万 家 鑫 安 纯债 债 券 型 证券 投 资 基 金
2018 年 半年 度 报 告
2018 年6 月30 日
基金管 理人： 万家基金管 理有限公司
基金托 管人： 广发银行股 份有限公司
送出日 期：2018 年8 月28 日 万家鑫安 2018 年半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会及董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏,
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带责任。本 报告已经 三 分之二以上 独立董事
签字同 意, 并由 董事 长签 发 。
基金托 管人 广发 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定,于2018 年8 月27 日 复核了 本报 告 中
的财务 指标 、 净值 表现 、 收益分 配情 况 、 财 务会 计 报告 、 投 资组 合报 告等 内 容,保 证复 核内 容不 存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产,但 不保 证 基金一 定盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投 资有 风险, 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅读 本 基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2018 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 7
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 7
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 8
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 8
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 8
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 11
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 11
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 12
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 12
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 13
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 14
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 14
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 14
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 15
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 16
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 16
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 16
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 16
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 17
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 17
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 18
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 19 万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 20
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 43
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 43
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 43
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 43
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 43
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 44
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 44
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 44
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 45
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 45
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 45
7.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 45
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 47
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 47
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 47
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 47
§9 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 48
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 49
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 49
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 49
10.3 涉及 基金 管理 人 、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 49
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 49
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 49
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 49
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 49
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 51
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 51
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 52
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 52 万家鑫安 2018 年半年度报告
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12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 52
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 52
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 万家鑫 安纯 债债 券型 证券 投资基 金
基金简 称 万家鑫 安纯 债
基金主 代码 003329
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年9 月18 日
基金管 理人 万家基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 广发银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 15,168,776,086.72 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 万家鑫 安纯 债 A 万家鑫 安纯 债C
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 003329 003330
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 15,168,771,098.99 份 4,987.73 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 在满足 基金 资产 良好 流动 性的前 提下,谋 求基 金资 产 的稳健 增值 。
投资策 略
基金管 理人 在充 分研 究宏 观市场 形势 以及 微观 市场 主体的 基础 上， 采 取 积 极 主
动地投 资管 理策 略， 通过 定性与 定量 分析 ， 对 利率 变化趋 势、 债券 收益 率 曲 线
移动方 向 、 信 用利 差等 影 响债券 价格 的因 素进 行评 估， 对不 同投 资品 种运 用 不
同的投 资策 略， 并充 分利 用市场 的非 有效 性， 把握 各种套 利的 机会 。 在 信 用 风
险可控 的前 提下 ， 寻求 组 合流动 性与 收益 的最 佳配 比， 力求 持续 取得 达到 或 超
过业绩 比较 基准 的收 益。
业绩比 较基 准 中债综 合指 数（ 总财 富） 收益率*90%+1 年期 定期 存 款利率 （税 后）*10%
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金,其 长 期平均 风险 和预 期收 益率 低于股 票型 和混 合型 基
金,高 于货 币市 场基 金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 万家基 金管 理有 限公 司 广发银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 兰剑 戴辉
联系电 话 021-38909626 （010 ）65169958
电子邮 箱 lanj@wjasset.com daihui@cgbchina.com.cn
客户服 务电 话
95538 转 6 、4008880800 4008308003
传真 021-38909627 （010 ）651699555
注册地 址
中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区浦电 路360 号8 层 （名 义
楼层9 层）
广东省 广州 市越 秀 区 东风 东路
713 号
办公地 址
中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区浦电 路360 号8 层 （名 义
北京市 东城 区东 长安 街 甲2 号 万家鑫安 2018 年半年度报告
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楼层9 层）
邮政编 码 200122 100005
法定代 表人 方一天 杨明生
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《上海 证券 报》 、《 中国 证券报 》、 《证 券时 报》
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网
网址
http://www.wjasset.com
基金半 年度 报告 备置 地点
中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验 区浦电 路 360 号8 层 （ 名
义楼 层 9 层 ）基 金管 理人 办公场 所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区太 平桥 大 街17 号
万家鑫安 2018 年半年度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别 万家鑫 安纯 债 A 万家鑫 安纯 债 C
