永 赢 丰益 债 券型 证 券投 资 基金
2018 年半 年度报 告
2018 年 06 月 30 日
基 金管 理人: 永赢 基金管 理有 限公司
基 金托 管人: 兴业 银行股 份有 限公司
送 出日 期:2018 年 08 月 28 日永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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§1
重 要提示 及目 录
1.1 重要 提示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本年
度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018 年8月24日复核
了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等
内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年01月01日起至2018年06 月30日止。 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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1.2 目录
§1
重要提示及目 录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ........................................................................................................................................... 2
1.2 目录 ................................................................................................................................................... 3
§2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金 托管 人 ............................................................................................................... 7
2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................... 8
2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................... 8
§3 主要财务指标和基 金净 值表现 ................................................................................................................ 8
3.1 主要会计数据和财 务指 标 ............................................................................................................... 8
3.2 基金净值表现 ................................................................................................................................... 9
§4
管理人报告 ............................................................................................................................................. 10
4.1 基金管理人及基金 经理 情况 ......................................................................................................... 10
4.2 管理人对报告期内 本基 金运作遵规守信情况 的说 明 ................................................................. 11
4.3 管理人对报告期内 公平 交易情况的专项说明 ............................................................................. 12
4.4 管理人对报告期内 基金 的投资策略和业绩表 现的 说明 ............................................................. 12
4.5 管理人对宏观经济 、证 券市场及行业走势的 简要 展望 ............................................................. 13
4.6 管理人对报告期内 基金 估值程序等事项的说 明 ......................................................................... 13
4.7 管理人对报告期内 基金 利润分配情况的说明 ............................................................................. 13
4.8 报告期内管理人对 本基 金持有人数或基金资 产净 值预警情形的说明 ..................................... 14
§5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 14
5.1 报告期内本基金托 管人 遵规守信情况声明 ................................................................................. 14
5.2 托管人对报告期内 本基 金投资运作遵规守信 、净 值计算、利润分配等 情况 的说明 ............. 14
5.3 托管人对本半年度 报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见 ............................. 14
§6 半年度财务会计报 告( 未 经审计) ........................................................................................................... 14
6.1 资产负债表 ..................................................................................................................................... 14
6.2 利润表 ............................................................................................................................................. 16
6.3 所有者权益（基金 净值 ）变动表 ................................................................................................. 18
6.4 报表附注 ......................................................................................................................................... 20
§7
投资组合报告 ......................................................................................................................................... 44
7.1 期末基金资产组合 情况 ................................................................................................................. 44
7.2 报告期末按行业分 类的 股票投资组合 ......................................................................................... 45
7.3 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 所有股票投资明细 ..................................... 45
7.4 报告期内股票投资 组合 的重大变动 ............................................................................................. 45
7.5 期末按债券品种分 类的 债券投资组合 ......................................................................................... 45
7.6 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细 ................................. 46
7.7 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 所有资产支持证券投 资明 细 ..................... 46
7.8 报告期末按公允价 值占 基金资产净值比例大 小 排 序的前五名贵金属投 资明 细 ..................... 47
7.9 期末按公允价值占 基金 资产净值比例大小排 序的 前五名权证投资明细 ................................. 47
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明 ....................................................................... 47
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明 ....................................................................... 47
7.12 投资组合报告附注 ....................................................................................................................... 47
§8
基金份额持有 人信息 ............................................................................................................................. 48
8.1 期末基金份额持有 人户 数及持有人结构 ..................................................................................... 48
8.2 期末基金管理人的 从业 人员持有本基金的情 况 ......................................................................... 48
8.3 期末基金管理人的 从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间情况 ......................................... 48 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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§9
开放式基金份 额变动 ............................................................................................................................. 49
§10
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 49
10.1 基金份额持有人大会 决议 ........................................................................................................... 49
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动 ........................................... 49
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼 ............................................................... 49
10.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................... 49
