富国中小盘精选混合型证券投资基金 富国中小盘精选混合型证券投资基金 富国中小盘精选混合型证券投资基金 富国中小盘精选混合型证券投资基金
二 二 二 二 0 一八年第 一八年第 一八年第 一八年第 3 季度报告 季度报告 季度报告 季度报告
2018年 09 月 30 日
基金管理人： 富国基金管理有限公司
基金托管人： 中国建设银行股份有限公司
报告送出日期： 2018 年 10 月 25日
1
§ § § §1
重要提示 重要提示 重要提示 重要提示
富国基金管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及
连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2018 年 10
月 23 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复
核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
富国基金管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资
产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告财务资料未经审计。
本报告期自2018年7月1日起至2018年9月30日止。
2
§ § § §2
基金产品概况 基金产品概况 基金产品概况 基金产品概况
基金简称 富国中小盘精选混合
基金主代码 000940
交易代码
前端交易代码：000940
后端交易代码：000941
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2015年01月23日
报告期末基金份额
总额（单位：份）
469,799,012.48
投资目标
本基金主要通过投资于股票市场中具有较高成长性的中小
盘股票，追求基金资产的长期增值。
投资策略
本基金采用自上而下与自下而上相结合的方法进行主动投
资策略，以宏观经济和政策研究为基础，通过分析影响证
券/期货市场整体运行的内外部因素，进行自上而下的资产
配置和组合管理，同时自下而上的精选各个行业中处于快
速成长期、具有良好治理结构、具备核心竞争力以及估值
合理的中小盘股票进行投资。
业绩比较基准
中证 700 指数收益率×80%+中债综合财富指数收益率×
20%
风险收益特征
本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债
券型基金与货币市场基金，低于股票型基金，属于中高预
期收益和预期风险水平的投资品种。
基金管理人 富国基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
§ § § §3
主 主 主 主要财务指标和基金净值表现 要财务指标和基金净值表现 要财务指标和基金净值表现 要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标
单位： 人民币元
主要财务指标
报告期（2018年07月01日-2018
年09月30日）
1.本期已实现收益 -63,200,648.57
2.本期利润 -45,022,899.54
3.加权平均基金份额本期利润 -0.0865
4.期末基金资产净值 516,688,364.46
5.期末基金份额净值 1.100
注：上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式 3
基金的申购赎回费、基金转换费等） ，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动
收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变
动收益。
3.2 基金净值表现 基金净值表现 基金净值表现 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
过去三个月 -7.17% 1.29% -6.26% 1.07% -0.91% 0.22%
注：过去三个月指2018年7月1日－2018年9月30日。
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较 自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较
基准收益率变动的比较 基准收益率变动的比较 基准收益率变动的比较 基准收益率变动的比较
注：1、截止日期为2018年9月30日。
2、本基金于 2015 年 1 月 23 日成立，建仓期 6 个月，从 2015 年 1 月 23 日起至
2015年7月22日，建仓期结束时各项资产配置比例均符合基金合同约定。
4
§ § § §4
管理人报告 管理人报告 管理人报告 管理人报告
4.1 基金经理 基金经理 基金经理 基金经理（ （ （ （或基金经理小组 或基金经理小组 或基金经理小组 或基金经理小组） ） ） ）简介 简介 简介 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
曹晋
本基金基金
经理
2015-01-23 － 9
硕士，曾任汇丰晋信基金管理
有限公司助理研究员、研究
员、 基金经理助理、 基金经理；
2014年6月加入富国基金管理
有限公司，2014 年 10 月至
2015 年 10 月任富国天源平衡
混合型证券投资基金基金经
理， 2015年1月起任富国中小
盘精选混合型证券投资基金
基金经理，2015 年 10 月起任
富国天源沪港深平衡混合型
证券投资基金基金经理。具有
基金从业资格。
注：1、上述任职日期为根据公司决定确定的聘任日期，离任日期为根据公司确
定的解聘日期；首任基金经理任职日期为基金合同生效日。
