上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
上 投 摩根 分 红添 利 债券 型 证券 投 资基 金
2018 年 半年 度报 告
2018 年 6 月 30 日
基金管理人：上投摩根基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一八年八月二十七日 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2018 年 8 月 24 日复核 了本 报告 中
的财务指标、净值表现、 利润分配情况、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2018 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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1.2 目录
1
重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 .......................................................................................................................................... 2
2
基金简介 ................................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .............................................................................................................. 5
2.4 信 息披 露方 式 .................................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .................................................................................................................................. 6
3
主要财务指标和基金净 值表现 ............................................................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .............................................................................................................. 6
3.2 基 金净 值表 现 .................................................................................................................................. 7
4
管理人报告 ............................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .......................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ................................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ............................................................................ 11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说 明 ............................................................ 12
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ............................................................ 12
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 ........................................................................ 13
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ............................................................................ 13
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 .................................... 13
5
托管人报告 ............................................................................................................................................. 13
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ................................................................................ 13
5.2 托管 人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ............ 14
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ............................ 14
6
半年度财务会计报告（ 未经审计） ..................................................................................................... 14
6.1 资 产负 债表 .................................................................................................................................... 14
6.2 利 润表 ............................................................................................................................................ 15
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ................................................................................................ 16
6.4 报 表附 注 ........................................................................................................................................ 17
7
投资组合报告 ......................................................................................................................................... 36
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ................................................................................................................ 36
7.2 报 告期 末按 行业 分类 的 股票投 资组 合 ......................................................................................... 37
7.3 期 末按 公 允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 .................................... 37
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动 ............................................................................................. 37
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 ........................................................................................ 37
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细 ................................. 38
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 .................... 38
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 .................... 38
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ................................ 38
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 ...................................................................... 38
7.11 报 告期 末本 基金 投资 的国债 期货 交易 情况 说明 ....................................................................... 38
7.12 投资 组合 报告 附注 ...................................................................................................................... 38
8
基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 40
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 .................................................................................... 40 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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8.2 期末 基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 ........................................................................ 40
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 开放 式基 金份 额总量 区间 的情 况 ..................................... 40
9
开放式基金份额变动 ............................................................................................................................. 41
10
重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 41
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 .......................................................................................................... 41