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况 ....................................................................................... 49
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况 ....................................................... 49
10.7 基金租用证券公司交 易单元 的有关情况 ................................................................................... 50
10.8 其他重大事件 ............................................................................................................................... 50
§11
影响投资者决策的 其 他重要信息 ....................................................................................................... 51
11.1 报告期内单一投资者 持有基 金份额比例达 到或 超过 20% 的情况 ........................................... 52
11.2 影响投资者决策的其 他重要信息 ............................................................................................... 52
§12
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 52
12.1 备 查文件目录 ............................................................................................................................... 52
12.2 存放地点 ....................................................................................................................................... 52
12.3 查阅方式 ....................................................................................................................................... 52 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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§2
基 金简介
2.1 基金 基本 情况
基金名称 永赢丰益债券型证券投资基金
基金简称 永赢丰益债券
基金主代码 003898
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2017年02月16 日
基金管理人 永赢基金管理有限公司
基金托管人 兴业银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 7,487,046,049.79 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金 产品 说明
投资目标
本基金主要投资于债券资产，在严格控制投资组
合风险的前提下，力争为基金份额持有人获取超越业
绩比较基准的投资回报。
投资策略
投资策略，力求规避风险并实现基金资产的增值
保值。
1、类属配置策略
本基金将综合分析各类属相对收益情况、利差 变
化状况、信用风险评级、流动性风险管理等因素来确
定各类属配置比例，发掘具有较好投资价值的投资品
种，增持相对低估并能给组合带来相对较高回报的类
属， 减持相对高估并给组合带来相对较低回报的类属。
2、久期策略
本基金根据中长期的宏观经济走势和经济周期波
动趋势，判断债券市场的未来走势，并形成对未来市
场利率变动方向的预期，动态调整组合的久期。当预
期收益率曲线下移时，适当提高组合久期，以分享债
券市场上涨的收益；当预期收益率曲线上移时，适当
降低组合久期，以规避债券市场下跌的风险。
3、收益率曲线策略
本基金资产组合中 的长、中、短期债券主要根据永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
6
收益率曲线形状的变化进行合理配置。本基金在确定
固定收益资产组合平均久期的基础上，将结合收益率
曲线变化的预测，适时采用跟踪收益率曲线的骑乘策
略或者基于收益率曲线变化的子弹、杠铃及梯形策略
构造组合，并进行动态调整。
4、信用策略
本基金通过主动承担适度的信用风险来获取信用
溢价，主要关注信用债收益率受信用利差曲线变动趋
势和信用变化两方面影响，相应地采用以下两种投资
策略：
1） 信用利差曲线变化策略： 首先分析经济周期和
相关市场变化情况，其次分析标的债券市场容量、结
构、流动性等变化趋势，最后综 合分析信用利差曲线
整体及分行业走势，确定本基金信用债分行业投资比
例。
2）信用变化策略：信用债信用等级发生变化后，
本基金将采用最新信用级别所对应的信用利差曲线对
债券进行重新定价。
本基金将根据内、外部信用评级结果，结合对类
似债券信用利差的分析以及对未来信用利差走势的判
断，选择信用利差被高估、未来信用利差可能下降的
信用债进行投资。
5、杠杆策略
杠杆放大操作即以组合现有债券为基础，利用回
购等方式融入低成本资金，并购买具有较高收益的债
券，以期获取超额收益的操作方式。本基金将对回购
利率与债券收益率、存款利率等进 行比较，判断是否
存在利差套利空间，从而确定是否进行杠杆操作。进
行杠杆放大策略时，基金管理人将严格控制信用风险
及流动性风险。
6、中小企业私募债投资策略
本基金对中小企业私募债的投资主要围绕久期、
流动性和信用风险三方面展开。久期控制方面，根据
宏观经济运行状况的分析和预判，灵活调整组合的久
期。信用风险控制方面，对个券信用资质进行详尽的永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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分析，对企业性质、所处行业、增信措施以及经营情
况进行综合考量，尽可能地缩小信用风险暴露。流动
性控制方面，要根据中小企业私募债整体的流动性情
况来调整持仓规模，在力求获取较高收益的同 时确保
整体组合的流动性安全。
7、资产支持证券投资策略
资产支持证券主要包括资产抵押贷款支持证券 （A
BS） 、 住房抵押贷款支持证券 （MBS） 等证券品种。 本
基金将重点对市场利率、发行条款、支持资产的构成
及质量、提前偿还率、风险补偿收益和市场流动性等
影响资产支持证券价值的因素进行分析，并辅助采用
蒙特卡洛方法等数量化定价模型，评估资产支持证券
的相对投资价值并做出相应的投资决策。
业绩比较基准 中国债券综合全价指数收益率
风险收益特征
本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低
风险的基金品种， 其风险收益预期高于 货币市场基金，
低于混合型基金和股票型基金。
2.3 基金 管理 人和基 金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 永赢基金管理有限公司 兴业银行股份有限公司
信息披
露负责
人
姓名 毛慧 吴玉婷
联系电话 021-51690145 021-52629999-212052
电子邮箱 maoh@maxwealthfund.com 015289@cib.com.cn
客户服务电话 021-51690111 95561
传真 021-51690177 021-62535823
注册地址
浙江省宁波 市鄞州区中山东
路466号
福州市湖东路154号
办公地址
上海市浦东新区世纪大道210
号二十一世纪大厦27楼
上海市江宁路168号兴业大厦
20 楼
邮政编码 200120 200041
法定代表人 马宇晖 高建平
永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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2.4 信息 披露 方式
本基金选定的信息披
露报纸名称
《证券日报》
登载基金半年度报告
正文的管理人互联网
网址
www.maxwealthfund.com
基金半年度报告备置
地点
基金管理人、基金托管人处
2.5 其他 相关 资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构
永赢基金管理有限公司 登记
注册中心
上海市世纪大道210 号21世纪中心大
厦27楼
§3 主要财 务指 标和基金 净值 表现
3.1 主要 会计 数据和 财务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间 数据和 指标 报告期（2018 年01月01日- 2018年06月30日）
本期已实现收益 138,072,908.60
本期利润 275,991,162.49
加权平均基金份额本期利润 0.0369
本期加权平均净值利润率 3.64%
本期基金份额净值增长率 3.71%
3.1.2 期末 数据和 指标 报告期末（2018年06月30日）
期末可供分配利润 120,436,352.78
期末可供分配基金份额利润 0.0161
期末基金资产净值 7,655,193,782.12
期末基金份额净值 1.0225
3.1.3 累计 期末指 标 报告期末（2018年06月30日）
基金份额累计净值增长率 5.95%
注：1 、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变
动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后 实际收益
水平要低于所列数字。
3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰
低数。
3.2 基金 净值 表现
3.2.1 基金 份额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①-③ ②-④
过去一个月 0.53% 0.03% 0.34% 0.06% 0.19% -0.03%
过去三个月 1.60% 0.06% 1.01% 0.10% 0.59% -0.04%
过去六个月 3.71% 0.05% 2.16% 0.08% 1.55% -0.03%
过去一年 4.35% 0.05% 0.83% 0.06% 3.52% -0.01%
自基金合同
生效起至今
5.95% 0.04% -0.32% 0.07% 6.27% -0.03%
注：1 、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际
收益水平要低于所列数字；
2、本基金业绩比较基准为中国债券综合全价指数收益率。
3.2.2 自基 金合同 生效以 来基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收
益 率变 动的比 较 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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注：本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同规定。
§4
管 理人报 告
4.1 基金 管理 人及基 金经 理情 况
4.1.1 基金 管理人 及其管 理基 金的经 验
永赢基金管理有限公司 （以下简称"公司"）于2013年10月8日取得了中国证监会 《关
于核准设立永赢基金管理有限公司的批复》 （ 证监许可[2013]1280号） ， 随后， 公司于
2013年10月11日取得商务部 《中华人民共和国外商投资企业批准证书》 （商外资资审字
[2013]008 号） ， 并于2013 年11月7日在国家工商行政管理总局注册成立， 此后， 于2013
年11月12日取得中国证监会核发的《基金管理资格证书》（编号A087），并于2017年3
月14日获得中国证监会颁发的信用代码为913302007178854322 的 《中 华人民共和国经营
证券期货业务许可证》。2014年8月18日，公司完成工商变更登记，注册资本由人民币
壹点伍亿元增至人民币贰亿元；2018年1月25日，公司完成增资，注册资本由人民币贰
亿元增至人民币玖亿元。 目前， 公司的股权结构为宁波银行股份有限公司持股71.49％，
利安资金管理公司持股28.51％。
截止2018年6月30 日，本基金管理人共管理16只开放式证券投资基金，即永赢货币
市场基金、 永赢量化混合型发起式证券投资基金、 永赢量化灵活配置混合型发起式证券
投资基金、 永赢稳益债券型证券投资基金、 永赢双利债券型证券投资基金、 永赢天天利
货币市场基金、 永赢丰益债券型证券投资基金、 永赢瑞益债券型证券投资基金、 永赢添永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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益债券型证券投资基金、 永赢永益债券型证券投资基金、 永赢丰利债券型证券投资基金、
永赢增益债券型证券投资基金、 永赢恒益债券型证券投资基金、 永赢惠益债券型证券投
资基金、永赢惠添利灵活配置混合型证券投资基金、永赢泰益债券型证券投资基金。
4.1.2 基金 经理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
祁洁萍 基金经理
2017-02-
16
2018-03-
13
9
祁洁萍女士，东华大学应用数
学硕士，CFA ，9年固定收益研
究投资经验，曾任平安证券研
究所债券分析师；光大证券证
券投资总部投资经理、执行董
事。现任永赢基金管理有限公
司固定收益投资总监。
乔嘉麒 基金经理
2018-01-
03
- 9
乔嘉麒先生，复旦大学经济学
