对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
泓德添利货币A(003997)

泓德添利货币:2018年第三季度报告查看PDF公告

 
 
 
泓 德 添利 货 币市 场 基金 
2018 年第3 季度报 告 
2018 年09 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基 金管 理人: 泓德 基金管 理有 限公司 
基 金托 管人: 中国 民生银 行股 份有限 公司 
报 告送 出日期:2018 年10 月26 日 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告 




































页,共 13 页 2 §1


重要 提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或 重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。


基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2018年10月25 日复核了本报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不 存 在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。


基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基 金一定盈利。


基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应 仔细阅读本基金的招募说明书。


本报告中财务资料未经审计。


本报告期自2018 年07月01日起至2018 年09月30日止。


§2


基金 产品 概况 基金简称 泓德添利货币 基金主代码 003997 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2017 年05月04日 报告期末基金份额总额 445,424,356.53 份 投资目标 在控制基金资产投资风险和保持基金资产较高流动 性的基础上,力争获得超越业绩比较基准的投资收 益。 投资策略 本基金根据宏观经济运行状况、政策形势、信用状 况、利率走势、资金供求变化等的综合判断,并结 合各类资产的流动性特征、风险收益特征、估值水 平等因素,决定基金资产在债券、银行存款等各类 资产的配置比例,并适时进行动态调整。同时本基 金将综合运用利率预期策略、信用品种投资策略、 期限配置策略、收益增强策略、流动性管理策略等 多种投资策略,力争在保持基金资产安全性和较高 流动性的基础上 ,获取高于业绩比较基准的投资收 益。 业绩比较基准 同期七天通知存款税后利率 风险收益特征 本基金为货币市场基金,属于证券投资基金中的 低风险品种,其预期收益和预期风险均低于债券型 基金、混合型基金及股票型基金。 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 3 基金管理人 泓德基金管理有限公司 基金托管人 中国民生银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 泓德添利货币A 泓德添利货币B 下属分级基金的交易代码 003997 003998 报告期末下属分级基金的份额总 额 138,807,206.69 份 306,617,149.84份 §3


主要 财务 指标和基 金净 值表现 3.1 主要 财务 指标 单位:人民币元 主要财务指标 报告期(2018年07月01日 - 2018年09月30 日) 泓德添利货币A 泓德添利货币B 1.本期已实现收益 995,922.14 2,584,793.11 2.本期利润 995,922.14 2,584,793.11 3.期末基金资产净值 138,807,206.69 306,617,149.84 注:1、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 , 计入 费 用后实 际收 益水 平要 低 于所列 数字 。 2、所 列数 据 截 止到2018 年09月30 日。 3、 本 期已 实现 收益 指基 金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 (不 含公 允价 值变动 收益 ) 扣 除相 关 费用后 的余 额, 本期 利润 为本期 已实 现收 益加 上本 期公允 价值 变动 收益 ,由 于本基 金采 用摊 余成 本 法核算 ,因 此公 允价 值变 动收益 为零 ,本 期已 实现 收益和 本期 利润 的金 额相 等。 3.2 基金 净值 表现 3.2.1 本报 告期基 金份额 净值 收益率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较 泓 德添 利货币A净 值表现 阶段 净值收益 率① 净值收益 率标准差 ② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 0.8202% 0.0051% 0.3403% 0.0000% 0.4799% 0.0051% 泓 德添 利货币B净 值表现 阶段 净值收益 率① 净值收益 率标准差 ② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 0.8811% 0.0051% 0.3403% 0.0000% 0.5408% 0.0051% 注:本 基金 收益 分配 是按 日结转 份额 。





3.2.2 自基 金合同 生效以 来基 金累计 净值 收益率 变动 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率 变 动的 比较 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 4 注:建 仓期 结束 后, 本 基 金的各 项资 产配 置比 例符 合本基 金合 同第 十二 部分 第二条 投资 范围 、第 四 条投资 限制 的相 关约 定。


