调整本基金的申购费率、调
低赎回费率或调整收费方式；
（4）因相应的法律法规发生变动而应当对《基金合同》进行修改；
（5）对《基金合同》的修改对基金份额持有人利益无实质性不利影响或修
改不涉及《基金合同》当事人权利义务关系发生变化；
（6）按照法律法规和《基金合同》规定不需召开基金份额持有人大会的以
外的其他情形。
（二）会议召集人及召集方式
1、除法律法规规定或《基金合同》另有约定外，基金份额持有人大会由基
金管理人召集；
2、基金管理人未按规定召集或不能召集时，由基金托管人召集；
3、基金托管人认为有必要召开基金份额持有人大会的，应当向基金管理人
提出书面提议。基金管理人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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并书面告知基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定之日起








 
60 日内召开；基金管理人决定不召集，基金托管人仍认为有必要召开的，
应当由基金托管人自行召集。
4、代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有人就同一事项书面
要求召开基金份额持有人大会，应当向基金管理人提出书面提议。基金管理人
应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面告知提出提议的基金
份额持有人代表和基金托管人。基金管理人决定召集的，应当自出具书面决定
之日起 60 日内召开；基金管理人决定不召集，代表基金份额 10%以上（含 10%）
的基金份额持有人仍认为有必要召开的，应当向基金托管人提出书面提议。基
金托管人应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面告知提出提
议的基金份额持有人代表和基金管理人；基金托管人决定召集的，应当自出具
书面决定之日起 60 日内召开。
5、代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有人就同一事项要求
召开基金份额持有人大会，而基金管理人、基金托管人都不召集的，单独或合
计代表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额持有人有权自行召集，并至少
提前 30 日报中国证监会备案。基金份额持有人依法自行召集基金份额持有人大
会的，基金管理人、基金托管人应当配合，不得阻碍、干扰。
6、基金份额持有人会议的召集人负责选择确定开会时间、地点、方式和权
益登记日。
（三）召开基金份额持有人大会的通知时间、通知内容、通知方式
1、召开基金份额持有人大会，召集人应于会议召开前 30 日，在指定媒体
公告。基金份额持有人大会通知应至少载明以下内容：
（1）会议召开的时间、地点和会议形式；
（2）会议拟审议的事项、议事程序和表决方式；
（3）有权出席基金份额持有人大会的基金份额持有人的权益登记日；
（4）授权委托证明的内容要求（包括但不限于代理人身份，代理权限和代
理有效期限等）、送达时间和地点;
（5）会务常设联系人姓名及联系电话；
（6）出席会议者必须准备的文件和必须履行的手续；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（7）召集人需要通知的其他事项。
2、采取通讯开会方式并进行表决的情况下，由会议召集人决定在会议通知
中说明本次基金份额持有人大会所采取的具体通讯方式、委托的公证机关及其
联系方式和联系人、书面表决意见寄交的截止时间和收取方式。
3、如召集人为基金管理人，还应另行书面通知基金托管人到指定地点对表
决意见的计票进行监督；如召集人为基金托管人，则应另行书面通知基金管理
人到指定地点对表决意见的计票进行监督；如召集人为基金份额持有人，则应
另行书面通知基金管理人和基金托管人到指定地点对表决意见的计票进行监督。
基金管理人或基金托管人拒不派代表对书面表决意见的计票进行监督的，不影
响表决意见的计票效力。
（四）基金份额持有人出席会议的方式
基金份额持有人大会可通过现场开会方式、通讯开会方式或法律法规和监
管机关允许的其他方式召开，会议的召开方式由会议召集人确定。
1、现场开会。由基金份额持有人本人出席或以代理投票授权委托证明委派
代表出席，现场开会时基金管理人和基金托管人的授权代表应当列席基金份额
持有人大会，基金管理人或托管人不派代表列席的，不影响表决效力。现场开
会同时符合以下条件时，可以进行基金份额持有人大会议程：
（1）亲自出席会议者持有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的委托人
持有基金份额的凭证及委托人的代理投票授权委托证明符合法律法规、《基金
合同》和会议通知的规定，并且持有基金份额的凭证与基金管理人持有的登记
资料相符；
（2）经核对，汇总到会者出示的在权益登记日持有基金份额的凭证显示，
有效的基金份额不少于本基金在权益登记日基金总份额的 50%（含 50%）。
2、通讯开会。通讯开会系指基金份额持有人将其对表决事项的投票以书面
形式在表决截至日以前送达至召集人指定的地址。通讯开会应以书面方式或法
律法规和监管机关允许的其他方式进行表决。
在同时符合以下条件时，通讯开会的方式视为有效：
（1）会议召集人按《基金合同》约定公布会议通知后，在 2 个工作日内连
续公布相关提示性公告；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（2）召集人按基金合同约定通知基金托管人（如果基金托管人为召集人，
则为基金管理人）到指定地点对书面表决意见的计票进行监督。会议召集人在
基金托管人（如果基金托管人为召集人，则为基金管理人）和公证机关的监督
下按照会议通知规定的方式收取基金份额持有人的书面表决意见；基金托管人
或基金管理人经通知不参加收取书面表决意见的，不影响表决效力；
（3）本人直接出具书面意见或授权他人代表出具书面意见的，基金份额持
有人所持有的基金份额不小于在权益登记日基金总份额的 50%（含 50%）；
（4）上述第（3）项中直接出具书面意见的基金份额持有人或受托代表他
人出具书面意见的代理人，同时提交的持有基金份额的凭证、受托出具书面意
见的代理人出具的委托人持有基金份额的凭证及委托人的代理投票授权委托证
明符合法律法规、《基金合同》和会议通知的规定，并与基金登记机构记录相
符；
（5）会议通知公布前报中国证监会备案。
3、在法律法规和监管机关允许的情况下，本基金亦可采用网络、电话等其
他非现场方式由基金份额持有人对其代表进行授权或召开基金份额持有人大会，
会议程序比照现场开会或通讯开会。
（五）议事内容与程序
1、议事内容及提案权
议事内容为关系基金份额持有人利益的重大事项，如《基金合同》的重大
修改、决定终止《基金合同》、更换基金管理人、更换基金托管人、与其他基
金合并、法律法规及《基金合同》规定的其他事项以及会议召集人认为需提交
基金份额持有人大会讨论的其他事项。
基金份额持有人大会的召集人发出召集会议的通知后，对原有提案的修改
应当在基金份额持有人大会召开前及时公告。
基金份额持有人大会不得对未事先公告的议事内容进行表决。
2、议事程序
（1）现场开会
在现场开会的方式下，首先由大会主持人按照下列第（七）条规定程序确
定和公布监票人，然后由大会主持人宣读提案，经讨论后进行表决，并形成大华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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会决议。大会主持人为基金管理人授权出席会议的代表，在基金管理人授权代
表未能主持大会的情况下，由基金托管人授权其出席会议的代表主持；如果基
金管理人授权代表和基金托管人授权代表均未能主持大会，则由出席大会的基
金份额持有人和代理人所持表决权的 50%以上（含 50%）选举产生一名基金份
额持有人作为该次基金份额持有人大会的主持人。基金管理人和基金托管人拒
不出席或主持基金份额持有人大会，不影响基金份额持有人大会作出的决议的
效力。
会议召集人应当制作出席会议人员的签名册。签名册载明参加会议人员姓
名（或单位名称）、身份证明文件号码、持有或代表有表决权的基金份额、委
托人姓名（或单位名称）和联系方式等事项。
（2）通讯开会
在通讯开会的情况下，首先由召集人提前 30 日公布提案，在所通知的表决
截止日期后 2 个工作日内在公证机关监督下由召集人统计全部有效表决，在公
证机关监督下形成决议。
（六）表决
基金份额持有人所持每份基金份额有一票表决权。
基金份额持有人大会决议分为一般决议和特别决议：
1、一般决议，一般决议须经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持表
决权的 50%以上（含 50%）通过方为有效；除下列第 2 项所规定的须以特别决
议通过事项以外的其他事项均以一般决议的方式通过。
2、特别决议，特别决议应当经参加大会的基金份额持有人或其代理人所持
表决权的三分之二以上（含三分之二）通过方可做出。转换基金运作方式、更
换基金管理人或者基金托管人、终止《基金合同》以特别决议通过方为有效。
基金份额持有人大会采取记名方式进行投票表决。
采取通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相反证据证明，否则提
交符合会议通知中规定的确认投资者身份文件的表决视为有效出席的投资者，
表面符合会议通知规定的书面表决意见视为有效表决，表决意见模糊不清或相
互矛盾的视为弃权表决，但应当计入出具书面意见的基金份额持有人所代表的
基金份额总数。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金份额持有人大会的各项提案或同一项提案内并列的各项议题应当分开
审议、逐项表决。
（七）计票
1、现场开会
（1）如大会由基金管理人或基金托管人召集，基金份额持有人大会的主持
人应当在会议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人和代理人中选举两名基
金份额持有人代表与大会召集人授权的一名监督员共同担任监票人；如大会由
基金份额持有人自行召集或大会虽然由基金管理人或基金托管人召集，但是基
金管理人或基金托管人未出席大会的，基金份额持有人大会的主持人应当在会
议开始后宣布在出席会议的基金份额持有人中选举三名基金份额持有人代表担
任监票人。基金管理人或基金托管人不出席大会的，不影响计票的效力。
（2）监票人应当在基金份额持有人表决后立即进行清点并由大会主持人当
场公布计票结果。
（3）如果会议主持人或基金份额持有人或代理人对于提交的表决结果有怀
疑，可以在宣布表决结果后立即对所投票数要求进行重新清点。监票人应当进
行重新清点，重新清点以一次为限。重新清点后，大会主持人应当当场公布重
新清点结果。
（4）计票过程应由公证机关予以公证,基金管理人或基金托管人拒不出席
大会的，不影响计票的效力。
2、通讯开会
在通讯开会的情况下，计票方式为：由大会召集人授权的两名监督员在基
金托管人授权代表（若由基金托管人召集，则为基金管理人授权代表）的监督
下进行计票，并由公证机关对其计票过程予以公证。基金管理人或基金托管人
拒派代表对书面表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。
（八）生效与公告
基金份额持有人大会的决议，召集人应当自通过之日起 5 日内报中国证监
会核准或者备案。
基金份额持有人大会的决议自中国证监会依法核准或者出具无异议意见之
日起生效。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金份额持有人大会决议自生效之日起 2 个工作日内在指定媒体上公告。