学士、 硕士，9年证券相关从业
经验，曾任宁波银行金 融市场
部固定收益交易员，从事债券
及固定收益衍生品自营交易、
自营投资管理、流动性管理等
工作。现任永赢基金管理有限
公司固定收益总监助理。
牟琼屿 基金经理
2018-04-
02
- 9
牟琼屿女士， 硕士，9年证券相
关从业年限，曾担任中融国际
信托固定收益部交易员，国开
证券固定收益部投资经理，现
任职于永赢基金管理有限公司
固定收益投资部。
注：1 、任职日期和离任日期一般情况下指公司做出决定之日；若该基金经理自基金合
同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券从业人员资格管理 办法》的相关规定。
4.2 管理 人对 报告期 内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
12
在本报告期内， 本基金管理人严格遵循了 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其
各项实施细则、 《永赢丰益债券型证券投资基金基金合同》 和其他相关法律法规的规定，
并本着诚实信用、 勤勉尽责、 取信于市场、 取信于社会的原则管理和运用基金资产， 为
基金持有人谋求最大利益。 本报告期内， 基金运作合法合规， 无损害基金份额持有人利
益的行为。
4.3 管理 人对 报告期 内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公平 交易制 度的执 行情 况
本基金管理人主要通过建立有纪律、 规范 化的投资研究和决策流程、 交易流程， 以
及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合， 切实防范利益输送。 本基金管理人
规定了严格的投资权限管理制度、 投资备选库管理制度和集中交易制度等， 并重视交易
执行环节的公平交易措施， 以"时间优先、 价格优先"作为执行指令的基本原则， 通过投
资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公平对待各投资组合。
本基金管理人交易部和风险管理部进行日常投资交易行为监控， 风险 管理部负责对
各账户公平交易进行事后分析， 于每季度分别 对所管理的不同投资组合的整体收益率差
异、 分投资类别的收益率差异以及不同时 间窗口同向交易的交易价差进行分析， 通过分
析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。
报告期内本基金管理人严格执行公平交易制度， 公平对待旗下各投资组合， 未发现
任何违反公平交易的行为。本报告期内，公平交易制度执行情况良好。
4.3.2 异常 交易行 为的专 项说 明
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理 人对 报告期 内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报告 期内基 金投资 策略 和运作 分析
2018 年二季度国内宏观经济仍表现出较强的韧性，4月和5月的工业增 加值速分别 为
7.0%和6.8%， 处于2017 年下半年以来的高位，1-5月的出口增速达到13.3% ， 处于12年以
来同期最高水平，房地产销售和新开工增速也在5月出现反弹，供需两方面的因素使得
上半年GDP增速有望维持在6.8%附近。然而在实体去杠杆、金融严监管推进的过程中，
融资从表外转回表内不顺畅，社会融资估摸增速逐步下滑，民企再融资出现严重困难，
同时中美贸易摩擦不断升级、 中国经济面临的外部不确定性也明显上升。 在这一背景下，
经济政策及时微调， 其中货币政策方面， 二季度先后在4月使用降准替换MLF并增量投放
降准、在6月份宣布定 向降准措施。金融市场的表现方面，二季度风险偏好总体下降明
显。 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
13
今年二季度流动性保持较为宽松的水平， 银行间隔夜、 七天回购利率均值为2.73% 、
3.39% 。债券市场收益率震荡下行。10年国开债收益率4月份从4.65%逐步下行至4.35%，
在5月反弹至4.55%，此后再度下行，6月末收于4.25%，曲线陡峭程度则变化不大。
4.4.2 报告 期内基 金的业 绩表 现
截至报告期末永赢丰益债券基金份额净值为1.0225元， 本报告期内， 基金份额净值
增长率为3.71%，同期业绩比较基准收益率为2.16% 。
4.5 管理 人对 宏观经 济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
7 月2日，新一届国务院金融稳定发展委员会成立并召开会议，会议强调"结构性去
杠杆" ， 研究了"保持货币政策稳健中性、 维护金融市场流动性合理充裕、 把握好监管工
作节奏和力度"等五项重点工作。我们认为在外部风险加大、经济和金融政策基调有所
微调的情况下， 社会融资增速下滑的势头将得到一定抑制， 但由于融资对经济增长的影
响存在滞后，并且出口增速下半年将有所走低，下半年经济增速将较上半年边际下降。
不过宏观政策对冲手段将起到托底作用， 下半年财政支出增速有提高的空间， 基建增速
有望从低位回升。 在名义GDP增速走低的情况下， 债券市场利率整体水平有望下一台阶，
但不同券种表现将分化， 在风险偏好维持低位的情况下， 利率债的表现将明显优于中低
评级信用债。
4.6 管理 人对 报告期 内基 金估 值程序 等事 项的说 明
本基金管理人按照相关法律法规规定， 设有估值委员会， 并制定了相关制度及流程。
估值委员会主要负责基金估值相关工作的评估、 决策、 执行和监督， 确保基金估值的公
允与合理。 报告期内相关基金估值政策由托管人进行复核。 本基金管理人估值委员会成
员包括公司总经理、 督察长、 固定收益投资的分管领导、 权益投资的分管领导、 基金运
营的分管领导、 基金运营部负责人、 合规部负责人和风险管理部负责人。 以上成员均具
有丰富的行业分析、 会计核算等证券基金行业从业经验及专业能力。 基金经理如认为估
值有被歪曲或有失公允的情况， 可向估值委员会报告并提出相关意见和建议， 但不参与
最终估值决策。 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突， 一切以投资者利益最
大化为最高准则。
报告期内， 本基金依据签署的 《中债收益率曲线和中债估值最终用户服务协议》 从
中央国债登记结算有限责任公司取得中债估值服务；本基金与中证指数有限公司根据
《中证债券估值数据服务协议》而取得中证数据估值服 务。
4.7 管理 人对 报告期 内基 金利 润分配 情况 的说明 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
14
根据基金合同规定： 在符合有关基金分红条件的前提下， 本基金每年收益分配次数
最多为12次， 每份基金 份额每次收益分配比例不得低于该次收益分配基准日每份基金份
额可供分配利润的20% ， 若基金合同生效不满3 个月可不进行收益分配。2018年3月26日，
本基金进行了收益分配：其中每10份基金份额分红0.18元，共计分配利润
134,766,843.38 元。
4.8 报告 期内 管理人 对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
本报告期内本基金管理人无应说明的预警信息。
§5
托 管人报 告
5.1 报告 期内 本基金 托管 人遵 规守信 情况 声明
报告期内， 本托管人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其他有关法律
法规、 基金合同和托管协议的规定， 诚信、 尽责地履行了基金托管人义务， 不存在损害
本基金份额持有人利益的行为。
5.2 托管 人对 报告期 内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
报告期内， 本托管人根据国家有关法律法规、 基金合同和托管协议的规定， 对基金
管理人在本基金的投资运作、 基金资产净值的计算、 基金收益的计算、 基金费用开支等
方面进行了必要的监督、 复核和审查， 未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的
行为； 基金管理人在报 告期内， 严格遵守了 《 证券投资基金法》 等有 关法律法规， 在各
重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3 托管 人对 本半年 度报 告中 财务信 息等 内容的 真实 、准确 和完 整发表 意见
本托管人认真复核了本年度报告中的财务指标、 净值表现、 收益分配情况、 财务会
计报告、 投资组合报告 等内容， 认为其真实、 准确和完整， 不存在虚 假记载、 误导性陈
述或者重大遗漏。
§6 半年度 财务 会计报告(未 经审计)
6.1 资产 负债 表
会计主体：永赢丰益债券型证券投资基金
报告截止日 ：2018年06 月30日
单位：人民币元
资 产
附注 本期末
上年度末
永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
15
号
2018 年06月30日
2017 年12月31日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 309,177.33 768,010.28
结算备付金
101,101,716.50 160,023,933.41
存出保证金
38,875.46 257,571.78
交易性金融资产 6.4.7.2 8,501,783,800.00 9,189,059,200.00
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
8,218,237,500.00 8,156,780,000.00
资产支持证券投资
283,546,300.00 1,032,279,200.00
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 313,670,790.51 -
应收证券清算款
35,927.50 165,259.70
应收利息 6.4.7.5 142,986,776.58 144,660,214.63
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所 得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
9,059,927,063.88 9,494,934,189.80
负 债和 所有者 权益
附注
号
本期末
2018 年06月30日
上年度末
2017 年12月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
1,401,400,000.00 1,977,159,037.26
应付证券清算款
- -
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
1,880,504.34 1,913,640.04
应付托管费
626,834.79 637,880.02 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
16
应付销售服务费
- -
应付交易费用 6.4.7.7 27,230.48 40,326.63
应交税费
263,326.66 -
应付利息
351,165.94 1,121,060.83
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 184,219.55 90,000.00
负债合计
1,404,733,281.76 1,980,961,944.78
所 有者 权益：
实收基金 6.4.7.9 7,487,046,049.79 7,487,048,807.64
未分配利润
6.4.7.1
0
168,147,732.33 26,923,437.38
所有者权益合计
7,655,193,782.12 7,513,972,245.02
负债和所有者权益总计
9,059,927,063.88 9,494,934,189.80
注：报告截止日2018年6月30日，基金份额净值1.0225元，基金份额总额
7,487,046,049.79 份。
6.2 利润 表
会计主体：永赢丰益债券型证券投资基金
本报告期：2018年01月01日至2018年06月30日
单位：人民币元
项 目
附注
号
本期2018年01月01
日至2018年06月30
日
上年度可比期间
2017年02月16日 （基金
合同生效日）至2017
年06月30日
一 、收 入
329,697,770.77 154,809,538.82
1.利息收入
187,709,624.44 153,155,774.03
其中：存款利息收入
6.4.7.1
1
1,115,918.40 64,199,571.39
债券利息收入
163,848,620.89 79,849,997.57
资产支持证券利息收
入
20,435,513.75 9,028,811.04 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
17
买入返售金融资产收
入
2,309,571.40 77,394.03
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填
列）
4,069,890.36 -1,897,280.62
其中：股票投资收益
6.4.7.1
2
- -
基金投资收益
6.4.7.1
3
- -
债券投资收益
6.4.7.1
4
3,705,343.96 -1,691,435.00
资产支持证券投资收
益
6.4.7.1
4.3
364,546.40 -205,845.62
贵金属投资收益
6.4.7.1
5
- -
衍生工具收益
6.4.7.1
6
- -
股利收益
6.4.7.1
7
- -
3.公允价值变动收益 （ 损失以
“-”号填列）
6.4.7.1
8
137,918,253.89 3,551,031.70
4.汇兑收益 （损失以 “－” 号
填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号
填列）
6.4.7.1
9
2.08 13.71
减 ：二 、费用
53,706,608.28 14,066,208.82
1．管理人报酬
6.4.10.
2.1
11,288,367.01 10,047,901.40
2．托管费
6.4.10.
2.2
3,762,789.02 3,349,300.47
3．销售服务费
6.4.10.
