东 海祥龙 灵活 配置混 合型 证券投 资基 金
(LOF)
2018 年第 3 季 度报告
2018 年 9 月 30 日
基 金 管理 人： 东海 基 金管 理有 限责 任公司
基 金 托管 人： 中国 工 商银 行股 份有 限公司
报告送出 日期 ：2018 年 10 月 24 日 东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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§1 重 要 提示
基金管理人 的董事会 及董事保 证本报告 所载资料 不存 在虚假记载 、误导性 陈述或重 大遗漏，
并对其内容 的真实性 、准确性 和完整性 承担个别 及连 带责任。
基金托管人 中国工商 银行股份 有限公司 根据本基 金合 同规定， 于 2018 年10 月 22 日 复核了本
报告中的财 务指标、 净值表现 和投资组 合报告等 内 容 ，保证复核 内容不存 在虚假记 载、误导 性陈
述或者重大 遗漏。
基金管理人 承诺以诚 实信用 、 勤勉 尽责的原 则管理和 运用基金资 产， 但 不保证 基金一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不 代表其未 来表现。 投资有风 险， 投资者在作 出投资决 策前应仔 细阅读本
基金的招募 说明书。
本报告中财 务资料未 经审计。
本报告期自 2018 年7 月1 日起 至 9 月 30 日止。
§2 基 金 产品 概况
基金简称 东海祥龙混 合(LOF)
场内简称 东海祥龙
交易代码 168301
前端交易代 码 -
后端交易代 码 -
基金运作方 式 上市契约型 开放式（LOF ）
基金合同生 效日 2016 年 12 月 21 日
报告期末基 金份额总 额 416,031,584.88 份
投资目标
本基金将在 严格控制 风险的前 提下， 充 分挖掘和 利用
市场中潜在 的投资机 会， 力争 实现基金 资产的长 期稳
定增值。
投资策略
报 告 期 内 通 过 选 择 优 质 项 目 积 极 参 与 定 向 增 发 项 目
报价。
业绩比较基 准
本基金的业绩比较基准为：沪深 300 指数收益率
×50%+ 中债 综合指数 收益率 ×5 0% 。
风险收益特 征
本基金是混 合型基金 ， 其预期 收益及风 险水平高 于货
币市场基金 、 债券 型基金 ， 低于股 票型基 金， 属 于中
高预期风险 、中高预 期收益的 基金品种。
基金管理人 东海基金管 理有限责 任公司
基金托管人 中国工商银 行股份有 限公司
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§3 主 要 财务 指标 和基 金 净值 表现
3.1 主要 财务指标
单位：人民 币元
主要财务指 标 报告期（ 2018 年7 月1 日 － 2018 年9 月 30 日 ）
1.本期已实 现收益 -13,993,320.65
2.本期利润 -9,273,698.70
3.加权平均 基金份额 本期利润 -0.0199
4.期末基金 资产净值 361,863,192.80
5.期末基金 份额净值 0.8698
注： （1）所 述基金业 绩指标不 包括持有 人认购或 交 易 基金的各项 费用，计 入费用后 实际收益 水平
要低于所列 数字。
（2 ） 本 期已实现 收益指基 金本期利 息收入 、 投资 收益 、 其他收 入 （ 不含公允 价值变动 收益） 扣除
相关费用后 的余额， 本期利润 为本期已 实现收益 加上 本期公允价 值变动收 益。
3.2 基金 净值表现
3.2.1 本报 告期基金份额 净值增长率 及其与同期 业绩比较 基准收益率的 比较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基 准
收益率标准 差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -1.94% 0.52% -0.61% 0.68% -1.33% -0.16%
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3.2.2 自基 金合同生效以 来基金累计 净值增长率 变动及其 与同期业绩比 较基准收益 率
变动 的比较
注： （1）本 基金基金 合同生效 日为 2016 年 12 月 21 日。图示日 期为 2016 年 12 月 21 日至 2018
年9 月 30 日；
（2 ） 本基 金的投资 范围包括 国内依法 发行上市 的股 票 （含主 板、 中小 板、 创 业板及 其他经中 国证
监会核 准上 市的股票） 、 债券 （包括国 债、 金 融债、 企 业债、 公司 债、 央 行票据、 中期票据 、 短期
融资券、中小企业私募 债、可转换债券（ 含可分离交 易可转换债券） 、次级债） 、资产支持证券 、
债券回购、银行存款、货 币市场工具、权 证、股指期 货、国债期货以及法律法 规或中国证监会 允
许基金投资 的其他金 融工具（ 但须符合 中国证监 会相 关规定） 。
