新 沃 通 宝 货币 市 场 基 金
2018 年第3 季度报告
2018 年9 月30 日
基金管 理人： 新沃基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国民生银 行股份有限公司
报告 送 出日期： 二〇一八 年十月二十四日 新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 民生 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定 ， 于2018 年 10 月22 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2018 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 新沃通 宝
交易代 码 001916
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 10 月 20 日
报告期 末基 金份 额总 额 2,591,952,260.87 份
投资目 标
在控制 投资 组合 风险 ， 保 持流动 性的 前提 下， 力争 实现超
越业绩 比较 基准 的投 资回 报。
投资策 略
本基金 将采 用积 极管 理型 的投资 策略 ，在 控制 利率 风险、
尽量降 低基 金净 值波 动风 险并满 足流 动性 的前 提下 ， 提高
基金收 益 。 本 基金 主要 通 过利率 策略 、 骑乘 策略 、 放大策
略、信 用债 投资 策略 等投 资策略 以实 现投 资目 标。
业绩比 较基 准 同期七 天通 知存 款税 后利 率
风险收 益特 征
本基金为货币市场基金，是证券投资基金中的低风险品
种。 本 基金 的预 期风 险和 预期收 益低 于股 票型 基金 、 混合
型基金 和债 券型 基金 。
基金管 理人 新沃基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国民 生 银 行股 份有 限公 司
下属 分 级基 金 的 基金 简称 新沃通 宝A 新沃通 宝 B
下属分 级基 金的 交易 代码 001916 002302
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 1,034,510,981.87 份 1,557,441,279.00 份
新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2018 年 7 月 1 日 － 2018 年9 月 30 日 ）
新沃通 宝 A 新沃通 宝 B
1. 本期已 实现 收益 10,691,123.26 15,097,263.68
2．本 期利 润 10,691,123.26 15,097,263.68
3．期 末基 金资 产净 值 1,034,510,981.87 1,557,441,279.00
注：本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、投 资收 益、其 他收 入（ 不含 公允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 ，由于 本基 金采 用摊
余成本 法核 算， 因此 ，公 允价值 变动 收益 为零 ，本 期已实 现收 益和 本期 利润 的金额 相等 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值 收益 率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
新沃通宝 A
阶段
净值收 益
率①
净值收 益率 标
准差②
业绩 比 较基
准收 益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个月 0.8140% 0.0040% 0.3403% 0.0000% 0.4737% 0.0040%
注：本 基金 收益 分配 按日 结转份 额。
新沃通宝 B
阶段
净值收 益
率①
净值收 益率 标
准差②
业绩 比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个月 0.8753% 0.0040% 0.3403% 0.0000% 0.5350% 0.0040%
注：本 基金 收益 分配 按日 结转份 额。
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值 收 益率 变动及 其与 同 期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：本 报告 期内 ，本 基金 的 投资 组合 比例 符合 基金 合同的 有关 约定 。 新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
俞瓅
本基金的基金
经理
2016 年
12 月2 日
- 5 年
复旦大 学硕 士， 中国 籍。2013
年 7 月至 2016 年 9 月 任职 于
国金证 券， 历任 证券 交易 员、
投 资 经 理 、 投 资 主 办 ；2016
年 10 月 加入 新沃 基金 管理 有
限公司 。
注：1 、上 述任 职日 期、 离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的 相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》 、 《 公开募 集证 券投
资基金 运作 管理 办法 》 、 《 证券投 资基 金销 售管 理办 法》 、 《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指
导意见 》 、 基 金合 同和 其他 有关法 律法 规 ， 本 着诚 实 信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管 理基金 资产 ， 在严 格