§4


管理 人报 告 4.1 基金 经理 (或基 金经 理小 组)简 介 姓名 职务 任本基金的基金经理期 限 证券从 业年限 说明 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 5 任职日期 离任日期 李倩 现任泓德泓利 货币、 泓德裕泰 债券、 泓德泓富 混合、 泓德泓业 混合、 泓德裕康 债券、 泓德裕荣 纯债债券、 泓德 裕和纯债债券、 泓德裕祥债券、 泓德添利货币、 泓德裕泽一年 定开债券、 泓德 裕鑫一年定开 债券、 泓德泓华 混合基金的基 金经理。 2017-05- 04 - 9年 硕士研究生, 具有基 金 从业资格, 曾任中国农 业银行股份有限公司 金融市场部、 资产管理 部理财组合投资经理, 中信建投证券股份有 限公司资产管理部债 券交易员、 债券投资经 理助理。 毛静平 现任泓德泓利 货币、 泓德添利 货币、 泓德裕康 债券基金的基 金经理。 2018-09- 12 - 7年 硕士研究生, 具有基金 从业资格, 曾任本公司 固定收益投资部信用 研究员、基金经理助 理, 阳光资产管理股份 有限公司信用研究员, 毕马威华振会计师事 务所审计师。 注:1 、 对 基金 的首 任基 金 经理 , 其 “任 职日 期” 为 基金合 同生 效日 , “离 任 日期 ” 为 根据 公司 决定 确定的 解聘 日期 ,对 此后 的 非首 任基 金经 理, “任 职日期 ”和 “离 任日 期” 分别指 根据 公司 决定 确 定的聘 任日 期和 解聘 日期 。 2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。 4.2 报告 期内 本基金 运作 遵规 守信情 况说 明 本报告期内, 本基金管理人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其各项 实施细则、 《泓德添利 货币市场基金基金合同》 和其他有关法律法规的规定, 本着诚实 信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 在严格控制风险的基础上, 为基金持有人 谋求最大利益。 本报告期内, 基金运作整体合法合规, 没有损害基金持有人利益。 基 金 的投资 范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。 4.3 公平 交易 专项说 明 4.3.1 公平 交易制 度的执 行情 况 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 6 本报告期内, 本基金管理人严格执行 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意 见》 , 完善相应制度及流程, 通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公 平执行,公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。 4.3.2 异常 交易行 为的专 项说 明 本基金于本报告期内不存在异常交易行为。 本报告期内, 基金管理人管理的所有投 资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量没有超过该证券当 日成交量的5%的情况。 4.4 报告 期内 基金的 投资 策略 和运作 分析 今年以来在金融严监管导致广义流动性收紧的情况下, 作为对冲, 货 币政策逐步放 松, 多次降准, 整体流 动性环境是"广义紧, 狭义松", 资金面合理充裕。 我们认为央行 2018年货币政策放松的初衷是改善流动性环境,提振经济增长。自7月中旬起,央行政 策层面其实发生了一定的转变, 一系列宽信用、 稳杠杆政策密集出台, 但在从宽货币到 宽信用,从去杠杆到稳杠杆的政策落地过程中,宽信用传导机制仍不甚通畅。


在此背景下,2018年, 债市收益率曲线大幅回落且呈现短端利率下行幅度远高于长 端利率特征, 收益率曲线陡峭化。 三季度以来, 随着货币政策的逐步放松以及贷款额度 的放松, 债券收益率在7月中下旬到8月初经历了最快的一轮下行, 尤其表现在短端利率 下行迅猛, 但与此同时, 市场的风险偏好依然比较低, 而随着收益率快速下滑后, 尤 其 是中美利差在8月初局部倒挂之后,收益率的下行开始面临阻力,债券市场一度受到地 方债集中供给、货币政策回归稳定、通胀预期升高等因素的制约,并在8月中旬开始收 益率迅速向上调整,9月则进入震荡整理阶段。


本基金以保证资产的流动性为首要任务, 成立以来采取短久期策略, 合理安排资金 到期, 在报告 期安排了较大比例的流动性于月末、 季度末等可能发生流动性紧张的时点 操作, 并抓住市场资金利率阶段性走高的机会, 通过配置高息存款、 存单以及优质短融 提高组合收益率,在保证流动性安全的基础上提高了组合的收益。 4.5 报告 期内 基金的 业绩 表现 2018 年3季度,本基金A级净值收益率为0.8202%,B级净值收益率为0.8811%,同期 业绩比较基准收益率为0.3403%。 4.6 报告 期内 基金持 有人 数或 基金资 产净 值预警 说明 本报告期内本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者 基金资产净值低于五千万元的情 形。 §5