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2018 年1 月1 日 - 2018
年 6 月30 日)
报告期(2018 年1 月1 日 -
2018 年6 月30 日)
本期已 实现 收益 326,911,429.26 103.02
本期利 润 489,698,269.87 157.19
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0323 0.0312
本期加 权平 均净 值利 润率 3.21% 3.10%
本期基 金份 额净 值增 长率 3.26% 3.16%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2018 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 67,640,237.66 21.67
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0045 0.0043
期末基 金资 产净 值 15,277,707,431.02 5,023.03
期末基 金份 额净 值 1.0072 1.0071
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2018 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长 率 6.67% 6.27%
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入( 不含 公允 价值变 动收 益) 扣除
相关费 用后 的余 额, 本期 利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
2、上述基金 业绩指标 不包 括持有人交 易基金的 各项 费用,计入费 用后实际 收益 水平要低于 所列数
字。
3、期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
万家鑫 安纯 债 A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.62% 0.03% 0.57% 0.05% 0.05% -0.02%
过去三 个月 1.61% 0.06% 1.79% 0.09% -0.18% -0.03%
过去六 个月 3.26% 0.05% 3.56% 0.07% -0.30% -0.02%
过去一 年 4.50% 0.04% 3.97% 0.06% 0.53% -0.02%
自基金 合同
生效起 至今
6.67% 0.03% 2.85% 0.08% 3.82% -0.05%
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万家鑫 安纯 债 C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.61% 0.03% 0.57% 0.05% 0.04% -0.02%
过去三 个月 1.56% 0.06% 1.79% 0.09% -0.23% -0.03%
过去六 个月 3.16% 0.05% 3.56% 0.07% -0.40% -0.02%
过去一 年 4.29% 0.04% 3.97% 0.06% 0.32% -0.02%
自基金 合同
生效起 至今
6.27% 0.03% 2.85% 0.08% 3.42% -0.05%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
万家鑫安 2018 年半年度报告
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注：本 基金 合同 生效 日为 2016 年 9 月 18 日,建 仓期 为 6 个月,建 仓期 结束 时各 项资产 配置 比例 符
合基金 合同 要求 。本 基金 报告期 末各 项资 产配 置比 例符合 法律 法规 和基 金合 同要求 。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
万家基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[2002]44 号文 批准 设立 。 公 司 现股东 为中 泰
证券股 份有 限公 司、 新疆 国 际实业 股份 有限 公司 和山 东省国 有资 产 投 资控 股有 限公司,住 所地 址为
中国 （ 上海） 自由 贸易 试 验区浦 电 路 360 号8 层 （ 名义楼 层9 层） ， 办公 地址 为中国 （上 海） 自 由
贸易试 验区 浦电 路360 号8 层 （名 义楼 层9 层）,注 册资 本1 亿 元人 民币 。 目 前管理 五十 九只 开放
式基金 ，分 别为 万 家 180 指数证 券投 资基 金、 万家 增强收 益债 券型 证券 投资 基金、 万家 行业 优 选
混合型证券投 资基金（LOF ） 、万家货币市 场证券投 资 基金、万家和 谐增长混 合 型 证券投资 基金、
万家双引擎灵 活配置混 合 型证券投资基 金、万家 精 选混合型证券 投资基金 、 万家稳健增 利债券型
证券投资基金 、万家中 证 红利指数证券 投资基金 （LOF ） 、万家添利 债券型证 券 投资基金（LOF）、
万家中证创业 成长指数 分 级证券投资基 金、万家 信 用恒利债券型 证券投资 基 金、万家日 日薪货币
市场证 券投 资基 金、 万家 强化收 益定 期开 放债 券型 证券投 资基 金、 万家 上证50 交易 型开 放式 指数
证券投资基金 、万家新 利 灵活配置混合 型证券投 资 基金、万家双 利债券型 证 券投资基金 、万家现
金宝货币市场 证券投资 基 金、万家瑞丰 灵活配置 混 合型证券投资 基金、万 家 瑞兴灵活配 置混合型
证券投资基金 、万家品 质 生活灵活配置 混合型证 券 投资基金、万 家瑞益灵 活 配置混合型 证券投资
基金、万家新 兴蓝筹灵 活 配置混合型证 券投资基 金 、万 家瑞和灵 活配置混 合 型证券投资 基金、万
家颐达 保本 混合 型证 券投 资基金 、 万 家颐 和保 本混 合型证 券投 资基 金、 万家 恒瑞 18 个 月定 期开 放
债券型证券投 资基金、 万 家年年恒祥定 期开放债 券 型证券投资基 金、万家 鑫 安纯债债券 型证券投
资基金、万家 鑫璟纯债 债 券型证券投资 基金、万 家 瑞旭灵活配置 混合型证 券 投资基金、 万家家享
纯债债券型证 券投资基 金 、万家瑞盈灵 活配置混 合 型证券投资基 金、万家 年 年恒 荣定期 开放债券
型证券投资基 金、万家 瑞 祥灵活配置混 合型证券 投 资基金、万家 瑞富灵活 配 置混合型证 券投资基
金、 万家 鑫稳 纯债 债券 型 证券投 资基 金 、 万 家瑞 隆 混合型 证券 投资 基金 、 万 家恒 景 18 个月 定期 开
放债券 型证 券投 资基 金、 万家鑫 丰纯 债债 券型 证券 投资基 金、 万家 鑫享 纯债 债券型 证券 投资 基金 、
万家现金增利 货币市场 基 金、万家消费 成长股票 型 证券投资基金 、万家宏 观 择时多策略 灵活配置
混合型 证券 投资 基金 、万 家鑫瑞 纯债 债券 型证 券投 资基金 、万 家玖 盛纯 债 9 个月定 期开 放债 券 型
证券投资基金 、万家天 添 宝货币市场基 金、万家 量 化睿选灵活配 置混合型 证 券投资 基金 、万家安
弘纯债一年定 期开放债 券 型证券投资基 金、万家 家 瑞债券型证券 投资基金 、 万家臻选混 合型证券
投资基金、万 家瑞尧灵 活 配置混合型证 券投资基 金 、万家家裕债 券 型证券 投 资基金、万 家成长优万家鑫安 2018 年半年度报告
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选灵活配置混 合型证券 投 资基金、万家 瑞舜灵活 配 置混合型证券 投资基金 、 万家家乐债 券型证券
投资基金、万 家潜力价 值 灵活配置混合 型证券投 资 基金、万家量 化同顺多 策 略灵活配置 混合型证
券投资 基金 和万 家新 机遇 龙头企 业灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期
限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
柳发超
本基金 基金 经
理、万 家鑫 璟纯
债债券 型证 券投
资基金 、万 家鑫
稳纯债 债券 型证
券投资 基金 、万
家鑫享 纯债 债券
型证券 投资 基
金、万 家鑫 丰纯
债债券 型证 券投
资基金 、万 家天
添宝货 币市 场基
金、万 家瑞 尧灵
活配置 混合 型证
券投资 基金 、万
家瑞舜 灵活 配置
混合型 证券 投资
基金基 金经 理。
2016 年 10 月
28 日
- 4 年
柳发超，CFA， 上海 财
经大学 硕士 。 2014 年
3 月至 2016 年7 月
任国海 富兰 克林 基金
管理有 限公 司债 券研
究员、 基金 经理 助理 ，
2016 年加 入万 家基
金管理 有限 公司 。
注：1 、此 处的 任职 日期 和 离任日 期均 以公 告为 准。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内,本 基金管理 人 严格遵守基金 合同、 《证 券 投资基金法》 、 《 证券投资 基金运作管 理
办法 》 等 法律 、 法规 和监 管部门 的相 关规 定, 依照 诚 实信用 、 勤勉 尽责 、 安全 高效的 原则 管理 和运
用基金资产, 在 认真 控 制 投资 风 险 的 基 础 上,为 基 金 持有 人 谋 取 最 大 利益, 没 有 损害 基 金 持 有 人利
益的行 为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》, 公 司制定 了 《公 平
交易管 理办 法》 和 《异 常 交易监 控及 报告 管理 办法 》 等规 章制 度,涵 盖了 研究 、 授权、 投资 决策 和万家鑫安 2018 年半年度报告
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交易执行等 投资管理 活动 的各个环节, 确保公平 对待 不同投资组 合,防范导 致不 公平交易以 及利益
输送的 异常 交易 发生 。
公司制订了明 确的投资 授 权制度,并建立 了统一的 投 资管理平台,确 保不同投 资 组合获得公 平
的投资 决策 机会 。 实 行集 中 交易制 度, 对于 交易 所公 开 竞价交 易, 执行 交易 系统 中 的公平 交易 程序;
对于债 券一 级市 场申 购、 非公开 发行 股票 申购 等非 集中竞 价交 易, 按照 价 格 优 先、 比 例分 配的 原则
对交易结果 进行分配; 对于 银行间交易, 按照时间 优先 、价格优先 的原则公 平公 正的进行询 价并完
成交易 。 为保 证公 平交 易 原则的 实现, 通 过制 度规 范 、 流 程审 批、 系统 风控 参 数设 置 等进 行事 前控
制, 通 过对 投资 交易 系统 的 实时监 控进 行事 中控 制, 通 过对异 常交 易的 监控 和分 析实现 事后 控制 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未发 现本 基金 有可能 导致 不公 平交 易和 利益输 送的 异常 交易 。
本报告期内无下列情况: 所有 投 资 组 合 参 与 的 交 易 所公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成交 较 少 的 单 边
交易量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
1. 宏观 经济 分析
经济和金融数 据近期均 显 示出边际走弱 的趋势， 经 济动能结构分 化。其中 私 营部门动能相 对
较强，但基建 、国有部 门 投资 回落幅度 较大。此 外 中美贸易战的 爆发使得 原 本受益于全 球经济回
暖的出 口也 蒙上 阴影 。通 胀短期 内有 所抬 升， 主要 因油价 上涨 引起 ，但 核 心 CPI 尚 平稳 。总 体来
看经济 基本 面整 体对 债市 相对友 好。
货币政策方面 ，央行两 次 大幅降准，货 币政策宽 松 基调已定。资 金利率中 枢 在降准后有较 大
幅度的下移。 在经济面 临 下行压力，同 时叠加贸 易 战阴影的背景 下，货币 政 策暂时看不 到紧缩的
必要。
2018 年上 半年 信用 风险 暴 露速度 加快 ， 违 约事 件频 发， 这 是去 杠杆 必然 经历 的过程 之一 。 降
准或将 暂时 减缓 信用 风险 暴露， 但中 长期 看不 同信 用资质 的债 券的 表现 分化 是趋势 。
2 、市 场回 顾
随着央 行两 次降 准， 市场 利率尤 其是 短端 利率 中枢 下行明 显。 但不 同的 品种 表现有 一定 差异 。
利率债和高等 级信用债 表 现良好，而中 低等级信 用 债，由于信用 风险频频 暴 露，信用利 差仍面临
调整压 力。
3. 运行 分析
我们适当拉长 了久期， 在 降准后的利率 下行中获 得 一定资本利得 收益。信 用 债方面，我们 的万家鑫安 2018 年半年度报告
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持仓以 中高 等级 为主 ，规 避了低 评级 债券 的违 约风 险及估 值调 整风 险。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本报告期末万家鑫 安 A 基 金 份 额 净 值 为 1.0072 元，本报告期基金份额净值增长率 为
