新 疆 前 海 联合 汇 盈 货 币市 场 基 金
2018 年第3 季度报告
2018 年9 月30 日
基金管 理人： 新疆前海联 合基金管理有限公 司
基金托 管人： 中国邮政储 蓄银行股份有限公 司
报告 送 出日期：2018 年10 月24 日 新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 2 页 共 12 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 真实 性、 准确 性和完 整性 承担 个别 及连 带责任 。
基金托 管人 中国 邮政 储蓄 银行股 份有 限公 司根 据本 基金合 同规 定 ， 于2018 年10 月 23 日复核
了本报 告中 的财 务指 标、 净值表 现和 投资 组合 报告 等内容 ，保 证复 核内 容不 存在虚 假记 载、 误导
性陈述 或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2018 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 前海联 合汇 盈货 币
交易代 码 004699
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2017 年 5 月 25 日
报告期 末基 金份 额总 额 414,972,272.94 份
投资目标
在控制 投资 组合 风险， 保 持相对 流动 性的 前提 下 ， 力
争实现 超越 业绩 比较 基准 的投资 回报 。
投资策 略
本基金 将采 用积 极管 理的 投资策 略， 通过 对货 币 市 场
利率走 势的 预判， 控制 利 率风险 、 在满 足基 金流 动 性
需求的 前提 下， 减 少基 金 资产净 值波 动 ， 力 争获 取 超
越比较 基准 的投 资收 益。
1、资 产配 置策 略
本基金 通过 比较 各类 资产 的风险 与收 益率 变化 ， 动 态
调整优 先配 置的 资产 类别 和配置 比例 ， 在 满足 流 动 性
需求的 前提 下择 机进 行杠 杆操作 。
2、利 率债 投资 策略
本基金 将采 用 “ 自上 而下 ” 的研 究方 法， 通过 对 宏 观
经济走势的预判以及资本市场流动性变化的预测 估
算未来 利率 市场 的走 势及 合理中 枢， 进而 动态 调 整 组
合的久 期策 略。
3、信 用债 投资 策略
本基金 通过 “ 自下 而上 ” 的定性 和定 量的 研究 方 法 分
析发债主体的实际偿债能力来控制投资组合信用风
险，以 达到 信用 风险 可控 的目标 。
业绩比 较基 准 活期存 款利 率( 税后) 。
风险收 益特 征 本基金 为货 币市 场基 金， 是证券 投资 基金 中的 低 风 险新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 3 页 共 12 页
品种， 其长 期平 均预 期风 险和预 期收 益率 低于 股 票 型
基金、 混合 型基 金和 债券 型基金 。
基金管 理人 新疆前 海联 合基 金管 理有 限公司
基金托 管人 中国邮 政储 蓄银 行股 份有 限公司
下属 分 级基 金 的 基金 简称 前海联 合汇 盈货币 A 前海联 合汇 盈货 币 B
下属分 级基 金的 交易 代码 004699 004700
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 3,971,603.79 份 411,000,669.15 份
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2018 年 7 月 1 日 － 2018 年9 月 30 日 ）
前海联 合汇 盈货 币 A 前海联 合汇 盈货 币 B
1. 本期已 实现 收益 46,071.45 3,564,825.75
2．本 期利 润 46,071.45 3,564,825.75
3．期 末基 金资 产净 值 3,971,603.79 411,000,669.15
注：本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、投 资收 益、其 他收 入（ 不含 公允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 ，由于 货币 市场 基金
采用摊 余成 本法 核算 ，因 此，公 允价 值变 动收 益为 零，本 期已 实现 收益 和本 期利润 的金 额相 等。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值 收益 率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
前海联合汇盈货币 A
阶段
净值收 益
率①
净值收 益率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三个
月
0.8124% 0.0026% 0.0894% 0.0000% 0.7230% 0.0026%
前海联合汇盈货币 B
阶段
净值收 益率
①
净值收 益率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
0.8733% 0.0026% 0.0894% 0.0000% 0.7839% 0.0026%
注：本 基金 收益 分配 方式 是按日 结转 份额 。
新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 4 页 共 12 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值 收 益率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：按 照基 金合 同和 招募 说明书 的约 定， 本基 金自 基金合 同生 效日 起6 个月 内为建 仓期 ，建 仓期