2、证券从业的涵义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 报告期内本基金运作遵规守信情况说明 报告期内本基金运作遵规守信情况说明
本报告期内， 富国基金管理有限公司作为富国中小盘精选混合型证券投资基
金的管理人严格按照《中华人民共和国证券投资基金法》、《中华人民共和国证
券法》、《富国中小盘精选混合型证券投资基金基金合同》以及其它有关法律法
规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，以尽可能减少
和分散投资风险、力保基金资产的安全并谋求基金资产长期稳定收益为目标，基
金投资组合符合有关法规及基金合同的规定。
4.3 公平交易专项说明 公平交易专项说明 公平交易专项说明 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况 公平交易制度的执行情况 公平交易制度的执行情况 公平交易制度的执行情况
本基金管理人根据相关法规要求，结合实际情况，制定了内部的《公平交易
管理办法》，对证券的一级市场申购、二级市场交易相关的研究分析、投资决策、 5
授权、交易执行、业绩评估等投资管理环节，实行事前控制、事中监控、事后评
估及反馈的流程化管理。在制度、操作层面确保各组合享有同等信息知情权、均
等交易机会，并保持各组合的独立投资决策权。
事前控制主要包括：1、一级市场，通过标准化的办公流程，对关联方审核、
价格公允性判断及证券公平分配等相关环节进行控制；2、二级市场，通过交易
系统的投资备选库、交易对手库及授权管理，对投资标的、交易对手和操作权限
进行自动化控制。
事中监控主要包括组合间相同投资标的的交易方向、市场冲击的控制，银行
间市场交易价格的公允性评估等。1、将主动投资组合的同日反向交易列为限制
行为，非经特别控制流程审核同意，不得进行；对于同日同向交易，通过交易系
统对组合间的交易公平性进行自动化处理。2、同一基金经理管理的不同组合，
对同一投资标的采用相同投资策略的，必须通过交易系统采取同时、同价下达投
资指令，确保公平对待其所管理的组合。
事后评估及反馈主要包括组合间同一投资标的的临近交易日的同向交易和
反向交易的合理性分析评估，以及不同时间窗口下（1 日、3 日、5 日）的季度
公平性交易分析评估等。1、通过公平性交易的事后分析评估系统，对涉及公平
性交易的投资行为进行分析评估，分析对象涵盖公募、年金、社保及专户产品，
并重点分析同类组合（股票型、混合型、债券型）间、不同产品间以及同一基金
经理管理不同组合间的交易行为，若发现异常交易行为，风险管理部视情况要求
相关当事人做出合理性解释，并按法规要求上报辖区监管机构。2、季度公平性
交易分析报告按规定经基金经理或投资经理签字，并经督察长、总经理审阅签字
后，归档保存，以备后查。
本报告期内公司旗下基金严格遵守公司的相关公平交易制度， 未出现违反公
平交易制度的情况。
4.3.2 异常交易行为 异常交易行为 异常交易行为 异常交易行为的 的 的 的专项说明 专项说明 专项说明 专项说明
本报告期内未发现异常交易行为。
公司旗下管理的各投资组合在交易所公开竞价同日反向交易的控制方面， 报
告期内本组合与其他投资组合之间，因组合流动性管理或投资策略调整需要，出
现1次同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。
6
4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 报告期内基金的投资策略和运作分析 报告期内基金的投资策略和运作分析 报告期内基金的投资策略和运作分析
2018 年三季度，宏观经济出现一定的放缓，支撑经济数据的出口和地产环
比都有不同程度的边际下降；利率方面由于美国加息和美债的持续上升，货币政
策放松的余地也比较有限；整体A股市场三季度继续下跌。本基金只能继续降低
收益率预期，提高选股门槛，控制股票仓位。
4.5 报告期内基金的业绩表现 报告期内基金的业绩表现 报告期内基金的业绩表现 报告期内基金的业绩表现
本报告期，本基金份额净值增长率为-7.17%，同期业绩比较基准收益率为
-6.26%
4.6 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金本报告期无需要说明的相关情形。
§ § § §5
投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况 报告期末基金资产组合情况 报告期末基金资产组合情况 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1
权益投资 460,736,515.01 83.74
其中：股票 460,736,515.01 83.74
2
固定收益投资 － －
其中：债券 － －
资产支持证券 － －
3
贵金属投资 － －
4
金融衍生品投资 － －
5
买入返售金融资产 － －
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
－ －
6
银行存款和结算备付金合计 88,412,906.68 16.07
7
其他资产 1,035,335.67 0.19
8
合计 550,184,757.36 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组 报告期末按行业分类的境内股票投资组 报告期末按行业分类的境内股票投资组 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 合 合 合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
A 农、林、牧、渔业 19,172,820.22 3.71
7
B 采矿业 2,506,608.00 0.49
C 制造业 332,578,485.28 64.37
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 － －