3.26% ；截 至本 报告 期末 万 家鑫安 C 基 金份 额净 值为 1.0071 元， 本报 告期 基金 份额净 值增 长率 为
3.16% ；同 期业 绩比 较基 准 收益率 为 3.56% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
总的来看，目 前大概率 已 处于右侧，总 体方向上 看 ，货币政策趋 于宽松已 基 本可以确定， 区
别只在 于宽 松的 节奏 和力 度。所 以保 持一 定的 中长 久期利 率债 仓位 是必 要的 。
信用方面，下 半年信用 分 化可能会持续 ，低等级 债 券仍然存在调 整压力。 我 们将会把持仓 集
中在中 高等 级， 回避 低等 级信用 债。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1 、参 与估 值流 程各 方及 人 员(或 小组) 的职 责分 工、 专业胜 任能 力和 相关 工作 经 历
公司成立了估 值委员会, 定 期评价现行估 值政策和 程 序,在发生了影 响估值政 策 和程序有效 性
及适用性的情 况后及时 修 订估值方法。 估值委员 会 由督察长、基 金运营部 负 责人、合规 稽核部负
责人、权益投 资部负责 人 、固定收益部 负责人等 组 成。估值委员 会的成员 均 具备专业胜 任能力和
相关从 业资 格, 精通 各自 领 域的理 论知 识, 熟悉 政策 法 规,并 具有 丰富 的实 践经 验 。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理可 参与 估值 原则 和方法 的讨 论, 但不 介入 基 金日常 估值 业务 。
3 、参 与估 值流 程各 方之 间 存在的 任何 重大 利益 冲突
参与估 值流 程各 方之 间不 存在重 大利 益冲 突。
4 、已 签约 的与 估值 相关 的 任何定 价服 务的 性质 与程 度
本基金 管理 人与 中债 金融 估值中 心有 限公 司签 署了 《中债 信息 产品 服务 协议 》 ， 本基 金管 理人
与中证 指数 有限 公司 签署 了《中 证债 券估 值数 据服 务协议 》 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据基 金合 同规 定： “基 金 收益分 配后 各类 基金 份额 净值不 能低 于面 值， 即基 金收益 分配 基准
日的各 类基 金份 额净 值减 去每单 位基 金份 额收 益分 配金额 后不 能低 于面 值”2018 年 2 月 27 日，
本基金 进行 了利 润分 配， 万家鑫 安 A 每 10 份 基金 份 额分 红 0.0810 元， 万家 鑫 安 C 每 10 份基 金份
额分 红 0.0750 元；2018 年 4 月 17 日 ，本 基金 进行 了利润 分配 ，万 家鑫 安 A 每 10 份基 金份 额分
红 0.1000 元， 万家 鑫安 C 每 10 份基 金份 额分红 0.1000 元；2018 年 6 月 1 日 ，本基 金进 行了 利
润分配 ，万 家鑫 安 A 每 10 份基金 份额 分 红 0.0810 元 ，万家鑫安 C 每 10 份 基金 份额分 红 0.0730万家鑫安 2018 年半年度报告
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元，符 合基 金合 同的 规定 。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 本报 告期 内未 发生 连续20 个 工作 日基 金份 额 持有人 数量 不满200 人或 基金资 产净 值低
于5000 万 的情 况。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声 明
本报告 期内 ， 广发 银行 股 份有限 公司 （ 以下 称 “本 托管人 ” ） 在 对万 家鑫 安纯 债债券 型证 券投
资基金 （以 下称 “本 基金 ” ）的托 管过 程中 ，严 格遵 守《证 券投 资基 金法 》及 其他有 关法 律法 规、
基金合同和托 管协议的 有 关规定，不存 在任何损 害 基金份额持有 人利益的 行 为，完全尽 职尽责地
履行了 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 根 据《证券投资 基金法》 及 其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议
的规定，对本 基金管理 人 的投资运作方 面进行了 必 要的监督，对 基金资产 净 值的计算、 基金份额
申购赎回价格 的计算以 及 基金费用开支 等方面进 行 了认真地复核 ，未发现 本 基金管理人 存在损害
基金份 额持 有人 利益 的行 为。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收益 分配 情况 、 财 务会计 报告 、 投资 组合 报 告 等 数据 真实、
准确和 完整 。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体 ： 万家 鑫安 纯债 债券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2018 年 6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2018 年6 月30 日
上年度末
2017 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 4,068,819.14 1,310,727,823.76
结算备 付金
111,823,309.63 164,101,951.71
存出保 证金
239,565.95 342,504.32
交易性 金融 资产 6.4.7.2 16,882,240,000.00 16,586,058,433.60
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
15,614,315,000.00 15,602,428,233.60
资产支 持证 券投 资
1,267,925,000.00 983,630,200.00
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 613,861,118.95 -
应收证 券清 算款
5,000,000.00 -
应收利 息 6.4.7.5 293,490,487.79 260,201,717.90
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
17,910,723,301.46 18,321,432,431.29
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年6 月30 日
上年度末
2017 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
2,619,782,812.50 3,127,525,826.90
应付证 券清 算款
5,159,405.88 849,391.26
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
3,752,247.01 3,865,172.39
应付托 管费
1,250,749.01 1,288,390.79
应付销 售服 务费
0.90 0.93
应付交 易费 用 6.4.7.7 80,933.13 78,579.03
应交税 费
404,229.78 - 万家鑫安 2018 年半年度报告
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应付利 息
2,152,031.91 2,068,969.72
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 428,437.29 320,000.00
负债合 计
2,633,010,847.41 3,135,996,331.02
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 15,168,776,086.72 15,168,776,230.73
未分配 利润 6.4.7.10 108,936,367.33 16,659,869.54
所有者 权益 合计
15,277,712,454.05 15,185,436,100.27
负债和 所有 者权 益总 计
17,910,723,301.46 18,321,432,431.29
注 ： 报 告 截 止 日 2018 年 6 月 30 日 ， 万 家 鑫 安 A 基 金 份 额 净 值 1.0072 元 ， 基 金 份 额 总 额
15168771098.99 份； 万家 鑫安 C 基金 份额 净值 1.0071 元， 基金 份额 总额 4987.73 份。 万 家 鑫安
份额总 额合 计 为15168776086.72 份。
6.2 利 润表
会计主 体 ： 万家 鑫安 纯债 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2018 年1 月1 日至2018 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2018 年 1 月1 日至
2018 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017
年 6 月 30 日
一、收入
564,254,530.87 338,836,072.07
1.利息 收入
378,816,027.94 288,358,574.74
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 11,998,769.23 22,360,323.84
债券利 息收 入
344,956,088.97 228,919,105.13
资产支 持证 券利 息收 入
20,660,119.36 15,875,998.25
买入返 售金 融资 产收 入
1,201,050.38 21,203,147.52
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
22,651,608.15 -3,868,590.29
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 22,198,619.76 -3,993,147.69
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.3 452,988.39 124,557.40
贵金属 投资 收益 6.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 - -
股利收 益 6.4.7.16 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
6.4.7.17
162,786,894.78 54,323,678.03
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填 6.4.7.18 - 22,409.59 万家鑫安 2018 年半年度报告
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列）
减： 二、费用
74,556,103.81 52,008,477.07
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 22,713,940.91 22,665,797.32
2．托 管费 6.4.10.2.2 7,571,313.61 7,555,265.69
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 5.43 5.43
4．交 易费 用 6.4.7.19 74,216.53 111,028.05
5．利 息支 出
43,656,475.49 21,456,216.50
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
43,656,475.49 21,456,216.50
6．税 金及 附加
331,114.55 -
7．其 他费 用 6.4.7.20 209,037.29 220,164.08
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
489,698,427.06 286,827,595.00
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
489,698,427.06 286,827,595.00
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体 ： 万家 鑫安 纯债 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2018 年1 月1 日至2018 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至2018 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
15,168,776,230.73 16,659,869.54 15,185,436,100.27