控制风 险的 基础 上， 为基 金持有 人谋 求最 大利 益。 本报告 期内 ，本 基金 运作 符合有 关法 规和 基金
合同的 规定 ，没 有损 害基 金持有 人利 益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
相应制 度及 流程 ，通 过系 统和人 工等 各种 方式 在各 业务环 节严 格控 制交 易公 平执行 ，未 发现 不同
投资组 合之 间存 在非 公平 交易的 情况 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未发 现本 基金 存在异 常交 易行 为。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2018 前三 季度， 伴随 中美 贸易战 及经 济结 构调 整的 影响， 经济 基本 面有 走弱 之势。 市场 流 动
性方面 ， 资 金面 整体 宽松 ，R007 处于 历史 相对 低位 。 期间 美联 储如 期加 息而 我国并 未跟 随， 整 体
宽松以 支持 实体 经济 的姿 态仍在 。前 三季 度央 行逐 渐以 MLF 替 代现 有短 期 公 开市场 操作 ，稳 定了
市场对 短端 利率 的预 期， 同时释 放了 充裕 流动 性支 持实体 经济 。同 业存 单市 场上， 股份 制银 行发
行收益 率大 幅度 下降 。 截 止 9 月 份 ， 作 为标 杆的3 个月股 份制 同业 存单 利率 由 3.8%降至 2.7%，基
本持平 于七 天回 购定 盘利 率FR007 的2.65% ， 未 来CD 收益率 可能 将进 一步 跟 随 短端利 率继 续下 调 ，新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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但目前 已是 历史 低点 ，未 来的相 对降 幅也 将有 限。 国际环 境方 面， 中美 之间 的贸易 战导 致世 界两
大经济 体之 间业 已紧 张的 贸易关 系进 一步 升级 。虽 然人民 币存 在一 定压 力， 但国家 保证 汇率 的稳
定的立 场依 然坚 定， 未来 汇率可 能将 保持 震荡 走势 。
债券 市 场方 面， 利率 债 10 年期国 债利 率 从6 月的 3.48%升至 3.61% ，10 年期 国 开债利 率在
4.25%-4.3% 附近 反复 震荡 ，面对 中美 利差 收窄 、通 胀预期 上行 与宽 松的 资金 面和疲 弱的 基本 面，
债市仍 存分 歧。
本基金 报告 期内 保持 了相 对稳健 的中 等久 期、 高评 级以及 少量 杠杆 的账 户结 构。配 置上 以短
期债券 和同 业存 单为 主， 同时少 量配 置部 分ABS 增 厚收益 。本 基金 针对 监管 要求， 在季 节性 时点
增强流 动性 、不 间断 进行 负债端 流动 性匹 配、 持续 跟踪持 仓信 用安 全、 定期 进行压 力测 试。 在季
末资金 紧张 时点 合理 安排 组合现 金流 ，保 证在 安全 应对季 末规 模及 短期 资金 利率波 动的 同时 给投
资人带 来适 当的 回报 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期新 沃通 宝 A 的基 金份额 净值 收益 率 为 0.8140% ， 本报 告期 新沃 通宝B 的基金 份额 净
值收益 率 为0.8753% ，同 期业绩 比较 基准 收益 率 为0.3403% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本基金 本报 告期 未出 现连 续二十 个工 作日 基金 份额 持有人 数量 不满 二百 人或 者基金 资产 净值
低于五 千万 元的 情形 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （%）
1 固定收 益投 资 2,094,841,489.32 75.05
其中： 债券 1,914,357,228.70 68.59
资产支 持证 券 180,484,260.62
6.47
2 买入返 售金 融资 产 647,805,055.00 23.21
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返 售金融 资 产 - -
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 17,461,476.81 0.63
4 其他资 产 31,104,735.26 1.11
5 合计 2,791,212,756.39 100.00
5.2 报 告期 债券回 购融 资情况
序号 项目 金额 （ 元） 占基金 资产 净值 的比 例（ ％）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 - 3.11
其中： 买断 式回 购融 资 - - 新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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2 报告期 末债 券回 购融 资余 额 197,499,503.75 7.62
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报 告期 内债 券回 购融 资余额 占基 金资 产净 值的 比例为 报告 期内 每个 交易 日融资 余额 占资 产净
值比例 的简 单平 均值 。
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 20% 的 说明
本报告 期内 本货 币市 场基 金债券 正回 购的 资金 余额 未超过 资产 净值 的20% 。
5.3 基 金投 资组合 平均 剩余期 限
5.3.1 投 资组 合平均 剩余 期限基 本情 况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 83