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 .......................................... 41
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .............................................................. 41
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .................................................................................................................. 41
10.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况 ....................................................................................... 41
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ...................................................... 41
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .................................................................................. 41
10.8 其他 重大 事件 .............................................................................................................................. 43
11
影响投资者决策的其 他重要 信息 ....................................................................................................... 43
12
备查文件目录 ....................................................................................................................................... 43
12.1 备查 文件 目录 .............................................................................................................................. 43
12.2 存放 地点 ...................................................................................................................................... 43
12.3 查阅 方式 ...................................................................................................................................... 43
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基金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 上投摩 根分 红添 利债 券型 证券投 资基 金
基金简 称 上投摩 根分 红添 利债 券
基金主 代码 370021
交易代 码 370021
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2012 年 6 月 25 日
基金管 理人 上投摩 根基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 59,053,527.88 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称
上投摩 根分 红添 利债 券 A
类
上投摩 根分 红添 利债 券 B
类
下属分 级基 金的 交易 代码 370021 370022
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 48,266,385.66 份 10,787,142.22 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
在有效 控制 风险 和保 持资 产流动 性的 前提 下， 通过 积极主 动的 投资 管理 ，
力争为 投资 者创 造稳 定的 当期收 益和 长期 回报 。
投资策 略
本基金 采取 自上 而下 的方 法确定 组合 久期 ， 结合 自 下而上 的个 券选 择方 法
构建债 券投 资组 合。 通过 对固定 收益 资产 的投 资， 获取稳 定的 投资 收益 ；
在此基 础上 ， 适当 参与 新 股发行 申购 及增 发新 股申 购， 在严 格控 制基 金资
产运作 风险 的基 础上 ，实 现基金 资产 的长 期增 值。
业绩比 较基 准 中证综 合债 券指 数
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 属 于证券 投资 基金 中的 较低 风险品 种 ， 预 期风 险和
预期收 益高 于货 币市 场基 金， 低于 混合 型基 金和 股 票型基 金 。 本 基金 风险
收益特 征会 定期 评估 并在 公司网 站发 布， 请投 资者 关注。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 上投摩 根基 金管 理有 限公 司 中国银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 胡迪 王永民
联系电 话 021-38794888 010-66594896
电子邮 箱 services@cifm.com fcid@bankofchina.com
客户服 务电 话 400-889-4888 95566
传真 021-20628400 010-66594942 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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注册地 址
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验区
富城路99号 震旦 国际 大楼25 楼
北京市 西城 区复 兴门 内大 街1
号
办公地 址
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验区
富城路99号 震旦 国际 大楼25 楼
北京市 西城 区复 兴门 内大 街1
号
邮政编 码 200120 100818
法定代 表人 陈兵 陈四清
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称
《上海 证券 报》 《中 国证 券报》 《证 券时
报》
登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.cifm.com
基金 半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 及基 金托 管人 住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 上投摩 根基 金管 理有 限公 司
中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验区富 城 路 99 号
震旦国 际大 楼 25 楼
3
主要财务指标和基金净 值表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期（2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日）
上投摩 根分 红添 利债 券
A 类
上投摩 根分 红添 利债 券 B
类
本期已 实现 收益 691,222.10 56,485.61
本期利 润 1,371,090.44 158,537.30
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0318 0.0290
本期加 权平 均净 值利 润率 2.97% 2.73%
本期基 金份 额净 值增 长率 2.96% 2.78%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2018 年 6 月 30 日)
上投摩 根分 红添 利债 券 A
类
上投摩 根分 红添 利债 券 B 类
期末可 供分 配利 润 498,722.83 34,636.77
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0103 0.0032
期末基 金资 产净 值 52,130,923.57 11,570,230.37
期末基 金份 额净 值 1.080 1.073
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2018 年 6 月 30 日) 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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上投摩 根分 红添 利债 券
A 类
上投摩 根分 红添 利债 券 B
类
基金份 额累 计净 值增 长率 41.88% 38.41%
注：1. 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。 对期 末可 供分 配
利润， 采用 期末 资产 负债 表中未 分配 利润 与未 分配 利润中 已实 现部 分的 孰低 数。
2.上述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 （例 如， 开放 式基金 的申 购赎 回
费、红 利再 投资 费、 基金 转换费 等） ，计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于 所列 数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
上投摩 根分 红添 利债 券 A 类
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.47% 0.08% 0.61% 0.05% -0.14% 0.03%
过去三 个月 1.12% 0.10% 1.97% 0.09% -0.85% 0.01%
过去六 个月 2.96% 0.10% 4.04% 0.07% -1.08% 0.03%
过去一 年 2.76% 0.09% 4.20% 0.06% -1.44% 0.03%
过去三 年 7.22% 0.11% 11.00% 0.07% -3.78% 0.04%
自基金 合同 生
效起至 今
41.88% 0.22% 27.48% 0.09% 14.40% 0.13%
上投摩 根分 红添 利债 券 B 类
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.47% 0.09% 0.61% 0.05% -0.14% 0.04%
过去三 个月 1.04% 0.10% 1.97% 0.09% -0.93% 0.01%
过去六 个月 2.78% 0.10% 4.04% 0.07% -1.26% 0.03%
过去一 年 2.39% 0.09% 4.20% 0.06% -1.81% 0.03%
过去三 年 6.05% 0.11% 11.00% 0.07% -4.95% 0.04%
自基金 合同 生
效起至 今
38.41% 0.22% 27.48% 0.09% 10.93% 0.13%
注：本 基金 的业 绩比 较基 准于 2015 年 10 月 10 由原“ 中信 标普 全债 指数 ” 变更 为： “ 中证 综合 债
券指数 收益 率 ” 。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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上投摩 根分 红添 利债 券型 证券投 资基 金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2012 年 6 月 25 日至 2018 年 6 月 30 日）
上投摩 根分 红添 利债 券 A 类
注：本 基金 合同 生效 日 为 2012 年 6 月 25 日， 图示 时间段 为 2012 年 6 月 25 日至 2018 年 6 月