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 489,698,427.06 489,698,427.06
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
-144.01 -0.90 -144.91
其中：1. 基 金申 购款 5.36 - 5.36
2. 基金 赎回 款 -149.37 -0.90 -150.27
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
- -397,421,928.37 -397,421,928.37 万家鑫安 2018 年半年度报告
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少以“- ”号 填列 ）
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
15,168,776,086.72 108,936,367.33 15,277,712,454.05
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权 益
（基金 净值 ）
15,168,776,060.70 25,603,727.03 15,194,379,787.73
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 286,827,600.43 286,827,600.43
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
-369.34 -1.89 -371.23
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 -369.34 -1.89 -371.23
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
少以“- ”号 填列 ）
- -191,126,568.00 -191,126,568.00
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
15,168,775,691.36 121,304,757.57 15,290,080,448.93
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 方一 天______
______李杰______
____ 陈 广益____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会计 机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
万家鑫 安纯 债债 券型 证券 投资基 金 ( 以下 简称 “本 基金”) ， 系 经中 国证 券监 督管理 委员 会 证
监许可[2016]1976 号文 《 关于准 予万 家鑫 安纯 债债 券型证 券投 资基 金募 集的 批复》 的批 准， 由万
家基金 管理 有限 公司 作为 基金管 理人 于2016 年 9 月 9 日 向社 会公 开募 集， 募 集期结 束经 安永 华明
会计师 事务 所（ 特殊 普通 合伙） 验资 并出 具安 永华 明(2016)验字第 60778298_B10 号验 资报 告后，
向中国 证监 会报 送基 金备 案材料 。基 金合 同 于 2016 年 9 月 18 日 生效 。本 基金 为契约 型开 放式 ，万家鑫安 2018 年半年度报告
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存续期 限不 定 。 设 立时 募 集的扣 除认 购费 后的 实收 基金 （本 金 ） 为 人民 币 200,007,343.60 元 ， 以
上实收 基金 （ 本息 ） 合计 为人民 币 200,006,643.12 元， 折 合200,006,643.12 份基金 份额 ， 其中 ，
万家鑫 安 A 份 额为200,000,143.12 份 ，万 家鑫 安 C 份额为 6,500.00 份。 本基 金的基 金管 理人 为
万家基金管理 有限公司 ， 注册登记机构 为中国证 券 登记结算有限 责任公司 ， 基金托管人 为广发银
行股份 有限 公司 。
本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行上市 的 国家债券、地 方
政府债 券、 金融 债券、 次 级债券 、 中 央银 行票 据、 企业债 券、 公司 债券、 证 券公司 短期 公司 债券 、
中期票据、短 期融资券 、 超短期融资券 、中小企 业 私募债、可分 离交易债 券 的纯债部分 、资产支
持证券、债券 回购、同 业 存单和银行存 款等固定 收 益类资产以及 法律法规 或 中国证监会 允许基金
投资的 其他 金融 工具(但 须 符合中 国证 监会 相关 规定) 。 本基 金不 投资 于股 票、 权 证等权 益类 资产 ，
也不投 资于 可转 换债 券 （ 可分离 交易 可转 债的 纯债 部分除 外） 、 可 交换 债券 。 本基金 业绩 比较 基准
为： 中债 综合 指数 （总 财 富）收 益率*90%+1 年期 定 期存款 利率 （税 后）*10% 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照中 国 财 政部颁布的《 企业会计 准 则 —基本准则 》以及其 后 颁布及修订的 具
体会计准则 、应用指 南、 解释以及其 他相关规 定（ 以下合称“ 企业会计 准则” ）编制,同时 ，对于
在具体会计核 算和信息 披 露方面，也参 考了中国 证 券投资基金业 协会修订 的 《证券投资 基金会计
核算业 务指 引》 、 中 国证 监 会制定 的 《关 于进 一步 规 范证券 投资 基金 估值 业务 的指导 意见 》 、 《关 于
证券投资基 金执行<企 业会 计准则>估值 业务及份 额净 值计价有关 事项的通 知》 、 《证券投资 基金信
息披露 管理 办法 》 、 《 证券 投资基 金信 息披 露内 容与 格式准 则》 第 2 号《 年度 报告的 内容 与格 式》、
《证券 投资 基金 信 息 披露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及披 露》 、 《证券 投资 基金 信 息
披露 XBRL 模板第 3 号<年 度报告 和半 年度 报告>》 、 其他中 国证 监会 及中 国证 券投资 基金 业协 会 颁
布的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求,真 实、 完 整地 反映了 本基 金 于 2018 年6 月30 日的 财务
状况以 及2018 年1 月 1 日至 2018 年6 月30 日 的经 营成果 和净 值变 动情 况。
6.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差 错更 正的说明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.6 税项
1 、印 花税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 4 月 24 日 起 ， 调整 证券 （ 股
票）交 易印 花税 税率 ，由 原先的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准 ， 财 政部 、 国家税 务总 局研 究决 定 ， 自 2008 年 9 月 19 日 起 ， 调 整由 出让 方
按证券 （股 票） 交易 印花 税税率 缴纳 印花 税， 受让 方不再 征收 ，税 率不 变；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知 》 的 规定 ， 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股 股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让，
暂免征 收印 花税 。
2 、增 值税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 营业 税；
根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》
的规定 ， 经国 务院 批准 ， 自 2016 年5 月1 日 起在 全 国范围 内全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 ， 金
融业纳入试点 范围，由 缴 纳营业税改为 缴 纳增值 税 。对证券投资 基金（封 闭 式证券投资 基金，开
放式证券 投资 基金）管 理 人运用基金买 卖股票、 债 券的转让收入 免征增值 税 ；国债、地 方政府债
利息收 入以 及金 融同 业往 来利息 收入 免征 增值 税； 存款利 息收 入不 征收 增值 税；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《 关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融业
有关政策的通 知》的规 定 ，金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券
取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充
通知》的规定 ，金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同 业存款 、 同业存单以 及持有金
融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利息 收入 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增 值税 纳税 人。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规
定，管理人接 受投资者 委 托或信托对受 托资产提 供 的管理服务以 及管理人 发 生的其他增 值税应税
行为，按照现 行规定缴 纳 增值税，资管 产品管理 人 运营资管产品 过程中发 生 的增值 税应 税行为，万家鑫安 2018 年半年度报告
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暂适用 简易 计税 方法 ，按 照 3%的 征收 率缴 纳增 值税 。本通 知自 2018 年 1 月 1 日起施 行， 对资 管
产品 在2018 年1 月1 日 前 运营过 程中 发生 的增 值税 应税行 为 ， 未 缴纳 增值 税 的， 不再 缴纳 ； 已 缴
纳增值 税的 ，已 纳税 额从 资管产 品管 理人 以后 月份 的增值 税应 纳税 额中 抵减 。
3 、企 业所 得税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 文 《 关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定 ，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券 投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 企业 所得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入 ， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
4 、个 人所 得税
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号文《 财政部、国家税 务总局关 于储蓄存款利 息
所得有 关个 人所 得税 政策 的通知 》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日 起， 对储 蓄存 款利息 所得 暂免 征
收个人 所得 税；
根据财 政部 、 国家 税务 总 局、 中国 证 监 会财 税[2012]85 号 文 《关 于实 施上 市 公司股 息红 利差
别化个人所得 税政策有 关 问题的通知》 的规定， 自 2013 年 1 月 1 日起 ，证 券投资基金 从公开
发行和转让 市场取得 的上 市公司股票 ，持股期 限在 1 个月以内 （含 1 个 月） 的，其股息 红利所
得全额 计入 应纳 税所 得额 ； 持 股期 限在 1 个月 以上 至 1 年 （含 1 年 ） 的 ， 暂减按 50% 计入 应纳
税所得 额 ； 持 股期 限超 过 1 年的 ， 暂减 按 25% 计 入 应纳税 所得 额 。 上 述所 得 统一适 用 20% 的 税率
计征个 人所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人所得税 政策有关 问 题的通知》的 规定，自 2015 年 9 月 8 日起 ，证 券 投资基金从 公开发
行和转 让市 场取 得的 上市 公司股 票， 持股 期限 超过 1 年的 ，股 息红 利所 得暂 免征收 个人 所得 税 。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月30 日
活期存 款 4,068,819.14