如果采用通讯方式进行表决，在公告基金份额持有人大会决议时，必须将公证
书全文、公证机构、公证员姓名等一同公告。
基金管理人、基金托管人和基金份额持有人应当执行生效的基金份额持有
人大会的决议。生效的基金份额持有人大会决议对全体基金份额持有人、基金
管理人、基金托管人均有约束力。
C. 基金收益分配原则、执行方式
（一）基金利润的构成
基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除
相关费用后的余额，基金已实现收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余
额。
（二）基金可供分配利润
基金可供分配利润指截至收益分配基准日基金未分配利润与未分配利润中
已实现收益的孰低数。
（三）基金收益分配原则
1、在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年最多分配 4 次，每
次基金收益分配比例不低于收益分配基准日可供分配利润的 10%；若基金合同
生效不满 3 个月则可不进行收益分配；
2、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现
金红利或将现金红利按除权后的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；
若投资人不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；
3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的
基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值。
4、每一基金份额享有同等分配权；
5、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
（四）收益分配方案
基金收益分配方案中应载明截止收益分配基准日的可供分配利润、基金收
益分配对象、分配时间、分配数额及比例、分配方式等内容。
（五）收益分配方案的确定、公告与实施华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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本基金收益分配方案由基金管理人拟定，并由基金托管人复核，在 2 个工
作日内在指定媒体公告并报中国证监会备案。
基金红利发放日距离收益分配基准日（即可供分配利润计算截至日）的时
间不得超过 15 个工作日。
（六）基金收益分配中发生的费用
基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资者自行承担。当
投资者的现金红利小于一定金额，不足于支付银行转账或其他手续费用时，基
金登记机构可将基金份额持有人的现金红利自动转为基金份额。红利再投资的
计算方法，依照《业务规则》执行。
D. 与基金财产管理、运用有关费用的提取、支付方式与比例
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、基金的开户费用、账户维护费用；
9、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他
费用。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费 
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.5%年费率计提。管理费的计算
方法如下：
H＝E×1.5 %÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日
内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假或不可抗
力等，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25%的年费率计提。托管费的
计算方法如下：
H＝E×0.25%÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向
基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日
内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日或不可抗力等，支付日
期顺延。
上述“（一）基金费用的种类中第 3－8 项费用”，根据有关法规及相应协
议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
（三）不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或
基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
E. 基金财产的投资范围和投资限制
（一）投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市
的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、
货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货及法律法规或中国证监会允许华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。
本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监
会核准上市的股票）投资比例为基金资产的 0-95%。大盘股投资比例不低于股
票资产的 80%，其中大盘股是指总市值不低于 20 亿元或者流通市值不低于
15 亿元。债券、权证、现金、货币市场工具、资产支持证券及法律法规或中国
证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的 5%-100%，其中权证占基金
资产净值的 0%-3%，每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金
后，保持现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净
值的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等，股指期货
的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。如法律法规或监管机构以后
允许基金投资其他品种的，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资
范围。
（二）投资限制
1、组合限制
本基金在投资策略上兼顾投资原则以及开放式基金的固有特点，通过分散
投资降低基金财产的非系统性风险，保持基金组合良好的流动性。基金的投资
组合将遵循以下限制：
（1）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的
10%；
（2）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3%；
（3）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不超过该证
券的 10%；
（4）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的
10%；
（5）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基
金资产净值的 40%；在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1 年，债
券回购到期后不展期；
（6）本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国
证监会核准上市的股票）投资比例为基金资产的 0-95%；其中大盘股投资比例华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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不低于股票资产的 80%；债券、权证、现金、货币市场工具、资产支持证券及
法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的比例为 5%-
100%；
（7）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过
基金资产净值的 10%；
（8）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的
20%；
（9）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过
该资产支持证券规模的 10%；
（10）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支
持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10%；
（11）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券。
基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在
评级报告发布之日起 3 个月内予以全部卖出；
（12）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的
总资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；
（13）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金
资产净值的 0.5%；
（14）本基金投资流通受限证券，基金管理人应根据中国证监会相关规定，
与基金托管人在基金托管协议中明确基金投资流通受限证券的比例，根据比例
进行投资。基金管理人应制定严格的投资决策流程和风险控制制度，防范流动
性风险、法律风险和操作风险等各种风险；
（15）本基金在任何交易日日终，持有的买入股指期货合约价值不得超过
基金资产净值的 10%；
（16）本基金在任何交易日日终，持有的买入期货合约价值与有价证券市
值之和，不得超过基金资产净值的 95%；其中，有价证券指股票、债券（不含
到期日在一年以内的政府债券）、权证、资产支持证券、中期票据等；
（17）本基金在任何交易日日终，持有的卖出期货合约价值不得超过基金华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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持有的股票总市值的 20%；
本基金管理人应当按照中国金融期货交易所要求的内容、格式与时限向交
易所报告所交易和持有的卖出期货合约情况、交易目的及对应的证券资产情况
等；
（18）本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值，合计
（轧
差计算）应当符合基金合同关于股票投资比例的有关约定；
（19）本基金在任何交易日内交易（不包括平仓）的股指期货合约的成交
金额不得超过上一交易日基金资产净值的 20%；
（20）本基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，