30 日 。本 基金 建仓 期自 2012 年 6 月 25 日至 2012 年 12 月 24 日 。建 仓期 结束 时资产 配置 比例 符合
本基金 基金 合同 规定 。
本基金 自 2015 年 10 月 10 日起， 将基 金业 绩比 较基 准由 “ 中信 标普 全债 指数 ” 变更为 “ 中 证综 合
债券指 数收 益率 ” 。
上投摩 根分 红添 利债 券 B 类 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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注：本 基金 合同 生效 日 为 2012 年 6 月 25 日， 图示 时间段 为 2012 年 6 月 25 日至 2018 年 6 月
30 日 。本 基金 建仓 期自 2012 年 6 月 25 日至 2012 年 12 月 24 日 。建 仓期 结束 时资产 配置 比例 符合
本基金 基金 合同 规定 。
本基金 自 2015 年 10 月 10 日起， 将基 金业 绩比 较基 准由 “ 中信 标普 全债 指数 ” 变更为 “ 中 证综 合
债券指 数收 益率 ” 。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
上投摩 根基 金管 理有 限公 司经中 国证 券监 督管 理委 员会批 准， 于 2004 年 5 月 12 日 正式 成立 。
公司由 上海 国际 信托 投资 有限公 司 （2007 年 10 月 8 日更名 为 “ 上海 国际 信托 有 限公司 ” ） 与 摩根 资产
管理（ 英国 ）有 限公 司合 资设立 ，注 册资 本为 2.5 亿元人 民币 ，注 册地 上海 。截至 2018 年 6 月底，
公司管理的基金共有六十 七只，均为开放式基金， 分别是：上投摩根中国优 势证券投资基金、上投
摩根货 币市 场基 金 、 上 投摩 根阿尔 法混 合型 证券 投资 基金 、 上 投摩 根双 息平 衡混 合型证 券投 资基 金 、
上投摩根成长先锋混合型 证 券投资基金、上投摩根 内需动力混合型证券投资 基金、上投摩根亚太优
势混合型证券投资基金、 上投摩根双核平衡混合型 证券投资基金、上投摩根 中小盘混合型证券投资
基金、上投摩根纯债债券 型证券投资基金、上投摩 根行业轮动混合型证券投 资基金、上投摩根大盘上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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蓝筹股票型证券投资基金 、上投摩根全球新兴市场 混合型证券投资基金、上 投摩根新兴动力混合型
证券投资基金、上投摩根 强化回报债券型证券投资 基金、上投摩根健康品质 生活混合型证券投资基
金、上投摩根全球天然资 源混合型证券投资基金、 上投摩根分红添利债券型 证券投资基金、上投摩
根中证消费服务领先指 数 证券投资基金、上投摩根 核心优选混合型证券投资 基金、上投摩根轮动添
利债券 型证 券投 资基 金、 上投摩 根智 选 30 混 合型 证 券投资 基金 、 上投 摩根 成 长动力 混合 型证 券投 资
基金、上投摩根天颐年丰 混合型证券投资基金、上 投摩根岁岁盈定期开放债 券型证券投资基金、上
投摩根红利回报混合型证 券投资基金、上投摩根转 型动力灵活配置混合型证 券投资基金、上投摩根
双债增利债券型证券投资 基金、上投摩根核心成长 股票型证券投资基金、上 投摩根民生需求股票型
证券投资基金、上投摩根 优信增利债券型证券投资 基金、上投摩根现金管理 货币市场基金、上投摩
根纯债丰利债券 型证券投 资基金、上投摩根天添盈 货币市场基金、上投摩根 天添宝货币市场基金、
上投摩根纯债添利债券型 证券投资基金、上投摩根 稳进回报混合型证券投资 基金、上投摩根安全战
略股票型证券投资基金、 上投摩根卓越制造股票型 证券投资基金、上投摩根 整合驱动灵活配置混合
型证券投资基金、上投摩 根动态多因子策略灵活配 置证券投资基金、上投摩 根智慧互联股票型证券
投资基金、上投摩根科技 前沿灵活配置混合型证券 投资基金、上投摩根新兴 服务股票型证券投资基
金、上投摩根医疗健康股 票型证券投资基金、上投 摩根文体休闲灵活配置混 合型证券投资基金、上
投摩根智慧 生活灵活配置 混合型证券投资基金、上 投摩根策略精选灵活配置 混合型证券投资基金、
上投摩根安鑫回报混合型 证券投资基金、上投摩根 岁岁丰定期开放债券型证 券投资基金、上投摩根
中国世 纪灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金(QDII) 、 上投摩根全 球多 元配 置证 券投 资基金(QDII) 、 上投 摩
根安丰回报混合型证券投 资基金、上投摩根安泽回 报混合型证券投资基金、 上投摩根安瑞回报混合
型证券投资基金、上投摩 根岁岁金定期开放债券型 证券投资基金、上投摩根 安通回报混合型证券投
资基金、上投摩根优选多 因子股票型证券投资基金 、上投摩根丰瑞债券型证 券投资基金及 上投摩根
标普港股通低波红利指数 型证券投资基金、上投摩 根量化多因子灵活配置混 合型证券投资基金、上
投摩根岁岁益定期开放债 券型证券投资基金、上投 摩根安隆回报混合型证券 投资基金、上投摩根安
腾回报混合型证券投资基 金、上投摩根创新商业模 式灵活配置混合型证券投 资基金、上投摩根富时
发达市 场 REITs 指 数型 证 券投资 基金 （QDII ）、上 投摩根 香港 精选 港股 通混 合型证 券投 资基 金。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
唐瑭
本基金 基金 经
理
2016-06-0
3
- 10 年
唐瑭女 士， 英国 爱丁 堡大 学硕士，
2008 年 2 月至 2010 年 4 月任上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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JPMorgan(EMEA) 分 析师 ， 2011 年
3 月加入上投摩根基金管理有限
公司， 先 后担 任研 究员 及基 金经理
助理， 自 2015 年 5 月 起担 任上投
摩根岁岁盈定期开放债券型证券
投资基 金基 金经 理， 自 2015 年 12
月起同时担任上投摩根强化回报
债券型证券投资基金和上投摩根
轮动添利债券型证券投资基金基
金经理 ，自 2016 年 5 月起 同时担
任上投摩根双债增利债券型证券
投资基 金基 金经 理， 自 2016 年 6
月起同时担任上投摩根分红添利
债券型证券投资基金及上投摩根
纯债添利债券型证券投资基金基
金经理 ，自 2016 年 8 月起 同时担
任上投摩根岁岁丰定期开放债券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 ， 自
2017 年 1 月 起同 时担 任上 投摩根
安丰回报混合型证券投资基金基
金经理及上投摩根安泽回报混合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 ， 自
2018 年 2 月 起同 时担 任上 投摩根
安隆回报混合型证券投资基金和
上投摩根安腾回报混合型证券投
资基金 基金 经理 。
注：1. 任职 日期 和离 任日 期均指 根据 公司 决定 确定 的聘任 日期 和解 聘日 期。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
在本报告期内，基金管理 人不存在损害基金份额持 有人利益的行为，勤勉尽 责地为基金份额持
有人谋求利益。本基金管 理人遵守了《证券投资基 金法》及其他有关法律法 规、《上投摩根分红添
利债券型证券投资基金基 金合同》的规定。基金经 理对个股和投资组合的比 例遵循了投资决策委员
会的授 权限 制， 基金 投资 比例符 合基 金合 同和 法律 法规的 要求 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
报告期内，本公司继续贯 彻落实《证券投资基金管 理公司公平交易制度指导 意见》等相关法律
法规和公司内部公平交易 流程的各项要求，严格规 范境内上市股票、债券的 一级市场申购和二级市上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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场交易等活动，通过系统 和人工相结合的方式进行 交易执行和监控分析，以 确保本公司管理的不同
投资组合在授权、研究分 析、投资决策、交易执行 、业绩评估等投资管理活 动相关的环节均得到公
平对待 。
对于交易所市场投资活动 ，本公司执行集中交易制 度，确保不同投资组合在 买卖同一证券时，
按照时间优先、比例分配 的原则在各投资组合间公 平分配交易量；对于银行 间市场投资活动，本公
司通过对手库控制和交易 室询价机制，严格防范对 手风险并检查价格公允性 ；对于申购投资行为，
本公司 遵循 价格 优先 、 比例 分配的 原则 ， 根据 事前 独立 申报的 价格 和数 量对 交易 结果进 行公 平 分 配 。
报告期内，通过对不同投 资组合之间的收益率差异 比较、对同向交易和反向 交易的交易时机和
交易价 差监 控分 析， 未发 现整体 公平 交易 执行 出现 异常的 情况 。
4.3.2 异常交易行为的专 项 说明
报告期内，通过对交易价 格、交易时间、交易方向 等的抽样分析，公司未发 现存在异常交易行
为。
报告期内，所有投资组合 参与的交易所公开竞价同 日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证
券当日 成交 量 的 5% 的 情形 ：无。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
上半年 ， 经 济增 长缓 步下 行、 通 胀平 稳， 整 体环 境有 利于债 券市 场。 但随 着央 行货币 边际 放松 ，
资金利率持续维持在较低 水平，以及意料之外的中 美贸易摩擦不断升级，债 券市场收益率出现明显
下行。受到民营企业信用 负面事件影响 ，市场对于 中低等级、民营企业债券 普遍规避，信用债流动
性快速下降，信用利差扩 大明显。在此背景下，本 基金在报告期内一方面拉 长组合久期，一方面提
高了整 体组 合的 信用 等级 。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期本 基 金 A 类份 额 净值增 长率 为 2.96%, 本基 金 B 类基 金份 额净 值增 长 率为 2.78% ， 同 期
业绩比 较基 准收 益率 为 4.04% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望下半年，经济增长的 疲态逐步显现，信用利差 长期居于高位将实质性影 响到企业的再融资
和经营，中国经济将在内 外压力的推动下加快转型 升级 。在这一背景下债市 仍然具备配置价值。同上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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时，随着政策上对中小微 企业融资更加重视，信用 风险的逐步释放将为信用 债投资带来新的机会，
但这一过程尚需严格的观 察和考证。转债方面，转 债和正股估值均处于历史 相对低位，市场情绪脆
弱，但随着货币政策和财 政政策发力，风险偏好的 回升将阶段性带来权益市 场和可转债市场的投资
机会。基于以上分析，本 基金将保持偏乐观的仓位 和久期，转债方面优选个 券，把握转债市场的投
资机会 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本公司 的基 金估 值和 会计 核算由 基金 会计 部负 责 ， 根 据相关 的法 律法 规规 定 、 基 金合同 的约 定 ，
制定了内部控制措施，对 基金估值和会计核算的各 个环节和整个流程进行风 险控制，目的是保证基
金估值和会计核算的准确 性。基金会计部人员均具 备基金从业资格和相关工 作经历。本公司成立了
估值委员会，并制订有关 议事规则。估值委员会成 员包括公司管理层、督察 长、基金会计、风险管
理等方面的负责人以及相 关基金经理，所有相关成 员均具有丰富的证券基金 行业从业经验。公司估
值委员会对估值事项发表 意见，评估基金估值的公 允性和合理性。基金经理 是估值委员会的重要成
员，参加估值委员会会议 ，参与估值程序和估值技 术的讨论。估值委员会各 方 不存在任何重大利益
冲突。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
无。
4.8 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明
报告期内，本基金存在连 续二十个工作日基金资产 净值低于五千万元的情况 ，出现该情况的时
间范围 为 2018 年 4 月 13 日至 2018 年 6 月 04 日。
基金管 理人 拟调 整本 基金 运作方 式， 加大 营销 力度 ，提升 基金 规模 ，方 案已 报监管 机关 。
5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告 期内，中国银 行股份有限 公司（以下称 “ 本托管人 ” ）在对上 投摩根分红添利债 券型证券
投资基金 （以下称 “ 本基金 ” ）的托管过程中， 严格遵守《证券 投资基金法》及其他有关 法律法规、