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1 个 月以 内 -
存款 期 限1-3 个月 -
存款 期 限3 个 月以 上
-
其他存 款 -
合计： 4,068,819.14
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 9,392,791,747.19 9,398,002,500.00 5,210,752.81
银行间 市场 6,164,243,527.29 6,216,312,500.00 52,068,972.71
合计 15,557,035,274.48 15,614,315,000.00 57,279,725.52
资产支 持证 券 1,260,975,877.29 1,267,925,000.00 6,949,122.71
基金 - - -
其他 - - -
合计 16,818,011,151.77 16,882,240,000.00 64,228,848.23
6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末未 持有 衍生金 融资 产/ 负债 。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位: 人民 币元
项目 本期末 万家鑫安 2018 年半年度报告
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2018 年6 月30 日
账面余 额 其中： 买断 式逆 回购
交易所 市场 - -
银行间 市场 613,861,118.95 -
合计 613,861,118.95 -
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本期 末未 持有 买断 式逆回 购交 易中 取得 的债 券。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 485.27
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 50,320.50
应收债 券利 息 290,559,039.13
应收资 产支 持证 券利 息 2,438,061.47
应收买 入返 售证 券利 息 442,473.62
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 107.80
合计 293,490,487.79
注：其 他为 应收 证券 结算 保证金 利息 。
6.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末无 其他 资产余 额。
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 -
银行间 市场 应付 交易 费用 80,933.13
合计 80,933.13
万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2018 年 6 月30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 428,437.29
合计 428,437.29
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
万家鑫 安纯 债 A
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 15,168,771,135.50 15,168,771,135.50
本期申 购 2.86 2.86
本期赎 回( 以"-" 号填列) -39.37 -39.37
- 基金 拆分/ 份额 折算 前 - -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 15,168,771,098.99 15,168,771,098.99
金额单 位： 人民 币元
万家鑫 安纯 债 C
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 5,095.23 5,095.23
本期申 购 2.50 2.50
本期赎 回( 以"-" 号填列) -110.00 -110.00
- 基金 拆分/ 份额 折算 前 - -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 4,987.73 4,987.73
万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
万家鑫 安纯 债 A
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 138,150,612.01 -121,490,746.20 16,659,865.81
本期利 润 326,911,429.26 162,786,840.61 489,698,269.87
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-0.18 -0.04 -0.22
其中： 基金 申购 款 - - -
基金赎 回款 -0.18 -0.04 -0.22
本期已 分配 利润 -397,421,803.43 - -397,421,803.43
本期末 67,640,237.66 41,296,094.37 108,936,332.03
单位： 人民 币元
万家鑫 安纯 债 C
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 44.48 -40.75 3.73
本期利 润 103.02 54.17 157.19
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-0.89 0.21 -0.68
其中： 基金 申购 款 - - -
基金赎 回款 -0.89 0.21 -0.68
本期已 分配 利润 -124.94 - -124.94
本期末 21.67 13.63 35.30
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 22,579.64
定期存 款利 息收 入 10,851,860.38
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 1,122,343.56
其他 1,985.65
合计 11,998,769.23
万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.7.12 股 票投 资收益
6.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
本基金 本报 告期 无股 票投 资收益 。
6.4.7.13 债 券投 资收益
6.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2018年1月1 日至2018 年6 月30日
债 券 投资 收 益——买 卖 债券 （ 、债 转 股及 债
券到期 兑付 ）差 价收 入
22,198,619.76
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 -
合计 22,198,619.76
6.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018年1月1 日至2018 年6 月30日
卖 出 债券 （ 、 债转 股及 债券 到 期兑 付 ） 成交
总额
11,029,931,617.01
减 ： 卖出 债券 （ 、 债转 股及 债 券到 期兑 付 ）
成本总 额
10,822,325,527.44
减：应 收利 息总 额 185,407,469.81
买卖债 券差 价收 入 22,198,619.76
6.4.7.13.3 资 产支 持证券 投资 收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1月1 日至2018 年6 月30日
卖出资 产支 持证 券成 交总 额 569,816,840.91
减：卖 出资 产支 持证 券成 本总额 554,799,166.97
减：应 收利 息总 额 14,564,685.55
资产支 持证 券投 资收 益 452,988.39
万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基金 本报 告期 无贵 金属 投资收 益。
6.4.7.15 衍 生工 具收益
本基金 本报 告期 末无 衍生 工具收 益。
6.4.7.16 股 利收 益
本基金 本报 告期 末无 股利 收益。
6.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 162,786,894.78
—— 股 票投 资 -
—— 债 券投 资 153,171,875.03
—— 资 产支 持证 券投 资 9,615,019.75
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
减： 应 税金 融商 品公 允价 值变动 产生 的预 估
增值税
-
合计 162,786,894.78
6.4.7.18 其 他收 入
本基金 本报 告期 无其 他收 入。
6.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用 15,216.53
银行间 市场 交易 费用 59,000.00
合计 74,216.53
万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年 6 月 30 日
审计费 用 39,671.58
信息披 露费 148,765.71
律师费 用 2,000.00
帐户维 护费 18,600.00
合计 209,037.29
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要披 露的 重大 或有 事项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日,本 基 金无需 要披 露的 资产 负债 表日后 事项 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期内 ，与 本基 金存 在控制 关系 或其 他重 大利 害关系 的关 联方 未发 生变 化。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
万家基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
广发银 行股 份有 限公 司(“ 广发银 行”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关 联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股 票交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间, 未通 过关 联方 交 易单元 进行 股票 交易 。
6.4.10.1.2 债 券交 易
本报告 期及 上年 度可 比期 间,本 基金 未通 过关 联方 交 易单元 进行 债券 交易 。
6.4.10.1.3 债 券回 购交易
本报告 期及 上年 度可 比期 间,本 基金 未通 过关 联方 交 易单元 进行 债券 回购 交易 。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.10.1.4 权 证交 易
本报告 期及 上年 度可 比期 间,本 基金 未通 过关 联方 交 易单元 进行 权证 交易 。
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
本报告 期及 上年 度可 比期 间无应 支付 关联 方的 佣金 。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
22,713,940.91 22,665,797.32
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
- -
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.30% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下:
H=E×0 .30% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理费 每日计提, 按月 支付。由基 金管理人 向基 金托管人发 送基金管 理费 划付指令,经 基金托
管人复 核后 于次 月首 日 起5 个工 作日 内从 基金 财产 中一次 性支 付给 基金 管理人,若 遇法 定节 假日、
休息日,支 付日 期顺 延。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
7,571,313.61 7,555,265.69
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.10% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下:
H=E×0 .10% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费 每日计提, 按月 支付。由基 金管理人 向基 金托管人发 送基金托 管费 划付指令,经 基金托万家鑫安 2018 年半年度报告