如果法律法规或 监管机构以后允许 基金投资其他 品种，本基金管理人在履 行适当程序后， 可
以将其纳入 本基金的 投资范围 。
基金的投资组合比 例为：封闭期内， 股票资产占 基金资产的比例范围为 0%-100%， 非公 开发
行股票资产占非现金基金 资产的比例不低 于 80% ；每 个交易日日终在扣除国债 期货和股指期货 合
约需缴纳的 交易保证 金后， 应 当保持不 低于交易 保证 金一倍的现 金； 转换为 上市开 放式基金 （LOF ）
后， 股票资 产占基金 资产的比 例范围为0%-95% ， 每个 交易日日终 在扣除国 债期货和 股指期货 合约东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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需缴纳的交易保证金后， 现金或 到期日在 一年以内的 政府债券投资比例合计不 低于基金资产净 值
的5% 。
3.3 其他 指标
§4 管 理 人报 告
4.1 基金 经理（或基金 经理小组） 简介
姓名 职务
任本基金的 基金经理 期限
证券从业年 限 说明
任职日期 离任日期
胡德军
本 基 金 的
基金经理
2016 年12 月
21 日
- 9 年
国籍：中国。上海交
通大学生物医学工程
博士，曾任齐鲁证券
有限公司研究所医药
行业研究员 ，2013 年
6 月加入东海 基金 ， 历
任公司研究开发部高
级研究员、专户理财
部投资经理等职。现
任东海美丽中国灵活
配置混合型证券投资
基金、东海祥龙灵活
配置混合型证券投资
基金(LOF) 、 东海 中证
社会发展安全产业主
题指数型证券投资基
金的基金经 理。
注： （1 ） 此处的 任职日 期、 离 职日期均 指公司做 出决 定之日， 若该基金 经理自基 金合同生 效日起即
任职，则任 职日期为 基金合同 生效 日；
（2）证券从 业的含义 遵从行业 协会《证 券从业 人员 资格管理办 法》的相 关规定。
4.2 管理 人对报告期内 本基金运作 遵规守信情 况的说明
本报告期内 ，本基金 管理人严 格遵守《 中华人民 共和 国证券投资 基金法》 、《证券 投资基金东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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销售管理办 法》、《 公开募集 证券投资 基金运作 管理 办法》、基 金合同和 其他有关 法律法规 、监
管部门的相 关规定， 依照诚实 信用、勤 勉尽责、 安全 高效的原则 管理和运 用基金资 产，在认 真控
制投资风险 的基础上 ，为基金 份额持有 人谋求最 大利 益，没有发 生损害基 金份额持 有人利益 的行
为。
4.3 公平 交易专项说明
4.3.1 公平 交易制度的执 行情 况
公司公平交 易制度适 用于所有 投资品种 ，以及所 有投 资管理活动 ，涵盖授 权、研究 分析、投
资决策与执 行、交易 执行、业 绩评估等 投资管理 活动 各环节，从 研究、投 资、交易 合规性监 控，
发现可疑交 易立即报 告，并由 风险管理 部负责对 公平 交易情况进 行定期和 不定期评 估。
公司所有研 究成果对 公司所管 理的所有 产品公平 开放 ，基金经理 严格遵守 公平、公 正、独立
的原则下达 投资指令 ，所有投 资指令在 中央交易 室集 中执行，投 资交易过 程公平公 正，投资 交易
监控贯穿于 整个投资 过程。
本报告期内， 投资交易 监控与价 差分析未 发现投 资组 合之间存在 利益输送 等不公平 交易 行为，
公平交易制 度整体执 行情况良 好。
4.3.2 异常 交易行为的专 项说明
根据中国证 监会《证 券投资基 金管理公 司公平交 易制 度指导意见 》，公司 制定了公 平交易制
度和异常交 易监控细 则，同时 加强对组 合间同向 交易 和同日反向 交易的监 控和检查 。公司利 用公
平交易分析 系统，对 组合间不 同时间窗 口下的同 向交 易指标进行 持续监控 ，并定期 对组合间 的同
向交易分析 。公司禁 止组合内 的同日反 向交易， 严格 控制组合间 的同日反 向交易， 对采用量 化投
资策略的组 合以及完 全按照有 关指数的 构成比例 进行 证券投资的 组合与其 他组合间 发生的同 日反
向交易进行 监控和分 析。本报 告期内 基 金管理人 管理 的所有投资 组合参与 的交易所 公开竞价 同日
反向交易成 交较少的 单边交易 量超过该 证券当日 总成 交量 5% 的交 易次数为0 次。
本报告期内 ，各组合 投资交易 未发现异 常情况。
4.4 报告 期内基金投资 策略和运作 分析
本报告期内 ， 东海 祥龙在 整体操作 上采取了 相对比较 谨慎的策略 ， 主要 以持有 2017 年参 与的
定增项目和 现金管理 为主， 因 此股票仓 位较低。2018 年上半年， 东海祥龙 持有的相 关定增项 目陆东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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续解禁，报 告期内也 择机进行 了相应的 减持。从 三季 度整个市场 表现看， 三季度本 基金运行 情况