2.3
- - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
18
4．交易费用
6.4.7.2
0
2,375.00 25,832.50
5．利息支出
38,256,839.40 566,098.08
其中： 卖出回购金融资 产支出
38,256,839.40 566,098.08
6．税金及附加
272,746.98 -
7．其他费用
6.4.7.2
1
123,490.87 77,076.37
三、 利润 总额 （亏 损总 额以 “-”
号 填列 ）
275,991,162.49 140,743,330.00
减：所得税费用
- -
四 、净 利润（ 净亏 损以“-”
号 填列 ）
275,991,162.49 140,743,330.00
6.3 所有 者权 益（基 金净 值） 变动表
会计主体：永赢丰益债券型证券投资基金
本报告期：2018年01月01日至2018年06月30日
单位：人民币元
项 目
本期
2018年01 月01日至2018年06月30 日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、 期初所有者权益
(基金净值)
7,487,048,807.64 26,923,437.38 7,513,972,245.02
二、 本期经营活动产
生的基金净值变动
数(本期利润)
- 275,991,162.49 275,991,162.49
三、 本期基金份额交
易产生的基金净值
变动数 （净值减少以
“-”号填列）
-2,757.85 -24.16 -2,782.01
其中： 1.基金申购款 2,325.19 14.74 2,339.93
2.基金赎回
款
-5,083.04 -38.90 -5,121.94
四、 本期向基金份额 - -134,766,843.38 -134,766,843.38 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
19
持有人分配利润产
生的基金净值变动
（净值减少以“-”
号填列）
五、 期末所有者权益
（基金净值）
7,487,046,049.79 168,147,732.33 7,655,193,782.12
项 目
上年度可比期间
2017年02 月16日（基金合同生效日）至2017 年06月30日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、 期初所有者权益
(基金净值)
200,042,263.24 - 200,042,263.24
二、 本期经营活动产
生的基金净值变动
数(本期利润)
- 140,743,330.00 140,743,330.00
三、 本期基金份额交
易产生的基金净值
变动数 （净值减少以
“-”号填列）
9,787,012,428.93 12,978,372.83 9,799,990,801.76
其中： 1.基金申购款 9,787,018,593.11 12,978,416.88 9,799,997,009.99
2.基金赎回
款
-6,164.18 -44.05 -6,208.23
四、 本期向基金份额
持有人分配利润产
生的基金净值变动
（净值减少以“-”
号填列）
- - -
五、 期末所有者权益
（基金净值）
9,987,054,692.17 153,721,702.83 10,140,776,395.00
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
芦特尔
—————————
基金管理人负责人
高利民
—————————
主管会计工作负责人
虞俏依
—————————
会计机构负责人 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
20
6.4 报表 附注
6.4.1 基金 基本情 况
永赢丰益债券型证券投资基金 （以下简称"本基金"） ， 系经中国证券监督管理委员
会 （以下简称"中国证 监会"） 证监许可 〔2016 〕1281号 《关于准予永赢丰益债券型证券
投资基金注册的批复》的核准，由永赢基金管理有限公司作为管理人自2016年12月9日
到2017 年2月13日止期间向社会公开募集，募集期结束经安永华明会计师事务所（特殊
普通合伙） 验证并出具安永华明 （2017） 验字第61090672_B01号验资报告后， 向中国证
监会报送基金备 案材料。基金合同于2017年2月16日生效。本基金为契约型开放式，存
续期限不定。设立时募集的扣除认购费后的实收基金(本金)为人民币200,042,252.82
元，募集资金在募集期间产生的利息为人民币10.42元，以上收到的实收基金（本息）
共计人民币200,042,263.24 元， 折合200,042,263.24 份基金份额。 本基金的基金管理人
和注册登记机构为永赢基金管理有限公司，基金托管人为兴业银行股份有限公司。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行 和上市交易的
国债、 企业债、 公司债 、 央 行票据、 地方政府 债、 政府支持机构债券、 商业银行金融债、
次级债、 政策性金融债、 中期票据、 资产支持证券、 短期融资券、 超短期融资券、 中小
企业私募债、同业存单、银行存款(包括同业存款、协议存款、定期存款、通知存款等
各类存款)、债券回购、其他货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的
其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）。
本基金不投资于股票、权证等权益类资产，也不投资于可转换债券、可交换债券。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序
后， 可以将其纳入投资范围。 基金的投 资组合比例为： 本基金投资于债券的比例不低于
基金资产的80%；本基金持有现金或者到期日在一年以内的政府债券投资比例不低于基
金资产净值的5%。
本基金的业绩比较基准为：中国债券综合全价指数收益率。
6.4.2 会计 报表的 编制基 础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》以及其后颁布及修订
的具体会计准则、 应用指南、 解释以及其他相关规定 （以下统称"企业会计准则"） 编制 ，
同时， 对于在具体会计核算和信息披露方面， 也参考了中国证券投资基金业协会修订并
发布的 《证券投资基金会计核算业务指引》 、 中国证监会制定的 《中国证券监督管理委
员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、《证券投资基金信息披露管理办法》、
《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券
投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
21
信息披露XBRL模板第3 号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会及中国证券投资
基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循 企业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2018年6月30
日的财务状况以及自2018 年1月1日起至2018年6月30日止期间的经营成果和净值变动情
况。
6.4.4 本报 告期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计 政策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会计政 策变 更的 说明
本基金本报告期无会计政策变更。
6.4.5.2 会计估 计变 更的 说明
本基金本报告期无会计估计变更。
6.4.5.3 差错更 正的 说明
本基金本报告期无重大会计差错的内 容和更正金额。
6.4.6 税项
6.4.6.1 印 花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年4月24 日起，调整证券
（股票）交易印花税税率，由原先的3‰调整为1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年9月19 日起，调整由出
让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价
而发生的股权转让，暂 免征收印花税。
6.4.6.2 增 值税
根据财政部、 国家税务总局财税[2016]36 号文 《关于全面推开营业税改增值税试点
的通知》 的规定， 经国务院批准， 自2016年5月1日起在全国范围内全面推开营业税改征永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
22
增值税试点， 金融业纳入试点范围， 由缴纳营业税改为缴纳增值税。 对证券投资基金 （封
闭式证券投资基金， 开放式证券投资基金） 管理人运用基金买卖股票、 债券的转让收入
免征增值税； 国债、 地方政府债利息收入以及金融同业往来利息收入免征增值税； 存款
利息收入不征收增值税；
根据财政部、 国家税务总局财税[2016]46 号文 《关于进一步明确全面推开营改增试
点金融业有关政策的通知》 的规定， 金融机构开展的质押式买入返售金融商品业务及持
有政策性金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、 国家税务总局财税[2016]70 号文 《关于金融机构同业往来等增值税政
策的补充通知》 的规定， 金融机构开展的买断式买入返售金融商品业务、 同业存款、 同
业存单以及持有金融债券取得的利息收入属于金融同业往来利息收入；
根据财政部、国家税务总局财税[2016]140 号文《关于明确金融、房地产开发、教
育辅助服务等增值税政策的通知》的规定，本基金运营过程中 发生的增值税应税行为，
以本基金的基金管理人为增值税纳税人；
根据财政部、 国家税务总局财税[2017]56 号文 《关于资管产品增值税有关问题的通
知》 的规定， 自2018年1月1日起， 本基金的基金管理人运营本基金过程中发生的增值税
应税行为， 暂适用简易计税方法， 按照3%的征收率缴纳增值税。 对本基金在2018年1月1
日前运营过程中发生的增值税应税行为， 未缴纳增值税的， 不再缴纳； 已缴纳增值税的，
已纳税额从本基金的基金管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
6.4.6.3 城 市维护 建设税 、教 育费附 加、 地方教 育附 加
根据 《中 华人民共和国城市维护建设税暂行条例 （2011年修订） 》 、 《征收教育费
附加的暂行规定 （2011 年修订） 》 及相关地方 教育附加的征收规定， 凡缴纳消费税、 增
值税、 营业税的单位和个人， 都应当依照规定缴纳城市维护建设税、 教育费附加 （除按
照相关规定缴纳农村教育事业费附加的单位外） 及地方教育费附加。 本基金的具体缴纳
标准如下：
城巿维护建设税 - 按实际缴纳的流转税的7%计缴。
教育费附加 - 按实际缴纳的流转税的3%计缴。
地方教育附加 - 按实际缴纳的流转税的2% 计缴。
6.4.6.4 企 业所得 税
根据财政部、 国家税务 总局财税[2004]78号文 《关于证券投资基金税收政策的通知》
的规定， 自2004年1月1 日起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券投资
基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征企业所得税； 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
23
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支
付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通
知》 的规定， 对证券投资基金从证券市场中取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收
入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
6.4.6.5 个 人所得 税
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支
付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄
存款利息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自2008年10月9日起，对储蓄存款
利息所得暂免征收个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局、 中国证监会财税[2012]85号文 《关于实施上市公司股
息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自2013年1月1日起， 证券投资
基金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票， 持股期限在1个月以内 （含1个月） 的，
其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年（含1年）的，暂
减按50% 计入应纳税所得额；持股期限超 过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额。上述
所得统一适用20%的税率计征个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101号文《关于上市公司股息
红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自2015年9月8日起， 证券投资基
金从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过1年的，股息红利所得暂
免征收个人所得税。
6.4.7 重要 财务报 表项目 的说 明
6.4.7.1 银行存 款
单位：人民币元
项目
本期末
2018年06月30日
活期存款 309,177.33
定期存款 -
其中：存款期限1个月以内 -
存款期限1-3个月 - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
24
存款期限3个月以上 -
其他存款 -
合计 309,177.33
6.4.7.2 交易性 金融 资产
单位：人民币元
项目
本期末2018年06月30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵金属投资-金
交所黄金合约
- - -
债
券
交易所市
场
2,400,795,127.69 2,410,620,500.00 9,825,372.31