基金合同和托管协议的有 关规定，不存在损害基金 份额持有人利益的行为， 完全尽职尽责地履行了
应尽的 义务 。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内，本托管人根 据《证券投资基金法》及 其他有关法律法规、基金 合同和托管协议的
规定，对本基金管理人的 投资运作进行了必要的监 督，对基金资产净值的计 算、基金份额申购赎回
价格的计算以及基金费用 开支等方面进行了认真地 复核，未发现本基金管理 人存在损害基金份额持
有人利 益的 行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内容 的真 实、准确和完整发表 意见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收益 分配 情况 、 财务会 计报 告 （注 ： 财务 会计报 告中 的 “ 金融
工具风 险及 管理 ” 部 分未 在 托管人 复核 范围 内） 、投 资组合 报告 等数 据真 实、 准确和 完整 。
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半年度财务会计报告（ 未经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 上投 摩根 分红 添利债 券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ：2018 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存 款 6.4.7.1 108,271.59 1,311,867.84
结算备 付金
238,563.24 521,099.56
存出保 证金
872.23 5,440.61
交易性 金融 资产 6.4.7.2 65,914,046.59 46,112,266.60
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
65,914,046.59 46,112,266.60
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - 7,300,000.00
应收证 券清 算款
582,050.53 -
应收利 息 6.4.7.5 1,570,322.26 829,837.63
应收股 利
- -
应收申 购款
27,626.74 943.30
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - - 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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资产总 计
68,441,753.18 56,081,455.54
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
3,700,000.00 -
应付证 券清 算款
372,014.81 1,100,000.00
应付赎 回款
371,911.34 81,509.74
应付管 理人 报酬
35,226.90 33,323.59
应付托 管费
10,064.83 9,521.04
应付销 售服 务费
3,413.35 1,757.99
应付交 易费 用 6.4.7.7 11,823.15 12,489.78
应交税 费
192,193.58 188,747.60
应付利 息
-853.31 -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 44,804.59 90,013.45
负债合 计
4,740,599.24 1,517,363.19
所有者权益：
- -
实收基 金 6.4.7.9 59,053,527.88 52,016,332.39
未分配 利润 6.4.7.10 4,647,626.06 2,547,759.96
所有者 权益 合计
63,701,153.94 54,564,092.35
负债和 所有 者权 益总 计
68,441,753.18 56,081,455.54
注： 报告 截止 日 2018 年 6 月 30 日 ， 基 金份 额总 额 59,053,527.88 份 ， 其 中 A 类份额 48,266,385.66
份，B 类 份额 10,787,142.22 份。A 类份 额净 值 1.080 元，B 类 份额 净值 1.073 元。
6.2 利润表
会计主 体： 上投 摩根 分红 添利债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
一、收入
1,889,343.80 1,165,219.36
1.利息 收入
1,001,392.53 3,098,778.93
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 10,064.48 20,330.59
债券利 息收 入
931,711.49 2,987,548.77
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
59,616.56 90,899.57 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
99,980.81 -2,509,343.72
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 99,980.81 -2,509,343.72
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 6.4.7.14 - -
股利收 益 6.4.7.15 - -
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ” 号
填列）
6.4.7.16 781,920.03 569,609.55
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 6.4.7.17 6,050.43 6,174.60
减：二、费用
359,716.06 746,421.55
1．管 理人 报酬
179,833.61 419,637.39
2．托 管费
51,381.01 119,896.39
3．销 售服 务费
11,369.91 16,248.60
4．交 易费 用 6.4.7.18 29,002.52 54,933.77
5．利 息支 出
17,576.62 66,713.42
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
17,576.62 66,713.42
6.税金 及附 加
2,667.04 -
7．其 他费 用 6.4.7.19 67,885.35 68,991.98
三、 利润总额 （亏损总额 以 “- ” 号填
列）
1,529,627.74 418,797.81
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
1,529,627.74 418,797.81
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 上投 摩根 分红 添利债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
52,016,332.39 2,547,759.96 54,564,092.35
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 1,529,627.74 1,529,627.74
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
7,037,195.49 570,238.36 7,607,433.85 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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其中：1.基 金申 购款 23,999,506.64 1,726,460.03 25,725,966.67
2.基金 赎回 款 -16,962,311.15 -1,156,221.67 -18,118,532.82
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
59,053,527.88 4,647,626.06 63,701,153.94
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
147,853,867.63 9,378,807.54 157,232,675.17
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 418,797.81 418,797.81
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-68,824,766.11 -3,560,201.08 -72,384,967.19
其中：1.基 金申 购款 4,498,651.70 231,413.41 4,730,065.11
2.基金 赎回 款 -73,323,417.81 -3,791,614.49 -77,115,032.30
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以 “- ” 号
填列）
- -2,247,318.45 -2,247,318.45
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
79,029,101.52 3,990,085.82 83,019,187.34
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 章硕 麟，主 管会 计工 作负 责人 ：杨怡 ，会 计机 构负 责人 ：张璐
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
上投摩 根分红添利债券 型证券投 资基金( 以下简称 “ 本基金 ”) 经中国 证券监督管理委 员会( 以下简
称“ 中 国证 监会 ”) 证监 许可[2012] 第 441 号 《关 于核 准 上投摩 根分 红添 利债 券型 证券投 资基 金募 集的
批复》核准，由上投摩根 基金管理有限公司依照《 中华人民共和国证券投资 基金法》和《上投摩根
分红添利债券型证券投资 基金基金合同》负责公开 募集。本基金为契约型开 放式，存续期限不定，
首次设 立募 集不 包括 认购 资金利 息共 募 集 2,235,699,845.49 元 ， 业 经普 华永 道中 天会计 师事 务所 有限上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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公司普 华永 道中 天验 字(2012) 第 230 号 验资 报告 予以 验证。 经向 中国 证监 会备 案， 《 上投 摩根 分红 添
利债券 型证 券投 资基 金基 金合同 》 于 2012 年 6 月 25 日 正式 生效 ，基 金合 同 生效日 的基 金份 额总 额
为 2,236,266,287.91 份， 其 中认购 资金 利息 折 合 566,442.42 份基 金份 额。 本 基金 的基金 管理 人为 上投
摩根基 金管 理有 限公 司， 基金托 管人 为中 国银 行股 份有限 公司 。
根据《上投摩根分红添利 债券型证券投资基金招募 说明书》，本基金根据认 购、申购费用收取
方式的 不同 ，将 基金 份额 分为不 同的 类别 。在 投资 者认购 、申 购时 收取 认购 、申购 费用 的， 称 为 A
类基金 份额 ；不 收取 认购 、申购 费用 ，而 是从 本类 别基金 资产 中计 提销 售服 务费的 ，称 为 B 类基金
份额 。 本 基金 A 类、B 类 两种种 收费 模式 并存 ， 由 于基金 费用 的不 同 ， 本 基 金 A 类 基金 份额 和 B 类
基金份额将分别计算基金 份额净值，计算公式为计 算日各类别基金资产净值 除以计算日发售在外的
该类别基金份额总数。投 资人可自由选择认购、申 购的基金份额类别。本基 金不同基金份额类别之
间不得 互相 转换 。
根据 《 中华 人民 共和 国证 券投资 基金 法》 和 《上 投摩 根分红 添利 债券 型证 券投 资基金 基金 合同 》
的有关规定，本基金主要 投资于具有良好流动性的 固定收益类金融工具，包 括国债、央行票据、金
融债、 企业 债、 公司 债、 短期融 资券 、 可 转债( 含分 离交易 可转 债) 、 中期 票据 、 资产 支持 证券 、 债 券
回购等金融工具以及法律 法规或中国证监会允许基 金投资的其他 固定收益类 金融工具。本基金也可
投资于股票、权证以及法 律法规或监管部门允许基 金投资的其他权益类金融 工具。本基金不直接从
二级市场买入股票、权证 等权益类金融工具，但可 以参与一级市场新股申购 或股票增发，并可持有
因所持可转换公司债券转 股形成的股票、因持有股 票被派发的权证、因投资 于分离交易可转债而产
生的权 证。 本基 金的 投资 组合比 例为 ：固 定收 益类 资产的 投资 比例 不低 于基 金资产 的 80% ，股 票 、