相对稳健。
4.5 报告 期内基金的业 绩表现
截至本报 告 期末本基 金份额净 值为 0.8698 元 ； 本报告 期基金份额 净值增长 率为-1.94% ， 业绩
比较基准收 益率为-0.61% 。
4.6 报告 期内基金持有 人数或基金 资产净值预 警说明
本报告期内 ，本基金 未有连续 二十个交 易日出现 基金 份额持有人 数量不满 二百人或 者基金资
产净值低于 五千万元 的情况。
§5 投 资 组合 报告
5.1 报告 期末基金资产 组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资 产的比例 （%）
1 权益投资 126,485,982.43 34.83
其中：股票
126,485,982.43 34.83
2 基金投资 - -
3 固定收益投 资
- -
其中：债券
- -
资产支持证 券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品 投资 - -
6 买入返售金 融资产
150,000,000.00 41.30
其中：买断 式回购的 买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和 结算备付 金合计
36,529,058.97 10.06
8 其他资产
50,153,511.77 13.81
9 合计
363,168,553.17
100.00
5.2 报告 期末按行业分 类的股票投 资组合
5.2.1 报告 期末按行业分 类的境内股 票投资组合
代码 行业类别 公允价值（ 元） 占基金资产 净值比例东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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(%)
A 农、林、牧 、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 76,433,307.84 21.12
D
电力、 热力、 燃气及 水生产和 供应
业
16,736,066.69 4.62
E 建筑业 - -
F 批发和零售 业 - -
G 交通运输、 仓储和邮 政业 20,438,585.36 5.65
H 住宿和餐饮 业 - -
I 信息传输、 软件和信 息技术服 务业 - -
J 金融业 - -
K
房地产业
- -
L 租赁和商务 服务业 12,878,022.54 3.56
M 科学研究和 技术服务 业 - -
N 水利、环境 和公共设 施管理业 - -
O 居民服务、 修理和其 他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会 工作 - -
R 文化、体育 和娱乐业
- -
S 综合 - -
合计 126,485,982.43 34.95
5.2.2 报告 期末按行业分 类的港 股通 投资股票投 资组合
注：本基金 本报告期 末未持有 沪港通投 资股票。
5.3 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名股票 投资 明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（ 元）
占基金资产 净值
比例（％）
1 300195 长荣股份 2,507,886 22,272,046.45 6.15
2 600063 皖维高新 8,136,226 21,749,174.72 6.01
3 000885 城发环境 2,248,806 20,438,585.36 5.65
4 000862 银星能源 5,058,043 16,736,066.69 4.62
5 601888 中国国旅 189,327 12,878,022.54 3.56
6 002475 立讯精密 704,620 10,865,240.40 3.00
7 600566 济川药业 264,700 10,426,533.00 2.88
8 002376 新北洋 388,269 6,884,009.37 1.90
9 300261 雅本化学 448,735 2,127,003.90 0.59 东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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10 000661 长春高新 8,900 2,109,300.00 0.58
5.4 报告 期末按债券品 种分类的债 券投资组合
注：本基金 本报告期 末未持有 债券。
5.5 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名债券 投资明细
注：本基金 本报告期 末未持有 债券。
5.6 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前十名资产 支持证券投 资 明