投资 组合 报告 5.1 报告 期末 基金资 产组 合情 况 序号 项目 金额(元) 占基金总资产的 比例(%) 1 固定收益投资 177,554,068.82 37.90 其中:债券 177,554,068.82 37.90 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 7 资产支持证券 - - 2 买入返售金融资产 173,419,100.14 37.02 其中: 买断式回购的买入返售金 融资产 - - 3 银行存款和结算备付金合计 113,359,807.09 24.20 4 其他资产 4,124,071.15 0.88 5 合计 468,457,047.20 100.00 5.2 报告 期债 券回购 融资 情况 序 号 项目 金额(元) 占基金资产净值比例 (%) 1 报告期内债券回购融资余额 - 3.14 其中:买断式回购融资 - - 2 报告期末债券回购融资余额 22,699,765.95 5.10 其中:买断式回购融资 - - 注:报 告期 内债 券回 购融 资余额 占基 金资 产净 值的 比例为 报告 期内 每个 交易 日融资 余额 占基 金资 产 净值比 例的 简单 平均 值。 债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的20% 的说 明 本报告期内本货币市场基金债券正 回购的资金余额未超过资产净值的20%。 5.3 基金 投资 组合平 均剩 余期 限 5.3.1 投资 组合平 均剩余 期限 基本情 况 项目 天数 报告期末投资组合平均剩余期限 64 报告期内投资组合平均剩余期限最高值 88 报告期内投资组合平均剩余期限最低值 56 报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过120 天情况 说明 报告期内投资组合平均剩余期限未超过120天。 5.3.2 报告 期末投 资组合 平均 剩余期 限分 布比例 序号 平均剩余期限 各期限资产占基金资 产净值的比例(%) 各期限负债占基金资 产净值的比例(%) 1 30天以内 64.50 5.10 其中: 剩余存续期超过397天 的浮动利率债 - - 2 30 天(含)—60天 11.18 - 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 8 其中: 剩余存续期超过397天 的浮动利率债 - - 3 60 天(含) —90天 1.68 - 其中: 剩余存续期超过397天 的浮动利率债 - - 4 90 天(含)—120天 2.22 - 其中: 剩余存续期超过397天 的浮动利率债 - - 5 120 天(含)—397天(含) 24.65 - 其中: 剩余存续期超过397天 的浮动利率债 - - 合计 104.23 5.10 5.4 报告 期内 投资组 合平 均剩 余存续 期超 过240 天情 况说明 报告期内投资组合平均剩余存续期未超过240天。 5.5 报告 期末 按债券 品种 分类 的债券 投资 组合 序号 债券品种 摊余成本(元) 占基金资产净值比例 (%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 21,995,720.77 4.94 其中:政策性金融债 21,995,720.77 4.94 4 企业债券 - - 5 企业短期融资券 56,088,782.45 12.59 6 中期票据 - - 7 同业存单 99,469,565.60 22.33 8 其他 - - 9 合计 177,554,068.82 39.86 10 剩余存续期超过397天的浮动 利率债券 - - 5.6 报告 期末 按摊余 成本 占基 金资产 净值 比例大 小排 名的前 十名 债券投 资明 细 序号 债券代码 债券名称 债券数量 (张) 摊余成本(元) 占基金资产 净值比例(%) 1 011800044 18鲁钢铁SCP001 300,000 30,075,284.33 6.75 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 9 2 111713113 17浙商银行CD113 200,000 19,966,365.58 4.48 3 111787647 17锦州银行CD319 200,000 19,949,449.39 4.48 4 111821278 18渤海银行CD278 200,000 19,905,377.63 4.47 5 180407 18农发07 120,000 12,050,722.48 2.71 6 071800024 18东北证券CP005 100,000 10,012,462.53 2.25 7 111881684 18盛京银行CD319 100,000 9,975,247.73 2.24 8 111813034 18浙商银行CD034 100,000 9,964,654.53 2.24 9 160412 16农发12 100,000 9,944,998.29 2.23 10 111881546 18盛京银行CD311 100,000 9,898,134.87 2.22 5.7 “影 子定 价”与 “摊 余成 本法” 确定 的基金 资产 净值的 偏离 项目 偏离情况 报告期内偏离度的绝对值在0.25(含)-0.5% 间的次数 0 报告期内偏离度的最高值 0.1789% 报告 期内偏离度的最低值 0.0585% 报告期内每个工作日偏离度的绝对值的简单平均值 0.1247% 报 告期 内负偏 离度 的绝对 值达 到0.25% 情况 说明 本基金本报告期内负偏离度的绝对值未达到0.25%的情况。 报 告期 内正偏 离度 的绝对 值达 到0.5% 情况说 明 本基金本报告期内正偏离度的绝对值未达到0.50%的情况。 5.8 报告 期末 按公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 名的前 十名 资产支 持证 券投资 明 细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.9 投资 组合 报告附 注 5.9.1 基金 计价方 法说明 本基金的债 券投资采用摊余成法计价, 即计价对象以买入成本列示, 按票面利率或 商定利率每日计提应收利息, 并按实际利率法在其剩余期限内摊销其买入时的溢价或折 价。 5.9.2 本 基金 投资的 前十 名证 券的发 行主 体本期 没有 出现被 监管 部门立 案调 查, 或在 报 告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。 5.9.3 其他 资产构 成 序号 名称 金额(元) 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 10 3 应收利息 2,459,391.03 4 应收申购款 1,664,680.12 5 其他应收款 - 6 其他 - 7 合计 4,124,071.15 §6