权证等 权益 类资 产的 投资 比例不 超过 基金 资产 的 20% ， 保持 不低 于基 金资 产净 值 5% 的 现金 或到 期日
在一年 以内 的政 府债 券。 本基金 自 2015 年 10 月 10 日起， 将基 金业 绩比 较 基准由 “ 中 信标 普全 债指
数” 变 更为 “ 中证 综合 债券 指数 ” 。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人上 投摩 根基 金管 理有限 公司 于 2018 年 8 月 24 日批 准报 出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基本 准
则》 、 各项 具体 会计 准则 及相关 规定( 以下 合称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监会 颁布的 《证 券投 资基 金上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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信息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》 、中 国证 券投 资基 金业 协会( 以 下简 称 “中国
基金业 协会 ”) 颁布 的 《 证 券投资 基金 会计 核算 业务 指引》 、 《 上投 摩根 分红 添利债 券型 证券 投资 基
金 基 金合 同》 和在 财务 报 表附注 6.4.4 所列 示的 中国 证监会 发布 的有 关规 定及 允许的 基金 行业 实务
操作编 制。
本财务 报表 以持 续经 营为 基础编 制。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本基 金 2018 年上半 年度 财务报 表符 合企 业会 计准 则的要 求， 真实 、完 整地 反映了 本基 金 2018
年 6 月 30 日的 财务 状况 以 及 2018 上 半年 度的 经营 成 果和基 金净 值变 动情 况等 有关信 息。
6.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本基金 本报 告期 会计 报表 所采用 的会 计政 策、 会计 估计与 最近 一期 年度 会计 报告相 一致 。
6.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
6.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
6.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
6.4.6 税项
根据财 政部 、 国家 税务 总局 财税[2008]1 号 《 关于 企业 所得税 若干 优惠 政策 的通 知》 、 财税[2016]36
号《关 于全 面推 开营业 税 改征增 值税 试点 的通知 》 、财税[2016]46 号 《关于 进一步 明确 全面 推开营
改增试 点金 融业 有关政 策 的通知 》、 财税[2016]70 号《关 于金 融机 构同业 往 来等增 值税 政策 的补充
通知》 、 财 税[2016]140 号 《 关于明 确金 融房 地产 开发 教育辅 助服 务等 增值 税政 策的通 知》 、 财 税[2017]2
号《关 于资 管产 品增值 税 政策有 关问 题的 补充通 知 》、财 税[2017]56 号《关 于资管 产品 增值 税有关
问题的 通知 》 、 财税[2017]90 号 《 关于 租入 固定 资产 进 行税额 抵扣 等增 值税 政策 的通知 》 、 国发[1985]19
号发布 和国 务院 令[2011] 第 588 号修 订的 《中 华人 民共 和 国城 市维 护建设 税 暂行条 例》 、国 务院令
[2005] 第 448 号 《国 务院 关于修 改〈 征收 教育 费附 加的暂 行规 定〉 的决 定》 、沪府 发[2011]2 号《上上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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海市人民政府关于本市开 征地方教育附加的通知》 及其他相关财税法规和实 务操作，主要税项列示
如下：
(1) 资管 产品 运营 过程 中发 生的增 值税 应税 行为 ， 以 资管产 品管 理人 为增 值税 纳税人 。 资 管产 品
管理人 运营 资管 产品 过程 中发生 的增 值税 应税 行为 ， 暂 适用 简易 计税 方法 ， 按 照 3% 的 征收 率缴 纳 增
值税 。 对资 管产 品 在 2018 年 1 月 1 日 前运 营过 程中 发生的 增值 税应 税行 为， 未缴纳 增值 税的 ， 不 再
缴纳； 已缴 纳增 值税 的， 已纳税 额从 资管 产品 管理 人以后 月份 的增 值税 应纳 税额中 抵减 。
对证券投资基金管理人运 用基金买卖债券的转让收 入免征增值税，对国债、 地方政府债以及金
融同业 往来 利息 收入 亦免 征增值 税。 资管产 品管 理 人运营 资管 产品 提供 的贷 款服务 ， 以 2018 年 1 月
1 日起 产生 的利 息及 利息 性质的 收入 为销 售额 。
(2) 对基金 从证 券市 场中 取 得的收 入， 包括 买卖债 券 的差价 收入 ，债 券的利 息 收入及 其他 收入，
暂不征 收企 业所 得税 。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债 券的企业在向基金支付利 息时代扣代缴 20%
的个人 所得 税。
(4) 本基 金分 别按 实际 缴纳 的增值 税额 的 7% 、3% 和 2% 缴纳 城市 维护 建设 税、 教育费 附加 和地
方教育 费附 加。
6.4.7 重要财务报表项目的 说明
6.4.7.1 银行存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
活期存 款 108,271.59
定期存 款 -
其他存 款 -
合计 108,271.59
6.4.7.2 交易性金融资产
单位： 人民 币元 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 21 页共 44 页
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵金属投资- 金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所 市场 35,540,651.71 35,385,046.59 -155,605.12
银行间 市场 30,295,820.00 30,529,000.00 233,180.00
合计 65,836,471.71 65,914,046.59 77,574.88
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 65,836,471.71 65,914,046.59 77,574.88
6.4.7.3 衍生金融资产/ 负债
无余额 。
6.4.7.4 买入返售金融资 产
无余额 。
6.4.7.5 应收利息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 220.59
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 107.30
应收债 券利 息 1,569,993.97
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收资 产支 持证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 0.40
合计 1,570,322.26
6.4.7.6 其他资产
无余额 。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 22 页共 44 页
6.4.7.7 应付交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 10,948.15
银行间 市场 应付 交易 费用 875.00
合计 11,823.15
6.4.7.8 其他负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 175.42
预提费 用 44,629.17
合计 44,804.59
6.4.7.9 实收基金
上投摩 根分 红添 利债 券 A 类
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金份 额 账面金 额
上年度 末 47,184,692.76 47,184,692.76
本期申 购 17,355,170.25 17,355,170.25
本期赎 回（ 以 “- ” 号填 列） -16,273,477.35 -16,273,477.35
本期末 48,266,385.66 48,266,385.66
上投摩 根分 红添 利债 券 B 类
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金份 额 账面金 额
上年度 末 4,831,639.63 4,831,639.63
本期申 购 6,644,336.39 6,644,336.39 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 23 页共 44 页
本期赎 回（ 以 “- ” 号填 列） -688,833.80 -688,833.80
本期末 10,787,142.22 10,787,142.22
注：申 购含 转换 入份 额； 赎回含 转换 出份 额。
6.4.7.10 未分配利润
上投摩 根分 红添 利债 券 A 类
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 -272,799.56 2,605,801.06 2,333,001.50
本期利 润 691,222.10 679,868.34 1,371,090.44
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
80,300.29 80,145.68 160,445.97
其中： 基金 申购 款 169,338.26 1,105,927.48 1,275,265.74
基金赎 回款 -89,037.97 -1,025,781.80 -1,114,819.77
本期已 分配 利润 - - -
本期末 498,722.83 3,365,815.08 3,864,537.91
上投摩 根分 红添 利债 券 B 类
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 -50,811.26 265,569.72 214,758.46
本期利 润 56,485.61 102,051.69 158,537.30
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
28,962.42 380,829.97 409,792.39
其中： 基金 申购 款 27,092.57 424,101.72 451,194.29
基金赎 回款 1,869.85 -43,271.75 -41,401.90
本期已 分配 利润 - - -
本期末 34,636.77 748,451.38 783,088.15
6.4.7.11 存款利息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 7,073.99
定期存 款利 息收 入 0.00
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 2,960.64
其他 29.85
合计 10,064.48
6.4.7.12 股票投资收益 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 24 页共 44 页
无。
6.4.7.13 债券投资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
卖出债 券（ 、债 转股 及债 券到期 兑付 ）
成交总 额
98,673,752.90
减： 卖出 债券 （、 债转 股 及债券 到期 兑
付）成 本总 额
97,233,616.33
减： 应 收利 息总 额 1,340,155.76
买卖债 券（ 、债 转股 及债 券到期 兑付 ）
差价收 入
99,980.81
6.4.7.14 衍生工具收益
无。
6.4.7.15 股利收益
无。
6.4.7.16 公允价值变动收 益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
1.交易 性金 融资 产 781,920.03
—— 股 票投 资 -
—— 债 券投 资 781,920.03
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 基 金投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
减：应 税金 融商 品公 允价 值变动 产生 的
预估增 值税 -
合计 781,920.03
6.4.7.17 其他收入
单位： 人民 币元 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 25 页共 44 页