应当保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府债券，其中
现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；
（21）本基金管理人管理的全部开放式基金（包括开放式基金以及处于开
放期的定期开放基金）持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市
公司可流通股票的 15%；本基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司
发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%；
（22）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净
值的 15%，因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人
之外的因素致使基金不符合前述比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性
受限资产的投资；
（23）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易
对手开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与本基金合同约定的投
资范围保持一致；
（24）法律法规、监管部门或基金合同规定的其他比例限制。
本基金在开始进行股指期货投资之前，应与基金托管人就股指期货清算、
估值、交割等事宜另行具体协商。
法律法规或监管部门变更或取消上述限制，如适用于本基金，则本基金履
行适当程序后，投资不再受相关限制。
除上述第（11）、（20）、（22）、（23）项外，因证券、期货市场波动、华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的
因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的，基金管理人应当在 10 个交
易日内进行调整。
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的有关约定。基金托管人对基金投资的监督与检查自本《基金合同》
生效之日起开始。
2、禁止行为
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：
（1）承销证券；
（2）向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；
（5）向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管
人发行的股票或者债券；
（6）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管
理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的
证券；
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（8）依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。
（9）法律法规或监管部门取消上述限制，履行适当程序后，如适用于本基
金，则本基金投资不再受相关限制。
F. 基金资产净值的计算方法和公告方式
（一）基金资产净值的计算方法
1、基金份额净值是按照每个工作日闭市后，基金资产净值除以当日基金份
额的余额数量计算，精确到 0.001 元，小数点后第 4 位四舍五入。国家另有规
定的，从其规定。每个工作日计算基金资产净值及基金份额净值，并按规定公
告。
2、基金管理人应每个工作日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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或本基金合同的规定暂停估值时除外。基金管理人每个工作日对基金资产估值
后，将基金份额净值结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金
管理人对外公布。
（二）基金资产净值的公告方式
《基金合同》生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人
应当至少每周公告一次基金资产净值和基金份额净值。
在开始办理基金份额申购或者赎回后，基金管理人应当在每个开放日的次
日，通过网站、基金份额发售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值
和基金份额累计净值。
基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基
金份额净值。基金管理人应当在前款规定的市场交易日的次日，将基金资产净
值、基金份额净值和基金份额累计净值登载在指定媒体上。
G. 基金合同的终止与基金财产的清算
（一）《基金合同》的变更
1、变更基金合同涉及法律法规规定或本合同约定应经基金份额持有人大会
决议通过的事项的，应召开基金份额持有人大会决议通过。对于可不经基金份
额持有人大会决议通过的事项，由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告，
并报中国证监会备案。
2、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议经中国证监会核准生
效后方可执行，自决议生效之日起在指定媒体公告。
（二）《基金合同》的终止事由
有下列情形之一的，在履行相关程序后，《基金合同》应当终止：
1、基金份额持有人大会决定终止的；
2、基金管理人、基金托管人职责终止，在 6 个月内没有新基金管理人、新
基金托管人承接的；
3、《基金合同》约定的其他情形；
4、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。
（三）基金财产的清算
1、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起 30 个工作日华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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内成立清算小组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下
进行基金清算。
2、基金财产清算小组组成：基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托
管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的
人员组成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。
3、基金财产清算小组职责：基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、
估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。
4、基金财产清算程序：
（1）《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金；
（2）对基金财产和债权债务进行清理和确认；
（3）对基金财产进行估值和变现；
（4）制作清算报告；
（5）聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计，聘请律师事务所对清算
报告出具法律意见书；
（6）将清算报告报中国证监会备案并公告；
（7）对基金财产进行分配。
5、基金财产清算的期限为 6 个月。
（四）清算费用
清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费
用，清算费用由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。
（五）基金财产清算剩余资产的分配
依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基
金财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的
基金份额比例进行分配。
（六）基金财产清算的公告
清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经会计师事务
所审计并由律师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产
清算公告于基金财产清算报告报中国证监会备案后 5 个工作日内由基金财产清
算小组进行公告。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（七）基金财产清算账册及文件的保存
基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存 15 年以上。
H. 争议解决方式
各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切
争议，如经友好协商未能解决的，应提交中国国际经济贸易仲裁委员会根据该
会当时有效的仲裁规则进行仲裁，仲裁地点为北京，仲裁裁决是终局性的并对
各方当事人具有约束力，仲裁费、律师费用由败诉方承担。
争议处理期间，基金合同当事人应恪守各自的职责，继续忠实、勤勉、尽
责地履行基金合同规定的义务，维护基金份额持有人的合法权益。
《基金合同》受中国法律管辖。
I. 基金合同存放地和投资人取得基金合同的方式
《基金合同》正本一式六份，除上报有关监管机构一式二份外，基金管理
人、基金托管人各持有二份，每份具有同等的法律效力。
《基金合同》可印制成册，供投资者在基金管理人、基金托管人、销售机
构的办公场所和营业场所查阅。
十九、基金托管协议的内容摘要
(一) 基金托管协议当事人






 1、基金管理人
名称：华商基金管理有限公司
住所：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层
法定代表人：李晓安
成立时间：2005 年 12 月 20 日
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基金字【2005】160 号
注册资本：壹亿元人民币
组织形式: 有限责任公司
经营范围：基金管理业务；发起设立基金
存续期间：持续经营华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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电话： 010-58573600
2、基金托管人
名称：华夏银行股份有限公司
住所：北京市东城区建国门内大街 22 号华夏银行大厦
法定代表人：李民吉
电话：（010）85238440
传真：（010）85238680
联系人：邓轼坡
成立时间：1992 年 10 月 14 日
组织形式：股份有限公司
注册资本：10,685,572,211 元人民币
批准设立机关和设立文号：中国人民银行[银复（1992）391 号]
存续期间：持续经营
经营范围：吸收公众存款；发放短期、中期和长期贷款；办理国内外结算；
办理票据承兑与贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；