开放 式基 金份额变 动 单位:份 泓德添利货币A 泓德添利货币B 报告期期初基金份额总额 118,653,840.61 224,163,312.93 报告期期间基金总申购份额 237,126,594.83 323,524,840.46 报告期期间基金总赎回份额 216,973,228.75 241,071,003.55 报告期期末基金份额总额 138,807,206.69 306,617,149.84 §7


基金 管理 人运用固 有资 金投资 本基 金交易 明细 序号 交易方式 交易日期 交易份额 (份) 交易金额 (元) 适用费率 1 红利再投 2018-07-02 97.01 97.01 - 2 红利再投 2018-07-03 33.56 33.56 - 3 红利再投 2018-07-04 33.91 33.91 - 4 红利再投 2018-07-05 32.04 32.04 - 5 红利再投 2018-07-06 27.73 27.73 - 6 红利再投 2018-07-09 86.08 86.08 - 7 红利再投 2018-07-10 27.84 27.84 - 8 红利再投 2018-07-11 28.47 28.47 - 9 红利再投 2018-07-12 25.96 25.96 - 10 红利再投 2018-07-13 26.44 26.44 - 11 红利再投 2018-07-16 80.27 80.27 - 12 红利再投 2018-07-17 26.69 26.69 - 13 红利再投 2018-07-18 26.71 26.71 - 14 红利再投 2018-07-19 26.48 26.48 - 15 红利再投 2018-07-20 26.56 26.56 - 16 红利再投 2018-07-23 79.46 79.46 - 17 红利再投 2018-07-24 26.21 26.21 - 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 11 18 申购 (泓德添利货 币A) 2018-07-24 3,000,000.00 3,000,000.00 - 19 红利再投 2018-07-25 1,093.54 1,093.54 - 20 红利再投 2018-07-26 273.17 273.17 - 21 红利再投 2018-07-27 406.62 406.62 - 22 红利再投 2018-07-30 800.34 800.34 - 23 红利再投 2018-07-31 261.70 261.70 - 24 红利再投 2018-08-01 255.39 255.39 - 25 红利再投 2018-08-02 253.73 253.73 - 26 红利再投 2018-08-03 244.17 244.17 - 27 红利再投 2018-08-06 726.92 726.92 - 28 红利再投 2018-08-07 247.90 247.90 - 29 申购 (泓德 添利货 币B) 2018-08-07 6,000,000.00 6,000,000.00 - 30 强制调减 (泓德添 利货币A) 2018-08-07 -3,305,385.6 3 -3,305,385.6 3 - 31 强制调增 (泓德添 利货币B) 2018-08-07 3,305,385.63 3,305,385.63 - 32 红利再投 2018-08-08 760.28 760.28 - 33 红利再投 2018-08-09 749.85 749.85 - 34 红利再投 2018-08-10 760.30 760.30 - 35 红利再投 2018-08-13 2,281.02 2,281.02 - 36 红利再投 2018-08-14 760.61 760.61 - 37 红利再投 2018-08-15 758.58 758.58 - 38 红利再投 2018-08-16 774.55 774.55 - 39 红利再投 2018-08-17 777.60 777.60 - 40 红利再投 2018-08-20 2,334.37 2,334.37 - 41 红利再投 2018-08-21 783.39 783.39 - 42 