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金赎 回费 收入 2,795.55
转换费 收入 3,254.88
合计 6,050.43
注：1. 本 基金 的赎 回费 率 按持有 期间 递减 ，赎 回费 总额 的 25% 归入 基金 资产 。
2. 本 基金 的转 换费 由赎 回 费和申 购费 补差 两部 分构 成， 其中 赎回 费部 分 的 25% 归入 转出 基金 的
基金资 产。
6.4.7.18 交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用 27,777.52
银行间 市场 交易 费用 1,225.00
合计 29,002.52
6.4.7.19 其他费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
审计费 用 29,752.78
信息披 露费 14,876.39
银行费 用 4,656.18
债券帐 户维 护费 18,300.00
其他 300.00
合计 67,885.35
6.4.8 或有事项、资产负债 表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
无。
6.4.8.2 资产负债表日后 事 项
本基金 的基 金管 理人 于 2018 年 7 月 12 日 宣告 2018 年度 第 1 次 分红 ， 向截 至 2018 年 7 月 16 日
止在本 基金 注册 登记 人上 投摩根 基金 管理 有限 公司 登记在 册的 全体 持有 人， A 类按 每 10 份基 金份 额
派发红 利 0.06 元。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 26 页共 44 页
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
无
6.4.9.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
上投摩 根基 金管 理有 限公 司
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国银 行股 份有 限公 司 (“ 中国银 行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本报告期及上年 度 可比期间的关联方交 易
6.4.10.1 通过关联方交易 单元进行的交易
无。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6
月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 179,833.61 419,637.39
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 70,832.86 149,527.61
注： 支付 基金 管理 人上 投 摩根基 金管 理有 限公 司的 管理人 报酬 按前 一日 基金 资产净 值 0.7%的年
费率计 提， 逐日 累计 至每 月月底 ，按 月支 付。 其计 算公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净 值 X 0.7%/ 当 年天 数。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6
月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 51,381.01 119,896.39
注： 支付 基金 托管 人中 国 银行的 托管 费按 前一 日基 金资产 净 值 0.2% 的年 费率 计提 ， 逐 日累 计至
每月月 底， 按月 支付 。其 计算公 式为 ： 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 27 页共 44 页
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净 值 X 0.2%/ 当 年天 数。
6.4.10.2.3 销售服务费
单 位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
上投摩 根分 红添 利
债券 A 类
上投摩 根分 红添 利债 券 B
类
合计
上投摩 根基 金管 理有
限公司
- 4,105.21 4,105.21
中国银 行 - 3,624.94 3,624.94
浦发银 行 - 517.95 517.95
合计 - 8,248.10 8,248.10
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
上投摩 根分 红添 利
债券A 类
上投摩 根分 红添 利债 券B
类
合计
上投摩 根基 金管 理有
限公司
- 5,059.50 5,059.50
中国银 行 - 4,681.09 4,681.09
浦发银 行 - 684.13 684.13
合计 - 10,424.72 10,424.72
注： 1. 支付 销售 机构 的 B 类 基金份 额销 售服 务费 按前 一日 B 类 基金 份额 的基 金 资产净 值 0.4% 的
年费率 计提 ，每 日计 提， 按月支 付。 由基 金管 理人 上投摩 根基 金管 理有 限公 司与基 金托 管人 中国 银
行核对 一致 后， 由中 国银 行从基 金财 产中 一次 性支 付给上 投摩 根基 金管 理有 限公司 ，再 由上 投摩 根
基金管 理有 限公 司计 算并 支付给 各基 金销 售机 构 。 A 类基金 份额 不收 取销 售服 务费 。 其 计算 公式 为 ：
日销售 服务 费＝ 前一 日 B 类基金 份额 基金 资产 净值 X 0.4% / 当 年天 数。2. 上 述支付 浦发 银行
的销售 服务 费仅 涵盖 浦发 银行作 为关 联方 期间 的相 关费用 。
6.4.10.3 与关联方进行银 行间同业市场的债券( 含回 购) 交易
无。
6.4.10.4 各关联 方投资本 基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
无。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 28 页共 44 页
6.4.10.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
无。
6.4.10.5 由关联方保管的 银行存款余额及当期 产生 的利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国银 行 108,271.59 7,073.99 113,661.56 10,709.74
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 银行 保管 ，按银 行同 业利 率或 约定 利率计 息。
6.4.10.6 本基金在承销期 内参与关联方承销证 券的 情况
无。
6.4.10.7 其他关联交易事 项的说明
6.4.10.7.1 其他关联交易事 项的说明
无。
6.4.10.7.2 当期交易及持有 基金管理人以及管理 人关 联方所管理基金产生 的费 用
无。
6.4.11 利润分配情况
本报告 期本 基金 未实 施利 润分配 。
6.4.12 期末（2018 年 6 月 30 日）本基金持有的流通 受限证券
6.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的 流通 受限证券
无。
6.4.12.2 期末持有的暂时 停牌等流通受限股票
无。
6.4.12.3 期末债券正回购 交易中作为抵押的债 券
6.4.12.3.1 银行间市场债券 正回购
无。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 29 页共 44 页
6.4.12.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期末 2018 年 06 月 30 日止 ，本 基金 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出 回
购证券 款余 额 3,700,000.00 元， 于 2018 年 07 月 02 日( 先后) 到期 。该 类交 易要 求本基 金转 入质 押库
的债券 ，按 证券 交易 所规 定的比 例折 算为 标准 券后 ，不低 于债 券回 购交 易的 余额 。
6.4.13 金融工具风险及 管 理
6.4.13.1 风险管理政策和 组织架构
本基金是一只债券型证券 投资基金，属于中低风险 品种。本基金投资范围主 要为固定收益类金
融工具。本基金的基金管 理人从事风险管理的主要 目标是争取将以上风险控 制在限定的范围之内，
使本基金获取稳定的投资 收益。在此基础上，适当 参与新股发行申购及增发 新股申购，在严格控制
基金资 产运 作风 险的 基础 上，实 现基 金资 产的 长期 增值。
本基金的基金管理人奉行 全面风险管理体系的建设 ，董事会主要负责基金管 理人风险管理战略
和控制政策、协调突发重 大风险等事项。董事会下 设督察长，负责对基金管 理人各业务环节合法合
规运作的监督检查和基金 管理人内部稽核监控工作 ，并可向基金管理人董事 会和中国证监会直接报
告。经营管理层下设风险 评估联席会议，进行各部 门管理程序的风险确认， 并对各类风险予以事先
充分的评估和防范，并进 行及时控制和采取应急措 施；在业务操作层面监察 稽核部负责基金管理人
各部门的风险控制检查， 定期不定期对业务部门内 部控制制度执行情况和遵 循国家法律，法规及其
他规定的执行情况进行检 查，并适时提出修改建议 ；风险管理部负责投资限 制指标体系的设定和更
新，对于违反指标体系的 投资进行监查和风险控制 的评估，并负责协助各部 门修正、修订内部控制
作业制 度， 并对 各部 门的 日常作 业， 依据 风险 管理 的考评 ， 定 期或 不定 期对 各项风 险指 标进 行控 管，
并提出 内控 建议 。
本基金的基金管理人建立 了以风险控制委员会为核 心的、由督察长、风险控 制委员会、风险管
理部、 监察 稽核 部和 相关 业务部 门构 成的 风险 管理 架构体 系。
本基金的基金管理人对于 金融工具的风险管理方法 主要是通过定性分析和定 量分析的方法去估
测各种风险 产生的可能损 失。从定性分析的角度出 发，判断风险损失的严重 程度和出现同类风险损
失的频度。而从定量分析 的角度出发，根据本基金 的投资目标，结合基金资 产所运用金融工具特征
通过特定的风险量化指标 、模型，日常的量化报告 ，确定风险损失的限度和 相应置信程度，及时可上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 30 页共 44 页
靠地对 各种 风险 进行 监督 、检查 和评 估， 并通 过相 应决策 ，将 风险 控制 在可 承受的 范围 内。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易 过程中因交易对手未履行 合约责任，或者基金所投 资证券之发行人出
现违约 、拒 绝支 付到 期本 息等情 况， 导致 基金 资产 损失和 收益 变化 的风 险。
本 基金的基金管理人在交 易前对交易对手的资信状 况进行了充分的评估。本 基金的银行存款存
放在本基金的托管行中国 银行，与该银行存款相关 的信用风险不重大。本基 金在交易所进行的交易
均以中国证券登记结算有 限责任公司为交易对手完 成证券交收和款项清算， 违约风险可能性很小；
在银行间同业市场进行交 易前均对交易对手进行信 用评估并对证券交割方式 进行限制以控制相应的
信用风 险。
本基金的基金管理人建立 了信用风险管理流程，通 过对投资品种信用等级评 估来控制证券发行
人的信 用风 险， 且通 过分 散化投 资以 分散 信用 风险 。
本基金债券投资的信用评 级情况按 《中国人民银行 信用评级管理指导意见》 设定的标准统计及
汇总。
6.4.13.2.1 按短期信用评级 列示的债券投资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级
本期末
2018 年6 月30 日
上年末
2017 年12 月31 日
A-1 287,522.50 -
A-1 以下 - -
未评级 - 4,094,860.00
合计 287,522.50 4,094,860.00
6.4.13.2.2 按长期信用评级 列示的债券投资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2018 年6 月30 日
上年末
2017 年12 月31 日
AAA 16,325,805.20 12,592,411.20
AAA 以下 14,283,094.03 29,424,995.40
未评级 34,021,220.20 -
合计 64,630,119.43 42,017,406.60
注：未 评级 的债 券为 政策 性金融 债。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 31 页共 44 页
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履 行与金融负债有关的义务 时遇到资金短缺的风险。 本基金的流动性风
险一方面来自于基金份额 持有人可随时要求赎回其 持有的基金份额，另一方 面来自于投资品种所处
的交易市场不活跃而带来 的变现困难或因投资集中 而无法在市场出现剧烈波 动的情况下以合理的价
