汇 添富季 季红 定期开 放债 券型证 券投 资基
金 2018 年第3 季度 报告
2018 年 9 月 30 日
基 金 管理 人： 汇添 富 基金 管理 股份 有限公 司
基 金 托管 人： 中国 建 设银 行股 份有 限公司
报告送出 日期 ：2018 年 10 月 26 日 汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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§1 重 要 提示
基金管理人 的董事会 及董事保 证本报告 所载资料 不存 在虚假记载 、误导性 陈述或重 大遗漏，
并对其内容 的真实性 、准确性 和完整性 承担个别 及连 带责任。
基金托管人 中国建设 银行股份 有限公司 根据本基 金合 同规定， 于 2018 年10 月 24 日 复核了本
报告中的财 务指标、 净值表现 和投资组 合报告等 内容 ，保 证复核 内容不存 在虚假记 载、误导 性陈
述或者重大 遗漏。
基金管理人 承诺以诚 实信用 、 勤勉 尽责的原 则管理和 运用基金资 产， 但 不保证 基金一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不 代表其未 来表现。 投资有风 险， 投资者在作 出投资决 策前应仔 细阅读本
基金的招募 说明书。
本报告中财 务资料未 经审计。
本报告期自 2018 年7 月1 日起 至 9 月 30 日止。
§2 基 金 产品 概况
基金简称 汇添富季季 红定期开 放债券
场内简称 添富季红
交易代码 164702
基金运作方 式 契约型开放 式
基金合同生 效日 2012 年 7 月26 日
报告期末基 金份额总 额 306,162,987.10 份
投资目标
本基金主要 投资于债 券类固定 收益品种 ， 在严格 管理
投资风险的 基础上， 追求资产 的长期稳 定增值。
投资策略
本基金 80%以 上的基 金资产投 资于债券 资产，并 在严
格控制风险 的基础上 ， 通过对 全球经济 形势、 中 国经
济发展（包 括宏观经 济运行周 期、财政 及货币政 策、
资 金 供需 情况 ） 、证 券市 场估 值水 平 等的 研判 ，适 度
参与权益类 资产配置 ， 适度把 握市场时 机， 力争 为基
金资产获取 稳健回报 。
业绩比较基 准 银行三年期 定期存款 税后利率+1%
风险收益特 征
本基金为债 券型基金 ， 属于证 券投资基 金中的较 低 风
险品种， 其 预期风险 与收益高 于货币市 场基金， 低于
混合型基金 和股票型 基金。
基金管理人 汇添富基金 管理股份 有限公司
基金托管人 中国建设银 行股份有 限公司
注：本基金 自基金合 同生效后 ，每封闭 运作三年 ，集 中开放一次 申购和赎 回。每三 年（含三 年）
为一个封闭 期。在此 期间，投 资者不能 申购、赎 回基 金份额，但 本基金可 以在深圳 证券交易 所上
市交易。 每个封闭 期到期日 的次一工 作日起 （含该工 作日） ， 本 基金将进 入开放期 。 开放 期不少于汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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一周、 不超过 一个月， 在 此期间， 投资者可 以申购、 赎回基金份 额。 开放期 结束的次 日 （含该 日）
起，本基金 进入 下一 个为期三 年的封闭 期。依此 类推 ，循环运作 。
§3 主 要 财务 指标 和基 金 净值 表现
3.1 主要 财务指标
单位：人民 币元
主要财务指 标 报告期（ 2018 年7 月1 日 － 2018 年9 月 30 日 ）
1.本期已实 现收益 4,008,825.99
2.本期利润 7,663,920.70
3.加权平均 基金份额 本期利润 0.0226
4.期末基金 资产净值 314,221,258.45
5.期末基金 份额净值 1.026
注：１、本 期已实现 收益指基 金本期利 息收入、 投资 收益、其他 收入（不 含公允价 值变动收 益）
扣除相关费 用后的余 额，本期 利润为本 期已实现 收益 加上本期公 允价值变 动收益。
２、所述基 金业绩指 标不包括 持有人认 购或交易 基金 的各项费用 ，计入费 用后实际 收益水平 要低
于所列数字 。
3.2 基金 净值表现
3.2.1 本报 告期基金份额 净值增长率 及其与同期 业绩比较 基准收益率的 比较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基 准
收益率标准 差
④
①－③ ②－④
过去三个月 1.89% 0.09% 0.95% 0.01% 0.94% 0.08%
汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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3.2.2 自基 金合同生效以 来基金累计 净值增长率 变动及其 与同期业绩比 较基准收益 率
变动 的 比较
注：本基金 建仓期为 本《基金 合同》生 效之日（2012 年 7 月 26 日）起 6 个月， 建仓结束 时各项