E 建筑业 49.41 0.00
F 批发和零售业 2,623,817.07 0.51
G 交通运输、仓储和邮政业 － －
H 住宿和餐饮业 － －
I 信息传输、软件和信息技术服务业 35,346,971.20 6.84
J 金融业 35,704,890.00 6.91
K 房地产业 － －
L 租赁和商务服务业 28,602,425.83 5.54
M 科学研究和技术服务业 2,609,910.00 0.51
N 水利、环境和公共设施管理业 － －
O 居民服务、修理和其他服务业 － －
P 教育 － －
Q 卫生和社会工作 1,888.00 0.00
R 文化、体育和娱乐业 1,588,650.00 0.31
S 综合 － －
合计 460,736,515.01 89.17
5.3 报告期末按 报告期末按 报告期末按 报告期末按公允价 公允价 公允价 公允价值 值 值 值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 002153 石基信息 1,034,145 34,912,735.20 6.76
2 600487 亨通光电 1,400,000 33,446,000.00 6.47
3 601888 中国国旅 420,500 28,602,410.00 5.54
4 002563 森马服饰 2,383,200 26,453,520.00 5.12
5 600372 中航电子 1,825,600 26,398,176.00 5.11
6 600760 中航沈飞 578,547 22,042,640.70 4.27
7 600803 新奥股份 1,186,900 17,874,714.00 3.46
8 002008 大族激光 385,649 16,339,948.13 3.16
9 600519 贵州茅台 22,300 16,279,000.00 3.15
10 002415 海康威视 545,000 15,663,300.00 3.03
5.4 报告期末按 报告期末按 报告期末按 报告期末按债券品种 债券品种 债券品种 债券品种分类的债券投 分类的债券投 分类的债券投 分类的债券投资组合 资组合 资组合 资组合
注：本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报告期末按 报告期末按 报告期末按 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 的前五名债券投资明细 的前五名债券投资明细 的前五名债券投资明细
注：本基金本报告期末未持有债券。
8
5.6 报告期末按 报告期末按 报告期末按 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序的前 的前 的前 的前十 十 十 十名资产支持证券 名资产支持证券 名资产支持证券 名资产支持证券
投资明细 投资明细 投资明细 投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按 报告期末按 报告期末按 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序的 的 的 的前五名贵金属 前五名贵金属 前五名贵金属 前五名贵金属投资明 投资明 投资明 投资明
细 细 细 细
注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。
5.8 报告期末按 报告期末按 报告期末按 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序 公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证 的前五名权证 的前五名权证 的前五名权证投资 投资 投资 投资明细 明细 明细 明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末 报告期末 报告期末 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金投资的股指期货交易情况说明 本基金投资的股指期货交易情况说明
5.9.1 报告 报告 报告 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
公允价值变动总额合计(元) －
股指期货投资本期收益(元) －
股指期货投资本期公允价值变动(元) －
注：本基金本报告期末未投资股指期货。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金投资股指期货的投资政策 本基金投资股指期货的投资政策 本基金投资股指期货的投资政策
本基金投资股指期货将根据风险管理的原则，主要选择流动性好、交易活跃
的股指期货合约。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频繁调整
的交易成本。
5.10 报告期末 报告期末 报告期末 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金投资的国债期货交易情况说明 本基金投资的国债期货交易情况说明
5.10.1 本 本 本 本期 期 期 期国债期货投资政策 国债期货投资政策 国债期货投资政策 国债期货投资政策
根据基金合同，本基金不允许投资国债期货。
5.10.2 报告期末 报告期末 报告期末 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益 本基金投资的国债期货持仓和损益 本基金投资的国债期货持仓和损益 本基金投资的国债期货持仓和损益明细 明细 明细 明细
公允价值变动总额合计（元） －
国债期货投资本期收益（元） －
国债期货投资本期公允价值变动（元） －