格变现 。
针对兑付赎回资金的流动 性风险，本基金的基金管 理人每日对本基金的申购 赎回情况进行严密
监控并预测流动性需求， 保持基金投资组合中的可 用现金头寸与之相匹配。 本基金的基金管理人在
基金合同中设计了巨额赎 回条款，约定在非常情况 下赎回申请的处理方式， 控制因开放申 购赎回模
式带来 的流 动性 风险 ，有 效保障 基金 持有 人利 益。
针对投资品种变现的流动 性风险，本基金的基金管 理人通过独立的风险管理 部门设定流动性比
例要求，对流动性指标进 行持续的监测和分析，包 括组合持仓集中度指标、 组合在短时间内变现能
力的综合指标、组合中变 现能力较差的投资品种比 例以及流通受限制的投资 品种比例等。本基金投
资于一 家公 司发 行的 证券 市值不 超过 基金 资产 净值 的 10% ， 且本 基金 与由 本 基金的 基金 管理 人管 理
的其他 基金 共同 持有 一家 公司发 行的 证券 不得 超过 该证券 的 10% 。本 基金 所 持部分 证券 在证 券交 易
所上市 ，其 余亦 可在 银行 间同 业 市场 交易 ，因 此除 附注 6.4.12 中 列示 的部 分 基金资 产流 通暂 时受 限
制不能自由转让的情况外 ，其余均能以合理价格适 时变现。此外，本基金可 通过卖出回购金融资产
方式借 入短 期资 金应 对流 动性需 求， 其上 限一 般不 超过基 金持 有的 债券 投资 的公允 价值 。
6.4.13.3.1 金融资产和金融 负债的到期期限分析
无。
6.4.13.3.2 报告期内本基金 组合资产的流动性风 险分 析
本基金 的基 金管 理人 在基 金运作 过程 中严 格按 照 《 公开募 集证 券投 资基 金运 作管理 办法 》 及 《 公
开募集 开放 式证 券投 资基 金流动 性风 险管 理规 定》 ( 自 2017 年 10 月 1 日 起施 行) 等法 规的 要求 对本 基
金组合资产的流动性风险 进行管理，通过独立的风 险管理部门对本基金的组 合持仓集中度指标、流
通受限制的投资品种比例 以及组合在短时间内变现 能力的综合指标等流动性 指标进行持续的监测和
分析。
本基金 投资 于一 家公 司发 行的证 券市 值不 超过 基金 资产净 值的 10% ， 且本 基 金与由 本基 金的 基
金管理 人管 理的 其他 基金 共同持 有一 家公 司发 行的 证券不 得超 过该 证券 的 10% 。本 基金 与由 本基 金上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 32 页共 44 页
的基金管理人管理的其他 开放式基金共同持有一家 上市公司发行的可流通股 票不得超过该上市公司
可 流 通 股票 的 15%( 完 全按 照 有 关指 数 构成 比 例进行 证 券 投资 的 开放 式 基金及 中 国 证监 会 认定 的特
殊投资 组合 不受 该比 例限 制) ， 本基 金与 由本 基金 的 基金管 理人 管理 的全 部投 资组合 持有 一家 上市 公
司发行 的可 流通 股票 ，不 得超过 该上 市公 司可 流通 股票 的 30% 。
本基金所持部分证券在证 券交易所上市，其余亦可 在银行间同业市场交易， 部分基金资产流通
暂时受限制不能自由转让 的情况参见附注 6.4.12 。 此外，本基金可通过卖出 回购金融资产方式借入
短期资金应对流动性需求 ，其上限一般不超过基金 持有的债券投资的公允价 值。本基金主动投资于
流动性 受限 资产 的市 值合 计不得 超过 基金 资产 净值 的 15% 。
本基金 的基金管理人每日 对基金组合资产中 7 个工 作日可变现资产 的可变现 价值进行审慎评
估与测 算， 确保 每日 确认 的净赎 回申 请不 得超 过 7 个工作 日可 变现 资产 的可 变现价 值。
同时，本基金的基金管理 人通过合理分散逆回购交 易的到期日与交易对手的 集中度；按照穿透
原则对交易对手的财务状 况、偿付能力及杠杆水平 等进行必要的尽职调查与 严格的准入管理，以及
对不同的交易对手实施交 易额度管理并进行动态调 整等措施严格管理本基金 从事逆回购交易的流动
性风险和交易对手风险。 此外，本基金的基金管理 人建立了逆回购交易质押 品管理制度：根据质押
品的资质确定质押率水平 ；持续监测质押品的风险 状况与价值变动以确保质 押品按公允价值计算足
额；并在与私募类证券资 管产品及中国证监会认定 的其他主体为交易对手开 展逆回购交易时，可接
受质押 品的 资质 要求 与基 金合同 约定 的投 资范 围保 持一致 。
综合上述各项流动性指标 的监测结果及流动性风险 管理措施的实施，本基金 在本报告期内流动
性情况 良好 。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金 融工具的公允价值或未来 现金流量因所处市场各类 价格因素的变动而
发生波 动的 风险 ，包 括利 率风险 、外 汇风 险和 其他 价格风 险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的 公允价值或现金流量受市 场利率变动而发生波动的 风险。利率敏感性
金融工具均面临由于市场 利率上升而导致公允价值 下降的风险，其中浮动利 率类金融工具还面临每上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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个付息 期间 结束 根据 市场 利率重 新定 价时 对于 未来 现金流 影响 的风 险。
本基金的基金管理人定期 对本基金面临的利率敏感 性缺口进行监控，并通过 调整投资组合的久
期等方 法对 上述 利率 风险 进行管 理。
本基金 主要 投资 于交 易所 及银行 间市 场交 易的 固定 收益品 种， 因此 存在 相应 的利率 风险 。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2018 年 6 月
30 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 108,271.59 - - - 108,271.59
结算备 付金 238,563.24 - - - 238,563.24
存出保 证金 872.23 - - - 872.23
交易性 金融
资产
16,597,315.64 36,254,168.80 13,062,562.15 - 65,914,046.59
买入返 售金
融资产
- - - - -
应收证 券清
算款
- - - 582,050.53 582,050.53
应收利 息
- - - 1,570,322.26 1,570,322.26
应收申 购款 - - - 27,626.74 27,626.74
其他资 产 - - - - -
资产总 计
16,945,022.70
36,254,168.80 13,062,562.15 2,179,999.53 68,441,753.18
负债
卖出回 购金
融资产 款
3,700,000.00 - - - 3,700,000.00
应付证 券清
算款
- - - 372,014.81 372,014.81
应付赎 回款 - - - 371,911.34 371,911.34
应付管 理人
报酬
- - - 35,226.90 35,226.90
应付托 管费 - - - 10,064.83 10,064.83
应付销 售服 - - - 3,413.35 3,413.35 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 34 页共 44 页
务费
应付交 易费
用
- - - 11,823.15 11,823.15
应付税 费 - - - 192,193.58 192,193.58
应付利 息 - - - -853.31 -853.31
应付利 润 - - - - -
其他负 债 - - - 44,804.59 44,804.59
负债总 计
3,700,000.00
- - 1,040,599.24 4,740,599.24
利率敏感度
缺口
13,245,022.70
36,254,168.80 13,062,562.15 1,139,400.29 63,701,153.94
上年度 末
2017 年 12 月
31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 1,311,867.84 - - - 1,311,867.84
结算备 付金 521,099.56 - - - 521,099.56
存出保 证金 5,440.61 - - - 5,440.61
交易性 金融
资产
18,503,810.00 27,608,456.60 - - 46,112,266.60
买入返 售金
融资产
7,300,000.00 - - - 7,300,000.00
应收利 息 - - - 829,837.63 829,837.63
应收申 购款 - - - 943.30 943.30
资产总 计
27,642,218.01
27,608,456.60 - 830,780.93 56,081,455.54
负债
应付证 券清
算款
- - - 1,100,000.00 1,100,000.00
应付赎 回款 - - - 81,509.74 81,509.74
应付管 理人
报酬
- - - 33,323.59 33,323.59
应付托 管费 - - - 9,521.04 9,521.04
应付销 售服
务费
- - - 1,757.99 1,757.99
应付交 易费
用
- - - 12,489.78 12,489.78
应付税 费 - - - 188,747.60 188,747.60
其他负 债 - - - 90,013.45 90,013.45 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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负债总 计
-
- - 1,517,363.19 1,517,363.19
利率敏感度
缺口
27,642,218.01
27,608,456.60 - -686,582.26 54,564,092.35
表中所 示为 本基 金资 产及 负债的 账面 价值 ，并 按照 合约规 定的 利率 重新 定价 日或到 期日 孰早 者
予以分 类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏 感性分析
假设 除市场 利率 以外 的其 他市 场变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 万元）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
1.市场 利率 下降 25 个 基点 增加 约 47 增加 约 20
2.市场 利率 上升 25 个 基点 减少 约 46 减少 约 20
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的 公允价值或未来现金流量 因外汇汇率变动而发生波 动的风险。本基金
的所有 资产 及负 债以 人民 币计价 ，因 此无 重大 外汇 风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所 持金融工具的公允价值或 未来现金流量因除市场利 率和外汇汇率以外
的市场价格因素变动而发 生波动的风险。本基金主 要投资于证券交易所上市 或银行间同业市场交易
的债券，所面临的其他价 格风险来源于单个证券发 行主体自身经营情况或特 殊事项的影响，也可能
来源于 证券 市场 整体 波动 的影响 。
本基金 的基金管理人 在构建和管 理投资组合的 过程中，采 用 “ 自上 而下 ” 的策略，通 过对宏观 经
济情况及政策的分析，结 合证券市场运行情况，做 出资产配置及组合构建的 决定；通过对单个证券
的定性分析及定量分析， 选择符合基金合同约定范 围的投资品种进行投资。 本基金的基金管理人定
期结合宏观及微观环境的 变化，对投资策略、资产 配置、投资组合进行修正 ，来主动应对可能发生
的市场 价格 风险 。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 36 页共 44 页
本基金通过投资组合的分 散化降低其他价格风险。 本基金投资组合中固定收 益类资产的投资比
例不低 于基 金资 产的 80% ，股票 、权 证等 权益 类资 产的投 资比 例不 超过 基金 资产 的 20% ，保 持不 低
于基金 资产 净 值 5% 的 现金 或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 。 此外 ， 本 基金 的基 金管理 人每 日对 本 基
金所持 有的 证券 价格 实施 监控， 定期 运用 多种 定量 方 法对基 金进 行风 险度 量， 包 括 VaR(Value at Risk)
指标等 来测 试本 基金 面临 的潜在 价格 风险 ，及 时可 靠地对 风险 进行 跟踪 和控 制。
于 2018 年 6 月 30 日 ，本 基金未 持有 交易 性权 益类 投资(2017 年 12 月 31 日 ：同) ， 因此 除市 场
利率和 外汇 汇率 以外 的市 场价格 因素 的变 动对 于本 基金资 产净 值无 重大 影响(2017 年 12 月 31 日： 同)
6.4.14 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
截至资 产负 债表 日本 基金 无需要 说明 的 其 他重 要事 项。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 65,914,046.59 96.31