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 85
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 57
报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过 120 天 情况 说明
本基金 本报 告期 内投 资组 合平均 剩余 期限 未出 现超 过 120 天的 情形 。
5.3.2 报 告期 末投资 组合 平均剩 余期 限分布 比例
序
号
平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资
产净值 的比 例（%）
各期限 负债 占基 金
资产净 值的 比例 （%）
1 30 天 以内 38.22
7.62
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的 浮动 利率 债 - -
2 30 天( 含)-60 天 20.04 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的 浮动 利率 债 - -
3 60 天( 含)-90 天 11.37 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的 浮动 利率 债 - -
4 90 天( 含)-120 天 6.00 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的 浮动 利率 债 - -
5 120 天( 含)-397 天（ 含） 30.87 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天的 浮动 利率 债 - -
合计 106.50 7.62
5.4 报 告期 内投资 组合 平均剩 余存 续期超 过 240 天 情况 说明
本基金 本报 告期 内投 资组 合平均 剩余 存续 期未 出现 超过 240 天 的情 形。
5.5 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 摊余成 本（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 国家债 券 69,922,742.08 2.70
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 110,690,557.72 4.27
其中： 政策 性金 融债 110,690,557.72 4.27
4 企业债 券 - - 新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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5 企业短 期融 资券 691,743,370.20 26.69
6 中期票 据 140,335,701.57 5.41
7 同业存 单 901,664,857.13 34.79
8 其他 - -
9 合计 1,914,357,228.70 73.86
10
剩余存 续期 超 过 397 天的 浮
动利率 债券
- -
注：上 表中 ，债 券的 成本 包括债 券面 值和 折溢 价。
5.6 报 告期 末按摊 余成 本占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量（ 张） 摊余成 本( 元)
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 111881493 18 盛 京银 行CD308 1,500,000 146,902,494.13 5.67
2 111821039 18 渤 海银 行CD039 1,000,000 99,497,980.07 3.84
3 140309 14 进出 09 800,000 80,514,729.66 3.11
4 189917 18 贴 现国 债17 700,000 69,922,742.08 2.70
5 101353014 13 太钢 MTN001 600,000 60,216,965.79 2.32
6 011800291 18 鲁 钢铁SCP004 500,000 50,195,033.48 1.94
7 011801136 18 平 安不 动SCP005 500,000 50,110,974.85 1.93
8 011801232 18 恒 信租 赁SCP003 500,000 50,106,125.04 1.93
9 101558049 15 中 科院MTN001 500,000 50,088,367.76 1.93
10 011800863 18 萧 山国 资SCP001 500,000 50,063,106.80 1.93
5.7 “ 影 子定价 ” 与“ 摊余 成本法 ” 确定的 基金 资产净值 的偏 离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 12
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.3027%
报告期 内偏 离度 的最 低值 0.0947%
报告期 内每 个工作 日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.1971%
报 告期内 负偏 离度的绝 对值 达到 0.25% 情 况说 明
本基金 本报 告期 内无 负偏 离度绝 对值 达 到0.25% 的 情况。
报 告期 内正偏 离度 的绝对 值达 到 0.5% 情况说明
本基金 本报 告期 内无 正偏 离度绝 对值 达 到0.5% 的 情 况。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