细
注：本基金 本报告期 末未持有 资产支持 证券。
5.7 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名贵金 属投资明细
注：本基金 本报告期 末未持有 贵金属。
5.8 报告 期末按公允价 值占基金资 产净值比例 大小排序 的前五名权证 投资明细
注：本基金 本报告期 末未持有 权证。
5.9 报告 期末本基金投 资的股指期 货交易情况 说明
5.9.1 报告 期末本基金投 资的股指期 货持 仓和损 益明细
注：本基金 本报告期 末未持有 股指期货 。
5.9.2 本基 金投资股指期 货的投资政 策
注：本基金 本报告期 末未持有 股指期货 。
5.10 报告 期末本基金投 资的国债期 货交易情况 说明
5.10.1 本期 国债期货投资 政策
注：本基金 本报告期 末未持有 国债期货 。
5.10.2 报告 期末本基金投 资的国债期 货持仓和损 益明细
注：本基金 本报告期 末未持有 国债期货 。 东海 祥龙 混合(LOF)2018 年第 3 季度 报告
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5.10.3 本期 国债期货投资 评价
注：本基金 本报告期 末未持有 国债期货 。
5.11 投资 组合报告附注
5.11.1 其他 资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 48,419.12
2 应收证券清 算款 50,054,452.05
3 应收股利 -
4 应收利息 50,640.60
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 50,153,511.77
5.11.2 报告 期末持有的处 于转股期的 可转换债券 明细
注：本基金 本报告期 末未持有 处于转股 期的可转 换债 券。
5.11.3 报告 期末前十名股 票中存在流 通受限情况 的说明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部 分的
公允价值(元)
占基金资产
净值比例 （%）
流通受限情 况说明
1 300195 长荣股份 22,272,046.45 6.15
非公开 发行, 流通
受限
2 600063 皖维高新 21,749,174.72 6.01
非公开发行, 流通
受限
3 000885 城发环境 20,438,585.36 5.65
非公开发行, 流通
受限
4 000862 银星能源 16,736,066.69 4.62
非公开发行, 流通
受限
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5.11.4 投资 组合报告附注 的其他文字 描述部分
由于四舍五 入的原因 ，公允价 值占基金 资产净值 的比 例分项之和 与合计可 能有尾差 。
§6 开 放 式基 金份 额变 动
单位：份
报告期期初 基金份额 总额 863,058,457.47
报告期期间 基金总申 购份额 5,729,331.60
减: 报告期期 间基金总 赎回份额 452,756,204.19
报告期期间 基金拆分 变动份额 （ 份额减少 以"-"
填列）
-
报告期期末 基金份额 总额 416,031,584.88
§7 基 金 管理 人运 用固 有 资金 投资 本基 金情况
7.1 基金 管理人持有本 基金份额变 动情况
注：本报告 期，本基 金管理人 未持有本 基金份额 。
7.2 基金 管理人运用固 有资金投资 本基金交易 明细
注：本基金 管理人未 运用固有 资金投资 本基金。
§8 影 响 投资 者决 策的 其 他重 要信 息
8.1 报告 期内单一投资 者持有基金 份额比例达 到或超过 20% 的情 况
注：本报告 期内，不 存在单一 投资者持 有基金份 额比 例达到或者 超过 20% 的情况。
8.2 影响 投资者决策的 其他重要信 息
注：本报告 期内，不 存在影响 投资者决 策的其他 重要 信息。
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§9 备 查 文件 目录
9.1 备查 文件目录
1 、中国证监 会批准东 海祥龙灵 活配置混 合型证 券投 资基金(LOF) 设立的文 件
2 、《东海祥 龙灵活配 置混合型 证券投资 基金(LOF) 基 金合同》
3 、《东海祥 龙灵活配 置混合型 证券投资 基金(LOF) 招 募说明书》
4 、《东海祥 龙灵活配 置混合型 证券投资 基金(LOF) 托 管协议》
5 、基金管理 人业务资 格批件、 营业执照
6 、基金托管 人业 务资 格批件、 营业执照
7 、报告期内 披露的各 项公告
9.2 存放 地点
基金管理人 或基金托 管人处。
9.3 查阅 方式
投资者可在 营业时间 免费查阅 。 也 可在支付 工本费后 ， 在合理 时间内取 得上述 文件的复 印件 。
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2018 年 10 月 24 日