银行间市
场
5,773,824,067.23 5,807,617,000.00 33,792,932.77
合计 8,174,619,194.92 8,218,237,500.00 43,618,305.08
资产支持证券 282,377,919.26 283,546,300.00 1,168,380.74
基金 - - -
其他 - - -
合计 8,456,997,114.18 8,501,783,800.00 44,786,685.82
6.4.7.3 衍生金 融资 产/ 负债
本基金本报告期末无衍生金融资产/负债余额。
6.4.7.4 买入返 售金 融资 产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位：人民币元
项目
本期末2018年06月30日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 - -
交易所市场 - - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
25
银行间市场 313,670,790.51 -
合计 313,670,790.51 -
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利 息
单位：人民币元
项目
本期末
2018年06月30日
应收活期 存款利息 377.86
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 45,495.80
应收债券利息 140,489,800.00
应收资产支持证券利息 217,341.22
应收买入返售证券利息 2,233,744.20
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 17.50
合计 142,986,776.58
6.4.7.6 其他资 产
本基金本报告期末无其他资产余额。
6.4.7.7 应付交 易费 用
单位：人民币元
项目
本期末
2018年06月30日
交易所市场应付交易费用 -
银行间市场应付交易费用 27,230.48
合计 27,230.48 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
26
6.4.7.8 其他负 债
单位：人民币元
项目
本期末
2018年06月30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 -
预提费用 184,219.55
合计 184,219.55
6.4.7.9 实收基 金
金额单位：人民币元
项目
本期2018 年01月01日至2018年06月30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 7,487,048,807.64 7,487,048,807.64
本期申购 2,325.19 2,325.19
本期赎回（以“-”号填列） -5,083.04 -5,083.04
本期末 7,487,046,049.79 7,487,046,049.79
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未分 配利 润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 117,130,327.79 -90,206,890.41 26,923,437.38
本期利润 138,072,908.60 137,918,253.89 275,991,162.49
本期基金份额交易产
生的变动数
-40.23 16.07 -24.16
其中：基金申购款 39.51 -24.77 14.74
基金赎回款 -79.74 40.84 -38.90
本期已分配利润 -134,766,843.38 - -134,766,843.38
本期末 120,436,352.78 47,711,379.55 168,147,732.33 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
27
6.4.7.11 存款 利息 收入
单位：人民币元
项目 本期2018 年01月01日至2018年06月30日
活期存款利息收入 50,001.25
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 1,065,200.01
其他 717.14
合计 1,115,918.40
6.4.7.12 股票 投资 收益
本基金本报告期无股票投资收益。
6.4.7.13 基金 投资 收益
本基金本报告期无基金投资收益。
6.4.7.14 债券 投资 收益
6.4.7.14.1 债券 投资收 益项 目构成
单位：人民币元
项目
本期
2018年01月01日至2018年06月30日
债券投资收益 ——买卖债券（、债转
股及债券到期兑付）差价收入
3,705,343.96
债券投资收益 ——赎回差价收入 -
债券投资收益 ——申购差价收入 -
合计 3,705,343.96
6.4.7.14.2 债券 投资收 益—— 买卖 债券 差价收 入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年01月01日至2018年06月30日
卖出债券（、债转股及债券 2,517,917,419.24 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
28
到期兑付）成交总额
减：卖出债券（、债转股及
债券到期兑付）成本总额
2,451,307,564.25
减：应收利息总额 62,904,511.03
买卖债券差价收入 3,705,343.96
6.4.7.14.3 资产 支持证 券投 资收益
单位：人民币元
项目
本期
2018 年01月01日至2018年06月30日
卖出资产支持证券成交总额 780,247,414.45
减：卖出资产支持证券成本
总额
753,206,153.60
减：应收利息总额 26,676,714.45
资产支持证券投资收益 364,546.40
6.4.7.15 贵金 属投 资收 益
6.4.7.15.1 贵金 属投资 收益 项目构 成
本基金 本报告期无贵金属投资收益。
6.4.7.15.2 贵金 属投资 收益--买 卖贵 金属差价 收入
本基金本报告期无贵金属投资收益--买卖贵金属差价收入。
6.4.7.15.3 贵金 属投资 收益 ——赎 回差 价收入
本基金本报告期无贵金属投资收益--赎回差价收入。
6.4.7.15.4 贵金 属投资 收益 ——申 购差 价收入
本基金本报告期无贵金属投资收益--申购差价收入。
6.4.7.16 衍生 工具 收益
6.4.7.16.1 衍生 工具收 益—— 买卖 权证 差价收 入
本基金本报告期无衍生工具收益--买卖权证差价收入。
6.4.7.16.2 衍生 工具收 益—— 其他 投资 收益 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
29
本基金本报告期无衍生工具收益--其他投资收益。
6.4.7.17 股利 收益
本基金本报告期无股利收益。
6.4.7.18 公允 价值 变动 收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2018年01月01日至2018年06月3
0 日
1.交易性金融资产 137,918,253.89
—— 股票投资 -
—— 债券投资 133,636,093.45
—— 资产支持证券投资 4,282,160.44
—— 基金投资 -
—— 贵金属投资 -
—— 其他 -
2.衍生工具 -
—— 权证投资 -
3.其他 -
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税 -
合计 137,918,253.89
6.4.7.19 其他 收入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年01月01日至2018年06 月30日
基金赎回费收入 1.68
基金转换费收入 0.40
合计 2.08
6.4.7.20 交易 费用
单位：人民币元 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
30
项目
本期
2018 年01月01日至2018年06 月30日
交易所市场交易费用 300.00
银行间市场 交易费用 2,075.00
合计 2,375.00
6.4.7.21 其他 费用
单位：人民币元
项目
本期
2018 年01月01日至2018年06 月30日
审计费用 44,630.98
信息披露费 49,588.57
汇划手续费 10,671.32
帐户维护费 18,000.00
其他 600.00
合计 123,490.87
6.4.8 或有 事项、 资产负 债表 日后事 项的 说明
6.4.8.1 或有事 项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
6.4.8.2 资产负 债表 日后 事 项
截至财务报表批准日，本基金无其他需要披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联 方关系
6.4.9.1 本报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
2018 年1月，本公司23名原自然人股东将其所持公司股权全部转让给利安资金管理
公司（Lion Global Investors Limited ）。本次股权变更完成后，本公司股权结构调
整为：宁波银行持股71.49% ，利安资金持股28.51% 。
6.4.9.2 本报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方名称 与本基金的关系
永赢基金管理 有限公司("永赢基金 基金管理人、 基金注册登记机构、 基金销售机永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
31
") 构
兴业银行股份有限公司（"兴业银行
"）
基金托管人
宁波银行股份有限公司（"宁波银行
"）
基金管理人的股东
利安资金管理公司 基金管理人的股东
永赢资产管理有限公司("永赢资产
")
基金管理人的子公司
注：（1）以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
（2）根据中国证券监督管理委员会2017年12月27日证监许可〔2017〕2415号《关于核
准永赢基金管理有限公司变更股权的批复》 ， 永赢基金管理有限公司原自然人股东将其
所持18.51% 转让给利安资金管理公司，并于2018 年1月10日完成工商变更登记。
6.4.10 本 报告期 及上年 度可 比期间 的关 联方交 易
本基金本报告期内及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行交易。
6.4.10.1 通过 关联 方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股票 交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。
6.4.10.1.2 权证 交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.10.1.3 债券 交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
6.4.10.1.4 债券 回购交 易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行回购交易。
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
本基金本报告期及上年度可比期间均无应支付关联方的佣金。
6.4.10.2 关联 方报 酬
6.4.10.2.1 基金 管理费 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
32
单位：人民币元
项目
本期
2018年01 月01日
至2018年06月30
日
上年度可比期间
2017年02月16日（基金合同
生效日）至2017年06月30日
当期发生的基金应支付的管理费 11,288,367.01 10,047,901.40
其中：支付销售机构的客户维护费 - -
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的0.30% 的年费率计提。计算方法如下：
H=E×基金管理费年费率/当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付。
6.4.10.2.2 基金 托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年01 月01日
至2018年06月30
日
上年度可比期间
2017年02月16 日 （基金合同生
效日）至2017 年06月30日
当期发生的基金应支付的托管费 3,762,789.02 3,349,300.47
注：基金托管费按前一日的基金资产净值的0.10% 的年费率计提。计算方法如下：
H=E×基金托管费年费率/当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。
6.4.10.3 与关 联方 进行 银行 间同业 市场 的债券(含 回购) 交易
单位：人民币元
本期
2018年01月01日至2018 年06月30日
银行间市场交
易的各关联方
名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额
利息支
出 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
33
兴业银行股份
有限公司
- - - -
2,137,024,
000.00
588,43
7.47
上年度可比期间
2017年02月16日（基金合同生效日）至2017年06月30 日
银行间市场交
易的
各关联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额
利息支
出
兴业银行股份
有限公司
- - - - - -
6.4.10.4 各关 联方 投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报告 期内基 金管 理人 运 用固 有资金 投资 本基金 的情 况
本基金的基金管理人本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。
6.4.10.4.2 报告 期末除 基金 管理人 之外 的其他 关联 方投资 本基 金的情 况
份额单位：份
关联方名
称
本期末
2018年06月30 日
上年度末
2017年12 月31日
持有的基
金份额
持有的基金份额占基
金总份额的比例
持有的基
金份额
持有的基金份额占基