买卖政府债券、金融债券；从事同业拆借；买卖、代理买卖外汇；从事银行卡
业务；提供信用证服务及担保；代理收付款项；提供保管箱服务；结汇、售汇
业务；保险兼业代理业务；经中国银行业监督管理委员会批准的其他业务。
(二) 基金托管人对基金管理人的业务监督
A.基金托管人对基金管理人的投资行为行使监督权
1、基金托管人根据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定，对下述基
金投资范围、投资对象进行监督。
本基金将投资于以下金融工具：
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市
的股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券、
货币市场工具、权证、资产支持证券、股指期货及法律法规或中国证监会允许
基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种的，基金管理人在履行
适当程序后，可以将其纳入投资范围。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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本基金不得投资于相关法律、法规、部门规章及《基金合同》禁止投资的
投资工具。
2、基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定对下述基金
投融资比例进行监督：
（1）按法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金的投资资产配置比
例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）投资
比例为基金资产的 0-95%，大盘股投资比例不低于股票资产的 80%，其中大盘
股是指总市值不低于 20 亿元或者流通市值不低于 15 亿元。债券、权证、现金、
货币市场工具、资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金
融工具占基金资产的 5%-100%， 其中权证占基金资产净值的 0%-3%，每个交
易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金或者到期日在
一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%，其中现金不包括结
算备付金、存出保证金、应收申购款等，股指期货的投资比例依照法律法规或
监管机构的规定执行。
基金因所持有股票价格的变化而导致大盘股投资比例低于上述规定的不在
限制之内，但基金管理人应在合理期限内进行调整，最长不超过 6 个月以符合
上述比例限定，法律法规另有规定时，从其规定。
如法律法规或监管机构以后允许本基金投资其他品种，基金管理人在履行
适当程序后，可以将其纳入投资范围，并可依据届时有效的法律法规适时合理
地调整投资范围。
（2）根据法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金投资组合遵循以
下投资限制： 
a)本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的 10%；
b)本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3%；
c)本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券
的 10%；
d)本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的
10%；
e)本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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资产净值的 40%；在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1 年，债券
回购到期后不展期； 
f)本基金的投资组合比例为：股票（包含中小板、创业板及其他经中国证
监会核准上市的股票）投资比例为基金资产的 0-95%；其中大盘股投资比例不
低于股票资产的 80%，大盘股是指总市值不低于 20 亿元或者流通市值不低于
15 亿元；债券、权证、现金、货币市场工具、资产支持证券及法律法规或中国
证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的比例为 5%-100%；
g)本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基
金资产净值的 10%；
h)本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的
20%；
i)本基金持有的同一( 指同一信用级别) 资产支持证券的比例，不得超过该资
产支持证券规模的 10%；
j)本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证
券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10%；
k)本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上(含 BBB)的资产支持证券。基
金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评
级报告发布之日起 3 个月内予以全部卖出；
l)基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资
产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；
m)本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产
净值的 0.5%；
n)本基金持有一家公司发行的流通受限证券，其市值不得超过基金资产净
值的 10%；本基金持有的所有流通受限证券，其市值不得超过基金资产净值的
15%；经基金管理人和基金托管人协商，可对以上比例进行调整；
o)本基金在任何交易日日终，持有的买入股指期货合约价值不得超过基 
金资产净值的 10%；
p)本基金在任何交易日日终，持有的买入期货合约价值与有价证券市值
之和，不得超过基金资产净值的 95%；其中，有价证券指股票、债券（不华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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含到期日在一年以内的政府债券）、权证、资产支持证券、中期票据等；
q)本基金在任何交易日日终，持有的卖出期货合约价值不得超过基金持
有的股票总市值的 20%；
r)本基金管理人应当按照中国金融期货交易所要求的内容、格式与时限向
交易所报告所交易和持有的卖出期货合约情况、交易目的及对应的证券资产情
况等。
s)本基金所持有的股票市值和买入、卖出股指期货合约价值，合计（轧
差计算）应当符合基金合同关于股票投资比例的有关约定；
t)本基金在任何交易日内交易（不包括平仓）的股指期货合约的成交金
额不得超过上一交易日基金资产净值的 20%；
u)本基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应
当保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府债券，其中现
金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；
v) 本基金管理人管理的全部开放式基金（包括开放式基金以及处于开放期
的定期开放基金）持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司
可流通股票的 15%；本基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司发行
的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的 30%；
w)本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的
15%，因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金管理人之外
的因素致使基金不符合前述比例限制的，基金管理人不得主动新增流动性受限
资产的投资；
x) 本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手
开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围
保持一致；
y) 法律法规、监管部门或基金合同规定的其他比例限制。
本基金在开始进行股指期货投资之前，应与基金托管人就股指期货清算、
估值、交割等事宜另行具体协商。
法律法规或监管部门变更或取消上述限制，如适用于本基金，则本基金履
行适当程序后，投资不再受相关限制。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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（3）法规允许的基金投资比例调整期限
除上述第（2）款第 k）、u）、w）、x）项外，由于证券、期货市场波动、
上市公司合并、基金规模变动或股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的
原因导致的投资组合不符合上述约定的比例，不在限制之内，但基金管理人应
在 10 个交易日内进行调整，以达到规定的投资比例限制要求。法律法规另有规
定的从其规定。
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符
合基金合同的有关约定。
（4）本基金可以按照国家的有关规定进行融资融券。
（5）相关法律、法规或部门规章规定的其他比例限制。
基金托管人对基金投资的监督与检查自《基金合同》生效之日起开始。
3、基金托管人根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定对下述基金
投资禁止行为进行监督： 
根据法律法规的规定及《基金合同》的约定，本基金禁止从事下列行为：
（1）承销证券；
（2）向他人贷款或提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但国务院另有规定的除外；
（5）向基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人
发行的股票或债券；
（6）买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与基金管理人、
基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（8）当时有效的法律法规、中国证监会及《基金合同》规定禁止从事的其
他行为。
如法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，基金管理人在履行适当程序
后可不受上述规定的限制。
4、基金托管人依据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定对于基金关