资产配置比 例符合合 同规定。
本基金自基金合同生效后 ，每封闭运作三年 ，集中开 放一次申购和赎回。每三 年（含三年）
为一个封闭期。在封闭期 内，本基金投资 于债券资产 的比例不低于基金资产 的 80%（但在 开 放期
开始前三个 月至开放 期结束后 三个月内 ， 不 受前述投 资组合比例 的限制） 。 权益 类资产的 投资比例
合计不超过 基金资产的 20% 。在开 放期内 ，本基金 持 有的现金或 到期日在 1 年以 内的政府 债券不
低于基金资 产净值的5%。
汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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§4 管 理 人报 告
4.1 基金 经理（或基金 经理小组） 简介
姓名 职务
任本基金的 基金经理 期限
证券从业年 限 说明
任职日期 离任日期
陆文磊
汇 添 富 增
强 收 益 债
券 基 金 、
汇 添 富 季
季 红 定 期
开 放 债 券
基 金 、 汇
添 富 纯 债
(LOF) 基
金 汇 添 富
鑫 瑞 债 券
基 金 、 添
富 年 年 泰
定 开 混 合
基 金 、 添
富 鑫 泽 定
开 债 基 金
的 基 金 经
理 ， 固 定
收 益 投 资
总监。
2012 年 7 月
26 日
- 16 年
国籍：中国。学历：
华东师范大学金融学
博士。 相 关业务资 格：
基金从业资格。从业
经历：曾任上海申银
万国证券研究所有限
公 司 高 级 分 析 师 。
2007 年 8 月加入 汇添
富基金管理股份有限
公司，现任总经理助
理、固定收益投资总
监。2008 年 3 月 6 日
至今任汇添富增强收
益债券基金的基金经
理， 2009 年 1 月 21 日
至 2011 年 6 月 21 日
任汇添富货币基金的
基金经理，2011 年 1
月 26 日至 2013 年 2
月 7 日 任汇添富 保本
混 合 基 金 的 基 金 经
理， 2012 年 7 月 26 日
至今任汇添富季季红
定期开放债券基金的
基金经理 ，2013 年11
月 6 日 至今任汇 添富
纯债(LOF) 基 金 （ 原汇
添富互利分级债券基
金） 的基金 经理， 2013
年 12 月 13 日至 2015
年3 月31 日任汇 添富
全额宝货币基金的基
金经理，2014 年 1 月
21 日至 2015 年 3 月
31 日任汇添富收 益快
线货币基金的基金经
理，2014 年 12 月 23汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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日至2018 年5 月4 日
任汇添富收益快钱货
币基金的基金经理，
2016 年 12 月 26 日至
今任汇添富鑫瑞债券
基 金 的 基 金 经 理 ，
2017 年4 月14 日 至今
任添富年年泰定开混
合基金的基金经理，
2018 年 3 月 8 日至今
任添富鑫泽定开债基
金的基金经 理。
徐光
汇 添 富 季
季 红 定 期
开放债
券 、 添 富
鑫 泽 定 开
债 、 汇 添
富 高 息 债
债 券 、 汇
添 富 年 年
利 定 期 开
放 债 券 、
添 富 鑫 成
定 开 债 的
基金经理
2018 年 8 月
21 日
- 6 年
国籍：中国。学历：
美国伊利诺伊理工学
院金融学硕士。相关
业务资格：证券投资
基金从业资格。从业
经历： 2012 年 12 月加
入汇添富基金管理股
份有限公司，历任债
券交易员、高级债券
交易员。2018 年 8 月
21 日至今任汇添 富季
季红定期开放债券、
添富鑫泽定开债的基
金经理，2018 年 9 月
28 日至今任汇添 富高
息债债券、汇添富年
年利定期开放债券、
添富鑫成定开债的基
金经理。
李怀定
汇添富季
季 红 定 期
开 放 债 券
基 金 、 汇
添 富 纯 债
(LOF) 基
金 、 汇 添
富 达 欣 混
合 基 金 、
汇 添 富 盈
鑫 保 本 混
合 基 金 、
汇 添 富 稳
健 添 利 定
2015 年11 月
18 日
2018 年8 月
2 日
11 年
国籍：中国。学历：
复 旦 大 学 经 济 学 博
士。相关业务资格：
基金从业资格。从业
经历：曾任光大证券
股份有限公司研究所
债券分析师，国信证
券股份有限公司经济
研 究所固定收益高级
分析师。2012 年 5 月
加入汇添富基金管理
股份有限公司任固定
收 益 高 级 分 析 师 。
2015 年 5 月 25 日至汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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期 开 放 债
券 基 金 、
汇 添 富 长
添 利 定 期
开 放 债 券
基 金 、 汇
添 富 新 睿
精 选 混 合
基 金 、 汇
添 富 鑫 瑞
债券基
金 、 添 富
年 年 泰 定
开 混 合 基
金 、 汇 添
富 睿 丰 混
合 基 金 、
添 富 鑫 泽
定 开 债 基
金 的 基 金
经 理 ， 汇
添 富 增 强
收 益 债 券
基 金 的 基