金总份额的比例
宁波银行
7,487,01
7,583.18
100.00%
7,487,01
7,583.18
100.00%
6.4.10.5 由关 联方 保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位：人民币元
关联方名
称
本期
2018年01 月01日至2018年
06月30日
上年度可比期间
2017 年02月16日 （基金合同生效日） 至2017
年06月30日
期末余额
当期利息收
入
期末余额 当期利息收入
兴业银行
活期存款
309,177.3
3
50,001.25 2,064,726.93 130,446.11
兴业银行 - - 1,040,000,000.00 16,382,400.17 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
34
定期存款
6.4.10.6 本基 金在 承销 期内 参与 关 联方 承销证 券的 情况
本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方承销的证券。
6.4.10.7 其他 关联 交易 事项 的说明
无。
6.4.11 利 润分配 情况-- 非货 币市场 基金
单位：人民币元
序
号
权益登
记日
除息日
每10份基
金
份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形
式发放总
额
本期利润
分配合计
备
注
1
2018-03
-26
2018-03-
26
0.180
134,766,83
4.01
9.37
134,766,84
3.38
-
合
计
0.180
134,766,83
4.01
9.37
134,766,84
3.38
-
6.4.12 期 末（2018 年06 月30 日） 本基 金持有的 流通 受限证 券
6.4.12.1 因认 购新 发/增 发证 券而于 期末 持有的 流通 受限证 券
本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.12.2 期末 持有 的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末 债券 正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银行 间市场 债券 正回购
截至本报告期末2018 年6月30日止，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形
成的卖出回购金融资产款余额。
6.4.12.3.2 交易 所市场 债券 正回购 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
35
截至本报告期末2018 年6月30日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖
出回购金融资产款余额人民币1,401,400,000.00 元，于2018年7月2日，2018年7月5日、
2018年7月6日 （先后） 到期。 该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的
债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准
券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.13 金 融工具 风险及 管理
6.4.13.1 风险 管理 政策 和组 织架构
本基金是一只债券型基金， 在证券投资基金中属于中等风险的品种， 其长期平均风
险和预期收益高于货币市场基金， 低于股票型基金。 本基金的投资范围为具有良好流动
性的金融工具， 包括国 内依法发行和上市交易的国债、 企业债、 公司 债、 央行票据、 地
方政府债、政府支持机构债券、商业银行金融债、次级债、政策性金融债、中期票据、
资产支持证券、 短期融 资券、 超短期融资券、 中小企业私募债、 同业 存单、 银行存款( 包
括同业存款、协议存款、定期存款、通知存款等各类存款)、债券回购、其他货币 市场
工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具 （但须 符合中国证监会的
相关规定）。
本基金不投资于股票、权证等权益类资产，也不投资于可转换债券、可交换债券。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种， 基金管理人在履行适当程序后， 可
以将其纳入投资范围。
本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、 流
动性风险及市场风险。 本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险
控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现"风险和收
益高于货币市场基金而低 于平衡型基金，谋求稳定和可持续的绝对收益"的风险收益目
标。
本基金的基金管理人奉行全员与全程结合、 风控与发展并重的风险管理理念。 董事
会主要负责公司的风险管理战略和控制政策、 协调突发重大风险等事项。 在公司经营管
理层下设风险管理委员会制订公司日常经营过程中各类风险的防范和管理措施； 在业务
操作层面， 一线业务部门负责对各自业务领域风险的管控， 公司具体的风险管理职责由
风险管理部负责，组织、协调并与各业务部门一道，共同完成对法律风险、投资风险、
操作风险、 合规风险等风险类别的管理， 并定期向公司专门的风险管理委员会报告公 司
风险状况。风险管理部由督察长分管。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分
析的方法去估测各种风险产生的可能损失。 从定性分析的角度出发， 判断风险损失的严
重程度和出现同类风险损失的频度。 而从定量分析的角度出发， 根据本基金的投资目标，
结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
36
确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，
并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用 风险
信用风险是指基金在交易 过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基 金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本基金的
银行存款存放在本基金的托管行兴业银行股份有限公司， 因而与该银 行存款相关的信用
风险不重大。 本基金在 交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对
手完成证券交收和款项清算， 因此违约风险可能性很小； 在银行间同业市场进行交易前
均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基 金管理人建立了信用风险管理流程， 通过对投资品种信用 等级评估来控
制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
6.4.13.2.1 按短 期信用 评级 列示的 债券 投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2018年06 月30日
上年度末
2017 年12月31日
A-1 - -
A-1以下 - -
未评级 130,390,000.00 240,310,000.00
合计 130,390,000.00 240,310,000.00
注：1 、本期末，未评级的短期债券均是政策性金融债；
2、上年度 末，未评级的短期债券均是超短期融资券。
6.4.13.2.2 按短 期信用 评级 列示的 资产 支持证 券投 资
本期末及上年度末，本基金均未持有按短期信用评级列示的资产支持证券。
6.4.13.2.3 按短 期信用 评级 列示的 同业 存单投 资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2018年06 月30日
上年度末
2017 年12月31日
A-1 - - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
37
A-1以下 - -
未评级 578,380,000.00 -
合计 578,380,000.00 -
6.4.13.2.4 按长 期信用 评级 列示的 债券 投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2018年06 月30日
上年度末
2017 年12月31日
AAA 5,171,664,500.00 4,737,706,000.00
AAA以下 1,138,476,000.00 917,358,000.00
未评级 1,199,327,000.00 1,203,551,000.00
合计 7,509,467,500.00 6,858,615,000.00
注：本期末及上年度末，未评级的长期债券均是政策性金融债。
6.4.13.2.5 按长 期信用 评级 列示的 资产 支持证 券投 资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2018年06 月30日
上年度末
2017 年12月31日
AAA 243,498,300.00 964,189,200.00
AAA以下 40,048,000.00 68,090,000.00
未评级 - -
合计 283,546,300.00 1,032,279,200.00
6.4.13.2.6 按长 期信用 评级 列示的 同业 存单投 资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2018年06 月30日
上年度末
2017 年12月31日
AAA - -
AAA以下 - -
未评级 - 1,057,855,000.00
合计 - 1,057,855,000.00
永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
38
6.4.13.3 流动 性风 险
流动性风险是指基金管理人未能以合理价格及时变现基金资产以支付投资者赎回
款项的风险。 本基金的 流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有
的基金份额， 另一方面 来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投
资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
6.4.13.3.1 报告 期内本 基金 组合资 产的 流动性 风险 分析
本基金的基金 管理人严格按照 《公开募集证券投资基金运作管理办法》 及 《公开募
集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》 等有关法规的要求建立健全开放式基金流
动性风险管理的内部控制体系， 审慎评估各类资产的流动性， 针对性制定流动性风险管
理措施，对本基金组合资产的流动性风险进行管理。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基 金管理人每日对本基金的申购赎回情
况进行严密监控并预测流动性需求，并对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变
现价值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不超过7个工作日可变现资产
的可变现价值， 保持基金投资组 合中的可用现金头寸与之相匹配。 本基金的基金管理人
在基金合同中设计了巨额赎回条款， 约定在非常情况下赎回申请的处理方式， 控制因开
放申购赎回带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基 金管理人每日对本基金的申购赎回情
况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。
本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款， 约定在非常 情况下赎回申请的
处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基 金的基 金管理人通过独立的风险管理部门设
定流动性比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、
组合在短时间内变现能力的综合指标、 组合中 变现能力较差的投资品种比例以及流通受
限制的投资品种比例等。 本基金所持证券部分在证券交易所上市， 其余亦可在银行间同
业市场交易， 因此除附 注7.4.12中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的
情况外，其余均能以合理价格适时变现。
本期末， 除卖出回购金 融资产款余额中有1,401,400,000.00元将在一个月以内到期
且计息(该利息金额不重大)外， 本基金所承 担的其他金融负债的合约约定到期日均为一
个月以内且不计息， 可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息， 因此账
面余额约为未折现的合约到期现金流量。
本基金本报告期末及上年度末均无重大流动性风险。
6.4.13.4 市场 风险 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
39
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率 风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率 上升而导致公允价值下降的风险， 其中浮动利
率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金主要投资于银行间同业市场交易的固定收益品种， 此外还持有 银行存款等利
率敏感性资产，因此存在相应的利率风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控， 并通过调整投
资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
6.4.13.4.1.1 利率风险 敞口
单位：人民币元
本期
末20
18年
06月
30日
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行
存款
309,177.33 - - -
- -
309,17
7.33
结算
备付
金
101,101,71
6.50
- - -
- -
101,10
1,716.