红利再投 2018-08-22 779.23 779.23 - 43 红利再投 2018-08-23 799.57 799.57 - 44 红利再投 2018-08-24 852.84 852.84 - 45 红利再投 2018-08-27 3,349.55 3,349.55 - 46 红利再投 2018-08-28 800.36 800.36 - 47 红利再投 2018-08-29 797.86 797.86 - 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 12 48 红利再投 2018-08-30 781.82 781.82 - 49 红利再投 2018-08-31 800.13 800.13 - 50 红利再投 2018-09-03 2,404.81 2,404.81 - 51 红利再投 2018-09-04 801.04 801.04 - 52 红利再投 2018-09-05 779.72 779.72 - 53 红利再投 2018-09-06 740.32 740.32 - 54 红利再投 2018-09-07 738.41 738.41 - 55 强制调减 (泓德添 利货币B) 2018-09-10 -2,132,790.8 4 -2,132,790.8 4 - 56 强制调增 (泓德添 利货币A) 2018-09-10 2,132,790.84 2,132,790.84 - 57 赎回 2018-09-10 -7,200,000.0 0 -7,200,000.0 0 - 58 红利再投 2018-09-10 2,239.00 2,239.00 - 59 红利再投 2018-09-11 124.54 124.54 - 60 红利再投 2018-09-12 123.96 123.96 - 61 红利再投 2018-09-13 126.61 126.61 - 62 红利再投 2018-09-14 361.24 361.24 - 63 红利再投 2018-09-17 393.09 393.09 - 64 红利再投 2018-09-18 720.05 720.05 - 65 红利再投 2018-09-19 116.01 116.01 - 66 红利再投 2018-09-20 131.10 131.10 - 67 红利再投 2018-09-21 80.75 80.75 - 68 红利再投 2018-09-25 501.37 501.37 - 69 红利再投 2018-09-26 128.26 128.26 - 70 红利再投 2018-09-27 726.53 726.53 - 71 红利再投 2018-09-28 44.31 44.31 - 合计


1,836,257.93 1,836,257.93 §8


影响 投资 者决策的 其他 重要信 息 8.1 报告 期内 单一投 资者 持有 基金份 额比 例达到 或超 过20% 的 情况 本基金本报告期间无单一投资者持有基金份额比例达到或者超过20%的情况。 8.2 影响 投资 者决策 的其 他重 要信息 无。 泓德添利货币市场基金 2018 年第 3 季度报告



































页,共 13 页 13 §9


备查 文件 目录 9.1 备查 文件 目录 (1)中国证券监督管理委员会批准泓德添利货币市场基金设立的文件


(2)《泓德添利货币市场基金基金合同》


(3)《泓德添利货币市场基金托管协议》


(4)基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程


(5)泓德添利货币市场基金在指定报刊上各项公告的原稿 9.2 存放 地点 基金管理人、基金托管人处 9.3 查阅 方式 (1)投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件


(2)投资者对本报告书如 有疑问,可咨询本基金管理人泓德基金管理有限公司, 客户服务电话:4009-100-888


(3)投资者可访问本基金管理人公司网站,网址:www.hongdefund.com 泓 德基 金管理 有限 公司 2018 年10 月26日