金 经 理 助
理。
2018 年 8 月 2 日任汇
添富增强收益债券基
金的基金经理助理，
2015 年 11 月 18 日至
2018 年 8 月 2 日任汇
添富季季红定期开放
债券基金、汇添富纯
债(LOF) 基金 （原 汇添
富 互 利 分 级 债 券 基
金） 的基金 经理， 2015
年 12 月 2 日至 2018
年 7 月 6 日任汇添富
达欣混合基金的基金
经理，2016 年 3 月11
日至2018 年8 月2 日
任汇添富盈鑫保本混
合基金的基金经理，
2016 年 3 月 16 日至
2018 年 8 月 2 日任汇
添富稳健添利定期开
放债券基金的基金经
理， 2016 年 12 月6 日
至2018 年8 月2 日任
汇添富长添利定期开
放债券基金的基金经
理，2016 年 12 月 21
日至2018 年8 月2 日
任汇添富新睿精选混
合基金的基金经理，
2016 年 12 月 26 日至
2018 年 8 月 2 日任汇
添富鑫瑞债券基金的
基金经理，2017 年 4
月 14 日至 2018 年 8
月 2 日 任添富年 年泰
定开混合基金的基金
经理，2017 年 9 月29
日至2018 年8 月2 日
任汇添富睿丰混合基
金 的 基 金 经 理 ，2018
年3 月8 日至2018 年
8 月2 日 任添富鑫 泽定
开 债 基 金 的 基 金 经
理。
注：1 、基金 的首任基 金经理， 其 “任职 日期 ” 为基 金合同生效 日，其 “ 离职日期 ”为根据 公司决汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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议确定的解 聘日期；
2、非首任基 金经理， 其 “任职 日期 ”和 “离任 日期 ”分别指根 据公司决 议确定的 聘任日期 和解聘
日期；
3、证券从业 的含义遵 从行业协 会《证券 业从业 人员 资格管理办 法》的相 关规定。
4.2 管理 人对报告期内 本基金运作 遵规守信情 况的说明
本基金管理 人在本报 告期内严 格遵守《 中华人民 共和 国证券投资 基金法》 及其他相 关法律法
规、证监会 规定和本 基金合同 的约定， 本着诚实 信用 、勤勉尽责 的原则管 理和运用 基金资产 ，在
严格控制风 险的基础 上，为基 金份额持 有人谋求 最大 利益， 无损 害基金持 有人利益 的行为。 本基
金无重大违 法、违规 行为，本 基金投资 组合符合 有关 法规及基金 合同的约 定。
4.3 公平 交易专项说明
4.3.1 公平 交易制度的执 行情况
本基 金管理 人高度重 视投资者 利益保护 ，根据中 国证 监会《证券 投资基金 管理公司 公平交易
制度指导意 见》等法 规，借鉴 国际经验 ，建立了 健全 、有效的公 平交易制 度体系， 形成涵盖 开放
式基金、特 定客户资 产管理以 及社保与 养老委托 资产 的投资管理 ，涉及交 易所市场 、银行间 市场
等各投资市 场，债券 、股票、 回购等各 投资标的 ，并 贯穿分工授 权、研究 分析、投 资决策、 交易
执行、业绩 评估、监 督检查各 环节的公 平交易机 制。
本报告期内 ，基金管 理人对公 平交易制 度和公平 交易 机制实现了 流程优化 和进一步 系统化，
确保全程嵌 入式风险 控制体系 的有效运 行，包括 投资 独立决策、 研究公平 分享、集 中交易公 平执
行、交易严 密监控和 报告及时 分析等在 内的公平 交易 各环节执行 情况良好 。
本报告期内 ，通过投 资交易监 控、交易 数据分析 以及 专项稽核检 查，本基 金管理人 未发现任
何违反公平 交易的行 为。
4.3.2 异常 交易行为的专 项说明
本报告期内 基金管理 人管理的 所有投资 组合参与 的交 易所公开竞 价同日反 向交易成 交较少的
单边交易量 超过该证 券当日总 成交量 5% 的交易次 数 为 3 次， 由 于组合投 资策略导 致。 经检 查和分
析未发现异 常情况。
汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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4.4 报告 期内基金投资 策略和运作 分析
三季度全球 经济增速 放缓，叠 加贸易战 影响，外 需走 弱压力显现 ，金融 数 据反映国 内实体融
资需求不足 ，经济下 行压力仍 然较大。 在信用收 缩和 实体经济放 缓的压力 下，宏观 政策开始 从去
杠杆向稳杠 杆转向。 新增地方 债集中发 行对投资 形成 一定支撑， 房地产仍 表现出较 强韧性， 同时
市场对通胀 的担忧略 有增加。
银行间流动 性充裕， 短端资金 价格走低 ，期限利 差扩 大。Shibor 3M 下行 130bp ，3 年AAA 企
业债收益下 行 30bp ，10 年国开债 收益基本 持平。 信用 风险持续发 酵， 低评级债 券信用利 差持续 走
扩。转债市 场在 7 月 份迎来反 弹后，在 整个三季 度呈 现震荡行情 ，个券走 势分化明 显，成交 量低
迷。
考虑经济下 行压力和 宽松 的货 币环境， 组合进入 封闭 期之后，积 极加大了 债券的配 置力度，
拉长久期、 提高杠杆 ，维持较 低的转债 仓位。