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管人复 核后 于次 月首 日 起5 个工 作日 内从 基金 财产 中一次 性支 付给 基金 托管 人,若 遇法 定节 假日、
休息日,支 付日 期顺 延。
6.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
万家鑫 安纯 债A 万家鑫 安纯 债C 合计
万家基 金管 理有 限公 司 - 5.43 5.43
合计 - 5.43 5.43
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务 费
万家鑫 安纯 债A 万家鑫 安纯 债C 合计
万家基 金管 理有 限公 司 - 5.43 5.43
合计 - 5.43 5.43
注： 本基 金A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费 ，C 类基 金份额 的销 售服 务费 年费 率为 0.20% 。 本基 金
销售服务费将 专门用于 本 基金的销售与 基金份额 持 有人服务，基 金管理人 将 在基金年度 报告中对
该项费 用的 列支 情况 作专 项说明 。
销售服 务费 按前 一 日 C 类 基金资 产净 值 的0.20% 年 费率计 提。 计算 方法 如下 ：
H＝ E× 0.20 %÷ 当年 天数
H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为 C 类基 金份 额前 一日 基金资 产净 值
基金销售服务 费每日计 算 ，逐日累计至 每月月末 ， 按月支付，由 基金管理 人 向基金托管 人发送销
售服务 费划 款指 令， 基金 托管人 复核 后于 次月 前 5 个工作 日内 从基 金财 产中 一次性 支付 给基 金 管
理人， 由基 金管 理人 收到 后支付 给销 售机 构。 若遇 法定节 假日 、公 休假 等， 支付日 期顺 延。
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
单位 ：人 民币 元
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年 6 月 30 日
银行间 市场 债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购 万家鑫安 2018 年半年度报告
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交易的
各关联 方名
称
基金买
入
基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额 利息支 出
广 发 银 行 股
份有限 公司
- - - - 2,943,250,000.00 973,015.78
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
银行间 市场
交易的
各关联 方名
称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买
入
基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额 利息支 出
广 发 银 行 股
份有限 公司
- - - - 10,938,190,000.00 1,121,373.05
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本报告 期内 及上 年度 可比 期间基 金管 理人 未运 用固 有资金 投资 本基 金。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额 单位 ：份
万家鑫 安纯 债 A
关联方 名称
本期末
2018 年6 月30 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
广 发 银 行 股
份有限 公司
15,168,769,767.58 100.0000% 15,168,769,767.58 100.0000%
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年 6 月30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
广 发 银 行 股 份 有
限公司
4,068,819.14 22,579.64 4,615,800.26 47,605.99
注： 本 基金 的证 券交 易结 算 资金通 过托 管银 行备 付金 账户转 存于 中国 证券 登记 结算有 限公 司,2018
年 1 月 1 日至 6 月 30 日 获得的 利息 收入 为人 民 币 1,122,343.56 元（2017 年 1 月 1 日至 6 月 30万家鑫安 2018 年半年度报告
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日取得的利息收入为人民币 8,164.05 元）,2018 年 6 月 30 日 结 算 备 付 金 余 额 为 人 民 币
111,823,309.63 元（2017 年6 月30 日结 算备 付金 余 额为人 民 币346,015.75 元 ） 。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本年 度及 上年 度末 均未在 承销 期内 直接 购入 关联方 所承 销的 证券 。
6.4.11 利 润分 配情况
万家鑫 安纯 债 A
金额单 位： 人民 币元
序
号
权益
登记日
除息日 每10 份
基金份 额分 红
数
现金形式
发放总 额
再投资 形
式
发放总 额
本期利 润分 配
合计
备注
场外
1
2018 年
6 月1 日
2018 年6 月1 日 0.0810 122,867,045.09 0.89 122,867,045.98
2
2018 年
4 月 17
日
2018 年 4 月17
日
0.1000 151,687,710.23 1.09 151,687,711.32
3
2018 年
2 月 27
日
2018 年 2 月27
日
0.0810 122,867,045.25 0.88 122,867,046.13
合
计
- - 0.2620 397,421,800.57 2.86 397,421,803.43
万家鑫 安纯 债C
金额单 位： 人民 币元
序
号
权益
登记日
除息日 每10 份
基金份 额分 红
数
现金形式
发放总 额
再投资 形式
发放总 额
本期利 润
分配
合计
备注
场外
1
2018 年6
月1 日
2018 年 6 月1 日 0.0730 35.39 0.74 36.13
2
2018 年4
月17 日
2018 年 4 月17 日 0.1000 49.18 1.01 50.19
3
2018 年2
月27 日
2018 年 2 月27 日 0.0750 37.87 0.75 38.62
合
计
- - 0.2480 122.44 2.50 124.94
万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.12 期 末（2018 年 6 月 30 日 ） 本基金 持有 的流通 受限 证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本基金 报告 期未 持有 因认 购新发/增 发证 券而 流通 受 限制的 证券 。
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期末2018 年6 月30 日止,本 基金 从事 银 行间市 场债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额1,419,782,812.5 元,是 以如 下债 券作 为 质押:
金额单 位： 人民 币元
债券代 码 债券名 称
回购到 期
日
期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
140303 14 进出03
2018 年7 月
9 日
101.02 1,000,000 101,020,000.00
140303 14 进出03
2018 年7 月
4 日
101.02 700,000 70,714,000.00
160207 16 国开07
2018 年7 月
4 日
95.96 900,000 86,364,000.00
160403 16 农发03
2018 年7 月
4 日
97.47 900,000 87,723,000.00
170215 17 国开15
2018 年7 月
4 日
99.42 7,500,000 745,650,000.00
170309 17 进出09
2018 年7 月
4 日
99.64 450,000 44,838,000.00
111810263
18 兴 业银
行CD263
2018 年7 月
2 日
99.03 1,630,000 161,418,900.00
160208 16 国开08
2018 年7 月
3 日
99.33 1,635,000 162,404,550.00
合计
14,715,000 1,460,132,450.00
-
6.4.12.3.2 交 易所 市场 债 券正 回购
截至本 报告 期末2018 年6 月30 日止,基 金从 事证 券 交易所 债券 正回 购交 易形 成的卖 出回 购金
融资产 款余 额 1,200,000,000.00 元, 其中550,000,000.00 元卖 出回 购证 券款 于 2018 年 7 月 2 日
到期;150,000,000.00 元 卖出回 购证 券款 于 2018 年 7 月 4 日 到期;100,000,000.00 元卖 出回 购证万家鑫安 2018 年半年度报告
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券款于 2018 年 7 月 5 日到期;400,000,000.00 元 卖 出回购 证券 款于 2018 年 7 月 6 日到 期。 该类
交易要求本基金在 回购期 内持有的证券交易 所交易 的债券和/ 或 在 新 质押 式 回购 下 转 入 质 押 库的
债券, 按证 券交 易所 规定 的 比例折 算为 标准 券后,不 低 于债券 回购 交易 的余 额。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金在日常 经营活动 中 涉及的财务风 险主要包 括 信用风险、流 动性风险 及 市场风险。本 基
金管理人制 定了政策 和程 序来识别及 分析这些 风险, 并设定适当 的风险限 额及 内部控制流 程,通过
可靠的 管理 及信 息系 统持 续监控 上述 各类 风险 。
本基金管理人将风险管 理 融入各业务层面, 建 立 了三道 防 线: 以 各 岗 位 目 标 责任制 为 基 础, 形
成第一 道防 线; 通过 相关 部 门、 相 关岗 位之 间相 互监 督制衡,形 成第 二道 防线; 由监察 稽核 部门 、 督
察长对 各岗 位、 各部 门、 各机构 、各 项业 务实 施监 督反馈,形 成第 三道 防线 。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指基金在交易 过程中因交易对手未履行 合约责任, 或 者 基 金 所 投 资证 券 之 发 行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息, 导致 基金 资产 损失 和 收益变 化的 风险 。 本 基金 均投资 于具 有良 好信
用等级 的证 券, 且通 过分 散 化投资 以分 散信 用风 险。 本 基金投 资于 一家 公司 发行 的证券 市值 不超 过
基金资产净值 的 10%, 且本 基金与由本基 金管理人 管 理的其他基金 共同持有 一 家公司发行的 证券,
不得超 过该 证券 的10% 。
本基金的银行存款均存放 于信用良好的银行, 申 购 交易 均 通 过 具 有 基 金 销 售 资格 的 金融机构
进行。另外, 在交易所 进行 的交易均与 中国证券 登记 结算有限责 任公司完 成证 券交收和款 项清算,
因此违约风 险发生的 可能 性很小;基金 在进行银 行间 同业市场交 易前均对 交易 对手进行信 用评估,
以控制 相应 的信 用风 险。
6.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级 本期末
2018 年6 月30 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
A-1 1,802,134,000.00 1,245,408,000.00
A-1 以下 - -
未评级 5,833,538,500.00 6,996,259,300.00
合计 7,635,672,500.00 8,241,667,300.00
注：未 评级 债券 包括 证券 公司债 、同 业存 单及 超短 期融资 券。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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6.4.13.2.2 按 短期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
本基金 本报 告期 末未 持有 按短期 信用 评级 列示 的资 产支持 证券 。