联投资限制进行监督。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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根据法律法规有关基金禁止从事的关联交易的规定，基金管理人和基金托
管人应事先相互提供与本机构有控股关系的股东或与本机构有其他重大利害关
系的公司名单及其更新，加盖公章并书面提交，并确保所提供的关联交易名单
的真实性、完整性、全面性。基金管理人有责任保管真实、完整、全面的关联
交易名单，并负责及时更新该名单。名单变更后基金管理人应及时发送基金托
管人，基金托管人于 2 个工作日内进行书面回函确认已知名单的变更。如果基
金托管人在运作中严格遵循了监督流程，基金管理人仍违规进行关联交易，并
造成基金资产损失的，由基金管理人承担责任。
若基金托管人发现基金管理人与关联交易名单中列示的关联方进行法律法
规禁止基金从事的关联交易时，基金托管人应及时提醒并协助基金管理人采取
必要措施阻止该关联交易的发生，若基金托管人采取必要措施后仍无法阻止关
联交易发生时，基金托管人有权向中国证监会报告。对于交易所场内已成交的
违规关联交易，基金托管人应按相关法律法规和交易所规则的规定进行结算，
同时向中国证监会报告。
5、基金托管人依据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定对基金管理
人参与银行间债券市场进行监督。
（1）基金托管人按以下方式对基金管理人参与银行间市场交易的交易对手
资信风险控制措施进行监督。
基金管理人向基金托管人提供符合法律法规及行业标准的银行间市场交易
对手的名单，并按照审慎的风险控制原则在该名单中约定各交易对手所适用的
交易结算方式。基金托管人在收到名单后 2 个工作日内回函确认收到该名单。
基金管理人应定期或不定期对银行间市场现券及回购交易对手的名单进行更新，
名单中增加或减少银行间市场交易对手时须提前书面通知基金托管人，基金托
管人于 2 个工作日内回函确认收到后，对名单进行更新。基金管理人收到基金
托管人书面确认后，被确认调整的名单开始生效，新名单生效前已与本次剔除
的交易对手所进行但尚未结算的交易，仍应按照协议进行结算。
如果基金托管人发现基金管理人与不在名单内的银行间市场交易对手进行
交易，应及时提醒基金管理人撤销交易，经提醒后基金管理人仍执行交易并造
成基金资产损失的，基金托管人不承担责任，发生此种情形时，基金托管人有华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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权报告中国证监会。
（2）基金托管人对于基金管理人参与银行间市场交易的交易方式的控制
基金管理人在银行间市场进行现券买卖和回购交易时，需按交易对手名单
中约定的该交易对手所适用的交易结算方式进行交易。如果基金托管人发现基
金管理人没有按照事先约定的交易方式进行交易时，基金托管人应及时提醒基
金管理人与交易对手重新确定交易方式，经提醒后仍未改正时造成基金资产损
失的，基金托管人不承担责任。
（3）基金管理人参与银行间市场交易的核心交易对手为中国工商银行、中
国银行、中国建设银行、中国农业银行和交通银行，基金管理人在通知基金托
管人后，可以根据当时的市场情况调整核心交易对手名单。基金管理人有责任
控制交易对手的资信风险，在与核心交易对手以外的交易对手进行交易时，由
于交易对手资信风险引起的损失先由基金管理人承担，其后有权要求相关责任
人进行赔偿。基金托管人的监督责任仅限于根据已提供的名单，审核交易对手
是否在名单内列明。
6、基金托管人对基金管理人选择存款银行进行监督。
本基金投资银行存款的信用风险主要包括存款银行的信用等级、存款银行
的支付能力等涉及到存款银行选择方面的风险。本基金核心存款银行名单为中
国工商银行、中国银行、中国建设银行、中国农业银行和交通银行，本基金投
资除核心存款银行以外的银行存款出现由于存款银行信用风险而造成的损失时，
先由基金管理人负责赔偿，之后有权要求相关责任人进行赔偿。基金管理人在
通知基金托管人后，可以根据当时的市场情况对于核心存款银行名单进行调整。
基金托管人的监督责任仅限于根据已提供的名单，审核核心存款银行是否在名
单内列明。
7、基金托管人对基金投资流通受限证券的监督
（1）基金投资流通受限证券，应遵守《关于规范基金投资非公开发行证券
行为的紧急通知》、《关于基金投资非公开发行股票等流通受限证券有关问题
的通知》等有关法律法规规定。
（2）流通受限证券，包括由《上市公司证券发行管理办法》规范的非公开
发行股票、公开发行股票网下配售部分等在发行时明确一定期限锁定期的可交华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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易证券，不包括由于发布重大消息或其他原因而临时停牌的证券、已发行未上
市证券、回购交易中的质押券等流通受限证券。
（3）基金管理人应在基金首次投资流通受限证券前，向基金托管人提供经
基金管理人董事会批准的有关基金投资流通受限证券的投资决策流程、风险控
制制度。基金投资非公开发行股票，基金管理人还应提供基金管理人董事会批
准的流动性风险处置预案。上述资料应包括但不限于基金投资流通受限证券的
投资额度和投资比例控制情况。
基金管理人应至少于首次执行投资指令之前两个工作日将上述资料书面发
至基金托管人，保证基金托管人有足够的时间进行审核。基金托管人应在收到
上述资料后两个工作日内，以书面或其他双方认可的方式确认收到上述资料。
（4）基金投资流通受限证券前，基金管理人应向基金托管人提供符合法律
法规要求的有关书面信息，包括但不限于拟发行证券主体的中国证监会批准文
件、发行证券数量、发行价格、锁定期，基金拟认购的数量、价格、总成本、
总成本占基金资产净值的比例、已持有流通受限证券市值占基金资产净值的比
例、资金划付时间等。基金管理人应保证上述信息的真实、完整，并应至少于
拟执行投资指令前两个工作日将上述信息书面发至基金托管人，保证基金托管
人有足够的时间进行审核。
（5）基金托管人应对基金管理人是否遵守法律法规、投资决策流程、风险
控制制度、流动性风险处置预案情况进行监督，并审核基金管理人提供的有关
书面信息。基金托管人认为上述资料可能导致基金出现风险的，有权要求基金
管理人在投资流通受限证券前就该风险的消除或防范措施进行补充书面说明，
并保留查看基金管理人风险管理部门就基金投资流通受限证券出具的风险评估
报告等备查资料的权利。否则，基金托管人有权拒绝执行有关指令。因拒绝执
行该指令造成基金财产损失的，基金托管人不承担任何责任，并有权报告中国
证监会。
如基金管理人和基金托管人无法达成一致，应及时上报中国证监会请求解
决。如果基金托管人切实履行监督职责，则不承担任何责任。如果基金托管人
没有切实履行监督职责，导致基金出现风险，基金托管人应承担连带责任。
B.基金托管人应根据有关法律法规的规定及《基金合同》的约定，对基金华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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资产净值计算、基金份额净值计算、应收资金到账、基金费用开支及收入确定、
基金收益分配、相关信息披露、基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等
进行监督和核查。
C.基金托管人发现基金管理人的投资运作及其他运作违反《基金法》、
《基金合同》、基金托管协议有关规定时，应及时以书面形式通知基金管理人
限期纠正，基金管理人收到通知后应在下一个工作日及时核对，并以书面形式
向基金托管人发出回函，进行解释或举证。
在限期内，基金托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改
正。基金管理人对基金托管人通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管
人应报告中国证监会。基金托管人有义务要求基金管理人赔偿因其违反《基金
合同》而致使投资者遭受的损失。
对于依据交易程序尚未成交的且基金托管人在交易前能够监控的投资指令，
基金托管人发现该投资指令违反关法律法规规定或者违反《基金合同》约定的，
应当拒绝执行，立即书面通知基金管理人，并向中国证监会报告。
对于必须于估值完成后方可获知的监控指标或依据交易程序已经成交的投
资指令，基金托管人发现该投资指令违反法律法规或者违反《基金合同》约定
的，应当立即书面通知基金管理人，并报告中国证监会。
基金管理人应积极配合和协助基金托管人的监督和核查，必须在规定时间
内答复基金托管人并改正，就基金托管人的疑义进行解释或举证，对基金托管
人按照法律法规要求需向中国证监会报送基金监督报告的，基金管理人应积极
配合提供相关数据资料和制度等。
基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，应立即报告中国证监会，同
时书面通知基金管理人限期纠正。
基金管理人无正当理由，拒绝、阻挠基金托管人根据本协议规定行使监督
权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍基金托管人进行有效监督，情节严重或经基
金托管人提出警告仍不改正的，基金托管人应报告中国证监会。
(三) 基金管理人对基金托管人的业务核查
基金管理人对基金托管人履行托管职责情况进行核查，核查事项包括但不
限于基金托管人安全保管基金财产、开设基金财产的资金账户和证券账户、复华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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核基金管理人计算的基金资产净值和基金份额净值、根据基金管理人指令办理
清算交收、相关信息披露和监督基金投资运作等行为。
基金管理人发现基金托管人擅自挪用基金财产、未对基金财产实行分账管
理、无故未执行或无故延迟执行基金管理人资金划拨指令、泄露基金投资信息
等违反《基金法》、《基金合同》、本托管协议及其他有关规定时，基金管理
人应及时以书面形式通知基金托管人限期纠正，基金托管人收到通知后应及时
核对确认并以书面形式向基金管理人发出回函。在限期内，基金管理人有权随
时对通知事项进行复查，督促基金托管人改正，并予协助配合。基金托管人对
基金管理人通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金管理人应报告中国证监
会。基金管理人有义务要求基金托管人赔偿基金因此所遭受的损失。
基金管理人发现基金托管人有重大违规行为，应立即报告中国证监会和银
行业监督管理机构，同时通知基金托管人限期纠正。
基金托管人应积极配合基金管理人的核查行为，包括但不限于：提交相关
资料以供基金管理人核查托管财产的完整性和真实性，在规定时间内答复基金
管理人并改正。
基金托管人无正当理由，拒绝、阻挠基金管理人根据本协议规定行使监督
权，或采取拖延、欺诈等手段妨碍基金管理人进行有效监督，情节严重或经基
金管理人提出警告仍不改正的，基金管理人应报告中国证监会。
(四) 基金财产保管
A.基金财产保管的原则
1、基金财产应独立于基金管理人、基金托管人的固有财产。
2、基金托管人应安全保管基金财产。未经基金管理人的正当指令，不得自
行运用、处分、分配基金的任何财产。
3、基金托管人按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户。
4、基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户，与基金托管人的其
他业务和其他基金的托管业务实行严格的分账管理，确保基金财产的完整与独