4.5 报告 期内基金的业 绩表现
截至本报告 期末本基 金份额净 值为 1.026 元；本 报告 期基金份额 净值增长 率为 1.89% ，业绩
比较基准收 益率为 0.95% 。
4.6 报告 期内基金持有 人数或基金 资产净值预 警说明
无。
§5 投 资 组合 报告
5.1 报告 期末基金资产 组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资 产的比例 （%）
1 权益投资 - -
其中：股票
- -
2 基金投资 - -
3 固定收益投 资
524,547,148.00 98.16
其中：债券
524,547,148.00 98.16
资产支持证 券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品 投资 - -
6 买入返售金 融资产
- - 汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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其中：买断 式回购的 买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和 结算备付 金合计
2,566,253.64 0.48
8 其他资产
7,248,440.73 1.36
9 合计
534,361,842.37
100.00
5.2 报告 期末按行业分 类的股票投 资组合
5.2.1 报告 期末按行业分 类 的境内股 票投资组合
注：本基金 本报告期 末未持有 股票。
5.2.2 报告 期末按行业分 类的港 股通 投资股票投 资组合
注：本基金 本报告期 末未持有 港股通投 资股票。
5.3 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名股票 投资明细
注：本基金 本报告期 末未持有 股票。
5.4 报告 期末按债券品 种分类的债 券投资组合
序号 债券品种 公允价值（ 元） 占基金资产 净值比例 （％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 40,664,000.00 12.94
其中：政策 性金融债 40,664,000.00 12.94
4 企业债券 429,580,200.00 136.71
5 企业短期融 资券 - -
6 中期票据 39,761,000.00 12.65
7 可转债（可 交换债） 14,541,948.00 4.63
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 524,547,148.00 166.94
5.5 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名债券 投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（ 元）
占基金资产 净值比
例（％）
1 112729 18 申宏 02 300,000 30,174,000.00 9.60
2 143764 18 电投 05 300,000 30,111,000.00 9.58
3 143734 18 金隅 02 300,000 30,018,000.00 9.55 汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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4 122402 15 城建 01 300,000 29,922,000.00 9.52
5 112685 18 粤科 01 300,000 29,529,000.00 9.40
5.6 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名资产 支持证券投 资 明
细
注：本基 金 本报告期 末未持有 资产支持 证券。
5.7 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名贵金 属投资明细
注：本基金 本报告期 末未持有 贵金属投 资。
5.8 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名权证 投资明细
注：本基金 本报告期 末未持有 权证。
5.9 报告 期末本基金投 资的国债期 货交易情况 说明
5.9.1 本期 国债期货投资 政策
本基金本报 告期内未 投资国债 期货。
5.9.2 报告 期末本基金投 资的国债期 货持仓和损 益明细
注：报告期 末本基金 无国债期 货持仓。
5.9.3 本期 国债期货投资 评价
本基金本报 告期内未 投资国债 期货。
5.10 投资 组合报告附注
5.10.1
报告期内本 基金投资 的前十名 证券的发 行主体没 有被 监管部门立 案调查， 或在报告 编制日前
一年内受到 公开谴责 、处罚的 情况。
5.10.2