50
存出
保证
金
38,875.46 - - -
- -
38,87
5.46
交易
性金
融资
产
60,018,00
0.00
355,470,
000.00
2,870,30
5,300.00
4,178,78
5,500.00
1,037,20
5,000.00
-
8,501,
783,80
0.00
买入
返售
313,670,79
0.51
- - -
- -
313,67
0,790.永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
40
金融
资产
51
应收
证券
清算
款
- - - -
- -
-
应收
利息
- - - -
-
142,986,
776.58
142,98
6,776.
58
资产
总计
475,138,55
9.80
355,470,
000.00
2,870,30
5,300.00
4,178,78
5,500.00
1,037,20
5,000.00
142,986,
776.58
9,059,
891,13
6.38
负债
卖出
回购
金融
资产
款
1,401,400,
000.00
- - - - -
1,401,
400,00
0.00
应付
管理
人报
酬
- - - - -
1,880,50
4.34
1,880,
504.34
应付
托管
费
- - - - -
626,834.
79
626,83
4.79
应付
交易
费用
- - - - -
27,230.4
8
27,23
0.48
应交
税费
- - - - -
263,326.
66
263,32
6.66
应付
利息
- - - - -
351,165.
94
351,16
5.94
其他
负债
- - - - -
184,219.
55
184,21
9.55 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
41
负债
总计
1,401,400,
000.00
- - - -
3,333,28
1.76
1,404,
733,28
1.76
利率
敏感
度缺
口
-926,261,4
40.20
355,470,
000.00
2,870,30
5,300.00
4,178,78
5,500.00
1,037,20
5,000.00
139,653,
494.82
7,655,
157,85
4.62
上年
度末
2017
年12
月31
日
1个月以内 1-3个月 3个月-1年 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行
存款
768,010.28 - - -
- -
768,01
0.28
结算
备付
金
160,023,93
3.41
- - -
- -
160,02
3,933.
41
存出
保证
金
257,571.78 - - -
- -
257,57
1.78
交易
性金
融资
产
285,113,00
0.00
716,866,
000.00
1,708,42
2,000.00
6,189,67
3,200.00
288,985,
000.00
-
9,189,
059,20
0.00
应收
证券
清算
款
- - - -
-
165,259.
70
165,25
9.70
应收
利息
- - - -
-
144,660,
214.63
144,66
0,214.
63
资产
总计
446,162,51 716,866, 1,708,42 6,189,67 288,985, 144,825, 9,494,永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
42
5.47 000.00 2,000.00 3,200.00 000.00 474.33 934,18
9.80
负债
卖出
回购
金融
资产
款
1,977,159,
037.26
- - - - -
1,977,
159,03
7.26
应付
管理
人报
酬
- - - - -
1,913,64
0.04
1,913,
640.04
应付
托管
费
- - - - -
637,880.
02
637,88
0.02
应付
交易
费用
- - - - -
40,326.6
3
40,32
6.63
应付
利息
- - - - -
1,121,06
0.83
1,121,
060.83
其他
负债
- - - - -
90,000.0
0
90,00
0.00
负债
总计
1,977,159,
037.26
- - - -
3,802,90
7.52
1,980,
961,94
4.78
利率
敏感
度缺
口
-1,530,99
6,521.79
716,866,
000.00
1,708,42
2,000.00
6,189,67
3,200.00
288,985,
000.00
141,022,
566.81
7,513,
972,24
5.02
注： 表中所示为本基金资产及负债的账面价值， 并按照合约规定的利率重新定价日或到
期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险 的敏 感性分 析
假设 1.市场利率曲线向上、向下平行移动50个基点。 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
43
假设 2.其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的影响金额
（单位：人民币元）
本期末
2018年06月30日
上年度末
2017 年12月31日
市场利率上升50个基点 -72,049,171.01 -85,843,545.86
市场利率下降50个基点 72,049,171.01 85,843,545.86
6.4.13.4.2 外汇 风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的
风险。本 基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他 价格风 险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投 资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。
6.4.14 有 助于理 解和分 析会 计报表 需要 说明的 其他 事项
6.4.14.1 公允 价值
6.4.14.1.1 不以 公允价 值计 量的金 融工 具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括贷款和应收款项以及其他金融 负债，
其因剩余期限不长，公允价值与账面价值相若。
6.4.14.1.2 以公 允价值 计量 的金融 工具
6.4.14.1.2.1 各层次金 融工 具公允 价值
于2018年6月30日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产中属于第一层次的余额为人民币0.00元，属于第二层次的余额为人民币
8,501,783,800.00 元，属于第三层次余额为人民币0.00元。
6.4.14.1.2.2 公允价值 所属 层次间 的重 大变动
对于证券交易所上市的股票和可转换债券， 若出现重大事项停牌、 交易不活跃、 或
属于非公开发 行等情况， 本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、 交易不活跃期间
及限售期间不将相关股票和可转换债券的公允价值列入第一层次； 并 根据估值调整中采永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
44
用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度， 确定相关股票和可转 换债券公允价值应
属第二层次或第三层次。
6.4.14.1.2.3 第三层次 公允 价值余 额和 本期变 动金 额
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具第三层次公允价
值本期未发生变动。
6.4.14.2 承诺 事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的承诺事项。
6.4.14.3 其他 事项
截至资产负 债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
6.4.14.4 财务 报表 的批 准
本财务报表已于2018 年8月27日经本基金的基金管理人批准。
§7
投 资组合 报告
7.1 期末 基金 资产组 合情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 8,501,783,800.00 93.84
其中：债券 8,218,237,500.00 90.71
资产支持证券 283,546,300.00 3.13
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 313,670,790.51 3.46
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
45
7 银行存款和结算备付金合计 101,410,893.83 1.12
8 其他各项资产 143,061,579.54 1.58
9 合计 9,059,927,063.88 100.00
7.2 报告 期末 按行业 分类 的股 票投资 组合
7.2.1 报告 期末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
本基金本报告期末未持有股票。
7.2.2 报告 期末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合
本基金本报告期末未持有股票。
7.3 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有股 票投 资明细
本基金本报告期内未投资股票。
7.4 报告 期内 股票投 资组 合的 重大变 动
7.4.1 累计 买入金 额超出 期初 基金资 产净 值2%或前20 名的 股票 明细
本基金本报告期内未投资股票。
7.4.2 累计 卖出金 额超出 期初 基金资 产净 值2%或前20 名的 股票 明细
本基金本报告期内未投资股票。
7.4.3 买入 股票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
本基金本报告期内未投资股票。
7.5 期末 按债 券品种 分类 的债 券投资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 5,093,981,000.00 66.54
其中：政策性金融债 1,329,717,000.00 17.37
4 企业债券 2,410,620,500.00 31.49
5 企业短期融资券 - - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
46
6 中期票据 135,256,000.00 1.77
7 可转债(可交换 债) - -
8 同业存单 578,380,000.00 7.56
9 其他 - -
10 合计 8,218,237,500.00 107.36
7.6 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产
净值比例(%)
1 1720085
17北京银行绿
色金融债
7,000,000
709,590,00
0.00
9.27
2 1520073
15盛京银行二
级
4,000,000
398,440,00
0.00
5.20
3 1828001 18华夏银行01 4,000,000
398,160,00
0.00
5.20
4 1728014 17华夏银行01 3,000,000
300,660,00
0.00
3.93
5 1728011 17光大银行02 3,000,000
300,420,00
0.00
3.92
7.7 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 所有资 产支 持证券 投资 明细
金额单位：人民币元
序号 证券代码 证券名称 数量（份） 公允价值
占基金资产净
值比例（%）
1 1789107 17华驭6A 3,590,000
106,515,30
0.00
1.39
2 1789120 17融腾2A2 1,000,000
41,450,000.