其中： 债券 65,914,046.59 96.31
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
7
银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合
计
346,834.83 0.51
8 其他各 项资 产 2,180,871.76 3.19
9 合计 68,441,753.18 100.00 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 37 页共 44 页
7.2 报告期末 按行业分类的 股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
7.2.2 报告期末按行业分类 的 港股通 投资股票投 资组 合
无。
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的所有股票投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
7.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金 本报 告期 未买 入股 票。
7.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金 本报 告期 未卖 出股 票。
7.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
本基金 本报 告期 未持 有股 票。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 34,021,220.20 53.41
其中： 政策 性金 融债 34,021,220.20 53.41
4 企业债 券 27,222,550.00 42.73
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 4,670,276.39 7.33 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 38 页共 44 页
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 65,914,046.59 103.47
7.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 170209 17 国开 09 200,000 20,042,000.00 31.46
2 180205 18 国开 05 100,000 10,487,000.00 16.46
3 122366 14 武 钢债 35,000 3,498,250.00 5.49
4 018005 国开 1701 34,790 3,492,220.20 5.48
5 122486 15 旭辉 01 20,000 1,995,200.00 3.13
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的所有资产支持证券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
7.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
7.11.1 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 报告期内本 基金投 资的前十名证券的发行主 体没有被监管部门立案调 查或在本报告编制日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 况。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
第 39 页共 44 页
7.12.2 报告 期内 本基 金投 资的前 十名 股票 没有 超出 基金合 同规 定的 备选 股票 库。
7.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 872.23
2 应收证 券清 算款 582,050.53
3 应收股 利 -
4 应收利 息 1,570,322.26
5 应收申 购款 27,626.74
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 2,180,871.76
7.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
1 132004 15 国盛 EB 498,426.40 0.78
2 128027 崇达转 债 414,752.90 0.65
3 128029 太阳转 债 316,305.90 0.50
4 110038 济川转 债 287,287.50 0.45
5 123005 万信转 债 262,406.30 0.41
6 128019 久立 转 2 189,211.00 0.30
7 110034 九州转 债 127,655.00 0.20
8 128020 水晶转 债 126,753.00 0.20
9 123003 蓝思转 债 117,159.49 0.18
10 110042 航电转 债 108,304.50 0.17
7.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
7.12.6 投资组合报告附 注 的其他文字描述部分
因四舍 五入 原因 ，投 资组 合报告 中分 项之 和与 合计 可能存 在尾 差。 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
上 投 摩 根 分 红 添
利债 券 A 类
816 59,149.98 14,969,096.91 31.01% 33,297,288.75 68.99%
上 投 摩 根 分 红 添
利债 券 B 类
402 26,833.69 6,554,307.12 60.76% 4,232,835.10 39.24%
合计 1,218 48,484.01 21,523,404.03 36.45% 37,530,123.85 63.55%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人
员持有 本基 金
上投摩 根分 红添 利债 券
A 类
0.00 0.0000%
上投摩 根分 红添 利债 券
B 类
0.00 0.0000%
合计 0.00 0.0000%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
上投摩 根分 红添 利债 券
A 类
0
上投摩 根分 红添 利债 券
B 类
0
合计 0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
上投摩 根分 红添 利债 券
A 类
0
上投摩 根分 红添 利债 券
B 类
0
合计 0 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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9
开放式基金份额变动
单位： 份
项目 上投摩 根分 红添 利债 券 A 类 上投摩 根分 红添 利债 券 B 类
基金合 同生 效日 （2012 年 6 月 25
日）基 金份 额总 额
1,379,756,512.82 856,509,775.09
本报告 期期 初基 金份 额总 额 47,184,692.76 4,831,639.63
本报告 期 基 金总 申购 份额 17,355,170.25 6,644,336.39
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 16,273,477.35 688,833.80
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 48,266,385.66 10,787,142.22
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
基金管 理人 ：
无。
基金托 管人 ：
报告期 内， 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门无 重大 人事变 动。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 的诉 讼。
本报告 期内 ，无 涉及 本基 金托管 业务 的诉 讼。
10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 无基 金投 资策 略的改 变。
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 ，本 基金 未发 生改聘 为其 审计 的会 计师 事务所 的情 况。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告期内，管理人、托 管人未受稽查或处罚，亦 未发现管理人、托管人的 高级管理人员受稽
查或处 罚。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元 上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
上海证 券 1 - - 21,385.18 80.75% -
高华证 券 1 - - 5,097.48 19.25% -
注：1. 上述 佣金 按市 场佣金 率 计算 ，以 扣除 由中 国证 券 登记 结算 有限 责任 公司 收 取的 证管 费、
经手费 和适 用期 间内 由券 商承担 的证 券结 算风 险基 金后的 净额 列示 。
2. 交 易单 元的 选择 标准 ：
1）资 本金 雄厚, 信誉 良好 。
2）财 务状 况良 好,经 营行 为规范 。
3）内 部管 理规 范、 严格, 具备健 全的 内控 制度 。
4）具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件,交 易 设施符 合代 理本 基金 进行 证券交 易的 需要,
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务。
5）研 究实 力较 强,有 固定 的研究 机构 和专 门研 究人 员,能 及时 、定 期、 全面 地 为本基 金提 供宏 观
经济、 行业 情况 、市 场走 向、个 股分 析的 研究 报告 及周到 的信 息服 务。
3. 交 易单 元的 选择 程序 ：
1） 本基 金管 理人 定期 召开 会议， 组织 相关部 门依 据 交易单 元的 选择 标准 对交 易单元 候选 券商 进
行评估 ，确 定选 用交 易单 元的券 商。
2）本 基金 管理 人与 券商 签 订交易 单元 租用 协议 ，并 通知基 金托 管人 。
4. 本 半年 度本 基金 无新 增 席位， 无注 销席 位。
10.7.2 基金租用证券公 司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
上海证 券
106,504,852.
33
77.27%
367,200,0
00.00
100.00% - -
高华证 券
31,337,925.5
8
22.73% - - - -
上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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10.8 其他重大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式
法定披 露日
期
1 上投摩 根基 金管 理有 限公 司住所 变更 公告
基金管理人公司网站、
《上海 证券 报》 、 《 证券 时
报》和 《中 国证 券报 》
2018-03-10
2
关于上 投摩 根基 金管 理有 限公司 旗 下 58 只基
金修改 基金 合同 和托 管协 议的公 告
同上 2018-03-24
11
影响投资者决策的其 他重要信息
11.1 影响投资者决策的其 他重要信息
无。
12
备查文件目录
12.1 备查文件目录
1.中国 证监 会批 准上 投摩 根分红 添利 债券 型证 券投 资基金 设立 的文 件；
2.《上 投摩 根分 红添 利债 券型证 券投 资基 金基 金合 同》；
3.《上 投摩 根分 红添 利债 券型证 券投 资基 金基 金托 管协议 》；
4. 《 上投 摩根 基金 管理 有 限公司 开放 式基 金业 务规 则》；
5. 基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6. 基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照。
12.2 存放地点
基金管 理人 或基 金托 管人 住所。
12.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅， 也可 按工 本费 购买 复印件 。
网址：www.cifm.com
上投摩根分红添利债券型证券投资基金 2018 年半年度报告
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上投摩根基金管理有 限公 司
二〇一八年八月二十 七日