注：本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.3 本 本 本 本期 期 期 期国债期货投资评价 国债期货投资评价 国债期货投资评价 国债期货投资评价
本基金本报告期末未投资国债期货。
9
5.11 投资组合报告附注 投资组合报告附注 投资组合报告附注 投资组合报告附注
5.11.1 申明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案 申明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案 申明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案 申明本基金投资的前十名证券的发行主体本期是否出现被监管部门立案
调查 调查 调查 调查， ， ， ，或在报告编制日前一年内受到公开谴责 或在报告编制日前一年内受到公开谴责 或在报告编制日前一年内受到公开谴责 或在报告编制日前一年内受到公开谴责、 、 、 、处罚的情形 处罚的情形 处罚的情形 处罚的情形。 。 。 。
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查， 或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选 申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选 申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选 申明基金投资的前十名股票是否超出基金合同规定的备选股票库 股票库 股票库 股票库。 。 。 。
报告期内本基金投资的前十名股票中没有在备选股票库之外的股票。
5.11.3 其他资产构成 其他资产构成 其他资产构成 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 931,676.90
2 应收证券清算款 －
3 应收股利 －
4 应收利息 26,984.61
5 应收申购款 76,674.16
6 其他应收款 －
7 待摊费用 －
8 其他 －
9 合计 1,035,335.67
5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末前十名股票中未持有流通受限的股票。
5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 投资组合报告附注的其他文字描述部分 投资组合报告附注的其他文字描述部分 投资组合报告附注的其他文字描述部分。 。 。 。
因四舍五入原因， 投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存
在尾差。
10
§ § § §6
开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动 开放式基金份额变动
单位：份
报告期期初基金份额总额 620,037,654.34
报告期期间基金总申购份额 10,314,669.95
减：报告期期间基金总赎回份额 160,553,311.81
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列） －
报告期期末基金份额总额 469,799,012.48
§ § § §7
基金管理人 基金管理人 基金管理人 基金管理人运用固有 运用固有 运用固有 运用固有资金投 资金投 资金投 资金投资本 资本 资本 资本基金情况 基金情况 基金情况 基金情况
7.1 7.1 7.1 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 基金管理人持有本基金份额变动情况 基金管理人持有本基金份额变动情况 基金管理人持有本基金份额变动情况
单位：份
报告期期初管理人持有的本基金份额 －
报告期期间买入/申购总份额 －
报告期期间卖出/赎回总份额 －
报告期期末管理人持有的本基金份额 －
报告期期末持有的本基金份额占基金总份额比例（%） －
7.2 7.2 7.2 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
注：本报告期本基金的管理人未运用固有资金申赎及买卖本基金。
§ § § §8
影响投资者决策的 影响投资者决策的 影响投资者决策的 影响投资者决策的其他 其他 其他 其他重要信息 重要信息 重要信息 重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 的情况 的情况 的情况
注：本基金本报告期无单一投资者持有基金份额达到或超过20%的情况。
§ § § §9
备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录
9.1 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录 备查文件目录
1、中国证监会批准设立富国中小盘精选混合型证券投资基金的文件
2、富国中小盘精选混合型证券投资基金基金合同
3、富国中小盘精选混合型证券投资基金托管协议
4、中国证监会批准设立富国基金管理有限公司的文件
11
5、富国中小盘精选混合型证券投资基金财务报表及报表附注
6、报告期内在指定报刊上披露的各项公告
9.2 存放地点 存放地点 存放地点 存放地点
上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心二期16-17层
9.3 查阅方式 查阅方式 查阅方式 查阅方式
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人富国基金管理有限公司。
咨询电话：95105686、4008880688（全国统一，免长途话费）
公司网址：http://www.fullgoal.com.cn
富国基金管理有限公司
2018年10月25日