结束时 本基 金的 各项 投资 比例符 合基 金合 同的 有关 约定。 新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 5 页 共 12 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
敬夏玺
本基金的
基金经 理
2017 年5 月
25 日
- 8 年
敬夏玺 先生， 中央 财经 大学 金
融学硕 士， 8 年基 金投 资研 究、
交易经验。
2011 年 7 月至
2016 年5 月 任职 于融 通基 金，
历任债 券交 易员、 固定 收益 部
投资经 理， 管 理公 司债 券专 户
产品。2010 年 7 月至2011 年
7 月任工 银瑞 信基 金中 央交 易
室交易 员。2016 年 5 月加 入
前海联 合基 金。 现 任前 海联 合
汇 盈货币兼新疆前海联合海
盈货币 、前 海联 合添 利债 券、
前海联 合添 鑫定 开债 券、 前 海
联合泓 元定 开债 券、 前 海联 合
泓瑞定开债券和前海联合润
丰混合 的基 金经 理。
曾婷婷
本基金的
基金经 理
2017 年7 月
3 日
- 6 年
曾婷婷 女士 ，北 京大 学硕 士、
中山大学双学士，CPA ，6 年
证券、 基金 从业 经历 。
2013 年4 月至2015 年8 月任
华润元大基金固定收益部研
究员。2011 年 11 月至 2013
年3 月， 任职 于第 一创 业证 券
研究所。 2008 年 10 月至 2011
年 10 月 任安 永会 计师 事务 所
高级审 计。2015 年 10 月加 入
前海联 合基 金。 现 任前 海联 合
汇盈货币兼新疆前海联合海
盈货币 的基 金经 理。
注：1 、对 基金 的首 任基 金 经理， 其 “ 任职 日期 ”为 基金合 同生 效日 ， “ 离任 日期 ” 为根 据公 司对
外公告 的解 聘日 期； 对此 后的非 首任 基金 经理 ， “ 任职日 期 ” 和“ 离任 日期 ” 分别 指根 据公 司对
外公告 的聘 任日 期和 解聘 日期。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 6 页 共 12 页
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券投 资基 金法》 等有 关法 律法 规和 本基金 合同 的规
定，本 着诚 实信 用、 勤勉 尽责的 原则 管理 和运 用基 金资产 ，在 严格 控制 风 险 的基础 上， 为基 金持
有人谋 求最 大利 益。 基金 运作合 法合 规， 无损 害基 金持有 人利 益的 行为 。基 金的投 资范 围、 投资
比例符 合有 关法 律法 规的 规定及 基金 合同 的约 定。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
了相应 的制 度和 流程 ，通 过系统 和人 工等 各种 方式 在授权 、研 究、 决策 、交 易和业 绩评 估等 各个
业务环 节保 证公 平交 易制 度的严 格执 行， 公平 对待 旗下管 理的 所有 投资 组合 ，保护 投资 者合 法权
益。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金 报告 期内 ，未 发生 有可能 导致 不公 平交 易和 利益输 送的 异常 交易 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
3 季度 ，贸 易摩 擦升 级， 中美贸 易战 为全 球经 济都 带来了 极大 的不 确定 性。9 月 PMI 从51.3
回落 至50.8 ， 地产 、 汽车 销售乏 力 ， 发 电耗 煤同 比 增速也 有所 下滑 ， 经济 总 需求依 然不 振 。 宽 货
币到宽 信用 传导 渠道 依然 不畅， 民企 违约 潮持 续爆 发，民 营企 业融 资难 问题 尚未看 到明 显改 观，
融资需 求延 续放 缓。
货币政 策 “ 合理 充裕 ” ， 降 准后资 金宽 松， 短端 利率 先后经 历了 大幅 下行 再上 升的过 程。1 年
期国开 从6 月末 3.82% 开 始下行 ，8 月初 达最 低点2.67% ， 下行 幅度 接 近115BP 。后 货币 市 场 利率
有所上 行、 通胀 预期 升温 、利率 债供 给制 约、 美国 加息等 利 空 因素 干扰 ，收 益率开 始回 升。9 月
整月收 益率 盘整 震荡 ，1 年期国 开收 益 在3.08% 附 近。
一级国 股存 单收 益也 经历 了大幅 下行 再上 升过 程 ， 3 个月国 股存 单从 前期 的最 高 4.55%下行至
最低 点1.9% ， 后回 升至 2.7%-3% 之间 ，3 季度3 个 月 国股存 单峰 值 为 3% 。
由于资 金价 格的 整体 下行 ，货币 基金 的收 益也 跟随 市场资 金利 率而 下降 。
报告期 内， 本基 金主 要以 同业存 单、 中短 期存 款为 主，在 季末 时点 ，通 过逆 回购来 增加 超额
收益。 组合 维持 较好 的静 态收益 ，远 超业 绩比 较基 准。流 动性 未出 现异 常， 满足了 投资 者正 常的
申购、 赎回 要求 。
新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 7 页 共 12 页
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期前 海联 合汇 盈货 币 A 的 基金 份额 净值 收益 率为 0.8124% ， 本报 告期 前海联 合汇 盈货
币B 的 基金 份额 净值 收益 率为 0.8733% ， 同期 业绩 比较基 准收 益率 为0.0894% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
无。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 固定收 益投 资 138,450,439.62 33.34
其中： 债券 138,450,439.62 33.34
资产支 持证 券
-
-
2 买入返 售金 融资 产
137,838,086.76
33.19
其中： 买断 式回 购的 买入
返售金 融资 产
- -
3
银行存 款和 结算 备付 金合