立。
5、对于因基金认（申）购、基金投资过程中产生的应收财产，应由基金管
理人负责与有关当事人确定到账日期并通知基金托管人，到账日基金财产没有华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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到达基金托管人处的，基金托管人应及时通知基金管理人采取措施进行催收。
由此给基金造成损失的，基金管理人应负责向有关当事人追偿基金的损失，基
金托管人有义务配合基金管理人进行追偿，对此不承担责任。
B.募集资金的验证
募集期内销售机构按销售与服务代理协议的约定，将认购资金划入基金管
理人在具有托管资格的商业银行开设的华商基金管理有限公司基金认购专户。
该账户由基金管理人开立并管理。基金募集期满，募集的基金份额总额、基金
募集金额、基金份额持有人人数符合《基金法》、《运作办法》等有关规定后，
由基金管理人聘请具有从事证券业务资格的会计师事务所进行验资，出具验资
报告，出具的验资报告应由参加验资的 2 名以上（含 2 名）中国注册会计师签
字有效。验资完成，基金管理人应将募集的属于本基金财产的全部资金划入基
金托管人为基金开立的资产托管专户中，基金托管人在收到资金当日出具确认
文件。
若基金募集期限届满，未能达到《基金合同》生效的条件，由基金管理人
按规定办理退款事宜。
C.基金的银行账户的开立和管理
基金托管人应负责本基金银行存款账户的开立和管理。基金托管人以该基
金的名义和托管人的名义在其营业机构开设资产托管专户，保管基金的银行存
款。该账户的开设和管理由基金托管人承担。本基金的一切货币收支活动，均
需通过基金托管人的资产托管专户进行。
资产托管专户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托管
人和基金管理人不得假借本基金的名义开立其他任何银行账户；亦不得使用基
金的任何银行账户进行本基金业务以外的活动。
资产托管专户的管理应符合《人民币银行结算账户管理办法》、《现金管
理暂行条例》、《人民币利率管理规定》、《利率管理暂行规定》、《支付结
算办法》以及银行业监督管理机构的其他规定。
基金托管人应严格管理基金在基金托管人处开立的银行存款账户、及时核
查基金银行存款账户余额。
D.基金证券账户与证券交易资金账户的开设和管理华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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基金托管人以基金托管人和本基金联名的方式在中国证券登记结算有限责
任公司上海分公司/深圳分公司开设证券账户。
基金托管人以基金托管人的名义在中国证券登记结算有限责任公司上海分
公司/ 深圳分公司开立基金证券交易资金账户，用于证券清算。
基金证券账户的开立和使用，限于满足开展本基金业务的需要。基金托管
人和基金管理人不得出借和未经对方书面同意擅自转让基金的任何证券账户；
亦不得使用基金的任何账户进行本基金业务以外的活动。
E.债券托管账户的开立和管理
1、《基金合同》生效后，基金管理人负责以基金的名义申请并取得进入全
国银行间同业拆借市场的交易资格，并代表基金进行交易；基金托管人负责以
基金的名义在中央国债登记结算有限责任公司开设银行间债券市场债券托管自
营账户，并由基金托管人负责基金的债券的后台匹配及资金的清算。
2、基金管理人和基金托管人应一起负责为基金对外签订全国银行间国债市
场回购主协议，正本由基金托管人保管，基金管理人保存副本。
F.其他账户的开设和管理
在本托管协议订立日之后，本基金被允许从事符合法律法规规定和《基金
合同》约定的其他投资品种的投资业务时，如果涉及相关账户的开设和使用，
由基金管理人协助托管人根据有关法律法规的规定和《基金合同》的约定，开
立有关账户。该账户按有关规则使用并管理。
G.基金财产投资的有关实物证券、银行定期存款存单等有价凭证的保管
基金财产投资的有关实物证券由基金托管人存放于基金托管人的保管库；
其中实物证券也可存入中央国债登记结算有限责任公司或中国证券登记结算有
限责任公司上海分公司/深圳分公司或票据营业中心的代保管库。实物证券的购
买和转让，由基金托管人根据基金管理人的指令办理。属于基金托管人实际有
效控制下的实物证券在基金托管人保管期间的损坏、灭失，由此产生的责任应
由基金托管人承担。基金托管人对基金托管人以外机构实际有效控制或保管的
证券不承担保管责任。
H.与基金财产有关的重大合同的保管
由基金管理人代表基金签署的与基金有关的重大合同的原件分别应由基金华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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托管人、基金管理人保管。除本协议另有规定外，基金管理人在代表基金签署
与基金有关的重大合同时应保证基金一方持有两份以上的正本，以便基金管理
人和基金托管人至少各持有一份正本的原件。基金管理人在合同签署后 5 个工
作日内通过专人送达、挂号邮寄等安全方式将合同原件送达基金托管人处。合
同原件应存放于基金管理人和基金托管人各自文件保管部门 15 年以上。
对于无法取得二份以上的正本的，基金管理人应向基金托管人提供加盖授
权业务章的合同传真件，未经双方协商或未在合同约定范围内，合同原件不得
转移。
(五) 基金资产净值计算和会计核算
A.基金资产净值的计算
1、基金资产净值的计算、复核的时间和程序
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。基金份额净值是指计
算日基金资产净值除以该计算日基金份额总额后的数值。基金份额净值的计算
保留到小数点后 3 位，小数点后第 4 位四舍五入，由此产生的误差计入基金财
产。
基金管理人应每工作日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规或基
金合同的规定暂停估值时除外。估值原则应符合《基金合同》、《证券投资基
金会计核算业务指引》及其他法律、法规的规定。用于基金信息披露的基金资
产净值和基金份额净值由基金管理人负责计算，基金托管人复核。基金管理人
应于每个工作日交易结束后计算当日的基金份额净值并以双方认可的方式发送
给基金托管人。基金托管人对净值计算结果复核后以双方认可的方式发送给基
金管理人，由基金管理人对基金净值予以公布。
根据《基金法》，基金管理人计算并公告基金资产净值，基金托管人复核、
审查基金管理人计算的基金资产净值。因此，本基金的会计责任方是基金管理
人，就与本基金有关的会计问题，如经双方在平等基础上充分讨论后，仍无法
达成一致的意见，按照基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。
法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国家最新
规定估值。
B.基金资产估值方法华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
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1、估值对象
基金所拥有的股票、债券、权证和银行存款本息、应收款项、其它投资等
资产及负债。
2、估值方法
本基金的估值方法为：
（1）证券交易所上市的有价证券的估值
①交易所上市的有价证券（包括股票、权证等），以其估值日在证券交易
所挂牌的市价（收盘价）估值；估值日无交易的，且最近交易日后经济环境未
发生重大变化，以最近交易日的市价（收盘价）估值；如最近交易日后经济环
境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整
最近交易市价，确定公允价格；
②交易所上市实行净价交易的债券按估值日收盘价估值，估值日没有交易
的，且最近交易日后经济环境未发生重大变化，按最近交易日的收盘价估值。
如最近交易日后经济环境发生了重大变化的，可参考类似投资品种的现行市价
及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价格；
③交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所
含的债券应收利息得到的净价进行估值；估值日没有交易的，且最近交易日后
经济环境未发生重大变化，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的
债券应收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了重大变化
的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确
定公允价格；
④交易所上市不存在活跃市场的有价证券，采用估值技术确定公允价值，
在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。交易所上市的资产
支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的
情况下，按成本估值。
（2）处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理：
①送股、转增股、配股和公开增发的新股，按估值日在证券交易所挂牌的
同一股票的估值方法估值；该日无交易的，以最近一日的市价（收盘价）估值；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 142 页 共152 页
②首次公开发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，
在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值；
③首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易
所上市的同一股票的估值方法估值；非公开发行有明确锁定期的股票，按监管
机构或行业协会有关规定确定公允价值。
（3）全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采
用估值技术确定公允价值。
（4）因持有股票而享有的配股权，采用估值技术确定公允价值，在估值技
术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 
（5）同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别
估值。 
（6）股指期货合约按照估值当日的结算价进行估值。估值当日无结算价，
且最近交易日后经济环境未发生重大变化的，采用最近交易日结算价估值。
（7）如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，
基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格
估值。
（8）相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，
按国家最新规定估值。
C.估值差错处理
因基金估值错误给投资者造成损失的应先由基金管理人承担，基金管理人
对不应由其承担的责任，有权向过错人追偿。
当基金管理人计算的基金资产净值、基金份额净值已由基金托管人复核确
认后公告的，由此造成的投资者或基金的损失，应根据法律法规的规定对投资
者或基金支付赔偿金，就实际向投资者或基金支付的赔偿金额，由基金管理人
与基金托管人按照管理费率和托管费率的比例各自承担相应的责任。
由于一方当事人提供的信息错误，另一方当事人在采取了必要合理的措施