00
0.54
3 1789088
17德宝天元1
B
400,000
40,048,000.
00
0.52
4 061505002
15沪公积金1
A2
500,000
38,765,000.
00
0.51 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
47
5 1789096
17速利银丰1
A
1,400,000
29,428,000.
00
0.38
6 1789113 17睿程1A 2,000,000
13,700,000.
00
0.18
7 1689080 16融汇1A 1,000,000
13,640,000.
00
0.18
7.8 报告 期末 按公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末 按公 允价值 占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的 股指期 货交 易情况 说明
本基金本报告期内未投资股指期货。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
本基金本报告期内未投资国债期货。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1
本 报告 期内基金 投资 的前十 名证 券的发 行主 体没有 被监 管部门 立案 调查或 在报
告 编制 日前一 年受 到公开 谴责 、处罚 的情 形。
7.12.2
基 金投 资的前十 名股 票中， 不存 在投资 于超 出基金 合同 规定备 选股 票库之 外的
股 票。
7.12.3 期 末其他 各项资 产构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 38,875.46
2 应收证券清算款 35,927.50
3 应收股利 -
4 应收利息 142,986,776.58
5 应收申购款 - 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
48
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 143,061,579.54
7.12.4 期 末持有 的处于 转股 期的可 转换 债券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期 末前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
本基金本报告期末未持有股票。
7.12.6 投 资组合 报告附 注的 其他文 字描 述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§8
基 金份额 持有 人信 息
8.1 期末 基金 份额持 有人 户数 及持有 人结 构
份额单位：份
持有
人户
数
(户)
户均持有的基金份
额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
247 30,311,927.33
7,487,017,58
3.18
100.00% 28,466.61 -
8.2 期末 基金 管理人 的从 业人 员持有 本基 金的情 况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 2,828.44 -
8.3 期末 基金 管理人 的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0~10 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
49
本基金基金经理持有本开放式基金 0
§9
开 放式基 金份 额变 动
单位：份
基金合同生效日(2017 年02月16日)基金份额总额 200,042,263.24
本报告期期初基金份额总额 7,487,048,807.64
本报告期基金总申购份额 2,325.19
减：本报告期基金总赎回份额 5,083.04
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 7,487,046,049.79
§10
重大事 件揭 示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决 议
本报告期内本基金管理人未召开基金份额持有人大会。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
本报告期内， 本基金管理人没有发生重大人事变动。 本报告期内， 本基金托管人的
专门基金托管部门未发生重大人事变动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
本报告期内未发生涉及本基金管理人、基金财产及基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告期内， 本基金管理人的基金投资策略严格遵循本基 金 《基金合同》 及 《招募
说明书》中披露的基本投资策略，未发生显著的改变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计 师事务 所情 况
本基金自合同生效日起聘请安永华明会计师事务所 （特殊普通合伙） 为本基金提供
审计服务。报告期内本基金未改聘会计师事务所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚等情 况
本报告期内未发生基金管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚的情况。
永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
50
10.7 基 金租 用证券 公司 交易 单元的 有关 情况
10.7.1 基 金租用 证券公 司交 易单元 进行 股票投 资及 佣金支 付情 况
金额单位：人民币元
券商
名称
交易单元数
量
股票交易 应支付该券商的佣金
备
注
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
信达
证券
2 - - - - -
注： 根据中国证监会的有关规定， 我司在综合考量证券经营机构的财务状况、 经营状况、
研究能力的基础上， 选择基金专用交易席位， 并由本基金管理人董事会授权管理层批准。
10.7.2 基 金租用 证券公 司交 易单元 进行 其他证 券投 资的情 况
金额单位：人民币元
券商
名称
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易
成交金
额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金
额
占当期债
券回购成
交总额的
比例
成交金
额
占当
期权
证成
交总
额的
比例
成交
金额
占当
期基
金成
交总
额的
比例
信达
证券
445,33
8,041.
09
100.00%
153,56
7,100,
000.00
100.00% - - - -
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
永赢丰益债券型证券投资基
金增聘基金经理的公告
证券日报、公司网站 2018-01-04
2
永赢丰益债券型证券投资基
金2017年第4 季度报告
证券日报、公司网站 2018-01-19
3
永赢丰益债券型证 券投资基
金的基金经理变更公告
证券日报、公司网站 2018-03-14
4
永赢丰益债券型证券投资基
金托管协议- 《公开募集开放
证券日报、公司网站 2018-03-23 永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
51
式证券投资基金流动性风险
管理规定》修改版本
5
永赢基金管理有限公司关于
永赢丰益债券型证券投资基
金根据《公开募集开放式证
券投资基金流动性风险管理
规定》修改基金合同及托管
协议的公告
证券日报、公司网站 2018-03-23
6
永赢丰益债券型证券投资基
金基金合同- 《公开募集开放
式证券投资基金流动性风险
管理规定》修改版本
证券日报、公司网站 2018-03-23
7
永赢丰益债券型证券投资基
金分红公告（2018年第1次）
证券日报、公司网站 2018-03-23
8
永赢基金管理有限公司关于
调整旗下部分开放式证券投
资基金赎回费的公告
证券日报、公司网站 2018-03-24
9
永赢丰益债券型证券投资基
金2017年年度报告
证券日报、公司网站 2018-03-30
10
永赢丰益债券型证券投资基
金2017年年度报告摘要
证券日报、公司网站 2018-03-30
11
永赢丰益债券型证券投资基
金更新招募说明书（2018年
第1号）
证券日报、公司网站 2018-04-02
12
永赢丰益债券型证券投资基
金更新招募说明书摘要（20
18年第1号）
证券日报、公司网站 2018-04-02
13
永赢丰益债券型证券投资基
金增聘基金经理的公告
证券日报、公司网站 2018-04-03
14
永赢丰益债券型证券投资基
金2018年第1 季度报告
证券日报、公司网站 2018-04-23
§11
影 响投 资者决 策的 其他 重要信 息
永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
52
11.1 报 告期 内单一 投资 者持 有基金 份额 比例达 到或 超过20% 的情况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序
号
持有基金份额
比例达到或者
超过20%的时
间区间
期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比
机
构
1
2018 年1 月 1
日-2018 年 6
月30 日
7,487,01
7,583.18
0.00 0.00
7,487,017,58
3.18
100.00%
产品特有风险
本基金在本报告期内存在单一投资者持有基金份额比例达到或超过基金总份额 20% 的情况，
存在可能因投资者的大额申购或赎回造成基金份额波动的风险。
11.2 影 响投 资者决 策的 其他 重要信 息
无。
§12
备查文 件目 录
12.1 备 查文 件目录
1. 中国证监会核准永赢丰益债券型证券投资基金募集的文件；
2. 《永赢丰益债券型证券投资基金基金合同》；
3. 《永赢丰益债券型证券投资基金托管协议》；
4. 《永赢丰益债券型证券投资基金招募说明书》及其更新；
5. 基金管理人业务资格批件、营业执照；
6. 基金托管人业务资格批件、营业执照。
12.2 存 放地 点
地点为管理人地址：上海市浦东新区世纪大道210号二十一世纪大厦27楼
12.3 查 阅方 式
投资者可在办公时间亲临上述存放地点免费查阅， 也可在本基金管理 人的网站进行
查阅，查询网 址:www.maxwealthfund.com.
如有疑问，可以向本基金管理人永赢基金管理有限公司咨询。
客户服务电话：021-51690111
永赢丰益债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
53
永 赢基 金管理 有限 公司
二 〇一 八年八 月二 十八日