计
138,190,310.22 33.27
4 其他资 产 819,458.51 0.20
5 合计 415,298,295.11 100.00
5.2 报 告期 债券回 购融 资情况
序号 项目 占基金 资产 净值 的比 例（ ％）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 4.01
其中： 买断 式回 购融 资 -
序号 项目 金额（ 元） 占基金 资产 净值 的比 例 （ ％ ）
2 报告期 末债 券回 购融 资余 额 - -
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报 告期 内债 券回 购融 资余额 占基 金资 产净 值的 比例为 报告 期内 每日 融资 余额占 资产 净值 比例
的简单 平均 值。
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 20% 的 说明
本报告 期内 本基 金债 券正 回购的 资金 余额 未超 过资 产净值 的 20% 。
新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 8 页 共 12 页
5.3 基 金投 资组合 平均 剩余期 限
5.3.1 投 资组 合平均 剩余 期限基 本情 况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 80
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 89
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 36
报 告期 内投资 组合 平 均剩 余期 限超过 120 天 情况 说明
本报告 期内 本基 金投 资组 合平均 剩余 期限 未出 现超 过 120 天的 情况 。
5.3.2 报 告期 末投资 组合 平均剩 余期 限分布 比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产净 值
的比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资 产净 值
的比例 （% ）
1 30 天 以内 42.90
0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 -
2 30 天( 含)-60 天 29.12 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 -
3 60 天( 含)-90 天 2.40 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 -
4 90 天( 含)-120 天 0.00 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 -
5 120 天(含)-397 天（ 含） 25.46 0.00
其中： 剩余 存续 期超 过 397
天的浮 动利 率债
0.00 -
合计 99.88 0.00
5.4 报 告期 内投资 组合 平均剩 余存 续期超 过 240 天 情况 说明
本报告 期内 本基 金投 资组 合平均 剩余 存续 期未 超 过240 天。
5.5 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 摊余成 本（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 30,020,164.44 7.23
其中： 政策 性金 融债 30,020,164.44 7.23
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 同业存 单 108,430,275.18 26.13 新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 9 页 共 12 页
8 其他 - -
9 合计 138,450,439.62 33.36
10
剩余存 续期 超 过 397 天的 浮
动利率 债券
- -
5.6 报 告期 末按摊 余成 本占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 债券 投资明 细
序
号
债券代 码 债券名 称 债券数 量（ 张 ） 摊余成 本( 元)
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 180209 18 国开 09 200,000 20,063,875.77 4.83
2 111821281 18 渤 海银 行 CD281 200,000 19,902,246.92 4.80
3 111885066 18 苏 州银 行 CD088 100,000 9,989,345.57 2.41
4 160208 16 国开 08 100,000 9,956,288.67 2.40
5 111883353 18 宁 波银 行 CD156 100,000 9,956,104.56 2.40
6 111884294 18 盛 京银 行 CD385 100,000 9,947,745.24 2.40
7 111881852 18 贵 阳银 行 CD127 100,000 9,883,817.24 2.38
8 111883173 18 中 原银 行 CD188 100,000 9,867,811.98 2.38
9 111880041 18 贵 阳银 行 CD113 100,000 9,786,560.63 2.36
10 111882229 18 厦 门国 际银 行CD185 100,000 9,723,144.38 2.34
5.7 “ 影 子定价 ” 与“ 摊余 成本法 ” 确定的 基金 资产净值 的偏 离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 0