后仍不能发现该错误，进而导致基金资产净值、基金份额净值计算错误造成投
资者或基金的损失，以及由此造成以后交易日基金资产净值、基金份额净值计
算顺延错误而引起的投资者或基金的损失，由提供错误信息的当事人一方负责华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 143 页 共152 页
赔偿。
由于证券交易所、期货公司及其登记结算公司发送的数据错误，或由于其
他不可抗力原因，基金管理人和基金托管人虽然已经采取必要、适当、合理的
措施进行检查，但是未能发现该错误的，由此造成的基金资产估值错误，基金
管理人和基金托管人可以免除赔偿责任。但基金管理人和基金托管人应当积极
采取必要的措施消除由此造成的影响。
当基金管理人计算的基金资产净值与基金托管人的计算结果不一致时，双
方应本着勤勉尽责的态度重新计算核对，如果最后仍无法达成一致，应以基金
管理人的计算结果为准对外公布，由此造成的损失以及因该交易日基金资产净
值计算顺延错误而引起的损失由基金管理人承担赔偿责任，基金托管人不负赔
偿责任。
D.基金账册的建立
基金管理人和基金托管人在《基金合同》生效后，应按照双方约定的同一
记账方法和会计处理原则，分别独立地设置、登录和保管本基金的全套账册，
对双方各自的账册定期进行核对，互相监督，以保证基金资产的安全。若双方
对会计处理方法存在分歧，应以基金管理人的处理方法为准。
经对账发现双方的账目存在不符的，基金管理人和基金托管人必须及时查
明原因并纠正，保证双方平行登录的账册记录完全相符。若当日核对不符，暂
时无法查找到错账的原因而影响到基金资产净值的计算和公告的，以基金管理
人的账册为准。
E.基金定期报告的编制和复核
基金财务报表由基金管理人和基金托管人每月分别独立编制。月度报表的
编制，应于每月终了后 5 个工作日内完成。
在《基金合同》生效后每六个月结束之日起 45 日内，基金管理人对招募说
明书更新一次并登载在网站上，并将更新后的招募说明书摘要登载在指定媒体
上。基金管理人在每个季度结束之日起 15 个工作日内完成季度报告编制并公告；
在会计年度半年终了后 60 日内完成半年报告编制并公告；在会计年度结束后
90 日内完成年度报告编制并公告。
基金管理人在 5 个工作日内完成月度报告，在月度报告完成当日，对报告华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 144 页 共152 页
加盖公章后，以双方认可的方式将有关报告提供基金托管人复核；基金托管人
在 3 个工作日内进行复核，并将复核结果及时书面通知基金管理人。基金管理
人在 7 个工作日内完成季度报告，在季度报告完成当日，将有关报告提供基金
托管人复核，基金托管人在收到后 7 个工作日内进行复核，并将复核结果书面
通知基金管理人。基金管理人在 30 日内完成半年度报告，在半年报完成当日，
将有关报告提供基金托管人复核，基金托管人在收到后 30 日内进行复核，并将
复核结果书面通知基金管理人。基金管理人在 45 日内完成年度报告，在年度报
告完成当日，将有关报告提供基金托管人复核，基金托管人在收到后 45 日内复
核，并将复核结果书面通知基金管理人。
基金托管人在复核过程中，发现双方的报表存在不符时，基金管理人和基
金托管人应共同查明原因，进行调整，调整以双方认可的账务处理方式为准。
核对无误后，基金托管人在基金管理人提供的报告上加盖业务印鉴或者出具加
盖托管业务部门公章的复核意见书，双方各自留存一份。如果基金管理人与基
金托管人不能于应当发布公告之日之前就相关报表达成一致，基金管理人有权
按照其编制的报表对外发布公告，基金托管人有权就相关情况报证监会备案。
基金托管人在对财务会计报告、半年报告或年度报告复核完毕后，需盖章
确认或出具相应的复核确认书，以备有权机构对相关文件审核时提示。
基金定期报告应当在公开披露的第 2 个工作日，分别报中国证监会和基金
管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。
基金合同生效不满 2 个月的，可不用编制当期的季度报告、半年度报告和
年度报告。
F.暂停估值的情形
1、基金投资所涉及的证券交易市场遇法定节假日或因其他原因暂停营业时；
2、因不可抗力致使基金管理人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时；
3、当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价
格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商
确认后，基金管理人应当暂停基金估值；华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 145 页 共152 页
4、中国证监会和基金合同认定的其它情形。
(六) 基金份额持有人名册的保管
基金管理人和基金托管人须分别妥善保管的基金份额持有人名册，包括
《基金合同》生效日、《基金合同》终止日、基金份额持有人大会权益登记日、
每年 6 月 30 日、12 月 31 日的基金份额持有人名册。基金份额持有人名册的内
容必须包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。
基金份额持有人名册由基金的基金登记机构根据基金管理人的指令编制和
保管，基金管理人和基金托管人应按照目前相关规则分别保管基金份额持有人
名册。保管方式可以采用电子或文档的形式。保管期限为 15 年。
基金管理人应当及时向基金托管人提交下列日期的基金份额持有人名册：
《基金合同》生效日、《基金合同》终止日、基金份额持有人大会权益登记日、
每年 6 月 30 日、每年 12 月 31 日的基金份额持有人名册。基金份额持有人名册
的内容必须包括基金份额持有人的名称和持有的基金份额。其中每年 12 月
31 日的基金份额持有人名册应于下月前十个工作日内提交；《基金合同》生效
日、《基金合同》终止日等涉及到基金重要事项日期的基金份额持有人名册应
于发生日后十个工作日内提交。
基金托管人以电子版形式妥善保管基金份额持有人名册，并定期刻成光盘
备份，保存期限为 15 年。基金托管人不得将所保管的基金份额持有人名册用于
基金托管业务以外的其他用途，并应遵守保密义务。
若基金管理人或基金托管人由于自身原因无法妥善保管基金份额持有人名
册，应按有关法规规定各自承担相应的责任。
(七) 争议解决方式
双方当事人同意，因本协议而产生的或与本协议有关的一切争议，除经友
好协商可以解决的，应提交中国国际经济贸易仲裁委员会根据该会当时有效的
仲裁规则进行仲裁，仲裁的地点在北京，仲裁裁决是终局性的并对双方均有约
束力，仲裁费、律师费用由败诉方承担。
争议处理期间，双方当事人应恪守基金管理人和基金托管人职责，继续忠
实、勤勉、尽责地履行《基金合同》和托管协议规定的义务，维护基金份额持
有人的合法权益。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 146 页 共152 页
本协议受中国法律管辖。
(八) 托管协议的变更和终止
1、托管协议的变更程序
本协议双方当事人经协商一致，可以对协议的内容进行变更。变更后的托
管协议，其内容不得与《基金合同》的规定有任何冲突。基金托管协议的变更
报中国证监会核准或备案后生效。
2、基金托管协议终止的情形
发生以下情况，在履行适当程序后，本托管协议终止：
（1）《基金合同》终止；
（2）发生法律法规或《基金合同》规定的终止事项。
二十、对基金份额持有人的服务
对本基金份额持有人的服务主要由基金管理人和代销机构提供。
基金管理人承诺为基金份额持有人提供一系列的服务。基金管理人将根据
基金份额持有人的需要和市场的变化，增加或变更服务项目。主要服务内容如
下：
（一）资料发送
1、注册登记人保留持有人名册上列明的所有持有人的基金交易记录，持有
人可通过本公司提供的网站、微信、APP 等查询方式，快速获取交易信息；
2、基金管理人根据持有人账单订制情况向账单期内发生交易或账单期末仍
持有本公司基金份额的基金份额持有人以电子邮件、微信、APP 等形式定期或
不定期发送对账单，但由于基金份额持有人在本公司未详实填写电子邮箱或未
通过微信绑定个人基金账户导致基金管理人无法发送的除外；
3、其他相关的信息资料。
（二）直销电子（网上交易、微信、APP）业务
本基金管理人已开通个人投资者直销电子交易业务。个人投资者通过基金
管理人网站、微信及 APP 可以办理基金认购、申购、赎回、分红方式修改、账
户资料修改、交易密码修改、交易明细查询和账户资料查询等各类业务。华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 147 页 共152 页
（三）红利再投资
本基金收益分配时，基金份额持有人可以选择将所获红利再投资于本基金，
登记机构将其所获红利按分红权益再投资日（具体以届时的分红公告为准）的
基金份额净值自动转为基金份额。红利再投资免收申购费用。
（四）定期定额投资
本基金管理人为基金投资人提供普通定期定额投资计划和网上直销智能定
投服务，投资人可以通过固定的渠道，定期定额申购基金份额。定期定额投资
计划的有关规则另行公告。
（五）在线客服
基金管理人利用自己的网站为基金投资人提供在线交流咨询与留言服务。
（六）信息定制服务
本基金管理人通过手机短信、Email、微信、APP 等方式为定制客户提供信
息服务，内容包括：交易确认、基金净值、最新产品及公司公告、生日祝福等
信息。
（七）资讯服务
投资人如果想了解申购与赎回的交易情况、基金账户余额、基金产品与服
务等信息，可拨打基金管理人客户服务中心电话或登录基金管理人网站。
1、客户服务中心
电话热线：4007008880（免长途费），010－58573300
传真：010-58573737
2、公司网站
公司网址：www.hsfund.com
网上交易：https://trade.hsfund.com
电子信箱：services@hsfund.com
3、电子数据服务
微信公众号、APP 客户端：华商基金
（八）客户投诉和建议受理服务
投资者可以通过基金管理人提供的客户服务电话热线、在线客服、书信、
电子邮件、传真等渠道对基金管理人和销售机构所提供的服务进行投诉或提出华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 148 页 共152 页
建议。
二十一、其他应披露事项
（一）在本基金存续期内，本基金管理人的内部机构设置、职能划分可能
会发生变化，职能也会相应地做出调整，但不会影响本基金的投资理念、投资
目标、投资范围和投资运作。
（二）基金管理人和基金份额持有人应遵守《华商基金管理有限公司开放
式基金业务规则》等有关规定（包括本基金管理人对上述规则的任何修订和补
充）。上述规则由本基金管理人制定，并由其解释与修改，但规则的修改若实
质性地修改了基金合同，应召开基金份额持有人大会，对基金合同的修改达成
决议。本基金托管人不受《华商基金管理有限公司开放式基金业务规则》的限
定。
（三）本招募说明书将按中国证监会有关规定定期进行更新；招募说明书
解释与基金合同不一致时，以基金合同为准。
（四）报告期内本基金及基金管理人的有关更新公告：
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整“ 中兴通讯” 股票估值方法的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-04-19
2
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金暂停民生银行直销银行费率优惠活动
的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-04-20
3
华商基金管理有限公司关于华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金