序号 证券代 码 证券名 称 数量（ 份） 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比
例(%)
1 116847 联易 融02 600,000 60,025,626.04 2.32
2 146732 17 花04A1 500,000 50,311,425.31 1.94
3 116712 一方 碧17 400,000 40,023,013.40 1.54 新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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4 146686 花呗49A1 200,000 20,124,195.87 0.78
5 116780 一方 碧25 100,000 10,000,000.00 0.39
5.9 投 资组 合报告 附注
5.9.1 本 基金 估值采 用摊 余成本 法， 即估值 对象 以买入 成本 列示， 按票 面利率 或商 定
利 率每 日计提 应 收 利息， 并按 实际利 率法 在其剩 余期 限内摊 销其 买入时 的溢 价或折
价。
5.9.2 报 告期 内，未 发现 本基金 投资 的前十 名证 券的发 行主 体出现 被监 管部门 立案 调
查 ，或 在报告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。
5.9.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 6,400.24
2 应收证 券清 算款 118,849.31
3 应收利 息 28,444,416.37
4 应收申 购款 2,535,069.34
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 31,104,735.26
5.9.4 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于计 算中 四舍 五入 的原 因，本 报告 分项 之和 与合 计项之 间可 能存 在尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 新沃通 宝A 新沃通 宝B
报告期 期初 基金 份额 总额 1,587,207,302.92 1,511,046,625.76
报告期 期间 基金 总申 购份 额 459,501,899.54 2,323,948,337.02
报告期 期间 基金 总赎 回份 额 1,012,198,220.59 2,277,553,683.78
报告期 期末 基金 份额 总额 1,034,510,981.87 1,557,441,279.00
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金交易明 细
序号 交易方 式 交易日 期 交易份 额（ 份） 交易金 额 （ 元） 适用费 率
1 申购 2018 年7 月13 日 500,000.00 500,000.00 0.00%
2 红利再 投资 - 7,233.41 7,233.41 -
合计
507,233.41 507,233.41
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注：本 基金 的收 益分 配按 日结转 份额 ，列 示在 “红 利再投 资” 项下 一并 披露 。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报 告期内 持有基 金份额 变 化情况
报告期末 持有基
金情况
序
号
持有基金 份额比 例达到 或
者超过20% 的时 间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份
额
占
比
机
构
1
2018/09/05-2018/09/05
2018/09/26-2018/09/26
250,085,9
42.90
351,027,3
52.13
100,000,0
00.00
501,113,2
95.03
19.
34%
产品特有 风险
报 告 期内 本 基金 出现 单 一投 资 者持 有 基金 份额 比 例超 过 20% 的 情况 。在 单 一投 资 者持 有 基金 份
额 比 例较 高 的情 况下 ， 如该 投 资者 集 中赎 回， 可 能会 增 加基 金 的流 动性 风 险。 此 外， 由 于基金
在 遇 到大 额 赎回 的时 候 可能 需 要变 现 部分 资产 ， 可能 对 持有 资 产的 价格 形 成冲 击 ，增 加 基金的
市 场 风险 。 基金 管理 人 将专 业 审慎 、 勤勉 尽责 地 运作 基 金资 产 ，加 强防 范 流动 性 风险 、 市场风
险，保护 持有人 利益。
8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
当持有 基金 份额 比例 达到 或超 过 20% 的投 资人 较大 比例赎 回且 基金 的现 金头 寸不足 时， 基金
管理人 可能 需要 较高 比例 融入资 金或 较高 比例 变现 资产， 由此 可能 导致 资金 融入成 本较 高或 较大
冲击成 本， 造成 基金 财产 损失、 影响 基金 收益 水平 。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 基金 募 集的文 件；
2 、 《新 沃通 宝货 币市 场基 金基金 合同 》 ；
3 、 《新 沃通 宝货 币市 场基 金托管 协议 》 ；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 和/ 或基 金托 管 人的办 公场 所。
新沃通宝 2018 年第 3 季度报告
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9.3 查 阅方 式
投资者 可以 在营 业时 间免 费查阅 ，也 可按 工本 费购 买复印 件。
新 沃基 金管理 有限 公司
2018 年 10 月24 日