6.4.13.2.3 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2018 年6 月30 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
AAA 5,497,535,500.00 6,216,692,933.60
AAA 以下 331,866,000.00 322,277,000.00
未评级 2,149,241,000.00 821,791,000.00
合计 7,978,642,500.00 7,360,760,933.60
注：未 评级 债券 为政 策性 金融债 。
6.4.13.2.4 按 长期 信用评 级列 示的资 产支 持证券 投资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2018 年6 月30 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
AAA 1,267,925,000.00 983,630,200.00
AAA 以下 - -
未评级 - -
合计 1,267,925,000.00 983,630,200.00
6.4.13.3 流 动性 风险
流动 性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可随时 要求赎 回其持有的基金份 额, 另 一方 面 来 自 于 投 资 品种 所 处的 交 易 市 场 不 活跃
而带来 的变 现困 难。
本 基 金 所 持 部 分 证 券 在 证 券 交 易 所 上 市, 其 余 亦 可 在 银 行 间 同 业 市 场 交 易; 因此, 除 在 附 注
6.4.12 中 列示 的部 分基 金 资产流 通暂 时受 限制 不能 自由转 让的 情况 外, 其余 均 能及时 变现 。 此 外,
本基金可通过卖出 回购金 融资产方式借入短 期资金 应对流动性需求, 其上 限 一般 不 超 过 基 金 持有
的债券 资产 的公 允价 值。
本基金管理人每日预测本 基金的流动性需求, 并同时 通过独立的风险管理部门 设定流动性比
例要求,对 流动 性指 标进 行 持续的 监测 和分 析。
6.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基金的投资 市场主要 为 固定收益类金 融工具， 公 司建立了健全 的流动性 风 险管理的内部 控
制体系，在申 购赎回确 认 、投资交易、 估值和信 息 披露等运作过 程中专业 审 慎、勤勉尽 责地管控万家鑫安 2018 年半年度报告
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基金的流动性 风险，维 护 投资者的合法 权益，公 平 对待投资者。 本基金运 作 期间公司对 组合短期
变现能力、流 动性受限 资 产比例等流动 性指标进 行 持续的监测和 评估，基 金 未出现因投 资品种变
现困难 或投 资集 中而 无法 以合理 价格 及时 变现 基金 资产以 支付 赎回 款的 情况 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险, 包括 利 率风险 、外 汇风 险和 其他 价格风 险。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金的生 息
资产主要为银 行存款、 结 算备付金、部 分应收申 购 款、债券投资 及买入返 售 金融资产等 。生息负
债主要 为卖 出回 购金 融资 产款等 。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期
末
2018
年6
月
30
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行
存款
4,068,819.14 - - - - - 4,068,819.14
结算
备付
金
111,823,309.63 - - - - - 111,823,309.63
存出
保证
金
239,565.95 - - - - - 239,565.95
交易
性金
融资
产
1,015,562,000.00 3,604,675,000.00 5,706,102,500.00 4,261,492,500.00 2,294,408,000.00 - 16,882,240,000.00
买入
返售
金融
资产
613,861,118.95 - - - - - 613,861,118.95
应收
- - - - - 5,000,000.00 5,000,000.00 万家鑫安 2018 年半年度报告
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证券
清算
款
应收
利息
- - - - - 293,490,487.79 293,490,487.79
资产
总计
1,745,554,813.67 3,604,675,000.00 5,706,102,500.00 4,261,492,500.00 2,294,408,000.00 298,490,487.79 17,910,723,301.46
负债
卖出
回购
金融
资产
款
2,619,782,812.50 - - - - - 2,619,782,812.50
应付
证券
清算
款
- - - - - 5,159,405.88 5,159,405.88
应付
管理
人报
酬
- - - - - 3,752,247.01 3,752,247.01
应付
托管
费
- - - - - 1,250,749.01 1,250,749.01
应付
销售
服务
费
- - - - - 0.90 0.90
应付
交易
费用
- - - - - 80,933.13 80,933.13
应付
利息
- - - - - 2,152,031.91 2,152,031.91
应交
税费
- - - - - 404,229.78 404,229.78
其他
负债
- - - - - 428,437.29 428,437.29
负债
总计
2,619,782,812.50 - - - - 13,228,034.91 2,633,010,847.41
利率
敏感
度缺
口
-874,227,998.83 3,604,675,000.00 5,706,102,500.00 4,261,492,500.00 2,294,408,000.00 285,262,452.88 15,277,712,454.05
上年1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计 万家鑫安 2018 年半年度报告
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度末
2017
年
12
月
31
日
资产
银行
存款
520,727,823.76 290,000,000.00 500,000,000.00 - - - 1,310,727,823.76
结算
备付
金
164,101,951.71 - - - - - 164,101,951.71
存出
保证
金
342,504.32 - - - - - 342,504.32
交易
性金
融资
产
950,296,800.00 844,182,200.00 8,873,200,500.00 4,782,558,933.60 1,135,820,000.00 - 16,586,058,433.60
应收
利息
- - - - - 260,201,717.90 260,201,717.90
资产
总计
1,635,469,079.79 1,134,182,200.00 9,373,200,500.00 4,782,558,933.60 1,135,820,000.00 260,201,717.90 18,321,432,431.29
负债
卖出
回购
金融
资产
款
3,127,525,826.90 - - - - - 3,127,525,826.90
应付
证券
清算
款
- - - - - 849,391.26 849,391.26
应付
管理
人报
酬
- - - - - 3,865,172.39 3,865,172.39
应付
托管
费
- - - - - 1,288,390.79 1,288,390.79
应付
销售
服务
- - - - - 0.93 0.93 万家鑫安 2018 年半年度报告
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费
应付
交易
费用
- - - - - 78,579.03 78,579.03
应付
利息
- - - - - 2,068,969.72 2,068,969.72
其他
负债
- - - - - 320,000.00 320,000.00
负债
总计
3,127,525,826.90 - - - - 8,470,504.12 3,135,996,331.02
利率
敏感
度缺
口
-1,492,056,747.11 1,134,182,200.00 9,373,200,500.00 4,782,558,933.60 1,135,820,000.00 251,731,213.78 15,185,436,100.27
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
该利率 敏感 性分 析基 于本 基金于 资产 负债 表日 的利 率风险 状况 ；
该利率 敏感 性分 析假 定所 有期限 利率 均以 相同 幅度 变动 25 个 基点 ， 且除 利率 之外的 其
他市场 变量 保持 不变 ；
该利率 敏感 性分 析并 未考 虑管理 层为 减低 利率 风险 而可能 采取 的风 险管 理活 动；
银行存 款、 结算备 付金 、 存出保 证金 、 部分 应收 申 购款以 活期 存款 利率 计息 ， 假定 利率
变动仅 影响 该类 资产 的未 来 收益 ， 而对 其本 身的 公 允价值 无重 大影 响 ； 卖 出 回购金 融资
产款的 利息 支出 在交 易时 已确定 ，不 受利 率变 化影 响。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2018 年6 月30 日 ）
上年度 末（ 2017 年12 月31
日 ）
市场利 率下 降 25 个
基点
76,097,997.22 58,390,168.57
市场利 率上 升 25 个
基点
-75,064,016.98 -57,804,494.85
6.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金 的所 有资 产及 负债 以人民 币计 价, 因 此 无重 大 外汇风 险。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金所面临 的其他价 格 风险主要系市 场价格风 险 。市场价格风 险是指基 金 所持金融工具 的
公允价值或未 来现金流 量 因除市场利率 和外汇汇 率 以外的市场价 格因素变 动 而发生波动 的风险。万家鑫安 2018 年半年度报告
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于 2018 年 6 月 30 日 ，本 基金主 要投 资于 证券 交易 所和银 行间 同业 市场 交易 的固定 收益 品种 ， 因
此无重 大市 场价 格风 险。
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 16,882,240,000.00 94.26
其中： 债券 15,614,315,000.00 87.18
资产 支持 证券 1,267,925,000.00 7.08
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 613,861,118.95 3.43
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 115,892,128.77 0.65
8 其他各 项资 产 298,730,053.74 1.67
9 合计 17,910,723,301.46 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
本基金 本报 告期 内未 投资 股票。
7.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 期末 未持 有沪港 通股 票。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
本基金本 报告期 内未投 资股 票。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
本基金 本报 告期 内未 投资 股票。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
本基金 本报 告期 内未 投资 股票。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
本基金 本报 告期 内未 投资 股票。 万家鑫安 2018 年半年度报告
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7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 99,030,000.00 0.65
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 2,149,241,000.00 14.07