本基金投资 的前十名 股票没有 超出基金 合同规定 的备 选股票库。 汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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5.10.3 其他 资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 72,178.03
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 7,176,262.70
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 7,248,440.73
5.10.4 报告 期末持有的处 于转股期的 可转换债券 明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元)
占基金资产 净值比例
（％）
1 110031 航信转债 3,300,954.00 1.05
2 113015 隆基转债 2,531,880.00 0.81
3 113014 N 林洋转 916,100.00 0.29
5.10.5 报告 期末前十名股 票中存在流 通受限情况 的说明
注：本基金 本报告期 末未持有 股票。
§6 开 放 式基 金份 额变 动
单位：份
报告期期初 基金份额 总额 412,873,653.01
报告期期间 基金总申 购份额 137,800,801.95
减: 报告期期 间基金总 赎回份额 244,511,467.86
报告期期间 基金拆分 变动份额 （ 份额减少 以"-"
填列）
-
报告期期末 基金份额 总额 306,162,987.10
注：总申购 份额含红 利再投。
汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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§7 基 金 管理 人运 用固 有 资金 投资 本基 金情况
注：本报告 期内基金 管理人未 运用固有 资金投资 本基 金。
§8 影 响 投资 者决 策的 其 他重 要信 息
8.1 报告 期内单一投资 者持有基金 份额比例达 到或超过 20% 的情况
投资
者类
别
报告期内持 有基金份 额变化情 况 报告期末持 有基金情 况
序号
持有基金份
额比例达到
或者超过
20% 的时间
区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1
2018 年8 月
14 日至
2018 年8 月
16 日
37,351,641.00 0.00 0.00 37,351,641.00 12.20%
2
2018 年8 月
17 日至
2018 年9 月
30 日
0.00 73,169,756.10 0.00 73,169,756.10 23.90%
个人
- - - - - - -
产品特有风 险
1、持有人大 会投票权 集中的风 险
当基金份额 集中度较 高时， 少数基 金份额持 有人所 持 有的基金份 额占比较 高， 其在召开 持 有人大 会并
对审议事项 进行投票 表决时可 能拥有较 大话语权 。
2、巨额赎回 的风险
持有基金份 额比例较 高的投资 者大量赎 回时， 更容 易 触发巨额赎 回条款， 基金 份额持有 人将可能 无法
及时赎回所 持有的全 部基金份 额。
3、基金规模 较小导致 的风险
持有基金份 额比例较 高的投资 者集中赎 回后， 可能 导 致基金规模 较小， 基金持 续稳定运 作可能面 临一
定困难。本 基金管理 人将继续 勤勉尽责 ，执行相 关投 资策略，力 争实现投 资目标。
4、基金净值 大 幅波动 的风险
持有基金份 额比例较 高的投资 者大额赎 回时， 基金管 理人进行基 金财产变 现可能会 对基金资 产净值造
成较大波动 。 汇添 富季 季红 定期 开放 债券 2018 年第 3 季 度报 告
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5、提前终止 基金合同 的风险
持有基金份 额比例较 高的投资 者集中赎 回后，可 能导 致在其赎回 后本基金 资产规模 长期低于 5000 万
元，进而可 能导致本 基金终止 、转换运 作方式或 与其 他基金合并 。
8.2 影响 投资者决策的 其他重要信 息
无。
§9 备 查 文件 目录
9.1 备查 文件目录
1 、中国证监 会批准汇 添富季季 红定期开 放债券 型证 券投资基金 募集的文 件；
2 、《汇添富 季季红定 期开放债 券型证券 投资基 金基 金合同》；
3 、《汇添富 季季红定 期开放债 券型证券 投资基 金托 管协议》；
4 、基金管理 人业务资 格批件、 营业执照 ；
5 、报告期内 汇添富季 季红定期 开放债券 型证券 投资 基金在指定 报刊上披 露的各项 公告；
6 、中国证监 会要求的 其他文件 。
9.2 存放 地点
上海市富城 路 99 号震 旦国际大 楼 20 楼 汇添富 基金 管理股份有 限公司
9.3 查阅 方式
投资者可于 本基金管 理人办公 时间预约 查阅，或 登录 基金管理人 网站 www.99fund.com 查阅，
还可拨打基 金管理人 客户服务 中心电话 ：400-888-9918 查询相关 信息。
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2018 年 10 月 26 日