2018 年第 1 季度报告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-04-20
4
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加上海凯石财富基金销售有限公司
费率优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-04-23
5
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整停牌股票估值方法的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-04-24
6
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加中国银河证券股份有限公司费率
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
2018-05-21华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 149 页 共152 页
优惠活动的公告 公司网站
7
华商基金管理有限公司关于华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金招
募说明书更新
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-05-23
8
华商基金管理有限公司关于华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金招
募说明书（更新）摘要
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-05-23
9
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整停牌股票估值方法的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-05-26
10
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加华宝证券有限责任公司费率优惠
活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-07
11
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整“中兴通讯”股票估值方法的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-09
12
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整停牌股票估值方法的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-16
13
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整“中兴通讯”股票估值方法的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-20
14
华商基金管理有限公司关于旗下基金新
增嘉实财富管理有限公司为代销机构并
开通基金转换业务的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-25
15
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加嘉实财富管理有限公司费率优惠
活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-25
16
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加交通银行股份有限公司费率优惠
活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-06-30
17
华商基金管理有限公司关于华商基金旗
下产品 2018 年 6 月 30 日半年末最后一
日资产净值公告
公司网站 2018-07-02
18
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整停牌股票估值方法的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-06
19
华商基金管理有限公司关于变更高级管
理人员的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-12
20
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加上海基煜基金销售有限公司费率
优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-12华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 150 页 共152 页
21
华商基金管理有限公司关于变更高级管
理人员的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-14
22
华商基金管理有限公司关于华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金
2018 年第 2 季度报告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-18
23
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加奕丰金融服务（深圳）有限公司
费率优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-23
24
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整“康泰生物”股票估值方法的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-24
25
华商基金管理有限公司关于变更高级管
理人员的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-30
26
华商基金管理有限公司关于警惕冒用
“华商基金管理有限公司”名义进行诈
骗活动的特别提示公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-07-31
27
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加国联证券股份有限公司费率优惠
活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-01
28
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整停牌股票估值方法的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-07
29
华商基金管理有限公司关于旗下基金调
整停牌股票估值方法的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-21
30
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金新增洪泰财富（青岛）基金销售有限
责任公司为代销机构并开通定期定额投
资业务的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-22
31
华商基金管理有限公司关于华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金
2018 年半年度报告摘要
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-24
32
华商基金管理有限公司关于华商大盘量
化精选灵活配置混合型证券投资基金
2018 年半年度报告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-24
33
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金新增深圳信诚基金销售有限公司为代
销机构并开通基金转换、定期定额投资
业务的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-08-29
34
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加华龙证券股份有限公司费率优惠
活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-09-06华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 151 页 共152 页
35
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金开通东海证券股份有限公司定期定额
投资业务并参加费率优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-09-10
36
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加南京苏宁基金销售有限公司费率
优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-09-12
37
华商基金管理有限公司关于旗下基金新
增南京苏宁基金销售有限公司为代销机
构并开通基金转换、定期定额投资业务
的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-09-12
38
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金开通中国国际金融股份有限公司定期
定额投资业务并参加费率优惠活动的公
告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-09-14
39
华商基金管理有限公司关于旗下部分基
金参加交通银行股份有限公司费率优惠
活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报、
公司网站
2018-09-29
二十二、招募说明书存放及查阅方式
本招募说明书公布后，置备于基金管理人的住所，供公众查阅、复制。
基金管理人和基金托管人保证文本的内容与公告的内容完全一致。
二十三、备查文件
（一）中国证监会批准华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金募
集的文件
（二）《华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
（三）《华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
（四）法律意见书
（五）基金管理人业务资格批件、营业执照
（六）基金托管人业务资格批件和营业执照
（七）中国证监会要求的其他文件华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）
第 152 页 共152 页
华商基金管理有限公司
2018 年 11 月 22 日