其中： 政策 性金 融债 2,149,241,000.00 14.07
4 企业债 券 9,272,559,500.00 60.69
5 企业短 期融 资券 582,355,000.00 3.81
6 中期票 据 621,013,000.00 4.06
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 2,890,116,500.00 18.92
9 其他 - -
10 合计 15,614,315,000.00 102.20
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 170215 17 国开 15 9,500,000 944,490,000.00 6.18
2 117579 申证1801 5,000,000 501,700,000.00 3.28
3 1820012 18 渤 海银 行01 4,500,000 454,995,000.00 2.98
4 160208 16 国开 08 3,500,000 347,655,000.00 2.28
5 1428006 14 光 大二 级 3,000,000 304,770,000.00 1.99
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 资 产支 持证 券投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 证券代 码 证券名 称 数量（ 份） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
1 1889078 18 工元 3A2 5,000,000 504,300,000.00 3.30
2 116924 申万 1A01 1,900,000 190,000,000.00 1.24
3 1789096
17 速 利银 丰
1A
4,900,000 102,998,000.00 0.67
4 1689273 16 华驭 5A 1,900,000 84,151,000.00 0.55
5 1789013 17 光盈 1A 5,000,000 78,050,000.00 0.51
6 1789243
17 华驭
7A_bc
1,500,000 71,310,000.00 0.47
7 1789174 17 唯盈 2 优 1,700,000 67,660,000.00 0.44 万家鑫安 2018 年半年度报告
第 45 页 共 52 页
先
8 1789048
17 杭盈 1 优
先
1,000,000 66,390,000.00 0.43
9 1789217
17 融发 1 优
先
1,500,000 36,225,000.00 0.24
10 1789120 17 融腾 2A2 500,000 20,725,000.00 0.14
11 1789077 17 福元 1A 1,000,000 16,980,000.00 0.11
12 1789033
17 融腾 1 优
先
1,300,000 14,014,000.00 0.09
13 1789253
17 速 利银 丰
2A
200,000 9,110,000.00 0.06
14 1789199
17 德 宝天 元
2A
600,000 6,012,000.00 0.04
7.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基 金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
根据基 金合 同， 本基 金暂 不可投 资国 债期 货。
7.11 投 资组 合报告 附注
7.11.1
本报告期内,本 基金投资 的 前十名证券的 发行主体 不 存在被监管部 门立案调 查 的,在报告编 制
日前一 年内 也不 存在 受到 公开谴 责、 处罚 的情 况。
7.11.2
基金投 资的 前十 名股 票中, 不存在 投资 于超 出基 金合 同规定 备选 股票 库之 外的 股票。
7.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 239,565.95
2 应收证 券清 算款 5,000,000.00
3 应收股 利 -
4 应收利 息 293,490,487.79
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 - 万家鑫安 2018 年半年度报告
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8 其他 -
9 合计 298,730,053.74
7.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 报告 期末 未持 有处 于转股 期的 可转 换债 券。
7.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
万家鑫安 2018 年半年度报告
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§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有
人户
数( 户)
户均持 有的 基金
份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份
额比例
万家
鑫安
纯债
A
57 266,118,791.21 15,168,769,767.58 100.00% 1,331.41 0.00%
万家
鑫安
纯债
C
170 29.34 0.00 0.00% 4,987.73 100.00%
合计 222 68,327,820.21 15,168,769,767.58 100.00% 6,319.14 0.00%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有 本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
万家鑫 安
纯债 A
566.27 0.0000%
万家鑫 安
纯债 C
2,207.86 44.2658%
合计 2,774.13 0.0000%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投 资 和 研 究 部 门 负 责 人 持
有本开 放式 基金
万家鑫 安纯 债 A 0~10
万家鑫 安纯 债 C 0~10
合计 0~10
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开
放式基 金
万家鑫 安纯 债 A 0
万家鑫 安纯 债 C 0~10
合计 0~10
万家鑫安 2018 年半年度报告
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 万家鑫 安纯 债A 万家鑫 安纯 债C
基金合 同生 效日 （2016 年9 月 18 日 ） 基 金份
额总额
200,000,143.12 6,500.00
本报告 期期 初基 金份 额总 额 15,168,771,135.50 5,095.23
本报告 期基 金总 申购 份额 2.86 2.50
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 39.37 110.00
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 （ 份额 减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 15,168,771,098.99 4,987.73
万家鑫安 2018 年半年度报告
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§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内未 召开 基金 份额 持有人 大会 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
基金管 理人 ：
报告期 内无 涉及 基金 管理 人的重 大人 事变 动。
基金托 管人 ：
本基金 托管 人于 2018 年 6 月经 证监 会核 准，由 梁 冰女士 担任 广发 银行 股份 有限公 司资 产 托
管部副 总经 理。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 期内 基金 投资 策略 未发生 改变 。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
报告期 内为 基金 进行 审计 的会计 师事 务所 未发 生改 变。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期 内， 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽查 或处 罚的 情况 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
佣金
占当期 佣金
总量的 比例 万家鑫安 2018 年半年度报告
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例
川财证 券 2 - - - - -
注：1 、基 金专 用交 易席 位 的选择 标准 如下:
(1) 经 营行 为稳 健规 范,内 控制度 健全,在 业内 有良 好 的声誉;
(2) 具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件,交 易 设施满 足基 金进 行证 券交 易的需 要;
(3) 具有较 强的全方 位金融 服务能力和 水平,包括 但不 限于:有较好 的研究能 力和 行业分析能 力,能
及时、全面地 向公司提 供 高质量的关于 宏观、行 业 及市场走向、 个股分析 的 报告及丰富 全面的信
息服务; 能 根 据 公司 所 管 理基 金 的 特 定 要 求,提供 专 门研 究 报 告, 具 有 开发 量 化 投资 组 合 模 型 的能
力; 能积极为 公司投资 业务 的开展,投资 信息的交 流以 及其他方面 业务的 开 展提 供良好的服 务和支
持。
2、基 金专 用交 易席 位的 选 择程序 如下:
(1) 本 基金 管理 人根 据上 述 标准考 察后 确定 选用 交易 席位的 证券 经营 机构;
(2) 基 金管 理人 和被 选中 的 证券经 营机 构签 订席 位租 用协议 。
3、基 金专 用交 易席 位的 变 更情况:
无。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
川财证 券 2,263,526,579.72 100.00% 156,910,200,000.00 100.00% - -
万家鑫安 2018 年半年度报告
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§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金份 额比 例
达到或 者超 过 20%
的时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份 额
份额占
比
机
构
1 20180101-20180630 15,168,769,767.58 0.00 0.00 15,168,769,767.58 100.00%
产品特 有风 险
报告期 内本 基金 出现 了单 一投资 者份 额占 比达 到或 超过 20% 的 情况 。
未 来本基金 如果出 现巨额赎 回甚至集 中赎回 ，基金管 理人可能 无法及 时变现基 金资产， 可能对 基金
份 额净值产 生一定 的影响； 极端情况 下可能 引发基金 的流动性 风险， 发生暂停 赎回或延 缓支付 赎回
款项； 若个 别投 资者 巨额 赎回后 本基 金出 现连 续六 十个工 作日 基金 资产 净值 低于 5000 万元， 还可 能
面临转 换运 作方 式、 与其 他基金 合并 或者 终止 基金 合同等 情形 。
万家鑫安 2018 年半年度报告
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§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 本基 金 发行及 募集 的文 件
2 、 《万 家鑫 安纯 债债 券型 证券投 资基 金基 金合 同》
3 、 《万 家鑫 安纯 债债 券型 证券投 资基 金托 管协 议》
4 、万 家基 金管 理有 限公 司 批准成 立文 件、 营业 执照 、公司 章程
5 、 本 报告 期内 在中 国证 监 会指定 媒介 上公 开披 露的 基金净 值 、 季 度报 告、 更 新招募 说明 书及
其他临 时公 告
6 、万 家鑫 安纯 债债 券型 证 券投资 基 金2018 年 半年 度 报告原 文
7 、万 家基 金管 理有 限公 司 董事会 决议
12.2 存 放地 点
基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所 ，并 登载 于基 金管理 人网 站： www.wjasset.com
12.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 至基 金管理 人办 公场 所免 费查 阅或登 录基 金管 理人 网站 查阅。
万 家基 金管理 有限 公司
2018 年 8 月 28 日