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.1047%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0029%
报告期 内每 个工作 日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.0446%
报 告期 内负偏 离度 的绝对 值达 到 0.25% 情况 说明
本报告 期内 本基 金负 偏离 度的绝 对值 未达 到0.25% 。
报 告期 内正偏 离度 的绝对 值达 到 0.5% 情况说明
本报告 期内 本基 金正 偏离 度的 绝 对值 未达 到0.5% 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 10 页 共 12 页
5.9 投 资组 合报告 附注
5.9.1 本 基金 采用“ 摊余 成本法 ”计 价，即 计价 对象以 买入 成本列 示， 按票面 利率 或
商 定利 率并考 虑其 买入时 的溢 价和折 价， 在其剩 余期 限内平 均摊 销，每 日计 提收
益。
5.9.2 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 在本 报告期 内没 有出现 被监 管部门 立案 调
查 ，或 在报告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。
5.9.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 3,281.26
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 811,277.25
4 应收申 购款 4,900.00
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 819,458.51
5.9.4 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 可能 存在 尾差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 前海联 合汇 盈货 币A 前海联 合汇 盈货 币 B
报告期 期初 基金 份额 总额 889,628.41 360,037,933.10
报告期 期间 基金 总申 购份 额 10,757,302.30 142,060,024.89
报告期 期间 基金 总赎 回份 额 7,675,326.92 91,097,288.84
报告期 期末 基金 份额 总额 3,971,603.79 411,000,669.15
注：总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 金额 ，总 赎回 份额含 转换 出份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金交易明 细
序号 交易方 式 交易日 期 交易份 额（ 份） 交易金 额 （ 元） 适用费 率
1 申购
2018 年7 月27
日
1,000,000.00
1,000,000.00 -
2 申购 2018 年8 月8 日 20,000,000.00 20,000,000.00 -
合计
21,000,000.00 21,000,000.00
新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 11 页 共 12 页
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资者 类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序号
持有基 金份 额比
例达到 或者 超过
20% 的 时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份 额 份额占 比
产品特 有风 险
本基金 本报 告期 内不 存在 单一投 资者 持有 基金 份额 比例达 到或 超 过20% 的情 况， 单 一投 资者持 有
基金份 额比 例过 于集 中可 能引起 产品 的流 动性 风险 ，本基 金管 理人 将审 慎确 认大额 申购 与大 额赎 回 ，
有效防 控产 品流 动性 风险 ， 公平 对待 投资 者， 保 障 中小投 资者 合法 权益 ， 本 基金管 理人 拥有 完全 、 独
立的投 资决 策权 ，不 受特 定投资 者的 影响 。
注：报 告期 内申 购份 额包 含红利 再投 份额 。
8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
本基金 管理 人 于2018 年7 月21 日及10 月 18 日发 布 公告， 李华 先生 自2018 年7 月21 日起
离任公 司督 察长 职务 ，由 总经理 王晓 耕女 士代 为履 行督察 长职 务， 代履 行职 务期限 不超 过 2019
年1 月16 日。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 新疆 前 海联合 汇盈 货币 市场 基 金 募集的 文件 ；
2 、 《新 疆前 海联 合汇 盈货 币市场 基金 基金 合同 》 ；
3 、 《新 疆前 海联 合汇 盈货 币市场 基金 托管 协议 》 ；
4 、法 律意 见书 ；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
7 、本 报告 期内 公开 披露 的 基金资 产净 值、 基金 份额 净值及 其他 临时 公告 。
新疆前海联合汇盈货币市场基金 2018 年第 3 季度报告
第 12 页 共 12 页
9.2 存 放地 点
备查文 件存 放于 基金 管理 人和/ 或基 金托 管人 的住 所 。
9.3 查 阅方 式
投资者 可到 基金 管理 人和/ 或基金 托管 人的 办公 场所 、 营业 场所 及网 站免 费查 阅备查 文件 。 在
支付工 本费 后， 投资 者可 在合理 时间 内取 得备 查文 件的复 制件 或复 印件 。
新 疆前 海 联合 基金 管理有 限公 司
2018 年 10 月24 日
